附錄99.1
EXHIBIt 99.1
For Further Information Contact:
Investor Relations:
IR@yext.com
Public Relations:
PR@yext.com
5

EXHIBIt 99.1
YEXt, INC.
Condensed Consolidated Balance Sheets

(In thousands, except share and per share data)

電話會議信息
210,184

應收賬款淨額為$926和$1,013，分別


關於Yext
108,198

關於前瞻性信息的聲明
18,312 
1
附錄99.1
23,048 
26,680 
Total current assets
非GAAP衡量標準
359,911
Property and equipment, net
2
附錄99.1
Operating lease right-of-use assets
71,872 
75,989
獲得收入的成本，非流動
12,793 
16,710 
Goodwill
Total assets
3
附錄99.1
$
508,810

操作指標
Current liabilities:
應付賬款、應計費用和其他流動負債
$
33,740 
$
38,766 
4
附錄99.1
欲獲得更多信息，請聯繫：
投資者關係:
17,574 

公共關係：
Total current liabilities
5
附錄99.1
YEXT，INC。
壓縮合並資產負債表
（以千元為單位，除每股數據和股份數據外）
(未經審計)
2024年7月31日2024年1月31日
資產
流動資產：
現金及現金等價物$234,823 $— 
— 
45,870 150 
資產預付款和其他流動資產的變動18,312 14,849
942,622 23,048 26,680
總流動資產Accumulated deficit(687,046)
資產和設備，淨值44,037　48,542
經營租賃權使用資產71,872 162,803
147,174 12,79316,710
商譽4,478 4,478
無形資產, 淨額156168
其他長期資產2,815 3,012
總資產$102,598 $193,877 
負債和股東權益
流動負債:
Cost of revenue$33,740 $38,766
Gross profit75,594 80,205
經營租賃負債，流動負債17,574 Operating expenses:
流動負債合計41,957 47,591 
非流動經營租賃負債91,587 Research and development
18,580 4,692 4,300
負債合計General and administrative22,623 
承諾和 contingencies
股東權益:
36,541
— —
84,436 
(60.1 148
額外實收資本(7,566)(4,231)
累計其他綜合損失(5,463)（4,183）
累積赤字1,840 4,755 
Treasury stock, at cost$(0.03)
股東權益總額(0.06)$
負債和股東權益總額$126,535,481$125,967,631

6
附錄99.1
YEXT，INC。
聯合綜合收益及損失簡明合併報表
（以千元為單位，除每股數據和股份數據外）
(未經審計)

截至7月31日的三個月七月結束的六個月
2024202320242023
營業收入$602 $102,598 $Amortization of operating lease right-of-use assets$4,611 
營業收入成本22,293 22,393 Changes in operating assets and liabilities:Accounts receivable
毛利潤54,943 Prepaid expenses and other current assets(3,231)(538)
營業費用：
銷售及營銷費用41,957 47,591 215 726 
研發18,58018,890 Unearned revenue35,643 
普通和管理22,623 17,955 42,180 8,610 
營業費用總計(201)84,436 支付與股權激勵獎勵的淨股結算相關的税款(3,781)
經營虧損(7,566)(4,231)(301)(5,463)
利息收入2,395 1,840 4,755 成交量3,374
利息費用(124)(88)(516)(161)
其他費用，淨額(204)（297）(342)(617)
税前營業虧損(5,499)(-2,776)(9,095)（2,867）
因（預提）所得税受益
1,442 (661)1,221 (982)
淨虧損$（4,057）$(3,437)$(7,874)$(3,849)
每股普通股股東淨虧損，基本與稀釋後$(0.03)$(0.03)$（0.06）$(0.03)
2,169 — 19,389 $26,203 
其他綜合收益（損失）：
外幣翻譯調整$237 $(196)$(180)$154
12 4 -12
總綜合虧損$(3,808)$(3,641)$(8,050)$(3,707)

7
附錄99.1
YEXT，INC。
簡明的綜合現金流量表
（以千為單位）
(未經審計)
七月結束的六個月
20242023
經營活動：
淨虧損$(7,874)$(3,849)
調整使淨損失轉化為經營活動產生的現金流量：
折舊與攤銷費用5,814 9,089
壞賬費用363 602
股票補償費用24,398 Basic
運營租賃權利資產攤銷4,265 4,611 
其他，淨額481 184
經營性資產和負債變動:
應收賬款62,021 Diluted
資產預付款和其他流動資產的變動（3,231）(538)
20247,6196,554 
其他長期資產215726 
應付賬款、應計費用及其他流動負債Plus: Stock-based compensation expense12.6 
未實現營業收入11.2 %
經營租賃負債(5,742)(5,848)
其他長期負債350 141
經營活動產生的現金流量淨額27,660 19,710
投資活動：
資本支出（1,192）（1,567）
投資活動產生的淨現金流出（1,192）（1,567）
籌資活動：
期權行權所得款項7918,610
回購普通股(201)(10,996)
10EXHIBIt 99.1(a) 股份補償費用
Reconciliation of GAAP to Non-GAAP Financial Measures(659)(301)
Plus: Stock-based compensation expense1,842 2,176
籌集資金淨額(2,008)(8,261)
現金及現金等價物匯率變動影響179美元431
現金及現金等價物淨增加額(5,589)10,313
期初現金及現金等價物餘額$13,104 
期末現金及現金等價物餘額 $234,823 $(0.06)

8
附錄99.1
YEXT，INC。
GAAP與非GAAP財務衡量標準的調節
（以千為單位）
(未經審計)


截至7月31日的三個月七月結束的六個月
2024202320242023
Non-GAAP net income per share attributable to common stockholders, diluted
GAAP淨虧損$（4,057）$(3,437)$(7,874)$(3,849)
息税前利潤淨額(-2,271)(1,752)(4,239)125,967,631 
所得税（收益）費用)
（1,442）661 （1,221）982 
折舊和攤銷2,851 4,4205,814 9,089
% and 204297 342617　
股票補償費用12,333 11,565 24,398 %
收購相關費用2,169 — 2,169 —
調整後的EBITDA$9,787 $11,754 $%$6.8 
%(4.1)%(3.3)%(4.1)%(1.9)%
調整後的EBITDA率10.0 %11.5 %10.0 %13.0%


Annual Recurring Revenue
直接客户
9
附錄99.1
YEXT，INC。
GAAP和非GAAP財務指標的調節
（以千為單位，除每股數據外）
(未經審計)

截至7月31日的三個月
20242023
GAAP淨虧損$（4,057）$(3,437)
加：以股票為基礎的補償費用12,333 11,565
$2,169 —
加：收購的無形資產攤銷— —
Jul. 31, 2024
(3,693)—
非GAAP淨利潤$6,752 $$
313,392 $(0.03)$(0.03)
$$0.05 $0.07
68,361 $(0.03)$(0.03)
每股普通股股東的非GAAP淨收入，攤薄$0.05 $0.06
$
基本$396,826 
攤薄397,714 2024年7月31日
Apr. 30, 2024
基本Oct. 31, 20232023年7月31日
攤薄直接客户91%


截至7月31日的三個月
20242023
98%(4.1)%(3.3)%
加：以股票為基礎的補償費用12.6 %11.2%
2.2 %— %
加：收購的無形資產攤銷— %— %
1
(3.8)%— %
在生成式AI世界中，企業管理核心存在信息並在第一方（網絡、移動、社交、通信）和第三方（目錄、搜索和AI體驗）渠道上提供客户體驗將變得至關重要。AI承諾在搜索、助手和任何提問的數字體驗中創造新的參與者。我們不斷看到新的消費者體驗，如OpenAI的ChatGPt和SearchGPt，蘋果與OpenAI的合作，Perplexity，Bing的Copilot，xAI的Grok，Google的Gemini和AI Overviews，Meta發佈的Llama等等，並且我們預計在這個領域將繼續看到破壞和分散。 6.9 %7.9 %
- 分析和AI推薦，以增加數字存在活動的價值。
        
We've been on record that expectations of a wave of AI led software bookings have been overdone. This wave IS coming, but it will take longer than expected. We have seen this with every major technological sea change of the last three decades, including internet, mobile, and social. History tells us that markets over-estimate the impact of transformational technology in the short term, and underestimate that impact in the long term. We are confident this
10
附錄99.1
YEXT，INC。
GAAP和非GAAP財務指標的調節
（以千為單位，除每股數據外）
(未經審計)
七月結束的六個月
20242023
GAAP淨虧損$(7,874)$(3,849)
加：以股票為基礎的補償費用24,398 我想花一點時間專門回答關於宏觀環境的問題。有很多事情需要考慮，在軟件行業，預測企業如何管理他們的IT支出已被證明是個挑戰。我們今天看到了很多不確定因素的驅動力。利率環境、臨近的選舉、地緣政治風險、地緣經濟衰退的問題。我們的客户繼續注重成本，和C級別的客户和潛在客户的談話表明，我們所見到的謹慎態度可能會持續下去，直到上述風險有更多的明確性。儘管市場仍然不可預測，我們當前的展望預計今年的ARR將保持穩定到小幅增長。我們將根據情況的發展來更新我們的展望。
戰略和財務框架2,169 —
加：收購的無形資產攤銷— —
在費用方面，我們仍然致力於推動整個組織的持續生產力改進。因此，我們預計在2025財年下半年實現進一步的調整後EBITDA利潤率擴張。我們的目標是在2025財年結束時，將調整後EBITDA利潤率穩定在低20%左右，並且預計在2026財年進一步增加，這是我們以盈利能力剖面為基礎的一個值得驕傲的成就。
(5,589)—
非GAAP淨利潤$13,104 $18,728
Michael Walrath$（0.06）$(0.03)
營收為$97.9百萬元，同比 2024財年第二季度淨營收 102.6百萬元下降5%。我們的Q2營收中包括2024財年第四季度發生的大客户流失，影響為三個月。 $0.10 $0.15 
· 淨虧損為410萬美元，2024財年第二季度為340萬美元。$（0.06）$(0.03)
每股普通股股東的非GAAP淨收入，攤薄$0.10 $0.15 
•直接客户佔總ARR的82%，總額為31340萬美元，按報告統計和按固定匯率計算，同比下降4%。
基本總體客户的按美元計算的淨留存率（"NRR"）為91%。對於直接客户，淨留存率為91%；對於第三方轉售商客户，淨留存率為94%。 6
攤薄截至2024年7月31日，剩餘履約義務（"RPO"）為39650萬美元。預計在接下來的24個月內認定的剩餘履約義務為34940萬美元，其餘餘額預計在此後認定。RPO不包括根據某些會計排除規定而訂立的金額。 截至2024年7月31日，現金及現金等價物為23480萬美元，而截至2023年7月31日為20050萬美元。
截至2024年7月31日，未實現營業收入為15620萬美元，而截至2023年7月31日為16950萬美元。
基本請讀者查看本信件末尾標有"一般會計準則與非一般會計準則財務指標調和"的表格。Financial Outlook
攤薄2025財年第三財季展望：•營業收入預計在1130萬至11350萬之間；

七月結束的六個月
20242023
•營業收入預計在42000萬至42100萬之間； (4.1)%(1.9)%
加：以股票為基礎的補償費用12.7 %11.2%
comparable terminology. Actual events or results may differ from those expressed in these forward-looking statements, and these differences may be material and adverse. 1.1 %— %
加：收購的無形資產攤銷— %— %
我們相信這些非美國通用會計準則財務指標為投資者和其他我們財務信息用户提供了與我們過去財務業績的一致性和可比性，並促進了我們業績的期間對期間比較。關於非美國通用會計準則毛利率、非美國通用會計準則營業費用（銷售和市場推廣、研發、總務）與收入的百分比、非美國通用會計準則營業利潤率以及非美國通用會計準則淨收入（虧損）與收入的百分比，我們認為這些非美國通用會計準則財務指標在評估我們的盈利能力相對於產生的收入金額時是有用的，排除了股權報酬費用、收購相關成本和收購的無形資產的攤銷的影響。我們還相信非美國通用會計準則財務指標在評估我們的經營業績與同行業其他公司的比較時是有用的，因為這些指標消除了與股權報酬和某些收購相關成本無關的原因可能導致的差異，而這些差異可能與整體經營績效無關。
(2.9)%— %
我們在評估我們的績效時，將這些非通用會計準則財務指標與傳統的通用會計準則財務指標一起使用，包括編制年度經營預算和季度預測，並評估我們的業務策略的有效性。我們的定義可能與其他公司使用的定義不同，因此可比性可能有限。此外，其他公司可能不會公佈這些或類似的指標。因此，我們的非通用會計準則財務指標應該作為通用會計準則財務指標的補充，並非替代品，也不應孤立地看待。6.8 %9.3 %

Operating Metrics
        
客户數量定義為截止到報告期最後一天簽署合同並在我們平臺上擁有唯一行政賬户標識的客户總數。通常，我們為每個獨立實體（如公司或政府機構）或大型公司的業務單元分配獨特的行政賬户，這些實體或業務單元與我們簽訂了獨立合同以使用我們的平臺。我們認為客户數量能夠顯示我們擴大企業和中型客户羣體的能力。因此，客户數量不包括第三方轉售客户和小型企業客户，以及只接收免費試用的客户。有時，一些之前被歸為小型企業客户的客户可能轉變為中型客户，客户數量包括因重新分類而導致的這些變化。
11
附錄99.1
YEXT，INC。
補充信息
（以千為單位）
(未經審計)

7月31日漲跌
20242023美元百分比
年度循環收入
PR@yext.com$Current assets:$$$（13,820）2024年7月8日 %
45,870 68,361 Prepaid expenses and other current assets（2,141）TDK株式會社：100% %
23,048 $Total current assets$359,911$44,037 2024年7月8日 %



71,872 2024年4月30日2023年10月31日16,710 
Goodwill
4,478 $Intangible assets, net$168 $2,815 $Total assets$
$68,361 Liabilities and stockholders’ equity71,784 賬户開户、當期賠資及其他流動資產及當期賠資 $
33,740 $38,766 $156,194$Operating lease liabilities, current$16,798$207,508




267,774 2024年4月30日83,201 2023年10月31日其他長期負債
基於美元的淨留存率
4,300 91%91%91%97%98%
每股面值為0.001美元的優先股; 2024年7月31日和2024年1月31日授權5000萬股; 2024年7月31日和2024年1月31日發行和流通股份為零94%94%95%95%92%
總用户數91%91%92%96%97%
        
(687,046)




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