美國
證券及交易委員會

 

表格10-Q

 

(標記一)

根據1934年證券交易法第13條或第15(d)條的季度報告

 

截至季度結束日期的財務報告2024年6月30日

 

或者

 

根據1934年證券交易法第13條或第15(d)條的過渡報告

 

800-3500

 

委託文件號碼:

 

MODULAR MEDICAL, INC.

(依據其憲章指定的註冊名稱)

 

內華達州   87-0620495
(註冊或組織的州或其他司法管轄區)   (IRS僱主
 

 

2024年6月30日和2023年6月30日三個月的綜合損益簡明合併報表, 聖地亞哥, 加利福尼亞州92127
(總部地址)(郵編)

 

(858)
(報告人的電話號碼,包括區號)

 

根據法案第12(b)項註冊的證券:

 

每一類別的名稱   交易標的   註冊交易所名稱
  Modular Medical, Inc.   本基金尋求於東歐地區註冊的主要權益關聯發行人的長期升值投資。納斯達克資本市場所有板塊

 

請勾選以下項目以獲取準確信息: (1)在過去12個月內或在註冊人要求提交這類報告的較短期間內,已提交1934年證券交易法第13或15(d)條所要求提交的所有報告; (2)已受到提交要求的限制,並且近90天內已提交報告。

 

☐ 否

 

請在複選框中標記公司是大型加速報告人、加速報告人、非加速報告人、較小報告公司還是新興創業公司。請參閲證券交易所規則12b-2中“大型加速報告人”、“加速報告人”、“較小報告公司”和“新興創業公司”的定義。

 

☐ 是 ☒ 否

 

請在方框內打勾,以指示公司是否為大型被加速歸檔者、加速歸檔者、非加速歸檔者、小型報告公司或新興增長公司。在交易所法規120.2規則中,參見“大型被加速歸檔者”、“加速歸檔者”、“小型報告公司”和“新興成長公司”的定義。

 

大型加速量申報人 ☐ 加速量申報人 ☐
非加速申報人 小型報告公司
  新興成長公司

 

如果是新興成長型企業,請在複選框內打勾説明註冊申請人選擇不使用符合證券交易法第13(a)條規定提供的任何新的或修改的財務會計準則的延長過渡期。☐

 

請在檢查標記旁邊橫線選擇是或否:登記申請人是否為外殼公司(根據證券交易所法規則12b-2定義)。

 

☐ 是

 

Modular Medical, Inc.(以下簡稱“公司”)於1998年10月在內華達州成立,當時名為Bear Lake Recreation, Inc.自2002年起,公司未有實際業務操作,直到2017年左右才收購了所有已發行和流通的Delaware州公司Quasuras, Inc.的股票,並將其公司名稱由Bear Lake Recreation, Inc.更改為Modular Medical, Inc。 

 

 

 

 

 

 

附註的合併財務報表為未經審計的,並按照美國通用會計準則(GAAP)和美國證券交易委員會(SEC)有關中期財務報告的規則和規定編制。2024年3月31日的簡明合併資產負債表來源於當時審計的合併財務報表。根據SEC的規則和規定,根據規則和規定,根據SEC的規則和規定,根據SEC的規則和規定,公司根據GAAP編制的財務報表中通常包含的某些信息和披露已經被壓縮或省略。本報告中的信息應與公司最新一期在SEC提請的10-K表中的合併財務報表及附註一起閲讀。

 

第10-Q表格

2024年6月30日

 

目錄

 

第一部分—財務信息 1
     
項目1。 基本報表(未經審計): 1
     
  簡明合併資產負債表,截至2024年6月30日和2024年3月31日 1
     
    2
     
  3
     
  截至2024年6月30日的三個月內的現金流量簡明合併報表分別為2024年和2023年。 4
     
  簡明合併財務報表註釋 5
     
事項二 分銷計劃 14
     
第3項。 市場風險的定量和定性披露 17
     
事項4。 控制和程序 17
     
第二部分 — 其他信息 18
     
項目1。 法律訴訟 18
     
項目1A。 風險因素 18
     
2。 未註冊的權益證券銷售 18
     
第3項。 對優先證券的違約 18
     
事項4。 礦山安全披露 18
     
項目5。 其他信息 18
     
項目6。 展示資料 19
     
  簽名 20

 

i

 

  

第I部分 - 財務信息

 

項目1.基本報表

 

醫療模塊化公司
資產負債表的簡明合併表

(以千為單位,除每股面值外)

 

   2024年6月30日
(未經審核)
   3月31日
2024
 
資產        
流動資產        
現金及現金等價物  $5,052   $9,232 
預付費用和其他   355    465 
總流動資產   5,407    9,697 
           
資產和設備,淨值   3,619    2,975 
租賃權資產,淨額   1,046    1,135 
資產總計  $10,072   $13,807 
           
負債和股東權益          
           
流動負債          
應付賬款  $461   $802 
應計費用   495    280 
短期租賃負債總額   386    373 
流動負債合計   1,342    1,455 
           
開多期權負債   714    817 
負債合計   2,056    2,272 
           
業務承諾和不確定事項(注7)   
 
    
 
 
           
股東權益          
優先股,$0.001每股面值,5,000授權股數為0   
    
 
普通股,每股面值$0.001每股面值,100,000自家保管的股票數為52,184股)32,561和頁面。32,464 截至2024年6月30日和2024年3月31日分別已發行和流通的股票數為   32    32 
額外實收資本   78,050    77,432 
累積赤字   (70,066)   ( )
總股東權益   8,016    11,535 
負債和股東權益總計  $10,072   $13,807 

 

 

1

 

 

醫療模塊化公司
壓縮合並業績表
(未經審計)

(以千為單位,除每股數據外)

 

   截至6月30日的三個月 
   2024   2023 
營業費用        
研發  $3,205   $2,768 
普通和管理   1,015    983 
營業費用總計   4,220    3,751 
經營虧損   (4,220)   (3,751)
           
其他收入   83    14 
           
淨虧損  $(4,137)  $(3,737)
           
每股淨虧損          
基本和稀釋
  $(0.12)  $(0.22)
           
用於計算每股淨虧損的股份數          
基本和稀釋
   33,884    17,099 

 

附註是這些簡要合併財務報表的組成部分。

 

2

 

 

醫療模塊化公司

(未經審計)

(以千為單位)

 

           額外的         
   普通股票   實繳   累積的   股東的 
   股份   數量   資本   $   股權 
2024年3月31日的餘額   32,464   $32   $77,432   $(2024-03-31)  $11,535 
服務發行的股份數   10    
    15    
    15 
認證股證權行權   55    
    68    
    68 
us-gaap:RestrictedStockUnitsRSUMember   32    
    6    
    6 
以股票為基礎的報酬計劃       
    529    
    529 
淨虧損       
    
    (4,137)   (4,137)
2024年6月30日的餘額   32,561   $32   $78,050   $(70,066)  $8,016 

  

           額外的         
   普通股票   實繳   累積的   股東的 
   股份   數量   資本   $   股權 
截至2023年3月31日的餘額   10,949   $11   $53,524   $(48,459)  $5,076 
Date: August 13, 2024   10,139    10    9,723    
    9,733 
   7    
    6    
    6 
以股票為基礎的報酬計劃       
    478    
    478 
淨虧損       
    
    (3,737)   (3,737)
截至2023年6月30日的餘額   21,095   $21   $63,731   $(52,196)  $11,556 

 

附註是這些簡要合併財務報表的組成部分。

 

3

 

 

醫療模塊化公司
簡明合併現金流量表

(未經審計)

(以千為單位)

 

   截至6月30日的三個月 
   2024   2023 
經營活動產生的現金流量        
淨虧損  $(4,137)  $(3,737)
調整為淨損失到經營活動現金流量淨使用:          
股票補償費用   535    484 
折舊和攤銷   196    58 
   5    5 
其他   1    
 
資產和負債變動:          
預付款項和其他資產   (22)   (40)
租賃期權資產   90    83 
應付賬款及應計費用   (126)   46 
47,918   (90)   (106)
經營活動使用的淨現金流量   (3,548)   (3,207)
           
投資活動產生的現金流量          
購買固定資產   (842)   (373)
投資活動產生的淨現金流出   (842)   (373)
           
籌資活動產生的現金流量          
   210    
 
普通股和權證收益,淨額   
    9,733 
籌資活動產生的現金淨額   210    9,733 
           
現金及現金等價物的淨增加(減少)   (4,180)   6,153 
           
期初現金及現金等價物餘額   9,232    3,799 
           
期末現金及現金等價物  $5,052   $9,952 

 

附註是這些未經審計的簡明合併財務報表的一部分。

 

4

 

 

MODULAR MEDICAL, INC.
簡明合併財務報表註釋
(未經審計)

 

 

 

 

流動性和繼續經營

 

 

5

 

 

報告範圍

 

 

 

 

估算的使用

 

 

 

本公司運營於之一

 

迄今為止,我們的研究和開發費用與AV-101的開發有關。研究和開發費用按照發生的原則確認,並將在收到將用於研究和開發的貨物或服務之前支付的款項資本化,直至收到這些貨物或服務。

 

  

信用風險集中度

 

250,000

 

6

 

 

風險和不確定性

 

  

現金及現金等價物

 

 

資產和設備

 

五個營運部門:獵鷹創意集團、PDP、Sierra Parima、目的地運營和Falcon's Beyond Brands,所有這些板塊均為可報告板塊。公司的首席營運決策者是執行主席和首席執行官,他們評估財務信息以做出營運決策、評估財務表現和分配資源。營運板塊基於產品線組織,對於我們的基於位置的娛樂板塊,根據地理位置組織。營運板塊的結果包括直接歸屬於板塊的成本,包括項目成本、工資和與工資有關的開支以及與業務板塊運營直接相關的間接費用。未分配的企業費用,包括高管、會計、財務、市場營銷、人力資源、法律和信息技術支持服務、審計、税收企業法律開支的工資和相關福利,作為未分配的企業開銷呈現,成為報告板塊的總收入(虧損)和公司未經審計的彙總財務報表結果之間的調節項。

 

金融工具的公允價值財務會計準則委員會(以下簡稱FASB)ASC主題 820,“公允價值計量”下,符合財務工具(如下定義)的金融工具的公允價值與附表資產和負債的賬面價值大致相當,主要是因為其短期特性。截至2024年3月31日和2023年12月31日,信託賬户的公允價值為78066,540美元。

 

 

  估計值 1 層計量方法的輸入是在活躍市場中的相同的資產或負債的報價。

 

 

 

  估值方法的三級輸入是不可觀測並對公平價值測量具有重要作用。

 

 

租約

 

租約

 

7

 

 

以股票為基礎的補償

 

 

截至2023年6月30日,公司排除了可行權預先分類的普通股股票期權行使的股份從WASO的計算中。可行權預先分類的普通股等於WASO的計算現在包括股票期權的行使。往期金額已轉化為現行期間的報告。該變化的影響使先前報告的每股虧損減少了$,三個月以前的期間內WASO增加了約股。該變化的影響使先前報告的每股虧損減少了$,六個月結束時WASO增加了約股。組別調整對公司在2023年6月30日結束的三個月和六個月的淨虧損或現金流沒有影響。

 

  

 

   截至6月30日的三個月 
   2024   2023 
期權購買普通股   4,322    2,824 
未獲授限制性股票單位   167    
 
普通股認購權證   11,173    11,997 
總費用   15,662    14,821 

 

重新分類

 

 

綜合虧損

 

 

最近發佈的會計聲明

 

分部報告(主題 280):報告服務部門(主題 280)變更披露方式,通過升級對意義重大的分部費用的披露來改進分部報告披露要求。該準則適用於 2023 年 12 月 15 日之後的財年和 2024 年 12 月 15 日之後的財年間隔期。該準則必須適用於財務報表中呈現的所有期間的追溯。該公司目前正在評估該標準對合並財務報表的影響。

 

所得税(主題740):改進所得税披露。該標準要求上市的業務實體在每年披露税率調節表的特定類別,併為滿足數量門限的調節項目提供其他信息(如果這些調節項目的影響相當於或大於將税前收入(或損失)與適用的法定所得税率相乘所得金額的5%)。它還要求所有實體每年披露按聯邦、州和外國税種分解的所支付的所得税(扣除退款),以及按所支付的所得税(扣除退款)在個別司法管轄區分解的金額,當所支付的所得税(扣除退款)相當於或大於所支付的總所得税(扣除退款)的5%時。最後,該標準取消了要求所有實體披露未識別税務負債餘額在未來12個月內合理可能變動範圍的性質和估計,或聲明無法估算範圍的要求。該標準對公司自2026年1月1日開始的年度適用。可以提前採納該標準。該標準應以前瞻性基礎應用。允許追溯適用。公司目前正在評估該標準可能對其財務報表產生的影響。

 

8

 

 

 

  

6月30日,

2024

  

3月31號

2024

 
   (以千為單位) 
資產和設備,淨值        
機械和設備  $4,082   $3,209 
計算機設備和軟件   66    66 
建造中的固定資產   250    283 
租賃改良   33    33 
辦公設備   46    63 
    4,477    3,654 
   (858)   (679)
總費用  $3,619   $2,975 

 

  

6月30日

2024

  

3月31日

2024

 
   (以千為單位) 
應計費用        
應計的工資和員工福利  $296   $243 
其他   199    37 
總費用  $495   $280 

 

  

 

本基金尋求於東歐地區註冊的主要權益關聯發行人的長期升值投資。4836,000481,560,000

 

 

2024(剩餘期限)    
2025  $340 
2026   470 
2027   405 
總租賃未來支付款項  $1,215 
   (115)
租賃負債的現值  $1,100 

 

112,000 和 $149,000112,000

 

9

 

 

 

ATM發行

 

6,500,0003.0

 

權證

 

 

   股份數量   行權價格平均
價格
   有效期
2024年3月31日的餘額   12,521         
行權證行使   (55)  $1.22   2028年5月
2024年6月30日的餘額   12,466         
              
              
類型   Michael J. Escalante
   行權價格平均
價格
   有效期
普通股   1,348   $0.01  
普通股   4,421    1.22   2028年5月
普通股   535    1.32   2027年5月
普通股   768    6.00  
普通股   4,011    6.60   2027年2月
普通股   1,438   $6.60   5.000%到期於2027年的高級票據
總費用   12,521         

 

本基金尋求於東歐地區註冊的主要權益關聯發行人的長期升值投資。0.01142,000

 

其他

 

10,000 共同股股票,公允價值約為15,000

 

10

 

 

注5 - 股票補償

 

 

1,000,000333,334和頁面。2,000,000和頁面。3,000,000

 

股票補償費用

 

102,262,0001.6年。

 

 

1.33為了顧及支出和市場活動,廣告費用按實現時支出。1.00

 

   截至6月30日的三個月 
   2024   2023 
無風險利率  4.334.43%   3.51% - 4.13% 
波動性  118% - 123%   83% - 152% 
預計壽命(年)  5.0 - 5.7   5.0 - 6.1 

 

 

 

       期權未行權 
           已授予和預期於2021年1月2日授予股份 
   股份       平均值 
   可用   數量   行權 
   用於授予期權   股份   價格 
2024年3月31日結存餘額          $3.70 
   (3,875)   
    1.56 
期權授予   ()       1.52美元 
期權行權   
    (7,530)   1.08 
       ()   2.62 
2024年6月30日餘額          $3.36 

 

11

 

 

7,5303,875和頁面。6,3756,000 和 $5,900,分別為。

 

 

       已授予和預期於2021年1月2日授予股份
行使價 平均
 
   數量
股份
   授予日期
公允價值
 
2024年3月31日結存餘額      $0.91 
34,105   (20,832)  $0.91 
   166,667   $0.91 

 

263,000153,000

 

 

   期權未行權   可行權期權 
行使價格區間  數量
在外流通
   已授予和預期於2021年1月2日授予股份
平均值
餘額
合約
生活
(年)
   已授予和預期於2021年1月2日授予股份
平均值
期權行使
1,033.20
   數量
實行的期權
   已授予和預期於2021年1月2日授予股份
平均值
期權行使
1,033.20
   總計
本質的
價值
 
$0.93 - $2.00       8.46   $1.49       $1.51   $ 
$3.95 - $7.51       6.94   $5.29       $5.46    
 
$8.61 - $17.70       6.98   $10.53       $10.53    
 
$0.93 - $17.70       7.96   $3.38       $4.16    
 

 

 

 

 

 

12

 

 

 

 

 

賠償

 

 

採購義務

 

768,000.

400,000

 

注8 - 關聯方交易

 

57,300 和 $34,800

 

 

 

13

 

 

第2項。管理層討論和 財務狀況和業務結果分析

 

 

.

 

公司概括

 

 

 

14

 

 

 

 

經營結果

 

迄今為止,我們的研究和開發費用與AV-101的開發有關。研究和開發費用按照發生的原則確認,並將在收到將用於研究和開發的貨物或服務之前支付的款項資本化,直至收到這些貨物或服務。

 

   截止到6月30日的三個月   變更 
   2024   2023   2023年至2024年 
   (以千美元為單位) 
研發  $3,205   $2,768   $437    15.8%

 

 

 

15

 

 

總部和行政

 

   三個月的結束時間
6月30日
   變更 
   2024   2023   2023年至2024年 
   (以千美元為單位) 
普通和管理  $1,015   $983   $32    3.3%

 

 

 

 

 

 

 

16

 

 

 

採購義務

 

 

 

最近發佈的會計聲明

 

 

項目3.有關市場風險的定量和定性披露

 

不需要。

 

項目4. 控制與程序

 

披露控件和程序。

 

 

 

財務報告內控變化。

 

 

17

 

  

第二部分 - 其他信息

 

項目1.法律訴訟

 

 

項目1A.風險因素

 

 

項目2. 未經註冊的股權銷售和使用收入

 

未登記證券的最近銷售

 

 

項目3. 優先證券違約

 

 

項目4. 礦山安全披露

 

不適用。

 

項目5。其他信息

 

.

 

18

 

 

項目6.附件

 

展示文件       來源Sengenics      
數量   Vertiv Holdings Co的新聞發佈,日期為2023年5月24日   形式   展示文件   文件提交日期   此處
10.1     8-K   10.1   04/10/2024    
31.1   根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第302條的規定,首席執行官應證明。               X
31.2   根據2002年薩班斯·奧克斯萊法案第302條,首席財務官證明書               X
32.1                 X
101                 X
104   封面互動數據文件(格式為Inline XBRL,包含於附件101中)。               X

 

19

 

 

簽名

 

根據1934年證券交易法的要求,註冊人已通知其代表簽字的人在本公司文件上簽字,並使其具有法律效力。

 

  MODULAR MEDICAL, INC.
     
日期:2024年8月13日 通過:
   
    首席執行官
    簽名:/s/ Ian Lee
   
  通過:
   
   
    (財務總監)

 

 

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0.120.22錯誤--03-31第一季度20252024-04-012024年6月30日2024-08-052024年6月30日2024-03-312023-04-012023年6月30日US-GAAP:普通股成員2024-03-31us-gaap:附加資本溢價成員2024-03-31us-gaap:留存收益成員2024-03-31US-GAAP:普通股成員2024-04-012024年6月30日us-gaap:附加資本溢價成員2024-04-012024年6月30日us-gaap:留存收益成員2024-04-012024年6月30日US-GAAP:普通股成員2024年6月30日us-gaap:附加資本溢價成員2024年6月30日us-gaap:留存收益成員2024年6月30日US-GAAP:普通股成員2023-03-31us-gaap:附加資本溢價成員2023-03-31us-gaap:留存收益成員2023-03-312023-03-31US-GAAP:普通股成員2023-04-012024年6月30日us-gaap:附加資本溢價成員2023-04-012024年6月30日us-gaap:留存收益成員2023-04-012024年6月30日2023-04-012024年6月30日US-GAAP:普通股成員2023年6月30日us-gaap:附加資本溢價成員2023年6月30日us-gaap:留存收益成員2023年6月30日2023年6月30日最低成員2024年6月30日srt:最大成員2024年6月30日us-gaap:股票期權會員2024-04-012024年6月30日us-gaap:股票期權會員2023-04-012023年6月30日2024-04-012024年6月30日2023-04-012023年6月30日warrants成員2024-04-012024年6月30日warrants成員2023-04-012023年6月30日美國通用會計準則:機械設備成員2024年6月30日美國通用會計準則:機械設備成員2024-03-31美國通用會計準則:計算機設備成員2024年6月30日美國通用會計準則:計算機設備成員2024-03-31在建工程2024年6月30日在建工程2024-03-31us-gaap:租賃改善成員2024年6月30日us-gaap:租賃改善成員2024-03-31us-gaap:辦公設備會員2024年6月30日us-gaap:辦公設備會員2024-03-312024年6月30日2023年02月01日2023年02月01日2023年02月01日2023年11月30日2023年11月30日warrants成員2023-04-012024-03-31warrants成員US-GAAP:普通股成員2024-04-012024年6月30日warrants成員2024-03-31warrants成員2024-04-012024年6月30日warrants成員2024年6月30日warrants成員US-GAAP:普通股成員2024-03-31warrants成員US-GAAP:普通股成員2024-03-312024-03-31warrants成員2024-03-31warrants成員2024-03-312024-03-31warrants成員2024-03-31warrants成員2024-03-312024-03-31warrants成員2024-03-31warrants成員2024-03-312024-03-31warrants成員2024-03-31warrants成員2024-03-312024-03-31warrants成員2024-03-31warrants成員2024-03-312024-03-312017-10-312017-10-312020年01月31日2021-08-312023年01月31日2024年2月28日2023年10月31日2023年10月31日2024-01-312024-01-31us-gaap:股票報酬計劃成員2024-04-012024年6月30日us-gaap:股票報酬計劃成員2023-04-012023年6月30日2024-04-012024年6月30日2023-04-012023年6月30日美國通用會計原則限制性股票單位累計成員2024年6月30日最低成員2024-04-012024年6月30日srt:最大成員2024-04-012024年6月30日最低成員2023-04-012023年6月30日srt:最大成員2023-04-012023年6月30日us-gaap: 受限股票會員2024-03-31us-gaap: 受限股票會員2024-04-012024年6月30日us-gaap: 受限股票會員2024年6月30日美國通用會計原則限制性股票單位累計成員2024-03-31美國通用會計原則限制性股票單位累計成員2024-04-012024年6月30日最低成員2024年6月30日srt:最大成員2024年6月30日2024年6月30日2024-04-012024年6月30日最低成員2024年6月30日srt:最大成員2024年6月30日2024年6月30日2024-04-012024年6月30日最低成員2024年6月30日srt:最大成員2024年6月30日2024年6月30日2024-04-012024年6月30日最低成員2024年6月30日srt:最大成員2024年6月30日2024年6月30日2024-04-012024年6月30日2024年6月30日美國通用會計原則限制性股票單位累計成員2023-04-012023年6月30日us-gaap:後續事件會員2024-08-02xbrli:股份iso4217:美元指數iso4217:美元指數xbrli:股份xbrli:純形