美國
證券交易委員會
華盛頓特區 20549
表單
截至本季度
要麼
在從到的過渡期內
委員會檔案編號
（註冊人章程中規定的確切名稱）
（公司或組織的州或其他司法管轄區） |
（美國國税局僱主識別號） |
|
|
|
（郵政編碼） |
（註冊人的電話號碼，包括區號，是（
根據該法第12（b）條註冊的證券：
每個課程的標題 |
交易符號 |
註冊的每個交易所的名稱 |
用複選標記表明註冊人（1）在過去的12個月中（或註冊人需要提交此類報告的較短期限）是否提交了1934年《證券交易法》第13或15（d）條要求提交的所有報告，並且（2）在過去的90天中是否受此類申報要求的約束。
用複選標記表明註冊人是否在過去 12 個月內（或者在要求註冊人提交此類文件的較短時間內）以電子方式提交了根據第 S-T 法規（本章第 232.405 節）第 405 條要求提交的所有交互式數據文件。
用複選標記指明註冊人是大型加速申報人、加速申報人、非加速申報人、小型申報公司還是新興成長型公司。參見《交易法》第12b-2條中 “大型加速申報人”、“加速申報人”、“小型申報公司” 和 “新興成長型公司” 的定義。
☒ |
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加速過濾器 |
☐ |
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非加速過濾器 |
☐ |
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規模較小的申報公司 |
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新興成長型公司 |
如果是新興成長型公司，請用勾號表明註冊人是否選擇不使用延長的過渡期來遵守根據《交易法》第13（a）條規定的任何新的或修訂的財務會計準則。☐
用複選標記表明註冊人是否為空殼公司（定義見《交易法》第12b-2條）。是的 ☐ 沒有
HESS 中游唱片
表格 10-Q
目錄
物品 |
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頁面 |
沒有。 |
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數字 |
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第一部分—財務信息 |
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1。 |
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財務報表（未經審計） |
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2024 年 6 月 30 日和 2023 年 12 月 31 日的合併資產負債表 |
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2 |
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截至2024年6月30日和2023年6月30日的三個月和六個月的合併運營報表 |
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3 |
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截至2024年6月30日和2023年6月30日的六個月合夥人資本（赤字）變動合併報表 |
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4 |
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截至2024年6月30日和2023年6月30日的六個月的合併現金流量表 |
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5 |
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合併財務報表附註 |
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6 |
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2。 |
|
管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析 |
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18 |
3. |
|
關於市場風險的定量和定性披露 |
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35 |
4。 |
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控制和程序 |
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36 |
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第二部分——其他信息 |
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1。 |
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法律訴訟 |
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37 |
1A。 |
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風險因素 |
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37 |
5。 |
|
其他信息 |
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37 |
6。 |
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展品 |
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38 |
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簽名 |
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39 |
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認證 |
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1
第一部分——財務信息（續）
HESS 中游唱片
目錄
合併資產負債表（未經審計）
第 1 項。財務報表
|
6月30日 |
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十二月三十一日 |
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2024 |
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2023 |
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（以百萬計，股份金額除外） |
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資產 |
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現金和現金等價物 |
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與客户簽訂的合同應收賬款： |
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應收賬款—交易 |
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應收賬款—附屬機構 |
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其他流動資產 |
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流動資產總額 |
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股票投資 |
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財產、廠房和設備，淨額 |
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長期應收賬款——附屬公司 |
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遞延所得税資產 |
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其他非流動資產 |
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總資產 |
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$ |
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負債 |
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應付賬款——交易 |
$ |
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$ |
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應付賬款—附屬賬户 |
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應計負債 |
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長期債務的當前到期日 |
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其他流動負債 |
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流動負債總額 |
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長期債務 |
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遞延所得税負債 |
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其他非流動負債 |
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負債總額 |
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合作伙伴的資本 |
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A 類股票 ( |
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b 類股票 ( |
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A類和b類合夥人的總資本 |
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非控股權益 |
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合夥人資本總額 |
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負債和合夥人資本總額 |
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見未經審計的合併財務報表附註。
2
第一部分——財務信息（續）
HESS 中游唱片
目錄
合併運營報表
（未經審計）
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截至6月30日的三個月 |
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截至6月30日的六個月 |
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2024 |
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2023 |
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2024 |
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2023 |
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（以百萬計，每股數據除外） |
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收入 |
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加盟服務 |
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第三方服務 |
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其他收入 |
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總收入 |
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成本和開支 |
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運營和維護費用（不包括 |
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折舊費用 |
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一般和管理費用 |
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運營成本和支出總額 |
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運營收入 |
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股票投資收入 |
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利息支出，淨額 |
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所得税支出前的收入 |
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所得税支出 |
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淨收入 |
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減去：歸屬於非控股權益的淨收益 |
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||||
歸因於 Hess Midstream LP 的淨收益 |
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$ |
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||||
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歸因於 Hess Midstream LP 的淨收益 |
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基本 |
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$ |
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稀釋 |
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已發行A類股票的加權平均值 |
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基本 |
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稀釋 |
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見未經審計的合併財務報表附註。
3
第一部分——財務信息（續）
HESS 中游唱片
目錄
合夥人資本（赤字）變動合併報表
（未經審計）
|
合作伙伴資本 |
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A 級 |
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B 級 |
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非控制性 |
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總計 |
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（單位：百萬） |
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截至2023年12月31日的餘額 |
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- |
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$ |
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|||
淨收入 |
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基於股權的薪酬 |
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- |
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分配-$ |
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( |
) |
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- |
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( |
) |
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( |
) |
遞延所得税資產的確認 |
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- |
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- |
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||
出售贊助商持有的股份 |
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- |
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( |
) |
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- |
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b類單位回購 |
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- |
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( |
) |
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( |
) |
交易成本 |
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( |
) |
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- |
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( |
) |
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( |
) |
截至 2024 年 3 月 31 日的餘額 |
$ |
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- |
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( |
) |
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淨收入 |
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基於股權的薪酬 |
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- |
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分配-$ |
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( |
) |
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( |
) |
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( |
) |
遞延所得税資產的確認 |
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- |
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- |
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出售贊助商持有的股份 |
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( |
) |
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b類單位回購 |
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) |
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) |
交易成本 |
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( |
) |
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( |
) |
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( |
) |
截至 2024 年 6 月 30 日的餘額 |
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- |
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$ |
( |
) |
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$ |
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截至2022年12月31日的餘額 |
$ |
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$ |
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|||
淨收入 |
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基於股權的薪酬 |
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分配-$ |
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( |
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( |
) |
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) |
遞延所得税資產的確認 |
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b類單位回購 |
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( |
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( |
) |
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) |
交易成本 |
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( |
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( |
) |
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) |
截至2023年3月31日的餘額 |
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淨收入 |
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基於股權的薪酬 |
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分配-$ |
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遞延所得税資產的確認 |
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出售贊助商持有的股份 |
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b類單位回購 |
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交易成本 |
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截至 2023 年 6 月 30 日的餘額 |
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$ |
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見未經審計的合併財務報表附註。
4
第一部分——財務信息（續）
HESS 中游唱片
目錄
合併現金流量表
（未經審計）
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截至6月30日的六個月 |
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2024 |
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2023 |
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（單位：百萬） |
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來自經營活動的現金流 |
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淨收入 |
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為核對淨收入與提供的淨現金而進行的調整 |
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折舊費用 |
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股票投資收入 |
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) |
股票投資的分配 |
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遞延融資成本的攤銷 |
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基於股權的薪酬支出 |
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||
遞延所得税支出 |
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||
資產和負債的變化： |
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應收賬款——貿易 |
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( |
) |
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( |
) |
應收賬款—附屬公司 |
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其他流動和非流動資產 |
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應付賬款 — 貿易 |
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( |
) |
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( |
) |
應付賬款—附屬公司 |
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( |
) |
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( |
) |
應計負債 |
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|
( |
) |
|
其他流動和非流動負債 |
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( |
) |
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( |
) |
經營活動提供的淨現金 |
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來自投資活動的現金流 |
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不動產、廠房和設備的增加 |
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( |
) |
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( |
) |
用於投資活動的淨現金 |
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( |
) |
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( |
) |
來自融資活動的現金流 |
|
|
|
|
|
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||
到期日為 90 的銀行借款（償還）的淨收益 |
|
|
( |
) |
|
|
|
|
到期日超過90天的銀行借款 |
|
|
|
|
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|
||
還款 |
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( |
) |
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- |
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發行優先票據的收益 |
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- |
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|
遞延融資成本 |
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( |
) |
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- |
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交易成本 |
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( |
) |
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( |
) |
b類單位回購 |
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( |
) |
|
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( |
) |
對股東的分配 |
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( |
) |
|
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( |
) |
對非控股權益的分配 |
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( |
) |
|
|
( |
) |
用於融資活動的淨現金 |
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|
( |
) |
|
|
( |
) |
現金和現金等價物的增加（減少） |
|
|
|
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|
( |
) |
|
現金和現金等價物，期初 |
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|
|
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現金和現金等價物，期末 |
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|
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$ |
|
||
非現金投資和融資活動的補充披露： |
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|
|
|
|
|
||
應計資本支出和相關負債（增加）減少 |
|
$ |
|
|
$ |
( |
) |
|
遞延所得税資產的確認 |
|
$ |
|
|
$ |
|
||
見未經審計的合併財務報表附註。
5
第一部分——財務信息（續）
HESS 中游唱片
合併財務報表附註（未經審計）
目錄
注意事項 1.演示基礎
除非上下文另有要求，否則本報告中提及的 “公司”、“我們”、“我們” 或類似術語均指Hess Midstream LP及其子公司。
本報告中包含的合併財務報表反映了所有正常和經常性調整，管理層認為，這些調整是公允列報我們截至2024年6月30日和2023年12月31日的合併財務狀況、截至2024年6月30日和2023年6月30日的三個月和六個月的合併經營業績以及截至2024年6月30日和2023年6月30日的六個月的合併現金流所必需的。公司沒有其他綜合收益（虧損）項目；因此，淨收益（虧損）等於綜合收益（虧損）。所報告的中期未經審計的經營業績不一定表示全年業績的預期。
合併財務報表是根據美國證券交易委員會（“SEC”）的中期報告要求編制的。在這些規則允許的情況下，這些中期合併財務報表中已簡要或省略了美國公認會計原則（“GAAP”）通常要求的某些附註或其他財務信息。因此，這些財務報表應與公司截至2023年12月31日止年度的10-k表年度報告中包含的財務報表和相關附註一起閲讀。
根據美國公認會計原則，我們將Hess Midstream Operations LP（“合夥企業”）的活動合併為可變利益實體（“VIE”）。我們得出的結論是，根據會計準則的定義，我們是VIE的主要受益者，因為通過我們的所有權，我們有權指導那些對合夥企業經濟表現影響最大的活動。這一結論基於一項定性分析，該分析考慮了夥伴關係的治理結構和控制權下放條款，這使我們能夠控制夥伴關係的運作。與VIE相關的所有財務報表活動均記錄在收集、處理和存儲以及終端和導出部分中（參見附註11，分段）。除了我們在合夥企業中的權益外，我們目前沒有任何獨立資產或業務。我們的非控股權益代表近似值
新的會計公告
2023年11月，財務會計準則委員會（“FASB”）發佈了《2023-07年會計準則更新》（“ASU”），《分部報告》（主題280）：對應報告的分部披露的改進。該亞利桑那州立大學增加了對每個應報告細分市場的重大開支的必要披露，以及某些其他披露內容，以幫助財務報表的用户瞭解首席運營決策者如何評估細分市場支出和經營業績。亞利桑那州立大學不會改變實體識別其運營部門的方式。亞利桑那州立大學對2023年12月15日之後開始的財政年度以及2024年12月15日之後開始的財政年度內的過渡期有效，允許提前採用。我們於2024年4月1日通過了該亞利桑那州立大學，並將修正案追溯適用於合併財務報表中列報的所有前期期間（見附註11，分部）。
2023年12月，財務會計準則委員會發布了亞利桑那州立大學2023-09年《所得税（主題740）：所得税披露的改進》。除其他披露外，該亞利桑那州立大學還要求進一步分解信息，在税率對賬中使用某些類別，並對各司法管轄區繳納的所得税進行分類。ASU 在 2024 年 12 月 15 日之後的財政年度內對公共企業實體有效，允許提前採用。我們將繼續評估該亞利桑那州立大學對我們合併財務報表的影響。
注意事項 2.股權交易
股票發行交易
2023 年 5 月 19 日，贊助商共售出了
6
第一部分——財務信息（續）
HESS 中游唱片
合併財務報表附註（未經審計）
目錄
2024 年 2 月 8 日，GIP 共售出了
2024 年 5 月 31 日，GIP 共售出了
該公司做到了
b類單位回購
2023年3月27日，公司、合夥企業和我們的保薦人簽訂了單位回購協議，根據該協議，合夥企業同意從贊助商處購買
2023年6月26日，公司、合夥企業和我們的保薦人簽訂了單位回購協議，根據該協議，合夥企業同意從贊助商處購買
2024年3月11日，公司、合夥企業和我們的保薦人簽訂了單位回購協議，根據該協議，合夥企業同意從贊助商處購買
2024年6月24日，公司、合夥企業和我們的保薦人簽訂了單位回購協議，根據該協議，合夥企業同意從贊助商處購買
上述回購交易的資金來自合夥企業現有循環信貸額度下的借款和手頭現金（見附註6，債務和利息支出）。根據上述回購協議的條款，在每次從贊助商處購買b類單位後，合夥企業立即取消了回購的單位，公司無償取消了同等數量的b類股份。
回購交易是根據ASC 810進行核算的，根據該協議，在母公司保留其子公司控股財務權益的同時，母公司所有權的變動記作股權交易。對非控股權益的賬面金額進行了調整，以反映所有權權益的變化，支付的對價金額與調整非控股權益的金額之間的差額被確認為歸屬於A類股東的權益的減少。向與2024年回購交易相關的非控股權益持有人的分配超過了非控股權益的賬面價值，導致赤字餘額，如隨附的合夥人資本變動（赤字）合併報表所示。
7
第一部分——財務信息（續）
HESS 中游唱片
合併財務報表附註（未經審計）
目錄
我們花了大約 $
由於上述股票發行和單位回購交易，我們還確認了額外的遞延所得税資產 $
注意事項 3.關聯方交易
除了合併財務報表附註中其他地方披露的b類單位回購交易和對保薦人的分配外，我們還進行了以下關聯方交易：
商業協議
我們與赫斯的某些子公司簽訂了長期收費的商業協議，以提供 i) 天然氣收集，ii) 原油收集，iii) 天然氣加工和分餾，iv) 儲存服務，v) 終端和出口服務，以及 (vi) 水處理服務。
對於根據這些商業協議提供的服務，我們將按每月交付的每桶原油、每桶水、Mcf的天然氣或Mcf當量的液化天然氣（如適用）收取費用，Hess有義務向我們提供最低數量的原油、水、天然氣和液化天然氣。
除了供水服務協議和下文所述的某個收集子系統外,
對於與Hess簽訂的某些原油採集、終止、儲存、天然氣處理和天然氣收集商業協議，我們行使了續訂期權，將每份商業協議延長至
8
第一部分——財務信息（續）
HESS 中游唱片
合併財務報表附註（未經審計）
目錄
根據商業協議的現有條款，在我們除存儲服務協議和碼頭和出口服務協議（關於原油終端服務）以外的每份商業協議的次要期限內，
與客户簽訂的合同（包括附屬服務和第三方服務）的收入按分類計算如下：
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截至6月30日的三個月 |
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截至6月30日的六個月 |
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2024 |
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2023 |
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2024 |
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2023 |
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（單位：百萬） |
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加盟服務 |
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石油和天然氣收集服務 |
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處理和存儲服務 |
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終端和出口服務 |
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集水和處置服務 |
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加盟服務總額 |
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第三方服務 |
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與客户簽訂合同的總收入 |
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其他收入 |
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總收入 |
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下表列出了第三方直通成本，我們確認的收入金額等於成本。這些直通收入包含在附屬公司服務中，相關的直通成本包含在隨附的未經審計的合併運營報表中的運營和維護費用中。
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截至6月30日的三個月 |
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截至6月30日的六個月 |
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2024 |
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2023 |
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2024 |
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2023 |
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（單位：百萬） |
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電費和其他相關費用 |
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自來水的運輸和處置成本 |
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鐵路運輸成本 |
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( |
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總計 |
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$ |
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$ |
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9
第一部分——財務信息（續）
HESS 中游唱片
合併財務報表附註（未經審計）
目錄
綜合協議和員工借調協議
根據我們的綜合協議和員工借調協議，Hess為我們提供大量的運營和管理服務，以支持我們的資產和運營。
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截至6月30日的三個月 |
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截至6月30日的六個月 |
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2024 |
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2023 |
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2024 |
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2023 |
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（單位：百萬） |
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運營和維護費用 |
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一般和管理費用 |
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總計 |
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LM4 協議
除了與赫斯的商業協議外，我們還與小密蘇裏四號公司（“LM4”）簽訂了天然氣處理協議，
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截至6月30日的三個月 |
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截至6月30日的六個月 |
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2024 |
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2023 |
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2024 |
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2023 |
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（單位：百萬） |
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產生的手續費 |
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股權投資的收益 |
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從股權投資中獲得的分配 |
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注意事項 4.不動產、廠房和設備
不動產、廠房和設備按成本計算如下：
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預計使用壽命 |
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2024年6月30日 |
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2023 年 12 月 31 日 |
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（以百萬計，年數除外） |
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收集資產 |
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管道 |
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壓縮機、泵站和終端 |
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天然氣廠資產 |
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管道、管道和閥門 |
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裝備 |
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處理和分餾設施 |
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建築物 |
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物流設施和軌道車輛 |
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存儲設施 |
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其他 |
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在建工程 |
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不適用 |
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不動產、廠房和設備總額（按成本計算） |
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累計折舊 |
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( |
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財產、廠房和設備，淨額 |
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10
第一部分——財務信息（續）
HESS 中游唱片
合併財務報表附註（未經審計）
目錄
注意事項 5.應計負債
應計負債如下：
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2024年6月30日 |
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2023 年 12 月 31 日 |
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（單位：百萬） |
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應計利息 |
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應計資本支出 |
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其他應計費用 |
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總計 |
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注意事項 6.債務和利息支出
固定利率優先票據
2024 年 5 月 16 日，該夥伴關係發行了 $
截至2024年6月30日，該夥伴關係已經：
上述票據由合夥企業的某些子公司擔保。上述優先無抵押票據的每份契約都包含慣常契約，這些契約限制了我們和受限制子公司以下方面的能力：(i) 申報或支付任何股息或進行任何其他限制性付款；(ii) 轉讓或出售資產或子公司股票；(iii) 承擔額外債務；或 (iv) 進行限制性投資，除非在對此類限制性付款和任何相關事件給予形式生效時和之後立即生效在債務或其他交易中，沒有發生違約行為且仍在繼續，或將由於這種限制性付款以及槓桿率不超過而發生
此外，優先無擔保票據契約中包含的契約中包含允許公司履行合夥企業在契約下的報告義務的條款，只要公司的任何此類財務信息包含合理足夠的信息，足以確定公司財務信息與合夥企業及其子公司獨立財務信息之間的重大差異（如果有），並且公司不直接擁有任何人的股本合夥企業及其子公司除外，或不會與合夥企業及其子公司的財務業績合併的重大業務業務除外。該公司是一家控股公司，沒有獨立的資產或業務。除了合夥企業的權益以及在公司層面確認的聯邦和州所得税的影響外，合夥企業的合併財務報表與公司的合併財務報表之間沒有實質性差異。
11
第一部分——財務信息（續）
HESS 中游唱片
合併財務報表附註（未經審計）
目錄
信貸設施
截至 2024 年 6 月 30 日，該夥伴關係有 $
信貸額度可用於一般公司用途的借款和信用證。信貸額度由合夥企業的每家直接和間接全資國內子公司提供擔保，並由合夥企業及其直接和間接的國內直接和間接全資重大子公司（包括此類實體直接擁有的股權）的幾乎所有當前擁有和事後獲得的資產（包括此類實體直接擁有的股權）的首要優先完善留置權作為擔保，但某些習慣例例外情況除外。
公允價值測量
截至2024年6月30日，我們的總債務賬面價值為美元
注意事項 7.合作伙伴的資本和分配
我們的合作協議要求，在
z
時期 |
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記錄日期 |
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分發日期 |
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每股 A 類股票的分配 |
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2023 年第一季度 |
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2023 年第二季度 |
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2023 年第三季度 |
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2023 年第四季度 |
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2024 年第一季度 |
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2024 年第二季度 (1) |
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(1)
12
第一部分——財務信息（續）
HESS 中游唱片
合併財務報表附註（未經審計）
目錄
註釋 8.每股收益
我們計算每股A類股票的收益，因為我們沒有任何其他參與證券。幾乎所有的所得税支出都歸因於反映我們組織結構的A類股票的收益。合夥企業的b類單位以及公司相等數量的b類股份可通過a轉換為公司的A類股票
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截至6月30日的三個月 |
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截至6月30日的六個月 |
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（以百萬計，每股金額除外） |
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2024 |
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2023 |
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2024 |
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2023 |
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淨收入 |
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減去：歸屬於非控股權益的淨收益 |
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歸因於 Hess Midstream LP 的淨收益 |
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歸因於 Hess Midstream LP 的淨收益 |
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基本： |
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稀釋： |
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已發行A類股票的加權平均值： |
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基本： |
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稀釋： |
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在截至2024年6月30日的三個月和六個月中，A類已發行股票的加權平均數包括
註釋 9.信用風險的集中
截至2024年6月30日和2023年6月30日，赫斯及其附屬公司代表
注意事項 10.承諾和意外開支
環境突發事件
公司受與環境有關的聯邦、州和地方法律法規的約束。2022年8月12日，該公司得知位於北達科他州雷以北約8英里處的地下管道釋放了產水。據估計，大約
截至2024年6月30日，我們在應計負債和其他非流動負債中所有估計的補救負債（包括上述產水釋放）的準備金為美元
法律訴訟
在正常業務過程中，公司不時參與各種司法和行政訴訟。我們會定期評估是否需要對這些突發事件進行會計確認或披露。對於已知的突發事件，當損失可能發生且金額可以合理估計時，我們會累積負債。如果可以合理估計某個範圍內的金額，並且該範圍內的任何金額都不比任何其他金額更能估算，則應計該範圍中的最小值。
13
第一部分——財務信息（續）
HESS 中游唱片
合併財務報表附註（未經審計）
目錄
2023年3月14日左右，公司收到了北達科他州環境質量部（“DEQ”）發出的與上述環境突發事件中描述的生產水排放有關的違規通知（“通知”）。該通知提醒公司，它可能違反了該州的水污染控制法，但既沒有實施也沒有放棄任何執法行動。2024年1月11日，DEQ提出了一項行政同意協議（“ACA”），其中包括1美元的行政處罰
根據目前獲得的信息，我們認為，包括上述產水排放在內的已知事項的結果會對我們的財務狀況、經營業績或現金流產生重大不利影響是遙不可及的。因此，截至2024年6月30日和2023年12月31日，我們做到了
注意事項 11.細分市場
我們的業務位於美國，組織為
我們的CodM根據調整後的息税折舊攤銷前利潤評估各細分市場的經營業績，調整後的息税折舊攤銷前利潤定義為扣除利息支出、所得税支出（收益）以及折舊和攤銷前的淨收益（虧損），並根據其他非現金、非經常性項目（如適用）進行了進一步調整。對於所有細分市場，CodM在年度預算和月度預測過程中使用分部調整後的息税折舊攤銷前利潤。CodM每月考慮調整後息税折舊攤銷前利潤的預算與當前預測的差異，以評估每個細分市場的業績並做出向每個細分市場分配資本和其他資源的決策。
14
第一部分——財務信息（續）
HESS 中游唱片
合併財務報表附註（未經審計）
目錄
下表反映了每個可報告分部的某些財務數據：
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聚會 |
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處理和存儲 |
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終止和導出 |
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可報告細分市場總數 |
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利息及其他 |
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合併 |
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（單位：百萬） |
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截至2024年6月30日的三個月 |
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收入和其他收入 |
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運營和維護費用 |
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折舊費用 |
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一般和管理費用 |
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股票投資收入 |
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利息支出，淨額 |
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所得税支出 |
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調整後 EBITDA |
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資本支出 |
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聚會 |
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處理和存儲 |
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終止和導出 |
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可報告細分市場總數 |
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利息及其他 |
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合併 |
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（單位：百萬） |
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截至2023年6月30日的三個月 |
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收入和其他收入 |
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運營和維護費用 |
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折舊費用 |
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15
第一部分——財務信息（續）
HESS 中游唱片
合併財務報表附註（未經審計）
目錄
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聚會 |
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處理和存儲 |
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終止和導出 |
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可報告細分市場總數 |
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在截至2024年6月30日的六個月中 |
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調整後 EBITDA |
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聚會 |
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處理和存儲 |
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終止和導出 |
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可報告細分市場總數 |
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利息及其他 |
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合併 |
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（單位：百萬） |
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截至2023年6月30日的六個月中 |
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運營和維護費用 |
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一般和管理費用 |
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股票投資收入 |
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所得税支出 |
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資本支出 |
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下表顯示了應申報分部調整後息税折舊攤銷前利潤與所得税支出前收入的對賬情況：
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截至6月30日的三個月 |
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截至6月30日的六個月 |
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（單位：百萬） |
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2024 |
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2023 |
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2024 |
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2023 |
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調整後應申報分部的對賬 |
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應報告的分部總調整後的息税折舊攤銷前利潤 |
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更少： |
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折舊費用 |
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利息支出，淨額 |
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所得税支出前的收入 |
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16
第一部分——財務信息（續）
HESS 中游唱片
合併財務報表附註（未經審計）
目錄
應報告分部的總資產如下：
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2024年6月30日 |
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2023 年 12 月 31 日 |
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（單位：百萬） |
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聚會 |
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處理和存儲 (1) |
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終止和導出 |
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利息及其他 |
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總資產 |
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(1)
註釋 12.後續活動
開啟
17
第一部分——財務信息（續）
目錄
第 2 項。管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析
管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析應與第1項中包含的未經審計的財務報表和隨附的腳註一起閲讀。財務報表以及我們截至2023年12月31日止年度的10-k表年度報告（我們的 “2023年年度報告”）中的經審計的合併財務報表和隨附的腳註。
除非另有説明或文中另有説明，否則本報告中提及的 “Hess Midstream LP”、“公司”、“我們”、“我們的”、“我們” 或類似術語是指Hess Midstream LP，包括其合併子公司。提及 “夥伴關係” 是指赫斯中游運營有限責任公司。
本討論包含涉及風險和不確定性的前瞻性陳述。我們的實際結果可能與下文討論的結果存在重大差異。可能導致或促成此類差異的因素包括但不限於下文列出的因素以及我們 2023 年年度報告中討論的因素。
概述
我們是一家收費的、以增長為導向的有限合夥企業，擁有、運營、開發和收購各種中游資產，併為赫斯公司（“Hess”）和第三方客户提供收費服務。我們由Hess Midstream GP LLC管理和控制，Hess Midstream GP LLC是我們的普通合夥人的普通合夥人，由赫斯和GIP II Blue Holding, L.P.（“GIP”，與赫斯一起是 “贊助商”）50/50持有。我們的資產主要位於北達科他州威利斯頓盆地的巴肯和三叉頁巖油田，我們將其統稱為巴肯油田。
2024年2月8日，GIP以承銷商每股A類股票32.83美元的價格向承銷商出售了總額為11,500,000股的A類股票（“A類股票”），其中包括承銷商購買最多150萬股額外股票的選擇權，該期權已全部行使。GIP從此次發行中獲得了約3.775億美元的淨收益。2024年5月31日，GIP通過承銷公開發行共出售了我們的1,000萬股A類股票，向承銷商出售了每股A類股票34.025美元。GIP還授予承銷商以每股A類股票相同的價格額外購買最多150萬股A類股票的期權，該期權已於2024年6月3日全部行使。GIP從此次發行中獲得了約3.913億美元的淨收益。該公司沒有從發行交易中獲得任何收益。本次發行交易是根據我們與贊助商之間的註冊權協議進行的。
2024年3月14日，合夥企業直接從贊助商那裏購買了2,816,901套代表合夥企業中有限合夥人權益的b類單位（“b類單位”），總收購價約為1億美元。每個b類單位的收購價格為35.50美元，這是2024年3月11日A類股票的收盤價。2024年6月26日，該合作伙伴關係直接從贊助商那裏購買了2724,052套b類單位，總收購價約為1億美元。每個b類單位的收購價格為36.71美元，即2024年6月24日A類股票的收盤價。回購交易的資金來自合夥企業現有循環信貸額度下的借款和手頭現金。
由於上述股票發行和單位回購交易，我們的公有所有權從2023年12月31日的約29.8％增加到2024年6月30日的約41.0％。
我們利用不斷增長的分配之外的剩餘自由現金流，通過在2024年前兩個季度立即提高每股A類股票的季度分配水平，為股東提供更高的資本回報率。按年計算，這大大高於我們的目標，即到2026年，每股A類股票的年分配額至少增長5％。
我們的資產和業務分為以下三個應報告的部分：（1）收集（2）處理和存儲，（3）終端和出口。
第二季度業績
2024年第二季度的重要財務和運營亮點包括：
18
第一部分——財務信息（續）
目錄
2024年第二季度的收入和其他收入為3.655億美元，而去年同期為3.24億美元。2024年第二季度的收入和其他收入與去年同期相比增長了4150萬美元，這主要是由於實物交易量的增加。2024年第二季度的業績還包括一次性減少800萬美元與設定某些子系統的2024年費率相關的收入。2024年第二季度的總運營成本和支出為1.432億美元，而去年同期為1.259億美元。增長的主要原因是維護費用、直通費用和額外投入使用資產的折舊費用增加。2024年第二季度的利息支出為4,970萬美元，高於上一季度的4,380萬美元，這主要歸因於2024年5月發行的6.00億美元固定利率6.500％的新優先無抵押票據、信貸額度的更高利率利率以及循環信貸額度的借款增加。由於二級股權發行和b類單位回購交易後的所有權變動，所得税支出增加了790萬美元。因此，與2023年第二季度相比，2024年第二季度的合併淨收入增加了1,240萬美元，調整後的息税折舊攤銷前利潤增加了2970萬美元。
與2023年第二季度相比，2024年第二季度天然氣收集的吞吐量增長了19％，天然氣加工的吞吐量增長了17％，這主要是由於產量增加和氣體捕獲量增加。與2023年第二季度相比，2024年第二季度原油採集的吞吐量增長了23％，終端的吞吐量增長了17％，這主要是由於產量增加。集水量增長了43％，這反映了原油產量的增加和我們集水基礎設施利用率的提高。
有關分部層面運營業績的更多討論，請參閲下文 “經營業績”。有關調整後息税折舊攤銷前利潤（我們的非公認會計準則財務指標）的更多信息，請參閲下面的 “我們如何評估運營” 和 “非公認會計準則財務指標對賬”。
19
第一部分——財務信息（續）
目錄
我們如何創造收入
我們的收入幾乎全部來自於收集、壓縮和加工天然氣和分餾液化天然氣；收集、終止、裝載和運輸原油和液化天然氣；儲存和終止丙烷；收集和處置產水。我們已經與赫斯簽訂了長期的收費商業協議，協議的石油和天然氣服務協議自2014年1月1日起生效，水服務協議自2019年1月1日起生效。
除了供水服務協議和特定的集水子系統（如下所述）外，我們與赫斯簽訂的每份商業協議最初的期限均為10年。我們行使了續訂期權，將每份商業協議再延長一個十年期限（“次要期限”），有效期自2024年1月1日起至2033年12月31日。行使續訂選擇權後，現有商業協議的任何條款均未發生變化。對於該收集子系統，初始期限為15年，自2014年1月1日起生效，第二期限為5年。對於供水服務協議，初始期限為14年，自2019年1月1日起生效，第二期限為10年。我們唯一的選擇是續訂這些剩餘協議的次要期限，以後可以行使。在次要期限（如果有）到期後，除非任何一方在適用的第二期限結束前180天內終止協議，否則協議將自動續訂一年。
這些協議包括涵蓋赫斯在巴肯的幾乎所有現有和未來自有或控制生產的專項協議、最低產量承諾、通貨膨脹自動扶梯和費用重新計算機制，所有這些都旨在為我們提供現金流穩定和增長，以及下行風險保護。特別是，赫斯根據我們的商業協議作出的最低交易量承諾提供了最低的現金流水平，協議下的費用重新計算機制允許每年調整費用，從而在協議的初始期限內為我們提供現金流的穩定性。在協議的次要期內，費用重新計算模型被基於通貨膨脹的費用結構所取代。有關我們商業協議的更多説明，請參閲附註 3 “關聯方交易”。
我們的收入還包括（i）直接與我們簽訂合同的第三方流量的收入，（ii）與赫斯簽訂合同並根據上述與赫斯的商業協議交付給我們的收入，以及（iii）第三方直通式鐵路運輸成本、第三方生產的水車運輸和處置成本、電費和某些其他第三方費用，我們確認的收入金額等於成本。我們正在與赫斯一起尋求與第三方生產商和其他在巴肯開展業務的中游公司建立戰略關係，以最大限度地提高我們的利用率。
20
第一部分——財務信息（續）
目錄
我們如何評估我們的運營
我們的管理層使用各種財務和運營指標來分析我們的經營業績和盈利能力。這些指標包括（i）銷量，（ii）運營和維護費用以及（iii）調整後的息税折舊攤銷前利潤。
體積。我們產生的收入主要取決於我們在收集、加工、碼頭、儲存設施和處置設施中處理的原油、天然氣、液化天然氣和產水的數量。這些交易量主要受我們資產直接或間接服務的市場中原油、天然氣和液化天然氣供應和需求的影響，包括原油價格的變化，這可能會進一步影響赫斯的交付量。儘管赫斯已承諾根據上述商業協議將產量降至最低，但我們的經營業績將受到我們以下能力的影響：
運營和維護費用。我們的管理層力求通過有效管理運營和維護費用來最大限度地提高運營盈利能力。這些費用主要包括根據我們的綜合協議和員工借調協議向我們收取的費用、第三方承包商成本、公用事業費用、保險費、第三方服務提供商成本、相關財產税和其他非所得税和維護費用，例如維修、翻新和更換存儲設施以及維護設備可靠性、完整性和安全的支出。這些費用通常在廣泛的吞吐量範圍內保持相對穩定，但可能會因期間開展的活動組合以及燃氣廠檢修等大額支出的時間而在不同時期之間波動。我們力求通過定期維護資產來管理我們的維護支出，以最大限度地減少這些支出的重大波動，並最大限度地減少它們對我們現金流的影響。
調整後的息税折舊攤銷前利潤我們之前曾報告過非公認會計準則的 “調整後息税折舊攤銷前利潤” 指標，我們將其定義為扣除淨利息支出、所得税支出、折舊和攤銷前的淨收益（虧損）以及我們在股權關聯公司折舊中所佔的比例份額，經過進一步調整，以消除我們認為不代表我們持續經營業績的某些項目的影響，例如交易成本、其他收入以及其他非現金和非經常性項目（如果適用）。由於該定義不同於調整後息税折舊攤銷前利潤的其他定義，我們認為停止報告先前定義的調整後息税折舊攤銷前利潤是適當的。從2024年第二季度開始，如本報告所示，“調整後息税折舊攤銷前利潤” 定義為扣除淨利息支出、所得税支出（收益）以及折舊和攤銷前的已報告的淨收益（虧損），經進一步調整以消除我們認為不代表我們持續經營業績的某些項目的影響，例如交易成本、其他收入以及其他非現金和非經常性項目（如果適用）。調整後息税折舊攤銷前利潤的計算結果已重新計算，以符合新的列報方式（如適用）。我們使用調整後的息税折舊攤銷前利潤來分析我們的業績和流動性。
調整後的息税折舊攤銷前利潤是一項非公認會計準則的補充財務指標，合併財務報表的管理層和外部用户，例如行業分析師、投資者、貸款人和評級機構，可用於評估：
21
第一部分——財務信息（續）
目錄
我們認為，調整後息税折舊攤銷前利潤的列報為投資者評估我們的財務狀況和經營業績提供了有用的信息。與調整後息税折舊攤銷前利潤最直接可比的GAAP指標是淨收益（虧損）和（用於）經營活動提供的淨現金。不應將調整後的息税折舊攤銷前利潤視為GAAP淨收益（虧損）、運營收益（虧損）、經營活動提供的淨現金或根據公認會計原則列報的任何其他財務業績或流動性衡量標準的替代方案。調整後的息税折舊攤銷前利潤作為分析工具具有重要的侷限性，因為它排除了影響經營活動提供的淨收入和淨現金的部分但不是所有項目。您不應孤立地考慮調整後的息税折舊攤銷前利潤，也不得將其作為我們根據公認會計原則報告的業績分析的替代品。此外，由於我們行業中其他公司的調整後息税折舊攤銷前利潤的定義可能有所不同，因此我們對調整後息税折舊攤銷前利潤的定義可能無法與其他公司的類似標題衡量標準相提並論，從而降低了其效用。
22
第一部分——財務信息（續）
目錄
運營結果
截至2024年6月30日的三個月，而截至2023年6月30日的三個月
截至2024年6月30日和2023年6月30日的三個月的經營業績如下所示（除非另有説明，否則以百萬計）。
截至2024年6月30日的三個月 |
|
聚會 |
|
|
處理和存儲 |
|
|
終止和導出 |
|
|
利息及其他 |
|
|
合併的 Hess Midstream LP |
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|||||
收入 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||
加盟服務 |
|
$ |
193.7 |
|
|
$ |
135.2 |
|
|
$ |
29.6 |
|
|
$ |
- |
|
|
$ |
358.5 |
|
第三方服務 |
|
|
1.8 |
|
|
|
4.3 |
|
|
|
- |
|
|
|
- |
|
|
|
6.1 |
|
其他收入 |
|
|
- |
|
|
|
- |
|
|
|
0.9 |
|
|
|
- |
|
|
|
0.9 |
|
總收入 |
|
|
195.5 |
|
|
|
139.5 |
|
|
|
30.5 |
|
|
|
- |
|
|
|
365.5 |
|
成本和開支 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||
運營和維護費用 |
|
|
50.8 |
|
|
|
27.3 |
|
|
|
9.4 |
|
|
|
- |
|
|
|
87.5 |
|
折舊費用 |
|
|
31.5 |
|
|
|
14.6 |
|
|
|
4.4 |
|
|
|
- |
|
|
|
50.5 |
|
一般和管理費用 |
|
|
2.3 |
|
|
|
1.0 |
|
|
|
0.2 |
|
|
|
1.7 |
|
|
|
5.2 |
|
運營成本和支出總額 |
|
|
84.6 |
|
|
|
42.9 |
|
|
|
14.0 |
|
|
|
1.7 |
|
|
|
143.2 |
|
運營收入（虧損） |
|
|
110.9 |
|
|
|
96.6 |
|
|
|
16.5 |
|
|
|
(1.7) |
) |
|
|
222.3 |
|
股票投資收入 |
|
|
- |
|
|
|
3.7 |
|
|
|
- |
|
|
|
- |
|
|
|
3.7 |
|
利息支出，淨額 |
|
|
- |
|
|
|
- |
|
|
|
- |
|
|
|
49.7 |
|
|
|
49.7 |
|
所得税支出前的收入（虧損） |
|
|
110.9 |
|
|
|
100.3 |
|
|
|
16.5 |
|
|
|
(51.4) |
) |
|
|
176.3 |
|
所得税支出 |
|
|
- |
|
|
|
- |
|
|
|
- |
|
|
|
16.0 |
|
|
|
16.0 |
|
淨收益（虧損） |
|
|
110.9 |
|
|
|
100.3 |
|
|
|
16.5 |
|
|
|
(67.4) |
) |
|
|
160.3 |
|
減去：淨收益（虧損）歸因於 |
|
|
69.6 |
|
|
|
62.8 |
|
|
|
10.4 |
|
|
|
(32.0 |
) |
|
|
110.8 |
|
淨收益（虧損）歸因於 |
|
$ |
41.3 |
|
|
$ |
37.5 |
|
|
$ |
6.1 |
|
|
$ |
(35.4 |
) |
|
$ |
49.5 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||
吞吐量 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||
氣體收集 (mmcf/D) (1) |
|
|
440 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
440 |
|
|||
原油採集 (mbbl/d) (2) |
|
|
116 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
116 |
|
|||
氣體處理 (mmcf/D) (1) |
|
|
|
|
|
419 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
419 |
|
|||
原油終端 (mbbl/d) (2) |
|
|
|
|
|
|
|
|
126 |
|
|
|
|
|
|
126 |
|
|||
液化天然氣裝載 (mbbl/d) (2) |
|
|
|
|
|
|
|
|
15 |
|
|
|
|
|
|
15 |
|
|||
集水 (mbbl/d) (2) |
|
|
124 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
124 |
|
|||
(1) 每天百萬立方英尺
(2) 每天一千桶
23
第一部分——財務信息（續）
目錄
截至2023年6月30日的三個月 |
|
聚會 |
|
|
處理和存儲 |
|
|
終止和導出 |
|
|
利息及其他 |
|
|
合併的 Hess Midstream LP |
|
|||||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||
收入 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||
加盟服務 |
|
$ |
174.1 |
|
|
$ |
121.6 |
|
|
$ |
26.2 |
|
|
$ |
- |
|
|
$ |
321.9 |
|
第三方服務 |
|
|
0.4 |
|
|
|
1.2 |
|
|
|
- |
|
|
|
- |
|
|
|
1.6 |
|
其他收入 |
|
|
- |
|
|
|
- |
|
|
|
0.5 |
|
|
|
- |
|
|
|
0.5 |
|
總收入 |
|
|
174.5 |
|
|
|
122.8 |
|
|
|
26.7 |
|
|
|
- |
|
|
|
324.0 |
|
成本和開支 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||
運營和維護費用 |
|
|
43.8 |
|
|
|
23.8 |
|
|
|
5.5 |
|
|
|
- |
|
|
|
73.1 |
|
折舊費用 |
|
|
28.2 |
|
|
|
14.5 |
|
|
|
4.3 |
|
|
|
- |
|
|
|
47.0 |
|
一般和管理費用 |
|
|
2.5 |
|
|
|
1.1 |
|
|
|
0.2 |
|
|
|
2.0 |
|
|
|
5.8 |
|
運營成本和支出總額 |
|
|
74.5 |
|
|
|
39.4 |
|
|
|
10.0 |
|
|
|
2.0 |
|
|
|
125.9 |
|
運營收入（虧損） |
|
|
100.0 |
|
|
|
83.4 |
|
|
|
16.7 |
|
|
|
(2.0) |
) |
|
|
198.1 |
|
股票投資收入 |
|
|
- |
|
|
|
1.7 |
|
|
|
- |
|
|
|
- |
|
|
|
1.7 |
|
利息支出，淨額 |
|
|
- |
|
|
|
- |
|
|
|
- |
|
|
|
43.8 |
|
|
|
43.8 |
|
所得税支出前的收入（虧損） |
|
|
100.0 |
|
|
|
85.1 |
|
|
|
16.7 |
|
|
|
(45.8) |
) |
|
|
156.0 |
|
所得税支出 |
|
|
- |
|
|
|
- |
|
|
|
- |
|
|
|
8.1 |
|
|
|
8.1 |
|
淨收益（虧損） |
|
|
100.0 |
|
|
|
85.1 |
|
|
|
16.7 |
|
|
|
(53.9) |
) |
|
|
147.9 |
|
減去：淨收益（虧損）歸因於 |
|
|
78.7 |
|
|
|
66.8 |
|
|
|
13.3 |
|
|
|
(36.0 |
) |
|
|
122.8 |
|
淨收益（虧損）歸因於 |
|
$ |
21.3 |
|
|
$ |
18.3 |
|
|
$ |
3.4 |
|
|
$ |
(17.9) |
) |
|
$ |
25.1 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||
吞吐量 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||
氣體收集 (mmcf/D) (1) |
|
|
369 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
369 |
|
|||
原油採集 (mbbl/d) (2) |
|
|
94 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
94 |
|
|||
氣體處理 (mmcf/D) (1) |
|
|
|
|
|
358 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
358 |
|
|||
原油終端 (mbbl/d) (2) |
|
|
|
|
|
|
|
|
108 |
|
|
|
|
|
|
108 |
|
|||
液化天然氣裝載 (mbbl/d) (2) |
|
|
|
|
|
|
|
|
12 |
|
|
|
|
|
|
12 |
|
|||
集水 (mbbl/d) (2) |
|
|
87 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
87 |
|
|||
(1) 每天百萬立方英尺
(2) 每天一千桶
聚會
與2023年第二季度相比，2024年第二季度的收入和其他收入增加了2,100萬美元，其中1720萬美元歸因於2024年和2023年第二季度高於MVC的天然氣收集量，610萬美元歸因於集水和處置收入的增加，500萬美元歸因於2024年第二季度高於MVC和第二季度的MVC水平的原油採集量增加 2023年，340萬美元歸因於直通收入的增加。此外，140萬美元的增長歸因於直接向第三方提供的服務。這些收入的增長被1210萬美元部分抵消，這歸因於較低的費率，其中包括與設定某些子系統的2024年費率相關的360萬美元一次性減免。
運營和維護費用增加了700萬美元，其中340萬美元是由於直通成本的增加，包括生產的水的運輸和處理以及電費，230萬美元來自壓縮機站的大修和其他維護活動，130萬美元歸因於根據我們的綜合協議和員工借調協議分配給我們的員工成本增加。由於新的壓縮機和其他新的收集資產投入使用，折舊費用增加了330萬美元。
24
第一部分——財務信息（續）
目錄
處理和存儲
與2023年第二季度相比，2024年第二季度的收入和其他收入增加了1,670萬美元，其中1,510萬美元歸因於2024年和2023年第二季度高於MVC的天然氣處理量，340萬美元歸因於更高的費率，310萬美元歸因於直接向第三方提供的服務。與設定2024年關税税率相關的440萬美元一次性削減和50萬美元的直通收入減少了50萬美元，部分抵消了這些收入的增長。
運營和維護費用增加了350萬美元，其中300萬美元歸因於第三方處理費的增加，100萬美元歸因於維護活動的增加，由直通成本降低的50萬美元略有抵消。
與2023年第二季度相比，2024年第二季度的股權投資收入增加了200萬美元，這主要是由於LM4工廠的加工量增加。
終止和導出
與2023年第二季度相比，2024年第二季度的收入和其他收入增加了380萬美元，其中350萬美元歸因於2024年第二季度高於MVC和2023年第二季度MVC水平的原油終端量增加，160萬美元歸因於直通收入，40萬美元歸因於其他收入。這些收入的增長被歸因於較低的關税税率的170萬美元部分抵消。
與2023年第二季度相比，2024年第二季度的運營和維護費用增加了390萬美元，其中230萬美元主要歸因於軌道車輛再認證計劃，160萬美元歸因於鐵路運輸直通成本。
利息及其他
與2023年第二季度相比，2024年第二季度扣除利息收入的利息支出增加了590萬美元，其中490萬美元歸因於2024年第二季度發行的6.00億美元固定利率6.500％的優先無抵押票據，180萬美元歸因於我們的信貸額度利率提高和循環信貸額度的借款增加，部分被80萬美元的利息收入所抵消。在2023年和2024年股票發行和單位回購交易之後，Hess Midstream LP增加了合夥企業的所有權，這推動了同期所得税支出增加了790萬美元。
25
第一部分——財務信息（續）
目錄
截至2024年6月30日的六個月與截至2023年6月30日的六個月相比
截至2024年6月30日和2023年6月30日的六個月的經營業績如下所示（除非另有説明，否則以百萬計）。
在截至2024年6月30日的六個月中 |
|
聚會 |
|
|
處理和存儲 |
|
|
終止和導出 |
|
|
利息及其他 |
|
|
合併的 Hess Midstream LP |
|
|||||
收入 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||
加盟服務 |
|
$ |
380.3 |
|
|
$ |
270.6 |
|
|
$ |
57.0 |
|
|
$ |
- |
|
|
$ |
707.9 |
|
第三方服務 |
|
|
3.3 |
|
|
|
8.0 |
|
|
|
0.1 |
|
|
|
- |
|
|
|
11.4 |
|
其他收入 |
|
|
- |
|
|
|
- |
|
|
|
1.8 |
|
|
|
- |
|
|
|
1.8 |
|
總收入 |
|
|
383.6 |
|
|
|
278.6 |
|
|
|
58.9 |
|
|
|
- |
|
|
|
721.1 |
|
成本和開支 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||
運營和維護費用（不包括 |
|
|
97.1 |
|
|
|
52.5 |
|
|
|
16.0 |
|
|
|
- |
|
|
|
165.6 |
|
折舊費用 |
|
|
62.3 |
|
|
|
29.3 |
|
|
|
8.7 |
|
|
|
- |
|
|
|
100.3 |
|
一般和管理費用 |
|
|
4.4 |
|
|
|
2.2 |
|
|
|
0.4 |
|
|
|
3.9 |
|
|
|
10.9 |
|
運營成本和支出總額 |
|
|
163.8 |
|
|
|
84.0 |
|
|
|
25.1 |
|
|
|
3.9 |
|
|
|
276.8 |
|
運營收入（虧損） |
|
|
219.8 |
|
|
|
194.6 |
|
|
|
33.8 |
|
|
|
(3.9 |
) |
|
|
444.3 |
|
股票投資收入 |
|
|
- |
|
|
|
6.4 |
|
|
|
- |
|
|
|
- |
|
|
|
6.4 |
|
利息支出，淨額 |
|
|
- |
|
|
|
- |
|
|
|
- |
|
|
|
98.2 |
|
|
|
98.2 |
|
所得税支出前的收入（虧損） |
|
|
219.8 |
|
|
|
201.0 |
|
|
|
33.8 |
|
|
|
(102.1) |
) |
|
|
352.5 |
|
所得税支出 |
|
|
- |
|
|
|
- |
|
|
|
- |
|
|
|
30.3 |
|
|
|
30.3 |
|
淨收益（虧損） |
|
|
219.8 |
|
|
|
201.0 |
|
|
|
33.8 |
|
|
|
(132.4) |
) |
|
|
322.2 |
|
減去：淨收益（虧損）歸因於 |
|
|
142.1 |
|
|
|
130.1 |
|
|
|
21.8 |
|
|
|
(65.9) |
) |
|
|
2281 |
|
歸因於 Hess Midstream LP 的淨收益（虧損） |
|
$ |
77.7 |
|
|
$ |
70.9 |
|
|
$ |
12.0 |
|
|
$ |
(66.5) |
) |
|
$ |
94.1 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||
吞吐量 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||
氣體收集 (mmcf/D) (1) |
|
|
422 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
422 |
|
|||
原油採集 (mbbl/d) (2) |
|
|
110 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
110 |
|
|||
氣體處理 (mmcf/D) (1) |
|
|
|
|
|
406 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
406 |
|
|||
原油終端 (mbbl/d) (2) |
|
|
|
|
|
|
|
|
121 |
|
|
|
|
|
|
121 |
|
|||
液化天然氣裝載 (mbbl/d) (2) |
|
|
|
|
|
|
|
|
15 |
|
|
|
|
|
|
15 |
|
|||
集水 (mbbl/d) (2) |
|
|
120 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
120 |
|
|||
(1) 每天百萬立方英尺
(2) 每天一千桶
26
第一部分——財務信息（續）
目錄
截至2023年6月30日的六個月中 |
|
聚會 |
|
|
處理和存儲 |
|
|
終止和導出 |
|
|
利息及其他 |
|
|
合併的 Hess Midstream LP |
|
|||||
收入 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||
加盟服務 |
|
$ |
338.5 |
|
|
$ |
235.4 |
|
|
$ |
51.4 |
|
|
$ |
- |
|
|
$ |
625.3 |
|
第三方服務 |
|
|
0.7 |
|
|
|
1.8 |
|
|
|
- |
|
|
|
- |
|
|
|
2.5 |
|
其他收入 |
|
|
- |
|
|
|
- |
|
|
|
1.2 |
|
|
|
- |
|
|
|
1.2 |
|
總收入 |
|
|
339.2 |
|
|
|
237.2 |
|
|
|
52.6 |
|
|
|
- |
|
|
|
629.0 |
|
成本和開支 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||
運營和維護費用（不包括 |
|
|
82.2 |
|
|
|
44.0 |
|
|
|
9.4 |
|
|
|
- |
|
|
|
135.6 |
|
折舊費用 |
|
|
57.0 |
|
|
|
29.0 |
|
|
|
8.4 |
|
|
|
- |
|
|
|
94.4 |
|
一般和管理費用 |
|
|
4.9 |
|
|
|
2.3 |
|
|
|
0.5 |
|
|
|
4.5 |
|
|
|
12.2 |
|
運營成本和支出總額 |
|
|
144.1 |
|
|
|
75.3 |
|
|
|
18.3 |
|
|
|
4.5 |
|
|
|
242.2 |
|
運營收入（虧損） |
|
|
195.1 |
|
|
|
161.9 |
|
|
|
34.3 |
|
|
|
(4.5) |
) |
|
|
386.8 |
|
股票投資收入 |
|
|
- |
|
|
|
3.3 |
|
|
|
- |
|
|
|
- |
|
|
|
3.3 |
|
利息支出，淨額 |
|
|
- |
|
|
|
- |
|
|
|
- |
|
|
|
85.4 |
|
|
|
85.4 |
|
所得税支出前的收入（虧損） |
|
|
195.1 |
|
|
|
165.2 |
|
|
|
34.3 |
|
|
|
(89.9) |
) |
|
|
304.7 |
|
所得税支出 |
|
|
- |
|
|
|
- |
|
|
|
- |
|
|
|
14.6 |
|
|
|
14.6 |
|
淨收益（虧損） |
|
|
195.1 |
|
|
|
165.2 |
|
|
|
34.3 |
|
|
|
(104.5) |
) |
|
|
290.1 |
|
減去：淨收益（虧損）歸因於 |
|
|
156.4 |
|
|
|
132.4 |
|
|
|
27.6 |
|
|
|
(72.1) |
) |
|
|
244.3 |
|
歸因於 Hess Midstream LP 的淨收益（虧損） |
|
$ |
38.7 |
|
|
$ |
32.8 |
|
|
$ |
6.7 |
|
|
$ |
(32.4) |
) |
|
$ |
45.8 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||
吞吐量 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||
氣體收集 (mmcf/D) (1) |
|
|
358 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
358 |
|
|||
原油採集 (mbbl/d) (2) |
|
|
94 |
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|
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|
|
|
|
|
94 |
|
|||
氣體處理 (mmcf/D) (1) |
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|
|
|
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348 |
|
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|
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348 |
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|||
原油終端 (mbbl/d) (2) |
|
|
|
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106 |
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106 |
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液化天然氣裝載 (mbbl/d) (2) |
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11 |
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11 |
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集水 (mbbl/d) (2) |
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83 |
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83 |
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(1) 每天百萬立方英尺
(2) 每天一千桶
聚會
與2023年前六個月相比，2024年前六個月的收入和其他收入增加了4,440萬美元，其中3,160萬美元歸因於2024年和2023年前六個月高於MVC的天然氣收集量，1,220萬美元歸因於集水和處置收入的增加，740萬美元歸因於2024年前六個月超過MVC且高於MVC水平的原油採集量增加在2023年的前六個月中，另有740萬美元歸因於更高的及格率——通過收入。此外，增加的260萬美元歸因於直接向第三方提供的服務。這些收入的增長被1,680萬美元部分抵消，這主要歸因於原油關税率的降低。
與2023年前六個月相比，2024年前六個月的運營和維護費用增加了1,490萬美元，其中740萬美元歸因於直通成本的增加，包括生產用水的卡車運輸、處置和電費，520萬美元歸因於壓縮機站大修和其他維護活動，230萬美元歸因於根據我們的綜合協議和員工借調協議分配給我們的員工成本增加。由於新的壓縮機和其他新的收集資產投入使用，折舊費用增加了530萬美元。
27
第一部分——財務信息（續）
目錄
處理和存儲
與2023年前六個月相比，2024年前六個月的收入和其他收入增加了4,140萬美元，其中2940萬美元歸因於2024年和2023年前六個月高於MVC的天然氣處理量，640萬美元歸因於更高的關税税率，620萬美元歸因於直接向第三方提供的服務，由60萬美元的直通收入減少略微抵消。
與2023年前六個月相比，2024年前六個月的運營和維護費用增加了850萬美元，其中480萬美元歸因於第三方處理費的增加，370萬美元歸因於維護活動的增加。
與2023年前六個月相比，2024年前六個月的股權投資收入增加了310萬美元，這主要是由於LM4工廠的加工量增加。
終止和導出
與2023年前六個月相比，2024年前六個月的收入和其他收入增加了630萬美元，其中570萬美元歸因於2024年前六個月的原油終端量高於MVC和2023年前六個月的MVC水平，340萬美元歸因於直通收入，70萬美元歸因於直接向第三方提供的其他收入和服務。這些收入的增長被歸因於較低的關税税率的350萬美元部分抵消。
與2023年前六個月相比，2024年前六個月的運營和維護費用增加了660萬美元，其中340萬美元歸因於鐵路運輸直通成本，320萬美元主要來自軌道車輛再認證計劃。
利息及其他
與2023年前六個月相比，2024年前六個月的利息支出在扣除利息收入後增加了1,280萬美元，其中870萬美元歸因於我們的信貸額度利率提高和循環信貸額度的借款增加，490萬美元歸因於2024年第二季度發行的6億美元6.500％的固定利率優先無抵押票據，部分被80萬美元的利息收入所抵消。在2023年和2024年股票發行和單位回購交易之後，Hess Midstream LP增加了合夥企業的所有權，這推動了同期所得税支出增加了1,570萬美元。
28
第一部分——財務信息（續）
目錄
預計將嚴重影響我們未來業績的其他因素
目前，我們幾乎所有的收入都是根據與Hess簽訂的收費商業協議產生的，包括與Hess關聯公司簽約的第三方。這些合約提供了現金流的穩定性，並最大限度地減少了我們對大宗商品價格波動的直接風險，因為我們通常不擁有我們處理的任何原油、天然氣或液化天然氣，也不參與原油、天然氣或液化天然氣的交易。但是，大宗商品價格的波動會間接影響我們的長期活動和經營業績，因為它們會影響赫斯和第三方在開發新原油和天然氣儲量方面的產量和投資。石油和天然氣市場動盪不定，未來可能會繼續波動。
我們設施的吞吐量主要取決於赫斯和第三方在巴肯生產的原油和天然氣量，而這反過來又最終取決於赫斯和第三方的勘探和生產利潤率。勘探和生產利潤率取決於原油、天然氣和液化天然氣的價格。這些價格波動不定，受我們或客户無法控制的許多因素的影響，包括國內和全球對原油、天然氣和液化天然氣的供應和需求。石油和天然氣價格持續低迷可能會對赫斯和第三方可以經濟地生產的石油和天然氣數量產生實質性的不利影響。大宗商品交易市場以及全球和區域供需因素也可能影響原油、天然氣和液化天然氣的銷售價格。如果我們的計劃包括交易量高於當前設定的MVC水平的收入，則由於市場波動，此類收入可能會下降到MVC水平。此外，我們在巴肯執行增長戰略（包括吸引第三方銷量）的能力將取決於該地區的原油和天然氣產量，這也受到原油和天然氣供需的影響。
我們的大多數系統都進入了商業協議的次要期限，其中包括固定費用結構，該結構基於赫斯在2021-2023年期間支付的平均費用，每年根據通貨膨脹率進行調整，最高可達3％。與我們在商業協議初始期限內的費用結構相比，這種費用結構在未來提供的下行風險保護可能較少。對於我們的碼頭和集水系統，費率將繼續通過我們的年度費率重新確定程序進行重置，直至2033年。對於我們所有的系統，到2033年，MVC將繼續提供下行風險保護。總體而言，預計在2024年、2025年和2026年，我們的所有交易量都將高於目前設定的MVC水平。
29
第一部分——財務信息（續）
目錄
非公認會計準則財務指標的對賬
下表顯示了每個時期調整後息税折舊攤銷前利潤與經營活動提供的淨收入和淨現金的對賬情況，這是最直接可比的GAAP財務指標。
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截至6月30日的三個月 |
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截至6月30日的六個月 |
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（單位：百萬） |
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2024 |
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2023 |
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2024 |
|
|
2023 |
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||||
調整後息税折舊攤銷前利潤與淨收益的對賬： |
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淨收入 |
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$ |
160.3 |
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$ |
147.9 |
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|
$ |
322.2 |
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|
$ |
290.1 |
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另外： |
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折舊費用 |
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50.5 |
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47.0 |
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|
100.3 |
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94.4 |
|
利息支出，淨額 |
|
|
49.7 |
|
|
|
43.8 |
|
|
|
98.2 |
|
|
|
85.4 |
|
所得税支出 |
|
|
16.0 |
|
|
|
8.1 |
|
|
|
30.3 |
|
|
|
14.6 |
|
調整後 EBITDA |
|
$ |
276.5 |
|
|
$ |
246.8 |
|
|
$ |
551.0 |
|
|
$ |
484.5 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
調整後息税折舊攤銷前利潤與淨現金的對賬 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
經營活動提供的淨現金 |
|
$ |
271.6 |
|
|
$ |
204.6 |
|
|
$ |
456.9 |
|
|
$ |
403.3 |
|
資產和負債的變化 |
|
|
(42.3) |
) |
|
|
1.0 |
|
|
|
1.7 |
|
|
|
2.1 |
|
遞延融資成本的攤銷 |
|
|
(2.3) |
) |
|
|
(2.1) |
) |
|
|
(4.4) |
) |
|
|
(4.2 |
) |
利息支出，淨額 |
|
|
49.7 |
|
|
|
43.8 |
|
|
|
98.2 |
|
|
|
85.4 |
|
股權投資的分配 |
|
|
(3.9 |
) |
|
|
(1.8) |
) |
|
|
(7.4 |
) |
|
|
(4.4) |
) |
股票投資收入 |
|
|
3.7 |
|
|
|
1.7 |
|
|
|
6.4 |
|
|
|
3.3 |
|
其他 |
|
|
- |
|
|
|
(0.4 |
) |
|
|
(0.4 |
) |
|
|
(1.0) |
) |
調整後 EBITDA |
|
$ |
276.5 |
|
|
$ |
246.8 |
|
|
$ |
551.0 |
|
|
$ |
484.5 |
|
30
第一部分——財務信息（續）
目錄
資本資源和流動性
我們預計我們持續的流動性來源將包括：
我們認為，從這些來源產生的現金將足以滿足我們的運營需求、我們計劃的短期資本支出、還本付息要求、我們的季度現金分配要求、未來的內部增長項目或潛在的收購。
我們的合夥協議要求我們將協議中定義的所有可用現金分配給我們的股東。2024年7月29日，我們宣佈每股A類股票0.6677美元的季度現金分配，將於2024年8月14日支付給2024年8月8日的登記股東。同時，該夥伴關係將向贊助商分配合作夥伴關係中每個b類單位0.6677美元。
固定利率優先票據
2024年5月16日，該合夥企業向合格機構投資者發行了本金總額為6.500％的固定利率優先無抵押票據，本金總額為6億美元，將於2029年到期。自2024年12月1日起，利息每半年在6月1日和12月1日支付一次。該合夥企業將所得款項用於減少合夥企業循環信貸額度下的未償債務，其餘淨收益用於一般公司用途。
截至2024年6月30日，該夥伴關係已經：
上述票據由合夥企業的某些子公司擔保。上述優先票據的每份契約都包含慣例契約，這些契約限制了我們和受限制子公司以下方面的能力：(i) 申報或支付任何股息或進行任何其他限制性付款；(ii) 轉讓或出售資產或子公司股票；(iii) 承擔額外債務；或 (iv) 進行限制性投資，除非在對此類限制性付款和任何相關債務產生形式生效時和立即生效之後或其他交易，沒有發生違約，正在繼續或將要發生由於這種限制性付款以及槓桿率不超過4.25比1.00而發生。截至2024年6月30日，我們遵守了契約下的所有債務契約。
此外，優先票據契約中包含的契約中包含允許公司履行合夥企業在契約下的報告義務的條款，前提是公司的任何此類財務信息包含合理足夠的信息，足以確定公司財務信息與合夥企業及其子公司獨立財務信息之間的重大差異（如果有），並且公司不直接擁有股本除此之外的任何人合夥企業及其子公司，或不會與合夥企業及其子公司財務業績合併的重大業務業務。該公司是一家控股公司，沒有獨立的資產或業務。除了合夥企業的權益以及在公司層面確認的聯邦和州所得税的影響外，合夥企業的合併財務報表與公司的合併財務報表之間沒有實質性差異。
31
第一部分——財務信息（續）
目錄
信貸設施
截至2024年6月30日，該夥伴關係擁有14億美元的優先擔保信貸額度（“信貸額度”），包括10億美元的5年期循環信貸額度和4億美元的5年期A期定期貸款額度。信貸額度將於2027年7月到期。貸款費用根據循環信貸額度的總容量累計。五年期A定期貸款機制下的借款通常按有擔保隔夜融資利率（“SOFR”）加上適用利率從1.65％到2.55％不等的利息計算，而5年期銀團循環信貸額度的適用利潤率在1.375％至2.050％之間。貸款費和利率利潤率的定價水平基於合夥企業的總債務與息税折舊攤銷前利潤的比率（定義見信貸額度）。如果合夥企業獲得投資級信用評級，則定價水平將基於合夥企業不時有效的信用評級。截至2024年6月30日，合夥企業的循環信貸額度下沒有未償還的借款，合夥企業的A定期貸款額度下已提取和未償還了3.925億美元的借款，不包括遞延發行成本。
信貸額度可用於一般公司用途的借款和信用證。信貸額度由合夥企業的每家直接和間接全資國內子公司提供擔保，並由合夥企業及其直接和間接的國內直接和間接全資重大子公司（包括此類實體直接擁有的股權）的幾乎所有當前擁有和事後獲得的資產（包括此類實體直接擁有的股權）的首要優先完善留置權作為擔保，但某些習慣例例外情況除外。信貸額度包含合夥企業認為屬於此類協議慣例的陳述和保證、肯定和否定承諾以及違約事件，包括一項契約，要求合夥企業在前四個財政季度的總債務與息税折舊攤銷前利潤（定義見信貸額度）的比率維持在每個財政季度的最後一天不超過5.00至1.00（某些收購後的指定期限內為5.50至1.00））以及，在合夥企業獲得投資之前信用評級，即截至每個財政季度的最後一天，前四個財政季度的有擔保債務與息税折舊攤銷前利潤的比率不大於4.00比1.00。截至2024年6月30日，我們遵守了這些財務契約。
現金流
經營活動。與2023年同期相比，截至2024年6月30日的六個月中，經營活動提供的淨現金增加了5,360萬美元。運營現金流的變化主要源於收入和其他收入的增加9,210萬美元，股權投資的分配增加了300萬美元，營運資本變動所使用的現金減少了40萬美元，但折舊、攤銷、股權薪酬和其他非現金損益以外的支出增加4190萬美元，部分抵消了這一變化。
投資活動。截至2024年6月30日的六個月中，用於投資活動的淨現金與2023年同期相比增加了1140萬美元，這要歸因於主要與我們的壓縮能力和相關基礎設施擴建計劃相關的不動產、廠房和設備的增建付款增加。
融資活動。與2023年同期相比，截至2024年6月30日的六個月中，用於融資活動的淨現金減少了5,210萬美元。在2024年的前六個月，我們通過發行本金總額為6億美元的6.500％固定利率優先無抵押票據，獲得了扣除融資成本後的5.911億美元的收益，用於減少循環信貸額度下的未償債務和用於一般公司用途。在2024年的前六個月，我們在信貸額度下償還了3.45億美元的淨借款，而2023年同期信貸額度下的借款淨收益為1.80億美元。此外，在2024年的前六個月，我們向股東支付了更高的分配額和1,430萬美元的非控股權益，但部分被較低的30萬美元交易成本所抵消。
資本支出
我們的運營可能是資本密集型的，需要投資來擴展、升級、維護或增強現有業務，並滿足環境和運營法規。
32
第一部分——財務信息（續）
目錄
下表彙總了資本支出，並按應計制將資本支出與現金制的不動產、廠房和設備增加額進行了對賬：
|
截至6月30日的六個月 |
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2024 |
|
|
2023 |
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||
（單位：百萬） |
|
|
|
|
|
||
資本支出總額 |
|
107.9 |
|
|
|
109.4 |
|
應計資本支出（增加）減少 |
|
24.0 |
|
|
|
(1.8) |
) |
資本支出（增加）減少包括在內 |
|
(13.2 |
) |
|
|
(0.3) |
) |
不動產、廠房和設備的增加 |
$ |
118.7 |
|
|
$ |
107.3 |
|
2024年的資本支出主要歸因於我們的壓縮能力和氣體捕集能力及相關基礎設施的持續擴大，以實現Hess和第三方當前和未來的產量增長和氣體捕獲目標。這些活動側重於建造兩個新的壓縮機站和相關的管道基礎設施，預計將於2025年投入使用。2023 年的資本支出還歸因於我們的壓縮能力和相關基礎設施的持續擴大。
33
第一部分——財務信息（續）
目錄
關於前瞻性信息的警示説明
本10-Q表季度報告，包括此處以引用方式納入的信息，包含美國聯邦證券法所指的 “前瞻性陳述”。諸如 “預測”、“估計”、“預期”、“預測”、“指導”、“可能”、“可能”、“應該”、“會”、“相信”、“打算”、“項目”、“計劃”、“預測”、“將”、“目標” 等詞語指向前瞻性陳述，這些陳述本質上不是歷史性的。我們的前瞻性陳述可能包括但不限於：我們未來的財務和運營業績；我們的業務戰略；我們的行業；我們的預期收入；我們未來的盈利能力；我們的維護或擴建項目；我們的預計預算和資本支出以及此類支出對我們業績的影響；以及石油和天然氣行業未來的經濟和市場狀況。
前瞻性陳述基於我們目前對相關因素的理解、評估、估計和預測以及對未來的合理假設。前瞻性陳述受某些已知和未知的風險和不確定性的影響，這些風險和不確定性可能導致實際業績與我們的歷史經驗以及這些前瞻性陳述所表達或暗示的對未來業績的預測或預期存在重大差異。以下重要因素可能導致實際業績與我們的前瞻性陳述存在重大差異：
34
第一部分——財務信息（續）
目錄
我們認為我們的前瞻性陳述是合理的。但是，鑑於這些風險和不確定性，應謹慎行事，不要過分依賴任何此類前瞻性陳述，因為此類陳述僅代表發表之日，無法保證此類前瞻性陳述會發生，實際結果可能與我們所作任何前瞻性陳述中包含的結果存在重大差異。除非法律要求，否則我們沒有義務公開更新或修改任何前瞻性陳述，無論是由於新信息、未來事件還是其他原因。
第 3 項。有關市場風險的定量和定性披露
市場風險是指因市場匯率和價格的不利變化而產生的損失風險。我們通常不擁有我們目前為客户收集、加工、儲存、儲存或運輸的原油、天然氣或液化天然氣的所有權。由於我們幾乎所有的收入都是通過根據與赫斯簽訂的具有最低交易量承諾的長期商業協議收取費用來產生的，因此赫斯承擔了與大宗商品價格波動相關的風險，而且我們對大宗商品價格的直接敞口最小。
在我們的正常業務過程中，我們面臨與利率變動相關的市場風險。我們的財務風險管理活動可能包括旨在通過減少利率變動風險來降低風險的交易。利率互換可用於轉換某些長期債務的利息支付。截至2024年6月30日，我們沒有任何衍生工具來對衝任何利率變動的風險。
根據公允價值衡量層次結構中的二級輸入，截至2024年6月30日，我們的總債務賬面價值為34.603億美元，公允價值約為33.978億美元。利率上調或降低15％將使我們的固定利率債務的公允價值分別減少或增加約9,810萬美元或9,750萬美元。季度末，我們的A定期貸款額度和循環信貸額度下的金額的賬面價值接近其公允價值。除非在到期前回購債務工具，否則利率的任何變化都不會影響與固定利率利息支付或債務本金結算相關的現金流出。與之前在2023年年度報告中披露的相比，我們面臨的與利率變動相關的市場風險敞口沒有實質性變化。
35
第一部分——財務信息（續）
目錄
第 4 項。控制和程序
根據他們對截至2024年6月30日的公司披露控制和程序（定義見交易法第13a-15（e）條和第15d-15（e）條）的評估，首席執行官約翰·赫斯和首席財務官喬納森·斯坦得出結論，這些披露控制和程序自2024年6月30日起生效。
在截至2024年6月30日的季度中，根據《交易法》第13a-15（f）條和第15d-15（f）條的定義，對財務報告的內部控制沒有發生重大影響或合理可能對財務報告的內部控制產生重大影響的變化。
36
第二部分 — 其他信息
目錄
第 1 項。法律訴訟
有關法律訴訟的信息載於附註10，合併財務報表附註中的承付款和意外開支，並以引用方式納入此處。
第 1A 項。風險因素
第一部分，第1A項。截至2023年12月31日止年度的10-k表年度報告中的風險因素包括某些可能對我們的業務、財務狀況或未來業績產生重大影響的風險因素。這些風險因素沒有發生實質性變化。
第 5 項。其他信息
在截至2024年6月30日的三個月中，我們的任何董事或高級職員（定義見《交易法》第16a-1（f）條）
37
第二部分 — 其他信息（續）
目錄
第 6 項。展品
。 |
|
展品 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
4.1 |
|
作為受託人的擔保人和計算機共享信託公司Hess Midstream Operations LP自2024年5月16日起簽訂的契約（以引用方式納入公司於2024年5月16日提交的8-k表最新報告附錄4.1） |
|
|
10.1 |
|
Hess Midstream LP、Hess Midstream Operations LP、Hess Investments North Dakota LLC和GIP II Blue Holding, L.P. 簽訂的截至2024年6月24日的單位回購協議（以引用方式納入公司於2024年6月26日提交的8-k表最新報告附錄10.1） |
|
|
31.1 |
|
規則 13a‑14 (a) (17 CFR 240.13a‑14 (a)) 或規則 15d‑14 (a) (17 CFR 240.15d‑14 (a)) 要求的認證 |
|
|
31.2 |
|
規則 13a‑14 (a) (17 CFR 240.13a‑14 (a)) 或規則 15d‑14 (a) (17 CFR 240.15d‑14 (a)) 要求的認證 |
|
|
32.1* |
|
第 13a‑14 (b) 條（17 CFR 240.13a‑14 (b)）或規則 15d‑14 (b)（17 CFR 240.15d‑14 (b)）和《美國法典》（18 U.S.C. 1350）第 18 編第 63 章第 1350 節要求的認證 |
|
|
32.2* |
|
第 13a‑14 (b) 條（17 CFR 240.13a‑14 (b)）或規則 15d‑14 (b)（17 CFR 240.15d‑14 (b)）和《美國法典》（18 U.S.C. 1350）第 18 編第 63 章第 1350 節要求的認證 |
|
|
101（英寸） |
|
行內 XBRL 實例文檔 — 實例文檔未出現在交互式數據文件中，因為其 XBRL 標籤嵌入在行內 XBRL 文檔中。 |
|
|
101（SCH） |
|
帶有嵌入式 Linkbase 文檔的內聯 XBRL 分類擴展架構文檔 |
|
|
104 |
|
封面交互式數據文件（嵌入在行內 XBRL 文檔中） |
|
|
|
||
* 隨函提供
38
簽名
目錄
根據1934年《證券交易法》第13條或第15（d）條的要求，註冊人已正式促使經正式授權的下列簽署人代表其簽署本報告。
HESS Midstream LP（註冊人） |
||
|
|
|
作者：HESS Midstream GP LP，其普通合夥人 |
||
|
|
|
作者：HESS Midstream GP LLC，其普通合夥人 |
||
|
|
|
由 |
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/s/ John b. Hess |
|
|
約翰·B·赫斯 |
|
|
董事會主席兼首席執行官 |
|
|
|
由 |
|
/s/ 喬納森 ·C· 斯坦 |
|
|
喬納森·C·斯坦 |
|
|
首席財務官 |
日期：2024 年 8 月 8 日
39