投資者介紹2024年8月19日
前瞻性聲明：本演示文稿中的某些陳述構成前瞻性陳述（根據1933年證券法第27A條和1934年證券交易法第21E條的規定）關於Flotek工業公司的業務、財務狀況、運營結果和前景。這些單詞如將要、繼續、期望、預計、打算、計劃、相信、追求、估計、等同於這類詞語或變體旨在識別前瞻性陳述，但並非在這個演示文稿中唯一識別前瞻性陳述的方式。雖然本演示文稿中的前瞻性陳述反映了管理層的良好判斷，但這些陳述只能基於目前管理層已知的事實和因素。因此，前瞻性陳述固有風險和不確定性，實際結果和結果可能會與前瞻性陳述中討論的結果和結果有實質性差異。更多關於可能影響公司的風險和不確定性的信息在公司最近提交給證券交易委員會10-k（包括但不限於“風險因素”部分）中設定，並在公司的其他SEC文件和公開可用文檔中。敬請讀者不要過分依賴這些前瞻性陳述，這些陳述僅作為本演示文稿的日期作出。本公司不承擔修改或更新任何前瞻性陳述的義務，以反映本演示文稿日期之後可能出現的任何事件或情況。本演示文稿包括某些非GAAP措施。有關最可比GAAP措施的協調，請參見我們最近發佈的收益新聞稿以及本演示文稿的附錄。//2
// 3連續7個季度的改善的調整後EBITDA* 高回報技術的Data Analytics環保，健康和安全影響Flotek工業UNLOCKING DATA和ENERGY的化學品價值鏈通過化學品和數據創造價值 * 調整後EBITDA是一個非GAAP措施。請參見本演示文稿附錄中的GAAP措施和此GAAP措施的對比度部分
互補的業務板塊推動增長可持續的化學解決方案在最大化客户價值鏈的同時最大限度地減少其環境影響通過實時數據轉換業務，利用專有技術跨能源價值鏈進行可視化化學技術數據分析作為一個共同的價值創造平臺創建，基於1985年員工143位總部位於休斯敦，服務於59個國傢俱有大量專利資產的財務狀況（截至2024年第二季度）- 毛利率：20% - 淨利潤（萬美元）：$2.0 - 調整後EBITDA*（萬美元）：$4.4 - 調整後EBITDA利潤率： 10% - 債務/調整後EBITDA（TTM**） 0.4x * 調整後EBITDA是一個非GAAP措施。請參見本演示文稿附錄中的GAAP措施和此GAAP措施的對比度部分** 滾動十二個月
// 5通過化學品和新興的數據分析向上遊市場交付持續的增長和市場份額優勢 2Q23財年中點調整後EBITDA指導** 最近上調23%至1600萬美元 獲得EPA對數據分析燃燒高度技術的批准 增加資產負債表貸款承諾45%至2000萬美元 * 調整後EBITDA是一個非GAAP措施。請參見本演示文稿附錄中的GAAP措施和此GAAP措施的對比度部分** 我們無法在不合理的努力下將這個前瞻性的非GAAP財務指標調和到最直接相關的GAAP財務指標中，因為我們無法預測某些預期將影響GAAP財務指標的因素的影響；包括但不限於未來折舊費用，某些股票補償費用和某些負債的重新估價的影響，這些都是基於我們未來的股票價格。這些項目不影響非GAAP財務指標，3904美元(21)（2003美元）9170美元1974美元4439美元（2500美元）（500美元）1500美元3500美元5500美元7500美元9500美元11500美元（2100）（500）1700美元以下的利潤淨利潤EBTIDA*（$ 000's）Enercom 2Q23 Enercom 2Q24改進了低業界船隊計數的盈利能力自Enercom 2023以來的季度進展
戰略執行推動結果//6季度調整後EBITDA* * 調整後EBITDA是一個非GAAP措施。請參見本演示文稿附錄中的GAAP措施10.0 -$8 .0 -$6.0 -$4.0美元-2.0 $0.0 $2.0 $ 4.0 $6.03Q22 4Q22 1Q23 2Q23 3Q23 4Q23 1Q24 2Q24A d j . Eb I t D A ( $ M m ' s ) TTm 比較：3500萬美元年同比調整後EBITDA*的改進2023今天2Q23 2Q24毛利潤：$1.9Mm $36.5Mm SG&A：$29.6Mm $25.4Mm淨利潤：($16.5MM) $6.9Mm 轉股權調整後EBITDA*：($19.3MM) $15.8Mm
通過化學和數據解鎖價值數據分析/物理建模>2萬口井- 10年培養數據- 油藏相似性和物理化學性質- 產量提升曲線分析- 測井水和裂縫水性質具有預測模型的十年數據- 聚合物粘度和摩擦減輕預測- 泥質穩定性分析- 垢控制- 分層損害機制識別將支持與供應商和客户保持一致- 在適用的情況下利用供應商數據- 利用數據庫來簡化分析流程數據支持地心化學建模 //8
通過化學和數據解鎖價值數據分析/物理建模>2萬口井- 10年井口完成數據- 油藏相似性和物理化學性質- 產量增長曲線分析- 盆地水和裂縫水特性具有預測模型的十年數據- 預測模型：聚合物黏度和摩擦減輕預測- 粘土穩定劑分析- 垢控制- 地層損傷機制識別將支持與供應商和客户保持一致- 在適當的情況下利用供應商數據- 利用數據庫來簡化分析工作數據支持數據的地心化學建模// 8
客户案例研究：大規模減水客户挑戰：更高的迴流水與更陡峭的生產衰減曲線方法：指定化學分析應用：•比較油藏特性（温度、壓力、成分、位置）•完整的胎兒和壓裂水分析•先進的產品物理化學分析•現場相關微流控測試乳化堵塞指令化學管理活動//9
客户案例研究：大規模減水結果：高級化學分析確認了温度和壓力下的小分子相互作用，導致乳化損傷。摘要：•壓裂配方的改變去除了不穩定的添加劑•將BOE恢復到預期性能•結果是更具成本效益的產品•快速相關現場結果與原始化學品相似的BOE結果與來自指定化學品的BOE結果優化現場公式高級化學和數據分析提供了價值導向的解決方案。 成交量（n L）時間//10指令化學管理活動
數據分析：“測量更多的策略”上游•燃燒光譜監測：遵守環保署法規•貨權轉移：提高付款精度，向權利和運營商支付•能量發生：促進現場氣體利用，用於動力鑽機和壓裂車隊中游•燃氣處理廠的控制和優化•管道批次檢測以優化管道混合工藝•蒸汽壓力控制以實現產品規格•碳捕集新興市場下游•過程控制：實時測量以優化餾分塔效率•化學品：管道和終端的質量測量利用技術擴展到新市場//11
數據分析：上游-燃燒光譜監測應用的EPA批准•預計每年解鎖約22000萬美元的石油和天然氣上游TAM*•第一個EPA批准的替代測量解決方案•我們已經收到了50多個FLARE站點2H24的訂單我們的FLARE測量系統與眾不同•連續和自主監測•沒有消耗性校準氣體•沒有手動採樣誤差•快速安裝和極端耐用的客户排放節約通過EPA次級-W•排放懲罰額外節省4-6%•在超級發射機狀態之前獲得3-4%的產量初步滲透到重要的上游應用*總可尋址市場以上是:不同位置上的專有VeraCal移動燃燒車//12
我們對傳統的氣相色譜進行了測試（GC） 應用不匹配的GC樣本與60天的平均氣體BTU值進行了比較•“相關氣體”的BTU值出現20-25%的波動•手動採樣過程內部存在16%的差異數據分析：上游—貨權轉移//13*首要滲透到重要的上游應用不需要庇護所、校準氣體,遠程/持續監控聖安東尼奧休斯敦例子：60天實時BTU值GC點樣實驗+/-440萬元的年度收益影響
乾式相關氣體中的液體//14可能的關聯氣體收益為$1.4MM *在關聯氣體中發現高價值液體試驗期間相關氣體的典型譜響應水•相關氣體被“假定”為幹氣體•GC在測量前去除所有液體•運營商和礦主未被補償“攜帶產品”中的液體在“幹關聯氣體”中*$2元/mmBTU @15mmscf/D
混合和估價法律風險地點:南德克薩斯州的鷹福德頁巖背景: E&P運營商參與了一項重大的集體訴訟，涉及2,700多名皇室所有者的底薪訴訟。法律理由: 1.錯誤分配:不當地分配生產量，並使用容積法來分配混合生產的淨銷售額。2.未能履行租約條款:要求基於實際生產量進行準確的報告和支付解決方案: 2021年，聯邦法官批准了24,000,000美元的現金解決方案，用於受影響的皇室所有者//15
數字採樣緩解風險並提高透明度實時數字採樣成本為每年4-8萬美元>一千億美元的總產業風險*EIA報告了75,000多個活躍的聚合站，產生了超過1億立方英尺/天的氣體，控制着年產值2,000億美元液體在“幹相關氣體”中8%$37.3萬億$150億降低年化BTU擺動25%$45.3萬億$490億採樣誤差20%$93.3萬億$390億體積和質量流量誤差7%$34.6萬億$140億//16
7個連續季度的改進Adj. EBITDA*Strong Balance Sheet with Low Debt Data Analytics Technology with High ROILong-term 'Take or Pay' Contract Insulates Risk Tangible Environmental, Health, Safety Impacts Flotek Industries Value Creation through Chemistry & Data*Adjusted EBITDA是非GAAP指標。有關將其與最相似的GAAP指標協調的附錄，請參閲本演示文稿。 在能源領域解鎖化學和數據//17
歡迎加入我們：2024年9月4日-5日在門户會議上發言者：瑞安·艾澤爾四季酒店舊金山，加利福尼亞州9月12日在投資：休斯敦啟動會議JW萬豪酒店：商場休斯敦，得克薩斯州9月23日-24日，SPE年度技術會議博覽會，厄尼斯特N.莫利亞爾會展中心，新奧爾良//18
附錄
• JP3田野天然氣監控系統允許壓裂車隊和鑽機安全地在現場氣體上運行，替代了更昂貴、碳足跡更大的柴油•與氣相色譜比較，提供有意義的成本節約•一個三墊客户案例研究7月-8月2023：•實現70%的現場氣體替代率•消滅了120萬加侖的柴油使用•實現100%的正常運行數據分析：上游發電//20壓裂拖車裝置初步滲透到重要的上游應用
JP3 Verax vs。 Gas Chromatograph Technology JP3 Verax 氣相色譜技術NIR光學激光測量通過載氣和柱以及熱離子檢測器進行物理分離響應時間每個流15秒4-15+分鐘每個流樣品系統沒有過濾器、壓力調節器、冷水器等廢物流沒有廢氣體垃圾消耗品沒有列、閥門重建套件、載體氣體、校準氣體、檢測器、過濾器、泵多流8個流每個分析儀的最大循環15-120秒每個流最多四個流。每個測量的最大週期為40-60分析洞相互作用是無需蒸發的氣體或液體，沒有單損耗需求每個測量的最大週期是15-120秒無需估值所需儀表據運營商的要求，可能需要全空調分析器庇護所//21
最近的財務未經審計的簡明合併利潤表 (以千為單位，除分項股份數據外) // 22 截至2024年6月30日的三個月, 截至2024年6月30日的六個月, 截至2024年6月30日的十二個月, 2023年 2024年 2023年 2024年 2023年 2024年 營業收入: 從外部客户獲取的營業收入 $ 18,191 $ 17,820 $ 31,371 $ 29,472 $ 68,417 $ 60,610 從關聯方獲取的營業收入 27,961 32,774 55,155 69,130 107,565 131,832 總收入 46,152 50,594 86,526 98,602 175,982 192,442 銷售成本 36,982 46,690 68,535 92,817 139,513 190,573 毛利潤 9,170 3,904 17,991 5,785 36,469 1,869 經營成本和費用: 銷售、一般和行政費用 6,259 8,351 12,342 14,803 25,412 29,617 折舊 222 174 442 349 827 706 研究與開發 481 860 888 1,474 1,900 3,382 離職費用 20 (2,279) 23 (56) 33 (56) 對財產和設備出售的收益 (34) — (34) — (72) (1,010) 可轉換票據應付款項公允價值的收益 — (3,874) — (29,969) — (16,778) 總體營業成本和費用 6,948 3,232 13,661 (13,399) 28,100 15,861 經營收入 2,222 672 4,330 19,184 8,369 (13,992) 其他收入 (費用): 疫情貸款的寬限期 — — — 4,522 — 4,522 利息費用 (308) (705) (586) (2,377) (1,066) (7,163) 其他收入，淨額 75 19 49 9 14 34 總其他收入 (費用) (233) (686) (537) 2,154 (1,052) (2,607) 所得税前收益(或虧損) 1,989 (14) 3,793 21,338 7,317 (16,599) 所得税費用 (15) (7) (257) (16) (390) 100 淨收益 (虧損) $ 1,974 $ (21) $ 3,536 $ 21,322 $ 6,927 $ (16,499) 每股收益 (經調整後, 見附註 14): 基本 $ 0.07 $ — $ 0.12 $ 1.06 稀釋 $ 0.06 $ (0.11) $ 0.12 $ (0.23) 每股普通股平均股數 (經調整後，見附註14)： 基本收益(虧損)每股公共股 $29,449$23,906$29,440$20,207 稀釋性每股公共股 $30,668$28,250$30,512$27,361
最近的財務未經審計的簡明合併利潤表 (以千為單位，除分項股份數據外) // 23 截至2024年6月30日的三個月, 截至2024年6月30日的六個月, 2023年 2024年 2023年 2024年 每股收益 (經調整後, 見附註 14): 基本 $ 0.07 $ — $ 0.12 $ 1.06 稀釋 $ 0.06 $ (0.11) $ 0.12 $ (0.23) 每股普通股平均股數 (經調整後，見附註14)： 基本收益(虧損)每股公共股 $29,449$23,906$29,440$20,207 稀釋性每股公共股 $30,668$28,250$30,512$27,361
//24最近的財務未經審計的簡明合併資產負債表(以千為單位，除分項股份數據外)截至2024年6月30日截至2023年12月31日 //25現金流量表的簡明未經審計的財務最近的 //26（1）管理層認為, 上述期間的調整後毛利潤、 EBITDA 和調整後 EBITDA 對於評估和了解營運績效，特別是與之前和之後的期間進行比較的結果，對於投資者是有用的。管理層認為上述的收入和費用是公司正常營運成本範疇外。管理層分析營運成果時，並不考慮上述項目的影響。為了識別業務的基本趨勢以及從持續經營中流出的現金流量，並制定財務和戰術方針，除去某些非現金或非經常性項目。最近的財務未經審計的調整非GAAP項目和影響收益的非現金項目 (以千為單位) (1)
// 25最近的財務未經審計的簡明合併現金流量表 (以千為單位)
// 26 (1) 管理層認為對於評估和了解營運績效，特別是與之前和之後的期間進行比較的結果，上述期間調整後的毛利潤、 EBITDA 和調整後 EBITDA 對於投資者是有用的。管理層認為上述的收入和費用是公司正常營運成本範疇外。為了識別業務的基本趨勢以及從持續經營中流出的現金流量，並制定財務和戰略方針，排除某些非現金或非經常性項目。