第99.1展示文本

Surf Air Mobility報告2024年第二季度財務業績

超出預期

 

營業收入為3240萬元，按同比例計算為13.2%，

超過預期

 

調整後的EBITDA損失為1180萬元，比去年同期財務計劃的調整EBITDA損失的1110萬美元大，明顯優於預期。

 

洛杉磯 - 2024年8月14日 - Surf Air Mobility Inc.（紐交所：SRFM）是一家領先的區域航空交通平臺，今天發佈了截至2024年6月30日的第二季度財務業績。

Surf Air Mobility首席運營官兼執行總裁Deanna White表示:“第二季度的財務業績證明瞭Surf Air Mobility團隊的強大執行能力。收入超出了我們的預期，調整後的EBITDA顯著高於我們的初始計劃。我們繼續專注於執行我們的戰略，致力於擴大我們在區域航空交通市場的存在和領導地位。”

她接着説：“在過去的90天裏，我們迅速採取行動來實施和嚴格管理營業費用。這些努力導致第二季度區域航空線運營的調整後EBITDA呈正數，之前的名字為Southern Airways，反轉了久負盛名的趨勢。除了推動這些業務的實質性改進外，我們同時推進我們的技術業務，包括“SurfOS”技術平臺和EP1Caravan電氣化計劃。”

她總結道：“我們正在根本性地改進我們的運營模式並優化策略，以降低我們的運營成本。此外，我們計劃對關鍵項目進行子資本化，以推動效率並更有效地管理資本。為此，我們最近宣佈與Palantir Technologies合作成立了具有開創性的新創業公司Surf Air Technologies。與Palantir一起，我們將開發、推廣和銷售基於人工智能的軟件工具，為先進的航空交通行業打造一個類別定義的操作系統。這個新創業公司將使Surf Air Mobility成為我們行業創新的先驅。”

 

 

 

第二季度財務亮點：

Surf Air Mobility提供了截至2024年6月30日的未經審計的季度財務數據，以及假定Southern收購在2023財年初關閉的2023年6月30日的未經審計的財務數據。

營業收入

•
第二季度2024年營業收入為3240萬元，按同比例計算上升了13.2%，與去年同期的2860萬元相比，超出了公司2800萬至3100萬元的預期。

淨虧損

•
根據會計原則，扣除投資於電氣化和軟件技術的研發、股票補償、交易費用和其他一次性項目的淨虧損為2700萬元，相比去年同期的4450萬元有所降低。
•
2024年第二季度淨虧損為2700萬元，相比去年同期的1670萬元按同比例計算，投資於電氣化和軟件技術的研發、股票補償、交易費用和其他一次性項目包括在內。

調整後的EBITDA

•
2024年第二季度調整後的EBITDA為-1180萬元，與去年同期的調整後EBITDA的1110萬元相比，明顯優於我們預期的-1800萬至-1600萬元。調整後的EBITDA包括在資產、負債、實現收益、費用和調整項目之間進行協調的一次性項目。
•
請參閲調整後的EBITDA表格以進行從淨損失到調整後的EBITDA的協調。

截至2024年6月30日，Surf Air Mobility手頭有150萬元現金，並有能力取得9000萬元的承諾使用額度和高達2,9600萬元的後續使用額度，取決於GEm股份認購書的條款。

關鍵計劃的發展情況

在這種合作伙伴關係下，電動汽車充電是一個新方面。 Stellantis的移動品牌Free2Move將使用由TotalEnergies運營的充電站網絡進行其在巴黎的汽車共享活動。未來還會考慮與更簡單的電動移動有關的其他建議。

•
按照銷售額，第二季度的營業收入同比增長了13.2%，其中定期服務收入增長了13.8%，按需服務收入增長11.8%。 定期服務收入的增長主要由於在夏威夷的拉奈路線和普渡和威廉斯港口啟動了補貼飛行運營。 按需服務收入的增長是由於比可比期間增加了13.1%的起飛次數。為了在第二季度推動盈利能力的提升，公司主動從定期服務中停止了不盈利的路線。
•
除此之外，地區航空公司業務的運營改善，包括Southern Airways合併後的整合成本節省，推動了本季度的正調整EBITDA。
•
2024年5月，FAA再授權法案成為法律。此法案通過將補貼上限從每位乘客最高$200提高到每位乘客至少$650，積極影響了EAS計劃。預期第二季度營收不會反映出該法案的任何收益。
•
截至2024年6月30日，Surf Air Mobility在EAS計劃下支持了20個社區，在本季度添加夏威夷的拉奈島。 FAA再授權法案要求將空運公司的提案總成本與其他因素（例如本地建議，包括服務頻率和航線協議）平等對待。這種對成本的關注有利於Surf Air Mobility的低成本卡拉萬飛機隊。
•
Textron Aviation飛機的交付計劃仍保持在2024年第三季度和第四季度。

 

軟件

•
昨天，公司宣佈與Palantir Technologies合作成立Surf Air Technologies。
•
Surf Air Mobility在軟件開發方面取得了重大進展，為其平臺增加了令人興奮的新功能：飛行員簽到移動應用程序驗證機組人員資格，大型語言模型“Ask Sam”利用人工智能進行操作文件，並將手寫飛行記錄數字化，使飛行員輕鬆記錄飛行數據。

 

電氣化

•
飛機電氣化項目仍按計劃完成概念設計階段，於2024年第四季度完成STC。
•
Surf Air Mobility還積極尋求與合作伙伴和關聯方的其他戰略舉措，包括創建一個或多個合資企業或合作伙伴關係，以單獨資本化公司的電氣化和其他相關工作。

資本結構更新：

•
Surf Air Mobility正在與一家領先的投資銀行合作，以獲得以信貸形式提供的額外非發行或較少發行的資本。這些努力正在進行中，公司將及時向投資者報告任何重要進展。

財務展望

•
2024年第三季度營收範圍為2500萬美元至2800萬美元。
•
調整後的EBITDA範圍為（1300萬美元）到（1000萬美元），不包括預期的股票補償、金融工具公允價值變動和其他非經常性項目的影響。

公司對第三季度的預期反映了過去兩個月飛機非計劃維護對完成因素的影響，導致本季度地區航空公司運營將略微不盈利。公司正在執行一系列行動以提高盈利能力，並將全年地區航空公司運營定位為盈利能力。

電話會議

Surf Air Mobility將於今天下午5點ET舉行電話會議。有興趣方可以提前註冊以收聽網絡直播，或者在我們的投資者關係網站“活動和演示文稿”部分找到鏈接。

或者，聽眾也可以按以下方式進入會議電話：
北美 - 免費電話 (800) 715-9871
國際電話 - (646) 307-1963
會議ID：4775356

聯繫方式

媒體聯繫人:
press@surfair.com

對於投資者：
investors@surfair.com

資料來源：Surf Air Mobility Inc。

關於Surf Air Mobility

總部位於洛杉磯的Surf Air Mobility是一家開創性的地區空中移動平臺，致力於通過電氣化改變地區空中旅行。作為美國最大的通勤航空公司運營商，Surf Air Mobility與商業領袖合作開發創新的動力系統技術，為較小飛機實現電氣化，促進現有機隊的電氣化和電動飛機的廣泛採用。Surf Air Mobility的使命是通過提供實質性的成本降低和環境效益，使地區飛行變得更加便利和負擔得起。Surf Air Mobility在航空、電氣化和消費者技術方面擁有廣泛的專業知識，憑藉管理團隊的支持，已經為可持續航空旅行的未來打下了基礎。

前瞻性聲明

本新聞稿包含根據1995年《證券訴訟改革法》的前瞻性陳述，包括關於該交易的預期收益等陳述；Surf Air Mobility能夠預見到空中交通運輸未來的需求；Surf Air Mobility與商業領袖合作開發創新的動力系統技術，為較小飛機實現電氣化，促進現有機隊的電氣化和電動飛機的廣泛採用。Surf Air Mobility的使命是通過提供實質性的成本降低和環境效益，使地區飛行變得更加便利和負擔得起。Surf Air Mobility的管理團隊在航空、電氣化和消費者技術方面擁有廣泛的專業知識，能夠推動可持續空中旅行的未來。

關於航空行業未來趨勢、Surf Air Mobility未來增長戰略及增長率以及其獲取融資和拓展業務的能力，讀者應當意識到這些前瞻性聲明帶有投機性質。這些聲明基於Surf Air Mobility管理層的信念和Surf Air Mobility目前能夠獲取的信息和所做的假設，反映了Surf Air Mobility對未來事件的當前看法。因此，這些聲明存在風險和不確定性，可能導致實際結果或事件與此類前瞻性聲明所表達或暗示的不同。此類風險和不確定性包括但不限於：Surf Air Mobility未來支付合同義務和流動性能力將取決於經營績效、現金流和獲得充足融資的能力；Surf Air Mobility有限的運營歷史以及Surf Air Mobility尚未製造任何混合動力或全電動飛機；Surf Air Mobility計劃開發的動力傳動技術尚未存在；任何涉及混合動力或全電動飛機的事故或事件；預測產品需求和有效管理產品庫存的能力不準確；依賴第三方合作伙伴和供應商提供元件以及合作開發混合動力和全電動動力傳動器和其先進的空中移動軟件平臺，與這些合作伙伴和供應商的中斷、分歧或延遲；無法成功執行業務目標和增長戰略或維持Surf Air Mobility的增長；Surf Air Mobility的客户無法支付其服務費用；Surf Air Mobility無法獲得額外融資或以可接受的條款和條件進入資本市場用於資助其持續經營；可能針對Surf Air、Southern或Surf Air Mobility提起的任何法律訴訟的結果；Surf Air Mobility遵守適用法律、政府法規和紐約證券交易所的規則和標準的責任及一般經濟環境的風險。這些和其他的風險在Surf Air Mobility向SEC提交的週期性報告中詳細討論，投資者應該在做投資決定之前查閲Surf Air Mobility與SEC的其他文件，可在SEC網站www.sec.gov上獲取。Surf Air Mobility除法律要求外無義務更新其前瞻性聲明。

腳註

使用非GAAP財務指標：Surf Air Mobility使用調整後的EBITDA來確定和目標運營結果，這對於管理層和投資者在評估運營效果方面是有益的。調整後的Pro Forma EBITDA是Surf Air Mobility的績效的一種補充措施，它不是美國GAAP所要求的，或者按照美國GAAP展示的。Pro Forma調整後的EBITDA不是Surf Air Mobility按照GAAP準則計算的財務績效指標，不應視為淨收入（損失）或按照美國GAAP制定的任何其他績效指標的替代品。Surf Air Mobility計算這個非GAAP財務指標的方法可能與其他公司報告的同類名目不同。該非GAAP財務指標不應與按照美國GAAP制定的財務信息孤立考慮，也不應被視為任何其他公司使用的類似指標的替代品。

非GAAP財務指標在它們對於投資者的有用性方面具有限制，因為它們沒有GAAP所規定的標準化含義，並且不是根據任何綜合性的會計規則或原則準備的。此外，非GAAP財務指標可能會與其他公司使用的相似名稱的度量方式有所不同，因此可能無法與它們進行直接比較。Surf Air Mobility提供Pro Forma調整後的EBITDA，因為它認為這是其性能的一種重要的補充績效指標，並且相信證券分析師、投資者和其他有興趣的方當評估其行業內的公司時經常使用該指標。管理層認為，將這一非GAAP財務指標作為比較公司運營持續結果的有合理依據是可以提高投資者對Surf Air Mobility的績效理解的。截至2024年6月30日的第二季度和全年未經審計的基於假設已從2023年初開始關閉Southern Airways收購的Pro Forma財務信息。

非GAAP財務指標對於投資者的有用性有其侷限性，因為它們沒有GAAP規定的標準化含義，並且不是根據任何綜合性的會計規則或原則準備的，此外，非GAAP財務指標可能會與其他公司使用的相似名稱的度量方式有所不同，因此無法與它們進行直接比較。

Surf Air Mobility介紹Pro Forma調整後的EBITDA，因為它認為這是其績效的一種重要的補充績效指標，並且相信證券分析師、投資者和其他有興趣的方當評估其行業內的公司時經常使用該指標。管理層認為，將這一非GAAP財務指標作為比較公司運營持續結果的合理基礎可以提高投資者對Surf Air Mobility的績效的理解。未經審計的Pro Forma財務信息涵蓋2024年6月30日的第二季度和全年，假設已從2023年初開始關閉Southern Airways收購。

 

未經審計的2024年6月30日和2023年12月31日的簡要合併資產負債表：

2024年6月30日

2023年12月31日

資產：

 

 

 

流動資產：

 

 

 

現金

 

 $ 1,460

 

 $ 1,720

應收賬款淨額

 

  4,487

 

  4,965

資產預付款和其他流動資產的變動

 

  9,928

 

  11,051

總流動資產

 

  15,875

 

  17,736

受限現金

 

  614

 

  711

資產和設備，淨值

 

  47,041

 

  45,991

無形資產, 淨額

 

  24,890

 

  26,663

經營租賃權使用資產

 

10,523

 

12,818

融資租賃使用權資產

 

1,273

 

1,343

其他

 

5,331

 

5,727

總資產

 

$105,547

 

$110,989

負債和股東權益：

 

 

 

流動負債:

 

 

 

應付賬款

 

$25,983

 

$18,854

應計費用及其他流動負債

 

78,897

 

59,582

遞延收入

 

17,072

 

19,011

長期債務的流動部分

 

4,922

 

5,177

經營租賃負債，流動負債

 

4,322

 

4,104

融資租賃負債，流動

 

256

 

215

SAFE notes的公允價值，當前

 

6

 

25

市值公允價值轉股票, 流動資產

 

8,014

 

7,715

應相關方款，流動

 

47,371

 

25,431

流動負債合計

 

186,843

 

140,114

長期負債淨額

 

18,346

 

20,617

長期營業租賃負債

 

開多 3,894

 

開多 5,507

融資租賃負債，長期

 

開多 1,078

 

開多 1,137

長期應付關聯方款項

 

開多 987

 

開多 1,673

其他長期負債

 

22,489

 

19,426

負債合計

 

$ 233,637

 

$ 188,474

100億股認可，分別於2024年5月3日和2024年2月2日擁有發行並流通的股份數量

 

 

 

股東虧損：

 

 

 

普通股，每股面值0.0001美元；截至2024年6月30日和2023年12月31日，授權已發行8億股，其中2024年6月30日已發行9,702,425股且流通，2023年12月31日已發行並流通76150437股。

 

$ 8

 

$ 8

額外實收資本

 

538,385

 

525,042

累積赤字

 

(666,483)

 

(602,535)

股東權益不足合計

 

$ (128,090)

 

$ (77,485)

負債總額和股東權益赤字

$ 105,547

$ 110,989

 

未經審計的2024年6月30日和2023年6月30日三個月和六個月的合併利潤表（以千為單位，除每股數據外）：

三個月之內結束
6月30日,

銷售額最高的六個月
6月30日,

 

2024

 

2023

 

2024

 

2023

營業收入

 

$ 32,366

 

$ 6,195

 

$ 62,990

 

$ 1,702

營業費用：

 

 

 

 

 

 

 

營收成本（不包括折舊和攤銷）與物聯網連接性相關的營收成本包括運營商成本、網絡運營、技術許可證和sim卡。與iot解決方案相關的營收成本包括設備成本、運輸成本、倉庫租賃及相關設施費用和人員成本。總成本不包括折舊和攤銷。

 

27,729

 

  7,049

 

  56,218

 

  13,699

科技及研發

 

  5,658

 

  816

 

  12,667

 

  1,629

銷售及營銷費用

 

  2,578

 

  1,927

 

  5,587

 

  3,321

普通和管理

 

  19,596

 

  9,296

 

  44,205

 

  17,736

折舊和攤銷

 

  2,062

 

  261

 

  4,040

 

  519

營業費用總計

 

  57,623

 

19,349

 

122,717

 

36,904

營業虧損

 

$ (25,257)

 

$ (13,154)

 

$ (59,727)

 

$ (25,202)

其他收入（支出）：

 

 

 

 

 

 

 

以公允價值計量的金融工具公允價值變動淨額

 

$ (154)

 

$ (30,404)

 

$ (669)

 

$ (38,500)

利息費用

 

(1,911)

 

(525)

 

(3,582)

 

(697)

債務清償損失

 

—

 

(389)

 

—

 

(389)

其他費用收益

 

304

 

(48)

 

  (51)

 

  (305)

總其他收入(費用)，淨額

 

$ (1,761)

 

 $ (31,366)

 

 $ (4,302)

 

$ (39,891)

税前虧損

 

  (27,018)

 

  (44,520)

 

  (64,029)

 

  (65,093)

所得税收益

 

  35

 

—

 

  81

 

—

淨虧損

 

 $ (26,983)

 

$ (44,520)

 

 $ (63,948)

 $ (65,093)

每股普通股股東適用的淨虧損，基本和稀釋

 

 $ (0.33)

 

 $ (3.14)

 

$ (0.80)

 

 $ (4.60)

基本和稀釋普通股每股淨損失適用於普通股股東的加權平均股數

81890955

14168091

79599848

14138856

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

未經審計的基於假設的財務指標; 2024年6月30日三個月和六個月調整淨虧損至調整後的息税折舊及攤銷前利潤，以及2023年6月30日三個月和六個月假設調整淨虧損至調整後的息税折舊及攤銷前利潤對應數字(以千為單位):

 

截止到6月30日的三個月

 

六個月截至6月30日,

(以千為單位)

2024

 

2023年(假設)

2024

 

2023年(假設)

淨虧損

-26983

-16673

 

-63948

-32184

增加:

 

 

 

 

 

 

 

折舊和攤銷

2062

2332

 

4040

4133

利息費用

 

1911

 

1483

 

3582

 

2538

所得税費用（收益）

  (35)

151

 

(81)

  (1)

股票酬金費用（1）

 

7,353

 

1,653

 

19,996

 

2,798

金融工具公允價值變動(2)

154

—

 

669

 

—

交易成本(3)

 

588

 

—

 

1,176

 

—

數據使用費(4)

3,125

 

6,250

 

—

調整後的EBITDA

 

$ (11,825)

 

$ (11,054)

 

$ (28,316)

 

$ (22,716)

 

 

 

 

 

 

 

(1)代表與股權激勵計劃有關的非現金費用，根據各種因素，包括授予的時機、數量和估值在不同時間段內有所不同。

 

 

 

(2)代表以公允價值計量的金融工具的價值波動。可轉換票據、優先股認股權負債和衍生物負債的公允價值，基於票據、認股權和衍生物在轉換時的價值，伴隨着特定事件相關的加權概率。

 

 

 

(3)代表與公共公司交易相關的費用，包括會計、法律和上市費用。

 

 

 

(4)代表與德事隆許可協議下的初始許可費用有關的應計費用。