根據第 424 (b) (3) 條提交

註冊號 333-239940

招股説明書補充文件第 93 號

（參見2020年7月27日的招股説明書）

 

尼古拉公司

高達 249,843,711 股普通股

本招股説明書補充文件補充了2020年7月27日的招股説明書（“招股説明書”），該招股説明書是我們在S-1表格（編號333-239940）上的註冊聲明的一部分。提交本招股説明書補充材料的目的是使用我們在2024年8月9日向美國證券交易委員會提交的10-Q表季度報告（“季度報告”）中包含的信息更新和補充招股説明書中的信息。因此，我們在本招股説明書補充文件中附上了季度報告。

招股説明書和本招股説明書補充文件涉及招股説明書中提到的出售證券持有人或其受讓人、質押人、受讓人或其他權益繼承人（“出售證券持有人”）不時要約和出售不超過249,843,711股普通股，每股面值0.0001美元（“普通股”），其中包括（i）不超過6,843,711股某些個人和實體（“原始持有人”）持有最初由VectoIQ Holdings, LLC（“贊助商”）和Cowen Investments II購買的普通股的640,000股股票，有限責任公司（“Cowen Investments”，與贊助商一起，“創始人”）就VectoIQ Acquisition Corp. 的首次公開募股以及（ii）公司某些關聯公司持有的243,203,711股股票進行私募配售。我們正在根據我們與此類股東之間簽訂的註冊權和封鎖協議根據此類股東的註冊權註冊股票進行轉售，該協議除了此類註冊權外，還規定了對此類股票的某些轉讓和封鎖限制。

我們的普通股在納斯達克全球精選市場上市，股票代碼為 “NKLA”。2024年8月8日，我們普通股的收盤價為7.80美元。

本招股説明書補充了招股説明書中的信息，如果沒有招股説明書中的信息，則不完整，除非與招股説明書（包括招股説明書的任何修正案或補充文件）結合使用，否則不得交付或使用。本招股説明書補充文件應與招股説明書一起閲讀，如果招股説明書和本招股説明書補充文件中的信息存在任何不一致之處，則應參考本招股説明書補充文件中的信息。

請參閲招股説明書第7頁開頭的標題為 “風險因素” 的部分，瞭解在購買我們的證券之前應考慮的因素。

美國證券交易委員會和任何州證券委員會均未批准或不批准這些證券，也沒有確定本招股説明書補充文件或招股説明書是否真實或完整。任何相反的陳述都是刑事犯罪。

本招股説明書補充文件的發佈日期為2024年8月9日。

美國

證券交易委員會

華盛頓特區 20549

表格 10-Q

截至2024年6月30日的季度期間

或者

對於從到的過渡期

委員會文件編號：001-38495

尼古拉公司

（其章程中規定的註冊人的確切姓名）

根據該法第12（b）條註冊的證券：

用複選標記表明註冊人（1）在過去的12個月中（或註冊人必須提交此類報告的較短期限）中是否提交了1934年《證券交易法》第13或15（d）條要求提交的所有報告，以及（2）在過去的90天中是否受到此類申報要求的約束。是的 ☒ 沒有 ☐

用複選標記表明註冊人在過去 12 個月內（或註冊人必須提交此類文件的較短期限）是否以電子方式提交了根據 S-t 法規（本章第 232.405 條）第 405 條要求提交的所有交互式數據文件。是的 ☒ 沒有 ☐

用複選標記指明註冊人是大型加速申報人、加速申報人、非加速申報人、小型申報公司還是新興成長型公司。參見《交易法》第12b-2條中 “大型加速申報人”、“加速申報人”、“小型申報公司” 和 “新興成長型公司” 的定義：

如果是新興成長型公司，請用複選標記表明註冊人是否選擇不使用延長的過渡期來遵守根據《交易法》第13（a）條規定的任何新的或修訂後的財務會計準則。☐

用複選標記表明註冊人是否為空殼公司（定義見《交易法》第12b-2條）。是的 ☐ 沒有 ☒

截至2024年8月6日，註冊人的已發行普通股共有50,597,172股。

尼古拉公司

簡明合併財務報表

目錄

風險因素摘要

我們的業務面臨許多風險和不確定性，這些風險和不確定性可能會影響我們成功實施業務戰略的能力並影響我們的財務業績。在決定是否投資我們公司之前，您應仔細考慮本報告中的所有信息，尤其是以下主要風險以及本報告第1A項 “風險因素” 中描述的所有其他具體因素。

•我們是一家有虧損歷史的早期公司，預計在可預見的將來將產生鉅額支出和持續虧損，而且人們非常懷疑我們是否有足夠的資金在自本報告發布之日起的未來12個月內履行我們的義務。

•我們可能無法充分控制與我們的運營相關的成本。

•我們需要籌集額外資金，當我們需要時，這些資金可能無法提供。如果我們無法在需要時籌集更多資金，我們的運營和前景將受到負面影響。

•我們的商業模式尚未經過考驗，任何未能將戰略計劃商業化的失敗都將對我們的經營業績和業務產生不利影響，損害我們的聲譽，並可能導致超過我們資源的鉅額負債。

•我們有限的運營歷史使評估我們的業務和未來前景變得困難，並可能增加您的投資風險。

•我們未來的成功取決於卡車運輸市場採用氫電（“FCEV”）卡車和電池電動（“BEV”）卡車的意願。

•政府補助金和經濟激勵措施的不可用、減少或取消可能會對我們的業務、前景、財務狀況和經營業績產生重大不利影響。

•如果我們未能有效地管理未來的增長，我們可能無法成功地推銷和銷售我們的汽車。

•在試圖直接向車隊或最終用户銷售產品的一個或多個州，我們可能會面臨法律挑戰，這可能會對我們的成本產生重大不利影響。

•我們面臨與訴訟、監管行動以及政府調查和查詢相關的風險和不確定性。

•產品召回已經並可能在未來對我們的業務前景、經營業績和財務狀況產生重大不利影響。

•我們的成功將取決於我們經濟地大規模製造卡車並建立氫燃料生態系統以滿足客户業務需求的能力，以及我們是否有能力按時大規模開發和製造質量足夠好、吸引最終用户車隊的卡車。

•我們在卡車的設計、驗證和製造方面可能會遇到重大延遲，這可能會損害我們的業務和前景。

•成本增加、供應中斷或零部件和原材料短缺可能會損害我們的業務。

•我們可能無法以足夠數量或優惠的價格採購建立計劃中的氫氣加氣解決方案所需的氫氣，或者根本無法以等於或高於我們成本的價格向客户出售氫氣。

•我們可能會面臨與商用電動汽車安全感相關的挑戰，尤其是在發生與商用電動汽車的質量或安全相關的不良事件或事故時。

•償還債務可能需要大量現金，而且我們可能沒有足夠的業務現金流來償還鉅額債務。

•我們發現財務報告內部控制存在重大缺陷，過去還發現了其他重大缺陷。如果我們無法修復這些實質性缺陷，或者我們遇到了

未來的其他重大缺陷或其他缺陷，或者以其他方式未能維持有效的財務報告內部控制體系，我們可能無法準確或及時地報告我們的財務業績。

第一部分-財務信息

第 1 項。財務報表

尼古拉公司

簡明的合併資產負債表

（以千計，股票和每股數據除外）

(1) 已發行和流通的股票已進行調整，以反映2024年6月24日生效的三分之一（1比30）的反向股票拆分。參見注釋 1，列報基礎。

尼古拉公司

簡明合併運營報表

（以千計，股票和每股數據除外）

（未經審計）

(1) 對金額進行了調整，以反映2024年6月24日生效的三分之一（1比30）的反向股票拆分。參見注釋 1，列報基礎。

尼古拉公司

綜合虧損的簡明合併報表

（以千計）

（未經審計）

尼古拉公司

簡明的股東權益合併報表

（以千計，共享數據除外）

（未經審計）

(1) 對金額進行了調整，以反映2024年6月24日生效的三分之一（1比30）的反向股票拆分。參見注釋 1，列報基礎。

(1) 對金額進行了調整，以反映2024年6月24日生效的三分之一（1比30）的反向股票拆分。參見注釋 1，列報基礎。

(1) 對金額進行了調整，以反映2024年6月24日生效的三分之一（1比30）的反向股票拆分。參見注釋 1，列報基礎。

(1) 對金額進行了調整，以反映2024年6月24日生效的三分之一（1比30）的反向股票拆分。參見注釋 1，列報基礎。

尼古拉公司

簡明的合併現金流量表

（以千計）

（未經審計）

1. 演示基礎

(a) 概述

尼古拉公司（“Nikola” 或 “公司”）是重型商用氫電（“FCEV”）和電池電動（“BEV”）卡車和能源基礎設施解決方案的設計者和製造商。

(b) 未經審計的簡明合併財務報表

隨附的未經審計的簡明合併財務報表是根據美國公認會計原則（“GAAP”）和美國證券交易委員會（“SEC”）的規定編制的。管理層認為，未經審計的財務信息反映了所有調整，包括正常的經常性調整，這些調整被認為是公允列報公司在所述期間的財務狀況、經營業績和現金流所必需的。所報告的過渡期業績不一定代表全年可能出現的預期結果。這些簡明合併財務報表應與經修訂的公司截至2023年12月31日止年度的10-k表年度報告中包含的經審計的合併財務報表及其附註一起閲讀。

某些前期餘額已重新分類，以符合簡明合併財務報表和附註中本期的列報方式。除非另有説明，否則所有美元金額均以千美元為單位。

按照公認會計原則編制財務報表要求管理層做出影響某些報告金額和披露的估計和假設。因此，實際結果可能不同於這些估計。

Tre FCEV卡車的預生產活動，包括製造準備情況、流程驗證、原型製造、運費和庫存減記，均被記錄為公司簡明合併運營報表中的研發活動。從2023年第四季度開始，製造成本，包括與Tre FCEV卡車相關的勞動力和管理費用，以及與Tre FCEV卡車相關的庫存相關費用，都計入收入成本，這與生產開始相稱。

2023年6月30日，根據一項一般性轉讓（“轉讓”），公司轉讓了其子公司羅密歐電力公司的所有權。”s（“羅密歐”）對其所有有形和無形資產的權利、所有權和利益，但須遵守某些商定的除外條款（統稱 “資產”），SG Service Co., LLC以其作為羅密歐債權人利益的受讓人（“受讓人”）的唯一有限身份，還指定受讓人為羅密歐債權人的利益充當受讓人，例如，自6月30日起，2023 年，受讓人繼承了羅密歐對資產的所有權利、所有權和利益。羅密歐的經營業績被報告為截至2023年6月30日的三個月和六個月的已終止業務。有關其他信息，請參見附註9 “子公司的解散”。除非另有特別説明，否則本10-Q表季度報告中提及的所有財務數據均指公司的持續業務。

2024年6月24日，公司對其普通股進行了三分之一（1比30）的反向股票拆分（“反向股票拆分”）。在 2024 年 6 月 5 日的公司年度股東大會上，股東批准了反向股票拆分，2024 年 6 月 13 日，公司董事會批准了反向股票拆分。在反向股票拆分的同時，普通股的授權數量從16億股減少到1億股。未經審計的簡明合併財務報表中提及的所有普通股、普通股認股權證、普通股購買期權、限制性股票單位、股票數據、每股數據、可轉換票據的轉換率和價格以及相關信息均已進行追溯調整，以反映反向股票拆分對所有報告期的影響。

(c) 資金風險和持續經營

根據會計準則編纂（“ASC”）205-40《披露實體持續經營能力的不確定性》（“ASC 205-40”），公司評估了總體上是否存在一些條件和事件，使人們對公司在簡明合併財務報表發佈後的一年內繼續作為持續經營企業的能力產生了重大懷疑。

作為一家早期成長型公司，公司獲得資本的能力至關重要。在公司能夠產生足夠的收入來支付其運營費用、營運資金和資本支出之前，公司將需要籌集額外資金。額外的股票融資可能無法以優惠的條件提供，甚至根本無法提供，並且會稀釋當前股東的利益。債務融資（如果有）可能涉及限制性契約和稀釋性融資工具。

該公司已獲得並打算採用各種策略來獲得未來運營所需的資金，例如繼續通過與作為銷售代理的花旗集團環球市場公司（“花旗”）簽訂的經修訂和重述的股權分配協議獲得資本。見附註7，資本結構。但是，獲得修訂和重述的股權分配協議的能力取決於公司普通股的市場價格和交易量，這無法保證，因此不能被列為公司ASC 205-40分析的流動性來源。

如果公司在所需時間和金額上無法獲得資金，則公司將被要求推遲、縮減或放棄部分或全部發展計劃和運營，這可能會對公司的業務、財務狀況和經營業績造成重大損害。由於上述不確定性，公司對ASC 205-40的分析結果是，自這些簡明合併財務報表發佈之日起，公司在未來十二個月內繼續作為持續經營企業的能力存在重大疑問。

這些財務報表由管理層根據公認會計原則編制，該基礎假設公司將繼續作為持續經營企業，考慮在正常業務過程中變現資產和清償負債和承諾。這些財務報表不包括因這種不確定性而可能產生的任何調整。

2. 重要會計政策摘要

(a) 現金、現金等價物和限制性現金及現金等價物

公司將購買的所有剩餘到期日為三個月或更短的高流動性投資（例如貨幣市場基金）視為現金等價物。截至2024年6月30日和2023年12月31日，公司分別擁有2.563億美元和4.647億美元的現金及現金等價物。截至2024年6月30日和2023年12月31日，現金等價物和限制性現金等價物分別包括3380萬美元和2980萬美元的高流動性投資。

截至2024年6月30日和2023年12月31日，該公司的流動和非流動限制性現金分別為2630萬美元和2930萬美元。限制性現金是指僅限於提款或使用的現金，包括公司信用證的證券化。有關更多詳情，請參閲附註6 “債務和融資租賃負債”。

現金和現金等價物以及限制性現金和現金等價物與簡明合併現金流量表中列報的金額的對賬情況如下：

貨幣市場基金由高流動性投資組成，原始到期日為三個月或更短，在隨附的簡明合併資產負債表中歸類為現金和現金等價物以及限制性現金。

(b) 金融工具的公允價值

公司金融工具的賬面價值和公允價值如下：

嵌入式轉換功能具有衍生負債

2022年6月，公司完成了本金總額為2億美元的非抵押8.00％/ 11.00％可轉換實物優先債券（“PIK”）切換票據（“2022年6月切換可轉換票據”）的私募配售。2023年4月11日，公司完成了本金總額為1億美元的公司2022年6月Toggle可轉換票據的交換（“交易所”），用於發行本金總額為8.00％/ 11.00％的b系列可轉換優先PiK切換票據（“2023年4月的Toggle可轉換票據”）。2023年4月的Toggle可轉換票據是根據截至2023年4月11日的契約（“2023年4月的Toggle可轉換票據契約”）發行的。

2023年4月的Toggle可轉換票據契約除其他外，在某些情況下對2023年4月的Toggle可轉換票據進行了有限的轉換，直到（x）授權股份數量的增加足以允許發行2023年4月Toggle可轉換票據的普通股以及（y）2023年10月11日，前提是公司將選擇以現金結算2023年4月Toggle可轉換票據的轉換直到授權股票的數量增加為止發生了，公司獲得了《納斯達克上市規則》第5635條（“納斯達克規則5635”）規定的股東批准。

由於在某些情況下，在獲得納斯達克規則5635規定的股東批准以增加授權股票數量之前，臨時要求以現金結算，因此2023年4月Toggle可轉換票據中嵌入的轉換功能被分為兩部分，並按公允價值單獨確認。在聯交所，公司將嵌入式轉換功能的2,120萬美元確認為簡明合併資產負債表中應計費用和其他流動負債中的衍生負債。自2023年6月30日起，對衍生負債進行了重新計量，其公允價值的變動計入其他收益（支出），扣除的簡明合併報表中

操作。在截至2023年6月30日的三個月和六個月中，衍生負債的公允價值變動如下：

轉換特徵的公允價值是通過對二項式晶格模型應用有和無的方法來估算的。以下內容反映了所使用的輸入和假設：

此外，2023年12月12日，公司完成了公司2026年到期的8.25％綠色可轉換優先票據（“8.25％可轉換票據”）的本金總額為1.75億美元的承銷公開發行。8.25％的可轉換票據根據公司與作為受託人的美國銀行信託公司全國協會（“受託人”）於2023年12月12日簽訂的契約發行並受其管轄，並受其管轄，該契約由公司與受託人之間截至2023年12月12日簽訂的第一份補充契約予以補充。

8.25％可轉換票據中嵌入的轉換功能符合與主辦合約分開並按公允價值單獨確認的標準。衍生品最初和以後各期均按公允價值計量，公允價值的變動計入其他收益（支出），扣除簡明的合併運營報表。截至發行8.25％可轉換票據時，公司確認嵌入式轉換功能的4,730萬美元是簡明合併資產負債表中應計費用和其他流動負債中的衍生負債。截至2024年6月30日的三個月和六個月中，衍生負債的公允價值變化如下：

轉換特徵的公允價值是通過採用有和無的方法估算的。以下內容反映了所使用的輸入和假設範圍：

(c) 收入確認

卡車銷售

卡車銷售包括公司卡車銷售確認的收入。在控制權移交給客户時，銷售卡車通常被視為一項單一履約義務，而客户歷來只是公司的經銷商。當承運人提貨時，控制權通常被視為已移交，經銷商可以指導產品的使用並從產品中獲得幾乎所有剩餘的好處。公司可能會應經銷商的要求提供某些售後市場升級。如果合約包含多個不同的履約義務，則交易價格將根據每項履約義務的獨立銷售價格分配給每項履約義務。根據州法律和公司的經銷商協議，如果經銷商協議終止，公司可能需要回購經銷商庫存，並將其記作具有退貨權的銷售。

該公司根據經銷商協議終止時的平均歷史回報率估算了回報儲備金。管理層認為，該估計值準確反映了預期回報，但實際回報活動可能與估計值有所不同。截至2024年6月30日和2023年12月31日，應計回報分別約為260萬美元和70萬美元，通常反映在簡明合併資產負債表上的應計支出和其他流動負債中。如果儲備金適用於有未清應收賬款餘額的卡車，則該儲備金將反映為應收賬款的減少淨額。

收入根據交易價格進行確認，交易價格是公司根據與經銷商簽訂的合同條款為轉讓產品而預期獲得的對價金額。如果適用，交易價格可能會根據可變對價進行調整，例如平面圖安排的折扣和融資成本，這要求公司估算這些補貼中尚未貸記給經銷商的部分。

所售卡車的付款是根據公司的慣常付款條件支付的。公司選擇了一項會計政策，根據該政策，公司不根據重要融資部分的影響調整承諾的對價金額，因為在合同開始時，公司預計，從公司向經銷商轉讓承諾的商品或服務到經銷商為該商品或服務付款的時間間隔為一年或更短。向經銷商收取的銷售税不被視為收入，在匯給税務機關之前應計。運輸和裝卸活動是在經銷商獲得對產品的控制權之後進行的，因此，公司選擇將這些費用記作收入成本中的配送成本，而不是額外承諾的服務。

服務及其他

服務和其他收入主要包括充電產品的銷售、監管信貸、服務零件、售後零件、服務和勞動力以及氫氣。在控制權移交給客户時，銷售通常被視為一項單一履約義務。當產品交付給客户時，控制權通常被視為已移交，客户可以指導產品的使用並從資產中獲得幾乎所有的剩餘收益。所售產品的付款是根據公司的慣常付款條件和公司的合同進行的

沒有重要的融資組成部分。徵收的銷售税不被視為收入，在匯給税務機關之前應計。

(d) 產品保修和召回活動

產品保修成本是在將卡車控制權移交給經銷商時確認的，並根據保修期限（通常為 2 到 5 年）、產品成本和產品故障率等因素進行估算。保修準備金每季度進行一次審查和調整，以確保應計金額足以滿足預期的未來保修義務。估算未來的保修成本是高度主觀的，需要管理層做出大量的判斷。管理層認為應計金額是足夠的。但是，根據現有的有限歷史信息，根據新的信息或事實和情況的變化，未來可能需要支付大量的額外費用。公司的應計費用包括根據歷史經驗估算的承保零件的更換成本。這一估計可能會受到與第三方供應商的合同變更或尋找新供應商的需求以及伴隨此類變更的工程和設計成本的影響。

當產品召回責任可能存在且相關金額可以合理估計時，將確認召回活動成本。成本是根據要維修的卡車數量和所需的維修（包括工程和開發、產品成本、人工費率和運輸）估算的。估算維修卡車的成本是高度主觀的，需要管理層做出大量的判斷。根據目前掌握的信息，管理層認為應計數額是足夠的。根據新的信息、事實和情況的變化、主要供應商提供的材料以及公司可能承諾或被要求採取的行動，未來可能需要支付大量的額外費用。

在2023年第三季度，該公司向美國國家公路交通安全管理局自願召回了該公司的電動汽車卡車，原因是現有電池組出現問題。該公司累計召回活動成本為6,290萬美元，其中2,200萬美元是在2024年6月30日之前產生的。該公司暫時暫停了新的電動汽車卡車的出貨，直到其電動汽車卡車庫存已使用替代電池組進行改裝。有關其他信息，請參閲附註11 “承付款和意外開支”。

截至2024年6月30日和2023年6月30日的三個月和六個月的保修責任變更彙總如下：

截至2024年6月30日，簡明合併資產負債表中記錄的應計保修費用和其他流動負債為4,780萬美元，其他長期負債為2950萬美元。截至2023年12月31日，簡明合併資產負債表中記錄的應計保修費用和其他流動負債為6,570萬美元，其他長期負債為1,320萬美元。

(e) 最近的會計聲明

最近發佈的會計公告尚未通過

2023年10月，財務會計準則委員會（“FASB”）發佈了第2023-06號會計準則更新，以澄清或改善各種主題的披露和列報要求，這將使用户可以更輕鬆地將受美國證券交易委員會現有披露的實體與以前不受要求約束的實體進行比較，並使FasB會計準則編纂中的要求與美國證券交易委員會的法規保持一致。該公司目前正在評估修正案的規定及其對未來合併報表的影響。

2023年12月，財務會計準則委員會發布了亞利桑那州立大學第2023-09號（“亞利桑那州立大學2023-09”），以加強所得税披露，以滿足投資者對有關實體全球業務中存在的税收風險和機會的更多信息的要求。亞利桑那州立大學 2023-09 年在 2024 年 12 月 15 日之後開始的年度內有效，允許提前採用。該公司計劃在截至2025年12月31日的年度中採用亞利桑那州立大學2023-09年，目前正在評估本會計準則更新對其合併財務報表和相關披露的影響。

3. 資產負債表組成部分

庫存

截至2024年6月30日和2023年12月31日，庫存分別包括以下內容：

庫存成本是使用標準成本計算的，標準成本以先入先出的方式近似於實際成本。存貨按成本或可變現淨值中較低者列報。如果庫存超額或過時，以及基於估計銷售價格的可變現淨值超過賬面價值，則將減記庫存。一旦減記了庫存，就會為該庫存建立一個新的、較低的成本基礎，隨後的事實和情況的變化不會導致新確立的成本基礎的恢復或增加。

預付費用和其他流動資產

截至2024年6月30日和2023年12月31日，預付費用和其他流動資產分別包括以下內容：

不動產、廠房和設備，淨額

截至2024年6月30日和2023年12月31日，不動產、廠房和設備的淨值包括以下各項：

截至2024年6月30日，公司簡明合併資產負債表的在建工程主要與氫基礎設施的開發有關。

在2024年第一季度，公司更改了對模具預期使用壽命的會計估計。該公司確定，估計使用壽命為5年的直線折舊比消費法更能代表這些資產的估計經濟壽命。這一估算值的變化預計將從2024年第一季度開始生效，導致截至2024年6月30日的三個月，折舊費用增加了290萬美元，截至2024年6月30日的六個月折舊費用增加了560萬美元。在截至2024年6月30日的三個月和六個月中，估計值的變化導致每股淨虧損分別增加0.06美元和0.12美元。

截至2024年6月30日和2023年6月30日的三個月，折舊費用分別為930萬美元和450萬美元。截至2024年6月30日和2023年6月30日的六個月的折舊費用分別為1,800萬美元和880萬美元。

2023年7月，公司與Fortescue Future Industries（“FFI”）的全資子公司FFI Phoenix Hub Holdings, LLC簽署了會員權益和資產購買協議（“FFI購買協議”）。根據FFI收購協議的條款，FFI Phoenix Hub Holdings, LLC收購了Phoenix Hydrogen Hub, LLC的100％權益。Phoenix Hydrogen Hub, LLC是該公司的全資子公司，持有與菲尼克斯氫氣樞紐項目相關的資產，包括土地和在建工程。在2024年第一季度，公司根據FFI收購協議的條款完成了第二次成交。根據第二次收盤價，該公司在2024年第一季度出售了2510萬美元的資產。該公司的收益已扣除370萬美元的滯留款。截至2024年6月30日，公司在第一和第二次收盤時在簡明合併資產負債表中確認了240萬美元的預付資產和其他流動資產以及490萬美元的其他資產。截至2023年12月31日，公司在首次收盤時確認了合併資產負債表上370萬美元的預付資產和其他流動資產，用於應收留款。

應計費用和其他流動負債

截至2024年6月30日和2023年12月31日，應計費用和其他流動負債包括以下內容：

4. 無形資產，淨額

可單獨識別的無形資產的總賬面金額和累計攤銷額如下：

截至2024年6月30日和2023年6月30日的三個月，與無形資產相關的攤銷費用為180萬美元。截至2024年6月30日和2023年6月30日的六個月中，與無形資產相關的攤銷費用分別為370萬美元和380萬美元。

2021年，該公司獲得了用於生產燃料電池功率模塊（“FCPM”）的許可證。該公司預計將從內部fCPM開始生產時開始攤銷許可證。截至2024年6月30日，該公司尚未開始攤銷許可證。

5. 對關聯公司的投資

按權益法核算的對未合併子公司的投資包括以下內容：

截至2024年6月30日和2023年6月30日的三個月和六個月的簡明合併運營報表中關聯公司的淨虧損權益如下：

尼古拉依維柯歐洲有限公司

2020年4月，該公司與依維柯S.P.A.（“依維柯”）簽署了一系列協議，這些協議在歐洲成立了合資企業尼古拉依維柯歐洲有限公司。合資企業的業務位於德國烏爾姆，包括為歐洲市場製造 FCEV 和 BEV 8 級卡車。

Nikola Iveco Europe GmbH被視為可變權益實體（“VIE”），因為如果沒有額外的次級財政支持，股權不足以為其活動融資。該公司不被視為主要受益者，因為根據協議條款，它無權指導對經濟表現影響最大的活動。因此，VIE是按照權益法計算的。

2023年6月29日，公司和依維柯簽署了歐洲合資交易協議（“交易協議”），根據該協議，公司以3500萬美元的價格將其在尼古拉依維柯歐洲有限公司的50％股權出售給依維柯。除交易協議外，公司還簽訂了知識產權許可協議（“許可協議”），向依維柯和尼古拉依維柯歐洲有限公司授予與電動汽車和FCEV相關的軟件和控制技術的非排他性、永久、不可撤銷、完全可再許可、可轉讓和完全可轉讓的許可（“許可軟件”）。根據交易協議的條款，公司還可能從依維柯獲得70萬股自有普通股，前提是依維柯及其顧問對根據許可協議在資產剝離結束時交付給依維柯的許可軟件進行了成功的盡職調查（“軟件盡職調查”）。軟件盡職調查是根據依維柯與公司之間共同商定的標準進行評估的。

在資產剝離結束時，公司確認的收益等於收到的對價與其在Nikola Iveco Europe GmbH投資中的基礎之間的差額，包括對子公司投資的負債餘額為1140萬美元，累計貨幣折算虧損為150萬美元。在資產剝離結束時交付許可軟件被確定為代表使用許可軟件的權利，在資產剝離結束時交付許可軟件時，履行義務即告履行。該公司確認了與取消承認其在Nikola Iveco Europe GmbH的基礎有關的收益，以及在簡明合併運營報表中出售許可軟件的收益作為剝離子公司的收益。在截至2023年6月30日的三個月和六個月中，公司確認了剝離關聯公司的收益7,080萬美元收益，其中包括：

應收或有股票對價

或有股票對價被視為可變對價，並在資產剝離結束時計入總對價，因為在意外事件解決後，此類對價不太可能發生重大逆轉。或有對價的公允價值是根據剝離結束時公司普通股的收盤價確定的。在截至2023年6月30日的三個月和六個月中，公司確認扣除簡明合併運營報表的其他收益（支出）的公允價值變動為250萬美元。

瓦巴什谷資源有限責任公司

2021年6月22日，公司與瓦巴什谷資源有限責任公司（“WVR”）和賣方簽訂了會員權益購買協議（“MIPA”），根據該協議，公司購買了WVR的20％股權，以換取2500萬美元的現金和56,079股公司普通股。普通股對價是根據公司30天平均收盤價計算得出的，即每股445.80美元，公司發行了56,079股普通股。

公司在WVR中的權益按權益法核算，幷包含在公司簡明合併資產負債表中的關聯公司投資中。初始賬面價值中包括5,550萬美元的基差額，這是由於投資成本與公司在WVR淨資產中的比例份額之間的差異。基本差異主要由不動產、廠房和設備以及無形資產組成。

截至2024年6月30日，公司的最大虧損敞口為5,650萬美元，相當於公司向WVR提供的50萬美元的股權和貸款的賬面價值。

6. 債務和融資租賃負債

截至2024年6月30日和2023年12月31日的債務和融資租賃負債摘要如下：

以下債務的公允價值是使用包括股票價格和無風險利率在內的二級公允價值投入估算的。下表列出了賬麪價值和估計的公允價值：

切換可轉換票據

2022年6月，公司完成了公司2022年6月Toggle可轉換票據本金總額為2億美元的私募配售，該票據將於2026年5月31日到期。2022年6月的Toggle可轉換票據是根據截至2022年6月1日的契約（“2022年6月Toggle可轉換票據契約”）發行的。

在發行2023年4月Toggle可轉換票據的同時，公司簽署了截至2023年4月3日的2022年6月Toggle可轉換票據契約（“2022年6月Toggle可轉換票據契約”）的第一份補充契約，以及截至2023年4月10日的2022年6月Toggle可轉換票據契約的第二份補充契約（“第二份補充契約”）。至2022年6月 Toggle 可轉換票據契約”），這是2022年6月的第一份補充契約 Toggle 可轉換票據票據契約除其他外，修訂了2022年6月的Toggle可轉換票據契約的轉換條款，將2022年6月的Toggle可轉換票據的轉換限制在某些情況下，直到（x）增加授權股票數量，其金額足以允許發行2022年6月Toggle可轉換票據的普通股以及（y）2023年10月11日，並規定公司應選擇和解，以最早的時間為準 2022年6月Toggle可轉換票據的先前現金轉換致使法定股票數量的增加。

2023年6月，公司完成了本金總額為1,100萬美元的非抵押8.00％/ 8.00％的C系列可轉換優先PiK切換票據（“2023年6月的Toggle可轉換票據”，以及2022年6月的Toggle可轉換票據和2023年4月的Toggle可轉換票據，即 “Toggle可轉換票據”）的私募配售，該票據將於2026年5月31日到期。2023年6月的Toggle可轉換票據是根據2023年6月的Toggle可轉換票據契約（連同2022年6月的Toggle可轉換票據契約，即 “Toggle可轉換票據契約”）發行的。

在2023年第三季度，2023年4月的Toggle可轉換票據的持有人轉換了2023年4月Toggle可轉換票據的總本金餘額。截至2024年6月30日和2023年12月31日，2022年6月的Toggle可轉換票據和2023年6月的Toggle可轉換票據處於未償還狀態。

以下是未償還的Toggle可轉換票據的某些條款的摘要：

利息支付

公司可以選擇以應付利息的Toggle可轉換票據（“PiK利息”）的形式發行額外的Toggle可轉換票據（“PiK利息”），或其任意組合，以現金支付Toggle可轉換票據的任何利息（“現金利息”）。Toggle可轉換票據的利息每半年拖欠一次。每張Toggle可轉換票據的利率和還款日期彙總如下：

自2023年6月23日起應計的2023年6月Toggle可轉換票據的利息已於2023年12月31日作為PiK利息支付。

轉換

根據適用的轉換率，Toggle可轉換票據加上任何應計和未付利息可在公司選擇時轉換為現金、公司普通股或其組合。

對於2022年6月的Toggle可轉換票據，轉換率於2024年6月24日調整為每1,000美元本金3.8120股，但須在某些情況下進行慣常的反稀釋調整，調整後的轉換價格約為每股262.33美元。

對於2023年6月的Toggle可轉換票據，轉換率於2024年6月24日進行了調整，其金額等於（a）22.4809除以（b）商數，（i）其分子是（x）在此轉換前夕未償還的2023年6月Toggle可轉換票據的初始本金和（y）與PiK利息發行相關的資本總額之和 2023 年 6 月 Toggle 可轉換票據到期的利息，以及 (ii) 其分母是 6 月的初始本金2023 年切換可轉換票據。

Toggle可轉換票據契約規定，在2026年2月28日之前，只有在特定事件發生時和特定時期內，Toggle可轉換票據才能由持有人選擇兑換，並將在2026年2月28日當天或之後，在Toggle可轉換票據到期日之前的第二個預定交易日營業結束之前的任何時間進行兑換。

只有在以下情況下，Toggle 可轉換票據的持有人才有權在2026年2月28日之前的工作日營業結束之前轉換其全部或部分Toggle可轉換票據的全部或部分股份：（i）在截至2022年9月30日的財政季度之後開始的任何財政季度中，對於2023年6月Toggle可轉換票據，以及2023年6月Toggle可轉換票據在截至2023年9月30日的財政季度之後開始的任何財政季度（且僅限於該財政季度），如果在截至幷包括前一財政季度最後一個交易日的連續30個交易日（不論是否連續）內，上次報告的普通股銷售價格大於或等於每個適用交易日Toggle可轉換票據轉換價格的130％；（ii）在任何連續十個交易日期間之後的五個工作日內，每1,000美元本金的交易價格每個交易日的Toggle可轉換票據的百分比連續十個交易日低於上次公佈的普通股銷售價格和Toggle 可轉換票據在每個此類交易日轉換率的產品的98％；（iii）如果公司在贖回日前第二個工作日營業結束之前的任何時候召集此類Toggle可轉換票據進行兑換；或（iv）特定公司活動發生時。

兑換

公司不得在2025年6月1日之前贖回Toggle可轉換票據。公司可以在該日當天或之後以及到期日前的第26個預定交易日之前，自行選擇全部或部分贖回Toggle可轉換票據，以現金購買價格等於任何Toggle可轉換票據的本金總額加上應計和未付利息。

此外，在到期日之前或公司發行贖回通知之後發生的某些公司事件之後，在某些情況下，公司將提高選擇轉換與此類公司活動相關的Toggle可轉換票據（2023年6月Toggle可轉換票據除外）或選擇轉換相關贖回期內需要贖回的任何此類Toggle可轉換票據的持有人的轉換率。此外，如果發生根本性變化或控制權變更交易，Toggle可轉換票據的持有人有權要求公司以等於此類Toggle可轉換票據資本化本金100％的價格回購其Toggle可轉換票據的全部或部分的Toggle可轉換票據（如果發生根本性變化），則回購Toggle可轉換票據資本化本金的130％（無論是控制權變更交易）加上任何應計和未付利息，但不包括該利息回購日期。

Toggle可轉換票據契約包括限制性契約，這些契約限制了公司及其子公司承擔超過5億美元的有擔保債務、承擔其他子公司擔保以及出售任何為Toggle可轉換票據提供擔保的子公司的股權的能力，但有特定的例外情況。此外，Toggle可轉換票據契約包括習慣條款和契約，包括某些違約事件，在此之後，持有人可以加快根據該契約發行的Toggle可轉換票據的到期，並使其在加速時立即到期並付款。

在2023年第二季度，用2022年6月的1億美元Toggle可轉換票據來發行2023年4月的1億美元Toggle可轉換票據，這被確定代表了條款的重大變化，因此適用了清算會計。公司確認截至2023年6月30日的三個月和六個月的債務清償損失為2,040萬美元。作為交易所評估的一部分，公司對2023年4月的Toggle可轉換票據的轉換功能進行了拆分，截至交易日確認了2,120萬美元的衍生負債，從而對債務折扣進行了調整。

此外，在2023年第二季度，2022年6月的第三份補充契約切換可轉換票據契約和至2023年4月的第一份補充契約的執行分別被視為對2022年6月Toggle可轉換票據契約和2023年4月Toggle可轉換票據契約下未償還票據契約的修改，因為修訂後的條款並未對相應票據的條款進行實質性修改。以發行2023年6月Toggle可轉換票據的形式向持有人支付的對價在修改後被確認為發行成本，並作為2022年6月Toggle可轉換票據和2023年4月Toggle可轉換票據剩餘期限利息支出的調整攤銷。

截至2024年6月30日和2023年12月31日，Toggle可轉換票據債務部分的淨賬面金額如下：

截至2024年6月30日，2022年6月的Toggle可轉換票據和2023年6月的Toggle可轉換票據的實際利率分別為13.90％和17.24％。債務折扣和發行成本的攤銷報告為

利息支出的組成部分，在適用的Toggle可轉換票據的期限內使用直線法計算，該直線法近似於實際利率法。

下表列出了公司與2022年6月Toggle可轉換票據相關的利息支出：

下表顯示了公司與2023年4月Toggle可轉換票據相關的利息支出：

下表列出了公司與2023年6月Toggle可轉換票據相關的利息支出：

高級可轉換票據

2022年12月30日，公司與其中提名的投資者簽訂了證券購買協議（“購買協議”），以註冊直接發行方式出售高達1.25億美元的優先可轉換票據（“購買協議票據”）的初始本金。購買協議票據可轉換為公司普通股，但須遵守某些條件和限制。該公司於2022年12月30日完成了本金總額為5,000萬美元的購買協議票據（“A系列票據”）的初始收盤價。

在首次收盤後，公司簽訂了經修訂的證券購買協議（“修訂後的購買協議”），根據該協議，公司於2023年5月10日完成了出售總額為2,500萬美元的購買協議票據（“b-1系列票據”）本金總額為2,500萬美元的額外結算，用於出售本金總額為1,500萬美元的購買協議票據（“b-2系列票據”），以及 2023 年 5 月 25 日，出售本金總額為 1,210 萬美元的購買協議票據 (“b-3 系列注意事項”）。

購買協議票據的購買價格為每1,000美元本金1,000美元。

每份購買協議票據的應計利息年率為5％，應在每個日曆季度的第一個日曆日支付，從2023年4月1日開始，A系列票據從2023年4月1日開始，b-1系列票據的2023年6月1日開始，b-2和b-3系列票據的2023年7月1日開始拖欠利息。利息以現金或公司普通股的形式支付，或以現金和普通股的組合支付，由公司選擇。根據購買協議和經修訂的購買協議發行的每份購買協議票據的到期日為自發行之日起一年。在對購買協議票據進行任何轉換、贖回或以其他方式償還時，“整合” 金額等於根據該購買協議票據應計的額外利息金額，其利率實際上是假設的

截至該購買協議票據的到期日（包括該購買協議票據的到期日），此類購買協議票據的未償還本金仍未償還。

在2023年1月9日當天或之後的任何時候，每份購買協議票據本金的全部或任何部分，加上應計和未付利息、任何改造金額和任何滯納金（“轉換金額”），均可隨時由票據持有人選擇全部或部分轉換為公司普通股，每股轉換價格（“轉換價格”）等於中較低者 (i) 適用的 “參考價格”，但須作某些調整（“參考價格”），（ii）（x）適用的 “下限” 中的較大值價格”（“底價”）和（y）截至轉換日普通股的交易量加權平均價格（“VWAP”），以及（iii）（x）底價中的較大者，由轉換票據持有人選擇，（y）（X）視適用轉換通知的交付時間而定，（1）截至適用轉換日期的VWAP，或（2）立即的VWAP 在適用的轉換日期之前，以及（Y）自適用轉換日起（包括適用轉換日）的三個交易日平均VWAP的95％，視情況而定根據購買協議附註的條款。適用於每次發行購買協議票據的參考價格和底價彙總如下：

下表彙總了截至2023年6月30日的三個月中購買協議票據的轉換率：

下表彙總了截至2023年6月30日的六個月中購買協議票據的轉換率：

公司選擇根據ASC 825下的公允價值期權對購買協議票據進行核算。ASC 825-10-15-4規定，在ASC 825-10-15-5未另行禁止的範圍內，向金融工具提供 “公允價值期權”（“FVO”）選擇，其中金融工具最初在發行日的估計公允價值進行計量，隨後在每個報告期日定期按估計公允價值重新計量。該公司認為，公允價值期權更好地反映了購買協議票據的潛在經濟學。購買協議票據在2023年第二季度進行了全面轉換，購買協議於2023年第三季度終止。

8.25% 可轉換票據

2023年12月12日，公司完成了8.25％可轉換票據本金總額為1.75億美元的銷售和發行。8.25％的可轉換票據是公司的優先無擔保債務。

8.25％的可轉換票據按每年8.25％的利率累計利息，從2024年6月15日開始，每半年在每年的6月15日和12月15日分期支付。除非提前回購、兑換或轉換，否則8.25％的可轉換票據將於2026年12月15日到期。在到期日前的第二個預定交易日營業結束之前的任何時候，票據持有人可以選擇轉換其8.25％的可轉換票據。公司將通過按當時適用的轉換率交付 (i) 公司普通股（如果適用，以現金代替任何部分股份）來結算轉換；(ii) 現金金額，該金額代表以美國國債折現的已轉換票據的剩餘定期息票付款的現值外加50個基點（“Coupon Make-Whole Premium”）。2024年6月24日，轉換率調整為每1,000美元的8.25％可轉換票據本金為37.0370股普通股，調整後的轉換價格約為每股普通股27.00美元。在某些事件發生時，轉換率和轉換價格可能會受到進一步的慣例調整。此外，如果某些構成根本性變化的公司事件發生，則在某些情況下，轉化率將在特定時間段內提高。

8.25％的可轉換票據可在2025年12月15日或之後以及到期日之前，隨時由公司選擇全部或部分贖回（受下文描述的某些限制），但前提是公司上次報告的普通股每股銷售價格在連續30個交易日中至少20個交易日中每個交易日均超過轉換價格的175％，無論是否連續截至公司發送相關贖回之日前一交易日的天數，包括交易日注意。但是，除非本金總額為1.00億美元的8.25％可轉換票據未償還且截至公司發送相關贖回通知時尚未贖回的8.25％可轉換票據，否則公司不得贖回少於所有未償還的8.25％可轉換票據。贖回價格將是現金金額，等於待贖回的8.25％可轉換票據的本金，加上截至但不包括贖回日的應計和未付利息（如果有）。

如果構成根本性變化的某些公司事件發生在到期日之前，那麼，除某些現金合併的有限例外情況外，票據持有人可以要求公司在基本變更回購日之前以現金回購價格回購8.25％的可轉換票據，外加應計和未付利息（如果有），以現金回購價格回購8.25％的可轉換票據。基本變更的定義包括涉及公司的某些業務合併交易以及與公司普通股相關的某些除名事件。

8.25％可轉換票據有與違約事件發生有關的慣例條款，其中包括：（i）8.25％可轉換票據的某些付款違約（如果8.25％可轉換票據的利息支付違約，則將有30天的糾正期）；（ii）公司未能在規定的時間內根據契約發送有關8.25％可轉換票據的某些通知；(iii) 公司未能遵守契約中與... 有關的某些契約公司在一筆交易或一系列交易中將公司及其子公司的全部或基本全部資產合併、合併或合併或以其他方式向他人轉讓的能力；(iv) 如果此類違約行為在發出通知後的60天內未得到糾正或免除，則公司違約履行其在契約或 8.25% 可轉換票據下的其他義務或協議與契約；(v) 某些付款違約或其他導致加速的違約行為在根據契約發出通知後的30天內，公司或其任何重要子公司至少3,000,000美元的借款債務在規定的到期日之前，不得糾正、免除、撤銷或解除（如適用）；(vi) 對公司或其任何重要子公司作出某些判決，要求支付至少3,000萬美元（不包括保險所涵蓋的任何金額），此類判決在獲得上訴權之日起的60天內不得執行或暫緩執行到期或所有上訴權已失效；以及 (vii) 涉及公司或其任何重要子公司的某些破產、破產和重組事件。

如果發生涉及公司（不僅僅是公司重要子公司）破產、破產或重組事件的違約事件，則當時所有未償還的8.25％可轉換票據的本金以及所有應計和未付利息和息票全額溢價（如果有）將立即到期並支付，無需任何人採取任何進一步行動或通知。如果發生任何其他違約事件並仍在繼續，則受託人或當時未償還的8.25％可轉換票據本金總額的至少25％的票據持有人可以通過向公司和受託人發出通知，宣佈當時未償還的所有8.25％可轉換票據的本金以及所有應計和未付利息和息票全額溢價（如果有）的本金到期並立即支付。但是，儘管有上述規定，公司仍可以選擇

選項，對於與公司未能遵守契約中的某些報告契約有關的違約事件，唯一的補救措施僅包括票據持有人有權在此類違約事件持續期間獲得長達180天的8.25％可轉換票據的特殊利息，前90天的規定年利率為0.25％，從第91天到第180天為0.50％，每種情況下從第91天到第180天為0.50％，按8.25％可轉換票據的本金計算。

8.25％可轉換票據中嵌入的轉換功能符合與主辦合約分開並按公允價值單獨確認的標準。見附註2，重要會計政策摘要。收到的總收益首先分配給分叉衍生負債的公允價值，剩餘的收益分配給主體，從而調整了初始購買者的債務折扣。

該公司在發行8.25％的可轉換票據時確認了1.221億美元，其中扣除了4,730萬美元的初始購買者折扣和560萬美元的債券發行成本。據報告，未攤銷的債務折扣和發行成本是從8.25％可轉換票據的面值中直接扣除的。2023年，8.25％的可轉換票據的票據持有人將本金總額轉換為1.534億美元，用於發行5,683,038股公司普通股。

下表彙總了截至2024年6月30日的三個月和六個月中8.25％可轉換票據的轉換率：

截至2024年6月30日和2023年12月31日，8.25％可轉換票據債務部分的淨賬面金額如下：

截至2024年6月30日的三個月和六個月中，8.25％的可轉換票據的利息支出並不重要。

融資義務

2022年5月10日（“出售日期”），公司簽訂了銷售協議（“銷售協議”），根據該協議，公司以5,250萬美元的收購價出售了與公司位於亞利桑那州菲尼克斯的總部相關的土地和財產。截至銷售之日，從與正在施工的部分總部有關的收益中扣留了1,310萬美元。根據銷售協議的條款，公司在施工完成的整個過程中收到了剩餘的收益。在出售的同時，公司簽訂了租賃協議（“租賃協議”），根據該協議，公司將與總部相關的土地和財產回租，初始期限為20年，有四種延期選擇，每項延長7年。截至銷售之日，公司認為合理確定一項延期期權已被行使。

買方不被視為獲得了對總部的控制權，因為該租約被歸類為融資租賃。因此，總部的出售不予承認，財產和土地繼續在公司的簡明合併資產負債表上得到確認。截至出售日期，公司記錄了3,830萬美元的融資

公司簡明合併資產負債表上的債務，代表扣除110萬美元債券發行成本後收到的收益。租賃協議條款下的租金使用實際利息法在利息支出和本金還款之間進行分配。此外，債務發行成本在租賃期內攤銷為利息支出。

在出售日期之後，截至2024年6月30日，公司確認了公司簡明合併資產負債表中與施工完成相關的額外1310萬美元融資義務。在截至2024年6月30日和2023年6月30日的三個月中，公司確認了與融資義務利息和債券發行成本攤銷相關的90萬美元利息支出。在截至2024年6月30日和2023年6月30日的六個月中，公司確認了與融資義務利息和債券發行成本攤銷相關的180萬美元利息支出。

2023年6月29日（“土地出售日期”），公司簽訂了一項銷售協議（“土地銷售協議”），根據該協議，公司以5,040萬美元的收購價出售了公司製造工廠所在的亞利桑那州柯立芝的土地。在出售的同時，公司簽訂了租賃協議（“土地租賃協議”），根據該協議，公司將土地回租，初始期限為99年。土地租賃協議賦予公司在土地出售日五十（50）週年之際回購土地的選擇權，其價格等於公允市場價值的較大值，即購買價格的300％。截至土地出售之日，公司認為購買期權可以合理確定已被行使。

買方不被視為獲得了土地的控制權，因為該租約被歸類為融資租賃。因此，亞利桑那州柯立芝土地的出售未得到承認，該土地將繼續在公司的簡明合併資產負債表中得到確認。截至土地出售日，該公司在公司簡明合併資產負債表上記錄了4,940萬美元的融資義務，這是扣除100萬美元債券發行成本後收到的收益。土地租賃協議條款下的租金使用實際利息法在利息支出和本金還款之間進行分配。此外，債務發行成本在租賃期內攤銷為利息支出。

在截至2024年6月30日的三個月和六個月中，公司分別確認了與融資義務利息和債務發行成本攤銷相關的130萬美元和260萬美元的利息支出。在截至2023年6月30日的三個月和六個月中，與融資義務利息和債務發行成本攤銷相關的利息支出並不重要。

抵押本票

2022年6月7日，公司以4.26％的規定利率執行了價值5,000萬美元的期票和主擔保協議（“主擔保協議”）（“抵押票據”）。如主擔保協議所述，抵押票據由某些個人財產資產全額抵押。抵押票據的期限為60個月，分60次連續分期付款，拖欠到期。

在截至2023年6月30日的三個月和六個月中，公司分別確認了抵押票據的40萬美元和90萬美元的利息支出。該公司在2023年第三季度償還了期票。

2022年8月4日，公司以7.00％的隱含利率執行了400萬美元的期票和擔保協議（“第二張抵押票據”）。如擔保協議所述，第二份抵押票據由某些個人財產資產全額抵押。第二張抵押票據的期限為60個月，分60個月等額分期付款，拖欠到期。

在截至2024年6月30日和2023年6月30日的三個月和六個月中，與第二張抵押票據相關的利息支出並不重要。

保險保費融資

公司簽訂了一項保險費融資協議，根據該協議，公司為某些年度保險費提供了660萬澳元的融資，主要包括董事和高級管理人員保險的保費。應付保險費產生的利息為2.95％，並於2023年3月27日到期。

在2023年第二和第三季度，公司簽訂了額外的保險費融資協議，根據該協議，公司分別為390萬美元和120萬澳元的某些年度保險費融資，主要包括董事和高級管理人員保險的保費。應付保費每筆產生的利息為6.64％，並於2024年3月27日到期。

在2024年第二季度，公司執行了一項額外的保險費融資協議，根據該協議，公司為某些年度保險費提供了460萬澳元的融資，主要包括董事和高級職員保險的保費。應付保險費的利息為6.99％，按月分期付款，將於2025年3月27日到期。

在截至2024年6月30日和2023年6月30日的三個月和六個月中，公司確認了保費融資協議中的一筆非實質性利息支出。

信用證

在2024年第一季度，公司簽發了與截至2025年1月30日的FFI收購協議相關的300萬美元信用證。截至2024年6月30日，尚未從信用證中提取任何款項。

在2023年第三季度，該公司簽發了120萬美元的信用證，以擔保截至2024年9月14日的關税保證金。截至2024年6月30日，尚未從信用證中提取任何款項。

在2022年第二季度，在執行租賃協議的同時，公司簽訂了1,250萬美元的不可撤銷的備用信用證，以抵押公司的租賃義務。租賃協議隨後進行了修訂，將信用證的金額增加到1,310萬美元。根據租賃協議，信用證的年增長幅度與基本租金的增長相稱。信用證將在租賃協議到期時到期，但在滿足租賃協議中描述的某些條件後，信用證可能會縮短或提前終止。

在2021年第四季度，公司簽訂了截至2024年12月31日的2,500萬美元的不可撤銷備用信用證，該信用證涉及與供應商簽訂的產品供應協議。根據隨後的修正案，信用證金額減少到880萬美元。截至2024年6月30日，尚未從信用證中提取任何款項。

7. 資本結構

已授權股份

截至2024年6月30日，公司已批准了11.5億股股票，其中包括指定為普通股的1億股和指定為優先股的1.5億股。

認股權證

截至2024年6月30日和2023年12月31日，該公司有28,038份未償私人認股權證。該公司承擔了先前由VectoIQ收購公司（“VectoIQ”）和羅密歐分別發行的私人認股權證，每份私人認股權證都使註冊持有人有權分別以每股345.00美元或2,908.94美元的價格購買一股普通股，但須進行調整。尚未兑現的私人認股權證並不重要。

在某些情況下，包括股票分紅、資本重組、重組、合併或合併，可以調整行使私募認股權證時可發行的普通股的行使價和數量。但是，私人認股權證不會因以低於行使價的價格發行普通股而進行調整。

股票購買協議

與 Tumim 簽訂的第一份購買協議

2021年6月11日，公司與Tumim Stone Capital LLC（“Tumim”）簽訂了普通股購買協議（“第一份Tumim購買協議”）和註冊權協議（“註冊權協議”），根據該協議，Tumim承諾購買不超過3億美元的公司普通股，但須遵守第一份Tumim購買協議中規定的某些限制和條件。

根據第一份Tumim收購協議的條款，公司有權但沒有義務向Tumim出售普通股，期限自第一份Tumim收購協議簽訂之日（“Tumim截止日期”）起至Tumim截止日36個月週年之後的下一個月第一天。收購價格按自收購通知日起連續三個交易日正常交易時間內公司普通股成交量加權平均價格的97％計算。

在截至2023年6月30日的六個月中，公司出售了114,033股普通股，收益為840萬美元，並在2023年第一季度終止了第一份Tumim收購協議。

與 Tumim 簽訂的第二份購買協議

2021年9月24日，公司與Tumim簽訂了第二份普通股購買協議（“第二份Tumim購買協議”）和註冊權協議，根據該協議，Tumim承諾購買高達3億美元的公司普通股，但須遵守第二份Tumim購買協議中規定的某些限制和條件。

根據第二份Tumim收購協議的條款，公司有權但沒有義務向Tumim出售普通股，期限自第二份Tumim收購協議簽訂之日（“第二份Tumim截止日期”）起至Tumim第二個截止日36個月週年之後的下一個月第一天，前提是某些條件得到滿足。收購價格按自收購通知日起連續三個交易日正常交易時間內公司普通股成交量加權平均價格的97％計算。

在截至2023年6月30日的三個月和六個月中，根據第二份Tumim收購協議的條款，公司向Tumim出售了109,643股和959,693股普通股，收益分別為290萬美元和5,920萬美元，並在2023年第三季度終止了第二份Tumim收購協議。

股權分配協議

2022年8月，公司與作為銷售代理的花旗簽訂了股權分配協議，根據該協議，公司可以發行和出售其普通股，最高發行價總額為4億美元。2023年8月，公司修訂並重述了與花旗銀行作為銷售代理的股權分配協議（經修訂和重述至2024年5月的 “股權分配協議”），根據該協議，公司將最高發行價總額提高了2億美元，使總髮行價達到6億美元。

公司向花旗支付固定佣金，金額為根據股權分配協議出售的股票發行收益總額的2.5％。在截至2024年6月30日的三個月和六個月中，公司根據股權分配協議出售了3,154,124股普通股，平均每股價格為16.58美元，總收益為5,230萬美元，淨收益約為5,090萬美元，此前向銷售代理支付了140萬美元的佣金和其他發行成本。在截至2023年6月30日的三個月和六個月中，公司根據股權分配協議分別出售了733,577股和1300,919股普通股，平均每股價格分別為43.12美元和49.24美元，總收益為3,160萬美元和6,410萬美元，淨收益約為3,080萬美元和6,250萬美元，此前分別向銷售代理支付了80萬美元和160萬美元的佣金。與股權分配協議相關的佣金反映為公司簡明合併資產負債表中額外實收資本的減少。截至2024年6月30日，公司簡明合併資產負債表中應計費用和其他流動負債中確認的佣金為130萬美元，截至2023年12月31日不重要。

公開發行

該公司以每股33.60美元的發行價在承銷公開發行（“公開發行”）中出售了997,024股普通股。本次公開發行於2023年4月4日結束，扣除承銷商折扣和發行成本後，公司獲得了3,220萬美元的淨收益。

直接發行

公司與投資者（“投資者”）簽訂了股票購買協議，根據該協議，投資者同意通過註冊直接發行（“直接發行”）購買最多1億美元的公司普通股，在直接發行中購買的普通股的實際金額減少到總額

根據公開發行發行的股票數量。直接發行於2023年4月11日結束，公司在扣除配售代理費和發行費用後，以每股33.60美元的公開發行價格向投資者出售了1,979,167股普通股，淨收益為6,320萬美元。

8. 基於股票的薪酬支出

2017 年和 2020 年股票計劃

2017年股票期權計劃（“2017年計劃”）規定向高管、員工、董事和顧問授予購買普通股的激勵性和非合格期權。期權的授予價格不低於授予之日的公允市場價值，通常可在授予之日後的一至四年內行使。期權通常自授予之日起十年後到期。2017年計劃下的未償獎勵繼續受2017年計劃的條款和條件的約束。

尼古拉公司2020年股票激勵計劃（“2020年計劃”）規定向公司的員工、外部董事和顧問授予激勵和非合格股票期權、限制性股票單位（“RSU”）、限制性股票獎勵、股票增值獎勵和現金獎勵。2020年計劃和尼古拉公司2020年員工股票購買計劃（“2020年ESPP”）在與VectoIQ的業務合併完成後立即生效。迄今為止，公司董事會尚未根據ESPP批准任何發行。

股票期權

股票期權變動摘要如下：

限制性股票單位

限制性股票單位的變更摘要如下：

基於市場的限制性股票單位

公司向其執行官授予基於市場的限制性股票單位，這使他們有權在歸屬時獲得一定數量的公司普通股。獲得的股票數量可能在目標獎勵的0％至200％之間，具體取決於公司在業績期結束時的表現。獎勵的業績條件基於公司普通股相對於眾多綠色能源公司的總股東回報率（“TSR”）。

在2024年第一季度，公司向新任執行官發放了2萬份股東總回報獎勵，業績期結束日期為2025年12月31日。在2024年第二季度，公司向其執行官發放了328,400份股東總股東獎勵，業績期結束日期為2026年12月31日。授予日的TSR獎勵的公允價值是使用蒙特卡羅模擬模型確定的，該模型利用了包括股票波動率和無風險利率在內的重要假設，並且在整個歸屬期內不會發生變化。TSR獎勵的授予日公允價值確定為1,050萬美元，並在歸屬期內予以確認。以下是用於確定TSR獎勵授予日期公允價值的重要假設範圍：

基於市場的限制性股票單位的變化摘要如下：

股票補償費用

下表顯示了截至2024年6月30日和2023年6月30日的三個月和六個月中股票薪酬支出對簡明合併運營報表的影響：

截至2024年6月30日，未確認的薪酬支出總額如下：

9. 解散子公司

如附註1 “出示依據” 中所述，公司於2023年6月30日將羅密歐在其所有有形和無形資產中的所有權利、所有權和權益的所有權轉讓給受讓人，但須遵守某些商定的例外情況。公司沒有收到與轉讓相關的現金對價。

《羅密歐的任務》代表着一項戰略轉變，其業績以上一年度已終止業務的形式報告。轉讓後，公司未保留羅密歐的權益，羅密歐不被視為關聯方。

為了分拆羅密歐，自2023年6月30日起，羅密歐資產和負債的賬面價值已從公司的簡明合併資產負債表中刪除。在解散方面，公司確認子公司解散虧損2,490萬美元，該虧損計入截至2023年6月30日的三個月和六個月的簡明合併運營報表中，該虧損記錄在截至2023年6月30日的三個月和六個月的簡明合併運營報表中，包括以下內容：

以下是簡明合併運營報表中列報的已終止業務虧損的主要組成部分：

10. 所得税

為了計算臨時税收準備金，公司在每個過渡期結束時估算年度有效税率並將其應用於其普通季度收益。已頒佈的税法或税率變更的影響在變更發生的過渡期內得到承認。計算每個過渡期的年度估計有效税率需要一定的估計和判斷，包括但不限於該年度的預期營業收入、對外國司法管轄區收入和納税收入比例的預測、賬面和税收金額之間的永久差異以及收回當年產生的遞延所得税資產的可能性。隨着新事件的發生、獲得更多信息或税收環境的變化，用於計算所得税準備金的會計估計可能會發生變化。

從2022年開始，《減税和就業法》（“TCJA”）要求納税人將某些研發成本資本化，並根據《美國國税法》第174條在五到十五年內將其攤銷。以前，此類費用可以在發生期間扣除。預計該條款不會影響公司的有效税率，也不會導致其聯邦所得税的現金支付。

由於累計税收損失，在截至2024年6月30日和2023年6月30日的三個月和六個月中，所得税支出並不重要。

11. 承諾和突發事件

法律訴訟

公司受不時出現的法律和監管行動的約束。評估損失是否可能或合理可能，以及此類損失或損失範圍是否可估計，通常涉及對未來事件的重大判斷，訴訟結果本質上是不確定的。公司按所產生的專業律師費支出，這些費用包含在簡明合併財務報表的銷售、一般和管理費用中。除下文所述外，截至2024年6月30日，沒有針對公司的未決或威脅要提起的重大訴訟未決。

監管和政府調查

根據2021年12月21日的命令，公司和美國證券交易委員會達成了和解，該協議源於美國證券交易委員會對該公司進行了調查，該調查涉及2020年9月發表的一篇賣空文章。根據和解條款，在不承認或否認美國證券交易委員會的調查結果的情況下，該公司同意支付1.25億美元的民事罰款。

第一筆2500萬美元的分期付款已於2021年底支付，其餘分期付款將在2023年之前每半年支付一次。正如公司於2021年11月4日向美國證券交易委員會提交的該季度的10-Q表季度報告中披露的那樣，該公司此前在截至2021年9月30日的季度中保留了全部和解金額。2022年7月，公司和美國證券交易委員會商定了替代付款計劃。該公司在2024年第一和第二季度支付了150萬美元，付款計劃的其餘部分尚待確定。截至2024年6月30日，公司已在簡明合併資產負債表中反映了8,100萬美元的剩餘負債應計費用和其他流動負債。

在截至2024年6月30日和2023年6月30日的三個月和六個月中，公司與本報告其他地方披露的法律工作相關的法律和其他專業費用包括米爾頓先生根據與公司的賠償協議支付的非實質性律師費。截至2024年6月30日和2023年12月31日，米爾頓先生根據其賠償協議支付的律師費的法律和其他專業費用應計費用並不重要。

在某種程度上，隨着時間的推移，某些政府調查和由此產生的任何第三方索賠會產生不利結果，這些結果可能會危及公司的運營並耗盡其現金儲備，並可能導致股東損失全部投資。

該公司目前正在向米爾頓先生尋求賠償，以補償因政府和監管部門調查的行為而產生的費用和損失。2023年10月20日，紐約州紐約的一個仲裁小組在針對米爾頓先生的仲裁程序中裁定該公司約1.65億美元外加利息。該公司目前正在尋求美國亞利桑那州地方法院確認仲裁裁決。公司執行仲裁裁決和從交易對手那裏恢復任何判決的能力不能得到保證，也不會導致任何追償。

股東證券訴訟

該公司及其某些現任和前任高管和董事是美國亞利桑那州地方法院待審的合併證券集體訴訟（“股東證券訴訟”）的被告。2020年12月15日，美國亞利桑那州地方法院合併了主要案件Borteanu訴Nikola Corporation等人的訴訟，No.CV-20-01797-PXL-SPL，並任命安傑洛·拜奧為 “首席原告”。2020年12月30日，美國第九巡迴上訴法院向美國第九巡迴上訴法院提交了命令令狀申請，要求撤銷地區法院的首席原告命令並指示法院任命另一名首席原告，案件編號為20-73819。2021年7月23日，第九巡迴法院部分批准了命令申請，撤銷了地方法院2020年12月15日的命令，並將該案發回地區法院重審，以重新評估首席原告的任命。2021 年 11 月 18 日，法院任命 Nikola Investor Group II 為首席原告。2022年1月24日，首席原告根據經修訂的新聞稿、公開文件和社交媒體中有關公司業務計劃和前景的虛假和/或誤導性陳述和遺漏，根據經修訂的1934年《證券交易法》（“交易法”）第10（b）條和第20（a）條以及據此頒佈的第100億.5條提起索賠。2022年4月8日，被告提出動議，要求駁回經修訂的合併集體訴訟申訴。2023年2月2日，法院發佈了一項裁決，在沒有偏見的情況下批准了被告的駁回動議。結果，原告的申訴被全部駁回，並允許在2023年4月3日之前進行修改。2023年4月3日，原告提起了第二起合併修正後的集體訴訟申訴。被告於2023年5月15日提出動議，要求駁回第二份經修訂的合併集體訴訟申訴。2023年12月8日，法院部分批准並部分駁回了被告的駁回動議。2024年1月26日，公司和某些前高管和董事對第二份合併修正後的集體訴訟投訴作了答覆。2024年2月23日，雙方交換了初步披露信息。2024 年 5 月 17 日，首席原告申請集體認證。簡報會定於2024年10月1日結束。

原告尋求金額不詳的損害賠償、律師費和其他救濟。該公司打算大力捍衞自己。公司無法估計與這些訴訟相關的潛在損失或損失範圍（如果有），這些損失可能是重大的。

衍生訴訟

從2020年9月23日開始，向美國特拉華特區地方法院提起了兩起所謂的股東衍生訴訟（Byun訴Milton等人，案件編號 1:20-CV-01277-UNA；Salguocar訴Girsky等人，案件編號 1:20-CV-01404-UNA），據稱是代表公司對公司的某些現任和前任董事提起的

指控違反信託義務，違反《交易法》第14（a）條以及嚴重的管理不善。Byun的訴訟還提出了不當致富和濫用控制權的索賠，而Salguocar的訴訟則提出了浪費公司資產的索賠。2020年10月19日，Byun訴訟延期至以下30天后，以較早者為準：(a) 股東證券訴訟因偏見被全部駁回；(b) 被告對股東證券訴訟中的任何投訴作出答覆；或 (c) 原告和被告共同要求解除中止令。2020年11月17日，Byun和Salguocar的訴訟合併為尼古拉公司衍生訴訟，主案編號為20-CV-01277-CFC。在合併訴訟的命令中，法院對合並訴訟適用了Byun中止令。2023年1月31日，原告提出了修改後的申訴。

2020年12月18日，美國亞利桑那州地方法院向美國亞利桑那州地方法院提起了所謂的股東衍生訴訟，即Huhn訴Milton等人，案件編號為 2:20-cv-02437-DWL，據稱代表公司，對該公司某些現任和前任董事提起了股東衍生訴訟，指控他們違反信託義務、違反《交易法》第14 (a) 條、不當致富，以及針對被告傑夫·烏本（該公司董事會成員）的內幕銷售和盜用信息。2021年1月26日，Huhn訴訟延期至以下30天后，以較早者為準：(a) 股東證券訴訟因偏見被全部駁回；(b) 被告對股東證券訴訟中的任何投訴作出答覆；或 (c) 原告和被告共同要求解除中止令，以較早者為準。2024年4月5日，法院下達了一項命令，進一步暫停訴訟（a）直到原告和被告共同要求解除中止令；或（b）根據任何一方的動議和有正當理由，當事各方未達成解除中止的協議。

2022年1月7日，據稱是公司股東的芭芭拉·羅德斯向特拉華州衡平法院提起了經驗證的股東衍生品申訴，標題為羅德斯訴米爾頓等人和尼古拉公司，註冊編號為2022-0023-KSJM（“羅德斯行動”）。2022年1月10日，據稱是公司股東的扎卡里·貝哈格和本傑明·羅向特拉華州財政法院提起了經驗證的股東衍生品申訴，標題為BeHage訴米爾頓等人和尼古拉公司，註冊編號為2022-0045-KSJM。(“BeHage Rowe Action” 以及與 “羅德島行動” 一起的 “相關行動”).這些訴訟針對公司的某些現任和前任董事，指控違反信託義務、在Brophy領導下進行內幕銷售、協助和教唆內幕銷售、協助和教唆違反信託義務、不當致富和浪費公司資產。

2022年2月1日，法院將羅德訴訟和BeHage Rowe訴訟合併為尼古拉公司衍生訴訟，CA編號為2022-0023-KJSM（“合併大法官訴訟”）。綜合規定和法院命令，綜合衡平法行動延期至2022年2月2日。然後，原告於2023年2月14日提出了第二次修正申訴（“第二次修正申訴”）。2022年3月10日，據稱是公司股東的米歇爾·布朗和克里斯桑託·戈麥斯向特拉華州衡平法院提起了經驗證的股東衍生投訴，標題為布朗訴米爾頓等人和尼古拉公司，註冊編號為2022-0223-KSJM（“布朗和戈麥斯訴訟”）。Brown & Gomes訴訟同樣指控該公司某些現任和前任董事因涉嫌違反信託義務和不當致富而提出索賠。2023年1月12日，雙方簽訂了一項條款，將布朗和戈麥斯行動合併到合併大臣衍生品行動中。2023年5月3日，現任和前任董事被告均提出動議，要求部分駁回第二修正申訴。簡報會於2023年8月25日結束，法庭於2023年12月8日聽取了辯論。2024年4月9日，法院發佈了一項命令，部分批准並部分駁回了被告的解僱動議。被告答覆申訴的最後期限是2024年8月9日。

此外，2021年3月8日，公司收到一家代表公司據稱股東的律師事務所的要求函，指控事實和主張與提起的衍生股東訴訟中的許多事實和索賠基本相同。要求信要求董事會 (i) 對某些董事會成員和管理層涉嫌違反特拉華州和/或聯邦法律的行為進行獨立內部調查；(ii) 對涉嫌違反信託規定的董事會和管理層成員提起民事訴訟。2021 年 4 月，董事會成立了一個由獨立董事 Bruce L. Smith 和 Mary L. Petrovich 組成的需求審查委員會，負責審查此類要求並向公司提供意見並聘請獨立法律顧問。需求審查委員會完成獨立內部調查後，建議董事會目前不對該要求信採取任何行動。需求審查委員會的獨立法律顧問向發出要求信的股東的律師提供了最新情況。無法保證所謂的股東是否會就要求信中提出的索賠由公司提起或針對公司提起任何訴訟，也無法保證是否有任何此類訴訟可能是實質性訴訟。

此外，2022年12月23日，公司收到另一封代表公司據稱股東埃德·洛蒙特的律師事務所的要求函，指控事實和主張與提起的衍生股東訴訟中的許多事實和索賠基本相同。要求信要求董事會的需求審查委員會 (i) 對某些董事會成員和管理層涉嫌違反特拉華州和/或聯邦法律的行為進行獨立的內部調查；(ii) 對涉嫌違反信託規定的董事會和管理層成員提起民事訴訟。2023 年 2 月，董事會重新聘請了由獨立董事 Bruce L. Smith 和 Mary L. Petrovich 組成的需求審查委員會，負責審查此類要求，向公司提供意見並聘請獨立法律顧問。需求審查委員會完成獨立內部調查後，建議董事會目前不對該要求信採取任何行動。

2023年9月6日，洛蒙特向特拉華州衡平法院提起了經認證的股東衍生訴訟，標題為Lomont訴Milton等人，C.A. 2023-0908-KSJM（“洛蒙特訴訟”），指控這些被告涉嫌違反信託義務、不當致富以及繳款和賠償。洛蒙特訴訟稱，該公司建設性地錯誤地拒絕了洛蒙特要求公司對高管和董事提出索賠的要求。2024年2月21日，法院輸入了雙方將訴訟中止六個月的規定。

在截至2024年6月30日的三個月中，公司在簡明合併資產負債表中記錄了應計費用和其他流動負債中的應計虧損應計總額為1,750萬美元，這是公司對結算的初步預期，以及與預期結算相關的預期保險收益的1,750萬美元應收賬款，用於在預付費用和其他流動資產中彌補損失。

2024年2月21日，美國特拉華特區地方法院向美國特拉華特區地方法院提起了所謂的股東衍生訴訟，標題為羅伊訴羅素等人，案件編號 1:24-cv-00230-UNA（“羅伊訴訟”），據稱是代表公司，對該公司某些現任和前任高管和董事提起訴訟，指控他們違反《交易法》第14（a）條，違反《交易法》第14（a）條基於虛假陳述、監督和內幕交易、不當致富、濫用控制、企業浪費和嚴重管理不善的責任。2024年5月2日，法院通過田納西州訴訟的最終決議案輸入了雙方暫停訴訟的規定，如下所述。

2024年4月23日，公司收到一家律師事務所的要求函，該律師事務所代表的據稱是羅密歐的前股東託馬斯·博伊斯喬利，他在公司收購羅密歐時獲得了該公司的股份。該要求信指控了針對羅密歐某些前高管和董事的事實和索賠，以及他們涉嫌對羅密歐業務的管理不善。要求信要求董事會需求審查委員會（i）對要求信中指控的行為進行獨立的內部調查；（ii）對羅密歐董事會和管理層中涉嫌信託違規和其他涉嫌不當行為的成員提起民事訴訟。2024 年 7 月，公司董事會成立了一個由獨立董事卡拉·塔利、約翰·維斯科和喬納森·佩爾奇克組成的需求審查委員會，負責審查此類要求並向公司提供意見並聘請獨立法律顧問。

田納西行動

2023年10月13日，約翰·田納西向美國亞利桑那州地方法院提起了所謂的證券集體訴訟，標題為田納西州訴尼古拉等人，案件編號 2:23-CV-02131-DJH（“田納西州訴訟”）。田納西州訴訟根據交易法第10（b）和20（a）條以及據此頒佈的第100億條對公司和某些高管和董事提出索賠，其依據是新聞稿、公開文件和社交媒體中有關公司與電池組件製造相關的安全和結構控制以及產品召回可能性的虛假和/或誤導性陳述和遺漏。2024年4月25日，亞利桑那州法院任命原告雷耶斯為首席原告。2024年5月24日，首席原告提出了修改後的申訴。2024 年 7 月 25 日，被告提出解僱動議。簡報會定於2024年8月19日結束。

原告要求賠償金、律師費和其他救濟金額不詳的賠償。該公司打算大力捍衞自己。公司無法估計與田納西州行動相關的潛在損失或損失範圍（如果有），這可能是重大的。

前執行主席的行動

2024年6月6日，公司前執行董事長特雷弗·米爾頓（“米爾頓”）對公司以及某些現任和前任高管和董事提起了兩項訴訟：在美國亞利桑那州地方法院提起的訴訟，標題為米爾頓訴尼古拉等人，案件編號 2:23-CV-01359-SPL，主張《證券交易法》第10（b）條和20（a）條以及以違反信託義務為由提起訴訟；以及在亞利桑那州馬里科帕縣高等法院提起的訴訟，標題為米爾頓訴沃森案，案號CV2024-014499，直接或據稱代表公司就職業過失提出索賠。2024年7月8日，米爾頓修改了兩項申訴，撤銷了某些索賠和被告。2024年7月24日，米爾頓出於偏見自願全部撤回了這兩項行動。

獅子電氣物質

2023年3月2日，獅子電氣在亞利桑那州聯邦地方法院對該公司提起訴訟，指控該公司侵權干涉了羅密歐電力公司/獅子電氣的業務關係以及Lion對該商業關係的業務預期。該公司否認這些指控，並打算對此事進行有力辯護。根據管理層目前所知的信息，截至2024年6月30日和2023年12月31日，公司在簡明合併資產負債表中確認了160萬美元的應計費用和其他流動負債的估計負債。

承付款和或有開支

FCPM 許可證

2021年第三季度，公司簽訂了燃料電池功率模塊（“FCPM”）知識產權許可，該許可將用於改裝、進一步開發和組裝燃料電池功率模塊。許可證的付款將在2022年至2025年之間分期支付。截至2024年6月30日和2023年12月31日，該公司的應計費用和其他流動負債分別計入1,880萬美元和1,380萬美元，簡明合併資產負債表中的其他長期負債分別為零和550萬美元。

庫存回購協議

在2023年第一季度，公司與一家金融公司達成協議，向其經銷商提供平面圖融資（“平面圖”），期限通常約為15個月。在向經銷商運送卡車後，公司會從財務公司獲得付款，並且公司在一定限額內參與經銷商融資費用。結合平面圖，公司與金融公司簽訂了庫存回購協議（“庫存回購協議”），根據該協議，公司同意在經銷商違約時回購融資公司收回的卡車，由融資公司選擇。截至2024年6月30日，根據庫存回購協議的條款，公司可能需要支付的最大潛在現金支付額為1,700萬美元。根據庫存回購協議，公司的財務風險僅限於向融資公司支付的金額與隨後轉售收回的卡車時收到的金額之間的差額。截至2024年6月30日，該公司尚未根據庫存回購協議的條款回購任何卡車，也沒有收到任何回購申請。

電動汽車召回活動

2023年8月11日，該公司宣佈自願召回其電動汽車卡車，並確定更換所有純電動汽車卡車的電池組是最安全、最具成本效益的補救措施。所有純電動汽車卡車都被運送到該公司的製造工廠，用替代電池組進行改裝。

召回活動的應計金額是基於管理層對結算此類物品最終所需金額的最佳估計。公司無法保證將來不會遇到重大索賠，也無法保證在應計金額之外不會為辯護或解決此類索賠承擔鉅額費用。截至2024年6月30日和2023年12月31日，公司分別累積了6,290萬美元和6,580萬美元，其中截至該日，公司產生的與召回活動相關的索賠分別為2,200萬美元和300萬美元。

已執行、尚未開始的租約和其他承諾

在截至2024年6月30日的三個月中，公司簽訂了各種長期承諾，主要與尚未生效的設施和氫燃料基礎設施租賃協議有關。與這些債務相關的未貼現付款為6 510萬美元。這些安排的期限從兩年到五年不等。

12. 每股淨虧損

下表列出了截至2024年6月30日和2023年6月30日的三個月和六個月的基本和攤薄後每股淨虧損的計算結果：

每股基本淨虧損的計算方法是將該期間的淨虧損除以該期間已發行普通股的加權平均數。

攤薄後的每股淨虧損的計算方法是將根據認股權證負債重估調整後的淨虧損除以該期間已發行普通股的加權平均數，並根據假定行使認股權證產生的普通股等價物的稀釋效應進行調整。庫存股法用於計算這些普通股等價物的潛在稀釋效應。沒有對認股權證負債的重估進行調整，因為未償還的認股權證在所有列報期內均具有反稀釋作用。

當潛在的稀釋性股票具有反稀釋效應時，不計算攤薄後的淨虧損。以下未償還的普通股等價物未計入本報告所述期間的攤薄後每股淨虧損的計算，因為將它們包括在內會產生反稀釋作用。

13. 後續事件

2024年7月，公司根據權益分配協議共發行了1,838,360股普通股，總收益為1,880萬美元。

第 2 項。管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析

本報告包含非歷史事實的前瞻性陳述。在本報告中使用諸如 “相信”、“可能”、“將”、“應該”、“估計”、“繼續”、“預測”、“打算”、“期望”、“應該”、“可能”、“計劃”、“預測”、“潛在”、“目標”、“戰略”、“看起來”、“尋找”、“未來”、“展望”、“展望”、“未來”、“展望”、“展望”、“未來”、“展望”、“展望”、“未來”、“展望”、“展望”、“未來”、“展望”、“展望”、“未來”、“展望”、“展望”、“未來”、“展望”、“前景”、“展望”，” 和類似的表述旨在識別前瞻性陳述。這些陳述是預測或表明未來事件或趨勢的陳述，或者不是對歷史問題的陳述。這些前瞻性陳述包括但不限於有關我們對業務模式和戰略的期望的陳述；業務里程碑的預期完成時間；氫氣吸收、分配和分配計劃的潛在收益；對我們的氫氣供應和確保充足氫氣供應計劃的預期；我們的車輛、配送和加氫解決方案的預期性能和規格；對我們的卡車和氫氣燃料解決方案的期望和市場接受度；政府與此類激勵措施相關的客户需求激勵措施和期望；與戰略合作伙伴進行計劃和實際合作的潛在收益；有關我們潛在租賃安排的計劃；有關維護和服務計劃的計劃；對我們預計能夠在不增加資本的情況下為業務提供多長時間的資金的預期；對現金用途和資本要求的預期；我們籌集資金的能力；普通股的預期用途；對我們競爭地位的信念；市場機會；對支出水平和成本的預期和估計；我們對彌補重大缺陷的能力及其時機的看法；我們的關鍵判斷和估計及其充足性；與電池電動卡車召回相關的預期範圍、成本和時機，包括維修的性質、維修車輛的預期成本和此類費用的時間安排，以及任何潛在的抵消因素、電池更換時間、卡車交付和銷售；以及供應鏈挑戰。這些陳述基於各種假設，無論是否在本報告中提出，也基於管理層當前的預期，不是對實際業績的預測。這些假設包括但不限於：我們的財務和業務業績；與卡車生產和屬性的預期時機；對氫燃料解決方案的預期；生產完成時間和其他里程碑；我們的戰略、未來運營、財務狀況、估計收入和虧損、預計成本、前景和計劃的變化；與戰略合作伙伴的最終協議的執行以及我們計劃合作的成功；我們未來的資本需求、能力未來籌集資金和現金的來源和用途；資本成本；及時以可接受的價格獲得零部件的能力；調查、訴訟、投訴、產品責任索賠和/或負面宣傳的結果；我們商業模式的執行、市場接受和成功；與競爭對手和行業相關的發展；我們對獲得和維持知識產權保護以及不侵犯他人權利的能力的期望；我們獲得知識產權的能力為我們提供資金運營和計劃運營；利率和通貨膨脹對我們業務的影響；我們的業務、擴張計劃和機遇；我們降低車輛成本的能力；最終用户對我們卡車的需求；對召回活動和保修成本的假設；政府激勵措施的持續可用性；適用法律或法規的變化；以及我們的業務和運營市場的預期趨勢和挑戰。

前瞻性陳述受風險和不確定性的影響，可能導致實際結果與預期存在重大差異。這些風險和不確定性包括但不限於本報告第二部分第1A項中討論的風險，以及我們執行業務模式的能力，包括對我們產品和計劃服務的需求和市場接受度；適用法律或法規的變化；與我們正在或可能成為當事方的任何法律、監管或司法程序結果相關的風險；我們的資本要求；有關我們資本需求的估計變化；我們的籌集資金的能力及其條款；我們的能力償還或償還債務；我們的競爭能力；我們業務合作的成功；美國的監管發展；聯邦和州激勵措施的發放、接收和持續可用；利率、通貨膨脹、供應鏈問題和其他經濟、商業和/或競爭因素的影響；競爭對我們業務的影響；與召回相關的風險，包括成本高於預期、發現其他問題、推遲改造卡車和交付這樣的卡車給客户，供應可能造成額外延誤的連鎖和其他問題；因召回、訴訟、投訴和/或產品責任索賠而取消訂單，以及聲譽損害；未能將LOI或諒解備忘錄轉換為具有約束力的訂單；取消訂單；籌集足夠資金以滿足我們的要求和為我們的業務提供資金的能力；設計和製造的變更和延遲，包括零件和材料短缺以及其他供應挑戰；與我們的氫燃料基礎設施的推出相關的風險以及其時間；施工風險和延誤；氫氣加註設施的可用性；與製造電池和燃料電池功率模塊相關的風險；氫氣加註地點的變化和特徵，包括但不限於加氫硬件和軟件協議、燃料

數量和加油條件，其中任何一項都可能影響加油時間；我們的營業虧損歷史；儲量估算不足的風險；總體經濟、金融、法律、監管、政治和商業狀況以及國內外市場的變化。這些前瞻性陳述僅代表截至本文發佈之日。我們明確表示不承擔任何義務或承諾更新此處包含的任何前瞻性陳述，以反映我們對前瞻性陳述的預期的任何變化或任何此類陳述所依據的事件、條件或情況的任何變化。

在本報告中，所有提及 “尼古拉”、“我們” 或 “我們的” 的內容均指尼古拉公司。

Nikola™ 和 HYLA 是 Nikola 公司的商標。在本報告中，我們還提到了其他公司和組織的商標。

以下討論應與管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析以及經修訂的截至2023年12月31日止年度的10-k表年度報告中包含的經審計的合併財務報表及其附註一起閲讀。

概述

我們是一家技術創新者和集成商，致力於通過開發創新的能源和運輸解決方案來實現卡車運輸行業的脱碳。我們正在開創一種商業模式，該模式將使車隊和最終用户能夠整合下一代卡車技術、氫氣加氣基礎設施、電動汽車充電解決方案和相關維護。通過創建這個生態系統，我們以及我們的戰略業務合作伙伴和供應商希望為清潔技術汽車和下一代加油解決方案建立長期競爭優勢。

我們的專長在於設計、創新、軟件和工程。我們與業務合作伙伴和供應商合作，組裝、整合和調試我們的車輛。我們的方法是利用戰略合作伙伴關係來幫助降低成本、提高資本效率和加快上市速度。

我們在兩個業務部門運營：卡車和能源。卡車業務部門正在將FCEV和BEV 8級卡車商業化，這些卡車為短途、中途和長途卡車運輸行業提供或打算提供環保、具有成本效益的解決方案。能源業務部門正在開發氫燃料基礎設施，以支持我們的 FCEV 卡車。

我們於2022年第一季度開始商業化生產Tre BEV，並於2023年第三季度開始商業化生產Tre FCEV，兩者均在我們位於亞利桑那州柯立芝的製造工廠。

我們的全球品牌 HYLA 包括我們的能源產品，用於採購、分配和分配氫氣以為我們的卡車加油。我們預計將利用多種所有權結構，在這種結構中，我們要麼完全或部分擁有，要麼不擁有氫氣生產資產。如果我們能夠在不擁有氫氣生產資產的情況下采購氫氣供應，那麼我們將繼續簽訂長期供應合同，其中明確規定了我們的成本和供應保障。

我們打算繼續發展我們的業務，其中包括以下正在進行的活動：

• 將我們的重型卡車和其他產品商業化；

• 擴大和維護製造設施和設備；

• 投資在保修期內維修我們的車輛，包括召回活動、維修和維修零件；

• 開發、部署和維護氫燃料基礎設施；

• 繼續投資我們的技術；

• 投資於我們產品和服務的營銷和廣告、銷售和分銷基礎設施；

• 維護和改善我們的運營、財務和管理信息系統；

• 僱用和留住人員；

• 獲取、維護、擴大和保護我們的知識產權組合；以及

• 作為上市公司運營。

影響經營業績的關鍵因素

我們認為，我們的業績和未來的成功取決於幾個因素，這些因素為我們帶來了重大機遇，但也帶來了風險和挑戰，包括 “風險因素” 一節中列出的那些因素。

在可預見的將來，我們需要大量的額外資金來製造和驗證我們的產品和服務，併為運營提供資金。在我們能夠創造足夠的收入和正毛利率之前，我們希望通過現有手頭現金、股票銷售、債務融資、戰略夥伴關係和許可安排相結合的方式為我們的運營提供資金。我們未來資金需求的金額和時間將取決於許多因素，包括我們的開發和驗證工作的速度和結果、對我們的卡車和氫燃料的需求以及支出水平等。

卡車生產和發貨

我們於2022年3月在亞利桑那州柯立芝的製造工廠開始商業化生產，並於2022年第二季度開始銷售Tre BEV卡車。從2023年第三季度開始，Tre BEV的生產和銷售受到電動汽車卡車的自願召回的重大影響。

此次召回是針對電池組過熱事件引發的調查而啟動的。為了最大限度地減少車輛停機時間並最大限度地提高最終用户的安全性和滿意度，正在使用替代供應商的電池組對經銷商及其零售客户擁有的卡車的電池組進行改造。截至2024年6月30日，我們累計召回電動汽車卡車的召回活動成本為6,290萬美元，這些卡車預計將在召回完成後退還給經銷商及其客户，其中2,200萬美元是在2024年6月30日之前產生的。電池更換於 2023 年底開始，改裝卡車從 2024 年第一季度開始歸還給經銷商或最終用户。該公司預計將在2024年底之前完成改造並歸還所有經銷商和最終用户的卡車。

截至 2024 年 6 月 30 日，所有純電動汽車卡車庫存均被歸類為在制庫存，因為我們拆除了現有的電池組，並計劃使用替代電池組改造純電動汽車庫存。

以下是截至2024年6月30日和2023年6月30日的三個月和六個月中生產和出貨的Tre BEV卡車數量摘要：

2023 年，我們將製造線過渡到混合模型生產線，並於 2023 年第四季度開始發貨 Tre FCEV。以下是截至2024年6月30日和2023年6月30日的三個月和六個月中生產和出貨的Tre FCEV卡車數量摘要：

氫燃料電池汽車市場和氫基礎設施是早期市場。因此，由於新技術供應鏈的挑戰，我們已經並將繼續面臨生產短缺。此外，由於缺乏氫氣基礎設施或對最終用户的供應，我們可能會遇到FCEV卡車的交付延遲。

財務信息的可比性

2023年6月30日，我們完成了對羅密歐的轉讓，此前該轉讓已合併到我們的財務報表中，自收購之日起，即2022年10月14日。羅密歐的經營業績是在截至2023年6月30日的三個月和六個月的已終止業務中報告的。正如本管理層關於財務狀況和經營業績的討論和分析中所討論的那樣，我們在所報告期間的業績僅包括持續經營的業績，不包括與已終止業務相關的業績。

演示基礎

目前，我們通過一個運營部門開展業務。有關更多信息，請參閲我們截至2023年12月31日止年度的10-k表年度報告中的註釋2（經修訂）。

持續經營業績

截至2024年6月30日的三個月與截至2023年6月30日的三個月的比較

下表列出了我們在指定時期內持續經營的歷史經營業績：