美國
證券交易委員會
華盛頓特區20549
形式
根據1934年《證券交易法》第13或15(D)條規定的季度報告 |
四分之一結束期間：
或
根據1934年證券交易法第13或15（d）條提交的過渡報告 |
委託文檔號
(註冊人的確切姓名載於其章程)
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(註冊成立或組織的國家或其他司法管轄區) |
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(國際税務局僱主身分證號碼) |
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（主要行政辦公室地址） |
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(郵政編碼) |
(
(註冊人的電話號碼，包括區號)
根據該法第12(B)條登記的證券：
每個班級的標題 |
交易符號 |
註冊的每個交易所的名稱 |
|
通過勾選標記確定註冊人是否：（1）在過去12個月內（或在註冊人被要求提交此類報告的較短期限內）提交了1934年證券交易法第13或15（d）條要求提交的所有報告，以及（2）在過去90天內是否遵守此類提交要求。
通過勾選標記檢查註冊人是否已在過去12個月內（或在註冊人被要求提交此類文件的較短期限內）以電子方式提交了根據S-t法規第405條（本章第232.405條）要求提交的所有交互數據文件。
用複選標記表示註冊人是大型加速申報公司、加速申報公司、非加速申報公司、較小的報告公司或新興成長型公司。請參閲《交易法》第12b-2條規則中“大型加速申報公司”、“加速申報公司”、“較小申報公司”和“新興成長型公司”的定義。
☒ |
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加速文件管理器 |
☐ |
非加速文件服務器 |
☐ |
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規模較小的報告公司 |
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新興成長型公司 |
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如果是一家新興的成長型公司，用複選標記表示註冊人是否已選擇不使用延長的過渡期來遵守根據《交易所法》第13(A)節提供的任何新的或修訂的財務會計準則。☐
用複選標記表示註冊人是否是空殼公司(如《交易法》第12b-2條所定義)。是☐不是
截至2024年8月2日已發行普通股股數：
目錄
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頁面 |
第一部分-財務信息 |
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項目1. 財務報表 |
4 |
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簡明綜合資產負債表 |
4 |
綜合盈利簡明報表 |
5 |
簡明綜合全面收益表 |
6 |
股東權益簡明合併報表 |
7 |
現金流量表簡明合併報表 |
8 |
簡明合併財務報表附註 |
9 |
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項目2. 管理層對財務狀況和經營成果的討論和分析 |
17 |
項目3. 關於市場風險的定量和定性披露 |
24 |
項目4. 控制和程序 |
24 |
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第二部分--其他資料 |
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項目1. 法律訴訟 |
25 |
項目1A. 危險因素 |
25 |
項目2. 股權證券的未登記銷售、收益的使用和發行人購買股權證券。 |
25 |
項目5. 其他信息 |
25 |
項目6. 展品 |
26 |
2
在本季度報告中，除另有説明或文意另有所指外，凡提及“本公司”、“本公司”及“本公司”時，均指本公司及其合併子公司。
有關前瞻性陳述的警示通知
本季度報告中關於Form 10-Q的陳述以及通過引用納入本文的文件中非純粹的歷史事實或取決於未來事件的陳述可能構成前瞻性陳述，符合修訂後的1933年證券法第27A節和修訂後的1934年證券交易法第21E節的定義。“預期”、“相信”、“估計”、“預期”、“打算”、“計劃”、“計劃”、“項目”、“目標”、“可以”、“可能”、“可能”、“應該”、“將”、“將會”或類似的表述也可識別此類前瞻性表述。
告誡讀者不要過度依賴前瞻性陳述，因為此類陳述僅説明作出之日的情況，涉及風險和不確定因素，可能導致實際事件或結果與前瞻性陳述中描述的事件或結果大相徑庭。可能導致我們的實際結果與前瞻性陳述不同的最重要因素在我們對風險因素的描述中闡述，該描述包含在我們截至2023年9月30日的財政年度的Form 10-k年度報告中的第1A項，應與本報告中的前瞻性陳述一起閲讀。前瞻性陳述僅在發表之日起發表，我們不承擔任何更新前瞻性陳述的義務。
前瞻性陳述中描述的事件可能不會發生，或者可能發生的程度或時間與我們所描述的不同。因此，我們的實際結果可能與這些前瞻性陳述中預期的結果大不相同。
3
第一部分—財政AL信息
項目1.融資所有報表。
薩莉美容控股公司及附屬公司
第100章凝實基噴槍牀單
(單位為千，面值數據除外)
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6月30日， |
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9月30日， |
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(未經審計) |
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資產 |
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流動資產： |
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現金及現金等價物 |
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應收貿易賬款淨額 |
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應收賬款，其他 |
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庫存 |
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其他流動資產 |
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流動資產總額 |
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財產和設備，扣除累計折舊#美元 |
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經營性租賃資產 |
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商譽 |
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無形資產（不包括善意）扣除累計攤銷 |
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其他資產 |
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總資產 |
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負債與股東權益 |
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流動負債： |
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長期債務當期到期日 |
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應付帳款 |
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應計負債 |
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流動經營租賃負債 |
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應付所得税 |
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流動負債總額 |
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長期債務 |
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長期經營租賃負債 |
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其他負債 |
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遞延所得税負債，淨額 |
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總負債 |
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股東權益： |
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普通股，$ |
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優先股，$ |
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額外實收資本 |
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累計收益 |
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累計其他綜合虧損，税後淨額 |
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股東權益總額 |
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總負債和股東權益 |
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附註是這些簡明綜合財務報表的組成部分。
4
薩莉美容控股公司及附屬公司
簡明綜合狀態收益總數
(單位為千，每股數據除外)
(未經審計)
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截至三個月 |
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九個月結束 |
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6月30日， |
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6月30日， |
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2024 |
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2023 |
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2024 |
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2023 |
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淨銷售額 |
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銷貨成本 |
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毛利 |
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銷售、一般和管理費用 |
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重組 |
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營業收益 |
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利息開支 |
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扣除所得税準備前收益 |
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所得税撥備 |
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淨收益 |
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每股收益： |
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基本信息 |
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稀釋 |
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加權平均股價： |
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基本信息 |
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稀釋 |
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附註是這些簡明綜合財務報表的組成部分。
5
薩莉美容控股公司及附屬公司
Comprehe的簡明合併報表收入
(單位：千)
(未經審計)
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截至三個月 |
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九個月結束 |
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6月30日， |
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6月30日， |
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2024 |
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2023 |
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2024 |
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2023 |
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淨收益 |
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其他全面收益(虧損)： |
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外幣兑換調整 |
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利率互換，扣除税 |
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利率上限，扣除税 |
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外匯合同，扣除税 |
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其他綜合收益(虧損)，税後淨額 |
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綜合收益總額 |
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||||
附註是這些簡明綜合財務報表的組成部分。
6
薩莉美容控股公司及附屬公司
斯托克的簡明合併報表股東權益
(單位：千)
(未經審計)
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累計 |
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其他內容 |
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其他 |
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總 |
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普通股 |
已繳費 |
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累計 |
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全面 |
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股東的 |
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股份 |
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量 |
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資本 |
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收益 |
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損失 |
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股權 |
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2023年9月30日的餘額 |
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淨收益 |
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其他綜合收益 |
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基於股份的薪酬 |
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為股權獎勵發行的股票 |
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已支付的員工預扣税 |
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回購和取消 |
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2023年12月31日的餘額 |
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淨收益 |
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其他綜合損失 |
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基於股份的薪酬 |
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為股權獎勵發行的股票 |
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已支付的員工預扣税 |
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回購和取消 |
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2024年3月31日的餘額 |
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淨收益 |
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其他綜合損失 |
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基於股份的薪酬 |
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為股權獎勵發行的股票 |
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回購和取消 |
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2024年6月30日的餘額 |
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累計 |
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其他內容 |
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其他 |
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總 |
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普通股 |
已繳費 |
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累計 |
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全面 |
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股東的 |
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2022年9月30日的餘額 |
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其他綜合收益 |
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基於股份的薪酬 |
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為股權獎勵發行的股票 |
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2022年12月31日的餘額 |
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其他綜合收益 |
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基於股份的薪酬 |
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為股權獎勵發行的股票 |
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其他綜合收益 |
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基於股份的薪酬 |
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為股權獎勵發行的股票 |
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2023年6月30日的餘額 |
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附註是這些簡明綜合財務報表的組成部分。
7
薩莉美容控股公司及附屬公司
C的簡明合併報表灰流
(單位：千)
(未經審計)
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截至6月30日的9個月， |
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2024 |
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2023 |
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經營活動的現金流： |
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淨收益 |
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調整以調節淨利潤與提供的淨現金 |
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折舊及攤銷 |
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||
基於股份的薪酬費用 |
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|
|
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遞延融資成本攤銷 |
|
|
|
|
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|
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提前清償債務損失 |
|
|
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長期資產的減損，包括經營租賃資產 |
|
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設備和其他財產處置損失 |
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|
|
|
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遞延所得税 |
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( |
) |
|
|
( |
) |
變更（不包括收購的影響）： |
|
|
|
|
|
|
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應收貿易賬款 |
|
|
|
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||
應收賬款，其他 |
|
|
( |
) |
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|
( |
) |
庫存 |
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( |
) |
|
|
( |
) |
其他流動資產 |
|
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|
||
其他資產 |
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( |
) |
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經營租賃，淨額 |
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( |
) |
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( |
) |
應付賬款和應計負債 |
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( |
) |
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( |
) |
應付所得税 |
|
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其他負債 |
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|
( |
) |
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( |
) |
經營活動提供的淨現金 |
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投資活動產生的現金流： |
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||
財產和設備付款，扣除收益 |
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( |
) |
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( |
) |
收購，扣除收購現金後的淨額 |
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( |
) |
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— |
|
投資活動使用的現金淨額 |
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( |
) |
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( |
) |
融資活動的現金流： |
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|
|
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|
|
||
發行長期債務和ABL融資的收益 |
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|
|
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|
||
償還長期債務和ABL貸款 |
|
|
( |
) |
|
|
( |
) |
發債成本 |
|
|
( |
) |
|
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( |
) |
股權獎勵收益 |
|
|
|
|
|
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回購普通股的付款 |
|
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( |
) |
|
|
— |
|
與股權獎勵淨股份結算相關的員工預扣税 |
|
|
( |
) |
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|
( |
) |
融資活動使用的現金淨額 |
|
|
( |
) |
|
|
( |
) |
外匯匯率變動對現金及現金等價物的影響 |
|
|
|
|
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||
現金及現金等價物淨增(減) |
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|
( |
) |
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|
期初現金及現金等價物 |
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|
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期末現金和現金等價物 |
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$ |
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|
$ |
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||
補充現金流信息： |
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|
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支付的利息 |
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$ |
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$ |
|
||
已繳納的所得税 |
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$ |
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$ |
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||
已發生但未支付的資本支出 |
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$ |
|
|
$ |
|
||
附註是這些簡明綜合財務報表的組成部分。
8
Sally Beauty Holdings，Inc.及其子公司
關於凝聚的Cons的註記過時的財務報表
(未經審計)
1.重大會計政策
本文所包括的莎莉麗人控股有限公司及其附屬公司的未經審計簡明綜合中期財務報表乃根據美國公認會計原則(“公認會計原則”)及美國證券交易委員會的規則編制。因此，按照公認會計原則編制的年度財務報表中通常包含的某些信息和附註披露已根據美國證券交易委員會的規則和規定進行了精簡或遺漏，儘管我們相信本報告中包含的披露對於報告的過渡期來説是足夠的。這些簡明的綜合中期財務報表應與我們截至2023年9月30日的財政年度的Form 10-k年度報告中包含的綜合財務報表及其附註一起閲讀。管理層認為，這些未經審核的簡明綜合中期財務報表反映了所有屬於正常經常性性質的調整，這些調整是公平地反映我們截至2024年6月30日和2023年9月30日的綜合財務狀況、截至2024年6月30日和2023年6月30日的三個月和九個月的綜合經營業績、綜合全面收益和綜合股東權益表，以及截至2024年6月30日和2023年6月30日的九個月的綜合現金流量。.
未經審計的簡明綜合中期財務報表包括Sally Beauty Holdings，Inc.及其子公司的所有賬目。在合併中，所有公司間賬户和交易都已取消。所有的金額都是美元。
我們在編制簡明綜合中期財務報表時遵守與編制全年綜合財務報表相同的會計政策。根據公認會計原則的允許，某些費用(包括所得税)的中期會計是基於全年假設的。就中期財務報告而言，所得税按我們估計的年度有效所得税入賬。
為了按照公認會計原則列報我們的財務報表，我們必須作出某些估計和假設，以影響我們的中期財務報表和補充披露。這些估計可能使用基於可獲得的合理信息的預測財務信息，但它們在未來可能會發生變化。重大估計和假設是我們對銷售津貼、遞延收入、存貨估值、攤銷和折舊、無形資產和商譽以及其他準備金的會計處理的一部分。我們相信這些估計和假設是合理的；然而，它們是基於管理層目前對事件和行動的瞭解，事實和情況的變化可能導致修訂估計並影響實際結果。
2. 近期會計公告
2023年11月，財務會計準則委員會(FASB)發佈了會計準則更新(ASU)第2023-07號，分部報告(主題280)：改進可報告分部披露，加強年度和中期合併財務報表的分部披露，包括定期提供給首席運營決策者(“CODM”)的重大分部支出。對於上市公司，更新中的修正案適用於2023年12月15日之後的財年，以及2024年12月15日之後開始的財年內的過渡期。允許及早領養。我們目前正在評估這一更新的影響，但我們預計更新不會影響我們的綜合運營結果或財務狀況。
2023年12月，FASB發佈了ASU 2023-09號，所得税(專題740)：所得税披露的改進，擴大實體所得税税率調節表中的披露，以及在美國和外國司法管轄區繳納的税款的分類。對於公共企業實體，本次更新中的修訂自2024年12月15日之後的年度期間起生效。允許及早領養。我們目前正在評估這一更新的影響，但我們預計更新不會影響我們的綜合運營結果或財務狀況。
9
3.收入確認
我們幾乎所有的收入都是通過在銷售點銷售商品獲得的。收入是在扣除估計的銷售退貨和銷售税後確認的。我們根據歷史數據估計銷售回報。
我們合同負債的變動情況如下(以千計)，這些負債包括在我們簡明綜合資產負債表的應計負債中：
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|
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|
截至6月30日的9個月， |
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|||||
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2024 |
|
|
2023 |
|
||
期初餘額 |
|
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|
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|
$ |
|
|
$ |
|
||
已發行但不兑換的忠誠度積分和禮品卡，扣除預計破損額 |
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|
|
|
|
||||||
從期初負債確認的收入 |
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( |
) |
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|
( |
) |
||||
期末餘額 |
|
|
|
|
|
$ |
|
|
$ |
|
||
見附註11，細分市場報告，瞭解有關我們銷售收入分類的更多信息。
4.公允價值計量
我們根據修訂後的ASC主題820“公允價值計量”(“ASC 820”)的規定對我們的金融工具進行經常性計量並披露公允價值。我們將“公允價值”定義為在計量日在市場參與者之間的有序交易中為出售一項資產而收到的價格或為轉移一項負債而支付的價格(即退出價格)。ASC 820為計量公允價值建立了一個三級層次結構，並要求一個實體在計量公允價值時最大限度地使用可觀察到的投入，最大限度地減少使用不可觀察到的投入。這一估值層次是基於在計量日期對資產或負債估值的投入的透明度。
該層次結構的三個級別定義如下：
第1級--相同資產或負債的報價在活躍的市場上可用；
第2級--定價投入不是第1級所包括的活躍市場的報價，直接或間接可見；以及
第三級--難以觀察到的價格輸入，其中市場活動很少或根本不存在，因此需要一個實體開發自己的模型，並進行估計和假設。
與公允價值等級一致，我們將我們的金融資產和負債分類如下：
(單位：千) |
|
分類 |
|
公允價值層級 |
|
6月30日， |
|
|
9月30日， |
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||
金融資產： |
|
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||
外匯合約 |
|
|
|
|
|
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|
|
|
||
非指定現金流對衝 |
|
其他流動資產 |
|
2級 |
|
$ |
|
|
$ |
|
||
利率互換 |
|
其他資產 |
|
2級 |
|
|
|
|
|
|
||
總資產 |
|
|
|
|
|
$ |
|
|
$ |
|
||
. |
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|
|
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財務負債： |
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外匯合約 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||
指定現金流量套期保值 |
|
應計負債 |
|
2級 |
|
$ |
|
|
$ |
— |
|
|
非指定現金流對衝 |
|
應計負債 |
|
2級 |
|
|
|
|
|
|
||
總負債 |
|
|
|
|
|
$ |
|
|
$ |
|
||
各項資產和負債的公允價值採用廣泛接受的估值技術計量，包括貼現現金流量分析和可觀察輸入數據，例如市場利率和外匯匯率。
10
現金等值物、貿易應收賬款和其他應收賬款以及應付賬款和以美元計價的借款的公允價值
|
|
|
|
2024年6月30日 |
|
|
2023年9月30日 |
|
||||||||||
(單位：千) |
|
公允價值層級 |
|
賬面價值 |
|
|
公允價值 |
|
|
賬面價值 |
|
|
公允價值 |
|
||||
長期債務，不包括融資租賃義務 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
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|
|
||||
高級筆記 |
|
1級 |
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
||||
定期貸款B |
|
2級 |
|
|
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|
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|
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|
||||
長期債務總額 |
|
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$ |
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$ |
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|
$ |
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|
$ |
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||||
我們的定期貸款的公允價值使用活躍市場類似債務證券的市場報價或廣泛接受的估值技術（例如貼現現金流量分析），使用可觀察輸入數據（例如市場利率）計量。
5. 股東權益
股份回購
2017年8月，我們的董事會（“董事會”）批准了一項股份回購計劃，授權我們回購最多美元
累計其他綜合損失
累計其他全面損失（“AOCL”）變化如下（單位：千）：
|
|
外幣折算調整 |
|
|
利率互換 |
|
|
外匯合約 |
|
|
總 |
|
|
||||
2023年9月30日的餘額 |
|
$ |
( |
) |
|
$ |
|
|
$ |
( |
) |
|
$ |
( |
) |
|
|
以前的其他全面收益(虧損) |
|
|
|
|
|
|
|
|
( |
) |
|
|
|
|
|||
重新分類至淨利潤（扣除税） |
|
|
— |
|
|
|
( |
) |
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|
|
|
|
|
|
||
2024年6月30日的餘額 |
|
$ |
( |
) |
|
$ |
|
|
$ |
( |
) |
|
$ |
( |
) |
|
|
其他全面收益（虧損）變化和重新分類至淨收益的税務影響並不重大。
6. 加權平均股數
下表列出了基本股和稀釋加權平均股的對賬（單位：千）：
|
|
截至三個月 |
|
|
九個月結束 |
|
||||||||||
|
|
2024 |
|
|
2023 |
|
|
2024 |
|
|
2023 |
|
||||
加權平均基本股份 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
稀釋性證券： |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
股票期權和股票獎勵計劃 |
|
|
|
|
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|
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|
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||||
加權平均稀釋後股份 |
|
|
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||||
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||||
反攤薄期權不包括在我們的稀釋股份計算中 |
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|
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||||
11
7. 商譽及無形資產
在截至2024年3月31日的三個月內，我們完成了商譽和無限期無形資產減值的年度評估。對於我們的商譽測試，我們進行了定性分析，並確定沒有減值跡象需要進一步的定量測試。
2023年9月30日，我們確定，由於近期公司股價和市值的下跌等因素，需要進行量化評估。根據我們2023年9月30日使用貼現現金流進行的定量評估，我們估計美容系統集團(BSG)報告部門的公允價值約為
|
|
截至三個月 |
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九個月結束 |
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||||||||||
(單位：千) |
|
2024 |
|
|
2023 |
|
|
2024 |
|
|
2023 |
|
||||
無形資產攤銷費用 |
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
||||
截至2024年6月30日的九個月，善意的變化反映了美元外幣匯率的影響
8. 應計負債
應計負債包括以下內容(以千計)：
|
|
6月30日， |
|
|
9月30日， |
|
||
薪酬和福利 |
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$ |
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$ |
|
||
遞延收入 |
|
|
|
|
|
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應付利息 |
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租金責任 |
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保險準備金 |
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財產税和其他税 |
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經營應計項目和其他 |
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應計負債總額 |
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$ |
|
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$ |
|
||
|
|
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9. 短期貸款和長期貸款
2024年6月30日，我們的ABL設施有$
2024年2月12日，我們宣佈註冊公開發行
此外，2024年2月12日，我們發佈了贖回全部美元的通知
12
2024年6月14日，我們進入了第二次再融資修正案，在那裏我們談判了一項
10.衍生工具和對衝活動
截至2024年6月30日的9個月內，我們做到了
指定現金流對衝
外幣遠期
我們定期進行外幣遠期交易，以減少我們的海外子公司以美元預測的庫存採購中匯率變化的風險。
名義貨幣 |
|
名義金額 |
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墨西哥比索 |
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$ |
|
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歐元 |
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加元 |
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總 |
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$ |
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與這些外幣遠期相關的公允價值變動按季度計入AOCL。當遠期被行使時，已實現價值在我們的簡明綜合收益表中根據庫存週轉率確認為銷售商品成本(“COGS”)。截至2024年和2023年6月30日的三個月，我們確認了一筆$的損失
利率互換
2023年4月，我們進入了一個初始名義金額為#美元的利率互換
截至2024年6月30日的三個月和九個月，我們確認的收入為#美元。
利率上限
2017年7月，我們購買了
13
非指定衍生工具
我們還使用外匯合同來減輕與某些非永久投資的公司間餘額相關的匯率變化風險。
名義貨幣 |
|
名義金額 |
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英磅 |
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$ |
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歐元 |
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|
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墨西哥比索 |
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|
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加元 |
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總 |
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$ |
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我們將與這些外幣遠期相關的公允價值變化和已實現損益記錄為銷售、一般和管理費用。截至2024年6月30日和2023年6月30日的三個月，這些外匯合同對我們的簡明合併財務報表的影響是收益美元
11. 分部報告
的細分數據 截至2024年6月30日和2023年6月30日的三個月和九個月如下（單位：千）：
|
|
截至三個月 |
|
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九個月結束 |
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||||||||||
|
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2024 |
|
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2023 |
|
|
2024 |
|
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2023 |
|
||||
淨銷售額： |
|
|
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|
|
|
|
|
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||||
SBS |
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$ |
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$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
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BSG |
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|
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總 |
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$ |
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$ |
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$ |
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|
$ |
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所得税撥備前的盈利： |
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分部營業收益： |
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SBS |
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$ |
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$ |
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$ |
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|
$ |
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||||
BSG |
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分部經營收益 |
|
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未分配費用 |
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重組 |
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合併營業利潤 |
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利息開支 |
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扣除所得税準備前收益 |
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$ |
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$ |
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$ |
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$ |
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||||
截至2024年和2023年6月30日的三個月和九個月內，分部之間的銷售（在合併中消除）並不重大。
14
按分部細分淨銷售額
我們定期對產品層次結構進行小幅調整，這會影響我們商品類別的彙總。因此，某些上一年度金額已重新分類，以符合本年度的列報方式。下表按商品類別細分了我們的分部收入。
|
|
截至三個月 |
|
|
九個月結束 |
|
||||||||||
SBS |
|
2024 |
|
|
2023 |
|
|
2024 |
|
|
2023 |
|
||||
髮色 |
|
|
% |
|
|
% |
|
|
% |
|
|
% |
||||
頭髮護理 |
|
|
% |
|
|
% |
|
|
% |
|
|
% |
||||
造型工具和用品 |
|
|
% |
|
|
% |
|
|
% |
|
|
% |
||||
釘 |
|
|
% |
|
|
% |
|
|
% |
|
|
% |
||||
皮膚和化粧品 |
|
|
% |
|
|
% |
|
|
% |
|
|
% |
||||
其他美容用品 |
|
|
% |
|
|
% |
|
|
% |
|
|
% |
||||
總 |
|
|
% |
|
|
% |
|
|
% |
|
|
% |
||||
|
|
截至三個月 |
|
|
九個月結束 |
|
||||||||||
BSG |
|
2024 |
|
|
2023 |
|
|
2024 |
|
|
2023 |
|
||||
頭髮護理 |
|
|
% |
|
|
% |
|
|
% |
|
|
% |
||||
髮色 |
|
|
% |
|
|
% |
|
|
% |
|
|
% |
||||
造型工具和用品 |
|
|
% |
|
|
% |
|
|
% |
|
|
% |
||||
皮膚和化粧品 |
|
|
% |
|
|
% |
|
|
% |
|
|
% |
||||
釘 |
|
|
% |
|
|
% |
|
|
% |
|
|
% |
||||
其他美容用品 |
|
|
% |
|
|
% |
|
|
% |
|
|
% |
||||
總 |
|
|
% |
|
|
% |
|
|
% |
|
|
% |
||||
下表按銷售渠道細分了我們的分部收入：
|
|
截至三個月 |
|
|
九個月結束 |
|
||||||||||
SBS |
|
2024 |
|
|
2023 |
|
|
2024 |
|
|
2023 |
|
||||
公司經營的商店 |
|
|
% |
|
|
% |
|
|
% |
|
|
% |
||||
電子商務 |
|
|
% |
|
|
% |
|
|
% |
|
|
% |
||||
總 |
|
|
% |
|
|
% |
|
|
% |
|
|
% |
||||
|
|
截至三個月 |
|
|
九個月結束 |
|
||||||||||
BSG |
|
2024 |
|
|
2023 |
|
|
2024 |
|
|
2023 |
|
||||
公司經營的商店 |
|
|
% |
|
|
% |
|
|
% |
|
|
% |
||||
電子商務 |
|
|
% |
|
|
% |
|
|
% |
|
|
% |
||||
分銷商銷售顧問 |
|
|
% |
|
|
% |
|
|
% |
|
|
% |
||||
特許經營商店 |
|
|
% |
|
|
% |
|
|
% |
|
|
% |
||||
總 |
|
|
% |
|
|
% |
|
|
% |
|
|
% |
||||
15
12. 重組
重組費用，包括在COGS和重組中 截至2024年6月30日和2023年6月30日的三個月和九個月如下（單位：千）：
|
|
截至三個月 |
|
|
九個月結束 |
|
||||||||||
|
|
2024 |
|
|
2023 |
|
|
2024 |
|
|
2023 |
|
||||
包含在COGS中 (a) |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
配送中心整合和商店優化計劃 |
|
$ |
— |
|
|
$ |
( |
) |
|
$ |
— |
|
|
$ |
( |
) |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
包含在重組中 (b) |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
配送中心整合和商店優化計劃 |
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
||||
配送中心整合和商店優化計劃
在2022財年第四季度，我們的董事會批准了配送中心整合和門店優化計劃(The“平面圖”)授權關閉330家SBS門店和35家BSG門店，並關閉位於俄勒岡州克拉卡馬斯和賓夕法尼亞州波茨維爾的兩個BSG配送中心。被確定為提前關閉的門店是戰略評估的一部分，戰略評估包括對我們認為能夠重新獲得需求並提高盈利能力的某些地點進行市場分析。
該計劃已基本完成，剩餘的兩家BSG門店在本財年早些時候關閉。然而，我們未來仍可能產生與門店關閉相關的無形費用，如退出成本、租賃談判罰款和對估計的調整。截至2024年6月30日，沒有關於離職費用或非自願僱員解僱福利的重大未償債務。
16
項目2.管理層的討論和分析財務狀況及經營業績
本節討論管理層對本季度報告所涵蓋期間Sally Beauty的財務狀況、經營結果和現金流的看法。本節應與我們截至2023年9月30日的財政年度Form 10-k年度報告中包含的信息(包括其中的風險因素部分)以及本季度報告中其他部分包含的信息(包括精簡的綜合中期財務報表和這些財務報表的附註)一起閲讀。
截至2024年6月30日的三個月財務摘要
可比銷售額
我們認為，可比銷售額是衡量我們與前一時期相比銷售額增長的合適業績指標。O您的可比銷售額包括截至每月最後一天已營業14個月或更長時間的商店的銷售額以及電子商務收入的銷售額。此外，可比銷售額包括對特許經營商的銷售和全方位服務銷售。我們的可比銷售額不包括匯率變化和搬遷後14個月內商店銷售額的影響。收購後14個月之前，來自收購商店的收入不包括在我們的可比銷售額計算中。 我們對可比銷售額的計算可能與其他零售商不同，因為零售行業的計算各不相同。
17
概述
關鍵運營指標
下表列出了所示期間有關我們評估運營業績的關鍵指標的信息（以千美元計）：
|
|
截至6月30日的三個月， |
|
|
截至6月30日的9個月， |
|
||||||||||||||||||||||||||
|
|
2024 |
|
|
2023 |
|
|
增加(減少) |
|
|
2024 |
|
|
2023 |
|
|
增加(減少) |
|
||||||||||||||
淨銷售額： |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||||||
SBS |
|
$ |
536,536 |
|
|
$ |
534,932 |
|
|
$ |
1,604 |
|
|
|
0.3 |
% |
|
$ |
1,573,015 |
|
|
$ |
1,614,650 |
|
|
$ |
(41,635 |
) |
|
|
(2.6 |
)% |
BSG |
|
|
405,804 |
|
|
|
396,076 |
|
|
|
9,728 |
|
|
|
2.5 |
% |
|
|
1,208,988 |
|
|
|
1,192,125 |
|
|
|
16,863 |
|
|
|
1.4 |
% |
已整合 |
|
$ |
942,340 |
|
|
$ |
931,008 |
|
|
$ |
11,332 |
|
|
|
1.2 |
% |
|
$ |
2,782,003 |
|
|
$ |
2,806,775 |
|
|
$ |
(24,772 |
) |
|
|
(0.9 |
)% |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||||||
毛利： |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||||||
SBS |
|
$ |
321,051 |
|
|
$ |
314,474 |
|
|
$ |
6,577 |
|
|
|
2.1 |
% |
|
$ |
935,189 |
|
|
$ |
955,066 |
|
|
$ |
(19,877 |
) |
|
|
(2.1 |
)% |
BSG |
|
|
159,832 |
|
|
|
160,231 |
|
|
|
(399 |
) |
|
|
(0.2 |
)% |
|
|
475,942 |
|
|
|
476,552 |
|
|
|
(610 |
) |
|
|
(0.1 |
)% |
已整合 |
|
$ |
480,883 |
|
|
$ |
474,705 |
|
|
$ |
6,178 |
|
|
|
1.3 |
% |
|
$ |
1,411,131 |
|
|
$ |
1,431,618 |
|
|
$ |
(20,487 |
) |
|
|
(1.4 |
)% |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||||||
部門毛利率： |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||||||
SBS |
|
|
59.8 |
% |
|
|
58.8 |
% |
|
100 |
|
|
10bps |
|
|
|
59.5 |
% |
|
|
59.2 |
% |
|
30 |
|
|
10bps |
|
||||
BSG |
|
|
39.4 |
% |
|
|
40.5 |
% |
|
(110) |
|
|
10bps |
|
|
|
39.4 |
% |
|
|
40.0 |
% |
|
(60) |
|
|
10bps |
|
||||
已整合 |
|
|
51.0 |
% |
|
|
51.0 |
% |
|
— |
|
|
10bps |
|
|
|
50.7 |
% |
|
|
51.0 |
% |
|
(30) |
|
|
10bps |
|
||||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||||||
淨收益： |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||||||
分部營業收益： |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||||||
SBS |
|
$ |
86,938 |
|
|
$ |
88,683 |
|
|
$ |
(1,745 |
) |
|
|
(2.0 |
)% |
|
$ |
241,387 |
|
|
$ |
279,991 |
|
|
$ |
(38,604 |
) |
|
|
(13.8 |
)% |
BSG |
|
|
46,753 |
|
|
|
48,696 |
|
|
|
(1,943 |
) |
|
|
(4.0 |
)% |
|
|
134,395 |
|
|
|
135,603 |
|
|
|
(1,208 |
) |
|
|
(0.9 |
)% |
分部經營收益 |
|
|
133,691 |
|
|
|
137,379 |
|
|
|
(3,688 |
) |
|
|
(2.7 |
)% |
|
|
375,782 |
|
|
|
415,594 |
|
|
|
(39,812 |
) |
|
|
(9.6 |
)% |
未分配費用和重組(a) |
|
|
61,921 |
|
|
|
47,254 |
|
|
|
14,667 |
|
|
|
31.0 |
% |
|
|
175,315 |
|
|
|
167,473 |
|
|
|
7,842 |
|
|
|
4.7 |
% |
合併營業利潤 |
|
|
71,770 |
|
|
|
90,125 |
|
|
|
(18,355 |
) |
|
|
(20.4 |
)% |
|
|
200,467 |
|
|
|
248,121 |
|
|
|
(47,654 |
) |
|
|
(19.2 |
)% |
利息開支 |
|
|
20,707 |
|
|
|
18,654 |
|
|
|
2,053 |
|
|
|
11.0 |
% |
|
|
58,544 |
|
|
|
53,262 |
|
|
|
5,282 |
|
|
|
9.9 |
% |
扣除所得税準備前收益 |
|
|
51,063 |
|
|
|
71,471 |
|
|
|
(20,408 |
) |
|
|
(28.6 |
)% |
|
|
141,923 |
|
|
|
194,859 |
|
|
|
(52,936 |
) |
|
|
(27.2 |
)% |
所得税撥備 |
|
|
13,339 |
|
|
|
20,650 |
|
|
|
(7,311 |
) |
|
|
(35.4 |
)% |
|
|
36,565 |
|
|
|
52,840 |
|
|
|
(16,275 |
) |
|
|
(30.8 |
)% |
淨收益 |
|
$ |
37,724 |
|
|
$ |
50,821 |
|
|
$ |
(13,097 |
) |
|
|
(25.8 |
)% |
|
$ |
105,358 |
|
|
$ |
142,019 |
|
|
$ |
(36,661 |
) |
|
|
(25.8 |
)% |
|
|
. |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||||||
可比銷售增長（下降）： |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||||||||
SBS |
|
|
0.7 |
% |
|
|
3.0 |
% |
|
(230) |
|
|
10bps |
|
|
|
(1.7 |
)% |
|
|
5.0 |
% |
|
(670) |
|
|
10bps |
|
||||
BSG |
|
|
2.6 |
% |
|
|
(2.4 |
)% |
|
500 |
|
|
10bps |
|
|
|
1.8 |
% |
|
|
(0.9 |
)% |
|
270 |
|
|
10bps |
|
||||
已整合 |
|
|
1.5 |
% |
|
|
0.6 |
% |
|
90 |
|
|
10bps |
|
|
|
(0.2 |
)% |
|
|
2.4 |
% |
|
(260) |
|
|
10bps |
|
||||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||||||
期末門店數量（包括特許經營權）： |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||
SBS |
|
|
3,128 |
|
|
|
3,141 |
|
|
|
(13 |
) |
|
|
(0.4 |
)% |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
BSG |
|
|
1,332 |
|
|
|
1,336 |
|
|
|
(4 |
) |
|
|
(0.3 |
)% |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
已整合 |
|
|
4,460 |
|
|
|
4,477 |
|
|
|
(17 |
) |
|
|
(0.4 |
)% |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
18
經營成果
截至2024年6月30日的三個月與截至2023年6月30日的三個月相比
淨銷售額
SBS.SBS淨銷售額的增長主要由以下因素推動（以千計）：
可比銷售額 |
|
$ |
3,643 |
|
可比銷售額之外的銷售額 (a) |
|
|
(1,706 |
) |
外幣兑換 |
|
|
(333 |
) |
總 |
|
$ |
1,604 |
|
SBS的淨銷售額增長主要是由可比銷售額的增長推動的，但部分被關閉門店的影響所抵消。隨着關鍵戰略計劃的不斷成熟，SBS的可比銷售額的增長是由新的和重新激活的客户趨勢的改善推動的。
BSG.BSG淨銷售額的增長主要是由以下因素推動的(以千計)：
可比銷售額 |
|
$ |
10,063 |
|
可比銷售額之外的銷售額 (a) |
|
|
302 |
|
外幣兑換 |
|
|
(637 |
) |
總 |
|
$ |
9,728 |
|
BSG的淨銷售額增長主要是由於可比銷售額的增長，反映了擴大分銷、新品牌創新和沙龍需求趨勢的改善，但外匯匯率的不利影響部分抵消了這一增長。
毛利
SBS.在截至2024年6月30日的三個月裏，由於淨銷售額的增加和銷售單位毛利率的提高，SBS的毛利潤有所增加。SBS的毛利率改善主要是由於供應鏈效率的降低和產品利潤率的提高導致的分銷和運費成本的降低，但部分被不利的固定成本吸收所抵消。
BSG.在截至2024年6月30日的三個月裏，BSG的毛利潤持平，原因是銷售單位的毛利率下降，但淨銷售額的增長抵消了這一影響。BSG的毛利率下降主要是由於不利的固定成本吸收和較低的產品利潤率，主要是因為促銷和品牌組合的提成較高，但供應鏈效率導致的分銷和運費成本較低部分抵消了這一影響。
銷售、一般和行政費用
SBS.在截至2024年6月30日的三個月裏，SBS的銷售、一般和管理費用增加了830美元萬，增幅為3.7%。截至2024年6月30日的三個月，銷售、一般和行政費用佔SBS淨銷售額的百分比為43.6%，而截至2023年6月30日的三個月為42.2%。銷售額百分比的增加主要是由於勞動力和其他與薪酬相關的費用、折舊費用和廣告費用增加。
BSG.在截至2024年6月30日的三個月裏，法國興業銀行的銷售、一般和管理費用增加了150美元萬，增幅為1.4%。截至2024年6月30日的三個月，銷售、一般和行政費用佔BSG淨銷售額的百分比為27.9%，而截至2023年6月30日的三個月為28.2%。銷售額百分比的下降主要是由於淨銷售額增加，但折舊費用增加部分抵消了這一下降。
未分配。截至2024年6月30日的三個月，未分配的銷售、一般和管理費用(代表尚未計入我們報告部門的某些公司成本)增加了1,470美元萬，或31.3%，主要是由於與我們的增長燃料計劃相關的費用，以及更高的勞動力和其他與薪酬相關的費用。
利息支出
利息支出的增加主要是由於我們的定期貸款b重新定價，導致確認了17,000美元的萬債務清償損失。見注9，短期債務和長期債務，請參閲本季度報告第1項，瞭解有關我們債務的更多信息。
19
所得税撥備
截至2024年和2023年6月30日止三個月的有效税率分別為26.1%和28.9%。實際税率的下降主要是由於上一年季度為截至2018年9月30日的財政年度未匯回的外國收入的一次性過渡税(“遣返税”)支付了額外的税款和利息。
截至2024年6月30日的9個月，而截至2023年6月30日的9個月
淨銷售額
SBS.SBS淨銷售額的下降主要是由以下因素推動的(以千計)：
可比銷售額 |
|
$ |
(27,426 |
) |
可比銷售額之外的銷售額 (a) |
|
|
(27,167 |
) |
外幣兑換 |
|
|
12,958 |
|
總 |
|
$ |
(41,635 |
) |
SBS的淨銷售額下降主要是由於可比銷售額下降以及門店關閉的影響，其中包括因該計劃而產生的2380美元的萬，其中很大一部分是在包括在可比銷售額中的其他地點重新獲得的。這些減幅被外幣匯率的有利影響部分抵銷。SBS的可比銷售額下降是交易減少的結果，但由於通脹影響和定價槓桿的推動，我們的平均單位零售增長部分抵消了這一下降。
BSG.BSG淨銷售額的增長主要是由以下因素推動的(以千計)：
可比銷售額 |
|
$ |
20,630 |
|
可比銷售額之外的銷售額 (a) |
|
|
(3,130 |
) |
外幣兑換 |
|
|
(637 |
) |
總 |
|
$ |
16,863 |
|
BSG的淨銷售額增長主要是由於可比銷售額的增長，反映了擴大分銷、新的品牌創新和沙龍需求趨勢的改善，但部分被門店關閉的影響和外幣匯率的不利影響所抵消。
毛利
SBS.由於淨銷售額下降，SBS的毛利潤在截至2024年6月30日的9個月中有所下降，但部分被銷售單位的毛利率上升所抵消。SBS的毛利率改善主要是由於供應鏈效率的降低和產品利潤率的提高降低了分銷和運費成本，但部分被不利的固定成本吸收所抵消。
BSG.在截至2024年6月30日的9個月中，BSG的毛利潤持平，原因是銷售單位的毛利率下降，但淨銷售額的增長抵消了這一影響。BSG的毛利率下降主要是由於不利的固定成本吸收、收縮支出以及對上一年度與該計劃相關的預期陳舊儲備的調整，但供應鏈效率導致的分銷和運費成本下降部分抵消了這一影響。
銷售、一般和行政費用
SBS.在截至2024年6月30日的9個月中，SBS的銷售、一般和行政費用增加了1,870美元萬，或2.8%，其中包括480美元萬的外匯匯率的不利影響以及與該計劃相關的門店關閉節省的成本。截至2024年6月30日的9個月，SBS淨銷售額、銷售、一般和行政費用的百分比為44.1%，而截至2023年6月30日的9個月為41.8%。銷售額百分比的增加主要是由於勞動力和其他與薪酬相關的費用、租金費用、折舊費用和廣告費用增加。
BSG.在截至2024年6月30日的9個月裏，法國巴黎銀行的銷售、一般和行政費用減少了60美元萬，降幅為0.2%。截至2024年6月30日的9個月，銷售、一般和行政費用佔BSG淨銷售額的百分比為28.3%，而截至2023年6月30日的9個月為28.6%。銷售額百分比的下降主要是由於淨銷售額增加和交付費用降低所致。
未分配。截至2024年6月30日的9個月中，未分配的銷售、一般和管理費用(代表尚未計入我們報告部門的某些公司成本)增加了2,560美元萬，或17.1%，主要是由於本年度與我們的燃料促進增長計劃相關的費用。
20
重組
重組減少的主要原因是上一年與該計劃有關的費用重疊了1,810美元萬。見附註12，重組，在本季度報告第1項中，瞭解關於該計劃的更多信息。
利息支出
利息支出的增加主要是由於利率上升和債務清償的影響，但部分被本年度ABL貸款的平均未償還借款減少所抵消。見注9，短期債務和長期債務，及附註10，衍生工具和套期保值活動，請參閲本季度報告第1項，以獲取有關我們的債務和利率互換的更多信息，這些債務和利率互換有助於緩解因利率上升而產生的部分額外利息成本。
所得税撥備
截至2024年和2023年6月30日的9個月，有效税率分別為25.8%和27.1%。實際税率的下降主要是由於與截至2018年9月30日的財政年度相關的遣返税所致。
流動性與資本資源
概述
我們的主要流動資金來源是來自運營的現金、現金和現金等價物以及我們ABL安排下的借款。我們很大一部分流動性需求來自於為我們的運營成本、營運資本、資本支出、債務利息和本金支付提供資金。此外，根據我們的股份回購計劃(詳情見下文)，我們將不時在公開市場回購普通股，以向股東返還價值。截至2024年6月30日，我們的流動資金池中有53500美元的萬，其中包括我們的資產負債表工具下可供借款的43760美元萬，以及9,740美元的現金和現金等價物萬。
截至2024年6月30日，我們的營運資本(流動資產減去流動負債)增加了1890萬，達到66760美元萬，而截至2023年9月30日，我們的營運資本為64870美元萬。這一增長主要是由於BSG的分銷權擴大和供應商價格上漲以及應付賬款和續租的時間安排導致庫存增加所致。這些影響被我們的ABL貸款增加以及現金和現金等價物的減少所部分抵消。
我們預計，現有的現金餘額(不包括與海外業務相關的某些永久投資金額)、業務預期產生的現金以及我們的ABL融資機制下的可用資金將足以滿足我們未來12個月的營運資本和資本支出需求。
現金流
|
|
截至6月30日的9個月， |
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|||||
(單位：千) |
|
2024 |
|
|
2023 |
|
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經營活動提供的淨現金 |
|
$ |
135,855 |
|
|
$ |
132,771 |
|
投資活動使用的現金淨額 |
|
|
(64,026 |
) |
|
|
(63,796 |
) |
融資活動使用的現金淨額 |
|
|
(97,835 |
) |
|
|
(68,259 |
) |
經營活動提供的淨現金
經營活動提供的現金增加，主要是由於利息和税款的支付時間以及上一年度與計劃有關的租賃合同終止和遣散費的影響，但因客户現金收入減少、庫存購買增加以及供應商和製造津貼的時間安排而部分抵消。
投資活動使用的現金淨額
投資活動使用的現金相對保持不變。我們的資本支出主要與商店改進和系統升級有關。
融資活動使用的現金淨額
融資活動使用的現金增加，主要是由於根據我們的股票回購計劃在本年度回購的股票以及債務發行成本的增加，但與上一年相比，本年度未償還債務的減少部分抵消了這一增長。
債務和擔保人財務信息
在本財政年度，我們發行了60000美元的2032年萬優先票據，並將所得資金與手頭現金和我們的ABL貸款一起用於全額償還我們的2025年優先票據。見注9，短期債務和長期債務，請參閲本季度報告第1項，瞭解有關我們債務的更多信息。
21
截至2024年6月30日，我們有10億的未償債務本金，不包括融資租賃債務、未攤銷債務發行成本和債務貼現，總計為1,210萬。我們的債務包括60000美元的2032年萬未償還優先票據，39500美元的定期貸款餘額，以及我們的萬貸款機制下的4,500美元未償還借款。
我們利用我們的ABL工具來簽發信用證、某些營運資金和流動性需求，並管理我們運營現金流的正常波動。在這方面，我們可以不時從ABL貸款中提取資金，用於一般企業目的，包括為資本支出、收購、償還其他債務和股票回購提供資金。從我們的ABL貸款中提取的金額通常用我們經營活動提供的現金支付。於截至2024年6月30日止九個月內，本行的ABL貸款加權平均利率為7.3%。
我們目前正在遵守管理我們債務的協議和文書，包括我們的金融契約。
擔保人財務信息
我們的2032年優先票據由我們的全資子公司Sally Holdings LLC和Sally Capital Inc.(統稱為發行人)發行。票據為無抵押債務工具，由本公司及若干全資境內附屬公司(統稱“擔保人”)擔保，並對本公司附屬公司向Sally Beauty作出若干限制性付款的能力有若干限制。擔保是連帶的，是全面的和無條件的。某些其他子公司，包括我們的外國子公司，不作為擔保人。
以下綜合財務信息代表了發行人和擔保人在綜合基礎上的財務信息。這些合併實體之間的所有交易和公司間餘額均已註銷。
下表列出了截至2024年6月30日和2023年9月30日發行人和擔保人的資產負債表摘要信息：
(單位：千) |
|
2024年6月30日 |
|
|
2023年9月30日 |
|
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現金及現金等價物 |
|
$ |
36,072 |
|
|
$ |
66,148 |
|
庫存 |
|
$ |
776,321 |
|
|
$ |
735,853 |
|
公司間應收賬款 |
|
$ |
— |
|
|
$ |
1,658 |
|
流動資產 |
|
$ |
903,773 |
|
|
$ |
890,462 |
|
總資產 |
|
$ |
2,056,612 |
|
|
$ |
2,076,413 |
|
流動負債 |
|
$ |
486,539 |
|
|
$ |
468,202 |
|
公司間應付款項 |
|
$ |
5,181 |
|
|
$ |
— |
|
總負債 |
|
$ |
1,942,100 |
|
|
$ |
2,011,075 |
|
下表列出了截至2024年6月30日止九個月發行人和擔保人的盈利信息摘要表（以千計）：
淨銷售額 |
|
$ |
2,238,653 |
|
|
毛利 |
|
$ |
1,150,791 |
|
|
扣除所得税準備前收益 |
|
$ |
113,978 |
|
|
淨收益 |
|
$ |
85,717 |
|
|
共享回購計劃
根據我們當前的股票回購計劃，我們可能會不時在公開市場回購我們的普通股。在截至2024年6月30日的三個月和九個月內，我們根據股票回購計劃分別以1000萬美元和5000萬美元回購了90萬股和430萬股普通股，不包括消費税的影響。截至2023年6月30日的三個月和九個月內，沒有因我們的股份回購計劃而回購任何股份。參見注釋5， 股東權益，瞭解有關我們的股票回購計劃的更多信息。
合同義務
除了我們的債務，如上所述，自2023年9月30日以來，我們的合同義務在我們的正常業務過程之外沒有任何實質性變化。
表外融資安排
截至2024年6月30日和2023年9月30日，除了與庫存購買和自我保險計劃相關的未償還信用證外，我們沒有表外融資安排。
關鍵會計估計
自2023年9月30日以來，我們的關鍵會計估計或假設沒有實質性變化。
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近期會計公告
見第一部分--財務資料第1項--“財務報表”--簡明合併財務報表附註2。
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項目3.定量和合格IVE關於市場風險的披露
作為一家跨國公司，我們受到某些市場風險的影響，包括外匯波動、利率和政府行為。自2023年9月30日以來，我們的市場風險沒有發生實質性變化。請參閲我們關於第7A項所載市場風險的披露。在截至2023年9月30日的財政年度的Form 10-k年度報告的第二部分中，我們對市場風險進行了“定量和定性的披露”。
項目4.控制和程序
控制評估及相關的CEO和CFO認證。我們的管理層在首席執行官(“CEO”)和首席財務官(“CFO”)的參與下，對截至2024年6月30日我們的披露控制和程序的設計和運作的有效性進行了評估。控制評估是由我們的披露委員會進行的，該委員會由我們的財務、會計、內部審計和法律部門的高級代表組成，在我們的首席執行官和首席財務官的監督下進行。
根據交易法規則13a-14的要求，我們的首席執行官和首席財務官的證書作為附件附在本季度報告之後。本“控制和程序”部分包括有關認證中提到的控制評估的信息，應與認證一起閲讀，以便更全面地理解所提出的主題。
對控制措施有效性的限制。我們不期望我們的披露控制和程序能夠防止所有錯誤和所有欺詐。一套控制和程序制度，無論構思和運作得有多好，都只能提供合理的保證，而不是絕對的保證，確保達到制度的目標。由於所有此類系統的侷限性，任何評估都不能絕對保證公司內部的所有控制問題和舞弊事件(如果有)都已被檢測到。此外，任何控制和程序系統的設計在一定程度上是基於對未來事件可能性的某些假設，不能保證任何設計將在所有潛在的未來條件下成功實現其所述目標，無論可能性有多大。由於具有成本效益的控制和程序系統的這些固有限制，由於錯誤或欺詐而造成的錯誤陳述或遺漏可能會發生，而不會被發現。
控制評價的範圍。對我們的披露控制和程序的評估包括對其目標和設計的審查，我們對控制和程序的實施，以及控制和程序對本季度報告中生成的信息的影響。在評估過程中，我們試圖確定我們是否有任何數據錯誤、控制問題或欺詐行為，並確認如果需要，正在採取適當的糾正行動，包括流程改進。此類評估每季度進行一次，因此有關我們的披露控制和程序有效性的結論可以在我們的Form 10-Q季度報告和Form 10-k的年度報告中報告。我們的內部審計部門、我們的法律部門和我們財務組織的人員也對我們披露控制和程序的許多組成部分進行了評估。這些不同評估活動的總體目標是持續監測我們的披露控制和程序，並保持它們作為動態系統，在條件允許時進行變化。
關於披露控制的結論。基於對我們的披露控制和程序進行的必要評估，我們的首席執行官和首席財務官得出的結論是，截至2024年6月30日，我們維持有效的披露控制和程序，有效地提供合理保證，確保我們根據交易所法案提交或提交的報告中要求披露的信息在美國證券交易委員會規則和表格中指定的時間段內被記錄、處理、彙總和報告，並且這些信息經過積累並在適當情況下傳達給包括首席執行官和首席財務官在內的我們的管理層，以便及時就所需披露做出決定。
財務報告內部控制的變化。在我們最近一個財政季度內，我們對財務報告的內部控制沒有發生重大影響或合理地可能對我們的財務報告內部控制產生重大影響的變化。
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第二部分--其他R信息
項目1.法律規定訴訟程序
我們不時地捲入各種索賠和訴訟中，這些索賠和訴訟是我們在正常經營過程中附帶的。我們投保的金額超過我們認為在當時情況下合理的自保保留額，並且可能覆蓋或不覆蓋我們就這些事項承擔的任何或全部責任。我們認為，這些問題的最終解決不會對我們的綜合財務狀況、現金流或經營業績產生重大不利影響。
我們必須遵守許多美國、聯邦、州和地方的法律和法規，以及我們開展業務的每個外國國家或司法管轄區適用的法律和法規。這些法律和法規對我們銷售的產品的成分、包裝、標籤和安全、我們銷售這些產品的方法以及我們用來進口這些產品的方法等進行管理。我們認為，我們在實質上遵守了這些法律和法規，儘管不能保證這一點在未來仍將是真實的。
第1A項。國際扶輪SK因素
除了本季度報告中列出的其他信息外，您還應仔細考慮第1A項中包含的因素。本公司在截至2023年9月30日的財政年度的Form 10-k年度報告第一部分中提及的“風險因素”，可能會對我們的業務、財務狀況或未來業績產生重大影響。該等年報所披露的風險因素並無重大變動。本年度報告及本報告所描述的風險並不是本公司面臨的唯一風險。
第二項股權證券的未登記銷售、募集資金的使用和發行人購買股權證券
關於我們在2024財年第三季度回購的普通股的信息，不包括消費税的影響如下：
財務期 |
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購買的股份總數(1) |
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每股平均支付價格(2) |
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總 作為公開宣佈的計劃或計劃的一部分而購買的股票數量(1) |
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根據計劃或計劃可能尚未購買的股票的大約美元價值 |
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||||
2024年4月1日至4月30日 |
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|
— |
|
|
$ |
— |
|
|
|
— |
|
|
$ |
540,792,435 |
|
2024年5月1日-5月31日 |
|
|
581,972 |
|
|
|
11.16 |
|
|
|
581,972 |
|
|
|
534,295,204 |
|
2024年6月1日至6月30日 |
|
|
294,003 |
|
|
|
11.91 |
|
|
|
294,003 |
|
|
|
530,792,437 |
|
本季度總計 |
|
|
875,975 |
|
|
$ |
11.42 |
|
|
|
875,975 |
|
|
$ |
530,792,437 |
|
項目5.其他信息
在截至2024年6月30日的季度內，沒有董事或公司高管
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項目6. EXhibit
證物編號： |
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描述 |
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3.1 |
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Sally Beauty Holdings，Inc.的第三份重述註冊證書日期為2014年1月30日，該文件通過引用2014年1月30日提交的公司當前表格8-k報告的附件3.3而納入本文 |
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|
3.2 |
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Sally Beauty Holdings，Inc.於2017年4月26日修訂和重新制定的章程，通過引用本公司於2017年4月28日提交的當前8-k表格報告的附件3.1併入本文 |
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|
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4.1 |
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第五補充契約，日期為2024年2月27日，由Sally Holdings LLC、Sally Capital Inc.、其中列出的擔保人和ComputerShare Trust Company，N.A.組成，該公司通過引用本公司於2024年2月27日提交的當前8-k表格報告的附件4.2併入本文 |
|
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4.2 |
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第二次信貸再融資修正案，日期為2024年6月14日，由Sally Holdings LLC、Sally Capital Inc.、Sally Beauty Holdings，Inc.、Sally Investment Holdings LLC、作為行政代理和抵押品代理的美國銀行以及貸款人和其他各方簽署。* |
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22 |
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附屬擔保人名單* |
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31.1 |
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第13a-14(A)/15d-14(A)條對Denise Paulonis的證明* |
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31.2 |
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第13a-14(A)/15d-14(A)條* |
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32.1 |
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第1350條丹尼斯·保羅尼斯的證書* |
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32.2 |
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第1350條馬洛·M·科米爾的證書* |
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101 |
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以下財務信息來自我們截至2024年6月30日的財務季度報告Form 10-Q，格式為iXBRL(內聯可擴展商業報告語言)：(I)簡明綜合資產負債表；(Ii)簡明綜合收益表；(Iii)簡明綜合全面收益表；(Iv)簡明股東權益綜合報表；(V)簡明現金流量表；以及(Vi)簡明綜合財務報表附註。 |
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104 |
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我們截至2024年6月30日的財政季度Form 10-Q季度報告的封面以iXBRL格式(包含在附件101中)。 |
*隨信附上
26
標牌縫隙
根據1934年《證券交易法》的要求，註冊人已正式促使本報告由正式授權的簽署人代表其簽署。
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薩利美麗控股公司 |
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(註冊人) |
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日期：2024年8月8日 |
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作者： |
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/S/馬洛·M·科米爾 |
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馬洛·M·科米爾 |
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首席財務官高級副總裁 |
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對於註冊人及其首席財務官 |
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