Clarivate報告2024年第二季度的業績
—— 重申2024年前景——

英國倫敦—2024年8月6日，全球領先的轉型智能提供商Clarivate Plc（紐交所：CLVT）（以下簡稱“公司”或“Clarivate”），今天公佈截至2024年6月30日的第二季度業績。

2024年第二季度財務亮點
•營業收入為6.503億元，下降2.8%；
•有機營業收入下降0.6%，其中，訂閲營業收入增長0.7%，而復發型營業收入下降0.7%，一次性和其他營業收入下降4.1%；
•淨虧損3,043萬元；攤薄後每股收益0.46美元；
•調整後淨收入為1,422萬元，下降6.6%；攤薄調整後每股收益為0.20美元，下降4.8%或0.01美元；
•調整後的税前收益為2,744萬元，下降3.7%；調整後的税前收益率為42.2%，下降40個基點，主要是由於營業收入下降導致；
•經營活動產生的現金流量為1.262億元，下降3.62億元；自由現金流6030萬元，下降4450萬元，主要是由於營運資本的時機。

2024年6月30日止6個月的財務亮點
•收入為$12,715百萬，下降2.0%
•有機收入下降1.1%，訂閲收入增長1.5%，被可重複收入下降2.9%以及交易和其他收入下降7.3%所抵消
•淨虧損為$3,793百萬；攤薄後每股收益為$0.61
•調整後淨收入(1)為$2,457百萬，下降13.2%；調整後攤薄每股收益(1)為$0.34，下降12.8%或$0.05
•調整後EBITDA(1)為$5,107百萬，下降5.0%；調整後EBITDA利潤率(1)為40.2%，下降120個基點，主要是由於收入下降
•經營活動產生的淨現金流下降$87,500萬至$30,240萬；自由現金流(1)下降$100,900萬至$17,210萬，主要是由於營業利潤下降和資本支出增加

“我們繼續投資於創新，並在迴歸增長的戰略上取得進展。在上個季度，我們在所有三個板塊推出了幾款新的、下一代的產品，如研究型地平線導航儀、商標監測分析儀和流行病情報系統，”首席執行官Jonathan Gear説。“我們看到我們的客户對我們的運營和產品改進作出積極的反應，結果提高了續約率和新客户獲得量，這將推動今年下半年有機增長的迴歸。”
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財務精選信息
截至6月30日的三個月變更截至6月30日的六個月變更
（單位：百萬美元，除百分比和每股數據外），（未經審計）20242023 $%20242023$%
收入$650.3 $668.8 $(18.5)(2.8)%$1,271.5 $1,297.9 $（26.4）(2.0)%
淨利潤（損失）$(304.3)$（123.1）$（181.2）N/M$（379.3）$(79.6)$（299.7）N/M
攤薄後每股收益
$(0.46)$(0.21)$(0.25)N/M$(0.61)$（0.17）$(0.44)N/M
加權平均普通股攤薄數
685.6 675.9 9.7 1.4 %676.2 675.40.8 0.1 %
調整後的EBITDA（1）
$274.4$284.9 $(10.5)(3.7)%$510.7$537.6$（26.9）(5.0)%
調整後的淨利潤(1)
$142.2 $152.2 $(10.0)（6.6）%$245.7$283.1 $(37.4)（13.2）%
攤薄後每股收益(1)(2)調整後
$0.20 $0.21 $（0.01）（4.8）%$0.34$0.39$(0.05)(12.8)%
攤薄後加權普通股平均股數(1)調整後
726.8734.9（8.1）(1.1)%727.2 734.8(7.6)(1.0)%
經營活動產生的現金流量淨額$126.2 $162.4 $(36.2)（22.3）%$302.4 $389.9 $（87.5）(22.4)%
自由現金流(1)
$60.3 $104.8 $(44.5)（42.5）%$172.1 $273.0 $（100.9）(37.0)%
2024年第二季度解釋
2024年第二季度收入下降1850萬美元，或2.8%，至65030萬美元，主要由於2024年4月Valipat的分立和由於美元走強而造成的匯率負面影響。有機收入下降390萬美元或0.6%。
2024年第二季度訂閲收入下降40萬美元，或0.1%，至40560萬美元。有機訂閲收入上升0.7%，主要由物價上漲推動。
2024年第二季度可再生收入下降240萬美元，或2.2%，至10860萬美元。有機可再生收入下降0.7%，主要由於IP專利續訂量下降。
2024年第二季度交易和其他收入下降1570萬美元，或10.3%，至13610萬美元。所有三個板塊的有機交易和其他收入下降4.1%。
資產負債表和現金流量表
截至2024年6月30日，現金及現金等價物為37640萬美元，比2023年12月31日增加570萬美元。
截至2024年6月30日，公司的總債務為471720萬美元，比2023年12月31日減少5310萬美元，主要由於加速償還債務。
截至2024年6月30日，運營活動產生的淨現金流為30240萬美元，與去年同期相比減少8750萬美元，主要由於營運資本方面的時差差異。2024年上半年的自由現金流為17210萬美元，與去年同期相比減少10090萬美元。
2

2024年展望不變（前瞻性聲明）
“我們的第二季度業績符合我們在上次業績會上提出的預期。我們仍然期待2024年全年的財務業績在現有展望的區間內，”首席財務官Jonathan Collins 聲稱。“憑藉我們強大的現金流，我們計劃在2024年下半年採取更加平衡的資本配置策略。”

下面的全年展望假定沒有進一步的收購、出售或意外事件。
2024展望
收入
$25.7億至$2.67B
有機營業收入增長
0%至2%
調整後的EBITDA（1）
$10.55億至$1.115B
調整後EBITDA利潤率（1）
41%至42%
攤薄後每股收益(1)(2)
$0.70至$0.80
自由現金流(1)
$42000萬至$500M

業績會備註
（1）非通用會計原則口徑，請參閲本業績發佈中的“特定非通用會計口徑的調節”以獲取這些財務指標的重要披露和調節。這些術語在本業績發佈其他地方都有定義。
（2）2024年攤薄後每股收益是基於大約72500萬股全期調整後平均流通股數計算的。
N/m - 表示改變大約等於或超過100%或沒有實際意義。
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電話會議和網絡直播
Clarivate將於東部時間上午9點舉行電話會議和網絡研討會，評估第二季度的業績。網絡研討會對所有感興趣的方進行開放，可能包含前瞻性信息。
業績會直播將通過公司網站的投資人關係部分可訪問。若要加入網絡研討會，請訪問https://events.q4inc.com/attendee/319586540。
有意方可通過撥打+1 404-975-4839或免費撥打+1 833-470-1428(在北美)和+44 208 068 2558或免費撥打+44 808 189 6484(在國際上)來訪問現場音頻廣播。會議ID號碼為143104。
網絡研討會的重播也將在https://ir.clarivate.com上提供，予直播結束兩小時後開始，有效期為一年。
使用非 GAAP 財務指標
非通用會計原則（“GAAP”）財務數據是一種財務數據，不是根據GAAP編制的，並僅作為基於GAAP的財務報表的補充而提供。非GAAP財務信息是為了增強讀者對我們財務表現的理解而提供的，但所有這些非GAAP財務數據都不是GAAP下的公認術語。它們不是財務狀況或流動性的度量標準，也不應視為根據GAAP或根據GAAP確定的期間利潤或損失或根據GAAP確定的經營現金流量的替代選擇。因此，您不應將這些度量與按照GAAP計算或確定的財務度量或業績季度或操作現金流量季度隔離開來考慮。
我們在業務和財務決策中使用非GAAP指標。我們認為這些指標可以使我們專注於我們認為是持續經營績效更可靠的指標以及我們生成經營現金流的能力，我們還認為投資者可能會發現這些非GAAP財務數據出於同樣的原因有用。非GAAP指標經常被證券分析師、投資者和其他感興趣的方在評估與我們相當的公司時使用，其中許多公司在報告其業績時會使用非GAAP指標。這些度量可以在評估我們的績效與我們的同行企業時發揮作用，因為我們認為這些度量提供了用户對GAAP財務披露關鍵組成部分的有價值的見解。然而，非GAAP財務數據作為分析工具有一定的侷限性，並且由於並非所有公司使用完全相同的計算方法，因此我們提供的非GAAP財務數據展示可能無法與其他公司的其他同等名稱的度量進行比較。
非GAAP指標的定義和對最直接可比的GAAP指標進行調解的詳細信息，例如調整後的EBITDA、調整後的EBITDA利潤率、調整後的淨收入、攤薄後的調整後每股收益和自由現金流，均在本財報附表中提供。我們提供的非GAAP財務數據的展示不應被解釋為默認它們不會受到任何調整項目的影響，或者任何預測和估算將在其全部或部分時間內實現。
4

前瞻性聲明
本通信包括表達我們關於未來事件或未來結果的意見、期望、信念、計劃、目標、假設或預測的陳述，因此可能被視為或可能被視為根據《1995年私募證券訴訟改革法》（PSLRA）“安全港條款”的“前瞻性陳述”。這些前瞻性陳述通常可以通過使用前瞻性術語，包括“相信”，“估計”，“預測”，“期望”，“尋求”，“項目”，“打算”，“計劃”，“可能”，“將”或“應該”或每種情況下，它們的否定或其他變體或可比術語進行識別。這些前瞻性陳述包括所有不是歷史事實的事項，並涉及我們對我們的意圖、信仰或當前關於預期成本節省、運營業績、財務狀況、流動性、前途、增長、戰略和我們經營的市場等方面的期望。這樣的前瞻性陳述是基於可用的現有市場材料和管理層的期望、信仰和預測，並可能有多個超出我們控制能力的風險和不確定性（其中一些風險和不確定性基於我們的限制），或其他假設，可能導致實際結果或績效與這些前瞻性陳述所表達的實際結果或表現存在實質性差異。這些風險和不確定性包括但不限於導致我們受到影響的因素，這裏不能列出，而且我們可能會在我們的年度報告第10-k項中對這些因素進行更詳細的討論。如果其中一個或多個這些風險或不確定性成為現實，或者任何一個假設證明不正確，實際結果可能在實質上與這些前瞻性陳述所反映的區別顯著。我們不 undertake 任何更新或修訂任何前瞻性陳述，無論是由於新信息、未來事件或其他原因，除非根據適用的證券法律。請查閲我們在SEC或我們網站www.clarivate.com上的公開文件。
關於Clarivate
Clarivate™是全球領先的變革型情報提供商。我們提供豐富的數據、洞察和分析、工作流解決方案以及專業服務，覆蓋學術、政府、知識產權，以及生命科學和醫療保健領域。欲瞭解更多信息，請訪問www.clarivate.com。
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彙編的資產負債表(未經審計)

（以百萬計）2024年6月30日2023年12月31日
資產
流動資產：
現金及現金等價物，包括限制性現金$376.4 $370.7
應收賬款淨額796.3 908.3
預付費用87.1 88.5
其他資產75.068.0
待售資產— 26.7 
總流動資產1,334.8 1,462.2
資產和設備，淨值46.051.6
其他無形資產，淨額8,771.3 9,006.6
商譽1,736.5 2,023.7
其他非流動資產91.660.8
延遲所得税49.3 46.7 
經營租賃權使用資產48.2 55.2 
總資產$12,077.7 $12,706.8
負債和股東權益
流動負債:
應付賬款$128.1 $144.1
應計的薪資107.2126.5
應計費用及其他流動負債 314.1 315.2
遞延收入-短期 912.4 983.1
經營租賃負債流動部分23.3 24.4
待售負債— 6.7 
流動負債合計1,485.1 1,600.0
長期債務4,635.3 4,721.1
遞延收入-長期 23.9 38.7
其他非流動負債49.9 41.9 
延遲所得税229.0 249.6
經營租賃負債49.9 63.2
負債合計6,473.1 6,714.5
承諾和 contingencies
股東權益：
優先股，無面值；授權14.4股；強制可轉換優先股，A系列，零股和14.4股於2024年6月30日和2023年12月31日分別發行和流通。— 1,392.6
普通股，無面值；無限股份授權；截至2024年6月30日和2023年12月31日，已分別發行和流通724.1股和666.1股。13,157.7 11,740.5
累計其他綜合損失（497.0）(495.3)
累積赤字（7,056.1）（6,645.5）
股東權益合計5,604.6 5,992.3
負債和股東權益合計$12,077.7 $12,706.8
6

未經審計的簡短綜合業績表(未經審計)

截至6月30日的三個月截至6月30日的六個月
（以百萬計，每股數據除外）
2024202320242023
收入$650.3 $668.8 $1,271.5 $1,297.9
營業費用：
營收成本213.6 224.2 431.4 453.9
銷售，總務及管理費用185.2 192.9 377.1 387.7
折舊和攤銷184.4 178.1 363.8 350.7
商譽和無形資產減值302.8 135.2 302.8 135.2 
重組和其他減值損失0.7 12.2 10.2 21.6
其他經營費用（收入），淨額3.6 14.5 21.2 (17.5)
營業費用總計890.3 757.1 1,506.5 1,331.6
營業收支（虧損）（240.0）(88.3)(235.0)(33.7)
認股權公允價值調整— (2.9)（5.2）(1.8)
利息費用，淨額71.1 73.0 141.3 146.6 
税前收益（虧損）(311.1)(158.4)(371.1)(178.5)
所得税徵（免）額（6.8）(35.3)8.2 （98.9）
淨利潤（損失）(304.3)(123.1)(379.3)(79.6)
優先股分紅派息12.5 18.6 31.337.4
歸屬於普通股的淨收益（虧損）$(316.8)$(141.7)$(410.6)$(117.0)
每股：
基本$(0.46)$(0.21)$(0.61)$（0.17）
攤薄$(0.46)$(0.21)$(0.61)$（0.17）
計算每股收益所用的加權平均股數:
基本685.6 675.9 676.2 675.4
攤薄685.6 675.9 676.2 675.4
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（未經審計）簡明合併現金流量表

截至6月30日的六個月
（以百萬計）
20242023
經營活動現金流
淨利潤（損失）$(379.3)$(79.6)
調整淨利潤(虧損)和經營活動提供的現金:
折舊和攤銷363.8 350.7
股權酬金33.9 71.6
重組和其他減值，包括商譽301.3 138.7
法律和解收益— （49.4）
延遲所得税(24.6)（47.8）
債務發行成本攤銷7.9 9.1
變動 certain 資產和負債，扣除收購和處置的影響：14.3 17.0
經營性資產和負債變動:
應收賬款103.2 121.7
預付費用1.1 （11.9）
其他（5.4）38.6
應付賬款（12.2）6.2
應計費用及其他流動負債 (38.3)（74.2）
推遲收益(59.7)（18.4）
經營租賃淨額（4.8）（4.5）
其他負債1.2 (77.9)
經營活動產生的現金流量淨額302.4 389.9
投資活動產生的現金流量
資本支出(130.3)(116.9)
支付收購款項，淨現金收購額(17.1)(1.1)
633.1(19.2)10.5
投資活動提供的淨現金 (166.6)（107.5）
籌資活動現金流量
定期貸款本金償還(52.7)(150.0)
債務發行成本和折價支付(20.1)0.1
優先股股息支付(37.7)(37.7)
與融資租賃有關的付款(0.4)(0.5)
與股權酬勤有關的税務代扣款項（9.9）(9.7)
籌資活動中提供（使用）的淨現金流量（120.8）(197.8)
匯率影響(9.3)1.7
現金及現金等價物淨變化，包括受限制的現金$5.7 $86.3 
期初現金及現金等價物，包括受限制的現金$370.7 $356.8
期末現金及現金等價物，包括受限制的現金
$376.4 $443.1
8

補充營收信息

年化合同價值（“ACV”）表示基於假設在下一個12個月內所有到期許可協議按照當前價格續訂的訂閲式客户許可協議的年化價值。截至2024年6月30日和2023年，我們的ACV分別為1,591.8美元和1,567.2美元，相應增長了1.6%。ACV的增長主要歸因於價格上漲的影響。
下表列出了我們按類型和按段落劃分的營收情況，以及所示時期的差異因素，包括佔該類營收的百分比。
截至6月30日的三個月變更
% 環比變化
（單位：百萬美元，除百分比外）；（未經審計）
20242023$%收購
處置
外匯期貨
有機
訂閲收入$405.6 $406.0 $(0.4)(0.1)%0.1 %— %公司將於2024年2月1日，美國東部時間下午5:00舉行電話會議，討論本次業績。關心該公司的各方可以在公司網站的“投資者關係”頁面聽取電話會議並查看公司的幻燈片演示。此外，電話會議也可以通過電話800-475-0542（國際來電者撥打630-395-0227）獲取。聽取電話會議請輸密碼“8571348”。電話會議的重播將於2024年2月7日晚上11:59前通過電話800-234-4804（國際來電者撥打203-369-3686）進行，密碼為“3740”。%0.7 %
週期性營收108.6 111.0 (2.4)(2.2)%— %— %(1.5)%(0.7)%
交易和其他營收136.1 151.8 (15.7)(10.3)%0.1 %(6.0)%(-0.3)%(4.1)%
收入$650.3 $668.8 $(18.5)(2.8)%0.1 %（1.4）%公司將於2024年2月1日，美國東部時間下午5:00舉行電話會議，討論本次業績。關心該公司的各方可以在公司網站的“投資者關係”頁面聽取電話會議並查看公司的幻燈片演示。此外，電話會議也可以通過電話800-475-0542（國際來電者撥打630-395-0227）獲取。聽取電話會議請輸密碼“8571348”。電話會議的重播將於2024年2月7日晚上11:59前通過電話800-234-4804（國際來電者撥打203-369-3686）進行，密碼為“3740”。%(0.6)%
截至6月30日的六個月變更
變化的%
(除百分比外的以百萬計); (未經審計)
20242023$%收購
處置
外匯期貨
有機
訂閲收入$808.7 $799.2 $9.5 1.2 %0.1 %— %(0.4)%1.5 %
再次發生的收益211.1 218.7 (7.6)(3.5)%— %— %(0.6)%(2.9)%
事務性和其他收益251.7　280.0 （28.3）(10.1)%0.1 %(2.9)%— %（7.3）%
收入$1,271.5 $1,297.9 $（26.4）(2.0)%0.1 %(0.6)%(0.4)%(1.1)%

截至6月30日的三個月變更
變化的%
(除百分比外的以百萬計); (未經審計)
20242023$%收購
處置
外匯期貨
有機
學術界和政府$344.5 $342.0 $2.5 0.7 %— %— %(0.6)%1.3 %
知識產權201.6 216.3 (-14.7)（6.8）%— %(3.7)%(1.3)%(1.8)%
生命科學和醫療保健104.2 110.5 (6.3)（5.7）%0.4 %(1.1)%(1.1)%（3.9）%
收入$650.3 $668.8 $(18.5)(2.8)%0.1 %（1.4）%公司將於2024年2月1日，美國東部時間下午5:00舉行電話會議，討論本次業績。關心該公司的各方可以在公司網站的“投資者關係”頁面聽取電話會議並查看公司的幻燈片演示。此外，電話會議也可以通過電話800-475-0542（國際來電者撥打630-395-0227）獲取。聽取電話會議請輸密碼“8571348”。電話會議的重播將於2024年2月7日晚上11:59前通過電話800-234-4804（國際來電者撥打203-369-3686）進行，密碼為“3740”。%(0.6)%
截至6月30日的六個月變更
變化的%
(除百分比外的以百萬計); (未經審計)
20242023$%收購
處置
外匯期貨
有機
學術界和政府$662.2 $656.7 $5.5 0.8 %— %— %(0.1)%0.9 %
知識產權402.5 425.4 （22.9）（5.4）%— %（1.6）%(0.6)%(3.2)%
生命科學與醫療保健業務206.8 215.8 （9.0）(4.2)%0.3 %(0.6)%(0.6)%(3.3)%
收入$1,271.5 $1,297.9 $（26.4）(2.0)%0.1 %(0.6)%(0.4)%(1.1)%

9

非GAAP財務指標調整

調整後的EBITDA和調整後的EBITDA毛利率
調整後的EBITDA代表所得税費用計提（收益）、折舊及攤銷、利息費用、淨額，調整以排除併購和/或處置相關交易成本、股份補償、未實現外匯收益/損失、重組費用、非經營性收入和/或支出、某些金融工具的非現金公允價值調整對其影響、法律和解、減值和其他非本週期運營績效的項目。淨利潤（虧損）率的計算方式是將淨利潤（虧損）除以營收。調整後的EBITDA率是將調整後的EBITDA除以營收。
以下表格呈現了我們在2024年6月30日和2023年6月30日結束的三個月和六個月中計算調整後的EBITDA和調整後的EBITDA率的方法，並將這些非GAAP指標與我們在同期的淨利潤（虧損）和淨利潤（虧損）率相加。
 截至6月30日的三個月截至6月30日的六個月
(以百萬計，除百分比外)；（未經審計）
2024202320242023
淨利潤（損失）$(304.3)$(123.1)$(379.3)$(79.6)
所得税徵（免）額（6.8） (35.3)8.2  （98.9）
折舊和攤銷184.4 178.1 363.8  350.7 
利息費用，淨額71.1 73.0 141.3  146.6 
交易相關成本
3.1 0.7 7.5  2.4
基於股份的報酬支出18.9 30.5 34.3  71.7
商譽和無形資產減值
302.8135.2 302.8 135.2 
重組及其他減值
0.712.2 10.2 21.6
認股權公允價值調整—(2.9)（5.2）(1.8)
其他(1)
4.5 16.5 27.1  (10.3)
調整後的EBITDA$274.4 $284.9 $510.7 $537.6 
淨利潤（損失）率
(46.8)%（18.4）%(29.8)%(6.1)%
調整後的EBITDA率
42.2 %42.6 %40.2 %41.4 %
(1)主要反映了與餘額再計量和其他不反映我們持續經營業績的項目相關的外匯收益和損失的淨影響。除了淨未實現外匯虧損外，2024年6月30日結束的六個月還包括14.8美元的剝離損失，2023年6月30日結束的六個月包括49.4美元的法律和解收益。

10

調整後的淨利潤和調整後的攤薄每股收益
調整後的淨利潤是使用淨利潤（虧損）計算的，調整以排除併購和/或處置相關交易成本（此類成本包括來自繼續經營業務的淨收入，計提所得税、折舊和攤銷以及來自剝離業務的利息收入和支出），併購的無形資產相關的攤銷、股份補償、未實現外匯收益/損失、重組費用、某些金融工具的非現金公允價值調整對其影響、法律和解、減值以及其他被納入淨利潤（虧損）期間的項目，這些項目我們不認為能夠反映我們持續的經營表現。調整後的攤薄每股收益的計算方法是將調整後的淨利潤除以本期調整後的攤薄加權平均股數。調整後的攤薄加權平均股數假定計算中所有股份均為攤薄性
調整後的每股攤薄收益的計算方法是將調整後的淨收入除以本期調整後的攤薄加權平均股數。調整後的攤薄加權平均股數假定計算中所有股份均為攤薄性。
以下表格展示了截至2024年和2023年6月30日的三個月和六個月的調整後淨利潤和調整後攤薄每股收益的計算，並將這些非GAAP指標與相同期間的淨利潤（損失）和攤薄每股收益進行了調和:
截至6月30日的三個月

20242023
(單位：百萬美元，除每股數額外); （未經審計）
數量每股數量每股
淨利潤（損失）和EPS$(304.3)$(0.44)$(123.1)$(0.18)
交易相關成本
3.1 — 0.7 —
基於股份的報酬支出18.9 0.03 30.5 0.05
因取得的無形資產而進行的攤銷139.7 0.20 143.5 0.21 
商譽和無形資產減值
302.8 0.44 135.2 0.20
重組和其他減值
0.7 — 12.2 0.02
認股權公允價值調整
— — (2.9)—
其他(1)
4.5 — 16.5 —
相關調整的所得税影響(23.2)(0.03)(-60.4)(0.09)
調整後淨利潤和調整後攤薄每股收益$142.2 $0.20 $152.2 $0.21 
調整後加權平均普通股數，攤薄
726.8734.9
（1）主要反映與餘額再計量和其他不反映我們持續經營績效的項目相關的匯率收益和損失的淨影響。

11

截至6月30日的六個月
20242023
(單位：百萬美元，每股數額除外); （未經審計）
數量每股數量每股
淨利潤（損失）和EPS$(379.3)$(0.56)$(79.6)$(0.12)
交易相關成本
7.5 0.01 2.4 —
基於股份的報酬支出34.3 0.05 71.7 0.11
因取得的無形資產而進行的攤銷278.2 0.41 287.9 0.43
商譽和無形資產減值302.8 0.45 135.2 0.20
重組和其他減值
10.2 0.02 21.60.03
認股權公允價值調整
（5.2）（0.01）(1.8)—
其他(1)
27.1 0.01 (10.3)(0.05)
相關調整的所得税影響(29.9)(0.04)(144.0)(0.21)
調整後淨利潤和調整後攤薄每股收益$245.7$0.34$283.1 $0.39
攤薄後加權平均普通股份
727.2734.8
(1) 主要反映了與餘額再計量和其他不反映我們持續運營業績的事項相關的匯率收益和損失的淨影響。除了淨未實現外匯損失外，截至2024年6月30日的六個月還包括1480萬美元的出售虧損，截至2023年6月30日的六個月則包括4940萬美元的訴訟和解收益。
自由現金流
自由現金流是使用經營活動提供的淨現金流減去資本支出計算而來。下表調節了該非GAAP指標與經營活動提供的淨現金流之間的關係:
截至6月30日的三個月截至6月30日的六個月
(以百萬為單位；未經審計)
2024202320242023
經營活動產生的現金流量淨額$126.2 $162.4 $302.4 $389.9
資本支出(65.9)(57.6)(130.3)（116.9）
自由現金流$60.3 $104.8 $172.1
 
$273.0

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一些非GAAP指標的調節——2024年展望

調整後的EBITDA和調整後的EBITDA毛利率
下表列出了我們2024年展望中調整後的EBITDA和調整後的EBITDA利潤率的計算，並調節了這些非GAAP指標與同期的淨利潤（虧損）和淨利潤（虧損）利潤率之間的關係:
2024年12月31日的年度
(預計)
(以百萬與百分比為單位；未經審計)
收盤最低價高
淨利潤（損失）$(415)$（355）
所得税徵（免）額35 35
折舊和攤銷730 730
利息費用，淨額283 283
交易相關成本11 11
基於股份的報酬支出71 71
商譽減值
303 303
重組及其他減值（1）
15 15
認股權公允價值調整
(5)(5)
其他
27 27 
調整後的EBITDA$1,055$1,115
淨利潤（損失）率
(16)%（13）%
調整後的EBITDA率41 %42 %
（1）反映了與段優化重組計劃相關的2024年預計重組成本。
調整後的攤薄每股收益
下表列出了我們2024年展望中調整後的攤薄後每股收益的計算，並調節了這些非GAAP指標與同期的每股淨利潤（虧損）之間的關係:
2024年12月31日的年度
(預計)
(未經審計)收盤最低價高
淨利潤（損失）$（0.58）$（-0.49）
交易相關成本0.02 0.02
基於股份的報酬支出0.10 0.10
併購取得的無形資產的攤銷0.76 0.76
商譽減值
0.42 0.42
重組及其他減值（1）
0.02 0.02
認股權公允價值調整（0.01）（0.01）
其他0.03 0.04
相關調整的所得税影響（0.06）（0.06）
調整後的攤薄每股收益
$0.70 $0.80
攤薄後加權平均普通股份（2）
72500萬
（1）請參閲上方的調整後EBITDA展望調和表中提供的相關行項目描述。
為計算調整後攤薄每股收益，我們假設以“發行後轉換”方式進行相應股份稀釋的全年為基礎。
13

自由現金流
以下表格呈現了我們對2024年前景的自由現金流計算，並將此非GAAP財務指標與同期淨現金提供經營活動的表現進行了對比： (預測) (單位：百萬美元，未經審計)
2024年12月31日的年度
(預測)
(單位：百萬美元；未經審計)
收盤最低價高
經營活動產生的現金流量淨額$695 $775
資本支出(275)(275)
自由現金流$ 420 $500



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