非美國公認會計準則財務指標和補充信息

2024 年 8 月 1 日

在本文件中，“公司”、“我們” 和 “我們的” 等術語是指塞拉尼斯公司及其子公司。

目的

本文件的目的是向投資者、分析師和其他各方提供感興趣的信息，包括補充財務信息和對賬以及有關我們使用非美國公認會計準則財務指標的其他信息。本文件每季度更新一次。

演示

本文件介紹了公司的兩個業務領域，即工程材料和乙酰鏈。

使用非美國公認會計準則財務指標

管理層可能會不時在我們的財報發佈、財務報告、財報電話會議、投資者和分析師會議等過程中公開披露某些數字 “非公認會計準則財務指標”。出於這些目的，美國證券交易委員會（“SEC”）將 “非公認會計準則財務指標” 定義為對歷史或未來財務業績、財務狀況或現金流的數字衡量標準，其中不包括金額，或者受實際排除根據美國公認會計原則計算和列報的最直接可比指標中包含的金額的調整，反之亦然，如果衡量標準中不包括金額，則反之亦然最直接可比的美國公認會計原則測量結果是這樣計算和呈現的。出於這些目的，“GAAP” 是指美國公認的會計原則。

管理層披露的非公認會計準則財務指標是作為額外信息提供給投資者、分析師和其他各方的，因為公司認為這些指標是評估我們財務和經營業績的重要補充指標，也是評估我們的財務狀況和同期比較的一種手段。這些非公認會計準則財務指標應被視為淨收益（虧損）、營業利潤（虧損）、營業利潤（虧損）、營業利潤、經營活動現金流（以及來自投資和融資活動的現金流）、每股收益或任何其他美國公認會計準則財務指標的補充，不應孤立地考慮或替代這些指標。這些非公認會計準則財務指標應在我們給定時期內經過審計和未經審計的完整財務業績的背景下考慮，這些業績可在我們網站investors.celanese.com的財務信息/財務文件庫頁面上查閲。此處使用的非公認會計準則財務指標的定義和計算方法可能與其他公司計算具有相同或相似標題的指標的方法不同。投資者、分析師和其他各方在將另一家公司的非公認會計準則財務指標與我們自己的任何非公認會計準則財務指標進行比較之前，應瞭解另一家公司是如何計算此類非公認會計準則財務指標的。這些非公認會計準則財務指標可能不代表公司的歷史經營業績，也無意預測或預測未來的業績。

根據美國證券交易委員會G條例的要求，每當我們提及非公認會計準則財務指標時，我們還將在本文件、演示文稿本身或與我們網站investors.celanese.com財務信息/財務文件庫頁面的演示相關的8-K表格中提供根據公認會計原則計算和列報的最直接可比的財務指標，以及非公認會計準則之間差異的對賬我們參考的GAAP財務指標以及類似的GAAP財務措施。

本文件包括公司不時使用的非公認會計準則財務指標的定義和對賬表。

使用的具體措施

本文件提供有關以下非公認會計準則指標的信息：調整後的息税前利潤、調整後的息税前利潤率、營業息税折舊攤銷前利潤、營業息税折舊攤銷前利潤率、歸屬於塞拉尼斯公司的營業利潤（虧損）、調整後的每股收益、淨負債、自由現金流和投資資本回報率（調整後）。根據美國公認會計原則，我們在合併財務報表中列報的調整後息税前利潤和營業息税折舊攤銷前利潤率的最直接可比財務指標是歸屬於塞拉尼斯公司的淨收益（虧損）；調整後的息税折舊攤銷前利潤率是營業利潤（虧損）；歸屬於塞拉尼斯公司的營業利潤（虧損）是營業利潤（虧損）；調整後每股收益是歸屬於塞拉尼斯公司的每股普通股的持續經營收益（虧損）ted；用於淨負債

是總負債；自由現金流是運營提供的（用於）的淨現金；投資資本回報率（調整後）是歸屬於塞拉尼斯公司的淨收益（虧損）除以年初和年底短期和長期債務的平均值以及塞拉尼斯公司股東權益的總和。

定義

•調整後的息税前利潤是公司使用的業績衡量標準，由公司定義為歸屬於塞拉尼斯公司的淨收益（虧損），加上已終止業務的（收益）虧損，減去利息收入，加上利息支出，加上再融資費用和税款，並對某些項目進行了進一步調整（參見表8）。我們認為，調整後的息税前利潤在消除了影響可比性的異常、非運營或重組相關活動的影響後，為管理層、投資者、分析師和其他各方評估和評估我們的主要經營業績提供了透明而有用的信息。我們的管理層認識到，由於排除在外的項目，調整後的息税前利潤有固有的侷限性。調整後的息税前利潤是管理層用於規劃和預算、監控和評估財務和經營業績的衡量標準之一，也是公司激勵性薪酬計劃中的績效指標。當我們無法對對賬項目提供有意義或準確的計算或估計，並且不經不合理的努力就無法獲得信息時，我們不會在前瞻性基礎上為調整後的息税前利潤提供對賬（包括本文件中包含的對賬表）。這是因為預測某些尚未發生、無法控制和/或無法合理預測的項目（例如按市值計價的養老金損益）的時間和金額存在固有的困難。出於同樣的原因，我們無法解決不可用信息的可能重要性。調整後的息税前利潤率由公司定義為調整後的息税前利潤除以淨銷售額。調整後的息税前利潤率與調整後的息税前利潤率具有相同的用途和侷限性。

•營業息税折舊攤銷前利潤是公司使用的一項業績衡量標準，由公司定義為歸屬於塞拉尼斯公司的淨收益（虧損），加上已終止業務的（收益）虧損，減去利息收入，加上利息支出，再融資費用、税收和折舊及攤銷，並對某些項目進行了進一步調整，其中某些項目包括加速折舊和攤銷費用。營業息税折舊攤銷前利潤等於調整後的息税前利潤加上折舊和攤銷。我們認為，運營息税折舊攤銷前利潤為投資者、分析師和其他各方評估我們相對於同行公司的經營業績提供了透明而有用的信息。公司將營業息税折舊攤銷前利潤率定義為營業息税折舊攤銷前利潤除以淨銷售額。營業息税折舊攤銷前利潤率與營業息税折舊攤銷前利潤率具有相同的用途和限制。

•公司將歸屬於塞拉尼斯公司的營業利潤（虧損）定義為營業利潤（虧損），減去歸屬於非控股權益（“NCI”）的收益（虧損）。我們認為，歸屬於塞拉尼斯公司的營業利潤（虧損）為管理層、投資者、分析師和其他各方評估我們的核心運營業績提供了透明而有用的信息。公司將歸屬於塞拉尼斯公司的營業利潤率定義為歸屬於塞拉尼斯公司的營業利潤（虧損）除以淨銷售額。歸屬於塞拉尼斯公司的營業利潤率與歸屬於塞拉尼斯公司的營業利潤（虧損）具有相同的用途和侷限性。

•調整後的每股收益是公司使用的業績衡量標準，由公司定義為歸屬於塞拉尼斯公司的持續經營業務的收益（虧損），經所得税（準備金）福利、某些項目以及再融資和相關費用調整後，除以基本普通股和攤薄限制性股票單位和股票期權的數量，使用財政法計算得出。我們認為，調整後的每股收益為管理層、投資者、分析師和其他各方提供了透明而有用的信息，幫助他們在逐期評估和評估我們的主要經營業績，此前消除了上述影響可比性的項目的影響，並作為公司激勵性薪酬計劃中的績效指標。當我們無法對對賬項目提供有意義或準確的計算或估計，並且不經不合理的努力就無法獲得信息時，我們不會在前瞻性基礎上提供調整後每股收益的對賬（包括本文件中包含的收益）。這是因為預測某些尚未發生、失控和/或無法合理預測的項目（例如按市值計價的養老金損益）的時間和金額存在固有的困難。出於同樣的原因，我們無法解決不可用信息的可能重要性。

注意：某些項目的所得税支出（收益）（“非公認會計準則調整”）是使用進行非公認會計準則調整的税收管轄區的適用税率確定的，包括當期和遞延所得税支出（收益）。用於調整後每股收益的所得税税率約為該年度一系列預測税率的中點。該範圍可能包括某些部分或全年預測的税收機會和相關成本（如果適用），特別不包括不確定税收狀況的變化、按季度離散確認的GAAP項目、根據我們的GAAP收益調整後每股收益的其他税前項目，以及管理層對GAAP實現遞延所得税資產能力的評估變化。在確定調整後的每股收益税率時，在沒有影響外國税收抵免使用時間的離散事件的情況下，我們反映了外國税收抵免在使用或預計將要使用時的影響。我們每季度分析該税率，如果預測的税率範圍發生重大變化，則對其進行調整；更新的預測不一定會導致我們用於調整後每股收益的税率發生變化。調整後的税率是估算值，可能與任何給定報告期內用於GAAP報告的實際税率有所不同。表 3a 彙總了我們估算的 GAAP 有效税率與調整後税率的對賬情況。由於我們無法預測這些項目，因此估計的GAAP利率不包括對GAAP項目的離散確認。作為年終對賬的一部分，我們將更新GAAP有效税率與調整後税率的對賬以獲取實際結果。

•自由現金流是公司使用的一種流動性衡量標準，由公司定義為（用於）運營提供的淨現金，減去不動產、廠房和設備的資本支出，並根據我們的NCI合資企業的出資或分配進行調整。我們認為，自由現金流為管理層、投資者、分析師和其他各方評估公司的流動性和信用質量評估提供了有用的信息，因為它表明了我們業務的長期現金產生能力。儘管我們使用自由現金流作為評估業務產生的流動性的衡量標準，但自由現金流的使用存在重要的侷限性，包括自由現金流無法反映償還債務、租賃義務、無條件購買義務或養老金和退休後融資義務所需的現金需求。自由現金流不能衡量可用於全權支出的現金，因為公司的某些還本付息和融資租賃付款未從該指標中扣除。當我們無法對對賬項目提供有意義或準確的計算或估計，並且如果沒有不合理的努力也無法獲得信息時，我們不會提供前瞻性自由現金流對賬。這是因為很難預測尚未發生、失控和/或無法合理預測的項目的時機和金額，例如營運資本變動、外幣匯率波動、潛在收購和剝離的影響和時機以及其他結構性變化。出於同樣的原因，我們無法解決不可用信息的可能重要性。

•公司將淨負債定義為總負債減去現金和現金等價物。我們認為，淨負債為管理層、投資者、分析師和其他各方評估公司資本結構變化和信貸質量評估提供了有用的信息。

•投資資本回報率（調整後）由公司定義為調整後的息税前利潤（使用調整後的税率徵税）除以年初和年底短期和長期債務的平均值以及塞拉尼斯公司股東權益的總和。我們認為，投資資本回報率（調整後）為管理層、投資者、分析師和其他各方提供了有用的信息，使他們能夠從以股權和債務形式向我們提供資本的股東和債權人的角度來評估我們的創收情況，以及投資於公司的資本是否產生有競爭力的回報。

補充信息

我們認為投資者、分析師和其他各方感興趣的補充信息包括以下內容：

•我們每個業務部門的淨銷售額以及每個業務部門的淨銷售額因價格、數量、貨幣和其他因素而增減的百分比。

•從我們的股權投資中獲得的現金分紅。

•對於公司擁有或受其經濟影響不到100％的合併企業，外部股東的利益顯示為NCI。被稱為 “歸屬於塞拉尼斯公司” 的金額不包括任何適用的NCI。

未經審計的結果

本文件中的結果以及為在可比基礎上列報結果而作出的調整未經審計，其依據是向管理層提供的內部財務數據。不應將季度業績視為未來任何時期或整個財政年度的經營業績的指標。

表 1

塞拉尼斯調整後的息税前利潤和營業息税折舊攤銷前利潤-非公認會計準則指標的對賬-未經審計

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(1) 不包括上表詳述的加速折舊和攤銷費用，這些金額包含在上述某些項目中。

(2) 其他活動包括公司銷售、一般和管理（“SG&A”）費用、專屬保險公司的業績以及淨定期福利成本的某些組成部分（利息成本、計劃資產的預期回報率和淨精算損益）。

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(1) 其他活動包括公司銷售和收購費用、專屬保險公司的業績以及淨定期福利成本的某些組成部分（利息成本、計劃資產的預期回報率和精算淨損益）。

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(1) 不包括加速折舊和攤銷費用，這些費用包含在上述某些項目中。有關詳細信息，請參見表 1。

(2) 其他活動包括公司銷售和收購費用、專屬保險公司的業績以及淨定期福利成本的某些組成部分（利息成本、計劃資產的預期回報率和精算淨損益）。

表 3

調整後每股收益（虧損）——非公認會計準則指標的對賬——未經審計

																					24年第二季度												24年第一季度												2023												23 年第四季度												Q3 '23												23 年第二季度												23 年第一季度
																																													每股												每股												每股												每股												每股												每股												每股
																																							（以百萬美元計，每股數據除外）
歸屬於塞拉尼斯公司的持續經營業務收益（虧損）																																							156						1.42						121						1.10						1,969						18.00						704						6.43						952						8.70						219						2.00						94						0.86
所得税準備金（福利）																																							29												33												(790)												(575)												(236)												(4)												25
持續經營的税前收益（虧損）																																							185												154												1,179												129												716												215												119
歸屬於塞拉尼斯公司的某些項目（表 8）																																							102												97												(114)												139												(438)												54												131
再融資和相關費用																														—												—												7												—												7												—												—
調整後的税前持續經營收益（虧損）																																							287												251												1,072												268												285												269												250
調整後收益的所得税（準備金）補助 (1)																																							(26)												(23)												(96)												(23)												(11)												(32)												(30)
來自持續經營業務的調整後收益（虧損）(2)																																							261						2.38						228						2.08						976						8.92						245						2.24						274						2.50						237						2.17						220						2.01
																																							攤薄後的股份（以百萬計）(3)
加權平均已發行股數																																							109.3												109.1												108.8												109.0												108.9												108.9												108.6
歸因於股權獎勵的增量股份																																							0.2												0.4												0.6												0.5												0.5												0.4												0.6
攤薄後總股數																																							109.5												109.5												109.4												109.5												109.4												109.3												109.2

______________________

(1) 使用調整後的有效税率（表 3a）計算如下：

(2) 不包括立即確認精算損益以及實際與預期計劃資產回報的影響。

(3) 當調整後的收益為正時，可能具有攤薄作用的股票將包含在調整後的每股收益計算中。

表 3a

調整後税率-非公認會計準則指標的對賬-未經審計

______________________

注意：作為年終對賬的一部分，我們將更新GAAP有效税率的對賬以獲取實際業績。

（1）例如税法的變化（包括美國税收改革）、基於外部基礎差異的遞延税、不確定税收狀況的變化以及前一年的審計調整。

(2) 反映了對某些項目（表8）中列報的税前調整的税收影響，這些項目不包括在調整後每股收益的税前收入中。

(3) 反映了與遞延所得税資產或本年度業務可變現性判斷變化相關的估值補貼的變化，不包括其他費用和調整。

(4) 包括與全年實際税收機會和相關成本相關的税收影響，以及前幾年推遲的本年度美國公認會計原則收益的實現情況。

(5) 包括撤銷與收購M&M相關的非經常性內部重組交易相關的某些美國公認會計準則遞延所得税優惠，以集中企業的知識產權所有權，並促進未來以現金償還收購債務。出於調整後收益的目的，內部重組的某些好處將在未來時期實現。

表 4

按細分市場劃分的淨銷售額-未經審計

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(1) 包括主要與乙酰鏈相關的細分市場間銷售。