附錄 99.1
勇士公佈2024年第二季度業績
實現淨收益7,070萬美元,攤薄後每股收益1.35美元
調整後的息税折舊攤銷前利潤為1.159億美元
完成了 Blue Creek 的關鍵里程碑,預計下個季度將實現首批開發量
阿拉巴馬州布魯克伍德——2024年8月1日——Warrior Met Coal, Inc.(紐約證券交易所代碼:HCC)(“勇士” 或 “公司”)今天公佈了2024年第二季度業績。Warrior是美國領先的專門為全球鋼鐵行業生產和出口高質量鍊鋼煤炭的生產商和出口商。
Warrior報告稱,2024年第二季度的淨收益為7,070萬美元,攤薄每股收益為1.35美元,較2023年第二季度的8,210萬美元淨收益或攤薄每股收益1.58美元有所減少。2024年第二季度調整後每股淨收益為攤薄後每股1.35美元,而2023年第二季度調整後的攤薄每股淨收益為1.64美元。該公司報告稱,2024年第二季度調整後的息税折舊攤銷前利潤為1.159億美元,而2023年第二季度調整後的息税折舊攤銷前利潤為1.30億美元。
第二季度亮點
•儘管全球市場需求疲軟,產量增長了13%,但銷量仍增長了18%,創下了三年多以來最大的季度產量
•投資8,410萬美元用於繼續開發世界一流的藍溪增長項目,並投資2580萬美元用於維持資本支出,資金來自1.47億美元的運營現金流
•完成了Blue Creek煤層通道的主要組成部分,包括生產斜坡、服務豎井和通風井以及風扇,並允許長壁面板的初步開發,第一臺連續採礦機組預計將於2024年第三季度開始
•重申了2024年的展望,利息支出發生了非實質性變化
Warrior首席執行官沃爾特·謝勒評論説:“儘管全球市場疲軟,但我們有能力實現第二季度非常強勁的業績,這反映了我們在最大限度地提高銷售和產量以及從運營中產生大量現金流方面持續取得的成功。”“我們預計,無論市場因素如何,我們的高質量資產以及我們利用運營現金開發Blue Creek的能力將帶來好處,從而繼續為股東創造價值。”
“展望未來,我們認為,如果全球需求的改善在下半年得以實現,尤其是在印度,再加上需求的潛在改善,該公司將完全有能力利用全球需求的改善
由於澳大利亞長壁搬遷、礦山維護和最近的礦山火災的限制,預計全球供應將出現緊張,鍊鋼煤炭價格有所下降。” 謝勒先生總結道。
經營業績
2024年第二季度的銷量為210萬短噸,而2023年第二季度的銷量為180萬短噸,增長了18%。銷量增長18%是由與2023年相比在更高產能水平下運營的4號礦和7號礦的產量增加所推動的。由於1月份湯比比河上的船閘和大壩系統出現故障,我們的運輸成本略有增加,我們在2024年第二季度繼續通過鐵路向港口運送更多貨物,沒有出現任何延誤。船閘和大壩系統已修復並於5月下旬恢復使用。
該公司在2024年第二季度生產了220萬短噸鍊鋼煤,創下了三年多來最大的季度產量,而2023年第二季度為190萬短噸,增長了13%。庫存水平從截至2024年3月31日的89.2萬短噸略有增加至2024年6月30日的89.5萬短噸。
其他財務業績
2024年第二季度的總收入為3.965億美元,而2023年第二季度的總收入為3.797億美元。該公司鍊鋼煤的平均淨銷售價格從2023年第二季度的每短噸208.56美元下降了11%,降至2024年第二季度的每短噸186.09美元。我們的平均總銷售價格實現量約為2024年第二季度Platts Premium Low Vol FOB澳大利亞指數價格的90%。
2024年第二季度的銷售成本為2.613億美元,而2023年第二季度的銷售成本為2.305億美元。2024年第二季度的現金銷售成本(自由船上港口)為2.597億美元,佔礦業收入的67%,而2023年同期為2.29億美元,佔礦業收入的62%。每短噸的現金銷售成本(自由船上港口)從2023年第二季度的128.70美元降至2024年第二季度的123.78美元,這主要是受鍊鋼煤價格下跌及其對我們的可變成本結構的影響,主要是工資、運輸和特許權使用費以及產量增加所致。
由於員工相關薪酬成本增加,2024年第二季度的銷售、一般和管理費用為1,540萬美元,佔總收入的3.9%,略高於去年同期的3.5%。
2024年第二季度的折舊和損耗支出為3,810萬美元,佔總收入的9.6%,略高於去年同期佔總收入的8.0%,這主要是由於投入使用的額外資產所確認的折舊費用和更高的銷售量。Warrior在2024年第二季度實現了830萬美元的淨利息收入,而去年同期的淨利息收入為620萬美元。我們的現金投資所賺取的利息收入繼續超過未償票據和設備租賃的利息支出。
2024年第二季度的所得税支出為850萬美元,税前收入為7,920萬美元,這主要是由國外產生的無形收入的所得税優惠和枯竭支出的推動。相比之下,2023年第二季度的所得税支出為1,450萬美元,收入為9,660萬美元。
現金流和流動性
該公司在2024年第二季度通過經營活動創造了1.47億美元的現金流,而2023年第二季度為1.245億美元。2024年第二季度的資本支出和礦山開發為1.216億美元,而2023年第二季度為1.474億美元,這主要反映了藍溪增長項目的持續發展。2024年第二季度的自由現金流為2540萬美元,而2023年第二季度的自由現金流為負2,280萬美元。
2024年第二季度的淨營運資金(不包括現金)較2024年第一季度減少了2870萬美元,這主要反映了銷售時機和鍊鋼煤價格下跌導致的貿易應收賬款減少。
2024年第二季度用於融資活動的現金流為1,020萬美元,這主要是由於定期支付了560萬美元的季度股息和460萬美元的融資租賃債務的本金償還。
截至2024年6月30日,該公司的總流動性為8.164億美元,包括7.09億美元的現金及現金等價物以及1.074億美元的ABL融資機制下的可用流動性,其中扣除870萬澳元的未償信用證。
資本分配
2024年7月26日,我們的董事會宣佈定期派發每股0.08美元的季度現金股息,總額約為420萬美元,將於2024年8月13日支付給截至2024年8月6日營業結束時的登記股東。
藍溪的進展
在第二季度,Warrior投資了8,410萬美元用於藍溪礦的持續開發,這使今年迄今為止的項目支出達到約1.526億美元,項目總支出達到約5.186億美元。該公司預計到2024年將花費3.25億至3.75億美元繼續開發藍溪礦。正如先前在2023年初披露的那樣,該公司啟動了重要且非常有益的項目範圍變更,這將需要在項目生命週期內增加資本支出,同時降低運營成本,提高風險管理的靈活性,並更好地利用多渠道運輸方式。同時,公司實際上重置了該項目最初的總基準成本,以包括這些範圍變更以及與勞動力、建築材料和某些設備相關的運營和資本支出中通貨膨脹成本增加的25%至35%的影響。自2023年首次披露以來,重置的基準項目總成本沒有變化。重置後的基準項目總成本從9.95億美元到10.75億美元不等。
謝勒説:“在第二季度,我們在開發世界一流的藍溪增長項目方面取得了幾個關鍵的里程碑。”“我們完成了接縫通道的主要組件,包括生產斜坡、維修豎井和通風軸以及風扇。下一個重要步驟是完成服務籠和斜坡帶的安裝。這將使我們能夠開始開發最初的長壁面板,第一臺連續採礦機組預計將於2024年第三季度開始。我們還在製備廠以及鐵路和駁船裝載設備的開發方面取得了重大進展。我們仍然專注於嚴格的資本紀律,確保該項目在預算範圍內按時完成,包括2026年第二季度的長壁初創公司。”
隨着Blue Creek的加入,Warrior預計其年度High Vol A產量將增加480萬短噸;鞏固其在全球成本曲線上本已具有優勢的地位;將其現金成本進一步推高至全球第一四分位;提高其盈利能力和現金流產量;鞏固其作為領先的純鍊鋼煤生產商的地位。
公司展望
該公司重申了其2024年全年指導方針,對利息支出進行了非實質性變動,如下所示。該指引存在許多可能影響業績的風險,例如鋼鐵和鍊鋼煤炭行業的市場狀況以及整體全球經濟和競爭狀況,前瞻性陳述中對此進行了更全面的描述。
| | | | | |
煤炭銷售 | 740-820萬短噸 |
煤炭產量 | 740-800萬短噸 |
現金銷售成本(免費船上港口) | 每短噸 125-135 美元 |
現有礦山的資本支出 | 1億至1.1億美元 |
Blue Creek 項目和其他全權資本支出 | 3.35億至3.9億美元 |
礦山開發成本 | 2800萬至3,800萬美元 |
銷售、一般和管理費用 | 55-6,500 萬美元 |
利息支出 | 4-600 萬美元 |
利息收入 | 2,000-2,500 萬美元 |
所得税支出 | 14-18% |
可能影響前景的關鍵因素包括:
•計劃中的三次長壁搬遷(第三季度兩次,第四季度一次),
•HCC指數定價,銷售地域和運費,
•不包括其他非經常性費用,
•任何新勞動合同的條款,以及
•通貨膨脹壓力。
該公司的資本支出指導包括維持約1億至1.1億美元的資本支出,包括監管和天然氣需求,以及3.25億至3.75億美元的資本支出用於開發藍溪儲量,1,000萬至1,500萬美元用於建造北方掩體。
該公司的產量指導包括2024年下半年來自藍溪儲量的連續採礦單位的約20萬短噸高Vol A鍊鋼煤炭,這些煤炭預計將在製備廠上線後於2025年下半年出售。
根據S-k法規第10(e)(1)(i)(B)項規定的不合理努力例外情況,公司沒有提供其現金銷售成本(船上自由港)前景與銷售成本的對賬表。如果不做出不合理的努力,公司就無法預測制定有意義的可比公認會計原則(“GAAP”)銷售成本所需的某些項目。這些項目通常包括非現金資產報廢義務增值支出、礦山閒置費用和其他非經常性間接採礦費用,這些費用很難提前預測,無法納入公認會計原則估算。不可用的信息可能會對公司報告的財務業績產生重大影響。
使用非公認會計準則財務指標
本新聞稿包含某些非公認會計準則財務指標的使用。這些非公認會計準則財務指標是作為根據公認會計原則編制的財務指標的補充信息提供的。管理層認為,這些非公認會計準則財務指標為公司的業績提供了更多見解,它們反映了管理層如何分析公司業績並將該業績與其他公司進行比較。這些非公認會計準則財務指標可能無法與其他實體使用的其他類似標題的指標進行比較。本新聞稿的財務表格部分提供了這些非公認會計準則財務指標的定義以及非公認會計準則與公認會計準則財務指標的對賬。
電話會議
該公司將於今天,即美國東部時間2024年8月1日下午 4:30 舉行電話會議,討論其2024年第二季度業績。要收聽活動、直播或訪問存檔錄音,請訪問 http://investors.warriormetcoal.com。想參加電話會議的分析師和投資者應在會議開始前10分鐘撥打1-844-340-9047(國內)或1-412-858-5206(國際),並參考Warrior Met Coal的電話會議。電話播放時間也將在美國東部時間 2024 年 8 月 1 日下午 6:30 至美國東部時間 2024 年 8 月 8 日下午 6:30 之間播放。重播將通過致電:1-877-344-7529(國內)或1-412-317-0088(國際)並輸入密碼8283685進行重播。
關於 Warrior
Warrior是一家總部位於美國、具有環保和社會意識的全球鋼鐵行業供應商。它完全致力於開採非熱冶金(金屬)鍊鋼煤,這些煤炭被歐洲、南美和亞洲的金屬製造商用作鋼鐵生產的關鍵組成部分。Warrior是一家大規模、低成本的優質煤炭生產商和出口商,也稱為硬焦煤(HCC),在其位於阿拉巴馬州的地下礦山中進行高效的長壁作業。Warrior 從藍溪煤層生產的 HCC 含硫量非常低,並且具有很強的焦化特性。Warrior's HCC的優質性質使其非常適合作為鋼鐵製造商的基礎原料煤。欲瞭解更多信息,請訪問 www.warriormetcoal.com。
前瞻性陳述
本新聞稿包含經修訂的1933年《證券法》第27A條和經修訂的1934年《證券交易法》第21E條所指的前瞻性陳述,公司的高管和代表可以不時發表前瞻性陳述。除歷史事實陳述外,本新聞稿中涉及公司預期、認為或預期未來將發生或可能發生的活動、事件或事態發展的所有陳述,均為前瞻性陳述,包括有關2024年指導方針、銷售和產量增長、維持成本結構的能力、需求、流動性管理、現金流、支出和預期資本支出和營運資金、公司對戰略增長機會的追求、公司未來的創造能力的陳述股東的價值,以及有關生產、通貨膨脹壓力和藍溪項目開發的聲明,以及任何新勞動合同的條款。“相信”、“期望”、“預測”、“計劃”、“打算”、“估計”、“項目”、“目標”、“預見”、“應該”、“將”、“可能”、“潛在”、“展望”、“指導” 或其他類似表述旨在識別前瞻性陳述。但是,沒有這些詞語並不意味着這些陳述不是前瞻性的。這些前瞻性陳述代表管理層對未來事件的真誠預期、預測、指導或信念,本新聞稿中描述的結果可能無法實現。這些前瞻性陳述受風險、不確定性和其他因素的影響,其中許多因素是公司無法控制的,這些因素可能導致實際業績與前瞻性陳述中討論的結果存在重大差異,包括但不限於公司煤炭定價或需求的波動或變化(或
全球鋼鐵行業的煤炭(一般而言);全球流行病,例如新型冠狀病毒(“COVID-19”)疫情對其業務和客户業務的影響,包括由於任何此類疫情對鋼鐵製造商的影響而導致公司煤需求下降的風險;通貨膨脹對公司的影響,地緣政治事件的影響,包括俄烏戰爭的影響;無能為力公司無法有效運營其礦山並由此導致產量下降;公司無法由於鐵路性能問題或莫比爾港麥克杜菲碼頭天氣和機械故障的影響;聯邦和州税收立法;2017年《減税和就業法》的解釋或假設變化和/或更新的監管指南;與《清潔空氣法》和其他環境舉措相關的立法和法規;與聯邦、州和地方監管機構相關的監管要求以及此類機構下令臨時或永久關閉的權力,將其產品運送給客户公司礦山;運營、物流、地質、許可、執照、勞動力和天氣相關因素,包括設備、許可、場地准入、運營風險以及與採礦和工人罷工或減速有關的新技術;計劃中的長壁搬遷的時間和影響;公司圍繞填海和關閉礦山的義務;公司對其煤炭淨儲量的估計不準確;有關Blue Creek的任何預測或估計,包括預期回報項目(如果有)以及 Blue Creek 的能力為了增強公司的資產組合,公司對其未來税率的預期以及有效利用淨營業虧損減少或取消現金税的能力;公司開發Blue Creek的能力;公司以經濟可行的方式開發或收購滿足煤炭儲量的需求;成本的顯著增加和波動,以及原材料、採礦設備和所購零部件的交付延遲;競爭和外幣波動;金額的波動的現金公司通過運營產生的收入,包括支付任何特別或季度股息所需的現金;公司遵守其ABL融資機制或契約中與其優先擔保票據有關的契約的能力;公司未來可能收購的業務的整合;充足的流動性以及成本、可用性以及資本和金融市場準入;未能以可接受的條件獲得或續訂擔保債券,這可能會影響公司獲得開採和煤炭租賃的能力債務;與訴訟相關的費用,包括尚未提出的索賠;以及公司截至2023年12月31日止年度的10-k表以及不時向美國證券交易委員會(“SEC”)提交的其他報告中描述的其他因素,這些因素可能導致公司的實際業績與任何前瞻性陳述中包含的業績存在重大差異。該公司向美國證券交易委員會提交的文件可在其網站www.warriormetcoal.com和美國證券交易委員會的網站www.sec.gov上查閲。
任何前瞻性陳述僅代表其發表之日,除非法律要求,否則公司不承擔任何義務更新或修改任何前瞻性陳述,無論是由於新信息、未來事件還是其他原因。新的因素不時出現,公司不可能預測所有這些因素。
聯繫人
對於投資者:
戴爾·博伊爾斯,205-554-6129
dale.boyles@warriormetcoal.com
對於媒體:
D'Andre Wright,205-554-6131
dandre.wright@warriormetcoal.com
| | | | | | | | |
| WARRIOR MET COAL, INC. | |
簡明的運營報表 |
(以千計,每股金額除外) |
(未經審計) |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 在截至6月30日的三個月中 | | 在截至6月30日的六個月中 |
| 2024 | | 2023 | | 2024 | | 2023 |
收入: | | | | | | | |
銷售 | $ | 390,424 | | | $ | 371,033 | | | $ | 888,423 | | | $ | 871,524 | |
其他收入 | 6,099 | | | 8,627 | | | 11,613 | | | 17,810 | |
總收入 | 396,524 | | | 379,660 | | | 900,036 | | | 889,334 | |
成本和支出: | | | | | | | |
銷售成本(不包括下文單獨顯示的項目) | 261,305 | | | 230,452 | | | 546,892 | | | 463,082 | |
其他收入成本(不包括下文單獨顯示的項目) | 10,673 | | | 11,510 | | | 20,638 | | | 22,948 | |
折舊和損耗 | 38,150 | | | 30,550 | | | 78,173 | | | 67,763 | |
銷售、一般和管理 | 15,392 | | | 13,172 | | | 34,050 | | | 27,688 | |
業務中斷 | 100 | | | 3,537 | | | 302 | | | 7,754 | |
| | | | | | | |
成本和支出總額 | 325,620 | | | 289,221 | | | 680,055 | | | 589,235 | |
營業收入 | 70,904 | | | 90,439 | | | 219,982 | | | 300,099 | |
利息支出 | (915) | | | (5,452) | | | (2,036) | | | (12,895) | |
利息收入 | 9,241 | | | 11,640 | | | 17,395 | | | 20,544 | |
| | | | | | | |
其他收入 | — | | | — | | | — | | | 221 | |
所得税支出前的收入 | 79,230 | | | 96,627 | | | 235,341 | | | 307,969 | |
所得税支出 | 8,519 | | | 14,534 | | | 27,641 | | | 43,598 | |
淨收入 | $ | 70,711 | | | $ | 82,093 | | | $ | 207,700 | | | $ | 264,371 | |
基本和攤薄後的每股淨收益: | | | | | | | |
每股淨收益——基本 | $ | 1.35 | | | $ | 1.58 | | | 3.98 | | | 5.09 | |
每股淨收益——攤薄 | $ | 1.35 | | | $ | 1.58 | | | 3.97 | | | 5.09 | |
已發行股票的加權平均數——基本 | 52,321 | | | 52,010 | | | 52,242 | | | 51,927 | |
已發行股票的加權平均數——攤薄 | 52,378 | | | 52,081 | | | 52,293 | | | 51,990 | |
每股分紅: | $ | 0.08 | | | $ | 0.07 | | | $ | 0.66 | | | $ | 1.02 | |
| | | | | | | | |
| WARRIOR MET COAL, IN | |
季度補充財務數據和非公認會計準則財務指標的對賬 |
(未經審計) |
季度補充財務數據:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
(以千為單位的短噸)(1) | 在截至6月30日的三個月中 | | 在截至6月30日的六個月中 |
| 2024 | | 2023 | | 2024 | | 2023 |
已售出多噸 | 2,098 | | | 1,779 | | | 4,227 | | | 3,727 | |
生產的噸數 | 2,172 | | | 1,924 | | | 4,223 | | | 3,683 | |
平均淨銷售價格 | $ | 186.09 | | | $ | 208.56 | | | $ | 210.18 | | | $ | 233.84 | |
每短噸的現金銷售成本(自由船上港口)(2) | $ | 123.78 | | | $ | 128.70 | | | $ | 128.66 | | | $ | 123.56 | |
生產成本% | 61 | % | | 59 | % | | 61 | % | | 58 | % |
運輸和特許權使用費% | 39 | % | | 41 | % | | 39 | % | | 42 | % |
(1) 1 短噸等於 0.907185 公噸。
現金銷售成本(機上自由港)與根據美國公認會計原則報告的銷售成本的對賬:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
(以千計) | 在截至6月30日的三個月中 | | 在截至6月30日的六個月中 |
| 2024 | | 2023 | | 2024 | | 2023 |
銷售成本 | $ | 261,305 | | | $ | 230,452 | | | $ | 546,892 | | | $ | 463,082 | |
資產退休債務增加 | (703) | | | (539) | | | (1,405) | | | (1,079) | |
股票補償費用 | (912) | | | (948) | | | (1,625) | | | (1,482) | |
現金銷售成本(免費船上港口)(2) | $ | 259,690 | | | $ | 228,965 | | | $ | 543,862 | | | $ | 460,521 | |
(2) 現金銷售成本(自由船上港口)基於報告的銷售成本,包括運費、特許權使用費、勞動力、燃料和其他類似的生產和銷售成本項目,可以根據公認會計原則在簡明運營報表中歸類為銷售成本以外的成本,但與煤炭生產成本直接相關的其他項目進行調整。我們的每短噸銷售現金成本是按銷售的現金成本除以賣出的空噸計算得出的。現金銷售成本(機上自由港)是一種非公認會計準則財務指標,其計算方法不符合美國公認會計原則,應被視為對根據公認會計原則計算的財務指標的補充,而不是替代或優於根據公認會計原則計算的財務指標。我們認為,現金銷售成本(機上自由港)是衡量業績的有用指標,我們認為這有助於一些投資者和分析師將我們與其他公司進行比較,以幫助分析我們當前和未來的潛在表現。現金銷售成本(船上自由港)可能無法與其他公司使用的類似標題的衡量標準相提並論。
| | | | | | | | |
| WARRIOR MET COAL, IN | |
季度補充財務數據和非公認會計準則財務指標的對賬(續) |
(未經審計) |
調整後的息税折舊攤銷前利潤與根據美國公認會計原則報告的金額的對賬:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
(以千美元計) | 在截至6月30日的三個月中 | | 在截至6月30日的六個月中 |
| 2024 | | 2023 | | 2024 | | 2023 |
淨收入 | $ | 70,711 | | | $ | 82,093 | | | $ | 207,700 | | | $ | 264,371 | |
淨利息收入 | (8,327) | | | (6,188) | | | (15,360) | | | (7,649) | |
所得税支出 | 8,519 | | | 14,534 | | | 27,641 | | | 43,598 | |
折舊和損耗 | 38,150 | | | 30,550 | | | 78,173 | | | 67,763 | |
資產退休債務增加 | 1,298 | | | 990 | | | 2,595 | | | 1,896 | |
股票補償費用 | 5,040 | | | 4,573 | | | 14,187 | | | 12,275 | |
其他非現金增長 | 451 | | | 413 | | | 902 | | | 827 | |
天然氣套期保值按市值計價的收益 | — | | | (522) | | | — | | | (1,227) | |
業務中斷 | 101 | | | 3,537 | | | 302 | | | 7,754 | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
其他收入 | — | | | — | | | — | | | (221) | |
調整後的息税折舊攤銷前利潤 (3) | $ | 115,943 | | | $ | 129,980 | | | $ | 316,140 | | | $ | 389,387 | |
調整後的息税折舊攤銷前利潤率 (4) | 29.2 | % | | 34.2 | % | | 35.1 | % | | 43.8 | % |
(3) 調整後的息税折舊攤銷前利潤定義為扣除淨利息收入、淨額、所得税支出、折舊和損耗、非現金資產報廢義務增加、非現金股票補償支出、其他非現金增長、天然氣套期保值按市值計值收益、業務中斷費用和其他收入。根據公認會計原則,調整後的息税折舊攤銷前利潤不是衡量財務業績的指標,我們認為,調整後息税折舊攤銷前利潤中不包括的項目對於讀者理解和評估我們的財務狀況具有重要意義。因此,不應孤立地考慮調整後的息税折舊攤銷前利潤,也不能將其作為淨收益、運營收入、運營現金流的替代方案,也不能作為衡量我們在公認會計原則下的盈利能力、流動性或業績的指標。我們認為,調整後的息税折舊攤銷前利潤是衡量我們在持續運營基礎上承擔和償還債務能力的有用指標。此外,行業分析師使用類似的衡量標準來評估我們的經營業績。投資者應注意,我們對調整後息税折舊攤銷前利潤的列報可能無法與其他公司使用的類似標題的指標相提並論。
(4) 調整後的息税折舊攤銷前利潤率定義為調整後的息税折舊攤銷前利潤除以總收入。
調整後的淨收入與根據美國公認會計原則報告的金額的對賬:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
(以千計,每股金額除外) | 在截至6月30日的三個月中 | | 在截至6月30日的六個月中 |
| 2024 | | 2023 | | 2024 | | 2023 |
淨收入 | $ | 70,711 | | | $ | 82,093 | | | $ | 207,700 | | | $ | 264,371 | |
| | | | | | | |
業務中斷,扣除税款 | 89 | | | 3,096 | | | 267 | | | 6,656 | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
其他收入,扣除税款 | — | | | — | | | — | | | (190) | |
調整後淨收益 (5) | $ | 70,800 | | | $ | 85,189 | | | $ | 207,967 | | | $ | 270,837 | |
| | | | | | | |
已發行股票的加權平均數——基本 | 52,321 | | | 52,010 | | | 52,242 | | | 51,927 | |
已發行股票的加權平均數——攤薄 | 52,378 | | | 52,081 | | | 52,293 | | | 51,990 | |
| | | | | | | |
調整後的每股淨收益——基本 | $ | 1.35 | | | $ | 1.64 | | | $ | 3.98 | | | $ | 5.22 | |
調整後的每股淨收益——攤薄後 | $ | 1.35 | | | $ | 1.64 | | | $ | 3.98 | | | $ | 5.21 | |
(5) 調整後的淨收入定義為扣除營業中斷費用和其他收入後的淨收益,扣除税款(基於每個相應期間的有效税率)。根據公認會計原則,調整後的淨收益不是衡量財務業績的指標,我們認為,調整後淨收益中不包括的項目對於讀者理解和評估我們的經營業績具有重要意義。因此,不應孤立地考慮調整後的淨收益,也不應將其作為GAAP下淨收益的替代方案。我們認為調整後的淨收益是衡量業績的有用指標,我們認為它有助於一些投資者和分析師將我們與其他公司進行比較,以幫助分析我們當前和未來的潛在表現。調整後的淨收入可能無法與其他公司使用的類似標題的指標相提並論。
| | | | | | | | |
| WARRIOR MET COAL, IN | |
簡明的現金流量表 |
(以千計) |
(未經審計) |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 在截至6月30日的三個月中 | | 在截至6月30日的六個月中 |
| 2024 | | 2023 | | 2024 | | 2023 |
經營活動: | | | | | | | |
淨收入 | $ | 70,711 | | | $ | 82,093 | | | $ | 207,700 | | | $ | 264,371 | |
進行非現金調整,將淨收入與經營活動提供的淨現金進行對賬 | 48,747 | | | 45,870 | | | 102,521 | | | 120,968 | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
運營資產和負債的變化: | | | | | | | |
貿易應收賬款 | 30,690 | | | 1,098 | | | (84,485) | | | (55,706) | |
應收所得税 | — | | | — | | | 7,833 | | | — | |
庫存 | (8,245) | | | (8,909) | | | 7,918 | | | 8,497 | |
預付費用和其他應收賬款 | 2,345 | | | (22) | | | (2,923) | | | (3,162) | |
應付賬款 | 18,842 | | | 5,300 | | | 24,473 | | | (3,163) | |
應計費用和其他流動負債 | (14,939) | | | (4,273) | | | (9,892) | | | (22,305) | |
其他 | (1,176) | | | 3,353 | | | (2,112) | | | 7,944 | |
經營活動提供的淨現金 | 146,975 | | | 124,510 | | | 251,033 | | | 317,444 | |
投資活動: | | | | | | | |
購置不動產、廠房和設備 | (110,961) | | | (136,116) | | | (210,664) | | | (204,295) | |
礦山開發成本 | (10,658) | | | (11,229) | | | (12,645) | | | (25,687) | |
| | | | | | | |
收購,扣除獲得的現金 | — | | | (40) | | | — | | | (2,421) | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
用於投資活動的淨現金 | (121,619) | | | (147,385) | | | (223,309) | | | (232,403) | |
融資活動: | | | | | | | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
用於融資活動的淨現金 | (10,191) | | | (12,252) | | | (56,898) | | | (87,100) | |
現金和現金等價物的淨增加(減少) | 15,165 | | | (35,127) | | | (29,174) | | | (2,059) | |
期初的現金和現金等價物 | 693,858 | | | 862,548 | | | 738,197 | | | 829,480 | |
期末的現金和現金等價物 | $ | 709,023 | | | $ | 827,421 | | | $ | 709,023 | | | $ | 827,421 | |
自由現金流與根據美國公認會計原則報告的金額的對賬:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
(以千計) | 在截至6月30日的三個月中 | | 在截至6月30日的六個月中 |
| 2024 | | 2023 | | 2024 | | 2023 |
經營活動提供的淨現金 | $ | 146,975 | | | $ | 124,510 | | | $ | 251,033 | | | $ | 317,444 | |
購買不動產、廠房和設備以及礦山開發成本 | (121,619) | | | (147,345) | | | (223,309) | | | (229,982) | |
自由現金流 (6) | $ | 25,356 | | | $ | (22,835) | | | $ | 27,724 | | | $ | 87,462 | |
自由現金流轉換 (7) | 21.9 | % | | (17.6) | % | | 8.8 | % | | 22.5 | % |
(6) 自由現金流的定義是經營活動提供的淨現金減去不動產、廠房和設備購買以及礦山開發成本。根據公認會計原則,自由現金流不是衡量財務業績的指標,我們認為,經營活動提供的淨現金中不包括的項目對於讀者理解和評估我們的經營業績具有重要意義。因此,不應孤立地考慮自由現金流,也不應將其作為GAAP下經營活動提供的淨現金的替代方案。我們認為自由現金流是衡量業績的有用指標,我們認為它有助於一些投資者和分析師將我們與其他公司進行比較,以幫助分析我們當前和未來的潛在表現。自由現金流可能無法與其他公司使用的類似標題的衡量標準相提並論。
(7) 自由現金流轉換定義為自由現金流除以調整後的息税折舊攤銷前利潤。
| | | | | | | | |
| WARRIOR MET COAL, IN | |
簡明的資產負債表 |
(以千計,股票和每股數據除外) |
|
| | | | | | | | | | | |
| 2024年6月30日 | | 十二月三十一日 2023 |
| (未經審計) | | |
資產 | | | |
流動資產: | | | |
現金和現金等價物 | $ | 709,023 | | | $ | 738,197 | |
短期投資 | 9,270 | | | 9,030 | |
貿易應收賬款 | 182,710 | | | 98,225 | |
應收所得税 | — | | | 7,833 | |
庫存,淨額 | 173,948 | | | 183,949 | |
預付費用和其他應收賬款 | 34,855 | | | 31,932 | |
流動資產總額 | 1,109,806 | | | 1,069,167 | |
礦產權益,淨額 | 76,174 | | | 80,442 | |
財產、廠房和設備,淨額 | 1,348,348 | | | 1,179,609 | |
| | | |
遞延所得税 | 5,490 | | | 5,854 | |
其他長期資產 | 21,039 | | | 21,987 | |
總資產 | $ | 2,560,857 | | | $ | 2,357,059 | |
負債和股東權益 | | | |
流動負債: | | | |
應付賬款 | $ | 65,507 | | | $ | 36,245 | |
應計費用 | 71,729 | | | 81,612 | |
短期融資租賃負債 | 12,645 | | | 11,463 | |
其他流動負債 | 24,456 | | | 18,350 | |
| | | |
流動負債總額 | 174,337 | | | 147,670 | |
長期債務 | 153,312 | | | 153,023 | |
資產報廢債務 | 71,578 | | | 71,666 | |
| | | |
長期融資租賃負債 | 4,967 | | | 8,756 | |
遞延所得税 | 80,945 | | | 74,531 | |
其他長期負債 | 27,331 | | | 26,966 | |
負債總額 | 512,470 | | | 482,612 | |
股東權益: | | | |
普通股,面值0.01美元,(截至2024年6月30日和2023年12月31日已授權1.4億股;截至2024年6月30日已發行54,532,565股,已發行52,310,724股;截至2023年12月31日已發行54,240,764股,已發行52,018,923股) | 545 | | | 542 | |
優先股,每股面值0.01美元(授權1,000,000股;未發行和流通股票) | — | | | — | |
按成本計算的庫存股(截至2024年6月30日和2023年12月31日為2,221,841股) | (50,576) | | | (50,576) | |
額外已繳資本 | 281,801 | | | 279,332 | |
留存收益 | 1,816,617 | | | 1,645,148 | |
股東權益總額 | 2,048,387 | | | 1,874,446 | |
負債和股東權益總額 | $ | 2,560,857 | | | $ | 2,357,058 | |