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員GEHC:利息和債務支出會員2023-01-012023-06-300001932393US-GAAP:ForexFordFord會員US-GAAP:其他非營業收入支出成員2023-01-012023-06-300001932393US-GAAP:產品會員美國公認會計準則:銷售成員成本2023-01-012023-06-300001932393美國公認會計準則:銷售成員成本US-GAAP:軍人2023-01-012023-06-300001932393US-GAAP:出售一般和管理費用會員2023-01-012023-06-300001932393GEHC:利息和債務支出會員2023-01-012023-06-300001932393US-GAAP:其他非營業收入支出成員2023-01-012023-06-300001932393US-GAAP:跨貨幣利率合約成員US-GAAP:產品會員美國公認會計準則:銷售成員成本2023-01-012023-06-300001932393US-GAAP:跨貨幣利率合約成員美國公認會計準則:銷售成員成本US-GAAP:軍人2023-01-012023-06-300001932393US-GAAP:跨貨幣利率合約成員US-GAAP:出售一般和管理費用會員2023-01-012023-06-300001932393US-GAAP:跨貨幣利率合約成員GEHC:利息和債務支出會員2023-01-012023-06-300001932393US-GAAP:跨貨幣利率合約成員US-GAAP:其他非營業收入支出成員2023-01-012023-06-300001932393GEHC:外匯遠期和外匯期權會員US-GAAP:產品會員美國公認會計準則:銷售成員成本2023-01-012023-06-300001932393GEHC:外匯遠期和外匯期權會員美國公認會計準則:銷售成員成本US-GAAP:軍人2023-01-012023-06-300001932393GEHC:外匯遠期和外匯期權會員US-GAAP:出售一般和管理費用會員2023-01-012023-06-300001932393GEHC:外匯遠期和外匯期權會員GEHC:利息和債務支出會員2023-01-012023-06-300001932393GEHC:外匯遠期和外匯期權會員US-GAAP:其他非營業收入支出成員2023-01-012023-06-300001932393US-GAAP:產品會員美國公認會計準則:銷售成員成本US-GAAP:利率互換成員2023-01-012023-06-300001932393美國公認會計準則:銷售成員成本US-GAAP:軍人US-GAAP:利率互換成員2023-01-012023-06-300001932393US-GAAP:出售一般和管理費用會員US-GAAP:利率互換成員2023-01-012023-06-300001932393GEHC:利息和債務支出會員US-GAAP:利率互換成員2023-01-012023-06-300001932393US-GAAP:其他非營業收入支出成員US-GAAP:利率互換成員2023-01-012023-06-300001932393US-GAAP:產品會員GEHC:債務基礎調整長期借款成員美國公認會計準則:銷售成員成本2023-01-012023-06-300001932393GEHC:債務基礎調整長期借款成員美國公認會計準則:銷售成員成本US-GAAP:軍人2023-01-012023-06-300001932393GEHC:債務基礎調整長期借款成員US-GAAP:出售一般和管理費用會員2023-01-012023-06-300001932393GEHC:利息和債務支出會員GEHC:債務基礎調整長期借款成員2023-01-012023-06-300001932393GEHC:債務基礎調整長期借款成員US-GAAP:其他非營業收入支出成員2023-01-012023-06-300001932393US-GAAP:產品會員美國公認會計準則:銷售成員成本US-GAAP:其他合同成員2023-01-012023-06-300001932393美國公認會計準則:銷售成員成本US-GAAP:軍人US-GAAP:其他合同成員2023-01-012023-06-300001932393US-GAAP:出售一般和管理費用會員US-GAAP:其他合同成員2023-01-012023-06-300001932393GEHC:利息和債務支出會員US-GAAP:其他合同成員2023-01-012023-06-300001932393US-GAAP:其他非營業收入支出成員US-GAAP:其他合同成員2023-01-012023-06-300001932393US-GAAP:利息支出會員US-GAAP:利率互換成員2024-04-012024-06-300001932393US-GAAP:利息支出會員US-GAAP:利率互換成員2024-01-012024-06-300001932393US-GAAP:公允價值計量常任成員US-GAAP:公允價值輸入 1 級會員美國公認會計準則:貨幣市場基金成員2024-06-300001932393US-GAAP:公允價值計量常任成員US-GAAP:公允價值輸入二級會員美國公認會計準則:貨幣市場基金成員2024-06-300001932393US-GAAP:公允價值計量常任成員US-GAAP:公允價值輸入三級會員美國公認會計準則:貨幣市場基金成員2024-06-300001932393US-GAAP:公允價值計量常任成員美國公認會計準則:貨幣市場基金成員2024-06-300001932393US-GAAP:公允價值計量常任成員US-GAAP:公允價值輸入 1 級會員美國公認會計準則:貨幣市場基金成員2023-12-310001932393US-GAAP:公允價值計量常任成員US-GAAP:公允價值輸入二級會員美國公認會計準則:貨幣市場基金成員2023-12-310001932393US-GAAP:公允價值計量常任成員US-GAAP:公允價值輸入三級會員美國公認會計準則:貨幣市場基金成員2023-12-310001932393US-GAAP:公允價值計量常任成員美國公認會計準則:貨幣市場基金成員2023-12-310001932393US-GAAP:公允價值計量常任成員US-GAAP:公允價值輸入 1 級會員2024-06-300001932393US-GAAP:公允價值計量常任成員US-GAAP:公允價值輸入二級會員2024-06-300001932393US-GAAP:公允價值計量常任成員US-GAAP:公允價值輸入三級會員2024-06-300001932393US-GAAP:公允價值計量常任成員2024-06-300001932393US-GAAP:公允價值計量常任成員US-GAAP:公允價值輸入 1 級會員2023-12-310001932393US-GAAP:公允價值計量常任成員US-GAAP:公允價值輸入二級會員2023-12-310001932393US-GAAP:公允價值計量常任成員US-GAAP:公允價值輸入三級會員2023-12-310001932393US-GAAP:公允價值計量常任成員2023-12-310001932393GEHC:其他現金等價物會員US-GAAP:公允價值計量常任成員2024-06-300001932393GEHC:其他現金等價物會員US-GAAP:公允價值計量常任成員2023-12-310001932393US-GAAP:公允價值公允價值披露的估算記住2024-06-300001932393US-GAAP:公允價值公允價值披露的估算記住2023-12-310001932393US-GAAP:持有申報金額的公允價值披露記住2024-06-300001932393US-GAAP:持有申報金額的公允價值披露記住2023-12-310001932393SRT: 最低成員2024-06-300001932393SRT: 最大成員2024-06-300001932393GEHC:過渡服務協議成員US-GAAP:關聯黨成員2024-04-012024-06-300001932393GEHC:過渡服務協議成員US-GAAP:關聯黨成員2023-04-012023-06-300001932393GEHC:過渡服務協議成員US-GAAP:關聯黨成員2024-01-012024-06-300001932393GEHC:過渡服務協議成員US-GAAP:關聯黨成員2023-01-012023-06-300001932393US-GAAP:後續活動成員2024-07-012024-07-01 美國證券交易委員會
華盛頓特區 20549
表單10-Q
(Mark One)
☑根據1934年《證券交易法》第13或15(d)條提交的季度報告
在截至的季度期間2024年6月30日
要麼
☐根據1934年《證券交易法》第13或15(d)條提交的過渡報告
在從 ____ 到 ____ 的過渡時期
委員會檔案編號001-41528
通用電氣醫療科技公司
(註冊人章程中規定的確切名稱)
| | | | | | | | |
特拉華 | | 88-2515116 |
(公司或組織的州或其他司法管轄區) | | (美國國税局僱主識別號) |
| | |
西門羅街 500 號, 芝加哥, IL | | 60661 |
(主要行政辦公室地址) | | (郵政編碼) |
(註冊人的電話號碼,包括區號)(833) 735-1139
根據該法第12(b)條註冊的證券:
| | | | | | | | |
每個課程的標題 | 交易符號 | 註冊的每個交易所的名稱 |
普通股,面值每股0.01美元 | GEHC | 納斯達克股票市場有限責任公司 |
用勾號指明註冊人 (1) 是否在過去 12 個月內(或在要求註冊人提交此類報告的較短時間內)提交了 1934 年《證券交易法》第 13 條或第 15 (d) 條要求提交的所有報告,以及 (2) 在過去的 90 天內是否受到此類申報要求的約束。是的☑ 沒有 ☐
用複選標記表明註冊人在過去 12 個月(或註冊人必須提交此類文件的較短期限)內是否以電子方式提交了根據 S-T 法規(本章第 232.405 條)第 405 條要求提交的所有交互式數據文件。是的☑ 不是 ☐
用複選標記指明註冊人是大型加速申報人、加速申報人、非加速申報人、小型申報公司還是新興成長型公司。參見《交易法》第12b-2條中 “大型加速申報人”、“加速申報人”、“小型申報公司” 和 “新興成長型公司” 的定義。
| | | | | | | | | | | |
大型加速文件管理器 | ☑ | 加速過濾器 | ☐ |
非加速過濾器 | ☐ | 規模較小的申報公司 | ☐ |
新興成長型公司 | ☐ | | |
如果是新興成長型公司,請用複選標記表明註冊人是否選擇不使用延長的過渡期來遵守根據《交易法》第13(a)條規定的任何新的或修訂後的財務會計準則。☐
用複選標記表明註冊人是否為空殼公司(定義見《交易法》第12b-2條)。是的 ☐沒有☑
有 456,662,253截至2024年7月24日,已發行面值為每股0.01美元的普通股。
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目錄 |
| | 頁面 |
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前瞻性陳述 | 3 |
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第一部分 | 財務信息 | |
第 1 項。 | 簡明合併財務報表(未經審計) | |
| 簡明合併損益表 | 5 |
| 綜合收益(虧損)簡明合併報表 | 6 |
| 簡明合併財務狀況表 | 7 |
| 簡明合併權益變動表 | 8 |
| 簡明合併現金流量表 | 10 |
| 簡明合併財務報表附註(未經審計) | 11 |
第 2 項。 | 管理層對財務狀況和經營業績(“MD&A”)的討論和分析 | 29 |
第 3 項。 | 關於市場風險的定量和定性披露 | 42 |
第 4 項。 | 控制和程序 | 42 |
| | |
第二部分。 | 其他信息 | |
第 1 項。 | 法律訴訟 | 42 |
第 1A 項。 | 風險因素 | 42 |
第 2 項。 | 未註冊的股權證券銷售和所得款項的使用 | 42 |
第 3 項。 | 優先證券違約 | 42 |
第 4 項。 | 礦山安全披露 | 42 |
第 5 項。 | 其他信息 | 43 |
第 6 項。 | 展品 | 43 |
| | |
簽名 | | 44 |
前瞻性陳述
本10-Q表季度報告包含前瞻性陳述。這些前瞻性陳述可以通過詞語和變體來識別,例如 “將”、“期望”、“可能”、“可以”、“計劃”、“相信”、“預測”、“打算”、“估計”、“潛力”、“立場”、“預測”、“目標”、“指導”、“展望” 和類似的表達。這些前瞻性陳述可能包括但不限於有關我們業務的陳述;財務業績、財務狀況和經營業績,包括收入、收入增長、利潤、税收、每股收益和現金流;宏觀經濟和市場狀況以及波動性對我們的業務運營、財務業績和財務狀況以及對供應鏈和世界經濟的影響;我們的成本結構;我們的資金和流動性;對我們的製造、採購業務的影響,以及供應鏈管理;俄羅斯和烏克蘭的衝突;我們作為獨立公司的業務;以及與外幣匯率、利率和大宗商品價格波動相關的風險。這些前瞻性陳述涉及風險和不確定性,其中許多是我們無法控制的。可能導致我們的實際業績與前瞻性陳述中描述的業績存在重大差異的因素包括但不限於在競爭激烈的市場中運營;我們成功完成戰略交易的能力;與我們合作的第三方的作為或不作為以及我們與第三方的各種合作、許可和其他夥伴關係和聯盟;對我們的產品、服務或解決方案的需求以及影響該需求的因素;供應鏈的管理和我們的能力成本-有效保護我們經營業務所需的材料;運營中斷;第三方和政府報銷流程、費率、合同關係以及公共和私人付款人組合的變化,包括與政府關閉相關的變化;推遲的中國刺激措施和正在進行的反腐敗運動;我們吸引和/或留住關鍵人員和合格員工的能力;全球地緣政治和經濟的不穩定,包括烏克蘭和俄羅斯之間的衝突、以色列及周邊地區的衝突所致領域和紅海地區的行動;公共衞生危機、流行病和流行病及其對我們業務的影響;維護和保護我們的知識產權,以及維持與商業上成功的產品和技術有關的成功研發工作;潛在的信息技術、網絡安全或數據安全漏洞的影響;遵守我們所遵守的各種法律、監管、税收、隱私和其他法律,例如《反海外腐敗法》和全球類似的反腐敗和反賄賂法以及相關的變更、索賠、查詢、調查或訴訟;我們控制醫療保健成本增加以及對產品、服務或解決方案需求的任何後續影響的能力;與我們日益關注和投資雲、邊緣、人工智能和軟件產品相關的影響;潛在產品責任索賠的影響;環境、社會和治理問題;我們作為獨立上市公司有效運營的能力;還有我們的負債水平,我們遵守債務工具契約的總體能力,以及對我們業務的任何相關影響。另請參閲我們向美國證券交易委員會(“SEC”)提交的截至2023年12月31日財年的10-k表年度報告的 “風險因素” 部分,以及我們在未來申報中做出的任何更新或修改。可能還有其他我們目前不知道或我們目前認為不重要的因素,這些因素可能導致我們的實際業績與我們在任何前瞻性陳述中預測的結果存在重大差異。除非適用的法律或法規要求,否則我們不承擔任何更新或修改前瞻性陳述的義務。
第 1 項。財務報表和補充數據
| | | | | |
第一部分財務信息 | |
索引 | |
第 1 項。簡明合併財務報表(未經審計) | 頁面 |
簡明合併損益表 | 5 |
綜合收益(虧損)簡明合併報表 | 6 |
簡明合併財務狀況表 | 7 |
簡明合併權益變動表 | 8 |
簡明合併現金流量表 | 10 |
簡明合併財務報表附註(未經審計) | 11 |
注意事項 1.組織和演示基礎 | 11 |
注意事項 2.收入確認 | 12 |
注意事項 3.區段信息 | 13 |
注意事項 4.應收款 | 14 |
注意事項 5.融資應收賬款 | 14 |
注意事項 6.租約 | 14 |
注意事項 7.收購、商譽和其他無形資產 | 15 |
註釋 8.借款 | 15 |
註釋 9.退休後福利計劃 | 16 |
注意事項 10.所得税 | 17 |
注意事項 11.累計其他綜合收益(虧損)— 淨額 | 18 |
註釋 12.金融工具和公允價值計量 | 19 |
註釋 13.承諾、擔保、產品保修和其他意外損失 | 23 |
註釋 14.重組和其他活動——淨額 | 24 |
注意事項 15.每股收益 | 25 |
註釋 16.補充財務信息 | 25 |
注意事項 17.關聯方和過渡服務協議 | 28 |
註釋 18.後續活動 | 28 |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | |
簡明合併收益表(未經審計) | | | | |
| 在截至6月30日的三個月中 | | 在截至6月30日的六個月中 | |
(以百萬計,每股金額除外) | 2024 | 2023 | | 2024 | 2023 | |
產品的銷售 | $ | 3,207 | | $ | 3,213 | | | $ | 6,253 | | $ | 6,344 | | |
服務銷售 | 1,632 | | 1,604 | | | 3,237 | | 3,180 | | |
總收入 | 4,839 | | 4,817 | | | 9,489 | | 9,524 | | |
產品成本 | 2,045 | | 2,084 | | | 4,012 | | 4,121 | | |
服務成本 | 792 | | 793 | | | 1,574 | | 1,572 | | |
毛利潤 | 2,002 | | 1,940 | | | 3,904 | | 3,831 | | |
銷售、一般和管理 | 1,067 | | 1,072 | | | 2,105 | | 2,134 | | |
研究和開發 | 327 | | 298 | | | 651 | | 568 | | |
運營費用總額 | 1,395 | | 1,370 | | | 2,756 | | 2,702 | | |
營業收入 | 608 | | 570 | | | 1,148 | | 1,129 | | |
利息和其他財務費用——淨額 | 131 | | 137 | | | 254 | | 273 | | |
營業外收益(收入)成本 | (101) | | (123) | | | (204) | | (238) | | |
其他(收入)支出——淨額 | (1) | | (14) | | | 8 | | (22) | | |
所得税前收入 | 578 | | 570 | | | 1,090 | | 1,116 | | |
所得税福利(準備金) | (143) | | (137) | | | (267) | | (300) | | |
| | | | | | |
| | | | | | |
淨收入 | 435 | | 433 | | | 823 | | 816 | | |
歸屬於非控股權益的淨(收益)虧損 | (7) | | (15) | | | (21) | | (26) | | |
歸屬於通用電氣醫療的淨收益 | 428 | | 418 | | | 802 | | 790 | | |
視為可贖回非控股權益的優先股股息 | — | | — | | | — | | (183) | | |
歸屬於通用電氣醫療普通股股東的淨收益 | $ | 428 | | $ | 418 | | | $ | 802 | | $ | 607 | | |
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| | | | | | |
歸屬於通用電氣醫療普通股股東的每股收益: | | | | | | |
基本 | $ | 0.94 | | $ | 0.92 | | | $ | 1.76 | | $ | 1.34 | | |
稀釋 | $ | 0.93 | | $ | 0.91 | | | $ | 1.75 | | $ | 1.33 | | |
加權平均已發行股票數量: | | | | | | |
基本 | 457 | 455 | | 456 | 455 | |
稀釋 | 459 | 458 | | 459 | 458 | |
所附附附註是這些簡明合併財務報表不可分割的一部分。
| | | | | | | | | | | | | | | | | | |
綜合收益(虧損)簡明合併報表(未經審計) | |
| | | | | | |
| 在截至6月30日的三個月中 | | 在截至6月30日的六個月中 | |
(以百萬計,扣除税款) | 2024 | 2023 | | 2024 | 2023 | |
歸屬於通用電氣醫療的淨收益 | $ | 428 | | $ | 418 | | | $ | 802 | | $ | 790 | | |
歸屬於非控股權益的淨收益(虧損) | 7 | | 15 | | | 21 | | 26 | | |
淨收入 | 435 | | 433 | | | 823 | | 816 | | |
其他綜合收益(虧損): | | | | | | |
| | | | | | |
貨幣折算調整——扣除税款 | (30) | | 3 | | | (106) | | 60 | | |
養老金和其他退休後計劃——扣除税款 | (36) | | (18) | | | (71) | | (83) | | |
現金流套期保值——扣除税款 | 8 | | 10 | | | 24 | | (29) | | |
其他綜合收益(虧損) | (58) | | (5) | | | (154) | | (52) | | |
綜合收益(虧損) | 377 | | 428 | | | 669 | | 764 | | |
減去:歸屬於非控股權益的綜合收益(虧損) | 7 | | 15 | | | 21 | | 26 | | |
歸屬於通用電氣醫療的綜合收益 | $ | 370 | | $ | 413 | | | $ | 648 | | $ | 738 | | |
所附附附註是這些簡明合併財務報表不可分割的一部分。
| | | | | | | | |
簡明合併財務狀況表(未經審計) | | |
| |
| 截至 |
| | |
(以百萬計,股票和每股金額除外) | 2024年6月30日 | 2023 年 12 月 31 日 |
現金、現金等價物和限制性現金 | $ | 2,015 | | $ | 2,504 | |
應收賬款——扣除美元備抵後的淨額103 和 $98 | 3,343 | | 3,525 | |
應向關聯方收取的款項 | 11 | | 32 | |
庫存 | 2,023 | | 1,960 | |
合同和其他遞延資產 | 977 | | 1,000 | |
所有其他流動資產 | 437 | | 389 | |
流動資產 | 8,806 | | 9,410 | |
不動產、廠房和設備——淨額 | 2458 | | 2500 | |
善意 | 13,116 | | 12,936 | |
其他無形資產——淨額 | 1,195 | | 1,253 | |
遞延所得税 | 4,365 | | 4,474 | |
所有其他非流動資產 | 1,913 | | 1,881 | |
總資產 | $ | 31,852 | | $ | 32,454 | |
短期借款 | $ | 1,007 | | $ | 1,006 | |
應付賬款 | 2,824 | | 2,947 | |
應付關聯方款項 | 27 | | 99 | |
合同負債 | 1,876 | | 1,918 | |
目前的薪酬和福利 | 1,235 | | 1,518 | |
所有其他流動負債 | 1,348 | | 1,493 | |
流動負債 | 8,318 | | 8,981 | |
長期借款 | 8,233 | | 8,436 | |
非現行薪酬和福利 | 5,455 | | 5,782 | |
遞延所得税 | 55 | | 68 | |
所有其他非流動負債 | 1,796 | | 1,877 | |
負債總額 | 23,858 | | 25,144 | |
承付款和意外開支 | | |
可贖回的非控制性權益 | 177 | | 165 | |
普通股,面值 $0.01 每股, 1,000,000,000 已授權的股份, 456,654,068 截至2024年6月30日已發行和流通的股份; 455,342,290 截至 2023 年 12 月 31 日已發行和流通的股份 | 5 | | 5 | |
額外的實收資本 | 6,540 | | 6,493 | |
留存收益 | 2,101 | | 1,326 | |
| | |
累計其他綜合收益(虧損)——淨額 | (845) | | (691) | |
歸屬於通用電氣醫療的總權益 | 7,801 | | 7,133 | |
非控股權益 | 16 | | 12 | |
權益總額 | 7,817 | | 7,145 | |
負債總額、可贖回的非控制性權益和權益 | $ | 31,852 | | $ | 32,454 | |
所附附附註是這些簡明合併財務報表不可分割的一部分。
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
簡明合併權益變動表(未經審計) | | |
| 普通股 | | | | | | |
(以百萬計) | 已發行普通股 | 面值 | 額外的實收資本 | 留存收益 | | 累計其他綜合收益(虧損)——淨額 | 歸屬於非控股權益的權益 | 權益總額 |
截至 2024 年 3 月 31 日的餘額 | 456 | | $ | 5 | | $ | 6,504 | | $ | 1,687 | | | $ | (787) | | $ | 14 | | $ | 7,423 | |
發行與員工股票計劃相關的普通股,扣除為員工税預扣的股份 | — | | — | | — | | — | | | — | | — | | — | |
歸屬於通用電氣醫療的淨收益 | — | | — | | — | | 428 | | | — | | — | | 428 | |
申報的股息 ($)0.03 每股普通股) | — | | — | | — | | (14) | | | — | | — | | (14) | |
歸屬於通用電氣醫療的其他綜合收益(虧損) | — | | — | | — | | — | | | (58) | | — | | (58) | |
歸屬於非控股權益的權益變動 | — | | — | | — | | — | | | — | | 2 | | 2 | |
基於股份的薪酬 | — | | — | | 36 | | — | | | — | | — | | 36 | |
截至 2024 年 6 月 30 日的餘額 | 457 | | $ | 5 | | $ | 6,540 | | $ | 2,101 | | | $ | (845) | | $ | 16 | | $ | 7,817 | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | |
| 普通股 | | | | | | |
(以百萬計) | 已發行普通股 | 面值 | 額外的實收資本 | 留存收益 | 母公司淨投資 | 累計其他綜合收益(虧損)——淨額 | 歸屬於非控股權益的權益 | 權益總額 |
截至2023年3月31日的餘額 | 455 | | $ | 5 | | $ | 6,425 | | $ | 185 | | $ | — | | $ | 75 | | $ | 6 | | $ | 6,696 | |
來自通用電氣的淨轉賬,包括與分拆相關的調整 | — | | — | | — | | — | | (9) | | — | | 3 | | (6) | |
發行與分拆和母公司淨投資重新分類相關的普通股 | — | | — | | (9) | | — | | 9 | | — | | — | | — | |
發行與員工股票計劃相關的普通股,扣除為員工税預扣的股份 | — | | — | | 7 | | — | | — | | — | | — | | 7 | |
歸屬於通用電氣醫療的淨收益 | — | | — | | — | | 418 | | — | | — | | — | | 418 | |
申報的股息 ($)0.06 每股普通股) | — | | — | | — | | (27) | | — | | — | | — | | (27) | |
歸屬於通用電氣醫療的其他綜合收益(虧損) | — | | — | | — | | — | | — | | (5) | | — | | (5) | |
歸屬於非控股權益的權益變動 | — | | — | | — | | — | | — | | — | | 3 | | 3 | |
基於股份的薪酬 | — | | — | | 28 | | — | | — | | — | | — | | 28 | |
截至2023年6月30日的餘額 | 455 | | $ | 5 | | $ | 6,451 | | $ | 576 | | $ | — | | $ | 70 | | $ | 12 | | $ | 7,114 | |
所附附附註是這些簡明合併財務報表不可分割的一部分。
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
簡明合併權益變動表(未經審計) | | | | |
| 普通股 | | | | | | |
(以百萬計) | 已發行普通股 | 面值 | 額外的實收資本 | 留存收益 | | 累計其他綜合收益(虧損)——淨額 | 歸屬於非控股權益的權益 | 權益總額 |
截至 2023 年 12 月 31 日的餘額 | 455 | | $ | 5 | | $ | 6,493 | | $ | 1,326 | | | $ | (691) | | $ | 12 | | $ | 7,145 | |
| | | | | | | | |
| | | | | | | | |
| | | | | | | | |
| | | | | | | | |
| | | | | | | | |
| | | | | | | | |
| | | | | | | | |
| | | | | | | | |
| | | | | | | | |
| | | | | | | | |
| | | | | | | | |
發行與員工股票計劃相關的普通股,扣除為員工税預扣的股份 | 1 | | — | | (24) | | — | | | — | | — | | (24) | |
歸屬於通用電氣醫療的淨收益 | — | | — | | — | | 802 | | | — | | — | | 802 | |
申報的股息 ($)0.06 每股普通股) | — | | — | | — | | (28) | | | — | | — | | (28) | |
歸屬於通用電氣醫療的其他綜合收益(虧損) | — | | — | | — | | — | | | (154) | | — | | (154) | |
歸屬於非控股權益的權益變動 | — | | — | | — | | — | | | — | | 4 | | 4 | |
基於股份的薪酬 | — | | — | | 70 | | — | | | — | | — | | 70 | |
截至 2024 年 6 月 30 日的餘額 | 457 | | $ | 5 | | $ | 6,540 | | $ | 2,101 | | | $ | (845) | | $ | 16 | | $ | 7,817 | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | |
| 普通股 | | | | | | |
(以百萬計) | 已發行普通股 | 面值 | 額外的實收資本 | 留存收益 | 母公司淨投資 | 累計其他綜合收益(虧損)——淨額 | 歸屬於非控股權益的權益 | 權益總額 |
截至2022年12月31日的餘額 | — | | $ | — | | $ | — | | $ | — | | $ | 11,235 | | $ | (1,878) | | $ | 5 | | $ | 9,362 | |
來自通用電氣的淨轉賬,包括與分拆相關的調整 | — | | — | | — | | — | | (4,842) | | 2,000 | | 2 | | (2,840) | |
發行與分拆和母公司淨投資重新分類相關的普通股 | 454 | | 5 | | 6,388 | | — | | (6,393) | | — | | — | | — | |
發行與員工股票計劃相關的普通股,扣除為員工税預扣的股份 | 1 | | — | | 11 | | — | | — | | — | | — | | 11 | |
歸屬於通用電氣醫療的淨收益 | — | | — | | — | | 790 | | — | | — | | — | | 790 | |
申報的股息 ($)0.06 每股普通股) | — | | — | | — | | (27) | | — | | — | | — | | (27) | |
歸屬於通用電氣醫療的其他綜合收益(虧損) | — | | — | | — | | — | | — | | (52) | | — | | (52) | |
歸屬於非控股權益的權益變動 | — | | — | | — | | — | | — | | — | | 5 | | 5 | |
基於股份的薪酬 | — | | — | | 52 | | — | | — | | — | | — | | 52 | |
因可贖回非控股權益的贖回價值調整而導致的權益變動 | — | | — | | — | | (187) | | — | | — | | — | | (187) | |
截至2023年6月30日的餘額 | 455 | | $ | 5 | | $ | 6,451 | | $ | 576 | | $ | — | | $ | 70 | | $ | 12 | | $ | 7,114 | |
所附附附註是這些簡明合併財務報表不可分割的一部分。
| | | | | | | | | |
簡明合併現金流量表(未經審計) | | | |
| 在截至6月30日的六個月中 |
(以百萬計) | 2024 | 2023 | |
淨收入 | $ | 823 | | $ | 816 | | |
| | | |
| | | |
調整以將來自(用於)經營活動的淨收入與現金進行對賬 | | | |
不動產、廠房和設備的折舊 | 137 | | 124 | | |
無形資產的攤銷 | 160 | | 189 | | |
| | | |
重新計量或有對價的公允價值收益 | (10) | | (3) | | |
定期退休後福利計劃(收入)淨支出 | (180) | | (207) | | |
退休後計劃繳款 | (170) | | (180) | | |
基於股份的薪酬 | 70 | | 52 | | |
所得税準備金 | 267 | | 300 | | |
年內支付的所得税現金 | (287) | | (271) | | |
| | | |
| | | |
運營資產和負債的變化,不包括收購的影響: | | | |
應收款 | 112 | | (32) | | |
應向關聯方收取的款項 | 19 | | 10 | | |
庫存 | (116) | | (172) | | |
合同和其他遞延資產 | 12 | | (64) | | |
應付賬款 | (41) | | (40) | | |
應付關聯方款項 | (57) | | (11) | | |
合同負債 | (20) | | 111 | | |
目前的薪酬和福利 | (266) | | (114) | | |
所有其他經營活動-淨額 | (155) | | (107) | | |
來自(用於)經營活動的現金 | 300 | | 401 | | |
現金流——投資活動 | | | |
不動產、廠房和設備以及內部用途軟件的補充 | (209) | | (213) | | |
財產、廠房和設備的處置 | — | | 1 | | |
收購企業,扣除獲得的現金 | (259) | | (147) | | |
所有其他投資活動-淨額 | (69) | | 9 | | |
來自(用於)投資活動的現金 | (537) | | (350) | | |
現金流——融資活動 | | | |
借款淨增加(減少)(到期日不超過 90 天) | — | | (12) | | |
新發行的債務,扣除債務發行成本(到期日超過 90 天) | 1 | | 2,000 | | |
還款和其他減免(到期日超過 90 天) | (156) | | (6) | | |
支付給股東的股息 | (28) | | (14) | | |
贖回非控股權益 | — | | (211) | | |
從(向)通用電氣的淨轉賬 | — | | (1,317) | | |
所有其他融資活動——淨額 | (27) | | 6 | | |
來自(用於)融資活動的現金 | (210) | | 446 | | |
| | | |
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外幣匯率變動對現金、現金等價物和限制性現金的影響 | (41) | | (3) | | |
現金、現金等價物和限制性現金的增加(減少) | (488) | | 494 | | |
年初現金、現金等價物和限制性現金 | 2,506 | | 1,451 | | |
| | | |
截至6月30日的現金、現金等價物和限制性現金 | $ | 2,018 | | $ | 1,945 | | |
| | | |
現金流量信息的補充披露 | | | |
年內支付的利息現金 | $ | (274) | | $ | (250) | | |
非現金投資活動 | | | |
已購但未付的財產、廠房和設備 | $ | 76 | | $ | 70 | | |
所附附附註是這些簡明合併財務報表不可分割的一部分。
注意事項 1。 編排和列報依據
GE Healthcare Technologies Inc. 及其子公司(“GE Healthcare”、“公司”、“我們的” 或 “我們”)是全球領先的醫療技術、藥物診斷和數字解決方案創新者。我們在醫療保健生態系統的中心運營,通過提高衞生系統容量、提高生產力、數字化醫療服務、改善臨牀結果,幫助實現精準護理,同時滿足患者對更高效率、更便捷和個性化醫療的需求。我們的產品、服務和解決方案旨在使臨牀醫生能夠快速有效地做出更明智的決策,改善從診斷到治療再到監測的患者護理。
2023年1月3日,現在以通用電氣航空航天公司的名義運營的通用電氣公司(“GE”)完成了對通用電氣醫療科技公司的分拆工作(“分拆公司”)。分拆是通過大約分發完成的 80.1截至2022年12月16日營業結束時,公司向通用電氣普通股登記持有人的已發行普通股百分比(“分配”),這導致發行了大約 454 百萬股普通股。在分發之前,公司發行了 100 普通股以美元換取1.00,截至2022年12月31日,所有這些都由通用電氣持有。通過分配,公司成為一家獨立的上市公司。2024年4月2日,通用電氣完成了將其通用電氣Vernova業務拆分為一家獨立上市公司的工作。截至2024年6月30日,通用電氣的受益所有權約為 6.7佔公司已發行普通股的百分比。
在分拆方面,記錄了某些調整,以反映通用電氣的轉賬、定期貸款機制的提款以及與通用電氣分拆交易的結算,這導致總權益淨減少了美元2,840 百萬。這些項目主要包括:(1)某些養老金計劃負債和資產的轉移,(2)某些遞延所得税,(3)遞延薪酬負債以及(4)員工解僱債務。
在分拆方面,公司簽訂或通過了幾項協議,為公司與通用電氣之間的關係提供了框架。有關這些協議和相關交易的更多信息,請參閲附註17 “關聯方和過渡服務協議”。
簡明合併財務報表(“財務報表”)是根據美國(“美國”)中期財務信息的公認會計原則(“美國公認會計原則”)以及表格10-Q和第S-X條例第10條的説明編制的。因此,財務報表不包括美國公認會計原則要求的完整財務報表的所有信息和附註。管理層認為,公允列報公司財務狀況和經營業績所必需的所有調整,包括正常的經常性調整,均已包括在內。財務報表中註銷了公司內部的所有公司間餘額和交易。截至2024年6月30日和2023年6月30日的三個月和六個月的經營業績不一定代表整個財年的預期業績。簡明合併財務狀況表中列報的2023年12月31日期間來自經審計的財務報表,但不包括美國公認會計原則要求的所有披露。除非另有説明,下表以百萬美元列報。由於使用了四捨五入的數字,本文檔中的某些列和行可能無法求和。列出的百分比是根據基礎的全美元金額計算得出的。
財務報表及其附註中的某些往年金額已重新分類,以符合本年度的列報方式,這為財務報表的讀者提供了更多細節。先前分別在簡明合併財務狀況表和現金流量表的所有其他流動負債和所有其他經營活動項目中報告的與當期薪酬和福利義務相關的金額已重新歸類為各自財務報表中的單獨項目。
財務報表和附註應與公司截至2023年12月31日財年的10-k表年度報告中包含的公司經審計的合併和合並財務報表和附註一起閲讀。
估計和假設。
根據美國公認會計原則編制財務報表要求管理層根據對當前以及某些估計的未來、經濟和市場狀況的假設進行估計,這些假設會影響財務報表中報告的金額和相關披露。我們的估計和判斷基於歷史經驗以及我們認為在當時情況下合理的各種其他假設和信息。儘管我們的估計考慮了當前和預期的未來狀況(如適用),但實際情況可能與我們的預期有所不同,這可能會對我們的經營業績、財務狀況和現金流產生重大影響。
最近的會計聲明。
2023年11月,財務會計準則委員會(“FASB”)發佈了第2023-07號會計準則更新(“ASU”)(“亞利桑那州立大學2023-07”),《分部報告(主題280):對應報告的分部披露的改進。亞利桑那州立大學 2023-07 要求進行年度和中期披露,這些披露預計將改善可申報的細分市場披露,主要是通過加強對重大分部支出的披露。亞利桑那州立大學2023-07的規定對2023年12月15日之後開始的財政年度以及2024年12月15日之後開始的財政年度內的過渡期有效,允許提前採用。我們目前正在評估採用亞利桑那州立大學2023-07的影響。
2023年12月,財務會計準則委員會發布了亞利桑那州立大學第2023-09號(“亞利桑那州立大學2023-09”),所得税(主題740):所得税披露的改進。亞利桑那州立大學 2023-09 通過改進主要與税率對賬和所得税繳納信息相關的所得税披露來滿足投資者提出的提高所得税信息透明度的要求。本更新還包括某些其他修正案,以提高所得税披露的有效性。亞利桑那州立大學2023-09年的規定自2024年12月15日之後的年度有效期內,允許提前採用。我們目前正在評估採用亞利桑那州立大學2023-09的影響。
注意事項 2。 收入確認
我們的收入主要包括向客户銷售產品和服務。產品包括設備、成像代理、軟件相關產品和升級。服務包括合同和備用預防性維護和糾正服務,以及按需服務部件、延長保修、培訓和其他服務類型產品。當客户獲得對基礎產品或服務的控制權時,公司確認與客户簽訂合同的收入。
合同資產。
合同資產反映與客户簽訂的合同中確認的超過合同條款賬單的收入。根據公司對價權變為無條件之前的預期期限,合同資產分為流動資產或非流動資產。其他遞延資產包括獲得合同的成本,主要是佣金、已發貨產品的其他延期成本以及延期服務、人工和直接管理費用。
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合同和其他遞延資產 | 截至 |
| 2024年6月30日 | 2023 年 12 月 31 日 |
合同資產 | $ | 611 | | $ | 600 | |
其他遞延資產 | 367 | | 400 | |
合同和其他遞延資產 | 977 | | 1,000 | |
非流動合約資產 (1) | 81 | | 72 | |
非流動其他遞延資產 (1) | 96 | | 96 | |
合同和其他遞延資產總額 | $ | 1,155 | | $ | 1,168 | |
(1) 非流動合約和其他遞延資產在簡明合併財務狀況表中的所有其他非流動資產中確認。
合同負債。
合同負債包括客户預付款和在履行義務完成之前下單和開具賬單時收到的預付款。根據客户預計滿足剩餘履約義務(“RPO”)的期限,合同負債分為流動負債或非流動負債。
截至2024年6月30日和2023年12月31日,合同負債約為美元2,562 百萬和美元2,623 分別為百萬美元,其中非流動部分為美元685 百萬和美元705 簡明合併財務狀況表中的所有其他非流動負債分別確認了百萬美元。合同負債減少了美元61 2024年達到百萬美元,這主要是由於客户預付款減少。年初與合同負債餘額相關的確認收入約為美元1,116 百萬和美元1,105 在截至2024年6月30日和2023年6月30日的六個月中,分別為百萬美元。
剩餘的履約義務。
RPO表示部分或全部未履行的客户合同的預期收入,包括合同負債的遞延金額,不包括合同或合同的一部分,這些合同使客户能夠在不遭受實質性罰款的情況下取消或終止合同。截至2024年6月30日,分配給我們未履行的履約義務的合同收入總額為美元14,531 百萬。我們預計在滿足RPO後將確認收入,具體如下:a) 與產品相關的RPO為美元4,648 其中一百萬 98% 預計將在內部被識別 兩年,其餘部分;以及 b) 與服務相關的RPO為美元9,883 其中一百萬 64% 和 93% 預計將在此範圍內得到識別 兩年 和 五年分別是,其餘的則是。
注意事項 3。 區段信息
截至2024年6月30日,通用電氣醫療的運營是通過以下方式組織和管理的 四 可報告的細分市場:成像、超聲波、患者護理解決方案(“PCS”)和藥物診斷(“PDx”)。這些細分市場是根據所售產品的性質和公司管理運營的方式確定的。我們尚未彙總任何運營細分市場以形成可報告的細分市場。我們截至2023年12月31日財年的10-k表年度報告的 “業務” 部分對我們的應報告細分市場進行了描述。
這些細分市場的表現主要根據總收入和定義為 “細分市場息税前利潤” 的收益指標來衡量。分部息税前利潤計算為我們的簡明合併收益表中的所得税前收入,不包括以下因素的影響:利息和其他財務費用——淨額、非營業收益(收益)成本、重組成本、收購和處置相關收益(費用)、業務和資產處置的收益(虧損)、分拆和分離成本、收購相關無形資產的攤銷以及投資重估收益(虧損)。
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按細分市場劃分的總收入 | 在截至6月30日的三個月中 | | 在截至6月30日的六個月中 | |
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| 2024 | 2023 | | 2024 | 2023 | |
成像: | | | | | | |
放射學 | $ | 2,171 | | $ | 2,227 | | | $ | 4,233 | | $ | 4,315 | | |
介入指導 | 425 | | 393 | | | 829 | | 801 | | |
全成像 | 2,596 | | 2,620 | | | 5,062 | | 5,116 | | |
全超聲 | 823 | | 839 | | | 1,647 | | 1,698 | | |
PCS: | | | | | | |
監控解決方案 | 538 | | 563 | | | 1,065 | | 1,115 | | |
生命支持解決方案 | 235 | | 207 | | | 454 | | 436 | | |
PCS 總數 | 772 | | 770 | | | 1,519 | | 1,551 | | |
PDx 總數 | 639 | | 568 | | | 1,238 | | 1,126 | | |
其他 (1) | 9 | | 20 | | | 24 | | 33 | | |
總收入 | $ | 4,839 | | $ | 4,817 | | | $ | 9,489 | | $ | 9,524 | | |
| | | | | | |
(1) 未在應報告細分市場中顯示的財務信息(顯示在其他類別中)代表不符合運營板塊定義的醫療保健金融服務(“HFS”)。
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分部息税前利潤 | 在截至6月30日的三個月中 | | 在截至6月30日的六個月中 | |
| 2024 | 2023 | | 2024 | 2023 | |
分部息税前利潤 | | | | | | |
成像 | $ | 286 | | $ | 278 | | | $ | 526 | | $ | 469 | | |
超聲波 | 178 | | 191 | | | 360 | | 398 | | |
個 | 78 | | 84 | | | 159 | | 193 | | |
PDx | 200 | | 152 | | | 378 | | 307 | | |
其他 (1) | 1 | | 6 | | | 1 | | 8 | | |
| 742 | | 711 | | | 1,423 | | 1,375 | | |
重組成本 | (29) | | (19) | | | (68) | | (31) | | |
與收購和處置相關的權益(收費) | 3 | | 2 | | | 3 | | 1 | | |
業務和資產處置的收益(虧損) | — | | — | | | — | | — | | |
分拆和分離成本 | (67) | | (72) | | | (126) | | (130) | | |
與收購相關的無形資產的攤銷 | (35) | | (32) | | | (66) | | (63) | | |
投資重估收益(虧損) | (6) | | (6) | | | (26) | | (1) | | |
利息和其他財務費用——淨額 | (131) | | (137) | | | (254) | | (273) | | |
營業外福利收入(成本) | 101 | | 123 | | | 204 | | 238 | | |
所得税前收入 | $ | 578 | | $ | 570 | | | $ | 1,090 | | $ | 1,116 | | |
(1) 未在應報告細分市場中列報的財務信息(顯示在 “其他類別” 中)代表HFS和某些不符合運營部門定義的其他業務活動。
注意事項 4。 應收款
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當前應收賬款 | 截至 |
| 2024年6月30日 | | 2023 年 12 月 31 日 |
當前客户應收賬款 (1) | $ | 3,174 | | | $ | 3,339 | |
非收入應收税款 | 143 | | | 166 | |
其他雜項應收賬款 | 129 | | | 118 | |
當期雜項應收賬款 | 272 | | | 284 | |
信用損失備抵金 | (103) | | | (98) | |
當前應收賬款總額——淨額 | $ | 3,343 | | | $ | 3,525 | |
(1) 退款主要與我們的PDx業務有關,通常通過發放信貸結算,通常在首次確認後的一個月內,並記作當前客户應收賬款的減少額。與退款相關的餘額為美元126 百萬和美元144 截至2024年6月30日和2023年12月31日,分別為百萬人。
| | | | | | | | |
長期應收賬款 | 截至 |
| 2024年6月30日 | 2023 年 12 月 31 日 |
長期客户應收賬款 | $ | 63 | | $ | 55 | |
非收入應收税款 | 23 | | 26 | |
其他雜項應收賬款 | 97 | | 73 | |
長期雜項應收賬款 | 120 | | 99 | |
| | |
信用損失備抵金 | (30) | | (30) | |
長期應收賬款總額——淨額 (1) | $ | 153 | | $ | 124 | |
(1) 長期應收賬款在簡明合併財務狀況表中的所有其他非流動資產中確認。
注意事項 5。 融資應收賬款
| | | | | | | | |
| | |
| 截至 |
| 2024年6月30日 | 2023 年 12 月 31 日 |
按攤銷成本計算的應收貸款 | $ | 26 | | $ | 29 | |
投資融資租賃,扣除遞延收益 | 70 | | 71 | |
信用損失備抵金 | (3) | | (3) | |
當期融資應收賬款——淨額 (1) | 93 | | 97 | |
按攤銷成本計算的應收貸款 | 33 | | 37 | |
投資融資租賃,扣除遞延收益 | 144 | | 146 | |
信用損失備抵金 | (5) | | (5) | |
非流動融資應收賬款——淨額 (1) | $ | 172 | | $ | 178 | |
(1) 在簡明合併財務狀況表中,流動融資應收賬款和非流動融資應收賬款分別在所有其他流動資產和所有其他非流動資產中確認。
截至2024年6月30日, 4%, 4%,以及 4逾期30天以上、逾期超過90天和非應計融資應收賬款的百分比分別為百分比,大多數非應計融資應收賬款由抵押品擔保。截至 2023 年 12 月 31 日, 5%, 5%,以及 6逾期30天以上、逾期超過90天和非應計融資應收賬款的百分比分別為百分比,大多數非應計融資應收賬款由抵押品擔保。
注意事項 6。 租賃
簡明合併財務狀況表中確認的所有其他流動負債和所有其他非流動負債中確認的經營租賃負債為美元380 百萬和美元383 截至2024年6月30日和2023年12月31日,分別為百萬人。與我們的經營租賃投資組合相關的總租賃費用為 $59百萬和美元57截至2024年6月30日和2023年6月30日的三個月,分別為百萬美元,以及美元119百萬和美元113在截至2024年6月30日和2023年6月30日的六個月中,分別為百萬美元。
注意事項 7。 收購、商譽和其他無形資產
收購。
MiM 軟件
2024 年 4 月 1 日,公司收購了 100MiM Software Inc.(“MiM Software”)股票的百分比,價格約為美元259 百萬,扣除收購的現金,美元13百萬美元的潛在收益補助金,最高可達 $23根據服務需求支付的數百萬美元其他或有付款。此次收購的資金來自手頭現金。這筆交易被視為業務合併。初步的收購價格分配產生的商譽為美元195 百萬美元,與客户相關的無形資產52百萬美元,已開發的技術無形資產48百萬,遞延所得税負債淨額為美元19 百萬,以及其他淨資產 $7 百萬。與收購業務相關的商譽記錄在影像板塊中,不可扣除用於税收目的,這歸因於在我們現有的通用電氣醫療產品組合中使用MiM Software技術所帶來的預期協同效應和商業利益。MiM Software是一家全球醫學成像分析和人工智能(“AI”)解決方案提供商,該解決方案適用於全球影像中心、醫院、專科診所和研究機構的放射腫瘤學、分子放射治療、診斷成像和泌尿外科的實踐。
自收購之日起,公司財務報表中包含的MiM Software的收入和收益對我們的合併收入和收益並不重要。如果在2023年初收購了MiM Software,則合併收入和收益將與報告的金額沒有顯著差異。
標題健康
2023 年 2 月 17 日,公司收購了 100Caption Health, Inc.(“Caption Health”)股票的百分比,價格為美元127 百萬美元的預付款,美元10 百萬美元的未來滯留款,以及價值美元的潛在盈利補助金13 百萬主要基於各種里程碑和銷售目標。這筆交易被算作業務合併。初步的收購價格分配產生的商譽為美元94 百萬美元,無形資產60 百萬美元,遞延所得税負債為美元3 百萬。Caption Health的收購價格分配於2024年第一季度完成,未進行實質性調整。出於税收目的,與收購業務相關的商譽不可扣除,並在超聲波板塊中報告。Caption Health是一家人工智能公司,其技術擴大了新手用户獲得人工智能引導的超聲篩查的機會。
善意。
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至 2023 年 12 月 31 日的餘額 | | 收購 | | 外匯和其他 | | 截至 2024 年 6 月 30 日的餘額 |
成像 | $ | 4,431 | | | $ | 195 | | | $ | (7) | | | $ | 4,620 | |
超聲波 | 3,933 | | | — | | | (7) | | | 3,926 | |
PCS | 2,038 | | | — | | | (1) | | | 2,036 | |
PDx | 2,534 | | | — | | | (1) | | | 2,533 | |
商譽總額 | $ | 12,936 | | | $ | 195 | | | $ | (15) | | | $ | 13,116 | |
我們評估了由於年度減值測試日期之間發生的事件或情況而導致申報單位的公允價值降至賬面金額以下的可能性。自上次年度減值測試日期以來,我們沒有發現任何需要進行中期減值測試的報告單位。
其他無形資產。
在截至2024年6月30日的六個月中,無形資產有所減少,這主要是攤銷造成的,但部分被與收購MiM Software相關的增加所抵消。我們幾乎所有的無形資產都需要攤銷。攤銷費用為 $81 百萬和美元93 截至2024年6月30日和2023年6月30日的三個月,分別為百萬美元,以及美元160 百萬和美元189 在截至2024年6月30日和2023年6月30日的六個月中,分別為百萬美元。
注意事項 8。 借款
該公司的借款包括以下優先無抵押票據和信貸協議:
高級無抵押票據
該公司的借款包括 $8,250本金總額為百萬的優先無抵押票據 六 到期日介於2024年至2052年之間的系列(統稱為 “票據”)。有關附註的更多信息,請參閲下表。
信貸設施
公司的信貸協議規定:
•a 五年 優先無抵押循環信貸額度,承諾金額總額為 $2500百萬,將於2028年1月3日到期;
•a 364 天 優先無抵押循環信貸額度,承諾金額總額為 $1,000百萬,將於2024年12月11日到期;以及
•a 三年 高級無抵押定期貸款信貸額度,本金總額為 $2,000百萬,將於2026年1月2日到期(“定期貸款額度”,以及 五年 循環信貸額度和 364 天 循環信貸額度,即 “信貸額度”)。
有 不 下述未繳款項 五年 循環信貸額度和 364 天 截至 2024 年 6 月 30 日或 2023 年 12 月 31 日的循環信貸額度。
截至2024年6月30日,我們共還款了美元1,000百萬美元的定期貸款額度,美元150其中一百萬是在本年度支付的.我們有 不 截至2024年6月30日的六個月中,票據的主債償還額。
| | | | | | | | |
借款構成 | 截至 |
| 2024年6月30日 | 2023 年 12 月 31 日 |
5.5502024年11月15日到期的優先票據百分比 | $ | 1,000 | | $ | 1,000 | |
5.6002025年11月15日到期的優先票據百分比 | 1,500 | | 1,500 | |
5.6502027年11月15日到期的優先票據百分比 | 1,750 | | 1,750 | |
5.8572030年3月15日到期的優先票據百分比 | 1,250 | | 1,250 | |
5.9052032年11月22日到期的優先票據百分比 | 1,750 | | 1,750 | |
6.3772052年11月22日到期的優先票據百分比 | 1,000 | | 1,000 | |
浮動利率定期貸款額度將於 2026 年 1 月 2 日到期 | 1,000 | | 1,150 | |
其他 | 47 | | 52 | |
發行的主債總額 | 9,297 | | 9452 | |
減去:未攤銷的債務發行成本和折扣 | 30 | | 35 | |
添加:公允價值套期保值的累積基數調整 | (27) | | 25 | |
借款總額 | 9,240 | | 9,442 | |
減去:短期借款 (1) | 1,007 | | 1,006 | |
長期借款 | $ | 8,233 | | $ | 8,436 | |
(1) 截至2024年6月30日和2023年12月31日的短期借款包括美元1,003百萬和美元1,002扣除未攤銷的債務發行成本和折扣,分別與我們的長期借款的當前部分有關。
有關借款和相關衍生品合約的更多信息,請參閲附註12 “金融工具和公允價值計量”。
信用證、擔保書和其他承諾。
截至2024年6月30日和2023年12月31日,該公司的銀行擔保和擔保債券約為美元812百萬和美元751分別為百萬與某些商業合同有關。此外,我們已經發行了大約 $28 百萬和美元39 截至2024年6月30日和2023年12月31日,分別有數百萬筆擔保,主要與出售給第三方融資公司的設備的剩餘價值和信用擔保有關。我們的簡明合併財務狀況表反映的負債為美元4 截至2024年6月30日和2023年12月31日,有100萬美元與這些擔保有關。對於信貸相關擔保,我們估算與資產負債表外信貸敞口相關的預期信貸損失,這與估算以攤銷成本持有的金融資產信貸損失備抵額的方法一致。有關與通用電氣的擔保安排的更多信息,請參閲附註13 “承諾、擔保、產品保修和其他意外損失”。
注意事項 9。 退休後福利計劃
我們贊助了許多養老金和退休人員健康和人壽保險福利計劃,分為三個類別:主要養老金計劃、其他養老金計劃和其他退休後計劃(“OpeB計劃”)。有關更多信息,請參閲我們截至2023年12月31日財年的10-k表年度報告中的註釋10 “退休後福利計劃”。2024年1月1日,我們從傳統的通用電氣多僱主OpeB計劃過渡到通用電氣醫療贊助的單僱主OpeB計劃。這一變化沒有影響我們的經營業績或財務狀況。養老金資產或負債少於美元的養老金計劃50百萬未包含在以下結果中。
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
支出組成部分(收入) | 在截至6月30日的三個月中 |
| 主要養老金計劃 | | 其他養老金計劃 | | 打開 |
| | | | | | | |
| 2024 | 2023 | | 2024 | 2023 | | 2024 | 2023 |
服務成本 — 運營 | $ | 7 | | $ | 9 | | | $ | 6 | | $ | 6 | | | $ | 2 | | $ | 2 | |
利息成本 | 227 | | 238 | | | 50 | | 53 | | | 14 | | 15 | |
計劃資產的預期回報率 | (284) | | (293) | | | (63) | | (64) | | | — | | — | |
淨虧損(收益)的攤銷 | (19) | | (35) | | | 5 | | 3 | | | (15) | | (16) | |
先前服務成本的攤銷(信用) | 2 | | — | | | — | | (1) | | | (22) | | (22) | |
| | | | | | | | |
非運行狀態 | $ | (74) | | $ | (90) | | | $ | (8) | | $ | (10) | | | $ | (23) | | $ | (23) | |
淨定期支出(收入) | $ | (67) | | $ | (81) | | | $ | (2) | | $ | (4) | | | $ | (21) | | $ | (21) | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | |
| 在截至6月30日的六個月中 |
| 主要養老金計劃 | | 其他養老金計劃 | | OPEB 計劃 |
| | | | | | | | | |
| 2024 | 2023 | | | 2024 | 2023 | | | 2024 | 2023 |
服務成本 — 運營 | $ | 14 | | $ | 17 | | | | $ | 12 | | $ | 12 | | | | $ | 4 | | $ | 4 | |
利息成本 | 454 | | 478 | | | | 100 | | 105 | | | | 27 | | 30 | |
計劃資產的預期回報率 | (567) | | (586) | | | | (126) | | (127) | | | | — | | — | |
淨虧損(收益)的攤銷 | (38) | | (66) | | | | 10 | | 5 | | | | (30) | | (32) | |
先前服務成本的攤銷(信用) | 4 | | — | | | | — | | (2) | | | | (44) | | (44) | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
非運行狀態 | $ | (147) | | $ | (174) | | | | $ | (16) | | $ | (20) | | | | $ | (47) | | $ | (46) | |
淨定期支出(收入) | $ | (133) | | $ | (157) | | | | $ | (4) | | $ | (8) | | | | $ | (43) | | $ | (42) | |
在截至2024年6月30日的六個月中,公司支付的現金補助金總額為美元59百萬美元用於其主要養老金計劃,美元40百萬美元用於其其他養老金計劃,以及 $71百萬美元用於其 OpeB 計劃。2024年,公司預計現金捐款總額約為美元336數百萬美元用於這些計劃。該公司在2024年對總部位於美國的通用電氣醫療養老金計劃沒有規定的最低資金供款。未來的捐款將取決於市場狀況、利率和其他因素。
固定繳款計劃
GE Healthcare為其符合條件的美國員工贊助了一項固定繳款計劃。與之相關的費用 我們的員工參與通用電氣醫療的固定繳款計劃為 $40百萬和美元33截至2024年6月30日和2023年6月30日的三個月,分別為百萬美元,以及美元73百萬和美元66 在截至2024年6月30日和2023年6月30日的六個月中,分別為百萬美元。
注意 10。 所得税
我們的有效所得税税率是 24.7% 和 24.0截至2024年6月30日和2023年6月30日的三個月,分別為百分比,以及 24.5% 和 26.9截至2024年6月30日和2023年6月30日的六個月分別為百分比。截至2024年6月30日和2023年6月30日的三個月和六個月的税率高於美國的法定税率,這主要是由於全球活動的成本,包括美國的國際業務税、預扣税和州税。
分拆後,由於美國當前的資金需求,公司先前未分配的外國子公司收益不再無限期地再投資於非美國企業。因此,在2023年第一季度,遞延所得税負債增量為美元30 百萬美元被記錄為預扣税和其他外國税款,將在未來分配收益時繳納。此外,公司還規定在未來分配本期收益時繳納預扣税和其他外國税。
該公司目前正在多個司法管轄區接受2004-2022納税年度的審計,包括中國、德國、挪威、英國和美國。
注意 11。 累計其他綜合收益(虧損)— 淨額
扣除所得税後,按組成部分分列的累計其他綜合收益(虧損)(“AOCI”)的變化如下。
| | | | | | | | | | | | | | | |
| 在截至2024年6月30日的三個月中 |
| 貨幣折算調整 (1) | 養老金和其他退休後計劃 | | 現金流套期保值 | AOCI 總數 |
2024 年 3 月 31 日 | $ | (1,781) | | $ | 997 | | | $ | (2) | | $ | (787) | |
重新分類前的其他綜合收益(虧損)——扣除税款(美元)6), $—,以及 $ (2) | (30) | | (1) | | | 9 | | (23) | |
從 AOCI 重新分類 — 扣除税款 (2) 美元—, $10,以及 $— | — | | (35) | | | — | | (36) | |
其他綜合收益(虧損) | (30) | | (36) | | | 8 | | (58) | |
| | | | | |
| | | | | |
減去:歸屬於非控股權益的其他綜合收益(虧損) | — | | — | | | — | | — | |
2024年6月30日 | $ | (1,812) | | $ | 961 | | | $ | 6 | | $ | (845) | |
| | | | | | | | | | | | | | | |
| 在截至2023年6月30日的三個月中 |
| 貨幣折算調整 (1) | 養老金和其他退休後計劃 | | 現金流套期保值 | AOCI 總數 |
2023 年 3 月 31 日 | $ | (1,760) | | $ | 1,865 | | | $ | (30) | | $ | 75 | |
重新分類前的其他綜合收益(虧損)——扣除税款(美元)28, $(11) 和 $ (2) | 3 | | 36 | | | 5 | | 44 | |
| | | | | |
從 AOCI 重新分類 — 扣除税款 (2) 美元—, $17,以及 $ (1) | — | | (54) | | | 5 | | (49) | |
其他綜合收益(虧損) | 3 | | (18) | | | 10 | | (5) | |
| | | | | |
減去:歸屬於非控股權益的其他綜合收益(虧損) | — | | — | | | — | | — | |
2023年6月30日 | $ | (1,757) | | $ | 1,847 | | | $ | (20) | | $ | 70 | |
| | | | | | | | | | | | | | | |
| 在截至2024年6月30日的六個月中 |
| 貨幣折算調整 (1) | 養老金和其他退休後計劃 | | 現金流套期保值 | AOCI 總數 |
2023 年 12 月 31 日 | $ | (1,706) | | $ | 1,033 | | | $ | (18) | | $ | (691) | |
重新分類前的其他綜合收益(虧損)——扣除税款(美元)14), $(1) 和 $ (7) | (106) | | 1 | | | 24 | | (81) | |
從 AOCI 重新分類 — 扣除税款 (2) 美元—, $22,以及 $— | — | | (73) | | | — | | (73) | |
其他綜合收益(虧損) | (106) | | (71) | | | 24 | | (154) | |
| | | | | |
| | | | | |
減去:歸屬於非控股權益的其他綜合收益(虧損) | — | | — | | | — | | — | |
2024年6月30日 | $ | (1,812) | | $ | 961 | | | $ | 6 | | $ | (845) | |
| | | | | | | | | | | | | | | |
| 在截至2023年6月30日的六個月中 |
| 貨幣折算調整 (1) | 養老金和其他退休後計劃 | | 現金流套期保值 | AOCI 總數 |
2022年12月31日 | $ | (1,845) | | $ | (42) | | | $ | 9 | | $ | (1,878) | |
重新分類前的其他綜合收益(虧損)——扣除税款(美元)17, $(9) 和 $2 | 60 | | 23 | | | (8) | | 75 | |
| | | | | |
從 AOCI 重新分類 — 扣除税款 (2) 美元—, $33,以及 $6 | — | | (106) | | | (21) | | (127) | |
其他綜合收益(虧損) | 60 | | (83) | | | (29) | | (52) | |
與分拆相關的調整——扣除税款 $—, $(509) 和 $— | 28 | | 1,972 | | | — | | 2,000 | |
減去:歸屬於非控股權益的其他綜合收益(虧損) | — | | — | | | — | | — | |
2023年6月30日 | $ | (1,757) | | $ | 1,847 | | | $ | (20) | | $ | 70 | |
(1) 在截至2024年6月30日和2023年6月30日的三個月和六個月中,其他綜合收益(虧損)(“OCI”)中確認的貨幣折算調整金額包括與淨投資套期保值相關的淨收益(虧損),詳見附註12 “金融工具和公允價值計量”。
(2) 從AOCI歸類為養老金和其他退休後計劃的收益在非經營福利(收入)成本中確認,而現金流套期保值在我們的簡明合併收益表中的產品成本和服務成本中確認。
注意 12。 金融工具和公允價值衡量標準
衍生品和套期保值。
我們執行和持有衍生品合約的主要目標是降低與外幣匯率、利率和股票價格相關的風險相關的收益和現金流的波動性。這些衍生合約減少了上述風險,但並不能完全消除上述風險。我們的政策是僅將衍生合約用於管理風險,不用於投機目的。
現金流套期保值
對於指定為現金流套期保值的衍生工具,指定套期保值工具的公允價值變動最初記錄為AOCI的一部分,隨後重新歸類為套期保值交易影響收益期間的收益以及受套期保值交易影響的相同財務報表細列項目。從2024年6月30日起,我們預計將對美元進行重新分類7與指定現金流相關的數百萬筆税前淨遞延收益將對衝未來12個月的收益,同時對相關套期保值交易的收益產生影響。
與指定為現金流套期保值的衍生品相關的現金流記錄在簡明合併現金流量表的所有其他經營活動中。
淨投資套期保值
我們將跨貨幣利率互換和外幣遠期合約與外幣期權合約相結合,以對衝與我們在國外業務中的淨投資相關的外幣風險。截至2024年6月30日,這些合約被指定為我們對外業務淨投資的套期保值,主要是歐元和中國人民幣貨幣。
與指定為淨投資套期保值的衍生品相關的現金流記錄在簡明合併現金流量表中的所有其他投資活動中。跨貨幣互換定期利息結算產生的現金流記錄在簡明合併現金流量表的所有其他經營活動中。
公允價值套期保值
我們使用利率互換來對衝固定利率借款的利率風險。這些衍生品被指定為公允價值套期保值,以對衝我們的優先無擔保票據特定指定現金流的基準利率風險導致的公允價值變化。
我們將這些互換合約的公允價值變化記錄在利息和其他財務費用中,淨額計入我們的簡明合併損益表,該細列項目將優先無抵押票據指定現金流的公允價值的抵消性變化記錄為基差調整。
利率互換定期利息結算的現金流記錄在簡明合併現金流量表的所有其他經營活動中。
未指定為套期保值工具的衍生品
我們還執行衍生工具,例如外幣遠期合約和股票掛鈎總回報互換,這些工具未被指定為合格對衝工具。這些衍生品可作為外幣匯率風險和股票價格風險的經濟套期保值。我們還會在購買或銷售合同中識別和記錄與外幣相關的特徵,其中貨幣不是合同任何實質性方的當地貨幣或本位貨幣,並將其記錄為嵌入式衍生品。
在符合條件的對衝交易中未指定的衍生品的公允價值的變化記錄在產品成本、服務成本、銷售、一般和管理(“SG&A”)以及其他(收益)支出中,根據標的對衝交易的性質在簡明合併收益表中淨額。嵌入式衍生品公允價值的變化在其他(收益)支出中確認,在簡明合併損益表中淨額。
根據標的對衝交易的性質,與未指定但用作經濟套期保值的衍生品相關的現金流記錄在簡明合併現金流量表中的所有其他經營活動和所有其他投資活動中。與嵌入式衍生品相關的現金流包含在簡明合併現金流量表的所有其他經營活動中。
下表列出了我們未償還的衍生工具的公允價值總額。
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
衍生品的公允價值 | 2024年6月30日 | | 2023 年 12 月 31 日 |
| 名義總額 | 公允價值——資產 | 公允價值——負債 | | 名義總額 | 公允價值——資產 | 公允價值——負債 |
外幣遠期合約 | $ | 1,411 | | $ | 21 | | $ | 13 | | | $ | 1,356 | | $ | 8 | | $ | 30 | |
衍生品被視為現金流套期保值 | 1,411 | | 21 | | 13 | | | 1,356 | | 8 | | 30 | |
跨幣種互換 (1) | 2,149 | | — | | 148 | | | 2,209 | | — | | 204 | |
外幣遠期和期權合約 | 1,859 | | 17 | | 12 | | | 991 | | 9 | | 11 | |
衍生品被視為淨投資套期保值 | 4,008 | | 17 | | 160 | | | 3,200 | | 9 | | 215 | |
利率互換 (1) | 1,700 | | — | | 27 | | | 1,000 | | 35 | | 10 | |
衍生品被視為公允價值套期保值 | 1,700 | | — | | 27 | | | 1,000 | | 35 | | 10 | |
外幣遠期合約 | 4,108 | | 9 | | 8 | | | 3,597 | | 19 | | 12 | |
其他衍生物 (1) (2) | 409 | | 25 | | 1 | | | 438 | | 57 | | 2 | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
未指定為對衝工具的衍生品 | 4,517 | | 34 | | 9 | | | 4,035 | | 76 | | 14 | |
衍生品總數 | $ | 11,636 | | $ | 72 | | $ | 209 | | | $ | 9,591 | | $ | 128 | | $ | 269 | |
(1) 所列期的應計利息不重要,不包括在公允價值中。這些金額在簡明合併財務狀況表中的所有其他流動資產和所有其他流動負債中確認。
(2) 其他衍生品由嵌入式衍生品和與股票合約相關的衍生品組成。截至2023年12月31日,其他衍生品還包括大宗商品合約。
下表顯示了簡明合併財務狀況表中長期借款中記錄的與公允價值套期保值累計基準調整相關的金額。
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 2024年6月30日 | | 2023 年 12 月 31 日 | | |
| 賬面金額 | 賬面金額中包含累積基數調整 | | 賬面金額 | 賬面金額中包含累積基數調整 | | | |
公允價值套期保值中指定的長期借款 | $ | 1,669 | | $ | (27) | | | $ | 1,023 | | $ | 25 | | | | |
| | | | | | | | |
| | | | | | | | |
根據與衍生合約相應交易對手達成的總體安排,在某些情況下,根據適用的要求,我們允許以一方向另一方支付的單一淨額進行淨結算交易。但是,我們選擇在簡明合併財務狀況表和上表中按毛額列報衍生資產和衍生負債。
截至2024年6月30日和2023年12月31日,與衍生品合約相關的抵消權的潛在影響將是抵消資產和負債的美元41分別是百萬。
下表列出了OCI中確認的與公司現金流和淨投資套期保值相關的税前收益(虧損)。
| | | | | | | | | | | | | | | | | | |
OCI中確認的與現金流和淨投資套期保值相關的税前收益(虧損) |
| 在截至6月30日的三個月中 | | 在截至6月30日的六個月中 |
| 2024 | 2023 | | 2024 | 2023 | |
現金流套期保值 | $ | 11 | | $ | 7 | | | $ | 31 | | $ | (10) | | |
淨投資套期保值 (1) | 27 | | (36) | | | 59 | | (71) | | |
(1) OCI中確認的列報期內排除部分的金額並不重要。
下表顯示了簡明合併損益表中我們的衍生金融工具和套期保值活動的收益(虧損)。
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
衍生金融工具和套期保值活動 | 在截至2024年6月30日的三個月中 | | | | | |
| 產品成本 | 服務成本 | SG&A | 利息和其他財務費用——淨額 | 其他 (3) | | | | | |
| | | | | | | | | | |
外幣遠期合約 | $ | 1 | | $ | — | | $ | — | | $ | — | | $ | — | | | | | | |
現金流套期保值的影響 | 1 | | — | | — | | — | | — | | | | | | |
跨幣種互換 | — | | — | | — | | 8 | | — | | | | | | |
外幣遠期和期權合約 | — | | — | | — | | 2 | | — | | | | | | |
淨投資套期保值的影響 (1) | — | | — | | — | | 11 | | — | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
利率互換 (4) | — | | — | | — | | (21) | | — | | | | | | |
長期借款的債務基礎調整 | — | | — | | — | | 14 | | — | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
公允價值套期保值的影響 | — | | — | | — | | (7) | | — | | | | | | |
外幣遠期合約 | 5 | | 1 | | — | | — | | — | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
其他衍生物 (2) | — | | — | | 1 | | — | | 3 | | | | | | |
未被指定為套期保值工具的衍生品的影響 | 5 | | 1 | | 1 | | — | | 3 | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | |
| | | | | | | | | | |
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| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| 在截至2023年6月30日的三個月中 | | | | | |
| 產品成本 | 服務成本 | SG&A | 利息和其他財務費用——淨額 | 其他 (3) | | | | | |
| | | | | | | | | | |
外幣遠期合約 | $ | (5) | | $ | (1) | | $ | — | | $ | — | | $ | — | | | | | | |
現金流套期保值的影響 | (5) | | (1) | | — | | — | | — | | | | | | |
跨幣種互換 | — | | — | | — | | 8 | | — | | | | | | |
外幣遠期合約和期權合約 | — | | — | | — | | — | | — | | | | | | |
淨投資套期保值的影響 (1) | — | | — | | — | | 9 | | — | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
利率互換 | — | | — | | — | | — | | — | | | | | | |
長期借款的債務基礎調整 | — | | — | | — | | — | | — | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
公允價值套期保值的影響 | — | | — | | — | | — | | — | | | | | | |
外幣遠期合約 | 3 | | 1 | | — | | — | | 4 | | | | | | |
其他衍生物 (2) | — | | — | | 18 | | — | | — | | | | | | |
未被指定為套期保值工具的衍生品的影響 | 3 | | 1 | | 18 | | — | | 4 | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
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| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 在截至2024年6月30日的六個月中 | | | | | |
| 產品成本 | 服務成本 | SG&A | 利息和其他財務費用——淨額 | 其他 (3) | | | | | |
| | | | | | | | | | |
外幣遠期合約 | $ | — | | $ | — | | $ | — | | $ | — | | $ | — | | | | | | |
現金流套期保值的影響 | — | | — | | — | | — | | — | | | | | | |
跨幣種互換 | — | | — | | — | | 17 | | — | | | | | | |
外幣遠期和期權合約 | — | | — | | — | | 4 | | — | | | | | | |
淨投資套期保值的影響 (1) | — | | — | | — | | 21 | | — | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
利率互換 (4) | — | | — | | — | | (66) | | — | | | | | | |
長期借款的債務基礎調整 | — | | — | | — | | 52 | | — | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
公允價值套期保值的影響 | — | | — | | — | | (13) | | — | | | | | | |
外幣遠期合約 | (7) | | (2) | | — | | — | | — | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
其他衍生物 (2) | — | | — | | 5 | | — | | 23 | | | | | | |
未被指定為套期保值工具的衍生品的影響 | (7) | | (2) | | 5 | | — | | 23 | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
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| 在截至2023年6月30日的六個月中 | | | | | |
| 產品成本 | 服務成本 | SG&A | 利息和其他財務費用——淨額 | 其他 (3) | | | | | |
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外幣遠期合約 | $ | 22 | | $ | 5 | | $ | — | | $ | — | | $ | — | | | | | | |
現金流套期保值的影響 | 22 | | 5 | | — | | — | | — | | | | | | |
跨幣種互換 | — | | — | | — | | 17 | | — | | | | | | |
外幣遠期合約和期權合約 | — | | — | | — | | — | | — | | | | | | |
淨投資套期保值的影響 (1) | — | | — | | — | | 17 | | — | | | | | | |
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利率互換 | — | | — | | — | | — | | — | | | | | | |
長期借款的債務基礎調整 | — | | — | | — | | — | | — | | | | | | |
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公允價值套期保值的影響 | — | | — | | — | | — | | — | | | | | | |
外幣遠期合約 | 10 | | 3 | | — | | — | | 5 | | | | | | |
其他衍生物 (2) | — | | — | | 33 | | — | | — | | | | | | |
未被指定為套期保值工具的衍生品的影響 | 10 | | 3 | | 33 | | — | | 5 | | | | | | |
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(1) 在截至2024年6月30日和2023年6月30日的三個月和六個月中,與即期利率以外的其他組成部分相關的公允價值變動不包括在有效性測試中。
(2) 其他衍生品主要由嵌入式衍生品和與股票合約相關的衍生品組成。
(3) 金額包括其他(收益)支出的收益(虧損)——在簡明合併損益表中淨額。
(4) 金額包括 $ (7) 百萬和 $ (13)截至2024年6月30日的三個月和六個月中,利率衍生品的利息支出分別為百萬美元。
公允價值測量。
下表列出了經常性地以公允價值記錄和計量的資產和負債。
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定期計量的資產和負債的公允價值 | | | | | |
| 截至 2024 年 6 月 30 日 | | 截至 2023 年 12 月 31 日 |
| 第 1 級 | 第 2 級 | 第 3 級 | 總計 | | 第 1 級 | 第 2 級 | 第 3 級 | 總計 |
資產: | | | | | | | | | |
貨幣市場基金 | $ | — | | $ | 215 | | $ | — | | $ | 215 | | | $ | — | | $ | 200 | | $ | — | | $ | 200 | |
投資證券 | 26 | | — | | — | | 26 | | | 31 | | — | | — | | 31 | |
衍生品 | — | | 72 | | — | | 72 | | | — | | 128 | | — | | 128 | |
負債: | | | | | | | | | |
遞延補償 | 237 | | 6 | | — | | 243 | | | 264 | | 5 | | — | | 269 | |
衍生品 | — | | 209 | | — | | 209 | | | — | | 269 | | — | | 269 | |
偶然考慮 | — | | — | | 42 | | 42 | | | — | | — | | 44 | | 44 | |
現金等價物
截至2024年6月30日和2023年12月31日,現金、現金等價物和限制性現金為美元2,015百萬和美元2,504百萬美元分別包括美元的貨幣市場基金215 百萬和美元200 百萬美元,以及其他現金等價物695百萬和美元1,023分別為百萬。由於到期日短,其他現金等價物的賬面價值接近公允價值,使用1級或2級投入進行估值。
遞延補償
截至2024年6月30日和2023年12月31日的遞延薪酬負債包括與標準普爾500指數基金和通用電氣醫療保健股票掛鈎的市場債務,二級的共同基金。
衍生品
衍生品是使用貼現現金流法或期權模型按公允價值計量的,使用利率、外匯即期和遠期利率以及按常用報價間隔可觀察的收益率曲線、隱含波動率和信用利差作為關鍵輸入。不可觀察的投入與我們自己的信用風險有關,這對於公允價值的總體衡量並不重要。
偶然考慮
截至2024年6月30日和2023年12月31日的或有對價負債是與業務收購有關的。根據對與收購業務相關的未來現金流的估計,或有對價按公允價值入賬。如果這些負債的估值是基於市場上不太可觀察或不可觀察的投入,那麼公允價值的確定需要更多的判斷力。因此,或有對價的公允價值被歸類為公允價值層次結構的第三級。
非經常性公允價值計量
在截至2024年6月30日和2023年6月30日的六個月中,按公允價值計量的資產和負債的公允價值衡量標準的非經常性變化,例如權益法投資、不易確定的公允價值的股權投資、融資應收賬款和長期資產,並不重要。
其他金融工具的公允價值
截至2024年6月30日和2023年12月31日,借款的估計公允價值為美元9,609百萬和美元9,959分別為百萬美元,而賬面價值(包括未攤銷的債務發行成本的減少和折扣以及累計基準調整)為美元9,240百萬和美元9,442分別為百萬。我們借款的公允價值包括應計利息,是根據可觀測和報價以及可比債務和基準證券的利差確定的,在公允價值層次結構中被視為二級。更多信息見附註8 “借款”。
注意 13。 承諾、擔保、產品保修和其他意外損失
保證。
公司通過備用信用證、銀行擔保、投標債券和擔保債券存在資產負債表外的信用敞口。更多信息見附註8 “借款”。
分拆是根據分離和分銷協議(“分離和分銷協議”)完成的,此後,該公司代表通用電氣擁有剩餘的履約擔保。根據分離和分銷協議,通用電氣有義務盡最大努力取代公司作為擔保人或終止所有此類履約擔保。在終止或更換之前,如果相關債務人不履行合同義務,公司可能有義務根據通用電氣有義務向公司償還和賠償的適用工具進行付款。截至2023年12月31日,公司的最大總風險敞口約為美元(視通用電氣報銷而定)114 百萬。在2024年第二季度,這些剩餘的績效保證全部終止或更換。
產品保修。
作為市場慣例的一部分,我們向客户提供保修服務,以確保我們銷售的產品符合商定的規格。當我們銷售相關產品時,我們會提供預估的產品保修費用。應計保脩金是根據現有最佳信息(主要是歷史索賠經驗)得出的估算值,因此索賠費用可能與提供的金額有所不同。 以下是對產品保修責任變化的分析。
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| 在截至6月30日的六個月中 |
| 2024 | 2023 | |
期初餘額 | $ | 192 | | $ | 193 | | |
本年度條款 | 96 | | 102 | | |
支出 | (112) | | (105) | | |
其他變化 | (4) | | — | | |
期末餘額 | $ | 172 | | $ | 190 | | |
產品擔保在簡明合併財務狀況表中的所有其他流動負債中確認。
法律事務。
在我們的正常業務過程中,我們不時參與各種仲裁;集體訴訟;商業、知識產權和產品責任訴訟;政府調查;競爭/反壟斷機構的調查;以及其他法律、監管或政府行動,包括下述可能對我們的經營業績和現金流產生重大影響的重大事項。在許多訴訟中,包括下文所述的具體事項,本質上很難確定任何損失是否可能甚至合理可能,也難以估計可能損失的規模或範圍,而且只有在某一特定事項的損失被認為可能和可以合理估計之前,才記錄法律事項的應計損失。鑑於法律事務的性質和所涉及的複雜性,除非我們知道所涉及的特定索賠、我們成功抗辯這些索賠的可能性、所尋求的損害賠償或其他救濟、披露或其他程序考慮將如何影響結果、其他當事方的和解態勢以及可能對結果產生實質性影響的其他因素等因素,否則通常很難預測和確定對損失或損失範圍的有意義的估計。對於此類問題,除非另有説明,否則我們認為目前無法提供有意義的損失估計。此外,法律問題需要多年才能得到解決的情況並不少見,在此期間,必須不斷評估相關事態發展和新信息。
與伊拉克衞生部的合同
2017年,一些美國軍人、平民及其家屬向美國哥倫比亞特區地方法院(“地方法院”)對包括GE Healthcare和某些分支機構在內的多家制藥和醫療器械公司提起訴訟,指控被告違反了美國反恐法。申訴尋求金錢救濟,並指控被告根據與伊拉克衞生部簽訂的藥品和醫療器械合同,通過銷售行為向一個伊拉克恐怖組織提供資金。2020年7月,地區法院批准了被告駁回所有原告索賠的動議,並駁回了所有原告的索賠。2022年1月,美國哥倫比亞特區巡迴上訴法院的一個小組推翻了地方法院的裁決。2022年2月,被告要求美國哥倫比亞特區巡迴上訴法院(“哥倫比亞特區巡迴上訴法院”)的所有法官對該裁決進行復審。2023 年 2 月,哥倫比亞特區巡迴法院拒絕了這一請求。2023年6月,被告向最高法院請願,要求複審哥倫比亞特區巡迴法院的裁決。2024年6月24日,鑑於Twitter, Inc.訴Taamneh案,最高法院撤銷了哥倫比亞特區巡迴法院的裁決,並將該案發回哥倫比亞特區巡迴法院進一步審理,這是最高法院於2023年5月裁決的另一起案件。地區法院的訴訟程序目前處於非活動狀態。
政府披露
我們會不時向可能提起或拒絕對我們提起執法程序的相關機構自行披露我們遵守《反海外腐敗法》(“FCPA”)和類似法律的情況。我們在外部法律顧問的協助下,從2018年開始自願向美國證券交易委員會(“SEC”)和美國司法部(“DOJ”)自行披露了與我們在中國某些省份的活動有關的招標違規行為和其他潛在的違反《反海外腐敗法》的行為。我們一直在與美國證券交易委員會和司法部就這些問題進行討論。我們正在全力配合這些機構的審查,並已實施並將繼續實施對我們的合規政策和做法的改進。目前,我們無法預測與向美國證券交易委員會和司法部披露這些信息相關的期限、範圍、結果或相關成本。我們也無法預測美國證券交易委員會或司法部可能採取哪些行動(如果有的話),也無法預測他們可能會尋求哪些處罰或補救措施。任何認定我們的業務或活動不符合現行法律或法規,包括適用的外國法律,都可能導致處以罰款、罰款、撤資、公平救濟或其他損失。
注意 14。 重組和其他活動——淨額
重組活動對於優化GE Healthcare的業務運營模式至關重要,主要涉及裁員、組織調整和房地產足跡的修改。具體而言,重組和其他費用(收益)主要包括設施退出成本、與裁員相關的員工解僱補助金、資產減記和停用成本。對於分部報告,不分配重組和其他活動。
下表列出了管理層承諾在2024年6月30日之前實施的重組計劃的淨支出。
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重組和其他活動 | 在截至6月30日的三個月中 | | 在截至6月30日的六個月中 |
| 2024 | 2023 | | 2024 | 2023 | |
員工解僱費用 | $ | 17 | | $ | 15 | | | $ | 42 | | $ | 25 | | |
設施和其他退出成本 | 5 | | — | | | 13 | | 1 | | |
資產減記 | 6 | | 4 | | | 13 | | 5 | | |
重組和其他活動總額——淨額 | $ | 29 | | $ | 19 | | | $ | 68 | | $ | 31 | | |
這些重組計劃預計將導致約$的額外支出16百萬美元,主要在未來12個月內發生,主要與員工相關的解僱補助金和資產減記有關。重組費用(收益)視情況在簡明合併收益表中的產品成本、服務成本或銷售和收購中確認。
與重組相關的負債在簡明合併財務狀況表中的當前薪酬和福利、所有其他流動負債、非流動薪酬和福利以及所有其他非流動負債中確認,總額為美元76百萬和美元68截至2024年6月30日和2023年12月31日,分別為百萬人。
注 15。 每股收益
基本和攤薄後每股收益(“EPS”)的分子是歸屬於通用電氣醫療普通股股東的淨收益。基本每股收益的分母是該期間已發行股票的加權平均數。未發行股票期權、限制性股票單位和績效股票單位的稀釋效應反映在使用庫存股法的攤薄後每股收益的分母中。
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每股收益 | 在截至6月30日的三個月中 | | 在截至6月30日的六個月中 |
(以百萬計,每股金額除外) | 2024 | 2023 | | 2024 | 2023 | |
分子: | | | | | | |
淨收入 | $ | 435 | | $ | 433 | | | $ | 823 | | $ | 816 | | |
歸屬於非控股權益的淨(收益)虧損 | (7) | | (15) | | | (21) | | (26) | | |
歸屬於通用電氣醫療的淨收益 | 428 | | 418 | | | 802 | | 790 | | |
視為可贖回非控股權益的優先股股息 | — | | — | | | — | | (183) | | |
| | | | | | |
| | | | | | |
歸屬於通用電氣醫療普通股股東的淨收益 | $ | 428 | | $ | 418 | | | $ | 802 | | $ | 607 | | |
分母: | | | | | | |
基本加權平均已發行股票 | 457 | | 455 | | | 456 | | 455 | | |
普通股等價物的稀釋效應 | 3 | | 3 | | | 3 | | 3 | | |
攤薄後的加權平均已發行股票 | 459 | | 458 | | | 459 | | 458 | | |
| | | | | | |
每股基本收益 | $ | 0.94 | | $ | 0.92 | | | $ | 1.76 | | $ | 1.34 | | |
| | | | | | |
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| | | | | | |
攤薄後的每股收益 | $ | 0.93 | | $ | 0.91 | | | $ | 1.75 | | $ | 1.33 | | |
| | | | | | |
| | | | | | |
反稀釋證券 (1) | 5 | | 4 | | | 4 | | 4 | | |
(1) 攤薄後的每股收益不包括根據股票薪酬計劃可發行的某些股票,因為這種影響會產生反稀釋作用。
注 16。 補充財務信息
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現金、現金等價物和限制性現金 | 截至 |
| 2024年6月30日 | 2023 年 12 月 31 日 |
現金和現金等價物 | $ | 1,997 | | $ | 2,494 | |
短期限制性現金 | 17 | | 10 | |
簡明合併財務狀況表中列報的現金總額、現金等價物和限制性現金 | 2,015 | | 2,504 | |
長期限制性現金 (1) | 3 | | 2 | |
簡明合併現金流量表中列報的總現金、現金等價物和限制性現金 | $ | 2,018 | | $ | 2,506 | |
(1) 長期限制性現金在簡明合併財務狀況表的所有其他非流動資產中確認。
| | | | | | | | |
庫存 | 截至 |
| 2024年6月30日 | 2023 年 12 月 31 日 |
原材料 | $ | 934 | | $ | 961 | |
工作正在進行中 | 102 | | 91 | |
成品 | 987 | | 908 | |
庫存 (1) | $ | 2,023 | | $ | 1,960 | |
(1) 某些庫存項目本質上是長期的,因此已在簡明合併財務狀況表中的所有其他非流動資產中予以確認。
| | | | | | | | |
不動產、廠房和設備——淨額 | 截至 |
| 2024年6月30日 | 2023 年 12 月 31 日 |
原始成本 | $ | 5,207 | | $ | 5,208 | |
累計折舊 | (3,108) | | (3,064) | |
扣除攤銷後的使用權經營租賃資產 | 359 | | 356 | |
不動產、廠房和設備——淨額 | $ | 2458 | | $ | 2500 | |
| | | | | | | | |
所有其他流動和非流動資產 | 截至 |
| 2024年6月30日 | 2023 年 12 月 31 日 |
預付費用和遞延費用 | $ | 218 | | $ | 147 | |
融資應收賬款——淨額 | 93 | | 97 | |
衍生工具 | 58 | | 84 | |
其他 (1) | 68 | | 61 | |
所有其他流動資產 | $ | 437 | | $ | 389 | |
預付養老金資產 | $ | 742 | | $ | 716 | |
權益法和其他投資 | 340 | | 357 | |
融資應收賬款——淨額 | 172 | | 178 | |
長期應收賬款——淨額 | 153 | | 124 | |
庫存 | 149 | | 147 | |
合同和其他遞延資產 | 177 | | 168 | |
其他 (2) | 178 | | 191 | |
所有其他非流動資產 | $ | 1,913 | | $ | 1,881 | |
(1) 流動其他主要包括應收税款。
(2) 非流動資產主要包括與通用電氣分離協議相關的賠償資產、資本化雲計算軟件、應收税款和衍生工具。
| | | | | | | | |
所有其他流動和非流動負債 | 截至 |
| 2024年6月30日 | 2023 年 12 月 31 日 |
| | |
銷售補貼和相關負債 | $ | 211 | | $ | 228 | |
收入和間接税負債,包括不確定的税收狀況 | 200 | | 260 | |
產品質保 | 172 | | 192 | |
應計運費和水電費 | 115 | | 132 | |
經營租賃負債 | 113 | | 110 | |
衍生工具 (1) | 99 | | 128 | |
借款應付利息 | 87 | | 87 | |
環境和資產報廢義務 | 19 | | 21 | |
其他 (2) | 331 | | 335 | |
所有其他流動負債 | $ | 1,348 | | $ | 1,493 | |
合同負債 | $ | 685 | | $ | 705 | |
經營租賃負債 | 267 | | 273 | |
環境和資產報廢義務 | 264 | | 265 | |
收入和間接税負債,包括不確定的税收狀況 | 194 | | 208 | |
衍生工具 | 108 | | 136 | |
融資租賃債務 | 42 | | 38 | |
銷售補貼和相關負債 | 23 | | 27 | |
其他 (3) | 212 | | 225 | |
所有其他非流動負債 | $ | 1,796 | | $ | 1,877 | |
(1) 衍生工具包括相關的應計利息。有關更多信息,請參閲附註12 “金融工具和公允價值計量”。
(2) 當期其他費用主要包括雜項應計成本、應付給股東的股息和或有對價負債。
(3) 非流動其他主要包括雜項應計成本、或有對價負債以及與通用電氣離職協議相關的賠償負債。
供應鏈融資計劃。
公司參與自願供應鏈融資計劃,該計劃為參與的供應商提供了向第三方出售其通用電氣醫療應收賬款的機會,完全由供應商和第三方自行決定。我們評估供應鏈融資計劃,以確保使用第三方中介機構結算我們的貿易應付賬款不會改變我們應付貿易應付賬款的性質、存在、金額或時間,也不會為公司帶來任何直接的經濟利益。如果貿易應付賬款的任何特徵發生變化或我們獲得了直接的經濟利益,我們會將貿易應付賬款重新歸類為借款。在供應鏈融資計劃方面,付款條件通常範圍為 30 到 180 天數,視基礎供應商協議而定。
截至2024年6月30日和2023年12月31日,簡明合併財務狀況表中的應付賬款中包含的應付賬款為美元393百萬和美元365 分別有100萬張已確認的供應商發票未清且受第三方計劃約束。
可贖回的非控股權益。
公司擁有具有贖回特徵的非控股權益。這些贖回功能,例如看跌期權,可能要求公司在某些事件發生時購買非控股權益。所有具有贖回特徵的非控股權益均在負債與權益之間的簡明合併財務狀況表中得到確認,這些權益不僅在我們控制範圍內。可贖回的非控股權益最初在發行日公允價值入賬。當前可贖回或可能可贖回的資產隨後將調整為當前贖回價值或初始賬面價值中的較大值。
截至2024年6月30日和2023年6月30日的六個月中,歸屬於可贖回非控股權益的活動如下所示。
| | | | | | | | | |
可贖回的非控制性權益 | 在截至6月30日的六個月中 |
| 2024 | 2023 | |
期初餘額 | $ | 165 | | $ | 230 | | |
歸屬於可贖回非控股權益的淨收益 | 16 | | 21 | | |
兑換價值調整 (1) | — | | 183 | | |
向可贖回的非控股權益及其他權益的分配和行使 (2) | (4) | | (225) | | |
期末餘額 | $ | 177 | | $ | 209 | | |
(1) 截至2023年1月3日,由於分拆完成後發生的控制權變更,某些可贖回的非控股權益很可能會變為可贖回權益。結果,這些可贖回的非控股權益被重新計算為其當前的贖回價值。此次調整被視為可贖回非控股權益的優先股股息,並在簡明合併財務狀況表中記錄為對留存收益的調整。
(2) 2023年第一季度,可贖回的非控股權益持有人行使了其期權贖回條款。贖回金額為 $211 2023年第二季度支付了百萬美元。
| | | | | | | | | | | | | | | | | | |
其他收入(支出)— 淨額 | 在截至6月30日的三個月中 | | 在截至6月30日的六個月中 |
| 2024 | 2023 | | 2024 | 2023 | |
淨融資收入和投資收益(虧損) | $ | — | | $ | — | | | $ | (15) | | $ | 13 | | |
權益法收益(虧損) | 2 | | 5 | | | 3 | | 9 | | |
承擔債務公允價值的變化 | (9) | | (6) | | | (17) | | (19) | | |
其他物品,淨額 (1) | 7 | | 15 | | | 21 | | 19 | | |
其他收入(支出)總額——淨額 | $ | 1 | | $ | 14 | | | $ | (8) | | $ | 22 | | |
(1) 其他淨項目主要包括截至2024年6月30日的三個月和六個月的租賃收入、許可和特許權使用費收入,以及截至2023年6月30日的三個月和六個月的租賃收入、與衍生品相關的收益和虧損以及許可和特許權使用費收入。
注 17。 關聯方和過渡服務協議
在分拆方面,公司簽訂或通過了幾項協議,為公司與通用電氣之間的關係提供了框架,包括過渡服務協議(“TSA”)。這些協議是在預期通用電氣將進行分離GE Vernova業務的交易時制定的,如附註1 “組織和演示基礎” 中所述。根據這些協議,我們產生了美元45百萬美元,淨額和美元84截至2024年6月30日和2023年6月30日的三個月,淨額分別為百萬美元,以及美元98百萬美元,淨額和美元192截至2024年6月30日和2023年6月30日的六個月中,淨額分別為百萬美元。這些金額代表通用電氣和通用電氣Vernova向公司收取的費用,主要用於信息技術、人力資源和研發,不包括公司向通用電氣和通用電氣Vernova收取的設施和其他共享服務費用。有關這些協議的更多信息,請參閲我們截至2023年12月31日財年的10-k表年度報告中的附註19 “關聯方”。
根據各種協議,通用電氣當前應付和應付給關聯方的金額在簡明合併財務狀況表中確認,視情況而定,在 “關聯方到期應付款” 中。通用電氣應付的非當期金額為美元70百萬和美元81 百萬,應付通用電氣的費用為美元41 百萬和美元33 截至2024年6月30日和2023年12月31日,分別為百萬人。這些金額分別在簡明合併財務狀況表中的所有其他非流動資產和所有其他非流動負債中確認,主要與税收和其他賠償有關。從通用電氣分離後,通用電氣Vernova不符合關聯方的定義;因此,根據TSA截至2024年6月30日應付和從通用電氣Vernova應付的款項不包括在關聯方應付賬款和應付關聯方財務報表細列項目和上述披露的非流動餘額中。
注 18。 後續事件
自2024年7月1日起,圖像引導療法子板塊(以前屬於成像板塊的一部分)已調整為超聲波細分市場,以更好地匹配其臨牀用途,並通過在正確的護理環境中提供正確的圖像指導來實現更大的業務和客户影響力。在這次調整之後,公司繼續 四 可報告的細分市場。從截至2024年9月30日的10-Q表申報開始,所提供的任何歷史分部財務信息都將重新編制,以符合新的應報告分部結構。
第 2 項。管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析
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第一部分財務信息 | |
索引 | |
第 2 項。管理層對財務狀況和經營業績(“MD&A”)的討論和分析 | 頁面 |
影響我們績效的趨勢和因素 | 30 |
關鍵績效指標摘要 | 31 |
運營結果 | 31 |
經營業績-分部 | 35 |
非公認會計準則財務指標 | 36 |
流動性和資本資源 | 40 |
最近發佈的會計公告 | 41 |
關鍵會計估計 | 41 |
管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析
以下對我們財務狀況和經營業績的討論和分析應與本10-Q表季度報告中其他地方的財務報表和相應附註一起閲讀。以下討論和分析提供了管理層認為與瞭解通用電氣醫療科技公司及其子公司(“GE Healthcare”、“公司”、“我們的”、“我們” 或 “我們”)截至2024年6月30日和2023年6月30日的三個月和六個月的財務狀況和經營業績相關的信息。為了全面瞭解我們的財務狀況和經營業績,以下討論應與管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析一起閲讀,這些討論包含在截至2023年12月31日財年的10-k表年度報告中。本討論包含基於當前預期的前瞻性陳述,受不確定性和情況變化的影響;請參閲 “前瞻性陳述”。由於多種因素,我們的實際業績可能與這些前瞻性陳述所設想的業績存在重大差異,包括下文和本10-Q表季度報告中其他地方討論的因素,尤其是截至2023年12月31日財年的10-k表年度報告第1A項 “風險因素”。
2023年1月3日,現在以通用電氣航空航天公司的名義運營的通用電氣公司(“GE”)完成了對通用電氣醫療科技公司的分拆工作(“分拆公司”)。有關分拆的更多信息,請參閲附註1 “組織和演示基礎”。
除非另有説明,否則下表以百萬美元(“美元”)列報,但以美元列報的每股金額除外。由於使用了四捨五入的數字,本文檔中的某些列和行可能無法求和。列出的百分比是根據基礎的全美元金額計算得出的。
截至2024年6月30日,GE Healthcare的業務通過四個可報告的部門進行組織和管理:成像、超聲波、患者護理解決方案(“PCS”)和藥物診斷(“PDx”),我們使用細分市場收入和細分市場息税前利潤評估了他們的經營業績。
影響我們業績的趨勢和因素
我們認為,我們的業績和未來的成功取決於許多因素,這些因素為我們帶來了重大機遇,但也帶來了風險和挑戰,包括下文討論的因素,尤其是我們截至2023年12月31日財年的10-k表年度報告中的第1A項 “風險因素”。
影響經營業績的關鍵趨勢。
俄羅斯和烏克蘭的衝突
截至2024年6月30日和2023年12月31日,我們在俄羅斯和烏克蘭分別擁有1.26億美元和1.53億美元的資產,或與之直接相關的資產,這些資產均未受到影響資產賬面價值的制裁。在截至2024年6月30日和2023年6月30日的六個月中,我們從這兩個國家的客户那裏分別創造了1.61億美元和1.55億美元的收入。可能無法匯回來自這兩個國家的收入不會對我們的運營能力產生實質性影響。
我們將繼續監測俄羅斯入侵烏克蘭的影響,包括考慮財務影響、網絡安全風險、制裁的適用性和影響以及烏克蘭和俄羅斯的員工基礎。2023 年 5 月,美國商務部實施了擴大措施,要求我們獲得向俄羅斯客户出口、再出口或轉讓特定醫療設備和備件的許可證。自2024年4月29日起,該要求已修改,允許我們出口、再出口或轉讓符合許可證例外規定標準的醫療設備和備件,預計這將使我們在大多數情況下無需獲得美國個人許可證。歐盟和其他國家也擴大了對某些備件、服務、軟件和其他物品的許可要求。我們將繼續申請許可證,向這些客户供應產品並根據需要支持我們在俄羅斯的業務。這些措施的實施影響了我們在2024年前兩個季度和2023年最後三個季度為俄羅斯客户提供服務的能力,在我們確認新的美國許可證例外適用於我們的交易並繼續獲得許可證後,這些措施將繼續如此。我們無法保證我們會獲得我們申請的所有許可證,也無法保證我們獲得的任何批准都會及時獲得批准,也無法保證我們在俄羅斯的業務不會由於不斷變化的法律或運營考慮而受到進一步幹擾。董事會與管理層將繼續評估與衝突有關的事態發展是否已經或合理可能對公司產生重大影響。
中國市場
我們將繼續關注中國市場的發展。去年啟動的針對醫療保健部門的反腐敗運動仍在進行中。此外,2024年3月,中國政府宣佈了一項新的刺激計劃(“2024年刺激計劃”),其中包括醫療保健部門,並將通過中國各省實施。這兩個因素都導致了我們在中國業務的訂單和銷售延遲,包括2024年上半年。我們預計,從長遠來看,2024年的刺激計劃將為我們在中國的業務帶來機會,但它產生了短期影響,因為各省制定並宣佈了計劃,客户等着瞭解2024年刺激計劃的細節,然後再做出購買決定。我們預計,反腐敗運動的影響以及2024年中國刺激措施的推遲將在短期內繼續影響我們的訂單和銷售,儘管我們無法預測影響的確切持續時間或規模。我們預計這兩種影響都是暫時的,我們認為,從長遠來看,中國政府將政策重點放在擴大醫療服務範圍上,這將使我們在中國的業務受益。
税收估值補貼
遞延所得税資產是指可用於減少未來年份應納税所得税的應納所得税的金額。我們通過評估所有可用的正面和負面證據,來評估這些未來税收減免和抵免的可收回性。我們有針對某些美國和外國遞延所得税資產的估值補貼,當有足夠的積極證據支持遞延所得税資產變現的可能性更大的結論時,我們將發放估值補貼。根據我們未來的經營業績,我們可能會在年內發放與巴西遞延所得税資產相關的估值補貼。根據我們對所有可用證據的評估,發放估值補貼的時間和金額可能會有所不同。發放全部或部分估值補貼將導致某些遞延所得税資產的確認,並可能導致記錄發放期間的所得税支出減少。
關鍵績效指標摘要
管理層審查和分析了幾項關鍵績效指標,包括總收入、剩餘績效義務(“RPO”)、營業收入、歸屬於通用電氣醫療的淨收益、每股收益以及來自(用於)經營活動的現金。管理層還審查和分析了有機收入*、調整後的息税前收益*(“調整後息税前利潤*”)、調整後淨收入*、調整後税收支出*、調整後有效税率*(“調整後ETR*”)、調整後每股收益*和自由現金流*(非公認會計準則財務指標)。對這些衡量標準進行審查和分析,以評估我們的業務績效,確定影響我們業務的趨勢,分配資本並做出戰略決策,包括下文討論的決策。有關我們關鍵績效指標的進一步討論,請參閲下面的 “經營業績” 和 “流動性和資本資源”。
應將非公認會計準則財務指標與最直接可比的美國公認會計準則財務指標一起考慮。下文 “非公認會計準則財務指標” 中提供了這些非公認會計準則財務指標的定義,討論了為什麼我們認為它們對管理層和投資者有用以及它們的某些侷限性,以及與其最直接可比的美國公認會計準則財務指標的對賬。
操作結果
下表列出了我們在所列每個時期的經營業績。
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簡明合併損益表 | 在截至6月30日的三個月中 | | 在截至6月30日的六個月中 |
| 2024 | 2023 | | 2024 | 2023 |
產品的銷售 | $ | 3,207 | $ | 3,213 | | $ | 6,253 | $ | 6,344 |
服務銷售 | 1,632 | 1,604 | | 3,237 | 3,180 |
總收入 | 4,839 | 4,817 | | 9,489 | 9,524 |
產品成本 | 2,045 | 2,084 | | 4,012 | 4,121 |
服務成本 | 792 | 793 | | 1,574 | 1,572 |
毛利潤 | 2,002 | 1,940 | | 3,904 | 3,831 |
銷售、一般和管理 | 1,067 | 1,072 | | 2,105 | 2,134 |
研究和開發 | 327 | 298 | | 651 | 568 |
運營費用總額 | 1,395 | 1,370 | | 2,756 | 2,702 |
營業收入 | 608 | 570 | | 1,148 | 1,129 |
利息和其他財務費用——淨額 | 131 | 137 | | 254 | 273 |
營業外收益(收入)成本 | (101) | (123) | | (204) | (238) |
其他(收入)支出——淨額 | (1) | (14) | | 8 | (22) |
所得税前收入 | 578 | 570 | | 1,090 | 1,116 |
所得税福利(準備金) | (143) | (137) | | (267) | (300) |
淨收入 | 435 | 433 | | 823 | 816 |
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歸屬於非控股權益的淨(收益)虧損 | (7) | (15) | | (21) | (26) |
歸屬於通用電氣醫療的淨收益 | $ | 428 | $ | 418 | | $ | 802 | $ | 790 |
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*非公認會計準則財務指標
總收入和 RPO。
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各細分市場收入 | 在截至6月30日的三個月中 | | 在截至6月30日的六個月中 |
| 2024 | 2023 | % 變化 | %有機*變化 | | 2024 | 2023 | % 變化 | %有機*變化 |
分部收入 | | | | | | | | | |
成像 | $ | 2,596 | $ | 2,620 | (1)% | —% | | $ | 5,062 | $ | 5,116 | (1)% | —% |
超聲波 | 823 | 839 | (2)% | (1)% | | 1,647 | 1,698 | (3)% | (2)% |
個 | 772 | 770 | —% | 1% | | 1,519 | 1,551 | (2)% | (2)% |
PDx | 639 | 568 | 12% | 14% | | 1,238 | 1,126 | 10% | 11% |
其他 (1) | 9 | 20 | | | | 24 | 33 | | |
總收入 | $ | 4,839 | $ | 4,817 | —% | 1% | | $ | 9,489 | $ | 9,524 | —% | —% |
(1) 未在應報告細分市場中列報的財務信息(顯示在其他類別中)代表不符合運營板塊定義的醫療保健金融服務。
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按地區劃分的收入 | 在截至6月30日的三個月中 | | 在截至6月30日的六個月中 |
| 2024 | 2023 | % 變化 | | 2024 | 2023 | % 變化 |
美國和加拿大(“USCAN”) | $ | 2,243 | $ | 2,139 | 5% | | $ | 4,336 | $ | 4,222 | 3% |
歐洲、中東和非洲(“EMEA”) | 1,206 | 1,216 | (1)% | | 2,380 | 2,384 | —% |
中國地區 | 583 | 714 | (18)% | | 1,180 | 1,386 | (15)% |
世界其他地區 | 807 | 748 | 8% | | 1,592 | 1,532 | 4% |
總收入 | $ | 4,839 | $ | 4,817 | —% | | $ | 9,489 | $ | 9,524 | —% |
在截至2024年6月30日的三個月中
總收入為48.39億美元,與報告的大致持平,有機增長1%*。服務銷售額增長了2%,達到2,800萬美元,這主要是由於價格上漲,但由於供應鏈履行情況的改善,去年公佈的產品收入增長了兩位數,產品銷售額下降了600萬美元,部分抵消了這一下降。
該細分市場的收入如下:
•影像板塊收入為25.96億美元,下降1%,至2400萬美元,此前去年有機收入實現了較高的個位數增長*,這得益於供應鏈履行情況的改善,以及受中國銷量減少和不利外幣影響的本年銷售額;
•超聲波板塊收入為8.23億美元,下降2%,至1,600萬美元,這主要是由於中國銷售量下降和不利的外匯影響;
•PCS分部收入為7.72億美元,與上年持平,有機增長1%*,此前去年有機收入增長*居高不下,這得益於成交量的改善;以及
•PDx細分市場收入為6.39億美元,增長12%,達到7100萬美元,其中歐洲、中東和非洲和美國加納地區的增長受銷量增長、價格上漲和新產品推出的推動。
區域收入如下:
•USCAN收入為22.43億美元,增長5%,達到1.04億美元,在PDx兩位數增長的帶動下,所有細分市場的收入均有所增長;
•繼去年高個位數增長之後,歐洲、中東和非洲的收入為12.06億美元,下降了1%,至1000萬美元,其中成像和PCS收入的下降在很大程度上被PDx和超聲波收入的增長所抵消;
•中國地區的收入為5.83億美元,下降了18%,下降了1.31億美元,其中所有細分市場的收入在去年實現了兩位數增長之後均有所下降,這要歸因於2022年COVID刺激計劃的影響以及受延遲的2024年刺激計劃和持續的反腐敗運動影響的本年度銷售額;以及
•世界其他地區的收入為8.07億美元,增長了8%,達到5900萬美元,增長了5,900萬美元,但部分被不利的外匯影響所抵消。
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*非公認會計準則財務指標
在截至2024年6月30日的六個月中
總收入為94.89億美元,與上年同期持平*。業績持平是由於產品銷售額下降了1%,至9,100萬美元,這主要是由於去年報告的產品收入增長了兩位數之後,銷量下降,但部分被定價上漲推動的服務銷售增長2%或5700萬美元所抵消。
該細分市場的收入如下:
•影像板塊收入為50.62億美元,下降1%,至5400萬美元,此前去年有機收入增長*實現了兩位數,這得益於供應鏈履行情況的改善和不利的外匯影響;
•超聲波板塊收入為16.47億美元,下降3%,至5100萬美元,此前去年有機收入實現了較高的個位數增長*,這要歸因於中國銷售量下降和不利的外匯影響;
•PCS分部收入為15.19億美元,下降2%,至3200萬美元,這主要是由於去年兩位數的有機收入增長*後銷量下降;以及
•PDx分部收入為12.38億美元,增長10%,達到1.12億美元,其中歐洲、中東、非洲和美國加納地區的增長受銷量增長、價格上漲和新產品推出的推動。
區域收入如下:
•隨着PDx和Imaging收入的增長,USCAN的收入為43.36億美元,增長了3%,達到1.14億美元;
•繼去年高個位數增長之後,歐洲、中東和非洲的收入為23.8億美元,基本持平,PDx收入的增長在很大程度上被成像和PCS收入的下降所抵消;
•中國地區收入為11.8億美元,下降15%,至2.06億美元,所有細分市場的收入在去年實現兩位數增長之後均有所下降,這要歸因於2022年COVID刺激計劃以及受延遲的2024年刺激計劃和持續的反腐敗運動影響的本年度銷售額的影響;以及
•世界其他地區的收入為15.92億美元,增長4%,達到6000萬美元,其中成像和PCS收入的增長,但部分被不利的外匯影響所抵消。
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剩餘的履約義務 | 截至 | |
| 2024年6月30日 | 2023 年 12 月 31 日 | | % 變化 |
產品 | $ | 4,648 | $ | 4,930 | | (6)% | |
服務 | 9,883 | 9,725 | | 2% | |
RPO 總額 | $ | 14,531 | $ | 14,655 | | (1)% | |
RPO表示部分或全部未履行的客户合同的預期收入,包括合同負債的遞延金額,不包括合同或合同的一部分,這些合同使客户能夠在不遭受實質性罰款的情況下取消或終止合同。截至2024年6月30日的RPO較2023年12月31日下降了1%,這主要是由於履行和取消的速度超過了新合同,但USCAN和世界其他地區續訂多年服務合同的時機部分抵消了這一點。
營業收入、歸屬於通用電氣醫療保健的淨收益、調整後的息税折舊攤銷前利潤*和調整後的淨收入*。
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| 在截至6月30日的三個月中 | | 在截至6月30日的六個月中 |
| 2024 | 佔總收入的百分比 | 2023 | 佔總收入的百分比 | % 變化 | | 2024 | 佔總收入的百分比 | 2023 | 佔總收入的百分比 | % 變化 |
營業收入 | $ | 608 | 12.6% | $ | 570 | 11.8% | 7% | | $ | 1,148 | 12.1% | $ | 1,129 | 11.9% | 2% |
歸屬於通用電氣醫療的淨收益 | 428 | 8.9% | 418 | 8.7% | 2% | | 802 | 8.5% | 790 | 8.3% | 2% |
調整後的息税前利潤* | 742 | 15.3% | 711 | 14.8% | 4% | | 1,423 | 15.0% | 1,375 | 14.4% | 3% |
調整後的淨收入* | 459 | 9.5% | 419 | 8.7% | 10% | | 872 | 9.2% | 807 | 8.5% | 8% |
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*非公認會計準則財務指標
在截至2024年6月30日的三個月中
營業收入為6.08億美元,增加了3,800萬美元,佔總收入的百分比為70個基點。增長是由於以下因素:
•毛利增長了6200萬美元,佔總收入的百分比增長了110個基點,這主要是由於產品銷售成本的降低。產品銷售成本佔產品銷售額的百分比下降了3,900萬美元或110個基點。佔銷售額百分比的下降主要是由成本生產率推動的,但部分被成本通脹所抵消。服務銷售成本佔服務銷售額的百分比下降了100萬美元或90個基點。佔銷售額百分比的下降是由成本生產率和我們服務產品定價的上漲推動的,但部分被成本通脹所抵消。作為產品投資的一部分,我們的總收入成本中包括1.02億美元的工程成本,用於新產品推出後的設計後續工作和產品生命週期維護,而去年同期為1.1億美元;以及
•由於研發(“研發”)投資增加了2900萬美元,總運營支出增加了2500萬美元,但部分被銷售、一般和管理(“SG&A”)支出減少500萬美元所抵消,這主要是由包括信息技術在內的成本節約計劃推動的。結果,研發佔總收入的百分比增加了60個基點,而銷售和收購佔總收入的百分比下降了20個基點。
歸屬於通用電氣醫療的淨收益和淨利潤率分別為4.28億美元和8.9%,分別增長了1000萬美元和20個基點,這主要是由於以下因素:
•如上所述,營業收入增加了3,800萬美元;
•利息和其他財務費用——淨減少600萬美元,這主要是由於定期貸款機制的還款導致總借款減少;
•營業外福利收入減少了2200萬美元,這主要與我們的養老金計劃淨收益攤銷額減少有關;
•其他收入(支出)——淨減少1300萬美元,主要與上一年度的衍生品收益有關;以及
•所得税準備金增加了600萬美元,這主要是由於本年度的增量離散調整。有關我們所得税的更多詳情,請參閲附註10 “所得税”。
調整後的息税前利潤*和調整後的息税前利潤率*為7.42億美元和15.3%,分別增長3,100萬美元和60個基點,這主要是由於毛利的增加,但部分被研發投資所抵消。
調整後的淨收入*為4.59億美元,增長4,000萬美元,主要是由於毛利的增加,但部分被研發投資所抵消。
在截至2024年6月30日的六個月中
營業收入為11.48億美元,增加了1900萬美元,佔總收入的百分比為20個基點。增長是由於以下因素:
•毛利增長了7300萬美元,佔總收入的百分比增長了90個基點,這主要是由於產品銷售成本的降低。產品銷售成本佔產品銷售額的百分比下降了1.09億美元,下降了80個基點。佔銷售額百分比的下降是由成本生產率和我們產品定價的上漲所推動的,但部分被成本通脹所抵消。服務銷售成本增加了200萬美元,但佔服務銷售額的百分比下降了80個基點。佔銷售額百分比的下降是由成本生產率和我們服務產品定價的上漲推動的,但成本上漲部分抵消了這一下降。作為產品投資的一部分,我們的總收入成本中包括2.03億美元的工程成本,用於新產品推出後的設計後續工作和產品生命週期維護,而去年同期為2.2億美元;以及
•由於研發投資增加了8,300萬美元,總運營支出增加了5400萬美元,但部分被銷售和收購支出減少的2900萬美元所抵消,這主要是由包括信息技術節省在內的成本節約舉措推動的。結果,研發佔總收入的百分比增加了90個基點,而銷售和收購佔總收入的百分比下降了20個基點。
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*非公認會計準則財務指標
歸屬於通用電氣醫療的淨收益和淨利潤率分別為8.02億美元和8.5%,分別增長了1200萬美元和20個基點,這主要是由於以下因素:
•如上所述,營業收入增加了1900萬美元;
•利息和其他財務費用——淨減少了1900萬美元,這主要是由於定期貸款機制的還款導致總借款減少;
•營業外福利收入減少了3,400萬美元,這主要與我們的養老金計劃淨收益攤銷額減少有關;
•其他收入(支出)——淨減少3000萬美元,主要與去年淨融資和投資收入減少以及非重複衍生品收益有關;以及
•所得税準備金減少了3,300萬美元,這主要是由於前一年的業績受到未來收益分配時應計預扣税和其他外國税收的增量費用的影響。有關我們所得税的更多詳情,請參閲附註10 “所得税”。
調整後的息税前利潤*和調整後的息税前利潤率*為14.23億美元和15.0%,分別增長4,800萬美元和60個基點,這主要是由於毛利的增加,但部分被研發投資所抵消。
調整後的淨收入*為8.72億美元,增加6,500萬美元,主要是由於毛利增加以及利息和其他財務費用的減少——淨收益,但部分被研發投資所抵消。
運營業績 — 細分市場
我們將某些公司相關費用以及我們的首席運營決策者(首席執行官)認為非運營的某些交易或調整排除在細分市場息税前利潤之外,例如利息和其他財務費用——淨額、所得税收益(準備金)、重組成本、收購和處置相關收益(費用)、分拆和離職成本、營業外收益(收益)成本、業務和資產處置的收益(虧損)、攤銷與收購相關的無形資產的化,淨額(收入)歸因於非控股權益的虧損、已終止業務的收益(虧損)(扣除税款)和投資重估收益(虧損)。有關細分市場收入表現的討論,請參閲上面的 “經營業績” 部分。
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分部息税前利潤 | 在截至6月30日的三個月中 | | 在截至6月30日的六個月中 |
| 2024 | 分部收入的百分比 | 2023 | 分部收入的百分比 | % 變化 | | 2024 | 分部收入的百分比 | 2023 | 分部收入的百分比 | % 變化 |
細分市場息税前利潤 (1) | | | | | | | | | | | |
成像 | $ | 286 | 11.0 | % | $ | 278 | 10.6 | % | 3 | % | | $ | 526 | 10.4 | % | $ | 469 | 9.2 | % | 12 | % |
超聲波 | 178 | 21.6 | % | 191 | 22.8 | % | (7) | % | | 360 | 21.9 | % | 398 | 23.4 | % | (10) | % |
個 | 78 | 10.1 | % | 84 | 10.9 | % | (8) | % | | 159 | 10.5 | % | 193 | 12.4 | % | (18) | % |
PDx | 200 | 31.2 | % | 152 | 26.8 | % | 31 | % | | 378 | 30.5 | % | 307 | 27.3 | % | 23 | % |
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(1) 有關細分市場息税前利潤的更多詳情,請參閲註釋3 “細分市場信息”。
在截至2024年6月30日的三個月中
•影像板塊的息税前利潤為2.86億美元,增長了800萬美元,這歸因於成本生產率和價格上漲,但部分被成本通脹所抵消;
•超聲波板塊的息税前利潤為1.78億美元,減少了1300萬美元,這主要是由於中國銷售額下降和成本上漲,但部分被成本生產率所抵消;
•PCS細分市場的息税前利潤為7800萬美元,由於產品組合減少了600萬美元,成本生產率抵消了通貨膨脹;以及
•PDx細分市場的息税前利潤為2億美元,增長了4,800萬美元,這要歸因於銷售量、成本生產率和價格上漲,但部分被成本通脹所抵消。
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*非公認會計準則財務指標
在截至2024年6月30日的六個月中
•影像板塊的息税前利潤為5.26億美元,由於成本生產率和價格上漲,增長了5700萬美元,但部分被成本通脹所抵消;
•超聲波板塊的息税前利潤為3.6億美元,減少了3,800萬美元,這是由於成本上漲和銷售量的下降,尤其是在中國,但部分被成本生產率所抵消;
•PCS細分市場的息税前利潤為1.59億美元,減少了3,400萬美元,這歸因於成本上漲和銷售量的下降,但部分被成本生產率所抵消;以及
•PDx細分市場的息税前利潤為3.78億美元,增長了7100萬美元,這要歸因於銷售量的增長、價格的上漲和成本生產率,但成本通脹和投資部分抵消了這一增長。
非公認會計準則財務指標
本10-Q季度報告中提出的非公認會計準則財務指標是衡量我們業績和流動性的補充指標,我們認為這將有助於投資者瞭解我們的財務狀況、現金流和經營業績,並評估我們的未來前景。結合我們的美國公認會計準則業績來看,這些非公認會計準則財務指標為分析基礎業務的趨勢提供了基準,管理層可以將其用作制定財務、運營和規劃決策的基礎。報告的非公認會計準則指標的描述如下所示。
我們報告有機收入和有機收入增長率,以使管理層和投資者進一步瞭解和了解我們已建立的持續業務的潛在收入趨勢,並深入瞭解對我們產品和服務的總體需求。在計算這些指標時,我們排除了收購、處置和外幣匯率波動的影響。
我們報告息税前利潤、調整後息税前利潤、調整後息税前利潤率、調整後淨收益和調整後每股收益,通過在正常化基礎上重點介紹持續經營業績和潛在盈利因素,讓管理層和投資者進一步瞭解我們的業務。為了計算這些指標,我們排除了以下適用的調整,並將其反映在下面的詳細對賬中:利息和其他財務費用——淨額、歸屬於非控股權益的淨(收益)虧損、非營業收益(收入)成本、所得税和某些税收相關調整的收益(準備金)以及某些非經常性和/或非現金項目。我們可能會不時考慮排除其他非經常性項目,以增強各時期之間的可比性。調整後的息税前利潤率的計算方法是將調整後的息税前利潤除以同期的總收入。
我們報告調整後的税收支出和調整後的ETR,以使投資者更好地瞭解適用於我們業務的標準化税率,並提供更穩定的跨期可比性。調整後的税收支出不包括與税前收入調整相關的所得税,這些調整是調整後淨收益的一部分,以及某些所得税調整,例如遞延所得税資產或負債的調整。我們可能會不時考慮排除其他非經常性税收項目,以提高各期之間的可比性。調整後的ETR是調整後的税收支出除以所得税前收入減去上述税前收入調整。
我們報告自由現金流,為管理層和投資者提供衡量我們在正常化基礎上產生現金能力的重要指標,並深入瞭解我們配置資本的靈活性。自由現金流指來自(用於)經營活動的現金,包括與增建和處置不動產、廠房和設備(“PP&E”)以及增加內部用途軟件相關的現金流。自由現金流不代表可用於全權支出的剩餘現金流,因為該措施不扣除償還債務所需的資本。
管理層認識到,這些非公認會計準則財務指標存在侷限性,包括其他公司的計算方式可能有所不同,也可能在不同的情況下或用於不同的目的。為了彌補所討論的侷限性,管理層不會將這些指標與根據美國公認會計原則確定的可比財務指標分開考慮,也不會將其作為替代方案。下文提供了每種非公認會計準則財務指標與最直接可比的美國公認會計準則財務指標的詳細對賬情況,不應依賴任何單一財務指標來評估我們的業務。
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有機收入* | 在截至6月30日的三個月中 | | 在截至6月30日的六個月中 |
| 2024 | 2023 | % 變化 | | 2024 | 2023 | % 變化 |
影像收入 | $ | 2,596 | $ | 2,620 | (1)% | | $ | 5,062 | $ | 5,116 | (1)% |
減去:收購 (1) | 13 | — | | | 13 | — | |
減去:處置 (2) | — | — | | | — | — | |
減去:外幣兑換 | (37) | — | | | (64) | — | |
映像有機收入* | $ | 2,620 | $ | 2,620 | —% | | $ | 5,113 | $ | 5,116 | —% |
超聲波收入 | $ | 823 | $ | 839 | (2)% | | $ | 1,647 | $ | 1,698 | (3)% |
減去:收購 (1) | — | — | | | — | — | |
減去:處置 (2) | — | — | | | — | — | |
減去:外幣兑換 | (8) | — | | | (13) | — | |
超聲波有機收入* | $ | 831 | $ | 839 | (1)% | | $ | 1,659 | $ | 1,698 | (2)% |
PCS 收入 | $ | 772 | $ | 770 | —% | | $ | 1,519 | $ | 1,551 | (2)% |
減去:收購 (1) | — | — | | | — | — | |
減去:處置 (2) | — | — | | | — | — | |
減去:外幣兑換 | (2) | — | | | (4) | — | |
PCS 有機收入* | $ | 775 | $ | 770 | 1% | | $ | 1,523 | $ | 1,551 | (2)% |
pdX 收入 | $ | 639 | $ | 568 | 12% | | $ | 1,238 | $ | 1,126 | 10% |
減去:收購 (1) | — | — | | | — | — | |
減去:處置 (2) | — | — | | | — | — | |
減去:外幣兑換 | (7) | — | | | (8) | — | |
PDx 有機收入* | $ | 646 | $ | 568 | 14% | | $ | 1,246 | $ | 1,126 | 11% |
其他收入 | $ | 9 | $ | 20 | (53)% | | $ | 24 | $ | 33 | (27)% |
減去:收購 (1) | — | — | | | — | — | |
減去:處置 (2) | — | — | | | — | — | |
減去:外幣兑換 | — | — | | | — | — | |
其他有機收入* | $ | 9 | $ | 20 | (53)% | | $ | 24 | $ | 33 | (27)% |
總收入 | $ | 4,839 | $ | 4,817 | —% | | $ | 9,489 | $ | 9,524 | —% |
減去:收購 (1) | 13 | — | | | 14 | — | |
減去:處置 (2) | — | — | | | — | — | |
減去:外幣兑換 | (54) | — | | | (89) | — | |
有機收入* | $ | 4,881 | $ | 4,817 | 1% | | $ | 9,565 | $ | 9,524 | —% |
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(1) | 代表從公司完成交易之日起至交易後四個季度末可歸因於收購的收入。 |
(2) | 代表處置日前四個季度歸因於處置的收入。 |
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*非公認會計準則財務指標
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調整後的息税前利潤* | 在截至6月30日的三個月中 | | 在截至6月30日的六個月中 |
| 2024 | 2023 | % 變化 | | 2024 | 2023 | % 變化 |
歸屬於通用電氣醫療的淨收益 | $ | 428 | $ | 418 | 2% | | $ | 802 | $ | 790 | 2% |
加:利息和其他財務費用——淨額 | 131 | 137 | | | 254 | 273 | |
加:營業外收益(收入)成本 | (101) | (123) | | | (204) | (238) | |
減去:所得税福利(準備金) | (143) | (137) | | | (267) | (300) | |
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減去:歸因於非控股權益的淨(收益)虧損 | (7) | (15) | | | (21) | (26) | |
息税前利潤* | $ | 608 | $ | 584 | 4% | | $ | 1,140 | $ | 1,151 | (1)% |
添加:重組成本 (1) | 29 | 19 | | | 68 | 31 | |
添加:與收購和處置相關的費用(收益)(2) | (3) | (2) | | | (3) | (1) | |
添加:分拆和分離成本 (3) | 67 | 72 | | | 126 | 130 | |
加:業務和資產處置(收益)虧損(4) | — | — | | | — | — | |
添加:與收購相關的無形資產的攤銷 | 35 | 32 | | | 66 | 63 | |
加:投資重估(收益)虧損(5) | 6 | 6 | | | 26 | 1 | |
調整後的息税前利潤* | $ | 742 | $ | 711 | 4% | | $ | 1,423 | $ | 1,375 | 3% |
淨收入利潤率 | 8.9% | 8.7% | 20 bps | | 8.5% | 8.3% | 20 bps |
調整後的息税前利潤率* | 15.3% | 14.8% | 60 bps | | 15.0% | 14.4% | 60 bps |
| | | | | |
(1) | 包括遣散費、設施關閉和其他與重組計劃相關的費用。 |
(2) | 包括法律、諮詢和其他交易和整合費用,或有對價的調整,以及其他與採購會計相關的費用和其他與交易直接相關的成本。 |
(3) | 從通用電氣分拆和分離過程中產生的成本,包括系統實施、審計和諮詢費、法人實體分離、創始人補助金股權獎勵、與通用電氣的分離協議以及其他一次性費用。 |
(4) | 由出售資產和投資產生的收益和損失組成。 |
(5) | 主要與股票投資的估值調整有關。 |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
調整後淨收入* | 在截至6月30日的三個月中 | | 在截至6月30日的六個月中 |
| 2024 | 2023 | % 變化 | | 2024 | 2023 | % 變化 |
歸屬於通用電氣醫療的淨收益 | $ | 428 | $ | 418 | 2% | | $ | 802 | $ | 790 | 2% |
加:營業外收益(收入)成本 | (101) | (123) | | | (204) | (238) | |
添加:重組成本 (1) | 29 | 19 | | | 68 | 31 | |
添加:與收購和處置相關的費用(收益)(2) | (3) | (2) | | | (3) | (1) | |
添加:分拆和分離成本 (3) | 67 | 72 | | | 126 | 130 | |
加:業務和資產處置(收益)虧損(4) | — | — | | | — | — | |
添加:與收購相關的無形資產的攤銷 | 35 | 32 | | | 66 | 63 | |
加:投資重估(收益)虧損(5) | 6 | 6 | | | 26 | 1 | |
增加:對賬項目的税收影響 | (1) | (3) | | | (10) | 1 | |
添加:某些税收調整 (6) | — | — | | | — | 30 | |
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調整後的淨收入* | $ | 459 | $ | 419 | 10% | | $ | 872 | $ | 807 | 8% |
| | | | | |
(1) | 包括遣散費、設施關閉和其他與重組計劃相關的費用。 |
(2) | 包括法律、諮詢和其他交易和整合費用,或有對價的調整,以及其他與採購會計相關的費用和其他與交易直接相關的成本。 |
(3) | 從通用電氣分拆和分離過程中產生的成本,包括系統實施、審計和諮詢費、法人實體分離、創始人補助金股權獎勵、與通用電氣的分離協議以及其他一次性費用。 |
(4) | 由出售資產和投資產生的收益和損失組成。 |
(5) | 主要與股票投資的估值調整有關。 |
(6) | 包括某些所得税調整,包括公司不再永久再投資的某些外國子公司前一期收益的遞延所得税負債的累計,以及將遞延所得税資產和負債調整為獨立通用電氣醫療保健税率的影響。 |
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*非公認會計準則財務指標
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調整後的每股收益* | 在截至6月30日的三個月中 | | 在截至6月30日的六個月中 |
(以美元計,以百萬計的已發行股票除外) | 2024 | 2023 | $ 零錢 | | 2024 | 2023 | $ 零錢 |
攤薄後的每股收益 | $ | 0.93 | $ | 0.91 | $ | 0.02 | | $ | 1.75 | $ | 1.33 | $ | 0.42 |
增加:可贖回非控股權益的被視為優先股股息 | — | | — | | | | — | | 0.40 | | |
加:營業外收益(收入)成本 | (0.22) | | (0.27) | | | | (0.44) | | (0.52) | | |
添加:重組成本 (1) | 0.06 | | 0.04 | | | | 0.15 | | 0.07 | | |
添加:與收購和處置相關的費用(收益)(2) | (0.01) | | (0.00) | | | (0.01) | | (0.00) | |
添加:分拆和分離成本 (3) | 0.15 | | 0.16 | | | | 0.28 | | 0.28 | | |
加:業務和資產處置(收益)虧損(4) | — | | — | | | | — | | — | | |
添加:與收購相關的無形資產的攤銷 | 0.08 | | 0.07 | | | | 0.14 | | 0.14 | | |
加:投資重估(收益)虧損(5) | 0.01 | | 0.01 | | | | 0.06 | | 0.00 | | |
增加:對賬項目的税收影響 | (0.00) | (0.01) | | | | (0.02) | | 0.00 | | |
添加:某些税收調整 (6) | — | | — | | | | — | | 0.07 | | |
調整後的每股收益* | $ | 1.00 | $ | 0.92 | $ | 0.09 | | $ | 1.90 | $ | 1.76 | $ | 0.14 |
攤薄後的加權平均已發行股票 | 459 | 458 | | | 459 | 458 | |
| | | | | |
(1) | 包括遣散費、設施關閉和其他與重組計劃相關的費用。 |
(2) | 包括法律、諮詢和其他交易和整合費用,或有對價的調整,以及其他與採購會計相關的費用和其他與交易直接相關的成本。 |
(3) | 從通用電氣分拆和分離過程中產生的成本,包括系統實施、審計和諮詢費、法人實體分離、創始人補助金股權獎勵、與通用電氣的分離協議以及其他一次性費用。 |
(4) | 由出售資產和投資產生的收益和損失組成。 |
(5) | 主要與股票投資的估值調整有關。 |
(6) | 包括某些所得税調整,包括公司不再永久再投資的某些外國子公司前一期收益的遞延所得税負債的累計,以及將遞延所得税資產和負債調整為獨立通用電氣醫療保健税率的影響。 |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
調整後的税收支出*和調整後的ETR* | 在截至6月30日的三個月中 | | 在截至6月30日的六個月中 | |
| 2024 | 2023 | | 2024 | 2023 | |
所得税福利(準備金) | $ | (143) | $ | (137) | | $ | (267) | $ | (300) | | |
增加:對賬項目的税收影響 | (1) | (3) | | (10) | 1 | | |
添加:某些税收調整 (1) | — | — | | — | 30 | | |
調整後的税收支出* | $ | (144) | $ | (140) | | $ | (277) | $ | (269) | | |
有效税率 | 24.7% | 24.0% | | 24.5% | 26.9% | | |
調整後的有效税率* | 23.6% | 24.4% | | 23.7% | 24.4% | | |
| | | | | |
(1) | 包括某些所得税調整,包括公司不再永久再投資的某些外國子公司前一期收益的遞延所得税負債的累計,以及將遞延所得税資產和負債調整為獨立通用電氣醫療保健税率的影響。 |
| | | | | | | | | | | | | |
自由現金流* | 在截至6月30日的六個月中 | |
| 2024 | 2023 | | % 變化 |
來自(用於)經營活動的現金 | $ | 300 | $ | 401 | | (25)% | |
添加:PP&E 和內部使用軟件的補充 | (209) | | (213) | | | | |
添加:PP&E 的處置 | — | 1 | | | |
| | | | | |
自由現金流* | $ | 92 | $ | 189 | | (51)% | |
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*非公認會計準則財務指標
流動性和資本資源
截至2024年6月30日,我們在簡明合併財務狀況表中的現金、現金等價物和限制性現金餘額為20.15億美元。歷史上,我們從經營活動中產生了正現金流。此外,我們可以獲得總額為35億美元的循環信貸額度,詳見附註8 “借款”。
我們認為,我們現有的現金、現金等價物和限制性現金、經營活動產生的未來現金、資本市場準入和現有信貸額度將足以滿足我們當前和持續運營的需求,繳納應繳税款,償還現有債務,併為至少未來12個月的業務投資提供資金。
下表彙總了我們在所述期間的現金流量:
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現金流 | 在截至6月30日的六個月中 |
| 2024 | 2023 | |
來自(用於)經營活動的現金 | $ | 300 | | $ | 401 | | |
來自(用於)投資活動的現金 | (537) | | (350) | | |
來自(用於)融資活動的現金 | (210) | | 446 | | |
| | | |
自由現金流* | 92 | | 189 | | |
運營活動
截至2024年6月30日的六個月中,經營活動產生的現金為3億美元,其中包括8.23億美元的淨收入、主要用於折舊和攤銷的非現金費用2.97億美元,以及資產負債增量變動產生的8.2億美元流出,這主要是由薪酬和福利支付、公司資助的退休後福利金支付以及主要由於第二季度庫存增加以滿足更高需求而導致的庫存增加半年。
截至2023年6月30日的六個月中,經營活動產生的現金為4.01億美元,其中包括8.16億美元的淨收入、3.13億美元的折舊和攤銷的非現金費用以及7.28億美元的資產負債增量變動產生的流出,這主要是由公司為退休後福利計劃提供的福利補助金、主要由於庫存增加以滿足下半年更高的需求而增加的庫存以及薪酬和補助金支付。
投資活動
截至2024年6月30日的六個月中,用於投資活動的現金為5.37億美元,主要包括收購的扣除現金後的2.59億美元收購與MiM Software Inc.(“MiM Software”)相關的業務,以及PP&E增加的2.09億美元,主要與產能擴張和新產品推出有關。有關收購MiM Software的更多信息,請參閲附註7 “收購、商譽和其他無形資產”。
截至2023年6月30日的六個月中,用於投資活動的現金為3.5億美元,主要包括PP&E增加的2.13億美元,主要與新產品推出、產能擴張以及收購業務有關,扣除收購的現金後,主要與Caption Health, Inc.相關的1.47億美元業務。
融資活動
在截至2024年6月30日的六個月中,用於融資活動的現金為2.1億美元,主要包括償還未償定期貸款額度的1.5億美元。
截至2023年6月30日的六個月中,融資活動產生的現金為4.46億美元,主要包括20億美元的新發行債務,部分被向通用電氣的13.17億美元轉賬和2.11億美元的非控股權益贖回所抵消。
自由現金流*
截至2024年6月30日的六個月中,自由現金流*為9200萬美元,主要包括經營活動產生的3億美元現金,部分被用於增加PP&E的2.09億美元現金所抵消。
截至2023年6月30日的六個月中,自由現金流*為1.89億美元,主要包括經營活動產生的4.01億美元現金,部分被用於增加PP&E的2.13億美元現金所抵消。
資本支出
截至2024年6月30日和2023年6月30日的六個月中,用於資本支出的現金分別為2.09億美元和2.13億美元。資本支出主要用於擴大製造能力、推出新產品以及新產品和現有產品的設備和工具。
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*非公認會計準則財務指標
物質現金需求
在正常的業務過程中,我們簽訂合同和承諾,要求我們將來付款。有關我們在租賃、債務和其他承諾下的義務的信息,見我們截至2023年12月31日財年的10-k表年度報告中的附註7 “租賃”、附註9 “借款” 和附註14 “承諾、擔保、產品擔保和其他意外損失”。如附註9 “退休後福利計劃” 所述,我們有與養老金義務相關的重要現金需求。此外,2024年4月1日,我們用手頭現金為收購MiM Software提供了資金。有關此次收購的更多信息,請參見附註7 “收購、商譽和其他無形資產”。
債務和信貸設施
作為我們資本結構的一部分,我們產生了債務。這筆債務的償還由我們運營的現金流支持。截至2024年6月30日,我們的總債務為92.4億美元,而截至2023年12月31日為94.42億美元。債務減少的主要原因是2024年第一季度償還了1.5億美元的未償定期貸款額度。截至2024年6月30日,我們的簡明合併財務狀況表中已將2024年11月到期的10億美元優先票據列為短期借款。
截至2024年6月30日的六個月中,票據和我們的信貸額度的加權平均利率為6.08%。在截至2024年6月30日的六個月中,我們沒有償還票據的本金債務。
除了定期貸款額度外,我們的信貸額度還包括一項為期五年的優先無抵押循環貸款,其借款額度高達25億美元,將於2028年1月到期;以及一項364天的優先無抵押循環貸款,提供高達10億美元的借款,將於2024年12月到期。截至2024年6月30日,這兩個循環貸款都沒有未償還的借款。
信貸額度包括各種習慣契約,這些契約限制了債務擔保留置權的產生、GE Healthcare簽訂的某些根本性變革交易以及允許的最大槓桿比率等。截至2024年6月30日,我們遵守了契約要求,包括最大合併淨槓桿率。
有關債務和信貸額度的更多詳情,請參閲附註8 “借款”。
獲得資本和信用評級
與分拆有關的是,我們進入資本市場,於2022年11月發行了82.5億美元的優先無抵押票據,籌集了102.5億美元的債務,並於2023年1月完成了20億美元定期貸款機制的提取。此外,我們還安排了35億美元的循環信貸額度,以進一步支持我們的流動性需求。我們計劃繼續依賴資本市場,我們希望能夠獲得信貸額度來為我們的運營提供資金。債務融資的成本和可用性將受到我們的信用評級和市場狀況的影響。穆迪投資者服務公司(“穆迪”)、標準普爾全球評級(“標普”)和惠譽評級(“惠譽”)目前對我們的長期債務進行評級。下表列出了我們截至2024年7月24日的信用評級。
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| 穆迪 | 標準普爾 | 惠譽 |
長期評級 | Baa2 | BBB | BBB |
外表 | 穩定 | 穩定 | 穩定 |
我們正在披露我們的信用評級,以增進對我們的流動性來源以及評級對我們的資金成本和流動性渠道的影響的理解。我們的評級機構可能隨時修改或撤回我們的評級,並且每個評級都應獨立於任何其他評級進行評估。
最近發佈的會計公告
關於最近發佈的會計準則的討論,見附註1 “組織和列報基礎”。
關鍵會計估計
管理層認為,在截至2024年6月30日的六個月中,我們在截至2023年12月31日財年的10-k表年度報告中作為關鍵會計估計披露的項目沒有重大變化。
第 3 項。關於市場風險的定量和定性披露
我們面臨的市場風險主要來自利率、外幣匯率、大宗商品價格和股票價格的變化,這可能會影響我們業務的未來收入、現金流和公允價值。與截至2023年12月31日財年的10-k表年度報告第7A項 “市場風險定量和定性披露” 中披露的市場風險敞口相比,我們的市場風險敞口沒有實質性變化。
第 4 項。控制和程序
評估披露控制和程序。
在包括首席執行官和首席財務官在內的公司管理層的監督和參與下,公司評估了《交易法》第13a-15(e)條和第15d-15(e)條規定的披露控制和程序。根據該評估,首席執行官兼首席財務官得出結論,公司的披露控制和程序自2024年6月30日起生效,公司在根據《交易法》提交或提交的報告中要求披露的信息將在美國證券交易委員會規則和表格規定的期限內記錄、處理、彙總和報告,並將此類信息收集並傳達給包括首席執行官和首席執行官在內的管理層財務官員,如適當,以便及時就所需的披露作出決定。
財務報告內部控制的變化。
在截至2024年6月30日的季度中,公司繼續退出與通用電氣的各種過渡服務協議,主要與影響財務報告的IT系統有關。因此,執行相關內部控制的責任移交給了公司,包括與信息技術環境變化有關的一般信息技術控制措施。除了前幾句中討論的內容外,在截至2024年6月30日的季度中,公司對財務報告的內部控制沒有發生任何對公司財務報告的內部控制產生重大影響或合理可能產生重大影響的變化。
控制措施有效性的固有侷限性。
所有內部控制系統都有固有的侷限性;因此,它們可能無法防止或發現所有錯誤陳述或所有欺詐行為。因此,即使那些被確定有效的內部控制制度也只能為財務報表的編制和報告提供合理的保證。此外,對未來時期任何有效性評估的預測都存在以下風險:當前的控制結構可能不足以應對條件的變化,或者政策的遵守程度可能惡化。
第二部分。其他信息
第 1 項。法律訴訟
本表10-Q季度報告中其他地方包含的財務報表附註13 “承諾、擔保、產品擔保和其他意外損失” 中規定的信息,納入了有關未決法律訴訟的重大信息。
第 1A 項。風險因素
我們在截至2023年12月31日財年的10-K表年度報告中披露的風險因素沒有重大變化。
第 2 項。未註冊的股權證券銷售和所得款項的使用
在本報告所涉期間,沒有未註冊的股票證券銷售。
第 3 項。優先證券違約
沒有。
第 4 項。礦山安全披露
不適用。
第 5 項。其他信息
董事和高級管理人員交易安排。
我們的董事或執行官都沒有 採用 要麼 終止 在本報告所涵蓋的季度期間,第10b5-1條的交易安排或非規則10b5-1的交易安排(定義見S-K法規第408(c)項)。
第 6 項。展品
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數字 | 描述 |
3.1 | 註冊人公司註冊證書(參照註冊人於2022年12月29日向美國證券交易委員會提交的8-K表最新報告的附錄3.1納入)。 |
3.2 | 註冊人章程(參照註冊人於2022年12月29日向美國證券交易委員會提交的8-K表最新報告的附錄3.2納入)。 |
31.1 | 根據根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第302條通過的經修訂的1934年《證券交易法》第13a-14(a)/15d-14(a)條對註冊人的首席執行官進行認證。 |
31.2 | 根據根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第302條通過的經修訂的1934年《證券交易法》第13a-14(a)/15d-14(a)條對註冊人的首席財務官進行認證。 |
32.1 | 根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第906條通過的《美國法典》第18章第1350條對註冊人的首席執行官和首席財務官進行認證。 |
101 | 通用電氣醫療科技公司截至2024年6月30日的季度10-Q表季度報告中的以下材料,採用行內XBRL(可擴展業務報告語言)格式;(1)截至2024年和2023年6月30日的三個月和六個月的簡明合併收益表;(2)截至2024年和2023年6月30日的三個月和六個月的簡明綜合收益(虧損)表;(3)簡明合併報表截至2024年6月30日和2023年12月31日的財務狀況;(4) 簡明合併截至2024年和2023年6月30日的三個月和六個月的權益變動表;(5)截至2024年和2023年6月30日的六個月的簡明合併現金流量表;以及(6)簡明合併財務報表附註。 |
104 | 封面交互式數據文件(格式為 Inline XBRL,包含在附錄 101 中)。 |
簽名
根據1934年《證券交易法》的要求,註冊人已正式促使經正式授權的下列簽署人代表其簽署本報告。
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| | GE 醫療科技公司 |
| | (註冊人) |
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2024年7月31日 | | /s/ 喬治 ·A· 紐科姆 |
日期 | | George A. Newcomb,財務總監兼首席會計官(授權簽署人) |