美國
證券交易委員會
華盛頓特區20549
6-K表格
外國私人發行人報告
根據《1934年證券交易法》13a-16或15d-16規定
的
1934年證券交易法
截至
2024年7月
Vale S.A。
Botafogo區Botafogo海灘186號18樓
22250-145巴西里約熱內盧
請選擇註冊人是否按Form 20-F或Form 40-F覆蓋提交年度報告。 Form 20-F [X] Form 40-F []
(在以下方框內打“√”表示公司是否根據20-F表或40-F表提交或將提交年度報告。)
20-F表 × 40-F表 ¨
目錄
獨立註冊會計師事務所報告 | 3 |
合併中期損益表 | 4 |
綜合收益財務報表合併報表 | 5 |
現金流量綜合財務報表合併報表 | 6 |
財務狀況綜合財務報表合併報表 | 7 |
股東權益變動綜合財務報表合併報表 | 8 |
1. 公司信息 巴西里約熱內盧的上市公司Vale S.A.(“母公司”)的普通股由股票交易所交易。 | 9 |
2.編制簡明合併中期基本報表的依據 | 10 |
3.截至2024年6月30日三個月期間的重大事項和交易相關事項 | 10 |
4.按業務部門和地理區域的信息 | 11 |
5. 按性質分類的費用和支出 | 15 |
6.財務成果 | 15 |
7.税務 | 16 |
8.每股基本和攤薄收益 | 18 |
9.現金流量和淨債務調節 | 18 |
10. 應收賬款 | 20 |
11. 庫存 | 21 |
12. 供應商和承建商 | 21 |
13. 其他金融資產和金融負債 | 22 |
14. 對聯營企業和合營企業的投資 | 23 |
收購和剝離 | 24 |
16. 無形資產 | 26 |
17. 土地、房屋及設備 | 27 |
18. 財務和資本風險管理 | 28 |
19. 金融資產和負債 | 34 |
20. 參與式股東債券 | 35 |
21. 貸款,借款,現金及現金等價物和開空投資 | 36 |
22. 租賃 | 37 |
23. 布魯馬迪尼奧水壩事故 | 38 |
24. 與聯營企業和合營企業相關的負債 | 41 |
25. 除役水壩結構和資產退役義務的備用 | 44 |
26. 法律訴訟 | 47 |
27. 員工福利 | 48 |
28. 股本 | 50 |
29. 關聯方 | 51 |
2 |
獨立註冊會計師事務所報告
致所有股東和董事會:
Vale S.A。
審核中間
財務報表
我們已審核了Vale S.A.及其附屬公司(“公司”)截至2024年6月30日的財務狀況的合併中期財務報表及截至2024年6月30日和2023年6月30日三個月和六個月的合併中期損益表和綜合損益表以及截至2024年6月30日和2023年6月30日六個月的合併股東權益變動和現金流量表,包括相關附註(統稱為“中期財務報表”)。經過審核,我們不知道應對附隨中期財務報表進行任何實質性修改以符合國際會計準則委員會(IASB)發佈的第34號準則“(IAS 34 - Interim Financial Reporting)”的要求。
我們曾根據美國上市公司會計監督委員會(PCAoB)的標準審核了公司截至2023年12月31日的財務狀況的合併財務報表及截至當年年末(未在此呈現)的相關合並損益表和綜合損益表,股東權益變動和現金流量表及在2024年2月22日的報告中發表了無保留意見。我們認為附隨在2023年12月31日財務狀況的合併財務報表中的信息在所有方面與所衍生的財務狀況合併財務報表相比較是相當準確的。
審查結果基礎
這些中期財務報表是公司管理層負責。我們是註冊於美國上市公司會計監督委員會(PCAOB)的公共會計師事務所,根據美國聯邦證券法及證券交易委員會和PCAOB適用的規則與法規的要求,對公司是獨立的。我們根據PCAOB的標準進行了審核。中期財務報表的審計主要包括應用分析程序和向負責財務和會計事項的人員進行詢問。它比根據PCAOB標準進行的審計範圍要小得多,其目的是針對作為一個整體的財務報表表達意見。因此,我們不作出這樣的意見表達。
2024年7月25日,裏約熱內盧
普華永道會計師事務所
我們的董事會認為,我們的薪酬政策和實踐是合理的,並適當地將我們的員工利益與股東的利益相一致。董事會認為,對於我們的高管和其他員工的激勵性薪酬與收益掛鈎的事實鼓勵採取有利於公司短期和長期盈利的行動。此外,薪酬委員會審查有關我們的薪酬政策和實踐的變化,以確保此類政策和實踐不會鼓勵我們的高管和其他員工採取可能導致公司出現重大不利影響的行動。 |
合併中期損益表
單位:百萬美元,每股收益除外
截至6月30日的三個月的期間 | 截至2022年6月30日的六個月期間 | ||||
票據 | 2024 | 2023 | 2024 | 2023 | |
營業收入淨額 | 4(b) | 9,920 | 9,673 | 18,379 | 18,107 |
營業成本和提供的服務 | 5(a) | (6,349) | (5,940) | (11,716) | (10,889) |
毛利潤 | 3,571 | 3,733 | 6,663 | 7,218 | |
營業費用 | |||||
銷售和行政 | 5(b) | (137) | (139) | (277) | (257) |
研發 | (189) | (165) | (345) | (304) | |
預運營和運營中的停工 | 25 | (91) | (103) | (183) | (227) |
其他營業收入(費用),淨額 | 5(c) | 721 | (454) | 465 | (677) |
營業利潤 | 3,875 | 2,872 | 6,323 | 5,753 | |
財務收入 | 6 | 78 | 106 | 187 | 227 |
財務費用 | 6 | (365) | (397) | (報告人的電話號碼,包括區號) | (717) |
其他金融項目,淨額 | 6 | (965) | 134 | (1,172) | (197) |
聯營企業和合營企業權益收益及其他收益 | 14和24 | 112 | 5 | 236 | (50) |
税前收入 | 2,735 | 2,720 | 4,870 | 5,016 | |
所得税 | 7 | 34 | (1,792) | (414) | (2,210) |
淨利潤 | 2,769 | 928 | 4,456 | 2,806 | |
歸屬於非控股權益的淨收入 | - | 36 | 8 | 77 | |
歸屬於Vale股東的淨利潤 | 2,769 | 892 | 4,448 | 2,729 | |
歸屬於淡水河谷股東的基本和攤薄每股收益 | 8 | ||||
普通股 (美元) | 12,666 | 0.20 | 1.04 | 0.62 |
附註是這份中期財務報表的一部分。
4 |
綜合收益財務報表合併報表
單位:百萬美元
截至6月30日的三個月的期間 | 截至2022年6月30日的六個月期間 | ||||
票據 | 2024 | 2023 | 2024 | 2023 | |
淨收入 | 2,769 | 928 | 4,456 | 2,806 | |
其他綜合收益: | |||||
不會重新分類至利潤表的項目 | |||||
母公司外幣財務報表折算差額 | (4,014) | 2,072 | 子公司外幣財務報表折算差額 | 3,016 | |
養老福利責任 | 4 | (5) | 44 | -12 | |
股權證券投資公允價值調整 | - | 13 | - | 13 | |
(4,010) | 2,080 | (5,195) | 3,017 | ||
可能重新分類為損益表的項目 | |||||
將累計外幣折算差額重分類至損益表(i) | 1,203 | (249) | 1,381 | (406) | |
淨投資套期保值 | 18(小時) | (202) | 95 | (258) | 144 |
現金流量套期保值 | 18(小時) | - | (4) | - | 15 |
15(a) | (1,048) | - | (997) | - | |
(47) | (158) | 126 | (247) | ||
綜合損益 | (1,288) | 2,850 | (613) | 5,576 | |
歸屬於非控股權益綜合收益 | 1 | 36 | 7 | 84 | |
歸屬於Vale股東的綜合損益 | (1,289) | 2,814 | (620) | 5492 |
(i)主要與PTVI累積外幣翻譯調整的再分類金額為1,063美元有關(注15a)
適用税後列示上述項目,相關税款披露於注7中。
附註是這份中期財務報表的一部分。
5 |
綜合經營活動產生的現金流量表
以百萬美元為單位
截至2022年6月30日的六個月期間 | |||
票據 | 2024 | 2023 | |
經營性現金流量 | 9(a) | 6,832 | 7,539 |
支付的貸款和借款利息 | 9(c) | (397) | (369) |
合同結算收到的衍生品款項,淨額 | 18(d) | 124 | 172 |
布魯馬迪尼奧事件相關款項的支付 | 23 | (400) | (621) |
與壩體去除相關款項的支付 | 25 | (251) | (173) |
支付的優先股東債券利息 | 20 | (149) | (127) |
所得税(包括結算計劃)的支付 | (972) | (911) | |
經營活動產生的現金流量淨額 | 4787 | 5,510 | |
投資活動現金流量: | |||
資本支出 | 4(c) | (2,723) | (2,338) |
與薩馬爾科大壩事故相關的支付 | 24 | (191) | (108) |
淨投資收回(支付)的現金 | 9(b) | 2,610 | (67) |
從聯營企業和合營企業收到的股息 | 42 | 105 | |
開空投資 | (16) | 12 | |
其他投資活動,淨額 | (1) | 3 | |
投資活動產生的淨現金流出 | (279) | (2,393) | |
籌資活動產生的現金流量: | |||
從第三方處借款和借入款項 | 9(c) | 1,960 | 1,800 |
償還第三方的貸款和借款 | 9(c) | (592) | (620) |
租賃支付 | 22 | (85) | (92) |
向Vale股東支付的股息和資本利息 | 28(d) | (2,328) | (1,795) |
向非控股權益支付的股息和利潤分配 | - | (8) | |
股份回購計劃 | 28(c) | (389) | (2,124) |
在VOPC中收購額外股份 | 15(g) | - | (130) |
籌集資金淨額 | (1,434) | (2,969) | |
現金及現金等價物淨增加額 | 3,074 | 148 | |
期初現金及現金等價物 | 3,609 | 4,736 | |
現金及現金等價物匯率變動影響 | (204) | 99 | |
期末現金及現金等價物餘額 | 6,479 | 4,983 |
附註是這份中期財務報表的一部分。
6 |
綜合經營活動產生的現金流量表
以百萬美元為單位
票據 | 2024年6月30日 | 2023年12月31日 | |
資產 | |||
流動資產 | |||
現金及現金等價物 | 21 | 6,479 | 3,609 |
短期投資 | 21 | 61 | 51 |
應收賬款 | 10 | 2,332 | 4,197 |
其他金融資產 | 13 | 168 | 271 |
存貨 | 11 | 4,793 | 4,684 |
可收回税款 | 第7(e)條 | 659 | 900 |
司法性存款 | 第26條(c)款 | - | 611 |
其他 | 337 | 444 | |
14,829 | 14,767 | ||
持有待售非流動資產 | 15(a) | - | 3,933 |
14,829 | 18,700 | ||
非流動資產 | |||
司法性存款 | 第26條(c)款 | 585 | 798 |
其他金融資產 | 13 | 160 | 593 |
可收回税款 | 第7(e)條 | 1,329 | 1,374 |
延遲所得税 | 7(b) | 9,931 | 9,565 |
其他 | 1,289 | 1,257 | |
13,294 | 13,587 | ||
關聯公司和合營企業投資 | 14 | 3,715 | 1,872 |
無形資產 | 16 | 10,195 | 11,631 |
房地產、廠房和設備 | 17 | 44,582 | 48,396 |
71,786 | 75,486 | ||
總資產 | 86,615 | 94,186 |
負債 | |||
流動負債 | |||
供應商和承包商 | 12 | 4769 | 5,272 |
貸款和借款 | 21 | 910 | 824 |
租約 | 22 | 177 | 197 |
其他金融負債 | 13 | 1,467 | 1,676 |
應付税款 | 第7(e)條 | 1,242 | 1,314 |
結算方案(“REFIS”) | 7(c) | 383 | 428 |
與布魯馬迪尼奧有關的負債 | 23 | 974 | 1,057 |
與聯營企業和合營企業有關的負債 | 24 | 1,605 | 837 |
水庫去謬和資產養老義務 | 25 | 956 | 1,035 |
訴訟準備金 | 26(a) | 115 | 114 |
員工福利 | 27 | 724 | 964 |
其他 | 421 | 376 | |
13,743 | 14,094 | ||
與持續經營資產處置相關的負債 | 15(a) | - | 561 |
13,743 | 14,655 | ||
非流動負債 | |||
貸款和借款 | 21 | 12,860 | 11,647 |
租約 | 22 | 1,183 | 1,255 |
普通股東債券 | 20 | 2,451 | 2,874 |
其他金融負債 | 13 | 2,656 | 3,373 |
結算方案(“REFIS”) | 7(c) | 1,284 | 1,723 |
延遲所得税 | 7(b) | 806 | 870 |
與布魯馬迪尼奧有關的負債 | 23 | 1,438 | 2,003 |
與聯營企業和合營企業有關的負債 | 24 | 2,102 | 3,590 |
水庫去謬和資產養老義務 | 25 | 5,484 | 6,694 |
訴訟準備金 | 26(a) | 765 | 885 |
員工福利 | 27 | 1,221 | 1,381 |
流轉交易 | 1,948 | 1,962 | |
其他 | 287 | 293 | |
34,485 | 38,550 | ||
負債合計 | 48,228 | 53,205 | |
股權 | 28 | ||
Vale股東參股權益 | 36,974 | 39,461 | |
歸屬於非控股權益的股東權益 | 1,413 | 1,520 | |
股東權益總計 | 38,387 | 40,981 | |
負債和股東權益總額 | 86,615 | 94,186 |
附註是這份中期財務報表的一部分。
7 |
綜合中期股東權益變動表
單位:百萬美元
票據 | 股本 | 資本公積金 | 利潤儲備 | 庫藏股 | 其他儲備金 | 累積翻譯調整 | 保留盈餘 | 歸屬於VALE股東的權益 | 歸屬於非控股權益的股東權益 | 股東權益總計 | |
2023年12月31日的餘額 | 61,614 | 1,139 | 21,877 | (3,504) | (1,774) | (39,891) | - | 39,461 | 1,520 | 40,981 | |
淨收入 | - | - | - | - | - | - | 4,448 | 4,448 | 8 | 4,456 | |
其他綜合收益 | - | - | (2,520) | - | 61 | (2,609) | - | (5,068) | (1) | (5,069) | |
Vale的股東可獲得分紅派息和資本利得。 | 28(d) | - | - | (2,364) | - | - | - | - | (2,364) | - | (2,364) |
與非控股權益方之交易 (i) | 15(a) 和 15(b) | - | - | - | - | 895 | - | - | 895 | (114) | 781 |
股票回購計劃 | 28(c) | - | - | - | (389) | - | - | - | (389) | - | (389) |
股權激勵計劃 | 27(a) | - | - | - | 2 | (11) | - | - | -9 | - | -9 |
2024年6月30日的餘額 | 61,614 | 1,139 | 16,993 | (3,891) | (829) | (42,500) | 4,448 | 36,974 | 1,413 | 38,387 | |
2022年12月31日餘額 | 61,614 | 1,139 | 20,744 | (4,980) | (1,675) | (40,975) | - | 35,867 | 1,491 | 37,358 | |
淨收入 | - | - | - | - | - | - | 2,729 | 2,729 | 77 | 2,806 | |
其他綜合收益 | - | - | 1,402 | - | 7 | 1,354 | - | 2,763 | 7 | 2,770 | |
Vale的股東可獲得分紅派息和資本利得。 | 28(d) | - | - | (437) | - | - | - | - | (437) | - | (437) |
非控制權益的股息分配 | - | - | - | - | - | - | - | - | (37) | (37) | |
與非控制權益的交易 | 15(g) | - | - | - | - | 3 | - | - | 3 | 其他 | (56) |
股票回購計劃 | 28(c) | - | - | - | (2,124) | - | - | - | (2,124) | - | (2,124) |
註銷的庫藏股 | 28(b) | - | - | (4,164) | 4,164 | - | - | - | - | - | - |
股權激勵計劃 | 27(a) | - | - | - | 26 | (15) | - | - | 11 | - | 11 |
截至2023年6月30日的餘額 | 61,614 | 1,139 | 17,545 | (2,914) | (1,680) | (39,621) | 2,729 | 38,812 | 1,479 | 40,291 |
(i)關於歸屬於非控制利益的股權影響,包括對Pt Vale Indonesia Tbk的非控制股東的確認金額達到1,628美元(見15a條),以及對Vale Base Metals Limited的非控制股東的確認金額達到1,514美元(見15b條)。
附註是這份中期財務報表的一部分。
8 |
綜合中期財務報表附註 (除非另有説明,否則以美元計,以下同)
|
1. 公司信息 巴西里約熱內盧的上市公司Vale S.A.(“母公司”)的普通股由股票交易所交易。
在巴西,Vale的普通股在B3上市,代碼為VALE3。該公司還在紐交所(NYSE)上市的美國存託憑證(ADRs),每個ADRs代表一份普通股,代碼為VALE。此外,股份還在LATIBEX上市,代碼為XVALO,這是一個由馬德里證券交易所建立的非監管電子市場,用於交易拉丁美洲證券。公司的股權結構在附註28中披露。
Vale連同其子公司(“Vale”或“公司”)是全球最大的鐵礦石和鎳生產商之一。該公司還生產鐵礦石球團和銅。鎳和銅精礦包含白金族金屬(PGM)、金、白銀和鈷等副產品。該公司的大部分產品通過其主要交易公司Vale International S.A.(“VISA”)銷往國際市場,該公司是瑞士的全資子公司。
該公司在巴西、美國、加拿大、智利、祕魯和印度尼西亞等六個國家從事前期礦產勘探。此外,它還在全球範圍內運營廣泛的物流系統,包括與礦業業務相結合的鐵路、海上終端和港口。此外,該公司還設有分銷中心,以支持其鐵礦石的全球銷售。作為其策略的一部分,Vale還持有能源業務的投資,以通過可再生能源滿足部分能源消費需求。該公司的業務分為兩個業務領域:“鐵礦石解決方案”和“能源轉型金屬”(附註4)。
鐵礦石解決方案-包括鐵礦石開採和鐵礦石球團生產,以及巴西北部、南部和東南部的交通走廊,包括與礦業業務相結合的鐵路、港口和終端。
作為其策略的一部分,Vale還持有能源業務的投資,以通過可再生能源滿足部分能源消費需求。
該公司的業務分為兩個業務領域:“鐵礦石解決方案”和“能源轉型金屬”(附註4)。
鐵礦石-目前,Vale在巴西運營三個鐵礦石系統進行生產和分銷。 北方系統(巴西帕拉州Carajás)是全面集成的,包括三個採礦綜合體和海上終端。 東南方系統(米納斯吉拉斯州鐵四邊形地區Quadrilátero Ferrífero)是全面集成的,由三個採礦綜合體、一條鐵路、一個海上終端和一個港口組成。南方系統(米納斯吉拉斯州鐵四邊形地區)由兩個採礦綜合體和兩個海上終端組成。
· | 鐵礦石球團- Vale在巴西經營六座球團工廠,另外還有兩座位於阿曼。 |
能源轉型金屬- 包括鎳、銅及其副產品生產。 2023年,公司將這一業務相關的資產轉移到了一個名為“Vale Base Metals Limited”的新實體,並將這一業務的少數股權出售給Manara Minerals(詳見附註3和15b)。
· | 鎳- 該公司的主要鎳業務由持有加拿大和印度尼西亞礦山和加工廠以及英國和日本鎳精煉設施的Vale Canada Limited(“Vale Canada”)負責。 2024年6月,該公司履行了有關Pt Vale Indonesia Tbk(“PTVI”)的資產剝離義務,從而失去了對該業務的控制權(詳見附註15a)。 Vale還在Pará州的Onça Puma擁有鎳業務。 |
製造業-兼併領先者.23年第4季度,將相關資產轉移到了一個新實體,並將其少數股權出售給了Manara Minerals(詳見注3和15b)。
· | 鎳-該公司的主要鎳業務由持有加拿大和印度尼西亞礦山和加工廠以及英國和日本鎳精煉設施的 Vale Canada Limited(“Vale Canada”) 負責 。2024年6月,公司完成了對PT Vale Indonesia Tbk(“PTVI”)的分散義務,導致對該運營的控制力下降(注15a)。 Vale還在巴州的Onça Puma擁有鎳業務。 |
· | 在巴西,淡水河谷在帕拉州的卡拉加斯州生產銅精礦,在蘇德伯裏(安大略省),沃伊西灣(紐芬蘭和拉布拉多)和湯普森(馬尼託巴省)的鎳採礦業務中生產銅精礦和銅陽極板。 |
· | 鈷,鉑金族,以及其他貴金屬:在加拿大,淡水河谷加拿大公司在蘇德伯裏提取的礦石生產出作為副產品的鈷,鉑族金屬(鉑族金屬),銀和金,這些礦石在安大略省的Port Colborne的冶煉設備進行加工處理。在加拿大,淡水河谷加拿大公司還在紐芬蘭和拉布拉多省的Long Harbour工廠生產精細鈷。巴西Sossego和Salobo的銅業務也作為副產品產生銀和金。 |
Kapil Dhingra,M.B.B.S。自2024年4月以來擔任我們董事會成員。自2008年以來,Dhingra博士擔任KAPital Consulting, LLC的管理成員,這是他在2008年創辦的一家醫療保健諮詢公司。Dhingra博士還目前擔任LAVA Therapeutics B.V.、Black Diamond Therapeutics, Inc、Median Technologies Inc.和Replimune Group, Inc.的董事會成員。Dhingra博士曾經擔任Autolus Therapeutics plc、Five Prime Therapeutics Inc.、Micromet, Inc.、Advanced Accelerator Applications S.A.和YM Biosciences Inc.的董事會成員,在擔任這些公司的董事期間,這些公司均為公開交易的衞生保健公司。我們認為Dhingra博士因其在數家制藥公司擔任高管職位以及他在多個治療領域的製藥臨牀研究、以及擔任許多上市生命科學公司的董事會成員的經驗而有資格擔任我們的董事會成員。 |
綜合中期財務報表附註 (除非另有説明,否則以美元計,以下同)
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2. 梗概聯合中期財務報表編制基礎
本公司(“公司”)的袖珍式聯合中期財務報表(“梗概財務報表”)根據國際會計準則理事會(“IASB”)發佈的IAS 34 - 梗概財務報告準則編制和呈現,僅包含梗概財務報表所需信息,該信息與公司管理層使用的信息相符且一致。
梗概財務報表編制的目的,是更新一個期間的相關事件和交易,需與截至2023年12月31日的財務報表一起閲讀。除了在附註7 - 税項中描述的會計政策外,所有會計政策、會計估計和判斷、風險管理和計量方法均與編制最新年度財務報表時採用的那些會計政策、會計估計和判斷、風險管理和計量方法相同。
本梗概財務報表已於2024年7月25日董事會審核通過。
a)新的和修訂的準則
2024年4月,IASB發佈《國際財務報告準則》18號 - 財務報表的呈現和披露,取代了IAS1號 - 財務報表的呈現。IFRS 18引入了關於收入表內呈現的新要求,要求披露“管理定義的業績指標”,並基於主要財務報表和附註所確認的“角色”,包括新的彙總和分解財務信息的要求。IFRS 18將於2027年1月1日或以後的年度報告期生效,公司目前正在評估該標準可能帶來的潛在影響。
已發佈某些其他新的會計準則、修訂和解釋,這些準則不是2024年12月31日報告期必要的,或者對這些中期財務報表沒有實質性影響。公司未提前採用這些準則,也不預計它們會在以後的報告期中產生實質性影響。
b)功能貨幣和報告貨幣
公司及其附屬公司和合資企業的中期財務報表使用各個實體所操作的主要經濟環境的貨幣(“功能貨幣”)進行度量,在母公司的情況下,它是巴西雷亞爾(“R$”)。出於展示目的,這些中期財務報表以美國美元(“US $”)的形式展示,因為公司認為這是國際投資者分析財務報表的方法。
公司用於翻譯其海外業務的主要匯率如下:
平均匯率 | ||||||||||||
期末匯率 | 截至6月30日的三個月的期間 | 截至2022年6月30日的六個月期間 | ||||||||||
2024年6月30日 | 2023年12月31日 | 2024 | 2023 | 2024 | 2023 | |||||||
美元("US$") | 5.5589 | 4.8413 | 5.2129 | 4.9485 | 5.0843 | 5.0744 | ||||||
加幣("CAD") | 4.0620 | 3.6522 | 3.8107 | 3.6860 | 3.7426 | 3.7654 | ||||||
歐元指數("EUR") | 5.9547 | 5.3516 | 5.6132 | 5.3867 | 5.4969 | 5.4831 |
3.報告期內和本報告期後發生的重大事項和交易
· | 股東薪酬 - 於2024年7月(隨後發生的事項),董事會核準向其股東支付1,608美元的酬金,預計將於2024年9月付款。詳見本附註15(d)。 |
· | 出售Pt Vale Indonesia Tbk(“PTVI”) - 2024年6月,公司與住友金屬礦山株式會社和Pt Mineral Industri Indonesia(“MIND ID”)共同完成了PTVI的出售交易。結果,Vale收到了155美元,並失去了對PTVI的控制,該交易在2024年6月30日止期間錄得1,059美元的收益。詳見本附註15(a)。 |
PROPOSAL NO. 2 |
綜合中期財務報表附註 (除非另有説明,否則以美元計,以下同)
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· | 債券發行和 債券要約收購- 2024年6月,Vale發行了10億美元的債券,到期日為2054年,年息為6.45%。該金額於隨後的2024年7月實質性地用於贖回2026年、2036年和2039年到期的債券。詳見本附註9(c)。 |
· | 向貴金屬能源轉型業務推進方面的戰略夥伴合作 - 2024年4月,公司完成了與Manara Minerals的交易,以2,455美元的價格出售了Vale Base Metals Limited總部的10%股權,該公司於貴金屬能源轉型業務方面具有持有權。結果,Vale在“與非控制利益的交易”權益中確認了895美元的收益。詳見本附註15(b)。 |
4.按業務板塊和地理區域提供的信息
各業務板塊與產品對應,並反映了公司管理層用於評估公司業績的結構。作出運營決策、分配資源和評估業績的主管機構是執行委員會和董事會。因此,基於調整後的EBITDA等指標評估經營板塊的業績。
根據執行委員會和董事會分析的報告,公司在2024年更改了其調整後的EBITDA定義,包括其「聯營企業和合營企業的EBITDA」,這是這些企業「權益結果」(注14)的一種度量,不包括(i)淨財務費用;(ii)折舊、減值和攤銷;(iii)税收和(iv)減值。
因此,公司的調整後的EBITDA被定義為經營收入或損失,包括來自聯營企業和合營企業的EBITDA;不包括(i)折舊、減值和攤銷;和(ii)非流動資產處置、淨收益和其他減值。這些中期財務報表中的比較信息已經過修訂,以反映調整後的EBITDA定義的變更。
此外,由於資產重組和能源轉型金屬業務的治理機制,「其他」部門重新組織,以更好地分配直接影響鐵礦石解決方案和能源轉型金屬業務的效應。這些效應從2024年6月30日結束的六個月期間開始分配給每個部門。
部分 | 主要業務 |
鐵礦石解決方案 | 包括鐵礦石、鐵礦球團、其他鐵產品及其物流相關服務的提取和生產。 |
能源轉型金屬 | 包括鎳及其副產品(金、銀、鈷、貴金屬等)和銅的提取和生產,以及其副產品(金和銀)。 |
其他 | 包括未分配到營運業務部門的企業支出、綠地勘探項目的研發支出,以及與布魯馬迪尼奧事故和壩消除、資產退役義務相關的支出。 |
11 |
綜合中期財務報表附註 (除非另有説明,否則以美元計,以下同)
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a)調整後的EBITDA
截至6月30日的三個月的期間 | 截至2022年6月30日的六個月期間 | ||||
票據 | 2024 |
2023 (修改) |
2024 |
2023 (修改) | |
鐵礦 | 3,071 | 3,175 | 5,578 | 5,871 | |
鐵礦石球團 | 724 | 757 | 1,606 | 1,449 | |
其他黑色產品和服務 | 92 | 150 | 162 | 220 | |
鐵礦解決方案 | 3,887 | 4,082 | 7,346 | 7,540 | |
鎳 | 108 | 240 | 125 | 593 | |
銅 | 351 | 236 | 635 | 456 | |
其他能源過渡金屬 | (52) | - | (96) | - | |
能源轉型金屬 | 407 | 476 | 664 | 1,049 | |
其他 | (301) | (560) | (579) | (877) | |
調整後的EBITDA | 3,993 | 3,998 | 7,431 | 7,712 | |
折舊、減值和攤銷 | (793) | (779) | (1,507) | (1,435) | |
非流動資產處置、淨收益和其他減值(ii) | 928 | (118) | 855 | (157) | |
來自聯營企業和合營企業的息税折舊及攤銷前利潤 | (253) | (229) | (456) | (367) | |
營業利潤 | 3,875 | 2,872 | 6,323 | 5,753 | |
聯營企業和合營企業權益收益及其他收益 | 14 | 112 | 5 | 236 | (50) |
財務結果 | 6 | (1,252) | (157) | (1,689) | (687) |
税前收入 | 2,735 | 2,720 | 4,870 | 5,016 |
(一)包含Valle Base Metals有限公司在2024年6月30日截止的三個月和六個月期間未分配給經營部門的收入(支出)的金額為2美元和45美元。
(二)包含了截至2024年6月30日3個月和6個月期間發生的調整金額82美元和149美元,分別反映了流媒體交易按市場價格的表現。 (2023年:分別為52美元和87美元)。
12 |
合併中期財務報表註釋 除非另有説明,否則金額為以美元計的百萬美元。
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按貨物運往地區的淨營業收入
2024年6月30日結束的3個月 | |||||||
鐵礦解決方案 | 能源轉型金屬 | ||||||
鐵礦石 | 鐵礦石球團 | 其他黑色產品和服務 | 鎳及其他產品 | 銅 | 其他能源過渡金屬 | 總費用 | |
中國 | 4787 | - | - | 84 | 94 | 29 | 4,994 |
日本 | 710 | 87 | 1 | 129 | - | - | 927 |
亞洲(除日本和中國) | 605 | 112 | 2 | 82 | 136 | - | 937 |
巴西 | 273 | 410 | 172 | 12 | - | 1 | 868 |
美利堅合眾國 | - | 51 | - | 196 | - | 7 | 254 |
美洲(除美國和巴西) | - | 107 | - | 141 | 39 | - | 287 |
德國 | 89 | 49 | - | 81 | 67 | - | 286 |
歐洲(除德國) | 265 | 11 | - | 141 | 366 | 10 | 793 |
中東、非洲和大洋洲 | - | 567 | - | 7 | - | - | 574 |
營業收入淨額 | 6,729 | 1,394 | 175 | 873 | 702 | 47 | 9,920 |
2023年6月30日結束的3個月 | |||||||
鐵礦解決方案 | 能源轉型金屬 | ||||||
鐵礦石 | 鐵礦石球團 | 其他黑色產品和服務 | 鎳及其他產品 | 銅 | 其他 | 總費用 | |
中國 | 4,364 | 2 | - | 217 | 55 | - | 4,638 |
日本 | 623 | 54 | - | 147 | - | - | 824 |
亞洲(除日本和中國) | 519 | 67 | 3 | 227 | - | - | 816 |
巴西 | 361 | 465 | 124 | 18 | - | 26 | 994 |
美利堅合眾國 | - | 97 | - | 334 | - | - | 431 |
美洲(除美國和巴西) | - | 102 | - | 123 | 2 | - | 227 |
德國 | 47 | - | 1 | 123 | 123 | - | 294 |
歐洲(除德國) | 321 | 119 | - | 181 | 312 | - | 933 |
中東、非洲和大洋洲 | - | 507 | - | 9 | - | - | 516 |
營業收入淨額 | 6,235 | 1,413 | 128 | 1,379 | 492 | 26 | 9,673 |
2024年6月30日結束的6個月 | |||||||
鐵礦解決方案 | 能源轉型金屬 | ||||||
鐵礦石 | 鐵礦石球團 | 其他黑色產品和服務 | 鎳及其他產品 | 銅 | 其他能源過渡金屬 | 總費用 | |
中國 | 8,315 | - | - | 138 | 186 | 29 | 8,668 |
日本 | 1,230 | 152 | 1 | 226 | - | - | 1,609 |
亞洲(除日本和中國) | 1,204 | 151 | 5 | 190 | 200 | - | 1,750 |
巴西 | 602 | 931 | 317 | 20 | - | 4 | 1,874 |
美利堅合眾國 | - | 103 | - | 374 | - | 20 | 497 |
美洲(除美國和巴西) | - | 228 | - | 264 | 101 | - | 593 |
德國 | 157 | 84 | - | 177 | 194 | - | 612 |
歐洲(除德國) | 506 | 52 | - | 299 | 598 | 21 | 1,476 |
中東、非洲和大洋洲 | 7 | 1,278 | - | 15 | - | - | 1,300 |
營業收入淨額 | 12,021 | 2,979 | 323 | 1,703 | 1,279 | 74 | 18,379 |
13 |
合併中期財務報表註釋 除非另有説明,否則金額為以美元計的百萬美元。
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2023年6月30日結束的6個月 | |||||||
鐵礦解決方案 | 能源轉型金屬 | ||||||
鐵礦石 | 鐵礦石球團 | 其他黑色產品和服務 | 鎳及其他產品 | 銅 | 其他 | 總費用 | |
中國 | 7,639 | 2 | - | 295 | 109 | - | 8,045 |
日本 | 1,102 | 106 | - | 305 | - | - | 1,513 |
亞洲(除日本和中國) | 922 | 108 | 5 | 367 | 44 | - | 1,446 |
巴西 | 722 | 874 | 229 | 37 | - | 51 | 1,913 |
美利堅合眾國 | - | 183 | - | 759 | - | - | 942 |
美洲(除美國和巴西) | 1 | 248 | - | 266 | 2 | - | 517 |
德國 | 138 | 33 | 1 | 297 | 253 | - | 722 |
歐洲(除德國) | 693 | 258 | - | 543 | 574 | - | 2,068 |
中東、非洲和大洋洲 | - | 923 | - | 18 | - | - | 941 |
營業收入淨額 | 11,217 | 2,735 | 235 | 2,887 | 982 | 51 | 18,107 |
報告期內,沒有一位客户單獨佔公司收入的10%或以上。
c) 按業務部門分類的資產
2024年6月30日 | 2023年12月31日 | |||||||
鐵礦解決方案 | 能源轉型金屬 | 其他 | 總費用 | 鐵礦解決方案 | 能源轉型金屬 | 其他 | 總費用 | |
關聯公司和合營企業投資 | 1,320 | 1,910 | 485 | 3,715 | 1,349 | - | 523 | 1,872 |
房地產、廠房設備及無形資產 | 34,598 | 17,483 | 2696 | 54,777 | 共剩餘38,376股可供選擇出售的證券。 | 18,341 | 3,310 | 60,027 |
截至6月30日的三個月的期間 | ||||||||
2024 | 2023 | |||||||
鐵礦解決方案 | 能源轉型金屬 | 其他 | 總費用 | 鐵礦解決方案 | 能源轉型金屬 | 其他 | 總費用 | |
資本支出 | ||||||||
持續資本支出 (i) | 613 | 372 | 15 | 1,000 | 472 | 326 | 34 | 832 |
項目實施 | 293 | 33 | 2 | 328 | 255 | 95 | 26 | 376 |
906 | 405 | 17 | 1,328 | 727 | 421 | 60 | 1,208 | |
截至2022年6月30日的六個月期間 | ||||||||
2024 | 2023 | |||||||
鐵礦解決方案 | 能源轉型金屬 | 其他 | 總費用 | 鐵礦解決方案 | 能源轉型金屬 | 其他 | 總費用 | |
資本支出 | ||||||||
持續資本支出 (i) | 1,294 | 700 | 34 | 2,028 | 984 | 589 | 63 | 1,636 |
項目實施 | 613 | 72 | 10 | 695 | 491 | 167 | 44 | 702 |
1,907 | 772 | 44 | 2,723 | 1,475 | 756 | 107 | 2,338 |
(一)根據公司股東報酬政策,最低報酬應根據調整後的EBITDA減去維持投資支出的30%計算給Vale股東。
d) 按地理區域分類的資產
2024年6月30日 | 2023年12月31日 | |||||||
關聯公司和合營企業投資 | 無形資產 | 資產:固定資產 | 總費用 | 關聯公司和合營企業投資 | 無形資產 | 資產:固定資產 | 總費用 | |
巴西 | 1,805 | 8,451 | 30,317 | 40,573 | 1,872 | 9,822 | 33,769 | 45,463 |
加拿大 | - | 1742 | 11,703 | 13,445 | - | 1,808 | 11,890 | 13,698 |
美洲(巴西和加拿大除外) | - | - | 4 | 4 | - | - | 4 | 4 |
印度尼西亞 | 1,910 | - | 57 | 1,967 | - | - | 59 | 59 |
中國 | - | 1 | 10 | 11 | - | 1 | 14 | 15 |
亞洲(印度尼西亞和中國除外) | - | - | 672 | 672 | - | - | 731 | 731 |
歐洲 | - | - | 603 | 603 | - | - | 678 | 678 |
阿曼 | - | 1 | 1,216 | 1,217 | - | - | 1,251 | 1,251 |
總費用 | 3,715 | 10,195 | 44,582 | 58,492 | 1,872 | 11,631 | 48,396 | 61,899 |
14 |
合併中期財務報表註釋 除非另有説明,否則以美元百萬計算
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5. 按性質分類的費用和支出
a) 營業成本和服務業
截至6月30日的三個月的期間 | 截至2022年6月30日的六個月期間 | |||
2024 | 2023 | 2024 | 2023 | |
服務業 | (1,200) | (994) | (2,231) | (1,793) |
貨運 | (1,184) | (999) | (2,122) | (1,681) |
折舊、減值和攤銷 | (763) | (737) | (1,441) | (1,350) |
材料 | (720) | (716) | (1,361) | (1,307) |
人員 | (683) | (717) | (1,236) | (1,405) |
產品收購 | (496) | (547) | (870) | (1,082) |
燃料、油和燃料幣 | (363) | (425)936-6847 | (732) | (810) |
特許石油資源開採權使用費 | (347) | (320) | (636)736-7000 | (552) |
能源 | (157) | (185) | (326) | (352) |
其他 | (436) | (300) | (761) | (557) |
總費用 | (6,349) | (5,940) | (11,716) | (10,889) |
b)銷售和行政費用
截至6月30日的三個月的期間 | 截至2022年6月30日的六個月期間 | |||
2024 | 2023 | 2024 | 2023 | |
人員 | (52) | (63) | (119) | (119) |
服務業 | (45) | (36) | (79) | (68) |
折舊和攤銷 | -9 | (14) | (19) | (25) |
其他 | (31) | (26) | (60) | (45) |
總費用 | (137) | (139) | (277) | (257) |
c) 其他經營收益(費用),淨額
截至6月30日的三個月的期間 | 截至2022年6月30日的六個月期間 | ||||
票據 | 2024 | 2023 | 2024 | 2023 | |
與Brumadinho事件有關的費用 | 23 | (69) | (271) | (171) | (382) |
訴訟準備金 | 26(a) | (54) | (52) | (104) | (83) |
利潤分享計劃 | (40) | (32) | (125) | (87) | |
非流動資產減值損失及處置淨收益(虧損)(i) | 15(a) | 1,010 | (66) | 1,004 | (70) |
其他 | (126) | (33) | (139) | (55) | |
總費用 | 721 | (454) | 465 | (677) |
(i)在截至2024年6月30日的三個月內,包括印度尼西亞Vale公司拋售盈利為1,059美元(見注15a),以及固定資產和無形資產的淨虧損(見注16和17)。
6.財務成果
截至6月30日的三個月的期間 | 截至2022年6月30日的六個月期間 | ||||
票據 | 2024 | 2023 | 2024 | 2023 | |
財務收入 | |||||
短期投資 | 75 | 82 | 156 | 170 | |
其他 | 3 | 24 | 31 | 57 | |
78 | 106 | 187 | 227 | ||
財務費用 | |||||
貸款和借款利息 | 9(c) | (203) | (180) | (369) | (355) |
REFIS利息 | (23) | (38) | (51) | (76) | |
租賃負債利息 | 22 | (14) | (15) | (28) | (30) |
供應商負債利息 | (44) | (53) | (90) | (91) | |
其他 | (81) | (111) | (166) | (165) | |
(365) | (397) | (報告人的電話號碼,包括區號) | (717) | ||
其他金融項目,淨額 | |||||
匯率期貨和指數化損失,淨額 | (253) | (750) | (626)272-3883 | (1,226) | |
參加性股東債務 | 20 | (241) | 321 | (77) | 274 |
衍生金融工具淨額 | 18(c) | (471) | 563 | (469) | 755 |
(965) | 134 | (1,172) | (197) | ||
總費用 | (1,252) | (157) | (1,689) | (687) |
15 |
基本報表註釋 除非另有説明,否則以美元百萬計算
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7.税務
a)所得税調節表
2021年12月,經濟合作與發展組織(“經合組織”)發佈了“柱二”模式規則,旨在改革國際企業税收。在這些規則的適用範圍內的跨國經濟集團必須計算其在每個經營所在國家的有效税率,“全球有效税率”
當經濟集團中任何實體的有效全球有效税率按照經營所在地彙總為一定比例以下時,跨國集團必須繳納一筆額外的税款,該税款是參考其有效全球有效税率與最低税率之間的差額而計算。
從2024年起,本公司將受到荷蘭、瑞士、英國、日本和盧森堡的經合組織“柱二”模式規則的約束。然而,該事項對公司的所得税計算沒有實質影響,並且公司不預計對未來的財務報表產生任何影響。
所得税費用是基於預計全年加權平均有效税率的估計值確認的,根據中期税收計算完全確認的某些項目的税收影響進行調整。因此,中期財務報表中的有效税率可能與管理層對全年有效税率的估計有所不同。根據名義税率計算的税金和記錄的税金的調節如下:
截至6月30日的三個月的期間 | 截至2022年6月30日的六個月期間 | ||||
票據 | 2024 | 2023 | 2024 | 2023 | |
税前收入 | 2,735 | 2,720 | 4,870 | 5,016 | |
按法定税率(34%)計算所得税 | (930) | (925) | (1,656) | (1,705) | |
影響税基的調整: | |||||
税收獎勵 | 298 | 497 | 767 | 902 | |
股權方法 | 4 | 33 | (3) | 3 | |
減少税項抵扣虧損 | 369 | (172) | 213 | (243) | |
逆轉與Renova基金會有關的遞延所得税 | 24 | - | (1,078) | - | (1,078) |
將累計調整重新分類至損益表 | (4) | - | (22) | - | |
出售PTVI股份所得款 | 15(a) | 358 | - | 358 | - |
其他 | (61) | (147) | (71) | (89) | |
所得税 | 34 | (1,792) | (414) | (2,210) | |
應交税費 | (639) | (404)715-2600 | (1,373) | (622) | |
遞延所得税 | 673 | (1,388) | 959 | (1,588) | |
所得税 | 34 | (1,792) | (414) | (2,210) |
16 |
基本報表註釋 除非另有説明,否則以美元百萬計算
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b)遞延所得税資產和負債
資產 | 負債 | 遞延所得税資產/負債,淨額 | |
2023年12月31日的餘額 | 9,565 | 870 | 8,695 |
損益表中的影響 | 875 | (96) | 971 |
公司所在地: | (2) | (2) | - |
其他綜合收益 | 602 | 15 | 587 |
資產和負債之間的轉移 | 50 | 50 | - |
匯兑調整 | (1,159) | (31) | (1,128) |
2024年6月30日的餘額 | 9,931 | 806 | 9,125 |
2022年12月31日餘額 | 10,770 | 1,413 | 9,357 |
損益表中的影響 | (1,620) | (32) | (1,588) |
其他綜合收益 | (30) | (2) | (28) |
匯兑調整 | 784 | 32 | 752 |
截至2023年6月30日的餘額 | 9,904 | 1,411 | 8,493 |
第三期於2021年3月交付的產品的計劃交付期前不遲於55天支付總購買價格的8.33%; | 所得税-清算計劃(“REFIS”) |
2024年6月30日 | 2023年12月31日 | |
流動負債 | 383 | 428 |
非流動負債 | 1,284 | 1,723 |
REFIS負債 | $1,667 | 2,151 |
SELIC利率 | 10.50% | 11.75% |
該餘額主要與有關收取來自2003年至2012年外國子公司和聯營企業權益所得的所得税和社會保險金的索賠清算計劃有關。該金額按照SELIC利率(清算和託管特殊系統)計息,並將在2028年10月之前分期支付, SELIC對負債的影響記在公司的財務業績(注6)中。
d)不確定的税務處理(“UTP”)
截至2024年6月30日,公司與税務機關的討論金額為4,982美元(2023年12月31日為5,408美元),其中包括作為2024年6月30日的減税損失658美元(2023年12月31日為754美元),如果税務機關不接受公司在這些事項上採用的税收處理。
2024年6月30日 | 2023年12月31日 | |||||
已審核(i) | 潛在的(ii) | 總費用 | 已審核(i) | 潛在的(ii) | 總費用 | |
未在財務報表上記錄的UTP(iii) | ||||||
出口礦石至外國子公司的轉讓定價 | 1,967 | 2,610 | 4,577 | 2,144 | 3,010 | 5,154 |
資本利息費用 | 1,361 | - | 1,361 | 1,511 | - | 1,511 |
有關在國外繳納所得税的訴訟 | 461 | - | 461 | 512 | - | 512 |
商譽攤銷 | 696 | 117 | 813 | 606 | 190 | 796 |
向Renova基金支付款項 | 150 | 467 | 617 | 167 | 536 | 703 |
其他 | 347 | - | 347 | 468 | - | 468 |
4,982 | 3,194 | 8176 | 5,408 | 3,736 | 9,144 | |
附註中記載的未決税項 | ||||||
巴西税後扣除(CSLL) | 165 | - | 165 | 183 | - | 183 |
165 | - | 165 | 183 | - | 183 |
(i)包括因減少CSLL税損和負基礎而導致的税收影響,不包括罰款和利息。
(ii)包括本金,不包括罰款和利息。
(iii)基於其內部和外部法律顧問的評估,公司認為採用的這些事項的税務處理方法將在高級法院的最終決定中被接受。
17 |
基本報表註釋 除非另有説明,否則以美元百萬計算
|
待收賬款和應付税款
合併後的 | ||||||
流動資產 | 非流動資產 | 流動負債 | ||||
2024年6月30日 | 2023年12月31日 | 2024年6月30日 | 2023年12月31日 | 2024年6月30日 | 2023年12月31日 | |
增值税(“ICMS”) | 212 | 232 | 2 | 5 | 36 | 25 |
巴西聯邦貢獻(“PIS”和“COFINS”) | 244 | 355 | 981 | 1,010 | 4 | 615 |
所得税 | 195 | 302 | 346 | 358 | 1,031 | 429 |
礦產資源開發的財務補償費用(“CFEM”) | - | - | - | - | 71 | 93 |
其他 | 8 | 11 | - | 1 | 100 | 152 |
總費用 | 659 | 900 | 1,329 | 1,374 | 1,242 | 1,314 |
8.每股基本和攤薄收益
每股基本和攤薄收益如下所示:
截至6月30日的三個月的期間 |
六個月的時間結束 2020年6月30日 | |||
2024 | 2023 | 2024 | 2023 | |
歸屬於Vale股東的淨利潤 | 2,769 | 892 | 4,448 | 2,729 |
千股 | ||||
加權平均股份在外 | 4,274,769 | 4,396,778 | 4,283,095 | 4,424,788 |
普通股和潛在普通股的加權平均股數 | 4,279,782 | 4,400,609 | 4,288,108 | 4,428,619 |
基本和稀釋每股收益 | ||||
普通股 (美元) | 12,666 | 0.20 | 1.04 | 0.62 |
9.現金流量和淨債務調節
a)經營活動產生的現金流量
截至2022年6月30日的六個月期間 | |||
票據 | 2024 | 2023 | |
經營活動現金流量: | |||
税前收入 | 4,870 | 5,016 | |
調整後: | |||
由其他公司的股權收益和聯營公司的股權收益及其他收益 | 14 | (236) | 50 |
長期資產減值及處置淨損失 | 5(c) | (1,004) | 70 |
關於Brumadinho的估計回顧 | 23 | (20) | 140 |
取消大壩特性擬定約相關估計評估 | 25 | (131) | - |
折舊、減值和攤銷 | 1,507 | 1,435 | |
金融成本淨額 | 6 | 1,689 | 687 |
資產和負債變動: | |||
應收帳款 | 10 | 1,768 | 1,439 |
存貨 | 11 | (461) | (520) |
供應商和承包商 | 12 | (150) | 465 |
其他資產和負債,淨額 | 開空1,000 | (1,243) | |
經營活動產生的現金流量 | 6,832 | 7,539 | |
18 |
基本報表註釋 除非另有説明,否則以美元計,單位為百萬。
|
b) 投資活動產生的現金流量
截至2022年6月30日的六個月期間 | |||
票據 | 2024 | 2023 | |
VBML股份部分處置所得款項 | 15(b) | 2,455 | - |
PTVI股份部分處置所得款項 | 15(a) | 155 | - |
出售Companhia Siderúrgica do Pecém所得款項 | 15(f) | - | 1,082 |
向Companhia Siderúrgica do Pecém提供的現金 | 15(f) | - | (1,149) |
淨投資收回(支付)的現金 | 2,610 | (67) | |
c)債務與籌資活動現金流量表的調節
在二級市場報價 | 巴西的其他債務合同 | 國際市場的其他債務合同 | 總費用 | |
2023年12月31日 | 7,474 | 250 | 4,747 | 14,128 |
加法 | 1,000 | - | 960 | 1,960 |
付款 | (51) | (24) | (517) | (592) |
已支付利息(i) | (227) | (11) | (159) | (397) |
籌資活動產生的現金流量 | 722 | (35) | 284 | 971 |
匯率變動影響 | (53) | (30) | 29 | (54) |
利息計提 | 227 | 11 | 144 | 382 |
非現金變動 | 174 | (19) | 173 | 328 |
2024年6月30日 | 8,370 | 196 | 5,204 | 13,770 |
2022年12月31日 | 6,497 | 280 | 4,404 | 11,181 |
加法 | 1,500 | - | 300 | 1,800 |
付款 | (517) | (38) | (65) | (620) |
已支付利息(i) | (237) | (16) | (116) | (369) |
籌資活動產生的現金流量 | 746 | (54) | 119 | 811 |
匯率變動影響 | 7 | 34 | 3 | 44 |
利息計提 | 234 | 16 | 131 | 381 |
非現金變動 | 241 | 50 | 134 | 425 |
2023年6月30日 | 7,484 | 276 | 4,657 | 12,417 |
(i) | 分類為經營活動現金流量表項 |
融資
· | 2024年6月,公司發行了價值10億美元的債券,票面利率為6.45%,每年半年付息,到2054年到期。2024年7月(後續事件),Vale贖回了到2026年、2036年和2039年到期的債券,總額為970美元,並支付了38美元的溢價。 |
· | 2024年4月,公司與加拿大帝國商業銀行("CIBC")簽訂了一份9,000萬美元的貸款協議,以SOFR加上擴展調整作為指數,並在2024年到期。 |
· | 2024年3月,公司與日本國際協力銀行("JBIC")簽訂了一份3.6億美元的貸款協議,以SOFR加上利差調整作為指數,並在2035年到期。 |
· | 2024年3月,公司與加拿大帝國商業銀行("CIBC")簽訂了一份6,000萬美元的貸款協議,以SOFR加上利差調整作為指數,並在2024年到期。 |
· | 2024年2月,公司與桑坦德銀行簽訂了一份1.66億美元的貸款協議,以SOFR加上利差調整作為指數,並在2025年到期。 |
19 |
基本報表註釋 除非另有説明,否則以美元計,單位為百萬。
|
· | 2024年2月,公司與Credit Agricole Bank簽訂了一份3,400萬美元的貸款協議,以SOFR加上利差調整作為指數,並在2025年到期。 |
· | 從2024年1月到2月,公司與巴西銀行Bradesco簽訂了一份2.5億美元的固定利率貸款,到2025年到期。 |
· | 2023年3月,公司與工商銀行巴拿馬分行簽訂了一份3億美元的貸款協議,以SOFR加上利差調整作為指數,並在2028年到期。 |
· | 2023年6月,Vale發行了價值15億美元的債券,票面利率為6.125%,每年半年付息,到2033年到期。 |
支付
· | 2024年1月,公司支付了債券的本金和利息,金額為46美元。 |
· | 2023年1月,公司支付了債券的本金和利息,金額為24美元。 |
· | 2023年6月,Vale贖回了到2026年、2036年和2039年到期的債券,總額為500美元,並支付了22美元的溢價,記錄為“債券溢價回購”在截至2023年6月30日的財務業績中。 |
d)非現金交易
截至2022年6月30日的六個月期間 | ||
2024 | 2023 | |
非現金交易: | ||
資本化貸款和借款成本增加 | 13 | 10 |
10. 應收賬款
票據 | 2024年6月30日 | 2023年12月31日 | |
與顧客合同的應收款項 | |||
第三方 | |||
鐵礦解決方案 | 1,550 | 3,406 | |
能源轉型金屬 | 663 | 743 | |
其他 | 8 | 3 | |
關聯方 | 29(b) | 156 | 89 |
應收賬款 | 2,377 | 4,241 | |
預期信貸損失 | (45) | (44) | |
應收賬款淨額 | 2,332 | 4,197 |
暫定價格的商品銷售 - 公司主要面臨鐵礦石和銅價風險。 根據銷售合同中概述的定價期間,這些商品的最終銷售價格的計算通常發生在確認營業收入日期之後。因此,公司最初使用暫定發票來確認收入。隨後,與暫定定價產品相關的應收款項按公允價值計量,計入損益。 (注19)。這些應收款項價值的波動會反映在公司的淨營業收入中。
公司與暫定定價應收賬款的結算風險的敏感性如下所述:
2024年6月30日 | ||||
千克噸 | 暫定價格(美元/噸) | 差異 |
對營業收入的影響 (單位:美元百萬) | |
鐵礦石 | 20,093 | 107 | +/- 10% | +/- 214 |
銅 | 64 | 8,986 | +/- 10% | +/- 57 |
20 |
基本報表註釋 全部以美元的百萬為單位,除非另有説明。
|
11. 庫存
2024年6月30日 | 2023年12月31日 | |
成品 | ||
鐵礦解決方案 | 2,459 | 2,457 |
能源轉型金屬 | 569 | 640 |
3,028 | 3,097 | |
進行中的工作 | 868 | 567 |
低值易耗品庫存 | 1052 | 1,159 |
淨可變現價值撥備(i) | (155) | (139) |
庫存總額 | 4,793 | 4,684 |
(i)在截至2024年6月30日的六個月內,可實現淨值準備金的影響為53美元(2023年為47美元)。
12. 供應商和承建商
票據 | 2024年6月30日 | 2023年12月31日 | |
巴西第三方 | 2,759 | 3,461 | |
國外第三方 | 1,748 | 1,653 | |
關聯方 | 29(b) | 262 | 158 |
總費用 | 4769 | 5,272 |
公司存在供應商融資安排,不會嚴重修改原始負債條款和條件,並繼續作為供應商進行報告。截至2024年6月30日,與這些交易相關的未償餘額為1,391美元(2023年12月31日:1,438美元),其中221美元(2023年12月31日:221美元)與公司實現其社會支柱目標的小型和中型供應商獲得更好利率的方案有關。
21 |
基本報表註釋 全部以美元的百萬為單位,除非另有説明。
|
13. 其他金融資產和金融負債
當前 | 非流動負債: | ||||
票據 | 2024年6月30日 | 2023年12月31日 | 2024年6月30日 | 2023年12月31日 | |
其他金融資產 | |||||
受限現金 | - | - | 4 | 4 | |
衍生金融工具 | 18 | 168 | 271 | 109 | 544 |
股權證券投資 | - | - | 47 | 45 | |
168 | 271 | 160 | 593 | ||
其他金融負債 | |||||
衍生金融工具 | 18 | 135 | 36 | 105 | 95 |
其他金融負債-關聯方 | 29(b) | 144 | 290 | - | - |
與特許經營授予有關的負債 | 13(a) | 680 | 591 | 傢俱和裝置 | 3,278 |
預付款及其他金融義務(i) | 508 | 759 | - | - | |
1,467 | 1,676 | 2,656 | 3,373 |
(i)包括從客户收到的預付款和其他金融義務。
與特許經營相關的負債款
合併後的 | 貼現率 | ||||||||
2023年12月31日 | 估計值的修訂 | 貨幣和現值調整 | 支出 | 匯兑調整 | 2024年6月30日 | 2024年6月30日 | 2023年12月31日 | 剩餘義務期限 | |
付款義務 | 1,130 | - | 53 | (29) | (147) | 1,007 | 11.04% | 11.04% | 33年 |
製造行業投資 | 2,739 | (99) | 69 | (142) | (343) | 2,224 | 6.48%-6.51% | 5.17%-5.54% | 8年 |
3,869 | (99) | 122 | (171) | (490) | 3,231 | ||||
流動負債 | 591 | 680 | |||||||
非流動負債 | 3,278 | 傢俱和裝置 | |||||||
負債 | 3,869 | 3,231 | |||||||
公司目前正在與巴西交通部討論優化Estrada de Ferro Carajás(“EFC”)和Estrada de Ferro Vitória a Minas(“EFVM”)特許證書合同的投資計劃一般條件,這兩個合同目前由Vale根據現有合同履行。
協議潛在變化仍存在不確定性,因為它取決於談判的結果並經公司及相關當局批准。任何對現有義務的更改將在談判結束後根據最終達成的條款記錄。
因此,在現有特許經營合同沒有任何變化之前,公司將繼續遵守合同下的義務,這些義務反映在公司根據這些中期財務報表記錄的負債中。
22 |
基本報表註釋 全部以美元的百萬為單位,除非另有説明。
|
合營企業和聯營公司的投資
聯營企業和合營企業 | %所有權 | 2023年12月31日 | 淨收益,計入收益表 | 分紅派息 | 匯兑調整 | (i)公允價值重新計量 | 其他 | 2024年6月30日 |
鐵礦解決方案 | ||||||||
巴奧瓦萊礦業股份有限公司 | 50.00 | 28 | 1 | (1) | (4) | - | (1) | 23 |
韓巴彼公司 | 50.00 | 73 | 13 | - | (10) | - | - | 76 |
Companhia Hispano-Brasileira de Pelotização | 50.89 | 49 | 8 | (6) | (7) | - | - | 44 |
Companhia Ítalo-Brasileira de Pelotização | 50.90 | 63 | 8 | - | -9 | - | 6 | 68 |
Companhia Nipo-Brasileira de Pelotização | 51.00 | 150 | 19 | (8) | (20) | - | - | 141 |
MRS Logística S.A. | 49.01 | 640 | 70 | - | (88) | - | - | 622 |
VLI股份有限公司 | 29.60 | 346 | 48 | - | (48) | - | - | 346 |
Samarco Mineração S.A.(注24) | 50.00 | - | - | - | - | - | - | - |
1,349 | 167 | (15) | (186) | - | 5 | 1,320 | ||
能源轉型金屬 | ||||||||
礦業公司Pt Vale Indonesia Tbk | 33.88 | - | - | - | - | 1,910 | - | 1,910 |
- | - | - | - | 1,910 | - | 1,910 | ||
其他 | ||||||||
Aliança Geração de Energia S.A. | 55.00 | 356 | 17 | - | (50) | - | 19 | 342 |
Aliança Norte Energia Participações S.A. | 51.00 | 106 | (5) | - | (13) | - | - | 88 |
其他 | 61 | 1 | (1) | (8) | - | 2 | 55 | |
523 | 13 | (1) | (71) | - | 21 | 485 | ||
在聯營企業和合營企業的股權投資收益 | 1,872 | 180 | (16) | (257) | 1,910 | 26 | 3,715 | |
聯營企業以及合營企業的其他業績 | - | 56 | - | - | - | - | - | |
聯營企業和合營企業權益收益及其他收益 | - | 236 | - | - | - | - | - |
(i)指在瓦萊公司出售其Pt Vale Indonesia Tbk剩餘股權後,對其進行公允價值重新衡量的結果(請參見注15a)。
23 |
基本報表註釋 全部以美元的百萬為單位,除非另有説明。
|
收購和剝離
2024年6月30日結束的3個月 | 2024年6月30日結束的6個月 | ||||
來源Sengenics | 非流動資產處置的結果 | 聯營企業和合營企業權益收益及其他收益 | 非流動資產處置的結果 | 聯營企業和合營企業權益收益及其他收益 | |
礦業公司Pt Vale Indonesia Tbk | 15(a) | 1,059 | - | 1,059 | - |
1,059 | - | 1,059 | - |
2023年6月30日結束的3個月 | 2023年6月30日結束的6個月 | ||||
來源Sengenics | 非流動資產出售收益 | 聯營企業和合營企業權益收益及其他收益 | 非流動資產出售收益 | 聯營企業和合營企業權益收益及其他收益 | |
Mineração Rio do Norte | 15(e) | - | (93) | - | (93) |
Pec公司 | 15(f) | - | - | - | 37 |
- | (93) | - | (56) |
a)離開Pt Vale Indonesia Tbk(“PTVI”)—PTVI與印度尼西亞政府簽訂了一個礦業承包合同(“工作承包合同”),有效期至2025年12月。為了在2025年之後延長礦業承包合同期限,PTVI必須符合工作承包合同的某些要求,包括承諾滿足印度尼西亞參與者的持股結構門檻。
2023年11月,公司與Pt Mineral Industri Indonesia(“MIND ID”)和Sumitomo Metal Mining Co., Ltd. (“SMM”)簽署了一份關於放棄PTVI的協議。因此,自2023年12月31日起,PTVI的資產和負債被歸類為待售。
2024年6月,交易達成,公司將其在PTVI的利益縮減了約10.5%。此次出售是通過(i)發行PTVI的新股,從而將Vale的股份稀釋了2.1%,和(ii)將8.4%的Vale股份直接出售給MIND ID完成的。交易完成後,MIND ID成為PTVI的最大股東,持有約34.0%的已發行股份,公司和SMm分別持有約33.9%和11.5%。交易的完成滿足了工作合同的剝離義務,並滿足了PTVI將其採礦許可證延長至2035年的關鍵條件,還有可能延長這一期限,但需要滿足一定的要求。
通過該交易,淡水河谷收到了15.5億美元的股票收益,失去了對PTVI的控制,因此該公司不再合併PTVI,而是託管為一項權益法下的聯營公司,由於其對PTVI仍保持重要影響力,由此產生的影響將在下面進行概括:
結果,公司在截至2024年6月30日為期3個月的損益表上記錄了1059萬美元的收益,作為“其他營業費用,淨”項下的一部分。這項收益是由於對1063萬美元的累計翻譯調整的重新分類以及對保留在公允價值的利息的657萬美元的獲利的重新計量帶來的,減去減少PTVI股份的金額為661萬美元。這筆交易的效果如下:
2024年6月28日 | |
獲得的現金對價 | 155 |
保留33.9%利益的公允價值(i) | 1,910 |
解除合併的效果: | |
PTVI的淨資產被攤銷 | (3,697) |
非控股股東權益轉移收益 | 1,628 |
對累積翻譯調整重新分類的收益 | 1,063 |
在收入報表中記錄的交易收益 | 1,059 |
(i)保留股權33.9%的公允價值是根據第三方估值報告估算的。該估值考慮到折現現金流法。主要假設是(i)折現率為7.75%,在某些資產上增加1.00%的風險溢價,(ii)資產壽命延續到2065年,以及(iii)預期鎳價格區間在每噸17501美元到每噸21000美元之間。
24 |
財務報表附註 除非另有説明,否則以下所有金額都以美元百萬為單位
|
PTVI的資產負債表被列為待售資產
2024年6月30日 | 2023年12月31日 | |
資產 | ||
現金及現金等價物 | - | 703 |
應收賬款 | - | 20 |
存貨 | - | 80 |
税收 | - | 117 |
投資 | - | 13 |
資產:固定資產 | - | 2,792 |
無形資產 | - | 69 |
其他 | - | 139 |
- | 3,933 | |
負債 | ||
供應商和承包商 | - | 172 |
延遲所得税 | - | 213 |
其他負債 | - | 176 |
- | 561 | |
待出售的淨資產 | - | 3,372 |
2024年4月,公司與Manara Minerals完成交易,以126.97億雷亞爾(2.455億美元)的價格出售其業務的10%股權,全部由VBm項目進行分攤,從而將威雅的股權稀釋至90%,保留對VBm的控制。結果,Vale獲得了出售收益,金額為R$4,593(約89500萬美元),其中R$ 7,828(US $ 151400萬)歸屬於股權方法下的對非控股股東的記賬。
2024年4月,該公司與Manara礦產公司達成交易,出售業務的10%的股權,價值2455萬美元,全部貢獻給VBm,從而將花旗集團的股份稀釋為90%的股權,保留VBm的控制權。因此,淡水河谷從出售中獲得了895萬美元的收益,其中1514萬美元歸屬於非控股權益,在“與非控股權益的交易”中記錄了這筆金額。
c)Aliança Geração de Energia S.A.(“Aliança Geração”)的收購- Aliança Geração是Vale的合資企業,在巴西運營水電和風能發電站,公司持有其55%的股份。該實體的電力資產組合包括巴西Minas Gerais州的七個水電站和在Rio Grande do Norte州和Ceará州運營的三個風電場。
2024年3月,公司與Cemig Geração e Transmissão S.A.(“Cemig GT”)簽署了有約束力的協議,以R$2,700(約合4860萬美元)的價格收購Cemig Gt在Aliança Geração中持有的45%的股權。收購Aliança Geração的股份將成為創建能源平臺的第一步,收購完成後,Vale將尋找該平臺的潛在合作伙伴。
2024年3月,該公司與Cemig Geração e Transmissão S.A.(“Cemig GT”)簽訂了一份有約束力的協議,以收購Cemig Gt在Aliança Geração持有的全部45%的股權,售價為486美元(270000萬雷亞爾)。收購聯盟發電的股份將是創造一個能源平臺的第一步,在完成收購後,淡水河谷將尋求該平臺的潛在合作伙伴。
這項交易符合巴西沃萊公司基於可再生能源構建能源矩陣的策略,並有助於公司在保持有競爭力的成本的情況下取消碳的承諾。
在完成交易前提條件(包括主管機構的同意)的情況下,沃萊將持有聯盟發電公司全部股權,獲得控制聯盟發電公司,以及在公司基本報表中合併資產、負債和業績。預計交易將在2024年下半年完成。
d)收購非洲洲際鐵礦公司巴西有限公司(“洲際鐵礦”)15%的股權-2024年2月,該公司與英美資源plc簽訂了一份有約束力的協議,以收購英美資源巴西有限公司(當前擁有Minas-Rio綜合體(“Minas-Rio”)的公司)的15%的股份。根據協議約定,淡水河谷將提供Serra n da Serpentina鐵礦資源和1.575億美元的現金貢獻,以收購這些股權,但在交割日有所調整。此外,根據未來的鐵礦石價格,交易價格可能出現調整,這個機制的公允價值調整將相應地計入公司的收入貢獻中。
交易完成後,淡水河谷將獲得Minas-Rio生產的按比例分配股份,公司還有一個選擇權,即根據公允價值,計算時機的權益,以收購Minas-Rio15%的額外股權,該選擇權將根據公允價值行使。
25 |
財務報表附註 除非另有説明,否則以下所有金額均以美元百萬為單位
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交易完成需要滿足通常的前提條件,預計在2025年完成交易。在交易完成後,安哥洛美巴西將成為沃萊的參股金融,並將根據公允價值法進行會計處理。
e)礦業 Rio do Norte S.A.(“MRN”)-2023年4月,Vale與安納克鋁業S.A.簽署了一個有約束力的協議,以出售其在MRN中40%的股份,這自2021年以來已完全減值。由於協議中仍有某些剩餘承諾,公司承認了9,300萬美元的負債,並在截至2023年6月30日的三個月期間的利潤表中產生了相應的影響,作為“股本結果和聯營企業的其他結果”。因此,2023年11月,公司完成了交易,並將其在MRN中的股份轉讓給了安納克鋁業S.A。
f)Pecém鋼鐵公司(“CSP”)-2022年7月,公司和其他CSP股東與ArcelorMittal Brasil S.A.(“ArcelorMittal”)簽署了一份有約束力的協議,出售CSP。 2023年3月,公司完成了對CSP股權的出售。 根據協議的條款,Vale已從買家那裏獲得了1,042萬美元,並在成交時向CSP提供了1,189萬美元的現金,這完全用於提前償還根據協議確定的CSP的未償還淨債務。此外,公司取消了與授予CSP的擔保有關的財務負債,從而獲得了37美元的增益,作為“股本結果和聯營企業的其他結果”,截至2023年6月30日的六個月期間。
g)Vale阿曼造粒公司LLC(“VOPC”)-2023年2月,OQ集團行使其在被公司合併的子公司VOPC中持有的30%的非控股權的選擇權。因此,2023年4月,公司完成了交易,並以1.3億美元收購了OQ集團此前持有的少數股權,導致獲得了3美元的收益,並在2023年6月30日的股本中作為“非控股權的收購和處置”股本註銷。因為它是股東之間的交易。完成後,Vale擁有VOPC股本的100%。
16. 無形資產
商譽 | 優惠 | 軟件 | 研發項目 | 總費用 | |
2023年12月31日的餘額 | 3,263 | 7,689 | 104 | 575 | 11,631 |
加法 | - | 23 | 30 | - | 53 |
處置 | - | (4) | - | (5) | -9 |
攤銷 | - | (125) | (29) | - | (154) |
匯兑調整 | (252) | (989) | -12 | (73) | (1,326) |
2024年6月30日的餘額 | 3,011 | 6,594 | 93 | 497 | 10,195 |
成本 | 3,011 | 8,200 | 606 | 497 | 12,314 |
累計攤銷 | - | (1,606) | (513) | - | (2119) |
2024年6月30日的餘額 | 3,011 | 6,594 | 93 | 497 | 10,195 |
2022年12月31日餘額 | 3,189 | 6,434 | 87 | 528 | 10,238 |
加法 | - | 167 | 13 | 3 | 183 |
處置 | - | (7) | - | - | (7) |
攤銷 | - | (123) | (21) | - | (144) |
匯兑調整 | 151 | 530 | 6 | 44 | 731 |
截至2023年6月30日的餘額 | 3,340 | 7,001 | 85 | 575 | 11,001 |
成本 | 3,340 | 8,601 | 600 | 575 | 13,116 |
累計攤銷 | - | (1,600) | (515) | - | (2,115) |
截至2023年6月30日的餘額 | 3,340 | 7,001 | 85 | 575 | 11,001 |
本節討論了我們的董事總經理的薪酬安排。本討論包含基於我們關於未來薪酬計劃的計劃、考慮、期望和決定的前瞻性聲明。 我們實際採用的薪酬計劃可能與本討論中總結的當前計劃有所不同。 作為《職業機會與初創業公司法》所定義的“新興增長公司”,我們不必包含《薪酬討論和分析》部分,並已選擇遵守適用於新興增長公司的縮減披露要求。 |
綜合中期財務報表註釋 除非另有説明,否則以美元百萬為單位
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17. 土地、房屋及設備
合併後的 | ||||||||||
票據 | 建築和土地 | 基地設施 | 設備 | 礦產資產 | 鐵路設備 | 使用權資產 | 其他 | 在建工程 | 總費用 | |
2023年12月31日的餘額 | 10,119 | 9,239 | 4,450 | 6,925 | 2,612 | 1,359 | 2,484 | 11,208 | 48,396 | |
增加型資產 | - | - | - | - | - | (4) | - | 2,749 | 2,745 | |
處置 | (5) | (16) | (7) | - | (3) | - | (1) | (70) | (102) | |
資產養老義務 | 25(b) | - | - | - | (147) | - | - | - | - | (147) |
折舊、減值和攤銷 | (225) | (276) | (351) | (226) | (81) | (93) | (164) | - | (1,416) | |
匯兑調整 | (1,139) | (1,098) | (397) | (517) | (332) | (37) | (220) | (1,154) | (4,894) | |
股份轉讓 | 314 | 504 | 284 | 158 | 50 | - | 127 | (1,437) | - | |
2024年6月30日的餘額 | 9,064 | 8,353 | 3,979 | 6,193 | 2,246 | 1,225 | 2,226 | 11,296 | 44,582 | |
成本 | 15,956 | 13,724 | 9,706 | 14,734 | 3,917 | 2,089 | 股票單位數量:4929 | 11,296 | 76,351 | |
累計折舊 | (6,892) | (5,371) | (5,727) | (8,541) | (1,671) | (864)298-9800 | (2,703) | - | (31,769) | |
2024年6月30日的餘額 | 9,064 | 8,353 | 3,979 | 6,193 | 2,246 | 1,225 | 2,226 | 11,296 | 44,582 | |
2022年12月31日餘額 | 8,913 | 8,042 | 4,984 | 7,112 | 2,475 | 1,455 | 2,632 | 9,325 | 44,938 | |
增加型資產 | - | - | - | - | - | 19 | - | 2,430 | 2,449 | |
處置 | (8) | (8) | (5) | - | (5) | - | (1) | (53) | (80) | |
資產養老義務 | 25(b) | - | - | - | 99 | - | - | - | - | 99 |
折舊、減值和攤銷 | (224) | (250) | (364) | (241) | (81) | (91) | (163) | - | 12,166 | |
匯兑調整 | 607 | 608 | 229 | 302 | 198 | 31 | 153 | 546 | 2,674 | |
股份轉讓 | 772 | 586 | 371 | 46 | 47 | - | 166 | (1,988) | - | |
截至2023年6月30日的餘額 | 10,060 | 8,978 | 5,215 | 7,318 | 2,634 | 1,414 | 營業費用 | 10,260 | 48,666 | |
成本 | 17,700 | 14,330 | 12,418 | 16,285 | 4,455 | 2,196 | 5,903 | 10,260 | 83,547 | |
累計折舊 | (7,640) | (5,352) | (7,203) | (8,967) | (1,821) | (782) | (3,116) | - | (34,881) | |
截至2023年6月30日的餘額 | 10,060 | 8,978 | 5,215 | 7,318 | 2,634 | 1,414 | 營業費用 | 10,260 | 48,666 |
(i)如適用,包括利息資本化。
有關使用權和租賃負債的詳細信息,請參見第22條注。
27 |
合併中期財務報表註釋 除非另有説明,否則以億美元為單位。
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18. 財務和資本風險管理
a) 衍生品對財務狀況表的影響
2024年6月30日 | 2023年12月31日 | |||
資產 | 負債 | 資產 | 負債 | |
匯率期貨和利率風險 | ||||
CDI&TJLP vs.美元固定和浮動利率掉期 | 13 | 70 | 109 | 30 |
IPCA掉期 | - | 57 | - | 41 |
美元掉期和遠期交易 | 230 | 100 | 650 | - |
SOFR掉期 | 16 | - | 4 | 28 |
國庫遠期 | 1 | 7 | - | - |
260 | 234 | 763 | 99 | |
大宗商品價格風險 | ||||
柴油、布倫特原油和貨運費用 | 16 | - | 52 | 22 |
能源轉型金屬 | 1 | 5 | - | 8 |
17 | 5 | 52 | 30 | |
其他 | - | 1 | - | 2 |
總費用 | 277 | 240 | 815 | 131 |
b)淨敞口
2024年6月30日 | 2023年12月31日 | |
匯率期貨和利率風險 | ||
CDI&TJLP vs.美元固定和浮動利率掉期 | (57) | 79 |
IPCA掉期 | (57) | (41) |
美元掉期和遠期交易 | 130 | 650 |
SOFR掉期 | 16 | (24) |
國庫遠期 | (6) | - |
26 | 664 | |
大宗商品價格風險 | ||
柴油、布倫特原油和貨運費用 | 16 | 30 |
能源轉型金屬 | (4) | (8) |
12 | 22 | |
其他 | (1) | (2) |
總費用 | 37 | 684 |
c) 衍生品對利潤表的影響
利潤表中確認的收益(損失) | ||||
截至6月30日的三個月的期間 | 截至2022年6月30日的六個月期間 | |||
2024 | 2023 | 2024 | 2023 | |
匯率期貨和利率風險 | ||||
CDI&TJLP vs.美元固定和浮動利率掉期 | (117) | 134 | (130) | 178 |
IPCA掉期 | (23) | 23 | (28) | 30 |
美元掉期和遠期交易 | (318) | 376 | (346) | 538 |
SOFR掉期 | 12 | 12 | 44 | 15 |
國庫遠期 | -9 | 13 | -9 | 13 |
(455) | 558 | (469) | 774 | |
大宗商品價格風險 | ||||
柴油、布倫特原油和貨運費用 | (19) | 4 | (2) | (20) |
能源轉型金屬 | 1 | - | 1 | (1) |
(18) | 4 | (1) | (21) | |
其他 | 2 | 1 | 1 | 2 |
總費用 | (471) | 563 | (469) | 755 |
28 |
合併中期財務報表註釋 除非另有説明,否則以億美元為單位。
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d) 派生工具對現金流的影響
金融結算流入(流出) | ||
截至2022年6月30日的六個月期間 | ||
2024 | 2023 | |
匯率期貨和利率風險 | ||
CDI&TJLP vs.美元固定和浮動利率掉期 | 1 | (8) |
IPCA掉期 | (4) | 3 |
美元掉期和遠期交易 | 117 | 118 |
LIBOR掉期 | - | 4 |
SOFR掉期 | 4 | - |
國庫遠期 | (3) | 13 |
115 | 130 | |
大宗商品價格風險 | ||
柴油、布倫特原油和貨運費用 | 12 | 3 |
能源轉型金屬 | (3) | 5 |
9 | 8 | |
經指定為現金流量套期會計的衍生工具 | ||
鎳 | - | 34 |
- | 34 | |
總費用 | 124 | 172 |
e) 市場風險 - 匯率和利率風險
保護BRL計價的債務工具和其他負債的方案
名義本金 | 公允價值 | 金融結算流入(流出) | 風險價值 | 按年份計算的公允價值 | |||||||
流量 | 2024年6月30日 | 2023年12月31日 | 指數 | 平均匯率 | 2024年6月30日 | 2023年12月31日 | 2024年6月30日 | 2024年6月30日 | 2024 | 2025 | 2026+ |
CDI vs.美元固定利率掉期 | (16) | 107 | 3 | 14 | (2) | (2) | -12 | ||||
應收款項 | R$ 4,581 | R$ 5,162 | CDI | 100.00% | |||||||
應付款項 | 1.061美元 | US$ 1,196 | 修正 | 1.70% | |||||||
TJLP vs.美元固定利率掉期 | (41) | (28) | (2) | 2 | (4) | -9 | (28) | ||||
應收款項 | R$ 599 | R$ 694 | TJLP + | 1.07% | |||||||
應付款項 | 149美元 | 173美元 | 修正 | 3.47% | |||||||
(57) | 79 | 1 | 16 | (6) | (11) | (40) | |||||
IPCA掉期對美元固定利率掉期 | (57) | (41) | (4) | 3 | (4) | (10) | (43) | ||||
應收款項 | 924雷亞爾 | 1,078雷亞爾 | IPC增長率+ | 4.54% | |||||||
應付款項 | 228美元 | 267美元 | 修正 | 3.86% | |||||||
(57) | (41) | (4) | 3 | (4) | (10) | (43) | |||||
R$固定利率對美元固定利率掉期 | 187 | 600 | 97 | 35 | 62 | 124 | 1 | ||||
應收款項 | 14,004雷亞爾 | 12,660雷亞爾 | 修正 | 6.75% | |||||||
應付款項 | 2.705美元 | 2,431美元 | 修正 | 0.97% | |||||||
新註冊的證券 | 8,335雷亞爾 | 1,209雷亞爾 | B | 5.27 | (57) | 50 | 20 | 20 | (62) | 4 | 1 |
130 | 650 | 117 | 55 | - | 128 | 2 |
29 |
合併中期財務報表註釋 除非另有説明,否則以億美元為單位。
|
以下是這些衍生金融工具的敏感性分析:
工具 | 工具的主要風險事件 | 公允價值 |
方案一 (25%的∆) |
方案二 (50%的∆) |
CDI vs.美元固定利率掉期 | 雷亞爾貶值 | (16) | (277) | (538) |
巴西境內美元利率降低 | (16) | (47) | (81) | |
巴西利率上調 | (16) | (41) | (65) | |
保護項目:以雷亞爾計價的負債 | BRL的貶值 | n.a. | - | - |
TJLP vs.美元固定利率掉期 | 雷亞爾貶值 | (41) | (76) | (112) |
巴西境內美元利率降低 | (41) | (45) | (50) | |
巴西利率上調 | (41) | (46) | (51) | |
TJLP利率下降 | (41) | (44) | (48) | |
受保護的項目:以R$計價的債務 | 雷亞爾貶值 | n.a. | - | - |
IPCA掉期對美元固定利率掉期 | 雷亞爾貶值 | (57) | (112) | (167) |
巴西境內美元利率降低 | (57) | (63) | (70) | |
巴西利率上調 | (57) | (65) | (74) | |
IPCA指數下降 | (57) | (61) | (65) | |
受保護的項目:以R$計價的債務 | 雷亞爾貶值 | n.a. | - | - |
R$固定利率對美元固定利率掉期 | 雷亞爾貶值 | 187 | (459) | (1,104) |
巴西境內美元利率降低 | 187 | 158 | 127 | |
巴西利率上調 | 187 | 136 | 88 | |
受保護的項目:以R$計價的債務 | 雷亞爾貶值 | n.a. | - | - |
新註冊的證券 | 雷亞爾貶值 | (57) | (436) | (814) |
巴西境內美元利率降低 | (57) | (57) | (57) | |
巴西利率上調 | (57) | (57) | (57) | |
保護項目:以雷亞爾計價的負債 | 雷亞爾貶值 | n.a. | - | - |
保護利率美元債務計劃
名義本金 | 公允價值 | 金融結算流入(流出) | 風險價值 | 年度公允價值 | |||||||
流量 | 2024年6月30日 | 2023年12月31日 | 指數 | 平均匯率 | 2024年6月30日 | 2023年12月31日 | 2024年6月30日 | 2024年6月30日 | 2024 | 2025 | 2026+ |
SOFR與美元固定利率掉期 | 16 | (24) | 4 | 5 | - | 12 | 4 | ||||
應收款項 | 2.150億美元 | 美元2,300 | SOFR | 0.00% | |||||||
應付款項 | 2.150億美元 | 美元2,300 | 修正 | 3.77% | |||||||
16 | (24) | 4 | 5 | - | 12 | 4 | |||||
以下是這些衍生金融工具的敏感性分析:
工具 | 工具的主要風險事件 | 公允價值 |
方案一 (25%的∆) |
方案二 (50%的∆) | ||
SOFR與美元固定利率掉期 | 美元SOFR下降 | 16 | (36) | (91) | ||
受保護項目:SOFR美元指數債務 | 美元SOFR下降 | 不適用 | 36 | 91 | ||
30 |
合併中期財務報表註釋 除非另有説明,否則以億美元為單位。
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保護美國財政部 與債券發行和要約收購交易有關的波動
由於美國國債(“UST”)的波動性,進行了一項國庫鎖定交易,以確保在2024年6月發生的新債券發行和2024年7月的要約收購得以進行(後續事件).
名義本金 | 公允價值 | 金融結算流入(流出) | 風險價值 |
按年份計算的公允價值 | |||||
流量 | 2024年6月30日 | 2023年12月31日 | 已買入/已售出 | 平均匯率 | 2024年6月30日 | 2023年12月31日 | 2024年6月30日 | 2024年6月30日 | 2024 |
國庫遠期 | 美元1,130 | - | S | 4.44% | (6) | - | - | 3 | (6) |
國庫遠期 | - | - | B | - | - | - | (3) | - | - |
這些衍生金融工具的敏感性分析如下所示:
工具 | 工具的主要風險事件 | 公允價值 |
方案一 (25%的∆) |
方案二 (50%的∆) |
NDF財政部 | 財政部增加 | (6) | (46) | (81) |
保護項目:財政部美元指數債券 | 財政部增加 | 無數據 | 46 | 81 |
f) 產品價格和投入成本的保護計劃
名義本金 | 公允價值 | 金融結算流入(流出) | 風險價值 | 按年份計算的公允價值 | |||||
流量 | 2024年6月30日 | 2023年12月31日 | 已買入/已售出 | 平均行使價(美元) | 2024年6月30日 | 2023年12月31日 | 2024年6月30日 | 2024年6月30日 | 2024 |
布倫特原油(桶) | |||||||||
看漲期權 | 12,763,500 | 19,907,250 | B | 91 | 12 | 45 | 1 | 7 | 12 |
看跌期權 | 12,763,500 | 19,907,250 | S | 59 | - | (22) | - | - | - |
遠期海運協議(天) | |||||||||
貨物運輸 | 330 | 1,210 | B | 15,636 | 4 | 7 | 11 | 1 | 4 |
16 | 30 | 12 | 8 | 16 | |||||
這些衍生金融工具的敏感性分析如下所示:
工具 | 工具的主要風險事件 | 公允價值 |
方案一 (25%的∆) |
方案二 (50%的∆) |
布倫特原油(桶) | ||||
Options | 價格輸入下降 | 12 | (14) | (214) |
保護項目:與燃油價格相關的部分成本 | 價格輸入下降 | n.a. | 14 | 214 |
遠期海運協議(天) | ||||
遠期協議 | 運費價格下降 | 4 | 2 | (1) |
保護項目:與海運費用相關的部分成本 | 運費價格下降 | n.a. | (2) | 1 |
31 |
綜合中期財務報表註釋 除非另有説明,否則以美元百萬為單位
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g) 其他衍生工具,包括合同中的嵌入式衍生工具
名義本金 | 公允價值 | 金融結算流入(流出) | 風險價值 | 按年份計算的公允價值 | ||||||
流量 | 2024年6月30日 | 2023年12月31日 | 已買入/已售出 | 平均行權價(美元/噸) | 2024年6月30日 | 2023年12月31日 | 2024年6月30日 | 2024年6月30日 | 2024 | 2025+ |
固定價格鎳銷售保護(噸) | ||||||||||
鎳遠期合約 | 3,402 | 3,322 | B | 18,579 | (4) | (8) | (3) | 2 | (3) | (1) |
(4) | (8) | (3) | 2 | (3) | (1) | |||||
嵌入式衍生工具(顆粒價格)在天然氣採購中(量/月) 嵌入式衍生工具(顆粒價格)在天然氣採購中(量/月) |
||||||||||
看漲期權 | 746,667 | 746,667 | S | 233 | (1) | (2) | - | 1 | (1) | - |
(1) | (2) | - | 1 | (1) | - |
以下是這些衍生金融工具的敏感性分析:
工具 | 工具的主要風險事件 | 公允價值 |
方案一 (25%的∆) |
方案二 (50%的∆) |
定價銷售保護(噸) | ||||
遠期協議 | 鎳價格下降 | (4) | (19) | (33) |
受保護項目:部分鎳營業收入採用固定價格 | 鎳價格下降 | n.a. | 19 | 33 |
嵌入式衍生工具(顆粒價格)在天然氣採購協議中(量/月) 嵌入式衍生工具(顆粒價格)在天然氣採購協議中(量/月) |
||||
嵌入式衍生品 - 燃料幣購買 | 顆粒價格上漲 | (1) | (4) | (10) |
h) 頭寸對衝會計
發生在其他綜合收益中的收益(損失) | ||||
截至6月30日的三個月的期間 | 截至2022年6月30日的六個月期間 | |||
2024 | 2023 | 2024 | 2023 | |
淨投資對衝 | (202) | 95 | (258) | 144 |
現金流量對衝 (i) | - | (4) | - | 15 |
(i)2023年,公司合約了鎳收入對衝計劃,該計劃於2023年12月31日到期。 2024年,沒有收入對衝計劃。
32 |
綜合中期財務報表註釋 除非另有説明,否則以美元百萬為單位
|
i) 金融交易對手的評級
衍生工具、現金及現金等價物以及短期投資的交易與金融機構進行,其敞口限額定期經過委託機構審核和批准。 金融機構的信用風險是通過一種方法進行的,該方法考慮國際評級機構提供的評級等信息。
下表列出了Moody's發佈的關於公司用於簽署金融工具的主要金融機構的外匯評級,包括衍生金融工具。
2024年6月30日 | 2023年12月31日 | |||
現金和現金等價物和投資 | 衍生品 | 現金和現金等價物和投資 | 衍生品 | |
Aa2 | 706 | 1 | 338 | - |
Aa3 | - | 1 | 42 | - |
A1 | 2,587 | 26 | 2,022 | 50 |
A2 | 608 | 104 | 309 | 293 |
A3 | 1,146 | 3 | 186 | 22 |
Baa1 | - | - | 2 | - |
Baa2 | 20 | - | 16 | - |
Ba1(一) | 100 | - | 85 | - |
Ba2(i) | 782 | 99 | 287 | 314 |
Ba3(i) | 591 | 43 | 373 | 136 |
6,540 | 277 | 7891 | 815 |
資產中相當一部分餘額存在被視為本地貨幣投資等級的巴西金融機構中。
33 |
基本報表附註 除非另有説明,否則表示以美元百萬計算。
|
19. 金融資產和負債
a)分類
公司根據其獲取的目的對其金融工具進行分類,並根據以下類別確定分類和初始確認:
2024年6月30日 | 2023年12月31日 | ||||||||
金融資產 | 票據 | 攤銷成本 | 以公允價值計量且其變動計入其他綜合收益的金融資產 | 公允價值變動計入當期損益 | 總費用 | 攤銷成本 | 以公允價值計量且其變動計入其他綜合收益的金融資產 | 公允價值變動計入當期損益 | 總費用 |
當前 | |||||||||
現金及現金等價物 | 21 | 6,479 | - | - | 6,479 | 3,609 | - | - | 3,609 |
短期投資 | 21 | - | - | 61 | 61 | - | - | 51 | 51 |
衍生金融工具 | 18 | - | - | 168 | 168 | - | - | 271 | 271 |
應收帳款 | 10 | 409 | - | 1,923 | 2,332 | 362 | - | 3,835 | 4,197 |
司法性存款 | 第26條(c)款 | - | - | - | - | 611 | - | - | 611 |
6,888 | - | 2152 | 9,040 | 4,582 | - | 4,157 | 8,739 | ||
非流動負債 | |||||||||
司法性存款 | 第26條(c)款 | 585 | - | - | 585 | 798 | - | - | 798 |
受限現金 | 13 | 4 | - | - | 4 | 4 | - | - | 4 |
衍生金融工具 | 18 | - | - | 109 | 109 | - | - | 544 | 544 |
股票投資 | 13 | - | 47 | - | 47 | - | 45 | - | 45 |
589 | 47 | 109 | 745 | 802 | 45 | 544 | 1,391 | ||
金融資產總額 | 7,477 | 47 | 2,261 | 9,785 | 5,384 | 45 | 4,701 | 10,130 | |
財務負債 | |||||||||
當前 | |||||||||
供應商和承包商 | 12 | 4769 | - | - | 4769 | 5,272 | - | - | 5,272 |
衍生金融工具 | 18 | - | - | 135 | 135 | - | - | 36 | 36 |
借款 | 21 | 910 | - | - | 910 | 824 | - | - | 824 |
租約 | 22 | 177 | - | - | 177 | 197 | - | - | 197 |
與特許經營授予有關的負債 | 13(a) | 745 | - | - | 745 | 591 | - | - | 591 |
其他金融負債-關聯方 | 29 | 144 | - | - | 144 | 290 | - | - | 290 |
預付款項和其他金融義務 | 13 | 508 | - | - | 508 | 759 | - | - | 759 |
7,253 | - | 135 | 7,388 | 7,933 | - | 36 | 7,969 | ||
非流動負債 | |||||||||
衍生金融工具 | 18 | - | - | 105 | 105 | - | - | 95 | 95 |
借款 | 21 | 12,860 | - | - | 12,860 | 11,647 | - | - | 11,647 |
租約 | 22 | 1,183 | - | - | 1,183 | 1,255 | - | - | 1,255 |
參加性股東債務 | 20 | - | - | 2,451 | 2,451 | - | - | 2,874 | 2,874 |
與特許經營授予有關的負債 | 13(a) | 2,979 | - | - | 2,979 | 3,278 | - | - | 3,278 |
17,022 | - | 2,556 | 19,578 | 16,180 | - | 2,969 | 19,149 | ||
所有金融負債合計 | 24,275 | - | 2,691 | 26,966 | 24,113 | - | 3,005 | 27,118 |
b)公允價值等級
2024年6月30日 | 2023年12月31日 | ||||||||
票據 | 一級 | 二級 | 三級 | 總費用 | 一級 | 二級 | 三級 | 總費用 | |
金融資產 | |||||||||
短期投資 | 21 | 61 | - | - | 61 | 51 | - | - | 51 |
衍生金融工具 | 18 | - | 277 | - | 277 | - | 815 | - | 815 |
應收帳款 | 10 | - | 1,923 | - | 1,923 | - | 3,835 | - | 3,835 |
股票投資 | 13 | - | 47 | - | 47 | - | 45 | - | 45 |
61 | 2,247 | - | 2,308 | 51 | 4,695 | - | 4,746 | ||
財務負債 | |||||||||
衍生金融工具 | 18 | - | 240 | - | 240 | - | 131 | - | 131 |
參加性股東債務 | 20 | - | 2,451 | - | 2,451 | - | 2,874 | - | 2,874 |
- | 2,691 | - | 2,691 | - | 3,005 | - | 3,005 |
報告期間,1級、2級和3級公允價值等級之間沒有轉移。
敦促有意購買股份的投資者諮詢其税務顧問,瞭解購買、持有和變賣該股份的税務考慮。除非另有説明,本摘要是基於該持有人為美國持有人(定義見U.S.納税部分),不是澳大利亞税務居民,將其股份按澳大利亞納税目的進行資本賬户持有,並未通過固定機構在澳大利亞行業。 |
基本報表附註 除非另有説明,否則表示以美元百萬計算。
|
c)借款公允價值
2024年6月30日 | 2023年12月31日 | |||
賬面餘額 | 公允價值 | 賬面餘額 | 公允價值 | |
在二級市場上報價: | ||||
債券型 | 8,253。 | 8,227 | 7,253 | 7,404 |
無抵押可轉換債券 | 117 | 117 | 221 | 213 |
巴西的債務合同為: | ||||
巴西雷亞爾,指定聯邦儲備利率、指定參考利率、消費者價格指數、農業市場價格指數和存款準備金 | 196 | 196 | 250 | 250 |
以SOFR指數為基礎的一攬子貨幣和債券的美元指數 | 153 | 163 | 153 | 168 |
國際市場上的債務合同為: | ||||
US$,按變量和固定利率計算 | 4,976 | 5,296 | 總流動負債 | 4,950 |
其他貨幣,按變量利率計算 | 9 | 8 | 9 | 9 |
其他貨幣,按固定利率計算 | 66 | 69 | 81 | 85 |
總費用 | 13,770 | 14,076 | 14,128 | 13,079 |
20. 參與式股東債券
財務費用淨額 | ||||||||
平均價格(R$) | 截至6月30日的三個月的期間 | 截至2022年6月30日的六個月期間 | 負債 | |||||
2024 | 2023 | 2024 | 2023 | 2024 | 2023 | 2024年6月30日 | 2023年12月31日 | |
參與式股東債券 | 35.06 | 31.35 | (241) | 321 | (77) | 274 | 2,451 | 2,874 |
4月1日21世紀醫療改革法案在2024年,公司作為報酬提供了149美元供2023年下半年使用(2023:2022年下學期提供了127美元)。
50%的資本利得減免對非澳大利亞持有人不適用。公司無權獲得資本利得減免。 |
綜合中期財務報表附註 除非另有説明,以美元百萬計
|
21.貸款,借款,現金及現金等價物和短期投資
a) 淨債務
公司監視淨債務,以確保其長期業務的連續性。
單張債券 | 2024年6月30日 | 2023年12月31日 | |
貸款和借款 | 13,770 | 14,128 | |
租約 | 22(b) | 1,360 | 1,452 |
總債務 | 15,130 | 13,923 | |
(-) 現金及現金等價物 | 6,479 | 3,609 | |
(-) 短期投資(i) | 61 | 51 | |
(-) PTVI的現金及現金等價物 | 15(a) | - | 703 |
淨債務 | 截至2024年3月31日,可行權期權數為。 | 9,560 |
(i) 實質上包括對一個專屬投資基金的投資組合,該組合由已承諾的交易和由巴西政府發行的浮動利率證券Selic國庫券(“LFTs”)組成。
b) 現金及現金等價物
2024年6月30日 | 2023年12月31日 | |
R$ | 1,625 | 953 |
美元 | 4,620 | 2,516 |
其他貨幣 | 234 | 140 |
總費用 | 6,479 | 3,609 |
第三期於2021年3月交付的產品的計劃交付期前不遲於55天支付總購買價格的8.33%; | 貸款和借款 |
i)3月30日普通股東大會批准的向國家支付股息的截止日期從2022年9月30日修改為2022年10月31日。 | 按類型和貨幣計的未償還借款和借款餘額 |
流動負債 | 非流動負債 | ||||
平均利率(i) | 2024年6月30日 | 2023年12月31日 | 2024年6月30日 | 2023年12月31日 | |
在二級市場上報價: | |||||
美元債券(ii) | 6.08% | - | - | 8,157 | 7,157 |
R$公司債券 | 8.74% | 33 | 96 | 82 | 119 |
巴西債務合同(iii): | |||||
巴西雷亞爾,指定聯邦儲備利率、指定參考利率、消費者價格指數、農業市場價格指數和存款準備金 | 10.18% | 43 | 49 | 153 | 200 |
美元籃子貨幣和基於SOFR的債券 | 6.89% | - | - | 150 | 150 |
國際市場上的債務合同為: | |||||
以美元為單位,包括變動和固定利率 | 6.04% | 645 | 500 | 4255 | 3,945 |
其他貨幣,按變量利率計算 | 4.23% | - | - | 9 | 9 |
其他貨幣,按固定利率計算 | 4.11% | 12 | 12 | 54 | 67 |
應計費用 | 177 | 167 | - | - | |
910 | 824 | 12,860 | 11,647 |
為了判斷擁有浮動利率的債務合同的平均利率,該公司使用了截至2024年6月30日適用的利率。
在2024年6月,該公司發行了10億美元的債券,年息為6.45%,半年支付一次,於2054年到期。
該公司進行了衍生品交易以減輕其在巴西的所有浮動利率債務的現金流波動風險,導致以美元計算的平均成本為每年3.22%。
貸款和融資款項與融資活動產生的現金流量的調節在注9(C)中呈現。
36 |
綜合中期財務報表註釋 以美元計,除非另有説明
|
ii)將公司偶發準備金的用途改為在2022年6月30日前以每股168哥倫比亞披索(COP$168)的特別股息方式分配,分配如下: | 貸款和借款支付的本金和利息未來流動 |
主要 |
預計未來的 利息支付(i) | |
2024 | 176 | 423 |
2025 | 892 | 865 |
2026 | 560 | 811 |
2027 | 1,689 | 714 |
2028年到2030年之間 | 3,326 | 1,805 |
2031年及以後 | 6,950 | 3,744 |
總費用 | 13,593 | 8,362 |
基於2024年6月30日適用的利率曲線和匯率,並考慮本金支付將在其約定支付日期進行。該金額包括尚未計提的估計利息和已經在年度財務報表中確認的利息。
契約
該公司與放款人訂立的一些貸款和借款協議包含財務契約。這些協議中的主要財務契約要求保持一定比率,如槓桿比率和利息覆蓋率。截至2024年6月30日,公司未發現任何違規情況。
22. 租賃
租賃權
2023年12月31日 | 新增項目和合同修改。 | 折舊費用 | 匯兑調整 | 2024年6月30日 | |
端口 | 628 | - | (27) | (7) | 594 |
船隻 | 415 | - | (23) | - | 392 |
造球廠 | 193 | - | (26) | (22) | 145 |
財產 | 80 | (1) | -12 | (6) | 61 |
能源化工廠 | 34 | - | (3) | (1) | 30 |
礦業設備 | 9 | (3) | (2) | (1) | 3 |
總費用 | 1,359 | (4) | (93) | (37) | 1,225 |
租賃負債
2023年12月31日 | 增加和合同修改 | 支付(i)。 | 利息 | 匯兑調整 | 2024年6月30日 | |
端口 | 682 | - | (34) | 12 | (2) | 658 |
船隻 | 397 | - | (34) | 8 | - | 371 |
造球廠 | 207 | - | (5) | 4 | (25) | 181 |
財產 | 102 | (1) | -9 | 2 | (1) | 93 |
能源化工廠 | 49 | - | (2) | 1 | (1) | 47 |
礦業設備 | 15 | (3) | (1) | 1 | (2) | 10 |
總費用 | 1,452 | (4) | (85) | 28 | (31) | 1,360 |
流動負債 | 197 | 177 | ||||
非流動負債 | 1,255 | 1,183 | ||||
總費用 | 1,452 | 1,360 |
未計入租賃負債計量範圍的可變租金總額為117美元,在截至2024年6月30日的六個月財務報表中記錄(2023年:74美元)。
37 |
綜合中期財務報表註釋 以美元計,除非另有説明
|
年度最低支付和剩餘租賃期限
下表列出了按到期日計量的未貼現租賃義務。財務狀況表中確認的租賃負債以這些義務的現值為計量依據。
2024 | 2025 | 2026 | 2027 | 2028年及以後 | 總費用 | 剩餘年限(年) | 貼現率 | |||||||||
端口 | 33 | 66 | 54 | 43 | 694 | 890 | 2至19 | 4%至5%。 | ||||||||
船隻 | 30 | 59 | 54 | 53 | 239 | 435 | 1至9 | 3%至4% | ||||||||
造球廠 | 50 | 44 | 15 | 15 | 85 | 209 | 1至9 | 2%至6% | ||||||||
財產 | 15 | 17 | 15 | 13 | 36 | 96 | 1至10 | 2%至7% | ||||||||
能源化工廠 | 4 | 9 | 6 | 5 | 39 | 63 | 2到6 | 5%至6% | ||||||||
礦業設備 | 4 | 5 | 4 | 1 | - | 14 | 1至4 | 3%至6% | ||||||||
總費用 | 136 | 200 | 148 | 130 | 1,093 | 1,707 |
23. 布魯馬迪尼奧水壩事故
2019年1月,巴西米納斯吉拉斯州布魯馬金奧市的Córrego do Feijão礦山的一個尾礦壩(“I壩”)發生了破壞事故。事故導致尾礦渣流失,破壞了一些威立雅公司的設施,影響了當地社區,擾亂了環境。被釋放的尾礦已經影響了約315平方公里的地區,到達了附近的Paraopeba河。布魯馬金奧市的壩破壞事件(“事件”)導致270人死亡或被推定死亡,並在地域板塊造成了廣泛的財產和環境損失。
由於大壩破壞事件,公司確認了為履行其承擔的義務而做出的預算,包括賠償受事件影響的人員,修復受影響區域和向社會提供賠償。預算變化如下:
2023年12月31日 | 估計值的修訂 | 貨幣和現值調整 | 支付 | 匯兑調整 | 2024年6月30日 | |
完整的賠償協議 | ||||||
支付義務 | 562 | (8) | 28 | (100) | (66) | 416 |
社會經濟賠償及其他賠償預算 | 592 | (11) | 37 | (92) | (70) | 456 |
社會和環境賠償預算 | 843 | (32) | 26 | (55) | (103) | 679 |
1,997 | (51) | 91 | (247) | (239) | 1,551 | |
其他義務 | ||||||
尾礦庫安全性、巖土工程安全和環境修復 | 684 | -12 | 28 | (69) | (84) | 547 |
個人賠償 | 83 | - | 6 | (44) | (7) | 38 |
其他 | 296 | 43 | 18 | (40) | (41) | 276 |
1,063 | 31 | 52 | (153) | (132) | 861 | |
負債 | 3,060 | (20) | 143 | (400) | (371) | 2,412 |
義務的現金流估計為區間平均期5至7年,以實際利率年折現至現值,該利率由2023年12月31日的5.31%增加至2024年6月30日的6.50%。
此外,公司還為尾礦管理、溝通、人道主義援助、工資、法律服務、供水等方面的支出(作為“其他營業收入(費用)淨額”註釋(5c)在損益表中直接確認)發生了費用。公司分別在2024年6月30日結束的三個月和六個月中,支出了89美元和199美元的費用(2023年分別為131美元和242美元)。
38 |
合併中期財務報表註釋 除非另有説明,否則以美元百萬計
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綜合賠償司法和解協議
綜合賠償司法和解協議包括:(i)付款義務,其中資金將由米納斯吉拉斯州和司法機構直接用於社會經濟和社會環境賠償項目; (ii)布魯曼丁尼奧和其他市鎮的社會經濟項目;以及(iii)由於壩重大事故造成的環境損害賠償。這些義務預計將持續6年左右。
對於(i)和(ii)的義務,協議規定了每個項目的金額,並且原始預算和期限的變更可能會影響提供。此外,儘管已根據公司的法律義務全面修復壩重大事故造成的環境損害估算了維護和恢復環境的行動,但是其執行沒有上限,因此未在綜合賠償協議中預算。與這些義務相關的支出按照巴西税法規定從所得税計算中扣除,受有關主管機關的週期性檢查。因此,儘管Vale正在監測此項規定,但由於多種不受公司控制的因素,記錄的金額可能會有實質性的變化。
其他義務
公司還在努力確保Córrego do Feijão礦井存留結構的巖土工程安全,並清除和妥善處置Dam I的尾礦,包括吸走部分釋放的材料並從Paraopeba河的河道中去沙。
對於個人賠償,Vale和米納斯吉拉斯州公共律師於2019年4月5日簽署了一份協議,根據該協議,瓦列公司的煤渣壩炸裂事件受影響的人員可以加入個人或家庭團體非訴訟和解協議,以獲得物質、經濟和道德損害的賠償。此協議根據巴西法院最佳實踐和判例確定了廣泛的賠償支付基礎,遵循聯合國規則和原則。
a)或然負債
由米納斯吉拉斯州和州檢察官提起的公共民事訴訟,要求賠償由Dam I倒塌造成的損害
公司是米納斯吉拉斯州和司法機構提起的公共民事訴訟的當事方,要求賠償由壩重大事故造成的社會經濟和社會環境損害,並要求作出廣泛的決定,要求瓦列公司執行特定的修復和賠償行動。由於2021年2月達成的綜合賠償司法和解協議的結果,賠償由壩重大事故造成的社會環境和社會經濟損害的請求得到實質性解決。個人損害被排除在綜合賠償司法和解協議之外,並批准了與米納斯吉拉斯州公共律師簽署的承諾書,其參數被用作個人協議的基礎。量刑階段成立,用於量化所謂的個人損害,瓦列已就此提出了上訴,仍在等待判決。公司可能會發生財務損失的可能性被歸類為可能的,目前還不可能可靠地估計瓦列可能遭受的潛在損失金額。
根據巴西反腐敗法的公共民事訴訟和調查
2020年10月,巴西校準局通知公司,要基於上述指控對瓦列公司進行行政訴訟,涉及與布魯曼丁尼奧煤渣壩有關的檢查和監控活動。2022年8月,巴西聯邦審計署認為,Vale未能向巴西國家礦業局(“ANM”)提供可靠信息,因為一旦發出了正面的穩定狀況聲明(“DCE”),泥石流應為負面的, 視為CGU。因此,即使認識到不存在腐敗行為或實踐,巴西聯邦審計署也罰款了15美元(8600萬雷亞爾),這是該罰款法定最低金額,即CGU認可公司高管沒有參與或縱容。
2023年9月,巴西聯邦審計署拒絕了公司提交的請願,因此瓦萊公司在2023年支付了15美元(R$8600萬)的罰款。瓦萊不同意這項決定,並正在採取適當的法律措施。
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合併中期財務報表註釋 除非另有説明,否則以美元百萬計。
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美國的聚會活動
Vale正在為一項在紐約聯邦法院提起的集體訴訟進行辯護,這項訴訟由持有發行的證券(美國存託憑證("ADRs"))的投資者發起。在2020年5月,法院做出了一項決定,駁回了公司提出的撤訴動議。調查階段於2023年11月結束。在2024年1月,當雙方提交摘要判決動議的請求信時,法院應該會決定當事方是否可以提交他們的摘要判決動議。
2021年11月24日,八家投資基金向紐約東區法院提出了新的訴訟申請,此申請作為一個“退出”的訴訟從已經在東區紐約法院掛起的集體訴訟中提出,主要對原來的集體訴訟做了幾乎相同的指控。法院還未就公司提交的動議進行駁回等處理。
這些訴訟的損失可能性被認為是存在的。然而,考慮到這些訴訟的當前階段,還不能可靠地估計可能損失的金額。這些訴訟中索賠的賠償金額不明確。
刑事訴訟和調查
2020年1月,米納斯吉拉斯州檢察官起訴了16個人(包括Vale前高管和前員工),指控他們犯有多種潛在罪行,包括過失殺人,以及指控Vale S.A.犯有環境罪行。
2021年11月,巴西聯邦警察完成了與布魯馬迪尼奧大壩潰壩事件相關的潛在刑事責任調查,並向聯邦公訴人("MPF")提交了最終報告。
2023年1月,聯邦最高法院承認聯邦法院有權審理此案後,聯邦公訴人("MPF")核準了早在2020年由布魯馬迪尼奧法官提出的MPMG的投訴,並受到了聯邦法院的確認。除刑事訴訟外,MPF和巴西聯邦警察還在繼續對布魯馬迪尼奧大壩潰壩的原因進行調查,這可能會導致新的刑事訴訟。目前,該程序暫停,由於司法裁決。目前還無法估計聯邦法院何時會做出最後裁決,公司面臨潛在的金融損失,但目前還無法估計損失金額。
由工會提起的公共民事訴訟
2021年,一些工會在米納斯吉拉斯州的貝蒂姆勞工法庭提起了公開的民事訴訟,要求獲得對因大壩I號失敗而死亡的內部員工和外包員工的賠償。初步判決是判給Vale每一名死亡者18萬美元(100萬雷亞爾)。在2023年6月,上訴法院對工會提起的訴訟進行了裁決,並維持了原判,裁定Vale有罪。公司正在為自己進行辯護,認為輸訴的可能性存在。
證券和交易所委員會("SEC")以及由巴西證券交易委員會進行的調查
2022年4月28日,SEC在紐約東區聯邦地區法院對Vale提起了一項訴訟,稱Vale在布魯馬迪尼奧大壩潰壩之前的某些有關大壩安全管理的披露違反了美國證券法。2023年3月28日,Vale與SEC達成和解,完全解決了這起訴訟。根據協議,在不承認或否認結算索賠的基礎上,Vale在2023年結算了5600萬美元。該和解解決了訴訟,沒有對基於故意或魯莽欺詐的索賠做出裁決。2023年4月,和解被法院批准和批准。
CVm還進行了有關Vale向股東、投資者和市場披露相關信息的調查,特別是有關Vale大壩的情況和管理。這項訴訟的損失可能性被視為可能存在的,並且還不能可靠地估計Vale可能遭受的潛在損失。
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綜合中期財務報表附註 除非另有説明,否則以美元計,金額為百萬
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由股東、一個類別協會和外國投資基金提起的仲裁訴訟
在巴西,Vale是被385名少數股東提起訴訟的被告之一,也是一個類別協會提起的代表所有非控制股東的兩個仲裁的被告之一。此外,還有三項由外國投資基金提起的仲裁。在這六個過程中,原告主張Vale意識到了與大壩有關的風險,沒有向股東披露。基於這種論點,他們要求賠償股價下降造成的損失。這六項訴訟的預期損失屬於可能存在的範疇,在考慮到初始階段的情況下,目前尚不可能可靠地估計潛在的損失金額。
由控股股東和外部投資者提出的對河牀固結技術失誤和壅大壩失誤的仲裁要求,可以追究股東責任,結論目前無定論。此案的和解解決了訴訟,但不認可法庭對故意或重大失誤欺詐的指控。
在外國非控股股東,公司股東協會和股東之間進行的仲裁
在外國基金提起的訴訟中,申請人最初估計所謂的損失金額約為324萬美元(1800萬雷亞爾)。在外國基金提出的另一項訴訟中,申請人最初估計所謂的損失金額約為702萬美元(390000萬雷亞爾)。在少數股東提起的程序中,申請人估計所謂的損失約為540萬美元(3000萬雷亞爾),但隨後可能會增加,申請人所説的。
公司不同意進行中的訴訟,並理解,在當前訴訟階段,外國基金聲稱的損失金額的概率很小。
其他訴訟
瓦萊是被多個個人、企業、投資者、協會、工會、立法機構、非政府組織和其他實體提起的調查和訴訟的被告,這些訴訟和調查是因為布魯馬狄尼奧水壩破裂導致環境、財產和個人損害,包括涉嫌證券法違規。截至2024年6月30日,潛在損失為109億美元(2023年12月31日為94億美元),公司可能承擔的潛在損失被歸類為可能。
d) 保險業
公司正在與保險公司協商其民事責任和董事會及高管責任保險的賠款支付。在2024年6月30日結束的六個月期間,公司從保險公司收到了8億美元的賠款(2023年為11億美元),記錄在損益表中的“其他營業收入(支出)淨額”中(注5c)。
24. 關聯方和合營企業負債
2015年11月,薩馬爾科礦業有限公司(“薩馬爾科”)擁有的富能尾礦壩發生了破壞,淹沒了某些社區,影響了多斯河沿岸的社區和環境。礦壩破裂導致19人死亡,給受影響區域的財產和環境造成了損害。薩馬爾科是瓦萊S.A.和必和必拓巴西有限公司(“必和必拓”)持股相等的合資企業。
2016年,瓦萊、薩馬爾科和必和必拓與巴西聯邦政府、Espírito Santo州和Minas Gerais州以及某些其他公共機構簽署了框架協議,成立了Renova基金會,該基金會正在開展環境和社會經濟計劃,以彌補薩馬爾科水壩破裂造成的損害和提供賠償。
2018年6月,薩馬爾科、瓦萊和必和必拓與聯邦、州(Minas Gerais和Espírito Santo)檢察官辦公室、公共維護人員和檢察長等各方簽署了全面協議(“TacGov協議”),改善了Renova基金會的治理機制,並建立了可能對框架協議下的修復計劃進行修訂的程序和其他內容。
這些協議旨在彌補薩馬爾科負責資金,瓦萊和必和必拓根據其持有薩馬爾科50%股權的比例,對框架協議承擔次級資金義務,以彌補因薩馬爾科水壩破裂造成的損害和提供賠償。
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彙編的中期財務報表附註 表達為美元億,除非另有説明
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a) 有關Samarco水壩破裂的準備金
準備金的變動如下:
總費用 | |
2023年12月31日的餘額 | 4,427 |
估計值的修訂 | (58) |
貨幣及現值調整 | 85 |
支出 | (191) |
外幣資產翻譯差額 | (556) |
2024年6月30日的餘額 | 3,707 |
滿足義務的現金支出按實際利率折現,該實際利率從2023年12月31日的5.22%增加到2024年6月30日的6.44%。
b) 潛在負債
聯邦政府和其他機構提起的公共民事訴訟及聯邦公共部門(“MPF”)提起的公共民事訴訟
瓦萊在幾項法律訴訟中是被告,這些法律訴訟由政府機構和民間協會提起,以聲稱賠償社會環境和社會經濟損失,以及一些特定的補救措施,結果是薩馬爾科 Fundão 水庫的破壞,包括聯邦公共檢察官辦公室在2016年提起的索賠,要求採取多項措施,涉及280億美元(1550億雷亞爾),加利息和貨幣調整,瓦萊的影響將佔該金額的50%。
由於TacGov協議的批准,此公共民事訴訟被暫停。然而,由於TacGov協議規定的重申框架協議的先決條件沒有在規定期限內得到實施,在2020年,巴西聯邦和州檢察官和公共捍衞者提出了要求立即恢復該索賠的要求。
因此,瓦萊、薩馬爾科、必和必拓和聯邦和州檢察官一直在進行談判,以尋求終極和解的框架協議執行的賠償和補償措施,並涉及28億美元(1550億雷亞爾)聯邦公共檢察官辦公室的索賠。
簽署潛在和解協議的目的是為薩馬爾科水壩破裂相關的賠償和補償措施提供穩定的框架,也旨在解決所有由公共機構提起的訴訟。
法院的判決要求現金存款,並增加受災地區
2023年3月,作為與薩馬爾科 Fundão 水庫垮塌有關的訴訟的一部分,涉及擴大受到波及的領土數量並被覆蓋TTAC,聯邦法院發出了一項決定,要求瓦萊和必和必拓巴西公司在10個分期中共計支付19億美元(103億雷亞爾)的司法存款,其中瓦萊的影響將佔50%。2023年4月28日,聯邦法院准予公司對決定進行暫緩。
2023年8月,法官發佈了一項司法裁決,承認受到Fundão水壩崩潰影響的新領土的存在。公司正在採取適當的法律措施,並認為其規定足以履行TTAC的義務。
關於集體道德損害的法院判決
2024年1月,比洛奧裏藏特市第四聯邦民事法院下了一項司法判決,要求支付約86億美元(476億雷亞爾)的集體道德損害賠償金(瓦萊的影響將佔50%),並受到判決日期之後的貨幣調整和利息的影響。
2024年5月,法院部分接受了瓦萊的上訴,糾正了判決的價值為84億美元(467億雷亞爾)(瓦萊的影響將佔50%),受到貨幣調整的影響。瓦萊申請對判決的事實進行審查。2024年5月,聯邦聯盟和第四聯邦法院成立了一項臨時的判決合規委員會,拒絕了聯盟的請求。隨後,對拒絕臨時判決合規委員會的決定提起上訴,該決定仍在審理中。
所有板塊 |
綜合中期財務報表註釋 金額以美元為單位(除非另有説明)
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該公司正在為自我辯護,並認為在這些訴訟方面損失的可能性是可能的,但是在所聲稱的數量方面的損失的可能性被評估為遠程。
英國和荷蘭的索賠
倫敦的貢獻索賠 - 由於薩馬爾科 Fundão 水庫的破壞,必和必拓被控被告在英格蘭和威爾士法院為各種原告即巴西個人、公司和市政當局提起賠償性訴訟,這些原告據説受到了薩馬爾科水壩故障的影響(“英國索賠”)。
2022年12月,必和必拓提起了“貢獻要求”,要求瓦萊分享在英國索賠中確定的賠償。貢獻聲明和英國訴訟仍在進行中,尚未對它們的主張作出任何裁決。
訴訟仍在倫敦推進,審判的第一階段預計將於2024年第四季度開始。還無法可靠地預估瓦萊可能的損失金額。
荷蘭訴訟 - 2024年3月,阿姆斯特丹法院頒佈了一項初步禁令,凍結了瓦萊控股有限公司的股份,該公司是在荷蘭註冊的,以及與這些股份相關的經濟權利,以擔保大約986美元(920歐元)的金額。這些凍結令是在預計巴西某些市政機構和代表受災人民和小企業的組織將對瓦萊提起的法律訴訟之前頒佈的。
此外,在2024年5月和6月,阿姆斯特丹法院發出了三封例行信,在巴西進行了履行,以通知瓦萊提起訴訟和扣押訂單的事宜。在這些例行信的記錄中,瓦萊已經預先了解到荷蘭司法機關沒有管轄權來審理最初請願書的索賠事宜。
2025年第一季度,荷蘭法院將進行Vale的首個法庭事件。公司正在採取適當的法律措施,認為其預留的資金已足夠滿足其義務。
2024年7月(隨後事件)Vale和BHP就英國和荷蘭索賠達成了一項保密協議(沒有承認任何責任),根據該協議,Vale和BHP將平均分擔來自上述英國和荷蘭索賠的潛在支付義務。作為協議的一部分,BHP針對英國索賠提出的貢獻權利主張將被撤回。
刑事訴訟
2019年9月,法院駁回了起訴(部分刑事控告),但接受了針對Vale和其員工涉嫌在相關信息中故意省略環境問題向公共權力機關提供信息方面的環境犯罪的指控。公司無法估算該案件的最終判決時間。公司出現財務損失的可能性被歸類為可能性,目前尚無法可靠地估計潛在損失的金額。
税務訴訟
2018年9月,聯邦税務局要求Court in Belo Horizonte對Vale的資產進行命令以確保支付Samarco的聯邦税款和社會保障債務。由於缺乏程序利益,2019年5月作出了不作出裁決的有利決定。國庫總檢察院向地方法院提出上訴,而決定仍有待裁決。公司出現財務損失的可能性被歸類為可能性,目前尚無法可靠地估計潛在損失的金額。
納入的文件通過引申納入對SEC已提交的信息作為一部分的潛在證明,這意味着我們可以向您披露那些建議部分的信息。引申納入的信息是本基本證書的重要組成部分。特此引申納入的信息為: |
綜合中期財務報告註釋 以美元百萬計,除非另有説明
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其他訴訟
Vale在不同州和聯邦法院面臨多起個人和其他實體提起的私人訴訟,要求對薩馬爾科大壩事故造成的環境、財產和人身傷害進行修復和補償。截至2024年6月30日,潛在損失為6億美元(2023年:11億美元),可能造成的潛在損失被歸類為可能性。
c) Samarco司法重組
2021年4月,Samarco向米納斯吉拉斯州法院申請司法重組(“JR”)以重組被國外債券持有者持有的其債務。JR的目的是重組Samarco的債務並建立一個獨立、可持續的財務狀況,使Samarco能夠繼續安全地恢復運營並履行與Renova基金會有關的義務。
2023年5月,Vale S.A.與BHPb、Samarco和持有超過Samarco債務50%的某些債權人共同簽署了一份具有約束力的協議,以設定通過一份一致的重組計劃對Samarco債務進行重組的參數,該計劃得到了債權人的批准,並於2023年7月提交給JR法院,並於2023年9月獲得法官確認。
2023年12月,Samarco現有的48億美元的財務債務已交換為約39億美元的長期無抵押債務,開始自2023年計息,到2031年結束。
計劃執行後,Samarco具有精簡的資本結構,符合其運營的增長和現金流的生成。該計劃考慮到賠償和補償計劃的基金,在2024年到2030年間被限制為10億美元,並根據Samarco預計的現金流量生成在該期結束後進行額外的貢獻。
d) Vale因與Samarco重組計劃相關的税務後果
該計劃規定,Renova基金會將進行額外的現金貢獻,通過資本貢獻的方式直接由Vale和BHPb代表Samarco進行。因此,根據巴西税法規定,所做出的貢獻被視為可支配的並被視為税前扣除。因此,由於Renova基金會融資機制的變化,巴爾將不能再將未來的支付從其所得税計算中扣除,因其在巴西不是可減税的。因此,總計1,078美元的遞延所得税資產在2023年6個月的期間內已全部撤銷,相應的影響已在收入報表中記錄為“所得税”(注7a)。
25.退役水壩結構和資產退役義務準備金
公司受到本地法律法規的約束,這些法律法規要求瓦萊在設備使用期結束後進行設備退役,因此,拆除費用主要在運營活動結束後發生。這些義務在巴西由聯邦水文局和州環保機構監管。在各項要求中,退役計劃必須考慮區域的物理、化學和生物穩定性,以及在必要期間進行的驗收後動作。這些義務已經計提並按公司所測算成本計量的關鍵估計和假設進行。根據結構的地質特徵,公司有義務按照以下條款(a)的要求移除結構。
有關水壩安全的法律法規
2023年12月,米納斯吉拉斯州政府發佈了第48,747號法令,根據水庫區域、水壩分類和用途以及估計的去極端化成本,針對每個水壩分別規定環境擔保的測量和執行,並應在水壩的使用壽命內,即從啟動階段到去極端化和社會環境復原期間保留。擔保可以是現金存款、銀行存款證書、銀行保函或保險。
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合併中期財務報表註釋 除非另有説明,否則以美元(百萬)計
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2024年6月,米納斯吉拉斯州政府發佈了第48,848號法令,修改了第48,747號法令,並將財產抵押和財產信託留置作為新的環境擔保方式。擔保應在3年內提交,其中一半金額在2024年提供,其餘金額分別在2025年和2026年提供。
這些擔保的價值估計為3.24億美元(18億雷亞爾),公司打算通過提供財產抵押和財產信託留置、金融擔保或保險來滿足。Vale的預期財務成本將是微不足道的。
a) 上游巖土結構去極端化
由於布魯馬迪尼奧水壩事故(注23)及遵守法律法規,公司決定加速計劃, “去極端化”其在巴西的所有水壩和堤壩。公司還在加拿大運營尾礦壩,包括上游壓實壩。但是,公司決定通過其他方法對這些水壩進行停運,因此,進行加拿大水壩退役的條款列為“退役資產和環境義務”,如下文的(b)所示。
這些結構處於不同的成熟階段,其中一些仍處於概念性工程階段,其支出估算包括大量的不確定性,以符合最佳市場實踐。
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合併中期財務報表註釋 除非另有説明,否則以美元(百萬)計
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撥備變化如下:
總費用 | |
2023年12月31日的餘額 | 3,451 |
估計值的修訂 | (131) |
支出 | (251) |
貨幣和現值調整 | 91 |
匯兑調整 | (422) |
2024年6月30日的餘額 | 2,738 |
去極端化項目的現金流預計為15年期,並按實際利率折現到現值,該利率從5.41%升至6.45%。
停產和閒置能力
由於巴西地區Vale地理技術結構上的司法裁決或技術分析,公司已暫停了一些運營。公司已記錄與Iron Ore Solutions分區的停產和閒置能力相關的損失,分別為2024年6月30日結束的三個月和六個月的美國36億美元和美國79億美元(2023年分別為美國50億美元和美國124億美元)。公司正在努力採取法律和技術措施以恢復所有操作。
b) 資產退役義務和環境義務
負債 | 貼現率 | 現金流成熟度 | ||||
2024年6月30日 | 2023年12月31日 | 2024年6月30日 | 2023年12月31日 | 2024年6月30日 | 2023年12月31日 | |
按地理區域劃分的負債 | ||||||
巴西 | 1,914 | 2,415 | 6.41% | 5.47% | 2132 | 2132 |
加拿大 | 1,529 | 1,592 | 1.47% | 1.30% | 2150 | 2150 |
阿曼 | 159 | 158 | 3.46% | 3.19% | 2035 | 2035 |
其他 | 100 | 114 | 2.43% | 2.04% | - | - |
3,702 | 4,279 | |||||
營運工廠 | 2,869 | 3,155 | ||||
關閉工廠 | 833 | 1,124 | ||||
3,702 | 4,279 |
本期撥備變化
資產養老責任 |
環保母基 義務 |
總費用 | |
2023年12月31日的餘額 | 3,779 | 500 | 4,279 |
支出 | (85) | (36) | (121) |
估計值的修訂 | (201) | 17 | (184) |
貨幣和現值調整 | 65 | 12 | 77 |
匯兑調整 | (294) | (55) | (349) |
2024年6月30日的餘額 | 3,264 | 438 | 3,702 |
金融保證
截至2024年6月30日,公司在能源轉型金屬業務的資產退役義務方面,已獲得金融機構發行的擔保,金額為8.21億美元(2023年12月31日:9.1億美元)。
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綜合中期財務報表的附註 除非另有説明,否則數據以億美元為單位
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26. 法律訴訟
公司在業務的日常訴訟中被起訴於大量法律訴訟中,包括民事訴訟、税務訴訟、環境和勞動程序等方面。
公司利用估算來認可資源流出的金額和概率,基於報告和技術評估以及管理層的評估。應識別概率可靠的損失的準備。
仲裁、法律和行政裁決對公司、新的判例法和現有證據的變化可能會導致資源流出的概率以及估計金額的變化,根據法律依據進行評估。
與Brumadinho事件有關的訴訟(注23)和Samarco水壩事故(注24)在其具體財務報表的説明中呈現,因此未在下文披露。
a) 訴訟準備金
税務訴訟 | 民事訴訟 | 勞動訴訟 | 環保母基訴訟 | 訴訟撥備總額 | |
2023年12月31日的餘額 | 90 | 380 | 514 | 15 | 999 |
增加和逆轉,淨額 | 5 | 18 | 78 | 3 | 104 |
付款 | (2) | (58) | (53) | - | (113) |
指數化和利息 | 9 | 15 | 1 | 1 | 26 |
匯兑調整 | (13) | (52) | (68) | (3) | (136) |
2024年6月30日的餘額 | 89 | 303 | 472 | 16 | 880 |
2022年12月31日餘額 | 576 | 291 | 411 | 14 | 1,292 |
增加和逆轉,淨額 | 3 | 27 | 51 | 2 | 83 |
付款 | (3) | (23) | (39) | (3) | (68) |
指數化和利息 | 18 | 20 | 11 | 2 | 51 |
匯兑調整 | 49 | 23 | 37 | 1 | 110 |
截至2023年6月30日的餘額 | 643 | 338 | 471 | 16 | 1,468 |
公司考慮了所有可用信息以評估資源流出的可能性,並在準備估計所需的成本時進行了評估。
税務訴訟-公司是數個行政和法律程序的一方,主要涉及巴西聯邦貢獻(“PIS”和“COFINS”)、增值税(“ICMS”)和其他税款。
民事訴訟-指針對供應商的聲稱的因合同不平衡或違約而產生的損失、支付和合同罰款的賠償及指針對Vale運營活動中所涉及的房地產認領的土地要求的訴訟。
勞動訴訟-指內部員工和服務提供商的個人索賠訴訟,主要涉及要求加班工資、精神損害賠償或健康和安全條件等方面。
環境訴訟——主要涉及環境損害訴訟和與環境許可有關的問題。
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綜合中期財務報表的附註 除非另有説明,否則數據以億美元為單位
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b) 附帶責任
2024年6月30日 | 2023年12月31日 | |
税務訴訟 | 6,347 | 7,235 |
民事訴訟 | 1,343 | 1,366 |
勞動訴訟 | 294 | 378 |
環保母基訴訟 | 1265 | 1,320 |
總費用 | 9,249 | 10,299 |
c)司法存款
2024年6月30日 | 2023年12月31日 | |
税務訴訟 | 372 | 1,127 |
民事訴訟 | 82 | 122 |
勞動訴訟 | 122 | 148 |
環保母基訴訟 | 9 | 12 |
總費用 | 585 | 1,409 |
税務訴訟-在2023年12月,針對Valepar(Vale併購)於2011年提出的訴訟,尋求從PIS和COFINS税基中排除以資本利息形式獲得的股息金額。該程序完全得到了司法存款的保障。該司法裁決決定將司法存款轉化為政府,導致該金額在2023年12月31日年度財務報表中重分類為應付税款和司法存款。2024年4月,該訴訟以司法存款解決。
d)為法律程序所簽訂的擔保
除了上述税務、民事、勞動和環境司法存款外,公司簽訂了27億美元(2023年12月31日:27億美元)的擔保,作為司法存款的替代方案。
27. 員工福利
流動負債 | 非流動負債 | ||||
票據 | 2024年6月30日 | 2023年12月31日 | 2024年6月30日 | 2023年12月31日 | |
工資、相關費用以及其他報酬撥備 | 636 | 867 | - | - | |
股份支付 | 27(a) | 18 | 27 | - | - |
員工離退休義務 | 27(b) | 70 | 70 | 1,221 | 1,381 |
724 | 964 | 1,221 | 1,381 |
a)基於股份的支付
對於長期激勵計劃,公司的補償計劃包括匹配計劃和績效股份單位計劃(“PSU”),分別具有三年歸屬期,旨在鼓勵員工留任和提高業績。該計劃的公允價值在三年必需的服務期內以直線方式確認,並扣除預估損失。
匹配計劃
匹配計劃的公允價值是根據公司的股價和ADR以及授予日授予的股票數量進行估算的。以下是在截至2024年6月30日的六個月期間有效計劃的信息:
2024計劃 | 2023年計劃 | 2022年計劃 | |
授予的股票 |
2,244,659
|
1,330,503 | 1,437,588 |
股價 | 12.02 | 15.94 | 20.03 |
分配的税收 |
綜合中期財務報表註釋 除非另有説明,否則以美元為單位的百萬
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績效股份單位(“PSU”)
PSU計劃的公允價值是通過估算使用回報股東指標、健康與安全和可持續性指標的蒙特卡羅模擬來測量的。蒙特卡羅模擬所使用的假設如下表所示,截至2024年6月30日的六個月期間,有效計劃的結果已用於計算總績效因素的預期值。
2024計劃 | 2023年計劃 | 2022年計劃 | |
授予的股票 |
1,873,175
|
1,177,755 | 1,709,955 |
給予股份的日期 | (需要提交本聲明的事項發生的日期) | 2023年1月2日 | 2022年1月3日 |
股價 | 12,49 | 16.6 | 13.81 |
預期波動率 | 35,60% | 48.33% | 39.00% |
預計期限(年) | 3 | 3 | 3 |
預期股東回報指標 | 66,95% | 72.42% | 51.20% |
預期績效因素 | 83,47% | 79.32% | 53.08% |
b)員工養老金後備義務
資產與負債表中資產和負債的調節
2024年6月30日 | 2023年12月31日 | |||
超額養老金計劃 | 未充足的養老金計劃和其他福利計劃 | 超額資金養老金計劃 | 未充足的養老金計劃和其他福利計劃 | |
資產上限變動 | ||||
期初餘額 | 1,071 | - | 1,114 | - |
利息收入 | 38 | - | 103 | 1 |
關於資產上限的變化 | (125) | - | (192) | (28) |
匯兑調整 | (109) | - | 73 | - |
“轉讓”還將被視為發生在任何操作持有人(或該操作持有人的允許受讓人)有B類普通股股份的非盈利機構(或該股份的任何受益人)持有該B類普通股股份的頂層支配權或獨家投票權控制時,就該B類普通股股份而言,操作持有人(或其允許受讓方)不再保留獨立支配權(在操作持有人和其允許受讓方之間)和其對該安全的投票或投票的獨佔支配權(包括通過委託、投票協議或其他方式),情況下(在這種情況下)。即使是這種情況,以下任何情況也不被視為“轉讓”: | - | - | (27) | 27 |
期末餘額 | 875 | - | 1,071 | - |
在財務狀況表中確認的金額 | ||||
精算負債的現值 | (4,308) | (1,613) | (4,517) | (2,266) |
資產公允價值 | 5,243 | 322 | 5,656 | 815 |
資產上限的影響 | (875) | - | (1,071) | - |
資產(負債) | 60 | (1291) | 68 | (1,451) |
流動負債 | - | (70) | - | (70) |
非流動資產(負債)(一) | 60 | (1,221) | 68 | (1,381) |
資產(負債) | 60 | (1291) | 68 | (1,451) |
(一)過度充實的養老金計劃資產在資產負債表中記錄為“其他非流動資產”。
49 |
綜合中期財務報表註釋 除非另有説明,否則以美元百萬計。
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28. 股本
a) 股本
截至2024年6月30日,股本為61,614美元,相當於發行的4,539,007,580股無面值股票已全部實繳。董事會可以無論規章制度如何變動,批准發行和註銷普通股,包括將利潤和儲備資本化的範圍。
2024年6月30日 | ||||
股東 | 普通股 | 黃金股份 | 總費用 | |
Previ(一) | 397,799,856 | - | 397,799,856 | |
三井&公司(一) | 286,347,055 | - | 286,347,055 | |
黑石集團股份有限公司(二) | 289,063,618 | - | 289,063,618 | |
持有5%以上股份的總股東 | 973,210,529 | - | 973,210,529 | |
自由流通股 | 3,297,692,482 | - | 3,297,692,482 | |
黃金股份 | - | 12 | 12 | |
全部未結算(不含庫藏股) | 4,270,903,011 | 12 | 4,270,903,023 | |
持有股票 | 268,104,557 | - | 268,104,557 | |
總資本 | 4,539,007,568 | 12 | 4,539,007,580 |
根據託管方提供的《宣告書》,根據在B3上市的票據,股東所持有的股份數量。
根據提交給美國證券交易委員會的BlackRock,Inc.的13G/A表格披露的股數而報告的股數。
b) 取消寶藏股
2023年6月30日結束的六個月內,董事會批准了公司發行並保留在寶藏股中的普通股的註銷,而不會降低其股本的價值。這些效果被轉移至股東權益,列為“寶藏股註銷”,位於“利潤儲備”和“寶藏股”之間。在2024年6月30日結束的六個月內沒有註銷股票。
註銷的股票數量 | 賬面餘額 | |
於2023年3月2日獲得批准的註銷 | 239,881,683 | 4,164 |
2023年6月30日結束的6個月 | 239,881,683 | 4,164 |
第三期於2021年3月交付的產品的計劃交付期前不遲於55天支付總購買價格的8.33%; | 股票回購計劃 |
回購的股票總數 | 現金流量的影響 | ||||||
截至2023年6月30日的六個月內 | |||||||
2024 | 2023 | 2024 | 2023 | ||||
股票回購計劃最多達150,000,000股(i) | |||||||
被母公司收購 | 17,413,659 | - | 231 | - | |||
由全資子公司收購 | 11,645,514 | - | 158 | - | |||
總費用 | 29,059,173 | - | 389 | - | |||
多達500,000,000股股票的股票回購計劃(ii) | |||||||
被母公司收購 | - | 73,179,052 | - | 1,102 | |||
由全資子公司收購 | - | 67,979,481 | - | 1,022 | |||
總費用 | - | 141,158,533 | - | 2,124 | |||
股票回購計劃 | 29,059,173 | 141,158,533 | 389 | 2,124 |
(i)2023年10月26日開始限制在未來18個月內最多買入150,000,000股普通股及其各自的ADR,自前一計劃結束之日起計算。
(ii)2022年4月27日,董事會批准了普通股回購計劃,僅限於最多購買500,000,000股普通股或其ADR,期限為18個月。該計劃於2023年結束。
(d)除了根據PIPE認購協議發行的證券、根據本協議和BLAC認股權與BLAC權利允許而發行的證券,BLAC沒有發行任何期權、權證、優先購買權、認股權、可轉換證券或其他任何與BLAC已發行或未發行的股本有關的權利、協議、安排或承諾,也沒有任何義務強制BLAC發行或出售任何股本或其他權益。上述應發行的所有BLAC普通股股份,根據應發行的工具的規定,將被合法授權、有效發行、充分支付且不可評估。BLAC及其任何子公司都沒有參與或受其約束,而且BLAC及其任何子公司也沒有授予任何權益增值權益、參與權益、虛擬股權或類似權利。BLAC沒有參與任何表決信託、表決協議、代理、股東協議或其他與BLAC普通股票或BLAC或其任何子公司的任何權益或其他證券的表決或轉移有關的協議。BLAC沒有未解決的合同義務來回購、贖回或以其他方式收購任何BLAC普通股。BLAC沒有未解決的合同義務向任何人進行任何形式的投資(以貸款、資本貢獻或其他方式)。 |
綜合中期財務報表附註 除非另有説明,否則以美元百萬計。
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d) 批准的報酬
公司章程規定按照其淨利潤的25%作為Vale股東的最低強制報酬金,扣除法律和税務激勵儲備金。作為資本利得的批准報酬(JCP)應加上適用於Vale股東的所得税。Vale股東的報酬基於以下決議:
· | 於2024年7月25日(後續事件),董事會批准向其股東支付總額為1,608美元的資本利得,該資本利得將作為預付2024年12月31日結束時的報酬預付款於2024年9月支付 。 |
· | 於2024年2月22日,董事會批准向其股東支付總額為2,364美元的股息。該回報於2024年3月全額支付。 |
· | 於2023年2月16日,董事會批准向股東支付1,569美元的股東回報,其中1,132美元是2022年12月31日結束年度的最低強制報酬金,437美元作為額外報酬金。該回報於2023年3月全額支付。 |
29. 關聯方
相關方包括公司的子公司、合營企業、聯營企業、股東及其相關實體以及公司的關鍵管理人員。
與公司交易的關聯方按與第三方安排的價格和市場條件等同於那些公允的交易條件來進行交易。
運營收入與銷售給鋼鐵生產商的鐵礦石銷售和使用鐵路所支付的費用有關,成本和營業費用主要與球團化廠的變量租賃支付有關。
採購、應收賬款和其他資產、應付賬款及其他負債主要與聯營企業和合營企業向球團化廠提供的租賃和鐵路運輸服務有關。
第一期於2021年1月交付的產品的計劃交付期前不遲於55天支付總購買價格的8.33%; | 與關聯方的交易 |
截至6月30日的三個月的期間 | ||||||
2024 | 2023 | |||||
營業收入淨額 | 費用和營業費用 | 財務費用淨額 | 營業收入淨額 | 費用和營業費用 | 財務費用淨額 | |
合資企業板塊 | ||||||
Aliança Geração de Energia S.A. | - | (24) | - | - | (26) | - |
造球公司(i) | - | (75) | (7) | - | (45) | (11) |
MRS Logística S.A. | - | (126) | - | - | (114) | - |
Norte Energia S.A. | - | (16) | - | - | (33) | - |
其他 | 8 | 14 | - | 11 | (2) | - |
8 | (227) | (7) | 11 | (220) | (11) | |
企業合夥 | ||||||
VLI | 109 | (4) | - | 76 | (5) | - |
其他 | - | - | - | - | - | - |
109 | (4) | - | 76 | (5) | - | |
股東 | ||||||
Cosan | - | (2) | - | - | - | - |
Bradesco | - | - | (191) | - | - | 197 |
Mitsui | 56 | - | - | 85 | - | - |
巴西銀行 | - | - | 1 | - | - | - |
56 | (2) | (190) | 85 | - | 197 | |
總費用 | 173 | (233) | (197) | 172 | (225) | 186 |
(i) 彙總實體:Companhia Coreano-Brasileira de Pelotização,Companhia Hispano-Brasileira de Pelotização,Companhia Ítalo-Brasileira de Pelotização和Companhia Nipo-Brasileira de Pelotização。
BLAC未違反適用於BLAC或影響BLAC任何財產或資產的任何法律,也未違反或違約等相關事項,BLAC已取得所有必要權威機構對其擁有物業或資產所需的關鍵特許經營權、授權、許可、權益、豁免、同意、證書、批准和命令。 |
合併中期財務報表註釋 除非另有説明,所有金額均以美元計(以下簡稱“美元”)。
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截至2022年6月30日的六個月期間 | ||||||
2024 | 2023 | |||||
營業收入淨額 | 費用和營業費用 | 財務費用淨額 | 營業收入淨額 | 費用和營業費用 | 財務費用淨額 | |
合資企業板塊 | ||||||
Companhia Siderúrgica do Pecém | - | - | - | 93 | - | - |
Aliança Geração de Energia S.A. | - | (51) | - | - | (52) | - |
造球公司(i) | - | (152) | (16) | - | (88) | (25) |
MRS Logística S.A. | - | (216) | - | - | (178) | - |
Norte Energia S.A. | - | (31) | - | - | (60) | - |
其他 | 17 | (7) | (3) | 16 | (5) | - |
17 | (457) | (19) | 109 | 基本每股收益 | (25) | |
企業合夥 | ||||||
VLI | 191 | (10) | (1) | 145 | (11) | (1) |
其他 | - | (1) | 3 | - | - | - |
191 | (11) | 2 | 145 | (11) | (1) | |
股東 | ||||||
Cosan | - | (3) | - | - | - | - |
Bradesco | - | - | (230) | - | - | 269 |
巴西銀行 | - | - | 1 | - | - | - |
三井 | 117 | - | - | 130 | - | - |
117 | (3) | (229) | 130 | - | 269 | |
總費用 | 325 | (471) | (246) | 384 | (394) | 243 |
(i) 彙總實體:Companhia Coreano-Brasileira de Pelotização,Companhia Hispano-Brasileira de Pelotização,Companhia Ítalo-Brasileira de Pelotização和Companhia Nipo-Brasileira de Pelotização。
b) 與相關方的未償餘額
資產 | ||||||
2024年6月30日 | 2023年12月31日 | |||||
現金及現金等價物 | 應收賬款 | 應收分紅派息和其他資產 | 現金及現金等價物 | 應收賬款 | 分紅應收款項及其他資產 | |
合資企業板塊 | ||||||
造球公司(i) | - | - | - | - | - | 27 |
MRS Logística S.A. | - | 14 | 30 | - | 16 | 34 |
其他 | - | 4 | 13 | - | 4 | 43 |
- | 18 | 43 | - | 20 | 104 | |
企業合夥 | ||||||
VLI | - | 117 | - | - | 46 | - |
PTVI | - | 1 | - | - | - | - |
其他 | - | 1 | 2 | - | 1 | 2 |
- | 119 | 2 | - | 47 | 2 | |
股東 | ||||||
Cosan | - | - | - | - | 1 | - |
布拉德斯科 | 406 | - | 96 | 176 | - | 313 |
巴西銀行 | 35 | - | - | 58 | - | - |
三井 | - | 2 | - | - | 5 | - |
441 | 2 | 96 | 234 | 6 | 313 | |
養老金計劃 | - | 17 | - | - | 16 | - |
總費用 | 441 | 156 | 141 | 234 | 89 | 419 |
(i) 合併實體:Companhia Coreano-Brasileira de Pelotização、Companhia Hispano-Brasileira de Pelotização、Companhia Ítalo-Brasileira de Pelotização 和 Companhia Nipo-Brasileira de Pelotização。
BLAC沒有了解涉及管理或其他有重要作用的員工或顧問在BLAC財務報表內部控制方面涉及欺詐或舉報行為的任何虛假或重大信息。 |
基本報表註釋 單位:百萬美元,除非另有説明
|
負債 | ||||
2024年6月30日 | 2023年12月31日 | |||
供應商和承包商 | 金融工具和其他負債 | 供應商和承包商 | 金融工具和其他負債 | |
合資企業板塊 | ||||
造球公司(i) | 110 | 144 | 51 | 290 |
MRS Logística S.A. | 15 | - | 48 | - |
其他 | 32 | - | 39 | - |
157 | 144 | 138 | 290 | |
企業合夥 | ||||
VLI | 2 | 143 | 1 | 59 |
PTVI | 92 | - | - | - |
其他 | - | - | 4 | - |
94 | 143 | 5 | 59 | |
股東 | ||||
Cosan | 1 | - | 1 | - |
布拉德斯科 | - | 58 | - | 23 |
1 | 58 | 1 | 23 | |
養老金計劃 | 10 | - | 14 | - |
總費用 | 262 | 345 | 158 | 372 |
(i) 合併實體:Companhia Coreano-Brasileira de Pelotização、Companhia Hispano-Brasileira de Pelotização、Companhia Ítalo-Brasileira de Pelotização 和 Companhia Nipo-Brasileira de Pelotização。
c) 主要管理人員報酬
截至2024年6月30日的六個月期間,公司的主要管理人員報酬為15美元(2023年為20美元)。
在其2023年2月13日提交的所有文件中,BLAC沒有披露任何與法規先前披露的規定不一致的事項。 |
簽名
New Gold Inc. /s/ Sean Keating Sean Keating 副總裁,總法律顧問和公司祕書為公司提供企業活動更新(除非另有説明,否則所有數字均以美元計)。
Vale S.A。 (註冊者) | ||
通過: | 董事,投資者關係 | |
日期:2024年7月25日 | 投資者關係董事 |