wst-202406300000105770--12-312024第二季錯誤http://fasb.org/us-gaap/2024#其他長期資產http://fasb.org/us-gaap/2024#其他流動負債http://fasb.org/us-gaap/2024#OtherLiabilitiesNoncurrentxbrli:股份iso4217:美元指數iso4217:美元指數xbrli:股份xbrli:純形貨幣代碼:SGDiso4217:euriso4217:JPY桶iso4217:美元指數wst:bblwst:段00001057702024年01月01日2024-06-3000001057702024年07月22日00001057702024-04-012024-06-3000001057702023-04-012023年6月30日00001057702023-01-012023年6月30日00001057702024-06-3000001057702023年12月31日00001057702022-12-3100001057702023年6月30日0000105770wst:生物藥物客户會員us-gaap:客户集中度風險成員與客户的合同收入2024-04-012024-06-300000105770wst:生物藥物客户會員us-gaap:客户集中度風險成員與客户的合同收入2023-04-012023年6月30日0000105770wst:生物藥物客户會員us-gaap:客户集中度風險成員與客户的合同收入2024年01月01日2024-06-300000105770wst:生物藥物客户會員us-gaap:客户集中度風險成員與客户的合同收入2023-01-012023年6月30日0000105770wst:仿製藥客户會員us-gaap:客户集中度風險成員與客户的合同收入2024-04-012024-06-300000105770wst:仿製藥客户會員us-gaap:客户集中度風險成員與客户的合同收入2023-04-012023年6月30日0000105770wst:仿製藥客户會員us-gaap:客户集中度風險成員與客户的合同收入2024年01月01日2024-06-300000105770wst:仿製藥客户會員us-gaap:客户集中度風險成員與客户的合同收入2023-01-012023年6月30日0000105770us-gaap:客户集中度風險成員wst:製藥客户會員與客户的合同收入2024-04-012024-06-300000105770us-gaap:客户集中度風險成員wst:製藥客户會員與客户的合同收入2023-04-012023年6月30日0000105770us-gaap:客户集中度風險成員wst:製藥客户會員與客户的合同收入2024年01月01日2024-06-300000105770us-gaap:客户集中度風險成員wst:製藥客户會員與客户的合同收入2023-01-012023年6月30日0000105770us-gaap:客户集中度風險成員wst:合同製造客户會員與客户的合同收入2024-04-012024-06-300000105770us-gaap:客户集中度風險成員wst:合同製造客户會員與客户的合同收入2023-04-012023年6月30日0000105770us-gaap:客户集中度風險成員wst:合同製造客户會員與客户的合同收入2024年01月01日2024-06-300000105770us-gaap:客户集中度風險成員wst:合同製造客户會員與客户的合同收入2023-01-012023年6月30日0000105770us-gaap:客户集中度風險成員與客户的合同收入2024-04-012024-06-300000105770us-gaap:客户集中度風險成員與客户的合同收入2023-04-012023年6月30日0000105770us-gaap:客户集中度風險成員與客户的合同收入2024年01月01日2024-06-300000105770us-gaap:客户集中度風險成員與客户的合同收入2023-01-012023年6月30日0000105770us-gaap:產品集中風險會員us-gaap:與顧客合同的產品和服務收入基準會員wst:高價值組件成員2024-04-012024-06-300000105770us-gaap:產品集中風險會員us-gaap:與顧客合同的產品和服務收入基準會員wst:高價值組件成員2023-04-012023年6月30日0000105770us-gaap:產品集中風險會員us-gaap:與顧客合同的產品和服務收入基準會員wst:高價值組件成員2024年01月01日2024-06-300000105770us-gaap:產品集中風險會員us-gaap:與顧客合同的產品和服務收入基準會員wst:高價值組件成員2023-01-012023年6月30日0000105770us-gaap:產品集中風險會員us-gaap:與顧客合同的產品和服務收入基準會員wst:標準包裝成員2024-04-012024-06-300000105770us-gaap:產品集中風險會員us-gaap:與顧客合同的產品和服務收入基準會員wst:標準包裝成員2023-04-012023年6月30日0000105770us-gaap:產品集中風險會員us-gaap:與顧客合同的產品和服務收入基準會員wst:標準包裝成員2024年01月01日2024-06-300000105770us-gaap:產品集中風險會員us-gaap:與顧客合同的產品和服務收入基準會員wst:標準包裝成員2023-01-012023年6月30日0000105770us-gaap:產品集中風險會員us-gaap:與顧客合同的產品和服務收入基準會員wst:交付設備成員2024-04-012024-06-300000105770us-gaap:產品集中風險會員us-gaap:與顧客合同的產品和服務收入基準會員wst:交付設備成員2023-04-012023年6月30日0000105770us-gaap:產品集中風險會員us-gaap:與顧客合同的產品和服務收入基準會員wst:交付設備成員2024年01月01日2024-06-300000105770us-gaap:產品集中風險會員us-gaap:與顧客合同的產品和服務收入基準會員wst:交付設備成員2023-01-012023年6月30日0000105770us-gaap:產品集中風險會員us-gaap:與顧客合同的產品和服務收入基準會員wst:合同製造產品成員2024-04-012024-06-300000105770us-gaap:產品集中風險會員us-gaap:與顧客合同的產品和服務收入基準會員wst:合同製造產品成員2023-04-012023年6月30日0000105770us-gaap:產品集中風險會員us-gaap:與顧客合同的產品和服務收入基準會員wst:合同製造產品成員2024年01月01日2024-06-300000105770us-gaap:產品集中風險會員us-gaap:與顧客合同的產品和服務收入基準會員wst:合同製造產品成員2023-01-012023年6月30日0000105770us-gaap:產品集中風險會員us-gaap:與顧客合同的產品和服務收入基準會員2024-04-012024-06-300000105770us-gaap:產品集中風險會員us-gaap:與顧客合同的產品和服務收入基準會員2023-04-012023年6月30日0000105770us-gaap:產品集中風險會員us-gaap:與顧客合同的產品和服務收入基準會員2024年01月01日2024-06-300000105770us-gaap:產品集中風險會員us-gaap:與顧客合同的產品和服務收入基準會員2023-01-012023年6月30日0000105770us-gaap:地理集中度風險成員與客户的合同收入SRT:美洲成員2024-04-012024-06-300000105770us-gaap:地理集中度風險成員與客户的合同收入SRT:美洲成員2023-04-012023年6月30日0000105770us-gaap:地理集中度風險成員與客户的合同收入SRT:美洲成員2024年01月01日2024-06-300000105770us-gaap:地理集中度風險成員與客户的合同收入SRT:美洲成員2023-01-012023年6月30日0000105770us-gaap:地理集中度風險成員與客户的合同收入us-gaap:EMEA成員2024-04-012024-06-300000105770us-gaap:地理集中度風險成員與客户的合同收入us-gaap:EMEA成員2023-04-012023年6月30日0000105770us-gaap:地理集中度風險成員與客户的合同收入us-gaap:EMEA成員2024年01月01日2024-06-300000105770us-gaap:地理集中度風險成員與客户的合同收入us-gaap:EMEA成員2023-01-012023年6月30日0000105770SRT: 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大宗商品會員2023年12月31日0000105770us-gaap:累計收益/損失-現金流套期保值母公司會員2023年12月31日0000105770us-gaap:對聯營公司的權益法投資中的對聯營公司的股權成員2023年12月31日0000105770US-GAAP:累計定義利益計劃調整成員2023年12月31日0000105770us-gaap:已實現的累計換算調整成員2023年12月31日0000105770us-gaap:其他綜合收益的累計成員2023年12月31日0000105770us-gaap:累計收益/損失-現金流套期保值母公司會員2024年01月01日2024-06-300000105770us-gaap:對聯營公司的權益法投資中的對聯營公司的股權成員2024年01月01日2024-06-300000105770US-GAAP:累計定義利益計劃調整成員2024年01月01日2024-06-300000105770us-gaap:已實現的累計換算調整成員2024年01月01日2024-06-300000105770us-gaap:累計收益/損失-現金流套期保值母公司會員2024-06-300000105770us-gaap:對聯營公司的權益法投資中的對聯營公司的股權成員2024-06-300000105770US-GAAP:累計定義利益計劃調整成員2024-06-300000105770us-gaap:已實現的累計換算調整成員2024-06-300000105770us-gaap:其他綜合收益的累計成員2024-06-300000105770us-gaap:累計收益/損失-現金流套期保值母公司會員2022-12-310000105770us-gaap:對聯營公司的權益法投資中的對聯營公司的股權成員2022-12-310000105770US-GAAP:累計定義利益計劃調整成員2022-12-310000105770us-gaap:已實現的累計換算調整成員2022-12-310000105770us-gaap:其他綜合收益的累計成員2022-12-310000105770us-gaap:累計收益/損失-現金流套期保值母公司會員2023-01-012023年6月30日0000105770wst:2022年重組計劃成員2023-01-012023年6月30日0000105770US-GAAP:累計定義利益計劃調整成員2023-01-012023年6月30日0000105770us-gaap:已實現的累計換算調整成員2023-01-012023年6月30日0000105770us-gaap:累計收益/損失-現金流套期保值母公司會員2023年6月30日0000105770wst:2022年重組計劃成員2023年6月30日0000105770US-GAAP:累計定義利益計劃調整成員2023年6月30日0000105770us-gaap:已實現的累計換算調整成員2023年6月30日0000105770us-gaap:其他綜合收益的累計成員2023年6月30日0000105770美國通用會計準則:重新分類累計其他綜合收益成員us-gaap:累計收益/損失-現金流套期保值母公司會員US-GAAP:外匯合約會員2024-04-012024-06-300000105770美國通用會計準則:重新分類累計其他綜合收益成員us-gaap:累計收益/損失-現金流套期保值母公司會員US-GAAP:外匯合約會員2023-04-012023年6月30日0000105770美國通用會計準則:重新分類累計其他綜合收益成員us-gaap:累計收益/損失-現金流套期保值母公司會員US-GAAP:外匯合約會員2024年01月01日2024-06-300000105770美國通用會計準則:重新分類累計其他綜合收益成員us-gaap:累計收益/損失-現金流套期保值母公司會員US-GAAP:外匯合約會員2023-01-012023年6月30日0000105770美國通用會計準則:重新分類累計其他綜合收益成員us-gaap:累計收益/損失-現金流套期保值母公司會員us-gaap: 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TreasuryLock成員2023-01-012023年6月30日0000105770美國通用會計準則:重新分類累計其他綜合收益成員us-gaap:累計收益/損失-現金流套期保值母公司會員2024-04-012024-06-300000105770美國通用會計準則:重新分類累計其他綜合收益成員us-gaap:累計收益/損失-現金流套期保值母公司會員2023-04-012023年6月30日0000105770美國通用會計準則:重新分類累計其他綜合收益成員us-gaap:累計收益/損失-現金流套期保值母公司會員2024年01月01日2024-06-300000105770美國通用會計準則:重新分類累計其他綜合收益成員us-gaap:累計收益/損失-現金流套期保值母公司會員2023-01-012023年6月30日0000105770美國通用會計準則:重新分類累計其他綜合收益成員US-GAAP:累計定義利益計劃調整成員2024-04-012024-06-300000105770美國通用會計準則:重新分類累計其他綜合收益成員US-GAAP:累計定義利益計劃調整成員2023-04-012023年6月30日0000105770美國通用會計準則:重新分類累計其他綜合收益成員US-GAAP:累計定義利益計劃調整成員2024年01月01日2024-06-300000105770美國通用會計準則:重新分類累計其他綜合收益成員US-GAAP:累計定義利益計劃調整成員2023-01-012023年6月30日0000105770美國通用會計準則:重新分類累計其他綜合收益成員2024-04-012024-06-300000105770美國通用會計準則:重新分類累計其他綜合收益成員2023-04-012023年6月30日0000105770美國通用會計準則:重新分類累計其他綜合收益成員2024年01月01日2024-06-300000105770美國通用會計準則:重新分類累計其他綜合收益成員2023-01-012023年6月30日0000105770美國通用股票成員2023年12月31日0000105770us-gaap:附加資本溢價成員2023年12月31日0000105770us-gaap:TreasuryStockCommonMember2023年12月31日0000105770us-gaap:留存收益成員2023年12月31日0000105770us-gaap:留存收益成員2024年01月01日2024-03-3100001057702024年01月01日2024-03-310000105770us-gaap:附加資本溢價成員2024年01月01日2024-03-310000105770us-gaap:TreasuryStockCommonMember2024年01月01日2024-03-310000105770us-gaap:其他綜合收益的累計成員2024年01月01日2024-03-310000105770美國通用股票成員2024-03-310000105770us-gaap:附加資本溢價成員2024-03-310000105770us-gaap:TreasuryStockCommonMember2024-03-310000105770us-gaap:留存收益成員2024-03-310000105770us-gaap:其他綜合收益的累計成員2024-03-3100001057702024-03-310000105770us-gaap:留存收益成員2024-04-012024-06-300000105770us-gaap:附加資本溢價成員2024-04-012024-06-300000105770us-gaap:TreasuryStockCommonMember2024-04-012024-06-300000105770us-gaap:其他綜合收益的累計成員2024-04-012024-06-300000105770美國通用股票成員2024-06-300000105770us-gaap:附加資本溢價成員2024-06-300000105770us-gaap:TreasuryStockCommonMember2024-06-300000105770us-gaap:留存收益成員2024-06-300000105770美國通用股票成員2022-12-310000105770us-gaap:附加資本溢價成員2022-12-310000105770us-gaap:TreasuryStockCommonMember2022-12-310000105770us-gaap:留存收益成員2022-12-310000105770us-gaap:留存收益成員2023-01-012023-03-3100001057702023-01-012023-03-310000105770us-gaap:附加資本溢價成員2023-01-012023-03-310000105770us-gaap:TreasuryStockCommonMember2023-01-012023-03-310000105770us-gaap:其他綜合收益的累計成員2023-01-012023-03-310000105770美國通用股票成員2023-03-310000105770us-gaap:附加資本溢價成員2023-03-310000105770us-gaap:TreasuryStockCommonMember2023-03-310000105770us-gaap:留存收益成員2023-03-310000105770us-gaap:其他綜合收益的累計成員2023-03-3100001057702023-03-310000105770us-gaap:留存收益成員2023-04-012023年6月30日0000105770us-gaap:附加資本溢價成員2023-04-012023年6月30日0000105770us-gaap:TreasuryStockCommonMember2023-04-012023年6月30日0000105770us-gaap:其他綜合收益的累計成員2023-04-012023年6月30日0000105770美國通用股票成員2023年6月30日0000105770us-gaap:附加資本溢價成員2023年6月30日0000105770us-gaap:TreasuryStockCommonMember2023年6月30日0000105770us-gaap:留存收益成員2023年6月30日0000105770績效股份成員2024年01月01日2024-06-300000105770績效股份成員最低2024年01月01日2024-06-300000105770srt:最大成員績效股份成員2024年01月01日2024-06-300000105770美國通用會計原則限制性股票單位累計成員2024年01月01日2024-06-300000105770wst:2022年重組計劃成員2022年12月01日2022-12-310000105770wst:2022年重組計劃成員最低2022-12-310000105770srt:最大成員wst:2022年重組計劃成員2022-12-310000105770wst:2022年重組計劃成員最低2022年12月01日2022-12-310000105770srt:最大成員wst:2022年重組計劃成員2022年12月01日2022-12-310000105770wst:2022年重組計劃成員us-gaap:EmployeeSeveranceMember2023年12月31日0000105770wst:2022年重組計劃成員wst:與資產相關的費用會員2023年12月31日0000105770wst:2022年重組計劃會員2023年12月31日0000105770wst:2022年重組計劃會員us-gaap:EmployeeSeveranceMember2024年01月01日2024-06-300000105770wst:2022年重組計劃會員wst:與資產相關的費用會員2024年01月01日2024-06-300000105770wst:2022年重組計劃會員2024年01月01日2024-06-300000105770wst:2022年重組計劃會員us-gaap:EmployeeSeveranceMember2024-06-300000105770wst:2022年重組計劃會員wst:與資產相關的費用會員2024-06-300000105770wst:2022年重組計劃會員2024-06-300000105770wst:專有產品會員2024-04-012024-06-300000105770wst:專有產品會員2023-04-012023年6月30日0000105770wst:專有產品會員2024年01月01日2024-06-300000105770wst:專有產品會員2023-01-012023年6月30日0000105770wst:合同製造產品會員2024-04-012024-06-300000105770wst:合同製造產品會員2023-04-012023年6月30日0000105770wst:合同製造產品會員2024年01月01日2024-06-300000105770wst:合同製造產品會員2023-01-012023年6月30日0000105770wst:專有產品會員us-gaap:運營業務細分會員2024-04-012024-06-300000105770wst:專有產品會員us-gaap:運營業務細分會員2023-04-012023年6月30日0000105770wst:專有產品成員us-gaap:運營業務細分會員2024年01月01日2024-06-300000105770wst:專有產品成員us-gaap:運營業務細分會員2023-01-012023年6月30日0000105770us-gaap:運營業務細分會員wst:合同製造產品成員2024-04-012024-06-300000105770us-gaap:運營業務細分會員wst:合同製造產品成員2023-04-012023年6月30日0000105770us-gaap:運營業務細分會員wst:合同製造產品成員2024年01月01日2024-06-300000105770us-gaap:運營業務細分會員wst:合同製造產品成員2023-01-012023年6月30日0000105770us-gaap:運營業務細分會員2024-04-012024-06-300000105770us-gaap:運營業務細分會員2023-04-012023年6月30日0000105770us-gaap:運營業務細分會員2024年01月01日2024-06-300000105770us-gaap:運營業務細分會員2023-01-012023年6月30日0000105770us-gaap:企業非細分會員2024-04-012024-06-300000105770us-gaap:企業非細分會員2023-04-012023年6月30日0000105770us-gaap:企業非細分會員2024年01月01日2024-06-300000105770us-gaap:企業非細分會員2023-01-012023年6月30日0000105770wst:A2022重組計劃成員us-gaap:企業非細分會員2023-01-012023年6月30日0000105770wst:A2022重組計劃成員us-gaap:企業非細分會員2023-04-012023年6月30日0000105770us-gaap:後續事件會員wst:2027年到期的定期貸款借款人2024-07-020000105770us-gaap:後續事件會員wst:2024年到期的定期貸款借款人2024-07-022024-07-020000105770wst:2024年到期的高級B級票據借款人us-gaap:後續事件會員2024-07-022024-07-020000105770wst:2024年到期的高級B級票據借款人2012年07月05日
表格10-Q
(標記一)
| | | | | |
☑ | 根據1934年證券交易法第13或15(d)節的季度報告 |
截至季度結束日期的財務報告2024年6月30日
或者
| | | | | |
☐ | 根據1934年證券交易法第13或15(d)節的轉型報告書 |
過渡期從 到
委員會文件號 1-8036
西部藥品服務公司
(按其章程規定的確切名稱)
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 賓夕法尼亞州 | | | 23-1210010 | |
(公司註冊或組織所在地) | | (聯邦納税人識別號) | |
| | | | | | | |
| 530 Herman O. West Drive, Exton, 賓夕法尼亞州 | | | 19341-1147 | |
| (公司總部地址) | | | (郵政編碼) | |
公司電話,包括區號:610-594-2900
根據法案第12(b)條註冊的證券:
| | | | | | | | |
每一類別的名稱 | 交易代碼 | 註冊交易所名稱 |
每股普通股面值為0.25美元的普通股 | WST | 請使用moomoo賬號登錄查看New York Stock Exchange |
請勾選以下項目:(1)報告交易所法案第13或15(d)條要求在過去12個月內(或者對於需要提交此類報告的縮短的期間),以及(2)在過去90天內一直符合這些提交要求。 是☑ 否 ☐
請勾選以下項目:在過去12個月內(或者對於需要提交此類文件的縮短的期間),是否已經提交了每個Interective Data文件,按照406號的規定通過提交本第232章的規定(S-t號)。是 ☑ 否 ☐
請勾選以下項目:作為大型加速企業、加速企業、非加速企業、小型報告公司或新興成長企業的申報人。請參閲《交易所法》第120億.2條中的“大型加速報告人”、“加速報告人”、“小型報告公司”和“新興成長企業”的定義。
| | | | | | | | | | | | | | |
大型加速文件提交人 | ☑ | | 加速文件提交人 | ☐ |
非加速文件提交人 | ☐ | | 較小的報告公司 | ☐ |
| | | 初創成長公司 | ☐ |
如果申報人是新興成長企業,請勾選以下項目,如果申報人選擇不使用按照交易所法規第13(a)條提供的任何新的或修訂過的財務會計準則的延長過渡期來符合符合要求,則標出。 ☐
請在複選標誌處註明公司是否為殼公司(根據交易所法令第12b-2條的定義)。
是 ☐ 否 ☑
截至2024年7月22日,註冊人普通股每股面值為$ 的普通股有1,369,476股流通。72,541,593 股。
目錄
| | | | | | | | |
| | 頁 |
第一部分 財務信息 | |
項目1。 | 基本報表(未經審計) | |
| 截至2024年6月30日和2023年6月30日的三個月和六個月的綜合收支表 | 3 |
| 截至2024年6月30日和2023年6月30日的三個月和六個月的綜合收益表 | 4 |
| 2024年6月30日和2023年12月31日的資產負債表 | 5 |
| | |
| 截至2024年6月30日和2023年6月30日的六個月的現金流量表 | 6 |
| 簡明合併財務報表註釋 | 7 |
項目2。 | 管理層討論和分析財務狀況和經營業績 | 28 |
項目3。 | 定量和定性關於市場風險的披露 | 40 |
項目4。 | 控制和程序 | 41 |
| | |
第二部分.其他信息 | |
項目1。 | 法律訴訟 | 41 |
項目1A. | 風險因素 | 41 |
項目2。 | 非註冊股票的銷售和使用收益 | 42 |
| | |
項目6。 | 展示 | 43 |
| | |
簽名 | | 44 |
| | |
第一部分. 財務信息
項目 1。基本報表
未經審計的綜合收益表
威斯特製藥服務有限公司及其附屬公司
(單位:百萬美元,除每股數據外)
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 三個月之內結束 2020年6月30日 | | 銷售額最高的六個月 2020年6月30日 |
| 2024 | | 2023 | | 2024 | | 2023 |
淨銷售額 | $ | 702.1 | | | $ | 753.8 | | | $ | 1,397.5 | | | $ | 1,470.4 | |
貨物和服務成本 | 472.1 | | | 462.4 | | | 937.3 | | | 907.7 | |
毛利潤 | 230.0 | | | 291.4 | | | 460.2 | | | 562.7 | |
研發 | 17.5 | | | 16.5 | | | 35.1 | | | 33.6 | |
銷售,總務及管理費用 | 83.0 | | | 88.4 | | | 169.7 | | | 174.4 | |
其他費用(收入)(注14) | 3.3 | | | 4.0 | | | 6.4 | | | 16.9 | |
營業利潤 | 126.2 | | | 182.5 | | | 249.0 | | | 337.8 | |
利息費用,淨額 | 1.5 | | | 2.7 | | | 3.1 | | | 4.9 | |
利息收入 | (4.0) | | | (5.0) | | | (10.2) | | | (9.8) | |
其他非經營性收支 | — | | | (0.1) | | | — | | | (0.1) | |
税前利潤和關聯公司淨利潤 | 128.7 | | | 184.9 | | | 256.1 | | | 342.8 | |
所得税費用 | 21.9 | | | 34.8 | | | 38.3 | | | 58.4 | |
關聯公司的淨利潤 | (4.5) | | | (5.0) | | | (8.8) | | | (10.7) | |
淨收入 | $ | 111.3 | | | $ | 155.1 | | | $ | 226.6 | | | $ | 295.1 | |
| | | | | | | |
每股淨利潤: | | | | | | | |
基本 | $ | 1.52美元 | | | $ | 2.08 | | | $ | 3.09 | | | $ | 3.96 | |
攤薄 | $ | 1.51 | | | $ | 2.06 | | | $ | 3.06 | | | $ | 3.91 | |
| | | | | | | |
加權平均股數: | | | | | | | |
基本 | 73.0 | | | 74.3 | | | 73.3 | | | 74.4 | |
攤薄 | 73.7 | | | 75.4 | | | 74.0 | | | 75.5 | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
請參閲附註事項的簡明合併財務報表。
簡明合併綜合收益表(未經審計)
威斯特製藥服務有限公司及其附屬公司
(單位百萬)
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| 三個月之內結束 2020年6月30日 | | 銷售額最高的六個月 2020年6月30日 |
| 2024 | | 2023 | | 2024 | | 2023 |
淨收入 | $ | 111.3 | | | $ | 155.1 | | | $ | 226.6 | | | $ | 295.1 | |
其他綜合損益,税後淨額: | | | | | | | |
外幣翻譯調整,淨税後$0.7, $1.3, $1.7 和 $1.5 的壞賬準備 | (21.7) | | | (11.3) | | | (68.0) | | | 4.0 | |
淨利潤歸屬於少數股東(注11)0.1), $(0.3), $(0.1),和($0.5和), 分別為 | (0.2) | | | (0.9) | | | (0.4) | | | (1.4) | |
(淨賬面損失)/累計其他綜合收益,淨額,税後$(0.0, $0.0, $0.0 和 $0.0 的壞賬準備 | (0.1) | | | (0.1) | | | (0.2) | | | (0.1) | |
(淨賬面損失)/衍生品,税後$(0.3, $(1.0), $(0.4) and $(1.1和), 分別為 | (2.6) | | | (2.8) | | | (4.5) | | | (3.0) | |
其他綜合損益,淨額税後 | (24.6) | | | (15.1) | | | (73.1) | | | (0.5) | |
綜合收益 | $ | 86.7 | | | $ | 140.0 | | | $ | 153.5 | | | $ | 294.6 | |
請參閲附註事項的簡明合併財務報表。
簡化聯合資產負債表(未經審計)
West pharmaceutical services公司及其附屬公司
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(單位:百萬美元,除每股數據外) | 2020年6月30日 2024 | | 12月31日 2023 |
資產 | | | |
流動資產: | | | |
現金及現金等價物 | $ | 446.2 | | | $ | 853.9 | |
應收賬款淨額 | 479.4 | | | 512.0 | |
存貨 | 419.2 | | | 434.7萬 | |
其他資產 | 138.2 | | | 135.8 | |
總流動資產 | 1,483.0 | | | 1,936.4 | |
資產:固定資產 | 2,863.6 | | | 2,738.0 | |
減:累計折舊與攤銷 | 1,369.9 | | | 1,324.7 | |
物業、廠房和設備,淨值 | 1,493.7 | | | 1,413.3 | |
經營租賃權使用資產 | 110.3 | | | 99.2 | |
附屬公司投資 | 198.2 | | | 210.0 | |
商譽 | 107.3 | | | 108.5 | |
無形資產, 淨額 | 12.9 | | | 15.1 | |
延遲所得税 | 33.9 | | | 25.7 | |
| | | |
其他非流動資產 | 50.1 | | | 21.3 | |
總資產 | $ | 3,489.4 | | | $ | 3,829.5 | |
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負債和股東權益 | | | |
流動負債: | | | |
應付票據及其他流動負債 | $ | 132.9 | | | $ | 134.0 | |
應付賬款 | 211.7 | | | 242.4 | |
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應計的工資、工資和福利 | 82.9 | | | 105.9 | |
應付所得税 | 16.9 | | | 16.6 | |
經營租賃負債 | 20.3 | | | 17.7 | |
其他流動負債 | 169.0 | | | 155.2 | |
流動負債合計 | 633.7 | | | 671.8 | |
長期債務 | 72.9 | | | 72.8 | |
延遲所得税 | 13.7 | | | 12.7百萬美元 | |
養老金及其他退休福利 | 29.1 | | | 29.6 | |
經營租賃負債 | 84.6 | | | 84.5 | |
推遲的福利 | 15.5 | | | 18.6 | |
其他長期負債 | 63.1 | | | 58.5 | |
總負債 | 912.6 | | | 948.5 | |
| | | |
承諾和或可能存在的事項(注16) | | | |
| | | |
股東權益: | | | |
優先股,3.0億股授權;0已發行並流通股數為175,262股。 | — | | | — | |
普通股,每股面值 $,授權股數:百萬股;發行股數:分別為2024年6月30日和2023年12月31日:百萬股;流通股數:分別為2024年6月30日和2023年12月31日:百萬股0.25;200.0資產組成授權了一千萬股;截至2024年6月30日和2023年12月31日,已發行股份分別為兩百萬股;流通股份數分別為兩百萬股。75.3和75.3截至2024年6月30日和2023年12月31日,已發行股份數為兩百萬股和兩百萬股;流通股份數為兩百萬股和兩百萬股,分別。72.6和73.5截至2024年6月30日和2023年12月31日,已發行股份數為兩百萬股和兩百萬股;流通股份數為兩百萬股和兩百萬股,分別。 | 18.8 | | | 18.8 | |
超過面值的資本 | 33.5 | | | 120.2 | |
保留盈餘 | 3,720.9 | | | 3,523.4 | |
累計其他綜合損失 | (216.9) | | | (143.8) | |
按成本核算的公司庫藏股(2.7和1.8百萬股份) | (979.5) | | | (637.6) | |
總股本 | 2,576.8 | | | 2,881.0 | |
總負債和股權 | $ | 3,489.4 | | | $ | 3,829.5 | |
請參閲附註事項的簡明合併財務報表。
未經審計的簡明合併現金流量表
West Pharmaceutical Services, Inc. 和其附屬公司
(單位百萬)
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| 銷售額最高的六個月 2020年6月30日 |
| 2024 | | 2023 |
經營活動現金流量: | | | |
淨收入 | $ | 226.6 | | | $ | 295.1 | |
調整淨利潤以計入經營活動現金流量: | | | |
折舊費用 | 72.7 | | | 64.3 | |
攤銷 | 1.8 | | | 1.4 | |
以股票為基礎的報酬計劃 | 9.3 | | | 16.0 | |
由於設備喪失價值而造成的損失成本 | — | | | 責任範圍 | |
資產減值 | 0.9 | | | 3.4 | |
| | | |
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| | | |
其他非現金項目,淨額 | (7.6) | | | (12.4) | |
資產和負債的變動 | (20.5) | | | (72.1) | |
經營活動產生的現金流量淨額 | 283.2 | | | 307.3 | |
| | | |
投資活動現金流量: | | | |
資本支出 | (190.8) | | | (157.5) | |
| | | |
| | | |
其他,淨額 | (1.0) | | | (6.7) | |
投資活動產生的淨現金流出 | (191.8) | | | (164.2) | |
| | | |
籌集資金的現金流量: | | | |
長期債務負債 | 35.0 | | | — | |
長期負債還款 | (36.1) | | | (1.1) | |
融資租賃的本金償還 | (22.9) | | | — | |
股息支付 | (29.3) | | | (28.2) | |
股權報酬授予所得款項 | 19.9 | | | 24.0 | |
員工股票購買計劃出資 | 3.7 | | | 3.5 | |
按股份回購計劃購入的股份 | (454.1) | | | (233.5) | |
為員工税款代扣而回購的股份 | (5.5) | | | (12.5) | |
籌集資金淨額 | (489.3) | | | (247.8) | |
現金匯率影響 | (9.8) | | | 6.7 | |
現金及現金等價物淨減少額 | (407.7) | | | (98.0) | |
| | | |
現金,包括期初現金等價物 | 853.9 | | | 894.3 | |
期末現金及現金等價物餘額 | $ | 446.2 | | | $ | 796.3 | |
請參閲附註事項的簡明合併財務報表。
基本財務報表註釋(未經審計)。
注意事項1: 報告範圍
財務報表基礎:本報告中的簡明合併財務報表未經審計,按照美國通用會計準則(US GAAP)制定,用於中期財務報告和美國證券交易委員會(SEC)監管。末了,簡明合併資產負債表數據是來源於經審計的財務報表,但並未包含US GAAP要求的所有披露。針對一般性調整,管理層認為,這些財務報表包含為得到財務狀況、經營結果、現金流以寄居權益變動的公正陳述所需一切的、具備規律性的調整。應該結合2023年年報的West Pharmaceutical Services, Inc.以及其大多數控股子公司(可能稱之為“West”、“公司”、“我們”、“我們”或“我們的”)的合併財務報表和相應的附註一起閲讀截至2024年6月30日的三個和六個月的簡明合併財務報表。任何中間期結果無法表明全年結果。
注意事項2: 新的會計準則
尚未通過的標準
在2023年11月,財務會計準則委員會(FASB)發佈了新指引,旨在改善可報告的部門披露要求,主要是通過對重要部門的支出增強披露。本修訂增強了中期披露要求,澄清了實體可以披露多個部門利潤或虧損度量的情況,併為具有單個可報告部門的實體提供了新的部門披露要求,以及其他披露要求。這項指引適用於2023年12月15日後開始的財政年度和2024年12月15日後開始的中間期。我們目前正在評估此指引對我們的財務報表和披露的影響。公司預計這項採納對合並財務報表和披露沒有實質性影響。
在2023年12月,FASB發佈了新指南,旨在通過提供有關實體業務及其相關税務風險如何影響税率和未來現金流的信息,增強所得税披露。在所得税率調和中,修訂要求在規定閾值以上的個別對帳項目上進行更多種類和更詳細的披露。它還要求將支付的税款按聯邦、州和外國税收分解,並更進一步按一定閾值具體地分解到特定司法管轄區。這項指引適用於2024年12月15日後開始的財政年度。我們目前正在評估其對我們的財務報表和披露的影響,但我們預計採用這項採納只會對合並財務報表的腳註披露進行擴展,而不會對其他方面產生實質性影響。
注意事項3: 營業收入
我們的營業收入來自於銷售商品或服務,並反映我們預期在交換這些商品或服務時將獲得的考慮。我們按照五步模型記錄收入,遵循會計準則Codification (“ASC”) 606。在確定了與客户的合同後,我們會確定合同中的履約義務(商品或服務),確定交易價格,將交易價格分配給合同中的履約義務,並在將履約義務轉移給客户時(或按時)確認收入。當(或當)客户取得該物品或服務的控制權時,商品或服務即已轉移。
以下表格呈現了我們按市場組織銷售淨銷售額的大致百分比:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 三個月之內結束 2020年6月30日 | | 銷售額最高的六個月 2020年6月30日 |
| 2024 | | 2023 | | 2024 | | 2023 |
生物製品 | 36 % | | 37 % | | 37 % | | 36 % |
非專利藥品 | 18 % | | 20 % | | 18 % | | 20 % |
藥品 | 26 % | | 25 % | | 25 % | | 26 % |
合同製造產品 | 20 % | | 18 % | | 20 % | | 18 % |
| 100 % | | 100 % | | 100 % | | 100 % |
以下表格呈現了我們按產品類別銷售淨銷售額的大致百分比:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 三個月之內結束 2020年6月30日 | | 銷售額最高的六個月 2020年6月30日 |
| 2024 | | 2023 | | 2024 | | 2023 |
高價值產品元件 | 46 % | | 49 % | | 46 % | | 50 % |
高價值產品傳遞設備 | 11 % | | 12 % | | 11 % | | 10 % |
標準包裝 | 23 % | | 21 % | | 23 % | | 22 % |
合同製造產品 | 20 % | | 18 % | | 20 % | | 18 % |
| 100 % | | 100 % | | 100 % | | 100 % |
由於公司重新評估產品類別,從2023年第二季度開始,某些產品類別已從高價值產品元件轉移到高價值產品交付設備。在2023年第二季度之前,未對產品分類進行任何調整。
以下表格呈現了我們按地理位置銷售淨銷售額的大致百分比:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 三個月之內結束 2020年6月30日 | | 銷售額最高的六個月 2020年6月30日 |
| 2024 | | 2023 | | 2024 | | 2023 |
美洲 | 43 % | | 44 % | | 43 % | | 44 % |
歐洲,中東,非洲 | 48 % | | 46 % | | 48 % | | 47 % |
亞洲太平洋 | 9 % | | 10 % | | 9 % | | 9 % |
| 100 % | | 100 % | | 100 % | | 100 % |
合同資產和負債
下表總結了我們的合同資產和負債:
| | | | | |
| (以百萬美元計) |
2023年12月的合同資產 | $ | 21.5 | |
2024年6月的合同資產 | 22.6 | |
合同資產變動-增加(減少) | $ | 1.1 | |
| |
2023年12月的遞延收入 | $ | (53.9) | |
2024年6月的遞延收入 | (52.2) | |
遞延收入變動-減少(增加) | $ | 1.7 | |
合同資產包括在其他流動資產中,遞延收入包括在其他流動負債和其他長期負債中。截至2024年6月30日的六個月內,有超過1億美元的收入是在本年初包含在遞延收入中的。24.2我們合同中的絕大部分履行義務在一年或更短時間內履行完成。截至2024年6月30日,履行義務超過1年的合同並不重要。
注4:下表對基本淨收益每股的計算使用的股數與稀釋後淨收益每股的計算使用的股數進行了調和:
注意事項4: 每股淨收益
基本淨收益每股的計算使用的股數與稀釋後淨收益每股的計算使用的股數的調和如下表所示:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 三個月之內結束 2020年6月30日 | | 銷售額最高的六個月 2020年6月30日 |
(單位百萬) | 2024 | | 2023 | | 2024 | | 2023 |
淨收入 | $ | 111.3 | | | $ | 155.1 | | | $ | 226.6 | | | $ | 295.1 | |
加權平均流通股份 | 73.0 | | | 74.3 | | | 73.3 | | | 74.4 | |
基於庫藏股法的股權獎勵的增量影響 | 0.7 | | | 1.1 | | | 0.7 | | | 1.1 | |
假想攤薄股份平均數 | 73.7 | | | 75.4 | | | 74.0 | | | 75.5 | |
2024年和2023年的三個月中,分別有0.3500萬股,並且總成本(包括佣金和消費税)分別為$0.1萬股,都來自於未包括在稀釋後淨收益計算中的股權補償計劃的影響,因為它們的影響是反稀釋的。2024年和2023年的六個月中,有0.3500萬股,並且總成本(包括佣金和消費税)分別為$0.1萬股反稀釋股份出現。
2023年2月,董事會批准了一項股票回購計劃,根據該計劃,我們可以回購高達1.0億美元的普通股。股票回購計劃沒有到期日,我們可以在公開市場或私下協商交易中回購普通股。回購的股份數量和時間將取決於各種因素,包括市場狀況。
2024年6月30日結束的三個月內,我們以1.871億美元的成本購買了509,336股普通股。平均價格為367.48美元/股。2024年6月30日結束的六個月內,我們以4.541億美元的成本購買了1,239,015股普通股。平均價格為366.53美元/股。普通股股東有一票權。
2023年6月30日結束的三個月內,我們以1,737萬美元的成本購買了492,710股普通股。平均價格為351.82美元/股。173.42023年6月30日結束的六個月內,我們以2.384億美元的成本購買了676,070股普通股。233.5100萬股,平均價格為$345.33註釋5:每股.
存貨按成本(先進先出原則)或淨可變現價值(兩者取其低者)計價。存貨餘額如下:存貨
| | | | | | | | | | | |
(以百萬美元計) | 2020年6月30日 2024 | | 12月31日 2023 |
原材料 | $ | 173.7 | | | $ | 3.08億港元
的淨收益(截至2024年4月30日的六個月內,包括從馬裏蘭買方託管付款中釋放出的
| |
在製品 | 81.1 | | | 87.3 | |
成品 | 164.4 | | | 175.1 | |
| $ | 419.2 | | | $ | 434.7萬 | |
註釋6:租約
租賃存在於一項合同將標的財產、廠房或設備的使用權在一定期限內轉讓給客户並收取報酬的情況下。租賃的定義包括兩個條件:1)合同中有一個標的資產是土地或可折舊的資產(比如房地產、廠房和設備);2)客户有使用標的資產的控制權。計入租賃權使用資產和租賃負債測量的租賃支付包括:固定支付(包括實質上的固定支付)、取決於指數或利率的可變支付,以及承租方有合理把握行使的購買基礎資產期權的行權價格。
租賃費用的組成如下:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 三個月之內結束 2020年6月30日 | | 銷售額最高的六個月 2020年6月30日 |
(以百萬美元計) | 2024 | | 2023 | | 2024 | | 2023 |
營業租賃成本 | $ | 6.1 | | | $ | 4.8 | | | $ | 11.7 | | | $ | 10.7 | |
融資租賃-權益使用費攤銷 | 0.3 | | | — | | | 0.3 | | | — | |
| | | | | | | |
短期租賃成本 | 0.6 | | | 1.2 | | | 1.1 | | | 2.5 | |
變量租金成本 | 1.9 | | | 1.3 | | | 3.8 | | | 3.0 | |
總租金成本 | $ | 8.9 | | | $ | 7.3 | | | $ | 16.9 | | | $ | 16.2 | |
下表彙總了合併資產負債表中的融資租賃金額:
| | | | | | | | | | | | | |
| 融資租賃 |
(以百萬美元計) | 資產負債表分類 | | 2024年6月30日 | | |
ROU資產,淨額 | 其他非流動資產 | | $ | 31.0 | | | |
租賃負債(流動) | 其他流動負債 | | $ | 0.9 | | | |
租賃負債(非流動) | 其他長期負債 | | $ | 2.4 | | | |
有關租賃的補充現金流信息如下:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 三個月之內結束 2020年6月30日 | | 銷售額最高的六個月 2020年6月30日 |
(以百萬美元計) | 2024 | | | 2023 | | 2024 | 2023 |
支付與租賃負債計量相關的現金: | | | | | | | |
經營租賃的經營現金流量 | $ | 15.0 | | | | $ | 5.0 | | | $ | 20.3 | | $ | 9.9 | |
| | | | | | | |
融資租賃的籌資活動現金流量 | $ | 22.9 | | | | $ | — | | | $ | 22.9 | | $ | — | |
新租賃負債獲得的使用權資產 | | | | | | | |
經營租賃 | $ | 29.9 | | | | $ | 2.9 | | | $ | 34.1 | | $ | 3.5 | |
融資租賃 | $ | 24.3 | | | | $ | — | | | $ | 24.3 | | $ | — | |
截至2024年6月30日和2023年12月31日,運營租賃的加權剩餘期限分別為8.6年和9.8年。截至2024年6月30日,融資租賃的加權剩餘期限為7.6年。截至2023年12月31日,融資租賃不重要。
截至2024年6月30日和2023年12月31日,運營租賃的加權貼現率分別為3.96%和3.55%。截至2024年6月30日,融資租賃的加權貼現率為4.94%。截至2023年12月31日,融資租賃不重要。
經營租賃負債的到期時間如下:
| | | | | | | | | | | | | | | | | |
(以百萬美元計) | 2020年6月30日 | | 12月31日 | | | | | | |
年 | 2024 | | 2023 | | | | |
2024年(剩餘期限) | $ | 12.3 | | | $ | 20.9 | | | | | | | |
2025 | 22.7 | | | 18.7 | | | | | | | |
2026 | 19.8 | | | 15.7 | | | | | | | |
2027 | 15.3 | | | 11.2 | | | | | | | |
2028 | 13.8 | | | 9.5 | | | | | | | |
此後 | 36.2 | | | $42.1萬 | | | | | | | |
| 119.9 | | | 118.1 | | | | | | | |
減:隱含租賃利息 | (15.0) | | | (15.9) | | | | | | | |
租賃負債的總額 | $ | 104.9 | | | $ | 102.2 | | | | | | | |
融資租賃負債的到期情況如下:
| | | | | |
(以百萬美元計) | 2020年6月30日 |
年 | 2024 |
2024年(剩餘期限) | $ | 0.4 | |
2025 | 0.9 | |
2026 | 0.9 | |
2027 | 0.8 | |
2028 | 0.5 | |
此後 | 0.1 | |
| 3.6 | |
減:隱含租賃利息 | (0.3) | |
租賃負債的總額 | $ | 3.3 | |
截止2023年12月31日,融資租賃不是重要事項。
注7:附屬公司
截止2024年6月30日和2023年12月31日,我們按股權法核算的附屬公司投資的總賬面價值分別為$,萬和$,萬。對於這些無法確定公允價值的投資,我們選擇以成本減去減值為記錄方式,並調整以反映後續可觀察到的價格變動。每當情況表明投資的賬面價值可能無法收回時,我們就會對這些投資進行減值測試。191.0萬美元和203.2截止2024年6月30日和2023年12月31日,我們未按股權法核算的附屬公司投資的總賬面價值分別為$,萬和$,萬。7.2萬美元和6.8這些投資的公允價值無法確定,因而我們選擇以成本減去減值為記錄方式,並調整以反映後續可觀察到的價格變動。每當情況表明投資的賬面價值可能無法收回時,我們就會對這些投資進行減值測試。
我們從關聯方購買並支付專利税的總金額分別為$,萬和$,萬。截止2024年6月30日,我們購買的餘額為$,萬。24.9萬美元和53.5截止2024年6月30日,我們從關聯方購買並支付專利税的總金額分別為$,萬和$,萬,相比之下,2023年同期分別為$,萬和$,萬。39.9萬美元和84.1%截止2024年6月30日和2023年12月31日,到關聯方的應付餘額分別為$,萬。這些交易的大部分與我們與大協精工有限公司(“大協”)的經銷協議有關,該協議允許我們購買並轉售大協產品。20.4萬美元和25.9銷售給關聯方的銷售額分別為$,萬和$,萬。截止2024年6月30日,我們應收的餘額為$,萬。這些交易的大部分與我們與大協精工有限公司(“大協”)的經銷協議有關,該協議允許我們購買並轉售大協產品。
銷售給關聯方的銷售額分別為$,萬和$,萬。截止2024年6月30日,我們應收的餘額為$,萬。這些交易的大部分與我們與大協精工有限公司(“大協”)的經銷協議有關,該協議允許我們購買並轉售大協產品。4.0萬美元和7.2截止2024年6月30日,銷售給關聯方的銷售額分別為$,萬和$,萬,相比之下,2023年同期分別為$,萬和$,萬。2.7萬美元和6.0截止2024年6月30日和2023年12月31日,來自關聯方的應收餘額分別為$,萬。這些交易的大部分與我們與大協精工有限公司(“大協”)的經銷協議有關,該協議允許我們購買並轉售大協產品。2.4萬美元和1.62024年4月30日和2023年4月30日的六個月內的外匯重新計量淨收益分別為$百萬。
注8:債務
以下表格總結了我們的長期債務義務,扣除未攤銷債務發行成本和當期到期債務。括號中的利率顯示為截止2024年6月30日。
| | | | | | | | | | | |
(以百萬美元計) | 2020年6月30日 2024 | | 12月31日 2023 |
| | | |
| | | |
| | | |
| | | |
到期日為2024年12月31日的貸款(8.50%) | $ | 79.9 | | | $ | 81.0 | |
到期日為2024年7月5日的b系列票據(3.82%) | 53.0 | | | 53.0 | |
到期日為2027年7月5日的C系列票據(4.02%) | 73.0 | | | 73.0 | |
| 205.9 | | | 207.0 | |
減:未攤銷債務發行成本 | 0.1 | | | 0.2 | |
總債務 | 205.8 | | | 206.8 | |
減:長期債務的流動部分 | 132.9 | | | 134.0 | |
長期借款,淨 | $ | 72.9 | | | $ | 72.8 | |
信貸設施
截止2024年6月30日,我們的多幣種循環信貸額度(“信貸額度”)可用的借款額為$,萬,包括$,萬未償還的信用證。此外,在2021年12月份,公司發行了總額為$的500.0萬美元的優先票據和2025年票據的未償還本金金額為1.995億美元。截止2024年6月30日,我們的多幣種循環信貸額度(“信貸額度”)可用的借款額為$,萬,包括$,萬未償還的信用證。2.49000萬497.6百萬美元。
定期貸款
截至2024年6月30日,我們的借款總額為$百萬79.9美元術語貸款中,我們貸款$百萬,其中$百萬被分類為流動負債。請查閲第9號註釋,關於與術語貸款相關的外匯對衝的討論79.9根據我們債務協議中的財務契約,我們需要保持已建立利息覆蓋率,不得超過已建立的槓桿率。此外,協議包含其他慣例契約,我們認為這些契約都不會對我們的業務造成限制。截至2024年6月30日,我們所有債務契約均符合要求。
第9號註釋:我們的持續經營業務使我們面臨各種風險,如浮動利率、外匯匯率和上漲的商品價格。為管理這些市場風險,我們定期進行衍生金融工具交易,如利率掉期、期權和外匯合同,期限與相關的基礎風險相一致,名義金額等於或小於相關的基礎風險。我們不會購買或持有任何衍生金融工具,用於投資或交易目的。所有衍生品均以公允價值記錄在我們的簡明合併資產負債表中。
外匯匯率風險:我們已進行遠期匯率合同,作為公允價值套期保值,以管理我們在跨貨幣集團貸款上會受到的外匯匯率波動的風險。截至2024年6月30日和2023年12月31日,這些遠期匯率合同的總金額為新加坡元SGD601.5百萬。此外,我們還進行了遠期匯率合同,作為公允價值套期保值,以管理我們在跨貨幣集團要求票據上會受到的外匯匯率波動的風險,這些要求票據的執行時間在2023年和2024年各種時間。截至2024年6月30日,這些遠期匯率合同的總金額為歐元指數EUR290.2百萬、新加坡元SGD百萬和EUR百萬。截至2023年12月31日,這些合同的總金額為EUR278.6百萬和SGD百萬。衍生金融工具
此外,我們進行了幾項外匯合同,作為現金流套期保值,期限長達數年,旨在對衝我們使用外幣計價的部分預測交易的貨幣風險。截至2024年6月30日,我們有未了結的外匯合同,用於購買和銷售某些貨幣對,具體如下:
5750.0
萬新元601.5萬美元和13.4萬歐元指數290.2萬新元98.1(未明確提到美元)178.3萬歐元指數23.5萬278.6萬歐元指數94.0百萬美元。
萬十八個月,旨在對衝與某些使用外幣計價的預計交易相關的貨幣風險。截至2024年6月30日,我們持有的未結外匯合同如下:
| | | | | | | | | | | | | | | | | |
(單位百萬) | | | 賣出 |
貨幣 | 購買 | | 美元指數 | eur | SGD |
eur | 30.5 | | | 33.4 | | — | | — | |
日元 | 5750.0 | | | 個月,利率為貸款基準利率加上0.5175%的點差。 | | 11.2 | | 1.4 | |
SGD | 41.1 | | | 14.9 | | 14.6 | | — | |
2019年12月,我們與他人簽訂了一項總名義金額為$百萬的跨貨幣掉期協議,將其指定為對我們在Daikyo的淨投資的對衝。截至2024年6月30日,該跨貨幣掉期的名義金額為¥百萬,掉期終止日期為2024年12月31日。在跨貨幣掉期下,我們收到基於美元複合隔夜拆借利率(SOFR)加上保證金的浮動利率付款,以換取基於日元東京隔夜平均利率(TONAR)加上保證金的浮動利率付款。90此外,我們將定期進行遠期外匯合約,以減少資產和負債(非上文提到的以外公司貸款和要求付款而計量的項目)在波動的匯率下的暴露。公司已選擇不將這些遠期合約指定為對衝關係,合約價值的任何變化均計入收入。8.7163.979.9商品價格風險
我們的許多專有產品都是由人造彈性體制成,這些彈性體均來源於石油加工過程。我們通過長期供貨合同購買大部分彈性體,其中一些條款包括通過原油價格波動相關附加費用的規定。以下經濟對衝未符合在初期高效的要求,因此不符合對衝會計處理的要求。
自2017年11月至2024年6月,我們已購買了數系列的看漲期權,以總計避免支付與獨立絕緣體採購的某些基於石油乘數費用相關的費用的風險,並保護我們對預測彈性體採購的某些部分的運營現金流。截至2024年6月30日,我們擁有繼續購買201,801桶原油的未決合約,時間從2024年6月至2025年12月,加權平均執行價格為每桶86.26$。
金融工具的效應對財務狀況和業績的影響
請參考説明10,公允價值計量,瞭解2024年6月30日和2023年12月31日時金融工具的資產負債表位置和公允價值。
以下表格總結了指定為公允價值對衝的金融工具對簡明合併損益表產生的影響:
從2017年11月至2024年6月,我們購買了幾個系列的看漲期權,總計1,079,145桶WTI原油,總計1079145桶
截至2024年6月30日,我們有未到期的合同,以購買其他資產。201,801桶,從2024年6月至2025年12月,加權平均執行價格為86.26美元/桶。每桶86.26
貨幣交換風險:
為減少除以外公司貨幣貸款和要求付款計量之外的資產和負債的波動性外匯風險,我們將定期進入遠期匯兑合約。公司未選擇將這些遠期合約指定為對衝工具。套期利益和套期損失已併入當前的期間損益,幷包含在我們的其他金融基礎設施 (FIN)成本中。
有關金融工具對財務狀況和業績的影響,請參見説明10,公允價值計量,瞭解2024年6月30日和2023年12月31日時每個金融工具的資產負債表位置和公允價值。
公允價值對衝的金融工具對簡明合併損益表產生的損益金額總結:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 損益中確認的收益金額 | | 損益中確認的收益(損失)金額 | | |
| 三個月之內結束 2020年6月30日 | | 銷售額最高的六個月 2020年6月30日 | | 簡明合併損益表內的位置 |
(以百萬美元計) | 2024 | | 2023 | | 2024 | | 2023 | | |
公允價值套期保值: | | | | | | | | | |
已對衝項目(公司內貸款) | $ | 2.9 | | | $ | 7.4 | | | $ | 10.4 | | | $ | 9.9 | | | 其他收益 |
指定作為套期保值工具的衍生品 | (2.9) | | | (8.2) | | | (10.4) | | | (10.7) | | | 其他收益 |
剔除的金額(不進行有效性測試) | (1.7) | | | (0.1) | | | (3.5) | | | 1.1 | | | 其他收益 |
總費用 | $ | (1.7) | | | $ | (0.9) | | | $ | (3.5) | | | $ | 0.3 | | | |
我們按照公允價值套期保值的生命週期直線基礎上記入子公司貸款的遠期點數元素的初始金額。在使用市場方法的情況下,對於子公司需求票據的遠期點數元素,應該及時在收入中予以核算。截至2024年6月30日的三個月和六個月的遠期點數元素預税費用分別為 $1.7萬美元和3.5分別為 300萬美元 的遠期點數元素預税收入,截止至2023年6月30日的三個月和六個月的遠期點數元素預税收入分別為 $0.2萬美元和1.42024年4月30日和2023年4月30日的六個月內的外匯重新計量淨收益分別為$百萬。
下表總結了指定為公允價值、現金流和淨投資套期保值的衍生工具對除税後收益以外的其他綜合收益和淨收益的影響:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 在期限內重新計算公允價值,並將下列賬面價值變動記錄在綜合收益中的金額: | | 從累計綜合收益中重新分類為淨收益的(損失)收益的金額為: | | 重新分類為淨收益的(損失)收益的位置為: |
| 三個月之內結束 2020年6月30日 | | 三個月之內結束 2020年6月30日 | |
(以百萬美元計) | 2024 | | 2023 | | 2024 | | 2023 | | |
公允價值套期保值 | | | | | | | | | |
外匯對衝合同 | $ | 0.5 | | | $ | (2.2) | | | $ | (0.7) | | | $ | 1.9 | | | 其他費用(收入) |
總費用 | $ | 0.5 | | | $ | (2.2) | | | $ | (0.7) | | | $ | 1.9 | | | |
現金流量套期保值: | | | | | | | | | |
外匯對衝合同 | $ | — | | | $ | (0.8) | | | $ | (0.1) | | | $ | 0.4 | | | 淨銷售額 |
外匯對衝合同 | (3.7) | | | (2.6) | | | 1.4 | | | 0.4 | | | 貨物和服務成本 |
| | | | | | | | | |
遠期財務鎖定 | — | | | — | | | — | | | 0.1 | | | 利息費用 |
總費用 | $ | (3.7) | | | $ | (3.4) | | | $ | 1.3 | | | $ | 0.9 | | | |
淨投資套期保值: | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | |
貨幣互換 | $ | 3.8 | | | $ | 5.5 | | | $ | — | | | $ | — | | | 其他費用(收入) |
總費用 | $ | 3.8 | | | $ | 5.5 | | | $ | — | | | $ | — | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 在除税後收益中確認的增(減)值的金額為: | | 從累計其他綜合收益中重新分類為淨收益的(損失)收益的金額為: | | (利潤)損失重新分類為收益表內
累計OCI損益的位置 |
| 銷售額最高的六個月 2020年6月30日 | | 銷售額最高的六個月 2020年6月30日 | |
(以百萬美元計) | 2024 | | 2023 | | 2024 | | 2023 | | |
公允價值套期保值 | | | | | | | | | |
外匯套期保值合同 | $ | 0.2 | | | $ | (2.0) | | | $ | (0.7) | | | $ | 1.9 | | | 其他費用(收益) |
總費用 | $ | 0.2 | | | $ | (2.0) | | | $ | (0.7) | | | $ | 1.9 | | | |
現金流量套期保值: | | | | | | | | | |
外匯套期保值合同 | $ | 0.1 | | | $ | (0.9) | | | $ | (0.2) | | | $ | 1.1 | | | 淨銷售額 |
外匯套期保值合同 | (6.6) | | | (3.6) | | | 2.6 | | | 0.4 | | | 貨物和服務成本 |
| | | | | | | | | |
遠期財務鎖定 | — | | | — | | | 0.1 | | | 0.1 | | | 利息費用 |
總費用 | $ | (6.5) | | | $ | (4.5) | | | $ | 2.5 | | | $ | 1.6 | | | |
淨投資套期保值: | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | |
貨幣交叉匯率掉期 | $ | 8.4 | | | $ | 7.2 | | | $ | — | | | $ | — | | | 其他費用(收益) |
總費用 | $ | 8.4 | | | $ | 7.2 | | | $ | — | | | $ | — | | | |
請參閲上表,其中總結了2024年6月30日和2023年6月30日三個月和六個月內指定為公允價值套期保值工具的衍生工具對其他費用(收益)項目的影響。下表總結了指定為現金流和淨投資套期保值的衍生工具的效果及其行項目在我們的簡明合併損益表中的影響:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 三個月之內結束 2020年6月30日 | | 銷售額最高的六個月 2020年6月30日 |
(以百萬美元計) | 2024 | | 2023 | | 2024 | | 2023 |
淨銷售額 | $ | (0.1) | | | $ | 0.4 | | | $ | (0.2) | | | $ | 1.1 | |
貨物和服務成本 | 1.4 | | | 0.4 | | | 2.6 | | | 0.4 | |
利息費用 | — | | | 0.1 | | | 0.1 | | | 0.1 | |
| | | | | | | |
未指定為套期保值的衍生工具對彙總的收入聲明的影響如下表所示:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 收益內確認的收益(損失)金額為 | | 收益內確認的收益(損失)金額為 | | |
| 三個月之內結束 2020年6月30日 | | 銷售額最高的六個月 2020年6月30日 | | 損益表上的位置 |
(以百萬美元計) | 2024 | | 2023 | | 2024 | | 2023 | | |
商品看漲期權 | $ | (0.2) | | | $ | (0.4) | | | $ | (0.1) | | | $ | (1.0) | | | 其他費用(收益) |
貨幣遠期交易 | 0.1 | | | (0.2) | | | 0.5 | | | (0.2) | | | 其他收益 |
總費用 | $ | (0.1) | | | $ | (0.6) | | | $ | 0.4 | | | $ | (1.2) | | | |
在2024年6月30日和2023年6月30日三個月和六個月的套期保值中,沒有實質性的無效率。
註釋10:公允價值衡量
“公允價值”被定義為在資產或負債的主要或最有利的市場(退市價格)中出售或轉移資產或負債所收到或支付的價格。 在估價技術的輸入中,以下公允價值層次將估值的輸入分為三個級別之一:
•一級:對於相同資產或負債在活躍市場上的未經調整的報價價格。
• 級別2:除了直接或間接地可觀察到的報價價格,還包括與該資產或負債相關的其他可觀察輸入。這些包括在活躍市場上類似資產或負債的報價價格和在非活躍市場上相同或類似資產或負債的報價價格。
•層次3:反映報告實體自身假設的不可觀察的輸入。
下表展示了以公允價值計量的經常持續性的資產和負債:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 期末餘額 | | 公允價值計量的基礎 |
(以百萬美元計) | 2020年6月30日 2024 | | 一級 | | 二級 | | 三級 |
資產: | | | | | | | |
遞延薪酬資產 | $ | 10.4 | | | $ | 10.4 | | | $ | — | | | $ | — | |
外幣合同 | 7.4 | | | — | | | 7.4 | | | — | |
跨貨幣互換 | 25.7 | | | — | | | 25.7 | | | — | |
商品看漲期權 | 0.7 | | | — | | | 0.7 | | | |
| $ | 44.2 | | | $ | 10.4 | | | $ | 33.8 | | | $ | — | |
負債: | | | | | | | |
或有事項考慮 | $ | 3.8 | | | $ | — | | | $ | — | | | $ | 3.8 | |
遞延薪酬負債 | 10.6 | | | 10.6 | | | — | | | — | |
外幣合同 | 14.7 | | | — | | | 14.7 | | | — | |
| $ | 29.1 | | | $ | 10.6 | | | $ | 14.7 | | | $ | 3.8 | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 期末餘額 | | 公允價值計量的基礎 |
(以百萬美元計) | 12月31日 2023 | | 一級 | | 二級 | | 三級 |
資產: | | | | | | | |
遞延薪酬資產 | $ | 10.2 | | | $ | 10.2 | | | $ | — | | | $ | — | |
外幣合同 | 5.0 | | | — | | | 5.0 | | | — | |
跨貨幣互換 | 18.4 | | | — | | | 18.4 | | | — | |
商品看漲期權 | 0.6 | | | — | | | 0.6 | | | — | |
| $ | 34.2 | | | $ | 10.2 | | | $ | 24.0 | | | $ | — | |
負債: | | | | | | | |
或有事項考慮 | $ | 3.6 | | | $ | — | | | $ | — | | | $ | 3.6 | |
遞延薪酬負債 | 10.4 | | | 10.4 | | | — | | | — | |
| | | | | | | |
外幣合同 | 2.2 | | | — | | | 2.2 | | | — | |
| $ | 16.2 | | | $ | 10.4 | | | $ | 2.2 | | | $ | 3.6 | |
遞延薪酬資產包含在其他非流動資產中,並根據市場方法使用報價市場的行情價格進行測量。我們的外匯合同的公允價值包括在其他流動資產和其他非流動資產中,以及截至2024年6月30日的其他流動負債和其他長期負債,其估計值是根據報告日期的遠期外匯匯率和即期匯率的收益方法計算的。其中,跨貨幣互換的公允價值包含在其他流動資產中,使用市場方法計量。有關我們衍生品的進一步討論,請參見第9條註釋“衍生金融工具”。我們的商品看漲期權的公允價值,包括在其他流動資產和其他非流動資產中,通過市場方法計算。與SmartDose®技術平臺相關的應計考慮負債(“SmartDose®應計考慮負債”)的公允價值最初採用概率加權收益方法確定,並在每個報告日期或更頻繁地進行重新評估,如果情況需要的話。該義務公允價值的變化記錄在我們的簡要合併損益表的其他費用(收入)中作為收入或費用。遞延薪酬負債的公允價值基於基礎員工的投資選擇的報價,包括在其他長期負債中。
其他金融工具
我們認為現金及現金等價物和應收賬款的賬面價值近似其公允價值,因為它們接近到期。
短期和長期債務的估計公允價值是基於具有類似條款和期限的債務發行的報價市場價格,並歸類為公允價值層次結構的二級別。截至2024年6月30日,短期和長期債務的估計公允價值為2.03億美元,相比之下,賬面金額為…2.03萬美元,相比之下,賬面金額為…205.8萬美元。204.4萬美元,賬面金額為…206.8百萬美元。
註釋11:累積其他綜合損失
以下表格展示了截至2024年6月30日的六個月內,綜合收益中其他累計項的元件變動(淨額),已扣除税款:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
(以百萬美元計) | 衍生品 | | 股權投資綜合收益變動項目 | | 定義利益養老金和其他退休計劃 養老金和其他項目 退休後計劃 | | 匯率 貨幣 調整 | | 總費用 |
2023年12月31日的餘額 | $ | — | | | $ | 2.3 | | | $ | (10.1) | | | $ | (136.0) | | | $ | (143.8) | |
重新分類前綜合(損失)收益 | (6.3) | | | (0.2) | | | — | | | (68.0) | | | (74.5) | |
從其他綜合損益(損失)中重新分類的金額 | 1.8 | | | — | | | (0.4) | | | — | | | 1.4 | |
其他綜合損益,淨額税後 | (4.5) | | | (0.2) | | | (0.4) | | | (68.0) | | | (73.1) | |
2024年6月30日結餘 | $ | (4.5) | | | $ | 2.1 | | | $ | (10.5) | | | $ | (204.0) | | | $ | (216.9) | |
以下表格展示了截至2023年6月30日的六個月內,綜合收益中其他累計項的元件變動(淨額),已扣除税款:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
(以百萬美元計) | 衍生品 | | 股權投資綜合收益變動項目 | | 定義利益養老金和其他退休計劃 養老金和其他項目 退休後計劃 | | 匯率 貨幣 調整 | | 總費用 |
2022年12月31日的餘額 | $ | 0.2 | | | $ | 1.6 | | | $ | (9.4) | | | $ | (175.4) | | | $ | (183.0) | |
重新分類前綜合(損失)收益 | (6.5) | | | (0.1) | | | (0.5) | | | 4.0 | | | (3.1) | |
從其他綜合損益(損失)中重新分類的金額 | 3.5 | | | — | | | (0.9) | | | — | | | 2.6 | |
其他綜合損益,淨額税後 | (3.0) | | | (0.1) | | | (1.4) | | | 4.0 | | | (0.5) | |
2023年6月30日,餘額 | $ | (2.8) | | | $ | 1.5 | | | $ | (10.8) | | | $ | (171.4) | | | $ | (183.5) | |
以下是從累計其他綜合損失中重新分類的摘要:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
(以百萬美元計) | | 三個月之內結束 2020年6月30日 | | 銷售額最高的六個月 2020年6月30日 | | 所在的財務報表位置 |
組成明細 | | 2024 | | 2023 | | 2024 | | 2023 | |
衍生品損益:(虧損)收益 | | | | | | | | | | |
外幣合同 | | $ | 0.1 | | | $ | (0.6) | | | $ | 0.2 | | | $ | (1.3) | | | 淨銷售額 |
外幣合同 | | (1.8) | | | (0.6) | | | (3.4) | | | (0.6) | | | 貨物和服務成本 |
外幣合同 | | 1.0 | | | (2.8) | | | 1.0 | | | (2.8) | | | 其他費用(收入) |
遠期國庫鎖定 | | — | | | — | | | (0.1) | | | (0.1) | | | 利息費用 |
税前總額 | | (0.7) | | | (4.0) | | | (2.3) | | | (4.8) | | | |
税收優惠 | | 0.1 | | | 1.2 | | | 0.5 | | | 1.3 | | | |
税後淨額 | | $ | (0.6) | | | $ | (2.8) | | | $ | (1.8) | | | $ | (3.5) | | | |
定義利益養老金和其他退休計劃的攤銷: | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
精算增益 | | $ | 0.2 | | | $ | 0.4 | | | $ | 0.5 | | | $ | 0.8 | | | (a) |
| | | | | | | | | | |
其他 | | — | | | 0.4 | | | — | | | 0.4 | | | |
税前總額 | | 0.2 | | | 0.8 | | | 0.5 | | | 1.2 | | | |
所得税費 | | — | | | (0.2) | | | (0.1) | | | (0.3) | | | |
税後淨額 | | $ | 0.2 | | | $ | 0.6 | | | $ | 0.4 | | | $ | 0.9 | | | |
本期淨分類調整, 扣除税後 | | $ | (0.4) | | | $ | (2.2) | | | $ | (1.4) | | | $ | (2.6) | | | |
(a) 此組成部分包含在淨週期性利益成本的計算中。
附註12: 股東股東權益
下表是2024年6月30日六個月股東權益變動情況:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 普通股發行 | | 普通股票 | | 超額股本 | | 庫藏股數量 | | 庫存股 | | 未分配利潤 | | 累計其他綜合損失 | | 總費用 |
(單位百萬) | | | | | | | |
2023年12月31日的餘額 | 75.3 | | | $ | 18.8 | | | $ | 120.2 | | | 1.8 | | | $ | (637.6) | | | $ | 3,523.4 | | | $ | (143.8) | | | $ | 2,881.0 | |
淨收入 | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | 115.3 | | | — | | | 115.3 | |
| | | | | | | | | | | | | | | |
與股權補償相關的活動 | — | | | — | | | (65.0) | | | (0.2) | | | 79.4 | | | — | | | — | | | 14.4 | |
股票回購計劃下購股 | — | | | — | | | — | | | 0.7 | | | (267.0) | | | — | | | — | | | (267.0) | |
| | | | | | | | | | | | | | | |
已宣佈的分紅派息($0.20每股) | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | (14.6) | | | — | | | (14.6) | |
其他綜合損失,淨額 | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | (48.5) | | | (48.5) | |
2024 年 3 月 31 日餘額 | 75.3 | | | $ | 18.8 | | | $ | 55.2 | | | 2.3 | | | $ | (825.2) | | | $ | 3,624.1 | | | $ | (192.3) | | | $ | 2,680.6 | |
淨收入 | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | 111.3 | | | — | | | 111.3 | |
| | | | | | | | | | | | | | | |
與股權補償相關的活動 | — | | | — | | | (21.7) | | | (0.1) | | | 32.8 | | | — | | | — | | | 11.1 | |
股票回購計劃下購股 | — | | | — | | | — | | | 0.5 | | | (187.1) | | | — | | | — | | | (187.1) | |
| | | | | | | | | | | | | | | |
已宣佈的分紅派息($0.20每股) | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | (14.5) | | | — | | | (14.5) | |
其他綜合損失,淨額 | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | (24.6) | | | (24.6) | |
2024年6月30日結餘 | 75.3 | | | $ | 18.8 | | | $ | 33.5 | | | 2.7 | | | $ | (979.5) | | | $ | 3,720.9 | | | $ | (216.9) | | | $ | 2,576.8 | |
| | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | |
以下表格列出了截至2023年6月30日六個月內股東權益的變化情況:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 已發行普通股 | | 普通股票 | | 超額股本 | | 庫藏股數量 | | 庫存股 | | 未分配利潤 | | 累計其他綜合損失 | | 總費用 |
(單位百萬) | | | | | | | |
2022年12月31日的餘額 | 75.3 | | | $ | 18.8 | | | $ | 232.2 | | | 1.2 | | | $ | (370.9) | | | $ | 2,987.8 | | | $ | (183.0) | | | $ | 2,684.9 | |
| | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | |
淨收入 | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | 140.0 | | | — | | | 140.0 | |
| | | | | | | | | | | | | | | |
與股權補償相關的活動 | — | | | — | | | (50.8) | | | (0.3) | | | 61.8 | | | — | | | — | | | 11.0 | |
股票回購計劃下購買的股票 | — | | | — | | | — | | | 0.2 | | | (60.1) | | | — | | | — | | | (60.1) | |
| | | | | | | | | | | | | | | |
已宣佈的分紅派息($0.19每股) | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | (14.2) | | | — | | | (14.2) | |
其他綜合收益,扣除税後 | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | 14.6 | | | 14.6 | |
2023年3月31日的結存 | 75.3 | | | $ | 18.8 | | | $ | 1.814億美元。2020年3月31日結束的三個月我們沒有回購任何普通股。我們使用成本法來核算庫存股票購買。根據成本法,購買股票的價格計入庫存股票賬户。 | | | 1.1 | | | $ | (369.2) | | | $ | 3,113.6 | | | $ | (168.4) | | | $ | 2,776.2 | |
淨收入 | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | 155.1 | | | — | | | 155.1 | |
與股權補償相關的活動 | — | | | — | | | (23.2) | | | (0.2) | | | 41.2 | | — | | | — | | | 18.0 | |
股票回購計劃下購買的股票 | — | | | — | | | — | | | 0.5 | | | (173.4) | | | — | | | — | | | (173.4) | |
| | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | |
已宣佈的分紅派息($0.19每股) | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | (14.1) | | | — | | | (14.1) | |
其他綜合損失,淨額 | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | (15.1) | | | (15.1) | |
2023年6月30日,餘額 | 75.3 | | | $ | 18.8 | | | $ | 158.2 | | | 1.4 | | | $ | (501.4) | | | $ | 3,254.6 | | | $ | (183.5) | | | $ | 2,746.7 | |
| | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | |
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注13:期權激勵計劃
West Pharmaceutical Services董事會2016年綜合激勵補償計劃(“2016計劃”)規定了向僱員和非僱員董事頒發股票期權、股票增值權、限制性股票獎勵和業績獎勵的條款和條件。董事會設立委員會決定頒發獎勵的條款和條件。兑現條件因獎勵而異。截至2024年6月30日,在2016計劃中,仍剩下1,339,458股份數,供未來授予使用。
在2024年6月30日截至的六個月內,我們授予了85,263期權。以2016年計劃向員工授予期權,請以$350.28的加權平均行權價格為基礎計算,行權價格是根據授予當日的公允價值確定的。授予的期權的加權平均授予公允價值為$134.93,根據使用以下加權平均假設的Black-Scholes期權定價模型確定:無風險利率為5%;根據歷史數據計算預期壽命為3年;根據歷史數據計算股票波動率為10%;股息收益率為0%。期權費用在歸屬期間內減記,扣除棄權。股價平均價格為$350.28以2016年計劃向員工授予期權,請以$134.93的加權平均公允價值為基礎計算。這些期權的加權平均授予日公允價值為$134.93,根據使用以下加權平均假設的Black-Scholes期權定價模型確定:無風險利率為5%;根據歷史數據計算預期壽命為3年;根據歷史數據計算股票波動率為10%;股息收益率為0%。期權費用在歸屬期間內減記,扣除棄權。股價平均價格為$134.93根據歷史數據計算,使用以下加權平均假設的Black-Scholes期權定價模型確定:無風險利率為5%;預期壽命為3年;股票波動率為10%;股息收益率為0%。除前述規定外,我們對任何文件或文件中提及的任何陳述和保證或本意見書涉及的交易的任何商業條款都不發表評論。預期壽命為3年6.0根據歷史經驗,預期壽命為3年32.0根據歷史數據,股票波動率為10%0.3股息收益率為0%。
在截至2024年6月30日的六個月中,我們向合格員工授予了股票結算的表現股份單位(“PSU”),加權平均授予公平價值為$350.28。這些獎勵是根據公司在規定的績效期間內實現預先設定的目標,包括營業收入增長率和資本回報率等方面的表現而獲得的。根據目標的實現情況,股票結算的PSU獎勵的獲得者有權接收一定數量的普通股。在PSU獎勵下獲得的股票數量可能佔員工目標獎勵的一定百分比。股票結算PSU獎勵的公允價值基於授予當日的股票市場價格,並在績效期間內確認為費用,根據預估的目標結果和扣除棄權進行調整。32,876加權平均授予公平價值為$350.28的股票結算PSU獎勵股票結算PSU獎勵的加權平均授予公平價值為$350.28股票結算PSU獎勵的加權平均授予公平價值為$350.280可以降低至0.75%每年200這些獎勵是根據公司在規定的績效期間內實現預先設定的目標,包括營業收入增長率和資本回報率等方面的表現而獲得的。根據目標的實現情況,股票結算的PSU獎勵的獲得者有權接收一定數量的普通股。在PSU獎勵下獲得的股票數量可能佔員工目標獎勵的一定百分比。股票結算PSU獎勵的公允價值基於授予當日的股票市場價格,並在績效期間內確認為費用,根據預估的目標結果和扣除棄權進行調整。
在截至2024年6月30日的六個月中,我們向合格員工授予了股票結算的限制性股份單位(“RSU”),加權平均授予公平價值為$350.65。這些獎勵是在規定的績效期間內獲得的。股票結算RSU獎勵的公允價值基於授予當日的股票市場價格,並在歸屬期間內確認為費用,扣除棄權。7,019加權平均授予公平價值為$350.65的股票結算RSU獎勵股票結算RSU獎勵的加權平均授予公平價值為$350.65股票結算RSU獎勵的加權平均授予公平價值為$350.65
截至2024年6月30日的三個和六個月的股票基礎薪酬支出分別為$1000000和$1500000。除前述規定外,我們對任何文件或文件中提及的任何陳述和保證或本意見書涉及的交易的任何商業條款都不發表評論。萬美元和9.3截至2024年6月30日的三個和六個月的股票基礎薪酬支出分別為$1000000和$1500000。7.5萬美元和16.02024年4月30日和2023年4月30日的六個月內的外匯重新計量淨收益分別為$百萬。
註釋14:其他費用(收入)
其他費用(收入)包括:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 三個月之內結束 2020年6月30日 | | 銷售額最高的六個月 2020年6月30日 |
(以百萬美元計) | 2024 | | 2023 | | 2024 | | 2023 |
由於設備喪失價值而造成的損失成本 | $ | — | | | $ | 2.2 | | | $ | — | | | $ | 責任範圍 | |
匯率期貨交易損失 | 2.0 | | | 0.3 | | | 公司將按照計劃所規定的條件出售和發行普通股。這些普通股已獲得授權並將在全額支付所規定的代價的情況下發行,且按照計劃中的規定獎勵。作為開曼羣島法律規定,只有在其已被納入成員(股東)登記冊時,股份才被認為已發行。 | | | 1.2 | |
或有事項考慮 | 1.0 | | | 0.5 | | | 2.0 | | | 0.8 | |
資產減值 | 0.3 | | | 1.5 | | | 0.9 | | | 3.4 | |
重組及相關費用 | — | | | (0.8) | | | — | | | (0.8) | |
| | | | | | | |
其他項目 | — | | | 0.3 | | | 0.3 | | | 0.7 | |
其他總費用(收入) | $ | 3.3 | | | $ | 4.0 | | | $ | 6.4 | | | $ | 16.9 | |
廠房處置損失
截至2023年6月30日的三個月和六個月,公司在其他費用(收入)中分別記入支出$2.21百萬美元和責任範圍百萬,由於銷售專有產品業務部門中一個製造設施的出售,在2023年第二季度交易完成。
待定對價
瑞中醫藥採取的計提智能劑量®業務的可變對價公允價值變動,具體詳情請參見注釋10:公允價值計量。
重組和相關費用
2022年12月,公司批准了一項重組計劃,以調整我們的營運成本基礎,更好地應對影響我們業務的宏觀經濟因素。這些變化預計將在批准日期起的一段時間內實施。該計劃預計需要約$二十四個月百萬用於重組及相關費用,年節約範圍為$22 百萬至2422 百萬至24股票回購活動以及因員工基於股票的補償目的而重新發行國庫股的情況如下:
下表呈現了與我們2022年重組計劃有關的重組義務活動:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
(以百萬美元計) | 解僱費用 和福利 | | 其他費用 | | | | 總費用 |
2023年12月31日的餘額 | $ | 3.0 | | | $ | — | | | | | $ | 3.0 | |
(貸項)費用 | — | | | — | | | | | — | |
| | | | | | | |
現金支付 | (0.3) | | | — | | | | | (0.3) | |
2024年6月30日結餘 | $ | 2.7 | | | $ | — | | | | | $ | 2.7 | |
註釋15:所得税
中期所得税費用使用估計的全年有效合併税率來確定,基於全年税前盈利的當前預計值,調整了季度離散項的影響。
三個月截至2024年6月30日和2023年的所得税費用分別為$21.9萬美元和34.8百萬和百萬,所得税率分別為17.0%和18.8%。有效所得税率下降主要是由於預測地理收益組合的變化,抵消了2024年6月30日所得税補償與2023年同期相比,股份報酬的減少。
所得税準備金為 600 萬美元,分別是截至 2024 年 6 月 30 日和 2023 年,有效税率分別為38.3萬美元和58.4%。有效税率降低主要是由於預測地理收益組合的轉移,抵消了截至 2024 年 6 月 30 日為期六個月的與股票補償相關的減税收益,與2023年同期相比。15.0%和17.0公司繼續應對根據經濟合作與發展組織(OECD)的15%全球最低税率計劃(柱2)頒佈的税法變化。預測柱2的2024年影響不會對公司產生實質性的影響。
註釋16:我們不時地涉及產品責任事項和其他法律訴訟和索賠,這些事宜通常與我們的正常業務活動有關。當可能已經發生負債並且可合理估計損失金額時,我們會為損失撥備。雖然當前事項的結果無法準確預測,但是我們認為它們的最終解決應該不會對我們的業務、財務狀況、業績或流動性產生重大不利影響。
注意事項16:承諾和不確定事項
註釋17:我們的業務運營分為專有產品和合同製造產品兩個可報告的部門。我們的專有產品報告部門提供專有包裝、遏制解決方案和藥物遞送產品以及分析實驗室服務和其他綜合服務和解決方案,主要面向生物學、通用和製藥業客户。我們的合同製造產品報告部門作為一個完全集成的業務,專注於為製藥、診斷和醫療器械客户設計、製造和自動組裝複雜裝置。首席運營決策者(“CODM”)根據部門淨銷售額和營業利潤評估我們部門的業績。部門營業利潤不包括一般企業成本,包括高管和董事報酬、股票補償、某些養老金和其他養老福利成本以及未分配到各個部門的其他企業設施和行政費用。此外,排除CODM認為不代表連續運營的項目。這些項目稱為其他未分配項目,通常包括重組和相關費用、某些資產減值和其他明確定義的收入或費用項目。部門營業利潤指標是CODM用來評估我們的業績的財務度量和提供有價值的洞察我們的總體表現和財務狀況。下表提供了有關我們可報告的部門的信息,並與合併總額相協調。
618.0
1,201.1分段信息
278.3兩個753.8
1,397.5
1,470.4
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 三個月之內結束 2020年6月30日 | | 銷售額最高的六個月 2020年6月30日 |
(以百萬美元計) | 2024 | | 2023 | | 2024 | | 2023 |
淨銷售額: | | | | | | | |
自有產品 | $ | 559.7 | | | $ | 注意事項17: | | | $ | 1,119.2 | | | $ | 我們的業務運營分為 | |
合同製造產品 | 142.4 | | | 135.8 | | | 和承包製造產品兩個可報告部門。我們的專有產品報告部門提供專有包裝、遏制解決方案和藥物遞送產品以及分析實驗室服務和其他綜合服務和解決方案,主要面向生物學、通用和製藥業客户。我們的合同製造產品報告部門作為一個完全集成的業務,專注於為製藥、診斷和醫療設備客户設計、製造和自動組裝複雜裝置。 | | | 269.3 | |
| | | | | | | |
合併淨銷售額 | $ | 702.1 | | | $ | 首席運營決策者(“CODM”)根據部門淨銷售額和營業利潤評估我們各部門的業績。 | | | $ | 部門營業利潤不包括一般企業成本,包括高管和董事報酬、股票補償、某些養老金和其他養老福利成本以及未分配到各個部門的其他企業設施和行政費用。此外,排除CODM認為不代表連續運營的項目。這些項目稱為其他未配股項目,通常包括重組和相關費用、某些資產減值和其他明確定義的收入或費用項目。 | | | $ | 部門營業利潤是CODM用來評估我們的運營結果的財務指標,提供有關我們總體業績和財務狀況的有價值洞察。 | |
以下表格提供了我們可報告部門的信息,與合併總額相協調:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 三個月之內結束 2020年6月30日 | | 銷售額最高的六個月 2020年6月30日 |
(以百萬美元計) | 2024 | | 2023 | | 2024 | | 2023 |
營業利潤(虧損): | | | | | | | |
自有產品 | $ | 131.0 | | | $ | 194.2 | | | $ | 257.3 | | | $ | 364.9 | |
合同製造產品 | 17.2 | | | 14.9 | | | 34.3 | | | 32.3 | |
業務板塊總營業利潤 | $ | 國內市場出口平價 | | | $ | 209.1 | | | $ | 291.6 | | | $ | 397.2 | |
公司和未分配的成本和費用 | | | | | | | |
股票補償費用 | $ | (除前述規定外,我們對任何文件或文件中提及的任何陳述和保證或本意見書涉及的交易的任何商業條款都不發表評論。) | | | $ | (7.5) | | | $ | (9.3) | | | $ | (16.0) | |
公司總成本 (1) | (17.5) | | | (16.6) | | | (32.9) | | | (31.3) | |
未分配項目: | | | | | | | |
攤銷收購相關無形資產 (2) | (0.2) | | | (0.2) | | | (0.4) | | | (0.4) | |
廠房出售虧損 (3) | — | | | (2.2) | | | — | | | (責任範圍) | |
重組及其他費用 (4) | — | | | (0.1) | | | — | | | (0.1) | |
| | | | | | | |
企業合併及未分配利潤總額 | (22.0) | | | (26.6) | | | (42.6) | | | (59.4) | |
總合並營業利潤 | $ | 126.2 | | | $ | 182.5 | | | $ | 249.0 | | | $ | 337.8 | |
利息 (收入) 費用,淨額和其他非營業性 (收入) 費用,淨額 | (2.5) | | | (2.4) | | | (7.1) | | | (5.0) | |
税前利潤和關聯公司淨利潤 | $ | 128.7 | | | $ | 184.9 | | | $ | 256.1 | | | $ | 342.8 | |
(1) 公司總成本包括高管和董事的薪酬、某些養老金和其他退休福利成本,以及未分配到各個板塊的其他企業設施和行政開支。
(2) 在2024年6月30日結束的三個月和六個月內,公司在營業利潤內錄製了與2020年第二季度收購的一項無形資產相關的攤銷費用分別為 $0.21百萬美元和0.4百萬和 $0.21百萬美元和0.4百萬。在2023年6月30日結束的三個月和六個月內,公司在營業利潤內錄製了與2020年第二季度收購的一項無形資產相關的攤銷費用分別為 $
(3) 在2023年6月30日結束的三個月和六個月內,公司作為專有產品板塊一家工廠的銷售結果,分別在其他費用 (收入) 內錄製一項 $2.21百萬美元和責任範圍百萬的支出。此項交易於2023年第二季度關閉。
(4) 2023年6月30日結束的三個月和六個月內的重組及其他費用的 $0.1百萬代表的是存貨減值損失 $0.9百萬和 $0.8百萬的其他費用 (收入) 中,代表有關其2022年重組計劃的修訂離職費估計的利益。為了與2022年重組計劃相關的調整離職補償預算。
請參閲註釋14,其他支出(收入),以瞭解上述特定未分配項目的進一步討論。
註釋18:後續事件
2024年7月2日,公司簽訂了第三次修訂授信協議,修正了現有的授信協議。除了現有的信貸協議之外,第三次修改還有其他變化,其中設立了一筆額外的有限期貸款,面值為美元130.0,全部額度在發放時用完,到期日為2027年7月2日。新增限期貸款的全部面值將在到期日償還,到此之前沒有分期償還計劃。除現金外,新增期貸款的收益用於償還現有授信協議下一筆面值為79.9的限期貸款和償還公司在2012年7月5日下達的53.0%B系列老闆優先票據的累計本金金額為3.82。有關那份在2012年7月5日簽訂的某個票據購買協議下發行的票據的內容,請參考註釋14。
項目2.財務狀況和經營成果的管理討論與分析
概述
本文旨在進一步讓讀者瞭解我公司的合併財務狀況和經營成果。應同步閲讀我們在本季度10-Q表格(“10-Q”)及我們2023年年度報告的摘要合併財務報表和相關注釋和管理討論和分析的彙編財務報表和相關注釋。因我們歷史上的財務報表可能不是我們未來表現的表徵,因此,我們的重點是提供符合客户要求和期望的產品規格和質量標準的優質產品。這種專注於質量的重點還包括製造、科學和技術專業知識和管理方面的卓越水平,使我們能夠與客户合作,以便快速、高效地向患者提供安全、有效的藥品產品。
在本節中,引用"註釋"是指我們本季度10-Q表格第I部分第1項中的合併精簡財務報表(未經審計)的註釋,除非另有説明。
非美國通用會計原則財務指標
為便於比較本年度與去年同期的業績,我們可能提到剔除外匯兑換匯率變動的淨銷售額和其他財務結果。有機淨銷售額不包括收購和/或剝離的影響,並將在功能貨幣不是美元的子公司的報告期實際銷售額以適用的匯率轉換成上一年同期的匯率。我們還可能提到調整後的合併營業利潤和調整後的合併營業利潤率,這些都排除了未分配項目的影響。未分配項目並非持續營運的代表,通常包括重組和相關費用、某些資產減值以及其他特定的收入或支出項目。剔除貨幣兑換、收購和/或剝離的影響以及剔除未分配項目的重測結果不符合美國公認會計準則("GAAP")的要求,不應作為可比的美國GAAP財務指標的替代品。非美國GAAP的財務指標在我們的討論和分析中被納入,因為管理層在評估我們的經營成果時使用它們,並認為這些信息為用户提供了有關我們的整體表現和財務狀況的有價值的洞察。
我們的業務
我們是一家領先的全球製造商,設計和生產技術先進、高品質、集成的可注射藥品和醫療保健產品的完整隔離和遞送系統。我們的產品包括各種主要的專有包裝、隔離解決方案、重構和輸送系統以及藥品遞送系統,以及合同製造、分析試驗室服務和集成解決方案。我們的客户包括全球領先的生物製藥、仿製藥、製藥、診斷和醫療器械公司。我們的首要任務是提供符合客户要求和期望的產品規格和質量標準的優質產品。這種質量的專注包括製造、科學和技術專業知識和管理方面的卓越水平,使我們能夠與客户合作,以便快速、高效地向患者提供安全、有效的藥品產品。
我們的業務運營分為兩個全球板塊,專有產品和合同製造產品。我們的專有產品報告期板塊提供專有包裝、隔離解決方案和藥品遞送系統,以及分析試驗室服務和其他集成服務和解決方案,主要提供給生物製藥、仿製藥和製藥客户。我們的合同製造產品報告期板塊是一個完全集成的業務,專注於設計、製造和自動裝配複雜設備,主要面向製藥、診斷和醫療器械客户。我們還與日本和墨西哥的關聯公司保持密切合作,分享技術和市場產品。
宏觀經濟因素
我們在以色列設有基地,從事研發活動並製造某些器械元件。我們的以色列基地設施繼續基本上按照以前的方式運行,而衝突發生之前。我們繼續監測以色列及周邊地區的衝突對我們和我們的供應商業務的影響,這種衝突的可能擴大以及對我們的業務和運營的地緣政治後果,如果有的話。
財務業績摘要
以下表格是2024年6月30日結束的三個月和六個月的美國GAAP和非美國GAAP財務指標的對比:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
(數額為百萬美元,除每股數據外) | 營業利潤 | | 所得税費用 | | 淨收入 | | 攤薄後每股收益 |
2024年6月30日結束的三個月 | $ | 126.2 | | | $ | 21.9 | | | $ | 111.3 | | | $ | 1.51 | |
未分配項目: | | | | | | | |
| | | | | | | |
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與收購關聯的無形資產攤銷 (1) | 0.2 | | | — | | | 0.7 | | | 0.01 | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
2024年6月30日結束的三個月調整後的金額(非美國GAAP) | $ | 126.4 | | | $ | 21.9 | | | $ | 112.0 | | | $ | 1.52 | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
(數額為百萬美元,除每股數據外) | 營業利潤 | | 所得税費用 | | 淨收入 | | 攤薄後每股收益 |
2024年6月30日結束的六個月 | $ | 249.0 | | | $ | 38.3 | | | $ | 226.6 | | | $ | 3.06 | |
未分配項目: | | | | | | | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
與收購關聯的無形資產攤銷 (1) | 0.4 | | | — | | | 1.4 | | | 0.02 | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
2024年6月30日結束的六個月調整後的金額(非美國GAAP) | $ | 249.4 | | | $ | 38.3 | | | $ | 228.0 | | | $ | 3.08 | |
在2024年6月30日結束的三個月和六個月中,我們登記了分別為570萬美元和1660萬美元的與股票補償有關的税收收益。
以下表格呈現了截至2023年6月30日的三個月和六個月的財務數據,包括美國通用會計準則(U.S. GAAP)和非美國通用會計準則(非U.S. GAAP)財務指標的對比。
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
(數額為百萬美元,除每股數據外) | 營業利潤 | | 所得税費用 | | 淨收入 | | 攤薄後每股收益 |
2023年6月30日三個月的U.S. GAAP財務數據對比 | $ | 182.5 | | | $ | 34.8 | | | $ | 155.1 | | | $ | 2.06 | |
未分配項目: | | | | | | | |
與收購關聯的無形資產攤銷 (1) | 0.2 | | | — | | | 0.7 | | | 0.01 | |
廠房處置損失(2) | 2.2 | | | (0.7) | | | 2.9 | | | 0.04 | |
| | | | | | | |
重組和其他費用(3) | 0.1 | | | (-0.3) | | | 0.4 | | | — | |
2023年6月30日三個月的非U.S. GAAP調整後財務指標對比 | $ | 185.0 | | | $ | 33.8 | | | $ | 159.1 | | | $ | 2.11 | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
(數額為百萬美元,除每股數據外) | 營業利潤 | | 所得税費用 | | 淨收入 | | 攤薄後每股收益 |
2023年6月30日六個月的U.S. GAAP財務數據對比 | $ | 337.8 | | | $ | 58.4 | | | $ | 295.1 | | | $ | 3.91 | |
未分配項目: | | | | | | | |
與收購關聯的無形資產攤銷 (1) | 0.4 | | | — | | | 1.4 | | | 0.02 | |
廠房處置損失(2) | 11.6 | | | (0.7) | | | 12.3 | | | 0.16 | |
| | | | | | | |
重組和其他費用(3) | 0.1 | | | (-0.3) | | | 0.4 | | | — | |
2023年6月30日六個月的非U.S. GAAP調整後財務指標對比 | $ | 349.9 | | | $ | 57.4 | | | $ | 309.2 | | | $ | 4.09 | |
在2023年6月30日的三個月和六個月內,我們因股票獎勵獲得了7.7百萬美元和19.3百萬美元的税收減免。
(1)在2023年和2024年的三個月和六個月內,公司記錄了在2020年第二季度收購的無形資產的營業利潤中的0.2百萬美元和0.4百萬美元的攤銷費用。在2023年和2024年的三個月和六個月內,公司與Daikyo股權的收購有關的攤銷費用分別為0.5百萬美元和1.0百萬美元。
(2)在2023年的三個月和六個月內,由於銷售專利產品業務部門中的一座工廠出售,公司在其他費用(收入)中分別計入2.2百萬美元和11.6百萬美元的費用。該交易發生於2023年第二季度。
2023年六個月和三個月的重組和其他費用均為$0.1百萬,代表了成本和服務銷售中$0.9百萬的存貨減值和$0.8百萬的重組裁員計劃修訂的福利。該項費用計入其他費用(收入)。
經常虧損。我們的財務報表已經假定我們將繼續作為一個持續經營的實體,並相應地不包括有關資產清收和實現以及負債分類的調整,如果我們無法繼續經營,則可能需要這些調整。
我們評估業務的運營表現基於淨銷售額和營業利潤,其中營業利潤不包括企業普通管理費用,包括高管和董事的薪酬、股票獎勵、某些養老金和其他退休福利費用,以及不分配到業務部門的其他企業設施和管理費用。同時,我們排除不代表持續運營的項目。這些項目在U.S. GAAP和非U.S. GAAP財務指標的對比中被稱為其他未分配項目,請參閲上文。
以下表格和業績報告中的百分比數可能因四捨五入而有所變動。
淨銷售額
下表呈現了2024年和2023年6月30日三個月的淨銷售額、按報告部門分析的銷售額和合並淨銷售額。
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| 三個月之內結束 2020年6月30日 | | 百分比變化 |
(以百萬美元計) | 2024 | | 2023 | | 按報告的數值計算 | | 有機 |
自有產品 | $ | 559.7 | | | $ | 618.0 | | | (9.4) | % | | (8.4) | % |
合同製造產品 | 142.4 | | | 135.8 | | | 4.9 | % | | 5.4 | % |
| | | | | | | |
合併淨銷售額 | $ | 702.1 | | | $ | 753.8 | | | (6.9) | % | | (5.9) | % |
截至2024年6月30日的三個月,合併淨銷售額下降了5170萬美元,或6.9%,與2023年同期相比,其中包括610萬美元的不利外匯翻譯影響。排除外匯翻譯影響和2023年在我們一座工廠的銷售影響,2024年6月30日的合併淨銷售下降了4450萬美元,或5.9%,與2023年同期相比。
專利產品- 2024年6月30日三個月,專利產品的淨銷售額下降了5830萬美元,或9.4%,與2023年同期相比,其中包括540萬美元的不利外匯翻譯影響。排除外匯翻譯影響和2023年在我們一座工廠的銷售影響,2024年6月30日的淨銷售額下降了5180萬美元或8.4%,與2023年同期相比,主要由於某些高價值產品銷售量下降,主要是Westar®元件,Daikyo Crystal Zenith®和FluroTec®產品。這些減少部分抵消了自行注射裝置平臺和Envision®產品的銷售增長,以及銷售價格上漲。
協議製造產品-2024年6月30日三個月,協議製造產品的淨銷售額增加了660萬美元,或4.9%,與2023年同期相比,其中包括70萬美元的不利外匯翻譯影響。排除外匯翻譯影響,2024年6月30日的淨銷售額增加了730萬美元,或5.4%,與2023年同期相比,主要由於注射器設備相關元件的銷售增加和銷售價格的提高。
下表呈現了2024年和2023年6月30日六個月的淨銷售額、按報告部門分析的銷售額和合並淨銷售額。
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| | 銷售額最高的六個月 2020年6月30日 | | 百分比變化 |
| (以百萬美元計) | 2024 | | 2023 | | 按報告的數值計算 | | 有機 |
| 自有產品 | $ | 1,119.2 | | | $ | 1,201.1 | | | (6.8) | % | | (6.3) | % |
| 合同製造產品 | 278.3 | | | 269.3 | | | 3.3 | % | | 3.4 | % |
| | | | | | | | |
| 合併淨銷售額 | $ | 1,397.5 | | | $ | 1,470.4 | | | (5.0) | % | | (4.5) | % |
截至2024年6月30日的六個月,合併淨銷售額下降了7290萬美元,或5.0%,與2023年同期相比,其中包括270萬美元的不利外匯翻譯影響。排除外匯翻譯影響和2023年在我們一座工廠的銷售影響,2024年6月30日的合併淨銷售下降了6590萬美元,或4.5%,與2023年同期相比。
專利產品- 2024年6月30日的六個月,專利產品的淨銷售額下降了8190萬美元,或6.8%,與2023年同期相比,其中包括260萬美元的不利外匯翻譯影響。排除外匯翻譯影響和2023年在我們一座工廠的銷售影響,2024年6月30日的淨銷售額下降了7500萬美元或6.3%,與2023年同期相比,主要由於某些高價值產品銷售量下降,主要是Westar®元件,FluroTec®產品和Daikyo Crystal Zenith®,僅部分抵消了NovaPure®產品和自行注射裝置平臺的銷售增長,以及銷售價格上漲。
協議製造產品- 2024年6月30日的六個月,協議製造產品的淨銷售額增加了900萬美元,或3.3%,與2023年同期相比,其中包括10萬美元的不利外匯翻譯影響。排除外匯翻譯影響,2024年6月30日的淨銷售額增加了910萬美元,或3.4%,與2023年同期相比,主要由於注射器設備相關元件的銷售增加和銷售價格的提高。
毛利潤
下表呈現了2023年6月30日和2024年6月30日的整體跟按報表部門分析的毛利潤和毛利潤率。
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 三個月之內結束 2020年6月30日 | | 銷售額最高的六個月 2020年6月30日 |
(以百萬美元計) | 2024 | | 2023 | | 2024 | | 2023 |
專利產品: | | | | | | | |
毛利潤 | $ | 207.0 | | | $ | 271.4 | | | $ | 414.1 | | | $ | 519.2 | |
毛利潤率 | 37.0 | % | | 43.9 | % | | 37.0 | % | | 43.2 | % |
代工產品: | | | | | | | |
毛利潤 | $ | 23.0 | | | $ | 20.9 | | | $ | 46.1 | | | $ | 44.4 | |
毛利潤率 | 16.2 | % | | 15.4 | % | | 16.6 | % | | 16.5 | % |
未分配項目 | $ | — | | | $ | 公司將於2024年2月1日,美國東部時間下午5:00舉行電話會議,討論本次業績。關心該公司的各方可以在公司網站的“投資者關係”頁面聽取電話會議並查看公司的幻燈片演示。此外,電話會議也可以通過電話800-475-0542(國際來電者撥打630-395-0227)獲取。聽取電話會議請輸密碼“8571348”。電話會議的重播將於2024年2月7日晚上11:59前通過電話800-234-4804(國際來電者撥打203-369-3686)進行,密碼為“3740”。 | | | $ | — | | | $ | 公司將於2024年2月1日,美國東部時間下午5:00舉行電話會議,討論本次業績。關心該公司的各方可以在公司網站的“投資者關係”頁面聽取電話會議並查看公司的幻燈片演示。此外,電話會議也可以通過電話800-475-0542(國際來電者撥打630-395-0227)獲取。聽取電話會議請輸密碼“8571348”。電話會議的重播將於2024年2月7日晚上11:59前通過電話800-234-4804(國際來電者撥打203-369-3686)進行,密碼為“3740”。 | |
綜合毛利潤 | $ | 230.0 | | | $ | 291.4 | | | $ | 460.2 | | | $ | 562.7 | |
綜合毛利潤率 | 32.8 | % | | 38.7 | % | | 32.9 | % | | 38.3 | % |
截至2024年6月30日三個月的綜合毛利潤減少6140萬美元,或21.1%,相比2023年同期,包括220萬美元的不利外匯翻譯影響。截至2024年6月30日三個月的綜合毛利潤率較2023年同期下降了5.9個百分點。
截至2024年6月30日六個月的綜合毛利潤減少10250萬美元,或18.2%,相比2023年同期,包括90萬美元的不利外匯翻譯影響。截至2024年6月30日六個月的綜合毛利潤率較2023年同期下降了5.4個百分點。
專有產品-專有產品的毛利潤在2024年6月30日三個月的減少為6440萬美元,或23.7%,相比2023年同期,包括210萬美元的不利外匯翻譯影響。截至2024年6月30日三個月的專有產品毛利潤率較2023年同期下降了6.9個百分點,主要是由於降低了客户需求和不利的產品銷售組合而導致的較低的工廠吸收率。這些頭風被銷售價格的增加部分抵消。
專有產品毛利潤在2024年6月30日六個月的減少為10510萬美元,或20.2%,相比2023年同期,包括90萬美元的不利外幣翻譯影響。截至到2024年6月30日六個月的專有產品毛利潤率相比2023年同期下降了6.2個百分點,主要是由於降低了客户需求和不利的產品銷售組合而導致的較低的工廠吸收率。這些頭風被銷售價格的增加部分抵消。
代工產品-代工產品的毛利潤在2024年6月30日三個月增加了210萬美元,或10.0%,相比2023年同期,其中包括10萬美元的不利外匯翻譯影響。截至2024年6月30日三個月的代工產品毛利潤率較2023年同期提高了0.8個百分點,主要是由於銷售價格的提高。
代工產品毛利潤在2024年6月30日六個月期間增加了170萬美元,或3.8%,相比2023年同期。截至2024年6月30日六個月期間的代工產品毛利潤率相比2023年同期提高了0.1個百分點,主要是由於銷售價格的提高。
研發(“R&D”)成本
以下表格列出了綜合R&D成本:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 三個月之內結束 2020年6月30日 | | 銷售額最高的六個月 2020年6月30日 |
(以百萬美元計) | 2024 | | 2023 | | 2024 | | 2023 |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
綜合R&D成本 | $ | 17.5 | | | $ | 16.5 | | | $ | 35.1 | | | $ | 33.6 | |
綜合R&D成本在2024年6月30日三個月和六個月期間分別增加了100萬美元,或6.1%和150萬美元,或4.5%,與2023年同期相比,主要是由於進行了額外的研究以發現新的產品機會。工作仍然集中在繼續投資彈性包裝元件,配方開發,藥物包裝系統,自注射系統和藥物管理消耗品。
所有2024年6月30日三個月和六個月的R&D成本都與專有產品有關。
銷售,一般和行政(“SG&A”)成本
以下表格顯示了彙總和可報告細分和公司和未分配項目的SG&A成本:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 三個月之內結束 2020年6月30日 | | 銷售額最高的六個月 2020年6月30日 |
(以百萬美元計) | 2024 | | 2023 | | 2024 | | 2023 |
自有產品 | $ | 56.1 | | | $ | 58.9 | | | $ | 116.8 | | | $ | 115.4 | |
合同製造產品 | 6.2 | | | 6.1 | | | 12.4 | | | 12.1 | |
公司和未分配項目 | 20.7 | | | 23.4 | | | 40.5 | | | 46.9 | |
綜合SG&A成本 | $ | 83.0 | | | $ | 88.4 | | | $ | 169.7 | | | $ | 174.4 | |
SG&A佔淨銷售額的比例 | 11.8 | % | | 11.7 | % | | 12.1 | % | | 11.9 | % |
截至2024年6月30日三個月的綜合SG&A成本較2023年同期下降540萬美元,或6.1%,主要是由於股權補償費用的減少,更低的年度激勵補償和40萬美元的有利外匯翻譯影響,部分抵消了增加的補償費用。
截至2024年6月30日六個月的綜合SG&A成本較2023年同期下降470萬美元,或2.7%,主要是由於股權補償費用的減少和30萬美元的有利外匯翻譯影響,部分抵消了增加的補償費用和專業服務成本的增加。
專有產品 - 2024年6月30日結束的三個月內,專有產品的銷售和管理費用減少了280萬美元,或4.8%,與2023年同期相比。專有產品的銷售和管理費用主要由於較低的年度激勵補償和40萬美元的有利匯率轉換影響而減少,但增加了補償成本。
專有產品的銷售和管理費用在截至2024年6月30日的6個月內增加了140萬美元,或1.2%,與2023年同期相比。專營產品的銷售和管理費用主要由於增加的補償成本和與專業服務有關的成本增加,但有利的外匯匯率轉換影響為30萬美元。
合同製造產品 - 2024年6月30日結束的三個月內,合同製造產品的銷售和管理費用增加了10萬美元,或1.6%,與2023年同期相比,到2024年6月30日結束的六個月內增加了30萬美元,或2.5%,與2023年同期相比。
公司和未分配項目 - 2024年6月30日結束的三個月內,公司銷售和管理費用減少了270萬美元,或11.5%,與2023年同期相比,主要由於與股票激勵補償相關的費用減少和年度激勵補償減少,但補償成本增加。
公司銷售和管理費用在截至2024年6月30日的六個月內減少了640萬美元,或13.6%,與2023年同期相比,主要由於與股票激勵補償相關的費用減少,但補償成本增加。
其他費用(收入)
以下表格列出了其他費用和收入項目,按報告綜合並按報告細分類別的細分,公司和未分配項目:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
費用(收入) | 三個月之內結束 2020年6月30日 | | 銷售額最高的六個月 2020年6月30日 |
(以百萬美元計) | 2024 | | 2023 | | 2024 | | 2023 |
自有產品 | $ | 2.4 | | | $ | 1.8 | | | $ | 4.9 | | | $ | 5.3 | |
合同製造產品 | (0.4) | | | (0.1) | | | (0.6) | | | — | |
企業和未分配部門 | 1.3 | | | 2.3 | | | 2.1 | | | 11.6 | |
合併其他費用(收入) | $ | 3.3 | | | $ | 4.0 | | | $ | 6.4 | | | $ | 16.9 | |
其他費用和收入項目包括資產處置損失、資產減值、外匯交易收益和損失、有條件的考慮和各種收入和費用。
截至2024年6月30日的三個月內,合併其他費用(收入)比2023年同期增加了70萬美元,截至2024年6月30日的六個月內,合併其他費用(收入)比2023年同期增加了1050萬美元,原因如下。
專有產品 - 2024年6月30日結束的三個月內,專有產品的其他費用(收入)比2023年同期增加了60萬美元,主要由於2024年6月30日結束的三個月內記錄了更多的外匯交易損失,而2023年6月30日結束的三個月內記錄了更多的資產減值。
專有產品 - 2024年6月30日結束的六個月內,專有產品的其他費用(收入)比2023年同期增加了40萬美元,主要由於在2023年6月30日結束的六個月內記錄了額外的資產減值,而在2024年6月30日結束的六個月內記錄了更多的外匯交易損失和增加的有條件考慮的費用。
合同製造產品 - 2024年6月30日結束的三個月內,合同製造產品的其他費用(收入)比2023年同期增加了30萬美元,截至2024年6月30日的六個月內增加了60萬美元,原因如下。
公司和未分配項目 - 截至2024年6月30日的三個月內,公司和未分配項目發生的變化為減少了100萬美元,主要由於公司銷售了專有產品部門的一家制造工廠,導致公司錄入了220萬美元的費用,但在2023年6月30日的三個月內,由於公司重組計劃的修訂估計沒有重複,而錄入了800,000美元的利潤。
公司和未分配項目 - 截至2024年6月30日的六個月內,公司和未分配項目的變化為減少了950萬美元,主要由於公司銷售了專有產品部門的一家制造工廠導致錄入1160萬美元的費用,但在2023年6月30日的六個月內,由於公司重組計劃的修訂估計沒有重複,而錄入了800,000美元的利潤。
營業利潤
以下表格列出了調整後的營業利潤,合併和按報告細分類別和公司及未分配項目:
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| 三個月之內結束 2020年6月30日 | | 銷售額最高的六個月 2020年6月30日 |
(以百萬美元計) | 2024 | | 2023 | | 2024 | | 2023 |
自有產品 | $ | 131.0 | | | $ | 194.2 | | | $ | 257.3 | | | $ | 364.9 | |
合同製造產品 | 17.2 | | | 14.9 | | | 34.3 | | | 32.3 | |
公司和未分配項目 | (22.0) | | | (26.6) | | | (42.6) | | | (59.4) | |
綜合營業利潤 | $ | 126.2 | | | $ | 182.5 | | | $ | 249.0 | | | $ | 337.8 | |
合併營業利潤率 | 18.0 | % | | 24.2 | % | | 17.8 | % | | 23.0 | % |
未分配項目 | 0.2 | | | 2.5 | | | 0.4 | | | 12.1 | |
調整後的合併營業利潤 | $ | 126.4 | | | $ | 185.0 | | | $ | 249.4 | | | $ | 349.9 | |
調整後的綜合營業利潤率 | 18.0 | % | | 24.5 | % | | 17.8 | % | | 23.8 | % |
截至2024年6月30日的三個月內,綜合運營利潤減少5630萬美元,或30.8%,相比2023年同期,其中包括截至2024年6月30日的三個月內的不利外匯翻譯影響,為190萬美元,相比2023年同期。
截至2024年6月30日的六個月內,綜合運營利潤減少8880萬美元,或26.3%,相比2023年同期,其中包括截至2024年6月30日的六個月內的不利外匯翻譯影響,為60萬美元,相比2023年同期。
專屬產品-截至2024年6月30日的三個月中,專有產品的營業利潤減少6320萬美元,或32.5%,相比2023年同期,其中包括由於上述因素而導致的不利外匯翻譯影響,尤其是由於銷售量下降和銷售產品組合的不利變化而導致的毛利潤下降。
專屬產品-截至2024年6月30日的六個月中,專有產品的營業利潤減少10760萬美元,或29.5%,相比2023年同期,其中包括由於上述因素而導致的不利外匯翻譯影響,尤其是由於銷售量下降和銷售產品組合的不利變化而導致的毛利潤下降。
代工產品-截至2024年6月30日的三個月內,代工產品的營業利潤增加230萬美元,或15.4%,相比2023年同期,其中包括由於上述因素而導致的不利外匯翻譯影響,尤其是銷售價格的增加。
代工產品-截至2024年6月30日的六個月內,代工產品的營業利潤增加200萬美元,或6.2%,相比2023年同期,其中包括由於上述因素而導致的提高銷售價格的影響。
公司和未分配部分-在排除未分配項目的情況下,截至2024年6月30日的三個月中,公司成本減少230萬美元,或9.5%,相比2023年同期,其中包括由於上述因素而導致的減少與股票補償有關的支出。
在排除未分配項目的情況下,截至2024年6月30日的六個月中,公司成本減少510萬美元,或10.8%,相比2023年同期,其中包括由於上述因素而導致的減少與股票補償有關的支出。
有關未分配項目的詳細信息,請參見上面的財務業績摘要部分。
淨息費用和利息收入
以下表格列出了重要組成部分的淨息費用、利息收入和利息費用:
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| 三個月之內結束 2020年6月30日 | | 銷售額最高的六個月 2020年6月30日 |
(以百萬美元計) | 2024 | | 2023 | | 2024 | | 2023 |
利息費用 | $ | 3.6 | | | $ | 4.0 | | | $ | 7.2 | | | $ | 作為可報告段營業收入總額的百分比56 | |
資本化利息 | (2.1) | | | (1.3) | | | (4.1) | | | (2.4) | |
利息費用,淨額 | $ | 1.5 | | | $ | 2.7 | | | $ | 3.1 | | | $ | 4.9 | |
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利息收入 | $ | (4.0) | | | $ | (5.0) | | | $ | (10.2) | | | $ | (9.8) | |
淨息費用減少了120萬美元,截至2024年6月30日的三個月內,相比2023年同期,減少了180萬美元,截至2024年6月30日的六個月內,由於利息資本化增加而減少了。利息收入截至2024年6月30日的三個月內減少了100萬美元,主要是由於2024年三個月期間公司的平均現金餘額低於2023年同期。利息收入截至2024年6月30日的六個月內增加40萬美元,主要是由於2024年在美國、歐洲和南美洲投資於低風險流動性貨幣市場基金或銀行存款所帶來的實際利率與2023年相比較高。
所得税捐贈為2024年6月30日至2023年6月30日三個月的2190萬美元和3480萬美元,有效税率分別為17.0%和18.8%。有效税率降低主要是由於預測的地理收益組合發生了變化,抵消了2024年6月30日的三個月相比2023年同期股票補償的減少所帶來的減免税款。2024年6月30日六個月的所得税應納税額為3830萬美元,2023年6月30日六個月的所得税應納税額為5840萬美元,有效税率分別為15.0%和17.0%。有效税率的下降主要是由於預期的地理收益組合發生了變化,抵消了2024年6月30日六個月相比2023年同期股票補償的減少所帶來的減免税款。
所得税費用
附屬公司淨利潤權益-截至2024年6月30日的三個月中,關聯公司淨利潤權益減少了50萬美元,相比2023年同期,主要是由於大京的經營業績不佳。附屬公司淨利潤權益-截至2024年6月30日的六個月中,關聯公司淨利潤權益減少了190萬美元,相比2023年同期,主要是由於大京的經營業績不佳。
財務狀況,流動性和資本資源
因特利股份收益
由於大京的運營結果不佳,截至2024年6月30日的三個月中,關聯公司淨收益權益減少了50萬美元。
由於大京的運營結果不佳,截至2024年6月30日的六個月中,關聯公司淨收益權益減少了190萬美元。
財務業績摘要,流動性和資本資源
現金流量
下表呈現了截至6月30日的現金流數據:
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(以百萬美元計) | 2024 | | 2023 |
經營活動產生的現金流量淨額 | $ | 283.2 | | | $ | 307.3 | |
投資活動產生的淨現金流出 | $ | (191.8) | | | $ | (164.2) | |
籌集資金淨額 | $ | (489.3) | | | $ | (247.8) | |
經營活動產生的淨現金流量-截至2024年6月30日的六個月,經營活動產生的淨現金流量比2023年同期減少了2410萬美元,主要由於運營業績下降,但經營資本管理較為有利。
投資活動使用的淨現金流量-截至2024年6月30日的六個月,投資活動使用的淨現金流量比2023年同期增加了2760萬美元,主要由於增加了額外的製造能力,以滿足客户需求的資本支出。
籌資活動使用的淨現金流量-截至2024年6月30日的六個月,籌資活動使用的淨現金流量比2023年同期增加了24150萬美元,主要由於在2024年的股票回購計劃中購買股份的增加,相比於2023年。
流動性和資本資源
以下表格呈現了選定的流動性和資本衡量指標:
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(以百萬美元計) | 2020年6月30日 2024 | | 12月31日 2023 |
現金及現金等價物 | $ | 446.2 | | | $ | 853.9 | |
應收賬款淨額 | $ | 479.4 | | | $ | 512.0 | |
存貨 | $ | 419.2 | | | $ | 434.7 | |
應付賬款 | $ | 211.7 | | | $ | 242.4 | |
債務 | $ | 205.8 | | | $ | 206.8 | |
股權 | $ | 2,576.8 | | | $ | 2,881.0 | |
營運資本 | $ | 849.3 | | | $ | 1,264.6 | |
現金及現金等價物包括購買時期限為九十天或更短的所有工具。運營資金定義為所有流動資產減去所有流動負債。
現金及現金等價物-2024年6月30日我們的現金及現金等價物結餘包括保存在世界各地銀行的存款現金和投資於高質量短期投資的現金。2024年6月30日現金及現金等價物結餘包括子公司在美國內持有的1.409億美元現金和子公司在美國外持有的3.053億美元現金。2024年6月30日結束的六個月內,我們根據股票回購計劃以4.54億美元的成本購買了1239015股普通股,平均價格為每股366.53美元。
運營資金-2024年6月30日,與2023年12月31日相比,運營資金減少了4.153億美元,降幅達到32.8%,其中包括不利外匯翻譯影響2.31億美元。不包括匯率變動影響,現金及現金等價物、應收賬款和所有流動負債分別減少了3.983億美元、2.27億美元和2.77億美元。
現金及現金等價物減少是由於在2024年6個月期間進行的資本支出和股票回購,但同時也因為運營現金流的保持而獲得了補償。應收賬款減少主要是由於截至2024年6月30日的淨銷售減少,而相較於2023年12月31日大大的縮減。所有流動負債減少主要是由於應付賬款下降以及2024年6個月期間支付2023年年度激勵計劃的應計支出造成的。
債務和信貸設施-與2023年12月31日相比,2024年6月30日總債務減少了100萬美元,這是我們的期限貸款償還所致。
我們的流動性來源包括我們的信貸設施。2024年6月30日,我們在信貸設施下沒有未償還借款。在2024年6月30日,信貸設施可用借款額為4,976萬美元(包括2.4萬美元的未償還信用證),我們不認為會有任何重大的制約我們使用此資金來源的限制。
根據我們債務協議中的財務契約,我們必須維持已確定的利息覆蓋率並不超過已確定的槓桿比率。此外,協議包含其他慣例契約,但我們認為這些契約沒有對我們的業務運營帶來限制。2024年6月30日我們遵守了所有債務契約的規定。
我們相信手頭現金和經營活動帶來的現金及我們信貸設施的可用性,將足以應對我們對業務運營、資本支出和債務償還的預見性需要。
辦公空間和行政支持。
未來重要現金支付的總結,結果來源於承諾和合同義務,在我們2023年的年度報告中進行了披露。在2024年6月30日結束的三個月內,我們在承諾和合同義務方面並未發生超出業務常規的重大變化。
平衡表外安排
截至2024年6月30日,我們除了在業務常規中產生的無條件購買義務和涉及各種保險計劃的未償還信用證之外,沒有任何資產負債表外融資安排,正如我們在2023年年度報告中所提到的。
關鍵會計政策和估計
在我們2023年年度報告的第II部分第7項中披露了關鍵會計政策與估計的概述,此後未進行任何變更。
新的會計準則
在2024年6月30日結束的三個月內未採用新的會計準則,詳情請見注2:新會計準則。
關於前瞻性陳述的注意事項
我們此次披露和分析中包含一些基於管理層信仰和假定、當前預期、估計和預測的前瞻性聲明。我們向公眾發佈的其他材料,以及口頭前瞻性陳述中也會提供前瞻性聲明。此類聲明提供我們對未來事件的當前預期或預測。它們不涉及嚴格的歷史或現行事實。我們已經儘可能的通過使用諸如“計劃”、“期望”、“相信”、“打算”、“將”、“估計”、“繼續”等類似意義的詞語,與討論未來經營和財務表現,以及我們的增長策略、產品開發、市場地位和開支等相關事宜時,來識別前瞻性聲明。只要是涉及運營業績或我們期望或預測將在未來發生的事件或發展-包括涉及銷售和每股收益增長、現金流或使用情況、表達關於未來經營結果看法的聲明-均為前瞻性聲明。
前瞻性聲明基於未來事件的目前預期。前瞻性聲明將基於管理層對未來事件和運營表現的當時觀點和假定,僅於其發表時有作用。投資者應該認識到,如果基本假定被證明不準確或未知的風險或不確定性要素證明存在,實際結果可能與我們的預期和預測存在重大差異。因此,投資者應該謹慎對待任何前瞻性聲明。
以下是一些可能導致我們實際結果與前瞻性聲明不同的重要因素:
•銷售需求及我們的滿足需求的能力;
•我們業務中的其他提供方和新興市場中的低成本生產商的競爭,對產量、價格和利潤率產生影響;
•客户更改庫存要求和製造計劃,從而改變現有訂單或產品定購頻率;
•我們供應鏈中的中斷或弱點,包括因我們無法控制的原因(如極端天氣、長期氣候變化、自然災害、流行病、戰爭、意外損壞)而導致的中斷或弱點;
未授權地訪問我們或我們客户的信息和系統可能導致交貨延遲或限制原材料、關鍵採購元件和成品的供應。
• 我們的產品和系統被納入客户產品的時間、監管批准以及商業成功;
• 用户是否同意將我們的產品和交付系統與其新舊藥物產品結合使用,這需要對我們的產品的功能、操作、臨牀和經濟可行性進行全面評估,以及藥品產品納入我們的元件和系統的監管批准的速度、時間和成功率;
• 填充容量及時充足,這對於進行明確的穩定性試驗和首次商業化客户Crystal Zenith預填充注射器產品至關重要;
• 任何報告期銷售的產品的盈利能力或混合,包括我們的高價值專有產品的銷售增長低於預期;
• 保持或改善生產效率和製造費用率;
• 依賴第三方供應商和合作夥伴,其中一些是關鍵材料和產品的單一來源供應商,包括我們的日本合作伙伴和附屬公司Daikyo;
• 關鍵人員或高技能員工的流失;
• 滿足增加的生產、管理、研究和其他需求所需的技能員工及其成本,包括專業員工和受集體談判協議僱用的人員;
• 成功和及時實施必要的價格增長以抵消生產成本上升,包括石油類原材料的價格;
• 開發、監管批准和營銷新產品的成本和進度;
• 在我們經營業務的任何司法管轄區獲得和保持許可證的能力;
• 美元與其他貨幣之間的相對強度,特別是歐元、新加坡元、丹麥克朗、日元、哥倫比亞比索、巴西雷亞爾和韓國元;
• 全球醫療保健立法可能對客户需求、產品定價和盈利能力產生不利影響。
這份清單列出了許多影響我們實現任何前瞻性陳述所描述結果的因素,但並非全部。投資者應該瞭解,無法預測或識別所有因素,並不應考慮這份清單是所有潛在風險和不確定性的完全陳述。有關這些和其他因素的進一步討論,請參見我們2023年年度報告中披露的風險因素,以及本季度報告中第II部分第1A節中披露的風險因素。
除非法律或法規另有規定,我們沒有義務公開更新任何前瞻性聲明,無論是因為新信息、未來事件還是其他原因。
項目3.市場風險的定量和定性披露
我們面臨的市場風險或我們2023年年度報告中提供的信息沒有實質性變化。
項目4.控制和程序
披露控制是設計的控制和程序,旨在合理地確保在SEC的規則和表格規定的時間段內記錄、處理、彙總和報告在我們根據證券交易所法案提交的報告中需要披露的信息,例如本季度報告。披露控制還包括旨在確保將在根據1934年修正案提交的報告中必須披露的信息累積並傳達給我們的管理層,包括我們的首席執行官(“CEO”)和首席財務官(“CFO”)或執行類似職能的人員,以便及時決策所需的披露。
披露控件和程序的評估
在我們管理層的主管和參與下,對我們的披露控制和程序的有效性進行了評估(根據1934年證券交易所法案規則13a-15(e)的定義),截至2024年6月30日,我們的CEO和CFO已經得出結論,根據此評估,我們的披露控制和程序是有效的。
內部控制的變化
在截至2024年6月30日的季度中,我們的財務報告內部控制未發生任何重大影響或有可能重大影響我們的財務報告的變化。
第二部分。其他信息
事項1. 法律訴訟
無。
事項1A. 風險因素
在我們2023年度報告的第I部分1A條款中公開披露的風險因素沒有實質性變化。
事項2. 非註冊股權銷售和資金用途
以下表格顯示了在2024年6月30日結束的三個月內,我們或我們的“關聯購買方”(根據證券交易所法規100億.18(a)(3)所定義的)購買的我們普通股的信息:
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時期 | | 購買的股票總數(1) | | 每股平均購買價格(1) | | 作為公開宣佈的計劃或方案購買的股票總數(1) | | 計劃或方案下可能尚未購買的股票金額(1) |
2024年4月1日-30日 | | 244,913 | | | $ | 384.04 | | | 244,913 | | | 2億6,000萬港元 | |
2024年5月1日-31日 | | 217,672 | | | 357.64 | | | 217,672 | | | 1億2,280萬港元 | |
2024年6月1日-30日 | | 46,751 | | | 326.54 | | | 46,751 開多 | | | 1.075億 | |
總費用 | | 509,336 | | | $ | 367.48 | | | 509,336 | | | 1.075億 | |
(1)2023年2月,董事會批准了一項股票回購計劃,根據該計劃,我們可以回購高達10億美元的普通股。 股票回購計劃沒有到期日,我們可以在公開市場或私下協商交易中回購普通股。回購的股份數量及交易時間將取決於多種因素,包括市場條件。
項目6. 附件
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展示編號 | 描述 |
3.1 | 我們的修正和重訂立章程於2024年4月24日生效,附在此作為附件3.1。 |
公司將按照計劃所規定的條件出售和發行普通股。這些普通股已獲得授權並將在全額支付所規定的代價的情況下發行,且按照計劃中的規定獎勵。作為開曼羣島法律規定,只有在其已被納入成員(股東)登記冊時,股份才被認為已發行。 | 我們的修正和重製章程於2023年10月23日生效(併入庫至公司第10-Q報告,截至2023年9月30日,於2023年10月26日提交)。 |
4.1 | 普通股的股票證書形式(併入庫至1998年公司10-k表的附件4,於1999年5月6日提交)。 |
4.2 | 我們修訂重訂立章程第5、7、8和9條款於2024年4月24日生效,附在此作為附件3.1。 |
除前述規定外,我們對任何文件或文件中提及的任何陳述和保證或本意見書涉及的交易的任何商業條款都不發表評論。 | 我們的章程I和IV條款,經過2023年10月23日之修訂(併入庫至公司第10-Q報告,截至2023年9月30日,於2023年10月26日提交)。 |
4.4(1) | 有關West及其子公司長期債務證券持有人權利的文件已被省略。 |
10.1 | 2024年7月2日的第三次修正和增量設施修正,由公司作為借款人代表,參與方銀行及美國銀行(作為行政代理人)簽署(並自2024年7月8日起參考我們的8-k提交)。 |
31.1 | 根據2002年Sarbanes-Oxley法第302條款,首席執行官證明書。 |
31.2 | 根據2002年Sarbanes-Oxley法第302條款,首席財務官證明書。 |
32.1* | 根據2002年Sarbanes-Oxley法第906條款採用18 U.S.C.第1350條款的首席執行官證明書。 |
32.2* | 根據2002年Sarbanes-Oxley法第906條款採用18 U.S.C.第1350條款的首席財務官證明書。 |
101.INS | 交互式數據文件中不包含實例文檔,因為其XBRL標記嵌入內聯XBRL文檔中。 |
101.SCH | 行內XBRL分類擴展模式文檔 |
101.CAL | Inline XBRL税務分類擴展計算鏈接庫文檔 |
101.LAB | 行內XBRL分類擴展標籤鏈接庫文檔 |
101.PRE | 行內XBRL分類擴展演示鏈接庫文檔 |
101.DEF | 行內XBRL分類擴展定義鏈接庫文檔 |
104 | 本季度10-Q表格封面的內聯XBRL,包含在Exhibit 101內聯XBRL文件集中 |
(1)我們同意向SEC提供有關公司和其子公司發行長期債務的每個工具的副本的要求。
* 已提供,未提交。
簽名
根據1934年證券交易法的要求,西部製藥服務公司已經通過其代表對此報告簽署。
西部藥品服務公司
(註冊人)
簽名:/s/ Bernard J. Birkett
Bernard J. Birkett
高級副總裁,致富金融總裁
2024年7月25日