KeyCorp 2024年第二季度盈利審查2024年7月18日Chris Gorman董事長兼首席執行官Clark Khayat首席財務官

注:除非另有説明(1)1H24年化增長;(2)6/30/2024比率是估計的，反映了Key的選舉採用CECL可選過渡規定✓通過與Blackstone的合作得到增強的支持-發佈平臺+5% YoY客户存款增長差異化費用商業關係聚焦於主導+3% YoY非利息收入增加加強資產負債表34bps NCOs / 平均貸款風險管理的卓越財富管理，付款和商業抵押貸款服務的動力Ib流水線繼續建立+3.3%淨新增人際關係户增長(1)2Q24結果68bps NPAs / 期末貸款10.5%普通股Tier 1(2)，上漲了120bps年同比繼續減少對批發資金和經紀存款的依賴

財務回顧

4報告QoQ▪每股收益為0.25美元，環比增長25% ▪利息淨收入環比增長1.5%，受固定利率資產再定價的推動，部分抵消了更高的資金成本和暫停前掉期的影響▪非利息收入同比增長3％，主要受託管和投資服務以及商業抵押貸款服務費的推動▪年同比費用基本持平▪信貸損失撥備為1億美元，環比下降1％，其中包括9100萬美元的非利息收入和大約1000萬美元的信貸損失撥備▪CET1比率環比上升23個基點至10.5％，每股普通股的有形賬面價值按順序環比增長約3％年同比EPS $0.25 25.0%(7.4)%淨利息收入(TE) $899 1.5% (8.8)%非利息收入 $627(3.1)%3.0%營業收入 $1,526(0.5)% (4.3)%非利息費用 $1,079(5.6)%0.3%信貸損失撥備 $100(1.0)% (40.1)%CET1(1)10.5%23個基點122個基點萬元，除EPS以外，除非另有説明(1)6/30/2024比率是估計的，反映了Key的選舉採用CECL可選的過渡規定；(2)非GAAP措施:見附錄進行對賬每股普通股的有形賬面價值$10.13 2.6%10.6%現金效率比(2)70.2%（380）個基點340個基點ROTCE(2)10.39% 252 bps(65)個基點2Q24亮點

$84.0 $81.6 $78.6 $76.4 $75.1 $36.6 $36.1 $35.3 $34.6 $33.9 1.00% 2Q23 3Q23 4Q23 1Q24 2Q24 $109.0 5 ▪ 平均貸款比1Q24下降1.9％ − 商業貸款減少（1.3億美元），由C＆I和商業房地產貸款下降引起。 − 普通消費者貸款平均下降（730MM美元），由於所有消費者貸款類別都下降 vs. 前一季度組合亮點 ▪ 約63％的可變利率，或調整為固定利率後為46％;貸款收益率在2024年第二季度將為6.4％，不包括對衝的影響（3） ▪ 約89％的商業貸款是向與Key有額外業務的客户授予的（4） ▪ C＆I貸款利用率：2Q24季末為31％ 根據類型的平均餘額 C＆I商業租賃1Q24 2Q24其他 消費者（2）CRE（1）住宅按照完工圖進行分解（1）：由於四捨五入可能不對齊，因此圖表的腳註可能不對齊；（2）其他消費者包括家庭股本貸款，信用卡和其他消費者貸款；（3）非GAAP指標：請參見附錄的對賬單；（4）定義為資本市場，支付或存款 平均貸款消費金融商業 利率 $120.7 $117.6 $113.9 $111.0 $ in十億 5.26％ 5.41％ 5.51％ 5.61％ 5.66％ EOP貸款：$107.1Bn

vs. 上一季度存款特許經營權亮點 6 ▪ 平均存款比1Q24增長1％ − 零售認股證餘額增長和商業存款增長 − 包括經紀認股證減少約2億美元 ▪ 總存款成本上漲8個基點 − 反映定期存款的增加和持續的存款 混合轉移 − 累計的總計息存款貝塔：約53％（2） ▪ 客户存款去年同期增長5％ ▪ 商業存款餘額由關係客户驅動 − 76％的商業存款在核心運營賬户中 − 94％的商業存款有一個運營賬户 ▪ 貸款存款比率：74％（3）2Q24產品組合時間 存款儲蓄非利息 支票賬户 38％ 20％ 27％ 4％ 2Q24計息季度 消費金融服務55％ 6％ ~30％ ~10％注：由於四捨五入，圖不一定對齊（1）其他包括國庫券的開頭代金券和其他存款； （2）累積貝塔指數化為4Q21； （3）代表期末綜合計算出的總貸款和存貨貸款除以期末綜合計算出的總存款 平均存款消費其他（1）商業成數 $81.4 $82.7 $83.6 $84.1 $85.4 $52.5 $56.1 $58.2 $56.3 $57.4 $9.0 $6.0 $3.3 $2.5 $1.4 2Q23 3Q23 4Q23 1Q24 2Q24 $144.8$142.9 $145.1 $142.9 總存款成本 以千萬計

2Q23 3Q23 4Q23 1Q24 2Q24 税收等效注：NIm Walk可能不會對齊 7 $923 $886 NII Walk（TE）NIm Walk（TE） 2.12％$986 $928 2.01％2.07％2.02％掉期與USt Roll-off 1Q24 2Q24 淨利息收入和利差（TE）從繼續的運營中，以百萬美元為單位 $899 2.04％較低的貸款（重新調整為St投資）存款成本和混合~ $39 $（18）其他（3）的bps時存款的增加 和聯邦賬户1Q24 2Q24 更高的存款成本（除了定期 存款增加）期起掉期 - 起始利率$9掉期與USt Roll-off3bps8bps其他（淨額）（2）bps +1.5％ 較低的貸款/期條約 起始掉期（4）bps

+3％+10％+9％+5％（1）％+8％+2％（26）％（3）％ QoQ 8％變化 YoY +22％（4）％（21）％+12％- +10％+5％ vs. 前一年以百萬美元為單位 投資銀行和債務發行信託和投資服務付款和卡片其他（1）％ 公司服務儲蓄賬户商業按揭服務 ▪ 非利息收入從上年第二季度增長1,800萬美元（+3％） −託管和投資服務增長（+ 1300萬美元），由強勁的市場推動 表現和財富 公司服務下降（1800萬美元） 反映去年同期的LIBOR-SOFR相關過渡 活動 (1)其他包括公司擁有的人壽保險收入，消費者抵押貸款收入，經營租賃收入和其他租賃收益和其他收入 120美元170美元 126美元 126美元 136美元 139美元 85美元 77美元 85美元 86美元 69美元 68美元 69美元 63美元 66美元 50美元 56美元 61美元 73美元 76美元 82美元 2Q23 1Q24 2Q24非利息收入 $609 $647 $627 總非利息收入

9 $622 $674 $636 $454 $440 $438 $29 2Q23 1Q24 2Q24人員非人員（1）相比前一年的%變化 QoQ（4）％2％（0.5）％（6）％0.3％（6）％ ▪ 非利息費用從上年第二季度增加300萬美元（0.3％） − 2Q24非利息費用包括 FDIC特別 評估（2）的税前5MM美元。 ▪ 由於Key的股價較高，人員費用更高，但營銷和業務服務以及專業費用更低 ▪ 非利息費用按季節性下降64億美元降低，或者除 FDIC特別評估（2）外下降40億美元（或4％） − 低獎勵補償和 員工福利超過了晉升工資 元單位（1）1Q24和2Q24除去FDIC特別評估; (2)FDIC特別評估，請參見第25頁，以瞭解對收益的選擇項影響 非利息費用 $1,079 $5 $1,143$1,076 總非利息費用變化(2) (2) 相較上一季度

0.12％0.15％0.20％0.22％0.26％0.06％0.04％0.09％0.11％0.13％ 2Q23 3Q23 4Q23 1Q24 2Q24 NCO = 淨吸收（1）貸款和租賃餘額以百萬美元計 $3,921 $4,475 $4,984 $6,588 $6,973 2Q23 3Q23 4Q23 1Q24 2Q24 30-89天拖欠 90+天拖欠淨出口和信譽損失違約率至期末總貸款審查Outstandings（1）至期末總 貸款$以百萬美元為單位，持續經營審查Outstandings至期末總貸款審查Outstandings 3.3％3.9％4.4％6.0％ $52 $71 $76 $81 $91 $167 $81 $102 $101 $100 2Q23 3Q23 4Q23 1Q24 2Q24 NCO借記匯票的數目為期末總貸款審查Outstandings Net Charge-offs＆Provision for Credit Losses（以百萬美元為單位）逾期到期末總貸款總費用10.17％0.24％0.26％0.29％ $431 $455 $574 $658 $710 2Q23 3Q23 4Q23 1Q24 2Q24非履約貸款至期末總貸款以百萬美元為單位不良貸款至期末總貸款貸款質量持續經營0.66％0.34％6.5％+8％+6％

2Q23 3Q23 4Q23 1Q24 2Q24 以十億計的有形普通股比率（2）有形普通股一級（1）預計的AOCI影響（3）4.5％4.4％5.1％5.0％5.2％ 2Q23 3Q23 4Q23 1Q24 2Q24 9.3％9.8％10.0％目標操作範圍：9％-9.5％10.3％（2）調整為未實現的AFS證券和養老金損失6.2％6.2％7.0％7.1％ （1）2024年6月30日比率為估計值，並反映了Key的選票採納CECL可選過渡條款; (2)非GAAP指標：請參見附錄以獲得對賬單;（3）假設市場前景為2024年6月30日。資本10.5％7.3％AFS AOCI（$ 5.1）（$ 4.6）（$ 4.7）~ 12％~ 28％（$ 3.7）（$ 4.1）AOCI匯率（$ 2.9）（$ 2.9）（$ 3.2）（$ 3.4）~ 39％~ 34％YE 2025YE 2026YE 2024YE 2025YE 2026

平均存款相對穩定，客户存款呈上升趨勢（此前為持平或下降2%）；FY2024（相對FY2023的增長）2023年12月。注：指引範圍：相對穩定：+/- 2％（1）非利息費用指引不包括190Mm的FDIC特別評估，131Mm的效率相關費用和2023年的18Mm的養老金結算費用. (2) 非利息費用指引不包括2024年的34Mm的FDIC特別評估；（3）根據目前提議的未來資本要求的最終確定進行更新 $118,004 $112,606 平均貸款餘額 貸款餘額非利息收入 非利息費用 NCO佔平均貸款總額 GAAP税率下降7-8％（此前下降5-7％） 下降4-5 %（以前相對穩定） 長期目標（3）$144,059 $3,943 正向營業 槓桿現金效率比：54％-56％ 中等風險配置：淨核銷目標範圍為40-60BP ROTCE：16％-19％ 下降2-5％ 低個位數年化退出率10％+4Q24對比4Q23上升5％+相對穩定（1,2） 30-40個BP $2,470 $4,734 21BP 16.9％~20％ 美元以百萬計的2024年展望淨利息收入（TE）包括339MM的精選項目

2Q23 3Q23 4Q23 1Q24 2Q24 3Q24 4Q24 1Q25 (1) 假定正向曲線截至6/30/2024日，成熟期為每個季度的最後一天;僅包括掉期和國債期限 13國債掉期實現的WA到期收益率 ▪ 2024年預期總收益約為550MM美元 ▪ 2Q年化營收收益率約為470MM美元 ▪ 預計4Q24相對於2Q24增加約80MM美元。 1短期掉期和國債的潛在收益（1） 到期收益率變化$118 $151 $198 $238 $以百萬計；累計視圖終止CF掉期▪ 到1Q25年預計收益約為950MM美元（迄今實現50％） 2 ▪ 來自掉期和國債的NII機會$79 NII機會 ▪ 開始包括迄今為止未實現的439MM美元的核心淨利息收入機會 從掉期和國債中獲得+ 1.9億美元1.9億美元2.6億美元2.9億美元2Q23 3Q23 4Q23 1Q24 2Q24 3Q24 4Q24 3.1億美元2.8億美元4.5億美元4.8億美元2.7億美元1.7億美元1.1億美元以十億美元為單位0.49％0.50％

14▪貸款餘額-貸款持平/略有上升，相對於6/30/24水平略有上升▪存款成本-累積beta達到中50年代- 消費者貝塔在前幾次降息中存在落後性▪存款餘額和組合-平均存款與2Q24持平，增長主要由CD帶動（通過降低FHLB的借款而抵消）-一些NIb繼續從Ib存款遷移 ▪其他資產再定價-滾動現金流約20億美元，約為2.3％-2.4％-約有15億美元的消費者貸款攤銷率約為3.7％-變息貸款根據基準SOFR每月重新定價實現4Q24退出率NII目標-12月聯邦利率下調的影響（1）變化NII（按百萬美元計）;僅供參考，沒有按比例繪製其他關鍵輸入和假設淨利息收入機會（1）假定12月進行一次25個基點的聯邦利率削減; （2）假設聯邦政府在9月和12月各進行一次25個基點的聯邦利率削減 $899 $1Bn+ 2.40-2.50％NIm 2Q24 4Q24swap和美國短期國債到期其他固定利率資產滾動日計算和貸款費用改進的融資組合貸款增長（不包括消費者）存款成本較高12月率削減的影響+ ~$130Mm影響淨利息收入類別（按百萬美元計）實現4Q24退出率NII目標-兩次聯邦利率削減（2）改變NII（按百萬美元計）；僅供參考，沒有按比例繪製 $899 $1Bn+ 2Q24 4Q24swap和美國短期國債到期其他固定利率資產滾動日計算和貸款費用改進的融資組合貸款增長（不包括消費者）存款成本下降兩個速率切割-較低的貸款收益率2.40 - 2.50％NIm + 120-125MM輕微負面影響

附錄

經紀人存款▪積極管理資產負債表-調整資產負債表規模-通過RWA優化大幅增加CET1-大大改善流動性和資金狀況▪精準的成本降低目標，將費用保持相對穩定-簡化和精簡業務16▪特許經營動量：客户增長，業務持續流動，強勁存款基礎▪資本市場復甦的上行空間▪優勢符合市場趨勢-強大的基於費用的業務模式-按比例分配業務模型▪核心資助資產負債表更抗拒利率變化▪從掉期和國債到期中獲得過剩的固定資產再定價收益強勁資產質量--對槓桿放貸、辦公室和建造業的低曝光重定位的公司在2023年良好的前景 $31 $22 45107 45473 2Q23 2Q24 28％6/30/23 6/30/24 6/30/23 6/30/24批發融資（1）44％（1）批發融資包括購買的聯邦資金、根據回購協議出售的證券、銀行票據和其他短期借款以及長期債務

1％辦公室3％4％5％ $10Bn資產13％注：NOORE =非業主佔用的房地產（商業地產）；關鍵數據截至2024年6月30日（1）數據截至2024年3月31日；來源自ffiec.gov的同業平均報告；（2）數據截至2024年3月31日；包括：CFG、CMA、FCNCA、FITb、HBAN、MTb、RF和ZION；（3）數據截至2024年3月31日；包括：COF、PNC、TFC和USB；（4）其他內部不動產包括其他、產業、土地和住宅、零售、高齡者住房、學生住房、住宿、醫療辦公、自存倉庫、護理精通和其他17個類別III銀行（3）重點區域銀行同行（2）所有銀行> 10Bn資產（1）作為總貸款的百分比所有其他貸款作為總貸款的百分比• $0業主不佔用的建築•不良貸款：5.5％•貸款準備金：約7％•位於中央商務區的B＆C級房產佔總業主不佔用的房地產的4.1％辦公室重點住房貸款組合重點▪針對客户利用低收入住房税收抵免（LIHTC）融資計劃建立、收購、改造和維護設施▪重大短缺需要繼續投資於新供應、現有供應的維護以及政府補貼和計 劃的擴大▪長期融資結構導致有限的再融資和利率風險▪構建貸款根據分銷模型作為變現的永久融資形式進行核準12/31/2019 12/31/2020 12/31/2021 12/31/2022 12/31/2023▪多元化-不超過~4％的多户家庭貸款集中在任何一個市場上（1）▪沒有暴露於紐約市的租金控制性物業▪僅約5％的組合在紐約市，芝加哥，洛杉磯和舊金山的商業房地產：多户家庭

18多户家庭投資組合亮點經濟適用住​房貸款投資組合亮點▪針對客户利用低收入住房税收抵免（LIHTC）融資計劃 建立、收購、改造和維護設施▪重大短缺需要繼續投資於新供應、現有供應的維護, 以及政府補貼和計劃的擴大 ▪長期融資結構導致有限的再融資和利率風險▪構建貸款在分銷模型下受到反向承諾的永久融資作為設計的一部分12/31/2019 12/31/2020 12/31/2021 12/31/2022 12/31/2023▪多元化-多户家庭貸款不超過總貸款的4％集中在任何一個市場上(1)▪沒有暴露於紐約市的租金控制性物業▪僅約5％的組合在紐約市，洛杉磯，芝加哥和舊金山等市場上傳統市場利率的多户家庭經濟適用住房▪受重點客户的關注，利用LIHTC融資方案，來建立、收購、改造和維護設施▪需要對新的市場進行持續投資。保留現有供應，並擴大政府補貼和 calc.計劃▪長期融資結構導致有限的再融資和利率風險▪作為我們分銷模型的一部分，構建貸款獲得永久性資金。

0.41% 0.21% 0.00% 0.00% 4.31% 1.01% 所有板塊 C&I房地產 抵押貸款 住房淨值 信用卡 其他消費者 19 撥備準備率/不良貸款餘額 (%)（2） 對期末貸款的批評比例/淨貸款餘額 (%)（2） 191% 259% 150% 78% N/m N/m C&I房地產 抵押貸款 住房淨值 信用卡 其他消費者 8.1% 13.8% 0.4% 1.4% 1.8% 0.3% 貸款組合質量（按組合（3），（4）估算）（3），（4）（3），（4）（3），（4）N/m = 沒有意義注：所有指標截至2024年6月30日，除非另有説明；（1）淨貸款核銷金額在計算中是年化的；（2）使用未舍入的數字計算比率，因此與圖表中使用的舍入數字計算不符；（3）貸款餘額包括2024年6月30日的21700萬美元商業信用卡餘額；（4）商業和工業領域包括作為$28500萬美元抵押品擔保借款的應收款項。本金減少基於從這些相關應收款項收到的現金支付

$2.6 $2.9 $0.3 3Q24 4Q24 1Q25 主板 8% 100萬 SOFR 21% 300萬 SOFR 7% O/N SOFR 25% 固定 37% 其他 2% 貸款組合(1) 賺取資產組合(2) 63% 22% 5% 9% 2% 總貸款 AFS證券 其他(3) $9.4 $9.0 $8.7 $8.4 $8.1 $38.9 $37.3 $35.6 $37.1 $36.8 2Q23 3Q23 4Q23 1Q24 2Q24 平均AFS證券 平均收益率(4)平均HTm Securities $ in billions 平均投資證券總額資產負債表的混合和趨勢 $48.3 $44.3 $45.5 固定資產的再定價尾流 - 2H24至2026年 0.47% 組合的WA收益 $ in billions 20 短期國庫券到期日 WA到期收益率 短期國庫券到期日 2.04% 2.06% 2.26% .44% .48% .63% 資產負債表管理細節 2.40% $44.9$46.3 St Investments HTm Securities (1)以2024年6月30日期末餘額為基礎的貸款統計數據；（2）基於2024年6月30日期末餘額確定；由於舍入，圖表可能與實際數據存在偏差；（3）其他包括即期可轉讓負債和交易賬户資產；（4）收益率是按攤銷成本計算的；（5）在2023年9月，2H24的固定率互換合約已終止，並且來自2024年下半年到期合約的實現P&L將在2024年下半年期間確認；（6）短期國庫券到期日不包括在右下圖中

$18.5 $18.8 $18.8 $18.8 $19.6 $10.8 2Q24 3Q24 4Q24 年末24 年末25 年末26 套期保值策略機會 $ in 億 2024年6月30日債務套期保值 $10.8 證券套期保值(2) $10.8 起點價差 $3.3 ▪執行了57.5億美元的遠期起始接收固息掉期交易 - WA接收固息掉期率：4.06%（2025年3月起始日）▪執行了13.5億美元的現滙支付固息掉期交易來對衝證券- WA支付利率：4.48% 21 (1)截至2024年6月30日，包括已執行的前瞻性啟動掉期交易的組合；（2）AFS證券已換成浮動利率 其他避險頭寸 2Q24 ALM套期保值操作 ~2.3% ~2.3% ~2.3% ~2.3% ~3.0% ~3.2% 3Q24 4Q24 年底24 年底25 年底26 $0 $0 $0 $5.2 $9.1 無 無 無 1.80% 2.78% 2024年6月30日收到固定利率的資產掉期（1）$ in 億；期末餘額1Q24 ALM套期保值操作▪執行了2.5億美元的期初起始接收固息掉期交易 - WA接收固息掉期率：3.85%（2025年1月起始日期）▪執行了9.5億美元的期初起始債務對衝 - WA接收固息掉期率：3.77%（2025年3月起始日）▪執行了7.5億美元的現滙支付固息掉期交易來對衝證券- WA支付利率：4.1%

根據GAAP至非GAAP協調 (1) 對於2024年6月30日結束的三個月，2024年3月31日和2023年6月30日，無形資產不包括少於100萬元，100萬元及100萬元，分別屬於購買信用卡應收賬款的期末餘額；（2）剩餘資本；（3）對於2024年6月30日結束的三個月，2024年3月31日以及2023年6月30日，平均無形資產不包括分別屬於平均購買的信用卡應收款項的100萬美元，100萬美元和100萬美元。22 $ in 億 2Q24 1Q24 2Q23 連續經營公司的有形淨值佔有形資產比率 主要股東權益（GAAP）$ 14,789 $ 14,547 $ 13,844 減：無形資產（1）2,793 2,799 2,826 優先股（2）2,446 2,446 2,446 有形淨值（非GAAP）$ 9,550 $ 9,302 $ 8,572 總資產（GAAP）$ 187,450 $ 187,485 $ 195,037 減：無形資產（1）2,793 2,799 2,826 有形資產（非GAAP）$ 184,657 $ 184,686 $ 192,211 有形淨值佔有形資產比例 (非GAAP) 5.17 % 5.04 % 4.46 % 平均有形淨值 平均主要股東權益（GAAP）$ 14,474 $ 14,649 $ 14,412 減：平均無形資產（3）2,796 2,802 2,831 平均優先股 2,500 2,500 2,500 平均有形淨值（非GAAP）$ 9,178 $ 9,347 $ 9,081

根據GAAP至非GAAP協調 23 $ in 億 2Q24 1Q24 2Q23 從連續經營的平均有形淨資產中獲得回報 淨收入（損失）從繼續經營中歸屬於主要普通股股東（GAAP）$ 237 $ 183 $ 250 平均有形普通股股本（非GAAP）9,178 9,347 9,081 從連續經營的平均有形淨資產中獲得回報（非GAAP）10.39 % 7.87 % 11.04 % 從合併的平均有形淨資產中獲得回報 淨收入（損失）歸屬於主要普通股股東（GAAP）$ 238 $ 183 $ 251 平均有形普通股股本（非GAAP）9,178 9,347 9,081 從合併的平均有形淨資產中獲得回報（非GAAP）10.43 % 7.87 % 11.09 % 現金效率比率 非利息支出（GAAP）$ 1,079 $ 1,143 $ 1,076 減：無形資產攤銷 7 8 10 調整後的非利息支出（非GAAP）$ 1,072 $ 1,135 $ 1,066 淨利息收入（GAAP）$ 887 $ 875 $ 978 加：應税等價調整 12 11 8 非利息收入（GAAP） 627 647 609 總税收等價收入（非GAAP）$ 1,526 $ 1,533 $ 1,595 現金效率比率（非GAAP） 70.2 % 74.0 % 66.8 %

GAAP與非GAAP協調 24 CET1 - AOCI 影響(1) （$百萬）2Q23 3Q23 4Q23 1Q24 2Q24 普通股一單元（A） $ 14,887 $ 15,007 $ 14,894 $ 14,821 $ 14,901 增加: AFS和養老金累計其他綜合收益（損失）（4,961）（5,581）（4,573）（4,608）（4,530） 調整後的普通股一單元（B） $ 9,926 $ 9,426 $ 10,321 $ 10,213 $ 10,371 風險權重資產（C） $ 160,422 $ 152,672 $ 148,575 $ 144,295 $ 141,971 普通股一比例（A/C） 9.28% 9.83% 10.02% 10.27% 10.50% 調整後的CET1比率（B/C） 6.19% 6.17% 6.95% 7.08% 7.30% (1) 根據當前適用的監管資本規則，Key已進行了AOCI選擇退出選舉，允許我們從監管資本中排除AOCI的組成部分，特別是與證券和養老金有關的AOCI。調整後的CET1比率是一種非GAAP測量，它基於普通股一資本，包括證券和養老金的AOCI影響，除以風險權重資產。我們認為這個非GAAP測量提供了有用的信息，因為監管資本框架可能發生變化; (2) 每股收益排除對衝影響是一種非GAAP指標，它通過排除對衝貸款利率風險的衍生品實現的損失計算而得。我們認為這個指標是有意義的，因為它提供了有關排除與對衝相關的利率風險管理計劃的影響的貸款收益的信息。每股收益排除對衝影響（2）2Q23 3Q23 4Q23 1Q24 2Q24 貸款收益率5.26% 5.41% 5.51% 5.61% 5.66% 減: 實現對衝收益/（損失）的貸款收益影響(0.82)% (0.86)% (0.84)% (0.78)% (0.73)% 排除對衝影響的貸款收益率6.08% 6.27% 6.35% 6.39% 6.39%

25 (1) 包括影響該期間結果或趨勢的項目，但不被視為非GAAP調整; (2) 有利（不利）影響; (3) 反映在全面攤薄基礎上的EPS的影響; (4) 2023年11月，FDIC發佈了一項最終規則，實施對保險存款機構的特別評估，以彌補保護2023年關閉的硅谷銀行和Signature銀行的無保險存款人所需的FDIC存款保險基金（DIF）的損失。 KeyCorp在2023年第四季度錄得有關特別評估的初始損失估計。在2024年2月下旬，FDIC提供了有關硅谷銀行和Signature銀行2023年關閉的無保險存款損失和可收回資產的更新估計。 KeyCorp在2024年第一季度錄得與修訂版特別評估相關的額外費用。在2024年6月，Key收到了FDIC的每季度發票，其中包括特別評估下的應付金額。因此，Key在2024年第二季度記錄了額外的費用，以將初始估計調整為開具的金額。所選項目對收益的影響(1)（以百萬美元為單位，除每股金額外）税前(2)税後邊際税率（2）截至目前的結果金額淨收入EPS(3)截至2024年6月30日的三個月FDIC特別評估（其他費用）(4) $ (5) $ (4) $ -截至2024年3月31日的三個月FDIC特別評估（其他費用）(4)(29)(22)(0.02)截至2023年6月30日的三個月無項目-

本通信包含根據1995年私人證券訴訟改革法進行的前瞻性陳述，包括但不限於KeyCorp對未來財務或業務績效或狀況的預期或預測。前瞻性陳述通常由諸如“相信”、“尋求”、“期望”、“預計”、“預測”、“打算”、“目標”、“估計”、“繼續”、“位置”、“計劃”、“預測”、“引導”、“目標”、“目標”、“前景”、“可能”、“潛力”、“策略”、“機會”或“趨勢”等詞語，由於條件假定涉及各種重要因素（其中一些超出了KeyCorp的控制範圍），因此可能會發生變化。實際結果可能與當前預測有所不同。由於描述“前瞻性陳述”和“風險因素”中所述因素的各種重要因素可能會發生變化，因此實際結果可能與當前投影有所不同。這些前瞻性陳述僅在它們發表時有效，我們不承擔更新任何前瞻性陳述以反映那之後的事件或情況或未預料到的事件的義務。有關KeyCorp的更多信息，請參見我們在www.key.com/ir提供的SEC文件。本文件包含根據管理層認為有助於理解Key運營結果或財務狀況的GAAP財務指標和非GAAP財務指標。在使用非GAAP財務指標時，可以在本演示文稿的附錄、財務補充説明或與本演示文稿有關的新聞稿中找到可比的GAAP財務指標，以及可比的GAAP財務指標的對比。找到了這些數字後，就會以分析和決策為目的，根據全年或同比金額將某些回報、收益率、績效比率或季度增長率呈現在“年化”基礎上。此舉可更好地發現基礎績效趨勢，與全年或同比金額相比較。從免税收入資產獲得的收益增加了額外的金額，其相當於如果該收入以聯邦法定税率計税，則應繳納的税款。此調整將所有收益資產，尤其是免税市政債券和某些租賃資產，置於一個公共基礎上，以便比較結果與同行的結果。某些收入或費用項目可以以每股普通股為基礎表示。這是出於分析和決策目的而完成的，以更好地發現總合並每股收益業績中排除此類項目的潛在趨勢。在單獨披露某些收入或費用項目的影響時，採用邊際税率計算淨數，然後再使用這個淨數來計算等效的每股收益。GAAP：普遍公認的會計原則26 前瞻性聲明和其他信息