美國

證券交易委員會

華盛頓特區20549

形式 10-K

截至本財政年度止3月31, 2024

或

委員會文件號： 001-41844

Central Plains Bancshare，Inc.

(註冊人的確切姓名載於其章程)

註冊人的電話號碼，包括區號：(308) 382-4000

根據該法第12(B)條登記的證券：

根據該法第12(G)條登記的證券：沒有一

如果註冊人是證券法第405條規定的知名經驗豐富的發行人，請用複選標記表示。是☐ 不是的 ☒

用複選標記表示註冊人是否不需要根據該法第13或15(D)條提交報告。是☐ 不是的 ☒

用複選標記表示註冊人是否：(1)在過去12個月內(或註冊人需要提交此類報告的較短時間內)提交了1934年《證券交易法》第13或15(D)條要求提交的所有報告，以及(2)在過去90天內一直遵守此類提交要求。是 ☒不是☐

用複選標記表示註冊人是否在過去12個月內(或在註冊人被要求提交此類文件的較短時間內)以電子方式提交了根據S-T規則第405條(本章232.405節)要求提交的每個交互數據文件。是 ☒不是☐

用複選標記表示註冊人是大型加速申報公司、加速申報公司、非加速申報公司、較小的報告公司或新興成長型公司。請參閲《交易法》第12b-2條規則中“大型加速申報公司”、“加速申報公司”、“較小申報公司”和“新興成長型公司”的定義。

如果是新興成長型公司，請通過勾選標記表明註冊人是否選擇不利用延長的過渡期來遵守根據《交易法》第13（a）條規定的任何新的或修訂的財務會計準則 ☐

用複選標記表示註冊人是否提交了一份報告，證明其管理層根據《薩班斯-奧克斯利法案》(《美國聯邦法典》第15編，第7262(B)節)第404(B)條對其財務報告的內部控制的有效性進行了評估，該評估是由編制或發佈其審計報告的註冊會計師事務所進行的。☐

如果證券是根據該法第12(B)條登記的，應用複選標記表示登記人的財務報表是否反映了對以前發佈的財務報表的錯誤更正。☐

用複選標記表示這些錯誤更正中是否有任何重述需要對註冊人的任何執行人員在相關恢復期間根據第240.10D-1(B)條收到的基於激勵的補償進行恢復分析。☐

通過勾選標記檢查註冊人是否為空殼公司（定義見《交易法》第12 b-2條）是 ☒不是

説明非關聯公司持有的有投票權和無投票權普通股的總市值，參考普通股上次出售的價格計算，或截至登記人最近完成的第二財年最後一個營業日該普通股的平均買價和要價：2023年9月30日， 不是公開發行的普通股，因此沒有市場價值。

截至2024年6月21日，已有 4,130,815註冊人普通股的流通股。

表格的內容

説明性説明

中原銀行股份有限公司(“本公司”)於大島住宅聯邦儲蓄及貸款協會(“協會”)於2023年10月19日完成股份制組織形式轉換後成立，作為該協會的控股公司。因此，本年度報告Form 10-K中包含的經審計財務報表以及2023年10月19日或之前的其他財務信息僅涉及大島及附屬公司Home Federal Savings and Loan Association of Grand Island及其子公司的綜合財務業績。

前瞻性陳述

這份Form 10-K年度報告包含前瞻性陳述，可通過使用諸如“估計”、“項目”、“相信”、“打算”、“預期”、“計劃”、“尋求”、“預期”、“將”、“可能”等詞語以及類似含義的詞語來識別。這些前瞻性陳述包括但不限於：

這些前瞻性陳述基於我們目前的信念和預期，固有地受到重大商業、經濟和競爭不確定性和意外事件的影響，其中許多是我們無法控制的。此外，這些前瞻性陳述受到有關未來業務戰略和決策的假設的影響，這些假設可能會發生變化。除非法律另有要求，否則我們不會因為新信息、未來事件或其他原因而更新或修改任何前瞻性陳述，也不承擔任何義務。

除其他因素外，下列因素可能導致實際結果與前瞻性陳述中表達的預期結果或其他期望大相徑庭：

由於這些以及各種各樣的其他不確定性，我們未來的實際結果可能與這些前瞻性陳述所表明的結果大不相同。另請參閲“第1A項。風險因素。

第一部分

它EM1.商務。

Central Plains Bancshare，Inc.

中原銀行股份有限公司(“公司”或“中原銀行股份”)是馬裏蘭州的一家公司，擁有大島聯邦儲蓄和貸款協會(“聯邦儲蓄”)100%的已發行普通股。2023年10月19日，我們完成了與Home Federal Savings相互轉換為股票相關的普通股首次公開發行. 該公司在認購中以每股10.00美元的價格出售了4130,815股普通股，總收益約為4130萬美元。自首次公開募股完成以來，除了持有Home Federal Savings的普通股和儲蓄存款外，我們沒有從事任何重大的商業活動。截至2024年3月31日，我們的合併資產為4.632億美元，合併存款為3.751億美元，合併股東權益為7820萬美元。

我們的執行辦公室位於內布拉斯加州格蘭德島南蝗蟲街221號，郵編：68801，我們的電話號碼是(308384000)。

住房聯邦儲蓄

Home Federal Savings最初成立於1935年，以“Home Federal Bank”的名稱運營，是一個聯邦特許的股票儲蓄協會，總部設在內布拉斯加州的格蘭德島。我們的總部位於內布拉斯加州格蘭德島南蝗蟲街221號，郵編：68801，電話號碼是(308382-4000)。我們的網站地址是Www.homefederalne.bank. 我們網站上的信息不包括在本年度報告中，也不應被視為本年度報告的一部分。

可用信息

中原銀行股份有限公司是一家上市公司，向美國證券交易委員會提交當前、季度和年度報告。在我們以電子方式將這些材料提交給美國證券交易委員會或將其提交給美國證券交易委員會後，在合理可行的情況下，這些報告和對這些報告的任何修改都可以在我們的網站www.territorialavings.net上免費獲得。我們網站上的信息不應被視為本Form 10-K年度報告的一部分。美國證券交易委員會維護着一個互聯網網站，其中包含以電子方式向美國證券交易委員會(http://www.sec.gov).)提交的報告、委託書和信息聲明以及其他有關發行人的信息

一般信息

我們在內布拉斯加州格蘭德島的總部、內布拉斯加州格蘭德島、黑斯廷斯、霍爾德雷日、列剋星敦和蘇必利爾市的六個分支機構、內布拉斯加州格蘭德島的免下車設施和內布拉斯加州林肯市的貸款製作辦事處開展業務。我們認為我們收集存款的主要市場區域是內布拉斯加州的亞當斯、道森、霍爾、努科爾斯和菲爾普斯，蘭開斯特縣包括在我們貸款活動的主要市場區域。

我們的業務主要包括接受公眾存款，並將這些存款與運營產生的資金一起投資於以我們一手市場區域內的物業為抵押的一至四户住宅按揭貸款，以及商業房地產貸款。在較小程度上，我們還發起商業非房地產貸款、多户住宅房地產貸款、建築和土地開發貸款、農業房地產和非房地產貸款和消費貸款。我們提供各種存款賬户，包括支票賬户、儲蓄賬户和存單賬户。此外，我們還提供電子銀行服務，包括移動銀行、網上銀行和賬單支付，以及通過Zelle進行電子資金轉賬。®。近年來，我們不需要使用大量借款來為我們的業務提供資金。

聯邦住房儲蓄受到貨幣監理署(“OCC”)的全面監管和審查。

市場面積

我們通過我們的九個辦公地點網絡為內布拉斯加州中南部提供服務，這些地點覆蓋了內布拉斯加州中南部相對廣泛的區域。我們認為我們收集存款的主要市場區域是內布拉斯加州的亞當斯、道森、霍爾、努科爾斯和菲爾普斯，蘭開斯特縣包括在我們貸款活動的主要市場區域。我們的市場區經濟以製造業和農業為重點，其他經濟部門包括教育、醫療保健和服務。初級市場地區發展了現代化的多元化經濟，包括歷史悠久的農業部門。市場區域的吸引力包括高質量的生活方式，為居民提供足夠的個人和商業服務。

我們相信，我們開發的產品和服務將滿足我們當前和未來客户羣的財務需求，我們將繼續計劃增強我們的產品和服務，以滿足客户不斷變化的需求。營銷戰略側重於我們對當地消費者和小企業市場的瞭解，以及擴大與現有客户的關係，並拓展新的、有利可圖的業務關係。

競爭

在我們的一手市場範圍內，我們在貸款和吸引零售存款方面都面臨着激烈的競爭。我們的市場領域包括大型貨幣中心和地區性銀行、社區銀行和儲蓄機構以及信用社。我們還面臨着來自抵押貸款銀行、消費金融公司、信用社和金融科技公司的貸款競爭，在存款方面，我們還面臨來自貨幣市場基金、經紀公司、共同基金和保險公司的競爭。截至2023年6月30日(FDIC數據公開的最新日期)，我們在內布拉斯加州霍爾縣設有辦事處的17家FDIC保險金融機構中排名第三，存款市場份額為11.97%。

借貸活動

我們的主要貸款活動是以位於一手市場區域的物業為抵押的一至四户住宅按揭貸款，以及商業房地產貸款。在較小程度上，我們還發起商業非房地產貸款、多户住宅房地產貸款、建築和土地開發貸款、農業房地產和非房地產貸款和消費貸款。近年來，我們加大了對發放高收益商業房地產貸款的關注。我們提供浮動利率和固定利率的住房抵押貸款。然而，從歷史上看，我們發放的住宅房地產貸款中，有相當大一部分是長期固定利率貸款，通常符合二級市場指導方針。

貸款組合構成。下表顯示了我們貸款組合的組成，按貸款類型分類。

合同期限。下表列出了截至2024年3月31日我們總貸款組合的合同到期日。 活期貸款、未指定還款時間表或到期日的貸款以及透支貸款報告為一年或更短時間內到期。由於該表列出了合同到期日，並且不反映重新定價或預付款的影響，因此實際到期日可能會有所不同。

下表列出了我們於2024年3月31日按合同將於2025年3月31日之後到期的固定利率和可變利率貸款。

房地產--住宅.截至2024年3月31日，我們通過一户至四户住宅房地產和多户房地產貸款獲得的貸款為1.499億美元，佔截至該日期總貸款的39.41%。我們的一至四户住宅房地產貸款和多户住宅的絕大部分都是以位於我們主要市場區域的物業為抵押的。

我們的一到四户住宅房地產貸款通常是根據房地美的二級市場指導方針進行承銷的。我們提供固定利率和可調整利率的住房抵押貸款，期限最長為30年。可調利率貸款與聯邦儲備委員會公佈的一年期國債利率掛鈎。對於可調利率貸款，最初的利率通常是固定的，最長為五年，然後每年進行調整，年利率上限為2%，終身利率上限為5%。我們一般將住宅按揭貸款的按揭成數限制在80%，而私人按揭保險的按揭成數則高達購樓價或估值的90%，以較低者為準。

我們也不提供規定本金負攤銷的貸款，如“期權臂”貸款，即借款人支付的利息低於所欠貸款的利息，從而導致貸款有效期內本金餘額增加。我們目前不提供一至四户住宅房地產貸款的“次級貸款”(即一般向信用評分低於620的借款人提供的貸款)。

我們還向我們市場領域內經驗豐富、不斷成長的中小型業主和投資者提供多户房地產貸款。截至2024年3月31日，我們有3520萬美元的多户住宅房地產貸款，佔我們總貸款組合的9.26%。我們的多户住宅房地產貸款一般是可調利率貸款，或者在三年或五年後有一個贖回期。我們的多户住宅房地產貸款以位於我們主要市場區域內的公寓樓為擔保，或者我們與內布拉斯加州的一家銀行參與，以獲得我們主要市場區域以外的貸款。這些貸款的金額一般不超過物業的評估價值或購買價格中較低者的75%，並具有適當的預計償債比率。

我們的承保程序包括考慮借款人的專業知識，並要求核實借款人的信用記錄、收入和財務報表、銀行關係、參考資料和物業的收入預測。我們通常會為這些貸款獲得個人擔保。

截至2024年3月31日，我們最大的多户貸款餘額為400萬美元，由位於我們主要市場區域的一個公寓綜合體擔保。截至2024年3月31日，這筆貸款正在按照合同條款履行。

房地產--商業貸款.截至2024年3月31日，我們有1.233億美元的商業房地產貸款，佔總貸款的32.43%。我們的商業房地產貸款以業主自住和非業主自住物業為抵押，包括醫療機構、保險辦公室、倉庫、單租户和多租户零售店和酒店。我們的商業住宅房地產貸款以位於我們一級市場區域內的物業為擔保，或者我們通常與內布拉斯加州的銀行合作，獲得我們一級市場區域以外的貸款。一般來説，我們的商業房地產貸款的期限和攤銷期限長達20年，可以選擇每五年進行一次氣球付款和利率調整。利率在初始期限(五年或五年以下)是固定的，然後在與初始期限匹配的下一個期限結束時再次調整，或在第一個期限結束時談判。商業廣告

房地產貸款通常有長達20年的期限和攤銷期限。我們一般將商業房地產貸款的貸款與價值比率限制在購買價格或評估價值的75%，以較低者為準。

截至2024年3月31日，我們最大的商業房地產貸款餘額為540萬美元，以位於我們主要市場區域的一處酒店為抵押，我們與前業主一起融資多年。截至2024年3月31日，這筆貸款按原條款履行。

我們在發放商業房地產貸款時考慮了許多因素。我們評估借款人的資格和財務狀況，包括信用歷史、盈利能力和專業知識，以及獲得貸款的物業的價值和狀況。在評估借款人的資格時，我們會考慮借款人的財務資源、借款人擁有或管理類似物業的經驗，以及借款人在本公司及其他金融機構的付款紀錄。在評估獲得貸款的物業時，我們考慮的因素包括按揭物業的還本付息及折舊前的淨營運收入、貸款額與按揭物業估值的比率，以及償債覆蓋率(營運收入淨額與償債能力的比率)。一般來説，這些貸款的償債覆蓋率至少為1.20倍。我們的大部分商業房地產貸款都是由董事會批准的外部獨立評估師進行評估的。個人擔保通常從商業房地產借款人的本金中獲得。

商業性非房地產貸款。截至2024年3月31日，商業性非房地產貸款為3500萬美元，佔貸款總額的9.22%。商業性非房地產貸款包括定期貸款和信用額度。貸款條款因抵押品類型而異(例如以機器和設備作擔保的貸款為五年，新設備的最高貸款與價值比率為75%，舊設備的最高貸款與價值比率為70%)，或貸款類型(例如用於支持企業庫存和應收賬款的貸款為一年)。一般來説，商業性非房地產貸款的最高貸款與價值比率最高可達90%，適用於以特定期限和期限的美國政府證券擔保的貸款。

在發放商業非房地產貸款時，我們會考慮借款人的財務報表、我們與借款人的貸款歷史、借款人和其他擔保人的償債能力和全球現金流、企業的預計現金流以及抵押品、應收賬款、庫存和設備的價值。

截至2024年3月31日，我們最大的商業非房地產貸款總額為180萬美元，以我們一級市場地區的媒體公司牌照和相關資產為抵押。截至2024年3月31日，這筆貸款按原條款履行。

房地產--建築貸款。截至2024年3月31日，我們有1600萬美元的房地產建設貸款，其中一至四户住宅的貸款為400萬美元，商業建築貸款為1200萬美元，佔我們總貸款組合的4.21%。我們的房地產建設貸款的結構是直接建築或建築/永久貸款，在最初的建設期之後，貸款轉換為永久商業抵押貸款。我們的房地產建設貸款是按照與商業貸款相同的準則承保的。

房地產建設貸款一般可在項目完成後以估計評估市值的75%為最高貸款與價值比率。在承諾為建設貸款提供資金之前，我們需要由獨立的有執照的評估師對房產進行評估。在房地產建設貸款期間，我們通常還要求在支付資金之前對財產進行檢查。

截至2024年3月31日，我們最大的房地產建設貸款總額為520萬美元，以我們一級市場區域的物業為抵押。截至2024年3月31日，這筆貸款按原條款履行。

農業貸款.截至2024年3月31日，我們發放涉農貸款1970萬美元，佔貸款總額的5.18%。我們的農業貸款用於收購、開發和/或再融資農業財產，以及融資(I)作物和牲畜生產費用，(Ii)作物和牲畜庫存運輸，(Iii)收購種畜和(Iv)購買設備、機械、車輛和其他資本資產。我們的農業貸款包括定期貸款和信用額度，期限為一年，用於資助作物和牲畜費用或攜帶作物和牲畜庫存，期限最長為七年，用於資本資產收購。我們的農業房地產貸款一般在25年內攤銷，利率一般每五年調整一次。我們一般將農業貸款的貸款與價值比率限制在抵押品價值的70%。

截至2024年3月31日，我們最大的農業貸款總額為100萬美元，以我們主要市場區域的房地產為抵押。截至2024年3月31日，這筆貸款按原條款履行。

我們在發放農業貸款時考慮了許多因素。我們評估借款人的資格和財務狀況，包括信用歷史、盈利能力和專業知識，以及獲得貸款的物業的價值和狀況。在評估借款人的資格時，我們會考慮借款人的財務資源、借款人的農業經驗以及借款人在我們和其他金融機構的付款歷史。在評估抵押貸款的財產時，我們考慮的因素包括抵押財產的還本付息和折舊前的淨營業收入，貸款額與抵押財產估值的比率，以及償債覆蓋率(淨營業收入與折舊前淨營業收入的比率)。

償債)。一般來説，我們要求償債覆蓋率至少為1.20倍。我們的大部分農業貸款是由董事會批准的外部獨立評估師進行評估的。個人擔保通常從農業房地產借款人的本金那裏獲得。

其他消費貸款。 我們提供有限範圍的消費貸款，除下文所述外，主要面向居住在我們一級市場區域、與我們有其他關係並具有可接受信用評級的客户。截至2024年3月31日，其他消費貸款為2,000萬美元，佔總貸款的5.26%。我們的消費貸款通常包括牙科植入物貸款(如下所述)、汽車貸款、能源貸款、學生貸款、娛樂車輛貸款、船貸以及為有合格關係的客户提供的無擔保優先信貸額度。能源貸款是通過與內布拉斯加州能源辦公室合作發起的房屋淨值貸款，該辦公室為符合條件的家居改善項目提供優惠利率，旨在降低能源成本。

消費貸款組合包括向個人提供的牙科植入物無擔保貸款。Home Federal Savings與一家總部位於內布拉斯加州的金融機構合作，為一家專業金融公司提供資金額度，該公司擁有一個覆蓋全國的牙醫網絡，其患者可以直接申請和獲得個人貸款。截至2024年3月31日，我們向個人發放的貸款總額為1,400萬美元，平均基礎貸款規模為17,000美元。融資額度未償還餘額的7.5%至11%的準備金由牽頭金融機構的專業財務公司維持，該公司也為貸款提供服務。任何逾期超過120天的貸款都會自動從準備金中償還，準備金每月會補充到Covenant的水平。

土地開發和小島嶼發展中國家貸款。 截至2024年3月31日，土地開發和小島嶼發展中國家貸款為1,630萬美元，佔總貸款的4.30%。我們的土地發展貸款與我們的建築貸款活動相輔相成，因為這類貸款通常是以將用於住宅或商業發展的地塊為抵押的。截至2024年3月31日，我們的土地開發貸款總額為880萬美元，佔貸款總額的2.32%。我們最大的一筆土地開發貸款總額為150萬美元，以位於我們主要市場區域的物業為抵押。

我們的SID貸款補充了土地開發活動，併為某些基礎設施的改善提供資金。我們的SID貸款由項目區內發行的債券和認股權證擔保。認股權證也是償還的主要來源。截至2024年3月31日，我們的小島嶼發展中國家貸款總額為750萬美元，佔總貸款的1.98%。我們最大的SID貸款總額為300萬美元，由債券和認股權證擔保。

貸款承銷風險

商業房地產貸款和農業房地產貸款。以商業房地產或農業房地產為抵押的貸款通常比住宅房地產貸款的餘額更大，涉及的風險更大。商業房地產貸款和農業房地產貸款的主要問題是借款人的信譽以及基礎業務的可行性和現金流潛力。由創收物業擔保的貸款的償付往往取決於物業的成功運營和管理。因此，與住宅房地產貸款相比，償還此類貸款可能在更大程度上受到房地產市場或經濟狀況的不利影響。為了監測收入物業的現金流，我們要求借款人和貸款擔保人提供商業房地產貸款的季度、半年或年度財務報表，視貸款規模而定。在作出是否發放商業房地產貸款的決定時，我們會考慮和審查借款人的全球現金流分析，並考慮物業的淨營業收入、借款人的專業知識、信用記錄和盈利能力以及標的物業的價值。當現場可能存在危險物質，或者現場可能受到處理危險物質的毗鄰物業的影響時，即可獲得環境第一階段報告。

如果我們取消商業房地產貸款或農業房地產貸款的抵押品贖回權，將房地產資產轉換為現金的營銷和清算期可能會很長，而且持有成本很高。此外，空置、延遲維護、維修和市場污名可能會導致潛在買家期待銷售價格優惠，以抵消他們在物業恢復盈利所需的時間內的實際或預期經濟損失。根據個別情況，商業房地產貸款的初始沖銷和隨後的損失可能是不可預測的和巨大的。

商業和工業貸款。與住宅房地產貸款不同，住宅房地產貸款通常是基於借款人從就業或其他收入中償還貸款的能力，並以價值往往更容易確定的房地產作為擔保，而商業和工業貸款的風險較高，通常是根據借款人從借款人的現金流中償還的能力來發放的，擔保這些貸款的抵押品的價值可能會波動。我們的商業和工業貸款主要基於借款人確定的現金流，其次是借款人提供的基礎抵押品。商業和工業貸款的抵押品通常包括設備、應收賬款或存貨。借款人為這些貸款中的大多數提供的信貸支持是以清算質押抵押品和執行個人擔保(如果有的話)為基礎的。此外，任何擔保此類貸款的抵押品都可能隨着時間的推移而貶值，可能難以評估，價值可能會波動。因此，是否有資金用於償還商業和工業貸款，可能在很大程度上取決於企業本身的成功。

建築和土地貸款。我們的建築貸款是基於與已完成項目相關的成本和價值的估計。承保側重於借款人的財務實力、信用記錄以及證明有能力生產高質量的產品，並有效地營銷和管理其業務。

與永久貸款相比，建築貸款涉及額外的風險，因為資金是在項目安全的基礎上預付的，而項目在完成之前具有不確定的價值。由於估計建設成本的內在不確定性，以及已完成項目的市場價值和政府房地產調控的影響，準確評估完成一個項目所需的總資金和相關的貸款與價值比率相對困難。此外，通常在建築貸款期間，利息可由借款人提供資金，或從建築貸款預算中預留的利息準備金中支付。這些貸款往往涉及支付大量資金，償還在很大程度上取決於最終項目的成功以及借款人出售或租賃物業或獲得永久外購融資的能力，而不是借款人或擔保人償還本金和利息的能力。如果已完成項目的評估價值被證明被誇大了，我們可能沒有足夠的擔保在項目建成後償還貸款，並可能蒙受損失。土地貸款也有很大的類似風險。

消費貸款。消費貸款可能比住宅房地產貸款帶來更大的風險，特別是在沒有擔保或由迅速貶值的資產擔保的消費貸款的情況下。被收回的違約消費貸款抵押品可能不能為未償還貸款提供足夠的還款來源，剩餘的少量欠款往往不能保證對借款人採取進一步的實質性追償努力。消費貸款的收取取決於借款人持續的財務穩定，因此很可能受到各種因素的不利影響，包括失業、離婚、疾病或個人破產。此外，適用各種聯邦和州法律，包括聯邦和州破產法和破產法，可能會限制這些貸款可以收回的金額。

可調整利率的一至四户家庭住宅房地產貸款。儘管可調利率抵押貸款可能會在一定程度上降低我們對市場利率變化的脆弱性，因為它們會定期重新定價，但隨着利率的上升，借款人應支付的必要款項也會增加(受利率上限的限制)，從而增加借款人違約的可能性。同時，較高的利率可能會對借款人償還貸款的能力和基礎抵押品的可銷售性產生不利影響。合同利率的上調也受到我們最高定期和終生利率調整的限制。因此，可調利率抵押貸款在補償市場利率變化方面的有效性可能有限。

貸款來源、購買和銷售

我們通過員工營銷和廣告努力、我們現有的客户基礎、不定期的客户和客户的推薦來發起貸款。我們發起的所有貸款都是根據我們的政策和程序進行承保的。雖然我們同時發放固定利率和可調整利率的貸款，但我們產生每種貸款的能力取決於相對的借款人需求和競爭對手銀行、儲蓄機構、信用合作社和抵押貸款銀行公司制定的定價水平。我們的貸款發放量受市場利率和經濟狀況的影響很大，因此，我們的貸款發放量可能會因時期而異。我們一般不出售任何我們發起的商業和工業或商業房地產貸款，但我們出售貸款的參與權益，如下所述。

我們可以購買主要由內布拉斯加州的房產擔保的貸款參與權，而我們不是該州的牽頭貸款人。在這種情況下，我們遵循我們一貫的貸款承銷和審批政策。截至2024年3月31日，在我們不是主要貸款人的情況下，我們參與貸款的未償還餘額總計8,480萬美元，佔我們貸款組合的22.3%，其中4930萬美元，即40.0%是商業房地產貸款。所有這些貸款都是按照原來的償還條件履行的。我們還出售了超過我們的貸款對一個借款人的法定貸款限額的貸款的參與權益，以分散風險。截至2024年3月31日，我們已參與部分貸款，總本金餘額為5190萬美元。從歷史上看，我們並沒有購買全部貸款。

我們在2022財年和2023財年減少了已售出的貸款數量，因為我們決定在資產負債表上保留更多的一到四户住宅房地產貸款來源。在2024財年，我們回到了傳統的抵押貸款銀行模式，將這筆貸款產品出售給房地美。截至2024年3月31日和2023年3月31日的財年，我們的貸款銷售總額分別為1200萬美元和590萬美元。

貸款審批程序和權限

我們的貸款遵循書面的、非歧視性的承保標準和發起程序。對貸款申請的決定是根據潛在借款人提交的詳細申請和物業估值做出的。我們的政策要求，對於我們發放的所有金額超過40萬美元的一至四户住宅房地產貸款，房地產估值必須由我們董事會批准的外部獨立州許可評估師進行，或按照房地美指導方針的要求進行。貸款申請主要是為了確定借款人償還所要求貸款的能力，申請中較重要的項目通過使用信用報告、財務報表和納税申報表進行核實。

根據法律，我們被允許向任何一個借款人或一組相關借款人發放的貸款總額通常被限制在Home Federal Savings未減損資本和盈餘的15%(如果超過15%的金額是由“隨時可銷售的抵押品”擔保的，則為25%，或者對於某些獲得監管批准的住宅開發貸款，為30%)。對一組借款人的總風險敞口是未減值資本和盈餘的50%，其中每個單獨的借款人(個人或實體)在財務上是獨立的。截至2024年3月31日，我們對一個借款人的貸款限額為1,020萬美元，基於我們未減值資本和盈餘的15%，2,040萬美元用於獲得監管批准的住宅開發貸款，3,400萬美元用於一組相關借款人，其中每個單獨的借款人都是財務獨立的。截至2024年3月31日，我們向一個借款人發放的最大一筆貸款的未償還餘額為540萬美元，並以位於我們主要市場區域的酒店物業為抵押。截至2024年3月31日，這筆貸款按原條款履行。截至2024年3月31日，我們最大的貸款關係是向關聯借款人發放的一組貸款，總敞口為1,510萬美元。借款人由七個實體和兩個個人業主組成，大部分貸款由住宅房地產擔保。該關係符合50%的未減值資本和盈餘限制，這是由於每個借款人的個人財務實力，而不依賴於集團中的任何其他借款人。

個人人員和與他人一起行事的人員可以批准不超過指定限額的貸款。我們有一個由董事會主席總裁兼首席執行官、常務副總裁兼首席貸款官和/或按揭經理組成的住宅貸款委員會，以及一個由董事會主席總裁兼首席執行官總裁和首席貸款官組成的商業貸款委員會，以及其他管理層成員和各種貸款工作人員。住宅貸款委員會可批准不超過100萬美元的一至四户住宅房地產貸款，商業貸款委員會可批准不超過50萬美元的無擔保信貸和不超過100萬美元的擔保信貸。超過這些限額的貸款必須得到董事會的批准。

一般來説，我們要求財產和擴大保險範圍的意外傷害保險的金額至少等於貸款的本金或財產改善的價值，具體取決於貸款的類型。此外，我們需要託管洪水保險(在適當的情況下)，通常需要託管所需的財產税和保險。有時，只要提供付款證明，我們就允許借款人自己支付税款、財產和意外傷害保險。

拖欠、分類資產和不良資產

犯罪程序。當借款人未能按月支付所需貸款時，我們會郵寄通知給借款人，並嘗試通過電話聯繫借款人。我們的工作人員在貸款逾期15天時開始收款活動。當一筆貸款拖欠60天時，我們會嘗試面對面的討論，或者如果認為有必要，可以更早地進行討論。我們的政策規定，貸款逾期，每個月都要發出延遲通知。一旦貸款被認為是違約的，通常是逾期90天，我們通常會向借款人發出一封信，解釋説，除非貸款是即時的，否則我們可以提起法律訴訟。此外，貸款被置於非應計狀態(如果適當)，並作出額外努力聯繫借款人。如果借款人沒有迴應，我們通常會在貸款逾期120天時啟動止贖程序。如果恢復貸款，止贖程序將停止，借款人將被允許繼續付款。在某些情況下，我們可以修改貸款或給予有限的貸款付款豁免，以允許借款人重組他或她的財務。

當我們因喪失抵押品贖回權或通過代替喪失抵押品贖回權的契約而獲得房地產時，房地產被歸類為其他擁有的房地產，直到它被出售。該等房地產於購入當日按估計公允價值減去估計出售成本入賬，而因購入而引致的任何減記將計入貸款損失準備。隨後物業價值的下降將計入運營費用。收購後，物業的所有維護成本均按已發生的費用計入費用。然而，與物業開發和改善有關的成本按估計公允價值減去估計銷售成本的程度資本化。截至2024年3月31日，我們沒有因喪失抵押品贖回權或通過代替喪失抵押品贖回權的行為而獲得的房地產。

拖欠貸款.下表按類型和金額列出了我們在2024年3月31日和2023年3月31日的貸款拖欠(包括非應計貸款)。

不良資產 下表列出了有關我們在所列日期的不良資產的信息。

分類資產.聯邦法規規定，貸款和其他質量較差的資產應被歸類為“不合格”、“可疑”或“損失”。如果一項資產沒有得到債務人或質押抵押品的當前償付能力或淨資產的充分保護，則被視為“不合格”。“不合格”資產的特徵通常是當前或預期的無利可圖的業務、償債範圍不足、流動性不足或其他可能無法從原始來源償還的已確定的弱點。還款可能取決於抵押品或其他信用風險緩解措施。被歸類為“可疑”的資產具有那些被歸類為“不合格”的資產所固有的所有弱點，另外一個特點是，根據目前存在的事實、條件和價值，這些弱點使“完全收集或清算”變得“高度可疑和不可能”。被歸類為“損失”的資產是那些被認為“無法收回”的資產，其價值極低，因此在沒有為信貸損失建立特定撥備的情況下，不能作為資產繼續存在。目前沒有使投保機構面臨足夠的風險，足以保證將其歸類為上述類別之一，但具有弱點的資產被指定為“特別提及”。

當投保機構將問題資產歸類為不合標準或可疑資產時，它可以設立管理層認為審慎的一般免税額，以彌補可能和合理估計的損失。一般免税額是指為彌補與借貸活動有關的應計損失而設立的免税額，這些損失是可以估計和合理的，但與特定免税額不同的是，這些免税額沒有分配給特定的問題資產。當一家保險機構將問題資產歸類為“損失”時，它要麼需要建立相當於該部分資產的100%的特定損失準備金，要麼需要對這一數額進行沖銷。一家機構對其資產分類和估值免税額的決定受到監管當局的審查，這可能要求設立額外的一般或特殊免税額。

在提交定期監管報告的同時，根據我們的資產分類政策，我們會定期審查我們投資組合中的問題貸款，以確定是否有任何貸款需要根據適用的法規進行分類。如果問題貸款的資產質量惡化，分類將根據情況和評估被更改為“不合格”、“可疑”或“損失”。一般來説，逾期90天或以上的貸款被歸類為非應計項目，並被歸類為“不合格”。

我們在列報日期的保密和特別提及的資產如下。不合格貸款超過了我們的不良貸款和拖欠貸款，因為截至2024年3月31日和2023年3月31日，分別包括280萬美元和360萬美元的不良貸款，借款人表現仍然存在潛在的不確定性。

其他令人擔憂的貸款。於2024年3月31日，除上表所列貸款外，吾等並無其他受關注貸款的資料顯示借款人可能出現信貸問題，以致吾等嚴重懷疑借款人是否有能力遵守目前的還款條款，並可能導致日後披露該等貸款。

信貸損失準備(2023年3月31日之後)

信貸損失準備(“ACL”)是對為投資而持有的貸款、無資金的貸款承諾、持有至到期證券和可供出售的債務證券組合的預期信貸損失的估計。

貸款信貸損失準備-管理層將ACL維持在一個被認為足以吸收現有貸款組合內預計將發生的估計信貸損失的水平，這些損失預計將通過根據預期預付款調整的合同條款而發生。ACL是一個估值賬户，從貸款的攤餘成本基礎上扣除，以顯示預計將從貸款中收取的淨金額。資產負債表的釐定本質上是主觀的，因為它需要重大的估計和管理層的判斷，而且由於難以識別和評估影響償還貸款的因素以及估計損失的時間和金額，因此存在一定程度的不精確性。雖然管理層會利用其最佳判斷和現有資料，但貸款利率的最終充分性取決於公司直接控制之外的各種因素，包括但不限於貸款組合的表現、對當前經濟趨勢的考慮、利率和物業價值的變化、基於分析的同質貸款池的估計損失，該分析利用以往期間的歷史損失經驗，這些期間被確定為具有與本期類似的特徵，如衰退前、衰退或恢復期、投資組合增長和

集中風險、管理層和人員變動、監管部門對貸款風險分類的解讀等信貸市場因素。

ACL方法包括在存在類似風險特徵的情況下以集體(池)為基礎衡量貸款。本公司已確定七個投資組合分部，並使用按比例調整的CECL損失撥備估值法(“比例尺”)來衡量ACL。貸款組合包括房地產-建築、房地產-商業、房地產-住宅、商業非房地產、農業、其他消費和土地開發/衞生改善區(SID)。Scale方法使用來自呼叫報告的時間表RI-C的公開可用數據來推導初始代理預期壽命損失率。這些代理預期終身損失率然後根據公司特定的事實和情況進行調整，以得出充分反映公司在我們投資組合中的損失歷史和信用風險的最終ACL估計。

除了對我們的大部分貸款和承諾餘額執行集合分析外，我們還根據我們單獨分析的CECL計算，審查那些具有抵押品依賴性或不良狀態的貸款，這些貸款需要對該貸款進行具體審查。

當管理層認為貸款餘額無法收回的情況得到確認時，貸款將從ACL中註銷，而以前註銷的金額的收回將計入ACL。根據我們的ACL方法授權的先前建立的ACL預留的批准版本也會減少ACL。通過計入費用的貸款信貸損失撥備，增加了貸款額度。

該公司的ACL方法旨在反映所有貸款組合風險，但管理層認識到，由於不能完全瞭解各種因素的影響，因此無法在當前的ACL估計中準確描述所有未來的信貸損失。在確定信貸損失準備時，貸款應計應收利息不計入融資應收賬款的攤餘成本基礎。

無資金貸款承諾額的信貸損失準備對無資金貸款承諾額的估計包括對資金髮生的可能性的考慮，以及對預期在其估計壽命內獲得資金的承諾額的預期信貸損失的估計。

可供出售證券信用損失準備-對於處於未實現虧損狀態的可供出售債務證券，本公司第一評估它是打算出售，還是更有可能不即它將出售的證券，在收回其攤銷成本的基礎上。如果存在上述任何一項標準，公司將在損益表上記錄與可供出售證券有關的ACL，並在證券信用損失準備金中加入抵銷條目。如果這兩個標準中的任何一個符合不如果該等證券存在，本公司將對該等證券進行個別評估，以確定公允價值下降至攤餘成本基礎(減值)以下是由於信貸相關因素還是非信貸相關因素，例如市場利率波動。

該公司還考慮聯邦政府或其機構發行證券的程度，以及這些機構對發行金額的任何擔保。與其他因素相關的減值金額在其他全面收益(虧損)中確認。

持有至到期證券的信貸損失準備-持有至到期債務證券的信貸損失撥備是使用CECL方法估計的。任何預期的信貸損失通過持有至到期證券的信貸損失準備撥備，並從證券的攤銷成本基礎中扣除，以便資產負債表反映公司預計收取的淨金額。該公司幾乎所有的HTM債務證券都由美國政府實體和機構發行。這些證券由美國政府明示或默示擔保，得到主要評級機構的高評級，並有很長一段沒有信用損失的歷史。因此，這些證券的信用損失預期為零。

貸款損失準備(2023年4月1日之前)

貸款損失準備是管理層對貸款組合中固有的可能損失的估計。對津貼的增加記入計入費用的貸款損失準備金。扣除回收後的沖銷將從津貼中扣除。津貼估計數是根據以前的經驗、貸款組合的性質和數量、對具體問題貸款的審查以及對當前經濟條件下的整體組合質量的評估得出的。如果減值貸款的投資超過其公允價值，則對減值貸款的特定準備金進行計量和確認。

貸款的基礎抵押品減去預計銷售成本，按合同利率折現的預計現金流的計算現值，或貸款的可觀察公允價值。

本會的貸款損失準備包括釐定減值準備的各種方法：(A)個別評估減值的貸款是根據特定識別的可能虧損進行評估，及(B)集體評估減值的貸款是根據類似性質的類似貸款的過往貸款損失經驗進行評估，並作出調整以反映當前情況的影響。在決定對當前條件進行調整時考慮的因素包括：(A)資產質量的變化，(B)信用風險的構成和集中，以及(C)經濟風險對投資組合的影響。

在確定貸款損失撥備時，管理層會考慮影響主要貸款領域的經濟和商業狀況、信貸集中度和信貸質量趨勢等因素。由於對與這些因素有關的固有損失的評估具有較高的不確定性，因此，總體津貼的計量受到估計風險的影響，實際損失數額可能與估計數額有很大差異。該協會的衡量方法納入了最近經驗和歷史利率之間的比較。

貸款通常以基礎房地產、商業資產、個人財產和個人擔保為擔保。獲得的抵押品金額是根據管理層對借款人的評估得出的。

協會可能會定期同意修改貸款的合同條款。當一筆貸款被修改，並向遇到財務困難的借款人做出讓步時，這種修改被認為是TDR。

當一筆貸款的所有本金和利息很可能不會按照該貸款的合同條款收回時，該貸款被視為減值。除TDR外，任何類別的消費貸款一般不會定期單獨評估減值。所有TDR，無論未償還餘額多少，都被視為減值。

為特定貸款的可能損失確定的撥備是根據對分類貸款的定期分析和評估確定的。若減值貸款的入賬投資超過其價值，則按貸款相關抵押品的公允價值減去出售成本、按合同實際利率折現的預計現金流的計算現值或貸款的可觀察公允價值計量及確認。

下表列出了我們在所列期間信貸/貸款損失撥備中的活動。