附錄 99.1
ECARX 公佈2023年第一季度財報 結果
倫敦， 英國，2023年6月12日 — ECARX Holdings, Inc. 全球出行技術提供商納斯達克股票代碼：ECX）（“ECARX” 或 “公司”）今天公佈了以下財務業績 該季度截至 2023 年 3 月 31 日。在強勁執行之後，該公司還重申了其2023年全年的財務指導 在第一季度。
“ECARX在2023年有了一個良好的開端，我們的第一季度 結果反映了全球對我們汽車技術的需求。” ECARX聯合創始人、董事長兼首席執行官申子宇説。“通過 我們堅持不懈的創新和敬業的團隊，正在徹底改變出行方式，為車內體驗設定新的基準，並解鎖 巨大的增長機會。我們最近發佈的產品套件已經在推動變革並推動世界向前發展，這表明 我們致力於塑造交通的未來。展望今年的剩餘時間，我對ECARX充滿信心 第一季度的成功為我們在2023年及以後做好了準備。”
2023 年第一季度財務業績：
| · | 總收入為人民幣7.629億元（1.111億美元），同比增長16％ |
| o | 商品銷售收入為人民幣5.946億元（合8,660萬美元），同比增長19％，這主要是由新產品的增加所推動的 數字座艙的銷量和投資組合收入結構從信息娛樂主管（IHU）轉移到數字座艙，後者更高 每單位總收入 |
| o | 軟件許可收入為人民幣1.023億元（合1,490萬美元），同比增長140％，這主要是由於新的採購 與客户簽訂的知識產權許可框架協議 |
| o | 服務收入為人民幣6,600萬元（合960萬美元），同比下降42％，這主要是由於合同量減少 與去年同期相比，本季度完成 |
| · | 總收入成本為人民幣5.521億元（8,040萬美元），同比增長7％ |
| · | 毛利為2.108億元人民幣（3,070萬美元），同比增長52％ |
| o | 毛利率為28％，高於去年同期的21％，這主要是由於產品組合和對採購效率的持續關注 |
| · | 研發支出為人民幣2.02億元（合2930萬美元），同比下降約第三年，反映出 隨着我們繼續投資核心產品路線圖，我們停止了ADAS感知軟件的開發 |
| · | 銷售和收購支出及其他淨額為人民幣1.732億元（合2530萬美元），同比增長27％，這主要歸因於我們的 國際擴張 |
| · | 淨虧損為人民幣1.947億元（合2,840萬美元），同比減少33％ |
| · | 調整後的息税折舊攤銷前利潤（非公認會計準則）虧損為人民幣1.185億元（合1,730萬美元），減少人民幣1.089億元（合1,590萬美元）或 比去年同期高出48％ |
| · | 總現金為人民幣10.165億元（1.48億美元）——包括人民幣6,700萬元（合970萬美元）的限制性現金） 截至 2023 年 3 月 31 日 |
2023 年第一季度運營和產品更新：
| · | 擴大國際影響力 |
| o | 成功在美國開設研發機構，在德國成功開設銷售和工程中心；兩項業務均招聘人才 進展順利 |
| o | 截至 2023 年 3 月 31 日，ECARX 產品已部署在大約 500 萬輛汽車中——歐洲在智能 #1 和 Lotus Eletre 上線 |
| · | 滿足電動汽車市場中未得到滿足的 SoC 需求 |
| o | Antora 1000與一汽紅旗啟動了合作伙伴關係，進一步實現了客户羣的多元化 |
| o | Antora 1000 Pro 將於 2023 年第三季度與 Flyme Auto 一起在 Lynk & Co 08 上市 |
1
| · | 突破駕駛員體驗的界限 |
| o | 宣佈與AMD合作推出Makalu，將於2024年部署在智能品牌的電動汽車中 |
| · | 助力 ADAS 和軟件定義車輛的發展 |
| o | Super Brain — 我們的 “一體化” 解決方案正在開發L2+ ADAS，該解決方案集成了駕駛艙、駕駛、 和車輛控制 |
最近的事態發展：
| · | ECARX Cloudpeak 軟件為新款全電動沃爾沃 EX30 的信息娛樂系統提供動力 |
| · | ECARX E02 智能座艙計算平臺被選為長安馬自達的 CX-50 車型量產 |
財務展望：
公司重申其2023財年的財務展望如下：
| 百萬美元 | 2023 | 2022 | 同比變化 | |||
| 總收入 | 700-720 美元 | 515.7 美元 | 36-40% | |||
| 調整後的息税折舊攤銷前利潤（非公認會計準則） | 到 2024 年底實現盈虧平衡 | |||||
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電話會議和網絡直播詳情：
ECARX 將於今天，即2023年6月12日星期一美國東部時間上午 8:00 主持其財報電話會議的網絡直播。要訪問網絡直播， 訪問ECARX投資者關係網站的活動和演示部分，或訪問以下鏈接— https://edge.media-server.com/mmc/p/8n7opuvw。
要通過電話參加財報電話會議，參與者 必須在 https://register.vevent.com/register/BI20fe179cc25241edad7a3f247228ffbd 預註冊才能接收撥入信息。
將提供網絡直播和演示材料的重播 活動結束後，在公司的投資者關係網站上的 “業績和報告” 部分下方。
關於 ECARX：
ECARX（納斯達克股票代碼：ECX）是全球性的 隨着汽車行業向全電動未來過渡，出行技術提供商與原始設備製造商合作，重塑汽車格局。 隨着原始設備製造商從頭開始開發新的汽車平臺，ECARX正在開發全棧解決方案——中央計算機、片上系統 (SoC) 和軟件可幫助持續改善車內用户體驗。該公司的產品已整合到更多 全球有超過500萬輛汽車，並且通過快速推進這項技術，它繼續塑造人與車之間的互動 是智能出行的核心。
ECARX 成立於 2017 年 如今，我們有大約 1,500 名團隊成員。聯合創始人是兩位汽車企業家，董事長兼首席執行官申子宇和埃裏克·李 （李書福）也是全球最大的汽車集團之一浙江吉利控股集團的創始人兼董事長， 擁有國際品牌原始設備製造商的所有權，包括路特斯、領克、Polestar、smart和沃爾沃汽車。
2
前瞻性陳述：
本新聞稿包含前瞻性陳述 在1995年《美國私人證券訴訟改革法》的定義範圍內。這些陳述基於管理層的信念 和期望以及管理層做出的假設和目前可獲得的數據, 出現在許多地方 本文件包括有關經營業績, 財務狀況, 流動性, 前景等的聲明, 增長、戰略和我們經營的行業。使用 “期望”、“打算”、“預期” 等詞語 “估計”、“預測”、“相信”、“應該”、“潛力”、“可能” “初步”、“預測”、“目標”、“計劃” 或 “目標” 和其他類似內容 表達式旨在識別前瞻性陳述。這些前瞻性陳述並不能保證未來的表現 並受到許多風險和不確定性的影響，這些風險和不確定性可能導致實際結果出現重大差異，包括但不限於 關於我們與經營業績、財務等相關的意圖、信念或當前預期的聲明 狀況、流動性、前景、增長、戰略、未來市場狀況或資本的經濟表現和發展 以及信貸市場和預期的未來財務業績，以及我們經營的市場。
用於討論這些以及其他可能的風險和不確定性 導致實際業績與任何前瞻性陳述中表達的結果存在重大差異，參見ECARX向美國提交的文件 證券交易委員會。ECARX沒有義務更新或修改前瞻性陳述以反映隨後的陳述 事件或情況，適用法律要求的除外。
將結果翻譯成美元
本公告包含某些人民幣（RMB）金額的翻譯 僅為方便讀者而按指定匯率兑換成美元（US$）。除非另有説明，否則將人民幣轉換為 美元匯率為人民幣6.8676元兑1.00美元，這是H.10統計數據中2023年3月31日生效的中午買入匯率 聯邦儲備系統理事會發布。我們沒有陳述任何人民幣或美元金額都可以 視情況而定，已經或可能按任何特定匯率兑換成美元或人民幣。
非公認會計準則財務指標：
公司使用調整後的息税折舊攤銷前利潤（非公認會計準則）來評估其運營 結果以及用於財務和業務決策的目的.調整後的息税折舊攤銷前利潤定義為不包括利息收入的淨虧損， 利息支出、所得税支出、財產和設備折舊、無形資產攤銷和基於股份的薪酬 開支。
公司之所以提出非公認會計準則財務指標，是因為使用了該指標 由管理層評估公司的經營業績並制定業務計劃。該公司認為，非公認會計準則 措施有助於確定其業務的潛在趨勢，否則這些趨勢可能會被外幣折算的影響所扭曲 以及淨虧損中包含的某些費用。該公司還認為，使用非公認會計準則指標有利於投資者 評估其運營業績。為了以固定貨幣計算收入增長率，公司會轉換實際淨銷售額 使用當前和前一時期的固定外幣匯率，從當地貨幣轉換為美元。
不應孤立地考慮調整後的息税折舊攤銷前利潤（非公認會計準則）或 被解釋為淨虧損或任何其他業績衡量標準的替代方案，或作為公司經營業績的指標。 鼓勵投資者將公司的歷史調整後息税折舊攤銷前利潤（非公認會計準則）與最直接可比的GAAP指標進行比較， 淨虧損。此處列出的調整後息税折舊攤銷前利潤（非公認會計準則）可能無法與其他公司提出的類似標題的指標相提並論。其他 公司可能會以不同的方式計算標題相似的衡量標準，從而將其作為比較衡量標準的用途限制在公司的衡量標準之內 數據。公司鼓勵投資者和其他人全面審查財務信息，而不是依賴單一財務信息 測量。
有關非公認會計準則財務指標的更多信息，請參閲 本新聞稿末尾列出了標題為 “未經審計的GAAP和非GAAP業績對賬” 的表格。
投資者聯繫人：
亞當·凱，+44 (0) 7796 954086，
ir@ecarxgroup.com
媒體聯繫人：
ECARX-Media@teneo.com
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ECARX Holdings Inc.
簡明資產負債表
| 2022 年 12 月 31 日 | 3 月 31 日 2023 （未經審計） | |||||||||||
| 數百萬，另有説明 | 人民幣 | 人民幣 | 美元 | |||||||||
| 資產 | ||||||||||||
| 流動資產 | ||||||||||||
| 現金 | 737.4 | 949.5 | 138.3 | |||||||||
| 受限制的現金 | 41.0 | 67.0 | 9.7 | |||||||||
| 應收賬款 — 第三方，淨額 | 418.2 | 264.1 | 38.5 | |||||||||
| 應收賬款 — 關聯方，淨額 | 483.0 | 381.5 | 55.5 | |||||||||
| 應收票據 | 145.4 | 327.4 | 47.7 | |||||||||
| 庫存 | 131.6 | 120.8 | 17.6 | |||||||||
| 關聯方應付的款項 | 911.6 | 91.1 | 13.3 | |||||||||
| 預付款和其他流動資產 | 412.9 | 552.7 | 80.5 | |||||||||
| 流動資產總額 | 3,281.1 | 2,754.1 | 401.1 | |||||||||
| 非流動資產 | ||||||||||||
| 長期投資 | 489.8 | 474.9 | 69.2 | |||||||||
| 經營租賃使用權資產 | 85.3 | 79.9 | 11.6 | |||||||||
| 財產和設備，淨額 | 118.4 | 111.6 | 16.2 | |||||||||
| 無形資產，淨額 | 36.7 | 31.0 | 4.5 | |||||||||
| 其他非流動資產-第三方 | 26.0 | 25.3 | 3.7 | |||||||||
| 其他非流動資產——關聯方 | 213.7 | 216.3 | 31.5 | |||||||||
| 非流動資產總額 | 969.9 | 939.0 | 136.7 | |||||||||
| 總資產 | 4,251.0 | 3,693.1 | 537.8 | |||||||||
| 負債 | ||||||||||||
| 流動負債 | ||||||||||||
| 短期借款 | 870.0 | 870.0 | 126.7 | |||||||||
| 應付賬款-第三方 | 1,024.2 | 820.6 | 119.5 | |||||||||
| 應付賬款-關聯方 | 239.9 | 123.0 | 17.9 | |||||||||
| 應付票據 | 168.4 | 184.5 | 26.9 | |||||||||
| 應付給關聯方的款項 | 191.2 | 330.0 | 48.1 | |||||||||
| 合約負債，當前-第三方 | 4.7 | 4.9 | 0.7 | |||||||||
| 合同負債，流動關聯方 | 316.7 | 336.1 | 48.9 | |||||||||
| 當期經營租賃負債 | 24.1 | 21.6 | 3.2 | |||||||||
| 應計費用和其他流動負債 | 738.6 | 503.6 | 73.3 | |||||||||
| 應繳所得税 | 21.6 | 21.6 | 3.1 | |||||||||
| 流動負債總額 | 3,599.4 | 3,215.9 | 468.3 | |||||||||
| 非流動負債 | ||||||||||||
| 合同負債，非流動-第三方 | 0.1 | 0.1 | 0.0 | |||||||||
| 合同負債，非流動關聯方 | 282.1 | 243.6 | 35.5 | |||||||||
| 可轉換應付票據，非流動 | 439.9 | 439.1 | 63.9 | |||||||||
| 經營租賃負債，非流動 | 59.5 | 61.8 | 9.0 | |||||||||
| 認股權證負債，非流動 | 16.5 | 24.8 | 3.6 | |||||||||
| 其他非流動負債 | 30.7 | 33.4 | 4.9 | |||||||||
| 非流動負債總額 | 828.8 | 802.8 | 116.9 | |||||||||
| 負債總額 | 4,428.2 | 4,018.7 | 585.2 | |||||||||
4
ECARX Holdings Inc.
簡明資產負債表（續）
| 12 月 31 日 2022 | 3 月 31 日 2023 （未經審計） | |||||||||||
| 數百萬，另有説明 | 人民幣 | 人民幣 | 美元 | |||||||||
| 股東赤字 | ||||||||||||
| 普通股 | - | - | - | |||||||||
| A 類普通股 | - | - | - | |||||||||
| B 類普通股 | - | - | - | |||||||||
| 庫存股，按成本計算 | - | - | - | |||||||||
| 額外的實收資本 | 5,919.7 | 5,967.5 | 868.9 | |||||||||
| 累計赤字 | (5,711.0) | ) | (5,905.6) | ) | (859.9) | ) | ||||||
| 累計其他綜合虧損 | (385.9) | ) | (387.5) | ) | (56.4) | ) | ||||||
| 歸屬於普通股股東的赤字總額 | (177.2) | ) | (325.6) | ) | (47.4) | ) | ||||||
| 不可贖回的非控股權益 | - | - | - | |||||||||
| 股東赤字總額 | (177.2) | ) | (325.6) | ) | (47.4) | ) | ||||||
| 負債和股東赤字 | 4,251.0 | 3,693.1 | 537.8 | |||||||||
5
ECARX Holdings Inc.
簡明合併運營報表
| 三個月已結束 3 月 31 日 （未經審計） | ||||||||||||
| 2022 | 2023 | |||||||||||
| 數百萬美元，每股虧損和股票數據除外 | 人民幣 | 人民幣 | 美元 | |||||||||
| 收入 | ||||||||||||
| 商品銷售收入 | 499.3 | 594.6 | 86.6 | |||||||||
| 軟件許可收入 | 42.7 | 102.3 | 14.9 | |||||||||
| 服務收入 | 113.9 | 66.0 | 9.6 | |||||||||
| 總收入 | 655.9 | 762.9 | 111.1 | |||||||||
| 銷售商品的成本 | (404.3) | ) | (469.5) | ) | (68.4) | ) | ||||||
| 軟件許可證成本 | (22.4) | ) | (30.2) | ) | (4.4) | ) | ||||||
| 服務成本 | (90.3 | ) | (52.4) | ) | (7.6) | ) | ||||||
| 總收入成本 | (517.0) | ) | (552.1) | ) | (80.4) | ) | ||||||
| 毛利潤 | 138.9 | 210.8 | 30.7 | |||||||||
| 研究和開發費用 | (313.1) | ) | (201.2 | ) | (29.3) | ) | ||||||
| 銷售、一般和管理費用及其他，淨額 | (136.1) | ) | (173.2) | ) | (25.3) | ) | ||||||
| 運營費用總額 | (449.2) | ) | (374.4) | ) | (54.6) | ) | ||||||
| 操作損失 | (310.3) | ) | (163.6) | ) | (23.9) | ) | ||||||
| 利息收入 | 1.6 | 7.5 | 1.1 | |||||||||
| 利息支出 | (8.4) | ) | (18.1 | ) | (2.6 | ) | ||||||
| 權益法投資的結果份額 | (45.2) | ) | (36.5 | ) | (5.3) | ) | ||||||
| 股權證券公允價值的變動 | - | 21.5 | 3.1 | |||||||||
| 分拆子公司所得收益 | 72.0 | - | - | |||||||||
| 認股權證負債公允價值的變化 | - | (8.4) | ) | (1.2 | ) | |||||||
| 政府補助 | 1.6 | 0.9 | 0.1 | |||||||||
| 外幣兑換（收益）/虧損 | (2.7 | ) | 2.2 | 0.3 | ||||||||
| 所得税前虧損 | (291.4) | ) | (194.5) | ) | (28.4) | ) | ||||||
| 所得税支出 | (0.3) | ) | (0.2 | ) | (0.0 | ) | ||||||
| 淨虧損 | (291.7) | ) | (194.7) | ) | (28.4) | ) | ||||||
| 其他綜合損失： | ||||||||||||
| 扣除零所得税後的外幣折算調整 | 8.8 | (1.6) | ) | (0.2 | ) | |||||||
| 綜合損失 | (282.9) | ) | (196.3) | ) | (28.6) | ) | ||||||
| 歸因於不可贖回的非控股權益的綜合虧損 | 1.4 | - | - | |||||||||
| 歸因於可贖回的非控股權益的綜合虧損 | 0.5 | - | - | |||||||||
| 歸屬於ECARX Holdings Inc.的綜合虧損 | (281.0) | ) | (196.3) | ) | (28.6) | ) | ||||||
6
ECARX Holdings Inc.
簡明合併運營報表 （續）
| 三個月已結束 3 月 31 日 （未經審計） | ||||||||||||
| 2022 | 2023 | |||||||||||
| 人民幣 | 人民幣 | 美元 | ||||||||||
| 普通股每股虧損 | ||||||||||||
| — 每股基本虧損和攤薄虧損，普通股 | (1.59) | ) | (0.58 | ) | (0.08) | ) | ||||||
| 用於計算每股普通股虧損的加權平均普通股數量 | ||||||||||||
| — 普通股的加權平均數 | 236,248,112 | 337,395,390 | 337,395,390 | |||||||||
7
ECARX Holdings Inc.
未經審計的 GAAP 和非 GAAP 業績對賬
調整後 EBITDA
我們使用調整後的息税折舊攤銷前利潤來評估我們的經營業績，以及 財務和運營決策的目的。調整後的息税折舊攤銷前利潤定義為淨虧損，不包括利息收入，利息支出， 所得税支出、財產和設備折舊、無形資產攤銷和基於股份的薪酬支出。
不應孤立地考慮或解釋調整後的息税折舊攤銷前利潤 作為淨虧損或任何其他業績衡量標準的替代方案，或作為我們經營業績的指標。鼓勵投資者 將我們的歷史調整後息税折舊攤銷前利潤與最直接可比的GAAP指標（淨虧損）進行比較。此處顯示的調整後息折舊攤銷前利潤可能不是 可與其他公司提出的標題相似的衡量標準相似。其他公司可能會以不同的方式計算標題相似的衡量標準， 將它們作為比較衡量標準的用途限制在我們數據中。我們鼓勵投資者和其他人查看我們的財務信息 它是完整的，不依賴於單一的財務指標。
| 三個月已結束 3 月 31 日 | ||||||||||||
| 2022 | 2023 | |||||||||||
| 除非另有説明，否則數以百萬計 | 人民幣 | 人民幣 | 美元 | |||||||||
| 淨虧損 | (291.7) | ) | (194.7) | ) | (28.4) | ) | ||||||
| 利息收入 | (1.6) | ) | (7.5) | ) | (1.1) | ) | ||||||
| 利息支出 | 8.4 | 18.1 | 2.6 | |||||||||
| 所得税支出 | 0.3 | 0.2 | 0.0 | |||||||||
| 財產和設備折舊 | 12.3 | 11.9 | 1.8 | |||||||||
| 無形資產的攤銷 | 5.8 | 5.7 | 0.8 | |||||||||
| EBITDA | (266.5) | ) | (166.3) | ) | (24.3 | ) | ||||||
| 基於股份的薪酬支出 | 39.1 | 47.8 | 7.0 | |||||||||
| 調整後 EBITDA | (227.4) | ) | (118.5) | ) | (17.3) | ) | ||||||
8