筆記 1- 組織和業務的性質

公司 組織

三重奏 石油公司（“Trio Petroleum” 或 “公司”）是一家總部位於石油和天然氣的勘探和開發公司 位於加利福尼亞州貝克斯菲爾德，在加利福尼亞州蒙特雷縣開展業務。該公司於 2021 年 7 月 19 日註冊成立，根據 特拉華州法律規定收購、資助和開發加利福尼亞的石油勘探和生產資產；該州沒有創收業務 截至本文件提交之日。該公司的成立是為了收購Trio Petroleul LLC（“Trio LLC”）的近似值 82.75% 工作興趣，隨後增加到大約 85.75佔地約 9,300 英畝的大片工作權益百分比 南薩利納斯項目位於加利福尼亞州蒙特雷，隨後與Trio LLC管理團隊的某些成員合作 開發和運營這些資產。（參見注釋5和註釋6）。

收購 南薩利納斯項目

開啟 2021 年 9 月 14 日，公司與 Trio LLC 簽訂了收購和銷售協議（“Trio LLC PSA”），以收購 82.75% 南薩利納斯項目的工作權益；工作權益包括購買的南薩利納斯項目百分比 租賃、油井和庫存以換取美元300,000 現金，應付美元非計息票據3,700,000 將於 12 月由 Trio LLC 發行 2021 年 17 日（參見注釋 6 和註釋 9）和 4,900,000 公司美元股份0.0001 面值普通股（見附註5和註釋10）。 收購時，本次股票發行構成 45佔公司已發行股份總數的百分比。該公司 根據財務會計準則委員會（“FASB”）會計的規定，將此次收購視為資產收購 標準編纂 (“ASC”) 805- 業務合併。資產和相關的資產報廢義務 （“ARO”）是根據相對公允價值和已支付對價的估計公允價值入賬的（見附註5）。在 2023 年 4 月，公司額外購買了 3南薩利納斯項目工作興趣百分比；更多信息見附註5。 截至2023年10月31日和2022年10月31日，沒有可歸因於該近似值的探明儲量 9,300 該物業的英畝。

初始 公開發行

這個 公司在 S-1/A 表格上的註冊聲明（第 9 號修正案）已於 2023 年 3 月 24 日向美國證券交易委員會提交；其首次公開募股 於 2023 年 4 月 17 日宣佈生效，並於 2023 年 4 月 20 日結束（統稱為 “發行” 或 “首次公開募股”）。 該公司出售了 2,000,000 其普通股股份，總收益為美元6,000,000，註釋4對此進行了更全面的描述。

新興 成長型公司

這個 根據經Jumpstart修改的《證券法》第2（a）（19）條的定義，公司是 “新興成長型公司” 我們的《2012年創業法》（“JOBS法案”），它可能會利用各種報告的某些豁免 適用於其他非新興成長型公司的上市公司的要求，包括但不限於 必須遵守2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第404（b）條的審計師認證要求，減少了披露 定期報告和委託書中有關高管薪酬的義務，以及持股要求的豁免 就高管薪酬進行不具約束力的諮詢投票，並批准任何先前未批准的黃金降落傘付款。此外， 《就業法》第102 (b) (1) 條免除了新興成長型公司遵守新的或經修訂的財務會計的要求 標準直到私營公司（即那些尚未簽署《證券法》註冊聲明的公司）宣佈生效或生效為止 沒有根據《交易法》註冊的證券）必須遵守新的或修訂後的財務會計 標準。《喬布斯法案》規定，公司可以選擇退出延長的過渡期並遵守要求 這適用於非新興成長型公司，但任何此類選擇退出都是不可撤銷的。公司已選擇不選擇退出 這樣的過渡期延長，這意味着當標準發佈或修訂時，其公眾申請日期不同 對於私營公司，公司作為一家新興的成長型公司，可以採用當時的新標準或修訂後的私營公司標準 採用新的或修訂的標準。這可能會將公司的財務報表與另一家上市公司進行比較 既不是新興成長型公司，也不是選擇不使用延長的過渡期的新興成長型公司 或者由於所使用的會計準則可能存在差異而不可能做到.

筆記 2- 重要會計政策摘要

注意 3- 持續經營和管理層的流動性計劃

如 截至 2023 年 10 月 31 日，該公司有 $1,561,924 其運營銀行賬户和營運資金赤字為美元156,045。迄今為止，該公司 一直通過發行普通股的收益為運營提供資金，通過某些投資者及其首次公開募股進行融資， 收盤時淨收益為美元4,940,000。首次公開募股完成後，公司將淨收益用於 i) 償還不計息的款項 應付票據金額為 $1,032,512，以及 ii) 向三名投資者償還過渡票據，本金為美元440,000 （參見 “備註” 7 和 9）。此外，2023年10月4日，公司簽訂了證券購買協議（“2023年10月SPA”） 向機構投資者提供可轉換票據融資，本金總額不超過美元3.5 兩批下百萬美元； 在同一天, 投資者以大約 $ 的價格為第一筆資金提供了資金1.9 百萬（扣除原始發行折扣 7%).

這個 隨附的財務報表是在未來十二年中公司將繼續作為持續經營企業編制的 自這些財務報表發佈之日起的幾個月，其中假設資產變現和負債的清償 在正常的業務過程中。截至2023年10月31日，該公司的累計赤字為美元10,446,882 並經歷了損失 來自持續運營。基於公司截至2023年10月31日的現金餘額和十二家公司的預計現金需求 管理層估計，在這些財務報表發佈幾個月後，它將需要創造足夠的銷售收入 和/或籌集額外資金以滿足運營和資本需求。管理層需要通過發行來籌集額外資金 額外的普通股或其他股權證券或獲得額外的債務融資。儘管管理取得了成功 迄今為止，在籌集必要資金和通過投資者獲得融資方面，無法保證未來需要任何融資 可以及時成功完成，也可以按照公司可接受的條款成功完成。基於這些情況，管理層有 認定這些條件使人們對公司繼續作為十二國持續經營企業的能力產生了重大懷疑 這些財務報表發佈後的幾個月。

因此， 隨附的財務報表是根據美國公認會計原則編制的，該公認會計原則考慮了公司的延續 作為經營中企業, 在正常業務過程中變現資產和清償負債.財務 報表不包括因這種不確定性而可能產生的任何調整。

注意 4- 首次公開募股

這個 公司在 S-1/A 表格上的註冊聲明（第 9 號修正案）已於 2023 年 3 月 24 日向美國證券交易委員會提交；其首次公開募股 於 2023 年 4 月 17 日宣佈生效，並於 2023 年 4 月 20 日結束（統稱為 “發行” 或 “首次公開募股”）。 該公司出售了 2,000,000 公開發行價格為美元的普通股3.00 每股收益總額為美元6,000,000。之後 扣除公司應付的承保佣金、折扣和發行費用，它獲得的淨收益約為 $4,940,000。該公司的普通股在美國紐約證券交易所上市，股票代碼為TPET。該公司還向以下人員發放了認股權證 購買 10萬 以行使價為美元向承銷商出售普通股3.30 每股 (110公開發行價格的百分比）， 其成本在首次公開募股時被額外的實收資本所抵消。

筆記 5- 石油和天然氣特性

期間 在截至2023年10月31日和2022年10月31日的年度中，公司產生的總勘探成本為美元251,743 和 $28,669，分別地。對於 今年，這些費用是勘探、地質和地球物理費用，而在上一年度，這些費用主要用於 現場調查的目的。在適用期間，所有費用均在業務報表中列為支出。用於資本化 在截至2023年10月31日的年度中，公司產生的成本為美元4,111,510，其中 $4,011,510 和 $10萬 屬於南方 分別是薩利納斯項目和麥庫爾牧場油田。在本期間南薩利納斯項目發生的費用中, $3,749,488 與 HV-1 油井的鑽探有關262,022 與購置成本和備選方案的儲備金分析有關 資產（參見 可選資產 下面，註釋 6）。鑽探、儲量分析和購置成本已資本化並反映出來 截至2023年10月31日，石油和天然氣財產的餘額。在截至2022年10月31日的年度中，公司向出租人付款 一次性付款，不可退款252,512 規定延長財產當時的不可抗力狀態； 該金額已資本化並反映在截至2022年10月31日的石油和天然氣財產餘額中。

租約

如 2023年10月31日，該公司持有與南薩利納斯項目未經證實的房產相關的各種租約（見附註6和 注7）；其中兩份租約由同一個出租人持有。第一份租約，其中包括 8,417 英畝，於 2022 年 5 月 27 日進行了修訂，以提供 要求將當時的不可抗力狀態再延長十二個月，無爭議，在此期間，公司將 不必向出租人證明存在不可抗力條件。作為授予租約的對價 延期，公司一次性向出租人支付了不可退還的美元252,512；該金額已資本化並反映在 截至2022年10月31日的石油和天然氣財產餘額。延期從2022年6月19日開始；截至2023年10月31日， HV-1井的鑽探使得 “不可抗力” 狀態消失，租約的有效性得以維持 通過鑽井，這口井正在進行生產測試。

這個 第二份租約保障 160大量 南薩利納斯項目；該項目目前以延遲租賃方式持有，每三年續訂一次。在鑽探開始之前， 公司必須延遲支付租金 $30/英畝 每年。該公司目前遵守了這一要求，並已提前支付了延期租金 時間從 2022 年 10 月到 2023 年 10 月。

期間 2023 年 2 月和 3 月，公司簽訂了與南薩利納斯項目未經證實的房產相關的額外租約 有兩組出租人。第一組租約包括 360 英畝，期限為 20 年；公司需要租金 支付 $25/英畝/年。該公司目前遵守了這一要求，並已提前支付了租金 在 2023 年 2 月至 2024 年 2 月期間。第二組租約包括 307.75 英畝，期限為 20 年；公司 需要支付 $ 的租金30/英畝/年。公司目前遵守了這一要求並已付款 預付 2023 年 3 月至 2024 年 3 月期間的租金。

如 2023年10月31日，公司對南薩利納斯項目及其鄰近的未經證實的房產進行了減值評估， 分析未來的鑽探計劃、租賃期滿以及該地區是否存在任何已知的幹孔。該公司沒有記錄 截至2023年10月31日，石油和天然氣財產的任何減值，因為所有資本化成本均代表收購未經證實的財產的成本 租賃待資產負債表上的進一步發展。有 不 截至10月31日，與石油和天然氣財產相關的枯竭， 2023年，因為該公司目前沒有生產，並且從該日起，收購的財產無需攤銷。

可選 資產

開啟 2022年12月22日，公司和Trio LLC簽署了Trio LLC PSA的第四修正案（見註釋6）。根據條款 第四修正案，公司被授予120天期權（自2023年1月1日起），可以收購以下三項中的任何或全部 目前由Trio LLC部分擁有的資產（“期權資產”）。這個選項的價格是 $15萬，已付款 該公司於2023年4月向Trio LLC出資；該金額已資本化，反映在石油和天然氣財產的餘額中。這個 可選資產如下所示：

這個 可選資產全部位於加利福尼亞州。為了評估可選資產，該公司聘請了KLS石油諮詢公司， 有限責任公司（“KLSP”）將對石油和天然氣儲量以及每種儲量的公允市場價值進行詳細分析和估算 這三種資產中。這些分析已經完成，截至2023年10月31日，公司已支付約美元39,000 到 KLSP 用於對可選資產進行儲備分析；該金額已資本化並反映在石油餘額中 資產負債表上的天然氣特性。儘管截至財年年底，120天的期權期已到期，但該公司和Trio LLC已到期 儘管如此，仍將繼續合作，實現促進公司收購其他Optioned的目標 資產。

聯盟 大道實地協議

開啟 2023 年 5 月 12 日，公司宣佈簽署收購協議，可能收購至 100工作權益的百分比 在聯合大道球場。但是，該公司和Trio LLC沒有就條款達成協議，交易也沒有完成。

麥庫爾 牧場油田資產收購

開啟 2023 年 10 月 16 日，公司與 Trio LLC 簽訂了收購 Trio LLC 的協議（“McCool Ranch 收購協議”） 一個 21.918315% 對位於蒙特雷縣該公司旗艦南薩利納斯項目附近的麥庫爾牧場油田感興趣（見 注6）；這些資產位於所謂的麥庫爾牧場油田的 “Hangman Hollow Area”。收購的 地產是一個用油井、水處理井、蒸汽發生器、鍋爐、各種儲罐、油田內蒸汽管道開發的油田， 石油管道和其他設施。該物業完全獲準用於石油和天然氣生產、循環蒸汽噴射 和水處理；但是，儘管重新開始生產的業務已經開始，但它目前處於閒置狀態（即不生產）。該公司 最初記錄的付款為 $10萬 在 McCool Ranch 購買協議執行後，其中 time Trio LLC開始對聖阿爾多WD-1水處理井（“WD-1”）進行翻新作業，以確定 如果它能夠合理地滿足資產的生產用水需求，則翻新工作已成功完成。和 翻新成功完成，公司將額外支付 $40 萬， 這筆資金將用於重啟資產的生產業務.截至2023年10月31日，該公司已記錄了美元10萬以資本化成本支付；餘額為 反映在截至年底的石油和天然氣財產餘額中。

額外 工作興趣-南薩利納斯項目

在 2023 年 4 月，公司向 Trio LLC 支付了大約 $60,000 再購買一個 3.026471南薩利納斯工作權益百分比 項目，其營運利息金額為Trio LLC收購的營運權益的一半（1/2）；該金額已資本化 並反映在石油和天然氣財產的平衡中（見註釋6）。

注意 6- 關聯方交易

南方 薩利納斯項目-關聯方

這個 公司成立最初是為了收購Trio LLC在南薩利納斯項目中的經營權益，隨後與之合作 Trio LLC管理層的某些成員負責開發和運營這些資產（見註釋1，註釋5）。Trio LLC 在南部運營 薩利納斯代表公司並作為運營商進行並完全控制運營，並以獨立人士的身份行事 承包商。Trio LLC目前持有一家 3.8南薩利納斯項目工作權益百分比，公司持有 85.75工作興趣百分比。 該公司向Trio LLC預付資金，用於開發和運營南薩利納斯項目的資產；此類資金已被歸類 在資產負債表的長期資產部分，自2022年4月起作為向運營商預付款，截至2023年10月31日和2022年10月31日， 該賬户的餘額為 $0 和 $1,900,000，分別地。

可選 關聯方的資產

開啟 2022年12月22日，公司和Trio LLC簽署了Trio LLC PSA的第四修正案。根據第四修正案的條款 公司獲得了 120 天的期權（從 2023 年 1 月 1 日開始），可以收購目前以下三種資產中的任何或全部 由Trio LLC部分擁有（“期權資產”）。這個選項的價格是 $15萬，這筆款項由公司支付 2023年4月向Trio LLC轉讓；該金額已資本化，反映在石油和天然氣財產的餘額中。可選資產 如下所示：

麥庫爾 牧場油田資產收購-關聯方

2023 年 10 月 16 日，公司與 Trio 簽訂了一項協議（“McCool Ranch 收購協議”） 有限責任公司用於收購 21.918315位於蒙特雷縣公司旗艦附近的麥庫爾牧場油田的就業權益百分比 南薩利納斯項目（見註釋6）；資產位於麥庫爾牧場所謂的 “Hangman Hollow Area” 油田。收購的財產是一個油田, 裏面有油井, 水處理井, 蒸汽發生器, 鍋爐, 各種儲罐, 現場蒸汽管道、石油管道和其他設施。該物業完全獲準用於石油和天然氣生產， 循環蒸汽噴射和水處理；但是，儘管要重新開始生產，但它目前處於閒置狀態（即不生產） 已經開始了。該公司最初記錄了$的付款10萬 在 McCool Ranch 購買協議執行後，當時 Trio LLC開始對聖阿爾多WD-1水處理井（“WD-1”）進行翻新作業，以確定是否 它能夠合理地滿足資產的生產用水需求，翻新工作已成功完成。進行翻新 成功完成，公司將額外支付 $40 萬，它應用於在上重啟生產操作 資產。截至2023年10月31日，該公司已記錄了美元10萬 以資本化成本支付；餘額反映在餘額中 截至年底的石油和天然氣財產。

額外 工作興趣-南薩利納斯項目-關聯方

在 2023 年 4 月，公司向 Trio LLC 支付了大約 $60,000 再購買一個 3.026471南薩利納斯工作權益百分比 項目，其營運利息金額為Trio LLC收購的營運權益的一半（1/2）；該金額已資本化 並反映在石油和天然氣財產的平衡上。

注意事項 應付款-關聯方

開啟 2021年9月14日，公司與Trio LLC簽訂了應付票據，這是購買協議的一部分 82.75% 正在工作 對南薩利納斯項目的興趣（見註釋1）。根據2022年5月27日簽署的第三修正案，先前付款的一部分已支付 向Trio LLC支付了向第三方支付的延期租金；由於先前支付的款項將用於其他支出， 用於為租約延期提供資金的金額已添加到應付給Trio LLC的剩餘金額中，從美元增加780,000 到 $1,032,512。 根據Trio LLC PSA第四修正案的延期, 該公司支付了最後一筆款項 $1,032,512 圓滿後 的首次公開募股。截至2023年10月31日和2022年10月31日，應付票據餘額為美元0 和 $1,025,497，分別包括利息支出 認出了 $7,015 和 $120,337 分別適用於截至2023年10月31日和2022年10月31日的年度。應付票據的付款總額 截至2023年10月31日和2022年10月31日的年度為美元1,032,512，以及 $2920,000，分別地。

受限 向董事發行的股票單位（“RSU”）

開啟 2022年7月11日，公司發行了 60,000 其美元份額0.0001 按公允價值向其五位外部董事每人分配普通股 為 $0.29 每股，總授予日價值為美元88,200。公允價值是通過第三方估值計算得出的 使用收入和市場方法以及折現現金流法，終值使用市值倍數法，調整後 因為缺乏適銷性。股票或限制性股票單位在首次公開募股六個月週年之際全額歸屬，但須視董事的要求而定 在歸屬之日繼續提供服務；發行後，股份將全額支付且不可評税。首次公開募股完成後， 這些股票的歸屬期已開始，在截至2023年10月31日和2022年10月31日的年度中，公司確認了股票薪酬 金額為 $88,200 和 $0，分別在損益表上的股票薪酬支出中，支出未確認 為 $0 截至2023年10月31日的期間。

開啟 2023 年 9 月 2 日，公司發佈了彙總數據 425,000 其美元份額0.0001 向四名外部董事平倉普通股 $ 的價值0.64 每股，授予日價值為美元273,275。股票或限制性股票單位在上市六個月週年之際全額歸屬 授予開始日期（或2023年8月28日），視董事在歸屬之日繼續任職而定。在結束的歲月裏 2023年10月31日和2022年10月31日，公司確認的股票薪酬金額為美元96,016 和 $0，分別在以股票為基礎的範圍內 損益表上的薪酬支出，未確認的費用為美元177,259 截至2023年10月31日的期間。

受限 向高管和員工發行的股票

在 2022年2月，公司與弗蘭克·英格里塞利（首席執行官或 “首席執行官”）簽訂了員工協議，以及 Greg Overholtzer（首席財務官或 “首席財務官”），除其他外，他還規定了限制性股票的授予 金額為 1,000,000 和 10萬，分別根據2022年股權激勵計劃（“計劃”）。根據條款 在員工協議中，限制性股票的歸屬期為兩年，根據該協議，受繼續僱用 25% 將 在首次公開募股後三個月或授予之日後六個月內歸屬，以較早者為準。在此日期之後，其餘部分按等額歸屬 每六個月發放一筆款項，直至完全歸還。由於該計劃直到2022年10月17日才獲得通過（見附註7），因此這些股份將被記錄在案 截至該日，公允價值為美元0.294 每股；該價值是通過第三方估值計算得出的，使用收入和 市場方法，以及折現現金流法，終值使用市值倍數法，根據缺口進行調整 適銷性（見註釋10）。截至2022年10月31日，公司記錄 1100,000 公允價值為美元的限制性股票323,400， 在截至2023年10月31日和2022年10月31日的年度中，公司確認的股票薪酬為美元161,700 和 $6,202，分別是 在損益表上的股票薪酬支出中，未確認的支出為美元155,498 截至 2023 年 10 月 31 日。

在 2023 年 5 月，公司簽訂了六份員工協議，其中除其他外，規定總共發放 700,000 本計劃規定的限制性股票。根據員工協議的條款，限制性股票（視持續僱用情況而定） 背心如下： 25百分比的股份將在發行之日起五個月後歸屬，之後其餘股份每等額歸屬 六個月後才完全歸還。這些股票在發行之日以公允價值入賬 $2.15 總公允的每股收益 $ 的價值1,505,000，在截至2023年10月31日和2022年10月31日的年度中，公司確認的股票薪酬為美元440,219 和 $0，分別在損益表上的股票薪酬支出中，未確認的支出為美元1,064,781 截至 期限於 2023 年 10 月 31 日結束。

開啟 2023年7月20日，根據英格里塞利僱傭協議（見上文），公司發行了 20 萬 限制性股票（受制於 本計劃）作為全權年度獎金，公允價值為美元1.07 每股給英格里塞利先生，總公允價值為美元213,000。 股票於2023年7月24日全部歸屬，公司確認的股票薪酬為美元213,000 在股票薪酬範圍內 截至2023年7月31日的損益表上的支出。

開啟 2023 年 10 月 16 日，公司與邁克爾·彼得森簽訂了僱傭協議（“彼得森僱傭協議”）， 自2023年10月23日起生效，根據該協議，彼得森先生將擔任公司首席執行官，接替先生 英格里塞利。根據彼得森僱傭協議, 彼得森先生的年基本工資將為 $350,000。此外， 彼得森先生有權領取，前提是他在獎金髮放的適用日期繼續在公司工作 年度目標全權獎金，最高可達 100其年基本工資的百分比，由薪酬委員會酌情支付 董事會根據公司和彼得森先生實現的目標和里程碑而定 董事會按年計算。

依照 在《彼得森僱傭協議》中，公司向彼得森先生發放的補助金是 1,000,000 依據的限制性股票 公司的綜合激勵薪酬計劃（“計劃”）的公允價值為美元0.27 授予日每股收益 美元的公允價值271,000。限制性股票補助的有效期為兩年， 25限制性股票歸屬股份的百分比 彼得森僱傭協議生效之日起六個月，其餘部分按等額分配給12、18、 以及《彼得森僱傭協議》簽訂24個月的週年紀念日。截至2023年10月31日，公司確認了股票薪酬 為 $3,341 在損益表上的股票薪酬支出中，未確認的支出為美元267,659.

諮詢 協議-關聯方

開啟 2023 年 10 月 6 日，英格里塞利先生發佈了辭去公司首席執行官職務的通知，辭職於 10 月生效 2023 年 23 日。辭職後，英格里塞利先生將繼續擔任董事並擔任董事會 “副主席” 的頭銜 本公司董事的名單。此外，2023年10月16日，公司和環球風險投資有限責任公司（“顧問”）， 一家特拉華州有限責任公司和一家擁有的全資諮詢公司 100% 由英格里塞利先生簽訂了諮詢協議， 自辭職之日起生效，有效期至2023年12月31日。根據諮詢協議，公司 將向英格里塞利先生支付相當於美元的現金諮詢費1萬個 每月，在開始後的五個工作日內支付 諮詢協議期限內的每個日曆月。根據其條款，諮詢協議於2023年12月31日終止。

筆記 7- 承付款和意外開支

來自 公司不時受到正常業務過程中產生的各種索賠。管理層認為任何責任 本公司可能因這些問題而產生或與這些問題有關的問題不會對財務狀況和業績產生重大不利影響 公司的運營或現金流量。

未經證實 物業租賃

如 截至2023年10月31日，該公司持有與南薩利納斯項目未經證實的房產相關的各種租約（見註釋5）；二 的租約由同一個出租人持有。第一份租約，其中包括 8,417 英畝，於2022年5月27日進行了修訂，規定了 無爭議地將當時的不可抗力狀態再延長十二個月，在此期間，公司將被釋放 從必須向出租人證明不可抗力條件的存在.作為準予延期租約的考慮因素, 公司一次性向出租人支付了不可退還的美元252,512；該金額已資本化並反映在餘額中 截至2022年10月31日的石油和天然氣財產。延期從2022年6月19日開始；截至2023年10月31日，“部隊 HV-1油井的鑽探取消了 “不可抗力” 狀態，鑽探維持了租約的有效性 油井的，正在生產測試中。

這個 第二份租約保障 160 南薩利納斯項目的英畝土地；該項目目前以延遲租賃方式持有，每三年更新一次。直到 鑽探開始，公司必須延遲支付租金 $30/英畝/年。該公司目前處於合規狀態 符合此要求，並已提前支付2022年10月至2023年10月期間的延遲租金。

期間 2023 年 2 月和 3 月，公司簽訂了與南薩利納斯項目未經證實的房產相關的額外租約 有兩組出租人。第一組租約包括 360 英畝，期限為 20 年；公司需要租金 支付 $25/英畝/年。該公司目前遵守了這一要求，並已提前支付了租金 在 2023 年 2 月至 2024 年 2 月期間。第二組租約包括 307.75 英畝，期限為 20 年；公司 需要支付 $ 的租金30/英畝/年。公司目前遵守了這一要求並已付款 預付 2023 年 3 月至 2024 年 3 月期間的租金。

如 2023年10月31日，公司對南薩利納斯項目及其鄰近的未經證實的房產進行了減值評估， 分析未來的鑽探計劃、租賃期滿以及該地區是否存在任何已知的幹孔。管理層得出結論 截至資產負債表日無需減值準備金。

板 董事薪酬

開啟 2022年7月11日，公司董事會批准了公司每位非僱員董事的薪酬， 將在首次公開募股完成後生效。此類薪酬結構如下：年度預付金為美元5萬個 現金 plus 額外的 $1萬個 對於董事任職的每個董事委員會，每個委員會每季度拖欠款項。這筆款項已獲批准 薪酬從公司成功完成首次公開募股時開始，截至2023年10月31日，公司已確認$156,154 在董事費中。

協議 與顧問一起

開啟 2022年7月28日，公司與Spartan Capital Securities, LLC（“Spartan”）簽訂了一項協議，根據該協議，斯巴達將 在協議期限內擔任公司任何證券發行的獨家代理人、顧問或承銷商， 是一年。該協議規定了 $25000 協議執行和橋樑發行完成後的預付款不可退還 計入Spartan成功完成首次公開募股後產生的應計費用，a 現金費或承銷商 首次公開募股籌集資金總額的7.5％的折扣，認股權證購買相當於總額5％的普通股 首次公開募股的普通股數量，支出補貼最高為美元15萬 用於支付法律顧問的費用和開支以及其他自付費用 費用和Spartan首次公開募股總收益的1％，用於不記賬的費用。該協議還規定了以下選項 Spartan 可在首次公開募股結束後45天內行使，最多可額外購買證券總數的15％ 由該公司在首次公開募股中發行。在協議2023年7月28日到期後的18個月內，斯巴達應為 根據協議的 “尾部” 條款，有權獲得相同的7.5％現金費和5％的認股權證保險補償 在融資交易方面，公司與Spartan在融資交易之前聯繫或介紹給公司的任何一方完成融資 斯巴達協議到期。

開啟 2023 年 4 月 20 日，根據上述協議，公司向斯巴達簽發了代表性認股權證，要求最多總額購買 的 10萬 普通股；這些認股權證可以自本次發行結束之日起行使，到期即行使 五年 自注冊聲明生效之日起，行使價為美元3.30 (110普通股公開發行價格的百分比 股票）。

三重奏 LLC-每月諮詢費

依照 根據Trio LLC PSA的第四修正案，公司同意從2022年5月1日起累積每月諮詢費，追溯到2022年5月1日 費用為 $35,000，應由公司支付給Trio LLC。這筆費用旨在支付Trio為公司所做的工作 有限責任公司在公司首次公開募股截止日期之前的員工。截至 2023 年 10 月 31 日，公司已累計並支付 $406,000 這些服務的費用。

開啟 2023 年 5 月 1 日，公司與 Trio LLC 員工簽訂了六份僱傭協議；這些協議規定了薪酬和 本計劃（見附註10）規定的限制性股票，起始日期為2023年5月1日，前提是每個人繼續任職 作為 Trio LLC 的兼職員工。

注意 8- 所得税

這個 公司根據ASC 740-10核算所得税，該法規定了所得税的資產和負債會計方法。 在這種方法下，遞延所得税資產和負債是根據預期的未來税收後果確認的，使用當前 頒佈了税法，這歸因於財務報告的資產和負債賬面金額之間的暫時差異 目的和為所得税目的計算的金額。

如 截至 2023 年 10 月 31 日和 2022 年 10 月 31 日，該公司的資產約為 $1,095,000 和 $797,000分別以淨營業虧損結轉額計算 用於聯邦和州所得税申報（受税影響）的目的。根據2017年《減税就業法》（以下簡稱 “法案”）， 某些未來的結轉不會過期。該公司尚未進行正式分析，但認為其有能力使用此類網絡 由於控制權變更條款，未來的營業虧損和税收抵免結轉受年度限制 《美國國税法》第382條和第383條將嚴重影響其變現這些遞延所得税資產的能力。

這個 自實現此類税收優惠以來，公司記錄了其遞延所得税淨資產的全額估值補貼 由公司管理層認定可能性較小。估值補貼增加了 $298,000 和 $776,000 期間 分別於 2023 年 10 月 31 日和 2022 年 10 月 31 日結束的年份。

如 截至本次申報之日，該公司尚未提交2023年聯邦和州企業所得税申報表。該公司預計 儘快歸檔這些文件。

這個 公司已經評估了其所得税狀況，並確定沒有任何不確定的税收狀況。公司將 通過其所得税支出確認與任何不確定税收狀況相關的利息和罰款。

筆記 9- 應付票據

注意事項 應付款-關聯方

開啟 2021年9月14日，公司與Trio LLC簽訂了應付票據，這是購買協議的一部分 82.75% 正在工作 對南薩利納斯項目的興趣（見註釋1）。根據2022年5月27日簽署的第三修正案，先前付款的一部分已支付 向Trio LLC支付了向第三方支付的延期租金；由於先前支付的款項將用於其他支出， 用於為租約延期提供資金的金額已添加到應付給Trio LLC的剩餘金額中，從美元增加780,000 到 $1,032,512。 根據Trio LLC PSA第四修正案的延期, 該公司支付了最後一筆款項 $1,032,512 圓滿後 的首次公開募股。截至2023年10月31日和2022年10月31日，應付票據餘額為美元0 和 $1,025,497，分別包括利息支出 認出了 $7,015 和 $120,337 分別適用於截至 2023 年 10 月 31 日的年度。多年來對應付票據的付款總額 截至 2023 年 10 月 31 日和 2022 年 10 月 31 日的價格為 $1,032,512 和 $2920,000，分別地。

注意事項 應付賬款-投資者（2022年1月SPA）

開啟 2022年1月28日，公司與GPL簽訂了2022年1月的SPA，根據該協議，(i) 以美元作為交換4500,000 考慮到這一點， 公司發行了本金總額的優先擔保可轉換期票（“2022年1月票據”） 為 $4500,000 (ii) 公司發行了認股權證，最多可購買 50完全轉換後發行的普通股數量的百分比 在2022年1月的票據中，以及（iii）以成功進行首次公開募股為條件，公司同意發行承諾股（“承諾”） 股票”）在公司首次公開募股之日向投資者（“GPL投資者”）提供。這些票據是抵押的 擁有石油和天然氣財產的擔保權益，該物業將在2022年4月28日之前完善。如果抵押品是 到2022年4月28日尚未完善，公司必須交付 4500,000 股票（“默認股份”）給投資者。 違約股份最初以託管方式持有，直到 a) 擔保權益的授予和完善，b) 以較早者為準 在首次公開募股時轉換2022年1月票據或 c) 2022年4月28日。由於公司未能完善擔保權益，不是 首次公開募股於2022年4月28日進行，默認股票於2022年4月28日交付給投資者。這些股票是在博覽會上發行的 $ 的價值0.29 每股，總價值為 $1,322,933，這筆款項被確認為與債務相關的罰款 損益表。

這個 2022年1月票據的到期日為2023年4月30日（該到期日最初從1月28日延長，以較早者為準） 根據2023年1月23日簽署的2022年1月票據修正案，2023年2月28日再次根據該修正案從2023年2月28日起生效 對2023年2月23日簽署的2022年1月票據的第二次修正案，或首次公開募股和利息的利率為 8每年百分比，其中 應在到期日累計和支付。因為截至2022年8月1日，該公司的首次公開募股尚未發生，而且公司也沒有 2022年1月票據違約，利息百分比增加到 15每年百分比。一月份的應付本金和利息 2022年票據將在首次公開募股時自動轉換為股票。轉換價格是兩者中較低者 i) 首次公開募股價格乘以 50% 的折扣或 ii) 完成之日後交易日普通股的開盤價 首次公開募股的比例乘以50％的折扣。 轉換份額的數量等於未償還的本金除以轉換份額 價格。首次公開募股完成後，債務將轉換為固定的美元金額9,000,000 可變數量的股份。

之後 首次公開募股完成後，公司將未償還本金和應計利息餘額總額轉換為美元4500,000 和 $664,875， 分別進入 5,038,902 普通股；轉換股份的數量是通過除以總餘額計算得出的 為 $5,164,875 按其普通股在2023年4月19日的開盤交易價格為美元計算2.05，折扣為50％。該公司 還發行了 375,000 承諾份額，其數量是按未償還本金餘額的25％計算的4500,000 然後將其除以首次公開募股價格 $3.00 每股，發行承諾股份的費用被確認為虧損 截至 2023 年 4 月 30 日的損益表。截至2023年10月31日和2022年10月31日，應付票據餘額為美元0 和 $4,137,720，與 美元的利息支出674,405 和 $1,136,811 分別適用於截至2023年10月31日和2022年10月31日的年度。

橋 注意

期間 2022年9月，公司與三位投資者簽訂了協議或過渡票據（“過橋票據”）；過橋票據 包括原始發行的折扣優先票據（“票據”），總收益為美元444,000，一個 10% 原始發行折扣（“OID”） 為 $44,000 以及美元的債務發行成本70,438，淨收益為 $329,562 給公司。Bridge Note包括預先資助的認股權證 允許投資者購買公司多股普通股（等於 100原始本金的百分比 票據金額），可從認股權證協議簽訂之日起至公司發行之日起五年內行使 首次公開募股，行使價為美元0.01。這些票據的到期日為i) 2023年4月30日或 ii) 首次公開募股的完成（以較早者為準）。 這些票據的興趣是 8每年百分比，如果公司在完成首次公開募股後的90天內成功完成首次公開募股，則免除該百分比 融資；如果違約，利息百分比將增加到 15每年%。

這個 公司還發行了與Bridge Note相關的預先注資認股權證，以購買相當於美元數量的股票 的筆記，或 40 萬，行使價為美元0.01 每股；公司確定認股權證屬於股權分類，可以 自認股權證協議簽訂之日起至自首次公開募股完成之日起五年內隨時行使。該公司 還產生了美元的債務發行成本70,438 與票據和認股權證的發行有關。OID、認股權證的價值 債券發行成本記作債務折扣，並在票據有效期內作為利息支出攤銷。

之後 首次公開募股完成後，公司償還了過渡票據，金額為美元440,000 投資者免除了利息。截至 2023年10月31日和2022年10月31日，過渡票據（包含在應付票據中）——投資者，扣除折扣後的餘額 資產負債表上的行項目）是 $0 和 $265,719，利息支出分別為美元174,281 和 $51,040 截至十月的年份 分別是 2023 年 31 日和 2022 年。

可兑換 注意-投資者（2023 年 10 月 SPA）

開啟 2023年10月4日，公司與投資者簽訂了證券購買協議（“2023年10月SPA”）； 2023 年 10 月 SPA 提供的貸款本金總額不超過 $3.5 兩批下百萬美元，第一和第二批 分批資金金額為 $2.0 百萬和美元1.5 分別為百萬。第一筆資金將在收盤時立即獲得資金， 第二批資金將在公司向投資者提供書面確認後進行融資，但須經雙方同意 投資者以及 (i) 為遵守紐約證券交易所/紐約證券交易所的規定而獲得股東批准的公司 美國規則；(ii) 已申報表格 S-1 上的轉售註冊聲明（“轉售註冊聲明”） 美國證券交易委員會對票據和認股權證轉換後可發行的普通股的註冊生效，以及 (iii) 沒有因此類額外資金而發生或將要發生的違約事件（定義見2023 年 10 月 SPA） 並具有充分的效力和效果）。

在 公司以私募方式向投資者發行並出售第一批資金的對價， i) 本金總額為美元的優先有擔保可轉換本票2,000,000 （“註釋”）和 ii）逮捕令 最多可購買 866,702 初始行使價為美元的普通股1.20 每股普通股，但須遵守某些條件 調整（“普通認股權證”）。該票據最初可轉換為普通股，轉換價格為 $1.20，但須進行某些調整（“轉換價格”），前提是轉換價格不得降至以下 $0.35 （“底價”）。該票據不計任何利息，將於2025年4月4日到期。

隨後 2023 年 10 月 4 日的初始融資，公司錄得的總收益約為 $2.0 百萬，一個 7% 原版折扣 為 $140,000 以及美元的債務發行成本350,320，淨收益約為 $1.5 百萬。該公司還向以下人員發出了逮捕令 最多購買 866,702 總相對公允價值為美元的普通股332,630；用於確定公允價值的因素 股價為美元0.55，行使價為 $1.20，預期期限為 5 年，年化波動率為 137.10%，股息率 的 零 百分比和折扣率為 4.72%.

開始 (i) 即 2023 年 10 月 4 日之後的四個月之日以及 (ii) 首次轉售註冊之日，以較早者為準 聲明應由美國證券交易委員會宣佈生效，公司必須向投資者支付未償本金餘額 在該票據下，按月分期付款，在該日期及其每一個月的週年紀念日，金額等於 103佔總數的百分比 本金乘以商數，計算方法是將一除以截至到期日剩餘的月數 請注意，直到未償本金全額支付，或者（如果更早）在加速、轉換或贖回時 請根據其條款注意。所有月度付款均由公司以現金支付，前提是在某些情況下， 如附註所述，公司可以選擇以普通股支付。

如 2023年10月SPA下債務的抵押品，公司已向投資者授予全部優先證券權益 公司資產（包括知識產權），但擔保協議中規定的某些例外情況除外 （定義見 2023 年 10 月 SPA）。公司還簽訂了抵押貸款、信託契約、生產轉讓、擔保 與投資者向投資者提供擔保權益的協議和融資聲明（“信託契約”） 公司在加利福尼亞持有的某些石油和天然氣權益（“信託契約”）。

在 與 2023 年 10 月 SPA 有關，公司於 2023 年 10 月 4 日簽訂了投票協議（統稱為 “投票”） 與某些公司股東、董事和高級管理人員達成的協議”），總額為 4,025,000 普通股 股票，包括公司首席執行官弗蘭克·英格里塞利以及與英格里塞利先生有關聯的某家實體。 根據投票協議，其每個股東都同意對其普通股進行投票，以批准發行 證券購買協議下的證券，以遵守適用的紐約證券交易所/紐約證券交易所美國規則 股東批准公司發行普通股，與下述考慮的交易有關 2023 年 10 月的水療中心，超過 20截至本文發佈之日已發行普通股數量的百分比。每份投票協議 將在獲得批准與交易有關的股東提案所需的足夠股東投票後終止 在 2023 年 10 月的 SPA（“投票協議到期日”）中進行了考慮。

在 與 2023 年 10 月 SPA 有關，公司於 2023 年 10 月 4 日簽訂了註冊權協議（“10 月 2023 RRA”）與投資者共同持有的可註冊證券（定義見其中），但須遵守以下條件 某些條件，有權根據《證券法》進行註冊。根據 2023 年 10 月 RRA，公司必須， 自簽訂之日起30天內，以及第二批交易結束後的10天內（該術語的定義見10月份） 2023 SPA），向美國證券交易委員會（費用和費用由公司自行承擔）提交轉售註冊聲明並促成此類轉售 註冊聲明將在適用的申請日期後的60天內生效，涵蓋投資者對可註冊資產的轉售 證券。

在下面 2023 年 10 月 SPA、2023 年 10 月 RRA 和票據的條款，公司需要保留和註冊 13,161,976 股份 該數字所代表的轉售註冊聲明中的普通股 200行使普通股數量的百分比 認股權證和 200票據轉換後股票數量的百分比。

注意 10- 股東權益

常見 股票

這個 公司有權發行總計 500,000,000 股份。法定資本存量分為:(i) 490,000,000 股份 面值為美元的普通股0.0001 每股和 (ii) 10,000,000 面值為美元的優先股股份0.0001 每 分享。

在 2022年1月，公司使用GPL簽訂了2022年1月的SPA，該協議附有認股權證，最多可行使 50% 票據全面轉換後發行的普通股數量。公司確定認股權證是股權分類的 並使用第三方進行估值以估算其截至2022年1月28日的公允市場價值，即美元994,091.

開啟 2022年4月28日，公司發行了 4500,000 其美元份額0.0001 普通股面值，價格為美元0.29 每股按總額計算 美元的公允價值1,322,933 將GPL作為與2022年1月SPA相關的默認股票（參見注釋3、註釋6和註釋9）。

開啟 2022年7月11日，公司發行了 60,000 其美元份額0.0001 向其五位外部董事每人分派普通股，總額為 的數量 300,000 股份。股票或限制性股票單位在首次公開募股六個月週年之際全額歸屬，但須視董事的要求而定 在歸屬之日繼續提供服務；股票發行後將全額支付且不可評税。限制性股票單位是在博覽會上記錄的 $ 的價值0.29 每股，總價值為 $88,200。首次公開募股完成後，這些股票的歸屬期開始了 在截至2023年10月31日和2022年10月31日的年度中，公司確認的股票薪酬金額為美元88,200 和 $0，分別是 在損益表上的股票薪酬支出中，未確認的支出為美元0 截至10月31日的期間， 2023。

開啟 2022年10月17日，公司發行了 1100,000 根據該計劃，僅限其兩名高管持有股份。由於該計劃未獲通過 截至2022年10月17日，這些股票的公允價值為美元0.29 每股；該價值是通過以下方式計算的 使用收入和市場方法以及折扣現金流法進行的第三方估值，其終值為 使用市場倍數法，並根據缺乏適銷性進行了調整。截至2022年10月31日，公司記錄 1100,000 限制 公允價值為美元的股票323,400 在截至2023年10月31日和2022年10月31日的年度中，公司確認了股票薪酬 為 $161,700 和 $6,202，分別在損益表上的股票薪酬支出中，未確認的支出為 $155,498 截至 2023 年 10 月 31 日。

在 2022年12月，公司與兩名合格投資者簽訂了認購協議，總髮行量為 40 萬 常見的 總現金收益為美元的股份40 萬。普通股為 $0.0001 面值，購買價格為 $1.00 每 分享。

在 2023 年 4 月，公司完成首次公開募股並出售 2,000,000 公開發行價格為美元的普通股3.00 每股為 總收益為 $6,000,000.

在 2023年4月，在完成首次公開募股後，該公司還發行了 375,000 承諾份額，其數量是通過取值計算得出的 252022年1月票據未償本金餘額的百分比4500,000 然後將其除以首次公開募股價格 $3.00 每股

開啟 2023 年 4 月 20 日，公司發行了 12,500 公允價值為美元的普通股2.00 每股給顧問以換取服務 已渲染；總金額為 $25000 截至該期間結束時被記為專業服務費.

開啟 2023 年 5 月 1 日，公司發行了 700,000 根據該計劃，僅限其六名員工持有股份（見附註6）；這些股份是 按公允價值入賬 $2.15 每股，總授予日公允價值為美元1,505,000，在截至10月31日的年度中， 2023年和2022年，公司確認的股票薪酬為美元440,219 和 $0，分別在股票薪酬支出中 在損益表上，未確認的支出為美元1,064,781 截至2023年10月31日的期間。

開啟 2023 年 5 月 2 日、2023 年 6 月 23 日和 2023 年 7 月 11 日，公司發行了 25000, 10萬 和 10萬 普通股，面值為美元0.0001， 分別以公允價值為美元2.10, $0.88 和 $1.21，分別向顧問發放以換取所提供的服務；總額 金額 $52,500, $88,000 和 $121,000截至本期末, 分別記為專業服務費.

開啟 2023 年 6 月 30 日，公司發行了 48,000 普通股，面值為美元0.0001，公允價值為美元1.67 向 Marcum 律師事務所求助 總金額為 $80,159 用於部分清償應付賬款。

開啟 2023年6月30日， 該公司發佈了S-1/A表格，該表格註冊轉售（i）最多3,149,314股普通股，面值0.0001美元 出售股東在行使未償還普通認股權證時可能收購的每股以及（ii）最多500,000股 普通股，賣出股東可以在行使未償還的預先注資認股權證時收購普通股。這樣的逮捕令已經簽發 向與2022年1月28日和2022年9月20日簽訂的證券購買協議相關的賣出股東致意。 該公司記錄了699,848股普通股，這些普通股未行使但根據普通認股權證協議進行了註冊 以及50萬股未行使但根據其預先注資的認股權證協議註冊的普通股 提交本表格 S-1/A.

開啟 2023 年 7 月 20 日，公司發行了 20 萬 根據本計劃，向英格里塞利先生提供限制性股份（見附註6），公允價值為美元1.07 每股，總公允價值為美元213,000。股票於2023年7月24日全部歸屬，公司確認了股票薪酬 以期末為止股份的全部價值。

開啟 2023 年 9 月 2 日，公司發行了 425,000 其美元份額0.0001 向四位外部董事提供普通股面值，公允價值為美元0.64 每股，授予日價值為美元273,275。股票或限制性股票單位在歸屬開始六個月週年之際全額歸屬 日期（或2023年8月28日），視董事在歸屬之日繼續任職而定。截至 2023 年 10 月 31 日的年度 而2022年，公司確認的股票薪酬金額為美元96,016 和 $0，分別在股票薪酬範圍內 損益表上的支出，未確認的支出為美元177,259 截至2023年10月31日的期間。

開啟 2023 年 10 月 16 日，根據彼得森僱傭協議，公司向彼得森先生發放的補助金是 1,000,000 限售股份 根據本計劃，股票的公允價值為美元0.27 授予日公允價值為美元的每股271,000. 限制性股票補助歸屬 在兩年內，25% 的限制性股票將在彼得森僱傭協議生效六個月後歸屬 日期，剩餘部分在 Peterson 就業週年日 12、18 個月和 24 個月週年紀念日各等額歸屬 協議。截至2023年10月31日，公司確認的股票薪酬為美元3,341 在股票薪酬支出中 在損益表上，未確認的支出為美元267,659.

認股權證

一月 2022年持有GPL認股權證的SPA

在 2022年1月，公司使用GPL簽訂了2022年1月的SPA，該協議所附的認股權證最多可行使 50% 票據全面轉換後發行的普通股數量。該公司確定認股權證是股權分類的 並使用第三方進行估值以估算其截至2022年1月28日的公允市場價值，即美元994,091。這些因素 用來確定其公允價值的期限為 3 年份，波動率 92%，基於可比公司的股價和行使權 的價格 50公司首次公開募股時股票價格的百分比。

之後 首次公開募股完成，公司共發行了 2,519,451 向GPL投資者發放認股權證，行使價為美元1.03 和 到期日期為 3 自首次公開募股之日起數年；2023年7月10日，公司對認股權證協議進行了修訂 與六個投資者中的五個，其中 i) 行使價從1.03美元降至0.80美元，ii) 認股權證的數量增加 按1.25或489,893份認股權證的係數計算，以促使立即全面行使。 因此， 2,449,466 認股權證（原始號碼） 的認股權證是 1,959,573) 以行使價為美元0.80 每股收益總額（扣除股票發行成本） 為 $146,938) 的 $1,812,635。為行使這些認股權證而發行的股票已作為S-1/A表格的一部分註冊轉售 於 2023 年 6 月 30 日提交。公司將修正案視為權證修改，因此修改的效果是 以修改前和修改後的相對公允價值差額以及修改後的任何增加量來衡量 相對公允價值被確認為股票發行成本。

至 評估相對公允價值的變化，公司進行了布萊克·斯科爾斯期權模型的計算，以量化公允價值 的 1,959,573 截至修改日原始條款下的普通認股權證使用以下假設：股價為 $1.43，行使價為 $1.03，預期期限為 3.0 年份，波動率 136%，股息率為 0%，折扣率為 4.54%。 然後，該公司進行了布萊克·斯科爾斯期權模型的計算，以量化其公允價值 2,449,466 與他們簽訂的普通認股權證 截至修改之日的新修改條款，使用以下假設：股價為 $1.53，行使價為 $0.80，一個 預期期限 3.0 年份，波動率 136%，股息率為 0%，折扣率為 4.54%。總差值約為 $0.3 在此期間，兩個計算金額之間的百萬美元作為股權發行成本入賬 相對公允價值的變化。

開啟 2023年9月20日，公司和第六位GPL投資者對其特定的認股權證協議進行了修訂 公司同意修改持有人持有的認股權證，以便 (i) 將認股權證的行使價從 行使價格為每股1.03美元至每股0.11美元，以及（ii）在認股權證中增加慣常的無現金行使條款。 九月 2023 年 21 月 21 日，持有人向 “無現金基礎” 全額行使認股權證的公司發出了行使通知， 根據該法，總計 451,831 普通股於2023年9月25日當天或之前向持有人發行。

這個 公司將修正案視為權證修改，其中修改的影響以差額來衡量 修改前和修改後的相對公允價值；相對公允價值的任何增加是 被認定為股票發行成本。

至 評估相對公允價值的變化，公司進行了布萊克·斯科爾斯期權模型的計算，以量化公允價值 的 559,878 截至修改日的原始條款下的普通認股權證，使用以下假設：股價為 $0.57， 行使價為 $1.03，預期期限為 3.0 年份，波動率 148%，股息率為 0%，折扣率為 4.82%。這個 然後，公司進行了布萊克·斯科爾斯期權模型的計算，以量化其公允價值 451,831 新認股權證的普通認股權證 使用以下假設修改了截至修改日的條款：股價為 $0.57，行使價為 $0.11，這是預料之中的 的期限 3.0 年份，波動率 148%，股息率為 0%，折扣率為 4.82%。小於 $ 的總差額1,000 在這兩個計算的金額之間，作為該期間股權內的股票發行成本入賬，以反映變動 按相對公允價值計算。

其他 認股權證

在 2022年12月，公司與兩名合格投資者簽訂了認購協議，總髮行量為 40 萬 常見的 股票，以及購買不超過初始認購金額的額外股份的認股權證；認股權證可行使兩份 年份，行使價等於公司在首次公開募股中出售普通股的每股價格的百分之五十。認股權證 被確定為權益分類，並按公允價值計入該期間資產負債表上的額外實收資本。 它們的公允價值基於第三方投資者為上述原始認購協議支付的價格。

這個 公司還發行了收購認股權證 10萬 以行使價為美元向承銷商出售普通股3.30 每股 (110% 公開發行價格）。