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ZimVie宣佈達成最終協議,以3.75億美元將脊柱業務出售給H.I.G.資本公司

擬議的出售建立了一家擁有領先種植產品組合的純業務牙科公司

淨收益將用於償還債務和支持牙科增長計劃

科羅拉多州威斯敏斯特,2023年12月18日(環球社)牙科和脊柱市場的全球生命科學領先者Zimvie Inc.(納斯達克:ZIMV)今天宣佈,它已達成最終協議,將其脊柱業務出售給全球領先的另類投資公司H.I.G.Capital的一家附屬公司。

津維打算利用税後收益減少債務,這與公司S陳述的資本分配優先事項一致。這筆交易預計將提高紫維S的收入增長率、EBITDA利潤率和現金流轉換率,使該公司能夠精簡運營,並突出其作為一家定位良好的純牙科公司在較高增長終端市場的重點。

?我們很高興與H.I.G.Capital達成協議,戰略出售我們的核心脊椎、運動保存和EBI®骨修復產品組合和服務。我們的脊柱業務擁有創新的投資組合,並處於有利地位,在新的所有權下將繼續改善。 類似地,此次交易為S牙科商業和創新平臺的未來增長提供了資金,同時降低了ZimVie和S的槓桿率,Vafa Jamali表示。這筆交易旨在創建一個更精簡、更專注的ZimVie,在有吸引力和不斷增長的全球牙科市場佔據領先地位。

我們也要感謝我們在全球的所有員工。賈馬利補充説,我們的團隊為轉變和改善我們的業務形象做出了巨大貢獻,這些行動今天仍在繼續。

H.I.G.Capital董事經理Mike·加拉格爾表示,Zimvie脊柱業務擁有堅實的基礎,擁有市場領先的產品組合,強大的外科醫生滿意度和出色的患者結果。?我們看到了與脊柱領導團隊合作的巨大機會,以支持一流的創新和強大的商業執行力。H.I.G.和S在醫療器械領域的專業知識和津維脊柱管理的能力相結合,將為經銷商、外科醫生和患者創造一個創新引擎。

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協議條款

根據協議條款,交易完成後,津維將獲得3.75億美元的總對價,其中包括3.15億美元的現金,取決於協議中規定的某些慣例調整,以及6,000萬美元的本票形式的本票,將按年利率10%的利率計息,每半年複利一次,以實物支付。 本次交易已獲得齊維·S董事會的批准,預計將於2024年上半年完成,前提是滿足或放棄某些成交條件,包括收到必要的監管批准。

Centerview Partners是ZimVie的獨家財務顧問,Cravath,Swine&Moore LLP是ZimVie的法律顧問。McDermott Will&Emery LLP是H.I.G.Capital的法律顧問。

關於ZimVie

ZimVie是牙科和脊柱市場的全球生命科學領先者,開發、製造和提供全面的產品組合和解決方案,旨在治療各種脊柱疾病並支持牙齒替換和修復程序。該公司成立於2022年3月,是齊默生物科技牙科和脊柱業務部門的獨立上市分拆部門,旨在注入新的活力,專注於其值得信賴的品牌和產品組合。該公司通過其位於科羅拉多州威斯敏斯特的總部和全球各地的其他設施,為全球70多個國家和地區的客户提供強大的牙科和脊柱解決方案,包括得到廣泛臨牀證據支持的差異化產品平臺。欲瞭解有關ZimVie的更多信息,請 訪問www.ZimVie.com。在Twitter、Facebook、LinkedIn或Instagram上關注@ZimVie。

關於H.I.G.Capital

H.I.G.是一家領先的全球另類投資公司,管理着590億美元的資本。*總部設在邁阿密,在美國的紐約、波士頓、芝加哥、達拉斯、洛杉磯、舊金山和亞特蘭大設有辦事處,並在倫敦、漢堡、馬德里、米蘭、巴黎、波哥大、裏約熱內盧和S聖保羅設有國際附屬辦事處,專門為中端市場公司提供債務和股權資本,採用靈活且注重運營/增值的方式:

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國泰S股票基金投資於管理層收購、資本重組和企業剝離,既有盈利的也有表現不佳的製造和服務業務。

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S債務基金以一級(直接發起)和二級市場為基礎,投資於向各種規模的公司進行的高級、單位和初級債務融資。HIG還管理着一家上市的BDC--懷特霍斯金融公司。

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S房地產基金投資於增值物業,可受益於改進的資產管理做法 。

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HIG基礎設施專注於在基礎設施領域進行增值和核心加 投資。

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自1993年成立以來,惠普集團已在全球投資和管理了400多家公司。S公司目前的投資組合包括100多家公司,總銷售額超過530億美元。欲瞭解更多信息,請訪問H.I.G.網站,網址為:www.higcapal.com。

*基於H.I.G.Capital及其關聯公司籌集的總資本。

有關前瞻性陳述的注意事項

本新聞稿包含符合1995年《私人證券訴訟改革法》安全港條款的前瞻性陳述。前瞻性陳述包括但不限於有關ZimVie S的期望、計劃、前景以及產品和服務的陳述,包括脊椎業務剝離後的預期收益、機會和其他前景。此類陳述基於管理層當前的信念、預期和假設,會受到重大風險、不確定因素和環境變化的影響,這些風險、不確定性和環境變化可能會導致實際結果和結果與前瞻性陳述大不相同。這些風險、不確定性和情況變化包括但不限於:出售脊柱業務的時間的不確定性,以及交易可能無法及時或根本完成的風險;完成脊柱業務出售的任何或所有條件可能得不到滿足或放棄的可能性;交易的宣佈或懸而未決對S留住和聘用關鍵人員以及維持與客户、供應商和其他業務合作伙伴關係的能力的影響;以及與轉移管理層對S的注意力有關的風險、S正在進行的業務運營以及 管理層無法控制的不確定性和事項。有關其他此類風險、不確定性和情況變化的列表和説明,請參閲美國證券交易委員會提交給美國證券交易委員會的定期報告(美國證券交易委員會)。這些因素不應被解釋為詳盡無遺,應與齊維-S提交給美國證券交易委員會的文件中包含的其他警示聲明結合起來閲讀。前瞻性陳述僅在作出之日起發表,ZimVie沒有任何更新或修改任何前瞻性陳述的意圖或義務,無論是由於新信息、未來事件或其他原因。告誡本新聞稿的讀者不要依賴這些前瞻性陳述,因為不能保證這些前瞻性陳述將被證明是準確的。本警示説明適用於本新聞稿中包含的所有前瞻性陳述。

媒體聯繫信息:

ZimVie

Laura Driscoll電子郵件:laura.Driscoll@ZimVie.com

(774) 284-1606

投資者聯繫信息:

吉爾馬丁集團有限責任公司

Marissa Bych電子郵件:marissa@gilmartinir.com

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H.I.G.資本

Mike加拉格爾電子郵件:mGallagher@higcapal.com

(305) 379-2322

布魯斯·羅伯遜電子郵件:brobertson@higcapal.com

(305) 379-2322

Gwen Watanabe電子郵件:gwatanabe@higcapal.com

(305) 379-2322

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