依據第424(B)(4)條提交
註冊號333-275363
157,142,857股普通股
LQR House Inc.
我們將發行157,142,857股我們的普通股,每股面值0.0001美元(“普通股”),公開發行價為0.07美元。
我們有一類普通股。普通股每股 有權投一票。我們的普通股在納斯達克資本市場掛牌上市,交易代碼為LQR。2023年11月9日,據納斯達克資本市場報道,我們普通股的收盤價為每股0.0834美元。我們敦促您 獲取普通股的當前市場報價。
根據適用的美國聯邦證券法,我們 是2012年的JumpStart Our Business Startups Act中定義的“新興成長型公司”,並且有資格降低上市公司的報告要求。請參閲“風險因素-與本次發行和普通股所有權相關的風險 我們將遵守持續的公開報告要求 ,這些要求不如交易所法案中針對非新興成長型公司的規則嚴格,我們的股東可能 從更成熟的上市公司獲得的信息少於他們預期的水平。瞭解更多信息。
投資我們的證券具有高度的投機性和高度的風險。請參閲“風險因素“從第12頁開始,討論與投資我們的普通股有關的信息。
美國證券交易委員會或任何州或省證券委員會都沒有批准或不批准這些證券,也沒有確定本招股説明書是否屬實或完整。任何相反的陳述都是刑事犯罪。
每股 | 總計 | |||||||
向公眾公佈價格 | $ | 0.07 | 11,000,000 | |||||
承保折扣和佣金(1) | $ | 0.00315 | 495,000 | |||||
扣除費用前的收益給我們 | $ | 0.06685 | 10,505,000 |
(1) | 承銷折扣和佣金不包括相當於支付給承銷商的公開發行價格的1.0%的非負責任費用津貼。註冊説明書(本招股説明書是其中的一部分)還登記了購買7857,143股普通股的認股權證,這些普通股將與此次發行相關地發行給承銷商代表。我們已同意向承銷商代表發行 認股權證,作為承銷商因此次發行向承銷商支付的承銷補償的一部分。有關向承保人支付的賠償的説明,請參閲“承保”。 |
此 產品是在堅定承諾的基礎上進行的。承銷商有義務認購根據本招股説明書發行的普通股 的所有股份。
我們已授予承銷商一項選擇權,在本次發行結束後45天內購買 我們根據本次發行將發行的股份總數的最多15%(不包括受此選擇權約束的股份),僅為了覆蓋超額分配,以公開 發行價格減去承銷折扣。如果承銷商全額行使選擇權,根據每股0.07美元的公開發行價格,承保折扣和佣金總額(不包括其他發行費用)將為569,250美元,而在承保折扣、佣金和費用之前,我們獲得的總收益 將為12,650,000美元。淨收益將在截止日期 交付給我們。
承銷商預計將於2023年11月13日或前後交付普通股股票 。
EF 赫頓
Benchmark Investments LLC分部
本招股説明書的 日期為2023年11月9日。
目錄表
頁面 | ||
關於本招股説明書 | 三、 | |
招股説明書 摘要 | 1 | |
風險因素 | 12 | |
有關前瞻性陳述的警示性 聲明 | 33 | |
使用收益的 | 34 | |
分紅政策 | 35 | |
大寫 | 36 | |
稀釋 | 37 | |
管理層對財務狀況和經營結果的討論和分析 | 38 | |
公司歷史和結構 | 44 | |
業務 | 46 | |
管理 | 61 | |
高管薪酬 | 67 | |
某些 關係和關聯方交易 | 76 | |
主要股東 | 78 | |
證券説明 | 80 | |
材料 針對非美國普通股持有者的美國聯邦税收考慮 | 83 | |
承銷 | 87 | |
法律事務 | 90 | |
專家 | 90 | |
在哪裏可以找到更多信息 | 90 | |
財務報表 | F-1 |
請 仔細閲讀本招股説明書。它描述了我們的業務、財務狀況、運營結果和前景等。 我們對本招股説明書以及我們授權的任何自由寫作招股説明書中包含的信息負責。我們 和承銷商均未授權任何人向您提供不同的信息,對於其他人可能向您提供的任何其他信息,我們和承銷商均不承擔責任。我們和承銷商都不會在任何不允許要約或出售的司法管轄區出售這些證券 。本招股説明書中包含的信息僅截至招股説明書正面的日期才是準確的,無論本招股説明書的交付時間或任何普通股的出售時間。您不應假設 本招股説明書中包含的信息在除其日期之外的任何日期都是準確的。
i |
行業和市場數據
我們 對本招股説明書中包含的信息負責。本招股説明書包括我們從行業出版物和調查以及公開申報文件和公司內部來源獲得的行業數據和預測。行業出版物、調查和預測 通常表示,其中包含的信息是從據信可靠的來源獲得的。關於我們的排名、市場地位和市場估計的陳述是基於第三方預測、管理層對我們市場和我們內部研究的估計和假設 。我們尚未獨立核實此類第三方信息,也未確定這些消息來源所依賴的基本經濟假設。雖然我們相信本招股説明書中包含的所有此類信息都是準確和完整的,但此類數據包含不確定因素和風險,包括錯誤風險,並且可能會根據各種因素而發生變化, 包括“風險因素“和”關於前瞻性陳述的警告性聲明.”
II |
關於 本招股説明書
我們通過引用將重要信息合併到本招股説明書中。您可以按照“Where You Can For More Information”下的説明免費獲取通過引用合併的信息。在決定投資我們的證券之前,您應仔細閲讀本招股説明書 以及“通過參考併入文件”一節中描述的其他信息。
我們或承銷商均未授權任何人向您提供附加信息或不同於提交給美國證券交易委員會(“美國證券交易委員會”)的招股説明書中包含的或通過引用併入本招股説明書中的信息。我們對其他人可能向您提供的任何其他信息的可靠性不承擔任何責任,也不能提供任何保證。承銷商 僅在允許要約和銷售的司法管轄區出售和尋求購買我們的證券。本招股説明書或通過引用併入本招股説明書的任何文件中包含的信息 僅截至這些文件的日期為止是準確的,無論本招股説明書的交付時間或我們證券的任何出售時間。自該日期以來,我們的業務、財務狀況、運營結果和前景可能發生了變化。
對於美國以外的投資者(“美國”):我們和承銷商沒有做任何事情來允許 在美國以外的任何司法管轄區發行或擁有或分發本招股説明書。美國以外的人持有本招股説明書必須告知自己,並遵守 任何與在美國境外發售證券和分發本招股説明書有關的限制。
三、 |
招股説明書 摘要
此 摘要重點介紹了本招股説明書中其他部分包含的精選信息。此摘要不完整,不包含您在決定是否投資我們的普通股之前應考慮的所有信息。在作出投資決定之前,您應仔細閲讀整個 招股説明書,包括本 招股説明書“風險因素”部分討論的與投資我公司相關的風險。本招股説明書中的一些陳述是前瞻性陳述。請參閲標題為“關於前瞻性聲明的告誡聲明”的第 節。
在本招股説明書中,除非上下文另有説明,否則“我們”、“LQR House”、“The Company”、“Our Company”和類似的引用指的是內華達州公司LQR House Inc.的業務。
我們 公司
概述
我們公司,LQR House Inc.,打算成為酒精飲料領域的全方位服務數字營銷和品牌發展的代言人。目前,LQR與 Country Wine&Spirits,Inc.(CWS)建立了重要的合作伙伴關係。根據CWS、SSquared Spirits、LLC(“SSquared”)和我們於2021年4月1日簽訂的獨家營銷協議(“營銷協議”) ,SSquared和CWS授予我們在2031年4月1日之前通過CWS網站推廣和營銷烈酒、其他飲料產品和相關產品的權利,包括但不限於品牌商品、服裝、玻璃器皿等。Www.cwspirits.com(“CWS平臺”) 出售給加拿大、墨西哥和美國境內有賬單和發貨地址的客户。目前,公司 不為加拿大和墨西哥的客户提供服務。營銷協議還為我們提供了有關CWS平臺上面向用户的內容的唯一管理權和決策權,包括產品的放置和移除以及促銷活動的創建和管理 。通過營銷協議,LQR House負責CWS平臺上提供的產品的所有數字營銷,包括社交媒體營銷及其與其影響力網絡的合作。SSquared負責CWS平臺上的產品 管理,並確保網站始終在線並可供客户訪問。然而,在2023年11月1日, 根據域名轉讓協議(“域名轉讓協議”),我們從Ssquare收購了CWS平臺,這確保了我們對CWS平臺的所有方面擁有永久控制權,儘管營銷協議的條款或任何其他規定 。有關域名轉讓協議的詳細説明,請參閲“-最新發展-域名轉讓 ”。根據本公司與KBROS,LLC(“KBROS”)於2023年11月1日簽訂的管理協議(“管理協議”),KBROS將負責履行及分銷在CWS平臺上銷售的所有產品 。
於2021年3月19日,我們根據一項資產購買協議(“龍舌蘭酒資產購買協議”)從Dollinger Innovation Inc.、Dollinger Holdings LLC和Sean Dollinger購買了Swol品牌的龍舌蘭酒。SWOL是應我們在墨西哥的要求由我們與之簽訂合同的當地製造商製造的。我們將僅根據我們從CWS收到的採購訂單 要求生產Swol,CWS獲得了在加利福尼亞州分銷酒類的許可。我們還與Rilo簽訂合同,將Swol從墨西哥進口到美國的CWS。CWS為訂購Swol向我們付款,我們向生產Swol的當地製造商 支付部分金額,並向Rilo支付進口Swol的費用。但是,需要注意的是,我們不在美國銷售酒精產品,也不在任何地方分銷任何酒精產品。
2021年5月31日,我們從Dollinger Holdings LLC購買了所有商標的所有權利、所有權和權益,無論Soleil Vino和所有相關商業外觀和知識產權的註冊 狀態如何,購買了帶有Soleil Vino標誌或與之基本相似的任何標誌的所有標籤、徽標和其他品牌,以及所有網站和所有相關數字和社交媒體內容,包括但不限於影響者網絡,Http://www.soleilvino.com,和所有相關內容,以及所有相關銷售渠道 被轉移。
2023年7月7日,本公司、道林格創新公司和萊蒂西亞·埃爾莫西洛·拉維列羅(“生產者”)簽署了一份批准《分擔責任和擔保協議》權利轉讓協議的協議,該協議要求在墨西哥工業產權研究所進行登記。根據墨西哥法律,註冊是為了讓第三方注意到存在包含知識產權的協議。該公司於2023年7月12日向墨西哥工業產權研究所提交了文件,以獲得此類註冊,但在收到墨西哥政府的通知之前,此類註冊將不會完成。 我們無法預測何時完成註冊。在註冊完成之前,墨西哥的第三方可以使用Swol的名稱生產龍舌蘭酒。見“風險因素--墨西哥當局可能隨時暫停本公司進口Swol龍舌蘭酒的能力 ,在完成本公司在墨西哥的協議註冊之前,本公司將無法執行其授權,將其在其以Swol商標命名的產品中適用的原產地“龍舌蘭酒”對墨西哥的第三方使用。”
1 |
2023年6月30日,根據轉讓協議,Dollinger Innovation Inc.、Dollinger Holdings LLC和Sean Dollinger根據2020年7月6日與生產商簽訂的原產地包裝共同責任協議,將其作為分銷商的權利轉讓給公司。此後,2023年7月11日,生產商和LQR House簽署了瓶裝原產地共同責任協議,該協議要求在墨西哥工業產權研究所註冊。根據墨西哥法律,註冊是為了讓第三方注意到存在包含知識產權的協議。該公司於2023年7月13日向墨西哥工業產權研究所提交了獲得註冊的文件 ,但在收到墨西哥政府的通知之前,此類註冊將不會完成,我們無法預測 何時完成。在註冊完成之前,墨西哥的第三方可能能夠以Swol的名義生產龍舌蘭酒。請參閲 “風險因素-墨西哥當局可能隨時暫停本公司進口Swol龍舌蘭酒的能力,在完成本公司在墨西哥的協議註冊之前,本公司將無法執行其 授權,以針對墨西哥的 第三方使用其Swol商標下的產品所適用的原產地“龍舌蘭”。“
購買CWS平臺後,我們將能夠通過我們的所有權在CWS平臺上戰略性地推廣品牌,而不是根據有限期限的營銷協議的條款,從而加強我們對營銷和品牌推廣的關注 。此外,《營銷協議》允許我們通過CWS郵件列表向約241,000名客户以及CWS平臺上穩定的訪問者提供訪問權限。此外, 尋求在CWS平臺上營銷其產品的第三方品牌只能通過成為本公司的客户來實現這一要求 將繼續存在。KBROS負責履行來自客户的訂單(包括在CWS平臺上進行的 產品的包裝和運輸)。我們不銷售或分銷任何含酒精的產品。
鄉村葡萄酒和烈酒公司。
CWS成立於2003年,目的是購買和收購陷入困境的實體零售點,用於銷售啤酒、葡萄酒和烈酒,並在整個南加州的零售點創造價值。到2013年,CWS已發展到10個零售點。2013年,CWS發現了在線酒類運輸的需求,並在首席執行官肖恩·多林格和多林格創新公司的幫助下, 開始將更多的重點放在電子商務上。在他們的幫助下,CWS開始了在線酒類銷售,並將業務打造成了一家規模可觀的酒類電子商務公司。如今,CWS擁有6個實體店,專門從事航運物流和幫助品牌接觸客户。CWS在知名社區的平均實體店面積為3000-5000平方英尺,提供客户很難找到的品牌。到目前為止,CWS已通過CWS平臺分銷了客户訂購的所有酒類(Swol龍舌蘭酒除外)。
KBROS,LLC
KBROS成立於2013年,是一家資產管理公司,專門管理電子商務平臺和房地產以及物流公司的採購。CWS的總裁肖恩·卡圖拉也是KBROS的100%所有者。
我們的 歷史表演
本公司的獨立註冊會計師事務所此前曾對本公司持續經營的能力表示極大懷疑。截至2023年6月30日和2022年12月31日,我們的最低現金分別為100,057美元和7,565美元。 在截至2023年6月30日和2022年6月30日的六個月中,我們的淨虧損分別為3,878,565美元和1,248,260美元。截至2022年和2021年12月31日的年度,我們的淨虧損分別為1,842,175美元和1,962,726美元。在本公司截至2022年12月31日的年度和2021年1月11日(初創)至2021年12月31日期間的經審計財務報表中,本公司的獨立註冊會計師事務所對本公司作為持續經營企業的持續經營能力表示嚴重懷疑。
本公司預期其於2023年6月30日之現金及現金等價物為100,057美元,連同本公司於2023年8月從首次公開招股(“IPO”)收到的約470萬美元的淨收益,以及已完成或擬進行的額外資本 ,將足以支付自本公司截至2023年6月30日止六個月的未經審核中期簡明財務報表發佈之日起至少一年的營運開支及資本開支需求。
有關 的進一步討論,請參閲“管理層對財務狀況和經營結果的討論和分析-流動性和資本資源-持續關注”.
我們營銷的服務和品牌
以下產品和服務構成了我們商業模式的核心要素,使我們能夠為酒類行業的各種類型的客户提供服務,包括個人消費者、批發商和第三方酒類品牌:
● | 暢飲龍舌蘭酒是限量版Añejo龍舌蘭混合酒,獨家批量生產,最多10,000瓶,是我們“Swol”商標下的第一批產品,申請號為2345291,註冊號為2141431,最初為道林格創新公司和根據龍舌蘭酒資產購買協議移交給我們。根據龍舌蘭酒資產購買協議,我們購買了Swol商標的所有權利、 所有權和權益,以及所有相關的商業外觀和知識產權,以及帶有Swol標記或基本上類似的任何標記的所有標籤、徽標和其他品牌。帶有“Swol”商標的龍舌蘭酒由墨西哥哈利斯科的正宗龍舌蘭酒廠Casa Cava de Oro S.A.生產。由CWS通過RILO進口到美國,並通過CWS平臺和CWS的實體位置銷售給美國的零售客户 。 |
2 |
● | 保險庫 是CWS平臺的獨家會員計劃,由公司提供和管理 。我們會收到該計劃產生的訂閲費。通過 CWS平臺,用户可以註冊這一獨家會員資格,他們將有權 訪問通過CWS提供的所有產品,並享受特殊的會員福利。 |
● | Soleil 維諾將是在CWS平臺上營銷的葡萄酒訂閲服務,將提供 各種年份和限量生產的葡萄酒。通過CWS平臺,用户將能夠 註冊這一獨家會員資格,在那裏他們將有權訪問來自世界各地的精選葡萄酒 。通過Soleil Vino,我們打算在市場上創建優質的葡萄酒訂閲服務,提供高質量和多樣化的葡萄酒產品。根據我們與Dollinger Holdings LLC之間於2021年5月31日達成的資產購買協議,我們購買了所有權利,對所有商標的所有權和興趣,無論Soleil Vino的註冊狀態和所有相關的商業外觀和知識產權,所有帶有Soleil Vino標誌或基本上類似的任何標誌的標籤、徽標和其他品牌,以及所有網站和所有相關數字和社交媒體內容,包括但不限於有影響力的網絡,Http://www.soleilvino.com,和所有相關的 內容,以及所有相關的銷售渠道被轉移。 |
● | LQR 房屋營銷是一種營銷服務,我們利用我們的營銷專業知識 幫助我們的獨資品牌和第三方客户向消費者推銷他們的產品。 例如,通過讓我們參與我們的營銷服務,我們的客户獲得了在CWS平臺上宣傳和銷售他們的品牌的能力。 |
我們 行業
我們 計劃通過與主要行業趨勢保持一致,並利用戰略關係來採購、品牌、融資和分銷產品,以滿足市場需求。具體地説,我們將首先專注於龍舌蘭酒、葡萄酒和其他特色產品,利用電子商務和技術來推動銷售。我們的重點是美國酒精市場,預計2023年美國酒精飲料消費總額約為2838億美元,是全球所有酒精飲料類別銷售額最大的市場之一(Statista,酒精飲料-全球,2023年1月)。隨着在線酒類市場的不斷增長和酒類品牌的高端化,我們相信LQR House可以成為美國酒精飲料領域領先的數字營銷和品牌發展的代言人。
我們的競爭優勢
我們 相信,我們擁有以下競爭優勢,將使我們能夠利用不斷增長的酒精飲料行業和酒精電子商務:
● | 目標營銷 。我們相信,我們的品牌風格,以及我們為客户提供的品牌服務,使我們能夠直接面向千禧一代的市場人羣進行營銷。 |
● | 廣泛的 影響者網絡。我們相信,我們的團隊已經為小批量和獨家品牌創建了酒類行業中最廣泛的 有影響力的人關係列表之一。 |
● | 廣泛的電子商務和市場營銷專業知識。我們的團隊在電子商務和實施在線戰略方面擁有數十年的經驗,以最大限度地提高營銷活動的效益。 |
● | 外部 品牌審核流程。我們審查我們推廣的外部品牌,以確保我們營銷的所有產品都與我們自己的品牌和戰略保持一致。 |
● | 戰略關係 。我們相信,我們已經與多個能夠為外部品牌客户提供價值的 集團建立並鞏固了關係。 |
3 |
● | 開發市場上未普遍提供的產品。我們專注於產品開發 市場上並不常見的產品的口味和變化。 |
● | 設置 理想價格點。我們相信,我們設定了一個具有競爭力的價格點,與公司提供的產品的獨特性和質量保持一致。 |
● | 將重點放在質量上。我們相信我們的所有產品都來自最高質量的生產商,我們通過走訪各個地點來驗證質量和控制程序來審查我們的生產商。 |
● | 標籤 和營銷促銷。我們相信,我們已經制作了一個獨特的標籤, 與我們的品牌相一致。我們的標籤還包括一個可拆卸的補丁,可以貼在其他物品上。 |
我們的 增長戰略
我們擴展業務的戰略的關鍵要素包括:
● | 協作式 營銷。我們打算為後起之秀的公司和初創企業開發領先品牌,並與擁有大量追隨者的名人和有影響力的人結盟,以增強他們的在線營銷存在 。 |
● | 擴展我們的品牌 。我們打算通過購買和銷售更多的Swol產品來繼續擴大和發展我們現有的Swol品牌 ,以加快品牌認知度 並增加我們的營銷影響力。 |
● | 機會性收購 。我們打算與現有的酒類品牌和公司進行機會性收購,這些品牌和公司擁有分銷許可證和物理存儲位置,並收購了與我們的業務相輔相成的技術。 |
作為一家新興成長型公司的影響
根據2012年的JumpStart Our Business Startups Act或JOBS Act,我們 有資格成為“新興成長型公司”。 因此,我們被允許並打算依賴於某些披露要求的豁免。只要我們是一家新興的成長型公司,我們就不需要:
● | 根據《2002年薩班斯-奧克斯利法案》或《薩班斯-奧克斯利法案》第404(B)節,有關於我們財務報告內部控制的審計報告; |
● | 遵守上市公司會計監督委員會可能採納的關於強制輪換審計公司的任何要求,或提供有關審計和財務報表的額外信息的審計師報告的補充 (即,審計師討論和分析); |
● | 將某些高管薪酬問題提交股東諮詢投票,例如“薪酬話語權”和“頻率話語權”;以及 |
● | 披露某些與高管薪酬相關的項目,如高管薪酬與業績的相關性,以及首席執行官薪酬與員工薪酬中值的比較。 |
此外,《就業法案》第107節還規定,新興成長型公司可以利用修訂後的1933年《證券法》或《證券法》第7(A)(2)(B)節規定的延長過渡期,以遵守新的或修訂的會計準則。換句話説,新興成長型公司可以推遲採用某些會計準則 ,直到這些準則適用於私營公司。我們選擇利用這一延長的 過渡期的優勢。因此,我們的財務報表可能無法與遵守這種新的或修訂的會計準則的公司的財務報表進行比較。
我們 將在長達五年的時間內仍是一家新興成長型公司,或直至(I)第一個財政年度的最後一天,其中我們的年度總收入超過12.35億美元,(Ii)我們成為根據修訂後的1934年《證券交易法》或《證券交易法》規定的規則12b-2所定義的“大型加速申報公司”之日, 如果我們的非附屬公司持有的普通股的市值在我們最近完成的第二財季的最後一個營業日 超過7億美元,則會發生這種情況。或(Iii)我們在之前三年期間發行了超過10億美元的不可轉換債務的日期。
4 |
我們的 公司歷史和結構
我們的公司於2021年1月11日在特拉華州註冊成立,名稱為LQR House Inc.。2023年2月3日,我們 將註冊狀態更改為內華達州。2023年2月3日,根據我們重新註冊到內華達州的規定,我們的法定股本從1億股普通股,面值0.001美元,改為3.5億股,包括 3億股普通股,每股面值0.0001美元,以及5000萬股優先股,每股面值0.0001美元。 同時,我們還通過合併完成了我們已發行普通股的6選1反向股票拆分,即每發行一(1)股我們的普通股 ,以換取我們的前身特拉華州公司以前發行的六(6)股普通股。因此,我們的已發行和已發行普通股從55,204,424股減少到9,200,434股。
2023年3月29日,公司修改了公司章程,建立了由A類普通股和B類普通股以及任意數量的優先股組成的雙層股權結構。A類普通股有權在需要或要求股東批准的提案上投每股二十(20)票,而B類普通股在任何此類事項上有權 投一(1)票。A類普通股可以自願轉換為B類普通股。 A類普通股的股份轉讓將導致A類普通股在轉讓時自動轉換為普通股,但有某些例外,包括將A類普通股轉讓給 A類普通股的另一持有人不會導致此類自動轉換。B類普通股是不可轉換的。除投票權和轉換權外,A類普通股和B類普通股擁有相同的權利和優惠 ,排名平等,按比例分攤,所有事項在所有方面都相同。
由於此項修訂,本公司的法定股本為350,000,000股,包括:(I)300,000,000股普通股 ,每股面值0.0001美元,其中20,000,000股被指定為A類普通股,每股面值0.0001美元,280,000,000股被指定為B類普通股,每股面值0.0001美元;(Ii)50,000,000股優先股,每股面值0.0001美元。在修訂時發行和發行的全部9,200,434股普通股成為B類普通股。
於2023年6月1日,吾等進行了普通股的私募配售,並與多名 (I)證券法第2(A)(15)節及其頒佈的第501條規則所界定的認可投資者、 證券法第4(A)(2)節及據此頒佈的法規D第506(B)條所載豁免以及適用的州證券法或(Ii)遵守根據證券法頒佈的S條例的規定 的非美國人士訂立了若干認購協議。根據協議,我們以每股1.00美元的價格發行了955,000股普通股,總計955,000美元。
於2023年6月1日,吾等與若干顧問訂立顧問協議,根據協議,顧問將提供與向本公司發售有關的業務及 公司建議。作為對顧問服務的補償,公司向六個個人和實體發行了500,000股普通股,總計3,000,000股普通股。
於2023年6月5日,本公司進一步修訂公司章程以修訂股份結構,包括(I)取消由A類普通股和B類普通股組成的雙重 股結構,並設立只由普通股組成的單一普通股結構,將350,000,000股法定股份全部指定為普通股,每股票面價值0.0001美元(“單一普通股結構”),每股有一(1)票;以及(Ii)取消所有優先股的授權股份。在修訂時發行和發行的全部13,155,434股B類普通股成為普通股。於公司章程細則修訂後,本公司根據本公司與四名股東於2023年5月23日訂立的註銷協議,註銷3,000,000股普通股,從而產生10,155,434股已發行及已發行普通股。關於(I)Boustead Securities,LLC終止擔任公司IPO的財務顧問、獨家配售代理和承銷商,以及(Ii)取消雙重股權結構和註銷所有A類普通股的流通股,吾等同意支付Boustead Securities,LLC 259,291.63美元的自付費用。截至本招股説明書發佈之日,這筆款項仍未償還。
2023年8月9日,本公司與Benchmark Investments,LLC的分部EF Hutton訂立了一項承銷協議,內容涉及本公司首次公開發售1,150,000股本公司普通股,其中包括承銷商行使 全部超額配售選擇權,按每股5.00美元的發行價購買額外150,000股本公司普通股。IPO於2023年8月11日結束。包括行使超額配售選擇權在內的毛收入總額為575萬美元。扣除承銷折扣和佣金及估計發售開支後,本公司首次公開招股所得款項淨額合計約為470萬美元。就是次首次公開招股,本公司向承銷商發出為期五年的認股權證,購買合共57,500股本公司普通股,行使價為每股5.00美元。
5 |
2023年8月,我們的董事會成員肖恩·多林格、達倫·柯林斯、蓋伊·多林格、加里·赫爾曼、詹姆斯·胡伯和詹姆斯·奧布萊恩(每個人都是董事公司的“董事”)獲得了總計1,250,000個限制性股票單位(“董事RSU”),董事RSU將從2023年10月1日開始分八(8)個等額的季度 分期付款,董事RSU將從2023年10月1日開始分八(8)個等額的季度 分期付款。2023年8月21日,Jay Dhaliwal加入了我們的董事會,並獲得了20,000個董事RSU 董事RSU將從2023年10月1日開始分八(8)個等額的季度分期付款,如 公司於2023年8月23日修訂的8-K/A表格中所述。2023年8月30日,我們的董事會授權將總計1270,000個董事RSU的歸屬推遲 到LQR House Inc.2021年股票期權和激勵計劃(“2021年計劃”)修訂之日。
於2023年8月,本公司董事會批准向與本公司訂立獨立承包協議的若干顧問(“顧問”)發行合共2,500,000股本公司2021年計劃下的普通股,作為向本公司提供諮詢服務(“顧問服務”)的代價。
2023年9月1日,公司董事會批准了一項股份回購計劃,回購至多20%或200萬美元的公司普通股,並批准了公司與Dominari Securities LLC(“Dominari”)於2023年8月28日簽訂的實施股份回購計劃的協議。公司確認於2023年9月8日以平均每股1.1553美元的價格收購79,310股普通股。普通股股份的回購是根據規則10b-18進行的。
2023年8月30日,本公司與Mercantile Holdings Inc.和1226053 B.C.Ltd.簽訂了兩項貸款協議,每項貸款200,000美元。 2023年9月21日,本公司又與2200049 AB Inc.簽訂了3項貸款協議,分別為380,000美元,與Mercantile Holdings Inc.簽訂了85,000美元的貸款協議,與1226053 B.C.Ltd.簽訂了85,000美元的貸款協議。所有5個貸款協議的利息為18%,無論是否在貸款協議的週年日之前支付,均可按需支付。
於2023年9月27日,本公司分別與商業控股有限公司、1226053 B.C.有限公司及 2200049 AB Inc.訂立債務清償協議,根據協議,各實體均收取本公司普通股股份,以悉數清償貸款金額,包括利息,按本公司普通股於2023年9月27日的收市價0.4395美元計算。商業控股有限公司獲得765,186股普通股,1226053 B.C.有限公司獲得765,186股普通股,2200049 AB Inc. 獲得1,020,250股普通股。這3個實體收到的普通股總數為2,550,622股,於2023年9月28日發行。
2023年9月25日,我們的董事Darren Collins和Guy Dollinger辭去了公司董事會的職務。在蓋伊·多林格於2023年9月25日辭職後,詹姆斯·奧布萊恩於2023年9月27日接替蓋伊·多林格進入審計委員會、薪酬委員會以及提名和公司治理委員會。詹姆斯·奧布萊恩還取代蓋伊·多林格成為審計委員會主席和審計委員會財務專家。Collins先生和Dollinger先生並未因與公司在與公司運營、政策或實踐相關的任何事項上存在分歧而辭去董事會職務。
在達倫·柯林斯和蓋伊·多林格於2023年9月25日辭職後,他們同意取消他們各自獲得的50,000個RSU,公司於2023年10月6日生效。
於2023年10月13日,本公司與Benchmark Investments,LLC的分部EF Hutton訂立了一項承銷協議,有關根據S-1表格(註冊號333-274903及333-274978)的註冊聲明 公開發售28,421,053股本公司普通股(“後續發售”),發行價為每股0.19美元。增發於2023年10月16日結束。總收益為540萬美元。在扣除承銷折扣和佣金以及預計發售費用後,公司從後續發售中獲得的淨收益總額約為490萬美元。關於後續發行,本公司向承銷商發行了為期5年的認股權證,以購買總計1,421,053股本公司普通股,行使價為每股0.19美元。
在此次發行之前,有44,777,109股普通股 已發行。此次發行後,將有201,919,966股普通股流通股。
6 |
最新發展動態
域名劃轉。2023年11月1日,LQR House Acquisition Corp.(LQRAC)、內華達州的一家公司和本公司的全資子公司成立了 作為收購工具,SSquared簽訂了域名轉讓協議,根據該協議,SSquared 不可撤銷地出售、轉讓、轉讓並轉讓給LQRAC(A)CWS平臺的所有權利、所有權和權益,包括其目前在GoDaddy.com的註冊,以及(B)任何其他權利(包括但不限於,在任何司法管轄區與CWS平臺相關聯的商標權、通過CWS平臺的所有互聯網流量和所有網站內容(如域名 轉讓協議中所定義)SSquared可能在CWS平臺中擁有的商標權,以及與之相關的任何商譽,購買價格為10,000美元。 我們的首席執行官Sean Dollinger是SSquared的50%股權所有者。域名轉讓協議的條款已獲董事會特別委員會(如下所述)批准。
關於上述CWS平臺的轉讓,我們還於2023年11月1日與KBROS簽訂了為期10年的管理協議。根據《管理協議》,KBROS將為我們提供CWS平臺與通過CWS平臺銷售烈酒和其他飲料產品有關的管理服務,包括但不限於(1)履行CWS平臺運營 所需的所有職能,而不是產品的推廣和營銷,這是我們的責任;(2)採購和維護進口、擁有、推廣、銷售、分銷和接收產品付款所需的所有證書、許可證、授權和註冊 ,並遵守適用於該產品和CWS平臺運營的所有法律、規則和法規;(3) 履行通過CWS平臺下的訂單;(4)自費維護足以滿足通過CWS平臺下的所有訂單的產品庫存;(5)維護財務記錄;和(6)《管理協議》規定的其他服務。 反過來,公司將提供營銷服務;併為網站客户迴應和處理所有投訴、退款、退款和糾紛。
作為提供服務的對價,公司將向KBROS支付每月40,000美元的費用。KBROS有權獲得每月額外的付款,金額相當於在CWS平臺(或任何後續網站)上或通過CWS平臺(或任何後續網站)產生的銷售總收入的每1,000,000美元的每月額外付款 (“網站收入”) ;前提是,在公司向美國證券交易委員會提交每份季度報告後十五(15)天內,網站收入將進行調整,以反映適用的季度報告中報告的實際金額。但是, 在任何一個財政年度內,向KBROS支付的任何額外付款總額不得超過500萬美元(5,000,000.00美元) 。
本管理協議可由 吾等在期限內的任何時間提前30天書面通知終止,如果另一方重大違約、另一方破產或管理協議中所述的其他事件,則可由任何一方終止。
IR代理協議。於2023年10月27日,吾等與IR Agency LLC(“IR Agency”) 訂立諮詢協議(“IR Consulting協議”),據此,吾等聘請IR Agency向本公司提供有關為 公司準備營銷計劃(暫定開始日期為2023年11月1日)的諮詢服務(“IR服務”)。作為IR服務的對價,公司 在簽署IR諮詢協議時向IR機構支付了1,000,000美元的不可退還的現金費用。IR諮詢協議可由任何一方隨時終止。
納斯達克 未能遵守繼續上市標準的通知。2023年10月24日,我們收到納斯達克上市資格部的一封信,通知我們從2023年9月11日至2023年10月23日連續30個工作日內,我們的普通股沒有根據納斯達克上市規則5550(A)(2)(《買入價規則》)將繼續在納斯達克資本市場上市所需的最低收盤價維持在每股1.00美元。根據納斯達克上市規則第5810(C)(3)(A)條, 本公司獲提供180個歷日的初步期限,或至2024年4月22日(“合規期”),以恢復 遵守投標價格規則。
為了重新遵守投標價格規則,我們的普通股將被要求在合規期內至少連續十個工作日保持1.00美元的最低收盤價,除非納斯達克在2024年4月22日之前根據第5810(C)(3)(H)條規則延長競價。
如果 我們未能在2024年4月22日之前重新獲得投標價格規則的合規性,如果我們滿足所有其他納斯達克上市標準,並且納斯達克不認為我們將無法在該180天期限內重新獲得合規性,則我們可能有資格獲得額外的180天合規性 。如果我們無法在合規期或任何隨後授予的合規期內重新獲得合規,我們的普通股將被摘牌。我們的普通股繼續在納斯達克資本市場上市,代碼為 “LQR”。我們目前正在評估恢復合規的選擇。
該通知不會立即影響我們的普通股在納斯達克資本市場的上市或交易,也不會影響我們與美國證券交易委員會的業務、 運營或報告要求。
成立董事會特別委員會。 2023年10月18日,公司董事會成立了一個特別委員會,以協助評估、監督和 談判與某些交易有關的所有事項,並就公司與其首席執行官肖恩·多林格擁有和/或控制的實體之間的潛在交易 審議並向我們的董事會提出建議。 特別委員會由Gary Herman、James Huber和James O‘Brien組成,任期6個月,由我們的董事會延長 。
X-Media協議。2023年10月15日,公司聘請X-Media Inc. SEZZ(“X-Media”)向 公司提供電子商務服務和網站開發服務,以營銷新的酒精飲料產品。作為服務對價,公司向 X-Media支付了金額為2,400,000.00美元的一次性服務費。公司還將向X-Media報銷合理費用。該協議 簽署的期限為兩年。公司從後續發行的收益中支付了服務費。
企業信息
我們的 主要行政辦公室位於6800 Indian Creek Dr. Suite 1 E,Miami Beach,FL 33141,我們的電話號碼 是(786)389-9771。我們維護一個網站 https://www.lqrhouse.com.我們網站上提供的信息並未以引用的方式納入 ,也不被視為本招股説明書的一部分。
7 |
產品
份額 我們提供的普通股: | 157,142,857股,基於我們的普通股以每股0.07美元的公開發行價 出售(如果承銷商全面行使超額配售選擇權,則為180,714,286股)。 | |
緊接本次發行前發行的普通股 : | 44,777,109股普通股。 | |
本次發行後立即發行的普通股 :(1) | 201,919,966股普通股(如果承銷商全面行使超額配售選擇權,則為225,491,395股)。 | |
超額配售 選項: | 我們 已授予承銷商45天的選擇權,可以按公開發行價格減去承銷折扣和佣金,從我們手中額外購買最多15%的股票(23,571,429股)。 | |
代表的 授權: | 我們 已同意向代表發行認股權證,購買相當於本次發行股份總數5% 的若干普通股。代表認股權證將可按每股行使價格行使,價格相當於本次發行中出售的普通股的每股公開發行價。在本次發售生效日期後6個月開始的四年半期間內,代表認股權證將可在任何時間及不時全部或部分行使 。作為本招股説明書組成部分的登記説明書還登記了在行使代表權證時可發行的普通股。看見"承銷"以獲取更多信息。 | |
使用收益的 : | 我們 預計此次發行將獲得約10,130,000美元的淨收益(如果承銷商全面行使超額配售選擇權,預計將獲得約11,689,250美元),扣除估計的承銷折扣和佣金以及估計的發行費用後,我們將獲得約11,689,250美元的淨收益 由我們支付。我們計劃將此次發行的淨收益用於收購、營銷、 營運資金,並作為某些高管的薪酬。請參閲“使用 收益瞭解更多有關收益用途的信息。 | |
風險 因素: | 投資我們的普通股涉及很高的風險。作為投資者,您應該能夠承擔您的投資的全部損失。 您應該仔細考慮“風險因素“在決定投資我們的普通股之前,請從第12頁開始。 | |
納斯達克 資本市場符號: | 我們的普通股 在納斯達克資本市場掛牌上市,代碼為“LQR”。 |
(1) | 本次發行後緊隨其後的已發行普通股數量 基於截至本招股説明書日期的44,777,109股已發行普通股,不包括: |
● | 57,500股普通股,在行使與公司首次公開募股有關的向承銷商發行的認股權證時可發行,尚未行使; |
● | 1,421,053股普通股,在行使與後續發行有關的向承銷商發行的認股權證時可發行,但尚未行使; |
● | 7,857,143股普通股(或9,035,715股普通股,如果承銷商全面行使超額配售選擇權),可在行使與此次發行相關的向承銷商發行的認股權證 時發行;以及 |
● | 承銷商全面行使超額配售選擇權後,可發行23,571,429股普通股。 |
除非另有説明,本招股説明書反映並假定承銷商不行使其超額配售選擇權。
8 |
彙總 合併財務信息
以下表格彙總了與本公司業務有關的某些財務數據,應與本招股説明書中其他部分包含的財務報表和相關附註以及“管理層對財務狀況和經營成果的討論與分析 .”
截至2023年6月30日及截至2022年6月30日的六個月,我們的 彙總財務數據來自本招股説明書中其他部分包含的未經審計的中期財務報表。截至2022年12月31日的財政年度和截至2021年12月31日的財政年度以及自成立以來(2021年1月11日)至2021年12月31日期間的財務摘要數據來自本招股説明書中其他部分包括的經審計財務報表 。本招股説明書中包含的所有財務報表均按照美國公認會計原則(GAAP) 編制和列報。摘要財務信息僅為摘要 ,應與本文其他部分所載的歷史財務報表及相關附註一併閲讀。其他地方包含的財務報表 完全代表了我們的財務狀況和運營;但是,它們並不代表我們未來的業績 。
截至6月30日的六個月, | 截至的年度 十二月三十一日, | 自起計 2021年1月11日 (開始)至 12月31日, | ||||||||||||||
2023 | 2022 | 2022 | 2021 | |||||||||||||
(未經審計) | ||||||||||||||||
收入 | $ | 341,585 | $ | 103,225 | $ | 601,131 | $ | 315,292 | ||||||||
收入成本 | 238,958 | 517,019 | 803,144 | 677,447 | ||||||||||||
毛利(虧損) | 102,627 | (413,794 | ) | (202,013 | ) | (362,155 | ) | |||||||||
運營費用: | ||||||||||||||||
銷售和市場營銷 | 3,881,005 | 501,589 | 655,151 | 464,011 | ||||||||||||
一般和行政 | 100,187 | 332,877 | 985,011 | 1,136,560 | ||||||||||||
總運營費用 | 3,981,192 | 834,466 | 1,640,162 | 1,600,571 | ||||||||||||
運營虧損 | (3,878,565 | ) | (1,248,260 | ) | (1,842,175 | ) | (1,962,726 | ) | ||||||||
所得税撥備 | — | — | — | — | ||||||||||||
淨虧損 | $ | (3,878,565 | ) | $ | (1,248,260 | ) | $ | (1,842,175 | ) | $ | (1,962,726 | ) | ||||
加權平均已發行普通股-基本 及攤薄 | 9,346,226 | 8,994,294 | 9,015,023 | 7,443,489 | ||||||||||||
每股普通股淨虧損—基本 及攤薄 | $ | (0.41 | ) | $ | (0.14 | ) | $ | (0.20 | ) | $ | (0.26 | ) |
6月30日, | 6月30日, | 十二月三十一日, | ||||||||||||||
2023 | 2023 | 2022 | 2021 | |||||||||||||
實際 (未經審計) | 形式上 調整後的 | |||||||||||||||
現金和現金等價物 | $ | 100,057 | 16,908,389 | $ | 7,565 | $ | 1,116,101 | |||||||||
流動資產總額 | 392,095 | 17,200,427 | 547,023 | 1,334,448 | ||||||||||||
無形資產 | 1,958,333 | 1,958,333 | 2,083,333 | 2,333,333 | ||||||||||||
總資產 | 2,881,047 | 19,689,379 | 2,630,356 | 3,667,781 | ||||||||||||
總負債 | 782,971 | 782,971 | 590,715 | 103,840 | ||||||||||||
股東權益總額 | 2,098,076 | 18,906,408 | 2,039,641 | 3,563,941 | ||||||||||||
總負債和股東權益 | $ | 2,881,047 | 19,689,379 | $ | 2,630,356 | $ | 3,667,781 |
9 |
風險因素摘要
投資我們的普通股涉及很高的風險。您應該仔細考慮下面總結的風險。這些風險 在“風險因素“緊接本招股説明書摘要之後的部分。這些風險包括但不限於以下風險:
與我們的工商業相關的風險
● | 我們的首席執行官肖恩·多林格一直是不列顛哥倫比亞省證券委員會發起的合規審查的對象,尚未正式結束, 與Namaste Technologies Inc.在多林格先生擔任首席執行官期間出售子公司有關,如果不列顛哥倫比亞省證券委員會或任何其他監管機構對多林格先生採取額外行動,我們的業務 可能會受到重大不利影響。 |
● | 我們的首席執行官和董事現在是,將來可能會隸屬於從事類似於我們可以開展的業務活動的實體,因此, 將來在分配他的時間和確定特定業務機會應該呈現給哪個 實體時可能會有利益衝突。 |
● | 我們的業務、收入和運營依賴於我們與Country Wine& Spirits Inc.和SSquared Spirits LLC的持續關係。 |
● | 我們 的運營歷史有限,這可能會導致難以評估我們的業務和 前景。 |
● | 我們的獨立註冊會計師事務所在其報告中對我們繼續作為持續經營的企業的能力表示了極大的懷疑。 |
● | 公司可能需要籌集額外資本來支持其運營。 |
● | 該公司可能會出現重大虧損,並且不能保證該公司將會 成為盈利的企業。 |
● | 我們 依賴有限數量的供應商,或者在某些情況下依賴獨家供應商,並且可能無法 找到替代供應商或立即過渡到替代供應商。 |
● | 墨西哥當局可能會隨時暫停該公司進口Swol龍舌蘭酒的能力。 |
● | 我們 依賴其他第三方提供對我們的業務成功至關重要的服務。 |
● | 增加監管成本或税收將損害我們的財務業績。 |
● | 物資和原材料價格的變化 可能會對我們的業務產生實質性的不利影響。 |
● | 我們 依賴於我們的高級管理層和其他關鍵員工的持續服務和業績,他們中的任何一個的流失都可能對我們的業務、經營業績和財務狀況產生不利影響。 |
● | 如果公司未能充分開發或保護其知識產權,公司的業務可能會受到影響。 |
● | 公司的產品、服務或流程可能受到侵犯他人知識產權的索賠。 |
● | 我們 受到貨幣匯率波動的影響,這可能會對我們的財務 業績和現金流產生負面影響。 |
與政府監管和上市公司有關的風險
● | 我們 將面臨日益增長的法規和合規要求,這可能會耗費大量資金和時間。 |
● | 如果 不遵守數據隱私和安全法律法規,可能會對我們的 經營業績和業務產生不利影響。 |
10 |
● | 我們目前所受法律和政府法規的變化,包括執法方法或方法的變化,可能會增加我們的成本或限制我們營銷我們的酒精品牌和客户品牌的能力 ,這可能會對我們的運營 結果和業務產生不利影響。 |
● | 如果 我們未能對財務報告保持有效的披露控制和內部控制系統,我們編制及時、準確的財務報表或遵守適用法規的能力可能會受到影響。 |
● | 我們的管理團隊管理上市公司的經驗有限。 |
● | 本招股説明書或我們未來可能向美國證券交易委員會提交的定期報告中使用的行業 和其他市場數據,包括我們或我們聘請的顧問承擔的數據,可能無法 代表當前和未來的市場狀況或未來結果。 |
● | 影響金融服務業的不利 事態發展,例如涉及流動性、違約或金融機構或交易對手違約的實際事件或擔憂 ,可能對我們當前和預計的業務運營以及我們的財務狀況和運營結果產生不利影響。 |
與本次發行和我們普通股所有權相關的風險
● | 我們的股價可能會波動,購買我們普通股的人可能會蒙受巨大損失。 |
● | 某些公司最近的首次公開募股規模相對較小,與我們預期的公開募股規模相當 ,這些公司最近經歷了極端的波動,似乎與各自公司的基本業績無關。我們的普通股可能會 經歷快速而大幅的價格波動,這可能會使潛在的 投資者難以評估我們普通股的價值。 |
● | 我們 目前在納斯達克資本市場上市。如果我們無法維持我們的證券在納斯達克或任何證券交易所上市,我們的股票價格可能會受到不利影響 ,我們股票的流動性和我們獲得融資的能力可能會受損, 我們的股東可能更難出售他們的證券。 |
● | 由於公開發行價格大大高於我們的每股有形賬面淨值,您將立即感受到大幅稀釋。 |
● | 我們 對本次發行的淨收益的使用擁有廣泛的自由裁量權,我們使用 發行所得的資金可能不會為您的投資帶來良好的回報。此外, 我們可能會以您可能不同意的方式或以最有效的方式使用這些收益。 |
● | 我們 從未為我們的股票支付過現金股息,也不打算在可預見的 未來支付股息。 |
● | 籌集額外資本可能會對我們的股東造成稀釋,包括本次發行中普通股的購買者,或者限制我們的運營。 |
● | 對我們的董事和高級管理層執行法律責任可能很困難。 |
● | 我們 對非新興成長型公司的持續公開報告要求不如《交易所法案》 規則嚴格,我們的股東可能從更成熟的上市公司獲得的信息 少於他們預期的信息。 |
11 |
風險因素
投資我們的普通股涉及很高的風險。在購買我們的普通股之前,您應該仔細考慮以下風險因素以及本招股説明書中包含的其他信息。我們在下面列出了我們認為適用於我們的最重要的風險因素(不一定按照重要性或發生概率的順序),但它們並不構成可能適用於我們的所有風險。下列任何因素都可能損害我們的業務、財務狀況、運營或前景的結果,並可能導致您的投資部分或全部損失。本招股説明書中的一些陳述,包括以下風險因素的陳述,構成前瞻性陳述。請參閲標題為“關於前瞻性陳述的告誡 聲明”一節。
與我們的工商業相關的風險
我們的首席執行官肖恩·多林格一直是不列顛哥倫比亞省證券委員會發起的合規審查的對象,該審查與Namaste Technologies Inc.在多林格先生擔任首席執行官期間出售子公司有關,尚未正式結束,如果不列顛哥倫比亞省證券委員會或任何其他監管機構對多林格先生採取額外的 行動,我們的業務可能會受到實質性的不利影響。
我們的首席執行官肖恩·多林格曾在2015年6月至2019年2月期間擔任加拿大上市公司Namaste Technologies Inc.或Namaste的首席執行官。2017年10月,Namaste尋求將其證券在多倫多證券交易所風險交易所(TSXV)上市。在此期間,多倫多證券交易所和多倫多證券交易所通知其上市發行人,他們不能在任何在美國從事與大麻有關的活動的實體中持有權益。在收到TSXV的通知後,Namaste尋求 剝離其將成為TSXV通知對象的一家子公司,Dollinger Enterprises US Inc.或Dollinger US。2017年11月28日,在Namaste董事會批准的一項交易中,Namaste將Dollinger US出售給ESC Hughes Holdings Ltd或ESC Hughes Holdings ,ESC Hughes是由David·休斯通過其全資擁有的諮詢公司ORH Marketing Ltd.擔任Namaste首席營銷官的公司。在2017年11月29日的投資者電話會議上,Dollinger先生確認Dollinger US的400,000.00美元的收購價 是公平的市場價值,交易是在公平的範圍內進行的。
2018年9月13日和2018年10月4日,由美國賣空者安德魯·萊夫特控制的Citron Research發佈了關於Namaste的兩份報告。在這些報告中,Citron Research提出了與出售Dollinger US有關的證券欺詐指控。2018年10月9日和2018年10月10日,不列顛哥倫比亞省證券委員會(BCSC)合規部門 是一個獨立於BCSC執法部門的獨立小組,向Namaste發出了評論信函,要求 提供有關Citron Research報告中指控的信息。Namaste回覆了這封信,並表示ESC Hughes和David Hughes當時都不是,現在也不是公司的“關聯方”(定義見多邊文件61-101, 特殊交易中少數股權持有人的保護)由於ESC Hughes和David Hughes當時或現在持有的已發行證券均不超過Namaste已發行證券的10%,因此,無論是單獨還是合計, 都持有Namaste的已發行證券。Dollinger先生於2019年2月離開Namaste,但在所有請求中都向BCSC提供了充分的合作。BCSC尚未因Dollinger美國交易而對Dollinger先生或Namaste 提起訴訟。
關於Dollinger US的出售,2018年10月19日,安大略省高等法院向安大略省高等法院提起集體訴訟,指控Namaste及其前首席執行官Sean Dollinger和首席運營官Philip Van Den Berg代表在特定時間段內收購Namaste證券的人,指控被告在核心文件、非核心文件和聲明中遺漏了與Namaste的業務、運營和財務相關的重大事實,以及有關出售Dollinger US的重大事實。起訴書稱,根據《安大略省證券法》138.3條,有關證券的失實陳述的訴訟理由(施加責任,“如果負責任的發行人或具有實際、默示或明顯授權的個人或公司發佈包含失實陳述…的文件”)。以及普通法對二級市場疏忽和欺詐性失實陳述的索賠。安大略省法院於2019年7月22日批准了一項和解協議,其中原告獲得了由Namaste的保險單支付的2,150,000.00美元,包括Dollinger先生在內的被告 沒有承認任何罪行、責任或不當行為。我們不認為杜林格先生參與這起集體訴訟將不會對我們的業務運營能力、股票價格或運營結果產生任何影響。
12 |
此外,2018年11月19日,美國紐約南區地區法院對Namaste、Sean Dollinger、Philip Van Den Berg和前CFO Kenneth Ngo代表在2017年11月29日至2019年3月6日期間購買或以其他方式收購在場外市場交易的Namaste普通股的個人和實體提起了集體訴訟。在該索賠中,原告指控違反了《交易法》第10(B)和20(A)節以及規則10b-5,指控被告做出虛假或誤導性陳述或未能披露Namaste沒有披露 它已將Dollinger US出售給Namaste高管,因此Namaste沒有在公平交易中出售Dollinger US,因此,Namaste的公開聲明在所有與出售Dollinger US有關的相關時間都是重大虛假和誤導性的。在此案中,地區法院於2020年3月11日批准了一項和解協議,其中原告獲得2,750,000.00美元的賠償,由Namaste的保險單支付,而被告,包括Dollinger先生,沒有 承認有罪、責任或不當行為。我們認為,杜林格先生參與這起集體訴訟不會對我們的業務運營能力、我們的股票價格或我們的運營結果產生任何影響。
關於BCSC合規審查和與Dollinger先生的通信,我們認為,從BCSC最後一次聯繫以來的時間長度 推斷BCSC合規部門已結束對Dollinger先生的審查 是合理的。此外,我們認為有理由推斷,如果BCSC執行部門發現涉及上述事項的不當行為,BCSC執行部門很可能已經聯繫了多林格先生或他的律師,儘管這一推論絕不是確定的。 我們不相信正在進行的BCSC調查或審查中,Dollinger先生是調查對象,但是,我們 尚未收到有關這方面的正式確認,我們可能永遠不會收到對這一事實的正式確認,因為BCSC不會 公開他們的機密調查。如果BCSC或監管機構的任何其他執法部門對Dollinger先生進行了積極的調查或審查,並且該審查導致BCSC或任何其他監管機構對Dollinger先生採取執法行動,則該訴訟或其結果可能會導致Dollinger先生將 用於我們業務的時間分流,否則可能會對我們的證券價格和我們的 運營結果產生重大不利影響。
我們的 首席執行官和董事現在是,將來也可能成為從事類似於我們可以進行的業務活動的實體的附屬實體,因此,在分配他的時間和確定應該向哪個實體呈現特定業務機會方面,未來可能會有利益衝突。
我們 打算成為酒精飲料領域的全方位數字營銷和品牌發展的代言人。我們的首席執行官 也是加拿大道林格創新公司的唯一股東和董事,以及佛羅裏達州有限責任公司道林格控股有限公司的唯一成員和經理。
正如本招股説明書的“我們的公司歷史和結構”部分所討論的,我們是根據LQR House(受讓人)、Dollinger Innovation Inc.和Dollinger Holdings LLC於2023年6月30日簽署的轉讓協議(“6月30日轉讓協議”),由LQR House(受讓人)、Dollinger Innovation Inc.和Dollinger Holdings LLC簽署的原產地包裝共同責任協議(“原產地包裝共同責任協議”),以及由LQR House(受讓人)、Dollinger Innovation Inc.、Dollinger Holdings LLC和Dollinger Holdings LLC簽署的協議。肖恩·多林格(分配者)和製片人。在根據6月30日轉讓協議將原產地包裝共同責任協議的所有權利、所有權和權益轉讓給我們之後,我們和生產商於2023年7月11日在原產地簽訂了瓶裝 連帶責任協議(“瓶裝原產地連帶責任協議”)。
此外,日期為2021年3月19日的《共同責任和擔保協議》(“共同責任和擔保協議”)最初由Sean Dollinger,Dollinger Innovations Inc.,Dollinger Holdings,LLC和生產商根據(i)日期為2021年3月19日的資產購買 協議轉讓給我們,該協議將共同責任和擔保協議中的所有權利、所有權和權益轉讓給LQR House和(ii)一份包含生產商同意轉讓的批准協議,LQR House、Dollinger Innovations Inc.、Dollinger Holdings LLC和Sean Dollinger(統稱為“共同責任和擔保轉讓協議”)。
我們的業務在很大程度上依賴於《瓶裝原產地共同責任協議》和《共同責任和擔保協議》。
13 |
根據《瓶裝龍舌蘭酒共同責任協議》,生產商向我們提供的產品嚴格遵守墨西哥法律規定的《龍舌蘭酒官方標準》(在協議中定義),並允許我們在Swol品牌上使用“龍舌蘭酒”或“龍舌蘭酒”字樣。生產商還根據我們提交的訂單,獨家供應龍舌蘭龍舌蘭酒和風味龍舌蘭酒。
根據《共同責任和擔保協議》,生產商生產和供應100%龍舌蘭龍舌蘭酒和在墨西哥獲得的標有“Swol”商標的龍舌蘭酒。我們與Rilo合作促進龍舌蘭酒的分銷,我們聘請Rilo將Swol品牌的龍舌蘭酒從墨西哥進口到美國。
我們的董事首席執行官肖恩·道林格也是道林格創新公司的唯一股東和董事,以及道林格控股有限公司的唯一成員和經理。如果我們與道林格創新公司和道林格控股有限責任公司就6月30日轉讓協議和共同責任和義務轉讓協議存在分歧,則多林格先生同意道林格創新公司和道林格控股有限責任公司違反公司利益可能符合其個人利益。如果發生這種情況,公司可能無法使用其資產的一大部分,這將對我們的業務、財務狀況和運營結果產生重大不利影響。
我們的業務、收入和運營依賴於我們與CWS的持續關係。
在截至2023年6月30日的六個月以及截至2022年和2021年12月31日的六個月內,所有收入均來自與CWS的合同關係或與之直接相關。雖然我們於2023年11月1日從SSquared收購了CWS平臺,不再依賴營銷 協議來獲得任何收入,但在可預見的未來,CWS仍將是我們唯一的酒精飲料分銷來源。 此外,由於CWS的總裁也是KBROS的100%股權所有者,我們未來可能有機會擴大我們的分銷商數量,甚至用條款更優惠的分銷商取代CWS。KBROS可能會拒絕這些機會 ,因為它負責管理CWS平臺生成的銷售訂單的執行。由於 KBROS與CWS之間的關聯關係,如果提供給CWS平臺的機會 違背CWS的利益,KBROS將發生衝突,並可能拒絕此類機會以違揹我們的利益。雖然我們與CWS的關係仍在繼續,並且預計將繼續,但我們不能確定CWS是否願意或能夠繼續經銷在CWS平臺上銷售的產品,雖然根據管理協議,KBROS有責任履行訂單,但如果我們不能或KBROS在必要時不能或不願意為CWS平臺獲得新的分銷商,缺少分銷商將對我們的財務狀況和前景產生重大不利的 後果。
我們 的運營歷史有限,這可能會使評估我們的業務和前景變得困難。
公司是一家初創階段的早期實體,幾乎沒有運營歷史。截至本次發行開始之日,公司僅有名義現金。該公司的業務和市場的收入和收入潛力未經證實。本公司有限的經營歷史使對本公司及其前景的評估變得困難且具有高度的投機性。不能保證: (A)公司將能夠及時且具有成本效益地開發產品或服務;(B)公司將能夠產生任何收入增長;(C)公司將擁有足夠的資金或資源來繼續經營其業務並向客户提供產品和服務;(D)公司將會盈利;(E)公司能夠通過實現盈利來籌集足夠的 資本來支持運營;或(F)公司能夠償還未來的負債。
14 |
我們的獨立註冊會計師事務所在其 報告中對我們作為一家持續經營的公司繼續經營的能力表示了極大的懷疑。
公司的財務報表是在“持續經營”的基礎上編制的。如隨附的經審計財務報表所述,某些事項表明,公司作為一家持續經營企業的持續經營能力可能存在很大疑問。 截至2022年12月31日,我們有7565美元的現金。在截至2022年12月31日的一年中,我們發生了1,842,175美元的淨虧損以及來自運營的負現金流。我們將尋求通過銷售我們的產品、服務和股權融資安排來為我們的運營提供資金。 我們可能無法以可接受的條款獲得足夠的額外融資,或者根本沒有。我們未能在需要時籌集資金 將影響我們的持續經營狀況,並將對我們的財務狀況和我們實施業務戰略並繼續作為持續經營企業的能力產生負面影響 。管理層計劃通過此次發行和定向增發解決這一資金需求,本招股説明書將在其他地方進行討論。我們不能向您保證我們籌集足夠資本的計劃一定會成功。除其他因素外,這些因素使人對我們作為一家持續經營的公司繼續經營的能力產生很大懷疑。本招股説明書其他部分包含的財務 陳述不包括任何可能因我們無法完成此 產品或我們無法繼續作為持續經營的企業而導致的任何調整。
公司可能需要籌集額外資本來支持其運營。
隨着時間的推移,公司可能需要獲得額外的融資,融資的金額和時間將取決於多個因素,包括: 公司機會和客户羣擴張的速度、公司將進行的產品開發範圍、滿足客户需求以改進產品供應的需要、提供的服務和開發工作、運營產生的現金流、與本文中確定為風險因素的事項有關的損失程度(如果有的話),以及其他未預料到的領域或支出金額的程度。公司無法完全預測需要額外 融資的程度。不能保證公司能否在 時間內獲得額外融資或融資條款。任何新的投資者可以要求公司未來的任何債務融資或發行優先股可能優先於股東的權利,未來的任何股權發行可能導致我們的股票價值被稀釋。
公司可能會出現重大虧損,並且不能保證公司會成為盈利的企業。
在截至2023年6月30日和2022年6月30日的六個月中,我們的淨虧損分別為3878,565美元和1,248,260美元。預計本公司可能會繼續出現營業虧損。該公司能否盈利和/或保持盈利,在很大程度上取決於 能否成功發展和擴大公司的產品和服務。不能保證這種情況會發生。在提供新的和獨特的產品或服務時經常遇到的不可預見的問題和費用可能會影響公司是否成功。 此外,公司可能會遇到與開發、技術變化、營銷、保險、法律或法規要求以及此類要求的變化或其他不可預見的困難有關的重大延誤和意外費用。不能保證 公司將保持盈利。如果公司在一段時間內出現虧損,它可能無法繼續經營。
公司未來的收入和經營業績是不可預測的,可能會出現大幅波動。
IT 很難準確預測公司的收入和經營業績,未來可能會受到多種因素的影響而波動。這些因素可能包括對公司產品和服務的接受程度;運營成本和資本支出的金額和時機;來自其他市場場所或服務的競爭,這些競爭可能會降低市場份額並造成定價壓力; 以及總體經濟、行業和監管條件和要求的不利變化。由於上述因素和其他未列出的因素,本公司的經營業績可能會 每年波動。有時,這些波動可能會很大。
15 |
我們 依賴有限數量的供應商,或在某些情況下依賴獨家供應商,並且可能無法找到替代供應商或立即過渡到替代供應商。
我們的Swol龍舌蘭酒是由唯一供應商生產的,他是墨西哥瓜達拉哈拉的一名個人。該供應商單獨負責我們龍舌蘭成品的生產、裝瓶、貼標籤、封口和包裝。如果我們與該供應商的合同因任何原因(包括供應商自然死亡)而終止,我們可能沒有可比價格的替代供應來源, 可能無法及時或根本無法完成Swol龍舌蘭的訂單。如果我們找到替代品,我們也可能無法將我們產品的價格 提高到覆蓋全部甚至部分增加的成本。此外,如果我們的供應商表現不令人滿意, 無法處理增加的訂單,可能會導致我們無法滿足訂單、失去銷售、產生額外成本和/或使我們面臨產品 質量問題。這可能會導致我們在市場上失去信譽,損害我們與客户和合作夥伴的關係, 最終導致我們的業務和運營結果下降。我們可能無法在相同的基礎上或根本無法從其他供應商獲得可接受的替代產品,以替代 生產、裝瓶、貼標籤、封口和包裝。即使我們能夠從替代供應商那裏獲得 可接受的替代品,使用它們也可能要求我們顯著改變我們的業務運營。如果我們在確保或維護Swol龍舌蘭酒的生產方面遇到延遲或困難,我們的業務運營可能會中斷。 任何此類中斷都可能對我們的業務發展、新產品的發佈產生負面影響,並對我們的業務、財務狀況、運營結果和聲譽產生重大影響。
墨西哥當局可能隨時暫停該公司進口Swol龍舌蘭酒的能力,在完成註冊該公司在墨西哥的協議之前,該公司將無法強制其授權在其以Swol商標命名的產品中對墨西哥第三方使用原產地“龍舌蘭酒”的名稱。
2021年3月19日,本公司與Dollinger Innovation Inc.、Dollinger Holdings LLC和Sean Dollinger簽訂了一項資產購買協議,根據該協議,我們收購了與在線或面對面銷售原始Swol龍舌蘭酒和其他Swol品牌產品相關的資產。該交易包括道林格創新公司和萊蒂西亞·埃爾莫西洛·拉韋雷羅之間的《共同責任和擔保協議》的轉讓,該協議涉及道林格創新公司或其受讓人生產獨家進口到美國的原裝Swol龍舌蘭酒。關於這項轉讓,2023年7月7日,公司、道林格創新公司和生產商簽署了一份批准《分擔責任和擔保協議》的權利轉讓協議,該協議要求在墨西哥工業產權研究所登記。該公司於2023年7月12日向墨西哥工業產權研究所提交了獲得此類登記的文件。
2023年6月30日,根據轉讓協議,Dollinger創新公司、Dollinger Holdings LLC和Sean Dollinger根據2020年7月6日與生產商簽訂的《原產地包裝共同責任協議》將其作為經銷商的權利轉讓給公司。此後,2023年7月11日,生產商和LQR House 應公司2023年7月13日的要求,簽署了瓶裝原產地共同責任協議,該協議要求在墨西哥工業產權研究所註冊。
公司不知道何時會收到上述完成的註冊,墨西哥當局可以隨時暫停將Swol品牌產品進口到美國。在我們完成註冊之前,該公司將無法 強制執行其授權,以針對墨西哥的第三方使用其在Swol商標下的產品中應用的原產地名稱“龍舌蘭”。在我們獲得此類註冊後,墨西哥當局只有在註冊被取消的情況下才能暫停這種SWOL品牌產品的進口,這種情況只有在以下情況下才會發生:i)如果 當事各方未能遵守“龍舌蘭酒官方標準”,這將導致 加拿大龍舌蘭酒監管委員會(“RCT”)頒發的出口證書被暫停或取消;Ii)如果LQR House未能按照墨西哥聯邦《保護工業產權法》第302條中規定的條款在其產品中包含 短語:“受保護的原產地”;以及iii)終止生產者提供的授權的有效性。如果暫停進口Swol產品,將對公司的財務業績和聲譽產生重大不利影響。
如果對我們的產品和服務的需求沒有按預期發展,我們的預期收入和利潤將受到影響。
我們未來的利潤受到許多因素的影響,包括經濟、世界事件和不斷變化的客户偏好。我們相信,我們產品細分市場的市場將繼續增長,我們將在這些市場成功營銷我們的產品和服務。 如果我們對這些市場的規模以及我們在該市場銷售產品和服務的能力的預期不正確,我們的收入可能無法實現,我們的業務將受到不利影響。
16 |
如果 我們無法獲取和留住新客户,或無法以經濟高效的方式做到這一點,我們可能無法增加淨收入、 提高利潤率和實現盈利。
我們的成功取決於我們是否有能力獲得和留住新客户,並以經濟高效的方式做到這一點。我們必須繼續獲取客户,以增加淨收入、提高利潤率並實現盈利。我們打算進行與客户獲取相關的重大投資,並預計將繼續花費大量資金來獲取更多客户。我們無法向您保證 我們獲得的新客户的淨收入最終將超過獲得這些客户的成本。如果我們無法提供高質量的購物體驗,或者如果消費者不認為我們提供的產品具有高價值和高質量,我們可能無法 獲得或留住客户。如果我們無法獲得或留住大量購買產品以實現業務增長的客户,我們可能無法產生實現運營效率所需的規模。因此,我們的價格可能會提高, 也可能不會降到足以引起客户興趣的水平,我們的淨收入可能會減少,我們的利潤率和盈利能力可能會下降或不會改善。因此,我們的業務、財務狀況和運營結果可能會受到實質性和不利的影響 。
我們 相信,我們的許多新客户將來自我們客户的口碑和其他非付費推薦。因此, 我們必須確保我們的客户保持對我們的忠誠度,才能繼續接收這些推薦。如果我們滿足客户的努力 不成功,我們可能無法獲得足夠數量的新客户來繼續發展我們的業務,我們可能需要 產生顯著更高的營銷費用來獲得新客户。
我們 依賴其他第三方提供對我們的業務成功至關重要的服務。
第三方 為我們提供各種基本的業務職能,包括客户服務、法律和分銷。這些第三方中的一些可能無法履行其服務,或將以不可接受的方式履行其服務。我們可能會在他們的工作中遇到延誤、錯誤或其他問題,這將對我們的運營產生重大影響。
具體地説,我們依賴CWS來分銷我們的營銷客户銷售的產品。如果CWS因任何原因(包括但不限於州和聯邦法規的變化)而失去分銷許可證,我們將不得不立即尋求替代分銷 選項。我們向客户銷售的服務可能會因分銷提供商的變化而中斷,我們的業務和聲譽可能會受到影響。如果我們與另一家分銷商簽訂合同的努力不成功,公司可能無法實現 或保持盈利,並可能在未來造成重大損失。因此,我們的業務、財務狀況和運營結果 可能會受到實質性的不利影響。
我們品牌的價值還依賴於有效的客户支持來提供高質量的客户體驗,這需要大量的 人員支出。如果管理不當,這筆費用可能會影響我們的盈利能力。未能正確管理或培訓我們的外包客户 支持代表可能會影響我們有效處理客户投訴的能力。
消費者對酒精飲料的需求減少可能會損害我們的業務。
在過去的一段時間裏,美國和我們所參與的其他市場的酒精飲料的總體人均消費量大幅下降。由於各種因素,我們的一個或多個產品類別的消費量未來可能出現有限或普遍的下降 ,包括經濟狀況的普遍下降,對飲用酒精飲料產品和酒後駕車對健康後果的日益關注,更健康飲食的趨勢,包括 更輕、更低卡路里的飲料,如減肥軟飲料、果汁和水產品,反酒精團體活動的增加,以及 增加的聯邦、州或外國消費税和其他酒精飲料產品税。如果未能在產品或服務水平上向客户提供一致、可靠的質量,公司 產品的競爭地位也會受到不利影響。
17 |
我們業務的成功在很大程度上依賴於品牌形象、聲譽和產品質量。
我們必須維護和提升現有品牌和產品的形象和聲譽,這很重要。對產品質量的擔憂,即使未經證實,也可能損害我們品牌和產品的形象和聲譽。雖然我們有適當的質量控制程序 ,但如果我們遇到產品質量問題,除了業務中斷之外,我們還可能遭遇召回或責任 ,這可能會進一步對品牌形象和聲譽造成負面影響,並對我們的銷售產生負面影響。我們的品牌形象和聲譽也可能更難保護,因為由於我們的一些業務外包,監管和控制較少。我們還可能 面臨與產品責任或營銷或銷售實踐相關的訴訟。我們品牌資產的惡化可能難以應對或逆轉,並可能對我們的業務和財務業績產生實質性影響。
此外,近年來,社交媒體平臺和其他形式的基於互聯網的交流方式的使用顯著增加,使個人能夠接觸到廣泛的受眾,社交媒體平臺上的信息幾乎是立竿見影的 ,其影響也是如此。許多社交媒體平臺立即發佈其參與者發佈的內容,通常不過濾或檢查發佈內容的準確性。此外,其他基於互聯網的媒體或傳統媒體可能會將此類社交媒體內容引用或重新發布給更廣泛的受眾。有關我們的信息,無論其準確性如何, 都可能隨時發佈在此類平臺上。發佈的信息可能不利於我們的利益或可能不準確,其中每一項都可能對我們的品牌、聲譽、業績、潛在客户和業務造成實質性損害,此類損害可能是直接的,我們可能幾乎沒有機會或 沒有機會做出迴應或尋求補救或更正。
消費者支出的變化 可能會對我們的財務狀況和業務業績產生負面影響。
酒類銷售取決於與消費者支出水平相關的多個因素,包括經濟總體狀況、聯邦和州所得税税率、根據聯邦和州税法可扣除的企業招待費用,以及消費者對未來經濟狀況的信心 。這些領域和其他領域消費者支出的變化可能會影響消費者願意在網上、餐館或零售店購買的葡萄酒的數量和價格。消費者信心和支出的下降可能會導致對我們產品的需求減少,限制我們提高價格的能力,並增加銷售和促銷費用 。反過來,這可能會對銷售額和毛利率產生相當大的負面影響。
我們 遵守或自願遵守與我們接受客户和第三方付款有關的許多其他法律法規,包括洗錢、轉賬、隱私和信息安全以及電子資金轉賬 。這些法律和法規可能會改變或重新解釋,使我們難以或不可能遵守。如果我們被發現違反了任何適用的法律或法規,我們可能會受到民事或刑事處罰以及更高的交易費,或者失去接受客户的信用卡和借記卡支付、處理電子轉賬 或促進其他類型的在線支付的能力,這可能會降低我們的服務的便利性和對客户的吸引力,並降低客户體驗 。
關於酒精的負面輿論可能會損害我們的業務。
許多研究表明,適度飲酒可能會帶來各種健康益處,但其他研究得出結論或 表明,飲酒對健康沒有好處,可能會增加中風、癌症和其他疾病的風險。關於飲酒對健康影響的不利 報告可能會顯著減少對葡萄酒的需求,這可能會減少銷售額和增加費用,從而損害我們的業務。
近年來,維權團體利用廣告和其他方法向公眾宣傳與飲酒有關的社會危害。這些團體還尋求並繼續尋求立法,以減少酒精飲料的供應,增加與濫用酒精飲料相關的處罰,或增加與酒精飲料生產相關的成本。隨着時間的推移,這些努力可能會導致酒精飲料的消費總體上減少,這可能會通過減少銷售額和增加費用來損害我們的業務。
增加監管成本或税收將損害我們的財務業績。
美國財政部煙酒税收和貿易局(簡稱TTB)對飲料酒精產品和/或用於生產我們飲料酒精產品的某些原材料徵收消費税和/或其他 税,數額不一。TTB或其他政府機構可以建議修改國際貿易協定、關税、税收和其他政府規則和 條例。大幅增加酒類飲品的税收或對其產生影響,可能會對我們的業務、流動性、財務狀況和/或經營業績產生實質性的不利影響。
18 |
用品和原材料價格的變化 可能對我們的業務產生實質性的不利影響。
近年來,龍舌蘭酒生產所用原材料的成本發生了變化,尤其是烈酒原料的成本。價格上漲 也可能在未來發生,我們無法將漲價轉嫁給客户,可能會降低我們的利潤率和利潤 ,並對我們的業務產生實質性的不利影響。我們不能向您保證,我們的物資或原材料的短缺或價格上漲不會對我們的財務狀況和經營結果產生實質性的不利影響。
我們 遵守或自願遵守與我們接受客户和第三方付款有關的許多其他法律法規,包括洗錢、轉賬、隱私和信息安全以及電子資金轉賬 。這些法律和法規可能會改變或重新解釋,使我們難以或不可能遵守。如果我們被發現違反了任何適用的法律或法規,我們可能會受到民事或刑事處罰以及更高的交易費,或者失去接受客户的信用卡和借記卡支付、處理電子轉賬 或促進其他類型的在線支付的能力,這可能會降低我們的服務的便利性和對客户的吸引力,並降低客户體驗 。
我們 受到客户和其他第三方向我們付款的相關風險的影響,包括與欺詐相關的風險。
我們幾乎所有客户的營銷服務付款都是通過信用卡或借記卡支付的。我們目前完全依賴 一家第三方供應商提供支付處理服務,包括處理信用卡和借記卡支付。 如果該供應商不願意或無法向我們提供這些服務,並且我們無法及時找到合適的替代者,我們的業務將會中斷。我們還受到支付品牌運營規則、支付卡行業數據安全標準 和認證要求的約束,這些要求可能會發生變化或重新解釋,使我們更難或不可能遵守。如果我們 未能遵守這些規則或要求,我們可能會被罰款和更高的交易費,並失去接受客户的信用卡和借記卡支付的能力,這將降低我們的服務對客户的便利性和吸引力,並可能導致 收入大幅減少。我們還可能因客户未授權購買、欺詐、錯誤傳輸以及客户已關閉銀行帳户或帳户中的資金不足而 償還欠我們的款項而招致損失。
我們 遵守或自願遵守與我們接受客户和第三方付款有關的許多其他法律法規,包括洗錢、轉賬、隱私和信息安全以及電子資金轉賬 。這些法律和法規可能會改變或重新解釋,使我們難以或不可能遵守。如果我們被發現違反了任何適用的法律或法規,我們可能會受到民事或刑事處罰以及更高的交易費,或者失去接受客户的信用卡和借記卡支付、處理電子轉賬 或促進其他類型的在線支付的能力,這可能會降低我們的服務的便利性和對客户的吸引力,並降低客户體驗 。
我們 可能無法充分利用新收購的品牌。
我們 打算將淨收益的一部分用於收購第三方品牌。請參閲“收益的使用“根據我們的經驗,並不是每個品牌部署都是成功的。我們可能會在收購和推廣新品牌時產生鉅額成本,但市場接受度和由此產生的銷售額都會受到限制。如果發生這種情況,我們的財務業績可能會受到負面影響,我們可能會確定不再支持該品牌符合公司的最佳利益。
我們在競爭激烈的行業運營,競爭壓力可能會對我們的業務產生實質性的不利影響。
美國的酒精飲料分銷行業競爭激烈,高度分散。該行業的主要競爭因素包括產品範圍、定價、分銷能力和對消費者偏好的響應能力,根據市場和產品的不同,這些因素的側重點也有所不同。就個人客户而言,我們面臨着來自不同地區分銷商和實體店的激烈競爭,他們主要是在價格上競爭。這場競爭的效果可能會對我們的運營結果產生不利影響。
19 |
我們 依賴於我們的高級管理層和其他關鍵員工的持續服務和業績,他們中的任何人的流失都可能 對我們的業務、運營業績和財務狀況產生不利影響。
我們未來的業績有賴於我們的高級管理層和其他關鍵員工的持續服務和貢獻,包括我們的創始人兼首席執行官肖恩·多林格、我們的首席財務官庫馬爾·阿比謝克和我們的首席營銷官雅克琳·霍夫曼。如果沒有這些關鍵高管和員工,我們可能無法執行我們的業務計劃,也無法發現和追求新的機會和產品創新。失去高級管理層或其他關鍵員工的服務可能會顯著延遲 或阻礙我們實現發展和戰略目標。由於任何原因失去高級管理層或其他關鍵員工的服務,都可能對我們的業務、財務狀況和經營業績產生不利影響。我們目前不維護 任何關鍵人物人壽保險。
我們 可能無法有效管理未來的增長。
如果我們的業務計劃成功,我們可能會在短時間內實現顯著增長,並面臨潛在的擴展問題。如果我們增長迅速,我們的財務、管理和運營資源可能無法充分擴展,無法充分管理我們的增長。如果我們 無法管理我們的增長,我們的成本可能會不成比例地增加,我們未來的收入可能會停止增長或下降,我們可能會 面臨不滿意的客户。我們未能管理好我們的增長,可能會對我們的業務和您的投資價值產生不利影響。
如果公司未能充分開發或保護其知識產權,公司的業務可能會受到影響。
公司已經並可能嘗試開發自己的某些知識產權,但不能保證能夠獲得商業祕密、專利、商標註冊和版權註冊的專有權。目前,該公司不確定可能開發哪些類型的知識產權。開發、申請和獲得此類可強制執行的權利的成本很高。即使在獲得此類可強制執行的權利之後,維護和強制執行這些權利也會產生巨大的成本。 公司可能缺乏資源來實施專屬保護和強制執行工作。此外,該公司的某些產品或服務產品或服務最初來自市場上公開提供的技術。本公司因任何原因未能獲得或維持對其知識產權的充分保護,可能會對其業務、財務狀況和經營業績產生重大不利影響。
如果公司要開發知識產權,公司可以通過 訴訟尋求將其知識產權強制實施到其他人身上。公司的索賠即使有價值,也可能被認定為無效或不適用於公司認為侵犯了 或挪用其知識產權的一方。此外,訴訟還可以:
● | 起訴或辯護費用昂貴且耗時; |
● | 結果 認定本公司沒有某些知識產權或此類權利缺乏足夠的範圍或力度; |
● | 轉移管理層的注意力和資源;或 |
● | 要求 公司許可其知識產權。 |
我們 沒有在美國註冊的任何商標。我們的Swol商標僅在墨西哥註冊。因此, 第三方可能能夠成功挑戰我們在美國對Swol商標的強制執行。如果成功地 挑戰了我們對Swol商標權的執行,我們可能會失去在美國銷售Swol的能力,這種情況可能會對我們的財務狀況產生重大不利影響。
公司依靠或將來可能依靠商標或服務標誌來為其產品或服務建立市場標識。 為了維護公司商標或服務標誌的價值,公司可能需要對第三方提起訴訟 以防止他們使用與公司註冊或未註冊商標或服務標誌混淆地相似或稀釋的標誌 。本公司也可能無法為其未決或未來的商標或服務商標申請獲得註冊,並可能需要 保護其註冊商標或服務商標以及未決申請免受第三方的挑戰。強制執行或保護公司的註冊和未註冊商標或服務商標可能會導致重大訴訟費用和損害,包括無法繼續使用某些商標。
公司未來可能考慮開展業務的外國法律可能不會像美國法律那樣承認或保護知識產權 。司法或行政訴訟中的不利裁決可能會阻止本公司提供或提供其產品或服務,或阻止本公司停止提供 或提供競爭服務,從而對本公司的業務、財務狀況和 經營業績產生重大不利影響。
20 |
公司的產品、服務或流程可能會受到侵犯他人知識產權的指控。
有關本公司的產品、服務、業務方法或流程侵犯他人專有權的索賠 通常在產品開始商業銷售後才會提出。本公司所在行業存在與知識產權相關的重大訴訟。第三方可就其技術的使用向本公司提出侵權索賠。任何索賠,即使是那些沒有根據的索賠,都可能:
● | 防禦費用昂貴且耗時; |
● | 使公司停止製作、許可或使用包含受質疑知識產權的服務 ;或 |
● | 轉移 管理層的注意力和資源。 |
公司不能確定任何訴訟的結果。如果需要,任何版税或許可協議可能無法按可接受的條款或根本不提供給公司。如果公司未能獲得必要的許可證或其他權利,可能會阻止公司營銷技術的開發或分銷,因此可能會對公司的業務產生重大不利影響。
我們 受到貨幣匯率波動的影響,這可能會對我們的財務業績和現金流產生負面影響.
我們的 供應商位於墨西哥。正因為如此,我們面臨着外匯匯率不利波動的風險。我們的主要風險敞口預計與墨西哥比索計價的運營費用有關。隨着業務實踐的發展,這些風險敞口可能會隨着時間的推移而變化,它們可能會對我們的財務業績和現金流產生實質性的不利影響。
由於網絡攻擊而導致我們的安全系統或基礎設施發生故障或遭到破壞,可能會擾亂我們的業務,導致機密或專有信息的泄露或濫用,損害我們的聲譽,增加我們的成本並造成損失。
信息 本公司等科技公司的安全風險近年來顯著增加,部分原因是新技術的激增,互聯網和電信技術的使用進行金融交易,以及有組織犯罪、黑客、恐怖分子和其他外部各方日益複雜和活動的增加。這些威脅可能源於我們員工或第三方的欺詐或惡意,也可能源於人為錯誤或意外的技術故障。 這些威脅包括網絡攻擊,如計算機病毒、惡意代碼、網絡釣魚攻擊或信息安全漏洞。
我們的運營將在一定程度上依賴於在我們的計算機系統和網絡中安全地處理、傳輸和存儲機密專有信息和其他信息。我們的客户將依靠數字技術、計算機、電子郵件和消息系統、軟件和網絡來開展業務或使用我們的產品或服務。此外,為了訪問我們的產品和服務,我們的 客户將使用個人智能手機、平板電腦和其他可能超出我們控制範圍的移動設備。
如果發生網絡攻擊或其他信息安全漏洞,可能會導致 我們的客户用來訪問我們的產品和服務的網絡、系統或設備的安全漏洞,這可能會導致未經授權的披露、發佈、收集、監控、 濫用、丟失或破壞機密、專有和其他信息(包括帳户數據信息)或數據安全 。此類事件還可能導致支持我們的業務和客户以及我們客户或其他第三方的運營的物理基礎設施或運營系統出現服務中斷、故障或其他故障。任何實際的 攻擊都可能導致我們在客户、其他方和市場中的聲譽受損、公司的額外成本(如修復系統、增加新人員或保護技術或合規成本)、監管處罰、我們以及我們的客户和合作夥伴的財務損失,以及客户和商機的流失。如果不能立即檢測到此類攻擊, 它們的影響可能會加劇。
儘管我們將嘗試減輕這些風險,但不能保證我們不會受到這些風險的影響,並且在未來不會遭受損失。
21 |
當前市場狀況和公司一個或多個市場的衰退壓力可能會影響公司 增長業務的能力。
美國經濟繼續面臨對不利經濟狀況的系統性影響的擔憂,例如美國赤字、歷史上的高通脹、動盪的能源成本、地緣政治問題、面對美聯儲預期的加息 信貸的持續可獲得性和成本、持續的供應鏈中斷、新冠肺炎疫情的持續影響以及不穩定的金融和房地產市場。其他國家,包括歐元區的國家,也受到類似的系統性影響。美國及國際市場和經濟狀況的動盪 可能對公司的流動性和財務狀況以及公司客户的流動性和財務狀況產生不利影響。如果出現這些市場狀況,可能會限制本公司和本公司客户更換到期債務和進入資本市場以滿足流動性需求的能力 ,這可能對本公司的財務狀況和 經營業績產生重大不利影響。不能保證該公司的產品和服務將在市場上被接受。到目前為止,通脹壓力對公司的財務狀況和經營業績沒有產生實質性影響,我們也沒有制定任何計劃或採取任何行動來緩解此類通脹壓力。然而,不能保證通脹壓力不會對公司未來的財務狀況和經營業績產生實質性影響。如果通脹壓力在未來開始對公司產生實質性影響,我們可能會也可能不會制定緩解這些壓力的計劃。
與政府監管和上市公司有關的風險
我們 將面臨日益增長的法規和合規要求,這可能會耗費大量資金和時間。
網絡安全、數據保護、隱私和內部IT控制方面的新法規和不斷髮展的法規和合規標準通常是為應對網絡攻擊浪潮而創建的 ,並將對我們公司這樣的組織產生越來越大的影響。現有的法規標準要求組織對用户訪問應用程序和數據實施內部控制。此外,數據泄露正在推動新一輪監管浪潮,例如歐盟的一般數據保護法規,執行更嚴格,處罰更高。 監管和政策驅動的義務需要昂貴且耗時的合規措施。對違規、未通過的審核和重大調查結果的恐懼促使組織投入更多資金以確保合規,這通常會導致一次性實施成本高昂的 ,以減少潛在的罰款或聲譽損害。與未能滿足法規要求相關的高昂成本,再加上安全漏洞帶來的後果風險,已將這一話題從IT組織提升到高管和董事會 層面。我們可能需要花費更多的時間和金錢,以確保我們將滿足未來的監管要求。
我們的業務可能會受到美國政治環境變化的負面影響。
美國聯邦、州和地方各級的潛在立法、法規和政府政策持續存在重大不確定性。這種不確定性以及此類立法、法規和政府政策的任何實質性變化都可能對我們的業務以及我們競爭的市場產生重大影響。可能對我們產生重大影響的具體立法和監管建議包括但不限於數據隱私法規的責任規則、進出口法規、所得税法規和美國聯邦税法以及上市公司報告要求、移民政策和執法、醫療保健法、最低工資法、氣候和能源政策、對外貿易和與外國政府的關係、 以及疫情應對。在政治環境的變化對我們或我們的客户、我們的市場、我們的業務、經營業績和財務狀況造成負面影響的程度上,未來可能會受到實質性和不利的影響。
22 |
如果 不遵守數據隱私和安全法律法規,可能會對我們的運營結果和業務產生不利影響。
在我們的正常業務過程中,我們可能會在內部和外部數據中心、雲服務和網絡中收集並存儲敏感數據 ,包括我們的專有業務信息和我們的客户、供應商和業務協作者的信息,以及我們客户和員工的個人信息。此信息的安全處理、維護和傳輸對我們的運營和業務戰略至關重要。在過去幾年中,公司經歷的來自第三方的未遂攻擊和入侵的數量和複雜性都有所增加。儘管我們採取了安全措施,但我們不可能消除這種風險。
美國多個州頒佈了數據隱私和安全法律法規,管理個人信息的收集、使用、披露、傳輸、存儲、處理和保護,如社會安全號碼、財務信息和其他敏感的個人信息。例如,所有50個州和幾個美國領地現在都有數據泄漏法,如果公司經歷了對某些個人信息的未經授權的訪問或獲取,則要求及時通知受影響的個人,有時還要求監管機構、信用報告機構和其他機構。其他州法律,如修訂後的《加州消費者隱私法》或《CCPA》等,都包含了收集本州居民個人信息的企業的披露義務,並賦予這些個人與其個人信息相關的新權利,這可能會影響我們收集和/或使用個人信息的能力。自2023年1月1日起,我們受制於《加州隱私權法案》,該法案擴展了《加州消費者隱私法》下的消費者數據使用限制、處罰和執法條款,以及弗吉尼亞州的消費者數據保護法,這是另一部全面的數據隱私法。自2023年7月1日起,我們受《科羅拉多州隱私法》和康涅狄格州《關於個人數據隱私和在線監控的法案》的約束,這兩部法律也是全面的消費者隱私法。自2023年12月31日起,我們還將受猶他州消費者隱私法的約束,涉及消費者個人數據的商業處理 。與此同時,其他幾個州和聯邦政府已經或正在考慮像CCPA這樣的隱私法 。我們將繼續監測和評估這些法律的影響,這些法律可能會對違規行為施加實質性懲罰,施加鉅額調查和合規成本,允許私人集體訴訟,併為我們的業務承擔重大潛在責任。
在美國之外,數據保護法,包括歐盟一般數據保護法規或GDPR,也可能適用於我們的一些 運營或業務合作伙伴。這些國家與個人數據/信息的收集、存儲、處理和傳輸有關的法律要求繼續發展。除其他事項外,GDPR還規定了數據保護要求,包括對收集、分析和傳輸歐盟個人數據/信息的能力進行嚴格的 義務和限制,要求在某些情況下向數據主體和監管機構及時通知數據泄露,以及可能對任何違規行為處以鉅額罰款 (包括對某些違規行為可能處以最高2000萬歐元或公司總收入4%的罰款)。世界各地的其他 政府當局已經頒佈或正在考慮關於數據保護的類似類型的立法和監管提案。
上述法律法規的解釋和執行是不確定的,可能會發生變化,並可能需要大量的 成本來監控、實施和維護適當的合規計劃。不遵守美國和國際數據保護法律和法規可能導致政府執法行動(可能包括重大的民事和/或刑事處罰)、 私人訴訟和/或負面宣傳,並可能對我們的經營業績和業務產生負面影響。
我們的業務依賴於客户對互聯網的持續暢通訪問以及互聯網基礎設施的開發和維護 。互聯網接入提供商可能會阻止、降級或收取訪問我們某些服務的費用,這可能會導致額外的費用和客户流失。
我們的服務取決於我們的客户和Country Wine&Spirits Inc.的客户訪問互聯網的能力。目前,此接入由在寬帶和互聯網接入市場上具有顯著市場影響力的公司提供,包括現有的電話公司、有線電視公司、移動通信公司和政府所有的服務提供商。其中一些提供商 有能力採取包括法律行動在內的措施,通過限制或禁止使用他們的基礎設施來支持我們的服務、向我們的 用户收取更高的費用或監管在線言論,從而降低、中斷或增加用户訪問我們某些服務的成本。這種幹擾可能導致現有用户、廣告商和商譽的損失,可能導致成本增加,並可能削弱我們吸引新用户的能力,從而損害我們的收入和增長。
23 |
此外,通過任何對互聯網的增長、普及或使用產生不利影響的法律或法規,包括影響互聯網中立性的法律,都可能會減少對我們服務的需求並增加我們的運營成本。在美國,有關互聯網監管,尤其是互聯網中立性的立法和監管環境存在不確定性。
對於 任何法律、法規或裁決允許互聯網服務提供商向某些用户收取比其他用户更高的內容交付費率 ,互聯網服務提供商可以嘗試利用此類法律、法規或裁決來收取更高的費用或以低於其他市場參與者的速度、可靠性或其他方式交付我們的 內容,我們的業務可能會 受到不利影響。在國際上,有關互聯網的政府法規,特別是網絡中立性,可能正在發展中,也可能根本不存在。在這樣的監管環境中,我們可能會遇到歧視性或反競爭的做法,阻礙我們和我們的客户的國內和國際增長,增加我們的成本或對我們的業務產生不利影響。在有關互聯網中立性或其他互聯網監管方面的立法和監管格局的其他變化 可能會損害我們的業務、經營業績和財務狀況。
我們的業務可能會受到政府有關互聯網的新法規的影響。
到目前為止,政府法規還沒有對世界大部分地區的互聯網使用進行實質性的限制。然而,與互聯網相關的法律和監管環境並不確定,政府可能會在未來實施監管。可能會通過新的法律, 法院可能會發布影響互聯網的裁決,現有但以前不適用或未執行的法律可能被視為適用於 互聯網或監管機構可能會開始更嚴格地執行此類以前未執行的法律,或者美國聯邦或州政府以及外國司法管轄區的政府可能會縮小現有法律安全港的範圍。通過任何新的法律或法規,或縮小任何安全港,都可能阻礙互聯網和在線服務的使用增長, 並降低互聯網和在線服務作為通信、電子商務和廣告手段的接受度。此外,此類 法律變更可能會增加我們的業務成本,或阻止我們通過互聯網或在特定的司法管轄區提供服務,這可能會損害我們的業務和運營結果。
我們目前所受法律和政府法規的變化,包括執法方法或方法的變化,可能會 增加我們的成本或限制我們營銷我們的酒精品牌和客户品牌的能力,這可能會對我們的 經營業績和業務產生不利影響。
在美國,酒精飲料的生產、分銷、銷售和營銷受到複雜的多司法管轄區制度的監管。我們經營的酒精飲料行業受到TTB(和其他聯邦機構)、每個州的酒類管理機構以及可能的地方當局的廣泛監管,具體取決於地點。這些法規和法律規定了許可要求、生產、進口、所有權限制、貿易和定價做法、允許的分銷渠道、送貨和禁止向未成年人銷售、允許和要求的標籤、廣告以及與批發商和零售商的關係等事項。 這些法律、法規和許可要求的解釋和適用方式可能(有時)與不同司法管轄區的方式不一致,並可能與其他法律要求或公司的業務實踐相沖突。此外,這些 法律、規則、法規和解釋因訴訟、立法和機構的優先事項而不斷變化, 可能會導致加強監管。公司實際或聲稱不遵守任何此類法律、法規或要求 可能使我們面臨私人當事人和監管機構的調查、索賠、訴訟、禁令訴訟和其他刑事或民事訴訟,以及吊銷執照、吊銷執照、鉅額罰款和負面宣傳,其中任何 都可能對我們的運營結果、財務狀況和業務產生不利影響。
政府法律法規可能會導致生產和銷售成本增加,包括增加我們開展業務的各個州、聯邦和外國司法管轄區的適用税收。CWS可以通過互聯網直接向消費者銷售的酒類數量 受到監管,在某些州,CWS根本不允許直接向消費者銷售酒類。這些法律和法規的變化 收緊現行規則可能會對銷售產生不利影響,或增加生產、營銷、包裝或銷售酒類的成本。法規中要求註冊和銷售時需要大量額外來源數據的變化、標籤或警告要求中的變化,或者在我們的酒可以合法銷售的地方對任何成分、條件或成分的允許性的 限制可能會 抑制受影響產品在這些市場的銷售。雖然我們不從事在互聯網上銷售酒類的行為,但我們的業務 取決於CWS能否繼續通過CWS平臺在線銷售酒類。
24 |
如果任何 法規對CWS在線銷售酒類的能力造成負面影響,則此類影響將對我們的業務、運營結果和財務狀況產生負面影響 。如果CWS無法通過CWS平臺在線銷售酒類,我們將失去一個重要的收入來源,這將對我們的業務、運營業績和財務狀況產生重大不利影響。
酒類行業以及在線酒類銷售受到多個聯邦、州和 地方當局的廣泛監管。這些法規和法律規定了貿易和定價做法、允許的分銷渠道、允許的和要求的標籤以及廣告等事項。新的或更新的法規、要求或許可證,特別是影響CWS直接向客户銷售和/或在其運營所在州保留賬户的能力的變化,或者新的或增加的消費税、所得税、銷售税或國際關税,可能會對我們的財務狀況或 運營結果產生間接的實質性不利影響。各州不時會考慮增加州酒精消費税的提案。新的或修訂的法規或增加的許可費、要求或税收可能會對我們的業務、財務狀況和運營結果產生間接的重大不利影響 。
作為一家上市公司的要求可能會使我們的資源緊張。
作為一家上市公司,我們必須遵守《交易所法案》、《薩班斯-奧克斯利法案》和納斯達克上市標準的報告要求。我們預計,這些規則和法規的要求將繼續增加我們的法律、會計和財務合規成本,使一些活動變得更加困難、耗時和成本高昂,並給我們的人員、系統和資源帶來巨大壓力。管理層的注意力可能會從其他業務上轉移,這可能會對我們的業務和 經營業績產生不利影響。
《交易法》要求我們公司提交關於我們的業務、財務狀況、 和經營結果的年度、季度和當前報告。此外,建立運營上市公司所需的公司基礎設施可能會分散我們管理層對實施增長戰略的注意力,這可能會推遲或減緩我們業務戰略的實施 ,進而對我們公司的財務狀況和運營結果產生負面影響。
如果我們未能維護有效的財務報告披露控制和內部控制系統,我們編制及時、準確的財務報表或遵守適用法規的能力可能會受到影響。
由於業務條件的變化或適用的法律、法規和標準的變化,我們當前的內部控制和我們開發的任何新控制可能會變得不夠充分。未能制定或保持有效的控制,或在實施或改進過程中遇到任何困難,都可能損害我們的經營業績,導致我們無法履行報告義務, 導致我們前期財務報表的重述,或者對管理評估和註冊會計師事務所對我們財務報告內部控制的獨立審計結果產生不利影響,我們最終將被要求在提交給美國證券交易委員會的定期報告中納入 。無效的披露控制和程序以及對財務報告的內部控制也可能導致投資者對我們報告的財務和其他信息失去信心,這可能會對我們普通股的交易價格產生負面影響。此外,如果我們無法繼續滿足這些要求, 我們未來可能無法繼續在納斯達克上市。
我們的管理團隊管理上市公司的經驗有限。
我們管理團隊中的大多數成員在管理上市公司、與上市公司投資者互動以及遵守與上市公司相關的日益複雜的法律方面的經驗有限。我們的管理團隊可能無法成功或高效地 管理我們向上市公司的過渡,因為根據聯邦證券法,上市公司必須遵守重大的監管和報告義務,以及對證券分析師和投資者的持續審查。這些新的義務和組成部分將需要我們的高級管理層給予極大的關注,並可能分散他們對我們業務日常管理的注意力 ,這可能會損害我們的業務、財務狀況和運營結果。
25 |
本招股説明書或我們未來可能向美國證券交易委員會提交的定期報告中使用的行業數據和其他市場數據,包括我們或我們聘請的顧問 承擔的數據,可能不能代表當前和未來的市場狀況或未來結果。
本招股説明書包括或提到,我們未來可能向美國證券交易委員會提交的定期報告可能包括或提及統計數據 和其他行業和市場數據,這些數據是我們從行業出版物和研究、第三方進行的調查和研究以及我們自己承諾的關於我們當前產品的市場潛力的調查和研究中獲得的。儘管我們認為 此類信息是從可靠來源獲得的,但此類數據的來源並不保證 此類信息的準確性或完整性。雖然我們相信這些行業出版物和第三方研究、調查和研究是可靠的,但我們還沒有 獨立核實這些數據。這些數據的結果代表了各種方法、假設、研究、分析、預測、 估計、受訪者羣體的構成、數據的呈現和調整,其中每一項最終都可能被證明是不正確的。 並導致實際結果和市場生存能力與任何此類報告或其他材料中呈現的結果大不相同。
影響金融服務業的不利 事態發展,例如金融機構或交易對手發生的涉及流動性、違約或違約的實際事件或擔憂 ,可能會對我們當前和預計的業務運營以及我們的財務狀況和運營結果產生不利影響。
實際 涉及影響金融機構、交易對手或金融服務業或金融服務業其他公司的流動性有限、違約、不良業績或其他不利發展的事件,或關於此類事件或其他類似風險的擔憂或謠言 過去曾發生過,未來可能會導致整個市場的流動性問題。 例如,2023年3月10日,硅谷銀行(SVB)被加州金融保護和創新部關閉,該部門指定聯邦存款保險公司或FDIC為接管人。同樣,在2023年3月12日,Signature銀行公司和銀門資本公司都被接管。儘管財政部、美聯儲和聯邦存款保險公司在一份聲明中表示,SVB的所有儲户在關閉僅一個營業日後就可以取用他們的所有資金,包括無保險存款賬户中的資金、信貸協議下的借款人、信用證和某些其他金融票據,但經聯邦存款保險公司簽字或由聯邦存款保險公司接管的任何其他金融機構可能無法提取其中未提取的金額。儘管吾等並非任何重大信用證或任何其他具SVB、Signature或任何其他金融機構目前處於接管狀態的金融機構的借款人或當事人,但如果吾等訂立任何此類票據,而我方的任何貸款人或該等票據的交易對手被置於接管程序,則吾等可能無法 取得該等資金。此外,如果我們的任何合作伙伴、供應商或與我們有業務往來的其他方無法根據此類工具或與此類金融機構的貸款安排獲得資金,這些各方向我們支付其 義務或簽訂要求向我們支付額外款項的新商業安排的能力可能會受到不利影響。在這方面,與這些金融機構簽訂的信貸協議和安排的交易對手,以及信用證受益人等第三方可能會受到這些金融機構關閉的直接影響,更廣泛的金融服務業的流動性問題仍存在不確定性 。類似的影響過去也曾發生過,例如在2008-2010年金融危機期間。
通貨膨脹 和利率的快速上升導致以前發行的利率低於當前市場利率的政府債券的交易價值下降。儘管美國財政部、聯邦存款保險公司和聯邦儲備委員會已經宣佈了一項計劃,向金融機構持有的某些此類政府證券擔保的金融機構提供高達250億美元的貸款,以降低出售此類工具的潛在損失風險,但廣泛存在的客户取款需求或金融機構為立即獲得流動性而需要的其他流動性可能會超出該計劃的能力。
我們 獲得資金來源和其他信貸安排的資金來源和其他信貸安排的金額足以為我們當前和預計的未來業務運營提供資金或資本化 影響我們的因素可能會嚴重影響我們、任何與我們直接簽訂信貸協議或安排的金融機構,或者整個金融服務業或整體經濟。這些因素可能包括: 流動性限制或失敗等事件、根據各種金融、信貸或流動性協議或安排履行義務的能力 、金融服務業或金融市場的中斷或不穩定,或對金融服務業公司前景的擔憂或負面預期。這些因素可能涉及與我們有金融或業務關係的金融機構或金融服務行業公司,但也可能包括涉及金融市場或一般金融服務行業的因素。
26 |
涉及一個或多個這些因素的事件或問題的 結果可能包括對我們當前和預計的業務運營以及我們的財務狀況和運營結果產生的各種重大和不利影響。這些風險包括但不限於以下風險:
● | 延遲獲得存款或其他金融資產,或未投保的存款或其他金融資產的損失; |
● | 無能力獲得信貸安排或其他營運資金資源; |
● | 潛在或實際違反合同義務,要求我們維持信用證或其他信貸支持安排;或 |
● | 終止 現金管理安排和/或延遲獲取或實際損失適用於現金管理安排的資金。 |
此外,投資者對美國或國際金融體系的擔憂可能會導致不太有利的商業融資條款 ,包括更高的利率或成本以及更嚴格的財務和運營契約,或者對獲得信貸和流動性來源的系統性限制,從而使我們更難以可接受的條款或根本無法獲得融資。除其他風險外,可用資金或現金和流動資金來源的任何減少都可能對我們履行運營費用或其他義務(財務或其他方面)的能力產生不利影響,導致違反我們的財務和/或合同義務,或導致違反聯邦或州工資和工時法。上述任何影響,或由上述因素或其他 相關或類似因素引起的任何其他影響,可能對我們的流動資金、我們當前和/或預計的業務運營以及財務狀況和運營結果產生重大不利影響。
宏觀經濟或金融服務行業的任何進一步惡化都可能導致我們的合作伙伴、供應商或供應商的損失或違約,進而可能對我們當前和/或預期的業務運營以及 運營和財務狀況的結果產生重大不利影響。例如,合作伙伴可能在到期時無法付款,根據與我們的協議違約, 破產或宣佈破產,或者供應商可能決定不再將我們作為客户處理。此外,供應商或供應商可能會受到以上所述的任何流動性或其他風險的不利影響,這些風險可能會對我們造成重大不利影響,包括但不限於延遲獲得或失去獲得未投保存款的機會,或失去利用涉及陷入困境或破產的金融機構的現有信貸安排的能力。任何合作伙伴、供應商或供應商的破產或資不抵債,或任何合作伙伴未能在到期付款,或合作伙伴、供應商或供應商的任何違約或違約,或失去任何重要的供應商關係,都可能導致我們遭受重大損失,並可能對我們的業務產生重大不利影響 。
與本次發行和我們普通股所有權相關的風險
我們的股價可能會波動,購買我們普通股的人可能會蒙受巨大損失。
總體而言,股市經歷了巨大的價格和成交量波動,這些波動通常與個別公司的經營業績無關或不成比例 ,特別是在公開持股量較小的公司公開募股之後。 此次發行後,我們的普通股有可能出現快速且大幅的價格波動。廣泛的市場因素可能會嚴重損害我們普通股的市場價格,無論我們的實際或預期運營業績以及財務狀況或前景如何, 這可能使投資者難以評估我們普通股快速變化的價值。此外,由於以下因素,我們普通股的價格和數量可能會大幅波動:
● | 我們的經營業績與市場預期相比存在季度變化 ; |
● | 對我們、我們所參與的行業或個別醜聞的負面宣傳 ; |
● | 我們或競爭對手宣佈新產品或大幅降價 ; |
● | 股市價格和成交量的波動 ; |
● | 高層管理人員或關鍵人員變動 ; |
● | 證券分析師對財務估計的變更; |
27 |
● | 市場對我們因根據《就業法案》成為“新興成長型公司”而減少披露的反應; |
● | 負收益或我們或我們的競爭對手發佈的其他公告; |
● | 因債務、發生額外債務或發行額外股本而違約的 ; |
● | 全球經濟、法律和監管因素與我們的業績無關;以及 |
● | 本文件中列出的 其他因素風險因素“部分。 |
我們普通股市場價格的波動 可能會阻止投資者以或高於首次公開募股 的價格出售他們的股票。因此,你的投資可能會蒙受損失。
某些公司最近的首次公開募股規模相對較小,與我們預期的公開募股規模相當,它們的首次公開募股經歷了 極端的波動,似乎與各自公司的基本業績無關。我們的普通股可能會經歷快速而大幅的價格波動,這可能會使潛在投資者難以評估我們普通股的價值 。
在 除上述“-我們的股價可能會波動,購買我們普通股的人可能會遭受重大損失 我們的普通股可能會受到快速而大幅的價格波動的影響。最近,首次公開募股和首次公開募股規模相對較小的公司 經歷了股價在 之後迅速下跌的極端股價上漲的例子,這種股價波動似乎與各自公司的基本業績無關。 雖然這種波動的具體原因尚不清楚,但我們預期的公開募股可能會放大 少數股東採取的行動對我們股票價格的影響,這可能會導致我們的股價偏離更能反映我們業務潛在業績的價格 。我們的普通股可能會經歷看似與我們的實際或預期經營業績以及財務狀況或前景無關的起伏,這使得潛在投資者很難評估我們普通股的快速變化的價值。此外,如果我們普通股的價格在本次發行後下跌,或者如果這些投資者在任何價格下跌之前購買我們普通股的股票,我們普通股的投資者可能會遭受重大損失。
我們 目前在納斯達克資本市場上市。如果我們無法維持我們的證券在納斯達克或任何證券交易所上市, 我們的股票價格可能會受到不利影響,我們股票的流動性和我們獲得融資的能力可能會受損, 我們的股東可能更難出售他們的證券。
雖然 我們的普通股目前在納斯達克資本市場上市,但我們可能無法繼續滿足交易所或任何其他國家交易所的最低上市要求。如果我們無法在納斯達克上市,或者 我們的普通股的流動性市場沒有發展或持續,我們的普通股可能仍然交易清淡。
納斯達克的 上市規則要求上市發行人遵守某些標準,以保持在其交易所上市。如果由於任何 原因,我們未能遵守這些上市標準,納斯達克應將我們的證券從其 交易所的交易中摘牌,並且我們無法在另一個國家的證券交易所上市,則可能會出現以下部分或全部減少,其中每一項都可能對我們的股東產生重大不利影響:
● | 我們普通股的流動性; |
● | 本公司普通股的市場價格; |
● | 我們 獲得繼續運營所需資金的能力; |
● | 將考慮投資我們普通股的機構和普通投資者數量 ; |
● | 將考慮投資我們普通股的一般投資者數量; |
● | 我們普通股中的做市商數量; |
● | 關於我們普通股交易價格和交易量的信息 的可用性; |
● | 願意執行我們普通股股票交易的經紀自營商數量。 |
28 |
我們 可能無法維持我們的普通股在納斯達克上的上市,這可能會對我們的流動性以及我們普通股的交易量和市場價格產生不利影響,並減少或消除您的投資。
納斯達克要求上市發行人必須遵守某些標準,才能繼續在其交易所上市。如果出於任何原因,納斯達克應將我們的證券從其交易所退市 ,而我們無法在另一家信譽良好的國家證券交易所上市,則可能會發生以下部分或全部減記 ,每一項都可能對我們的股東造成實質性的不利影響。
2023年10月24日,我們收到納斯達克的一封信,通知我們不再符合納斯達克上市規則第5550(A)(2)條(“投標價格規則”)對我們繼續在納斯達克上市的最低投標價格1美元的要求。儘管納斯達克 給了我們180個日曆日,即到2024年4月22日,我們可以重新遵守投標價格規則,但不能保證 我們將重新遵守這一規則,納斯達克可能會決定將我們的普通股退市。
納斯達克的任何退市決定都可能嚴重降低或消除對我們普通股以及與我們普通股相關的其他證券的投資價值。 雖然在場外交易所上市可以在一定程度上維持我們普通股的市場,但我們可能面臨重大的不利後果,包括但不限於:我們普通股的市場可獲得性 有限;我們普通股的流動性減少和交易價格下降;根據美國證券交易委員會的規則,我們普通股的股票被確定為“細價股”,交易我們普通股的經紀商 必須遵守更嚴格的披露規則和經紀商可能向其出售普通股的投資者類別; 對我們公司的新聞和分析師報道有限,部分原因是“細價股”規則;未來發行更多證券或獲得更多融資的能力降低;以及我們與現有 或潛在大股東、戰略投資者和銀行的協議可能違約或終止。投資者認為我們面臨更高的退市風險 也可能對我們證券的市場價格和我們普通股的交易量產生負面影響。
此外,2023年11月9日,我們普通股的收盤價為0.0834美元。根據納斯達克第5810(C)(3)(A)(Iii)條,如果我們的普通股連續10個交易日收盤價低於0.1美元,納斯達克將向我們發出員工退市決定。如果我們連續10個交易日收到因普通股交易價格在0.1美元或以下而導致的員工退市決定函,我們將有7個日曆 天的時間要求納斯達克聽證會小組舉行聽證會,審查員工退市決定,該決定將暫停納斯達克對我們的普通股退市。然後將在聽證會請求後45天內舉行聽證會,以確定我們的普通股是否將被摘牌。如果我們在未來收到員工退市決定,就不能保證我們會成功阻止納斯達克聽證會小組做出我們的股票將被退市的決定。
如果證券或行業分析師不發表有關我們業務的研究報告或發表不準確或不利的研究報告,股票的市場價格和交易量可能會下降。
我們普通股的交易市場將在一定程度上取決於證券或行業分析師發佈的關於我們或我們業務的研究和報告。如果研究分析師沒有建立和保持足夠的研究覆蓋範圍,或者如果一個或多個跟蹤我們的分析師下調了我們的普通股評級,或者發表了關於我們業務的不準確或不利的研究報告,我們普通股的市場價格可能會下跌。如果這些分析師中的一位或多位停止報道我們的公司或未能定期發佈有關我們的報告, 我們可能在金融市場失去可見性,進而可能導致我們普通股的市場價格或交易量下降 。
我們 對本次發售的淨收益的使用擁有廣泛的自由裁量權,我們使用發售所得的資金可能不會為您的投資帶來良好的 回報。此外,我們可能會以您可能不同意的方式或以最有效的方式使用這些收益。
公司管理層在運用公司將收到的淨收益方面擁有相當大的酌處權。請參閲“使用收益的 “有關我們計劃如何運用淨收益的説明。但是,基於不可預見的技術、商業或監管問題,我們可能會以您可能不同意的方式使用收益。此外,收益可能沒有有效地投資 或以產生有利或任何回報的方式投資,因此,這可能會導致財務損失,可能會對我們的業務、財務狀況和運營結果產生實質性的 不利影響。不能保證公司將以提高公司價值的方式利用淨收益。如果公司未能有效地使用所得資金,公司的業務和財務狀況可能會受到損害,可能需要比預期更早地尋求額外融資。
我們 從未為我們的股票支付過現金股息,在可預見的未來也不打算支付股息。
到目前為止,我們 沒有為任何類別的股票支付現金股息,我們預計短期內也不會支付現金股息。在可預見的未來,我們打算保留任何收益,為我們業務的發展和擴張提供資金,我們預計 不會向我們的普通股支付任何現金股息。因此,投資者必須準備好在價格升值後依靠出售普通股來賺取投資回報,而這種情況可能永遠不會發生。尋求現金分紅的投資者不應購買我們的普通股。 未來是否分紅將由我們的董事會酌情決定,並將取決於我們的運營結果、財務狀況、合同限制、適用法律施加的限制以及我們董事會認為相關的其他因素。
29 |
籌集額外資本可能會對我們的股東造成稀釋,包括本次發行中普通股的購買者,或者限制我們的運營。
在 我們能夠產生可觀的產品收入之前,我們預計將通過股權和/或債務融資和合作、許可協議或其他戰略安排來滿足我們的現金需求。如果我們通過出售股權或可轉換債務證券來籌集額外的資本,您的所有權權益將被稀釋,此類證券的條款可能包括清算或其他優惠,對您作為股東的權利產生不利影響。
就我們通過債務融資籌集額外資本的程度而言,這將導致固定支付債務增加,以及我們的運營現金流的一部分(如果有)專門用於支付此類債務的本金和利息。此外,債務融資可能涉及一些協議,其中包括對經營施加限制的限制性契約,例如對產生額外債務、進行某些資本支出或宣佈股息的限制。
我們 可能會發行額外的債務和股權證券,這些證券在分配和清算過程中優先於我們的普通股,這可能會 對我們普通股的市場價格產生重大不利影響。
在 未來,我們可能會嘗試通過以下方式增加我們的資本資源:以我們全部或至多所有資產為擔保的額外債務或類似債務的融資,或發行債務或股權證券,其中可能包括髮行商業票據、中期票據、優先票據、次級票據或股票。在我們清算的情況下,我們債務證券的貸款人和持有者將在分配給我們的股東之前 獲得我們可用資產的分配。此外,任何額外的優先股, 如果由我們公司發行,可能會在分配和清算時享有優先權,這可能會進一步限制我們向股東分配的能力 。由於我們在未來發行中產生債務和發行證券的決定將取決於市場狀況和其他我們無法控制的因素,因此我們無法預測或估計我們未來發行和債務融資的金額、時間或性質 。
此外, 市場狀況可能要求我們接受未來發行證券時不太有利的條款。因此,您將承擔我們未來提供的產品降低您普通股價值並稀釋您在我們公司的權益的風險。
對我們董事會的某些成員和高級管理層執行法律責任可能很困難。
雖然我們是根據內華達州的法律組織的,並且投資者能夠在美國向我們送達法律程序文件,但我們的一些董事會成員和高級管理層成員居住在美國以外的地方,他們的全部或大部分資產位於美國境外。因此,根據美國聯邦或州證券法的民事責任條款,可能無法對這些董事和我們在美國的某些高級管理層成員執行 程序,也無法執行在美國獲得的針對這些個人的法院判決。此外,在美國或其他地方提起的訴訟中的懲罰性賠償裁決可能不能在美國以外的地方執行。
我們 受到持續的公開報告要求的約束,這些要求沒有交易所法案針對非新興成長型公司的規則那麼嚴格,我們的股東從更成熟的上市公司獲得的信息可能比他們預期的要少。
我們 必須根據《交易法》中規定的報告規則,以《新興成長型公司》(在《就業法案》中的定義)的身份持續公開報告。只要我們仍然是一家新興成長型公司,我們就可以利用 適用於其他非新興成長型公司的《交易所法案》報告公司的各種報告要求的某些豁免,包括但不限於:
● | 未要求 遵守《薩班斯-奧克斯利法案》第404節的審計師認證要求; |
● | 被允許在我們的定期報告和委託書中遵守關於高管薪酬的減少的披露義務 ;以及 |
● | 免除對高管薪酬和股東批准之前未獲批准的任何金降落傘支付進行不具約束力的諮詢投票的要求。 |
30 |
此外,《就業法案》第107條還規定,新興成長型公司可以利用《證券法》第7(A)(2)(B)條規定的延長過渡期來遵守新的或修訂的會計準則。換句話説,新興成長型公司可以推遲採用某些會計準則,直到這些準則適用於私營公司。我們選擇利用這一延長過渡期的好處。因此,我們的財務報表可能無法與遵守這種新的或修訂的會計準則的公司的財務報表相比較。
我們 預計將利用這些報告豁免,直到我們不再是一家新興成長型公司。我們將在長達五年的時間內保持新興成長型公司,但如果在此之前的任何6月30日,非關聯公司持有的普通股市值超過7億美元 ,我們將從次年12月31日起不再是新興成長型公司。
由於我們受到持續的公開報告要求的約束,這些要求沒有交易所法案對非新興成長型公司的規定那麼嚴格,我們的股東從更成熟的上市公司獲得的信息可能比他們預期的要少 。我們無法預測,如果我們選擇依賴這些豁免,投資者是否會發現我們的普通股吸引力降低,或者利用這些豁免是否會導致我們普通股的交易不那麼活躍或價格波動更大。
我們 是證券法所指的較小的報告公司,如果我們利用較小的報告公司可以獲得的某些披露豁免 ,這可能會降低我們的證券對投資者的吸引力,並可能使我們的業績更難與其他上市公司進行比較。
《交易法》第12b-2條將“較小的報告公司”定義為不是投資公司、資產擔保的發行人或母公司持有多數股權的子公司而不是較小的報告公司的發行人,並且:
● | 截至其最近完成的第二財季的最後一個營業日,其公開發行的股票不到2.5億美元,計算方法是將非關聯公司持有的有投票權和無投票權普通股在全球範圍內的股份總數乘以普通股在主要市場上最後出售普通股的價格,或普通股在主要市場的出價和要價的平均值;或 |
● | 在《證券法》或《交易法》規定的《證券法》或《交易法》規定的初始註冊聲明的情況下,其普通股的公開流通股在提交註冊聲明之日起30天內的公開流通額不到2.5億美元, 計算方法是將註冊前非關聯公司持有的此類股票的全球總數乘以 ,如果是證券法註冊聲明,登記説明書所列股份的數量 除以股票的預計公開發行價格 ;或 |
● | 在 根據本定義第(1)或(2)款計算的公眾持有量為零或其公眾持有量低於7億美元的發行人的情況下,在可提供經審計財務報表的最近完成的財政年度中, 年收入不到1億美元。 |
作為一家較小的報告公司,我們將不會被要求,也可能不會在我們的代理報表中包括薪酬討論和分析部分;我們將只提供兩年的財務報表;並且我們不需要提供選定的財務數據表。 我們還將有其他不像發行人那樣全面的“按比例”披露要求,這些要求沒有報告較小的公司 ,這可能會降低我們的普通股對潛在投資者的吸引力,這可能會使我們的股東 更難出售其股票。
31 |
由於 是一家“較小的報告公司”,我們可能會選擇免除公司的某些公司治理要求,這些要求可能會對我們的公眾股東產生不利影響.
根據納斯達克規則,交易法第12b-2條規則所界定的“規模較小的報告公司”不受適用於納斯達克上市公司的某些公司治理要求的約束。例如,一家較小的報告公司可以免除薪酬委員會 僅由符合某些增強的獨立性標準的董事組成的要求,只要薪酬委員會至少有兩名 成員確實符合這些標準。雖然我們目前不依賴任何這些豁免,但我們可能會選擇在未來依賴任何或所有這些豁免 。如果選擇使用任何此類豁免,我們的公司可能會面臨更大的風險,即公司治理不善、管理決策流程不佳,以及公司組織中的問題導致運營業績下降。 因此,我們的股價可能會受到影響,並且無法保證我們能夠繼續滿足納斯達克的所有持續上市要求 我們將無法免除這些要求,包括最低股價要求。
未來 由我們或我們的現有股東出售大量普通股或可轉換為或可交換或可行使普通股的證券,或此類出售的可能性,可能會對我們普通股的市場價格產生不利影響 。
未來 在公開市場上出售我們普通股的股份或可轉換為或可交換或可行使的普通股、我們現有股東持有的股份或行使我們已發行的認股權或認股權證的股份,或市場認為可能發生的這些出售,可能會降低我們普通股的市場價格,或使 我們難以籌集額外資本。
我們於2023年9月獲得董事會批准的股票回購計劃可能會影響我們的股價並增加其波動性, 可能會降低我們股票的市場流動性。股票回購計劃也可能對公司的流動資金產生重大影響。
根據2023年9月批准的股票回購計劃或我們未來採取的任何其他股票回購計劃進行的回購 可能會影響我們的股價並增加其波動性,並可能降低我們股票的市場流動性。股票回購計劃的存在也可能導致我們的股價高於沒有這樣的計劃時的股價。此外,這些回購將 減少我們的現金,並可能使我們繳納額外的税款,這可能會影響我們尋求未來可能的戰略機會和收購的能力 ,並將導致我們現金餘額的整體回報降低。不能保證任何股票回購 確實會發生,或者如果發生,也不能保證它們會提高股東價值。雖然股票回購計劃旨在提高長期股東價值,但短期股價波動可能會降低這些回購的有效性。
32 |
有關前瞻性陳述的警示性 聲明
本 招股説明書包含前瞻性聲明,這些聲明基於我們管理層的信念和假設以及我們 目前可用的信息。除歷史事實陳述外,所有陳述均為前瞻性陳述。前瞻性陳述 主要載於(但不限於)標題為“招股説明書摘要,” “風險因素,” “管理層對財務狀況和經營成果的探討與分析“和”業務.” 這些陳述與未來事件或我們未來的財務表現有關,涉及已知和未知的風險、不確定性和 其他因素,這些因素可能導致我們的實際結果、活動水平、績效或成就與任何未來結果、活動水平、績效或成就存在重大差異這些前瞻性陳述所表達或暗示的任何未來結果、活動水平、績效或成就。前瞻性 陳述包括但不限於有關以下方面的陳述:
● | 我們 推出新產品和服務的能力; |
● | 我們的 有能力獲得額外資金來開發額外的產品、服務和產品; |
● | 與第三方遵守知識產權許可證規定的義務; |
● | 市場接受我們的新產品; |
● | 來自現有在線產品或可能出現的新產品的競爭 |
● | 我們 建立或維護協作、許可或其他安排的能力; |
● | 我們保護知識產權的能力和第三方的能力; |
● | 我們有能力充分支持未來的增長; |
● | 我們的目標和戰略; |
● | 我們未來的業務發展、財務狀況和經營業績; |
● | 預期我們的收入、成本或支出的變化; |
● | 我們行業的增長和競爭趨勢; |
● | 我們或第三方來源的行業以及市場分析和預測所依據的數據的準確性和完整性; |
● | 我們的 對我們的產品和服務的需求和市場接受度的期望; |
● | 我們對與投資者、機構融資合作伙伴和與我們合作的其他方的關係的 期望; |
● | 我們對此次發行所得資金的使用預期; |
● | 我們所在市場的一般經濟和商業狀況的波動;以及 |
● | 與我們行業相關的政府政策和法規。 |
在 某些情況下,您可以通過“可能”、“可能”、“將”、“ ”、“應該”、“將”、“預期”、“計劃”、“打算”、“預期”、“ ”、“相信”、“估計”、“預測”、“潛在”、“項目”或“繼續”等術語或這些術語或其他類似術語的否定來識別前瞻性陳述。這些聲明只是預測。您不應過度依賴前瞻性陳述,因為它們涉及已知和未知的風險、不確定性和其他因素,這些因素在某些情況下是我們無法控制的,可能會對結果產生重大影響。可能導致實際結果與當前預期大相徑庭的因素包括,標題下列出的因素風險因素如果這些風險或不確定性中的一個或多個發生,或者如果我們的基本假設被證明是不正確的,實際事件或結果可能與前瞻性陳述中暗示或預測的大不相同。任何前瞻性陳述都不是對未來業績的保證。
本招股説明書中的前瞻性陳述僅涉及截至本招股説明書作出陳述之日的事件或信息 。儘管我們將在此次上市後成為一家上市公司,並根據美國聯邦證券法承擔持續的披露義務,但我們不打算更新或以其他方式修改本招股説明書中的前瞻性陳述,無論是由於新信息、未來事件或其他原因。
33 |
使用收益的
我們估計,根據每股0.07美元的公開發行價(或如果承銷商全面行使超額配售選擇權,則約為11,689,250美元),在扣除估計承銷 折扣和佣金以及估計我們應支付的發售費用後,本次發行中我們發行和出售普通股的淨收益約為10,130,000美元。
我們計劃使用此次發行的淨收益 如下:
● | 淨收益的66.7%(約合6,756,710美元) 用於收購酒精飲料品牌; |
● | 淨收益的20%(約2,026,000美元) 投資於包括Swol在內的現有品牌的營銷; |
● | 淨收益的10%(約合1,013,000美元) 用於營運資金和一般公司用途;以及 |
● | 淨收益的3.3%(約334,290美元) 用於支付某些執行幹事的薪酬。 |
上述 代表我們目前打算根據我們目前的計劃和業務狀況使用和分配本次發行的淨收益。 然而,我們的管理層將在使用此次發行淨收益的方式上擁有廣泛的自由裁量權。目前,我們尚未確定也未制定任何收購任何特定酒精飲料品牌的計劃。在此次發行的淨收益 最終應用之前,我們打算將此次發行的淨收益投資於短期、計息、投資級證券。請參閲“風險因素-與本次發行相關的風險和我們普通股的所有權-我們 對本次發行的淨收益的使用擁有廣泛的自由裁量權,我們使用發行收益可能不會為您的投資帶來良好的 回報。此外,我們可能會以您可能不同意的方式或以最有效的方式使用這些收益。”
34 |
分紅政策
我們 從未宣佈或支付過股本的現金股利。我們目前打算保留所有可用資金和任何未來收益 用於我們的業務運營,預計在不久的將來不會支付任何現金股息。我們還可能在未來簽訂信貸 協議或其他借款安排,這將限制我們宣佈或支付現金股息的能力。未來任何宣佈派息的決定將由我們的董事會酌情決定,並將取決於我們的財務狀況、 經營業績、資本要求、合同限制、一般業務條件和我們的董事會可能認為相關的其他因素。另請參閲“風險因素-與本次發行和我們普通股所有權相關的風險-我們 從未為我們的股票支付過現金股息,在可預見的未來也不打算支付股息。”
35 |
大寫
下表列出了我們截至2023年6月30日的市值:
● | 按實際情況計算; |
● | 按形式計算,以反映2023年6月30日之後與公司首次公開募股相關的1,150,000股普通股的出售; |
● | 按形式計算,以反映2021年6月30日之後根據2021年計劃向顧問發行的2500,000股普通股; |
● | 按形式計算,以反映在2023年6月30日之後為清償債務而向Mercantile、1226053 B.C.Ltd.和2200049 AB Inc.發行的2,550,622股普通股; |
● | 按備考基準,反映在2023年6月30日之後,以每股0.19美元的公開發行價出售28,421,053股普通股,淨收益為4,914,554美元;以及 |
● | 按備考調整基準計算,以反映上文所述的備考調整及吾等於本次發售中以每股0.07美元的價格向公眾出售157,142,857股股份,在扣除 (I)承銷商佣金、折扣及非實報實銷開支約605,000美元、(Ii)承銷商應負責的 開支100,000美元及(Iii)吾等估計的其他發售開支後, 吾等的估計所得款項淨額約為10,130,000美元(假設不行使超額配股權)。 |
以下形式上的信息僅供參考,本次發行完成後我們的資本將根據我們普通股的公開發行價和本次發行的其他定價條款進行調整 。您應閲讀此表 以及我們的財務報表和本招股説明書中其他部分包含的相關附註,以及“管理層對財務狀況和經營結果的討論和分析.”
2023年6月30日 | ||||||||||||
實際 | 形式上 | 形式上 已調整(1) | ||||||||||
現金和現金等價物 | $ | 100,057 | $ | 6,778,389 | $ | 16,908,389 | ||||||
普通股,面值0.0001美元,授權股份350,000,000股,已發行和已發行股份10,155,434股,實際發行和已發行股份44,777,109股,預計數,已發行和已發行股份201,919,966股,調整後預計數 | 1,016 | 4,478 | 20,192 | |||||||||
額外實收資本 | 9,780,526 | 22,076,644 | 32,190,930 | |||||||||
累計赤字 | (7,683,466 | ) | (13,304,714 | ) | (13,304,714 | ) | ||||||
股東權益總額 | 2,098,076 | 8,776,408 | 18,906,408 | |||||||||
總市值 | $ | 2,098,076 | $ | 8,776,408 | $ | 18,906,408 |
(1) | 是否 不包括:(I)因行使與本公司首次公開招股相關而向承銷商發行的認股權證而可發行的57,500股普通股,但尚未行使;(Ii)因行使與後續發行相關而向承銷商發行的認股權證而可發行的1,421,053股普通股, 尚未行使;(Iii)7,857,143股普通股(或9,035,715股普通股,如承銷商全面行使超額配售選擇權),可於行使與本次發行相關的認股權證時發行;及(4)23,571,429股普通股,於承銷商全面行使超額配售選擇權時發行。 |
發行價格每增加或減少0.01美元,即每股增加或減少0.07美元,在扣除(I)估計的承銷商佣金和(Ii)發售費用後,我們在此次發行中收到的淨收益以及每位股東的總股本和總資本將增加或減少約150萬美元。
36 |
稀釋
對新投資者的每股有形賬面淨值攤薄是指本次發行中出售的我們普通股的購買者支付的發行價超過本次發行後普通股的預計每股有形賬面淨值的金額。每股有形賬面淨值是在任何日期通過從有形資產的總賬面價值中減去我們的總負債,並將差額除以在該日期被視為已發行的普通股數量來確定的。
如果您投資我們的證券,您的股權將被稀釋至本次發行後我們普通股的每股公開發行價與調整後的普通股每股有形賬面淨值之間的差額。
截至2023年6月30日,我們的有形賬面淨值為377,086美元,或每股普通股約0.04美元。
備考為經調整的每股有形賬面淨值 對新投資者的攤薄是指我們普通股的購買者在本次發售中支付的每股金額與緊隨本次發售完成後的備考普通股經調整的每股有形賬面淨值之間的差額。
在實施(I)公司普通股回購計劃,其中公司以平均每股1.1553美元的價格收購79,310股公司普通股後,(Ii) 出售與公司首次公開募股相關的1,150,000股普通股,(Iii)根據與某些顧問的獨立承包商協議發行2,500,000股普通股,(Iv)向商業控股公司、1226053 B.C.有限公司和2200049 AB Inc.發行2,550,622股普通股以清償債務,以及(V)以每股0.19美元的公開發行價出售28,421,053股普通股,淨收益為4,914,554美元,預計截至2023年6月30日的調整有形賬面淨值約為4,537,468美元,或普通股每股約0.10美元。
在實施上述備考調整和以每股0.07美元的公開發行價出售本次發售的157,147,857股普通股後,淨收益約為10,130,000美元,就像此類發行和股票發行發生在2023年6月30日一樣,截至2023年6月30日,我們的預計有形賬面淨值為14,667,468美元,或普通股每股約0.07美元。這意味着對現有股東來説,預計每股有形賬面淨值立即減少0.03美元,對新投資者來説,預計每股有形賬面淨值立即稀釋0.00美元。我們通過從新投資者在此次發行中為普通股支付的現金金額中減去調整後的每股有形賬面淨值 來確定攤薄。下表説明瞭對新投資者的每股攤薄:
普通股每股公開發行價 | $ | 0.07 | ||||||
截至2023年6月30日的每股有形賬面淨值 | $ | (0.04 | ) | |||||
可歸因於上述備考調整的每股有形賬面淨值增加 | 0.14 | |||||||
截至2023年6月30日的預計每股有形賬面淨值 | 0.10 | |||||||
發售生效後每股預計有形賬面淨值減少 | (0.03 | ) | ||||||
預計發行後截至2023年6月30日的調整後每股有形賬面淨值 | 0.07 | |||||||
本次公開發行對投資者的每股攤薄 | $ | 0.00 |
如果承銷商全面行使其超額配售選擇權,經調整以實施本次發售的普通股調整後每股有形賬面淨值預計為每股0.07美元,對購買本次發售普通股股份的新投資者的每股有形賬面淨值攤薄將為每股0.07美元。
下表列出了截至2023年11月9日,之前向現有投資者發行和出售的普通股總數、為上述事項支付的總對價以及現有所有者和新投資者支付或將支付的普通股每股平均價格。以下計算 是基於每股0.07美元的公開發行價,扣除估計的承銷商佣金和發售費用, 我們在每種情況下都應支付,並假設不行使超額配售選擇權。
購入的股份 | 總對價 | 平均價格 | ||||||||||||||||||
數 | 百分比 | 數 | 百分比 | 每股 | ||||||||||||||||
現有股東 | 44,777,109 | 22.17 | % | $ | 13,578,516 | 55.25 | % | $ | 0.30 | |||||||||||
新投資者 | 157,142,857 | 77.82 | % | $ | 11,000,000 | 44.75 | % | $ | 0.07 | |||||||||||
總計 | 201,919,966 | 100.0 | % | $ | 24,578,516 | 100.0 | % | $ | 0.12 |
上表基於截至2023年11月9日已發行的44,777,109股普通股 ,不包括:
● | 57,500股因行使與公司首次公開募股相關而向承銷商發行的認股權證而可發行的普通股,尚未行使; |
● | 1,421,053股普通股,在行使與後續發行相關的向承銷商發行的認股權證時可發行,但尚未行使; |
● | 7,857,143股普通股(或9,035,715股普通股,如果承銷商全面行使超額配售選擇權),可在行使與此次發行相關的向承銷商發行的認股權證時發行;以及 |
● | 在承銷商全面行使超額配售選擇權時,可發行23,571,429股普通股。 |
只要行使任何未償還期權或 認股權證、根據我們的股票補償計劃發行新的期權、限制性股票單位或其他證券,或 未來普通股的新股,參與此次發行的投資者將進一步攤薄。
37 |
管理層
討論和分析
財務狀況和經營結果
以下討論和分析旨在回顧影響我們財務狀況的重要因素和所指時期的經營結果。本討論應與本公司未經審核的簡明綜合財務報表及本註冊報表中其他部分包括的相關附註、經審核財務報表及註冊報表所載的其他資料一併閲讀。除歷史信息外,以下管理層對財務狀況和運營結果的討論和分析包含涉及風險和不確定因素的前瞻性陳述。由於本文討論的某些因素以及已提交和將提交給美國證券交易委員會的任何其他定期報告,我們的實際結果可能與這些前瞻性聲明中的預期大不相同。
業務概述
我們公司,LQR House Inc.,打算成為酒精飲料領域的全方位服務數字營銷和品牌發展的代言人。我們還打算將酒精飲料空間的供應、銷售和營銷方面整合為一個易於使用的平臺,成為與酒精有關的一切 的一站式商店。到目前為止,我們的主要業務包括通過我們擁有的CWS平臺開發優質限量白酒品牌和營銷內部和外部品牌。此外,我們正在建立一個專屬葡萄酒俱樂部。我們相信,我們為全資和第三方客户提供的營銷和品牌管理服務將提高其品牌認知度,並通過我們的電子商務平臺合作伙伴推動其銷售。
我們營銷的服務和品牌
以下產品和服務構成了我們商業模式的核心元素,使我們能夠服務於酒類行業的各種類型的客户,包括個人消費者、批發商和第三方酒類品牌:
● | 暢飲龍舌蘭酒 是一款限量版Añejo龍舌蘭混合酒,獨家批量生產,最多可生產 瓶至10,000瓶,是我們的“Swol”商標 下的第一批產品,申請號為2345291,註冊號為2141431,最初由道林格創新和根據龍舌蘭酒資產購買協議移交給我們。根據龍舌蘭酒資產購買協議,我們購買了Swol商標的所有權利、 所有權和權益,以及所有相關的商業外觀和知識產權,以及帶有Swol標記或基本上類似的任何標記的所有標籤、徽標和其他品牌。帶有“Swol”商標的龍舌蘭酒由墨西哥哈利斯科的正宗龍舌蘭酒廠Casa Cava de Oro S.A.生產。由CWS通過RILO進口到美國,並通過CWS平臺和CWS的實體位置銷售給美國的零售客户 。 |
● | 金庫是由 公司提供和管理的CWS平臺的獨家會員計劃。我們會收到該計劃產生的訂閲費。通過CWS平臺, 用户可以註冊這一獨家會員資格,他們將有權訪問通過CWS提供的所有產品 ,並享受特殊的會員福利。 |
● | Soleil 維諾將是在CWS平臺上營銷的葡萄酒訂閲服務,將提供 各種年份和限量生產的葡萄酒。通過CWS平臺,用户將能夠 註冊這一獨家會員資格,在那裏他們將有權訪問來自世界各地的精選葡萄酒 。通過Soleil Vino,我們打算在市場上創建優質的葡萄酒訂閲服務,提供高質量和多樣化的葡萄酒產品。根據我們與Dollinger Holdings LLC於2021年5月31日達成的資產購買協議,LQR House購買了所有權利,所有商標的所有權和權益,無論Soleil Vino的註冊狀態如何,以及所有相關的商業外觀和知識產權權利,帶有Soleil Vino標誌或基本上類似的任何標誌的所有標籤、徽標和其他品牌,以及所有網站和所有相關數字和社交媒體內容,包括但不限於有影響力的網絡,Http://www.soleilvino.com,和所有相關的 內容,以及所有相關的銷售渠道被轉移。 |
38 |
● | LQR 房屋營銷是一種營銷服務,我們利用我們的營銷專業知識 幫助我們的獨資品牌和第三方客户向消費者推銷他們的產品。 例如,通過讓我們參與我們的營銷服務,我們的客户獲得了在CWS平臺上宣傳和銷售他們的品牌的能力。 |
影響我們財務業績的主要因素
我們的經營業績主要受以下因素影響 :
● | 我們能夠 獲得新客户和用户或保留現有客户和用户; |
● | 我們能夠 提供具有競爭力的價格; |
● | 我們能夠 擴大產品或服務的範圍; |
● | 行業需求和競爭; |
● | 我們利用技術以及使用和開發高效流程的能力; |
● | 我們有能力 吸引和維護具有影響力的人與相關受眾的網絡; |
● | 我們吸引和留住優秀員工和承包商的能力;以及 |
● | 市場狀況 和我們的市場地位。 |
我們的增長戰略
我們擴展業務的戰略的關鍵要素包括:
● | 協作式 營銷。我們打算為後起之秀的公司和初創企業開發領先品牌,並與擁有大量追隨者的名人和有影響力的人結盟,以 增強他們的在線營銷存在。 |
● | 擴展我們的 品牌。我們打算通過 購買和銷售更多的Swol產品來繼續擴大和發展我們現有的Swol品牌,以加快品牌認知度和 增加我們的營銷影響力。 |
● | 機會性收購 。我們打算與現有的酒類品牌和公司進行機會性收購,這些品牌和公司擁有分銷許可證和物理存儲位置,並收購了與我們的業務相輔相成的技術。 |
39 |
經營成果
截至2023年6月30日和2022年6月30日的三個月的比較
下表列出了我們在截至2023年6月30日和2022年6月30日的三個月中的運營業績的主要組成部分。
截至6月30日的三個月, | ||||||||||||||||
2023 | 2022 | |||||||||||||||
金額 | 收入的% | 金額 | 的百分比 收入 | |||||||||||||
收入-服務 | $ | 143,235 | 75 | % | $ | 74,975 | 100 | % | ||||||||
收入-產品 | 47,787 | 25 | % | — | 0 | % | ||||||||||
總收入 | 191,022 | 100 | % | 74,975 | 100 | % | ||||||||||
收入成本--服務 | 95,830 | 50 | % | 204,064 | 272 | % | ||||||||||
收入成本-產品 | 40,131 | 21 | % | — | 0 | % | ||||||||||
收入總成本 | 135,961 | 71 | % | 204,064 | 272 | % | ||||||||||
毛利(虧損) | 55,061 | 29 | % | (129,089 | ) | (172 | )% | |||||||||
運營費用: | ||||||||||||||||
一般和行政 | 3,559,688 | 1863 | % | 248,052 | 331 | % | ||||||||||
銷售和市場營銷 | 51,864 | 27 | % | 169,991 | 227 | % | ||||||||||
總運營費用 | 3,611,552 | 1,891 | % | 418,043 | 558 | % | ||||||||||
運營虧損 | (3,556,491 | ) | (1,862 | )% | (547,132 | ) | (730 | )% | ||||||||
淨虧損 | $ | (3,556,491 | ) | (1,862 | )% | $ | (547,132 | ) | (730 | )% |
收入
截至2023年6月30日和2022年6月30日的三個月,服務收入分別為143,235美元和74,975美元。我們與第三方酒精 飲料品牌簽訂合同,利用CWS平臺的訪問權限以及從2022年底開始的金庫會員資格,從而賺取服務收入。隨着我們擴大飲料品牌的營銷客户羣,服務收入增加了68,260美元。
截至2023年6月30日的三個月 ,產品收入為47,787美元,而2022年同期為0美元,原因是向CWS交付了一批SWOL。
收入成本
截至2023年6月30日和2022年6月30日的三個月,收入服務成本分別為95,830美元和204,064美元。2023年收入成本減少了108,234美元,原因是 我們有能力通過專職人員支持營銷活動,並停止了某些數字廣告成本來支持活動。
截至2023年6月30日的三個月內,與SWOL 批次相關的產品收入成本為40,131美元。
一般和行政
截至2023年6月30日和2022年6月30日的三個月,一般費用和行政費用分別為3,559,688美元和248,052美元。由於發行服務普通股,該公司記錄了3,000,000美元的非現金 股票薪酬費用。由於我們業務規模擴大而產生的專業費用以及人員費用增加,一般和行政費用也增加了 。
銷售和市場營銷
截至2023年6月30日和2022年6月30日的三個月,銷售和營銷費用分別為51,864美元和169,991美元。減少118,127美元主要是由於與我們2023年營銷工作相關的其他 成本削減措施。
40 |
淨虧損
截至2023年6月30日和2022年6月30日的三個月淨虧損分別為3,556,491美元和547,132美元。
截至2023年6月30日和2022年6月30日的六個月比較
下表列出了截至2023年6月30日和2022年6月30日止六個月我們運營業績的關鍵組成部分。
截至6月30日的六個月, | ||||||||||||||||
2023 | 2022 | |||||||||||||||
金額 | 收入的% | 金額 | 的百分比 收入 | |||||||||||||
收入-服務 | $ | 293,798 | 86 | % | $ | 103,225 | 100 | % | ||||||||
收入-產品 | 47,787 | 14 | % | — | 0 | % | ||||||||||
總收入 | 341,585 | 100 | % | 103,225 | 100 | % | ||||||||||
收入成本--服務 | 198,827 | 58 | % | 517,019 | 501 | % | ||||||||||
收入成本-產品 | 40,131 | 12 | % | — | 0 | % | ||||||||||
收入總成本 | 238,958 | 70 | % | 517,019 | 501 | % | ||||||||||
毛利(虧損) | 102,627 | 30 | % | (413,794 | ) | (401 | )% | |||||||||
運營費用: | ||||||||||||||||
一般和行政 | 3,881,005 | 1,136 | % | 501,589 | 486 | % | ||||||||||
銷售和市場營銷 | 100,187 | 29 | % | 332,877 | 322 | % | ||||||||||
總運營費用 | 3,981,192 | 1,166 | % | 834,466 | 808 | % | ||||||||||
運營虧損 | (3,878,565 | ) | (1,135 | )% | (1,248,260 | ) | (1,209 | )% | ||||||||
淨虧損 | $ | (3,878,565 | ) | (1,135 | )% | $ | (1,248,260 | ) | (1,209 | )% |
收入
截至2023年6月30日和2022年6月30日的6個月,服務收入分別為293,798美元和103,225美元。從2022年末開始,我們與第三方酒精飲料品牌簽訂合同,利用CWS平臺的訪問權限以及保險庫會員資格,從而賺取服務收入。隨着我們通過飲料品牌擴大營銷客户羣,服務收入增加了190,573美元。
在截至2023年6月30日的6個月中,由於向CWS交付了一批Swol,產品收入為47,787美元,而2022年同期為0美元。
收入成本
在截至2023年6月30日和2022年6月30日的6個月中,收入的服務成本分別為198,827美元和517,019美元。收入成本在2023年減少了318,192美元,原因是我們能夠通過專職人員支持營銷活動,並停止了某些用於支持活動的數字廣告成本。
截至2023年6月30日的六個月中,與Swol 批次相關的收入的產品成本為40,131美元。
一般和行政
截至2023年6月30日和2022年6月30日的6個月,一般和行政費用分別為3881,005美元和501,589美元。由於發行服務普通股,公司記錄了3,000,000美元的非現金 基於股票的薪酬支出。一般和管理費用也增加了 ,原因是隨着我們的業務規模擴大而產生的專業費用,以及人員費用的增加。
銷售和市場營銷
在截至2023年6月30日和2022年6月30日的六個月裏,銷售和營銷費用分別為100,187美元和332,877美元。232,690美元的減少主要是由於與我們2023年的營銷工作相關的其他 成本削減措施。
41 |
淨虧損
截至2023年和2022年6月30日止六個月的淨虧損分別為3,878,565美元和1,248,260美元。
流動性與資本資源
截至2023年6月30日和2022年12月31日,我們的現金和現金等價物分別為100,057美元和7,565美元。到目前為止,我們主要通過發行普通股以及銷售我們的產品和服務來為我們的業務提供資金。
所附財務報表以持續經營為基礎編制,考慮了正常業務過程中的資產變現和負債清償情況。本公司自成立以來一直未產生盈利,截至2023年和2022年6月30日的6個月內淨虧損3,878,565美元和1,248,260美元,截至2023年和2022年6月30日的6個月的運營現金流為負。
截至2023年9月28日,即這些修訂的未經審計的中期簡明財務報表的發佈日期,本公司預計其約190萬美元的現金和現金等價物將足以支付自該等財務報表發佈之日起至少一年的運營費用和資本支出需求。然而,該公司的運營現金流為負。本公司能否在未來12個月繼續經營下去,取決於其能否從運營中產生足夠的現金流以履行其迄今未能完成的義務,和/或獲得額外的資本融資。不能保證 公司將在這些努力中取得成功。
現金流活動
下表精選了我們截至2023年6月30日和2022年6月30日的六個月現金流量表的標題 :
截至6月30日的六個月, | ||||||||
2023 | 2022 | |||||||
用於經營活動的現金淨額 | $ | (892,464 | ) | $ | (1,015,807 | ) | ||
投資活動提供(用於)的現金淨額 | 187,426 | (59,086 | ) | |||||
融資活動提供的現金淨額 | 797,530 | — | ||||||
現金和現金等價物淨變化 | $ | 92,492 | $ | (1,074,893 | ) |
經營活動中使用的現金淨額
在截至2023年6月30日的六個月內,經營活動中使用的現金淨額為892,464美元,這主要是由於我們的淨虧損3,878,565美元,但被3,125,000美元的非現金費用 部分抵消,部分被用於運營資產和負債的現金138,899美元所抵消。
截至2022年6月30日的6個月,經營活動中使用的現金淨額為1,015,807美元,主要原因是我們的淨虧損1,248,260美元,部分被非現金費用 256,250美元抵消。
由投資活動提供(用於)的現金淨額
截至2023年、2023年和2022年6月30日止六個月,投資活動提供(用於)的現金淨額分別為187,426美元和59,086美元。CWS的還款(預付款)分別為187,426美元和59,086美元。
融資活動提供的現金淨額
截至2023年6月30日和2022年6月30日的6個月,用於融資活動的現金淨額分別為797,530美元和0美元。2023年,本公司從私募發行和認購責任中獲得了905,000美元的收益,並支出了89,470美元的遞延發行成本。
合同義務
於截至2023年、2023年及2022年6月30日止六個月內,我們並無重大現金需求以支付資本開支或任何合約或其他債務項下的其他現金需求.
42 |
表外安排
我們沒有對我們的財務狀況、財務狀況的變化、收入或支出、經營結果、流動性、資本支出或資本資源產生當前或未來影響的表外安排 。
關鍵會計政策
對我們的財務狀況和經營結果的討論和分析以我們的財務報表為基礎,這些報表是按照美國公認的會計原則(“GAAP”)編制的。在編制這些財務報表時,我們需要作出影響財務報表日期的已報告資產和負債額、或有資產和負債的披露以及報告期內發生的已報告費用的估計和假設。我們的估計基於我們的歷史經驗和我們認為在這種情況下合理的各種其他因素,這些因素的結果構成了對資產和負債賬面價值的判斷的基礎,而這些資產和負債的賬面價值並不容易從其他來源顯而易見。 在不同的假設或條件下,實際結果可能與這些估計有所不同。雖然我們的重要會計政策在本招股説明書其他地方的財務報表附註中有更詳細的描述,但我們認為以下會計政策對於瞭解我們的歷史和未來業績至關重要,因為這些政策涉及涉及管理層判斷和估計的更重要的 領域。我們認為,我們最關鍵的會計政策和估算與以下內容有關:
收入確認
根據FASB ASC 606,與客户簽訂合同的收入 ,公司通過以下步驟確定收入確認:
● | 與客户簽訂的合同的標識 ; |
● | 確定合同中的履約義務; |
● | 確定交易價格 ; |
● | 將交易價格分配給合同中的履約義務;以及 |
● | 在履行履約義務時或在履行義務時確認收入。 |
當履行義務 通過將承諾貨物的控制權轉讓給我們的客户而得到履行時,收入即被確認,該金額反映了將貨物或服務轉讓給客户所預期的對價 。一旦客户有能力直接使用產品並從產品中獲得幾乎所有好處,控制權就會轉移。這包括合法所有權的轉讓、實物所有權、所有權的風險和回報以及客户接受。
服務收入是在一段時間內確認的, 因為在商定的活動期間,每天和每月都會持續提供營銷服務。產品 在產品交付給CWS時,當LQR House履行其履行義務時確認收入。
關聯方
關聯方是指通過僱傭、所有權或其他方式,有能力指導或引導公司管理層和政策的任何實體或個人 。我們披露正常補償協議之外的關聯方交易,如工資。我們遵循的是ASC 850,關聯方披露,用於識別關聯方和披露關聯方交易。
基於股票的薪酬
基於股票的薪酬將根據ASC主題718-10進行説明,薪酬--股票薪酬(“ASC 718-10”)。本公司根據授予之日的公允價值計量授予員工、獨立承包商和顧問的所有股權獎勵,並確認這些獎勵在必要的服務期內的補償 費用,該服務期通常是相應獎勵的授權期。
我們在運營説明書中對基於股票的薪酬費用進行分類的方式與對獲獎者的工資成本進行分類或對獲獎者的服務付款進行分類的方式相同。
43 |
公司歷史和結構
我們的企業歷史
我們公司於2021年1月11日在特拉華州註冊成立,名稱為LQR House Inc.,我們將其稱為LQR House特拉華州。2023年2月3日, 我們將註冊狀態改為內華達州,改為內華達州公司LQR House Inc.。2023年2月3日,根據我們在內華達州的重新註冊,我們的法定股本從100,000,000股普通股,面值0.001美元,改為350,000,000股普通股,其中包括300,000,000股普通股,每股面值0.0001美元,以及50,000,000股“空白支票”優先股,每股面值0.0001美元。同時,我們還通過合併完成了我們已發行普通股的6股換1股,即我們的前身特拉華州公司每發行6股普通股,就能發行1股我們的普通股。因此,我們的已發行和已發行普通股從55,204,424股減少到9,200,434股。
雙層股權結構
2023年3月29日,公司修訂了公司章程,建立了由A類普通股和B類普通股以及任意數量的優先股組成的雙層股權結構。A類普通股在需要或請求股東批准的提案上有權每股二十(20)票,而B類普通股在任何此類事項上有一(1)票。A類普通股的股份 本可以自願轉換為B類普通股。轉讓A類普通股的股份將導致在轉讓時自動轉換為普通股,但受某些例外情況的限制,包括將A類普通股的股份轉讓給A類普通股的另一持有人不會導致 此類自動轉換。B類普通股是不可轉換的。除投票權和轉換權外,A類普通股和B類普通股擁有相同的權利和優惠,排名平等,按比例分攤,在所有事項的所有方面都相同 。
由於本次修訂,本公司的法定股本為350,000,000股,包括:(I)300,000,000股普通股,每股面值0.0001美元,其中20,000,000股被指定為A類普通股,每股面值0.0001美元,280,000,000股被指定為B類普通股,每股面值0.0001美元;及(Ii)50,000,000股優先股,每股面值0.0001美元。修訂時已發行和已發行的全部9,200,434股普通股成為B類普通股。
2023私募
於2023年6月1日,吾等根據證券法第4(A)(2)節及根據證券法頒佈的規則D第506(B)條所載豁免,以及適用的州證券法,或(Ii)符合證券法第2(A)(15)節及根據證券法頒佈的S規則的規定而作出的豁免,與多名認可投資者 進行私募配售普通股,並與若干認可投資者訂立若干認購協議。根據協議,我們以每股1.00美元的價格發行了955,000股普通股,總計955,000美元。
單一普通股結構
於2023年6月5日,本公司進一步修訂公司章程以修訂股份結構,包括(I)取消由A類普通股和B類普通股組成的雙重股權結構,並建立只由普通股股份組成的單一普通股結構, 將350,000,000股法定股份全部指定為普通股,每股面值0.0001美元,每股有權投一(1)票 ;以及(Ii)取消所有優先股的法定股份。在修訂時發行和發行的全部13,155,434股B類普通股 成為普通股。於公司章程細則修訂後,本公司根據本公司與四名股東於2023年5月23日訂立的註銷協議註銷3,000,000股普通股 ,共發行及發行普通股10,155,434股。
於2023年11月1日,我們的全資附屬公司根據域名轉讓協議向Ssquare收購CWS平臺,並訂立管理 協議,據此KBROS同意提供有關CWS平臺的若干管理服務。有關域名轉讓協議和管理協議的詳細説明,請參閲“招股説明書摘要-最新發展.”
44 |
關於(I)Boustead Securities,LLC終止擔任本公司IPO的財務顧問、獨家配售代理和承銷商,以及(Ii)取消雙重股權結構和註銷A類普通股的所有流通股,吾等同意向Boustead Securities,LLC支付259,291.63美元的自付費用。截至本招股説明書發佈之日,這筆款項 仍未償還。
我們的主要協議
其中詳述的以下協議和合作夥伴關係 對我們的業務運營至關重要:
斯沃爾品牌推廣。2021年3月19日,我們與Dollinger Innovation Inc.、Dollinger Holdings LLC以及我們的創始人、首席執行官兼總裁肖恩·多林格簽訂了一項資產購買協議,根據該協議,我們收購了與在線或面對面銷售原始和其他Swol品牌產品相關的資產,我們將其稱為Swol收購。在收購Swol之前,Swol的品牌活動很少 ,包括產品測試以衡量消費者的偏好。該交易包括向LQR House Inc.轉讓各種合同,包括:
● | 道林格創新公司和萊蒂西亞Hermosillo Rverero(我們稱為Casa Cava de Oro S.A.)於2021年3月19日簽署的責任分擔和合作協議,涉及道林格創新公司獨家生產和分銷原創Swol龍舌蘭酒。 |
● | 獨家許可協議,日期為2020年5月18日,由道林格控股公司和道林格創新公司簽訂,根據該協議,道林格創新公司向道林格控股公司授予某些知識產權,包括Swol品牌的商標,依據墨西哥法律並受墨西哥法律管轄。 |
● | 產品分銷協議,日期為2020年7月1日,由Dollinger Holdings和Country Wine& Spirits Inc.或CWS簽訂,根據該協議,Swol品牌的產品可以通過在線渠道進行營銷和銷售,包括Www.cwspirits.com,或CWS平臺,並通過實體店 向廣大公眾開放。 |
我們還收購了所有知識產權 資產和註冊,以開展Swol產品的銷售業務。請參閲“商務--知識產權“ 所獲知識產權的完整清單。
與CWS 和SSquared簽訂獨家營銷協議。2021年4月1日,我們與CWS簽訂了營銷協議,SSquared。根據本協議,CWS和SSquared授予我們獨家權利,通過CWS平臺推廣和營銷烈性酒和其他飲料產品, 銷售給美國境內的客户。我們還獲得了與用户 在平臺上面臨的內容相關的唯一管理權和決策權,包括產品的放置和移除以及促銷活動的創建和管理。 CWS和SSquared本身都不會直接或間接在平臺上推廣或廣告任何產品,也不會向任何第三方授予在網站上推廣或廣告產品的任何權利。雖然收購CWS平臺使營銷協議中的許多條款 變得多餘,但我們並未終止本協議,因為它仍為我們提供訪問CWS郵件列表和其他好處的權限。
《管理協議》。2023年11月1日,我們與KBROS簽訂了一份管理協議,根據該協議,KBROS同意為CWS平臺提供某些管理服務。有關管理協議的詳細説明,請參閲招股説明書摘要-最新發展.”
Soleil Vino葡萄酒訂閲服務。 2021年5月31日,特拉華州LQR House和Dollinger Holdings簽訂了一項資產購買協議,根據該協議,我們 成為與第三方供應商簽訂的所有Soleil Vino及相關品牌產品的所有采購協議的繼承人,無論是口頭的還是書面的。此外,我們還收到了所有知識產權資產和註冊,以開展銷售Soleil Vino產品的業務。請參閲“商務--知識產權獲取所獲得的知識產權的完整清單。
顧問協議。於2023年6月1日,吾等與若干顧問訂立顧問協議,根據協議,顧問將就向本公司發售股票提供業務及企業意見。作為對顧問服務的補償,公司向六個個人和實體發行了500,000股普通股 ,總計發行了3,000,000股普通股。
45 |
生意場
概述
我們公司LQR House Inc.打算成為酒精飲料領域的全方位服務數字營銷和品牌發展的代言人。目前,LQR與Country Wine& Spirits LLC建立了重要的合作伙伴關係。(“CWS”)。根據CWS、SSquared Spirits、LLC(“SSquared”)和我們於2021年4月1日簽訂的獨家營銷協議(“營銷協議”),SSquared和CWS已授予我們在2031年4月1日之前通過CWS網站推廣和營銷烈酒、其他飲料產品和相關產品的獨家權利,包括但不限於品牌商品、服裝、玻璃器皿等。Www.cwspirits.com(“CWS平臺”)出售給在加拿大、墨西哥和美國境內有賬單和發貨地址的客户 。目前,該公司不為加拿大和墨西哥的客户提供服務 。營銷協議還為我們提供了與CWS平臺上面向用户的內容有關的唯一管理權和決策權,包括產品的放置和移除以及促銷活動的創建和管理。 通過營銷協議,LQR House負責CWS平臺上提供的產品的所有數字營銷,包括 社交媒體營銷和與其影響力網絡的合作。SSquared負責CWS平臺上的產品管理 並確保網站始終在線且客户可以訪問。然而,在2023年11月1日,根據域名轉讓協議(“域名轉讓協議”),我們從SSquared手中收購了CWS平臺,這確保了我們對CWS平臺的所有方面擁有永久的 控制,而不管營銷協議的條款或任何其他規定。有關域名轉讓協議的更多 詳細説明,請參閲“-最新發展-域名轉讓”。根據本公司與KBROS,LLC(“KBROS”)於2023年11月1日簽訂的管理協議(“管理協議”),KBROS將負責履行及分銷在CWS平臺上銷售的所有產品。
2021年3月19日,我們根據一項資產購買協議(“龍舌蘭酒資產購買協議”)從Dollinger Innovation Inc.、Dollinger Holdings LLC和Sean Dollinger購買了Swol 品牌的龍舌蘭酒。SWOL是應我們在墨西哥的要求由我們與其簽訂合同的當地製造商製造的。我們將僅根據我們從CWS收到的採購訂單要求生產Swol,CWS獲得了在加州和加州分銷酒精的許可 。我們還與Rilo進出口公司(“Rilo”)簽訂合同,將Swol從墨西哥進口到美國的CWS。CWS為訂購Swol向我們付款,我們向當地製造商支付部分金額以生產Swol,並向Rilo支付進口Swol的費用。但是,需要注意的是,我們不在美國銷售酒精產品,也不在任何地方分銷任何酒精產品。
2021年5月31日,我們從Dollinger Holdings LLC購買了所有商標的所有權利、所有權和權益,無論Soleil Vino的註冊狀態如何,以及所有相關的 商業外觀和知識產權、帶有Soleil Vino標誌或基本上類似的任何標誌的所有標籤、徽標和其他品牌,以及所有網站和所有相關數字和社交媒體內容,包括但不限於有影響力的網絡, Http://www.soleilvino.com,和所有相關內容,以及所有相關銷售渠道被轉移。
2023年7月7日,該公司、Dollinger創新公司和萊蒂西亞·埃爾莫西洛·拉維列羅(“生產者”)簽署了一份批准《分擔責任和擔保協議》權利轉讓協議的協議,該協議要求在墨西哥工業產權研究所進行登記。根據墨西哥法律,登記是為了讓第三方注意到存在包含知識產權的協議。該公司於2023年7月12日向墨西哥工業產權研究所提交了獲得註冊的文件,但在收到墨西哥政府的通知之前,此類註冊將不會完成,我們無法預測 將於何時完成。在註冊完成之前,墨西哥的第三方可能能夠以Swol的名義生產龍舌蘭酒。請參閲“風險因素--墨西哥當局可能隨時暫停本公司進口Swol龍舌蘭酒的能力 ,在完成本公司在墨西哥的協議註冊之前,本公司將不能執行其授權 使用其在Swol商標下的產品中適用的原產“龍舌蘭”面值對抗墨西哥的第三方 。”
2023年6月30日,根據轉讓協議,Dollinger創新公司、Dollinger Holdings LLC和Sean Dollinger根據2020年7月6日與生產商簽訂的《原產地包裝共同責任協議》將其作為經銷商的權利轉讓給公司。此後,2023年7月11日,生產商和LQR House 簽署了瓶裝原產地共同責任協議,該協議要求在墨西哥工業產權研究所註冊。根據墨西哥法律,註冊是為了讓第三方注意到存在包含知識產權的協議 。該公司於2023年7月13日向墨西哥工業產權研究所提交了獲得註冊的文件,但在收到墨西哥政府的通知之前,此類註冊將不會完成,我們無法預測 將於何時完成。在註冊完成之前,墨西哥的第三方可能能夠以Swol的名義生產龍舌蘭酒。請參閲“風險因素--墨西哥當局可能隨時暫停本公司進口Swol龍舌蘭酒的能力 ,在完成本公司在墨西哥的協議註冊之前,本公司將不能執行其授權 使用其在Swol商標下的產品中適用的原產“龍舌蘭”面值對抗墨西哥的第三方 。
購買CWS平臺後,我們將能夠通過我們的所有權在CWS平臺上戰略性地推廣品牌,而不是根據有限期限的營銷協議的條款,從而加強我們對營銷和品牌推廣的關注 。此外,《營銷協議》允許我們通過CWS郵件列表向約241,000名客户以及CWS平臺上穩定的訪問者提供訪問權限。此外, 尋求在CWS平臺上營銷其產品的第三方品牌只能通過成為本公司的客户來實現這一要求 將繼續存在。KBROS負責履行客户在CWS平臺上的訂單(包括產品的包裝和發貨)。我們不銷售或分銷任何含酒精的產品。
46 |
鄉村葡萄酒和烈酒公司。
CWS成立於2003年,目的是購買和收購陷入困境的實體零售點,用於銷售啤酒、葡萄酒和烈酒,並在整個南加州的零售點創造價值。到2013年,CWS已發展到10個零售點。2013年,CWS發現了在線酒類運輸的需求,並在首席執行官肖恩·多林格和多林格創新公司的幫助下,開始更多地關注電子商務。在他們的幫助下,CWS開始了在線酒類銷售 ,並將業務發展成為一家規模可觀的酒類電子商務公司。今天,CWS擁有6個實體店,專門從事物流配送和幫助品牌接觸客户。CWS在著名社區的平均實體店面積為3000-5000平方英尺 ,提供客户難以找到的品牌。到目前為止,CWS已經分銷了客户通過CWS平臺訂購的所有酒類(Swol龍舌蘭酒除外) 。
KBROS,LLC
KBROS成立於2013年,是一家資產管理公司,專門管理電子商務平臺和房地產以及物流公司的採購。CWS的總裁肖恩·卡圖拉也是KBROS的100%所有者。
我們的商業模式
自2021年1月成立以來,我們 已經對我們的業務模式進行了測試,並相信這是我們通向未來成功的道路。首先,我們在 CWS平臺上為我們的品牌和我們營銷服務客户的品牌創建營銷內容。其次,當消費者在CWS平臺上購買產品 ,如我們Swol品牌的龍舌蘭酒、訂購Vault(或我們即將推出的Soleil Vino葡萄酒俱樂部)或我們營銷服務客户的產品 時,CWS將提供與銷售這些產品相關的分銷服務。同時,SSquared 將管理與CWS平臺相關的後端電商運營。我們公司是CWS平臺上的唯一授權廣告商 我們將從通過CWS平臺向我們的營銷合作伙伴進行的所有銷售和通過CWS平臺提供的訂閲中獲得可觀的收入。此外,我們還將從銷售帶有我們Swol商標的酒類中獲得可觀的收入。這些活動的目標 是通過訂閲和產品植入產生經常性的月度收入。
我們相信,我們的商業模式將帶來多種、高度可持續的收入來源,並有機會利用美國白酒需求的增長。 到目前為止,酒精飲料的銷售是通過我們與銷售這些產品的CWS達成的獨家協議實現的。這 包括僱傭本公司營銷其酒精飲料產品的第三方品牌、通過我們的會員計劃訂閲的產品,以及帶有我們商標“Swol”的龍舌蘭酒的產品銷售,申請號為2345291,註冊號為 2141431。我們打算進一步使我們的收入來源多樣化,並預計隨着我們的內部品牌獲得市場認可和滲透,我們的營銷服務能力變得眾所周知,以及我們的訂閲服務變得流行,我們收入來源的多樣性將繼續 增長。
我們的歷史表演
本公司的獨立註冊會計師事務所此前曾對本公司作為持續經營企業的持續經營能力表示嚴重懷疑。截至2023年6月30日和2022年12月31日,我們的最低現金分別為100,057美元和7,565美元。在截至2023年6月30日和2022年6月30日的六個月中,我們的淨虧損分別為3878,565美元和1,248,260美元。截至2022年和2021年12月31日止年度,我們的淨虧損分別為1,842,175美元和1,962,726美元。在公司截至2022年12月31日的年度和2021年1月11日(初創)至2021年12月31日期間的經審計財務報表中,公司的獨立註冊會計師事務所表示,公司目前的現金餘額和產生的收入不足以支付未來12個月的運營費用和債務。
本公司預期,截至2023年6月30日其現金及現金等價物為100,057美元,加上本公司於2023年8月從首次公開招股中收到的約470萬美元淨收益,以及已完成或擬進行的額外資本融資,將足以支付自財務報表日期起至少一年的運營費用 和資本支出需求。
如需進一步討論,請參閲“管理層對財務狀況和經營結果的討論和分析-流動性和資本資源-持續關注 ”.
47 |
行業概述
我們計劃通過將 與主要行業趨勢保持一致,並利用戰略關係來採購、品牌、融資和分銷產品,以滿足市場需求。具體地説,我們 將首先專注於龍舌蘭酒、葡萄酒和其他特色產品,利用電子商務和技術來推動銷售。酒精市場包括烈酒、葡萄酒和啤酒等飲料。我們的重點是美國市場。
如上圖所示,美國在2023年預計消費總值約2838億美元的酒精飲料,是全球所有酒精飲料類別銷售額最大的市場之一(Statista,酒精飲料-全球,2023年1月)。 這表明了相當大的消費量和一個正在繼續發展的巨大而穩定的市場。截至2023年1月,烈酒和葡萄酒約佔總消費量的50.6%,如下圖所示(Statista,酒精飲料-收入-美國, 2023年1月)。
48 |
此外,我們認為電子商務正日益成為酒精產品家庭消費需求的驅動力,這在一定程度上是受到最近的大流行的推動。由於這一轉變,過去去酒吧或餐館喝酒的人現在越來越多地在網上購買產品,甚至在法律允許的情況下直接前往製造商 ,我們相信,即使疫情的影響開始減輕,這一趨勢仍將繼續。我們 還認為,這顯示了市場持續擴張的巨大潛力和酒類電子商務平臺的相關性。 尤其是,美國的酒類在線購買呈現出強勁的上升趨勢,如下圖所示(Vaimo, Martin Hjalm,酒類電子商務:2023年的趨勢、戰略和市場,2023年1月)。
除了對最大的產品類別(啤酒、葡萄酒和烈性酒)的持續需求和電子商務的日益突出外,對優質和新穎產品的需求也繼續增加(福布斯,約瑟夫·米卡利夫,2021年塑造成人飲料市場的十大趨勢在這個市場中,由於幾個市場趨勢,產品的消費量正在增加,包括對新類別飲料的需求,如特製烈酒、風味葡萄酒和起泡葡萄酒,以及預混碳酸飲料。普華永道消費者細分調查(PwC Consumer Segment Survey)對1600名美國成年消費者進行的一項調查闡述了這一趨勢,54%的購買酒精飲料的人回答説,即使我常用的品牌已經有貨,我也會購買新的品牌。併購為烈酒公司的品牌組合注入新的活力2021年),而只有47%的人購買非酒精飲料。
49 |
如下圖所示,從2016年1月1日至2020年12月31日,酒類產品的交易量非常大,共有97筆交易,交易額超過450億美元。併購為烈酒公司的品牌組合注入新的活力, 2021)。我們認為,酒精飲料領域的這種交易活動也代表了與新的特色品牌的出現相關的關鍵市場趨勢,因為較大的公司尋求獲得新品牌,以繼續在不斷變化的消費者偏好的市場中保持其市場地位。
50 |
市場動向
我們相信以下趨勢,正如在《福布斯》對Drizly消費者洞察負責人的採訪中所討論的那樣(福布斯,Joseph Micallef,2021年塑造成人飲料市場的十大趨勢 ,2021年1月),將繼續塑造酒精飲料市場:
● | 消費者可能會繼續在網上購買更多成人飲料。 |
● | 龍舌蘭和梅斯卡爾 將繼續受到歡迎。龍舌蘭酒在最暢銷烈酒中的增長超過了波旁威士忌,而梅斯卡爾已經準備好迎接自己的(煙霧瀰漫)聚光燈。 |
● | 隨着消費者將資金從體驗重新分配到家庭娛樂,該行業的高端消費將會加速 。 |
● | 手工蘇打水 將開始獲得市場份額,其標誌是更高檔的配料、手工風味 和更高的包裝。 |
● | 消費者可能會繼續更多地意識到品牌所有權和價值。 |
我們預計所有這些市場趨勢都將對我們的業務產生積極影響,並提供繼續擴張的機會。具體地説,我們通過集中在線營銷和分銷努力來與市場趨勢保持一致,我們希望將新的、令人興奮的高端產品跨類別推向市場。此外,我們 圍繞節假日和生活事件開展在線促銷活動,同時始終注意從道德角度為分銷採購產品。
服務和品牌
我們提供有關 以下產品和服務的營銷服務。營銷這些品牌構成了我們商業模式的核心要素,使我們能夠為酒類行業的每一類客户提供服務,包括個人消費者、批發商和第三方酒類品牌:
游泳是一個商標,其申請號為2345291,註冊號為2141431,由墨西哥工業產權研究所授予道林格創新公司,後來由LQR House根據LQR House與道林格創新公司、道林格控股有限責任公司和肖恩·道林格簽訂的資產購買協議購買。
51 |
斯沃爾龍舌蘭酒這是一款限量版 阿涅霍龍舌蘭混合酒,獨家批量生產,最多10,000瓶,是我們註冊商標的酒類品牌下的第一批酒。通過與CWS的合作,我們在CWS平臺上銷售帶有“Swol”商標的龍舌蘭酒,我們稱之為“Swol龍舌蘭酒”,該平臺在全美分銷Swol龍舌蘭酒。Swol龍舌蘭酒 由墨西哥哈利斯科的正宗龍舌蘭酒廠Casa Cava de Oro S.A.生產,在從墨西哥進口到美國之前由LQR House銷售給CWS,並由Rilo與CWS合作進口到美國。Swol龍舌蘭酒的所有營銷和品牌推廣都由我們的營銷團隊領導,他們領導了從瓶子形狀和大小的概念到監督標籤設計的所有品牌推廣工作。我們還與墨西哥的生產商在所有產品開發方面進行合作,包括 最初的Swol Añejo以及添加的桃子和Cristaino。
當對帶有Swol商標的標籤 啟動產品測試時,我們將其稱為“Swol”,並圍繞“神祕龍舌蘭酒”創建了一項活動,其中 CWS的影響者網絡在不展示瓶子或標籤的情況下推廣Swol。我們相信,這一營銷策略激發了客户對該產品的興奮,並導致了對其發佈的預期增加。從那時起,我們看到Swol客户的興趣不斷增長 ,並已採取措施擴展產品線以匹配這一興趣。對於每種產品,我們專注於創建 個獨特的標籤,每個標籤都帶有簽名的Swol縫合補丁,它伴隨着每個手工編號的瓶子。補丁可以剝離並 縫合在衣服或配飾上。
我們相信,我們對品牌識別和產品創新的關注將使我們能夠繼續激發消費者的興趣,併為產品線上每一次添加帶有Swol商標的產品進行宣傳。此外,SWOL的開發符合當前消費者的偏好和市場趨勢。基本上,我們生產的Swol產品保持了來自墨西哥龍舌蘭地區的高質量成分,並將 高質量的傳統與新的令人興奮的味道結合在一起。CWS以極具競爭力的價格提供以下帶有Swol商標的產品:
● | Swol Añejo龍舌蘭酒是一款極其限量的龍舌蘭酒,裝在玻璃吹制燒瓶中,瓶子上刻有唯一的ID號,並裝飾着我們的補丁,上面顯示了Añejo龍舌蘭酒系列特有的獨特標籤 。每一瓶都有一瓶龍舌蘭酒,採用墨西哥手工製作和現代技術,賦予每一種飲料煙燻味、濃鬱、甜蜜的味道。Swol Añejo龍舌蘭酒目前的價格為89.99美元(MRSP)。 |
52 |
● | 水蜜桃龍舌蘭酒是一種琥珀色的深銅色龍舌蘭酒,裝在玻璃瓶中,瓶子上刻有唯一的ID號,並裝飾着我們的補丁,上面顯示了桃龍舌蘭酒系列特有的獨特標籤。該產品賦予了正宗的龍舌蘭味道,並帶有桃子、烤堅果和橡木的味道。通過市場分析和銷售數據,我們的桃子產品經常需求旺盛,我們預計這一趨勢將繼續下去。Swol Peach龍舌蘭酒目前的價格為79.99美元(MRSP)。 |
● | Swol Cristaino龍舌蘭酒是一種水晶龍舌蘭酒瓶裝玻璃吹制酒瓶,上面刻有唯一的ID號,並裝飾着我們的補丁,上面顯示了Cristaino龍舌蘭酒系列的獨特標籤。龍舌蘭酒呈現出淡藍色的晶瑩剔透的光澤,生產出來的龍舌蘭酒具有正宗的龍舌蘭味道,並帶有水果橡木、烤堅果和淡淡香料的味道。Swol Cristanino龍舌蘭酒目前售價為79.99美元(MRSP)。 |
金庫是CWS客户的專屬會員計劃 。通過CWS平臺,用户可以註冊這一獨家會員資格,在這裏他們可以獲得通過CWS提供的所有 產品以及特別的會員優惠,包括:(I)所有產品在網站範圍內享受10%的折扣;(Ii)訂購超過50美元(限於三個發貨地址)的訂單,免費 陸運(2-5個工作日);(Iii)獲得特殊的 促銷優惠;以及(Iv)每次發貨時免費贈送神祕保險庫禮物。每月會員費用為29.95美元,需要 初始3個月的啟動承諾。我們的目標是打造忠誠的客户羣,為我們提供經常性的月度訂閲收入 。Vault還為我們提供了向客户提供針對營銷合作伙伴品牌的特殊折扣的方法,我們僅向Vault成員提供此類折扣。我們在CWS平臺上推廣這一會員計劃。
53 |
Soleil Vino將是在CWS平臺上營銷的葡萄酒訂閲 服務,將提供精選的年份和限量生產的葡萄酒。通過CWS平臺, 用户將註冊這一獨家會員資格,在那裏他們將可以訪問來自世界各地的精選葡萄酒。通過 Soleil Vino,我們打算在市場上創建具有最高質量和多樣化選擇的優質葡萄酒訂閲服務 ,我們將其稱為我們的葡萄酒俱樂部。我們預計我們的葡萄酒俱樂部將根據不同的葡萄酒 質量和價格提供三個會員選項。在每個會員中,我們的客户將選擇是每月收到兩瓶還是四瓶,以及 他們是否只想要白葡萄酒、只想要紅葡萄酒,還是想要一個多樣化的盒子。會員還將訪問僅限會員使用的儀錶板,在那裏他們 可以訪問由內部葡萄酒專家撰寫的信息博客。他們還將收到每月新聞稿,其中包含更多信息、 以及CWS平臺上其他產品的各種折扣。Soleil Vino的會員費將按月收取,並可在最初三個月的訂閲服務後隨時取消 。我們負責通過一系列美國存托股份、社交和電子郵件活動來推出葡萄酒俱樂部,所有針對會員的獨家內容和葡萄酒選擇都將由內部葡萄酒專家處理。 我們將在CWS平臺上營銷葡萄酒俱樂部,並有權獲得訂閲的所有收入。葡萄酒俱樂部預計 將根據不同的葡萄酒質量、價格和數量提供三個訂閲會員選項。
下表代表了我們打算在CWS平臺上列出的 Soleil Vino會員選項:
成員資格選項 | 選擇成員資格 | 經典會員制 | 高級會員資格 | |||
描述 | 這一套餐的特點是,受歡迎的、物有所值的葡萄酒和消費者的最愛。 | 這一會員將以來自知名生產商的優質年份葡萄酒為特色。 | 這一會員資格包括從獲獎酒莊親手挑選的葡萄酒。 | |||
每月2瓶的費用 | 45.00美元/月 | 55.00美元/月 | 75.00美元/月 | |||
每月4瓶的費用 | 每月85.00美元 | 105.00美元/月 | 145.00美元/月 |
LQR房屋營銷是一種營銷服務 我們利用我們的營銷專業知識幫助我們的獨資品牌和第三方客户向 消費者推銷他們的產品。例如,通過聘請LQR House提供營銷服務,我們的客户能夠在CWS平臺上宣傳和銷售他們的品牌 。我們通常對我們的營銷服務收取月費,並經常與客户簽訂為期數月的計劃。每月計劃費用一般在5,000美元至10,000美元之間,具體取決於客户選擇的計劃選項。我們的服務還包括 創建創造性的營銷活動戰略,以及開發宣傳材料。營銷產品的主要功能 包括:
● | 利用多個 廣告活動為影響者營銷、基於激勵的銷售或產品植入廣告等廣告方法帶來實惠。 |
● | 將多個 活動合併為一個媒體購買。 |
● | 利用LQR House可用的特定 資產,如CWS平臺和電子郵件分發列表。 |
● | 使用 個有針對性的橫幅進行廣告。 |
● | 利用LQR 內部在線活動。 |
● | 創建品牌推廣和產品植入活動,將品牌的觸角提升到目標人羣。 |
● | 圍繞有影響力的人的追隨者和觸角創建品牌 ,以利用觀眾並從他們的增長中獲利。 |
54 |
作為業務模式的核心,我們提供對行業影響力人士或品牌大使的專屬網絡的訪問。與我們合作為客户提供了選擇 有影響力的人的定製列表的機會,以向理想的目標市場推廣他們的品牌。LQR House目前與327名有影響力的人建立了關係, 這是一個重要的差異化因素,並突顯了我們公司作為營銷平臺的獨特性。影響者根據他們銷售的產品數量獲得佣金,並帶動CWS網站的流量。支付的佣金完全由CWS負責 。有影響力的人為品牌創造的銷售額越多,他們獲得的佣金就越多。這直接使品牌、影響者和LQR House的目標保持一致。典型影響者計劃的關鍵要素包括:
● | 至少15名有影響力的人每月至少發佈100個帖子。 |
● | 每月發佈的帖子 將包括影響者列表中的內容,該列表的累計關注者至少為150萬 。例如,典型的影響者組合如下:(I)2-3個主要影響者,擁有超過500,000個關注者,(Ii)3-5個頂級影響者, 擁有超過10,000個關注者的影響者,(Iii)5-10個微影響者,有10,000到100,000個關注者的有影響力的人,以及(Iv)3-5個初學者影響者,有 個關注者的有影響力的人。 |
● | 在多個社交媒體平臺上發佈的帖子,包括可能多次共享相同視頻或內容以吸引許多不同受眾的交叉發佈 ,針對Facebook和Facebook Reels、Instagram和Instagram Reels、YouTube和YouTube短片等社交媒體平臺 , Pinterest和Pinterest Idea Pins、Twitter、Khal Media、Clapper、LinkedIn、Reddit、Twitch、Tumblr等。 |
● | 每月1-2封來自以該品牌為特色的有影響力的人的電子郵件。 |
● | 將品牌 放置在CWS平臺主頁或移動應用程序的主滑動橫幅上、網站的分類頁面 和烈酒下拉菜單以及我們的節日禮物指南中。 |
在月底的5天內,我們 將生成影響者計劃的摘要報告,其中包括以下類型的數據:(I)產品在CWS平臺上的總銷售額 以及基本客户位置數據,(Ii)每個影響者的帖子列表,以及指向跨平臺內容的鏈接, 和(Iii)CWS平臺上的產品放置描述。
我們與第三方酒精品牌的關係
到目前為止,我們已經與11個品牌合作,將他們的產品 帶到我們的客户羣中。我們與包括但不限於雞尾酒魚子醬、蘇打水、烘焙銷售和Just The Tipsy在內的品牌合作,在CWS平臺上營銷和銷售他們的產品。我們的客户通常包括生產小批量和手工烈酒的較新酒類品牌。許多客户在初次簽約後返回參加額外的營銷計劃,並選擇參加 多個月的安排。下圖包含我們為一些客户端創建的廣告,這些廣告將在CWS平臺上運行。
55 |
我們的競爭和競爭優勢
酒類在線銷售和促銷市場競爭激烈。這包括亞馬遜等大型在線零售商、專業電子商務網站和生產商的直接銷售。 這些公司往往比我們規模更大,擁有可觀的財力、技術和人力資本。然而,我們相信 我們擁有以下競爭優勢,將使我們能夠利用不斷增長的酒精飲料行業和酒精電子商務:
● | 定向 營銷。我們相信,我們的品牌風格,以及我們為客户提供的品牌服務,使我們能夠直接面向千禧一代的市場人羣進行營銷。我們相信 我們通過我們的廣告活動和營銷材料來實現這一營銷,這些廣告和營銷材料具有 時尚的外觀和感覺。在我們看來,通過實施這一有針對性的方法,我們提供了獨特而現代的客户體驗,幫助我們佔領了酒精飲料行業的一個關鍵市場。我們的搜索引擎優化,或稱SEO,已經發展多年。 在我們看來,它為客户提供了他們在其他地方往往無法 找到的優質安置機會。 |
● | 廣泛的 影響者網絡。我們相信,我們的團隊已經為小批量和獨家品牌創建了酒類行業中最廣泛的 影響力關係列表之一。 我們擁有大約500個影響力關係,這使我們有別於許多其他品牌可用的在線營銷渠道。 |
● | 廣泛的電子商務和營銷專業知識。我們的團隊在電子商務和實施在線戰略方面擁有數十年的經驗,以最大限度地提高營銷活動的效益。 這包括推動產品銷售的在線促銷活動。 |
● | 與高度差異化的品牌合作。我們審查我們推廣的外部品牌,以確保我們營銷的所有產品都與我們自己的品牌和戰略保持一致。我們相信,我們的審查流程使我們能夠最大限度地為我們的客户提供價值,同時也允許我們為消費者提供大型分銷商無法提供的獨家選擇。 |
● | 戰略關係 。我們相信,我們已經與多個能夠為外部品牌客户提供價值的 集團建立並鞏固了關係。這包括營銷、進口、存儲和零售/批發分銷關係。 |
除了在線競爭,我們還面臨來自其他新興產品的競爭,因為市場可以被描述為高度分散,許多新品牌進入市場。我們相信 我們在以下幾個方面使我們的全資品牌與眾不同:
● | 開發市場上不常見的產品。我們將產品 的開發重點放在產品的風味和變體上,而這些產品在 市場上並不常見。這種差異化符合當前的市場趨勢,並符合 現代消費者對新的、令人興奮的品牌產品的偏好,這些產品擴展了 傳統產品的形象。例如,水蜜桃龍舌蘭酒。 |
● | 設置 有競爭力的價格點。我們相信,我們設定了一個具有競爭力的價格點,使其與公司提供的產品的獨特性和質量保持一致。此價位 在區分行業傳統產品或非專利產品的背景下非常重要。 此價位來自行業內多年的經驗以及我們和我們的合作伙伴收集的有關市場內同類產品的重要數據點。 |
● | 關注質量 。我們相信我們的所有產品都來自最高質量的生產商,我們通過走訪各個地點來驗證質量和控制程序來審查我們的生產商。 |
● | 標籤 和營銷促銷。我們相信,我們已經制作了與我們的品牌相一致的獨特標籤。我們的標籤包括一個可拆卸的補丁,可以貼在 其他物品上。這是對我們產品的持續營銷,因為補丁在瓶子被消費後仍然存在。 |
56 |
我們的增長戰略
營銷
我們開發了三種主要方法通過我們的營銷部門促進 交易:
● | 渠道合作伙伴/影響者。 到目前為止,我們最成功的服務是白酒品牌能夠讓社交媒體影響力團隊通過廣告協作中的產品植入、促銷和使用來展示其產品 。這些有影響力的人通常會被新品牌獨立接觸, 然後轉介給我們。我們從無到有建立了自己的影響力羣體(網絡) (調酒師、酒類名人、餐廳老闆、社交媒體名人、酒類代表)。 這些影響力人士可以直接聯繫希望購買他們推薦的產品的合格客户 。在與營銷客户簽約後,我們將他們的產品發送給我們的影響者 ,然後他們創建特定於客户的內容,將他們的追隨者引導到CWS網站以購買產品 。有影響力的人只根據銷售額的一定比例獲得報酬。 |
● | 直接入站銷售線索 。由於對專門從事白酒和酒類促銷的營銷公司的需求激增,我們收到了大量新品牌和中型 公司的聯繫,他們希望通過資源和可用的服務進行擴展。這也是基於過去與將其行業關係提交給LQR House的品牌的成功案例。例如,當我們第一次啟動該計劃時,我們每月與四到五個客户簽訂合同 。從那時起,我們每月至少有8名客户使用我們的營銷服務 。隨着我們不斷擴大業務和提供更多服務, 我們打算通過谷歌美國存托股份、社交媒體推廣和搜索引擎優化來增加入站營銷,以確保新的潛在客户源源不斷地湧入。 |
● | 白酒品牌發展 。通過我們與外部品牌的獨家營銷協議,我們正在 建立起作為白酒品牌高端營銷者和廣告商的聲譽,以及 提供高效且具成本效益的服務的聲譽。希望建立自己的品牌 通常通過這些系列的網絡資產(如swoltequila.com)找到公司。 |
我們相信,通過繼續為後起之秀的公司開發領先品牌,並通過與擁有大量追隨者的名人和有影響力的人結盟,我們將繼續提供高質量的工作產品,以吸引尋求建立在線營銷存在的初創公司。此外,我們相信我們 正在開發一系列成功的營銷活動,這些活動將對我們的口碑和推薦線索產生 以及在行業中的整體聲譽產生積極影響。
品牌
我們打算通過兩種方式繼續擴展和發展我們現有的品牌,如與我們的Swol商標相關的品牌。首先,我們計劃購買更多的Swol產品,這將使我們能夠更快地向更多客户銷售產品,並提高我們的品牌認知度。其次,我們計劃增加Swol的營銷影響力,並推出我們的葡萄酒俱樂部。此外,我們將繼續開發新的口味,如Swol Cristaino和Swol Peach,使我們與當前的市場趨勢和不斷變化的消費者偏好保持一致。
收購
我們打算對酒精飲料行業涉及的以下類型的公司進行機會性收購,或者如果將其整合到我們當前的業務模式中可能會受益的公司:
● | 現有品牌。 我們打算瞄準新興的獨特酒類品牌,擁有初步的市場滲透率 ,並有可能通過更多的營銷和分銷專業知識進行擴張。我們的重點將是烈性酒、葡萄酒和特色混合飲料市場。一個潛在的收購來源將包括接觸現有的營銷客户,以評估他們 是否有興趣成為我們公司的多數股權子公司。 |
● | 技術。 我們還將尋求收購可 用於補充我們現有業務的應用程序、分析和分銷工具。我們的技術收購將專注於我們認為將為我們正在開發或計劃在未來開發的內部和外部品牌獲得更多市場洞察力和廣告機會的平臺 。 |
57 |
● | 分發 許可證和物理存儲位置。我們打算瞄準擁有進口許可證和存儲設施的公司,這些公司將允許我們實際進口和存儲我們的品牌 和我們客户的品牌。 |
我們希望利用正式的收購流程 在戰略與我們的業務目標一致的背景下確定和分析目標,接近目標以徵求對交易的興趣,完成財務、法律和技術盡職調查,並就交易條款和相關法律文檔進行談判。此流程的核心目標是擴大我們的收入和收益,並補充我們現有的運營活動。我們的每一位管理團隊成員在其職業生涯中都完成了重大的金融交易 ,並擁有與公司發行人、投資和商業銀行以及律師事務所合作的經驗,我們相信我們的管理經驗將幫助我們實現我們的業務目標。截至本次發行之日,我們沒有任何正在進行的收購 ,也沒有確定任何潛在的收購。
知識產權
我們認為知識產權對我們的業務運營非常重要,對推動我們的商業收入增長至關重要。我們根據LQR House作為買方與Dollinger Innovation Inc.、Dollinger Holdings LLC和 Sean Dollinger作為賣方於2021年3月19日簽訂的與Swol相關的資產購買協議以及LQR House作為買方與Dollinger Holdings LLC於2021年5月31日作為賣方的Soleil Vino 之間的資產購買協議獲得了商標。我們認為我們的知識產權 是一項關鍵業務資產,因此有權使用和營銷以下知識產權組合:
SWOL知識產權
● | 商標:Swol 和設計以及所有相關的知識產權,僅在墨西哥註冊 。 |
● | 所有帶有SWOL和設計標誌或任何與 基本相似的標誌的標籤、徽標和其他品牌標識相同。 |
Soleil Vino知識產權
● | Soleil Vino的商標和所有相關的商業外觀和知識產權(我們目前尚未註冊)。 |
● | 帶有Soleil Vino標誌或任何與 基本相似的標誌的所有標籤、徽標和其他品牌。 |
● | 網站和所有相關數字和社交媒體內容,包括但不限於影響者網絡, Http://www.soleilvino.com,和所有相關內容,以及所有相關銷售渠道。 |
執行我們的商標權對於維護我們每個品牌的價值非常重要。雖然在所有情況下采取行動都會成本高昂,但我們的目標是通過對可疑商標侵權行為進行調查後,採取協調一致、具有成本效益的執法行動,來始終如一地減少商標侵權行為。執法行動採取多種形式,例如與當局合作查封假冒商品和阻止未經授權的賣家的活動,並對侵權者採取直接法律行動,例如,通過發出停止和停止函。 對於可以獲得版權保護的材料,我們目前的做法通常是在可能和適當的情況下確保版權所有權。
人力資本
截至2023年11月9日,我們有四名全職員工-肖恩·多林格、庫馬爾·阿布希謝克、傑克林·霍夫曼和亞歷山德拉·霍夫曼以及14名顧問。我們的獨立承包商包括第三方服務提供商,他們為我們的組織配備員工,並根據需要補充我們的團隊。我們沒有任何員工 由工會代表,我們相信我們與每一個與我們一起工作的人都有着良好的關係。我們按照遠程優先原則運營 公司。
58 |
季節性
季節性通過客户對我們產品和品牌的參與度對我們的業務產生一定影響。例如,我們傳統上看到節後和冬季月份的總銷售額較低。我們的營銷策略可能會受到這些季節性趨勢的影響,也將影響我們的季度運營業績 。這些趨勢可能會導致我們的現金需求因季度而異,具體取決於銷售量和銷售時間的變化。我們認為,這些季節性趨勢已經並將繼續影響我們的季度業績。
設施
根據South Doll LLC與LQR House之間的商業租賃協議,本公司擁有位於佛羅裏達州邁阿密海灘印第安****1E套房6800號的辦公場所租賃合同,郵編:33141(以下簡稱“辦公場所”)。 該辦公場所用作公司辦公地址和公司的註冊辦公地址。租約於2023年2月15日開始,將於2025年2月28日到期。根據這項協議,我們的總辦公面積約為800平方英尺。我們 相信我們的辦公空間至少在未來12個月內是足夠的。
法律訴訟
我們可能會不時地捲入在正常業務過程中出現的各種訴訟和法律程序。然而,訴訟受到固有的不確定性的影響, 這些或其他事項可能會不時產生不利的結果,可能會損害我們的業務。我們目前不知道 我們認為會對我們的業務、財務狀況或運營業績產生重大不利影響的任何此類法律程序或索賠 。
與供應商簽訂的關鍵協議
根據作為買方的公司與作為賣方的Dollinger Innovation Inc.、Dollinger Holdings LLC和Sean Dollinger之間於2021年3月19日簽訂的特定資產購買協議 ,本公司成為Letisa Hermosillo Ravelero(“生產者”)與Dollinger Innovation Inc.於2021年3月19日簽訂的該特定共同責任和擔保協議(“共同責任和擔保協議”)的受讓人。關於這項轉讓,2023年7月7日,公司、道林格創新公司和生產商簽署了一份批准《分擔責任和擔保協議》權利轉讓協議的協議,該協議要求 在墨西哥工業產權研究所註冊。該公司於2023年7月12日向墨西哥工業產權研究所提交了獲得此類登記的文件。根據共同責任和擔保協議,生產商 生產並向LQR House供應一種標有“Swol”的酒精飲料“龍舌蘭酒100%製成”,LQR House 與Rilo合作促進該產品的分銷。生產商專門為Dollinger Innovation Inc.製造產品。“龍舌蘭酒”和“龍舌蘭酒100%德·阿吉特”。原創方、生產者和Dollinger Innovation Inc.之間的共同責任和擔保協議於2021年8月6日生效,也就是其在墨西哥工業產權研究所註冊的日期。每批龍舌蘭酒的生產成本和數量將根據生產商和本公司的協議,在每批龍舌蘭酒生產之前 確定。該協議禁止分銷和營銷生產商批量供應的 產品。《共同責任和擔保協議》將於2026年8月6日終止,除非 在該日期之前通過至少30天的書面通知通過共同協議終止。
2023年6月30日,根據轉讓協議,道林格創新公司、道林格控股有限公司和肖恩·道林格根據2020年7月6日的《原產地包裝共同責任協議》(“原產地包裝共同責任協議”)將其作為經銷商的權利轉讓給了 公司。隨後,在2023年7月11日,生產商和LQR House簽署了瓶裝原產地共同責任協議 (“瓶裝原產地共同責任協議”),該協議要求應公司於2023年7月13日的要求在墨西哥工業學院進行登記。根據該協議,生產商在原產地向該公司供應嚴格遵守“龍舌蘭酒官方標準”(如協議中所定義)的瓶裝產品,並允許該公司在Swol品牌上使用“龍舌蘭”或“龍舌蘭100%龍舌蘭”字樣。生產商還根據公司提交的訂單向公司獨家供應龍舌蘭酒和龍舌蘭酒。反過來,該公司同意 使用“龍舌蘭原產地面額”,並分銷由生產商獨家供應的同名產品 ,裝在印有Swol商標的容器中,用於區分和識別名為“龍舌蘭”的酒精飲料。本協議自墨西哥工業產權研究所登記之日起生效,並無限期生效。 經雙方同意,本協議可終止。如果任何一方未能遵守《龍舌蘭酒官方標準》,本協議也將自動終止,因為這將導致RCT簽發的出口證書被暫停或取消。
這兩項協議都要求生產商供應的龍舌蘭酒應符合墨西哥官方龍舌蘭酒標準。
59 |
政府監管
酒類行業
在美國,酒精飲料的生產、分銷、銷售和營銷受到複雜的多司法管轄區制度的制約。我們經營的酒精飲料行業受到煙酒税務局(和其他聯邦機構)、各州酒類管理局以及可能的地方當局的廣泛監管,具體取決於地點。這些法規和法律規定了許可 要求、生產、進口、所有權限制、貿易和定價做法、允許的分銷渠道、交貨、 禁止向未成年人銷售、允許和要求的標籤、廣告以及與批發商和零售商的關係等事項。 這些法律、法規和許可要求的解釋和適用方式可能(有時)與不同司法管轄區的方式不一致,並可能與其他法律要求或公司的業務實踐相沖突。此外,這些 法律、規則、法規和解釋因訴訟、立法和機構的優先事項而不斷變化, 可能會導致加強監管。公司實際或聲稱不遵守任何此類法律、法規或要求 可能使我們面臨私人當事人和監管機構的調查、索賠、訴訟、禁令訴訟和其他刑事或民事訴訟,以及吊銷執照、吊銷執照、鉅額罰款和負面宣傳,其中任何 都可能對我們的運營結果、財務狀況和業務產生不利影響。
互聯網
我們受到幾項影響在互聯網上開展業務的公司的法律法規的約束,其中許多仍在發展中,可能會被解讀為可能 損害我們的業務。現有的法律和法規將如何應用於互聯網,以及它們將如何與我們的業務相關聯, 通常都不清楚。例如,我們經常不能確定現有法律將如何適用於電子商務和在線環境,包括在隱私、誹謗、定價、信用卡欺詐、廣告、税收、抽獎、促銷、內容監管、產品和服務質量以及知識產權所有權和侵權等方面。
美國在國家和州層面,以及在某些情況下,在國際上通過了許多法律和監管方案,對我們的業務和運營產生了直接影響。例如:
信用卡責任和2009年披露法案,或卡片法,以及幾個州通過的類似法律和法規,規範信用卡和禮券的公平使用,包括有效期和費用。我們的業務還要求遵守支付卡行業 數據安全等標準。我們受制於支付卡協會操作規則、認證要求和管理電子資金轉賬的規則 ,這些規則可能會更改或重新解釋,使我們難以或不可能遵守。如果 我們未能遵守這些規則或要求,或者如果我們的數據安全系統遭到破壞或破壞,我們可能要承擔髮卡銀行的費用,並可能被罰款和更高的交易費,並失去接受客户的信用卡和借記卡支付、處理電子資金轉賬或促進其他類型的在線支付的能力,我們的業務和 運營的結果可能會受到不利影響。
數字千年版權法(DMCA)為規避受版權保護的技術的索賠提供了救濟,幷包括一個安全港,旨在減少 在線服務提供商因託管、列出或鏈接到侵犯他人版權的第三方內容而承擔的責任。
加州消費者隱私法(CCPA)於2020年1月1日生效,為消費者提供了了解公司收集哪些個人數據、如何使用這些個人數據的權利,以及訪問、刪除和選擇不將其個人信息出售給第三方的權利。它還擴展了個人信息的定義 ,併為消費者提供了更多的隱私權利和對該信息的保護。CCPA還包括針對16歲以下加州消費者的特殊要求。此外,歐盟和英國通過了通用數據保護條例(GDPR),同樣對企業施加了重大的數據保護義務,包括對數據使用的限制和對敏感數據的某些使用的限制。自2023年1月1日起,我們受《加州隱私權法案》和弗吉尼亞州《消費者數據保護法》(另一部全面的數據隱私法)的約束,該法案擴展了《加州消費者隱私法》(California Consumer Privacy Act)下的消費者數據使用限制、處罰和執法條款。自2023年7月1日起,我們受《科羅拉多州隱私法》和康涅狄格州《關於個人數據隱私和在線監控的法案》的約束, 這兩部法律也是全面的消費者隱私法。自2023年12月31日起,我們還將受猶他州消費者隱私法的約束,涉及消費者個人數據的商業處理。
60 |
新冠肺炎大流行
2020年3月11日,世界衞生組織宣佈新型冠狀病毒新冠肺炎為全球大流行,並建議在全球範圍內採取控制和緩解措施。自我們成立以來, 我們一直是一家高效的遠程優先公司,即使在疫情相關的 居家訂單和其他法規的情況下,我們也能夠繼續正常運作。我們還利用了與新冠肺炎疫情相關的某些趨勢,包括它加速了全球電子商務的增長。此外,新冠肺炎疫情對酒水行業產生了深遠的影響。 許多酒吧和餐館的關閉意味着家庭酒水消費量飆升。一些品類的葡萄酒和烈性酒的市場份額大幅增長,而其他品類的市場份額則停滯不前。更重要的是,原本預計將在未來十年持續的消費趨勢被加速到了幾個月。雖然恢復到某種程度的正常狀態可能會逆轉或修改其中的一些變化,但預計2022年和2021年飲料市場觀察到的大多數趨勢將繼續下去,儘管增長速度可能會放緩。然而,新冠肺炎疫情對全球經濟活動產生了不利影響,並導致金融市場大幅波動和負面壓力。由此導致的全球經濟狀況惡化和金融波動可能會對可自由支配的消費者支出或投資產生不利影響,還可能影響我們的業務和對我們服務的需求。 我們無法預測正在進行的新冠肺炎大流行或相關監管活動或立法活動可能對我們造成的影響程度。
管理
董事及行政人員
以下列出了截至本招股説明書日期有關我們的 董事和高管的信息。
名字 | 年齡 | 職位 | ||
肖恩·多林格 | 42 | 董事首席執行官兼首席執行官 | ||
Kumar Abhishek | 46 | 首席財務官 | ||
雅克琳·霍夫曼 | 33 | 首席營銷官 | ||
亞歷山德拉·霍夫曼 | 35 | 導演和技術作家 | ||
加里·赫爾曼 | 57 | 董事 | ||
詹姆斯·胡貝爾 | 54 | 董事 | ||
詹姆斯·奧布萊恩 | 37 | 董事 | ||
傑伊·達利瓦爾 | 35 | 董事 |
肖恩·多林格自2023年1月以來一直擔任我們的首席執行官和董事會成員,並於2021年1月創立了我們的公司。 道林格先生自2022年12月以來一直擔任Vig House Holdings Inc.的董事會成員,並自2023年1月以來一直擔任該公司的首席執行官。自2019年12月至,Dollinger先生參與了加拿大交易所上市上市公司PlantX Life Inc.(CSE:VEGA)的創立和發展。2015年6月至2019年2月,道林格先生 擔任Lifeist Wellness Inc.(前身為Namaste Technologies Inc.或Namaste)的創始人、首席執行官和總裁, Lifeist Wellness Inc.是一家根據加拿大證券法註冊的公司,是健康公司的投資組合,在那裏他監督公司的日常運營及其增長戰略。2018年10月,多林格先生擔任Namaste首席執行官和總裁,參與了不列顛哥倫比亞省證券委員會對Namaste的合規審查,這是一起加拿大集體訴訟和一起美國集體訴訟。有關更多信息,請參閲以下開始的風險因素我們的首席執行官兼董事首席執行官肖恩·多林格一直是不列顛哥倫比亞省證券委員會發起的合規審查的對象,目前尚未正式結束。多林格先生在電子商務方面擁有豐富的經驗,他在眾多不同的數字市場都取得了成功。我們相信,多林格先生具有豐富的運營經驗、電子商務背景和國際資本市場經驗,有資格在我們的董事會中任職。
Kumar Abhishek自2023年5月以來一直擔任我們的 首席財務官。在加入我們公司擔任首席財務官之前,Abhishek先生是波士頓佳潔士私人有限公司和董事的所有者,這是一家位於印度的知識處理輸出公司,在那裏他同時監督 多家公司的財務和日常運營,並負責管理一個由10多名會計師組成的團隊,幫助財務總監和審計師確保每家公司的財務成功。通過在Boston Crest的工作,Abhishek先生於2021年1月至2023年5月擔任我們的董事財務和運營主管,並於2020年1月至2023年5月擔任加拿大上市公司PlantX Life Inc.的財務和運營董事。此外,在印度另一家知識處理輸出公司Aspen Communications Pvt Ltd,他在2015年1月至2020年1月期間擔任Lifeist Wellness Inc.(前身為Namaste Technologies Inc.)財務和運營部門的董事。Abhishek先生擁有印度恰爾肯德邦蘭奇大學的計算機應用學士學位。
雅克琳·霍夫曼自2021年1月以來一直擔任LQR House的首席營銷官,負責內部設計項目以及合作品牌的設計項目。她還負責品牌開發、品牌傳播和數字活動。自2021年10月以來, Jaclyn一直在PlantX Life Inc.擔任創意董事,負責PlantX及其子公司的所有創意項目。 該職位包括與平面設計師、文案、網絡開發人員和電子郵件營銷專家團隊密切合作,以創意內容支持 整體營銷戰略。從2019年11月至2021年9月,霍夫曼女士在營銷和搜索引擎優化機構Falcon Marketing,LLC擔任網絡設計和開發經理,與圖形設計師和網絡開發人員合作,為廣泛的客户創建優化的網站。從2018年10月至2019年11月,霍夫曼女士在Joyva Corp擔任品牌顧問,Joyva Corp成立於1907年,是一家專業糖果公司,在那裏她幫助 品牌的身份實現了現代化。2016年9月至2018年8月,霍夫曼女士在洛杉磯新奧爾良的一家印刷、照片和標牌店Lakeside Photoworks擔任平面設計師,負責為當地幾家企業打造品牌形象。 霍夫曼女士擁有昆士蘭蒙特利爾市麥吉爾大學的文學學士學位,以及洛杉磯新奧爾良德爾加多社區學院的平面設計副學士學位。
61 |
亞歷山德拉·霍夫曼自2023年4月以來一直擔任我們的董事會成員。從2021年1月到2023年5月,霍夫曼女士為該公司提供了營銷和品牌推廣服務。2023年5月1日,霍夫曼女士作為技術作家與公司簽訂了僱傭協議。自2023年1月以來,她一直擔任Vig House Holdings Inc.的首席營銷官,負責從品牌推廣到網頁設計以及平面和數字信息傳遞的所有營銷活動。自2020年8月以來,霍夫曼女士一直擔任PlantX Life Inc.(CSE:VEGA)的首席營銷官和董事首席營銷官,負責監督所有營銷活動,管理設計和開發團隊、數字營銷團隊以及PlantX Life所有子公司的整體品牌推廣和消息傳遞。此外, 自2018年7月以來,霍夫曼女士一直在獵鷹營銷有限責任公司擔任營銷和技術撰稿人,該公司是一家營銷和搜索引擎優化機構,她負責監督該機構內部的所有營銷活動,並負責獵鷹營銷 的整體戰略以及為其客户量身定做的戰略。2017年5月至2018年7月,霍夫曼女士在廚房櫥櫃製造公司Fabuwood櫥櫃公司擔任技術 作家和營銷經理,在那裏她管理着一個由設計師和開發人員組成的團隊,為營銷手冊和搜索引擎優化撰寫戰略內容。霍夫曼女士擁有魁北克省蒙特利爾市康科迪亞大學的商業學士學位。我們相信,霍夫曼女士有資格擔任我們的董事會成員,因為她在品牌推廣和產品/平臺定位方面的背景,以及她之前在其他上市公司擔任高級成員的經驗。
加里·赫爾曼於2023年8月8日被任命為本公司董事會成員。赫爾曼先生是一位經驗豐富的投資者,擁有多年的投資經驗和商業經驗。自2005年以來,Herman先生一直管理Strategic Turning Equity Partners、LP(開曼羣島)及其附屬公司。從2011年1月至2013年8月,他是Abacoa Capital Management,LLC的管理成員,該公司管理着Abacoa Capital Master基金有限公司,專注於全球宏觀投資戰略。2005年至2020年,赫爾曼隸屬於總部位於紐約的經紀交易商Arcadia Securities LLC。1997-2002年間,他是Burnham Securities,Inc.的投資銀行家。1993-1997年間,他是商業銀行和金融公司Kingshill Group,Inc.的管理合夥人,該公司在紐約和東京設有辦事處。自2005年3月以來,Herman先生一直擔任GH Ventures,LLC的管理成員,自2003年2月以來,Herman先生一直擔任GCM Administration Services,LLC的管理成員。赫爾曼先生擁有奧爾巴尼大學的學士學位,主修政治學,輔修商業和音樂。赫爾曼先生擁有多年在私營和上市公司董事會任職的經驗。他目前是XS Financial,Inc.(CSE:XS) (他自2019年9月以來一直擔任該職位)和SusGlobal Energy Corp.(場外交易市場代碼:SNRG)(自2021年4月以來一直擔任該職位)的審計委員會主席。 他還擔任Jupiter Wellness,Inc.(JUPW:JUPW)(自2022年3月以來一直擔任該職位)和Siyata Mobile, Inc.(納斯達克:SYTA)(自2023年8月以來一直擔任該職位)的董事會成員。我們相信Herman先生有資格在我們的董事會中任職,因為他在投資服務方面擁有廣泛的背景。
詹姆斯·胡伯被任命為我們的董事會成員,自2023年8月9日起生效。從2021年10月開始,胡貝爾先生在西門子擔任戰略客户高級副總裁。2014年4月至2021年10月,胡貝爾 先生在西門子擔任戰略客户副總裁總裁。2012年1月至2014年4月,Huber先生在GE Healthcare和微軟的合資企業Caradigm擔任大客户執行副總裁。2009年8月至2012年1月,胡貝爾 先生在微軟健康解決方案集團擔任國民賬户副總裁總裁。從2006年12月至2009年8月, Huber先生在Microsoft Health Solutions Group擔任客户主管。2002年4月至2006年11月,胡貝爾 先生在GE Healthcare IT公司擔任企業IT銷售副總裁總裁。從2000年11月到2002年4月,Huber先生在GE Healthcare擔任臨牀系統客户經理。從1999年7月到2004年7月,Huber先生在科羅拉多州韋爾擁有自己的零售店,名為Bright ton Collectible。1993年11月至2000年11月,Huber先生在Leegin皮革公司西區銷售部工作。Huber先生擁有位於伊利諾伊州芝加哥的德保羅大學市場營銷理學學士學位。我們相信,由於胡貝爾先生在銷售、營銷、戰略和業務規劃方面的經驗,他有資格在我們的董事會任職。
詹姆斯·奧布萊恩被任命為我們的董事會成員,自2023年8月9日起生效。自2019年1月以來,奧布萊恩先生一直是MLT Aikins LLP的合夥人,MLT Aikins LLP是加拿大西部領先的律師事務所之一,他在那裏主要從事公司和商法領域的業務,特別關注合併和收購以及公司金融和證券。 在此之前,他於2012年加入MLT Aikins LLP擔任副律師。O‘Brien先生於2010年在馬尼託巴大學獲得法學學士學位。2007年,他還獲得了馬尼託巴大學的理學學士學位。O‘Brien先生 在加拿大馬尼託巴省獲得法律執業資格,並已通過特許金融分析師課程的1級和2級。我們相信 奧布萊恩先生有資格在我們的董事會任職,因為他具有廣泛的法律和金融背景。
62 |
傑伊·達利瓦爾被任命為董事會成員,自2023年8月21日起生效。自2020年5月以來,他一直擔任加拿大大麻公司Ravenquest Bimed Inc.的臨時首席執行官。自2019年3月以來,Dhaliwal先生還 擔任全球健康診所有限公司的首席執行官和董事公司,該公司從事大麻行業,經營醫療診所,引導患者完成成為合法大麻使用者的過程。此外,自2022年1月以來,Dhaliwal 先生一直擔任比諾維科技公司的首席執行官和董事總裁,該公司是一家醫療保健公司,擁有同類最佳的神經視覺表現平臺 ,旨在測試、分析、跟蹤和報告個人的認知表現。自2022年6月以來,Dhaliwal先生一直擔任阿肯達公司的獨立董事 該公司是一家國際醫用大麻和健康平臺公司,尋求通過改善人們獲得高質量和負擔得起的產品來幫助人們過上更好的生活。在此之前,Dhaliwal先生於2015年7月至2019年11月擔任雷克索爾製藥集團的藥房經理,於2021年8月至2022年3月擔任初級礦產勘探公司馬卡拉礦業公司的董事 擔任首席執行官, 於2020年1月至2022年8月擔任EGF Therame Health Corp的首席執行官, 從事為監測和治療常見健康問題提供生物醫學在線服務的消費科技公司EGF Therame Health Corp於2019年11月至2020年1月擔任完整黃金公司的董事,2022年8月至2023年5月擔任獨立、全方位大麻零售商和分銷商基亞羅控股公司的首席執行官和董事。本公司相信,Dhaliwal先生 具備擔任董事會成員的資格,因為他對政府機構有豐富的知識,並在解決金融市場中的複雜問題方面有良好的業績記錄。
家庭關係
我們董事會成員、公司技術撰稿人Alexandra Hoffman和我們的首席營銷官Jaclyn Hoffman是姐妹。
特別顧問
Alexander Y.Kachmar擔任公司的特別顧問。亞歷山大以特別顧問的身份領導公司的投資者關係戰略。
Alexander Y.Kachmar目前擔任Bradley&Daytona鐵路和土地公司的董事總經理兼首席投資官。除了在Bradley&Daytona的職位外,Kachmar先生還在包括FTI Consulting,Inc.在內的領先組織中擔任關鍵職位,為其全球管理諮詢和企業財務諮詢工作做出貢獻。此外,作為Palomar Holdings,Inc.的總裁副總裁,Kachmar先生展示了他在管理複雜金融業務方面的熟練程度。Palomar Holdings,Inc.是一家擁有壓倒性市場份額的專業保險公司。作為陣列技術公司的顧問,他在首次公開募股過程中監督了高管和員工薪酬計劃的過渡 ,使遍佈五大洲的全球員工受益。
參與某些法律程序
據我們所知,在過去十年中,我們的董事或高管中沒有一人:
● | 在刑事訴訟中被判有罪或被未決的刑事訴訟(不包括交通違法和其他輕微罪行); |
● | 在破產申請之時或之前兩年內,該人或其身為普通合夥人或行政人員的任何合夥、公司或商業組織的業務或財產或針對該等業務或財產而提出或針對該等業務或財產而提出的任何破產申請。 |
● | 受任何有管轄權的法院或聯邦或州當局的任何命令、判決或法令的制約,其後未被推翻、暫停或撤銷,永久或暫時禁止、暫停或以其他方式限制其參與任何類型的業務、證券、(Br)期貨、商品、投資、銀行、儲蓄和貸款或保險活動,或與從事此類活動的人有聯繫; |
63 |
● | 在民事訴訟中被有管轄權的法院或被證券交易委員會或商品期貨交易委員會發現違反了聯邦或州證券法或大宗商品法,且判決未被推翻、暫停或撤銷; |
● | 是任何聯邦或州司法或行政命令、判決、法令或裁決的主體或一方,或裁決隨後未被推翻、中止或撤銷(不包括私人訴訟當事人之間的民事訴訟的任何和解),與涉嫌違反任何聯邦或州證券或大宗商品法律或法規、與金融機構或保險公司有關的任何法律或法規有關,包括但不限於臨時或永久禁令、收回或恢復原狀、民事罰款或臨時或永久的停止令、撤銷令或禁止令,或禁止與任何商業實體有關的郵寄、電信欺詐或欺詐的任何法律或法規;或 |
● | 曾是任何制裁或命令的主體或當事人,隨後未被撤銷、暫停或撤銷,任何自律組織(如《交易法》(15 U.S.C.78c(A)(26))第3(A)(26)節所界定),任何註冊實體(如《商品交易法》(7 U.S.C.1(A)(29))第1(A)(29)節所界定),或任何同等的交易所、協會、 對其成員或與成員相關聯的人員擁有紀律權限的實體或組織。 |
公司治理
董事會在風險監督中的作用
董事會監督我們公司的資產 得到適當的保護,保持適當的財務和其他控制,我們的業務 明智地進行,並符合適用的法律法規和適當的治理。這些職責包括董事會對我們公司面臨的各種風險的監督。在這方面,我們的董事會尋求瞭解和監督關鍵的業務風險。 我們的董事會並不孤立地看待風險。幾乎每一項業務決策都會考慮風險,並將其作為我們業務戰略的一部分。 我們的董事會認識到,消除所有風險既不可能也不謹慎。事實上,有目的和適當的風險承擔對於我們公司在全球範圍內具有競爭力和實現其目標至關重要。
董事會監督風險管理,公司管理層負責管理風險。管理層定期與董事會和個別董事就已確定的重大風險以及如何管理這些風險進行溝通。董事們可以自由地直接與高級管理層溝通,而且確實經常這樣做。
我們董事會通過將風險監督作為集體考慮事項來管理其風險監督職能 。大部分工作已委託給委員會,這些委員會將定期開會,並向董事會全體成員彙報。審計委員會監督與我們的財務報表、財務報告流程、會計和法律事務相關的風險,薪酬委員會評估與我們的薪酬理念和計劃相關的風險和回報,提名和公司治理委員會評估與管理層決策和戰略方向相關的風險。
獨立董事
納斯達克的規定通常要求發行人董事會的多數成員必須是獨立董事。我們的董事會由六(6)名董事組成,其中四(4)人是納斯達克規則所指的獨立董事。肖恩·多林格和亞歷山德拉·霍夫曼並不是納斯達克規則所指的獨立公司。
董事會各委員會
我們的董事會成立了一個審計委員會、一個薪酬委員會和一個提名和公司治理委員會,每個委員會都有自己的章程,由董事會批准。委員會章程已作為註冊説明書的證物提交,本招股説明書是其中的一部分。每個委員會的章程 可在我們的網站上獲得,網址為Www.lqrhouse.com.
此外,我們的董事會可以不時指定一個或多個額外的委員會,這些委員會將擁有我們董事會授予的職責和權力。
64 |
審計委員會
詹姆斯·胡伯、詹姆斯·奧布萊恩和加里·赫爾曼, 他們均符合《交易法》規則10A-3和納斯達克規則的“獨立性”要求,他們是我們審計委員會的成員,詹姆斯·奧布萊恩擔任主席。我們的董事會已經確定詹姆斯·奧布萊恩有資格成為“審計委員會財務專家”。審計委員會監督我們的會計和財務報告流程,以及對我們公司財務報表的審計。
審計委員會負責除其他事項外:(I)保留和監督我們的獨立會計師;(Ii)協助董事會監督我們的財務報表的完整性、我們的獨立審計員的資格、獨立性和表現,以及我們遵守法律和法規要求的情況;(Iii)審查和批准內部和外部審計的計劃和範圍;(Iv)預先批准我們的獨立審計師提供的任何審計和非審計服務;(V)批准支付給獨立審計師的費用;(br}(Vi)與我們的首席執行官、首席財務官和獨立審計師一起審查我們內部控制的充分性和有效性;(Vii)審查套期保值交易;以及()每年審查和評估審計委員會的業績及其章程的充分性。
薪酬委員會
詹姆斯·胡伯、詹姆斯·奧布萊恩和加里·赫爾曼, 他們都符合《交易法》下規則10C-1和納斯達克規則 的“獨立性”要求,他們是薪酬委員會的成員,詹姆斯·胡貝爾擔任主席。薪酬委員會的成員也是《1986年國税法》(經修訂)第162(M)節或《國税法》第16節所界定的 “外部董事”和“非僱員董事”。薪酬委員會協助董事會審查和批准薪酬結構,包括與我們的董事和高管相關的所有形式的薪酬。
薪酬委員會負責,其中包括:(I)審查和批准我們高管的薪酬;(Ii)就我們獨立董事的薪酬向董事會提出建議;(Iii)就基於股權和激勵性的薪酬計劃、政策和計劃向董事會提出建議;以及(Iv)每年審查和評估薪酬委員會的業績及其章程的充分性。
提名和公司治理委員會
詹姆斯·胡伯、詹姆斯·奧布萊恩和加里·赫爾曼均符合納斯達克規則的“獨立性”要求,他們是提名和公司治理委員會的成員,加里·赫爾曼擔任委員會主席。提名和公司治理委員會協助董事會 挑選有資格成為我們董事的個人,並確定董事會及其委員會的組成。
提名和公司治理委員會負責除其他事項外:(I)確定和評估有資格成為董事會成員的個人,方法是審查股東提交的 個董事會成員選舉提名,並向董事會推薦董事提名的人蔘加每次股東年度會議和選舉以填補董事會的任何空缺;(Ii)就董事會組織、董事會成員的期望資格、委員會的成員資格、職能、運作、結構和組成(包括任何 委員會向小組委員會授權的權力)以及自我評估和政策向董事會提供建議;(Iii)就有關公司管治的事宜提供意見,並監察公司管治的法律和實務的發展;(Iv)監督遵守我們的道德守則;及(V)批准任何關聯方交易。
提名和公司治理委員會確定董事會候選人的 方法(以下討論的由我們的股東提議的方法除外)包括從多個來源為可能的候選人徵求意見--我們的董事會成員、我們的高管、我們董事會成員個人認識的個人,以及其他研究。提名和公司治理委員會還可以不時聘請一家或多家第三方獵頭公司來確定合適的候選人。
65 |
在提出董事推薦時,提名 和公司治理委員會可能會考慮以下部分或全部因素:(I)候選人的判斷力、技能、 在具有類似目的、複雜性和規模的其他組織工作的經驗,並受類似的法律限制和監督; (Ii)候選人的經驗與其他董事會成員的經驗的相互影響;(Iii)候選人在多大程度上是董事會及其任何委員會的理想成員;(Iv)此人是否有任何可能損害其獨立性的關係 ;以及(V)應聘者是否有能力為公司的有效管理做出貢獻,同時考慮到公司的需求以及個人對我們所在行業的經驗、觀點、技能和知識等因素。
特別委員會
2023年10月18日,公司董事會 成立了一個特別委員會,以協助評估、監督和談判與某些 交易相關的所有事宜,並考慮公司與首席執行官Sean Dollinger擁有和/或控制的實體的潛在交易並向董事會提出建議。特別委員會由Gary Herman、James Huber和James O ' Brien組成,任期為6個月,董事會可****。
如果股東遵守我們章程中包含的通知和信息條款,股東可以提名一名或多名人員 在股東年度會議上選舉為董事。此類通知必須在第九十(90)日營業結束前以書面形式發送給我們公司這是)天 不得早於一百二十號營業結束(120這是)前一年年會一週年的前一天;但是,如果年會日期比上一年年會週年紀念日提前三十(30)天或推遲三十(30)天以上,股東發出的及時通知必須不早於第一百二十(Br)(120)日收盤。這是)該年度會議前一天,但不遲於第九十(90)日晚些時候的工作結束這是)年會前一天或第十(10)日這是)首次公開宣佈會議日期的次日或交易所法案另有要求的日期。此外,提交通知的股東必須在(I)遞交通知的日期和(Ii)確定有權在該會議上投票的股東的記錄日期 均為記錄持有人。
道德守則
我們通過了適用於我們所有董事、高級管理人員和員工的道德準則,包括首席執行官、首席財務官和首席會計官。此類道德準則涉及誠實和道德行為、利益衝突、遵守法律、法規和政策,包括聯邦證券法的披露要求,以及報告違反準則的行為。
已將道德準則的副本作為註冊説明書的一部分作為證物進行歸檔。此外,市民亦可在我們的網站上查閲Www.lqrhouse.com。 我們必須披露對適用於我們的主要高管、主要財務官、主要會計官、財務總監、財務總監或執行類似職能的人員的道德準則條款的任何修訂或放棄。我們打算 在適用的美國證券交易委員會規則允許或要求的情況下,將我們的網站用作傳播此信息以及通過美國證券交易委員會提交的文件的方式。 任何此類信息都將在對我們的道德準則條款進行任何此類修訂或放棄後四(4)個工作日內發佈到我們的網站上。
66 |
高管薪酬
薪酬彙總表-截至2022年和2021年12月31日的年度
下表列出了關於 在所述期間內以各種身份提供服務而判給、賺取或支付給被點名人員的所有現金和非現金補償的資料。沒有其他執行幹事的總薪酬超過10萬美元。
名稱和負責人 職位 | 年 | 薪金 ($) | 獎金 ($) | 庫存 獎項 ($)(1) | 選擇權 獎項 ($) | 所有
其他 補償 ($) | 總計 ($) | |||||||||||||||||||||
肖恩·多林格 | 2022 | — | — | — | — | 144,000 | (2) | 144,000 | ||||||||||||||||||||
董事首席執行官兼首席執行官 | 2021 | — | 100,000 | (2) | 212,500 | — | 144,000 | (2) | 456,500 | |||||||||||||||||||
庫馬爾·阿布希謝克, | 2022 | — | — | — | — | 62,400 | (3) | 62,400 | ||||||||||||||||||||
首席財務官 | 2021 | — | — | — | — | 62,400 | (3) | 62,400 | ||||||||||||||||||||
傑克林·霍夫曼 | 2022 | — | — | — | — | 30,000 | (4) | 30,000 | ||||||||||||||||||||
首席營銷官 | 2021 | — | — | 25,000 | — | 30,000 | (4) | 55,000 | ||||||||||||||||||||
達倫·柯林斯 | 2022 | — | — | — | — | 72,000 | (5) | 72,000 | ||||||||||||||||||||
前董事和前首席財務官 | 2021 | — | 20,000 | (5) | 50,000 | — | 72,000 | (5) | 142,000 | |||||||||||||||||||
安吉拉·卡圖拉 | 2022 | — | — | — | — | — | — | |||||||||||||||||||||
前首席執行官 | 2021 | — | — | 50,000 | — | 30,000 | (6) | 80,000 |
(1) | 獎勵金額反映與獎勵相關的總獎勵日期公允價值,根據FASB ASC主題718確定。 用於計算期權授予的合計授予日期公允價值的假設在本註冊報表中包含的合併財務報表的附註中闡述。這些金額並不反映我們的 指定高管實際獲得或將獲得的薪酬。 |
(2) | 2021年1月1日,肖恩·多林格與公司 簽訂了一項獨立承包商協議,根據該協議,公司每月向多林格先生支付12,000美元的諮詢服務費。本協議在本公司首次公開招股完成前一直有效。在簽署協議時,多林格先生還獲得了100,000美元的簽約獎金。 |
(3) | 2021年1月1日,本公司與波士頓佳潔士有限公司簽訂了一份獨立承包商協議,波士頓佳潔士有限公司是根據印度法律成立的私人有限公司,由我們的首席財務官庫馬爾·阿比謝克於2023年5月 擁有。據此,本公司每月向Boston Crest支付5,200美元的業務管理諮詢服務費用。該協議有效期至2023年5月1日。 |
(4) | 2021年1月1日,Jaclyn Hoffman和公司 簽訂了一項獨立承包商協議,根據該協議,公司每月向Hoffman女士支付2500美元的諮詢服務費。該協議有效期至2023年5月1日。 |
(5) | 2021年1月1日,Darren Collins和公司 簽訂了一項獨立承包商協議,根據該協議,公司每月向Collins先生支付6,000美元的諮詢服務費。協議簽署時,柯林斯先生還獲得了20,000美元的簽約獎金。本協議有效期至2022年8月24日,也就是柯林斯先生辭去公司首席財務官之日。自2022年8月24日起,柯林斯先生與公司簽訂了一項顧問協議,根據該協議,公司每月向柯林斯先生支付6,000美元的財務諮詢和諮詢服務費用。本協議在本公司完成首次公開募股之前一直有效。柯林斯先生自2023年9月25日起辭去公司董事會職務。 |
(6) | 2021年1月1日,Angela Kattoula和公司簽訂了一項獨立承包商協議,根據該協議,公司每月向Kattoula女士支付2500美元的諮詢服務費。本協議有效期至2022年7月5日,當時她辭去了公司首席執行官的職務。 |
高管聘用和諮詢協議
我們已與我們指定的高管簽署了以下僱傭協議和諮詢協議。每項安排的具體條款摘要如下。 摘要並非對僱傭安排的所有條款的完整描述,僅限於參考 書面僱傭安排,每個摘要都作為本招股説明書的一部分作為註冊説明書的一部分提交。
67 |
根據我們於2023年3月29日與我們的首席執行官Sean Dollinger於2023年11月1日修訂的僱傭協議,自公司首次公開募股完成之日起生效,我們同意,除非根據其 條款提前終止,否則我們將向Dollinger先生支付540,000美元的年度基本工資(“基本工資”),期限為1年,自動續簽。Dollinger先生還將 獲得以下類型的獎金:
(I)由董事會在公司向美國證券交易委員會(“美國證券交易委員會”)提交年度報告後三十(30)天內確定的年度獎勵獎金;以及
(2)每月績效獎金(“獎金”), 從2023年11月30日結束的日曆月開始,在緊接確定績效獎金金額的日曆月之後的日曆月的第十五(15)日或之前支付,按每百萬美元(1,000,000.00美元)在該日曆月內在或通過與域名www.cwspirs.com(或任何後續網站)相關聯的網站(“網站收入”)上或通過與域名www.cwspirs.com(或任何後續網站)相關聯的網站銷售而產生的毛收入計算的金額為 10萬美元(100,000.00美元);但在公司向美國證券交易委員會提交每份季度報告後十五(15)天內,應根據公司在向美國證券交易委員會提交的季度報告中報告的適用季度的網站收入 ,對適用會計季度內各月的獎金金額進行上調或下調。任何該等下調將要求杜林格先生在作出該等調整決定後十(10)日內向本公司支付下調的金額。任何此類上調應要求本公司在確定上調金額後十(10)天內向杜林格先生支付上調的金額。儘管有上述規定,在任何情況下,在任何一個財政年度支付給高管的獎金總額不得超過500萬美元(5,000,000.00美元)。
Dollinger先生在工作的第一年有3周的帶薪假期,第二年和第三年有4周的帶薪假期。 除了能夠參加 標準的員工福利,如健康、醫療、牙科和視力保險外,公司還提供標準的賠償和董事和高級管理人員保險。Dollinger先生可以無故終止 並且在死亡或殘疾時終止。多林格先生還受到某些保密和競業禁止條款的約束。
如果公司無故終止多林格先生的僱傭協議,應支付給多林格先生的所有補償應自公司通知中規定的終止日期起停止,公司應支付給多林格先生。以下金額:(I)基本工資,以公司通知中規定的終止日期(“終止日期”)為基薪,以(X)六個月和(Y)僱傭協議剩餘期限(“期限”)(適用期間稱為“離職期”)較短者為準,按月分期付款;(Ii)杜林格先生在離職前通過休息期參與的團體健康和人壽保險計劃下的福利;(Iii)所有以前從公司及其員工福利計劃獲得的、應計的和未支付的福利,包括公司養老金、傷殘和人壽保險計劃、保單和計劃下的任何此類福利;及(Iv)只要本公司已達到自本公司上一財政年度結束至終止日期為止的 期間的預算EBITDA水平,則金額相等於就上一財政年度向Dollinger先生支付的獎金乘以(br}除以(X)自上一財政年度結束至終止日期為止的完整歷月數目所得的商)的乘積。
如果在公司終止日向Dollinger先生支付基本工資的義務終止之日之前,Dollinger先生違反了 其僱傭協議中所列的某些契諾,則公司沒有義務在違反規定之日或之後以基本工資或福利的形式支付公司在 中剩餘支付的任何款項。遣散費的支付可由公司 以多林格先生提交多林格先生可能對公司提出的任何和所有索賠為條件。
如果僱傭協議因 公司因原因、死亡或殘疾而終止,Dollinger先生(或其遺產或代理人,視情況而定)將不會獲得 基本工資,但將獲得所有其他款項。
根據我們與首席營銷官Jaclyn Hoffman於2023年5月1日生效的僱傭協議,我們同意,除非根據合同條款提前終止,否則我們將向Hoffman女士支付每年63,000美元的基本年薪(“基本工資”) ,並在她受聘後的每個週年日增加不低於5%的加薪。霍夫曼女士將有資格在提交公司年報後三十(30)天內獲得董事會確定的年度獎勵獎金。 霍夫曼女士有權在其工作的第一年享受3周的帶薪假期,在其工作的 第二年和第三年享受4周的帶薪假期。除了能夠參加標準的員工福利,如健康、醫療、牙科和視力保險外,公司還提供標準賠償和董事和高級管理人員保險。 霍夫曼女士可以在沒有原因的情況下以及在死亡或殘疾的情況下被解僱。霍夫曼女士還將有權獲得某些遣散費 如果她的僱傭被終止,無論是否有原因,並因死亡或殘疾。霍夫曼女士還受某些保密和競業禁止條款的約束。
如果霍夫曼女士的僱傭協議被公司無故終止,則應支付給霍夫曼女士的所有補償應自公司通知中指定的終止日期(“終止日期”)起停止,公司應向霍夫曼女士支付以下款項:(I)終止日期(X)六個月和(Y)僱傭協議剩餘期限(“期限”)中較短者的 基本工資。按月分期付款 ;(Ii)霍夫曼女士在終止前通過離職期參加的團體健康和人壽保險計劃下的福利;(Iii)以前從公司及其員工福利計劃中賺取、累積和未支付的所有福利,包括公司養老金、殘疾和人壽保險計劃、保單和計劃下的任何此類福利;及(Iv)因此 只要本公司已達到自本公司上一財政年度結束起至終止日期止期間的預算EBITDA水平,即相等於就緊接上一財政年度 向霍夫曼女士支付的獎金乘以(X)自上一財政年度結束至終止日期為止的完整歷月數目所得商數乘以(Y)12。
68 |
如果在本公司終止日向霍夫曼女士支付基本工資的義務終止之日之前,霍夫曼女士違反了她的僱傭協議中所列的某些契約,則本公司沒有義務在該違規行為發生之日或之後以基本工資或福利的形式支付本公司應支付的任何款項。公司支付遣散費的條件可能是霍夫曼女士交出霍夫曼女士可能對公司提出的任何和所有索賠。
如果僱傭協議因 公司因原因、死亡或殘疾而終止,霍夫曼女士(或她的遺產或代理人,視情況而定)不會領取基本工資 ,但將領取所有其他款項。
根據我們於2023年5月1日與我們的首席財務官Kumar Abhishek簽訂的聘用協議,自2023年5月1日起生效,我們同意,除非按照合同條款提前終止,否則我們將向Abhishek先生支付72,000美元的年度基本工資(“基本工資”) ,該金額將在他受聘的每個週年日增加不低於5%。Abhishek先生將有資格在提交公司年度報告後三十(30)天內獲得董事會確定的年度獎勵獎金。Abhishek先生有權在工作的第一年享受3周的帶薪假期,在工作的第二年和第三年享受4周的帶薪假期。除了能夠參加標準的員工福利,如健康、醫療、牙科和視力保險外,該公司還提供標準的賠償和董事和高級管理人員保險。Abhishek先生可在死亡或殘疾時被無故解僱。Abhishek先生還將有權獲得某些遣散費,如果他的僱傭因或無原因以及因死亡或殘疾而被終止。Abhishek先生 還須遵守某些保密和競業禁止條款。Abhishek先生與公司的僱傭協議的條件是他作為我們的首席財務官每週至少工作35個小時。
如果公司無故終止Abhishek先生的僱傭協議,應支付給Abhishek先生的所有補償應自公司通知中指定的終止日期起停止,公司應向Abhishek先生支付:以下金額:(I)公司通知中規定的終止日期(“終止日期”)的基本工資,以(X)六個月 和(Y)僱傭協議剩餘期限(“期限”)(適用期間稱為“離職期”)較短者為準,按月分期付款;(Ii)Abhishek先生在終止前通過服務期參與的團體健康和人壽保險計劃下的福利;(Iii)所有以前從公司及其員工福利計劃獲得的、應計的和未支付的福利,包括公司養老金、殘疾和人壽保險計劃、保單和計劃下的任何此類福利;及(Iv)只要本公司已達到自本公司上一財政年度結束至終止日期為止的 期間的預算EBITDA水平,則金額相等於就上一財政年度向Abhishek先生支付的獎金乘以(br}除以(X)自上一財政年度結束起至終止日期為止的完整歷月數目所得的商)的乘積。
如果在公司終止日向Abhishek先生支付基本工資的義務終止之日之前,Abhishek先生違反了 其僱傭協議中所列的某些契諾,則公司沒有義務在違反規定之日或之後以基本工資或福利的形式支付公司仍應支付的任何款項。遣散費的支付可由公司 以Abhishek先生提交Abhishek先生可能對公司提出的任何和所有索賠為條件。
如果僱傭協議因 公司因原因、死亡或殘疾而終止,Abhishek先生(或其遺產或代理人,視情況而定)將不會獲得基本工資,但將獲得所有其他金額。
根據我們於2023年5月1日與我們的技術撰稿人Alexandra Hoffman於2023年5月1日生效的僱傭協議,我們同意,除非根據條款提前終止,否則我們將向Hoffman女士支付19.5萬美元的年度基本工資(“基本工資”) ,並在她受僱後的每個週年日增加不低於5%的加薪。霍夫曼女士還受某些保密和競業禁止條款的約束。
69 |
如果霍夫曼女士的僱傭被任何一方或任何原因終止,或由於霍夫曼女士的死亡或殘疾,公司應向霍夫曼女士(或她的受益人 )支付在終止僱傭生效日期之前賺取但尚未支付給她的任何基本工資或其他補償。 霍夫曼女士終止僱傭後應獲得的所有其他福利應根據公司的計劃、政策和做法確定。如果公司以非正當理由終止合同,公司應向霍夫曼女士支付適用法律規定的任何額外金額。
2021年1月1日,從公司成立之日起,肖恩·多林格與公司簽訂了一項獨立承包商協議,根據協議,公司每月向多林格先生支付12,000美元的諮詢服務費。本協議有效期至本公司首次公開募股完成為止。多林格先生還在協議簽署時獲得了10萬美元的簽約獎金。
2021年1月1日,從公司成立之日起,公司與Boston Crest Pvt.Ltd簽訂了一項獨立承包商協議,Boston Crest Pvt.Ltd是一家根據印度法律成立的公司,由Kumar Abhishek所有。根據該協議,該公司每月向Boston Crest支付5,200美元的業務管理諮詢服務費用。該協議有效期至2023年5月1日。
2021年1月1日,自本公司成立之日起,Jaclyn Hoffman與本公司簽訂了一項獨立承包商協議,根據該協議,本公司每月向Hoffman女士支付2500美元的諮詢服務費。該協議有效期至2023年5月1日。
2021年1月1日,從公司成立之日起,達倫·柯林斯和公司簽訂了一項獨立承包商協議,根據協議,公司每月向柯林斯先生支付6,000美元的諮詢服務費。簽署協議時,柯林斯先生還獲得了20,000美元的簽約獎金。 本協議有效期至2022年8月24日,也就是柯林斯先生辭去公司首席財務官之日。 自2022年8月24日起,柯林斯先生和公司簽訂了一項顧問協議,根據該協議,公司每月向柯林斯先生支付6,000美元的財務諮詢和諮詢服務費用。顧問協議一直有效,直至公司於2023年8月9日完成首次公開募股。柯林斯先生自2023年9月25日起辭去公司董事會職務。
2021年1月1日,從公司成立之日起,公司與由Alex Hoffman擁有的根據佛羅裏達州法律成立的公司ANMOHO LLC簽訂了一項獨立承包商協議。根據該協議,該公司每月向ANMOHO支付12,000美元的品牌諮詢和營銷諮詢服務。該協議有效期至2023年5月1日。
2021年1月1日,從本公司成立之日起,Angela Kattoula和本公司簽訂了一項獨立承包商協議,根據該協議,本公司每月向Kattoula女士支付2500美元的諮詢服務費。該協議有效期至2022年7月5日。
2021年1月1日,從公司成立之日起,公司與獵鷹營銷有限責任公司簽訂了一項獨立承包商協議,獵鷹營銷有限責任公司是一家根據加利福尼亞州法律成立的公司,由Yosef Adelman所有。根據該協議,該公司每月向Falcon支付13,000美元,用於其網站開發、設計和社交媒體管理服務。該協議有效期至2022年6月。
財政年度結束時的傑出股票獎勵
截至2022年12月31日,上述高管沒有任何未行使的 期權、未授予的股票或2021年計劃下的未償還獎勵。
其他敍述性披露
退休福利
我們沒有維護,目前也不維護固定收益養老金計劃、非限定遞延補償計劃或其他退休福利。
終止合同或更改控制權時的潛在付款
請參閲“-高管聘用 和諮詢協議“上圖。
70 |
自主董事薪酬
在截至2022年12月31日的財政年度內,本公司所有董事均未因其董事服務而獲得任何報酬。
根據他們與我們的獨立董事協議,詹姆斯·奧布萊恩、加里·赫爾曼和詹姆斯·胡伯將獲得一筆年度現金費用和50,000股普通股贈款,每個RSU相當於一股普通股,分八(8)個季度分期付款的歸屬已被推遲,直到公司的 2021計劃可以修改,以增加根據2021計劃預留的普通股數量,以支付RSU相關普通股的發行。每名董事被提名人的年度現金補償費,按月分期支付,不遲於每個日曆月結束後的第五個營業日 ,自S-1表格首次公開募股登記聲明生效時間的下一個月(“生效時間”)起計。每名董事提名者每年的現金費用為36,000美元。我們還報銷董事 為我們履行董事職責時出於善意而發生的預先批准的合理業務相關費用。根據非獨立董事協議的要求,我們已分別與董事簽訂了標準賠償協議 。
根據Jay Dhaliwal與US的獨立董事協議,Jay Dhaliwal獲得了20,000股RSU的贈款,每個RSU相當於一股普通股,分八(8)個季度 分期歸屬,推遲到公司的2021年計劃可以修訂以增加2021年計劃下預留的股份數量,以涵蓋RSU相關普通股的發行。我們還賠償達利瓦先生因履行董事為我們履行職責而產生的預先批准的 合理業務相關費用。 根據非獨立董事協議的要求,我們已單獨與達利瓦先生簽訂了標準賠償協議。
2021年股票期權和激勵計劃
2021年2月11日,我們的董事會批准了2021年計劃,我們的大股東也批准了這一計劃。根據2021年計劃,保留了10,000,000股普通股(按股票反向拆分前的基礎),並可根據2021年計劃發行。2023年3月10日,我們的董事會批准了LQR House Inc.2021年股票期權和激勵計劃的第1號修正案,或2021年計劃的第1號修正案,根據公司2023年2月3日的轉換計劃,將根據2021年計劃獎勵發行的普通股最高數量從1,666,667股普通股(在股票反向拆分基礎上)增加到2,850,000股普通股。
2021年規劃的目的:2021年計劃的目的是通過提供激勵來吸引、留住和獎勵為我們提供服務的人員,並激勵這些人員為我們的增長和盈利做出貢獻,從而促進我們的利益和我們股東的利益。根據2021年計劃授予的獎勵,可發行的普通股最大數量為2,850,000股。截至本招股説明書日期,根據本公司與11名個人訂立的限制性股票單位獎勵協議,我們在2021計劃下以限制性股票獎勵和/或限制性股票單位的形式授予350,000股反向拆分後普通股(反向拆分前普通股2,100,000股)。全部350,000股股票分四(4)批歸屬,最後一批歸屬於2022年9月30日。2023年8月,根據2021年計劃,向某些顧問授予了250萬股普通股 。在此次發行之前,根據2021年計劃,仍有0股普通股可供發行。
我們向Sean Dollinger發放了1,000,000個RSU,向Darren Collins、Guy Dollinger、Gary Herman、James Huber和James O‘Brien發放了各50,000個RSU,向Jay Dhaliwal 發放了20,000個RSU,總計1,270,000個RSU,如本招股説明書中其他部分披露的那樣。2023年8月30日,所有董事同意推遲歸屬其各自的RSU。這1270,000股以RSU形式的普通股將在2021年計劃修訂後開始歸屬 ,以增加2021年計劃下保留的股份數量,以涵蓋RSU基礎普通股的發行。在達倫·柯林斯和蓋伊·多林格於2023年9月25日辭職後,他們同意取消他們各自獲得的50,000個RSU,公司於2023年10月6日生效。
我們打算豁免或遵守《國税法》第409a條或《國税法》第409a條(包括對該條的任何修訂或替代)的規定,並對《2021年計劃》作出這樣的解釋。
71 |
以下摘要簡要描述了《2021年計劃》的主要特點,並參考《2021年計劃》全文對其全文進行了限定。
可授予的獎勵包括:(A)激勵性 股票期權,(B)非限制性股票期權,(C)股票增值權,(D)限制性股票單位,(E)限制性股票獎勵,(F)非限制性股票獎勵,(G)基於現金的獎勵,以及(H)股息等價權。這些獎勵為我們和我們的股東提供了未來價值的可能性,這取決於我們普通股的長期價格升值和獎勵 持有人繼續為我們服務的情況。獲獎證書應由獲獎證書證明,該證書是一份書面或電子文件,列明瞭適用於根據2021年計劃授予的獎項的條款和規定。每份獲獎證書均受《2021年計劃》的條款和條件約束。
根據2021計劃授予的股票期權可以是激勵性股票期權或非限制性股票期權。激勵性股票期權只能授予本公司或屬於《國內税法》第424(F)節所指的“附屬公司”的任何子公司的員工。如果任何期權不符合激勵股票期權的條件,則應將其視為非合格股票期權。根據《2021年計劃》授予的股票期權應遵守該計劃的管理人認為合適的條款和條件。 如果管理人有此決定,則可根據管理人的選擇授予股票期權以代替現金補償,但須遵守管理人可能制定的條款和條件。
股票增值權,或SARS,是一種獎勵類型,使接受者有權獲得我們普通股(或現金,在適用的 協議明確規定的範圍內)的股票,其價值等於行使股票增值權的價格乘以行使股票增值權的普通股數量 行使之日普通股的公允市值。
限制性股票獎勵是對 在未來某一日期獲得我們普通股的權利的獎勵。限制性股票單位獎勵由獎勵協議證明,獎勵協議的形式為我們的董事會不時設立。限制性股票可以採取限制性股票獎勵的形式, 代表符合歸屬標準的我們普通股的已發行和流通股,或者限制性股票單位,它代表在滿足歸屬標準的情況下接受我們普通股股份的權利。限售股在股份歸屬之前可沒收且不可轉讓 。一個或多個歸屬日期和其他歸屬條件在授予股份時確定。
限制性股票單位是對股票 單位的獎勵,在授予時滿足此類 限制和條件後,可以股票(或現金,在獎勵中明確規定的範圍內)結算。條件可能基於連續受僱(或其他服務關係)和/或實現預先設定的績效目標和目的。每項此類獎勵的條款和條件應由管理人確定,這些條款和條件可能因不同的獎勵和受贈者而有所不同。
股息等值權利是指授予 承授人根據現金股息獲得信貸的獎勵,該現金股息是在股息等價權(或與股息等值權利相關的其他獎勵)中指定的股票上支付的,如果該等股票已發行給承授人的話。根據2021年計劃,可將股息等價權授予任何受讓人,作為限制性股票單位獎勵的組成部分或作為獨立獎勵。股利等價權的條款和條件 應在獎勵協議中規定。計入股息等價權持有人的股息等價物可在當前支付,或可被視為再投資於額外的股票股份,此後可能產生額外的等價物。
我們的董事會可以向任何符合條件的接受者授予普通股 作為獎金,或者授予股票或其他獎勵,以代替根據2021計劃或其他計劃或補償安排支付現金或交付其他財產的義務 。
2021年計劃還規定了不受限制的股票獎勵和現金獎勵,表示有權根據預先設定的目標的實現情況,以現金、普通股、 或兩者的形式獲得付款。
72 |
下面將更詳細地介紹2021年計劃中允許的所有獎勵類型。
《2021年規劃管理辦法》:2021計劃由我們的薪酬委員會管理,該委員會有權授予符合2021計劃條款的獎勵,包括權力和授權:(I)選擇可能不時被授予獎勵的個人;確定授予任何一個或多個受讓人的激勵性股票期權、非限制性股票期權、股票增值權、限制性股票獎勵、限制性股票單位、非限制性股票獎勵、現金基礎獎勵和股息等值權利或上述權利的任何組合的時間或次數,以及授予的程度;(Iii)確定任何獎勵所涵蓋的股票股份數量;(4)不時決定和修改任何獎勵的條款和條件,包括不與2021年計劃的條款和條件相牴觸的限制,這些條款和條件可能因個別獎勵和受贈者而有所不同, 並批准獎勵證書的格式;(V)隨時加快任何獎勵的全部或任何部分的可行使性或歸屬;(Vi)在符合2021年計劃的規定的情況下,隨時延長可行使股票期權的期限; 及(Vii)隨時採納、更改及廢除其認為適當的有關2021年計劃及其本身的行為及程序的規則、指引及做法;解釋2021年計劃及任何裁決(包括相關的書面文件)的條款及規定;作出其認為對2021年計劃的管理適宜的一切決定;就與2021年計劃有關的所有爭議作出決定;及以其他方式監督2021年計劃的管理。管理人的所有決定和解釋應對所有人具有約束力,包括本公司和2021計劃受贈人。
符合條件的收件人:根據2021計劃有資格獲得獎勵的人士 包括本公司及其附屬公司的全職或兼職人員及其他僱員、非僱員董事及顧問 ,由管理人憑其全權酌情決定不時挑選。
2021年計劃下的可用股票:根據2021年計劃可發行的股份應包括經授權但未發行或重新收購的普通股或其任何組合 ,受影響股份的某些公司變動的調整,例如股票拆分、合併、合併、重組、 重新註冊、資本重組、重新分類、股票分紅。根據2021年計劃授予的股票,如果獎勵被取消、沒收或到期,則可以再次根據2021年計劃授予。
股票期權:
將軍。股票期權和特別提款權 應由獎勵證書證明,該證書應註明股票期權所涵蓋的普通股股票數量,其形式由薪酬委員會不時制定。根據2021計劃授予的股票期權可以是激勵性股票期權,也可以是非限定股票期權 。激勵性股票期權只能授予本公司或屬於《國內税法》第424(F)節所指的“附屬公司”的任何子公司的員工。如果任何期權不符合激勵性股票期權的條件,則該期權應被視為非合格股票期權。根據2021年計劃授予的股票期權 應遵守該計劃管理人認為合適的條款和條件。如果管理人這樣決定,則可在受權人選擇時授予股票期權,以代替現金補償,但須遵守管理人可能制定的條款和條件。
期權價格。每項股票期權的行權價格應由補償委員會酌情確定;但股票期權的每股行權價格應不低於股票期權授予生效之日普通股的公平市場價值。對於授予本公司10%或以上股東的激勵性股票期權,該期權的價格應不低於授予日公平市場價值的110%(110%)。儘管有上述規定,如果一項股票 期權是根據《守則》第424(A)節規定的假設或對另一種期權的替代授予的,則該股票期權的行權價可低於上述最低行權價。
行使期權。股票期權 應在授予日或之後由管理人決定的時間或時間行使,無論是否分期付款。管理人可以隨時加速任何股票期權的全部或任何部分的行使。期權持有人 只對行使股票期權時獲得的股份享有股東權利,而不對未行使的股票期權享有權利。每項股票期權的期限由管理人確定,但自股票期權授予之日起十年內不得行使。對於授予公司百分之十或以上股東的激勵性股票期權,該股票期權的期限不得超過五年,自授予之日起計算。股票期權可全部或部分行使,方法是向本公司發出書面或電子行使通知,指明將購買的股份數量, 除非獎勵證書上另有説明。
73 |
股票增值權:股票增值權是指授予接受者有權獲得股票(或現金,在適用的獎勵證書明確規定的範圍內)的獎勵,其價值等於股票增值權行使日股票的公允市值超過股票增值權行使價乘以股票增值權應行使的股票股數的價值。股票增值權的行使價格不得低於授予當日股票公允市值的100%。股票增值權可由管理人授予,獨立於任何股票期權。
限制性股票獎:受限股票獎勵是指受限於管理人在授予時確定的限制和條件的任何受限股票獎勵。條件可能基於連續受僱(或其他服務關係)和/或實現預先確定的績效 目標。在授予限制性股票獎勵和支付任何適用的購買價格後,受讓人在受限股票的投票權和股息收取方面擁有股東的權利;但如果受限股票獎勵的限制失效與業績目標的實現有關,則公司在業績期間支付的任何股息將應計,在受限股票獎勵的業績目標 實現之前,不得支付給受讓人。除非本協議或限制性股票獎勵證書有明確規定,否則不得出售、轉讓、轉讓、質押或以其他方式擔保或處置限制性股票。在授予時,管理人應指定一個或多個日期和/或達到預先設定的業績目標、目的和其他條件,限制股的不可轉讓性和公司回購或沒收的權利將於 失效。在該一個或多個日期及/或達到該等預先設定的業績目標、目的及其他條件後,所有限制已失效的 股份將不再為限制性股份,並應視為歸屬。
限制性股票單位:受限股票單位是對股票單位的獎勵,在授予時滿足這些限制和條件後,可以股票(或現金,在獎勵中明確規定的範圍內) 結算。條件可能基於連續受僱(或 其他服務關係)和/或實現預先設定的績效目標和目的。每項此類獎勵的條款和條件應由管理人決定,這些條款和條件可能因不同的獎勵和受贈者而異。除 延期結算日期符合《國税法》第409a條的限制性股票單位外, 在歸屬期間結束時,受限股票單位在歸屬範圍內應以股票的形式結算。 延期結算日期的限制性股票單位受第409a條的約束,並應包含管理人為遵守第409a條的要求而自行決定的附加條款和條件。管理人 可自行決定允許受讓人選擇以授予限制性股票單位的形式獲得未來現金補償的一部分,否則應由該受讓人 支付。任何此類選擇均應以書面形式作出,並應根據第409a條和管理人制定的其他規則和程序,在不遲於管理人指定的日期 交付給公司。管理人有權決定是否以及在何種情況下允許這種選擇,並對其施加管理人認為適當的限制和其他條款和條件。除非獲獎證書另有規定,否則任何被選擇接受現金補償的限制性股票單位應完全歸屬。 受讓人在所有尚未歸屬的限制性股票單位中的權利在受讓人因任何原因終止與本公司及其子公司的僱傭(或終止服務關係)時自動終止。
以債務為基礎的無限制股票和現金獎勵 。補償委員會可將普通股作為紅利授予任何合資格的接受者,或授予普通股或其他獎勵以代替根據2021年計劃或其他計劃或補償性安排支付現金或交付其他財產的義務,反之亦然,但如果參與者受交易法第16條的約束,此類獎勵的金額仍由董事會酌情決定,以確保收購普通股或其他獎勵免除交易法第16(B)條規定的責任。根據本協議授予的普通股或獎勵 應受補償委員會決定的其他條款的約束。
74 |
股息等價權:股息等價權是一種獎勵,受讓人有權獲得基於現金股息的信用,如果股息等價權(或與股息等價權相關的其他獎勵)中規定的股票已發行給受讓人,則現金股息將支付給受讓人。 股息等價權可根據本協議授予任何受讓人,作為限制性股票單位獎勵的組成部分或作為獨立的 獎勵。計入股息等價權持有人的股息等價物可在當前支付,或可被視為再投資於額外的股票股份,此後可能產生額外的等價物。任何此類再投資應在再投資之日以公允市場價值 ,或根據公司發起的股息再投資計劃(如果有)適用的其他價格。 股息等價權可以現金或股票或兩者的組合,分一期或多期進行結算。 作為限制性股票單位獎勵的組成部分授予的股息等價權應規定,此類股息等價權僅應在結算或支付此類其他獎勵或取消對此類獎勵的限制後進行結算。而該等股息等值權利將在與該其他獎勵相同的條件下失效或被沒收或作廢。除非管理人在獲獎證書或計劃中另有規定,否則受贈人在所有股息等值權利中的權利將在受贈人因任何原因終止與本公司及其子公司的僱傭(或終止服務關係)時自動 終止。
其他實質性規定:獎勵 將由一份書面協議證明,其格式可由管理員批准。如果我們公司的資本發生各種變化,如股票拆分、股票分紅和類似的再資本化,管理人將 對未償還獎勵涵蓋的股份數量或此類獎勵的行使價格進行適當調整。管理人 還被允許在書面協議中加入條款,規定在我們公司控制權發生變化的情況下對獎勵進行某些更改,包括加速歸屬。除非管理人在授予之日另有決定,否則除遺囑或繼承法和分配法外,獎勵不得轉讓。在任何獎勵發放之前,我們被允許扣除或預扣足以滿足任何員工預扣税款要求的金額。管理員還擁有 權限,可以隨時停止授予獎勵。董事會亦有權更改或修訂2021計劃或任何未完成的獎勵,或可終止2021計劃的進一步獎勵,前提是未經我們的股東批准 ,如法律或適用交易所的規則規定須予批准,則不得作出任何修訂、增加2021計劃下可供使用的股份數目 、更改2021計劃下有資格獲得獎勵的人士、延長可作出獎勵的時間,或修訂2021計劃中與修訂有關的條文。未經獲獎者同意,不得對根據《2021年計劃》作出的任何懸而未決的裁決造成不利影響的修改。
75 |
某些關係和 關聯方交易
與關聯人的交易
以下包括自我們的2022財年開始以來的交易的摘要 或任何當前提議的交易,其中我們曾經或將要成為參與者,並且所涉及的金額超過或超過我們在過去兩個完整財年的年終總資產平均值的1%或12萬美元的較小者,並且任何相關人士已經或將擁有直接或間接的重大利益(以下所述的 補償除外高管薪酬“(上圖)。我們相信,我們獲得的條款或我們支付或收到的與下述交易相關的對價(如適用)與可用條款或將在公平交易中支付或收到的金額(如適用)相當。
● | 我們作為買方, 和Dollinger Holdings LLC、Dollinger Innovation Inc.以及我們的首席執行官兼董事高管肖恩·多林格作為賣方,簽署了一項日期為2021年3月19日的資產購買協議。Dollinger Holdings LLC和Dollinger Innovation Inc.由Sean Dollinger全資擁有。 根據資產購買協議,收購價格等於4,000,000美元(除承擔債務外),包括(I)16,000,000股我們的普通股 (拆分後的普通股2,666,667股)和(Ii)支付給Dollinger Holdings,LLC的220,000美元現金,我們獲得了組成Swol品牌和Swol龍舌蘭品牌的資產和負債的所有權。組成Swol Brand和Swol Tequila品牌的資產和負債部分由Dollinger Holdings LLC和Dollinger Innovation Inc.持有。 |
● | 我們、CWS和Ssquare 簽訂了日期為2021年4月1日的獨家營銷協議。根據該協議,CWS和SSquared向我們授予了CWS和SSquared任何產品的獨家營銷權。根據該協議,我們的首席執行官兼董事首席執行官肖恩·多林格(Sean Dollinger)和KBROS,LLC獲得了2,000,000股我們的普通股(拆分後的普通股為333,333股),CWS的所有者和SSquared的50%所有者獲得了8,000,000股我們的普通股(拆分後的普通股為1,333,334股 )。 |
● | 我們和Dollinger Holdings LLC是2021年5月31日的資產購買協議-Soleil Vino資產購買協議的締約方。根據該協議,我們購買了與Soleil Vino葡萄酒俱樂部及其產品相關的資產和負債,由Sean Dollinger全資擁有的Dollinger Holding LLC獲得了10萬美元現金,Sean Dollinger獲得了3,800,000股我們的普通股 (在股票拆分後獲得了633,334股普通股),Andrea 庫克獲得了200,000股我們的普通股(33,334股在股票拆分後 基礎上的普通股)。在進行收購的同時,本公司與第三方簽訂了發起人費用協議,發行了400,000股我們的普通股 (66,667股普通股在股票拆分後的基礎上)。 |
● | 自2023年5月1日起,公司董事總裁Alexandra 霍夫曼女士也被公司聘用為技術撰稿人。看見高管薪酬-高管聘用和諮詢協議。 |
● | 我們的董事公司亞歷山德拉·霍夫曼女士的兄弟格雷戈裏·霍夫曼先生於2023年6月1日與本公司簽訂了一項顧問協議,據此,本公司向霍夫曼先生 發行了500,000股普通股。 |
● | 我們和我們的股東1226053 B.C.有限公司是一項日期為2023年9月27日的債務和解協議的當事方。據此,本公司向1226053 B.C.Ltd.發行765,186股普通股。1226053 B.C.Ltd.是由董事Jay Dhaliwal先生的兄弟Avtar Dhaliwal先生擁有和控制的法人實體。 |
76 |
私募
於2023年6月1日,吾等根據證券法第4(A)(2)節及根據證券法頒佈的規則D第506(B)條所載豁免,以及適用的州證券法,或(Ii)符合證券法第2(A)(15)節及根據證券法頒佈的S規則的規定而作出的豁免,與多名認可投資者 進行私募配售普通股,並與若干認可投資者訂立若干認購協議。根據協議,我們以每股1.00美元的價格發行了955,000股普通股,總計955,000美元。
2023年顧問協議
2023年6月1日,我們與某些顧問簽訂了顧問 協議,根據這些協議,顧問將提供與向本公司發售 相關的業務和公司建議。作為對顧問服務的補償,公司向六個個人和實體發行了500,000股普通股,總計3,000,000股普通股。
發起人及某些控制人
我們的首席執行官肖恩·多林格 可以被視為證券法第405條所定義的“發起人”。有關已提供給或可能提供給Sean Dollinger的補償信息,包括 有價值的物品,請參閲“高管薪酬“ 以上。
77 |
主要股東
下表列出了截至本招股説明書之日我們普通股的實益擁有權的某些信息 ,包括:(I)我們指定的每位高管和董事;(Ii)我們所有高管和董事作為一個整體;以及(Iii)我們所知的每個其他股東 是我們任何類別未償還有表決權證券的實益擁有人。下表假設承銷商尚未行使超額配售選擇權。
受益所有權根據 美國證券交易委員會規則確定,通常包括對證券的投票權或投資權。就本表而言,一人或一組人被視為擁有該人或該組任何成員有權在本招股説明書發佈之日起六十(60)日內收購的任何普通股的“實益所有權”。為了計算上述個人或團體持有的普通股流通股的百分比 ,該個人或個人 有權在本招股説明書發佈之日起六十(60)天內收購的任何股票被視為該個人的流通股,但在計算任何其他人的所有權百分比時, 不被視為流通股。在此列名為實益擁有的任何股份 並不構成任何人承認實益擁有。
除非另有説明,否則下表中列出的每個受益所有人的地址為C/o我們的公司,LQR House Inc.,6800 India Creek Dr.Suite6800,佛羅裏達州邁阿密海灘,郵編33141。
受益的普通股
在本次發售之前擁有(1) | 實益擁有的普通股 在這次獻祭之後(2) | |||||||||||||||||||||||
實益擁有人姓名或名稱 | 普普通通 庫存 | 百分比
普普通通 庫存 (%) | 總計 投票 電源 (%) | 普普通通 庫存 | 百分比
普普通通 庫存 (%) | 總計 投票 電源 (%) | ||||||||||||||||||
董事首席執行官肖恩·多林格(3) | 2,028,067 | 4.53 | % | 4.53 | % | 2,028,067 | 1.0 | % | 1.0 | % | ||||||||||||||
首席財務官庫馬爾·阿布希謝克 | 16,667 | * | * | 16,667 | * | * | ||||||||||||||||||
雅克琳·霍夫曼,首席營銷官 | 58,334 | * | * | 58,334 | * | * | ||||||||||||||||||
亞歷山德拉·霍夫曼,董事 | 33,334 | * | * | 33,334 | * | * | ||||||||||||||||||
加里·赫爾曼,董事(4) | — | — | — | — | * | * | ||||||||||||||||||
詹姆斯·胡貝爾,董事(5) | — | — | — | — | * | * | ||||||||||||||||||
詹姆斯·奧布萊恩,董事(6) | — | — | — | — | * | * | ||||||||||||||||||
董事的傑伊·達利瓦爾(7) | — | — | — | — | * | * | ||||||||||||||||||
全體董事 和執行幹事(8人) | 2,136,402 | 4.77 | % | 4.77 | % | 2,136,402 | 1.06 | % | 1.06 | % |
* | 不到1%。 |
(1) | 以44,777,109股已發行和截至本招股説明書日期已發行且已發行的普通股計算。 |
(2) | 以公開發售後已發行及已發行的201,919,966股普通股為基準,假設承銷商未行使超額配售選擇權。 |
(3) | 我們的董事會認為,根據公司2021年計劃,授予肖恩·多林格1,000,000盧比的獎勵,以補償他在公司的工作,符合公司及其股東的最佳 利益。根據本公司的2021年計劃,Dollinger先生被授予1,000,000股RSU,其中一(1)RSU相當於一(1)股普通股。只有在修訂了2021計劃以增加根據2021計劃保留的 股份數量,以涵蓋作為RSU基礎的普通股股票的發行後,RSU才會開始歸屬。因此,這1,000,000個RSU沒有反映在該表中。 |
78 |
(4) | 根據加里·赫爾曼與公司簽訂的獨立董事協議,赫爾曼先生根據公司2021年計劃獲得50,000股RSU獎勵,其中一(1)RSU對應一(1)股普通股 。只有在修訂2021計劃以增加2021計劃下保留的股份數量以涵蓋RSU相關普通股的發行時,RSU才會開始歸屬。因此,這50,000個RSU沒有反映在此表中。 |
(5) | 根據詹姆斯·胡貝爾與公司的獨立董事協議,胡貝爾先生根據公司2021年計劃獲得50,000個RSU的獎勵, 其中一(1)個RSU對應一(1)股普通股。只有在修訂了2021年計劃以增加2021年計劃下保留的股份數量以涵蓋RSU基礎普通股的發行後,RSU才會開始歸屬。因此,這50,000個RSU沒有反映在此表中。 |
(6) | 根據詹姆斯·奧布萊恩與本公司的獨立董事協議,根據本公司的2021年計劃,奧布萊恩先生獲得50,000股RSU,其中一(1)RSU相當於一(1)股普通股。只有在2021年計劃修改後,RSU才會 開始歸屬,以增加根據2021年計劃保留的股份數量 ,以涵蓋RSU基礎普通股的發行。因此, 這50,000個RSU未反映在此表中。 |
(7) | 根據Jay Dhaliwal與本公司的獨立董事協議,根據本公司的2021年計劃,Dhaliwal先生獲得20,000股RSU的獎勵,其中一(1)RSU相當於一(1)股普通股。只有在修訂了2021年計劃以增加根據2021年計劃保留的股份數量以涵蓋RSU基礎普通股的發行後,RSU才會 開始歸屬。因此,此表中未反映這些 20,000個RSU。 |
在此次發行之前,已發行的普通股有44,777,109股,相當於44,777,109票的投票權。本次發行後,假設承銷商不行使超額配售選擇權,將有201,919,966股普通股流通股。
79 |
證券説明
一般信息
公司法定股本為3.5億股普通股,每股票面價值0.0001美元。
下面的描述總結了我們的股本的重要條款。本摘要並不聲稱是完整的,並受我們的公司章程及其修正案和我們的章程的規定的限制,這些條款已作為證物提交給註冊説明書,本招股説明書 是其一部分。
截至本招股説明書日期,已發行和已發行的普通股數量為44,777,109股。
普通股
我們普通股的持有者有權就所有提交股東表決的事項,以每持有一股普通股的方式投一(1)票。
根據我們經修訂的公司章程和章程,除董事選舉外,任何由股東投票採取的公司行動應經所投多數票的贊成票批准。董事是由多數票選出的。股東沒有累計投票權 。
根據可能適用於任何當時尚未發行的優先股的優惠 ,普通股持有人有權按比例獲得董事會可能不時從合法可用資金中宣佈的股息(如果有的話)。在我們清算、解散或清盤的情況下,普通股持有人將有權在支付我們所有債務和其他債務並滿足給予任何當時已發行的優先股持有人的任何清算優先權後,按比例分享可分配給股東的合法淨資產 。
普通股持有人沒有優先認購權、轉換權利或認購權,也沒有適用於普通股的贖回或償債基金條款。普通股持有人的權利、優先權、 和特權受制於 任何系列優先股股份持有人的權利,並可能受到這些權利的不利影響。
未清償認股權證
2023年8月11日,也就是本公司首次公開招股的截止日期 ,承銷商獲得尚未行使的代表權證,有57,500股普通股作為代表權證的基礎。
於2023年10月16日,本公司向承銷商的指定承銷商授予認股權證 ,購買合共1,421,053股普通股,但尚未行使認股權證。
股票期權
2021年2月11日,我們通過了《2021年計劃》。2021年計劃的目的是向我們的高級官員、員工、董事、顧問和 顧問授予限制性股票和股票期權。2023年3月10日,我們的董事會批准並獲得大股東批准了 2021年計劃第1號修正案,該修正案將根據2021年計劃下的獎勵可能發行的普通股最高股數從 1,666,667股(按反向股票拆分後的基礎)增加到2,850,000股。欲瞭解更多信息,請參閲“高管 薪酬-2021年股票期權和激勵計劃”.
限售股單位
根據本公司與11名個人訂立的限制性股票單位獎勵協議 ,我們根據2021計劃以限制性股票獎勵及/或限制性股票單位的形式授予350,000股反向拆分後普通股(反向拆分前普通股2,100,000股)。全部350,000股股票分四(4)批歸屬,最後一批歸屬於2022年9月30日。
80 |
反收購條款
內華達州修訂的法規、我們的公司章程和我們的章程的規定可能會延遲或阻止第三方收購我們,如果收購有利於我們的股東的話。內華達州修訂後的法規、我們的公司章程和我們的章程的這些條款旨在提高我們董事會組成和董事會制定的政策的連續性和穩定性的可能性,並阻止可能涉及我們公司實際或威脅的控制權變更的某些類型的交易。這些規定旨在降低我們在未考慮收購我們所有流通股的主動收購提議或主動提出的重組或出售我們公司全部或部分股份的提議面前的脆弱性。
單一普通股結構
2023年3月29日,公司修訂了公司章程,建立了由A類普通股和B類普通股以及任意數量的優先股組成的雙層股權結構。A類普通股在需要或請求股東批准的提案上有權每股二十(20)票,而B類普通股在任何此類事項上有一(1)票。A類普通股的股份 本可以自願轉換為B類普通股。轉讓A類普通股的股份將導致其在轉讓時自動轉換為B類普通股,但 須受某些例外情況的限制,包括將A類普通股的股份轉讓給A類普通股的另一持有人 不會導致此類自動轉換。B類普通股是不可轉換的。除投票權及換股權利 外,A類普通股及B類普通股擁有相同的權利及優惠,排名平等,按比例分享 ,並在所有事項上完全相同。
由於本次修訂,本公司的法定股本為350,000,000股,包括:(I)300,000,000股普通股,每股面值0.0001美元,其中20,000,000股被指定為A類普通股,每股面值0.0001美元,280,000,000股 被指定為B類普通股,每股面值0.0001美元;(Ii)50,000,000股優先股,每股面值0.0001美元。在修訂時發行和發行的所有9,200,434股普通股成為B類普通股。
於2023年6月5日,本公司進一步修訂公司章程以修訂股份結構,包括(I)取消由A類普通股和B類普通股組成的雙重股權結構,並建立只由普通股股份組成的單一普通股結構, 將350,000,000股法定股份全部指定為普通股,每股面值0.0001美元,每股有權投一(1)票 ;以及(Ii)取消所有優先股的法定股份。在修訂時發行和發行的全部13,155,434股B類普通股 成為普通股。於修訂公司章程後,本公司根據本公司與四名股東於2023年5月23日訂立的註銷協議,註銷3,000,000股普通股,從而產生10,155,434股已發行及已發行普通股。
在本次發行開始之前,將有44,777,109股普通股流通股,相當於44,777,109票的投票權。本次發行後,假設承銷商不行使超額配售選擇權,將有201,919,966股普通股流通股。
內華達州反收購法規
根據我們的公司章程,我們 已選擇不受內華達州控制權股份收購法(內華達州修訂法令 78.378-78.3793)的條款和條款管轄,該法律禁止收購人在某些情況下在超過特定門檻所有權百分比後投票表決公司股票 ,除非收購人獲得發行公司 股東的批准。第一個這樣的門檻是獲得至少五分之一但不到三分之一的剩餘投票權。
根據我們的公司章程,我們 還選擇不受內華達州與利益相關股東合併法規(內華達州修訂後的法規78.411-78.444)的條款和條款的約束,該條款禁止“利益相關股東”與公司達成“合併” ,除非滿足某些條件。“利益股東”是指與關聯公司及聯營公司一起,實益擁有(或在過去兩年內確實實益擁有)公司10%或以上有投票權的股票,或有能力影響或控制該公司的管理或政策的人。
81 |
附例
此外,我們的附則 的各項規定也可能具有反收購效力。這些規定可能會延遲、推遲或阻止股東可能認為符合其最佳利益的公司要約或收購嘗試,包括可能導致溢價的嘗試 我們的股東持有的股票。我們的章程可以通過董事會的行動予以採納、修改或廢除。我們的章程 包含對誰可以召開特別會議的限制,並要求在會議上提前通知股東事宜。 我們的章程還規定,董事不得以低於三分之二的有權投票罷免的已發行和流通股的票數罷免。我們的章程還允許董事會確定董事人數並填補任何空缺和 新設立的董事職位。這些規定將防止股東增加我們董事會的規模,並通過用自己的提名人填補由此產生的空缺來獲得對我們董事會的控制。
我們的章程為提交股東年度會議的股東提案建立了預先通知程序 ,包括提名候選人進入董事會。年度會議的股東將只能考慮會議通知中指定的建議或提名,或由董事會或在董事會或其指示下在會議前提出的建議或提名,或由在會議記錄日期登記在案的股東、有權在會議上投票並已以適當的 形式及時向我們發出書面通知表示打算將該業務提交會議的股東提出的。雖然我們的章程沒有賦予董事會批准或否決股東候選人提名或關於在特別會議或年度會議上進行的其他業務的提案的權力,但如果沒有遵循適當的程序,我們的章程可能會阻止某些業務在會議上進行,或者可能會阻止或阻止潛在收購者進行委託選舉 董事名單或以其他方式試圖獲得對我們公司的控制權。
授權但未發行的股份
我們授權但未發行的普通股 可供我們的董事會發行,無需股東批准。我們可能會將這些額外股份用於各種公司目的,包括籌集額外資本、公司收購和員工股票計劃。由於我們的董事會可以發行大量股本作為對收購挑戰的防禦措施,我們的授權普通股 但未發行的普通股的存在可能會使通過委託代理、要約收購、合併或其他交易 獲得對公司的控制權的嘗試變得更加困難或受阻。
絕對多數表決條款
內華達州法律一般規定,除非公司的公司章程或章程(視情況而定)要求更大的比例,否則修改公司的公司章程需要有權對任何事項進行表決的多數股份的贊成票。儘管我們的公司章程和章程目前沒有規定在任何事項上擁有絕對多數表決權,但我們的董事會可以修改我們的 章程,我們可以在得到股東批准的情況下修改我們的公司章程,以規定這樣的絕對多數表決權 條款。
累計投票
我們普通股的持有者在我們的董事選舉中沒有累計的投票權。少數股東目前擁有我們相當一部分已發行和已發行普通股的所有權,加上缺乏累積投票權,使得其他股東更難取代我們的董事會,或者第三方更難通過更換董事會來獲得對我們公司的控制權。
轉會代理和註冊處
我們已指定VStock Transfer有限責任公司作為我們普通股的轉讓代理,地址為紐約伍德米爾拉斐特廣場18號,郵編:11598。
82 |
材料 針對非美國普通股持有者的美國聯邦税收考慮
以下是根據本次發行發行的普通股的所有權和處置對美國聯邦的重大所得税影響的摘要,但 並不是對所有潛在税收影響的完整分析。不討論其他美國聯邦税法的影響,例如遺產税和贈與税法律,以及任何適用的州、地方或非美國税法。本摘要基於修訂後的《1986年國税法》或《國税法》的規定、適用的美國財政部法規以及行政和司法解釋, 所有條款均在本招股説明書發佈之日生效或存在。美國聯邦所得税法的後續發展,包括法律的變化或可追溯適用的不同解釋,可能會改變本摘要中所述擁有和處置普通股的美國聯邦所得税後果 。不能保證國税局或國税局不會對本文所述的一個或多個税收後果採取相反的立場,我們沒有、也不打算從國税局獲得關於普通股所有權或處置的美國聯邦所得税後果的裁決 。
本摘要僅限於非美國持有者 (定義見下文),他們持有本公司普通股作為守則第1221節所指的資本資產(通常是為投資而持有的財產),用於美國聯邦所得税。本摘要不討論美國聯邦所得税的所有方面,這些方面可能與非美國持有人的特定投資或 其他情況有關。因此,所有潛在的非美國持有者應就我們普通股的所有權和處置所產生的美國聯邦、州、地方和非美國税收後果諮詢他們自己的税務顧問。
本摘要不考慮可能適用於非美國持有人的任何特定事實或情況,也不涉及可能適用於特定非美國持有人的任何特殊税收規則, 包括但不限於:
● | 非美國持有者 是金融機構、保險公司、免税組織、養老金計劃、證券經紀人、交易商或交易商、貨幣交易商、美國僑民、受控外國公司、被動型外國投資公司或擁有美國受益人的外國信託公司。 |
● | 非美國持有者 持有我們的普通股,作為轉換、推定出售、清洗出售或其他綜合交易或對衝、跨境或合成證券的一部分; |
● | 根據任何員工股票期權的行使或以其他方式作為補償持有或接受我們普通股的非美國持有者 ;或 |
● | 在任何時候直接、間接或建設性地持有我們已發行普通股5%或以上的非美國持有者 。 |
如果出於美國聯邦所得税的目的,被視為合夥企業的實體或安排 持有我們的普通股,則此類合夥企業中的合夥人的税務待遇通常將取決於合夥人的身份、合夥企業的活動以及在合夥人層面做出的某些決定。持有我們普通股的合夥企業和合夥企業中的合夥人應諮詢他們自己的税務顧問,以瞭解擁有和處置我們的普通股對他們適用的特定美國聯邦 所得税後果。
這場討論不是税務建議。投資者 應就美國聯邦所得税法在其特定情況下的適用情況以及根據美國聯邦遺產法或贈與税法或根據任何州、地方或非美國徵税管轄區的法律或任何適用的所得税條約購買、擁有和處置我們的普通股所產生的任何税收後果,諮詢他們的税務顧問。
如本摘要中所用,術語“非美國持有人” 指的是我們普通股的實益所有人,就美國聯邦所得税而言,該普通股不是:
● | 是美國公民或居民的個人 ; |
● | 在美國、其任何一個州或哥倫比亞特區的法律範圍內或根據該法律設立或組織的公司(或其他被歸類為公司的實體); |
● | 被視為合夥企業的實體或安排; |
83 |
● | 其收入可包括在美國聯邦所得税總收入中的遺產,無論其來源如何;或 |
● | 信託,如果(1)a 美國法院能夠對信託的管理進行主要監督 並且一個或多個“美國人”(定義見《準則》)擁有 控制信託所有實質性決策的權力,或(2)信託 根據適用的美國財政部法規,擁有有效的選舉將被視為 作為一個美國人。 |
每個非美國持有者應就擁有和處置我們普通股的美國聯邦、州、地方和非美國收入以及其他税收後果諮詢其自己的税務顧問。
關於我們普通股的分配
我們目前預計不會就普通股支付任何現金股息 。如果我們對普通股進行現金或財產分配(普通股的某些按比例分配除外), 任何此類分配通常將構成美國聯邦所得税目的的股息, 根據美國聯邦所得税規則確定的從我們當前或累積的收益和利潤中支付的程度。如果分配 超過我們當前和累計的收益和利潤,超出的部分將被視為非美國持有者在我們普通股中的調整後計税基礎的非美國持有者的資本返還,並將在我們的普通股中減少(但不低於零)該非美國持有者的 調整計税基礎。任何剩餘的剩餘部分將被視為出售我們普通股的收益,但受 下文所述的税收處理的限制。“-出售我們的普通股.”
根據下面關於有效關聯收入的討論,支付給非美國持有人的股息將按股息總額的30%繳納美國聯邦預扣税(或適用所得税條約規定的較低税率,前提是非美國持有人提供有效的IRS表格W-8BEN或W-8BEN-E(或其他適用文件),證明符合較低的條約税率)。非美國持有者如果沒有及時提供所需的文件,但有資格享受降低的條約費率,則可以通過及時向美國國税局提出適當的退款申請,獲得任何扣留的超額金額的退款。非美國持有者應 諮詢他們的税務顧問,瞭解他們根據任何適用的税收條約享有的福利。
我們普通股的分配被視為股息,並且與非美國持有者在美國的貿易或業務活動有效相關的分配 將以淨收入為基礎,按定期累進税率和適用於美國人的方式徵税。如果非美國持有者有資格並適當地聲稱適用所得税條約的利益和股息 不屬於非美國持有者在美國設立的常設機構,則例外情況 可能適用。在這種情況下,根據美國及其税務居住地司法管轄區之間適用的所得税條約,非美國持有者可能有資格享受較低的税率。如果非美國持有人根據適用的認證和披露要求向適用的扣繳代理人提供了正確簽署的IRS表格W-8ECI(或其他適用表格),則與非美國持有人在美國進行貿易或業務的行為有效相關的股息將不繳納美國預扣税 。就美國聯邦所得税而言,被視為公司的非美國持有者也可能被徵收30%的“分支機構利得税”(除非非美國持有者根據適用的所得税條約有資格享受較低的税率) 與非美國持有者在美國境內進行貿易或業務有關的收益和利潤(可歸因於我們普通股的股息或其他)。應納税所得額和利潤額通常減少再投資於美國貿易或業務運營的金額,並增加其股本的任何下降 。
在支付股息之前,必須向適用的扣繳義務人提供上述證明,並且必須定期更新。非美國持有者可以通過及時向美國國税局提出適當的退款申請,獲得 任何扣留的超額金額的退款或抵免。非美國持有者 應諮詢他們自己的税務顧問,瞭解他們根據任何相關所得税條約是否有資格享受福利以及 申請此類福利的方式。
上述討論將以下面“-備份扣繳和信息報告“和”-FATCA扣繳.”
84 |
我們普通股的處置
根據下面關於預扣的討論,非美國持有人一般不需要繳納美國聯邦所得税(包括美國預扣税) 在出售或以其他方式處置普通股時確認的收益,除非:
● | 收益實際上與非美國持有者在美國的貿易或業務行為有關(如果適用的所得税條約要求,歸因於非美國持有者在美國設立的常設機構(br});在這種情況下,收益 將按正常的累進税率和適用於美國個人的方式在淨所得税的基礎上繳納美國聯邦所得税(除非適用的所得税條約另有規定),如果出於美國聯邦所得税的目的,非美國持有人被視為公司 ,上述“分支機構利得税”也可能適用 ; |
● | 非美國持有人 是指在處置的納税年度內在美國停留183天或以上,並符合某些其他要求的個人;或 |
● | 我們是或曾經是一家“美國房地產控股公司”,或USRPHC,出於美國聯邦所得税的目的,在(I)在處置之日結束的五年 期間和(Ii)非美國持有人持有我們普通股的期間中較短的時間內的任何時間。 |
一般而言,如果一家公司的“美國不動產權益”的公允市值等於或超過其全球不動產權益的公允市值的50%,加上其在貿易或業務中使用或持有的其他資產的總和,則該公司是USRPHC。我們認為,我們目前不是 ,我們預計未來也不會成為USRPHC。然而,由於我們是否為USRPHC 的決定是不時作出的,並取決於我們資產的相對公平市場價值,因此在這方面無法得到保證。如果我們是USRPHC,與USRPHC的股票處置相關的税收一般不適用於非美國持有人,其直接、間接和推定的持股在適用期間內始終佔我們普通股的5%或更少,前提是 我們的普通股在發生處置的日曆年度內的任何時候“在成熟的證券市場上定期交易”(根據適用的美國財政部 法規的規定)。然而,不能保證我們的普通股將根據上述規則在成熟的證券市場上定期交易。如果我們是或將要成為USRPHC,非美國持有者應 諮詢他們自己的税務顧問,瞭解可能給他們帶來的任何不利的美國聯邦所得税後果。
上述討論將以下面“-備份扣繳和信息報告“和”-FATCA扣繳.”
備份扣繳和信息報告
備用扣繳(目前為24%) 在某些情況下可能適用於美國公司支付的股息,但如果非美國持有人向適用的扣繳代理人提供了正確簽署的IRS表格W-8BEN 或W-8BEN-E(或其他適用表格),證明非美國持有人不是美國人或有權獲得豁免,則不適用於向非美國持有人支付我們普通股的股息。但是,適用的扣繳義務人通常將被要求向 美國國税局(以及該等非美國持有人)報告我們普通股的股息支付以及從這些付款中扣繳的美國聯邦所得税金額(如果有)。根據適用的條約或協定,美國國税局可向非美國持有者所在國家的税務機關提供此類信息申報單的副本。
85 |
我們普通股的銷售或其他處置的總收益 在下面討論的某些情況下可能受到美國備份扣繳和信息報告的約束。 如果非美國持有人通過非美國經紀人的非美國辦事處在美國以外出售或以其他方式處置我們的任何普通股,並且處置收益支付給美國以外的非美國持有人,則美國備份 扣繳和信息報告要求通常不適用於該付款。但是,如果非美國持有者通過經紀人的非美國辦事處出售我們的普通股,而該經紀人是美國個人或與美國有一定聯繫,則美國信息報告,而不是美國備用預扣,將適用於處置收益的付款,即使該付款是在美國境外進行的。除非經紀人在其檔案中有書面證據證明非美國持有人 不是美國人,並且滿足某些其他條件,或者非美國持有人有資格獲得豁免。
如果非美國持有人將出售我們普通股的收益支付給或通過經紀商的美國辦事處支付,除非非美國持有人向經紀人提供正確簽署的IRS表格W-8BEN 或W-8BEN-E(或其他適用表格),證明非美國持有人不是美國人,或者非美國持有人有資格獲得豁免,否則這筆付款將受到美國的支持 和信息報告。
備份預扣不是附加税。 根據備份預扣規則預扣的任何金額都可以記入非美國持有人的美國聯邦收入中 納税義務(這可能導致非美國持有人有權獲得退税),前提是所需信息及時提供給美國國税局。
FATCA扣繳
《外國賬户税收合規法》和相關的《財政部指導意見》(通常稱為FATCA)對支付給某些外國 實體的以下款項徵收30%的美國聯邦預扣税:(I)來自美國的股息(包括我們普通股支付的股息)和(Ii)出售 產生來自美國的股息的財產的總收益(包括出售或其他處置我們的普通股)。此 預扣税適用於外國實體,無論是作為受益者還是中間人,除非該外國實體遵守(I)有關其美國帳户持有人及其美國所有者的某些信息報告要求,以及(Ii)有關向其帳户持有人和某些其他人員支付某些款項的某些 預扣義務。因此,非美國持有者持有其普通股的實體將影響是否需要扣繳的決定。雖然FATCA下的預****r}也適用於在2019年1月1日或之後出售或以其他方式處置我們的普通股的毛收入的支付,但2018年12月提出的美國財政部法規完全取消了這種對毛收入支付的預****r}。納税人一般可以依賴這些擬議的美國財政部法規,直到最終的美國財政部法規 發佈。鼓勵非美國持有者就FATCA諮詢他們的税務顧問。
86 |
承銷
關於此次發行,我們已與Benchmark Investments,LLC的分部EF Hutton(“EF Hutton”)就本次發行的普通股與本招股説明書中點名的承銷商代表 簽訂了承銷協議。根據承銷協議中包含的條款和條件,代表將同意在確定的承諾基礎上,以公開價格減去本招股説明書封面所列承銷折扣後的相應 普通股數量,向承銷商出售其名稱旁邊的下表所列普通股數量,其每股公開發行價減去 本招股説明書封面上所列承銷折扣:
承銷商 | 數量 股票 | |||
EF Hutton,Benchmark Investments,LLC | 157,142,857 | |||
總計 | 157,142,857 |
承銷商向公眾出售的普通股股票將按本招股説明書封面所列的公開發行價進行初始發行。承銷商向證券交易商出售的普通股,可以每股不超過0.069125美元的折扣價出售。如果未按發行價出售全部股份,代表可以更改發行價和其他出售條款 。代表已告知我們,承銷商不打算向可自由支配賬户銷售產品。
如果承銷商出售的普通股數量超過上表所列總數,我們已授予代表一項選擇權,自本招股説明書發佈之日起45天內可行使,以公開發行價減去承銷折扣購買最多23,571,429股普通股,佔本次發行普通股總數的15%(不包括受該選擇權約束的股份 )。代表行使此選擇權的目的僅為彌補與本次發售相關的超額配售。此次發行是在堅定的承諾基礎上進行的。根據 期權發行或出售的任何普通股股票將按照與本次發行標的的其他普通股股票相同的條款和條件發行和出售。
關於此次發行,承銷商 可以從事穩定交易、超額配售交易、銀團覆蓋交易和懲罰性出價,以符合交易所法案下的規定 ,如下所述:
● | 穩定交易 只要穩定交易的出價不超過指定的最大值,就允許出價購買證券。 |
● | 超額配售交易涉及承銷商出售的證券數量超過承銷商有義務購買的證券數量,從而形成辛迪加空頭頭寸。空頭頭寸可以是回補空頭頭寸,也可以是裸空頭頭寸。在備兑空頭頭寸 中,承銷商超額配售的證券數量不超過他們可以在超額配售期權中購買的證券數量。在 裸空倉中,涉及的證券數量大於超額配售期權中的證券數量 。承銷商可以通過行使超額配售選擇權和/或在公開市場購買證券來平倉任何備兑空頭頭寸 。 |
● | 辛迪加回補交易涉及在分銷完成後在公開市場購買證券,以回補辛迪加空頭頭寸。在確定平倉的證券來源時,承銷商將特別考慮公開市場上可供購買的證券價格與他們通過超額配售選擇權購買證券的價格 。如果承銷商出售的證券超過了超額配售選擇權所能覆蓋的範圍,就會出現裸空頭頭寸。 只能通過在公開市場買入證券來平倉。如果承銷商擔心公開市場上的證券價格在定價後 可能對購買此次發行的投資者產生不利影響,則更有可能建立裸空頭頭寸。 |
● | 懲罰性出價允許 承銷商在辛迪加成員最初出售的證券 通過穩定或辛迪加回補交易 購買以回補辛迪加空頭頭寸時,從辛迪加成員那裏收回出售特許權。 |
這些穩定交易、涵蓋 交易的辛迪加和懲罰性出價可能會提高或維持我們證券的市場價格,或防止或延緩證券市場價格的下跌。因此,我們普通股的價格可能會高於公開市場上可能存在的價格。這些交易可能會在任何時候停止。
87 |
折扣和費用
下表顯示了我們就此次發行向承銷商支付的承銷折****r}(假設我們已向代表行使和不行使超額配售選擇權):
每股 | 不含合計 過了- 分配 選擇權 | 總計為 整個 過了- 分配 選擇權 | ||||||||||
公開發行價 | $ | 0.07 | $ | 11,000,000 | $ | 12,650,000 | ||||||
承保折扣和佣金(4.5%) | $ | 0.00315 | $ | 495,000 | $ | 569,250 | ||||||
扣除費用前的收益,付給我們 | $ | 0.06685 | $ | 10,505,000 | $ | 12,080,750 | ||||||
非實報實銷費用津貼(1%) | $ | 0.0007 | $ | 110,000 | $ | 126,500 |
我們已同意向代表支付相當於發售結束時收到的毛收入1%的非實報性費用 津貼。
我們還將負責並將支付與此次發行有關的所有費用,包括但不限於:(A)與證券向證監會登記有關的所有備案費用和費用;(B)與公司普通股上市有關的所有費用和費用;(C)根據代表合理指定的州和其他司法管轄區的州和其他司法管轄區的法律,與證券的註冊或資格相關的所有費用、開支和支出 (包括但不限於所有備案和註冊費,以及公司“藍天”律師的合理費用和支出,該律師將是承銷商的律師),除非該等備案與公司擬在全國交易所上市(如果適用)無關;(D)根據代表合理指定的外國司法管轄區的證券法律,與證券的註冊、資格或豁免有關的所有費用、開支和支出;(E)所有郵寄和打印發售文件的費用;(F)公司向承銷商轉讓證券時應支付的轉移和/或印花税(如果有的話);及(G)公司會計師的費用和開支;(H)與FINRA審查此次發售相關的所有備案費用和通訊費用;(I)其他費用,考慮到所有費用和支出的總額 ,包括路演、勤奮以及合理的法律費用和承銷商律師的支出,不得超過100,000美元。
代表授權書
我們已同意向代表人 發行認股權證,購買相當於本次發售股份總數的5%的若干普通股股份,行使價為每股股份行使價,相當於本次發售股份公開發售價格的100.0%。承銷商的認股權證將可在自發售生效日期起計四(6)個月起計的四年半期間內,隨時及不時地全部或部分行使。承銷商的認股權證亦根據FINRA規則5110(G)(8)(C)規定登記權利(包括根據FINRA規則5110(G)(8)(C)於生效日期起為期三年的一次性要求登記權利 ,以及根據FINRA規則5110(G)(8)(D)規定於生效日期起為期三年的無限搭載權利)及慣常的反攤薄條款(適用於股票股息及拆分及資本重組)及反攤薄保護(調整該等認股權證及相關股份的數目及價格)。重組、合併等) 和未來按FINRA規則5110(F)(2)(G)允許的低於發行價的價格(或行使和/或轉換價格)發行普通股或普通股等價物。
承銷商的認股權證和相關的 股票可能被視為FINRA的補償,因此將受FINRA規則5110(E)(1)的約束。根據FINRA規則5110(E)(1),承銷商的認股權證或任何因行使承銷商的認股權證而發行的普通股,在緊接本次發售的銷售開始之日起180天內,不得出售、轉讓、轉讓、質押或質押,也不得成為任何人將此類證券進行有效經濟處置的任何套期保值、賣空、衍生工具、看跌或看漲交易的標的,但某些例外情況除外。代表及相關人士將收到的承銷商委託書 完全符合FINRA規則5110(E)(2)規定的轉讓限制。
優先購買權
我們已同意向英孚赫頓提供優先購買權,直至2024年8月9日(“ROFR終止日期”),在公司直接或間接進行的任何收購或其他努力中擔任獨家財務顧問,無論是在一次或一系列交易中獲得對第三方全部或大部分資產或證券的控制權,還是公司在一次或一系列交易中出售或以其他方式轉讓資產或證券,或任何特殊公司交易,無論此類交易的形式或結構如何。或作為本公司任何融資的獨家賬簿管理人或獨家配售代理(視情況而定)。如果本公司通知EF Hutton其希望進行任何此類融資,本公司和EF Hutton將在另一份協議中 真誠地協商EF Hutton的聘用條款,該協議將根據所提供服務的慣例費用對EF Hutton進行補償。EF Hutton參與任何此類融資將取決於EF Hutton內部委員會的批准和此類承諾的其他慣常條件。
尾部權利
我們需要向EF Hutton支付相當於公司從出售任何股權、債務和/或股權衍生品工具給任何投資者的總收益 至8%(8.0%)的現金費用 自2023年10月19日開始至此後180天(“訂約期”),與任何公共或私人融資或資本籌集(每一種都是“尾部融資”)有關。 且此類尾部融資在訂約期內或訂約期屆滿或終止後六(6)個月內的任何時間完成,前提是此類尾部融資是由公司在發售中實際引入的一方 直接瞭解該方的參與。
88 |
電子化分銷
本招股説明書的電子格式可在網站上或通過承銷商或其關聯公司維護的其他在線服務 獲得。除電子格式的本招股説明書 外,承銷商維護的承銷商網站上的信息和任何其他網站中包含的任何信息不是本招股説明書的一部分,也不是本招股説明書的一部分,未經我們或承銷商以承銷商身份批准和/或背書,投資者不應依賴。
除電子或印刷格式的招股説明書外,承銷商網站上的信息以及承銷商維護的任何其他網站中包含的任何信息 不是招股説明書或本招股説明書的一部分,未經吾等或承銷商以承銷商身份批准和/或背書 ,投資者不應依賴。
銷售限制
在任何司法管轄區 (美國除外)均未採取任何行動,允許公開發行本招股説明書所提供的證券,或持有、分發或分發本招股説明書或與我們或證券有關的任何其他材料,如需為此採取行動 。因此,不得直接或間接提供或出售證券,除非遵守任何國家或司法管轄區的任何適用規則和規定,否則不得在任何國家或司法管轄區內或從任何國家或司法管轄區分發或發佈本招股説明書或任何其他與證券有關的材料或廣告。
在美國境外提供限制
除美國以外,我們或承銷商尚未採取任何行動,允許本招股説明書提供的證券在需要採取行動的任何司法管轄區公開發行。 本招股説明書所提供的證券不得直接或間接地進行發售或出售 ,本招股説明書或任何其他與發售和銷售任何此類證券相關的發售材料或廣告也不得在任何司法管轄區分發或發佈,除非在符合該司法管轄區適用規則和法規的情況下 。建議持有本招股説明書的人告知自己,並 遵守與本次發行和分發本招股説明書有關的任何限制。本招股説明書不構成在任何司法管轄區 出售或邀請購買本招股説明書所提供的任何證券的要約或要約,而此類要約或要約是非法的。
89 |
法律事務
與本招股説明書所提供證券的有效性有關的某些法律問題將由紐約Sinhenzia Ross Ference Carmel LLP負責處理。 新澤西州伍德布里奇的Lucosky Brookman LLP將擔任此次發行承銷商代表的法律顧問。
專家
本招股説明書中其他地方出現的我公司經審計的財務報表 已根據DBB的報告列入本文麥肯農,一家獨立註冊的公共會計師事務所,出現在本文其他地方(其中包含一個解釋段落,描述了使我們作為財務報表附註2所述的持續經營企業的能力產生重大懷疑的條件),並經 所述會計師事務所作為會計和審計專家的授權。
此處 您可以找到詳細信息
此招股説明書是我們向美國證券交易委員會提交的註冊聲明 的一部分。本招股説明書並不包含註冊説明書中所列的所有信息以及註冊説明書的附件。有關本公司及根據本招股説明書提供的證券的更多信息,我們 請您參閲註冊聲明以及作為註冊聲明的一部分提交的證物和附表。您應僅依賴本招股説明書中包含的信息或通過引用併入本招股説明書中的信息。我們沒有授權其他任何人向您提供不同的信息。我們不會在 不允許要約的任何司法管轄區要約這些證券。您應假定本招股説明書中包含的信息或通過引用併入本 招股説明書中的任何文件僅在這些文件的日期是準確的,無論本招股説明書的交付時間或我們證券的任何 銷售時間。
我們向美國證券交易委員會提交年度、季度和當前報告、 委託書和其他信息。公眾可通過商業文檔檢索服務或通過互聯網訪問我們的美國證券交易委員會備案文件,網址為:Http://www.sec.gov.
我們維護着一個網站:Https://lqrhouse.com/。 您可以在我們的網站上免費獲取我們的10-Q表季度報告、當前的8-K表報告以及根據交易法第13(A)或15(D)節向美國證券交易委員會提交或提供的報告的修正案 這些材料以電子方式提交給美國證券交易委員會或以電子方式提交給美國證券交易委員會後,在合理 可行的範圍內儘快在我們的網站上免費獲取。本招股説明書不包含本招股説明書中包含的信息或可通過本網站訪問的信息,也不是本説明書的一部分。
90 |
財務報表
合併財務報表索引
截至2023年6月30日的未經審計財務報表 | 頁面 | |
截至2023年6月30日和2022年12月31日的資產負債表 | F-2 | |
截至2023年6月30日和2022年6月30日的三個月和六個月的營業報表 | F-3 | |
截至2023年和2022年6月30日的三個月和六個月的股東權益報表 | F-4 | |
截至2023年6月30日和2022年6月30日止六個月現金流量表 | F-5 | |
財務報表附註 | F-6 |
截至2022年12月31日及2021年1月11日止年度財務報表 (開始)至2021年12月31日 |
頁面 | |
獨立註冊會計師事務所報告(PCAOB ID #3501) | F-16 | |
資產負債表 | F-17 | |
營運説明書 | F-18 | |
股東權益表 | F-19 | |
現金流量表 | F-20 | |
財務報表附註 | F-21 |
F-1 |
LQR
HOUSE,INC.
資產負債表
(未經審計)
2023年6月30日 | 十二月三十一日, 2022 | |||||||
資產 | ||||||||
流動資產: | ||||||||
現金和現金等價物 | $ | 100,057 | $ | 7,565 | ||||
應收賬款,關聯方 | 64,698 | 224,692 | ||||||
對關聯方的墊款 | 127,340 | 314,766 | ||||||
應收認購款 | 100,000 | — | ||||||
流動資產總額 | 392,095 | 547,023 | ||||||
無形資產,淨額 | 1,958,333 | 2,083,333 | ||||||
遞延發售成本 | 516,829 | — | ||||||
使用權資產 | 13,790 | — | ||||||
總資產 | $ | 2,881,047 | $ | 2,630,356 | ||||
負債和股東權益 | ||||||||
流動負債: | ||||||||
應付帳款 | $ | 542,834 | $ | 287,457 | ||||
應付帳款,關聯方 | 58,263 | 104,002 | ||||||
應計費用 | 117,356 | 199,256 | ||||||
使用權責任,本期部分 | 9,497 | — | ||||||
認購責任 | 50,000 | — | ||||||
流動負債總額 | 777,950 | 590,715 | ||||||
使用權責任 | 5,021 | — | ||||||
總負債 | 782,971 | 590,715 | ||||||
股東權益: | ||||||||
普通股,面值0.0001美元,授權350,000,000股,10,155,434股和9,200,405股 分別截至2023年6月30日和2022年12月31日已發行和未償還 | 1,016 | 920 | ||||||
額外實收資本 | 9,780,526 | 5,843,622 | ||||||
累計赤字 | (7,683,466 | ) | (3,804,901 | ) | ||||
股東權益總額 | 2,098,076 | 2,039,641 | ||||||
總負債和股東權益 | $ | 2,881,047 | $ | 2,630,356 |
請參閲未經審計的財務報表的隨附註釋 。
F-2 |
LQR House,Inc.
運營説明書
(未經審計)
截至6月30日的三個月, | 截至六個月 6月30日, | |||||||||||||||
2023 | 2022 | 2023 | 2022 | |||||||||||||
收入-服務 | $ | 143,235 | $ | 74,975 | $ | 293,798 | $ | 103,225 | ||||||||
收入-產品 | 47,787 | — | 47,787 | — | ||||||||||||
總收入 | 191,022 | 74,975 | 341,585 | 103,225 | ||||||||||||
收入成本--服務 | 95,830 | 204,064 | 198,827 | 517,019 | ||||||||||||
收入成本-產品 | 40,131 | — | 40,131 | — | ||||||||||||
收入總成本 | 135,961 | 204,064 | 238,958 | 517,019 | ||||||||||||
毛利(虧損) | 55,061 | (129,089 | ) | 102,627 | (413,794 | ) | ||||||||||
運營費用: | ||||||||||||||||
一般和行政 | 3,559,688 | 248,052 | 3,881,005 | 501,589 | ||||||||||||
銷售和市場營銷 | 51,864 | 169,991 | 100,187 | 332,877 | ||||||||||||
總運營費用 | 3,611,552 | 418,043 | 3,981,192 | 834,466 | ||||||||||||
運營虧損 | (3,556,491 | ) | (547,132 | ) | (3,878,565 | ) | (1,248,260 | ) | ||||||||
淨虧損 | $ | (3,556,491 | ) | $ | (547,132 | ) | $ | (3,878,565 | ) | $ | (1,248,260 | ) | ||||
加權平均已發行普通股-基本 及攤薄 | 9,492,045 | 9,037,072 | 9,346,226 | 8,994,294 | ||||||||||||
每股普通股淨虧損—基本 及攤薄 | $ | (0.37 | ) | $ | (0.06 | ) | $ | (0.41 | ) | $ | (0.14 | ) |
請參閲未經審計的財務報表的隨附註釋 。
F-3 |
LQR House,Inc.
股東權益聲明
(未經審計)
普通股 | 額外實收 | 累計 | 總計 股東的 | |||||||||||||||||
股票 | 金額 | 資本 | 赤字 | 權益 | ||||||||||||||||
2021年12月31日的餘額 | 8,937,905 | $ | 894 | $ | 5,525,773 | $ | (1,962,726 | ) | $ | 3,563,941 | ||||||||||
有限制股份單位的歸屬 | 87,500 | 9 | 65,616 | — | 65,625 | |||||||||||||||
淨虧損 | — | — | — | (701,128 | ) | (701,128 | ) | |||||||||||||
2022年3月31日的餘額 | 9,025,405 | 903 | 5,591,389 | (2,663,854 | ) | 2,928,438 | ||||||||||||||
有限制股份單位的歸屬 | — | — | 65,625 | — | 65,625 | |||||||||||||||
淨虧損 | — | — | — | (547,132 | ) | (547,132 | ) | |||||||||||||
2022年6月30日的餘額 | 9,025,405 | $ | 903 | $ | 5,657,014 | $ | (3,210,986 | ) | $ | 2,446,931 | ||||||||||
2022年12月31日的餘額 | 9,200,405 | $ | 920 | $ | 5,843,622 | $ | (3,804,901 | ) | $ | 2,039,641 | ||||||||||
資本重組(注5) | 29 | — | — | — | — | |||||||||||||||
淨虧損 | — | — | — | (322,074 | ) | (322,074 | ) | |||||||||||||
2023年3月31日的餘額 | 9,200,434 | 920 | 5,843,622 | (4,126,975 | ) | 1,717,567 | ||||||||||||||
根據定向增發發行普通股 | 955,000 | 96 | 954,904 | — | 955,000 | |||||||||||||||
發行服務普通股 | 3,000,000 | 300 | 2,999,700 | — | 3,000,000 | |||||||||||||||
股份回購 | (3,000,000 | ) | (300 | ) | (17,700 | ) | — | (18,000 | ) | |||||||||||
淨虧損 | — | — | — | (3,556,491 | ) | (3,556,491 | ) | |||||||||||||
2023年6月30日的餘額 | 10,155,434 | $ | 1,016 | $ | 9,780,526 | $ | (7,683,466 | ) | $ | 2,098,076 |
請參閲未經審計的財務報表的隨附註釋 。
F-4 |
LQR House,Inc.
現金流量表
(未經審計)
截至6月30日的六個月 | ||||||||
2023 | 2022 | |||||||
經營活動的現金流: | ||||||||
淨虧損 | $ | (3,878,565 | ) | $ | (1,248,260 | ) | ||
對淨虧損與經營活動中使用的現金淨額進行調整: | ||||||||
攤銷 | 125,000 | 125,000 | ||||||
有限制股份單位的歸屬 | — | 131,250 | ||||||
發行服務普通股 | 3,000,000 | — | ||||||
經營性資產和負債變動情況: | ||||||||
應收賬款,關聯方 | 159,994 | (25,421 | ) | |||||
預付費用 | — | (99,395 | ) | |||||
應付帳款 | (171,982 | ) | 128,890 | |||||
應付帳款,關聯方 | (45,739 | ) | (27,871 | ) | ||||
應計費用 | (81,900 | ) | — | |||||
使用權負債淨額 | 728 | — | ||||||
用於經營活動的現金淨額 | (892,464 | ) | (1,015,807 | ) | ||||
投資活動產生的現金流: | ||||||||
相關(預付款)的淨還款額 黨 | 187,426 | (59,086 | ) | |||||
投資活動提供(用於)的現金淨額 | 187,426 | (59,086 | ) | |||||
投資活動產生的現金流: | ||||||||
遞延發售成本 | (89,470 | ) | — | |||||
發行普通股並根據私募發行 | 855,000 | — | ||||||
認購責任 | 50,000 | — | ||||||
股份回購 | (18,000 | ) | — | |||||
融資活動提供的現金淨額 | 797,530 | — | ||||||
現金和現金等價物淨變化 | 92,492 | (1,074,893 | ) | |||||
期初現金及現金等價物 | 7,565 | 1,116,101 | ||||||
期末現金及現金等價物 | $ | 100,057 | $ | 41,208 | ||||
補充披露現金流量信息: | ||||||||
繳納所得税的現金 | $ | — | $ | — | ||||
支付利息的現金 | $ | — | $ | — | ||||
補充披露非現金融資活動 : | ||||||||
應收認購款 | $ | 100,000 | $ | — |
請參閲未經審計的財務報表的隨附註釋 。
F-5 |
LQR
HOUSE,INC.
財務報表附註
(未經審計)
1.業務性質
LQR House Inc.(“LQR”或“公司”) 於2021年1月11日在特拉華州註冊成立。該公司主要在飲料酒精行業運營,擁有特色品牌,提供營銷和分銷服務。
截至2023年6月30日,公司尚未實現其計劃運營水平。本公司自成立以來的活動有限,包括組建活動、開業活動和籌資活動。到目前為止,公司只產生了有限的收入 ,公司依賴外部資本,包括下文所述的首次公開募股資金來執行其計劃的 業務。
重組與反向股權分置
2023年2月3日,該公司通過合併內華達州公司LQR House Inc.將其註冊狀態更改為內華達州。2月3日,根據我們重新註冊到內華達州,公司的法定股本從100,000,000股普通股,面值0.001美元,改為350,000,000股普通股,每股面值0.0001美元,以及50,000,000股優先股,每股面值0.0001美元。同時,公司 還通過合併完成了其已發行普通股的1取6反向股票拆分,即每6股前身特拉華州公司的已發行普通股 對應發行1股普通股。所附財務報表 和相關披露已提交,以追溯反映重組。
首次公開募股
於2023年8月9日,本公司與Benchmark Investments,LLC的分部EF Hutton訂立了一份承銷協議(“包銷協議”),內容涉及本公司首次公開發售(“發售”或“首次公開招股”)1,150,000股本公司普通股(“股份”) ,其中包括承銷商全面行使超額配售選擇權,按每股5.00美元的發行價購買額外150,000股本公司普通股。IPO於2023年8月11日完成。包括行使超額配售選擇權在內的總收益為575萬美元。扣除承銷折扣和佣金及估計發售開支後,本公司首次公開招股所得款項淨額合計約為470萬美元。
2.持續經營的企業
所附財務報表以持續經營為基礎編制,考慮了正常業務過程中的資產變現和負債清償情況。本公司自成立以來一直未產生盈利,淨虧損分別為3,878,565美元和1,248,260美元,截至2023年6月30日和2022年6月30日的運營現金流分別為負892,464美元和1,015,807美元 。
管理層的計劃
截至這些未經審計的中期簡明財務報表的發佈日期,公司預計其約190萬美元的現金和現金等價物將足以支付至少一年的運營費用和資本支出需求,與未來潛在的資本融資努力相關。然而,該公司的運營現金流為負。本公司能否在未來12個月內繼續經營下去,取決於其能否從運營中產生足夠的現金流來履行其迄今未能履行的義務,或獲得額外的資本融資以支持當前的負現金流趨勢。不能保證該公司將在這些努力中取得成功。
F-6 |
LQR House,Inc.
財務報表附註
(未經審計)
3.主要會計政策摘要
陳述的基礎
公司的會計和報告政策符合美國公認的會計原則(“公認會計原則”)。公司的財政年度截止日期為12月31日。
本公司是一家新興成長型公司,因為該術語在《快速啟動我們的企業創業法案》中使用,並已選擇遵守某些降低的上市公司報告要求, 但是,如果允許提前採用,本公司可能會採用基於公共實體生效日期的會計準則。
未經審計的中期財務信息
未經審核的中期財務報表及相關附註乃根據美國公認會計準則編制,以供提供中期財務資料,並符合美國證券交易委員會(“美國證券交易委員會”)的規則及規定 。按照美國公認會計原則編制的年度財務報表中通常包括 的某些信息和披露已根據該等規則和 規定予以精簡或省略。未經審核的中期財務報表乃按照經審核財務報表的基準編制,管理層認為該等財務報表反映所有調整,包括為公平呈列中期業績及截至中期資產負債表日期的財務狀況所需的正常經常性調整。中期財務報表附註中披露的與六個月期間相關的財務數據和其他信息未經審計。 未經審計的中期業績不一定代表整個會計年度的業績。
隨附的未經審計的中期簡明財務報表應與本公司截至2022年12月31日的已審計財務報表及其附註一併閲讀,該附註包含在本公司的招股説明書中,該招股説明書構成了本公司於2023年8月9日宣佈生效的S-1表格(文件編號333-272660)的註冊説明書的一部分。
預算的使用
根據公認會計準則編制公司財務報表要求管理層作出估計和假設,以影響報告期內資產和負債的報告金額、財務報表日期的或有資產和負債的披露以及報告期間的收入和費用的報告金額。這些財務報表中反映的重大估計和假設包括,但不限於普通股的估值。本公司根據歷史經驗、已知趨勢及其他特定市場 或其認為在當時情況下合理的其他相關因素作出估計。當環境、事實和經驗發生變化時,管理層會持續評估其估計 。估計的變化記錄在知道的時間段內。 實際結果可能與這些估計不同。
重大風險和不確定性
本公司受到常規風險和 不確定性的影響,包括但不限於對專有技術的保護需求、對關鍵人員的依賴、第三方提供服務的成本以及有限的運營歷史。
可變利息實體
本公司評估其與 其他實體的關係,以確定它們是否為財務會計準則委員會(“FASB”) 會計準則編纂(“ASC”)主題810合併(“ASC 810”)所界定的可變利益實體,並評估 是否為該等實體的主要受益人。如果確定本公司為主要受益人,則合併該實體 。本公司評估其是否為其共同控制資產收購(附註4) 及關聯方協議(附註5)的主要受益人,並確定其並非任何實體的主要受益人。
F-7 |
LQR House,Inc.
財務報表附註
(未經審計)
3.重要會計政策摘要 (續)
信用風險的集中度
本公司將現金存放在位於美利堅合眾國的一家其認為值得信賴的主要金融機構。餘額由聯邦存款保險公司承保,最高可達250,000美元。有時,該公司的餘額超過聯邦保險的限額。
濃度
公司能否從營銷服務中獲得收入 取決於其與關聯方SSquared Spirits LLC的關係和營銷許可協議,以及使用我們的營銷服務為客户銷售的產品履行銷售職責的CWS。此類關係的終止或營銷許可協議的終止將對公司的運營產生重大負面影響。
此外,公司依賴並預計 將繼續依賴少數供應商。失去其中一家供應商可能會對公司的運營產生負面的短期影響。然而,該公司相信有一些可接受的替代供應商可以長期使用。
公允價值計量
本公司的若干資產及負債 根據公認會計原則按公允價值列賬。公允價值被定義為在計量日在市場參與者之間有序交易中為資產或負債在本金或最有利的市場上轉讓負債而收到的或支付的交換價格 。用於計量公允價值的估值技術必須最大限度地使用可觀察到的投入,並最大限度地減少使用不可觀察到的投入。按公允價值列賬的金融資產和負債應在公允價值層次的以下三個級別之一進行分類和披露,其中前兩個級別被視為可見,最後一個級別被視為不可見 :
● | 級別1-相同資產或負債的活躍市場報價 。 |
● | 2級-可觀察的 輸入(不是1級報價),例如類似資產或負債在活躍市場的報價,相同或相似資產或負債的非活躍市場報價,或其他可觀察到或可由可觀察到的市場數據證實的投入。 |
● | 第3級-無法觀察到的投入,只有很少或沒有市場活動支持,對確定資產或負債的公允價值具有重要意義,包括定價模型、貼現現金流 方法和類似技術。 |
由於該等工具到期日較短,本公司應收賬款及應付賬款的賬面價值與其公允價值相若。本公司認為,由於其短期到期日,其向關聯方發放的墊款的賬面價值接近公允價值。
應收帳款
應收賬款來源於交付給客户的服務和產品,並按其可變現淨值列報。公司每月按客户審核其應收賬款,並根據任何已知或感知的收款問題評估是否需要計提壞賬準備 。最終被認為無法收回的任何餘額,在所有收集手段都已用盡,追回的可能性被認為微乎其微之後,將從備抵中註銷。
F-8 |
LQR House,Inc.
財務報表附註
(未經審計)
3.重要會計政策摘要 (續)
關聯方
關聯方是指通過僱傭、所有權或其他方式,有能力指導或引導公司管理層和政策的任何實體或個人 。本公司披露正常薪酬協議以外的關聯方交易,如工資。 本公司遵循ASC 850,關聯方披露,用於識別關聯方並披露 關聯方交易。
收入確認
根據FASB ASC 606,與客户簽訂合同的收入 公司通過以下步驟確定收入確認:
● | 與客户簽訂的合同的標識 ; |
● | 確定合同中的履約義務; |
● | 確定交易價格 ; |
● | 將交易價格分配給合同中的履約義務;以及 |
● | 在履行履約義務時或在履行義務時確認收入。 |
當履行義務 通過將承諾貨物的控制權轉讓給公司客户而得到履行時,收入即被確認,其金額反映了預期因將貨物或服務轉讓給客户而收到的對價。一旦客户有能力指導產品的使用並從產品中獲得幾乎所有的好處,控制權就會轉移。這包括法律所有權的轉讓、實物所有權、所有權的風險和回報以及客户接受。
該公司的收入來自服務營銷、將Swol龍舌蘭酒產品分銷給CWS以及基於訂閲的會員收入。報告的收入是扣除折扣後的淨額。
市場營銷服務
本公司與第三方酒精飲料品牌簽訂合同,使用CWS酒精飲料網站(“CWS平臺”)的訪問權限。本公司與各品牌建立了商業關係。該公司通過CWS平臺提供製定營銷活動戰略、開發宣傳材料和廣告宣傳材料等服務。收入是在一段時間內確認的,因為在商定的活動期間,每天和每月都會持續提供營銷服務。營銷活動一般在 個月到三個月之間。
產品銷售
該公司全資擁有斯沃爾龍舌蘭龍舌蘭酒,這是一種由墨西哥一家第三方生產商限量生產的龍舌蘭酒。公司將盡一切努力將產品交付給CWS,以便在美國進行零售分銷,包括預支生產、運輸和其他進口成本以及 運費。本公司有權支付成本外加出售給CWS的每瓶Swol龍舌蘭酒額外20%的費用。收入 在向CWS交付產品時確認,此時LQR已履行其履行義務。由於酒精飲料的交付和保管受到某些 限制,CWS必須在交付時取得產品的所有權, 並且沒有追索權或退貨權。該公司記錄毛收入,因為它是交易中的主要債務人。
F-9 |
LQR House,Inc.
財務報表附註
(未經審計)
3.重要會計政策摘要 (續)
金庫
Vault是面向 CWS客户的專屬會員計劃。通過CWS平臺,用户可以註冊會員,在那裏他們可以訪問通過CWS提供的所有產品,並提供特殊的會員福利,包括折扣產品、免費送貨和促銷優惠。公司在CWS平臺上營銷此會員計劃,並有權獲得訂閲收入的50%。會員每月繳納會員費,公司將有權從CWS收取的50%費用確認為淨收入。公司在用户最初訂閲或續訂其會員資格時記錄交易收入 ,因為公司是交易代理 ,通常不向用户提供重要的交易後服務,也不對會員資格中包含的承諾商品或服務承擔責任 。根據歷史經驗,本公司在交易時記錄了按存儲容量使用計費和取消的準備金。在截至2023年6月30日的三個月和六個月內,來自Vault會員的收入分別為8,117美元和16,911美元。
合同餘額
應收賬款是指 開具發票但尚未收到的營銷和產品銷售欠款。
合同責任是指將服務轉移給公司已收到對價的客户的義務。營銷服務的付款通常是在公司履行相關業績義務之前預先收到的,並記錄為遞延收入負債。 遞延收入隨着服務的履行和收入的確認而減少。截至2023年6月30日和2022年12月31日,該公司的遞延收入為0美元。
收入成本
收入成本包括可歸因於執行營銷服務和公司產品銷售的所有直接成本。收入成本包括代銷商支出、簽約的營銷服務、營銷活動的直接廣告成本、產品成本、包裝、運輸和其他進口和交付費用 。收入成本還包括客户服務人員和公司營銷許可證資產的攤銷(見 附註5)。
銷售和市場營銷
銷售和營銷成本主要包括 廣告、促銷費用以及營銷諮詢和諮詢服務。銷售和營銷成本還包括銷售佣金。
遞延發售成本
本公司遵守 FASB ASC 340-10-S99-1關於提供成本的要求。在完成發行之前,發行成本要資本化。 遞延發售成本在 發售完成後計入額外實收資本或作為債務折扣(視情況而定),如果發售未完成則計入費用。截至2023年6月30日,該公司已將516,829美元的遞延發行成本資本化。
基於股票的薪酬
基於股票的薪酬將根據ASC主題718-10進行説明,薪酬--股票薪酬(“ASC 718-10”)。公司 根據授予日的公允價值計量授予員工、獨立承包商和顧問的所有股權獎勵,並確認必要服務期內這些獎勵的補償費用,該服務期通常是相應獎勵的授權期。
公司在其運營報表中對基於權益的薪酬 費用進行分類的方式與對獲獎者的工資或承包商成本進行分類的方式相同 或對獲獎者的服務付款進行分類的方式相同。
F-10 |
LQR House,Inc.
財務報表附註
(未經審計)
3.重要會計政策摘要 (續)
在截至2023年6月30日的六個月內,公司發行了3,000,000股服務普通股,公允價值為3,000,000美元,計入營業報表中的一般和行政費用。
每股淨虧損
每股淨收益或每股虧損的計算方法為: 將淨收益或虧損除以期內已發行普通股的加權平均數,但不包括需要贖回或沒收的股票。該公司列報基本和攤薄後的每股淨收益或虧損。稀釋後淨收益或每股虧損 反映了期內已發行和已發行普通股的實際加權平均數,經潛在攤薄證券調整後 。如果潛在攤薄證券是反攤薄的,則不計入每股攤薄淨虧損。由於截至2023年6月30日和2022年6月30日,所有潛在稀釋證券都是反稀釋證券,稀釋後每股淨虧損 與每一年的基本每股淨虧損相同。截至2022年6月30日已發行的潛在攤薄普通股等價物包括175,000個未歸屬限制性股票單位,這些單位歸屬於2022年(見附註5)。
最近發佈和通過的會計公告
管理層不認為最近發佈但尚未生效的任何其他會計準則會對所附財務報表產生實質性影響。隨着新會計公告的發佈,本公司將採用在此情況下適用的會計公告。
4.無形資產
CWS獨家營銷協議
2021年4月1日,本公司、CWS和另一家相關實體SSquared Spirits LLC(“SSquared”)簽訂了獨家營銷協議(“CWS 協議”)。根據該協議,CWS和SSquared授予公司通過CWS網站(cwspirtis.com)推廣和營銷烈酒和其他飲料產品的獨家權利,銷售給加拿大、墨西哥和美國境內的客户。 公司擁有管理和決策網站上面向用户的內容的獨家權利,包括放置和移除產品以及創建和管理促銷活動。CWS協議的期限為十年。 根據該協議,本公司向SSquared成員發行了1,666,667股普通股。
公司將轉讓的對價的公允價值2,500,000美元(或每股1.5美元)資本化,作為無形資產,將在十(10)年的定期協議 中攤銷。在截至2023年6月30日和2022年6月30日的三個月和六個月內,公司分別攤銷了62,600美元、62,500美元、125,000美元和125,000美元,計入營業報表中的收入服務成本。 截至2023年6月30日和2022年12月31日,未攤銷餘額分別為1,958,333美元和2,083,333美元。年度攤銷費用預計為250,000美元。
5.股東權益
重組
在附註1所述重組前,本公司獲授權發行最多100,000,000股普通股,每股面值0.001美元。於2023年1月重組(見附註1)後,本公司獲授權發行300,000,000股普通股及50,000,000股優先股,每股面值0.0001美元。
F-11 |
LQR House,Inc.
財務報表附註
(未經審計)
5.股東權益(續)
公司章程的修訂
雙層股權結構
2023年3月29日,公司修訂了公司章程,建立了由A類普通股和B類普通股以及任意數量的優先股組成的雙層股權結構。A類普通股在需要或請求股東批准的提案上有權每股二十(20)票,而B類普通股在任何此類事項上有一(1)票。A類普通股的股份 本可以自願轉換為B類普通股。轉讓A類普通股的股份將導致在轉讓時自動轉換為普通股,但受某些例外情況的限制,包括將A類普通股的股份轉讓給A類普通股的另一持有人不會導致 此類自動轉換。B類普通股是不可轉換的。除投票權和轉換權外,A類普通股和B類普通股擁有相同的權利和優惠,排名平等,按比例分攤,在所有事項的所有方面都相同 。
由於本次修訂,本公司的法定股本為350,000,000股,包括:(I)300,000,000股普通股,每股面值0.0001美元,其中20,000,000股被指定為A類普通股,每股面值0.0001美元,280,000,000股 被指定為B類普通股,每股面值0.0001美元;(Ii)50,000,000股優先股,每股面值0.0001美元。在修訂時發行和發行的所有9,200,434股普通股成為B類普通股。
單一普通股結構
於2023年6月5日,本公司進一步修訂公司章程以修訂股份結構,包括(I)取消由A類普通股和B類普通股組成的雙重股權結構,並建立只由普通股組成的單一普通股結構,將350,000,000股法定股份全部指定為普通股,每股面值0.0001美元(“單一普通股結構”),每股有一(1)票;以及(Ii)取消所有優先股的授權股份。在修訂時發行和發行的所有B類普通股都成為普通股。所附財務報表反映了截至2023年6月30日的單一普通股結構。
重組及修訂公司章程後,共有9,200,434股普通股已發行及已發行,並無優先股獲授權、已發行或已發行。
2023私募
自2023年4月至6月,本公司對數名認可投資者進行私募,並與其訂立若干認購協議。根據協議,公司以每股1.00美元的價格發行了955,000股普通股,總計955,000美元。截至2023年6月30日,該公司收到了855,000美元的認購收益和100,000美元的應收認購款項,這筆款項於2023年7月收到。此外,本公司從一名潛在投資者那裏獲得了50,000美元的收益,該投資者最終沒有在私募中發行 股票。公司在資產負債表上將這筆金額記為認購負債,餘額於2023年9月返還給個人。
顧問協議
於2023年6月,本公司與若干顧問訂立顧問 協議,根據協議,顧問將就向本公司發售 提供業務及企業建議。作為對顧問服務的對價,公司向6個個人和實體發行了500,000股普通股,總計3,000,000股。公司記錄了與這些發行有關的支出3,000,000美元,或公允價值 每股1.00美元,這筆費用包括在 運營報表中的一般和行政費用中。公允價值是根據上文所述的2023年私募披露最近出售的股票確定的。
F-12 |
LQR House,Inc.
財務報表附註
(未經審計)
5.股東權益(續)
取消
於2023年6月,本公司與四名股東訂立註銷協議,他們各自持有750,000股普通股或合共3,000,000股股份。 根據Dollinger先生與該四名股東各自於2023年1月12日訂立的股份購買協議,股東從創辦人Sean Dollinger手中購買該等股份。截至這些財務報表可供 發行之日起,這些股票要麼被註銷,要麼等待轉讓代理註銷。公司以18,000美元的價格回購了這些股票。
限售股單位
2021年3月18日,公司實施了《2021年股票期權激勵計劃》(以下簡稱《計劃》)。根據該計劃 可發行的普通股最高數量為1,666,667股。2021年3月,公司根據公司2021年股票期權和激勵計劃(“計劃”),向公司的若干關鍵員工、董事、顧問和顧問授予350,000個限制性股票單位(“RSU”)。每個單位每六個月以25%的增量歸屬,自發行之日起為期兩年。截至2021年12月31日,已歸屬並已發行87,500股已發行普通股,仍有262,500股未歸屬。RSU在授予日的公允價值約為525,000美元。
在截至2022年6月30日的六個月內,額外歸屬了87,500個RSU,公司確認了基於股票的薪酬支出總額131,250美元,其中,125,000美元包括在一般和行政費用中,6,250美元包括在 運營説明書中的銷售和營銷費用中。
2022年9月,本公司加快了剩餘的175,000股未歸屬限制性股票單位的歸屬,因此在2022年內總共歸屬了262,500股 股。在此基礎上,2021年授予的所有350,000個RSU都是既有普通股和流通股。截至2022年12月31日,所有限制性股票單位均已歸屬。
條例A要約
於2022年3月,本公司收到美國證券交易委員會根據A規例發出的資格通知書。本次發售於2022年6月終止。 本次發售並無出售任何證券。
6.關聯方交易
CWS和Ssquare Spirits LLC
本公司創始人兼控股股東 在CWS的電子商務附屬公司SSquared Spirits LLC擁有經濟利益。本公司前首席執行官和董事的配偶,總裁是CWS的控股股東,也是SSquared烈酒有限責任公司的管理成員和董事。2022年,這位前首席執行官從公司辭職。
斯沃爾龍舌蘭酒
截至2023年6月30日和2022年12月31日,本公司分別擁有47,787美元和224,692美元的應收賬款,CWS關聯方與Swol產品 收入相關。
金庫
在截至2023年6月30日的六個月內,來自電子倉庫會員的收入總計16,911美元,其中包括截至2023年6月30日的應收賬款和關聯方。
F-13 |
LQR House,Inc.
財務報表附註
(未經審計)
6.關聯方交易(續)
CWS的進展
於截至2023年及2022年6月30日止六個月內,本公司代表CWS支付與酒精產品有關的若干成本,以資助購買本公司透過市場推廣服務推廣的品牌產品。截至2023年6月30日和2022年6月30日的六個月期間,預付款總額分別為7,340美元和59,068美元。截至2023年6月30日和2022年12月31日,CWS仍未支付和未償還的金額分別為7,340美元和314,766美元。預付款是無利息的、無擔保的、按需支付的。截至2022年12月31日的預付款是在截至2023年6月30日的六個月內收回的。
伊利諾伊州蔬菜之家
2023年6月,本公司向一名承包商支付了12萬美元,以幫助其完成共同控制下的關聯方Vig House Illinois,Inc.擁有的食品廳酒吧。
應付賬款,關聯方
截至2023年6月30日和2022年12月31日,公司與關聯方(包括公司創始人和高管及董事)的應付賬款分別為58,263美元和104,002美元。
7.承付款和或有事項
在正常業務過程中,本公司可能面臨未決的法律程序和監管行動。此類訴訟的結果無法確切預測,但公司預計任何此類事件產生的最終結果(如果有的話)將不會對其業務、財務狀況或運營結果產生重大不利影響。
搜查令
2022年2月,公司就公司潛在的A法規融資向一名顧問授予了 認股權證。已授予的認股權證數量等於 $2,000,000(“權益價值”)除以A規則發行價。認股權證將在與法規A融資相關的表格1-A備案合格後立即授予。授權證將在五年中最早的 或諮詢協議終止時終止。2022年3月,該公司在其Form 1-A 備案文件中獲得資格。2023年3月17日,本公司與Advisor簽訂了認股權證退回協議,根據該協議,Advisor同意免費取消認股權證並放棄其所有權利。由於不存在基於隨後註銷的與 這些權證相關的衍生價值,因此未確認任何費用。
承銷協議
於2022年12月1日,本公司與Boustead Securities,LLC訂立合約協議,協助進行證券私募(“首次公開發售前融資”) 及在美國納斯達克上市的首次公開發售或其他註冊證券發行(“首次公開發售”)。本協議已於2023年5月23日終止。關於Boustead Securities,LLC的終止,公司同意向Boustead Securities,LLC支付259,292美元的自付費用。
8.後續活動
於2023年8月9日,本公司與Benchmark Investments,LLC的分部EF Hutton訂立了一份承銷協議(“包銷協議”),內容涉及本公司首次公開發售(“發售”或“首次公開招股”)1,150,000股本公司普通股(“股份”) ,其中包括承銷商全面行使超額配售選擇權,按每股5.00美元的發行價購買額外150,000股本公司普通股。IPO於2023年8月11日完成。包括行使超額配售選擇權在內的總收益為575萬美元。扣除承銷折扣和佣金及估計發售開支後,本公司首次公開招股所得款項淨額合計約為470萬美元。
F-14 |
LQR House,Inc.
財務報表附註
(未經審計)
8.後續事件(續)
關於首次公開招股,本公司同意向承銷商發行為期五年的認股權證,以每股5.00美元的行使價購買總計57,500股本公司普通股 。
2023年9月1日,公司董事會(“董事會”)批准了一項股份回購計劃,回購至多20%或200萬美元的公司普通股,並批准了公司與Dominari Securities LLC(“Dominari”)於2023年8月28日簽訂的實施股份回購計劃的協議。公司於2023年9月8日以平均每股1.1553美元的價格收購了79,310股公司普通股。股票回購是根據規則10b-18進行的。
2023年8月,董事授予肖恩·道林格、達倫·柯林斯、蓋伊·道林格、加里·赫爾曼、詹姆斯·胡貝爾和詹姆斯·奧布萊恩(各自為董事董事)總計1,250,000股限制性股票單位(“董事RSU”),董事RSU將從2023年10月1日起分八(8)次等額季度分期付款,董事將於2023年10月1日起分八(8)次等額地分批持有經2023年8月4日修訂的公司註冊表格S-1/A。2023年8月21日,Jay Dhaliwal加入董事會,並被授予20,000個董事RSU,董事RSU將從2023年10月1日起分八(8)個季度等額分期付款,如2023年8月23日修訂的公司8-K/A表格中所述。2023年8月29日,董事會授權將董事RSU的歸屬推遲至LQR House Inc.2021年股票期權和激勵計劃(“計劃”)修訂之日。 達倫·柯林斯和蓋伊·多林格於2023年9月25日辭職後,他們同意取消他們各自獲得的50,000個RSU,公司於2023年10月6日生效。
於2023年8月,董事會批准根據LQR House Inc.2021年股票期權 及獎勵計劃(“該計劃”)向本公司與其訂立獨立 合約的若干顧問(“顧問”)發行合共2,500,000股本公司普通股,作為向本公司提供諮詢服務(“顧問服務”)的代價。
2023年8月30日,本公司與Mercantile Holdings Inc.和1226053 B.C.Ltd.簽訂了兩項各為200,000美元的貸款協議。2023年9月21日,本公司又與2200049 AB Inc.簽訂了3份貸款協議,金額分別為380,000美元、85,000美元和1226053 B.C.Ltd.,金額分別為380,000美元和85,000美元。所有5個貸款協議的利息為18%,可按需支付,無論是否在貸款協議的週年紀念日 之前支付。
2023年9月27日,本公司分別與Mercantile Holdings Inc.、1226053 B.C.Ltd.和2200049 AB Inc.簽訂了債務清算協議,根據協議,每個實體 都獲得了本公司普通股的股份,以全額償還貸款金額,包括利息,該貸款金額是根據 本公司普通股於2023年9月27日的收盤價0.4395美元計算的。商業控股有限公司獲得765,186股普通股,1226053 B.C.有限公司獲得765,186股普通股,2200049 AB Inc.獲得1,020,250股普通股。 這三家實體收到的普通股總數為2,550,622股,於2023年9月28日發行。
管理層對後續事件進行了評估,截止日期為2023年9月28日,也就是財務報表可以發佈的日期。根據這項評價,沒有發現需要在這些財務報表中進行調整或披露的其他重大事件。
F-15 |
獨立註冊會計師事務所報告
董事會和股東 LQR House,Inc.
對財務報表的幾點看法
我們審計了LQR House,Inc.(“本公司”)截至2022年12月31日和2021年12月31日的資產負債表,以及截至2022年12月31日的年度和2021年1月11日(初始)至2021年12月31日期間的相關經營報表、股東權益和現金流量,以及相關附註(統稱為“財務報表”)。我們認為,上述財務報表 按照美國公認的會計原則,在所有重要方面公平地反映了公司截至2022年12月31日和2021年12月31日的財務狀況,以及截至2022年12月31日的年度和創始至2021年12月31日期間的經營成果和現金流量。
持續經營的企業
所附財務報表已 編制,假設公司將繼續作為持續經營的企業。正如財務報表附註2所述,公司 自創始以來一直遭受淨虧損和運營現金流為負的情況,這令人對其持續經營的能力產生重大懷疑。附註2也説明瞭管理層在這些事項上的計劃。財務報表不包括這種不確定性的結果可能導致的任何調整。
意見基礎
這些財務報表由公司管理層負責。我們的責任是根據我們的審計對這些財務報表發表意見。我們 是一家在美國上市公司會計監督委員會(“PCAOB”)註冊的公共會計師事務所 ,根據美國聯邦證券法以及美國證券交易委員會和PCAOB適用的 規則和法規,我們必須對公司保持獨立。
我們按照PCAOB的 標準進行審計。這些標準要求我們計劃和執行審計,以獲得合理的保證,以確定報表是否沒有重大錯報,無論是由於錯誤還是欺詐。本公司不需要,也沒有聘請 對其財務報告的內部控制進行審計。作為我們審計的一部分,我們需要了解財務報告的內部控制,但不是為了對公司財務報告內部控制的有效性發表意見。因此,我們不表達這樣的意見。
我們的審計包括執行程序以評估財務報表重大錯報的風險,無論是由於錯誤還是舞弊,以及執行程序以應對這些風險。這些程序包括在測試的基礎上審查有關財務報表中的金額和披露的證據。我們的審計還包括評估管理層使用的會計原則和作出的重大估計,以及評估財務報表的整體列報。我們相信,我們的審計為我們的觀點提供了合理的基礎。
/s/ DBB麥肯農
我們自2021年以來一直擔任本公司的審計師
加利福尼亞州紐波特海灘 2023年4月5日
F-16 |
LQR House Inc.
資產負債表
十二月三十一日, | ||||||||
2022 | 2021 | |||||||
資產 | ||||||||
流動資產: | ||||||||
現金和現金等價物 | $ | 7,565 | $ | 1,116,101 | ||||
應收賬款,關聯方 | 224,692 | 93,920 | ||||||
對關聯方的墊款 | 314,766 | 124,427 | ||||||
流動資產總額 | 547,023 | 1,334,448 | ||||||
無形資產,淨額 | 2,083,333 | 2,333,333 | ||||||
總資產 | $ | 2,630,356 | $ | 3,667,781 | ||||
負債和股東權益 | ||||||||
流動負債: | ||||||||
應付帳款 | $ | 287,457 | $ | 70,175 | ||||
應付帳款,關聯方 | 104,002 | 33,665 | ||||||
應計費用 | 199,256 | — | ||||||
總負債 | 590,715 | 103,840 | ||||||
股東權益: | ||||||||
普通股,面值0.0001美元,授權300,000,000股, 截至2022年12月31日和2021年12月31日,已發行和發行股票分別為9,200,405股和8,937,905股 | 920 | 894 | ||||||
額外實收資本 | 5,843,622 | 5,525,773 | ||||||
累計赤字 | (3,804,901 | ) | (1,962,726 | ) | ||||
股東權益總額 | 2,039,641 | 3,563,941 | ||||||
總負債和股東權益 | $ | 2,630,356 | $ | 3,667,781 |
附註是這些財務報表的組成部分 。
F-17 |
LQR House Inc.
運營説明書
截至12月31日的年度
2022 | 對於 開始時間段 1月11日, 2021 (開始)至 十二月三十一日, 2021 | |||||||
收入-服務 | $ | 470,359 | $ | 182,765 | ||||
收入-產品 | 130,772 | 132,527 | ||||||
總收入 | 601,131 | 315,292 | ||||||
收入成本--服務 | 668,654 | 520,193 | ||||||
收入成本-產品 | 134,490 | 157,254 | ||||||
收入總成本 | 803,144 | 677,447 | ||||||
毛利(虧損) | (202,013 | ) | (362,155 | ) | ||||
運營費用: | ||||||||
銷售和市場營銷 | 655,151 | 464,011 | ||||||
一般和行政 | 985,011 | 1,136,560 | ||||||
總運營費用 | 1,640,162 | 1,600,571 | ||||||
運營虧損 | (1,842,175 | ) | (1,962,726 | ) | ||||
所得税撥備 | — | — | ||||||
淨虧損 | $ | (1,842,175 | ) | $ | (1,962,726 | ) | ||
加權平均已發行普通股-基本 及攤薄 | 9,015,023 | 7,443,489 | ||||||
每股普通股淨虧損—基本 及攤薄 | $ | (0.20 | ) | $ | (0.26 | ) |
附註是這些財務報表的組成部分 。
F-18 |
LQR House Inc.
股東權益表
普通股 | 額外的 個實收 | 累計 | 總計 股東的 | |||||||||||||||||
股票 | 金額 | 資本 | 赤字 | 權益 | ||||||||||||||||
2021年1月11日餘額(成立) | — | $ | — | $ | — | $ | — | $ | — | |||||||||||
發行創始人股票 | 1,733,333 | 173 | 10,227 | — | 10,400 | |||||||||||||||
發行普通股換取現金 | 2,050,404 | 205 | 3,069,867 | — | 3,070,072 | |||||||||||||||
根據 發行普通股和其他對價 共同控制資產收購 | 3,333,334 | 333 | (361,263 | ) | — | (360,930 | ) | |||||||||||||
根據營銷許可協議發行普通股 | 1,666,667 | 167 | 2,499,833 | — | 2,500,000 | |||||||||||||||
為服務發行的普通股 | 66,667 | 7 | 99,993 | — | 100,000 | |||||||||||||||
有限制股份單位的歸屬 | 87,500 | 9 | 207,116 | — | 207,125 | |||||||||||||||
淨虧損 | — | — | — | (1,962,726 | ) | (1,962,726 | ) | |||||||||||||
2021年12月31日的餘額 | 8,937,905 | 894 | 5,525,773 | (1,962,726 | ) | 3,563,941 | ||||||||||||||
有限制股份單位的歸屬 | 262,500 | 26 | 317,849 | — | 317,875 | |||||||||||||||
淨虧損 | — | — | — | (1,842,175 | ) | (1,842,175 | ) | |||||||||||||
2022年12月31日的餘額 | 9,200,405 | $ | 920 | $ | 5,843,622 | $ | (3,804,901 | ) | $ | 2,039,641 |
附註是這些財務報表的組成部分 。
F-19 |
LQR House Inc.
現金流量表
截至12月31日的年度
2022 | 對於 開始時間段 1月11日, 2021 (開始)至 十二月三十一日, 2021 | |||||||
經營活動的現金流: | ||||||||
淨虧損 | $ | (1,842,175 | ) | $ | (1,962,726 | ) | ||
對淨虧損與經營活動中使用的現金淨額進行調整: | ||||||||
攤銷 | 250,000 | 166,667 | ||||||
為服務發行的普通股 | — | 100,000 | ||||||
有限制股份單位的歸屬 | 317,875 | 207,125 | ||||||
經營性資產和負債變動情況: | ||||||||
應收賬款 | (130,772 | ) | (93,920 | ) | ||||
應付帳款 | 217,282 | 70,175 | ||||||
應付帳款,關聯方 | 70,337 | 33,665 | ||||||
應計費用 | 199,256 | — | ||||||
用於經營活動的現金淨額 | (918,197 | ) | (1,479,014 | ) | ||||
投資活動產生的現金流: | ||||||||
對關聯方的墊款 | (190,339 | ) | (124,427 | ) | ||||
用於投資活動的現金淨額 | (190,339 | ) | (124,427 | ) | ||||
融資活動的現金流: | ||||||||
發行創始人股票 | — | 10,400 | ||||||
發行普通股換取現金 | — | 3,070,072 | ||||||
共同控制收購 | — | (360,930 | ) | |||||
融資活動提供的現金淨額 | — | 2,719,542 | ||||||
現金和現金等價物淨變化 | (1,108,536 | ) | 1,116,101 | |||||
期初現金及現金等價物 | 1,116,101 | — | ||||||
期末現金及現金等價物 | $ | 7,565 | $ | 1,116,101 | ||||
補充披露現金流量信息: | ||||||||
繳納所得税的現金 | $ | — | $ | — | ||||
支付利息的現金 | $ | — | $ | — | ||||
補充披露非現金投資和融資活動 : | ||||||||
向關聯方收購股票的無形資產 | $ | — | $ | 2,500,000 | ||||
共同控制資產購置中承擔的負債 | $ | — | $ | 40,930 |
附註是這些財務報表的組成部分 。
F-20 |
LQR
HOUSE INC.
財務報表附註
1.業務性質
LQR House Inc.(“LQR”或“公司”) 於2021年1月11日在特拉華州註冊成立。該公司主要在飲料酒精行業運營,擁有特色品牌,提供營銷和分銷服務。
截至2022年12月31日,公司尚未實現其計劃運營水平。本公司自成立以來的活動有限,包括組建活動、開業活動和籌資活動。公司已準備進一步籌集資金並增加 經營活動。到目前為止,本公司僅在附註4披露的與產品銷售相關的資產收購 後產生的收入有限,而且剛剛開始擴大與營銷收入相關的努力。本公司依賴額外資本資源來擴展其計劃中的主要業務,並面臨重大風險和不確定因素; 包括未能獲得額外資金來運營本公司計劃中的業務或未能以盈利方式運營業務。
2023年2月3日,公司通過併入內華達州公司LQR House Inc.將公司註冊狀態改為內華達州。 2023年2月3日,根據我們在內華達州的重新註冊,公司的法定股本從100,000,000股普通股,面值0.001美元,改為350,000,000股,其中包括300,000,000股普通股,每股面值0.0001美元,以及50,000,000股優先股,每股面值0.0001美元。同時,本公司還通過合併完成了我們已發行普通股的1取6反向股票拆分,即每6股前身特拉華州公司的已發行普通股 對應發行1股普通股(見附註10)。因此,本公司於隨附的財務報表及附註所載所有期間的所有股份及每股金額 已追溯調整, 如適用,以反映本次股票分拆。2023年的補充修正見附註10。
2.持續經營的企業
本公司已評估是否存在某些情況和事件(綜合考慮),令人對本公司是否有能力在財務報表發出之日起一年內持續經營 產生重大懷疑。
所附財務報表以持續經營為基礎編制,考慮了正常業務過程中的資產變現和負債清償情況。本公司自成立以來一直未產生盈利,截至2022年和2021年12月31日止期間的淨虧損分別為1,842,175美元和1,962,726美元,截至2022年12月31日和2021年12月31日止期間的運營現金流為負。 本公司的現金餘額和產生的收入目前不足以支付自這些財務報表之日起的未來12個月的運營費用和債務。這些因素及其他因素令人對公司能否在合理時間內繼續經營下去產生很大的懷疑。
本公司作為持續經營企業的持續經營能力取決於其能否獲得必要的融資併產生未來的盈利業務,以履行其義務,並在正常業務運營產生的債務到期時償還其債務。管理層過去和預計將 安排額外的股權或債務融資,並增加收入,以幫助解決這些問題。不能保證 管理層的行動將導致額外的融資或盈利運營或其流動性問題的解決 。所附財務報表不包括如果公司無法繼續經營而可能導致的任何調整。
3.主要會計政策摘要
陳述的基礎
公司的會計和報告政策符合美國公認的會計原則(“公認會計原則”)。公司的財政年度截止日期為12月31日。
F-21 |
LQR House Inc.
財務報表附註
3.重要會計政策摘要 (續)
本公司是一家新興成長型公司,因為該術語在《快速啟動我們的企業創業法案》中使用,並已選擇遵守某些降低的上市公司報告要求, 但是,如果允許提前採用,本公司可能會採用基於公共實體生效日期的會計準則。
預算的使用
根據公認會計準則編制公司財務報表要求管理層作出估計和假設,以影響報告期內資產和負債的報告金額、財務報表日期的或有資產和負債的披露以及報告期間的收入和費用的報告金額。這些財務報表中反映的重大估計和假設包括但不限於收入確認、關聯方和共同控制交易以及普通股估值。本公司根據過往經驗、已知趨勢及其認為在當時情況下屬合理的其他特定市場因素或其他相關因素作出估計。當情況、事實和經驗發生變化時,管理層會持續評估其估計。估計的變化被記錄在它們被知道的時間段。實際結果可能與這些估計值不同。
重大風險和不確定性
本公司受到常規風險和 不確定性的影響,包括但不限於保護專有技術的需要、對關鍵人員的依賴、第三方提供服務的成本、獲得額外融資的需要以及有限的運營歷史。
可變利息實體
本公司評估其與 其他實體的關係,以確定它們是否為財務會計準則委員會(“FASB”) 會計準則編纂(“ASC”)主題810合併(“ASC 810”)所界定的可變利益實體,並評估 是否為該等實體的主要受益人。如果確定本公司為主要受益人,則合併該實體 。本公司評估其是否為其共同控制資產收購(附註4) 及關聯方協議(附註5)的主要受益人,並確定其並非任何實體的主要受益人。
信用風險的集中度
本公司將現金存放在位於美利堅合眾國的一家其認為值得信賴的主要金融機構。餘額由聯邦存款保險公司承保,最高可達250,000美元。有時,該公司的餘額超過聯邦保險的限額。
濃度
該公司很大一部分創收活動是與關聯方客户Country Wine&Spirts(“CWS”)合作的。在截至2022年和2021年12月31日的期間內,公司收入的25%和42%分別來自CWS,包括所有與產品 相關的收入。截至2022年12月31日和2021年12月31日,CWS佔公司應收賬款的100%。
公司能否從營銷服務中獲得收入 取決於其與關聯方實體SSquared Spirits LLC的關係和營銷許可協議,以及使用我們的營銷服務為客户銷售的產品完成銷售的CWS。此類關係的終止或營銷許可協議的終止將對公司的運營產生重大負面影響。
此外,公司依賴並預計 將繼續依賴少數供應商。失去其中一家供應商可能會對公司的運營產生負面的短期影響。然而,該公司相信有一些可接受的替代供應商可以長期使用。
F-22 |
LQR House Inc.
財務報表附註
3.重要會計政策摘要 (續)
現金和現金等價物
本公司將購買當日到期日為三個月或以下的所有高流動性投資視為現金等價物。
公允價值計量
本公司的若干資產及負債 根據公認會計原則按公允價值列賬。公允價值被定義為在計量日在市場參與者之間有序交易中為資產或負債在本金或最有利的市場上轉讓負債而收到的或支付的交換價格 。用於計量公允價值的估值技術必須最大限度地使用可觀察到的投入,並最大限度地減少使用不可觀察到的投入。按公允價值列賬的金融資產和負債應在公允價值層次的以下三個級別之一進行分類和披露,其中前兩個級別被視為可見,最後一個級別被視為不可見 :
● | 級別1-相同資產或負債的活躍市場報價 。 |
● | 2級-可觀察的 輸入(不是1級報價),例如類似資產或負債在活躍市場的報價,相同或相似資產或負債的非活躍市場報價,或其他可觀察到或可由可觀察到的市場數據證實的投入。 |
● | 第3級-無法觀察到的投入,只有很少或沒有市場活動支持,對確定資產或負債的公允價值具有重要意義,包括定價模型、貼現現金流 方法和類似技術。 |
由於該等工具到期日較短,本公司應收賬款及應付賬款的賬面價值與其公允價值相若。本公司認為,由於其短期到期日,其向關聯方發放的墊款的賬面價值接近公允價值。
應收帳款
應收賬款來源於交付給客户的服務和產品,並按其可變現淨值列報。公司每月按客户審核其應收賬款,並根據任何已知或感知的收款問題評估是否需要計提壞賬準備 。最終被認為無法收回的任何餘額,在所有收集手段都已用盡,追回的可能性被認為微乎其微之後,將從備抵中註銷。
無形資產
本公司將與本公司2021年4月與CWS的獨家營銷協議(見附註5)相關的已發行股票的價值資本化。許可證在協議有效期(即十年)內按直線攤銷。
長期資產減值準備
在可能表明長期資產的賬面價值可能無法收回的情況下,本公司持續監測事件和變化 。當發生該等事件或情況變化時,本公司會評估長期資產的可回收程度,以確定該等資產的賬面價值是否會透過未貼現的預期未來現金流量收回。如果未來現金流量總額少於該等資產的賬面金額,本公司將根據賬面金額超過資產公允價值確認減值損失。 待處置資產以賬面金額或公允價值減去出售成本中較低者為準。截至2022年12月31日或2021年12月31日,本公司的長期資產未錄得任何減值損失。
F-23 |
LQR House Inc.
財務報表附註
3.重要會計政策摘要 (續)
關聯方
關聯方是指通過僱傭、所有權或其他方式,有能力指導或引導公司管理層和政策的任何實體或個人 。本公司披露正常薪酬協議以外的關聯方交易,如工資。 本公司遵循ASC 850,關聯方披露,用於識別關聯方並披露關聯 方交易。
收入確認
根據FASB ASC 606,與客户簽訂合同的收入 公司通過以下步驟確定收入確認:
● | 與客户簽訂的合同的標識 ; |
● | 確定合同中的履約義務; |
● | 確定交易價格 ; |
● | 將交易價格分配給合同中的履約義務;以及 |
● | 在履行履約義務時或在履行義務時確認收入。 |
當履行義務 通過將承諾貨物的控制權轉讓給公司客户而得到履行時,收入即被確認,其金額反映了預期因將貨物或服務轉讓給客户而收到的對價。一旦客户有能力指導產品的使用並從產品中獲得幾乎所有的好處,控制權就會轉移。這包括法律所有權的轉讓、實物所有權、所有權的風險和回報以及客户接受。
該公司的收入來自服務營銷、將Swol龍舌蘭酒產品分銷給CWS以及基於訂閲的會員收入。報告的收入是扣除折扣後的淨額。
市場營銷服務
本公司與第三方酒精飲料品牌簽訂合同,使用CWS酒精飲料網站(“CWS平臺”)的訪問權限。本公司與各品牌建立了商業關係。該公司通過CWS平臺提供製定營銷活動戰略、開發宣傳材料和廣告宣傳材料等服務。收入是在一段時間內確認的,因為在商定的活動期間,每天和每月都會持續提供營銷服務。營銷活動一般在 個月到三個月之間。
產品銷售
該公司全資擁有斯沃爾龍舌蘭龍舌蘭酒,這是一種由墨西哥一家第三方生產商限量生產的龍舌蘭酒。公司將盡一切努力將產品交付給CWS,以便在美國進行零售分銷,包括預支生產、運輸和其他進口成本以及 運費。本公司有權支付成本外加出售給CWS的每瓶Swol龍舌蘭酒額外20%的費用。收入 在向CWS交付產品時確認,此時LQR已履行其履行義務。由於酒精飲料的交付和保管受到某些 限制,CWS必須在交付時取得產品的所有權, 並且沒有追索權或退貨權。該公司記錄毛收入,因為它是交易中的主要債務人。
截至2022年12月31日和2021年12月31日止期間,Swol龍舌蘭酒的所有產品收入均來自CWS,CWS是一家關聯方,構成所附 運營説明書中的所有產品銷售。
F-24 |
LQR House Inc.
財務報表附註
3.重要會計政策摘要 (續)
金庫
Vault是面向 CWS客户的專屬會員計劃。通過CWS平臺,用户可以註冊會員,在那裏他們可以訪問通過CWS提供的所有產品,並提供特殊的會員福利,包括折扣產品、免費送貨和促銷優惠。公司在CWS平臺上營銷此會員計劃,並有權獲得訂閲收入的50%。會員每月繳納會員費 ,公司將有權從CWS收取的50%費用確認為淨收入。公司在用户最初訂閲或續訂其會員資格時記錄交易收入,因為公司是交易代理,通常不會向用户提供重要的交易後服務,也不會對會員資格中包含的承諾商品或服務承擔責任。根據歷史經驗,公司在交易時記錄了按存儲容量使用計費和取消的準備金。在截至2022年12月31日的一年中,來自電子倉庫會員的收入總計20,524美元,這是與關聯方CWS一起賺取的收入。這些款項作為應收款計入給關聯方的預付款中,並在2022年12月31日之後收取。
合同餘額
應收賬款是指 開具發票但尚未收到的營銷和產品銷售欠款,
合同責任是指將服務轉移給公司已收到對價的客户的義務。營銷服務的付款通常是在公司履行相關業績義務之前預先收到的,並記錄為遞延收入負債。 遞延收入隨着服務的履行和收入的確認而減少。截至2022年12月31日和2021年12月31日,公司的遞延收入為0美元。
收入成本
收入成本包括可歸因於執行營銷服務和公司產品銷售的所有直接成本。收入成本包括代銷商支出、簽約的營銷服務、營銷活動的直接廣告成本、產品成本、包裝、運輸和其他進口和交付費用 。收入成本還包括客户服務人員和公司營銷許可證資產的攤銷(見 附註5)。
銷售和市場營銷
銷售和營銷成本主要包括 廣告、促銷費用以及營銷諮詢和諮詢服務。銷售和營銷成本還包括銷售佣金。
遞延發售成本
本公司遵守 FASB ASC 340-10-S99-1關於提供成本的要求。在完成發行之前,發行成本要資本化。 遞延發售成本在 發售完成後計入額外實收資本或作為債務折扣(視情況而定),如果發售未完成則計入費用。
基於股票的薪酬
基於股票的薪酬將根據ASC主題718-10進行説明,薪酬--股票薪酬(“ASC 718-10”)。本公司根據授予之日的公允價值計量授予員工、獨立承包商和顧問的所有基於股權的獎勵,並在必要的服務期(通常是相應獎勵的歸屬期)內確認這些獎勵的 補償費用。
公司在其運營報表中對基於權益的薪酬費用進行分類 的方式與對獲獎者的工資或承包商成本進行分類的方式相同,也與對獲獎者的服務付款進行分類的方式相同。
F-25 |
LQR House Inc.
財務報表附註
3.重要會計政策摘要 (續)
所得税
本公司採用ASC 740《所得税》中規定的所得税責任會計方法。根據負債法,遞延税項乃根據財務報表與資產及負債的計税基準之間的暫時性差異而釐定,並採用預期於基準差異倒置的年度內生效的税率 。當遞延税項資產不太可能變現時,計入估值準備。我們評估我們的所得税頭寸,並根據我們對報告日期的事實、情況和信息的評估 記錄所有需要審查的年度的税收優惠。根據ASC 740-10,對於那些税收優惠持續可能性大於50%的税務狀況,我們的政策將是記錄最大金額的税收優惠,該税收優惠很可能在與完全瞭解所有相關信息的税務機關達成最終和解時實現。對於那些税收優惠持續可能性低於50%的所得税頭寸,將不會在財務報表中確認任何税收優惠。
每股淨虧損
每股淨收益或每股虧損的計算方法為: 將淨收益或虧損除以期內已發行普通股的加權平均數,但不包括需要贖回或沒收的股票。該公司列報基本和攤薄後的每股淨收益或虧損。稀釋後淨收益或每股虧損 反映了期內已發行和已發行普通股的實際加權平均數,經潛在攤薄證券調整後 。如果潛在攤薄證券是反攤薄的,則不計入每股攤薄淨虧損。由於截至2022年12月31日和2021年12月31日,所有潛在稀釋證券都是反稀釋證券,稀釋後每股淨虧損與每一年的基本每股淨虧損相同。截至2021年12月31日已發行的潛在攤薄普通股等價物包括262,500個未歸屬限制性股票單位,這些單位歸屬於2022年(見附註6)。
最近發佈和通過的會計公告
2016年2月,財務會計準則委員會(FASB)發佈了會計準則更新(ASU)2016-02,租契(ASC 842)。 本ASU要求承租人在其資產負債表中確認大多數經營租賃項下的使用權資產和租賃負債。 ASU在2021年12月15日之後的年度和中期有效。允許及早領養。公司 一開始就選擇提前採用ASC 842。本公司並無任何根據ASC 842記錄的長期租約。
管理層不認為最近發佈但尚未生效的任何其他會計準則會對所附財務報表產生實質性影響。隨着新會計公告的發佈,本公司將採用在此情況下適用的會計公告。
4.共同控制資產收購
SWOL資產收購
於2021年3月19日,本公司與共同控制下的Dollinger Holdings LLC訂立一項協議(“Swol協議”),根據該協議,本公司 收購與網上或親身銷售原龍舌蘭酒及其他品牌為Swol的產品有關的資產(“Swol部門”)。 在收購前,Swol部門的活動微乎其微,幷包括測試以確定其可行性。Swol協議 包括轉讓與生產獨家進口到美國的原裝龍舌蘭酒有關的合同,以及一份經銷協議,根據該協議,Swol品牌產品由公司通過在線渠道進行營銷和銷售。此外,公司還獲得了開展Swol產品銷售業務所需的全部知識產權資產和註冊。根據協議條款,本公司向Dollinger Holdings LLC支付了220,000美元現金和2,666,667股本公司普通股。 此外,本公司根據Swol的現有負債支付了40,930美元現金。
F-26 |
LQR House Inc.
財務報表附註
4.共同控制資產收購(續)
本公司決定,SWOL協議應作為共同控制下的資產收購入賬,因此,交易應按賬面價值確認並預期應用。本公司確定,根據Swol 協議收購的資產並無相關賬面價值。已發行的總代價為261,197美元,包括現金支付和已發行普通股的面值。 這筆金額在股東權益表上記為額外實收資本的減少。
Soleil Vino資產收購
於2021年5月31日,本公司與共同控制的公司Dollinger Holdings LLC訂立協議(“Soleil協議”),據此,本公司收到(A)所有Soleil Vino及相關品牌產品與第三方供應商的所有采購協議,(B)Soleil Vino的所有商標及所有相關商業外觀和知識產權,(C)帶有Soleil Vino標誌的所有標籤、徽標及其他品牌 及(D)網站及所有相關數碼及社交媒體內容,包括但不限於有影響力的 網絡,域名及所有相關內容和所有相關銷售渠道。在收購之前,Soleil Vino並無業務活動。 根據協議條款,公司向Dollinger Holding LLC支付了100,000美元現金,併發行了666,667股公司的普通股。
本公司決定,Soleil協議 應作為共同控制下的資產收購入賬,因此交易應按賬面價值確認並預期應用。本公司確定,根據Soleil 協議收購的資產並無賬面價值。已發行的總代價為100,067美元,包括現金支付和已發行普通股的面值。 這筆金額在股東權益表上記為額外實收資本的減少。
5.無形資產
CWS獨家營銷協議
2021年4月1日,本公司、CWS和另一家相關實體SSquared Spirits LLC(“SSquared”)簽訂了獨家營銷協議(“CWS 協議”)。根據這項協議,CWS和SSquared授予公司獨家權利,通過CWS網站(cwspirtis.com)推廣和營銷烈性酒和其他飲料產品,銷售給美國境內的客户。 公司擁有管理和決定網站上面向用户的內容的唯一權利,包括產品的放置和 移除以及促銷活動的創建和管理。CWS協議的期限為十年。根據該協議,本公司向SSquared成員發行了1,666,667股普通股。
本公司將轉讓代價的公允價值2,500,000美元(或每股1.5美元)資本化,作為無形資產,將在 十(10)年的期限內攤銷。在截至2022年、2022年和2021年12月31日的期間內,公司分別攤銷了250,000美元和166,667美元 ,這些費用計入了營業報表中的收入服務成本。截至2022年12月31日和2021年12月31日,未攤銷餘額分別為2,083,333美元和2,333,333美元。年度攤銷費用預計為25萬美元。
關於CWS協議,公司 支付了150,000美元的尋找人費用,這筆費用包括在運營報表中的一般和行政費用中。
6.股東權益
在附註1所述重組前,本公司獲授權發行最多100,000,000股普通股,每股面值0.001美元。於附註1所述重組後,本公司獲授權發行300,000,000股普通股及50,000,000股優先股,每股面值0.0001美元(見附註10)。
截至2022年12月31日、2022年12月31日和2021年12月31日,在與重組相關的6股1股反向股票拆分後,分別有9,200,405股和8,937,905股普通股已發行和流通。隨附的財務報表和相關披露已呈報,以追溯反映重組的情況。
F-27 |
LQR House Inc.
財務報表附註
6.股東權益(續)
普通股流通股的持有者有權在所有股東會議上就每股普通股享有一票投票權。
2021年1月,該公司向其創始人發行了1,733,333股股票,收益為10,400美元,這是發行的原始面值。
於2021年2月,本公司簽訂多項股份購買及認購協議,按每股1.50美元的價格發行2,033,737股普通股,扣除交易成本後的總金額為3,020,072美元。
根據2021年3月的SWOL協議,本公司於共同控制交易中向Dollinger Holdings LLC發行2,666,667股股份(見附註4)。
根據2021年4月的CWS協議,本公司向Squared成員(包括我們的首席執行官)發行了1,666,667股股票,公平價值為2,500,000美元, 或每股1.50美元(見附註4)。
2021年4月,公司簽訂了兩份股票購買和認購協議,以每股3.00美元的價格發行了16,667股普通股,總金額為50,000美元。
根據2021年5月對Soleil Vino的收購,本公司向Dollinger Holdings LLC發行了666,667股股票(見附註4)。結合Soleil Vino協議,公司 與第三方簽訂了一項尋人費用協議,據此公司發行了66,667股普通股,價值100,000美元。
2021年基於股權的交易中發行的普通股的公允價值是根據該期間向第三方出售股份的主要價格確定的。
限售股單位
2021年3月18日,公司實施了《2021年股票期權激勵計劃》(以下簡稱《計劃》)。根據該計劃 可發行的普通股最高數量為1,666,667股。2021年3月,公司根據公司2021年股票期權和激勵計劃(“計劃”)向公司某些關鍵員工、董事、顧問和顧問授予350,000個限制性股票單位(“RSU”)。 每個單位將每六個月以25%的增量授予,自發行之日起為期兩年。截至2021年12月31日,87,500股已歸屬並已發行的已發行普通股,262,500股未歸屬。RSU在授予日期的公允價值為525,000美元。在截至2021年12月31日的期間內,公司確認了207,813美元的股票薪酬,其中197,917美元包括在一般和行政費用中,9,896美元包括在 經營報表中的銷售和營銷費用中。
2022年9月,本公司加快了剩餘87,500個未歸屬限制性股票單位的歸屬,因此在2022年內總共歸屬了262,500股股份。 在此基礎上,2021年授予的全部350,000個限制性股票單位均為歸屬普通股和已發行普通股。在截至2022年12月31日的年度內,公司確認了317,875美元的股票薪酬,其中301,875美元包括在一般和行政費用 中,16,000美元包括在營業報表中的銷售和營銷費用中。
截至2022年12月31日,所有限制性股票單位均已歸屬。
條例A要約
於2022年3月,本公司收到美國證券交易委員會根據A規例發出的資格通知書。本次發售於2022年6月終止。 本次發售並無出售任何證券。
F-28 |
LQR House Inc.
財務報表附註
7.關聯方交易
CWS和Ssquare Spirits LLC
本公司創始人兼控股股東 在CWS的電子商務附屬公司SSquared Spirits LLC擁有經濟利益。本公司前首席執行官和董事的配偶,總裁是CWS的控股股東,也是SSquared烈酒有限責任公司的管理成員和董事。2022年,這位前首席執行官從公司辭職。
根據水務服務協議的條款,本公司合共發行1,666,667股普通股,包括向本公司創始人兼首席執行官兼董事 人員發行333,333股普通股,以及向本公司創始人總裁及SSquare Spirits LLC管理成員 擁有的一個實體發行1,333,334股普通股。
斯沃爾龍舌蘭酒
在截至2022年、2022年和2021年12月31日的期間內,公司從CWS獲得的產品收入分別為130,772美元和132,527美元。截至2022年12月31日和2021年12月31日,公司在CWS的應收賬款分別為224,692美元和93,920美元。這些款項是在2022年12月31日之前收取的。
金庫
在截至2022年12月31日的一年中,公司從CWS獲得了20,524美元的與保管庫會員相關的服務收入。
CWS的進展
於截至2022年12月31日及2021年12月31日止期間,本公司代表CWS支付與酒精產品有關的若干成本,以資助購買本公司透過市場推廣服務推廣的品牌產品。在截至2022年和2021年12月31日的期間,預付款總額分別為190,340美元和124,427美元。截至2022年12月31日和2021年12月31日,CWS仍未支付314,766美元和124,427美元。預付款是無利息的、無擔保的、按需支付的。所有預付款均在2022年12月31日之前收取。
道林格控股有限責任公司
Dollinger Holdings LLC是與公司創始人和控股股東共同控制的實體。
截至2022年12月31日和2021年12月31日,公司在該實體的應付賬款分別為101,250美元和33,665美元。
有關從Dollinger Holdings,LLC收購資產的信息,請參見附註4。
8.所得税
截至2022年12月31日及2021年12月31日止期間,本公司並無記錄因本公司發生的本期及歷史虧損而產生的當期或遞延所得税開支或利益。該公司的所得税前虧損僅包括國內業務的虧損。
遞延税項在財務報表的資產和負債基礎與所得税之間的暫時性差異中確認。下表按來源列出了遞延的 納税資產和負債:
十二月三十一日, | ||||||||
2022 | 2021 | |||||||
遞延税項資產: | ||||||||
淨營業虧損結轉 | $ | 765,808 | $ | 409,616 | ||||
估值免税額 | (765,808 | ) | (409,616 | ) | ||||
遞延税項淨資產 | $ | — | $ | — |
F-29 |
LQR House Inc.
財務報表附註
8.所得税(續)
本公司確認遞延税項資產至其認為該等資產更有可能變現的程度。在作出這項決定時,本公司會考慮所有可獲得的正面及負面證據,包括現有應課税暫時性差異的未來沖銷、預計未來應課税收入、税務籌劃策略及近期經營的結果。本公司評估了對其遞延税項淨資產計提估值撥備的需求,並確定需要全額估值撥備、截至2022年12月31日的累計虧損 且沒有產生應税收入的歷史。因此,估值津貼分別為765,808美元和409,616美元,記為截至2022年12月31日的 。在截至2022年12月31日的年度內,估值津貼增加了356,192美元。遞延税項資產 按本公司的綜合實際税率計算,估計約為28.0%。由於其遞延税項淨資產的全額估值津貼,2022年和2021年的實際税率 降至0%。
公司利用淨營業虧損結轉的能力將取決於其未來產生足夠的應税收入的能力。於2022年12月31日及2021年12月31日,本公司有淨營業虧損結轉,可分別抵銷約2,740,000美元及1,465,000美元的未來應課税收入,可無限期結轉。所有權的某些變化可能會導致每年可利用的淨營業虧損和税收抵免結轉金額受到限制。截至2022年12月31日,管理層尚未確定任何此類限制的程度(如果有的話)。
本公司已評估其所得税倉位 ,並已確定其沒有任何不確定的税務倉位。本公司將通過其所得税支出確認與任何 不確定税務狀況相關的利息和罰款。
該公司在美國和各個州司法管轄區均需繳税。本公司目前並未在任何税務管轄區接受任何所得税審核,但自2021年起的所有税務年度仍可供審核。
9.承付款和或有事項
在正常業務過程中,本公司可能面臨未決的法律程序和監管行動。此類訴訟的結果無法確切預測,但公司預計任何此類事件產生的最終結果(如果有的話)將不會對其業務、財務狀況或運營結果產生重大不利影響。
搜查令
2022年2月,公司就公司潛在的A法規融資向一名顧問授予了 認股權證。已授予的認股權證數量等於 $2,000,000(“權益價值”)除以A規則發行價。認股權證將在與A規則融資相關的表格1-A備案合格後立即授予。授權證將在五年中最早的一年或諮詢協議終止時終止。2022年3月,該公司在其Form 1-A備案文件中獲得資格。2023年3月17日,本公司與Advisor簽訂了認股權證退回協議,根據該協議,Advisor同意取消認股權證並免費放棄其所有權利。由於根據隨後的 註銷,沒有與這些認股權證相關的衍生價值,因此沒有確認任何費用。
聘書
2022年12月1日,本公司與Boustead Securities,LLC簽訂了一份聘書,以協助私募證券(“首次公開募股前融資”) 以及在美國納斯達克上市的首次公開發行或其他註冊證券發行(“首次公開募股”)。Boustead 將擔任與公司首次公開募股前融資和 首次公開募股相關的獨家財務顧問、配售代理和承銷商。該公司已同意根據協議中規定的未來融資向Boustead支付某些佣金。
F-30 |
LQR House Inc.
財務報表附註
10.後續活動
轉換為內華達公司
2023年2月3日,該公司通過合併內華達州公司LQR House Inc.將其註冊狀態更改為內華達州。2月3日,根據我們重新註冊到內華達州的規定,公司的法定股本從100,000,000股普通股,面值0.001美元,改為350,000,000股,其中包括300,000,000股普通股,每股面值0.0001美元,以及50,000,000股優先股,每股面值0.0001美元。同時,公司還通過合併完成了我們已發行普通股的1股換6股的反向拆分,即每6股前身特拉華州公司的已發行普通股對應發行1股普通股。隨附的財務報表和相關披露已提交,以追溯反映重組情況。
公司章程的修訂
2023年3月29日,本公司修訂了公司章程,建立了由A類普通股和B類普通股以及任意數量的優先股組成的雙層股權結構。A類普通股有權對需要或請求股東批准的提案 每股投二十(20)票,B類普通股有權對任何此類事項投一(1)票。A類普通股的股份 可以自願轉換為B類普通股。轉讓A類普通股將導致其在轉讓時自動轉換為B類普通股,但受某些例外情況的限制,包括將A類普通股轉讓給另一名A類普通股持有人不會導致 此類自動轉換。B類普通股不可轉換。除投票權和轉換權外,A類普通股和B類普通股擁有相同的權利和優惠,排名平等,按比例分享,在所有事項的所有方面都是相同的。
由於此次修訂,本公司的法定股本為350,000,000股,包括:(I)300,000,000股普通股,每股面值0.0001美元,其中20,000,000股被指定為A類普通股,每股面值0.0001美元,280,000,000股被指定為B類普通股,每股面值0.0001美元;及(Ii)50,000,000股“空白支票”優先股,每股面值0.0001美元。在修訂時發行和發行的所有普通股都成為B類普通股。
管理層對後續事件進行了評估,截止日期為2023年4月5日,也就是財務報表發佈之日。根據這一評估,沒有發現需要在這些財務報表中調整或披露的其他重大事件 。
F-31 |
LQR House Inc.
157,142,857股普通股
招股説明書
EF Hutton,Benchmark Investments, LLC的部門
2023年11月9日