附錄 1.01

STEAM, INC.

衝突礦產報告

截至2023年12月31日的財政年度

Stem, Inc.（“公司”、“我們” 或 “我們的”）的這份衝突礦產報告（“報告”）是根據經修訂的1934年《證券交易法》頒佈的第13p-1條和SD表格（“規則”）編寫的，報告期為2023年1月1日至2023年12月31日。該規則要求在公司生產或簽訂合約製造某些產品時，必須披露某些信息，而特定礦物是這些產品的功能或生產所必需的。具體的礦物是鉭鐵礦（coltan）、錫石、金和黑鎢礦，包括其衍生物，僅限於鉭、錫和鎢（“衝突礦物”）。

本報告中提供的信息包括我們控股子公司的活動。

公司概況；涵蓋的產品

我們是人工智能（“AI”）驅動的清潔能源解決方案和服務的全球領導者。我們維護着世界上最大的數字互聯、智能、可再生能源網絡之一，為客户提供 (i) 來自全球領先電池原始設備製造商（“OEM”）的儲能硬件，這些硬件是我們通過包括開發商、分銷商和工程、採購和施工公司在內的合作伙伴交付的；（ii）邊緣硬件，以幫助收集場地數據以及場地和其他可選設備的實時運行和控制，以及（iii）持續的軟件平臺、Athena® 和專業版運營和管理獨立儲能、集成太陽能加存儲系統和太陽能資產性能的服務。

由於我們製造的產品不包含這些產品的功能或生產所必需的衝突礦物質，因此本報告僅涉及我們簽約製造的含有其功能或生產所必需的衝突礦物的產品（“必要的衝突礦產”）（“涵蓋的產品”）。

在本報告所涵蓋的報告期內，我們涵蓋的產品包括由鋰離子電池模塊、轉換器和相關設備組成的儲能系統，這些儲能系統我們從原始設備製造商那裏採購並在項目現場傳遞給客户。

合理的原產國查詢

我們聘請了Source Intelligence（“SI”）作為外部代理人，以協助和指導我們進行合理的原產國查詢（“RCOI”）和盡職調查工作。然後，我們對供應鏈進行了分析，通過確定和聯繫提供我們認為可能構成報告期內受保產品的產品的供應商，確定了我們的RCOI的範圍。在審查期間，我們提出了範圍界定問題，使我們能夠排除某些供應商，並最終確定了80家屬於該規則範圍內的OEM。

由於我們與必要的衝突礦產的開採、熔鍊或提煉相去甚遠，因此我們隨後與SI合作，使用責任礦產倡議（“RMI”）開發的衝突礦產報告模板（“CMRT”）對原始設備製造商進行了調查。CMRT是一種標準化報告模板，旨在促進有關礦產原產國以及公司供應鏈中使用的冶煉廠和煉油廠的信息的披露和溝通。CMRT已被許多公司在與衝突礦產相關的盡職調查過程中廣泛採用和使用。

我們與SI合作，與我們的OEM合作，為他們提供有關CMRT及其要求的説明，以及提供給我們的信息的正確數據收集流程。在外聯計劃期間，根據為幫助驗證此類信息並確定哪些供應商需要進一步參與而制定的標準，對答覆進行了審查。我們詢問了我們不清楚的答覆，並對沒有回覆的 OEM 聯繫人進行了跟進。我們使用我們認為是最新和最新的聯繫方式聯繫了我們的原始設備製造商。如果一位聯繫人沒有迴應，我們聯繫了相關 OEM 的其他已知聯繫人。直到2024年5月13日，我們一直在尋求答覆。

在我們調查的 80 家 OEM 中，有 40 家，我們收到了一份有效的 CMRT。由於CMRT表明，OEM供應鏈中的一些冶煉廠或煉油廠可能從剛果民主共和國或鄰國（“所涵蓋的國家”）採購衝突礦產，因此我們進行了額外的盡職調查，如下所述。

盡職調查計劃

計劃目標

我們致力於在供應鏈中實現負責任的採購、透明度和可持續性。隨着我們作為上市公司的成熟，我們將繼續制定正式的流程、戰略和政策，以實現這些承諾。我們的目標包括：

a. 期望我們的供應商：

i. 向我們提供有關衝突礦物含量的及時、準確和完整的信息以及提供給我們的產品的原產國信息；

ii. 根據美國證券交易委員會年度披露的要求，與我們合作，審查他們的供應鏈和採購流程、衝突礦產審計，並對供應商進行盡職調查；以及

iii. 與我們合作，為供應鏈中的衝突礦物建立監管鏈，為我們涵蓋的產品中使用的礦物確定和採購無衝突來源。

b. 制定和實施政策和程序，防止使用可能資助或惠及所涉國家武裝團體的必要衝突礦產。

c. 期望供應商積極參與其他供應鏈盡職調查工作，例如人權和強迫勞動評估。

我們堅信儘可能與供應商建立和維持長期關係，我們致力於與供應商密切合作，以實現上述目標。

盡職調查流程設計

我們的盡職調查流程在所有重大方面均遵循了經濟合作與發展組織（“經合組織”）《受衝突影響地區和高風險地區礦產負責任供應鏈盡職調查指南》以及金、錫、鉭和鎢的相關補充文件（“經合組織指南”），符合我們在所涉產品供應鏈中的地位。經合組織指南提供了詳細的盡職調查框架，以支持對衝突礦產和其他礦產資源進行負責任的全球供應鏈管理，並且是目前領先的國際原材料盡職調查框架。我們的流程符合以下五個步驟：

a. 步驟 1。建立強大的公司管理系統

b. 步驟 2。識別和評估供應鏈中的風險

c. 步驟 3。設計和實施應對已確定的風險的策略

d. 步驟 4。對冶煉廠/煉油廠的盡職調查做法進行獨立的第三方審計

例如，步驟 5。供應鏈盡職調查年度報告

作為我們承保產品的購買者，我們與衝突礦產的開採相去甚遠。我們不購買原礦石或未精煉的衝突礦產，不直接從冶煉廠或煉油廠購買礦物，也不會直接在任何所涵蓋的國家/地區進行採購活動。由於我們與衝突礦產冶煉廠和煉油廠沒有直接關係，我們與SI合作，幫助我們使用RMI開發的衝突礦產報告資源來披露供應鏈中的上游參與者，並使用CMRT收集有關我們涵蓋產品中包含的衝突礦產監管鏈的信息。

由於所涵蓋產品的全球供應鏈的廣度、複雜性和不斷演變，驗證所有衝突礦物的來源可能具有挑戰性。此外，供應商提供的信息可能不準確、不完整或存在其他不合規定之處。通過使用我們的供應鏈盡職調查流程，利用RMI和其他機構開發的工具和資源來驗證冶煉廠或煉油廠是否存在衝突，從而推動供應鏈內部的問責制，並繼續開展外聯工作，我們希望隨着我們的成長，進一步提高供應鏈的透明度。

第 1 步。建立強大的公司管理系統

我們已經成立了一個跨職能團隊，負責遵守該規則並推進上述其他目標。我們的團隊由ESG項目董事和採購副總裁領導，包括來自法律和供應鏈部門的其他成員。

第 2 步。識別和評估供應鏈中的風險

為了確定所涵蓋產品的供應鏈中的衝突礦產風險，我們與SI合作執行了RCOI，如上所述。然後，SI 與我們的跨職能團隊合作，審查了在 RCOI 期間從 OEM 那裏收到的 CMRT 信息。對於表明冶煉廠或煉油廠可能從所涉國家採購衝突礦物的答覆，SI進行了額外調查，以收集有關衝突礦物的來源和監管鏈的信息。SI還進行了額外的調查，答覆表明冶煉廠或煉油廠不知道其來源的衝突礦產的來源。

SI依靠以下國際公認的審計標準來研究冶煉廠和煉油廠：負責任的礦產保證流程、倫敦金銀市場協會的良好交付計劃和責任珠寶委員會的監管鏈認證。SI 是 RMI 的官方供應商成員，旨在進一步促進供應鏈數據和技術信息的交換，以尋求全球合乎道德的材料採購。

如果熔鍊廠或煉油廠未獲得這些國際認可計劃的認證，則SI會嘗試聯繫該冶煉廠或煉油廠以獲取更多信息。還進行了更多研究，以確定是否有任何關於冶煉廠或煉油廠採購做法的外部信息來源。

第 3 步。設計和實施應對已確定的風險的策略

隨着我們進一步發展盡職調查計劃，我們打算擴大供應商溝通，參與員工和供應商培訓，並創建上報流程，以提高我們的OEM響應率、數據準確性和數據完整性。我們還將尋求材料供應商對我們的《合作伙伴行為準則》的認可，並在可行範圍內，在新的或修訂的供應商協議中納入衝突礦物條款。

隨着盡職調查信息完整性和準確性的提高，我們的跨職能團隊打算繼續制定戰略，以應對供應鏈中的風險。這包括採取措施支持在我們涵蓋產品的供應鏈中對冶煉廠和煉油廠使用驗證、認證和審計計劃。如果供應商 (i) 在我們的盡職調查工作中沒有做出響應或以其他方式不合作，或 (ii) 不願意指望自己的供應商使用無衝突來源，那麼我們可能會重新評估供應商關係。

第 4 步。對冶煉廠/煉油廠的盡職調查做法進行獨立的第三方審計

如上所述，我們與冶煉廠和煉油廠沒有直接關係。因此，我們不對在我們的承保產品中提供必要衝突礦物的實體進行直接審計。但是，我們支持並依賴第三方對冶煉廠和煉油廠進行的審計，這些信息將在我們的盡職調查過程中使用。

第 5 步。供應鏈盡職調查年度報告

本報告和我們的SD表格將提交給美國證券交易委員會，並將在我們網站investors.stem.com的投資者關係頁面上公開發布。

盡職調查結果

調查迴應

我們從接受調查的80家範圍內原始設備製造商那裏收到了40份完成的CMRT（完成率為50％）。在做出迴應的原始設備製造商中，有45％表示他們提供給我們的產品中沒有必要的衝突礦產。

努力確定衝突礦產的原產國

我們努力以儘可能大的特異性確定所涵蓋產品中必要衝突礦產的礦山或原產地，其中包括本報告中所述的盡職調查措施。

已確定冶煉廠或煉油廠

總共有360家已知的冶煉廠和煉油廠被確定為可能存在於我們所涵蓋產品的供應鏈中。在這些冶煉廠和煉油廠中，有227家目前已通過無衝突認證，15家正在通過負責任礦產保障流程（“RMAP”）實現合規，正在與RMI進行溝通，目前正在參與或同意參與審計流程。其中五家冶煉廠和煉油廠被確定從所涉國家採購了衝突礦物，沒有得到任何已知組織的認證（但是，五家冶煉廠和煉油廠目前正在通過RMAP進行合規），還有129家被確定為其部分衝突礦物沒有已知的原產國。

附件1中列出了截至2024年5月13日被確定為可能出現在我們所涵蓋產品的供應鏈中的所有已知冶煉廠和煉油廠的清單。附件 1 中提供的信息基於我們的 OEM 和 RMAP 提供的信息。我們的 OEM 在全公司範圍內提供迴應，而不是以產品為基礎。因此，附件1中列出的冶煉廠或煉油廠的衝突礦物不一定包含在我們的承保產品中。

我們確定所涵蓋產品中包含的部分衝突礦物可能來自所涵蓋的國家，但我們無法確定所涵蓋產品中所有衝突礦物的來源。因此，我們無法最終確定所有承保產品中必要的衝突礦物的原產國。

未來的流程改進

我們打算繼續向我們的直接供應商傳達我們的期望和信息要求，並繼續努力建設更加透明和合乎道德的供應鏈。此外，我們打算繼續調查我們的原始設備製造商（特別包括那些報告存在熔鍊廠或煉油廠的原始設備製造商，我們確定這些冶煉廠或煉油廠從所涉國家採購了衝突礦物且未經任何已知組織認證），並進行額外的風險評估。我們希望我們的直接供應商與供應商採取類似的措施，以便我們的整個供應鏈保持一致。

關於前瞻性陳述的警示説明

本報告包括1995年《私人證券訴訟改革法》所指的前瞻性陳述。謹提醒投資者，本報告中並非嚴格意義上的歷史陳述，包括但不限於我們對未來供應商參與、風險緩解措施和戰略以及流程改進的意圖和預期，均構成涉及風險和不確定性的前瞻性陳述。實際結果可能與前瞻性陳述存在重大差異。可能導致實際結果不同的風險和不確定性包括但不限於與行業進展和其他供應鏈透明度以及冶煉廠或煉油廠對衝突礦產的驗證計劃相關的風險和不確定性（包括可能出現不準確信息、欺詐和其他違規行為）、供應商教育和知識不足、供應商提供更準確、完整和詳細信息的能力或意願受到限制，以及我們驗證準確性的能力或供應商或其他人提供的任何供應鏈信息的完整性。

附件 1

冶煉廠和煉油廠

我們的盡職調查表明，以下所列的冶煉廠和煉油廠可能在我們所涵蓋產品的供應鏈中。

** 我們的一家原始設備製造商報告説，該實體存在於其供應鏈中。該實體於2022年3月17日受到美國財政部外國資產控制辦公室的制裁（特別是 CID003185-非洲黃金精煉廠）。報告該實體的 OEM 目前正在與其供應商合作，將該實體從其上游供應鏈中移除。

原產國

以下是已知上述冶煉廠和煉油廠從中採購衝突礦物的國家清單。