展品 19
內幕交易政策
為了
員工,合同
和/或臨時
工人、官員
和導演
的
原裝零件公司
本政策聲明中提及的公司或我們包括我們的子公司,提及的員工包括兼職和臨時員工,以及顧問和其他獨立承包商。
原裝零件公司
內幕交易政策聲明
聯邦和州證券法禁止知道公司重要信息但不為公眾所知或無法獲得的公司證券的人購買或出售公司的證券。這些法律還禁止知道此類重要非公開信息的人向可能根據此類信息進行證券交易的其他人披露這些信息。如果公司及其控股人未能採取合理措施防止人員進行內幕交易,也要承擔責任。
就本政策而言,公司認為 “證券” 包括公司的股票和債務發行(以及與之相關的所有合約、期權、衍生品和/或其他交易活動)。
我們的政策是,任何董事、高級管理人員或其他員工如果知道與我們或我們的子公司有關的重大非公開信息,都不得直接或間接通過家庭成員或其他個人或實體:
•買入或賣出我們的證券(根據符合美國證券交易委員會第10b5-1條的預先批准的交易計劃除外,如下所述)或採取任何其他行動以個人利用該信息;或
•向公司以外的其他人(包括家人和朋友)提供該信息,或根據該信息推薦購買或出售我們的證券。
此外,我們的政策是,在為我們工作的過程中,任何董事、高級管理人員或員工得知有關另一家關聯公司(例如我們的供應商或我們可能正在與之談判重大交易(例如收購、投資或出售的公司)的重大非公開信息,都不得交易該公司的證券或向他人透露信息,直到信息公開或不再重要為止。儘管如此,對我們不重要的信息對此類其他公司可能具有重要意義。
除非我們的總法律顧問或公司祕書向您提供了相反的指導,否則即使您認為這些信息並未影響您的交易決策——換句話説,即使您在沒有信息的情況下進行交易,您也不得在知悉重要的非公開信息的情況下進行交易。
出於獨立原因(例如需要為緊急支出籌集資金)可能必要的交易或看似合理的交易也不例外。證券法不承認此類減輕處罰情節,無論如何,您甚至必須避免出現不當交易,以維護我們遵守最高行為標準的聲譽。
重要非公開信息的定義。重要的非公開信息有兩個重要要素:(1) 實質性和 (2) 公共可得性。
什麼信息是物質。重要信息是理智的投資者在做出購買、持有或賣出證券的決定時會認為重要的任何信息。您應將任何可以合理預期會影響我們股價的信息(無論是正面還是負面)視為重要信息。通常被視為實質性信息的一些示例(僅為説明目的而提供)是:
•對短期未來收益或虧損的預測或其他收益指導;
•先前發佈的收益估計或指引的變化;
•收益或收益預測與投資界的共識預期不一致;
•重要資產的待處理或擬議合併、收購、要約、收購或處置;
•主要的新產品/服務或產品/服務開發;
•重要合同、訂單、客户或供應商的收益或損失;
•實際或威脅的重大訴訟或監管行動,或此類訴訟或監管行動的解決;
•公司運營出現重大中斷或損失、潛在損失、泄露或未經授權訪問其財產或資產,包括其設施和信息技術基礎設施;
•影響我們的重大監管或立法進展;
•有關高級管理層或控制權的變動或其他發展;
•股息政策的變更或股票拆分的聲明;
•發行額外證券;以及
•金融流動性問題的存在。
當信息為 “公開” 時。一個常見的誤解是,一旦發佈披露信息的新聞稿,重要信息就會失去其 “非公開” 地位。實際上,只有在信息向市場廣泛發佈(例如通過新聞稿、網絡直播會議或美國證券交易委員會備案)並且投資公眾有時間充分吸收信息之後,才會被視為向公眾公開。為避免出現不當行為,一般而言,在信息發佈後的第一個完整工作日之前,不應將信息視為已被市場完全吸收。例如,如果我們要在星期一發布公告,那麼您應該在週三之前交易我們的證券。如果在星期五發布公告,則星期二通常是第一個符合條件的交易日。
家庭成員的交易。內幕交易政策還適用於與您同住的家庭成員、居住在您家中的任何其他人以及不在您的家庭中但其證券交易由您指導或受您的影響或控制的任何家庭成員(例如在交易我們的證券之前與您進行磋商的父母或子女)。您應對這些其他人的交易負責,因此,在他們交易我們的證券之前,您應該讓他們意識到與您協商的必要性。
後見之明。在進行任何交易之前,你應該仔細考慮執法機構和其他人事後看待交易的方式。
激勵計劃下的交易。內幕交易政策適用於股票期權的行使、股票增值權的結算或税收預扣權的行使,根據該預扣權,您選擇讓我們根據期權或股票增值權預扣股份,以滿足預扣税要求。該政策適用於作為 “限制性股票” 授予或在歸屬或轉換根據任何股權激勵計劃授予的 “限制性股票單位” 時獲得的任何標的股票的出售。
其他禁止的交易。我們認為任何董事、高級管理人員或員工參與我們證券的短期或投機性交易是不當和不恰當的。我們的政策是,董事、高級職員和員工不得參與以下任何交易:
短期交易。董事或高級管理人員對我們證券的短期交易可能會分散他或她的注意力,並可能過分關注我們的短期股票市場表現,而不是長期業務目標。出於這些和其他原因,在公開市場上購買我們證券的任何董事或高級管理人員在購買後的六個月內不得出售任何同類證券。
賣空。賣空我們的證券證明賣方預期證券的價值將下跌,因此向市場發出信號,表明賣方對我們或我們的短期前景沒有信心。此外,賣空可能會降低賣方改善業績的動力。出於這些和其他原因,您不得賣空我們的證券。此外,1934年《證券交易法》第16(c)條禁止董事和執行官進行賣空(即出售以下股票)
在出售或出售內幕人未在出售後20天內交付股份的股票時,知情人不擁有股份)。
公開交易的期權。實際上,期權交易是對我們股票短期走勢的押注,因此使人感覺董事、高級管理人員或其他員工正在根據內幕消息進行交易。期權交易也可能以犧牲我們的長期目標為代價,將注意力集中在短期表現上。因此,您不得在交易所或任何其他有組織的市場上進行看跌期權、看漲期權或其他衍生證券的交易。(某些類型的套期保值交易產生的期權頭寸受以下標題為 “套期保值交易” 的部分管轄)。
套期保值交易。某些形式的套期保值或貨幣化交易,例如預付的可變遠期合約、股權互換、項圈、遠期銷售合同和交易所基金,允許董事、高級管理人員或員工鎖定其持有的股票的大部分價值,通常以換取股票上行升值的全部或部分可能性。這些交易允許該人繼續擁有承保證券,但沒有所有權的全部風險和回報。當這種情況發生時,他或她的目標可能不再與我們的其他股東相同。因此,您不得參與任何此類交易。
質押交易。禁止執行官和董事會抵押公司股票作為貸款抵押品。
常規命令。向經紀人下達的以指定價格出售或購買股票的長期訂單隻能在很短的時間內使用。長期訂單使賣方無法控制交易時間。當賣方知道重要的非公開信息時,經紀人執行的常規訂單交易可能會導致非法的內幕交易。
終止後的交易。除預先清關要求外,即使在您終止僱傭關係之後,內幕交易政策仍適用於您的證券交易。如果您在解僱時擁有重要的非公開信息,則在該信息公開或不再重要之前,您不得交易我們的證券。
規則 10b5-1 交易計劃。
美國證券交易委員會頒佈了一項規則(1934年《證券交易法》第10b5-1條),該規則規定,如果您在沒有實質性的非公開信息的情況下籤訂合同、提供指示或通過書面證券交易計劃(“交易計劃”),即使事實證明您在交易實際完成時掌握了此類信息,也可以對違反內幕交易法的行為提供積極的辯護。任何此類交易計劃的啟動和任何修改(包括終止)都將被視為我們證券的交易,此類啟動或修改(包括終止)受與我們的證券交易有關的所有限制和禁令的約束。每份此類交易計劃及其任何修改(包括終止)都必須提交給總法律顧問或公司祕書並預先獲得批准,總法律顧問或公司祕書可以對交易計劃的實施和運營施加總法律顧問或公司祕書認為必要或可取的條件。但是,交易計劃對條款的遵守情況
根據第10b5-1條,根據交易計劃執行交易完全由啟動交易計劃的人負責,而不是總法律顧問或公司祕書。
交易計劃不免除個人遵守第16條的空頭利潤規則或責任。
第10b5-1條為內部人士提供了一個機會,即使有未公開的重大信息,也可以建立出售(或購買)我們的股票的安排,不受交易窗口和封鎖期的限制。交易計劃還有助於減少主要高管出售我們的股票時可能產生的負面宣傳。第10b5-1條僅在發生內幕交易訴訟時提供 “肯定辯護”。它不阻止某人提起訴訟。
董事、高級管理人員或僱員只有在他或她不擁有實質性、非公開信息的情況下才能簽訂交易計劃,並且只能在交易封鎖期之外的交易窗口期內(如上所述)。
儘管根據交易計劃進行的交易在交易時不需要進一步的預先清關,但根據第16節申報人的交易計劃進行的任何交易(包括數量和價格)都必須在每筆交易當天立即向我們報告,以允許我們的申報協調員協助準備和提交所需的表格4。此類報告可以是口頭或書面形式(包括通過電子郵件),應包括舉報人的身份、交易類型、交易日期、所涉股份數量以及購買或出售價格。但是,及時申報的最終責任和責任仍由第16條申報人承擔。
如果總法律顧問或公司祕書自行決定暫停、終止或其他禁令符合公司的最大利益,我們保留不時暫停、終止或以其他方式禁止任何證券交易的權利,即使根據先前批准的交易計劃也是如此。根據本協議提交批准的任何交易計劃均應明確承認公司禁止我們證券交易的權利。未能按照指示停止購買和銷售將構成對本政策條款的違反,並導致本政策中規定的豁免權的喪失。
高管、董事和員工可以採用與經紀人簽訂的交易計劃,其中概述了我們的股票交易的預設計劃,包括行使期權。根據交易計劃進行的交易通常可以隨時進行。交易計劃必須由總法律顧問或公司祕書審查、批准和會籤,並且必須在所有方面遵守規則10b5-1的要求,其中包括以下內容:
•內部人士的冷靜期,即(1)交易計劃通過後的90天;或(2)在某些定期報告中披露我們在通過該計劃的財政季度(但不超過交易計劃通過後的120天)的財務業績後的兩個工作日,然後才能根據交易計劃開始任何交易;
•其他人的冷靜期為30天;
•內部人士在交易計劃通過時必須在交易計劃中作出陳述,以證明:(1)他們不知道有關我們或我們證券的重大非公開信息;(2)他們是真誠地採用交易計劃,而不是作為逃避第10b-5條禁令的計劃或計劃的一部分;
•限制使用多個重疊交易計劃(除非規則10b5-1另行允許);
•限制發行人以外的任何人在任何連續的12個月期間內將單一交易計劃的肯定性辯護作為單一交易計劃的肯定辯護;以及
•條件是所有簽訂交易計劃的人都必須就該計劃真誠行事。
請查看以下關於交易計劃運作方式的描述。
根據第10b5-1條,在以下情況下,個人購買或出售證券不會 “基於” 重要的非公開信息:
•首先,在得知信息之前,個人簽訂了一份具有約束力的合同,以購買或出售證券,向他人提供出售證券的指示,或通過書面證券交易計劃(即交易計劃)。
•其次,交易計劃必須:
—具體説明要購買或出售的證券金額、購買或出售證券的價格以及購買或出售證券的日期;
—包括用於確定交易金額、價格和日期的書面公式或計算機程序;或
—禁止個人對根據相關交易計劃購買或出售我們的股票行使任何後續影響力。
•第三,購買或出售必須根據交易計劃進行,個人不得進行相應的套期保值交易或更改或偏離交易計劃。
•第四,交易計劃必須滿足上述要求。
只有在異常情況下才能撤銷交易計劃。交易計劃的任何撤銷或修改的有效性將取決於總法律顧問或公司祕書的事先審查和批准。撤銷將在向經紀人發出書面通知後生效。交易計劃被撤銷後,參與者必須等到
在交易計劃之外進行交易或制定新的交易計劃之前,適用的冷靜期已過期,如上所述。您應注意,撤銷交易計劃可能會導致交易計劃下過去或將來的交易失去肯定辯護。在決定撤銷交易計劃之前,您應該諮詢自己的法律顧問。無論如何,您不應假設遵守上述冷靜期將保護您免受撤銷交易計劃可能帶來的不利法律後果的影響。
善意行事的人可以修改先前的交易計劃,前提是此類修改是在季度交易封鎖期之外進行的,並且交易計劃參與者不擁有重要的非公開信息。計劃修正案在計劃修訂後的至少 30 天內不得生效。
在某些情況下,必須撤銷交易計劃。這可能包括宣佈合併或發生可能導致交易違法或對公司產生不利影響的事件等情況。在這種情況下,我們的股票計劃的總法律顧問、公司祕書或管理人有權通知經紀商,從而在撤銷時保護內部人士。
援助
如果您對本政策聲明或其對任何擬議交易的適用有疑問,可以撥打公司的主要電話號碼 (678) 934-5000,獲得公司的總法律顧問或公司祕書的更多指導。不要試圖自己解決不確定性,因為與內幕交易相關的規則通常很複雜,並不總是直觀的,會帶來嚴重的後果。
原裝零件公司
內幕交易政策聲明附錄—
預先清關和封鎖期程序
普通的
內幕交易政策聲明的本附錄旨在:
•幫助防止無意中違反聯邦證券法,甚至避免出現以重大非公開信息進行交易的行為(例如,當董事或執行官在沒有意識到即將發生的重大進展的情況下進行交易時,可能會出現這種情況);
•協助董事和執行官遵守美國證券交易委員會表格3、4、5和144的申報義務,尤其是為期兩天的表格4申報要求;以及
•幫助董事和執行官避免無意中的 “空頭波動” 利潤負擔(即持有少於六個月的股票)。
本附錄是對我們的內幕交易政策聲明的補充和補充。
本附錄適用於受1934年《證券交易法》第16條約束的董事和執行官(“執行官”)以及有權獲得重要非公開信息的某些其他指定員工(“受保人員”)。
預先清關程序
未事先獲得我們的總法律顧問或公司祕書對交易的預先許可,董事、執行官、受保人員以及總法律顧問或公司祕書指定受我們預先清關程序約束的任何其他人員及其家庭成員均不得參與任何涉及我們證券的交易(包括股票計劃交易,例如期權行使、禮物、貸款、質押、對衝信託或任何其他轉讓)我們的公司祕書。預先清關申請應在擬議交易前至少兩個工作日提交。總法律顧問或公司祕書沒有義務批准提交預審的交易,並可決定不允許該交易。除非首席執行官或總裁根據本附錄中規定的程序批准交易,否則總法律顧問不得交易我們的證券。
封鎖期
季度封鎖期。我們公佈的季度和年度財務業績有可能對我們的證券市場產生重大影響。因此,為了避免出現基於重大非公開信息的交易,從我們的財政季度或財政年度結束後的第一天開始,在我們發佈季度或年度財報後的第一個完整工作日之後結束的這段時間內,通常禁止已經或可能瞭解我們季度和年度財務業績的人及其家庭成員和其他家庭成員交易我們的證券,或電話會議。受這些季度封鎖期限制的人員包括所有受我們預先清關程序約束的人,
會計和財務部門的所有員工以及總法律顧問或公司祕書指定為受季度封鎖期限制的任何其他人員。
臨時封鎖期。我們有時可能會通過新聞稿、網絡直播會議、美國證券交易委員會在8-K表上提交文件或其他旨在實現信息廣泛傳播的方式發佈中期收益指導。從我們彙編中期收益信息以供發佈的時期開始,到我們發佈信息且市場已完全吸收該信息時結束,通常禁止受季度封鎖期限制的同一個人交易我們的證券。為避免出現不當行為,一般而言,在信息發佈後的第一個完整工作日之前,不應將信息視為已被市場完全吸收。
特定活動的封鎖期。有時,可能會發生對我們至關重要且只有少數董事或高管知道的事件。只要該事件仍然是實質性的和非公開的,知情者以及所有其他受我們預先清關程序約束的人及其家庭成員和其他家庭成員就不得交易我們的證券。除那些知道該事件導致封鎖的人外,不會宣佈特定活動的封鎖的存在。但是,如果交易需要預先清關的另一人獲準在特定事件封鎖期間交易我們的證券,則總法律顧問或公司祕書將在不透露封鎖原因的情況下告知請求人存在封鎖期。任何得知特定活動封鎖的存在的人都不應向任何其他人透露封鎖的存在。總法律顧問或公司祕書未能將某人指定為受特定事件封鎖的對象,並不能免除該人在知悉重要的非公開信息時不進行交易的義務。
終止後的交易
如果您在終止董事、高級管理人員或僱員職務時意識到重要的非公開信息,則在該信息公開或不再重要之前,您不得交易我們的證券。在所有其他方面,在您終止服務時適用於您的交易的任何 “封鎖期” 到期後,本附錄中規定的程序將不再適用於您在我們證券中的交易。
公司援助
如果您對本附錄或其對任何擬議交易的適用有疑問,可以向我們的總法律顧問或公司祕書尋求更多指導,您可以撥打公司的主要電話號碼 (678) 934-5000 與他們聯繫。