美國
證券交易委員會
華盛頓特區 20549
6-K 表格
外國私人發行人的報告
根據第13a-16條或第15d-16條
1934 年的《證券交易法》
2024 年 5 月
委員會文件編號:001-38209
DESPEGAR.COM, CORP.
(將註冊人姓名翻譯成英文)
商務大廈
四樓
Wickhams Cay 1
託爾托拉羅德城 VG1110
英屬維爾京羣島
(主要行政辦公室地址)
用複選標記表示註冊人是否在表格 20-F 或 40-F 的封面下提交或將提交年度 報告。
20-F 表格 x 40-F 表格
Despegar.com 公佈 24 年第一季度財務 業績
盈利增長繼續,24年第一季度調整後的息税折舊攤銷前利潤同比增長126%,收入同比增長9%
英屬維爾京羣島(美國商業資訊)。2024年5月16日——拉丁美洲領先的旅遊科技公司Despegar.com公司(紐約證券交易所代碼:DESP)(“Despegar” 或 “公司”)今天公佈了截至2024年3月31日的三個月(“2024年第一季度” 或 “24年第一季度”)未經審計的財務業績。財務業績以 美元表示,並根據美國公認會計原則(“美國公認會計原則”)列報。財務業績 是初步的,有待年終審計和調整。除非另有説明,否則本公告中的所有比較均為同比(“YoY”), 。
24 年第一季度財務和運營亮點
(定義見第 14 頁)
• | 總預訂量同比增長12%,達到13億美元,這要歸因於強勁的商業執行和基本強勁的 需求環境,尤其是在主要的重點市場(巴西和墨西哥)。在外匯中立的基礎上,總預訂量同比增長42%。 |
• | 收入同比增長9%,達到1.737億美元,強勁的收購率為13.4%,原因是公司保持對盈利增長的關注。在外匯中立的基礎上,收入同比增長36%。 |
• | 調整後的息税折舊攤銷前利潤同比增長126%至3,900萬美元,這要歸因於運營效率的提高以及 利潤率更高的旅行套餐銷售額的增長,同比增長171個基點,達到總預訂量的35.9%。調整後的息税折舊攤銷前利潤率增長了11.6個百分點,達到創紀錄的22.4%。 |
• | 調整後的淨收入從23年第一季度的13.3美元同比增長68%至2,240萬美元 |
• | B2B和白標總預訂量持續穩步增長,分別同比增長47%和11%, 佔總預訂量的17%,同比增長208個基點。 |
• | 截至2024年3月31日,總現金狀況為2.13億美元,同比下降1,490萬美元 ,這歸因於(i)旨在減少保理費用的營運資本策略,(ii)向A系列優先股股東支付股息, 和(iii)季節性趨勢。 |
• | 忠誠度計劃會員同比增長83%,達到2570萬。 |
• | 應用程序交易量在本季度達到創紀錄的48.9% ,而23年第一季度為36.1%。 |
Despegar首席執行官達米安·斯科金表示:“在 第一季度,我們在2023年的強勁業績基礎上繼續推動穩健的收入增長,特別是在巴西 和墨西哥,並實現了有史以來最高的息税折舊攤銷前利潤率。我們有能力通過 我們行業領先的技術平臺提供引人注目的價值和卓越的客户體驗,再加上拉丁美洲最全面的支付選項,這繼續使我們成為該地區領先的旅遊技術公司。這些核心能力還使我們能夠進一步利用 旅遊市場的強勁長期增長趨勢。
我們還在令人印象深刻的 創新記錄的基礎上再接再厲,最近推出了令人興奮的人工智能旅行助手 SOFIA。客户已經 以多種方式與 SOFIA 互動,我們對此感到非常興奮,我們正在利用客户從這些互動中獲得的反饋來完善和增強她的能力。此外, 客户現在可以使用 SOFIA 搜索酒店以及越來越多的其他旅行服務和優惠。”
該公司首席財務官阿米特·辛格補充説:“我們 執行的盈利增長戰略,例如增加一攬子銷售,繼續取得強勁的業績。按固定貨幣計算,我們的收入同比增長9%, 增長36%,達到1.74億美元。收入的增長,加上我們對提高運營效率的不懈關注 ,推動調整後息税折舊攤銷前利潤同比增長126%,相應的利潤率增長了11.6個百分點 點至22.4%,為Despegar有史以來的最高水平。我們仍然相信,我們有能力進一步利用我們強大的競爭力 地位,繼續實現行業領先水平的盈利增長。”
2 |
2024 年財務指引
公司更新其2024年年度指引如下 :
• | 收入:至少8.2億美元,同比增長至少16% |
• | 調整後的息税折舊攤銷前利潤:至少1.55億美元,同比增長至少34%, 而之前至少為1.5億美元 |
欲瞭解更多信息,請訪問我們的投資者關係 網站investor.despegar.com。
免責聲明:2024年財務 指南反映了管理層當前對許多難以準確預測的不斷變化的因素的假設, 包括公司向美國 證券交易委員會(“SEC”)提交的20-F表年度報告中討論的風險因素。
未提供前瞻性非公認會計準則 指標,特別是2024年調整後的息税折舊攤銷前利潤指引與相關前瞻性公認會計原則指標的對賬,因為 公司目前沒有足夠的數據來準確估計此類指導和 對賬的變量和個別調整。由於這種不確定性,如果不合理的 努力,公司就無法將預計的調整後息税折舊攤銷前利潤與預計淨收入進行對賬。
2024 年財務指導構成前瞻性 陳述。有關更多信息,請參閲本新聞稿中的 “前瞻性陳述” 部分。
3 |
關鍵 運營和財務指標
(除非另有説明,否則以百萬計)
下表列出了Despegar旅行和金融服務業務的關鍵運營指標 以及合併後的關鍵財務指標,這些業務之間的分段間 抵消情況。
1Q24 | 1Q23 | Δ% | ||||||||||
運營指標 | ||||||||||||
交易數量 | 2.272 | 2.062 | 10 | % | ||||||||
總預訂量 | $ | 1,290.4 | $ | 1,148.2 | 12 | % | ||||||
冠捷金融服務 (1) | $ | 22.1 | $ | 18.0 | 23 | % | ||||||
平均售價 (ASP)(以美元計) | $ | 569 | $ | 558 | 2 | % | ||||||
按細分市場劃分的交易數量和總數 | ||||||||||||
空氣 | 1.1 | 1.0 | 8 | % | ||||||||
套餐、酒店和其他旅行產品 | 1.2 | 1.1 | 12 | % | ||||||||
金融服務 | 0.0 | 0.0 | 15 | % | ||||||||
交易總數 | 2.3 | 2.1 | 10 | % | ||||||||
財務指標 | ||||||||||||
總收入 | $ | 173.7 | $ | 158.7 | 9 | % | ||||||
調整後息税折舊攤銷前利潤總額 (2) | $ | 39.0 | $ | 17.3 | 126 | % | ||||||
淨收入/(虧損) | $ | 13.8 | $ | (0.7 | ) | n.m。 | ||||||
歸因於 Despegar.com, Corp 的淨收益/(虧損) | $ | 13.8 | $ | (0.7 | ) | n.m。 | ||||||
減去:A類和B類優先股股息 | $ | (3.6 | ) | $ | (3.1 | ) | 13 | % | ||||
減去:A類優先股增持 | $ | (3.9 | ) | $ | (3.9 | ) | 1 | % | ||||
減去:分配給分紅證券的未分配收入 | $ | (0.5 | ) | $ | (0.3 | ) | 44 | % | ||||
歸屬於普通股股東的收益/(虧損)(3) | $ | 5.8 | $ | (8.1 | ) | n.m。 | ||||||
平均已發行股數-基本 (4) | 77,650 | 77,081 | 1 | % | ||||||||
攤薄分紅證券的影響-股票期權計劃 (4) | 62 | — | n.m。 | |||||||||
平均已發行股數-攤薄 (4) | 77,712 | 77,081 | 1 | % | ||||||||
EPS 基礎版 (3) | $ | 0.07 | $ | (0.10 | ) | n.m。 | ||||||
攤薄後每股收益 (3) | $ | 0.07 | $ | (0.10 | ) | n.m。 |
(1) | 在分段前淘汰的基礎上提出。分段間TPV在24年第一季度總額為1,640萬美元, 在23年第一季度為1,490萬美元。 |
(2) | 金融服務板塊報告調整後的息税折舊攤銷前利潤總額為正50萬美元,而23年第一季度為負250萬美元, ,原因是該公司的單位經濟持續改善。 |
(3) | 四捨五入的數字對於24年第一季度,每股基本收益(虧損)是使用兩類方法計算的,這是一種收益分配 公式,根據股息和未分配收益(虧損)中的分紅 權來確定普通股和任何參與證券的每股收益(虧損)。公司的B類優先股包含股息權或股息等價物 ,被視為參與證券。公司授予的其他工具(例如向員工授予的限制性股票獎勵和股票期權 以及 A 類優先股)不包含不可沒收的股息權,也不被視為參與型 證券。在淨虧損期間,不向參與證券分配任何款項,因為它們沒有義務吸收這類 損失。根據兩類方法,該期間的淨收益 在減去優先股股息和增量後,分別根據該期間已發行普通股的加權平均數和該期間已發行的參與證券的加權平均數 在普通股股東和參與證券持有人之間分配 。然後,將該期間分配的 未分配收益除以該期間已發行普通股的加權平均數,得出 該期間的每股普通股基本收益。根據美國公認會計原則,公司已選擇不單獨列報歸屬於優先股的基本或攤薄後的 每股收益。攤薄後每股收益(虧損)的計算方式與 基本每股收益一致,同時考慮其他可能具有稀釋作用的證券。 |
(4) | 以千計。 |
4 |
收入明細
(除非另有説明,否則以百萬計)
下表彙總了截至2024年3月31日和2023年3月31日的季度,公司 三個業務板塊的分部間收入:
1 Q24 | 1 Q23 |
Δ% |
||||||||||||||||||
$ | % 佔總數 | $ | % 佔總數 | |||||||||||||||||
按業務部門劃分的收入 | ||||||||||||||||||||
旅行業務 | ||||||||||||||||||||
空中段 | $ | 57.6 | 33 | % | $ | 58.5 | 37 | % | -2 | % | ||||||||||
套餐、酒店和其他旅行產品細分市場 | $ | 112.1 | 65 | % | $ | 98.0 | 62 | % | 14 | % | ||||||||||
旅遊業務總額 | $ | 169.7 | 98 | % | $ | 156.5 | 99 | % | 8 | % | ||||||||||
金融業務 | ||||||||||||||||||||
金融服務板塊 | $ | 12.7 | 7 | % | $ | 7.1 | 4 | % | 78 | % | ||||||||||
金融業務總額 | $ | 12.7 | 7 | % | $ | 7.1 | 4 | % | 78 | % | ||||||||||
分段間淘汰賽 | $ | (8.7 | ) | (5 | )% | $ | (4.9 | ) | (3 | )% | 77 | % | ||||||||
總收入 | $ | 173.7 | 100 | % | $ | 158.7 | 100 | % | 9 | % | ||||||||||
總收入利潤率 | 13.4 | % | 13.8 | % | (35) 個基點 |
--財務表如下--
5 |
截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月期間 未經審計的合併運營報表(以千美元計,另有説明的除外)
1Q24 | 1Q23 | Δ% | ||||||||||
總收入 | $ | 173,660 | $ | 158,707 | 9 | % | ||||||
收入成本 | $ | (51,756 | ) | $ | (51,027 | ) | 1 | % | ||||
毛利 | $ | 121,904 | $ | 107,680 | 13 | % | ||||||
運營費用 | ||||||||||||
銷售和營銷 | $ | (53,357 | ) | $ | (51,892 | ) | 3 | % | ||||
一般和行政 | $ | (16,027 | ) | $ | (22,672 | ) | (29 | )% | ||||
技術和產品開發 | $ | (23,367 | ) | $ | (25,971 | ) | (10 | )% | ||||
運營費用總額 | $ | (92,751 | ) | $ | (100,535 | ) | (8 | )% | ||||
(虧損)/股權投資收入 | $ | (244 | ) | $ | 113 | n.m。 | ||||||
營業收入 | $ | 28,909 | $ | 7,258 | 298 | % | ||||||
財務業績,淨額 | $ | (8,832 | ) | $ | (12,595 | ) | (30 | )% | ||||
所得税前淨收益/(虧損) | $ | 20,077 | $ | (5,337 | ) | n.m。 | ||||||
所得税(費用)/福利 | $ | (6,274 | ) | $ | 4,640 | n.m。 | ||||||
淨收入/(虧損) | $ | 13,803 | $ | (697 | ) | n.m。 | ||||||
歸因於 Despegar.com, Corp 的淨收益/(虧損) | $ | 13,803 | $ | (697 | ) | n.m。 |
n.m.:沒意義
6 |
截至 2024 年 3 月 31 日 和 2023 年 12 月 31 日的未經審計的合併資產負債表(以千美元計,附註除外)
資產 | 作為 的 2024 年 3 月 31 日 |
|
截至截至 2023 年 12 月 31 日 | |||||
流動資產 | ||||||||
現金和現金等價物 | $ | 181,495 | $ | 214,575 | ||||
受限制的現金 | $ | 28,568 | $ | 25,947 | ||||
扣除備抵後的應收賬款 | $ | 204,494 | $ | 183,393 | ||||
應收貸款,扣除備用金 | $ | 21,647 | $ | 21,385 | ||||
關聯方應收賬款 | $ | 13,993 | $ | 16,646 | ||||
其他流動資產和預付費用 | $ | 59,607 | $ | 52,287 | ||||
持有待售資產 | $ | 16,701 | $ | 23,019 | ||||
流動資產總額 | $ | 526,505 | $ | 537,252 | ||||
非流動資產 | ||||||||
其他資產和預付費用 | $ | 79,519 | $ | 78,886 | ||||
應收貸款,扣除備用金 | $ | 1,478 | $ | 1,741 | ||||
受限制的現金 | $ | 910 | $ | 932 | ||||
租賃使用權資產 | $ | 20,075 | $ | 21,950 | ||||
財產和設備,淨額 | $ | 15,956 | $ | 16,400 | ||||
無形資產,淨額 | $ | 89,590 | $ | 90,421 | ||||
善意 | $ | 152,029 | $ | 150,752 | ||||
非流動資產總額 | $ | 359,557 | $ | 361,082 | ||||
總資產 | $ | 886,062 | $ | 898,334 | ||||
負債和股東赤字 | ||||||||
流動負債 | ||||||||
應付賬款和應計費用 | $ | 56,305 | $ | 51,932 | ||||
旅行應付賬款 | $ | 348,753 | $ | 355,387 | ||||
關聯方應付款 | $ | 82,479 | $ | 88,248 | ||||
短期債務和其他金融負債 | $ | 28,448 | $ | 28,530 | ||||
遞延收入 | $ | 35,219 | $ | 31,804 | ||||
其他負債 | $ | 91,413 | $ | 94,693 | ||||
或有負債 | $ | 6,349 | $ | 6,080 | ||||
租賃負債 | $ | 6,168 | $ | 6,035 | ||||
待售負債 | $ | 2,620 | $ | 8,370 | ||||
流動負債總額 | $ | 657,754 | $ | 671,079 | ||||
非流動負債 | ||||||||
其他負債 | $ | 12,188 | $ | 12,631 | ||||
或有負債 | $ | 14,572 | $ | 14,738 | ||||
長期債務和其他金融負債 | $ | 1,944 | $ | 2,262 | ||||
租賃負債 | $ | 14,971 | $ | 16,970 | ||||
關聯方責任 | $ | 125,000 | $ | 125,000 | ||||
遞延收入 | $ | 5,600 | $ | — | ||||
非流動負債總額 | $ | 174,275 | $ | 171,601 | ||||
負債總額 | $ | 832,029 | $ | 842,680 | ||||
A系列不可轉換優先股 | $ | 126,848 | $ | 134,773 | ||||
B 系列可轉換優先股 | $ | 46,700 | $ | 46,700 | ||||
夾層股權 | $ | 173,548 | $ | 181,473 | ||||
股東赤字 | ||||||||
普通股 | $ | 292,279 | $ | 292,226 | ||||
額外的實收資本 | $ | 284,290 | $ | 291,440 | ||||
其他儲備 | $ | (728 | ) | $ | (728 | ) | ||
累計其他綜合虧損 | $ | (12,060 | ) | $ | (11,658 | ) | ||
累計損失 | $ | (605,029 | ) | $ | (618,832 | ) | ||
國庫股 | $ | (78,267 | ) | $ | (78,267 | ) | ||
歸屬於Despegar.com公司的股東赤字總額 | $ | (119,515 | ) | $ | (125,819 | ) | ||
負債總額、夾層權益和股東赤字 | $ | 886,062 | $ | 898,334 |
注意:截至2024年第一季度末,現金 及包括限制性現金在內的現金等價物為213,111美元,其中210萬美元被歸類為待售的
7 |
截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月 期間未經審計的現金流量表(除另有説明外,以千美元計)
截至 3 月 31 日的 3 個月, | ||||||||
2024 | 2023 | |||||||
來自經營活動的現金流: | ||||||||
淨收益/(虧損) | $ | 13,803 | $ | (697 | ) | |||
調整淨收入/(虧損)與經營活動的淨現金流量: | ||||||||
未實現外幣(收益)/虧損 | $ | (1,406 | ) | $ | 7,020 | |||
折舊費用 | $ | 1,644 | $ | 1,716 | ||||
攤銷費用 | $ | 7,948 | $ | 6,813 | ||||
盈餘負債公允價值的變化 | $ | 2,016 | $ | 174 | ||||
賣家賠償的變更 | $ | (2,016 | ) | $ | (174 | ) | ||
股權投資的虧損/(收益) | $ | 244 | $ | (113 | ) | |||
股票薪酬支出 | $ | 853 | $ | 1,485 | ||||
租賃使用權資產的攤銷 | $ | 1,601 | $ | 1,402 | ||||
利息和罰款 | $ | 853 | $ | 881 | ||||
所得税支出/(福利) | $ | 2,855 | $ | (7,179 | ) | |||
信貸準備金預期損失 | $ | 4,730 | $ | 3,117 | ||||
應急準備金 | $ | 3,371 | $ | 3,530 | ||||
扣除非現金交易後的資產和負債變動: | ||||||||
扣除信貸預期損失後的貿易應收賬款增加 | $ | (22,853 | ) | $ | (17,308 | ) | ||
扣除備抵後的應收貸款增加 | $ | (3,275 | ) | $ | (4,213 | ) | ||
關聯方應收賬款減少 | $ | 1,994 | $ | 1,565 | ||||
其他資產和預付費用(增加)/減少 | $ | (11,248 | ) | $ | 3,595 | |||
應付賬款和應計費用增加 | $ | 4,411 | $ | 313 | ||||
差旅應付賬款增加 | $ | 3,968 | $ | 11,524 | ||||
其他負債減少額,淨額 | $ | (7,830 | ) | $ | (5,961 | ) | ||
或有負債減少 | $ | (2,871 | ) | $ | (4,020 | ) | ||
(減少)/增加關聯方應付款 | $ | (5,356 | ) | $ | 1,095 | |||
租賃負債減少 | $ | (1,668 | ) | $ | (1,464 | ) | ||
遞延收入增加 | $ | 5,672 | $ | 2,078 | ||||
淨現金流量(用於)/由經營活動提供 | $ | (2,560 | ) | $ | 5,179 | |||
來自投資活動的現金流: | ||||||||
扣除備抵後的應收貸款的發放 | $ | (3,075 | ) | $ | (4,252 | ) | ||
應收貸款 | $ | 1,612 | $ | 3,375 | ||||
購置財產和設備 | $ | (1,194 | ) | $ | (1,387 | ) | ||
資本支出,包括內部使用的軟件和網站開發 | $ | (7,153 | ) | $ | (6,786 | ) | ||
用於投資活動的淨現金流量 | $ | (9,810 | ) | $ | (9,050 | ) | ||
來自融資活動的現金流: | ||||||||
短期債務淨增加 | $ | 85 | $ | 4,885 | ||||
發行短期債務的收益 | $ | 5,917 | $ | — | ||||
支付短期債務 | $ | (11,656 | ) | $ | (12,136 | ) | ||
支付長期債務 | $ | (342 | ) | $ | (5,234 | ) | ||
向股東支付股息 | $ | (15,917 | ) | $ | (8,241 | ) | ||
行使股票獎勵 | $ | 46 | $ | — | ||||
從證券化計劃發行的債券中收取 | $ | 1,616 | $ | 2,378 | ||||
通過證券化計劃支付債券發行的款項 | $ | (285 | ) | $ | (3,448 | ) | ||
用於融資活動的淨現金流量 | $ | (20,536 | ) | $ | (21,796 | ) | ||
匯率變動對現金和現金等價物的影響 | $ | (4,772 | ) | $ | 8,643 | |||
現金和現金等價物的淨減少 | $ | (37,678 | ) | $ | (17,024 | ) | ||
截至期初的現金和現金等價物以及限制性現金 | $ | 250,789 | $ | 245,046 | ||||
截至期末的現金和現金等價物以及限制性現金 (1) | $ | 213,111 | $ | 228,022 |
(1) | 截至2024年第一季度末,現金及現金等價物包括與歸類為待售業務相關的210萬美元現金及現金等價物。 |
8 |
調整後的息税折舊攤銷前利潤
(以千計,除非另有説明)
1Q24 | 1Q23 | Δ% | ||||||||||
淨收入/(虧損) | $ | 13,803 | $ | (697 | ) | n.m。 | ||||||
加(扣除): | ||||||||||||
財務業績,淨額 | $ | 8,832 | $ | 12,595 | (30 | )% | ||||||
所得税支出/(福利) | $ | 6,274 | $ | (4,640 | ) | n.m。 | ||||||
折舊費用 | $ | 1,644 | $ | 1,716 | (4 | )% | ||||||
無形資產的攤銷 | $ | 7,948 | $ | 6,813 | 17 | % | ||||||
基於股份的薪酬支出 | $ | 853 | $ | 1,485 | (43 | )% | ||||||
重組、重組和其他退出活動費用 | $ | (389 | ) | $ | — | n.m。 | ||||||
調整後息税折舊攤銷前利潤 | $ | 38,965 | $ | 17,272 | 126 | % |
n.m.:沒意義
9 |
調整後的淨收入對賬
(以千計,除非另有説明)
1Q24 | 1Q23 | Δ% | ||||||||||
淨收益/(虧損) | $ | 13,803 | $ | (697 | ) | n.m。 | ||||||
加(扣除): | ||||||||||||
(a) 外匯影響 | $ | 308 | $ | 7,806 | (96 | )% | ||||||
(b) 與收購相關的費用 | $ | 1,490 | $ | 1,950 | (24 | )% | ||||||
(c) 基於股份的薪酬支出 | $ | 853 | $ | 1,485 | (43 | )% | ||||||
(d) 長期資產減值 | $ | — | $ | — | — | % | ||||||
(e) 重組、重組和其他退出活動費用 | $ | (389 | ) | $ | — | n.m。 | ||||||
(f) 已停止的業務 | $ | — | $ | — | — | % | ||||||
(g) 無形資產的攤銷費用 | $ | 6,532 | $ | 5,049 | 29 | % | ||||||
(h) 與交易税有關的法律儲備金中包含的項目 | $ | 163 | $ | 28 | 480 | % | ||||||
(i) 與正常業務流程無關的其他非典型影響 | $ | — | $ | — | — | % | ||||||
(j) 上述調整對非控股權益的影響 | $ | — | $ | — | — | % | ||||||
(k) 非公認會計準則調整和税收估算變化的税收影響 | $ | (357 | ) | $ | (2,322 | ) | (85 | )% | ||||
調整後淨收入總額 | $ | 22,403 | $ | 13,299 | 68 | % |
注意:優先股息不包含在調整後的淨收益 計算中,因為它們不影響淨收益
n.m.:沒意義
(a) | 外匯收益或損失。 |
(b) | 收購成本、或有對價安排以及與收購相關的無形資產的 攤銷 |
(c) | 與基於服務的獎勵授予 的 RSU 和 SOP 相關的基於股份的薪酬支出。 |
(d) | 長期資產的減值 |
(e) | 重組和相關的重組費用旨在 簡化我們的業務並提高運營效率。 |
(f) | 與退出或處置已停止的 業務相關的成本。 |
(g) | 無形資產的攤銷費用,不包括與收購有關的 |
(h) | 法律儲備金中包含的項目,包括 潛在解決與交易税(例如增值税、所得税和佔用税)相關的問題的準備金、相關的法院判決和 最終和解,以及某些交易 税收訴訟中可能需要在訴訟前支付的款項(包括部分權益法投資)產生的費用(如果有) |
(i) | 反映了與正常 操作過程無關的非典型影響。 |
(j) | 反映了上述 調整項目對非控股權益的影響;以及 |
(k) | 非公認會計準則調整和税收估算變動 對所得税的影響 |
10 |
地理分解
(除非另有説明,否則以百萬計)
24 年第 1 季度與 23 年第一季度對比-據報道 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
巴西 | 墨西哥 | 拉丁美洲其他地區 | 總計 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
1Q24 | 1Q23 | Δ% | 1Q24 | 1Q23 | Δ% | 1Q24 | 1Q23 | Δ% | 1Q24 | 1Q23 | Δ% | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||
交易量('000) | 1,096 | 896 | 22 | % | 413 | 374 | 10 | % | 763 | 792 | -4 | % | 2,272 | 2,062 | 10 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||
總預訂量 | 580 | 458 | 27 | % | 275 | 218 | 26 | % | 436 | 472 | -8 | % | 1,290 | 1,148 | 12 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||
冠捷金融服務 (1) | 22 | 18 | 21 | % | — | — | — | % | — | — | — | % | 22 | 18 | 23 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||
ASP ($) | 534 | 514 | 4 | % | 667 | 584 | 14 | % | 571 | 596 | -4 | % | 569 | 558 | 2 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||
收入 | 174 | 159 | 9 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
毛利 | 122 | 108 | 13 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
24 年第一季度與 23 年第一季度對比-外匯中立 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
巴西 | 墨西哥 | 拉丁美洲其他地區 | 總計 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
1Q24 | 1Q23 | Δ% | 1Q24 | 1Q23 | Δ% | 1Q24 | 1Q23 | Δ% | 1Q24 | 1Q23 | Δ% | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||
交易量('000) | 1,096 | 896 | 22 | % | 413 | 374 | 10 | % | 763 | 792 | -4 | % | 2,272 | 2,062 | 10 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||
總預訂量 | 553 | 458 | 21 | % | 250 | 218 | 15 | % | 822 | 472 | 74 | % | 1,625 | 1,148 | 42 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||
冠捷金融服務 (1) | 21 | 18 | 15 | % | — | — | — | % | — | — | — | % | 21 | 18 | 17 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||
ASP ($) | 509 | 514 | -1 | % | 606 | 584 | 4 | % | 1,078 | 596 | 81 | % | 718 | 558 | 29 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||
收入 | 216 | 159 | 36 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
毛利 | 156 | 108 | 45 | % |
(1) | 在分段前淘汰的基礎上提出。分段間TPV在24年第一季度總額為1,910萬美元,在23年第一季度為1,490萬美元 |
11 |
關鍵財務趨勢指標
(除另有説明外,以千美元計)
2Q22 | 3Q22 | 4Q22 | 1Q23 | 2Q23 | 3Q23 | 4Q23 | 1Q24 | |||||||||||||||||||||||||
財務業績 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
收入 | $ | 134,421 | $ | 145,596 | $ | 145,542 | $ | 158,707 | $ | 165,524 | $ | 178,149 | $ | 203,660 | $ | 173,660 | ||||||||||||||||
收入成本 | $ | (45,149 | ) | $ | (50,305 | ) | $ | (44,897 | ) | $ | (51,027 | ) | $ | (60,000 | ) | $ | (57,599 | ) | $ | (60,312 | ) | $ | (51,756 | ) | ||||||||
毛利 | $ | 89,272 | $ | 95,291 | $ | 100,645 | $ | 107,680 | $ | 105,524 | $ | 120,550 | $ | 143,348 | $ | 121,904 | ||||||||||||||||
運營費用 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
銷售和營銷 | $ | (42,214 | ) | $ | (46,174 | ) | $ | (46,245 | ) | $ | (51,892 | ) | $ | (51,695 | ) | $ | (56,529 | ) | $ | (60,245 | ) | $ | (53,357 | ) | ||||||||
一般和行政 | $ | (27,037 | ) | $ | (24,873 | ) | $ | (26,092 | ) | $ | (22,672 | ) | $ | (8,396 | ) | $ | (21,382 | ) | $ | (25,316 | ) | $ | (16,027 | ) | ||||||||
技術和產品開發 | $ | (21,407 | ) | $ | (22,834 | ) | $ | (25,015 | ) | $ | (25,971 | ) | $ | (26,448 | ) | $ | (26,440 | ) | $ | (30,271 | ) | $ | (23,367 | ) | ||||||||
其他運營費用,淨額 | — | — | — | — | — | — | $ | (4,546 | ) | — | ||||||||||||||||||||||
運營費用總額 | $ | (90,658 | ) | $ | (93,881 | ) | $ | (97,352 | ) | $ | (100,535 | ) | $ | (86,539 | ) | $ | (104,351 | ) | $ | (120,378 | ) | $ | (92,751 | ) | ||||||||
股權投資的收益/(虧損) | $ | 16 | $ | (105 | ) | $ | (192 | ) | $ | 113 | $ | (285 | ) | $ | (948 | ) | $ | 60 | $ | (244 | ) | |||||||||||
營業收入/(虧損) | $ | (1,370 | ) | $ | 1,305 | $ | 3,101 | $ | 7,258 | $ | 18,700 | $ | 15,251 | $ | 23,030 | $ | 28,909 | |||||||||||||||
財務業績,淨額 | $ | (10,529 | ) | $ | (15,359 | ) | $ | (12,543 | ) | $ | (12,595 | ) | $ | (3,948 | ) | $ | (3,215 | ) | $ | (16,875 | ) | $ | (8,832 | ) | ||||||||
所得税前淨收益/(虧損) | $ | (11,899 | ) | $ | (14,054 | ) | $ | (9,442 | ) | $ | (5,337 | ) | $ | 14,752 | $ | 12,036 | $ | 6,155 | $ | 20,077 | ||||||||||||
所得税優惠/(費用) | $ | (1,266 | ) | $ | 4,767 | $ | (5,717 | ) | $ | 4,640 | $ | 13,251 | $ | (12,351 | ) | $ | (8,656 | ) | $ | (6,274 | ) | |||||||||||
淨收益/(虧損) | $ | (13,165 | ) | $ | (9,287 | ) | $ | (15,159 | ) | $ | (697 | ) | $ | 28,003 | $ | (315 | ) | $ | (2,501 | ) | $ | 13,803 | ||||||||||
歸屬於非控股權益的淨收益 | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||||||||||||||||||||
歸因於 Despegar.com, Corp 的淨收益/(虧損) | $ | (13,165 | ) | $ | (9,287 | ) | $ | (15,159 | ) | $ | (697 | ) | $ | 28,003 | $ | (315 | ) | $ | (2,501 | ) | $ | 13,803 | ||||||||||
調整後 EBITDA | $ | 10,594 | $ | 12,015 | $ | 12,525 | $ | 17,272 | $ | 29,957 | $ | 24,730 | $ | 43,588 | $ | 38,965 | ||||||||||||||||
淨收益/(虧損) | $ | (13,165 | ) | $ | (9,287 | ) | $ | (15,159 | ) | $ | (697 | ) | $ | 28,003 | $ | (315 | ) | $ | (2,501 | ) | $ | 13,803 | ||||||||||
加(扣除): | ||||||||||||||||||||||||||||||||
財務業績,淨額 | $ | 10,529 | $ | 15,359 | $ | 12,543 | $ | 12,595 | $ | 3,948 | $ | 3,215 | $ | 16,875 | $ | 8,832 | ||||||||||||||||
所得税(福利)/費用 | $ | 1,266 | $ | (4,767 | ) | $ | 5,717 | $ | (4,640 | ) | $ | (13,251 | ) | $ | 12,351 | $ | 8,656 | $ | 6,274 | |||||||||||||
折舊費用 | $ | 1,699 | $ | 2,144 | $ | 1,504 | $ | 1,716 | $ | 3,091 | $ | 1,535 | $ | 2,193 | $ | 1,644 | ||||||||||||||||
無形資產的攤銷 | $ | 6,937 | $ | 6,871 | $ | 8,593 | $ | 6,813 | $ | 7,257 | $ | 6,902 | $ | 7,004 | $ | 7,948 | ||||||||||||||||
基於股份的薪酬支出/(收入) | $ | 3,328 | $ | 1,305 | $ | (673 | ) | $ | 1,485 | $ | 910 | $ | 1,042 | $ | 17 | $ | 853 | |||||||||||||||
重組、重組和其他退出活動費用 | — | — | — | — | — | — | $ | 11,344 | $ | (389 | ) | |||||||||||||||||||||
收購交易成本 | — | $ | 390 | — | — | — | — | — | — | |||||||||||||||||||||||
調整後 EBITDA | $ | 10,594 | $ | 12,015 | $ | 12,525 | $ | 17,272 | $ | 29,957 | $ | 24,730 | $ | 43,588 | $ | 38,965 |
注意:在分析期間,公司將財務不良 債務從一般和管理費用重新歸類為收入成本。
12 |
季度調整後淨收入對賬
(除非另有説明,否則以百萬計)
2Q22 | 3Q22 | 4Q22 | 1Q23 | 2Q23 | 3Q23 | 4Q23 | 1Q24 | |||||||||||||||||||||||||
淨收益(虧損) | $ | (13.2 | ) | $ | (9.3 | ) | $ | (15.2 | ) | $ | (0.7 | ) | $ | 28.0 | $ | (0.3 | ) | $ | (2.5 | ) | $ | 13.8 | ||||||||||
加(扣除): | ||||||||||||||||||||||||||||||||
外匯影響 | $ | 8.3 | $ | 12.3 | $ | 9.8 | $ | 7.8 | $ | (2.2 | ) | $ | (4.4 | ) | $ | 7.4 | $ | 0.3 | ||||||||||||||
收購相關費用 | $ | 1.7 | $ | 2.5 | $ | 2.5 | $ | 2.0 | $ | 1.7 | $ | 1.5 | $ | 1.5 | $ | 1.5 | ||||||||||||||||
基於股份的薪酬支出/(收入) | $ | 3.3 | $ | 1.3 | $ | (0.7 | ) | $ | 1.5 | $ | 0.9 | $ | 1.0 | $ | — | $ | 0.9 | |||||||||||||||
長期資產的減值 | $ | — | $ | — | $ | — | $ | — | $ | — | $ | — | $ | — | $ | — | ||||||||||||||||
重組、重組和其他退出活動費用 | $ | — | $ | — | $ | — | $ | — | $ | — | $ | — | $ | 6.8 | $ | (0.4 | ) | |||||||||||||||
已終止的業務 | $ | — | $ | — | $ | — | $ | — | $ | — | $ | — | $ | — | $ | — | ||||||||||||||||
無形資產的攤銷費用 | $ | 5.4 | $ | 5.0 | $ | 6.5 | $ | 5.0 | $ | 5.7 | $ | 5.5 | $ | 5.6 | $ | 6.5 | ||||||||||||||||
與交易税相關的法律儲備金中包含的項目 | $ | 0.9 | $ | 0.4 | $ | 0.7 | $ | — | $ | — | $ | (1.9 | ) | $ | 1.0 | $ | 0.2 | |||||||||||||||
與正常業務流程無關的其他非典型影響 | $ | — | $ | — | $ | — | $ | — | $ | (14.3 | ) | $ | — | $ | (9.6 | ) | $ | — | ||||||||||||||
上述調整對非控股權益的影響 | $ | — | $ | — | $ | — | $ | — | $ | — | $ | — | $ | — | $ | — | ||||||||||||||||
非公認會計準則調整對所得税的影響 | $ | (8.2 | ) | $ | (4.0 | ) | $ | (0.9 | ) | $ | (2.3 | ) | $ | (13.7 | ) | $ | 7.4 | $ | 10.9 | $ | (0.4 | ) | ||||||||||
調整後淨收益總額(虧損) | $ | (1.8 | ) | $ | 8.2 | $ | 2.7 | $ | 13.3 | $ | 6.1 | $ | 8.8 | $ | 21.1 | $ | 22.4 |
13 |
24 年第一季度業績電話會議
什麼時候: | 美國東部時間下午 4:30,2024 年 5 月 16 日 |
誰: | 首席執行官達米安·斯科金先生 |
首席財務官阿米特·辛格先生 | |
Luca Pfeifer 先生,投資者關係 | |
撥入: | 1 800 715 9871(美國國內);1 646 307 1963(國際) |
預註冊:您可以隨時進行預註冊:單擊此處 。要通過電話訪問Despegar的財務業績電話,來電者需要按#才能連接到運營商。
網絡直播:點擊這裏
定義和概念
平均銷售價格(“ASP”): 反映了總預訂量除以交易總數。
外匯(“FX”)中性: 計算方法是使用該季度每個月的平均月匯率,並將其應用於當年 的相應月份,從而計算如果匯率保持不變會產生什麼結果。這些計算不包括任何其他宏觀經濟影響,例如當地貨幣的通貨膨脹影響。
淨推薦值(“NPS”): 一種客户忠誠度和滿意度指標,用於衡量客户向他人推薦公司、產品或服務的意願。
淨預訂總額(“GB”):總預訂量 是一項運營指標,代表公司的旅行 客户在與我們的旅行業務相關的給定時期內通過其平臺預訂的所有旅行產品的總購買價格。在發佈的季度財報中,Despegar公佈了 扣除自2020年起生效的阿根廷國際旅行預扣税後的總預訂量。該公司 的收入幾乎全部來自供應商支付的佣金和其他激勵金以及客户 通過其平臺為交易支付的服務費,因此,公司對總預訂量進行監控,以此作為衡量其 創收能力的重要指標。
季節性:由於旅行服務需求的季節性變化,Despegar的財務 業績出現波動。Despegar最重要的市場,巴西, 和Despegar運營的南美大部分地區,都位於南半球,那裏的夏季旅行季節為12月 1日至2月28日,冬季從6月1日持續到8月31日。德斯佩加在北半球最重要的市場是墨西哥 ,那裏的夏季旅行季節為6月1日至8月31日,冬季為12月1日至2月28日。因此,由於旅行者計劃和 預訂暑假旅行,南半球的傳統休閒 旅行預訂量通常是今年第三和第四季度最高的。預訂量通常在今年第一季度減少。在北半球,由於旅客計劃和預訂春季、夏季和冬季度假旅行, 的預訂量通常是前三個季度最高的。 可變收入成本和直接S&M成本的性質, 通常與預訂量同步,以及固定成本更穩定的性質,加劇了季節性收入對收入的影響。
套餐:指通過兩種或更多旅行產品的組合形成的自定義套餐,其中可能包括機票、酒店、汽車租賃或這些產品的組合。通過將這些商品 捆綁在一起並在一次交易中保護它們,我們可以以單一報價向買家提供統一的包裝。與單獨購買個人產品相比,這種方法 不僅使我們能夠為旅行者提供更實惠的選擇,而且還有助於在單筆交易中交叉銷售多種產品。
14 |
調整後息税折舊攤銷前利潤總額:按 淨收入/(虧損)計算,其中不包括財務業績、淨額、所得税、折舊和攤銷、減值費用、股票薪酬 支出、重組、重組和其他退出活動費用以及收購交易成本。
調整後淨收益總額: 通過調整淨收益/虧損計算,不包括:(a)外匯收益或虧損,(b)收購相關成本和無形資產攤銷, (c)限制性股票單位和標準操作程序的基於股份的薪酬,(d)長期資產減值,(e)重組、重組和其他退出 活動費用,(f)已終止業務的處置成本,(g)) 與收購無關的無形資產的攤銷, (h) 交易税收問題、和解和訴訟預付款的法律儲備金,(i) 特別準備金正常運營以外的項目、 (j) 影響非控股權益的調整,以及 (k) 這些調整的税收影響、税收估算變更和非經常性 所得税費用。
總收入:公司按淨額報告其大部分交易的 收入,扣除取消的交易和作為銷售税徵收的金額。公司 在預購航班座位時按部分交易的總收入列報。這些交易僅限於 日期。Despegar的收入幾乎全部來自其旅行供應商支付的佣金和激勵費以及旅行者通過其平臺為交易支付的服務費 。在較小程度上,Despegar還通過其金融科技平臺Koin和其他來源(即目的地服務、忠誠度 和利息收入)提供的廣告、分期付款 和利息收入)獲得收入。有關Despegar收入確認政策的更多其他信息,請參閲Despegar財務報表中的 “重要會計政策摘要 ” 附註。
總收入利潤(也稱為 “收取率”): 的計算方法是收入除以總預訂量和總付款量的總和。
總還款量(“TPV”): 是一種運營指標,表示 “立即購買,稍後付款” 融資解決方案在 特定時間段內處理的美元貸款量。
報告業務板塊:公司 經營旅遊業務和金融服務業務,其結構如下:
我們的旅行業務由兩個可申報的 分部組成:“航空” 和 “套餐、酒店和其他旅行產品”。我們的 “航空” 航段主要包括用於獨立銷售機票的 便利服務,不包括與其他 非航空公司航班產品打包的機票。我們的 “套票、酒店和其他旅行產品” 細分市場主要包括用於銷售旅行套票(可能包括機票和酒店客房)的便利服務 ,以及酒店客房(包括 度假租賃)、汽車租賃、巴士票、遊輪票、旅行保險和目的地服務的獨立銷售。這兩個細分市場還包括 的廣告銷售和從供應商那裏獲得的激勵措施。
我們的金融服務業務由 一個可報告的細分市場組成:“金融服務”。我們的 “金融服務” 部門主要包括向我們的旅遊業務客户和各行業其他商家的客户發放貸款 。我們的 “金融服務” 細分市場還包括處理、欺詐識別、信用評分和向我們的旅遊業務和第三方商家提供的 IT 服務。
交易:我們將交易數量定義為在給定時間段內在我們的平臺上完成的旅行客户訂單總數或 “立即購買, 稍後付款” 解決方案的融資商户客户(不包括 Decolar)的總數。交易數量是一個重要的指標,因為它衡量了與公司客户的互動水平以及我們不同時期的業務規模。但是,與總預訂量不同, 交易數量與每筆交易的平均銷售價格無關,這可能會受到 貨幣匯率波動等因素的影響。
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前瞻性陳述
本新聞稿包括經修訂的1933年《證券法》第27A條和經修訂的1934年《證券交易法》第21E條所指的前瞻性陳述。我們 這些前瞻性陳述的依據是我們當前對影響我們的業務 和市場的未來事件和趨勢的信念、預期和預測。許多重要因素可能導致我們的實際業績與前瞻性 陳述中的預期有很大差異。前瞻性陳述並不能保證未來的表現。前瞻性陳述僅代表其發表之日 ,我們沒有義務公開更新或修改任何前瞻性陳述。新的風險和不確定性 不時出現,我們無法預測所有可能影響本新聞稿中包含的前瞻性 陳述的風險和不確定性。“相信”、“可能”、“應該”、“目標”、 “估計”、“繼續”、“預測”、“打算”、“將”、“期望” 等詞語旨在識別前瞻性陳述。前瞻性陳述包括有關我們可能的 或假設的未來經營業績、業務戰略、資本支出、融資計劃、競爭地位、行業環境、 潛在增長機會、未來監管的影響和競爭影響的信息。考慮到這些限制,您不應依據本新聞稿中包含的前瞻性陳述做出任何投資決定。
關於 Despegar.com
Despegar是拉丁美洲領先的旅遊技術公司。 二十多年來,它通過技術徹底改變了該地區的旅遊業。憑藉對該行業 發展的持續承諾,如今的Despegar由一個合併後的集團組成,該集團包括Despegar、Decolar、Best Day、Viajes Falabella、 Viajanet Stays和Koin,並已成為拉丁美洲最大的旅遊公司之一。
Despegar在該地區的20個國家開展業務,從拉丁美洲人 美國人夢想旅行的那一刻起一直陪伴他們,直到他們分享自己的回憶。為了改善人們的生活和改變 的購物體驗,Despegar 開發了替代的支付和融資方式,實現了消費渠道的普及, 使拉丁美洲人更接近他們的下一次旅行體驗。Despegar的普通股在紐約證券交易所 (紐約證券交易所代碼:DESP)上市。欲瞭解更多信息,請訪問Despegar的投資者關係網站 https://investor.despegar.com/。
關於本新聞稿
本新聞稿不包含足夠的信息,無法根據美國公認會計原則構成 一整套中期財務報表。財務信息是本財報未經審計 。
投資者關係聯繫人
盧卡·普費弗
投資者關係
電話:(+1) 305 481 1785
電子郵件:luca.pfeifer@despegar.com
16 |
非公認會計準則財務指標的使用
本財報包括對調整後息税折舊攤銷前利潤總額和調整後淨收益總額的某些提及 ,它們是非公認會計準則的財務指標。在截至2020年12月31日的財年中,Despegar 更改了向首席運營決策者報告的調整後息税折舊攤銷前利潤總額的計算方法,將重組費用和收購 成本排除在外。公司定義:
調整後的息税折舊攤銷前利潤總額作為淨收入/(虧損) ,不包括財務業績、淨額、所得税、折舊和攤銷、減值費用、股票薪酬支出、 重組、重組和其他退出活動費用以及收購交易成本。
調整後淨收益總額: 通過調整淨收益/虧損計算,不包括:(a)外匯收益或虧損,(b)收購相關成本和無形資產攤銷, (c)限制性股票單位和標準操作程序的基於股份的薪酬,(d)長期資產減值,(e)重組、重組和其他退出 活動費用,(f)已終止業務的處置成本,(g)) 與收購無關的無形資產的攤銷, (h) 交易税收問題、和解和訴訟預付款的法律儲備金,(i) 特別準備金正常運營以外的項目、 (j) 影響非控股權益的調整,以及 (k) 這些調整的税收影響、税收估算變更和非經常性 所得税費用。
調整後息税折舊攤銷前利潤和調整後淨收益 都不是美國公認會計原則確認的指標。因此,提醒讀者不要過分依賴這些信息,並應 注意,由公司計算的這些衡量標準與其他公司(包括 其競爭對手)報告的類似標題的指標存在重大差異。
為了補充其根據美國公認會計原則列報的合併財務報表 ,公司提出了外匯(“FX”)中立指標。
非公認會計準則指標不應孤立地考慮 ,也不得作為根據美國公認會計原則編制的績效衡量標準的替代品,並且可能與其他公司使用的非公認會計準則指標 有所不同。此外,非公認會計準則指標不基於任何全面的會計規則或原則。非公認會計準則 指標存在侷限性,因為它們不能反映根據 根據美國公認會計原則確定的與我們的經營業績相關的所有金額。非公認會計準則財務指標只能用於評估我們的經營業績以及最具可比性的 美國公認會計準則財務指標。
在本財報的第12頁上,公司 顯示了與最直接可比的GAAP指標相比的外匯中立指標。該公司認為,將外匯中性指標與 最直接可比的GAAP指標進行比較可以讓投資者全面瞭解我們當前的財務表現及其未來前景 。具體而言,我們認為,這項非公認會計準則指標排除了 可能無法表明我們的核心經營業績和業務前景的外幣匯率影響,從而為管理層和投資者提供了有用的信息。
外匯中立指標的計算方法是,使用 2023年期間每個月的平均月匯率,並將其應用於2024年的相應月份,從而計算 如果匯率從一年到下一年保持穩定會產生什麼結果。下表不包括公司間分配 FX 影響。最後,該衡量標準不包括任何其他宏觀經濟影響,例如當地貨幣的通貨膨脹影響、 對減值計算的影響,或為補償當地貨幣通貨膨脹或貶值而進行的任何價格調整。
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簽名
根據1934年《證券 交易法》的要求,註冊人已正式要求下列簽署人代表其簽署本報告,並獲得正式授權。
DESPEGAR.COM, CORP.
作者:/s/ 莫妮卡·亞歷山德拉·蘇亞雷斯·達席爾瓦
姓名:莫妮卡·亞歷山德拉蘇亞雷斯·達席爾瓦
職務:總法律顧問
日期:2024 年 5 月 16 日
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