美國 個州
證券 和交易委員會
華盛頓, 哥倫比亞特區 20549
表格
(Mark One)
對於
,季度期結束:
要麼
對於 從 ____________ 到 _____________ 的過渡期
委員會
文件編號:
(註冊人的確切姓名如其章程所示) |
(公司成立的州或其他司法管轄區) | (美國國税局僱主識別號) |
(主要行政辦公室地址) | (郵政編碼) |
(註冊人的電話號碼,包括區號) |
(如果自上次報告以來發生了變化,則以前的 名稱或以前的地址) |
根據該法第 12 (b) 條註冊的證券 :
每個班級的標題 | 交易品種 | 註冊的每個交易所的名稱 | ||
用複選標記指明
註冊人 (1) 是否在過去 12 個月內(或者在要求註冊人提交此類報告的較短時間內)提交了 1934 年《證券交易法》第 13 條或第 15 (d) 條要求提交的所有報告,以及 (2)
在過去的 90 天內一直受到此類申報要求的約束。
用複選標記表明
註冊人在過去 12 個月內(或註冊人必須提交此類文件的較短期限)是否以電子方式提交了根據 S-T 法規
405 要求提交的所有交互式數據文件。
用複選標記指明 註冊人是大型加速申報者、加速申報者、非加速申報者、規模較小的申報公司 還是新興成長型公司。參見《交易法》第12b-2條中 “大型加速申報人”、“加速申報人”、 “小型申報公司” 和 “新興成長型公司” 的定義。
大型加速過濾器 | ☐ | 加速過濾器 | ☐ | |
☒ | 規模較小的申報公司 | |||
新興成長型公司 |
如果
是一家新興成長型公司,請用複選標記表示註冊人是否選擇不使用延長的過渡期來遵守
根據《交易法》第13 (a) 條規定的任何新的或修訂後的財務會計準則。
用複選標記表明 註冊人是否為空殼公司(定義見《交易法》第 12b-2 條)。
是的
☐ 不是
截至 2024 年 5 月 14 日,共有
簽署 DAY SPORTS, INC.
10-Q 表的季度 報告
期間 已於 2024 年 3 月 31 日結束
目錄
第一部分 | ||
財務 信息 | ||
第 1 項。 | 財務報表 | 1 |
第 2 項。 | 管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析 | 24 |
第 3 項。 | 關於市場風險的定量和定性披露 | 46 |
第 4 項。 | 控制和程序 | 46 |
第二部分 | ||
其他 信息 | ||
第 1 項。 | 法律訴訟 | 47 |
第 1A 項。 | 風險因素 | 47 |
第 2 項。 | 未註冊的股權證券銷售和所得款項的使用 | 47 |
第 3 項。 | 優先證券違約 | 47 |
第 4 項。 | 礦山安全披露 | 47 |
第 5 項。 | 其他信息 | 48 |
第 6 項。 | 展品 | 48 |
簽名 | 50 |
i
第一部分
財務 信息
第 1 項。財務報表。
簽署 DAY SPORTS, INC.
未經審計的 財務報表
頁面 | |
截至 2024 年 3 月 31 日(未經審計)和 2023 年 12 月 31 日的資產負債表 | 2 |
未經審計的運營報表 | 3 |
未經審計的股東權益(赤字)報表 | 4 |
未經審計的現金流量表 | 5 |
未經審計的財務報表附註 | 6 |
1
簽署 DAY SPORTS, INC.
餘額 表
3月31日 | ||||||||
2024 | 十二月三十一日 | |||||||
(未經審計) | 2023 | |||||||
資產 | ||||||||
流動資產 | ||||||||
現金和現金等價物 | $ | $ | ||||||
短期投資 | ||||||||
應收賬款 | ||||||||
預付費用 | ||||||||
其他流動資產 | ||||||||
流動資產總額 | ||||||||
財產和設備,淨額 | ||||||||
內部開發的軟件,net | ||||||||
經營租賃使用權資產,淨額 | ||||||||
無形資產,淨額 | ||||||||
遞延所得税資產 | ||||||||
其他資產 | ||||||||
總資產 | $ | $ | ||||||
負債和股東赤字 | ||||||||
流動負債 | ||||||||
應付賬款 | $ | $ | ||||||
應計負債 | ||||||||
遞延收入 | ||||||||
當前的經營租賃使用權責任 | ||||||||
應付貸款 | ||||||||
信用額度 | ||||||||
流動負債總額 | ||||||||
非流動負債 | ||||||||
非流動經營租賃負債 | ||||||||
負債總額 | $ | $ | ||||||
股東赤字 | ||||||||
普通股:面值美元 | ||||||||
優先股: | ||||||||
額外的實收資本 | ||||||||
應收訂閲 | ( | ) | ( | ) | ||||
累計赤字 | ( | ) | ( | ) | ||||
股東權益總額 | ||||||||
負債和股東權益總額 | $ | $ |
附註是這些未經審計的財務報表不可分割的一部分。
2
簽名日體育公司
運營聲明
(未經審計)
在已結束的三個月中 | ||||||||
3月31日 | 3月31日 | |||||||
2024 | 2023 | |||||||
收入,淨額 | $ | $ | ||||||
收入成本 | ||||||||
毛利 | ||||||||
運營成本和支出 | ||||||||
廣告和營銷 | ||||||||
一般和行政 | ||||||||
運營費用總額 | ||||||||
運營淨虧損 | ( | ) | ( | ) | ||||
其他收入(支出) | ||||||||
利息支出 | ( | ) | ( | ) | ||||
遞延所得税收入 | ||||||||
其他收入(支出),淨額 | ( | ) | ||||||
其他(支出)總計,淨額 | ( | ) | ( | ) | ||||
淨虧損 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||
附註是這些未經審計的財務報表不可分割的一部分。
3
簽署 DAY SPORTS, INC.
股東權益(赤字)報表
(未經審計)
普通股 | 額外 付費 | 訂閲 | 累積的 股權 | 總計 股東權益 | ||||||||||||||||||||
股份 | 金額 | 資本 | 應收款 | (赤字) | (赤字) | |||||||||||||||||||
截至2022年12月31日的餘額 | $ | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | |||||||||||||||
股票薪酬支出 | - | |||||||||||||||||||||||
股票回購和退休 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||
淨虧損 | - | ( | ) | ( | ) | |||||||||||||||||||
截至2023年3月31日的餘額 | $ | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | |||||||||||||||
股票薪酬支出 | - | ( | ) | ( | ) | |||||||||||||||||||
普通股的發行 | ( | ) | ||||||||||||||||||||||
淨虧損 | - | ( | ) | ( | ) | |||||||||||||||||||
截至 2023 年 6 月 30 日的餘額 | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | |||||||||||||
淨虧損 | - | ( | ) | ( | ) | |||||||||||||||||||
截至 2023 年 9 月 30 日的餘額 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||
股票薪酬支出 | - | |||||||||||||||||||||||
根據首次公開募股發行普通股,扣除發行成本 $ | ||||||||||||||||||||||||
根據可轉換票據發行普通股,扣除已取消的利息 | ||||||||||||||||||||||||
淨虧損 | - | ( | ) | ( | ) | |||||||||||||||||||
截至2023年12月31日的餘額 | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | |||||||||||||||
股票薪酬支出 | ||||||||||||||||||||||||
根據股權信貸額度發放承諾費 | ||||||||||||||||||||||||
根據股權信貸額度發行普通股 | ||||||||||||||||||||||||
淨虧損 | - | ( | ) | ( | ) | |||||||||||||||||||
截至 2024 年 3 月 31 日的餘額 | $ | $ | $ | ( | ) | ( | ) | $ |
附註是這些未經審計的財務報表不可分割的一部分。
4
簽署 DAY SPORTS, INC.
現金流報表
(未經審計)
在截至 3 月 31 日的三個月中, | ||||||||
2024 | 2023 | |||||||
來自經營活動的現金流 | ||||||||
淨虧損 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||
為使淨收入與經營活動中使用的淨現金相協調而進行的調整: | ||||||||
折舊和攤銷 | ||||||||
基於股票的薪酬 | ||||||||
資產(增加)減少: | ||||||||
應收賬款 | ( | ) | ||||||
預付費和其他資產 | ( | ) | ||||||
經營租賃使用權資產 | ||||||||
遞延所得税資產 | ( | ) | ||||||
負債增加(減少): | ||||||||
應付賬款 | ||||||||
應計負債 | ( | ) | ||||||
遞延收入 | ( | ) | ||||||
遞延租金 | ( | ) | ||||||
租賃負債 | ( | ) | ( | ) | ||||
用於經營活動的淨現金 | ( | ) | ( | ) | ||||
來自投資活動的現金流 | ||||||||
投資收益 | ( | ) | ||||||
內部軟件的開發 | ( | ) | ||||||
購買財產和設備 | ( | ) | ||||||
用於投資活動的淨現金 | ( | ) | ( | ) | ||||
來自融資活動的現金流 | ||||||||
發行可轉換票據的收益 | ||||||||
循環信貸額度的收益 | ||||||||
貸款收益 | ||||||||
根據股權信貸額度發行普通股的收益 | ||||||||
通過發行普通股支付股權信貸額度的承諾費 | ||||||||
分發給會員 | ( | ) | ||||||
融資活動提供的淨現金 | ||||||||
現金和現金等價物的淨增加(減少) | ( | ) | ( | ) | ||||
現金和現金等價物,期初 | ||||||||
現金和現金等價物,期末 | $ | $ |
附註是這些未經審計的財務報表的組成部分。
5
簽署 日間體育賽事, INC。
財務報表附註
(未經審計)
注 1-主要業務活動和重要會計政策
主要業務活動
Signing Day Sports, Inc.(前身為Signing Day Sports, LLC)(“公司”)於2019年1月成立並開始運營,提供數字生態系統,幫助美國各地的大學教練發現和招募高中運動員 。
公司的網站和手機應用程序為運動員提供了通過上傳可衡量數據、 關鍵訓練視頻、測試數據、學術和人口統計信息來創建個人資料的機會。教練可以評估潛在客户的視頻,同時並排觀看兩個 不同的潛在客户,並使用該視頻執行其他操作以直觀地評估人才。無形資產 包括開發軟件、專利技術、客户名單、商標、軟件知識產權和以可驗證的 視頻上傳、玩家統計數據和學術記錄為形式的客户數據。
Going 問題注意事項
我們的
財務報表是在持續經營的基礎上編制的,該財務報表考慮在正常業務過程中變現資產和
負債和承諾的結算。我們在運營中蒙受了重大損失和負現金流
,並且依賴債務和股權融資來為運營提供資金。我們蒙受了大約$的淨虧損
公司正在通過增加公司多個 系列訂閲的業務開發、營銷和銷售,繼續走盈利之路。
未能成功繼續增加運營收入可能會損害我們的盈利能力,並對我們的財務狀況和經營業績 產生不利影響。我們面臨着新業務固有的所有風險,包括對大量額外資本的需求、管理層 對初始和持續成本的潛在低估以及與建立銷售 渠道相關的潛在延誤和其他問題。
我們 正在繼續我們的計劃,以進一步發展和擴大業務,並尋求資本來源以支付合同義務 到期。管理層認為,只要我們能夠獲得額外融資,其當前的運營戰略將為我們提供繼續經營的機會 ;但是,無法保證這種情況會發生。隨附的財務報表 不包括在我們無法繼續經營的情況下可能需要的任何調整。
演示文稿的基礎
這些 未經審計的財務報表是根據美國 美國普遍接受的會計原則(“美國公認會計原則”)以及美國證券交易委員會(“SEC”)的規則和條例編制的。
估計數
根據美國公認會計原則編制財務報表要求管理層做出估算和假設,以影響 財務報表之日報告的資產和負債金額以及報告期內報告的收入和支出金額 。實際結果可能與這些估計有所不同。
現金 和現金等價物
公司將所有短期、高流動性的投資,包括購買之日原到期日為 三個月或更短時間購買的存款證(“CD”)視為現金等價物。現金存款存放在美利堅合眾國具有投資級評級的金融機構 ,或者美國的現金存款通常超過聯邦保險限額。截至 2024年3月31日和2023年12月31日,現金及現金等價物包括以美元 計價的銀行存款現金和對貨幣市場基金的投資。
6
短期 投資
公司將其存款證歸類為短期投資,並在每個報告期結束時重新評估其 投資分類的適當性。為投資而持有的初始到期日超過 三個月的存款證按攤銷成本入賬,並在資產負債表上列為短期投資。根據財務會計準則委員會會計準則 編纂(“ASC”)320(“投資——債務證券”),公司投資的 存款憑證類型不被視為債務證券。
截至 2024 年 3 月 31 日和 2023 年 12 月 31 日的
,該公司的總資產約為 $
應收賬款 和信貸政策
公司根據對應收賬款狀況、歷史經驗和
其他必要因素的評估,估算可疑賬户備抵額。公司對可疑賬户備抵額的估計有可能發生變化。
有 $
付款 條款
用户 可以免費試用或付費訪問公司的網站和應用程序。沒有資格或不再有資格獲得免費試用訪問權限的用户必須在訪問公司 網站和應用程序之前向公司付款進行訂閲,但用户組織可以通過同意按月分期付款進行訂閲。 如果未支付所需的款項,則在收到所需款項之前,將暫停對公司網站和應用程序的訪問。
屬性 和裝備
財產 和設備按成本入賬。顯著提高生產能力或延長 資產使用壽命的更新和改進支出均為資本化。保養和維修支出記作支出。當設備報廢或出售時,成本和相關的累計折舊將從賬户中扣除,由此產生的損益反映在 收入中。
折舊
使用直線法提供,其基礎是資產的使用壽命,範圍從
每當事件和情況表明資產的賬面價值 可能無法從其使用和最終處置產生的預計未來現金流中收回時, 公司就會審查財產和設備的賬面價值是否減值。 如果未貼現的預期未來現金流低於賬面價值,則確認減值虧損等於賬面價值超過資產公允價值的 金額。管理層在進行此項評估時考慮的因素 包括當前的經營業績、趨勢和前景、物業的使用方式以及過時、需求、 競爭和其他經濟因素的影響。根據該評估,截至2024年3月31日和2023年12月31日,沒有減值。
內部 開發的軟件
軟件
由內部開發的信息系統組成,供公司用於將運動員與合格教練進行匹配。公司
已根據適用的會計準則將開發和升級信息系統所產生的成本資本化。
在開發的可行性階段之前產生的成本以及維護成本均按實際發生的費用記作支出。公司
在資產的估計使用壽命內以直線方式攤銷這些資本化成本
7
公司定期對此類資本化技術成本的可收回性進行審查。當時 確定,根據技術產生的估計現金流,資本化金額不可收回;任何剩餘的資本化 金額都將註銷。在截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月中,公司沒有減值費用。
無形 資產
無形 資產包括購買的開發軟件、客户名單、商標、軟件 IP 以及以可驗證的 視頻上傳、玩家統計數據和學術記錄為形式的客户數據。無形資產按成本減去累計攤銷額列報。對於壽命有限的無形 資產,在相關 資產的估計使用壽命上使用直線法攤銷資產。對於壽命無限期的無形資產,每當事件和情況 表明資產的賬面價值可能無法從其 的使用和最終處置產生的預計未來現金流中回收時,都會定期對資產進行減值測試。
股票 訂閲收入
公司在生效日期記錄股票發行。如果發行時沒有為認購提供資金,則公司將股票認購 應收賬款作為資產記錄在資產負債表上。如果在報告日發行財務 報表之前沒有收到符合ASC 505-10-45-2要求的股票認購應收賬款,則股票認購應收賬款將被重新歸類為資產負債表上股東權益(赤字)的對衝賬户。
信用風險的濃度
可能使公司面臨信用風險集中的金融 工具主要包括現金和現金等價物以及由存款證組成的 短期投資。截至2024年3月31日和2023年12月31日,聯邦存款保險公司 的總現金餘額超過了保險餘額。該公司的現金等價物投資於高評級貨幣市場基金 ,僅投資於美國政府及其機構的債務。
公平 價值測量
公司使用公允價值框架,該框架優先考慮估值技術的輸入,以確認定期計量的金融資產和負債 ,以及在重新計量這些項目時確定非金融資產和負債。公允價值被視為 是市場參與者之間在計量日期 進行有序交易、出售資產或轉移負債的交易價格。以下層次結構根據用於衡量公允價值的投入在市場上可觀察的程度列出了三個公允價值級別 。公司根據對整個公允價值衡量具有重要意義的最低水平輸入 將其每項公允價值衡量標準歸入這三個級別之一。
這些 關卡是:
級別 1 — 該級別由估值技術組成,其中所有重要投入均為活躍市場 未經調整的報價,這些資產或負債與所衡量的資產或負債相同。
級別 2 — 該級別由估值技術組成,其中重要的投入包括活躍市場的資產 或負債的報價,這些報價類似於所衡量的資產或負債和/或與從非活躍市場衡量的資產或負債相同 或類似的資產或負債的報價。此外,在活躍市場中可以觀察到所有 重要投入和重要價值驅動因素的模型衍生估值均為二級估值技術。
級別 3 — 該級別由估值技術組成,其中一個或多個重要投入或重要價值驅動因素是不可觀察的。 不可觀察的輸入是估值技術輸入,它反映了市場參與者在為 資產或負債定價時將使用的投入的假設。
公司的金融工具還包括賬款和應收賬款、應付賬款和應計負債。由於這些工具的短期 性質,它們的公允價值接近資產負債表上的賬面價值。
8
ASC 825-10,金融工具,允許實體自願選擇按公允價值 (公允價值期權)衡量某些金融資產和負債。公允價值期權可以逐項選擇並且不可撤銷,除非有新的選擇 日期。如果為某一工具選擇了公允價值期權,則該工具的未實現收益和虧損應在每個後續報告日的收益中列報 。
根據 ASC 820 “公允價值計量”, 公司沒有確定任何需要按公允價值在資產負債表上列報的資產或負債。
由於 所有金融資產和負債的短期性質,其賬面價值近似於截至資產負債表日的公允價值。
所得 税
所得 税是針對財務報表中報告的交易的税收影響而提供的,包括當前到期的税款加上遞延的 税,主要與內部開發軟件的基礎與淨營業虧損和用於財務和所得税報告的研發 税收抵免結轉期之間的差異有關。遞延所得税資產和負債代表這些差異的未來納税申報表 後果,這些差異將在收回或結算資產和負債時應納税或可扣除。 當管理層認為一部分 或全部遞延所得税資產很可能無法變現時, 遞延所得税資產會被估值補貼減少。
公司於 2021 年 8 月轉為 C 公司。作為2020年和2021年轉換之日止 的有限責任公司,該公司的應納税虧損是根據成員各自的所有權百分比分配給成員的。因此, 在公司轉為 一家C類公司之前的財務報表中沒有列入所得税準備金。
公司評估其在所得税申報表中已經採取或預計將要採取的納税狀況,以確定是否需要應計
來應對不確定的税收狀況。截至2024年3月31日和2023年12月31日,未確認的應計税收優惠為
遞延 收入
遞延 收入是訂閲協議中超過確認收入的收款的合同負債。
收入 確認
公司在ASC 606 “客户合同收入”(“ASC 606”)的指導下核算收入。
ASC 606規定了一個五步模型,該模型側重於在確定應確認的收入金額 時控制權和付款權的轉移。根據ASC 606指南,實體必須執行以下五個步驟:
(1) 確定與客户簽訂的合同;(2) 確定合同中的履約義務;(3) 確定交易價格; (4) 將交易價格分配給合同中的履約義務;(5) 在 實體履行履約義務時(或作為)確認收入。
來自某一時間點履行的履約義務的收入 包括對代表一個月訂閲的個人的銷售, 將在訂閲結束時予以確認。
一段時間內履行義務產生的收入
包括向個人組織或客户
出售訂閲協議,這些協議的期限超過一個月,並在訂閲協議的有效期內按月確認。有
$
9
債務發行成本
債務發行成本在相關債務未清期間
使用直線法攤銷。由於相關債務的到期日相對較短,直線法是對有效
利息法的合理估計。債券發行成本包含在
資產負債表上的長期債務中。債務發行成本的攤銷包含在所附財務報表的利息支出中。截至
2024 年 3 月 31 日和 2023 年 12 月 31 日,未攤銷的債務發行成本為
廣告費用
廣告和營銷費用按
產生的費用記作支出。此類成本達到 $
合同成本
獲得合同的增量成本按發生的費用記作支出 ,因為本應確認的資產的攤還期估計為一年或更短。
股票薪酬
公司根據ASC 718 “薪酬—股票補償”(“ASC 718”)的規定對股票薪酬 成本進行核算,該條款要求衡量 和確認與股票薪酬獎勵的公允價值相關的薪酬支出,這些薪酬最終將歸屬 。確認的股票薪酬支出包括根據ASC 718的規定估算的授予日公允價值向員工、高級職員、 和董事發放的所有股票薪酬的薪酬成本。ASC 718 還適用於在報告期內修改、回購或取消的獎勵 。股票薪酬被確認為員工 必要歸屬期內以及非員工提供商品或服務期間的支出。
每股普通股基本虧損和攤薄後淨虧損
普通股每股基本虧損的計算方法是:淨虧損
除以每個時期已發行普通股的加權平均數。攤薄後每股虧損的計算方法是
將淨虧損除以已發行普通股的加權平均數加上可通過普通股等價物
發行的股票的稀釋效應。
截止三個月 3 月 31 日, | ||||||||
2024 | 2023 | |||||||
分子: | ||||||||
淨虧損 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||
分母: | ||||||||
已發行普通股的加權平均值——基本 | ||||||||
潛在稀釋證券的影響: | ||||||||
股票期權 | ||||||||
已發行普通股的加權平均值——攤薄 | ||||||||
每股淨(虧損)收益——基本 | $ | ( | ) | ( | ) | |||
每股淨(虧損)收益——攤薄 | $ | ( | ) | ( | ) |
10
三個月已結束 3 月 31 日, | ||||||||
2024 | 2023 | |||||||
股票期權 |
租賃
在合同開始或修改時, 公司確定租約是否存在,並在合同開始時將其租賃歸類為運營租賃或融資租賃。使用權 (“ROU”)資產代表公司在租賃期限內使用標的資產的權利,租賃負債代表 他們支付租賃產生的租賃款項的義務。
由於公司的大多數租賃不提供 隱性利率,租賃負債在租賃開始時使用 公司估計的增量借款利率計算為未付租賃付款的現值。增量借款利率代表公司 在相似期限內以抵押方式借入等於租賃付款的金額而必須支付的利率,該利率是使用 投資組合方法根據租賃開始之日獲得的信息確定的。
租賃資產還反映了任何預付租金、 產生的初始直接成本和獲得的租賃激勵。公司的租賃條款可能包括可選的延期期,前提是 可以合理確定這些期權將被行使。
初始預期期限為 12 個月 或更短的租賃不記錄在資產負債表中,相關租賃費用在租賃期限內按直線方式確認。 對於某些類別的標的資產,公司選擇不將固定租賃部分與固定非租賃部分分開。
延期發行成本
在這些融資完成之前,公司將與公司股權融資(包括公司的首次公開募股)直接相關的某些法律、會計、 和其他第三方費用進行資本化。股權融資完成後,這些成本將記錄為融資所得收益的 減少額。如果計劃中的股權融資被放棄、終止或大幅延遲 ,延期發行成本將立即註銷為運營費用。2023 年 11 月首次公開募股 結束後,隨附資產負債表中的所有延期發行成本均從預付費用和其他當前 資產中重新歸類,並作為額外實收資本的減少計入首次公開募股收益。截至2024年3月31日和2023年12月31日,沒有將遞延的 發行成本資本化。
通過的會計公告
2023年1月1日,公司採用了ASC 326: 金融工具信用損失衡量標準(“ASC 326”)。該標準用 一種被稱為當前預期信用損失(“CECL”)方法的預期損失方法取代了已發生損失的方法。CECL 要求 使用歷史經驗、當前狀況、 以及合理和可支持的預測來估算金融資產剩餘估計壽命內的信貸損失,通常適用於按攤銷成本計量的金融資產,例如應收賬款。 此次採用未對公司的財務報表產生重大影響。
新的會計公告
公司已經審查了最近發佈的會計聲明和 計劃,以採用對其適用的公告。公司預計任何其他聲明的通過都不會對其經營業績或財務狀況產生影響 。
11
對前一期間列報方式的重新分類
為與本期列報方式保持一致,某些前期金額已重新歸類 。這些改敍對報告的業務結果沒有影響。
附註 2-收入
在截至 3 月 31 日的三個月中, | ||||||||
2024 | 2023 | |||||||
一段時間內確認的收入 | $ | $ | ||||||
在某個時間點確認的收入 | ||||||||
一段時間內確認的與客户簽訂的合同的總收入 | $ | $ |
3月31日 | 十二月三十一日 | |||||||
2024 | 2023 | |||||||
合同負債(遞延收入) | $ | $ |
在結束的三個月中 3 月 31 日, | ||||||||
該期間確認的收入來自: | 2024 | 2023 | ||||||
期初合同負債中包含的金額 | $ | $ |
公司確認的收入為 $
附註3-財產和設備, 淨額
3月31日 | 十二月三十一日 | |||||||
2024 | 2023 | |||||||
辦公傢俱 | $ | $ | ||||||
減去:累計折舊 | ( | ) | ( | ) | ||||
財產和設備,淨額 | $ | $ |
12
註釋 4-內部開發的軟件
累積的 | ||||||||||||
成本基礎 | 攤銷 | 網 | ||||||||||
2024年3月31日 | ||||||||||||
內部開發的軟件 | $ | $ | ( | ) | $ | |||||||
2023年12月31日 | ||||||||||||
內部開發的軟件 | $ | $ | ( | ) | $ |
截至 2024 年 3 月 31 日和 2023 年 3 月 31 日的三個月,攤銷費用為 $
附註5-無形資產
累積的 | ||||||||||||
成本基礎 | 攤銷 | 網 | ||||||||||
2024年3月31日 | ||||||||||||
知識產權 | $ | $ | ( | ) | $ | |||||||
專有技術 | ( | ) | ||||||||||
總計 | $ | $ | ( | ) | $ | |||||||
2023年12月31日 | ||||||||||||
知識產權 | $ | $ | ( | ) | $ | |||||||
專有技術 | ( | ) | ||||||||||
總計 | $ | $ | ( | ) | $ |
截至2024年3月31日的三個月
的攤銷費用為美元
金額 | ||||
截至12月31日的年份 | ||||
2024 年(剩下的九個月) | ||||
2025 | ||||
總計 | $ |
13
附註6-應計負債
3月31日 | 十二月三十一日 | |||||||
2024 | 2023 | |||||||
應計費用 | $ | $ | ||||||
應計工資單 | ||||||||
應計利息 | ||||||||
應計費用總額 | $ | $ |
附註 7-應付票據
6% 可轉換無抵押本票
2021 年 10 月 15 日,
公司簽訂了九張無抵押可轉換應付票據,價格為 $
2021 年 11 月 12 日,
公司簽訂了十二張無抵押可轉換票據,價格為 $
2021 年 12 月 23 日,
公司簽訂了六張無抵押可轉換票據,價格為 $
隨着公司
首次公開募股於2023年11月16日結束,該公司的首次公開募股
8% 可轉換無抵押本票
在截至2022年12月31日的年度中,公司
簽訂了十三張無抵押可轉換票據,價格為美元
在截至2023年12月31日的年度中,公司
簽訂了兩張無抵押可轉換應付票據,價格為美元
2023 年 8 月 7 日,
十五
14
在公司
首次公開募股的結束方面,該公司的
8% 不可兑換的無抵押本票
在截至2023年12月31日的年度中,公司
簽訂了11張無抵押不可轉換的應付票據,價格為美元
隨着公司
首次公開募股的結束,認股權證共購買了
發行 15% OID 期票
2023 年 8 月 2 日、
2023 年 8 月 18 日、2023 年 9 月 11 日和 2023 年 9 月 22 日,公司發行了
2023 年 11 月 20 日,公司償還了
美元的總餘額
有擔保的循環信貸額度
根據公司與亞利桑那州商業銀行(“CBAZ”)於2023年10月6日簽訂的商業貸款
協議(“第一份CBAZ貸款協議”),
公司與CBAZ簽訂了$
2023 年 12 月 11 日,公司與亞利桑那州商業銀行簽訂了
循環信貸額度,以12個月的美元存款證為擔保
15
附註8-租賃
截至2023年5月31日,該公司根據長期的
經營租約從第三方那裏租賃了辦公空間。月租金為 $
2022年11月,該公司簽署了為期6個月的
辦公空間短期租約,該租約到期於
初始預期期限為的租賃
3月31日 | 十二月三十一日 | |||||||
2024 | 2023 | |||||||
經營租賃使用權資產 | $ | $ | ||||||
減去:運營資產租賃累計折舊 | ( | ) | ( | ) | ||||
淨經營租賃使用權資產 | $ | |||||||
當前的經營租賃負債 | $ | $ | ||||||
非流動經營租賃負債 | ||||||||
經營租賃負債總額 | $ | $ |
金額 | ||||
截至12月31日的年份 | ||||
2024 年(剩下的九個月) | $ | |||
2025 | ||||
2026 | ||||
未來最低租賃付款總額 | $ | |||
減去:利息 | ||||
租賃負債總額 | $ |
16
附註 9-所得税
截至2024年3月31日的三個月
的遞延所得税收入為美元
3月31日 | 十二月三十一日 | |||||||
2024 | 2023 | |||||||
遞延所得税資產 | ||||||||
淨營業虧損結轉 | $ | $ | ||||||
內部開發的軟件/無形資產 | ||||||||
傢俱和固定裝置 | ( | ) | ( | ) | ||||
研發税收抵免結轉款 | ||||||||
AZ 可退還的研發税收抵免 | ||||||||
估值補貼前的遞延所得税資產淨額 | $ | $ | ||||||
減去估值補貼 | ( | ) | ( | ) | ||||
遞延所得税淨資產 | $ | $ |
由於公司的營業虧損 歷史導致遞延所得税資產變現的不確定性,公司對其遞延所得税淨資產的大部分 都有估值補貼。目前,當 部分或全部遞延所得税資產很可能無法變現時,公司會提供遞延税的估值補貼。根據 未來收益和未來應納税所得額的估計,可以減少或取消估值補貼。
該公司的有效所得税税率 低於將聯邦法定税率適用於持續經營收入時的預期税率,這主要是因為 的費用可以用於財務報告目的扣除,不能用於納税目的扣除和免税收入。
截至 2024 年 3 月 31 日和 2023 年 12 月 31 日,
公司的總資產約為 $
附註10-資本重組
公司成立之初,是一家有限 責任公司(LLC)。2020年,該有限責任公司成立了兩家全資子公司,即Signing Day Sports Football, LLC(SDSF LLC)和 Signing Day Sports Baseball, LLC(SDSB LLC)。
亞利桑那州有限責任公司 (“SDS LLC — AZ”)Signing Day Sports, LLC成立於2019年1月21日。亞利桑那州SDS LLC分別於2020年9月29日和2020年11月25日成立了兩家全資子公司,即亞利桑那州有限責任公司 Signing Day Sports Football, LLC和亞利桑那州有限責任公司(“SDSB LLC”)Signing Day Sports Baseball, LLC,亞利桑那州有限責任公司(“SDSB LLC”),分別是亞利桑那州有限責任公司(“SDSB LLC”)。
2020年6月5日,啟動了將SDS LLC — AZ變更為特拉華州公司的程序。當天,特拉華州的一家有限責任公司 (“SDS LLC — DE”)Signing Day Sports, LLC的成立證書以及亞利桑那州SDS LLC轉換為SDS LLC — DE, 的證書,已向特拉華州國務卿提交。2021年9月9日,一家特拉華州公司(“SDS Inc. — DE” 或 “公司”)Signing Day Sports, Inc.(“SDS Inc. — DE” 或 “公司”)向特拉華州國務卿提交了SDS LLC — DE轉換為SDS Inc.—DE的公司註冊證書。從2021年9月9日到2022年7月11日,SDS Inc. — DE作為SDS LLC(亞利桑那州)的繼承實體運營,SDS LLC — AZ 繼續在亞利桑那州公司委員會註冊為活躍實體,而其向SDS LLC——DE的轉換尚待完成。
17
2022年7月11日,SDS LLC — AZ、SDSF LLC、SDSB LLC和SDS Inc. — DE之間簽訂了合併協議和計劃 (“合併協議”)。 同日,根據合併協議,向特拉華州國務卿提交了合併證書,並向亞利桑那州國務卿提交了 合併聲明,宣佈SDS LLC——亞利桑那州、SDSF LLC和SDSB LLC與 SDS Inc.——DE合併並併入 SDS Inc.——DE,SDS Inc.—DE 繼承了其權利、財產、義務和負債每家 SDS 有限責任公司 — AZ、SDSF LLC 和 SDSB LLC。在合併協議及其完成之前,SDS LLC — AZ、SDS Inc. — DE 以及 SDS LLC — AZ、SDS LLC、SDSB LLC 和 SDS Inc. — DE、 的每位成員或股東在 SDS Inc. — DE, 簽訂了和解協議和解協議(統稱 “和解協議”),其中除其他外規定: 用於雙方對亞利桑那州SDS LLC、SDSF LLC、SDSB LLC和SDS Inc. — DE提出的所有索賠進行全面解釋,並確認所有已發行股份的所有者和相關金額SDS Inc. 的普通股由和解協議中大寫 表所示。
SDS Inc. — 德國有
附註11——股東赤字
普通股
公司有權發行
優先股
公司有權發行最多
反向股票分割
2023年4月14日(
“生效日期”),公司向特拉華州國務卿提交了修正證書。本公司註冊證書修正證書
於 2023 年 4 月 14 日根據《特拉華州通用公司法》提交併生效後,每份五份 (
修訂證書在生效之日實行了1比5的反向股票拆分,並於2023年4月4日獲得股東的批准,並於2023年4月11日獲得董事會的批准。因此,所附財務報表及其附註 中列報的所有時期的所有股票和每股金額均已酌情進行了追溯調整,以反映這種反向股票拆分。
股票回購和退休
2023年3月31日,根據2023年3月21日的回購
和辭職協議的條款,公司支付的總收購價為美元
首次公開募股和承銷協議
2023年11月13日,我們與註冊經紀交易商(“Boustead”)Boustead Securities, LLC
簽訂了承保
協議(“承銷協議”),
是該協議附表1所列承銷商的代表,涉及公司的首次公開募股
2023 年 11 月 14 日,IPO 股票上市 並開始在紐約證券交易所美國有限責任公司(“美國紐約證券交易所”)上市。
18
股權激勵計劃
2022年8月,董事會通過了
公司的2022年股權激勵計劃(經修訂的 “2022年計劃”),該計劃自2022年8月31日起生效。
根據2022年計劃可能授予的獎勵包括:(a)激勵性股票期權,(b)非合格股票期權,(c)股票增值權,
(d)限制性獎勵,(e)績效股票獎勵和(f)績效薪酬獎勵。有資格獲得獎勵的人員
是公司及其關聯公司的員工、顧問和董事,以及董事會薪酬
委員會(“薪酬委員會”)指定的其他個人,他們有理由在獲得獎勵後成為員工、顧問
和董事。2022年計劃的目的是吸引和留住將為公司長期成功做出貢獻的員工、顧問
和董事類型;(b) 提供激勵措施,使員工、
顧問和董事的利益與公司股東的利益保持一致;(c) 促進公司業務的成功。
2022年計劃應由薪酬委員會管理,或由董事會自行決定由董事會管理。受
計劃條款和經修訂的《1986年美國國税法》第409A條的規定(如果適用)、薪酬
委員會的章程和適用法律以及該計劃賦予的其他明確權力和授權的約束。棋盤
最初是保留的
截至 2024 年 3 月 31 日,有
基於股份的支付估值
股票期權
授予的股票期權的授予日期 包含基於服務的歸屬條件,通常在一段時間內按一定增量進行歸屬,其公允價值 是使用Black-Scholes期權定價模型確定的。在公司普通股於2023年11月14日開始交易之前 在紐約證券交易所美國有限責任公司證券交易所 ,標的普通股的授予日公允價值是使用截至授予獎勵之日的概率加權 預期回報估值模型計算的。從 2023 年 11 月 14 日開始, 標的普通股的授予日公允價值 是使用紐約證券交易所美國有限責任公司報告的每日收盤價計算得出的。
加權 | ||||||||||||
平均值 | 固有的 | |||||||||||
選項 | 行使價格 | 價值 | ||||||||||
截至 2023 年 12 月 31 日未平息 | ||||||||||||
已授予 | ||||||||||||
已鍛鍊 | ||||||||||||
被沒收或已過期 | ( | ) | ||||||||||
截至 2024 年 3 月 31 日未繳清 | $ | $ | | |||||||||
可於 2024 年 3 月 31 日行使 | $ | $ |
19
受限 | 加權平均補助金 | |||||||
股票 獎勵 | 日期博覽會 值 | |||||||
未歸還的未歸屬,期初 | $ | |||||||
已授予 | ||||||||
既得 | ( | ) | ||||||
已取消 | ( | ) | ||||||
未歸還的未歸屬,期末 |
在截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月中,授予的限制性
股票的授予日公允價值總額為美元
私募配售
2023 年 3 月和 2023 年 4 月,公司進行了
一次私募配售,2023 年 5 月,公司完成了隨後的私募配售,根據該協議,公司與一些合格投資者簽訂了認購
協議,根據該協議,公司發行了
Boustead在這些私人
配售中擔任配售代理。根據公司與Boustead簽訂的聘用書協議,除了佣金等同於
根據與投資者簽訂的認購協議
在這兩筆私募中的第一筆中,公司必須使用第一美元
20
附註12-承付款和意外開支
法律
公司可能是正常業務過程中產生的各種法律訴訟 的當事方。管理層認為,公司有充足的法律辯護和/或保險 ,並且認為此類法律訴訟的結果不會對公司的運營和/或財務狀況產生重大影響。
約翰·多爾西的指控
2022年11月29日左右,公司前
首席執行官兼董事約翰·多爾西通過其法律顧問給公司發了一封信,要求全額支付一美元
合作安排
該公司已與各方簽訂了合作安排 ,在某些地理區域內交叉推廣技術和服務。這些安排 不要求公司或對應方承擔任何財務義務。如果這些安排導致了正式項目,則公司和 交易對手將獲得該項目的某些股權對價,或被授予優先拒絕向項目提供產品 或服務的權利,如相應協議所定義。迄今為止,這些安排尚未產生任何正式項目。
附註13-關聯方交易
2023 年 4 月 10 日,公司
發行了理查德·西明頓 公司前總裁、首席技術官、首席營銷官兼董事,
一個
根據截至 2021 年 10 月 7 日
的租賃協議和同日的附錄,我們租賃了以前的公司辦公室,包括大約
21
注 14-後續事件
2024 年 4 月期票 票據
2024 年 4 月 11 日,公司首席執行官、董事長兼董事 Daniel
D. Nelson 預付了美元
與克雷格·史密斯簽訂的就業協議
2024年4月22日,
薪酬委員會批准了與克雷格·史密斯簽訂的高管僱傭協議,該協議的日期自公司起
和史密斯先生於2024年4月23日簽署(“史密斯僱傭協議”)。根據史密斯僱傭協議,史密斯先生被聘為公司首席運營官
。史密斯先生的年基本工資將為 $
2024 年 3 月 12 日,
薪酬委員會批准了以下裁決
中西部 和解協議修正案
2024 年 4 月 11 日,根據公司與密蘇裏州有限責任公司 Midwestern Interactive, LLC(“中西部發行協議修正案”)(“中西部發行協議修正案”)(“中西部發行協議修正案”),公司
和中西部同意修改公司與中西部之間截至2023年12月12日的和解協議和解除協議
(“中西部發行協議”)。根據中西部發行協議,公司必須向中西部
總共支付美元
22
此外,公司 同意執行經修訂的最終判決和供認判決條款(“中西部條款”)和經修訂的 經核實的判決宣誓書,內容是中西部有義務支付中西部發行金額加上自2024年4月13日起(含當日)中西部發行金額未付部分的應計利息 以及任何費用或支出,包括, 但不限於律師費和為審理此事作出判決、執行和收款所花費的費用如果 未完全遵守經修訂的《中西部和解協議》的條款和條件以及《中西部條款》,如有必要,則判斷 。
公司與中西部 簽訂了經修訂的中西部發行協議,以解決他們之間的爭議,一方面, 中西部指控其代表公司從事工作,但中西部沒有根據2022年12月21日的招聘工作——{ br} 確認和分配(“招聘工作協議”)獲得報酬,另一方面,中西部未按照《僱用工作協議》的要求經營的公司
與 Jeffry Hecklinski 簽訂的僱傭協議
2024年4月9日,
薪酬委員會批准了與公司總裁傑弗裏·赫克林斯基簽訂的高管僱傭協議,該協議的日期為
,由公司和赫克林斯基先生於同日簽署(“赫克林斯基僱傭協議”)。2024年4月9日之前,根據赫克林斯基先生與公司於2023年3月7日簽訂的聘用通知書(“前赫克林斯基僱傭協議”),赫克林斯基先生被聘為公司總經理。赫克林斯基先生的年基本工資
為 $
根據赫克林斯基就業
協議,赫克林斯基先生受聘為公司總裁。赫克林斯基先生的年基本工資為 $
2024 年 3 月 12 日,
薪酬委員會批准了以下裁決
我們已經評估了截至2024年5月15日(財務報表發佈之日)的後續事件。根據我們的評估,除上述情況外,沒有發生 需要對財務報表進行調整或披露的其他事件。
23
第 2 項。管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析。
以下管理層對財務狀況和經營業績的討論 和分析提供了管理層認為與評估 以及對我們的計劃和財務狀況的理解相關的信息. 以下財務信息來自我們的財務報表 ,應與本文其他地方列出的簡明財務報表及其附註一起閲讀。
術語的使用
除非文中另有説明和 僅出於本報告的目的,否則本報告中提及的 “我們”、“我們的”、“公司”、 “Signing Day Sports” 和 “我們的公司” 是指特拉華州的一家公司Signing Day Sports, Inc. 的運營。 “普通股” 是指公司的普通股,面值每股0.0001美元。除非另有説明,否則本報告中的 和每股信息已經過調整,以使2023年4月14日生效的已發行普通股一比五(1比5)的反向股票拆分生效。
關於商標、商品名稱和服務的注意事項 商標
我們在業務中使用各種商標、商品名稱和服務 標誌,包括 “Signing Day Sports”、“The Hat Before The Hat” 和相關商標。為方便起見, 我們可能不包括® 要麼™符號,但這種遺漏並不意味着 表示我們不會在法律允許的最大範圍內保護我們的知識產權。本招股説明書中提及的任何其他商標、商標 名稱或服務商標均為其各自所有者的財產。
關於前瞻性陳述的特別説明
本報告包含前瞻性陳述 ,這些陳述基於我們管理層的信念和假設以及我們目前獲得的信息。除 歷史事實陳述以外的所有陳述均為前瞻性陳述。這些陳述與未來事件或我們的未來財務業績有關 ,涉及已知和未知的風險、不確定性和其他因素,這些因素可能導致我們的實際業績、活動水平、業績 或成就與這些前瞻性陳述所表達或暗示的任何未來業績、活動水平、業績或成就存在重大差異。前瞻性陳述包括但不限於有關以下內容的陳述:
● | 戰略聯盟、贊助、 以及與某些體育組織或名人職業體育顧問合作的預期收益; |
● | 我們在平臺中實現某些所需的人工智能 功能的能力; |
● | 我們預期有能力獲得額外資金來開發 其他服務和產品; |
● | 我們現有和新產品的預期市場接受度; |
● | 來自現有在線產品或可能出現的 新產品的預期競爭; |
● | 我們 業務的戰略變化對我們的淨銷售額、收入、持續經營收入或其他經營業績的預期有利影響; |
● | 我們吸引新用户和客户的預期能力, 涉及足球、足球以外的體育運動或兩者兼而有之; |
● | 我們提高訂閲 續訂率的預期能力; |
● | 我們預期的減緩用户流失率的能力; |
● | 我們保留或獲得知識產權 權利的預期能力; |
● | 我們充分支持未來增長的預期能力; |
● | 我們遵守用户數據隱私法 和其他法律要求的預期能力; |
● | 預期的法律和監管要求以及我們 遵守此類要求的能力;以及 |
● | 我們預期有能力吸引和留住關鍵人員 來有效管理我們的業務。 |
24
在某些情況下,您可以使用 “可能”、“可能”、“將”、“應該”、“期望”、 “計劃”、“打算”、“預期”、“預期”、“相信”、“估計”、“預測”、“潛力”、“項目” 或 “繼續” 等術語來識別前瞻性 陳述,或者這些術語或其他類似術語的否定詞。 這些陳述只是預測。您不應過分依賴前瞻性陳述,因為前瞻性陳述涉及已知和 未知的風險、不確定性和其他因素,在某些情況下,這些因素超出了我們的控制範圍,可能會對業績產生重大影響。 可能導致實際業績與當前預期存在重大差異的因素包括 第 1A 項中列出的因素。”風險因素” 在我們於2024年3月29日向 美國證券交易委員會(“SEC”)提交的截至2023年12月31日財年的10-K表年度報告(“2023年年度報告”)中,以及本報告的其他地方 。如果其中一種或多種風險或不確定性發生,或者如果我們的基本假設被證明不正確,則實際的 事件或結果可能與前瞻性陳述所暗示或預測的事件或結果有很大差異。任何前瞻性陳述 都不能保證未來的表現。
此外,“我們相信” 的陳述 和類似陳述反映了我們對相關主題的信念和觀點。這些陳述基於截至本報告發布之日我們獲得的信息 ,儘管我們認為此類信息構成了此類陳述的合理依據,但此類信息 可能有限或不完整,不應將我們的陳述理解為表明我們已經對所有可能可用的相關信息進行了詳盡的調查或 審查。這些陳述本質上是不確定的,提醒投資者不要 過度依賴這些陳述。
本報告中的前瞻性陳述 僅與截至本報告發表陳述之日的事件或信息有關。除非 聯邦證券法明確要求,否則不承諾公開更新或修改任何前瞻性陳述,無論是由於新信息、未來事件、情況變化還是任何其他原因導致。
概述
我們是一家科技公司 開發和運營一個平臺,讓更多的學生運動員有機會上大學並繼續參加 體育運動。我們的平臺Signing Day Sports是一個數字生態系統,旨在幫助全國各地的教練和 招聘人員發現和招募學生運動員。我們全力支持足球、棒球、壘球以及男子和女子足球,並計劃 擴展 Signing Day Sports 平臺,將其他體育項目包括在內。每項運動都由前職業運動員和教練領導,他們 知道進入大聯盟需要什麼。
Signing Day Sports 於 2019 年啟動。2023 年, 全美各地有 3,846 名有抱負的高中運動員和團體訂閲了簽名日體育平臺。 全國大學體育協會 (NCAA) 第一分區、二級和三級以及全國校際田徑協會 (NAIA) 的大學已將我們的平臺用於招聘目的。
簡而言之,我們提供全面的解決方案, 可滿足體育招聘過程中所有參與者的需求。我們的目標是改變體育招募的方式,以 改善每個人的生活。
新興成長型公司和小型申報公司
根據2012年《Jumpstart 我們的創業公司法》(“JOBS 法案”),我們有資格成為 “新興成長型公司” 。因此,我們被允許並打算依靠某些披露要求的豁免。只要我們是一家新興的成長型公司,我們就不需要:
● | 根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》(“薩班斯-奧克斯利法案”)第404(b)條,就我們對財務 報告的內部控制提交審計報告; |
● | 提交給美國證券交易委員會的某些文件中的 “管理層對財務狀況 和經營業績的討論和分析” 的披露相應減少,相應減少了 的經審計的財務報表; |
● | 遵守公眾 公司會計監督委員會可能通過的任何要求,即強制性審計公司輪換,或補充審計師報告,提供有關審計和財務報表的其他 信息(即審計師的討論和分析); |
● | 遵守某些温室氣體排放披露和 相關的第三方保證要求; |
● | 將某些高管薪酬問題提交給股東 諮詢投票,例如 “薪酬待遇” 和 “頻繁説話”;以及 |
● | 披露某些與高管薪酬相關的項目,例如 ,例如高管薪酬與績效之間的相關性以及首席執行官薪酬 與員工薪酬中位數的比較。 |
25
此外,《喬布斯法》第107條還規定 新興成長型公司可以利用經修訂的1933年《證券法》(“證券法”)第7(a)(2)(B)條規定的延長過渡期來遵守新的或修訂的會計準則。換句話説, 新興成長型公司可以推遲某些會計準則的採用,直到這些準則適用於私人 公司為止。我們選擇利用這一延長過渡期的好處。因此,我們的財務報表可能無法與遵守此類新會計準則或修訂後的會計準則的公司的財務報表進行比較。
我們將在長達 至五年內保持新興成長型公司的狀態,或者最早直到 (i) 年總收入超過12.5億美元的第一個財年的最後一天, (ii) 我們成為 1934 年《證券交易法》(修訂版 )第 12b-2 條所定義的 “大型加速申報人” 之日,這將如果截至我們最近完成的第二財季的最後一個工作日,由非關聯公司 持有的普通股的市值超過7億美元,或者 (iii)我們 在過去三年中發行了超過10億美元的不可轉換債務的日期。
如果我們繼續符合 “小型申報公司” 的資格,正如《交易法》第12b-2條所定義的那樣,在我們停止獲得 新興成長型公司的資格後,我們作為新興成長型公司可以繼續獲得的某些豁免,包括:(i) 第 404 (b) 條的審計師認證要求《薩班斯-奧克斯利法案》;(ii) 按比例披露的高管薪酬;(iii) 提交兩年的經審計的財務報表,而不是三年;以及 (iv) 遵守某些温室氣體排放披露和相關的第三方保證要求。
影響我們財務業績的主要因素
我們的經營業績主要受以下因素影響 :
● | 我們獲取新客户和用户或留住 現有客户和用户的能力; |
● | 我們提供有競爭力的產品定價的能力; |
● | 我們擴大產品供應的能力; |
● | 我們利用技術、使用和開發高效 流程的能力; |
● | 我們吸引和留住優秀員工的能力; |
● | 行業需求和競爭;以及 |
● | 市場狀況和我們的市場地位。 |
運營結果
截至 2024 年 3 月 31 日和 2023 年 3 月 31 日的三個月對比
三個月已結束 | ||||||||
3 月
31, | 3 月
31, | |||||||
收入,淨額 | $ | 234,627 | $ | 54,020 | ||||
收入成本 | 69,034 | 16,349 | ||||||
毛利 | 165,593 | 37,671 | ||||||
運營成本和支出 | ||||||||
廣告和營銷 | 92,725 | 32,946 | ||||||
一般和行政 | 2,042,969 | 694,140 | ||||||
運營費用總額 | 2,135,694 | 727,086 | ||||||
運營淨收益(虧損) | (1,970,101 | ) | (689,415 | ) | ||||
其他收入(支出) | ||||||||
利息支出 | (38,073 | ) | (202,651 | ) | ||||
遞延所得税收入 | 16,000 | - | ||||||
其他收入(支出),淨額 | (505,712 | ) | 26,815 | |||||
其他(支出)總計,淨額 | (527,785 | ) | (175,836 | ) | ||||
淨虧損 | $ | (2,497,886 | ) | $ | (865,251 | ) |
26
收入,淨額
截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月,淨收入分別約為23萬美元和5萬美元。淨收入增長了約18萬美元, 增長了334%,這主要是由於活動收入增加了約13萬美元,訂閲收入增加了約4萬美元。
下表按訂閲計劃類型顯示了截至2024年3月31日、2023年3月31日和2023年3月31日的三個月期間,按訂閲計劃類型列出的 我們平臺訂閲用户數量的信息。訂閲我們的平臺需要先付款,然後才能訪問平臺,但團體訂閲可以按月分期付款 。
擁有訂閲權的用户 | ||||||||
訂閲類型 | 截至3月31日的三個月 2024 | 三個月已結束 3月31日 2023 | ||||||
每月 | 2,144 | 704 | ||||||
每年 | 13 | 7 | ||||||
總計: | 2,157 | 711 |
我們預計,由於2022年第四季度我們的業務發生了四項戰略變化,訂閲 的用户數量和收入將在未來繼續增加。 首先,我們以前對某些高中體育項目的促銷免費使用安排已終止,從那時起,我們 通常要求在臨時試用期結束後,訂閲涵蓋除大學教練以外的所有用户。其次, 我們從以前的大學體育 招聘人員招聘工具模式重新擴展了我們的應用程序和網站設計及相關營銷方法,以恢復直接面向消費者的主要組成部分,包括增加面對面招聘活動和消費者數字營銷, 將我們的月訂閲費從29.99美元降至24.99美元,並增加我們網站和其他溝通 渠道上的教育資源。第三,在2023年,我們與重要的大學體育招募行業 參與者簽署了戰略聯盟和贊助協議,其中包括美國陸軍碗的所有者GOAT Farm Sports和SAJE Enterprises LLC(DBA 精英發展計劃足球)、 或 EDP,為學生運動員提供全年參加許多體育聯合會和活動的優先機會,我們承諾 將充當官方賽事贊助商和大學體育招募平臺,用於與大學橄欖球和足球招募相關的活動。 第四,我們決定擴展我們的應用程序和網站,以支持棒球、壘球、男子和女子足球的招聘 以及足球,支持現在或將來的這些體育運動,支持戰略體育招聘 盟友和合作者的特定優先事項,並將我們商業模式的其他方面應用於從重要的 市場為這些主要大學體育領域、聯盟創造收入,和合作。預計這些變化將增加個人用户和羣體的首次訂閲量 ,提高個人月度訂閲者的訂閲續訂率,並減緩個人 用户流失的速度,因為每位學生運動員的大學招聘週期本質上是有限的。
但是,我們警告説,上述業務戰略變化對我們的淨銷售額、收入、持續 經營收入或其他經營業績產生的任何有利影響的程度和時機 將受到對我們的經營業績的不利影響,並可能被不利影響所抵消,這要歸因於 本報告中討論的許多其他因素和不確定性,包括”關於 前瞻性陳述的警示聲明”, “—影響我們財務業績的主要因素”, “—流動性 和資本資源 — 持續經營”,以及本報告所附財務報表附註。
收入成本
截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月,收入成本分別約為7萬美元和2萬美元。收入成本增加了約5萬美元, 增長了322%,這主要是由於軟件開發人員的增加。
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廣告 和營銷
截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月, 的廣告 和營銷費用分別約為09萬美元和3萬美元。增加約6萬美元,增幅181%,是由於在截至2024年3月31日的三個月中, 的臨時營銷分包商有所增加,主要與公司根據《證券法》 A條提出的擬議發行的上市準備有關,預計將在公司最初於2024年4月12日向美國證券交易委員會提交的 表格 的相關發行聲明獲得資格後開始。
常規 和管理
截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月,一般和管理費用分別約為204萬美元和69萬美元。增加約 135萬美元,增長194%,主要是由於工資增長了約41萬美元,股票薪酬支出約為0.25美元,公司承諾的股權融資 融資的法律費用暫時增加了約19萬美元,以及根據《證券法》A條進行的發行,預計將在最初的1-A表格上的 發行聲明獲得資格後開始公司於2024年4月12日向美國證券交易委員會提交,董事和警官的 責任保險約為14萬美元。
其他 支出,淨額
截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月,其他支出淨額分別約為53萬美元和18萬美元 。增長的主要原因是根據 向公司承諾的股權融資機制支付了約53萬美元的承諾費,但由於在截至2024年3月31日的三個月內 應付的可轉換和不可轉換票據餘額減少, 的利息 支出減少了約16萬美元,抵消了這一減少額。
流動性 和資本資源
截至2024年3月31日,我們的現金及現金等價物為259,765美元,短期投資為2,136,583美元。 截至2024年3月31日,我們的流動負債總額 也為3,603,064美元。截至2024年3月31日,我們的運營資金主要來自證券的私募和首次公開發行 。 2023年11月,我們從 首次公開募股中籌集了約470萬美元的淨收益,截至2023年12月31日,所有這些收益都用於為我們的運營提供資金。2024 年 2 月,我們還獲得了 的訪問權限 承諾的股權融資機制 最高可達 25,000,000 美元,受 某些條款和條件的約束。但是,截至2024年3月31日,該基金尚未籌集淨收益。
我們 認為,只有在我們獲得額外融資的情況下,我們目前的現金水平才足以滿足我們在2025年3月31日之前以及該期間之後的至少12個月的預期運營現金需求和其他現金 需求,包括與公開申報 公司相關的成本。將來,由於 業務狀況的變化、追求快速的產品開發、重大營銷活動的重大擴展或引入,或 為重大業務投資或收購提供資金,我們可能還需要額外或替代的現金資源。由於我們自己的財務資源可能不足以滿足我們的資本需求, 我們可能會尋求通過公開發行、私募或信貸額度出售額外的股權或債務證券。出售更多 股權證券可能會導致我們的股東稀釋。負債的產生將導致償債義務增加 ,並可能要求我們同意限制我們運營的運營和財務契約。 可能無法以我們可接受的金額或條款提供融資(如果有的話)。如果我們未能以對我們有利的條件籌集額外資金, 或根本不這樣做,都可能限制我們擴大業務運營的能力,並可能損害我們的整體業務前景。
很擔心
所附財務報表是在假設公司將繼續作為持續經營企業的情況下編制的。我們的 審計師的意見包含在截至2023年12月31日和2022年12月31日的年度的經審計的財務報表中 包含 一段解釋性段落,內容涉及對我們繼續作為持續經營企業的能力存在重大疑問。 近年來,我們 經常遭受運營損失、營運資本負和經營活動現金流出,因此 一直依賴外部來源為我們的運營融資。
我們 繼續經營的能力取決於創造足以支持我們的成本結構的收入水平。我們必須 通過增加公司平臺訂閲的業務開發、營銷和銷售,繼續我們的盈利之路。 我們的管理層已經評估了完成這些任務的重要性和時間,並確定我們 可以在可預見的將來履行這些運營義務。我們計劃主要使用資本籌集的收益為運營融資,直到我們過渡到盈利業務,此時我們計劃主要從利潤中為運營融資。 這些計劃如果成功,將緩解使人們對公司繼續經營能力產生重大懷疑的因素。
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但是, 無法保證我們將成功創造足夠的收入來繼續我們的持續運營。 也無法保證我們的財政資源足以維持運營,也無法保證必要的資金將以令人滿意的條件提供 (如果有的話)。如果我們無法獲得所需的融資,管理層可能被迫採取額外的重組 行動,其中可能包括大幅降低我們的預期支出水平,這可能會減緩或逆轉我們的增長或 的盈利能力。本報告附帶的財務報表不包括任何調整,以反映這種不確定性的 結果可能對資產的可收回性和分類或負債金額和分類產生的 未來可能產生的影響。
現金流摘要
下表提供了有關我們截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月的淨現金流的詳細信息。
已結束三個 個月 3 月 31, | ||||||||
2024 | 2023 | |||||||
(用於) 經營活動提供的淨現金 | $ | (1,847,277 | ) | $ | (216,385 | ) | ||
由(用於)投資活動提供的淨現金 | (32,349 | ) | (522,312 | ) | ||||
(用於)融資活動提供的淨現金 | 1,015,861 | 732,393 | ||||||
現金和現金等價物的淨變化 | (863,764 | ) | (6,304 | ) | ||||
現金及現金等價物, 期初 | 1,123,529 | 254,409 | ||||||
現金及現金等價物, 期末 | $ | 259,765 | $ | 248,105 |
截至2024年3月31日的三個月,用於經營活動的淨 現金約為185萬美元,而截至2023年3月31日的三個月,用於經營活動的淨現金 約為22萬美元。增長的主要原因是 淨虧損從約87萬美元增加到約250萬美元,主要被股票薪酬增加約43萬美元以及應付賬款和應計負債增加約27萬美元所抵消。
截至2024年3月31日的三個月,用於投資活動的淨 現金約為03萬美元,截至2023年3月31日的三個月約為52萬美元 。減少的主要原因是內部軟件開發減少。
截至2024年3月31日的三個月,融資活動提供的淨現金約為102萬美元 ,截至2023年3月31日的三個月約為73萬美元。 的增長主要是由於信貸額度的收益以及與公司承諾股權融資機制相關的承諾費 的普通股付款有所增加。
最近的事態發展
2024 年 4 月 期票
2024 年 4 月 11 日,公司首席執行官、董事長兼董事丹尼爾·尼爾森向公司預付了10萬美元, 沒有還款條款。2024年4月25日,公司向納爾遜先生發行了日期為2024年4月25日的期票,基本本金 金額為10萬美元(“2024年4月票據”)。除了10萬美元的基本本金外,2024年4月的票據允許納爾遜先生根據2024年4月的票據預付最高10萬美元的款項。2024年5月1日,納爾遜先生根據2024年4月票據的條款 預付了7.5萬美元。從2024年4月票據發行之日後的第30天到2024年4月票據發行之日後的第150天,基本本金和所有預付款將按月複利3.5%的月利率累計利息,按月複利,而此類資金仍未償還,因此,截至第一個月底 的總利息將為3,500美元,即3,622.50美元假設 未預付基本本金,則在第二個月底以此類推。基本本金、任何預付款和應計利息將在2024年6月25日或在 公司收到任何1,000,000美元融資(“2024年4月票據到期日”)時支付,以較早者為準。公司必須在2024年4月票據到期日當天或之後收到 Nelson先生的書面要求後的兩個工作日內全額償還基本本金、預付款和應計利息餘額 。公司可以預付基本本金、任何預付款和 屆時到期的任何利息,不收取任何罰款。
2024年4月票據作為本10-Q表季度報告的附錄4.2提交,上文對 2024年4月票據重要條款的描述參照該附錄的全文進行了全面限定。
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與克雷格·史密斯達成的就業 協議
2024 年 4 月 22 日,公司董事會(“董事會”)薪酬委員會(“薪酬委員會”) 批准了與 Craig Smith 簽訂的高管僱傭協議,該協議的日期自公司和 Smith 先生簽訂之日起 四月 23, 2024 (“史密斯僱傭協議”).根據史密斯就業 協議,史密斯先生被聘為公司的首席運營官。史密斯先生的年基本工資將為15萬美元。 公司同意向史密斯先生支付或補償史密斯先生在 工作期間為履行《史密斯僱傭協議》規定的職責而實際產生或支付的所有合理和必要的費用。史密斯先生將有資格參與公司的全面 福利計劃,包括醫療、牙科和人壽保險選項,並有權享受十個公共假日、十個 天休假和每年五個病假,但須遵守公司的休假政策。史密斯先生的工作是隨意的。
2024 年 3 月 12 日,薪酬委員會向史密斯先生授予了 90,000 股限制性普通股,該股在授予後以 的形式歸屬於 22,500 股,並在授予之日後的兩年 年內以大致相等的八個季度增量歸屬剩餘的 67,500 股。該補助金受公司根據經修訂的 Signing Day Sports, Inc. 2022年股權激勵計劃(“計劃”)下的限制性股票獎勵協議的標準形式約束。
史密斯僱傭協議作為本10-Q表季度報告的附錄10.6提交,上述對史密斯僱傭協議重要條款的描述參照該附件的全文進行了全面限定。
《中西部和解協議》修正案
2024 年 4 月 11 日,根據公司與密蘇裏州有限責任公司中西部互動有限責任公司(“中西部發行協議修正案”)第 1 號修正案(“中西部發行協議修正案”), 公司和中西部同意修改公司與 {br 之間截至 2023 年 12 月 12 日的和解協議和解除協議} 中西部(“中西部發行協議”)。根據中西部發行協議,公司 必須向中西部支付總額為60萬美元(“中西部發行金額”),其中30萬美元將在2023年12月12日的三個工作日內 支付,其餘30萬美元(“第二批”)將在2024年4月12日當天或之前支付。 公司及時全額支付了第一筆30萬美元。根據中西部發行協議修正案,自2024年4月13日起,第二批 的未付金額必須按每年6%的利息支付: 20萬美元必須在2024年4月12日當天或之前支付;25,000美元和應計利息必須在2024年5月31日當天或之前支付;25,000美元(含 應計利息)必須在2024年6月30日當天或之前支付;25,000 美元和應計利息必須在 2024 年 7 月 31 日當天或之前支付; 25,000 美元加應計利息必須在 2024 年 8 月 31 日當天或之前支付。
此外,公司同意執行經修訂的最終判決和供認判決條款(“中西部條款”) 和經修訂的中西部經核實的判決宣誓書,內容涉及自2024年4月13日起(含當日)支付中西部發行金額未付部分的應計利息以及任何費用 或費用,包括但不限於律師費和將此事推向判決、執行 和收款所花費的費用必要時判斷經修訂的《中西部和解協議》的條款和條件以及中西部 條款是否未得到完全遵守。
公司和中西部簽訂了經修訂的中西部發行協議,以解決他們之間的爭議,一方面涉及中西部指控其代表公司從事工作,但根據2022年12月21日的招聘工作——確認和分配(“招聘工作協議”)(“招聘工作協議”),中西部沒有獲得報酬,另一方面 ,該公司稱中西部沒有按照《僱用工作協議》的要求履約。
《中西部發行協議修正案》作為本10-Q表季度報告的附錄10.8提交,上面對 中西部發行協議修正案實質條款的描述參照該類 附件的全文進行了全面限定。
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與 Jeffry Hecklinski 簽訂的就業 協議
2024年4月9日,薪酬委員會批准了與公司總裁傑弗裏·赫克林斯基簽訂的高管僱傭協議, 該協議由公司和赫克林斯基先生於同日簽訂(“赫克林斯基僱傭協議”)。 2024 年 4 月 9 日之前,Hecklinski 先生受聘為公司總經理 2023年3月7日赫克林斯基先生與公司之間的 就業邀請信(“前赫克林斯基就業協議”)。 赫克林斯基先生的年基本工資為20萬美元。根據前赫克林斯基僱傭協議,根據Signing Day Sports, Inc.2022年股權激勵計劃和股票 期權協議的執行, Hecklinski先生於2023年3月14日獲得了股票期權。股票期權賦予赫克林斯基先生以每股3.10美元的行使價 購買公司40,000股普通股的權利。該期權自授予之日起立即歸屬和行使至少 10,000 股,在授予之日起一週年之日歸屬 7,500 股,並在接下來的36個日曆 個月結束時歸屬至多 625 股。Hecklinski先生有資格參與公司的標準福利計劃,包括醫療、牙科和人壽保險 選項,並且每年有權享受十個公共假日、十個休假日和五個病假,但須遵守公司的休假 政策。赫克林斯基先生的工作是隨意的。
根據 《赫克林斯基僱傭協議》,赫克林斯基先生受聘為公司總裁。赫克林斯基先生的年基薪 為20萬美元。公司將向赫克林斯基先生支付或報銷赫克林斯基先生在工作期間為履行《赫克林斯基僱傭協議》規定的職責而實際產生或支付的所有合理和必要的費用 。Hecklinski先生 將有資格參與公司的綜合福利計劃,包括醫療、牙科和人壽保險選項, 將有權享受每年十個公共假日、十個休假日和五個病假,但須遵守公司的休假政策。 赫克林斯基先生的工作是隨意的。
2024年3月12日,薪酬委員會向赫克林斯基先生授予了12萬股限制性普通股,後者授予了 3萬股限制性普通股,並在 授予之日後的兩年內以八個等額的季度增量歸屬剩餘的90,000股。該補助金受本計劃下公司標準形式的限制性股票獎勵協議的約束。
以前的赫克林斯基僱傭協議並且《赫克林斯基僱傭協議》作為本10-Q表季度報告的附錄10.9和附錄10.10提交 ,上面對該協議重要條款的描述 前 Hecklinski 僱傭協議而且,參照此類證物的全文 文本,對《赫克林斯基就業協議》進行了全面限定。
合同 義務
未來合同財務義務摘要
下表概述了截至2024年3月31日按預計付款期限劃分的未來合同財務義務(千美元 美元):
總計 | 短期 | 長期 | ||||||||||
經營租賃義務 | $ | 207,840 | $ | 85,131 | $ | 122,709 | ||||||
應付貸款 | 3,530 | 3,530 | - | |||||||||
合同義務總額 | $ | 211,370 | $ | 88,661 | $ | 122,709 |
中西部 和解與釋放協議
根據公司與 中西部公司之間截至2023年12月12日(“中西部發行日期”)的 和解協議和解約(“中西部發行協議”),公司和中西部同意共同發佈截至中西部發行之日可能聲稱的 的所有索賠。該公司還同意向中西部地區支付60萬美元,在中西部發行之日起的三個工作日內支付 30萬美元,並在2024年4月12日當天或之前支付30萬美元(“中西部 發行金額”)。此外,公司同意執行一份有利於中西部的 的判決書和宣誓書,內容是從2024年4月12日起按每年9%的利率支付中西部發行金額 的應計利息,外加任何費用或支出,包括但不限於律師費和 追究此事的費用判決,並在必要時執行和收集判決。
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公司和中西部簽訂了中西部發行協議,以解決他們之間的爭議,一方面涉及 中西部的指控,即根據2022年12月21日的 僱用工作——確認和分配,中西部未獲得報酬;另一方面,公司指控中西部沒有按要求執行 以工代聘協議。
中西部發行協議作為2023年年度報告的附錄10.35提交,上面對 中西部發行協議實質條款的描述參照該附件的全文進行了全面限定。
對 Boustead Securities, LLC 的合同 義務
根據經修訂的 公司與Boustead簽訂的訂約書協議(“Boustead約定書”),我們必須向Boustead支付相當於7%的現金費和不記賬的費用補貼,相當於公司 在投資交易中出售證券所得總收益的1%,或不超過某些其他合併、收購、 或合資企業總收益的10%,與一方(包括任何私人投資者 )建立戰略聯盟、許可、研發或其他類似交易Boustead 擔任配售代理人的配售中,或我們最近在 2023 年 11 月的首次公開募股中,或者 在Boustead約定書終止或到期之前得知公司的人, 對於在Boustead訂婚信 (“尾權”)終止或到期後的12個月期間發生的此類交易。Boustead訂婚信將於較晚的2024年11月16日(自 首次公開募股完成之日起12個月)或公司與Boustead的共同書面協議到期。儘管如此, 如果 Boustead 訂婚信因 “原因” 被終止,這意味着Boustead嚴重違反 Boustead訂婚信,且此類重大違約行為未得到糾正,則不存在任何尾部權利。
Boustead 訂約函和公司與 Boustead 之間於 2023 年 11 月 13 日簽訂的承銷協議(“承銷 協議”)為 Boustead 提供了優先拒絕權(“優先拒絕權”),有效期為公司於 2023 年 11 月 16 日完成首次公開募股 後的兩年,或合約終止或到期後的 18 個月 委託Boustead擔任任何公共或私人 融資的財務顧問或以至少同等的經濟條件擔任聯合財務顧問(債務或股權)、合併、業務合併、資本重組或出售我們的部分或全部股權或資產。 如果我們聘請Boustead提供此類服務,除非我們雙方另有協議,否則Boustead將獲得與Boustead約定書一致的報酬, 。儘管如此,如果Boustead的訂約書因 “原因” 被終止, 這意味着Boustead嚴重違反了訂約協議,且此類重大違規行為未得到糾正,則Boustead的 優先拒絕權將終止,公司將有權在不遵守優先拒絕權條款 的情況下進行任何未來交易。行使此類因故解僱權將取消公司在 方面對 Boustead 約定書中有關優先拒絕權的條款所承擔的義務。
根據 《Boustead訂約書》,對於Boustead正式行使優先拒絕權或 有權獲得尾部權利的交易,Boustead將獲得以下補償:
● | 其他 非正常業務活動,對於任何出售、合併、收購、合資企業、 戰略聯盟、許可、研發或其他類似協議,Boustead 將根據總對價(定義為 )的百分比費用累積薪酬,包括已支付或收到的金額、假設或仍未償還的債務、排除資產的公平市場 價值、保留或非公允市場價值獲得的所有權權益、 和與交易相關的或有付款)的計算公式為如下: |
o | 如果總對價低於1,000,000美元,則為 10.0% ;加上 |
o | 合計對價介於 10,000,000 美元和 25,000,000 美元之間的 8.0% ;加上 |
o | 25,000,001 美元至 50,000,000 美元之間的總對價為 6.0% ;加上 |
o | 50,000,001 美元至 75,000,000 美元之間的總對價為 4.0% ;加上 |
o | 如果總對價介於 75,000,001 美元和 1億美元之間,則為 2.0% ;加上 |
o | 對於超過1億美元的總對價,1.0% ; |
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● | 對於 任何投資交易,包括任何普通股、優先股、可轉換股票、有限責任公司或有限合夥企業 成員資格、債務、可轉換債券、附帶認股權證的債務或任何其他可轉換為普通股的證券、 任何形式的債務工具,包括轉換或行使在任何交易中出售的 的任何證券,Boustead 應在每筆投資交易中獲得結算成功費,以 (i) 現金支付,相當於 的 7%每筆此類投資交易結束時向公司支付的總金額,外加(ii)不記賬的費用補貼 ,相當於每筆此類投資交易結束時向公司支付的總金額的1%,再加上(iii)相當於每筆此類投資交易結束時向公司支付的總金額的7%的認股權證,包括在 轉換或行使所售證券時可發行的股票任何交易,以及在投資中發行認股權證或其他權利的情況下 交易:行使認股權證或其他權利時可發行股份的7%,如果是債務或可轉換債務 融資,則認股權證購買等於公司在債務 融資中獲得的總金額或融資額的7%除以認股權證行使份額。認股權證行使價將是以下兩者中較低者:(i)投資者 在每筆融資中支付的每股價格;(ii)如果在融資中出售可轉換證券,則為此類證券的轉換價格; 或(iii)如果在融資中發行了認股權證或其他權利,則為此類認股權證或其他權利的行使價; |
● | 按照上述要求作為補償向Boustead發行的任何 認股權證均可根據FINRA 和美國證券交易委員會的規定進行轉讓,自發行之日起行使,期限為五年,包含無現金行使條款,不可贖回 且不可取消,具有立即搭便註冊權,有慣常的反稀釋條款,並將對 進行調整如果其他公司未償還的認股權證重新定價低於其行使價或發行證券 低於每股行使價的價格,其優惠條款將不低於向相關交易參與者 發行的任何認股權證的條款,並規定在到期前立即自動行使;以及 |
● | 無論交易是否發生,與提供服務相關的合理的 自付費用。 |
Boustead 約定書包含公司的其他慣常陳述、擔保和承諾、 結算的慣常條件、公司和 Boustead 的賠償義務,包括《證券法》規定的責任、雙方的其他義務 和終止條款。Boustead 訂約信 中包含的陳述、擔保和承諾僅為該協議的目的而作出,截至特定日期,僅為此類協議的當事方的利益而作出, 並可能受合同各方商定的限制。
根據承保協議 ,自2023年11月13日起,我們受封鎖協議的約束,該協議規定,除某些例外情況外,我們不得在12個月內 (i)要約、質押、宣佈出售意向、出售、出售合同、出售任何期權或合同 以購買、購買任何期權或合約以出售、授予或修改任何期權、權利或認股權證的條款購買、出借或 以其他方式直接或間接轉讓或處置公司的任何股本或任何可轉換為 的證券,或可行使或可兑換為公司股本;(ii) 向美國證券交易委員會提交與發行公司任何股本或任何可轉換為或可行使 或可交換為公司股本的證券(根據員工 福利計劃S-8表格上的註冊聲明除外)的任何註冊聲明 ;或 (iii) 簽訂任何互換或其他安排,將所有權的任何經濟 後果全部或部分轉移到他人身上公司的股本,無論上述 第 (i)、(ii) 或 (iii) 條所述的任何此類交易是否應通過以現金或其他方式交割公司股本或其他證券來結算。這些限制 不適用於某些交易,包括根據公司現有和披露的股票期權 或紅利計劃發行普通股、根據公司大多數不感興趣的 董事批准的設備租賃或不動產租賃交易向銀行、設備出租人、其他金融機構、 不動產出租人發行的普通股、期權或可轉換證券,或普通股、期權或與贊助研究相關的發行的可轉換證券, 合作、技術許可、開發、營銷、投資者關係或其他類似協議或戰略合作伙伴關係 經公司大多數不感興趣的董事批准。
承保協議包含公司的其他慣常陳述、擔保和承諾、成交的慣常條件、公司和Boustead的 賠償義務,包括《證券法》規定的責任、 方的其他義務和終止條款。承保協議中包含的陳述、擔保和承諾 僅為該協議的目的而作出,截至特定日期,僅為該協議當事方的利益而作出, 可能受合同各方商定的限制的約束。
承保協議作為2023年年度報告的附錄10.29提交,上面對 承保協議某些重要條款的描述參照該附錄的全文進行了全面限定。
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管理 僱傭協議
與丹尼爾·納爾遜的就業 協議
2023年11月22日,薪酬委員會批准了與公司首席執行官、董事長兼董事丹尼爾·納爾遜簽訂的高管僱傭協議,該協議由公司和納爾遜先生於同日簽訂(“原始的 首席執行官僱傭協議”)。根據最初的首席執行官僱傭協議,納爾遜先生以目前的身份受聘,擔任 公司的首席執行官。以下是原始首席執行官僱傭協議的條款摘要。
從2023年11月22日至2024年2月29日, Nelson先生的年基本工資為42.5萬美元, 原始首席執行官僱傭協議的修正案或附錄執行後可能會發生變化。根據截至2024年3月1日公司與納爾遜先生簽訂的經修訂和重述的高管僱傭協議(“經修訂和重述的首席執行官僱傭協議”)。根據 經修訂和重述的首席執行官僱傭協議,對最初的首席執行官僱傭協議進行了修訂,將納爾遜先生的年基本工資從42.5萬美元降至20萬美元,自2024年3月1日起生效。原始首席執行官僱傭協議的其他條款未經修改。 公司將向納爾遜先生支付或報銷納爾遜先生在履行《原始首席執行官僱傭協議》規定的職責期間 實際發生或支付的所有合理和必要的費用。
Nelson先生將有資格參與公司的綜合福利計劃,包括醫療、牙科和人壽保險 選項,並將有權根據公司不時生效的政策獲得帶薪休假和假日工資。
根據最初的首席執行官僱傭協議 ,根據計劃和股票期權協議的執行 ,納爾遜先生於2023年11月22日獲得了股票期權。股票期權賦予尼爾森先生以每股2.25美元的行使價購買公司10萬股 普通股的權利,這是2023年11月22日紐約證券交易所美國有限責任公司(“紐約證券交易所美國人”) 普通股的收盤價。自授予之日起,該期權可立即行使一半的股份,剩餘一半的股份須在授予之日後按月等額的六部分歸屬 ,但須持續供資。
Nelson 先生的工作是隨意的。如果公司無故解僱納爾遜先生,則尼爾森先生將有權獲得以下 遣散費:(i)按解僱之日有效的基本工資的現金分12個月分期支付; 和(ii)先前從公司及其員工福利計劃中獲得的、應計和未付的所有福利。遣散費 的支付可能以Nelson先生可能對公司提出的所有索賠獲得解除為條件。
原始首席執行官僱傭協議作為2023年年度報告的附錄10.32提交,經修訂和重述的首席執行官僱傭協議 作為本10-Q表季度報告的附錄10.4提交,上述對此類協議重要條款的描述參照此類證物的全文進行了全面限定。
與特倫特·懷特黑德簽訂的就業 協議
2024 年 3 月 4 日,董事會批准任命人力資源副總裁特倫特·懷特黑德為公司祕書 ,負責履行公司的主要運營職能。根據2023年3月16日的僱傭信函協議(“懷特黑德 僱傭協議”),懷特黑德先生被聘為人力資源副總裁。懷特黑德先生的 每年 的基本工資為 125,000 美元。先生。 懷特黑德將有資格參與公司的全面 福利計劃,包括醫療、牙科和人壽保險選項,並有權享受十個公共假日、十個 天休假和每年五個病假,但須遵守公司的休假政策。根據 Whitehead 《僱傭協議》,懷特黑德先生於 2023 年 4 月 19 日獲得批准 計劃下的股票期權和股票 期權協議的執行。股票期權提供先生. 懷特黑德 有權以每股2.50美元的行使價購買公司10,000股 股普通股。該期權必須在 六個月週年紀念日、18個月週年紀念日和公司 首次公開募股完成之日(2023年11月16日)30個月週年紀念日(2023年11月16日)分別進行三分之一的歸屬,前提是先生 懷特黑德 繼續為公司提供持續的 服務。懷特黑德先生的工作是隨意的。
2024 年 3 月 12 日,薪酬委員會向史密斯先生授予了 90,000 股限制性普通股,該股在授予後以 的形式歸屬於 22,500 股,並在授予之日後的兩年 年內以大致相等的八個季度增量歸屬剩餘的 67,500 股。該補助金受公司在 計劃下的限制性股票獎勵協議的標準格式的約束。
懷特黑德就業協議作為本 10-Q 表格季度報告的附錄 10.12 提交,上述對該協議重要條款的描述參照 此類附錄的全文進行了全面限定。
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以前與大衞·奧哈拉簽訂的 僱傭協議
2023年11月22日,薪酬委員會批准了與公司 前首席運營官兼前總經理戴維·奧哈拉簽訂的高管僱傭協議,該協議由公司和奧哈拉先生於同日 簽訂(“前首席運營官僱傭協議”)。前首席運營官僱傭協議修訂、重申並取代了 經修訂的奧哈拉協議。根據前首席運營官僱傭協議,奧哈拉先生以前曾擔任 公司的首席運營官兼祕書。以下是前首席運營官僱傭協議的條款摘要。
O'Hara先生的年基本工資為27.5萬美元,在執行前 首席運營官僱傭協議的修正案或附錄後可能會進行修改。在前首席運營官 僱傭協議簽署之日,奧哈拉先生還有權獲得一次性100,000美元現金獎勵。公司同意向奧哈拉先生支付或報銷奧哈拉先生在履行《前首席運營官僱傭協議》規定的職責期間實際發生或支付的所有合理和必要的費用。
根據前首席運營官僱傭協議 ,根據計劃和股票期權協議的執行 ,奧哈拉先生於2023年11月22日被授予股票期權。股票期權賦予奧哈拉先生以每股2.25美元的行使價購買公司10萬股普通股的權利 ,這是2023年11月22日紐約證券交易所美國普通股的收盤價。 期權自授予之日起可立即行使一半的股份,剩餘一半的股份須在授予之日後按月等額歸屬 六份,但須持續到期。
O'Hara先生有資格參與公司的綜合福利計劃,包括醫療、牙科和人壽保險 期權。公司同意為奧哈拉先生的配偶和受撫養子女支付100%的健康保險保費費用。 根據公司不時生效的政策,奧哈拉先生還有權獲得帶薪休假和假日工資。
O'Hara 先生的工作是隨意的。如果公司無故解僱了奧哈拉先生,則奧哈拉先生 有權獲得以下遣散費:(i) 按解僱之日有效的基本工資的現金分12個月支付 ;(ii) 奧哈拉先生在 解僱前參與的團體健康和人壽保險計劃下的福利,為期自解僱之日起的12個月;以及 (iii) 先前獲得的所有收入,公司 及其員工福利計劃的應計和未付福利,包括任何應計但未使用的已付福利休息時間。開始付款 將沒有等待期。遣散費的支付可能以O'Hara先生 可能對公司提出的所有索賠獲得解除為條件。
2024 年 3 月 1 日,奧哈拉先生通知董事會,他辭去首席運營官的職務,立即生效。 奧哈拉先生還通知董事會,前首席運營官僱傭協議已終止,立即生效。
前首席運營官僱傭協議作為2023年年度報告的附錄10.34提交,上述對該協議重要條款的描述參照該附錄的 全文進行了全面限定。
以前與理查德·西明頓簽訂的 僱傭協議
2023年11月22日,薪酬委員會批准了與理查德·西明頓簽訂的高管僱傭協議,該協議的日期是 公司和賽明頓先生在同一天簽訂的(“前首席技術官僱傭協議”)。根據前 首席技術官僱傭協議,西明頓先生被聘為公司總裁兼首席技術官。自 2023 年 12 月 19 日起,Symington 先生也當選為董事。以下是前首席技術官僱傭協議的條款摘要。
Symington先生的年基本工資為37.5萬美元,在執行前首席技術官 僱傭協議的修正案或附錄後可能會發生變化。公司同意向西明頓先生支付或補償西明頓先生在履行《前首席技術官僱傭協議》規定的職責期間實際發生或支付的所有合理和必要的費用。
Symington先生有資格參與公司的綜合福利計劃,包括醫療、牙科和人壽保險 期權,並有權根據公司不時生效的政策獲得帶薪休假和假日工資。
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根據前首席技術官僱傭協議 ,2023年11月22日,西明頓先生根據計劃和股票期權協議的執行 獲得了股票期權。股票期權賦予西明頓先生以每股2.25美元的行使價購買公司50,000股普通股的權利 ,這是2023年11月22日紐約證券交易所美國普通股的收盤價。 期權必須在公司完成首次公開募股之日(2023年11月16日)的六個月週年紀念日、18個月週年紀念日和30個月週年紀念日 分別進行三分之一的歸屬,前提是 先生繼續在公司任職。
Symington 先生的工作是隨意的。如果公司從2023年11月22日起無故解僱了賽明頓先生 ,則西明頓先生將有權獲得以下遣散費:(i)按解僱當日有效的基本工資 現金分12個月分期支付;(ii)先前從公司及其員工福利計劃中獲得的、應計和未付的所有福利 。遣散費的支付可能以獲得解除Symington先生可能對公司提出的所有索賠 為條件。
2024 年 2 月 22 日,西明頓先生通知董事會,他辭去總裁、首席技術官和 董事會成員的職務,立即生效。西明頓先生還通知董事會,前首席技術官僱傭協議已終止, 立即生效。
前首席技術官僱傭協議作為2023年年度報告的附錄10.30提交,上述對該協議重要條款的描述參照該附錄的 全文進行了全面限定。
管理 賠償協議和保險
我們 已分別與每位董事和執行官簽訂了賠償協議。每份賠償協議 都規定在法律允許的最大範圍內進行賠償,包括:(i) 執行官或代表執行官本着誠意行事 以外的任何程序 實際和合理的和解支付的所有費用、判決、罰款、罰款和 的和解金額 br},以某種方式,執行官有理由認為符合或不反對他們的最大利益公司以及就任何刑事訴訟而言 都沒有合理的理由認為執行官的行為是非法的;(ii) 如果執行官本着誠意行事,並以執行官有理由認為符合或不反對 最大利益的方式行事,則執行官或其代表執行官實際和合理產生的所有費用 與 的權利相關的所有費用 公司的,前提是如果適用法律有此規定,則此類費用不予賠償 就執行官應被裁定對公司負有責任的訴訟中的任何索賠、問題或事項提出 ,除非特拉華州財政法院裁定可以作出此類賠償 ;(iii) 由於執行官的執行官身份,執行官是 方的範圍內無論是非曲直還是其他方面,均在任何訴訟中取得成功,包括在有或沒有 偏見的情況下駁回此類訴訟,則執行官應在法律允許的最大範圍內獲得賠償,因為可以不時修改 ,以抵消執行官或代表執行官實際和合理產生的所有與 相關的費用;以及 (iv) 高管 高管或代表執行官實際和合理產生的所有費用、判決、罰款、罰款和和解金額,前提是出於以下原因執行官的執行官身份, 執行官現在或正在受到威脅是任何訴訟(包括由公司 提起的訴訟或其權利的訴訟)的當事方或參與者,包括但不限於因高管 官員的疏忽或主動或被動不當行為而產生的所有責任,除非最終確定付款(根據程序,並受賠償 協議中規定的推定)為非法。公司還應在公司收到執行官不時要求預付此類預付款的聲明或陳述後的30天內,預付每位執行官因執行官的執行官身份 與上述任何訴訟有關 而產生的所有此類費用,無論是在該訴訟的最終處置之前還是之後。此類陳述應合理地證明執行官支出 的費用,並應包括執行官或其代表執行官 作出的書面承諾,即在最終確定執行官無權獲得 此類費用補償的情況下,償還任何預付費用。任何預付款和償還承諾均應是無擔保和無息的。賠償協議還規定, 公司應向其負責 或如果加入此類訴訟將承擔責任的任何訴訟、訴訟或程序的任何判決或和解的全部款項支付,但須遵守賠償協議的其他條款和規定,以及某些 其他賠償和付款義務。賠償協議還規定,如果我們維持董事和 高管責任保險單,則每位董事和執行官將在公司任何董事或執行官所能承保的最大承保範圍內 獲得該保單的保障。
與公司每位執行官和董事簽訂的賠償協議的 形式作為本10-Q表季度報告附錄10.14提交,上述對該協議重要條款的描述參照該證件的 全文進行了全面限定。
我們 已獲得標準董事和高級管理人員責任保險,根據該保險,(a) 向我們的董事和高級管理人員 提供保險,以防因違反職責或其他不當行為而提出的索賠所產生的損失,以及 (b) 根據上述賠償協議或其他法律問題 我們可能向此類高管和董事支付的款項。
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管理 保密協議
我們的每位獲得薪酬的 執行官都必須簽署員工機密信息和發明分配 協議,該協議禁止未經授權使用或披露公司的專有信息,包含發明和知識產權的一般分配 、在僱用期內適用的非競爭條款、適用於僱傭期內和僱用期後一年的禁止招攬條款,以及非招攬條款 的貶損條款在僱用期內和之後申請。
由丹尼爾·納爾遜簽訂的 員工機密信息和發明轉讓協議作為公司於2023年11月29日提交的當前 表8-K報告的附錄10.7提交,克雷格·史密斯、傑弗裏·赫克林斯基和特倫特·懷特黑德分別簽署的員工機密信息和發明轉讓協議 作為附錄 10.7、附錄 10.11 和附錄 10.13 提交給 對 10-Q 表格的季度報告以及上面對此類協議重要條款的描述進行了全面限定參考此類證物的全文。
債務
向亞利桑那州商業銀行提供 循環信貸額度
根據公司與亞利桑那州商業銀行(“CBAZ”)於2023年10月6日簽訂的 商業貸款協議(“第一份 CBAZ貸款協議”),公司與CBAZ簽訂了35萬美元的有擔保循環信貸額度(“第一CBAZ LOC”)。 關於第一張CBAZ LOC,CBAZ於2023年10月6日向公司發行了期票(“第一張CBAZ本票 票據”),初始本金為35萬美元。該公司支付了總額為4,124美元的貸款發放和其他費用。 第一張CBAZ本票下的 本金餘額的年利率為浮動利率,等於比 《華爾街日報》最優惠利率高出一個百分點,最初為每年9.5%,定於2024年4月6日到期。 預付第一張CBAZ本票不收取任何罰款。第一個 CBAZ LOC 必須由公司首席執行官、董事長兼董事丹尼爾·D. Nelson、納爾遜的妻子喬迪·尼爾森和亞利桑那州信託基金 Nelson 可撤銷生活信託基金提供擔保,該信託基金由 1999 年 3 月 9 日訂立的 Nelson 可撤銷生活信託協議規定,並於 2005 年 11 月 21 日修訂和重申 (“Nelson”)信託”),由公司財產、 首席執行官兼公司董事長丹尼爾·納爾遜、納爾遜的妻子喬迪·納爾遜和尼爾森信託基金。第一份 CBAZ LOC 進一步以發放員工留用抵免工資税退税為條件,公司預計 將在2024年4月之前收到該退款,並受某些其他條款和條件的約束。
根據公司與CBAZ於2023年12月11日簽訂的 商業貸款協議(“第二份CBAZ貸款協議”), 公司與CBAZ簽訂了200萬美元的有擔保循環信貸額度(“第二CBAZ LOC”)。關於 第二份CBAZ LOC,CBAZ於2023年12月11日向公司發行了本金為200萬美元的期票(“第二張CBAZ本票”), 。公司支付了總額為5,500美元的貸款發放和其他費用,CBAZ立即支付了與第二CBAZ LOC相關的334,625美元的資金,用於將與第一CBAZ LOC有關的 未償金額的全部預付餘額記入貸方。這個 第二張CBAZ本票 票據的本金餘額按固定年利率計息,為每年7.21%,並將於2024年12月11日到期。 預付第二張CBAZ期票不收取任何罰款。根據公司與CBAZ於2023年12月11日簽訂的存款轉讓 賬户(“存款賬户轉讓”),第二份CBAZ LOC必須由在CBAZ持有的12個月的存款賬户證書 擔保,該賬户的最低餘額為2,100,000美元(“存款抵押品”)。
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在 與第二CBAZ LOC有關的 方面,公司同意以下負面承諾:(i)承擔任何其他債務;(ii) 允許對其財產進行其他留置權;(iii)向任何第三方出售其任何應收賬款;(iv)參與 的業務活動;(v)停止運營、參與某些公司交易或出售 CD 抵押品;或 (vi) 支付其股票的現金分紅,但向股東支付某些所得税或回購或退回 任何抵押品除外公司的已發行普通股。根據第二CBAZ LOC,以下事件將構成違約:(i) 公司未能遵守上述負面承諾;(ii)公司25%或以上普通股 所有權的任何變動;(iii)公司財務狀況發生重大不利變化或CBAZ認為第二CBAZ下任何貸款的還款前景或 業績受損;以及 (iv) 其他慣常違約事件,包括破產、止贖權 或沒收程序,以及未能在到期時付款。任何到期的逾期付款將按定期預定 付款的5%收取。發生違約事件時,第二份CBAZ本票的利率將提高到13.21%;第二份CBAZ本票下的所有債務都將由CBAZ選擇到期,但如果由於破產 或某些類似事件而發生違約事件,則債務將立即自動到期;CBAZ根據第二份 承擔的所有債務 CBAZ貸款協議將終止;CBAZ可以採取存款賬户分配所允許的任何行動,包括使用 項下的賬户收益未償債務的CD抵押品,以及 《亞利桑那州統一商法》下有擔保債權人所有權利和救濟措施的使用。第二個 CBAZ LOC 還受某些其他條款和條件的約束。截至2024年3月31日和2023年12月31日,第二CBAZ LOC下的未清餘額 分別為2,000,000美元和1,540,125美元。
第一份CBAZ貸款協議、第一份CBAZ本票、第二份CBAZ貸款協議、第二份CBAZ本票和存款賬户轉讓 分別作為附錄10.36、附錄10.37、附錄10.38、附錄10.38、附錄10.39和附錄10.40提交, ,以及上文對第一筆CBAZ貸款實質條款的描述協議、第一份 CBAZ 本票、第二份 CBAZ 貸款協議、第二份 CBAZ 本票和存款賬户分配完全符合參考條件 查看此類證物的全文。
不可兑換 8% 無擔保本票
I 與公司首次公開募股的結束有關,以每股2.50美元的行使價購買總共94萬股 股普通股的認股權證被自動行使,所得款項自動用於 償還由235萬美元組成的8%不可轉換期票所依據的未償本金。同日,這些期票下總額為113,304美元的 應計利息到期。截至2024年3月31日和2023年12月31日,這些期票下的101,468美元和113,304美元的應計利息仍在到期。有關 8% 無抵押本票和相關認股權證的更多 描述,請參閲 2023 年年度報告附錄 4.1。
租賃
公司根據2022年11月1日的租賃協議租賃其佔地約3,154平方英尺的公司辦公室,該協議經2022年11月2日附錄(“辦公租賃修正案”)修訂,並根據2023年4月1日的租賃第一修正案 (經修訂後的 “辦公租約”)進一步修訂。辦公室租賃的初始期限從2022年11月1日至2023年4月30日延長 39 個月,從 2023 年 5 月 4 日開始,到 2026 年 8 月 3 日結束。根據辦公室租約,第一個月的租金 為6,742美元,截至2023年4月的下一個月租金為7,491美元,外加適用的租金税、銷售税、 和運營費用。2023年5月4日至2024年5月3日的月租金為7,359美元,在此期間的前三個月有所減少; 2024年5月4日至2025年5月3日為7,580美元;2025年5月4日至2026年5月3日為7,808美元;2026年5月4日至2026年8月3日為8,042美元,外加適用的 租金税。第一個月的停車費為290.50美元,隨後每個月的停車費為325.00美元。該公司還於2022年11月支付了8,000美元的初始 保證金,並於2023年5月支付了第二筆16,000美元的保證金。如果公司履行了辦公租約下的所有義務 ,包括在到期時支付所有租金,則初始保證金將退還 ,並記入自2024年5月4日和2025年5月4日起的月租金。公司可以行使一次性選擇權,將辦公室 的租約再延長三年,但須提前9-12個月通知延期時的公平市場租金,該租金根據辦公租約確定,不低於當前期限下最終租金金額的103%。根據 辦公租約,公司必須為租户支付超出37,848美元改善補貼或 不符合修訂後的租賃協議條款的任何租户改善費用。
辦公租約和辦公租賃修正案分別作為公司 10-K表年度報告的附錄10.12和附錄10.22提交,上述對辦公租約和辦公租賃修正案實質條款的描述參照此類證物的全文對 進行了全面限定。
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承諾的 股權融資工具
2024年1月5日(“CEFF截止日期”),公司 與Tumim Stone Capital LLC(“Tumim”)簽訂了截至2024年1月5日的普通股購買協議(“CEFF購買協議”),規定了承諾股權融資機制,根據該協議, 必須滿足CEFF收購中包含的條件協議,Tumim最初承諾根據公司 的指示自行決定購買總額不超過2500萬美元的公司普通股,但須遵守以下條件在 CEFF 購買協議有效期內,CEFF 購買協議中不時規定的某些限制 。截至2024年3月31日, 根據CEFF收購協議,根據CEFF收購協議,我們已向Tumim出售了114,496股普通股,平均每股價格約為0.44美元,總收益為50,627美元。因此,截至2024年3月31日,根據CEFF收購協議,向Tumim出售普通股可能會不時獲得額外的總收益為24,949,373美元。在執行CEFF購買協議的同時,公司和Tumim還簽訂了公司與Tumim之間的註冊權協議 ,該協議自2024年1月5日起生效(“CEFF註冊權協議”),根據該協議,公司同意向美國證券交易委員會提交一份或多份註冊聲明,以根據《證券法》登記Tumim的所有要約和 的轉售根據CEFF 購買協議,公司可能不時向Tumim發行和出售的普通股(統稱,“CEFF註冊聲明”)。2024 年 1 月 26 日,我們提交了最初的 CEFF 註冊 聲明,2024 年 2 月 14 日,最初的 CEFF 註冊聲明宣佈生效。2024年4月4日,為了在2023年3月29日提交2023年年度報告後保持CEFF註冊聲明的有效性,我們提交了CEFF註冊聲明生效後的第1號修正案,除其他外,該修正案以引用方式納入了2023年年度報告 ,並於2024年4月10日提交了初始CEFF註冊聲明的生效後第1號修正案。
公司可根據CEFF收購 協議不時向Tumim出售普通股,這段時間從初始滿足 CEFF購買協議(“生效日期”)中規定的Tumim購買義務的所有條件開始,包括美國證券交易委員會宣佈初始CEFF註冊聲明生效的 ,並於該年的第一天結束 CEFF 截止日期 24 個月週年紀念日的下一個月,除非 CEFF 購買協議終止根據其條款,早些時候...
2024 年 2 月 15 日,CEFF 購買協議 中規定的Tumim購買義務的所有條件初步得到滿足。因此, CEFF購買協議(“生效日期”)中規定的Tumim購買義務的所有條件的初始履行日期為2024年2月15日。
自生效之日起,公司有權不時自行決定指示Tumim以書面形式向Tumim購買公司指定的 普通股,但無義務但不遵守根據CEFF購買協議 計算的某些最高金額(每次此類購買均為 “VWAP購買”)。Tumim為公司可能選擇向Tumim出售的普通股支付的每股收購價格將等於在發佈有關 特定VWAP收購的購買通知(均為 “VWAP購買通知”)之後的連續三個交易日內,普通股最低每日成交量加權平均價格(“VWAP”) 的95% 由公司及時交付給 Tumim,前提是 (i) 公司不得就任何單一交易向 Tumim 交付多份 VWAP 購買通知日,(ii) 自公司向Tumim發出最新的VWAP購買通知的交易日起,已經過去了至少三個交易日 ,(iii) 經股票拆分和CEFF購買協議中 規定的類似交易調整後,該日普通股的收盤價 不低於0.15美元,以及 (iv) 所有普通股根據CEFF購買協議的規定,Tumim先前根據CEFF購買 協議購買的所有VWAP均已由Tumim以電子方式收到。根據VWAP購買通知可能需要購買的最大普通股 股數將等於以下最低值:(i) 截至適用日之前 的連續五個交易日期間(包括)Tumim收到VWAP購買通知前一交易日(包括)Tumim收到VWAP購買通知前一交易日(ii)普通股平均每日交易量的100%;(ii)乘以(A)獲得的產品) Tumim 收到 VWAP 購買通知當天普通股的每日交易量 以及 (B) 0.30;以及 (iii)商數是通過在適用日Tumim收到VWAP購買 通知的前一個交易日將 (A)2,000,000美元除以(B)普通股的VWAP獲得的。Tumim必須為普通股支付的每股價格沒有上限,公司指示Tumim根據CEFF購買協議在VWAP收購中購買 。公司指示Tumim根據CEFF收購協議在VWAP收購中購買 的普通股的每股收購價格將根據任何重組、資本重組、非現金 股息、股票分割、反向股票拆分或其他類似交易進行適當調整,以確定Tumim為此類VWAP收購中此類股票支付的收購價格 。
Tumim無權要求公司向Tumim出售任何普通股 股,但Tumim有義務按照公司的指示購買普通股,但須滿足生效之日CEFF購買協議中規定的條件 ,此後公司每次可以指示Tumim根據CEFF購買協議購買 普通股。公司根據CEFF收購 協議向Tumim實際出售普通股(如果有)將取決於公司不時自行決定的各種因素,包括 除其他外,市場狀況、普通股的交易價格以及公司對公司及其運營的適當資金來源 的決定。
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根據CEFF購買協議,公司不得向 Tumim發行或出售其任何普通股,該協議與當時由Tumim 及其關聯公司實益擁有的所有其他普通股合計(根據《交易法》第13(d)條和根據該法頒佈的第13d-3條計算),將導致 中的Tumim實益擁有超過4.99%的股份公司普通股的已發行股份(“CEFF 實益 所有權限制”)。
根據美國紐約證券交易所的適用規則,在公司獲得股東批准之前, 公司在任何情況下都不能根據CEFF購買協議向Tumim發行超過2648,385股普通股(“CEFF交易所上限”), 其數量佔CEFF 購買協議執行前夕已發行普通股的19.99%(“CEFF股東批准”)發行超過CEFF交易所上限的普通股 ,無需股票定價等於或高於 紐約證券交易所美國上市規則規定的最低每股金額。CEFF交易所上限不適用於限制公司 在公司根據CEFF購買協議(如果有)進行的任何VWAP收購中可以向Tumim出售的普通股數量,前提是Tumim為此類VWAP收購中的普通股支付的每股收購價格等於或大於 賬面價值或市值中較大值公司交付 VWAP 購買通知時 時的普通股(根據紐約證券交易所美國證券交易所的適用上市規則計算)對於向Tumim進行的此類VWAP收購,根據紐約證券交易所美國證券交易所的要求進行調整, 考慮了公司向Tumim支付的總價值為50萬美元的現金和/或股票(“CEFF承諾費”) ,以及作為Tumim律師與承諾的 股權融資機制相關的律師費和支出補償金而支付的金額,每項費用詳見下文,以及為確保遵守紐約證券交易所美國證券交易所適用 規則所必需的。
根據CEFF收購協議,公司有義務在合理的最早的 實際日期召開股東特別會議,但無論如何都不得遲於CEFF購買協議簽訂之日後的120天,以獲得CEFF 股東批准,並盡其合理的最大努力在該股東大會上獲得CEFF股東的批准。因此, 如公司於2023年12月29日和2024年1月2日向美國證券交易委員會提交的最終代理材料中所述,公司 計劃於2024年2月27日舉行股東特別會議,其目的包括獲得CEFF 股東批准(“特別股東大會”)。如果公司在2024年2月27日的特別股東大會上沒有獲得CEFF股東批准 ,CEFF購買協議將要求公司在2024年2月27日之後至少每三個月召開一次股東大會 以獲得CEFF股東 的批准,直到 (i) 最終獲得CEFF股東批准之日和 (ii) CEFF 購買協議的終止。
2024年2月27日,在股東特別會議 上,公司獲得了CEFF股東的批准。因此,在公司向Tumim交付 此類VWAP收購通知時,公司發行的股票數量可能超過CEFF交易上限規定的有限數量 ,其價格可能低於普通股賬面價值或市值(根據紐約證券交易所美國證券交易所適用的上市規則以 計算)中較大值(根據紐約證券交易所美國證券交易所的適用上市規則計算)考慮公司向Tumim支付的CEFF承諾 費用以及為報銷律師費而支付的金額,以及Tumim律師支付的與 承諾股權融資機制有關的款項。但是,CEFF購買協議繼續規定,如果CEFF購買協議下的任何普通股的發行或出售會違反紐約證券交易所美國證券交易所的任何適用規則或法規 ,則公司不得根據CEFF購買協議發行或出售 任何普通股。
根據CEFF收購協議向公司出售 的淨收益將取決於公司向Tumim出售其 普通股的頻率和價格。公司預計,公司通過向Tumim進行此類銷售獲得的任何收益將用於營運資本和一般公司用途。
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CEFF購買協議或CEFF註冊權協議中對未來的融資、優先拒絕權、 參與權、罰款或違約賠償金沒有任何限制,除了 禁止公司進行特定的 “浮動利率交易”(例如, 術語在CEFF購買協議中定義)(例如, 術語在CEFF購買協議中定義)除外。除其他外,此類交易包括髮行可轉換證券, 的轉換或行使價格基於普通股發行之日後的交易價格或隨普通股的交易價格而變化, 或 公司與第三方簽訂或簽訂協議以實施 “股權信貸額度”、“市場發行” 或其他類似的持續發行,其中公司可以按未來確定的價格發行、發行或出售普通股或任何證券 可行使、交換或轉換為普通股。此類限制在 自CEFF截止日期開始,至 (i) CEFF截止日期24個月 週年紀念日之後的下一個月第一天以及 (ii) CEFF Purchase 協議根據其條款終止生效之日起六個月週年之日起,以較早者為準。在CEFF購買協議的期限內,Tumim承諾不以任何 方式直接或間接地進行或生效任何普通股賣空或對衝交易,以建立普通股淨空頭頭寸 。
作為Tumim承諾根據CEFF購買協議中規定的條件 購買普通股的對價 ,在首次向美國證券交易委員會提交CEFF註冊聲明之日,公司 被要求向Tumim發行661,102股普通股,作為其承諾不時購買我們普通股 的對價根據我們的指示,根據CEFF購買協議(“CEFF承諾股份”),金額為 500,000 美元合計,受CEFF實益所有權限制的約束。CEFF承諾股份的每股價值為 ,計算方法是:(i)500,000美元的CEFF承諾費除以(ii)截至首次提交CEFF註冊 聲明之日前一交易日的連續五個 交易日期間的每日VWAP的平均值。如果由於 CEFF受益所有權限制而不允許發行任何原本需要作為CEFF承諾股發行的股票,則公司必須以現金向Tumim支付的金額等於(i)由於CEFF受益所有權限制而不能作為CEFF承諾股份發行的股票數量 ,以及(ii) 每日VWAPs的平均值在以 首次申報之日之前的交易日結束(幷包括)的連續五個交易日內CEFF 註冊聲明。因此,在首次向美國證券交易委員會提交CEFF註冊 聲明之日,公司向Tumim發行了CEFF承諾股,總價值為470,360.45美元,這是根據截至首次提交CEFF註冊日期 前一交易日(包括)連續五個交易日期間每日VWAP的平均值 聲明,該聲明約佔普通股 股已發行股份的4.99%,並且由於CEFF的受益所有權限制以及根據上述 總結的CEFF購買協議的條款和條件,我們向Tumim支付了29,639.55美元的現金,等於如果不適用CEFF受益所有權限制 本應發行的CEFF承諾股票的數量,乘以截至前一交易日(包括)的連續五個交易日期間的每日VWAP的平均值至首次提交CEFF註冊聲明之日止。 如果到2024年2月15日尚未初步滿足CEFF購買協議 中規定的Tumim的購買義務的所有條件,則公司將被要求向Tumim支付500,000美元,減去之前在退還和取消CEFF承諾股份時以現金支付的任何金額的CEFF承諾 費用。如上所述,2024年2月14日, 美國證券交易委員會宣佈最初的CEFF註冊聲明生效,2024年2月15日, 生效日期的其他條件已得到滿足。因此,在返回 和取消CEFF承諾股份後,以現金向Tumim支付CEFF承諾費的臨時要求到期,但沒有生效。此外,根據CEFF收購協議的要求, 公司已向Tumim償還了合理的律師費和Tumim法律顧問的7.5萬美元的支出。
CEFF購買協議規定,它最早在以下時間自動終止 :(i)CEFF截止日期24個月週年紀念日之後的下一個月的第一天;(ii)Tumim 根據CEFF購買協議購買總購買價等於2500萬美元的普通股,或(iii) 發生CEFF購買協議中規定的某些其他事件。在提前五個交易日向Tumim發出書面通知後,公司有權在生效之日後隨時終止CEFF購買 協議,不收取任何費用或罰款, 前提是某些條件以及CEFF購買協議和CEFF註冊權協議的某些條款仍然有效。 Tumim可以在某些事件發生後提前五個交易日發出書面通知終止CEFF購買協議, 包括如果生效日期不是在2024年2月15日當天或之前,發生重大不利影響(定義見CEFF購買協議)或某些其他事件發生時。CEFF 購買協議也可在 Tumim 和公司雙方書面同意後立即終止。公司和Tumim均不得轉讓或轉讓 他們在CEFF購買協議下的各自權利和義務,公司或Tumim不得修改或放棄CEFF購買協議或CEFF 註冊權協議的任何條款。
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如果到2024年2月15日尚未初步滿足CEFF購買協議 中規定的Tumim的收購義務的所有條件,並且Tumim因此終止了CEFF收購協議,則公司必須向Tumim發行認股權證,以購買75萬股股票作為分手費(“細價認股權證”)。細價認股權證的行使價必須為每股0.01美元,但須遵守全額價格保護,底價等於 公司普通股的面值,以及慣常的反稀釋保護。細價認股權證的期限必須為五年。此外, 還要求公司在S-1表格上提交註冊聲明,涵蓋Tumim對行使細價認股權證時可能發行的所有 普通股的轉售,美國證券交易委員會要求45份細價認股權證中較早的 宣佈生效第四如果要接受美國證券交易委員會的審查,則為提交此類註冊聲明之日後的日曆日,以及 5第四如果公司被告知美國證券交易委員會不會對其進行審查 ,則自提交此類註冊聲明之日起的日曆日。公司必須保持註冊聲明的有效性,直到 細價認股權證終止以及通過行使便士認股權證購買的所有股票均被出售之日晚些時候。如上所述,美國證券交易委員會於2024年2月14日 宣佈最初的CEFF註冊聲明生效,2024年2月15日, 生效日期的其他條件得到滿足。因此,發行便士認股權證和遵守 相關注冊要求的或有要求已過期,但沒有生效。
CEFF 購買協議和 CEFF 註冊權協議包含雙方的慣常陳述、保證、條件和賠償 義務。此類協議中包含的陳述、擔保和承諾僅為 此類協議的目的而作出,截至特定日期,僅為此類協議的當事方謀利,可能受訂約各方商定的限制 的約束。
根據公司與Boustead簽訂的經修訂的2021年8月8日訂約書協議 (“Boustead訂約書”),Boustead擔任 與CEFF收購協議所設想的交易有關的配售代理人。根據Boustead Engagement 信函,我們同意在2024年1月26日向Tumim發行CEFF承諾股時發行49,193股與 相關的Boustead 49,193股普通股,相當於 如果不適用CEFF實益所有權限制本應發行的CEFF承諾股數量的7%。根據Boustead訂約書,公司還必須向Boustead支付現金,總額為Tumim根據CEFF收購協議實際向公司支付的 金額的8%。公司還必須向Boustead 發行認股權證,以購買相當於根據CEFF 購買協議向Tumim發行的普通股7%的股份,行使價等於適用的每股收購價格。需要向Boustead發行 的認股權證自發行之日起五年內可行使,幷包含無現金行使條款。Boustead 還擁有這些認股權證的某些註冊權,Boustead已放棄與公司首次公開募股有關的經修訂的註冊聲明 和CEFF註冊聲明。Boustead 及其關聯公司 與 Tumim 或 Tumim 的任何關聯公司沒有任何關係。Boustead根據與CEFF購買協議相關的Boustead訂婚信 的薪酬可能會減少或調整,前提是此類薪酬被確定 超過或以其他方式不符合FINRA的適用規則。另請參閲 “—對 Boustead 證券有限責任公司的合同義務”.
參見 ”—最新進展—終止承諾股權融資機制和免除對可變 利率交易的禁令” 用於相關的後續發展。
非平衡表 表單安排
我們 沒有對我們的財務狀況、 財務狀況、收入或支出、經營業績、流動性、資本支出或資本資源的變化具有或合理可能產生當前或未來影響的資產負債表外安排。
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關鍵 會計政策和估計
根據公認會計原則編制財務報表要求我們的管理層做出假設、估計和判斷, 會影響報告金額,包括其附註,以及相關的承付款和意外開支披露(如果有)。我們已經確定了 某些會計政策,這些政策對我們的財務報表的編制具有重要意義。這些會計政策對於瞭解我們的財務狀況和經營業績非常重要 。關鍵會計政策是那些對描述我們的財務狀況和經營業績最重要的 政策,需要管理層作出困難、主觀或複雜的 判斷,這通常是因為需要對本質上不確定且可能在 後續時期發生變化的事項的影響做出估計。某些會計估計因其對財務報表的重要性而特別敏感, 是因為影響估算的未來事件可能與管理層當前的判斷有很大差異。
有關我們其他重要會計政策的描述,請參見 附註1——本 發行通告其他地方所含財務報表中的主要業務活動和重要會計政策。 我們 認為,以下關鍵會計政策涉及在編制 財務報表時使用的最重要的估計和判斷:
所得 税
所得 税是針對財務報表中報告的交易的税收影響而提供的,包括當前到期的税款加上遞延的 税,主要與內部開發軟件的基礎與淨營業虧損和用於財務和所得税報告的研發 税收抵免結轉期之間的差異有關。遞延所得税資產和負債代表這些差異的未來納税申報表 後果,這些差異將在收回或結算資產和負債時應納税或可扣除。 當管理層認為一部分 或全部遞延所得税資產很可能無法變現時, 遞延所得税資產會被估值補貼減少。
公司於 2021 年 9 月轉為 C 公司。作為2020年和2021年轉換之日止 的有限責任公司,該公司的應納税虧損是根據成員各自的所有權百分比分配給成員的。因此, 在公司轉為 一家C類公司之前的財務報表中沒有列入所得税準備金。
公司評估其在所得税申報表中已經採取或預計將要採取的納税狀況,以確定是否需要應計 來應對不確定的税收狀況。截至2024年3月31日和2023年12月31日,未確認的應計税收優惠為零。 如果發生,公司將在所得税支出中確認與未確認的税收優惠相關的未來應計利息和罰款。 截至2024年3月31日和2023年12月31日,2020年至2022年的納税年度通常仍需接受聯邦和州 當局的審查。
內部 開發的軟件
軟件 由內部開發的信息系統組成,供公司用於將學生運動員與合格教練進行匹配。 公司已根據適用的會計 標準將開發和升級信息系統所產生的成本資本化。在開發的可行性階段(包括開發的可行性階段)所產生的成本以及維護成本均按實際發生的費用記作支出。 公司在資產的估計使用壽命為五年內按直線攤銷這些資本化成本。
根據財務會計準則委員會會計準則編纂法(“ASC”)350-40,即 “內部使用 軟件”,內部使用軟件的攤銷應在軟件準備好用於其預期用途時開始。完成所有實質性測試後,軟件已準備就緒 可以用於預期用途。2023 年 1 月 1 日,以足球招募為目的對公司平臺 的所有實質性測試均已完成。因此,由於該平臺處於即用狀態,用於足球 招聘的資本化成本的攤銷於2023年1月1日開始。
在 中,根據ASC Subtopic 350-40-25,在應用程序開發階段,一些成本被資本化,而其他成本在 發生時記作支出。通常,直接歸因於軟件開發的成本被資本化。在截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月中, 公司的平臺仍處於足球、棒球和壘球招募的應用程序開發階段,以及用於足球招募的附加功能 開發和增強。在截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月中,與該平臺相關的資本化 成本包括在應用程序開發階段為開發軟件而提供的 服務向第三方支付的費用、從第三方 方獲取計算機軟件所產生的成本,以及與內部使用 計算機軟件項目直接相關的員工的工資和工資相關費用,以直接花費的時間為限在項目上。在截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月 中,以下其他費用作為支出產生,未計入資本:培訓成本、數據轉換成本(開發或獲取允許新系統訪問或轉換舊數據的軟件的費用除外),以及一般和管理 成本和間接費用。
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公司定期對此類資本化技術成本的可收回性進行審查。當時 確定,根據技術產生的估計現金流,資本化金額不可收回;任何剩餘的資本化 金額都將註銷。在截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月中,公司註銷了0美元的淨資本化軟件開發 成本。
收入 確認
公司在ASC主題606 “客户合同收入”(“ASC 606”)的指導下核算收入。
ASC 606規定了一個五步模型,該模型側重於在確定應確認的收入金額 時控制權和付款權的轉移。根據ASC 606指南,實體必須執行以下五個步驟:
(1) 確定與客户簽訂的合同;(2) 確定合同中的履約義務;(3) 確定交易價格; (4) 將交易價格分配給合同中的履約義務;(5) 在 實體履行履約義務時(或作為)確認收入。
來自某一時間點履行的履約義務的收入 包括對代表一個月訂閲的個人的銷售, 將在訂閲結束時予以確認。
一段時間內履行義務產生的收入 包括向個人組織或客户 出售訂閲協議,這些協議的期限超過一個月,並在訂閲協議的有效期內按月確認。
在 中,根據ASC 606,可以對合同進行修改,以適應合同規格和要求的變化。當修正案創建新的或更改現有的可執行權利和義務時,合同修改 即存在。當合同修改創建 新的履約義務,且對價的增加近似於根據合同的具體事實和情況調整後的新履約義務與 相關的商品和服務的獨立銷售價格時,該修改將被視為 是一份單獨的合同,收入是預期確認的。如果合同修改未被視為單獨的合同, 則如果剩餘的 商品或服務不同於合同修改之日或之前轉讓的商品或服務(剩餘的承諾的 商品或服務), 公司將考慮在合同修改之日或之前轉讓的商品或服務(剩餘的承諾的 商品或服務),就好像終止現有合同和創建新合同一樣。如果剩餘的商品或服務沒有區別 ,則公司 將合同修改視為現有合同的一部分,因此構成在合同修改之日已部分履行的單一履約義務的一部分。在 這種情況下,合同修改對交易價格以及實體衡量 完全履行履約義務進展情況的影響被確認為合同修改之日收入的調整(收入的增加或減少 )(收入的調整以累積補為基礎)。
基於股票的 薪酬
公司根據ASC 718 “薪酬—股票補償”(“ASC 718”)的規定核算股票薪酬成本,該條款要求衡量和確認與最終預計歸屬的股票薪酬 獎勵的公允價值相關的薪酬支出。確認的股票薪酬支出包括根據ASC 718的 條款估算的授予日公允價值向員工、顧問、高級管理人員和董事發放的所有股票薪酬成本。ASC 718 還適用於報告期內修改、回購或取消的獎勵。基於股票的 薪酬被確認為員工在必要歸屬期內以及非員工提供 商品或服務期間的費用。 公司根據授予日的公允價值衡量和確認員工 服務費用的薪酬支出,以換取股權工具的獎勵。
授予日期權的 公允價值是使用Black-Scholes期權定價模型估算的,該模型要求使用某些 主觀假設,包括預期期限、波動率、無風險利率和普通股的公允價值。這些假設 通常需要大量的判斷。 由此產生的成本將在員工需要提供服務以換取獎勵的時期(通常是歸屬期)內確認 。公司 在必要的服務期內以直線方式攤銷股票薪酬的公允價值。公司承認 沒收是對股票薪酬支出和額外實收資本的減少。
風險 免費利率。無風險利率基於美國國債的收益率,其到期日與每個期權組期權的預期 期限相似。
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預計 學期。使用簡化的方法,預期期限是美國證券交易委員會允許的預期歸屬時間和合同 期限的中點。對於價外期權授予,我們根據流動性事件的預期 時間和合同期限的中點來估算預期壽命。
股息 收益率。公司從未申報或支付過任何現金分紅,目前也不計劃在可預見的 將來支付現金分紅。因此,我們使用的預期股息收益率為零。
波動率。 關於我們在2023年11月14日美國紐約證券交易所上市普通股之前發放的股票獎勵,鑑於 我們的普通股缺乏活躍市場,公司的預期波動率源於數字媒體和社交平臺行業中幾家無關上市公司的歷史波動率 ,因為我們對普通股價格波動率 知之甚少,因為我們有沒有交易記錄。在選擇行業同行公司進行波動率計算時,我們會考慮運營區域、規模、商業模式、行業和潛在可比 公司的業務。這些歷史波動率根據某些定性因素進行加權,並組合起來產生一個單一的波動率 因子。關於上市後發放的股票獎勵,公司通過權衡上市行業同行的 歷史平均波動率及其自身的交易歷史來確定預期的波動率。公司打算繼續始終如一 使用相同或相似的上市公司採用這種方法,直到有足夠數量的有關公司自身普通股價格波動率 的歷史信息可用,除非情況發生變化,導致認定的公司不再與公司相似,在這種情況下, 的計算將使用更合適的上市公司。
普通股的公平 價值。關於我們的普通股於2023年11月14日在紐約證券交易所美國證券交易所上市之前的股權補助,鑑於我們的普通股市場不活躍,我們普通股的估計公允價值是使用概率加權預期回報方法確定的。 用於我們上市後的估值於 2023 年 11 月 14 日,我們普通股的公允價值是根據以下條件確定的 這 授予之日公佈的普通股收盤價 。
如果 將來公司確定另一種方法更合理,或者如果權威指南規定了另一種計算這些輸入假設的方法 ,因此應用於估算波動率或預期壽命,則為我們的股票期權計算的公允價值 可能會發生重大變化。更高的波動性和更長的預期壽命會導致在授予之日確定的股票薪酬 費用增加。股票薪酬支出會影響我們的一般和管理費用。
下表按加權平均值列出了Black-Scholes期權定價模型中使用的假設,以確定截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月內授予的股票期權的 授予日公允價值:
三個月 已結束 | 三個月 已結束 | |||||||
3月31日 2024 | 3月31日 2023 | |||||||
無風險利率 | - | 4.44 | % | |||||
預期期限(以年為單位) | - | 5.41 | ||||||
預期波動率 | - | 92.16 | % | |||||
預期股息收益率 | $ | - | $ | - |
下表按授予日期彙總了截至2023年3月31日的三個月中授予的股票期權數量,以及 相關的每股行使價和估計公允價值:
常見 股 底層 選項 已授權 | 運動 每人價格 分享 | 公允價值 per common 分享為 已確定 由董事會撰寫 的董事 按授權 日期 | 公允價值 per common 分享給 財務 報告 的目的在 授予日期 | 固有的 每個 的值 底層 常見 分享 | ||||||||||||||||
2023年3月14日 | 53,800 | 3.10 | 3.10 | 1.74 | 0.00 |
2023年3月14日,向員工授予了購買53,800股普通股的股票期權。董事會確定股票期權所依據的普通股 股的估值為每股3.10美元。一家第三方獨立估值公司的 估值報告得出結論,截至2022年8月31日,公司普通股的公允價值為每股1.74美元。估值 報告採用了概率加權預期收益法(“PWERM”)分析,該分析表明 公司完成首次公開募股的可能性為45%,公司繼續私下經營的可能性為55%。公司 決定參照估值 報告對標的普通股進行估值,用於財務報告目的。公司根據先前發佈的財務報表的估值進行了回顧性分析,並確定 先前登記的股票薪酬支出的任何差額對截至2023年12月31日和2022年12月31日的 年度以及截至2023年3月31日的三個月期間的整個財務報表都不重要。
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最近的 會計公告
參見 本報告其他地方的財務報表附註 1 中標題為 “主要業務活動和重要會計政策——採用的會計聲明” 和 “——新會計聲明” 的章節。
第 3 項。關於市場風險的定量和定性披露。
不適用。
第 4 項。控制和程序。
對披露控制和程序的評估
在提交本10-Q表的 季度報告之前,我們的 管理層在我們的首席執行官兼臨時首席財務官的參與下,評估了我們的披露控制 和程序(定義見《交易法》第13a-15(e)條和第15d-15(e)條)。根據該評估,我們的首席執行官兼臨時首席財務官得出結論, 截至本10-Q表季度報告所涉期末,我們的披露控制和程序在設計和 運營方面均在合理的保證水平上有效。
財務報告內部控制的變化
在截至2024年3月31日的季度中, 我們的財務報告內部控制沒有發生對我們的財務報告內部控制產生重大影響、 或合理可能產生重大影響的變化。
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第二部分
其他 信息
第 1 項。法律訴訟。
在 截至2024年3月31日的三個月中,先前針對第 I部分第3項披露的法律訴訟沒有實質性變化。2023年年度報告中列出的 “法律訴訟”。見第一部分第2項。”管理層對財務狀況和經營業績的討論 和分析 — 流動性和資本資源 — 最新發展 — 中西部和解協議修正案” 用於某些相關的後續發展。
商品 1A。風險因素。
不適用。
第 2 項。未註冊的股權證券銷售和所得款項的使用。
未註冊 出售股權證券
在 截至2024年3月31日的三個月中,我們沒有出售任何未根據《證券法》註冊的股權證券,也沒有在 8-K表的當前報告中披露的 ,除非下文披露。
承諾股權融資機制下的銷售
與第 2 項所述的承諾股權融資機制有關。”管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析 —流動性和資本資源—承諾股權融資工具”, 在截至2024年3月31日的三個月中,根據CEFF收購協議,我們共向Tumim出售了114,496股普通股, 總收益為50,627美元。銷售是在四次收購過程中進行的,具體如下:2024年3月6日,以每股0.63973美元的價格出售了11,386股股票 。2024年3月12日,以每股0.42218美元的價格出售了30,849股股票。2024年3月18日, ,以每股0.45876美元的價格出售了54,045股股票。2024年3月27日,以每股0.30334美元的價格出售了18,216股股票。 關於銷售,我們根據Boustead 訂約書的條款,向Boustead簽發了四份配售代理認股權證作為補償,如第2項所述。”管理層對財務狀況和運營業績的討論和分析 —流動性和資本資源—承諾股權融資工具” 和項目 2。”管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析——流動性和資本資源——對Boustead Securities, LLC的合同 義務”,以行使價0.63973美元購買797股股票,以 每股0.42218美元的行使價購買2,159股股票,以每股0.45876美元的行使價購買3,783股股票,以每股0.30334美元的行使價 購買1,275股股票。
公司根據CEFF購買協議向Tumim發行的 證券是由公司根據《證券法》第4(a)(2)條及其D條例第506(b)條在 的交易中向Tumim發行和出售的,該交易不受《證券法》的註冊要求。在CEFF購買協議中,除其他外,Tumim向公司表示自己是 “合格投資者”(該術語的定義見《證券法》D條例第501(a)條)。因此, 公司根據購買協議向Tumim發行和出售的證券的要約和出售 過去和將來都不會根據《證券法》或任何適用的州證券或 “藍天” 法律進行登記,因此,如果沒有根據《證券法》和任何 適用的州證券或 “藍天” 進行註冊或註冊豁免,則不得在美國發行或出售此類證券 ” 法律。
公司根據《證券法》第4 (a) (2) 條和/或 通過不受《證券法》註冊要求的交易 向博斯特德發行和出售了 證券,以及行使此類證券後可發行的 普通股發行和出售 ,該交易不受《證券法》註冊要求的約束根據該條例D的第506 (b) 條。因此,公司向Boustead發行和出售根據Boustead訂約書向Boustead發行的證券 以及行使此類證券後可發行的普通股 過去和將來都不會根據《證券法》或任何適用的州證券或 “藍天” 法律進行登記,因此,未經註冊, 此類證券不得在美國發行或出售或根據《證券 法》和任何適用的州證券或 “藍天” 法律豁免註冊。
購買 股權證券
在截至2024年3月31日的三個月中,沒有 回購我們的普通股。
第 3 項。優先證券違約。
沒有。
第 4 項。礦山安全披露。
不適用。
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第 5 項。
在截至2024年3月31日的三個月中,未要求在8-K表的最新報告中披露 信息,但除下文披露的內容外,未報告任何信息。 證券持有人向董事會推薦被提名人 的程序沒有重大變化,這些變更是在公司上次披露此類程序後實施的。
Signing Day Sports, Inc. 2022年股權激勵計劃第 號修正案
正如公司於2024年2月28日提交的8-K表最新報告第5.07項中進一步描述的 , 公司的股東和董事會批准了Signing Day Sports, Inc. 2022年股權激勵計劃的第1號修正案( “計劃修正案”),將該計劃下可供發行的授權普通股數量從75萬股普通股增加到 2,250,000 股普通股。根據《計劃修正案》的批准,對用於根據本計劃 進行獎勵的獎勵協議的形式進行了修改。
計劃修正案的 副本、本計劃股票期權協議的形式、限制性形式 本計劃的股票 獎勵協議以及該計劃的限制性股票單位獎勵協議的形式 作為本10-Q表季度報告的附錄10.15、附錄10.16、附錄10.17和附錄10.18提交,本描述 參照此類證物的全文進行了全面限定。
第 6 項。展品。
附錄 否。 |
描述 | |
3.1 | Signing Day Sports, Inc. 第二次修訂和重述的公司註冊證書(參照2024年3月29日提交的10-K表年度報告附錄3.1併入) | |
3.2 | Signing Day Sports, Inc. 的第二份修訂和重述章程(參照2023年5月15日提交的S-1表格註冊聲明附錄3.2併入) | |
3.3 | Signing Day Sports, Inc. 第二經修訂和重述的章程第 1 號修正案(參考於 2023 年 12 月 8 日提交的 8-K 表最新報告附錄 3.1 納入) | |
4.1 | 根據Day Sports, Inc.和Tumim Stone Capital LLC於2024年1月5日簽訂的普通股購買協議(參照2024年3月29日提交的10-K表年度報告附錄4.18併入),向作為配售代理的Boustead Securities, LLC發行普通股購買權證表格 | |
4.2 | 截至2024年4月25日向丹尼爾·納爾遜簽發的期票(參照2024年4月26日提交的8-K表最新報告附錄4.1納入) | |
10.1 | Signing Day Sports, Inc.和Tumim Stone Capital LLC於2024年1月5日簽訂的普通股購買協議(參照2024年1月8日提交的8-K表最新報告附錄10.1納入) | |
10.2 | Signing Day Sports, Inc. 與 Tumim Stone Capital LLC 之間的註冊權協議,截至 2024 年 1 月 5 日(參照 2024 年 1 月 8 日提交的 8-K 表最新報告附錄 10.2 納入) | |
10.3† | Signing Day Sports, Inc. 與每位獨立董事之間的獨立董事協議表格(參照2023年5月15日提交的S-1表格註冊聲明附錄10.51納入) | |
10.4† | 修訂和重述了Signing Day Sports, Inc.與丹尼爾·納爾遜簽訂的截止2024年3月1日的高管僱傭協議(參照2024年3月6日提交的8-K表最新報告附錄10.2納入) | |
10.5 | Signing Day Sports, Inc. 與 SAJE Enterprises LLC(DBA Elite Deprogram Soccer)於2024年3月8日簽訂的戰略聯盟協議第1號修正案(參照2024年3月11日提交的8-K表最新報告附錄10.1納入) | |
10.6† | Signing Day Sports, Inc.和Craig Smith簽訂的截至2024年4月23日的高管僱傭協議(參照2024年4月26日提交的8-K表最新報告附錄10.1納入) | |
10.7 | Signing Day Sports, Inc.與Craig Smith簽訂的截至2024年4月23日的員工機密信息和發明轉讓協議(參照2024年4月26日提交的8-K表最新報告附錄10.3納入) |
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10.8 | Signing Day Sports, Inc. 與 Midwestern Interactive, LLC 於2024年4月11日簽訂的和解協議及發佈協議的第1號修正案(參照2024年4月17日提交的8-K表最新報告附錄10.1納入) | |
10.9† | Signing Day Sports, Inc. 和 Jeffry Hecklinski 於 2023 年 3 月 7 日簽訂的就業機會信(參照 2024 年 4 月 11 日提交的 8-K 表最新報告附錄 10.1 納入) | |
10.10† | Signing Day Sports, Inc.與傑弗裏·赫克林斯基簽訂的截止2024年4月9日的高管僱傭協議(參照2024年4月11日提交的8-K表最新報告附錄10.2納入) | |
10.11 | Signing Day Sports, Inc. 與 Jeffry Hecklinski 於 2023 年 3 月 9 日簽訂的《員工機密信息和發明轉讓協議》(引用 2024 年 4 月 11 日提交的 8-K 表最新報告附錄 10.4 納入) | |
10.12†* | Signing Day Sports, Inc. 和 Trent Whitehead 於 2023 年 3 月 16 日簽訂的就業機會信 | |
10.13* | Signing Day Sports, Inc. 與 Trent Whitehead 於 2024 年 2 月 6 日簽訂的員工機密信息和發明轉讓協議 | |
10.14 | Signing Day Sports, Inc.與每位執行官或董事之間的賠償協議表格(參照2023年5月15日提交的S-1表格註冊聲明附錄10.52併入) | |
10.15† | Signing Day Sports, Inc. 2022年股權激勵計劃第1號修正案(參照2024年3月1日提交的S-8表格註冊聲明附錄99.2納入) | |
10.16† | 經修訂的簽署Day Sports, Inc. 2022年股權激勵計劃的股票期權協議表格(參照2024年3月1日提交的S-8表格註冊聲明附錄99.3納入) | |
10.17† | 經修訂的簽署Day Sports, Inc. 2022年股權激勵計劃的限制性股票獎勵協議表格(參照2024年3月1日提交的S-8表格註冊聲明附錄99.4納入) | |
10.18† | 經修訂的簽署Day Sports, Inc. 2022年股權激勵計劃的限制性股票單位獎勵協議表格(參照2024年3月1日提交的S-8表格註冊聲明附錄99.6納入) | |
31.1* | 根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第302條提交的首席執行官證書 | |
31.2* | 根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第302條提交的首席財務和會計官員證書 | |
32.1** | 根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第906條提供的首席執行官證書 | |
32.2** | 根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第906條提供的首席財務和會計官證書 | |
101.INS* | 內聯 XBRL 實例文檔 | |
101.SCH* | 內聯 XBRL 分類擴展 架構文檔 | |
101.CAL* | 內聯 XBRL 分類擴展插件 計算鏈接庫文檔 | |
101.DEF* | 內聯 XBRL 分類擴展 定義 Linkbase 文檔 | |
101.LAB* | 內聯 XBRL 分類擴展 標籤 Linkbase 文檔 | |
101.PRE* | 內聯 XBRL 分類法擴展 演示鏈接庫文檔 | |
104* | 封面 Interactive 數據文件(格式為 Inline XBRL,包含在附錄 101 中) |
† | 高管 薪酬計劃或安排 |
* | 隨函提交 |
** | 隨函附上 |
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簽名
根據 1934 年《證券交易法》的要求,註冊人已正式安排下列簽署人經正式授權的 代表其簽署本報告。
日期: 2024 年 5 月 15 日 |
簽署 DAY SPORTS, INC. |
/s/ 丹尼爾 D. 納爾遜 | |
姓名:丹尼爾·尼爾森 | |
職務:首席執行官 | |
(主要 執行官) | |
/s/ 達蒙·裏奇 | |
姓名:達蒙·裏奇 | |
職位:臨時首席財務官 | |
(首席會計官兼首席財務 官) |
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