Document

高盛股份有限公司(“GS集團”)正在修訂和重申這一追回政策(“政策”)，該政策旨在使GS集團及其子公司和附屬公司(統稱“公司”)的經理和其他員工的利益與公司的利益相一致，並通過提供適當平衡風險和回報的激勵措施來促進公司的安全和穩健。

本政策應由委員會管理，委員會有權自行決定(A)行使本政策授予它的所有權力，(B)解釋、解釋和執行本政策，(C)規定、修訂和廢除與本政策有關的規則和條例，包括管理其自身運作的規則，(D)在執行本政策時作出必要或可取的決定，(E)糾正本政策中的任何缺陷、提供任何遺漏並協調本政策中的任何不一致之處，以及(F)修訂本政策以反映適用法律的變化(無論任何員工的權利是否受到不利影響)。委員會關於本政策的決定應是終局的、具有約束力的和決定性的。

委員會可在其成員中分配其在本政策下的任何權力、責任或職責，並將其授權給不是委員會成員的任何人或公司內的任何行政小組，包括管理高盛修訂和重新啟動的股票激勵計劃(2021年)(可能會不時修訂)的SIP委員會。

本政策適用於以下3(B)中所述的在授予可變薪酬時不時被視為GS集團“高級管理人員”的所有個人(例如，首席執行官、首席運營官、首席財務官)。此外，在委員會自行決定的範圍內，本政策可全部或部分適用於委員會認為適當的其他一名或多名個人，包括但不限於《機構間健全獎勵補償政策指導意見》所指的“受保僱員”。就本保單而言，本保單不時承保的每個此類個人均應被視為“承保個人”。

本政策(以及下文所述的承保事件)適用於在2015年1月1日或之後以任何形式向任何承保個人發放的任何浮動補償，在該個人為承保個人的一年內(統稱為本第3款(B)項所述的補償，在此稱為“承保補償”)，如果與該等可變補償有關的任何計劃、方案、安排或協議(“管理協議”)中規定的範圍內，該等補償也適用於該可變補償；但是，對於本保險單第4(A)款所述的承保事件，本保險單應僅適用於經修訂的2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第304(A)條(L)所述的12個月期間(“12個月期間”)收到的承保賠償，並應另外適用於本文所述的在該12個月期間變現的任何其他金額。在每一種情況下，按照薩班斯-奧克斯利法案(“額外承保金額”)的規定，如果此人是GS集團的“首席執行官”或“首席財務官”，則需要達到的程度相同。

如果投保個人參與(或以其他方式監督或負責，視情況而定)任何產品或服務的構建或營銷，或代表公司或公司的任何客户參與任何證券或其他財產的購買或銷售，在任何情況下，在沒有適當考慮公司或整個更廣泛的金融系統的風險的情況下(例如，投保個人對此類風險分析不當，或投保個人沒有充分提出對此類風險的擔憂)，並且由於該行為或不作為，確定存在，或者可以合理地預期是，對公司、承保個人的業務部門或更廣泛的金融系統造成實質性的不利影響。

如果發生任何其他事件或被保險人有任何作為或不作為，根據任何管轄協議，在每一種情況下，都可能導致沒收任何金額的保險賠償或向商號償還以前支付或交付給保險個人的任何金額的保險賠償。

在保險事件發生時(如上所述)，在符合第3(B)款但書的情況下，如果並在任何管轄協議規定的範圍內，保險個人可：(A)沒收以前判給但尚未支付或交付的任何未既得或既得保險賠償，(B)被要求償還以前支付或交付的任何保險賠償，或(C)就本政策第4(A)款所述的保險事件，被要求償還任何額外的保險金額；但是，根據本政策可退還的任何其他保單下的任何退還或退還的金額應計入本保單所要求的任何退還或退還，反之亦然。在確定應採取的適當行動時，委員會可考慮其認為適當的因素，包括但不限於適用法律的要求；個人參加保險事件或以其他方式對保險事件承擔責任的程度；個人當前的可變補償或其他現行補償金在保險事件發生的當年可能調整或不調整的程度；如果委員會知道保險事件，則可能受到影響或不受影響的程度；與保險個人的任何獎勵協議或其他適用的協議或安排具體規定發生保險事件的任何後果的程度。本政策無意擴大、收縮或以其他方式修改公司或承保個人在任何適用的管理協議下關於任何承保補償的權利和/或義務。

除修訂後的1934年《證券交易法》(下稱《交易法》)第10D條要求披露的任何信息，以及美國證券交易委員會或紐約證券交易所採用的任何適用規則或標準外，如果委員會確定發生了GS集團隨後在《交易法》要求的公開申報中披露的承保事件(“披露的承保事件”)，GS集團將在委託書中披露與作出該決定的年份有關的信息：(A)如果因披露的承保事件而從投保個人追回任何金額，則從投保個人追回的總金額，或(B)如果由於所披露的投保事件而沒有從投保個人追回任何金額，則為沒有追回任何金額的事實。

本政策中的任何條款都不會限制或限制公司在本文未描述的情況下沒收或償還任何數額的可變補償或任何其他金額(就1933年證券法下的S-K法規第402(A)(3)項所指的“指名高管”而言，這些都是實質性的，將在GS集團適用的委託書中描述)。本政策中的任何內容都不會在任何方面限制公司對任何被保險個人或任何其他人的就業採取或不採取任何行動的權利