附錄 99.2
財務報告
運營結果
截至 2024 年 3 月 31 日的三個月期限與截至 2023 年 3 月 31 日的三個月期限相比
在截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月期間,我們的自有船隊平均分別為107.9艘和112.7艘船。此外,在截至2024年3月31日的三個月期間, 通過我們的幹散貨運營平臺Costamare Bulkers Inc.(“CBI”),我們平均租用了57.0艘第三方幹散貨 船(截至2023年3月31日的三個月期間為10.9艘第三方幹散貨船)。截至2024年5月10日,CBI以定期租船方式租用了54艘幹散貨船。
在截至2024年3月31日的三個月期間,我們出售了幹散貨 船 曼薩尼約, 進展, 康斯坦丁諾斯, 梅里達, 聯盟和 飛馬總載重噸 載重量為246,151,接收了這艘幹散貨船的交付 奇蹟 載重噸位為 180,643。在截至 2023 年 3 月 31 日 的三個月期間,我們出售了集裝箱船 馬士基卡拉馬塔和 西蘭華盛頓總容量為13,292標準箱和幹散貨船 礦工 載重噸位為32,300。
截至2024年3月31日,我們已向NML投資了1.233億美元 。自2023年第二季度以來,NML已納入我們的合併財務報表。
在截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月期間,我們的機隊所有權 天數分別為9,820天和10,143天。所有權天數是航行收入和船舶運營 開支的主要驅動因素之一,代表我們船隊中每艘船隻的擁有天數的總天數。
合併財務業績和船舶運營數據(1)
(以百萬美元表示, | 截至3月31日的三個月期間 | 百分比 | ||||||||||||||
百分比除外) | 2023 | 2024 | 改變 | 改變 | ||||||||||||
航行收入 | $ | 248.8 | $ | 470.2 | $ | 221.4 | 89.0 | % | ||||||||
回租船投資的收入 | - | 5.3 | 5.3 | n.m。 | ||||||||||||
航行費用 | (31.6 | ) | (95.4 | ) | 63.8 | n.m。 | ||||||||||
包機租用費用 | (12.4 | ) | (144.3 | ) | 131.9 | n.m。 | ||||||||||
航行費用——關聯方 | (3.2 | ) | (3.6 | ) | 0.4 | 12.5 | % | |||||||||
船舶的運營費用 | (67.7 | ) | (59.7 | ) | (8.0 | ) | (11.8 | %) | ||||||||
一般和管理費用 | (4.4 | ) | (5.2 | ) | 0.8 | 18.2 | % | |||||||||
管理費和代理費-關聯方 | (15.2 | ) | (14.6 | ) | (0.6 | ) | (3.9 | %) | ||||||||
一般和管理費用——非現金部分 | (1.4 | ) | (1.7 | ) | 0.3 | 21.4 | % | |||||||||
攤還幹船塢和特別調查費用 | (4.7 | ) | (5.6 | ) | 0.9 | 19.1 | % | |||||||||
折舊 | (41.1 | ) | (40.5 | ) | (0.6 | ) | (1.5 | %) | ||||||||
出售船隻的淨收益 | 89.1 | 1.0 | (88.1 | ) | (98.9 | %) | ||||||||||
待售船隻的損失 | (2.4 | ) | - | (2.4 | ) | n.m。 | ||||||||||
外匯收益/(虧損) | 1.3 | (2.4 | ) | (3.7 | ) | n.m。 | ||||||||||
利息收入 | 6.7 | 8.3 | 1.6 | 23.9 | % | |||||||||||
利息和財務成本 | (36.9 | ) | (33.0 | ) | (3.9 | ) | (10.6 | %) | ||||||||
權益法投資的收益/(虧損) | (1.4 | ) | - | (1.4 | ) | n.m。 | ||||||||||
其他 | 2.6 | 0.6 | (2.0 | ) | (76.9 | %) | ||||||||||
衍生工具的收益 | 22.8 | 23.3 | 0.5 | 2.2 | % | |||||||||||
淨收入 | $ | 148.9 | $ | 102.7 |
(以百萬美元表示, | 截至3月31日的三個月期間 | 百分比 | ||||||||||||||
百分比除外) | 2023 | 2024 | 改變 | 改變 | ||||||||||||
航行收入 | $ | 248.8 | $ | 470.2 | $ | 221.4 | 89.0 | % | ||||||||
應計包機收入 | (2.3 | ) | 0.8 | 3.1 | n.m。 | |||||||||||
按現金計算的航行收入 (1) | $ | 246.5 | $ | 471.0 | $ | 224.5 | 91.1 | % |
1
船隻的運營數據 | 三個月期限 已於 3 月 31 日結束, | 百分比 | ||||||||||||||
2023 | 2024 | 改變 | 改變 | |||||||||||||
平均船隻數量 | 112.7 | 107.9 | (4.8 | ) | (4.3 | %) | ||||||||||
所有權日 | 10,143 | 9,820 | (323 | ) | (3.2 | %) | ||||||||||
正在進行幹船停泊和特別調查的船隻數量 | 9 | 2 | (7 | ) |
(1) 根據美國公認會計原則(“GAAP”),以現金為基礎調整的航行收入不是公認的 衡量標準。有關以現金為基礎調整的航行收入對賬表,請參閲上文 “合併財務業績和 船舶的運營數據”。
航行收入
截至2024年3月31日的三個月期間,航程收入從截至2023年3月31日的三個月期間的2.488億美元增長了89.0%,即2.214億美元, 至4.702億美元。增長主要歸因於(i)CBI的收入增加,這是由於CBI在 期間的運營量增加,(ii)我們自有集裝箱和幹散貨船的租金增加,(iii)分別在2023年第二和第四季度收購的兩艘集裝箱 船和2023年第三季度收購的一艘幹散貨船所得的收入,部分抵消了未獲得的收入在截至2023年的一年中售出的三艘集裝箱船和六艘幹散貨船以及 六艘幹散貨船在 2024 年第一季度售出。
在截至2024年3月31日的三個月期間,按現金計算的航行收入(扣除 非現金 “應計包機收入”)從截至2023年3月31日的三個月期間的2.465億美元增長了91.1%,達到2.245億美元,達到4.71億美元。截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月 期間,應計包機收入分別為80萬美元的正數和負230萬美元。
回租船投資的收入
截至2024年3月31日的三個月期間,回租船的投資收入為530萬美元。回租船投資的收入來自於NML在2024年第一季度的業務 。NML通過其全資子公司收購、擁有和空船租船。
航行費用
截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月期間,航行費用分別為9,540萬美元和3,160萬美元 。航行費用同比增加,這主要是由於 CBI在截至2024年3月31日的三個月期間與截至2023年3月31日的 三個月期間相比, CBI的業務量有所增加。航行費用主要包括(i)主要與幹散貨船相關的燃料消耗,(ii)第三方佣金, (iii)港口費用和(iv)運河通行費。
包機租用費用
截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月期間,包機租金支出分別為1.443億美元和1,240萬美元。租船費用是與根據CBI的租船協議租用第三方幹散貨船的 船相關的費用。
航行費用-關聯方
航行費用——截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月期間,關聯方分別為360萬美元 和320萬美元。航行費用 — 關聯方表示 (i) 在截至2024年3月31日和2024年3月31日的三個月期間,關聯經理和相關服務提供商收取的自有船隊的航行收入總額為 1.25% 的費用,以及 (ii) 向兩家相關的租船經紀公司支付的租船經紀費(涉及我們的集裝箱船),總金額約為40萬美元和30萬美元分別是 2023 年。
船舶的運營費用
在截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月期間,船舶的運營支出分別為5,970萬美元和6,770萬美元,其中還包括 與外幣敞口相關的衍生品合約的已實現收益/(虧損)。截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月期間,船舶的每日運營費用分別為6,075美元和6,672美元。每日運營費用按船舶在該期間的所有權天數內的 運營費用計算。
2
一般和管理費用
在截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月期間,一般和管理費用分別為520萬美元 和440萬美元,其中包括分別支付給相關服務提供商的67萬美元和 67萬美元。
管理費和代理費-關聯方
在截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月期間,我們的關聯方經理 收取的管理費分別為1,130萬美元和1,060萬美元。 我們的關聯方經理收取的金額包括截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月期間分別向第三方經理支付的350萬美元和350萬美元。此外,在截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月期間,與CBI的業務有關的四家和三家關聯代理商分別收取了總額為330萬美元 和460萬美元的代理費。
一般和管理費用-非現金部分
截至2024年3月31日的三個月期間,一般和管理費用——非現金部分 共計170萬美元,相當於2024年3月29日向相關服務 提供商發行的股票的價值。截至2023年3月31日的三個月期間,一般和管理費用——非現金部分共計 至140萬美元,相當於2023年3月30日向相關服務提供商發行的股票的價值。
幹船停泊和特別調查費用的攤銷
在截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月期間,延期幹船塢和特別調查 成本的攤銷額分別為560萬美元和470萬美元。在截至2024年3月31日的三個月的 期內,一艘船接受並完成了幹船停靠和特別調查,一艘船正在完成幹船停靠和特別調查。在截至2023年3月31日的三個月期間,有六艘船隻進行並完成了 幹船塢和特別調查,三艘船正在完成幹船停靠和特別調查。
折舊
截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月期間的折舊費用分別為4,050萬美元和4,110萬美元。
出售船舶的收益,淨額
在截至2024年3月31日的三個月期間, 我們從出售幹散貨船中錄得了100萬美元的淨收益 曼薩尼約, 進展和 康斯坦丁諾斯, 每艘船都被歸類為截至 2023 年 12 月 31 日待售的船隻,來自幹散貨船的銷售 梅里達, 聯盟和 飛馬。在截至2023年3月31日的三個月期間,我們銷售集裝箱船 淨收益為8,910萬美元 馬士基卡拉馬塔和 西蘭華盛頓,這些船舶被歸類為2022年12月31日在 起待售船隻(最初歸類為截至2022年3月31日待售船隻)和幹散貨船的出售 礦工.
待售船舶的損失
截至 2024 年 3 月 31 日,幹散貨船 冒險 繼續被歸類為待售船隻(最初被歸類為2023年第四季度待售船隻), 但由於該船的估計公允價值減去銷售成本超過了其賬面價值 ,因此未記錄任何損失。在截至2023年3月31日的三個月期間,幹散貨船 太波被歸類為待售船隻, 我們記錄的待售船舶虧損240萬美元,這是由於其估計的公允價值計量減去 的出售成本造成的。
利息收入
截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月期間,利息收入分別為830萬美元和670萬美元 。
利息和財務成本
在截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月期間,利息和財務成本分別為3,300萬美元和3,690萬美元。減少的主要原因是,與截至2023年3月31日的三個月期間 相比,截至2024年3月31日的三個月期間的平均貸款餘額降低, 利息支出減少。
3
權益法投資的收益/(虧損)
截至2024年3月31日的三個月 期間,權益法投資收入為04萬美元(截至2023年3月31日的三個月期間虧損140萬美元),這是我們在根據框架契約成立的合資公司中虧損的 份額。截至2024年3月31日和2023年3月31日,根據框架契約,分別擁有兩家和五家公司( ),其中分別沒有和四家公司擁有集裝箱船。
衍生工具的收益
截至2024年3月31日,我們持有符合對衝會計條件的衍生金融 工具和不符合對衝會計資格的衍生金融工具。每種符合對衝會計條件的衍生工具公允價值的變化 記錄在 “其他綜合收益” (“OCI”)中。每種不符合對衝會計條件的衍生工具的公允價值變化記錄在合併損益表中 。
截至2024年3月31日,這些工具的公允價值 總計為7,110萬美元的淨資產。在截至2024年3月31日的三個月期間,OCI中包含了540萬美元 的淨收益,2330萬美元的淨收益已計入衍生工具的淨收益。
現金流
截至 2024 年 3 月 31 日和 2023 年 3 月 31 日的三個月期間
濃縮現金流 | 截至3月31日的三個月期間 | |||||||
(以百萬美元表示) | 2023 | 2024 | ||||||
經營活動提供的淨現金 | 37.3 | 138.0 | ||||||
投資活動提供的淨現金 | 191.3 | 34.6 | ||||||
用於融資活動的淨現金 | (94.6 | ) | (28.0 | ) |
經營活動提供的淨現金
截至2024年3月31日的三個月期間, 經營活動提供的淨現金流從截至2023年3月31日的三個月期間的3,730萬美元增加了1.007億美元,至1.38億美元。增長主要歸因於營運資金狀況的有利變化,不包括長期債務的流動部分 和應計章程收入(代表該期間收到的現金與直線確認的收入 之間的差額),與截至2023年3月31日的三個月期間 相比,截至2024年3月31日的三個月期間,運營淨現金增加,以及利息(包括利息衍生品)的支付減少截至三月的三個月的 期間的淨收入)與截至2023年3月31日的三個月期相比,2024年31日以及截至2024年3月31日的三個月期間的幹船停泊和特別調查 成本與截至2023年3月31日的三個月期間相比有所下降。
投資活動提供的淨現金
在截至2024年3月31日的三個月期間,投資活動提供的淨現金為3,460萬美元,這主要包括我們出售幹散貨船獲得的收益 曼薩尼約, 進展, 康斯坦丁諾斯, 梅里達, 聯盟和 飛馬; 部分抵消了 (i) 交付二手幹散貨船的結算 付款 奇蹟,(ii)支付我們的某些集裝箱和 幹散貨船的升級費用,(iii)為NML投入的淨投資付款。
在截至2023年3月31日的三個月期間,投資活動提供的淨現金為1.913億美元,主要包括我們從(i)出售集裝箱 船隻中獲得的收益 西蘭華盛頓和 馬士基卡拉馬塔還有幹散貨船 礦工,(ii) 我們對美國國庫券的部分短期 投資的到期日;部分抵消了購買美國國庫券短期投資的款項以及 某些集裝箱和幹散貨船升級的付款 。
4
用於融資活動的淨現金
在截至2024年3月31日的三個月期間,用於融資活動的淨現金為2,800萬美元 ,主要包括 (a) 與我們的債務融資 協議和融資租賃責任協議相關的970萬美元淨付款(包括我們從八份債務融資協議中獲得的1.115億美元收益), (b) 我們在2023年第四季度向普通股持有人支付的930萬美元股息 (c) 我們向7.625%的B系列累積可贖回永久優先股的持有人支付了90萬美元 股息(”B系列優先股”), 我們向8.500%的C系列累計可贖回永久優先股(“C系列 優先股”)的持有人支付了220萬美元的股息,向8.75%的D系列累計可贖回永久優先股(“D系列優先股”)的持有人支付了220萬美元的股息,向8.875%的持有人支付了250萬美元的股息 2023年10月15日至2024年1月14日期間的E系列累積可贖回 永久優先股(“E系列優先股”)。
在截至2023年3月31日的三個月期間,用於融資活動的淨現金為9,460萬美元 ,其中主要包括(a)與債務融資 協議相關的7,420萬美元淨付款(包括我們從一項債務融資協議中獲得的3.228億美元收益),(b)我們在2022年第四季度向普通股持有人支付的1,030萬美元股息 以及(c)90萬美元我們向B系列優先股 的持有人支付了股息,我們向C系列優先股的持有人支付了210萬美元的股息,美元在2022年10月15日至2023年1月14日期間,我們向 D系列優先股的持有人支付了220萬美元的股息,並向E系列優先股的持有人支付了250萬美元的股息。
流動性和未受阻船隻
現金和現金等價物
截至2024年3月31日,我們的現金及現金等價物 (包括限制性現金)為9.698億美元,1,770萬美元投資於短期美國國庫券(短期投資),220萬美元與我們的FFA和船舶互換相關的保證金存款。此外,截至2024年3月31日,我們的流動性約為11.060億美元,其中包括(a)我們在根據框架 契約成立的合資公司中持有的50萬美元現金份額,以及(b)來自兩個狩獵許可證設施的1.158億美元可用未提取資金。
無債務船隻
截至2024年5月9日,以下船隻沒有債務。
未受阻的船隻
(詳情請參閲艦隊清單)
船名 | 建造年份 | 標準箱/載重噸 容量 | ||
集裝箱船 | ||||
KURE | 1996 | 7,403 | ||
馬士基九龍 | 2005 | 7,471 | ||
星辰之星 | 2005 | 2,556 | ||
密歇根 | 2008 | 1,300 | ||
阿卡迪亞 | 2001 | 1,550 | ||
幹散貨船 | ||||
冒險 | 2011 | 33,755 | ||
電話會議詳情:
美國東部標準時間2024年5月10日星期五上午8點30分,Costamare的管理層 團隊將舉行電話會議,討論財務業績。參與者應在預定的 時間前 10 分鐘使用以下號碼撥打電話:1-844-887-9405(來自美國)、0808-238-9064(來自英國)或 +1-412-317-9258(來自美國和 英國境外)。請引用 “Costamare”。電話會議的重播將持續到2024年5月17日。美國 重播號碼為 +1-877-344-7529;標準國際重播號碼為 +1-412-317-0088;重播 所需的接入碼為:8339275。
5
網絡直播:
還將通過 Costamare Inc.網站(www.costamare.com)在互聯網上同時進行網絡直播。網絡直播的參與者應在網絡直播開始前大約 10 分鐘 在網站上註冊。
關於 Costamare Inc.
Costamare Inc. 是全球領先的集裝箱船和幹散貨船租賃的所有者和供應商之一。該公司在國際航運業擁有50年的歷史,船隊由68艘集裝箱船組成,總容量約為513,000標準箱和39艘幹散貨船,總容量約為2,900,000載重噸(包括我們同意出售的一艘船和我們同意收購的兩艘船)。該公司還有一個乾式 散貨操作平臺,該平臺可以租用進出幹散貨船,簽訂包運合同,遠期貨運協議, 也可以使用套期保值解決方案。該公司參與向第三方所有者提供融資的租賃業務。 公司的普通股、B系列優先股、C系列優先股、D系列優先股和E系列優先股 在紐約證券交易所上市,股票代碼分別為 “CMRE”、“CMRE PR B”、“CMRE PR C”、“CMRE PR D” 和 “CMRE PR E”。
前瞻性陳述
本財報包含 “前瞻性陳述”。 在某些情況下,您可以通過前瞻性詞語來識別這些陳述,例如 “相信”、“打算”、 “估計”、“項目”、“預測”、“計劃”、“潛在”、“可能”、“應該”、“可以”、“期望” 和類似的表達方式。這些陳述不是歷史事實,而 僅代表了Costamare對未來業績的看法,其中許多業績本質上是不確定的, 不在Costamare的控制範圍內。實際結果可能與這些 前瞻性陳述中的預期有所不同,甚至可能存在重大差異。有關可能影響未來業績的一些風險和重要因素的討論,請參閲公司20-F表年度報告(文件編號001-34934)中 “風險因素” 標題下的討論 。
公司聯繫人:
Gregory Zikos — 首席財務官
Konstantinos Tsakalidis — 業務發展
Costamare Inc.,摩納哥
電話:(+377) 93 25 09 40
電子郵件:ir@costamare.com
6
集裝箱船隊名單
下表提供了截至 2024 年 5 月 9 日關於 我們的集裝箱船隊以及受售後回租協議約束的船舶的更多信息。每艘船都是一艘蜂窩集裝箱船,這意味着 它是一艘專用的集裝箱船。
|
船名 | 租船人 | 建造年份 | 容量 (國際標準箱) | 當前每日包機費率(1)(美元) | 章程到期(2) |
1 | 海衞一 | 常青 | 2016 | 14,424 | (*) | 2026 年 3 月 |
2 | 泰坦(i) | 常青 | 2016 | 14,424 | (*) | 2026 年 4 月 |
3 | 塔洛斯(i) | 常青 | 2016 | 14,424 | (*) | 2026 年 7 月 |
4 | 金牛座(i) | 常青 | 2016 | 14,424 | (*) | 2026 年 8 月 |
5 | 特修斯(i) | 常青 | 2016 | 14,424 | (*) | 2026 年 8 月 |
6 | 我的勝利(i) | 楊明 | 2020 | 12,690 | (*) | 2030 年 5 月 |
7 | 我的真相(i) | 楊明 | 2020 | 12,690 | (*) | 2030 年 5 月 |
8 | 我的全部(i) | 楊明 | 2020 | 12,690 | (*) | 2030 年 7 月 |
9 | 我的目標(i) | 楊明 | 2021 | 12,690 | (*) | 2030 年 11 月 |
10 | 我的頂部(i) | 楊明 | 2021 | 12,690 | (*) | 2031 年 3 月 |
11 | 卡里塔斯角 | 理學碩士 | 2016 | 11,010 | 33,000 | 2031 年 8 月 |
12 | 泰納羅角 | 理學碩士 | 2017 | 11,010 | 33,000 | 2031 年 4 月 |
13 | 科爾蒂亞角 | 理學碩士 | 2017 | 11,010 | 33,000 | 2031 年 8 月 |
14 | 蘇尼奧角 | 理學碩士 | 2017 | 11,010 | 33,000 | 2031 年 4 月 |
15 | 阿爾特米西奧角 | Hapag Lloyd/(*) | 2017 | 11,010 | 36,650/(*) | 2030 年 3 月(3) |
16 | ZIM 上海 | ZIM | 2006 | 9,469 | 72,700 | 2025 年 7 月 |
17 | ZIM YANTIAN | ZIM | 2006 | 9,469 | 72,700 | 2025 年 6 月 |
18 | 鹽田 | COSCO | 2006 | 9,469 | (*) | 2026 年 4 月 |
19 | 中遠海拉斯 | COSCO | 2006 | 9,469 | (*) | 2026 年 7 月 |
20 | 北京 | COSCO | 2006 | 9,469 | (*) | 2026 年 6 月 |
21 | MSC AZOV | 理學碩士 | 2014 | 9,403 | 35,300 | 2026 年 12 月 |
22 | MSC AMALFI | 理學碩士 | 2014 | 9,403 | 35,300 | 2027 年 3 月 |
23 | MSC AJACCIO | 理學碩士 | 2014 | 9,403 | 35,300 | 2027 年 2 月 |
24 | 雅典 MSC | 理學碩士 | 2013 | 8,827 | 35,300 | 2026 年 1 月 |
25 | MSC ATHOS | 理學碩士 | 2013 | 8,827 | 35,300 | 2026 年 2 月 |
26 | 英勇 | Hapag Lloyd/(*) | 2013 | 8,827 | 32,400/(*) | 2030 年 4 月(4) |
27 | 價值 | Hapag Lloyd/(*) | 2013 | 8,827 | 32,400/(*) | 2030 年 4 月(5) |
28 | 英勇的 | Hapag Lloyd/(*) | 2013 | 8,827 | 32,400/(*) | 2030 年 6 月(6) |
29 | 瓦朗斯 | Hapag Lloyd/(*) | 2013 | 8,827 | 32,400/(*) | 2030 年 7 月(7) |
30 | VANTAGE | Hapag Lloyd/(*) | 2013 | 8,827 | 32,400/(*) | 2030 年 9 月(8) |
31 | 納瓦里諾 | MSC/(*) | 2010 | 8,531 | 31,000/(*) | 2029 年 3 月(9) |
32 | 克萊文 | 理學碩士 | 1996 | 8,044 | 41,500 | 2026 年 11 月 |
33 | KOTKA | 理學碩士 | 1996 | 8,044 | 41,500 | 2026 年 12 月 |
34 | 馬士基九龍 | 馬士基 | 2005 | 7,471 | 18,500 | 2025 年 8 月 |
35 | KURE | 理學碩士 | 1996 | 7,403 | 41,500 | 2026 年 7 月 |
36 | 美索尼 | 馬士基 | 2003 | 6,724 | 46,500 | 2026 年 8 月 |
37 | 波爾圖切利 | 馬士基 | 2001 | 6,712 | 30,075 | 2026 年 6 月 |
38 | ZIM TAMPA | ZIM | 2000 | 6,648 | 45,000 | 2025 年 7 月 |
39 | ZIM 越南 | ZIM | 2003 | 6,644 | 53,000 | 2025 年 10 月 |
40 | ZIM 美國 | ZIM | 2003 | 6,644 | 53,000 | 2025 年 10 月 |
41 | 白羊座 | (*) | 2004 | 6,492 | 58,500 | 2026 年 3 月 |
42 | 爭論 | (*) | 2004 | 6,492 | 58,500 | 2026 年 4 月 |
43 | 波爾圖卡吉奧 | 馬士基 | 2002 | 5,908 | 28,822 | 2026 年 6 月 |
44 | 格倫峽谷 | ZIM | 2006 | 5,642 | 62,500 | 2025 年 6 月 |
7
|
船名 | 租船人 | 建造年份 | 容量 (國際標準箱) | 當前每日包機費率(1)(美元) | 章程到期(2) |
45 | 熱爾梅諾港 | 馬士基 | 2002 | 5,570 | 28,822 | 2026 年 6 月 |
46 | 利昂尼迪奧 | 馬士基 | 2014 | 4,957 | 14,200 | 2024 年 12 月(10) |
47 | KYPARISSIA | 馬士基 | 2014 | 4,957 | 14,200 | 2024 年 11 月(10) |
48 | 大都市 | 馬士基 | 2013 | 4,957 | 13,500 | 2025 年 7 月(11) |
49 | 馬拉索波利斯 | 馬士基 | 2013 | 4,957 | 13,500 | 2025 年 7 月(11) |
50 | GIALOVA | (*) | 2009 | 4,578 | (*) | 2026 年 3 月(12) |
51 | DYROS | 馬士基 | 2008 | 4,578 | 17,500 | 2025 年 2 月 |
52 | 諾福克 | (*) | 2009 | 4,259 | (*) | 2025 年 3 月 |
53 | VULPECULA | ZIM | 2010 | 4,258 | 請參閲註釋 13 | 2028 年 5 月(13) |
54 | 火車 | 哈帕克·勞埃德 | 2010 | 4,258 | 21,750 | 2024 年 6 月 |
55 | 處女座 | 馬士基 | 2009 | 4,258 | 21,500 | 2025 年 3 月 |
56 | 維拉 | ZIM | 2009 | 4,258 | 請參閲註釋 14 | 2028 年 4 月(14) |
57 | 安德羅薩 | (*) | 2010 | 4,256 | (*) | 2026 年 3 月 |
58 | NEOKASTRO | CMA CGM | 2011 | 4,178 | 39,000 | 2027 年 2 月 |
59 | 蔚山 | 馬士基 | 2002 | 4,132 | 34,730 | 2026 年 1 月 |
60 | 極地巴西 (i) | 馬士基 | 2018 | 3,800 | 19,700 | 2025 年 1 月(15) |
61 | 拉科尼亞 | COSCO | 2004 | 2,586 | 26,500 | 2025 年 3 月 |
62 | 天蠍座 | 哈帕克·勞埃德 | 2007 | 2,572 | 17,750 | 2026 年 2 月(16) |
63 | 星辰之星 | (*) | 2005 | 2,556 | (*) | 2026 年 6 月 |
64 | AREOPOLIS | COSCO | 2000 | 2,474 | 26,500 | 2025 年 4 月 |
65 | 阿卡迪亞 | 太古航運 | 2001 | 1,550 | 13,000 | 2025 年 3 月 |
66 | 密歇根 | (*) | 2008 | 1,300 | (*) | 2025 年 10 月 |
67 | 交易者 | (*)/(*) | 2008 | 1,300 | (*)/(*) | 2026 年 10 月(17) |
68 | 呂貝克 | (*) | 2001 | 1,078 | (*) | 2026 年 4 月 |
(1) | 除非另有説明,否則每日包機費率均為毛額。當前每日包機費率規定的金額 是包機合同中包含的金額。 |
(2) | 包機條款和到期日期基於包機 可能到期的最早日期(除非另有説明)。 |
(3) | 阿特米西奧角目前已包租給 哈帕克·勞埃德最早在 2025 年 3 月 12 日之前,每日費率為 36,650 美元。將船隻從那裏重新交付後 哈帕克·勞埃德,該船將開始與一家領先的 班輪公司簽訂新的租約,為期60至64個月,租期未公開。 |
(4) | 英勇目前已包租給 哈帕克·勞埃德最早在 2025 年 4 月 3 日之前的每日費率為 32,400 美元。將船隻從那裏重新交付後 哈帕克·勞埃德,該船將開始與一家領先的班輪公司 簽訂新的租約,為期60至64個月,租期未公開。 |
(5) | 價值目前已包租給 哈帕克·勞埃德最早在 2025 年 4 月 25 日之前,每日費率為 32,400 美元。將船隻從那裏重新交付後 哈帕克·勞埃德,該船將開始與一家領先的班輪公司 簽訂新的租約,為期60至64個月,租期未公開。 |
(6) | Valiant目前已包租給 哈帕克·勞埃德最早在 2025 年 6 月 5 日之前,每日費率為 32,400 美元。將船隻從那裏重新交付後 哈帕克·勞埃德,該船將開始與一家領先的班輪公司 簽訂新的租約,為期60至64個月,租期未公開。 |
(7) | 瓦朗斯 目前已包租給 哈帕克·勞埃德最早在 2025 年 7 月 3 日之前,每日費率為 32,400 美元。將船隻從那裏重新交付後 哈帕克·勞埃德,該船將開始與一家領先的班輪公司 簽訂新的租約,為期60至64個月,租期未公開。 |
(8) | Vantage 目前已包租給 哈帕克·勞埃德最早在 2025 年 9 月 8 日之前,每日費率為 32,400 美元。將船隻從那裏重新交付後 哈帕克·勞埃德,該船將開始與一家領先的 班輪公司簽訂新的租約,為期60至64個月,租期未公開。 |
(9) | 納瓦里諾 目前已包租給 理學碩士在 2025 年 3 月 1 日之前,每日費率為 31,000 美元,最早 。將船隻從那裏重新交付後 理學碩士,該船將開始與一家領先的班輪公司簽訂新的租約,租期為48至52個月,租期未公開。 |
(10) | 租船人可以選擇將當前的定期包機再延長12至24個月 ,每日費率為17,000美元。 |
(11) | 租船人可以選擇將當前的定期租約再延長大約 24 個月,每日費率為 14,500 美元。 |
(12) | 賈洛娃 目前正在接受她的特別調查,隨後,它將開始與一家領先的班輪公司簽訂定期包機 ,租期約為22至24個月,價格未公開。 |
8
(13) | Vulpecula目前已包租給 ZIM 根據於 2023 年 5 月 生效的租船合同。該章程的期限為60至64個月。對於本包機,前 12 個月期間的每日費率為99,000美元,第二個12個月的每日費率為91,250美元,第三個12個月的每日費率為10,000美元, 包機剩餘期限的每日費率為8,000美元。 |
(14) | Vela目前已包租給 ZIM 根據一份於 2023 年 4 月 生效的租船合同。該章程的期限為60至64個月。對於本包機,前12個月的每日費率為99,000美元 ,第二個12個月的每日費率為91,250美元,第三個12個月的每日費率為10,000美元,剩餘的包機期限為8,000美元。 |
(15) | 租船人可以選擇將當前的定期包機再延長三個一年, 每日費率為21,000美元。 |
(16) | 天蠍座 目前的包租費為每天17,750美元,有效期至2024年7月10日。從該日期 起,直到包機到期,新的每日費率將為16,500美元。 |
(17) | 交易者目前以未公開的價格租用,最早要到2024年10月1日。 從其當前租船人手中重新交付該船後,該船將開始與一家領先的班輪公司簽訂新的租約,為期 為期24至26個月,費率未公開。 |
(i) | 指需要進行售後回租交易的船隻。 |
(*) 表示租船人的身份和/或當前的每日包機費率 和/或包機到期日期,這些日期被視為機密信息。
9
幹散貨船隊名單
下表提供了截至2024年5月9日的有關我們的幹散貨船隊 的信息,包括一艘我們同意出售的船隻和我們同意收購的兩艘船隻。
|
船名 | 建造年份 | 容量 (載重噸) |
1 | 邊境團結(待定)邊境)(i) | 2012 | 181,415 |
2 | 奇蹟 | 2011 | 180,643 |
3 | 低地繁榮(待定)繁榮)(i) | 2012 | 179,895 |
4 | 多拉多 | 2011 | 179,842 |
5 | 恩納 | 2011 | 175,975 |
6 | 風成 | 2012 | 83,478 |
7 | GRENETA | 2010 | 82,166 |
8 | HYDRUS | 2011 | 81,601 |
9 | 鳳凰 | 2012 | 81,569 |
10 | 生成器 | 2012 | 81,541 |
11 | 農民 | 2012 | 81,541 |
12 | SAUVAN | 2010 | 79,700 |
13 | 玫瑰 | 2008 | 76,619 |
14 | MERCHIA | 2015 | 63,800 |
15 | 海鳥 | 2016 | 63,553 |
16 | 黎明 | 2018 | 63,530 |
17 | 獵户座 | 2015 | 63,473 |
18 | 達蒙 | 2012 | 63,227 |
19 | 艾莉亞 | 2013 | 61,424 |
20 | 泰坦 I | 2009 | 58,090 |
21 | ERACLE | 2012 | 58,018 |
22 | PYTHIAS | 2010 | 58,018 |
23 | NORMA | 2010 | 58,018 |
24 | 神諭 | 2009 | 57,970 |
25 | 庫拉索島 | 2011 | 57,937 |
26 | 烏拉圭 | 2011 | 57,937 |
27 | 雅典娜 | 2012 | 57,809 |
28 | 塞雷娜 | 2010 | 57,266 |
29 | 天秤座 | 2010 | 56,729 |
30 | 克拉拉 | 2008 | 56,557 |
31 | BERMONDI | 2009 | 55,469 |
32 | 真實 | 2012 | 37,163 |
33 | 平價 | 2012 | 37,152 |
34 | 敏鋭 | 2011 | 37,149 |
35 | 公平 | 2013 | 37,071 |
36 | 發現 | 2012 | 37,019 |
37 | 伯尼斯 | 2011 | 34,627 |
38 | 冒險(ii) | 2011 | 33,755 |
39 | 資源 | 2010 | 31,776 |
(i) 表示我們同意收購的船隻。
(ii) 表示我們同意出售的船隻。
10
合併收益表
截至3月31日的三個月中 | ||||||||
(以千美元表示,股票和每股金額除外) | 2023 | 2024 | ||||||
(未經審計) | ||||||||
收入: | ||||||||
航行收入 | $ | 248,769 | $ | 470,172 | ||||
回租船投資的收入 | - | 5,258 | ||||||
總收入 | $ | 248,769 | $ | 475,430 | ||||
費用: | ||||||||
航行費用 | (31,631 | ) | (95,357 | ) | ||||
包機租用費用 | (12,405 | ) | (144,349 | ) | ||||
航行費用——關聯方 | (3,211 | ) | (3,634 | ) | ||||
船舶的運營費用 | (67,674 | ) | (59,657 | ) | ||||
一般和管理費用 | (4,366 | ) | (5,193 | ) | ||||
管理費和代理費-關聯方 | (15,190 | ) | (14,647 | ) | ||||
一般和管理費用——非現金部分 | (1,408 | ) | (1,698 | ) | ||||
攤還幹船塢和特別調查費用 | (4,701 | ) | (5,612 | ) | ||||
折舊 | (41,144 | ) | (40,501 | ) | ||||
出售船隻的淨收益 | 89,068 | 993 | ||||||
待售船隻的損失 | (2,350 | ) | - | |||||
外匯收益/(虧損) | 1,269 | (2,378 | ) | |||||
營業收入 | $ | 155,026 | $ | 103,397 | ||||
其他費用: | ||||||||
利息收入 | $ | 6,722 | $ | 8,313 | ||||
利息和財務成本 | (36,880 | ) | (32,950 | ) | ||||
權益法投資的收益/(虧損) | (1,361 | ) | 40 | |||||
其他 | 2,566 | 534 | ||||||
衍生工具的收益 | 22,791 | 23,338 | ||||||
其他支出總額 | $ | (6,162 | ) | $ | (725 | ) | ||
淨收入 | $ | 148,864 | $ | 102,672 | ||||
分配給優先股的收益 | (7,595 | ) | (7,681 | ) | ||||
歸屬於非控股權益的淨(收益)/虧損 | 291 | (811 | ) | |||||
普通股股東可獲得的淨收益 | $ | 141,560 | $ | 94,180 | ||||
普通股每股收益,基本收益和攤薄後收益 | $ | 1.16 | $ | 0.79 | ||||
加權平均股數,基本股數和攤薄股數 | 122,531,273 | 118,628,891 |
11
COSTAMARE INC.
合併資產負債表
(以千美元表示) | 截至 2023 年 12 月 31 日 | 截至 2024 年 3 月 31 日 | ||||||
資產 | (已審計) | (未經審計) | ||||||
流動資產: | ||||||||
現金和現金等價物 | $ | 745,544 | $ | 832,195 | ||||
受限制的現金 | 10,645 | 68,822 | ||||||
保證金存款 | 13,748 | 2,215 | ||||||
短期投資 | 17,492 | 17,719 | ||||||
目前對回租船隻的投資 | 27,362 | 29,162 | ||||||
銷售類型租賃(船舶)的淨投資,當前 | 22,620 | 29,048 | ||||||
應收賬款 | 50,684 | 60,564 | ||||||
庫存 | 61,266 | 65,551 | ||||||
應向關聯方收取的款項 | 4,119 | 2,694 | ||||||
衍生品的公允價值 | 33,310 | 52,710 | ||||||
應收保險索賠 | 18,458 | 17,242 | ||||||
待售船隻 | 40,307 | 9,486 | ||||||
假定時限 | 405 | 199 | ||||||
應計包機收入 | 9,752 | 9,587 | ||||||
預付款和其他 | 61,949 | 58,664 | ||||||
流動資產總額 | $ | 1,117,661 | $ | 1,255,858 | ||||
固定資產,淨額: | ||||||||
船隻和預付款,淨額 | 3,446,797 | 3,392,376 | ||||||
固定資產總額,淨額 | $ | 3,446,797 | $ | 3,392,376 | ||||
非流動資產: | ||||||||
權益法投資 | $ | 552 | $ | 592 | ||||
對回租船隻的投資,非流動 | 191,674 | 203,429 | ||||||
遞延費用,淨額 | 72,801 | 71,720 | ||||||
融資租賃、使用權資產(船舶) | 39,211 | 38,864 | ||||||
銷售類租賃(船舶)的淨投資,非流動 | 19,482 | 8,877 | ||||||
經營租賃、使用權資產 | 284,398 | 261,853 | ||||||
應收賬款,非流動賬款 | 5,586 | 5,161 | ||||||
受限制的現金 | 69,015 | 68,810 | ||||||
衍生品的公允價值,非流動 | 28,639 | 33,909 | ||||||
應計包機收入,非當前 | 10,937 | 8,651 | ||||||
假定時限,非現行 | 269 | 220 | ||||||
總資產 | $ | 5,287,022 | $ | 5,350,320 | ||||
負債和股東權益 | ||||||||
流動負債: | ||||||||
長期債務的當前部分 | $ | 347,027 | $ | 337,050 | ||||
融資租賃負債 | 2,684 | 2,711 | ||||||
經營租賃負債,流動部分 | 160,993 | 162,491 | ||||||
應付賬款 | 46,769 | 60,564 | ||||||
應付關聯方款項 | 3,172 | 2,484 | ||||||
應計負債 | 39,521 | 33,104 | ||||||
未賺取的收入 | 52,177 | 45,480 | ||||||
衍生品的公允價值 | 3,050 | 3,778 | ||||||
其他流動負債 | 7,377 | 8,196 | ||||||
流動負債總額 | $ | 662,770 | $ | 655,858 | ||||
非流動負債 | ||||||||
長期債務,扣除流動部分 | $ | 1,999,193 | $ | 1,998,597 | ||||
融資租賃負債,扣除流動部分 | 23,877 | 23,195 | ||||||
經營租賃負債,非流動部分 | 114,063 | 90,351 | ||||||
扣除流動部分後的衍生品公允價值 | 11,194 | 11,752 | ||||||
扣除本期部分的非所得收入 | 27,352 | 24,828 | ||||||
其他非流動負債 | 9,184 | 14,002 | ||||||
非流動負債總額 | $ | 2,184,863 | $ | 2,162,725 | ||||
承付款和意外開支 | ||||||||
臨時股權——子公司的可贖回非控股權益 | $ | 629 | $ | 604 | ||||
股東權益: | ||||||||
優先股 | $ | - | $ | - | ||||
普通股 | 13 | 13 | ||||||
庫存股 | (120,095 | ) | (120,095 | ) | ||||
額外的實收資本 | 1,435,294 | 1,440,679 | ||||||
留存收益 | 1,045,932 | 1,126,413 | ||||||
累計其他綜合收益 | 21,387 | 26,815 | ||||||
Costamare Inc. 股東權益總額 | $ | 2,382,531 | $ | 2,473,825 | ||||
非控股權益 | 56,229 | 57,308 | ||||||
股東權益總額 | 2,438,760 | 2,531,133 | ||||||
負債和股東權益總額 | $ | 5,287,022 | $ | 5,350,320 |
12
財務摘要
截至3月31日的三個月期間 | ||||||||
(以千美元表示,股票和每股數據除外): | 2023 | 2024 | ||||||
航行收入 | $ | 248,769 | $ | 470,172 | ||||
應計包機收入 (1) | $ | (2,265 | ) | $ | 761 | |||
假設分期租金的攤銷 | $ | 49 | $ | 38 | ||||
按現金計算的航行收入 (2) | $ | 246,553 | $ | 470,971 | ||||
回租船投資的收入 | $ | - | $ | 5,258 | ||||
普通股股東可獲得的調整後淨收益 (3) | $ | 46,533 | $ | 75,243 | ||||
加權平均股票數 | 122,531,273 | 118,628,891 | ||||||
調整後的每股收益 (3) | $ | 0.38 | $ | 0.63 | ||||
淨收入 | $ | 148,864 | $ | 102,672 | ||||
普通股股東可獲得的淨收益 | $ | 141,560 | $ | 94,180 | ||||
加權平均股票數量 | 122,531,273 | 118,628,891 | ||||||
每股收益 | $ | 1.16 | $ | 0.79 |
(1) 應計包機收入表示該期間收到的現金 與直線確認的收入之間的差額。在包機費率不斷上漲的包機的最初幾年,航程 收入將超過該期間收到的現金,在最後幾年收到的此類包機現金將超過確認的直線收入 。對於利率下降的包機,情況恰恰相反。
(2) 按現金計算的航行收入是指扣除包機費率上漲的包機下記錄的非現金 “應計包機收入” 後 後的航行收入。但是,根據美國公認會計原則,按現金計算的航行收入 不是確認的衡量標準。我們認為,以現金為基礎列報經調整後的航程收入 對投資者很有用,因為它根據當時的每日 包機費率列報了相關時期的包機收入。上面 “艦隊清單” 表格的 註釋中描述了根據我們的機隊租約協議提高或減少的每日包機費率。
(3) 普通股股東可獲得的調整後淨收益和調整後每股收益 是非公認會計準則衡量標準。請參閲淨收益與調整後淨收益和調整後每股收益的對賬。
非公認會計準則指標
公司根據美國公認會計原則報告其財務業績。 但是,管理層認為,用於管理業務的某些非公認會計準則財務指標可以為這些財務 指標的用户提供當前業績與先前運營期業績之間更多有意義的比較。管理層認為,這些 非公認會計準則財務指標可以進一步有意義地反映業務的潛在趨勢,因為它們提供了歷史信息的比較,其中不包括影響整體可比性的某些項目。管理層還使用這些非公認會計準則財務 指標來制定財務、運營和規劃決策以及評估公司的業績。下表列出了截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月的補充財務數據以及與GAAP財務指標的相應對賬。非公認會計準則財務指標應視為航行收入或淨收入的補充,而不是替代根據公認會計原則確定的 淨收入。非公認會計準則財務指標包括(i)按現金進行調整的航行收入(上文對賬)、 (ii)普通股股東可獲得的調整後淨收益以及(iii)調整後的每股收益。
13
普通股股東可獲得的淨收益與調整後淨收益的對賬和 調整後每股收益
截至3月31日的三個月期間 | ||||||||
(以千美元表示,股票和每股數據除外) | 2023 | 2024 | ||||||
淨收入 | $ | 148,864 | $ | 102,672 | ||||
分配給優先股的收益 | (7,595 | ) | (7,681 | ) | ||||
非控股權益 | 291 | (811 | ) | |||||
普通股股東可獲得的淨收益 | 141,560 | 94,180 | ||||||
應計包機收入 | (2,265 | ) | 761 | |||||
一般和管理費用——非現金部分 | 1,408 | 1,698 | ||||||
假設定期租約攤銷 | 49 | 38 | ||||||
歐元/美元遠期合約的已實現(收益)/虧損 (1) | 48 | (439 | ) | |||||
出售船隻的淨收益 | (89,068 | ) | (993 | ) | ||||
待售船隻的損失 | 2,350 | - | ||||||
與York Capital合資的公司持有待售船舶的損失包含在投資權益損失中 | 2,029 | - | ||||||
非經常性、非現金註銷貸款遞延融資成本 | 974 | 182 | ||||||
衍生工具的收益,不包括衍生工具的已實現(收益)/虧損 (1) | (10,552 | ) | (22,057 | ) | ||||
其他非現金物品 | - | 1,873 | ||||||
普通股股東可獲得的調整後淨收益 | $ | 46,533 | $ | 75,243 | ||||
調整後的每股收益 | $ | 0.38 | $ | 0.63 | ||||
加權平均股票數量 | 122,531,273 | 118,628,891 |
普通股股東可獲得的調整後淨收益和調整後的 每股收益是指分配給優先股和非控股權益後的淨收益,但在根據租船費率上升或下降的租船合同記錄的 非現金 “應計租船收入” 之前,假定 定期租船的攤銷,歐元/美元遠期合約的實現(收益)/虧損,出售船舶的收益,淨額,為 持有的船舶的虧損出售,與約克資本共同擁有的公司持有待售船舶的損失計入股權虧損投資、 非經常性、貸款遞延融資成本的非現金註銷、一般和管理費用——非現金部分、 衍生品公允價值的非現金變動和其他非現金項目。“應計包機收入” 歸因於收入確認和現金收取之間的 時間差。但是,根據美國公認會計原則,普通股股東可獲得的調整後淨收益和調整後的每股收益不屬於公認的衡量標準。我們認為,向普通股股東提供的 調整後淨收益和調整後每股收益的列報對投資者很有用,因為 證券分析師、投資者和其他利益相關方在評估我們行業的公司時經常使用它們。我們 還認為,普通股股東可獲得的調整後淨收益和調整後的每股收益有助於評估我們 償還額外債務和進行資本支出的能力。此外,我們認為,與業內其他公司相比, 普通股股東可獲得的調整後淨收益和調整後的每股收益有助於評估我們的經營業績和流動性狀況 ,因為普通股股東可獲得的調整後淨收益 和調整後每股收益的計算通常會消除資本支出和收購、 某些套期保值工具和其他會計處理方法的會計影響,這些項目可能會有所不同不同的公司原因與 整體經營業績和流動性無關。在評估普通股股東可獲得的調整後淨收益和調整後 每股收益時,您應該意識到,將來我們產生的費用可能與本演示文稿中的某些 調整相同或相似。我們對普通股股東可獲得的調整後淨收益和每股 股調整後收益的列報不應解釋為推斷我們的未來業績不會受到異常或非經常性項目的影響。
(1) 為便於比較,需要考慮的項目包括收益和費用。對普通股股東可獲得的淨收益產生積極影響的收益 反映為普通股股東可獲得的調整後淨收益的扣除額。對普通股股東可獲得的淨收益產生負面影響的費用反映為普通股股東可獲得的調整後淨收益 的增加。
14