注意 1:組織和運作的性質

除非上下文另有説明，否則本附註中提及隨附的簡明合併財務報表為 “我們，” “我們，” “我們的，” 和 “該公司”請參閲 Creative Realities, Inc. 及其子公司。

公司的性質’s 業務

Creative Realities, Inc. 是明尼蘇達州的一家公司，為美國各地和某些國際市場的零售公司、個人零售品牌、企業和組織提供創新的數字營銷技術和解決方案。該公司在各種現有和新興的數字營銷技術以及相關的媒體管理和發行軟件平臺和網絡、設備管理、產品管理、定製軟件服務層、系統、體驗、工作流程和集成解決方案方面擁有專業知識。我們的技術和解決方案包括數字銷售系統和全渠道客户參與系統、交互式數字購物助手、顧問和自助服務亭，以及其他交互式營銷技術，例如移動、社交媒體、銷售點交易、信標和網絡媒體，這些技術使我們的客户能夠改變他們與消費者的互動方式。我們在現有和新興的數字營銷技術以及業務的以下相關方面擁有專業知識：內容、網絡管理和聯網設備軟件和固件平臺；定製軟件服務層；硬件平臺；數字媒體工作流程；專有流程和自動化工具。

我們的主要業務直接通過Creative Realities, Inc.、我們的全資子公司佐治亞州公司Allure Global Solutions, Inc.（“Allure”）、加拿大公司Creative Realities, Inc.（“CRI Canada”）和特拉華州的一家公司Reflect Systems, Inc.（“Reflect”）開展。

反向股票分割

開啟 2023年3月23日， 公司嚮明尼蘇達州國務卿提交了修正條款，以使其生效 2023年3月27日， a 1-對於-3反向拆分公司普通股，面值美元0.01每股。所有股票和每股信息（包括與股份薪酬相關的股票和每股信息）均已進行追溯調整，以反映本季度表格報告中的反向股票拆分 10-Q（“報告”）。

由於反向股票拆分，生效 12:01我開了 2023年3月27日， 每一個 三當時發行和流通的普通股自動合併為 一普通股份額，以及 不每股面值的變化。 沒有反向股票拆分後，部分股票已流通，反向拆分產生的任何部分股票均四捨五入至最接近的普通股整數。與反向股票拆分有關，批准發行的普通股總數減少了 200,000,000分享到 66,666,666股票與反向股票拆分成正比。

自反向股票拆分同時生效，公司股權補償計劃下可供發行的普通股數量與反向股票拆分成比例地減少。反向股票拆分還導致行使或歸屬股票獎勵後可發行的普通股數量減少，其比例與反向股票拆分成正比，以及適用於此類獎勵的行使價或基於股份的績效標準（如果有）的相應增加。同樣，行使未償還認股權證時可發行的普通股數量與反向股票拆分成比例減少，未償還認股權證的行使價格也相應增加。

流動性和財務狀況

根據會計準則更新（“ASU”） 沒有。 2014-15, 披露有關實體的不確定性’持續經營的能力（副主題） 205-40) (“ASU 205-40”)，公司已經評估了總體上是否存在某些條件和事件，使人們對公司繼續作為內部持續經營企業的能力產生了重大懷疑 一自簡明合併財務報表發佈之日起一年。

在 2024年3月31日，該公司的累計赤字為美元53,455，營運資金為負美元22,418，包括當前的美元債務債務12,770，以及 $ 的現金2,899。對於 三幾個月已結束 2024年3月31日，該公司蒙受了營業損失 $76並從美元的運營中產生了正的淨現金流1,938。根據公司與Slipstream Communications, LLC（“Slipstream”）之間的第二份修訂和重述的信貸和擔保協議（“信貸協議”），公司必須並開始按月償還合併定期貸款的本金 2023年9月1日。 每月本金約為 $370並將繼續 第一此後每個月的某一天，直到到期日 2025年2月17日， 本金還款總額為 $3,593在 十二本簡明合併財務報表報告日之後的幾個月。此外，公司必須償還收購定期貸款的本金餘額 $10,000到期時結算或有對價，目前出於會計目的估算為美元10,603，每一個都成熟於 2025 年 2 月 17 日。 該公司確實如此 不有足夠的手頭現金或流動性來償還這些本金。這些條件和事件使人們嚴重懷疑該公司是否有能力在亞利桑那州立大學的技術框架下繼續作為持續經營企業 205-40.

針對這些情況，公司計劃評估其通過資本重組、債務融資或股權融資等可用的再融資方案，評估其即將到來的與收購定期貸款、合併定期貸款和或有對價相關的債務。但是，這些計劃有 不已定稿，視市場條件而定，並且 不在公司的控制範圍內，因此不能被視為可能。因此，公司得出結論，管理層的計劃確實如此 不緩解了人們對公司繼續經營能力的重大懷疑。

簡明合併財務報表確實如此 不包括由於這種不確定性可能導致的與所記錄資產金額的可追回性和分類或負債金額和分類有關的任何調整。

注意 2:重要會計政策摘要

在編制隨附的簡明合併財務報表時一貫適用的重要會計政策摘要如下：

注意 3:公允價值計量

我們定期按公允價值衡量某些金融資產，包括現金等價物。根據 ASC 820-10-30,公允價值是一種基於市場的衡量標準，應根據市場參與者在為資產或負債定價時使用的假設來確定。作為考慮此類假設的基礎，ASC 820-10-35建立一個 三對用於衡量公允價值的投入進行優先排序的級別層次結構。這個 三層次結構級別的定義如下:

級別 1— 估值基於活躍市場中相同資產的未經調整的報價。

級別 2— 基於可觀測輸入（級別除外）的估值 1價格），例如衡量日期類似資產的報價；以下市場的報價 不活躍；或其他可直接或間接觀察的輸入。

級別 3— 基於不可觀察的輸入進行估值，涉及管理層的判斷以及報告實體自己對市場參與者和定價的假設。

或有對價公允價值的計算包含不可觀察的投入，涉及管理層的判斷，被視為等級 3估計。此外，可單獨識別的無形資產依賴於貼現現金流模型，該模型利用的投入包括加權平均資本成本的計算和管理層對未來財務業績的預測，這些投入是不可觀察的，涉及管理層的判斷，被認為是級別的 3估計。

在我們的商譽減值貼現現金流模型中使用的加權平均資本成本計算和管理層對未來財務業績的預測包含不可觀察的投入，涉及管理層的判斷，被視為等級 3估計。

注意 4:收入確認

本公司適用 ASC 606用於收入確認。下表按主要來源分列了公司的收入 三幾個月已結束 2024年3月31日 和 2023:

硬件

在硬件銷售是唯一的履約義務的情況下，系統硬件收入通常在產品發貨或客户接受時予以確認，具體取決於與客户的合同安排。向客户開具的運費包含在硬件銷售中，相關的運費包含在硬件銷售成本中。向客户移交控制權時，運費和運送給客户的成本在銷售成本中確認。在我們的分類收入中，系統硬件收入被歸類為 “硬件”。

託管服務

軟件即服務 (“SaaS的”) 許可證銷售

軟件即服務包括來自軟件許可和交付的收入，其中軟件以訂閲方式進行許可並由公司集中託管。這些服務通常包括軟件更新，這些更新為客户提供了未指定的軟件產品升級、維護版本和在支持期內發佈的補丁的權利。這些服務的合同通常是 12-36長達幾個月。我們根據ASC對這些服務的收入進行核算 985-20-15-5並在業績期內按比例確認收入。

維護和支持服務

該公司銷售的支持服務包括聯繫技術支持人員進行軟件和硬件故障排除。公司通過我們的網絡運營中心（NOC）提供託管服務，從而能夠監控和支持其客户的網絡 7每週幾天， 24每天幾個小時。這些合同通常是 12-36長度為幾個月，通常有自動續訂條款。收入在協議期限內按履行合同義務所產生的成本按比例確認。

維護和支持費用取決於向終端客户提供的服務水平，範圍從監控客户網絡的運行狀況到支持複雜的門户網站，再到管理數字營銷系統的端到端硬件和軟件。這些協議可由客户續訂。維護和支持費率，包括後續續訂費率，通常根據每個地點、每台設備的費用或安排中規定的淨軟件許可費的指定百分比來確定。這些合同通常是 12-36長達幾個月。收入在服務期內按比例均衡地確認。

該公司還為客户進行基於時間和材料的維護和維修工作。收入是在履約義務得到充分履行的時刻確認的。

安裝服務

該公司提供與向客户銷售系統硬件相關的安裝服務，並在安裝完成後確認收入。安裝服務還包括設計和部署數字標牌系統所需的工程和配置服務，該系統隨後成為安裝項目。

當系統硬件銷售包括由公司提供的安裝服務時，在某些情況下，合同中的商品和服務是 不不同之處在於客户合同考慮的是已安裝的解決方案，包括系統硬件。在這些情況下，這種安排被視為一項單一的履約義務。我們的客户 可能 控制正在進行的工作，並可以在合同期限內更改設計規範。在這種情況下，隨着安裝服務的完成，收入將根據完成的勞動時間佔安裝預算時數的百分比進行確認。通常，在包括安裝服務的大規模部署中，合同條款通過規定不同的合法所有權轉讓和損失風險來區分與硬件銷售和安裝服務相關的履約義務。在這種情況下，安裝服務被視為一項單獨的履行義務。在每種情況下，安裝服務在完成時都會被識別。在我們的分類收入中，安裝服務收入被歸類為 “安裝服務”。

其他服務

軟件設計和開發服務

軟件設計和定製開發銷售代表按時間和材料計算的固定費用工作訂單，在收到應用程序、功能或自定義軟件代碼並交付給客户時被確認為收入。收入通常在客户接受（時間點）軟件產品並驗證其符合要求規格後予以確認。軟件以電子方式交付給客户。

媒體銷售

媒體收入來自出售 (i) 通過客户基礎設施資產獲利的促銷和贊助套餐，包括移動收購或實體存在，或 (ii) 在數字顯示屏或其他户外結構上向廣告商出售數字廣告素材，這些廣告素材均由我們的客户擁有或控制，均位於實體場館內。我們通常會這樣做 不擁有展示我們銷售數字廣告的物理結構，而是代表我們的媒體網絡所有者客户向品牌和廣告商出售廣告或贊助機會。該公司得出結論，它充當代理人，按淨額報告媒體收入，公司記錄佣金，通常介於兩者之間 三十百分比 (30%) 和 四十百分比 (40%）佔媒體銷售合同總額的百分比，作為合併財務報表中的收入。

我們代表客户簽訂的媒體銷售合同包括 單個的一天到八年份。公司為代表我們的客户向廣告商開具賬單提供便利，而且確實如此 不將淨現金匯給我們的客户，直到廣告商向公司支付了此類廣告所欠的費用。當公司完成與客户簽訂的合同規定的履約義務時，媒體收入服務即予以確認，該合同通常是在促進我們的客户與品牌/廣告商之間的合同的執行時簽訂的。公司根據ASC適用基於時間的限制 606評估合同中收入的部分，以便在執行時記錄在案。

對於通過使用分包廣告代理商產生的收入，佣金是根據廣告總收入的規定百分比計算的，並在銷售和營銷費用簡明合併運營報表中列報。

注意 5:補充現金流量表信息

注意 6:無形資產，包括商譽

無形資產

無形資產包括以下內容2024年3月31日和 2023年12月31日:

對於 三幾個月已結束 2024年3月31日 和 2023，計入運營的無形資產的攤銷額為美元790和 $754，分別地。

善意

商譽是指收購價格超過所購淨資產公允價值的部分。商譽每年在申報單位層面接受減值審查九月 30每個財政年度，當事件發生或情況發生變化時，都表明存在潛在減值。該公司只有 一報告單位，因此全部商譽都分配給該報告單位。

公司根據對申報單位公允價值的估計，對申報單位層面的商譽賬面價值進行了評估。報告單位的公允價值是使用這兩種方法估算的（1) 市場方針，利用最近的行業併購活動以及可比的上市公司信息，以及（2) 由各種假設組成的貼現現金流分析，包括基於對業務前景和經濟或市場趨勢分析得出的預測或預測對未來現金流的預期 可能 發生。具體而言，公司認真考慮了實際的歷史財務業績，包括當前和之前的收入增長率 三年份，以已知的待辦事項和客户獲取為進一步的依據。根據公司的評估，我們確定申報單位的公允價值超過其賬面價值，因此，與申報單位相關的商譽為 不被認為是受損的 2023年9月30日。 沒有減值指標確定於 2024年3月31日。

公司認識到，我們預計的任何變化 2024業績可能會對我們的商譽減值評估產生重大影響。公司將繼續根據預期監測其業務的實際業績，並評估可能的減值指標。商譽和無形資產的估值受到高度的判斷、不確定性和複雜性的影響。如果後續時期出現任何減值指標，公司將被要求進行分析，以確定商譽是否受到減值。

注意 7:應付貸款

下表顯示了帶有可拆卸認股權證的未償債務（如適用）。關於債務的進一步討論如下。

我們的最大股東兼投資者關聯方Slipstream是我們所有未償債務工具的持有人，包括 二定期貸款，其受益所有權約為 29我們普通股的百分比（按轉換後的全面攤薄計算，包括未償還認股權證的轉換，並假設 不其他可轉換證券、期權和認股權證由其他各方轉換或行使）。

第二份經修訂和重述的貸款和擔保協議

開啟 2022年2月17日， 根據信貸協議，公司及其子公司（統稱為 “借款人”）向Slipstream再融資。借款人包括Reflect，該公司在合併結束後成為公司的全資子公司。債務融資繼續由借款人的所有資產完全擔保。

信貸協議還規定，公司從Slipstream向Slipstream提供的未償貸款為 2021年12月31日， 由其先前存在的 $ 組成4,767高級有擔保定期貸款和 $2,418有擔保的可轉換貸款，總額為 $7,185此類貸款的未償本金以及應計和未付利息合併為定期貸款（“合併定期貸款”）。合併定期貸款的利率為 10.0%，與 75.0認股權證覆蓋率百分比（或 898,165認股權證）。在 第一每個月的某一天，開始 2022年3月1日 通過 2025 年 2 月 1 日， 借款人將為合併定期貸款支付利息。開始於 2023 年 9 月 1 日， 然後在 第一此後直到到期日，借款人將按月等額分期償還合併定期貸款，本金等額分期付款，足以全額償還合併定期貸款 十八等額分期付款。

除了向Slipstream的現有債務再融資外，該公司還向Slipstream發行了1美元10,000, 36-月優先有擔保定期貸款（“收購定期貸款”），結果為 $10,000總收益，或 $9,950在淨收益中。收購定期貸款的到期日為 2025 年 2 月 17 日（“到期日”），利率為 8.0%，與 50.0認股權證覆蓋率百分比（或 833,334認股權證）。在 第一每個月的某一天，開始 2022年3月1日 通過 2025 年 2 月 1 日， 借款人將對收購定期貸款進行純息支付。 沒有收購定期貸款的本金應在到期日之前支付。

注意 8:承付款和意外開支

該公司是 不任何重大法律訴訟的當事方，企業附帶的普通例行訴訟除外，還有 不在本報告所涉期間未決的其他此類訴訟。

注意 9:所得税

我們的遞延所得税資產主要與聯邦和州淨營業虧損結轉額（“NOL”）有關。我們有大量的 NOL 受到 IRC 分部的使用限制 382.IRC 專區 382通常對NOL的數量施加年度限制 可能 當公司在法定測試期內股票所有權發生重大變化時，用於抵消應納税所得額。我們已經對可用於抵消應納税所得額的年度淨利潤結轉額和限額進行了初步分析。根據公司的虧損歷史，對於壽命固定的公司遞延所得税淨資產，繼續有全額估值補貼。

對於 三幾個月已結束 2024年3月31日 和 2023，我們報告的納税義務為 $9和 $43，分別是。在2024年3月31日，遞延所得税負債淨額為美元77扣除估值補貼後，相比之下，淨納税負債為美元73在2023年12月31日.

注意 10:認股令

該公司在公司簡明合併財務報表中將未償還的認股權證計為股票工具，總額為 4,587,002在 2024年3月31日和 2023年12月31日加權平均行使價為美元4.90。未償認股權證的加權平均剩餘合同期限為 3.86和 4.11在 2024年3月31日和 2023年12月31日，分別地。

注意 11:股票薪酬

未決備選方案摘要如下：

可行使期權的加權平均剩餘合同期限為 5.84截至多年 2024年3月31日.

員工獎勵

向員工發行股票期權時確認的股票薪酬支出三幾個月已結束 2024年3月31日 和 2023的 $3和 $225分別包含在簡明合併財務報表中的一般和管理費用中。在2024年3月31日，有 $12與員工市場歸屬標準的未歸屬股份獎勵相關的未確認薪酬支出總額。與市場歸屬期權相關的薪酬支出將在未來予以確認 11月，並將根據未來發生的沒收情況進行調整。

非員工獎勵

向非僱員董事會發行股票期權時確認的股票薪酬支出 三幾個月已結束 2024年3月31日 和 2023是 $0和 $43幷包含在簡明合併財務報表中的一般和管理費用中。在 2024年3月31日，有 不與非僱員董事基於股份的獎勵相關的未確認的薪酬支出。

注意 12:重要客户/供應商

重要客户

我們有 四佔比的客户 19%, 12%, 12%，以及11應收賬款的百分比 2024年3月31日和三佔比的客户 28%, 25%，以及 11應收賬款的百分比2023年12月31日.

我們有 四佔比的客户 13%, 12%, 11%，以及 10收入的百分比 三幾個月結束了2024年3月31日，相比之下 二佔比的客户 31% 和 13收入的百分比 三幾個月已結束 2023年3月31日.

重要供應商

我們有 二考慮因素的供應商 26% 和 13未付應付賬款的百分比2024年3月31日，以及 一考慮因素的供應商 38未付應付賬款的百分比2023年12月31日.

物品 5.其他信息

規則 10b5-1交易計劃

在季度結束時 2024年3月31日, 無公司的董事或執行官通過或終止了任何旨在滿足規則肯定性辯護條件的購買或出售公司證券的合同、指示或書面計劃 10b5-1(c) 或任何 “非規則” 10b5-1交易安排。”

財報發佈

開啟 2024 年 5 月 10 日， 該公司發佈了一份新聞稿，宣佈了其財務狀況和經營業績 三幾個月已結束 2024年3月31日。新聞稿的副本作為附錄提供 99.1並以引用方式納入本項目 5代替在項目下單獨提供此類新聞稿 2.02形式的 8-K。此披露，包括附錄 99.1在這裏，將 不就本節而言，被視為 “已歸檔” 18《交易法》，或以其他方式受該節的責任約束，也不得將其視為以提及方式納入公司根據《證券法》提交的任何申報中 1933,經修訂的或《交易法》，除非此類文件中具體提及的明確規定。