cron-20240331
假的2024Q10001656472--12-31P3YP3YP3Yxbrli: 股票iso421:USDiso421:USDxbrli: 股票cron: segmentxbrli: pureiso421:cadiso421:ilsiso421:cadxbrli: 股票cron: 股東cron: 投訴cron: 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美國
證券交易委員會
華盛頓特區 20549

表單 10-Q
（Mark One）
☒根據證券第 13 或 15 (d) 條提交的季度報告
1934 年交換法

在截至的季度期間 2024 年 3 月 31 日
要麼
☐    根據1934年《證券交易法》第13條或第15（d）條提交的過渡報告

在從到的過渡期內.
委員會文件編號 001-38403
__________________________
克羅諾斯集團公司
（註冊人的確切姓名如其章程所示）
__________________________
不列顛哥倫比亞省， 加拿大
不適用
（州或其他司法管轄區（美國國税局僱主
公司或組織）證件號）
彼得街 111 號套房 300
多倫多, 安大略
M5V 2H1
（主要行政辦公室地址）（郵政編碼）
416-504-0004
（註冊人的電話號碼，包括區號）

不適用
（如果自上次報告以來發生了變化，則以前的姓名、以前的地址和以前的財政年度）

根據該法第12（b）條註冊的證券：
每個班級的標題交易品種註冊的每個交易所的名稱
普通股，無面值CRON納斯達克股票市場有限責任公司

用複選標記註明註冊人是否：（1）在過去的12個月中（或註冊人需要提交此類報告的較短期限）中是否提交了1934年《證券交易法》第13條或第15（d）條要求提交的所有報告，並且（2）在過去的90天中一直受到此類申報要求的約束。    是的x沒有 o

用複選標記表明註冊人是否在過去 12 個月內（或者在要求註冊人提交此類文件的較短時間內）以電子方式提交了根據第 S-T 法規（本章第 232.405 節）第 405 條要求提交的所有交互式數據文件。                是的x沒有 o

用複選標記指明註冊人是大型加速申報人、加速申報人、非加速申報人、小型申報公司還是新興成長型公司。參見《交易法》第12b-2條中 “大型加速申報人”、“加速申報公司”、“小型申報公司” 和 “新興成長型公司” 的定義。
大型加速過濾器o加速過濾器x
非加速過濾器o規模較小的申報公司☐
新興成長型公司☐
如果是新興成長型公司，請用複選標記表明註冊人是否選擇不使用延長的過渡期來遵守根據《交易法》第13（a）條規定的任何新的或修訂後的財務會計準則。 o

用複選標記表明註冊人是否為空殼公司（定義見《交易法》第12b-2條）。    是的 ☐沒有 x

截至 2024 年 5 月 6 日，有 382,011,178註冊人已發行和流通的普通股。

1

目錄
第一部分
財務信息
第 1 項。
財務報表。
3
第 2 項。
管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析。
22
第 3 項。
關於市場風險的定量和定性披露。
35
第 4 項。
控制和程序。
36
第二部分
其他信息
第 1 項。
法律訴訟。
37
第 1A 項。
風險因素。
37
第 2 項。
未註冊的股權證券銷售和所得款項的使用。
37
第 3 項。
優先證券的違約。
37
第 4 項。
礦山安全披露。
37
第 5 項。
其他信息。
37
第 6 項。
展品。
38

除非另有説明或上下文另有説明，否則本10-Q表季度報告（本 “季度報告”）中提及的 “公司”、“克羅諾斯集團”、“我們” 和 “我們的” 是指克羅諾斯集團公司、其直接和間接的全資子公司以及（如果適用）以權益法計算的合資企業和投資；“大麻” 一詞是指任何物種或亞類的植物屬的種類 大麻以及該植物的任何部分，包括所有衍生物、提取物、大麻素、異構體、酸、鹽和異構體的鹽；“美國大麻” 一詞的含義與美國（“美國”）中 “大麻” 一詞的含義相同。《2018年農業改善法》（“2018年農業法案”），包括大麻衍生的大麻二酚（“CBD”）；以及 “美國附表一大麻” 一詞是指不包括美國大麻的大麻。
本季度報告包含對我們的商標和商品名稱以及屬於其他實體的商標和商品名稱的引用。僅為方便起見，本季度報告中提及的商標和商品名稱可能不帶有® 或™ 符號，但此類提及的目的不在於以任何方式表明其各自所有者不會在適用法律的最大範圍內主張其相關權利。我們使用或展示其他公司的商標或商品名稱無意暗示與任何其他公司的關係，或對我們或我們的業務的認可或贊助。此外，本季度報告還包括網站地址。這些網站地址僅用於提供不活躍的文本參考。這些網站上或提及的信息不屬於本季度報告，也未納入本季度報告。
除非另有説明，否則本季度報告中的所有貨幣金額均以美元列報，美元是我們的報告貨幣。所有提及 “美元” 或 “美元” 的內容均指美元；所有提及 “C$” 的內容均指加元；所有提及 “A$” 的內容均指澳元；所有提及 “ILS” 的內容均指新以色列謝克爾。
（匯率顯示為每美元加元）截至截至
2024 年 3 月 31 日2023年3月31日2023年12月31日
即期匯率1.35321.35161.3243
年初至今的平均匯率1.34791.3520不適用
（匯率顯示為每美元以色列新謝克爾）截至截至
2024 年 3 月 31 日2023年3月31日2023年12月31日
即期匯率3.68873.59663.6163
年初至今的平均匯率3.66173.5319不適用
此處描述的所有協議摘要均受此類協議全文的限制（其中一些協議已作為證物提交給美國證券交易委員會）。


2

第一部分
財務信息
目錄
第 1 項。財務報表
目錄
截至2024年3月31日（未經審計）和2023年12月31日的簡明合併資產負債表
4
截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月的淨虧損和綜合虧損簡明合併報表（未經審計）
5
簡明合併權益變動表 截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月（未經審計）
6
簡明合併現金流量表 截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月（未經審計）
7
的注意事項濃縮 合併財務報表（未經審計）
8

3
克羅諾斯集團公司
簡明合併資產負債表
（未經審計，以千美元計，股份金額除外）
目錄

截至 2024 年 3 月 31 日截至 2023 年 12 月 31 日
資產
流動資產
現金和現金等價物$855,114 $669,291 
短期投資— 192,237 
應收賬款，淨額15,336 13,984 
應收利息3,864 10,012 
其他應收賬款5,919 6,341 
應收貸款的當期部分，淨額5,668 5,541 
庫存，淨額30,639 30,495 
預付費和其他流動資產6,278 5,405 
持有待售資產19,398 — 
流動資產總額942,216 933,306 
權益法投資，淨額20,521 19,488 
其他投資19,758 35,251 
應收貸款的非流動部分，淨額66,545 69,036 
財產、廠房和設備，淨額37,171 59,468 
使用權資產1,213 1,356 
善意1,035 1,057 
無形資產，淨額20,018 21,078 
其他資產58 45 
總資產$1,108,535 $1,140,085 
負債
流動負債
應付賬款$9,401 $12,130 
應繳所得税73 64 
應計負債22,503 27,736 
租賃債務的當期部分958 994 
衍生負債118 102 
由於非控股權益而產生的當期部分366 373 
流動負債總額33,419 41,399 
由於非控股權益而產生的非流動部分1,033 1,003 
租賃債務的非流動部分1,305 1,559 
負債總額35,757 43,961 
股東權益
股本（截至2024年3月31日和2023年12月31日授權發行）：無限制；截至2024年3月31日和2023年12月31日的已發行股份： 382,011,178和 381,298,853，分別是）
615,625 613,725 
額外的實收資本48,048 48,449 
留存收益414,478 416,719 
累計其他綜合收益（虧損）(1,793)20,678 
歸屬於克羅諾斯集團股東的總權益1,076,358 1,099,571 
非控股權益(3,580)(3,447)
股東權益總額1,072,778 1,096,124 
負債和股東權益總額$1,108,535 $1,140,085 
見簡明合併中期財務報表附註。
4
克羅諾斯集團公司
淨虧損和綜合虧損簡明合併報表
（以千美元計，股票和每股金額除外，未經審計）
目錄

截至3月31日的三個月
20242023
扣除消費税前的淨收入$35,367 $26,554 
消費税(10,079)(7,059)
淨收入25,288 19,495 
銷售成本20,805 16,568 
毛利4,483 2,927 
運營費用
銷售和營銷5,332 5,741 
研究和開發997 2,039 
一般和行政8,907 11,856 
重組成本83 — 
基於股份的薪酬2,015 2,535 
折舊和攤銷1,123 1,525 
長期資產的減值損失1,974 — 
運營費用總額20,431 23,696 
營業虧損(15,948)(20,769)
其他收入
淨利息收入14,245 11,175 
衍生負債重估造成的損失(18)(65)
權益法投資的收益（虧損）份額1,448 (496)
金融工具重估造成的損失(2,642)(7,758)
其他投資的減值損失(12,734)— 
外幣交易收益（虧損）13,259 (1,643)
其他，淨額(652)85 
其他收入總額12,906 1,298 
所得税前虧損(3,042)(19,471)
所得税優惠(558)(1,436)
持續經營造成的損失(2,484)(18,035)
已終止業務造成的虧損— (1,222)
淨虧損(2,484)(19,257)
歸屬於非控股權益的淨虧損(243)(88)
歸屬於克羅諾斯集團的淨虧損$(2,241)$(19,169)
綜合損失
淨虧損$(2,484)$(19,257)
其他綜合收益（虧損）
折算後的外匯收益（虧損）(22,361)2,414 
綜合損失(24,845)(16,843)
歸屬於非控股權益的全面虧損(133)(8)
歸因於 Cronos 集團的綜合虧損$(24,712)$(16,835)
每股淨虧損
基本和攤薄後——持續經營$(0.01)$(0.05)
基本業務和攤薄後已終止業務— — 
基本和稀釋後-總計
$(0.01)$(0.05)
見簡明合併中期財務報表附註。
5
克羅諾斯集團公司
簡明合併權益變動表
在截至 2024 年 3 月 31 日和 2023 年 3 月 31 日的三個月
（未經審計，以千美元計，股份金額除外）
股票數量股本額外的實收資本留存收益 累計其他綜合收益（虧損）非控股權益股東權益總額
截至 2024 年 1 月 1 日的餘額381,298,853 $613,725 $48,449 $416,719 $20,678 $(3,447)$1,096,124 
與基於股份的薪酬相關的活動712,325 1,900 (401)— — — 1,499 
淨收益（虧損）— — — (2,241)— (243)(2,484)
翻譯產生的外匯收益— — — — (22,471)110 (22,361)
截至 2024 年 3 月 31 日的餘額382,011,178 $615,625 $48,048 $414,478 $(1,793)$(3,580)$1,072,778 
股票數量股本額外的實收資本留存收益 累計其他綜合收益（虧損）非控股權益股東權益總額
截至2023年1月1日的餘額380,575,403 $611,318 $42,682 $490,682 $(797)$(2,921)$1,140,964 
與基於股份的薪酬相關的活動240,518 917 1,362 — — — 2,279 
淨虧損— — — (19,169)— (88)(19,257)
翻譯產生的外匯收益— — — — 2,334 80 2,414 
截至2023年3月31日的餘額380,815,921 $612,235 $44,044 $471,513 $1,537 $(2,929)$1,126,400 

見簡明合併中期財務報表附註。
6
克羅諾斯集團公司
簡明合併現金流量表
（未經審計，以千美元計，股份金額除外）
目錄

截至3月31日的三個月
20242023
經營活動
淨虧損$(2,484)$(19,257)
調整淨虧損與經營活動中使用的現金：
基於股份的薪酬2,015 2,551 
折舊和攤銷1,731 2,405 
長期資產的減值損失1,974 — 
其他投資的減值損失12,734 — 
投資損失
894 8,419 
衍生負債重估造成的損失
18 65 
長期金融資產預期信貸損失的變化(191)(764)
外幣交易（收益）虧損
(13,259)1,643 
其他非現金經營活動，淨額1,066 (2,850)
運營資產和負債的變化：
應收賬款，淨額(1,654)8,201 
應收利息4,251 (1,953)
其他應收賬款289 671 
預付費和其他流動資產(985)(848)
庫存(777)(6,824)
應付賬款(2,775)1,555 
應繳所得税11 (32,813)
應計負債(5,062)(7,894)
經營活動中使用的現金流(2,204)(47,693)
投資活動
購買短期投資— (422,612)
短期投資的收益188,872 113,355 
償還應收貸款的收益2,678 6,249 
購買不動產、廠房和設備(1,724)(804)
購買無形資產(270)— 
由（用於）投資活動提供的現金流189,556 (303,812)
籌資活動
為基於股份的獎勵繳納的預扣税(645)(743)
用於融資活動的現金流量(645)(743)
外幣折算對現金和現金等價物的影響(884)1,271 
現金和現金等價物的淨變化185,823 (350,977)
現金和現金等價物，期初669,291 764,644 
現金和現金等價物，期末$855,114 $413,667 
補充現金流信息
已付利息$— $— 
收到的利息$14,641 $7,558 
繳納的所得税$579 $32,932 

見簡明合併中期財務報表附註。

7
克羅諾斯集團公司
簡明合併財務報表附註（未經審計）
（以千美元計，股票金額除外）
目錄
1. 重要會計政策的背景、列報基礎和摘要
(a)背景
Cronos Group Inc.（“Cronos” 或 “公司”）根據以下規定在不列顛哥倫比亞省註冊成立 《商業公司法》 （不列顛哥倫比亞省），主要行政辦公室位於安大略省多倫多市彼得街111號300號套房，M5V 2H1。該公司的普通股在多倫多證券交易所（“TSX”）和納斯達克全球市場（“納斯達克”）上市，股票代碼為 “CRON”。
Cronos是一家創新的全球大麻素公司，致力於通過推進大麻研究、技術和產品開發來建立顛覆性知識產權。Cronos 熱衷於以負責任的方式提升消費者體驗，正在打造標誌性的品牌組合。Cronos 多元化的國際品牌組合包括菠菜®，自然和平®還有瓊斯勛爵®.
(b)列報依據
Cronos的這些簡明合併中期財務報表未經審計。它們是根據中期財務信息的美國公認會計原則（“美國公認會計原則”）以及美國證券交易委員會（“SEC”）與中期財務報表相關的適用規則和條例編制的。因此，它們不包括美國公認會計原則要求的完整財務報表的所有信息和腳註。管理層認為，公允列報所必需的所有調整（包括正常的經常性調整）均已包括在內。截至2024年3月31日的三個月的經營業績不一定代表任何其他報告期的預期業績。
這些簡明的合併中期財務報表應與公司截至2023年12月31日止年度的10-K表年度報告（“年度報告”）中包含的公司經審計的合併財務報表和相關附註一起閲讀。
前一時期的某些金額已重新分類，以符合我們本年度簡明合併中期財務報表的列報方式。這些重新分類對報告的經營業績和期末股東權益沒有影響。
(c)已終止的業務
2023年第二季度，該公司退出了其在美國大麻衍生的大麻素產品業務。美國業務的退出代表了戰略轉變，對公司的運營和財務業績產生了重大影響，因此，在我們的簡明合併淨虧損和綜合虧損報表中，有資格將該業務報告為已終止業務。前一時期的金額已重新分類，以反映美國業務的已終止業務分類。有關更多信息，請參閲註釋 2”已終止的業務”.
(d)區段信息
分部報告的編制基礎與公司首席運營決策者（“CODM”）管理業務、制定運營決策和評估公司業績的相同。在2023年第二季度之前，該公司公佈了以下業績 二可報告的細分市場，美國和世界其他地區。2023年第二季度，由於公司退出當時在美國的業務，公司確定已經 一運營部門，因此 一可報告的細分市場，由業務組成 在加拿大和以色列並參與了 為醫療和成人用途市場種植、製造和銷售大麻和大麻衍生產品.所有前一時期的分部披露信息均已重新分類，以符合本10-Q表中當前的報告結構。在報告所述期間，這些重新分類對我們的合併財務報表均未產生任何影響。
(e)收入確認
下表顯示了公司按持續經營業務主要產品類別劃分的收入：
截至3月31日的三個月
20242023
大麻花$17,525 $13,128 
大麻提取物7,727 6,301 
其他36 66 
淨收入$25,288 $19,495 

8
克羅諾斯集團公司
簡明合併財務報表附註（未經審計）
（以千美元計，股票金額除外）
目錄
根據客户所在地歸因於某一地理區域的持續經營淨收入如下：
截至3月31日的三個月
20242023
加拿大$18,871 $14,434 
以色列6,417 5,061 
淨收入$25,288 $19,495 
(f)風險集中
信用風險是指如果客户或金融工具的交易對手未能履行其合同義務，則公司遭受財務損失的風險。公司因其經營活動（主要是應收賬款和其他應收賬款）及其投資活動（包括銀行和金融機構持有的現金、短期投資和應收貸款）而面臨的信用風險。公司承受該風險的最大風險敞口等於這些金融資產的賬面金額，總額為 $952,446和 $966,442分別截至 2024 年 3 月 31 日和 2023 年 12 月 31 日。
在每個報告日使用準備金矩陣進行減值分析，以衡量預期的信用損失。準備金率基於損失模式相似的不同客户羣體的過期天數。該計算反映了概率加權結果、貨幣的時間價值以及在報告日獲得的有關過去事件、當前狀況和未來經濟狀況預測的合理和可支持的信息。當沒有合理的收回預期時，應收賬款將被註銷。不存在合理的復甦預期的指標除其他外包括債務人未能參與還款計劃以及逾期超過120天未按合同還款。截至 2024 年 3 月 31 日和 2023 年 12 月 31 日，該公司有 $15和 $3分別用於在與客户簽訂的合同應收款中確認的預期信貸損失。
截至2024年3月31日，公司評估信用風險高度集中，因為 40公司應收賬款的百分比來自兩名在公司有良好信用記錄的客户。截至2023年12月31日， 37公司應收賬款的百分比來自一位在公司有良好信用記錄的客户。
該公司向有限數量的主要客户銷售產品。主要客户被定義為每位客户分別佔公司收入超過10％的客户。在截至2024年3月31日的三個月中，公司扣除消費税的總淨收入為美元21,866來自三個主要客户，共佔 62佔公司消費税前總淨收入的百分比。在截至2023年3月31日的三個月中，公司扣除消費税的總淨收入為美元15,168來自兩個主要客户，共佔 56佔公司消費税前總淨收入的百分比。
(g)新的會計聲明尚未通過
2023年11月，財務會計準則委員會發布了亞利桑那州立大學2023-07年《分部報告（主題280）：改進應報告的分部披露（“亞利桑那州立大學2023-07”）。亞利桑那州立大學 2023-07 要求披露諸如重大分部支出、CODM 信息以及擁有單一可申報分部的實體的披露，從而加強了可申報的分部披露。此外，修正案加強了中期披露要求，闡明瞭實體可以披露多個分部損益衡量標準的情況，幷包含其他披露要求。亞利桑那州立大學2023-07對2023年12月15日之後開始的財政年度以及2024年12月15日之後開始的財政年度內的過渡期有效，我們預計將回顧性地採用亞利桑那州立大學2023-07。該公司預計亞利桑那州立大學2023-07的通過不會對其合併財務報表產生重大影響。
2023年12月，財務會計準則委員會發布了亞利桑那州立大學2023-09《所得税（主題740）：所得税披露的改進》（“亞利桑那州立大學2023-09”）。ASU 2023-09 加強了現有的所得税披露，以提供更多信息，以更好地評估實體的運營、相關的税收風險和税收籌劃以及運營機會如何影響其税率和未來現金流前景。亞利桑那州立大學2023-09對2023年12月15日之後開始的財政年度以及2024年12月15日之後開始的財政年度內的過渡期有效，我們預計將採用亞利桑那州立大學2023-09年。該公司預計亞利桑那州立大學2023-09年的採用不會對其合併財務報表產生重大影響。
9
克羅諾斯集團公司
簡明合併財務報表附註（未經審計）
（以千美元計，股票金額除外）
目錄
(h)採用新的會計公告
2024年1月1日，公司採用了亞利桑那州立大學2022-03年 “公允價值計量（主題820）：受合同銷售限制的權益證券的公允價值計量”（“亞利桑那州立大學2022-03”）。亞利桑那州立大學 2022-03 年澄清説，在衡量公允價值時不考慮對出售股權證券的合同限制。修正案還要求對受合同銷售限制的股權證券進行額外披露。亞利桑那州立大學2022-03年度的採用並未對公司的簡明合併中期財務報表產生重大影響。關於2022-03年亞利桑那州立大學的採用，有關PharmacAnn期權（定義見下文）的合同限制的討論，請參閲附註4 “投資”。
2. 已終止的業務
2023年第二季度，該公司退出了當時存在的美國大麻衍生大麻素產品業務。因此，截至2023年3月31日的三個月，美國業務的淨虧損在簡明合併淨虧損和綜合虧損報表中單獨列報為已終止業務的虧損。在截至2024年3月31日的三個月中，已停止的業務沒有任何活動。
下表列出了截至2023年3月31日的三個月簡明合併運營報表中包含已終止業務虧損的主要組成部分：
截至3月31日的三個月
2023
淨收入$649 
銷售成本1,196 
毛利(547)
運營費用
銷售和營銷131 
研究和開發
2 
一般和行政523 
基於股份的薪酬16 
折舊和攤銷8 
運營費用總額680 
利息收入5 
其他收入總額（虧損）
5 
所得税前虧損(1,222)
所得税支出（福利）— 
已終止業務的淨虧損$(1,222)


下表按主要產品類別顯示了公司已終止的業務收入：
截至3月31日的三個月
2023
大麻提取物649 
淨收入$649 
截至2024年3月31日和2023年12月31日，公司在簡明合併資產負債表中均未列報與其已終止業務相關的資產或負債。
在截至2024年3月31日的三個月中，有 不購買與已終止業務相關的不動產、廠房和設備。在截至2023年3月31日的三個月中，與已終止業務相關的不動產、廠房和設備的購買量為美元67.
10
克羅諾斯集團公司
簡明合併財務報表附註（未經審計）
（以千美元計，股票金額除外）
目錄
3. 庫存，淨額
庫存，淨值由以下項目組成：
截至 2024 年 3 月 31 日截至 2023 年 12 月 31 日
原材料$3,486 $4,795 
正在進行的工作11,423 10,593 
成品15,406 14,819 
用品和消耗品324 288 
總計$30,639 $30,495 
4. 投資
(a)權益法投資，淨額
權益法投資者的賬面金額（淨額）的對賬情況如下：
所有權權益截至 2024 年 3 月 31 日截至 2023 年 12 月 31 日
Cronos Growing Company Inc.（“Cronos GrowCo”）
50%$20,521 $19,488 
$20,521 $19,488 
以下是公司在權益會計法下核算的股權投資淨收益（虧損）中所佔份額的摘要：
在截至3月31日的三個月中，
20242023
Cronos GrowCo$1,448 $(496)
$1,448 $(496)
(b)其他投資
其他投資包括對大麻行業兩家公司的普通股和期權的投資。
PharmacAnn
2021 年 6 月 14 日，公司購買了期權（“PharmacAnn 期權”）以進行收購 473,787美國垂直整合的大麻公司PharmacAnn, Inc.（“PharmacAnn”）的A類普通股股票，行使價為美元0.0001每股，約等於 10.5截至PharmacAnn期權發行之日PharmacAnn已發行和流通股本的百分比，按全面攤薄計算，總收購價約為美元110,392。PharmacAnn期權被歸類為對股票證券的投資，公允價值不易確定。公司以成本減去累計減值費用（如果有）來衡量PharmacAnn期權，隨後根據同一發行人相同或相似投資的有序交易中可觀察到的價格變化進行了調整。截至2024年3月31日和2023年12月31日，根據PharmacAnn在第一季度提供的最新信息，按全面攤薄計算，公司在PharmaCann的所有權百分比約為 6.3% 和 6.6分別為％。自收購以來公司所有權百分比的下降並未對公司在PharmacAnn期權下的權利產生重大影響。PharmacAnn期權以非經常性公允價值計量，屬於三級資產。有關公允價值層次結構的更多信息，請參閲附註10 “公允價值衡量”。在截至2024年3月31日和2023年12月31日期間，PharmacAnn期權在合併資產負債表上列為其他投資。
在2024年第一季度，該公司將PharmacAnn財務業績的不利預測變化確定為與PharmacAnn期權相關的減值指標，並進行了分析，將PharmacAnn期權的賬面金額與其估計的公允價值進行了比較。公允價值是使用市場方法估算的。在市場方法下，關鍵假設是選定的倍數和缺乏適銷性的折扣。根據這項分析，公司記錄的非現金減值費用為美元12,7342024年第一季度作為PharmacAnn期權賬面金額與其估計公允價值之間的差額，見截至2024年3月31日的三個月的淨虧損和綜合虧損簡明合併報表。
11
克羅諾斯集團公司
簡明合併財務報表附註（未經審計）
（以千美元計，股票金額除外）
目錄
公司可以在未經PharmacAnn事先書面同意的情況下出售、轉讓或處置PharmacAnn期權，但須遵守以下條件：（i）PharmacAnn期權任何部分的任何受讓人必須遵守並承諾遵守政府實體發佈的所有重大方面適用於此類受讓人的所有法規；（ii）PharmacAnn期權任何部分的任何受讓人必須同意受期權購買條款的約束截至2021年6月14日的協議（“期權購買協議”），作為該協議下的 “買方”；（iii) 公司總共不得將PharmacAnn期權拆分和/或轉讓給超過四人（某些例外情況除外）；（iv）任何受讓人均不得成為禁止受讓人（定義見期權購買協議）；（v）如果公司（或整個PharmacAnn期權的許可受讓人）向任何第三方轉讓少於所有PharmacAnn期權，則某些例外情況除外不是許可受讓人，除非獲得 PharmaCann 董事會的豁免，否則某些治理和信息權利將立即終止董事由其唯一和絕對的自由裁量權。
此外，如果根據有效的註冊聲明對PharmacAnn的普通股進行首次承銷的公開發行，如果PharmacAnn普通股的持有人受承銷商規定的任何封鎖期的約束，公司將在適用的情況下，根據與其他普通股持有人所受或本公司達成的其他協議相同的實質性條款和條件執行慣例封鎖協議，但須遵守PharmacAnn與公司之間達成的其他協議關於期限的某些條件封鎖期的。
Vitura Health Limited（前身為澳大利亞克羅諾斯）
該公司擁有大約 10Vitura Health Limited（“Vitura”）已發行普通股的百分比。該投資被視為具有易於確定的公允價值的股權證券。投資公允價值的變動在簡明的合併淨虧損和綜合虧損報表中記作金融工具重估的收益（虧損）。
下表彙總了公司的其他投資活動：
截至 2024 年 1 月 1 日未實現虧損減值費用外匯效應截至 2024 年 3 月 31 日
Pharma$25,650 $— $(12,734)$— $12,916 
維圖拉9,601 (2,342)— (417)6,842 
$35,251 $(2,342)$(12,734)$(417)$19,758 
截至2023年1月1日未實現虧損減值費用外匯效應截至2023年3月31日
Pharma$49,000 $— $— $— $49,000 
維圖拉21,993 (7,923)— (237)13,833 
$70,993 $(7,923)$— $(237)$62,833 

12
克羅諾斯集團公司
簡明合併財務報表附註（未經審計）
（以千美元計，股票金額除外）
目錄
5. 應收貸款，淨額
應收貸款淨額包括以下內容：
截至 2024 年 3 月 31 日截至 2023 年 12 月 31 日
GrowCo 信貸額度
$4,927 $5,034 
加：應計利息的當期部分741 507 
應收貸款的當期部分總額5,668 5,541 
GrowCo 信貸額度
51,459 53,638 
Mucci 期票
13,092 13,379 
Cannasoul 合作貸款1,732 1,771 
添加：應計利息的長期部分262 248 
應收貸款的長期部分總額66,545 69,036 
應收貸款總額，淨額$72,213 $74,577 
Cronos GrowCo 信貸額度
2019年8月23日，作為貸款人的公司和作為借款人的Cronos GrowCo簽訂了本金總額為加元的優先擔保信貸協議100,000（“GrowCo信貸額度”）。GrowCo信貸額度由Cronos GrowCo幾乎所有現有和事後收購的個人和不動產擔保。2021 年 8 月，對 GrowCo 信貸額度進行了修訂，將可用本金總額提高到加元105,000。截至2024年3月31日和2023年12月31日，Cronos GrowCo都提取了加元104,000 ($76,855和 $78,532，分別來自GrowCo信貸額度。未償還借款的利率為加拿大最優惠利率+ 1.25%，利息將在2021年12月、2022年12月到期，之後按季度支付。本金支付加元1,000於 2022 年 3 月開始，目前為加元1,667，每季度到期。在截至2024年3月31日的三個月中，Cronos GrowCo償還了加元1,667 ($1,231) 以本金和加元計1,943 ($1,435）與GrowCo信貸額度相關的利息。截至2024年3月31日，Cronos GrowCo已總共償還了加元13,167 ($9,730) 和 C$22,464 ($16,601）根據GrowCo信貸額度的條款，分別為本金和利息。
Mucci 期票
2019年6月28日，公司以加元簽訂了應收本票協議（“Mucci本票”）16,350（大約 $12,082) 與 Cronos GrowCo 合資夥伴（“Mucci”）合作。Mucci本票由涵蓋Mucci所有資產的通用擔保協議擔保。2022年9月30日，對穆奇本票進行了修改和重報，將利率從 3.95加上加拿大最優惠利率的百分比 1.25%，將利息支付從季度改為按年支付，並將穆奇的初始現金利息支付從2022年9月30日推遲到2023年7月1日。
在2022年7月1日之前，穆奇本票的應計利息作為本金餘額的一部分資本化。自2022年7月1日起，利息應計並從2023年7月1日起以現金支付。在2023年之前，Mucci本票沒有償還本金或利息。在截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月中，有 不償還Mucci期票的本金或利息。
Cannasoul 合作貸款
截至2024年3月31日和2023年12月31日，Cannasoul Lab Services Ltd.均已收到ILS 8,297（大約 $2,249和 $2,294，分別來自Cannasoul合作貸款。
13
克羅諾斯集團公司
簡明合併財務報表附註（未經審計）
（以千美元計，股票金額除外）
目錄
預期截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月，公司長期金融資產的信用損失補貼包括以下項目：
截至 2024 年 1 月 1 日
增加（減少）(i)
外匯效應截至 2024 年 3 月 31 日
GrowCo 信貸額度$11,176 $(197)$(239)$10,740 
Mucci 期票89 2 (2)89 
Cannasoul 合作貸款524 4 (10)518 
$11,789 $(191)$(251)$11,347 
截至2023年1月1日增加（減少）外匯效應截至2023年3月31日
GrowCo 信貸額度$12,455 $(770)$34 $11,719 
Mucci 期票89 2 — 91 
Cannasoul 合作貸款522 4 (12)514 
$13,066 $(764)$22 $12,324 
(i)在截至2024年3月31日的三個月和三個月中，美元191記錄為簡明合併淨虧損和綜合虧損報表中的一般和管理費用減少，這是由於Cronos GrowCo支付的本金和利息減少了我們預期的應收貸款信貸損失。在截至 2023 年 3 月 31 日的三個月中，$764由於對我們的預期信貸損失進行了調整，淨虧損和綜合虧損簡明合併報表中的一般和管理費用有所減少。
6. 重組
2022年第一季度，公司啟動了一項戰略計劃，圍繞其品牌重新調整業務，集中職能並評估公司的供應鏈（“調整”）。作為調整的一部分，董事會於2022年2月28日批准了利用公司的戰略合作伙伴關係的計劃，通過退出加拿大安大略省斯泰納的生產設施（“Peace Naturals Campus”）來提高供應鏈效率並減少製造開銷。2023年2月27日，董事會批准了對調整的修訂，預計這將使公司維持其在Peace Naturals校區的部分業務，即配送倉儲、某些研發活動和公司某些產品的製造，同時尋求出售和回租Peace Naturals校區的全部或部分或部分或部分或將Peace Naturals校園的某些部分租賃給第三方。2023年第三季度，董事會批准了對調整的修訂，以關閉其位於曼尼托巴省温尼伯的工廠（“克羅諾斯發酵”）的運營，將克羅諾斯發酵設施列為待售，並在公司繼續實施調整計劃的同時，在全組織範圍內進一步削減成本。調整計劃旨在使公司能夠隨着時間的推移推動盈利和可持續增長。

在2024年第一季度，該公司停止了克羅諾斯發酵的運營，並根據ASC 360對克羅諾斯發酵資產賬面價值的可收回性進行了評估，並確定資產的賬面價值無法完全收回。公允價值是結合市場和收入方法估算的。根據這項分析，長期資產的減值損失為美元1,631已記錄在截至2024年3月31日的三個月的淨虧損和綜合虧損簡明合併報表中。截至2024年3月31日，Cronos Visonation的資產符合待售標準，被重新歸類為簡明合併資產負債表中待售資產，資產按公允價值減去出售成本進行估值。一個 $445由於將克羅諾斯發酵資產歸類為待售資產，因此記錄了估計銷售成本的損失。
在截至2024年3月31日的三個月中，公司產生了美元83與調整相關的持續業務的重組成本。與之相關的費用包括與員工相關的費用，例如遣散費和其他解僱補助金，以及其他相關費用。在截至2023年3月31日的三個月中，公司承認 不與調整相關的持續經營業務的重組成本。
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克羅諾斯集團公司
簡明合併財務報表附註（未經審計）
（以千美元計，股票金額除外）
目錄
下表彙總了公司截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月的重組活動：
截至 2024 年 1 月 1 日的應計金額開支付款/註銷截至 2024 年 3 月 31 日的應計金額
員工解僱補助金$150 $62 $(174)$38 
其他重組成本— 21 (21)— 
總計$150 $83 $(195)$38 
截至 2023 年 1 月 1 日的應計金額開支付款/註銷截至 2023 年 3 月 31 日的應計金額
員工解僱補助金$403 $— $(295)$108 
其他重組成本21 — (21)— 
總計$424 $— $(316)$108 
7. 基於股份的薪酬
(a)基於股份的獎勵計劃
公司已根據2018年6月28日的2018年股票期權計劃（“2018年股票期權計劃”）、就業激勵計劃 #1（“就業激勵獎勵計劃”）、2020年3月29日的2020年綜合股權激勵計劃（“2020年綜合股權計劃”）和DSU向員工和非僱員董事授予股票期權、限制性股票單位（“RSU”）和遞延股票單位（“DSU”）2019年8月10日的國立大學計劃（“DSU計劃”）。公司不能再根據2018年股票期權計劃或就業激勵獎勵計劃提供補助金。
下表彙總了截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月中與公司股票期權和限制性股票單位相關的基於股份的薪酬支出總額：
在截至3月31日的三個月中，
20242023
股票期權$34 $734 
RSU1,981 1,801 
基於股份的薪酬總額$2,015 $2,535 
(b)股票期權
授予期權的歸屬條件由公司董事會薪酬委員會決定。根據2020年綜合計劃發放的股票期權授予的典型歸屬期權是年度歸屬結束 三到 五年最長期限為 十年。根據2018年股票期權計劃發放的股票期權授予的典型歸屬期限為季度歸屬 三到 五年最長期限為 七年。2018年股票期權計劃沒有，2020年綜合計劃也沒有，授權授予行使價低於公允市場價值的期權。
以下是截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月股票期權變動摘要：
加權平均行使價 (C$) (i)
期權數量加權平均剩餘合同期限（年）
截至 2024 年 1 月 1 日的餘額$14.50 2,103,201 1.84
期權的取消、沒收和到期23.93 (9,501)
截至 2024 年 3 月 31 日的餘額$14.46 2,093,700 1.59
自 2024 年 3 月 31 日起可行使$15.72 1,874,123 1.10
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克羅諾斯集團公司
簡明合併財務報表附註（未經審計）
（以千美元計，股票金額除外）
目錄
加權平均行使價 (C$) (i)
期權數量加權平均剩餘合同期限（年）
截至2023年1月1日的餘額$10.57 5,350,600 0.73
期權的發行2.96 188,317 
期權的取消、沒收和到期9.05 (335,091)
截至2023年3月31日的餘額$10.40 5,203,826 0.75
自 2023 年 3 月 31 日起可行使$11.88 3,624,498 0.48
(i)加權平均行使價反映了使用發行之日的平均外匯匯率將以外幣計價的股票期權轉換為加元的情況。
下表彙總了未償還的股票期權：
截至 2024 年 3 月 31 日截至 2023 年 12 月 31 日
2020 年綜合計劃702,264 702,264 
2018年股票期權計劃 1,391,436 1,400,937 
未償還的股票期權總額2,093,700 2,103,201 
(c)限制性股票單位
以下是截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月中限制性股票單位變動的摘要：
加權平均授予日公允價值（加元）(ii)
RSU 數量
截至 2024 年 1 月 1 日的餘額$3.77 7,381,541 
已授予(i)
2.66 1,910,756 
已歸屬並已發行3.52 (967,016)
取消和沒收2.95 (65,662)
截至 2024 年 3 月 31 日的餘額$3.55 8,259,619 
加權平均授予日公允價值（加元）(ii)
RSU 數量
截至2023年1月1日的餘額$4.63 5,725,470 
已授予(i)
2.74 1,927,487 
已歸屬並已發行4.98 (345,433)
取消和沒收4.19 (70,108)
截至2023年3月31日的餘額$4.11 7,237,416 
(i)在此期間發放的限制性股票單位每年按等額分期歸屬 三年自授予之日起或之後的期限 三要麼 五年“懸崖時期。”在每個歸屬日期之前，所有限制性股票單位都必須視該持有人繼續就業而定。此類限制性股票單位的歸屬不受任何績效標準的實現為前提。
(ii)加權平均授予日公允價值反映了使用發行之日的外匯匯率將以外幣計價的RSU轉換為加元的情況。
(d)遞延股份單位
以下是截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月中DSU的變更摘要：
財務責任DSU 數量
截至 2024 年 1 月 1 日的餘額$1,092 521,679 
重估虧損277 — 
截至 2024 年 3 月 31 日的餘額$1,369 521,679 
財務責任DSU 數量
截至2023年1月1日的餘額$674 265,732 
重估收益(163)— 
截至2023年3月31日的餘額$511 265,732 

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克羅諾斯集團公司
簡明合併財務報表附註（未經審計）
（以千美元計，股票金額除外）
目錄
8. 每股虧損
持續和已終止業務的基本和攤薄後每股虧損的計算方法如下（以千計，股票和每股金額除外）：
截至3月31日的三個月
20242023
每股基本虧損計算
歸屬於克羅諾斯集團股東的持續經營業務淨虧損$(2,241)$(19,169)
用於計算基本和攤薄後每股收益的已發行普通股的加權平均數(i)
381,442,597 380,634,208 
每股持續經營產生的基本虧損$(0.01)$(0.05)
持續經營業務的攤薄後每股虧損
$(0.01)$(0.05)
歸屬於克羅諾斯集團股東的已終止業務虧損$— $(1,222)
用於計算基本和攤薄後每股收益的已發行普通股的加權平均數(i)
381,442,597 380,634,208 
每股已終止業務的基本虧損$— $— 
每股已終止業務的攤薄虧損
$— $— 
(i)在計算攤薄後的每股虧損時，在報告淨虧損的時期內不考慮增量普通股，因為納入普通股等價物會產生反稀釋作用。
在截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月中，證券總額為 24,580,665和 30,086,428分別不包括在攤薄後的已發行股票的計算中，因為其影響將是反稀釋的。
9. 承付款和或有開支
(a)承諾
正如公司年度報告所披露的那樣，有關承諾的信息沒有重大變化。
(b)突發事件
公司在正常業務過程中以及產品的營銷、分銷和銷售方面受到各種法律訴訟的約束。這些法律訴訟中有許多處於訴訟的早期階段，他們尋求的損害賠償金沒有具體説明或無法量化。儘管無法肯定地預測這些事項的結果，但該公司認為，這些法律訴訟無論是個人還是總體而言，都不會對其財務狀況產生重大不利影響，但可能會對其一個季度的經營業績產生重大影響，這在一定程度上取決於其該季度的業績。
(i)與重報2019年中期財務報表有關的集體訴訟投訴
在 2020 年 3 月 11 日和 12 日， 二據稱的公司股東單獨提起訴訟 二美國紐約東區地方法院對該公司及其首席執行官和前首席財務官提起的假定集體訴訟投訴。法院合併了案件，經修訂的合併申訴指控所有被告違反了1934年《證券交易法》（“交易法”）第10（b）條和根據該法頒佈的第10b-5條以及針對個別被告的《交易法》第20（a）條。經修訂的合併申訴一般稱，公司先前關於收入和內部控制的某些公開聲明不正確，這是基於公司對董事會審計委員會對通過批發渠道購買和銷售某些散裝樹脂購買和銷售產品所確認收入的適當性的審查所作的披露。經修訂的合併投訴並未量化損害賠償請求。被告於2021年2月8日提出解僱動議。2023年11月17日，法院下達了批准該動議的命令，並以有偏見的方式駁回了此案。2023年12月1日，股東原告要求重審解僱案，要求法院改為無偏見地駁回訴訟，並允許原告尋求進一步修改申訴的許可。複議動議尚待審理。
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克羅諾斯集團公司
簡明合併財務報表附註（未經審計）
（以千美元計，股票金額除外）
目錄
2020年6月3日，一名被指控的股東向加拿大安大略省多倫多的安大略省高等法院提交了經2020年8月12日修訂的索賠聲明，除其他外，要求下令將該訴訟認定為代表假定類別股東的集體訴訟以及金額未指明的損害賠償。修訂後的索賠聲明將 (i) 公司、(ii) 其首席執行官、(iii) 前首席財務官、(iv) 前首席財務官兼首席商務官以及 (v) 現任和前任董事會成員列為被告，並涉嫌違反《安大略省證券法》、《安大略省商業公司法》下的壓迫和普通法的虛假陳述。經修訂的索賠聲明普遍聲稱，公司先前關於收入和內部控制的某些公開聲明是虛假陳述，其依據是該公司於2020年3月2日披露，董事會審計委員會正在審查與通過批發渠道購買和銷售某些散裝樹脂產品相關的確認收入的適當性，以及公司隨後的重報。經修訂的索賠説明沒有量化損害賠償請求。2021年6月28日，法院駁回了原告要求準許根據《安大略省證券法》提起虛假陳述索賠以及要求將該訴訟證明為集體訴訟的動議。原告對法院駁回僅涉及公司、首席執行官和現任首席財務官的動議提出上訴；其餘被告出於偏見被駁回了此事，公司和所有個人被告同意不向原告索取與駁回動議有關的費用。2022年9月26日，安大略省上訴法院推翻了高等法院駁回許可和認證動議的決定，準許原告根據《安大略省證券法》提起虛假陳述索賠，並將認證動議發回高等法院。2023年4月11日，原告提交了一份經修訂的新索賠聲明，該聲明反映了對未提出上訴的被告的解僱、根據《安大略省商業公司法》提出的壓迫索賠和普通法的虛假陳述的撤銷，以及擬議的集體訴訟期的縮短。2023年10月10日，高等法院代表在2019年5月9日至2020年3月30日期間在包括多倫多證券交易所和納斯達克在內的二級市場收購股票的一類個人或實體批准了該訴訟，但某些被排除在外的人員除外。
(ii)與重報相關的監管審查
2022年10月24日，公司宣佈了以下監管和解協議：
SEC 和解
2022年10月24日，美國證券交易委員會發布了一項命令，根據經修訂的1933年《證券法》第8（a）條和《交易法》第21（c）條啟動停止和終止程序，以解決重報問題。
該公司同意與美國證券交易委員會和解，但沒有承認或否認和解令中描述的指控。和解令最終徹底結束了美國證券交易委員會對重報的調查，無需支付任何民事罰款或其他金額。
和解令要求公司停止和停止實施或造成任何違規行為以及將來任何違反《證券法》第17（a）條、《交易法》第10（b）、13（b）、13（b）（2）（B）條及其下第10b-5、13a-13、13a-15（a）、13a-16和12b-20條的行為。
由於和解令，該公司（i）在三年內失去了知名經驗豐富的發行人的地位，（ii）在五年內無法依賴《證券法》A和D條規定的私募發行豁免，（iii）在三年內無法依賴1995年《美國私人證券訴訟改革法》的安全港條款。
OSC 結算
2022年10月24日，安大略省資本市場法庭批准了公司與安大略省證券委員會（“OSC”）工作人員之間的和解協議（“和解協議”），以解決重報問題。
根據和解協議的條款，該協議最終徹底結束了OSC對公司的調查，克羅諾斯同意支付總額為加元1.34百萬美元以完全解決此事，並承認其未能遵守《安大略省證券法》第77條的要求，即按該法規定的方式提交臨時財務報告，並且其行為違背了公共利益。
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克羅諾斯集團公司
簡明合併財務報表附註（未經審計）
（以千美元計，股票金額除外）
目錄
(iii)與產品營銷、分銷、進口和銷售有關的訴訟和監管查詢
2023年4月17日，由綠葉（Ale Yarok）政黨領導的一羣原告代表一類所謂的以色列大麻消費者向以色列特拉維夫地方法院提交了索賠聲明和集體訴訟批准請求 26與大麻相關的各方，包括 三克羅諾斯以色列實體。索賠聲明稱，被告違反了與醫用大麻產品營銷有關的某些法律，包括向未經許可的大麻消費者進行營銷。該訴訟共要求賠償 ILS 420百萬。克羅諾斯以色列被告於2023年8月13日提出動議，要求駁回該訴訟。
2024年1月18日，該公司獲悉，以色列經濟和工業部貿易税專員對涉嫌向以色列傾銷從加拿大進口的醫用大麻展開了公開調查。該公司正在迴應該部提供信息的請求。該公司無法預測調查的結果。
我們預計，與我們的產品營銷、分銷、進口和銷售相關的訴訟和監管程序將增加。
10. 公允價值測量
公司遵守 ASC 820 公允價值測量用於在每個報告期重新計量並按公允價值報告的金融資產和負債，以及至少每年按公允價值重新計量和報告的非金融資產和負債。通常，公允價值由以下因素決定：
•一級投入使用活躍市場中相同資產或負債的報價（未經調整）。
•二級輸入使用可觀察的數據點，例如報價、利率和收益率曲線。
•第三級輸入是資產或負債的不可觀察的數據點，包括資產或負債的市場活動很少（如果有）的情況。
下表顯示了有關公司資產和負債的信息，這些信息以公允價值定期計量：
2024 年 3 月 31 日
第 1 級第 2 級第 3 級總計
現金和現金等價物$855,114 $— $— $855,114 
其他投資(i)
6,842 — — 6,842 
衍生負債— — 118 118 
2023年12月31日
第 1 級第 2 級第 3 級總計
現金和現金等價物$669,291 $— $— $669,291 
短期投資192,237 — — 192,237 
其他投資(i)
9,601 — — 9,601 
衍生負債— — 102 102 
(i)截至2024年3月31日和2023年12月31日，公司對Vitura的影響被認為微不足道，該投資被視為公允價值易於確定的股權證券。參見注釋 4”投資” 以獲取更多信息。
19
克羅諾斯集團公司
簡明合併財務報表附註（未經審計）
（以千美元計，股票金額除外）
目錄
在本報告所述期間，公允價值類別之間沒有轉賬。
下表顯示了有關按公允價值計量的非經常性公司資產的信息，並指出了公司用於確定此類公允價值的估值技術的公允價值層次結構：
截至 2024 年 3 月 31 日
第 1 級第 2 級第 3 級總計
其他投資(i)
$— $— $12,916 $12,916 
截至 2023 年 12 月 31 日
第 1 級第 2 級第 3 級總計
其他投資(i)
$— $— $25,650 $25,650 
(i)2021 年 6 月 14 日，公司購買了收購期權 473,787美國垂直整合的大麻公司PharmacAnn的A類普通股股票，行使價為美元0.0001每股，約等於 10.5截至PharmacAnn期權發行之日PharmacAnn已發行和流通股本的百分比，按全面攤薄計算，總收購價約為美元110,392。截至2024年3月31日和2023年12月31日，根據PharmacAnn在第一季度提供的最新信息，按全面攤薄計算，公司在PharmaCann的所有權百分比約為 6.3% 和 6.6%。參見注釋 4”投資.”
在本報告所述期間，公允價值類別之間沒有轉賬。
11. 關聯方交易
(a)Cronos GrowCo
該公司通過其所有權持有Cronos GrowCo的可變權益 50Cronos GrowCo在Cronos GrowCo中的普通股和優先擔保債務的百分比。參見注釋 4”投資” 以獲取更多信息。
該公司從Cronos GrowCo購買了以下大麻產品：
截至3月31日的三個月
20242023
Cronos GrowCo — 購買
$7,010 $7,466 
截至2024年3月31日和2023年12月31日，該公司未付給Cronos GrowCo的應付賬款為美元1,501和 $2,267，分別地。
在2023年第三季度，該公司作為供應商與Cronos GrowCo簽訂了大麻種質供應協議，買方為Cronos GrowCo。在截至2024年3月31日的三個月中，公司收到了美元361與本協議有關。
此外，2019年8月23日，作為貸款人的公司和作為借款人的Cronos GrowCo簽訂了GrowCo融資機制。參見注釋 5”應收貸款，淨額” 以獲取更多信息。
(b)供應商協議
2022年11月，公司與外部供應商簽訂了一項協議，根據該協議，該供應商將向公司提供某些製造服務。然後，供應商將其中一部分服務分包給了另一家公司，該公司的首席執行官是該公司高管的直系親屬。公司購買了 $833截至2023年3月31日的三個月內，根據該分包協議提供的產品和服務。該公司有 $0和 $28分別截至2024年3月31日和2023年12月31日的與分包協議相關的未付應付賬款。
2023 年 11 月，公司與關聯方供應商談判了一份直接合同。在截至2024年3月31日的三個月中，公司購買了美元772本協議下的產品和服務，以及與美元協議相關的未清應付賬款134和 $11分別截至 2024 年 3 月 31 日和 2023 年 12 月 31 日。
20
克羅諾斯集團公司
簡明合併財務報表附註（未經審計）
（以千美元計，股票金額除外）
目錄
12. 後續事件
(a) Peace Naturals 校園待售評級
2023年11月27日，該公司宣佈，Peace Naturals已與加拿大未來農場公司（“Future Farmco”）就Peace Naturals校園的出售和回租達成協議（“銷售協議”）。根據銷售協議的條款，Future Farmco已同意收購Peace Naturals校區，總收購價為加元23百萬現金，但須遵守其中規定的條款和條件。在收盤時，雙方預計將就Peace Naturals校區的部分內容簽訂租賃協議。2024年4月，公司完成了將Peace Naturals校區視為可立即出售所需的活動，因此標的資產被重新歸類為當時待售資產。
21
目錄
第 2 項。管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析。
以下討論和分析應與其他信息一起閲讀，包括克羅諾斯集團的簡明合併中期財務報表和這些報表的相關附註，這些報表包含在本截至2024年3月31日的10-Q表季度報告（本 “季度報告”）的第一部分第1項，以及公司截至2023年12月31日止年度的10-K表年度報告（“年度報告”）中顯示的合併財務報表，年度報告第一部分，第1A項，風險因素，和第二部分第1A項，風險本季度報告的因素。
前瞻性陳述
本季度報告、以引用方式納入本季度報告的文件、我們向美國證券交易委員會和其他監管機構提交或提供給美國證券交易委員會和其他監管機構的其他報告，以及我們的董事、高級職員、其他員工和其他受權代表我們發言的人員的聲明，包含可能構成適用的美國和加拿大證券法和法院判決（統稱為 “前瞻性陳述”）所指的前瞻性信息和前瞻性陳述的信息，這些信息基於我們當前的內部預期、估計、預測、假設和信念。所有本質上不明確屬於歷史性質的信息都可能構成前瞻性陳述。在某些情況下，前瞻性陳述可以通過使用前瞻性術語來識別，例如 “預期”、“可能”、“將”、“應該”、“打算”、“潛在”、“提議”、“估計” 和其他類似的詞語、表述和短語，包括其負面和語法變體，或關於某些事件或條件 “可能” 或 “將” 發生的陳述，或通過討論的策略。前瞻性陳述包括估計、計劃、預期、觀點、預測、預測、目標、指導或其他非歷史事實陳述的陳述。
前瞻性陳述包括但不限於以下方面的陳述：
•與涉及以色列、哈馬斯、伊朗和該地區其他利益相關者的衝突（“中東衝突”）及其對我們在以色列的業務、市場產品供應和以色列醫療患者產品需求的影響，以及任何區域或全球局勢升級及其對全球商業和穩定的影響有關的預期；
•與德國、澳大利亞和英國（“英國”）市場相關的預期，包括我們與Cansativa GmbH（“Cansativa”）、Vitura Health Limited（“Vitura”）和GROW的戰略合作伙伴關係®分別是製藥公司，以及我們在德國和英國分銷PEACE NATURALS® 品牌的計劃；
•與我們宣佈的削減成本措施相關的預期，包括我們決定關閉曼尼托巴省温尼伯工廠的運營並將待售設施上市、該工廠生產活動結束後的預期成本和收益、相關的挑戰和影響，以及戰略、指標、投資、成本、運營費用、員工流失率和其他相關變化的變化；
•與我們決定退出美國大麻衍生大麻素產品業務的影響相關的預期，包括與之相關的成本、支出和註銷、對我們的業務和財務報表的影響以及任何未來重新進入美國市場的計劃；
•與我們宣佈的調整（“調整”）相關的預期，以及與之相關的任何進展、挑戰和影響，以及戰略、指標、投資、報告結構、成本、運營費用、員工流失和其他相關變化的變化；
•我們在安大略省斯泰納的工廠（“Peace Naturals Campus”）的運營性質發生變化的時機以及宣佈的售後回租，以及和平自然園區某些生產活動結束後的預期成本和收益；
•我們有能力根據與加拿大未來農場公司（“Future Farmco”）達成的協議完成Peace Naturals校區的出售和回租；
•我們從供應商那裏獲得原材料的能力，包括克羅諾斯成長公司（“Cronos GrowCo”），以及與之相關的成本和時機；
•對我們的合資企業、戰略聯盟和股權投資，包括與Ginkgo Bioworks Holdings, Inc.（“Ginkgo”）的戰略合作伙伴關係（“銀杏戰略夥伴關係”）的潛在成功以及與之相關的成本和收益的預期；
•我們確定、開發、商業化或擴大我們在大麻素方面的技術和研發（“研發”）計劃的能力或計劃，或其成功；
•對收入、支出、毛利率和資本支出的預期；
•對我們未來的生產和製造戰略和運營、相關成本和時間以及獲得適用的生產和銷售許可證的期望；
22
目錄
•加拿大其他成人用大麻產品類型和形式合法化的持續影響，包括與之相關的聯邦、省、地區和市政法規、相關的時機和影響以及我們參與此類市場的意圖；
•在加拿大以外的司法管轄區，包括美國和德國，將大麻用於醫療或成人用途的合法化，相關的時間和影響，以及我們參與此類市場的意圖，前提是此類使用合法化；
•任何從事大麻活動的許可證或補充許可證的授予、續期、撤回、暫停、延遲和影響，或其任何修正案；
•我們成功創建和推出品牌和大麻產品的能力；
•與我們的產品差異化相關的期望，包括使用稀有大麻素；
•大麻（包括CBD和其他大麻素）的益處、可行性、安全性、有效性、劑量和社會接受度；
•適用於我們業務的法律法規及其任何修正案及其影響，包括美國（“美國”）州和聯邦法律適用於大麻和美國大麻（包括CBD和其他美國大麻衍生大麻素）產品的不確定性，以及美國食品藥品監督管理局（“FDA”）、美國緝毒局（“DEA”）、美國聯邦貿易委員會任何法規範圍的不確定性 (“聯邦貿易委員會”), 美國專利商標局 (“專利商標局”) 和任何州同等監管機構關於大麻和美國大麻（包括CBD和其他美國大麻衍生的大麻素）產品，包括根據美國《管制物質法》將大麻從附表一移至附表三的可能性；
•根據2018年12月7日的認購協議，奧馳亞集團公司對該公司的投資（“奧馳亞投資”）的預期收益和影響；
•我們在短期或將來全部或部分行使PharmacAnn Inc.（“PharmacAnn”）期權（“PharmacAnn Option”）的能力的不確定性，包括美國聯邦大麻合法化狀況和未來發展的不確定性以及我們實現與PharmacAnn交易的預期收益的能力；
•對關鍵人事變動的實施和成效的期望；
•對收購和處置的預期以及由此產生的預期收益；
•對減值損失金額或頻率的預期，包括減記商譽等無形資產造成的減值損失；
•俄羅斯和烏克蘭之間持續的軍事衝突（以及由此產生的制裁）對我們的業務、財務狀況和經營業績或現金流的影響；
•我們遵守與美國證券交易委員會的和解條款（“和解令”）以及與安大略省證券委員會的和解協議（“和解協議”）；以及
•根據經修訂的1933年《證券法》（“證券法”）D條我們失去依賴私募股權豁免能力的影響，以及我們作為知名經驗豐富的發行人地位的喪失，每一項都是和解令造成的。
此處包含的有關我們開展業務的行業的某些前瞻性陳述基於我們使用公開政府來源的數據、市場研究、行業分析得出的估計，以及基於這些行業的數據和知識的假設，我們認為這些假設是合理的。但是，儘管這些數據通常表明了相對的市場地位、市場份額和業績特徵，但本質上是不精確的。我們開展業務的行業涉及風險和不確定性，這些風險和不確定性可能會因各種因素而發生變化，詳見下文。
23
目錄
此處包含的前瞻性陳述基於在得出結論或做出預測或預測時適用的某些重大假設，包括：（i）我們有效駕馭與中東衝突及其對我們在以色列的員工和業務的影響、市場產品供應以及以色列醫療患者對產品的需求有關的事態發展的能力；（ii）我們高效有效地分發我們的 PEACE NATURALS 的能力®與我們的戰略合作伙伴Cansativa合作在德國建立品牌，與我們的戰略合作伙伴GROW一起在英國建立品牌®製藥以及我們與戰略合作伙伴Vitura一起在澳大利亞高效有效地分銷產品的能力；（iii）我們實現與曼尼托巴省温尼伯工廠業務關閉相關的預期成本節省和其他收益的能力；（iv）我們實現調整和其他已宣佈的相關削減成本措施和員工流失帶來的預期成本節約、效率和其他好處的能力；（v）我們高效和有效地利用風能的能力停止 Peace Naturals 的某些製作活動校園，受益於我們在Peace Naturals校區運營性質的變化以及宣佈的售後回租，並及時且具有成本效益地從第三方那裏收購原材料，包括Cronos GrowCo；（vi）我們滿足Peace Naturals校區出售和回租的所有條件的能力；（vii）我們實現預期收益、協同效應或從中產生收入、利潤或價值的能力收購和戰略投資；(viii) 我們的生產和製造能力及產出設施和我們的合資企業、戰略聯盟和股權投資；(ix) 政府對我們的活動和產品的監管，包括但不限於大麻税收和環境保護領域；(x) 及時收到任何必要的監管授權、批准、同意、許可和/或執照；(xii) 消費者對我們產品的興趣；(xii) 我們通過使用稀有大麻素等方式實現產品差異化的能力；(xiii) 競爭；(xiv) 預期和意外成本；(xv) 我們的能力通過運營產生現金流；（xvii）我們以安全、高效和有效的方式開展運營的能力；（xvii）我們僱用和留住合格員工以及及時和具有成本效益的方式獲得設備和服務的能力；（xviii）我們行使PharmacAnn期權和實現與PharmacAnn交易的預期收益的能力；（xix）我們完成計劃處置以及在完成後獲得預期銷售的能力價格；(xx) 我們所處的總體經濟、金融市場、監管和政治狀況運營；（xxi）管理層對歷史趨勢、當前狀況和未來預期發展的看法；以及（xxii）管理層認為適合具體情況的其他考慮因素。儘管根據管理層目前獲得的信息，我們的管理層認為這些假設是合理的，但無法保證此類預期會被證明是正確的。

就其性質而言，前瞻性陳述受固有的風險和不確定性的影響，這些風險和不確定性可能是一般性的，也可能是具體的，這些風險和不確定性可能導致預期、預測、預測、預測或結論不準確，假設可能不正確，目標、戰略目標和優先事項無法實現。各種因素，包括已知和未知的風險，其中許多是我們無法控制的，可能導致實際業績與本季度報告中的前瞻性陳述以及我們向美國證券交易委員會和其他監管機構提交或提供給美國證券交易委員會和其他監管機構的、由我們的董事、高級職員、其他員工和其他授權代表我們發言的人員發表的前瞻性陳述存在重大差異。這些因素包括但不限於中東衝突對我們在以色列的員工、業務和運營造成的負面影響，包括在中東衝突期間我們可能無法生產、進口或銷售我們的產品或保護我們在以色列的人員或設施、市場的產品供應以及以色列醫療患者對產品的需求；我們可能無法成功地繼續在德國、澳大利亞和英國分銷我們的產品或生產材料這些市場的銷售收入；我們可以無法實現我們在曼尼托巴省温尼伯工廠的業務結束所帶來的預期收益，也無法及時和具有成本效益地從第三方獲得原材料；我們可能無法進一步簡化運營和減少開支；將來我們可能無法有效和高效地重新進入美國市場；我們可能無法結束某些生產活動並完成銷售以紀律嚴明的方式回租Peace Naturals校區或實現預期我們運營性質變化的好處，或者能夠及時且具有成本效益地從包括Cronos GrowCo在內的第三方獲得原材料；俄羅斯和烏克蘭之間的軍事衝突可能會干擾我們以及供應商和分銷渠道的運營，對我們產品的需求和使用產生負面影響；奧馳亞投資節省的成本和任何其他協同效應可能無法完全實現或可能需要比預期更長的時間才能實現；失敗的風險；執行關鍵人事變動；風險我們的調整、Peace Naturals校區業務性質的變化以及我們對戰略合作伙伴關係的進一步利用不會帶來預期的成本節約、效率和其他收益，也不會導致人員流失超過預期；收入水平降低；消費者對我們產品的需求不足；我們無法將支出減少到滿足預計的現金和現金等價物淨變動所需的水平；我們無法管理信貸中斷市場；意想不到的未來水平資本、環境或維護支出、一般和管理及其他費用；增長機會未如預期；缺乏執行業務計劃所需的現金流（在預期的時間範圍內或根本不需要）；籌集資金困難；司法、監管或其他程序或威脅的訴訟或程序對我們的業務、財務狀況、經營業績和現金流的潛在不利影響；總體經濟、市場、行業或業務的波動和/或退化條件；遵守適用的環境、經濟、健康和安全、能源和其他政策法規，尤其是與電子煙以及在電子煙設備中使用大麻和美國大麻產品有關的健康問題；競爭對手、激進投資者或聯邦（包括美國聯邦）、州、省、地區或地方監管機構或自我監管組織等第三方行為的意外影響；與我們的業務和產品相關的監管要求的不利變化；法律或可能阻礙我們行使PharmacAnn期權從而實現與PharmacAnn交易的預期收益的監管障礙；我們完全稀釋後的PharmacAnn所有權被稀釋以及這種稀釋導致我們的權利喪失；我們未能改善內部控制環境以及我們的系統、流程和程序；以及年度報告第一部分第1A項 “風險因素” 下討論的因素，以及第二部分第1A項 “我們的季度報告中的 “風險因素”。提醒讀者仔細考慮這些因素和其他因素、不確定性和潛在事件，不要過分依賴前瞻性陳述。
24
目錄
提供前瞻性陳述的目的是幫助讀者瞭解我們截至和截至特定日期的財務業績、財務狀況和現金流量，並提供有關管理層當前預期和未來計劃的信息。提醒讀者不要因為這些前瞻性陳述固有的不確定性而過度依賴它們，也要意識到管理層使用這些陳述的目的有限。儘管根據管理層目前獲得的信息，我們認為前瞻性陳述中反映的假設和預期是合理的，但無法保證這些假設和預期會被證明是正確的。前瞻性陳述自發表之日起作出，基於管理層在該日的信念、估計、預期和觀點。我們沒有義務更新或修改任何前瞻性陳述，無論是由於新的信息、估計或觀點、未來事件或業績還是其他原因，也沒有義務解釋後續實際事件與此類前瞻性陳述之間的任何實質性區別。本季度報告以及我們向美國證券交易委員會和其他監管機構提交或提供給美國證券交易委員會和其他監管機構的其他報告中所包含的前瞻性陳述由我們的董事、高級職員、其他員工和其他有權代表我們發言的人作出，均受這些警示性陳述的全面明確限制。
外幣匯率
除非另有説明，否則本季度報告中的所有貨幣金額均以美元列報，美元是我們的報告貨幣。所有提及 “美元” 或 “美元” 的內容均指美元。我們對外業務的資產和負債按截至2024年3月31日、2023年3月31日和2023年12月31日的有效匯率折算成美元。影響股東權益（赤字）的交易按歷史外匯匯率折算。根據彭博社報道的本報告期內有效的平均匯率，將簡明的淨虧損和綜合虧損報表以及國外業務的簡明合併現金流報表折算成美元。
用於從加元（“C$”）轉換為美元的匯率如下所示：
（匯率顯示為每美元加元）截至截至
2024 年 3 月 31 日2023年3月31日2023年12月31日
即期匯率1.35321.35161.3243
年初至今的平均匯率1.34791.3520不適用
用於從新以色列謝克爾（“ILS”）轉換為美元的匯率如下所示：
（匯率顯示為每美元以色列新謝克爾）截至截至
2024 年 3 月 31 日2023年3月31日2023年12月31日
即期匯率3.68873.59663.6163
年初至今的平均匯率3.66173.5319不適用

業務概述
Cronos是一家創新的全球大麻素公司，致力於通過推進大麻研究、技術和產品開發來建立顛覆性知識產權。Cronos 熱衷於以負責任的方式提升消費者體驗，正在打造標誌性的品牌組合。Cronos 多元化的國際品牌組合包括菠菜®，自然和平® 還有瓊斯勛爵®.
策略
Cronos致力於通過關注四個核心戰略優先事項為股東創造價值：
•擴大標誌性品牌組合，以負責任的方式提升消費者體驗；
•發展多元化的全球銷售和分銷網絡；
•建立高效的全球供應鏈；以及
•創造顛覆性知識產權並從中獲利。
25
目錄
已終止的業務
2023年第二季度，Cronos退出了其在美國的大麻衍生大麻素產品業務。美國業務的退出代表着戰略轉變，對克羅諾斯的運營和財務業績產生了重大影響，因此，在我們的簡明合併淨虧損和綜合虧損報表中，有資格將該業務報告為已終止業務。前一時期的金額已重新分類，以反映美國業務的已終止業務分類。有關停止美國業務的更多詳情，請參閲本季度報告第1項下簡明合併中期財務報表附註2 “已停止的業務”。
業務板塊
從2023年第二季度開始，在美國的業務退出後，Cronos將通過一個合併分部進行報告，其中包括在加拿大和以色列的業務。在加拿大，克羅諾斯根據《大麻法》（加拿大）（“大麻法”）經營一家全資許可證持有者，即和平自然項目公司（“Peace Naturals”），該公司在安大略省斯泰納附近設有生產設施。在以色列，該公司根據IMC-GAP、IMC-GMP和IMC-GDP認證開展業務，這些認證是以色列醫療市場種植、生產和銷售乾花、預卷和油類所必需的。

最近的事態發展
中東衝突
克羅諾斯繼續監測中東衝突以及中東衝突可能對公司在以色列的人員和業務以及與公司在以色列的業務相關的記錄資產和負債金額產生的潛在影響。中東衝突可能在多大程度上影響公司的人員、業務和活動將取決於未來的發展，這些發展仍然高度不確定且無法預測。與公司在以色列的業務相關的記錄資產和負債數額可能在短期內發生重大變化。
品牌和產品組合
在整個2024年第一季度，公司通過以下精選新產品擴大了其在加拿大的品牌和產品組合：
•瓊斯勛爵®Live Resin vapes，提供多合一和 510 種螺紋格式，提供美味的全光譜 100% 純活性樹脂
•瓊斯勛爵®Chocolate Fusions edibles，一種多維的大麻體驗，裏面有三層奶油巧克力、鬆脆的內含物和耐嚼的內含物
•菠菜®Fully Charged Party Pack 預卷中注入了冷過濾的大麻提取物並塗有基夫塗層
•菠菜®Stix 預卷是 Cronos 的新款圓柱形預卷，以 10 件裝提供
•菠菜®多合一一次性電子煙，Spinach Hitz，既方便又易於採樣
•菠菜®原子酸葡萄柚 28g 花
•菠菜的 SOURZ®Fully Blasted 零食，一塊含有 10 毫克四氫大麻酚，有三種口味：櫻桃酸橙、粉紅檸檬水和藍覆盆子西瓜

5月，克羅諾斯進入英國，在PEACE NATURALS旗下運送了第一批大麻花®醫療品牌。該公司已與 GROW 合作®Pharma，歐洲和英國處方大麻藥品的領先分銷商。 Cronos希望通過與GROW的合作向英國患者提供大麻產品®製藥。
任命
2024年4月2日，亞當·瓦格納被任命為高級副總裁兼以色列克羅諾斯負責人。瓦格納先生將監督以色列克羅諾斯的業務和戰略。在成為以色列克羅諾斯負責人之前，他曾在以色列克羅諾斯擔任財務副總裁，負責管理克羅諾斯以色列財務部門。在加入克羅諾斯之前，亞當曾在上市醫療器械公司Motus GI擔任財務董事，負責監督總部位於以色列的財務部門。在加入Motus GI之前，Adam曾在上市醫療設備製造商美敦力擔任財務經理，負責監督總部位於以色列的財務部門。在美敦力收購之前，亞當曾是雙重上市的公共醫療器械公司Mazor Robotics的公司財務總監。亞當的職業生涯始於安永的高級審計師，管理着一個為多家上市公司和私營公司進行審計的團隊。亞當是一名註冊會計師（以色列）。
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目錄
合併經營業績
下表列出了我們在所述期間的簡要綜合經營業績，以千美元表示。我們在這些時期的簡明合併財務業績不一定代表我們在未來時期將實現的合併財務業績.
（以千美元計）截至3月31日的三個月
20242023
扣除消費税前的淨收入$35,367$26,554
消費税(10,079)(7,059)
淨收入25,28819,495
銷售成本20,80516,568
毛利4,4832,927
運營費用
銷售和營銷5,3325,741
研究和開發9972,039
一般和行政8,90711,856
重組成本83—
基於股份的薪酬2,0152,535
折舊和攤銷1,1231,525
長期資產的減值損失1,974—
運營費用總額20,43123,696
營業虧損(15,948)(20,769)
其他收入12,9061,298
所得税優惠
5581,436
已終止業務造成的虧損—(1,222)
淨虧損(2,484)(19,257)
歸屬於非控股權益的淨虧損(243)(88)
歸屬於克羅諾斯集團的淨虧損$(2,241)$(19,169)
部分財務業績摘要
（以千美元計）截至3月31日的三個月改變
20242023$%
淨收入$25,288$19,495$5,793 30 %
銷售成本20,80516,5684,237 26 %
毛利4,4832,9271,556 53 %
毛利率(i)
18 %15 %不適用3 pp
(i)毛利率定義為毛利除以淨收入。
淨收入
在截至2024年3月31日的三個月中，我們報告的合併淨收入為2530萬美元，比截至2023年3月31日的三個月增加了580萬美元。增長主要是由於加拿大成人用市場的大麻花和提取物銷量增加以及以色列大麻花銷量的增加，但部分被加拿大大麻花類別的不利價格/組合推動消費税佔收入百分比的增加所抵消。
銷售成本
在截至2024年3月31日的三個月中，我們報告的合併銷售成本為2,080萬美元，比截至2023年3月31日的三個月增加了420萬美元。增長主要是由於加拿大成人用市場的大麻花和提取物銷售的增加以及以色列的大麻花銷量的增加，但部分被有利的勞動力、管理費用和庫存差異所抵消。
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目錄
毛利
在截至2024年3月31日的三個月中，我們公佈的毛利為450萬美元，比截至2023年3月31日的三個月增加了160萬美元。增長的主要原因是加拿大成人用市場的大麻花和提取物銷售增加，以色列的大麻花銷量增加以及有利的勞動力、管理費用和庫存差異，但部分抵消了加拿大大麻花類別的不利價格/組合推動消費税佔收入百分比的增加。
運營費用
截至3月31日的三個月改變
20242023$%
銷售和營銷$5,332$5,741$(409)(7)%
研究和開發9972,039(1,042)(51)%
一般和行政8,90711,856(2,949)(25)%
重組成本83—83 N/M
基於股份的支付2,0152,535(520)(21)%
折舊和攤銷1,1231,525(402)(26)%
長期資產的減值損失1,974—1,974 不適用
運營費用總額$20,431$23,696$(3,265)(14)%
銷售和營銷
在截至2024年3月31日的三個月中，銷售和營銷費用為530萬美元，與截至2023年3月31日的三個月相比減少了40萬美元。下降的主要原因是廣告和營銷支出減少。
研究和開發
在截至2024年3月31日的三個月中，研發費用為100萬美元，比截至2023年3月31日的三個月減少了100萬美元。下降的主要原因是與Ginkgo Bioworks Holdings, Inc.（“Ginkgo”）與該公司之間的合作和許可協議相關的成本降低。
一般和行政
在截至2024年3月31日的三個月中，一般和管理費用為890萬美元，比截至2023年3月31日的三個月減少了290萬美元。下降的主要原因是專業費用降低，主要與財務報表審查費用有關，以及獎金、工資和保險成本降低。
重組成本
在截至2024年3月31日的三個月中，重組成本為10萬美元，而截至2023年3月31日的三個月，重組成本為零。欲瞭解更多信息，請參閲註釋 6”重組” 適用於本季度報告第1項下的簡明合併中期財務報表。
基於股份的薪酬
在截至2024年3月31日的三個月中，基於股份的薪酬支出為200萬美元，比截至2023年3月31日的三個月減少了50萬美元。下降的主要原因是去年裁員。
折舊和攤銷
在截至2024年3月31日的三個月中，折舊和攤銷費用為110萬美元，比截至2023年3月31日的三個月減少了40萬美元。下降的主要原因是銀杏相關無形資產的攤銷額減少以及不動產、廠房和設備的折舊減少。
長期資產的減值損失
在截至2024年3月31日的三個月中，長期資產的減值損失為200萬美元，這主要是由於克羅諾斯發酵在2024年第一季度停止運營。在截至2023年3月31日的三個月中，長期資產沒有此類減值損失。欲瞭解更多信息，請參閲註釋 6”重組” 適用於本季度報告第1項下的簡明合併中期財務報表。

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其他所得税和所得税優惠
截至3月31日的三個月改變
20242023$%
淨利息收入$14,245$11,175$3,070 27 %
衍生負債重估造成的損失(18)(65)47 72 %
權益法投資的收益（虧損）份額1,448(496)1,944 N/M
金融工具重估造成的損失(2,642)(7,758)5,116 66 %
其他投資的減值損失(12,734)—(12,734)N/M
外幣交易收益（虧損）13,259(1,643)14,902 N/M
其他，淨額(652)85(737)N/M
其他收入總額12,9061,29811,608 894 %
所得税優惠5581,436(878)(61)%
持續經營造成的損失(2,484)(18,035)15,551 86 %
已終止業務造成的虧損—(1,222)1,222 N/M
淨虧損
$(2,484)$(19,257)$16,773 87 %
(i)“N/M” 被定義為沒有意義。
淨利息收入
在截至2024年3月31日的三個月中，淨利息收入為1,420萬美元，比截至2023年3月31日的三個月增加了310萬美元。淨利息收入的增加主要是由於與截至2023年3月31日的三個月相比，本期的利率有所提高。
衍生負債重估造成的損失
在截至2024年3月31日的三個月中，衍生負債的重估虧損為18,000美元，較截至2023年3月31日的三個月減少了47,000美元的虧損。我們預計，隨着股價的週期波動以及衍生工具的剩餘預期條款會隨着時間的推移而變化，衍生品估值將持續變化。
權益法投資的收益（虧損）份額
在截至2024年3月31日的三個月中，我們的權益法投資收益份額為140萬美元，比截至2023年3月31日的三個月增加了190萬美元。增長是由於我們對Cronos GrowCo的股票法投資帶來了更高的收入。我們在Cronos GrowCo的股票法投資中獲得的定期收益和虧損既受到Cronos GrowCo盈利能力的影響，也受到來自Cronos GrowCo的Cronos剩餘的任何未售出庫存的影響。
金融工具重估造成的損失
在截至2024年3月31日的三個月中，金融工具重估虧損為260萬美元，與截至2023年3月31日的三個月相比增加了510萬美元。這一變化主要與我們對Vitura Health Limited（“Vitura”）投資的公允價值變化有關。欲瞭解更多信息，請參閲註釋 4”投資” 適用於本季度報告第1項下的簡明合併中期財務報表。
其他投資的減值損失
在截至2024年3月31日的三個月中，我們確認了1,270萬美元的其他投資的減值損失，這是由於我們的PharmacAnn期權因其估計公允價值與賬面金額之間的差額而計入的減值費用所致。在截至2023年3月31日的三個月中，其他投資沒有此類減值損失。欲瞭解更多信息，請參閲註釋 4”投資” 適用於本季度報告第1項下的簡明合併中期財務報表。
外幣交易收益（虧損）
在截至2024年3月31日的三個月中，外幣折算收益為1,330萬美元，比截至2023年3月31日的三個月增加了1,490萬美元。這一變化主要是由於某些以外幣計價的現金等價物和某些以外幣計價的公司間貸款預計將在可預見的將來結算。
其他，淨額
其他，淨額主要包括資產處置的損益。
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所得税優惠
在截至2024年3月31日的三個月中，所得税優惠為60萬美元，而截至2023年3月31日的三個月為140萬美元。收益減少是由虧損中記錄的當期所得税優惠減少所致，這些收益將用於收回前幾年繳納的税款。
已終止業務造成的虧損
在截至2024年3月31日的三個月中，已停止的業務沒有任何活動。在截至2023年3月31日的三個月中，已終止業務的虧損是由於美國業務的退出所致。有關更多信息，請參閲註釋 2”已終止的業務” 在本季度報告第1項下的簡明合併中期財務報表中。
非公認會計準則指標
克羅諾斯集團根據美國公認會計原則（“美國公認會計原則”）報告其財務業績。本季度報告涉及美國公認會計原則中未確認的指標（“非公認會計準則指標”）。這些非公認會計準則指標沒有美國公認會計原則規定的標準化含義，因此不太可能與其他公司提出的類似指標相提並論。相反，這些非公認會計準則指標是作為相應的美國公認會計原則指標的補充而提供的，目的是從管理層的角度提供有關運營業績的更多信息。因此，不應將非公認會計準則指標視為替代或優於根據美國公認會計原則編制和列報的財務信息。本季度報告中列出的所有非公認會計準則指標均與其最接近的美國公認會計準則指標相一致。下文提供了調整後的歷史財務指標與相應的美國公認會計原則指標的對賬。
調整後 EBITDA
管理層審查了調整後的息税折舊攤銷前利潤，這是一項非公認會計準則指標，其中不包括非現金項目和未反映管理層對持續經營業績評估的項目。管理層將調整後的息税折舊攤銷前利潤定義為扣除利息、税收支出（收益）、折舊和攤銷前的淨收益（虧損），調整後的權益法投資（收益）虧損；商譽和無形資產減值損失；長期資產減值損失；衍生負債重估虧損；金融工具重估損失（收益）虧損；與戰略項目相關的交易成本；其他投資的減值損失；外幣交易虧損；其他，淨額；已終止業務的虧損；重組成本；重組行動產生的庫存減記；基於股份的薪酬；以及與2019年和2021年中期財務報表（“重報”）重報相關的財務報表審查成本和儲備金，包括與美國證券交易委員會和安大略省證券委員會（“OSC”）對因2019年重報而針對我們的股東集體訴訟投訴進行辯護的重報和法律費用有關的費用（見第二部分），本文第 1 項 “法律訴訟”季度報告，討論與重報2019年中期財務報表、美國證券交易委員會和解以及OSC對重報的調查有關的股東集體訴訟投訴）。業績按合併業績總額上報，反映了我們一個可報告分部的報告結構。
管理層認為，調整後的息税折舊攤銷前利潤為潛在業務趨勢和業績提供了最有用的見解，並對同期業績進行了更有意義的比較。管理層使用調整後的息税折舊攤銷前利潤來規劃、預測和評估業務和財務業績，包括分配資源和評估與員工薪酬目標相關的結果。
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目錄
調整後的息税折舊攤銷前利潤與淨收益（虧損）對賬如下：
截至2024年3月31日的三個月
持續運營已終止的業務總計
淨虧損
$(2,484)$— $(2,484)
淨利息收入(14,245)— (14,245)
所得税優惠(558)— (558)
折舊和攤銷1,731 — 1,731 
EBITDA(15,556)— (15,556)
權益法投資的收益份額
(1,448)— (1,448)
長期資產的減值損失
1,974 — 1,974 
衍生負債重估造成的損失(i)
18 — 18 
金融工具重估造成的損失(ii)
2,642 — 2,642 
其他投資的減值損失(iii)
12,734 — 12,734 
外幣交易收益(13,259)— (13,259)
其他，淨額(iv)
652 — 652 
重組成本(v)
83 — 83 
基於股份的薪酬(六)
2,015 — 2,015 
財務報表審查費用(七)
(524)— (524)
調整後 EBITDA$(10,669)$— $(10,669)
截至2023年3月31日的三個月
持續運營已終止的業務總計
淨虧損$(18,035)$(1,222)$(19,257)
淨利息收入(11,175)(5)(11,180)
所得税優惠(1,436)— (1,436)
折舊和攤銷2,276 129 2,405 
EBITDA(28,370)(1,098)(29,468)
權益法投資的虧損份額496 — 496 
衍生負債重估造成的損失(i)
65 — 65 
金融工具重估造成的損失(ii)
7,758 — 7,758 
外幣交易損失1,643 — 1,643 
其他，淨額(iv)
(85)— (85)
基於股份的薪酬(六)
2,535 16 2,551 
財務報表審查費用(七)
276 — 276 
調整後 EBITDA$(15,682)$(1,082)$(16,764)

(i)在截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月中，衍生負債重估虧損代表衍生負債的公允價值變化。
(ii)在截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月中，主要與公司在維圖拉的股權證券相關的金融工具重估虧損。
(iii)在截至2024年3月31日的三個月中，其他投資的虧損代表PharmacAnn期權的公允價值變化。
(iv)在截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月中，其他淨額與資產處置（收益）虧損有關。
(v)在截至2024年3月31日的三個月中，持續經營業務的重組成本與員工相關的遣散費用以及與調整相關的其他重組成本，如附註6所述”重組。
(六)在截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月中，股份薪酬與根據公司股份獎勵計劃向員工發放的股份薪酬的非現金支出有關，如附註7所述”基於股份的薪酬。”
(七)在截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月中，財務報表審查費用包括與重報相關的成本和儲備金、與公司迴應各監管機構提出的與重報有關的信息請求相關的費用，以及為2019年重報對公司提起的股東集體訴訟投訴進行辯護所產生的法律費用。在截至2024年3月31日的三個月中，由於保險回收，列報了信用餘額。
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固定貨幣
為了補充根據美國公認會計原則列報的合併財務報表，我們列出了截至2024年3月31日的三個月的淨收入、毛利、毛利率、運營費用、淨收益（虧損）和調整後息税折舊攤銷前利潤的固定貨幣調整後財務指標，以及截至2024年3月31日的現金和現金等價物以及與2023年12月31日相比的短期投資餘額，這些指標被視為非公認會計準則財務指標。我們提供恆定貨幣信息，為評估我們的基礎業務表現提供框架，其中不包括外幣匯率波動的影響。為了提供這些信息，使用2023年三個月比較期的平均匯率，而不是相應本期有效的實際平均匯率，將本期和前期比較損益表結果將美元以外的貨幣轉換為美元；固定貨幣當期和前期比較資產負債表信息按上一年末的即期匯率而不是本期的即期匯率折算成美元。所有增長比較都與2023年的相應時期有關。我們提供這些非公認會計準則財務信息是為了幫助投資者更好地瞭解我們的業務表現。本季度報告中提出的非公認會計準則財務指標不應被視為替代或優於根據美國公認會計原則編制的財務業績指標。參見第 3 項中關於外幣風險的進一步討論 “關於市場風險的定量和定性披露。”
下表列出了截至2024年3月31日的三個月，與截至2023年3月31日的三個月相比，按固定貨幣計算的持續經營業務合併業績的某些衡量標準，以及截至2024年3月31日和2023年12月31日的現金和現金等價物及短期投資，均按報告和固定貨幣計算（以千計）：

正如報道的那樣經固定貨幣調整後
截至3月31日的三個月正如所報告的更改截至3月31日的三個月持續的貨幣變化
20242023$%2024$%
淨收入$25,288 $19,495 $5,793 30 %$25,505 $6,010 31 %
毛利4,483 2,927 1,556 53 %4,549 1,622 55 %
毛利率18 %15 %不適用3 pp18 %不適用3 pp
運營費用20,431 23,696 (3,265)(14)%20,475 (3,221)(14)%
持續經營業務的淨虧損
(2,484)(18,035)15,551 86 %(2,481)15,554 86 %
調整後 EBITDA(10,669)(15,682)5,013 32 %(10,645)5,037 32 %
截至 2024 年 3 月 31 日截至12月31日，正如所報告的更改截至12月31日，持續的貨幣變化
20242023$%2024$%
現金和現金等價物$855,114 $669,291 $185,823 28 %$856,236 $186,945 28 %
短期投資— 192,237 (192,237)(100)%— (192,237)(100)%
現金和現金等價物及短期投資總額$855,114 $861,528 $(6,414)(1)%$856,236 $(5,292)(1)%

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目錄
淨收入
正如報道的那樣經固定貨幣調整後
截至3月31日的三個月正如所報告的更改截至3月31日的三個月持續的貨幣變化
20242023$%2024$%
大麻花$17,525 $13,128 $4,397 33 %$17,755 $4,627 35 %
大麻提取物7,727 6,301 1,426 23 %7,714 1,413 22 %
其他36 66 (30)(45)%36 (30)(45)%
淨收入$25,288 $19,495 $5,793 30 %$25,505 $6,010 31 %

正如報道的那樣經固定貨幣調整後
截至3月31日的三個月正如所報告的更改截至3月31日的三個月持續的貨幣變化
20242023$%2024$%
加拿大$18,871 $14,434 $4,437 31 %$18,835 $4,401 30 %
以色列6,417 5,061 1,356 27 %6,670 1,609 32 %
淨收入$25,288 $19,495 $5,793 30 %$25,505 $6,010 31 %

在截至2024年3月31日的三個月中，按固定貨幣計算的淨收入為2550萬美元，比截至2023年3月31日的三個月增長了31％。按固定貨幣計算，截至2024年3月31日的三個月淨收入增長主要是由於加拿大成人用市場的大麻花和提取物銷售增加以及以色列大麻花銷量的增加，但加拿大大麻花類別的不利價格/組合推動消費税繳納佔收入百分比的增加部分抵消了這一增長。
毛利
在截至2024年3月31日的三個月中，按固定貨幣計算的毛利為450萬美元，比截至2023年3月31日的三個月增長了55％。按固定貨幣計算，截至2024年3月31日的三個月，毛利增長的主要原因是加拿大成人用市場的大麻花和提取物銷售增加，以色列的大麻花銷量增加以及勞動力、管理費用和庫存的有利差異，但部分抵消了加拿大大麻花類別的不利價格/組合推動消費税繳納佔收入百分比的增加。
運營費用
在截至2024年3月31日的三個月中，按固定貨幣計算的運營支出為2,050萬美元，比截至2023年3月31日的三個月下降了14％。按固定貨幣計算，截至2024年3月31日的三個月中，運營支出有所下降，這主要是由於廣告和營銷支出減少、與實現銀杏里程碑相關的成本降低、專業費用降低（主要與財務報表審查成本有關）以及獎金、工資和保險成本降低。
淨收益（虧損）
在截至2024年3月31日的三個月中，按固定貨幣計算的淨收入為250萬美元，與截至2023年3月31日的三個月相比增加了1,560萬美元。
調整後 EBITDA
在截至2024年3月31日的三個月中，按固定貨幣計算的調整後息税折舊攤銷前利潤為1,060萬美元，與截至2023年3月31日的三個月相比增長了32％。截至2024年3月31日的三個月，按固定貨幣計算，調整後息税折舊攤銷前利潤的改善是由加拿大成人用市場的大麻花和提取物銷售增加、以色列大麻花銷售增加、一般和管理費用減少以及與實現銀杏里程碑相關的成本降低所推動的，但加拿大大麻花類別的不利價格/組合推動消費税繳納佔收入百分比的增加部分抵消。
現金和現金等價物及短期投資
截至2024年3月31日，按固定貨幣計算的現金和現金等價物以及短期投資從截至2023年12月31日的8.615億美元下降了1％，至8.562億美元。現金和現金等價物以及短期投資的減少主要是由於截至2024年3月31日的三個月中用於經營活動的現金流。
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流動性和資本資源
截至2024年3月31日，我們有8.551億美元的現金及現金等價物，沒有短期投資。我們認為，現有的現金和現金等價物以及短期投資將足以為未來十二個月的業務運營和資本支出提供資金。 下表彙總了經營、投資和融資活動的現金流量：
（以千美元計）截至2024年3月31日的三個月
20242023
經營活動中使用的現金流$(2,204)$(47,693)
由（用於）投資活動提供的現金流
189,556 (303,812)
用於融資活動的現金流量(645)(743)
外幣折算對現金和現金等價物的影響(884)1,271 
現金淨變動$185,823 $(350,977)
截至2024年3月31日的三個月與截至2023年3月31日的三個月的現金流比較
運營活動
在截至2024年3月31日的三個月中，我們在經營活動中使用了220萬美元的現金，而截至2023年3月31日的三個月中使用的現金為4,770萬美元，這意味着使用的現金減少了4,550萬美元。這一變化主要是由截至2024年3月31日的三個月中，經非現金項目調整後的淨收入與截至2023年3月31日的三個月相比增加了1,230萬美元；前一時期的應繳所得税減少了3,280萬美元，這是由於奧馳亞先前披露的放棄購買公司額外股份的認股權證、增加的利息和減少庫存增加所產生的税款，部分原因是納税被應收賬款淨額的增加和應收賬款的減少所抵消應付賬款。
投資活動
在截至2024年3月31日的三個月中，我們在投資活動中產生了1.896億美元的現金，而在截至2023年3月31日的三個月中，用於投資活動的現金為3.038億美元，變動為4.934億美元。這一變化主要是由某些短期投資的到期日推動的，這些短期投資在截至2024年3月31日的三個月到期時作為現金等價物再投資。
籌資活動
在截至2024年3月31日的三個月中，用於融資活動的現金為60萬美元，而截至2023年3月31日的三個月中，用於融資活動的現金為70萬美元，這意味着用於融資活動的現金減少了10萬美元。這一變化主要是由截至2024年3月31日的三個月中，與截至2023年3月31日的三個月相比，股票獎勵的預扣税減少了10萬美元。
現金需求
自提交年度報告以來，公司的現金需求沒有重大變化。

關鍵會計政策與估計
我們的年度報告第7項 “管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析” 中討論了我們的關鍵會計政策和估算。自提交年度報告以來，我們的關鍵會計政策和估算沒有重大變化。

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目錄
第 3 項。關於市場風險的定量和定性披露。
公司面臨某些市場風險，包括與我們的國際業務相關的外幣匯率變化。除下文更新內容外，公司的市場風險與年度報告中第7A項 “市場風險的定量和定性披露” 中披露的市場風險沒有重大變化。
外幣風險
公司的簡明合併財務報表包含在第一部分第1項中。本季度報告的 “財務報表” 以美元表示。根據其淨資產、負債和以外幣（包括加元和以色列新謝克爾）計價的收入，該公司面臨外匯風險。因此，我們面臨外幣折算收益和損失。所有國外業務的收入和支出均按外幣匯率折算成美元，該匯率近似於確認此類項目期間的有效匯率。外幣兑美元升值將對營業收入和淨收益產生積極影響，而外幣兑美元貶值將產生不利影響。
截至2024年3月31日和2023年12月31日，加元匯率變動10％將使淨資產的賬面金額分別影響約1.036億美元和9,770萬美元。相應的影響將記錄在累計的其他綜合收益中。我們歷來沒有參與過套期保值交易，目前也沒有考慮進行套期保值交易以降低外匯風險。隨着我們繼續確認外幣交易的損益，視未來匯率的變化而定，此類收益和虧損可能會對公司的經營業績產生重大且潛在的不利影響。
在截至2024年3月31日的三個月中，該公司的外幣折算虧損為2,240萬美元。在截至2023年3月31日的三個月中，該公司的外幣折算收益為240萬美元。
35
目錄
第 4 項。控制和程序。
(a)評估披露控制和程序。
根據1934年《證券交易法》（“交易法”）第13a-15（e）條和第15d-15（e）條的規定，公司管理層在首席執行官和首席財務官的參與下，對截至2024年3月31日的披露控制和程序進行了評估。根據該評估，管理層得出結論，截至2024年3月31日，披露控制和程序是有效的，可以合理地保證我們在根據《交易法》提交或提交的報告中要求披露的信息是在美國證券交易委員會規則和表格規定的期限內記錄、處理、彙總和報告的，並確保我們在根據《交易法》提交或提交的報告中要求披露的信息得到積累並傳達給管理層，包括酌情指定首席執行官和首席財務官，以便及時就所需的披露作出決定。
(b)財務報告內部控制的變化
在截至2024年3月31日的三個月中，公司對財務報告的內部控制（定義見《交易法》第13a-15（f）條和第15d-15（f）條）沒有發生任何變化，這些變化對公司的財務報告內部控制產生了重大影響，也沒有合理地可能產生重大影響。
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目錄
第二部分
其他信息

項目1：法律訴訟。
本季度報告第一部分第1項 “財務報表” 中包含的公司簡明合併中期財務報表附註9（b）（意外開支）中列出的信息以引用方式納入此處。

第1A項：風險因素。
對我們的投資涉及許多風險。對我們風險因素的詳細討論見第一部分第1A項。年度報告的風險因素。年度報告中描述的風險因素中強調的任何事項都可能對我們的業務、經營業績和財務狀況產生不利影響，導致投資者損失全部或部分投資。年度報告中描述的風險和不確定性是我們目前認為是重大的風險和不確定性，但它們並不是我們面臨的唯一風險和不確定性。如果年度報告中描述的任何風險，或者我們尚未發現或我們目前認為不重要的任何其他風險和不確定性實際發生或成為重大風險，則我們的業務、前景、財務狀況、經營業績和現金流以及隨之而來的證券價格可能會受到重大不利影響。
我們可能無法及時任命新的審計師來獲得獨立註冊會計師事務所對2024年第三季度財務報表的審查。

我們目前的獨立註冊會計師事務所畢馬威會計師事務所已通知我們，它不會競選公司2024年年度審計的連任，它將僅審查2024年第一和第二財季的財務報表。如果我們任命新審計師的程序被推遲，並且我們無法及時任命新的審計師以供新審計師審查2024年第三財季的財務報表，我們將無法履行《交易法》和加拿大證券法規定的定期報告義務，也無法及時向美國證券交易委員會和加拿大證券監管機構提交公開文件。我們及時留住新審計師的能力不在我們的控制範圍內；這取決於有多少審計師參與我們的徵求建議書流程、提交公司的資格以及新審計師審查我們第三季度財務報表所需的工作量。無法保證我們會及時聘請審計師來審查我們的第三季度財務報表。

第 2 項。未註冊的股權證券銷售和所得款項的使用。
沒有。

第 3 項。優先證券違約。
沒有。

第 4 項。礦山安全披露。
不適用。

第 5 項。其他信息。
規則 10b5-1 交易計劃

董事和執行官的證券交易計劃

在截至2024年3月31日的三個月中，沒有董事或執行官 已輸入，已修改或 終止、旨在滿足第10b5-1條的肯定抗辯條件或構成非第10b5-1條交易安排（定義見S-K法規第408（c）項）的出售或購買公司證券的合同、指令或書面計劃。
我們的某些高級管理人員或董事已經選擇扣留股份以支付預扣税款或支付期權的行使價，這可能是為了滿足規則的肯定性辯護條件而設計的
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目錄
根據《交易法》，10b5-1或可能構成非規則10b5—1交易安排（定義見S-K法規第408（c）項）。

第 6 項。展品
下方附錄索引中列出的證物作為本季度報告的一部分提交，本季度報告中的附件索引是企業參考。
展品編號展品索引
3.1
Cronos Group Inc. 的延續證書、條款和條款通知（參照2020年8月6日提交的克羅諾斯集團公司10-Q表季度報告附錄3.1併入）。
10.1***
克羅諾斯集團公司和奧馳亞集團公司於2024年4月25日簽訂的截至2024年4月25日的投票協議（參照2024年4月25日提交的克羅諾斯集團公司8-K表最新報告附錄10.1納入）。
16.1
畢馬威會計師事務所於2024年4月16日致美國證券交易委員會的信函（參照2024年4月16日提交的克羅諾斯集團8-K表最新報告附錄16.1納入其中）。


31.1*
根據根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第302條通過的經修訂的1934年《證券交易法》第13a-14（a）條和第15d-14（a）條對首席執行官進行認證。
31.2*
根據根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第302條通過的經修訂的1934年《證券交易法》第13a-14（a）條和第15d-14（a）條對首席財務官進行認證。
32.1**
根據根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第906條通過的《美國法典》第18章第1350條對首席執行官進行認證。
32.2**
根據根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第906條通過的《美國法典》第18章第1350條對首席財務官進行認證。
101.INS*XBRL 實例文檔。
101.SCH*XBRL 分類擴展架構文檔。
101.CAL*XBRL 分類擴展計算鏈接庫文檔。
101.DEF*XBRL 分類法擴展定義鏈接庫文檔。
101.LAB*XBRL 分類法擴展標籤 Linkbase 文檔。
101.PRE*XBRL 分類擴展演示鏈接庫文檔。
† 管理合同或補償計劃或安排。
* 隨函提交。
** 根據經修訂的1934年《證券交易法》第18條的目的，隨函附上，非 “提交”。
*** 根據S-K法規第601 (b) (10) 項，某些附表（或類似附件）已被省略。註冊人同意根據其要求向美國證券交易委員會補充提供任何此類遺漏的附表或其他附件的副本。
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目錄
簽名

根據1934年《證券交易法》的要求，註冊人已正式促使經正式授權的下列簽署人代表其簽署本報告。
克羅諾斯集團公司
來自：/s/ 詹姆斯·霍爾姆
詹姆斯霍爾姆
首席財務官
2024年5月9日
來自：/s/ 吉米·麥金尼斯
吉米·麥金尼斯
副總裁、財務總監兼首席會計官
2024年5月9日


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