附錄 99.1
MariMed公佈2024年第一季度收益
馬薩諸塞州諾伍德,2024年5月8日——專注於改善日常生活的領先多州大麻運營商MariMed Inc.(“MariMed” 或 “公司”)(CSE:MRMD)(場外交易代碼:MRMD)今天公佈了截至2024年3月31日的第一季度財務業績。
首席執行官喬恩·萊文説:“隨着第一季度的到來,我很高興地説,我們的戰略計劃和財務目標已步入正軌。”“我們批發業務的巨大增長無疑是本季度的亮點。令我感到自豪的是,MariMed在我們經營的每個市場(包括伊利諾伊州)的表現再次超過了我們的競爭對手。強勁的收入增長使我們連續第17個季度調整後的息税折舊攤銷前利潤為正。”
財務要聞1
下表彙總了公司的合併財務摘要(以百萬計,百分比金額除外):
| | | | | | | | | | | | | | | |
| | | 三個月已結束 3月31日 |
| | | | | 2024 | | 2023 |
收入 | | | | | $ | 37.9 | | | $ | 34.4 | |
GAAP 毛利率 | | | | | 43 | % | | 45 | % |
非公認會計準則毛利率 | | | | | 44 | % | | 46 | % |
GAAP 淨虧損 | | | | | $ | (1.3) | | | $ | (0.7) | |
非公認會計準則淨(虧損)收益 | | | | | $ | (0.6) | | | $ | 0.3 | |
非GAAP調整後的息税折舊攤銷前利潤 | | | | | $ | 4.7 | | | $ | 7.1 | |
非公認會計準則調整後的息税折舊攤銷前利潤率 | | | | | 12 | % | | 21 | % |
1 參見下文標題為 “討論非公認會計準則財務指標” 的部分和隨附的財務信息,查看非公認會計準則財務指標與最直接可比的GAAP指標的對賬以及有關非公認會計準則指標的更多信息。
電話會議
MariMed管理層將於美國東部時間2024年5月9日星期四上午8點舉行電話會議,討論這些結果。可以通過MariMed的投資者關係網站或點擊以下鏈接訪問電話會議:https://app.webinar.net/PYADonJoOrw。
2024 年第一季度運營亮點
在第一季度,公司宣佈了在實施戰略增長計劃方面取得的以下進展:
•1月2日:MariMed開始通過該公司在伊利諾伊州的新批發業務銷售其屢獲殊榮的品牌產品。MariMed的品牌,包括Betty's Eddies、Bubby's Baked、Vibations和InHouse,現已在全州135家藥房廣泛銷售。
•2月26日:MariMed自2023年秋季開業以來管理的成人用藥房Thrive Dispensary Casey獲得了伊利諾伊州大麻管制委員會頒發的入住證書,開始在其永久實體設施中運營。該公司隨後從臨時設施過渡到新設施,並於2024年3月開始在新設施中運營。
•3月6日:MariMed宣佈收購其在馬裏蘭州的第二家藥房,擴大其在馬裏蘭州的業務版圖。2月1日,公司簽訂了收購持有醫療執照的藥房運營商我們的社區健康與同情護理中心有限公司的運營資產的最終協議。該公司隨後於4月9日宣佈完成收購,並計劃開設位於上萬寶路的藥房,並在監管部門批准後開始成人用途銷售。
其他事態發展
在第一季度末之後,該公司宣佈了以下進一步進展:
•4月10日:MariMed宣佈與兩家波士頓標誌性音樂場館——芬威米高梅音樂廳和波士頓藍調市民之家建立合作伙伴關係。這種開創性的合作伙伴關係使Nature's Heritage成為每個場地的獨家大麻贊助商。該品牌將通過現場粉絲體驗、場內廣告和數字廣告獲得超過一百萬的消費者曝光量。
•4月11日:MariMed宣佈完成對位於伊利諾伊州凱西的Thrive Dispensary的收購。伊利諾伊州金融與專業監管部批准許可轉讓以及隨後完成收購,使MariMed能夠全面整合該藥房的財務業績,該藥房以前是根據管理服務協議運營的。
2024 年財務指導
MariMed的2024年全年財務目標基於其現有運營資產的有機增長,不包括需要監管部門批准的新創收項目。該公司認為,這種保守的財務目標提供方法使投資者和分析師能夠專注於關鍵的運營里程碑,而不是圍繞公司控制範圍之外的問題進行討論。因此,公司2024年全年財務目標仍為:
•收入增長5%至7%;
•非公認會計準則調整後的息税折舊攤銷前利潤增長0%至2%;
•1000萬美元的資本支出。
討論非公認會計準則財務指標
MariMed的管理層使用幾種不同的財務指標,包括公認會計原則和非公認會計準則,來分析和評估其業務的整體業績,制定運營決策以及規劃和預測未來時期。該公司在本新聞稿中提供了幾種非
公認會計準則財務指標:非公認會計準則毛利率、非公認會計準則淨收益(虧損)、非公認會計準則調整後息税折舊攤銷前利潤率和非公認會計準則調整後息税折舊攤銷前利潤率,作為收入、毛利率、淨收益(虧損)和其他根據公認會計原則編制的財務指標的補充。
管理層認為,這些非公認會計準則財務指標有助於審查和評估公司的業績以及規劃和預測未來時期,因為它們通過排除無法反映其運營業務績效的支出影響來提供有意義的經營業績。此外,公司管理層使用這些非公認會計準則財務指標來了解和比較各個會計期的經營業績,並進行財務和運營決策。這些非公認會計準則指標的列報無意孤立考慮,也不得作為根據公認會計原則編制的財務信息的替代品。
管理層認為,在評估公司的財務業績及其持續業務時,考慮非公認會計準則財務指標將使投資者和分析師受益,因為這樣可以對業務趨勢進行有意義的比較和分析。特別是,許多投資者和分析師自己使用非公認會計準則調整後的息税折舊攤銷前利潤以及其他指標來比較各個會計期的財務業績以及同行公司的財務業績。
由於沒有計算非公認會計準則財務指標的標準化方法,該公司的計算方法可能與分析師、投資者和其他公司(即使是大麻行業的公司)使用的計算方法不同,因此可能無法與其他人使用的類似標題的指標直接比較。
管理層將非公認會計準則調整後的息税折舊攤銷前利潤定義為根據公認會計原則確定的運營收益(虧損),不包括以下項目:
•固定資產折舊;
•收購的無形資產的攤銷;
•無形資產的減值或減記;
•基於股票的薪酬;
•法律和解;以及
•收購相關費用和其他費用。
欲瞭解更多信息,請參閲MariMed投資者關係網站上向美國證券交易委員會提交的公開財務文件,或在SEDAR網站上向加拿大證券監管機構提交的財務文件。
關於 MARIMED
MariMed Inc. 是一家多州大麻運營商,致力於通過其高質量的產品、行動和價值觀改善每天的生活。該公司開發、擁有和管理國家許可的大麻種子銷售設施,這些設施是園藝原則、大麻種植、大麻注入產品和藥房運營的卓越典範。MariMed擁有一支經驗豐富的管理團隊,為公司及其管理的業務部門帶來了持續的增長和成功。該公司技術人員開發的專有配方嵌入其最暢銷和屢獲殊榮的產品和品牌中,包括Betty's Eddies、Nature's Heritage、InHouse、Bubby's Baked、K Fusion、Kalm Fusion和Vibations,它們是MariMedinc.com的商標。欲瞭解更多信息,請訪問www.marimedinc.com。
關於前瞻性陳述的重要注意事項:
本新聞稿中的信息包含1995年《美國私人證券訴訟改革法》所指的 “前瞻性” 陳述,這些陳述存在多種風險和不確定性。本新聞稿中包含的除歷史事實陳述以外的所有陳述,包括不是
關於2024年預計財務業績的限制性陳述,包括管理層認為將連續第五年報告正運營現金流、藥房和設施的預期開放、監管部門批准的時機、管理層對未來運營的計劃和目標,均為前瞻性陳述。在不限制前述內容的前提下,“預期”、“相信”、“估計”、“期望”、“打算”、“可能”、“計劃” 和其他類似措辭,無論是負面還是肯定的,都旨在識別前瞻性陳述,儘管並非所有前瞻性陳述都包含這些識別詞。
前瞻性陳述基於我們當前對業務、監管部門批准時間、獲得新許可證的能力、業務前景和戰略增長計劃以及其他未來條件的信念和假設。由於前瞻性陳述與未來有關,因此它們會受到固有的不確定性、風險和難以預測的情況變化的影響。由於各種風險、不確定性和其他重要因素,包括客户支出的減少、我們招聘和留住關鍵人員的能力以及被收購公司的整合工作中斷等,我們的實際業績可能與這些前瞻性陳述中設想的業績存在重大差異。
這些因素無意成為可能影響我們的業務和經營業績的全面風險和不確定性清單。這些陳述不能保證未來的業績,涉及難以預測的風險和不確定性,包括對公司服務和產品需求的變化、法律及其執法的變化以及經濟環境的變化等因素。有關這些因素和其他因素的更多信息可以在我們向美國證券交易委員會提交的報告中找到。在提供這些前瞻性陳述時,除非法律要求,否則公司明確表示不承擔任何公開或其他方式更新這些陳述的義務,無論是由於新信息、未來事件還是其他原因。
所有商標和服務標誌均為其各自所有者的財產。
欲瞭解更多信息,請聯繫:
投資者關係:
投資者關係副總裁史蒂夫·韋斯特
電子郵件:ir@marimedinc.com
電話:(781) 277-0007
公司聯繫人:
霍華德·沙克特,首席傳播官
電子郵件:hschacter@marimedinc.com
電話:(781) 277-0007
# # #
MariMed Inc.
簡明合併資產負債表
(以千計)
(未經審計)
| | | | | | | | | | | |
| 3月31日 2024 | | 十二月三十一日 2023 |
資產 | | | |
流動資產: | | | |
現金和現金等價物 | $ | 15,234 | | | $ | 14,645 | |
應收賬款,淨額 | 6,491 | | | 7,199 | |
庫存 | 29,044 | | | 25,306 | |
遞延應收租金 | 612 | | | 630 | |
應收票據,流動部分 | 52 | | | 52 | |
投資,流動部分 | — | | | 88 | |
應向關聯方收取的款項 | 181 | | | 105 | |
其他流動資產 | 3,281 | | | 3,407 | |
流動資產總額 | 54,895 | | | 51,432 | |
財產和設備,淨額 | 90,765 | | | 89,103 | |
無形資產,淨額 | 12,819 | | | 17,012 | |
善意 | 15,812 | | | 11,993 | |
扣除流動部分的投資 | 274 | | | 221 | |
應收票據,扣除流動部分 | 814 | | | 814 | |
經營租賃使用權資產 | 9,456 | | | 9,716 | |
融資租賃使用權資產 | 3,539 | | | 3,295 | |
其他資產 | 12,958 | | | 12,537 | |
總資產 | $ | 201,332 | | | $ | 196,123 | |
| | | |
負債、夾層權益和股東權益 | | | |
流動負債: | | | |
| | | |
抵押貸款和應付票據,流動部分 | $ | 1,057 | | | $ | 723 | |
應付賬款 | 10,256 | | | 9,001 | |
應計費用和其他 | 4,613 | | | 3,549 | |
應繳所得税 | 16,271 | | | 14,434 | |
經營租賃負債,流動部分 | 1,955 | | | 1,945 | |
融資租賃負債,流動部分 | 1,303 | | | 1,210 | |
流動負債總額 | 35,455 | | | 30,862 | |
| | | |
抵押貸款和應付票據,扣除當期部分 | 67,448 | | | 65,652 | |
經營租賃負債,扣除流動部分 | 8,218 | | | 8,455 | |
融資租賃負債,扣除流動部分 | 2,290 | | | 2,140 | |
其他負債 | 100 | | | 100 | |
負債總額 | 113,511 | | | 107,209 | |
| | | |
承付款和意外開支 | | | |
| | | |
夾層股權 | | | |
B 系列可轉換優先股 | 14,725 | | | 14,725 | |
C 系列可轉換優先股 | 4,275 | | | 4,275 | |
夾層資產總額 | 19,000 | | | 19,000 | |
| | | |
股東權益 | | | |
普通股 | 375 | | | 375 | |
| | | |
額外的實收資本 | 171,389 | | | 171,144 | |
累計赤字 | (101,253) | | | (99,955) | |
非控股權益 | (1,690) | | | (1,650) | |
股東權益總額 | 68,821 | | | 69,914 | |
負債、夾層權益和股東權益總額 | $ | 201,332 | | | $ | 196,123 | |
MariMed Inc.
簡明合併運營報表
(以千計,百分比和每股金額除外)
(未經審計)
| | | | | | | | | | | | | | | |
| | | 三個月已結束 |
| | | 3月31日 |
| | | | | 2024 | | 2023 |
| | | | | | | |
收入 | | | | | $ | 37,933 | | | $ | 34,380 | |
收入成本 | | | | | 21,461 | | | 18,992 | |
毛利 | | | | | 16,472 | | | 15,388 | |
| | | | | | | |
毛利率 | | | | | 43.4 | % | | 44.8 | % |
| | | | | | | |
運營費用: | | | | | | | |
人事 | | | | | 6,465 | | | 4,656 | |
市場營銷和推廣 | | | | | 1,762 | | | 1,146 | |
一般和行政 | | | | | 6,140 | | | 4,305 | |
收購相關及其他 | | | | | 84 | | | 190 | |
壞賬 | | | | | — | | | (44) | |
運營費用總額 | | | | | 14,451 | | | 10,253 | |
| | | | | | | |
運營收入 | | | | | 2,021 | | | 5,135 | |
| | | | | | | |
利息和其他(支出)收入: | | | | | | | |
利息支出 | | | | | (1,629) | | | (2,505) | |
利息收入 | | | | | 26 | | | 99 | |
| | | | | | | |
其他費用,淨額 | | | | | (20) | | | (900) | |
利息和其他支出總額,淨額 | | | | | (1,623) | | | (3,306) | |
| | | | | | | |
所得税前收入 | | | | | 398 | | | 1,829 | |
所得税準備金 | | | | | 1,690 | | | 2,493 | |
| | | | | | | |
淨虧損 | | | | | (1,292) | | | (664) | |
減去:歸屬於非控股權益的淨收益(虧損) | | | | | 6 | | | (19) | |
歸屬於普通股股東的淨虧損 | | | | | $ | (1,298) | | | $ | (645) | |
| | | | | | | |
歸屬於普通股股東的每股淨虧損: | | | | | | | |
基本 | | | | | $ | (0.00) | | | $ | (0.00) | |
稀釋 | | | | | $ | (0.00) | | | $ | (0.00) | |
| | | | | | | |
已發行普通股的加權平均值: | | | | | | | |
基本 | | | | | 375,211 | | | 342,794 | |
稀釋 | | | | | 375,211 | | | 342,794 | |
MariMed Inc.
簡明合併現金流量表
(以千計)
(未經審計)
| | | | | | | | | | | |
| 三個月已結束 |
| 3月31日 |
| 2024 | | 2023 |
來自經營活動的現金流: | | | |
歸屬於普通股股東的淨虧損 | $ | (1,298) | | | $ | (645) | |
歸屬於非控股權益的淨收益(虧損) | 6 | | | (19) | |
為將淨收益(虧損)與經營活動提供的現金進行核對而進行的調整: | | | |
財產和設備的折舊和攤銷 | 1,938 | | | 986 | |
無形資產的攤銷 | 374 | | | 557 | |
基於股票的薪酬 | 244 | | | 208 | |
| | | |
| | | |
| | | |
原始債務發行折扣的攤銷 | — | | | 55 | |
債務折扣的攤銷 | 87 | | | 328 | |
債務發行成本的攤銷 | 18 | | | — | |
實物支付利息 | 14 | | | 118 | |
應付票據的現值調整 | — | | | 719 | |
壞賬收入 | — | | | (44) | |
用普通股結算的債務 | 1 | | | 1 | |
| | | |
註銷處置資產 | 1 | | | 906 | |
融資租賃調整收益 | — | | | (13) | |
| | | |
| | | |
| | | |
投資公允價值變動造成的損失 | 121 | | | 20 | |
| | | |
運營資產和負債的變化: | | | |
應收賬款,淨額 | 707 | | | (132) | |
遞延應收租金 | 18 | | | 18 | |
庫存 | (3,738) | | | (3,246) | |
其他流動資產 | 391 | | | 639 | |
其他資產 | 63 | | | 19 | |
應付賬款 | 1,334 | | | (1,961) | |
應計費用和其他 | 1,091 | | | (207) | |
應繳所得税 | 1,838 | | | (2,806) | |
由(用於)經營活動提供的淨現金 | 3,210 | | | (4,499) | |
| | | |
來自投資活動的現金流: | | | |
購買財產和設備 | (3,368) | | | (3,052) | |
業務收購,扣除收購的現金 | — | | | (2,995) | |
未來業務收購的進展 | (485) | | | (300) | |
購買投資 | (86) | | | — | |
購買大麻許可證 | (265) | | | (601) | |
| | | |
應收票據的收益 | 13 | | | 43 | |
| | | |
應向關聯方收取款項 | (75) | | | (20) | |
| | | |
用於投資活動的淨現金 | (4,266) | | | (6,925) | |
| | | |
來自融資活動的現金流: | | | |
定期貸款的收益 | — | | | 29,100 | |
| | | | | | | | | | | |
| 三個月已結束 |
| 3月31日 |
| 2024 | | 2023 |
建築收益到永久商業房地產抵押貸款 | 1,047 | | | — | |
抵押貸款的收益 | 1,163 | | | — | |
| | | |
| | | |
| | | |
| | | |
抵押貸款的本金支付 | (65) | | | (203) | |
| | | |
期票的本金支付 | (135) | | | (9) | |
期票的償還和註銷 | — | | | (5,503) | |
| | | |
| | | |
| | | |
融資租賃的本金支付 | (320) | | | (69) | |
| | | |
分佈 | (45) | | | (34) | |
融資活動提供的淨現金 | 1,645 | | | 23,282 | |
| | | |
現金和現金等價物的淨增長 | 589 | | | 11,858 | |
現金及等價物,年初 | 14,645 | | | 9,737 | |
現金和現金等價物,期末 | $ | 15,234 | | | $ | 21,595 | |
MariMed Inc.
非公認會計準則和公認會計準則財務指標的對賬
(以千計,百分比除外)
(未經審計)
| | | | | | | | | | | | | | | |
| | | 三個月已結束 |
| | | 3月31日 |
| | | | | 2024 | | 2023 |
非GAAP調整後的息税折舊攤銷前利潤 | | | | | | | |
GAAP 運營收入 | | | | | $ | 2,021 | | | $ | 5,135 | |
財產和設備的折舊和攤銷 | | | | | 1,938 | | | 986 | |
收購的無形資產的攤銷 | | | | | 374 | | | 557 | |
基於股票的薪酬 | | | | | 244 | | | 206 | |
| | | | | | | |
收購相關及其他 | | | | | 84 | | | 190 | |
調整後 EBITDA | | | | | $ | 4,661 | | | $ | 7,074 | |
| | | | | | | |
非公認會計準則調整後息税折舊攤銷前利潤率(非公認會計準則調整後的息税折舊攤銷前利潤佔收入的百分比) | | | | | | | |
GAAP 運營收入 | | | | | 5.3 | % | | 14.9 | % |
財產和設備的折舊和攤銷 | | | | | 5.2 | % | | 2.9 | % |
收購的無形資產的攤銷 | | | | | 1.0 | % | | 1.6 | % |
基於股票的薪酬 | | | | | 0.6 | % | | 0.6 | % |
| | | | | | | |
收購相關及其他 | | | | | 0.2 | % | | 0.6 | % |
調整後息折舊攤銷前利潤率 | | | | | 12.3 | % | | 20.6 | % |
| | | | | | | | | | | | | | | |
| | | |
| | | |
| | | | | | | |
GAAP 毛利率 | | | | | 43.4 | % | | 44.8 | % |
收購的無形資產的攤銷 | | | | | 0.4 | % | | 0.8 | % |
非公認會計準則毛利率 | | | | | 43.8 | % | | 45.6 | % |
| | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | |
| | | |
| | | |
| | | | | | | |
GAAP 淨虧損 | | | | | $ | (1,292) | | | $ | (664) | |
收購的無形資產的攤銷 | | | | | 374 | | | 557 | |
基於股票的薪酬 | | | | | 244 | | | 206 | |
| | | | | | | |
收購相關及其他 | | | | | 84 | | | 190 | |
非公認會計準則淨(虧損)收益 | | | | | $ | (590) | | | $ | 289 | |
MariMed Inc.
補充信息
收入組成部分
(以千計)
(未經審計)
| | | | | | | | | | | | | | | |
| | | 三個月已結束 |
| | | 3月31日 |
| | | | | 2024 | | 2023 |
產品收入: | | | | | | | |
產品收入-零售 | | | | | 22,346 | | | 23,183 | |
產品收入-批發 | | | | | 14,505 | | | 10,376 | |
產品總收入 | | | | | 36,851 | | | 33,559 | |
其他收入 | | | | | 1,082 | | | 821 | |
總收入 | | | | | $ | 37,933 | | | $ | 34,380 | |