附錄 10.8

純塑料有限責任公司
[______________________]
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五月 [__], 2024

PureCycle 科技公司

5950 Hazeltine Drive 套房 300

佛羅裏達州奧蘭多 32822

注意:首席財務官海梅·瓦斯克斯

電子郵件:jvasquez@purecycle.com

回覆:薪酬和釋放信

特此提及特拉華州公司PURECYCLE TECHNOLOGIES, INC.(“借款人”)、特拉華州公司PURECYCLE TECHNOLOGIES, INC.(“借款人”)、特拉華州公司(“控股公司”)、PURE CYCLE TECHNOLOGIES, LLC、特拉華州有限責任公司(“PureCycle LLC”)以及彼此之間於2023年5月8日簽訂的信貸協議(經修訂、重述、補充或以其他方式修改的 “信貸協議”)連同控股公司(統稱為 “擔保人”)、其貸款方和特拉華州有限責任公司PURE PLASTIC LLC公司(“Pure Plastic”)作為該協議項下放款人的管理代理人(以該身份為 “管理代理人”)和該協議下有擔保方的擔保代理人(以此身份擔保代理人,連同行政代理人統稱為 “代理人”)。此處使用但未另行定義的大寫術語應與信貸協議中規定的含義相同。

特此進一步提及PureCycle LLC和Pure Plastic於2024年5月7日簽訂的債券購買協議(“債券購買協議”),根據該協議,除其他外,PureCycle LLC打算向Pure Plastic出售某些Ironton債券(統稱 “已購買債券”),但須遵守其中規定的條款和條件。

關於債券購買協議所設想的交易的完成,行政代理人被告知,借款人打算在預定付款日(定義見下文)全額支付和清償貸款方根據信貸協議和其他貸款文件(統稱為 “債務”)和以其他方式欠有擔保方的所有債務、債務和負債。

1.
回報金額。截至2024年5月10日(“預定還款日”),全額清償債務的應付總金額為美元,包括本金、應計利息、費用和開支[___________](“回報金額”),其詳細信息如下:

 


 

描述

$ 金額

 

 

未償本金加上應計但未付的利息

$45,450,538

預付保費

$[3,200,000]

法律費用和開支

$[________]

還款金額

[$ ]

 

如果還款日期(定義見下文)直到預定還款日中午 12:00(東部時間)之後才出現,則還款金額應增加美元[__________](“每日津貼金額”),按天計算,直至支付日。如果還款日期未在2024年5月17日下午 5:00(美國東部時間)之前到來,則本信函將終止且無效力。本信函中的任何內容,包括每日津貼金額的內容,均不得解釋為對信貸協議第2.07節的修訂,該條款規定,所有應計和未付債務均應在終止之日到期和支付。

2.
發佈條件。本信函協議(本 “信函”)確認,在滿足以下每項條件(統稱為 “解除條件”)並令管理代理人合理滿意後,所有債務(下文第3節所述的尚存債務除外)應被視為已支付和全額履行(首次滿足所有釋放條件的日期,即 “還款日期”):
(a)
行政代理人應收到由每個貸款方正式簽署的本信函的對應部分。
(b)
行政代理人應收到 (i) 由PureCycle LLC和Pure Plastic正式簽署的債券購買協議,其形式作為附錄A附文附後,以及 (ii) 面值總額為56,813,173美元的已購買債券,應滿足上文第1節所述的回報金額中由未償本金加上應計但未付的利息組成的部分;
(c)
計劃在初始截止日期(定義見債券購買協議)進行的交易應已完成;
(d)
行政代理人應收到截至本協議發佈之日作為附錄B所附的B系列認股權證,該認股權證應由借款人正式簽署,該認股權證應滿足回報金中包含上述第1節所述預付保費的部分;
(e)
Nixon Peabody LLP作為代理人的法律顧問,應根據以下電匯指示,收到一筆電匯的即時可用資金,其總金額等於回報金額中包含上述第1節所述律師費和開支的部分:

銀行名稱:

[__________]

ABA No.:

[__________]

賬户名:

[__________]

賬户號:

[__________]

參考文獻:

[__________]

(f)
行政代理人應已收到一筆電匯的即時可用資金,金額為應付的每日津貼金額增加的金額,以及

-2-

 


 

根據以下電匯指示,由於付款日期發生在預定還款日中午 12:00(東部時間)之後,因此應根據下述方式支付:

銀行名稱:

[__________]

ABA No.:

[__________]

賬户名:

[__________]

賬户號:

[__________]

3.
終止義務;解除留置權。在滿足每項發放條件後,(a)貸款人根據信貸協議和其他貸款文件向借款人提供貸款和進一步信貸的所有承諾均應終止;(b)所有債務(下文所述的尚存債務除外)均應視為已償付和全額清償;(c)信貸協議和其他貸款文件中每位擔保人為債務提供擔保的所有義務(下文所述的尚存債務除外)) 應自動被視為已釋放,並且已解除以及 (d) 擔保代理人在擔保債務的抵押品(定義見信貸協議)上的所有留置權和擔保權益均應視為已全部解除和清償;但是,有擔保方收到還款金額以及還款日的出現不應影響以下債務(統稱為 “尚存債務”):(i) 任何代理人的任何權利或貸款人或借款人或任何其他貸款方在信貸協議或任何其他貸款下的義務明確在償還債務(包括但不限於或有賠償義務)和 (ii) 任何代理人或貸款人的任何權利或借款人或任何貸款方根據本信函承擔的義務之後仍然有效的文件。
4.
文件交付。在滿足每項解除條件後,(a) 每個代理人和貸款人授權每個適用的貸款方 (y) 將本文附錄C所附的UCC-3終止聲明提交給借款人或其他適用的貸款方,(z) 記錄安全代理人正式簽署和交付的知識產權免責聲明,基本上以本文附錄D所附的形式,(b) 安全代理人費用,將立即向借款人或任何其他適用的貸款方交付終止聲明、新聞稿以及借款人在必要或可取時合理要求的與上述擔保代理人在任何抵押品上的留置權和擔保權益的解除和終止有關的其他協議(所有抵押品均應由借款人編制,安全代理人可以合理接受);(c) 擔保代理人將立即將所有物品或收益轉給借款人或任何其他適用的貸款方,費用由借款人或其他適用的貸款方承擔收到的所有支票、匯票或其他票據的總和與抵押品相關的安全代理。
5.
放款人的釋放。考慮到上述各代理人和貸款人商定的解除和終止協議,各貸款方特此解除和解除每位代理人和貸款人(及其各自的高級職員、董事、代理人和僱員及其繼承人和受讓人)對該貸款方(及其每位繼承人和受讓人)的所有義務以及所有索賠、要求、債務、賬目、合同、該貸款方在任何時候的負債、訴訟和訴訟原因,無論是法律上的還是衡平法上的或者現在或將來與該代理人或貸款人(及其高級職員、董事、代理人或僱員及其繼承人和受讓人)對抗信貸協議和其他貸款文件或由此設想的任何交易。
6.
對退回物品和相關費用的賠償。考慮到上述各代理人和貸款人商定的解除和終止協議,(a) 各貸款方共同同意向每位代理人和貸款人提供賠償,並在提出書面要求後的三 (3) 天內,以即時可用的資金償還和支付該代理人或貸款人可能因任何非行為而產生的所有損失、負債、費用、費用和費用付款,索賠,

-3-

 


 

退還或退還該代理人或貸款人存入借款人在該代理人或貸款人的貸款賬户上的任何支票或其他物品,以及由此產生的所有費用和其他費用,以及 (b) 每個貸款方共同和單獨同意在提出要求後的三 (3) 天內,以即時可用的資金償還和支付 (i) 該代理人或貸款人可能承擔的所有損失、負債、費用、支出和費用發生或現在或將來可能發生的與本協議所設想的交易有關但尚未發生的交易但已反映在借款人的貸款賬户中,根據信貸協議或任何其他貸款文件,借款人必須或可能需要承擔該貸款,並且 (ii) 該代理人或貸款人可能由於借款人或任何其他貸款方在計算應向該代理人或貸款人支付的任何款項時出現錯誤。
7.
復職。儘管此處包含任何相反的規定,但如果該代理人或貸款人向任何代理人或貸款人支付的任何款項或從任何貸款方收取的其他金額或價值被避免、撤銷、撤銷或撤銷,或者必須由該代理人或貸款人以其他方式退還或償還其本應償還的債務和負債,無論是在涉及該貸款方、其任何子公司還是其他方面的破產、重組、破產或類似程序中應恢復(無需任何一方採取任何進一步行動),並應可對該貸款方及其繼承人或受讓人強制執行。在這種情況下,該貸款方應並繼續對該代理人或貸款人(視情況而定)承擔償還或收回的款項的責任,其程度與該代理人或貸款人最初從未收到過此類金額一樣,從償還或收回該金額之日起按信貸協議中規定的適用利率累計利息。
8.
豁免某些預付款要求。僅就本文規定的預付款而言,每位代理人和貸款人特此免除信貸協議第2.05(a)(i)節中規定的要求,即應至少提前兩(2)個工作日收到借款人關於其打算預付貸款的書面通知。
9.
同行;傳真交付。各代理人和貸款人特此要求各貸款方在下方相應的空白處簽署本信函副本並將其退還給行政代理人,以確認其收到、接受本信函中規定的條款和條件,並同意本信函中規定的條款和條件。本信函可以由每個貸款方以多個對應形式簽署,但是除非每個貸款方接受和同意並將其退還給行政代理人,否則本信函不會生效。交付本信函已執行副本的複印件、傳真或電子副本應與交付本信函的手工簽訂的原件一樣有效。
10.
管轄法律。本信應受紐約州法律管轄並根據紐約州法律進行解釋,不考慮需要適用其他法律的法律衝突原則。

[頁面的其餘部分故意留空;簽名緊隨其後]

 

-4-

 


 

真的是你的,

PURE PLASTIC LLC,作為行政

 

 

作者:
姓名:丹尼爾·吉布森
標題:會員

PURE PLASTIC LLC,作為安全

 

 

作者:
姓名:丹尼爾·吉布森
標題:會員

[還款信的簽名頁(純塑料信貸協議)]

 


 

同意並接受

截至本文發佈之日:

 

借款人:

 

PURECYCLE 技術有限公司

來自:

姓名:達斯汀·奧爾森

職務:首席執行官

擔保人:

 

PURECYCLE 科技控股公司

 

 

來自:

姓名:達斯汀·奧爾森

職務:首席執行官

PURECYCLE 技術有限責任公司

 

 

作者:

姓名:達斯汀·奧爾森

職務:首席執行官

[還款信的簽名頁(純塑料信貸協議)]

 


 

附錄 A

債券購買協議

(見附文)

 


 

附錄 B

B 系列認股權證

(見附文)

 


 

附錄 C

UCC-3 終止聲明

(見附文)

 


 

附錄 D

知識產權發佈

(見附文)