美國
證券交易委員會
華盛頓特區 20549
_______________________
表單
_______________________
(Mark One)
在截至的季度期間
或者
適用於從 ________ 到 ________ 的過渡期。
委員會檔案編號
__________________________
(註冊人的確切姓名如其章程所示) |
__________________________
| ||
(州或其他司法管轄區 |
| (美國國税局僱主識別號) |
公司或組織) |
|
|
|
|
|
| ||
(主要行政辦公室地址) |
| (郵政編碼) |
(
(註冊人的電話號碼,包括區號)
(以前的名稱、以前的地址和以前的財政年度,如果自上次報告以來發生了變化)
用勾號指明註冊人 (1) 在過去 12 個月(或註冊人必須提交此類報告的較短期限)中是否已提交了 1934 年《證券交易法》第 13 或 15 (d) 條要求提交的所有報告,以及 (2) 在過去 90 天內是否遵守了此類申報要求。
用複選標記指明註冊人是否在過去 12 個月內(或註冊人必須提交和發佈此類文件的較短時間)中根據第 S-T 法規(本章第 232.405 節)第 405 條要求提交和發佈的每個互動數據文件(如果有),以電子方式提交併發佈在公司網站上(如果有)。
用複選標記指明註冊人是大型加速申報人、加速申報人、非加速申報人、小型申報公司還是新興成長型公司。參見《交易法》第12b-2條中 “大型加速申報人”、“加速申報人”、“小型申報公司” 和 “新興成長型公司” 的定義。(選中一個)。
大型加速過濾器 | ☐ |
| 加速過濾器 | ☐ |
☐ | (不要檢查申報公司是否規模較小) | 規模較小的申報公司 | ||
|
|
| 新興成長型公司 |
如果是新興成長型公司,請用複選標記表明註冊人是否選擇不使用延長的過渡期來遵守根據《交易法》第13(a)條規定的任何新的或修訂後的財務會計準則。☐
用複選標記表明註冊人是否為空殼公司(定義見《交易法》第12b-2條)。是的
截至2024年4月30日,註冊人普通股的已發行股票數量為
索引
第一部分 — 財務信息 | ||||
|
|
|
|
|
第 1 項。 | 財務報表。 |
| 3 |
|
第 2 項。 | 管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析 |
| 27 |
|
第 3 項。 | 關於市場風險的定量和定性披露 |
| 38 |
|
第 4 項。 | 控制和程序 |
| 39 |
|
|
|
|
|
|
第二部分-其他信息 | ||||
第 1 項。 | 法律訴訟 |
| 40 |
|
第 1A 項。 | 風險因素 |
| 40 |
|
第 2 項。 | 未註冊的股權證券銷售和所得款項的使用 |
| 40 |
|
第 6 項。 | 展品 |
| 41 |
|
簽名 |
|
| 42 |
|
2 |
目錄 |
第一部分-財務信息
第 1 項。財務報表。
Crexendo, Inc. 及其子公司
簡明合併資產負債表
(未經審計,以千計,面值和股票數據除外)
|
| 2024年3月31日 |
|
| 2023年12月31日 |
| ||
資產 |
|
|
|
|
|
| ||
流動資產: |
|
|
|
|
|
| ||
現金和現金等價物 |
| $ |
|
| $ |
| ||
貿易應收賬款,扣除備抵後的淨額 |
|
|
|
|
|
| ||
庫存 |
|
|
|
|
|
| ||
設備融資應收賬款,扣除備抵金美元 |
|
|
|
|
|
| ||
合同成本 |
|
|
|
|
|
| ||
預付費用 |
|
|
|
|
|
| ||
其他流動資產 |
|
|
|
|
|
| ||
流動資產總額 |
|
|
|
|
|
| ||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
合同資產,扣除美元備抵後的淨額 |
|
| |
|
|
| |
|
扣除美元備抵後的長期設備融資應收賬款 |
|
|
|
|
|
| ||
財產和設備,淨額 |
|
|
|
|
|
| ||
經營租賃使用權資產 |
|
|
|
|
|
| ||
無形資產,淨額 |
|
|
|
|
|
| ||
善意 |
|
|
|
|
|
| ||
合同成本,扣除當期部分 |
|
|
|
|
|
| ||
其他長期資產 |
|
|
|
|
|
| ||
總資產 |
| $ |
|
| $ |
| ||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
負債和股東權益 |
|
|
|
|
|
|
|
|
流動負債: |
|
|
|
|
|
|
|
|
應付賬款 |
| $ |
|
| $ |
| ||
應計費用 |
|
|
|
|
|
| ||
融資租賃 |
|
|
|
|
|
| ||
應付票據 |
|
|
|
|
|
| ||
經營租賃負債 |
|
|
|
|
|
| ||
應繳所得税 |
|
|
|
|
|
| ||
合同負債 |
|
|
|
|
|
| ||
流動負債總額 |
|
|
|
|
|
| ||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
扣除流動部分的合同負債 |
|
|
|
|
|
| ||
融資租賃,扣除流動部分 |
|
|
|
|
|
| ||
應付票據,扣除流動部分 |
|
|
|
|
|
| ||
經營租賃負債,扣除流動部分 |
|
|
|
|
|
| ||
負債總額 |
|
|
|
|
|
| ||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
股東權益: |
|
|
|
|
|
|
|
|
優先股,面值 $ |
|
|
|
|
|
| ||
普通股,面值 $ |
|
|
|
|
|
|
|
|
截至 2024 年 3 月 31 日已發行和流通的股票以及 |
|
|
|
|
|
|
|
|
截至 2023 年 12 月 31 日的未繳款項 |
|
|
|
|
|
| ||
額外的實收資本 |
|
|
|
|
|
| ||
累計赤字 |
|
| ( | ) |
|
| ( | ) |
累計其他綜合收益 |
|
|
|
|
|
| ||
股東權益總額 |
|
|
|
|
|
| ||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
負債總額和股東權益 |
| $ |
|
| $ |
|
所附附附註是簡明合併財務報表不可分割的一部分。
3 |
目錄 |
CREXENDO, INC.和子公司
簡明合併運營報表
(未經審計,以千計,每股和股票數據除外)
|
| 截至3月31日的三個月 |
| |||||
|
| 2024 |
|
| 2023 |
| ||
服務收入 |
| $ |
|
| $ |
| ||
軟件解決方案收入 |
|
|
|
|
|
| ||
產品收入 |
|
|
|
|
|
| ||
總收入 |
|
|
|
|
|
| ||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
運營費用: |
|
|
|
|
|
|
|
|
服務成本收入 |
|
|
|
|
|
| ||
軟件解決方案收入成本 |
|
|
|
|
|
| ||
產品收入成本 |
|
|
|
|
|
| ||
銷售和營銷 |
|
|
|
|
|
| ||
一般和行政 |
|
|
|
|
|
| ||
研究和開發 |
|
|
|
|
|
| ||
運營費用總額 |
|
|
|
|
|
| ||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
運營收入/(虧損) |
|
|
|
|
| ( | ) | |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
其他收入/(支出): |
|
|
|
|
|
|
|
|
利息支出 |
|
| ( | ) |
|
| ( | ) |
其他收入/(支出),淨額 |
|
| ( | ) |
|
|
| |
其他收入/(支出)總額,淨額 |
|
| ( | ) |
|
|
| |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
所得税前收入/(虧損) |
|
|
|
|
| ( | ) | |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
所得税(準備金)/福利 |
|
| ( | ) |
|
| ( | ) |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
淨收入/(虧損) |
| $ |
|
| $ | ( | ) | |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
每股普通股收益: |
|
|
|
|
|
|
|
|
基本 |
| $ |
|
| $ | ( | ) | |
稀釋 |
| $ |
|
| $ | ( | ) | |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
已發行普通股的加權平均值: |
|
|
|
|
|
|
|
|
基本 |
|
|
|
|
|
| ||
稀釋 |
|
|
|
|
|
|
所附附附註是簡明合併財務報表不可分割的一部分。
4 |
目錄 |
CREXENDO, INC.和子公司
綜合收益/(虧損)簡明合併報表
(未經審計,以千計)
|
| 截至3月31日的三個月 |
| |||||
|
| 2024 |
|
| 2023 |
| ||
淨收入/(虧損) |
| $ |
|
| $ | ( | ) | |
其他綜合收益/(虧損),扣除税款 |
|
|
|
|
|
|
|
|
外幣折算收益/(虧損) |
|
|
|
|
| ( | ) | |
其他綜合收益/(虧損)總額 |
|
|
|
|
| ( | ) | |
綜合收益/(虧損) |
| $ |
|
| $ | ( | ) |
所附附附註是簡明合併財務報表不可分割的一部分。
5 |
目錄 |
CREXENDO, INC.和子公司
簡明合併股東權益表
截至 2024 年 3 月 31 日和 2023 年 3 月 31 日的三個月
(未經審計,以千計,股票數據除外)
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
| 累積的 |
|
|
|
|
|
|
| ||||||
|
|
|
|
|
|
|
| 額外 |
|
| 其他 |
|
|
|
|
| 總計 |
| ||||||
|
| 普通股 |
|
| 付費 |
|
| 全面 |
|
| 累積的 |
|
| 股東 |
| |||||||||
|
| 股份 |
|
| 金額 |
|
| 資本 |
|
| 收入 |
|
| 赤字 |
|
| 公平 |
| ||||||
餘額,2024 年 1 月 1 日 |
|
|
|
| $ |
|
| $ |
|
| $ |
|
| $ | ( | ) |
| $ |
| |||||
基於股份的薪酬 |
|
| - |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
| |||||
扣除税款的外幣折算調整 |
|
| - |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
| |||||
發行普通股以行使股票期權 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
| ||||||
股票期權和限制性股票單位淨結算時繳納的税款 |
|
| - |
|
|
|
|
|
| ( | ) |
|
|
|
|
|
|
|
| ( | ) | |||
淨收入/(虧損) |
|
| - |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
| |||||
餘額,2024 年 3 月 31 日 |
|
|
|
| $ |
|
| $ |
|
| $ |
|
| $ | ( | ) |
| $ |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
| 累積的 |
|
|
|
|
|
|
| ||||||
|
|
|
|
|
|
|
| 額外 |
|
| 其他 |
|
|
|
|
| 總計 |
| ||||||
|
| 普通股 |
|
| 付費 |
|
| 全面 |
|
| 累積的 |
|
| 股東 |
| |||||||||
|
| 股份 |
|
| 金額 |
|
| 資本 |
|
| 收入 |
|
| 赤字 |
|
| 公平 |
| ||||||
餘額,2023 年 1 月 1 日 |
|
|
|
| $ |
|
| $ |
|
| $ |
|
| $ | ( | ) |
| $ |
| |||||
會計變更的累積影響 |
|
| - |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
| ( | ) |
|
| ( | ) | |||
基於股份的薪酬 |
|
| - |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
| |||||
限制性股票單位的歸屬 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
| ||||||
扣除税款的外幣折算調整 |
|
| - |
|
|
|
|
|
|
|
|
| ( | ) |
|
|
|
|
| ( | ) | |||
發行普通股以行使股票期權 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
| ||||||
股票期權和限制性股票單位淨結算時繳納的税款 |
|
| - |
|
|
|
|
|
| ( | ) |
|
|
|
|
|
|
|
| ( | ) | |||
淨收入/(虧損) |
|
| - |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
| ( | ) |
|
| ( | ) | |||
餘額,2023 年 3 月 31 日 |
|
|
|
| $ |
|
| $ |
|
| $ |
|
| $ | ( | ) |
| $ |
|
所附附附註是簡明合併財務報表不可分割的一部分。
6 |
目錄 |
CREXENDO, INC.和子公司
簡明合併現金流量表
(未經審計,以千計)
|
| 截至3月31日的三個月 |
| |||||
|
| 2024 |
|
| 2023 |
| ||
來自經營活動的現金流 |
|
|
|
|
|
| ||
淨收入/(虧損) |
| $ |
|
| $ | ( | ) | |
調整淨收入/(虧損)與經營活動提供的淨現金/(用於): |
|
|
|
|
|
|
|
|
折舊和攤銷 |
|
|
|
|
|
| ||
信用損失備抵金 |
|
|
|
|
|
| ||
基於股份的薪酬 |
|
|
|
|
|
| ||
非現金經營租賃攤銷 |
|
| ( | ) |
|
|
| |
資產和負債的變化: |
|
|
|
|
|
|
|
|
貿易應收賬款 |
|
| ( | ) |
|
| ( | ) |
合同資產 |
|
|
|
|
| ( | ) | |
設備融資應收賬款 |
|
| ( | ) |
|
| ( | ) |
庫存 |
|
|
|
|
|
| ||
合同成本 |
|
| ( | ) |
|
| ( | ) |
預付費用 |
|
| ( | ) |
|
| ( | ) |
其他資產 |
|
|
|
|
|
| ||
應付賬款和應計費用 |
|
| ( | ) |
|
| ( | ) |
應繳所得税 |
|
|
|
|
|
| ||
合同負債 |
|
|
|
|
| ( | ) | |
/(用於)經營活動提供的淨現金 |
|
| ( | ) |
|
| ( | ) |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
來自投資活動的現金流 |
|
|
|
|
|
|
|
|
購買財產和設備 |
|
|
|
|
| ( | ) | |
/(用於)投資活動提供的淨現金 |
|
|
|
|
| ( | ) | |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
來自融資活動的現金流量 |
|
|
|
|
|
|
|
|
應付票據的收益 |
|
|
|
|
|
| ||
信貸額度借款,淨額 |
|
|
|
|
| ( | ) | |
對融資租賃的還款 |
|
| ( | ) |
|
| ( | ) |
對應付票據的還款 |
|
| ( | ) |
|
| ( | ) |
行使期權的收益 |
|
|
|
|
|
| ||
股票期權和限制性股票單位淨結算時繳納的税款 |
|
| ( | ) |
|
| ( | ) |
/(用於)融資活動提供的淨現金 |
|
|
|
|
| ( | ) | |
匯率變動對現金的影響 |
|
|
|
|
| ( | ) | |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
現金及現金等價物的淨增加/(減少) |
|
|
|
|
| ( | ) | |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
年初的現金和現金等價物 |
|
|
|
|
|
| ||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
年底的現金和現金等價物 |
| $ |
|
| $ |
| ||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
現金流信息的補充披露: |
|
|
|
|
|
|
|
|
年內用於以下用途的現金: |
|
|
|
|
|
|
|
|
利息支出 |
| $ | ( | ) |
| $ | ( | ) |
非現金投資和融資信息的補充披露: |
|
|
|
|
|
|
|
|
轉讓持有的待售財產和設備,扣除不動產和設備 |
| $ |
|
| $ |
|
所附附附註是簡明合併財務報表不可分割的一部分。
7 |
目錄 |
CREXENDO, INC.和子公司
簡明合併財務報表附註
(未經審計,以千計,每股和股票數據除外)
1。重要會計政策
業務描述 — Crexendo, Inc. 在內華達州註冊成立。下文在合併財務報表附註中使用的那樣,我們將Crexendo, Inc.及其全資子公司稱為 “我們”、“我們” 或 “我們的公司”。Crexendo, Inc. 是一家屢獲殊榮的雲通信平臺和服務、視頻協作和託管IT服務的主要提供商,旨在為任何規模的企業提供企業級雲解決方案。我們的解決方案目前為全球超過三百萬的最終用户提供支持。該公司有兩個運營部門,包括雲電信和軟件解決方案。
列報基礎 — 合併財務報表包括Crexendo, Inc.及其全資子公司的賬目和業務,其中包括Allegiant Networks, LLC、Crexendo商業解決方案有限公司、NetSapiens, LLC、弗吉尼亞州的Crexendo商業解決方案公司、NSHC公司、加拿大Netsapiens國際有限公司和Crexendo International, Inc.的所有公司間賬户餘額並且在合併中取消了交易。合併財務報表是根據美國公認會計原則(“美國公認會計原則”)和證券交易委員會(“SEC”)的規章制度編制的。這些合併財務報表反映了我們公司的經營業績、財務狀況、股東權益變動和現金流。
為了與本期列報方式保持一致,對前一年的某些金額進行了重新分類。這些改敍對報告的業務結果沒有影響。
外幣兑換 - 我們國際子公司的本位幣是當地貨幣。我們按資產負債表日的有效匯率折算外國子公司的資產和負債,這些子公司的本位貨幣是其當地貨幣。我們按月平均匯率折算收入和支出。我們將股東權益的累計淨折算調整數列為累計其他綜合收益(虧損)的一部分。
由於報告期之間匯率的變化以及某些賬户餘額的變化,外幣折算調整將因期而異。在截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月中,我們記錄的外幣折算收益/(虧損)為美元
現金和現金等價物 — 我們認為所有在購買時到期日為三個月或更短的高流動性短期投資均為現金等價物。截至2024年3月31日和2023年12月31日,我們在金融機構的現金和現金等價物超過了聯邦保險限額,金額為美元
貿易應收賬款和信貸損失備抵——我們的雲電信服務和軟件解決方案部門的貿易應收賬款按發票金額記錄。貿易應收賬款通常在發票日期後的30天內到期。我們根據歷史損失經歷、應收賬款賬齡、具體問題賬户和其他當前可用信息為信貸損失提供備抵金。
信貸損失備抵額是根據使用賬齡計劃法對歷史收款經驗的評估以及對當前和未來經濟狀況的考慮來確定的。在所有收款工作已用盡且管理層認為該賬户無法收回之後,貿易應收賬款將從備抵中註銷。我們認為,我們的應收貿易信用風險很低,這是因為我們的客户的地理和行業多元化,而且大多數客户的賬户餘額很小。我們會不斷評估信貸損失備抵金的充足性,並在必要時進行調整。
設備融資應收賬款和信貸損失備抵金 — 設備融資應收賬款由銷售型租賃組成。銷售類租賃來自向客户提供的雲電信設備(IP或雲電話桌面設備)的融資選項,通常分期付款,期限從三到五年不等。
我們根據歷史損失經歷、可能影響客户支付能力的不利情況、當前的經濟狀況以及基於合理和可支持的預測的前景提供信貸損失備抵金。我們會不斷評估信貸損失備抵金的充足性,並在必要時進行調整。設備融資應收賬款在所有收款工作已用盡且管理層認為該賬户無法收回之後,將從備抵中註銷。我們認為,我們的設備融資應收賬款信用風險較低,這是因為我們的客户的地理和行業多元化,而且大多數客户的賬户餘額很小。
8 |
目錄 |
合同資產和信貸損失備抵——合同資產主要涉及公司對截至報告日已完成但尚未開具賬單的工程的對價權。當公司向客户轉讓產品或服務時,公司承認合同資產,對價權除時間流逝以外的其他條件。當權利變為無條件時,合同資產將轉移到應收賬款中。
信貸損失備抵額是根據使用損失率法對歷史收款經驗的評估以及對當前和未來經濟狀況以及損失率趨勢變化的考慮來確定的。我們利用五年的回顧期來確定對預期信貸損失的估計,因為我們的合同條款從三年到五年不等。在所有收款工作已用盡且管理層認為該賬户無法收回之後,合同資產將從備用金中註銷。我們認為,我們的合約資產信用風險較低,這是因為我們的客户的地理和行業多元化,而且大多數客户的賬户餘額很小。我們會不斷評估信貸損失備抵金的充足性,並在必要時進行調整。
合同成本 — 合同成本主要與獲得可收回的電信合同後向銷售代表和銷售領導層支付的增量佣金成本有關。公司將合同成本資本化為美元
存貨——製成品電信設備庫存按成本或淨可變現價值(先入先出法)中較低者列報。根據適用的會計指導,我們會定期評估庫存是按成本或淨可變現價值列報的較低值。如果可變現淨值低於成本,則減記被確認為超額發生期間的收益損失。
財產和設備-折舊和攤銷費用是使用直線法計算的,其金額足以分配折舊資產在估計的兩到五年使用壽命內的成本。租賃權益改善的成本在資產的估計使用壽命或相關租賃期限中較短的時間內使用直線法攤銷。按資產組劃分的折舊壽命如下:
計算機和辦公設備 |
| |
計算機軟件 |
| |
內部使用的軟件 |
| |
傢俱和固定裝置 |
| |
租賃權改進 |
| |
車輛 |
|
保養和維修按實際發生費用記賬。出售或以其他方式報廢的財產和設備的成本和累計折舊從賬户中扣除,任何相關的處置損益都反映在業務報表中。
資產收購 — 我們會定期獲取客户關係,將其記作資產收購,並記錄相應的無形資產,該資產將在其預計使用壽命內攤銷。購買價格公允價值超過可識別資產和負債公允價值的任何部分均按相對公允價值進行分配。資產收購中不記錄任何商譽。如果收購資產的公允價值超過截至收購之日支付的初始對價,但包括或有對價安排,並且ASC 450和ASC 815不適用於或有對價,我們將類比ASC 323中關於在收購權益法投資時確認或有對價的指導方針。公司確認的負債等於最大或有對價金額或收購淨資產公允價值超過初始成本計量值的部分中的較低值。根據ASC 323對權益法投資的要求,公司將已發行或可發行的或有對價中超過最初確認為負債的金額的任何盈餘部分視為資產收購的額外成本。如果最初確認為負債的金額超過已發行或可發行的或有對價,則該實體將該金額確認為資產購置成本的減少。
企業收購-我們使用收購會計方法對企業合併進行核算。收購會計方法要求使用管理層在收購之日確定的公允價值,將收購的收購價格,包括或有對價的公允價值,分配給收購的資產和承擔的負債。截至收購日的商譽是按收購日收購資產的公允價值和承擔的負債之後的淨額轉讓對價的超額額來衡量。儘管公司使用其最佳估計和假設作為收購價格分配過程的一部分,以準確估值收購之日收購的資產和承擔的負債,但該公司的估計本質上是不確定的,有待完善。因此,在自收購之日起長達一年的衡量期內,公司記錄了對收購資產和承擔的負債的調整,並相應地抵消了商譽,前提是公司確定了對初步收購價格分配的調整。在計量期結束或最終確定所收資產或承擔的負債的價值後(以先發生者為準),任何後續調整都將記錄在合併運營報表中。自收購之日起,我們將所有收購的結果納入我們的合併財務報表。與收購相關的交易成本,例如與收購相關的銀行、法律、會計和其他費用,按一般和管理費用記作支出。
9 |
目錄 |
商譽 — 我們已經記錄了與各種業務收購相關的商譽。當為收購支付的收購價格超過所收購的已確定有形和無形資產淨額的估計公允價值時,商譽即入賬。在我們每一次收購中,收購的目標都是擴大我們的產品供應和客户羣,並實現與交叉銷售機會相關的協同效應,所有這些都有助於商譽的認可。我們每年對商譽進行減值測試,如果事件或情況變化表明商譽可能受到減值,則更頻繁地進行商譽減值測試。可以合理預期會對估算公允價值的關鍵假設產生負面影響的項目包括但不限於:由於關鍵客户流失、關鍵人員流失、新技術或新競爭對手的出現導致財務業績下降,我們的股價持續下跌;以及整體市場或經濟狀況的下跌導致我們的股價下跌。
估算商譽公允價值的過程是主觀的,要求公司做出可能對分析結果產生重大影響的估計。定性評估考慮事件和情況,例如宏觀經濟狀況、行業和市場狀況、成本因素和整體財務業績以及公司規格。如果公司在進行本次評估後得出結論,認為申報單位的公允價值很可能低於其賬面金額,則公司必須進行定量測試。在定量測試中,商譽減值是通過將申報單位的公允價值與包括商譽在內的賬面金額進行比較來確定的。如果申報單位的賬面金額超過申報單位的公允價值,則商譽被視為減值,減值費用按等於超額部分的金額確認,不得超過商譽賬面金額。
減值評估本質上涉及管理層對許多假設的判斷。報告單位的公允價值還取決於美國經濟的未來實力。新的和正在發展的競爭以及技術變革也可能對未來的公允價值估計產生不利影響。由於申報單位公允價值的估算中固有許多變量以及公司記錄的商譽的相對規模,因此假設的差異可能會對估計的公允價值產生重大影響。更多信息見附註8(無形資產和商譽)。
無形資產 — 我們的無形資產包括客户關係、開發的技術、商標和商品名稱。無形資產按照消費經濟利益的模式或在估計使用壽命內的直線分期攤銷。當事件或情況變化表明資產的賬面價值可能無法收回時,我們會定期審查無形資產的估計使用壽命,並審查這些資產的減值情況。減值的確定基於對未來未貼現現金流的估計。如果無形資產被視為減值,則減值金額將等於賬面價值超過該資產公允價值的部分。
可攤銷的無形資產在估計的使用壽命內攤銷如下:
客户關係 |
| |
開發的技術 |
| |
商標和商品名稱 |
|
合同負債——我們的合同負債主要包括從客户那裏收到的電信合同預付對價。產品和每月服務收入在實施完成時確認,剩餘的激活費重新歸類為合同負債。
估算值的使用 — 在編制合併財務報表時,管理層做出的假設、估計和判斷會影響合併財務報表日報告的資產負債金額和或有資產負債的披露以及報告期內報告的淨銷售額和支出金額。具體的估計和判斷包括與企業收購和資產收購相關的商譽和無形資產的估值、可疑賬款備抵額、與某些所得税優惠相關的不確定性、遞延所得税資產的估值、基於股份的付款的估值、年度激勵獎金的累積、長期資產和無形資產的可收回性以及產品保修負債。管理層的估計基於歷史經驗和我們認為合理的預期。這些因素的組合構成了對資產和負債賬面價值做出判斷的基礎,而這些判斷從其他來源看不出來。實際結果可能與我們目前的估計有所不同,這些差異可能是重大的。
10 |
目錄 |
意外開支 — 當損失變得可能且可以合理估計時,公司應計索賠和意外開支。在每個適用的報告期結束時,公司會審查其每項事項,如果可能已經或將要產生負債,則應計所有可能和合理估計的損失。如果公司能夠合理地估計此類事項可能蒙受的一系列損失,它就會記錄在構成其最佳估算範圍內的應計金額。如果公司能夠合理地估計一個區間,但該範圍內的任何金額似乎都不比其他任何金額都更好,則它使用該區間的低端金額。
服務、軟件解決方案和產品收入確認 — 收入是在將承諾的服務、軟件解決方案或產品的控制權移交給客户時確認的,金額反映了我們為換取這些產品或服務而預期收到的對價,不包括代表第三方收取的任何款項。我們簽訂的合同可能包括各種產品和服務的組合,這些組合通常能夠區分開來,並作為單獨的履約義務來考慮。只有當我們確定客户接受程度不存在不確定性時,我們才會確認已交付元素的收入。已交付和未交付要素之間銷售價格分配的變化可能會影響確認收入的時間,但不會改變任何協議中確認的總收入。收入在扣除向客户徵收的任何税款後予以確認,這些税款隨後匯給政府當局。有關收入的更多詳細信息,請參閲註釋 2。
服務成本收入 — 服務成本收入包括雲電信服務。雲電信服務收入成本主要包括我們向第三方電信和寬帶互聯網提供商支付的費用、我們轉售的其他第三方服務的成本、與系統實施相關的人員和差旅費用以及客户服務。
軟件解決方案收入成本——軟件解決方案收入的成本主要包括支付給作為公司產品一部分出售的技術或產品的第三方的特許權使用費和其他費用、製造和分銷產品的直接成本、提供產品支持和專業支持服務的直接成本、與公司軟件產品交付相關的直接成本以及與已開發技術無形資產相關的攤銷費用。
產品收入成本 — 產品收入成本主要包括與購買臺式機設備和我們為轉售而購買的其他第三方設備相關的成本。
產品保修 — 我們在確認收入時提供產品保修的估計成本。我們根據產品組評估我們的保修義務。我們的標準產品保修條款通常包括售後支持以及在指定時間段內免費維修或更換產品。我們根據保修條款、持續的產品故障率和當期產品發貨來確定我們的預計保修義務。如果實際產品故障率、維修率或任何其他售後支持成本與我們的估計不同,我們將需要對預計的保修責任進行修改。保修條款通常在客户獲得服務的期限內有效。
或有對價 — 或有對價代表延期業務收購和資產收購對價,將在未來的某個時候支付,通常在收購之日起一年或更短的時間內支付。或有對價在資產收購日公允價值入賬。與業務收購相關的或有對價在每個報告期按公允價值列報,直到意外情況得到解決。公允價值的任何變動均在收益中確認。在相關意外開支得到解決、對價支付或變為應付對價之前,不會取消確認與資產購置相關的或有對價。如果最初記作或有對價的金額超過已支付或應付的金額,則公司將該超額金額視為相關無形資產成本的減少。
研發 —研發費用主要包括公司研發人員的人員和相關費用,包括工資、福利、獎金和股票薪酬以及某些第三方承包商的成本。研發費用在發生時記作支出。在實現技術可行性之前,與內部開發軟件有關的成本作為研發費用列支,之後將成本資本化。
11 |
目錄 |
公允價值衡量——我們的金融資產和負債的公允價值是根據三個投入水平確定的,其中前兩個被認為是可觀察的,最後一個是不可觀察的,可用於衡量公允價值,具體如下:
第 1 級— 在計量之日,活躍市場上相同資產或負債的未經調整的報價。
第 2 級— 除了第 1 級中包含的報價外,在測量之日可用的其他可觀察到的輸入,無論是直接還是間接的,包括:
| • | 活躍市場中類似資產或負債的報價; |
| • | 非活躍市場中相同或相似資產的報價; |
| • | 資產或負債可觀察到的報價以外的投入;以及 |
| • | 主要來自其他可觀察到的市場數據或由其他可觀察到的市場數據所證實的輸入。 |
第 3 級— 無法通過可觀察的市場數據證實且無法反映重要管理判斷的不可觀察的輸入。這些價值通常使用定價模型確定,其假設利用管理層對市場參與者假設的估計。
租賃義務 — 我們從一開始就確定協議是否為租賃。我們會評估租賃條款,以確定該租約將計為運營租賃還是融資租賃。經營租賃包含在經營租賃使用權(“ROU”)資產、經營租賃負債、流動部分和經營租賃負債中,扣除合併資產負債表中的流動部分。
ROU 資產代表我們在租賃期限內使用標的資產的權利,租賃負債代表我們支付租賃產生的租賃款項的義務。經營租賃ROU資產和負債在開始之日根據租賃期內租賃付款的現值進行確認。由於我們的大多數租賃都不提供隱性利率,因此我們使用基於開始日期可用信息的增量借款利率來確定租賃付款的現值。只要很容易確定,我們就會使用隱含匯率。經營租賃ROU資產還包括已支付的任何租賃付款,不包括租賃激勵措施。我們的租賃條款可能包括在合理確定我們將行使該期權的情況下延長或終止租約的選項。租賃付款的租賃費用在租賃期內按直線方式確認。
轉讓財產所有權所附帶的幾乎所有收益和風險的租賃都記作融資租賃。在融資租賃開始時,資產和融資租賃債務的記錄金額等於最低租賃付款的現值和物業的公允市場價值中較低者。根據未來最低租賃付款的到期日,扣除利息,融資租賃債務分為當期債務或長期債務。
應付票據 — 我們記錄扣除任何折扣或保費後的應付票據。折扣和保費在票據存續期內作為利息支出或收入進行攤銷,這樣一來,在任何給定時期開始時計入未償還的金額時,利率都是恆定的。
所得税 — 我們確認資產和負債的納税基礎與合併財務報表中報告金額之間的所有暫時差異所產生的遞延所得税後果的負債或資產,這些差異將在未來幾年收回或結算資產和負債的申報金額時產生應納税或可扣除的金額。不確定税收狀況的應計費用是根據會計指導規定的。因此,只有當税務機關根據税務機構的技術優點審查税收狀況更有可能維持時,我們才會承認不確定的税收狀況所帶來的税收優惠。財務報表中確認的此類狀況的税收優惠應根據最終結算時實現可能性大於50%的最大收益來衡量。還就取消所得税資產和負債的確認、當期和遞延所得税資產和負債的分類、與税收狀況相關的利息和罰款的會計核算以及所得税披露等方面提供了會計指導。在評估財務報表或納税申報表中確認的事件的未來税收後果時,需要作出判斷。這些未來税收後果的實際結果的變化可能會對我們的財務狀況、經營業績和現金流產生重大影響。在評估估值補貼的需求時,我們評估了所有可用的重要正面和負面證據,包括歷史經營業績、未來應納税所得額的估計以及是否存在謹慎可行的税收籌劃策略。2023年12月31日,我們確定未來我們很可能無法變現遞延所得税資產。估值補貼為 $
在合併經營報表中,與所得税相關的利息和罰款被歸類為所得税支出。
股票薪酬 — 對於股票分類獎勵,薪酬支出根據獎勵授予之日計算的公允價值在必要的服務期內予以確認。股票分類獎勵包括股票期權和限制性股票單位(“RSU”)的發行。
12 |
目錄 |
運營部門 — 會計指南為公共商業企業在年度財務報表中報告運營部門信息的方式制定了標準,並要求企業在向股東發佈的財務報告中報告有關運營部門的選定信息。該公司已重組為兩個運營部門,包括雲電信服務和軟件解決方案。軟件解決方案板塊包括Netsapiens, LLC、NSHC, Inc.、Netsapiens Canada, Inc.和Netsapiens國際有限公司的經營業績。雲電信板塊包括Allegiant Networks, LLC、Crexendo Business Solutions, Inc.、Crexendo International, Inc.和弗吉尼亞州的Crexendo商業解決方案公司的運營業績。我們的總收入的94%來自美國境內的客户,佔總收入的6%。
重要客户 — 沒有客户下落
最近通過的會計公告——2020年8月,財務會計準則委員會(“FASB”)發佈了2020-06會計準則更新(“ASU”),簡化了可轉換工具的會計。ASU 2020-06 取消了某些在某些情況下需要單獨考慮嵌入式轉換功能的模型。此外,除其他變化外,該指南取消了實體自有權益合同的某些權益分類條件。亞利桑那州立大學2020-06還要求各實體在攤薄後的每股收益計算中對所有可轉換工具使用如果轉換法,幷包括可能以現金或股票結算的工具的股票結算的影響,某些負債分類的基於股份的支付獎勵除外。亞利桑那州立大學2020-06對2021年12月15日之後開始的財政年度有效,包括本財年的過渡期。可以使用修改後的或全面的回顧性方法來應用本指南。公司採用了 ASU 2020-06,自 2022 年 1 月 1 日起生效。該指導方針的通過並未對我們的合併財務報表和相關披露產生重大影響。
2016 年 9 月,財務會計準則委員會發布了 ASU 2016-13金融工具-信貸損失,將在2018年、2019年、2020年和2022年發佈更多更新和修正案(統稱為 “ASC 326”)。新標準更新了以攤銷成本計量的金融資產的減值模型,即當前預期信用損失(“CECL”)模型。對於貿易和其他應收賬款、持有至到期的債務證券、貸款和其他工具,各實體必須使用新的前瞻性 “預期損失” 模型,該模型通常會提前確認信貸損失備抵額。通過對公司期初累計赤字餘額的累積效應調整,公司自2023年1月1日起在修改後的追溯基礎上採用了ASC 326;採用的影響對公司的合併財務報表並不重要。該標準和適用修正案的採用主要影響了我們對應收賬款信貸損失備抵額的估計,並確定了設備融資應收賬款和合同資產的信貸損失備抵額。見附註4——貿易應收賬款和信貸損失備抵額,附註5——設備融資應收賬款和信貸損失備抵額,以及附註2——收入, [合同資產和信貸損失備抵金]以進一步討論採用該標準所產生的影響。
最近發佈的會計公告 — 2023 年 11 月,FASB 發佈了 ASU 2023-07,分部報告(主題 280):對可報告的細分市場披露的改進,要求公共實體每年和中期披露重要的分部支出和其他分部項目,並在過渡期內提供目前要求的有關應申報板塊損益和資產的所有披露。擁有單一可報告細分市場的公共實體必須提供新的披露以及ASC 280要求的所有披露。該指南對2023年12月15日之後開始的財政年度以及2024年12月15日之後開始的財政年度內的過渡期有效,具有追溯效力。允許提前收養。我們目前正在評估採用這種新的ASU對我們的中期和年度合併財務報表及相關披露的影響。
2023 年 12 月,FASB 發佈了 ASU 2023-09 所得税(主題 740):所得税披露的改進,以提高所得税披露的透明度和決策用處,特別是在税率對賬表和所得税披露中。亞利桑那州立大學的修正案將在2024年12月15日之後開始的年度內有效。允許提前收養。我們目前正在評估採用該ASU對我們的合併財務報表和相關披露的影響。
13 |
目錄 |
2。收入
收入是根據與客户簽訂的合同中規定的對價來衡量的,不包括任何銷售激勵措施和代表第三方收取的金額。公司通過將產品、服務或軟件解決方案的控制權移交給客户來履行履約義務時確認收入。由政府機構評估的針對特定創收交易徵收和同時徵收的、由公司向客户徵收的税款不包括在收入中。以下是對公司產生收入的主要活動的描述,按可報告的部門分開。有關可報告區段的更多詳細信息,請參閲註釋 16。
雲電信服務板塊
產品和服務可以單獨出售,也可以捆綁出售。服務合同的典型期限為三十六至六十個月。按月向客户收取這些服務的費用。對於捆綁套餐,如果個別產品和服務不同,即某一產品或服務可與捆綁套餐中的其他項目分開識別,以及客户是否可以自行或利用客户隨時可用的其他資源從中受益,則公司會單獨核算這些產品和服務。對價(包括任何折扣)是根據其相對獨立銷售價格在捆綁產品和服務之間分配的。獨立銷售價格根據公司單獨銷售臺式機設備和電信服務的價格確定。對於非單獨出售的商品(例如附加功能),公司使用調整後的市場評估方法估算獨立銷售價格。當我們提供免費試用期時,直到試用期結束並且向客户收取服務賬單後,我們才開始確認經常性收入。
臺式機設備—當客户擁有電信設備(臺式機設備)並開始提供雲電信服務時,將確認銷售電信設備(臺式機設備)所產生的收入。公司通常在與客户簽訂合同後開具賬單並收取設備費用。在實施完成和服務開始之前,現金收入作為合同負債入賬。
設備融資收入— 通過租賃合同租用我們的雲電信設備(IP或雲電話桌面設備)所產生的費用根據租賃是否符合經營租賃或銷售類租賃的資格而確認為收入。我們用來將交易歸類為銷售類或經營租賃的兩種主要會計條款是:1)租賃期限,用於確定其是否等於或大於設備經濟壽命的75%;2)最低租賃付款的現值,以確定它們是否等於或大於租賃開始時設備公允市場價值的90%。據估計,我們大多數產品的經濟壽命為三年,因為這是我們產品最常見的合同租賃期限,而且二手設備沒有剩餘價值。剩餘價值(如果有)是在租賃開始時使用租賃期結束時的公允價值估計值確定的。我們的絕大多數符合銷售類租賃條件的租賃都是不可取消的,並且包括約等於租賃應收賬款全部價值的取消罰款。不符合銷售類租賃會計標準的租賃記作經營租賃。銷售類租賃的收入在安裝時確認,利息部分延期並確認為收入。在適用服務期內,經營租賃收入按比例確認。
雲電信服務— 雲電信服務包括語音、數據、協作軟件、寬帶互聯網接入、託管IT服務、雲服務器租賃和支持、託管安全、佈線、軟件許可證銷售、設備融資收入產生的利息以及對本地PBX電話系統的支持。公司將提供的服務收入列為服務收入。轉售寬帶互聯網接入產生的費用被確認為扣除第三方服務提供商收取的費用後的收入。雲電信服務按月計費和付款。我們的電信服務合同的期限通常為三十六到六十個月。
費用、佣金及其他,隨時間推移予以確認— 包括合同和非合同項目,例如:
| · | 合同激活費和閃存費 — 公司通常將一部分激活費分配給臺式機設備,這筆費用在安裝或客户接受時得到承認,並將一部分分配給服務,後者在合同期限內使用直線法進行承認。 |
| · | 非合同承運人成本回收費 — 該費用用於收回公司因遵守法律、監管和其他要求(包括但不限於聯邦、州和地方的報告和申報要求)而產生的各種成本和費用。該費用按我們每月賬單的固定百分比進行評估,並按月確認。 |
| · | 非合同管理費 — 管理費按月確認為收入。 |
一次性費用、佣金及其他— 包括合同和非合同項目,例如:
| · | 合同專業服務收入 — 專業服務收入包括專業安裝服務、定製集成和其他專業服務。公司通常在與客户簽訂合同後開具賬單並收取專業服務收入。履行義務後,專業服務收入被確認為收入。 |
| · | 非合同取消費用 — 這些取消費用與提前取消相關的剩餘合同期限收購款項相關,在收到時計費並確認為收入。 |
| · | 其他非合同費用 — 這些費用包括斷開連接費、運費、補貨費和移植費。其他非合同費用在收到付款時被確認為收入。 |
14 |
目錄 |
軟件解決方案部門
軟件解決方案板塊的收入來自三個主要來源:軟件許可證、軟件維護支持和專業服務。軟件和服務可以單獨出售,也可以捆綁銷售。通常,與客户簽訂的合同包含多項履約義務,包括軟件和服務。對於捆綁套餐,如果個別產品和服務不同,即某一產品或服務可與捆綁套餐中的其他項目分開識別,以及客户是否可以自行或利用客户隨時可用的其他資源從中受益,則公司會單獨核算這些產品和服務。對價(包括任何折扣)是根據其相對獨立銷售價格在捆綁產品和服務之間分配的。獨立銷售價格根據公司單獨銷售軟件許可證和專業服務的價格確定。對於非單獨出售的商品(例如附加功能),公司使用調整後的市場評估方法估算獨立銷售價格。當我們提供免費試用期時,直到試用期結束並且向客户收取服務賬單後,我們才開始確認經常性收入。
軟件許可-公司的軟件許可證通常提供使用公司軟件的永久權利。該公司還出售過期的基於期限的軟件許可證和基於軟件即服務(“SaaS”)的軟件(稱為訂閲安排)。公司不定製其軟件,也不需要安裝服務,因為客户有權使用內部資源或第三方服務公司。該軟件在提供相關服務之前交付,並且無需專業服務或客户支持即可運行。該公司得出結論,其軟件許可證是與眾不同的功能性知識產權,因為用户可以自行從軟件中受益。軟件許可收入可以在控制權轉讓或軟件可供下載時予以確認,因為這是軟件用户可以指導使用功能性知識產權並從中獲得幾乎所有剩餘收益的關鍵點。但是,歷史經驗表明,在安裝過程中,客户會定期重新協商許可證的數量。因此,公司在安裝完成後確認軟件許可證的收入。在訂閲期開始之前,公司不確認與訂閲軟件許可證續訂相關的軟件收入。
| · | 快照解決方案®-一個基於 IP 的綜合平臺,提供廣泛的 UC 服務,包括託管的專用分支交換機 (PBX)、自動總機、呼叫中心、會議和移動性。該平臺包括廣泛的功能集,經過定製,可提供前所未有的靈活性,使該解決方案在市場領先的參與者中具有競爭力。SnapSolution包括一整套互聯網協議語音(VoIP)/UC功能,以及一個低成本的通用許可證,而不是單獨為每項功能定價。該公司根據併發會話而不是每個席位/每個功能對其平臺進行許可。這允許服務提供商超額訂閲其網絡,隨着容量的增加,降低每個座位的成本。隨着服務提供商增加其客户羣,他們只需要確保擁有足夠的併發通話許可證即可為網絡上的用户提供支持。軟件設置完成後,公司確認一次性的預付軟件許可證收入。 |
|
|
|
| · | SnapAccel — a 基於軟件即服務(“SaaS”)的軟件許可證被稱為訂閲安排。公司將訂閲收入按月計入服務收入。 |
訂閲維護和支持-訂閲維護和支持收入包括來自維護服務合同、客户支持和其他支持服務的收入。該公司為其產品提供擔保。公司許可軟件的保修期通常為 90 天。公司的某些擔保本質上被視為擔保類型,除了確保產品按預期運行外,不包括任何其他內容。根據ASC 606中的指導方針,擔保型擔保並不代表單獨的履約義務。該公司還出售單獨定價的維護服務合同,這些合同符合服務類型擔保的條件,代表單獨的履約義務。該公司通常不允許,也沒有接受重大產品退貨的歷史。客户支持包括隨時隨地進行軟件更新、電話支持、基於 Web 的集成支持以及錯誤修復或補丁。訂閲和維護支持收入在客户支持協議期限內按比例確認,通常為一年。
專業服務及其他- 該公司的專業服務包括諮詢、技術支持、駐地工程師服務、設計服務和安裝服務。專業服務和其他方面的收入在履行義務完成且客户接受履約義務時予以確認。
15 |
目錄 |
收入分解
在下表中,收入按主要產品線和收入確認時間分列。該表還包括分類收入與應報告部門的對賬情況。
截至2024年3月31日的三個月 |
| 雲 |
|
| 軟件 |
|
| 總計 |
| |||
(以千計) |
| 電信 |
|
| 解決方案 |
|
| 可報告 |
| |||
|
| 細分市場 |
|
| 細分市場 |
|
| 細分市場 |
| |||
主要產品/服務線 |
|
|
|
|
|
|
|
|
| |||
臺式機設備 |
| $ |
|
| $ |
|
| $ |
| |||
設備融資收入 |
|
|
|
|
|
|
|
|
| |||
電信服務 |
|
|
|
|
|
|
|
|
| |||
費用、佣金和其他隨時間推移予以確認 |
|
|
|
|
|
|
|
|
| |||
一次性費用、佣金等 |
|
|
|
|
|
|
|
|
| |||
軟件許可 |
|
|
|
|
|
|
|
|
| |||
訂閲維護和支持 |
|
|
|
|
|
|
|
|
| |||
專業服務及其他 |
|
|
|
|
|
|
|
|
| |||
|
| $ |
|
| $ |
|
| $ |
| |||
收入確認時間 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
在某個時間點確認的產品、服務和費用 |
| $ |
|
| $ |
|
| $ |
| |||
隨時間推移轉移的產品、服務和費用 |
|
|
|
|
|
|
|
|
| |||
|
| $ |
|
| $ |
|
| $ |
|
截至2023年3月31日的三個月 |
| 雲 |
|
| 軟件 |
|
| 總計 |
| |||
(以千計) |
| 電信 |
|
| 解決方案 |
|
| 可報告 |
| |||
|
| 細分市場 |
|
| 細分市場 |
|
| 細分市場 |
| |||
主要產品/服務線 |
|
|
|
|
|
|
|
|
| |||
臺式機設備 |
| $ |
|
| $ |
|
| $ |
| |||
設備融資收入 |
|
|
|
|
|
|
|
|
| |||
電信服務 |
|
|
|
|
|
|
|
|
| |||
費用、佣金和其他隨時間推移予以確認 |
|
|
|
|
|
|
|
|
| |||
一次性費用、佣金等 |
|
|
|
|
|
|
|
|
| |||
軟件許可 |
|
|
|
|
|
|
|
|
| |||
訂閲維護和支持 |
|
|
|
|
|
|
|
|
| |||
專業服務及其他 |
|
|
|
|
|
|
|
|
| |||
|
| $ |
|
| $ |
|
| $ |
| |||
收入確認時間 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
在某個時間點確認的產品、服務和費用 |
| $ |
|
| $ |
|
| $ |
| |||
隨時間推移轉移的產品、服務和費用 |
|
|
|
|
|
|
|
|
| |||
|
| $ |
|
| $ |
|
| $ |
|
合同餘額
下表提供了有關與客户簽訂的合同中的應收賬款、合同資產和合同負債的信息:
|
| 3月31日 |
|
| 十二月三十一日 |
| ||
(以千計) |
| 2024 |
|
| 2023 |
| ||
應收賬款,包含在貿易應收賬款中,扣除信貸損失備抵後 |
| $ |
|
| $ |
| ||
扣除信貸損失備抵後的合同資產 |
|
|
|
|
|
| ||
合同負債 |
|
|
|
|
|
|
16 |
目錄 |
在此期間,合同資產和合同負債餘額的重大變化如下:
|
| 三個月已結束 |
|
| 截至年底 |
| ||||||||||
(以千計) |
| 2024年3月31日 |
|
| 2023年12月31日 |
| ||||||||||
|
| 合約資產 |
|
| 合同負債 |
|
| 合約資產 |
|
| 合同負債 |
| ||||
已確認的收入在期初計入合同負債餘額 |
| $ |
|
| $ | ( | ) |
| $ |
|
| $ | ( | ) | ||
因收到的現金而出現的增加,不包括該期間確認為收入的金額 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
| ||||
在扣除信貸損失備抵後,從本期初確認的合同資產轉入應收賬款 |
|
| ( | ) |
|
|
|
|
| ( | ) |
|
|
| ||
由於額外的未攤銷折扣而增加 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
合同資產和信貸損失備抵金
我們的合同資產餘額包括公司對截至報告日已完成但尚未計費的工作的對價權。當權利變為無條件時,合同資產將轉移到應收賬款中。合同資產如下(以千計):
|
| 3月31日 |
|
| 十二月三十一日 |
| ||
|
| 2024 |
|
| 2023 |
| ||
合約資產總額 |
| $ |
|
| $ |
| ||
減去:信用損失備抵金 |
|
| ( | ) |
|
| ( | ) |
扣除信貸損失備抵後的合同資產 |
| $ |
|
| $ |
|
信貸損失備抵金如下(以千計):
截至2023年12月31日的餘額 |
| $ |
| |
規定 |
|
|
| |
註銷 |
|
| ( | ) |
回收及其他 |
|
|
| |
截至 2024 年 3 月 31 日的餘額 |
| $ |
|
信貸損失備抵額是根據使用損失率法對歷史收款經驗的評估以及對當前和未來經濟狀況以及損失率趨勢變化的考慮來確定的。我們利用五年的回顧期來確定對預期信貸損失的估計,因為我們的合同條款從三年到五年不等。根據該評估,信貸損失備抵佔合同資產總額的百分比從2023年12月31日的20.0%增加到2024年3月31日的20.5%。
分配給剩餘履約義務的交易價格
下表包括與雲電信服務板塊在報告期末未履行(或部分未履行)的履約義務相關的預計未來確認的估計收入(以千計):
|
| 2024 |
|
| 2025 |
|
| 2026 |
|
| 2027 |
|
| 2028 及以後 |
|
| 總計 |
| ||||||
臺式機設備 |
| $ |
|
| $ |
|
| $ |
|
| $ |
|
| $ |
|
| $ |
| ||||||
電信服務 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
| ||||||
軟件解決方案 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
| ||||||
總計 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
| ||||||
與客户簽訂的合同中的所有對價均包含在上述金額中 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
17 |
目錄 |
3。每股普通股收益
普通股每股基本淨收益/(虧損)的計算方法是將該期間的淨收益除以該期間已發行普通股的加權平均數。攤薄後的普通股每股淨收益是根據包括普通股期權在內的所有攤薄普通股等價物的計算得出的。截至2023年3月31日的三個月,普通股的攤薄後每股淨虧損與普通股基本淨虧損相同,因為由於淨虧損,普通股等價物具有反稀釋作用。下表列出了每股普通股基本淨收益和攤薄後淨收益的計算方法:
|
| 截至3月31日的三個月 |
| |||||
|
| 2024 |
|
| 2023 |
| ||
淨收入/(虧損)(以千計)(A) |
| $ |
|
| $ | ( | ) | |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
加權平均份額對賬: |
|
|
|
|
|
|
|
|
已發行基本股票的加權平均值 (B) |
|
|
|
|
|
| ||
股票獎勵的稀釋效應 |
|
|
|
|
| - |
| |
普通股攤薄後的加權平均已發行股份 (C) |
|
|
|
|
|
| ||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
每股普通股收益: |
|
|
|
|
|
|
|
|
基礎版 (A/B) |
| $ |
|
| $ | ( | ) | |
稀釋(空調) |
| $ |
|
| $ | ( | ) |
在截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月中,以下可能攤薄的普通股,包括根據我們的股權激勵薪酬計劃授予的獎勵,被排除在攤薄後的每股淨收益的計算之外,因為將它們包括在內會產生反稀釋作用。
|
| 截至3月31日的三個月 |
| |||||
|
| 2024 |
|
| 2023 |
| ||
股票期權 |
|
|
|
|
|
|
4。貿易應收賬款和信貸損失備抵金
我們的貿易應收賬款餘額由傳統的貿易應收賬款組成。貿易應收賬款如下(以千計):
|
| 3月31日 |
|
| 十二月三十一日 |
| ||
|
| 2024 |
|
| 2023 |
| ||
貿易應收賬款總額 |
| $ |
|
| $ |
| ||
減去:信用損失備抵金 |
|
| ( | ) |
|
| ( | ) |
貿易應收賬款,淨額 |
| $ |
|
| $ |
| ||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
當期貿易應收賬款,淨額 |
| $ |
|
| $ |
| ||
長期貿易應收賬款,淨額 |
|
|
|
|
|
| ||
貿易應收賬款,淨額 |
| $ |
|
| $ |
|
信貸損失備抵金如下(以千計):
截至2023年12月31日的餘額 |
| $ |
| |
規定 |
|
|
| |
註銷 |
|
| ( | ) |
回收及其他 |
|
|
| |
截至 2024 年 3 月 31 日的餘額 |
| $ |
|
信貸損失備抵額是根據使用賬齡計劃法對歷史收款經驗的評估以及對當前和未來經濟狀況的考慮來確定的。根據該評估,信貸損失備抵佔應收賬款總額的百分比降至
18 |
目錄 |
5。設備融資應收賬款和信貸損失備抵金
我們的設備融資應收賬款餘額包括與我們的雲電信服務捆綁銷售的雲電信設備(IP或雲電話桌面設備)的租賃融資產生的銷售類租賃。我們的大多數符合銷售類租賃條件的租賃都是不可取消的,並且包括約等於租賃應收賬款全部價值的取消罰款。銷售類租賃的收入在安裝時確認,利息部分延期並確認為收入。這些應收款通常由標的設備的擔保權益作為抵押。設備融資應收賬款如下(以千計):
|
| 3月31日 |
|
| 十二月三十一日 |
| ||
|
| 2024 |
|
| 2023 |
| ||
設備融資應收賬款總額 |
| $ |
|
| $ |
| ||
減去:未賺取的收入 |
|
| ( | ) |
|
| ( | ) |
減去:信用損失備抵金 |
|
| ( | ) |
|
| ( | ) |
設備融資應收賬款,淨額 |
| $ |
|
| $ |
| ||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
當前設備融資應收賬款,淨額 |
| $ |
|
| $ |
| ||
長期設備融資應收賬款,淨額 |
|
|
|
|
|
| ||
設備融資應收賬款,淨額 |
| $ |
|
| $ |
|
我們的設備融資應收賬款總額的未來合同到期日摘要如下(以千計):
截至12月31日的年度 |
|
|
| |
還剩 2024 個 |
| $ |
| |
2025 |
|
|
| |
2026 |
|
|
| |
2027 |
|
|
| |
2028 |
|
|
| |
2029 年及以後 |
|
|
| |
總計 |
| $ |
|
信用損失備抵金
信貸損失備抵金如下(以千計):
截至2023年12月31日的餘額 |
| $ |
| |
規定 |
|
|
| |
註銷 |
|
| ( | ) |
回收及其他 |
|
|
| |
截至 2024 年 3 月 31 日的餘額 |
| $ |
|
應收賬款賬齡
設備融資應收賬款總額的賬齡如下(以千計):
|
| 3月31日 |
|
| 十二月三十一日 |
| ||
|
| 2024 |
|
| 2023 |
| ||
逾期金額 0-90 天 |
| $ |
|
| $ |
| ||
逾期金額 > 90 天 |
|
|
|
|
|
| ||
總計 |
| $ |
|
| $ |
|
19 |
目錄 |
我們的設備融資應收賬款投資組合主要在美國。信貸損失備抵額主要根據對發放年份和過去收款經驗的評估,以及對當前和未來的經濟狀況以及客户收款趨勢變化的考慮來確定。根據該評估,信貸損失備抵額為
信貸損失備抵是對公司設備融資應收賬款投資組合中預計產生的損失的估計。預計的損失率主要基於歷史損失經驗,並根據對相關可觀測數據(包括當前和未來的經濟狀況以及拖欠趨勢、清償率和應收賬款賬齡等)的可能影響的判斷進行了調整。設備融資應收賬款的信貸損失備抵本質上比貿易應收賬款備抵更難估計,因為基礎租賃投資組合在任何時候的平均到期日約為三到五年,並且包含未開票金額。我們在季度評估信貸損失備抵金是否充足時會考慮所有可用信息。我們認為我們的估計,包括任何定性調整,都是合理的,並且已經考慮了有關過去事件、當前狀況以及對未來事件和經濟狀況的合理和可支持的預測的所有合理可用信息。確定特定賬户的風險敞口並不是確定設備融資應收賬款信貸損失備抵額的重要因素。我們將繼續監測未來經濟狀況和趨勢的發展,因此,我們的儲備金在未來可能需要更新。
下表顯示了按發放年份分列的設備融資應收賬款總額和當期註銷總額(以千計):
|
| 2024年3月31日 |
|
| 2023年12月31日 |
| ||||||||||||||||||||||||||
|
| 2024 |
|
| 2023 |
|
| 2022 |
|
| 2021 |
|
| 2020 |
|
| 優先的 |
|
| 設備融資應收賬款總額 |
|
| 設備融資應收賬款總額 |
| ||||||||
美國 |
| $ |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
| $ |
|
| $ |
| ||||||||
本期註銷總額 |
| $ |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
| $ |
|
| $ |
|
6。預付費用
預付費用包括以下內容(以千計):
|
| 3月31日 |
|
| 十二月三十一日 |
| ||
|
| 2024 |
|
| 2023 |
| ||
預付公司保險 |
| $ |
|
| $ |
| ||
預付費軟件服務和支持 |
|
|
|
|
|
| ||
預付的員工保險費 |
|
|
|
|
|
| ||
預付納斯達克上市費 |
|
|
|
|
|
| ||
用户羣組會議 |
|
|
|
|
|
| ||
其他預付費用 |
|
|
|
|
|
| ||
預付費用總額 |
| $ |
|
| $ |
|
20 |
目錄 |
7。財產和設備
財產和設備包括以下各項(以千計):
|
| 3月31日 |
|
| 十二月三十一日 |
| ||
|
| 2024 |
|
| 2023 |
| ||
計算機和辦公設備 |
|
|
|
|
|
| ||
計算機軟件 |
|
|
|
|
|
| ||
內部使用的軟件 |
|
|
|
|
|
| ||
傢俱和固定裝置 |
|
|
|
|
|
| ||
車輛 |
|
|
|
|
|
| ||
租賃權改進 |
|
|
|
|
|
| ||
減去:累計折舊 |
|
| ( | ) |
|
| ( | ) |
財產和設備總額,淨額 |
| $ |
|
| $ |
|
折舊和攤銷費用包含在一般和管理費用中,總額為 $
8。無形資產和商譽
收購的需要攤銷的無形資產包括以下內容(以千計):
|
| 2024年3月31日 |
|
| 2023年12月31日 |
| ||||||||||||||||||
|
| 總賬面金額 |
|
| 累計攤銷 |
|
| 淨賬面金額 |
|
| 總賬面金額 |
|
| 累計攤銷 |
|
| 淨賬面金額 |
| ||||||
客户關係 |
| $ |
|
| $ | ( | ) |
| $ |
|
| $ |
|
| $ | ( | ) |
| $ |
| ||||
開發的技術 |
|
|
|
|
| ( | ) |
|
|
|
|
|
|
|
| ( | ) |
|
|
| ||||
商標和商品名稱 |
|
|
|
|
| ( | ) |
|
|
|
|
|
|
|
| ( | ) |
|
|
| ||||
收購的無形資產總額 |
| $ |
|
| $ | ( | ) |
| $ |
|
| $ |
|
| $ | ( | ) |
| $ |
|
截至2024年3月31日,客户關係的加權平均剩餘使用壽命為
客户關係的攤銷費用無形資產包含在銷售和營銷費用中,總額為 $
截至2024年3月31日,根據現有無形資產和當前使用壽命,固定活期無形資產的年度攤銷額估計如下(以千計):
截至12月31日的年度 |
|
|
| |
還剩 2024 個 |
| $ |
| |
2025 |
|
|
| |
2026 |
|
|
| |
2027 |
|
|
| |
2028 |
|
|
| |
2029 年及以後 |
|
|
| |
總計 |
| $ |
|
21 |
目錄 |
下表彙總了商譽賬面金額的變化(以千計):
|
| 善意 |
| |
2023 年 1 月 1 日的餘額 |
| $ |
| |
補充 |
|
|
| |
截至2023年12月31日的餘額 |
| $ |
| |
補充 |
|
|
| |
截至 2024 年 3 月 31 日的餘額 |
| $ |
|
9。應計費用
應計費用包括以下各項(以千計):
|
| 3月31日 |
|
| 十二月三十一日 |
| ||
|
| 2024 |
|
| 2023 |
| ||
應計工資和福利 |
| $ |
|
| $ |
| ||
應計應付賬款 |
|
|
|
|
|
| ||
應計銷售税和電信税 |
|
|
|
|
|
| ||
產品保修責任 |
|
|
|
|
|
| ||
信用卡 |
|
|
|
|
|
| ||
其他 |
|
|
|
|
|
| ||
應計費用總額 |
| $ |
|
| $ |
|
截至2024年3月31日的三個月和截至2023年12月31日的年度的產品保修負債總額變化如下(以千計):
|
| 保修責任 |
| |
2023 年 1 月 1 日的餘額 |
| $ |
| |
保修應計 |
|
|
| |
與先前存在的保修相關的調整 |
|
| ( | ) |
保修和解 |
|
| ( | ) |
截至2023年12月31日的餘額 |
|
|
| |
保修應計 |
|
|
| |
保修和解 |
|
| ( | ) |
截至 2024 年 3 月 31 日的餘額 |
| $ |
|
產品保修費用包含在產品收入費用成本中,總計 $
10。應付票據
應付票據包括短期和長期融資安排:
|
| 3月31日 |
|
| 十二月三十一日 |
| ||
|
| 2024 |
|
| 2023 |
| ||
關聯方應付票據 |
| $ |
|
| $ |
| ||
其他應付票據 |
|
|
|
|
|
| ||
應付票據總額 |
| $ |
|
| $ |
| ||
減去:當期應付票據 |
|
| ( | ) |
|
| ( | ) |
應付票據,扣除流動部分 |
| $ |
|
| $ |
|
2023 年 2 月 27 日,我們與 CrossFirst 銀行簽訂了金額為 $ 的期票
22 |
目錄 |
2022年11月1日,作為收購Allegiant Networks的一部分,我們與賣方簽訂了金額為美元的期票
自2024年3月31日起,未來的本金支付計劃如下(以千計):
截至12月31日的年度 |
|
|
| |
還剩 2024 個 |
| $ |
| |
2025 |
|
|
| |
2026 |
|
|
| |
2027 |
|
|
| |
2027 |
|
|
| |
總計 |
| $ |
|
11。信貸額度
公司維持信貸額度,最高本金為美元
12。公允價值測量
截至2024年3月31日和2023年12月31日,我們的金融工具的公允價值彙總如下(以千計):
|
| 2024年3月31日 |
|
| 2023年12月31日 |
| ||||||||||
|
| 賬面價值 |
|
| 估計公允價值 |
|
| 賬面價值 |
|
| 估計公允價值 |
| ||||
資產: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
| ||||
貿易應收賬款,淨額 |
| $ |
|
| $ |
|
| $ |
|
| $ |
| ||||
設備融資應收賬款 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
| ||||
負債: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
融資租賃債務 |
| $ |
|
| $ |
|
| $ |
|
| $ |
| ||||
應付票據 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
截至2024年3月31日和2023年12月31日,我們沒有在資產負債表中定期確認公允價值的負債。
13。所得税
截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月,我們的有效税率為
23 |
目錄 |
截至每個報告日,管理層都會考慮新的證據,包括正面和負面證據,這些證據可能會影響其對遞延所得税資產未來變現的看法。遞延所得税資產的最終實現取決於這些暫時差額可以扣除的時期內未來應納税所得額的產生。如果根據現有證據,遞延所得税資產的賬面金額很可能無法變現,我們將通過估值補貼減少此類資產的賬面金額。在按照 “可能性大於不” 的標準進行評估時,必須適當考慮與遞延所得税資產變現有關的所有正面和負面證據。除其他事項外,該評估考慮了當前和累積虧損的性質、頻率和嚴重程度、對未來盈利能力的預測、各司法管轄區的法定結轉期限、統一和獨立州納税申報、我們在虧損結轉到期未使用方面的經驗,以及所有可能可用的税收籌劃備選方案。截至2023年12月31日,管理層審查了所有可用的正面和負面證據的權重。管理層審查了負面證據,例如美國聯邦税務管轄區三年的累計税前虧損,以及對未來税前收入和法定結轉期的預測等積極證據。截至2023年12月31日,該公司的三年期回顧,累計税前虧損不包括出售財產和設備的收益,這被視為可客觀核實的重要負面證據。管理層還評估了對未來税前收入和法定結轉期的預測,以確定NOL結轉期在到期之前是否可以全部或部分使用未使用。對未來收入的預測和預測本質上是主觀的,因此根據歷史經驗可以客觀地驗證假設的程度,通常給予的權重較小。儘管預測中使用的歷史趨勢可以客觀地證實,但鑑於預測中假設的主觀性質,我們對這一積極證據的重視程度較低。管理層審查了與信貸和未使用結轉損失到期有關的負面證據,並確定儘管存在負面證據,但這不是重要證據,因為當前的結轉損失要到2032年才開始到期,因此風險微乎其微。管理層在審查了正面和負面證據的權重後,確定正面證據不足以克服三年來累積税前虧損的負面證據,得出結論,遞延所得税資產很可能為美元
14。租約
承租人會計
我們從一開始就確定協議是否為租賃。我們根據運營租賃租賃租賃辦公空間、數據中心託管空間、其他資產和辦公設備。我們租賃數據中心設備,包括維護合同和融資租賃下的車輛。
經營租賃在資產負債表上記錄為使用權(“ROU”)資產和租賃負債,不包括少於12個月的租賃。ROU 資產代表我們在租賃期限內使用租賃資產的權利,租賃負債代表我們支付租賃款項的義務。經營租賃ROU資產和負債在開始之日根據租賃期內租賃付款的現值進行確認。由於我們的大多數租賃都不提供隱性利率,因此我們使用開始之日的估計增量借款利率來確定租賃付款的現值。經營租賃ROU資產還包括任何租賃付款,不包括租賃激勵措施。公司的租賃協議不包含任何可變租賃付款、物質剩餘價值擔保或任何限制性契約。我們的租賃條款可能包括由我們自行決定延長或終止租約的選項。
我們目前在亞利桑那州坦佩租賃辦公空間,業務不可取消
我們目前在弗吉尼亞州雷斯頓租賃辦公空間,業務不可取消
我們目前在加利福尼亞州聖地亞哥租賃辦公空間,業務不可取消
我們目前在堪薩斯州歐弗蘭帕克租賃辦公空間,業務不可取消
我們目前根據多個經營租賃租賃租賃其他資產。
24 |
目錄 |
我們目前在密歇根州大急流城、內華達州拉斯維加斯、德克薩斯州達拉斯和堪薩斯州萊內克薩租賃數據中心託管空間,運營不可取消
我們的租賃協議包含租賃和非租賃部分,我們將租賃和非租賃部分視為單一租賃部分。我們的租賃協議不包含任何實質性剩餘價值擔保或重大限制性契約。公司根據融資租賃協議租賃設備和支持,該協議有效期至2026年。該公司還根據融資協議租賃了一輛車。融資租賃的未清餘額為美元
截至2024年3月31日,經營租賃和融資租賃負債的到期日如下:
截至12月31日的年度 |
| 經營租賃 |
|
| 融資租賃 |
| ||
還剩 2024 個 |
| $ |
|
| $ |
| ||
2025 |
|
|
|
|
|
| ||
2026 |
|
|
|
|
|
| ||
2027 |
|
|
|
|
|
| ||
2028 |
|
|
|
|
|
| ||
最低租賃付款總額 |
|
|
|
|
|
| ||
減去:代表利息的金額 |
|
| ( | ) |
|
| ( | ) |
最低租賃付款的現值 |
| $ |
|
| $ |
|
租賃期限和折扣率 |
| 2024年3月31日 |
| |
加權平均剩餘租賃期限(年) |
|
|
| |
經營租賃 |
|
|
| |
融資租賃 |
|
|
| |
加權平均折扣率 |
|
|
|
|
經營租賃 |
|
| % | |
融資租賃 |
|
| % |
|
| 三個月 已結束 3月31日 2024 |
|
| 三個月 已結束 3月31日 2023 |
| ||
為計量租賃負債所含金額支付的現金: |
|
|
|
|
|
| ||
來自經營租賃的運營現金流 |
| $ |
|
| $ |
| ||
來自融資租賃的運營現金流 |
|
|
|
|
|
| ||
為來自融資租賃的現金流融資 |
|
| ( | ) |
|
| ( | ) |
15。承諾和意外開支
購買義務
2024 年 2 月,公司簽訂了 $
25 |
目錄 |
法律訴訟
在正常業務過程中,公司可能參與各種索賠、訴訟、調查和其他訴訟,包括專利侵權索賠、就業訴訟、監管合規事務和合同糾紛,這些問題可能發生在公司的正常運營過程中。當管理層認為財務報表發佈之前的可用信息表明截至財務報表發佈之日可能已發生虧損並且可以合理估計損失金額時,公司就會認可一項準備金。公司調整準備金金額,以反映與特定案件有關的談判、和解、裁決、法律顧問的建議以及其他信息和事件的影響。截至2024年3月31日,公司沒有記錄在案的估計損失負債。法律費用按發生時列為支出。
16。細分報告
我們的首席運營決策者(即我們的首席執行官)審查我們按運營細分市場提供的財務信息,以分配資源和評估我們的財務業績。在與NetsApiens, Inc. 合併後,公司重組為兩個運營部門,即軟件解決方案運營部門和雲電信服務運營部門。雲電信服務部門通過銷售雲電信服務、產品和其他互聯網服務創造收入。軟件解決方案部門通過銷售永久軟件許可證和軟件訂閲、訂閲維護和支持以及專業服務來創造收入。該公司有兩個應報告的運營部門,包括雲電信服務和軟件解決方案。分部收入、運營收入/(虧損)、其他收入/(支出)和所得税準備金前的收入/(虧損)如下(以千計):
|
| 截至3月31日的三個月 |
| |||||
|
| 2024 |
|
| 2023 |
| ||
收入: |
|
|
|
|
|
| ||
雲電信服務 |
| $ |
|
| $ |
| ||
軟件解決方案 |
|
|
|
|
|
| ||
合併收入 |
|
|
|
|
|
| ||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
運營收入/(虧損): |
|
|
|
|
|
|
|
|
雲電信服務 |
|
|
|
|
| ( | ) | |
軟件解決方案 |
|
|
|
|
| ( | ) | |
總營業收入/(虧損) |
|
|
|
|
| ( | ) | |
其他收入/(支出),淨額: |
|
|
|
|
|
|
|
|
雲電信服務 |
|
| ( | ) |
|
| ( | ) |
軟件解決方案 |
|
| ( | ) |
|
|
| |
其他收入總額/(支出) |
|
| ( | ) |
|
|
| |
所得税準備金前的收入/(虧損): |
|
|
|
|
|
|
|
|
雲電信服務 |
|
|
|
|
| ( | ) | |
軟件解決方案 |
|
|
|
|
| ( | ) | |
所得税準備金前的收入/(虧損) |
| $ |
|
| $ | ( | ) |
折舊和攤銷額為美元
利息收入為 $
利息支出為 $
該公司在兩個地理區域開展業務,即美國和國際。按地理位置劃分的收入基於賺取收入的客户所在地。按地理位置劃分的收入如下(以千計):
|
| 截至3月31日的三個月 |
| |||||
|
| 2024 |
|
| 2023 |
| ||
美國 |
| $ |
|
| $ |
| ||
國際 |
|
|
|
|
|
| ||
總收入 |
| $ |
|
| $ |
|
26 |
目錄 |
第 2 項。管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析
本部分和本10-Q表的其他部分包含涉及風險和不確定性的前瞻性陳述。前瞻性陳述可以用 “預期”、“期望”、“相信”、“計劃”、“預測” 等詞語和類似術語來識別。前瞻性陳述並不能保證未來的業績,我們公司的實際業績可能與前瞻性陳述中討論的業績存在顯著差異。可能導致此類差異的因素包括但不限於第二部分第 1A 項 “風險因素” 中討論的因素,這些因素以引用方式納入此處。以下討論應與我們向美國證券交易委員會提交的截至2023年12月31日的10-K表年度報告(“2023年10-K表格”)以及2024年10-Q表和其他表格中包含的簡明合併財務報表及其附註一起閲讀。除非法律要求,否則我們不承擔出於任何原因修改或更新任何前瞻性陳述的義務。
概述
Crexendo, Inc. 是一家屢獲殊榮的雲通信平臺和服務、視頻協作和託管IT服務的主要提供商,旨在為任何規模的企業提供企業級雲解決方案。通過提供各種全面且可擴展的解決方案,我們能夠按月訂閲滿足各種規模的企業的需求,而無需昂貴的資本投資,無論其業務處於生命週期的哪個階段。我們的產品和服務可分為以下幾類:
雲電信服務— 我們的雲電信服務使用IP或雲技術傳輸呼叫,該技術將語音信號轉換為數字數據包,以便通過互聯網或雲端傳輸。我們的每種通話套餐都提供許多通常由傳統電話服務提供商提供的基本功能,以及一系列增強功能,我們認為這些功能為我們的客户提供了有吸引力的價值主張。該平臺使用户能夠通過單個 “身份” 或電話號碼訪問和使用服務和功能,無論用户是通過桌面設備還是移動設備上的應用程序連接到互聯網或雲端。
我們的經常性收入來自雲電信服務、寬帶互聯網服務、託管IT服務、軟件許可證銷售和基礎設施即服務。我們的雲通信合同的期限通常為三十六至六十個月。我們還可能收取激活費和閃存費,公司通常將一部分激活費分配給臺式機設備,這筆費用在安裝或客户接受時得到認可,並將一部分分配給服務,後者在合同期限內使用直線法予以承認。我們還收取其他各種合同和非合同費用。
我們通過銷售和租賃我們的雲電信設備產生產品收入、設備融資收入和設備即服務收入。設備銷售收入,包括銷售類租賃的收入,視情況在銷售時或租賃開始時予以確認。
軟件解決方案— 我們的軟件解決方案部門的收入來自三個主要來源:軟件許可證、軟件維護支持和專業服務。軟件和服務可以單獨出售,也可以捆綁銷售。通常,與客户簽訂的合同包含多項履約義務,包括軟件和服務。對於捆綁套餐,如果個別產品和服務不同,即某一產品或服務可與捆綁套餐中的其他項目分開識別,以及客户是否可以自行或利用客户隨時可用的其他資源從中受益,則公司會單獨核算這些產品和服務。對價是根據其相對獨立銷售價格在捆綁式的單獨產品和服務之間分配的。獨立銷售價格根據公司單獨銷售軟件許可證和專業服務的價格確定。對於非單獨出售的商品(例如附加功能),公司使用調整後的市場評估方法估算獨立銷售價格。當我們提供免費試用期時,直到試用期結束並且向客户收取服務賬單後,我們才開始確認經常性收入。
我們通過銷售永久軟件許可證、到期的基於期限的軟件許可證以及基於軟件即服務(“SaaS”)的軟件(稱為訂閲安排)來產生軟件許可收入。在訂閲期開始之前,公司不確認與訂閲軟件許可證續訂相關的軟件收入。
我們通過客户支持和其他支持服務產生訂閲和維護支持收入。該公司為其產品提供擔保。我們許可軟件的保修期通常為 90 天。公司的某些擔保本質上被視為擔保類型,除了確保產品按預期運行外,不包括任何其他內容。根據ASC 606中的指導方針,擔保型擔保並不代表單獨的履約義務。該公司還出售單獨定價的維護服務合同,這些合同符合服務類型擔保的條件,代表單獨的履約義務。該公司通常不允許,也沒有接受重大產品退貨的歷史。客户支持包括隨時隨地進行軟件更新、電話支持、基於 Web 的集成支持以及錯誤修復或補丁。訂閲和維護支持收入在客户支持協議期限內按比例確認,通常為一年。
27 |
目錄 |
我們通過諮詢、技術支持、駐地工程師服務、設計服務和安裝服務創造專業服務和其他收入。專業服務和其他方面的收入在履行義務完成且客户接受履約義務時予以確認。
我們的服務和產品
我們的解決方案最近被公認為美國增長最快的 UCaaS 平臺。通過提供各種全面且可擴展的解決方案,我們能夠按月訂閲滿足各種規模的企業的需求,而無需昂貴的資本投資,無論其業務處於生命週期的哪個階段。我們的產品和服務可分為以下幾類:
雲電信服務 — 我們的雲電信服務產品包括通過任何高速互聯網連接提供的硬件、軟件和統一 IP 或雲技術。這些服務是通過各種設備和通信解決方案為使用用户界面(例如Crexendo品牌的臺式電話和/或移動和桌面應用程序)的企業提供的。移動設備的一些例子包括安卓手機、iPhone、iPad或安卓平板電腦。這些服務使我們的客户能夠通過在我們的網絡或 PSTN 網絡上發起/終止的電話與他人進行無縫通信。我們的雲電信服務由我們專有實施的基於標準的Web和VoIP雲技術提供支持。我們的服務使用我們基於行業標準最佳實踐構建和管理的高度可擴展的複雜基礎架構,以實現更高的效率、更好的服務質量 (QoS) 和客户滿意度。我們的基礎設施包括計算、存儲、網絡技術、3第三方派對產品和供應商關係。我們還開發用於賬户管理、許可證管理、計費和客户支持的最終用户門户,並通過我們的合作伙伴關係採用其他雲技術。
Crexendo的雲電信服務為各種規模的企業提供各種基本和高級功能。該服務產品中包含的許多功能包括:
| · | 業務生產力功能,例如撥號分機和姓名、轉接、會議、通話錄音、無限制撥打美國和加拿大任何地方、國際電話、免費電話(入站和去話) |
| · | 個人工作效率功能,例如來電顯示、呼叫等待、上次回電、通話錄音、音樂/留言等待、語音信箱、統一消息、共享辦公桌 |
| · | 小組工作效率功能,例如呼叫暫留、呼叫代答、交互式語音應答 (IVR)、個人和通用尋呼、公司目錄、多方會議、羣組郵箱、基於 Web 和移動設備的協作應用程序 |
| · | 呼叫中心功能,例如自動呼叫分配 (ACD)、呼叫監控、Whisper and Barge、自動呼叫錄音、單向通話錄音、分析 |
| · | 高級統一通信功能,例如 Find-Me-Follow-Me、連續響鈴和同步振鈴、語音信箱轉錄 |
| · | 移動功能,例如分機撥號、轉接和會議,以及從 WiFi 與 3G、4G、5G 和 LTE 之間的無縫切換,以及其他數據服務。CrexMO、VIP Mobile 和 Snap Mobile 也提供這些功能,它們是適用於 iPhone 和安卓智能手機以及 iPad 和安卓平板電腦的智能移動應用程序 |
| · | 傳統 PBX 功能,例如繁忙燈場、系統保持。16-48 端口密度模擬設備網關 |
| · | 擴展了桌面設備選擇,例如入門級電話、行政桌面、漫遊用户的 DECT 電話 |
| · | 高級傳真解決方案,例如雲傳真(CFax),允許客户通過電子郵件客户端、手機和臺式機發送和接收傳真,而無需使用傳真機,只需附加文件即可 |
| · | 基於 Web 的在線門户,用於管理、管理和配置系統。 |
| · | 短信/彩信、聊天和文檔共享等異步通信工具,可與新興的通信趨勢保持同步。 |
其中許多服務都包含在我們向客户提供的基本服務中,按月定期收費,不需要資本支出。一些高級功能,例如自動通話錄音和呼叫中心功能,需要額外的月費。Crexendo繼續投資和開發其技術和CPaaS產品,以使其更具競爭力和盈利能力。
28 |
目錄 |
軟件解決方案 — 我們的軟件解決方案提供了一整套統一通信 (UC)、視頻會議、協作和聯絡中心解決方案。我們的平臺使服務提供商能夠定製具有前所未有的靈活性、盈利能力和易用性的套餐。
我們提供的軟件解決方案如下:
| · | 快照解決方案®-一個基於 IP 的綜合平臺,提供廣泛的 UC 服務,包括託管的專用分支交換機 (PBX)、自動總機、呼叫中心、會議和移動性。該平臺包括廣泛的功能集,經過定製,可提供前所未有的靈活性,使該解決方案在市場領先的參與者中具有競爭力。SnapSolution包括一整套互聯網協議語音(VoIP)/UC功能,以及一個低成本的通用許可證,而不是單獨為每項功能定價。該公司根據併發會話而不是每個席位/每個功能對其平臺進行許可。這允許服務提供商超額訂閲其網絡,隨着容量的增加,降低了每個座位的成本。隨着服務提供商增加其客户羣,他們只需要確保擁有足夠的併發通話許可證即可為網絡上的用户提供支持。 |
|
|
|
| · | SnapAccel — a 基於軟件即服務(“SaaS”)的軟件許可證稱為訂閲安排。 |
|
|
|
| · | 訂閲維護和支持-該公司還出售單獨定價的維護服務合同,這些合同符合服務類型擔保的條件,代表單獨的履約義務和客户支持。客户支持包括隨時隨地進行軟件更新、電話支持、基於 Web 的集成支持以及錯誤修復或補丁。 |
|
|
|
| · | 專業服務及其他- 該公司的專業服務包括諮詢、技術支持、駐地工程師服務、設計服務和安裝服務。 |
操作結果
以下關於財務狀況和經營業績的討論應與我們的簡明合併財務報表及其附註以及本10-Q表其他地方包含的其他財務信息一起閲讀。
合併經營業績(以千計,每股金額除外):
|
| 截至3月31日的三個月 |
| |||||
|
| 2024 |
|
| 2023 |
| ||
服務收入 |
| $ | 7,845 |
|
| $ | 7,158 |
|
軟件解決方案收入 |
|
| 5,146 |
|
|
| 4,108 |
|
產品收入 |
|
| 1,295 |
|
|
| 1,225 |
|
總收入 |
| $ | 14,286 |
|
| $ | 12,491 |
|
所得税前收入/(虧損) |
|
| 461 |
|
|
| (1,558 | ) |
所得税優惠/(撥備) |
|
| (27 | ) |
|
| (24 | ) |
淨收入/(虧損) |
|
| 434 |
|
|
| (1,582 | ) |
每股基本收益 |
| $ | 0.02 |
|
| $ | (0.06 | ) |
攤薄後的每股收益 |
| $ | 0.01 |
|
| $ | (0.06 | ) |
29 |
目錄 |
截至2024年3月31日的三個月,而截至2023年3月31日的三個月
總收入
總收入包括服務收入、軟件解決方案收入和產品收入。下表反映了我們截至2024年3月31日的三個月與截至2023年3月31日的三個月的總收入對比:
|
| 截至3月31日的三個月 |
| |||||||||||||
|
| 2024 |
|
| 2023 |
|
| 美元變化 |
|
| 變化百分比 |
| ||||
總收入 |
| $ | 14,286 |
|
| $ | 12,491 |
|
| $ | 1,795 |
|
|
| 14 | % |
總收入的增長是由於軟件解決方案收入增加了1,038美元,服務收入增加了687美元,產品收入增加了70美元。
所得税前的收入/(虧損)
下表反映了我們截至2024年3月31日的三個月的所得税前收入/(虧損),與截至2023年3月31日的三個月相比:
|
| 截至3月31日的三個月 |
| |||||||||||||
|
| 2024 |
|
| 2023 |
|
| 美元變化 |
|
| 變化百分比 |
| ||||
所得税前收入/(虧損) |
| $ | 461 |
|
| $ | (1,558 | ) |
| $ | 2,019 |
|
|
| 130 | % |
所得税前收入的增加主要與收入增加1,795美元和運營支出減少262美元有關,但被其他支出增加的38美元所抵消。收入的增加與現有客户和新客户的有機增長有關。運營支出的減少主要與基於股份的薪酬減少684美元有關,但被284美元的佣金支出增加以及97美元的工資、福利、獎金增加所抵消。其他支出的增加主要與外幣損失的增加有關,但被利息支出的減少和利息收入的增加所抵消。
所得税優惠/(撥備)
下表反映了截至2024年3月31日的三個月與截至2023年3月31日的三個月相比的所得税優惠/(準備金):
|
| 截至3月31日的三個月 |
| |||||||||||||
|
| 2024 |
|
| 2023 |
|
| 美元變化 |
|
| 變化百分比 |
| ||||
所得税(準備金)/福利 |
| $ | (27 | ) |
| $ | (24 | ) |
| $ | (3 | ) |
|
| 13 | % |
所得税準備金的增加是由於收入增加而增加的最低州税收所致。
使用非公認會計準則財務指標
為了評估我們的業務,我們考慮並使用非公認會計原則(“非公認會計準則”)淨收入和調整後息税折舊攤銷前利潤作為經營業績的補充衡量標準。這些衡量標準包括管理層在逐期審查和評估經營業績時所考慮的相同調整。我們認為非公認會計準則淨收益是衡量整體業務業績的重要指標,因為它使我們能夠評估業績,而不會受到基於股份的薪酬、收購相關費用、或有對價公允價值的變化、無形資產的攤銷以及商譽和長期資產減值的影響。我們將息税折舊攤銷前利潤定義為扣除利息支出的美國公認會計準則淨收入/(虧損)、利息收入和其他支出/(收入)、出售財產和設備的收益/(虧損)、商譽和長期資產減值、所得税準備金/(收益)以及折舊和攤銷。我們認為,息税折舊攤銷前利潤為投資者提供了一個有用的指標,可以將我們與行業內和各行業的其他公司進行比較。我們將調整後的息税折舊攤銷前利潤定義為經收購相關費用、或有對價公允價值變動和基於股份的薪酬調整後的息税折舊攤銷前利潤。我們使用調整後的息税折舊攤銷前利潤作為補充衡量標準來審查和評估經營業績。我們還認為,使用調整後的息税折舊攤銷前利潤有助於投資者使用不同時期以及公司之間的經營業績比較。
30 |
目錄 |
在表格8-K提供的2024年5月7日財報新聞稿中,我們納入了非公認會計準則淨收益、息税折舊攤銷前利潤和調整後息税折舊攤銷前利潤。非公認會計準則淨收益、息税折舊攤銷前利潤和調整後息税折舊攤銷前利潤這兩個術語不是分析工具中列出的營業收入、經營業績或流動性的衡量標準,在評估我們的經營業績時,不應孤立地考慮非公認會計準則淨收益、息税折舊攤銷前利潤和調整後息税折舊攤銷前利潤,也不得作為淨收益/(虧損)或其他根據美國編制的合併損益表數據的替代品. GAAP。其中一些限制包括但不限於:
| · | 息税折舊攤銷前利潤和調整後息税折舊攤銷前利潤不反映我們的現金支出或未來對資本支出或合同承諾的要求; |
| · | 它們不反映我們營運資金需求的變化或現金需求; |
| · | 它們不反映我們可能產生的債務的利息支出或償還利息或本金所需的現金需求; |
| · | 它們不反映所得税或任何納税的現金需求; |
| · | 儘管折舊和攤銷是非現金費用,但折舊和攤銷的資產將在未來的某個時候被替換,息税折舊攤銷前利潤和調整後息税折舊攤銷前利潤不反映此類置換的任何現金需求; |
| · | 雖然基於股票的薪酬是運營支出的一部分,但與其他公司相比,由於期權的假設壽命和普通股的假設波動率等因素,對我們財務報表的影響可能會有很大差異;以及 |
| · | 其他公司的計算息税折舊攤銷前利潤和調整後息税折舊攤銷前利潤可能與我們不同,這限制了它們作為比較衡量標準的用處。 |
我們主要依靠我們的美國公認會計準則業績,僅使用非公認會計準則淨收益、息税折舊攤銷前利潤和調整後息税折舊攤銷前利潤作為管理層分析業務績效的補充支持,來彌補這些限制。本報告所述期間的非公認會計準則淨收益、息税折舊攤銷前利潤和調整後息税折舊攤銷前利潤的計算方法如下。
非公認會計準則財務指標的對賬
根據美國證券交易委員會發布的G條例的要求,我們將提出最直接可比的美國公認會計準則財務指標,並將未經審計的非公認會計準則財務指標與可比的美國公認會計準則指標進行對賬。
美國公認會計準則淨收入/(虧損)與非公認會計準則淨收益的對賬 | ||||||||
(未經審計,以千計,每股和股票數據除外) | ||||||||
|
| 截至3月31日的三個月 |
| |||||
|
| 2024 |
|
| 2023 |
| ||
美國公認會計準則淨收入/(虧損) |
| $ | 434 |
|
| $ | (1,582 | ) |
基於股份的薪酬 |
|
| 728 |
|
|
| 1,414 |
|
收購相關費用 |
|
| - |
|
|
| 1 |
|
無形資產的攤銷 |
|
| 760 |
|
|
| 792 |
|
非公認會計準則淨收益 |
| $ | 1,922 |
|
| $ | 625 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
普通股每股非公認會計準則收益: |
|
|
|
|
|
|
|
|
基本 |
| $ | 0.07 |
|
| $ | 0.02 |
|
稀釋 |
| $ | 0.06 |
|
| $ | 0.02 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
已發行普通股的加權平均值: |
|
|
|
|
|
|
|
|
基本 |
|
| 26,314,903 |
|
|
| 25,734,049 |
|
稀釋 |
|
| 30,142,100 |
|
|
| 27,523,334 |
|
美國公認會計準則淨收入/(虧損)與息税折舊攤銷前利潤與調整後息税折舊攤銷前利潤的對賬 | ||||||||
(未經審計,以千計) | ||||||||
|
| 截至3月31日的三個月 |
| |||||
|
| 2024 |
|
| 2023 |
| ||
美國公認會計準則淨收入/(虧損) |
| $ | 434 |
|
| $ | (1,582 | ) |
折舊和攤銷 |
|
| 840 |
|
|
| 908 |
|
利息支出 |
|
| 13 |
|
|
| 42 |
|
其他,淨額 |
|
| 14 |
|
|
| (58 | ) |
所得税準備金/(福利) |
|
| 27 |
|
|
| 24 |
|
EBITDA |
|
| 1,328 |
|
|
| (666 | ) |
收購相關費用 |
|
| - |
|
|
| 1 |
|
基於股份的薪酬 |
|
| 728 |
|
|
| 1,414 |
|
調整後 EBITDA |
| $ | 2,056 |
|
| $ | 749 |
|
31 |
目錄 |
關鍵會計政策和估計
在編制財務報表時,我們做出的估計、假設和判斷可能會對我們的收入、營業收入或虧損和淨收益或虧損以及資產負債表上某些資產和負債的價值產生重大影響。有關重要會計政策的摘要,請參閲本10-Q表季度報告第一部分第1項的附註1。此外,我們在截至2023年12月31日止年度的10-K表年度報告中披露了關鍵會計政策和估算中描述的會計政策中涉及的估計、假設和判斷。
分部經營業績
該公司有兩個運營部門,包括雲電信服務和軟件解決方案。以下信息是根據我們的兩個可報告的部分整理的。分部營業收入等於分部淨收入減去分部服務成本收入、軟件解決方案成本收入、產品收入成本、銷售和市場營銷、研發以及一般和管理費用。
我們的雲電信服務板塊的經營業績(以千計):
|
| 截至3月31日的三個月 |
| |||||
雲電信服務 |
| 2024 |
|
| 2023 |
| ||
服務收入 |
| $ | 7,845 |
|
| $ | 7,158 |
|
產品收入 |
|
| 1,295 |
|
|
| 1,225 |
|
總收入 |
| $ | 9,140 |
|
| $ | 8,383 |
|
運營費用: |
|
|
|
|
|
|
|
|
服務成本收入 |
| $ | 3,109 |
|
| $ | 3,044 |
|
產品收入成本 |
|
| 730 |
|
|
| 839 |
|
銷售和營銷 |
|
| 2,796 |
|
|
| 2,596 |
|
一般和行政 |
|
| 2,158 |
|
|
| 2,784 |
|
研究和開發 |
|
| 269 |
|
|
| 299 |
|
運營費用總額 |
|
| 9,062 |
|
|
| 9,562 |
|
營業收入/(虧損) |
|
| 78 |
|
|
| (1,179 | ) |
其他收入/(費用) |
|
| (5 | ) |
|
| (39 | ) |
所得税前的收入/(虧損) |
| $ | 73 |
|
| $ | (1,218 | ) |
截至2024年3月31日的三個月,而截至2023年3月31日的三個月
服務收入
雲電信服務收入主要包括雲電信服務、專業服務、銷售類租賃的利息、轉售寬帶互聯網服務、託管IT服務和管理費。下表反映了我們截至2024年3月31日的三個月的服務收入,與截至2023年3月31日的三個月相比之下:
|
| 截至3月31日的三個月 |
| |||||||||||||
|
| 2024 |
|
| 2023 |
|
| 美元變化 |
|
| 變化百分比 |
| ||||
服務收入 |
| $ | 7,845 |
|
| $ | 7,158 |
|
| $ | 687 |
|
|
| 10 | % |
服務收入的增加是由於電信服務費用增加了571美元,隨着時間的推移確認的費用、佣金和其他費用增加了64美元,銷售類租賃利息增加了47美元,一次性費用、佣金和其他費用增加了5美元。雲電信服務收入的很大一部分來自於三十六至六十個月的服務合同。
32 |
目錄 |
產品收入
產品收入主要包括從銷售臺式電話設備、第三方設備和設備即服務中收取的費用。下表反映了我們截至2024年3月31日的三個月的產品收入,與截至2023年3月31日的三個月相比之下:
|
| 截至3月31日的三個月 |
| |||||||||||||
|
| 2024 |
|
| 2023 |
|
| 美元變化 |
|
| 變化百分比 |
| ||||
產品收入 |
| $ | 1,295 |
|
| $ | 1,225 |
|
| $ | 70 |
|
|
| 6 | % |
產品收入根據安裝時間從一個時期波動到下一個時期。我們的典型客户安裝在 30-60 天內完成。但是,大型企業客户可能需要數月的時間,具體取決於規模和地點數量。產品收入在產品安裝和服務開始時予以確認。此外,由於在履約義務之間分配折扣或促銷活動,產品收入可能會波動。產品收入的增加主要歸因於我們的有機增長。
待辦事項
待辦事項是指截至2024年3月31日和2023年3月31日簽訂的所有合同的總合同價值減去這些合同的確認收入。截至2024年3月31日,積壓訂單增加了43%,即14,401美元,至48,082美元,而截至2023年3月31日為33,679美元。下表顯示了截至2024年1月1日和2023年1月1日以及2024年和2023年3月31日的雲電信板塊積壓收入,我們預計將在未來三十六至六十個月內將其確認為收入(以千計):
截至 2024 年 1 月 1 日的雲電信積壓情況 |
| $ | 44,810 |
|
截至 2024 年 3 月 31 日的雲電信積壓情況 |
| $ | 48,081 |
|
|
|
|
|
|
截至 2023 年 1 月 1 日雲通信的待辦事項 |
| $ | 32,016 |
|
截至 2023 年 3 月 31 日的雲電信積壓情況 |
| $ | 33,679 |
|
服務收入成本
服務收入成本主要包括我們向第三方電信運營商、寬帶互聯網提供商、軟件提供商支付的費用、與安裝相關的成本、合同勞動力成本、客户支持工資、福利、獎金和基於股份的薪酬。下表反映了我們截至2024年3月31日的三個月的服務成本收入,與截至2023年3月31日的三個月相比之下:
|
| 截至3月31日的三個月 |
| |||||||||||||
|
| 2024 |
|
| 2023 |
|
| 美元變化 |
|
| 變化百分比 |
| ||||
服務成本收入 |
| $ | 3,109 |
|
| $ | 3,044 |
|
| $ | 65 |
|
|
| 2 | % |
服務成本收入的增加主要與合同勞動力成本增加51美元有關,以幫助我們的客户遷移到我們的新VIP平臺,以及與服務收入增加相關的員工人數增加30美元的工資、福利、獎金和基於股份的薪酬,但被其他服務成本收入減少的16美元所抵消。
產品收入成本
產品收入成本包括與臺式電話設備和第三方設備相關的成本。下表反映了截至2024年3月31日的三個月與截至2023年3月31日的三個月相比的產品收入成本:
|
| 截至3月31日的三個月 |
| |||||||||||||
|
| 2024 |
|
| 2023 |
|
| 美元變化 |
|
| 變化百分比 |
| ||||
產品收入成本 |
| $ | 730 |
|
| $ | 839 |
|
| $ | (109 | ) |
|
| -13 | % |
下降的主要原因是取消了低利潤產品的銷售,從而提高了利潤率的產品組合。
33 |
目錄 |
銷售和營銷
銷售和營銷費用主要包括直接和渠道銷售代表的工資、福利、獎金和基於股份的薪酬、合作伙伴渠道佣金、收購合同成本的攤銷、差旅費用、潛在客户開發服務、貿易展覽、內部和第三方營銷成本、營銷材料的製作以及銷售支持軟件。下表反映了我們截至2024年3月31日的三個月與截至2023年3月31日的三個月相比的銷售和營銷費用:
|
| 截至3月31日的三個月 |
| |||||||||||||
|
| 2024 |
|
| 2023 |
|
| 美元變化 |
|
| 變化百分比 |
| ||||
銷售和營銷 |
| $ | 2,796 |
|
| $ | 2,596 |
|
| $ | 200 |
|
|
| 8 | % |
銷售和營銷費用的增加主要是由於與收入增長直接相關的257美元的佣金支出增加,以及其他銷售和營銷費用增加10美元,但被工資、福利、獎金和基於股份的薪酬減少67美元所抵消。
一般和行政
一般和管理費用包括高管、行政人員的工資、福利、獎金和基於股份的薪酬、法律、租金、設備、會計和其他專業服務、投資者關係、折舊、無形資產攤銷以及其他公司管理費用。下表反映了我們截至2024年3月31日的三個月與截至2023年3月31日的三個月相比的一般和管理費用:
|
| 截至3月31日的三個月 |
| |||||||||||||
|
| 2024 |
|
| 2023 |
|
| 美元變化 |
|
| 變化百分比 |
| ||||
一般和行政 |
| $ | 2,158 |
|
| $ | 2,784 |
|
| $ | (626 | ) |
|
| -22 | % |
一般和管理費用的減少主要與管理薪酬、福利、獎金和基於股份的薪酬減少583美元有關,這是由於基於股份的薪酬減少以及其他一般和管理費用減少了43美元。
研究和開發
研發費用主要包括工資、福利、獎金和基於股份的薪酬,以及與開發新的雲電信功能和產品相關的外包工程服務。下表反映了我們截至2024年3月31日的三個月與截至2023年3月31日的三個月相比的研發費用:
|
| 截至3月31日的三個月 |
| |||||||||||||
|
| 2024 |
|
| 2023 |
|
| 美元變化 |
|
| 變化百分比 |
| ||||
研究和開發 |
| $ | 269 |
|
| $ | 299 |
|
| $ | (30 | ) |
|
| -10 | % |
研發費用的減少主要與工資、福利、獎金和股份薪酬減少38美元有關,但被其他研發成本增加的8美元所抵消。
其他收入/(費用)
其他收入/(支出)主要與利息支出和淨外匯收益或損失有關,由信用卡現金返還獎勵所抵消。下表反映了我們截至2024年3月31日的三個月與截至2023年3月31日的三個月相比的其他支出:
|
| 截至3月31日的三個月 |
| |||||||||||||
|
| 2024 |
|
| 2023 |
|
| 美元變化 |
|
| 變化百分比 |
| ||||
其他收入/(支出),淨額 |
| $ | (5 | ) |
| $ | (39 | ) |
| $ | 34 |
|
|
| -87 | % |
其他收入/(支出)的變化主要與利息支出減少29美元和利息收入增加5美元有關。
34 |
目錄 |
我們的軟件解決方案板塊的經營業績(以千計):
|
| 截至3月31日的三個月 |
| |||||
軟件解決方案 |
| 2024 |
|
| 2023 |
| ||
軟件解決方案收入 |
| $ | 5,146 |
|
| $ | 4,108 |
|
運營費用: |
|
|
|
|
|
|
|
|
軟件解決方案收入成本 |
|
| 1,392 |
|
|
| 1,185 |
|
銷售和營銷 |
|
| 1,231 |
|
|
| 1,213 |
|
一般和行政 |
|
| 1,138 |
|
|
| 1,213 |
|
研究和開發 |
|
| 980 |
|
|
| 892 |
|
運營費用總額 |
|
| 4,741 |
|
|
| 4,503 |
|
營業收入/(虧損) |
|
| 405 |
|
|
| (395 | ) |
其他收入/(費用) |
|
| (17 | ) |
|
| 55 |
|
税收優惠前的收入/(虧損) |
| $ | 388 |
|
| $ | (340 | ) |
截至2024年3月31日的三個月,而截至2023年3月31日的三個月
軟件解決方案收入
軟件解決方案收入主要包括軟件許可費、訂閲維護和支持、專業服務以及年度用户組會議費用。軟件許可證按合作伙伴購買或訂閲的併發會話數量計費。訂閲維護和支持正在進行中,提供軟件更新和改進、對附加模塊的支持、錯誤修復和其他一般維護項目。專業服務和其他收入包括專業服務,例如軟件安裝和其他模塊的集成、培訓和實施以及定製的移動品牌。下表反映了我們截至2024年3月31日的三個月與截至2023年3月31日的三個月的服務收入對比:
|
| 截至3月31日的三個月 |
| |||||||||||||
|
| 2024 |
|
| 2023 |
|
| 美元變化 |
|
| 變化百分比 |
| ||||
軟件解決方案收入 |
| $ | 5,146 |
|
| $ | 4,108 |
|
| $ | 1,038 |
|
|
| 25 | % |
這一增長主要與經常性軟件許可以及維護和支持訂閲量增加1,001美元以及專業服務和其他收入增加179美元有關,但被永久軟件許可收入減少的142美元所抵消。
待辦事項
待辦事項是指截至2024年3月31日和2023年3月31日簽訂的所有合同的總合同價值減去這些合同的確認收入。截至2024年3月31日,積壓訂單增加了36%,達到5,110美元,至19,295美元,而截至2023年3月31日為14,185美元。下表顯示了截至2024年1月1日和2023年1月1日以及2024年和2023年3月31日的軟件解決方案板塊收入積壓情況,我們預計將在未來三十六至六十個月內將其確認為收入(以千計):
截至 2024 年 1 月 1 日的軟件解決方案待辦事項 |
| $ | 19,122 |
|
截至 2024 年 3 月 31 日的軟件解決方案待辦事項 |
| $ | 19,295 |
|
|
|
|
|
|
截至 2023 年 1 月 1 日的軟件解決方案待辦事項 |
| $ | 14,830 |
|
截至 2023 年 3 月 31 日的軟件解決方案待辦事項 |
| $ | 14,185 |
|
軟件解決方案收入成本
軟件解決方案收入的成本主要包括與技術相關的工資、福利、獎金和攤銷費用、數據中心託管成本、第三方軟件模塊、年度用户羣會議費用以及安裝和支持軟件解決方案所需的外包服務。下表反映了我們截至2024年3月31日的三個月的服務成本收入,與截至2023年3月31日的三個月相比之下:
|
| 截至3月31日的三個月 |
| |||||||||||||
|
| 2024 |
|
| 2023 |
|
| 美元變化 |
|
| 變化百分比 |
| ||||
軟件解決方案收入成本 |
| $ | 1,392 |
|
| $ | 1,185 |
|
| $ | 207 |
|
|
| 17 | % |
35 |
目錄 |
服務成本收入的增加主要與軟件成本增加89美元,工資、福利、獎金和基於股份的薪酬增加85美元以及軟件解決方案其他成本收入增加33美元有關。
銷售和營銷
銷售和營銷費用主要包括銷售和營銷工資、福利、獎金、佣金、基於股份的薪酬、差旅費用、潛在客户開發服務、貿易展覽、第三方營銷服務、營銷材料的製作、UGM 成本和銷售支持軟件。下表反映了我們截至2024年3月31日的三個月與截至2023年3月31日的三個月相比的銷售和營銷費用:
|
| 截至3月31日的三個月 |
| |||||||||||||
|
| 2024 |
|
| 2023 |
|
| 美元變化 |
|
| 變化百分比 |
| ||||
銷售和營銷 |
| $ | 1,231 |
|
| $ | 1,213 |
|
| $ | 18 |
|
|
| 1 | % |
銷售和營銷費用的增加主要與27美元的佣金支出增加有關,這與收入的增加直接相關,以及其他銷售和營銷成本的增加20美元,但被工資、福利、獎金和基於股份的薪酬減少29美元所抵消。
一般和行政
一般和管理費用包括高管、行政人員的工資和福利、與客户名單相關的無形資產的攤銷、法律、租金、設備、會計和其他專業服務,以及其他公司管理費用。下表反映了我們截至2024年3月31日的三個月與截至2023年3月31日的三個月相比的一般和管理費用:
|
| 截至3月31日的三個月 |
| |||||||||||||
|
| 2024 |
|
| 2023 |
|
| 美元變化 |
|
| 變化百分比 |
| ||||
一般和行政 |
| $ | 1,138 |
|
| $ | 1,213 |
|
| $ | (75 | ) |
|
| -6 | % |
一般和管理費用的減少主要與專業服務費減少70美元以及其他一般和管理費用減少19美元有關,但被工資、福利、獎金和基於股份的薪酬增加14美元所抵消。
研究和開發
研發費用主要包括工資、福利、獎金、基於股份的薪酬以及與我們的軟件解決方案開發相關的外包工程服務。下表反映了我們截至2024年3月31日的年度與截至2023年3月31日的年度相比的研發費用:
|
| 截至3月31日的三個月 |
| |||||||||||||
|
| 2024 |
|
| 2023 |
|
| 美元變化 |
|
| 變化百分比 |
| ||||
研究和開發 |
| $ | 980 |
|
| $ | 892 |
|
| $ | 88 |
|
|
| 10 | % |
研發費用的增加主要與外包工程服務費用增加76美元有關,這主要與我們的平臺開發以及其他研發費用增加12美元有關。
36 |
目錄 |
流動性和資本資源
流動性是衡量我們獲得足夠現金流以滿足業務運營短期和長期現金需求的能力的指標。我們主要通過向客户提供服務、軟件解決方案和產品銷售來為我們的運營提供資金。截至2024年3月31日和2023年12月31日,我們的現金和現金等價物分別為11,041美元和10,347美元。現金和現金等價物的變化取決於營運資本項目的變化,例如合同負債、合同成本、應付賬款、應收賬款、預付費用和各種應計費用,以及不動產和設備的購買、資產收購、業務合併,以及債務償還和發行、股票期權行使、股權投資出售和類似事件導致的資本和財務結構的變化。我們相信,我們的業務以及現有的流動性來源將至少在未來12個月內滿足我們的現金需求。
運營活動
運營活動提供或使用的現金由我們的淨收入/(虧損)、為調節運營活動提供或用於經營活動的淨現金而進行的調整、客户收款的時間以及向供應商付款的金額和時間、我們為支持業務預期增長而投資於人員、營銷和基礎設施成本的現金金額所驅動。下表反映了我們截至2024年3月31日的三個月中由/(用於)經營活動提供的淨現金與截至2023年3月31日的三個月相比之下:
|
| 截至3月31日的三個月 |
| |||||||||||||
|
| 2024 |
|
| 2023 |
|
| 美元變化 |
|
| 變化百分比 |
| ||||
經營活動提供/(用於)的淨現金 |
| $ | (166 | ) |
| $ | (1,554 | ) |
| $ | 1,388 |
|
|
| 89 | % |
截至2024年3月31日的三個月,運營中使用的淨現金主要是由貿易應收賬款增加740美元,設備融資應收賬款增加137美元,合同成本增加379美元,預付費用增加391美元,應付賬款和應計費用減少1,099美元,由折舊和攤銷的非現金支出840美元和728美元的股份薪酬所抵消,截至2024年3月31日的三個月,淨收入為434美元,合同負債增加了508美元。
截至2023年3月31日的三個月,運營中使用的淨現金主要是由我們截至2023年3月31日的三個月淨虧損1,582美元、應收賬款增加548美元、設備融資應收賬款增加239美元、合同成本增加268美元、預付費用增加190美元、應付賬款和應計費用減少1,110美元以及合同負債減少所致 215美元,由折舊508美元的非現金支出以及1,414美元的攤銷和基於股份的薪酬所抵消其他資產減少163美元。
投資活動
投資活動提供或使用的現金由不動產和設備的購買、企業合併和資產收購所驅動。下表反映了我們截至2024年3月31日的三個月中由/(用於)投資活動提供的淨現金與截至2023年3月31日的三個月相比之下:
|
| 截至3月31日的三個月 |
| |||||||||||||
|
| 2024 |
|
| 2023 |
|
| 美元變化 |
|
| 變化百分比 |
| ||||
/(用於)投資活動提供的淨現金 |
| $ | - |
|
| $ | (9 | ) |
| $ | 9 |
|
|
| 100 | % |
融資活動
融資活動提供或使用的現金由行使期權的收益、股票期權和限制性股票單位的淨結算所繳納的税款、或有對價的支付、融資租賃和應付票據的收益、融資租賃和應付票據的還款、信貸額度的收益和還款以及與發行相關的普通股發行所得的收益驅動。下表反映了截至2024年3月31日的三個月,與截至2023年3月31日的三個月相比,我們通過融資活動提供的淨現金:
|
| 截至3月31日的三個月 |
| |||||||||||||
|
| 2024 |
|
| 2023 |
|
| 美元變化 |
|
| 變化百分比 |
| ||||
/(用於)融資活動提供的淨現金 |
| $ | 859 |
|
| $ | (203 | ) |
| $ | 1,062 |
|
|
| -523 | % |
37 |
目錄 |
截至2024年3月31日的三個月,融資活動提供的淨現金主要與行使期權獲得的1,049美元現金有關,由18美元的融資租賃的還款、112美元的應付票據的還款以及股票期權和限制性股票單位淨結算的60美元税款所抵消。
截至2023年3月31日的三個月中,用於融資活動的淨現金主要涉及股票期權和限制性股票單位淨結算中支付的員工預扣税款257美元、應付票據152美元的還款、信貸額度的還款以及30美元的融資租賃還款,由278美元的應付票據和行使股票期權獲得的現金收益所抵消 40。
合同義務和承諾
除本10-Q表季度報告第一部分第1項所含簡明合併財務報表附註附註10、14和15中另有規定外,正如我們在截至2023年12月31日止年度的10-K表年度報告中披露的那樣,我們在合同義務下的承諾沒有重大變化。
資產負債表外安排
根據美國證券交易委員會第S-K條例第303(a)(4)(ii)項的定義,截至2024年3月31日,我們沒有參與任何資產負債表外安排。
關聯方交易
2022年11月1日,公司完成了對堪薩斯州有限責任公司Allegiant Networks, LLC的收購(“Allegiant Networks”),以從賣方手中收購Allegiant Networks的百分之百(100%)已發行和流通股份,以換取(i)在收盤時支付200萬美元的現金,(ii)公司向賣方提供金額為110萬美元的三年期期票,以及(iii) 公司普通股2,461,538股,面值每股0.001美元。在這筆交易中,賣方布萊恩·丹斯成為該公司超過5%的股東。因此,金額為110萬美元的三年期本票被視為關聯方交易。該貸款協議的期限為三(3)年,從2023年4月1日開始,季度還款額為九萬八千三百八十一美元(合98,381美元),包括4.00%的利息。截至2024年3月31日和2023年12月31日,關聯方應付票據的未清餘額分別為753美元和843美元。在截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月中,公司分別支付了90美元和0美元的本金以及8美元和0美元的利息。
近期會計公告的影響
簡明合併財務報表附註1中以 “近期會計公告” 為標題的信息以引用方式納入此處。
第 3 項。關於市場風險的定量和定性披露
外幣風險
在報告的所有期間,我們的銷售和運營費用主要以美元計價。因此,我們沒有遇到與銷售和基於成本的活動相關的重大外幣風險。我們的主要運營實體的本位貨幣是美元。
在本報告所述期間,我們認為,運營費用帶來的外幣波動風險並不重要,因為相關成本不構成我們總支出的很大一部分。隨着我們業務的增長,我們的外幣風險敞口可能會變得更加巨大。
通貨膨脹風險
我們認為通貨膨脹對我們的業務、財務狀況或經營業績沒有實質性影響。如果我們的成本受到巨大的通貨膨脹壓力,我們可能無法通過提價來完全抵消這種更高的成本。我們無法或不這樣做可能會損害我們的業務、財務狀況和經營業績。
38 |
目錄 |
第 4 項。控制和程序
關於披露控制和程序有效性的結論
我們的首席執行官兼首席財務官在評估了截至本報告所涉期末我們的披露控制和程序(定義見經修訂的1934年《證券交易法》(“交易法”)第13a-15(e)條或第15d-15(e)條)的有效性後,得出結論,根據對這些控制和程序的評估,我們的披露控制和程序是有效的。
財務報告內部控制的變化
在截至2024年3月31日的三個月中,我們對財務報告的內部控制(定義見《交易法》第13a-15(f)條和第15d-15(f)條)沒有任何對我們的財務報告內部控制產生重大影響或合理可能產生重大影響的變化。
39 |
目錄 |
第二部分-其他信息
第 1 項。法律訴訟
我們不時參與正常業務過程中出現的訴訟、索賠、調查和訴訟。我們預計沒有任何懸而未決或威脅的事項會對我們的業務、經營業績、財務狀況或現金流產生重大不利影響。
第 1A 項。風險因素
有許多風險因素可能會影響我們的業務和運營業績,其中許多是我們無法控制的。有關我們認為對我們的業務至關重要的某些風險的信息,請參見 “第一部分——第1A項”。2023 年表格 10-K 的 “風險因素”。
第 2 項。未註冊的股權證券銷售和所得款項的使用
沒有
40 |
目錄 |
第 6 項。展品
展覽索引
展覽 沒有。 |
| 展品描述 |
| 以引用方式納入 |
| 已歸檔 在此附上 | ||||
|
| 表單 |
| 日期 |
| 數字 |
| |||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
31.1 |
| 根據經修訂的 1934 年《證券交易法》第 13a-14 (a) 條進行認證 |
|
|
|
|
|
|
| X |
31.2 |
| 根據經修訂的 1934 年《證券交易法》第 13a-14 (a) 條進行認證 |
|
|
|
|
|
|
| X |
32.1 |
| 根據《美國法典》第 18 條第 1350 節進行認證 |
|
|
|
|
|
|
| X |
32.2 |
| 根據《美國法典》第 18 條第 1350 節進行認證 |
|
|
|
|
|
|
| X |
101.INS |
| XBRL 實例文檔 |
|
|
|
|
|
|
|
|
101.SCH |
| XBRL 分類擴展架構文檔 |
|
|
|
|
|
|
|
|
101.CAL |
| XBRL 分類擴展計算鏈接庫文檔 |
|
|
|
|
|
|
|
|
101.DEF |
| XBRL 分類擴展定義鏈接庫文檔 |
|
|
|
|
|
|
|
|
101.LAB |
| XBRL 分類擴展標籤鏈接庫文檔 |
|
|
|
|
|
|
|
|
101.PRE |
| XBRL 分類擴展演示文稿鏈接庫文檔 |
|
|
|
|
|
|
|
|
_____________
| * | 根據S-T法規第406T條,就1933年《證券法》第11或12條或1934年《證券交易法》第18條而言,這些XBRL(可擴展商業報告語言)文件是提供的,不是作為註冊聲明或招股説明書的一部分,也不是註冊聲明或招股説明書的一部分,否則不受這些條款規定的責任。 |
41 |
目錄 |
簽名
根據1934年《證券交易法》的要求,註冊人已正式促使下列簽署人代表其簽署本報告,並獲得正式授權。
| Crexendo, Inc. |
| |
|
|
|
|
2024年5月7日 | 來自: | /s/ 傑弗裏 ·G.Korn |
|
|
| Jeffrey G. Korn 首席執行官 |
|
2024年5月7日 | 來自: | /s/ 羅納德·文森特 |
|
|
| 羅納德·文森特 首席財務官 |
|
42 |