附錄 99.1
PureCycle 科技提供 2024 年第一季度更新
佛羅裏達州奧蘭多——2024年5月7日——總部位於美國的徹底改變塑料回收的公司PureCycle Technologies, Inc.（納斯達克股票代碼：PCT）今天宣佈了截至2024年3月31日的第一季度公司最新情況。
管理層評論
PureCycle首席執行官達斯汀·奧爾森説：“我們在艾恩頓的季度生產率很高，能夠開始向現有和未來的客户提供來自商業設施的樹脂，這樣他們就可以開始對材料進行樣品了。第一季度的生產活動還使我們的團隊進一步瞭解了這項首創的技術，以及我們的純化技術如何處理各種消費後原料。我們收集的信息是4月暫停運營期間完成的工作不可或缺的一部分，應有助於為2024年剩餘時間的持續改進奠定基礎。”
Ironton 設施更新
四月份花了對艾恩頓設施進行改善的時間。該公司完成了多個項目，這些項目應有助於提高Ironton設施的可靠性並提高產品質量的穩定性。這些項目包括對副產品 1 和副產品 2 回收和清除系統的工藝改進，以及密封件、泵送系統和各種數字產品的可靠性改進。該公司將計劃中的停機時間延長了一週，以完成更多項目，並計劃在本週晚些時候開始重啟運營。
PureCycle 財務更新
該公司報告稱，2024年第一季度淨虧損8,560萬美元，攤薄後每股普通股虧損0.52美元，而2023年第一季度的淨虧損為2580萬美元，攤薄每股虧損0.16美元。最近的第一季度包括3月份宣佈的購買俄亥俄州南部港務局收入債券造成的2,120萬美元虧損，攤薄每股虧損0.13美元；認股權證公允價值變動造成的910萬美元非現金損失，攤薄每股虧損約0.06美元；與上年相比，800萬美元，攤薄每股虧損0.05美元，攤薄每股0.05美元，即0.05美元，折舊費用因投產而增加 Ironton 的資產。
該公司達成協議，以每1,000美元面值800美元的價格向Pure Plastics LLC出售3,750萬美元的A輪收益債券。作為銷售條款的一部分，該公司還將把未償金額為4550萬美元的純塑料定期貸款換成A、B和C系列收入債券。作為本次交易的一部分，公司總共將出售9,430萬美元的A、B和C系列債券。該交易將分三批完成，每批都要視特定條件的實現而定，預計將在一個多月後完成。
純塑料定期貸款的提前終止還將導致純塑料定期貸款要求的預付溢價。雙方同意發行約300萬份認股權證以代替現金支付。
電話會議
公司將於美國東部標準時間5月7日星期二上午10點舉行電話會議，介紹公司近期發展的最新情況，包括第一季度的活動。
2024 年第一季度電話會議詳情
日期：2024 年 5 月 7 日，星期二
時間：美國東部標準時間上午 10:00
參與者鏈接：PureCycle Technologies 2024年第一季度
對於對僅限收聽的網絡直播感興趣的參與者，請使用上面的鏈接訪問電話會議。如需日曆提醒，請點擊這裏。
電話會議將進行現場問答環節。對於想在準備好的講話後向管理層提問的分析師參與者，請點擊這裏。您將收到一個號碼和一個唯一的訪問密碼。
在準備好的講話中，管理層將嘗試回答投資者事先提交的問題。要提交問題，請發送電子郵件至 investorquestion@purecycle.com。
公司更新將通過點擊此處或通過公司網站www.purecycle.com進行重播。電話會議的重播將在美國東部時間下午 3:00 之後播出，直至2025年5月6日。
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PureCycle
克里斯蒂安·布魯伊
cbruey@purecycle.com
+1 (352) 745-6120
關於 PureCycle 技術
PureCycle Technologies LLC. 是PureCycle Technologies, Inc. 的子公司，擁有由寶潔公司（P&G）開發的唯一專利溶劑驅動淨化回收技術的全球許可，該技術旨在將聚丙烯塑料廢物（指定為第5號塑料）轉化為持續可再生的資源。獨特的淨化工藝可去除五號塑料廢物中的顏色、氣味和其他雜質，從而產生超純回收 (UPR) 塑料，可以多次回收和重複使用，從而改變了我們與塑料的關係。 www.purecycle.com
前瞻性陳述
本新聞稿包含前瞻性陳述，包括有關PCT財務狀況、經營業績、盈利前景和前景的陳述。此外，任何涉及未來事件或情況的預測、預測或其他描述的陳述，包括任何基本假設，均為前瞻性陳述。前瞻性陳述通常與未來事件或PureCycle的未來財務或經營業績有關，可能涉及預測和預測。前瞻性陳述通常由未來或有條件的詞語來識別，例如 “計劃”，
“相信”、“期望”、“預測”、“打算”、“展望”、“估計”、“預測”、“項目”、“繼續”、“可能”、“可能”、“可能”、“潛在”、“預測”、“應該”、“將” 和其他類似的詞語和表達（或此類詞語的否定版本），但這些詞語的缺失並不意味着陳述不是前瞻性的。
前瞻性陳述基於PureCycle管理層當前的預期，本質上受不確定性和情況變化及其潛在影響的影響，僅代表截至本新聞稿發佈之日。無法保證未來的發展會是預期的。這些前瞻性陳述涉及許多風險、不確定性或其他假設，可能導致實際業績或業績與這些前瞻性陳述所表達或暗示的結果或業績存在重大差異。這些風險和不確定性包括但不限於PureCycle截至2023年12月31日的每份10-K表年度報告和PureCycle的10-Q表季度報告中題為 “風險因素” 的部分中描述的因素、PureCycle向美國證券交易委員會提交的其他公開文件中討論和確定的因素以及以下因素：PCT為其運營和未來增長獲得資金並繼續發展的能力持續經營的企業；PCT滿足和繼續滿足要求的能力適用在食品級應用（包括美國、歐洲、亞洲和其他未來的國際地點）中使用PCT超純再生（“UPR”）樹脂的監管要求；PCT持續遵守適用於普遍定期審議樹脂和PCT設施（包括美國、歐洲、亞洲和其他未來國際地點）的眾多監管要求的能力；對PCT戰略和未來財務業績的預期和變化，包括其未來的業務計劃、擴張計劃或目標、預期業績和機會以及競爭對手、收入、產品和服務、定價、運營支出、市場趨勢、流動性、現金流和現金用途、資本支出以及PCT投資增長計劃的能力；PCT位於俄亥俄州勞倫斯縣的首個商業規模回收設施（“Ironton Facility”）在經過一定的性能和其他測試後，能夠獲得萊多斯的適當認證，並及時開始全面的商業運營以及具有成本效益的方式或根本沒有；PCT的能力滿足並繼續滿足運營資金對其及其子公司提出的要求，包括為Ironton工廠提供資金；PCT最大限度地減少或消除其製造設施中可能導致個人潛在傷害、業務中斷（包括設施運營中斷或中斷）、使PCT承擔責任和增加成本的許多危害和運營風險的能力；PCT完成必要工作的能力為此提供資金，並完成建造，（i）其位於佐治亞州奧古斯塔的首個美國多線工廠；（ii）位於比利時安特衞普的第一家商業規模的歐洲工廠，以及（iii）在韓國蔚山的首個商業規模的亞洲工廠；PCT在其塑料廢物處理設施中建立、分類和處理聚丙烯塑料廢物的能力；PCT在寶潔公司領導下保持獨家經營權的能力 Gamble Company許可證；PCT商業模式和增長戰略的實施、市場接受和成功；PCT承購安排的成功或盈利能力；以合理的成本採購聚丙烯含量高的原料的能力；PCT未來的資本要求以及現金的來源和用途；與PCT競爭對手和行業相關的發展和預測；PCT已經或可能成為當事方的任何法律或監管程序的結果，包括證券集體訴訟和假定的集體訴訟案件；地緣政治風險和適用法律或法規的變化；PCT 可能受到以下因素的不利影響其他經濟、商業和/或競爭因素，包括利率上升、資本可用性、經濟週期和其他宏觀經濟影響；員工流失和員工相關成本的增加；勞動力（包括勞動力短缺）、運輸和材料的價格和可用性的變化，包括通貨膨脹、供應鏈狀況及其對能源和原材料的相關影響，以及PCT及時和具有成本效益的方式獲得這些影響的能力；由於政治原因造成的任何業務中斷或者經濟
不穩定、流行病、武裝敵對行動（包括俄羅斯和烏克蘭之間的持續衝突以及當前的中東衝突）；氣候變化對PCT的潛在影響，包括物理和過渡風險、更高的監管和合規成本、聲譽風險和有吸引力的資本可用性；以及運營風險。
PureCycle 科技公司
簡明的合併資產負債表
資產 |
|
|||||||
|
|
（未經審計） |
|
|
|
|
||
（以千計） |
|
2024年3月31日 |
|
|
2023年12月31日 |
|
||
流動資產 |
|
|
|
|
|
|
||
現金和現金等價物 |
|
$ |
25,021 |
|
|
$ |
73,411 |
|
可供出售的債務證券 |
|
|
2,187 |
|
|
|
48,226 |
|
限制性現金-當前 |
|
|
7,566 |
|
|
|
25,692 |
|
預付費用和其他流動資產 |
|
|
16,397 |
|
|
|
15,316 |
|
流動資產總額 |
|
|
51,171 |
|
|
|
162,645 |
|
限制性現金-非流動 |
|
|
7,353 |
|
|
|
203,411 |
|
預付費用和其他非流動資產 |
|
|
4,689 |
|
|
|
4,772 |
|
經營租賃使用權資產 |
|
|
28,785 |
|
|
|
29,799 |
|
財產、廠房和設備，淨額 |
|
|
642,017 |
|
|
|
638,746 |
|
總資產 |
|
$ |
734,015 |
|
|
$ |
1,039,373 |
|
|
|
|
|
|
|
|
||
負債和股東權益 |
|
|||||||
|
|
|
|
|
|
|
||
流動負債 |
|
|
|
|
|
|
||
應付賬款 |
|
$ |
8,363 |
|
|
$ |
2,881 |
|
應計費用 |
|
|
29,406 |
|
|
|
35,391 |
|
應計利息 |
|
|
2,597 |
|
|
|
8,190 |
|
長期債務的當前部分 |
|
|
3,204 |
|
|
|
9,148 |
|
流動負債總額 |
|
|
43,570 |
|
|
|
55,610 |
|
非流動負債 |
|
|
|
|
|
|
||
遞延收入 |
|
|
5,000 |
|
|
|
5,000 |
|
長期債務，減去流動部分 |
|
|
242,937 |
|
|
|
467,708 |
|
關聯方應付票據 |
|
|
41,452 |
|
|
|
39,696 |
|
認股權證責任 |
|
|
36,003 |
|
|
|
22,059 |
|
經營租賃使用權負債 |
|
|
26,270 |
|
|
|
27,253 |
|
其他非流動負債 |
|
|
1,944 |
|
|
|
1,811 |
|
負債總額 |
|
$ |
397,176 |
|
|
$ |
619,137 |
|
|
|
|
|
|
|
|
||
承諾和突發事件 |
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
|
|
|
|
|
||
股東權益 |
|
|
|
|
|
|
||
普通股——面值0.001美元，已授權25萬股；截至2024年3月31日和2023年12月31日已發行和流通的164,612股和164,279股股票 |
|
|
165 |
|
|
|
164 |
|
優先股——面值0.001美元，已授權25,000股；截至2024年3月31日和2023年12月31日已發行和流通的股票為0股 |
|
|
— |
|
|
|
— |
|
額外的實收資本 |
|
|
766,519 |
|
|
|
764,344 |
|
累計其他綜合收益（虧損） |
|
|
2 |
|
|
|
(32 |
) |
累計赤字 |
|
|
(429,847 |
) |
|
|
(344,240 |
) |
股東權益總額 |
|
|
336,839 |
|
|
|
420,236 |
|
負債總額和股東權益 |
|
$ |
734,015 |
|
|
$ |
1,039,373 |
|
PureCycle 科技公司
綜合虧損的簡明合併報表
（未經審計）
|
截至3月31日的三個月 |
|
|||||
|
2024 |
|
|
2023 |
|
||
（除每股數據外，以千計） |
|
|
|
|
|
||
成本和開支 |
|
|
|
|
|
||
運營成本 |
$ |
21,194 |
|
|
$ |
7,372 |
|
研究和開發 |
|
1,831 |
|
|
|
1,754 |
|
銷售、一般和管理 |
|
15,957 |
|
|
|
12,695 |
|
運營成本和支出總額 |
|
38,982 |
|
|
|
21,821 |
|
利息支出 |
|
15,054 |
|
|
|
657 |
|
利息收入 |
|
(3,602 |
) |
|
|
(1,933 |
) |
認股權證公允價值的變化 |
|
13,944 |
|
|
|
4,835 |
|
債務清償損失 |
|
21,214 |
|
|
|
— |
|
其他費用 |
|
15 |
|
|
|
462 |
|
其他支出總額 |
|
46,625 |
|
|
|
4,021 |
|
淨虧損 |
$ |
(85,607 |
) |
|
$ |
(25,842 |
) |
每股虧損 |
|
|
|
|
|
||
基本 |
$ |
(0.52 |
) |
|
$ |
(0.16 |
) |
稀釋 |
$ |
(0.52 |
) |
|
$ |
(0.16 |
) |
加權平均普通股 |
|
|
|
|
|
||
基本 |
|
164,355 |
|
|
|
163,588 |
|
稀釋 |
|
164,355 |
|
|
|
163,784 |
|
|
|
|
|
|
|
||
其他綜合收入 |
|
|
|
|
|
||
可供出售的債務證券的未實現收益 |
$ |
18 |
|
|
$ |
641 |
|
累積翻譯調整 |
|
16 |
|
|
|
— |
|
綜合損失總額 |
$ |
(85,573 |
) |
|
$ |
(25,201 |
) |
PureCycle 科技公司
簡明的合併現金流量表
（未經審計）
|
|
截至3月31日的三個月 |
|
|||||
（以千計） |
|
2024 |
|
|
2023 |
|
||
來自經營活動的現金流 |
|
|
|
|
|
|
||
淨虧損 |
|
$ |
(85,607 |
) |
|
$ |
(25,842 |
) |
為將淨虧損與經營活動中使用的淨現金進行對賬而進行的調整 |
|
|
|
|
|
|
||
基於股權的薪酬 |
|
|
2,682 |
|
|
|
2,166 |
|
認股權證公允價值的變化 |
|
|
13,944 |
|
|
|
4,835 |
|
折舊費用 |
|
|
9,256 |
|
|
|
1,294 |
|
債務發行成本的攤銷和債務折扣 |
|
|
2,538 |
|
|
|
265 |
|
增加債務證券的折扣 |
|
|
(318 |
) |
|
|
(138 |
) |
經營租賃攤銷費用 |
|
|
767 |
|
|
|
926 |
|
債務消滅造成的損失 |
|
|
21,214 |
|
|
|
— |
|
經營資產和負債的變化 |
|
|
|
|
|
|
||
預付費用和其他流動資產 |
|
|
(340 |
) |
|
|
(1,148 |
) |
預付費用和其他非流動資產 |
|
|
83 |
|
|
|
(174 |
) |
應付賬款 |
|
|
1,196 |
|
|
|
1,218 |
|
應計費用 |
|
|
214 |
|
|
|
2,116 |
|
應計利息 |
|
|
(4,151 |
) |
|
|
324 |
|
運營使用權負債 |
|
|
(656 |
) |
|
|
(597 |
) |
用於經營活動的淨現金 |
|
$ |
(39,178 |
) |
|
$ |
(14,755 |
) |
來自投資活動的現金流 |
|
|
|
|
|
|
||
購買不動產、廠房和設備 |
|
|
(14,348 |
) |
|
|
(46,632 |
) |
購買可供出售的債務證券 |
|
|
(30,586 |
) |
|
|
— |
|
可供出售的債務證券的銷售和到期 |
|
|
76,961 |
|
|
|
99,371 |
|
投資活動提供的淨現金 |
|
$ |
32,027 |
|
|
$ |
52,739 |
|
來自融資活動的現金流 |
|
|
|
|
|
|
||
購買收入債券的付款 |
|
|
(253,230 |
) |
|
|
— |
|
債務發行成本 |
|
|
(1,119 |
) |
|
|
(1,344 |
) |
回購股票的款項 |
|
|
(598 |
) |
|
|
(277 |
) |
為融資活動支付的其他款項 |
|
|
(476 |
) |
|
|
(11 |
) |
用於融資活動的淨現金 |
|
$ |
(255,423 |
) |
|
$ |
(1,632 |
) |
現金和限制性現金淨增加（減少） |
|
|
(262,574 |
) |
|
|
36,352 |
|
期初現金和限制性現金 |
|
|
302,514 |
|
|
|
227,523 |
|
期末現金和限制性現金 |
|
$ |
39,940 |
|
|
$ |
263,875 |
|
現金流信息的補充披露 |
|
|
|
|
|
|
||
非現金經營活動 |
|
|
|
|
|
|
||
期內支付的利息，扣除資本化利息 |
|
|
16,383 |
|
|
|
— |
|
非現金投資活動 |
|
|
|
|
|
|
||
應計費用中不動產、廠房和設備的增加 |
|
|
15,656 |
|
|
|
30,809 |
|
應付賬款中不動產、廠房和設備的增項 |
|
|
5,903 |
|
|
|
20,509 |
|
在應計利息中增加不動產、廠房和設備 |
|
|
— |
|
|
|
4,271 |
|
非現金融資活動 |
|
|
|
|
|
|
||
關聯方應付票據的PIK利息 |
|
|
1,441 |
|
|
|
— |
|
合併資產負債表中報告的現金、現金等價物的對賬 |
|
|
|
|
|
|
||
現金和現金等價物 |
|
$ |
25,021 |
|
|
$ |
38,381 |
|
限制性現金和現金等價物-當前 |
|
|
7,566 |
|
|
|
68,028 |
|
限制性現金和現金等價物-非流動 |
|
|
7,353 |
|
|
|
157,466 |
|
現金、現金等價物和限制性現金總額 |
|
$ |
39,940 |
|
|
$ |
263,875 |
|