美國
證券交易委員會
華盛頓特區 20549
表單
(Mark One)
| 根據1934年《證券交易法》第13或15(d)條提交的截至季度期間的季度報告 | |
| ||
或者 | ||
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| 根據1934年《證券交易法》第13或15(d)條提交的從________________________到_____________過渡期的過渡報告 |
委員會檔案編號
(註冊人的確切姓名如其章程所示) |
| ||
(州或其他司法管轄區 公司或組織) |
| (美國國税局僱主 證件號) |
| ||
(主要行政辦公室地址) |
| (郵政編碼) |
( |
(註冊人的電話號碼,包括區號) |
根據該法第12(b)條註冊的證券:
每個班級的標題 | 交易品種 | 註冊的每個交易所的名稱 |
用勾號指明註冊人 (1) 是否在過去 12 個月內(或在要求註冊人提交此類報告的較短時間內)提交了 1934 年《證券交易法》第 13 條或第 15 (d) 條要求提交的所有報告,以及 (2) 在過去的 90 天內是否受到此類申報要求的約束。
用複選標記表明註冊人是否在過去 12 個月內(或者在要求註冊人提交此類文件的較短時間內)以電子方式提交了根據第 S-T 法規(本章第 232.405 節)第 405 條要求提交的所有交互式數據文件。
用複選標記指明註冊人是大型加速申報人、加速申報人、非加速申報人、小型申報公司還是新興成長型公司。參見《交易法》第12b-2條中 “大型加速申報人”、“加速申報人”、“小型申報公司” 和 “新興成長型公司” 的定義。
大型加速過濾器 | ☐ | ☒ | |
非加速過濾器 | ☐ | 規模較小的申報公司 | |
|
| 新興成長型公司 |
如果是新興成長型公司,請用複選標記表明註冊人是否選擇不使用延長的過渡期來遵守根據《交易法》第13(a)條規定的任何新的或修訂的財務會計準則。☐
用複選標記表明註冊人是否為空殼公司(定義見《交易法》第12b-2條)。是的
截至2024年3月30日,
東方公司
10-Q 表格
截至2024年3月30日的季度期間
目錄
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| 頁面 |
第一部分 | 財務信息 |
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第 1 項。 | 財務報表 | 3 |
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第 2 項。 | 管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析 | 16 |
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第 3 項。 | 關於市場風險的定量和定性披露 | 24 |
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第 4 項。 | 控制和程序 | 24 |
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第二部分 | 其他信息 |
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第 1 項。 | 法律訴訟 | 25 |
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第 1A 項。 | 風險因素 | 25 |
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第 2 項。 | 未註冊的股權證券銷售和所得款項的使用 | 25 |
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第 3 項。 | 優先證券違約 | 25 |
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第 4 項。 | 礦山安全披露 | 26. |
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第 5 項。 | 其他信息 | 25 |
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第 6 項 | 展品 | 26 |
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| 簽名 | 27 |
2 |
目錄 |
第 1 部分 — 財務信息
項目 1 — 財務報表
東方公司及其子公司 | ||||||||
簡明合併運營報表(未經審計) | ||||||||
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| 三個月已結束 |
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| 2024 年 3 月 30 日 |
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| 2023年4月1日 |
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淨銷售額 |
| $ |
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| $ |
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銷售產品的成本 |
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| ( | ) |
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毛利率 |
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產品開發費用 |
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| ( | ) |
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銷售和管理費用 |
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| ( | ) |
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| ( | ) |
營業利潤 |
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利息支出 |
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| ( | ) |
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| ( | ) |
其他收入(支出) |
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所得税前收入 |
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所得税支出 |
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| ( | ) |
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| ( | ) |
淨收入 |
| $ |
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| $ |
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每股收益: |
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基本 |
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| $ |
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稀釋 |
| $ |
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| $ |
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每股現金分紅: |
| $ |
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| $ |
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參見隨附的註釋。 |
3 |
目錄 |
東方公司及其子公司
綜合收益簡明合併報表(未經審計)
|
| 三個月已結束 |
| |||||
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| 2024 年 3 月 30 日 |
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| 2023年4月1日 |
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淨收入 |
| $ |
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| $ |
| ||
其他綜合收入: |
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外幣折算的變化 |
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| ( | ) |
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扣除以下各項的税收成本(收益)後的外幣互換公允價值變動: |
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2024 - $96,724; 2023 - $(87,691) |
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| ( | ) | |
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扣除以下税款後的養老金和退休後福利成本的變化: |
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2024 - $71,355; 2023 - $74,360 |
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其他綜合收入總額 |
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| ||
綜合收入 |
| $ |
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| $ |
| ||
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|
參見隨附的註釋。 |
4 |
目錄 |
東方公司及其子公司
簡明的合併資產負債表
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| 2024 年 3 月 30 日 |
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| 2023年12月30日 |
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| (未經審計) |
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| |||
資產 |
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流動資產 |
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現金和現金等價物 |
| $ |
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| $ |
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有價證券 |
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應收賬款,減去備抵金:2024-美元 |
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庫存 |
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應收票據的當期部分 |
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預付費用和其他資產 |
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流動資產總額 |
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不動產、廠房和設備 |
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累計折舊 |
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| ( | ) |
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| ( | ) |
不動產、廠房和設備,淨額 |
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善意 |
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商標 |
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扣除累計攤銷後的專利和其他無形資產 |
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長期應收票據,減去流動部分 |
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遞延所得税 |
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使用權資產 |
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其他資產總額 |
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總資產 |
| $ |
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| $ |
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|
參見隨附的註釋。 |
5 |
目錄 |
東方公司及其子公司
簡明的合併資產負債表
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| 2024 年 3 月 30 日 |
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| 2023年12月30日 |
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| (未經審計) |
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負債和股東權益 |
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流動負債 |
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應付賬款 |
| $ |
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| $ |
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應計補償 |
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其他應計費用 |
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經營租賃負債的當前部分 |
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融資租賃負債的當期部分 |
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長期債務的當前部分 |
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流動負債總額 |
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其他長期負債 |
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經營租賃負債,減去流動部分 |
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融資租賃負債,減去流動部分 |
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| ||
長期債務,減去流動部分 |
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應計退休後福利 |
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應計養老金成本 |
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負債總額 |
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股東權益 |
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投票優先股,無面值: |
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|
已授權且未發行: |
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無投票權優先股,無面值: |
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|
已授權且未發行: |
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普通股,無面值,已授權: |
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已發行: |
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出類拔萃: |
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國庫股: |
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| ( | ) |
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| ( | ) |
留存收益 |
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累計其他綜合虧損: |
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外幣折算 |
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| ( | ) |
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| ( | ) |
扣除税款的外幣互換未實現收益 |
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未確認的淨養老金和退休後福利成本,扣除税款 |
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| ( | ) |
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| ( | ) |
累計其他綜合虧損 |
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| ( | ) |
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| ( | ) |
股東權益總額 |
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負債總額和股東權益 |
| $ |
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| $ |
| ||
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參見隨附的註釋。 |
6 |
目錄 |
東方公司及其子公司
簡明合併現金流量表(未經審計)
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| 三個月已結束 |
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| 2024 年 3 月 30 日 |
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| 2023年4月1日 |
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運營活動 |
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淨收入 |
| $ |
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| $ |
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為使淨收入與經營活動提供的淨現金保持一致而進行的調整: |
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折舊和攤銷 |
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減少ROU資產的賬面金額 |
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未確認的養老金和退休後福利 |
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出售設備和其他資產的損失 |
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可疑賬款準備金 |
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| ( | ) |
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股票補償費用(收益) |
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| ( | ) | |
運營資產和負債的變化: |
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應收賬款 |
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| ( | ) |
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| ( | ) |
庫存 |
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預付費用和其他 |
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| ( | ) |
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| ( | ) |
其他資產 |
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| ( | ) | |
應付賬款 |
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| ( | ) | |
應計補償 |
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| ( | ) |
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| ( | ) |
經營租賃負債的變化 |
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| ( | ) |
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| ( | ) |
其他應計費用 |
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| ( | ) |
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經營活動提供的淨現金 |
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投資活動 |
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有價證券 |
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| ( | ) |
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從應收票據收到的付款 |
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出售設備的收益 |
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購買不動產、廠房和設備 |
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| ( | ) |
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| ( | ) |
投資活動提供的(用於)淨現金 |
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| ( | ) |
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融資活動 |
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短期借款的付款(左輪手槍) |
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| ( | ) | |
長期債務的本金支付 |
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| ( | ) |
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| ( | ) |
融資租賃,淨額 |
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| ( | ) |
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購買普通股作為國庫 |
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| ( | ) |
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| |
已支付的股息 |
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| ( | ) |
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| ( | ) |
用於融資活動的淨現金 |
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| ( | ) |
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| ( | ) |
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匯率變動對現金的影響 |
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| ( | ) |
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現金和現金等價物的淨變化 |
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| ( | ) |
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期初的現金和現金等價物 |
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期末的現金和現金等價物 |
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| $ |
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現金流信息的補充披露: |
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利息 |
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所得税 |
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非現金投資和融資活動 |
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使用權資產 |
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| ( | ) | |
租賃責任 |
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| ( | ) |
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| ( | ) |
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參見隨附的註釋 |
7 |
目錄 |
東方公司及其子公司
簡明合併財務報表附註(未經審計)
2024 年 3 月 30 日
註釋A — 演示基礎
隨附的未經審計的簡明合併財務報表是根據第S-X條例第10-Q表的説明和第8-03條編制的,不包括美國公認會計原則(“GAAP”)為完整財務報表所要求的所有信息和腳註。有關更多信息,請參閲東方公司(及其合併子公司 “公司”、“我們” 或 “我們的”)的合併財務報表及其附註,這些報表包含在公司於2024年3月12日向美國證券交易委員會提交的截至2023年12月30日年度的10-K表年度報告(“2023年10-K表格”)中。
隨附的簡明合併財務報表未經審計。但是,管理層認為,公允列報中期業務成果所需的所有調整(僅包括正常的經常應計費用)均已反映在這些調整中。中期的經營業績不一定代表全年預期的業績。所有公司間賬户和交易都將被清除。
截至2023年12月30日的簡明合併資產負債表來自當時經審計的合併資產負債表。
該公司的財政年度為52-53周,於最接近12月31日的星期六結束。提及2023年、2023財年或2023財年是指截至2023年12月30日的52週期間,提及2024年、2024財年或2024財年是指截至2024年12月28日的52週期間。在為期 52 周的財政年度中,每個季度有 13 周。提及2023年第一季度、2023年第一財季、2023財年第一季度或截至2023年4月1日的三個月,是指從2023年1月1日至2023年4月1日的時期。提及2024年第一季度、2024年第一財季、2024年第一財季或截至2024年3月30日的三個月,是指從2023年12月31日至2024年3月30日的13週期間。
2023年財務報表中的某些金額已重新分類,以符合2024年的列報方式,對先前報告的淨收益或股東權益沒有影響或變化。
附註B——每股收益
用於計算每股收益的分母如下:
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| 三個月已結束 |
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| 2024 年 3 月 30 日 |
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| 2023年4月1日 |
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基本: |
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加權平均已發行股數 |
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稀釋: |
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加權平均已發行股數 |
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稀釋股票增值權 |
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| ||
攤薄後每股收益的分母 |
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8 |
目錄 |
附註C — 工具的公允價值
公允價值的定義是,在計量之日,在市場參與者之間的有序交易中,資產或負債在本市或最有利的市場上為轉移負債(退出價格)而獲得的交易所收取的交易價格。該公司利用公允價值層次結構,最大限度地利用可觀測的投入,並在衡量公允價值時最大限度地減少不可觀察投入的使用。公允價值層次結構有三個投入級別,可用於衡量公允價值:
第 1 級 | 活躍市場中未經調整的報價,可在計量日獲得相同的、不受限制的資產或負債的報價。 |
|
|
第 2 級 | 非活躍市場的報價;或在資產或負債的整個期限內可以直接或間接觀察到的其他投入。 |
|
|
第 3 級 | 需要對公允價值衡量重要且不可觀察的投入的價格或估值技術。 |
該公司的金融工具主要是對有價證券(1級)和養老金資產的投資,見附註L, 退休福利計劃.
由於其短期性質和基於市場的利率,截至2024年3月30日和2023年12月30日的其他金融工具(現金和現金等價物、有價證券、應收賬款、應付賬款和債務)的賬面金額接近公允價值。
附註 D — 庫存
庫存由以下組成部分組成:
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| 2024 年 3 月 30 日 |
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| 2023年12月30日 |
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原材料和零部件 |
| $ |
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| $ |
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工作正在進行中 |
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成品 |
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| ||
庫存總額 |
| $ |
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| $ |
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附註 E-商譽
商譽的總賬面金額約為 $
公司每年12月評估其報告單位的減值情況,如果事件或情況表明申報單位的公允價值很可能低於其賬面金額,則更頻繁地進行減值評估。除其他外,此類事件和情況可能包括競爭加劇或市場份額意外流失、公司運營市場的重大不利變化或意想不到的業務中斷。公司通過比較每個申報單位的估計公允價值與賬面金額來測試申報單位的減值情況。如果申報單位的賬面金額超過其估計的公允價值,則公司將根據公允價值和賬面金額之間的差額記錄減值損失,但不超過相關的商譽賬面金額。確定報告單位的公允價值涉及使用重要的估計值和假設。關鍵假設的值代表管理層對相關行業未來趨勢的評估,並基於外部和內部來源的歷史數據。
附註 F — 租賃
根據財務會計準則委員會(“FASB”)會計準則更新(“ASU”)2016-02《租賃》,公司在資產負債表上列報所有期限超過12個月的租賃的使用權(ROU)資產和租賃負債。公司將非租賃部分列為與之相關的租賃部分的一部分。租賃會計涉及重大判斷,包括對租賃期限、租賃付款和貼現率進行估算。
該公司擁有建築物、倉庫和辦公設備的經營租約。公司在合同開始時確定一項安排是否是或包含租約。如果公司有權指導使用特定資產並獲得其幾乎所有經濟利益,則該安排包含租約。ROU資產和租賃負債在租約開始時根據租賃期內租賃付款的現值確認。初始期限為12個月或更短的租賃不記錄在資產負債表上;我們在租賃期限內以直線方式確認這些租賃的租賃費用。大多數租約都包含一個或多個續訂選項。租約續訂選項的行使由我們全權決定。在合理確定期權將被行使的情況下,所有延期的期權都已包含在ROU資產和租賃負債的計算中。
9 |
目錄 |
目前,該公司有22份經營租約,租賃負債為美元
截至2024年3月30日,根據不可取消的運營和融資租賃的未來到期付款(百萬美元)如下:
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| 正在運營 |
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| 財務 |
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2024 |
| $ |
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| $ |
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2025 |
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2026 |
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| ||
2027 及以後 |
|
|
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| ||
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| ||
減少折扣的影響 |
|
| ( | ) |
|
| ( | ) |
確認的租賃負債 |
| $ |
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| $ |
|
截至2024年3月30日,所有運營和融資租賃的加權平均租賃期限為
附註 G-債務
2023年6月16日,公司與作為貸款人的道明銀行、北卡羅來納州道明銀行、富國銀行、美國銀行和M&T銀行簽訂了信貸協議(“信貸協議”),其中包括一美元
定期貸款根據定期擔保隔夜融資利率(“SOFR”)按浮動利率計息,外加十個基點的調整,外加1.875%至2.625%的適用利率,具體取決於公司的高級淨槓桿率。循環部分下的借款按浮動利率計息,基準利率由公司選擇,基準利率加上適用的利潤率為
公司在信貸協議下的貸款契約要求公司將優先淨槓桿率維持在不超過3.5比1的範圍內。此外,公司必須將固定收費覆蓋率維持在不低於1.25比1的水平。截至提交本10-Q表格之日,公司於2024年3月30日遵守了信貸協議下的所有承諾。
10 |
目錄 |
附註 H-股票期權和獎勵
2020 年 2 月 19 日,公司董事會(“董事會”)通過了東方公司 2020 年股票激勵計劃(“2020 年計劃”),該計劃在 2020 年 2 月到期後取代了東方公司的 2010 年高管股票激勵計劃。2020年4月29日,在公司2020年年度股東大會上,公司股東批准並通過了2020年計劃。公司沒有其他可以發放股權獎勵的現有計劃。
根據2020年計劃授予的激勵性股票期權的行使價必須不低於股票期權授予之日公司普通股公允市場價值的100%。根據2020年計劃,也可以向參與者發放限制性股票獎勵,但限制由董事會薪酬委員會決定。根據2020年計劃,授予參與者的不合格股票期權的行使價將由董事會薪酬委員會確定。在2024財年和2023財年的前三個月中,公司沒有發放任何股票獎勵。在2024和2023財年的前三個月,公司使用公允市場價值來確定股票獎勵的相關費用。
2020年計劃還允許發行股票增值權(“SAR”)。SAR採用期權的形式,其無現金行使價等於授予之日公司普通股的公允價值與截至行使之日導致公司普通股發行的公允價值之間的差額。在2024財年和2023財年的前三個月,該公司沒有發行任何特別股票。
與先前發放給員工的SAR和股票獎勵相關的股票薪酬支出(收入),包括沒收,約為美元
截至 2024 年 3 月 30 日,有
下表列出了指定時期內未繳的SARs:
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| 三個月已結束 |
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| 年終了 |
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| 2024 年 3 月 30 日 |
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| 2023年12月30日 |
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| 單位 |
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| 加權 平均值 運動 價格 |
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| 單位 |
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| 加權 平均值 運動 價格 |
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期初未結清 |
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| $ |
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| $ |
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已過期 |
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| ( | ) |
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| ( | ) |
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已鍛鍊 |
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| - |
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| - |
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| ( | ) |
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被沒收 |
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| - |
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| - |
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| ( | ) |
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期末未付 |
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| $ |
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| $ |
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SARs 未兑現且可行使 |
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行使價範圍 |
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| 出類拔萃為 3月30日, 2024 |
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| 加權 平均值 剩餘的 合同的 生活 |
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| 加權 平均值 運動 價格 |
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| 可鍛鍊 截至 三月三十日 2024 |
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| 加權 平均值 剩餘的 合同的 生活 |
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| 加權平均行使價 |
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$ |
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| $ |
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| $ |
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11 |
目錄 |
下表列出了指定時期內未償還的股票獎勵:
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| 三個月已結束 |
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| 年 已結束 |
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| 三月三十日 2024 |
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| 十二月 30, 2023 |
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| 股份 |
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| 股份 |
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期初未結清 |
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已發行 |
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| - |
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已鍛鍊 |
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| ( | ) |
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| ( | ) |
被沒收 |
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| ( | ) |
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| ( | ) |
期末未付 |
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截至2024年3月30日,未償還的SAR和股票獎勵的內在價值為美元
注一 — 股票回購計劃
2023 年 8 月 21 日,公司宣佈,公司董事會批准了一項新的股票回購計劃,授權公司最多可以回購
以下是公司根據新的股票回購計劃在2024年第一季度回購的股票摘要。
時期 |
| 總計 數字 的股份 已購買 |
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| 平均值 已支付的價格 每股 |
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| 總計 數字 的股份 已購買 作為其中的一部分 公開 已宣佈 計劃或 程式 |
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| 最大值 數字 的股份 那可能 還是 已購買 在下面 計劃或 程式 |
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截至 2023 年 12 月 30 日的餘額 |
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| $ |
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2024 年 12 月 31 日 — 2024 年 3 月 30 日 |
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截至 2024 年 3 月 30 日的餘額 |
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| $ |
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附註 J — 收入確認
公司的收入來自商品和服務的銷售,反映了公司預期應得的對價。公司根據FASB會計準則編纂(“ASC”)主題606 “與客户簽訂合同的收入” 記錄收入。根據ASC主題606,該公司已將採購訂單定義為合同。對於客户合同,公司確定其履約義務,即交付商品或服務,確定交易價格,將合同交易價格分配給履約義務(如果適用),並在履約義務移交給客户時(或作為)確認收入。當客户獲得對該商品或服務的控制權時,該商品或服務即被轉讓。該公司的收入在某個時間點記錄在有形產品的銷售中。收入在產品發貨時予以確認。
客户批量返利、產品退貨、折扣和補貼是可變的考慮因素,在記錄相關銷售額的同期內記作收入減少。該公司審查了整體銷售交易以考慮各種因素,並確定這些成本不是實質性成本。
公司沒有未來的履約義務,也沒有為獲得或履行合同而將成本資本化。
12 |
目錄 |
附註 K——所得税
公司在美國聯邦司法管轄區以及各州和外國司法管轄區提交所得税申報表。除有限的例外情況外,公司在2019年之前的幾年中不再接受税務機關的美國聯邦、州和地方所得税審查,並且在2017年之前的幾年中不再接受外國税務機關的非美國所得税審查。
未確認的税收優惠總額可能會在未來12個月內增加或減少,原因有很多,包括訴訟時效到期後聯邦、州和外國納税年度關閉,以及FASB ASC主題740 “所得税” 下的確認和衡量注意事項。在截至2024年3月30日的三個月中,未確認的税收優惠的價值沒有重大變化。該公司認為,在未來十二個月中,未確認的税收優惠總額很可能不會大幅增加或減少。
附註 L-退休金計劃
該公司有四項非繳費型固定福利養老金計劃,涵蓋大多數美國員工。所有這些養老金計劃都被凍結,自這些計劃被凍結之日起,這些計劃的參與者就沒有累積福利。計劃福利通常基於退休年齡、服務年限以及涵蓋受薪僱員的計劃的薪酬水平。該公司還贊助沒有資金的非合格補充退休計劃,這些計劃為某些前高管提供的福利超過了聯邦税法規定的限額。
該公司還為符合特定資格要求的美國退休領薪員工提供醫療保健和人壽保險。
與2024和2023財年第一季度這些福利計劃相關的重要披露如下:
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| 養老金福利 |
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| 三個月已結束 |
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| 2024 年 3 月 30 日 |
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| 2023年4月1日 |
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服務成本 |
| $ |
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| $ |
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利息成本 |
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計劃資產的預期回報率 |
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| ( | ) |
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| ( | ) |
淨虧損的攤銷 |
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定期福利淨成本 |
| $ |
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| $ |
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| 其他退休後福利 |
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| 三個月已結束 |
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| 2024 年 3 月 30 日 |
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| 2023年4月1日 |
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服務成本 |
| $ |
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| $ |
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利息成本 |
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計劃資產的預期回報率 |
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| ( | ) |
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| ( | ) |
先前服務成本的攤銷 |
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淨虧損的攤銷 |
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| ( | ) |
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| ( | ) |
淨定期收益(收益)成本 |
| $ | ( | ) |
| $ |
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公司關於其合格計劃的資助政策是至少繳納適用法律法規要求的最低金額。在2024財年,公司預計將向其合格養老金計劃繳納約美元的現金繳款
13 |
目錄 |
公司根據《美國國税法》第401(k)條制定了一項繳費儲蓄計劃(“401(k)計劃”),幾乎涵蓋了所有美國非工會員工。401(k)計劃允許參與者在税前基礎上從年度薪酬中自願繳款,但須遵守《美國國税法》的限制。401(k)計劃規定公司可自行決定繳款。
公司對401(k)計劃的繳款如下:
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| 三個月已結束 |
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| 2024 年 3 月 30 日 |
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| 2023年4月1日 |
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定期配對捐款 |
| $ |
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| $ |
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過渡性信貸捐款 |
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| ||
非全權捐款 |
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該期間的捐款總額 |
| $ |
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| $ |
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美元的非全權出資
自2023年1月1日起,非全權供款將按周繳納。
附註 M-最近的會計聲明
2023年11月,財務會計準則委員會(“FASB”)發佈了第2023-07號會計準則更新(“ASU”),《分部報告(主題280):對應申報分部披露的改進》,該報告主要通過加強對重大分部支出的披露來修訂了應申報分部的披露要求。該標準對2023年12月15日之後開始的財政年度以及2024年12月15日之後開始的財政年度內的過渡期有效。我們預計這項新標準不會對我們的披露產生重大影響。
2023年12月,財務會計準則委員會發布了ASU第2023-09號所得税(主題740),其中修改了所得税披露規則,要求各實體披露(1)税率對賬中的特定類別,(2)在國內和國外分列的所得税支出或福利前的持續經營收入或損失,(3)按聯邦、州和外國分列的所得税支出或持續經營收益。該更新還要求各實體披露其向各個司法管轄區繳納的所得税。該標準對2024年12月15日之後開始的財政年度有效。我們預計這項新標準不會對我們的披露產生重大影響。
公司已經實施了所有生效且可能影響其合併財務報表的新會計公告,並且認為沒有其他可能對公司合併財務報表產生重大影響但尚未生效的新會計公告。
附註 N-風險集中
信用風險
信用風險是由於客户或交易對手未能在到期時結清其對公司的財務和合同義務而造成的潛在財務損失。公司的主要信用風險是其應收客户賬款。該公司已為客户設定信用額度並監控其餘額,以降低損失風險。截至2024年3月30日,信用風險嚴重集中在客户身上,該客户的應收賬款佔我們應收賬款淨額的12%。代表一位客户
該公司的存款金額超過以下金額 $
14 |
目錄 |
利率風險
公司面臨的市場利率變動風險主要與公司的債務有關,該公司的債務根據期限SOFR按浮動利率計息,外加十個基點的調整,加上適用的利潤率為
貨幣匯率風險
該公司的貨幣敞口集中在加元、墨西哥比索、新臺幣、中國人民幣和港元。由於公司在任何單一國外市場的敞口有限,因此任何匯兑收益或損失都不是實質性的,預計未來也不會很大。因此,該公司不試圖通過收購任何投機性或槓桿金融工具來減少其外幣敞口。
附註 O — 業務收購
2023年6月29日,公司收購了某些資產,包括應收賬款、庫存、傢俱、固定裝置和設備、知識產權以及所有銷售和購買協議中存在的權利,並承擔了Sureflex, Inc.(“Sureflex”)的某些負債。這些資產存放在我們的 Velvac, Inc.(“Velvac”)子公司中。我們預計,生產拖拉機拖車電氣連接電纜組件的Sureflex將使該公司能夠製造電氣產品,並在成本和質量方面更具競爭力。
對Sureflex的收購計入了業務合併(ASC主題805)。自收購生效之日起,收購的業務包含在公司的合併經營業績中。Sureflex的成本超過收購淨資產的公允市場價值的部分(美元)
收購Sureflex的實際業績和預期效果對公司的財務報表都不重要。
15 |
目錄 |
項目 2 — 管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析
以下討論旨在重點介紹截至2024年3月30日的三個月中東方公司(及其合併子公司 “公司”、“我們” 或 “我們的”)財務狀況和經營業績的重大變化。本管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析應與截至2023年12月30日的財年的合併財務報表及其附註以及相關管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析一起閲讀,兩者均包含在公司於3月12日向美國證券交易委員會(“SEC”)提交的截至2023年12月30日財年的10-K表年度報告中,2024 年(“2023 年表格 10-K”)。
該公司的財政年度為52-53周,於最接近12月31日的星期六結束。提及2023年、2023財年或2023財年是指截至2023年12月30日的52週期間,提及2024年、2024財年或2024財年是指截至2024年12月28日的52週期間。在為期 52 周的財政年度中,每個季度有 13 周。提及2023年第一季度、2023年第一財季、2023財年第一季度或截至2023年4月1日的三個月,是指從2023年1月1日至2023年4月1日的時期。提及的2024年第一季度、2024年第一財季、2024財年第一季度或截至2024年3月30日的三個月,是指從2023年12月31日到2024年3月30日的13週期間。
前瞻性陳述的安全港
本公司10-Q表季度報告中包含的非歷史事實的陳述是1995年《私人證券訴訟改革法》所指的 “前瞻性陳述”。前瞻性陳述可以通過使用前瞻性術語來識別,例如 “將”、“應該”、“可能”、“將”、“期望”、“相信”、“估計”、“預期”、“打算”、“繼續”、“計劃”、“潛在”、“機會”,或這些術語的類似術語或變體或這些術語的否定詞。有許多因素會影響公司的業務及其經營業績,並可能導致未來時期的實際經營業績與目前的預期或預期存在重大差異。這些因素包括:
| · | 原材料和零部件成本上漲和成本上漲、供應鏈中斷和短缺的影響,尤其是鋼鐵、塑料、廢鐵、鋅、銅和電子元器件的影響; |
| · | 延遲向客户交付我們的產品; |
| · | 全球經濟狀況和利率上升的影響,更具體地説是汽車、建築、航空航天、能源、石油和天然氣、運輸、電子和一般工業市場狀況的影響,包括經濟衰退對我們所服務的客户和市場以及對我們產品的需求的影響、生產水平的降低、融資的可得性、條款和成本,包括信貸安排或協議下的借款,銀行倒閉對我們能力的潛在影響准入融資或資本市場,以及市場條件對養老金計劃資助狀況的影響; |
| · | 管理我們的信貸額度的協議對運營靈活性的限制; |
| · | 與在海外做生意相關的風險,包括匯率波動和無法匯回國外現金、貿易關税實際增加和威脅增加對成本結構和經濟狀況的影響,以及政治、經濟和社會不穩定的影響; |
| · | 無法實現預期的全球材料採購所帶來的節約; |
| · | 低成本競爭; |
| · | 我們設計、推出和銷售新產品或更新產品及相關組件的能力; |
| · | 我們產品的市場接受度; |
| · | 無法從收購中獲得預期收益,或者無法有效整合收購的業務並實現預期的協同效應; |
| · | 與環境合規相關的成本和責任; |
| · | 氣候變化、自然災害、地緣政治事件和公共衞生危機的影響,包括流行病(例如 COVID-19)和流行病,以及任何相關的公司或政府政策或行動; |
| · | 軍事衝突(包括俄羅斯/烏克蘭衝突、以色列及周邊地區的衝突、此類衝突的可能擴大和地緣政治後果)或恐怖威脅以及美國和外國政府可能採取的應對措施; |
| · | 未能保護我們的知識產權; |
| · | 網絡攻擊;以及 |
| · | 重大不利或意想不到的法律判決、罰款、處罰或和解。 |
16 |
目錄 |
公司還面臨本管理層在第1A項中對財務狀況和經營業績的討論和分析中確定和討論的其他風險, 風險因素,在第 7 項中, 管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析,2023年10-K表格,我們可能會不時在10-Q表季度報告、8-K表的最新報告以及我們向美國證券交易委員會提交的其他文件中確定這一點。
儘管公司認為自己有適當的業務戰略和運營所需的資源,但無法可靠地預測未來的收入和利潤趨勢,公司可能會改變其業務戰略以應對不斷變化的情況。此外,公司做出的估計和假設可能會對報告的金額和披露產生重大影響。這涉及應收賬款和過期庫存的估值備抵金、養老金和其他退休後福利(包括預測的未來成本增長和計劃資產回報率)、折舊準備金(估計使用壽命)、不確定的税收狀況,有時還涉及或有損失的應計費用。除非法律要求,否則公司沒有義務更新、修改或以其他方式修改可能不時發表的任何前瞻性陳述,無論是書面還是口頭陳述,無論是由於新信息、未來事件還是其他原因。
一般概述
2024年第一季度的淨銷售額從2023年同期的7,250萬美元下降了6%,至6,790萬美元。2024年第一季度的銷售額下降主要是由於對卡車配件和可回收運輸包裝產品的需求減少,但對卡車後視鏡組件的需求增加部分抵消了這一下降。截至2024年3月30日,我們的積壓訂單從2023年4月1日的7200萬美元增長了35%,至9,740萬美元,這得益於各種卡車後視鏡組件的訂單增加。
與2023年同期相比,2024年第一季度現有產品的淨銷售額下降了11%。與2023年同期相比,2024年第一季度的價格上漲和新產品淨銷售額增長了5%。新產品包括各種卡車後視鏡總成、旋轉門鎖、D 形環和後視鏡凸輪。
與2023年同期相比,2024年第一季度的產品銷售成本下降了530萬美元,下降了9%。2024年第一季度的下降主要是由於銷量下降。此外,該公司在2024年第一季度為來自中國的產品支付了約70萬美元的關税成本,而2023財年第一季度為60萬美元。對來自中國的產品徵收的大多數關税已通過提價來恢復。
2024年第一季度的毛利率佔銷售額的百分比為24%,而2023財年第一季度為21%。我們在2024年第一季度的毛利率主要反映了價格上漲對客户的影響,以彌補原材料成本的上漲和其他成本節約舉措。
由於我們繼續在埃伯哈德、Velvac和三巨頭投資新產品,2024年第一季度的產品開發費用與2023年同期相比持平。按淨銷售額的百分比計算,2024年第一季度的產品開發成本為2.0%,而2023年同期為1.9%。
與2023年第一季度相比,2024年第一季度的銷售、一般和管理費用減少了40萬美元,下降了4%,這主要是由於法律、專業和銷售成本以及與工資相關的費用降低。2023年第一季度,銷售、一般和管理費用包括與取消首席運營官職位和前任首席執行官離職相關的180萬美元遣散費和其他應計薪酬支出。
由於利率上升,2024年第一季度的利息支出與2023年同期相比增加了10萬美元。
與2023年同期相比,2024年第一季度其他收入和支出為0萬美元,增加了60萬美元。2024年第一季度其他收入增加60萬美元,主要是由與2023年第一季度出售格林瓦爾德業務相關的40萬美元最終營運資本調整的不利推動的。
2024財年第一季度的淨收益為190萬美元,攤薄每股收益為0.31美元,而2023年同期的淨收益為60萬美元,攤薄每股收益為0.10美元。
以下是對公司經營業績和財務狀況的更詳細分析。
17 |
目錄 |
運營結果
下表顯示了所示時期內簡明合併運營報表中選定的細列項目佔淨銷售額的百分比:
|
| 三個月已結束 |
| |||||
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| 2024 年 3 月 30 日 |
|
| 2023年4月1日 |
| ||
|
|
|
|
|
|
| ||
淨銷售額 |
|
| 100.0 | % |
|
| 100.0 | % |
銷售產品的成本 |
|
| 76.2 | % |
|
| 78.6 | % |
毛利率 |
|
| 23.8 | % |
|
| 21.4 | % |
產品開發費用 |
|
| 2.0 | % |
|
| 1.9 | % |
銷售和管理費用 |
|
| 16.9 | % |
|
| 16.5 | % |
營業利潤 |
|
| 4.9 | % |
|
| 3.0 | % |
下表顯示了2024年第一季度與2023年第一季度相比的銷售和營業利潤的變化(千美元):
|
| 三個月 |
| |
|
| 已結束 |
| |
|
| 2024 年 3 月 30 日 |
| |
|
|
|
| |
淨銷售額 |
| $ | (4,566 | ) |
|
|
|
|
|
音量 |
|
| -11.0 | % |
價格 |
|
| 2.0 | % |
新產品 |
|
| 2.7 | % |
|
|
| -6.3 | % |
|
|
|
|
|
營業利潤 |
| $ | 1,178 |
|
流動性和資本來源
該公司在2024財年的前三個月從運營中產生了360萬澳元的現金,而2023財年前三個月的收入為690萬美元。與2023年同期相比,2024年前三個月的運營現金流有所降低,這主要是由於應收賬款的增加和庫存的減少,但部分被應付賬款的增加所抵消。
2024年和2023年前三個月,不動產、廠房和設備增建量分別為180萬美元和120萬美元。截至2024年3月30日,約有300萬美元的未償資本支出承付款。
18 |
目錄 |
下表顯示了每個指定時期結束時的關鍵財務比率:
|
| 第一 季度 2024 |
|
| 第一 季度 2023 |
|
| 財政 年 2023 |
| |||
當前比率 |
|
| 2.6 |
|
|
| 2.7 |
|
|
| 2.6 |
|
應收賬款的平均天數銷售額 |
|
| 58 |
|
|
| 57 |
|
|
| 48 |
|
庫存週轉率 |
|
| 3.5 |
|
|
| 4.0 |
|
|
| 3.5 |
|
債務與股東權益的總比例 |
|
| 32.1 | % |
|
| 46.6 | % |
|
| 33.2 | % |
下表顯示了截至資產負債表日為止每個指定時期或該期間的重要流動性指標(以百萬計):
|
| 第一 |
|
| 第一 |
|
| 財政 |
| |||
|
| 季度 |
|
| 季度 |
|
| 年 |
| |||
|
| 2024 |
|
| 2023 |
|
| 2023 |
| |||
現金和現金等價物 |
|
|
|
|
|
|
|
|
| |||
-在美國舉行 |
| $ | 6.0 |
|
| $ | 9.7 |
|
| $ | 7.0 |
|
-由外國子公司持有 |
|
| 1.4 |
|
|
| 3.4 |
|
|
| 1.3 |
|
|
|
| 7.4 |
|
|
| 13.1 |
|
|
| 8.3 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
營運資金 |
|
| 71.3 |
|
|
| 76.7 |
|
|
| 69.5 |
|
經營活動提供的淨現金 |
|
| 3.6 |
|
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| 6.9 |
|
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| 26.5 |
|
營運資金對經營活動所用淨現金的影響的變化 |
|
| (1.2 | ) |
|
| 3.6 |
|
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| 9.7 |
|
投資活動提供的(用於)淨現金 |
|
| (2.8 | ) |
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| 1.1 |
|
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| (5.4 | ) |
用於融資活動的淨現金 |
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| (1.7 | ) |
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| (5.1 | ) |
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| (22.9 | ) |
截至2024年3月30日,庫存為5,580萬美元,與2023財年末的5,930萬美元相比,下降了340萬美元,下降了5.8%,與2023財年第一季度末的5,770萬美元相比,下降了180萬美元,下降了3.1%。截至2024年3月30日,應收賬款(減去準備金)為4,290萬美元,而2023財年末為3,710萬美元,2023財年第一季度末為4,450萬美元。
2023年6月16日,公司與作為貸款人的北卡羅來納州道明銀行、富國銀行、美國銀行和M&T銀行簽訂了信貸協議(“信貸協議”),並根據信貸協議以定期貸款的形式承擔了本金總額為6000萬美元的債務,所得款項用於償還公司剩餘的未償定期貸款和終止與桑特的現有信貸額度安德銀行。有關信貸協議條款的更多信息,包括還款條款、利率和適用的貸款契約,請參閲附註G。根據信貸協議的條款,公司受限制性契約的約束,這些契約限制了我們承擔額外債務、支付股息或進行其他分配、合併、出售或以其他方式處置資產的能力,以及要求我們維持固定費用覆蓋率和最高優先淨槓桿率的財務契約。這些契約可能會限制我們開展業務的方式,如果出現某些違約,我們的還款義務可能會加快。截至2024年3月30日,我們遵守了所有契約,截至該日,信貸額度的循環承諾部分下沒有未償借款。
預計來自經營活動的現金、現金流和信貸協議循環信貸部分下的可用資金將足以滿足短期(即自2024年3月30日起的未來12個月)和長期(即未來12個月以後)單獨的未來可預見的營運資金需求。但是,公司無法對未來融資的可用性或可能的可用條款提供任何保證。此外,信貸協議下的借款利率因我們的高級淨槓桿率而異,信貸協議要求我們將優先淨槓桿率維持在不超過3.50比1的水平,固定費用覆蓋率不低於1.25比1。由於當前經濟狀況和通貨膨脹壓力的影響或由此對客户財務狀況造成的損害而導致的收益減少,或者為抵消收益下降而產生的債務增加,將對我們的優先淨槓桿率和固定費用覆蓋率產生負面影響,這反過來又會增加信貸協議下的借貸成本,並可能導致我們無法遵守信貸協議下的契約。
19 |
目錄 |
除了資金要求外,我們還可能使用可用現金來償還債務,進行投資(可能包括對公開交易證券的投資),或者進行我們認為將補充或擴大我們現有業務的收購。
截至2024年第一季度末,公司沒有任何對公司財務狀況、財務狀況變化、收入或支出、經營業績、流動性、資本支出或資本資源產生或合理可能對當前或未來產生重大影響的資產負債表外安排。
關鍵會計估計
根據美國普遍接受的會計原則(“美國公認會計原則”)編制財務報表要求管理層對影響報告的資產負債金額、或有資產負債的披露以及報告的收入和支出金額的不確定性做出判斷、估計和假設。有關我們的重要會計估計的完整描述,請參閲2023年10-K表格第二部分第7項中管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析。儘管我們的關鍵會計估算沒有重大變化,但我們將繼續監測此類關鍵會計估計所依據的方法和假設。
20 |
目錄 |
非公認會計準則財務指標
我們在本報告中提供的非公認會計準則財務指標應與根據美國公認會計原則編制的業績相輔相成,而不是作為其替代方案。
為了補充根據美國公認會計原則編制的合併財務報表,我們列報了調整後淨收益、調整後每股收益和調整後息税折舊攤銷前利潤,它們被視為非公認會計準則財務指標。提出的非公認會計準則財務指標可能與其他公司提出的標題相似的非公認會計準則財務指標不同,其他公司可能不會以相同的方式定義這些非公認會計準則財務指標。這些指標不能取代其可比的美國公認會計準則財務指標,例如淨銷售額、淨收益、攤薄後每股收益或美國公認會計原則規定的其他指標,使用非公認會計準則財務指標也有侷限性。
調整後淨收益定義為淨收益,不包括在發生時我們認為不反映我們持續經營的收益或虧損,包括減值損失的影響、出售子公司、物業和設施的收益/虧損、主要與收購和剝離相關的交易費用、工廠啟動成本、工廠搬遷費用、高管遣散費和重組成本。調整後淨收益是一種工具,通過消除管理層認為不能直接反映我們基本經營業績的某些項目的影響,幫助管理層和投資者持續比較我們在不同時期的業績。
調整後的每股收益定義為每股收益,在發生時不包括我們認為不反映我們持續運營的某些每股收益或虧損,包括減值損失的影響、出售子公司、物業和設施的收益/虧損、主要與收購和資產剝離相關的交易費用、工廠啟動成本、工廠搬遷費用、高管遣散費和重組成本。我們認為,調整後的每股收益為基本經營業績提供了重要的可比性,使投資者和管理層能夠在不同時期保持一致的經營業績。
調整後的息税折舊攤銷前利潤定義為扣除利息支出、所得税準備金以及折舊和攤銷前的淨收益,在發生時不包括我們認為不反映我們持續經營的某些虧損或收益的影響,包括減值損失、出售子公司、財產和設施的收益/虧損、主要與收購和剝離相關的交易費用、工廠啟動成本、工廠搬遷費用、高管遣散費和重組費用。調整後的息税折舊攤銷前利潤是一種工具,通過消除管理層認為不能直接反映我們基礎業務的某些項目的影響,幫助管理層和投資者持續比較我們的業績。
管理層使用此類衡量標準來評估一段時間內的業績,分析我們業務的潛在趨勢,評估我們相對於競爭對手的業績,並制定用於分配資源的運營目標和預測。不應將這些財務指標與美國公認會計原則財務指標分開考慮,也不應將其作為其替代品。
我們認為,除了美國公認會計準則財務指標外,還提供非公認會計準則財務指標,可以讓投資者提高管理層在財務和運營決策中使用的信息的透明度。我們還認為,提供這些信息可以更好地使我們的投資者瞭解我們的經營業績,並評估管理層用來評估和衡量此類業績的方法。
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目錄 |
非公認會計準則指標的對賬 |
|
|
|
|
|
| ||
調整後淨收益和調整後每股收益計算 |
| |||||||
在截至 2024 年 3 月 30 日和 2023 年 4 月 1 日的三個月 |
|
|
|
|
|
| ||
($000's) |
|
|
|
|
|
| ||
|
|
|
|
|
|
| ||
|
| 三個月已結束 |
| |||||
|
| 2024 年 3 月 30 日 |
|
| 2023年4月1日 |
| ||
根據公認會計原則(GAAP)報告的淨收入 |
| $ | 1,948 |
|
| $ | 607 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
根據公認會計原則(GAAP)報告的每股收益: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
基本 |
| $ | 0.31 |
|
| $ | 0.10 |
|
稀釋 |
| $ | 0.31 |
|
| $ | 0.10 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
調整: |
|
|
|
|
|
|
|
|
遣散費和應計薪酬 |
|
| - |
|
|
| 1,799 | a |
格林瓦爾德最終銷售調整 |
|
| - |
|
|
| 390 | b |
調整對非公認會計準則税收的影響 (1) |
|
| - |
|
|
| (547 | ) |
調整總額(非公認會計準則) |
| $ | - |
|
| $ | 1,642 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
調整後淨收益 |
| $ | 1,948 |
|
| $ | 2,249 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
調整後的每股收益(非公認會計準則): |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
基本 |
| $ | 0.31 |
|
| $ | 0.36 |
|
稀釋 |
| $ | 0.31 |
|
| $ | 0.36 |
|
(1) 我們估算所確定項目的税收影響,以確定適用於税前金額的非公認會計準則年度有效税率,從而計算所得税的非公認會計準則準備金
a) 與裁撤首席運營官職位和首席執行官離職相關的應計薪酬和遣散費相關的遣散費
b) 與格林瓦爾德出售相關的營運資本調整的最終結算
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目錄 |
非公認會計準則指標的對賬 |
|
|
|
| ||||
調整後息折舊攤銷前利潤計算 |
|
|
|
| ||||
在截至 2024 年 3 月 30 日和 2023 年 4 月 1 日的三個月 |
|
|
|
| ||||
($000's) |
|
|
|
| ||||
|
|
| ||||||
|
| 三個月已結束 |
| |||||
|
| 2024 年 3 月 30 日 |
|
| 2023年4月1日 |
| ||
|
|
|
|
|
|
| ||
根據公認會計原則(GAAP)報告的淨收入 |
| $ | 1,948 |
|
| $ | 607 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
利息支出 |
|
| 845 |
|
|
| 726 |
|
所得税準備金 |
|
| 555 |
|
|
| 195 |
|
折舊和攤銷 |
|
| 1,876 |
|
|
| 1,815 |
|
遣散費和應計薪酬 |
|
| - |
|
|
| 1,799 | a |
格林瓦爾德最終銷售調整 |
|
| - |
|
|
| 390 | b |
調整後 EBITDA |
| $ | 5,224 |
|
| $ | 5,532 |
|
a) 與裁撤首席運營官職位和首席執行官離職相關的應計薪酬和遣散費相關的遣散費
b) 與格林瓦爾德出售相關的營運資本調整的最終結算
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目錄 |
第 3 項 — 有關市場風險的定量和定性披露
根據經修訂的1934年《證券交易法》(“交易法”)第12b-2條,由於公司作為小型申報公司的地位,公司無需根據本第3項提供信息。
項目 4 — 控制和程序
對披露控制和程序的評估:
截至2024年3月30日,公司在包括首席執行官(“首席執行官”)和首席財務官(“首席財務官”)在內的公司管理層的監督和參與下,根據《交易法》第13a-15條(e)和第15d-15(e)條)對公司披露控制和程序(定義見交易法第13a-15(e)條)的有效性進行了評估 15。根據《交易法》第13a-15(e)條和第15d-15(e)條的定義,“披露控制和程序一詞是指發行人的控制措施和其他程序,旨在確保發行人在根據《交易法》(15 U.S.C. 78a等)提交或提交的報告中要求披露的信息在SEC規則和表格規定的時間內記錄、處理、彙總和報告。披露控制和程序包括但不限於控制措施和程序,旨在確保發行人在根據《交易法》提交或提交的報告中要求披露的信息得到積累並酌情傳達給發行人的管理層,包括其主要執行和首席財務官或履行類似職能的人員,以便及時就所需的披露做出決定。”
該公司認為,控制系統,無論設計和操作多麼精良,都無法絕對保證控制系統的目標得到滿足,任何控制評估都無法絕對保證發現公司內部的所有控制問題和欺詐事件(如果有)。公司的披露控制和程序旨在為實現其目標提供合理的保證,首席執行官和首席財務官得出結論,自2024年3月30日起,這些控制和程序在 “合理保證” 水平上有效。
財務報告內部控制的變化:
在本10-Q表季度報告所涉期間,公司對財務報告的內部控制沒有發生對公司財務報告的內部控制產生重大影響或合理可能產生重大影響的變化。
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目錄 |
第二部分 — 其他信息
項目 1 — 法律訴訟
公司不時參與與其正常業務運營有關的各種法律訴訟。截至2024年3月30日的季度末,除第一部分第3項所述外,公司沒有任何未決的重大法律訴訟, 法律訴訟,2023年10-K表格,或已知政府當局正在考慮的任何重大法律訴訟。
第 1A 項 — 風險因素
該公司的業務面臨多種風險,其中一些風險是其無法控制的。除了本10-Q表季度報告中列出的其他信息外,公司股東還應仔細考慮第一部分第1A項中討論的風險因素, 風險因素2023 年的 10-K 表格。這些風險因素可能會對公司的業務、經營業績、財務狀況和/或流動性產生重大不利影響,並可能導致我們的經營業績在不同時期出現重大差異。截至2024年3月30日,2023年10-K表格中披露的風險因素沒有重大變化。公司可能會在未來向美國證券交易委員會提交的文件中不時披露此類風險因素的變化或披露其他風險因素。公司目前不知道或目前認為不重要的其他風險和不確定性也可能對其業務、財務狀況或經營業績產生重大不利影響。
第 2 項 — 未註冊的股權證券銷售和所得款項的使用
2023年5月2日,公司現有的股票購買計劃到期,根據該計劃,公司共回購了139,716股公司普通股。2023年8月21日,公司宣佈,公司董事會批准了一項新的股票回購計劃,授權公司在2028年8月20日之前回購最多20萬股公司普通股。公司的新股票回購計劃並未規定其必須以任何特定的每股成本收購公司的普通股。根據該計劃,可以通過私下談判和/或公開市場交易回購股票,包括根據符合《交易法》第10b5-1條的計劃。以下是公司根據新的股票回購計劃在2024年第一季度進行股票回購的摘要。
時期 |
| 總計 的數量 股份 已購買 |
|
| 平均值 已支付的價格 每股 |
|
| 總數 的股份 購買方式為 部分已公開宣佈 計劃或 程式 |
|
| 最大值 的數量 分享那個 可能還會購買 在下面 計劃或 程式 |
| ||||
2023 年 12 月 31 日-2024 年 2 月 3 日 |
|
| 7,174 |
|
| $ | 22.99 |
|
|
| 7,174 |
|
|
| 152,826 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
2024 年 2 月 4 日-2024 年 3 月 2 日 |
|
| 2,072 |
|
|
| 24.10 |
|
|
| 2,072 |
|
|
| 150,754 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
2024 年 3 月 3 日-2024 年 3 月 30 日 |
|
| 830 |
|
|
| 24.01 |
|
|
| 830 |
|
|
| 149,924 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
總計 |
|
| 10,076 |
|
| $ | 23.30 |
|
|
| 10,076 |
|
|
| 149,924 |
|
第 3 項 — 優先證券的違約
沒有。
第 4 項 — 礦山安全披露
不適用。
項目 5 — 其他信息
(a) 無。
(b) 無。
(c) 在2023年第四季度,公司沒有董事或高級管理人員採用或終止S-K法規第408(a)項中每個術語定義的 “第10b5-1條交易安排” 或 “非規則10b5-1交易安排”。
25 |
目錄 |
項目 6 — 展品
3.1) |
| 經修訂的公司註冊證書(合格副本)(參照公司於2020年5月6日提交的10-Q表季度報告附錄3.1併入)。 |
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3.2) |
| 經修訂和重述的公司章程,經修訂至2022年3月11日(參照公司於2022年3月11日提交的8-K表最新報告附錄3(ii)納入)。 |
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31) |
| 根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第302條通過的《經修訂的1934年證券交易法》第13a-14(a)條要求的認證。* |
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32) |
| 根據根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第906條通過的《美國法典》第13a-14 (b) 條和美國法典第18條的認證。** |
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101) |
| 公司截至2024年3月30日的季度10-Q表季度報告中的以下材料,格式為行內XBRL(可擴展業務報告語言):(i)截至2024年3月30日和2023年4月1日的三個月的簡明合併收益表(未經審計);(ii)截至2024年3月30日和2023年4月1日的三個月的簡明綜合收益表(未經審計);(iii)截至2024年3月30日和2023年4月1日的三個月的簡明綜合收益表(未經審計);(iii)截至2024年3月30日和2023年4月1日的三個月的簡明綜合收益表(未經審計);(iii)截至2024年3月30日和2023年4月1日的三個月的簡明綜合收益表(未經審計);) 截至2024年3月30日和2023年12月30日的簡明合併資產負債表(未經審計);(iv)簡明合併截至2024年3月30日和2023年4月1日的三個月的現金流量表(未經審計);以及(iv)簡明合併財務報表(未經審計)附註。** |
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|
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104) |
| 封面交互式數據文件(格式為 Inline XBRL 幷包含在附錄 101 中)。** |
* 隨函提交。
** 隨函提供
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目錄 |
簽名
根據經修訂的1934年《證券交易法》的要求,註冊人已正式促使經正式授權的下列簽署人代表其簽署本報告。
| 東方公司 |
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| (註冊人)
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日期:2024 年 5 月 6 日 | /s/馬克·埃爾南德斯 |
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| 馬克·埃爾南德斯 總裁兼首席執行官 |
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日期:2024 年 5 月 6 日 | /s/尼古拉斯·弗拉霍斯 |
|
| 尼古拉斯·弗拉霍斯 副總裁兼首席財務官 |
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