附錄 99.1

 

Assertio公佈2024年第一季度財務業績

第一季度產品淨銷售額為3190萬美元

Rolvedon繼續增長，產品淨銷售額為1450萬美元

750萬美元的運營現金流使現金流增加到8,070萬美元

伊利諾伊州森林湖——2024年5月6日——具有向患者提供差異化產品的綜合商業能力的製藥公司Assertio Holdings, Inc.（“Assertio” 或 “公司”）（納斯達克股票代碼：ASRT）今天公佈了截至2024年3月31日的第一季度財務業績。

臨時首席執行官希瑟·梅森表示：“我們很高興地報告第一季度表現強勁，因為我們的團隊將繼續努力執行我們的業務計劃，並尋求發展Assertio，以造福股東。”“受診所市場持續滲透的推動，Rolvedon自推出以來連續第五個季度實現需求增長。此外，我們完成了Rolvedon當日給藥試驗的註冊，並預計數據將在年底前公佈，這將為通過醫學會指南實現差異化提供潛在的機會。我們將繼續致力於我們的精益推廣平臺，堅定不移地努力發展業務，努力確保更多的新資產，以推動銷售增長和增量現金流的產生。”

梅森總結説：“我們重申了2024年的指導方針，要求產品淨銷售額為1.1億至1.25億美元，調整後的 EBITDA1 為2000萬至3000萬美元。”

財務摘要（未經審計）：

第一季度的業績包括以下要點（鑑於Spectrum的收購以及2023年第三季度Indocin的仿製藥競爭，我們在下面的討論重點是2024年第一季度與2023年第四季度的比較）：

▪ 受銷量增長的推動，Rolvedon的淨產品銷售額從2023年第四季度（Assertio的第一個完整季度）的1,100萬美元增至2024年第一季度的1450萬美元。

▪ 受影響數量和定價的仿製藥競爭的推動，2024年第一季度的Indocin產品淨銷售額為870萬美元，低於2023年第四季度的1,080萬美元。

•2024年第一季度的毛利率3為65％，其中包括410萬美元的Rolvedon購買會計庫存分期攤還款。不包括逐步攤銷，第一季度的毛利率為78％，而2023年第四季度為79％。

•2024年第一季度的銷售和收購支出為1,850萬美元，低於2023年第四季度的2400萬美元，這得益於公司為減少支出並調整其當前投資組合而採取的行動。

•2024年第一季度調整後的息税折舊攤銷前利潤為740萬美元，高於2023年第四季度的450萬美元，這主要是由於銷售和併購支出減少的影響。

1 有關調整後息税折舊攤銷前利潤指引與淨虧損對比的信息，請參閲下文 “非公認會計準則財務指標”。

2 非公認會計準則指標與所附表中相應的公認會計原則指標相一致。

3 毛利率表示產品淨銷售減去銷售成本與產品淨銷售額的比率。

資產負債表和現金流

•Assertio在2024年第一季度從運營中產生了約750萬美元的現金流。

•截至2024年3月31日的季度，現金及現金等價物總額為8,070萬美元，

•截至2024年3月31日，可轉換債務的未償本金餘額為4000萬美元，要到2027年9月才能到期。

2024 年全年財務指導

Assertio 重申了 2024 年 3 月 11 日公佈的 2024 年運營指導方針：

電話會議和投資者演示信息

Assertio的管理層今天將主持電話會議，討論其2024年第一季度的財務業績：

要觀看網絡直播、錄製的電話會議重播和其他材料，請訪問Assertio的投資者關係網站 http://investor.assertiotx.com/overview/default.aspx。請在網絡直播開始前至少 15 分鐘進行連接，以確保有足夠的時間下載網絡直播可能需要的任何軟件。重播將在電話會議結束大約兩小時後在Assertio的投資者網站上播出。

關於 Assertio

Assertio是一家商業製藥公司，具有全面的商業能力，為患者提供差異化產品。我們通過收購或許可經批准的產品來建立我們的商業投資組合。我們的商業能力包括通過銷售隊伍和非個人促銷模式進行營銷、通過付款人合同獲得市場準入以及貿易和分銷。要了解有關 Assertio 的更多信息，請訪問 www.assertiotx.com。

投資者聯繫人

馬特·克雷普斯，董事總經理

達羅合夥人

M: 214-597-8200

mkreps@darrowir.com

4 有關將調整後的息税折舊攤銷前利潤指導與淨虧損進行對賬的信息，請參閲下文 “非公認會計準則財務指標”。

前瞻性陳述

本通訊中的陳述包括前瞻性陳述。根據當前的信念，前瞻性陳述可能會討論有關未來計劃、趨勢、事件、經營業績或財務狀況或其他方面的目標、意圖和期望。前瞻性陳述僅代表其發表之日或陳述中註明的日期，不應作為對未來事件的預測，因為無法保證這些陳述中反映的事件或情況將會實現或將會發生。前瞻性陳述通常可以（但並非總是如此）通過使用前瞻性術語來識別，包括 “預測”、“近似”、“相信”、“可能”、“估計”、“目標”、“打算”、“可能”、“機會”、“計劃”、“潛力”、“項目”、“前瞻性”、“追求”、“應該”、“應該”、“戰略”，” “目標”、“意願” 或這些詞語和短語的否定詞，這些詞語和短語的其他變體或類似的術語。這些前瞻性陳述涉及風險和不確定性，可能導致實際結果與陳述所設想的結果存在重大差異，包括：Assertio增長Rolvedon銷售的能力以及Rolvedon和Assertio其他產品的商業成功和市場接受度；Assertio利用其銷售隊伍和非個人促銷模式能力成功制定和執行其銷售、營銷和促銷策略的能力；Generation的進入和銷售對銷售和利潤的影響 Assertio 產品的圖片和/或其他與Assertio的任何產品競爭的產品（包括醫院和其他機構，包括503B複合商，我們認為這違反了《食品、藥品和化粧品法》的某些規定）競爭的吲哚美辛栓劑；額外仿製藥批准的時間和影響，以及近期仿製藥Indocin產品獲得批准和推出的不確定性（這些產品不受專利保護，由於8月份而面臨仿製藥競爭）2023 年批准並推出仿製吲哚美辛栓劑和2024年1月批准並隨後推出仿製吲美辛（口服混懸劑產品）；任何新業務無法成功整合，或者合併後的公司無法實現預計的成本節約、某些税收資產的價值、協同效應和增長，或者此類收益可能需要比預期更長的時間和/或成本更高才能實現的風險；預期的行業趨勢，包括定價壓力和管理型醫療保健做法；Assertio吸引和留住高管領導層和關鍵員工的能力，包括與之相關的能力我們的持續尋找常任首席執行官的能力；Assertio的第三方製造商以商業上合理的條件並遵守其對Assertio的合同義務為Assertio的每種產品生產足夠數量的商業上可銷售的庫存和活性藥物成分的能力，以及Assertio維持依賴單一來源供應商的供應鏈的能力；任何訴訟或政府調查（包括未決和潛在的未來）的結果和Assertio的意圖與Spectrum合併和/或最近批准和啟動仿製吲哚美辛栓劑有關的股東訴訟、反壟斷訴訟、阿片類藥物相關政府調查和阿片類藥物相關訴訟，以及Spectrum的傳統股東和其他訴訟及其他爭議和訴訟，以及與之相關的成本和支出；Assertio的財務成本和臨牀試驗結果，包括來自Rolvedon當日給藥試驗數據的範圍，如果完成，可能會支持正在進行的商業化工作；Assertio遵守與產品開發或推廣相關的法律和監管要求；商業化協議獲得的收入及其會計處理的變化；Assertio的普通股維持遵守納斯達克資本市場最低收盤價要求，即每股至少1.00美元，特別是鑑於Assertio的股票交易價格低於或僅略高於每股1.00美元；以及Assertio獲得和維持知識產權的能力保護其產品的產權，並在不侵犯他人知識產權的情況下經營其業務。有關可能導致實際業績與前瞻性陳述所設想的結果存在重大差異的其他因素的討論，請參閲Assertio的10-K表年度報告、10-Q表季度報告以及向美國證券交易委員會提交的其他文件中描述的風險。這些風險和不確定性中有許多可能會因突發公共衞生事件和總體宏觀經濟狀況而加劇。除非法律要求，否則Assertio不承擔任何更新前瞻性陳述的義務，特此免除任何更新前瞻性陳述的義務。

非公認會計準則財務指標

為了補充公司在美國公認會計原則（“GAAP”）基礎上公佈的財務業績，公司將有關息税折舊攤銷前利潤、調整後息税折舊攤銷前利潤、調整後收益和調整後每股收益的非公認會計準則指標的信息列為有用的運營指標。公司認為，這些非公認會計準則財務指標的列報，結合公認會計原則下的業績和隨之而來的對賬情況，可以為分析師、投資者、貸款人和公司管理層在評估公司各時期的業績和業績時提供補充信息。公司內部使用這些非公認會計準則指標來了解、管理和評估公司的業績，部分用於確定執行官和員工的獎金。這些非公認會計準則財務指標應被視為對根據公認會計原則計算的淨收益或其他財務指標的補充，而不是替代或優於淨收益或其他財務指標。我們使用的非公認會計準則財務指標的計算方法可能與其他公司使用的非公認會計準則指標不同，因此可能無法與之相提並論。

本新聞稿還包括預計的全年非公認會計準則調整後息税折舊攤銷前利潤信息，公司認為這使投資者能夠更好地瞭解業務的預期業績，但應將其視為對根據公認會計原則計算的財務指標的補充，而不是替代或優於根據公認會計原則計算的財務指標。本新聞稿中未提供估計的非公認會計準則調整後息税折舊攤銷前利潤與估計淨收入的對賬情況，因為估計淨收入所必需的一些信息，例如所得税、或有對價的公允價值變動和股票薪酬，尚無法確定或獲得這些金額，如果沒有不合理的努力，公司無法量化這些需要包含在估計淨收益中的金額。

指定物品

本新聞稿中提出的非公認會計準則指標不包括特定項目。公司認為特定項目是重要的收入/支出項目，不代表當前的業務。特定項目可能包括對利息支出和利息收入的調整、所得税支出（收益）、折舊費用、攤銷費用、公司不再銷售的產品的銷售儲備調整、股票薪酬支出、或有對價或衍生負債的公允價值調整、重組費用、因購買會計而增加的公允價值存貨的攤銷、交易相關成本、長期資產和不屬於流動資產的調整產生的收益、損失或減值運營、遞延所得税資產估值補貼的變化以及債務再融資或清償產生的收益或損失。

綜合虧損的簡明合併報表

（以千計，每股金額除外）

（未經審計）

 

簡明的合併資產負債表

（以千計，股票和每股數據除外）

 

簡明的合併現金流量表

（以千計）

（未經審計）

 

公認會計準則淨虧損與非公認會計準則息税折舊攤銷前利潤和調整後息税折舊攤銷前利潤的對賬

（以千計）

（未經審計）

(1) 在每個報告期重新衡量或有對價的公允價值，在或有對價安排結算之前，基礎投入變動所產生的公允價值變動被確認為運營支出的收益或支出。

(2) 截至2023年3月31日的三個月中，債務相關支出包括約880萬澳元的誘導轉換費用和約110萬美元的直接交易成本，這些成本是私下協商交換公司2027年到期的6.5％的可轉換優先票據本金3,000萬美元所產生的。

(3) 代表與收購Spectrum相關的交易相關費用，該收購於2023年7月31日結束。

(4) 代表該期間確認的無形資產減值損失。

(5) 重組成本是指與公司宣佈的重組計劃相關的非經常性成本。

(6) 截至2024年3月31日、2023年12月31日和2023年3月31日的三個月，其他調整如下（以千計）：

GAAP淨虧損和每股淨虧損的對賬至

非公認會計準則調整後收益和調整後每股收益 (1)

（以千計，每股金額除外）

（未經審計）

(1) 此處包含的某些調整與公司將GAAP淨虧損與非公認會計準則調整後的息税折舊攤銷前利潤對賬中反映的調整相同，因此應與該對賬和相應腳註一起閲讀。

(2) 當效應為稀釋時，公司對其可轉換債務使用如果轉換法來計算公認會計原則和非公認會計準則攤薄後的每股收益。根據折算法，公司假設2027年可轉換票據在每個已發行和未償還期的期初進行了轉換。因此，扣除税款的利息支出以及與2027年可轉換票據相關的任何其他損益表影響，將計回計算攤薄後每股收益時使用的淨收益。

在截至2024年3月31日的三個月中，公司按IF轉換法可能具有稀釋性的可轉換債券和國庫股法下的股票獎勵未包含在GAAP淨虧損攤薄後的每股淨虧損的計算中，如果轉換法下可能具有稀釋性的可轉換債務，則不包括在非公認會計準則調整後收益和調整後的每股收益中，因為這樣做會產生反稀釋作用。但是，在計算非公認會計準則調整後收益和調整後每股收益時，將美國國庫法下可能具有攤薄作用的股票獎勵包括在內，因為這種影響具有稀釋性。

在截至2023年12月31日的三個月和截至2023年3月31日的三個月中，公司在折算法下可能具有稀釋性的可轉換債券以及根據國庫股法可能具有稀釋性的股票獎勵均未包括在GAAP攤薄後每股淨虧損的計算中，因為這樣做會產生反稀釋作用。但是，在計算非公認會計準則調整後收益和調整後每股收益時，公司在計算非公認會計準則調整後收益和調整後每股收益時都包括了公司可能具有稀釋性的可轉換債務，以及根據國庫股法可能具有稀釋性的股票獎勵。

(3) 代表相應期間INDOCIN或有對價的應計應付現金（如果有），按INDOCIN年度淨銷售額超過2,000萬美元的20％特許權使用費計算。

(4) 在截至2023年12月31日的三個月中，代表與確認遞延所得税資產全額估值補貼相關的所得税支出金額。

(5) 代表公司根據不包括調整後收益的税前調整的税收影響而進行的所得税費用調整。不計入調整後收益的税前調整的税收影響按聯邦和州混合法定税率25％計算。