目錄表
依據第424(B)(2)條提交
註冊號:333-279023
招股説明書副刊(至2024年5月1日的招股説明書)
$1,000,000,000
普通股
我們已分別與Truist Securities,Inc.,Jefferies LLC,Mizuho Securities USA LLC,RBC Capital Markets,LLC和Regions Securities LLC(各自為“銷售代理”),以及我們的投資顧問Ares Capital Management LLC(“Ares Capital Management”)和我們的管理人Ares Operations LLC(“Ares Operations”)(統稱為“股權分配協議”)簽訂了各自的股權分配協議,涉及根據本招股説明書附錄和隨附的招股説明書提供和出售我們普通股的股份。根據股權分派協議的條款,我們可以不時通過銷售代理髮售總髮行價高達1,000,000,000美元的普通股。本次發售金額包括與先前根據股權分派協議及根據日期為2024年2月7日的招股説明書補編及隨附的日期為2021年6月3日的招股説明書有關的普通股所得款項總額85,310,124.55美元,該等招股説明書構成我們於2021年6月3日提交給美國證券交易委員會(“美國證券交易委員會”)的N-2ASR表格註冊聲明(文件編號333-256733)(“預先註冊聲明”)的一部分。截至本招股説明書附錄及隨附的招股説明書,我們可以發售總髮行價高達914,689,875.45美元的普通股。
Ares Capital Corporation是一家專業金融公司,是一家在馬裏蘭州註冊成立的封閉式、非多元化管理投資公司。根據修訂後的1940年《投資公司法》,我們選擇作為一家商業發展公司進行監管。我們的投資目標是通過債務和股權投資產生當前收入和資本增值。我們主要投資於第一留置權優先擔保貸款(包括“unitranche”貸款,這是結合優先和次級債務的貸款,通常處於第一留置權地位),以及第二留置權優先擔保貸款。除了優先擔保貸款,我們還投資次級債務(有時稱為夾層債務),在某些情況下包括股本部分,以及優先股。在較小程度上,我們還進行普通股權投資。
我們由我們的投資顧問Ares Capital Management進行外部管理,Ares Capital Management是Ares Management Corporation的子公司,Ares Management Corporation是一家上市的全球領先的另類投資管理公司。阿瑞斯運營公司是阿瑞斯管理公司的子公司,為我們的運營提供某些必要的行政和其他服務。
我們的普通股在納斯達克全球精選市場交易,代碼為“ARCC”。2024年4月24日,我們普通股在納斯達克全球精選市場的官方收盤價為美元
根據本招股説明書補編及隨附的招股説明書,本公司普通股的銷售(如果有的話)可在1933年修訂的《證券法》(下稱《證券法》)下的第415(A)(4)條所界定的“按市場發售”的交易中進行,包括但不限於直接在或通過納斯達克全球精選市場進行的銷售、向或通過做市商進行的銷售、通過任何其他現有交易市場或電子通信網絡進行的銷售、以及法律允許的任何其他方式進行的交易,包括但不限於私下協商的交易,其中可能包括大宗交易。正如我們和銷售代理可能會同意的那樣。銷售代理不需要出售任何特定數量或美元金額的普通股,但將按照銷售代理與我們共同商定的條款,以符合其正常交易和銷售實踐的商業合理努力進行所有銷售。
每名銷售代理將有權獲得最高可達1.50根據股權分配協議,通過其作為銷售代理出售的任何普通股的銷售總價的%,如本文“分配計劃”中進一步描述的那樣。就代表本公司出售普通股而言,每名銷售代理可被視為證券法所指的“承銷商”,而每名銷售代理的補償可被視為承銷佣金或折扣。
投資我們的普通股涉及風險。在決定投資我們的普通股之前,您應仔細考慮從所附招股説明書第15頁開始的“風險因素”項下討論的事項,以及本招股説明書附錄和隨附的招股説明書中以引用方式併入或被視為併入的文件中所討論的事項。
本招股説明書增刊和隨附的招股説明書簡明扼要地提供了有關我們的重要信息,您在投資我們的普通股之前應該知道這些信息。吾等亦可授權就本次發售向閣下提供一份或多份免費撰寫招股章程(該等免費撰寫招股章程及本招股章程副刊以下統稱為“招股章程副刊”)。在您投資之前,請閲讀本招股説明書附錄和隨附的招股説明書,以及以參考方式併入的文件,並保存它們以備將來參考。我們向美國證券交易委員會提交年度、季度和當前報告、委託書和其他信息。這些信息可通過撥打我們付費電話(310)201-4200、通過發送電子郵件至IRARCC@aresmgmt.com或在我們的網站www.aresCapital alcorp.com上免費獲取。美國證券交易委員會還設有一個網站www.sec.gov,其中包含此類信息。本招股説明書附錄或隨附的招股説明書中不包含本文提及的網站上的信息。
美國證券交易委員會和任何國家證券委員會都沒有批准或不批准這些證券,也沒有確定本招股説明書附錄或隨附的招股説明書是否真實或完整。任何相反的陳述都是刑事犯罪。
Truist證券 |
| Jefferies LLC |
| 瑞穗 |
| 加拿大皇家銀行資本市場 | 地區證券有限責任公司 |
本招股説明書增刊日期為2024年5月1日。
目錄表
説明性説明
本招股説明書補充資料涵蓋根據股權分派協議發售、發行及出售普通股,總髮行價最高可達1,000,000,000美元。
2024年2月7日,我們根據事先註冊聲明提交了一份招股説明書補充文件,規定設立“按市場”發售,允許我們不時根據股權分配協議發行和出售普通股,總髮行價高達1,000,000,000美元(“ATM計劃”)。吾等於於2024年5月1日提交N-2ASR表格(檔案號333-279023)(“註冊聲明”)後,終止根據先行註冊聲明進行的所有發售,並根據股權分派協議第5(E)節提交本招股説明書補充註冊聲明。股權分配協議的條款沒有變化。
截至本招股説明書增刊之日,我們已通過自動櫃員機計劃出售了總計4,237,053股普通股,總收益為85,310,124.55美元。因此,根據自動櫃員機計劃,我們可以發行和出售我們的普通股,總髮行價為914,689,875.45美元。在提交登記聲明後,根據股權分派協議,將不會根據事先註冊聲明進一步出售我們的普通股。
S-I
目錄表
你只應依賴本招股章程增刊及隨附的招股章程所載的資料、本招股章程增刊及隨附的招股章程參考文件所載的資料,或吾等向閣下提供的任何其他資料。我們沒有授權任何其他人向您提供不同的信息,銷售代理也沒有授權。如果有人向你提供了不同或不一致的信息,你不應該依賴它。我們不會,銷售代理也不會在任何不允許要約或出售的司法管轄區出售這些證券。閣下應假設本招股章程增刊及隨附的招股章程所載資料僅於本招股章程增刊封面或隨附的招股章程(視何者適用而定)的日期為準確。自那以來,我們的業務、財務狀況、運營結果和前景可能發生了變化。本招股説明書副刊可能會增加、更新或更改隨附的招股説明書所載的資料。如果本招股説明書附錄中的信息與隨附的招股説明書中的信息不一致,本招股説明書附錄將適用,並將取代隨附的招股説明書中的該信息。
招股説明書副刊
目錄
| 頁面 | |
前瞻性陳述 | S-1 | |
“公司”(The Company) | S-3 | |
供品 | S-6 | |
費用及開支 | S-7 | |
收益的使用 | S-11 | |
普通股價格區間及分配 | S-13 | |
大寫 | S-14 | |
配送計劃 | S-15 | |
法律事務 | S-19 | |
以引用方式併入某些資料 | S-20 |
S-II
目錄表
招股説明書
目錄
| 頁面 | |
招股説明書摘要 | 1 | |
“公司”(The Company) | 1 | |
產品和服務 | 4 | |
費用及開支 | 6 | |
財務亮點 | 10 | |
風險因素 | 14 | |
前瞻性陳述 | 16 | |
收益的使用 | 18 | |
普通股價格區間及分配 | 20 | |
管理層對財務狀況和經營成果的探討與分析 | 22 | |
高級證券 | 23 | |
業務 | 24 | |
投資組合公司 | 25 | |
管理 | 74 | |
某些關係和相關交易 | 78 | |
控制人與主要股東 | 79 | |
資產淨值的確定 | 81 | |
股息再投資計劃 | 82 | |
美國聯邦所得税的某些重要考慮因素 | 83 | |
證券説明 | 91 | |
我們的股本説明 | 92 | |
我們的優先股説明 | 99 | |
我們的認購權説明 | 100 | |
我們的認股權證説明 | 101 | |
我們的債務證券説明 | 103 | |
對我們單位的描述 | 117 | |
低於資產淨值的普通股銷售 | 118 | |
發行認股權證或證券以認購或可轉換為本公司普通股股份 | 123 | |
監管 | 124 | |
保管人、移轉及派息代理人及司法常務官 | 130 | |
經紀業務配置和其他做法 | 131 | |
配送計劃 | 132 | |
法律事務 | 134 | |
獨立註冊會計師事務所 | 135 | |
可用信息 | 136 | |
以引用方式併入某些資料 | 137 |
S-III
目錄表
前瞻性陳述
本招股説明書附錄及隨附的招股説明書中包含或引用的部分陳述為前瞻性陳述,與未來事件或我們未來的業績或財務狀況有關。本招股説明書補編和隨附的招股説明書中包含的前瞻性陳述,包括我們在此和其中引用的文件,涉及許多風險和不確定因素,包括有關以下方面的陳述:
● | 我們或我們的投資組合公司的未來業務、運營、經營結果或前景; |
● | 當前和未來投資的回報或影響; |
● | 信貸市場流動性長期下降對我們業務的影響; |
● | 總體經濟變化、經濟放緩、通脹上升和經濟衰退風險; |
● | 管理我們的業務或我們投資組合公司的業務或我們的競爭對手的業務的法律或法規(包括其解釋)的變化的影響; |
● | 我們對投資組合公司的投資估值,特別是那些沒有流動性交易市場的公司; |
● | 我們收回未實現虧損的能力; |
● | 我們有能力成功投資於本次發行所籌得的任何資金; |
● | 市場狀況和我們進入不同債務市場以及額外債務和股權資本的能力,以及我們有效管理資本資源的能力; |
● | 我們的合同安排和與第三方的關係; |
● | 整體經濟的狀況; |
● | 供應鏈限制對我們的投資組合公司和全球經濟的影響; |
● | 圍繞全球金融穩定的不確定性; |
● | 以色列與哈馬斯的戰爭; |
● | 全球航運活動的中斷; |
● | 俄羅斯-烏克蘭戰爭、能源價格和其他大宗商品波動的可能性以及它們對我們投資的行業的影響; |
● | 我們目前和未來投資組合公司的財務狀況及其實現目標的能力; |
● | 信息技術系統故障、數據安全漏洞、數據隱私合規、網絡中斷和網絡安全攻擊的影響; |
● | 我們有能力預測和確定在環境、社會和治理問題上不斷變化的市場預期,包括我們投資組合公司的供應鏈和運營的環境影響; |
● | 我們成功完成和整合任何收購的能力; |
● | 任何訴訟或監管程序的結果和影響; |
S-1
目錄表
● | 我們的現金資源和營運資本是否充足; |
● | 任何股利分配的時間、形式和數額; |
● | 投資組合公司運營產生現金流的時間(如果有的話); |
● | 我們的投資顧問有能力為我們尋找合適的投資,並監督和管理我們的投資;以及 |
● | 全球利率的波動。 |
我們使用諸如“預期”、“相信”、“預期”、“打算”、“項目”、“估計”、“將”、“應該”、“可能”、“將”、“可能”以及類似的表述來識別前瞻性表述,儘管並非所有前瞻性表述都包括這些詞語。由於任何原因,我們的實際結果和狀況可能與前瞻性陳述中暗示或表達的情況大不相同,包括隨附的招股説明書中的“風險因素”中陳述的因素,以及本招股説明書附錄和隨附的招股説明書中包含的其他信息,包括我們通過引用納入本文和其中的文件。
我們基於截至本招股説明書附錄或隨附的招股説明書(視情況而定)提交之日可獲得的信息,包括通過引用納入的任何文件,我們沒有義務更新任何此類前瞻性陳述。儘管我們沒有義務修改或更新任何前瞻性聲明,無論是由於新信息、未來事件或其他原因,我們仍建議您參考我們可能直接向您作出的或通過我們已向您提交的報告或未來可能向美國證券交易委員會提交的報告中所披露的任何其他信息,包括Form 10-K年度報告、Form N-2註冊聲明、Form 10-Q季度報告以及當前的Form 8-K報告。
S-2
目錄表
該公司
本摘要重點介紹了本招股説明書附錄和隨附的招股説明書中其他部分包含的信息。它並不完整,可能沒有包含您可能需要考慮的所有信息。你應仔細閲讀隨附的招股説明書中“風險因素”項下列出的更詳細信息,以及本招股説明書附錄和隨附的招股説明書中包含或通過引用併入的其他信息。除文意另有所指外,“吾等”、“本公司”及“阿瑞斯資本”是指阿瑞斯資本公司及其合併附屬公司;“阿瑞斯資本管理公司”及“我們的投資顧問”是指阿瑞斯資本管理有限公司;“阿瑞斯營運”及“我們的管理人”是指阿瑞斯營運有限公司;而“阿瑞斯”及“阿瑞斯管理”是指阿瑞斯管理公司及其聯屬公司(不包括其聯屬基金的投資組合公司)。
概述
Ares Capital是一家馬裏蘭州公司,是一家專業金融公司,是一家封閉式、非多元化管理投資公司。我們選擇根據經修訂的1940年投資公司法及其頒佈的規則和法規(“投資公司法”)接受業務發展公司(“BDS”)監管。我們成立於2004年4月16日,最初融資於2004年6月23日,並於2004年10月8日完成首次公開募股。截至2024年3月31日,我們是市值最大的公開交易BDS,總資產約為243億美元。
根據我們的投資諮詢和管理協議,我們由我們的投資顧問Ares Capital Management進行外部管理,Ares Capital Management是Ares Management(紐約證券交易所代碼:ARES)的子公司,Ares Management是一家上市的全球領先的另類投資管理公司。我們的管理人,阿瑞斯管理公司的子公司阿瑞斯運營公司,為我們的運營提供某些行政和其他必要的服務。
我們的投資目標是通過債務和股權投資產生當前收入和資本增值。我們主要投資於美國中端市場公司,我們認為這些公司的初級資本供應有限,投資機會最具吸引力。然而,我們可能會不時投資於規模較大或規模較小的公司。我們一般用“中端市場”一詞來指年EBITDA在1,000萬美元至2,500億美元之間的公司.這裏使用的EBITDA代表扣除淨利息費用、所得税費用、折舊和攤銷前的淨收益。
我們主要投資於第一留置權優先擔保貸款(包括“unitranche”貸款,這是結合優先和次級債務的貸款,通常處於第一留置權地位),以及第二留置權優先擔保貸款。除了優先擔保貸款,我們還投資次級債務(有時稱為夾層債務),在某些情況下包括股本部分,以及優先股。第一留置權和第二留置權優先擔保貸款通常是優先債務工具,排在給定投資組合公司的次級債務之前。次級債務和優先股次於優先貸款,通常是無擔保的。我們對企業借款人的投資一般在每個企業借款人3000萬美元到5億美元之間。然而,投資規模可能或多或少超過這些範圍,並可能根據我們的資本可獲得性、我們投資組合的構成以及一般微觀和宏觀經濟因素等因素而有所不同。
在較小程度上,我們還進行普通股權投資,通常是2000萬美元以下的非控制性股權投資(通常與同時進行的債務投資一起進行)。然而,我們可能會增加這些投資的規模或改變其性質。
考慮到我們對經營所處的經濟和信貸環境等問題的看法,這類投資的比例將隨着時間的推移而變化。在追求我們的投資目標時,我們通常尋求自主發起投資,並領導投資過程。
我們投資的工具通常不會得到任何評級機構的評級,但我們認為,如果對此類工具進行評級,它們將低於投資級(穆迪投資者服務公司評級低於“Baa3”,惠譽評級公司評級低於“BBB-”,或標準普爾評級服務公司評級低於“BBB-”),根據這些實體制定的指導方針,這表明在發行人支付利息和償還本金的能力方面具有主要的投機性特徵。評級低於投資級的債券有時被稱為“高收益債券”或“垃圾債券”。我們可以無限制地投資於任何評級的債務或其他證券,以及未經任何國家公認的統計評級機構評級的債務或其他證券。
S-3
目錄表
我們相信,我們的投資顧問Ares Capital Management能夠利用Ares Management目前的投資平臺、資源和與金融贊助商、金融機構、對衝基金和其他投資公司的現有關係,為我們提供有吸引力的投資機會。除了交易流程,Ares投資平臺還幫助我們的投資顧問分析、組織和監控投資。Ares已存在超過2500年,其合作伙伴在管理、諮詢、承銷和重組公司方面平均擁有約2500年的投資經驗。我們可以接觸到阿瑞斯的投資專業人員和管理專業人員,他們在會計、財務、法律、合規、運營、信息技術、人力資源和投資者關係方面提供幫助。截至2023年12月31日,阿瑞斯擁有950多名投資專業人員和1,850多名行政專業人員。
雖然我們的主要重點是通過投資於第一和第二留置權優先擔保貸款、次級債務和優先股,以及在較小程度上符合條件的投資組合公司的股權證券來產生當前收入和資本增值,但根據投資公司法的允許,我們也可以將高達30%的投資組合投資於不符合條件的資產。請參閲所附招股説明書中的“規定”。具體地説,作為這一30%籃子的一部分,我們可以投資於不被視為“合格的投資組合公司”(根據投資公司法的定義)的實體,包括位於美國境外的公司、根據投資公司法的某些例外情況運營的實體,以及其公開股票市值超過投資公司法規定的水平的上市實體。
常春藤資產管理公司,L.P.
截至2024年3月31日,我們的投資組合公司常春藤資產管理公司(Iham),一家資產管理公司和在美國證券交易委員會註冊的投資顧問,管理着21輛車(此類車輛統稱為Iham Vehicles)。截至2024年3月31日,Iham管理的資產約為133億美元。截至2024年3月31日,我們在Iham的投資的攤餘成本和公允價值分別為18億美元和20億美元。關於Iham註冊為註冊投資顧問一事,2012年3月30日,我們獲得了美國證券交易委員會的豁免,允許我們在符合某些條件的情況下,直接或間接擁有Iham最多100%的未償還股權,並在Iham進行額外投資。Iham或某些Iham車輛可不時向我們購買投資或向我們出售投資,每種情況下的價格均等於交易時確定的此類投資的公平市場價值。
有關Iham的更多信息,請參閲《管理層對財務狀況和運營結果的討論和分析-投資組合和投資活動-常春藤資產管理公司,L.P.》。以及本公司截至2023年12月31日的綜合財務報表附註4截至2023年12月31日的Form 10-K年度報告,於2024年2月7日提交給美國證券交易委員會本公司於2024年5月1日向美國美國證券交易委員會提交的10-Q表格季度報告(以下簡稱“2024年第一季度報告”)以及截至2024年3月31日的三個月的綜合財務報表(“本公司截至2024年3月31日止三個月的綜合財務報表”)以引用方式併入本公司的財務報表中。
高級直接貸款計劃
我們已經與Varagon Capital Partners成立了一家合資企業,以提供某些優先留置權擔保貸款,包括某些主要面向美國中端市場公司的伸展優先和統一評級貸款。該合資企業被稱為高級直接貸款計劃,LLC(d/b/a“高級直接貸款計劃”或“SDLP”)。2016年7月,我們和Varagon及其客户完成了SDLP的初步融資。SDLP一般可以承諾和持有高達4.5億美元的個人貸款。SDLP在交易完成時資本化,與SDLP有關的所有投資組合決定和一般所有其他決定必須由SDLP的投資委員會批准,該委員會由我們和Varagon的代表組成(需獲得各自代表的批准)。
我們以附屬證書(“SDLP證書”)的形式向SDLP提供資本,而Varagon及其客户以優先票據、中期融資票據和SDLP證書的形式向SDLP提供資本。截至2024年3月31日,我們和Varagon的一個客户分別擁有87.5%和12.5%的未償還SDLP證書。
截至2024年3月31日,我們和Varagon及其客户已同意向SDLP提供總計62億美元的資本,其中約52億美元已獲得資金。截至2024年3月31日,我們同意向SDLP提供14億美元(有待上文所述的SDLP批准),其中13億美元已獲得資金。截至2024年3月31日,SDLP承諾為其投資組合中的某些公司提供2.46億美元的延遲提取貸款,這筆貸款已如上所述獲得SDLP投資委員會的批准,其中我們承諾了5700萬美元。有關SDLP的更多信息,請參閲“管理層對財務狀況和經營成果的討論和分析--投資組合和投資
S-4
目錄表
活動-高級直接貸款計劃“和我們2023年年度報告和2024年第一季度季度報告中包含的合併財務報表附註4。
戰神資本管理有限責任公司
截至2023年12月31日,我們的投資顧問Ares Capital Management由大約185名美國投資專業人士組成的發起、投資、投資組合管理和估值團隊提供服務,並由Ares Credit Group的某些合作伙伴領導:KIPP Deveer、Mitchell Goldstein和Michael Smith。Ares Capital Management利用Ares的投資平臺,並從Ares投資專業人士的重要資本市場、交易和研究專業知識中獲益。Ares Capital Management的投資委員會有八名成員,主要由Ares Credit Group在美國的某些合作伙伴組成。
我們的公司信息
我們的行政辦公室位於星光大道2000號12號這是地址:加利福尼亞州洛杉磯市,郵編:90067,電話:(310201-4200)。我們的主要執行辦公室位於這是地址:紐約,郵編:10167,電話:
S-5
目錄表
供品
發行人 |
| 阿瑞斯資本公司 |
我們提供的普通股 | 總最高發行價高達1,000,000,000美元的普通股。截至本文日期,總髮行價高達914,689,875.45美元的普通股仍可根據本招股説明書補充發行。 | |
本次發行前已發行的普通股 | 截至2024年4月24日,已發行股票為607,763,554股。 | |
要約方式 | 可能不時通過Truist Securities,Inc.、Jefferies LLC、Mizuho Securities USA LLC、RBC Capital Markets、LLC和Regions Securities LLC作為銷售代理,使用商業上合理的努力進行的“在市場”發售。請參閲本招股説明書增刊內的“分銷計劃”。 | |
收益的使用 | 我們預計將用此次發行的淨收益償還我們債務安排下的某些未償債務和/或用於一般企業用途,包括根據我們的投資目標投資於投資組合公司。請參閲“收益的使用”。 | |
風險因素 | 投資我們的普通股涉及風險。請參閲我們2023年年報中的“風險因素”,該報告通過引用併入本文的招股説明書中,並在美國證券交易委員會於本日或之後提交的文件中的類似標題下,通過引用納入本招股説明書副刊和隨附的招股説明書中。 | |
納斯達克全球精選我們普通股的市場代碼 | 我們的普通股在納斯達克全球精選市場上市,代碼為“ARCC”。 |
S-6
目錄表
費用及開支
下表旨在幫助您瞭解我們普通股的投資者將根據以下假設直接或間接承擔的成本和費用。我們提醒您,下表中顯示的一些百分比是估計數,可能會有所不同。除非上下文另有説明,否則只要本招股説明書附錄或隨附的招股説明書中提及我們的費用或支出,我們將從我們的淨資產中支付該等費用和支出,因此,股東將間接承擔作為Ares Capital的投資者的該等費用或支出。
股東交易費用(佔發行價的百分比): |
|
|
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銷售負荷 |
| %(1) | |
報銷費用 |
| %(2) | |
股息再投資計劃費用 |
| 最高可達$ | (3) |
已支付的股東交易費用總額 |
| % | |
年度費用(佔普通股合併淨資產的百分比)(4): |
|
|
|
基地管理費 |
| %(5) | |
以收入為基礎的費用和資本利得獎勵費用 |
| %(6) | |
借貸資金的利息支付 |
| %(7) | |
其他費用 |
| %(8) | |
已獲得的基金費用和支出 |
| %(9) | |
年度總開支 |
| %(10) |
(1) | 代表我們在本次發行中出售的普通股股票的最高代理佣金。 |
(2) | 這一百分比反映了在本次發行的預計持續時間內估計的發售費用約為80萬美元,並假設我們根據本招股説明書附錄和隨附的招股説明書出售了根據股權分配協議可獲得的所有914,689,875.45美元的普通股。不能保證會根據本招股説明書附錄和隨附的招股説明書出售我們的普通股。 |
(3) | 股息再投資計劃的費用計入“其他費用”。該計劃下的計劃管理人費用由我們支付。如果參與者在終止前通知計劃管理員,選擇讓計劃管理員出售計劃管理員在參與者賬户中持有的部分或全部股份,並將收益匯給參與者,則計劃管理員有權從收益中扣除最高15美元的交易費外加每股0.12美元的手續費。有關更多信息,請參閲我們2023年年報中的“註冊人普通股市場、相關股東事項和發行人購買股權證券-發行人購買股權證券-股息再投資計劃”以及所附招股説明書中的“股息再投資計劃”。 |
(4) | 用於計算此表中百分比的“可歸屬於普通股的合併淨資產”是截至2024年3月31日的三個月我們的平均淨資產為115億美元。 |
(5) | 我們的基本管理費是根據我們的總資產(現金或現金等價物除外,但包括用借來的資金購買的資產)在最近兩個日曆季度結束時的平均價值按1.5%的年利率計算的;但是,如果我們的總資產(現金或現金等價物但包括用借來的資金購買的資產)的平均價值超過(A)200%和(B)我們在最近完成的日曆季度末的淨資產價值的乘積,基本管理費按1.0%的年利率計算。參見我們2023年年報中的項目1.商務投資諮詢和管理協議。 |
(6) | 此項目代表我們的投資顧問的基於收入的費用和資本利得激勵費用,估計方法是按年計算截至2024年3月31日的三個月的基於收入的費用,並加上根據美國公認會計原則(“GAAP”)在截至2024年3月31日的三個月應計的資本利得激勵費用支出,即使截至2024年3月31日的投資諮詢和管理協議下實際上沒有支付資本利得激勵費用。《公認會計準則》要求,資本利得激勵費用應計入計算中的累計未實現資本增值,因為如果實現了這種未實現資本增值,則應支付資本利得激勵費用,即使在計算根據《投資公司法》或投資諮詢和管理協議實際應支付的費用時不允許考慮這種未實現資本增值。此公認會計原則應計項目是根據投資顧問及管理協議計算實際應付的資本利得獎勵費用時所包括的累計已實現資本損益及累計未實現資本折舊總額,再加上總額。 |
S-7
目錄表
累計未實現資本增值。如果該金額在期末為正數,則GAAP要求我們記錄相當於該累計金額的20%的資本利得激勵費用,減去根據GAAP在所有先前期間支付的實際資本利得激勵費用或應計資本利得激勵費用的總額。根據公認會計原則,任何資本利得激勵費用在特定期間產生的應計費用,如果累計金額大於上一期間,則可能導致額外費用,或者如果該累計金額低於上一期間,則可能導致先前記錄的費用的沖銷。如果該累計金額為負數,則不存在應計項目。不能保證這種未實現的資本增值在未來會實現,也不能保證應計的金額最終會得到支付。
就本表而言,我們假設這些費用(在資本利得獎勵費用的情況下)是應支付的,並且它們將保持不變,儘管它們是基於我們的業績,除非我們實現了某些目標,否則不會支付。吾等預期於本次發售完成之日起三個月內投資或以其他方式使用本次發售所得款項淨額,並可能擁有資本利得及利息收入,從而可在根據本招股説明書完成發售後第一年向吾等投資顧問支付此等費用。自我們首次公開募股至2024年3月31日,與基於收入的費用和資本利得激勵費用(包括根據GAAP應計的資本利得激勵費用,儘管它們可能不應支付)相關的平均季度費用約佔同期加權平均淨資產的0.69%(年化基礎上為2.75%)。關於我們基於收入的費用和資本利得激勵費用的計算方法,請參閲下文。關於我們之前產生的基於收入的費用和資本利得激勵費用的更多詳細信息,請參閲我們2023年年報中的綜合財務報表附註3和我們2024年第一季度季度報告中的綜合財務報表附註3。
基於收入的費用按季度拖欠,金額相當於我們獎勵前費用淨投資收入(包括應計但尚未收到現金的利息)的20%,受1.75%的季度(7.0%年化)門檻利率和截至每個日曆季度末的“追趕”撥備的限制。根據該條款,在任何日曆季度內,我們的投資顧問在我們的淨投資收入等於1.75%的標準税率之前不會收到基於收入的費用,但隨後作為“追趕”,我們將獲得我們的激勵前費用淨投資收入的100%,這部分獎勵前費用淨投資收入(如果有)超過了標準税率但低於2.1875%。這一條款的效果是,如果獎勵前費用淨投資收入在任何日曆季度超過2.1875%,我們的投資顧問將獲得獎勵前費用淨投資收入的20%,就像不適用門檻税率一樣。
資本利得激勵費用應每年拖欠,金額相當於從開始到下一年度末累計已實現資本利得的20%,如果有的話,扣除所有已實現資本損失和累計未實現資本折舊後的淨額,減去之前所有年度支付的資本利得激勵費用總額。
我們將推遲支付投資顧問以其他方式賺取的任何基於收入的費用和資本利得激勵費用,如果在最近四個完整的日曆季度期間內,(A)我們向我們的股東的總計分配和(B)我們的淨資產變化(定義為總資產減去負債,在考慮任何基於收入的費用或資本利得激勵費用之前)的總和低於我們在該期間開始時的淨資產(定義為總資產減去負債)的7.0%,則我們將推遲支付該投資顧問以其他方式賺取的任何基於收入的費用和資本利得激勵費用。任何以遞延收入為基礎的費用及資本利得激勵費用將結轉於隨後的計算期間支付,惟該等費用須根據投資顧問及管理協議支付。
這些計算將根據任何股票發行或回購進行調整。
見2023年年報《商務-投資諮詢與管理協議》第1項。
(7) | “借入資金的利息支出”是指在截至2024年3月31日的三個月中,通過年化實際利息和信貸安排支出估計的利息支出,其中包括利率互換的影響。在截至2024年3月31日的三個月中,我們的平均未償還借款約為119億美元,用於利息支出的現金為1.76億美元。截至2024年3月31日,我們的未償還借款約為118億美元(賬面價值約為117億美元)。本項目是基於一項假設,即我們在發售後的借款和利息成本將保持與發售前的類似。我們在任何特定時間可能使用的槓桿量將取決於我們的投資顧問和我們的董事會在任何建議借款時對市場和其他因素的評估。見我們2023年年報中的“風險因素-與我們業務相關的風險-我們借錢,這放大了投資金額的收益或損失的潛力,並可能增加投資於我們的風險”。我們目前被允許借入金額,以使我們的資產覆蓋率,根據《投資公司法》計算,在此類借款後至少等於150%(即,我們每持有1美元,最多能夠借入2美元 |
S-8
目錄表
資產減去我們發行的優先證券以外的所有負債和負債)。見我們2023年年報中的《管理層對財務狀況和經營成果的討論與分析-財務狀況、流動性和資本資源》和我們2024年第一季度報告中的《管理層對財務狀況和經營成果的討論與分析-財務狀況、流動性和資本資源》。
(8) | 包括我們的管理費用,包括根據我們的管理協議支付的基於我們可分配部分的管理費用和Ares運營在履行管理協議下的義務時發生的其他費用,以及所得税。這類費用是通過按年計算截至2024年3月31日的三個月的實際“其他費用”來估算的。我們普通股的持有者(而不是我們的債務證券或優先股的持有者,如果有的話)間接承擔與我們的年度費用相關的成本。見《2023年年報》中的《工商行政管理協議書》。 |
(9) | 我們的股東間接承擔標的基金或其他投資工具的費用,這些基金或其他投資工具根據投資公司法第3(A)條的規定將成為投資公司,但我們投資的投資公司法第3(C)(1)條和第3(C)(7)條(“收購基金”)規定的該定義除外。該等標的基金或其他投資工具在本招股説明書附錄及隨附的招股説明書中稱為“收購基金”。 |
(10) | “年度總支出”佔可歸因於普通股的合併淨資產的百分比高於非槓桿化公司的年度總支出百分比。我們借錢來槓桿化,增加我們的總資產。美國證券交易委員會要求,“年度支出總額”的百分比應按淨資產(定義為總資產減去負債,未計入期間應計的任何基於收入的費用或資本利得激勵費用)的百分比計算,而不是總資產,包括用借來的錢融資的資產。 |
S-9
目錄表
示例
下面的例子展示了關於對我們普通股的假設投資在不同時期的總累計費用的預計美元金額。在計算以下費用時,我們假設我們不會有額外的槓桿,我們的資產都不是現金或現金等價物,我們的年度運營費用將保持在上表所述的水平,投資者將支付上文所述的交易費用,包括1.50%的銷售負擔(與此次發行中出售的股票有關的代理折扣和佣金)。投資顧問及管理協議項下的以收入為基礎的費用及資本利得税激勵費用,假設每年回報率為5%,將不會支付或對以下所示的開支金額影響不大,並不包括在本例中,除非下文特別列明。
| 1年 |
| 3年 |
| 5年 |
| 10年 | |||||
假設年回報率為5%,你將為1,000美元的普通股投資支付以下費用(這些費用都不受資本利得激勵費的影響)(1) | $ | ( | $ | ( | $ | ( | $ | ( | ||||
你需要為1,000美元的普通股投資支付以下費用,假設5%的年回報率完全來自已實現資本淨利得(所有這些都要繳納資本利得激勵費)(2) | $ | (146) | $ | (379) | $ | (577) | $ | (952) |
(1) | 假設我們不會實現扣除所有已實現資本損失和未實現資本折舊後計算的任何資本收益。 |
(2) | 假設不存在未實現資本折舊,年回報率為5%,完全來自已實現資本收益淨額,根據投資諮詢和管理協議的條款不得遞延,因此須支付資本利得獎勵費用。 |
上表旨在幫助您瞭解我們普通股的投資者將直接或間接承擔的各種成本和費用。雖然這個例子假設,按照美國證券交易委員會的要求,年回報率為5%,但我們的表現會有所不同,可能會導致回報率高於或低於5%。如果我們的投資獲得足夠的回報,包括通過實現資本利得,以觸發基於收入的費用或資本利得激勵費用的一大筆金額,我們的費用,以及對我們投資者的回報,將會更高。此外,雖然該示例假設所有股息和分配以資產淨值進行再投資,但如果我們的董事會批准並宣佈現金股息,我們股息再投資計劃中未選擇接受現金的參與者將獲得我們普通股的數量,其確定方法是應支付給參與者的股息總額除以股息估值日收盤時我們普通股的每股市場價格。有關我們股息再投資計劃的更多信息,請參閲我們2023年年報中的“註冊人普通股市場、相關股東事項和發行人購買股權證券-發行人購買股權證券-股息再投資計劃”以及所附招股説明書中的“股息再投資計劃”。
這個例子和上表中的費用不應被視為我們未來費用的表示,作為我們未來可能發生的實際費用(包括債務成本,如果有,以及其他費用),這些實際費用可能比所示的更多或更少。
S-10
目錄表
收益的使用
根據本招股説明書補編及隨附的招股説明書,吾等普通股的銷售可在證券法第415(A)(4)條所界定的“在市場”發售的交易中進行,包括但不限於直接在或透過納斯達克全球精選市場進行的銷售、向或透過做市商進行的銷售或通過任何其他現有交易市場或電子通訊網絡進行的銷售,以及法律允許的任何其他方式,包括但不限於私下協商的交易,包括吾等和銷售代理人可能同意的大宗交易。不能保證會根據本招股説明書附錄和隨附的招股説明書出售我們的普通股。根據本招股説明書附錄及隨附的招股説明書,我們普通股的實際銷售(如果有的話)可能少於本段所述,這取決於我們普通股的市場價格和任何此類出售時我們普通股的每股資產淨值。因此,我們收到的實際淨收益可能或多或少超過本招股説明書附錄中估計的淨收益。然而,本招股説明書副刊及隨附的招股説明書所提供的普通股每股銷售價格,減去根據股權分配協議應支付的銷售代理佣金、折扣或其他補償,將不低於出售時普通股的每股資產淨值,除非我們已獲得股東和董事會或其委員會的必要批准。假設出售總髮行價約為9.147億美元的普通股,根據本招股説明書附錄和隨附的招股説明書,我們估計扣除銷售代理估計應支付的約1,370萬美元的佣金和估計應支付的約80萬美元的發售費用後,淨收益將約為9.01億美元。
我們預計將用本次發行的淨收益償還我們的44.88億美元循環信貸安排(“循環信貸安排”)(截至2024年4月24日的未償還本金總額為11億美元)、我們的合併子公司Ares Capital CP Funding LLC(“循環融資安排”)的17.75億美元循環融資安排(“循環融資安排”)(截至2024年4月24日的未償還本金總額8.01億美元)、我們的合併子公司Ares Capital JB Funding LLC(“SMBC融資安排”)的8億美元循環融資安排(截至4月24日的未償還本金3.66億美元)。2024年)和/或我們合併子公司ARCC FB Funding LLC的8.65億美元循環信貸安排(“法國巴黎銀行融資安排”)(截至2024年4月24日未償還本金5.75億美元)。
循環信貸安排項下產生的債務所收取的利息是根據有擔保隔夜融資利率(SOFR)加上0.10%(一個月、三個月或六個月)的信貸利差調整(或以英鎊、加元、歐元和某些其他外幣計價的某些貸款、承諾和/或其他信貸延伸的替代利率)加上利差調整,和適用的利差1.75%或1.875%或“備用基本利率”(如管理循環信貸安排的協議所界定),加上適用的利差0.75%或0.875%,在每種情況下,均根據借款基數相對於下列各項之和按月確定:(A)循環信貸安排下未償還的循環貸款和定期貸款的總金額和(B)循環信貸安排總承諾額的85%(如果較高,則為循環信貸安排的總承諾額)加(2)其他債務,如果有,由與循環信貸安排相同的抵押品擔保。截至2024年4月24日,1個月、3個月和6個月的SOFR分別為5.32%、5.32%和5.29%。循環信貸安排項下約1.07億美元循環承付款的指定到期日為2026年3月31日,循環信貸安排項下約2.69億美元循環承付款的指定到期日為2027年3月31日,循環信貸安排項下約30.05億美元循環承付款的指定到期日為2029年4月12日。循環信貸安排下2,800萬美元定期貸款承諾的指定到期日為2026年3月31日,循環信貸安排下4,100萬美元定期貸款承諾的指定到期日為2027年3月31日,循環信貸安排下7,000萬美元定期貸款承諾的指定到期日為2028年4月19日,循環信貸安排下9.68億美元定期貸款承諾的指定到期日為2029年4月12日。循環融資機制下產生的債務收取的利率是基於SOFR加0.10%的信貸利差調整或“基本利率”(定義見循環融資機制的協議)加上適用的年息差1.90%。循環融資機制的規定到期日為2026年12月29日(可經雙方同意延期)。根據SMBC融資機制產生的債務收取的利率是基於(I)一個月SOFR的2.50%或(Ii)“基本利率”(定義見SMBC融資機制的協議)的1.50%的適用利差,在每種情況下,均根據SMBC融資機制下未償還借款的平均金額按月確定。SMBC融資機制的指定到期日為2029年3月28日(須經雙方同意可行使兩項為期一年的延期選擇權)。根據法國巴黎銀行融資機制產生的債務收取的利率是基於適用的SOFR或“基本利率”(定義見管理法國巴黎銀行融資機制的協議)加上(I)2.50%的再投資期內和(Ii)3.00%的再投資期後的保證金。法國巴黎銀行融資機制的規定到期日為2028年4月20日(須經雙方同意可行使一年延期選擇權)。
S-11
目錄表
銷售代理的關聯公司是循環信貸機制和/或SMBC融資機制下的貸款人。因此,若干銷售代理的聯屬公司可收取超過本次發售所得款項的5%,只要該等所得款項用於償還或回購循環信貸安排及/或SMBC融資安排下的未償還債務。我們打算將本次發行的任何淨收益用於一般企業用途,包括根據我們的投資目標投資於投資組合公司。
對投資組合公司的投資可能包括對我們積壓的投資和正在進行的投資,截至2024年4月24日,分別約為13億美元和3000萬美元。請注意,這一積壓和正在進行的任何投資的完成取決於以下一項或多項:我們對潛在投資組合公司的盡職調查令人滿意地完成,我們接受此類投資的條款和結構,以及執行和交付令人滿意的交易文件。此外,我們可能會出售這些投資的全部或部分,其中某些投資可能會導致償還現有投資。我們不能向您保證,我們將進行這些投資中的任何一項,或者我們將出售這些投資的全部或任何部分。
S-12
目錄表
普通股和分配的價格範圍
本項目所要求的信息包含在我們的2023年年度報告和2024年第一季度報告中,並以引用的方式併入本文。
S-13
目錄表
大寫
下表列出了我們在2024年3月31日的實際資本。您應將此表與本招股説明書附錄中描述的“收益的使用”以及我們最新的資產負債表一起閲讀,該表包括在我們的2024年第一季度季度報告中,並在此引用作為參考。
| 截至2024年3月31日 | ||
(美元價值以百萬美元計) | |||
除(份額(金額)) | |||
現金和現金等價物(包括受限現金) | $ | 577 | |
債務(1) |
|
| |
循環信貸安排 | $ | 1,102 | |
循環融資機制 |
| 651 | |
SMBC融資機制 |
| 176 | |
法國巴黎銀行融資機制 |
| 575 | |
2024年筆記 |
| 900 | |
2025年3月發行的債券 |
| 600 | |
2025年7月票據 |
| 1,250 | |
2026年1月票據 |
| 1,150 | |
2026年7月票據 |
| 1,000 | |
2027年1月票據 |
| 900 | |
2027年6月票據 |
| 500 | |
2028年筆記 |
| 1,250 | |
2029年筆記 | 1,000 | ||
2031年票據 |
| 700 | |
債務總額 |
| 11,754 | |
股東權益 |
|
| |
普通股,每股面值0.001美元,授權普通股1,000,00,000股,已發行和發行普通股607,763,554股 |
| 1 | |
超出票面價值的資本 |
| 11,251 | |
累計超額分配收益 |
| 620 | |
股東權益總額 |
| 11,872 | |
總市值 | $ | 23,626 |
(1) | 上表反映了截至2024年3月31日的未償債務本金金額。截至2024年4月24日,循環信貸機制、循環融資機制、SMBC融資機制和BNP融資機制下的債務分別為11億美元、8.01億美元、3.66億美元和5.75億美元。此次發行的淨收益預計將用於償還循環信貸機制、循環融資機制、SMBC融資機制、BNP融資機制項下的未償債務(如果有)和/或一般企業目的,包括根據我們的投資目標投資組合公司。請參閲“收益的使用”。 |
S-14
目錄表
配送計劃
我們已經分別與Truist Securities,Inc.,Jefferies LLC,Mizuho Securities USA LLC,RBC Capital Markets,LLC和Regions Securities LLC簽訂了單獨的股權分配協議,根據本招股説明書附錄和隨附的招股説明書,每一家公司都將擔任我們的銷售代理(各自為“銷售代理”,並共同擔任“銷售代理”),以提供和銷售我們的普通股。
根據本公司的書面指示,銷售代理將以符合其銷售和交易慣例的商業合理努力,作為本公司的銷售代理,按照各自股權分配協議中規定的條款和條件出售本公司普通股股份。我們將通知每一位銷售代理我們的普通股的銷售金額。如果銷售不能達到或高於我們在任何指示中指定的價格,我們可以指示銷售代理不要出售我們普通股的股票。本招股説明書增刊及隨附的招股説明書所提供的普通股每股銷售價格,減去銷售代理佣金、折扣或根據股權分配協議應支付的其他補償後,將不低於出售時我們普通股的每股資產淨值,除非我們已根據股權分配協議獲得董事會或其委員會的必要批准。在適當的通知和其他條件的限制下,我們或銷售代理可以暫停發行我們的普通股。我們無法預測我們在此可能出售的此類股票的數量,也無法預測是否會出售任何此類股票。
根據本招股説明書補編及隨附的招股説明書,本公司普通股的銷售(如果有的話)可通過談判交易或根據證券法第415(A)(4)條規則定義為“在市場上”的交易進行,包括直接在納斯達克全球精選市場或類似證券交易所進行的銷售,或向或通過交易所以外的做市商進行的銷售,其價格與當前市場價格或按協議價格進行。
銷售代理將在納斯達克全球精選市場交易結束後根據適用的股權分配協議出售我們的普通股股票的每個交易日向我們提供出售的書面確認。每次確認將包括我們出售的普通股的股份數量、我們獲得的淨收益以及我們向銷售代理支付的與銷售有關的補償。
根據股權分配協議的條款,每位銷售代理將有權獲得最高相當於通過其作為銷售代理銷售的普通股股份總銷售價格1.5%的補償。我們已同意支付或報銷銷售代理的某些費用。我們估計,此次發行的總費用(不包括根據每份股權分配協議條款應支付給銷售代理的賠償)將約為80萬美元。
出售我們普通股股票的結算將在出售之日後的第二個交易日進行,或在我們與銷售代理就特定交易達成一致的其他日期進行,以換取向我們支付淨收益。不存在以代管、信託或類似安排接受資金的安排。
根據股權分配協議的條款,我們還可以按出售時商定的價格將我們普通股的股份出售給銷售代理,作為他們自己賬户的本金。銷售代理人可以不時通過公開或私下交易,以出售時的市價、固定價格、協商價格、出售時確定的各種價格或與當時市價相關的價格,向其出售普通股作為本金。如果吾等以委託人身份向銷售代理出售股份,吾等將與適用的銷售代理訂立單獨的條款協議,列明該等交易的條款,並將在法律規定的範圍內在另一份招股章程附錄中説明該協議。
我們將在招股説明書附錄和/或我們根據《交易法》提交的文件中,至少每季度報告根據股權分配協議通過銷售代理出售的我們普通股的股票數量和向我們提供的淨收益。
在代表我們出售普通股時,銷售代理可被視為證券法意義上的“承銷商”,銷售代理的補償可被視為承銷佣金或折扣。我們已同意就某些民事責任(包括證券法下的責任)向銷售代理提供賠償和貢獻。
若吾等有理由相信本公司普通股股份不再是聯交所規則M第101(C)(L)條所界定的“活躍買賣證券”,吾等將立即通知銷售代理,而根據股權分派協議本公司普通股股份的銷售將會暫停,直至吾等集體判斷第101(C)(1)條或另一豁免條款已獲滿足為止。
S-15
目錄表
根據股權分配協議進行的普通股發售將在(I)出售符合股權分配協議的所有普通股股份或(Ii)股權分配協議所允許的終止時終止。
利益衝突
銷售代理及其關聯公司是從事各種活動的全方位服務金融機構,這些活動可能包括銷售和交易、商業和投資銀行、諮詢、投資管理、投資研究、本金投資、對衝、做市、經紀和其他金融和非金融活動和服務。銷售代理及其各自的聯屬公司過去曾在正常業務過程中向Ares及其聯屬公司、管理基金和Ares Capital或我們的投資組合公司提供某些商業銀行、財務諮詢、投資銀行和其他服務,他們已經收到或將有權收到單獨的費用。特別是,銷售代理或其關聯公司可以與Ares Capital或代表Ares Capital、Ares或我們或他們的任何投資組合公司、關聯公司和/或管理基金執行交易。此外,銷售代理或其關聯公司可為其證券出售給或其貸款被出售給Ares、Ares Capital或Ares Capital Management及其關聯公司和管理基金的公司擔任安排人、承銷商或配售代理。
某些銷售代理的附屬公司可能是隸屬於我們的投資顧問Ares Capital Management的私人投資基金的有限合夥人。
銷售代理或其關聯公司也可以為他們自己的賬户或為他人的賬户交易我們的證券、我們投資組合公司的證券或與之相關的其他金融工具,並可能直接或通過衍生品交易向Ares、Ares Capital、Ares Capital Management或我們的任何投資組合公司提供貸款或融資。
我們可以從銷售代理商或其附屬公司購買第三方的證券。然而,我們沒有就收購任何此類證券達成任何協議或安排,我們可能也不會購買任何此類證券。我們只有在找到滿足我們投資需求的證券並完成對此類證券的盡職審查的情況下,才會購買任何此類證券。
在本招股説明書增刊日期後,銷售代理及其關聯公司可能會不時獲取有關特定投資組合公司或我們的信息,而這些信息可能無法向公眾提供。任何此類信息均由銷售代理及其關聯公司在其正常業務過程中獲得,與本次發售無關。此外,銷售代理或其附屬公司可能會對Ares、Ares Capital或我們的投資組合公司提出分析或意見,並代表他們的專有或客户賬户買賣我們投資組合公司中的一個或多個權益,並可能參與競爭活動。沒有義務代表這些各方向我們的股東或任何其他人士披露他們關於任何投資組合公司或關於Ares Capital的各自的分析、意見或買賣活動。
在日常業務活動中,銷售代理及其關聯公司可進行或持有廣泛的投資,並積極交易債務和股權證券(或相關衍生證券)和金融工具(包括銀行貸款),為自己和客户的賬户。該等投資及證券活動可能涉及吾等或吾等聯屬公司的證券及/或票據。銷售代理及其附屬公司亦可就該等證券或金融工具提出投資建議及/或發表或發表獨立研究意見,並可持有或向客户推薦購買該等證券及工具的多頭及/或空頭頭寸。
銷售代理的關聯公司在我們的信貸安排或其他債務工具(包括循環信貸安排)下擔任代理和/或貸款人,也可能是Iham管理的私人投資基金的貸款人。Truist Bank是Truist Securities,Inc.的附屬公司,是我們循環信貸安排的辛迪加代理。Truist Securities,Inc.是我們循環信貸安排的聯合簿記管理人和聯合牽頭安排人。瑞穗銀行是瑞穗證券美國有限責任公司的附屬公司,是我們循環信貸安排的貸款人。加拿大皇家銀行資本市場有限責任公司及其某些附屬公司是我們循環信貸安排的貸款人。某些銷售代理及其關聯公司是與我們的某些普通股發行、債券發行和可轉換票據發行相關的承銷商,他們為此收取了慣常費用。
根據此次發行出售我們普通股股份的收益可用於償還或回購循環信貸機制、循環融資機制、SMBC融資機制和/或BNP融資機制項下的未償債務。銷售代理的附屬機構是循環信貸機制和/或SMBC融資機制下的貸方。因此,某些銷售代理的附屬公司可能會收到超過5%的本次發行收益,
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目錄表
收益用於償還或回購循環信貸機制和/或SMBC融資機制下的未償債務。
TRUIST證券公司的主要業務地址是喬治亞州亞特蘭大桃樹路東北3333號,郵編:30326。傑富瑞有限責任公司的主要營業地址是紐約麥迪遜大道520號,郵編:10022。瑞穗證券美國有限公司的主要業務地址是1271 Avenue of the America,New York,New York 10020。加拿大皇家銀行資本市場有限責任公司的主要業務地址是紐約維西街200號8樓,郵編:10281。地區證券公司的主要業務地址是北卡羅來納州夏洛特市S學院街615S號,Suite600,郵編:28202。
加拿大潛在投資者須知
根據適用的加拿大證券法的定義和目的,本招股説明書構成“豁免發售文件”。加拿大尚未向任何證券委員會或類似監管機構提交與股票發售有關的招股説明書。加拿大沒有任何證券委員會或類似的監管機構審查或以任何方式通過本招股説明書或股票的價值,任何相反的陳述都是違法的。
加拿大投資者謹此告知,本招股説明書是依據《國家文書33-105承銷衝突》(“NI 33-105”)第3A.3節編制的。根據NI 33-105第3A.3節,吾等及參與發行的承銷商獲豁免遵守根據NI 33-105第2.1(1)款的規定向加拿大投資者提供若干利益衝突披露的要求。
轉售限制
向居住在加拿大或位於加拿大的投資者提供及出售股份,僅以私募方式進行,並不受我們根據適用的加拿大證券法編制及提交招股章程的要求所規限。股份的任何轉售必須根據適用的加拿大證券法律進行,該法律可能因相關司法管轄區而異,可能要求根據加拿大招股説明書的要求進行轉售、法定豁免不受招股説明書的要求、在豁免招股説明書要求的交易中,或在適用的加拿大當地證券監管機構授予的酌情豁免下不受招股説明書要求的限制。這些轉售限制在某些情況下可能適用於加拿大以外的股票轉售。
買方的申述
購買股票的每個加拿大投資者將被視為已向我們、承銷商和每個收到購買確認的交易商(視情況而定)表示:根據適用的加拿大證券法,投資者(I)正在作為本金購買,或被視為作為本金購買;(Ii)根據National Instrument 45-106招股説明書豁免第1.1節或在安大略省,如證券法(安大略省)第73.3(1)節所定義的那樣,“認可投資者”一詞被視為“認可投資者”;以及(Iii)在《國家文書31-103註冊要求、豁免和持續註冊義務》第1.1節中定義的“許可客户”。
税收與投資資格
招股説明書沒有涉及適用於股份收購、持有或處置的加拿大税務考慮因素。對於加拿大居民或被視為加拿大居民的股票投資的税收後果,或根據加拿大聯邦和省級相關法律和法規,該投資者是否有資格投資股票,不作任何陳述或擔保。
就損害賠償或撤銷提起訴訟的權利
如果本招股説明書(包括對本招股説明書的任何修訂)包含失實陳述,加拿大某些省或地區的證券法可向購買者提供撤銷或損害賠償,前提是購買者在購買者所在省或地區的證券法規定的時限內行使撤銷或損害賠償。買方應參考買方所在省份或地區的證券法的任何適用條款,以瞭解這些權利的細節,或諮詢法律顧問。
S-17
目錄表
文件的語文
各加拿大投資者在收到本文件後,特此確認其已明確要求以任何方式證明或與本文所述證券出售有關的所有文件(包括任何購買確認書或任何通知)僅以英文起草。這是一份非常重要的文件,也是一份可靠的投資文件。這份文件是一份非常重要的文件,也是一份非常重要的文件。這份文件的內容是包容的,是肯定的,兜售的是確認的結果。
S-18
目錄表
法律事務
與此次發行相關的某些法律問題將由位於洛杉磯、加利福尼亞州和紐約的Kirkland&Ellis LLP、位於華盛頓特區的Eversheds Sutherland(美國)LLP和位於馬裏蘭州巴爾的摩的Vable LLP轉交給我們。Kirkland&Ellis LLP不時代表某些銷售代理、Ares和Ares Capital Management處理不相關的事務。與此次發售有關的某些法律問題將由位於紐約的富而德美國有限責任公司轉交給銷售代理。
S-19
目錄表
以引用方式併入某些資料
本招股説明書附錄是我們已向美國證券交易委員會提交的註冊聲明的一部分。通過引用併入的信息被認為是本招股説明書附錄的一部分。在本招股説明書增刊日期之後,吾等向美國證券交易委員會提交的任何報告將自動更新,並在適用的情況下取代本招股説明書增刊中包含的或通過引用併入本文中的任何信息。
吾等在本招股説明書補編日期之後,以參考方式將以下所列文件以及吾等可能根據證券交易法第13(A)、13(C)、14或15(D)條向美國證券交易委員會提交的任何未來備案文件併入本招股章程補編,直至本招股章程補編所提供的所有證券已售出或以其他方式終止發售該等證券為止;然而,根據第2.02項或Form-8-K第7.01項“提供”的資料或未被視為提交予美國證券交易委員會的其他資料並未以參考方式併入本招股説明書補編中。
本招股説明書附錄通過引用併入了先前已提交給美國證券交易委員會的以下文件:
● | 我們的2023年年報和截至2023年12月31日財年的10-K/A表格修正案,於2024年3月22日向SEC提交; |
● | 我們的那些部分2024年股東年度會議附表14 A的決定性代理聲明,於2024年3月8日向SEC提交,通過引用納入我們的2023年年度報告中; |
● | 我們的2024年第一季度季度報告;以及 |
● | 我們目前向美國證券交易委員會提交的8-K表格報告(除提供而不是備案的信息外)於2024年1月23日, 2024年2月6日, 2024年2月7日 (兩份文件), 2024年3月6日, 2024年4月3日, 2024年4月17日和2024年5月1日. |
有關如何獲得這些文件的副本的信息,請參閲所附招股説明書中的“可用信息”。
S-20
目錄表
招股説明書
普通股
優先股
債務證券
認購權
認股權證
單位
Ares Capital Corporation是一家專業金融公司,是一家在馬裏蘭州註冊成立的封閉式、非多元化管理投資公司。根據修訂後的1940年《投資公司法》,我們選擇作為一家商業發展公司進行監管。我們的投資目標是通過債務和股權投資產生當前收入和資本增值。我們主要投資於第一留置權優先擔保貸款(包括“unitranche”貸款,這是結合優先和次級債務的貸款,通常處於第一留置權地位),以及第二留置權優先擔保貸款。除了優先擔保貸款,我們還投資次級債務(有時稱為夾層債務),在某些情況下包括股本部分,以及優先股。在較小程度上,我們還進行普通股權投資。我們由我們的投資顧問Ares Capital Management LLC進行外部管理,Ares Capital Management LLC是Ares Management Corporation的子公司,Ares Management Corporation是一家上市的全球領先的另類投資管理公司。阿瑞斯運營有限責任公司是阿瑞斯管理公司的子公司,為我們的運營提供某些必要的行政和其他服務。
我們的普通股在納斯達克全球精選市場交易,代碼為“ARCC”。2024年4月24日,我們普通股在納斯達克全球精選市場的官方收盤價為美元
投資我們的證券涉及風險,這些風險在第頁開始的“風險因素”一節中描述。14這份招股説明書,包括槓桿風險。
我們可以不時地在一個或多個產品或系列中提供我們的普通股、優先股、債務證券、購買普通股股份的認購權、代表購買我們普通股股份的權利的認股權證、優先股或債務證券,或由上述任何組合組成的單位,我們統稱為“證券”。在此提供的優先股、債務證券、認購權和認股權證(包括作為一個單位的一部分)可以轉換或交換為我們普通股的股份。這些證券可能會按照本招股説明書的一個或多個附錄中描述的價格和條款進行發售。如果我們發行普通股,普通股的每股發行價減去任何承銷佣金或折扣,通常不會低於我們發行時普通股的每股資產淨值。然而,根據本招股説明書,我們可以低於我們每股資產淨值的價格發行我們的普通股,(A)與向我們的現有股東配股有關,(B)事先獲得我們大多數普通股股東的批准,或(C)在美國證券交易委員會(“美國證券交易委員會”)允許的情況下。本招股説明書描述了可能適用於我們證券發行的一些一般條款。我們將在本招股説明書的一個或多個補充文件中提供這些發行和證券的具體條款。我們也可能授權向您提供一份或多份與這些產品相關的免費書面招股説明書。隨附的招股説明書副刊和任何相關的免費編寫的招股説明書也可以添加、更新或更改本招股説明書中包含的信息。在投資我們的證券之前,您應仔細閲讀本招股説明書、隨附的招股説明書附錄、任何相關的自由撰寫的招股説明書和通過引用併入本文的文件,並保存它們以備將來參考。我們向美國證券交易委員會提交年度、季度和當前報告、委託書和其他信息。此信息可通過撥打我們付費電話(310)201-4200、發送電子郵件至IRARCC@aresmgmt.com或在我們的網站上免費獲取Www.arescapitalcorp.com。美國證券交易委員會還設有一個網站:Www.sec.gov包含這樣的信息。本招股説明書或隨附的招股説明書附錄中並不包含本文提及的網站上的信息。
美國證券交易委員會和任何國家證券委員會都沒有批准或不批准這些證券,也沒有確定本招股説明書是否屬實或完整。任何相反的陳述都是刑事犯罪。
除附招股説明書附錄外,本招股説明書不得用於完成證券銷售。
本招股説明書日期為2024年5月1日。
您應僅依賴本招股説明書、隨附的招股説明書附錄、任何相關的自由編寫的招股説明書、本招股説明書和適用的招股説明書附錄中引用的文件,或我們向您推薦的任何其他信息。我們沒有授權任何其他人向您提供不同的信息。如果有人向你提供了不同或不一致的信息,你不應該依賴它。我們不會在任何不允許要約或出售的司法管轄區出售這些證券。您應假定本招股説明書、隨附的招股説明書附錄或任何此類免費撰寫的招股説明書中出現的或通過引用併入的信息僅在其各自封面上的日期是準確的或將是準確的。自任何這樣的日期以來,我們的業務、財務狀況、運營結果和前景都可能發生變化。
目錄表
目錄
| 頁面 | |
招股説明書摘要 | 1 | |
“公司”(The Company) | 1 | |
產品和服務 | 4 | |
費用及開支 | 6 | |
財務亮點 | 10 | |
風險因素 | 14 | |
前瞻性陳述 | 16 | |
收益的使用 | 18 | |
普通股價格區間及分配 | 20 | |
管理層對財務狀況和經營成果的探討與分析 | 22 | |
高級證券 | 23 | |
業務 | 24 | |
投資組合公司 | 25 | |
管理 | 74 | |
某些關係和相關交易 | 78 | |
控制人與主要股東 | 79 | |
資產淨值的確定 | 81 | |
股息再投資計劃 | 82 | |
美國聯邦所得税的某些重要考慮因素 | 83 | |
證券説明 | 91 | |
我們的股本説明 | 92 | |
我們的優先股説明 | 99 | |
我們的認購權説明 | 100 | |
我們的認股權證説明 | 101 | |
我們的債務證券説明 | 103 | |
對我們單位的描述 | 117 | |
低於資產淨值的普通股銷售 | 118 | |
發行認股權證或證券以認購或可轉換為本公司普通股股份 | 123 | |
監管 | 124 | |
保管人、移轉及派息代理人及司法常務官 | 130 | |
經紀業務配置和其他做法 | 131 | |
配送計劃 | 132 | |
法律事務 | 134 | |
獨立註冊會計師事務所 | 135 | |
可用信息 | 136 | |
以引用方式併入某些資料 | 137 |
i
目錄表
關於這份招股説明書
本招股説明書是我們已向美國證券交易委員會提交的自動“擱置”註冊聲明的一部分,該聲明是根據1933年證券法(“證券法”)第405條規則定義的“知名經驗豐富的發行人”。根據擱置登記程序,吾等可不時以一個或多個發售或系列發售我們的普通股、優先股、債務證券、購買普通股股份的認購權、代表購買普通股股份的權利的認股權證、優先股或債務證券,或由上述任何組合組成的其他單位,其條款將於發售時確定。這些證券可能會按照本招股説明書的一個或多個附錄中描述的價格和條款進行發售。這份招股説明書為您提供了我們可能提供的證券的一般描述。每當我們使用本招股説明書發行證券時,我們將提供一份招股説明書附錄,其中將包含有關此次發行條款的具體信息。我們還可能授權向您提供一份或多份免費撰寫的招股説明書,其中可能包含與這些產品相關的重要信息。該等招股章程增刊及/或免費撰寫招股章程(以下統稱為“招股章程增刊”)亦可添加、更新或更改本招股章程或本公司在此引用的文件所載的資料。本招股説明書和招股説明書副刊,連同通過引用併入本文的任何文件,將包括與適用發售有關的所有重要信息。在作出投資決定之前,請仔細閲讀本招股説明書和招股説明書附錄,以及本招股説明書和適用的招股説明書附錄中引用的任何文件、任何證物和標題“可用信息”、“通過引用併入某些信息”、“招股説明書摘要”和“風險因素”標題下描述的附加信息。
II
目錄表
招股説明書摘要
本摘要重點介紹了本招股説明書中其他部分包含的信息。它並不完整,可能沒有包含您可能需要考慮的所有信息。閣下應仔細閲讀“風險因素”一節所載的更詳細資料,以及本招股説明書及隨附的招股説明書附錄所包括或以參考方式併入本招股説明書的其他資料。除文意另有所指外,術語“吾等”、“吾等”、“本公司”及“阿瑞斯資本”是指阿瑞斯資本公司及其合併附屬公司;“阿瑞斯資本管理”及“我們的投資顧問”是指阿瑞斯資本管理有限公司;“阿瑞斯營運”及“我們的管理人”是指阿瑞斯營運有限責任公司;而“阿瑞斯”及“阿瑞斯管理”是指阿瑞斯管理公司(紐約證券交易所股票代碼:ARES)及其關連公司(其附屬基金的投資組合公司除外)。
該公司
概述
Ares Capital是馬裏蘭州的一家專業金融公司,是一家封閉式、非多元化的管理投資公司。我們已選擇根據修訂後的1940年《投資公司法》及其頒佈的規則和條例(《投資公司法》)作為業務發展公司(“BDC”)進行監管。我們成立於2004年4月16日,於2004年6月23日獲得初步融資,並於2004年10月8日完成首次公開募股(IPO)。截至2024年3月31日,我們是市值最大的上市BDC,總資產約為243億美元。
根據我們的投資諮詢和管理協議,我們由我們的投資顧問Ares Capital Management進行外部管理,Ares Capital Management是Ares Management的子公司,Ares Management是一家上市的全球領先的另類投資管理公司。我們的管理人,阿瑞斯管理公司的子公司阿瑞斯運營公司,為我們的運營提供某些行政和其他必要的服務。
我們的投資目標是通過債務和股權投資產生當前收入和資本增值。我們主要投資於美國中端市場公司,我們認為這些公司的初級資本供應有限,投資機會最具吸引力。然而,我們可能會不時投資於規模較大或規模較小的公司。我們一般用“中端市場”一詞來指年EBITDA在1,000萬美元至2,500億美元之間的公司.這裏使用的EBITDA代表扣除淨利息費用、所得税費用、折舊和攤銷前的淨收益。
我們主要投資於第一留置權優先擔保貸款(包括“unitranche”貸款,這是結合優先和次級債務的貸款,通常處於第一留置權地位),以及第二留置權優先擔保貸款。除了優先擔保貸款,我們還投資次級債務(有時稱為夾層債務),在某些情況下包括股本部分,以及優先股。第一留置權和第二留置權優先擔保貸款通常是優先債務工具,排在給定投資組合公司的次級債務之前。次級債務和優先股次於優先貸款,通常是無擔保的。我們對企業借款人的投資一般在每個企業借款人3000萬美元到5億美元之間。然而,投資規模可能或多或少超過這些範圍,並可能根據我們的資本可獲得性、我們投資組合的構成以及一般微觀和宏觀經濟因素等因素而有所不同。
在較小程度上,我們還進行普通股權投資,通常是2000萬美元以下的非控制性股權投資(通常與同時進行的債務投資一起進行)。然而,我們可能會增加這些投資的規模或改變其性質。
1
目錄表
考慮到我們對經營所處的經濟和信貸環境等問題的看法,這類投資的比例將隨着時間的推移而變化。在追求我們的投資目標時,我們通常尋求自主發起投資,並領導投資過程。我們投資的工具通常不會得到任何評級機構的評級,但我們認為,如果對此類工具進行評級,它們將低於投資級(穆迪投資者服務公司的評級低於“BAA3”,惠譽評級公司的評級低於“bbb−”,或標準普爾評級服務公司的評級低於“bbb−”),根據這些實體制定的指導方針,這表明在發行人支付利息和償還本金的能力方面具有主要的投機性特徵。評級低於投資級的債券有時被稱為“高收益債券”或“垃圾債券”。我們可以無限制地投資於任何評級的債務或其他證券,以及未經任何國家公認的統計評級機構評級的債務或其他證券。
我們相信,我們的投資顧問Ares Capital Management能夠利用Ares Management目前的投資平臺、資源和與金融贊助商、金融機構、對衝基金和其他投資公司的現有關係,為我們提供有吸引力的投資機會。除了交易流程,Ares投資平臺還幫助我們的投資顧問分析、組織和監控投資。Ares已有超過25年的歷史,其合作伙伴在管理、諮詢、承銷和重組公司方面平均擁有約25年的投資經驗。我們可以接觸到阿瑞斯的投資專業人員和管理專業人員,他們在會計、財務、法律、合規、運營、信息技術、人力資源和投資者關係方面提供幫助。截至2023年12月31日,阿瑞斯擁有950多名投資專業人員和1,850多名行政專業人員。
雖然我們的主要重點是通過投資於第一和第二留置權優先擔保貸款、次級債務和優先股,以及在較小程度上符合條件的投資組合公司的股權證券來產生當前收入和資本增值,但根據投資公司法的允許,我們也可以將高達30%的投資組合投資於不符合條件的資產。請參閲下面的“規則”。具體地説,作為這一30%籃子的一部分,我們可以投資於不被視為“合格投資組合公司”(根據“投資公司法”的定義)的實體,包括位於美國境外的公司、根據“投資公司法”的某些例外情況運營的實體,以及其公開股本市值超過“投資公司法”規定的水平的上市實體。
有關我們的更多信息,請參閲我們最新的年度報告Form 10-K中的“業務”。
風險因素
投資戰神資本是有風險的。以下是您在投資我們的證券之前應仔細考慮的主要風險的摘要。此外,請參閲第14頁開始的“風險因素”以及我們最新的Form 10-K年度報告和Form 10-Q季度報告,以供參考,以更詳細地討論主要風險以及您在決定投資我們的證券之前應仔細考慮的某些其他風險。
● | 資本市場可能會經歷一段混亂和不穩定的時期。這種市場狀況可能會對債務和股權資本市場產生實質性的不利影響,這可能會對我們的業務和運營產生負面影響。 |
● | 全球經濟、政治和市場狀況,包括美國金融穩定性的不確定性,可能會對我們的業務、財務狀況和運營結果產生重大不利影響。 |
● | 我們未能維持我們作為商業數據中心的地位可能會大大降低我們的經營靈活性,而未能維持我們作為受監管投資公司(“RIC”)的地位可能會使我們不得不繳納額外的公司級所得税,並減少可用於支付股息的收益。 |
● | 我們的成功依賴於戰神的某些關鍵系統和人員,以及他們與其他戰神投資專業人士的聯繫。 |
● | 我們借錢,這放大了投資金額的收益或損失的潛力,並可能增加投資我們的風險。 |
● | 我們在一個競爭激烈的市場中運營,尋找投資機會。 |
● | 我們與附屬公司進行交易的能力受到限制。 |
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目錄表
● | 存在重大潛在利益衝突,可能會影響我們的投資回報。 |
● | 我們的大多數投資組合不是公開交易的,因此,這些投資的公允價值可能無法輕易確定。此外,在我們需要流動性和需要出售資產的程度上,我們投資中缺乏流動性可能會對我們的業務產生不利影響。 |
● | 如果一項重大投資未能達到預期效果,我們的財務狀況和運營結果可能會受到負面影響。 |
● | 市場價格和公司債券市場流動性的下降可能導致我們的投資組合出現重大的未實現淨折舊,這反過來又會降低我們的資產淨值。 |
● | 經濟衰退或衰退可能會損害我們的投資組合公司,並損害我們的經營業績。 |
● | 我們的投資主要是在中端市場公司,可能會有風險,我們可能會失去全部或部分投資。 |
● | 我們的投資組合公司可能槓桿率很高。 |
● | 我們的普通股可能以高於或低於資產淨值的價格交易。如果我們的普通股交易價格低於資產淨值,我們籌集資本的能力可能會受到限制。 |
● | 我們的增長能力取決於我們籌集資金的能力。 |
● | 我們的資產覆蓋率要求為150%,這可能會增加投資我們的風險。 |
● | 我們和我們的投資組合公司和服務提供商可能會受到網絡安全風險的影響,我們的業務可能會受到數據保護法律和法規變化的不利影響。 |
我們的公司信息
我們的行政辦公室位於加利福尼亞州洛杉磯星光大道90067號12樓,電話號碼為(310)201-4200,我們的主要行政辦公室位於紐約公園大道245號44樓,紐約郵編:10167。
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目錄表
產品和服務
我們可能不時以一個或多個發售或系列發售我們的普通股、優先股、債務證券、購買普通股股份的認購權、代表購買我們普通股股份的權利的認股權證、優先股或債務證券,或由上述任何組合組成的其他單位,條款將在發售時確定。我們將提供我們的證券,價格和條款將在本招股説明書的一個或多個附錄中闡述。我們普通股的每股發行價,減去任何承銷佣金或折扣,通常不會低於我們普通股在發行時的每股資產淨值。然而,根據本招股説明書,我們可以低於我們每股資產淨值的價格發行我們的普通股,(A)與向我們的現有股東配股有關,(B)事先徵得我們大多數普通股股東的批准,或(C)在美國證券交易委員會允許的其他情況下。任何低於資產淨值的普通股股票發行都可能稀釋我們普通股的資產淨值。請參閲我們最新的10-K表格年度報告中的“風險因素--與我們的普通股和公開交易票據有關的風險”,以及本招股説明書中包含的“風險因素”。
我們可以通過我們不時指定的代理人,或通過承銷商或交易商,將我們的證券直接提供給一個或多個購買者,包括配股中的現有股東。與每一次發行有關的招股説明書附錄將指明參與出售我們證券的任何代理或承銷商,並將列出吾等與吾等代理人或承銷商之間或在承銷商之間或在承銷商之間的任何適用的購買價格、費用、佣金或折扣安排或計算該等金額的基礎。請參閲下面的“分配計劃”。我們不得通過代理商、承銷商或交易商出售我們的任何證券,除非提交描述我們證券發行方法和條款的招股説明書補充材料。以下是有關我們證券發行的其他信息:
收益的使用 |
| 除非在招股説明書附錄中另有規定,否則我們打算將出售我們證券的淨收益用於一般公司用途,其中包括(A)根據我們的投資目標投資於投資組合公司,以及(B)償還債務。本招股説明書的每一份與發行有關的補充資料都將更全面地確定此類發行所得資金的用途。見下文“收益的使用”。 |
分配 | 我們目前打算從合法可供分配的資產中按季度向我們的股東支付股息或進行其他分配。我們也可能會不時地向股東支付額外的股息或進行額外的分配。我們的季度和額外股息或分配(如果有的話)將由我們的董事會決定。有關更多信息,請參閲下面的“普通股和分銷價格範圍”。 | |
税收 | 出於美國聯邦所得税的目的,我們已選擇被視為RIC。作為RIC,我們通常不會為我們作為股息及時分配給股東的任何收入和收益繳納美國聯邦公司級所得税。此外,為了保持我們的RIC地位,我們必須滿足特定的收入來源和資產多元化要求,並每年從合法可供分配的資產中分配至少相當於我們投資公司應税收入90%的金額。見我們最新的Form 10-K年報和下面的“普通股和分派的價格範圍”中的“風險因素--與我們的業務相關的風險--如果我們未能保持我們作為RIC的地位,我們可能需要繳納額外的公司級所得税”以及“如果我們在收到或沒有收到代表此類收入的現金之前確認收入,我們可能難以根據適用的税務規則支付我們所需的分配”。 | |
股息再投資計劃 | 我們為股東制定了股息再投資計劃。這是一項“選擇退出”股息再投資計劃。因此,如果我們宣佈現金股息,那麼股東的股息將自動再投資於我們普通股的額外股份,除非他們特別“選擇退出”股息再投資計劃以獲得現金。現金股息再投資於我們普通股額外股份的股東將受到同樣的美國聯邦、 |
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目錄表
作為選擇以現金形式接受股息的股東,州和地方税收後果。請參閲下面的“股息再投資計劃”。 | ||
納斯達克全球精選市場符號 | “ARCC” | |
反收購條款 | 我們的董事會分為三類,每屆交錯任職三年。這種結構的目的是為我們提供更大的持續管理的可能性,這可能是我們實現投資全部價值所必需的。交錯的董事會也可能有助於阻止敵意收購或代理權競爭,就像我們採取的某些其他措施一樣。見下文“我們的股本説明”。 | |
槓桿 | 我們借錢進行額外的投資。我們使用這種被稱為“槓桿”的做法,試圖增加我們股東的回報,但它涉及重大風險。見下面的“風險因素”、“高級證券”和“監管-負債和高級證券”。我們目前被允許借入金額,使我們的資產覆蓋率,根據《投資公司法》計算,在此類借款後至少等於150%(即,我們每持有一美元資產,減去我們發行的所有優先證券所不代表的所有負債和債務,我們能夠借入最多兩美元)。見我們最新的Form 10-K年度報告中的“管理層對財務狀況和經營結果的討論和分析--財務狀況、流動資金和資本資源”和我們最新的Form 10-Q季度報告中的“管理層對財務狀況和經營結果的討論和分析--財務狀況、流動資金和資本資源”。我們在任何特定時間使用的槓桿量將取決於我們的投資顧問和我們的董事會在任何擬議借款時對市場和其他因素的評估。 | |
管理安排 | 阿瑞斯資本管理公司擔任我們的投資顧問。戰神運營部擔任我們的管理員。有關Ares資本管理、Ares運營、Ares以及我們與這些公司的合同安排的説明,請參閲我們最新的Form 10-K年報中“投資諮詢和管理協議”和“管理協議”標題下的“業務”。 | |
可用信息 | 我們被要求向美國證券交易委員會提交定期報告、委託書和其他信息。此信息可通過撥打我們付費電話(310)201-4200、發送電子郵件至IRARCC@aresmgmt.com或在我們的網站上免費獲取Www.arescapalcorp.com。本公司網站所載資料並未納入本招股章程內,閣下不應將該等資料視為本招股章程的一部分。這些信息也可以從美國證券交易委員會網站上的EDGAR數據庫中獲得Www.sec.gov. | |
以引用方式併入某些資料 | 本招股説明書是我們向美國證券交易委員會提交的註冊聲明的一部分。自我們提交任何此類文件之日起,通過引用併入的信息被視為本招股説明書的一部分。在本招股説明書日期之後以及通過本招股説明書及其任何附錄進行的任何證券發售終止之前,吾等向美國證券交易委員會提交的任何報告都將自動更新,並在適用的情況下取代本招股説明書中包含的或通過引用併入本招股説明書中的任何信息。請參閲下面的“通過引用併入某些信息”。 |
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目錄表
費用及開支
下表旨在幫助您瞭解我們普通股的投資者將根據以下假設直接或間接承擔的成本和費用。我們提醒您,下表中顯示的一些百分比是估計數,可能會有所不同。除文意另有所指外,每當本表提及吾等的費用或開支時,吾等將從我們的淨資產中支付該等費用及開支,因此,股東將以Ares Capital的投資者的身份間接承擔該等費用或開支。
股東交易費用(佔發行價的百分比): |
|
| |
銷售負荷 |
| — | (1) |
報銷費用 |
| — | (2) |
股息再投資計劃費用 |
| 最高可達$ | |
| 交易費 | (3) | |
已支付的股東交易費用總額 |
| — | (4) |
年度費用(佔普通股合併淨資產的百分比)(5): |
|
| |
基地管理費 |
| | %(6) |
以收入為基礎的費用和資本利得獎勵費用 |
| | %(7) |
借貸資金的利息支付 |
| | %(8) |
其他費用 |
| | %(9) |
已獲得的基金費用和支出 |
| | %(10) |
年度總開支 |
| | %(11) |
(1) | 如果與本招股説明書相關的證券被出售給承銷商或通過承銷商出售,相應的招股説明書附錄將披露適用的銷售負荷(承銷折扣或佣金)。在二級市場購買我們普通股的股票不收取銷售費用,但可能需要收取經紀佣金或其他費用。該表不包括股東可能因購買我們普通股股份而支付的任何銷售負擔。 |
(2) | 相關招股説明書副刊將披露預計的發行費用金額、發行價以及我們按發行價的一定比例承擔的發行費用。 |
(3) | 股息再投資計劃的費用計入“其他費用”。該計劃下的計劃管理人費用由我們支付。如果參與者在終止前通知計劃管理員,選擇讓計劃管理員出售計劃管理員在參與者賬户中持有的部分或全部股份,並將收益匯給參與者,則計劃管理員有權從收益中扣除最高15美元的交易費外加每股0.12美元的手續費。有關更多信息,請參閲下面的“股息再投資計劃”。 |
(4) | 相關招股説明書副刊將披露發行價和股東交易總費用佔發行價的百分比。 |
(5) | 用於計算本表中各項百分比的“可歸屬於普通股的合併淨資產”是我們在截至2024年3月31日的三個月的平均淨資產為115億美元。 |
(6) | 我們的基本管理費是根據我們的總資產(現金或現金等價物除外,但包括用借來的資金購買的資產)在最近完成的兩個日曆季度末的平均價值按1.5%的年利率計算的;但是,如果我們的總資產(不包括現金或現金等價物但包括用借來的資金購買的資產)的平均價值超過(A)約200%和(B)我們在最近完成的日曆季度末的資產淨值的乘積,基本管理費按1.0%的年利率計算。請參閲我們最新的年度報告Form 10-K中的“商業”,標題為“投資諮詢和管理協議”。 |
6
目錄表
(7) | 此項目代表我們的投資顧問的基於收入的費用和資本利得激勵費用,估計方法是將截至2024年3月31日的三個月的基於收入的費用按年率計算,並加上截至2024年3月31日的三個月根據美國公認會計原則(“GAAP”)應計的資本利得激勵費用支出,即使截至2024年3月31日的投資諮詢和管理協議下實際上沒有支付資本利得激勵費用。 |
《公認會計準則》要求,資本利得激勵費用應計入計算中的累計未實現資本增值,因為如果實現了這種未實現資本增值,則應支付資本利得激勵費用,即使在計算根據《投資公司法》或投資諮詢和管理協議實際應支付的費用時不允許考慮這種未實現資本增值。此公認會計原則應計項目按計算投資顧問及管理協議項下實際應付的資本利得獎勵費用所包括的累計已實現資本損益及累計未實現資本折舊,加上累計未實現資本增值計算。如果該金額在期末為正數,則GAAP要求我們記錄相當於該累計金額的20%的資本利得激勵費用,減去根據GAAP在所有先前期間支付的實際資本利得激勵費用或應計資本利得激勵費用的總額。根據公認會計原則,任何資本利得激勵費用在特定期間產生的應計費用,如果累計金額大於上一期間,則可能導致額外費用,或者如果該累計金額低於上一期間,則可能導致先前記錄的費用的沖銷。如果該累計金額為負數,則不存在應計項目。不能保證這種未實現的資本增值在未來會實現,也不能保證應計的金額最終會得到支付。
就本表而言,我們假設這些費用(在資本利得獎勵費用的情況下)是應支付的,並且它們將保持不變,儘管它們是基於我們的業績,除非我們實現了某些目標,否則不會支付。吾等預期於根據本招股説明書進行發售的日期起計三個月內,投資或以其他方式使用根據登記説明書登記的證券的所有淨收益,而本招股説明書是該招股説明書的一部分,並可能有資本利得及利息收入,可導致在根據本招股説明書完成發售後首六年向吾等的投資顧問支付該等費用。自我們首次公開募股至2024年3月31日,與基於收入的費用和資本利得激勵費用(包括根據GAAP應計的資本利得激勵費用,即使它們可能不應支付)相關的平均季度費用約為0.69本公司於該期間的加權平均淨資產百分比(2.75年化基礎上的%)。關於我們基於收入的費用和資本利得激勵費用的計算方法,請參閲下文。有關我們以前產生的基於收入的費用和資本利得激勵費用的更多詳細信息,請參閲我們最新的10-K年報中的綜合財務報表附註3和我們最新的10-Q季度報告中的綜合財務報表附註3。
基於收入的費用按季度拖欠,金額相當於我們獎勵前費用淨投資收入(包括應計但尚未收到現金的利息)的20%,受1.75%的季度(7.0%年化)門檻利率和截至每個日曆季度末的“追趕”撥備的限制。根據該條款,在任何日曆季度內,我們的投資顧問在我們的淨投資收入等於1.75%的標準税率之前不會收到基於收入的費用,但隨後作為“追趕”,我們將獲得我們的激勵前費用淨投資收入的100%,這部分獎勵前費用淨投資收入(如果有)超過了標準税率但低於2.1875%。這一條款的效果是,如果獎勵前費用淨投資收入在任何日曆季度超過2.1875%,我們的投資顧問將獲得獎勵前費用淨投資收入的20%,就像不適用門檻税率一樣。
資本利得激勵費用應每年拖欠,金額相當於從開始到下一年度末累計已實現資本利得的20%,如果有的話,扣除所有已實現資本損失和累計未實現資本折舊後的淨額,減去之前所有年度支付的資本利得激勵費用總額。
我們將推遲支付投資顧問以其他方式賺取的任何基於收入的費用和資本利得激勵費用,如果在最近四個完整的日曆季度期間內,(A)我們向我們的股東的總計分配和(B)我們的淨資產變化(定義為總資產減去負債,在考慮任何基於收入的費用或資本利得激勵費用之前)的總和低於我們在該期間開始時的淨資產(定義為總資產減去負債)的7.0%,則我們將推遲支付該投資顧問以其他方式賺取的任何基於收入的費用和資本利得激勵費用。任何以遞延收入為基礎的費用及資本利得激勵費用將結轉於隨後的計算期間支付,惟該等費用須根據投資顧問及管理協議支付。
這些計算將根據任何股票發行或回購進行調整。
7
目錄表
請參閲我們最新的年度報告Form 10-K中的“商業”,標題為“投資諮詢和管理協議”。
(8) | “借入資金的利息支出”是指在截至2024年3月31日的三個月中,通過年化實際利息和信貸安排支出估計的利息支出,其中包括利率互換的影響。在截至2024年3月31日的三個月中,我們的平均未償還借款約為119億美元,用於利息支出的現金為1.76億美元。截至2024年3月31日,我們的未償還借款約為118億美元(賬面價值約為117億美元)。本項目是基於一項假設,即我們在發售後的借款和利息成本將保持與發售前的類似。我們在任何特定時間可能使用的槓桿量將取決於我們的投資顧問和我們的董事會在任何建議借款時對市場和其他因素的評估。見我們最新的Form 10-K年度報告中的“風險因素-與我們業務相關的風險-我們借錢,這放大了投資金額的收益或損失的潛力,並可能增加投資於我們的風險”。我們目前被允許借入金額,使我們的資產覆蓋率,根據《投資公司法》計算,在此類借款後至少等於150%(即,我們每持有一美元資產,減去我們發行的所有優先證券所不代表的所有負債和債務,我們能夠借入最多兩美元)。見我們最新的Form 10-K年度報告中的“管理層對財務狀況和經營結果的討論和分析--財務狀況、流動資金和資本資源”和我們最新的Form 10-Q季度報告中的“管理層對財務狀況和經營結果的討論和分析--財務狀況、流動資金和資本資源”。 |
(9) | 包括我們的管理費用,包括根據我們的管理協議支付的基於我們可分配部分的管理費用和Ares運營在履行管理協議下的義務時發生的其他費用,以及所得税。這類支出是通過按年率計算截至2024年3月31日的三個月的實際“其他支出”來估算的。我們普通股的持有者(而不是我們的債務證券或優先股的持有者,如果有的話)間接承擔與我們的年度費用相關的成本。請參閲我們最新的年度報告Form 10-K中“管理協議”標題下的“業務”。 |
(10) | 我們的股東間接承擔標的基金或其他投資工具的費用,這些基金或其他投資工具根據投資公司法第3(A)條的規定將成為投資公司,但我們投資的投資公司法第3(C)(1)條和第3(C)(7)條(“收購基金”)規定的該定義除外。這類標的基金或其他投資工具在本招股説明書中被稱為“收購基金”。 |
(11) | “年度總支出”佔可歸因於普通股的合併淨資產的百分比高於非槓桿化公司的年度總支出百分比。我們借錢來槓桿化,增加我們的總資產。美國證券交易委員會要求,“年度支出總額”的百分比應按淨資產(定義為總資產減去負債,未計入期間應計的任何基於收入的費用或資本利得激勵費用)的百分比計算,而不是總資產,包括用借來的錢融資的資產。 |
8
目錄表
示例
下面的例子展示了關於對我們普通股的假設投資在不同時期的總累計費用的預計美元金額。在計算以下費用金額時,我們假設我們不會有額外的槓桿,我們的資產都不是現金或現金等價物,我們的年度運營費用將保持在上表所述的水平。投資顧問及管理協議項下的以收入為基礎的費用及資本利得税激勵費用,假設每年回報率為5%,將不會支付或對以下所示的開支金額影響不大,並不包括在本例中,除非下文特別列出。以下示例中不包括交易費用。如果與本招股説明書相關的股票被出售給承銷商或通過承銷商出售,相應的招股説明書附錄將重述此示例,以反映適用的銷售負荷。
| 1年 |
| 三年半 |
| 5年 |
| 10年前 | |||||
假設一項1,000美元的普通股投資的年回報率為5%(其中沒有一項需要支付資本利得激勵費用),你將支付以下費用(1) | $ | ( | $ | ( | $ | ( | $ | ( | ||||
你需要為1,000美元的普通股投資支付以下費用,假設5%的年回報率完全來自已實現資本淨利得(所有這些都要支付資本利得激勵費)(2) | $ | (133) | $ | (368) | $ | (570) | $ | (951) |
(1) | 假設我們不會實現扣除所有已實現資本損失和未實現資本折舊後計算的任何資本收益。 |
(2) | 假設不存在未實現資本折舊,年回報率為5%,完全來自已實現資本收益淨額,根據投資諮詢和管理協議的條款不得遞延,因此須支付資本利得獎勵費用。 |
上表旨在幫助您瞭解我們普通股的投資者將直接或間接承擔的各種成本和費用。雖然這個例子假設,按照美國證券交易委員會的要求,年回報率為5%,但我們的表現會有所不同,可能會導致回報率高於或低於5%。如果我們的投資獲得足夠的回報,包括通過實現資本利得,以觸發基於收入的費用或資本利得激勵費用的一大筆金額,我們的費用,以及對我們投資者的回報,將會更高。此外,雖然該示例假設所有股息和分配以資產淨值進行再投資,但如果我們的董事會批准並宣佈現金股息,我們股息再投資計劃中未選擇接受現金的參與者將獲得我們普通股的數量,其確定方法是應支付給參與者的股息總額除以股息估值日收盤時我們普通股的每股市場價格。有關我們的股息再投資計劃的更多信息,請參閲下面的“股息再投資計劃”。
這個例子和上表中的費用不應被視為我們未來費用的表示,作為我們未來可能發生的實際費用(包括債務成本,如果有,以及其他費用),這些實際費用可能比所示的更多或更少。
9
目錄表
金融亮點
下表所載截至2023年、2022年、2021年、2020年、2019年、2019、2018年、2017年、2016年、2015年及2014年12月31日止年度的財務數據來自我們的綜合財務報表,這些綜合財務報表已由畢馬威有限責任公司審計,畢馬威有限責任公司是一家獨立註冊會計師事務所,其有關報告以引用方式併入本招股説明書或隨附的招股説明書補編中,或我們提交給美國證券交易委員會的10-K表格年度報告,這些文件可從Www.sec.gov或應要求提供。下表列出的截至2024年3月31日及截至2024年3月31日的三個月的財務數據來自我們未經審計的財務報表,但管理層認為,反映了公平呈現該中期業績所需的所有調整(僅包括正常經常性調整)。截至2024年3月31日及截至2024年3月31日的三個月的中期業績不一定表明截至2024年12月31日的年度可能預期的結果。閣下應連同本公司合併財務報表及其附註,以及以引用方式併入本招股説明書的“管理層對財務狀況及經營業績的討論及分析”、本招股説明書或隨附的招股説明書附錄中以參考方式併入的任何文件,或我們提交給美國證券交易委員會的10-K表格年度報告一併閲讀這些財務摘要。
自2009年起至今 |
| |||||||||||||||
三 | 截至12月31日及截至12月31日止年度, |
| ||||||||||||||
已結束的月份 |
| |||||||||||||||
每股數據: |
| 2024年3月31日 |
| 2023 |
| 2022 |
| 2021 |
| 2020 |
| |||||
期初資產淨值(1) | $ | 19.24 | $ | 18.40 | $ | 18.96 | $ | 16.97 | $ | 17.32 | ||||||
2024年可轉換票據的轉換 | 0.01 | — | — | — | — | |||||||||||
普通股發行 |
| — |
| 0.01 |
| 0.10 |
| 0.11 |
| — | ||||||
普通股回購 |
| — |
| — |
| — |
| — |
| 0.11 | ||||||
期間投資收入淨額(2) |
| 0.55 |
| 2.28 |
| 2.19 |
| 1.66 |
| 1.87 | ||||||
第(2)段期間已實現和未實現收益(損失)淨額 | 0.21 |
| 0.47 |
| (0.98) |
| 1.84 |
| (0.73) | |||||||
股東權益淨增加額 |
| 0.77 |
| 2.76 |
| 1.31 |
| 3.61 |
| 1.25 | ||||||
向股東分派的款項總額(3) |
| (0.48) |
| (1.92) |
| (1.87) |
| (1.62) |
| (1.60) | ||||||
期末資產淨值(1) | $ | 19.53 | $ | 19.24 | $ | 18.40 | $ | 18.96 | $ | 16.97 | ||||||
期末每股市值 | $ | 20.82 | $ | 20.03 | $ | 18.47 | $ | 21.19 | $ | 16.89 | ||||||
基於市場價值的總回報(4) |
| 6.44 | % |
| 19.94 | % |
| (3.83) | % |
| 36.18 | % |
| (0.86) | % | |
基於資產淨值的總回報(5) |
| 4.00 | % |
| 15.65 | % |
| 7.13 | % |
| 21.97 | % |
| 5.20 | % | |
期末已發行股票(百萬股) |
| 608 |
| 582 |
| 519 |
| 468 |
| 423 | ||||||
比率/補充數據: |
|
|
|
|
|
|
|
|
| |||||||
期末淨資產(百萬) | $ | 11,872 | $ | 11,201 | $ | 9,555 | $ | 8,868 | $ | 7,176 | ||||||
業務費用與平均淨資產的比率(6)(7) |
| 12.79 | % |
| 12.78 | % |
| 10.19 | % |
| 13.05 | % |
| 10.27 | % | |
淨投資收入與平均淨資產的比率(6)(8) |
| 11.36 | % |
| 12.10 | % |
| 11.73 | % |
| 9.19 | % |
| 11.39 | % | |
投資組合週轉率(6) |
| 51 | % |
| 26 | % |
| 37 | % |
| 60 | % |
| 40 | % |
10
目錄表
截至12月31日止年度, |
| ||||||||||||||||||
|
|
|
|
|
|
| |||||||||||||
每股數據: | 2019 | 2018 | 2017 | 2016 | 2015 | 2014 |
| ||||||||||||
期初資產淨值(1) | $ | 17.12 | $ | 16.65 | $ | 16.45 | $ | 16.46 | $ | 16.82 | $ | 16.46 | |||||||
普通股發行 |
| 0.02 |
| — |
| (0.01) |
| — |
| 0.01 |
| — | |||||||
普通股回購 |
| — |
| — |
| — |
| — |
| (0.01) |
| — | |||||||
Ares資本管理公司的視同捐款 |
| — |
| — |
| 0.13 |
| — |
| — |
| — | |||||||
發行可轉換票據 |
| — |
| — |
| 0.04 |
| — |
| — |
| — | |||||||
期間投資收入淨額(2) |
| 1.90 |
| 1.63 |
| 1.20 |
| 1.57 |
| 1.62 |
| 1.43 | |||||||
第(2)段期間已實現和未實現收益(損失)淨額 |
| (0.04) |
| 0.38 |
| 0.36 |
| (0.06) |
| (0.41) |
| 0.50 | |||||||
股東權益淨增加額 |
| 1.88 |
| 2.01 |
| 1.72 |
| 1.51 |
| 1.21 |
| 1.93 | |||||||
向股東分派的款項總額(3) |
| (1.68) |
| (1.54) |
| (1.52) |
| (1.52) |
| (1.57) |
| (1.57) | |||||||
期末資產淨值(1) | $ | 17.32 | $ | 17.12 | $ | 16.65 | $ | 16.45 | $ | 16.46 | $ | 16.82 | |||||||
期末每股市值 | $ | 18.65 | $ | 15.58 | $ | 15.72 | $ | 16.49 | $ | 14.25 | $ | 15.61 | |||||||
基於市場價值的總回報(4) |
| 30.49 | % |
| 8.91 | % |
| 4.55 | % |
| 26.39 | % |
| 1.35 | % |
| (3.32) | % | |
基於資產淨值的總回報(5) | 12.14 | % | 12.10 | % | 10.53 | % | 9.15 | % | 7.16 | % | 11.79 | % | |||||||
期末已發行股票(百萬股) | 431 | 426 | 426 | 314 | 314 | 314 | |||||||||||||
比率/補充數據: |
| ||||||||||||||||||
期末淨資產(百萬) | $ | 7,467 | $ | 7,300 | $ | 7,098 | $ | 5,165 | $ | 5,173 | $ | 5,284 | |||||||
業務費用與平均淨資產的比率(6)(7) |
| 9.92 | % |
| 8.63 | % |
| 9.45 | % |
| 9.59 | % |
| 9.51 | % |
| 10.46 | % | |
淨投資收入與平均淨資產的比率(6)(8) |
| 11.01 | % |
| 9.60 | % |
| 7.65 | % |
| 9.58 | % |
| 9.75 | % |
| 8.71 | % | |
投資組合週轉率(6) | 38 | % | 54 | % | 51 | % | 39 | % | 42 | % | 39 | % |
(1) | 使用的淨資產等於合併資產負債表上的股東權益總額。 |
(2) | 加權平均基本每股數據。 |
(3) | 包括額外股息(A)截至2022年12月31日止年度每股0.12美元,(B)截至2019年12月31日止年度每股0.08美元,(C)截至2015年12月31日止年度每股0.05美元及(D)截至2014年12月31日止年度每股0.05美元。 |
(4) | 在截至2024年3月31日的三個月,基於市值的總回報等於2024年3月31日的結束市值比2023年12月31日的結束市值每股增加20.82美元,加上截至2024年3月31日的三個月每股宣佈和應支付的股息0.48美元,除以2023年12月31日的市值。在截至2023年12月31日的年度內,基於市值的總回報等於2023年12月31日的結束市值每股增加20.03美元,加上截至2023年12月31日的年度已宣佈和應支付的股息每股1.92美元,除以2022年12月31日的市值。在截至2022年12月31日的年度內,基於市值的總回報等於截至2021年12月31日的結束市值每股減少18.47美元,加上截至2022年12月31日的年度已宣佈和應支付的股息每股1.87美元,除以2021年12月31日的市值。在截至2021年12月31日的年度內,基於市值的總回報等於截至2021年12月31日的結束市值每股增加21.19美元,加上截至2021年12月31日的年度已宣佈和應支付的股息每股1.62美元,除以2020年12月31日的市值。截至2020年12月31日止年度,按市值計算的總回報等於截至2020年12月31日止市值每股減少16.89美元,加上截至2020年12月31日止年度每股宣佈及應付股息1.60美元,除以截至2019年12月31日止年度市值。截至2019年12月31日止年度,按市值計算的總回報等於截至2018年12月31日止市值每股增加18.65美元,加上截至2019年12月31日止年度每股已宣派及應付股息1.68美元,除以2018年12月31日止市值。截至該年度為止 |
11
目錄表
2018年12月31日,基於市值的總回報等於2018年12月31日的結束市值比2017年12月31日的結束市值每股減少15.58美元,加上截至2018年12月31日的年度每股宣佈和應支付的股息1.54美元,除以2017年12月31日的市值。截至2017年12月31日止年度,按市值計算的總回報相等於截至2017年12月31日的終止市值每股減少15.72美元,加上截至2017年12月31日止年度的每股宣佈及應付股息1.52美元,除以2016年12月31日的市值。截至2016年12月31日止年度,按市值計算的總回報等於截至2016年12月31日止市值每股增加16.49美元,加上截至2016年12月31日止年度每股宣佈及應付股息1.52美元,除以2015年12月31日止市值。截至2015年12月31日止年度,按市值計算的總回報等於截至2015年12月31日止市值每股減少14.25美元,加上截至2015年12月31日止年度每股宣佈及應付股息1.57美元,除以2014年12月31日止市值。於截至二零一四年十二月三十一日止年度,按市值計算的總回報等於截至二零一三年十二月三十一日止市值每股減少15.61美元,加上截至二零一四年十二月三十一日止年度每股宣佈及應付股息1.57美元,除以二零一三年十二月三十一日止市值。公司的股票價值起伏不定。該公司的業績會隨着時間的推移而變化,目前可能與所顯示的有所不同。過去的表現並不能保證未來的結果。 |
(5) | 截至2024年3月31日的三個月,基於淨資產價值的總回報等於該期間的淨資產價值變化加上截至2024年3月31日的三個月每股0.48美元的已申報和應支付股息,除以該期間的期初淨資產價值。截至2023年12月31日止年度,按資產淨值計算的總回報等於期內淨資產值變動加上截至2023年12月31日止年度每股已申報及應付股息1.92美元,除以期初資產淨值。截至2022年12月31日止年度,按資產淨值計算的總回報等於期內淨資產值變動加上截至2022年12月31日止年度每股已申報及應付股息1.87美元,除以期初資產淨值。截至2021年12月31日止年度,按資產淨值計算的總回報等於期內資產淨值變動加上截至2021年12月31日止年度每股已申報及應付股息1.62美元,除以期初資產淨值。截至2020年12月31日止年度,按資產淨值計算的總回報等於期內淨資產值變動加上截至2020年12月31日止年度每股宣佈及應付股息1.60美元,除以期初資產淨值。截至2019年12月31日止年度,按資產淨值計算的總回報等於期內資產淨值變動加上截至2019年12月31日止年度每股1.68美元的已申報及應付股息,除以期初資產淨值。截至2018年12月31日止年度,按資產淨值計算的總回報等於期內資產淨值變動加上截至2018年12月31日止年度每股已申報及應付股息1.54美元,除以期初資產淨值。截至2017年12月31日止年度,按資產淨值計算的總回報等於期內資產淨值變動加上截至2017年12月31日止年度每股已申報及應付股息1.52美元,除以期初資產淨值。截至2016年12月31日止年度,按資產淨值計算的總回報等於期內資產淨值變動加上截至2016年12月31日止年度每股已申報及應付股息1.52美元,除以期初資產淨值。截至2015年12月31日止年度,按資產淨值計算的總回報等於期內資產淨值變動加上截至2015年12月31日止年度每股已申報及應付股息1.57美元,除以期初資產淨值。截至2014年12月31日止年度,按資產淨值計算的總回報等於期內資產淨值變動加上截至2014年12月31日止年度每股已申報及應付股息1.57美元,除以期初資產淨值。此等計算已就與股息再投資計劃有關的已發行股份、與任何股本發售有關的普通股發行及於期內發行的任何可轉換票據的權益部分(視何者適用而定)作出調整。該公司的業績會隨着時間的推移而變化,目前可能與所顯示的有所不同。過去的表現並不能保證未來的結果。 |
(6) | 這些比率反映的是年化金額。 |
(7) | 在截至2024年3月31日的三個月和截至2023年12月31日、2022年、2021年、2020年、2019年、2018年、2017年、2016年、2015年和2014年的年度中,運營費用與平均淨資產的比率如下: |
12
目錄表
截止日期和截止日期 | |||||||||||
前三位 | |||||||||||
已結束的月份 | |||||||||||
3月31日, | 截至12月31日止的12個年度的收支相抵, | ||||||||||
| 2024 |
| 2023 |
| 2022 |
| 2021 |
| 2020 | ||
基地管理費 |
| 3.03 | % | 3.11 | % | 3.27 | % | 3.14 | % | 3.10 | % |
基於收入的費用和資本利得激勵費用,扣除費用減免後的淨額 |
| 3.91 | % | 3.66 | % | 1.61 | % | 4.80 | % | 1.80 | % |
基於收入的費用和資本利得獎勵費用,不包括費用減免 |
| 3.91 | % | 3.66 | % | 1.61 | % | 4.80 | % | 1.80 | % |
借款成本 |
| 5.52 | % | 5.60 | % | 4.89 | % | 4.61 | % | 4.54 | % |
其他運營費用 |
| 0.33 | % | 0.41 | % | 0.42 | % | 0.50 | % | 0.83 | % |
| 截至12月31日止的12個年度的收支相抵, |
| |||||||||||
| 2019 |
| 2018 |
| 2017 |
| 2016 | 2015 |
| 2014 |
| ||
基地管理費 | 2.78 | % | 2.49 | % | 2.57 | % | 2.64 | % | 2.55 | % | 2.51 | % | |
基於收入的費用和資本利得激勵費用,扣除費用減免後的淨額 | 2.23 | % | 2.24 | % | 2.18 | % | 2.29 | % | 2.31 | % | 2.90 | % | |
基於收入的費用和資本利得獎勵費用,不包括費用減免 | 2.64 | % | 2.79 | % | 2.32 | % | 2.29 | % | 2.31 | % | 2.90 | % | |
借款成本 | 3.94 | % | 3.33 | % | 3.37 | % | 3.58 | % | 4.32 | % | 4.24 | % | |
其他運營費用 | 0.97 | % | 0.57 | % | 1.33 | % | 1.08 | % | 0.33 | % | 0.81 | % |
(8)淨投資收益與平均淨資產的比率不包括與已實現損益有關的所得税。
13
目錄表
風險因素
您應仔細考慮下列風險因素,以及適用招股説明書附錄和任何相關免費撰寫的招股説明書中標題為“風險因素”的部分,以及標題為“項目1a”的部分討論的風險。風險因素“在我們的年度報告表格10-K中,標題為”項目1a“。風險因素“在我們最新的10-Q表季報中以引用方式併入,以及我們向美國證券交易委員會提交的任何後續文件中以引用方式併入本招股説明書或任何招股説明書補編中的任何其他信息,以及本招股説明書、隨附的招股説明書附錄和通過引用納入本文的任何文件中包含的所有其他信息,包括我們的綜合財務報表及其相關注釋,您在決定是否投資我們的證券之前,會考慮這些風險因素。下面列出的風險和此類文件中描述的風險並不是我們面臨的唯一風險。我們目前不知道或我們目前認為無關緊要的其他風險和不確定性也可能對我們的業務、財務狀況和/或經營業績產生重大不利影響。如果發生下列事件之一,我們的業務、財務狀況和經營結果可能會受到重大不利影響。在這種情況下,我們普通股的淨資產價值和我們證券的交易價格(如果有的話)可能會下降,您可能會損失您的全部或部分投資。
我們普通股發行的投資者可能會在此類發行結束後立即遭到稀釋。
我們一般預期我們普通股的任何公開發售價格將高於我們已發行普通股的每股賬面價值(除非我們根據配股發行發行股票,或在獲得股東和獨立董事的事先批准後發行股票)。因此,根據本招股説明書購買我們普通股股票的投資者可能會在發行後支付超過每股有形賬面價值的每股價格。
如果您不在任何供股中充分行使您的認購權,您對我們的權益可能會被稀釋。此外,如果認購價低於我們的每股資產淨值,那麼您的股票總資產淨值將立即稀釋。
在我們發行認購權的情況下,沒有充分行使認購權的股東應該預期,在根據本招股説明書完成配股發行時,他們在我們中擁有的比例權益將少於他們充分行使權利時的比例。我們不能準確地説明任何此類股權稀釋的金額,因為我們目前不知道由於此類配股而將購買的股份比例。
此外,如果認購價格低於我們普通股的每股淨資產價值,那麼我們的股東將因此次發行而立即經歷其股票總淨資產價值的稀釋。資產淨值的任何減少數額無法預測,因為目前不知道供股到期日的認購價和每股資產淨值將是多少,也不知道由於該等供股將購買多大比例的股份。這種稀釋可能是相當嚴重的。見“風險因素--與我們普通股和公開交易票據有關的風險--如果我們在一次或多次發行中以低於當時普通股每股資產淨值的價格出售我們普通股的股票或證券以認購或可轉換為我們普通股的股票,普通股的每股資產淨值可能會被稀釋”,見我們最近的年度報告Form 10-K和下文“低於資產淨值的普通股銷售”。
14
目錄表
根據本招股説明書,我們最初可能會將發行所得淨額的一部分主要投資於高質量的短期投資,這將產生比第一和第二留置權優先擔保貸款和夾層債務產生的利息預期更低的回報率。
根據本招股説明書,我們最初可能會將發行所得淨額的一部分主要投資於現金、現金等價物、美國政府證券和其他高質量的短期投資。這些證券的收益通常大大低於我們預期的收益,一旦我們按照我們的投資目標進行了充分投資。因此,我們可能在一段時間內無法實現我們的投資目標和/或我們可能需要在一段時間內將我們可能向我們的股東支付的任何股息減少到大幅低於我們根據我們的投資目標將發行所得淨額完全投資時我們預期支付的水平。如果我們沒有意識到收益超過了我們的支出,我們可能會出現運營虧損,我們的股票市場價格可能會下跌。
我們的股東可能會收到我們普通股的股票作為股息,這可能會給他們帶來不利的現金流後果。
為了滿足適用於RICS的年度分配要求,我們有能力以普通股的股票而不是現金宣佈很大一部分股息。只要這種股息的一部分以現金支付(這一部分可能低至20%),並滿足某些要求,整個分配將被視為美國聯邦所得税目的的股息。因此,股東將按股東收到股息當天作為股息一部分的股票公平市值的100%徵税,方式與現金股息相同,即使大部分股息是以我們普通股的股票支付的。
15
目錄表
前瞻性陳述
本招股説明書及隨附的招股説明書附錄中包含或合併的部分陳述為前瞻性陳述,與未來事件或我們未來的業績或財務狀況有關。本招股説明書和隨附的招股説明書補編中包含的前瞻性陳述,包括我們在此和其中通過參考併入的文件,涉及許多風險和不確定因素,包括:
● | 我們或我們的投資組合公司的未來業務、運營、經營結果或前景; |
● | 當前和未來投資的回報或影響; |
● | 信貸市場流動性長期下降對我們業務的影響; |
● | 總體經濟變化、經濟放緩、通脹上升和經濟衰退風險; |
● | 管理我們的業務或我們投資組合公司的業務或我們的競爭對手的業務的法律或法規(包括其解釋)的變化的影響; |
● | 我們對投資組合公司的投資估值,特別是那些沒有流動性交易市場的公司; |
● | 我們收回未實現虧損的能力; |
● | 我們有能力成功投資於本次發行所籌得的任何資金; |
● | 市場狀況和我們進入不同債務市場以及額外債務和股權資本的能力,以及我們有效管理資本資源的能力; |
● | 我們的合同安排和與第三方的關係; |
● | 整體經濟的狀況; |
● | 供應鏈限制對我們的投資組合公司和全球經濟的影響; |
● | 圍繞全球金融穩定的不確定性; |
● | 以色列與哈馬斯的戰爭; |
● | 全球航運活動的中斷; |
● | 俄羅斯-烏克蘭戰爭、能源價格和其他大宗商品波動的可能性以及它們對我們投資的行業的影響; |
● | 我們目前和未來投資組合公司的財務狀況及其實現目標的能力; |
● | 信息技術系統故障、數據安全漏洞、數據隱私合規、網絡中斷和網絡安全攻擊的影響; |
● | 我們有能力預測和確定在環境、社會和治理問題上不斷變化的市場預期,包括我們投資組合公司的供應鏈和運營的環境影響; |
● | 我們成功完成和整合任何收購的能力; |
● | 任何訴訟或監管程序的結果和影響; |
16
目錄表
● | 我們的現金資源和營運資本是否充足; |
● | 任何股利分配的時間、形式和數額; |
● | 投資組合公司運營產生現金流的時間(如果有的話); |
● | 我們的投資顧問有能力為我們尋找合適的投資,並監督和管理我們的投資;以及 |
● | 全球利率的波動。 |
我們使用諸如“預期”、“相信”、“預期”、“打算”、“項目”、“估計”、“將”、“應該”、“可能”、“將”、“可能”以及類似的表述來識別前瞻性表述,儘管並非所有前瞻性表述都包括這些詞語。由於任何原因,我們的實際結果和狀況可能與前瞻性陳述中暗示或表達的情況大不相同,包括“風險因素”中陳述的因素,以及本招股説明書和隨附的招股説明書附錄中包含的其他信息,包括我們通過引用納入本文和其中的文件。
我們根據本招股説明書或招股説明書附錄(視情況而定)的提交日期提供的信息,包括通過引用納入的任何文件,作出本招股説明書中包含的前瞻性陳述,我們沒有義務修改或更新任何此類前瞻性陳述。雖然我們沒有義務修改或更新任何前瞻性聲明,無論是由於新信息、未來事件或其他原因,但我們建議您參考我們可能直接向您作出的或通過我們已提交給您的報告或未來可能提交給美國證券交易委員會的報告所披露的任何其他信息,包括Form 10-K年度報告、Form 10-Q季度報告和當前的Form 8-K報告。
17
目錄表
收益的使用
除非在招股説明書附錄中另有規定,否則我們打算將出售我們的證券所得的淨收益用於一般公司用途,包括根據我們的投資目標投資於投資組合公司。我們還預計將用發行所得淨額償還或回購未償還債務(如果有),其中可能包括以下債務(截至2024年4月24日未償還本金總額121億美元):(A)我們的44.88億美元循環信貸安排(“循環信貸安排”)(截至2024年4月24日未償還的11億美元),(B)我們合併子公司Ares Capital CP Funding LLC的17.75億美元的循環融資安排(“循環融資安排”)(截至2024年4月24日的未償還的8.01億美元),(C)我們合併附屬公司Ares Capital JB Funding LLC(“SMBC Funding Finance”)的8億美元循環融資安排(於2024年4月24日未償還3.66億美元),(D)我們全資附屬公司ARCC FB Funding LLC(“BNP Funding Finance”)的8.65億美元循環信貸安排(於2024年4月24日未償還5.75億美元),(E)於6月10日到期的9億美元無抵押票據本金總額,(F)本公司於2025年3月1日到期並以4.250%的利率計息的本金總額(“2025年3月債券”)(於2024年4月24日到期的本金總額為12.5億美元的無擔保票據),(H)本公司於2026年1月15日到期並以3.875釐計息的無抵押票據本金總額(“2026年1月票據”)(於2024年4月24日到期的本金總額為11.5億美元),(J)於2027年1月15日到期並以7.906釐計息的無抵押票據本金總額(“2027年1月票據”)(於2024年4月24日到期的本金總額5億美元);(K)於6月15日到期的無抵押票據本金總額5億美元;(M)於2028年6月15日到期並以2.875釐計息的無抵押票據本金總額(L)12.5億美元於2028年3月1日到期的無抵押票據本金總額10億美元(N)於2029年11月15日到期並以3.200%的利率計息的無抵押債券本金總額(“2021年債券”,連同2024年3月、2025年7月、2026年1月、2026年7月、2027年1月、2027年6月、2028年6月及2029年發行的債券),無擔保票據)(截至2024年4月24日,未償還本金總額為7億美元)。2027年1月的債券和2029年債券的利率包括利率互換的影響。見我們截至2024年3月31日的三個月的Form 10-Q季度報告中的“管理層對財務狀況和經營結果的討論和分析”。
18
目錄表
循環信貸安排項下產生的債務所收取的利息是根據有擔保隔夜融資利率(SOFR)加上0.10%(一個月、三個月或六個月)的信貸利差調整(或以英鎊、加元、歐元和某些其他外幣計價的某些貸款、承諾和/或其他信貸延伸的替代利率)加上利差調整,和適用的利差1.75%或1.875%或“備用基本利率”(如管理循環信貸安排的協議所界定),加上適用的利差0.75%或0.875%,在每種情況下,均根據借款基數相對於下列各項之和按月確定:(A)循環信貸安排下未償還的循環貸款和定期貸款的總金額和(B)循環信貸安排總承諾額的85%(如果較高,則為循環信貸安排的總承諾額)加(2)其他債務,如果有,由與循環信貸安排相同的抵押品擔保。截至2024年4月24日,1個月、3個月和6個月的SOFR分別為5.32%、5.32%和5.29%。循環信貸安排項下約1.07億美元循環承付款的指定到期日為2025年3月31日,循環信貸安排項下約2.69億美元循環承付款的指定到期日為2026年3月31日,循環信貸安排項下約30.05億美元循環承付款的指定到期日為2029年4月12日。循環信貸安排下2,800萬美元定期貸款承諾的指定到期日為2025年3月31日,循環信貸安排下4,100萬美元定期貸款承諾的指定到期日為2026年3月31日,循環信貸安排下7,000萬美元定期貸款承諾的指定到期日為2028年4月19日,循環信貸安排下9.68億美元定期貸款承諾的指定到期日為2029年4月12日。循環融資機制下產生的債務收取的利率是基於SOFR加0.10%的信貸利差調整或“基本利率”(定義見循環融資機制的協議)加上適用的年息差1.90%。循環融資機制的規定到期日為2026年12月29日(可經雙方同意延期)。根據SMBC融資機制產生的債務收取的利率是基於(I)一個月SOFR的2.50%或(Ii)“基本利率”(定義見SMBC融資機制的協議)的1.50%的適用利差,在每種情況下,均根據SMBC融資機制下未償還借款的平均金額按月確定。SMBC融資機制的指定到期日為2029年3月28日(須經雙方同意可行使兩項為期一年的延期選擇權)。根據法國巴黎銀行融資機制產生的債務收取的利率是基於適用的SOFR或“基本利率”(定義見管理法國巴黎銀行融資機制的協議)加上(I)2.50%的再投資期內和(Ii)3.00%的再投資期後的保證金。法國巴黎銀行融資機制的規定到期日為2028年4月20日(須經雙方同意可行使一年延期選擇權)。
本招股説明書的增刊與發行有關,可能會更全面地説明發行所得資金的用途。我們預計,根據本招股説明書及其相關招股説明書附錄進行的證券發售所得款項淨額將在任何此類發售後3個月內用於上述目的,具體取決於是否有符合我們投資目標的適當投資機會,但不得超過任何此類發售後6個月。
雖然我們的主要重點是通過投資於第一和第二留置權優先擔保貸款和夾層債務以及次要程度的合格投資組合公司的股權證券來產生當前收入和資本增值,但根據投資公司法的允許,我們也可以將高達30%的投資組合投資於不符合條件的資產。請參閲下面的“規則”。具體地説,作為這一30%籃子的一部分,我們可以投資於不被視為“合格投資組合公司”(根據“投資公司法”的定義)的實體,包括位於美國境外的公司、根據“投資公司法”的某些例外情況運營的實體,以及其公開股本市值超過“投資公司法”規定的水平的上市實體。在此類投資之前,我們將把淨收益的一部分主要投資於現金、現金等價物、美國政府證券和其他高質量的短期投資。這些證券的收益通常大大低於我們預期的收益,一旦我們按照我們的投資目標進行了充分投資。因此,我們可能在一段時間內無法實現我們的投資目標和/或我們可能需要在一段時間內將我們可能向我們的股東支付的任何股息減少到大幅低於我們根據我們的投資目標將發行所得淨額完全投資時我們預期支付的水平。如果我們沒有意識到收益超過了我們的支出,我們可能會遭受運營虧損,我們的普通股和債務證券的市場價格可能會下降。有關我們在等待進行長期投資以實現我們的投資目標時可能進行的臨時投資的其他信息,請參閲下面的“法規-臨時投資”。
19
目錄表
普通股和分配的價格範圍
我們的普通股在納斯達克全球精選市場交易,代碼為“ARCC”。從歷史上看,我們的普通股交易價格高於或低於每股淨資產價值。我們無法預測我們的普通股交易價格是在、高於還是低於淨資產價值。見我們最新的年度報告Form 10-K中的“風險因素-與我們的普通股和公開交易票據有關的風險-我們的普通股股票的交易價格低於資產淨值,並可能再次這樣做,這可能會限制我們籌集額外股本的能力”。
下表列出了截至2024年12月31日的第一季度以及截至2023年和2022年12月31日的會計年度的每個會計季度的普通股每股資產淨值、普通股收盤價的高低範圍、收盤價相對於資產淨值的溢價(折扣價)以及我們宣佈的紅利或分配。2024年4月24日,我們普通股在納斯達克全球精選市場的最後一次收盤價為美元
價格區間 | 低 |
| |||||||||||||||
高 | 銷售額和價格 |
| |||||||||||||||
銷售額和價格 | 補價 | 現金 |
| ||||||||||||||
網絡 | 補價 | (折扣) | 分紅 |
| |||||||||||||
資產 | 實現淨資產 | 實現淨資產 | 人均 |
| |||||||||||||
| 值(1) |
| 高 |
| 低 |
| 價值(2) |
| 價值(2) |
| 分享(3) |
| |||||
截至2022年12月31日的年度 |
|
|
|
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|
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| |||||
第一季度 | $ | 19.03 | $ | | $ | |
| | % | | % | $ | 0.54 | (4) | |||
第二季度 | $ | 18.81 | $ | | $ | |
| | % | ( | % | $ | 0.42 | ||||
第三季度 | $ | 18.56 | $ | | $ | |
| | % | ( | % | $ | 0.43 | ||||
第四季度 | $ | 18.40 | $ | | $ | |
| | % | ( | % | $ | 0.48 | ||||
截至2023年12月31日的年度 |
|
|
|
|
|
| |||||||||||
第一季度 | $ | 18.45 | $ | | $ | |
| | % | ( | % | $ | 0.48 | ||||
第二季度 | $ | 18.58 | $ | | $ | |
| | % | ( | % | $ | 0.48 | ||||
第三季度 | $ | 18.99 | $ | | $ | |
| | % | ( | % | $ | 0.48 | ||||
第四季度 | $ | 19.24 | $ | | $ | |
| | % | ( | % | $ | 0.48 | ||||
截至2024年12月31日的年度 |
|
|
|
|
|
| |||||||||||
第一季度 | $ | 19.53 | $ | | $ | |
| | % | | % | $ | 0.48 | ||||
第二季度(至2024年4月24日) |
| * | $ | | $ | |
| * |
| * |
| * |
(1) | 每股資產淨值是以相關季度最後一天的每股資產淨值計算的,因此可能不能反映高收盤價和低收盤價當日的每股資產淨值。顯示的資產淨值是根據相關季度末的流通股計算的。 |
(2) | 計算方法為各自的最高或最低收盤價減去資產淨值,再除以資產淨值(每種情況下,均為適用季度的淨資產值)。 |
(3) | 表示在相關季度宣佈的股息或分派。 |
(4) | 由每股0.42美元的季度股息和總計每股0.12美元的額外季度股息組成,所有這些股息均於2022年第一季度宣佈,並於2022年3月31日、2022年6月30日、2022年9月30日和2022年12月29日支付給截至2022年3月15日、6月15日、分別於2022年、2022年9月15日和2022年12月15日。 |
* | 本期資產淨值尚未計算。2024年第二季度的淨資產價值將隨公司該季度的10-Q表格季度報告的提交提供,該報告將於2024年8月9日或之前提交。 |
我們目前打算從合法可供分配的資產中分配股息或按季度分配給我們的股東。我們也可能會不時地向我們的股東分配額外的股息或進行額外的分配。我們的季度和額外股息或分配(如果有的話)將由我們的董事會決定。
20
目錄表
下表總結了截至2022年和2023年12月31日的財年以及截至2024年12月31日的財年第一季度宣佈和應付的股息或分配:
宣佈的日期 |
| 記錄日期 |
| 付款日期 |
| 每股金額 |
| ||
2024年5月1日 | 2024年6月14日 | 2024年6月28日 | $ | 0.48 | |||||
2024年2月7日 | 2024年3月15日 | 2024年3月29日 | $ | 0.48 | |||||
2024年宣佈和應付的股息總額 | 0.96 | ||||||||
2023年10月24日 | 2023年12月15日 | 2023年12月28日 | $ | 0.48 | |||||
2023年7月25日 | 2023年9月15日 | 2023年9月29日 | 0.48 | ||||||
2023年4月25日 | 2023年6月15日 | 2023年6月30日 | 0.48 |
| |||||
2023年2月7日 | 2023年3月15日 | 2023年3月31日 | 0.48 |
| |||||
截至2023年12月31日止年度已宣佈及應支付的股息總額 | $ | 1.92 |
| ||||||
2022年10月25日 | 2022年12月15日 | 2022年12月29日 | $ | 0.48 |
| ||||
2022年2月9日 | 2022年12月15日 | 2022年12月29日 | 0.03 | (1) | |||||
2022年7月26日 | 2022年9月15日 | 2022年9月30日 | 0.43 |
| |||||
2022年2月9日 | 2022年9月15日 | 2022年9月30日 | 0.03 | (1) | |||||
2022年4月26日 | 2022年6月15日 | 2022年6月30日 | 0.42 |
| |||||
2022年2月9日 | 2022年6月15日 | 2022年6月30日 | 0.03 | (1) | |||||
2022年2月9日 | 2022年3月15日 | 2022年3月31日 | 0.42 |
| |||||
2022年2月9日 | 2022年3月15日 | 2022年3月31日 | 0.03 | (1) | |||||
截至2022年12月31日止年度已宣佈及應付的股息總額 |
| $ | 1.87 |
|
(1) | 代表額外的股息。 |
在截至2023年12月31日的年度宣佈和支付的每股1.92美元股息中,每股1.92美元由普通收入組成,沒有任何金額包括長期資本利得。在截至2022年12月31日的年度宣佈和支付的每股1.87美元股息中,每股1.87美元由普通收入組成,沒有任何金額由長期資本利得組成。
為了維持我們在1986年修訂的《國內税法》(下稱《税法》)下的RIC地位,我們必須及時向我們的股東分配至少相當於我們投資公司應納税所得額的90%(根據該法規的定義,通常包括普通淨收入和短期淨資本利得)。此外,我們一般將被要求為某些未分配的應税收入支付相當於4%的消費税,除非我們及時分配至少等於(I)在一個日曆年確認的普通收入的98%和(Ii)在一個日曆年確認的資本利得淨收入的98.2%和(Iii)在之前幾年確認但未分配的任何收入的總和。我們繳納消費税的應納税所得額一般在下一納税年度分配給股東。視乎在一個課税年度所賺取的應課税收入水平,我們可選擇將該等應課税收入結轉於下一年度分配,並支付任何適用的消費税。在截至2024年3月31日的三個月裏,我們記錄了800萬美元的消費税淨支出。截至2023年12月31日和2022年12月31日的年度,我們分別錄得2,300萬美元和3,000萬美元的消費税淨支出。我們不能向您保證我們將取得允許支付任何現金分配的結果。我們為我們的普通股股東維持一個“選擇退出”股息再投資計劃。因此,如果我們宣佈現金股利,股東的現金股利將自動再投資於我們普通股的額外股份,除非他們特別選擇退出股息再投資計劃以獲得現金股息。見下文“股息再投資計劃”。
21
目錄表
管理層對財務狀況的探討與分析
以及行動的結果
我們最新的Form 10-K年度報告和Form 10-Q的最新季度報告的標題“管理層對財務狀況和經營結果的討論和分析”所包含的信息在此引用作為參考。
22
目錄表
高級證券
有關我們截至最近十個會計年度末的優先證券(包括優先股、債務證券和其他債務)的信息,請參閲我們最新的年度報告Form 10-K中的“註冊人普通股市場、相關股東事項和發行人購買股票證券”,該報告通過引用併入本文。我們的獨立註冊會計師事務所畢馬威有限責任公司截至2023年12月31日在高級證券表上的報告包括在我們最新的10-K表格年度報告中,並在此引用作為參考。
23
目錄表
生意場
本公司最新的10-K年度報告中“業務”一欄所載信息在此併入作為參考。
24
目錄表
投資組合公司
下表描述了我們投資組合中包含的各項業務,並反映了截至2024年3月31日的數據。我們持有的投資證券類別顯示的百分比代表所擁有類別的百分比,不一定代表投票權。除認購權或期權外的股本證券所顯示的百分比代表稀釋前持有證券類別的實際百分比。所持的認購權和期權所示百分比代表假設我們在稀釋前行使認購權或期權,我們可能擁有的證券類別的百分比。
我們在腳註中指出:(A)我們直接或間接擁有該投資組合公司超過25%的未償還有表決權證券,因此根據《投資公司法》被推定為由我們“控制”,以及(B)我們直接或間接擁有該投資組合公司5%至25%的未償還有表決權證券,或我們在該投資組合公司的董事會中持有一個或多個席位,因此根據投資公司法被視為“關聯人”。我們直接或間接擁有上市的所有其他投資組合公司(或與該等投資組合公司沒有其他關聯)的未償還投票權證券的5%以下。我們提出為我們投資組合中的某些公司提供重要的管理援助。如果我們沒有在投資組合公司的董事會中佔有一席之地,我們可能會獲得觀看此類董事會會議的權利。
凡我們已在腳註中註明投資組合公司為各種循環和延遲提取優先擔保和次級貸款提供資金的未提取承諾額,此類未提取承諾將扣除(I)因已簽發和未償還而被視為已提取承諾的備用信用證,(Ii)基本上由我們酌情決定的承諾,以及(Iii)由於借款基數或其他契約限制而無法獲得的承諾。
25
目錄表
投資組合公司
截至2024年3月31日
(百萬美元)
(未經審計)
|
|
|
|
|
|
| 佔班級的百分比 |
|
| ||||||||||
成熟性 | 被扣留在 | 公平 | |||||||||||||||||
發行人 |
| 地址 |
| 業務描述 |
| 投資 |
| 優惠券:[1] |
| 參考 |
| 傳播 |
| 日期 |
| 3/31/2024 [2] |
| 價值 | |
22 HoldCo Limited[6] |
| 富勒姆路斯坦福橋英國倫敦SW 6 1 HS |
| 體育娛樂平臺 |
| 高級次級貸款 |
| 12.96% PIK |
| 索尼婭(S) |
| 7.50% | 08/2033 |
|
|
| 39.6 | [5] | |
3 Step Sports LLC和3 Step Holdings,LLC[7] |
| 馬薩諸塞州安多弗Brickstone Square 300號4樓01830 |
| 青少年體育綜合解決方案提供商 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 13.33% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 8.00% | 10/2028 |
|
| 0.4 |
| ||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 13.45%(1.50%PIK) |
| 索菲爾(S) |
| 8.00% | 10/2029 | 11.8 | ||||||||||
| D系列首選單位 |
| 0.42% | 3.7 | |||||||||||||||
AB發行人有限責任公司 |
| 7120 Samuel Morse Dr. Suite 300,Columbia,MD,21046,美國 |
| 專業家庭服務、住宅清潔和老年人住宅護理服務提供商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
|
|
|
|
| — |
| ||||||
絕對牙科集團有限責任公司和絕對牙科股權[4][8] |
| 526 S。託諾帕大道,拉斯維加斯,內華達州89106 |
| 牙科服務提供商 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 16.50%(7.00% PIK) |
| 基本速率(Q) |
| 8.00% | 06/2026 |
|
| 0.3 |
| ||
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 14.57%(7.00% PIK) |
| 索菲爾(SOFR) |
| 9.00% | 06/2026 | 9.5 | ||||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 14.57%(7.00% PIK) |
| 索菲爾(SOFR) |
| 9.00% | 06/2026 | 56.0 | ||||||||||
| A類通用單位 | 100.00% | 4.6 | ||||||||||||||||
Abzena Holdings,Inc.和Astro Group Holdings Ltd. |
| 8810 Seamco Road聖地亞哥,CA 92121 |
| 為製藥和生物技術行業提供發現、開發和製造服務的組織 |
| A股普通股 |
|
|
|
| 1.06% | 4.5 | [5] | ||||||
ACAS股權控股公司[4] |
| 2000 Avenue of the Stars,12 th Floor,洛杉磯,CA 90067 |
| 投資公司 |
| 普通股 |
|
|
|
| 100.00% | 0.4 | [5] | ||||||
加入風險管理集團和RSC保險經紀公司。[9] |
| 馬薩諸塞州波士頓聯邦街4區160號 |
| 保險經紀人 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.96% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 5.50% | 11/2029 |
|
| 37.9 |
| ||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.31% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 6.00% | 11/2029 | 4.5 | ||||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.96% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 5.50% | 11/2029 | 0.3 | ||||||||||
Inacterations Plus Technologies LLC和Inacterations Plus Technologies Holdings LLC[10] |
| 265 Broadhollow Road,Melville,NY 11747 |
| 為航空業提供外包機組人員住宿和物流管理解決方案 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 12.21% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 6.75% | 05/2025 |
|
| 4.1 |
| ||
| A類普通單位 |
| 4.22% | 35.7 | |||||||||||||||
Acrisure,LLC |
| 密歇根州大急流城100 Ottawa Avenue SW 19503 |
| 獨立財產和意外傷害保險經紀公司 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 9.83% |
| SOFR(M) |
| 4.50% | 11/2030 |
|
| 0.2 |
| ||
Activate Holdings(US)Corp.和CrossPoint Capital AS SPV,LP[11] |
| 1400-1055 Dunsmuir St.,温哥華,BC,V7 X 1 K8,加拿大 |
| 支持計算設備、應用程序、數據和網絡的管理和安全的軟件服務提供商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.56% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 6.25% | 07/2030 |
|
| 42.8 | [5] | ||
| 有限合夥權益 |
| 8.00%匹克 |
| 1.53% | 11.8 | [5] | ||||||||||||
ADF資本公司、ADF餐飲集團有限責任公司和ARG餐飲控股公司。[4] |
| 新澤西州費爾菲爾德帕塞克大道165號07004 |
| 餐廳老闆和經營者 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
|
|
| 08/2022 |
|
| 0.0 |
| |||||
ADG,LLC,GEDC Equity,LLC和RC IV GEDC Investor LLC[4][12] |
| 300 East Long Lake Road,Suite 311 Bloomfield Hills,Michigan 48304 |
| 牙科服務提供商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 9.43%(3.00% PIK) |
| 索菲爾(S) |
| 4.00% | 09/2026 |
|
| 15.1 |
| ||
| 第二留置權優先擔保貸款 |
| 10.00%PIK | 03/2027 | 36.8 | ||||||||||||||
| 會員單位 |
| 0.92% | 0.0 | |||||||||||||||
| A類通用單位 | 100.00% |
| 18.9 |
26
目錄表
|
|
|
|
|
|
| 佔班級的百分比 |
|
| ||||||||||
成熟性 | 被扣留在 | 公平 | |||||||||||||||||
發行人 |
| 地址 |
| 業務描述 |
| 投資 |
| 優惠券:[1] |
| 參考 |
| 傳播 |
| 日期 |
| 3/31/2024 [2] |
| 價值 | |
ADMA生物製品公司 |
| 新澤西州拉姆齊南17號公路465 07446 |
| 生物製藥公司 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.83% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 6.50% | 12/2027 |
|
|
| 6.4 | [5] | |
Advarra Holdings,Inc.[13] |
| 6100梅里韋瑟博士,套房 馬裏蘭州哥倫比亞市600號21044 |
| 提供臨牀試驗的中央機構審查委員會 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.58% |
| SOFR(M) |
| 5.25% | 08/2029 |
|
|
| 4.0 |
| |
航空運營有限責任公司 |
| 30 Sagamore Hill Drive Port,Washington,NY 11050 |
| 為機場和海運碼頭提供除雪融化服務 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 14.45% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 9.00% | 02/2026 |
|
|
| 30.8 |
| |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 14.48% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 9.00% | 02/2026 |
| 1.0 | |||||||||
AffiniPay Midco,LLC和AffiniPay Intermediate Holdings[14] |
| 6200 Bridge Point Parkway,Cuitding 4,Suite 250 Austin,Texas 78730 |
| 支付處理解決方案提供商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.81% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 5.50% | 06/2028 |
|
|
| 62.5 |
| |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.82% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 5.50% | 06/2028 |
| 99.4 | |||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.81% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 5.50% | 06/2028 |
| 2.2 | |||||||||
| 高級次級貸款 |
| 15.31% PIK |
| 索菲爾(SOFR) |
| 10.00% | 06/2030 |
| 59.6 | |||||||||
AHR Funding Holdings,Inc. AHR Parent Holdings,LP |
| 佐治亞州哥倫布市第6大道3號1506號31901 |
| 為醫院提供收入週期管理解決方案 |
| A系列優先股 |
| 12.75%PIK |
|
|
| 07/2028 |
| 58.33% | 43.3 |
| |||
| 首選單位 |
| 8.00%匹克 |
| 1.96% | 14.1 | |||||||||||||
| B類普通單位 |
| 1.96% | 0.1 | |||||||||||||||
Ai Aqua合併子公司 |
| 9399 West Higgins Road,Suite 1100,Rosemont,Illinois 60018 |
| 為廣泛的客户羣提供端到端水解決方案 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 9.07% |
| SOFR(M) |
| 3.75% | 07/2028 |
|
| 1.0 |
| ||
AI Fire Buyer,Inc.和AI Fire母公司LLC[15] |
| 3760基羅伊機場大道套房600長灘,加利福尼亞州90806 |
| 消防安全和生命安全服務提供者 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.97% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 5.50% | 03/2027 |
|
| 3.9 |
| ||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.04% |
| 索菲爾(S) |
| 5.50% | 03/2027 | 0.1 | ||||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.92% |
| 索菲爾(S) |
| 5.75% | 03/2027 | 3.7 | ||||||||||
| 第二留置權優先擔保貸款 |
| 16.23% PIK |
| 索菲爾(SOFR) |
| 10.75% | 09/2027 | 55.7 | ||||||||||
| 第二留置權優先擔保貸款 |
| 16.23% PIK |
| 索菲爾(SOFR) |
| 10.75% | 09/2027 | 12.6 | ||||||||||
| 第二留置權優先擔保貸款 |
| 16.23% PIK |
| 索菲爾(SOFR) |
| 10.75% | 09/2027 | 12.2 | ||||||||||
| 公共單位 |
| 2.72% | 11.4 | |||||||||||||||
AIM收購有限責任公司[16] |
| 俄亥俄州邁阿密維爾375 Center St |
| 航空航天領域零部件維修材料、消耗品和發動機零部件製造商 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 10.44% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 5.00% | 12/2025 |
|
|
| 0.2 |
| |
Aimbridge收購公司 |
| 5851 Legacy Circle,Suite 400,Plano,TX 75024 |
| 酒店經營者 |
| 第二留置權優先擔保貸款 |
| 12.83% |
| SOFR(M) |
| 7.50% | 02/2027 |
|
|
| 22.1 |
| |
Airx氣候解決方案公司[17] |
| 4308 Grant Boulevard,1D Yukon,俄克拉荷馬城,俄克拉荷馬州73099 |
| 商用暖通空調設備和服務提供商 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 11.57% |
| SOFR(M) |
| 6.25% | 11/2029 |
|
|
| 0.3 |
| |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.68% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 6.25% | 11/2029 |
| 9.6 | |||||||||
Alcami Corporation和ACM Note Holdings,LLC[18] |
| 北卡羅來納州威爾明頓2320科學公園大道28405 |
| 外包藥物開發服務提供商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 12.49% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 7.00% | 12/2028 |
|
|
| 10.1 |
| |
| 高級次級貸款 |
| 10.00%PIK | 06/2029 |
| 21.0 | |||||||||||||
Alera Group,Inc.[19] |
| 23825俄亥俄州比奇伍德商業公園44122 |
| 保險服務提供商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.68% |
| SOFR(M) |
| 5.25% | 10/2028 |
|
|
| 46.3 |
| |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.18% |
| SOFR(M) |
| 5.75% | 10/2028 |
| 0.6 | |||||||||
AMCP Clean Acquisition Company,LLC |
| 1 West Mayflower Avenue,拉斯維加斯,NV,89030,美國 |
| 商業洗衣服務提供商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.33% |
| 索菲爾(S) |
| 5.00% | 06/2028 |
|
|
| 10.3 |
|
27
目錄表
|
|
|
|
|
|
|
| 佔班級的百分比 |
|
| |||||||||
被扣留在 |
| ||||||||||||||||||
發行人 | 地址 | 業務描述 | 投資 | 優惠券:[1] | 參考 | 傳播 | 到期日: | 3/31/2024 [2] | 公允價值 |
| |||||||||
美國住宅服務有限公司和阿拉貢母公司控股有限公司[20] | 965 Ridge Lake Boulevard,Suite 201,孟菲斯,TN 38120 | 供暖、通風和空調服務提供商 | 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 10.75% | 基本速率(Q) |
| 2.25% | 10/2025 |
|
|
| 3.3 |
| |||||
第二留置權優先擔保貸款 |
| 14.07% | 索菲爾(SOFR) |
| 8.50% | 10/2028 |
| 56.4 | |||||||||||
A系列首選單位 |
| 10.00%PIK |
| 0.82% | 4.6 | ||||||||||||||
美國海鮮集團和美國海鮮合作伙伴有限責任公司 | 2025 First Avenue,Suite 900,Seattle,WA 98121 | 海產品的收割機和加工機 | A類單位 |
|
|
|
|
| 0.24% | 0.1 |
| ||||||||
購買A類單位的手令 | 08/2035 |
| 3.36% | 11.4 | |||||||||||||||
Amerivet Partners Management,Inc.和AVE Holdings LP[21] | 8610 N New Braunfels Ave,聖安東尼奧,德克薩斯州,78217 | 獸醫執業管理平臺 | 次級貸款 |
| 16.50% PIK |
|
| 12/2030 |
|
| 54.3 |
| |||||||
A類單位 | 0.23% | 2.9 | |||||||||||||||||
C類單位 |
| 0.57% | 1.4 | ||||||||||||||||
Amynta代理借款人公司和Amynta Warranty借款人公司。 | 60 Broad Street,New York,NY 10004 | 保險服務提供商 | 第一留置權優先擔保貸款 |
| 9.55% | 索菲爾(SOFR) |
| 4.25% | 02/2028 |
|
| 1.0 |
| ||||||
Anaplan,Inc.[22] | 50 Hawthorne Street,San Francisco,CA 94105 | 提供基於雲的互聯規劃平臺,用於業務分析 | 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.81% | 索菲爾(SOFR) |
| 6.50% | 06/2029 |
|
| 1.8 |
| ||||||
阿納卡母公司控股公司和阿斯托格七世共同投資阿納卡[23] | 2 31 St. James Ave,Suite 1100,Boston,MA 02116 | 知識產權管理生命週期軟件提供商 | 第一留置權優先擔保貸款 |
| 9.60% | 歐洲銀行間同業拆借利率(Euribor) |
| 5.50% | 04/2026 |
|
| 4.3 |
| ||||||
第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.80% | 索菲爾(S) |
| 5.25% | 04/2026 | 2.3 | ||||||||||||
有限合夥單位 |
| 0.75% | 10.7 | [5] | |||||||||||||||
Apex Clean Energy TopCo,LLC[3] | 東北第四街310號,套房200夏洛茨維爾,弗吉尼亞州22902 | 公用事業規模的風能和太陽能設施的開發商、建築商和所有者 | A類通用單位 |
|
|
|
|
| 9.05% | 192.6 |
| ||||||||
Apex Service Partners,LLC和Apex Service Partners Holdings,LLC[24] | 肯尼迪大道東201號佛羅裏達州坦帕1600號套房33602 | 提供住宅暖通空調、管道、電氣維護和維修服務 | 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 11.82% | 索菲爾(SOFR) |
| 6.50% | 10/2029 |
|
| 3.2 |
| ||||||
第一留置權優先擔保貸款 |
| 12.32%(2.00% PIK) | 索菲爾(SOFR) |
| 7.00% | 10/2030 | 156.5 | ||||||||||||
B系列公共單元 |
| 2.02% | 8.4 | ||||||||||||||||
APL中間控股公司和APL | 4348 Woodland BlVD,Suite 135、200和230,Castle Rock,CO 80104 | 飛機性能軟件提供商 | 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.71% | SOFR(M) |
| 5.25% | 01/2025 |
|
| 13.2 |
| ||||||
A類會員單位 |
| 7.61% | 8.9 | ||||||||||||||||
API Commercial Inc.、API Military Inc.和API Space Intermediate,Inc. | 15501 SW 29 th Street,套房 | 提供軍用飛機售後零部件及分銷、維修和物流服務 | 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.45% | 索菲爾(SOFR) |
| 5.00% | 08/2025 |
|
| 4.7 |
| ||||||
應用技術服務有限責任公司[26] | 佐治亞州瑪麗埃塔三合會法院1049號30062 | 為各種工業、商業和消費者客户提供工程、測試和檢驗服務 | 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 13.25% | 基本速率(Q) |
| 4.75% | 12/2026 |
|
| 1.1 |
| ||||||
第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.20% | 索菲爾(SOFR) |
| 5.75% | 12/2026 | 1.0 | ||||||||||||
第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.45% | 索菲爾(SOFR) |
| 6.00% | 12/2026 | 2.8 | ||||||||||||
第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.20% | 索菲爾(SOFR) |
| 5.75% | 12/2026 | 2.6 | ||||||||||||
阿普里斯健康有限責任公司和阿普里斯健康中介控股公司。[27] | 9901 Linn Station Road,Suite 500 Louisville,KY 40223 | 物質使用障礙識別、預防和管理軟件平臺 | 第一留置權優先擔保貸款 |
| 12.48% | 索菲爾(SOFR) |
| 7.00% | 05/2027 |
|
| 5.6 |
| ||||||
A系列優先股 |
| 11.00%PIK |
| 0.00% | 41.7 |
28
目錄表
|
|
|
|
|
|
|
| 佔班級的百分比 |
|
| |||||||||
被扣留在 |
| ||||||||||||||||||
發行人 | 地址 | 業務描述 | 投資 | 優惠券:[1] | 參考 | 傳播 | 到期日: | 3/31/2024 [2] | 公允價值 |
| |||||||||
Aptean,Inc.和Aptean Acquiror Inc.[28] | 亞歷山大大道4325號佐治亞州阿爾法雷塔,30022 | CRM、ERP和供應鏈軟件應用程序提供商 | 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.57% | 索菲爾(S) |
| 5.25% | 01/2031 |
|
|
| 16.3 |
| |||||
AQ Sage Buyer,LLC[29] | 1920 Main Street,Suite 800 Irvine,California 92614 | 精算諮詢和綜合財富管理服務提供商 | 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.45% | 索菲爾(SOFR) |
| 6.00% | 01/2027 |
|
|
| 3.5 | [5] | |||||
AQ陽光股份有限公司[30] | 加利福尼亞州核桃溪1277 Treat Boulevard 94597 | 專業保險經紀人 | 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.70% | 索菲爾(SOFR) |
| 6.25% | 04/2027 |
|
|
| 8.4 |
| |||||
第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.70% | 索菲爾(SOFR) |
| 6.25% | 04/2027 |
| 5.5 | |||||||||||
第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.70% | 索菲爾(SOFR) |
| 6.25% | 04/2027 |
| 0.1 | |||||||||||
第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.70% | 索菲爾(SOFR) |
| 6.25% | 04/2027 |
| 8.8 | |||||||||||
第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.69% | SOFR(M) |
| 6.25% | 04/2027 |
| 2.9 | |||||||||||
第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.70% | 索菲爾(SOFR) |
| 6.25% | 04/2027 |
| 6.4 | |||||||||||
Ardonagh Midco 3 PLC、Ardonagh Group Finco Pty Limited、Ardonagh Finco LLC和Ardonagh Finco BV[31] | 44 Esplanade St Helier,Jersey JE4 9 WG | 保險經紀及承保服務商 | 第一留置權優先擔保貸款 |
| 9.07% | BBSY(S) |
| 4.75% | 02/2031 |
|
|
| 9.4 | [5] | |||||
第一留置權優先擔保貸款 |
| 8.67% | 歐裏伯爾(S) |
| 4.75% | 02/2031 |
| 34.4 | [5] | ||||||||||
第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.04% | 索菲爾(S) |
| 4.75% | 02/2031 |
| 167.9 | [5] | ||||||||||
戰神2007-3R | P.O. Box 1093 South Church Street,George Town,開曼羣島 | 投資工具 | 附屬票據 |
|
|
|
| 04/2021 |
|
|
| 0.1 | [5] | ||||||
Argenbright Holdings V,LLC和Amberstone Security Group Limited[32] | 3399 Peachtree Rd,NE -佐治亞州亞特蘭大1500套房30326 | 提供外判保安服務、外判設施管理及外判航空服務 | 第一留置權優先擔保貸款 |
| 12.71% | 索菲爾(SOFR) |
| 7.25% | 11/2026 |
|
|
| 0.1 | [5] | |||||
第一留置權優先擔保貸款 |
| 12.71% | 索菲爾(SOFR) |
| 7.25% | 11/2026 |
| 6.1 | [5] | ||||||||||
箭頭控股公司和箭頭GS控股公司。 | 3787第95大道東北,250號套房。明尼蘇達州布萊恩55014 | 非自主、關鍵任務售後市場更換部件的分銷商 | 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.72%(2.75% PIK) | 索菲爾(SOFR) |
| 5.25% | 08/2028 |
|
|
| 0.1 |
| |||||
普通股 |
| 0.52% | 0.0 | ||||||||||||||||
Artivion公司[33] | 西北部羅伯茨大道1655號 | 醫療器械和植入性人體組織的製造商、加工商和分銷商 | 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 9.30% | 索菲爾(S) |
| 4.00% | 01/2030 |
|
|
| 0.8 | [5] | |||||
第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.80% | 索菲爾(SOFR) |
| 6.50% | 01/2030 |
| 11.3 | [5] | ||||||||||
TP Dream Acquisition Co LLC | 132 West 36 th Street,7 th Floor New York,New York 10018 | 為兒童提供學術幹預和行為健康服務 | 第一留置權優先擔保貸款 |
|
|
|
|
|
|
| — |
| |||||||
ASP-r-PAC收購有限責任公司和ASP-r-PAC控股有限公司[34] | 132 West 36 th Street,7 th Floor New York,New York 10018 | 印刷包裝和裝飾品的製造商和供應商 | 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 11.44% | SOFR(M) |
| 6.00% | 12/2027 |
|
|
| 1.0 |
| |||||
第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.57% | 索菲爾(SOFR) |
| 6.00% | 12/2027 |
| 0.1 | |||||||||||
A類單位 |
| 3.15% | 10.6 | ||||||||||||||||
AthenaHealth Group Inc.米勒娃控股公司和BCPD | 阿森納街311號。馬薩諸塞州沃特敦02472 | 向執業醫師和急診醫院提供收入週期管理服務 | 第一留置權優先擔保貸款 |
| 8.58% | SOFR(M) |
| 3.25% | 02/2029 |
|
|
| 0.1 |
| |||||
A系列優先股 |
| 10.75%PIK |
| 8.24% | 239.4 | ||||||||||||||
A類單位 |
| 0.14% | 12.3 | ||||||||||||||||
水牛蹄蓋蕨屬 | 田納西州納什維爾市1222 Demonbreun Street,Suite 2000 37203 | 從事新型神經調節劑的開發、製造和商業化的生物技術公司 | 有限合夥權益 |
|
|
|
|
| 2.92% |
| 7.4 | [5] | |||||||
有限合夥權益 | 25.55% |
| 3.6 | [5] | |||||||||||||||
ATI恢復有限責任公司[36] | 加利福尼亞州奧蘭治市貝伍德大道210號,92865 | 災難恢復服務提供商 | 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 10.98% | 索菲爾(SOFR) |
| 5.50% | 07/2026 |
|
|
| 10.5 |
| |||||
第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.97% | 索菲爾(SOFR) |
| 5.50% | 07/2026 |
| 32.6 | |||||||||||
第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.97% | SOFR(M) |
| 5.50% | 07/2026 |
| 48.3 | |||||||||||
第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.97% | 索菲爾(SOFR) |
| 5.50% | 07/2026 |
| 9.7 | |||||||||||
Auctane公司 | 4301 Bull creek Rd,Suite 300,Austin,Texas 78731 | 郵寄和運輸解決方案提供商 | 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.16% | 索菲爾(SOFR) |
| 5.75% | 10/2028 |
|
|
| 139.1 |
| |||||
汽車鑰匙集團和汽車鑰匙投資者 | 1566 Barclay BlVD,Buffalo Grove,IL 60089 | 汽車市場更換無線密鑰的提供商 | 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.71% | 索菲爾(SOFR) |
| 6.25% | 11/2025 |
|
|
| 0.1 |
| |||||
第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.71% | 索菲爾(SOFR) |
| 6.25% | 11/2025 |
| 4.8 | |||||||||||
首選單位 |
| 2.78% | 2.2 | ||||||||||||||||
| 首選單位 |
| 2.92% | 0.6 | |||||||||||||||
| A類通用單位 |
| 2.78% | 0.0 |
29
目錄表
|
|
|
|
|
|
|
| 佔班級的百分比 |
|
| |||||||||
成熟性 | 被扣留在 | ||||||||||||||||||
發行人 |
| 地址 |
| 業務描述 |
| 投資 |
| 優惠券:[1] |
| 參考 |
| 傳播 |
| 日期 |
| 3/31/2024 [2] |
| 公允價值 | |
Avalara,Inc.[37] |
| 加利福尼亞州舊金山市四號安巴卡德羅中心20樓94111 |
| 提供基於雲的全球交易税務合規解決方案 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 12.56% | 索菲爾(SOFR) |
| 7.25% | 10/2028 |
|
|
| 72.2 |
| ||
Avalign Holdings,Inc和Avalign Technology,Inc.[38] |
| 2275 Half Day Road Suite 126,Bannockburn,IL 60015 |
| 骨科OEM行業醫療器械組件的全方位服務合同製造商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.83% | SOFR(M) |
| 6.50% | 12/2028 |
|
|
| 37.7 |
| ||
Aventine Intermediate LLC和Aventine Holdings II LLC |
| 345 Park Avenue New York,New York 10154 |
| 媒體和製作公司 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.41%(4.00% PIK) | 索菲爾(SOFR) |
| 6.00% | 06/2027 |
|
|
| 9.8 |
| ||
| 高級次級貸款 |
| 10.25% PIK | 12/2030 |
| 36.1 | |||||||||||||
Avetta,LLC[39] |
| 17671考恩,歐文,加利福尼亞州92614 |
| 面向全球企業客户的供應鏈風險管理SaaS平臺 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.08% | SOFR(M) |
| 5.75% | 10/2030 |
|
|
| 33.0 |
| ||
Axiom,LLC |
| 4751 WILSHIRE BLVD FL 3。洛杉磯,CA 90010 |
| 首屈一指的電子競技和視頻遊戲投資平臺 |
| A類-1個單位 |
|
|
|
| 1.27% | 5.8 |
| ||||||
Baart Programs,Inc.,MedMark Services,Inc.和加拿大成癮治療中心LP |
| 1720 Lakepointe Drive,Suite 117,Lewisville,Texas 75057 |
| 阿片類藥物治療提供者 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.57% | 索菲爾(SOFR) |
| 5.00% | 06/2027 |
|
| 2.6 |
| |||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.57% | 索菲爾(SOFR) |
| 5.00% | 06/2027 | 3.1 | |||||||||||
Balrog Acquisition,Inc. Balrog Topco公司和Balrog Parent,L.P. |
| 加利福尼亞州皮科裏維拉7351 Crider Avenue 90660 |
| 專業烘焙配料的製造商和分銷商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 9.94% | SOFR(M) |
| 4.50% | 09/2028 |
|
| 16.4 |
| |||
| 第二留置權優先擔保貸款 |
| 12.44% | SOFR(M) |
| 7.00% | 09/2029 | 29.5 | |||||||||||
| A類首選單位 |
| 8.00%匹克 | 08/2051 |
| 1.16% | 12.8 | ||||||||||||
| A系列優先股 |
| 11.00%PIK | 08/2051 |
| 25.79% | 29.1 | ||||||||||||
班比諾集團控股有限公司 |
| 1350 Spring Street NW,Suite 600,Atlanta,Georgia 30353 |
| 牙科服務提供商 |
| A類首選單位 |
|
|
|
| 0.64% | 0.9 |
| ||||||
Bamboo Buyer,Inc. |
| 金斯曼路14500號俄亥俄州伯頓44021 |
| 苗圃、花園和温室產品供應商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.96% | 索菲爾(SOFR) |
| 6.50% | 11/2027 |
|
| 16.8 |
| |||
Bamboo US BidCo LLC[40] |
| 1 Baxter Pkwy Deerfield,伊利諾伊州60015 |
| 生物製藥公司 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 12.06%(3.38% PIK) | 索菲爾(SOFR) |
| 6.75% | 09/2030 |
|
| 29.6 |
| |||
Banyan Software Holdings,LLC和Banyan Software,LP[41] |
| 151 Bloor St W,Suite 400,Toronto,ON M5 S 1 S4 |
| 垂直軟件企業控股公司 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 10.83% | SOFR(M) |
| 5.50% | 10/2026 |
|
| 1.3 | [5] | |||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 12.43% | SOFR(M) |
| 7.00% | 10/2026 | 1.0 | [5] | ||||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 12.43% | SOFR(M) |
| 7.00% | 10/2026 | 0.2 | [5] | ||||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 12.68% | SOFR(M) |
| 7.25% | 10/2026 | 8.3 | [5] | ||||||||||
| 首選單位 |
| 0.50% | 11.0 | [5] | ||||||||||||||
BCC Blueprint Holdings I,LLC和BCC Blueprint Investments,LLC |
| 內布拉斯加州聖奧馬哈14600 Branch St. Omaha,Nebraska 68154 |
| 提供全套投資管理和財富規劃解決方案 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 12.23% | 索菲爾(SOFR) |
| 6.75% | 09/2027 |
|
| 0.2 |
| |||
| 高級次級貸款 |
| 9.30% PIK | 09/2026 | 5.6 | ||||||||||||||
| 公共單位 |
| 4.55% | 4.7 | |||||||||||||||
BCTO點火採購商公司 |
| 71 S。Wacker Drive Suite 400, |
| 企業軟件提供商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 14.30% PIK | 索菲爾(SOFR) |
| 9.00% | 10/2030 |
|
| 3.6 | [5] | |||
Beacon Pointe Harmony,LLC[42] |
| 加利福尼亞州紐波特比奇24 Corporate Plaza Drive Suite 150 92660 |
| 提供全面的財富管理服務 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.83% | SOFR(M) |
| 5.50% | 12/2028 |
|
| 19.8 | [5] | |||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.83% | SOFR(M) |
| 5.50% | 12/2028 | 2.6 | [5] | ||||||||||
Beacon Wellness Brands,Inc.和CDI Holdings I Corp.[43] |
| 85 Wells Ave Suite 106 Newton,Massachusetts 02459 |
| 個人護理用具供應商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.18% | SOFR(M) |
| 5.75% | 12/2027 |
|
| 3.6 |
| |||
| 普通股 |
| 7.38% | 4.3 |
30
目錄表
|
|
|
|
|
|
|
| 佔班級的百分比 |
|
| |||||||||
成熟性 | 被扣留在 | ||||||||||||||||||
發行人 |
| 地址 |
| 業務描述 |
| 投資 |
| 優惠券:[1] |
| 參考 |
| 傳播 |
| 日期 |
| 3/31/2024 [2] |
| 公允價值 | |
貝爾福控股公司[44] |
| 密歇根州伯明翰奧克蘭大道185號48009 |
| 災難恢復服務提供商 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
|
|
|
| 11/2028 |
|
|
| 0.0 |
| |||
Benecon Midco II LLC和Benecon Holdings,LLC[45] |
| 201 East Oregon Road,Suite 100,Lititz,PA 17543 |
| 為中小型僱主提供員工福利 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.81% | 索菲爾(SOFR) |
| 5.50% | 01/2031 |
|
|
| 82.7 |
| ||
| A類單位 |
| 2.61% | 27.1 | |||||||||||||||
伯納餐飲有限公司[46] |
| 2034年E.伊利諾伊州達科他州工廠路61018 |
| 以乳製品為主的食品和飲料供應商 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 13.00% | 基本速率(Q) |
| 4.50% | 07/2026 |
|
| 0.8 |
| |||
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 10.96% | 索菲爾(SOFR) |
| 5.50% | 07/2026 | 0.3 | |||||||||||
BlueHalo Financing Holdings,LLC、BlueHalo Global Holdings,LLC和BlueHalo,LLC[47] |
| 4601 N。費爾法克斯大道,900號套房,阿靈頓,弗吉尼亞州22203 |
| 為國防部和情報界提供產品和服務 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
|
|
| 10/2025 |
|
| 0.0 |
| |||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.06% | 索菲爾(SOFR) |
| 4.75% | 10/2025 | 1.1 | |||||||||||
Bobcat Buyer,LLC和Bobcat Topco,L.P.[48] |
| 佛羅裏達州塔拉哈西2074 Summit Lake Drive 32317 |
| 醫療保健軟件提供商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.56% | 索菲爾(SOFR) |
| 6.25% | 06/2030 |
|
| 15.8 |
| |||
| A類-1個單位 |
| 0.59% | 1.7 | |||||||||||||||
借款人R365控股有限責任公司[49] |
| 500 Technology Dr Suite 200,Irvine,California 92618 |
| 餐飲企業資源規劃系統提供商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.45% | 索菲爾(SOFR) |
| 6.00% | 06/2027 |
|
| 16.0 |
| |||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.45% | 索菲爾(SOFR) |
| 6.00% | 06/2027 | 1.9 | |||||||||||
Bottomline Technologies,Inc.法律支出控股有限責任公司(Legal Spend Holdings,LLC)[50] |
| 新罕布什爾州朴茨茅斯325 Corporate Drive 03801 |
| 支付自動化解決方案提供商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.58% | SOFR(M) |
| 5.25% | 05/2029 |
|
| 8.1 |
| |||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.08% | SOFR(M) |
| 5.75% | 05/2029 | 4.2 | |||||||||||
弓箭手控股有限責任公司 |
| 110 Beasley Road,Cartersville,GA 30120 |
| 品牌射箭和弓箭配件供應商 |
| 公共單位 |
|
|
| 3.20% | 0.0 |
| |||||||
BR PJK Produce,LLC[51] |
| 3310 75 th Avenue,Landover,Maryland 20785 |
| 專業產品經銷商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.46% | 索菲爾(SOFR) |
| 6.00% | 11/2027 |
|
| 1.4 |
| |||
BradyIFS Holdings,LLC[52] |
| 7055 S Lindell Road,拉斯維加斯,內華達州89118 |
| 食品服務一次性用品和清潔衞生產品經銷商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.31% | 索菲爾(SOFR) |
| 6.00% | 10/2029 |
|
| 120.2 |
| |||
Bragg Live Food Products LLC和SPC Investment Co.,L.P.[3][53] |
| 111 W Micheltorena St,Santa Barbara,CA 93101 |
| 保健食品公司 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.41% | 索菲爾(SOFR) |
| 6.00% | 12/2025 |
|
| 25.4 |
| |||
| 公共單位 |
| 6.56% | 21.1 | |||||||||||||||
廣播音樂公司[54] |
| 世界貿易中心7號紐約格林威治街250號 |
| 音樂版權管理公司 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.07% | 索菲爾(SOFR) |
| 5.75% | 02/2030 |
|
| 20.7 |
| |||
伯吉斯點採購商公司 |
| 阿拉巴馬州達芙妮文藝復興大道29627 36526 |
| 任務關鍵型和非可自由支配的售後市場汽車、工業、儲能和太陽能更換部件的再製造商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.68% | SOFR(M) |
| 5.25% | 07/2029 |
|
| 20.9 |
| |||
Businessolver.com公司[55] |
| 1025 Ashworth Road,Suite 101 West Des Moines,IA 50265 |
| 為僱主和僱員提供基於SaaS的福利解決方案 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.91% | 索菲爾(SOFR) |
| 5.50% | 12/2027 |
|
| 0.6 |
| |||
Caerus Midco 3 S.à r.l.[56] |
| 12 St James ' s Square,St. James ' s,London SW 1 Y 4 LB,UK |
| 為製藥業提供市場情報和分析 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.06% | 索菲爾(SOFR) |
| 5.75% | 05/2029 |
|
| 7.1 | [5] | |||
CallMiner,Inc. |
| 200 West Street,Waltham,MA 02452 |
| 基於雲的會話分析解決方案提供商 |
| 購買系列1優先股的認股權證 |
|
|
| 07/2024 |
| 1.83% | 0.0 |
| |||||
Capstone Acquisition Holdings,Inc. Capstone Parent Holdings,LP[57] |
| 6525 The Corners Parkway,Suite 520,Peachtree Corners,GA 30092 |
| 為配送中心運營商提供外包供應鏈解決方案 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
|
| 11/2025 |
|
| 0.0 |
| ||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.18% | SOFR(M) |
| 4.75% | 11/2027 | 0.2 | |||||||||||
| 第二留置權優先擔保貸款 |
| 14.18% | SOFR(M) |
| 8.75% | 11/2028 | 68.3 | |||||||||||
| A類單位 |
| 1.76% | 20.2 | |||||||||||||||
Captive Resources Midco,LLC[58] |
| 1100 N Arlington Heights Rd Itasca,Illonois 60143 |
| 為成員所有的團體俘虜提供獨立諮詢服務 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.58%(2.63%PIK) | SOFR(M) |
| 5.25% | 07/2029 |
|
| 0.1 |
| |||
Cardinal Parent,Inc.和Packers Software Intermediate Holdings,Inc.[59] |
| 10700 W Research Drive,Suite 400,Milwaukee,WI 53226 |
| 為保險經紀人提供軟件和技術支持的內容和分析解決方案 |
| 第二留置權優先擔保貸款 |
| 13.20% | 索菲爾(SOFR) |
| 7.75% | 11/2028 |
|
| 61.0 |
| |||
| A系列優先股 |
| 11.00%PIK |
| 19.15% | 31.1 | |||||||||||||
| A-2系列優先股 |
| 11.00%PIK |
| 19.92% | 11.0 | |||||||||||||
| A-3系列優先股 |
| 11.00%PIK |
| 99.60% | 13.3 |
31
目錄表
| 佔班級的百分比 |
| |||||||||||||||||
成熟性 | 被扣留在 | ||||||||||||||||||
發行人 |
| 地址 |
| 業務描述 |
| 投資 |
| 優惠券:[1] |
| 參考 |
| 傳播 |
| 日期 |
| 3/31/2024 [2] |
| 公允價值 | |
自閉症和相關疾病中心,LLC[60] |
| 加利福尼亞州伍德蘭山21600奧克斯納德街套房1800號,91367 |
| 自閉症治療和服務提供商,專門從事應用行為分析療法 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
|
|
|
|
|
| 11/2023 |
|
|
| 0.0 |
| |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 11/2023 |
| 0.0 | ||||||||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 08/2023 |
| 0.0 | ||||||||||||||
Centric Brands LLC、Centric Brands TopCo,LLC和Centric Brands LP[3] |
| 1231 S Gerhart Ave Commerce,CA 90040 |
| 特許和自有服裝的設計師、營銷商和分銷商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.79% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 5.50% | 08/2029 |
|
|
| 28.4 |
| |
| 高級次級貸款 |
| 13.29% PIK |
| 索菲爾(SOFR) |
| 8.00% | 02/2031 |
| 53.3 | |||||||||
| A類LP興趣 | 6.27% |
| 8.2 | |||||||||||||||
氟氯化碳籌資有限責任公司 |
| 21300 Redskins ParkDrive Ashburn VA 20147 |
| 與中小企業相關的SPV |
| 貸款工具單位 |
| 9.75%PIK |
|
|
|
|
| 11.12% | 17.5 | [5] | |||
Chariot Buyer LLC[61] |
| 伊利諾伊州奧克布魯克300 Windsor Drive 60523 |
| 跨住宅和商業物業的智能接入解決方案提供商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 9.08% |
| SOFR(M) |
| 3.75% | 11/2028 |
|
| 0.1 |
| ||
Cheyenne Petroleum Company Limited Partnership,CPC 2001 LLC和Mill Shoals LLC[62] |
| 14000 Quail Springs Pkwy,Suite 2200,Oklahoma City,OK 73134 |
| 民營石油勘探生產公司 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 14.41% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 9.00% | 11/2026 |
|
| 48.1 |
| ||
CHG PPC母公司和PPC CHG BLOCKER LLC |
| 德克薩斯州聖安東尼奧2201百老匯78215 |
| 多元化食品生產商 |
| 第二留置權優先擔保貸款 |
| 12.19% |
| SOFR(M) |
| 6.75% | 12/2029 |
|
| 94.6 |
| ||
| 公共單位 |
| 0.19% | 3.9 | |||||||||||||||
City Line Distributors LLC和City Line Investments LLC[63] |
| 20 Industry Dr Ext West Haven,Connecticut 06516 |
| 特色食品分銷商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.42% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 6.00% | 08/2028 |
|
| 4.4 |
| ||
| A類單位 |
| 8.00%匹克 |
| 3.49% | 4.9 | |||||||||||||
Clarion Home Services Group,LLC和LBC Breeze Holdings LLC[64] |
| 5010 F St. Omaha,NE 68117 |
| 為住宅和商業客户提供暖通空調和管道服務 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 11.42% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 6.00% | 12/2027 |
|
| 0.2 |
| ||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 12.42% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 7.00% | 12/2027 | 2.9 | ||||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 13.67%(7.25% PIK) |
| 索菲爾(SOFR) |
| 8.25% | 12/2027 | 5.5 | ||||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 13.67%(7.25% PIK) |
| 索菲爾(SOFR) |
| 8.25% | 12/2027 | 0.2 | ||||||||||
| A類單位 |
| 2.15% | 1.7 | |||||||||||||||
Cliffwater LLC[65] |
| 4640 Admiralty Way,11 th Floor,Marina del Rey,California 90292 |
| 提供另類投資諮詢服務 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.33% |
| SOFR(M) |
| 6.00% | 10/2030 |
|
| 4.0 | [5] | ||
Cloud Software Group,Inc. Picard Parent,Inc.,Cloud Software Group Holdings,Inc.,Picard HoldCo,LLC和Elliott Alto Co-Investor Aggregator L.P.[66] |
| 佛羅裏達州勞德代爾堡851 W賽普雷斯溪路33309 |
| 服務器、應用程序和桌面虛擬化、網絡、軟件即服務和雲計算技術的提供商 |
| 第一留置權優先擔保票據 |
| 6.50% |
|
|
|
| 03/2029 |
|
| 84.4 |
| ||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 9.91% |
| SOFR(M) |
| 4.50% | 03/2029 | 15.5 | ||||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 9.81% |
| 索菲爾(S) |
| 4.50% | 04/2029 | 8.5 | ||||||||||
| 第二留置權高級擔保票據 |
| 9.00% | 09/2029 | 116.1 | ||||||||||||||
| A系列優先股 |
| 17.31% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 12.00% |
| 12.42% | 127.6 | |||||||||
| 有限合夥權益 |
| 0.18% | 21.7 | |||||||||||||||
CMG HoldCo,LLC和CMG Buyer Holdings,Inc.[67] |
| 佛羅裏達州坦帕市2701 North Rocky Point BlVD 33607 |
| 商業暖通空調設備維護和維修服務提供商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.32% |
| SOFR(M) |
| 5.00% | 05/2028 |
|
| 30.6 |
| ||
| 普通股 |
| 1.08% | 8.7 | |||||||||||||||
CMW母公司(FKA Black Arrow,Inc.) |
| 65 North San Pedro,San Jose,CA 95110 |
| 多平臺媒體公司 |
| A系列裝置 |
|
|
|
|
|
|
| 0.00% | 0.0 |
|
32
目錄表
| 佔班級的百分比 |
| |||||||||||||||||
成熟性 | 被扣留在 | ||||||||||||||||||
發行人 |
| 地址 |
| 業務描述 |
| 投資 |
| 優惠券:[1] |
| 參考 |
| 傳播 |
| 日期 |
| 3/31/2024 [2] |
| 公允價值 | |
Cobalt Buyer Sub,Inc., Cobalt Holdings I,LP和Cobalt Intermediate I,Inc.[68] |
| 郵局信箱770,Hicksville,New York 11802 |
| 向生命科學和製藥公司提供生物產品 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 11.44% |
| SOFR(M) |
| 6.00% | 10/2027 |
|
|
| 2.7 |
| |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 11.44% |
| SOFR(M) |
| 6.00% | 10/2027 |
| 0.5 | |||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.44% |
| SOFR(M) |
| 6.00% | 10/2028 |
| 31.4 | |||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.44% |
| SOFR(M) |
| 6.00% | 10/2028 |
| 11.5 | |||||||||
| 首選單位 |
| 8.00%匹克 | 10/2051 |
| 0.06% | 4.8 | ||||||||||||
| A系列優先股 |
| 15.56% PIK |
| 索菲爾(SOFR) |
| 10.00% |
| 60.24% | 84.3 | |||||||||
| A類通用單位 |
| 0.65% | 0.0 | |||||||||||||||
碰撞SP Subco,LLC[69] |
| 俄亥俄州都柏林6767 Longshore St 4 th Floor,43017 |
| 汽車車身碰撞修復服務提供商 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 10.82% |
| 索菲爾(S) |
| 5.50% | 01/2030 |
|
| 0.1 |
| ||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.82% |
| 索菲爾(S) |
| 5.50% | 01/2030 | 5.4 | ||||||||||
彩色中間層,有限責任公司 |
| 3055 Lebanon Pike Suite 1000, |
| 預付費完整性軟件解決方案提供商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.91% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 5.50% | 10/2029 |
|
| 20.1 |
| ||
社區品牌Parentco,LLC[70] |
| 9620 Executive Center Drive North,Suite 200,St. Petersburg,Florida 33702 |
| 非營利機構的軟件和支付服務提供商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.93% |
| SOFR(M) |
| 5.50% | 02/2028 |
|
| 10.4 |
| ||
| A類單位 |
| 0.55% | 6.0 | |||||||||||||||
Compex法律服務公司[71] |
| 加利福尼亞州託倫斯楓樹大道325號,90503 |
| 提供外包、免費和非訴訟病歷檢索服務 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 10.87% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 5.45% | 02/2025 |
|
| 0.7 |
| ||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.42% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 6.00% | 02/2026 | 1.9 | ||||||||||
Comprehensive EyeCare Partners,LLC[72] |
| 50 South Stephanie st,Suite 101,Henderson,NV 89012 |
| 視力保健實踐管理公司 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 12.06%(2.50%PIK) |
| 索菲爾(SOFR) |
| 6.50% | 02/2025 |
|
| 1.7 |
| ||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 12.06%(2.50%PIK) |
| 索菲爾(SOFR) |
| 6.50% | 02/2025 | 0.3 | ||||||||||
計算機服務公司[73] |
| 3901 Technology Dr. Paducah,Kentucky 42001 |
| 社區銀行的基礎設施軟件提供商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.59% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 5.25% | 11/2029 |
|
| 33.7 |
| ||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.59% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 5.25% | 11/2029 | 26.6 | ||||||||||
Concert Golf Partners Holdco[74] |
| 345 1 Coastal Oak,紐波特比奇,CA 92657 |
| 高爾夫俱樂部所有者和經營者 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
|
|
|
|
|
|
| — |
| ||||
Conservation Midco,LLC |
| 750 South Gateway Drive River Heights,UT 84321 |
| 外包公用事業管理軟件和計費解決方案的提供商 |
| 第二留置權優先擔保貸款 |
|
|
|
|
|
|
| — |
| ||||
Consilio Midco Limited、Compusoft US LLC及Consilio Investment Holdings,L.P.[75] |
| 400 Boulevard Armand Laval,Quebec H7 V 4B4加拿大 |
| 室內設計行業銷售軟件供應商 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 11.20% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 5.75% | 05/2028 |
|
| 8.7 | [5] | ||
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 11.20% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 5.75% | 05/2028 | 0.2 | [5] | |||||||||
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 10.16% |
| 歐洲銀行間同業拆借利率(Euribor) |
| 6.25% | 05/2028 | 0.8 | [5] | |||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.20% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 5.75% | 05/2028 | 73.9 | [5] | |||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.16% |
| 歐洲銀行間同業拆借利率(Euribor) |
| 6.25% | 05/2028 | 0.4 | [5] | |||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.16% |
| 歐洲銀行間同業拆借利率(Euribor) |
| 6.25% | 05/2028 | 29.4 | [5] | |||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.20% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 5.75% | 05/2028 | 11.6 | [5] | |||||||||
| 公共單位 |
| 0.56% | 8.8 | [5] | ||||||||||||||
| A系列公共單元 |
| 0.03% | 0.4 | [5] | ||||||||||||||
星座財富資本基金,LP |
| 609 W。倫道夫街, |
| 專業另類資產管理平臺 |
| 有限合夥人權益 |
|
|
|
|
|
| 55.13% | 2.4 | [5] | ||||
大陸收購控股公司。 |
| 4919 Woodall St,Dallas,TX 75247 |
| 電動多功能車、汽車、商業、船舶和工業市場的售後電池分銷商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 12.46%(4.07% PIK) |
| 索菲爾(SOFR) |
| 7.00% | 01/2027 |
|
|
| 29.2 |
| |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 12.46%(4.07% PIK) |
| 索菲爾(SOFR) |
| 7.00% | 01/2027 |
| 4.3 |
33
目錄表
佔班級的百分比 | |||||||||||||||||||
成熟性 | 被扣留在 | ||||||||||||||||||
發行人 |
| 地址 |
| 業務描述 |
| 投資 |
| 優惠券:[1] |
| 參考 |
| 傳播 |
| 日期 |
| 3/31/2024 [2] |
| 公允價值 | |
Continental Café,LLC和Infinity Ovation Yacht Charters,LLC[76] |
| 密歇根州特洛伊市700 Stephenson Highway 48083 |
| 多元化簽約餐飲服務商 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 11.43% | SOFR(M) |
| 6.00% | 11/2027 |
|
|
| 0.9 | |||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.43% | SOFR(M) |
| 6.00% | 11/2027 |
| 6.3 | ||||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.42% | SOFR(M) |
| 6.00% | 11/2027 |
| 1.3 | ||||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.68% | SOFR(M) |
| 6.25% | 11/2027 |
| 1.6 | ||||||||||
Convera International Holdings Limited和Convera International Financial S.A R.L.[77] |
| 國際大道17801號華盛頓州西雅圖,98158 |
| B2B國際支付和外匯風險管理解決方案提供商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.46% | 索菲爾(SOFR) |
| 6.00% | 03/2028 |
|
|
| 0.1 | [5] | ||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.46% | 索菲爾(SOFR) |
| 6.00% | 03/2028 |
| 0.1 | [5] | |||||||||
Convey Health Solutions,Inc. |
| 100 SE 3rd Ave,26 th Floor,Fort Lauderdale,FL 33394 |
| 醫療保健勞動力管理軟件提供商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.66% | 索菲爾(SOFR) |
| 5.25% | 09/2026 |
|
|
| 2.2 | [5] | ||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.66% | 索菲爾(SOFR) |
| 5.25% | 09/2026 |
| 0.1 | [5] | |||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.66% | 索菲爾(SOFR) |
| 5.25% | 09/2026 |
| 0.1 | [5] | |||||||||
CoreLogic公司關於T-VIII Celestial Co-Invest LP[78] |
| 4 First American Way,Santa Ana,CA 92707 |
| 主要向抵押貸款、房地產和保險部門提供信息、洞察、分析、軟件和其他外包服務 |
| 第二留置權優先擔保貸款 |
| 11.94% | SOFR(M) |
| 6.50% | 06/2029 |
|
| 147.9 |
| |||
| 有限合夥單位 |
| 1.75% | 39.5 | |||||||||||||||
Corient控股公司 |
| 紐波特中心大道500號 |
| 全球財富管理公司 |
| A系列優先股 |
|
|
|
| 4.14% | 47.0 |
| ||||||
Cority Software Inc.,Cority Software(USA)Inc.公司:Cority Parent,Inc.[79] |
| 250 Bloor Street East,9 th fl加拿大多倫多M4 W 1 E5 |
| 提供環境、健康和安全軟件以跟蹤合規數據 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.33% | 索菲爾(SOFR) |
| 5.00% | 07/2026 |
|
| 6.2 | [5] | |||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.33% | 索菲爾(SOFR) |
| 5.00% | 07/2026 | 4.3 | [5] | ||||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 12.33% | 索菲爾(SOFR) |
| 7.00% | 07/2026 | 0.1 | [5] | ||||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.83% | 索菲爾(SOFR) |
| 5.50% | 07/2026 | 0.1 | [5] | ||||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.33% | 索菲爾(SOFR) |
| 6.00% | 07/2026 | 0.1 | [5] | ||||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.33% | 索菲爾(SOFR) |
| 6.00% | 07/2026 | 7.7 | [5] | ||||||||||
| 優先股權益 |
| 9.00%匹克 |
| 0.06% | 0.9 | [5] | ||||||||||||
| 普通股權益 |
| 0.06% | 0.0 | [5] | ||||||||||||||
Cornerstone OnDemand,Inc. Sunshine Software Holdings,Inc.[80] |
| 1601 Cloverfield BlVD,Suite 600 South,Santa Monica,CA 90404 |
| 基於雲的SaaS人才管理平臺提供商 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 8.69% | SOFR(M) |
| 3.25% | 10/2026 |
|
| 1.3 |
| |||
| 第二留置權優先擔保貸款 |
| 11.94% | SOFR(M) |
| 6.50% | 10/2029 | 134.7 | |||||||||||
| A系列優先股 |
| 10.50% PIK |
| 16.63% | 128.5 | |||||||||||||
| A-1類普通股 |
| 0.69% | 16.7 | |||||||||||||||
Coupa Holdings,LLC和Coupa Software Incorporated[81] |
| 1855年S.格蘭特街聖馬特奧,加利福尼亞州94402 |
| 商務支出管理軟件提供商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 12.81% | 索菲爾(SOFR) |
| 7.50% | 02/2030 |
|
| 9.0 |
| |||
CPIG Holdco Inc. |
| 伊利諾伊州蒙德林970 Campus Drive 60060 |
| 工程流體動力和複雜機械加工解決方案的分銷商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 12.43% | 索菲爾(SOFR) |
| 7.00% | 04/2028 |
|
| 14.7 |
| |||
克雷斯特埃克塞特街太陽能2004-1 |
| P.O.開曼羣島大開曼島喬治城瑪麗街908號信箱 |
| 投資工具 |
| 優先股 |
|
|
| 06/2039 | 0.00% | 0.0 | [5] | ||||||
CrossCountry Mortgage,LLC和CrossCountry Holdco,LLC |
| 俄亥俄州布雷克斯維爾6850 Miller Road,44141 |
| 按揭公司在零售和消費直接渠道發放貸款 |
| D系列首選單位 |
|
|
|
| 7.30% | 24.9 |
| ||||||
Crown CT母公司、Crown CT HoldCo Inc.和Crown CT Management LLC[82] |
| 1395 W。Auto Drive坦佩,亞利桑那州85284 |
| 治療位置性斜頭畸形的醫療器械和服務提供商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.96% | 索菲爾(SOFR) |
| 5.50% | 03/2029 |
|
| 23.0 |
| |||
| A類股 |
| 0.86% | 1.3 | |||||||||||||||
| 公共單位 |
| 0.14% | 0.2 | |||||||||||||||
CST控股公司[83] |
| P.O.郵箱8773,卡羅爾溪, |
| 點火聯鎖裝置供應商 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 12.18% | SOFR(M) |
| 6.75% | 11/2028 |
|
| 0.2 |
| |||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 12.18% | SOFR(M) |
| 6.75% | 11/2028 | 11.6 | |||||||||||
Cube Industrials Buyer,Inc.和Cube A&D Buyer Inc.[84] |
| 30 Corporate Drive Suite 200,Burlington,Massachusetts 01803 |
| 工業市場用泵、閥門和流體控制部件製造商 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
|
|
| 10/2029 |
|
| 0.0 |
| |||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.30% | 索菲爾(SOFR) |
| 6.00% | 10/2030 | 38.8 | |||||||||||
CVP Holdco,Inc.和OMERS Wildcats Investment Holdings LLC[85] |
| 賓夕法尼亞州費城十號中心1801 Market Street,Suite 1300,Philadelphia,Pennsylvania 19103 |
| 獸醫醫院經營者 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.33% | SOFR(M) |
| 5.90% | 10/2025 |
|
| 32.1 |
| |||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.33% | SOFR(M) |
| 5.90% | 10/2025 | 0.1 | |||||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.33% | SOFR(M) |
| 5.90% | 10/2025 | 40.0 | |||||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.68% | SOFR(M) |
| 6.25% | 10/2025 | 9.8 | |||||||||||
| A類首選單位 |
| 15.00%PIK |
| 0.08% | 0.8 | |||||||||||||
| 普通股 |
| 2.39% | 22.1 |
34
目錄表
佔班級的百分比 | |||||||||||||||||||
成熟性 | 被扣留在 | ||||||||||||||||||
發行人 |
| 地址 |
| 業務描述 |
| 投資 |
| 優惠券:[1] |
| 參考 |
| 傳播 |
| 日期 |
| 3/31/2024 [2] |
| 公允價值 | |
CWC Fund I Co-Invest(ALTI)LP |
| 520 Madison Ave 26 th Floor,New York,10022 |
| 全球財富和替代方案經理 |
| 優先股權益 |
|
|
|
| 0.56% |
| 6.2 | [5] | |||||
Datix Bidco Limited |
| 11 Worple Road,Wimbledon,London SW 19 4JS,英國 |
| 全球醫療保健軟件公司,為患者安全和風險管理提供軟件解決方案 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 9.94% | 索菲爾(S) |
| 4.50% | 04/2025 |
|
|
| 0.1 | [5] | ||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 9.94% | 索菲爾(S) |
| 4.50% | 04/2025 |
| 4.3 | [5] | |||||||||
| 第二留置權優先擔保貸款 |
| 13.19% | 索菲爾(S) |
| 7.75% | 04/2026 |
| 0.7 | [5] | |||||||||
Daylight Beta Parent LLC和CFCO,LLC[3] |
| 3450 Buschwood Park Dr, |
| 健康保險銷售平臺提供商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
|
|
| 09/2033 |
|
|
| 5.9 |
| ||||
| 第一留置權優先擔保貸款 | 09/2038 |
| 0.0 | |||||||||||||||
| B類單位 | 5.86% |
| 0.0 | |||||||||||||||
Dcert Buyer,Inc. DCert Preferred Holdings,Inc.和Destiny Digital Holdings,L.P. |
| 2600 West Executive Parkway,Suite 500,Lehi,UT 84043 |
| 互聯網安全工具和解決方案提供商 |
| 第二留置權優先擔保貸款 |
| 12.33% | SOFR(M) |
| 7.00% | 02/2029 |
|
|
| 10.9 |
| ||
| A系列優先股 |
| 10.50% PIK |
| 14.84% | 150.8 | |||||||||||||
| A系列裝置 |
| 0.38% | 10.2 | |||||||||||||||
DecoPac,Inc.和KCAKE控股公司[86] |
| 3500 Thurston Avenue Anoka,明尼蘇達州55303 |
| 為店內麪包店提供蛋糕裝飾解決方案和產品 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 11.45% | SOFR(M) |
| 6.00% | 05/2026 |
|
| 4.9 |
| |||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.46% | 索菲爾(SOFR) |
| 6.00% | 05/2028 | 146.7 | |||||||||||
| 普通股 |
| 3.84% | 10.2 | |||||||||||||||
德梅克斯借款人有限責任公司[87] |
| 馬薩諸塞州林恩沃特希爾街37號01905 |
| 附加值蛋白質生產商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.57% | 索菲爾(S) |
| 6.25% | 12/2029 |
|
| 6.1 |
| |||
Denali Holdco LLC和Denali ApExco LP[88] |
| 佛羅裏達州坦帕市400 N Ashley Dr. 33602 |
| 網絡安全審計和評估服務提供商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.96% | 索菲爾(SOFR) |
| 5.50% | 09/2027 |
|
| 0.1 |
| |||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.93% | 索菲爾(SOFR) |
| 5.50% | 09/2027 | 1.1 | |||||||||||
| A類單位 | 0.83% | 3.2 | ||||||||||||||||
DFC全球貸款借款人III有限責任公司[89] |
| 賓夕法尼亞州馬爾文東斯威德斯福德路74號19355 |
| 非銀行替代金融服務提供者 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 12.93% | SOFR(M) |
| 7.50% | 04/2028 |
|
| 97.1 | [5] | |||
DFS控股公司[90] |
| 607 W。登普斯特街山前景,伊努瓦 |
| 食品服務行業的維護、維修和操作零件、用品和設備的分銷商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 12.43% | SOFR(M) |
| 7.00% | 01/2029 |
|
| 2.1 |
| |||
勤奮公司和勤奮首選發行者公司。[91] |
| 1385 Broadway,19 th Floor,New York,NY 10018 |
| 為董事會和領導團隊文檔提供安全的SaaS解決方案 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 11.71% | 索菲爾(SOFR) |
| 6.25% | 08/2025 |
|
| 1.0 |
| |||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.71% | 索菲爾(SOFR) |
| 6.25% | 08/2025 | 14.7 | |||||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.21% | 索菲爾(SOFR) |
| 5.75% | 08/2025 | 0.1 | |||||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.21% | 索菲爾(SOFR) |
| 5.75% | 08/2025 | 0.1 | |||||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.71% | 索菲爾(SOFR) |
| 6.25% | 08/2025 | 0.1 | |||||||||||
| 優先股 |
| 10.50% PIK |
| 3.17% | 16.5 | |||||||||||||
Dispatch Terra Acquisition,LLC,Terra Renewal Services,Inc.,和Dispatch Acquisition Holdings,LLC |
| 阿肯色州拉塞爾維爾伯尼斯大道3308號72802 |
| 廣泛的可持續解決方案的提供商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
|
|
|
|
| — |
| ||||||
Display Holding Company,Inc.、Saldon Holdings,Inc.和Fastsign Holdings Inc.[92] |
| 2542 Highlander Way,Carrollton,TX 75006 |
| 視覺通信解決方案提供商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.43% | SOFR(M) |
| 6.00% | 03/2026 |
|
| 15.5 |
| |||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.43% | SOFR(M) |
| 6.00% | 03/2026 | 0.1 | |||||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.43% | SOFR(M) |
| 6.00% | 03/2026 | 0.1 | |||||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.43% | SOFR(M) |
| 6.00% | 03/2026 | 8.1 | |||||||||||
| 公共單位 |
| 0.34% | 1.8 |
35
目錄表
班級百分比 | |||||||||||||||||||
被扣留在 | |||||||||||||||||||
發行人 |
| 地址 |
| 業務描述 |
| 投資 |
| 優惠券:[1] | 參考 |
| 傳播 |
| 到期日: |
| 3/31/2024 [2] |
| 公允價值 | ||
DOXA Insurance Holdings LLC和Rocket Co-Invest,SLP[93] | 101 E.華盛頓大道印第安納州韋恩堡46802 | 管理總代理保險分銷平臺 | 第一留置權優先擔保貸款 | 10.83% | 索菲爾(SOFR) | 5.50% | 12/2030 |
| 12.3 | [5] | |||||||||
普通股權益 | 1.00% | 1.3 | [5] | ||||||||||||||||
DRS Holdings III,Inc.和DRS Holdings I,Inc.[94] | 255 State Street,7 th Floor,Boston,MA 02109 | 鞋類和整形外科足部護理品牌 | 第一留置權優先擔保貸款 | 11.71% | SOFR(M) | 6.25% | 11/2025 |
| 26.4 | ||||||||||
第一留置權優先擔保貸款 | 11.71% | SOFR(M) | 6.25% | 11/2025 | 24.4 | ||||||||||||||
普通股 | 2.64% | 6.6 | |||||||||||||||||
DS Admiral Bidco,LLC[95] | 235 East Palmer Street,Franklin,NC 28734 | 供政府機構使用的報税軟件供應商 | 第一留置權優先擔保貸款 | 11.80% | 索菲爾(SOFR) | 6.50% | 03/2028 |
| 0.1 | ||||||||||
DTI Holdco,Inc.和OPE DTI Holdings,Inc. | 2 Ravinia Drive,Suite 850,Atlanta,GA 30346 | 法律流程外包和託管服務提供商 | A類普通股 |
|
|
|
| 0.86% | 8.6 | ||||||||||
B類普通股 | 0.86% | 0.0 | |||||||||||||||||
Dy&Durham公司[96] | 199 Bay Street,Suite:4610 Toronto,Ontario Canada M5 L 1 E9 | 為法律行業提供基於雲的軟件和技術解決方案 | 第一留置權優先擔保貸款 | 11.05% | CDOR(M) | 5.75% | 12/2027 |
| 8.5 | [5] | |||||||||
動態NC航空航天控股有限責任公司和動態NC投資控股有限公司[97] | 16531 SW 190 th Road,Rose Hill,KS 67133 | 航空航天技術和設備提供商 | 第一留置權優先擔保循環貸款 | 12.47% | 索菲爾(SOFR) | 7.00% | 12/2025 |
| 3.8 | ||||||||||
第一留置權優先擔保貸款 | 12.48% | 索菲爾(SOFR) | 7.00% | 12/2026 | 21.2 | ||||||||||||||
公共單位 | 11.81% | 10.6 | |||||||||||||||||
鷹牌足球控股有限公司及鷹牌足球控股有限公司 | 英國倫敦比克街57-59號W1 F 9 SJ | 多俱樂部體育平臺 | 高級次級貸款 | 16.00%PIK |
|
| 12/2028 |
| 0.5 | [5] | |||||||||
高級次級貸款 | 16.00%PIK | 12/2028 | 24.3 | [5] | |||||||||||||||
高級次級貸款 | 13.27%(8.00% PIK) | 索菲爾(S) | 8.00% | 12/2028 | 45.9 | [5] | |||||||||||||
普通股 | 0.76% | 3.2 | [5] | ||||||||||||||||
購買普通股股份的認股權證 | 11/2028 | 0.91% | 3.8 | [5] | |||||||||||||||
購買普通股股份的認股權證 | 11/2028 | 0.33% | 1.4 | [5] | |||||||||||||||
eCapital Finance Corp. | 佛羅裏達州邁阿密比斯坎大道20807號,33180 | 商業金融業務整合者 | 高級次級貸款 | 13.18% | SOFR(M) | 7.75% | 12/2025 |
| 56.0 | ||||||||||
高級次級貸款 | 13.18% | SOFR(M) | 7.75% | 12/2025 | 5.4 | ||||||||||||||
高級次級貸款 | 13.18% | SOFR(M) | 7.75% | 12/2025 | 24.3 | ||||||||||||||
高級次級貸款 | 13.18% | SOFR(M) | 7.75% | 12/2025 | 55.8 | ||||||||||||||
高級次級貸款 | 13.18% | SOFR(M) | 7.75% | 12/2025 | 12.3 | ||||||||||||||
Echo買家,Inc.[98] | 杜勒斯角大道2325號弗吉尼亞州赫恩登20171 | 為高度監管的終端市場提供任務關鍵型安全、供應鏈和協作解決方案的軟件提供商 | 第一留置權優先擔保貸款 | 10.83% | SOFR(M) | 5.50% | 11/2029 |
| 10.4 | ||||||||||
埃克勒買家有限責任公司[4] | 2603 Challenger Tech Ct #110,Orlando,FL 32826 | 老爺車修復零配件供應商 | A類通用單位 |
|
|
|
| 57.78% | 0.0 | ||||||||||
埃德蒙茲政府科技公司[99] | 301 Tilton Road,Northfield,新澤西州,08225,美國 | 為地方政府提供企業資源規劃軟件解決方案 | 第一留置權優先擔保循環貸款 | 9.30% | 索菲爾(SOFR) | 4.00% | 02/2030 |
| 1.6 | ||||||||||
第一留置權優先擔保貸款 | 10.80% | 索菲爾(SOFR) | 5.50% | 02/2031 | 18.2 | ||||||||||||||
Elemica母公司和EZ Elemica控股公司[100] | 550 E Swedesford Road,Suite 310,Wayne,PA 19087 | 專注於化學品市場的基於SaaS的供應鏈管理軟件提供商 | 第一留置權優先擔保循環貸款 | 10.96% | 索菲爾(SOFR) | 5.50% | 09/2025 |
| 4.0 | ||||||||||
第一留置權優先擔保貸款 | 10.98% | 索菲爾(SOFR) | 5.50% | 09/2025 | 59.3 | ||||||||||||||
第一留置權優先擔保貸款 | 10.98% | 索菲爾(SOFR) | 5.50% | 09/2025 | 5.5 | ||||||||||||||
優先股權益 | 1.83% | 6.4 | |||||||||||||||||
Elevation Services母公司控股有限公司[101] | 106 Isabella St,Suite 102,Pittsburgh,PA 15212 | 電梯服務平臺 | 第一留置權優先擔保循環貸款 | 11.46% | 索菲爾(SOFR) | 6.00% | 12/2026 |
| 0.5 | ||||||||||
第一留置權優先擔保貸款 | 11.48% | 索菲爾(SOFR) | 6.00% | 12/2026 | 9.9 | ||||||||||||||
第一留置權優先擔保貸款 | 11.47% | 索菲爾(SOFR) | 6.00% | 12/2026 | 13.8 |
36
目錄表
| 佔班級的百分比 |
|
| ||||||||||||||||
| 被扣留在 | ||||||||||||||||||
發行人 |
| 地址 |
| 業務描述 |
| 投資 |
| 優惠券:[1] |
| 參考 |
| 傳播 |
| 到期日: |
| 3/31/2024 [2] | 公允價值 | ||
應急通信網絡有限責任公司[102] |
| 780 W Granada BlVD,Ormond Beach,FL 32174 |
| 關鍵任務緊急大規模通知解決方案提供商 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 14.58%(6.25%PIK) | SOFR(M) |
| 9.25% | 06/2024 |
|
|
| 6.3 |
| ||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 14.56%(6.25% PIK) | 索菲爾(SOFR) |
| 9.25% | 06/2024 |
| 45.2 | ||||||||||
授權支付投資者有限責任公司[103] |
| 密歇根州威克瑟姆貝克路29241號,48393 |
| 金融溝通和支付解決方案提供商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.48% | 索菲爾(S) |
| 5.25% | 03/2031 |
|
|
| 35.5 |
| ||
Enverus Holdings,Inc和泰坦DI優先控股公司[104] |
| 2901 Vía a,Austin,Texas 78746 |
| 專注於石油和天然氣行業的基於SaaS的商業分析公司 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.83% | SOFR(M) |
| 5.50% | 12/2029 |
|
|
| 132.2 |
| ||
| 優先股 |
| 13.50%PIK |
| 11.73% | 50.1 | |||||||||||||
EP買方,LLC和TPG VIII EP共同投資II,L.P. |
| 2950北。好萊塢路伯班克,加利福尼亞州91505 |
| 娛樂勞動力和生產管理解決方案的提供商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.07% | 索菲爾(SOFR) |
| 4.50% | 11/2028 |
|
| 8.4 |
| |||
| 第二留置權優先擔保貸款 |
| 12.07% | 索菲爾(SOFR) |
| 6.50% | 11/2029 | 174.3 | |||||||||||
| 夥伴關係單位 |
| 0.48% | 12.1 | [5] | ||||||||||||||
EP Wealth Advisors,LLC[105] |
| 21515 Hawthorne BlVD,#1200,Torrance,CA 90503 |
| 財富管理和財務規劃公司 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 10.84% | 索菲爾(SOFR) |
| 5.38% | 09/2026 |
|
| 0.8 |
| |||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.83% | 索菲爾(SOFR) |
| 5.38% | 09/2026 |
| 0.1 | ||||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.96% | 索菲爾(SOFR) |
| 5.50% | 09/2026 |
| 0.1 | ||||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.96% | 索菲爾(SOFR) |
| 5.50% | 09/2026 |
| 0.4 | ||||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.21% | 索菲爾(SOFR) |
| 5.75% | 09/2026 |
| 5.7 | ||||||||||
Episerver Inc.和Episerver瑞典控股公司[106] |
| Regeringsgatan 67,斯德哥爾摩, |
| 網絡內容管理和數字商務解決方案提供商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.70% | 索菲爾(SOFR) |
| 5.25% | 04/2026 |
|
|
| 0.1 | [5] | ||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 9.40% | 歐洲銀行間同業拆借利率(Euribor) |
| 5.50% | 04/2026 |
| 5.6 | [5] | |||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.70% | 索菲爾(SOFR) |
| 5.25% | 04/2026 |
| 0.1 | [5] | |||||||||
EPS NASS母公司[107] |
| 21 Millpark Ct Maryland Heights,MO 63043 |
| 為電力基礎設施提供維護和工程服務 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 11.21% | 索菲爾(SOFR) |
| 5.75% | 04/2026 |
|
|
| 1.2 |
| ||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.21% | 索菲爾(SOFR) |
| 5.75% | 04/2028 |
| 0.2 | ||||||||||
Equinox Holdings,Inc |
| 紐約州哈德遜庭院31號 |
| 豪華、全方位服務健康健身俱樂部的運營商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 13.56%(4.13%PIK) | 索菲爾(SOFR) |
| 8.25% | 03/2029 |
|
|
| 41.9 |
| ||
| 第二留置權優先擔保貸款 |
| 16.00%PIK | 06/2027 |
| 3.3 | |||||||||||||
電子研究技術公司Astorg VII Co-Invest ERT[108] |
| 1818 Market Street,Philadelphia,PA 19103 |
| 提供基於軟件的關鍵任務臨牀研究解決方案 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 9.63% | SOFR(M) |
| 4.25% | 02/2025 |
|
|
| 2.9 |
| ||
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 11.75% | 基本速率(Q) |
| 3.25% | 02/2025 |
| 1.1 | ||||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 9.94% | SOFR(M) |
| 4.50% | 02/2027 |
| 1.0 | ||||||||||
| 第二留置權優先擔保貸款 |
| 13.43% | SOFR(M) |
| 8.00% | 02/2028 |
| 27.2 | ||||||||||
| 第二留置權優先擔保貸款 |
| 13.43% | SOFR(M) |
| 8.00% | 02/2028 |
| 30.6 | ||||||||||
| 有限合夥權益 |
| 0.16% | 6.4 | [5] | ||||||||||||||
ESCP PPG Holdings,LLC[3] |
| 8330 State Road,Philadelphia,PA 19136 |
| 為重型卡車行業提供新設備和售後零件的分銷商 |
| A類-1個單位 |
|
|
|
|
|
|
| 7.89% | 2.7 |
| |||
| A類-2個單位 |
| 7.91% | 1.7 | |||||||||||||||
Esha Research,LLC和RMCF VI CIV XLVIII,L.P.[109] |
| 俄勒岡州塞勒姆100號天際線路4747號 |
| 營養信息和軟件即服務(SaaS)合規解決方案的提供商 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 11.05% | 索菲爾(S) |
| 5.75% | 06/2028 |
|
|
| 0.9 |
| ||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.02% | 索菲爾(S) |
| 5.75% | 06/2028 |
| 6.7 | ||||||||||
| 有限合夥人權益 |
| 3.32% | 6.7 |
37
目錄表
|
|
|
|
|
|
|
| 佔班級的百分比 |
| ||||||||||
舉行 | |||||||||||||||||||
發行人 | 地址 | 業務描述 | 投資 | 優惠券:[1] | 參考 | 傳播 | 到期日: | 3/31/2024 [2] | 公允價值 | ||||||||||
Essential Services Holding Corporation和OMERS Mahome Investment Holdings LLC[110] |
| 1101電子肯塔基州路易斯維爾博士 |
| 管道和暖通空調服務提供商 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 11.22% | 索菲爾(SOFR) |
| 5.75% | 11/2025 |
|
|
| 11.2 |
| ||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.23% | 索菲爾(SOFR) |
| 5.75% | 11/2026 |
| 47.4 | ||||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.23% | 索菲爾(SOFR) |
| 5.75% | 11/2026 |
| 76.8 | ||||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.23% | 索菲爾(SOFR) |
| 5.75% | 11/2026 |
| 24.8 | ||||||||||
| 首選單位 |
| 15.00%PIK |
| 2.42% | 3.7 | |||||||||||||
| A類單位 |
| 2.80% | 43.0 | |||||||||||||||
永恆澳比科私人有限公司[111] |
| 40 Mount Street North悉尼,澳大利亞 |
| 墳場、火葬場及殯儀服務營辦商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.64% | BBSY(BBSY) |
| 6.25% | 10/2029 |
|
| 7.1 | [5] | |||
歐洲資本英國中小企業債務有限責任公司[3] |
| 25 Bedford Street,London,WC 2 E 9 ES,英國 |
| 投資夥伴關係 |
| 有限合夥權益 |
|
|
|
|
| 45.00% | 16.2 | [5] | |||||
EverSpin技術公司 |
| 1347 N Alma School Road,Suite 220,Chandler,AZ 85224 |
| 計算機內存解決方案的設計者和製造商 |
| 普通股認股權證 |
|
|
|
| 10/2026 |
| 3.98% | 0.0 |
| ||||
Evolent Health LLC和Evolent Health,Inc. |
| 800 N。Glebe Road,Suite 500 Arlington,Virginia 22203 |
| 一家專注於基於價值的護理服務和支付解決方案的醫療技術公司 |
| A系列優先股 |
| 11.45% | 索菲爾(SOFR) |
| 6.00% | 01/2029 | 0.00% | 4.4 | [5] | ||||
Excel健身合併程序有限責任公司[112] |
| 1901 W Braker Lane.德克薩斯州奧斯汀78758 |
| 健身設施運營商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.85% | 索菲爾(SOFR) |
| 5.50% | 04/2029 |
|
| 3.6 |
| |||
ExtraHop Networks,Inc.[113] |
| 華盛頓州西雅圖市520 Pike St,Suite 1600,98101 |
| 為應用程序和基礎設施監控提供實時有線數據分析解決方案 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 12.93% | SOFR(M) |
| 7.50% | 07/2027 |
|
| 23.6 |
| |||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 12.93% | SOFR(M) |
| 7.50% | 07/2027 | 3.9 | |||||||||||
Faraday Buyer,LLC[114] |
| 伊利諾伊州蒙德林1000 Allanson Road,Mundelein,60060 |
| 全球電力公用事業和汽車市場的製造商和供應商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.31% | 索菲爾(SOFR) |
| 6.00% | 10/2028 |
|
| 55.3 |
| |||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.31% | 索菲爾(SOFR) |
| 6.00% | 10/2028 | 7.9 | |||||||||||
Faraday&Future Inc.、FF Inc.、Faraday SPE,LLC和Faraday Future智能電氣公司。 |
| 18455 S Figueroa St.洛杉磯,CA 90248 |
| 電動汽車製造商 |
| 購買A類普通股的認股權證 |
|
|
|
| 08/2027 |
| 5.88% | 0.0 |
| ||||
Ferrellgas,L.P.和Ferrellgas Partners,L.P. |
| 7500學院大道,Suite 1000 Overland Park,KS 66210 |
| 丙烷及相關配件分銷商 |
| 高級首選單位 |
| 8.96% |
|
|
| 8.49% | 60.0 |
| |||||
| B類單位 | 4.57% | 12.6 | ||||||||||||||||
FINSTRTA USA,Inc.、DH Corporation/Societe DH和FINSTRIA Europe S.A.R.L.[115] |
| 4 Kingdom Street,Paddington London英國W26 BD |
| 為銀行業提供後臺軟件服務 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 12.46% | 索菲爾(SOFR) |
| 7.25% | 09/2029 |
|
| 190.5 | [5] | |||
FL霍克中級控股公司[116] |
| 3145 Medlock Bridge Road,Norcross,GA 30071 |
| 服裝行業可變數據標籤提供商 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
|
|
|
|
|
| — |
| |||||
弗林恩科學公司和WCI-Quantum控股公司。[117] |
| 北緯770度。Raddant Rd,Batavia,IL 60510 |
| 教學產品、服務和資源的分銷商 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 10.94% | SOFR(M) |
| 5.50% | 08/2024 |
|
| 5.2 |
| |||
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 13.00% | 基本速率(Q) |
| 4.50% | 08/2024 | 7.6 | |||||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.07% | 索菲爾(SOFR) |
| 5.50% | 08/2024 | 29.3 | |||||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.94% | SOFR(M) |
| 5.50% | 08/2024 | 1.1 | |||||||||||
| A系列優先股 |
| 1.27% | 1.2 | |||||||||||||||
Flint OpCo,LLC[118] |
| 4550 Main Street,Suite 220 Kansas City,MO 64111 |
| 住宅暖通空調和管道服務提供商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.56% | 索菲爾(SOFR) |
| 5.25% | 08/2030 |
|
|
| 6.5 |
|
38
目錄表
|
|
|
|
|
|
|
| 佔班級的百分比 |
| ||||||||||
舉行 | |||||||||||||||||||
發行人 | 地址 | 業務描述 | 投資 | 優惠券:[1] | 參考 | 傳播 | 到期日: | 3/31/2024 [2] | 公允價值 | ||||||||||
佛羅裏達食品有限公司 |
| 2231 West CR 44尤斯蒂斯,佛羅裏達州32726 |
| 植物提取物和果汁的供應商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.44% | SOFR(M) |
| 5.00% | 10/2028 |
|
|
| 0.4 |
| ||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.33% | SOFR(M) |
| 5.00% | 10/2028 |
| 0.4 | ||||||||||
| 第二留置權優先擔保貸款 |
| 13.44% | SOFR(M) |
| 8.00% | 10/2029 |
| 66.0 | ||||||||||
飛輪收購公司[119] |
| 6600 Kalanianaole Highway,Suite 200,Hawaii 96825 |
| 提供人力資源、合規和風險管理服務的專業僱主組織 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 11.83% | SOFR(M) |
| 6.50% | 05/2028 |
|
|
| 5.5 |
| ||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.83% | SOFR(M) |
| 6.50% | 05/2030 |
| 52.4 | ||||||||||
ForeScout Technologies,Inc.[120] |
| 190 West Tasman Drive,San Jose,CA 95134 |
| 網絡訪問控制解決方案提供商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 13.41% | 索菲爾(SOFR) |
| 8.00% | 08/2026 |
|
|
| 9.6 |
| ||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 13.41% | 索菲爾(SOFR) |
| 8.00% | 08/2026 |
| 13.8 | ||||||||||
基金會消費品牌有限責任公司 |
| 1190 Omega Drive,Pittsburgh,PA 15205 |
| 非處方藥品牌醫藥控股公司 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.73% | 索菲爾(SOFR) |
| 6.25% | 02/2027 |
|
|
| 13.4 |
| ||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.73% | 索菲爾(SOFR) |
| 6.25% | 02/2027 |
| 0.2 | ||||||||||
基金會風險合夥公司。[121] |
| 780 W。格拉納達大道,奧蒙德海灘,佛羅裏達州32174 |
| 全方位服務的獨立保險代理機構 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.41% | 索菲爾(SOFR) |
| 6.00% | 10/2028 |
|
|
| 79.2 |
| ||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.41% | 索菲爾(SOFR) |
| 6.00% | 10/2028 |
| 49.6 | ||||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.91% | 索菲爾(SOFR) |
| 5.50% | 10/2028 |
| 5.0 | ||||||||||
FS Squared Holding Corp.和FS Squared,LLC[122] |
| 6005 Century Oaks Dr,#100,Chattanooga,TN 37416 |
| 提供現場自動售貨和微型市場解決方案 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
|
|
|
| 03/2025 |
|
|
| 0.0 |
| |||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.68% | SOFR(M) |
| 5.25% | 03/2025 |
| 0.1 | ||||||||||
| A類單位 |
| 3.62% | 33.4 | |||||||||||||||
高威借款人有限責任公司[123] |
| 加利福尼亞街一號,套房400,舊金山, |
| 保險服務提供商 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 10.66% | 索菲爾(SOFR) |
| 5.25% | 09/2028 |
|
| 1.8 |
| |||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.65% | 索菲爾(SOFR) |
| 5.25% | 09/2028 | 34.8 | |||||||||||
GC Waves控股公司[124] |
| 科羅拉多州丹佛1200 17街80202 |
| 財富管理和財務規劃公司 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
|
|
|
|
|
| — |
| |||||
Gestion ABS Bidco Inc. / ABS Bidco Holdings Inc.[125] |
| 3500 de Maisonneuve BlVD W, |
| 保險經紀人 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.27% | CDOR(S) |
| 5.25% | 03/2031 |
|
| 9.8 | [5] | |||
廣發母公司 |
| 加利福尼亞州聖地亞哥Nexus Center Drive 4757號92121 |
| 低酸、無菌食品和飲料產品生產商 |
| A類首選單位 |
|
|
|
|
| 0.00% | 0.0 |
| |||||
| A類通用單位 | 2.58% | 0.0 | ||||||||||||||||
GHX終極母公司,商業母公司,公司。Topco,LLC |
| 1315 W。Century Drive Louisville,CO 80027 |
| 醫療行業的按需供應鏈自動化解決方案提供商 |
| 第二留置權優先擔保貸款 |
| 12.21% | 索菲爾(SOFR) |
| 6.75% | 05/2029 |
|
| 114.0 |
| |||
| A類單位 |
| 1.28% | 39.7 | |||||||||||||||
GI Ranger Intermediate LLC[126] |
| 115 E.史蒂文斯大道。瓦爾哈拉,紐約10595 |
| 向醫療保健提供商提供支付處理服務和軟件的提供商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.46% | 索菲爾(SOFR) |
| 6.00% | 10/2028 |
|
| 9.9 |
| |||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.46% | 索菲爾(SOFR) |
| 6.00% | 10/2028 | 3.1 | |||||||||||
全球醫療響應公司和GMR買方公司。 |
| 209 Highway 121 Bypass Suite 21 Lewisville,Texas 75067 |
| 緊急空中醫療服務提供者 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 9.84% | 索菲爾(SOFR) |
| 4.25% | 10/2025 |
|
| 26.7 |
| |||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 9.82% | 索菲爾(SOFR) |
| 4.25% | 03/2025 | 11.5 | |||||||||||
| 第二留置權優先擔保貸款 |
| 12.08% | SOFR(M) |
| 6.75% | 12/2029 | 88.8 | |||||||||||
| 購買單位普通股的認股權證 | 03/2028 |
| 0.08% | 1.8 | ||||||||||||||
| 購買單位普通股的認股權證 | 12/2031 |
| 0.00% | 0.0 | ||||||||||||||
全球音樂版權有限責任公司[127] |
| 907 Westwood Boulevard, |
| 音樂版權管理公司 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.95% | 索菲爾(SOFR) |
| 5.50% | 08/2030 |
|
| 0.1 |
| |||
GNZ Energy Bidco Limited和Galileo聯合投資信託基金I[128] |
| 87-95 Pitt Street,Sydney NSW 2000 |
| 新西蘭的獨立燃料供應商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.71% | BKBM(BKBM) |
| 6.00% | 07/2027 |
|
| 29.1 | [5] | |||
| 公共單位 |
| 9.16% | 13.1 | [5] | ||||||||||||||
哥譚市綠地控股公司[129] |
| 紐約布魯克林洪堡街810號,11222 |
| 為餐館和零售商生產蔬菜和烹飪用草藥 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 14.81%(2.00%PIK) | SOFR(M) |
| 9.38% | 12/2026 |
|
| 37.7 |
| |||
| E-1系列優先股 |
| 6.00%匹克 |
| 9.22% | 15.6 | |||||||||||||
| E-1系列優先股 | 18.40% | 0.0 | ||||||||||||||||
| 購買E-1系列優先股股份的認股權證 | 06/2032 | 4.68% | 0.0 | |||||||||||||||
GPM Investments,LLC和ARKO Corp. |
| 8565 Magellan Parkway,Suite 400,Richmond,VA 23227 |
| 便利店運營商 |
| 普通股 |
|
|
|
|
|
|
|
| 1.74% | 11.9 |
| ||
| 購買普通股的權證 |
|
|
|
|
|
|
| 12/2025 |
| 0.91% | 0.5 |
|
39
目錄表
|
|
|
|
|
|
|
| 佔班級的百分比 |
| ||||||||||
舉行 | |||||||||||||||||||
發行人 | 地址 | 業務描述 | 投資 | 優惠券:[1] | 參考 | 傳播 | 到期日: | 3/31/2024 [2] | 公允價值 | ||||||||||
GraphPAD Software,LLC,Insight Science Intermediate I,LLC和Insight Science Holdings,LLC[130] |
| 7825 Fay Avenue #230,La Jolla,CA 92037 |
| 為科學研究應用程序提供數據分析、統計和可視化軟件解決方案 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 11.46% | 索菲爾(SOFR) |
| 6.00% | 04/2027 |
|
|
| 1.2 |
| ||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.46% | 索菲爾(SOFR) |
| 6.00% | 04/2027 |
| 0.2 | ||||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.19% | 索菲爾(SOFR) |
| 5.50% | 04/2027 |
| 0.1 | ||||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.96% | 索菲爾(SOFR) |
| 5.50% | 04/2027 |
| 0.1 | ||||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.13% | 索菲爾(SOFR) |
| 5.50% | 04/2027 |
| 3.9 | ||||||||||
| 高級次級貸款 |
| 10.50% PIK | 04/2032 |
| 47.2 | |||||||||||||
| 首選單位 |
| 14.00%PIK |
| 15.53% | 65.6 | |||||||||||||
GS SEER集團借款人有限責任公司和GS SEER集團控股有限公司[131] |
| 華盛頓州伊薩誇160 NW Gilman Blvd #442號郵編98027 |
| 商業和住宅暖通空調、電氣和管道服務提供商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 12.06% | 索菲爾(SOFR) |
| 6.75% | 04/2030 |
|
| 21.5 |
| |||
| A類通用單位 | 0.60% | 4.0 | ||||||||||||||||
GTCR F Buyer Corp.和GTCR(D)Investors LP[132] |
| 康涅狄格州費爾菲爾德55 Walls Drive 06824 |
| 為私人基金會提供端到端技術支持的行政服務 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.31% | SOFR(M) |
| 6.00% | 09/2030 |
|
| 5.0 |
| |||
| 有限合夥權益 | 2.30% | 4.7 | ||||||||||||||||
Guidepoint Security Holdings,LLC[133] |
| 2201 Cooperative Way Suite 225,Herndon,弗吉尼亞州,20171 |
| 網絡安全解決方案提供商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.32% | 索菲爾(SOFR) |
| 6.00% | 10/2029 |
|
| 6.6 |
| |||
哈爾康控股有限責任公司 |
| 1000 Louisiana Street Suite 6600 Houston,Texas 77002 |
| 開發、勘探、生產石油公司經營者 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 12.98% | 索菲爾(SOFR) |
| 7.50% | 11/2025 |
|
| 10.8 |
| |||
HALex控股公司[4] |
| 4200 Santa Ana Street,Ontario,CA 91761 |
| 地板安裝產品製造商 |
| 普通股 |
|
|
|
|
| 100.00% | 0.0 |
| |||||
漢格股份有限公司[134] |
| 德克薩斯州奧斯汀300套房10910域驅動器78758 |
| 提供矯形和假肢設備及服務 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 9.58% | SOFR(M) |
| 4.25% | 10/2027 |
|
| 7.4 |
| |||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.58% | SOFR(M) |
| 6.25% | 10/2028 | 53.7 | |||||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.58% | SOFR(M) |
| 6.25% | 10/2028 | 21.7 | |||||||||||
| 第二留置權優先擔保貸款 |
| 15.08% | SOFR(M) |
| 9.75% | 10/2029 | 110.6 | |||||||||||
| 第二留置權優先擔保貸款 |
| 15.08% | SOFR(M) |
| 9.75% | 10/2029 | 15.4 | |||||||||||
哈維工具有限責任公司[135] |
| 428 Newburyport Turnpike,Rowley,MA 01969 |
| 金屬加工行業使用的切削工具製造商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.97% | 索菲爾(SOFR) |
| 5.50% | 10/2027 |
|
| 3.6 |
| |||
HCI Equity,LLC[4] |
| 2000 Avenue of the Stars,12 th Floor,洛杉磯,CA 90067 |
| 投資公司 |
| 會員利益 |
|
|
|
|
| 100.00% | 0.0 | [5] | |||||
HealthEdge軟件公司[136] |
| 3 Van de Graaff Drive,Burlington,MA 1803 |
| 為醫療保健行業提供財務、行政和臨牀軟件平臺 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
|
|
|
| 04/2026 |
|
| 0.0 |
| ||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.93% PIK | SOFR(M) |
| 6.50% | 04/2026 | 97.5 | |||||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.93% PIK | SOFR(M) |
| 6.50% | 04/2026 | 6.3 | |||||||||||
重型建築系統專家有限責任公司[137] |
| 13151 W。機場大道。德克薩斯州糖地77478 |
| 建築軟件提供商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.83% | SOFR(M) |
| 5.50% | 11/2028 |
|
| 0.1 |
| |||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.58% | SOFR(M) |
| 5.25% | 11/2028 | 14.0 | |||||||||||
Heelstone Renewable Energy,LLC和Heelstone Renewable Energy Investors[4] |
| 301 W。Barbee Chapel Road Suite 100 Chapel Hill,NC 27517 |
| 公用事業規模太陽能系統開發商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.00%PIK |
|
|
| 04/2024 |
|
| 91.0 |
| |||
| A1類單位 | 100.00% | 219.0 |
40
目錄表
|
|
|
|
|
|
|
| 佔班級的百分比 |
| ||||||||||
舉行 | |||||||||||||||||||
發行人 | 地址 | 業務描述 | 投資 | 優惠券:[1] | 參考 | 傳播 | 到期日: | 3/31/2024 [2] | 公允價值 | ||||||||||
Helios服務夥伴有限責任公司和Astra服務夥伴有限責任公司[138] |
| 1 California Street,Suite 2900 San Francisco,California 94111 |
| 為商業企業提供關鍵的暖通空調、製冷和管道服務 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 11.56% | 索菲爾(SOFR) |
| 6.00% | 03/2027 |
|
|
| 0.2 |
| ||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.82% | 索菲爾(SOFR) |
| 6.25% | 03/2027 |
| 9.1 | ||||||||||
Helix收購控股公司。 |
| 9501 Technology Boulevard,Suite 401 Rosemont,North Carolina 60018 |
| 彈簧、緊固件和定製部件製造商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 12.40% | 索菲爾(SOFR) |
| 7.00% | 03/2030 |
|
|
| 11.9 |
| ||
幫助/系統控股公司[139] |
| 6455 City West ParkWay,Eden Prairie,明尼蘇達州55344 |
| IT運營管理和網絡安全軟件提供商 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 11.50% | 基本速率(Q) |
| 3.00% | 08/2026 |
|
|
| 2.0 |
| ||
HFCP Xi(平行- A),L. P. |
| 1海事廣場12樓加利福尼亞州舊金山94111 | 私募股權收購 基金 |
| 有限合夥權益 |
|
|
|
|
|
| — |
| ||||||
H-Food Holdings,LLC和Matterhorn Parent,LLC[140] |
| 3500 Lacey Road,Suite 300,Dowers Grove,IL 60515 |
| 食品代工廠 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.60% | 索菲爾(SOFR) |
| 5.00% | 05/2025 |
|
|
| 0.1 |
| ||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 9.29% | 索菲爾(SOFR) |
| 3.69% | 05/2025 |
| 18.8 | ||||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 9.60% | 索菲爾(SOFR) |
| 4.00% | 05/2025 |
| 2.4 | ||||||||||
| 第二留置權優先擔保貸款 | 03/2026 |
| 35.8 | |||||||||||||||
| 公共單位 |
| 0.43% | 0.0 | |||||||||||||||
和記黃埔控股有限公司 |
| 13873 Park Center Road,Suite 203 Herndon,Virginia 20171 |
| 高爾夫球設施經營者 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
|
|
|
|
|
| — |
| |||||
HH-Stella,Inc.和BedRock Parent Holdings,LP[141] |
| 15423 Vantage Parkway E.德克薩斯州休斯頓77032 |
| 提供都市固體廢物轉運管理服務 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
|
|
|
| 04/2027 |
|
| 0.0 |
| ||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.46% | 索菲爾(SOFR) |
| 6.00% | 04/2028 | 8.9 | |||||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.46% | 索菲爾(SOFR) |
| 6.00% | 04/2028 | 16.2 | |||||||||||
| A類單位 |
| 1.75% | 3.0 | |||||||||||||||
希金波坦保險代理公司。[142] |
| 500 W。德克薩斯州福斯沃思13街76102 |
| 獨立零售保險經紀人 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.93% | SOFR(M) |
| 5.50% | 11/2028 |
|
| 5.4 |
| |||
High Street Buyer Inc.和High Street Holdco LLC[143] |
| 333 West Grandview Parkway Suite 201 Traverse City,MI 49684 |
| 保險經紀平臺 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.56% | 索菲爾(SOFR) |
| 5.25% | 04/2028 |
|
| 22.5 |
| |||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.56% | 索菲爾(SOFR) |
| 5.25% | 04/2028 | 0.1 | |||||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.56% | 索菲爾(SOFR) |
| 5.25% | 04/2028 | 19.4 | |||||||||||
| A系列首選單位 |
| 10.00%PIK | 85.90% | 194.0 | ||||||||||||||
| A系列首選單位 |
| 10.00%PIK | 24.64% | 19.3 | ||||||||||||||
| A系列公共單元 |
| 10.00%PIK | 0.89% | 12.1 | ||||||||||||||
| C系列通用單元 |
| 10.00%PIK |
| 1.86% | 25.3 | |||||||||||||
Highline售後市場收購,LLC,Highline售後市場SC收購,Inc.和Highline PPC Blockker LLC[144] |
| 4500 Malone Road,Memphis,TN 38118 |
| 汽車潤滑油製造商和經銷商 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
|
|
|
| 11/2025 |
|
| 0.0 |
| ||||
| 第二留置權優先擔保貸款 |
| 13.47% | 索菲爾(SOFR) |
| 8.00% | 11/2028 | 70.4 | |||||||||||
| 共同投資單位 |
| 1.05% | 7.6 | |||||||||||||||
海峯能源公司 |
| 421 W 3rd Street,Fort Worth,Texas 76102 |
| 石油天然氣勘探生產公司 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 12.95% | 索菲爾(SOFR) |
| 7.50% | 09/2026 |
|
| 89.6 | [5] | |||
HighTower Holding,LLC |
| 伊利諾伊州芝加哥西麥迪遜街200號2500套房60606 |
| 提供投資、財務和退休計劃服務 |
| 高級次級貸款 |
| 6.75% |
| 04/2029 |
|
| 7.6 | [5] | |||||
Hills Distribution,Inc. Hills Intermediate FT Holdings,LLC和GMP Hills,LP[145] |
| 300 Research Pkwy Meriden,Connecticut 06450 |
| 暖通空調、管道和熱水器設備、零部件、用品和固定裝置的分銷商 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 9.82% | 索菲爾(SOFR) |
| 4.50% | 11/2029 |
|
| 0.1 |
| |||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.32% | 索菲爾(S) |
| 6.00% | 11/2029 | 3.4 | |||||||||||
| 有限合夥權益 |
| 8.00%匹克 |
| 3.30% | 5.4 | |||||||||||||
榮譽科技有限公司 |
| 450 Alabama Street舊金山,CA 94110 |
| 護理和家庭護理提供者 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 15.44% | SOFR(M) |
| 10.00% | 08/2026 |
|
| 2.4 |
| |||
| 購買D-2系列優先股的認股權證 | 08/2031 |
| 0.83% | 0.0 | ||||||||||||||
HP RSS Buyer,Inc.[146] |
| 內布拉斯加州奧馬哈11620 Arbor Street 68144 |
| 提供道路剝離和道路安全相關服務 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.32% | 索菲爾(SOFR) |
| 5.00% | 12/2029 |
|
| 13.5 |
| |||
哈士奇母公司、GI保險母公司和GI保險TopCo LP[147] |
| 康涅狄格州哈特福德170 Huyshope Avenue 06106 |
| 保險軟件提供商 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 10.96% | 索菲爾(SOFR) |
| 5.50% | 11/2027 |
|
| 8.2 |
| |||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.96% | 索菲爾(SOFR) |
| 5.50% | 11/2028 | 56.6 | |||||||||||
| 高級次級貸款 |
| 10.00%PIK |
| 11/2031 | 95.7 | |||||||||||||
| 公司單位 |
| 0.54% | 7.5 |
41
目錄表
|
|
|
|
|
|
|
| 佔班級的百分比 |
| ||||||||||
舉行 | |||||||||||||||||||
發行人 | 地址 | 業務描述 | 投資 | 優惠券:[1] | 參考 | 傳播 | 到期日: | 3/31/2024 [2] | 公允價值 | ||||||||||
Hyland Software,Inc.[148] |
| 俄亥俄州西湖Clemens Road 28500 44145 |
| 企業內容管理軟件提供商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.33% | SOFR(M) |
| 6.00% | 09/2030 |
|
|
| 97.3 |
| ||
Icefall Parent,Inc.[149] |
| 馬薩諸塞州波士頓布倫特裏山辦公公園30號,02184 |
| 客户參與軟件和集成支付解決方案提供商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.80% | 索菲爾(S) |
| 6.50% | 01/2030 |
|
|
| 16.4 |
| ||
IDERA,Inc. |
| 10801 N Mopac Expressway,1號樓,Suite 100,Ausitn,Texas 78759 |
| 數據和IT基礎設施管理解決方案提供商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
|
|
|
|
|
|
| — |
| ||||
Imaging Business Machines,L.L.C.掃描儀控股公司Scanner Holdings Corporation[4] |
| 2750 Crestwood Blv.阿拉巴馬州伯明翰35210 |
| 高速智能文件掃描硬件和軟件提供商 |
| 高級次級貸款 |
| 14.00%(7.00% PIK) |
|
| 12/2028 |
|
|
| 17.5 |
| |||
| A類普通股 |
| 97.09% | 55.3 | |||||||||||||||
Implus Footcare,LLC |
| 2001 TW Alexander Drive,Box 13925,Durham,NC 27709-3925 |
| 鞋類和其他配件供應商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 13.21% | 索菲爾(SOFR) |
| 7.75% | 07/2025 |
|
| 1.2 |
| |||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 13.21% | 索菲爾(SOFR) |
| 7.75% | 07/2025 | 106.6 | |||||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 13.21% | 索菲爾(SOFR) |
| 7.75% | 07/2025 | 4.6 | |||||||||||
ImPriata,Inc. |
| 馬奎爾路10號1號樓,125套房。馬薩諸塞州列剋星敦02421 |
| 為醫療保健行業提供身份和訪問管理解決方案 |
| 第二留置權優先擔保貸款 |
| 11.56% | 索菲爾(SOFR) |
| 6.25% | 12/2028 |
|
| 16.1 |
| |||
Infinity Home Services HoldCo,Inc. D & S Amalco和IHS母公司控股有限公司[150] |
| 新澤西州漢諾威東格倫伍德路3號,07936 |
| 提供住宅屋面及外部維修和更換服務 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 14.25% | 基本速率(Q) |
| 5.75% | 12/2028 |
|
| 0.9 | [5] | |||
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 12.20% | CAD基本利率(Q) |
| 5.00% | 12/2028 | 0.4 | [5] | ||||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 12.16% | 索菲爾(SOFR) |
| 6.75% | 12/2028 | 14.8 | [5] | ||||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.31% | CDOR(M) |
| 6.00% | 12/2028 | 1.2 | [5] | ||||||||||
| A類單位 |
| 2.32% | 12.6 | |||||||||||||||
Inmar公司 |
| 北卡羅來納州温斯頓塞勒姆朝聖者法院2601 27106 |
| 為零售商、批發商和製造商提供技術驅動的解決方案 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.82% | SOFR(M) |
| 5.50% | 05/2026 |
|
| 13.4 |
| |||
Inszone Mid,LLC和INSZ Holdings,LLC[151] |
| 加利福尼亞州科爾多瓦牧場2721 Citrus Road Suite A Rancho,加利福尼亞州95742 |
| 保險經紀公司 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.98% | 索菲爾(SOFR) |
| 5.75% | 11/2029 |
|
| 15.9 |
| |||
| 有限合夥權益 |
| 0.43% | 2.1 | |||||||||||||||
| 公共單位 |
| 1.69% | 8.4 | |||||||||||||||
IQN Holding Corp.[152] |
| 12724 Gran Bay Parkway West,200套房,佛羅裏達州傑克遜維爾32258 |
| 擴展勞動力管理軟件提供商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.59% | 索菲爾(SOFR) |
| 5.25% | 05/2029 |
|
| 1.4 |
| |||
IRI Group Holdings,Inc. Circana,LLC和IRI-NPD聯合投資聚合器,LP[153] |
| 150 North Clinton Street,芝加哥,IL 60661 |
| 一家專注於消費品包裝行業的市場研究公司 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 13.25% | 基本速率(Q) |
| 4.75% | 12/2027 |
|
| 2.0 |
| |||
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 11.08% | SOFR(M) |
| 5.75% | 12/2027 | 6.0 | |||||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.58%(2.75%PIK) | 索菲爾(SOFR) |
| 6.25% | 12/2028 | 218.7 | |||||||||||
| A類單位 |
| 0.31% | 13.3 | |||||||||||||||
ISQ鷹眼控股有限公司和ISQ鷹眼控股公司,L.P.[154] |
| 德克薩斯州霍克利17020 Premium Drive 77447 |
| 商業和工業廢物處理和處置服務提供商 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 13.50% | 基本速率(Q) |
| 5.00% | 08/2028 |
|
| 4.1 |
| |||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.38% | SOFR(M) |
| 6.00% | 08/2029 | 4.1 | |||||||||||
| A類單位 |
| 1.80% | 20.4 |
42
目錄表
|
|
|
|
|
|
|
| 佔班級的百分比 |
| ||||||||||
舉行 | |||||||||||||||||||
發行人 | 地址 | 業務描述 | 投資 | 優惠券:[1] | 參考 | 傳播 | 到期日: | 3/31/2024 [2] | 公允價值 | ||||||||||
ITI控股公司[155] |
| 1901 Camino Vida Roble,Suite 204,Carlsbad,California 92008 |
| 為汽車代理商提供創新的軟件和設備 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 10.93% | SOFR(M) |
| 5.50% | 03/2028 |
|
|
| 2.6 |
| ||
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 13.00% | 基本速率(Q) |
| 4.50% | 03/2028 |
| 2.3 | ||||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.97% | 索菲爾(SOFR) |
| 5.50% | 03/2028 |
| 34.2 | ||||||||||
IV Rollover Holdings,LLC |
| 2270 Martin Aevnue,Santa Clara,CA 95050 |
| 提供基於雲的IT解決方案、基礎架構和服務 |
| B類單位 |
|
|
|
|
| 1.70% | 0.0 |
| |||||
| X類單位 |
| 100.00% | 2.1 | |||||||||||||||
Ivy Hill Asset Management,L.P.[4] |
| 245 Park Avenue,44 th Floor,New York,NY 10167 |
| 資產管理服務 |
| 次級循環貸款 |
| 11.96% | 索菲爾(S) |
| 6.50% | 01/2030 |
|
| 58.0 | [5] | |||
| 會員利益 |
| 100.00% | 1932.5 | [5] | ||||||||||||||
JDC醫療保健管理有限責任公司 |
| 3030 Lyndon B Johnson,Fwy #1400,Dallas,TX 75231 |
| 牙科服務提供商 |
| 高級次級貸款 |
|
|
|
| 09/2029 |
|
| 0.1 |
| ||||
珍妮·C收購公司 |
| 5770 Fleet Street,Carlsbad,CA 92008 |
| 健身俱樂部特許經營商 |
| 高級次級貸款 |
| 8.00%匹克 |
|
| 04/2025 |
|
| 1.7 |
| ||||
約翰尼-奧公司和Johnnie-O Holdings Inc. |
| 加利福尼亞州洛杉磯科特納大道2048號,90025 |
| 服裝零售商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.73% | 索菲爾(SOFR) |
| 6.25% | 03/2027 |
|
| 19.0 |
| |||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.73% | 索菲爾(SOFR) |
| 6.25% | 03/2027 | 4.0 | |||||||||||
| A系列可轉換優先股 |
| 2.38% | 4.9 | |||||||||||||||
| 普通股認股權證 | 03/2032 |
| 1.55% | 3.1 | ||||||||||||||
JWC/Ki Holdings,LLC |
| 1701 Crossroads Drive,Odenton,MD 21113 |
| 餐飲服務銷售和營銷機構 |
| 會員單位 |
|
|
|
|
| 4.36% | 9.6 |
| |||||
Kaseya Inc.和Knokout Intermediate Holdings I Inc.[156] |
| 佛羅裏達州邁阿密佈裏克爾大道701號,套房400 33131 |
| 為中小型企業提供基於雲的軟件和技術解決方案 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 10.83% | SOFR(M) |
| 5.50% | 06/2029 |
|
| 4.9 |
| |||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.81% | 索菲爾(SOFR) |
| 5.50% | 06/2029 | 0.7 | |||||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.31%(2.50%PIK) | 索菲爾(SOFR) |
| 6.00% | 06/2029 | 169.5 | |||||||||||
| 優先股 |
| 11.75%PIK |
| 3.88% | 46.2 | |||||||||||||
KBHS收購,有限責任公司(d/b/a Alita Care,LLC)[157] |
| 160 Chubb Avenue,Suite 206,Lyndhurst,NY 07071 |
| 行為健康服務提供者 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 11.94%(1.50%PIK) | 索菲爾(SOFR) |
| 6.50% | 03/2026 |
|
| 0.3 |
| |||
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 11.94%(1.50%PIK) | 索菲爾(SOFR) |
| 6.50% | 03/2026 | 2.9 | |||||||||||
Kellermeyer Bergensons Services,LLC和KBS TopCo,LLC[158] |
| 3605 Ocean Ranch BlVD,Suite 200,Oceanside,CA 90256 |
| 提供清潔和設施管理服務 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.73%(3.50%PIK) | 索菲爾(S) |
| 5.25% | 11/2028 |
|
| 39.6 |
| |||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 13.59%(7.00% PIK) | 索菲爾(SOFR) |
| 8.00% | 11/2026 | 12.8 | |||||||||||
| 首選單位 |
| 4.26% | 7.7 | |||||||||||||||
| A類通用單位 |
| 4.26% | 0.0 | |||||||||||||||
Kene Acquisition,Inc.和Kene Holdings,L.P.[159] |
| 28100 Torch Parkway,Suite 400,Warrenville,IL 60555 |
| 國家公用事業服務公司,為天然氣、電力和其他能源和工業終端市場提供工程和諮詢服務 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.57% | 索菲爾(S) |
| 5.25% | 02/2031 |
|
| 15.9 |
| |||
| A類單位 |
| 0.62% | 9.0 | |||||||||||||||
Keystone Agency Partners LLC[160] |
| 2600 Commerce Dr,Harrisburg,Pennsylvania 17110 |
| 保險經紀平臺 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.95% | 索菲爾(SOFR) |
| 5.50% | 05/2027 |
|
| 2.7 |
| |||
Kings Buyer,LLC[161] |
| 7620 Omnitech Place,Suite 1 Victor,NY 14543 |
| 提供全面的外判廢物管理綜合服務 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 14.00% | 基本速率(Q) |
| 5.50% | 10/2027 |
|
|
| 0.2 |
| ||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.80% | 索菲爾(SOFR) |
| 6.50% | 10/2027 |
| 16.4 |
43
目錄表
|
|
|
|
|
|
|
| 佔班級的百分比 |
| ||||||||||
舉行 | |||||||||||||||||||
發行人 | 地址 | 業務描述 | 投資 | 優惠券:[1] | 參考 | 傳播 | 到期日: | 3/31/2024 [2] | 公允價值 | ||||||||||
KNPC HoldCo,LLC | 密歇根州麥迪遜高地14英里路48071 | TRAIL調味品和混合堅果休閒產品生產商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.78% | 索菲爾(SOFR) |
| 5.50% | 10/2029 |
|
|
| 5.5 |
| ||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 12.03% | 索菲爾(SOFR) |
| 6.75% | 10/2029 |
| 1.3 | ||||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.28% | 索菲爾(S) |
| 6.00% | 10/2029 |
| 2.8 | ||||||||||
KPS Global LLC和Cool Group LLC | 4201 N Beach Street,Fort Worth,TX 76137 | 步入式冷藏室和冷凍室系統製造商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.41% | SOFR(M) |
| 5.99% | 06/2024 |
|
|
| 6.7 |
| ||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.41% | SOFR(M) |
| 5.99% | 06/2024 |
| 1.7 | ||||||||||
| A類單位 |
| 1.60% | 5.8 | |||||||||||||||
實驗室Bidco LLC和實驗室Topco LLC[162] | 65 Marcus Drive梅爾維爾,NY 11747 | 含尼古丁產品的實驗室檢測服務 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 12.21%(2.75%PIK) | 索菲爾(SOFR) |
| 6.75% | 07/2027 |
|
| 0.5 |
| |||||
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 14.25%(2.75% PIK) | 基本速率(Q) |
| 5.75% | 07/2027 | 12.0 | |||||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 12.05%(2.75% PIK) | CDOR(Q) |
| 6.75% | 07/2027 | 20.6 | |||||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 12.21%(2.75%PIK) | 索菲爾(SOFR) |
| 6.75% | 07/2027 | 14.6 | |||||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 12.21%(2.75%PIK) | 索菲爾(SOFR) |
| 6.75% | 07/2027 | 0.1 | |||||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 12.21%(2.75%PIK) | 索菲爾(SOFR) |
| 6.75% | 07/2027 | 3.9 | |||||||||||
| A類單位 |
| 0.51% | 0.8 | |||||||||||||||
英甲排球公司。 | 碼頭大道703號。加利福尼亞州赫莫薩海灘B147 90254 | 青少年排球俱樂部經營者 |
| B系列優先股 |
|
|
|
|
| 0.00% | 0.0 |
| |||||||
LeanTaaS控股公司[163] | 471 El Camino Real,Suite 230 Santa Clara,California 95050 | SaaS工具提供商,以優化醫療資產利用率 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 12.81% | 索菲爾(SOFR) |
| 7.50% | 07/2028 |
|
| 45.1 |
| |||||
利維坦中級控股有限責任公司和利維坦控股公司,L.P.[164] | 德克薩斯州貝德福德505號機場高速公路2350號套房76022 | 提供青少年發展計劃的特許經營平臺 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 12.96% | 索菲爾(SOFR) |
| 7.50% | 12/2027 |
|
| 30.5 |
| |||||
| 有限合夥權益 |
| 0.43% | 2.8 | |||||||||||||||
Lew's Intermediate Holdings,LLC[165] | 3031 N Martin St,Springfield,MO 65803 | 户外品牌控股公司 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.34% | 索菲爾(SOFR) |
| 5.00% | 02/2028 |
|
| 0.9 |
| |||||
Lido Advisors,LLC[166] | 加利福尼亞州洛杉磯950號世紀公園東1875號套房90067 | 財富管理和財務規劃公司 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 11.44% | 索菲爾(SOFR) |
| 6.00% | 06/2027 |
|
| 0.7 |
| |||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.47% | 索菲爾(SOFR) |
| 6.00% | 06/2027 | 1.6 | |||||||||||
LifeScan全球公司 | 20 Valley Stream Parkway,Malvern,賓夕法尼亞州19355 | 提供家用和醫院用血糖監測系統 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
|
|
|
| 12/2026 |
|
| 7.4 |
| ||||||
| 第二留置權優先擔保貸款 | 03/2027 | 0.1 | ||||||||||||||||
LifeStyles Bidco Ltd.,生活方式美國Holdco,Inc.和LifeStyles Parent,LP | 伊利諾伊州芝加哥北河濱廣場150號5100套房60606 | 提供貼心健康產品 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 12.06% | 索菲爾(SOFR) |
| 6.75% | 11/2028 |
|
| 18.4 | [5] | |||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.83% | 索菲爾(SOFR) |
| 6.50% | 11/2028 |
| 8.7 | [5] | |||||||||
| 首選單位 |
| 8.00%匹克 |
| 87.06% |
| 3.5 | [5] | |||||||||||
| B類普通單位 |
| 1.06% |
| 1.3 | [5] |
44
目錄表
|
|
|
|
|
|
|
| 佔班級的百分比 |
| ||||||||||
舉行 | |||||||||||||||||||
發行人 | 地址 | 業務描述 | 投資 | 優惠券:[1] | 參考 | 傳播 | 到期日: | 3/31/2024 [2] | 公允價值 | ||||||||||
Lightbeam Bidco,Inc.[167] | 6525 Shiloh Rd,Suite 900,Alpharetta,Georgia 30005 | 堆場管理服務提供商 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 11.56% | 索菲爾(SOFR) |
| 6.25% | 05/2029 |
|
|
| 0.1 |
| ||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.56% | 索菲爾(SOFR) |
| 6.25% | 05/2030 |
| 5.3 | ||||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.83% | 索菲爾(SOFR) |
| 5.50% | 05/2030 |
| 3.4 | ||||||||||
LiveBarn Inc. | 1010 Sainte-Catherine O,Suite 1100 Montreal,Canada H3 B 5L1 | 提供業餘和青少年體育賽事的直播和點播服務 |
| 中級優先股 |
|
|
|
|
| 4.65% | 18.4 | [5] | |||||||
LJ Perimeter Buyer,Inc.和LJ Perimeter Co-Invest,L.P.[168] | 26661 Bunert Rd.密歇根州沃倫48089 | 特色食品分銷商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.96% | 索菲爾(SOFR) |
| 6.50% | 10/2028 |
|
| 39.0 |
| |||||
| 有限合夥權益 |
| 1.43% | 7.6 | |||||||||||||||
LJP買方公司和LJP Topco,LP[169] | 明尼蘇達州曼卡託北林格爾大道2160號,56003 | 無害固體廢物和回收服務提供商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.66% | SOFR(M) |
| 6.25% | 09/2028 |
|
| 9.7 |
| |||||
| A類單位 |
| 8.00%匹克 |
| 6.58% | 6.4 | |||||||||||||
LS DE LLC和LM LSQ Investors LLC | 2600 Lucien Way,Suite 100,Maitland,FL 32751 | 基於資產的貸款人 |
| 高級次級貸款 |
| 12.00%(1.50% PIK) |
|
| 03/2025 |
|
| 36.7 | [5] | ||||||
| 高級次級貸款 |
| 12.00%(1.50% PIK) | 03/2025 | 3.0 | [5] | |||||||||||||
| 會員單位 |
| 2.12% | 1.8 | [5] | ||||||||||||||
LTG收購,Inc. | 900 Klein Road,Plano,TX 75074 | 為大眾運輸市場設計和製造顯示、照明和乘客通信系統 |
| A類會員單位 |
|
|
|
|
| 0.30% | 0.0 |
| |||||||
MailSouth公司 | 5901 Highway 52 East,海倫娜,阿拉巴馬州35080 | 共享郵件營銷服務提供商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
|
|
|
| 04/2024 |
|
| 0.0 |
| ||||||
Majesco & Magic Topco,L.P.[170] | 412 Mt Kemble Ave,#110 c,Morristown,NY 7960 | 保險軟件提供商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.05% | 索菲爾(SOFR) |
| 4.75% | 09/2028 |
|
| 18.2 |
| |||||
| A類單位 |
| 9.00%匹克 |
| 0.46% | 5.6 | |||||||||||||
| B類單位 |
| 0.43% | 0.0 | |||||||||||||||
Manna Pro Products,LLC[171] | 707 Spirit 40 Park Drive,Suite 150,切斯特菲爾德,MO 63005 | 動物專用營養和護理產品的製造商和供應商 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 11.43% | SOFR(M) |
| 6.00% | 12/2026 |
|
| 4.8 |
| |||||
馬可尼黃石公園買家公司和馬可尼黃石控股公司 | One City Place,Suite 400 St. Louis,MO 63141 | OEM家電售後零配件經銷商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.70% | 索菲爾(SOFR) |
| 6.25% | 06/2028 |
|
| 0.4 |
| |||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.70% | 索菲爾(SOFR) |
| 6.25% | 06/2028 | 0.2 | |||||||||||
| A類通用單位 |
| 0.51% | 6.5 | |||||||||||||||
Marmic買方有限責任公司和Marmic Topco有限責任公司[172] | 1014 S Wall Ave,Joplin,MO 64801 | 經常性消防服務提供商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.21% | 索菲爾(SOFR) |
| 5.75% | 03/2027 |
|
| 0.2 |
| |||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.71% | 索菲爾(SOFR) |
| 6.25% | 03/2027 | 3.8 | |||||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.21% | 索菲爾(SOFR) |
| 5.75% | 03/2027 | 2.5 | |||||||||||
| 有限合夥單位 |
| 8.00%匹克 |
| 1.21% | 5.1 | |||||||||||||
Maverick Acquisition,Inc. | 70 W。麥迪遜街,套房4600 v芝加哥,伊萬娜60602 | 國防和高科技工業平臺用精密機械加工部件製造商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.55% | 索菲爾(SOFR) |
| 6.25% | 06/2027 |
|
| 22.1 |
| |||||
Mavis Tire Express Services Topco Corp.,Metis Holdco,Inc. Metis Topco,LP[173] | 358 Saw Mill River Road,Suite 17 Millwood,NY 10546 | 汽車零部件零售商 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 8.75% | SOFR(M) |
| 3.25% | 05/2026 |
|
| 19.4 |
| |||||
| A系列優先股 |
| 7.00%匹克 |
| 1.88% | 83.9 | |||||||||||||
| A類-1個單位 |
| 0.78% | 34.3 | |||||||||||||||
Max US Bidco Inc. | 堪薩斯州伯爾尼大街322號66408 | 優質幹狗糧製造商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.31% | 索菲爾(SOFR) |
| 5.00% | 10/2030 |
|
|
| 0.9 |
| ||||
McKenzie Creative Brands,LLC[174] | 1910 Saint Luke Church Road,Granite Quarry,NC 28072 | 狩獵用品的設計者、製造商和分銷商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 12.16% | SOFR(M) |
| 6.75% | 09/2025 |
|
|
| 84.5 |
| ||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 12.29% | SOFR(M) |
| 6.75% | 09/2025 |
| 5.5 | ||||||||||
Me Equity LLC | 14350 N 87 th Street,Suite 200,205 and 230,Scottdale,AZ 85260 | 按摩行業的特許經營商 |
| 普通股 |
|
|
|
|
|
|
|
| 1.62% |
| 4.5 |
|
45
目錄表
| 佔班級的百分比 |
|
| ||||||||||||||||
舉行 | |||||||||||||||||||
發行人 |
| 地址 |
| 業務描述 |
| 投資 |
| 息票[1] |
| 參考 |
| 傳播 |
| 到期日: | 3/31/2024 [2] | 公允價值 | |||
Medline借款人,LP[175] |
| 1 Medline Place Mundelein,IL 60060 |
| 醫療用品的製造商和分銷商 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
|
|
|
|
|
| 10/2026 |
|
| 0.0 |
| ||
Meyer Laboratory,LLC和Meyer Parent,LLC[176] |
| 密蘇裏州藍泉市傑斐遜街2401 NW,64015 |
| 工業和機構清潔化學品和應用系統的提供商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.83% | SOFR(M) |
| 5.50% | 02/2030 |
|
| 26.8 |
| |||
| 普通股權益 |
| 0.30% | 0.4 | |||||||||||||||
邁阿密貝克漢姆聯合有限責任公司 |
| 1350 NW 55 th St勞德代爾堡,FL 33309 |
| 美國職業足球俱樂部 |
| A類首選單位 |
| 9.50% PIK |
|
|
|
|
| 56.67% | 106.0 |
| |||
| B類首選單位 |
| 9.50% PIK |
| 56.67% | 45.6 | |||||||||||||
麥克梅里蒂克儀器公司[177] |
| 4356 Communications Drive,Norcross,GA 30093 |
| 科學儀器製造商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 9.93% | 索菲爾(SOFR) |
| 4.50% | 12/2025 |
|
| 16.5 |
| |||
Microstar物流有限責任公司、Microstar Global Asset Management LLC、MStar Holding Corporation和Kegstar USA Inc. |
| 5299 DT Blv.科羅拉多州格林伍德村80111 |
| 儲罐管理解決方案提供商 |
| 第二留置權優先擔保貸款 |
| 14.31% | 索菲爾(SOFR) |
| 9.00% | 07/2025 |
|
| 168.3 |
| |||
| 第二留置權優先擔保貸款 |
| 14.31% | 索菲爾(SOFR) |
| 9.00% | 07/2025 | 20.4 | |||||||||||
| A系列優先股 |
| 20.00% PIK |
| 3.77% | 3.2 | |||||||||||||
| B系列優先股 |
| 19.00% PIK |
| 40.00% | 13.6 | |||||||||||||
| 普通股 |
| 2.84% | 6.1 | |||||||||||||||
Mimecast Borrowerco,Inc.和鎂公司-投資SCSp[178] |
| 倫敦芬斯伯裏大道1號 |
| 網絡安全解決方案提供商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.58% | SOFR(M) |
| 5.25% | 05/2029 |
|
| 83.5 | [5] | |||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.44% | 索尼婭(Sonia) |
| 5.25% | 05/2029 | 35.9 | [5] | ||||||||||
| 有限合夥權益 |
| 1.04% | 45.4 | [5] | ||||||||||||||
Ministry Brands Holdings,LLC和RCP MB Investments B,L.P.[179] |
| 田納西州聖彼得堡200號行政中心北9620號套房200 |
| 宗教機構的軟件和支付服務提供商 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 10.93% | SOFR(M) |
| 5.50% | 12/2027 |
|
| 0.8 |
| |||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.93% | SOFR(M) |
| 5.50% | 12/2028 | 37.7 | |||||||||||
| 有限合夥人權益 |
| 1.02% | 7.7 | |||||||||||||||
米切爾國際公司 |
| 加利福尼亞州聖地亞哥格林威治大道6220號92122 |
| 為財產和意外傷害保險行業提供技術、連接和信息解決方案 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 9.19% | SOFR(M) |
| 3.75% | 10/2028 |
|
| 0.1 |
| |||
| 第二留置權優先擔保貸款 |
| 11.94% | SOFR(M) |
| 6.50% | 10/2029 | 97.9 | |||||||||||
Modigent,LLC和OMERS PMC Investment Holdings LLC[180] |
| 6771 E展望亞利桑那州圖森博士85756 |
| 商用暖通空調服務提供商 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 14.00% | 基本速率(Q) |
| 5.50% | 08/2027 |
|
| 2.2 |
| |||
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 11.82% | 索菲爾(SOFR) |
| 6.50% | 08/2027 | 1.0 | |||||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.82% | 索菲爾(SOFR) |
| 6.50% | 08/2028 | 3.5 | |||||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.83% | 索菲爾(SOFR) |
| 6.50% | 08/2028 | 2.9 | |||||||||||
| A類單位 |
| 3.37% | 10.7 | |||||||||||||||
Monica Holdco(US)[181] |
| 1299 Ocean Ave,Suite 700,Santa Monica,CA 90401 |
| 投資技術和諮詢公司 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 11.23% | 索菲爾(SOFR) |
| 5.75% | 01/2026 |
|
| 3.6 |
| |||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.21% | 索菲爾(SOFR) |
| 5.75% | 01/2028 | 2.5 | |||||||||||
巨石品牌集團。 |
| 紐約布魯克林傑伊街20號902號套房11201 |
| 專注於整合DTC品牌業務的電子商務平臺 |
| A系列-1優先股 |
|
|
|
|
|
|
| 32.61% | 6.4 |
| |||
亞利桑那州零售公司的月亮穀苗圃,月亮穀苗圃農場控股有限公司,月亮穀苗圃RE控股有限責任公司,以及Stonecourt IV Partners,LP |
| 亞利桑那州鳳凰城14225 North 7 th Street,AZ 85022 |
| 林木苗圃零售批發經營者 |
| 有限合夥權益 |
|
|
|
|
|
|
| 5.63% | 29.2 |
| |||
Moonraker AcquisitionCo LLC和Moonraker HoldCo LLC[182] |
| 3250 Wilshire BlVD Suite 1800 Los Angeles,CA 90010 |
| 為娛樂業提供包裝和試鏡的領先技術解決方案提供商 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 11.32% | 索菲爾(SOFR) |
| 6.00% | 08/2028 |
|
| 0.1 |
| |||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.32% | 索菲爾(SOFR) |
| 6.00% | 08/2028 | 24.8 | |||||||||||
| A類單位 |
| 8.00%匹克 |
| 0.92% | 3.8 |
46
目錄表
| 佔班級的百分比 |
|
| ||||||||||||||||
舉行 | |||||||||||||||||||
發行人 |
| 地址 |
| 業務描述 |
| 投資 |
| 優惠券:[1] |
| 參考 |
| 傳播 |
| 到期日: | 3/31/2024 [2] | 公允價值 | |||
莫瓦蒂體育(集團)公司 |
| 33 University Avenue,Windsor,ON N9 A 5 N8,Canada |
| 頂級健身俱樂部運營商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.44% | CDOR(Q) |
| 6.00% | 10/2024 |
|
|
| 4.6 | [5] | ||
Greens Intermediate,LLC、Florida Veg Investments LLC、MRG Texas,LLC和Restaurant Produce and Services Blocker,LLC先生[183] |
| 2450 NW 116 th St,Building 1,Miami,Florida 33167 |
| 農產品配送平臺 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
|
|
|
|
| 05/2029 |
|
|
| 0.0 |
| ||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.67% | SOFR(M) |
| 6.25% | 05/2029 |
| 9.7 | ||||||||||
| B類有限責任公司權益 |
| 3.64% | 9.2 | |||||||||||||||
MRI軟件有限責任公司[184] |
| 俄亥俄州索倫28925 Fountain Parkway Solon,44139 |
| 房地產和投資管理軟件提供商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.90% | 索菲爾(SOFR) |
| 5.50% | 02/2027 |
|
| 50.9 |
| |||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.90% | 索菲爾(SOFR) |
| 5.50% | 02/2027 | 24.1 | |||||||||||
Murchison Oil and Gas,LLC和Murchison Holdings,LLC |
| 7250 Legacy Tower One,Dallas Parkway,Suite 1400,Plano,TX 75024 |
| 勘探生產公司 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 13.72% | 索菲爾(SOFR) |
| 8.25% | 06/2026 |
|
| 69.2 |
| |||
| 首選單位 |
| 8.00% |
| 50.00% | 53.7 | |||||||||||||
NAPA管理服務公司和ASP NAPA控股有限公司 |
| 68 South Service Road,Suite 350,Melville,NY 11747 |
| 麻醉管理服務提供商 |
| 首選單位 |
| 15.00%PIK |
|
|
|
|
| 0.67% | 0.2 |
| |||
| 高級首選單位 |
| 8.00%匹克 |
| 0.67% | 0.4 | |||||||||||||
| A類單位 |
| 0.66% | 3.4 | |||||||||||||||
NAS,LLC和Nationwide Marketing Group,LLC[185] |
| 110 Oakwood Drive,Suite 200,Winston-Salem,NC 27103 |
| 為家電、傢俱和消費電子產品經銷商提供採購和營銷服務 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 11.93% | SOFR(M) |
| 6.50% | 06/2025 |
|
| 0.6 |
| |||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.93% | SOFR(M) |
| 6.50% | 06/2025 | 6.2 | |||||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.93% | SOFR(M) |
| 6.50% | 06/2025 | 2.3 | |||||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.93% | SOFR(M) |
| 6.50% | 06/2025 | 1.3 | |||||||||||
NBC Funding LLC |
| 4560 Belt Line Rd Addison,TX 75001 |
| 全國烘焙食品零售商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
|
|
|
|
|
|
|
| — |
| |||
NCWS Intermediate,Inc.和NCWS Holdings LP |
| 1500 SE 37 th St,Grimes,IA 50111 |
| 向傳統洗車市場提供洗車設備、零部件和用品的製造商和供應商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.46% | 索菲爾(SOFR) |
| 6.00% | 12/2026 |
|
| 0.2 |
| |||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.46% | 索菲爾(SOFR) |
| 6.00% | 12/2026 | 0.1 | |||||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.96% | 索菲爾(SOFR) |
| 6.50% | 12/2026 | 96.0 | |||||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.95% | 索菲爾(SOFR) |
| 6.50% | 12/2026 | 13.9 | |||||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.48% | 索菲爾(SOFR) |
| 6.00% | 12/2026 | 9.1 | |||||||||||
| A-2類普通單位 |
| 3.08% | 28.8 | |||||||||||||||
Nelipak Holding Company,Nelipak European Holdings Cooperatief U.A. KNPAK Holdings,LP和PAKNK Netherlands Treasury B.V.[186] |
| 21 Amlex Drive,Cranston,RI 02921 |
| 醫療器械用熱成型包裝製造商 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 10.81% | 索菲爾(SOFR) |
| 5.50% | 03/2031 |
|
| 0.8 | [5] | |||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.81% | 索菲爾(SOFR) |
| 5.50% | 03/2031 | 16.4 | [5] | ||||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 9.40% | 歐洲銀行間同業拆借利率(Euribor) |
| 5.50% | 03/2031 | 33.2 | [5] | ||||||||||
| A類單位 |
| 1.46% | 9.3 | [5] |
47
目錄表
班級百分比 | |||||||||||||||||||
持有時間 | |||||||||||||||||||
發行人 |
| 地址 |
| 業務描述 |
| 投資 |
| 優惠券:[1] |
| 參考 |
| 傳播 |
| 到期日: |
| 3/31/2024 [2] |
| 公允價值 | |
海王星Bidco美國公司和Elliott Metron共同投資者聚合器L.P.[187] | 675 6 th Ave New York,New York 10011 | 為娛樂業提供觀眾洞察、數據和分析 | 第一留置權優先擔保循環貸款 |
|
|
| 10/2027 |
| 0.0 | ||||||||||
第一留置權優先擔保貸款 | 10.17% | 索菲爾(SOFR) | 4.75% | 10/2028 | 74.3 | ||||||||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.42% | 索菲爾(SOFR) |
| 5.00% | 04/2029 |
| 90.7 | ||||||||||
| 第一留置權優先擔保票據 |
| 9.29% | 04/2029 |
| 49.9 | |||||||||||||
| 第二留置權優先擔保貸款 |
| 15.17% | 索菲爾(SOFR) |
| 9.75% | 10/2029 |
| 212.4 | ||||||||||
| 有限合夥權益 |
| 0.08% | 5.0 | |||||||||||||||
Nest Topco借款人Inc.、KKR Nest Co-Invest L.P.和NBLY 2021-1 |
| 1010 N。德克薩斯州韋科大學公園大道76707 |
| 經營多種特許經營概念,主要與家居維護或維修有關 |
| 高級次級貸款 |
| 16.00% | 基本速率(Q) |
| 7.50% | 08/2029 |
|
| 119.1 |
| |||
| 有限合夥人權益 |
| 0.49% | 10.5 | |||||||||||||||
NetSmart,Inc.和NetSmart Technologies,Inc. |
| 5540 Centerview Dr,Suite 200,Raleigh,North Carolina 27606 |
| 醫療保健軟件和技術解決方案的開發商和運營商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 9.19% | SOFR(M) |
| 3.75% | 10/2027 |
|
| 0.2 |
| |||
New ChurcHill HoldCo LLC和Victory Topco,LP[188] |
| 229 E 85 th St,New York,NY,10028 |
| 碰撞修復中心的操作員 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.81% | 索菲爾(SOFR) |
| 5.50% | 11/2029 |
|
| 10.2 |
| |||
| A-2類普通單位 |
| 1.31% | 2.6 | |||||||||||||||
Next Holdco,LLC[189] |
| 3525 Piedmont Rd NE,Bldg 6,Atlanta,Georgia 30305 |
| 電子病歷和執業管理軟件提供商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.32% | 索菲爾(SOFR) |
| 6.00% | 11/2030 |
|
| 6.4 |
| |||
Next Care,Inc. |
| 1138北。阿爾瑪學校路。亞利桑那州梅薩85201 |
| 緊急護理操作員 |
| 第二留置權優先擔保貸款 |
|
|
|
|
|
|
|
| — |
| |||
NMC護膚品中間控股II,LLC[190] |
| 5200 New Horizons BlVD,Amityville,NY 11701 |
| 護膚品的開發商、製造商和營銷商 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 11.42%(1.00% PIK) | SOFR(M) |
| 6.00% | 11/2026 |
|
| 2.8 |
| |||
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 11.43%(1.00% PIK) | SOFR(M) |
| 6.00% | 11/2026 | 0.1 | |||||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.42%(1.00% PIK) | SOFR(M) |
| 6.00% | 11/2026 | 28.4 | |||||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.42%(1.00% PIK) | SOFR(M) |
| 6.00% | 11/2026 | 4.2 | |||||||||||
NMN Holdings III Corp.和NMN Holdings LP[191] |
| 155 Franklin Road,Brentwood,TN 37027 |
| 為行動不便患者提供複雜的康復技術解決方案 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 11.25% | 基本速率(Q) |
| 2.75% | 08/2025 |
|
| 0.5 |
| |||
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 9.18% | SOFR(M) |
| 3.75% | 08/2025 | 1.3 | |||||||||||
| 夥伴關係單位 |
| 0.76% | 5.3 | |||||||||||||||
諾米健康公司 |
| 898 North 1200 West,Suite 201 Orem,Utah 84057 |
| 醫療行業軟件支付服務提供商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 13.58% | 索菲爾(S) |
| 8.25% | 07/2028 |
|
| 11.2 |
| |||
| 購買B系列優先股股份的認股權證 | 07/2033 |
| 0.04% | 0.1 | ||||||||||||||
北美消防控股公司和北美消防終極控股公司[192] |
| 紐約州布魯克林1756 86 th Street,NY 11214 |
| 消防安全和生命安全服務提供者 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 11.21% | 索菲爾(SOFR) |
| 5.75% | 05/2027 |
|
| 1.7 |
| |||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.21% | 索菲爾(SOFR) |
| 5.75% | 05/2027 | 19.7 | |||||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.22% | 索菲爾(SOFR) |
| 5.75% | 05/2027 | 6.8 | |||||||||||
| 公共單位 |
| 1.96% | 3.6 | |||||||||||||||
North American Science Associates,LLC、Cardinal Buyer LLC和Cardinal Topco Holdings,L.P.[193] |
| 俄亥俄州諾斯伍德威爾士路6750號43619 |
| 提供醫療器械研發和測試的合同研究組織 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 9.96% | 索菲爾(SOFR) |
| 4.50% | 03/2027 |
|
| 2.1 |
| |||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.23% | 索菲爾(SOFR) |
| 5.75% | 09/2027 | 46.9 | |||||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.23% | 索菲爾(SOFR) |
| 5.75% | 09/2027 | 0.1 | |||||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.23% | 索菲爾(SOFR) |
| 5.75% | 09/2027 | 2.5 | |||||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.23% | 索菲爾(SOFR) |
| 5.75% | 09/2027 | 9.4 | |||||||||||
| 高級次級貸款 |
| 11.00%PIK |
| 03/2025 | 1.5 | |||||||||||||
| A類首選單位 |
| 8.00%匹克 |
| 5.79% | 42.3 |
48
目錄表
| 佔班級的百分比 |
|
| ||||||||||||||||
被扣留在 | |||||||||||||||||||
發行人 |
| 地址 |
| 業務描述 |
| 投資 |
| 優惠券:[1] |
| 參考 |
| 傳播 |
| 到期日: | 3/31/2024 [2] | 公允價值 | |||
北港航道買家,有限責任公司,平坦草坪,有限責任公司和指揮害蟲控制,有限責任公司[194] |
| 阿肯色州小石城10401 Colonel Glenn Rd 72204 |
| 提供草坪護理服務 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 11.81% | 索菲爾(SOFR) |
| 6.50% | 05/2028 |
|
|
| 1.3 |
| ||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.81% | 索菲爾(SOFR) |
| 6.50% | 05/2028 |
| 16.2 | ||||||||||
北黑文獵鷹買家有限責任公司和北黑文獵鷹控股公司 |
| 3510-1 Port Jacksonville Pkwy,Jacksonville,FL 32226 |
| 高爾夫球車售後零部件製造商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 13.35%(5.00% PIK) | 索菲爾(SOFR) |
| 8.00% | 05/2027 |
|
|
| 21.3 |
| ||
| A類單位 |
| 1.36% | 0.0 | |||||||||||||||
North Haven Stack買家,LLC[195] |
| 阿拉巴馬州迪凱特市255 Grant St. Ste 600 35601 |
| 環境檢測服務提供商 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 10.72% | 索菲爾(SOFR) |
| 5.25% | 07/2027 |
|
| 0.4 |
| |||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.71% | 索菲爾(SOFR) |
| 5.25% | 07/2027 | 9.8 | |||||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.72% | 索菲爾(SOFR) |
| 5.25% | 07/2027 | 3.5 | |||||||||||
羅斯文控股公司和羅斯文服務集團有限責任公司[196] |
| 紐約州布法羅市紐約州14225 |
| 暖通空調和管道服務提供商 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 14.00% | 基本速率(Q) |
| 5.50% | 05/2029 |
|
| 0.8 |
| |||
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 11.98% | 索菲爾(SOFR) |
| 6.50% | 05/2029 | 0.5 | |||||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 12.16% | 索菲爾(S) |
| 6.50% | 05/2029 | 25.0 | |||||||||||
| 公共單位 |
| 2.00% | 4.2 | |||||||||||||||
Novipax Buyer,L.L.C.和Novipax母控股公司,L.L.C. |
| 2215 York Road,Suite 504,Oak Brook,IL 60523 |
| 食品用吸水墊的開發商和製造商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 13.68%(1.00% PIK) | SOFR(M) |
| 8.25% | 12/2026 |
|
| 20.2 |
| |||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 13.68%(1.00% PIK) | SOFR(M) |
| 8.25% | 12/2026 | 0.2 | |||||||||||
| A類首選單位 |
| 4.62% | 1.2 | |||||||||||||||
| C類單位 |
| 4.55% | 0.0 | |||||||||||||||
NSPC中間公司和NSPC控股有限責任公司 |
| 5280 Corporate Drive SuiteC-250,Frederick,MD,21703, |
| 急慢性疼痛治療提供者 |
| 公共單位 |
|
|
|
|
|
|
| 0.00% | 0.0 |
| |||
橡橋保險代理有限責任公司和楓葉收購控股有限公司[197] |
| 北卡羅來納州羅利4011 Westchase Boulevard Raleigh 27607 |
| 保險經紀平臺 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.07% | SOFR(M) |
| 5.75% | 11/2029 |
|
| 7.3 |
| |||
| A2類單位 |
| 1.47% | 2.3 | |||||||||||||||
奧芬股份有限公司 |
| 科羅拉多州商業城東78大道5100號80022 |
| 燃油、潤滑油、柴油廢液和優質添加劑的經銷商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.44% | SOFR(M) |
| 5.00% | 06/2026 |
|
| 0.1 |
| |||
Olympia Acquisition,Inc. Olympia TopCo,L.P.關於Asclepius Holdings LLC[4][198] |
| 肯達布倫大道1780號。賈米森,賓夕法尼亞州18929 |
| 行為健康和特殊教育平臺提供者 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
|
|
|
|
| 02/2027 |
|
| 31.7 |
| |||
| 第一留置權優先擔保貸款 | 02/2027 | 6.5 | ||||||||||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 14.98% PIK | 索菲爾(SOFR) |
| 9.50% | 02/2027 | 3.3 | |||||||||||
| 首選單位 | 04/2024 |
| 3.07% | 0.0 | ||||||||||||||
| 優先股 |
| 39.92% | 0.0 | |||||||||||||||
| A類通用單位 |
| 3.12% | 0.0 | |||||||||||||||
| 公共單位 |
| 37.92% |
| 0.0 | ||||||||||||||
OMH-HealthEdge Holdings,LLC[199] |
| 佛羅裏達州博卡拉頓2424北聯邦高速公路33431 |
| 醫療保健行業的收入週期管理提供商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.23% | 索菲爾(SOFR) |
| 6.00% | 10/2029 |
|
|
| 95.2 |
| ||
OneDigital借款人有限責任公司[200] |
| 200 Galleria Pkwy SE,Atlanta,Georgia 30339 |
| 福利經紀人和外包工作流自動化平臺提供商 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
|
|
|
|
|
| 05/2027 |
|
|
| 0.0 |
|
49
目錄表
|
|
|
|
|
|
|
| 佔班級的百分比 |
|
| |||||||||
被扣留在 |
| ||||||||||||||||||
發行人 | 地址 | 業務描述 | 投資 | 優惠券:[1] | 參考 | 傳播 | 到期日: | 3/31/2024 [2] | 公允價值 |
| |||||||||
Opal Fuels Intermediate HoldCo LLC和Opal Fuels Inc.[201] |
| 一個N。紐約州懷特平原列剋星敦大道10601 |
| 天然氣設施業主 |
| A類普通股 |
|
|
|
|
|
|
|
|
| 1.77% |
| 15.4 | [5] |
OpenMarket Inc. |
| 法靈登路109號,1樓。英國倫敦EC 1 R 3 BW |
| 基於雲的移動參與平臺提供商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.82% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 6.25% |
| 09/2026 |
| 16.2 | [5] | ||
Osmose公用事業服務公司和Pine Intermediate Holding LLC |
| 635號高速公路74號南。佐治亞州桃樹城30269 |
| 為輸電和配電基礎設施提供結構完整性管理服務 |
| 第二留置權優先擔保貸款 |
| 12.19% |
| SOFR(M) |
| 6.75% |
| 06/2029 |
| 54.7 |
| ||
GPT特許權管理有限責任公司和Octa Parent Holdings,LLC |
| 352 Park Avenue South,New York,NY 10010 |
| 機場餐廳經營者 |
| 第二次抵押票據 |
| 10.00%PIK |
|
| 02/2031 |
| 7.2 |
| |||||
| 參與權 |
| 02/2054 |
| 1.00% |
| 0.0 | ||||||||||||
OutFront Media Inc. |
| 405 Lexington Avenue,17 th Floor,New York,NY 10174 |
| 户外廣告提供商 |
| A系列可轉換永久優先股 |
| 7.00% |
|
|
| 0.02% |
| 28.7 | [5] | ||||
包裝協調員Midco,Inc.[202] |
| 賓夕法尼亞州費城紅獅路3001號,19114, |
| 外包製藥服務提供商 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
|
|
| — |
| ||||||||
Paragon 28,Inc和Paragon先進技術公司[203] |
| 14445 Grasslands Dr,Englewood,Colorado 80112 |
| 醫療器械公司 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 9.33% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 4.00% |
| 11/2028 |
| 0.1 | [5] | ||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 12.08% |
| 索菲爾(S) |
| 6.75% |
| 11/2028 |
| 23.4 | [5] | |||||||
合夥資本增長投資者III,L.P. |
| 1 Embarcadero Center,Suite 3810,San Francisco,CA 94111 |
| 投資夥伴關係 |
| 有限合夥權益 |
|
|
| 2.50% |
| 4.6 | [5] | ||||||
帕斯通家族辦公室有限責任公司和凱爾索xi尾風聯合投資,L.P.[204] |
| 1900 Avenue of the Stars,Suite 970,洛杉磯,CA 90067 |
| 綜合財富管理服務提供商及註冊投資顧問 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 14.25% |
| 基本速率(Q) |
| 5.75% |
| 05/2028 |
| 0.1 | [5] | ||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 12.18% |
| SOFR(M) |
| 6.75% |
| 05/2029 |
| 3.9 | [5] | |||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 12.18% |
| SOFR(M) |
| 6.75% |
| 05/2029 |
| 8.0 | [5] | |||||||
| 有限合夥權益 |
| 0.84% |
| 1.7 | [5] | |||||||||||||
Path Vet Alliance LLC和Jedi Group Holdings LLC[205] |
| 3930 Bee Cave Road,Suite 9,Austin,TX 78746 |
| 獸醫醫院經營者 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
|
| 03/2025 |
| 0.0 |
| |||||||
| 第二留置權優先擔保貸款 |
| 13.19% |
| SOFR(M) |
| 7.75% |
| 03/2028 |
| 64.9 | ||||||||
| R類通用單位 |
| 0.76% |
| 2.5 | ||||||||||||||
愛國者成長保險服務有限責任公司[206] |
| 辦公中心大道500號英尺。賓夕法尼亞州華盛頓19034 |
| 全國零售保險代理機構 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.95% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 5.50% |
| 10/2028 |
| 15.6 |
| ||
PCG-Ares Sidecar Investment,L.P.[3] |
| 1 Embarcadero Center,Suite 3810,San Francisco,CA 94111 |
| 投資夥伴關係 |
| 有限合夥權益 |
|
|
| 100.00% |
| 0.7 | [5] | ||||||
PCG-Ares Sidecar Investment II,L.P.[3] |
| 1 Embarcadero Center,Suite 3810,San Francisco,CA 94111 |
| 投資夥伴關係 |
| 有限合夥權益 |
|
|
| 100.00% |
| 16.0 | [5] | ||||||
PCIA SPV-3,LLC和ASE Royal Aggregator,LLC[207] |
| 6201 College BlVD,Suite #150 Overland Park,堪薩斯州66211 |
| 提供全面的財富管理服務 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.56% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 6.25% |
| 08/2029 |
| 6.7 | [5] | ||
| 首選單位 |
| 4.23% |
| 6.9 | [5] | |||||||||||||
PCS MidCo,Inc和PCS Parent,LP[208] |
| 市場街1801號 |
| 401 K記錄保存軟件解決方案提供商 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 11.08% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 5.75% |
| 03/2030 |
| 0.2 |
| ||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.09% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 5.75% |
| 03/2030 |
| 7.5 | ||||||||
| 甲類單位 |
| 0.29% |
| 0.8 | ||||||||||||||
PDDS HoldCo,Inc.[209] |
| 3990 Westerly Pl.加利福尼亞州紐波特海灘200號套房92660 |
| 基於雲的牙科實踐管理軟件提供商 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 13.10% |
| 索菲爾(S) |
| 7.50% |
| 07/2028 |
| 0.2 |
| ||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 12.96% |
| 索菲爾(S) |
| 7.50% |
| 07/2028 |
| 11.2 | ||||||||
PDI TA Holdings,Inc.、桃樹母公司和Insight PDI Holdings,LLC[210] |
| 德克薩斯州4001 Central Pointe Pkwy Temple,Texas 76504 |
| 為便利零售和石油批發市場提供企業管理軟件 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.83% |
| SOFR(M) |
| 5.50% |
| 02/2031 |
| 45.4 |
| ||
| A系列優先股 |
| 13.25%PIK |
| 8.00% |
| 26.6 | ||||||||||||
| A類單位 |
| 0.50% |
| 4.5 |
50
目錄表
|
|
|
|
|
|
|
| 佔班級的百分比 |
|
| |||||||||
被扣留在 |
| ||||||||||||||||||
發行人 | 地址 | 業務描述 | 投資 | 優惠券:[1] | 參考 | 傳播 | 到期日: | 3/31/2024 [2] | 公允價值 |
| |||||||||
Pegasus Global Enterprise Holdings,LLC,Mekone Blocker Acquisition,Inc.和Mekone Parent,LLC[211] |
| 1101 Haynes Street,#219,Raleigh,NC 27604 |
| 設備維護和調度軟件提供商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.71% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 5.25% |
| 05/2025 |
|
|
| 0.2 |
|
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.32% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 5.75% |
| 05/2025 |
| 0.1 | ||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.21% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 5.75% |
| 05/2025 |
| 0.3 | ||||||||
| A類單位 |
| 0.75% |
| 12.1 | ||||||||||||||
鵜鶘產品公司[212] |
| 23215 Early Avenue,Torrance,CA 90505 |
| 手電筒製造商 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 9.50% |
| 索菲爾(S) |
| 4.00% |
| 12/2026 |
| 1.1 |
| ||
| 第二留置權優先擔保貸款 |
| 13.31% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 7.75% |
| 12/2029 |
| 55.8 | ||||||||
人民公司[213] |
| 1403 Kenaston Boulevard Winnipeg,Manitoba R3 P 2 T5 |
| 提供團體福利、團體退休和人力資源服務 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.61% |
| CDOR(Q) |
| 6.25% |
| 02/2028 |
| 38.4 | [5] | ||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.11% |
| CDOR(Q) |
| 5.75% |
| 02/2028 |
| 22.2 | [5] | |||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.35% |
| CDOR(Q) |
| 6.00% |
| 02/2028 |
| 5.3 | [5] | |||||||
Perforce Software,Inc.[214] |
| 400 North 1st Avenue,Suite 200,Minneapolis,明尼蘇達州55401 |
| 用於應用程序開發的軟件開發商 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| — |
| ||||||||||
Perigon Wealth Management,LLC、Perigon Wealth Advisors Holdings Company,LLC和CWC Fund I Co-Invest(Prism)LP[215] |
| 加利福尼亞州舊金山米申街201號,94105 |
| 財富管理和財務規劃公司 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.08% |
| SOFR(M) |
| 5.75% |
| 03/2031 |
| 2.0 | [5] | ||
| 優先股權益 |
| 2.64% |
| 2.4 | [5] | |||||||||||||
PerkinElmer U.S. LLC和NM Polaris Co-Invest,L.P. |
| 馬薩諸塞州沃爾瑟姆温特街940號02451 |
| 分析儀器和測試設備及服務提供商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 12.08% |
| SOFR(M) |
| 6.75% |
| 03/2029 |
| 17.3 |
| ||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.08% |
| SOFR(M) |
| 5.75% |
| 03/2029 |
| 2.8 | ||||||||
| A類-2個單位 |
| 0.19% |
| 4.8 | ||||||||||||||
| 有限合夥權益 |
| 0.55% |
| 13.4 | ||||||||||||||
PestCo Holdings,LLC和PestCo,LLC[216] |
| 福賽斯大道7676號,2700套房, |
| 為住宅和商業市場提供蟲害防治服務 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.71% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 6.25% |
| 02/2028 |
| 1.7 |
| ||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.43% |
| SOFR(M) |
| 6.00% |
| 02/2028 |
| 0.2 | ||||||||
| A類單位 |
| 0.75% |
| 2.4 | ||||||||||||||
Petrus Buyer,Inc.[217] |
| 加利福尼亞州紐波特海灘400號Bayview Circle 100套房92660 |
| REIT研究數據和分析提供商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.82% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 6.50% |
| 10/2029 |
| 5.0 |
| ||
寵物護理中心有限責任公司[218] |
| 康涅狄格州韋斯特波特戈勒姆島一號06880 |
| 獸醫醫院經營者 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.33% |
| SOFR(M) |
| 6.00% |
| 11/2030 |
| 129.8 |
| ||
Petvisor Holdings,LLC[219] |
| 221 NE Ivanhoe BlVD,奧蘭多,佛羅裏達州32804 |
| 以獸醫為中心的SaaS解決方案提供商 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 13.00% |
| 基本速率(Q) |
| 4.50% |
| 11/2029 |
| 1.5 |
| ||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.82% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 5.50% |
| 11/2029 |
| 6.0 | ||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.78% |
| SOFR(M) |
| 5.50% |
| 11/2029 |
| 3.7 | ||||||||
平安身份控股公司[220] |
| 科羅拉多州丹佛1001第17街80202 |
| 身份和訪問管理解決方案提供商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 12.33% |
| SOFR(M) |
| 7.00% |
| 10/2029 |
| 11.3 |
| ||
派傑商業銀行基金I,L.P. |
| 800 Nicollet Mall,Suite 800,Minneapolis,明尼蘇達州55402 |
| 投資夥伴關係 |
| 有限合夥權益 |
| 0.00% |
| 0.5 | [5] | ||||||||
Plaskolite PPC Intermediate II LLC和Plaskolite PPC Blocker LLC |
| 俄亥俄州哥倫布市Nationwide BlVD 400 W 43215 |
| 專業的丙烯酸和聚碳酸酯板製造商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 9.44% |
| SOFR(M) |
| 4.00% |
| 12/2025 |
| 21.8 |
| ||
| 第二留置權優先擔保貸款 |
| 12.82% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 7.25% |
| 12/2026 |
| 53.9 | ||||||||
| 首選單位 |
| 15.00%PIK |
| 0.01% |
| 0.0 | ||||||||||||
| 共同投資單位 |
|
| 0.09% |
| 0.3 |
51
目錄表
|
|
|
|
|
|
|
| 佔班級的百分比 |
|
| |||||||||
被扣留在 |
| ||||||||||||||||||
發行人 | 地址 | 業務描述 | 投資 | 優惠券:[1] | 參考 | 傳播 | 到期日: | 3/31/2024 [2] | 公允價值 |
| |||||||||
Pluralsight,Inc.[221] |
| 182 N。猶他州法明頓聯合大道84025 |
| 在線教育學習平臺 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 13.47% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 8.00% |
| 04/2027 |
| 0.3 |
| ||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 13.47% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 8.00% |
| 04/2027 | 90.2 | |||||||||
冥王星收購I,Inc. |
| 17855 North Dallas Pkwy,達拉斯,德克薩斯州,75287 |
| 急性後醫療保健服務提供商,包括熟練和私人護理、臨終關懷、姑息治療和家庭醫療護理 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| — |
| ||||||||||
聚合物解決方案集團有限責任公司 |
| 俄亥俄州克利夫蘭科伊特路12819號44108 |
| 化學配方製造商,可提高橡膠、樹脂和工程木質最終產品的加工和效率 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| — |
| ||||||||||
Poplicus Incorporated |
| 1061 Market Street,Floor 6,San Francisco,CA 94103 |
| 面向向公共部門銷售產品的公司的商業智能和市場分析平臺 |
| 購買C系列優先股股份的認股權證 |
|
| 06/2025 |
| 3.23% | 0.0 |
| ||||||
PosiGen,Inc. |
| 2424 Edenborn Avenue,Suite 550,Metairie,LA 70001 |
| 面向住宅和商業客户的太陽能發電系統銷售商和租賃商 |
| 購買D-1系列優先股股份的認股權證 |
|
| 06/2028 |
| 0.91% | 0.0 |
| ||||||
| 普通股認股權證 |
| 01/2027 |
| 0.91% | 0.0 | |||||||||||||
Potomac Intermediate Holdings II LLC[4] |
| 弗吉尼亞州漢密爾頓39100 East Colonial Highway,VA 20158 |
| 燃氣輪機發電設施操作員 |
| A系列裝置 |
|
| 100.00% | 121.9 |
| ||||||||
PracticeTek Purchaser,LLC,PracticeTek Midco,LLC和GSV PracticeTek Holdings,LLC[222] |
| 田納西州諾克斯維爾2035湖濱中心路37922 |
| 面向醫生的軟件提供商 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 9.83% |
| SOFR(M) |
| 4.50% |
| 08/2029 | 0.5 |
| |||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.08% |
| SOFR(M) |
| 5.75% |
| 08/2029 | 36.3 | |||||||||
| 高級次級貸款 |
| 14.00%PIK |
| 08/2030 | 42.0 | |||||||||||||
| A類單位 |
| 8.00%匹克 |
| 4.07% | 34.3 | |||||||||||||
Precinmac(美國)控股公司、TRIMASTER製造公司和Blade Group Holdings,LP。 |
| 馬薩諸塞州查菲107號第一大道01020 |
| 航空航天和國防工業用高公差精密機械加工部件和組件製造商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.43% |
| SOFR(M) |
| 6.00% |
| 08/2027 | 11.5 | [5] | |||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.43% |
| SOFR(M) |
| 6.00% |
| 08/2027 | 3.9 | [5] | ||||||||
| A類單位 |
| 5.96% | 27.8 | |||||||||||||||
精確軟件公司(f/k/a Syncsort Incorporated) |
| 1700 District Ave,#300,Burlington,Massachusetts 01803 |
| 專門致力於提高大數據完整性和質量的軟件提供商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| — |
| ||||||||||
精密概念國際有限責任公司和精密概念加拿大公司[223] |
| 北卡羅來納州莫登維爾費爾維尤路136號320號套房28117 |
| 多元化包裝解決方案和塑料注塑產品的製造商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.91% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 6.50% |
| 01/2026 | 11.5 | [5] | |||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.91% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 6.50% |
| 01/2026 | 0.1 | [5] | ||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.91% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 6.50% |
| 01/2026 | 0.1 | [5] | ||||||||
Premier Specialties,Inc.和RMCF V CIV XLIV,L.P.[224] |
| 630 Fifth Avenue,Suite 400,New York,New York 10111 |
| 天然香料和化粧品的製造商和供應商 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 12.43% |
| SOFR(M) |
| 7.00% |
| 08/2027 | 0.5 |
| |||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 12.43%(3.50%PIK) |
| SOFR(M) |
| 7.00% |
| 08/2027 | 24.4 | |||||||||
| 有限合夥人權益 |
| 3.61% | 1.4 | |||||||||||||||
Premise Health Holding Corp.和OMERS Bluejay Investment Holdings LP[225] |
| 5500 Maryland Way,400,Brentwood,TN 37027 |
| 僱主贊助的現場健康和保健診所和藥房的提供商 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
|
| 03/2030 | 0.0 |
| ||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.84% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 5.50% |
| 03/2031 | 53.8 | |||||||||
| A類單位 |
| 1.53% | 14.6 |
52
目錄表
|
|
|
|
|
|
|
| 佔班級的百分比 |
|
| |||||||||
被扣留在 |
| ||||||||||||||||||
發行人 | 地址 | 業務描述 | 投資 | 優惠券:[1] | 參考 | 傳播 | 到期日: | 3/31/2024 [2] | 公允價值 |
| |||||||||
主要買家,L.L.C.[226] |
| 13505 N。哈格蒂路,普利茅斯,密歇根州48170 |
| 提供用於國防/軍用車輛的軌道系統、駕駛室、船體、車門和各種裝甲部件 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
|
|
|
|
|
|
|
|
| — |
| ||
優先控股有限責任公司和優先技術控股公司。 |
| 2001 Westside Parkway,Alpharetta,佐治亞州30004 |
| 商户收購和支付處理解決方案提供商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.19% | SOFR(M) |
| 5.75% |
| 04/2027 |
| 9.0 | [5] | |||
| 高級優先股 |
| 17.31%(7.00% PIK) | 索菲爾(SOFR) |
| 12.00% |
| 29.23% |
| 79.8 | [5] | ||||||||
| 普通股認股權證 |
| 04/2031 |
| 0.69% |
| 1.7 | [5] | |||||||||||
優先廢物控股有限責任公司、優先廢物控股印第安納有限責任公司和優先廢物超級控股有限責任公司[227] |
| 45000 River Ridge Drive Suite 200 Clinton Township,MI 48038 |
| 固體廢物服務提供者 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 13.33%(4.00% PIK) | 索菲爾(SOFR) |
| 8.00% |
| 08/2029 |
| 33.4 |
| |||
| 購買A類公用單位的手令 |
| 08/2036 |
| 14.94% |
| 1.8 | ||||||||||||
Pritchard Industries LLC和LJ Pritchard TopCo Holdings,LLC[228] |
| 150 East 42 nd Street New York,New York 10017 |
| 提供清潔和設施管理服務 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.94% | 索菲爾(S) |
| 5.50% |
| 10/2027 |
| 66.2 |
| |||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.48% | 索菲爾(SOFR) |
| 6.00% |
| 10/2027 |
| 12.3 | |||||||||
| A類單位 |
| 3.41% |
| 7.2 | ||||||||||||||
生產資源集團,L.L.C.和PRG III,LLC[3] |
| 200商業律師博士,Suite 109,Armonk,NY 10504 |
| 為各類娛樂終端市場提供租賃設備、勞務、生產管理、佈景等產品 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 19.49%(10.99% PIK) | SOFR(M) |
| 8.50% |
| 08/2024 |
| 44.0 |
| |||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 12.99%(3.13%PIK) | 索菲爾(SOFR) |
| 7.50% |
| 08/2024 |
| 15.0 | |||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 12.99%(3.13%PIK) | 索菲爾(SOFR) |
| 7.50% |
| 08/2024 |
| 0.8 | |||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 12.99%(3.13%PIK) | 索菲爾(SOFR) |
| 7.50% |
| 08/2024 |
| 7.4 | |||||||||
| A類單位 |
| 12.62% |
| 37.1 | ||||||||||||||
職業拳擊手聯盟,LLC和PFL MMA,Inc. |
| 8000 Westpark Drive,Suite 610 McLean,Virginia 22102 |
| 混合武術聯賽 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 14.00%PIK |
| 01/2026 |
| 19.9 |
| ||||||
| 第二留置權優先擔保貸款 |
| 16.00%PIK |
| 01/2026 |
| 0.2 | ||||||||||||
| E系列優先股 |
| 2.27% |
| 0.7 | ||||||||||||||
| 普通股認股權證 |
| 01/2027 |
| 3.67% |
| 1.1 | ||||||||||||
| 普通股認股權證 |
| 11/2029 |
| 0.78% |
| 0.2 | ||||||||||||
ProfitSolv採購商公司和PS聯合投資公司,L.P.[229] |
| 1621 Cushman Drive,Lincoln,NE 68512 |
| 為律師事務所提供執業管理軟件 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.43% | SOFR(M) |
| 5.00% |
| 03/2027 |
| 9.8 |
| |||
| 有限合夥單位 |
| 0.72% |
| 2.5 | ||||||||||||||
Project Alpha Intermediate Holding,Inc.和Qlik母公司。 |
| 150牛頓。拉德諾切斯特路,E220套房,拉德諾,PA 19087 |
| 為數據分析提供數據可視化軟件 |
| A類普通股 |
|
| 0.42% |
| 20.1 |
| |||||||
| B類普通股 |
| 0.42% |
| 0.2 | ||||||||||||||
Project Essential Bidco,Inc.和Project Essential超級母公司。[230] |
| 445 Hutchinson Avenue,Suite 600 Columbus,俄亥俄州43235 |
| 公用事業行業自動化船員排班和調度軟件的SaaS提供商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.72%(3.25%PIK) | 索菲爾(SOFR) |
| 6.25% |
| 04/2028 |
| 33.2 |
| |||
| 優先股 |
| 14.96% PIK | 索菲爾(SOFR) |
| 9.50% |
| 44.06% |
| 34.5 | |||||||||
Project Potter Buyer LLC和Project Potter Parent,L.P.[231] |
| 1800 International Park Drive,Suite 400,伯明翰,AL 35243 |
| 預拌混凝土行業的軟件解決方案提供商 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 12.08% | SOFR(M) |
| 6.75% |
| 04/2026 |
| 2.1 |
| |||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 12.08% | SOFR(M) |
| 6.75% |
| 04/2027 |
| 43.1 | |||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 12.08% | SOFR(M) |
| 6.75% |
| 04/2027 |
| 0.1 | |||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 12.08% | SOFR(M) |
| 6.75% |
| 04/2027 |
| 11.8 | |||||||||
| B類單位 |
| 0.70% |
| 2.5 |
53
目錄表
| 佔班級的百分比 |
|
| ||||||||||||||||
被扣留在 |
| ||||||||||||||||||
發行人 |
| 地址 |
| 業務描述 |
| 投資 |
| 優惠券:[1] |
| 參考 |
| 傳播 |
| 到期日: | 3/31/2024 [2] | 公允價值 |
| ||
Project Ruby旗艦母公司。 |
| 堪薩斯州奧弗蘭公園11300 Switzer Road 66210 |
| 護理協調和過渡管理軟件解決方案的提供者 |
| 第二留置權優先擔保貸款 |
| 11.94% |
| SOFR(M) |
| 6.50% |
| 03/2029 |
|
| 193.1 |
| |
Proofpoint,Inc.[232] |
| 925 West Maude Avenue桑尼維爾,CA 94085 |
| 網絡安全解決方案提供商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 8.69% |
| SOFR(M) |
| 3.25% |
| 08/2028 |
| 1.0 |
| ||
PS Operating Company LLC和PS Op Holdings LLC[4][233] |
| 574 Road 11 Schuyler,NE 68661 |
| 豬和家禽市場的專業分銷商和解決方案提供商 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
|
| 12/2026 |
| 0.7 |
| |||||||
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 12/2026 |
| 3.1 | ||||||||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 12/2026 |
| 10.9 | ||||||||||||||
| 公共單位 |
| 37.23% |
| 0.0 | ||||||||||||||
PSC Group LLC[234] |
| 路易斯安那州巴吞魯日803 Main St Baton Rouge,70802 |
| 為美國石化和煉油公司提供運營服務 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 11.45% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 6.00% |
| 07/2025 |
| 1.6 |
| ||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.46% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 6.00% |
| 07/2025 |
| 34.0 | ||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.47% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 6.00% |
| 07/2025 |
| 11.4 | ||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.46% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 6.00% |
| 07/2025 |
| 2.4 | ||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.47% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 6.00% |
| 07/2025 |
| 7.9 | ||||||||
PushPay美國公司[235] |
| 華盛頓州雷德蒙德18300 Redmond Way 98052 |
| 軟件和綜合支付解決方案提供商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 12.21% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 6.75% |
| 05/2030 |
| 12.7 |
| ||
派巴克消防安全有限責任公司[236] |
| 海恩斯橋路11605號佐治亞州阿爾法雷塔30009 |
| 消防服務和產品提供商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
|
|
| — |
| ||||||||
金字塔-BMC IntermediateCo I,LLC和金字塔投資者有限責任公司[237] |
| 馬薩諸塞州波士頓羅斯碼頭30號套房530 |
| 酒店經營者 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 12.32% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 7.00% |
| 01/2027 |
| 7.7 |
| ||
| 首選會員單位 |
| 1.40% |
| 2.2 | ||||||||||||||
QF控股公司[238] |
| 315 Deaderick St.田納西州納什維爾2300 37201 |
| 基於SaaS的電子健康記錄軟件提供商 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 11.16% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 5.75% |
| 12/2027 |
| 0.6 |
| ||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.16% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 5.75% |
| 12/2027 |
| 6.8 | ||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.16% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 5.75% |
| 12/2027 |
| 4.9 | ||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.16% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 5.75% |
| 12/2027 |
| 8.1 | ||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.19% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 5.75% |
| 12/2027 |
| 5.1 | ||||||||
Qnnect,LLC和連接器TopCo,LP[239] |
| Eight Neshaminy Interlex Suite 221 Trevose,Pennsylvania 19053 |
| 高度工程化的密封包裝產品製造商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 12.17% |
| 索菲爾(S) |
| 7.00% |
| 11/2029 |
| 10.6 |
| ||
| 有限合夥權益 |
| 1.32% |
| 12.4 | ||||||||||||||
R2收購公司 |
| 207 NW Park Ave,Portland,OR 97209 |
| 營銷服務 |
| 普通股 |
|
|
| 0.32% |
| 0.3 |
| ||||||
輻射中間體控股有限責任公司 |
| 901 Reinli St Austin,TX 7875 |
| 暖通空調、管道和電氣服務提供商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.19% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 5.75% |
| 11/2026 |
| 1.9 |
| ||
RADIUS航空航天公司和Radius航空航天歐洲有限公司[240] |
| 153 ExtrusionPlace,温泉,AR 71901 |
| 航空航天工業中的金屬製造商 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 11.24% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 5.75% |
| 03/2025 |
| 0.3 | [5] | ||
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 10.94% |
| SONIA(男) |
| 5.75% |
| 03/2025 |
| 1.0 | [5] | |||||||
Radwell Parent,LLC[241] |
| 1 Millennium Dr Willingboro,新澤西州08046 |
| 維護、維修和操作部件分銷商 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 12.05% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 6.75% |
| 04/2029 |
| 0.9 |
| ||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 12.05% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 6.75% |
| 04/2029 |
| 0.1 | ||||||||
Raptor Technologies,LLC,Sycamore Bidco Ltd和Rocket Parent LLC[242] |
| 德克薩斯州休斯頓631西22街77008 |
| 向K-12學校市場提供基於SaaS的安全和安保軟件 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.93% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 5.63% |
| 10/2028 |
| 8.4 |
| ||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.93% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 5.63% |
| 10/2028 |
| 0.1 | ||||||||
| A類通用單位 |
| 1.52% |
| 7.9 |
54
目錄表
|
|
|
|
|
|
|
| 佔班級的百分比 |
|
| |||||||||
被扣留在 |
| ||||||||||||||||||
發行人 | 地址 | 業務描述 | 投資 | 優惠券:[1] | 參考 | 傳播 | 到期日: | 3/31/2024 [2] | 公允價值 |
| |||||||||
羅林斯體育用品公司伊斯頓鑽石體育有限責任公司Easton Diamond Sports LLC |
| 510 Maryville University Dr,Suite 110,St. Louis,MO 63141 |
| 體育器材製造公司 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.71% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 6.25% |
| 12/2026 |
|
|
| 49.1 |
|
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.71% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 6.25% |
| 12/2026 |
| 0.1 | ||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.71% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 6.25% |
| 12/2026 |
| 5.7 | ||||||||
RB Holdings Interco,LLC[243] |
| 3229 E. Spring Street,Suite 310 Long Beach,California 90806 |
| 寵物食品和寵物食品製造商 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 10.47% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 5.00% |
| 05/2028 |
| 1.6 |
| ||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.47% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 5.00% |
| 05/2028 |
| 11.1 | ||||||||
RC V Tecmo Investor LLC |
| 1 Riverfront Place Suite 500紐波特,KY 41071 |
| 基於技術的設施維護服務聚合器 |
| 共同成員單位 |
|
|
| 2.64% |
| 15.9 |
| ||||||
RD控股公司[4] |
| 2201 W Plano Pkwy,Ste 100,Plano,Texas 75075 |
| 地毯清洗機制造商和營銷商 |
| 高級次級貸款 |
|
| 10/2026 |
| 13.6 |
| |||||||
| 高級次級貸款 |
| 10/2026 |
| 0.5 | ||||||||||||||
| 普通股 |
| 45.86% |
| 0.0 | ||||||||||||||
RE Community Holdings GP,LLC和RE Community Holdings,LP |
| 809 West Hill Street,Charlotte,NC 28208 |
| 市政回收設施運營商 |
| 有限合夥權益 |
|
|
| 2.49% |
| 0.0 |
| ||||||
| 有限合夥權益 |
| 2.86% |
| 0.0 | ||||||||||||||
RealPage,Inc. |
| 湖濱大道2201號理查森,德克薩斯州75082 |
| 為住宅房地產行業提供企業軟件解決方案 |
| 第二留置權優先擔保貸款 |
| 11.94% |
| SOFR(M) |
| 6.50% |
| 04/2029 |
| 82.4 |
| ||
Reddy Ice LLC[244] |
| 德克薩斯州達拉斯5710 LBJ高速公路75240 |
| 包裝冰品製造商和分銷商 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 12.50% |
| 基本速率(Q) |
| 4.00% |
| 07/2025 |
| 0.5 |
| ||
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 12.50% |
| 基本速率(Q) |
| 4.00% |
| 07/2025 |
| 1.9 | ||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.48% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 5.00% |
| 07/2025 |
| 60.4 | ||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.48% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 5.00% |
| 07/2025 |
| 4.2 | ||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.48% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 5.00% |
| 07/2025 |
| 0.9 | ||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.48% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 5.00% |
| 07/2025 |
| 4.0 | ||||||||
紅木服務有限責任公司和紅木服務控股有限公司[245] |
| 1661 International Drive Suite 400 Memphis,Tennessee 38120 |
| 住宅暖通空調和管道服務提供商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 12.14% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 6.50% |
| 12/2025 |
| 0.2 |
| ||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 12.14% |
| 索菲爾(S) |
| 6.50% |
| 12/2025 |
| 0.1 | ||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 12.03% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 6.50% |
| 12/2025 |
| 5.1 | ||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.93% |
| SOFR(M) |
| 6.50% |
| 12/2025 |
| 8.7 | ||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.93% |
| SOFR(M) |
| 6.50% |
| 12/2025 |
| 4.2 | ||||||||
| D系列機組 |
| 8.00%匹克 |
| 97.96% |
| 60.5 | ||||||||||||
Reef Lifestyle,LLC[246] |
| 加利福尼亞州聖地亞哥切薩皮克大道9660號92123 |
| 服裝零售商 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 15.32%(4.25% PIK) |
| SOFR(M) |
| 10.00% |
| 10/2027 |
| 33.2 |
| ||
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 15.34%(4.25% PIK) |
| 索菲爾(SOFR) |
| 10.00% |
| 10/2027 |
| 2.7 | ||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 15.34%(4.25% PIK) |
| 索菲爾(SOFR) |
| 10.00% |
| 10/2027 |
| 20.3 | ||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 15.34%(4.25% PIK) |
| 索菲爾(SOFR) |
| 10.00% |
| 10/2027 |
| 2.5 | ||||||||
Regent Education,Inc. |
| 340 E。Patrick Street,Suite 201,Frederick,MD 21701 |
| 軟件解決方案提供商,旨在優化經濟援助和入學流程 |
| 普通股認股權證 |
|
| 12/2026 |
| 8.00% |
| 0.0 |
| |||||
| 普通股認股權證 |
| 12/2026 |
| 0.27% |
| 0.0 |
55
目錄表
| 佔班級的百分比 |
|
| ||||||||||||||||
被扣留在 |
| ||||||||||||||||||
發行人 |
| 地址 |
| 業務描述 |
| 投資 |
| 優惠券:[1] |
| 參考 |
| 傳播 |
| 到期日: | 3/31/2024 [2] | 公允價值 |
| ||
中級註冊官,有限責任公司和PSP註冊人共同投資基金,L.P.[247] |
| 弗吉尼亞州漢普頓144 Research Drive 23666 |
| FDA註冊和諮詢服務提供商 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 10.42% |
| SOFR(M) |
| 5.00% |
| 08/2027 |
|
|
| 0.8 |
|
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.64% |
| 索菲爾(S) |
| 5.00% |
| 08/2027 |
| 2.6 | ||||||||
| 有限合夥人權益 |
| 1.13% |
| 2.7 | ||||||||||||||
相對論oda LLC[248] |
| 231 South LaSalle Street,8 th Floor芝加哥,伊利諾伊州60604 |
| 用於訴訟和調查的電子證據開示文件審查軟件平臺 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.93% |
| SOFR(M) |
| 6.50% |
| 05/2027 |
| 23.0 |
| ||
Repairify,Inc.和Repairify Holdings,LLC[249] |
| Technology Drive 2600號,Suite 900。德克薩斯州普萊諾75074 |
| 汽車診斷掃描和解決方案提供商 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 10.55% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 5.00% |
| 06/2027 |
| 6.4 |
| ||
| A類通用單位 |
| 0.64% |
| 3.9 | ||||||||||||||
Research Now Group,LLC和DyNata,LLC |
| 6080 Tennyson Parkway,Suite 500,Plano,Texas 75024 |
| 為市場研究行業提供外包數據收集服務 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
|
|
| — |
| ||||||||
重新評估,Inc.[250] |
| 8800 W Baymeadows Way,#500,傑克遜維爾,佛羅裏達州32256 |
| 提供配置、價格和報價功能的軟件開發商和運營商 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 11.22% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 5.75% |
| 04/2027 |
| 0.2 |
| ||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.21% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 5.75% |
| 04/2027 |
| 0.7 | ||||||||
RF HP SCF Investor,LLC |
| 71 West 23 rd Street,New York,NY 10010 |
| 品牌特色食品公司 |
| 會員權益 |
|
|
| 10.08% |
| 30.4 | [5] | ||||||
Rialto管理集團有限責任公司[251] |
| 200 S Biscayne BlVD,Suite 400,Miami,FL 33131 |
| 專注於房地產的投資和資產管理平臺 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
|
| 12/2025 |
| 0.0 | [5] | |||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.93% |
| SOFR(M) |
| 5.50% |
| 12/2025 |
| 0.3 | [5] | |||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.93% |
| SOFR(M) |
| 5.50% |
| 12/2025 |
| 0.1 | [5] | |||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.93% |
| SOFR(M) |
| 5.50% |
| 12/2025 |
| 0.1 | [5] | |||||||
Riser Interco,LLC[252] |
| 555 E North LN,Conshoirken,Pennsylvania 19428 |
| 保險計劃管理者 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.19% |
| 索尼婭(Sonia) |
| 6.00% |
| 10/2029 |
| 1.1 |
| ||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.31% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 6.00% |
| 10/2029 |
| 7.4 | ||||||||
RMS HoldCo II,LLC&RMS Group Holdings,Inc.[253] |
| 北五月大道9020號,俄克拉荷馬州俄克拉荷馬城100套房73120 |
| 醫療保健行業收入週期管理解決方案、流程自動化、分析和集成的開發商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.68% |
| SOFR(M) |
| 6.25% |
| 12/2027 |
| 0.1 |
| ||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.68% |
| SOFR(M) |
| 6.25% |
| 12/2027 |
| 0.2 | ||||||||
| A類普通股 |
| 1.49% |
| 4.3 | ||||||||||||||
競技場收購有限責任公司[254] |
| 3751 New York Ave #130 Arlington,Texas 76014 |
| 食品檢驗和回收服務提供商 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 11.49% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 6.00% |
| 07/2027 |
| 1.8 |
| ||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.49% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 6.00% |
| 07/2027 |
| 16.3 | ||||||||
RTI Surgical,Inc.和先鋒外科技術公司[255] |
| 11621 Research Circle,Alachua,FL 32615 |
| 生物、金屬和合成植入物/設備製造商 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 12.18% |
| SOFR(M) |
| 6.75% |
| 07/2026 |
| 10.8 |
| ||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 12.15% |
| 索菲爾(S) |
| 6.75% |
| 07/2026 |
| 22.2 | ||||||||
S Toys Holdings LLC(fka The Step2 Company,LLC)[4] |
| 10010 Aurora-Hudson Road,Streetsboro,俄亥俄州44241 |
| 玩具製造商 |
| 公共單位 |
|
|
| 0.00% |
| 0.0 |
| ||||||
| B類普通單位 |
| 69.42% |
| 0.0 | ||||||||||||||
| 購買單位的手令 |
| 12/2050 |
| 0.00% |
| 0.0 | ||||||||||||
安全家居安全公司、安全系統公司、安全家居監控公司、國家保護服務公司、光明集成有限責任公司和MedGuard Alert公司。 |
| 1125 Middletown,#201,Middletown,CT 6457 |
| 為企業和住宅客户提供安全系統 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 12.69% |
| SOFR(M) |
| 7.25% |
| 08/2024 |
| 47.2 |
| ||
SageSure Holdings,LLC和SageSure LLC[256] |
| 新澤西州澤西市哈德遜街101號2700套房07302 |
| 保險服務提供商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.32% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 5.75% |
| 01/2028 |
| 0.3 |
| ||
| A系列裝置 |
| 2.75% |
| 43.7 | ||||||||||||||
土星採購公司 |
| 加利福尼亞州佩塔盧馬201 1st Street,94952 |
| 私人航空管理公司 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.53% |
| SOFR(M) |
| 5.25% |
| 07/2029 |
| 1.8 |
|
56
目錄表
|
|
|
|
|
|
|
| 佔班級的百分比 |
|
| |||||||||
被扣留在 |
| ||||||||||||||||||
發行人 | 地址 | 業務描述 | 投資 | 優惠券:[1] | 參考 | 傳播 | 到期日: | 3/31/2024 [2] | 公允價值 |
| |||||||||
席爾景觀和草坪護理服務有限責任公司,Tender草坪護理ULC和景觀平行合作伙伴,L.P.[257] |
| 5000 Mills Ind Parkway North Ridgeville,俄亥俄州44039 |
| 景觀設計、規劃、除雪服務提供商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.18% |
| SOFR(M) |
| 5.75% |
| 12/2027 |
| 3.5 |
| ||
| A類單位 |
| 20.57% | 21.6 | |||||||||||||||
SCI PH母公司 |
| 1515 W 22 nd St,Suite 1100,Oak Brook,IL 60523 |
| 工業集裝箱製造商、修理商和服務商 |
| B系列股票 |
|
|
| 0.10% | 1.7 |
| |||||||
SCIH Salt Holdings Inc.[258] |
| 10955 Lowell Ave,Ste 500,Overland Park,KS 66210 |
| 食鹽和包裝融冰的製造商和分銷商 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
|
| — |
| |||||||||
SCM保險服務公司[259] |
| 5083 Windermere Boulevard SW,Edmonton,AB T6 W 0 J5,Canada |
| 為加拿大財產和意外傷害保險業提供索賠管理、索賠調查和支持以及風險管理解決方案 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.55% |
| CDOR(Q) |
| 6.25% |
| 08/2025 | 24.4 | [5] | |||
選擇報價,Inc. |
| 6800 W 115 th Street,Suite 2511,Overland Park,KS 66211 |
| 直達消費保險分銷平臺 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 14.93%(3.00% PIK) |
| SOFR(M) |
| 9.50% |
| 02/2025 | 20.2 |
| |||
高級直接貸款計劃,有限責任公司[4] |
| 2000 Avenue of the Stars,12 th Floor,洛杉磯,CA 90067 |
| 共同投資工具 |
| 附屬證書 |
| 13.30% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 8.00% |
| 12/2036 |
| 87.50% | 1261.7 | [5] | |
| 會員權益 |
| 87.50% | 0.0 | [5] | ||||||||||||||
SERV 2020-1 |
| 860 Ridge Lake Boulevard,孟菲斯,TN 38120 |
| 為商業和住宅客户提供修復和清潔服務 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
|
| — |
| |||||||||
SFE Intermediate Holdco LLC |
| 9366 East Raintree Drive,Suite 101,Scottdale,AZ 85260 |
| 為K-12學區提供外包餐飲服務 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.46% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 6.00% |
| 07/2026 | 6.1 |
| |||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.46% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 6.00% |
| 07/2026 | 9.9 | |||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.46% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 6.00% |
| 07/2026 | 0.4 | |||||||||
SG Acquisition,Inc. |
| 2635 Century Parkway NE,Suite 900,Atlanta,GA 30345 |
| 汽車銷售保險解決方案提供商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.91% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 5.50% |
| 01/2027 | 33.8 |
| |||
Shermco Intermediate Holdings,Inc.[260] |
| 德克薩斯州歐文2425 East Pioneer Drive 75061 |
| 電工服務提供商 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 10.58% |
| SOFR(M) |
| 5.25% |
| 06/2026 | 1.8 |
| |||
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 12.75% |
| 基本速率(Q) |
| 4.25% |
| 06/2026 | 0.4 | |||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.58% |
| SOFR(M) |
| 5.25% |
| 06/2026 | 5.2 | |||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.58% |
| SOFR(M) |
| 5.25% |
| 06/2026 | 0.4 | |||||||||
SHO Holding I Corporation、Shoes For Crews(Europe)Limited和Never Slip TopCo,Inc.[4] |
| 250 S。澳大利亞大道佛羅裏達州西棕櫚灘33401 |
| 防滑鞋類製造商和分銷商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
|
| 04/2024 | 13.8 | [5] | ||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 04/2024 | 8.3 | |||||||||||||||
| 第二留置權優先擔保貸款 |
| 10/2024 | 0.0 | |||||||||||||||
| A系列優先股 |
| 1.00% | 0.0 | |||||||||||||||
| 普通股 |
| 49.00% | 0.0 | |||||||||||||||
| 普通股認股權證 |
| 04/2024 |
| 1.00% | 0.0 | |||||||||||||
Shur-Co Acquisition,Inc.和Shur-Co Holdco,Inc. |
| 南達科他州揚克頓2309 Shur-Lok St. Yankton,57078 |
| 提供用於農業、建築和平板市場的卡車、拖車、手推車和專用設備的防水布系統和配件 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.23% |
| 索菲爾(S) |
| 6.05% |
| 06/2027 | 26.4 |
| |||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.23% |
| 索菲爾(S) |
| 6.05% |
| 06/2027 | 0.1 | |||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.23% |
| 索菲爾(S) |
| 6.05% |
| 06/2027 | 6.2 | |||||||||
| 普通股 |
| 7.84% | 17.5 | |||||||||||||||
Silk Holdings III Corp.和Silk Holdings I Corp.[261] |
| 聖一國際廣場一號馬薩諸塞州波士頓3240 02110 |
| 個人護理產品生產商 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 11.31% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 6.00% |
| 05/2029 | 0.1 |
| |||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 13.06% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 7.75% |
| 05/2029 | 16.6 | |||||||||
| 普通股 |
| 4.53% | 34.8 |
57
目錄表
|
|
|
|
|
|
|
| 佔班級的百分比 |
|
| |||||||||
被扣留在 |
| ||||||||||||||||||
發行人 | 地址 | 業務描述 | 投資 | 優惠券:[1] | 參考 | 傳播 | 到期日: | 3/31/2024 [2] | 公允價值 |
| |||||||||
銀寶資源公司 |
| 920 Memorial City Way,Suite 850,Houston,Texas 77024 |
| 石油和天然氣生產商 |
| 普通股 |
|
|
|
|
|
|
| 1.42% |
| 12.3 | [5] | ||
SiroMed醫生服務公司和SiroMed股權控股公司[262] |
| 1000 Winter Street,Suite 4300,Waltham,MA 02451 |
| 外包麻醉服務提供商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.71% |
| SOFR(M) |
| 5.25% |
| 03/2025 |
| 8.2 |
| ||
| 公共單位 |
| 4.81% |
| 1.7 | ||||||||||||||
SM Wellness控股公司和SM Holdco,LLC[263] |
| 15601 Dallas Parkway,Suite 500 Addison,Texas 75001 |
| 乳腺癌篩查提供者 |
| D系列機組 |
| 8.00%匹克 |
|
|
| 0.00% |
| 1.4 |
| ||||
| A系列裝置 |
| 0.02% |
| 9.8 | ||||||||||||||
| B系列機組 |
| 2.31% |
| 0.0 | ||||||||||||||
Smarsh Inc.和天行者TopCo,LLC[264] |
| 851 SW 6 th Ave.,套房800波特蘭,OR 97204 |
| 基於SaaS的通信檔案服務提供商 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 11.08% |
| SOFR(M) |
| 5.75% |
| 02/2029 |
| 0.3 |
| ||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.06% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 5.75% |
| 02/2029 |
| 1.4 | ||||||||
| 公共單位 |
| 0.41% |
| 10.9 | ||||||||||||||
SoC Telemed,Inc.和PSC Spark Holdings,LP |
| 杜勒斯角公園套房2411 475。弗吉尼亞州赫恩登20171 |
| 急診遠程醫療服務提供者 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 13.82% PIK |
| 索菲爾(SOFR) |
| 8.50% |
| 08/2027 |
| 93.4 |
| ||
| A類-2個單位 |
| 0.98% |
| 3.9 | ||||||||||||||
| 購買單位普通股的認股權證 |
| 08/2029 |
| 1.24% |
| 3.5 | ||||||||||||
SocialFlow公司 |
| 52 Vanderbilt Avenue,12 th Floor,New York,NY 10017 |
| 社交媒體優化平臺提供商 |
| 購買C系列優先股股份的認股權證 |
|
| 01/2026 |
| 0.30% |
| 0.0 |
| |||||
索菲亞,L.P. |
| 2003 Edmund Halley Drive,Reston,VA 20191 |
| 為高等院校提供ERP軟件和服務 |
| 第二留置權優先擔保貸款 |
| 13.43% |
| SOFR(M) |
| 8.00% |
| 10/2028 |
| 66.1 |
| ||
SoundCloud Limited |
| 76/77 Rheinsberger Str,Berlin,10115,德國 |
| 用於接收、發送和分發音樂的平臺 |
| 普通股 |
|
|
| 0.23% |
| 0.7 | [5] | ||||||
SPIRIT RR控股公司和臨冬城聯合投資SCSp[265] |
| 11 East 26 th Street,12 th Floor New York,New York 10010 |
| 為客户提供反週期不良債務領域的數據、分析、新聞和工作流程工具 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 10.68% |
| SOFR(M) |
| 5.25% |
| 09/2028 |
| 0.2 |
| ||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.65% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 5.25% |
| 09/2028 |
| 2.5 | ||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.68% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 5.25% |
| 09/2028 |
| 0.8 | ||||||||
| 有限合夥人權益 |
| 0.94% |
| 13.3 | ||||||||||||||
Spring Insurance Solutions,LLC |
| 120 120 W 12 th St,Suite 1700,Kansas City,MO 64105 |
| 基於技術的直接面向消費者的保險產品銷售和營銷平臺 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.95% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 6.50% |
| 11/2025 |
| 20.0 |
| ||
上交所買方公司,供應源企業,Inc.,Impact Products LLC,The Safe Zone,LLC和SSE Parent,LP |
| 4300 Wildwood Parkway,Suite 100,Atlanta,GA 30339 |
| 個人防護設備、商業清潔、維護和安全產品的製造商和分銷商 |
| 第二留置權優先擔保貸款 |
|
| 06/2026 |
| 0.0 |
| |||||||
| 有限合夥A-1類單位 |
| 1.04% |
| 0.0 | ||||||||||||||
| 有限責任合夥A類-2個單位 |
| 1.04% |
| 0.0 | ||||||||||||||
STAR US Bidco LLC[266] |
| 14845 West 64 th Avenue,Arvada Colorado 80007 |
| 用於關鍵任務應用的泵、壓縮機和其他高度工程設備的製造商 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
|
|
| — |
| ||||||||
Startec Equity,LLC[4] |
| 2000 Avenue of the Stars,12 th Floor,洛杉磯,CA 90067 |
| 通信服務 |
| 會員利益 |
|
|
| 100.00% |
| 0.0 |
| ||||||
Stealth Holding LLC和UCIT在線安全公司。 |
| 德克薩斯州艾迪生馬什巷15182號,75001 |
| 實時視頻監控解決方案提供商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 12.23% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 6.75% |
| 03/2026 |
| 52.3 | [5] | ||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 14.25% |
| 基本速率(Q) |
| 5.75% |
| 03/2026 |
| 0.8 | [5] | |||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 12.22% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 6.75% |
| 03/2026 |
| 5.1 | [5] | |||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 12.23% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 6.75% |
| 03/2026 |
| 12.3 | [5] | |||||||
Steward Partners Global Advisory,LLC和Steward Partners Investment Advisory,LLC[267] |
| 2 Grand Central Tower New York,New York 10017 |
| 財富管理平臺 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.73% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 5.25% |
| 10/2028 |
| 2.0 | [5] |
58
目錄表
|
|
|
|
|
|
|
| 佔班級的百分比 |
|
| |||||||||
被扣留在 |
| ||||||||||||||||||
發行人 | 地址 | 業務描述 | 投資 | 優惠券:[1] | 參考 | 傳播 | 到期日: | 3/31/2024 [2] | 公允價值 |
| |||||||||
Storable,Inc.和EQT IX聯合投資(E)SCSP |
| 701 Brazos Street,Suite 700 Austin,TX 78701 |
| 自助存儲行業的支付管理系統解決方案和網絡服務 |
| 第二留置權優先擔保貸款 |
| 11.93% |
| 索菲爾(S) |
| 6.75% |
| 04/2029 |
| 42.8 |
| ||
| 第二留置權優先擔保貸款 |
| 11.93% |
| 索菲爾(S) |
| 6.75% |
| 04/2029 |
| 10.3 | ||||||||
| 有限合夥權益 |
| 0.42% |
| 9.0 | [5] | |||||||||||||
暴風投資公司S.a.r.l |
| 6 Rue Eugène Ruppert 2453盧森堡 |
| 西班牙羽毛球俱樂部 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 3.75% |
|
| 06/2029 |
| 66.5 | [5] | |||||
| A類可贖回股份 |
| 7.88% |
| 5.4 | [5] | |||||||||||||
| B類可贖回股份 |
| 3.66% |
| 5.4 | [5] | |||||||||||||
| 普通股 |
| 7.88% |
| 0.3 | [5] | |||||||||||||
| C類可贖回股份 |
| 3.66% |
| 5.4 | [5] | |||||||||||||
| D類可贖回股份 |
| 3.66% |
| 5.4 | [5] | |||||||||||||
| E類可贖回股份 |
| 3.66% |
| 5.4 | [5] | |||||||||||||
| F類可贖回股份 |
| 3.66% |
| 5.4 | [5] | |||||||||||||
| G類可贖回股份 |
| 3.66% |
| 5.4 | [5] | |||||||||||||
| H類可贖回股份 |
| 3.66% |
| 5.4 | [5] | |||||||||||||
| 第I類可贖回股份 |
| 3.66% |
| 5.4 | [5] | |||||||||||||
食糖購買者有限責任公司 |
| 950 Third Avenue New York,New York 10022 |
| 食品製造商和分銷商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.32% |
| SOFR(M) |
| 6.00% |
| 10/2030 |
| 15.5 |
| ||
Sun收購者公司和Sun TopCo,LP[268] |
| 3800 North Central Avenue,Suite 460 Phoenix,AZ 85012 |
| 汽車零部件和維修服務零售商 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
|
| 09/2027 |
| 0.0 |
| |||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.19% |
| SOFR(M) |
| 5.75% |
| 09/2028 |
| 51.6 | ||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.19% |
| SOFR(M) |
| 5.75% |
| 09/2028 |
| 5.3 | ||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.19% |
| SOFR(M) |
| 5.75% |
| 09/2028 |
| 1.1 | ||||||||
| A類單位 |
| 0.89% |
| 10.0 | ||||||||||||||
聖丹斯集團控股有限公司[269] |
| 2500 W Executive PKWY STE 350,Lehi,Utah 84043 |
| 基於雲的文檔管理和協作解決方案提供商 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 11.66% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 6.25% |
| 07/2027 |
| 1.5 |
| ||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.67% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 6.25% |
| 07/2027 |
| 20.1 | ||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.69% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 6.25% |
| 07/2027 |
| 0.8 | ||||||||
沉石鑄造合夥公司,Hatteras電氣製造控股公司和Sigma電氣製造公司,Diecast Beacon[270] |
| 北卡羅來納州加納120 Sigma Drive 27529 |
| 電氣產品、輸配電和一般工業市場的金屬鑄件、精密機械加工部件和組件的製造商 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
|
| 10/2024 |
| 0.0 |
| |||||||
SunRun Atlas Deposator 2019-2,LLC和Sunrun Atlas Holdings 2019-2,LLC |
| 225 Bush Street,San Francisco,CA 94105 |
| 住宅太陽能供應商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 3.61% |
|
| 02/2055 |
| 0.1 |
| |||||
| 高級次級貸款 |
| 12.22%(9.53%PIK) |
| 索菲爾(SOFR) |
| 6.90% |
| 11/2025 |
| 163.0 | ||||||||
新潤露娜控股有限公司[271] |
| 市場街595號,29樓,加利福尼亞州舊金山,94105 |
| 住宅太陽能供應商 |
| 優先次級循環貸款 |
| 9.14% |
| 索菲爾(S) |
| 3.50% |
| 04/2024 |
| 45.0 | [5] | ||
| 優先次級循環貸款 |
| 13.52% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 7.88% |
| 04/2024 |
| 30.0 | [5] | |||||||
SunRun Xanadu Issuer 2019-1 LLC和Sunrun Xanadu Holdings 2019-1 LLC |
| 225 Bush Street,San Francisco,CA 94105 |
| 住宅太陽能供應商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 3.98% |
|
| 06/2054 |
| 0.3 |
| |||||
| 高級次級貸款 |
| 10.00%(7.38% PIK) |
| 索菲爾(SOFR) |
| 6.90% |
| 07/2030 |
| 73.5 | ||||||||
Singer Holdings Inc.歌手控股有限公司(Singer Holdings LP) |
| 1224 Heil Quaker Blv.拉弗涅,TN 37086 |
| 家用縫紉機制造商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
|
| 07/2028 |
| 29.0 |
| |||||||
| A類通用單位 |
| 57.68% |
| 0.0 |
59
目錄表
|
|
|
|
|
|
|
| 佔班級的百分比 |
|
| |||||||||
被扣留在 |
| ||||||||||||||||||
發行人 | 地址 | 業務描述 | 投資 | 優惠券:[1] | 參考 | 傳播 | 到期日: | 3/31/2024 [2] | 公允價值 |
| |||||||||
Symplr軟件公司和Symplr軟件中介控股公司。[272] |
| 315 Capitol St,Suite 100,Houston,TX 77002 |
| 基於SaaS的醫療合規平臺提供商 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 9.06% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 3.75% |
| 12/2025 |
|
| 3.7 |
| |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 9.91% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 4.50% |
| 12/2027 |
| 16.9 | ||||||||
| 第二留置權優先擔保貸款 |
| 13.29% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 7.88% |
| 12/2028 |
| 72.4 | ||||||||
| C-1系列優先股 |
| 11.00%PIK |
| 46.79% |
| 92.5 | ||||||||||||
| C-2系列優先股 |
| 11.00%PIK |
| 40.11% |
| 46.3 | ||||||||||||
| C-3系列優先股 |
| 11.00%PIK |
| 20.25% |
| 18.1 | ||||||||||||
Synergy Home Care特許經營有限責任公司和NP/Synergy Holdings有限責任公司[273] |
| 500 North Roosevelt,Chandler,AZ 85226 |
| 為老年人提供私人付費居家護理特許經營權 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.21% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 5.75% |
| 04/2026 |
| 13.1 |
| ||
| 公共單位 |
| 1.61% |
| 1.2 | ||||||||||||||
系統規劃與分析公司[274] |
| 2001年N。Beauregard Street,Alexandria,Virginia 22311 |
| 向美國國防部提供系統工程和技術援助 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.08% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 5.75% |
| 08/2027 |
| 1.0 |
| ||
Tamarack Intermediate,L.L.C.和Tamarack Parent,L.L.C.[275] |
| 3207灰鷹郡卡爾斯巴德,加利福尼亞州92010 |
| 環境、健康、安全和可持續發展軟件提供商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.21% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 5.75% |
| 03/2028 |
| 34.7 |
| ||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.96% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 5.50% |
| 03/2028 |
| 5.0 | ||||||||
| A類-2個單位 |
| 1.45% |
| 5.7 | ||||||||||||||
Taymax Group,L.P.,Taymax Group G.P.,LLC,PF Salem Canada ULC和TCP Fit Parent,L.P.[276] |
| 27 Northwestern Drive,Suite 2,Salem,NH 03079 |
| 星球健身加盟商 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 10.82% |
| SOFR(M) |
| 5.38% |
| 07/2026 |
| 0.3 |
| ||
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 10.67% |
| CDOR(M) |
| 5.38% |
| 07/2026 |
| 0.3 | ||||||||
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 10.98% |
| SOFR(M) |
| 5.50% |
| 07/2026 |
| 0.1 | ||||||||
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 10.82% |
| CDOR(M) |
| 5.50% |
| 07/2026 |
| 0.2 | ||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.76% |
| SOFR(M) |
| 5.33% |
| 07/2026 |
| 1.4 | ||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.93% |
| SOFR(M) |
| 5.50% |
| 07/2026 |
| 0.2 | ||||||||
| A類單位 |
| 1.53% |
| 8.0 | ||||||||||||||
TCP Hawker Intermediate LLC[277] |
| 1時間時鐘德克薩斯州聖安吉洛博士76904 |
| 勞動力管理解決方案提供商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.96% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 5.50% |
| 08/2026 |
| 34.0 |
| ||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.96% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 5.50% |
| 08/2026 |
| 6.4 | ||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.96% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 5.50% |
| 08/2026 |
| 0.1 | ||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.46% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 6.00% |
| 08/2026 |
| 7.3 | ||||||||
團隊收購公司[278] |
| 北卡羅來納州斯塔茨維爾獾巷111號28625 |
| 提供球隊隊服和運動服 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.86% |
| 索菲爾(S) |
| 6.50% |
| 11/2029 |
| 46.9 |
| ||
Teasdale Foods Inc.和Familia Group Holdings Inc. |
| 郵政編碼器街901號Box 814,Atwater,CA 95301 |
| 向零售、餐飲服務和批發渠道提供豆類、調味汁和小吃 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 12.68%(1.00% PIK) |
| 索菲爾(SOFR) |
| 7.25% |
| 12/2025 |
| 71.5 |
| ||
| 普通股認股權證 |
| 02/2034 |
| 4.59% |
| 0.0 | ||||||||||||
Tempus AI,Inc. |
| 伊利諾伊州芝加哥西芝加哥大道600號60654 |
| 技術支持的精準醫療解決方案提供商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 13.58%(3.25% PIK) |
| 索菲爾(SOFR) |
| 8.25% |
| 09/2027 |
| 73.2 |
| ||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 13.58%(3.25% PIK) |
| 索菲爾(SOFR) |
| 8.25% |
| 09/2027 |
| 21.3 | ||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 13.58%(3.25% PIK) |
| 索菲爾(SOFR) |
| 8.25% |
| 09/2027 |
| 9.1 | ||||||||
| G-4系列優先股 |
| 0.02% |
| 1.9 | ||||||||||||||
阿拉斯加俱樂部合夥人,有限責任公司,運動俱樂部合夥人有限責任公司和阿拉斯加俱樂部,Inc.[279] |
| 5201 E Tudor Road,Anchorage,AK 99507 |
| 頂級健身俱樂部運營商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.94% |
| SOFR(M) |
| 6.50% |
| 12/2024 |
| 12.3 |
|
60
目錄表
| 佔班級的百分比 |
|
| ||||||||||||||||
被扣留在 |
| ||||||||||||||||||
發行人 |
| 地址 |
| 業務描述 |
| 投資 |
| 優惠券:[1] |
| 參考 |
| 傳播 |
| 到期日: | 3/31/2024 [2] | 公允價值 |
| ||
Arcticom Group,LLC和AMCP機械控股有限公司[280] |
| 1676北。加州大道,套房550,核桃溪,加利福尼亞州94596 |
| 製冷、供暖、通風和空調服務提供商 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 11.71% |
| 索菲爾(S) |
| 6.25% |
| 12/2027 |
| 8.6 |
| ||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.80% |
| 索菲爾(S) |
| 6.25% |
| 12/2027 |
| 0.2 | ||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.70% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 6.25% |
| 12/2027 |
| 0.2 | ||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 12.31% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 6.75% |
| 12/2027 |
| 1.6 | ||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.76% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 6.25% |
| 12/2027 |
| 5.3 | ||||||||
| A類單位 |
| 3.38% |
| 11.2 | ||||||||||||||
| C類單位 |
| 0.15% |
| 0.5 | ||||||||||||||
愛德曼金融中心有限責任公司 |
| 540 Madison Avenue,Suite 27 B New York,New York 10022 |
| 提供投資、財務和退休計劃服務 |
| 第二留置權優先擔保貸款 |
| 12.19% |
| SOFR(M) |
| 6.75% |
| 07/2026 |
| 19.4 | [5] | ||
The Mather Group,LLC,TVG-TMG Topco,Inc.和TVG-TMG Holdings,LLC[281] |
| 353 N Clark Street Suite 2775芝加哥,伊利諾伊州60654 |
| 提供全面的財富管理服務 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 13.50% |
| 基本速率(Q) |
| 5.00% |
| 03/2028 |
| 0.4 | [5] | ||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.45% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 6.00% |
| 03/2028 |
| 3.7 | [5] | |||||||
| 高級次級貸款 |
| 12.00%匹克 |
| 03/2029 |
| 3.3 | [5] | |||||||||||
| A系列首選單位 |
| 2.19% |
| 3.2 | [5] | |||||||||||||
| 公共單位 |
| 2.19% |
| 0.0 | [5] | |||||||||||||
教學公司控股有限公司。 |
| 4151 Lafayette Center Drive,#100,Chantilly,VA 20151 |
| 教育出版物提供者 |
| 優先股 |
|
|
| 1.77% |
| 2.4 |
| ||||||
| 普通股 |
| 1.89% |
| 0.1 | ||||||||||||||
Ultimus Group Midco,LLC、Ultimus Group,LLC和Ultimus Group聚合器LP[282] |
| 80 Arkay Drive,Ste 110,Hauppauge,NY 11788 |
| 為基金管理人提供資產服務能力 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.93% |
| 索菲爾(S) |
| 5.50% |
| 03/2031 |
| 20.6 |
| ||
| A類單位 |
| 8.00%匹克 |
| 0.42% |
| 2.1 | ||||||||||||
| A類單位 |
| 0.01% |
| 0.1 | ||||||||||||||
| B類單位 |
| 0.42% |
| 1.0 | ||||||||||||||
| B類單位 |
| 0.53% |
| 0.0 | ||||||||||||||
Therapy Brands Holdings LLC |
| 1500 1st Avenue North,Suite L135,Birmingham,AL |
| 精神和行為健康細分市場的軟件解決方案提供商 |
| 第二留置權優先擔保貸款 |
| 12.19% |
| SOFR(M) |
| 6.75% |
| 05/2029 |
| 27.6 |
| ||
恆温器買家III,Inc.[283] |
| 2440 Ravine Way Suite 200 Glenview,IL 60025 |
| 商業暖通空調設備維護和維修服務提供商 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
|
| 08/2026 |
| 0.0 |
| |||||||
| 第二留置權優先擔保貸款 |
| 12.74% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 7.25% |
| 08/2029 |
| 22.5 | ||||||||
THG收購,有限責任公司[284] |
| 8720 Stony Point Parkway,Suite 125,Richmond,VA 23255 |
| 多線保險經紀人 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 11.18% |
| SOFR(M) |
| 5.75% |
| 12/2025 |
| 2.1 |
| ||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.18% |
| SOFR(M) |
| 5.75% |
| 12/2026 |
| 0.1 | ||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.18% |
| SOFR(M) |
| 5.75% |
| 12/2026 |
| 14.7 | ||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.93% |
| SOFR(M) |
| 5.50% |
| 12/2026 |
| 26.8 | ||||||||
手提包等色粉公司和手提包終極控股公司。[3] |
| 9655 International Boulevard,Agininatti,俄亥俄州45246 |
| 雨和寒冷天氣產品的設計者、營銷者和經銷商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 9.44% |
| SOFR(M) |
| 4.00% |
| 06/2024 |
| 1.5 |
| ||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.44% |
| SOFR(M) |
| 6.00% |
| 12/2024 |
| 2.1 | ||||||||
| 普通股 |
| 7.92% |
| 0.2 | ||||||||||||||
Touchstone Acquisition,Inc.和Touchstone Holding,L.P. |
| 5949 Commerce BlVD,Morristown,TN 37814 |
| 牙科、醫療、化粧品和消費者/工業終端市場的消耗品製造商 |
| A類首選單位 |
| 8.00%匹克 |
|
|
| 1.81% |
| 4.3 |
| ||||
貿易商公司和Project Auto Finco Corp.[285] |
| 405 The West Mall,Suite 110,Canada M9 C 5 J1 |
| 面向汽車行業的數字汽車市場和軟件解決方案提供商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 12.04% |
| CDOR(M) |
| 6.75% |
| 12/2029 |
| 12.1 | [5] | ||
Triton水務控股公司 |
| 900 Long Ridge Road Building 2 Stamford,CT 06902 |
| 瓶裝水品牌的生產商和供應商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 8.86% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 3.25% |
| 03/2028 |
| 1.0 |
| ||
| 高級次級貸款 |
| 6.25% |
| 04/2029 |
| 0.1 |
61
目錄表
|
|
|
|
|
|
|
| 佔班級的百分比 |
|
| |||||||||
被扣留在 |
| ||||||||||||||||||
發行人 | 地址 | 業務描述 | 投資 | 優惠券:[1] | 參考 | 傳播 | 到期日: | 3/31/2024 [2] | 公允價值 |
| |||||||||
三胞胎控股有限公司和三胞胎母公司LP[286] |
| 馬裏蘭州安納波利斯帕克廣場1號200套房 |
| 停車管理和接待服務提供商 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 11.56% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 6.25% |
| 06/2029 |
|
| 0.4 |
| |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 13.75% |
| 基本速率(Q) |
| 5.25% |
| 06/2029 |
| 4.0 | ||||||||
| A-2類普通單位 |
| 1.82% |
| 3.2 | ||||||||||||||
Truck-Lite Co.,LLC、Ecco Holdings Corp.和Clarence Technology,LLC[287] |
| 20600 Civic Center Dr,Southfield,密歇根州,48076 |
| 全球運輸安全和生產力應用程序提供商 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 11.06% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 5.75% |
| 02/2030 |
| 0.3 |
| ||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.06% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 5.75% |
| 02/2031 |
| 79.9 | ||||||||
| A類通用單位 |
| 0.27% |
| 6.2 | ||||||||||||||
Truist保險控股有限責任公司 |
| 北特賴恩街214號 |
| 保險經紀公司 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 8.56% |
| 索菲爾(S) |
| 3.25% |
| 03/2031 |
| 0.3 |
| ||
TSS Buyer,LLC[288] |
| 加利福尼亞州伯克利市赫斯特大道620號94710 |
| 為醫療保健和生命科學終端市場提供外包測試、檢驗、認證和合規服務 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.95% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 5.50% |
| 06/2029 |
| 1.9 |
| ||
2Six Labs,LLC[289] |
| 901 N。斯圖爾特街弗吉尼亞州阿靈頓22203 |
| 為政府和國防合同提供信息運營、網絡和數據分析產品和服務 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.31% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 6.00% |
| 08/2027 |
| 8.6 |
| ||
美國麻醉夥伴公司和美國麻醉夥伴控股公司 |
| 450 E。拉斯維加斯奧拉斯大道,佛羅裏達州勞德代爾堡850號套房33301 |
| 麻醉學服務提供商 |
| 第二留置權優先擔保貸款 |
| 12.94% |
| SOFR(M) |
| 7.50% |
| 10/2029 |
| 136.0 |
| ||
| 普通股 |
| 0.54% |
| 9.6 | ||||||||||||||
UKG Inc.和H&F Unite Partners,L.P. |
| 佛羅裏達州韋斯頓2250 North Commerce Parkway 33326 |
| 為企業提供基於雲的HCM解決方案 |
| 有限合夥權益 |
|
|
| 0.16% |
| 21.4 | [5] | ||||||
聯合消化MSO母公司,LLC和Koln Co-Invest暢通無阻,LP[290] |
| 佐治亞州亞特蘭大1355 Peachtree Street NE,Suite 1600,Atlanta,30309 |
| 胃腸病醫師組 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 12.07% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 6.75% |
| 03/2029 |
| 0.5 |
| ||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 12.21% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 6.75% |
| 03/2029 |
| 10.3 | ||||||||
| A類權益 |
| 1.43% |
| 4.6 | ||||||||||||||
UP Intermediate II LLC和UPBW Blocker LLC[291] |
| 霍恩湖丹西大道1792號 |
| 為商業客户提供基本的機械、電氣和管道服務 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.58% |
| 索菲爾(S) |
| 5.25% |
| 03/2031 |
| 4.7 |
| ||
| 公共單位 |
| 2.18% |
| 6.0 | ||||||||||||||
美國鹽業投資者,有限責任公司和翡翠湖珍珠收購-A,L.P.[292] |
| 3580 Salt Point Rd沃特金斯格倫,NY 14891 |
| 壓縮鹽、家用鹽和包裝鹽的生產商和包裝商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.71% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 5.25% |
| 07/2028 |
| 26.0 |
| ||
| 有限合夥人權益 |
| 0.42% |
| 0.9 | ||||||||||||||
UserZoom技術公司 |
| 10 Almaden Boulevard - Suite 250 San Jose,California 95113 |
| 用户體驗研究自動化軟件 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 12.99% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 7.50% |
| 04/2029 |
| 5.8 |
| ||
Valcourt Holdings II,LLC和Jobs Holdings,Inc.[293] |
| 弗吉尼亞州麥克萊恩麥克萊恩1600泰森大道1600號麥克萊恩22102 |
| 提供窗户清潔和建築外立面維護和修復服務 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.21% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 5.75% |
| 11/2029 |
| 48.5 |
| ||
Varsity Brands Holding Co.,Inc.,Hercules Achievement,Inc. BCPE Hercules Holdings,LP |
| 14460 Varsity Brands Way,Farmers Branch,Texas 75244 |
| 紡織品、服裝和奢侈品的領先製造商和分銷商 |
| 第二留置權優先擔保貸款 |
| 15.69%(2.00% PIK) |
| SOFR(M) |
| 10.25% |
| 04/2027 |
| 147.1 |
| ||
| A類單位 |
| 0.17% |
| 1.5 | ||||||||||||||
Verista,Inc.[294] |
| 印第安納州費舍爾9100 Fall View Drive,Fishers,46037 |
| 為醫療保健行業的合規性、自動化、驗證和包裝解決方案提供系統諮詢 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 11.59% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 6.00% |
| 02/2027 |
| 0.6 |
| ||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.59% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 6.00% |
| 02/2027 |
| 0.8 | ||||||||
Verscend Holding Corp.[295] |
| 201 Jones Road,4 th Floor,Waltham,MA 02451 |
| 醫療保健分析解決方案提供商 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
|
|
| — |
| ||||||||
Vertex Service Partners,LLC和Vertex Service Partners Holdings,LLC[296] |
| 101 S Tryon Street,夏洛特, |
| 提供住宅屋面維修及更換服務 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.86% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 5.50% |
| 11/2030 |
| 9.6 |
| ||
| B類普通單位 |
| 0.12% |
| 0.4 | ||||||||||||||
威瑞斯製藥英國母公司有限公司 |
| 新澤西州新普羅維登斯630 Central Avenue 07974 |
| 仿製藥的製造商和分銷商 |
| 優先股 |
|
|
| 0.35% |
| 0.0 | [5] |
62
目錄表
|
|
|
|
|
|
|
| 佔班級的百分比 |
|
| |||||||||
被扣留在 |
| ||||||||||||||||||
發行人 | 地址 | 業務描述 | 投資 | 優惠券:[1] | 參考 | 傳播 | 到期日: | 3/31/2024 [2] | 公允價值 |
| |||||||||
Viant醫療控股公司 |
| 05 W。日內瓦大道特梅佩,亞利桑那州85282 |
| 醫療保健設備用塑料和橡膠部件製造商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 9.19% |
| SOFR(M) |
| 3.75% |
| 07/2025 |
| 0.4 |
| ||
| 第二留置權優先擔保貸款 |
| 13.19% |
| SOFR(M) |
| 7.75% |
| 07/2026 |
| 0.1 | ||||||||
可視邊緣技術公司[4][297] |
| 俄亥俄州北坎頓3874 Highland Park NW 44720 |
| 提供外包辦公解決方案,專注於打印機和複印機設備以及其他零件和用品 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 12.48%(1.25% PIK) |
| 索菲爾(SOFR) |
| 7.00% |
| 12/2025 |
| 33.5 |
| ||
| 高級優先股 |
| 10.00%PIK |
| 94.73% |
| 43.2 | ||||||||||||
| 次級優先股 |
| 94.73% |
| 0.0 | ||||||||||||||
| 普通股認股權證 |
| 08/2030 |
| 3.15% |
| 0.0 | ||||||||||||
Vobev和Vobev Holdings,LLC |
| 5454 West 150 South Salt City,猶他州84104 |
| 鋁製飲料罐的生產商和灌裝商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 13.18%(4.00% PIK) |
| 索菲爾(SOFR) |
| 7.75% |
| 04/2028 |
| 50.1 |
| ||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 13.17%(4.00% PIK) |
| 索菲爾(SOFR) |
| 7.75% |
| 04/2028 |
| 4.5 | ||||||||
| 購買普通股股份的認股權證 |
| 11/2033 |
| 0.79% |
| 0.0 | ||||||||||||
| 購買乙類單位的手令 |
| 04/2028 |
| 10.73% |
| 0.0 | ||||||||||||
VPP Intermediate Holdings,LLC和VPP Group Holdings,L.P.[298] |
| 601 S Henderson Rd,Ste. 155普魯士國王,PA 19406 |
| 獸醫醫院經營者 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.18% |
| SOFR(M) |
| 5.75% |
| 12/2027 |
| 0.3 |
| ||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.18% |
| SOFR(M) |
| 5.75% |
| 12/2027 |
| 5.9 | ||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.18% |
| SOFR(M) |
| 5.75% |
| 12/2027 |
| 9.2 | ||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.07% |
| SOFR(M) |
| 5.75% |
| 12/2027 |
| 4.3 | ||||||||
| A類-2個單位 |
| 2.60% |
| 11.1 | ||||||||||||||
| A類-2個單位 |
| 0.02% |
| 0.1 | ||||||||||||||
博鋭運營有限責任公司和V SandCo有限責任公司[4] |
| 4413 Carey Street,Fort Worth,TX 76119 |
| 石油和天然氣行業的砂基支撐劑生產商和分銷商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 15.09% |
| SOFR(M) |
| 9.50% |
| 11/2024 |
| 27.3 |
| ||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 15.09% |
| SOFR(M) |
| 9.50% |
| 11/2024 |
| 6.0 | ||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 15.09% |
| SOFR(M) |
| 9.50% |
| 11/2024 |
| 5.0 | ||||||||
| A類單位 |
| 44.60% |
| 64.2 | ||||||||||||||
VRC公司,有限責任公司[299] |
| 5400 Meltech BlVD,Memphis,TN 38118 |
| 提供記錄和信息管理服務 |
| 高級次級貸款 |
| 12.00%(2.00% PIK) |
|
| 06/2028 |
| 4.9 |
| |||||
VS Buyer,LLC[300] |
| 2520 Northwind Parkway Alpharetta,GA 30009 |
| 基於軟件的數據保護解決方案提供商 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
|
|
| — |
| ||||||||
核桃母公司 |
| 29 East King Street,Lancaster,PA 17602 |
| 天然溶液蟲害和動物防控產品製造商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.96% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 5.50% |
| 11/2027 |
| 14.3 |
| ||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.96% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 5.50% |
| 11/2027 |
| 0.1 | ||||||||
Wash Encore Holdings,LLC |
| 1725 Dornoch Ct.加利福尼亞州聖地亞哥92154 |
| 外包醫療牀單管理解決方案提供商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.21% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 5.75% |
| 07/2027 |
| 97.3 |
| ||
水磨快遞有限責任公司和水磨快遞控股有限公司[301] |
| 177 W Jessup St Brighton,CO 80601 |
| 自助式水和冰站的所有者和運營者 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 11.19% |
| SOFR(M) |
| 5.75% |
| 07/2029 |
| 0.2 |
| ||
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 13.25% |
| 基本速率(Q) |
| 4.75% |
| 07/2029 |
| 0.5 | ||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.21% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 5.75% |
| 07/2029 |
| 20.8 | ||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.21% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 5.75% |
| 07/2029 |
| 4.3 | ||||||||
| A類單位 |
| 8.00%匹克 |
| 1.58% |
| 4.3 |
63
目錄表
| 佔班級的百分比 |
|
| ||||||||||||||||
被扣留在 |
| ||||||||||||||||||
發行人 |
| 地址 |
| 業務描述 |
| 投資 |
| 優惠券:[1] |
| 參考 |
| 傳播 |
| 到期日: | 3/31/2024 [2] | 公允價值 |
| ||
Wiverly Advisors LLC和WAAM Topco,LLC[302] |
| 阿拉巴馬州伯明翰大學公園廣場600號501套房35209 |
| 財富管理和財務規劃公司 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.21% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 5.75% |
| 03/2028 |
|
|
| 0.7 | [5] |
| A類單位 |
| 0.59% |
| 2.1 | [5] | |||||||||||||
WCI-BXP買方有限責任公司和WCI-BXP Investment Holdings,LP[303] |
| 39 Labombard Rd黎巴嫩新罕布什爾州03766 |
| 單抗製造商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.54% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 6.25% |
| 11/2030 |
| 4.9 |
| ||
| 有限合夥權益 |
| 0.33% |
| 1.5 | ||||||||||||||
財富增進集團有限責任公司[304] |
| 505 N。明尼蘇達州普利茅斯169號高速公路900套房 |
| 財富管理和財務規劃公司 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.81% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 5.50% |
| 10/2027 |
| 0.1 |
| ||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.84% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 5.50% |
| 10/2027 |
| 0.1 | ||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.81% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 5.50% |
| 10/2027 |
| 0.1 | ||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.89% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 5.50% |
| 10/2027 |
| 0.1 | ||||||||
WebPT,Inc.[305] |
| 625 S 5 th Street,Phoenix,AZ 85004 |
| 電子病歷軟件提供商 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 12.17% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 6.75% |
| 01/2028 |
| 0.4 |
| ||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 12.19% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 6.75% |
| 01/2028 |
| 0.1 | ||||||||
健康收購公司。[306] |
| 222 W Hubbard St,Suite 300,Chicago,IL 60654 |
| 為天然、有機和特種產品行業的製造商和零售商提供零售消費者洞察和分析 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.94% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 5.50% |
| 01/2027 |
| 0.1 |
| ||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.94% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 5.50% |
| 01/2027 |
| 0.6 | ||||||||
WellPath Holdings,Inc.[307] |
| 1283 Murfreesboro Rd,Suite 500,Nashville,Tennessee 37217 |
| 懲教機構醫療保健操作員 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 11.07% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 5.25% |
| 10/2024 |
| 4.9 |
| ||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.32% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 5.50% |
| 10/2025 |
| 9.6 | ||||||||
Wildcat BuyerCo,Inc.和Wildcat Parent,LP[308] |
| 北卡羅來納州亨特斯維爾9730 Northcross Center Court 28078 |
| 商業和工業用電子元器件的供應商和供應商 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
|
| 02/2027 |
| 0.0 |
| |||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.06% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 5.75% |
| 02/2027 |
| 18.5 | ||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.06% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 5.75% |
| 02/2027 |
| 2.5 | ||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.06% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 5.75% |
| 02/2027 |
| 0.2 | ||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.06% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 5.75% |
| 02/2027 |
| 5.5 | ||||||||
| 有限合夥權益 |
| 0.59% |
| 6.1 | ||||||||||||||
Winebow Holdings,Inc. The Vintner Group,Inc. |
| 4800 Cox Rd #300 Glen Allen,VA 23060 |
| 葡萄酒進口商和分銷商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.68% |
| SOFR(M) |
| 6.25% |
| 07/2025 |
| 26.6 |
| ||
WorkWave Intermediate II,LLC[309] |
| 101 Crawfords Corner Road,Suite 2511-W,Holmdel,New Jersey 07733 |
| 提供基於雲的現場服務和車隊管理解決方案 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 12.41%(3.75%PIK) |
| 索菲爾(SOFR) |
| 7.00% |
| 06/2027 |
| 51.6 |
| ||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 12.41%(3.75%PIK) |
| 索菲爾(SOFR) |
| 7.00% |
| 06/2027 |
| 18.8 | ||||||||
World Insurance Associates,LLC和World Associates Holdings,LLC[310] |
| 100 Wood Ave S,Floor 4 Iselin,新澤西州08830 |
| 保險服務提供商 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
|
|
| — |
| ||||||||
全球生產收購,有限責任公司和代表WWP共同投資IV,L.P.[311] |
| 長灘大道2652號,加利福尼亞州長灘2單元90058 |
| 生鮮和特產食品分銷商 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
|
| 01/2029 |
| 0.0 |
| |||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.56% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 6.25% |
| 01/2029 |
| 8.2 | ||||||||
| 公共單位 |
| 0.68% |
| 1.5 |
64
目錄表
| 佔班級的百分比 |
|
| ||||||||||||||||
被扣留在 |
| ||||||||||||||||||
發行人 |
| 地址 |
| 業務描述 |
| 投資 |
| 優惠券:[1] |
| 參考 |
| 傳播 |
| 到期日: | 3/31/2024 [2] | 公允價值 |
| ||
WSHP FC Acquisition LLC和WSHP FC Holdings LLC[312] |
| 阿拉巴馬州亨茨維爾哈德遜路800號43065 |
| 為製藥研究提供生物仿生產品 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 11.96% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 6.50% |
| 03/2028 |
| 14.4 |
| ||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.96% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 6.50% |
| 03/2028 |
| 30.7 | ||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.96% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 6.50% |
| 03/2028 |
| 4.2 | ||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.96% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 6.50% |
| 03/2028 |
| 12.9 | ||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.96% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 6.50% |
| 03/2028 |
| 9.9 | ||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.96% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 6.50% |
| 03/2028 |
| 0.1 | ||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.96% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 6.50% |
| 03/2028 |
| 0.1 | ||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.96% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 6.50% |
| 03/2028 |
| 28.9 | ||||||||
| 公共單位 |
| 1.08% |
| 3.5 | ||||||||||||||
XIFIN,Inc.和ACP Charger Co-Invest LLC[313] |
| 12225 El Camino Real,Suite 300,San Diego,CA 92130 |
| 實驗室的收入週期管理提供商 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 11.21% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 5.75% |
| 02/2026 |
| 5.4 |
| ||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.21% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 5.75% |
| 02/2026 |
| 0.1 | ||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.21% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 5.75% |
| 02/2026 |
| 35.1 | ||||||||
| A類單位 |
| 0.80% |
| 2.1 | ||||||||||||||
| B類單位 |
| 0.20% |
| 1.0 | ||||||||||||||
葉氏控股有限責任公司[314] |
| 1010 B Street Suite 450 San Rafael,California 94901 |
| 運動營營運者 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 10.93% |
| SOFR(M) |
| 5.50% |
| 10/2027 |
| 1.3 |
| ||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.91% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 5.50% |
| 10/2027 |
| 0.1 | ||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.16% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 5.75% |
| 10/2027 |
| 8.1 | ||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.16% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 5.75% |
| 10/2027 |
| 3.7 | ||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.16% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 5.75% |
| 10/2027 |
| 0.4 | ||||||||
ZB Holdco LLC和ZB TopCo LLC[315] |
| 伊利諾伊州西塞羅第35街5400 W 60804 |
| 地中海食品和飲料分銷商 |
| 第一留置權優先擔保循環貸款 |
| 10.97% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 5.50% |
| 02/2028 |
| 3.0 |
| ||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.96% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 5.50% |
| 02/2028 |
| 0.2 | ||||||||
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 10.97% |
| 索菲爾(SOFR) |
| 5.50% |
| 02/2028 |
| 7.4 | ||||||||
| A系列裝置 |
| 2.35% |
| 7.2 | ||||||||||||||
ZBS機械集團聯合投資基金2,有限責任公司 |
| 特拉華州威爾明頓Little Falls Drive 251 19808 |
| 住宅暖通空調和管道服務提供商 |
| 會員權益 |
|
|
| 6.17% |
| 11.5 |
| ||||||
ZenDesk,Inc.,Zoro TopCo,Inc. Zoro TopCo,LP[316] |
| 加利福尼亞州舊金山市989號市場街94103 |
| 基於雲的客户支持解決方案提供商 |
| 第一留置權優先擔保貸款 |
| 11.57%(2.75%PIK) |
| 索菲爾(SOFR) |
| 6.25% |
| 11/2028 |
| 43.5 |
| ||
| A系列優先股 |
| 12.50%PIK |
| 5.45% |
| 32.2 | ||||||||||||
| A類通用單位 |
| 0.04% |
| 2.8 |
[1] | 除非另有説明,否則所有利息均以現金支付。我們投資組合公司的大部分浮動利率貸款的利息可能由SOFR或備用基本利率(通常基於聯邦基金利率或最優惠利率)確定,借款人可以選擇每天(D)、每月(M)、雙月(B)、季度(Q)或半年(S)重置。對於每筆此類貸款,我們都提供了截至2024年3月31日的現行利率。 |
[2] | 所持認股權證或可轉換優先股的百分比代表我們在完全稀釋的基礎上可能擁有的普通股的百分比,假設我們行使我們的認股權證或將我們的優先股轉換為普通股。 |
[3] | 根據《投資公司法》的定義,我們是該投資組合公司的“附屬公司”,因為我們擁有該投資組合公司5%或更多的未償還有投票權證券。 |
[4] | 根據《投資公司法》的定義,我們是這個投資組合公司的“附屬公司”,因為我們擁有投資組合公司5%或更多的未償還有投票權證券,或者我們有權控制該投資組合公司的管理或政策(包括通過管理協議)。此外,根據《投資公司法》的定義,我們“控制”該投資組合公司是因為我們擁有該投資組合公司超過25%的未償還有投票權證券,或者我們有權控制該投資組合公司的管理或政策(包括通過管理協議)。 |
[5] | 該投資組合公司不是《投資公司法》第55(a)條規定的合格資產。根據《投資公司法》,公司不得收購任何非合格資產,除非在收購時,合格資產至少佔公司總資產的70%。根據《投資公司法》第55(a)條,24% |
65
目錄表
截至2024年3月31日,公司的總資產由公允價值投資和被視為“非合格資產”的其他資產代表。 |
[6] | 截至2024年3月31日,13.9美元的總承付款中有13.9美元仍未提取 |
[7] | 截至2024年3月31日,10.4美元總承付款中的10.0美元仍未提取 |
[8] | 截至2024年3月31日,15.2美元的總承付款中仍有5.4美元未提取 |
[9] | 截至2024年3月31日,在6.9美元的總承諾額中,仍有6.9美元未提取 |
[10] | 截至2024年3月31日,4.1美元的總承諾額中仍有0.0美元未提取 |
[11] | 截至2024年3月31日,在3.6美元的總承諾額中,仍有3.6美元未提取 |
[12] | 截至2024年3月31日,在16.0美元的總承付款中,仍有16.0美元未提取 |
[13] | 截至2024年3月31日,0.4美元的總承諾額中仍有0.4美元未提取 |
[14] | 截至2024年3月31日,在24.5美元的總承付款中,仍有24.5美元未提取 |
[15] | 截至2024年3月31日,12.1美元的總承付款中仍有12.1美元未提取 |
[16] | 截至2024年3月31日,1.8美元的總承諾額中有1.6美元尚未提取 |
[17] | 截至2024年3月31日,在5.2美元的總承付款中,仍有4.9美元未提取 |
[18] | 截至2024年3月31日,1.9美元的總承付款中仍有1.9美元未提取 |
[19] | 截至2024年3月31日,11.4美元的總承諾額中有11.4美元仍未提取 |
[20] | 截至2024年3月31日,4.5美元的總承諾額中有1.2美元尚未提取 |
[21] | 截至2024年3月31日,在6.3美元的總承付款中,仍有6.3美元未提取 |
[22] | 截至2024年3月31日,1.4美元的總承諾額中有1.4美元尚未提取 |
[23] | 截至2024年3月31日,在0.1美元的總承諾額中,0.1美元仍未提取 |
[24] | 截至2024年3月31日,在23.9美元的總承付款中,仍有20.6美元未提取 |
[25] | 截至2024年3月31日,在0.1美元的總承諾額中,0.1美元仍未提取 |
[26] | 截至2024年3月31日,9.6美元總承諾額中的9.0美元仍未提取 |
[27] | 截至2024年3月31日,在0.1美元的總承諾額中,0.1美元仍未提取 |
[28] | 截至2024年3月31日,在2.8美元的總承諾額中,仍有2.8美元未提取 |
[29] | 截至2024年3月31日,在4.6美元的總承諾額中,仍有4.6美元未提取 |
[30] | 截至2024年3月31日,11.1美元的總承付款中仍有11.1美元未提取 |
[31] | 截至2024年3月31日,27.7美元的總承諾額中有27.7美元尚未提取 |
[32] | 截至2024年3月31日,在2.5美元的總承付款中,仍有2.5美元未提取 |
[33] | 截至2024年3月31日,7.8美元的總承諾額中仍有6.9美元未提取 |
[34] | 截至2024年3月31日,6.2美元的總承付款中仍有5.1美元未提取 |
[35] | 截至2024年3月31日,10.2美元的總承諾額中有10.2美元仍未提取 |
[36] | 截至2024年3月31日,在46.3美元的總承付款中,仍有34.4美元未提取 |
[37] | 截至2024年3月31日,在2.7美元的總承諾額中,有2.7美元尚未提取 |
[38] | 截至2024年3月31日,在5.3美元的總承付款中,仍有5.3美元未提取 |
[39] | 截至2024年3月31日,在3.9美元的總承諾額中,有3.9美元尚未提取 |
[40] | 截至2024年3月31日,14.2美元的總承付款中仍有14.2美元未提取 |
[41] | 截至2024年3月31日,在57.8美元的總承付款中,仍有56.5美元未提取 |
[42] | 截至2024年3月31日,3.4美元的總承諾額中有3.4美元尚未提取 |
[43] | 截至2024年3月31日,在0.9美元的總承諾額中,0.9美元仍未提取 |
[44] | 截至2024年3月31日,在58.5美元的總承付款中,仍有52.3美元未提取 |
[45] | 截至2024年3月31日,8.7美元的總承諾額中有8.7美元仍未提取 |
[46] | 截至2024年3月31日,在1.7美元的總承付款中,仍有0.5美元未提取 |
66
目錄表
[47] | 截至2024年3月31日,在3.0美元的總承付款中,仍有2.9美元未提取 |
[48] | 截至2024年3月31日,在2.5美元的總承付款中,仍有2.5美元未提取 |
[49] | 截至2024年3月31日,1.5美元的總承諾額中仍有1.5美元未提取 |
[50] | 截至2024年3月31日,在2.3美元的總承諾額中,有2.3美元尚未提取 |
[51] | 截至2024年3月31日,在2.7美元的總承諾額中,有2.7美元尚未提取 |
[52] | 截至2024年3月31日,17.7美元的總承諾額中有17.7美元仍未提取 |
[53] | 截至2024年3月31日,4.4美元的總承諾額中有4.4美元尚未提取 |
[54] | 截至2024年3月31日,在4.2美元的總承諾額中,有4.2美元尚未提取 |
[55] | 截至2024年3月31日,1.5美元的總承諾額中仍有1.5美元未提取 |
[56] | 截至2024年3月31日,在2.3美元的總承諾額中,有2.3美元尚未提取 |
[57] | 截至2024年3月31日,15.3美元的總承諾額中有5.7美元尚未提取 |
[58] | 截至2024年3月31日,1.2美元的總承諾額中有1.2美元尚未提取 |
[59] | 截至2024年3月31日,在5.0美元的總承付款中,仍有5.0美元未提取 |
[60] | 截至2024年3月31日,9.5美元的總承諾額中仍有0.0美元未提取 |
[61] | 截至2024年3月31日,12.3美元的總承諾額中有12.3美元尚未提取 |
[62] | 截至2024年3月31日,在9.5美元的總承付款中,仍有9.5美元未提取 |
[63] | 截至2024年3月31日,在2.7美元的總承諾額中,有2.7美元尚未提取 |
[64] | 截至2024年3月31日,在8.0美元的總承付款中,仍有7.8美元未提取 |
[65] | 截至2024年3月31日,在1.0美元的總承諾額中,仍有1.0美元未提取 |
[66] | 截至2024年3月31日,19.0美元的總承付款中仍有19.0美元未提取 |
[67] | 截至2024年3月31日,21.7美元的總承諾額中有21.7美元尚未提取 |
[68] | 截至2024年3月31日,6.3美元的總承付款中仍有3.1美元未提取 |
[69] | 截至2024年3月31日,在3.5美元的總承付款中,仍有3.4美元未提取 |
[70] | 截至2024年3月31日,在2.4美元的總承付款中,仍有2.4美元未提取 |
[71] | 截至2024年3月31日,在3.6美元的總承付款中,仍有2.9美元未提取 |
[72] | 截至2024年3月31日,1.9美元的總承付款中仍有0.0美元未提取 |
[73] | 截至2024年3月31日,38.5美元的總承諾額中仍有38.5美元未提取 |
[74] | 截至2024年3月31日,在3.1美元的總承付款中,仍有3.1美元未提取 |
[75] | 截至2024年3月31日,11.2美元的總承諾額中仍有1.4美元未提取 |
[76] | 截至2024年3月31日,在1.8美元的總承付款中,仍有0.9美元未提取 |
[77] | 截至2024年3月31日,在2.3美元的總承諾額中,有2.3美元尚未提取 |
[78] | 截至2024年3月31日,在38.9美元的總承付款中,仍有38.9美元未提取 |
[79] | 截至2024年3月31日,在0.1美元的總承諾額中,0.1美元仍未提取 |
[80] | 截至2024年3月31日,38.7美元的總承諾額中仍有36.9美元未提取 |
[81] | 截至2024年3月31日,在0.9美元的總承諾額中,0.9美元仍未提取 |
[82] | 截至2024年3月31日,在0.1美元的總承諾額中,0.1美元仍未提取 |
[83] | 截至2024年3月31日,1.9美元的總承諾額中有1.7美元尚未提取 |
[84] | 截至2024年3月31日,總承諾額5.1美元中的4.1美元仍未提取 |
[85] | 截至2024年3月31日,17.6美元的總承諾額中有17.6美元仍未提取 |
[86] | 截至2024年3月31日,16.5美元的總承諾額中有11.6美元尚未提取 |
[87] | 截至2024年3月31日,在1.8美元的總承諾額中,仍有1.8美元未提取 |
[88] | 截至2024年3月31日,10.5美元的總承諾額中有10.5美元仍未提取 |
[89] | 截至2024年3月31日,在74.4美元的總承付款中,仍有11.4美元未提取 |
67
目錄表
[90] | 截至2024年3月31日,在0.3美元的總承付款中,仍有0.3美元未提取 |
[91] | 截至2024年3月31日,在2.2美元的總承付款中,仍有1.2美元未提取 |
[92] | 截至2024年3月31日,9.3美元的總承諾額中有9.3美元仍未提取 |
[93] | 截至2024年3月31日,在6.6美元的總承付款中,仍有6.6美元未提取 |
[94] | 截至2024年3月31日,10.8美元的總承諾額中有10.8美元仍未提取 |
[95] | 截至2024年3月31日,在0.1美元的總承諾額中,0.1美元仍未提取 |
[96] | 截至2024年3月31日,9.3美元的總承諾額中有9.3美元仍未提取 |
[97] | 截至2024年3月31日,7.1美元的總承諾額中有3.3美元尚未提取 |
[98] | 截至2024年3月31日,在3.9美元的總承諾額中,有3.9美元尚未提取 |
[99] | 截至2024年3月31日,在24.7美元的總承付款中,仍有23.0美元未提取 |
[100] | 截至2024年3月31日,4.1美元的總承諾額中仍有0.0美元未提取 |
[101] | 截至2024年3月31日,在3.5美元的總承諾額中,仍有2.8美元未提取 |
[102] | 截至2024年3月31日,7.3美元的總承付款中仍有0.0美元未提取 |
[103] | 截至2024年3月31日,6.4美元的總承諾額中有6.4美元尚未提取 |
[104] | 截至2024年3月31日,13.8美元的總承諾額中有13.8美元尚未提取 |
[105] | 截至2024年3月31日,8.3美元的總承諾額中仍有7.5美元未提取 |
[106] | 截至2024年3月31日,在9.5美元的總承付款中,仍有9.5美元未提取 |
[107] | 截至2024年3月31日,1.4美元的總承諾額中有0.2美元尚未提取 |
[108] | 截至2024年3月31日,15.0美元的總承諾額中仍有11.0美元未提取 |
[109] | 截至2024年3月31日,1.1美元的總承諾額中有0.2美元尚未提取 |
[110] | 截至2024年3月31日,28.0美元的總承諾額中仍有5.7美元未提取 |
[111] | 截至2024年3月31日,1.4美元的總承諾額中有1.4美元尚未提取 |
[112] | 截至2024年3月31日,在1.8美元的總承諾額中,仍有1.8美元未提取 |
[113] | 截至2024年3月31日,12.8美元的總承諾額中有12.8美元仍未提取 |
[114] | 截至2024年3月31日,5.1美元的總承諾額中有5.1美元尚未提取 |
[115] | 截至2024年3月31日,17.9美元的總承諾額中有17.9美元仍未提取 |
[116] | 截至2024年3月31日,在0.5美元的總承付款中,仍有0.5美元未提取 |
[117] | 截至2024年3月31日,14.5美元的總承諾額中有1.6美元尚未提取 |
[118] | 截至2024年3月31日,在2.5美元的總承付款中,仍有2.5美元未提取 |
[119] | 截至2024年3月31日,承諾總額為8.2美元,其中2.7美元仍未提取 |
[120] | 截至2024年3月31日,在16.0美元的總承付款中,仍有16.0美元未提取 |
[121] | 截至2024年3月31日,承諾總額為33.2美元,其中33.2美元仍未提取 |
[122] | 截至2024年3月31日,承諾總額為9.6美元,其中9.1美元仍未提取 |
[123] | 截至2024年3月31日,承諾總額為27.4美元,其中25.2美元仍未提取 |
[124] | 截至2024年3月31日,在0.1美元的總承諾額中,0.1美元仍未提取 |
[125] | 截至2024年3月31日,承諾總額為6.5美元,其中6.5美元仍未提取 |
[126] | 截至2024年3月31日,在3.6美元的總承諾額中,仍有3.6美元未提取 |
[127] | 截至2024年3月31日,總承諾4.3美元中的4.3美元仍未提取 |
[128] | 截至2024年3月31日,總承諾3.0美元中的3.0美元仍未提取 |
[129] | 截至2024年3月31日,總承諾12.9美元中仍有12.9美元未提取 |
[130] | 截至2024年3月31日,總承諾1.2美元中仍有0.0美元未提取 |
[131] | 截至2024年3月31日,7.5美元的總承諾中仍有7.5美元未提取 |
[132] | 截至2024年3月31日,在2.5美元的總承付款中,仍有2.5美元未提取 |
68
目錄表
[133] | 截至2024年3月31日,3.4美元的總承諾額中有3.4美元尚未提取 |
[134] | 截至2024年3月31日,總承諾22.0美元中仍有14.5美元未提取 |
[135] | 截至2024年3月31日,在24.5美元的總承付款中,仍有24.5美元未提取 |
[136] | 截至2024年3月31日,7.2美元的總承諾中仍有6.9美元未提取 |
[137] | 截至2024年3月31日,總承諾4.0美元中的4.0美元仍未提取 |
[138] | 截至2024年3月31日,在5.8美元的總承付款中,仍有5.6美元未提取 |
[139] | 截至2024年3月31日,在15.0美元的總承付款中,仍有12.9美元未提取 |
[140] | 截至2024年3月31日,7.5美元的總承諾中仍有7.5美元未提取 |
[141] | 截至2024年3月31日,10.1美元的總承付款中有9.8美元尚未提取 |
[142] | 截至2024年3月31日,5.2美元的總承諾額中有5.2美元尚未提取 |
[143] | 截至2024年3月31日,90.7美元的總承諾額中有90.7美元仍未提取 |
[144] | 截至2024年3月31日,在9.5美元的總承付款中,仍有9.3美元未提取 |
[145] | 截至2024年3月31日,在2.2美元的總承付款中,仍有2.1美元未提取 |
[146] | 截至2024年3月31日,10.0美元的總承諾額中仍有10.0美元未提取 |
[147] | 截至2024年3月31日,13.3美元的總承諾額中有4.7美元尚未提取 |
[148] | 截至2024年3月31日,在2.0美元的總承付款中,仍有2.0美元未提取 |
[149] | 截至2024年3月31日,1.1美元的總承諾額中有1.1美元尚未提取 |
[150] | 截至2024年3月31日,14.8美元的總承付款中仍有13.5美元未提取 |
[151] | 截至2024年3月31日,13.7美元的總承付款中有13.7美元尚未提取 |
[152] | 截至2024年3月31日,在4.8美元的總承付款中,仍有4.8美元未提取 |
[153] | 截至2024年3月31日,14.4美元的總承諾額中有6.3美元尚未提取 |
[154] | 截至2024年3月31日,9.1美元的總承付款中有4.7美元尚未提取 |
[155] | 截至2024年3月31日,5.7美元的總承諾額中有0.7美元尚未提取 |
[156] | 截至2024年3月31日,在30.5美元的總承付款中,仍有23.6美元未提取 |
[157] | 截至2024年3月31日,在5.0美元的總承付款中,仍有1.3美元未提取 |
[158] | 截至2024年3月31日,在3.1美元的總承付款中,仍有3.1美元未提取 |
[159] | 截至2024年3月31日,總承諾8.0美元中的8.0美元仍未提取 |
[160] | 截至2024年3月31日,總承諾10.4美元中仍有10.4美元未提取 |
[161] | 截至2024年3月31日,總承諾1.6美元中的1.4美元仍未提取 |
[162] | 截至2024年3月31日,總承諾19.7美元中仍有5.3美元未提取 |
[163] | 截至2024年3月31日,承諾總額為40.7美元,其中40.7美元仍未提取 |
[164] | 截至2024年3月31日,1.5美元的總承諾額中仍有1.5美元未提取 |
[165] | 截至2024年3月31日,在2.3美元的總承諾額中,有2.3美元尚未提取 |
[166] | 截至2024年3月31日,5.1美元的總承諾中仍有4.4美元未提取 |
[167] | 截至2024年3月31日,總承諾3.7美元中的3.4美元仍未提取 |
[168] | 截至2024年3月31日,總承諾17.2美元中仍有7.5美元未提取 |
[169] | 截至2024年3月31日,在3.1美元的總承付款中,仍有3.1美元未提取 |
[170] | 截至2024年3月31日,在2.0美元的總承付款中,仍有2.0美元未提取 |
[171] | 截至2024年3月31日,7.0美元的總承諾中有1.9美元仍未提取 |
[172] | 截至2024年3月31日,6.4美元的總承諾額中有6.4美元尚未提取 |
[173] | 截至2024年3月31日,承諾總額為32.9美元,其中9.9美元仍未提取 |
[174] | 截至2024年3月31日,總承諾4.5美元中的4.5美元仍未提取 |
[175] | 截至2024年3月31日,承諾總額為6.9美元,其中6.7美元仍未提取 |
69
目錄表
[176] | 截至2024年3月31日,總承諾11.6美元中仍有11.6美元未提取 |
[177] | 截至2024年3月31日,承諾總額為4.1美元,其中4.1美元仍未提取 |
[178] | 截至2024年3月31日,15.8美元的總承諾額中有15.8美元尚未提取 |
[179] | 截至2024年3月31日,在8.0美元的總承付款中,仍有7.2美元未提取 |
[180] | 截至2024年3月31日,12.6美元的總承諾額中仍有9.5美元未提取 |
[181] | 截至2024年3月31日,在3.6美元的總承付款中,仍有0.0美元未提取 |
[182] | 截至2024年3月31日,1.2美元的總承諾額中有1.1美元尚未提取 |
[183] | 截至2024年3月31日,6.3美元的總承付款中仍有6.1美元未提取 |
[184] | 截至2024年3月31日,在6.1美元的總承付款中,仍有6.1美元未提取 |
[185] | 截至2024年3月31日,在3.0美元的總承付款中,仍有2.4美元未提取 |
[186] | 截至2024年3月31日,在23.8美元的總承付款中,仍有23.0美元未提取 |
[187] | 截至2024年3月31日,12.6美元的總承付款中有12.4美元尚未提取 |
[188] | 截至2024年3月31日,13.8美元的總承諾額中有13.8美元尚未提取 |
[189] | 截至2024年3月31日,在2.4美元的總承付款中,仍有2.4美元未提取 |
[190] | 截至2024年3月31日,12.8美元的總承諾額中有9.6美元尚未提取 |
[191] | 截至2024年3月31日,12.5美元的總承付款中有9.9美元尚未提取 |
[192] | 截至2024年3月31日,2.7美元的總承諾額中仍有1.0美元未提取 |
[193] | 截至2024年3月31日,2.5美元的總承諾額中仍有0.4美元未提取 |
[194] | 截至2024年3月31日,在7.0美元的總承付款中,仍有5.7美元未提取 |
[195] | 截至2024年3月31日,在4.9美元的總承付款中,仍有4.5美元未提取 |
[196] | 截至2024年3月31日,9.1美元的總承諾額中有7.8美元尚未提取 |
[197] | 截至2024年3月31日,在4.8美元的總承付款中,仍有4.8美元未提取 |
[198] | 截至2024年3月31日,在0.9美元的總承諾額中,0.9美元仍未提取 |
[199] | 截至2024年3月31日,總承諾7.2美元中仍有7.2美元未提取 |
[200] | 截至2024年3月31日,承諾總額為16.4美元,其中15.4美元仍未提取 |
[201] | 截至2024年3月31日,在0.1美元的總承諾額中,0.1美元仍未提取 |
[202] | 截至2024年3月31日,總承諾15.0美元中的15.0美元仍未提取 |
[203] | 截至2024年3月31日,總承諾8.1美元中的8.0美元仍未提取 |
[204] | 截至2024年3月31日,總承諾1.5美元中的1.4美元仍未提取 |
[205] | 截至2024年3月31日,1.9美元的總承諾額中有1.7美元尚未提取 |
[206] | 截至2024年3月31日,總承諾2.2美元中的2.2美元仍未提取 |
[207] | 截至2024年3月31日,在2.7美元的總承諾額中,有2.7美元尚未提取 |
[208] | 截至2024年3月31日,承諾總額為6.7美元,其中6.5美元仍未提取 |
[209] | 截至2024年3月31日,總承諾1.2美元中的1.0美元仍未提取 |
[210] | 截至2024年3月31日,總承諾20.0美元中的20.0美元仍未提取 |
[211] | 截至2024年3月31日,總承諾11.6美元中仍有11.6美元未提取 |
[212] | 截至2024年3月31日,總承諾2.3美元中的1.1美元仍未提取 |
[213] | 截至2024年3月31日,總承諾14.6美元中仍有14.6美元未提取 |
[214] | 截至2024年3月31日,7.5美元的總承諾中仍有7.5美元未提取 |
[215] | 截至2024年3月31日,在2.0美元的總承付款中,仍有2.0美元未提取 |
[216] | 截至2024年3月31日,承諾總額0.7美元中的0.7美元仍未提取 |
[217] | 截至2024年3月31日,在2.7美元的總承諾額中,有2.7美元尚未提取 |
[218] | 截至2024年3月31日,49.4美元的總承諾額中有49.4美元仍未提取 |
70
目錄表
[219] | 截至2024年3月31日,57.5美元的總承諾額中仍有56.0美元未提取 |
[220] | 截至2024年3月31日,0.2美元的總承諾額中有0.2美元尚未提取 |
[221] | 截至2024年3月31日,0.3美元的總承諾額中仍有0.0美元未提取 |
[222] | 截至2024年3月31日,12.3美元的總承付款中仍有11.8美元未提取 |
[223] | 截至2024年3月31日,14.4美元的總承諾額中有14.4美元仍未提取 |
[224] | 截至2024年3月31日,在3.5美元的總承諾額中,仍有3.0美元未提取 |
[225] | 截至2024年3月31日,在5.0美元的總承付款中,仍有4.9美元未提取 |
[226] | 截至2024年3月31日,15.9美元的總承諾額中有15.9美元尚未提取 |
[227] | 截至2024年3月31日,0.4美元的總承諾額中仍有0.4美元未提取 |
[228] | 截至2024年3月31日,20.1美元的總承付款中仍有20.1美元未提取 |
[229] | 截至2024年3月31日,在0.1美元的總承諾額中,0.1美元仍未提取 |
[230] | 截至2024年3月31日,1.1美元的總承諾額中有1.1美元尚未提取 |
[231] | 截至2024年3月31日,5.5美元的總承付款中仍有3.4美元未提取 |
[232] | 截至2024年3月31日,在3.1美元的總承付款中,仍有3.1美元未提取 |
[233] | 截至2024年3月31日,在6.2美元的總承付款中,仍有0.6美元未提取 |
[234] | 截至2024年3月31日,13.5美元的總承付款中仍有9.1美元未提取 |
[235] | 截至2024年3月31日,在3.6美元的總承諾額中,仍有3.6美元未提取 |
[236] | 截至2024年3月31日,14.9美元的總承諾額中有14.9美元仍未提取 |
[237] | 截至2024年3月31日,在1.6美元的總承諾額中,有1.6美元尚未提取 |
[238] | 截至2024年3月31日,1.1美元的總承諾額中仍有0.5美元未提取 |
[239] | 截至2024年3月31日,在2.7美元的總承諾額中,有2.7美元尚未提取 |
[240] | 截至2024年3月31日,2.8美元的總承諾額中仍有1.5美元未提取 |
[241] | 截至2024年3月31日,4.4美元的總承諾額中仍有3.5美元未提取 |
[242] | 截至2024年3月31日,4.4美元的總承諾額中有4.4美元尚未提取 |
[243] | 截至2024年3月31日,在2.1美元的總承付款中,仍有0.5美元未提取 |
[244] | 截至2024年3月31日,8.7美元的總承付款中有5.1美元尚未提取 |
[245] | 截至2024年3月31日,在8.3美元的總承付款中,仍有8.3美元未提取 |
[246] | 截至2024年3月31日,47.1美元的總承付款中仍有6.2美元未提取 |
[247] | 截至2024年3月31日,在6.9美元的總承付款中,仍有6.1美元未提取 |
[248] | 截至2024年3月31日,在3.8美元的總承諾額中,有3.8美元尚未提取 |
[249] | 截至2024年3月31日,在7.3美元的總承付款中,仍有0.8美元未提取 |
[250] | 截至2024年3月31日,0.9美元總承諾額中的0.7美元仍未提取 |
[251] | 截至2024年3月31日,1.3美元的總承諾額中仍有1.0美元未提取 |
[252] | 截至2024年3月31日,在4.6美元的總承諾額中,仍有4.6美元未提取 |
[253] | 截至2024年3月31日,2.9美元的總承諾額中有2.9美元尚未提取 |
[254] | 截至2024年3月31日,2.5美元的總承諾額中有0.7美元尚未提取 |
[255] | 截至2024年3月31日,15.9美元的總承付款中有5.1美元尚未提取 |
[256] | 截至2024年3月31日,11.4美元的總承諾額中有11.4美元仍未提取 |
[257] | 截至2024年3月31日,15.2美元的總承付款中仍有15.2美元未提取 |
[258] | 截至2024年3月31日,承諾總額22.5美元中的22.5美元仍未提取 |
[259] | 截至2024年3月31日,總承諾4.0美元中的4.0美元仍未提取 |
[260] | 截至2024年3月31日,承諾總額為6.5美元,其中4.3美元仍未提取 |
[261] | 截至2024年3月31日,0.1美元的總承諾中的0.0美元仍未提取 |
71
目錄表
[262] | 截至2024年3月31日,總承諾2.1美元中的2.1美元仍未提取 |
[263] | 截至2024年3月31日,在3.8美元的總承諾額中,有3.8美元尚未提取 |
[264] | 截至2024年3月31日,2.0美元的總承諾中有1.7美元仍未提取 |
[265] | 截至2024年3月31日,總承諾2.5美元中的2.3美元仍未提取 |
[266] | 截至2024年3月31日,總承諾15.5美元中仍有15.5美元未提取 |
[267] | 截至2024年3月31日,在2.8美元的總承諾額中,仍有2.8美元未提取 |
[268] | 截至2024年3月31日,總承諾18.5美元中的18.0美元仍未提取 |
[269] | 截至2024年3月31日,3.0美元的總承諾中有1.5美元仍未提取 |
[270] | 截至2024年3月31日,承諾總額為6.0美元,其中5.4美元仍未提取 |
[271] | 截至2024年3月31日,75.0美元的總承諾中仍有0.0美元未提取 |
[272] | 截至2024年3月31日,總承諾7.0美元中的3.0美元仍未提取 |
[273] | 截至2024年3月31日,在4.2美元的總承諾額中,有4.2美元尚未提取 |
[274] | 截至2024年3月31日,總承諾4.0美元中的4.0美元仍未提取 |
[275] | 截至2024年3月31日,總承諾13.5美元中仍有13.5美元未提取 |
[276] | 截至2024年3月31日,2.5美元的總承諾中有1.7美元仍未提取 |
[277] | 截至2024年3月31日,在16.0美元的總承付款中,仍有16.0美元未提取 |
[278] | 截至2024年3月31日,在6.1美元的總承付款中,仍有6.1美元未提取 |
[279] | 截至2024年3月31日,1.1美元的總承諾額中有1.1美元尚未提取 |
[280] | 截至2024年3月31日,總承諾13.7美元中仍有5.1美元未提取 |
[281] | 截至2024年3月31日,總承諾1.3美元中仍有0.9美元未提取 |
[282] | 截至2024年3月31日,總承諾5.6美元中的5.6美元仍未提取 |
[283] | 截至2024年3月31日,7.7美元的總承諾中仍有7.3美元未提取 |
[284] | 截至2024年3月31日,承諾總額為6.0美元,其中3.9美元仍未提取 |
[285] | 截至2024年3月31日,承諾總額0.6美元中的0.6美元仍未提取 |
[286] | 截至2024年3月31日,總承諾11.0美元中仍有6.6美元未提取 |
[287] | 截至2024年3月31日,總承諾18.4美元中仍有18.1美元未提取 |
[288] | 截至2024年3月31日,承諾總額0.7美元中的0.7美元仍未提取 |
[289] | 截至2024年3月31日,10.2美元的總承諾額中有10.2美元仍未提取 |
[290] | 截至2024年3月31日,總承諾4.6美元中的4.1美元仍未提取 |
[291] | 截至2024年3月31日,在4.2美元的總承諾額中,有4.2美元尚未提取 |
[292] | 截至2024年3月31日,承諾總額為9.9美元,其中9.9美元仍未提取 |
[293] | 截至2024年3月31日,10.2美元的總承諾額中有10.2美元仍未提取 |
[294] | 截至2024年3月31日,總承諾8.0美元中仍有7.3美元未提取 |
[295] | 截至2024年3月31日,承諾總額22.5美元中的22.5美元仍未提取 |
[296] | 截至2024年3月31日,總承諾7.1美元中仍有7.1美元未提取 |
[297] | 截至2024年3月31日,總承諾18.9美元中仍有18.9美元未提取 |
[298] | 截至2024年3月31日,承諾總額13.2美元中仍有13.2美元未提取 |
[299] | 截至2024年3月31日,總承諾5.4美元中的5.4美元仍未提取 |
[300] | 截至2024年3月31日,承諾總額為8.1美元,其中8.1美元仍未提取 |
[301] | 截至2024年3月31日,總承諾2.1美元中的1.4美元仍未提取 |
[302] | 截至2024年3月31日,5.1美元的總承諾額中有5.1美元尚未提取 |
[303] | 截至2024年3月31日,承諾總額0.7美元中的0.7美元仍未提取 |
[304] | 截至2024年3月31日,總承諾19.5美元中仍有19.5美元未提取 |
72
目錄表
[305] | 截至2024年3月31日,0.9美元的總承諾中的0.5美元仍未提取 |
[306] | 截至2024年3月31日,承諾總額為3.3美元,其中3.3美元仍未提取 |
[307] | 截至2024年3月31日,總承諾12.0美元中仍有5.2美元未提取 |
[308] | 截至2024年3月31日,6.3美元的總承付款中仍有6.1美元未提取 |
[309] | 截至2024年3月31日,總承諾11.6美元中仍有11.6美元未提取 |
[310] | 截至2024年3月31日,承諾總額13.3美元中仍有13.3美元未提取 |
[311] | 截至2024年3月31日,總承諾3.4美元中的3.3美元仍未提取 |
[312] | 截至2024年3月31日,總承諾16.3美元中仍有0.0美元未提取 |
[313] | 截至2024年3月31日,5.6美元的總承諾中仍有0.0美元未提取 |
[314] | 截至2024年3月31日,5.4美元的總承諾中仍有4.1美元未提取 |
[315] | 截至2024年3月31日,承諾總額為24.2美元,其中19.9美元仍未提取 |
[316] | 截至2024年3月31日,12.8美元的總承諾額中有12.8美元仍未提取 |
73
目錄表
管理
本公司最新股東周年大會委託書及本公司最新年報Form 10-K的“業務”標題下的“建議1:董事選舉”及“公司管治”標題下的資料,在此併入作為參考。
投資組合管理
我們認為阿瑞斯資本管理公司的阿瑞斯美國直接貸款投資委員會的成員是我們的投資組合經理。以下人員擔任投資組合經理,主要負責我們投資組合的日常管理。
名字 |
| 職位 |
| 長度 |
| 主要職業(S)過去5年 |
---|---|---|---|---|---|---|
馬克·阿弗特 | 阿瑞斯信貸集團合夥人兼投資組合經理 | 15 | Mark Affolter是Ares Credit Group的合夥人兼投資組合經理,也是U.S.Direct Lending的聯席主管和Ares的美國Direct Lending投資委員會成員。此外,Mark Affolter還在戰神體育、媒體和娛樂投資委員會任職,並擔任該戰略的聯合負責人。 | |||
邁克爾·J·阿羅蓋蒂 | 公司董事會聯席主席,公司常務副總裁 | 20 | 邁克爾·J·阿羅蓋蒂自2014年10月起擔任本公司常務副董事長總裁,自2014年7月起擔任董事會聯席主席,自2009年2月起擔任本公司董事董事。Michael J Arougheti曾於2013年5月至2014年7月擔任本公司首席執行官,總裁於2004年5月至2013年5月擔任本公司首席執行官。邁克爾·J·阿羅蓋蒂是戰神的聯合創始人兼首席執行官兼總裁,也是董事的一員。他是戰神執行管理委員會的成員。Michael J Arougheti是Ares Credit Group的美國直接貸款和探路者投資委員會、Ares股權收入機會戰略投資組合審查委員會和Ares體育、媒體和娛樂投資委員會的成員。 | |||
R·基普·德維爾 | 董事公司首席執行官;阿瑞斯信貸集團合夥人兼負責人 | 20 | 自2014年7月以來,R.Kipp Deveer一直擔任公司首席執行官,自2015年10月以來,他一直擔任公司董事的董事。R.Kipp Deveer曾於2013年5月至2014年7月擔任本公司總裁。R.Kipp Deveer是董事和戰神的合夥人,並在戰神執行管理委員會任職。R.Kipp Deveer是Ares Credit Group的美國直接貸款、歐洲直接貸款和探路者投資委員會以及Ares保險解決方案投資委員會的成員。R.Kipp Deveer是Ares戰略收益基金(“ASIF”)的利益受託人和董事會主席。 |
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目錄表
名字 |
| 職位 |
| 長度 |
| 主要職業(S)過去5年 |
---|---|---|---|---|---|---|
邁克爾·迪伯 | 阿瑞斯信貸集團合夥人兼投資組合經理 | 16 | 邁克爾·迪伯是Ares Credit Group的合夥人兼美國直接貸款投資組合管理聯席主管。Michael Dieber是Ares Credit Group的美國直接貸款、商業融資和常春藤資產管理投資委員會的成員。 | |||
米切爾·戈爾茨坦 | 本公司聯席總裁;阿瑞斯信貸集團合夥人兼聯席主管 | 19 | 自2014年7月以來,米切爾·戈爾茨坦一直擔任本公司聯席總裁。米切爾·戈爾茨坦此前曾於2013年5月至2014年7月擔任公司執行副總裁總裁。米切爾·戈爾茨坦是阿瑞斯信貸集團的合夥人兼聯席主管。他是戰神執行管理委員會的成員。彼亦為ASIF的權益受託人兼聯席行政總裁及總裁副董事,以及Cion Ares多元化信貸基金(“Cadex”)的權益受託人及投資組合經理。Mitchell Goldstein是Ares Credit Group的美國直接貸款、商業融資、探路者和常青藤資產管理投資委員會、Ares基礎設施債務投資委員會和Ares Asia Direct Lending(澳大利亞)投資委員會的成員。 | |||
吉姆·米勒 | 阿瑞斯信貸集團合夥人兼投資組合經理 | 17 | 吉姆·米勒是阿瑞斯信貸集團的合夥人,是阿瑞斯美國直接貸款戰略的聯席主管,也是阿瑞斯美國直接貸款投資委員會的成員。吉姆·米勒也是戰神體育、媒體和娛樂投資委員會的成員,並擔任該戰略的聯合負責人。吉姆·米勒擔任ASIF的總裁。 | |||
科特·施納貝爾 | 本公司聯席總裁;阿瑞斯信貸集團合夥人兼投資組合經理 | 22 | 自2022年10月起,柯爾特·施納貝爾一直擔任本公司聯席總裁。自2001年加入Ares以來,Kort Schnabel擔任過各種職務,最近擔任的職務包括Ares U.S.Direct Lending的合夥人兼聯席主管以及Ares的美國Direct Lending投資委員會成員。他還擔任戰神體育、媒體和娛樂基金的戰略聯席主管和投資組合經理。 | |||
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目錄表
邁克爾·L·史密斯 | 董事;阿瑞斯信貸集團合夥人兼聯席主管 | 20 | 自2022年10月以來,邁克爾·L·史密斯一直擔任公司的董事。2014年7月至2022年10月,邁克爾·L·史密斯擔任本公司聯席總裁。邁克爾·L·史密斯是阿瑞斯信貸集團的合夥人兼聯席主管,他是阿瑞斯執行管理委員會的成員。Michael L.Smith是Ares Credit Group的美國直接貸款、機會主義信貸和商業金融投資委員會、常青藤資產管理投資委員會、Ares Second Group的私募股權投資委員會和Ares Infrastructure Group的基礎設施機會、氣候基礎設施合作伙伴和基礎設施債務投資委員會的成員。邁克爾·L·史密斯擔任ASIF的利益受託人兼聯席首席執行官,以及Cadex的副總裁和投資組合經理。 |
---|
除Mark Affolter、R.Kipp Deveer、Michael Dieber、Mitchell Goldstein、Jim Miller、Kort Schnabel和Michael L.Smith均為Ares Credit Group合夥人外,上述個人均不主要負責任何其他賬户的日常投資組合管理。所有這些個人都對某些基金和管理賬户負有責任,截至2023年12月31日,這些基金和管理賬户管理的資產約為2848億美元(包括本公司),其中一部分用於計算與此類基金和管理賬户相關的Ares諮詢費。請參閲我們10-K年度報告中的“風險因素-與我們業務相關的風險-存在可能影響我們投資回報的重大潛在利益衝突”。
Mark Affolter、Michael J Arougheti、R.Kipp Deveer、Michael Dieber、Mitchell Goldstein、Jim Miller、Kort Schnabel和Michael L.Smith分別負責交易發起、執行和投資組合管理。除了他們的交易發起、執行和投資組合管理職責外,(1)Michael J Arougheti還以首席執行官和戰神管理公司總裁的身份將部分時間用於公司和行政活動,(2)R.Kipp Deveer還以公司首席執行官和阿瑞斯信貸集團合夥人和負責人的身份將部分時間用於公司和行政活動,(3)米切爾·戈爾茨坦和科特·施納貝爾還以公司聯席總裁和阿瑞斯信貸集團合夥人的身份將部分時間用於公司和行政活動。(4)馬克·阿弗爾特、邁克爾·迪伯、吉姆·米勒和邁克爾·L·史密斯分別是阿瑞斯信貸集團的合夥人。Mark Affolter、Michael J Arougheti、R.Kipp Deveer、Michael Dieber、Mitchell Goldstein、Jim Miller、Kort Schnabel和Michael L.Smith都收到了薪酬方案,其中包括基於我們的業績的固定抽籤和可變激勵薪酬的某種組合。沒有一位投資組合經理從我們那裏獲得任何直接薪酬。
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目錄表
下表列出了基於我們普通股在2024年4月24日的收盤價以及上述每個投資組合經理截至2023年12月31日實益擁有的股票數量的股權證券的美元範圍,除非下文另有説明。
美元匯價區間: | |||
美國證券和股權投資公司在北京成立 | |||
名字 |
| 阿瑞斯和資本(1) | |
馬克·阿弗特 |
| 無 | |
邁克爾·J·阿羅蓋蒂 |
| 100多萬美元 | |
R·基普·德維爾 |
| 100多萬美元 | |
邁克爾·迪伯 | $500,001 – $1,000,000 | ||
米切爾·戈爾茨坦 |
| 100多萬美元 | |
吉姆·米勒 | $100,001 – $500,000 | ||
科特·施納貝爾 |
| 無 | |
邁克爾·L·史密斯 |
| 100多萬美元 |
(1) | 美元範圍如下:無、1-10,000美元、10,001-50,000美元、50,001-100,000美元、100,001-500,000美元、500,001-1,000,000美元或超過1,000,000美元。 |
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目錄表
某些關係和相關交易
在我們最近的股東年會委託書中,“某些關係和相關交易”這一標題下所包含的信息被併入本文作為參考。
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目錄表
控制人和主要股東
據我們所知,截至2024年4月24日,沒有人擁有我們25%或更多的未償還有表決權證券,也沒有人被視為控制我們,這一術語在《投資公司法》中有定義。
下表列出了截至2024年4月24日(除非另有説明),由我們每一位現任董事和被點名的高管、所有董事、高管和某些其他高管作為一個集團以及某些受益所有者實益擁有的普通股股票數量,這是根據這些人向我們提供的信息或公開可獲得的文件。
受益所有權是根據美國證券交易委員會的規則確定的,包括對證券的投票權或投資權。實益擁有本公司普通股5%或以上已發行股份的人士的所有權信息基於附表13D、附表13G、表格13F或該等人士向美國證券交易委員會提交的其他文件以及從該等人士獲得的其他信息。據我們所知,截至2024年3月5日,沒有人擁有我們普通股5%或更多的流通股。除非另有説明,下表中的每個人對他或她實益擁有的我們普通股的所有股份擁有唯一投票權和投資權。
Michael J Arougheti、Joshua M.Bloomstein、R.Kipp Deveer、Mitchell Goldstein、Jana Markowicz、Robert L.Rosen和Michael L.Smith的地址是C/o Ares Capital Corporation,245Park Avenue,44th Floth,New York 10167。麗莎·摩根和佩尼·F·羅爾的地址是C/o Ares Capital Corporation,C/o Ares Capital Corporation,4300 Wilson Blvd.,Suite260,Arlington,VA 22203。其他董事、高管和某些其他高管的地址是C/o Ares Capital Corporation,2000年星光大道,12樓,洛杉磯,加利福尼亞州90067。
金額和費用 | ||||
自然之水 | ||||
受益的企業 | 的百分之 | |||
實益擁有人姓名或名稱 |
| 所有權 |
| 班級(1) |
董事及獲提名的行政人員: |
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|
|
|
感興趣的董事 |
|
|
|
|
邁克爾·J·阿羅蓋蒂 |
| 2,117,815 |
| * |
R·基普·德維爾 |
| 300,000 |
| * |
羅伯特·L·羅森 |
| 48,006 |
| * |
班尼特·羅森塔爾 |
| 130,138 | (2) | * |
邁克爾·L·史密斯 | 240,012 | (3) | * | |
獨立董事 |
|
| ||
安·託瑞·貝茨 |
| 32,000 | (4) | * |
瑪麗·貝絲·漢森 |
| 23,861 | * | |
小Daniel·G·凱利。 |
| 48,354 |
| * |
史蒂文·B·麥基弗 |
| 54,526 |
| * |
邁克爾·K·帕克斯 |
| 29,961 |
| * |
埃裏克·B·西格爾 |
| 52,970 | (5) | * |
獲委任為非董事的行政人員 | ||||
米切爾·戈爾茨坦 |
| 357,191 |
| * |
斯科特·C·萊姆 |
| 34,264 |
| * |
科特·施納貝爾 |
| 15,000 |
| * |
全體董事、行政人員及若干其他高級人員(21人) |
| 3,584,631 | (6) | * |
* | 代表不到1%。 |
(1) | 基於截至2024年4月24日已發行的607,763,554股普通股。 |
(2) | 由貝內特·羅森塔爾通過BAR Holdings間接實益擁有的130,138股普通股組成,貝內特·羅森塔爾是該公司的經理。 |
(3) | 包括(I)151,012股直接擁有的普通股;以及(Ii)89,000股由Michael L.Smith通過信託為其家庭成員的利益間接實益擁有的普通股。 |
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目錄表
(4) | 包括(I)24,000股直接擁有的普通股;(Ii)由Ann Torre Bates通過其配偶間接實益擁有的8,000股普通股。 |
(5) | 包括(I)50,898股直接擁有的普通股;以及(Ii)2,072股由Eric B.Siegel通過其一名子女間接實益擁有的普通股。Eric B.Siegel否認對Eric B.Siegel通過其一名子女間接實益擁有的2,072股普通股的實益所有權,但他的金錢利益除外。 |
(6) | 包括公司高級管理人員所擁有的股份,但不是根據1933年證券法頒佈的S-K條例第402項中定義的“被點名的高級管理人員”。 |
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目錄表
資產淨值的確定
普通股每股資產淨值是通過總資產減去負債的價值除以總流通股數量來確定的。
我們根據我們最新的Form 10-K年度報告和我們最近的Form 10-Q季度報告“關鍵會計政策”標題下的“管理層對運營財務狀況結果的討論和分析-關鍵會計政策”中描述的程序來計算我們的投資價值,這兩項政策被併入本文作為參考。
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目錄表
股息再投資計劃
我們已經採用了股息再投資計劃,規定我們代表股東以現金形式宣佈的任何分配都可以進行再投資,除非股東選擇按以下規定接受現金。因此,如果我們的董事會批准並宣佈現金股息,那麼我們的股東如果沒有選擇退出我們的股息再投資計劃,他們的現金股息將自動再投資於我們普通股的額外股份,而不是收到現金股息。
登記股東不需要採取行動將他們的現金股息再投資於我們普通股的股票。登記股東可選擇收取全部現金股息,方法是以書面形式通知計劃管理人ComputerShare Trust Company,N.A.(“ComputerShare”)以及我們的轉讓代理和登記員,以便計劃管理人在董事會為向股東分紅而確定的記錄日期之前收到該通知。計劃管理人將為每個沒有選擇接受現金股息的股東設立一個通過股息再投資計劃獲得的股票賬户,並以非證明形式持有這些股票。如果參與股息再投資計劃的股東在記錄日期前10天內收到書面請求,計劃管理人將不再將零碎股份記入參與者的賬户,而是為任何零碎股份開具支票。
股票由經紀人或其他金融中介機構持有的股東,可以通過通知其經紀人或其他金融中介機構他們的選擇而獲得現金股息。
為了實施股息再投資計劃,我們可以使用新發行的股票,也可以在適用法律允許的範圍內在公開市場購買股票,無論我們的股票是以、高於或低於資產淨值交易。如果新發行的股票用於實施股利再投資計劃,向股東發行的股票數量應通過向該股東支付的股息總額除以我們的普通股在股息支付日在納斯達克全球精選市場的正常交易結束時的每股市場價格來確定。當日每股市場價為該類股票在納斯達克全球精選市場的收盤價,如果當天沒有報告出售,則為其報告的出價和要約價格的平均值。為實施股利再投資計劃而在公開市場購買股票的,向股東發行的股票數量,應以支付給該股東的現金股利金額除以計劃管理人在公開市場購買的與股利有關的所有股票的加權平均每股價格來確定。在確定增發股票的每股價值並列出我們股東的選擇之前,不能確定在支付股息後我們普通股的流通股數量。
參與股息再投資計劃的股東不收取經紀手續費或其他費用。該計劃下的計劃管理人費用由我們支付。如果參與者在終止前通知計劃管理員,選擇讓計劃管理員出售計劃管理員在參與者賬户中持有的部分或全部股份,並將收益匯給參與者,則計劃管理員有權從收益中扣除最高15美元的交易費外加每股0.12美元的手續費。
將現金股息再投資於我們普通股股票的股東,與選擇以現金形式獲得股息的股東一樣,受到相同的美國聯邦、州和地方税收後果。從我們收到的股息中,股東用來確定出售股票收益或損失的初始基準將等於支付給股東的股息的總金額。任何從現金股利再投資中獲得的股票將有一個新的持有期,從股票記入美國股東賬户的次日起計。請參閲下面的“某些重要的美國聯邦所得税考慮事項”。
參與者可以通過其網站通知計劃管理人終止其股息再投資計劃下的賬户Www.Computer Shar.com/Investors,填寫位於報表底部的交易申請表,並將其發送給計劃管理員,地址為路易斯維爾郵政信箱505000,肯塔基州40233-5000,或撥打計劃管理員熱線1-866-365-2497。
吾等可於吾等支付任何股息的任何記錄日期前至少30天向每名參與者郵寄書面通知,終止股息再投資計劃。有關股息再投資計劃的所有信件應通過互聯網發送給計劃管理人,地址為Www.Computer Shar.com/Investors郵寄至肯塔基州路易斯維爾郵政信箱505000號,郵政編碼:40233-5000,或致電1-866365-2497.
有關股息再投資計劃的其他資料,可透過互聯網與計劃管理人聯絡,地址為Www.Computer Shar.com/Investors郵寄至肯塔基州路易斯維爾郵政信箱505000號,郵政編碼:40233-5000,或致電1-866365-2497.
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目錄表
美國聯邦所得税的某些重要考慮因素
以下討論概括了與收購、擁有和處置我們的優先股或普通股有關的某些重要的美國聯邦所得税考慮因素,以及我們作為美國聯邦所得税RIC的資格和税收。這一討論並不是對與此有關的所有税務考慮因素的完整描述。特別是,我們沒有描述與根據美國聯邦所得税法受到特殊對待的某些類型的股東有關的某些考慮因素,包括繳納替代最低税的股東、免税組織、保險公司、被視為美國聯邦所得税合夥企業的股東、證券交易商、選擇使用按市值計價的證券持有量會計方法的證券交易商、養老金計劃和信託基金、金融機構、作為跨境或對衝或轉換交易一部分持有我們的優先股或普通股的人、房地產投資信託基金(REITs)、RICS、功能貨幣不是美元的美國股東(定義見下文)、在美國從事貿易或業務的非美國股東(定義見下文)、不再是美國公民或作為美國居民納税的人、“受控制的外國公司”和被動外國投資公司(“PFIC”)。本摘要僅限於將我們的優先股或普通股作為資本資產持有的股東(在《準則》的含義內),並不針對股東的所有者。本討論基於《準則》、其立法歷史、現有和擬議的美國財政部法規、已公佈的裁決和法院裁決,每個裁決和法院裁決均截至本招股説明書發佈之日,所有這些都可能發生變化,可能具有追溯力,這可能會影響本討論的持續有效性。我們沒有也不會尋求美國國税局就根據本招股説明書或所附招股説明書附錄進行的發行作出任何裁決,除非其中有明確説明。本摘要不討論美國遺產税或贈與税或外國、州或地方税的任何方面。它沒有討論美國聯邦所得税法下的特殊待遇,如果我們投資於免税證券或某些其他投資資產,可能會導致這種待遇。它也沒有討論與其他證券一起登記的單位出售的普通股或優先股的税收問題。
如果我們發行的優先股可轉換為證券或其他財產或優先股,或可轉換為證券或其他財產或優先股,但條款可能與本摘要中描述的條款不同,則該優先股的美國聯邦所得税後果將在相關招股説明書附錄中説明。本摘要不討論投資於我們的認購權、債務證券或代表購買我們優先股、普通股、債務證券的權利的認股權證或投資於我們一種以上證券的單位的後果。此類投資的美國聯邦所得税後果將在相關招股説明書附錄中討論。
美國股票持有人是指為美國聯邦所得税目的而持有的優先股或普通股的受益人:
● | 是美國公民或居民的個人; |
● | 以美國聯邦所得税為目的,在美國或其任何州或哥倫比亞特區的法律或法律下創建或組織的公司或其他實體; |
● | 信託,如果美國境內的法院能夠對其管理行使主要監督,並且一名或多名美國人(如《守則》所定義)有權控制其所有重大決定,或者如果該信託根據適用的美國財政部法規有效地選擇被視為美國聯邦所得税目的的國內信託;或 |
● | 一種財產,其收入應繳納美國聯邦所得税,無論其來源如何。 |
“非美國股東”是指我們的優先股或普通股的實益擁有人,而該優先股或普通股既不是美國股東,也不是美國聯邦所得税中被視為合夥企業的實體。
對我們的優先股或普通股的股票的投資是複雜的,美國對此類投資的税收待遇的某些方面也不確定。税務問題非常複雜,投資於我們的優先股或普通股的股東的税務後果將取決於該股東的具體情況。敦促股東就收購、擁有和處置我們的優先股或普通股所產生的美國聯邦所得税後果、州、地方和外國税法的影響以及任何可能的税法變化的影響諮詢他們的税務顧問。
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目錄表
選舉將作為大米課税
作為商業數據中心,我們已選擇接受並打算以一種方式運作,以使其每年都有資格繼續成為守則所規定的商業數據中心。作為RIC,我們通常不會為我們及時分配(或被視為分配)給股東作為股息的淨普通收入或資本利得支付公司級別的美國聯邦所得税。相反,我們分配(或被認為及時分配)的股息一般將向股東徵税,任何淨營業虧損、外國税收抵免和大多數其他税收屬性通常不會轉嫁給股東。我們將對任何未分配的收入和收益繳納美國聯邦公司級所得税。為了繼續符合RIC的資格,我們必須滿足某些收入來源和資產多樣化的要求(如下所述)。此外,我們必須在每個應納税年度向我們的股東分配至少90%的《準則》(《年度分配要求》)所定義的“投資公司應納税所得額”。此外,由於相關法律可能會改變,遵守一項或多項《商業規則》的要求可能是不可能或不可行的。請參閲我們最新的年度報告Form 10-K中的“風險因素--與我們業務相關的風險--如果我們不能保持我們作為RIC的地位,我們可能需要繳納額外的企業級所得税”,以及“如果我們在收到代表這些收入的現金之前或之前確認收入,我們可能難以根據適用的税收規則支付所需的分配”。
税收是一種米飯
如果我們:
● | 符合RIC的資格;以及 |
● | 滿足年度配送要求; |
那麼,我們將不需要為我們的投資公司應納税所得額和淨資本收益(已實現的長期資本收益超過已實現的短期資本淨虧損)及時分配(或被視為及時分配)給股東的部分繳納美國聯邦所得税。對於未分配(或被視為分配)給股東的任何淨收入或資本利得,我們將按正常的公司税率繳納美國聯邦所得税。
我們將對某些未分配的收入徵收4%的不可抵扣的美國聯邦消費税,除非我們及時分配的金額至少等於(1)每個日曆年普通收入的98%,(2)每個日曆年資本利得淨收入的98.2%和(3)前幾年實現但未分配的任何收入(如果美國聯邦所得税不對此類金額徵收)減去前一年某些超額分配的金額(統稱為“消費税要求”)。我們過去曾為我們收入的一部分繳納過這樣的消費税,預計未來也會如此。
此外,我們處置資產以滿足分銷要求的能力可能受到(1)我們投資組合的非流動性性質和(2)與我們作為RIC地位相關的其他要求的限制,包括多元化測試(定義如下)。如果我們為了滿足年度分配要求、多元化測試或消費税要求而處置資產,我們可能會在某些時候進行這樣的處置,從投資的角度來看,這是不有利的。
為了符合美國聯邦所得税的要求,我們通常必須具備以下條件:
● | 在每個納税年度內,有資格在任何時候被視為BDC; |
● | 在每個課税年度內,本公司總收入的至少90%來自(A)股息、利息、與某些證券貸款有關的付款、出售股票或其他證券或外幣的收益或與我們投資該等股票、證券或外幣的業務有關的其他收入,或(B)來自“合資格上市合夥企業”或“QPTP”(統稱為“90%入息測試”)的權益所得的淨收入;及 |
● | 分散我們的持有量,以便在應納税年度的每個季度末: |
● | 我們資產價值的至少50%由現金、現金等價物、美國政府證券、其他RIC的證券和其他證券組成,就任何發行人而言,這些證券不超過我們資產價值的5%或該發行人未償還有表決權證券的10%;以及 |
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● | 我們資產價值的25%投資於以下證券(美國政府證券或其他RIC的證券除外):(I)一個發行人,(Ii)根據守則由我們控制並從事相同或類似或相關交易或業務的兩個或兩個以上發行人,或(Iii)一個或多個QPTP的證券(統稱為“多元化測試”)。 |
在我們沒有收到相應的現金支付的情況下,我們可能被要求確認美國聯邦所得税的應税收入。例如,如果我們持有根據適用的税收規則被視為具有原始發行貼現的債務義務,或“OID”(如具有“實物支付”利息的債務票據,或者在某些情況下,具有遞增利率或發行了認股權證的債務票據),我們必須在每一年的收入中包括在債務有效期內累積的原始發行貼現的一部分,無論我們在同一納税年度是否收到了代表此類收入的現金。由於任何原始發行折扣或其他應計金額將包括在我們的投資公司應納税所得額的應計年度,我們可能被要求向我們的股東進行分配,以滿足年度分配要求和消費税要求,即使我們不會收到任何相應的現金金額。為了使我們能夠向股東進行足夠的分配,使我們能夠滿足年度分配要求和消費税要求,我們可能需要有時或以對我們的業務不利的價格清算或出售我們的一些資產,籌集額外的股本或債務資本,借入貸款,放棄新的投資機會,或採取其他對我們的業務不利的行動(或無法採取對我們的業務有利的行動)。如果我們借錢,在某些情況下,貸款契約可能會阻止我們宣佈和支付股息。即使我們被授權借入資金和出售資產以滿足分配要求,根據《投資公司法》,我們通常不被允許在我們的債務和優先證券未償還的情況下向我們的股東進行分配,除非滿足某些“資產覆蓋範圍”測試或其他財務契約。對我們支付股息的限制可能會阻止我們達到年度分配要求,因此可能會危及我們作為RIC的徵税資格,或者使我們不得不對未分配收入徵收4%的消費税。
我們投資的投資組合公司可能面臨財務困難,這需要我們計算、修改或以其他方式重組我們在投資組合公司的投資。根據重組的具體條款,任何此類重組都可能導致我們在沒有收到相應現金的情況下確認應税收入,這可能會影響我們滿足年度分配要求或消費税要求的能力,或導致無法使用的資本損失和未來的非現金收入。任何此類重組也可能導致我們收到的資產導致90%收入測試中不符合條件的收入。
我們的某些投資行為可能受到特殊而複雜的美國聯邦所得税條款的約束,這些條款可能包括:(A)不允許、暫停或以其他方式限制某些損失或扣除的免税額,(B)將長期資本收益(目前對非公司納税人徵收的税率較低)轉換為應税較高的短期資本收益或普通收入,(C)將普通虧損或扣除轉換為資本損失(其扣除更有限),(D)對股票或證券的購買或出售被視為發生的時間產生不利影響,(E)不利地改變某些複雜金融交易的特徵,(F)將原本構成合格股息收入的股息視為非合格股息收入,(G)導致我們在沒有收到相應現金支付的情況下確認收入或收益,以及(H)產生不符合90%收入測試條件的收入。我們將監控我們的交易,並可能進行某些税務選擇,以減輕這些條款的影響;然而,我們不能保證我們將有資格進行任何此類税收選擇,或我們所做的任何選擇將完全緩解這些條款的影響。
吾等因購入認股權證而確認的收益或虧損,以及可歸因於該等認股權證失效而產生的任何虧損,一般將視作資本收益或虧損。這種收益或損失通常是長期的或短期的,這取決於我們持有特定權證的時間長短。
我們對非美國證券的投資可能需要繳納非美國所得税、預扣税和其他税。在這種情況下,我們這些證券的收益率將會下降。股東通常無權就我們支付的非美國税款申請美國外國税收抵免或扣減。
如果我們購買了PFIC的股票,我們可能要為從這些股票上收到的任何“超額分配”或從出售這些股票中獲得的收益繳納美國聯邦所得税,即使這些收入是我們作為應税股息分配給我們的股東的。因該等分配或收益而產生的遞延税項,可能須向吾等收取利息性質的額外費用。如果我們投資於基金投資委員會,並根據守則(下稱“優質教育基金”)選擇把基金視為“合資格的選舉基金”,我們將被要求在每年的收入中包括一部分優質教育基金的普通收入和淨資本收益,即使這些收入沒有分配給我們,以代替上述要求。或者,我們可以選擇在每個納税年度結束時按市值計價我們在該PFIC中的股份;在這種情況下,我們將把該等股份價值的任何增加確認為普通收入,並將該等價值的任何減少確認為普通虧損,只要不超過收入中包括的先前增加的幅度。我們能否贏得任何一次選舉都將取決於
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不受我們控制的因素,我們受到可能限制這些選舉的可獲得性或好處的限制。在任一選擇下,我們可能被要求在任何一年確認超過我們從PFIC分配的收入和我們在該年度處置PFIC股票的收益,但這些收入將受到年度分配要求的限制,並將在確定我們是否滿足消費税要求時被考慮在內。
就美國聯邦所得税而言,我們的功能貨幣是美元。根據守則第988節的規定,在我們應計以外幣計價的收入、支出或其他負債與我們實際收取該等收入或支付該等支出或負債之間的一段時間內,因匯率波動而導致的損益可被視為普通收入或虧損。同樣,外幣遠期合同的收益或損失、以外幣計價的債務的處置以及以外幣計價的其他金融交易,在可歸因於購置日和處置日之間匯率波動的範圍內,也可被視為普通收入或損失。
我們確認的一些收入和費用,如管理費,可能不符合90%的收入測試。為了確保這些收入和費用不會因為我們未能達到90%收入測試而取消我們作為RIC的資格,我們可能需要通過一個或多個被視為美國公司的實體確認此類收入或費用,以便繳納美國聯邦所得税。雖然我們預計通過這樣的公司確認這些收入將有助於我們滿足90%收入測試,但不能保證這種結構在美國聯邦所得税中會得到尊重,這可能導致這些收入不被計入滿足90%收入測試。如果這樣的收入數額太大,而我們無法減輕這種影響,可能會導致我們失去RIC的資格。如果像我們預期的那樣,這種結構得到尊重,這些公司將被要求為其收益繳納美國企業所得税,這最終將減少此類收入和費用的收益。
我們扣除超過投資公司應納税所得額的費用的能力有限。如果我們在某一年的支出超過了我們投資公司的應納税所得額,我們將在該年度出現淨運營虧損。然而,我們不允許將淨營業虧損結轉到隨後的幾年,因此這些淨營業虧損通常不會轉嫁給我們的股東。此外,費用只能用於抵消投資公司的應納税所得額,不得用於抵消淨資本利得。作為RIC,我們不能使用任何淨資本損失(即已實現資本損失超過已實現資本收益)來抵消我們投資公司的應納税所得額,但可以無限期地結轉這些損失,並用它們來抵消未來的資本收益。此外,我們的淨業務利息支出扣除一般限於我們的“調整後的應税收入”加上“樓層平面圖融資利息支出”的30%。
未能獲得大米資格
如果我們未能滿足任何應納税年度的90%收入測試或應納税年度任何季度的多元化測試,如果我們有資格獲得救濟撥備,如果我們是由於合理原因而不是故意疏忽,並且如果我們就每一次未能滿足適用要求而支付懲罰性税款,我們仍可能繼續被作為相關應税年度的RIC徵税。此外,還為某些人提供了救濟極小的多樣化要求的失敗,我們在指定的時間內糾正失敗。如果適用的減免條款不可用或不能滿足,我們的所有收入將被繳納公司級所得税,如下所述。我們不能保證,如果我們未能通過90%收入測試或多元化測試,我們是否有資格獲得任何此類減免。
如果我們連續兩年以上未能達到RIC要求,然後尋求重新認證為RIC,我們將被要求為隨後五年期間確認的未實現增值支付公司級税,除非我們做出特別選擇,確認在重新認證時我們資產的任何未實現增值的收益。
如果我們無法獲得RIC治療資格,並且如上所述無法獲得減免,我們將按常規的美國企業聯邦所得税税率對我們的所有應税收入徵税(我們還將繳納任何適用的州和地方税)。我們將不能扣除對股東的分配,也不需要為美國聯邦所得税目的進行分配。分配一般將作為普通股息收入對我們的股東徵税,以我們當前和累積的收益和利潤為限。在該準則的某些限制下,美國公司股東將有資格獲得收到的股息扣除。超過我們當前和累積的收益和利潤的分配將首先被視為股東在其優先股或普通股的股份中的資本回報,而任何剩餘的分配將被視為資本收益。見上文“選擇作為RIC徵税”和“風險因素--與我們業務相關的風險--如果我們不能保持RIC的地位,我們可能需要繳納額外的公司級所得税”,以及“如果我們在收到代表這些收入的現金之前或之前確認收入,我們可能難以根據適用的税收規則支付所需的分配”。下面的討論假設我們有資格成為RIC。
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目錄表
對美國股東的徵税
以下概要概述了投資於我們的優先股和美國股東實益擁有的普通股(定義見上文)的某些重大美國聯邦所得税後果。如果您不是美國股東,則本節不適用於您。
對我們的優先股或普通股的投資是否適合美國股東,將取決於此人的具體情況。美國股東對我們的優先股或普通股的投資可能會產生不利的税收後果。敦促美國股東就投資我們的優先股或普通股的股票在美國的税收後果諮詢他們的税務顧問。
優先股和普通股的分配
我們的分配一般按普通收入或資本利得徵税。在我們支付給非公司美國股東(包括個人)的此類分配可歸因於來自美國公司和某些合格外國公司的股息的範圍內,此類分配(“合格股息”)通常應按適用於長期資本收益的優惠税率向美國股東徵税。如果滿足某些條件,我們支付給美國公司股東的一部分普通股息(但不是資本利得股息)可能有資格獲得股息扣除,前提是我們在應税年度從某些公司收到了股息。然而,預計我們支付的分派一般不會歸因於股息,因此通常不符合適用於合格股息的優惠費率或公司根據準則可獲得的股息收入扣除。美國公司股東可能被要求降低其在我們的優先股或普通股的基礎上的某些“非常股息”,如守則第1059節所定義的。敦促美國公司股東在確定這些規則在他們特定情況下的適用時諮詢他們的税務顧問。我們首先將收益和利潤分配給優先股股東,然後根據資本結構中的優先順序分配給普通股股東。我們投資公司應税收入的分配將作為普通收入向美國股東納税,但以我們當前和累積的收益和利潤為限,無論是以現金支付還是再投資於我們普通股的額外股份。在個人、信託或遺產的情況下,我們的淨資本收益分配被我們正確地報告為“資本利得股息”,將作為長期資本利得對美國股東徵税(根據現行法律,長期資本利得按優惠税率徵税)。無論美國股東持有我們的優先股或普通股的期限如何,也無論股息是以現金支付還是再投資於額外的普通股,情況都是如此。超過我們的收益和利潤的分配將降低美國股東在該美國股東的優先股或普通股中的調整後的税基,在調整後的税基降至零後,將構成該美國股東的資本收益。我們進行的分配超出了我們的收入和利潤,未來可能會繼續這樣做。因此,美國股東將需要考慮我們的分配對該美國股東在我們的優先股或普通股中的調整税基的影響,在他們的個別情況下。
儘管我們目前打算及時分配每個應納税年度的淨資本收益,但我們未來可能會決定保留部分或全部淨資本收益,並可能將保留的金額指定為“視為股息”。在這種情況下,除其他後果外:我們將為留存金額支付美國聯邦企業所得税;每個美國股東將被要求按比例包括他們在被視為分配的收入中的份額,就像它實際上是分配給他們的一樣;美國股東將有權申請等於他們按比例繳納的我們為此支付的税款份額的抵免。扣除此類税項的視為分配淨額將計入美國股東在我們的優先股或普通股中調整後的税基。
為了確定(1)任何年度的年度分派要求是否得到滿足,以及(2)為該年度支付的資本利得股息的金額,在某些情況下,我們可以選擇將在下一個應納税年度支付的股息視為在有關應納税年度支付。如果我們做出這樣的選擇,美國股東仍將被視為在進行分配的納税年度收到股息。然而,我們在任何日曆年的10月、11月或12月宣佈的任何股息,如果在該月的指定日期向登記在冊的股東支付,並在下一年的1月底實際支付,將被視為是由美國股東在宣佈股息的當年12月31日收到的。
我們有能力以股票的形式宣佈大部分股息。只要該股息的一部分以現金支付並且滿足某些要求,整個分配將被視為美國聯邦所得税的股息。因此,即使大部分股息是以我們股票的形式支付的,美國股東也將以與現金股息相同的方式收到股息之日股息公平市場價值的100%徵税。如果股東在分配記錄日期前不久購買我們的優先股或普通股,則股份價格將包括分配價值
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此類美國股東將因分配而納税,即使分配在經濟上代表了他、她或其投資的回報。
來自本行當期及累積收入及利潤的分派將不符合守則第199A節下20%的直通扣除資格,但吾等所賺取的合資格REIT股息可能符合第199A節下20%直通扣減的資格。
出售或以其他方式處置我們的優先股或普通股
如果美國股東出售或以其他方式處置我們的優先股或普通股的股東股份,美國股東一般會確認應税損益。收益或虧損的數額將由美國股東出售或以其他方式出售或處置的優先股或普通股的調整税基與交換收益之間的差額來衡量。如果美國股東持有我們的優先股或普通股超過一年,則此類出售或其他處置產生的任何收益或損失通常將被視為長期資本收益或損失。否則,此類收益或損失將被歸類為短期資本收益或損失。然而,由於出售或處置我們的優先股或普通股的股份而產生的任何資本損失,如果美國股東持有該優先股或普通股的持有期不超過六個月,則在收到的資本利得股息或被視為收到的未分配資本利得的範圍內,將被視為長期資本損失。此外,如果在出售前或出售後30天內購買了基本相同的股票或證券(無論是通過分配的再投資或其他方式),則在出售我們的優先股或普通股時確認的任何損失的全部或部分可能不被允許。
一般來説,個人、信託或遺產的美國股東對其淨資本利得按優惠税率徵税。這一税率低於個人目前應繳納的普通收入的最高税率。美國公司股東目前對淨資本收益繳納美國聯邦所得税,最高税率也適用於普通收入。一年內淨資本損失(即資本損失超過資本收益)的非公司美國股東通常每年可從其正常收入中扣除最多3,000美元的此類損失;非公司美國股東的任何淨資本損失一般超過3,000美元,可根據準則的規定結轉並在隨後的幾年中使用。美國公司股東通常不能在一年內扣除任何淨資本損失,但可以在三年內結轉此類虧損,或在五年內結轉此類虧損。
信息報告和備份扣繳
我們將在每一歷年結束後向我們的每一位美國股東發送一份通知,按每股和每次分配的基礎上提供該年度美國股東的應納税所得額作為普通收入和長期資本利得的金額。此外,每一年度分配的美國聯邦税收狀況通常將向美國國税局報告。根據美國股東的具體情況,分配還可能需要繳納額外的州、地方税和外國税。
我們可能被要求從美國股東(1)未能向我們提供正確的納税人識別號或證明該股東免除備用預扣的所有應税分配中扣繳美國聯邦所得税(“備用預扣”),或(2)美國國税局通知我們該股東須繳納備用預扣的股東。個人的納税人識別碼就是他或她的社保號。備用預扣不是附加税。在備份預扣項下預扣的任何金額都可以抵扣美國股東的美國聯邦所得税義務,而且只要及時向美國國税局提供適當的信息,該股東就有權獲得退款。
對淨投資收入徵收的醫療保險税
非公司的美國股東一般對他們的“淨投資收入”徵收3.8%的聯邦醫療保險附加税,其計算包括利息收入和OID,出售我們的優先股或普通股的任何應税收益,以及我們的優先股或普通股的任何分配(包括任何被認為的分配的金額),只要這些分配被視為股息或資本收益(如上文“美國股東的税收-我們的優先股或普通股的分配”所述)。敦促非公司美國股東諮詢他們的税務顧問,瞭解收購、持有和處置我們的優先股或普通股的影響,以及在他們個人情況下計算“淨投資收益”的影響。
披露某些已確認的損失。
根據美國財政部的規定,如果美國股東在任何一次交易中確認我們的優先股或普通股虧損200萬美元或更多,非公司美國股東或美國公司股東1000萬美元或更多
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在應税年度,該股東必須向國税局提交表格8886的披露聲明。在許多情況下,某些“投資組合證券”的直接股東不受此報告要求的約束,但根據當前的指導,RIC的股權所有者也不例外。根據這些法規,損失應予報告的事實並不影響納税人對損失的處理是否適當的法律確定。未遵守此報告要求的將處以鉅額罰款。各州也可能有類似的報告要求。敦促美國股東諮詢其税務顧問,根據其個人情況確定這些法規的適用性。
對非美國股東徵税
以下討論僅適用於非美國股東。如果您不是美國以外的股東,則此討論不適用於您。
對我們的優先股或普通股的投資是否適合非美國股東,將取決於該股東的具體情況。非美國股東對我們的優先股或普通股的投資可能會產生不利的税收後果,因此可能不適合非美國股東。敦促非美國股東在投資前就收購、持有和處置我們的優先股或普通股的税收後果諮詢他們的税務顧問。
分配、出售或以其他方式處置我們的優先股或普通股
我們的投資公司向非美國股東分配的應税收入將按30%的税率繳納美國預扣税(除非適用的所得税條約降低或取消),除非有例外情況,否則應從我們當前和累計的收益和利潤中支付。
我們的淨資本收益實際或被視為分配給非美國股東,以及非美國股東在出售我們的優先股或普通股時確認的收益,將不需要預扣美國聯邦所得税,通常也不需要繳納美國聯邦所得税,除非非美國股東是個人,在納税年度內已在美國停留183天或更長時間,並且滿足某些其他條件。我們鼓勵我們的優先股或普通股的非美國股東就所得税條約在他們個人情況下的適用性諮詢他們自己的顧問。
一般來説,RICS支付給非美國股東的股息不會被徵收美國來源預扣税,只要股息被指定為“與利息相關的股息”或“短期資本利得股息”。根據這一豁免,與利息相關的股息和短期資本利得股息通常代表利息或短期資本利得的分配,如果這些股息或短期資本利得直接由非美國股東收到,則在源頭上不需要繳納美國預扣税,並且滿足某些其他要求。我們預計我們的部分股息將符合與利息相關的股息的條件,儘管我們不能向您保證符合這種條件的確切比例。
如果我們以假設而不是實際分配的形式分配我們的淨資本收益(我們未來可能會這樣做),非美國股東將有權獲得美國聯邦所得税抵免或退税,相當於我們為被視為已分配的資本利得支付的税款的非美國股東的可分配份額。為了獲得退款,非美國股東必須獲得美國納税人識別號(如果以前沒有獲得)並提交美國聯邦所得税申報單,即使非美國股東不被要求獲得美國納税人識別號或提交美國聯邦所得税申報單。
我們有能力宣佈很大一部分股息是我們普通股的股票。只要此類股息的一部分以現金支付,並滿足某些要求,整個分配將被視為美國聯邦所得税目的的股息。因此,我們的非美國股東將按收到股息之日股息公平市值的100%徵税,徵税方式與現金股息相同(包括適用上述預扣税規則),即使大部分股息是以我們普通股的股票支付的。在這種情況下,我們可能被要求扣留全部或基本上所有我們原本會分配給非美國股東的現金。
信息報告和備份扣繳
除非非美國股東向我們或股息支付代理人提供W-8BEN形式的IRS表格或W-8BEN-E形式的IRS表格(或可接受的替代表格),或以其他方式滿足證明其為非美國股東的文件證據要求,或以其他方式確定免除備用扣繳,否則非美國股東可能被扣繳美國聯邦所得税,並可能受到信息報告和美國聯邦所得税備用扣繳的約束。
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關於財務賬户的扣繳和信息報告
根據《守則》第1471至1474節及其下的《美國財政部條例》,相關扣繳義務人一般將被要求扣留支付給我們的優先股或普通股的任何股息的30%:(I)外國金融機構,除非該外國金融機構同意核實、報告和披露其美國會計持有人,並滿足某些其他規定的要求,或(Ii)非金融外國實體是付款的實益所有者,除非該實體證明其沒有任何主要的美國所有者或提供名稱,每個美國主要所有者和此類實體的地址和納税人識別號符合某些其他規定的要求或受適用的“政府間協議”的約束。如果支付了這一預扣税,有資格免除或減少與此類股息有關的美國聯邦預扣税的非美國股東將被要求向美國國税局尋求抵免或退款,以獲得此類豁免或減少的好處。在某些情況下,有關外國金融機構或非金融外國實體可能有資格獲得豁免,或被視為遵守本規則。某些司法管轄區已與美國達成協議,可以補充或修改這些規則。敦促非美國股東就這項立法和指導給他們帶來的特殊後果諮詢他們的税務顧問。我們不會為任何扣留的金額支付任何額外的金額。
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目錄表
證券説明
本招股説明書包含普通股、優先股、認購權、債務證券、認股權證和其他單位的摘要。這些摘要並不是對每個安全性的完整描述。然而,本招股説明書和隨附的招股説明書附錄將包含每種證券的重要條款和條件。
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我們的股本説明
以下描述基於《馬裏蘭州公司法》的相關部分以及我們的章程和章程。本摘要並不一定完整,我們建議您參考《公司章程》以及我們的章程和附則,以瞭解以下概述的條款的更詳細説明。
股票
我們的授權股票包括1,000,000,000股股票,每股票面價值0.001美元,所有這些股票目前都被指定為普通股。我們的普通股在納斯達克全球精選市場交易,代碼為“ARCC”。2024年4月24日,我們普通股在納斯達克全球精選市場的官方收盤價為每股20.79美元。沒有未償還的期權或認股權證來購買我們的股票。根據任何股權補償計劃,並無任何股票獲授權發行。根據馬裏蘭州的法律,我們的股東一般不對我們的債務或義務承擔個人責任。
根據我們的章程,我們的董事會有權將任何未發行的股票分類,並將任何以前分類但未發行的股票重新分類為一個或多個類別或系列的股票,並授權發行股票,而無需獲得股東的批准。在本公司章程的許可下,本公司章程規定,整個董事會的多數成員可隨時修改章程,以增加或減少本公司有權發行的股票總數或任何類別或系列的股票股份數量,而無需股東採取任何行動。
普通股
我們普通股的所有股票在收益、資產、股息和投票權方面都享有平等的權利,當它們發行時,將得到正式授權、有效發行、全額支付和不可評估。
我們的每一股
以下是截至2024年4月24日我們的發行股本類別:
(3) | (4) | |||||
持有者持有的金額 | 未清償金額 | |||||
(2) | 註冊人 | 獨家報道其金額 | ||||
(1) | 金額 | 或為其客户提供服務 | 下圖所示 | |||
班級名稱 |
| 授權 |
| 帳號 |
| 第(3)欄 |
普通股 |
| |
| — |
| |
優先股
我們的章程授權我們的董事會將任何未發行的股票分類,並將任何以前分類但未發行的股票重新分類為其他類別或系列的股票,包括優先股。在發行每個類別或系列的股票之前,馬裏蘭法律和我們的憲章要求董事會為每個類別或系列設定條款、優先選擇、轉換或其他權利、投票權、限制、股息或其他分配的限制、資格和贖回條款或條件。因此,我們的董事會可以授權發行我們優先股的股票,條款和條件可能會延遲、推遲或阻止可能涉及我們普通股持有人溢價或符合他們最佳利益的交易或控制權變更。
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目錄表
然而,你應該注意到,任何優先股的發行都必須符合投資公司法的要求。《投資公司法》規定,除其他事項外,(A)在緊接我們的普通股發行後、就我們的普通股作出任何股息或其他分派之前以及在購買任何普通股之前,該優先股連同所有其他債務和優先證券在扣除該等股息、分派或購買價格(視情況而定)後不得超過我們總資產的50%,以及(B)
董事及高級人員的法律責任限制;彌償及墊付開支
馬裏蘭州法律允許馬裏蘭州公司在其章程中列入一項條款,限制其董事和高級管理人員對公司及其股東的金錢損害賠償責任,但因以下原因而產生的責任除外:(A)實際收到不正當的金錢、財產或服務利益或利潤,或(B)最終判決確定為對訴因具有實質性意義的積極和故意的不誠實行為。我們的憲章包含這樣一項條款,在符合投資公司法要求的情況下,在馬裏蘭州法律允許的最大程度上消除董事和高級管理人員的責任。
我們的憲章授權我們及我們的章程有義務在馬裏蘭州法律允許的最大範圍內並在符合《投資公司法》的要求的情況下,在不要求初步確定最終獲得賠償的權利的情況下,向以下任何個人支付或報銷在法律程序最終處置之前的合理費用:(A)現任或前任董事人員或高級人員,並且由於他或她以該身份服務而被成為或威脅成為法律程序的一方或證人,或(B)董事或人員在我們的要求下,正在或曾經為另一家公司、房地產投資信託基金服務,有限責任公司、合夥企業、合資企業、信託、員工福利計劃或其他企業,作為董事、高級管理人員、成員、經理、合夥人或受託人,並且因其在法律程序中的服務而被指定為或威脅被指定為訴訟一方或在訴訟中作證。章程和章程還允許我們向以上述任何身份為我們的前任服務的任何人以及我們的任何僱員或代理人或我們前任的任何僱員或代理人賠償和墊付費用。根據《投資公司法》,我們不會對任何人因其故意不當行為、惡意、嚴重疏忽或魯莽無視其職務所涉及的職責而承擔的任何責任進行賠償。
除本公司章程規定的賠償外,我們已與我們的每一位現任董事和若干高級職員以及我們的投資顧問的投資委員會成員訂立賠償協議,並打算與我們的每一位未來董事、我們的投資委員會成員及若干高級職員訂立賠償協議。賠償協議試圖為這些董事、高級管理人員和其他人員提供馬裏蘭州法律和《投資公司法》允許的最高賠償。該等協議規定(其中包括)預支開支,以及就該人士因其現任或前任董事或我們投資顧問投資委員會成員或成員的身份而可能招致的任何訴訟或法律程序作出彌償,而該等訴訟或法律程序是因該人士作為現任或前任董事或我們投資顧問投資委員會高級人員或成員的服務而引起的。
馬裏蘭州法律要求公司(除非其章程另有規定,而我們的憲章沒有)對董事或高級職員在任何訴訟中成功的辯護(無論是非曲直)進行賠償,如果他或她因為他或她在該身份的服務而被成為或威脅要成為訴訟的一方。馬裏蘭州法律允許公司賠償其現任和前任董事和高級職員因他們在這些或其他身份的服務而可能被作出或被威脅成為一方的任何法律程序中實際產生的判決、處罰、罰款、和解和合理費用,除非已確定:(A)董事或高級職員的行為或不作為對引起該法律程序的事項具有重大意義,並且(I)其惡意行為或(Ii)是積極和故意不誠實的結果,(B)董事或高級職員實際上在金錢上獲得了不正當的個人利益,(C)在任何刑事訴訟中,董事或有關人員有合理理由相信該作為或不作為是違法的。然而,根據馬裏蘭州法律,馬裏蘭州公司不得賠償由公司或根據公司權利提起的訴訟中的不利判決,如董事或高級職員在訴訟中被判定對公司負有責任,或不得以不正當獲得個人利益為由對責任判決進行賠償,除非在任何一種情況下,法院命令賠償,然後僅賠償費用。此外,馬裏蘭州法律允許公司在收到董事或其官員善意相信他或她已達到公司賠償所需的行為標準的書面確認(X)和(Y)董事的書面確認後,向董事或高級職員預付合理費用。
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目錄表
由他或她代表他或她承諾,如果最終確定不符合行為標準,將償還公司支付或償還的金額。
馬裏蘭州一般公司法以及我們的章程和附例的條款
Mcl以及我們的章程和章程包含的條款可能會使潛在收購者更難通過收購要約、委託書競爭或其他方式收購我們。預計這些條款將阻止某些強制性收購做法和不充分的收購要約,並鼓勵尋求獲得對我們的控制權的人首先與我們的董事會談判。我們認為,這些條款的好處超過了阻止任何此類收購提議的潛在壞處,因為除其他外,此類提議的談判可能會改善其條款。
分類董事會
我們的董事會分為三個級別的董事,交錯任職三年,每一年只有一個級別的任期屆滿。一個保密的董事會可能會使我們的控制權發生變化或罷免我們現有的管理層變得更加困難。然而,我們相信,選舉一個分類董事會的多數成員所需的較長時間有助於確保我們的管理和政策的連續性和穩定性。
選舉董事
我們的章程規定,在正式召開並有法定人數出席的股東大會上,獲得過半數贊成票即足以選出每一位董事;但如果董事的被提名人人數超過應選董事人數,則董事將由所投出的多數票選出。根據章程,我們的董事會可以修改章程,以改變選舉董事所需的投票。
董事人數;空缺;免職
我們的章程規定,董事的人數只能由董事會根據我們的章程增加或減少。我們的章程規定,我們整個董事會的多數成員可以隨時增加或減少董事人數。然而,除非我們的章程被修改,否則董事的人數可能永遠不會少於四人或多於十一人。我們的章程規定,在符合某些要求的情況下,我們的選舉將受制於《董事總經理章程》第3章第8小標題關於填補董事會空缺的規定。因此,除非董事會在釐定任何類別或系列優先股的條款時另有規定,否則董事會的任何及所有空缺均須經其餘在任董事以過半數票贊成方可填補,即使其餘董事不構成法定人數,而任何獲選填補空缺的董事將在出現空缺的董事職位的餘下任期內任職,直至繼任者妥為選出並符合投資公司法的任何適用要求為止。
我們的章程規定,只有在我們的章程中定義的理由下,並且只有在有權在董事選舉中投下至少三分之二的普遍投票權的股東的贊成票下,董事才能被罷免。
股東的訴訟
根據《股東權利公約》和我們的章程,股東行動只能在股東年度會議或特別會議上或通過一致書面或電子傳輸的同意而不是會議上採取。這些規定,再加上我們的章程中關於召開以下討論的股東特別會議的要求,可能會產生將股東提案的審議推遲到下一次年度會議的效果。
股東提名和股東提案的預告規定
本公司的附例規定,就股東周年會議而言,提名個別人士以選舉進入董事會及擬由股東考慮的事務建議,只可(A)根據本行的會議通知,(B)由董事會或在董事會的指示下作出,或(C)由在本公司董事會為決定有權在會議上投票的股東而設定的記錄日期由股東作出,並可在發出附例規定的預先通知時及在會議(及其任何延會或延期)時作出,任何人如已遵從附例的預先預告程序,有權在會議上就每名獲如此提名的個人或就任何該等其他事務投票。關於股東特別會議,只有我們的會議通知中規定的事項才可以
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目錄表
被帶到會議前。在特別會議上提名個人進入董事會的提名只能是:(A)由董事會或在董事會的指示下,或(B)如果特別會議是由本公司董事會為確定有權在特別會議上投票的股東而按照本公司董事會規定的記錄日期召開的特別會議(以及其任何延期或延期)按照本公司的章程召開的,誰有權在會議上投票選出每名獲如此提名並已遵從附例的預先通知條文的個人。
要求股東提前通知我們提名和其他業務的目的是讓我們的董事會有一個有意義的機會來考慮建議被提名人的資格和任何其他擬議業務的可取性,並在董事會認為必要或合適的範圍內通知股東並就該等資格或業務提出建議,以及為舉行股東會議提供更有秩序的程序。雖然我們的章程沒有賦予董事會任何權力不批准股東選舉董事的提名或建議某些行動的提案,但如果沒有遵循適當的程序,它們可能會阻止董事選舉或考慮股東提案的競爭,並阻止或阻止第三方進行委託書徵集,以選舉自己的董事名單或批准自己的提案,而不考慮對該等提名或提案的考慮是否對我們和我們的股東有害或有益。
股東特別大會的召開
我們的章程規定,股東特別會議可以由我們的董事會、董事會聯席主席和我們的總裁召集。此外,我們的附例規定,在要求召開會議的股東滿足某些程序和信息要求的情況下,公司祕書必須召開股東特別會議,就任何可能在股東會議上適當審議的事項採取行動,應有權在該會議上就該事項投下不少於多數票的股東的書面請求。
非常公司行動的批准;章程及附例的修訂
根據馬裏蘭州的法律,馬裏蘭州的公司通常不能解散、修改其章程、合併、轉換、出售其所有或基本上所有的資產、從事法定的股票交換或從事正常業務過程之外的類似交易,除非該行動得到其董事會的建議,並得到有權對此事投至少三分之二投票權的股東的贊成票批准。見我們最新的年度報告Form 10-K中的“風險因素--與我們的普通股和公開交易票據有關的風險--馬裏蘭州公司法以及我們章程和附例的規定可能會阻止收購企圖,並對我們的普通股價格產生不利影響”。然而,馬裏蘭州的公司可以在其章程中規定以較小的百分比批准這些事項,但不少於有權就該事項投下的所有選票的多數。我們的章程一般規定,有權對此事投至少多數投票權的股東批准章程修正案和非常交易。我們的憲章還規定,某些章程修正案和任何關於我們從封閉式公司轉變為開放式公司的建議,無論是通過合併還是其他方式,或者任何關於我們清算或解散的建議,都需要得到有權對該事項投下至少80%投票權的股東的批准。然而,如果該等修訂或建議獲得本公司至少三分之二的留任董事(定義見下文)(除本公司董事會批准外)批准,則該等修訂或建議可由有權就該事項投票的多數票批准。在我們的章程中,“留任董事”被定義為我們的現任董事,以及其提名由股東選舉或由董事選舉填補空缺的董事,其提名由當時在董事會任職的留任董事的多數人批准。
我們的章程和章程規定,董事會將擁有通過、修改或廢除我們章程的任何條款以及制定新的章程的專有權力。
沒有評價權
除下文討論的與《控制股份收購法》相關的評價權外,在本章程的許可下,本章程規定,股東無權行使評價權,除非我們的董事會過半數決定,該等權利將適用於所有或任何類別或系列股票,適用於在該決定日期後發生的一項或多項交易,否則股東將有權行使評價權。
控制股權收購
控制權股份收購法案規定,在控制權股份收購中收購的馬裏蘭州公司的控制權股份沒有投票權,除非獲得有權就此事投下的至少三分之二的贊成票批准的範圍。由收購人、高級職員或身為董事的僱員擁有的股份
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目錄表
公司被排除在有權就此事投票的股份之外。控制股份是有投票權的股票,如果與收購方擁有的或收購方能夠行使或指示行使投票權(僅憑藉可撤銷的委託書除外)的所有其他股票合併,收購方將有權在下列投票權範圍之一內行使投票權選舉董事:
● | 十分之一以上但不足三分之一的; |
● | 三分之一或以上但不足多數的;或 |
● | 投票權佔全部投票權的多數或更多。 |
每當收購者超過上述投票權的門檻之一時,必須獲得必要的股東批准。控制權股份不包括收購人因先前獲得股東批准而有權投票的股份或直接從公司獲得的股份。控制權股份收購是指收購已發行和已發行的控制權股份,但某些例外情況除外。
已經或擬進行控制權收購的人,可以強制公司董事會在提出要求後50天內召開股東特別會議,審議股票的投票權。強迫召開特別會議的權利必須滿足某些條件,包括承諾支付會議費用。如果沒有提出召開會議的要求,公司可以自己在任何股東大會上提出問題。
如果投票權沒有在會議上獲得批准,或者如果收購人沒有按照法規的要求提交收購人聲明,則公司可以公允價值贖回任何或所有控制權股份,但之前已批准投票權的股份除外。公司贖回控制權股份的權利受到某些條件和限制的約束,包括我們的章程中規定的遵守《投資公司法》的規定,該法將禁止任何此類贖回,但在有限情況下除外。公允價值乃於考慮及未批准股份投票權的任何股東大會日期,或如並無舉行該等會議,則於收購人最後一次收購控制權股份的日期釐定,而不考慮控制權股份是否有投票權。如果股東大會批准了控制權,收購人有權對有投票權的股票的多數股份投票,其他所有股東都可以行使評價權。為評估權利而確定的股票公允價值不得低於收購人在控制權收購中支付的每股最高價格。
控制股份收購法不適用於(A)在合併、合併或法定股份交換中收購的股份(如果公司是交易的一方),或(B)適用於公司章程或章程批准或豁免的收購。
我們的章程包含一項條款,任何人對我們股票的任何和所有收購都不受控制股份收購法案的約束,因此,公司的任何控制股份將擁有與公司普通股的所有其他股份相同的投票權。美國證券交易委員會此前的立場是,如果商業發展公司未能選擇退出《控股權收購法》,其行動將與《投資公司法》第(18)(I)款不一致。然而,美國證券交易委員會撤回了其先前的立場,並表示,如果封閉式基金(包括商業數據公司)在與其他適用的義務和法律以及對公司及其股東的一般義務一致的基礎上以合理謹慎的方式行事,則不建議對選擇受《控制股份購置法》約束的封閉式基金採取執法行動。這一規定可以在今後的任何時候予以修改或取消。然而,僅當董事會認為這將符合我們的最佳利益,並且我們(在與美國證券交易委員會工作人員協商後)確定我們受控制股份收購法案的約束不與投資公司法相沖突時,我們才會修改我們的章程,使其受控制股份收購法案的約束。
企業合併
根據馬裏蘭州法律,馬裏蘭州公司與感興趣的股東或其關聯公司之間的“業務合併”,在該感興趣的股東成為感興趣的股東的最近日期之後的五年內是被禁止的。這些企業合併包括合併、合併、法定股份交換,或者在法規規定的情況下,資產轉移或發行或重新分類股權證券。有利害關係的股東定義為:
● | 直接或間接實益擁有該公司已發行有表決權股份的10%或以上投票權的人;或 |
● | 在緊接有關日期之前的兩年期間內的任何時間,該公司的聯屬公司或聯營公司直接或間接地是該公司當時已發行股票的10%或以上投票權的實益擁有人。 |
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如果董事會事先批准了一個人本來會成為有利害關係的股東的交易,那麼這個人就不是本法規定的有利害關係的股東。然而,在批准一項交易時,董事會可以規定,在批准時或批准後,必須遵守董事會決定的任何條款和條件。
在五年的禁令之後,公司與有利害關係的股東之間的任何業務合併通常必須由公司董事會推薦,並以至少以下票數的贊成票批准:
● | 持有該公司有表決權股份的流通股持有人有權投下的80%投票權;及 |
● | 公司的有表決權股票持有人有權投三分之二的投票權,但利益股東持有的股份除外,而該股東的關聯公司或聯營公司將與該股東或其聯營公司達成業務合併或持有該業務合併。 |
如果公司的普通股股東按照馬裏蘭州法律的定義,以現金或其他對價的形式獲得其股票的最低價格,而現金或其他對價與感興趣的股東之前為其股票支付的形式相同,則這些超級多數投票要求不適用。
該法規允許不同的豁免條款,包括在利益相關股東成為利益股東之前被董事會豁免的企業合併。我們的董事會已經通過了一項決議,我們與任何其他人之間的任何企業合併都不受企業合併法的規定的約束,前提是該企業合併首先要得到董事會的批准,包括大多數獨立董事。但本決議可隨時全部或部分更改或廢除。如果這項決議被廢除,或者董事會沒有以其他方式批准企業合併,法規可能會阻止其他人試圖獲得對我們的控制,並增加完成任何要約的難度。
副標題8
《公司章程》第3章副標題8允許擁有根據《交易法》註冊的一類股權證券的馬裏蘭州公司和至少三名獨立董事,通過其章程或章程或董事會決議的規定,以及即使章程或章程中有任何相反的規定,選擇遵守《章程》中分別規定以下各項的五項條款中的任何一項或全部:
● | 一個分類委員會; |
● | 移除董事需要三分之二的投票支持; |
● | 要求董事的人數只能由董事會投票決定; |
● | 要求董事會的空缺只能由其餘在任董事投票填補,任期為發生空缺的那類董事的整個任期,直至選出繼任者並符合資格為止;以及 |
● | 召開股東要求的股東特別會議的多數要求。 |
我們的章程規定,我們已選擇遵守與填補我們董事會空缺有關的副標題8的規定。*通過我們的章程和章程中與副標題8無關的條款,我們還(I)有一個保密的董事會,(Ii)需要三分之二的投票才能罷免董事,這可能只是出於原因,(Iii)賦予我們董事會確定董事職位數量的獨家權力,以及(Iv)要求,除非我們的董事會聯席主席、我們的總裁或我們的董事會提出要求,有權對股東會議可以適當審議的任何事項投多數票的股東的書面請求,要求召開特別會議對該事項採取行動。
與《投資公司法》的衝突
我們的章程規定,如果和在一定範圍內,本公司章程的任何條款,包括《控制股份收購法》(如果我們修訂本公司的章程以遵守該法案),或本公司章程或章程的任何條款與《投資公司法》的任何條款相沖突,則以《投資公司法》的適用條款為準。
獨家論壇
我們的附則規定,除非我們書面同意選擇替代法院,否則馬裏蘭州巴爾的摩市巡迴法院,或如果該法院沒有管轄權,則為巴爾的摩馬裏蘭州地區法院
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本分部將是以下情況的唯一和專屬法庭:(I)任何代表本公司提起的衍生訴訟或法律程序;(Ii)任何內部公司索賠,如《本公司章程》第1-101(P)節所定義,包括但不限於:(A)任何聲稱違反本公司任何董事或高級職員或其他僱員對吾等或本公司股東所負責任的訴訟,或(B)根據本公司或本公司章程或細則的任何規定而對本公司或本公司任何董事或高級職員或其他僱員提出索賠的任何訴訟;或(Iii)針對我們或我們的任何董事、高級職員或其他僱員提出受內部事務原則管轄的申索的任何訴訟。任何個人或實體購買或以其他方式收購或持有本公司股票的任何權益,應被視為已通知並同意並放棄對本公司章程中可能不時修訂的獨家論壇條款的任何反對意見。
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我們的優先股説明
除普通股外,我們的章程還授權發行優先股。如果我們根據本招股説明書提供優先股,我們將發佈適當的招股説明書補充材料。我們可以不時發行一個或多個類別或系列的優先股,而無需股東批准。在發行每個類別或系列的股票之前,馬裏蘭州法律和我們的章程要求我們的董事會在符合我們當時尚未發行的任何類別或系列股票的明確條款的情況下,為每個類別或系列設定優先、轉換或其他權利、投票權、限制、股息或其他分配的限制、資格和贖回條款或條件。任何此類發行都必須遵守投資公司法、馬裏蘭州法律和法律施加的任何其他限制的要求。
《投資公司法》目前要求,除其他事項外,(A)在緊接普通股發行後和對普通股進行任何分配之前,優先股連同所有其他優先證券的清算優先權不得超過我們總資產的50%(考慮到這種分配),(B)優先股的持有者,如果發行了優先股,必須作為一個類別有權在任何時候選舉兩名董事,如果優先股的股息拖欠兩年或更長時間,則有權選舉大多數董事,以及(C)此類股票在分配資產和支付股息方面完全優先於任何其他類別的股票,股息應是累積的。
對於我們可能發行的任何類別或系列的優先股,我們的董事會將決定,與該類別或系列相關的章程補充和招股説明書將説明:
● | 該類別或系列股票的名稱和數量; |
● | 對該類別或系列股票支付股息的利率和時間,以及在何種優惠和條件下支付股息,以及該等股息是參與還是不參與; |
● | 與該類別或系列股票的可兑換或可互換性有關的任何規定,包括對該類別或系列股票轉換價格的調整; |
● | 在我們清算、解散或結束我們的事務時,該類別或系列股票的持有者的權利和優先權; |
● | 該類別或系列股票的持有人的投票權(如有); |
● | 與贖回該類別或系列股份有關的任何規定; |
● | 在該類別或系列股票流通股期間,我們支付股息或對其他證券進行分配、收購或贖回的能力受到的任何限制; |
● | 對我們發行該類別或系列額外股票或其他證券的能力的任何條件或限制; |
● | 如果適用,討論美國聯邦所得税的某些考慮因素;以及 |
● | 該類別或系列股份的任何其他相對權力、優先權和參與、可選權利或特別權利,及其資格、限制或限制。 |
除董事會可能釐定的特定條款外,吾等可發行的所有優先股股份將相同及同等級別,而每一類別或系列優先股的所有股份將相同及同等級別,但股息(如有)的累計日期除外。您應該閲讀隨附的招股説明書補充資料,以及包含適用類別或系列優先股條款的完整條款補充資料。
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我們的產品描述
一般信息
我們可能會發出
適用的招股説明書附錄將描述與本招股説明書交付有關的認購權的以下條款:
● | 發行將保持開放的期限(開放的天數應至少為10天,以便所有記錄保持者都有資格參與發行,且開放的時間不得超過120天); |
● | 認購權的名稱; |
● | 該認購權的行使價格(或其計算方法); |
● | 發行比例(就可轉讓權利而言,在個人有權購買額外股份之前,至少需要持有三股登記在案的股份); |
● | 向每位股東發行認購權的數量; |
● | 此類認購權可轉讓的程度,以及如果認購權可轉讓,可在其上進行交易的市場; |
● | 如果適用,討論適用於發行或行使此類認購權的某些美國聯邦所得税考慮因素; |
● | 行使該認購權的權利開始的日期,以及該權利到期的日期(可予延期); |
● | 這種認購權包括對未認購證券的超額認購特權的程度以及這種超額認購特權的條款; |
● | 我們可能擁有的與該認購權發售相關的任何終止權利;以及 |
● | 該認購權的任何其他條款,包括與轉讓和行使該認購權有關的行使、結算和其他程序和限制。 |
我們不會根據本招股説明書或隨附的招股説明書附錄提供任何認購權,以購買本招股説明書或隨附的招股説明書附錄下的普通股,除非首先對註冊説明書提出新的生效後的修訂。
行使認購權
每項認購權將使認購權持有人有權以現金購買與其提供的認購權有關的招股説明書附錄所載的行使價或可按招股説明書附錄所述的行使價以現金購買普通股。認購權可隨時行使,直至招股説明書副刊所列認購權的到期日收盤為止。在到期日營業結束後,所有未行使的認購權將無效。
認購權可以按照招股説明書附錄中關於其提供的認購權的規定行使。於收到付款及認購權證書於認購權代理的公司信託辦事處或招股説明書附錄所示的任何其他辦事處妥為填妥及籤立後,吾等將在可行的情況下儘快遞送行使該等認購權後可購買的普通股股份。在適用法律允許的範圍內,吾等可決定直接向股東以外的人士、向或通過代理人、承銷商或交易商發售任何未認購的發售證券,或通過適用的招股説明書附錄中所述的這些方法的組合。
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目錄表
我們的產品描述
以下是對條款的一般描述
我們可以發行認股權證來購買普通股、優先股或債務證券的股份。該等認股權證可獨立發行或與普通股、優先股或債務證券一併發行,並可與該等證券一併發行或與該等證券分開發行。我們將根據我們與一名認股權證代理人簽訂的單獨認股權證協議發行每一系列認股權證。權證代理人將僅作為我們的代理人,不會為權證持有人或實益所有人或與權證持有人或實益所有人承擔任何代理義務或代理關係。
招股説明書增刊將描述我們可能發行的任何系列認股權證的特定條款,包括以下內容:
● | 該等認股權證的名稱; |
● | 該等認股權證的總數為何; |
● | 該等認股權證的發行價; |
● | 可支付認股權證價格的一種或多種貨幣,包括複合貨幣; |
● | 如適用,發行認股權證的證券的名稱和條款,以及與每一種這種證券一起發行的權證的數量或每一種證券的本金金額; |
● | 就購買債務證券的權證而言,指在行使一項認股權證時可購買的債務證券的本金數額,以及在行使該認股權證時可購買該本金數額的債務證券的價格及貨幣,包括複合貨幣; |
● | 就購買普通股或優先股的權證而言,行使一項認股權證時可購買的普通股或優先股(視屬何情況而定)的股份數目,以及行使該等認股權證時可購買的一種或多種貨幣,包括複合貨幣; |
● | 行使該等認股權證的權利的開始日期及該權利的屆滿日期; |
● | 該等認股權證是以登記形式發行,還是以不記名形式發行; |
● | 如適用,可在任何一次行使的此類認股權證的最低或最高金額; |
● | 如適用,該等認股權證及相關證券可分別轉讓的日期及之後; |
● | 與登記程序有關的信息(如果有); |
● | 行使認股權證時可發行的證券的條款; |
● | 如果適用,討論美國聯邦所得税的某些考慮因素;以及 |
● | 該等認股權證的任何其他條款,包括與交換及行使該等認股權證有關的條款、程序及限制。 |
吾等及認股權證代理人可就一系列認股權證修訂或補充認股權證協議,而無須徵得根據其發行的認股權證持有人的同意,以作出不牴觸認股權證條文及不會對認股權證持有人的利益造成重大不利影響的更改。
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目錄表
在行使認股權證之前,認股權證持有人將不會享有可在行使認股權證時購買的證券持有人的任何權利,包括就購買債務證券的權證而言,就行使時可購買的債務證券收取本金、溢價(如有)或利息付款的權利,或強制執行適用契約中的契諾的權利,或就購買普通股或優先股的認股權證而言,則不享有在我們的清算、解散或清盤或行使任何投票權時收取股息(如有)或付款的權利。
根據投資公司法,吾等一般只可發售認股權證,但須符合以下條件:(A)認股權證按其條款於十年內屆滿,(B)行使或轉換價格不低於發行當日的現行市值,(C)經吾等股東批准建議發行該等認股權證,而本公司董事會基於發行符合Ares Capital及其股東的最佳利益而批准發行該等認股權證,及(D)如認股權證附有其他證券,則該等認股權證不得單獨轉讓,除非並無任何類別的該等認股權證及其附帶證券已公開分發。《投資公司法》還規定,在發行時,我們因行使所有未償還認股權證以及期權和權利而產生的有表決權證券的金額不得超過我們未償還有表決權證券的25%。
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我們的產品描述
我們可以發行一個或多個系列的債務證券。每一系列債務證券的具體條款將在與該系列相關的特定招股説明書補編中説明。招股説明書補編可能會修改或不修改本招股説明書中的一般條款,並將提交給美國證券交易委員會。有關特定系列債務證券的條款的完整描述,您應閲讀本招股説明書和與該特定系列相關的招股説明書補充資料。
根據聯邦法律對所有公開發行的公司債券和票據的要求,債務證券由一份名為“契約”的文件管理。債務證券將根據我們與美國銀行全國協會之間的現有契約發行,日期為2010年10月21日,作為美國銀行全國協會的利息繼承人,作為受託人(“現有契約”),或(Ii)根據我們預期與作為受託人的美國銀行信託公司全國協會簽訂的新債務契約(“新契約”)。我們使用術語“契約”來統稱我們現有的契約和我們的新契約。契約是我們與代表您作為受託人的金融機構之間的一份合同,受修訂後的1939年《信託契約法》的約束和管轄。受託人有兩個主要角色。首先,如果我們違約,受託人可以向我們強制執行您的權利。受託人代表您採取行動的程度有一些限制,如第二段“違約事件-違約事件發生時的補救措施”所述。第二,受託人為我們履行某些行政職責。
本節包括對契約的實質性規定的説明。任何隨附的招股説明書附錄將説明根據招股説明書提供的債務證券的任何其他實質性條款。因為這一節是一個概要,所以它沒有描述債務證券和契約的每一個方面。我們敦促您閲讀適用的一份或多份契約,因為它們而不是本説明定義了您作為債務證券持有人的權利。例如,在本節中,我們使用大寫單詞來表示契約中明確定義的術語。招股説明書中重複了一些定義,但對於其餘定義,您需要閲讀契約。我們已將現有契約和新契約的形式作為我們的註冊説明書的證物提交,本招股説明書是其中的一部分。我們將向美國證券交易委員會提交與任何債券發行相關的補充契約,屆時補充契約將公開可用。有關如何獲得契約副本的信息,請參閲下面的“可用信息”。
將隨本招股説明書一起提供的招股説明書補編將描述所發行的特定系列債務證券,其中包括:
● | 該系列債務證券的名稱或名稱; |
● | 該系列債務證券的本金總額; |
● | 發行該系列債務證券的本金的百分比; |
● | 應付本金的一個或多個日期; |
● | 一個或多個利率(可以是固定的或可變的)和/或確定該一個或多個利率的方法(如果有的話); |
● | 產生利息的一個或多個日期,或確定這個或多個日期的方法,以及支付利息的一個或多個日期; |
● | 如有贖回、延期或提前還款的條件; |
● | 發行和應付該系列債務證券所使用的貨幣; |
● | 一系列債務證券的本金、溢價或利息的支付金額(如有)是否將參照指數、公式或其他方法(可基於一種或多種貨幣、商品、股票指數或其他指數)以及如何確定; |
● | 債務證券的支付、轉讓、轉換和/或交換的一個或多個地點; |
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● | 發行要約債務證券的面額(如果面額不是1,000美元及其任何整數倍); |
● | 任何償債基金的撥備; |
● | 任何限制性公約; |
● | 任何違約事件; |
● | 該系列債務證券是否可以憑證形式發行; |
● | 任何關於失效或契約失效的規定; |
● | 如果適用,與原始發行貼現相關的美國聯邦所得税考慮因素; |
● | 我們是否以及在何種情況下會就任何税項、評税或政府收費支付額外金額,若然,我們是否有權選擇贖回債務證券而不是支付額外金額(以及此選項的條款); |
● | 將債務證券轉換為或交換為任何其他證券的規定; |
● | 債務證券是否從屬,以及從屬的條件; |
● | 在證券交易所上市(如有);及 |
● | 任何其他條款。 |
債務證券可以是擔保債務,也可以是無擔保債務。除非招股説明書另有説明,本金(及保費,如有)及利息(如有)將由本行以即時可用資金支付。
目前,在特定條件下,如果我們的資產覆蓋率(根據《投資公司法》計算)在每次發行後至少等於150%(即,我們每一美元的資產減去我們發行的所有優先證券所代表的所有負債和債務),我們目前被允許發行多種債務。此外,在任何債務和優先證券仍未償還的情況下,我們必須作出規定,禁止向我們的股東分發或回購此類證券或股票,除非我們在分發或回購時達到適用的資產覆蓋比率。我們還可以為臨時或緊急目的借入高達總資產價值5%的金額,而不考慮資產覆蓋範圍。有關槓桿相關風險的討論,請參閲我們最新的Form 10-K年度報告中的“風險因素-與我們業務相關的風險-管理我們作為BDC的運營規則影響我們籌集額外資本的能力和方式”。
一般信息
該等契約規定,根據本招股章程及隨附的招股章程增刊擬出售的任何債務證券(“已發售債務證券”),以及在行使認股權證或轉換或交換其他已發售證券時可發行的任何債務證券(“相關債務證券”),可根據該等契約分一個或多個系列發行。
就本招股説明書而言,凡提及支付債務證券的本金、溢價或利息(如有的話),將包括債務證券條款所要求的額外款額。
該等契約並不限制根據該等契約可不時發行的債務證券的數額。在每個契約下發行的債務證券,當一個受託人代理在該契約下發行的所有債務證券時,稱為“契約證券”。契約還規定,在契約之下可以有一個以上的受託人,每個受託人涉及一個或多個不同的契約證券系列。見下文“受託人辭職”。在兩個或兩個以上受託人根據契約行事時,每個受託人僅就某些系列行事時,術語“契約證券”是指關於以下內容的一個或多個系列債務證券
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每一位受託人都在扮演這一角色。如果一份契約下有不止一名受託人,本招股説明書中所述的每名受託人的權力和信託義務將僅延伸至其作為受託人的一個或多個系列的契約證券。如果兩個或兩個以上的受託人根據契約行事,則每個受託人所代理的契約證券將被視為是在單獨的契約下發行的。
契約不包含任何條款,在我們發行大量債務或我們被另一實體收購的情況下為您提供保護。
我們請您參閲招股説明書附錄,以獲取關於以下所述的違約事件或我們的契約的任何刪除、修改或添加的信息,包括任何添加的契約或提供事件風險或類似保護的其他條款。
我們有能力以不同於以前發行的契約證券的條款發行契約證券,並有權在未經其持有人同意的情況下重新發行之前發行的一系列契約證券,併發行該系列的額外契約證券,除非重新發行在該系列創建時受到限制。
我們預計,我們通常會以全球證券為代表的記賬形式發行債務證券。根據新契約,債務證券一般只有在以下情況下才會以實物認證形式發行:(A)託管銀行通知我們,它不願意或無法繼續作為全球形式的這種債務擔保的託管銀行,並且在90天內沒有指定後續託管銀行;(B)託管銀行不再根據《交易所法》登記為結算機構,並且在90天內沒有指定後續託管銀行;或者(C)此類債務擔保的違約事件已經發生並且仍在繼續,而實益所有人要求以實物認證的形式發行其債務擔保。
換算和交換
如任何債務證券可轉換為其他證券或可交換為其他證券,招股説明書副刊將解釋轉換或交換的條款及條件,包括轉換價格或交換比率(或計算方法)、轉換或交換期間(或期間將如何釐定)、轉換或交換是否為強制性或由持有人或吾等選擇、在贖回相關債務證券時調整轉換價格或交換比例的條文,以及影響轉換或交換的條文。該等條款亦可包括規定,債務證券持有人於轉換或交換時應收取的其他證券的數目或金額,將按招股説明書附錄所述時間的其他證券的市場價格計算。
付款和付款代理
我們將在每個利息到期日之前的特定日期,向在適用受託人的記錄中列為債務證券擁有人的人支付利息,即使該人在利息到期日不再擁有債務證券。這一天通常是利息到期日的兩週前,被稱為“記錄日期”。由於我們將在記錄日期向持有者支付一個利息期的所有利息,因此購入和賣出債務證券的持有者之間必須計算出適當的購買價格。最常見的方式是調整債務證券的銷售價格,根據買方和賣方在特定利息期內各自的所有權期間公平地分攤利息。這筆按比例分攤的利息被稱為“應計利息”。
對全球證券的付款
我們將根據託管人不時生效的適用政策對全球證券進行付款。根據這些政策,我們將直接向託管機構或其指定人付款,而不是向在全球證券中擁有實益利益的任何間接持有人付款。間接持有人獲得這些付款的權利將受保管人及其參與人的規則、規則和做法的制約。
憑證式證券付款
我們將按以下方式對憑證債務證券進行付款。我們將在我們為此目的設立的辦事處或機構支付利息支付日到期的利息,但根據我們的選擇,利息可以通過以下方式支付:(i)在利息支付日通過支票郵寄給持有人,地址是定期記錄日營業結束時受託人記錄中所示的地址,或(ii)轉移到持有人位於美國的賬户。我們將支付所有本金和保費,
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目錄表
如果有,請在紐約州紐約的適用受託人辦事處和/或招股説明書補充文件或致持有人反對交出債務證券的通知中可能指定的其他辦事處進行檢查。
在辦事處關閉時付款
如果債務證券的任何付款在非營業日到期,我們將在下一個營業日付款。在這種情況下,在下一個工作日支付的款項將被視為在原始到期日支付,除非所附招股説明書附錄中另有説明。此類付款不會導致任何債務擔保或契約項下的違約,並且從最初的到期日到下一個營業日的付款金額將不會產生利息。
賬簿記賬和其他間接持有者應該諮詢他們的銀行或經紀人,瞭解他們將如何獲得債務證券的付款。
違約事件
如果您的系列債務證券發生違約事件且未被治癒,您將擁有權利,如本小節後面所述。
根據現有契約,就貴公司系列債務證券而言,“違約事件”一詞指下列任何一項(除非與該等債務證券有關的招股説明書附錄另有説明):
● | 我們不在到期日支付該系列債務證券的本金或任何溢價,也不會在5天內治癒這種違約。 |
● | 我們不會為到期的債務證券支付利息,而且這種違約在30天內也不會治癒。 |
● | 我們不會在該系列債務證券的到期日存入任何償債基金付款,也不會在5天內糾正這一違約。 |
● | 我們在收到書面違約通知後60天內仍違反與該系列債務證券有關的契約,聲明我們違約。通知必須由受託人或該系列債務證券本金金額至少25%的持有人發出。 |
● | 我們申請破產或發生某些其他破產、資不抵債或重組事件,並在60天內保持未解除或未暫停。 |
● | 在連續24個日曆月的每個月的最後一個工作日,我們的資產覆蓋率低於100%。 |
● | 發生與適用招股説明書附錄中所述系列債務證券有關的任何其他違約事件。 |
根據新契約,就貴公司系列債務證券而言,“違約事件”一詞指下列任何一項(除非與該等債務證券有關的招股説明書補編另有説明):
● | 到期時,我們不會為該系列債務證券支付利息,而且這種違約在30個日曆日內也不會得到治癒。 |
● | 我們不在到期日支付該系列債務證券的本金或任何溢價,也不會在5個工作日內糾正這種違約。 |
● | 本公司不會在該系列債務證券的到期日存入任何償債基金付款,亦不會在5個營業日內糾正這項違約。 |
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目錄表
● | 在我們收到一份書面違約通知,表明我們違約後,我們仍連續60個歷日違反與該系列債務證券有關的契約。通知必須由受託人或該系列債務證券本金金額至少25%的持有人發出。 |
● | 我們申請破產或發生某些其他破產、資不抵債或重組事件,並在60天內保持未解除或未暫停。 |
● | 在連續24個日曆月的每個月的最後一個工作日,我們的資產覆蓋率低於100%。 |
● | 發生與適用招股説明書附錄中所述系列債務證券有關的任何其他違約事件。 |
特定系列債務證券的違約事件不一定構成根據相同或任何其他契約發行的任何其他系列債務證券的違約事件。受託人如認為不發出通知是符合債務證券持有人的利益,則可不向債務證券持有人發出任何失責通知,但在本金、溢價或利息的支付方面則屬例外。
違約事件發生時的補救措施
如果違約事件已經發生且尚未治癒,受託人或受影響系列債務證券本金至少25%的持有人可宣佈該系列所有債務證券的全部本金已到期並立即支付。這被稱為加速成熟的宣言。在某些情況下,持有受影響系列債務證券本金不少於多數的持有人可以取消加速到期的聲明。
在任何持有人的要求下,受託人不需要根據任何契約採取任何行動,除非持有人向受託人提供合理的保護,使其免於承擔費用和責任(稱為“賠償”)(1939年《信託契約法》第315節,經修訂)。如果提供了合理的賠償,相關係列未償還債務證券的本金過半數的持有人可以指示進行任何訴訟或其他正式法律行動的時間、方法和地點,以尋求受託人可用的任何補救措施。受託人在某些情況下可拒絕遵從該等指示。在行使任何權利或補救措施方面的任何拖延或遺漏將不被視為放棄該權利、補救措施或違約事件。
在您被允許繞過您的受託人並提起您自己的訴訟或其他正式法律行動或採取其他步驟來執行您的權利或保護您與債務證券相關的利益之前,必須發生以下情況:
● | 您必須向受託人發出書面通知,告知違約事件已發生且仍未治癒。 |
● | (I)現有契據下的25%及(Ii)新契據下的30%(每宗的本金為有關係列的所有未償還債務證券的本金)的持有人,必須以書面要求受託人因失責而採取行動,並必須就採取該行動的費用及其他法律責任向受託人提供合理彌償。 |
● | 受託人必須在收到上述通知和賠償要約後60個日曆日內未採取行動。 |
● | 在該60天期間,債務證券本金過半數的持有人不得向受託人發出與上述通知不符的指示。 |
然而,您有權隨時提起訴訟,要求在到期日或之後支付您的債務證券到期款項。
持有受影響系列債務證券本金不少於多數的持有人可免除過去的任何違約,但下列情況除外:
● | 支付本金、任何溢價或利息;或 |
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目錄表
● | 關於未經每個持有人同意不得修改或修改的契諾。 |
僅就根據新契約發行的任何債務證券的違約條款而言,以下條款將適用:
不得就在違約通知發出前兩年以上採取的任何行動或向持有人公開報告或向持有人發出違約通知。由適用債務證券的任何一名或多名持有人(每名“指示持有人”)提供的任何違約通知、加速通知或指示受託人提供違約通知、加速通知或採取任何其他行動(“持有人指示”),必須附有每名該等持有人及受託人的書面陳述,表明該持有人並非(或如該持有人為存託信託公司(“DTC”)或其代名人,則該持有人僅由並非實益擁有人指示)淨空頭(“持倉陳述”),如屬與交付失責通知有關的持有人指示,則須當作持續申述,直至所產生的失責事件治癒或以其他方式不復存在或適用的債務證券加速為止。此外,在提供持有人指示時,每名指示持有人被視為承諾向吾等提供吾等可能不時合理要求的其他資料,以便在提出要求後五個營業日內核實該指示持有人的持倉陳述的準確性(“核實公約”)。在任何情況下,如果直接持有人是DTC或其代名人,則應由適用債務證券的實益所有人代替DTC或其代名人提供本協議所要求的任何倉位陳述或核實契約。
如果在持有人指示交付後但在適用債務證券加速之前,吾等真誠地確定有合理依據相信指示持有人在任何相關時間違反其倉位申述,並向受託人提供一份高級人員證明書,説明我們已在具司法管轄權的法院提起訴訟,尋求裁定該指示持有人在該時間違反其倉位申述,並尋求使因適用持有人指示而導致的任何失責、違約事件或加速(或其通知)無效,與該違約有關的補救期限應自動中止,與該違約或違約事件有關的補救期限應自動重新啟動,任何補救措施應暫緩執行,直至有管轄權的法院對該事項作出不可上訴的最終裁決。如果在持有人指示交付之後,但在加速適用的債務證券之前,我們向受託人提供了一份高級人員證書,説明指導持有人未能滿足其驗證公約,則關於該違約的治療期將自動暫停,對於由適用的持有人指示導致的任何違約或違約事件的治療期將自動重新啟動,任何補救措施將暫停,直到該驗證公約得到滿足。持倉代表的任何違反將導致該持有人對該持有人指示的參與被忽略;如果在沒有該持有人蔘與的情況下,提供該持有人指示的其餘持有人所持有的適用債務證券的百分比將不足以有效地提供該持有人指示,則該持有人指示在開始時將是無效的(除非向受託人提供或提供任何彌償或保證),效果是該失責或違約事件將被視為從未發生,加速將被視為無效,受託人將被視為未收到該等持有人指示或有關該違約或違約事件的任何通知。
即使前兩段有任何相反的規定,在因破產或類似的法律程序而導致的失責事件懸而未決期間向受託人交付的任何持有人指示,將不要求遵守上述兩段。
為免生疑問,受託人將有權最終依賴任何持有人指示、高級人員證書或根據上述各段向其交付的其他文件,並無責任查詢或調查任何持倉陳述的準確性、強制遵守任何核實公約、核實任何高級人員證書中的任何陳述,或以其他方式就衍生工具、淨空頭、作多衍生工具、做空衍生工具或其他作出計算、調查或決定。受託人對吾等、任何持有人或任何其他人士在真誠執行持有人指示或確定任何持有人是否已交付倉位申述或該倉位申述是否符合新契約或任何其他協議方面,概無責任。
如因未能交付與新契據下的另一項失責有關的所需通知或證書而發生失責(“初始失責”),則在該初始失責被糾正時,純粹由於該初始失責而導致的未能交付與另一項失責有關的所需通知或證書的失責亦將獲補救,而無須採取任何進一步行動,而因依據新契據的任何其他條文而未能交付任何通知或證書的任何失責或失責事件,將在該契諾或該等通知或證書(視何者適用而定)所規定的任何該等通知或證書交付後視為已予補救,即使這種交付不是在新契據規定的期限內交付。任何時間段
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目錄表
在新契約中,任何實際或指稱的違約或違約事件可由有管轄權的法院延長或暫緩執行。
“衍生工具“就某人及任何系列的證券而言,指任何合約、票據或其他收取現金或其他資產付款或交付的權利,而該人或該人的任何聯屬公司與該人就該人對適用債務證券的投資(經篩選的聯營公司除外)為一方(不論是否需要該人進一步履行),而該等合約、票據或其他權利的價值及/或現金流(或其任何重要部分)受到適用債務證券的價值及/或表現及/或我們的信譽的重大影響(”履約參考“)。
“長導數樂器“是指衍生工具:(1)其價值普遍增加,和/或其下的付款或交付義務一般減少,但履約基準發生積極變化;和/或(2)其價值一般減少,和/或其下的付款或交付義務普遍增加,但履約參考發生負面變化。
“淨空頭“就任何系列債務證券的持有人或實益擁有人而言,指於確定日期:(I)其短期衍生工具的價值超過其適用債務證券的(X)價值加上(Y)其長期衍生工具於該確定日期的價值之和;或(Ii)合理地預期在緊接該確定日期之前發生有關吾等的未能償付或破產信貸事件(兩者均見2014年ISDA信用衍生工具定義)的情況。
“經過篩選的附屬公司“指持有人的任何聯營公司:(1)獨立於該持有人及該持有人的任何其他聯營公司作出投資決定,而該聯營公司並非經篩選的聯營公司;(2)在其與該持有人及該持有人的任何其他聯營公司之間設有慣常的資料屏幕,而該等聯營公司並非經篩選的聯營公司,而該等聯營公司禁止分享有關吾等或我們的附屬公司的資料;(3)其投資政策不受該持有人或與該持有人就其投資適用債務證券而採取一致行動的任何其他聯營公司的指示;以及(Iv)其投資決定不受該持有人或與該持有人就其在適用債務證券的投資方面採取一致行動的任何其他關聯公司的投資決定的影響。
“短期衍生工具“是指衍生工具:(1)其價值普遍減少,和/或其下的付款或交付義務普遍增加,但履約基準發生積極變化;和/或(2)其價值普遍增加,和/或其下的付款或交付義務普遍減少,但履約參考發生負面變化。
對於現有契約或新契約項下的債務證券,賬簿記賬和其他間接持有人應諮詢其銀行或經紀人,以瞭解如何向受託人發出通知或指示或提出請求,以及如何宣佈或取消加速到期日。
致受託人的通知
根據現有的契約,我們會在每年年底後120天內,向每名受託人提交一份由我們的若干高級人員組成的書面聲明,證明據他們所知,我們遵守了現有的契約和債務證券,或指明任何失責行為。
根據新契約,在每年年底後的120天內,我們將向每一位受託人提交一份書面聲明,由我們的某些高級人員證明,據他們所知,在過去一年中是否發生了任何持續的違約或違約事件。
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合併或合併
根據契約條款,我們通常被允許與另一實體合併或合併。我們還被允許將我們的全部或幾乎所有資產出售給另一家實體。然而,除非與某些債務證券有關的招股説明書附錄另有説明,否則我們不得采取任何此類行動,除非滿足以下所有條件:
在現有契約下:
● | 如果我們合併或出售我們的資產,所產生的實體必須同意對我們在債務證券下的義務承擔法律責任。 |
● | 在該交易生效後,不應立即發生或繼續發生任何違約或違約事件。 |
● | 我們必須將某些證書和文件交給受託人。 |
● | 我們必須滿足招股説明書附錄中關於特定系列債務證券的任何其他規定。 |
在新契約下:
● | 在這種合併或合併中,我們必須是尚存的實體,否則,尚存的實體必須是根據美利堅合眾國或其任何州或地區的法律成立並存在的公司或有限責任公司。 |
● | 如果我們合併或出售我們的資產,所產生的實體必須同意對我們在未償債務證券項下的義務承擔法律責任。 |
● | 在該交易或一系列關聯交易生效後,不應立即發生或繼續發生任何違約或違約事件。 |
● | 我們必須將某些證書和文件交給受託人。 |
● | 我們必須滿足招股説明書附錄中關於特定系列債務證券的任何其他規定。 |
新契約下的其他契諾
在任何系列的債務證券未償還期間,我們不會違反經投資公司法第61(A)(1)和(2)條修改的第18(A)(1)(A)條或任何後續條款,但在任何一種情況下,都不會使美國證券交易委員會給予我們的任何豁免豁免生效,無論我們是否受此約束。
如果在任何時候,我們不受交易法第13或15(D)條的報告要求的約束,可以向美國證券交易委員會提交任何定期報告,我們同意在該等債務證券未償還期間,向該系列未償還債務證券的持有人和受託人提供我們已審計的年度綜合財務報表,在我們的財政年度結束後90天內,以及未經審計的中期綜合財務報表,在我們的財政季度結束後的45天內(我們的第四財政季度除外)。所有此類財務報表在所有重要方面都將根據適用的公認會計準則編制。
修改或豁免
我們可以對契約和根據契約發行的債務證券進行三種類型的更改。
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更改需要您的批准
首先,沒有您的具體批准,我們不能對您的債務證券進行更改。以下是這些類型的更改的列表:
● | 更改債務證券本金或利息的聲明到期日; |
● | 減少債務擔保的任何到期金額; |
● | 減少違約後證券到期加速時的應付本金金額; |
● | 在現有契約下,對持有人選擇的任何償還權產生不利影響; |
● | 在現有契約項下,更改債務證券的支付地點(招股説明書或招股説明書附錄另有説明的除外)或支付幣種; |
● | 對收取任何債務擔保本金和利息的權利產生不利影響; |
● | 在新的契約下,改變債務擔保上的支付貨幣; |
● | 損害你起訴索要貨款的權利; |
● | 對根據債務擔保條款轉換或交換債務擔保的任何權利產生不利影響; |
● | 以不利於債務證券持有人的方式修改契約中的從屬條款; |
● | 降低修改或修改契約需要徵得同意的債務證券持有人的比例; |
● | 降低債務證券持有者放棄遵守契約某些條款或放棄某些違約需要徵得同意的比例; |
● | 修改契約條款的任何其他方面,涉及補充契約、修改和放棄過去的違約、改變法定人數或表決要求或放棄某些契約;以及 |
● | 更改我們必須支付的任何額外金額的義務。 |
更改不需要審批
第二種變化不需要債務證券持有人的任何投票。這種類型僅限於澄清、確定契約允許的任何系列新證券的形式或條款,以及不會在任何實質性方面對未償還債務證券的持有者造成不利影響的某些其他變化。我們也不需要任何批准就可以做出任何只影響在更改生效後根據契約發行的債務證券的更改。
需要多數人批准的變更
對契約和債務證券的任何其他變更都需要以下批准:
● | 如果變更隻影響一個系列的債務證券,則必須得到該系列的過半數本金持有人的批准。 |
● | 如果更改影響到在同一契約下發行的多個債務證券系列,則必須獲得受更改影響的所有系列的多數本金持有人的批准,併為此將所有受影響的系列作為一個類別進行投票。 |
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在一項契約下發行的所有系列債務證券的大多數本金持有人,為此目的而作為一個類別一起投票,可放棄我們對該契約中的某些契約的遵守。然而,我們不能獲得對付款違約的豁免,也不能就上述“--需要您批准的變更”中的要點所涵蓋的任何事項獲得豁免。
關於投票的更多細節
在進行投票時,我們將使用以下規則來決定將多少本金歸因於債務證券:
● | 對於原始發行的貼現證券,如果這些債務證券的到期日因違約而加速至該日期,我們將使用在投票日到期和應付的本金。 |
● | 對於指數化債務證券,除非另有規定,否則我們將使用此類指數化證券在原始發行時的本金面值。 |
● | 對於以一種或多種外幣計價的債務證券,我們將使用等值的美元。 |
如果我們以信託形式存入或預留資金用於支付或贖回債務證券,則債務證券將不被視為未償還證券,因此沒有資格投票。債務證券也將沒有資格投票,如果它們已經被完全擊敗,就像後面在“失敗-完全失敗”中所描述的那樣。
我們一般有權將任何一天定為記錄日期,以確定有權根據契約投票或採取其他行動的未償還契約證券的持有者。如果我們為一個或多個系列持有人要採取的投票或其他行動設定了一個創紀錄的日期,則投票或行動只能由在記錄日期當日持有這些系列的未償還契約證券的人進行,且必須在記錄日期後的11個月內進行。
賬簿登記和其他間接持有人應諮詢他們的銀行或經紀人,瞭解如果我們尋求更改契約或債務證券或請求豁免,如何批准或拒絕批准。
失敗
以下規定將適用於每一系列債務證券,除非我們在適用的招股説明書附錄中説明,契約無效和完全無效的規定將不適用於該系列。
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目錄表
聖約的失敗
如果滿足某些條件,我們可以支付下文所述的保證金,並從發行特定系列的契約中的一些限制性契諾中獲得解除。這就是所謂的“聖約失敗”。在這種情況下,你將失去這些限制性公約的保護,但將獲得以信託形式預留的資金和政府證券的保護,以償還你的債務證券。如果適用,您也將被免除以下“契約條款-從屬條款”中所述的從屬條款。為了實現聖約的失敗,我們必須做到以下幾點:
● | 如果特定系列的債務證券是以美元計價的,我們必須為此類債務證券的所有持有者的利益在信託中存放貨幣和美國政府或美國政府機構票據或債券的組合,這些組合將產生足夠的現金,以在債務證券的不同到期日支付利息、本金、溢價(如果有的話)和任何其他付款,包括任何強制性償債基金付款。 |
● | 我們必須向受託人提交一份我們律師的法律意見,確認根據當前的美國聯邦所得税法,我們可以在不導致您對債務證券徵税的情況下進行上述存款,這與我們沒有存款並在到期時自己償還債務證券的情況有任何不同。 |
我們必須向受託人提交一份我們律師的法律意見和一份高級人員證書,説明契約失效的所有先決條件都已得到遵守。
如果我們完成了契約失效,如果信託存款出現缺口或受託人無法付款,您仍然可以指望我們償還債務證券。例如,如果發生了剩餘的違約事件之一(如我們的破產),債務證券立即到期並支付,可能會出現缺口。根據導致違約的事件,您可能無法獲得差額付款。
全面失敗
如果美國聯邦税法發生變化,如下所述,我們可以合法地免除特定系列債務證券的所有付款和其他義務(稱為“完全失敗”),前提是我們為您的償還制定了以下其他安排:
● | 如果特定系列的債務證券是以美元計價的,我們必須為此類債務證券的所有持有者的利益在信託中存放貨幣和美國政府或美國政府機構票據或債券的組合,這些組合將產生足夠的現金,以在債務證券的不同到期日支付利息、本金、溢價(如果有的話)和任何其他付款,包括任何強制性償債基金付款。 |
● | 我們必須向受託人提交一份法律意見,確認當前美國聯邦税法或美國國税局的一項裁決已發生變化,允許我們在不導致您對債務證券徵税的情況下進行上述存款,這與我們沒有存款並在到期時自己償還債務證券的情況有任何不同。根據當前的美國聯邦税法,存款和我們對債務證券的法定解除將被視為我們向您支付了現金和票據或債券中您在信託中的份額,以換取您的債務證券,您將在存款時確認債務證券的收益或損失。 |
● | 我們必須向受託人提交一份法律意見書和高級官員證明書,説明所有撤銷的先決條件均已得到遵守。 |
如果我們真的做到了如上所述的完全失敗,你將不得不完全依靠信託存款來償還債務證券。萬一出現差額,你方不能指望我們還款。相反,如果我們破產或資不抵債,信託存款很可能會受到保護,不受貸款人和其他債權人的索賠。如果適用,您也將從後面的“契約條款-從屬條款”中描述的從屬條款中解脱出來。
證券的形成、交換和轉讓
只要本金總額不變,持有人可以將其有價證券換成相同系列較小面額的債務證券,或者合併為較少的較大面額系列的債務證券。
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持有人可以在其受託人的辦公室交換或轉讓其有價證券。我們已指定受託人作為我們的代理,以轉讓債務證券的持有人的名義登記債務證券。我們可以指定另一個實體履行這些職能或自行履行這些職能。
持有者將不被要求支付轉讓或交換證券的服務費,但他們可能被要求支付與轉讓或交換相關的任何税收或其他政府費用。轉讓或交換隻有在提交的每份轉讓或交換擔保均已正式背書,或附有吾等和受託人滿意形式的書面轉讓文書的情況下,才能進行。根據新契約,每個持有人必須賠償我們和受託人因違反契約和/或適用的美國聯邦或州證券法的任何條款而轉讓、交換或轉讓該持有人的債務證券而可能產生的任何責任。
如果我們為您的債務證券指定了額外的轉讓代理,他們將在您的招股説明書附錄中列出。我們可以委任額外的轉讓代理人或取消任何特定轉讓代理人的委任。我們也可以批准任何轉讓代理人所代表的辦事處的變更。
如果特定系列的任何證券是可贖回的,而我們贖回的債務證券少於該系列的所有債務證券,我們可以在我們郵寄贖回通知之日前15天至該郵寄日結束的期間內阻止該等債務證券的轉讓或交換,以便凍結準備郵寄的持有人名單。我們也可以拒絕登記任何被選擇贖回的證券的轉讓或交換,但我們將繼續允許轉讓和交換將部分贖回的任何債務證券的未贖回部分。
受託人辭職
每名受託人可就一個或多個契約證券系列辭職或被免職,但須委任一名繼任受託人就這些系列行事。如有兩名或多於兩名人士擔任契約下不同系列契約證券的受託人,則每名受託人均為一項信託的受託人,該信託與任何其他受託人所管理的信託不同。
契約條款-從屬關係
於吾等解散、清盤、清盤或重組時進行任何資產分配時,吾等就任何以次級債務證券面值的契約證券支付本金(及溢價,如有)及利息(如有),將在契據規定的範圍內從屬於優先償付所有優先債務(定義見下文),但吾等就該等次級債務證券向閣下支付本金(及溢價,如有)及利息(如有)的責任不受其他影響。此外,任何時間不得就該等次級債務證券的本金(或溢價,如有)、償債基金或利息(如有)支付任何款項,除非已就本金(及溢價,如有)、償債基金及高級債項利息的所有到期款項已作出全數支付,或已以金錢或金錢等值方式妥為撥備。
如果受託人或任何該等次級債務證券的持有人在所有高級債務全數清償前收到吾等就次級債務證券所作的任何付款,則該付款或分派必須支付予高級債務持有人或代他們申請支付所有尚未清償的高級債務,直至所有高級債務已悉數清償為止,在實施對高級債務持有人的任何同時付款或分配後。在吾等於本次分派時全數償付所有高級債務後,該等次級債務證券持有人將從該等次級債務證券的分派份額中向高級債務持有人支付款項的範圍內,取代高級債務持有人的權利。
由於這種從屬關係,在我們破產時對我們的資產進行分配的情況下,我們的某些優先債權人可能會比任何次級債務證券的持有人收回更多的資金。契約規定,這些從屬條款將不適用於根據這種契約的無效條款以信託形式持有的金錢和證券。“高級債務”在契約中被定義為下列各項的本金(和溢價,如有)和未付利息:
● | 本行的負債(包括由吾等擔保的其他人的負債),不論何時產生、招致、承擔或擔保所借款項(根據契據發行並作為次級債務證券面值的契約證券除外),除非在設立或證明該債務的文書中,或在其下未清償的票據中,規定這項債務並非優先於或優先於次級債務證券;及 |
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目錄表
● | 任何這類債務的續期、延期、修改和再融資。 |
如果本招股説明書是與發行一系列以次級債務證券計價的債券有關,則隨附的招股説明書附錄將列出截至最近日期我們的高級債務未償債務的大致金額。
契約下的受託人
美國銀行信託公司,國家協會將擔任契約下的受託人。
與外幣有關的若干考慮
以外幣計價或應付的債務證券可能會帶來重大風險。這些風險包括外匯市場可能出現大幅波動、實施或修改外匯管制以及二級市場可能缺乏流動性。這些風險將根據所涉及的一種或多種貨幣而有所不同,並將在適用的招股説明書附錄中進行更全面的描述。
記賬式債務證券
紐約州紐約的DTC將作為債務證券的證券託管機構。債務證券將以完全註冊證券的形式發行,註冊名稱為CELDE O&Co.(DTC的合夥代理人)或DTC授權代表可能要求的其他名稱。將為債務證券發行一份完全登記的證書,總本金金額為該債券的本金總額,並將存入DTC。然而,如果任何一次發行的本金總額超過5億美元,將就每5億美元的本金金額發出一張證書,並將就此類發行的任何剩餘本金金額額外發出一張證書。
DTC是全球最大的證券託管機構,是根據《紐約銀行法》組建的有限目的信託公司、《紐約銀行法》所指的“銀行組織”、聯邦儲備系統的成員、《紐約統一商業法典》所指的《清算公司》,以及根據《交易法》第17A條的規定註冊的《清算機構》。DTC持有併為DTC參與者(“直接參與者”)存放在DTC的超過350萬股美國和非美國股票、公司和市政債券以及來自100多個國家和地區的貨幣市場工具提供資產服務。DTC還通過直接參與者賬户之間的電子電腦化賬簿轉賬和認捐,便利直接參與者之間的已交存證券的銷售和其他證券交易的交易後結算。這消除了證券證書實物移動的需要。直接參與者包括美國和非美國的證券經紀人和交易商、銀行、信託公司、清算公司和某些其他組織。DTC是存託憑證結算公司(“DTCC”)的全資附屬公司。
DTCC是DTC、國家證券結算公司和固定收益結算公司的控股公司,這三家公司都是註冊結算機構。DTCC由其受監管子公司的用户擁有。美國和非美國的證券經紀人和交易商、銀行、信託公司和清算公司等直接或間接通過直接參與者進行清算或與其保持託管關係的其他人也可以使用DTC系統(“間接參與者”)。DTC的評級為標準普爾AA+。適用於其參與者的DTC規則已在美國證券交易委員會備案。有關DTC的更多信息,請訪問Www.dtcc.com.
在DTC系統下購買債務證券必須由直接參與者或通過直接參與者進行,DTC記錄中的債務證券將獲得信用。每個證券的每個實際購買者(“實益所有人”)的所有權權益依次記錄在直接和間接參與者的記錄中。受益所有人不會收到DTC對其購買的書面確認。然而,預計受益所有人將從直接或間接參與者那裏收到書面確認,提供交易的細節,以及他們所持股份的定期報表,受益所有人通過這些參與者進行交易。債務證券中所有權權益的轉讓應通過直接和間接參與者代表受益所有人行事的賬簿上的分錄來完成。除非停止使用債務證券的記賬系統,否則受益所有人將不會收到代表其債務證券所有權權益的證書。
為了促進後續轉移,直接參與者存放在DTC的所有債務證券均以DTC的合夥企業提名人Cede & Co.的名義註冊,或DLC授權代表可能要求的其他名稱。將債務證券存入DTC並以Cede & Co.或此類其他DTC提名人的名義註冊不會影響任何變更
115
目錄表
受益所有權。DTC不瞭解債務證券的實際受益所有人; DTC的記錄僅反映了此類債務證券記入其賬户的直接參與者的身份,這些直接參與者可能是也可能不是受益所有人。直接和間接參與者將繼續負責代表其客户記錄其持有的資產。
直接參與者向直接參與者、直接參與者向間接參與者以及直接參與者和間接參與者向實益擁有人傳遞通知和其他通信將受他們之間的安排管轄,但須遵守不時生效的任何法律或法規要求。
贖回通知應發送給DTC。如果一次發行的債務證券少於全部被贖回,DTC的做法是通過抽籤決定每一位直接參與者在該發行中將被贖回的利息金額。
除非根據DTC的程序獲得直接參與者的授權,否則DTC和CELDE&Co.(或任何其他DTC被提名人)都不會同意或投票購買債務證券。根據其常規程序,DTC在記錄日期後儘快向我們郵寄一份Omnibus代理。Omnibus委託書將S的同意或投票權轉讓給那些在記錄日期(在Omnibus委託書所附清單中指明)其賬户上存入債務證券的直接參與者。
債務證券的贖回收益、分配和股息將出售給D&Co.或DTC授權代表可能要求的其他被提名人。DTC的慣例是在收到DTC在付款日從本行或受託人處獲得的資金和相應的詳細信息後,根據DTC記錄中顯示的各自所持股份,將直接參與者的賬户記入DTC的賬户。參與者向實益擁有人支付的款項將受常規指令和慣例的約束,就像以不記名形式或以“街道名稱”登記的客户賬户所持有的證券一樣,並將由參與者負責,而不是DTC或其代名人、受託人或我們的責任,但須遵守可能不時生效的任何法律或法規要求。將贖回收益、分派和股息支付給割讓公司(或DTC授權代表可能要求的其他代名人)是我們或受託人的責任,但向直接參與者支付此類款項將由DTC負責,向受益者支付此類款項將由直接和間接參與者負責。
DTC可隨時向吾等或受託人發出合理通知,停止提供有關債務證券的託管服務。在這種情況下,如果沒有獲得繼任者託管人,則需要打印和交付證書。我們可能決定停止使用通過DTC(或後續證券託管機構)進行僅記賬轉賬的系統。在這種情況下,證書將被打印並交付給DTC。
本節中關於DTC和DTC記賬系統的信息是從我們認為可靠的來源獲得的,但我們對其準確性不承擔任何責任。
116
目錄表
我們的產品描述
以下是對這些條款的總體描述。
我們可以發行由本招股説明書中描述的一種或多種其他證券組成的任意組合的單位。每個單位還可能包括第三方的債務義務,如美國國債。每個單位的發行將使該單位的持有人也是該單位所包括的每個證券的持有人。因此,一個單位的持有人將擁有每個所包括的擔保的持有人的權利和義務。
招股説明書副刊將描述我們可能發行的任何系列債券的特定條款,包括以下內容:
● | 基金單位和組成基金單位的證券的名稱和條件,包括組成基金單位的證券是否可以單獨持有或轉讓,以及在什麼情況下可以單獨持有或轉讓; |
● | 管理這兩個單位的任何單位協議的條款説明; |
● | 三個單位的支付、結算、劃轉或交換規定的説明; |
● | 這些單位是以完全註冊的形式發行還是以全球形式發行。 |
在未對註冊説明書提交新的生效修訂之前,我們不會在本招股説明書或隨附的招股説明書附錄下提供任何其他單位。
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目錄表
出售低於資產淨值的普通股
我們可以根據本招股説明書以低於我們每股淨資產價值的每股價格發行普通股:(a)與向我們現有股東配股有關,(b)在我們大多數普通股股東的事先批准下,或(c)在美國證券交易委員會可能允許的其他情況下。根據2023年8月8日舉行的股東特別會議的批准,我們目前被允許以低於淨資產價值的價格出售或以其他方式發行我們的普通股股份,但須遵守我們董事會必須做出的某些限制和決定。
如果我們根據股東的事先授權,以每股資產淨值出售普通股,我們的大多數董事(在出售中沒有財務利益)和我們的大多數獨立董事必須(A)發現出售符合我們的最佳利益和我們股東的最佳利益,以及(B)在與發行的任何一家或多家承銷商協商後,在緊接我們首次徵集或代表我們作出購買該等普通股的確定承諾之前,或在緊接該等普通股的發行之前,作出善意的決定。出售普通股的價格不低於與普通股市值非常接近的價格,減去任何分派佣金或折扣。
在決定發行低於每股資產淨值的普通股是否符合我們和我們的股東的最佳利益時,我們的董事會將考慮各種因素,包括:
● | 低於每股淨資產價值的發售將對我們的股東產生的影響,包括我們的股東將因此次發售而經歷的普通股每股淨資產價值的潛在稀釋; |
● | 每股發行價和每股淨收益低於我們最近確定的每股資產淨值的每股金額; |
● | 面值普通股近期市場價格與每股資產淨值的關係,以及發行對我們普通股每股市場價格的潛在影響; |
● | 估計發行價是否接近我們普通股的市值; |
● | 在當前金融市場困難期間能夠籌集資金的潛在市場影響; |
● | 預期在此次發行中收購我們普通股的任何新投資者的性質; |
● | 投資的預期回報率、質量、類型和可獲得性;以及 |
● | 我們可以利用的籌碼。 |
我們的董事會還將考慮以折扣價出售普通股將使我們的投資顧問受益的事實,因為我們的投資顧問將從此類發行所得收益中賺取額外的投資管理費,就像它將從發行任何其他我們的證券或從以每股資產淨值溢價發行普通股中賺取額外的投資管理費一樣。
本公司不會根據本招股説明書或隨附的招股説明書附錄出售本公司普通股的股份(或任何購買本公司普通股股份的權利、認股權證或其他單位),除非事先對登記聲明提出新的生效修訂,但前提是經該等修訂後修訂的登記聲明下發售的股份對本公司每股資產淨值的累計攤薄超過15%。這將根據登記聲明(經本生效後修正案修訂)為每一次發行單獨衡量,方法是計算該次發行的總資產淨值的稀釋或增值百分比,然後將每次發行的總百分比相加。例如,如果我們在首次發行時最新確定的每股資產淨值為15.00美元,而我們有3000萬股已發行普通股,那麼以每股7.50美元(50%的折扣)的淨收益向我們出售600萬股普通股將產生8.33%的稀釋。如果我們隨後確定,在當時已發行的3600萬股普通股中,我們的每股淨資產價值增加到15.75美元,然後進行額外發行,例如,我們可以以每股9.45美元的淨收益向我們額外出售約720萬股普通股,這將產生6.67%的稀釋,然後我們才能達到15%的總上限。
118
目錄表
我們以低於每股資產淨值的價格出售我們的普通股,對我們的現有股東構成潛在風險,無論他們是否參與發售,以及參與發售的新投資者。以低於每股資產淨值的價格出售普通股,將導致沒有至少按比例參與此類出售的現有普通股股東的股份立即稀釋。見“風險因素--與我們普通股和公開交易票據有關的風險--如果我們在一次或多次發行中以低於當時普通股每股資產淨值的價格出售普通股或證券以認購或可轉換為我們普通股的股份,普通股的每股資產淨值可能會被稀釋”。
以下三個標題和所附表格解釋了以低於每股資產淨值的價格發行我們的普通股對三種不同類型的投資者的影響,並提供了假設例子:
● | 不購買本次發行股份的現有股東; |
● | 在本次發行中購買較少股份或者購買較大數量股份的現有股東; |
● | 通過在發行中購買股份而成為股東的新投資者。 |
對未參與發售的現有股東的影響
我們的現有股東如果沒有參與低於每股資產淨值的發行,或者沒有在二級市場以與我們在發行中獲得的相同或更低的價格購買額外的股票(扣除費用和佣金),將面臨最大的潛在風險。這些股東所持普通股的資產淨值和每股資產淨值將立即被稀釋。這些股東在我們的收益和資產中的參與度以及他們的投票權也將經歷比我們的資產、潛在盈利能力和投票權的增加更大的不成比例的下降。這些股東還可能經歷其股票市場價格的下降,這往往在一定程度上反映了每股淨資產價值的宣佈或潛在的增減。隨着發行規模和折扣水平的增加,這種下降可能會更加明顯。此外,如果現有股東不購買任何股份以保持其現有的百分比權益,無論此類發行高於或低於當時的資產淨值,他們的投票權都將被稀釋。
下面的圖表説明了非參與股東在三種不同規模和每股資產淨值折讓水平的不同假設發行中所經歷的資產淨值稀釋水平。無法預測可能發生的市場價格下跌程度。提供這些示例僅用於説明目的。
119
目錄表
這些例子假設發行人有3000萬股已發行普通股,總資產6億美元,總負債1.5億美元。因此,目前的資產淨值和每股淨資產價值分別為4.5億美元和15.00美元。圖表説明了(A)在提供費用和佣金(資產淨值折讓5%)後以每股14.25美元的價格發行150萬股普通股(流通股的5%)對股東A的稀釋效應,(B)在提供費用和佣金(資產淨值折讓10%)後以每股13.50美元的價格發行300萬股普通股(流通股的10%),(C)發行600萬股普通股(佔流通股的20%),扣除費用和佣金(較資產淨值折讓20%),每股12.00美元;及(D)發售750萬股普通股(佔流通股的25%),扣除費用和佣金(較資產淨值折讓25%),每股11.25美元。任何折價發售所依據的招股説明書增刊將包括一張圖表,該圖表基於此類發售中普通股的實際數量以及相對於最近確定的資產淨值的實際折讓。無法預測可能發生的市場價格下跌程度。
實施例1 | 實施例2 |
| 實施例3 |
| 實施例4 |
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5%報價, | 10%報價 | 提供20%的優惠 | 25%報價 | ||||||||||||||||||||||||
5%折扣 | 10%折扣 | 20%折扣 | 25%的折扣 |
| |||||||||||||||||||||||
售前 | 跟隨 | % | 跟隨 | % | 跟隨 | % | 跟隨 | % | |||||||||||||||||||
低於淨資產 | 銷售 | 變化 | 銷售 | 變化 | 銷售 | 變化 | 銷售 |
| 變化 |
| |||||||||||||||||
發行價 |
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| |||||||||||||||||
向公眾公佈每股價格 | $ | 15.00 | — | $ | 14.21 | — | $ | 12.63 | — | $ | 11.84 | — |
| ||||||||||||||
發行人每股淨收益 |
| $ | 14.25 | — |
| $ | 13.50 | — |
| $ | 12.00 | — |
| $ | 11.25 |
| — | ||||||||||
減至資產淨值 |
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未償還股份總數 |
| 30,000,000 |
| 31,500,000 |
| 5.00 | % | 33,000,000 |
| 10.00 | % | 36,000,000 |
| 20.00 | % | 37,500,000 |
| 25.00 | % | ||||||||
每股資產淨值 | $ | 15.00 | $ | 14.96 |
| (0.24) | % | $ | 14.86 |
| (0.91) | % | $ | 14.50 |
| (3.33) | % | $ | 14.25 |
| (5.00) | % | |||||
對非參與股東的攤薄 |
|
|
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|
|
|
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| ||||||||||||||||||
股東A持有的股份 |
| 30,000 |
| 30,000 |
| 0.00 | % |
| 30,000 |
| 0.00 | % |
| 30,000 |
| 0.00 | % |
| 30,000 |
| 0.00 | % | |||||
股東A持有的百分比 |
| 0.10 | % |
| 0.10 | % |
| (4.76) | % |
| 0.09 | % |
| (9.09) | % |
| 0.08 | % |
| (16.67) | % |
| 0.08 | % | (20.00) | % | |
股東A持有的總資產淨值 | $ | 450,000 | $ | 448,929 |
| (0.24) | % | $ | 445,909 |
| (0.91) | % | $ | 435,000 |
| (3.33) | % | $ | 427,500 |
| (5.00) | % | |||||
股東A的總投資(假設為每股15.00美元) | $ | 450,000 | $ | 450,000 | $ | 450,000 | $ | 450,000 |
| $ | 450,000 |
| |||||||||||||||
對股東A的總攤薄(總資產淨值減去總投資) | $ | (1,071) | $ | (4,091) | $ | (15,000) | $ | (22,500) |
| ||||||||||||||||||
股東A持有的每股投資(假設出售前持有的股份為每股15.00美元) | $ | 15.00 | $ | 15.00 |
| 0.00 | % | $ | 15.00 |
| 0.00 | % | $ | 15.00 |
| 0.00 | % | $ | 15.00 |
| 0.00 | % | |||||
股東A持有的每股資產淨值 | $ | 14.96 | $ | 14.86 |
| $ | 14.50 |
| $ | 14.25 |
| ||||||||||||||||
股東A持有的每股攤薄(每股資產淨值減去每股投資) | $ | (0.04) | $ | (0.14) |
| $ | (0.50) |
| $ | (0.75) |
| ||||||||||||||||
股東A的攤薄百分比(每股攤薄除以每股投資) | (0.24) | % | (0.91) | % | (3.33) | % | (5.00) | % |
對參與發售的現有股東的影響
參與低於每股資產淨值的發售或在二級市場以與我們在發售中獲得的相同或更低的價格(扣除費用和佣金)購買額外股票的我們的現有股東,將經歷與非參與股東相同類型的資產淨值稀釋,儘管水平較低,前提是他們購買的折扣發售的比例低於緊接發售前他們在我們普通股中的權益。隨着這些股東購買的股份數量增加,淨資產稀釋水平將會降低。購買超過該百分比的現有股東將經歷資產淨值稀釋,但與購買低於其在此次發行中的比例份額的現有股東相比,每股淨資產價值將比他們每股的投資增加,他們在我們的收益和資產中的參與度以及他們的投票權的增加也將不成比例地大於我們因此類發行而增加的資產、潛在盈利能力和投票權。隨着這類股東購買的超額股份數量的增加,增值的水平將會增加。然而,即使是過度參與的股東也將面臨這樣的風險,即我們可能會進行該股東沒有參與的額外折扣發行,在這種情況下,此類股東將在隨後的發行中經歷如上所述的資產淨值稀釋。這些股東還可能經歷其股票市場價格的下降,這往往在一定程度上反映了每股淨資產價值的宣佈或潛在的增減。隨着發行規模和折扣水平的增加,這種下降可能會更加明顯。
120
目錄表
下圖説明瞭先前圖表(例3)中假設的20%折扣發行中的稀釋和增加水平,該股東收購了相當於(a)其發行比例份額50%的股份(即,3,000股,即600萬股發行的0.05%)而不是其0.10%比例份額,以及(b)該百分比的150%(即,9,000股,即600萬股發行量的0.15%,而不是其0.10%的份額)。任何折扣發行所依據的招股説明書補充文件將包括這些示例的圖表,該圖表基於該發行中的實際股數以及與最近確定的每股淨資產價值的實際折扣。無法預測可能發生的市場價格下跌的程度。提供這些示例僅用於説明目的。
|
| 50%的參與率 |
| 150%的參與率 |
| ||||||||||
在銷售之前的交易 | 跟隨 |
| % | 跟隨 |
| % |
| ||||||||
低於淨資產淨值 | 銷售 | 變化 | 銷售 | 變化 |
| ||||||||||
發行價 |
|
|
|
|
|
|
|
|
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| |||||
向公眾公佈每股價格 | $ | 12.63 | $ | 12.63 |
|
| |||||||||
發行人每股淨收益 | $ | 12.00 | $ | 12.00 |
|
| |||||||||
減/增至資產淨值 |
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| |||||||||||||
未償還股份總數 |
| 30,000,000 |
| 36,000,000 |
| 20 | % |
| 36,000,000 |
| 20 | % | |||
每股資產淨值 | $ | 15.00 | $ | 14.50 |
| (3.33) | % | $ | 14.50 |
| (3.33) | % | |||
對股東A持有的參與股東股份的稀釋/增持 |
| 30,000 |
| 33,000 |
| 10 | % |
| 39,000 |
| 30 | % | |||
股東A持有的百分比 |
| 0.10 | % |
| 0.09 | % | (8.33) | % |
| 0.11 | % | 8.33 | % | ||
股東A持有的總資產淨值 | $ | 450,000 | $ | 478,500 |
| 6.33 | % | $ | 565,500 |
| 25.67 | % | |||
股東A的總投資(假設出售前持有的股份為每股15.00美元) | $ | 450,000 | $ | 487,895 | $ | 563,684 |
| ||||||||
股東A的總攤薄/增持(總資產淨值減去總投資) | $ | (9,395) | $ | 1,816 |
| ||||||||||
股東A持有的每股投資(假設出售前持有的股份為15.00美元) | $ | 15.00 | $ | 14.78 |
| (1.44) | % | $ | 14.45 |
| (3.64) | % | |||
股東A持有的每股資產淨值 | $ | 14.50 | $ | 14.50 |
| ||||||||||
股東A持有的每股攤薄/每股增值(每股資產淨值減去每股投資) | $ | (0.28) | $ | 0.05 |
| ||||||||||
股東A的攤薄/增值百分比(每股攤薄除以每股投資) |
| (1.90) | % |
| 0.31 | % |
對新投資者的影響
如果投資者目前不是股東,並參與了低於資產淨值的普通股發行,但由於出售補償和我們支付的費用,其每股投資超過了由此產生的每股資產淨值,與他們支付的股票價格相比,他們的股票資產淨值和每股資產淨值將立即下降,儘管幅度很小。如果投資者目前不是股東,並且參與了低於每股資產淨值的普通股發行,並且由於出售補償和我們支付的費用明顯低於每股折價而導致每股投資也低於每股淨資產價值,那麼與他們支付股票的價格相比,他們的股票資產淨值和每股資產淨值將立即增加。這些投資者對我們的收益和資產以及他們的投票權的參與將不成比例地超過我們因此類發行而增加的資產、潛在盈利能力和投票權。然而,這些投資者將面臨這樣的風險,即我們可能會進行額外的折扣發行,而這些新股東並不參與,在這種情況下,這些新股東將在隨後的發行中經歷如上所述的稀釋。這些投資者還可能經歷其股票市場價格的下降,這通常在某種程度上反映了每股淨資產價值的已宣佈或潛在的增減。隨着發行規模和折扣水平的增加,這種下降可能會更加明顯。
121
目錄表
下圖説明瞭新投資者在上面第一張圖表中描述的相同假設5%、10%、20%和25%折扣發行中將經歷的新投資者稀釋或增加水平。該插圖針對的是新投資者,他在發行中購買了與發行前持有的先前示例中股東A相同比例(0.10%)的股份。任何折扣發行所依據的招股説明書補充文件將包括這些示例的圖表,該圖表基於該發行中的實際股數以及與最近確定的每股淨資產價值的實際折扣。無法預測可能發生的市場價格下跌的程度。提供這些示例僅用於説明目的。
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| 示例1 |
| 示例2 |
| 示例3 |
| 示例4 |
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5%的股票發行價格為 | 10%的股票發行價格為 | 20%,報價為 | 25%的股票以的價格出售。 |
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5%的折扣 | 10%的折扣 | 八折優惠 | 25%的折扣 |
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在銷售之前的交易 | 跟隨 | % | 跟隨 |
| % | 跟隨 |
| % | 跟隨 |
| % |
| ||||||||||||
低於淨資產淨值 | 銷售 | 變化 | 銷售 | 變化 | 銷售 | 變化 | 銷售 | 變化 |
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發行價 |
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向公眾公佈每股價格 | $ | 15.00 | $ | 14.21 | $ | 12.63 | $ | 11.84 |
|
| ||||||||||||||
發行人每股淨收益 | $ | 14.25 | $ | 13.50 | $ | 12.00 | $ | 11.25 |
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| ||||||||||||||
減/增至資產淨值 |
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未償還股份總數 |
| 30,000,000 |
| 31,500,000 |
| 5 | % |
| 33,000,000 |
| 10 | % |
| 36,000,000 |
| 20 | % |
| 37,500,000 |
| 25.00 | % | ||
每股資產淨值 | $ | 15.00 | $ | 14.96 |
| (0.24) | % | $ | 14.86 |
| (0.91) | % | $ | 14.50 |
| (3.33) | % | $ | 14.25 |
| (5.00) | % | ||
稀釋/增加新投資者A |
|
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投資者A持有的股份 |
| 0 |
| 1,500 |
| 3,000 |
| 6,000 |
|
| 7,500 |
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| |||||||||||
投資者A持有的百分比 |
| 0.00 | % |
| 0.00 | % |
| 0.01 | % |
| 0.02 | % |
| 0.02 | % |
| ||||||||
投資者A持有的總資產淨值 | $ | 0 | $ | 22,446 | $ | 44,591 | $ | 87,000 | $ | 106,875 |
|
| ||||||||||||
投資者A的總投資(以公開價格計算) | $ | 0 | $ | 22,500 | $ | 42,632 | $ | 75,789 | $ | 88,816 |
|
| ||||||||||||
投資者A的總攤薄/增值(總資產淨值減去總投資) | $ | (54) | $ | 1,959 | $ | 11,211 | $ | 18,059 |
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| ||||||||||||||
投資者A持有的每股投資 | $ | 0 | $ | 15.00 | $ | 14.21 | $ | 12.63 | $ | 11.84 |
|
| ||||||||||||
投資者A持有的每股資產淨值 | $ | 14.96 | $ | 14.86 | $ | 14.50 | $ | 14.25 |
|
| ||||||||||||||
投資者A持有的每股稀釋/增值(每股資產淨值減去每股投資) | $ | (0.04) | $ | 0.65 | $ | 1.87 | $ | 2.41 |
|
| ||||||||||||||
投資者A的攤薄/增值百分比(每股攤薄除以每股投資) |
| (0.24) | % |
| 4.60 | % |
| 14.79 | % |
| 20.33 | % |
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發行認購的債券或證券
或可轉換為我們的普通股股份
在我們2008年的年度股東大會上,我們的股東批准了我們出售或以其他方式發行認股權證或證券的能力,以認購或轉換為我們普通股的股份,認購或轉換為我們的普通股,不超過我們當時已發行普通股的25%,行使或轉換價格在發行之日不低於我們普通股每股市值和每股普通股資產淨值中的較大者。出售或以其他方式發行認股權證或證券以認購或可轉換為我們普通股的授權沒有到期。任何認股權證或證券的行使或轉換價格低於行使或轉換時的資產淨值,認購或轉換為我們普通股的股份,將立即稀釋現有普通股股東的權益。這一攤薄將包括由於股東在我們的收益和資產中的權益以及他們的投票權權益的按比例減少而導致的資產淨值的減少,而不是由於此類發行導致的我們資產的增加。
作為獲得授權的結果,為了出售或以其他方式發行此類證券,(A)此類證券的行使、轉換或認購權必須按其條款在10年內到期,(B)對於與其他證券一起發行的任何認股權證、認購權或認購權或轉換為我們普通股的權利,此類認股權證、期權或權利不得單獨轉讓,(C)該等證券的行使或轉換價格不得低於該等證券發行當日我們普通股每股市值與每股資產淨值兩者中較大者,(D)該等證券的發行必須獲得在交易中並無任何財務利益的董事會多數成員及大多數獨立董事的批准,以符合本公司及其股東的最佳利益;及(E)因行使或轉換該等證券而產生的普通股股份數目及所有其他可轉換、可行使或可交換為發行該等證券時已發行的普通股的證券不得超過當時已發行普通股的25%。
我們還可以在某些其他情況下出售低於每股資產淨值的普通股,包括通過配股發行的認購權。請參閲上文“我們的認購權説明”和“風險因素--如果您不在任何供股中充分行使您的認購權,您在我們中的權益可能會被稀釋。此外,如果認購價低於我們的每股資產淨值,則您的股票總資產淨值將立即稀釋。
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監管
我們已選擇根據《投資公司法》作為商業數據中心進行監管,並已選擇根據《守則》被視為商業數據中心。與受《投資公司法》監管的其他公司一樣,BDC必須遵守某些實質性的監管要求。《投資公司法》載有有關BDC與某些聯營公司(包括任何投資顧問或分顧問)、主承銷商以及該等聯營公司或承銷商的某些聯營公司之間的某些交易的禁止和限制。除其他事項外,我們通常不能共同投資於由Ares或其任何下游附屬公司(我們及其下游附屬公司除外)管理的基金也共同投資的任何投資組合公司。我們、我們的投資顧問和我們的某些關聯公司收到了美國證券交易委員會的訂單,允許我們和其他由國税局管理的BDC和註冊的封閉式管理投資公司彼此以及與關聯投資基金共同投資於投資組合公司(“共同投資優先令”)。根據共同投資贖回令進行的共同投資須遵守某些條件及其他規定,而這些條件及要求可能會限制我們參與共同投資交易的能力。我們也可以以其他方式與Ares或其任何下游關聯公司管理的基金共同投資,前提是遵守現有的監管指導、適用的法規和我們投資顧問的分配政策。
《投資公司法》對我們可能進行的某些類型的投資有一定的限制。具體地説,我們最多隻能將投資組合的30%投資於不被視為“合格投資組合公司”(根據“投資公司法”的定義)的實體,包括位於美國境外的公司、根據“投資公司法”的某些例外情況運營的實體,以及其公開股票市值超過“投資公司法”規定的水平的上市實體。
《投資公司法》還要求,我們的大多數董事必須是《投資公司法》第2(A)(19)節所定義的“利害關係人”以外的人士,在此稱為“獨立董事”。此外,《投資公司法》規定,我們不得改變我們的業務性質以終止或撤回我們作為BDC的選舉,除非這一改變至少得到我們大多數未償還有表決權證券的持有人的批准。根據《投資公司法》,持有至少“大多數已發行有表決權證券”的持有者投票是指:(A)超過67%或以上的普通股流通股出席會議或由受委代表出席或由受委代表出席,或(B)超過50%的普通股流通股的持有者出席會議或由受委代表代表的情況下,持有者以較少者投票。
根據《投資公司法》,我們一般不能以低於每股資產淨值的價格發行和出售我們的普通股。然而,如果我們的董事會認為出售普通股符合我們的最大利益和我們股東的最大利益,我們可以低於普通股當前每股資產淨值的價格出售我們的普通股,或收購我們普通股的認股權證、期權或權利,並且我們的股東批准這樣的出售。根據2023年8月8日召開的股東特別會議的批准,我們目前被允許以低於資產淨值的價格出售或以其他方式發行普通股,但必須受到我們董事會必須做出的某些限制和決定的限制。這樣的股東批准將於2024年8月8日到期。見我們最新的Form 10-K年度報告中的“風險因素-與我們業務相關的風險-管理我們作為BDC的運營規則影響我們籌集額外資本的能力和方式”。
我們可以將高達100%的資產投資於在私下談判交易中直接從發行人手中獲得的證券。我們的意圖是不買入(賣出)或買入看跌期權或看漲期權,以管理與我們投資組合公司公開交易證券相關的風險。我們可能會進行套期保值交易,以管理與利率和貨幣波動相關的風險。我們可能會購買或以其他方式獲得認股權證或期權,以購買與收購、融資或其他投資相關的我們投資組合公司的普通股。對於此類收購,我們可能會獲得在某些情況下要求所收購證券的發行人或其關聯公司回購這些證券的權利。
我們也不打算收購任何投資公司發行的超過《投資公司法》規定的限制的證券。根據這些限制,除非符合某些條件,否則我們一般不能收購任何投資公司的有表決權股票的3%以上(根據《投資公司法》的定義),不能將超過我們總資產價值的5%投資於一家投資公司的證券,或將超過我們總資產價值的10%投資於投資公司的證券。關於我們投資組合中投資於投資公司發行的證券的那部分,應該注意的是,這種投資可能會使我們的股東承擔額外的費用。
我們目前被允許借入金額或發行債務證券或優先股,我們統稱為“高級證券”,以便根據投資公司法計算,我們的資產覆蓋率在借款後至少等於150%(即我們每擁有一美元的資產減去所有負債和債務,就可以借入最多兩美元
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由我們發行的高級證券代表)。請參閲我們最新的10-K表格年度報告中的“風險因素-與我們業務相關的風險-管理我們作為BCD運營的法規影響我們籌集額外資本的能力和方式”。
符合條件的資產
BDC必須已經組建,其主要營業地點在美國,並且必須為了投資於下文第(1)、(2)或(3)項所述的證券類型而運營。因此,根據《投資公司法》,BDC不得收購除《投資公司法》第55(A)節所列資產以外的任何資產,這些資產被稱為合格資產,除非在進行收購時,合格資產至少佔公司總資產的70%。與我們的業務相關的合格資產的主要類別如下:
(1) | 在不涉及此類證券的發行人的任何公開發行的交易中購買的證券,發行人(除某些有限的例外情況外): |
(a) | 是合資格組合公司,或任何現在是或在過去13個月內一直是合資格組合公司的相聯人士的人,或任何其他人,但須受美國證券交易委員會所規定的規則規限。符合條件的投資組合公司在《投資公司法》中被定義為符合以下條件的任何發行人: |
(i) | 根據美國法律組織,並以美國為主要營業地點; |
(Ii) | 不是一家投資公司(BDC全資擁有的小企業投資公司除外),也不是一家如果沒有根據《投資公司法》的某些例外情況就會成為投資公司的公司;以及 |
(Iii) | 沒有任何類別的證券在國家證券交易所上市,或有一類證券在國家證券交易所上市,但未償還的有投票權和無投票權普通股的總市值低於2.5億美元; |
(b) | 符合上述(A)(I)項和(Ii)項要求的公司,但不是合資格的投資組合公司,因為它已在國家證券交易所發行一類證券,如果: |
(i) | 在購買時,我們擁有該發行人(X)最大數量的股本證券以及可轉換為或可交換該等證券的證券的至少50%;及(Y)在該發行人是合資格投資組合公司的期間內的任何時間點,我們持有該發行人的最大債務證券金額;及 |
(Ii) | 我們是此類發行人未償還有表決權證券的20個最大持有者之一。 |
(2) | 我們控制的任何符合條件的投資組合公司的證券。 |
(3) | 在非投資公司或發行人的關聯人的私人交易中從發行人購買的證券,或在與之相關的交易中購買的證券,如果發行人破產並接受重組,或者發行人在緊接購買其證券之前無法履行到期債務,而沒有傳統貸款或融資安排以外的物質援助。 |
(4) | 在非公開交易中向任何人購買的符合資格的投資組合公司的證券,如果該等證券沒有現成的市場,並且我們已經擁有該符合資格的投資組合公司的60%的未償還股本。 |
(5) | 為上述第(1)至(4)款所述證券的交換或分發而收到的證券,或根據與該等證券有關的權證或權利的行使而收取或分發的證券。 |
(6) | 現金、現金項目、美國政府證券或自投資之日起一年或更短時間內到期的優質債務證券。 |
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對投資組合公司的管理協助
BDC通常必須提出向有價證券發行人提供重要的管理援助,方法是提供或提供關於有價證券公司的管理業務或業務目標的重要指導和諮詢(如果被接受),或對有價證券公司的管理或政策施加控制性影響,但以下情況除外:(1)BDC不將該證券發行人視為合格的有價證券公司,或(2)BDC與一名或多名其他共同行動的人一起購買此類證券,並且集團中的另一人提供此類管理援助。
臨時性投資
如上所述,在對其他類型的“合格資產”進行投資之前,我們的投資可能包括現金、現金項目、美國政府證券或自投資之日起一年或更短時間內到期的優質債務證券,我們統稱為“臨時投資”,因此我們70%的資產是合格資產。通常,我們將投資於美國國庫券或回購協議,前提是這些協議完全以美國政府或其機構發行的現金或證券為抵押。回購協議涉及投資者(如我們)購買特定證券,以及賣方同時同意在商定的未來日期以高於購買價的價格回購該證券,該價格反映了商定的利率。對於我們可以投資於此類回購協議的資產比例沒有任何百分比限制。然而,如果我們總資產的25%以上是來自單一交易對手的回購協議,我們可能無法滿足多元化測試的資格,才有資格成為RIC。因此,我們不打算與超過這一限額的單一交易對手簽訂回購協議。我們的投資顧問將監督與我們簽訂回購協議交易的交易對手的信譽。
債務與高級證券
目前,在特定條件下,我們被允許發行多類債務和一類優先於我們普通股的股票,如果我們的資產覆蓋率(根據投資公司法計算)在緊接每次此類發行後至少等於150%(即,我們能夠借入最多兩美元的資產減去我們發行的所有優先證券所代表的所有負債和債務)。此外,雖然某些類型的債務和優先證券仍未償還,但我們可能需要作出規定,禁止向我們的股東分配或回購此類證券或股票,除非我們在分配或回購時達到適用的資產覆蓋比率。我們還可以為臨時或緊急目的借入高達總資產價值5%的金額,而不考慮資產覆蓋範圍。有關槓桿相關風險的討論,請參閲我們最新的Form 10-K年度報告中的“風險因素-與我們業務相關的風險-管理我們作為BDC的運營規則影響我們籌集額外資本的能力和方式”。
道德準則
我們和Ares Capital Management各自根據《投資公司法》第17j-1條制定了道德守則,該守則確立了個人投資的程序,並限制了某些個人證券交易。受每個守則約束的人員可以為其個人投資賬户投資證券,包括我們可能購買或持有的證券,只要此類投資是按照守則的要求進行的。我們的道德準則是作為我們註冊説明書的證物提交的,招股説明書是其中的一部分。有關如何獲得道德準則副本的信息,請參閲下面的“可用信息”。
代理投票政策和程序
有權投票(客户)代理人的美國證券交易委員會註冊顧問(這一權力可能隱含在一般投資酌情權的授予中)必須採取合理設計的政策和程序,以確保顧問投票代理人符合客户的最佳利益。註冊顧問還必須保留有關代理投票的某些記錄。在大多數情況下,我們投資的證券通常不會賦予我們在投資組合公司中的投票權。當我們確實擁有投票權時,我們會將這種權利的行使委託給Ares Capital Management。Ares Capital Management的代理投票政策和程序摘要如下:
在決定如何投票時,我們的投資顧問的人員會與彼此以及戰神的其他投資專業人士進行協商,同時考慮我們和投資者的利益以及任何潛在的利益衝突。我們的投資顧問諮詢法律顧問以識別潛在的利益衝突。如果存在潛在利益衝突,我們的投資顧問
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如果選擇這樣做,可以通過遵循公正第三方的建議、尋求獨立董事的指導或在極端情況下棄權來解決問題。雖然我們的投資顧問可能會保留外部服務來提供投票建議並協助分析投票,但我們的投資顧問不會將其投票權委託給任何第三方。
Ares Capital Management的一名官員保留了一份書面記錄,記錄所有這些代理人是如何投票的。我們的投資顧問保留以下記錄:(A)代理投票政策和程序,(B)收到的所有委託書(或可依賴美國證券交易委員會的EDGAR系統存檔的委託書),(C)所投的所有票,(D)投資者要求提供投票信息的記錄,以及(E)準備或收到的與代理投票決定相關的任何特定文件。如果我們的投資顧問使用外部服務,我們的投資顧問可以依靠這種服務來維護委託書和記錄的副本,只要這種服務能夠應要求迅速提供此類文件的副本。
我們的投資顧問的代理投票政策並不是包羅萬象的,旨在應對可能受到代理投票影響的廣泛問題。一般而言,我們的投資顧問會根據這些指引投票我們的委託書,除非:(A)我們的投資顧問有協議要求其以某種方式投票委託書,(B)如果由於與特定投票有關的特定和不尋常的事實和情況而另有決定,(C)投票標的不在本指引的涵蓋範圍內,(D)存在重大利益衝突,或(E)我們的投資顧問認為有必要投票違反其一般指引,以最大化股東價值或Ares Capital的最佳利益。在審查委託書問題時,我們的投資顧問通常使用以下指導方針:
董事選舉:一般來説,我們的投資顧問將投票支持管理層提出的董事名單。如果在一家投資組合公司的董事會中存在代理權爭奪戰,或者我們的投資顧問確定有其他令人信服的理由拒絕投票,它將決定對此事進行適當的投票。除其他原因外,在以下情況下,我們的投資顧問可能會拒絕投票給董事:(A)認為董事的利益與股東之間存在直接利益衝突,(B)得出結論認為董事的行為是非法、不道德或疏忽的,(C)認為董事根深蒂固地存在業績問題或處理不當,和/或董事會與管理層之間的獨立性不夠,或(D)認為關於董事的委託書中披露的被提名人的信息不足。
審計師的任命:我們通常會根據投資組合的審計委員會的判斷來選擇將為投資組合公司提供最佳服務的獨立審計師。我們大致上會支持管理層在這方面的建議,但我們相信核數師的獨立性對保護股東至為重要,而我們的投資顧問將投票反對獨立性似乎受到損害的核數師。
改變治理結構:州或聯邦法規可能要求改變投資組合公司的章程或章程。一般來説,我們的投資顧問會根據管理層對這些建議投下我們的一票。然而,我們的投資顧問將仔細考慮任何與州或聯邦法規不要求的公司結構變化有關的建議。
公司重組和重組:我們認為,涉及公司重組和重組(包括合併和收購)的代理投票是投資決定的延伸。因此,我們的投資顧問將逐一分析此類建議,並根據其對我們利益的看法進行投票。
影響股東權利的提案:我們通常會投票支持賦予股東在投資組合公司事務中更大話語權的提案,反對任何試圖限制此類權利的措施。然而,在分析此類提議時,我們的投資顧問將平衡提議的財務影響與股東權利的任何減值以及我們對投資組合公司的投資。
公司治理:我們認識到良好公司治理的重要性。因此,我們的投資顧問通常會傾向於促進投資組合公司內部透明度和問責制的提議。
反收購措施:我們的投資顧問將逐一評估任何關於反收購措施的建議,以確定此類措施可能對股東價值稀釋產生的影響。
股票拆分:我們的投資顧問通常會在股票拆分問題上與管理層一起投票。
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董事的有限責任:我們的投資顧問一般會與管理層就可能對董事有限責任產生不利影響的事項進行投票。
社會和企業責任:我們的投資顧問將審查與社會、政治和環境問題相關的提案,以確定它們是否會對股東價值產生不利影響。如果此類提議對股東價值沒有明顯的財務影響,我們的投資顧問可以放棄投票。
高管和董事薪酬:我們的投資顧問將逐一評估有關股票期權和薪酬計劃的任何建議。我們的投資顧問通常會投票反對任何投資顧問認為可能導致股東價值過度轉移的擬議計劃。
我們的投資顧問通常不會將其投票權委託給任何第三方,儘管它可能會保留一項外部服務,以提供投票建議並協助投票和分析投票。在大多數情況下,我們的投資顧問將一致地投票給持有相同客户證券的所有客户的代理人。由於我們的投資顧問將根據每個客户的利益做出投票決定,因此我們的投資顧問可能會在某些情況下代表不同的客户就同一提案進行不同的投票。
股東可免費獲取有關我們在截至2023年12月31日的12個月期間如何就我們投資組合證券的委託書投票的信息,方法是向我們的投資者關係部提出書面請求,地址是紐約紐約公園大道245號44樓,郵編:10167,致電我們,或登錄美國證券交易委員會的網站:Www.sec.gov.
隱私原則
我們努力維護我們記錄持有人的隱私,並保護他們的非公開個人信息。提供以下信息是為了幫助您瞭解我們收集哪些個人信息、我們如何保護這些信息,以及在某些情況下,我們為什麼可能與選定的其他方共享信息。
一般來説,我們不會收到任何有關我們普通股記錄持有人的非公開個人信息,儘管我們可能會獲得某些記錄持有人的非公開信息。我們可能收到的非公開個人信息分為以下幾類:
● | 我們從記錄持有者那裏收到的信息,無論是口頭、書面還是電子形式。這包括記錄持有者就其投資給我們的通信; |
● | 關於記錄持有人與我們的交易和歷史的信息;以及 |
● | 我們可能獲得的關於記錄持有人的其他一般信息,例如人口統計和聯繫信息,如地址。 |
我們披露記錄持有人的非公開個人信息:
● | 向我們的附屬公司(如我們的投資顧問和管理人)及其員工提供日常業務; |
● | 向我們的服務提供者(如我們的會計師、律師、託管人、轉讓代理、承銷商和代理律師)及其僱員提供必要的服務,為記錄持有人賬户提供服務或以其他方式提供適用的服務; |
● | 遵守法院命令、傳票、合法文件透露請求或其他法律或法規要求;或 |
● | 適用法律或法規允許或要求的。 |
當我們共享上述非公開記錄持有人的個人信息時,這些信息僅用於有限的商業目的,並在旨在保護我們的記錄持有人隱私的受控情況下提供。我們不允許將記錄持有人信息用於任何非商業或營銷目的,也不允許第三方出租、出售、交易或以其他方式向任何其他方發佈或披露信息。
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我們的服務提供商,如我們的投資顧問、管理人和轉讓代理,必須維護物理、電子和程序保障措施,以保護記錄持有人的非公開個人信息,防止未經授權訪問或使用,並在不再需要此類信息時將其處置。
附屬公司的人員僅可出於業務目的訪問記錄持有人信息。獲取信息的程度取決於信息的敏感性以及為記錄持有人的賬户提供服務或遵守法律要求所需的人員。
如果記錄持有人不再是記錄持有人,我們將遵守如上所述的隱私政策和做法。我們可以隨時選擇修改我們的隱私政策。在此之前,我們將通知記錄持有人並提供我們隱私政策的説明。
如果因出售或合併其他實體或出售資產而導致公司控制權變更,我們保留將證券持有人的非公開個人信息轉讓給新的控制方或獲得資產的一方的權利。
其他
我們已經指定了一名首席合規官,並根據投資公司法的要求建立了合規計劃。美國證券交易委員會定期審查我們是否遵守《投資公司法》。
我們被要求提供和維護由信譽良好的忠誠保險公司發行的保證金,以保護我們免受盜竊和挪用公款。此外,作為商業數據中心,我們被禁止保護任何董事或高級管理人員,使其免於因故意不當行為、不守信用、嚴重疏忽或肆無忌憚地無視其職責而對我們或我們的股東承擔任何責任。
遵守2002年《薩班斯-奧克斯利法案》和《納斯達克全球精選市場公司治理規則》
2002年的《薩班斯-奧克斯利法案》(《薩班斯-奧克斯利法案》)對上市公司及其內部人士施加了各種各樣的監管要求。這些要求中的許多都會影響我們。薩班斯-奧克斯利法案要求我們審查我們的政策和程序,以確定我們是否遵守薩班斯-奧克斯利法案及其頒佈的法規。我們將繼續監督我們遵守根據薩班斯-奧克斯利法案通過的所有未來法規的情況,並將採取必要的行動,以確保我們遵守這些法規。
此外,納斯達克全球精選市場已將各種公司治理要求作為其上市標準的一部分。我們相信我們符合該等公司管治上市標準。我們將繼續監督我們遵守所有未來的上市標準,並將採取必要的行動,以確保我們遵守這些標準。
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保管人、轉讓及支付股息代理人及司法常務官
我們的證券由美國銀行信託公司作為美國銀行全國協會的利息繼承人根據託管協議持有。託管人的地址是馬薩諸塞州波士頓聯邦街1號10樓企業信託服務公司,郵編:02110。ComputerShare是我們普通股的轉讓代理、股息支付代理和登記機構。ComputerShare的主要業務地址是馬薩諸塞州坎頓市羅亞爾街150號,郵編:02021。
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經紀業務配置和其他做法
由於我們通常在私下協商的交易中獲得和處置我們的投資,我們很少在正常的業務過程中使用經紀人。
根據我們董事會制定的政策,我們的投資顧問Ares Capital Management主要負責執行我們投資組合交易中的公開交易證券部分,並分配經紀佣金。我們的投資顧問不期望通過任何特定的經紀商或交易商進行交易,但會考慮價格(包括適用的經紀佣金或交易商價差)、訂單規模、執行的難度、公司的運營設施以及公司在定位證券塊方面的風險和技能等因素,尋求為我們獲得最佳的淨收益。
雖然我們的投資顧問通常尋求具有合理競爭力的交易執行成本,但我們不一定會支付可用的最低價差或佣金。在符合適用法律要求的情況下,我們的投資顧問可以部分根據向我們的投資顧問和我們以及任何其他客户提供的經紀或研究服務來選擇經紀人。作為對此類服務的回報,如果我們的投資顧問真誠地確定佣金就所提供的服務而言是合理的,我們可能會支付比其他經紀商收取的佣金更高的佣金。
我們還根據我們的股息再投資計劃支付與公開市場購買相關的經紀佣金。
在最近三個財年,我們支付的經紀佣金總額為10萬美元。
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配送計劃
我們可能不時在一個或多個發售或系列中發售我們的普通股、優先股、債務證券、購買普通股股份的認購權或代表購買普通股、優先股或債務證券的權利的認股權證,或由上述任何組合組成的單位,在一個或多個包銷的公開發售、市場發售、協商交易、大宗交易、盡力發售或這些方法的組合中發售。我們可以通過承銷商或交易商、直接向一個或多個購買者出售證券,包括配股發行中的現有股東、通過代理或通過任何此類銷售方法的組合。對於配股發行,適用的招股説明書附錄將列出在行使每項權利時可發行的普通股數量以及此類配股發行的其他條款。參與證券發售和銷售的任何承銷商或代理人將在適用的招股説明書附錄中列出。招股説明書補充或補充還將描述證券發行的條款,包括:證券的購買價格和我們將從出售中獲得的收益;任何購買額外證券的選擇權,承銷商可以根據這些選擇權向我們購買額外的證券;任何代理費或承銷折扣和構成代理或承銷商補償的其他項目;公開發行價;任何允許或重新允許或支付給交易商的折扣或優惠;以及證券可能上市的任何證券交易所或市場。只有招股説明書副刊中點名的承銷商才是招股説明書副刊所提供證券的承銷商。證券的分配可以不時地在一個或多個交易中以一個或多個固定價格進行,該價格可以按出售時的現行市場價格、與該等現行市場價格相關的價格或按談判價格進行改變,但條件是我們普通股的每股發行價,減去任何承銷佣金或折扣,必須等於或超過我們普通股在發售時的每股資產淨值,但(A)與向我們的現有股東進行配股有關的情況除外,(B)徵得我們大多數普通股股東的同意或(C)在美國證券交易委員會允許的情況下進行。發行證券的價格可能比現行市場價格有折扣。
在出售證券時,承銷商或代理人可以折扣、優惠或佣金的形式從我們或證券購買者那裏獲得補償,他們可以作為代理。承銷商可以將證券出售給交易商或通過交易商,交易商可以從承銷商那裏獲得折扣、優惠或佣金,和/或從他們可能代理的購買者那裏獲得佣金。參與證券分銷的承銷商、交易商和代理可能被視為證券法下的承銷商,他們從我們那裏獲得的任何折扣和佣金以及他們在轉售證券時實現的任何利潤可能被視為證券法下的承銷折扣和佣金。將確定任何此類承銷商或代理人,並將在適用的招股説明書附錄中説明從我們收到的任何此類賠償。FINRA任何成員或獨立經紀交易商收取的最高佣金或折扣總額不得超過根據本招股説明書和任何適用的招股説明書附錄出售證券的總收益的8%。我們也可以補償保險人或代理人因此而產生的某些費用和法律費用。
任何承銷商均可根據交易所法案下的規定從事超額配售、穩定交易、空頭回補交易和懲罰性出價。超額配售涉及超過發行規模的銷售,這會產生空頭頭寸。穩定交易允許出價購買標的證券,只要穩定出價不超過指定的最高價格。辛迪加回補或其他空頭回補交易是指通過行使超額配售選擇權或在分銷完成後在公開市場購買證券,以回補空頭頭寸。懲罰性出價允許承銷商在穩定或回補交易中購買交易商最初出售的證券以回補空頭頭寸時,從交易商那裏收回出售特許權。這些活動可能會導致證券價格高於正常情況下的價格。如果開始,承銷商可以隨時停止任何活動。
任何在納斯達克全球市場上屬合格做市商的承銷商,均可根據交易法下的監管規定,於發售定價前一個工作日,即開始發售或出售我們的普通股之前,在納斯達克全球市場上從事我們的普通股的被動做市交易。被動做市商必須遵守適用的數量和價格限制,並且必須被認定為被動做市商。一般來説,被動做市商的出價必須不超過這種證券的最高獨立出價;然而,如果所有獨立出價都低於被動做市商的出價,那麼當超過某些購買限額時,被動做市商的出價就必須降低。被動做市可以將證券的市場價格穩定在高於公開市場上的水平,如果開始,可以隨時停止。
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我們可以直接銷售證券,也可以通過我們不時指定的代理商銷售證券。我們將列出參與證券發行和銷售的任何代理的名稱,並將在招股説明書附錄中説明我們將向代理支付的任何佣金。除非招股説明書副刊另有説明,我們的代理人將在其委任期內盡最大努力行事。
除非適用的招股説明書補編另有規定,否則每一類或每一系列證券均為新發行證券,除在納斯達克全球精選市場交易的普通股外,其他證券均沒有交易市場。我們可以選擇在任何交易所上市任何其他類別或系列的證券,但我們沒有義務這樣做。我們不能保證任何證券交易市場的流動性。
根據吾等可訂立的協議,參與分銷吾等證券股份的承銷商、交易商及代理人可能有權就某些責任獲得吾等的賠償,包括證券法下的責任,或代理人或承銷商就這些負債可能作出的付款。承銷商、交易商和代理商可以在正常業務過程中與我們進行交易或為我們提供服務。如果在適用的招股説明書附錄中表明瞭這一點,我們將授權承銷商或作為我們的代理人的其他人徵求某些機構的報價,以便根據規定在未來日期付款和交付的合同從我們那裏購買我們的證券。可以與之簽訂合同的機構包括商業和儲蓄銀行、保險公司、養老基金、投資公司、教育和慈善機構等,但在任何情況下,這些機構都必須得到我們的批准。任何買方在任何此類合同下的義務將受到以下條件的約束:在交割時,買方所在司法管轄區的法律不得禁止購買我們的證券。承銷商和其他代理人對此類合同的有效性或履約不承擔任何責任。這類合同將僅受招股説明書補編中所列條件的約束,招股説明書補編將列出徵求此類合同應支付的佣金。
我們可能與第三方進行衍生品交易,或以私下協商的方式將本招股説明書未涵蓋的證券出售給第三方。如果適用的招股説明書副刊表明,第三方可以出售本招股説明書和適用的招股説明書副刊所涵蓋的證券,包括在賣空交易中。如果是這樣的話,第三方可以使用我們質押的或從我們或其他人借來的證券來結算該等銷售或結算任何相關的未平倉股票借款,並可使用從我們那裏收到的證券來結算該等衍生品,以平倉任何相關的未平倉股票借款。此類出售交易的第三方將為承銷商,如果未在本招股説明書中註明,將在適用的招股説明書附錄中註明。
為了遵守某些州的證券法(如果適用),我們在此提供的證券將僅通過註冊或許可的經紀商或交易商在這些司法管轄區銷售。
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法律事務
在此提供的證券的合法性將由位於洛杉磯、加利福尼亞州和紐約的Kirkland&Ellis LLP以及位於馬裏蘭州巴爾的摩的Vable LLP傳遞給公司。與此次發行相關的某些法律問題將由招股説明書附錄中指定的律師轉交給承銷商(如果有的話)。
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獨立註冊會計師事務所
畢馬威會計師事務所是本公司的獨立註冊會計師事務所,郵編:90071,郵編:洛杉磯,郵編:1500,南希望街550號。
本招股説明書所載本公司經審核財務報表及高級證券表乃依據獨立註冊會計師事務所畢馬威會計師事務所的報告而如此列載。畢馬威會計師事務所是一家獨立註冊會計師事務所,其有關報告載於本招股説明書的其他地方,並獲該事務所授權作為審計及會計方面的專家。
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可用信息
我們已根據證券法向美國證券交易委員會提交了關於本招股説明書提供的證券的N-2表格登記聲明,以及所有修正案和相關證物。註冊説明書包含有關我們和本招股説明書提供的證券的更多信息。
我們向美國證券交易委員會提交或向其提交年度、季度和當前定期報告、委託書和其他符合交易所法案信息要求的信息。此信息可通過撥打我們付費電話(310)201-4200、發送電子郵件至IRARCC@aresmgmt.com或在我們的網站上免費獲取Www.arescapalcorp.com。我們網站上包含的信息不會被納入本招股説明書,您不應將該等信息視為本文件的一部分。您也可以在支付複印費後查閲和複製這些報告、委託書和其他信息,以及註冊聲明和相關展品和時間表,方法是通過電子郵件將請求發送到Public Info@sec.gov,或致函美國證券交易委員會公共參考分部,美國證券交易委員會消費者事務和信息服務辦公室,華盛頓特區20549。
美國證券交易委員會設有一個互聯網站,其中包含我們以電子方式提交給美國證券交易委員會的報告、委託書和信息聲明以及其他信息,這些信息可在美國證券交易委員會的網站上獲得Http://www.sec.gov.此外,我們和投資顧問的每一項道德準則也可在EDGAR數據庫中找到 Http://www.sec.gov,在支付複製費後,可以通過以下電子郵件地址的電子請求獲得這些道德準則的副本:publicinfo@sec.gov。
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以引用方式併入某些資料
本招股説明書是我們向美國證券交易委員會提交的註冊聲明的一部分。自我們提交任何此類文件之日起,通過引用併入的信息被視為本招股説明書的一部分。在本招股説明書日期之後,任何以本招股説明書及任何隨附的招股説明書附錄進行的任何證券發售終止之前,吾等向美國證券交易委員會提交的任何報告將自動更新,並在適用的情況下取代本招股説明書中包含的或通過引用併入本招股説明書中的任何信息。
吾等於本招股説明書日期後,以參考方式將以下所列資料以及吾等可能根據證券交易法第13(A)、13(C)、14或15(D)條向美國證券交易委員會提交的任何未來備案文件併入本招股章程,直至本招股章程及任何隨附的招股章程補編所提供的所有證券已售出或以其他方式終止發售該等證券為止;然而,在本招股章程及任何隨附的招股説明書補編中“提供”的第2.02項或第7.01項“提供”的資料或並未被視為已提交的其他資料,並未被視為以參考方式併入本招股章程及任何隨附的招股章程補編中。我們在本招股説明書日期之後向美國證券交易委員會提交的信息將自動更新,並可能取代本招股説明書、任何隨附的招股説明書附錄和之前向美國證券交易委員會提交的其他信息。
招股説明書引用併入了此前已提交給美國證券交易委員會的以下文件:
● | 我們截至2023年12月31日財年的10-K表格年度報告和10-K/A表格修正案已於2023年12月31日向SEC提交 2024年2月7日和2024年3月22日,分別; |
● | 我們的那些部分2024年股東年度會議附表14 A的決定性代理聲明,於2024年3月8日向SEC提交,通過引用將其併入我們的截至2023年12月31日的Form 10-K年度報告; |
● | 我們於2024年5月1日向SEC提交的截至2024年3月31日季度10-Q表格季度報告;以及 |
● | 我們目前向美國證券交易委員會提交的8-K表格報告(除提供而不是備案的信息外)於2024年1月23日, 2024年2月6日, 2024年2月7日 (兩份申請文件), 2024年3月6日, 2024年4月3日, 2024年4月17日和2024年5月1日. |
有關如何獲取這些文件副本的信息,請參閲上面的“可用信息”。
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$1,000,000,000
普通股
招股説明書副刊
Truist證券
Jefferies LLC
瑞穗
加拿大皇家銀行資本市場
地區證券有限責任公司
2024年5月1日