目錄
美國
證券交易委員會
華盛頓特區 20549
表單
（Mark One）
根據1934年《證券交易法》第13條或第15（d）條提交的季度報告 |
在截至的季度期間
或者
根據1934年《證券交易法》第13條或第15（d）條提交的過渡報告 |
在從到的過渡期內.
委員會檔案編號：
（註冊人的確切姓名如其章程所示）
（州或其他司法管轄區 公司或組織） | （美國國税局僱主證件號） |
（主要行政辦公室地址） | （郵政編碼） |
註冊人的電話號碼，包括區號:(
根據該法第12（b）條註冊的證券：
每個班級的標題 | 交易品種 | 每個交易所的名稱 在哪個上註冊的 |
|---|---|---|
用勾號指明註冊人 (1) 是否在過去 12 個月內（或在要求註冊人提交此類報告的較短時間內）提交了 1934 年《證券交易法》第 13 條或第 15 (d) 條要求提交的所有報告，以及 (2) 在過去的 90 天內是否受到此類申報要求的約束。
用勾號指明註冊人是否在過去 12 個月（或在要求註冊人提交此類文件的較短時間內）以電子方式提交了根據第 S-T 法規 405（本章第 232.405 節）要求提交的所有交互式數據文件。
用複選標記指明註冊人是大型加速申報人、加速申報人、非加速申報人、小型申報公司還是新興成長型公司。參見《交易法》第12b-2條中 “大型加速申報人”、“加速申報公司”、“小型申報公司” 和 “新興成長型公司” 的定義。
大型加速過濾器☐ | 加速過濾器 | ☐ | |
規模較小的申報公司 | |||
新興成長型公司 |
如果是新興成長型公司，請用複選標記表明註冊人是否選擇不使用延長的過渡期來遵守根據《交易法》第13（a）條規定的任何新的或修訂後的財務會計準則。
用複選標記表明註冊人是否為空殼公司（定義見《交易法》第12b-2條）。是的
截至 2024 年 4 月 30 日，註冊人已經
目錄
908 設備有限公司
目錄
| 頁面 | ||
第一部分 | 財務信息 | 4 | |
第 1 項。 | 簡明合併財務報表（未經審計） | 4 | |
簡明合併資產負債表 | 4 | ||
簡明合併運營報表 | 5 | ||
綜合虧損簡明合併報表 | 6 | ||
股東權益簡明合併報表 | 7 | ||
簡明合併現金流量表 | 8 | ||
未經審計的簡明合併財務報表附註 | 9 | ||
第 2 項。 | 管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析 | 26 | |
第 3 項。 | 關於市場風險的定量和定性披露 | 40 | |
第 4 項。 | 控制和程序 | 40 | |
第二部分。 | 其他信息 | 41 | |
第 1 項。 | 法律訴訟 | 41 | |
第 1A 項。 | 風險因素 | 41 | |
第 2 項。 | 未註冊的股權證券銷售和所得款項的使用 | 41 | |
第 3 項。 | 優先證券違約 | 41 | |
第 4 項。 | 礦山安全披露 | 41 | |
第 5 項。 | 其他信息 | 41 | |
第 6 項。 | 展品 | 42 | |
簽名 | 43 | ||
2
目錄
關於前瞻性陳述的警示説明
本10-Q表季度報告包含前瞻性陳述，這些陳述反映了我們目前對運營和財務業績等的看法。除本10-Q表季度報告中包含的歷史事實陳述外，所有陳述，包括有關我們未來的經營業績和財務狀況、業務戰略和計劃以及未來運營目標的陳述，均為前瞻性陳述，是根據經修訂的1933年《證券法》第27A條和經修訂的1934年《證券交易法》第21E條或《交易法》的安全港規定作出的。“相信”、“可能”、“將”、“估計”、“繼續”、“預測”、“打算”、“期望”、“應該”、“可能”、“目標”、“預測”、“尋求” 等詞語以及類似的表述旨在識別前瞻性陳述。我們的這些前瞻性陳述主要基於我們當前對未來事件和財務趨勢的預期和預測，我們認為這些事件和財務趨勢可能會影響我們的財務狀況、經營業績、業務戰略、短期和長期業務運營和目標以及財務需求。這些前瞻性陳述受許多風險、不確定性和假設的影響，包括標題為 “風險因素” 的部分以及本10-Q表季度報告其他地方提及的風險、不確定性和假設。此外，我們在競爭激烈且瞬息萬變的環境中運營，不時出現新的風險。我們的管理層無法預測所有風險，也無法評估所有因素對我們業務的影響，也無法評估任何因素或因素組合在多大程度上可能導致實際業績與我們可能做出的任何前瞻性陳述中包含的結果存在重大差異。鑑於這些風險、不確定性和假設，本10-Q季度報告中討論的前瞻性事件和情況可能不會發生，實際結果可能與前瞻性陳述中的預期或暗示存在重大和不利的差異。
本10-Q表季度報告中包含的前瞻性陳述僅在本報告發布之日作出。您不應依賴前瞻性陳述作為對未來事件的預測。儘管我們認為前瞻性陳述中反映的預期是合理的，但我們不能保證前瞻性陳述中反映的未來業績、活動水平、業績或事件和情況能夠實現或發生。此外，我們和任何其他人均不對前瞻性陳述的準確性和完整性承擔責任。在本10-Q表季度報告發布之日之後，我們沒有義務出於任何原因公開更新任何前瞻性陳述，以使這些陳述符合實際業績或我們的預期變化。
我們擁有各種商標註冊和申請以及未註冊的商標，包括 MX908、Rebel、ZipChip、Maven、Maverick、908 Devices 和我們的公司徽標。本10-Q表季度報告中出現的其他公司的所有其他商品名稱、商標和服務商標均為其各自持有者的財產。僅為方便起見，本 10-Q 表季度報告中提及的商標和商品名稱可以不帶®、™ 或 RTM 符號，但不應將此類提法解釋為其各自所有者不會在適用法律的最大範圍內主張其相關權利。我們無意使用或顯示其他公司的商標和商品名稱來暗示與任何其他公司的關係，或對我們的認可或贊助。
3
目錄
第一部分—財務信息
第 1 項。簡明合併財務報表（未經審計）
908 設備有限公司
簡明的合併資產負債表
（未經審計）
（以千計，股票和每股金額除外）
3月31日 | 十二月三十一日 | |||||
| 2024 |
| 2023 | |||
資產 |
|
|
| |||
流動資產： |
|
|
| |||
現金和現金等價物 | $ | | $ | | ||
有價證券 | | | ||||
應收賬款，扣除信貸損失備抵金美元 |
| |
| | ||
庫存 |
| |
| | ||
預付費用和其他流動資產 |
| |
| | ||
流動資產總額 |
| |
| | ||
經營租賃、使用權資產 |
| |
| | ||
財產和設備，淨額 |
| |
| | ||
善意 | | | ||||
無形資產，淨額 | | | ||||
其他長期資產 |
| |
| | ||
總資產 | $ | | $ | | ||
負債和股東權益 |
|
| ||||
流動負債： |
|
| ||||
應付賬款 | $ | | $ | | ||
應計費用 |
| |
| | ||
遞延收入 |
| |
| | ||
經營租賃負債 |
| |
| | ||
流動負債總額 |
| |
| | ||
經營租賃負債，扣除流動部分 |
| |
| | ||
遞延收入，扣除流動部分 |
| |
| | ||
遞延所得税 |
| |
| | ||
負債總額 |
| |
| | ||
承付款和或有開支（注12） |
|
| ||||
股東權益： |
|
| ||||
優先股，$ | ||||||
普通股，$ |
| |
| | ||
額外的實收資本 |
| |
| | ||
累計其他綜合收益 | | | ||||
累計赤字 |
| ( |
| ( | ||
股東權益總額 |
| |
| | ||
負債和股東權益總額 | $ | | $ | | ||
所附附附註是這些未經審計的簡明合併財務報表不可分割的一部分。
4
目錄
908 設備有限公司
簡明合併運營報表
（未經審計）
（以千計，股票和每股金額除外）
截至3月31日的三個月 | |||||||
| 2024 |
| 2023 | ||||
收入： | |||||||
產品收入 | $ | | $ | | |||
服務收入 |
| |
| | |||
合同收入 |
| — |
| | |||
總收入 |
| |
| | |||
收入成本： |
|
|
|
| |||
產品收入成本 |
| |
| | |||
服務成本佔收入比例 |
| |
| | |||
合同收入成本 |
| — |
| | |||
總收入成本 |
| |
| | |||
毛利 |
| |
| | |||
運營費用： |
|
|
|
| |||
研究和開發 |
| |
| | |||
銷售、一般和管理 |
| |
| | |||
運營費用總額 |
| |
| | |||
運營損失 |
| ( |
| ( | |||
其他收入，淨額： |
|
| |||||
利息收入 | | | |||||
利息支出 |
| — |
| ( | |||
其他（支出）收入，淨額 |
| ( |
| | |||
其他收入總額，淨額 |
| |
| | |||
所得税前運營虧損 | ( | ( | |||||
所得税優惠 | | — | |||||
淨虧損 | $ | ( | $ | ( | |||
每股淨虧損 | |||||||
基本款和稀釋版 | $ | ( | $ | ( | |||
已發行普通股的加權平均值 |
|
|
|
| |||
基本款和稀釋版 | | | |||||
所附附附註是這些未經審計的簡明合併財務報表不可分割的一部分。
5
目錄
908 設備有限公司
綜合虧損的簡明合併報表
（未經審計）
（以千計，股票金額除外）
截至3月31日的三個月 |
| |||||||
2024 | 2023 |
| ||||||
淨虧損 | $ | ( | $ | ( | ||||
其他綜合收益（虧損） | ||||||||
外幣折算調整 |
| ( |
| | ||||
有價證券的未實現虧損，扣除税款美元 | ( | — | ||||||
其他綜合收益總額（虧損） | $ | ( | $ | | ||||
綜合損失 | $ | ( | $ | ( | ||||
6
目錄
908 設備有限公司
簡明的股東權益合併報表
（未經審計）
（以千計，股票金額除外）
累積的 | |||||||||||||||||
額外 | 其他 | 總計 | |||||||||||||||
普通股 | 付費 | 全面 | 累積的 | 股東 | |||||||||||||
| 股份 |
| 金額 |
| 資本 | 收入 |
| 赤字 |
| 公平 | |||||||
截至 2023 年 12 月 31 日的餘額 | | $ | | $ | | $ | | $ | ( | $ | | ||||||
行使股票期權時發行普通股 | | — | | — | — | | |||||||||||
股票薪酬支出 | — | — | | — | — | | |||||||||||
限制性股票單位的歸屬 | | — | — | — | — | — | |||||||||||
淨虧損 | — | — | — | — | ( | ( | |||||||||||
外幣折算調整 | — | — | — | ( | — | ( | |||||||||||
有價證券的未實現虧損 | — | — | — | ( | — | ( | |||||||||||
截至 2024 年 3 月 31 日的餘額 | | $ | | $ | | $ | | $ | ( | $ | | ||||||
累積的 | |||||||||||||||||
額外 | 其他 | 總計 | |||||||||||||||
普通股 | 付費 | 全面 | 累積的 | 股東 | |||||||||||||
| 股份 |
| 金額 |
| 資本 | 收入 |
| 赤字 |
| 公平 | |||||||
截至2022年12月31日的餘額 | | $ | | $ | | $ | | $ | ( | $ | | ||||||
行使股票期權時發行普通股 |
| |
| — |
| |
| — |
| — |
| | |||||
股票薪酬支出 |
| — |
| — |
| |
| — |
| — |
| | |||||
限制性股票單位的歸屬 | | — | — | — | — | — | |||||||||||
淨虧損 |
| — |
| — |
| — |
| — |
| ( |
| ( | |||||
外幣折算調整 | — | — | — | | — | | |||||||||||
截至 2023 年 3 月 31 日的餘額 | | $ | | $ | | $ | | $ | ( | $ | | ||||||
所附附附註是這些未經審計的簡明合併財務報表不可分割的一部分。
7
目錄
908 設備有限公司
簡明的合併現金流量表
（未經審計）
（以千計）
截至3月31日的三個月 | ||||||
| 2024 |
| 2023 | |||
來自經營活動的現金流： |
|
| ||||
淨虧損 | $ | ( | $ | ( | ||
為使淨虧損與經營活動中使用的淨現金相一致而進行的調整： |
|
|
|
| ||
折舊和攤銷費用 |
| |
| | ||
股票薪酬支出 |
| |
| | ||
非現金利息支出和債務清償損失 |
| — |
| | ||
為庫存過時編列經費 |
| |
| — | ||
保費淨攤銷和有價證券折扣的增加 | ( | — | ||||
財產和設備出售損失 | | — | ||||
信貸損失準備金 | | — | ||||
或有對價公允價值的變化 | — | | ||||
遞延所得税 | ( | ( | ||||
運營資產和負債的變化： |
|
| ||||
應收賬款，淨額 |
| |
| | ||
庫存 |
| ( |
| ( | ||
預付費用和其他流動資產 |
| |
| ( | ||
其他長期資產 |
| |
| | ||
應付賬款和應計費用 |
| ( |
| ( | ||
遞延收入 |
| ( |
| ( | ||
使用權經營租賃資產 |
| |
| | ||
經營租賃負債 |
| ( |
| ( | ||
其他長期負債 |
| — | ( | |||
用於經營活動的淨現金 |
| ( |
| ( | ||
來自投資活動的現金流： |
|
|
|
| ||
購買財產和設備 |
| ( |
| ( | ||
購買有價證券 | ( | — | ||||
出售和到期有價證券的收益 | | — | ||||
用於投資活動的淨現金 |
| ( |
| ( | ||
來自融資活動的現金流： |
|
|
|
| ||
對既得獎勵的預扣税款的支付 | ( | ( | ||||
發行普通股的收益 | | | ||||
循環信貸額度還款 | — | ( | ||||
或有對價付款 | ( | — | ||||
用於融資活動的淨現金 |
| ( |
| ( | ||
外匯匯率變動對現金和現金等價物的影響 | ( | | ||||
現金、現金等價物和限制性現金淨減少 |
| ( |
| ( | ||
期初現金、現金等價物和限制性現金 |
| |
| | ||
期末現金、現金等價物和限制性現金 | $ | | $ | | ||
非現金投資和融資信息的補充披露： |
|
|
|
| ||
應付賬款中包含的財產和設備 | $ | — | $ | | ||
向財產和設備轉移存貨 | $ | | $ | | ||
現金、現金等價物和限制性現金的對賬： | ||||||
現金和現金等價物 | $ | | $ | | ||
— |
| | ||||
| | |||||
現金流量表中顯示的現金、現金等價物和限制性現金總額 | $ | | $ | | ||
所附附附註是這些未經審計的簡明合併財務報表不可分割的一部分。
8
目錄
908 設備有限公司
未經審計的簡明合併財務報表附註
（未經審計）
1。業務性質和陳述基礎
908 Devices Inc.（“公司”）於特拉華州註冊成立
公司面臨設備行業科技公司常見的風險和不確定性，包括但不限於競爭對手開發新技術創新、對關鍵人員的依賴、專有技術的保護、遵守政府法規、產品市場接受度的不確定性以及獲得額外融資以資助運營的需求。潛在的風險和不確定性還包括但不限於與通貨膨脹率上升和利率上升有關的不確定性。目前正在開發的產品在商業化之前將需要額外的研究和開發工作，並將需要額外的資本和充足的人員和基礎設施。公司的研發可能無法成功完成，可能無法為公司的技術獲得足夠的保護，公司可能無法獲得必要的政府監管批准，批准的產品可能無法證明具有商業可行性。公司在技術和競爭迅速變化的環境中運營。
演示基礎
公司的簡明合併財務報表是根據美利堅合眾國普遍接受的會計原則（“GAAP”）編制的。這些附註中提及的適用指南均指財務會計準則委員會（“FASB”）會計準則編纂（“ASC”）和會計準則更新（“ASU”）中的權威公認會計原則。
簡明的合併財務報表包括公司及其全資子公司908設備證券股份有限公司、908設備（上海）科技有限公司和908 Devices GmbH的賬目。所有公司間餘額和交易均已清除。
隨附的簡明合併財務報表是根據業務連續性、資產變現以及正常業務過程中負債和承諾的清償情況編制的。公司自成立以來一直遭受經常性虧損，包括淨虧損美元
2。重要會計政策摘要
未經審計的簡明中期財務信息
截至2023年12月31日的簡明合併資產負債表來自經審計的合併財務報表，但不包括公認會計原則要求的所有披露。隨附的截至2024年3月31日以及截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月的未經審計的簡明合併財務報表由以下機構編制
9
目錄
公司根據美國證券交易委員會（“SEC”）的中期財務報表規則和條例。根據此類規章制度，通常包含在根據公認會計原則編制的合併財務報表中的某些信息和腳註披露已被簡要或省略。因此，這些簡明合併財務報表應與公司向美國證券交易委員會提交的截至2023年12月31日止年度的10-K表年度報告中包含的截至2023年12月31日止年度的公司經審計的合併財務報表及其附註一起閲讀。管理層認為，所有調整均已作出，僅包括公允表述公司截至2024年3月31日的財務狀況和截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月的經營業績、截至2024年和2023年3月31日的三個月的股東權益表以及截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月的現金流所需的正常經常性調整。公司截至2024年3月31日的三個月的經營業績不一定代表截至2024年12月31日的年度或任何其他時期的預期經營業績。
估算值的使用
根據公認會計原則編制財務報表要求管理層做出估算和假設，這些估算和假設會影響報告的資產和負債金額、財務報表之日或有資產和負債的披露以及報告期內報告的收入和支出金額。這些簡明合併財務報表中反映的重要估計和假設包括但不限於收入確認和應收賬款、庫存估值、收購中收購資產和承擔的負債的公允價值以及股票獎勵的估值。該公司根據歷史經驗、已知趨勢以及其認為在當前情況下合理的其他特定市場因素或其他相關因素進行估計。由於通貨膨脹率上升和利率上升，全球經濟和金融市場出現了不確定性和混亂。截至這些簡明合併財務報表發佈之日，公司不知道有任何需要進一步更新其估計值或判斷或修訂其資產或負債賬面價值的具體事件或情況。隨着新事件的發生和獲得的額外信息，這些估計值可能會發生變化。管理層不斷根據情況、事實和經驗的變化對其估計數進行評估。估計值的變化記錄在已知的時期內。實際結果可能與這些估計或假設不同。
信貸集中、重要客户和重要供應商的風險
可能使公司面臨信用風險集中的金融工具主要包括現金和現金等價物、有價證券和應收賬款。公司的現金和現金等價物以及限制性現金存放在銀行存款賬户和貨幣市場基金中，這些基金經常超過聯邦保險限額。如果金融機構違約，如果賬户餘額超過聯邦存款保險公司（“FDIC”）的保險金額，則公司的現金、現金等價物和限制性現金面臨信用風險。該公司的有價證券投資於美國國債，因此，公司認為信用風險微乎其微。
重要客户是那些佔了上風的客户
公司產品中包含的某些組件是從唯一來源、單一來源或有限的供應商羣體獲得的。儘管公司力求減少對這些有限的供應商和製造商來源的依賴，但其中某些來源的部分或全部損失，或者要求為零部件建立新的供應商，可能會對公司的經營業績、財務狀況和現金流產生重大不利影響，並損害其客户關係。
賬户 應收款
列報的應收賬款已扣除信貸損失備抵金，信貸損失備抵金是對可能無法收回的金額的估計。公司對客户進行持續的信用評估並監控經濟狀況，以確定可能表明其應收賬款面臨收款風險的事實和情況。公司提供儲備金
10
目錄
根據客户應收賬款的構成、當前的經濟狀況和歷史信用損失活動，估計的信用損失（如果有）的應收賬款（如果有）。被視為無法收回的金額從儲備金中扣除或註銷。
截至3月31日的三個月 | |||||
2024 |
| 2023 | |||
期初餘額 | $ | | $ | | |
本期預期信用損失的變化 | | — | |||
收取的扣除額/追回款 | — | — | |||
期末餘額 | $ | | $ | | |
公允價值測量
根據公認會計原則，某些資產和負債按公允價值計值。公允價值被定義為在計量日市場參與者之間的有序交易中，在資產或負債的主要市場或最有利的市場上為資產或負債轉移負債（退出價格）而獲得的交易價格，或為轉移負債（退出價格）而獲得的交易價格。用於衡量公允價值的估值技術必須最大限度地使用可觀察的投入，儘量減少不可觀察的投入的使用。按公允價值計值的金融資產和負債應按公允價值層次結構的以下三個層次之一進行分類和披露，其中前兩個級別被視為可觀察，最後一個被視為不可觀察：
| ● | 第 1 級-相同資產或負債在活躍市場上的報價。 |
| ● | 第 2 級-可觀察的投入（不包括一級報價），例如活躍市場中類似資產或負債的報價、相同或相似資產或負債不活躍的市場的報價，或其他可觀察到或可觀測的市場數據可以證實的投入。 |
| ● | 第 3 級-幾乎沒有或根本沒有市場活動支持且對確定資產或負債的公允價值具有重要意義的不可觀察的投入，包括定價模型、貼現現金流方法和類似技術。 |
公司的金融工具主要包括現金等價物、有價證券、應收賬款、應付賬款、應計費用和或有對價。公司的現金等價物和有價證券由貨幣市場基金（一級衡量標準）和美國國庫券（二級衡量標準）組成，按公允價值記賬，根據上述公允價值層次結構確定（見附註3，公允價值衡量標準）。由於這些資產和負債的短期性質，公司應收賬款、應付賬款和應計費用的賬面價值接近其公允價值。由於其浮動利率（近似於市場利率），公司長期債務的賬面價值接近其在每個資產負債表日的公允價值（二級衡量標準）。公司的或有對價是使用估值方法中不可觀察的輸入（三級衡量標準）在每個資產負債表日的公允價值來衡量的。
有價證券
該公司的有價證券被歸類為可供出售的證券，按公允價值記賬，未實現損益作為股東權益累計其他綜合收益（虧損）的一部分列報。有價證券的溢價和折扣分別攤銷和累積至最早的收回日和到期日，並計入合併運營報表的利息收入。
當公允價值低於有價證券的攤銷成本基礎時，將對預期的信貸損失進行估計。與信貸相關的減值金額在合併運營報表中確認。信貸損失是通過使用合併資產負債表中的信貸損失備抵賬户確認的，隨後預期信貸損失的改善被確認為備抵賬户中金額的沖銷。如果公司打算出售證券，或者很可能要求公司在收回攤銷成本基礎之前出售證券，則註銷信貸損失備抵金，資產攤銷成本基礎超過其公允價值的部分將記錄在合併運營報表中。曾經有
11
目錄
商譽和無形資產
商譽不進行攤銷，而是按年度進行減值評估，或者在事件或情況變化表明賬面價值可能無法收回時進行臨時減值評估。在評估商譽的可收回性時，公司必須對估計的未來現金流和其他因素做出假設，以確定這些資產的公允價值。如果這些估計值或其相關假設在未來發生變化，則公司可能需要在確定減值的報告期內記錄這些資產的減值費用。
公司在每個財年第四季度對申報單位（即運營部門）進行商譽減值測試。在進行定量評估之前，公司可以選擇進行定性評估，以確定是否需要進一步的減值測試。如果定性評估的結果，報告單位的公允價值很可能低於其賬面金額，則需要進行量化減值測試。量化商譽減值測試要求管理層估算申報單位的公允價值並將其與賬面價值進行比較。如果申報單位的公允價值超過淨資產的賬面價值，則商譽不會受到損害。如果申報單位的公允價值低於賬面價值，則差額記作減值虧損，但不超過商譽金額。
使用壽命有限的無形資產按成本入賬，扣除累計攤銷，並在其估計使用壽命內按直線攤銷，如下所示：
客户關係 | ||
已開發的技術 | ||
軟件 | ||
商標名稱 |
每當事件或情況變化表明某項資產或資產組的賬面金額可能無法收回時，公司就會審查其他長期資產的減值情況。在評估長期資產的可收回性時，公司估算了使用每種資產組所預期的未來現金流。減值損失是根據資產賬面價值超過其公允價值的部分來衡量和記錄的。為了確定長期資產的公允價值，公司根據資產或資產組的性質使用最合適的一種或多種估值技術，其中可能包括使用報價市場價格、類似資產的價格或其他估值方法，例如貼現的未來現金流或收益。
收入確認
公司確認根據ASC 606向客户銷售的收入， 與客户簽訂合同的收入 （“ASC 606”），通過應用以下五個步驟：（1）確定與客户的合同或合同；（2）確定合同中的履約義務；（3）確定交易價格；（4）將交易價格分配給合同中的履約義務；（5）在履行履約義務時或履行時確認收入。
對於具有多項履約義務的合同，公司使用公司對合同中每種不同產品或服務的獨立銷售價格的最佳估計，在相對獨立的銷售價格基礎上將合同的交易價格分配給每項履約義務。估算獨立銷售價格的主要方法是向客户進行獨立銷售時觀察到的價格；但是，當獨立銷售中的價格不可用時，公司可能會對類似的產品或服務使用第三方定價，或者估算獨立銷售價格，該價格由管理層設定。交易價格的分配是在合同開始時確定的，不會進行更新以反映從合同開始到履行義務之時的變化。
產品和服務收入
該公司的產品和服務收入主要來自手持和臺式機產品以及相關消耗品和服務的銷售。當承諾的產品、消耗品或服務的控制權移交給公司的客户時，即確認收入，金額反映了公司預計有權獲得的對價
12
目錄
交換這些產品、消耗品或服務（交易價格）。履約義務是合同中向客户轉讓不同產品或服務的承諾，是ASC 606規定的會計單位。對於公司銷售的設備和消耗品，控制權在某個時間點移交給客户。為了表示控制權的轉移，公司必須擁有現有的付款權，必須已將法定所有權移交給客户，客户必須承擔重大所有權風險和回報，如果接受不是敷衍了事，則客户必須接受產品或服務。公司的主要銷售條款是船上運費（“FOB”）裝運點或同等貨物，因此，公司主要在發貨時轉移控制權並記錄產品銷售收入。交貨條款不是 FOB 裝運點的銷售安排在發貨時不予確認，收入確認控制權的轉移是根據相關的運輸條款和客户義務進行評估的。如果在發貨後（通常是客户安裝或驗收）仍未履行對客户的銷售交易的履約義務，則該履約義務的收入確認將推遲到此類承諾履行之後。對於延長保修和支持，在安排期限內將控制權移交給客户。延長保修和支持的收入根據協議所經過的時間段予以確認，因為該期限代表協議項下權益或服務的轉讓。
公司在其擁有無條件付款權的時刻承認應收賬款。此類應收賬款不是合同資產。客户訂單的付款條件，包括公司的每項主要履約義務，通常為
當確認的收入超過向客户開具的賬單金額時，合同資產來自客户安排中的未開單金額，公司的付款權不僅受時間的推移的影響。該公司有
合同負債代表公司向客户轉讓已從客户那裏獲得對價（或應付金額）的商品或服務的義務。公司已確定，其與產品和服務收入相關的唯一合同負債是遞延收入，遞延收入包括已開具發票但尚未確認為收入的金額。預計在資產負債表日期後12個月內確認為收入的金額歸類為當期遞延收入，資產負債表日期12個月後預計確認為收入的金額歸類為非流動遞延收入。
以下是公司與產品和服務收入相關的遞延收入活動摘要（以千計）：
截至3月31日的三個月 | ||||||
| 2024 |
| 2023 | |||
期初餘額 | $ | | $ | | ||
期初確認收入已包含在餘額中 |
| ( |
| ( | ||
期內遞延的收入，扣除已確認的收入 |
| |
| | ||
期末餘額 | $ | | $ | | ||
13
目錄
遞延收入金額等於分配給報告期內未履行的履約義務的交易價格。與產品和服務收入相關的此類遞延收入金額預計將在未來按以下方式確認（以千計）：
3月31日 | 十二月三十一日 | |||||
| 2024 |
| 2023 | |||
遞延收入預計將在以下方面確認： |
|
|
|
| ||
一年或更短 | | | ||||
一到兩年 |
| |
| | ||
三年及以後 |
| |
| | ||
$ | | $ | | |||
分銷渠道
公司的大部分收入來自與渠道合作伙伴（例如其國際渠道合作伙伴）的共同銷售，在美國，對於需要政府合同或客户已有關係的終端客户，則來自這些合作伙伴的銷售。當公司與渠道合作伙伴進行交易時，其合同安排是與合作伙伴簽訂的，而不是與最終用途客户的合同安排。無論公司與渠道合作伙伴進行業務交易和接收來自渠道合作伙伴的訂單，還是直接從最終用途客户那裏接收訂單，其收入確認政策和由此產生的訂單收入確認模式都是相同的。
分類收入
該公司的產品和服務收入包括設備銷售和經常性收入，其中包括消耗品、配件以及服務和延長保修計劃的銷售。下表按收入來源列出了公司收入（以千計）：
截至3月31日的三個月 | ||||||
| 2024 |
| 2023 | |||
產品和服務收入： |
|
|
|
| ||
設備銷售收入 | $ | | $ | | ||
經常性收入 |
| |
| | ||
產品和服務總收入 |
| |
| | ||
合同收入 |
| — |
| | ||
總收入 | $ | | $ | | ||
下表按設備類型列出了公司的產品和服務收入（以千計）：
截至3月31日的三個月 | |||||||
| 2024 |
| 2023 | ||||
手持設備收入： | |||||||
設備銷售收入 | $ | | $ | | |||
經常性收入 | | | |||||
手持設備總收入 | | | |||||
臺式機收入： | |||||||
設備銷售收入 | | | |||||
經常性收入 | | | |||||
臺式機總收入 | | | |||||
產品和服務總收入 | $ | | $ | | |||
14
目錄
公司產品和服務收入基於最終用户實體類型的收入如下所示（以千計）：
截至3月31日的三個月 | |||||||
| 2024 |
| 2023 | ||||
政府 | $ | | $ | | |||
製藥/生物技術 | |
| | ||||
學術界和其他 | |
| | ||||
產品和服務總收入 | $ | | $ | | |||
下表按地理位置分列了公司與客户簽訂的合同的收入，這些收入是根據客户所在地確定的（以千計）：
截至3月31日的三個月 | |||||||
| 2024 |
| 2023 | ||||
美國 | $ | | $ | | |||
歐洲、中東和非洲 | |
| | ||||
亞太地區 | | | |||||
美洲其他 | |
| | ||||
$ | | $ | | ||||
國際銷售主要由產品和服務收入組成，大部分合同收入來自北美。
外幣
公司按報告期末的有效利率折算其外國子公司的資產和負債。收入和支出按報告期內有效的平均匯率折算。折算調整包含在累計的其他綜合虧損中。
其他綜合收益（虧損）
其他綜合收益（虧損）是指在記錄這些金額時不包括在淨虧損之外的收入、支出、損益 直接地作為扣除税款後的股東權益的調整。該公司的其他綜合收益（虧損）包括 外幣折算調整和可供出售有價證券的未實現收益/虧損。
每股淨收益（虧損）
該公司有一類已發行股票，每股普通股的基本淨收益（虧損）是通過淨收益（虧損）除以該期間已發行普通股的加權平均數計算得出的。普通股攤薄後的每股淨收益（虧損）的計算方法是將淨收益（虧損）除以該期間已發行普通股的加權平均數，包括假設該財年任何潛在稀釋性證券具有稀釋效應的潛在稀釋性普通股。潛在的稀釋性證券包括認股權證、股票期權、限制性股票單位以及根據公司員工股票購買計劃購買的股票。在公司報告淨虧損的時期，攤薄後的每股普通股淨虧損與普通股基本淨虧損相同，因為如果攤薄普通股的影響具有反稀釋作用，則不假定已發行。
業務合併
根據收購會計方法，公司通常根據收購之日的估計公允價值確認收購的有形和可識別的無形資產以及承擔的負債。分配的公允價值，定義為在有意願的市場參與者之間的有序交易中出售資產或為轉移負債而支付的價格，基於管理層確定的估計和假設。過度考慮結束了
15
目錄
扣除假設負債後的有形和無形資產的總價值記為商譽。這些估值需要大量的估計和假設，尤其是對無形資產的估值和假設。
公司根據或有對價的性質使用蒙特卡羅模擬或概率加權情景來估算或有對價收益的公允價值，並根據實現收益目標的估計概率更新每個報告期或有對價的公允價值，並應用反映與預期或有付款相關的風險的貼現率。如果未來這些估計在實現這些目標的可能性方面發生變化，則公司可能需要記錄對應計或有對價的重大調整。或有對價公允價值的此類變化在合併經營報表中記作或有對價支出或收益。
公司使用收益法來確定某些可識別的無形資產的公允價值，包括客户關係和開發的技術。這種方法通過估算這些資產在各自使用壽命內歸屬於這些資產的税後現金流，然後將這些税後現金流折回現值來確定公允價值。該公司的假設基於對未來現金流的估計、預期的增長率、預期的技術趨勢、客户續訂概率等。公司根據貨幣的時間價值和某些特定行業的風險因素來確定截至收購之日的現值。該公司認為，確定的估計購買客户關係、開發的技術、軟件和商品名稱金額代表收購之日的公允價值，不超過第三方為資產支付的金額。
最近發佈的會計公告
根據2012年《Jumpstart Our Business Startups法》的定義，公司有資格成為 “新興成長型公司”，並選擇不 “選擇退出” 與遵守新的或修訂後的會計準則相關的延期過渡，這意味着當準則發佈或修訂後，上市公司和非上市公司的申請日期不同時，公司將在非上市公司採用新準則或修訂後的準則時採用新的或修訂後的準則，並將一直這樣做，直到這樣的時間，公司要麼 (i) 不可撤銷地選擇 “選擇超出 “延長的過渡期” 或（ii）不再有資格成為新興成長型公司。
2023 年 11 月，財務會計準則委員會發布了亞利桑那州立大學第 2023-07 號分部報告（主題 280）。會計指導要求公司擴大應申報板塊的年度和中期披露要求，主要是通過加強對重大分部支出的披露。對於公共實體，該指南對2023年12月15日之後開始的年度報告期以及2024年12月15日之後開始的財政年度內的過渡期有效。允許提前申請。該公司目前正在評估採用該指南的影響。
2023 年 12 月，財務會計準則委員會發布了 ASU 第 2023-09 號所得税（主題 740）。會計指南要求公共實體每年披露其税率對賬中的特定類別，並披露按司法管轄區分列的已繳所得税。該指導方針對2025年12月15日之後的財政年度有效，允許提前採用。該公司目前正在評估採用該指南的影響。
3。公允價值測量
下表顯示了公司資產和負債的公允價值層次結構，這些資產和負債按公允價值定期計量（以千計）：
2024 年 3 月 31 日的公允價值衡量使用以下方法： | ||||||||||||
| 第 1 級 |
| 第 2 級 |
| 第 3 級 |
| 總計 | |||||
資產： |
|
|
|
|
|
|
|
| ||||
現金等價物-貨幣市場基金 | $ | | $ | — | $ | — | $ | | ||||
有價證券-3-6 個月內到期的美國國債 | — | | — | | ||||||||
按公允價值計量的總資產 |
| $ | |
| $ | |
| $ | — |
| $ | |
16
目錄
2023 年 12 月 31 日的公允價值衡量使用以下方法： | ||||||||||||
| 第 1 級 |
| 第 2 級 |
| 第 3 級 |
| 總計 | |||||
資產： |
|
|
|
|
|
|
|
| ||||
現金等價物-貨幣市場基金 | $ | | $ | — | $ | — | $ | | ||||
現金等價物-美國國債 | — | | — | | ||||||||
有價證券-3-6 個月內到期的美國國債 | — | | — | | ||||||||
| $ | |
| $ | |
| $ | — |
| $ | | |
其他流動負債： | ||||||||||||
與收購相關的或有對價 | — | — | | | ||||||||
以公允價值計量的負債總額 | $ | — | $ | — | $ | | $ | | ||||
貨幣市場基金
公司根據市場報價對貨幣市場基金進行估值，這代表了公允價值層次結構中的第一級衡量標準。在截至2024年3月31日或2023年3月31日的三個月中，沒有在1級、2級或3級之間進行過轉賬。
有價證券
公司使用活躍市場上類似證券的報價對美國國債進行估值，這代表了公允價值層次結構中的二級衡量標準。
偶然考慮
公司確認2022年8月收購位於德國布倫瑞克的TRACE Analytics GmbH（“Trace”）所產生的與收購相關的或有對價。與收購相關的或有對價是使用蒙特卡羅模擬方法或基於不可觀測輸入的概率加權情景按公允價值進行衡量和報告的，這些輸入對公允價值具有重要意義，屬於公允價值層次結構的第三級。對於Trace的收購，金額視收購的業務在收購之日到2024年6月30日期間的里程碑表現而定。
公允價值衡量中使用的不可觀察的輸入包括成功實現某些技術整合目標的概率、預測的結果或目標、波動率和貼現率。收購Trace的賣方實現了
在2023年第四季度，與收購Trace相關的剩餘未來收益的概率加權公允價值被確定為零。因此，最後一個里程碑下的累積增幅和相對的應急考慮已減少到
截至 2023 年 12 月 31 日的餘額 | $ | | |
或有對價付款 | ( | ||
截至 2024 年 3 月 31 日的餘額 | $ | — |
在安排解決之前，因基礎投入變動而導致的或有對價公允價值的變化將在我們的合併經營報表中予以確認。
17
目錄
4。有價證券
按證券類型劃分的有價證券包括以下內容（以千計）：
2024年3月31日 | ||||||||||||||||
攤銷 | 格羅斯 | 格羅斯 | 信用損失 | 公允價值 | ||||||||||||
有價證券-美國國庫證券 | $ | | $ | — | $ | ( | $ | — | $ | | ||||||
2023年12月31日 | ||||||||||||||||
攤銷 | 格羅斯 | 格羅斯 | 信用損失 | 公允價值 | ||||||||||||
有價證券-美國國庫證券 | $ | | $ | | $ | — | $ | — | $ | | ||||||
公司總共購買了大約 $
5。庫存
庫存包括以下內容（以千計）：
3月31日 | 十二月三十一日 | ||||||
| 2024 |
| 2023 | ||||
原材料 | $ | | $ | | |||
正在進行的工作 | |
| | ||||
成品 | |
| | ||||
$ | | $ | | ||||
在截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月中，公司以非現金方式將演示設備從庫存轉移到財產和設備，金額為美元
6。商譽和無形資產，淨額
善意
截至 3 月 31 日，2024 年，商譽賬面金額為 $
截至3月31日的三個月 | ||||||
| 2024 |
| 2023 | |||
期初餘額 | $ | | $ | | ||
外幣影響 | ( | | ||||
期末餘額 | $ | | $ | | ||
公司至少每年在11月1日對商譽進行一次評估，每當事件或情況變化表明商譽時 攜帶金額可能無法收回。
18
目錄
無形資產，淨額
無形的資產，淨額包括以下各項（以千計）：
2024年3月31日 | ||||||||||||
成本 | 累計攤銷 | 翻譯調整 | 賬面淨值 | |||||||||
客户關係 | $ | | $ | ( | $ | | $ | | ||||
已開發的技術 | | ( | | | ||||||||
軟件 | | ( | | | ||||||||
商標名稱 | | ( | | | ||||||||
$ | | $ | ( | $ | | $ | | |||||
2023年12月31日 | ||||||||||||
成本 | 累計攤銷 | 翻譯調整 | 賬面淨值 | |||||||||
客户關係 | $ | | $ | ( | $ | | $ | | ||||
已開發的技術 | | ( | | | ||||||||
軟件 | | ( | | | ||||||||
商標名稱 | | ( | | | ||||||||
$ | | $ | ( | $ | | $ | | |||||
無形資產的攤銷費用記錄在其簡明合併運營報表的以下支出類別中（以千計）：
截至3月31日的三個月 | |||||||
| 2024 |
| 2023 | ||||
產品收入成本 | $ | | $ | | |||
銷售、一般和管理費用 | | | |||||
$ | | $ | | ||||
截至2024年3月31日，無形資產的未來攤銷費用估計如下（以千計）：
2024 | $ | | |
2025 | | ||
2026 | | ||
2027 | | ||
2028 | | ||
此後 | | ||
$ | |
7。應計費用
應計費用包括以下各項（以千計）：
3月31日 | 十二月三十一日 | |||||
| 2024 |
| 2023 | |||
應計員工薪酬和福利 | $ | | $ | | ||
應計保修 | |
| | |||
應計的專業費用 | |
| | |||
或有考慮 | — | | ||||
應計其他 | |
| | |||
$ | | $ | | |||
19
目錄
公司產品保修義務的變更如下（以千計）：
截至3月31日的三個月 | ||||||
| 2024 |
| 2023 | |||
期初的應計餘額 | $ | | $ | | ||
提供新的保修條款 |
| |
| | ||
在此期間的結算和調整 |
| ( |
| ( | ||
期末應計餘額 | $ | | $ | | ||
8。長期債務
2022年貸款週轉手槍
2022年11月2日，公司作為借款人與第一公民銀行旗下的硅谷銀行（“SVB”）作為貸款人簽訂了貸款和擔保協議（“2022年左輪手槍”）。
2022年Revolver提供了最高$的循環信貸額度
2022年Revolver還包含某些財務契約，包括要求不受限制和未支配的現金金額減去2022年Revolver下的預付款，不少於等於（i）美元中較大值的金額
截至2022年12月31日，2022年左輪手槍的未償本金餘額為美元
2023年3月10日，我們的金融機構之一SVB被加州金融保護與創新部關閉，該部任命聯邦存款保險公司（“FDIC”）為收款人。
2023年3月12日，美國財政部、聯邦儲備委員會和聯邦存款保險公司發佈了一份聯合聲明，宣佈聯邦存款保險公司將以全面保護所有存款人的方式完成其對SVB的決議，並且從2023年3月13日起，存款人將有機會獲得所有資金。
截至2023年3月31日，該公司已將其幾乎所有現金和現金等價物從SVB轉移出去，並將資金存入新的金融機構。由於公司的現金、現金等價物和有價證券的轉讓，公司違反了2022年左輪融資協議下的財務契約。公司在清償債務時記錄了虧損 $
20
目錄
2023年8月4日，公司與作為借款人的公司和作為貸款人的SVB之間簽訂了違約豁免和貸款和擔保協議第一修正案（“經修訂的2022年左輪手續”）。修訂後的2022年循環貸款提供最高可達美元的循環信貸額度
根據經修訂的2022年左輪資金，SVB沒有按照修訂後的2022年左輪手冊生效之前的要求對公司提起任何法律訴訟或提起或執行其可能擁有的任何權利和補救措施，因為該公司未能在SVB維持其所有運營賬户、存款賬户和剩餘現金。公司記錄了$的貸款
修訂後的2022年左輪手槍還包含某些財務契約，包括要求公司維持美元
9。每股權益和淨收益（虧損）
公平
截至2024年3月31日，公司的註冊證書授權公司最多簽發
每股普通股使持有人有權獲得
截至2024年3月31日和2023年12月31日，該公司有未償還的購買認股權證
每股淨收益（虧損）
公司只有一類已發行股票，每股普通股的基本淨收益（虧損）是通過淨收益（虧損）除以該期間已發行普通股的加權平均數計算得出的。普通股攤薄後的每股淨收益（虧損）的計算方法是將淨收益（虧損）除以該期間已發行普通股的加權平均數，包括假設已發行股票獎勵的稀釋效應的潛在稀釋普通股。在公司報告淨虧損的時期，攤薄後的每股普通股淨虧損與普通股基本淨虧損相同，因為如果攤薄普通股的影響具有反稀釋作用，則不假定已發行。由於該公司在截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月中報告了淨虧損，因此每股基本淨虧損與攤薄後的每股淨虧損相同。公司在計算截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月中歸屬於普通股股東的攤薄後每股淨收益（虧損）中排除了根據每個期末的未償還金額列報的以下潛在普通股，因為納入此類普通股等價物的影響將具有反稀釋作用：
21
目錄
3月31日 | ||||
| 2024 |
| 2023 | |
購買普通股的認股權證 | | | ||
購買普通股的期權 | |
| | |
高性能庫存單位 | | | ||
限制性庫存單位 | | | ||
| |
| | |
10。股票補償
該公司在簡明合併運營報表的以下支出類別中記錄了所有股票獎勵的股票薪酬支出（以千計）：
截至3月31日的三個月 | |||||||
| 2024 |
| 2023 | ||||
收入成本 | $ | | $ | | |||
研究和開發費用 | |
| | ||||
銷售、一般和管理費用 | |
| | ||||
$ | | $ | | ||||
截至 2024 年 3 月 31 日，有 $
2023 年 3 月，公司董事會薪酬委員會共批准了
PSU標的股票的歸屬取決於薪酬委員會在授予之日預先設定的股價水平的實現。PSU受市場和服務條件的約束，並使用蒙特卡羅模擬模型進行估值，該模型需要某些假設，包括無風險利率、預期波動率和估計的股息收益率。蒙特卡羅仿真模型中使用的無風險利率基於
11。租賃
該公司的主要經營租賃義務包括在馬薩諸塞州、北卡羅來納州和德國布倫瑞克的各種辦公空間租約。
在截至2024年3月31日的三個月中，公司的租約沒有重大變化。欲瞭解更多信息，請閲讀注14，租賃，截至2023年12月31日止年度的公司10-K表中的合併財務報表。
22
目錄
根據ASC 842的規定，租賃費用的組成部分如下（以千計）：
截至3月31日的三個月 | ||||||
2024 |
| 2023 | ||||
運營租賃成本 | $ | | $ | | ||
短期租賃成本 | |
| | |||
可變租賃成本 | |
| | |||
$ | | $ | | |||
與租賃相關的現金流信息的補充披露如下（以千計）：
| 截至3月31日的三個月 |
| |||||
| 2024 |
| 2023 |
| |||
為計量經營租賃負債所含金額支付的現金 | $ | — | $ | |
| ||
因獲得使用權資產而產生的經營租賃負債 | $ | — | $ | | |||
剩餘租賃期限和折扣率的加權平均值如下：
| 3月31日 | 十二月三十一日 |
| ||
| 2024 | 2023 |
| ||
加權平均剩餘租賃期限-經營租賃（以年為單位） |
| ||||
加權平均折扣率——經營租賃 |
| | % | | % |
租賃合同中隱含的利率通常不容易確定，因此，公司根據租賃開始之日獲得的信息使用其增量借款利率，該利率是內部制定的利率，在類似的經濟環境中，以抵押方式在相似的期限內借入等於租賃付款的金額。
截至2024年3月31日，經營租賃下的未來最低年度租賃付款額如下（以千計）：
2024 | $ | | |
2025 |
| | |
2026 |
| | |
2027 |
| | |
2028 | | ||
此後 |
| | |
未來最低租賃付款總額 |
| | |
減去：估算利息 |
| ( | |
經營租賃負債總額 | $ | |
12。承付款和或有開支
特許權使用費安排
該公司已與之簽訂特許權使用費協議
2023年10月，公司向公司欠特許權使用費的一方發出書面通知，告知該公司將終止自2023年12月31日起生效的許可安排。該許可協議終止後，公司將不再支付最低特許權使用費 $
23
目錄
401 (k) 儲蓄計劃
公司根據《美國國税法》第401（k）條制定了固定繳款儲蓄計劃。該計劃幾乎涵蓋了所有符合最低年齡和服務要求的員工，並允許參與者在税前基礎上推遲部分年度薪酬。公司對該計劃的繳款可由董事會酌情支付。2021 年 10 月 1 日，公司啟動了一項僱主配對計劃，根據該計劃，公司進行配對
或有對價——收入和養老金負債
公司同意付款
2023 年，公司收到通知，養老金義務已轉移，不再使用 908 Devices GmbH 的名義，因此該公司的名義發佈了$
在2023年第四季度，與收購Trace相關的剩餘未來收益的概率加權公允價值被確定為零。因此，最後一個里程碑下的累積增幅和相對的應急考慮已減少到
賠償協議
在正常業務過程中，公司可能會就某些事項向供應商、出租人、業務夥伴和其他各方提供不同範圍和條款的賠償，包括但不限於因違反此類協議或第三方提出的知識產權侵權索賠而產生的損失。此外，公司已與其執行官和董事會成員簽訂了賠償協議，除其他外，該協議將要求公司賠償他們因其作為董事或高級管理人員的地位或服務而可能產生的某些責任。在許多情況下，根據這些賠償協議，公司未來可能需要支付的最大可能付款金額是無限的。迄今為止，公司尚未因此類賠償而產生任何材料成本。該公司目前尚無任何賠償索賠，截至2024年3月31日，其簡明合併財務報表中未累計任何與此類債務相關的負債。
法律訴訟
公司目前不是任何重大法律訴訟的當事方。在每個報告日，公司都會根據有關突發事件會計的權威指南的規定，評估潛在損失金額或潛在損失範圍是否可能和合理估計。公司產生的費用是與此類法律訴訟相關的費用。
24
目錄
13。區段報告和地理數據
該公司已確定其業務所在地
3月31日 | 十二月三十一日 | ||||||
| 2024 |
| 2023 | ||||
長期資產(1)按國家劃分： | |||||||
美國 | $ | | $ | | |||
所有其他國家 | |
| | ||||
長期資產總額 | $ | | $ | | |||
| (1) | 長期資產不包括商譽、其他無形資產和其他資產。 |
| 14. | 後續事件 |
收購紅波科技
2024年4月29日，公司與CAM2 Technologies, LLC（d/b/a RedWave Technology）（“RedWave”）簽訂了股權購買協議，並收購了其所有已發行和未償還的股權。購買價格包括初始付款 $
公司還可能有義務再發行最多一份
RedWave 是便攜式 FTIR 光譜分析儀的領先供應商，用於對散裝材料進行快速化學鑑定。FTIR（傅裏葉變換紅外）是一種光譜技術，因其對各種散裝材料的特定物質識別能力而備受推崇。此次收購為公司提供了擴展的手持式化學分析設備產品組合，用於法醫工作流程，可在需要時快速檢測和識別未知固體、液體、蒸氣和氣溶膠。此外，RedWave通過一系列用於製藥過程分析技術（PAT）和工業質量控制應用的配件，增強了公司的臺式機產品組合。
根據美國公認會計原則，公司將把對RedWave的收購作為業務合併進行核算。根據收購會計方法，RedWave的資產將按其各自的公允價值入賬，並與公司的資產合併。
根據美國公認會計原則，公司將把對RedWave的收購作為業務合併進行核算。根據收購會計方法，RedWave的資產將按其各自的公允價值入賬，並與公司的資產合併。
25
目錄
截至2024年5月3日，與收購RedWave相關的初步收購價格分配尚未完成。公司已聘請了一家獨立估值公司來評估已確定的無形資產和收購的某些有形資產和承擔的負債的公允價值，並計劃在適用的時間段內向美國證券交易委員會提交預計財務信息。在截至2024年3月31日的三個月中，公司支出約為美元
在RedWave交易方面，公司於2024年4月29日共授予了
第 2 項。管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析。
以下對我們財務狀況和經營業績的討論和分析應與我們在2024年3月8日向美國證券交易委員會提交的截至2023年12月31日年度的10-Q表季度報告和截至2023年12月31日的10-K表年度報告（“2023年10-K表格”）中其他地方的未經審計的簡明合併財務報表和相關附註一起閲讀。本討論和分析中包含的某些信息或本10-Q表季度報告中其他地方列出的某些信息，包括與我們的業務計劃和戰略有關的信息，包括涉及風險和不確定性的前瞻性陳述。由於許多因素，包括 “項目1.A.在2023年10-K表中，“風險因素” 部分，我們的實際業績可能與以下討論和分析中包含的前瞻性陳述中描述或暗示的結果存在重大差異。
概述
我們開發了一套創新的專用手持和臺式設備，用於按需進行化學和生化分析。利用我們專有的質譜或質譜、微流控以及分析和機器學習技術，我們製造的設備比傳統實驗室儀器要小得多，也更易於使用。我們的設備用於在需要時詢問未知和不可見的材料，並提供快速、切實可行的答案，直接解決生命科學研究、生物加工、製藥/生物製藥、法醫和鄰近市場中一些最關鍵的問題。
我們創建了簡化的測量設備，客户可以在需要的時間和地點將其用作精確的工具，而不是過於複雜和集中的分析儀器。我們相信，我們的設備提供的見解和答案將加快工作流程，降低成本，併為我們的最終用户提供轉型機會。
一線工作人員依靠我們的手持設備來應對阿片類藥物危機，在空氣中或表面檢測到比其致死劑量低1,000倍的假冒藥品和非法材料。我們的臺式設備通過識別和量化對細胞健康和生產力至關重要的生物處理中的細胞外物種，正在加速生物療法的開發和生產。它們與生產候選藥物、功能蛋白、細胞和基因療法以及合成生物學衍生產品的生物反應器和發酵罐旁邊。我們相信，我們的設備提供的見解和答案可以加快工作流程，降低成本，併為我們的最終用户提供轉型機會。本 “管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析” 中使用的 “產品” 一詞是指 MX908、Rebel、ZipChip Interface、Maverick、Maven和相關的採樣設備。
自成立以來，我們已經蒙受了巨大的營業損失。我們創造足以實現盈利的收入的能力將取決於我們產品的成功進一步開發和商業化。在截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月，我們分別創造了1,000萬美元和950萬美元的收入，同期淨虧損為1,090萬美元和1,250萬美元。截至2024年3月31日，我們的累計赤字為1.815億美元。我們預計將繼續出現淨虧損，因為我們專注於增加產品在美國的商業銷售
26
目錄
各州和國際市場，包括擴大我們的銷售團隊、擴大我們的製造業務、繼續研發工作以開發新產品和進一步增強我們的現有產品。此外，我們預計將產生與上市公司運營相關的額外費用。因此，我們可能需要額外的資金來支付與經營活動相關的費用，包括銷售、一般和管理費用以及研發費用。
由於與產品開發和商業化相關的眾多風險和不確定性，我們無法準確預測支出增加的時間或金額，也無法準確預測何時或是否能夠實現或維持盈利能力。在我們能夠創造足以實現盈利的大量收入之前，如果有的話，我們希望通過股票發行、債務融資和戰略聯盟相結合的方式為我們的運營融資。我們可能無法在需要時以優惠條件或根本無法籌集額外資金或簽訂此類其他協議或安排。如果我們無法籌集資金或在需要時簽訂此類協議，我們可能不得不大幅推遲、縮減或停止一種或多種產品的進一步開發和商業化工作，或者可能被迫減少或終止我們的業務。
我們相信，我們現有的現金和現金等價物以及產品和服務收入將使我們能夠為至少未來12個月的運營費用、資本支出需求和還本付息支付提供資金。我們基於可能被證明是錯誤的假設得出這一估計的，而且我們可能比預期更快地耗盡可用資本資源。參見”流動性和資本資源.”
全球經濟狀況
我們將繼續密切關注宏觀經濟因素，包括但不限於持續的通貨膨脹和利率壓力、艱難的資本市場條件以及融資替代方案的有限，這些因素可能會對我們的業務、經營業績和財務業績產生影響。
我們正在密切關注美國和國外持續的經濟不確定性，包括全球市場的波動以及通貨膨脹和利率的上升和波動。這些事態發展以及其他宏觀經濟狀況的潛在惡化給我們以及我們的供應商和客户帶來了風險。例如，美國、歐洲、中東和非洲和其他地區的總體通貨膨脹率最近達到了近幾十年來從未有過的水平，這導致我們的原材料和其他投入的價格上漲，以及更高的工資和差旅費用，這可能會增加我們的銷售成本和運營費用，從而繼續對我們的業務產生負面影響。如果總體通貨膨脹導致支出壓力並減少可供客户購買我們的產品和服務的可用資金，則也可能對我們的業務產生負面影響。
此外，美國聯邦儲備委員會已經提高了利率，並可能再次提高利率，以迴應對通貨膨脹的擔憂。通貨膨脹加上利率上升，可能會導致我們的客户減少或延遲我們的商品和服務的訂單，從而導致我們產品和服務的銷售時間減少或改變。未來通貨膨脹和利率波動對我們經營業績的影響無法準確預測。
艱難的資本市場條件和有限的融資選擇，加上通貨膨脹和利率的壓力，可能會導致我們的客户更加謹慎地進行支出。我們的某些製藥和生物技術客户，包括生物加工客户，可能會評估其庫存水平、手頭現金和盈利途徑，實施成本控制並採取其他行動來減少或推遲對我們產品和服務的購買。我們無法準確預測當前宏觀經濟因素對客户預算和資本支出的全部影響，也無法準確預測客户購買模式正常化的時機。
我們正在密切關注俄羅斯和烏克蘭之間持續的軍事衝突，以及以色列和加沙地帶持續的敵對行動。儘管我們不直接從俄羅斯、烏克蘭、以色列或加沙地帶採購任何物資、產品或供應，但我們在歐洲和中東的客户可能會受到長期衝突或這些衝突升級到鄰國的影響。
儘管很難預測這些全球經濟事件以及持續的通貨膨脹和利率壓力將對我們的業務產生的所有影響，也很難預測這些因素在短期內對客户支出的影響，但我們認為我們的產品和服務的長期機會保持不變。
27
目錄
有關這些全球因素和其他風險對我們業務可能產生的影響的進一步討論，請參閲我們的2023年10-K表格第一部分第1A項 “風險因素”。
影響我們績效的因素
我們認為，在可預見的將來，我們的財務業績一直主要由以下因素驅動。儘管這些因素都為我們的業務帶來了巨大的機遇，但它們也構成了重要的挑戰，我們必須成功應對這些挑戰，以維持增長和改善經營業績。我們成功解決以下因素的能力受各種風險和不確定性的影響。
設備銷售
我們的財務業績在很大程度上受手持和臺式機設備銷售率的推動，並將繼續受到其影響。管理層將設備銷售作為當前業務成功的指標，也是消費品和服務未來可能出現的經常性收入的主要指標。我們預計，隨着我們在現有市場的滲透率的提高，向新市場擴張或提供吸引新市場的新功能和解決方案，我們的設備銷售將繼續增長。
我們計劃在未來幾年通過多種戰略增加設備銷售，包括擴大我們在國內和全球的銷售力度，以及繼續加強與我們的Maverick、Rebel、ZipChip Interface和Maven及相關採樣設備相關的生命科學研究的底層技術和應用。我們定期徵求客户的反饋，並將研發工作重點放在增強我們的設備和使客户能夠使用其他應用程序來滿足他們的需求上，我們相信這反過來有助於推動我們的設備和消耗品的額外銷售。
我們的銷售流程差異很大，具體取決於我們向其銷售的客户的類型。我們的手持設備訂單涉及我們的 MX908 以及出售給渠道合作伙伴的氣溶膠和蒸氣化學試劑探測器（“AVCAD”）的組件。從歷史上看，我們的手持設備一直被州、聯邦和外國政府以及政府機構使用。我們與政府客户的銷售過程通常很長，涉及多個級別的批准、測試，在某些情況下還包括試驗。政府客户的設備訂單通常是大額訂單，可能會受到其資本預算時機的影響。因此，我們的手持設備的收入在不同時期之間可能有很大差異，並且在任何給定時期內一直並將繼續集中在少數客户身上。
我們的臺式機設備通常用於製藥、生物技術和學術界市場。我們在這些市場中的銷售週期往往會根據客户的規模和他們購買的設備數量而有所不同。我們最短的銷售週期通常適用於小型實驗室和個體研究人員，在某些情況下，我們會在三個月內收到這些客户的採購訂單。我們與其他機構的銷售流程可能會更長，大多數客户會在六到十二個月內提交採購訂單。鑑於我們銷售週期的可變性，我們過去曾經歷過臺式機設備銷售的逐期波動，將來可能會出現波動。
經常性收入
我們會根據我們的產品供應、客户羣以及我們對客户如何使用我們產品的理解，定期評估與經常性收入（包括消耗品、配件和服務）相關的趨勢。截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月，經常性收入分別佔產品和服務總收入的45％和45％。我們的經常性收入佔產品和服務總收入的百分比將根據該期間的新設備投放情況而有所不同。隨着我們設備安裝基礎的擴大，經常性收入在絕對基礎上預計將增加，隨着時間的推移，經常性收入將成為我們收入的越來越重要的貢獻者。
消耗品銷售收入將因設備類型而異。我們預計，我們的臺式機設備（Rebel、ZipChip Interface、Maverick、Maven和相關採樣設備）的經常性收入佔原始設備價格的百分比將高於我們的手持設備（MX908）。雖然我們出售用於液體和固體材料分析的 MX908 一次性拭子採樣器，但 MX908 還可用於許多其他不需要消耗品的應用。Rebel 和 ZipChip Interface 需要所有行動區域的消耗品套件。目前，積極使用該設備的Rebel客户平均每月消耗大約半個200個樣品套件；但是，
28
目錄
Rebel 是一款相對較新的產品，與我們的消耗品套件相關的購買模式正在不斷變化。我們預計，每月銷售的套件數量在短期內會有所不同。隨着安裝量的增長和客户的確立使用模式，我們預計Rebel消耗品套件的銷售將變得更加穩定。在最大潛在容量下，在持續運行的情況下，Rebel 每天可以消耗大約 200 個樣本的試劑盒。Maverick 設備需要所有操作區域的耗材、探頭和標準。Maven 和相關的採樣設備需要所有操作區域的消耗性緩衝器、探針和生物傳感器套裝。
收入結構和毛利率
我們的收入來自我們的設備、消耗品、配件和服務的銷售。設備之間的混合會有波動，並且會逐段反覆出現。隨着時間的推移，隨着我們的設備安裝量增長以及我們看到Rebel的採用，我們預計消耗品收入將在產品和服務收入中佔更大的比例。但是，該百分比將根據我們在一段時間內的手持設備銷量而波動。此外，與通過渠道合作伙伴銷售的設備相比，我們直接向客户銷售的設備和經常性收入的銷售價格以及由此產生的利潤率更高。儘管我們預計，與通過渠道合作伙伴的銷售相比，直銷的組合在短期內將保持相對穩定，但我們目前正在評估提高我們在某些地區的直銷能力。
由於各種因素，包括其他人引入競爭產品和解決方案，未來的設備和經常性銷售價格和毛利率可能會波動。我們的目標是通過增加我們的設備、消耗品和配件提供的價值主張來緩解平均銷售價格的下行壓力，主要是通過擴大我們設備的應用範圍以及提高使用我們的消耗品可以獲得的數據的數量和質量。
產品採用
我們監控客户採用我們產品的階段，以深入瞭解未來潛在銷售的時機，並幫助我們制定財務預測。典型的採用階段包括測試、試驗、試點和部署，如下所示：
| ● | 測試-客户積極參與我們產品的內部或外部測試。這可能包括與銷售人員進行現場或虛擬演示、客户提交樣品供我們的某個設施進行測試或由第三方進行測試。 |
| ● | 試用-客户已承諾試用我們的一款產品，其中可能包括一段規定的時間段，用於評估設備在其操作環境中的功能（在現場或客户設施內現場）。 |
| ● | 試點-客户承諾購買初始數量的設備以部署在其運營環境中，以評估可能增長到數十或數百台設備的更廣泛機會。 |
| ● | 部署-客户已完成測試、試用和/或試點，並打算在整個企業（現場或整個組織）推廣該技術。 |
關鍵業務指標
我們會定期審查產品投放數量和累積產品投放量，以此作為評估我們的業務、衡量我們的業績、確定影響我們業務的趨勢、制定財務預測和做出戰略決策的關鍵指標。我們認為這些指標代表了我們當前的業務；但是，我們預計隨着業務的增長，這些指標將發生變化，或者可能會被其他或不同的指標所取代。
在截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月中，我們的產品投放情況（單位確認為收入）如下：
29
目錄
截至3月31日的三個月 | |||||
| 2024 |
| 2023 | ||
產品展示位置： |
| ||||
手持式 |
| 53 |
| 62 |
|
桌面 |
| 8 |
| 16 |
|
如上所述，由於客户的類型和規模以及大型政府客户的集中，產品投放數量在不同時期之間存在很大差異。我們預計，我們的產品投放數量將持續波動。
我們的累積產品投放包括以下數量的設備：
3月31日 | |||||
| 2024 |
| 2023 | ||
累計產品投放量： |
| ||||
手持式 |
| 2,475 |
| 2,082 |
|
桌面 |
| 439 |
| 386 |
|
我們的經營業績的組成部分
收入
產品和服務收入
我們的產品和服務收入來自設備的銷售，經常性收入來自消費品、配件和服務的銷售。截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月，設備銷售分別佔我們產品和服務收入的55％和55％。截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月，經常性收入分別佔我們產品和服務收入的45％和45％。
我們目前提供的設備包括：
| ● | 手持設備——MX908 和 AVCAD 組件；以及 |
| ● | 桌面設備——Rebel 和 ZipChip Interface、Maverick 和 Maven 以及相關的採樣設備。 |
我們直接向客户和通過渠道合作伙伴銷售我們的設備。我們的每台設備銷售都會推動各種經常性收入來源，包括消費品和配件產品的銷售和服務收入。
我們的消耗品包括：
| ● | mx908—配件和拭子； |
| ● | REBEL—帶有微流控芯片和標準的消耗品套件； |
| ● | ZipChip 接口 — 微流控芯片、試劑和分析試劑盒； |
| ● | Maverick—校準套件和附件；以及 |
| ● | Maven 和相關的採樣設備——探頭、管路套件和附件。 |
Rebel 和 ZipChip Interface 耗材只能與我們的設備一起使用，沒有其他售後市場選項可以作為替代品。每個芯片用於指定數量的樣本（或運行）。我們在消耗品發貨時確認消費品銷售收入。
我們還為客户提供延長保修和服務計劃。我們的延長保修和服務計劃的期限超過了所有客户獲得的標準一年保修期。這些延長保修和服務計劃通常收取固定費用，期限從延長一年到再延長四年不等。我們確認在相應的保障期內銷售延長保修和服務計劃的收入，這大致相當於我們提供的服務工作。
30
目錄
我們預計，隨着安裝人數的增長以及我們能夠產生經常性銷售額，未來消耗品和服務收入將增加。
合同收入
合同協議是我們提供工程服務的安排，通過這些安排，我們為特定項目開發我們的技術平臺，或者為未來的商業活動開發我們的技術的新應用和擴展應用。我們的合同協議是與美國政府和商業實體（他們可能與政府簽訂合同）簽訂的。合同通常包括對與合同規定的交付項相關的勞動力和材料的補償。在截至2023年3月31日的三個月中，我們的合同收入主要與一位客户有關。
在截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月中，我們的收入由來自以下來源的收入組成：
截至3月31日的三個月 | ||||||
| 2024 |
| 2023 | |||
產品和服務收入： |
|
|
|
| ||
設備銷售收入 | $ | 5,452 | $ | 5,083 | ||
經常性收入 |
| 4,539 |
| 4,179 | ||
產品和服務總收入 |
| 9,991 |
| 9,262 | ||
合同收入 |
| — |
| 225 | ||
總收入 | $ | 9,991 | $ | 9,487 | ||
我們的產品和服務收入包括向政府、製藥/生物技術和學術界市場的最終用户銷售的手持式和臺式機設備及相關消耗品、配件和服務合同，如下所示：
截至3月31日的三個月 | |||||||
| 2024 |
| 2023 | ||||
政府 | $ | 7,427 | $ | 6,180 | |||
製藥/生物技術 | 2,547 |
| 3,052 | ||||
學術界和其他 | 17 |
| 30 | ||||
產品和服務總收入 | $ | 9,991 | $ | 9,262 | |||
我們主要在美國銷售產品；但是，隨着我們看到產品的吸引力並評估全球市場需求，我們將繼續擴大全球銷售範圍。我們的大部分國際銷售都是通過分銷渠道進行的。
收入成本、毛利和毛利率
產品收入成本主要包括原材料零件和相關運費、運輸和裝卸成本、特許權使用費、合同製造商成本、工資和其他人員成本、管理費用、無形資產攤銷以及與該期間確認為產品收入的銷售相關的其他直接成本。
服務收入成本主要包括工資和其他人員成本、與所提供服務相關的差旅費、與培訓相關的設施成本、保修以及返廠和客户現場維修設備的其他費用。合同收入成本主要包括工資和其他人事費用、材料、差旅和其他與該期間確認的收入相關的直接成本。合同收入成本將因合同類型而異，包括合同是主要用於開發服務還是同時用於材料和開發服務。
我們預計，收入成本的增加或減少將隨着收入的增加和減少而增加，並取決於我們在任何給定時間點和合同階段正在執行的合同數量。
毛利潤按收入減去收入成本計算。毛利率是以收入百分比表示的毛利。我們在未來時期的毛利將取決於多種因素，包括：可能影響的市場狀況
31
目錄
我們的定價、設備之間的銷售組合、消耗品之間的銷售結構變化、過剩和過時的庫存、與數量相關的製造業務成本結構以及產品保修義務。我們未來時期的毛利將根據我們的渠道結構而有所不同，並且可能會根據我們的分銷渠道以及為我們的技術平臺的某些組件建立原始設備製造渠道的可能性而減少，毛利率會降低。
我們預計，隨着銷售和產量的增加以及規模效率導致的單位成本降低，我們的產品和服務的毛利率將長期增加。我們打算利用我們的設計、工程和製造能力來進一步提高和提高我們的製造效率，我們相信這將降低成本並提高我們的毛利率。我們預計，成本補償合同的合同毛利率將保持不變。
運營費用
研究和開發費用
研發費用主要包括我們的研究活動、產品開發、軟硬件工程和諮詢服務所產生的成本以及與我們的技術平臺和產品相關的其他費用，其中包括：
| ● | 與員工相關的費用，包括從事研究和硬件和軟件開發職能的員工的工資、相關福利和股票薪酬支出； |
| ● | 維護和改進我們的產品設計的成本，包括新產品和原型材料的第三方開發成本； |
| ● | 研究材料和用品；以及 |
| ● | 設施、折舊和其他費用，包括設施租金和維護費用以及保險的直接和分配費用。 |
我們認為，我們在研發方面的持續投資對於我們的長期競爭地位至關重要，並預計這些支出將在未來增加。
銷售、一般和管理費用
銷售、一般和管理費用主要包括工資和其他人事成本，以及我們的銷售和營銷、財務、法律、人力資源和綜合管理以及法律、審計和會計服務等專業服務的股票薪酬。我們預計，隨着銷售、銷售應用專家以及營銷和管理人員人數的增長，未來一段時期的銷售、一般和管理費用、客户關係攤銷和商標無形資產將增加，我們將繼續推出新產品，投資演示設備，擴大客户羣並發展業務。我們還預計，我們將承擔更多的會計、審計、法律、監管、合規、董事和高級管理人員的保險費用以及與上市公司運營相關的投資者和公共關係費用。
其他收入（支出）
利息收入
利息收入包括從我們的投資現金餘額中賺取的利息。
利息支出
利息支出包括與我們的貸款和擔保協議下的未償借款相關的利息支出，以及與此類安排相關的遞延融資成本和債務折扣的攤銷。
32
目錄
其他收入（支出），淨額
其他收入（支出）淨額包括來自現金和現金等價物的利息收入、與核心業務無關的其他雜項收入和支出。
所得税準備金
我們沒有為每年產生的淨營業虧損或在美國產生的研發税收抵免記錄任何美國聯邦或州所得税優惠，也沒有記錄對遞延資產淨額的全額估值補貼，因為根據現有證據的權重，我們認為，我們的所有淨營業虧損結轉和税收抵免很可能無法實現。
在截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月中，我們分別確認了10萬美元和0萬美元的所得税優惠。在截至2024年3月31日的三個月中確認的所得税優惠主要是由於我們收購908 Devices GmbH時記錄的遞延所得税負債的減少。
截至2023年12月31日，我們的聯邦和州營業虧損結轉總額分別為1.082億美元和7,740萬美元，可用於抵消未來的應納税所得額，並分別於2032年和2025年開始到期，其中7,380萬美元的聯邦總營業虧損不會到期。截至2023年12月31日，我們的美國聯邦和州研發税收抵免結轉額分別為720萬美元和340萬美元，可用於抵消未來的納税負債，並分別於2032年和2030年開始到期。
33
目錄
運營結果
截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月的比較
這個 以下該表彙總了我們截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月的經營業績：
截至3月31日的三個月 | |||||||||
| 2024 |
| 2023 |
| 改變 | ||||
（以千計） | |||||||||
收入： |
|
|
| ||||||
產品收入 | $ | 7,233 | $ | 7,022 | $ | 211 | |||
服務收入 | 2,758 | 2,240 | 518 | ||||||
合同收入 |
| — |
| 225 |
| (225) | |||
總收入 |
| 9,991 |
| 9,487 |
| 504 | |||
收入成本： |
|
|
|
|
|
| |||
產品收入成本 |
| 3,210 |
| 3,786 |
| (576) | |||
服務成本佔收入比例 | 1,778 | 1,270 | 508 | ||||||
合同收入成本 |
| — |
| 47 |
| (47) | |||
總收入成本 |
| 4,988 |
| 5,103 |
| (115) | |||
毛利 |
| 5,003 |
| 4,384 |
| 619 | |||
運營費用： |
|
|
|
|
|
| |||
研究和開發 |
| 5,790 |
| 5,398 |
| 392 | |||
銷售、一般和管理 |
| 11,901 |
| 12,003 |
| (102) | |||
運營費用總額 |
| 17,691 |
| 17,401 |
| 290 | |||
運營損失 |
| (12,688) |
| (13,017) |
| 329 | |||
其他收入，淨額： |
|
|
|
|
|
| |||
利息收入 | 1,729 | 1,017 | 712 | ||||||
利息支出 |
| — |
| (551) |
| 551 | |||
其他（支出）收入，淨額 | (28) |
| 19 |
| (47) | ||||
其他收入總額，淨額 |
| 1,701 |
| 485 |
| 1,216 | |||
所得税前運營虧損 | (10,987) | (12,532) | 1,545 | ||||||
所得税優惠 | 70 | — | 70 | ||||||
淨虧損 | $ | (10,917) | $ | (12,532) | $ | 1,615 | |||
收入、收入成本和毛利
產品
我們的產品收入包括設備及相關配件和消耗品的銷售收入，如下所示：
截至3月31日的三個月 | 改變 | |||||||||||
| 2024 |
| 2023 |
| 金額 |
| % | |||||
（千美元） |
| |||||||||||
產品收入 | $ | 7,233 | $ | 7,022 | $ | 211 |
| 3 | % | |||
產品收入成本 |
| 3,210 |
| 3,786 |
| (576) |
| (15) | % | |||
毛利 | $ | 4,023 | $ | 3,236 | $ | 787 |
| 24 | % | |||
毛利率 |
| 56 | % |
| 46 | % |
| 10 | % |
| ||
與截至2023年3月31日的三個月相比，截至2024年3月31日的三個月，產品收入增加了20萬美元，增長了三個百分點。這一增長主要與我們與一家持有美國政府主要合同的商業實體簽訂的分包協議下的組件出貨量有關，與截至2023年3月31日的三個月相比，截至2024年3月31日的三個月中，手持設備投放量減少了9個，臺式機設備投放量減少了8個，部分抵消了這一增長。
34
目錄
與截至2023年3月31日的三個月相比，截至2024年3月31日的三個月，產品收入成本下降了60萬美元，下降了15％。產品收入成本的下降主要與產量增加有關，導致截至2024年3月31日的三個月，勞動力和管理費用吸收增加了70萬美元，生產活動消耗的材料和用品減少了40萬美元，但部分抵消了保修成本增加的30萬美元和人事相關成本的增加。
與截至2023年3月31日的三個月相比，截至2024年3月31日的三個月，產品毛利增長了80萬美元，增長了24％，毛利率增長了十個百分點。產品毛利的增長主要是由於有利的生產時機和較低的材料成本，但也歸因於截至2024年3月31日的三個月中良好的產品組合。
服務
我們的 服務收入包括來自延長保修和服務計劃的銷售收入以及客户培訓的收入，如下所示：
截至3月31日的三個月 | 改變 | |||||||||||
| 2024 |
| 2023 |
| 金額 |
| % | |||||
（千美元） |
| |||||||||||
服務收入 | $ | 2,758 | $ | 2,240 | $ | 518 |
| 23 | % | |||
服務成本佔收入比例 |
| 1,778 |
| 1,270 |
| 508 |
| 40 | % | |||
毛利 | $ | 980 | $ | 970 | $ | 10 |
| 1 | % | |||
毛利率 |
| 36 | % |
| 43 | % |
| (7) | % |
| ||
與截至2023年3月31日的三個月相比，截至2024年3月31日的三個月，服務收入增加了50萬美元，增長了23％。增長主要與與 MX908 設備延期服務合同相關的手持服務收入的增加有關，在較小程度上，與手持設備服務升級、手持式培訓收入和臺式機服務安排的增加有關。
與截至2023年3月31日的三個月相比，截至2024年3月31日的三個月，服務收入成本增加了50萬美元，增長了40％。服務成本收入的增加主要與用於支持更高的手持式培訓收入的合同培訓員增加了20萬美元，為支持服務收入的增長而增加了10萬美元的人事成本以及差旅、郵資和其他運營成本的增加有關。
與截至2023年3月31日的三個月相比，截至2024年3月31日的三個月，服務毛利下降了1％，毛利率下降了7個百分點，這主要是由於合同培訓師與完成手持培訓義務的內部資源相比有所增加。
合同
截至3月31日的三個月 | 改變 | |||||||||||
| 2024 |
| 2023 |
| 金額 |
| % | |||||
（千美元） |
| |||||||||||
合同收入 | $ | — | $ | 225 | $ | (225) |
| (100) | % | |||
合同收入成本 |
| — |
| 47 |
| (47) |
| (100) | % | |||
毛利 | $ | — | $ | 178 | $ | (178) |
| (100) | % | |||
毛利率 |
| 零 | 79 | % |
| |||||||
與截至2023年3月31日的三個月相比，截至2024年3月31日的三個月，合同收入減少了20萬美元，下降了100％。截至2023年3月31日的三個月，大部分合同收入與我們與一家持有美國政府主要合同的商業實體簽訂的分包協議下的活動有關，該協議於2024年第二季度簽訂。
與截至2023年3月31日的三個月相比，截至2024年3月31日的三個月的合同收入成本下降了100％。下降的主要原因是截至2024年3月31日的三個月中沒有合同收入或合同收入成本。
35
目錄
與截至2023年3月31日的三個月相比，截至2024年3月31日的三個月的合同毛利減少了20萬美元，這主要是由於在截至2024年3月31日的三個月中沒有合同收入或合同收入成本。
運營費用
研究和開發
截至3月31日的三個月 | 改變 | |||||||||||
| 2024 |
| 2023 |
| 金額 |
| % | |||||
（千美元） |
| |||||||||||
研究和開發費用 | $ | 5,790 | $ | 5,398 | $ | 392 |
| 7 | % | |||
佔總收入的百分比 |
| 58 | % |
| 57 | % |
|
|
|
| ||
截至2024年3月31日的三個月，我們的研發費用為580萬美元，較截至2023年3月31日的三個月的540萬美元研發費用增加了40萬美元。增長的主要原因是股票薪酬增加了20萬美元，以及與入住相關的費用增加了10萬美元，主要與我們在北卡羅來納州的設施有關。
銷售、一般和管理費用
截至3月31日的三個月 | 改變 | |||||||||||
| 2024 |
| 2023 |
| 金額 |
| % | |||||
（千美元） |
| |||||||||||
銷售、一般和管理費用 | $ | 11,901 | $ | 12,003 | $ | (102) |
| (1) | % | |||
佔總收入的百分比 |
| 119 | % |
| 127 | % |
|
|
|
| ||
截至2024年3月31日的三個月，我們的銷售、一般和管理費用為1190萬美元，較截至2023年3月31日的三個月的銷售、一般和管理費用1,200萬美元減少了10萬美元。減少的主要原因是工資和相關費用減少了30萬美元，這主要是由於遣散費減少，第三方佣金減少了30萬美元，營銷和相關費用減少了20萬美元。股票薪酬增加30萬美元以及與收購相關成本相關的法律費用增加30萬美元，部分抵消了這些下降。
其他收入
利息收入
截至2024年3月31日的三個月，利息收入從截至2023年3月31日的三個月的100萬美元增加了70萬美元。增長是由於我們的計息賬户利率上升。
利息支出
截至2024年3月31日的三個月，利息支出從截至2023年3月31日的三個月的60萬美元減少了60萬美元。下降的主要原因是2023年3月發生的與註銷我們的2022年左輪手槍遞延融資成本有關的成本，該費用違約，後來在2023年8月進行了修訂。
其他費用，淨額
截至2024年3月31日的三個月，其他支出淨額與截至2023年3月31日的三個月相比沒有重大變化。
36
目錄
所得税福利
截至2024年3月31日的三個月，所得税優惠為10萬美元，這是我們收購908 Devices GmbH時記錄的遞延所得税負債減少的結果。
流動性和資本資源
自成立以來，我們已經蒙受了巨大的營業損失。迄今為止，我們的運營資金主要來自出售可贖回優先股的收益、貸款協議下的借款、我們的產品和服務銷售收入和合同收入、2020年12月首次公開募股的收益以及2021年11月承銷的公開募股的收益。截至2024年3月31日，我們的現金、現金等價物和有價證券為1.342億美元。我們認為，我們現有的現金、現金等價物和有價證券將使我們能夠為至少未來十二個月的運營費用、資本支出需求和還本付息提供資金。
我們基於可能被證明是錯誤的假設得出這一估計的，我們可以比預期更快地利用可用資本資源。我們未來的資金需求將取決於許多因素，包括：
| ● | 我們產品的市場吸收率以及向新市場和現有市場的增長； |
| ● | 我們為擴大現有設備的應用以及使用我們的技術平臺開發增強型產品而進行的研發工作的成本； |
| ● | 擴大我們的商業業務（包括分銷能力）和加快計劃投資的成本，例如在歐洲、亞太和拉丁美洲招聘額外的支持、服務和銷售管理，加強我們在這些地區的基礎設施； |
| ● | 在需要時和必要時收購補充業務、產品、服務或技術的成本； |
| ● | 我們現有合作的成功以及我們未來進行更多合作的能力； |
| ● | 競爭性技術和市場發展的影響；以及 |
| ● | 我們的銷售、一般和管理費用水平。 |
2022年11月2日，我們與硅谷銀行或貸款人簽訂了貸款和擔保協議，即2022年左輪手槍。
2022年循環貸款提供了高達3500萬美元的循環信貸額度。我們被允許在2025年11月2日之前對循環信貸額度進行純息支付，屆時所有未償債務將立即到期並支付。按年浮動利率計算的任何預付款應計利息的未償本金等於（i）百分之三半（3.50%）和（ii）《華爾街日報》公佈的相關時期的 “最優惠利率” 減去半個百分點（0.50%）中的較大值。我們在2022年左輪手槍下的債務由我們幾乎所有的資產擔保，不包括我們的知識產權，知識產權受否定質押的約束。2022年循環信貸額度計劃於2025年11月2日終止。
2022年Revolver還包含某些財務契約，包括要求2022年左輪基金下的無限制和未支配現金減去預付款的金額不少於（i）1,000萬美元或（ii）九（9）個月的現金消耗中較大值的金額。2022年Revolver包含慣例陳述和擔保，以及某些非財務契約，包括對我們改變業務主要性質、處置我們的業務或財產、進行任何控制權變更交易、與任何其他實體合併或合併、收購其他實體的全部或幾乎所有資本存量或財產、產生額外債務或留置權、支付股息或進行其他資本分配的能力的限制股票，贖回我們的股本，參與在每種情況下，與關聯公司的交易或以其他方式影響我們的知識產權，但慣例例外情況除外。
37
目錄
截至2023年12月31日，2022年左輪手槍下沒有未清餘額。截至2022年12月31日，2022年左輪手槍的未償本金餘額為1,500萬美元，已於2023年1月4日全額償還。截至2022年12月31日，適用於2022年左輪貸款的利率為7.0％。
2023年3月10日，加州金融保護與創新部關閉了該貸款機構，該貸款機構也是我們的金融機構之一，該部任命聯邦存款保險公司（FDIC）為接管人。
截至2023年3月31日，公司已將其幾乎所有現金、現金等價物和有價證券從貸款人手中轉移出去，並將資金存入新的金融機構。由於公司的現金、現金等價物和有價證券的轉讓，公司違約了2022年左輪融資協議下的財務契約。在截至2023年3月31日的三個月中，公司記錄了50萬美元的清償虧損，該虧損已包含在簡明合併運營報表中的利息支出中。
2023年8月4日，我們與貸款人簽訂了違約豁免和貸款和擔保協議的第一修正案，即經修訂的2022年左輪手槍，貸款人放棄了對公司的權利和補救措施，並對2022年左輪貸款進行了修訂。修訂後的2022年循環信貸額度規定了高達1,000萬加元的循環信貸額度。允許公司在2025年11月3日之前對循環信貸額度進行純息支付，屆時所有未償債務應立即到期並支付。任何預付款的未償本金應按年浮動利率累計利息，等於（i）百分之四半（4.50%）和（ii）《華爾街日報》公佈的相關時期的 “最優惠利率” 減去半個百分點（0.50%）中的較大值。公司在經修訂的2022年左輪手槍下的債務由公司幾乎所有的資產擔保，不包括其知識產權，知識產權受否定質押的約束。修訂後的2022年循環信貸額度將於2025年11月3日終止。截至2024年3月31日，經修訂的2022年循環基金下沒有未清餘額。
根據經修訂的2022年左輪貸款，貸款人放棄就公司未能按照2022年左輪貸款的要求在貸款人處維持其所有運營賬户、存款賬户和剩餘現金而對公司提起任何法律訴訟或提起或執行其可能擁有的任何權利和補救措施。在截至2023年9月30日的三個月中，該公司記錄了與先前記錄的提前解僱罰款有關的30萬美元貸款。
經修訂的2022年循環基金還包含某些財務契約，包括要求公司在貸款人處或通過貸款人維持2,000萬美元的賬户，以及經修訂的2022年循環基金下的無限制和未支配現金減去預付款的金額不少於（i）1,000萬美元或（ii）九（9）個月的現金消耗中較大值的金額。修訂後的2022年Revolver包含慣例陳述和擔保，以及某些非財務契約，包括對公司改變其業務主要性質、處置公司業務或財產、進行任何控制權變更交易、與任何其他實體合併或合併、收購其他實體的全部或幾乎所有股本或財產、產生額外債務或留置權、支付股息的能力的限制對股本進行其他分配，兑換在每種情況下，公司的股本、與關聯公司進行交易或以其他方式抵押公司的知識產權，但慣例例外情況除外。
我們可能會通過私募或公開股權融資、債務融資、合作、戰略聯盟和營銷、渠道合作伙伴或許可安排尋求額外資金。我們無法向您保證，我們將能夠以可接受的條件獲得額外資金，或者根本無法獲得更多資金。如果我們通過發行股票或股票掛鈎證券籌集更多資金，我們的股東可能會遭遇稀釋。除了我們現有的契約外，未來的債務融資（如果有）可能涉及契約，限制我們的業務或承擔額外債務的能力，或者可能限制我們獲得新債務融資或現有債務再融資的能力。我們籌集的任何債務或股權融資可能包含對我們或我們的股東不利的條款。如果我們通過與第三方的合作和許可安排籌集額外資金，則可能需要放棄對我們的技術或產品的某些權利，或者根據對我們不利的條款授予許可。如果我們沒有或無法獲得足夠的資金，我們可能不得不推遲產品的開發或商業化。我們還可能必須減少專門用於我們產品的營銷、客户支持或其他資源，或者停止運營。
38
目錄
現金流
下表彙總了我們在所列每個時期的現金來源和用途：
截至3月31日的三個月 | ||||||
| 2024 |
| 2023 | |||
（以千計） | ||||||
用於經營活動的現金 | $ | (9,357) | $ | (10,647) | ||
用於投資活動的現金 |
| (5,780) |
| (1,185) | ||
用於融資活動的現金 |
| (1,295) |
| (15,381) | ||
外匯匯率變動對現金和現金等價物的影響 | (10) | 5 | ||||
現金、現金等價物和限制性現金淨減少 | $ | (16,442) | $ | (27,208) | ||
運營活動
在截至2024年3月31日的三個月中，用於經營活動的淨現金為940萬美元，這主要是由於我們的淨虧損為1,090萬美元，用於運營資產和負債變動的淨現金為250萬美元，部分被400萬美元的非現金費用所抵消。截至2024年3月31日的三個月，用於變動運營資產和負債的淨現金主要包括應付賬款和應計費用變動減少的180萬美元以及庫存變動減少的170萬美元，部分被應收賬款變動產生的150萬美元所抵消。
在截至2023年3月31日的三個月中，用於經營活動的淨現金為1,060萬美元，這主要是由於我們的淨虧損為1,250萬美元，用於運營資產和負債變動的淨現金為160萬美元，部分被340萬美元的非現金費用所抵消。截至2023年3月31日的三個月，我們的運營資產和負債變動所使用的淨現金主要包括預付費用和其他流動資產變動減少的150萬美元以及庫存變動減少的100萬美元，但部分被應收賬款變動產生的190萬美元所抵消。
投資活動
在截至2024年3月31日的三個月中，用於投資活動的淨現金為580萬美元，這是由於購買了1,460萬美元的有價證券，部分被有價證券到期的970萬美元收益所抵消。
在截至2023年3月31日的三個月中，由於購買了房地產和設備，用於投資活動的淨現金為120萬美元。
融資活動
在截至2024年3月31日的三個月中，用於融資活動的現金為130萬美元，主要包括90萬美元的既得股權獎勵預扣税款以及與發佈2024年2月支付的50萬美元里程碑相關的40萬美元或有對價。
在截至2023年3月31日的三個月中，用於融資活動的現金為1,540萬美元，主要包括2022年左輪基金下未償還的1,500萬美元的還款。我們還為員工預扣的既得股權獎勵税款支付了50萬美元。
關鍵會計政策與重要判斷和估計
我們的簡明合併財務報表是根據美國公認的會計原則（GAAP）編制的。編制簡明合併財務報表和相關披露要求我們做出估算和判斷，這些估算和判斷會影響簡明合併財務報表中報告的資產、負債、收入、成本和支出金額以及或有資產和負債的披露。我們的估算基於歷史經驗、已知趨勢和事件以及我們認為在這種情況下合理的其他各種因素，這些因素的結果構成了對資產和負債賬面價值做出判斷的基礎
39
目錄
不容易從其他來源看出來。我們會持續評估我們的估計和假設。在不同的假設或條件下，我們的實際結果可能與這些估計值有所不同。
如需進一步討論 我們的重要會計政策，請參閲 本10-Q表季度報告中包含的未經審計的簡明合併財務報表附註2以及我們的 2023 年 10-K 表報告。在截至2024年3月31日的三個月中，我們的關鍵會計政策沒有重大變化。
最近發佈的會計公告
本10-Q表季度報告中包含的未經審計的簡明合併財務報表附註2中披露了最近發佈的可能影響我們的財務狀況和經營業績的會計公告，並以引用方式納入此處。
第 3 項。關於市場風險的定量和定性披露。
根據本報告期內《交易法》第12b-2條的定義，我們是一家規模較小的申報公司， 是無需提供本項目下所需的信息。
第 4 項。控制和程序。
截至本10-Q表季度報告所涉期末，我們的管理層在首席執行官兼首席財務官的參與下，評估了我們的披露控制和程序（定義見《交易法》第13a-15（e）條和第15d-15（e）條）的有效性。根據《交易法》第13a-15（e）條和第15d-15（e）條的定義，“披露控制和程序” 一詞是指公司的控制措施和其他程序，旨在確保公司在其根據該法提交或提交的報告中必須披露信息 交換在證券交易委員會規則和表格規定的期限內，記錄、處理、彙總和報告法案。披露控制和程序包括但不限於控制措施和程序，旨在確保公司在根據《交易法》提交或提交的報告中要求披露的信息得到積累並酌情傳達給公司管理層，包括其主要執行官和首席財務官或履行類似職能的人員，以便及時就所需的披露做出決定。我們的管理層認識到，任何控制和程序，無論設計和操作多麼精良，都只能為實現其目標提供合理的保證，我們的管理層在評估可能的控制和程序的成本效益關係時必須運用自己的判斷力。根據對截至本10-Q表季度報告所涉期末我們的披露控制和程序的評估，我們的首席執行官兼首席財務官得出結論，截至該日，我們的披露控制和程序在合理的保證水平上有效。
財務報告內部控制的變化
在最近結束的財季中，我們對財務報告的內部控制沒有發生任何對我們的財務報告內部控制產生重大影響或合理可能產生重大影響的變化。
40
目錄
第二部分——其他信息
第 1 項。法律訴訟。
我們不是 目前任何重大法律訴訟的當事方。
第 1A 項。風險因素。
我們的運營和財務業績受到各種風險和不確定性的影響。對影響我們業務的風險的詳細討論包含在標題為 “第 1A 項” 的部分中。我們於2024年3月8日向美國證券交易委員會提交的截至2023年12月31日年度的10-K表年度報告或2023年10-K表中的風險因素”。在截至2024年3月31日的三個月中，我們的風險因素與2023年10-K表格中討論的風險因素相比沒有實質性變化。
第 2 項。未註冊的股權證券銷售和所得款項的使用。
沒有。
第 3 項。優先證券違約。
沒有。
第 4 項。礦山安全披露。
沒有。
第 5 項。其他信息。
在截至2024年3月31日的季度中，我們的董事或執行官採用或終止了第10b5-1條交易安排或非規則10b5-1交易安排，這些條款的定義見S-K法規第408（a）項。
41
目錄
第 6 項。展品。
展覽 數字 |
| 描述 |
31.1 | 根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第302條對註冊人的首席執行官進行認證 | |
31.2 | 根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第302條對註冊人的首席財務官進行認證 | |
32.1† | 根據 2002 年《薩班斯-奧克斯利法案》第 906 條通過的《美國法典》第 18 章第 1350 條對註冊人首席執行官進行認證 | |
32.2† | 根據根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第906條通過的《美國法典》第18章第1350條對註冊人的首席財務官進行認證 | |
101.INS | 內聯 XBRL 實例文檔 | |
101.SCH | 內聯 XBRL 分類擴展架構文檔 | |
101.CAL | 內聯 XBRL 分類擴展計算鏈接庫文檔 | |
101.LAB | 內聯 XBRL 分類法擴展標籤 Linkbase 文檔 | |
101.PRE | 內聯 XBRL 分類擴展演示鏈接庫文檔 | |
101.DEF | 內聯 XBRL 分類法擴展定義鏈接庫文檔 | |
104 | 封面數據文件（封面 XBRL 標籤嵌入在 ixBRL 文檔中）。 |
† | 本10-Q表季度報告附錄32.1和32.2所附的認證不被視為已向美國證券交易委員會提交，也不得以引用方式納入908 Devices Inc.根據經修訂的1933年《證券法》或經修訂的1934年《證券交易法》提交的任何文件，無論該文件中包含何種通用公司註冊措辭。 |
42
目錄
簽名
根據1934年《證券交易法》的要求，註冊人已正式促使經正式授權的下列簽署人代表其簽署本報告。
908 設備有限公司 | |||
日期：2024 年 5 月 3 日 | 來自： | /s/ 凱文·諾普博士 | |
| 凱文·諾普博士 首席執行官 （首席執行官） | ||
日期：2024 年 5 月 3 日 | 來自： | /s/ 約瑟夫·格里菲斯四世 | |
| 約瑟夫·格里菲斯四世 首席財務官 （首席財務官） | ||
43