附件2.1

根據經修訂的1934年《證券交易法》第12條登記的註冊人證券説明

截至2023年12月31日，Guardforce AI Co.，Limited(“本公司”)擁有兩類根據經修訂的1934年證券交易法(“交易法”)第12條登記的證券：我們的普通股，每股面值0.12美元(“普通股”)，以及我們作為一股普通股和一股認股權證組成的單位發行的認股權證，以購買通過我們的首次公開發行出售給公眾的一股普通股 股(“認股權證”)。本文中提及的“我們”、“我們”、“我們”和“公司”指的是Guardforce AI有限公司。

根據本公司董事會及本公司股東於2023年1月31日(星期二)上午11：00舉行的股東特別大會的批准。(香港標準時間)，我們對其普通股進行了40股1股的合併。2023年2月2日，公司祕書科尼爾斯信託公司(開曼)有限公司向開曼羣島公司註冊處提交了兩份證書，證明股東通過的普通決議。股份合併於2023年1月31日普通決議案通過後生效。公司普通股於2023年2月10日開市後在納斯達克資本市場開始交易。股份合併導致我們每四十(40)股面值或面值為0.003美元的已發行和已發行普通股自動轉換為一(1)股面值或面值為0.12美元的已發行和已發行普通股 。緊隨股份合併後，本公司的法定股本將由900,000美元分為7,500,000股每股面值或面值0.12美元，增加至36,000,000美元(分為300,000,000股每股面值或面值0.12美元)。

以下 代表我們證券的摘要，並不聲稱是完整的。通過參考 我們修訂和重述的組織章程大綱和第二次修訂和重述的組織章程細則以及我們的認股權證表格，本報告完全受其約束。 我們鼓勵您閲讀我們修訂和重述的組織章程大綱和第二次修訂和重述的組織章程細則和 認股權證表格，以及開曼羣島法律的適用條款，以獲取更多 信息。

證券類型和類別(表格20-F第9.A.5項)

我們修訂和重述的組織章程大綱和第二次修訂和重述的組織章程細則，以及於2023年1月31日通過的普通決議 授權發行最多300,000,000股普通股，每股面值0.12美元。截至2023年12月31日，已發行及已發行普通股共9,830,373股，每股票面價值0.12美元；已發行及已發行權證1,233,023股，這些認股權證可按行使價每股4.65美元行使，到期日為2026年9月28日。我們的普通股和權證自2021年9月29日起在納斯達克資本市場掛牌上市，代碼分別為“GFAI”和“GFAIW”， 。

優先購買權(表格20-F第9.A.3項)

我們的股東沒有優先購買權。

限制或資格(表格20-F第9.A.6項)

沒有。

其他類型證券的權利(表格20-F第9.A.7項)

不適用。

普通股權利(表格 20-F第10.B.3項)

分紅。 我們普通股的持有者有權獲得董事會可能宣佈的股息，但須遵守我們的組織章程大綱和章程以及《公司法》。根據開曼羣島法律，本公司可根據《公司法》從利潤 或股份溢價賬户中支付股息，但在任何情況下，如果這會導致本公司無法償還在正常業務過程中到期的債務，則不得從股票溢價賬户中支付股息。

會員登記冊。根據開曼羣島法律，我們必須保存一份成員登記冊，並在其中登記：

根據開曼羣島法律，本公司股東名冊是公司法指示或授權加入的任何事項的表面證據 (即股東名冊將就上述事項提出事實推定，除非被推翻)，而在股東名冊登記的成員 將被視為根據開曼羣島法律擁有股份的法定所有權，相對其在股東名冊的名稱。

如果任何人的姓名在沒有充分理由的情況下被記入或遺漏在會員名冊中，或在登記任何人已不再是會員的事實時失責或出現不必要的延誤 ，感到受屈的人或會員或任何會員或本公司本身可向開曼羣島大法院申請命令更正登記冊，而法院可拒絕該申請 ，或如信納案件公正，可下令更正登記冊。

投票權。 本公司普通股持有人有權收到本公司股東大會通知、出席本公司股東大會、在本公司股東大會上發言及表決。於任何股東大會上，付諸表決的決議案須以投票方式表決，惟在某些情況下，會議主席可真誠地允許純粹與程序或行政事宜有關的決議案以舉手方式表決。股東將通過的普通決議需要股東大會上普通股所投贊成票的簡單多數，而特別決議需要股東大會上普通股所投贊成票的不少於三分之二 。普通決議案和特別決議案也可在《公司法》和我們的章程大綱和公司章程允許的情況下，由本公司全體股東一致簽署書面決議案通過。更改名稱或更改我們的組織章程大綱和章程細則等重要事項將需要特別決議。

股東大會和股東提案

作為開曼羣島豁免 的公司，我們沒有義務根據公司法召開股東年度大會。吾等的組織章程大綱及章程細則 規定，吾等可(但無義務)於每年舉行股東周年大會，而週年股東大會將於董事決定的時間及地點舉行。所有股東大會(包括年度股東大會、任何延會的股東大會或延期的大會)均可在本公司董事會行使其絕對 決定權的情況下，在全球任何地方及一個或多個地點以實體會議、混合會議或電子會議的形式舉行。

股東大會 可以由我公司董事會召集。《公司法》僅賦予股東要求召開股東大會的有限權利，而不賦予股東向股東大會提出任何建議的任何權利。但是，這些權利可以 在公司的章程中規定。本公司的組織章程細則規定，只有過半數董事會成員或董事會主席可召開股東大會，股東大會應在該等人士或該等人士 決定的時間及地點舉行。

任何 股東大會所需的法定人數包括兩名親自出席或委派代表出席的股東，他們代表本公司當時已發行股本在整個會議期間不少於 投票權的三分之一。召開任何股東大會都需要提前至少十個日曆日的通知 。

轉讓普通股

在本公司的組織章程大綱及章程細則所載的 限制的規限下，本公司任何股東均可透過通常或普通形式或相關證券交易所指定的形式或經本公司董事會批准的任何其他形式的轉讓文書，轉讓其全部或任何普通股。

本公司董事會可根據其絕對酌情權，拒絕登記任何未繳足股款或本公司有留置權或根據本公司章程的任何普通股轉讓。我們的董事會也可以拒絕登記任何普通股的任何轉讓，除非：

如果我們的董事 拒絕登記轉讓，他們有義務在提交轉讓文書之日起三個月內向轉讓人和受讓人發送拒絕通知。

任何普通股的轉讓人 應被視為該股份的持有人，直至受讓人的姓名登記在股東名冊 內。

轉讓登記 在符合相關證券交易所規則規定的任何通知後，可在本公司董事會不時決定的時間和期限內 暫停轉讓登記；但轉讓登記 在任何一年不得超過30天。

清算. 在本公司清盤時，如本公司股東可供分派的資產足以償還清盤開始時的全部實繳股本，盈餘將按清盤開始時的實繳股本按比例分配給我們的股東，但須從應付款項 的股份中扣除應付本公司的所有未繳催繳股款或其他款項。如果我們可供分配的資產不足以 償還所有實收資本，則資產將進行分配，以便我們的股東按實收資本的比例承擔損失。我們是根據《公司法》註冊成立的獲豁免的有限責任公司，根據《公司法》，我們成員的責任僅限於他們各自持有的股份未支付的金額(如果有的話)。我們的 協會備忘錄包含一項聲明，聲明我們的成員的責任是如此有限。

催繳普通股和沒收普通股。我們的董事會可不時在指定付款時間和地點之前至少十四天向股東發送通知，向股東追討未支付的普通股金額。在指定時間內已被傳喚且仍未支付的普通股將被沒收。

贖回、回購和交出普通股。本公司可按本公司董事會所決定的條款及方式發行股份，條件是該等股份須按本公司的選擇權 或該等股份持有人的選擇權贖回。我們的公司還可以按照董事會根據我們的公司章程 批准的條款和方式回購我們的任何股份。根據公司法，任何股份的贖回或回購可從本公司的利潤、股票溢價或為贖回或回購目的而發行的新股的收益中支付，或從資本中支付，如果公司能夠在支付後立即償還其在正常業務過程中到期的債務。 此外，根據公司法，此類股份不得贖回或回購(A)，除非已全部繳足，(B)如果贖回或回購將導致除庫存股以外沒有其他流通股，或(C)如果公司已開始清算。 此外，本公司可接受免費交出任何已繳足股款的股份。

查閲簿冊及紀錄。根據開曼羣島法律，我們普通股的持有者 無權查閲或獲取我們的股東名單或我們的公司記錄的副本。然而，我們將向股東提供年度經審計的財務報表。

轉會代理和註冊處。我們普通股在美國的轉讓代理和登記處是Vstock Transfer，LLC。VStock Transfer，LLC的地址是紐約伍德米爾拉斐特廣場18號，郵編：11598，電話號碼是212828-8436。

更改普通股持有人權利的要求 (表格20-F第10.B.4項)

改變股東權利的必要行動

本公司經修訂及重述的組織章程大綱及第二份經修訂及重述的章程細則，除非經會員特別決議批准，否則不得修訂。

股權變動。

如果我們的股本在任何時候被分成 不同類別的股份，則除非該類別股份的發行條款另有規定，否則任何類別股份所附帶的權利可隨該類別股份持有人在另一次股東大會上通過的特別決議案而更改。

普通股擁有權的限制 (表格20-F第10.B.6項)

開曼羣島法律或我們修訂和重述的組織備忘錄以及第二次修訂和重述的組織章程沒有對非居民或外國股東持有或行使我們股份投票權的權利施加 限制。此外， 我們修訂和重述的組織備忘錄以及第二次修訂和重述的組織章程中沒有任何規定 所有權門檻（超過該門檻必須披露股東所有權）。

影響任何控制權變更的條款(表格20-F第10.B.7項)

我們修訂和重述的公司章程大綱以及第二次修訂和重述的公司章程細則中的一些條款 可能會阻止、推遲或 阻止股東認為有利的公司或管理層控制權變更，包括授權我們的董事會在不需要股東進一步投票或採取任何行動的情況下發行股票的條款，以及限制股東 請求和召開股東大會的能力。

擁有權門檻(表格20-F第10.B.8項)

我們修訂和重述的組織章程大綱和第二次修訂和重述的組織章程細則中沒有 規定必須披露股東所有權的 所有權門檻。

不同司法管轄區法律之間的差異 （表格20—F第10.B.9項）

《公司法》是以英格蘭和威爾士的公司法為藍本的，但沒有遵循英格蘭最近頒佈的法律。此外，《公司法》不同於適用於美國公司及其股東的法律。以下是適用於我們的《公司法》條款與適用於在特拉華州註冊成立的公司的法律之間的重大差異的摘要。

合併及類似安排

根據開曼羣島法律，兩個或兩個以上組成公司的合併或合併 需要一份合併或合併計劃，由每個組成公司的董事批准，並由每個組成公司授權，方式為：(A)每個組成公司的成員通過一項特別決議；以及(B)該組成公司的公司章程中可能規定的其他授權。

開曼羣島母公司與其一個或多個開曼羣島子公司之間的合併不需要股東決議授權。為此， 子公司是指在該子公司的股東大會上，至少90%(90%)的投票權由母公司擁有的公司。

除非開曼羣島的一家法院放棄這一要求，否則必須徵得對組成公司擁有固定或浮動擔保權益的每個持有人的同意。

除非在某些有限的情況下，開曼羣島組成公司的股東如對合並或合併持不同意見，則有權在對合並或合併持不同意見時獲得支付其股份的公允價值(如雙方未達成協議，則由開曼羣島法院裁定)，條件是持不同意見的股東嚴格遵守公司法規定的程序。持不同政見者權利的行使將阻止持不同意見的股東行使他或她可能因持有股份而有權享有的任何其他權利，但以合併或合併無效或非法為由尋求救濟的權利除外。

除了與合併和合並有關的法定條款外，《公司法》還包含法定條款，以安排計劃的方式便利公司的重組和合並，條件是該安排獲得將與之達成安排的成員或成員類別(視情況而定)價值的75%以及將與其進行安排的每一類別債權人的多數人數的批准，並且這些債權人還必須代表每一類別債權人(視情況而定)價值的75%。親自或委託代表出席為此目的召開的一個或多個會議並進行表決。會議的召開和隨後的安排必須得到開曼羣島大法院的批准。 雖然持不同意見的股東有權向法院表達不應批准交易的觀點，但如果法院確定以下情況，則預計法院將批准安排：

當收購要約在四個月內提出並被要約標的90%股份的持有人接受時，要約人可在該四個月期限屆滿後 開始的兩個月期間內，要求剩餘股份的持有者按要約條款轉讓該等股份。 可向開曼羣島大法院提出異議，但如果要約已獲批准，則不太可能成功，除非有欺詐、不誠信或串通的證據。

如果通過安排方案的安排和重組 因此獲得批准，或如果根據上述法定程序提出並接受收購要約，持不同意見的股東將沒有可與評估權相媲美的權利，否則持不同意見的股東通常可以獲得 特拉華州公司持不同意見的股東享有的權利，從而有權就司法確定的 股份價值收取現金付款。

《公司法》還載有 成文法條款，規定公司可向開曼羣島大法院提出請求，要求任命一名重組官員，理由是：(A)公司無法或很可能無法償還《公司法》第93條所指的債務；以及(B)打算根據《公司法》、外國法律或以雙方同意的重組方式向其債權人(或其類別)提出妥協或安排。請願書可以由 由其董事代理的公司提出，而沒有其成員的決議或其章程中的明示權力。開曼羣島法院在審理此類請願書時，除其他事項外，可下令任命一名重組官員或作出法院認為合適的任何其他 命令。

股東訴訟

原則上，我們通常將 作為適當的原告，作為一般規則，派生訴訟不得由少數股東提起。但是，根據開曼羣島極有可能具有説服力的英國當局，前述原則也有例外，包括：

董事和高級管理人員的賠償和責任限制

開曼羣島法律並未限制公司章程對高級管理人員和董事作出賠償的程度，但開曼羣島法院可能認為任何此類規定違反公共政策的情況除外，例如就民事欺詐或犯罪後果提供賠償。我們修訂和重述的組織章程大綱以及第二次修訂和重述的組織章程細則允許高級管理人員和董事賠償因其身份而產生的費用， 該等董事或高級管理人員不存在欺詐或不誠實行為。此行為標準通常與特拉華州公司法對特拉華州公司的許可 相同。此外，我們打算與我們的董事和高級管理人員 簽訂賠償協議，為這些人提供超出我們修訂和重述的組織章程大綱和第二次修訂和重述的組織章程細則規定的額外賠償。

鑑於根據證券法產生的責任的賠償 可能允許我們的董事、高級管理人員或根據上述條款控制我們的人士 ，我們已被告知，美國證券交易委員會認為，此類賠償違反證券法 中表達的公共政策，因此無法強制執行。

修訂和重新制定的公司章程和第二次修訂和重新制定的公司章程中的反收購條款

我們修訂的 和重述的組織章程大綱以及第二次修訂和重述的組織章程細則中的一些條款可能會阻止、推遲或阻止股東可能認為有利的對我們公司或管理層的控制權變更，包括授權我們的董事會 在不需要股東進一步投票或採取任何行動的情況下發行股票的條款，以及限制股東申請和召開 股東大會的能力。

然而，根據開曼羣島法律，我們的董事只能出於正當目的和他們真誠地認為符合我們公司最佳利益的目的，行使根據我們修訂和重述的組織章程大綱以及經修訂和重述的第二次修訂和重述的組織章程細則授予他們的權利和權力。

董事的受託責任

根據特拉華州公司法，特拉華州公司的董事對公司及其股東負有受託責任。這一義務有兩個組成部分：注意義務和忠誠義務。注意義務要求董事以誠實信用的方式行事，並具有通常謹慎的人在類似情況下會採取的謹慎態度。根據這一義務，董事必須告知自己並向股東披露與重大交易有關的所有合理可用的重大信息。忠誠義務要求董事以他或她合理地認為最符合公司利益的方式行事。他或她不得利用其公司職位謀取個人利益或利益。這一義務禁止董事進行自我交易，並要求公司及其股東的最佳利益優先於董事、高管或控股股東擁有的、一般不由股東分享的任何利益 。一般來説，董事的行為被推定為在知情的基礎上，本着真誠和誠實的信念 採取的行動符合公司的最佳利益。然而，這一推定可能會被違反其中一項受託責任的證據所推翻。如果董事就交易提交此類證據，董事必須證明交易在程序上是公平的，並且交易對公司具有公允價值。

根據開曼羣島法律，開曼羣島公司的董事是該公司的受託人，因此被認為對該公司負有以下義務--本着公司的最佳利益誠信行事的義務，不因其董事身份而謀取個人利益的義務(除非公司允許他這樣做)，以及不使自己 處於公司利益與其個人利益或其對第三方的義務相沖突的境地的義務，以及為實現此等權力的目的行使權力的義務。開曼羣島一家公司的董事對該公司負有責任 應謹慎行事。董事必須行使一個相當勤奮的人的技能和謹慎-(A) 處於相同職位的人可能合理地期望的一般知識、技能和經驗(客觀測試)，以及 (B)如果更高，該董事實際擁有的一般知識、技能和經驗(主觀測試)。

經書面同意的股東訴訟

根據特拉華州公司法，公司可以通過修改公司註冊證書來消除股東通過書面同意採取行動的權利。開曼羣島法律和我們的公司章程規定，股東可以通過由有權在股東大會上就公司事項進行表決的每位股東或其代表簽署一致的書面決議來批准公司事項，而無需 召開會議。

股東提案

根據《特拉華州公司法》，股東有權在年度股東大會上提交任何提案，前提是該提案符合管理文件中的通知條款。董事會或管理文件中授權的任何其他人可以召開特別會議，但股東可能不能召開特別會議。

作為一家獲得豁免的開曼羣島公司，我們沒有法律義務召開股東年度大會。吾等的組織章程細則並不要求吾等 每年召開該等會議，且只有大多數董事會成員或董事會主席可召開股東大會，而股東大會應於該等人士或該等人士所決定的時間及地點舉行。

累計投票

根據特拉華州公司法，除非公司的公司註冊證書有明確規定，否則不允許對董事選舉進行累積投票。累計投票權有可能促進小股東在董事會中的代表性 因為它允許小股東在單個董事上投股東有權投的所有票，從而增加了股東在選舉董事方面的投票權。在開曼羣島法律允許的情況下，我們的公司章程 不提供累積投票。因此，我們的股東在這個問題上得到的保護或權利並不比特拉華州公司的股東少。

董事的免職

根據特拉華州公司法，設立分類董事會的公司的董事只能在有權投票的流通股 的多數批准的情況下才能被除名，除非公司註冊證書另有規定。根據我們的公司章程，可以通過股東的普通決議罷免董事。

與感興趣的股東進行交易

特拉華州總公司法律包含適用於特拉華州公司的企業合併法規，根據該法規，除非公司通過修訂其公司註冊證書而明確選擇不受該法規管轄，否則在該人成為利益股東之日起的三年內，禁止該公司與該人進行某些業務合併。 利益股東通常是指在過去三年內擁有或擁有目標公司已發行有投票權的股票15%或以上的個人或集團。這將限制潛在收購者對 目標進行兩級收購的能力，在這種情況下，所有股東將不會得到平等對待。如果除其他事項外，在該股東成為有利害關係的股東的日期 之前，董事會批准了導致該人成為有利害關係的股東的企業合併或交易 ，則該法規不適用。這鼓勵特拉華州公司的任何潛在收購者與目標公司的董事會就任何收購交易的條款進行談判。

開曼羣島法律沒有類似的法規。因此，我們不能利用特拉華州企業合併法規提供的保護類型。 然而，儘管開曼羣島法律不規範公司與其大股東之間的交易，但它確實規定必須進行此類交易善意的為了公司的最佳利益和適當的公司目的，而不是對少數股東構成欺詐的效果。

解散；清盤

根據特拉華州公司法，除非董事會批准解散的提議，否則解散必須得到持有公司總投票權100%的股東的批准。只有由董事會發起解散，才能獲得公司流通股的簡單多數批准。特拉華州法律允許特拉華州公司在其註冊證書中包括與董事會發起的解散有關的絕對多數投票要求。根據開曼羣島法律，公司可以通過開曼羣島法院的命令或其成員的特別決議進行清盤，如果公司無法償還債務，則可通過其成員的普通決議進行清盤。法院有權在多種特定情況下下令清盤，包括法院認為這樣做是公正和公平的。

根據《公司法》，我們的公司可以通過持有我們三分之二股份的股東在股東大會上投票表決或全體股東一致通過的書面決議而清盤。

更改 股份的權利

根據《特拉華州公司法》，除非公司註冊證書另有規定，否則公司在獲得該類別股份的多數流通股批准後，可變更該類別股份的權利。根據開曼羣島法律及吾等的組織章程細則，如吾等的股份 分為多於一類股份，吾等可在該類別股份持有人的獨立股東大會上通過特別決議案的批准下，更改任何類別股份所附帶的權利。

修訂管理文件

根據特拉華州公司法，除非公司註冊證書另有規定，否則公司的管理文件可在獲得有權投票的流通股的多數批准的情況下進行修改。在開曼羣島法律允許的情況下，我們經修訂及重述的組織章程大綱 及第二次經修訂及重述的組織章程細則只可經股東特別決議案修訂。

非居民或外國股東的權利

我們修訂和重述的組織章程大綱和第二次修訂和重述的組織章程細則對非居民或外國股東持有或行使我們股份投票權的權利沒有施加 限制。此外，我們修訂和重述的 組織章程大綱和第二次修訂和重述的組織章程細則中沒有規定股東 所有權必須披露的所有權門檻。

董事發行股份的權力

在符合適用法律的情況下，我們的董事會有權發行或配發股份，或授予期權和認股權證，包括或不包括優先、遞延、有限制的 或其他特殊權利或限制。

資本變動(表格20-F第10.B.10項)

我們的股東可以不時通過普通決議：

我們的股東可通過特別決議案，以法律允許的任何方式減少我們的股本 或任何資本贖回儲備或其他不可分配儲備，但須經開曼羣島大法院確認 本公司申請頒令確認該項減持。

債務證券(表格20-F第12.A項)

不適用。

權證及權利(表格20-F第12.B項)

表格。該等認股權證是根據吾等與Vstock Transfer，LLC作為認股權證代理簽訂的認股權證代理協議而發行的。以下説明須受作為年報附件 存檔的認股權證代理協議及隨附的認股權證表格所規限，並受其整體規限。您應查看認股權證代理協議和隨附的認股權證表格的副本，以獲得適用於認股權證的條款和條件的完整説明。

可運動性。認股權證可於發行後立即行使，其後將於原始發行日期起計五(5)年內隨時行使。原發日期為2021年9月28日。認股權證可由每名持有人選擇全部或部分行使，方法是向吾等遞交正式簽署的行使通知，並就行使認股權證時購買的股份數目作出全額付款 (以下討論的無現金行使除外)。

練習 價格。每份期權代表以每股4.65.40美元的行使價購買一股普通股的權利。如果發生某些股份股息和分配、股票拆分、股票合併、重新分類或影響我們普通股的類似事件，以及向我們的股東分配資產（包括現金、股票或其他財產）， 行使價可能會進行適當調整。在某些情況下，憑證行使價格也會受到反稀釋調整。

無現金鍛鍊. 如果在認股權證有效期內的任何時間，認股權證在行使時發行普通股並未包括在有效的登記聲明內，持有人可透過讓持有人 向吾等遞交正式籤立的行使通知，取消部分認股權證，以支付按行使認股權證而購買的普通股數目應支付的購買價，從而(全部或部分)以無現金方式行使認股權證。

未能及時交付 份股票。如吾等因任何原因未能於(I) 兩(2)個交易日及(Ii)行使行權書通知交付當日有效的一級交易市場標準結算期的交易日之前(以較早者為準)向持有人交付行權股份，吾等必須向持有人支付現金，作為違約金而非違約金，以每1,000美元行使行權書的股份(根據適用行使權通知日期我們普通股的每日成交量加權平均價)支付予持有人，每個交易日10美元(5日(5)日增至20美元^這是)該等違約金開始產生後的交易日)，直至該等股份交付或持有人撤銷該項行使為止。 此外，如果在該日期之後，持有人被其經紀人要求購買(在公開市場交易或其他方面)或持有人的經紀公司以其他方式購買普通股，以滿足持有人在行使該等權利時預期收到的股份的出售，我們應(A)以現金方式向持有人支付以下金額：(X)持有人對如此購買的普通股的總買入價(包括經紀佣金，如果有)超過(Y)乘以(1)我們在發行時間被要求交付給持有人的股份數量(2) 執行導致該購買義務的賣單的價格，以及(B)在持有人的選擇下，恢復 未履行該項行權的認股權證部分和同等數量的股份(在這種情況下，該項行權應被視為被撤銷)，或向持有人交付如果我們及時履行我們的 行使和交付義務將會發行的普通股數量。

運動限制。 如持有人(連同其聯屬公司)實益擁有超過4.99%的已發行普通股，持有人將無權行使認股權證的任何部分，因該百分比是根據認股權證的條款釐定的。但是，任何持有人均可將該百分比增加或減少至 不超過9.99%的任何其他百分比，但該百分比的任何增加應在持有人向我們發出通知後61天內生效。

交易所上市。我們的 權證已獲準在納斯達克資本市場上市，代碼為“GFAIW”，並將於2021年9月29日開始交易。

作為股東的權利. 除非認股權證另有規定或憑藉該持有人對本公司普通股的所有權，否則認股權證持有人 在持有人行使 認股權證前，並不享有本公司普通股持有人的權利或特權，包括任何投票權。

管轄法律和司法管轄權。 認股權證代理協議和認股權證協議規定，認股權證代理協議和認股權證的有效性、解釋和履行將受紐約州法律管轄，但不影響在適用另一司法管轄區的實體法時產生的法律原則衝突。此外，認股權證代理協議和認股權證規定， 任何因認股權證代理協議或認股權證引起或與之相關的針對任何一方的訴訟、法律程序或索賠必須在紐約市曼哈頓區的州法院和聯邦法院提起並強制執行。此次發行的投資者將受這些條款的約束。但是，我們不打算將上述規定適用於根據證券法或交易法提起的訴訟。

其他證券(表格20-F第12.C項)

不適用。

美國存托股份(表格20-F第12.D.1和12.D.2項)

不適用。

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