美國

證券交易委員會

華盛頓特區 20549

11-K 表格

（Mark One）

截至2023年12月31日的財政年度

或者

在從 _______ 到 _______ 的過渡時期

委員會文件編號 001-35992

甲骨文公司

401 (k) 儲蓄和投資計劃

甲骨文公司

2300 甲骨文之路

得克薩斯州奧斯汀 78741

甲骨文公司

401 (k) 儲蓄和投資計劃

財務報表和補充附表

目錄

獨立註冊會計師事務所的報告

致甲骨文公司401（k）儲蓄和投資計劃參與者和計劃委員會

對財務報表的意見

我們審計了隨附的截至2023年12月31日和2022年12月31日甲骨文公司401（k）儲蓄和投資計劃（以下簡稱 “計劃”）的淨資產報表、截至2023年12月31日止年度可用於支付福利的淨資產變動表以及相關的附註和附表（統稱為財務報表）。我們認為，財務報表按照美利堅合眾國普遍接受的會計原則，在所有重大方面公允列報了截至2023年12月31日和2022年12月31日的甲骨文公司401（k）儲蓄和投資計劃可用於受益的淨資產，以及截至2023年12月31日止年度可用於支付福利的淨資產的變化。

意見依據

這些財務報表由計劃管理層負責。我們的責任是根據我們的審計對這些財務報表發表意見。我們是一家在上市公司會計監督委員會（美國）（PCAOB）註冊的公共會計師事務所，根據美國聯邦證券法以及美國證券交易委員會和PCAOB的適用規章制度，我們需要在甲骨文公司401（k）儲蓄和投資計劃方面保持獨立。

我們根據PCAOB的標準進行了審計。這些準則要求我們計劃和進行審計，以合理地保證財務報表是否不存在因錯誤或欺詐造成的重大錯報。甲骨文公司401（k）儲蓄和投資計劃無需對其財務報告的內部控制進行審計，我們也沒有參與審計。作為審計的一部分，我們需要了解財務報告的內部控制，但不是為了就該計劃對財務報告的內部控制的有效性發表意見。因此，我們沒有發表這樣的意見。

我們的審計包括執行評估財務報表重大錯報風險的程序，無論是錯誤還是欺詐所致，以及執行應對這些風險的程序。這些程序包括在測試的基礎上審查有關財務報表中數額和披露的證據。我們的審計還包括評估管理層採用的會計原則和作出的重大估計，以及評估財務報表的總體列報情況。我們認為，我們的審計為我們的意見提供了合理的依據。

補充信息

截至2023年12月31日，所附資產表（年底持有）中的補充信息已接受與甲骨文公司401（k）儲蓄和投資計劃財務報表審計一起進行的審計程序。補充信息由計劃管理層負責。我們的審計程序包括確定補充信息是否與財務報表或基礎會計記錄和其他記錄（視情況而定）相符，以及執行程序測試補充信息中提供的信息的完整性和準確性。在就附表中的補充信息形成意見時，我們評估了補充信息，包括其形式和內容，是否符合1974年《僱員退休收入保障法》規定的勞工部報告和披露規則和條例。我們認為，就整個財務報表而言，所附附表中的補充信息在所有重大方面都是公允的。

/s/ SENSIBA LLP

自2004年以來，我們一直擔任甲骨文公司401（k）儲蓄和投資計劃的審計師。

加利福尼亞州普萊森頓

2024年4月26日

甲骨文公司

401 (k) 儲蓄和投資計劃

可用於支付福利的淨資產報表

截至 2023 年 12 月 31 日和 2022 年 12 月 31 日

見財務報表附註。

甲骨文公司

401 (k) 儲蓄和投資計劃

可用於支付福利的淨資產變動表

截至2023年12月31日的財年

見財務報表附註。

甲骨文公司

401 (k) 儲蓄和投資計劃

財務報表附註

2023年12月31日

以下對甲骨文公司401（k）儲蓄和投資計劃（以下簡稱 “計劃”）的描述僅提供一般信息。參與者應參閲計劃文件，以更完整地描述該計劃的條款。

普通的

該計劃是最初於1986年制定的固定繳款計劃，後來進行了修訂，甲骨文公司（甲骨文）目前是該計劃的發起人。該計劃旨在為甲骨文及其子公司的美國僱員提供退休金。該計劃旨在符合經修訂的1986年《美國國税法》（《美國國税法》）第401（a）條規定的利潤分享計劃的資格，其減薪功能符合該法第401（k）條的要求。該計劃受經修訂的1974年《僱員退休收入保障法》（ERISA）的規定約束。該計劃由401（k）委員會管理，其成員由甲骨文董事會薪酬委員會或人力資源執行副總裁任命。富達管理信託公司是該計劃的直接受託人；富達投資機構運營公司（富達）擔任記錄管理人，負責維護該計劃每位參與者的個人賬户。該計劃目前正在接受美國勞工部的例行審計。

資格

自2023年12月31日起，根據採用該計劃的甲骨文及其子公司的國內工資單定期計劃每週至少工作20小時或計劃在一個計劃年度內至少工作1,000小時的所有員工，都有資格從第一天起或在員工獲得甲骨文服務一小時後的任何後續入職日參與該計劃。但是，以下僱員或僱員類別沒有資格參加：（i）薪酬和僱用條件由集體談判確定的員工；（ii）非居民外國人且沒有從甲骨文獲得任何收入（在《守則》的定義範圍內）的員工；（iii）作為非職業介紹所的第三方實體的僱員在甲骨文設施提供服務的員工；（iv）職業介紹所的員工；以及（v) 未被歸類為税務僱員的人目的。

捐款

根據計劃文件的規定，參與者每年最多可繳納其合格薪酬的40％。根據美國國税局（IRS）的決定，截至2023年12月31日的年度參與者的年度繳款額限制為22,500美元的延期工資（50歲及以上的參與者為30,000美元）。延期工資包括税前和/或羅斯401（k）繳款。參與者還可以在税後基礎上繳納高達其合格薪酬的20％，但須遵守一定的年度美元限制。

甲骨文將活躍參與者的工資延期的50％進行匹配，最高延期為工資期薪酬的6％，任何日曆年度的總額最高為5,100美元。根據該計劃，甲骨文有權隨時終止或修改其配套繳款。參與者還可以繳納代表其他合格計劃分配款的金額。甲骨文的所有配套供款均在税前基礎上以現金支付。

投資期權

參與者將其繳款和甲骨文的配套繳款投資於本計劃提供的各種投資選擇。該計劃目前提供對甲骨文普通股、普通/集體信託基金、共同基金、獨立管理賬户基金（包括穩定價值基金）和Brokerage Link的投資。Brokerage Link餘額包括本計劃提供的共同基金，以及其他註冊投資公司提供的共同基金、普通股或其他投資產品。

參與者賬户

每位參與者的賬户將記入參與者和甲骨文的繳款和計劃收益分配。參與者賬户中的所有金額均由參與者支付。

授予

參與者繳納的所有選擇性供款以及這些繳款的收入在任何時候均為100％歸屬。參與者對甲骨文配套繳款的歸屬取決於服務年限。參與者在服務一年後將獲得25％的歸屬，並在每個連續的服務週年紀念日額外分配25％，在服務四年後變為100％。

參與者在甲骨文終止僱傭關係後，將沒收其在本計劃中賬户中的非既得部分。如計劃所述，甲骨文可以自行決定使用已終止參與者的非歸屬賬户的沒收餘額來減少其相應的繳款義務。在截至2023年12月31日的年度中，甲骨文使用了約940萬美元的沒收餘額來減少其相應的繳款義務。截至2023年12月31日和2022年12月31日，未分配的沒收金額分別約為63.9萬美元和86萬美元。

參與者應收票據

參與者可以從其基金賬户中借入至少1,000美元，最高可達50,000美元或既得賬户餘額的50％，以較低者為準。貸款期限不得超過五年，除非貸款用於購買參與者的主要住所，在這種情況下，還款期限不得超過10年。貸款由參與者賬户餘額擔保，利率與401（k）委員會確定的當地現行貸款利率相稱。本金和利息通過工資扣除按比例支付，參與者可以選擇在工資扣除之外提交額外付款，以加速減少本金貸款餘額。除非參與者安排通過每月從美國銀行的支票或儲蓄賬户中扣款繼續償還貸款，否則貸款通常應在與甲骨文終止後的 90 天內全部到期。

補助金的支付

在服務終止、死亡、殘疾或正常或提前退休後，參與者可以選擇一次性領取相當於其賬户既得價值的款項，也可以免除一次性領取補助金，選擇按月、季度或年度分期領取分期付款、部分分配，也可以要求將本計劃延期到其他符合條件的退休計劃。參與者未能在60天內選擇其中一種期權被視為選擇推遲開始付款。如果參與者的賬户價值在1,000美元或以下，則該金額一次性分配。甲骨文普通股的投資可以以普通股的形式進行分配。如果滿足某些標準，則允許困難退款。

投資管理費和運營費用

向本計劃收取的各種基金投資的投資管理費和運營費用從每日收入中扣除，並作為投資公允價值淨增值（折舊）的一部分反映出來。

管理費用

管理費用由甲骨文承擔，但與參與者貸款和某些提款交易的管理相關的費用除外，這些費用將從適用參與者的賬户中扣除。甲骨文還可以自行決定使用已終止參與者的非既得賬户的沒收餘額來支付與本計劃管理相關的合理費用。本計劃為某些投資基金期權產生的收入抵免將重新分配給投資這些基金期權的計劃參與者。

計劃終止

儘管甲骨文沒有表示任何意圖，但根據該計劃的條款，甲骨文有權終止該計劃，但須遵守ERISA的規定。如果本計劃終止，參與者的賬户將獲得100％的歸屬權。

會計和列報基礎

本計劃所附財務報表是根據美國普遍接受的會計原則（GAAP）按權責發生制編制的。按照公認會計原則編制財務報表要求管理層進行估計，以影響財務報表及所附附註和補充附表中報告的金額。實際結果可能與這些估計有所不同。

投資估值和收入確認

該計劃的投資通常按公允價值列報，但Galliard穩定價值基金（一種獨立管理的賬户基金投資）除外，該基金在截至2023年12月31日和2022年12月31日可供支付福利的淨資產報表中按合同價值列報。註冊投資公司（共同基金）的股票按標的證券的報價估值。貨幣市場基金的估值按成本加上應計利息，後者近似於公允價值。普通股，包括甲骨文的普通股，在國家證券交易所上市，按截至本計劃年度最後一天的最後公佈銷售價格估值。下文附註4描述了用於衡量截至2023年12月31日有大量餘額的普通/集體信託基金的公允價值的估值技術。

證券的購買和銷售以交易日為基礎進行記錄。利息收入按應計制入賬。股息在除息日入賬。

甲骨文股票基金（以下簡稱 “基金”）按單位進行跟蹤，允許進行每日交易。該基金由甲骨文普通股和對富達投資貨幣市場政府投資組合的投資組成，足以滿足基金的日常現金需求。單位的價值反映了甲骨文普通股和基金持有的現金投資的總市場價值。截至2023年12月31日和2022年12月31日，未償還的單位價值為881.13美元的1,451,083套單位和價值為每單位673.62美元的1,484,993套單位。

公允價值測量

該計劃根據財務會計準則委員會（FASB）會計準則編纂820、公允價值計量（ASC 820）進行公允價值計量。有關與本計劃投資相關的公允價值計量披露，請參閲附註3。

風險和不確定性

該計劃為普通股、註冊投資公司（共同基金）、普通/集體信託、獨立管理的賬户基金（包括穩定價值基金）和短期投資提供了各種投資選擇。如果投資表現不佳，該計劃的信貸損失風險僅限於此類投資的賬面價值。一般而言，投資證券面臨各種風險，例如外幣相對於美元的波動風險、利率風險、信用風險、發行人持續經營風險和整體市場波動風險等。在截至2023年12月31日的年度中，投資公允價值的淨增值總額為48億美元。由於與某些投資證券相關的風險水平，投資證券的價值有可能在短期內發生變化，這種變化可能會對可用於支付福利的淨資產報表、參與者賬户餘額和可用於支付福利的淨資產變動表中報告的金額產生重大影響。

該計劃根據FASB ASC 820進行公允價值測量。ASC 820將公允價值定義為在計量之日，在市場參與者之間的有序交易中，出售資產或為轉移負債而支付的價格。在確定需要按公允價值記錄的資產和負債的公允價值衡量標準時，該計劃會考慮其交易的主要市場或最有利的市場，並考慮市場參與者在對資產或負債進行定價時將使用的假設，例如固有風險、轉讓限制和不履行風險。

ASC 820建立了公允價值層次結構，要求該計劃在衡量公允價值時最大限度地使用可觀測的投入，並最大限度地減少不可觀察投入的使用。資產或負債在公允價值層次結構中的分類基於對公允價值衡量重要的最低投入水平。ASC 820建立了可用於衡量公允價值的三個投入級別：

定期按公允價值計量的投資

定期按公允價值計量的投資包括以下類型的工具（上文定義了1級和2級投入）：

該計劃用於衡量貨幣市場基金、普通股、共同基金和公司證券以及其他在上表中被列為第一級的基金的公允價值的估值技術來自報價市場價格，因為幾乎所有這些工具都有活躍的市場。我們的二級工具是根據具有相似信用評級的發行人的可比證券的當前收益率進行估值的。當沒有相同或相似證券的報價時，將使用折扣現金流方法對證券進行估值，該方法可最大限度地提高可觀察的投入，例如類似工具的當前收益率，但包括對某些可能無法觀察到的風險（例如信用和流動性風險）的調整。下文附註4描述了用於衡量截至2023年12月31日和2022年12月31日有大量餘額的普通/集體信託基金和獨立管理的賬户基金投資的公允價值的估值技術。允許每天兑換普通/集體信託基金，沒有限制，通知期限為當天或一天，並且沒有資金沒有着落的承諾。

富達混合基金

截至2023年12月31日和2022年12月31日，該計劃持有富達反向基金混合池、富達成長公司混合池和富達低價股票混合池（統稱為富達混合基金）的投資。富達混合基金是由富達管理信託公司管理的普通/集體信託基金。富達管理信託公司的子公司富達基金和投資運營公司每天使用混合基金持有的單位的淨資產價值（NAV）確定富達混合基金的公允價值。資產淨值基於每個混合基金持有的標的投資的公允價值減去其負債。標的投資的公允價值通常來自標的證券活躍市場的報價，因為幾乎所有標的投資都有活躍的市場。

先鋒信託基金

截至2023年12月31日和2022年12月31日，該計劃持有對某些Vanguard機構指數信託和某些Vanguard Target退休信託基金（統稱為Vanguard信託）的投資，這些信託更具體地列於附表H第4（i）行——資產表（年底持有）。Vanguard信託是由Vanguard信託公司贊助和維護的普通/集體信託基金。受託人Vanguard Fiduciary Trust Company通常每天在紐約證券交易所開放交易時決定Vanguard Trust各單位的公允價值。Vanguard Trusts的標的投資是根據報價進行估值的，因為幾乎所有這些標的投資都具有活躍的市場。Vanguard信託的價值是根據為Vanguard信託的利益而持有的這些標的投資的價值減去任何負債來確定的。

加利亞德穩定價值基金

在截至2023年12月31日和2022年12月31日的年度中，該計劃對加利亞德穩定價值基金（加利亞德基金）進行了投資。加利亞德基金由Allspring Global Investments Holdings, LLC的全資子公司Galliard Capital Management, LLC為該計劃獨家管理。加利亞德基金主要投資於證券支持的投資合約、獨立賬户擔保投資合同和貨幣市場基金。截至2023年12月31日，加利亞德基金沒有對獨立賬户的擔保投資合同進行投資。證券支持的投資合約由保險公司和其他金融機構發行，用於包裝標的債券基金、固定收益普通/集體信託基金或獨立賬户（Wrap Contract）。

Wrap Contract的發行人提供的回報率下限為零，並提供全面的收益響應，前提是Wrap Contract的所有條款都得到滿足。Wrap Contracts通常是與發行人簽訂的協議，發行人被評為前三個長期評級類別（等於A-或以上），由美國任何國家認可的評級機構確定。加利亞德基金由參與者的繳款和標的投資收益記入貸方，並用於支付參與者的提款和管理費用。

截至2023年12月31日和2022年12月31日，由於發行人的信用風險，Wrap Contracts的賬面價值中沒有儲備金。某些事件限制了本計劃以合約價值與Wrap Contract發行人進行交易的能力。但是，該計劃的管理層不知道任何此類事件的發生或可能發生，這將限制該計劃按合同價值與參與者進行交易的能力。

下表按計劃持有的投資合同類型對合同價值進行了分類：

2015年10月20日，該計劃收到了美國國税局的決定信，該計劃符合該法第401（a）條的條件，因此，相關信託免税。該裁決書取代了美國國税局於2015年4月3日和2014年5月29日發出的裁決書。401（k）委員會認為，該計劃的運作符合該守則的適用要求，因此認為該計劃符合條件，相關信託是免税的。該計劃需要接受税務管轄區的例行審計；但是，目前沒有任何正在進行的納税期的審計。

根據ERISA的規定，甲骨文普通股交易符合利益方交易資格。在截至2023年12月31日的年度中，該計劃購買了約55,479,000美元，出售了約44,24.1萬美元的甲骨文普通股。此外，在截至2023年12月31日的年度中，該計劃向參與者進行了與某些合格分配相關的甲骨文普通股的實物轉讓，金額約為23,499,000美元。

甲骨文公司管理層的某些成員履行本計劃的管理和信託職責，使他們有資格成為本計劃的利益方和/或關聯方。截至2023年12月31日的年度中，甲骨文公司管理層的此類成員與本計劃之間的交易本質上是例行的，是根據計劃的規定進行的。

如上文附註1所述，富達管理信託公司是該計劃的直接受託人，富達投資機構運營公司是記錄保存人，負責維護每位計劃參與者的個人賬户。某些計劃投資包括由富達關聯公司管理的共同基金的股份。

以下是財務報表中可用於支付福利的淨資產與計劃表5500的對賬情況：

以下是財務報表中可用於支付福利的淨資產變動與計劃表5500的對賬情況：

加利亞德基金某些資產的公允價值調整代表了截至2023年12月31日和2022年12月31日止年度可供支付福利的淨資產變動表中包含的加利亞德基金內部某些完全符合收益的合同價值與相應的5500表格中報告的這些合同的相應公允價值之間的差額。分配給退出參與者的金額記錄在5500表格中，這些補助金申請已在相應年底之前處理並批准支付，但尚未支付。

截至2023年12月31日的年度從參與者那裏收到的捐款包括在2024年1月至2024年3月期間匯給某些參與者的約11.9萬美元的超額繳款（扣除相應損益後的淨額）。最初在截至2023年12月31日的年度中扣除的超額延期繳款已按照《守則》允許的參與者適用的年度最高繳款額進行退還。該金額作為截至2023年12月31日應付給參與者的超額延期付款包含在該計劃的淨資產報表中。