東西方銀行公佈2024年第一季度的淨收入

2.85億美元，攤薄後每股收益為2.03美元

加利福尼亞州帕薩迪納——2024年4月23日——華美銀行的母公司東西方銀行股份有限公司（“東西方” 或 “公司”）（納斯達克股票代碼：EWBC）公佈了其2024年第一季度的財務業績。2024年第一季度的淨收入為2.85億美元，攤薄後每股收益為2.03美元。不包括1000萬美元的税前聯邦存款保險公司（“FDIC”）特別評估相關費用（“聯邦存款保險公司費用”）1，本季度調整後的攤薄後每股收益2為2.08美元，較2023年第四季度增長3％。截至2024年3月31日，存款總額達到創紀錄的586億美元。普通股平均回報率為16％，有形普通股平均回報率3為18％，每股賬面價值同比增長13％。

董事長兼首席執行官Dominic Ng表示：“本季度我們的存款增加了25億美元，達到了創紀錄的水平，並優化了融資以支持謹慎的資產增長。”“東西方調整後的攤薄後每股收益同比增長了3％，每股有形賬面價值3同比增長了2％。憑藉對我們創造的收益、穩定的信貸質量和資本實力的持續信心，我們很高興回購了120萬股普通股，” 吳繼續説道。“憑藉我們多元化的商業模式、保守管理的資產負債表和行業領先的盈利能力，東西方仍然有能力在2024年及以後的表現跑贏該行業。”

財務要聞

資產負債表

•資產 — 截至2024年3月31日，總資產為709億美元，較截至2023年12月31日的696億美元增加了13億美元，主要反映了AFS債務證券的22億美元增長，主要由25億美元的存款增加提供資金；部分被現金和現金等價物、根據轉售協議購買的資產和其他項目的減少所抵消。總資產從截至2023年3月31日的672億美元同比增長了36億美元，增長了5％。

2024年第一季度的平均利息收入資產為681億美元，較2023年第四季度的655億美元增長了26億美元，增長了4％，這反映了銀行平均現金和存款增加了14億美元，平均未償貸款增加了7億美元，AFS的平均債務證券持有量增加了6億美元。

•貸款 — 截至2024年3月31日，貸款總額為520億美元，較截至2023年12月31日的522億美元減少了2億美元。貸款總額從截至2023年3月31日的489億美元同比增長了31億美元，增長了6％。

2024年第一季度平均貸款為519億美元，比2023年第四季度增長了7億美元，增長了1％。這一增長是由我們的單户住宅和C＆I貸款組合的增長推動的。

•存款——截至2024年3月31日，存款總額為586億美元，較2023年12月31日的561億美元增長了25億美元，增長了4％，這主要反映了與農曆新年分行存款證活動成功相關的客户存款增加。截至2024年3月31日，非計息存款佔我們存款總額的25％，低於截至2023年12月31日的28％。存款總額從截至2023年3月31日的547億美元同比增加了38億美元。

2024年第一季度平均存款為574億美元，比2023年第四季度增加了20億美元，平均存款時間、貨幣市場和計息支票存款的增長被其他類別的下降所抵消。

•借款——截至2024年3月31日，借款和長期債務總額為36億美元，較截至2023年12月31日的47億美元減少了11億美元，下降了24％。下降是由45億美元的銀行定期融資計劃借款的回報，以及由於贖回東西方資本信託證券而導致的長期債務和融資租賃負債減少了1.17億美元，但聯邦住房貸款銀行預付款增加的35億美元部分抵消了這一下降。

•資本——截至2024年3月31日，股東權益為70億美元，同比增長1％。截至2024年3月31日，股東權益與資產的比率為9.91％，而截至2023年12月31日的股東權益與資產比率為9.98％。

截至2024年3月31日，每股賬面價值為50.48美元，同比增長2％，同比增長13％。截至2024年3月31日，每股有形賬面價值5為47.09美元，同比增長2％，同比增長14％。有形普通股比率5為9.31％，而截至2023年12月31日為9.37％。

東西方的所有監管資本比率都遠遠超過了資本充足機構的監管要求，也遠高於地區銀行的平均水平。截至2024年3月31日，普通股一級資本（“CET1”）資本比率提高至13.53％，基於風險的總資本比率增加了八個基點至14.84％。

經營業績

第一季度收益— 2024年第一季度淨收入為2.85億美元，攤薄後每股收益（“EPS”）為2.03美元。不包括2024年第一季度聯邦存款保險公司的1,000萬美元税前費用以及2023年第四季度聯邦存款保險公司的7,000萬美元税前費用和300萬美元的AFS債務證券虧損，調整後的淨收入6為2.92億美元，調整後的攤薄後每股收益為2.08美元，同比分別增長2％和3％。

2024 年第一季度與 2023 年第四季度比較

淨利息收入和淨利率

第一季度的淨利息收入總額為5.65億美元，較2023年第四季度的5.75億美元下降了2％。淨利率（“NIM”）為3.34％，比第四季度下降了14個基點。

•NIM下降的主要原因是計息存款成本的上漲和存款組合的持續變化，但部分被資產收益率和餘額的提高所抵消。

•平均貸款收益率為6.71％，較第四季度上升10個基點。平均計息資產收益率為6.04％，較第四季度上升了四個基點。

•平均資金成本為2.97％，比第四季度上升了23個基點。平均存款成本為2.84％，比第四季度上升24個基點。

非利息收入

第一季度的非利息收入總額為7,900萬美元，較第四季度的8000萬美元減少了100萬美元，下降了1％。第一季度客户和其他衍生品的按市值計價和信用估值調整為100萬美元，而第四季度的虧損為700萬美元。其他投資收入同比增長了100萬美元。

•7100萬美元的費用收入7較第四季度的7300萬美元下降了200萬美元，下降了3％。

•存款費、貸款費和財富管理費同比分別增加了約100萬美元。

•上述增長被客户衍生品收入減少的300萬美元所抵消，這反映了客户活動的減少。

•第一季度外匯收入減少了200萬美元，這主要反映了外匯頭寸按市值計價調整的不利變化。

非利息支出

第一季度的非利息支出總額為2.47億美元，較第四季度的2.9億美元減少了4400萬美元，下降了15％，其中包括聯邦存款保險公司的費用分別為1000萬美元和7,000萬美元。第一季度的非利息支出包括2.23億美元的調整後非利息支出8，以及與税收抵免和其他投資相關的1300萬美元攤銷費用。

•調整後的非利息支出為2.23億美元，較第四季度的2.15億美元增加了近800萬美元，增長了4％。這主要是由第一季度薪酬和員工福利的季節性增加1100萬美元所推動的，這反映了更高的工資税和薪酬的增加，但部分被其他運營支出的500萬美元減少所抵消，這主要反映了第一季度法律支出和已實現的信用卡欺詐損失的減少。

•第一季度税收抵免和其他投資的攤銷額為1300萬美元，比第四季度增長900萬美元。增長是由於出售了税收抵免投資以及某些在第四季度未投入使用的可再生能源税收抵免投資的時機。

•第一季度的效率比率為38.3％，而第四季度為44.4％，調整後的效率比率8在第一季度為34.7％，而第四季度為33.1％。

税收相關物品

2024年第一季度的所得税支出為8700萬美元，有效税率為23.4％，而2023年第四季度的所得税支出為8,800萬美元，27.0％。第一季度有效税率較低的主要原因是第四季度出售了税收抵免投資，以及某些可再生能源税收抵免投資的時機，這些投資預計將於2024年投入使用。

資產質量

截至2024年3月31日，我們的貸款組合的信貸質量保持穩定。

•截至2024年3月31日，備受批評的貸款比率同比增長了43個基點，達到投資用貸款（“HFI”）的2.30％，而截至2023年12月31日的這一比例為1.87％。截至2024年3月31日，批評貸款同比增加2.17億美元，達到12億美元。截至2024年3月31日，特別提及貸款比率同比增長28個基點，達到HFI貸款的1.05％，而截至2023年12月31日為0.77％，分類貸款比率上升了15個基點至1.25％。

•截至2024年3月31日，不良資產從截至2023年12月31日的1.14億美元增加了5,100萬美元至1.65億美元。截至2024年3月31日，不良資產比率為總資產的0.23％，而截至2023年12月31日，不良資產率為總資產的0.16％。同比變化反映了商業地產、消費者和C＆I資產類型的增長。

•2023年第一季度的淨扣除額為2300萬美元，按年計算佔平均HFI貸款的0.17％，而2023年第四季度為2,000萬美元，按年計算佔平均HFI貸款的0.15％。

•截至2024年3月31日，貸款損失備抵額增加到6.7億美元，佔HFI貸款的1.29％，而截至2023年12月31日，貸款損失備抵額為6.69億美元，佔HFI貸款的1.28％。

•2024年第一季度的信貸損失準備金為2500萬美元，而2023年第四季度為3700萬美元。

資本實力

截至2024年3月31日，東西方的資本水平保持強勁。下表顯示了截至2024年3月31日、2023年12月31日和2023年3月31日的資本指標。

(a) 公司選擇使用2020年當前預期信貸損失（CECL）過渡條款來計算其2024年3月31日、2023年12月31日和2023年3月31日的監管資本比率。該公司2024年3月31日的監管資本比率和RWA是初步的。

(b) 根據監管準則，資產負債表上的資產以及衍生品和資產負債表外項目的信用等值金額根據債務人的性質或擔保人的性質或擔保人的性質劃分為幾大風險類別之一。然後，將每個風險類別的總美元價值乘以與該類別相關的風險權重。彙總每個風險類別的加權值，以確定總的 RWA。

(c) 有形普通股權比率是一項非公認會計準則財務指標。參見表11中公認會計原則與非公認會計準則指標的對賬。

股息支付和資本行動

東西方董事會已宣佈 2024 年第二季度為公司普通股派息。每股0.55美元的普通股現金股息將於2024年5月17日支付給截至2024年5月3日的登記股東。

東西方在2024年第一季度以約8200萬美元的價格回購了120萬股普通股。8900萬美元的東西方股票回購授權仍然可用。

電話會議

東西方將於太平洋時間2024年4月23日星期二下午2點/美國東部時間下午5點舉行電話會議，與公眾討論2024年第一季度的收益。管理層討論2024年第一季度業績和運營發展時，邀請公眾和投資界傾聽。

•為參與電話會議提供了以下撥入信息：美國境內的電話—（877）506-6399；加拿大境內的電話—（855）669-9657；國際電話—（412）902-6699。

•財報電話會議附帶的演講、僅限收聽的電話會議直播以及電話會議結束一小時後重播的信息都將在公司網站www.eastwestbank.com/investors的投資者關係頁面上公佈。

關於東西方

East West 提供金融服務，幫助客户走得更遠，抓住新機遇。東西方銀行是一家上市公司（納斯達克股票代碼：“EWBC”），截至2024年3月31日，總資產為709億美元。該公司的全資子公司華美銀行是最大的獨立銀行，總部位於南加州，在美國和亞洲設有120個分支機構。該銀行在美國的市場包括加利福尼亞州、喬治亞州、伊利諾伊州、馬薩諸塞州、內華達州、紐約州、德克薩斯州和華盛頓州。有關東西方的更多信息，請訪問www.eastwestbank.com。

前瞻性陳述

此處列出的某些事項（包括本文中的任何證物）包含 “前瞻性陳述”，這些陳述旨在由1995年《私人證券訴訟改革法》規定的此類陳述的安全港所涵蓋。East West Bancorp, Inc.（此處在未合併的基礎上稱為 “東西方”，合併後稱為 “公司”、“我們”、“我們的” 或 “EWBC”）可能會在其向美國（“美國”）提交或提供給美國（“美國”）的其他文件中發表前瞻性陳述美國證券交易委員會（“SEC”）和管理層可能會向分析師、投資者、媒體成員和其他人發表前瞻性陳述。前瞻性陳述是指與歷史事實無關且基於當前假設、信念、估計、預期和預測的陳述，其中許多陳述就其性質而言，本質上是不確定的，是公司無法控制的。前瞻性陳述可能涉及各種事項，包括公司的財務狀況、經營業績、計劃、目標、未來業績、業務或行業，通常可以通過使用前瞻性詞語來識別，例如 “預期”、“假設”、“相信”、“可能”、“繼續”、“可能”、“估計”、“預期”、“預測”、“目標”、“打算”、“可能”、“可能”、“可能”、“可能”、“可能”、“可能”、“可能”、“可能”、“預測”、“目標”、“打算”、“可能”、“可能”、” “可能”、“目標”、“計劃”、“潛在”、“項目”、“仍然存在”、“應該”、“目標”、“趨勢”、“將” 或其類似表述或變體，以及否定，但這些條款不是識別此類陳述的唯一手段。您不應過分依賴前瞻性陳述，因為前瞻性陳述受到風險和不確定性的影響，包括但不限於下文所述的風險和不確定性。在考慮這些前瞻性陳述時，您應牢記這些風險和不確定性，以及公司可能做出的任何警示性陳述。

有各種重要因素可能導致未來的業績與歷史表現和任何前瞻性陳述存在重大差異。可能造成這種差異的因素包括但不限於：全球經濟的變化，包括經濟放緩、資本或金融市場中斷、供應鏈中斷、通貨膨脹水平、利率環境、住宅和商業地產價格、就業水平、增長率和總體商業狀況，除其他外，這些變化可能導致貸款需求減少、資金可用性減少或融資成本增加、資產價值下降和/或信貸補貼的確認損失；當地、區域和全球業務、經濟和政治狀況以及地緣政治事件的變化，例如政治動盪、戰爭和恐怖主義行為；其他金融機構的健全性以及與銀行倒閉和其他經濟和行業波動有關或由此產生的影響，包括可能增加的監管要求、聯邦存款保險公司的保險費和評估、我們的投資組合價值損失、存款提款或市場對銀行業或我們的負面看法所產生的其他不利後果；法律或監管環境的變化，包括美國財政部、聯邦儲備系統（“美聯儲”）理事會、聯邦存款保險公司、美國證券交易委員會、消費者金融保護局（“CFPB”）、加州金融保護與創新部金融機構司、中國人民銀行、中國國家金融監管局、香港金融管理局的監管改革舉措和政策香港證券及期貨事務監察委員會，以及新加坡金融管理局；貿易、貨幣和財政政策及法律的變化和影響，包括美國和中華人民共和國之間持續的貿易、經濟和政治爭端以及美聯儲的貨幣政策；商業和消費房地產市場的變化；消費者或商業支出、儲蓄和借貸習慣以及模式和行為的變化；所得税法律法規、聯邦支出和經濟刺激計劃變化的影響；任何未來美國聯邦政府關門以及美國聯邦政府債務限額和信用評級的不確定性；公司與金融機構和其他實體進行有效競爭的能力，包括新興技術帶來的影響；公司業務戰略的成功和時機；公司留住關鍵高管和員工的能力；關鍵可變市場利率、競爭、監管要求的變化對公司融資成本、淨利息收入和淨利率的影響公司的產品組合；公司運營、合規和擴張成本的變化；公司以戰略方式採用新舉措或新技術並將其成功整合到其業務中的能力；通信或技術中斷、公司或與公司有業務往來的第三方供應商的運營或安全系統或基礎設施故障或泄露的影響，包括網絡攻擊和其他可能導致的類似問題的影響，除其他外，機密專有或個人身份信息被披露或濫用，對公司向客户提供服務的能力產生重大影響；公司風險管理框架、披露控制和程序以及財務報告內部控制的充分性；未來的信用質量和業績，包括公司對未來信用損失和補貼水平的預期；主要信用評級機構對公司信用評級的不利變化的影響；不利判斷的影響或訴訟和其他訴訟中的和解；政治事態發展、流行病、戰爭、內亂、恐怖主義或其他敵對行動的影響，這些行動可能擾亂或增加證券波動性或以其他方式影響公司及其客户的商業和經濟狀況；加強對公司商業行為（包括與消費者的交易）的監管和政府監督和審查；負面宣傳、罰款、處罰和其他違規行為造成的負面後果所產生的聲譽風險的影響、法律行動以及公司與業務夥伴、交易對手、服務提供商和其他第三方的互動；監管調查、監管協議、監管批評和執法行動的影響；財務會計準則委員會（“FASB”）或其他監管機構可能要求的會計準則變更及其對公司關鍵會計政策和假設的影響；公司的資本要求及其在內部產生資本或以優惠條件籌集資金的能力；公司從子公司獲得股息的能力發生變化對公司流動性的影響；任何戰略收購或資產剝離以及新產品和服務的推出；股票和債務證券市場的變化；公司股價的波動；外幣匯率的波動；越來越關注社會、環境和可持續發展問題的影響，這可能會影響公司及其客户的運營和更廣泛的經濟；以及氣候的影響變化、自然或人為災害或災難，例如野火、乾旱、颶風、洪水和地震或其他可能直接或間接對公司及其客户的財務業績造成負面影響的事件。

有關可能導致此類差異的一些因素的更詳細討論，請參閲公司於2024年2月29日向美國證券交易委員會提交的截至2023年12月31日的10-K表年度報告（“公司2023年10-K表格”），標題為1A。風險因素。您應將前瞻性陳述視為僅在前瞻性陳述發表之日説話，並且僅基於公司當時實際知道的信息。除非法律要求，否則公司不承擔更新或修改任何前瞻性陳述以反映此類陳述發佈之日後發生的事件或情況的任何義務，也明確表示不承擔任何義務。

NM-沒有意義。

(1) 有形賬面價值和TCE比率是非公認會計準則財務指標。參見表11中公認會計原則與非公認會計準則指標的對賬。

東西方銀行股份有限公司和子公司
貸款和存款總額詳情
（以千美元計）
（未經審計）
表 2
																											2024 年 3 月 31 日 % 變化
									2024年3月31日						2023年12月31日						2023年3月31日						Qtr-o-Qtr						年復一年
貸款：
商業：
			商業和工業（“C&I”）						$	16,350,191					$	16,581,079					$	15,641,840					(1.4)%						4.5%
			商業地產（“CRE”）：
			CRE						14,609,655						14,777,081						14,019,136						(1.1)						4.2
			多户住宅						5,010,245						5,023,163						4,682,280						(0.3)						7.0
			建築和土地						673,939						663,868						731,394						1.5						(7.9)
			CRE 總數						20,293,839						20,464,112						19,432,810						(0.8)						4.4
消費者：
			住宅抵押貸款：
			單户住宅						13,563,738						13,383,060						11,786,998						1.4						15.1
			房屋淨值信貸額度（“HELOC”）						1,731,233						1,722,204						1,988,881						0.5						(13.0)
			住宅抵押貸款總額						15,294,971						15,105,264						13,775,879						1.3						11.0
			其他消費者						53,503						60,327						67,519						(11.3)						(20.8)
HFI 貸款總額 (1)									51,992,504						52,210,782						48,918,048						(0.4)						6.3
貸款 HFS									13,280						116						6,861						NM						93.6
			貸款總額 (1)						52,005,784						52,210,898						48,924,909						(0.4)						6.3
貸款損失備抵金									(670,280)						(668,743)						(619,893)						0.2						8.1
			淨貸款 (1)						$	51,335,504					$	51,542,155					$	48,305,016					(0.4)%						6.3%
存款：
			無息需求						$	14,798,927					$	15,539,872					$	18,327,320					(4.8)%						(19.3)%
			計息檢查						7,570,427						7,558,908						8,742,580						0.2						(13.4)
			貨幣市場						13,585,597						13,108,727						9,293,114						3.6						46.2
			儲蓄						1,834,393						1,841,467						2,280,562						(0.4)						(19.6)
			定期存款						20,771,280						18,043,464						16,093,826						15.1						29.1
			存款總額						$	58,560,624					$	56,092,438					$	54,737,402					4.4%						7.0%
按類型劃分的存款：
			商業和商業銀行業務						$	32,690,771					$	32,109,643					$	30,041,135					1.8%						8.8%
			消費者和私人銀行						20,543,473						18,861,092						18,021,116						8.9						14.0
			大中華區 (2)						3,282,218						3,172,222						3,008,457						3.5						9.1
			批發						2,044,162						1,949,481						3,666,694						4.9						(44.3)
			存款總額						$	58,560,624					$	56,092,438					$	54,737,402					4.4%						7.0%

NM-沒有意義。

(1) 分別包括截至2024年3月31日、2023年12月31日和2023年3月31日的6,300萬美元、7,100萬美元和7500萬美元的淨遞延貸款費用和未攤銷的淨保費。

(2) 包括在銀行香港分行和外國子公司華美銀行（中國）有限公司登記的存款。

NM-沒有意義。

(1) 包括截至2023年3月31日的三個月的400萬美元回購協議的清償成本。

(1) 包括貸款 HFS。

(1) 按年計算。

(2) 包括貸款 HFS。

(1) 按年計算。

(2) 包括貸款 HFS。

（1）按年計算，效率比率和調整後的效率比率除外。

(2) 調整後的平均資產回報率和調整後的平均普通股回報率是非公認會計準則財務指標。參見表12中公認會計原則與非公認會計準則指標的對賬。

(3) 平均TCE回報率和調整後的平均TCE回報率是非公認會計準則財務指標。參見表11中公認會計原則與非公認會計準則指標的對賬。

(4) 調整後的非利息支出/平均資產和調整後的效率比率是非公認會計準則財務指標。參見表 10 中的 GAAP 與非 GAAP 指標的對賬。