附錄 99.1

17 教育與科技集團公司宣佈第三次

2021 年季度未經審計的財務業績

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中國北京，2022年1月17日（環球新聞專線）中國教育科技公司17教育科技集團有限公司（納斯達克股票代碼： YQ）（17edTech或公司）今天公佈了截至2021年9月30日的第三季度未經審計的財務業績。

中共中央辦公廳和國務院辦公廳於2021年7月發佈了《關於進一步減輕義務教育階段學生家庭作業和課後輔導負擔的意見》（《意見》），又稱雙減政策（“雙減政策”），主管部門頒佈了 相關實施細則、規章和措施（統稱《新條例》）。公司於2021年7月26日和2021年8月25日提供了新法規和監管發展的最新情況。

根據新規定，截至2021年底，公司停止向中國大陸從幼兒園到 高中（K-12 Academic AST Services）的學生提供與學術科目相關的輔導服務，這佔公司2020財年淨收入的94.1％。 《意見》和適用規則的發佈和執行也導致MAU的大幅減少[1]公司為學生提供的校內 申請。公司在新的監管和商業環境下迅速制定了新的業務戰略，並採取措施調整我們的組織和員工，以降低我們的運營成本。該公司還 將其重點和資源從最初的運營轉移到了兩個新方向。

17edTech創始人、董事長兼首席執行官劉安迪先生評論説：“我們迅速制定了新的業務戰略，以應對新的監管環境。利用我們在過去十年中為中國教育當局、學校、教師和 學生提供服務所積累的廣泛知識和專業知識，我們調整了業務和組織，將重點放在兩個關鍵業務領域。我們推出了新的教學和學習 SaaS 產品，作為對之前的 校內產品和服務的升級。新產品旨在促進中國學校的數字化轉型和升級，重點是提高家庭作業和課堂教學等核心 教學和學習場景的效率和有效性。我們已經成功地與中國多個地區的多個地區 教育機構進行了深入合作，包括上海市閔行區和北京西城區，這兩個地區是教育部辦公廳為實施 意見而選定的10個案例研究之一。已經使用我們的教學和學習SaaS產品在50多個城市實施了不同規模的項目。

[1]

特定時期的平均月活躍用户數的計算方法是（i）該時段內每個月 的月活躍用户（MAU）總和除以（ii）該時期內的月數。每月的MAU是該月至少登錄一次校內應用程序的用户數量。計算 MAU 時，每個賬户都被視為不同的用户。

1

我們已經開始向中國家庭提供個性化的自主學習產品，作為家長的替代品， 取代我們過去提供的原始課後輔導服務，後者不是輔導服務。該產品利用我們的技術和數據洞察力，提供個性化和有針對性的學習和練習 內容，旨在提高學生的學習效率。劉先生繼續説，自從我們大約一個月前推出該產品以來，我們很高興看到該產品的付費訂閲量超過30萬個。

17edTech董事兼首席財務官Michael Du先生評論説：“我們很高興與大家分享，我們已經為未來的增長制定了明確的新業務 戰略，並迅速調整了組織以適應這些戰略。我們的運營和員工隊伍以及相關的 一次性開支的絕大多數調整都是在2021年9月底之前進行的。我們的運營目標是在短期內迅速實現盈利。截至2021年9月30日，我們的現金及現金等價物 為人民幣14.224億元（2.207億美元）。我們相信我們有足夠的資金來支持我們的業務轉型和發展我們的新業務。

2021 年第三季度亮點[2]

•

淨收入為人民幣4.968億元（合7710萬美元），較2020年第三季度的人民幣3.071億元同比增長61.8％。

•

在線K-12輔導服務的淨收入為人民幣4.777億元（合7,410萬美元），較2020年第三季度的人民幣2.878億元同比增長66.0％。

•

在線K-12輔導服務的總賬單[3]（非公認會計準則）為人民幣3.016億元 （4,680萬美元），較2020年第三季度的人民幣4.612億元同比下降34.6％。

•

付費課程註冊[4]約為22.6萬人，較2020年第三季度的約39.3萬人同比下降42.5％。

[2]

有關非公認會計準則數字的對賬，請參閲本新聞稿末尾標題為 “非公認會計準則指標與最具可比性的GAAP指標對賬” 的表 。

[3]

特定時期內在線K-12輔導服務的總賬單是指該期間公司每次註冊在線K-12輔導課程所獲得的現金總額，包括適用的增值税（VAT）和 附加費，減去該期間的退款總額。

[4]

特定時期內的付費課程註冊量是指公司學生註冊並支付的付費課程的累計數量 ，包括同一學生註冊並支付的多門付費課程。

2

•

毛利率為49.4％，而2020年第三季度為53.8％。

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淨虧損為人民幣4.899億元（合7,600萬美元），低於2020年第三季度的人民幣5.809億元淨虧損。

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調整後的淨虧損[5]（非公認會計準則）不包括人民幣3330萬元（合520萬美元）的基於股份的薪酬支出，為人民幣4.566億元（合7,090萬美元），而2020年第三季度調整後的淨虧損（非公認會計準則）為人民幣5.208億元。調整後的淨虧損 （非公認會計準則）佔淨收入的百分比為負91.9％，而2020年第三季度為負169.6％。

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學生的校內申請的平均活躍用户數為1170萬，較2020年第三季度的1,670萬份同比下降29.9％。MAU的同比下降主要歸因於新法規的發佈和執行。

2021 年前九個月亮點

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淨收入為人民幣16.420億元（合2.548億美元），較2020年前九個月的人民幣8.076億元同比增長103.3％。

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在線K-12輔導服務的淨收入為人民幣16.027億元（合2.487億美元），較2020年前九個月的人民幣7.511億元同比增長113.4％。

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在線K-12輔導服務（非公認會計準則）的總賬單為人民幣16.746億元（2.599億美元），較2020年前九個月的人民幣10.754億元同比增長55.7％。

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付費課程的註冊人數約為195.2萬人，較2020年前九個月的約11.69萬人同比增長了67.0％。

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毛利率為58.2％，而2020年前九個月為60.1％。

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淨虧損為人民幣14.164億元（2.198億美元），而2020年前九個月的淨虧損為人民幣9.748億元 。

•

調整後的淨虧損（非公認會計準則）（不包括基於股份的 薪酬支出人民幣1.527億元（合2370萬美元），為人民幣12.637億元（1.961億美元），而2020年前九個月的調整後淨虧損（非公認會計準則）為人民幣8.493億元。調整後的淨虧損（非公認會計準則）佔淨收入的百分比為負77.0％，而2020年前九個月為負105.2％。

•

學生的校內申請的平均活躍用户數為1,570萬個，較2020年前九個月的1,950萬份同比下降了19.5％。

[5]

調整後的淨虧損是指淨虧損，不包括基於股份的薪酬支出。

3

2021年第三季度未經審計的財務業績

淨收入

下表按金額和百分比列出了 所示期間的總收入明細（以千計，百分比除外）：

在截至9月30日的三個月中
2020 2021 Y/Y
人民幣 % 人民幣 美元 %

淨收入：

在線 K-12 輔導服務

 287,833 93.7 % 477,666 74,133 96.1 % 66.0 %

其他教育服務

 19,300 6.3 % 19,168 2,974 3.9 % -0.7 %

總計

 307,133 100.0 % 496,834 77,107 100.0 % 61.8 %

2021年第三季度的淨收入為人民幣4.968億元（合7710萬美元），較2020年第三季度的人民幣3.071億元同比增長61.8％。增長主要是由在線K-12輔導服務的淨收入增加所推動的。

2021年第三季度在線K-12輔導服務的淨收入為人民幣4.777億元（合7,410萬美元），較2020年第三季度的人民幣2.878億元同比增長66.0％，佔2021年第三季度總淨收入的96.1％。在線K-12輔導服務的淨收入同比增長主要是由2021年第二季度付費課程註冊人數的增加以及相應收入在2021年第三季度確認的。由於雙重減免政策的執行，2021年第三季度的付費課程 註冊人數約為22.6萬人，較2020年第三季度的約39.3萬人同比下降了42.5％。

2021年第三季度其他教育服務的淨收入為人民幣1,920萬元（合300萬美元），較2020年第三季度的人民幣1,930萬元同比下降0.7％。

收入成本

2021年第三季度的收入成本為人民幣2.514億元（合3,900萬美元），其中包括因新規定影響而裁減教師和 導師的遣散費，較2020年第三季度的人民幣1.419億元同比增長77.2％。增長主要是由於公司向更多學生提供服務，教師和導師的薪酬成本增加 ，這在很大程度上與公司同期在線K-12輔導服務淨收入的增長一致。

4

毛利和毛利率

2021年第三季度的毛利為人民幣2.454億元（合3,810萬美元），較2020年第三季度的人民幣1.652億元同比增長48.5％。增長主要是由淨收入的增長推動的。

2021年第三季度 的毛利率為49.4％，而2020年第三季度的毛利率為53.8％。減少的原因是受新法規的影響，2021年第三季度確認了裁員所需的遣散費。

總運營費用

下表按所示期間的淨收入金額和百分比列出了運營費用明細（以千計，百分比除外）：

在截至9月30日的三個月中
2020 2021 Y/Y
人民幣 % 人民幣 美元 %

銷售和營銷費用

 495,567 161.4 % 388,561 60,304 78.2 % -21.6 %

研究和開發費用

 153,545 50.0 % 201,177 31,222 40.5 % 31.0 %

一般和管理費用

 88,983 29.0 % 123,122 19,108 24.8 % 38.4 %

財產和設備減值， 使用權資產和租金存款

 — — 30,826 4,784 6.2 % —

運營費用總額

 738,095 240.3 % 743,686 115,418 149.7 % 0.8 %

2021年第三季度的總運營支出為人民幣7.437億元（合1.154億美元），其中包括基於股份的 人民幣3330萬元（合520萬美元）的薪酬支出，較2020年第三季度的人民幣7.381億元同比增長0.8％。

2021年第三季度的銷售和營銷費用為人民幣3.886億元（合6,030萬美元），其中包括 人民幣710萬元（合110萬美元）的基於股份的薪酬支出，較2020年第三季度的人民幣4.956億元同比下降21.6％。下降的主要原因是品牌廣告和促銷課程的減少[6]支出，部分被銷售和 營銷人員的工資和福利的增加所抵消，這主要是由新法規影響導致2021年第三季度銷售和營銷人員裁員的遣散費造成的。

2021年第三季度的研發費用為人民幣2.02億元（合3,120萬美元），其中包括 人民幣1,200萬元（合190萬美元）的基於股份的薪酬支出，較2020年第三季度的人民幣1.535億元同比增長31.0％。增長的主要原因是研究和開發 人員的工資和福利增加，這主要是由於新法規的影響，2021年第三季度研發人員裁員所產生的遣散費。

2021年第三季度的一般和管理費用為人民幣1.231億元（合1,910萬美元），其中包括基於股份的薪酬支出為人民幣1,420萬元（合220萬美元），較2020年第三季度的人民幣8,900萬元同比增長38.4％。增長的主要原因是一般和行政 人員的工資和福利增加，這主要是由於新法規的影響，2021年第三季度裁減一般和行政人員的遣散費。

[6]

促銷課程是指免費的在線 K-12 大型課後 輔導課程。

5

財產和設備減值， 使用權2021年第三季度的資產和租金存款為人民幣3,080萬元（合480萬美元），而2020年第三季度的資產和租金存款為零。 由於在線教育行業監管環境的變化，加上公司的財務業績，公司在2021年第三季度對其長期資產和確認減值損失進行了減值評估。

運營損失

2021年第三季度的運營虧損為人民幣4.983億元（合7,730萬美元），而2020年第三季度為人民幣5.729億元。2021年第三季度運營虧損佔淨收入的百分比為負100.3％，而2020年第三季度為負186.5％。改善歸因於整體運營效率的提高。

淨虧損

2021年第三季度的淨虧損為人民幣4.899億元（合7,600萬美元），低於2020年第三季度的人民幣5.809億元淨虧損。

調整後 淨虧損（非公認會計準則）

2021年第三季度 季度的調整後淨虧損（非公認會計準則）為人民幣4.566億元（合7,090萬美元），而2020年第三季度為人民幣5.208億元。2021年第三季度， 調整後的淨虧損（非公認會計準則）佔淨收入的百分比為負91.9％，而2020年第三季度為負169.6％。

請參閲附表，瞭解美國公認會計原則下 調整後淨虧損（非公認會計準則）與淨虧損的對賬情況。

分享精彩分享

截至2021年9月30日，公司已發行和流通496,622,523股普通股。

現金和現金等價物

截至2021年9月30日，現金和現金 等價物為人民幣14.224億元（2.207億美元），而截至2020年12月31日為人民幣28.35億元。

遞延收入（流動和非流動）

截至2021年9月30日，遞延收入為人民幣5.425億元（合8,420萬美元），較截至2020年12月31日的人民幣5.983億元下降了9.3％。下降的主要原因是執行雙減政策導致2021年第三季度付費課程入學人數減少。

6

最近的事態發展

根據新規定，到2021年底，該公司停止向去年中國大陸從幼兒園到 高中（K-12 Academic AST Services）的學生提供與學術科目相關的輔導服務。公司預計，此次停止將對 公司截至2021年12月31日的財年及後續時期的收入產生重大的不利影響。在截至2019年12月31日和2020年12月31日的財政年度中，K-12學術AST服務的收入佔公司每個財年總收入的絕大多數。

公司任命吳明輝先生為公司董事會（“董事會”）的新任獨立 董事，自 2021 年 12 月 2 日起生效。變更後，董事會由七名董事組成，其中三名是獨立董事。在任命 吳先生的同時，董事會進一步更新了董事會委員會的組成，以促進良好的公司治理。

公司更改了 其美國存托股份（ADS）與A類普通股的比率（ADS比率），面值為每股0.0001美元，從之前的兩股美國存托股對五股A類普通股的ADS比率改為新的ADS 比率，即一股ADS對十股A類普通股的比率。ADS 比率的變更於 2021 年 11 月 17 日生效。本公告中所有ADS的收益數據均反映了上述ADS與股票比率的變化。

2021 年 11 月 2 日，公司宣佈，其董事會已批准一項股票回購計劃，授權公司 在未來 12 個月內回購價值不超過 1000 萬美元的普通股（包括美國存托股的形式）。

商業展望

由於 與最近的監管、運營環境和新業務重點發展相關的不確定性，公司不會發布2021年第四季度的指導方針。

電話會議信息

公司將於美國東部時間2022年1月17日星期一下午8點（北京時間2022年1月18日星期二上午9點）舉行 電話會議，討論2021年第三季度的財務業績。

請注意，所有參與者都需要在通話前在線預註冊才能獲得撥入的詳細信息。

請注意，參與者需要導航到 http://apac.directeventreg.com/registration/event/9799362 預先註冊參加電話會議。預註冊完成後，參與者將收到撥入號碼、活動密碼和唯一的註冊者ID。

7

要加入會議，請撥打您收到的號碼，輸入活動密碼，然後輸入您唯一的 註冊者 ID，您將立即加入會議。

電話會議結束兩小時後，將提供電話重播，直至2022年1月25日。撥入詳細信息是：

國際： +61 2 8199 0299
美國免費電話： 18554525696
密碼： 9799362

此外，本次電話會議的網絡直播和存檔直播將在 https://ir.17zuoye.com/ 上播出。

非公認會計準則財務指標

17edTech的管理層使用非公認會計準則財務指標來了解17edTech的比較 運營業績和未來前景。在線K-12輔導服務的總賬單和調整後的淨虧損被用作評估 經營業績的非公認會計準則衡量標準。

公司將特定 期間在線K-12輔導服務的總賬單定義為在此期間每次註冊我們的在線K-12輔導課程所獲得的現金總額，包括適用的增值税和附加費，減去該期間的退款總額。 公司通常在出售其課程時向學生收取全部課程費用，並按比例確認收入，因為課程的授課期通常持續四個月或更短。每節直播輔導課結束後，公司還為 學生提供內容播放服務。在內容播放服務中，學生可以在三年內無限制地訪問以前的現場輔導課程錄製的音視頻內容。與播放有關的 收入在播放期間按比例進行確認。該公司認為，總賬單是監控我們在線課程銷售及其課後輔導 服務的總體業務業績的寶貴衡量標準。

調整後的淨虧損是指淨虧損，不包括基於股份的薪酬支出，此類調整對所得税沒有影響。

17edTech的管理層在財務和運營決策中將在線K-12輔導服務的總賬單和調整後的淨虧損用作非公認會計準則財務指標，因為管理層認為這反映了17edTech的持續業務和運營業績，允許 有意義的方式 逐期比較。17edTech的管理層認為，非公認會計準則指標可以為 投資者和其他人提供有用的信息，幫助他們以與管理層相同的方式理解和評估17edTech的經營業績。具體而言，17edTech認為，非公認會計準則指標 通過排除公司認為不代表其核心經營業績的某些費用，為管理層和投資者提供了有用的信息。

8

非公認會計準則財務指標存在侷限性。它們不包括影響17edTech運營收入的所有收入和支出項目。具體而言，這些非公認會計準則財務指標不是根據公認會計原則編制的，可能無法與其他公司使用的非公認會計準則財務指標相提並論，對於不包括公認會計準則下某些項目的非公認會計準則財務指標，不反映 此類項目可能給17edTech帶來的任何好處。管理層還考慮了根據公認會計原則確定的17edTech的財務業績，從而彌補了這些限制。 不意味着 將這些額外信息的呈現方式視為優於根據美國公認會計原則編制的業績，也不能單獨列出或取代根據美國公認會計原則編制的結果。

匯率信息

集團的業務主要在中國開展，所有收入均以人民幣（RMB）計價。但是，為方便讀者，向股東提交的定期 報告將包括使用截至資產負債表日的匯率折算成美元（美元或美元）的本期金額。 截至2021年9月30日的三個月和九個月中， 合併資產負債表和相關的合併運營報表、綜合虧損、股東赤字變動和現金流從人民幣兑美元的現金流的折算完全是為了方便讀者，按1.00美元=人民幣6.4434的匯率計算，代表美聯儲發佈的H.10統計報告中規定的午間買入率 2021 年 9 月 30 日登機。未作出 陳述表明人民幣金額可能已經或可能在 2021 年 9 月 30 日按該匯率或任何其他匯率兑換、變現或結算為美元。

關於 17 教育與科技集團公司

17 教育科技集團有限公司是中國的一家教育技術公司。該公司提供智能校內課堂解決方案，為教師、學生和家長提供數據驅動的教學、學習和評估 產品。該公司利用其在過去十年中從校內業務中獲得的廣泛知識和專業知識，提供教學和學習SaaS產品，以 促進中國學校的數字化轉型和升級，重點是提高核心教學和學習場景（例如家庭作業和 課堂教學）的效率和有效性。該公司還為中國家庭提供個性化的自主學習產品，這不是輔導服務。該產品利用公司的技術和數據 見解來提供個性化和有針對性的學習和練習內容，旨在提高學生的學習效率。

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安全港聲明

本公告包含前瞻性陳述。這些聲明是根據1995年美國私人 證券訴訟改革法案的安全港條款作出的。這些前瞻性陳述可以通過意願、預期、預期、未來、意向、計劃、 信念、估計和類似陳述等術語來識別。非歷史事實的陳述，包括有關17edTech信念和期望的陳述，均為前瞻性陳述。17edTech還可能在其向美國證券交易委員會提交的定期報告、向股東提交的年度報告、新聞稿和其他書面材料以及其高管、董事或員工向第三方的口頭陳述中作書面或口頭陳述。前瞻性 陳述涉及固有的風險和不確定性。許多因素可能導致實際業績與任何前瞻性陳述中包含的結果存在重大差異，包括但不限於以下因素：17edTech的增長 戰略；其未來的業務發展、財務狀況和經營業績；其繼續吸引和留住用户、將非付費用户轉化為付費用户以及增加付費用户的 支出的能力、趨勢、規模以及與中國相關的政府政策法規在線教育市場；其對以下方面的期望對其產品和服務的需求和市場接受度；其 對其與商業夥伴關係的期望；總體經濟和商業狀況；以及與上述任何內容相關的假設。有關這些風險和其他風險的更多信息包含在 17edTech向美國證券交易委員會提交的文件中。本新聞稿中提供的所有信息均截至本新聞稿發佈之日，除非適用的 法律要求，否則17edTech不承擔任何更新任何前瞻性陳述的義務。

投資者和媒體垂詢，請聯繫：

17 教育與科技集團公司

黃雷蒙德先生

電子郵件：ir@17zuoye.com

克里斯滕森

在中國

袁艾瑞先生

電話： +86-138-0111-0739

電子郵件：Eyuan@christensenir.com

在美國

琳達·伯格坎普女士

電話： +1-480-614-3004

電子郵件：lbergkamp@christensenir.com

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17 教育與科技集團有限公司

未經審計的簡明合併資產負債表

（以千元人民幣和美元計，股票和每個 ADS 數據除外，或另行註明）

截至12月31日， 截至9月30日，
2020 2021 2021
人民幣 人民幣 美元

資產

流動資產

現金和現金等價物

 2,834,962 1,422,365 220,748

限制性現金

 170 340 53

預付費用和其他流動資產

 211,448 153,966 23,895

流動資產總額

 3,046,580 1,576,671 244,696

非流動資產

財產和設備，淨額

 105,223 117,057 18,167

使用權 資產

 200,157 223,725 34,722

其他非流動資產

 37,782 12,466 1,935

總資產

 3,389,742 1,929,919 299,520

負債

流動負債

應計費用和其他流動負債（包括截至2020年12月31日和2021年9月30日分別為人民幣213,481元和人民幣90,301元的合併VIE的應計費用和其他當前 負債）

 539,787 387,385 60,121

本期遞延收入（包括遞延收入，截至2020年12月31日和2021年9月30日，不具有 追索權的合併VIE的當期收入為人民幣571,827元和人民幣538,192元）

 596,307 539,836 83,781

截至2020年12月31日和2021年9月30日，流動運營租賃負債（包括經營租賃負債，未向集團追索權的 合併VIE的流動資金分別為人民幣46,835元和人民幣65,720元）

 69,409 88,162 13,683

流動負債總額

 1,205,503 1,015,383 157,585

11

截至12月31日， 截至9月30日，
2020 2021 2021
人民幣 人民幣 美元

非流動負債

非流動遞延收入（包括遞延收入， 截至2020年12月31日和2021年9月30日集團無追索權的合併VIE的非流動收入，分別為人民幣1,982元和人民幣2,700元）

 1,982 2,700 419

非流動經營租賃負債（包括 經營租賃負債，截至2020年12月31日和2021年9月30日分別為人民幣56,427元和80,871元人民幣的合併VIE的非流動負債）

 118,107 123,448 19,159

負債總額

 1,325,592 1,141,531 177,163

股東權益

A 類普通股

 275 282 44

B 類普通股

 38 38 6

額外的實收資本

 10,653,403 10,808,630 1,677,473

累計其他綜合收益

 49,614 34,977 5,429

累計赤字

 (8,639,180 ) (10,055,539 ) (1,560,595 )

股東權益總額

 2,064,150 788,388 122,357

負債和股東權益總額

 3,389,742 1,929,919 299,520

12

17 教育與科技集團有限公司

未經審計的簡明合併運營報表

（以千元人民幣和美元計，股票和每個 ADS 數據除外，或另行註明）

在截至9月30日的三個月中
2020 2021 2021
人民幣 人民幣 美元

淨收入

 307,133 496,834 77,107

收入成本（注1）

 (141,916 ) (251,426 ) (39,021 )

毛利

 165,217 245,408 38,086

運營開支（注1）

銷售和營銷費用

 (495,567 ) (388,561 ) (60,304 )

研究和開發費用

 (153,545 ) (201,177 ) (31,222 )

一般和管理費用

 (88,983 ) (123,122 ) (19,108 )

財產和設備減值， 使用權資產和租金存款

 — (30,826 ) (4,784 )

運營費用總額

 (738,095 ) (743,686 ) (115,418 )

運營損失

 (572,878 ) (498,278 ) (77,332 )

利息收入

 848 6,186 960

利息支出

 (115 ) — —

外幣兑換（虧損）收益

 (6,653 ) 835 130

其他（虧損）收入，淨額

 (2,102 ) 1,327 206

所得税準備金前的虧損

 (580,900 ) (489,930 ) (76,036 )

所得税支出

 — — —

淨虧損

 (580,900 ) (489,930 ) (76,036 )

17% 的普通股股東可獲得的淨虧損

 (580,900 ) (489,930 ) (76,036 )

教育與科技集團有限公司

每股普通股淨虧損

基本款和稀釋版

 (8.03 ) (0.99 ) (0.15 )

每份廣告的淨虧損（注2）

基本款和稀釋版

 (80.30 ) (9.90 ) (1.50 )

計算每股普通股淨虧損時使用的加權平均股數

基本款和稀釋版

 72,305,911 495,779,263 495,779,263

注1：基於股份的薪酬支出已包含在成本和運營費用中，如下所示：

在截至9月30日的三個月中
2020 2021 2021
人民幣 人民幣 美元

基於股份的薪酬支出：

銷售和營銷費用

 4,520 7,111 1,104

研究和開發費用

 11,572 12,002 1,863

一般和管理費用

 44,049 14,170 2,199

總計

 60,141 33,283 5,166

注2：一隻ADS代表十股A類普通股。ADS的數字使ADS與股票比率的變化生效， 如上述 “最新動態” 部分所述。

13

17 教育與科技集團有限公司

非公認會計準則指標與最具可比性的GAAP指標的對賬

（以千元人民幣和美元計，股票、每股和每股ADS數據除外）

在截至9月30日的三個月中
2020 2021 2021
人民幣 人民幣 美元

在線 K-12 輔導 服務的淨收入

 287,833 477,666 74,133

添加：增值税和附加費

 17,270 13,429 2,084

添加：期末遞延收入

 488,078 520,758 80,820

添加：終止退款責任

 16,050 14,158 2,197

減去：期初遞延收入

 331,661 685,599 106,403

減去：起始退款責任

 16,366 38,860 6,031

在線K-12輔導服務的總賬單（非公認會計準則）

 461,204 301,552 46,800

在截至9月30日的三個月中
2020 2021 2021
人民幣 人民幣 美元

淨虧損

 (580,900 ) (489,930 ) (76,036 )

基於股份的薪酬支出

 60,141 33,283 5,166

調整後的淨虧損

 (520,759 ) (456,647 ) (70,870 )

14

17 教育與科技集團有限公司

未經審計的簡明合併運營報表

（以千元人民幣和美元計，股票和每個 ADS 數據除外，或另行註明）

在截至9月30日的九個月中，
2020 2021 2021
人民幣 人民幣 美元

淨收入

 807,584 1,641,972 254,830

收入成本（注1）

 (322,103 ) (687,054 ) (106,629 )

毛利

 485,481 954,918 148,201

運營開支（注1）

銷售和營銷費用

 (850,868 ) (1,308,819 ) (203,126 )

研究和開發費用

 (422,631 ) (640,639 ) (99,426 )

一般和管理費用

 (182,943 ) (362,340 ) (56,234 )

財產和設備減值， 使用權資產和租金存款

 — (87,708 ) (13,612 )

運營費用總額

 (1,456,442 ) (2,399,506 ) (372,398 )

運營損失

 (970,961 ) (1,444,588 ) (224,197 )

利息收入

 5,547 21,275 3,302

利息支出

 (2,841 ) — —

外幣兑換（虧損）收益

 (6,321 ) 2,696 418

其他（虧損）收入，淨額

 (273 ) 4,259 661

所得税準備金前的虧損

 (974,849 ) (1,416,358 ) (219,816 )

所得税支出

 — — —

淨虧損

 (974,849 ) (1,416,358 ) (219,816 )

可轉換可贖回優先股的增加

 (3,755,679 ) — —

17% 的普通股股東可獲得的淨虧損

 (4,730,528 ) (1,416,358 ) (219,816 )

教育與科技集團有限公司

每股普通股淨虧損

基本款和稀釋版

 (75.09 ) (2.91 ) (0.45 )

每份廣告的淨虧損（注2）

基本款和稀釋版

 (750.90 ) (29.10 ) (4.50 )

計算每股普通股淨虧損時使用的加權平均股數

基本款和稀釋版

 62,998,544 486,710,309 486,710,309

注1：基於股份的薪酬支出已包含在成本和運營費用中，如下所示：

在截至9月30日的九個月中，
2020 2021 2021
人民幣 人民幣 美元

基於股份的薪酬支出：

銷售和營銷費用

 11,691 18,705 2,903

研究和開發費用

 38,109 35,251 5,471

一般和管理費用

 75,780 98,694 15,317

總計

 125,580 152,650 23,691

注2：一隻ADS代表十股A類普通股。ADS的數字使ADS與股票比率的變化生效， 如上述 “最新動態” 部分所述。

15

17 教育與科技集團有限公司

非公認會計準則指標與最具可比性的GAAP指標的對賬

（以千元人民幣和美元計，股票、每股和每股ADS數據除外）

在截至9月30日的九個月中，
2020 2021 2021
人民幣 人民幣 美元

在線 K-12 輔導 服務的淨收入

 751,057 1,602,705 248,736

添加：增值税和附加費

 45,063 124,716 19,356

添加：期末遞延收入

 488,078 520,758 80,820

添加：終止退款責任

 16,050 14,158 2,197

減去：期初遞延收入

 218,919 564,911 87,673

減去：起始退款責任

 5,907 22,869 3,549

在線K-12輔導服務的總賬單（非公認會計準則）

 1,075,422 1,674,557 259,887

在截至9月30日的九個月中，
2020 2021 2021
人民幣 人民幣 美元

淨虧損

 (974,849 ) (1,416,358 ) (219,816 )

基於股份的薪酬支出

 125,580 152,650 23,691

調整後的淨虧損

 (849,269 ) (1,263,708 ) (196,125 )

16