美國

證券交易委員會

華盛頓特區 20549

表格8-K

當前報告

根據第 13或15(D)節

《1934年證券交易法》

報告日期 （最早報告事件的日期）：2024年3月29日

Liberty 媒體公司

(註冊人的確切姓名 如其章程所規定)

自由大道12300號。

恩格爾伍德， 科羅拉多州 80112

(主要執行機構地址和郵政編碼 )

註冊人電話號碼，包括區號：(720)875-5400

如果表格8-K 備案的目的是同時滿足註冊人根據下列任何規定的備案義務(參見一般説明A.2)，請勾選下面相應的方框。如下所示)：

—根據《證券法》第425條（17 CFR 230.425）規定的書面通信

？根據《交易法》規則14a-12徵求材料(17 CFR 240.14a-12)

？《交易法》(17 CFR 240.14d-2(B))第14d-2(B)條規定的開市前通信

？根據《交易法》第13E-4(C)條(17 CFR 240.13e-4(C))進行開市前通信

根據該法第12(B)條登記的證券：

用複選標記表示註冊人 是否為1933年《證券法》第405條(本章230.405節)或1934年《證券交易法》第12b-2條(本章第240.12b-2節)所界定的新興成長型公司。新興成長型公司

如果是新興成長型公司，用勾號表示註冊人是否已選擇不使用延長的過渡期來遵守根據《交易法》第13(A)節提供的任何新的或修訂的財務會計準則。

項目1.01。簽訂實質性的最終協議。

2024年3月29日，特拉華州的公司Liberty Media Corporation(“Liberty Media”)同意在滿足某些條件的情況下，收購在西班牙註冊成立的私人有限公司Dorna Sports，S.L.約86%的股權。多娜“)， 在一項總股本價值約為35.02億歐元的交易(”交易“)中。為了使交易生效，Liberty Media簽訂了股份購買協議(“採購協議)，與Libertad Especa合作，在西班牙註冊成立的私人有限公司S.L.U，以及自由媒體(買方)的全資子公司Global Racing Lx2 S.à.r.l.，一家在盧森堡註冊的公司(“機構賣家“)、Global racing LX1 S.à.r.l.、 一家在盧森堡註冊成立的公司(”LX1賣方“)，以及某些目前的多納管理層股權持有人(”管理 銷售商與機構賣方和LX1賣方一起，稱為“賣方”)。

在簽訂購買協議的同時，如購買協議進一步預期，買方、多納和某些管理賣方(“最初的管理持有人”)簽訂了股東協議(“股東協議)， 並且在交易結束前(“結束”和結束髮生的日期，截止日期 “)，保留Dorna股份的所有其他管理賣方(該等持有人連同初始管理持有人， ”展期管理持有人“)亦將成為該等股東協議的訂約方，根據該協議，在交易完成後，雙方將同意Dorna及其附屬公司的管治、行政及管理 ，以及展期管理持有人的流動資金權利及有關轉讓留存股份(定義見下文)的責任。

與交易相關的最終 協議條款摘要如下。

採購協議

交易完成後，買方將 擁有Dorna約86%的股權，而約14%的Dorna股權將繼續由展期管理持有人擁有。

對價。 根據購買協議，根據購買協議的條款，買方將以總計約30.17億歐元的購買價格收購Dorna約86%的股權，將以以下方式支付給賣方： (A)約22.82億歐元現金；以及(B)Liberty Media的C系列Liberty F1的股份 普通股，每股面值0.01美元(“FWONK以及向賣方發行的該等FWONK股份(“代價股份”)，合計價值約為7.35億歐元，以截至緊接代價時間表交付日期(定義見購買協議)前一個交易日(包括該日)的連續20個交易日FWONK的每日成交量加權平均價 計算。此外，購買協議允許買方在其唯一酌情權下選擇增加支付給賣方的現金總對價，同時相應減少對價股份總數。

展期 管理人員。除了向賣方支付的對價外，多納公司約14%的流通股，相當於約4.85億歐元的價值，將由某些管理賣方保留。留存 股“)。根據股東協議的條款，買方有若干權利及/或義務於成交後不同時間向展期管理持有人購買留存股份。

正在關閉 個條件。完成交易須滿足以下條件：(A)根據具體規定獲得所需的批准 外國競爭法(“監管條件“)； (B)根據西班牙和意大利外國投資當局頒佈的規則和條例獲得所需批准(”外國直接投資條件“)；和(C)沒有禁止完成交易的法律或 命令。

保修。購買協議包括Liberty Media、買方和賣方的某些擔保和契諾。此外，除上述事項外，就購買協議而言，買方及若干管理層賣方均於2024年3月29日訂立管理質保契約，據此，該等管理層賣方就本公司提供 若干擔保。

聖約。根據採購協議的條款，在簽訂採購協議至截止日期期間，賣方已同意(其中包括)除Liberty Media同意(不得被無理扣留或延遲)外，在正常過程中經營Dorna的業務，不對Dorna的業務性質或組織進行任何重大改變，並不採取其他指定行動。

終止。 除了某些其他終止條款外，購買協議還規定，如果監管條件或外國直接投資條件之一在倫敦時間2024年12月31日下午5：00(“長停靠日期“)；但前提是，如果監管條件或FDI條件在長停工日期前未得到滿足，買方有權將長停靠日期延長至倫敦時間2025年3月31日下午5：00，前提是：(A)買方已通知機構賣方其決定延長長停靠日期，或在2024年12月31日倫敦時間下午5：00之前，以及(B)除非發生賣方不遵守事件(如《購買協議》中定義的 )。Liberty Media在2024年12月31日後的五個工作日內支付1.26億歐元(“預付金額”)。預付金額將是在成交時支付給賣方的對價 之外，不會減少或以其他方式抵銷。

如果買方(A)未延長LongStop日期，且採購協議因監管條件或FDI條件 在2024年12月31日倫敦時間下午5：00前未得到滿足而終止，且未發生賣方不遵守事件， 或(B)延長了LongStop日期，但由於發生賣方不合規事件而無需支付預付款 ，並且購買協議隨後因監管條件或FDI條件在延長的LongStop日期前未得到滿足而終止 ，買方應不遲於該事件發生後五個工作日支付相當於1.26億歐元的費用。

註冊 權利。根據購買協議，Liberty Media和機構賣家同意簽訂註冊權利協議(“機構賣家登記權協議 “)在交易結束時，Liberty Media將同意在交易結束後儘快(無論如何在兩個工作日內)向美國證券交易委員會(”美國證券交易委員會“)提交一份S-3表格中的登記聲明，其中包括延遲或連續向機構賣方發行代價股份的轉售。機構賣方註冊權協議還將使機構賣方有權 通過一項或多項包銷發行方式出售其任何或全部對價股份，但須受某些 限制，幷包括此類交易的其他習慣條款和條件。受某些限制的限制，Liberty Media有義務在商業上作出合理努力，協助機構賣家出售其對價股份。

採購協議的前述説明並不完整，其全文受採購協議全文的限制，該採購協議的副本作為附件2.1隨函存檔，並通過引用併入本文。

融資

買方和自由傳媒的間接全資子公司Delta 2(Lux)Sárl已與高盛美國銀行(The Goldman Sachs Bank USA)簽訂了一份承諾書，日期為2024年3月29日(《承諾函》)。承諾方“)，根據該條款和條件，承諾締約方承諾提供金額最高可達20億美元的364天無擔保定期貸款過渡性融資。承諾書規定的過渡性貸款的借款收益(如果有)將用於(A)為交易的現金部分提供資金，以及(B)支付與交易相關的費用和支出。

股東協議

將於成交時生效的股東協議(股東協議於簽訂股東協議後生效的股東協議的若干有限條文除外)規定(其中包括)在成交發生後，Dorna及其附屬公司的管治、行政及管理 ，以及展期管理持有人的流動資金權利及與轉讓留存股份有關的責任。

治理。 根據股東協議的條款，在交易結束後，多納將由一個由七名個人組成的董事會 管理，買方有權任命六名董事，只要滾動管理持有人及其關聯實體繼續合計持有緊隨交易結束後其持有的至少35%的留存股份，剩餘的董事將由滾動管理 持有人指定(如果董事不是滾動管理持有人，則須徵得買方的合理同意)(如董事不是滾動管理持有人，則由滾動管理持有人指定)。該 “RMH董事指定人選”).

流動性 權利。根據成交事項的發生，股東協議亦規定若干認沽及贖回權利給予滾轉管理持有人及買方。根據股東協議，每名滾轉 管理持有人將有權促使買方(或其指定人)收購由該滾轉 管理持有人持有的Dorna的留存股份(包括與該滾轉管理持有人有關聯的若干實體持有的留存股份)(就每個該等滾轉管理持有人、“主題： 份“)，因此，如果由該滾轉管理持有人及時行使，買方將有義務收購如下 標的股份：

自成交日期八週年起及之後，買方(或其指定人)將有權按年度向任何滾轉管理持有人收購該滾轉管理持有人當時持有的任何或全部標的股份，如買方在該年度內適時行使該權利。若買方 並無行使該等贖回權利以收購任何該等標的股份，則持有該等標的股份的每名滾轉管理持有人將有權按年度安排買方(或其指定人) 收購該滾轉管理持有人當時持有的任何標的股份。

因行使任何該等認沽或贖回權利而須支付的每股留存股份價格 將等於該等留存股份的公平市價， 按股東協議的條款釐定。

此外，如果滾轉管理持有人與Dorna(或其子公司)的專業關係終止，包括但不限於該滾轉管理持有人辭職或Dorna(或其子公司)終止僱用，(A)買方(或其指定人)將有權獲得該滾轉管理持有人持有的留存股份，以及(B)在某些情況下 取決於終止該滾轉管理持有人與Dorna(或其子公司)的僱傭關係的原因，如 買方(或其指定人)沒有行使上文(A)項所述的認購權，則該滾轉管理持有人將有權促使買方(或其指定人)收購該滾轉管理持有人所持有的標的股份。在任何一種情況下， 該等標的股份的應付代價將取決於股東協議中規定的終止該滾轉管理持有人的僱傭原因。

就買方根據股東協議就留存股份向展期管理持有人支付的任何代價，包括但不限於上述任何此等認沽及贖回權利的行使，買方(或其 指定人)獲準以交付未登記的FWONK股份(或其後繼證券，如適用)的形式，向滾轉管理持有人支付最多50%的此類對價。向該展期管理持有人交付的該等FWONK股份的數目是根據截至該FWONK 股份交付予該展期管理持有人前三個交易日的連續20個交易日內每股FWONK股份的每日成交量加權平均售價的平均值而釐定。若買方(或其指定人)根據股東協議交付任何FWONK股份以履行任何該等 義務，則該等FWONK股份將受SHA登記權 協議(定義如下)所規限。

某些 股份轉讓義務。根據成交發生的情況，股東協議還規定，關於某些特別交易，包括但不限於，出售Dorna的所有股份 (多娜股份“)由買方向非關聯的第三方持有、將Dorna股票首次公開發行或直接上市或將Dorna拆分為上市公司(或涉及買方股權證券的某些類似交易(或Dorna的其他控股公司，如果Dorna構成該控股公司的主要運營資產))，買方將有權在符合 股東協議的條款和條件的前提下，促使展期管理持有人在此類交易中出售、交換或以其他方式處置其剩餘股份，並採取必要、明智、按買方確定的合意或適當的方式進行、實施、生效和完成交易。

此外，如果買方希望 在不構成此類特殊交易的交易中將其任何Dorna股票出售給非關聯第三方， 包括通過出售買方或任何此類控股公司的股權證券間接出售此類Dorna股票，但股東協議中規定的某些允許轉讓除外，符合股東協議的條款和條件。展期管理持有人將有權按適用於買方的相同條款按比例參與此類出售(如果出售買方或該等其他控股公司的股權證券，而不是 Dorna股份，則須進行公平調整)。

註冊 權利。根據股東協議，Liberty Media、管理賣方及展期管理持有人同意訂立註冊權協議(“SHA註冊 權利協議“)在收盤時，基本上以股東協議所附的形式，根據Liberty Media將在收盤後的特定時間同意的 ，向美國證券交易委員會提交一份以S-3表格形式提交的登記聲明，內容包括延遲或持續回售(A)與購買協議相關而向管理層發行的代價股份及(B)與行使上述贖回及認沽期權有關而可能向展期管理持有人發行的代價股份(定義見股東 協議)，以及 適用於由展期管理持有人持有的留期股份的轉讓權利。

股東協議的前述描述並不完整，其全文受股東協議全文的限制，該協議的副本作為附件10.1隨函存檔，並通過引用併入本文。

包括購買協議和股東協議及上述説明是為了向投資者和證券持有人提供有關購買協議和股東協議的條款以及此類協議預期的其他交易的信息。 它們無意提供有關Liberty Media、Buyer、Dorna、賣方或其各自子公司、 關聯公司、企業或股權持有人的任何其他事實信息。採購協議和股東協議中所載的陳述、擔保和契諾(視情況而定)僅為該等協議的目的而作出，截至特定日期，僅為採購協議和股東協議各方(以及其中所述的明示第三方受益人)的利益而作出， 視適用情況而定，並可能受到合同各方商定的限制，包括受為在購買協議和股東協議各方之間分擔合同風險而進行的保密披露的限制，而不是將這些事項確定為事實。以及Liberty Media的Form 10-K年度報告、 Form 10-Q季度報告以及根據修訂後的1934年《證券交易法》(以下簡稱《交易法》)提交的其他文件中包含的信息， 並可能受到適用於簽約各方的重大標準的約束，而這些標準與適用於投資者的標準不同。投資者 應意識到，聲明、擔保和契諾或其任何描述可能不反映Liberty Media、買方、Dorna、賣方或其任何子公司、附屬公司、企業或股權持有人的實際情況或狀況。 此外，有關聲明、擔保和契諾標的的信息可能會在購買協議和股東協議(視情況而定)的日期之後發生變化，後續信息可能會也可能不會完全反映在Liberty Media的公開披露中。因此，購買協議和股東協議中的陳述和保證不應被視為對Liberty Media、Buyer、Dorna或賣方的實際情況的描述。

第3.02項。股權證券的未登記銷售。

以上第1.01項中包含的信息在此以引用的方式全部併入本第3.02項。

根據購買協議或股東協議可 發行的FWONK股份將以一項豁免註冊的交易方式發售及出售，該交易乃依據一九三三年證券法(經修訂)(“證券法”)第(4)(A)(2)節、據此頒佈的規則D規則第506條及/或據此頒佈的S規則。

第7.01項。《FD披露條例》。

2024年4月1日，Liberty Media發佈新聞稿，宣佈擬議交易並簽署購買協議。包含公告的新聞稿 副本見附件99.1，並在此引用。

上午8點半將與投資者舉行投資者電話會議 ，東部時間下午2點，中歐時間2024年4月1日，討論 擬議交易。有關如何參加電話會議的信息可在新聞稿中找到。此後不久，Liberty Media的網站上將提供電話會議的音頻重播 。

本第7.01項（包括附件99.1）中提供的信息不應被視為根據《交易法》第18條進行“備案”，或以其他方式受該條規定的責任約束，且不以引用的方式納入根據《證券法》或《交易法》進行的任何備案中。

第9.01項。財務報表和證物。

(D)展品。

根據S-K規則第601(B)(2)項，†附表已被省略。應美國證券交易委員會的要求，自由媒體特此承諾提供遺漏的任何時間表的補充副本；但前提是，自由媒體可根據經修訂的1934年《證券交易法》第24b-2條要求對如此提供的任何時間表進行保密處理。

有關前瞻性陳述的注意事項

本報告為Form 8-K ，包括1995年《私人證券訴訟改革法案》所指的某些前瞻性陳述，包括與擬議交易及其完成有關的某些 陳述，以及與我們對一級方程式集團業務以及Dorna業務和前景的預期有關的陳述。根據聯邦和州證券法，除歷史事實以外的所有陳述均為“前瞻性陳述”。這些前瞻性陳述通常可以通過短語 來識別，如“可能”、“潛在”、“打算”或“預期”，或類似的詞或短語，如“將”、“可能”、“應該”、“將”、“可能”或類似的變體。這些前瞻性陳述涉及許多風險和不確定性，可能導致實際 結果和事件的時間與此類陳述明示或暗示的情況大不相同，包括但不限於： 歷史財務信息可能不能代表未來的結果；可能存在與擬議交易相關的重大交易成本和整合成本；雙方可能在近期或根本沒有意識到擬議交易的潛在好處；各方可能無法滿足擬議交易的所有條件，包括未能獲得監管部門的 批准；擬議交易可能無法完成；此時可能存在未知、可能或可評估的負債；擬議的交易可能導致管理層將時間和注意力轉移到與擬議的交易和整合相關的問題上；擬議的交易宣佈後可能對各方提起的法律訴訟產生不利的結果；業務固有的風險可能導致額外的戰略和運營風險，這可能會影響自由傳媒的風險狀況，而自由傳媒可能無法有效地緩解這些風險；以及在自由傳媒向美國證券交易委員會提交的定期報告中詳細説明的其他風險和不確定性。這些前瞻性聲明僅限於截至本報告發布之日的8-K表格 ，Liberty Media明確表示不承擔任何義務或承諾對本文中包含的任何前瞻性聲明 進行任何更新或修訂，以反映Liberty Media對此的預期的任何變化或任何此類聲明所基於的事件、條件或環境的任何變化。請參閲自由媒體的公開備案文件，包括其最近的10-K表格年度報告，因為此類風險因素可能會不時被隨後提交給美國證券交易委員會的其他報告修正、補充或取代 有關自由媒體的更多信息，以及與自由媒體業務相關的風險和不確定性，這些風險和不確定性可能會影響本報告中所作的陳述。

簽名

根據修訂後的1934年《證券交易法》的要求，註冊人已正式授權下列簽署人代表其簽署本報告。

日期：2024年4月1日