應收賬款按原始發票金額減去無法收回賬款的估計備抵額進行確認和入賬 。

公司根據個人賬户分析和歷史收款趨勢確定可疑賬户的儲備金是否充足。當有客觀證據表明公司可能無法收取到期款項時，公司會為可疑的 應收賬款設立準備金。該補貼基於管理層 對個人風險敞口具體損失的最佳估計，以及關於收款歷史趨勢的準備金。該準備金 記入應收賬款餘額，相應的費用記錄在未經審計的運營和綜合虧損簡明合併報表 中。實際收到的金額可能與管理層對信貸價值和 經濟環境的估計有所不同。在管理層確定 不太可能收款之後，拖欠的賬户餘額將從可疑賬户備抵中註銷。截至2023年6月30日和2022年12月31日，沒有記錄備抵金，因為 公司認為所有應收賬款均可收回。

公司遵循財務會計準則委員會第842號標準，租賃（“主題 842”）。公司租賃辦公空間、麪包店設施、員工宿舍和車輛，根據主題 842，這些空間被歸類為 經營租賃。根據主題842，承租人必須在生效之日確認所有租賃（ 短期租賃除外，初始期限通常為12個月或更短）的以下內容：(i) 租賃負債， 是承租人按折扣計量支付租賃產生的租賃款項的義務；以及 (ii) 使用權 (“ROU”) 資產，即一種資產，代表承租人在租賃期內使用或控制特定資產的使用。

在開始之日，公司按尚未支付的租賃款項的現值確認 的租賃負債，使用租約 中隱含的利率進行折現，如果該利率無法輕易確定，則使用公司與標的租賃期限相同的增量借款利率進行折****r} ROU 資產最初按成本確認，成本主要包括租賃負債的初始金額，加上任何初始 直接成本，主要包括經紀佣金，減去獲得的任何租賃激勵。每年對所有 ROU 資產進行 減值審查。截至2023年6月30日和2022年12月31日，ROU租賃資產沒有減值。

為了應對與 COVID-19 疫情影響有關的大量 租賃特許權以及由此產生的適用主題 842 中 租約修改要求的預期成本和複雜性，財務會計準則委員會發布了工作人員問答——主題 842 和主題 840：考慮與 COVID-19 疫情影響有關的 租賃優惠於 2020 年 4 月作為解釋性指導，為應對危機提供清晰度 。財務會計準則委員會的工作人員表示，各實體可以選擇將與 COVID-19 疫情影響相關的租賃 特許權與其核算方式保持一致，就好像原始合同中存在這些特許權的可執行權利 和義務一樣。因此，對於此類租賃特許權，實體不需要 重新評估每份現有合同以確定是否存在可執行的特許權權利和義務，並且實體可以 選擇對這些合同適用或不適用主題 842 中的租賃修改指南。此次選擇適用於與 COVID-19 疫情影響相關的讓步 ，這些讓步導致修改後的合同要求的總付款基本相同或少於原始合同要求的總付款額 。

由於 COVID-19 疫情，該公司重新談判 部分中國門店和紐約門店的租約。根據與房東達成的協議的性質，公司 將租金優惠視為現有租賃合同中可執行的權利和義務的一部分， 沒有將特許權視為租賃修改。截至本報告發布之日，公司已收到總額為 $ 的租賃 優惠1,078,753，其中，$9,783和 $109,719分別在截至2023年6月30日和2022年6月30日的六個月內收到。公司將特許權算作負的可變租賃付款， 的租賃負債相應減少。該公司繼續以直線方式確認其在相關租賃 條款下的租賃費用。

公司的庫存包括原料 材料、製成品、包裝材料和其他材料。庫存按成本或可變現淨值的較低者列報， 按加權平均值列報。成本包括原料成本、直接人工成本和相關的生產管理費用。成本中超過每項庫存的可變現淨值的任何部分 均被視為庫存價值減少的準備金。 淨可變現價值是正常業務過程中的預計銷售價格減去完成和銷售產品的任何成本。 公司定期評估庫存以進行淨可變現價值調整，並根據包括老化 和到期日期（視情況而定）在內的各種因素，將過時或超過預測使用量的庫存 的賬面價值降至其預計的淨可變現價值，同時考慮到歷史和預期的未來產品銷售。在截至2023年6月30日和2022年6月30日 的六個月中，由於未發現流動緩慢、過時或損壞的庫存，沒有記錄任何庫存儲備。

財產和設備按成本減去 累計折舊和攤銷額列報。 財產和設備在其預期使用壽命內使用直線 法進行折舊和攤銷，如下所示：

不會實質性延長資產使用壽命的維修和保養支出按發生的費用記作支出。大幅延長資產使用壽命的重大續訂和改善 的支出均計為資本。已報廢或出售的資產的成本和相關累計折舊將從相應賬户中扣除，任何損益均在未經審計的簡明合併運營報表 中確認，綜合虧損計入其他收入或支出的綜合虧損。 

每當事件或情況變化表明 資產的賬面金額可能無法收回時，對壽命有限的長期資產（主要是 財產和設備）進行減值審查。如果使用該資產及其最終處置產生的預計現金流低於該資產的 賬面價值，則該資產被視為減值並減記為其公允價值。截至2023年6月30日和2022年12月31日，這些資產 沒有減值。

該公司遵循ASC 606標準，來自與客户簽訂的合同的收入 （“ASC 606”），用於收入確認。ASC 606 確立了報告 信息的原則，這些信息涉及實體向客户提供 商品或服務的合同產生的收入和現金流的性質、金額、時間和不確定性。核心原則要求實體確認收入，以描述向客户轉讓的商品或服務 的情況，其金額應反映其在履行義務時為換取 認可的商品或服務而預計有權獲得的對價。

該公司目前通過 其麪包店/咖啡店以及在線銷售創造收入。公司在向客户交付 相關食品和其他產品以及履行所有履約義務時確認來自麪包店/咖啡館的銷售收入。收入的確認扣除向客户收取並匯給税務機關的任何 折扣、銷售激勵措施、銷售税和增值税。

在中華人民共和國商店中，公司出售的會員卡 張沒有到期日，公司不會從未清的卡餘額中扣除非使用費。會員 卡可在公司的任何門店進行充值和兑換。存入這些卡的金額最初記作遞延收入 。在商店兑換會員卡時，公司會確認收入並減少遞延收入。雖然 公司繼續兑現所有用於付款的會員卡，但管理層根據 公司的歷史兑換模式，確定某些長期不活動（“破損”）的會員卡的兑換可能性是遙不可及的。在未經審計的簡明合併 運營報表和綜合虧損報表中，會員卡破損記為收入。在截至2023年6月30日和2022年6月30日的六個月中，會員卡破損並不重要。

在PRC門店，公司維持客户忠誠度計劃，在該計劃中，客户購買或充值一定金額的會員卡時可獲得免費現金券。這些現金 代金券通常不會過期，特殊場合發放的某些代金券除外，這些優惠券通常註明到期日期 ，只能兑換某些季節性產品或特色蛋糕。公司在發放會員卡和免費現金券時在遞延 收入中確定相應的負債。公司根據會員卡和現金券的面值按比例分配收到的對價 。在兑換 會員卡和現金券時，按分配金額確認收入，此時，公司向客户交付產品並減少遞延收入。未兑換的 現金券將在其到期日（如果有）時被確認為收入，如果沒有明確的 到期日期，則將在其發行五年後確認為收入，屆時管理層確定兑換的可能性是遠程的。 

合同餘額和剩餘履行 債務

合同餘額通常在向客户移交控制權和收到對價之間的時間差異 時產生。截至2023年6月30日和2022年12月31日，該公司沒有合約資產 。公司的合同負債在其未經審計的簡明合併 資產負債表中反映為遞延收入 $7,114,127和 $6,958,160截至2023年6月30日和2022年12月31日，分別由客户支付的會員卡款項和公司客户忠誠度計劃下現金券的公允價值組成。 這些金額代表公司截至資產負債表日尚未履行的業績義務。截至2023年6月30日和2022年6月30日的六個月中確認的收入金額 包含在期初遞延收入中的金額為美元3,945,400和 $3,899,040，分別是 。截至2023年6月30日，未兑換的會員卡和現金券的總金額為美元7,114,127。當客户在商店購物時兑換會員卡或現金券時，公司 將確認收入。根據公司的歷史 經驗，預計贖回的很大一部分將在2023年6月30日之後的頭兩年內進行，剩餘的 將在第三年至第五年之間進行。

收入分類

該公司按地理 區域對收入進行細分，因為該公司認為這最能描述收入和現金流的性質、金額、時間和不確定性如何受到經濟因素的影響 。未經審計的簡明合併財務報表附註 17中披露了公司截至2023年6月30日和2022年6月30日的六個月的收入細分。

公允價值的定義是 在衡量日 市場參與者之間的有序交易中，出售資產所獲得的 或為轉移負債而支付的價格。三級公允價值層次結構優先考慮用於衡量公允價值的輸入。層次結構要求實體最大限度 使用可觀察的輸入，並儘量減少不可觀察輸入的使用。用於衡量公允價值的三個投入水平如下 ：

除非另有披露，否則 公司金融工具的公允價值，包括現金和現金等價物、應收賬款、預付費用和其他當前 資產、向第三方提供的貸款、短期銀行貸款、應付給關聯方的應付賬款、應付税款、經營 租賃負債的流動部分、流動和其他流動負債，近似於 2023 年 6 月 30 日相應資產和負債的公允價值以及2022年12月31日，視資產和負債的短期性質而定。長期債務 投資和向第三方貸款以及經營租賃負債的非流動部分的公允價值近似於其記錄價值 ，因為其申報利率接近當前可用利率。

公司 中國子公司和 UFG 實體的本位幣是人民幣（“人民幣”），公司美國子公司 的本位貨幣是美元（“美元”）。公司未經審計的簡明合併財務報表中的人民幣金額 已折算為報告貨幣（美元）。公司的資產和負債在每個報告 期結束日期按匯率折算。淨值按歷史匯率折算。在報告期內，收入和支出賬户按平均匯率 進行折算。由此產生的折算調整列在 “其他綜合損失” 項下。由於現金流是根據平均折算率折算的 ，因此現金流量表中報告的與資產負債相關的金額 不一定與資產負債表上相應餘額的變化一致。外幣交易和餘額折算 產生的收益和損失反映在經營業績中。

人民幣不能自由兑換成外幣 ，所有外匯交易都必須通過授權機構進行。沒有陳述人民幣金額 本來可以或可能按照折算時使用的匯率兑換成美元。

下表概述了在本報告中創建未經審計的簡明合併財務報表時使用的貨幣兑換 匯率：

公司根據相關税務機關的法律核算當期所得税 。當 資產和負債的税基與未經審計的簡明合併財務報表中報告的金額之間存在暫時差異時，將確認遞延所得税。遞延的 税收資產和負債是使用頒佈的税率來衡量的，預計這些税率將適用於預計收回或結算這些臨時 差異的年份中的應納税所得額。税率變動對遞延所得税資產和負債的影響在包括頒佈之日在內的期間收入中確認 。必要時設立估值補貼，以將遞延所得税資產 減少到預期的變現金額。

只有在税務審查中 “很可能” 維持税收狀況時，不確定的税收狀況才被認定為 優惠。確認的金額 是最大税收優惠金額，大於 50在考試中可能實現的百分比。對於未滿足 “可能性較大” 測試的税收狀況，不記錄任何税收優惠。與少繳所得税 相關的罰款和利息被歸類為所發生期間的所得税支出。在截至2023年6月30日和2022年6月30日的六個月中， 沒有發生與所得税相關的罰款或利息。該公司認為，截至2023年6月30日和 2022年12月31日，沒有任何不確定的税收條款。

公司在中國的運營子公司 受中華人民共和國所得税法的約束。公司在美國的運營子公司受美國 税法的約束。截至2023年6月30日，在截至2018年12月31日至2022年12月31日的納税年度中，公司的中國 子公司仍開放接受中國税務機關的法定審查，在截至2020年12月31日至 31日的納税年度中，公司的美國子公司仍開放接受美國税務機關的法定審查。

該公司的子公司新疆聯合 家族及其三個分支機構為一般納税人。適用的增值税税率為 13% 基於中國税法。增值税在發生時報告為收入的扣除額 。增值税一般納税人實體可以抵消向供應商支付的合格進項增值税 抵消其銷項增值税負債。UFG 實體是作為個體企業成立的，其增值税税率通常較低為 3%，中華人民共和國當地税務機關有權根據具體情況評估和確定其增值税義務或免税額。從2021年4月1日至2022年12月31日，根據新的税收規定，每月 被視為應納税淨收入（“TNI”）低於人民幣的個人所有企業150,000免繳增值税。根據新的税收規定，從 2023 年 1 月 1 日到 2023 年 12 月 31 日 ，每月被視為應納税淨收入 (“TNI”) 低於人民幣的個人所有企業100,000免繳增值税。目前，除三個UFG實體外，其他所有實體均免繳增值税，因為 這些UFG實體的認定TNI目前均低於人民幣100,000和人民幣150,000分別在截至2023年6月30日和2022年6月30日的六個月中。他們的增值税資格需要定期重新評估，他們可能會失去或重新獲得税務機關根據具體情況確定的免税地位 。

根據對ASC 480中認股權證具體條款和適用的權威指導 的評估，公司將認股權證列為股票分類 或負債分類工具, “區分負債和股權”（“ASC 480”）和 ASC 主題 815，”衍生品 和套期保值”（“ASC 815”）。評估考慮認股權證是否根據ASC 480為獨立金融工具 ，符合ASC 480規定的負債定義，以及認股權證是否符合ASC 815中 股票分類的所有要求，包括認股權證是否與公司自己的普通股掛鈎，以及 認股權證持有人在公司以外的情況下是否可能需要 “淨現金結算” 的控制權， 以及其他權益分類條件。該評估需要使用專業判斷，在 認股權證簽發時以及隨後的每個臨時期結束之日進行，即認股權證未償還期間。

對於符合所有 股票分類標準的已發行或修改認股權證，認股權證必須在發行時作為股權組成部分入賬。 對於不符合所有股票分類標準的已發行或修改的認股權證，認股權證必須按發行之日及之後的每個資產負債表日按其初始公允價值記作負債。認股權證估計 公允價值的變動被確認為運營報表中的非現金收益或虧損和綜合虧損。

由於首次公開募股 時發行的認股權證符合ASC 815的股票分類標準，因此，認股權證被歸類為股權。

公司根據ASC 260計算每股收益（“EPS”） ，每股收益（“ASC 260”）。ASC 260要求具有複雜資本 結構的公司提供基本和攤薄後的每股收益。基本每股收益的計算方法是淨收益除以該期間已發行普通股的加權平均值 。稀釋後的潛在普通股（例如可轉換證券、 期權和認股權證）的每股攤薄效應，就好像它們是在所列期初或發行日期（如果晚於發行日期）開始時轉換一樣。具有反稀釋作用的潛在 普通股（即增加每股收益或減少每股虧損的普通股）不包括在攤薄後每股收益的計算中。截至2023年6月30日和2022年12月31日，沒有稀釋股票。

綜合虧損由兩個部分組成， 淨收益和其他綜合虧損。將以人民幣表示的財務報表 折算成美元而產生的外幣折算虧損在未經審計的簡明合併運營報表和 綜合虧損的其他綜合虧損中列報。

政治和經濟風險

公司的業務位於 中華人民共和國和美國。因此，公司的業務、財務狀況和經營業績可能會受到中國和美國的政治、經濟和法律環境以及中國和美國 經濟總體狀況的影響。公司的業績可能會受到 中國和美國政治、監管和社會狀況變化的不利影響。儘管公司沒有因這些情況遭受損失，並認為其遵守了 現行法律法規，包括附註1中披露的組織和結構，但此類經驗可能無法預示 的未來業績。

外幣兑換風險

公司的大部分收入和 支出交易以人民幣計價，公司及其子公司的大多數資產和負債以 人民幣計價。人民幣不能自由兑換成外幣。在中國，法律 要求某些外匯交易只能由授權金融機構按照中國人民銀行（“PBOC”）設定的匯率進行交易。 公司在中國以人民幣以外的貨幣匯款必須通過中國人民銀行或其他中國外匯監管機構 機構處理，這些機構需要某些支持文件才能進行匯款。

信用風險

截至 2023 年 6 月 30 日和 2022 年 12 月 31 日，美元1,282,446 和 $2,747,940公司的現金存放在中國的金融機構，目前沒有規則或法規 要求此類金融機構為銀行倒閉時的銀行存款提供保險。截至 2023 年 6 月 30 日和 2022 年 12 月 31 日，美元143,368和 $115,452公司的現金存入了美國的金融機構， 由聯邦存款保險公司投保，但有一定的限制。公司在這類 賬户中沒有遭受任何損失。

在截至2023年6月30日和2022年6月30日的六個月中， 公司的大量資產位於中國和美國，公司的可觀收入來自 其子公司和位於中國和美國的UFG實體。

應收賬款通常是無抵押的， 來自從客户那裏獲得的收入，因此面臨信用風險。公司對 客户信譽的評估以及對未清餘額的持續監控可以減輕風險。

濃度

沒有一個客户所佔的比例超過 10在截至2023年6月30日和2022年6月30日的六個月中，公司收入的% 。

截至 2023 年 6 月 30 日，沒有客户的賬户超過 10佔公司應收賬款總餘額的百分比。截至 2022 年 12 月 31 日，一位客户佔據 11.7公司 應收賬款總餘額的百分比。

在截至2023年6月30日的六個月中，兩家供應商 佔 18.0% 和 14.7分別佔公司總購買量的百分比。在截至2022年6月30日的六個月中，沒有供應商 的佔比超過 10佔公司總購買量的百分比。

2016年6月，財務會計準則委員會發布了ASU第2016-13號， “金融工具——信貸損失”，它將要求根據歷史經驗、當前狀況以及合理和可支持的預測來衡量在報告日持有的金融 資產的所有預期信貸損失。此外， 財務會計準則委員會發布了亞利桑那州立大學2019-04號、亞利桑那州立大學2019-05號、亞利桑那州立大學2019-10號、亞利桑那州立大學2019-11號和亞利桑那州立大學2020-02號，為信貸 損失標準提供更多指導。根據美國證券交易委員會的定義，有資格成為小型申報公司（ ）的美國證券交易委員會申報人以及私營公司和非營利實體的新生效日期是從 2022年12月15日起的財政年度和過渡期。ASU的採用是經過修改的回顧性的。該公司於2023年1月1日採用了亞利桑那州立大學2016-13年度，該亞利桑那州立大學的採用 並未對其未經審計的簡明合併財務報表產生重大影響。

除上述聲明外， 最近發佈的新會計準則不會對公司未經審計的簡明合併 財務狀況、運營報表和現金流產生重大影響。