本委託書和隨附的年度股東大會通知是向特拉華州的一家公司LPL Financial Holdings Inc.（“公司”，“我們” 或 “我們的”）的普通股（“普通股”）持有人提供的，該普通股每股面值0.001美元（“普通股”），與公司2024年年度股東大會（“年會”）有關。

作為截至美國東部時間2024年3月11日下午 5:00（“記錄日期”）的公司股東，您有權並被要求對本委託書中描述的業務項目進行投票。

年會將於2024年5月9日星期四當地時間上午8點在位於南卡羅來納州米爾堡29715號LPL Way1055號的公司辦公室舉行。

關於委託書和年度報告的互聯網可用性的通知

經美國證券交易委員會（“SEC”）允許，我們將在表格上撰寫本委託書、隨附的代理卡和我們的2023年年度報告 10-K（“年度報告”）通過互聯網以電子方式提供給我們的股東，而不是在記錄之日向每位普通股記錄持有者郵寄印刷本。除非您索取我們的代理材料的印刷副本，否則您將不會收到我們的代理材料的印刷副本，我們將免費提供這些副本。2024年3月28日左右，向截至記錄日期的登記股東郵寄了關於代理材料可用性的通知（“通知”）。該通知指導您如何通過互聯網訪問和查看這些代理材料中包含的所有重要信息，或索取打印副本。該通知還指導您如何對代理人進行投票。

該通知、本委託聲明、年度報告和代理卡也可在互聯網上查閲，網址為www.proxyvote.com。你會需要你的 16 位數控制號碼位於通知或您的代理卡上，以便訪問材料。該網站不使用 “Cookie” 來跟蹤或識別網站的訪問者。

記錄日期、已發行股票和法定人數

截至記錄日登記在冊的股東將有權在年會上投票。截至記錄日期，普通股共有74,700,729股已發行股份。

您可以聯繫我們在位於南卡羅來納州米爾堡29715號的LPL Financial Holdings Inc. 1055 LPL Way的公司祕書，安排在2024年4月29日至年會期間的任何工作日上午9點至下午5點之間，出於與年會有關的任何目的，在我們辦公室審查股東名單的副本。

年會的法定人數將包括親自或通過代理人出席已發行並有權在年會上投票的大多數普通股。既是棄權票，也是經紀人 不投票在確定是否存在法定人數時將被視為出席。一個 “經紀人” 不投票”是經紀人或其他被提名人的代理人，表明該人沒有收到受益所有人就經紀人或其他被提名人沒有全權投票權的特定事項發出的指示。經紀人有權自由決定僅就例行事項對客户的代理人進行投票。在年會上，只有審計師的批准才是例行公事。普通股的每股都有權獲得一票。

參加年會

我們邀請截至記錄日期的所有股東參加年會。如果您是我們普通股的記錄保持者，這意味着您的股票由直接向我們的過户代理Computershare股東服務註冊的以您自己的名義進行分類賬分錄，請帶上有效的帶照片的身份證件參加年會，以便我們驗證您的所有權。如果您的普通股以 “街道名稱” 持有，這意味着這些股票是以經紀商、銀行或其他中介機構的名義持有的，則還請攜帶經紀商、銀行或其他中介機構開具的反映股票所有權的經紀賬户對賬單或信函，以便獲準參加年會。請注意，如果您以街道名稱持有普通股，則除非獲得您的合法代理人，否則不得親自對股票進行投票

經紀人賦予您在年會上對股票進行投票的權利。

投票方式

如果您在記錄之日是我們普通股的記錄持有人，則可以通過以下方式之一進行投票：

公司在會議前及時收到的由正確執行的代理卡所代表的普通股將根據代理中規定的指示進行投票。如果您提交了代理但未註明任何投票指示，則您的股票將被投票“對於”本委託書中提名的每位董事候選人的選舉； “對於”批准任命德勤會計師事務所為我們的獨立註冊會計師事務所；以及 “對於”在諮詢投票中批准向公司指定執行官支付的薪酬。

我們的管理層和董事會知道在年會之前沒有其他事項要提出。如果在年會或任何續會或延期中適當地向股東提交了其他事項供其採取行動，則代理卡中指定的代理持有人打算就該代理所代表的普通股有權投票的所有事項酌情進行投票。

撤銷代理

如果您提交了代理，則有權通過以下方式之一在行使代理之前隨時撤銷您的代理：

截至記錄日的登記股東通過互聯網或電話進行投票，也可以視情況在以後及時有效的互聯網或電話投票來更改其選票。任何截至出席年會的記錄日登記在冊的股東都可以在會議期間投票決定先前是否給予了委託書，但是股東出席年會（未採取進一步行動）不構成對先前給予的代理的撤銷。如果您以街道名稱持有股票並想更改投票指示，請遵循經紀人、銀行或其他中介機構向您提供的指示。

徵集代理人

LPL金融控股公司董事會正在徵集代理人。代理材料和年度報告的副本將提供給經紀商、交易商、銀行和有表決權的受託人或其提名人，目的是向受益所有人徵集代理人，我們將向此類記錄持有者報銷合理的費用。選擇通過互聯網或電話進行投票的股東可能會產生諸如電信和互聯網接入費之類的費用，而這些費用由股東全權負責。否則，公司將支付代理人的招攬費用。登記在冊的股東的電話和互聯網投票設施將於美國東部時間2024年5月8日晚上 11:59 關閉。

家庭持有

除非我們收到一位或多位股東的相反指示，否則只有一份通知副本會發送給共享一個地址的多位股東。我們將承諾根據書面或口頭要求，立即將通知的單獨副本或委託書和/或年度報告的副本交付給股東，地址為通知的單一副本。您可以通過向我們位於南卡羅來納州米爾堡1055 LPL Way的LPL Financial Holdings Inc.的公司祕書發送書面或口頭請求 29715，或致電我們的辦公室 (704) 733-3300,並提供您的姓名、您的共享地址以及我們應將委託聲明和年度報告副本寄往的地址。共享一個地址的多個股東如果已收到一份通知副本，並希望我們向每位股東郵寄一份未來郵件的單獨副本，則應通過上述地址或電話號碼聯繫我們。此外，如果擁有共享地址的當前股東收到了多份通知副本，並且希望我們通過共享地址向股東郵寄一份未來郵件的副本，請通過上述地址或電話號碼通知我們。

截至 2024 年 3 月 28 日，我們董事會由十名董事組成：九名獨立董事和首席執行官 Dan H. Arnold。我們的每位現任董事都在年會上競選連任，每位董事都是由董事會根據提名和治理委員會的建議提名的。每位董事候選人的任期將持續到我們2025年的年度股東大會，直到他或她各自的繼任者當選為止。

如下所述，我們的每位被提名者都具有豐富的專業和商業專業知識。我們的董事會建議投票 “對於”每位被提名人根據其經過深思熟慮的判斷，即每位被提名人的經驗、資格、特質和技能都有資格在董事會任職。

董事會成員標準

提名和治理委員會每年審查董事在當前董事會組成背景下所需的適當技能和特徵。正如董事會通過的公司治理準則（“公司治理準則”）所反映的那樣，董事會的政策是所有董事都應：

董事多元化

我們的公司治理準則反映了我們對董事多元化的承諾。我們的目標是建立一個平衡和多元化的董事會，其成員包括

各種技能、專業知識、經驗、觀點、任期和個人特徵，包括年齡、種族、性別和族裔方面的技能、專業知識、經驗、觀點、任期和個人特徵。在進行董事搜尋時，董事會致力於積極尋找高素質的女性和少數羣體個人，以將其納入董事會候選人名單中。近年來，我們的提名和治理委員會一直專注於董事會的更新和持續的多元化。自2019年以來，我們增加了三位新的獨立董事：愛德華·伯納德、阿爾伯特·高和科裏·託馬斯。通過增加這些董事，董事會積累了經驗豐富的領導人，以及與行業、戰略規劃、監督和執行、業務創新、技術和數字化轉型、網絡安全、消費者洞察和機構風險管理相關的特別相關經驗。這些董事的加入也反映了我們在考慮董事的背景下對多元化的承諾，以及對董事任期採取平衡的方法，使董事會能夠受益於任職時間更長的董事的經驗以及新董事的新視角。

我們獨立董事候選人的平均年齡為63歲，獨立董事候選人的平均任期為九年。

在建議董事會提名每位現任董事參加年會選舉時，提名與治理委員會根據公司治理指南中規定的原則對這些董事進行了評估，並考慮了每位被提名人的相關資格和經驗，詳情見下文。

如果我們有任何被提名人無法或不願在董事會任職，則您的代理人所代表的股份將被投票選舉給我們董事會可能提名的其他人。此外，根據所有適用的州和聯邦法律法規，我們

將提交修改後的代理聲明和代理卡，如果適用，則：

我們不知道任何被提名人沒有理由不能或不願任職。所有被提名人都同意在本委託書中提名，如果當選，則同意任職。

自 2023 年 1 月以來，董事會由十名董事組成。2023 年，董事會舉行了七次會議。我們的每位董事至少出席了以下總數的75％：

2023 年，我們的十位董事中有七位出席了此類會議總數的 100%。

我們的公司治理準則規定，每位被提名參加選舉的董事都應出席年會。2023年年度股東大會選舉的十名候選人均出席了此類會議，其中一位董事通過電話會議出席。

公司治理準則、委員會章程和行為準則

我們認為，良好的公司治理對於確保我們的管理符合利益相關者的長期利益非常重要。

我們的董事會通過了公司治理準則，為董事會的運作設定了明確的參數。我們的董事會

還通過了審計和風險委員會、提名和治理委員會以及薪酬委員會的章程，以及我們的行為準則 非員工導演們。我們還通過了一項行為準則，該準則適用於我們的首席執行官、首席財務官和首席會計官或財務總監或財務總監或執行類似職能的人員。

我們的年度報告、委員會章程、公司治理準則和行為準則的副本可通過寫信給我們免費獲得，地址如下：

LPL 金融控股公司

1055 LPL Way

南卡羅來納州米爾堡 29715

收件人：投資者關係

我們的年度報告、委員會章程、公司治理準則和行為準則也可在我們的網站www.lpl.com的 “投資者關係” 部分下查閲。如果我們對某些執行官的行為準則進行實質性修訂或授予豁免，我們將在我們的網站或當前的報告中披露此類修正或豁免的性質 8-K 表格。

董事獨立性

納斯達克全球精選市場（“納斯達克”）的上市標準要求，除特定例外情況外，上市公司的審計、提名和治理以及薪酬委員會的每位成員都必須獨立。納斯達克上市規則進一步規定，只有當公司董事會認為該董事的關係不會干擾在履行董事職責時行使獨立判斷時，該董事才有資格成為 “獨立董事”。審計委員會成員還必須滿足中規定的獨立性標準 規則 10A-3根據經修訂的1934年《證券交易法》（“交易法”），根據納斯達克規則，薪酬委員會成員還必須遵守更高的獨立性標準。

在對董事獨立性進行評估後，董事會肯定地確定伯納德先生、格拉文先生、高先生、普特南先生、希夫特先生和託馬斯先生以及梅斯先生。根據適用的納斯達克規則，埃伯哈特、姆努金和穆爾卡希是獨立董事。

董事會組成和董事會的領導結構

我們的業務和事務在董事會的指導下管理。截至 2024 年 3 月 28 日，我們的董事會由十名董事組成。根據我們經修訂和重述的公司註冊證書，董事人數不得少於三名或不超過15名。只有通過董事會的決議才能更改授權的董事人數。

董事會沒有關於公司董事會主席和首席執行官辦公室分離的固定政策。相反，董事會認為，它應該保持靈活性，根據其認為符合公司及其利益相關者最大利益的標準，不時選擇董事會主席及其董事會領導結構。目前，公司認為，單獨設立首席執行官和主席可以讓阿諾德專注於總裁和首席執行官的職責，提高董事會對管理層的獨立性，促進有效的監督和監督。如 非執行主席，普特南先生是獨立董事與首席執行官之間的關鍵溝通渠道，協調董事會每次會議的議程，為獨立董事制定議程並主持會議。

董事會監督

戰略規劃

監督公司的業務戰略和戰略規劃是我們董事會的主要責任。年初，董事會主席和我們的首席執行官將制定與我們的戰略執行框架相關的年度董事會工作計劃。因此，我們的戰略和運營計劃的內容已納入董事會每個季度會議的議程。此外，我們在整個 2023 年的董事會季度會議中將戰略主題列為獨立的議程項目。我們管理委員會的所有成員以及其他高級領導定期參加董事會和委員會會議，並與董事會及其委員會討論公司的戰略、計劃和經營業績。除了這些關於戰略主題的季度討論外，董事會還專門討論了 多日每年舉行一次會議，重點討論公司的長期戰略和相關計劃的完善。本次會議由我們的企業戰略團隊主持，包括高級管理人員，使董事和管理層能夠就公司的運營環境、短期和長期戰略機會、當前和新出現的風險、不斷變化的客户需求和偏好以及與執行我們的戰略計劃相關的財務結果進行深入的討論。

董事會還非常重視審查我們的資本配置戰略，即

專注於嚴格的資本管理，以提高長期股東價值。我們當前戰略的關鍵要素是：

人力資本管理

有效的人力資本管理是公司持續成功的重要驅動力。我們認為，我們的員工是為股東創造長期價值的關鍵，我們的企業文化是我們業務戰略成功的關鍵基礎。我們致力於為員工提供理想的工作場所，並營造一種使我們能夠建立和發展多元化和包容性團隊的文化。我們還認識到，吸引、留住和培養員工人才有助於為客户創造價值並確保我們業務的可持續性。

薪酬委員會通常監督我們的人力資本管理慣例，包括我們的薪資公平流程。我們的董事會還監督某些人力資本戰略、計劃和實踐，包括我們的多元化、公平和包容性（“DEI”）和員工歸屬感計劃。董事會還審查在增加我們所服務的財務顧問的多樣性方面取得的進展。薪酬委員會和我們的董事會定期與我們的領導團隊就以下人力資本管理主題進行溝通：

我們致力於營造一個相互尊重、回報豐厚的工作場所，讓我們的所有員工都能成功實現我們的使命，即照顧我們的顧問，讓他們能夠照顧客户。作為該承諾的一部分，我們的董事會和薪酬委員會在 2023 年特別關注：

這些重點領域等將在公司2024年可持續發展報告中詳細描述，我們預計將在年會之前發佈該報告。

我們還致力於在我們的顧問羣體中推廣DEI。我們的顧問計劃由我們的顧問多元化與包容性團隊制定和實施，同時由我們的管理團隊和顧問包容委員會進行戰略夥伴關係和監督。顧問包容委員會由顧問、項目經理和內政部負責人組成，為吸引和留住多元化顧問提供見解和制定策略。顧問多元化與包容性計劃的勢頭是通過年度淨推薦人得分、代表性不足的顧問團體（包括女性、LGBTQ和有色人種顧問）的招聘和留用、我們舉辦的活動的出席情況以及我們的參與度和滿意度調查的結果來追蹤的。使用這些指標，我們的

顧問多元化與包容性團隊與顧問包容委員會合作，制定戰略以提高我們計劃的有效性。此類舉措受薪酬委員會的監督。

我們的首席人力資本官和首席法務官每年向董事會提交一份報告，説明公司的工作場所和文化，包括過去的工作場所行為索賠、調查和趨勢。

環境、社會和治理計劃

我們的使命是照顧我們的顧問，使他們能夠照顧客户。我們使我們的顧問能夠為數百萬美國家庭提供個性化的財務指導，幫助他們實現人生理想。我們的顧問是一個由創業金融服務專業人士組成的多元化社區，我們致力於通過負責任和合乎道德的經營以及加強與共同利益相關者的信任來支持他們的重要工作。簡而言之，我們相信我們的工作會帶來積極的影響，公司的可持續發展不僅取決於我們開展的業務，還取決於我們開展的業務 如何我們進行的。

我們的董事會支持公司努力為利益相關者的利益服務，包括股東、員工、顧問及其客户以及當地社區。提名和治理委員會監督我們的環境、社會和治理（“ESG”）計劃，這反映在其委員會章程中。

我們的ESG計劃仍然是提名和治理委員會重點關注的領域。隨着該計劃的持續成熟，提名和治理委員會監督了我們在對我們的業務、顧問、監管機構和利益相關者最重要的領域的可持續發展舉措的實施情況。特別是，公司在整個 2023 年通過以下方面取得了進展：

我們可持續發展戰略的各個組成部分——從DEI到能源效率——的實施由相關的職能和項目負責人領導，他們反過來向我們的ESG指導委員會報告關鍵績效指標和舉措，該委員會由全公司的高級領導組成，並制定戰略、實施和監督 與環境、社會及管治整個公司的舉措和政策。提名和治理委員會定期更新我們的進展和未來路線圖。

該公司的目標是制定可持續發展戰略，通過與公司的戰略和文化保持高度一致來推動長期價值。我們的重要ESG主題以框架為關鍵，該框架側重於四個戰略重點領域：負責任的企業、人員和文化、社會影響和環境管理。在這些重點領域中，我們推行各種旨在為利益相關者創造價值的計劃和舉措。

要了解更多信息，請查看我們網站www.lpl.com的 “社會責任” 和 “環境可持續性” 部分，通過該欄目還可以獲得我們的2023年可持續發展和氣候報告。我們預計將在年會之前發佈的2024年可持續發展報告和我們預計將在年會之後發佈的2024年氣候報告將更詳細地描述我們在過去一年的進展和里程碑，也將在我們的網站上公佈。

網絡安全

審計與風險委員會和董事會各自參與監督公司的信息安全計劃（“計劃”），該計劃旨在解決我們的業務、運營和資產面臨的網絡安全風險。我們認為，網絡安全保護對於維護我們的專有信息以及顧問及其客户的信任至關重要，尤其是在威脅格局不斷變化以及技術變革和數字創新快速發展的背景下。作為該計劃的一部分，公司制定政策、程序和標準，概述我們管理網絡安全的期望、指導方針和結構化方法

風險。我們利用既定的安全框架，例如美國國家標準與技術研究所的網絡安全框架，作為組織、評估和改進該計劃的指南。我們還運營一個安全運營中心，以獲取威脅情報，監控網絡安全威脅並協調事件響應資源。

董事會已將該計劃的監督委託給審計和風險委員會，包括監督公司的網絡和技術相關風險，以及管理層為識別、評估、監控和管理這些風險而採取的措施。此外，董事會還建立了與該計劃監督相關的報告結構和節奏，其中包括董事會、審計和風險委員會以及各種管理風險委員會各自的監督責任。每個董事會和審計與風險委員會至少每年都會收到有關該計劃進展和成效的錯開定期報告。有關該計劃的更多信息，請參閲 “第 1C 項。年度報告中的 “網絡安全”。

2023 年，該計劃是董事會和審計與風險委員會的重點監督領域。管理層向董事會和審計與風險委員會提供了網絡安全問題的最新情況，包括威脅格局、第三方風險、加強控制和防禦的項目、公司的事件響應計劃和網絡安全保險。審計和風險委員會還聽取了外部專家關於領先監督做法的演講，並審查了該計劃的內部和外部評估結果、與該計劃相關的內部報告以及不斷變化的監管規則和期望。

利益相關者參與

我們以多種方式與股東互動，並重視從他們那裏得到的意見。我們會定期向董事會提供投資者關係計劃的最新信息，包括與股東和分析師的合作以及相關的情緒和反饋主題。此外，我們定期安排董事在高級管理層不在場的情況下直接聽取分析師對公司管理、業績和前景的評估。我們的目標是確保董事會了解股東和分析師的觀察和感興趣的話題，包括與公司業績、戰略、公司治理和ESG舉措有關的觀點和話題。

我們的董事還直接與我們的財務顧問客户接觸。除了通過我們的顧問會議獲得參與機會外，我們的

董事每年與客户會面，以聽取有關他們重要領域的第一手反饋。這些會議旨在向董事介紹各種各樣的客户慣例、項目和經驗，旨在確保我們的董事會了解客户當前和未來的需求，尤其是在不斷變化的競爭環境中，並確保我們提供顧問為客户創造持續價值所需的服務。

董事會年度評估

我們的董事會認識到，健全和建設性的自我評估流程是良好公司治理和董事會效率的重要方面。提名和治理委員會每年年底對我們的董事會、其每個常設委員會和個人董事進行年度評估。目標是對董事會及其是否進行有意義的評估

委員會的業績、運營、規模和組成在短期和長期內對公司都有效。

經過提名和治理委員會的討論，2024年年度評估包括以下內容：

董事和執行官的問卷提供了未歸因的反饋，併為個別董事訪談提供了信息，這為坦誠的討論提供了進一步的機會。

2024年年度評估的主要主題是：

作為2024年年度評估的一部分，董事和管理層有機會就個別董事提供反饋，以幫助改善業績和對董事會的貢獻。

我們的董事會在提名和治理委員會主席主持的閉門會議上討論了2024年年度評估的結果。

董事會委員會

董事會設立了三個常設委員會：審計和風險委員會、提名和治理委員會以及薪酬委員會，每個委員會的組成和職責如下所述。每個委員會的成員均由董事會任命，除非他們提前被免職或辭職，否則其任期將持續到其繼任者當選並獲得資格為止。此外，必要時可不時在董事會的指導下設立特別委員會，以解決具體問題。我們董事會的每個常設委員會僅由獨立董事組成。

我們的提名和治理委員會將在年會選舉董事的背景下重新評估董事會常設委員會的組成和領導能力。該評估將考慮：

提名和治理委員會在2023年年度股東大會後進行了評估，建議董事會委員會的組成和領導層保持不變。

審計與風險委員會

我們的審計和風險委員會由以下成員組成：愛德華·伯納德、H. Paulett Eberhart、小威廉·格拉文、Albert J. Ko、理查德·希夫特和科裏·託馬斯。埃伯哈特女士擔任審計和風險委員會主席。

根據納斯達克的上市標準，審計和風險委員會的每位成員都是獨立的，包括 規則 10A-3《交易法》。

審計和風險委員會成員均不是我們或我們任何子公司的員工，也沒有同時在包括我們在內的三家以上上市公司的審計委員會中任職。審計和風險委員會的所有成員都符合金融知識的要求，能夠閲讀和理解基本財務報表，包括公司的資產負債表、損益表和現金流量表。根據美國證券交易委員會適用的規章制度，我們的董事會已明確確定，埃伯哈特女士以及伯納德和希夫特先生均有資格成為審計委員會財務專家。

審計和風險委員會監督公司財務報表的完整性，包括審查和討論我們的年度和季度財務報表以及” 中的披露管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析” 部分位於我們向美國證券交易委員會提交的年度和季度報告以及我們的收益公告中，每種公告都是在發佈之前發佈的。審計和風險委員會還監督我們的獨立註冊會計師事務所（“德勤”）德勤會計師事務所的資格、業績和獨立性，以及與保留這些會計師事務所相關的費用談判。

審計和風險委員會審查與公司關聯方交易政策、公司技術部門的運營以及公司的舉報人和誠信計劃有關的事項。它還審查和討論了我們在風險評估和風險管理方面的政策，以及我們的主要監管、訴訟、網絡安全、信息安全、數據隱私和金融風險敞口。有關審計和風險委員會在我們的企業風險管理框架中的作用的更多信息，請參閲”風險管理和薪酬政策與實踐.”

根據其章程，審計和風險委員會有權向外部法律顧問、會計或其他外部顧問尋求適當的建議和協助，以履行其職責和責任。

審計和風險委員會在2023年舉行了九次會議。

提名和治理委員會

我們的提名和治理委員會由以下成員組成：小威廉·格拉文、艾莉森·H·姆努金、安妮·穆爾卡希和科裏·託馬斯。Mulcahy 女士擔任提名和治理委員會主席。

根據納斯達克的上市標準，提名和治理委員會的每位成員都是獨立的。

提名和治理委員會在 2023 年特別關注董事會的演變，包括長期的董事會和委員會繼任規劃，以及監督公司 ESG 計劃的成熟。此外，提名和治理委員會積極監測公司治理趨勢和最佳實踐，並監督公司的政府關係計劃。

提名和治理委員會在2023年舉行了三次會議。

薪酬和人力資源委員會

薪酬委員會由以下成員組成：愛德華·伯納德、H. Paulett Eberhart、Allison H. Mnookin、Anne M. Mulcahy和James S. Putnam。姆努金女士擔任薪酬委員會主席。根據納斯達克的上市標準，包括適用於薪酬委員會成員的更高標準，薪酬委員會的每位成員都是獨立的。薪酬委員會完全由以下人員組成 “非員工《規則》所指的 “董事” 16b-3根據《交易法》。

2023年，薪酬委員會特別關注根據多德-弗蘭克法案制定的最終美國證券交易委員會規則，與回扣政策有關的新要求，以及人力資本事務，包括繼任規劃、高管人才發展和員工DEI計劃的進展。

此外，薪酬委員會繼續通過以下途徑將重點放在強有力的績效管理以及對未來領導職位的持續發展和指導上：

根據其章程，薪酬委員會有權獲得薪酬委員會認為履行其職責所必要或適當的內部和外部資源，包括聘請法律、財務或其他顧問。薪酬委員會聘請弗雷德裏克·庫克公司擔任獨立薪酬顧問（“薪酬顧問”），在2023年就薪酬問題提供建議，並就我們行業中被認為公平和有競爭力的做法提供體驗式指導，主要涉及我們執行官的薪酬以及董事薪酬。

薪酬委員會有權將全體委員會的任何職責委託給薪酬委員會的小組委員會。薪酬委員會還可以根據我們的股票計劃，將授予限制性股票單位、績效股票單位或其他股權獎勵以及修改此類獎勵條款的權力委託給一個由一名或多名董事組成的委員會，或者受某些限制。本委託書中提及的薪酬委員會還指其小組委員會及其代表（如果適用）。

薪酬委員會在 2023 年舉行了五次會議。

薪酬委員會聯鎖和內部參與

2023 年，薪酬委員會中沒有任何成員是或曾經是我們或任何子公司的高級職員或員工。普特南先生是薪酬委員會成員，在2006年之前曾擔任LPL Financial的高管。我們沒有任何執行官擔任或曾經擔任董事會、薪酬委員會或其他董事會委員會的成員，其職能與任何有一名或多名執行官擔任董事或薪酬委員會成員的實體相同。

風險管理和薪酬政策與實踐

我們採用企業風險管理（“ERM”）框架，旨在促進

將風險評估納入整個公司的決策流程，使我們能夠執行業務戰略並保護我們的公司及其特許經營權。我們的框架旨在促進明確的風險管理所有權和問責制，同時為關鍵風險信息和事件提供結構化的上報流程。此外，業務部門內部的風險由嵌入式風險小組管理和監控，為治理、控制、政策和其他風險管理活動提供指導。除ERM框架外，我們還制定了書面政策和程序，以管理我們的員工和獨立財務顧問的業務行為，以及我們與金融產品贊助商關係的條款和條件。

我們的年度報告討論了我們的風險管理治理方法，見下文”第 7 項。管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析—風險管理。” 這種方法包括董事會、審計和風險委員會和薪酬委員會，以及公司的風險監督委員會（“ROC”）及其小組委員會、公司的內部審計部門、公司的財務和業務運營部門、公司的法律部門和業務線管理。

審計和風險委員會的作用

除其他職責外，審計和風險委員會還監督和監督公司的機構風險管理（分配給董事會其他委員會或由董事會保留的風險除外），並負責審查和評估公司管理和控制風險的流程。審計和風險委員會以此身份審查我們的主要監管、訴訟、網絡安全、信息安全、數據隱私和財務風險敞口，以及管理層為監測和控制這些風險所採取的措施。審計和風險委員會通常在董事會定期舉行的每一次季度會議上向董事會提供報告。

審計和風險委員會已要求****監督我們的風險管理活動，包括子公司的風險管理活動。公司的首席法務官或首席風險官定期向審計和風險委員會提供有關ROC討論的最新情況，並在必要或要求時向董事會提供最新信息。此外，我們的內部審計部門提供獨立和客觀的服務

通過進行旨在識別和涵蓋重要風險類別的風險評估和審計，確保公司治理、風險管理和內部控制的有效性。我們的首席審計主管在職能上向審計和風險委員會報告，該委員會監督內部審計部門的活動並批准其年度計劃，並在行政上向我們的首席財務官報告。我們的內部審計部門定期向****報告，並至少每季度向審計和風險委員會報告。

薪酬委員會的作用

除其他職責外，薪酬委員會還評估我們的薪酬安排是否鼓勵不當冒險，以及我們的薪酬安排產生的風險是否合理地可能對公司產生重大不利影響。

薪酬委員會審查和評估了我們整個公司薪酬做法的制定和實施情況。我們認為，薪酬委員會也認為，我們的薪酬做法不會鼓勵我們的執行官或其他員工採取不當行為，也不會合理地對公司產生重大不利影響。具體而言，我們認為我們的薪酬做法可以避免：

我們認為，我們實施的以下做法有助於減輕我們的執行官或其他關鍵員工的行為可能造成的潛在不利風險：

董事薪酬政策

我們的董事薪酬政策規定，我們每個 非員工董事每年可獲得25.5萬美元的服務預付金。其中，100,000美元一次性以現金支付（或在董事選舉時，以普通股的形式支付，如下所述），15.5萬美元以根據2021年綜合股權激勵計劃（“2021年計劃”）授予的普通股限制性普通股的形式支付。董事可以選擇延遲收取2023年服務預付金的股權部分，或同時收取股權和現金部分，如下所述”遞延補償計劃” 下面。

下表列出了我們常設委員會成員在2023年因履行額外職責而根據董事薪酬政策獲得的額外年度服務預付金：

我們的董事薪酬政策還規定，董事會主席每年額外獲得140,000美元的服務預付金，用於履行其額外職責。委員會和主席服務的預付金在每個季度服務結束後以現金分期支付。我們的董事還可獲得與出席董事會和委員會會議有關的費用報銷。Arnold先生不因擔任董事而獲得額外報酬。

如上所述，我們每一個 非員工在我們2023年年度股東大會上當選的董事獲得了限制性股票年度獎勵，或者如下所述”遞延補償計劃，” 遞延股票單位，授予日價值為15.5萬美元（基於包括授予日期在內的過去連續三十個交易日的普通股收盤價的平均值）。在每種情況下，這些獎勵均在2024年5月8日，即年會的前一天全部發放，通常取決於董事在該日期之前的持續任期。此外，高先生於2023年1月當選為董事會成員，他在當選後獲得了按比例分配的限制性股票年度獎勵，授予日價值為38,750美元（基於我們普通股收盤價的平均值）

根據我們的董事薪酬政策條款， 過去連續三十個交易日（包括授予日期）的股票。該獎項於2023年5月10日全額發放，也就是2023年年度股東大會的前一天。我們認為，這些股權補助有助於進一步使我們的董事利益與股東的利益保持一致。

我們的董事薪酬政策允許 非員工董事們將選擇發行我們普通股的全額既得股份，以代替其年度服務預付金中的現金部分。2023年，完全歸屬股票的數量是通過將100,000美元除以包括此類股票授予日期在內的過去連續三十個交易日的普通股收盤價的平均值來確定的。

薪酬委員會每年審查我們同行羣體的董事薪酬做法，如下所述”基準測試” 在薪酬討論與分析中，在薪酬顧問的協助下。由於2023年的基準分析或其他原因，薪酬委員會沒有建議我們在2023年對董事薪酬政策進行任何修改。

遞延補償計劃

隸屬於LPL金融控股公司 非員工董事遞延薪酬計劃（“延期計劃”）， 非員工董事有資格選擇推遲收取其2023年任職預付金的股權部分，或同時收取股權和現金部分，供董事會任職。對於做出此類延期選擇的董事，我們設立了一個賬面記賬賬户，並將根據我們2021年計劃授予的許多遞延股票單位存入貸方，其價值等於股票的價值，如果董事選擇的話，還包括在沒有延期選擇的情況下本應獲得或支付的現金，每個遞延股票單位代表獲得我們普通股的權利。我們的普通股宣佈分紅後，股息等價權以額外股票單位的形式記入董事的賬面記賬賬户，包括既得和未歸屬的遞延股票單位，金額等於遞延股票單位如果在股息記錄日尚未償還的股息，四捨五入至最接近的整股。此類股息等價權的價值是根據每股收盤價確定的

在股息支付日的 普通股。根據延期計劃的定義，每位董事賬面記賬賬户中遞延股票單位的基礎股票只有在董事離職或控制權變更時才會發行。

股權所有權準則

我們的公司治理準則包括以下方面的股權所有權準則 非員工導演們。在他或她當選董事會成員之日起五年內，每人 非員工董事必須將普通股的所有權維持在五股

乘以當時有效的董事會服務年度預付金的現金部分，不包括任何委員會或主席服務的預付金。全部持有和實益持有的所有股份 非員工董事，包括所有未歸屬限制性股票以及根據既得和未歸屬遞延股票單位可發行的所有股份，均在確定是否符合此類最低所有權要求時計算在內。截至 2024 年 3 月 11 日，我們每個 非員工除了 2023 年 1 月當選為董事會成員的高先生外，其他董事都滿足了這一最低所有權要求。

    非員工董事薪酬組合

截至2023年12月31日，諮詢和經紀資產總額為1.4萬億美元，較上年的1.1萬億美元餘額增長了22％，這反映了淨新資產和市場走勢。2023 年的淨新資產總額為 1041 億美元。

諮詢和經紀資產總額

（以十億美元計）

毛利在2023年增至40億美元，比上年增長26％，這主要是由利率提高導致的客户現金收入增加所致。

毛利

（百萬美元）

2023年公司毛利潤的增長超過了核心併購的增長，使調整後的息税折舊攤銷前利潤達到22億美元。這一結果同比增長了35％，超過了我們的2023年業績目標。

調整後 EBITDA

（百萬美元）

2023年，通過9,220萬美元的股息和11億美元的股票回購，向股東返還了12億美元的資本。 

向股東返還資金

（百萬美元）