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Snowflake 公佈了 2023 財年第三季度的財務業績

•第三季度產品收入為5.228億美元，同比增長67％

•剩餘的業績義務為30億美元，同比增長66％

•總客户數為7,292

•淨收入留存率為165％

•287 名過去 12 個月產品收入超過 100 萬美元的客户

無總部/蒙大拿州博茲曼——2022年11月30日——數據雲公司Snowflake（紐約證券交易所代碼：SNOW）今天公佈了截至2022年10月31日的2023財年第三季度財務業績。

該季度的收入為5.570億美元，同比增長67％。該季度的產品收入為5.228億美元，同比增長67％。剩餘的業績義務為30億美元，同比增長66％。截至2022年10月31日，淨收入留存率為165％。該公司現在共有7,292名客户和287名客户，過去12個月的產品收入超過100萬美元。有關產品收入、剩餘績效義務、淨收入保留率、客户總數以及過去 12 個月產品收入超過 100 萬美元的客户的定義，請參閲標題為 “關鍵業務指標” 的部分。

“在第三季度，產品收入同比增長67％，達到5.23億美元。我們的非公認會計準則產品毛利率為75％，我們將繼續推動強勁的規模增長，同時單位經濟效益、營業利潤和自由現金流也表現強勁。” Snowflake董事長兼首席執行官Frank Slootman表示。“Snowflake的數據雲最大限度地發揮了數據科學和人工智能的力量和前景，這是現代企業的重中之重。”

2023財年第三季度GAAP和非GAAP業績：

下表彙總了我們2023財年第三季度的財務業績：


	2023 財年第三季度 GAAP 業績			2023 財年第三季度非公認會計準則業績 (1)
	金額（百萬）	年/年增長
產品收入	$522.8	67	%


	金額（百萬）	利潤		金額（百萬）	利潤
產品毛利	$376.8	72	%	$393.9	75	%




營業收入（虧損）	($206.0)	(37	%)	$43.4	8	%
經營活動提供的淨現金	$79.3
自由現金流				$65.0	12	%
調整後的自由現金流				$65.0	12	%

(1) 我們報告非公認會計準則財務指標是對根據公認會計原則計算的財務指標的補充，而不是替代或優於根據公認會計原則計算的財務指標。有關非公認會計準則財務指標的解釋，請參閲標題為 “關於使用非公認會計準則財務指標的聲明” 的部分，以及標題為 “GAAP與非GAAP財務指標的對賬” 的表格。注意：財政年度於 1 月 31 日結束。出於演示目的，對數字進行了四捨五入。

我們的指導包括公認會計準則和非公認會計準則財務指標。

下表總結了我們對2023財年第四季度的指導：

2023財年第四季度

GAAP 指導

2023財年第四季度

非公認會計準則指南 (1)

金額
（百萬）

年/年增長

產品收入

$535 - $540

49 - 50%

利潤

營業收入

金額
（百萬）

用於計算歸屬於Snowflake Inc.普通股股東的每股淨收益的加權平均股票——攤薄後 (2)

360

(1) 我們報告非公認會計準則財務指標是對根據公認會計原則計算的財務指標的補充，而不是替代或優於根據公認會計原則計算的財務指標。有關非公認會計準則財務指標的解釋，請參閲標題為 “關於使用非公認會計準則財務指標的聲明” 的部分。

(2) 我們在2023財年第四季度可能有歸屬於Snowflake Inc.的非公認會計準則淨收益。因此，我們列出了用於計算歸屬於Snowflake Inc.普通股股東的每股淨收益的加權平均值——在上表的非公認會計準則欄中進行了稀釋，使所有潛在的稀釋證券（股票期權、限制性股票單位和我們2020年員工股票購買計劃下的員工股票購買權）生效。這些可能具有稀釋作用的證券將被排除在計算歸屬於Snowflake Inc.普通股股東的每股淨虧損的加權平均值中——如果我們有歸屬於Snowflake Inc.的非公認會計準則淨虧損，則攤薄。

下表總結了我們對2023財年全年的指導：


	2023 財年全年 GAAP 指導		2023 財年全年非公認會計準則指南 (1)
	金額（百萬）	年/年增長
產品收入	$1,919 - $1,924	68 - 69%

				利潤
產品毛利				75	%
營業收入				3	%

調整後的自由現金流				21	%

			金額（百萬）
用於計算歸屬於Snowflake Inc.普通股股東的每股淨收益的加權平均股票——攤薄後 (2)			359

(1) 我們報告非公認會計準則財務指標是對根據公認會計原則計算的財務指標的補充，而不是替代或優於根據公認會計原則計算的財務指標。有關非公認會計準則財務指標的解釋，請參閲標題為 “關於使用非公認會計準則財務指標的聲明” 的部分。 (2) 我們2023財年全年可能有歸屬於Snowflake Inc.的非公認會計準則淨收益。因此，我們列出了用於計算歸屬於Snowflake Inc.普通股股東的每股淨收益的加權平均值——在上表的非公認會計準則欄中進行了稀釋，使所有潛在的稀釋證券（股票期權、限制性股票單位和我們2020年員工股票購買計劃下的員工股票購買權）生效。這些可能具有稀釋作用的證券將被排除在計算歸屬於Snowflake Inc.普通股股東的每股淨虧損的加權平均值中——如果我們有歸屬於Snowflake Inc.的非公認會計準則淨虧損，則攤薄。

由於未來可能產生的支出的不確定性和潛在的可變性，如果不進行不合理的努力，就無法在前瞻性基礎上將非公認會計準則指導指標與相應的GAAP指導指標進行對賬。股票薪酬相關費用，包括員工股票交易中與僱主工資税相關的項目，受到員工股票交易時間、普通股未來公允市場價值以及我們未來的招聘和留用需求的影響，所有這些都難以預測，並且會不斷變化。我們在財務報表中提供了本新聞稿中包含的歷史非公認會計準則財務業績的GAAP與非GAAP財務指標的對賬表。我們的財政年度於 1 月 31 日結束，為了便於列報，對數字進行了四捨五入。

我們將於今天（山地時間）2022年11月30日下午3點開始舉行電話會議。投資者和參與者可以通過撥打（844）200-6205（接入碼：255864）參加電話會議，如果在美國境外，則撥打+1（929）526-1599（接入碼：255864）。

電話會議還將在Snowflake投資者關係網站上進行網絡直播。

電話會議和網絡直播的音頻重播將在會議結束兩小時後提供，並將在Snowflake投資者關係網站上提供為期30天的錄音。

投資者演講詳情

提供更多信息和分析的投資者演示文稿可在 https://investors.snowflake.com 找到。

關於使用非公認會計準則財務指標的聲明

我們報告了以下非公認會計準則財務指標，這些指標不是根據美國公認會計原則（GAAP）編制的，除了這些指標的替代或優於根據公認會計原則計算的財務指標外，這些指標不是根據美國公認會計原則（GAAP）編制的。

•產品毛利、營業收入（虧損）、淨收益（虧損）、歸屬於Snowflake Inc. 的淨收益（虧損）以及歸屬於Snowflake Inc.普通股股東的每股淨收益（虧損）——基本和攤薄。我們的非公認會計準則產品毛利、營業收入（虧損）、淨收益（虧損）和歸因於Snowflake Inc.指標的淨收益（虧損）不包括（i）股票薪酬相關費用，包括僱主工資税相關項目對員工股票交易的影響，（ii）收購無形資產的攤銷，（iii）與收購和戰略投資相關的費用，（iv）歸因於非控股權益的調整，以及 (v) 這些調整的相關所得税影響以及非經常性所得税支出或與收購相關的收益。我們歸屬於Snowflake Inc.普通股股東的每股非公認會計準則淨收益（虧損）的計算方法是將歸屬於Snowflake Inc.的非公認會計準則淨收益（虧損）除以該期間已發行普通股的攤薄平均數。我們歸屬於Snowflake Inc.普通股股東的每股非公認會計準則淨收益（虧損）——攤薄後的計算方法是將歸屬於Snowflake Inc.的非公認會計準則淨收益（虧損）除以攤薄後的已發行股票的加權平均數，使所有潛在的攤薄普通股等價物（股票期權、限制性股票單位和員工股票購買權）生效。歸屬於非控股權益的金額並非在所有列報期內都很重要。我們認為，不包括這些非現金或非經常性項目的經營業績的列報為投資者提供了有用的補充信息，並有助於分析我們的經營業績和比較各報告期的經營業績。

•自由現金流。自由現金流的定義是，通過購買不動產和設備以及資本化內部用途軟件開發成本而減少的（用於）運營活動提供的淨現金。與股權獎勵淨股結算相關的員工工資税項目的現金流出量包含在融資活動的現金流中，因此對自由現金流的計算沒有影響。自由現金流利潤率按自由現金流佔收入的百分比計算。我們認為，這些指標為投資者提供了有用的補充信息，因為它們是我們核心業務運營實力和業績的指標。

•調整後的自由現金流。調整後的自由現金流定義為自由現金流加（減去）員工股票交易中僱主和員工工資税相關項目支付（收到）的淨現金。員工股票交易中與員工工資税收相關的項目通常是直通交易，隨着時間的推移，預計對自由現金流的淨影響為零，但由於我們從員工那裏獲得資金的時間與將這些資金匯給相應税務機關的時間之間存在差異，這可能會影響任何給定財季度的自由現金流。我們認為，排除這些與工資税相關的項目的影響將增強股東評估我們自由現金流表現的能力，包括按季度同比評估的表現。調整後的自由現金流利潤率按調整後的自由現金流佔收入的百分比計算。我們認為，這些指標為投資者提供了有用的補充信息，因為它們是我們核心業務運營實力和業績的指標。

我們在內部使用這些非公認會計準則財務指標來進行財務和運營決策，並作為評估同期比較的手段。非公認會計準則財務指標不應單獨考慮，也不能作為可比GAAP財務指標的替代品，只能與根據公認會計原則編制的簡明合併財務報表一起閲讀。我們對非公認會計準則財務指標的列報可能無法與其他公司使用的類似指標進行比較。我們鼓勵投資者仔細考慮我們在公認會計原則下的業績，以及我們的補充非公認會計準則信息以及這些報告之間的對賬，以更全面地瞭解我們的業務。請參閲本新聞稿末尾的表格，以將 GAAP 與非 GAAP 業績進行對賬。

我們監控我們的關鍵業務指標，包括（i）從截至2022年1月31日的財政季度開始的自由現金流，以及（ii）以下列出的其他指標，以幫助我們評估業務和增長趨勢、制定預算、衡量銷售和營銷工作的有效性以及評估運營效率。有關自由現金流的定義，請參閲標題為 “關於使用非公認會計準則財務指標的聲明” 的部分。我們的關鍵業務指標的計算可能與其他公司、證券分析師或投資者使用的其他類似標題的指標不同。

•產品收入。產品收入是我們的關鍵指標，因為我們根據平臺消費來確認收入，平臺消費本質上是可變的，由客户自行決定，而不是基於合同條款的金額和期限。產品收入主要來自計算、存儲和數據傳輸資源的消耗，客户在我們的平臺上將這些資源作為單一的集成產品消費。客户可以靈活地在合同期限內消耗超過合同容量的容量，並且可以將未使用的容量延期到未來期限，通常是在續訂時購買額外容量後。我們基於消費的商業模式將我們與訂閲型軟件公司區分開來，後者通常在合同期內按比例確認收入，可能不允許展期。由於客户可以靈活選擇消費時機，在許多情況下，消費時間可能會超過其合同產能或超過原始合同期限，因此在給定時期內確認的產品收入金額是衡量客户滿意度和我們平臺所得價值的重要指標。產品收入不包括我們的專業服務和其他收入。

•剩餘履約義務。剩餘履約義務 (RPO) 是指尚未確認的未來合同收入金額，包括 (i) 遞延收入和 (ii) 將開具發票並確認為未來時期收入的不可取消的合同金額。RPO將履約義務排除在按需安排和某些拖欠計費的時間和材料合同中。尚未開具發票且以外幣計價的RPO部分將在每個期間根據適用的期末匯率重新估值為美元。RPO不一定代表未來的產品收入增長，因為它沒有考慮到客户的消費時機或消費量超過合同產能。此外，RPO受許多因素的影響，包括續訂時間、購買額外容量的時間、平均合同條款、季節性、外幣匯率的變化，以及允許客户在多大程度上將未使用的容量延期到未來時期，通常是在續訂時購買額外容量之後。

•客户總數。我們計算每個週期結束時的客户總數。為了確定我們的客户數量，我們將每個客户賬户，包括根據經銷商安排為終端客户開設的賬户，至少有一份相應容量合同的客户賬户視為唯一客户，擁有多個部門、部門或子公司的單一組織可以算作多個客户。為了確定我們的客户數量，我們不包括僅根據按需安排使用我們平臺的客户。我們的客户數量可能會因收購、合併、分拆和其他市場活動而進行調整，我們列出了反映這些調整的歷史時期的客户總數。

•淨收入留存率。為了計算淨收入留存率，我們首先指定一個計量期，包括從當前期末算起的過去兩年。接下來，我們將根據容量合同在測量期第一年的第一個月的任何時候使用我們平臺的客户羣定義為我們的衡量羣組。從截至2021年10月31日的財政季度開始，用於計算淨收入留存率的羣組包括經銷商安排下的終端客户。然後，我們將淨收入留存率計算為商數，方法是將我們在測量期第二年的產品收入除以我們在測量期第一年來自該羣組的產品收入。該羣組中任何第二年未使用我們平臺的客户仍在計算範圍內，第二年的產品收入為零。我們的淨收入保留率會根據收購、合併、分拆和其他市場活動進行調整，我們列出了反映這些調整的歷史時期淨收入保留率。由於我們將繼續將歷史產品收入歸因於合併合同，因此合併客户組織內的產能合同通常不會影響我們的淨收入留存率，除非其中一位客户在衡量期第一年的第一個月的任何時候都不是客户。

•過去 12 個月產品收入超過 100 萬美元的客户。為了計算過去 12 個月產品收入超過 100 萬美元的客户數量，我們計算了過去 12 個月中產能安排下產品收入超過 100 萬美元的客户數量

月。我們的客户數量可能會因收購、合併、分拆和其他市場活動而進行調整，我們提供反映這些調整的歷史時期的客户數量。

前瞻性陳述的使用

本新聞稿包含經修訂的1933年《證券法》第27A條和經修訂的1934年《證券交易法》第21E條所指的有關我們業績的前瞻性陳述，包括但不限於標題為 “財務展望” 的部分中的陳述。本新聞稿和隨附的口頭陳述中包含的前瞻性陳述受已知和未知的風險、不確定性、假設和其他因素的影響，這些因素可能導致實際結果或結果與前瞻性陳述所表達或暗示的任何未來業績或結果存在重大差異。這些風險、不確定性、假設和其他因素包括但不限於與我們的業務和財務業績、總體市場和業務狀況、衰退或不確定性相關的因素，包括資本市場或外幣匯率的波動或波動、烏克蘭最近和正在發生的武裝衝突對我們業務、經營業績和財務狀況的影響、我們吸引和留住客户的能力、我們開發新產品和服務以及增強現有產品的能力和服務、我們快速響應新興技術趨勢的能力、我們執行業務戰略的能力，包括與數據雲相關的戰略、增加和預測平臺客户消費的能力、有效競爭的能力以及管理增長的能力。

有關這些以及可能導致實際結果和結果與本新聞稿中包含或考慮的前瞻性陳述存在重大差異的其他風險、不確定性和其他因素的更多信息包含在 “風險因素” 標題下以及我們截至2022年7月31日的財季10-Q表以及我們不時向美國證券交易委員會提交的其他文件和報告，包括將在本財年提交的10-Q表中的其他地方截至2022年10月31日的季度。

此外，我們在競爭激烈且瞬息萬變的環境中運營，新的風險可能會不時出現。我們無法預測所有風險，也無法評估所有因素對我們業務的影響，也無法評估任何因素或因素組合在多大程度上可能導致實際業績或結果與我們可能發表的任何前瞻性陳述中包含的結果或結果存在重大差異。前瞻性陳述僅代表截至陳述發表之日，基於我們在發表這些陳述時獲得的信息和/或管理層當時對未來事件的真誠信念。除非法律要求，否則我們沒有義務也不打算更新這些前瞻性陳述，審查或確認分析師的預期，或提供中期報告或本財政季度的最新進展。

Snowflake使每個組織都能使用Snowflake的數據雲將其數據移動化。客户使用數據雲來整合孤立的數據，發現和安全共享數據，並執行不同的分析工作負載。無論數據或用户身處何處，Snowflake 都能提供跨越多個雲和地理位置的單一數據體驗。截至2022年10月31日，來自多個行業的數千名客户，包括2022年福布斯全球2000強（G2K）的543名客户，都在使用Snowflake Data Cloud為其業務提供動力。在 snowflake.com 上了解更多信息。

吉米·塞克斯頓

埃斯特·西科拉

資料來源：Snowflake Inc.

簡明合併運營報表

（以千計，每股數據除外）


	截至10月31日的三個月			截至10月31日的九個月，
		2022		2021		2022		2021

收入		$	557,028	$	334,441	$	1,476,647	$	835,553
收入成本		190,721		120,786		511,883		324,253
毛利		366,307		213,655		964,764		511,300
運營費用：
銷售和營銷		284,477		190,971		803,034		540,678
研究和開發		211,387		115,900		545,933		343,783
一般和行政		76,462		64,055		218,314		189,846
運營費用總額		572,326		370,926		1,567,281		1,074,307
營業虧損		(206,019)		(157,271)		(602,517)		(563,007)
利息收入		21,857		1,985		38,308		6,787
其他收入（支出），淨額		(13,271)		1,609		(44,672)		9,867
所得税前虧損		(197,433)		(153,677)		(608,881)		(546,353)
所得税（受益）準備金		4,009		1,179		(18,839)		1,442
淨虧損		(201,442)		(154,856)		(590,042)		(547,795)
減去：歸屬於非控股權益的淨虧損		(506)		—		(506)		—
歸因於 Snowflake Inc. 的淨虧損		$	(200,936)	$	(154,856)	$	(589,536)	$	(547,795)
歸屬於Snowflake Inc.普通股股東的每股淨虧損——基本虧損和攤薄後		$	(0.63)	$	(0.51)	$	(1.86)	$	(1.84)
用於計算歸屬於Snowflake Inc.普通股股東的每股淨虧損的加權平均股票——基本和攤薄後		320,135		303,007		317,653		297,436

簡明合併資產負債表


	2022年10月31日		2022年1月31日
資產
流動資產：
現金和現金等價物	$	819,003	$	1,085,729
短期投資	3,123,879		2,766,364
應收賬款，淨額	394,063		545,629
遞延佣金，當前	61,738		51,398
預付費用和其他流動資產	160,221		149,523
流動資產總額	4,558,904		4,598,643
長期投資	943,081		1,256,207
財產和設備，淨額	145,974		105,079
經營租賃使用權資產	234,678		190,356
善意	649,092		8,449
無形資產，淨額	196,165		37,141
遞延佣金，非當期	133,939		124,517
其他資產	293,855		329,306
總資產	$	7,155,688	$	6,649,698
負債和股東權益
流動負債：
應付賬款	$	24,757	$	13,441
應計費用和其他流動負債	225,321		200,664
經營租賃負債，當前	29,263		25,101
遞延收入，當前	1,199,701		1,157,887
流動負債總額	1,479,042		1,397,093
經營租賃負債，非流動	225,013		181,196
遞延收入，非當期	7,333		11,180
其他負債	21,029		11,184
Snowflake Inc. 股東權益	5,410,777		5,049,045
非控股權益	12,494		—
負債和股東權益總額	$	7,155,688	$	6,649,698

簡明合併現金流量表


	截至10月31日的三個月			截至10月31日的九個月，
		2022		2021		2022		2021
來自經營活動的現金流：
淨虧損		$	(201,442)	$	(154,856)	$	(590,042)	$	(547,795)
為使淨虧損與經營活動提供的淨現金保持一致而進行的調整：
折舊和攤銷		17,696		5,518		43,809		15,586
非現金運營租賃成本		12,340		8,855		33,579		25,895
遞延佣金的攤銷		14,554		9,667		41,525		26,824
股票薪酬，扣除資本化金額		229,163		144,387		610,837		459,392
投資保費（折扣）的淨攤銷（增加）		(545)		11,587		12,331		36,938
股票證券戰略投資的未實現淨虧損（收益）		13,064		(455)		45,096		(8,515)
遞延所得税		1,387		—		(25,277)		—
其他		(1,396)		(247)		678		2,535
扣除業務合併影響後的運營資產和負債變化：
應收賬款		(88,846)		(16,754)		150,723		39,142
延期佣金		(23,721)		(18,961)		(63,627)		(52,892)
預付費用和其他資產		41,346		(42,710)		13,169		(112,798)
應付賬款		4,079		869		10,304		4,591
應計費用和其他負債		17,272		19,386		27,727		43,106
經營租賃負債		(10,990)		(8,766)		(29,176)		(24,758)
遞延收入		55,316		58,018		46,667		124,030
經營活動提供的淨現金		79,277		15,538		328,323		31,281
來自投資活動的現金流：
購買財產和設備		(8,505)		(2,282)		(19,766)		(12,209)
資本化的內部使用軟件開發成本		(5,779)		(3,788)		(17,319)		(8,612)
為企業合併支付的現金，扣除獲得的現金和現金等價物		(174,630)		—		(352,555)		—
購買無形資產		—		—		(700)		(11,182)
購買投資		(870,910)		(1,053,763)		(2,796,167)		(3,042,396)
投資的銷售		14,881		14,691		58,813		407,003
投資的到期日和贖回		898,081		1,216,206		2,594,593		2,610,429
由（用於）投資活動提供的淨現金		(146,862)		171,064		(533,101)		(56,967)
來自融資活動的現金流：



行使股票期權的收益		7,299		24,579		31,095		90,444
根據員工股票購買計劃發行普通股的收益		14,837		25,829		40,931		52,227
與股權獎勵淨股結算相關的已繳税款		(51,657)		—		(135,766)		—




支付企業合併的延期購買對價		(1,800)		—		(1,800)		—
非控股權益持有人的資本出資		13,000		—		13,000		—
由（用於）融資活動提供的淨現金		(18,321)		50,408		(52,540)		142,671
匯率變動對現金、現金等價物和限制性現金的影響		(2,002)		(194)		(9,390)		21
現金、現金等價物和限制性現金的淨增加（減少）		(87,908)		236,816		(266,708)		117,006
現金、現金等價物和限制性現金——期初		923,734		715,383		1,102,534		835,193
現金、現金等價物和限制性現金——期末		$	835,826	$	952,199	$	835,826	$	952,199

GAAP 與非 GAAP 對賬

（以千計，每股數據和百分比除外）


	截至10月31日的三個月						截至10月31日的九個月，
		2022			2021			2022			2021
		金額		金額佔收入的百分比	金額		金額佔收入的百分比	金額		金額佔收入的百分比	金額		金額佔收入的百分比
收入：
產品收入		$	522,752	94%	$	312,458	93%	$	1,383,454	94%	$	780,911	93%
專業服務和其他收入		34,276		6%	21,983		7%	93,193		6%	54,642		7%
收入		$	557,028	100%	$	334,441	100%	$	1,476,647	100%	$	835,553	100%
同比增長		67%			110%			77%			108%

收入成本：
GAAP 產品收入成本		$	145,929	26%	$	92,292	28%	$	388,946	27%	$	245,420	29%
減去：股票薪酬相關費用		(15,784)			(12,419)			(44,047)			(37,813)
減去：收購的無形資產的攤銷		(1,299)			(567)			(2,432)			(1,700)

非公認會計準則產品收入成本		$	128,846	23%	$	79,306	24%	$	342,467	23%	$	205,907	25%

GAAP 專業服務成本和其他收入		$	44,792	8%	$	28,494	8%	$	122,937	8%	$	78,833	10%
減去：股票薪酬相關費用		(13,753)			(9,908)			(38,074)			(31,941)


非公認會計準則的專業服務成本和其他收入		$	31,039	6%	$	18,586	5%	$	84,863	6%	$	46,892	5%

GAAP 收入成本		$	190,721	34%	$	120,786	36%	$	511,883	35%	$	324,253	39%
減去：股票薪酬相關費用		(29,537)			(22,327)			(82,121)			(69,754)
減去：收購的無形資產的攤銷		(1,299)			(567)			(2,432)			(1,700)

非公認會計準則收入成本		$	159,885	29%	$	97,892	29%	$	427,330	29%	$	252,799	30%

毛利（虧損）：
GAAP 產品毛利		$	376,823	72%	$	220,166	70%	$	994,508	72%	$	535,491	69%
添加：基於股票的薪酬相關費用		15,784			12,419			44,047			37,813
添加：收購的無形資產的攤銷		1,299			567			2,432			1,700

非公認會計準則產品毛利		$	393,906	75%	$	233,152	75%	$	1,040,987	75%	$	575,004	74%

GAAP 專業服務和其他收入總虧損		$	(10,516)	(31%)	$	(6,511)	(30%)	$	(29,744)	(32%)	$	(24,191)	(44%)
添加：基於股票的薪酬相關費用		13,753			9,908			38,074			31,941


非公認會計準則專業服務和其他收入毛利		$	3,237	9%	$	3,397	15%	$	8,330	9%	$	7,750	14%

GAAP 毛利		$	366,307	66%	$	213,655	64%	$	964,764	65%	$	511,300	61%
添加：基於股票的薪酬相關費用		29,537			22,327			82,121			69,754
添加：收購的無形資產的攤銷		1,299			567			2,432			1,700

非公認會計準則毛利		$	397,143	71%	$	236,549	71%	$	1,049,317	71%	$	582,754	70%

毛利率：
GAAP 產品毛利率		72%			70%			72%			69%
添加：股票薪酬相關費用佔產品收入的百分比		3%			5%			3%			5%
添加：收購的無形資產攤銷佔產品收入的百分比		—%			—%			—%			—%

非公認會計準則產品毛利率		75%			75%			75%			74%

GAAP 專業服務和其他收入毛利率		(31%)			(30%)			(32%)			(44%)
添加：股票薪酬相關費用佔專業服務和其他收入的百分比		40%			45%			41%			58%


非公認會計準則專業服務和其他收入毛利率		9%			15%			9%			14%

GAAP 毛利率		66%			64%			65%			61%
添加：股票薪酬相關費用佔收入的百分比		5%			7%			6%			9%
添加：收購的無形資產攤銷佔收入的百分比		—%			—%			—%			—%

非公認會計準則毛利率		71%			71%			71%			70%

運營費用：
GAAP 銷售和營銷費用		$	284,477	51%	$	190,971	57%	$	803,034	54%	$	540,678	65%
減去：股票薪酬相關費用		(67,415)			(54,098)			(187,212)			(165,969)
減去：收購的無形資產的攤銷		(7,553)			—			(17,654)			—

非公認會計準則銷售和營銷費用		$	209,509	37%	$	136,873	40%	$	598,168	41%	$	374,709	45%

GAAP 研發費用		$	211,387	38%	$	115,900	35%	$	545,933	37%	$	343,783	40%
減去：股票薪酬相關費用		(111,431)			(59,693)			(285,054)			(186,346)
減去：收購的無形資產的攤銷		(1,785)			(944)			(5,310)			(2,741)

非公認會計準則研發費用		$	98,171	18%	$	55,263	17%	$	255,569	17%	$	154,696	19%

GAAP 一般和管理費用		$	76,462	14%	$	64,055	19%	$	218,314	15%	$	189,846	23%
減去：股票薪酬相關費用		(26,808)			(27,668)			(78,327)			(85,624)
減去：收購的無形資產的攤銷		(451)			(411)			(1,280)			(1,209)
減去：與收購和戰略投資相關的費用		(3,112)			(35)			(5,635)			(431)
非公認會計準則一般和管理費用		$	46,091	8%	$	35,941	11%	$	133,072	9%	$	102,582	12%

GAAP 總運營支出		$	572,326	103%	$	370,926	111%	$	1,567,281	106%	$	1,074,307	128%
減去：股票薪酬相關費用		(205,654)			(141,459)			(550,593)			(437,939)
減去：收購的無形資產的攤銷		(9,789)			(1,355)			(24,244)			(3,950)
減去：與收購和戰略投資相關的費用		(3,112)			(35)			(5,635)			(431)
非公認會計準則總運營支出		$	353,771	63%	$	228,077	68%	$	986,809	67%	$	631,987	76%

營業收入（虧損）：
GAAP 營業虧損		$	(206,019)	(37%)	$	(157,271)	(47%)	$	(602,517)	(41%)	$	(563,007)	(67%)
添加：基於股票的薪酬相關費用		235,191			163,786			632,714			507,693
添加：收購的無形資產的攤銷		11,088			1,922			26,676			5,650
添加：與收購和戰略投資相關的費用		3,112			35			5,635			431
非公認會計準則營業收入（虧損）		$	43,372	8%	$	8,472	3%	$	62,508	4%	$	(49,233)	(6%)

營業利潤率：
GAAP 營業利潤率		(37%)			(47%)			(41%)			(67%)
添加：股票薪酬相關費用佔收入的百分比		42%			49%			43%			60%
添加：收購的無形資產攤銷佔收入的百分比		2%			1%			2%			1%
添加：與收購和戰略投資相關的費用佔收入的百分比		1%			—%			—%			—%
非公認會計準則營業利潤率		8%			3%			4%			(6%)

淨收益（虧損）：
GAAP 淨虧損		$	(201,442)	(36%)	$	(154,856)	(46%)	$	(590,042)	(40%)	$	(547,795)	(66%)
添加：股票薪酬相關費用 (1)		235,191			163,786			632,714			507,693
添加：收購的無形資產的攤銷		11,088			1,922			26,676			5,650
添加：與收購和戰略投資相關的費用		3,112			35			5,635			431
與上述調整相關的所得税支出影響		(9,501)			(56)			(33,437)			70
非公認會計準則淨收益（虧損）		$	38,448	7%	$	10,831	4%	$	41,546	3%	$	(33,951)	(5%)

歸屬於Snowflake Inc. 的淨收益（虧損）：
歸因於 Snowflake Inc. 的 GAAP 淨虧損		$	(200,936)	(36%)	$	(154,856)	(46%)	$	(589,536)	(40%)	$	(547,795)	(66%)
添加：股票薪酬相關費用 (1)		235,191			163,786			632,714			507,693
添加：收購的無形資產的攤銷		11,088			1,922			26,676			5,650
添加：與收購和戰略投資相關的費用		3,112			35			5,635			431
與上述調整相關的所得税支出影響		(9,501)			(56)			(33,437)			70
歸因於非控股權益的調整，扣除税款		(375)			—			(375)			—
歸屬於Snowflake Inc.的非公認會計準則淨收益（虧損）		$	38,579	7%	$	10,831	4%	$	41,677	3%	$	(33,951)	(5%)

歸屬於Snowflake Inc.普通股股東的每股淨收益（虧損）——基本和攤薄後：
歸屬於Snowflake Inc.普通股股東的每股GAAP淨虧損——基本虧損和攤薄後		$	(0.63)		$	(0.51)		$	(1.86)		$	(1.84)
用於計算歸屬於Snowflake Inc.普通股股東的每股GAAP淨虧損的加權平均股票——基本和攤薄後		320,135			303,007			317,653			297,436

歸屬於Snowflake Inc.普通股股東的每股非公認會計準則淨收益（虧損）——基本		$	0.12		$	0.04		$	0.13		$	(0.11)
用於計算歸屬於Snowflake Inc.普通股股東的每股非公認會計準則淨收益（虧損）的加權平均股票——基本		320,135			303,007			317,653			297,436

歸屬於Snowflake Inc.普通股股東的每股非公認會計準則淨收益（虧損）——攤薄後		$	0.11		$	0.03		$	0.12		$	(0.11)
用於計算歸屬於Snowflake Inc.普通股股東的每股非公認會計準則淨收益（虧損）的加權平均值——攤薄 (2)		359,850			357,882			359,010			297,436

自由現金流和調整後的自由現金流：
GAAP 運營活動提供的淨現金		$	79,277	14%	$	15,538	5%	$	328,323	22%	$	31,281	4%
減去：購買財產和設備		(8,505)			(2,282)			(19,766)			(12,209)
減去：資本化的內部用途軟件開發成本		(5,779)			(3,788)			(17,319)			(8,612)
非公認會計準則自由現金流		64,993		12%	9,468		3%	291,238		20%	10,460		1%
添加：在員工股票交易中為工資税相關項目支付的淨現金 (3)		52			12,058			13,893			37,267
非公認會計準則調整後的自由現金流		$	65,045	12%	$	21,526	6%	$	305,131	21%	$	47,727	6%
非公認會計準則自由現金流利潤率		12%			3%			20%			1%
非公認會計準則調整後的自由現金流利潤率		12%			6%			21%			6%

(1) 股票薪酬相關費用包括截至2022年10月31日的三個月和九個月中僱主與員工股票交易相關的僱主工資税相關費用，分別為約460萬美元和1,870萬美元，以及截至2021年10月31日的三個月和九個月中分別為1,910萬美元和4,740萬美元。 (2) 在我們有非公認會計準則淨收益的時期，用於計算歸屬於Snowflake Inc.普通股股東的非公認會計準則每股淨收益的加權平均值包括所有可能攤薄的普通股等價物（股票期權、限制性股票單位和2020年員工股票購買計劃下的員工股票購買權）的影響。這些可能具有稀釋作用的證券不包括在計算歸屬於Snowflake Inc.普通股股東的非公認會計準則每股淨虧損時使用的加權平均股票，在我們處於非公認會計準則淨虧損狀況時進行了攤薄。（3）截至2022年10月31日的三個月和九個月的金額不包括分別為5170萬美元和1.358億美元的員工工資税，這與員工限制性股票單位的淨股結算有關，這反映為融資活動的現金流出。在截至2022年10月31日的九個月之前，沒有淨結算任何股權獎勵。