將軍

此處提及的 “我們” 和 “公司” 是指Oculus VisionTech Inc.及其子公司。

關於前瞻性陳述的警示聲明

本10-K表年度報告包含經修訂的1933年《證券法》（“證券法”）第27A條和經修訂的1934年《證券交易法》（“交易法”）第21E條所指的 “前瞻性陳述”。除歷史事實陳述外，本年度報告中的所有陳述，包括有關運營和財務業績的陳述、我們的產品和服務，包括我們的數字水印技術和基於雲的文件保護系統、我們的數據隱私和數據保護服務和解決方案、我們的技術、我們的現金需求，包括我們為未來資本支出和營運資本需求提供資金的能力，以及我們對行業競爭和增長的預期，均為前瞻性陳述。由於前瞻性陳述涉及未來的事件或狀況，因此可能包含 “預測”、“相信”、“估計”、“打算”、“可能”、“應該”、“將”、“可能”、“尋求”、“計劃”、“可能”、“預期”、“預測”、“預測”、“潛力”、“繼續”、“最近” 等詞語術語和短語。儘管我們認為這些陳述中反映的預期是合理的，但它們涉及某些假設、風險和不確定性。要討論可能影響我們未來事件、發展或業績的風險、不確定性和假設，您應仔細查看 “第 1A 項” 中描述的風險因素。本年度報告下方的 “風險因素” 以及 “第7項”。管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析” 見本年度報告。這些因素中有許多是我們無法控制的，可能導致實際業績與這些前瞻性陳述所表達或暗示的結果存在重大差異。本年度報告中包含或提及的警示性陳述對本報告中述及的歸因於我們或任何代表我們行事的人的後續書面和口頭前瞻性陳述進行了明確的完整限定。除非法律要求，否則我們沒有義務更新或修改任何前瞻性陳述，無論是由於新信息、未來事件、此類陳述所依據的事件、條件、環境或假設的變化還是其他原因。

加拿大元匯率

Oculus的賬户以加元記賬，加元是公司的本位幣。除非另有説明，否則此處包含的所有美元金額均以美元表示。截至2024年3月19日，根據加拿大銀行收盤匯率，加元/美元的匯率為1.00美元（加元）=0.7393美元（美元）。

以下是根據加拿大銀行在2023年和2022年以美國貨幣表示的加元等值的午間匯率得出的匯率。

第一部分

概述

Oculus VisionTech Inc.（OVTZ）是一家總部位於加拿大的開發階段技術公司，專注於為企業企業客户提供網絡安全、數據隱私和數據保護解決方案。該公司總部位於加拿大不列顛哥倫比亞省温哥華，最初由圖像處理專家創立，由經驗豐富的領導層運營。我們的使命是通過相互信任的數據治理合規願景，提供智能軟件工具，持續為全球個人、組織及其客户提供數據隱私和數據保護。目前，OVTZ正在擴展和投資一系列新的數據保護和數據隱私安全產品，這些產品將徹底改變全球數據主體和數據控制者的CCPA、GDPR、LGPD和其他數據隱私立法合規性。基於最初的數據保護和數據隱私產品的開發和發佈，可以開始新的網絡安全產品的開發。

我們的 Forget-Me-Yes® 數據隱私產品是一款軟件即服務 (SaaS) 平臺，專門針對巴西 LGPD、歐洲 GDPR、加利福尼亞州消費者隱私法 (CCPA)、中國個人信息保護法 (PIPL)、科羅拉多州消費者保護法 (CPA)、弗吉尼亞州消費者保護法 (CPA) 的全球 “被遺忘權” (RtBF) 和刪除權 (RoE) 數據主體刪除請求法律合規部分而開發《消費者數據保護法》(CDPA) 和《華盛頓隱私法》(WPA) 法規。正在開發更多新的數據保護軟件工具，以解決全球公有云數據治理合規性問題。我們的雲文檔保護系統（Cloud-DPS）技術利用我們的數字水印技術，使OVTZ能夠提供基於SaaS的文檔管理平臺，用於防篡改的文檔身份驗證和保護。過去，我們一直使用數字水印技術進行基於嵌入式數字水印的流媒體視頻內容分發，以及視頻點播 (VOD) 系統、服務和源到目的地的數字媒體交付解決方案，這些解決方案允許通過互聯網、內聯網、衞星或無線連接傳輸直播或錄製的數字化和壓縮視頻。

我們於1986年4月18日在加拿大艾伯塔省註冊成立，名為 “第一商業金融集團有限公司”。1989年，我們更名為 “加拿大美光金屬公司”，該公司購買了德克薩斯州一家公司USA Video Inc. 100％的已發行股份，以專注於數字媒體業務。1995 年，我們更名為 “美國視頻互動公司”，並繼續從艾伯塔省進入懷俄明州。在2011年12月30日舉行的股東大會上，通過了一項決議，將我們的名稱改為 “Oculus VisionTech Inc.”，並以十五股舊普通股換一股新普通股為基礎通過反向股票拆分（股份合併）來更改我們的股本。2012 年 1 月 25 日，我們更名為 “Oculus VisionTech Inc.”2020年6月，OVTZ收購了總部位於加利福尼亞州聖地亞哥的特拉華州公司數據隱私軟件開發初創公司OCL Technologies Corp.（“OCL”）。作為OVTZ的100％全資子公司，為了更好地與客户和市場保持一致，OCL已於2021年1月21日完成了對ComplyTrust® Inc.（“CTI”）的公司更名。本文檔中所有的 OCL 參考文獻均與新名稱變更 CTI 同義。

我們的行政和公司總部辦公室位於加拿大不列顛哥倫比亞省温哥華市西黑斯廷斯街 837 號 507 號套房 V6C 3N6。我們的電話號碼是 1-800-684-0183，傳真號碼是 604-685-5777。我們的電子郵件地址是 contact@ovtz.com而我們的網站是 www.ovtz.com。我們的普通股在多倫多證券交易所風險交易所（TSX.V — OVT，OTCQB — OVTZ，FSE — USF1）上市交易。

商業環境和市場機會

在這個數字化轉型、數據貨幣化、物聯網以及大規模數據遷移到聚合的超大規模、地理分配的雲基礎設施和工作負載的時代，數據保護和數據隱私已成為焦點。GDPR、LGPD、CCPA 以及許多其他新的國際（中國、印度）和即將出台的美國數據隱私法規使個人和組織有權訪問和要求刪除給定數據主體的所有個人信息。在我們不斷髮展的 “一切即服務” 世界中，OVTZ 意識到需要全球雲原生數據隱私和數據保護解決方案，這些解決方案必須支持多雲平臺，可以增強現有的傳統和更新的敏捷驅動架構。再加上不斷升級的數據安全威脅格局以及全球數據網絡攻擊和數據泄露的頻率，OVTZ 瞭解到，網絡安全已成為雲、本地和混合基礎設施數據隱私要求的中心舞臺，而且在全球所有組織數字應用程序和細分市場中。OVTZ 正在為混合本地和多雲數據管理構建基於微服務的模塊化軟件解決方案和服務，其中包括自動惡意軟件、隱私和勒索軟件掃描、報告、可視化和網絡威脅管理。

我們新的Forget-Me-Yes®（FMY）軟件即服務（SaaS）數據隱私解決方案是一個高度安全的零知識平臺，通過整合自動策略驅動的重新查詢服務，提供單一來源的持續'被遺忘權'（rtBF）和 “擦除權”（RoE）隱私合規性，可確保數據主體在其FMY訂閲的整個生命週期內 “被遺忘” 的RTBF/RoE數據。FMY 採用混合多態加密技術，可確保所有用户界面、傳輸中的數據和靜態數據保持安全，只能由訂户訪問。藉助雲原生架構，FMY 功能既可以用作完整的統包 SaaS 訂閲平臺，也可以單獨獲得許可，以便與現有的第三方應用程序和數據隱私平臺無縫集成。

我們全新的 ComplyTrust® 軟件即服務套件 (CTSS) 是一套專門為解決雲原生數據管理和合規數據治理而設計的軟件工具。CTSS將幫助消除企業組織壁壘和障礙，進一步實現成功的雲遷移和部署，使雲基礎設施提供商、企業組織和用户共同受益。CTSS根據各種用户可定義和數據驅動的指標，幫助自動化和可視化各個賬户、區域和服務的雲合規性報告。

OVTZ已經認識到，基於雲的數字文件安全/保護產品是公司潛在的可行商機，這使我們能夠將最初為娛樂行業的工作室和網絡開發的專有實時數字視頻水印技術應用於數字文件安全/保護市場。Cloud-DPS 使用實時圖像處理和水印算法，嵌入到文檔的安全/受保護副本中，在不知不覺中為文檔添加水印，從而保護和保護數字文檔（包括文本文檔、照片、藍圖等）免受任何修改和/或企圖偽造。這種身份驗證和驗證過程確保了原始數字文檔的完整性。

戰略計劃

我們的戰略計劃是首先在 AWS Web 服務雲基礎設施下推出雲原生 Forget-Me-Yes® (FMY) 數據隱私 SaaS 平臺，按月訂閲結構化數據。初始版本將包括特定於Salesforce組織的訂閲者連接，並將隨着時間的推移增加其他連接器，包括但不限於AWS RDS、Hubspot、Adobe Marketo、Shopify等。還計劃為MySQL、NoSQL和SQL數據庫的數據庫即服務 (DBaaS) 提供商提供更多連接器，包括結構化和非結構化數據。展望未來，我們計劃授予FMY API微服務的許可，以便與第三方應用程序合作伙伴、軟件提供商和潛在的OEM集成。FMY的雲原生使其能夠在任何本地、混合或替代雲基礎架構下集成和運行。其他計劃包括採用人工智能技術進行自動警報管理和報告我們的FMY® 再感染預防技術（RPT）。

針對數據保護市場的ComplyTrust® SaaSuite（CTSS）戰略計劃將首先推出亞馬遜網絡服務（AWS）工具，以幫助AWS客户以自動化的雲原生方式更好地管理組織數據保護和合規性。隨着客户滿意度的提高，將推出計劃中的其他CTSS功能，以執行其他適用的數據治理和管理功能。其他CTSS計劃包括與第三方軟件提供商整合，為全球企業組織提供自動化的單一玻璃面板解決方案。

Cloud-DPS計劃重新評估潛在的潛在市場和底層架構，以確定Cloud-DPS演變的潛在後續步驟，再加上過去的市場採用率有限和技術更新要求，作為附加組件納入CTSS雲原生工具集將需要大量的開發投資。

專有技術

我們的 Forget-Me-Yes® 專利申請流程以安全、高效和持續的方式為 FMY 訂閲者查找、組織和管理數據主體 rtBF 和 RoE 個人信息。自動化和進度合規使組織能夠避免監管幹擾，將注意力集中在核心業務能力上。我們的 FMY 零知識第三方審計功能提供了有爭議的誠信和最佳實踐，以避免因數據隱私合規違規行為的不良宣傳而提起訴訟、罰款、處罰和潛在的品牌損害。

我們的 DPS 技術根據受保護文檔的內容 “個性化”，從而創建格式不變的水印系統。轉換為 PDF 文檔的文檔在交付前會經過加密，因此，如果不提供適當的憑據，就無法將其打開。結果是，文檔水印系統可以作為基於雲的軟件服務提供，它可以：

我們的 DPS 技術將電子文檔的訪問控制安全性、基於文檔內容 “理解” 的法證級防篡改技術以及可選的數據存儲整合到一個獨特的解決方案中。由於其基於雲的可擴展架構，DPS有可能擴展並發展成為CTSS產品套件中完整的文檔管理、安全和存儲生態系統，以及FMY特定的非結構化數據隱私掃描功能。但是，DPS將需要重新架構投資，才能潛在地集成到我們的新雲原生解決方案中。

產品和服務

我們的主要產品是我們全新的 Forget-Me-Yes® (FMY) 數據隱私 SaaS 解決方案和 CTSS 數據保護工具，以及我們傳統的 Cloud-DPS 解決方案。

Forget-Me-Yes® (FMY)

Forget-Me-Yes® (FMY) 軟件即服務平臺專門管理巴西 LGPD、歐洲 GDPR、加利福尼亞州消費者隱私法 (CCPA)、中國個人信息保護法 (PIPL)、科羅拉多州消費者保護法 (CPA)、弗吉尼亞州消費者數據保護法 (CPA)、弗吉尼亞州消費者數據保護法案的組織和個人被遺忘權 (RTBF) 和刪除權 (RoE) 合規性 (CDPA) 和華盛頓的《隱私法》(WPA) 法規。到2023年底，美國現在有12個州頒佈了數據隱私法規。

FMY 支持對多個數據源的安全發現和刪除請求，確保數據主體永遠不會被無意中 “記住” FMY 安全地存儲每個數據主體查詢請求數據的單一記錄，以符合 GDPR、LGPD 和 CCPA 監管合規要求。FMY的開放API優先設計結構可以快速無縫地整合未來新的美國和全球隱私法合規法規，並能夠獲得第三方應用程序和平臺集成的許可。

ComplyTrust® 軟件即服務套件 (CTSS)

CTSS 最初的產品旨在幫助 AWS Cloud Backup 客户提高雲原生合規性和運營效率，同時直接為公有云銷售團隊提供大量新的雲服務機會。計劃中的其他CTSS可選工具包括為包括AWS、Azure、谷歌和其他平臺在內的各種雲服務提供商提供的網絡安全和數據隱私工具。

Cloud-DPS

我們基於雲的 DPS 網絡服務系統架構通過添加文檔防篡改保護和文檔簽署、身份驗證、安全分發和協作等工作流程，增強了現有的存儲和協作解決方案，例如 Box、Dropbox 和 Google Drive 等。Cloud-DPS 技術可以在廣泛的垂直市場中部署和擴展，例如公司協議/合同管理、知識產權保護、房地產合同管理、醫療保健和執法安全文件管理以及各種航空航天、汽車和工程工業應用。

儘管Cloud-DPS產品以前以訂閲許可模式提供，但在進行了工程/架構審查以確定是否努力將底層代碼庫現代化為基於雲原生的應用程序（也可以與CTSS平臺捆綁/集成）之後，Cloud-DPS將保持其當前的獨立狀態。

客户和市場

OVTZ打算在5年內通過OVTZ開發的各種雲原生軟件工具，在2023年760億美元的全球數據保護市場中獲得雲數據隱私軟件和雲原生數據保護服務收入的很大一部分。全球監管部門對數據隱私立法的執行每年都打破紀錄，是不可保險的損失，並造成了無與倫比的品牌損害。2023年全球金融科技市場的罰款為58億美元，比上年增加了57％。OVTZ 幫助全球組織和個人經濟高效地管理數據隱私合規性。目前，OVTZ 沒有客户使用我們的產品和服務。我們正在採取措施，在24財年為我們新的雲原生CTSS和FMY解決方案以及傳統的雲DPS技術提供資金並從中獲利。

Forget-Me-Yes® (FMY)

FMY 潛在的潛在市場涵蓋各種數據治理、數據管理、數據隱私和數據保護領域。

FMY最初的目標細分市場和客户將是Salesforce CRM組織。Salesforce23財年的收入為313億美元，比上年增長11％，24財年的收入預期為340億美元。Saleforce在全球各個垂直細分市場擁有超過2,000個合作伙伴和15萬名客户，是全球#1 的CRM平臺。前十名客户包括埃森哲、亞馬遜網絡服務、美國運通、美國紅十字會、凱捷、佳能、德勤、IBM、NBC環球、歐萊雅美洲和豐田。我們最初發布的FMY測試版已通過Corrao集團的驗證，該集團是全球排名第 #5th 的Salesforce諮詢合作伙伴。FMY的其他初始目標將是尋求降低合規風險的雲DevOps服務提供商和數據庫即服務（DBaaS）提供商。

ComplyTrust® 軟件即服務套件 (CTSS)

CTSS潛在的潛在市場機會涵蓋了數據管理和數據保護領域的廣泛範圍。

CTSS最初的客户重點將集中在特定的垂直市場（包括航空航天、金融服務、基因組學、醫療保健和運輸）的雲原生AWS細分市場。後續的雲原生服務增強目標包括Azure、Digital Ocean、GCP、Rstor和Wasabi。未來的 CTSS 產品將包括與其他第三方 ISV 的整合等。

Cloud-DPS

我們的Cloud-DPS產品和服務最初的主要市場是需要數字文檔保護、身份驗證和存儲的企業。但是，整個 “數字水印” 市場的最新發展表明，需要重新評估當前的Cloud-DPS技術應用程序。

Cloud-DPS 技術的潛在新應用包括音頻/受眾監控標記、內容完整性、內容保護、取證、反向圖像搜索、用户跟蹤以及最近的包裹識別、跟蹤和監控。一個例子是最近由世界野生動物基金會贊助的 “HolyGrail” 試點項目，該項目針對企業、政府、個人和行業，在消費後包裝上應用數字水印，對大量塑料垃圾進行環保、智能城市的回收。Cloud-DPS中的底層數字水印技術也可能成為數字水印計劃的潛在候選者，該計劃的目標是 到 2030 年，自然界中沒有塑料並支持十七（17）個聯合國可持續發展目標（SDG）。迄今為止，HolyGrail2.0項目已有80多名參與者在努力實現可行性，Digimarc率先在2023年底宣佈將於2024年在法國各地進行初步部署。

網絡安全

網絡安全是保護連接到互聯網的本地本地、混合、私有和公共雲基礎架構（數據、數據中心、硬件、軟件）免遭任何未經授權的訪問的實踐。

網絡安全是一個廣泛的學科領域，屬於以下七個主要支柱：

即使佔有0.025％的潛在市場份額，在CTSS和FMY框架內開發和整合特定的網絡安全能力和學科仍有很大的潛在市場機會，但在2024年將需要大量的新一輪融資。

材料和用品

我們正在與獨立的第三方託管服務和基礎設施提供商合作，積極構建和實施集成、高度安全、敏捷的軟件開發和IT運營（DevSecOps）框架。我們的持續集成/持續交付 (CI/CD) 管道流程整合了敏捷的軟件開發、測試、質量保證和發佈工具，並在我們的整個開發和運營生命週期中包括嵌入式安全性。我們的綜合項目管理和軟件開發發佈流程、公司內部和外部溝通流程的所有組成部分都使用最先進的基於訂閲的軟件工具。我們公司使用的所有組件和服務都包括備份/災難恢復和高可用性基礎架構、流程和服務。計劃進行企業和特定應用程序的ISO/NIST安全認證和培訓，因為要成功地與我們的目標企業級客户和市場合作，他們將需要這些認證和培訓。我們的運營沒有季節性限制。

競爭

為了成功推出我們的產品和服務並從我們的技術中獲得收入，我們面臨着來自許多在所有市場領域擁有更成熟產品和服務的公司的競爭。我們特定的關鍵產品技術差異化因素，明確表明運營支出成本效益的上市效率，將提高接受度、採用率和相關性，以滿足和實現預期的收入。根據我們對競爭格局的瞭解和理解，沒有適用的季節性限制。

Forget-Me-Yes® (FMY)

上述所有競爭對手都擁有ISO/NIST和其他符合監管要求的數據管理認證。

ComplyTrust® 軟件即服務套件 (CTSS)

Cloud-DPS

特定於文檔管理的競爭對手

HolyGrail-2數字水印項目跨價值鏈計劃的當前參與成員包括APK、阿堡、阿卡、艾拉、艾弗裏丹尼森、阿祖爾、巴斯夫、拜爾斯道夫、貝裏、北歐化工、博世、布拉斯凱姆、CCL、Ceflex、Citeo、哥本哈根市、ClosedLoop、可口可樂、高露潔棕欖油、康斯坦蒂亞、達農、丹斯克、Digimarc、DM、陶氏、Elif、Elopak、Esko、Essity、Expra、FiliGrade、Finat、FintGroup、Foboha、Foboha、Formika、富士薩爾、通用磨坊、吉澤、格雷納、GS1、漢高、HL-repro、HTP、Indorama、Intermat、IPL、ITC、捷普爾、強生、Jokey，凱洛格's、Kellpo、Kiefel、Korsini、Kraftheinz、歐萊雅、MacDermid、Masterpress、mikoPac、Milliken、Mondelez、Mondi、MSS、Muller、雀巢、NYCO、Orkla、PAC、Paccor、Returpack、Paccor、Proctor&Gamble、Reclay、Rewe、Reynders、Rossman、Scibic、SaicaFlex、Saueressig、Seeberger、SGK、Schulstad、Schwartz、Siever、Sonoco、Storaenso、Styrenics、蘇萊爾、太陽化學、TetraPak、聯合利華、根特大學、Vandemoortele、Veolia、Viappiani、Wipak、Wrap 等。

網絡安全

潛在競爭對手示例

研究和開發

我們目前的研發分為我們的Cloud-DPS “Wavelet” 數字水印自適應內容保護技術和新的CTSS和FMY雲原生微服務技術。

Forget-Me-Yes® (FMY)

CTSS — ComplyScan® (CS)

Cloud-DPS

我們在2023財年的研發支出為95,884美元。

收購 ComplyTrust Inc.（前身為 OCL 科技公司）

2020年6月5日，公司完成了對ComplyTrust Inc.（“CTI”）（前身為OCL Technologies Corp.（“OCL”）100％股份的收購， www.ocltechnologie.com，特拉華州的一家公司，其總部位於加利福尼亞州聖地亞哥的技術中心。CTI 特別緻力於為企業組織和個人提供高度安全的數據隱私工具，這些工具可確保數據主體權利的持續和持續的全球監管合規性，同時獨立保護所有各方。隨着全球隱私監管的蓬勃發展，再加上嚴格的監管監督，各公司正在投入大量資源來實現和維持合規性。僅在過去兩年中，諸如《歐盟GDPR》（2018年5月25日生效的《通用數據保護條例》）和《CCPA》（2018年6月28日通過並於2020年1月1日生效的加利福尼亞消費者隱私法案）等舉措都規定了其立法框架內考慮的實體和個人的隱私權和數據保護。除此之外，亞洲以及北美和南美還有其他數據隱私立法舉措正在進行中，這將需要數據保護解決方案。Oculus認為，收購CTI與其核心目標非常吻合，即開發強大的尖端技術，以滿足全球範圍內重點的客户數據保護需求。

收購CTI的對價是公司12,500,000股普通股和自發行之日起五年內可行使的12,500,000股股票購買權證。股票購買權證只能在滿足特定績效標準的情況下行使。這些標準是 1) 實現目標收入銷售預測，或 2) 在美國主要交易所上市，或 3) 控制權變更，定義如下：

知識產權

我們的成功在一定程度上取決於我們的專有技術。我們通常依靠專利、商標和商業祕密法律來建立和維護我們對技術產品和服務的專有權利。

2001 年 6 月 19 日，美國專利申請號為 09/884,787，”對視頻進行數字指紋識別的方法和裝置“，已正式向美國專利商標局申請。該專利適用於”MediaSentinel™”。該專利已於 2010 年 2 月到期。目前，我們選擇不為我們的Cloud-DPS技術申請專利，除非啟動了額外的軟件開發審查，以確定Cloud-DPS更新要求在當今的雲原生世界中是可行的。

潛在的專利申請技術包括 忘記我是的® 數據隱私架構包括我們的混合零知識數據安全流程以及專有查詢引擎和自動重新查詢服務流程。

2020 年 10 月，OVTZ 為兩者申請了商標 忘記我是的® 和 ComplyTr® 並於 2021 年 11 月被正式接受和授權。的額外商標申請 ComplyScan® 於 2022 年 6 月獲得接受和授權。

法律法規

我們的業務受或可能受與產品營銷以及與數據保護、知識產權保護、向某些國家出口技術產品和隱私保護的關係有關的各種國際、聯邦、省、州和地方法律、法規和建議的約束。儘管我們認為我們遵守了所有國際、聯邦、省、州和地方法規，但無法完全消除因違反上述法律而對我們提出索賠和訴訟的風險。如果違反這些法律，我們可能對由此造成的任何損害承擔責任。此類損失的金額可能會對我們的經營業績和財務狀況產生重大不利影響。

員工

我們目前沒有員工，因為我們主要聘請獨立承包商在必要時提供服務。對當前和未來工作的補償將按合同進行。

OVTZ任何主要管理層的服務中斷都可能對公司產生重大不利影響。我們不為其官員的人壽保險。此外，我們未來的成功將部分取決於其持續招聘、培訓、激勵和留住關鍵高級管理人員以及熟練的技術和營銷人員的能力。在我們競爭的行業中，技術人員的競爭非常激烈。我們未來的成功將部分取決於我們持續簽約、吸收和留住合格人員的能力。迄今為止，我們在招聘合格承包商方面取得的成功有限，但無法保證我們將來會繼續這樣做。吸引合格的專業人員取決於籌集足夠的營運資金和項目進展。

Oculus 的網站

我們的網站地址是 https://ovtz.com/。我們網站上的信息未以引用方式納入本年度報告。在證券交易委員會（“SEC”）以電子方式向美國證券交易委員會（“SEC”）提交此類材料或通過其EDGAR網站向美國證券交易委員會提供此類材料後，我們在合理可行的情況下儘快通過我們的網站免費提供根據《交易法》第13（a）或15（d）條提交的文件 www.sec.gov/edgar/搜索和訪問。我們還將通過SEDAR的網站提供所有根據美國公認會計原則（“美國公認會計原則”）在SEDAR上提交的財務報告 https://sedar.com/。我們邀請投資者和感興趣的人士報名參加”電子郵件提醒“在我們的網站上接收諸如新聞稿之類的信息。

我們的業務和運營受到許多風險和不確定性的影響，如下所述。但是，下文描述的風險和不確定性並不是我們面臨的唯一風險和不確定性。我們沒有意識到或我們目前可能認為不重要的其他風險和不確定性可能會成為損害我們的業務、財務狀況或運營的重要因素。如果實際發生以下任何風險，我們的業務、財務狀況或運營可能會受到影響。

流行病的影響

加拿大或全球範圍內的流行病、流行病或傳染病疫情，包括 COVID-19 或任何其他類似疾病，可能會對公司的業績、業務、財務狀況或流動性產生不利影響。

2020年3月11日，世界衞生組織宣佈一種新型冠狀病毒疾病（COVID-19）爆發為全球大流行病。COVID-19 疫情對加拿大、美國和全球經濟產生了負面影響；擾亂了加拿大、美國和全球供應鏈；擾亂了金融市場；導致利率下降；導致許多行業的評級下調、信用惡化和違約；迫使許多企業關閉，導致收入損失、失業率增加和破產；並需要實施隔離、保持身體距離、關閉企業、旅行限制和庇護加拿大、美國的就地要求，以及其他國家。如果疫情持續下去，包括在隨後的浪潮中，或者如果出現更多更具傳播性或導致更嚴重疾病的 COVID-19 變體，或者如果出現其他具有類似影響的疾病，則對經濟的不利影響可能會惡化。此外，仍不確定在這次 COVID-19 疫情之後，宏觀經濟環境以及社會和商業規範將受到怎樣的影響。金融市場、監管環境或消費者行為的意外發展也可能在相當長的一段時間內對公司的業績、業務、財務狀況或流動性產生不利影響。

COVID-19 疫情還給公司帶來了額外的運營風險，包括需要為員工和客户提供更強的安全措施；遵守快速變化的監管指導；應對欺詐未遂活動和網絡安全威脅行為的風險；以及在越來越多的員工遠程辦公時保護公司系統、網絡和數據的完整性和功能。由於與健康和安全問題相關的問題，公司還面臨人力資本風險，以及為應對 COVID-19 疫情而採取的措施導致的其他環境壓力，以及由於疾病、隔離、就地庇護安排、與疫情相關的政府行動或其他限制，公司很大一部分員工，包括主要高管，可能無法有效工作。

COVID-19 疫情在多大程度上繼續影響公司的業績、業務、財務狀況或流動性將取決於加拿大、美國和全球未來的發展，包括高效、準確的檢測方案以及有效的治療方案或疫苗的開發和廣泛可用。儘管加拿大和美國的監管機構批准了某些疫苗，但有效疫苗的開發和分發的持續演變也繼續增加不確定性。

我們有限的運營歷史使得評估我們的業務和前景變得困難。

我們在文件保護產品和服務方面的運營歷史非常有限，尚未形成有關產品和服務銷售的廣泛記錄。因此，我們準確預測未來經營業績的能力有限，並受到許多不確定性的影響，包括我們的能力：

此外，我們已經並將繼續受到快速變化的行業中成長型公司經常遇到的風險和不確定性的影響。如果我們對這些風險和不確定性的假設不正確或由於市場因素而發生變化，或者如果我們未能成功應對這些風險，我們的業務可能會受到影響。

我們蒙受了鉅額損失；我們預計將來會蒙受損失，可能永遠無法實現盈利。

迄今為止，我們尚未從運營中產生利潤或可觀的收入，實際上已經蒙受了鉅額損失。在截至2023年12月31日的年度中，我們維持了89,768美元的營運資金赤字，淨虧損為591,212美元，累計赤字為48,386,646美元。

管理層預測，在接下來的12個月中，公司將沒有足夠的營運資金來運營。我們打算主要通過向外部投資者和公司管理層發行普通股和認股權證來為運營提供資金。因此，我們預計，在可預見的將來，營業虧損和負現金流將增加。

如果我們無法獲得大量額外融資，我們可能無法繼續營業。

我們需要大量的營運資金來為我們的業務提供資金。自當前業務成立以來，我們出現了鉅額的營業虧損和負的運營現金流，預計在可預見的將來將繼續如此。我們的資本需求將取決於多個因素，包括我們建立和擴大客户羣、增加銷售額和採取有效營銷手段的能力。我們的資本需求也將受到市場對我們產品和服務的接受率的影響。

我們預計，我們將需要大約300萬至500萬美元的融資，以擴大研發和營銷 ComplyTrust的產品套件將在2024年推出，之後將進一步融資。如果我們的資本要求與目前的計劃有重大差異，我們可能需要額外的融資。我們沒有任何融資安排或承諾。在需要時，可能無法以對我們有利的條件提供融資，或者根本無法獲得融資。如果沒有足夠的資金或無法按可接受的條件提供，我們可能無法進一步開發或增強我們的產品和服務，利用未來的機會或應對競爭壓力，或者最終無法繼續經營。

預計我們在未來時期的經營業績將受到重大波動，這可能會影響我們普通股的交易價格。

由於各種因素，我們的季度和年度經營業績將來可能會大幅波動，其中許多因素是我們無法控制的。其中一些因素包括：

由於上述因素和其他因素，對我們的經營業績進行逐期比較可能對預測我們的未來業績沒有意義。在未來的某個季度或幾個季度，我們的經營業績可能無法達到市場預期，這可能會導致我們的股價大幅下跌。

數據隱私和數據保護市場競爭激烈，我們未能成功競爭將限制我們獲得、保留和增加市場份額的能力。

數據隱私和數據保護市場正在迅速發展，競爭異常激烈。我們預計未來競爭將加劇。我們與提供我們全部或某些方面的服務的公司競爭，包括其他數據隱私和數據保護提供商以及數據管理公司。我們目前的市場份額微不足道。

數據隱私市場目前由少數較大的創收公司主導，而數據保護市場則包括許多不同垂直細分市場的各種小型、中型和大型提供商。與我們相比，我們的大多數競爭對手的運營歷史更長，客户羣更大，品牌知名度更高，財務、營銷和其他資源也要多得多。此外，隨着在線雲服務使用的增加，規模更大、信譽良好且資金充足的實體可能會收購、投資在線競爭對手或組建合資企業。

文件保護市場競爭激烈，我們未能成功競爭將限制我們保持和增加市場份額的能力。

網絡文件安全及其超級集羣網絡數據安全正在迅速發展且競爭激烈的領域，我們預計未來競爭將加劇。我們與提供我們全部或某些方面服務的其他公司競爭，包括基於文檔數字水印的其他網絡/文件保護系統等，並預計這些類型的提供商將來會帶來更多的競爭。我們目前的市場份額微不足道。

文件保護市場目前由少數大型公司主導，包括ContractBook、Docub、DocuB公司、DocuSign、HelloSign、PandaDoc、RightSignature、Signow等。與我們相比，我們的大多數競爭對手的運營歷史更長，客户羣更大，品牌知名度更高，財務、營銷和其他資源也要多得多。此外，隨着以互聯網為中心、基於雲的網絡文件安全服務的使用增加，規模更大、信譽良好且資金充足的實體可能會收購、投資或與在線競爭對手組建合資企業。此外，網絡文檔安全和雲文檔管理技術以及現有B2B和B2C文檔保護技術的擴展預計將導致更多競爭。

我們可能無法成功地與當前和未來的競爭對手競爭，無法做到這一點可能會減少我們的收入，阻礙我們實現盈利，並對我們建立、維持和增加市場份額的能力產生不利影響。

視頻數字水印業務競爭激烈，我們未能成功競爭將限制我們保持和增加市場份額的能力。

視頻數字水印市場正在迅速發展，競爭異常激烈。我們預計未來競爭將加劇。我們與提供我們全部或某些方面的服務的公司競爭，包括其他媒體流媒體提供商、內容編碼器、視頻製作公司和互聯網數據管理公司。我們目前的市場份額微不足道。

視頻數字水印市場目前由少數大型公司主導，包括愛迪託、Nagra、Synamedia和Verimatrix。與我們相比，我們的大多數競爭對手的運營歷史更長，客户羣更大，品牌知名度更高，財務、營銷和其他資源也要多得多。此外，隨着互聯網和其他在線服務的使用，規模更大、信譽良好且資金充足的實體可能會收購、投資在線競爭對手或組建合資企業。此外，新的自動內容識別（ACR）技術和現有技術的擴展預計將導致更多競爭。

我們可能無法成功地與當前和未來的競爭對手競爭，無法做到這一點可能會減少我們的收入，阻礙我們實現盈利，並對我們建立、維持和增加市場份額的能力產生不利影響。

我們面臨着快速的技術變革，這可能會使我們的產品和服務過時。

我們未來的成功將部分取決於我們提供融合領先技術的產品和服務的能力，以及滿足當前和潛在客户日益複雜和多樣化的需求的能力。我們的市場的特點是快速變化且未經驗證的技術、不斷變化的行業標準、客户需求的變化、新興的競爭以及頻繁推出的新服務。這些變化和發展可能會使我們的產品和技術在未來過時。因此，我們的成功取決於我們適應這些變化的能力，特別是開發新產品和服務、調整我們當前的產品和服務或獲得能夠成功競爭的新產品和服務的能力。無法保證我們在這些努力中會取得成功。

此外，未來的技術進步可能不利於我們的業務或與之不兼容，我們可能無法以具有成本效益和及時的方式將技術進步納入我們的產品和服務中。跟上技術進步可能需要大量的支出和交貨時間，特別是在為我們的系統購買更新的硬件和基礎設施組件方面。我們可能需要額外的融資來為此類購買提供資金。在需要時，任何此類融資都可能無法以商業上合理的條件提供，並可能導致收益和市場份額的損失。

我們依賴供應商和其他第三方服務提供商，並將與其中一些公司競爭。

我們將繼續依賴供應商和其他提供商來提供構成我們產品和服務的硬件、軟件和託管資源。我們與任何這些供應商或提供商都沒有長期或獨家合同或安排。我們無法確定我們當前和擬議的供應商和服務提供商是否會繼續與我們開展業務，也無法確定我們是否能夠在必要時與新的供應商和服務提供商建立關係。如果我們無法與這些第三方建立和維持令人滿意的關係和安排，我們的業務可能會受到損害。此外，我們將依賴我們的第三方供應商和其他供應商在發佈前對他們的產品進行充分測試，並在交付後為他們的產品提供支持。不這樣做可能會對我們的業務產生重大不利影響。

此外，我們目前與某些技術或系統組件的提供商競爭，並預計將來還會與之競爭。如果我們無法有效地平衡與這些公司合作和競爭的需求，我們的業務可能會受到損害。

我們的服務在技術上很複雜，我們可能無法防止可能降低其市場接受度、導致產品責任或損害我們聲譽的缺陷。

我們的文件安全、數字水務營銷、流媒體、數據隱私和數據保護產品和服務非常複雜，我們為確保這些產品和服務沒有錯誤或缺陷而採取的措施可能不會成功，尤其是在首次推出或發佈新版本或增強功能時。我們無法保證當前版本或增強版本或我們的產品不存在重大軟件缺陷或錯誤。儘管我們進行了測試和第三方供應商和提供商的測試，但當前或未來的產品可能存在嚴重缺陷。嚴重的缺陷或錯誤可能會導致收入損失或延遲市場對我們產品的接受，並可能嚴重損害我們的業務和經營業績。我們的產品錯誤可能是由於我們產品中包含的第三方硬件或軟件的缺陷造成的。如果是這樣，如果沒有這些第三方提供商的合作，我們可能無法修復這些缺陷。由於這些缺陷對這些提供商的影響可能不如對我們那麼嚴重，因此我們可能無法獲得所需的快速合作。我們產品的錯誤、缺陷或其他性能問題也可能損害我們客户的業務或導致潛在的產品責任索賠。即使不成功，對我們提起的產品責任索賠也可能耗時、昂貴且損害我們的聲譽。也無法保證我們的產品責任保險覆蓋範圍足以滿足任何成功的索賠。

我們的任何人員流失或無法招聘新人員都可能損害我們的業務。

我們的持續運營和未來的成功在很大程度上取決於我們高級管理層的持續服務和績效。我們高級管理團隊中任何成員的服務中斷都可能對我們的業務造成重大幹擾。我們與高級管理層沒有長期僱傭協議，目前沒有簽訂任何長期僱傭協議”關鍵人物“人壽保險，沒有員工。因此，我們未來的成功取決於我們能否留住現任高級管理層，以及識別、吸引、僱用、培訓、留住和激勵其他高技能的技術、管理、運營、客户服務以及銷售和營銷人員。對此類人員的競爭非常激烈，我們可能無法成功吸引、吸收或留住足夠合格的人員。未能留住和吸引必要人員可能會阻礙我們未來的成功。

未能根據薩班斯-奧克斯利法案第404條維持有效的內部控制可能會對我們的業務和經營業績產生重大不利影響，股東可能會對我們的財務報告失去信心。

有效的內部控制是公司提供可靠的財務報告和有效防止欺詐的必要條件。如果我們無法提供可靠的財務報告或防止欺詐，我們的經營業績可能會受到損害。無論公司是否需要維持此類控制，未能實現和維持有效的內部控制環境也可能導致投資者對我們報告的財務信息失去信心，這可能會對公司的股價產生重大不利影響。儘管我們不知道有任何會影響其維持有效內部控制能力的因素，但我們尚未獲得對公司內部控制的獨立審計，因此，我們沒有發現此類審計會導致任何缺陷。此外，當公司被要求遵守《薩班斯-奧克斯利法案》的內部控制要求時，我們可能會在審計其內部控制和實施任何必要的變更方面產生大量費用。

我們目前沒有任何付費客户。

我們在2023年和2022年的銷售額為零美元。我們預計，在可預見的將來，少數客户將佔我們收入的很大一部分。無法增加客户數量可能會限制我們維持或增加市場份額的能力，或者可能導致收入意外地迅速下降。

如果我們無法保護我們的知識產權，我們的業務可能會受到影響。

我們尋求通過專利、商業祕密、商標法、保密程序以及與員工和第三方的合同條款相結合來保護我們的所有權。儘管我們努力保護我們的所有權，但未經授權的各方可能會嘗試複製我們產品的某些方面或獲取和使用我們擁有專有權利的信息。為了執行我們的知識產權、保護我們的商業祕密以及確定我們所有權的有效性和範圍，可能需要提起訴訟。任何訴訟都可能導致鉅額費用以及管理和其他資源的轉移，無法保證成功，並可能嚴重損害我們的業務和經營業績。

我們的產品可能會侵犯他人的知識產權，導致我們承擔鉅額費用或阻止我們許可我們的產品。

其他公司，包括我們的競爭對手，可能擁有或獲得專利或其他所有權，這將阻止、限制或幹擾我們製造、使用或許可我們產品的能力。我們無法確定我們的產品不會也不會侵犯他人的專利或所有權。我們可能會受到法律訴訟，包括指控他人侵犯第三方知識產權的索賠。如果對我們成功提起侵權索賠，而我們未能或無法根據商業上合理的條款對侵權技術進行許可，我們的業務和經營業績可能會受到嚴重損害。科技行業的公司越來越多地提起訴訟，指控其所有權，特別是專利權受到侵犯。儘管我們目前沒有受到任何訴訟或索賠，但未來的任何索賠，無論是否有效，都可能導致鉅額費用和資源轉移，無法保證成功。知識產權訴訟或索賠可能會迫使我們採取以下一項或多項行動：

如果我們被迫採取任何這些行動，我們的業務可能會受到嚴重損害。

我們的成功取決於對電子商務應用程序需求的持續增長。

我們的主要業務戰略涉及開發產品和服務，使用户能夠通過互聯網傳輸視頻。因此，我們未來的銷售和任何未來的利潤將在很大程度上取決於消費者和企業對互聯網作為有效商業媒介的廣泛接受和使用。為了取得成功，消費者和歷來使用傳統商業手段進行業務交易的企業必須繼續接受和利用互聯網作為開展業務和交換信息的媒介。消費者和企業可能出於多種原因拒絕將互聯網作為一種可行的商業媒介，包括網絡基礎設施可能不足、支持技術發展緩慢、商業支持不足和隱私問題。此外，延遲制定或採用應對不斷增加的互聯網活動或加強政府監管所需的新標準和協議，可能會導致互聯網失去其作為商業媒介的可行性。如果對電子商務應用程序的需求不增長或增長速度低於預期，則對我們產品和服務的需求將減少，我們的收入將受到影響。

政府監管和法律的不確定性可能會增加在互聯網上開展業務的額外成本和風險。

除了適用於一般企業的法規、出口管制法律和直接適用於電子商務的法律或法規外，我們目前不受任何政府機構的直接監管。但是，由於互聯網的日益普及和使用，有可能通過一些與互聯網有關的法律和法規，涵蓋以下問題：用户隱私、定價、內容、版權、分銷以及產品和服務的特點和質量。

此外，電子商務市場的增長和發展可能促使人們呼籲制定更嚴格的消費者保護法，這可能會給在網上開展業務的公司帶來額外負擔。通過其他法律或法規可能會降低互聯網或其他在線服務的增長，這反過來又可能減少對我們產品和服務的需求，增加我們的經商成本。

現行法律對互聯網、財產所有權、版權、加密和其他知識產權問題、税收、誹謗、進出口事務、淫穢行為和個人隱私的適用性尚不確定。絕大多數此類法律是在互聯網和相關技術出現之前通過的。因此，他們沒有考慮或解決互聯網和相關技術的獨特問題。旨在解決這些問題的此類法律的修改，包括最近提出的一些修改，可能會給互聯網市場帶來不確定性。由於訴訟成本增加或服務交付成本增加，這種不確定性可能會減少對我們產品和服務的需求，或增加經商成本。

我們的股價一直波動很大，而且可能非常波動，這可能會給投資者帶來鉅額損失。

我們的普通股交易價格一直並且可能繼續保持高度波動，可能會受到多種因素的廣泛波動，包括季度經營業績的變化、我們或競爭對手提供的新產品或服務、互聯網和在線商務行業的狀況或趨勢、其他互聯網和在線服務公司的經濟表現和/或市場估值的變化以及其他事件或因素，其中許多是我們無法控制的。此外，股票市場，尤其是互聯網相關公司和科技公司的市場，經歷了極端的價格和數量波動，包括2017年、2015年、2011年、2010年、2009年、2008年、2003年、2002年和2001年的價格大幅下跌，這些下跌往往與這些公司的經營業績無關或不成比例。無論我們的實際經營業績如何，這些廣泛的市場和行業因素都可能對我們普通股的市場價格產生重大不利影響。過去，在公司證券的市場價格波動一段時間之後，通常會對受影響的公司提起證券集體訴訟。如果提起此類訴訟，可能會導致鉅額費用並轉移管理層的注意力和資源。

我們過去沒有支付過現金分紅，預計在可預見的將來也不會支付現金分紅。任何投資回報可能僅限於公司普通股的價值。

我們從未為其股本支付過現金分紅，預計在可預見的將來也不會為其資本存量支付現金分紅。公司股本股息的支付將取決於其收益、財務狀況以及董事會認為相關的其他影響公司的業務和經濟因素。如果我們不支付股息，其普通股的價值可能會降低，因為只有普通股價格上漲，您的投資才會獲得回報。

證券分析師不得啟動或繼續報道公司的普通股，這可能會對其市場價格產生負面影響。

公司證券的交易市場可能部分取決於證券分析師發佈的有關Oculus業務和公司的研究和報告。我們對這些分析師沒有任何控制權。無法保證證券分析師會報道公司的證券。如果證券分析師不報道公司，則缺乏研究報道可能會對公司普通股的市場價格產生不利影響。如果公司由證券分析師報道，並且其證券成為不利報告的主題，則公司證券的價格可能會下跌。如果其中一位或多位分析師停止報道公司或未能定期發佈公司的報告，則公司可能會失去在金融市場的知名度，這可能導致其股價和/或交易量下降。

我們的章程文件中的反收購條款可能會阻止或延遲公司控制權的變化。

我們的延續條款和章程中包含反收購條款，這些條款可能會阻止、推遲甚至阻止以高價收購我們公司，甚至根本無法收購。這些條款中的任何一項都可能阻止我們的普通股市場價格因收購企圖而上漲，並可能阻止我們的股東實現高於當時普通股市場價格的溢價。

我們打算髮行額外的股權證券，這可能會削弱當前股東的權益，或持有優先於普通股的權利或優先權。

我們打算髮行額外的股權證券，以籌集營運資金。因此，現有股東在我們公司的所有權百分比可能會進一步削弱。此外，新的股票證券可能擁有優先於我們現有普通股的權利、優惠或特權。

行使期權和認股權證以及以其他方式發行普通股或可轉換為普通股或可行使的證券，將削弱公司當前股東的所有權權益，並可能對公司普通股的未來市場價格產生不利影響。

我們可能會使用股票期權、股票補助和其他基於股票的激勵措施，為我們的高管、員工和主要獨立顧問提供激勵和薪酬。任何此類激勵措施的發放都將導致我們現有股東立即大幅稀釋，並可能導致公司股價價值下跌。行使這些期權、出售標的普通股和出售根據股票授予發行的普通股可能會對公司普通股的價格產生不利影響。

執行官和董事的有限責任可能會阻礙股東對他們提起訴訟。

我們的章程包含限制董事金錢損害賠償責任的條款，並規定了對高管和董事的賠償。這些條款可能會阻止股東以違反信託義務為由對高管和董事提起訴訟，也可能減少對高管和董事提起衍生訴訟的可能性，儘管此類行動如果成功可能會使股東受益。此外，股東對Oculus的投資可能會受到不利影響，因為針對高管或董事的和解費用和損害賠償金由Oculus根據章程的賠償條款支付。

美國證券交易委員會對低價 “便士股” 的要求可能會對股東在二級市場出售股票的能力產生不利影響。

“細價股” 是低價且通常具有高度投機性的股票，售價低於每股5.00美元。我們的證券受《交易法》第15g-9條的約束，該法對向非知名客户和 “合格投資者”（通常是淨資產超過1,000,000美元或年收入超過200,000美元，或與其配偶一起超過300,000美元的個人）出售此類證券的經紀交易商規定了額外的銷售慣例要求。對於本規則所涵蓋的交易，經紀交易商必須對買方做出特別的適用性決定，並在出售前獲得買方對交易的書面同意。該規則還要求在交易之前交付美國證券交易委員會要求的與細價股市場有關的風險披露文件。經紀交易商還必須披露應付的交易佣金、股票的當前報價，以及（如果適用）其是股票唯一做市商的事實。因此，該規定可能會對經紀交易商出售我們證券的能力產生不利影響，並可能對股東在二級市場出售股票的能力產生不利影響

我們預計在可預見的將來不會向股東派發股息。

我們尚未支付普通股股息，我們打算在可預見的將來將任何收益投資於業務的進一步發展。因此，股東不應指望其股票獲得任何股息。

我們可能會受到不利的貨幣匯率波動的影響，這可能會損害我們的財務業績和現金流。

我們幾乎所有的資產和業務都位於美國和加拿大，並在那裏開展。因此，我們受外幣匯率變動影響的主要風險與加元運營費用、資產和負債有關。加元的下跌將降低我們加拿大資產的美元價值，而加元的上漲將增加加拿大運營費用和負債的美元價值。

國際交易以美元結算。因此，外幣疲軟可能會對我們產品的需求產生不利影響。

服務中斷和基礎設施中斷可能會損害我們的業務運營並損害聲譽。

在向雲平臺過渡之前、期間或之後，我們的服務或基礎設施可能會出現中斷或中斷，包括信息技術系統故障和網絡中斷。此類事件可能會中斷客户對我們服務的訪問，對他們對我們服務可靠性的看法產生不利影響，從而減少我們的收入。

我們的產品和服務中的安全漏洞或任何違反我們安全措施的行為都可能損害我們的聲譽並幹擾我們的業務。

我們打算託管一個具有包括文檔存儲在內的各種功能的數字雲平臺。儘管該雲服務將具有安全功能，但基於雲的內容一直是並將繼續成為惡意網絡攻擊的目標。如果我們的安全功能由於第三方攻擊或任何錯誤、疏忽、產品缺陷或其他原因而遭到破壞，並且如果此類漏洞損害了我們雲服務的保密性、完整性或可用性，則企業可能會遭受損失，其聲譽可能會受到損害。此外，如果發生實際或感知的安全漏洞，我們可能會通過訴訟或索賠承擔重大責任，從而損失未來的銷售和客户，並且無法保證我們的產品責任保險將足以滿足任何成功的索賠。

用於防範在線安全措施的技術在不斷髮展，可能要等到安全信息遭到泄露之後才會被發現。因此，我們可能無法預測這些技術，無法及時做出反應或實施足夠的預防措施。

在美國上市公司的財務報告義務既昂貴又耗時，並可能對公司的管理層提出重大要求。

在美國上市公司的義務需要鉅額支出，並對我們的管理層提出了某些要求，包括《交易法》和有關公司治理慣例的規章制度，包括2002年《薩班斯-奧克斯利法案》和《多德-弗蘭克華爾街改革和消費者保護法》規定的上市公司報告義務所產生的成本。我們的管理層和其他人員投入了大量時間來確保公司遵守所有這些要求。此外，儘管《Jumpstart Our Business Startups法案》使最近的改革成為可能，但報告要求、規章制度增加了公司的法律和財務合規成本，並將使某些活動更加耗時和昂貴。公司為遵守這些義務所做的任何更改都可能不足以使其及時或根本無法履行其作為上市公司的義務。

我們還預計，這些規章制度將使其獲得董事和高級管理人員責任保險變得更加困難和昂貴，我們可能需要接受降低的保單限額和承保範圍，或者為獲得相同或相似的保險承擔更高的成本。這些因素還可能使我們更難吸引和留住合格人員在董事會任職，特別是在其審計和薪酬委員會任職或擔任執行官。

我們未能管理或充分解決其中任何一項或多項風險都可能導致我們的業務遭受重大不利影響。

沒有。

該公司的總部位於不列顛哥倫比亞省温哥華市西黑斯廷斯街 837 號 507 號套房，辦公空間按月租賃。每月基本租金為4,645加元（加元）。

在公司正常業務過程中出現的各種法律訴訟中，公司可能會不時成為被告或原告。公司沒有發現對公司有任何重大的、正在進行的、待審的或威脅的訴訟，公司也沒有作為原告或被告參與任何重大訴訟或未決訴訟。

不適用。

第二部分

我們的普通股的公開市場有限。我們的普通股在多倫多證券交易所風險交易所交易（”TSXV”) 在交易代碼下”OVT“，然後在 OTCQB 上的符號下”OVTZ".

下表顯示了多倫多證券交易所報告的上述時期內我們普通股的最高和最低銷售價格（以加元計）。

下表顯示了我們在OTCQB上普通股的最高和最低價格。以下報價反映了交易商間價格，沒有零售加價、降價或佣金，不一定代表實際交易：

轉賬代理

我們普通股的註冊和過户代理是加拿大計算機共享信託公司，位於艾伯塔省卡爾加里市西南第八大道324號800號套房T2P 2Z2。

持有者

截至2024年3月19日，共有91,422,569股已發行普通股，由1,285名登記在冊的股東持有。但是，在投資交易商或經紀人的賬户中持有公司普通股的受益持有人由一名被提名人代表。因此，儘管註冊股東的數量為1,285人，但註冊持有人的人數可能無法代表受益所有人的數量。

選項

截至本報告發表之日未決備選方案的詳情如下：

* 隨後過期

認股證

截至報告發布之日尚未執行的逮捕令詳情如下：

分紅

在過去的兩年中，公司沒有申報或支付任何股息。該公司目前打算保留未來收益（如果有），用於其業務。該公司預計在可預見的將來不會支付普通股股息。任何支付未來股息的決定將由公司董事會（“董事會”）自行決定，並將在考慮公司的財務狀況和董事會認為的其他相關因素後做出。

根據股權補償計劃獲準發行的證券

截至2023年12月31日，根據董事會和2023年9月15日舉行的公司年度股東大會（“綜合計劃”）批准的公司綜合股權激勵計劃，共有9,142,257份期權和9,142,247份股票單位獲準發行。自2023年12月31日的最後一個財政年度結束以來，截至2024年3月19日，根據綜合計劃，以下證券獲準發行：

股權激勵薪酬計劃

股東在2023年9月15日舉行的公司年度股東大會上批准的綜合計劃取代並取代了公司2020年股票期權計劃，該計劃最初由董事會於2020年8月28日通過，並由公司股東在2020年11月23日舉行的公司年會上批准。

綜合計劃的目的是通過幫助公司吸引和留住能夠確保公司未來成功的員工、高級管理人員、顧問、顧問和非僱員董事來促進公司及其股東的利益；激勵這些人為公司業務的成功做出最大努力；通過各種股票和現金安排對這些人進行補償，為他們提供持有公司股票的機會，從而保持一致這樣的利益與公司股東的會面。

以下是《綜合計劃》某些條款的摘要。本摘要僅作為摘要，並參照為2023年9月15日舉行的公司年度股東大會準備的委託書附表 “C” 所附的綜合計劃對其進行了全面限定。

重要條款摘要

關於購買普通股（“普通股”）期權的綜合計劃是公司於2020年8月28日通過的股票期權計劃（“原始股票期權計劃”）的繼任者，從綜合計劃生效之日起，原始股票期權計劃沒有授予任何其他購買普通股的期權。

綜合計劃的目的是：（i）為公司提供吸引、留住和激勵高素質董事、高級管理人員、員工和顧問的機制；（ii）使綜合計劃中合格參與者（“參與者”）的利益與公司其他股東的總體利益保持一致；（iii）通過收購普通股作為長期投資來促進和鼓勵參與者參與公司的長期增長。

綜合計劃由董事會管理，規定董事會可根據多倫多證券交易所的要求或普通股上市的任何其他證券交易所（“交易所”）隨時自行決定向符合條件的參與者授予不可轉讓的獎勵（“獎勵”）。此類獎勵包括股票期權（“期權”）、限制性股票單位（“RSU”）、遞延股票單位（“DSU”）和績效股票單位（“PSU”）。

根據綜合計劃，根據未償獎勵隨時可發行的最大股票數量將等於：（a）根據期權發行的已發行普通股的10％；以及（b）根據股票單位（佔董事會批准計劃之日已發行普通股的10％）發行的9,142,257股或聯交所和公司股東可能批准的其他數量到時候。只要公司在交易所上市，或者在要求公司確定根據股票單位發行的普通股數量的其他交易所上市，根據限制性股票單位、DSU和PSU的結算，可供發行的最大普通股數量將為9,142,257股普通股。

綜合計劃是一項 “常青” 計劃，因為已行使或結算的獎勵所涵蓋的普通股（視情況而定），以及未經行使而到期或被沒收、取消或以其他方式終止或失效的獎勵，將可用於綜合計劃下的後續授予。

除非公司根據交易所政策的要求獲得無利益股東的批准，否則在任何12個月內可以向任何一位參與者發放獎勵的最大普通股數量不得超過已發行普通股的5％。在任何12個月期限內可以向任何一位顧問頒發獎勵的普通股總數不得超過已發行普通股的2％，該普通股以授予顧問獎勵之日計算。在任何12個月期限內，可向任何留住提供投資者關係活動（由交易所定義）的人員發行期權的普通股總數不得超過已發行股份的2％，以授予這些人期權之日計算。

此外，除非根據交易所政策的要求獲得無利益股東的批准：（i）在任何時候可以向公司內部人士（作為一個整體）發放獎勵的普通股的最大數量不得超過已發行普通股的10％；（ii）在任何12個月期限內授予公司內部人士（整體）的獎勵總數不得超過已發行普通股的10％，在向任何內部人士授予獎勵之日計算。

綜合計劃規定，在合併、安排、合併、重組、資本重組、分離、股票分紅、特別股息、股票分割、股票分割、反向股票拆分、公司股票或財產的分割、分割、分拆或其他分配、證券組合、證券交換、股息的情況下，根據綜合計劃可以發行的普通股數量（視情況而定）進行慣例調整或替換種類，或其他類似資本結構或分配的變化（正常情況除外）向公司股東派發現金分紅），或任何類似的公司活動或交易。

如果公司發生實際或潛在的控制權變更（定義見綜合計劃），董事會應自行決定獎勵的處理方式，包括 (i) 根據其認為合適的條款，有條件地或其他方式加快任何獎勵的授予日期；(ii) 允許以其認為適當的條款有條件地贖回或行使任何獎勵；(iii) 以其他方式修改或修改任何獎勵的條款；以及 (iv) 在成功完成控制權變更後，根據其認為合適的條款終止在此類控制權變更成功完成之前未行使的獎勵。如果控制權發生變更，則參與者持有的任何獎勵應在此類控制權變更後自動歸屬，前提是參與者是員工、高級管理人員或董事，其僱傭或高級管理人員或董事職位在控制權變更後的12個月內終止，前提是除非獲得或不需要交易所的批准，否則不得加速獎勵。

獎勵和通過行使獎勵而可能獲得的證券均未根據1933年《美國證券法》（“美國證券法”）或美利堅合眾國任何州的任何證券法進行註冊，被視為 “限制性證券”（該術語的定義見美國證券法第144（a）（3）條），任何普通股都將貼上適用的限制性圖例如獎勵協議中所述。綜合計劃中與美國納税人有關的條款可在綜合計劃第17條中找到，該條款作為附表 “C” 附於本委託書中。

選項

在遵守綜合計劃條款和條件的前提下，董事會可以向參與者授予期權，其金額和條款（包括行使價、期權期限、期權所涉及的普通股數量以及期權歸屬和行使的條件（如果有）），由董事會決定。

期權的行使價將由董事會在授予任何期權時決定。在任何情況下，此類行使價都不會低於聯交所普通股的最後收盤價減去授予期權時交易所規則或政策允許的任何折扣。行使任何期權時的該價格應以現金、經認證的支票或電匯、無現金行使或淨行權的形式全額支付給公司。

對於無現金交易，參與者應根據行使通知選擇從經紀公司獲得貸款，以購買標的普通股，該經紀公司與經紀公司有協議。經紀公司出售通過行使期權獲得的同等數量的普通股以償還向參與者提供的貸款後，參與者應選擇在出售後獲得普通股餘額或從普通股餘額中獲得現金收益。

對於淨行權，參與者應在行使通知中選擇獲得的金額等於在交易所上市的標的普通股數量，該金額等於通過以下方法獲得的商數：（a）行使期權數量的乘積乘以如此上市的標的普通股的五天成交量加權平均價格與標的期權行使價之間的差額；乘以（b）五天交易量加權平均價格之間的差額；如此上市的標的普通股的平均價格；前提是，但是，不得允許受聘提供投資者關係活動的人員使用淨行使方法行使期權。

除非授予期權的獎勵協議中另有規定，否則期權歸屬應遵守交易所的政策，董事會可自行決定期權歸屬的時間和歸屬方法，或者不存在歸屬限制。

根據聯交所的任何要求，董事會可以確定每種期權的到期日。如果期權在封鎖期內到期，則可有限延期，期權可以在授予之日後的十年內行使，前提是：(i) 在參與者因故終止僱用時，截至參與者因終止僱傭關係而失去參與綜合計劃資格之日（“終止日期”）的所有期權，無論是否歸屬，都將自動立即到期並被沒收；(ii) 參與者死亡後，截至終止日期的所有未歸屬期權應自動立即歸屬，所有既得期權將繼續受綜合計劃的約束，並在終止之日後的12個月內可以行使；（iii）如果參與者殘疾，則所有期權應在終止之日後的12個月內繼續根據綜合計劃的條款歸屬（並且可以行使），前提是任何尚未行使的期權（是否在終止日期後 12 個月內歸屬（無論是否歸屬）均應立即自動生效在該日期到期並被沒收；(iv) 如果參與者退休，董事會應酌情決定是否加快此類期權的歸屬、是否付款取消此類期權，並確定此類期權在終止之日之後可以保持未償還多長時間（如果有的話），但前提是此類期權在終止後的12個月內均不得行使日期；以及；(v) 在所有其他情況下，如果參與者不再符合資格綜合計劃，包括無故終止或自願辭職，除非董事會另有決定，否則所有未歸屬期權將自終止之日起自動立即到期並被沒收，所有既得期權將繼續受綜合計劃的約束，並在終止之日後的90天內可以行使。

RSU

在遵守綜合計劃的條款和條件的前提下，董事會可以向參與者授予限制性股票單位，金額和條款（包括基於時間的歸屬限制、適用法律的限制或交易所要求的限制），由董事會決定。

在授予或簽發之日起一年之前，任何RSU都不得歸屬。在有限的情況下，如果參與者死亡，或者參與者因控制權變更、收購競標、反向收購或其他類似交易而停止成為綜合計劃下的合格參與者，則可以加快限制性股票單位的歸屬。

除非授予限制性單位的獎勵協議中另有規定，否則限制性股票單位應由董事會自行決定，但須遵守交易所的政策，前提是董事會酌情決定：(i) 在參與者因故被終止時，所有限制性股票單位，無論是否在終止日期歸屬（如果尚未支付）都將自動立即到期並被沒收；(ii) 參與者死亡後，所有截至終止之日未歸屬的限制性股票單位應自動立即歸屬並支付；(iii) 對於參與者的殘疾，所有限制性股票單位應在終止之日起的12個月內保持並繼續按照綜合計劃的條款歸屬，前提是任何在終止日期後的12個月內未歸屬的限制性股票單位應自動立即到期並在該日期被沒收；(iv) 如果參與者退休，董事會應酌情決定此類限制性股票單位是否在付款或不付款的情況下取消此類限制性股票單位，並確定此類限制性股票單位可以持續多長時間（如果有的話）在終止日期之後仍未兑現，但是，在任何情況下，此類限制性股票單位的行使期均不得超過終止日期後的12個月；以及（v）在參與者失去綜合計劃資格的所有其他情況下，包括無故終止或自願辭職，除非董事會另有決定，否則所有未歸屬的限制性股票單位應自終止之日起自動立即到期並被沒收，以及所有既得的限制性股票單位將根據綜合計劃支付。

當及如果可支付 RSU 時，發行此類限制性股票單位的參與者有權從公司獲得對此類限制性股票的結算付款：(i) 相當於正在結算的 RSU 數量的普通股（由國庫發行），或 (ii) 任何其他形式，均由董事會自行決定。董事會關於支付形式的決定應在授予限制性股票單位的獎勵協議中列出或留待日後決定。

如果董事會這樣決定，持有限制性股票單位的參與者可以獲得與標的普通股或股息等價物相關的股息，但這些股息的持有方式由董事會自行決定。

DSU

在遵守綜合計劃條款和條件的前提下，董事會可以向參與者授予DSU，其金額和條款（包括要求參與者為每份DSU支付規定的購買價格、基於實現特定績效標準的限制、基於時間限制、適用法律或交易所要求的限制，或公司在歸屬此類DSU時對普通股施加的持有或出售限制）。

當且如果可以支付存款SU，則發行此類DSU的參與者有權從公司獲得支付的款項，以結算此類DSU：（i）相當於正在結算的DSU數量的普通股（由財政部發行），或（ii）以任何其他形式，均由董事會自行決定。董事會關於支付形式的決定應在授予DSU的獎勵協議中列出或留待以後決定。如果董事會這樣決定，持有DSU的參與者可以獲得與標的普通股或股息等價物相關的股息，而這些股息的持有方式由董事會自行決定。

參與者終止與公司的僱傭或其他關係後，參與者在多大程度上有權保留DSU，應在每份DSU獎勵協議中列出，並由董事會自行決定，無需在根據綜合計劃發行的所有DSU之間統一，並可能反映出基於終止原因的區別，前提是這些條款符合交易所的適用規則。

任何DSU都不得在授予或簽發之日起一年之前歸屬。在有限的情況下，如果參與者去世，或者參與者因控制權變更、收購出價、反向收購或其他類似交易而停止成為綜合計劃下的合格參與者，則可以加快DSU的歸屬，但是，如果參與者不再是綜合計劃下的合格參與者，則授予該參與者的任何DSU均不得有效自終止之日起超過 12 個月的期限，前提是任何 DSU在終止日期後 12 個月內未結算，將自動立即過期，並在該日期沒收。

績效獎

在遵守綜合計劃條款和條件的前提下，董事會可根據董事會確定的金額和條款（包括適用於此類PSU的績效標準）向參與者授予PSU。每個PSU的初始價值應等於授予之日普通股的公允市場價值。在適用的績效期結束後，PSU的持有人有權根據PSU的價值和數量獲得報酬，這取決於相應績效標準的實現程度。

在遵守綜合計劃條款的前提下，董事會可自行決定以財政部發行的普通股的形式支付已賺取的PSU，其數量等於相應業績期結束時賺取的PSU的數量。任何普通股的授予均須遵守董事會認為適當的任何限制。

如果董事會這樣決定，持有PSU的參與者可以獲得與標的普通股或股息等價物相關的股息，而這些股息的持有方式由董事會自行決定。

參與者終止與公司的僱傭或其他關係後，參與者有權在多大程度上保留PSU，應在每份PSU獎勵協議中列出，並由董事會自行決定，不必在根據綜合計劃發行的所有PSU之間統一，並可能反映出基於終止原因的區別，前提是這些條款符合交易所的適用規則。

任何PSU在獲得批准或頒發之日起一年之前都不得歸屬。在有限的情況下，如果參與者死亡，或者參與者因控制權變更、收購出價、反向收購或其他類似交易而停止成為綜合計劃下的合格參與者，則可以加快PSU的歸屬，但是，如果參與者不再是綜合計劃下的合格參與者，則授予該參與者的任何PSU均不得有效自終止之日起超過 12 個月的期限，前提是任何 PSU在終止日期後 12 個月內未結算，將自動立即過期，並在該日期沒收。

股票期權計劃

公司先前於2021年10月15日通過的供參考的計劃（“2021年股票期權計劃”）。2021年股票期權計劃取代並取代了2020年股票期權計劃，後者在2021年10月15日的公司年度股東大會和特別大會上獲得股東批准。2020年股票期權計劃的目的是激勵合格各方增加其在公司的專有權益，從而鼓勵他們繼續與公司保持聯繫。

在考慮2020年股票期權計劃下的新補助金時，將考慮先前的補助金，根據2020年股票期權計劃，公司已發行和流通普通股數量中最多有10％可供發行。目前，根據2020年股票期權計劃發行了零期權，根據2021年股票期權計劃發行了1,065,000份期權，總額為1,065,000份。

本期權承諾所代表的期權附加條款和條件如下：

歸屬條款（先前的股票期權計劃）

根據以下條件，在自授予之日起六個月之日起的20％歸屬，並在自上次歸屬之日起的六個月內，再分配20％：

如果公司滿足以下條件之一，則所有期權都將被視為既得：

性能圖

下圖與 Oculus VisionTech Inc. '的5年累計普通股股東總回報率，包括羅素2500指數和道瓊斯美國軟件指數的累計總回報率。該圖追蹤了從2017年12月31日到2023年12月31日對我們的普通股和每個指數（包括所有股息的再投資）的100美元投資的表現。

該圖表中包含的股價表現不一定代表未來的股價表現。

近期未註冊證券的銷售

不適用。

發行人購買股票證券

不適用。

不適用。

您應閲讀以下關於我們財務狀況和經營業績的討論和分析，以及本10-K表年度報告中其他地方的合併財務報表和相關附註。本討論和分析包含涉及風險、不確定性和假設的前瞻性陳述。由於某些因素，包括但不限於以下因素，實際業績可能與這些前瞻性陳述中的預期存在重大差異 ‘‘風險因素’’以及本10-K表年度報告中的其他內容。

概述

我們設計並向企業客户銷售數字水印、流媒體視頻和視頻點播 (VOD) 系統、服務和源到目的地的數字媒體交付解決方案，這些解決方案允許通過互聯網、內聯網、衞星或無線連接傳輸實時或錄製的數字化和壓縮視頻。該公司的系統、服務和交付解決方案包括數字水印解決方案和視頻內容製作、內容編碼、媒體資產管理、媒體和應用程序託管、多模式內容分發、交易數據採集和報告、電子商務、專業工程服務和互聯網流媒體硬件。

該公司的產品和服務基於其數據隱私、數據保護和媒體交付基礎設施、軟件和服務。它開發了許多特定的產品和服務，包括Cloud-DPS、CTSS和Forget-Me-Yes™。

正如下文更全面地討論的那樣，我們一直沒有盈利，2023年和2022年的收入為零美元。我們無法預測未來12個月或之後的收入水平，也無法預測我們的業務何時或是否會盈利。無論是在2021財年的剩餘時間還是在以後，我們都需要額外的融資，以繼續運營和擴大我們的業務。如果有的話，也無法保證此類融資將以商業上合理的條件提供。

關鍵會計政策

我們對財務狀況和經營業績的討論和分析以我們的財務報表為基礎，這些財務報表是根據美國普遍接受的會計原則編制的。編制這些財務報表要求我們作出估算和判斷，以影響報告的資產、負債、收入和支出金額以及或有資產和負債的相關披露。我們會持續評估這些估計，包括與壞賬、無形資產、所得税、長期資產減值或處置、突發事件和訴訟相關的估計。我們的估算基於歷史經驗和其他各種假設，這些假設在當時情況下被認為是合理的，這些假設的結果構成了對資產和負債賬面價值做出判斷的基礎，而這些判斷從其他來源看不出來。在不同的假設或條件下，實際結果可能與這些估計值有所不同。

我們已確定以下政策對我們的業務運營和理解我們的財務業績至關重要。在管理層討論和分析財務狀況和經營業績時，將討論這些政策對我們業務運營的影響和任何相關風險，其中此類政策會影響我們報告和預期的財務業績：

長期資產的減值或處置。根據澳大利亞證券交易委員會主題 360-10-05 對長期資產進行審查。長期資產損失的減值或處置在減值或處置發生期間確認。

遞延税。當部分金額很可能無法變現時，我們會記錄估值補貼以減少遞延所得税資產。

股票薪酬核算. 根據ASC主題718 “股票補償”，公司使用Black-Scholes期權定價模型估算授予的股票期權的公允價值。然後，預計授予的獎勵的公允價值將在獎勵的必要服務期（通常是期權歸屬期限）內按直線攤銷。歸屬的支出金額以估計的沒收率為依據，並酌情根據實際沒收情況進行更新。這種期權定價模型需要輸入高度主觀的假設，包括公司普通股的預期波動率、歸屬前的沒收率和期權的預期壽命。財務報表包括基於公司最佳估計和判斷的金額。

承付款和意外開支. 我們根據ASC主題450意外開支對承付款和意外開支進行核算。當承付款和意外開支的負債既是可能的，又是合理估計的，我們就會記錄在案。

運營結果

截至2023年12月31日的財年

銷售、一般和管理費用

在截至2023年12月31日的年度中，銷售、一般和管理費用，包括產品營銷費用、諮詢費、辦公費、專業費用和其他執行業務計劃和日常運營的費用，均有所增加。我們將繼續開發和銷售C-DPS — 雲文件保護系統以及 “被遺忘權” 和 “刪除權” 平臺。由於一般費用的微小波動，管理費用略有減少/增加。

截至2023年12月31日止年度的銷售、一般和管理費用從截至2022年12月31日止年度的399,467美元下降了124,969美元，至274,498美元。這包括截至2023年12月31日的年度的專業費用，從2022年同期的104,801美元降至78,089美元。由於本財年度的公司和申報活動最少，我們在2023年降低了成本。

截至2023年12月31日止年度的研發從2022年同期的1,137,883美元降至95,884美元。由於本財年度的活動最少，我們在2023年降低了成本。

我們已安排更多員工和顧問參與營銷活動，以確定和評估適當的細分市場，與潛在合作伙伴制定業務安排，提高對新產品和服務的認識，並與行業和潛在客户進行溝通。銷售、一般和管理費用的其他組成部分沒有顯著變化。

研究和開發

截至2023年12月31日的三個月，研發成本從2022年同期的224,991美元降至2323美元。由於管理層在2022年維持了開發CTSS（ComplyScan®）的決定，以及我們子公司Forget-Me-Yes® 零信任數據隱私平臺的持續開發，我們在2023年產生了可比的成本。（“被遺忘權” 和 “刪除權”）。

淨虧損

迄今為止，我們尚未實現盈利，預計在可預見的將來將蒙受鉅額損失。我們在2023財年的淨虧損為591,212美元，而2022財年的淨虧損為1,649,589美元。我們在2023財年的綜合虧損總額為589,218美元，其中包括1,993美元的貨幣折算差額，而2022財年的綜合虧損為1,608,543美元。

流動性和資本資源

截至2023年12月31日，我們的現金狀況為156,574美元，低於2022年12月31日的687,602美元。截至2023年12月31日，我們的營運資金赤字為89,768美元，累計赤字為48,386,646美元。

從歷史上看，我們主要通過股東貸款和向我們的高管、董事、員工和一小部分投資者發行股權證券，以及管理層成員的短期過渡貸款來滿足我們的資本需求。

截至 2023 年 12 月 31 日，我們有 156,574 美元的現金。管理層預測，在接下來的12個月中，公司將沒有足夠的營運資金來運營。我們將額外需要300萬至500萬美元來為2024財年的運營提供資金，我們打算通過出售股權證券來獲得此類融資。儘管公司過去曾成功獲得融資，但無法保證公司能夠獲得足夠的融資，也無法保證此類融資將按照公司可以接受的條件來滿足未來的運營需求，這可能會導致正在進行的開發計劃延遲、減少或中止。

假設獲得上述300萬至500萬美元的融資，則收入的預期增長和我們證券的額外銷售將為長期持續經營提供支持。儘管長期融資要求可能會因我們的銷售業績而異，但管理層預計，2024財年我們將需要300萬至500萬美元的額外融資。我們沒有關於額外融資的具有約束力的承諾或安排，也無法保證管理層能夠按照我們可接受的條件獲得任何額外融資。

現金流量表

截至2023年12月31日，該公司的現金及現金等價物為156,574美元（2022年-687,602美元）。

在截至2023年12月31日的年度中，現金及現金等價物的減少主要是由於該財年在經營活動中使用的現金。

用於經營活動的現金流

截至2023年12月31日止年度，用於經營活動的現金及現金等價物為533,021美元（2022年-1,479,216美元）。經營活動受到非現金營運資本餘額變化的影響，這是由於預付費用和其他流動資產減少了2,857美元，應付賬款和應計費用增加了2,452美元，應付賬款和應計費用增加了31,152美元。

資產負債表外安排

截至2023財年，我們沒有資產負債表外安排。

作為規模較小的申報發行人，公司無需提供本項目下的信息。

根據本項目需要提交的財務報表和補充財務信息載於本報告的F-1至F-14頁，幷包括在內。

OCULUS VISIONTECH, INC. 及其子公司

合併財務報表

2023年12月31日和2022年12月31日

審計師獨立性報告

關鍵審計事項

下文通報的關鍵審計事項是本期對財務報表進行審計時產生的事項，這些事項已通報或要求傳達給審計委員會，並且：（1）與財務報表相關的賬目或披露以及（2）涉及我們特別具有挑戰性、主觀或複雜的判斷。關鍵審計事項的溝通不會以任何方式改變我們對整個財務報表的看法，而且我們通過通報下述關鍵審計事項，也不會就關鍵審計事項或與之相關的賬目或披露提供單獨意見。

我們已經確定，我們的審計師報告中沒有關鍵的審計事項可供溝通。

自 2022 年以來，我們一直擔任公司的審計師。

2024年3月19日

第一部分-財務信息

第 1 項。財務報表。

所附附附註是這些合併財務報表的組成部分。

所附附附註是這些合併財務報表的組成部分。

所附附附註是這些合併財務報表的組成部分。

隨附的附註構成這些合併財務報表的組成部分。