美國

美國證券交易委員會

華盛頓特區，20549

表格10-K

(標記一)

截至本財政年度止6月24日，2023

或

的過渡期 至

佣金文件編號000-49602

Synaptics公司

(註冊人的確切姓名載於其章程)

根據該法第12(B)條登記的證券：

根據該法第12(G)條登記的證券：無

如果註冊人是證券法規則405中定義的知名經驗豐富的發行人，請用複選標記表示。是☒沒有☐

用複選標記表示註冊人是否不需要根據該法第13節或第15(D)節提交報告。是的☐不是 ☒

用複選標記表示註冊人(1)是否在過去12個月內(或註冊人被要求提交此類報告的較短時間內)提交了1934年《證券交易法》第13條或15(D)節要求提交的所有報告，以及(2)在過去90天內是否符合此類提交要求。是☒沒有☐

用複選標記表示註冊人是否在過去12個月內(或在註冊人被要求提交此類文件的較短時間內)以電子方式提交了根據S-T規則第405條(本章232.405節)要求提交的每個交互數據文件。是☒沒有☐

用複選標記表示註冊人是大型加速申報公司、加速申報公司、非加速申報公司、較小的報告公司或新興成長型公司。請參閲《交易法》第12b-2條規則中“大型加速申報公司”、“加速申報公司”、“較小申報公司”和“新興成長型公司”的定義。

如果是一家新興的成長型公司，用勾號表示註冊人是否已選擇不使用延長的過渡期來遵守根據《交易所法》第13(A)節提供的任何新的或修訂的財務會計準則。☐

用複選標記表示註冊人是否提交了一份報告，證明其管理層根據《薩班斯-奧克斯利法案》(《美國聯邦法典》第15編，第7262(B)節)第404(B)條對其財務報告的內部控制的有效性進行了評估，該評估是由編制或發佈其審計報告的註冊會計師事務所進行的。☒

如果證券是根據該法第12(B)條登記的，應用複選標記表示登記人的財務報表是否反映了對以前發佈的財務報表的錯誤更正。☐

用複選標記表示這些錯誤更正中是否有任何重述需要對註冊人的任何執行人員在相關恢復期間根據第240.10D-1(B)條收到的基於激勵的補償進行恢復分析。☐

用複選標記表示登記人是否為空殼公司(如該法第12b-2條所界定)。是☐沒有☒

登記人的非關聯公司持有的普通股的總市值(34,662,099股)，基於登記人的普通股2022年12月23日在納斯達克全球精選市場報告的收盤價94.15美元，為 $3,263,436,621.就此計算而言，註冊人的所有高級職員、董事和10%的實益所有者被視為關聯公司。這一認定不應被視為承認這些高級職員、董事或10%的實益所有人實際上是註冊人的關聯公司。

截至2023年8月11日， 38,584,203註冊人已發行普通股的股份。

引用成立為法團的文件

Synaptics公司

表格10-K

截至2023年6月24日的財政年度

目錄

關於前瞻性陳述的聲明

這份截至2023年6月24日的年度Form 10-K報告包含符合1933年證券法(“證券法”)第27A節和1934年“證券交易法”(“交易法”)第21E節的含義的前瞻性陳述，受這些條款所創造的“安全港”的約束。前瞻性陳述提供了與我們的財務狀況、經營結果、計劃、目標、未來業績和業務有關的當前預期和預測，可以通過它們與歷史或當前事實無關的事實來識別。此類前瞻性陳述可能包括諸如“預期”、“預期”、“打算”、“相信”、“估計”、“計劃”、“目標”、“戰略”、“繼續”、“可能”、“將”、“應該”等詞語，或類似含義的其他詞語和術語。所有前瞻性陳述都反映了我們的最佳判斷，並基於與我們的運營和商業環境有關的幾個因素，所有這些因素都很難預測，而且許多都不是我們所能控制的。這些因素包括但不限於本報告中“風險因素”、“管理層對財務狀況和經營結果的討論和分析”和“業務”部分中確定的風險，以及在我們的證券交易委員會報告中不時確定的其他風險。前瞻性陳述基於我們在本新聞稿發佈之日獲得的信息，我們沒有、也沒有義務公開發布我們預期的任何更新或任何變化，或任何前瞻性陳述所依據的事件、條件或情況的任何變化。我們的實際結果和某些事件的時間可能與前瞻性陳述大不相同。這些前瞻性陳述並不反映截至本文件提交之日尚未完成的任何合併、收購或其他業務合併的潛在影響。

除文意另有所指外，本報告中的陳述包括使用術語“我們”、“公司”和“Synaptics”來指代Synaptics公司及其合併子公司。

部分 I

項目1.B有用性

概述

我們是優質混合信號半導體解決方案的全球領先開發商和無廠房供應商，這些解決方案使人們能夠在家中、在工作中、在車中和在旅途中使用互聯設備和數據，創造非凡的體驗。我們為原始設備製造商(OEM)提供連接、傳感器和AI增強型處理器解決方案，這些製造商為汽車、虛擬現實、智能手機、平板電腦和筆記本電腦設計物聯網(IoT)產品和設備。我們目前的服務市場包括物聯網、個人電腦和移動設備。我們的解決方案包含或包含我們的無線、語音和語音、視頻、指紋、身份驗證、顯示驅動器或觸摸半導體解決方案，其中包括我們的硬件，以及(如果適用)固件和軟件。

我們的網站位於Www.synaptics.com。通過我們的網站，我們免費提供我們美國證券交易委員會或美國證券交易委員會的所有文件，包括我們的10-K表格年度報告、我們的委託書、10-Q表格的季度報告、我們目前的8-K表格報告，以及我們為董事、高級管理人員和主要股東提交的3表格、4表格和5表格報告，以及根據1934年證券交易法(經修訂)或交易法案第13(A)、15(D)或16節提交或提交的那些報告的修正案。這些報告在提交給美國證券交易委員會的電子備案後，立即可以在我們的網站上看到。你也可以通過互聯網在美國證券交易委員會的網站www.sec.gov上閲讀這些美國證券交易委員會備案文件和報告。我們的網站還包括公司治理信息，包括我們的行為準則、我們的首席執行官和高級財務官道德準則以及我們的董事會委員會章程。我們網站的內容，包括本報告其他地方的任何網站地址或鏈接所包含的內容，不會納入本報告，也不會被視為本報告的一部分。

我們最初於1986年在加利福尼亞州註冊成立，2002年在特拉華州重新註冊。我們的財政年度是在6月的最後一個星期六結束的52周或53周的期間。本報告中介紹的財政年度是截至2023年6月24日、2022年6月25日和2021年6月26日的52週期間。

物聯網應用市場

我們的物聯網市場解決方案廣泛包括無線連接(Wi-Fi、藍牙和全球定位系統，或GPS)產品、片上系統(SoC)產品、汽車用顯示和觸摸集成電路，以及各種音頻和視頻產品和解決方案。我們的產品支持網絡邊緣的智能設備，如智能助理揚聲器、Over-top多媒體設備、無線揚聲器、語音驅動的智能設備(包括集成遠場技術的智能設備、個人語音和音頻產品、機頂盒、擴展底座的視頻接口解決方案、虛擬現實設備的高速連接、視頻監控、IP語音SoC、用於打印機的圖像處理解決方案和傳真調制解調器)。此外，我們的汽車解決方案包括在成熟的觸摸解決方案和顯示驅動器方面擁有十多年的大規模生產經驗，這些解決方案和顯示驅動器改編自我們的移動消費業務，以滿足汽車級質量標準。

在不斷增長的消費者物聯網市場中，我們通過將融合的視頻、視頻、音頻和語音技術與人工智能和無線連接功能相結合，繼續擴大我們在各種設備中的足跡。我們對遠場語音技術的深入投資、我們在視頻、視覺、音頻和安全方面的知識產權組合，以及我們為服務提供商啟用基於Android的平臺的豐富經驗，再加上我們專注於實現高性能、低功耗和高度安全的SoC解決方案，使我們能夠有效地服務於現有客户，並使我們能夠在消費性物聯網設備的潛在市場中實現增長。

PC產品應用市場

我們為世界上許多頂級PC OEM提供定製和半定製產品解決方案，用於導航、光標控制、通過指紋身份驗證訪問設備或應用程序，以及人類存在檢測解決方案。這些功能既可以作為獨立觸摸板和集成觸摸板以及指紋生物識別解決方案提供，也可以作為集成視覺傳感軟件算法的芯片組提供。除了筆記本電腦應用，我們技術的其他PC產品應用還包括外圍設備，如高端鍵盤和附件觸摸板。

我們繼續通過技術開發擴大現有產品供應，使我們能夠在每個筆記本電腦單元中增加我們的產品內容。我們還在應用我們的技術，以實現指紋識別解決方案的採用，以擴大我們的市場機會。基於我們強大的技術和工程技術訣竅，我們相信我們處於有利地位，可以繼續利用PC產品應用市場的機會。

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移動產品應用市場

我們相信，我們的知識產權組合、工程技術訣竅、系統工程經驗、技術專長以及向主要OEM提供人類體驗產品解決方案的經驗，使我們成為多種旨在滿足移動產品應用市場的消費電子設備的關鍵技術推動者。移動產品應用包括智能手機、平板電腦、大觸摸屏應用以及各種移動、手持和娛樂設備。

我們相信，我們現有的技術、我們的一系列產品解決方案，以及我們對易用性、高級功能、小體積、低功耗、耐用性和可靠性的重視，使我們能夠為移動產品應用和其他電子設備市場提供服務。

收購

2023年2月，我們完成了對博通某些GPS開發技術無形資產的收購。這些資產擴展和增強了我們向客户羣提供的無線連接技術產品。

2022年10月，我們完成了對超低功耗人工智能視覺傳感解決方案開發商Emza VisualSense，Ltd.或Emza的收購。Emza的技術擴展了我們在Edge AI領域的地位，並使我們能夠為個人計算市場提供人類存在檢測(HPD)解決方案。

2021年12月，我們完成了與DSPG的合併，DSPG是一家為融合通信提供語音處理和無線芯片組解決方案的全球提供商。DSPG在低功耗人工智能方面的能力與我們在互聯設備中嵌入更多智能的願景一致。DSPG的超低能耗(ULE)、無線技術和IP語音(VOIP)處理解決方案的加入增強了我們向客户羣提供和交付差異化解決方案的能力。

我們的戰略

我們的目標是繼續加強我們作為優質半導體產品解決方案領先供應商的地位，為我們運營的每個目標市場，包括物聯網應用市場、PC產品應用市場和移動產品應用市場，重點是擴大我們的市場份額。我們實現這一目標的戰略的關鍵方面包括下述方面。

擴大我們在技術上的領先地位

我們計劃利用我們廣泛的知識產權組合、工程技術訣竅和技術專長來擴展我們現有產品解決方案的功能，併為多個市場的客户提供新的創新產品解決方案。我們打算繼續利用我們的技術專長來降低我們產品解決方案的總體尺寸、成本和功耗，同時提高它們的應用程序、功能和性能。我們計劃繼續增強我們解決方案的易用性和功能性。我們計劃通過我們的工程活動投資於我們的研究和開發工作，包括改進現有技術、聘用關鍵工程人員以及戰略收購和聯盟。我們相信，這些努力將使我們能夠滿足客户的期望，並實現我們的目標市場，即在及時和具有成本效益的基礎上，向目標市場提供易於使用的功能性人類體驗半導體產品解決方案。

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專注於物聯網市場並在其中發展

我們打算利用物聯網市場的增長，包括智能家居和家庭自動化、有線和無線視頻交付、語音助手、虛擬現實、視頻界面對接和可穿戴設備的解決方案。我們打算在我們現有的創新、直觀和智能的半導體產品解決方案組合的基礎上，繼續滿足這些新市場不斷髮展的便攜性、連接性、安全性和功能性要求。我們將向現有和潛在客户提供我們的解決方案，以增強功能、縮小尺寸、降低成本、簡化安全性、增強工業設計功能，並增強我們OEM產品的用户體驗。我們計劃利用我們現有的技術，並隨着新市場的發展需要新的解決方案而積極追求新技術。

尋求戰略關係和收購

我們打算髮展和擴大我們的戰略關係，以增強我們為客户提供增值半導體產品解決方案的能力，滲透新市場，並加強我們產品解決方案的技術領先地位。我們還打算評估對公司和資產的潛在收購，以擴大我們的技術專長，並在選定的目標市場建立或加強我們的存在。

無晶圓廠半導體制造

我們計劃有選擇地與鑄造廠和後端加工商合作，以鞏固我們長期的關鍵供應鏈關係。這一戰略帶來了可擴展的業務模式，使我們能夠專注於研發、產品設計和工程方面的核心能力，並減少了資本支出和營運資本要求。我們的無廠房半導體制造戰略使我們能夠維持一種可變成本模式，在這種模式下，在我們的產品解決方案發貨並向客户開具發票之前，我們不會產生大部分製造成本。

產品

我們的產品解決方案系列使我們的客户能夠解決他們的界面需求，並將他們的產品與競爭對手的產品區分開來。

IP語音

我們的數字語音系列(DVF)SoC產品是一種全面的解決方案，用於開發價格實惠、可擴展且高能效的VoIP、家庭和辦公產品。DVF有助於將嵌入式功能快速引入到無線IP和即時消息電話等住宅設備中。DVF支持低功耗企業IP、模擬終端適配器或ATA和家庭VoIP電話的開發，這些電話提供卓越的聲學回聲消除、高質量高清語音、多線路功能和增強的用户界面。DVF建立在開放平臺上，在Linux OS上運行多ARM處理器，其中包括IPfonePro，這是一種用於IP電話和ATA的廣泛軟件開發工具包。

DECT無繩電話

我們的數字增強型無繩通信或DECT，SoC解決方案提供集成的數字解決方案，包括所有相關的數字基帶、模擬接口和射頻功能。憑藉我們的硬件和軟件技術，這些芯片組具有很強的通用性，可以開發一系列無繩電話解決方案，與其他定製芯片和軟件產品相比，這些解決方案可以更快地上市。該產品組合支持無繩電話、無繩頭戴式耳機、遙控器、支持家庭DECT的網關、固定-移動融合解決方案和家庭自動化設備。

超低功耗邊緣AI

我們的超低功耗EDGE AI平臺包括一個高度集成的EDGE AI SOC，專為電池供電的無線設備而設計，配備音頻或攝像頭功能，適用於消費和工業物聯網應用。這些解決方案專為辦公建築、零售、工廠、倉庫、機器人以及智能家居和城市中使用的各種電力受限物聯網應用而設計。

無線連接

我們的無線連接解決方案包括最先進的Wi-Fi、藍牙、GPS、GNSS和ULE，以滿足廣泛的物聯網市場應用，包括家庭自動化、多媒體流媒體、安全傳感器、監控攝像頭、無線揚聲器、遊戲、無人機、打印機、可穿戴設備和健身設備，以及許多其他需要無線連接的應用。

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AudioSmart®

AudioSmart產品提出了用於高保真語音和音頻處理的最佳模擬、混合信號和數字信號處理器或DSP技術。我們的AudioSmart產品包括遠場語音技術，可以實現遠距離準確的語音命令識別，而無需考慮其他聲音，如音樂，以便激活智能設備，如智能揚聲器。AudioSmart還包括用於高性能耳機的個人語音和音頻解決方案，可實現有源噪音消除。

ConnectSmart™

我們的ConnectSmart視頻接口IC產品組合提供全方位的高速視頻/音頻/數據連接解決方案，專為連接CPU/GPU和各種終端而設計，適用於PC擴展底座、旅行擴展底座、加密狗、協議轉換器和虛擬現實頭盔顯示器等應用。

顯示鏈接®

我們的DisplayLink產品利用高效的視頻編碼/解碼算法來提供基於半導體的解決方案，該解決方案可通過低帶寬連接傳輸壓縮視頻幀。這些解決方案用於PC塢站應用、會議室視頻顯示系統和視頻廣播應用。

視頻智能？

我們的VideoSmart系列SoC包括運行速度高達40K Dhrystone百萬指令/秒的CPU、遊戲級圖形處理單元(或稱GPU)、語音和神經網絡處理單元(或稱NPU)。這些功能強大的解決方案將中央處理單元或CPU、NPU和GPU結合到單個軟件豐富的SoC中。它們支持智能多媒體設備，包括機頂盒、Over-the-top或OTT、流媒體設備、音棒、監控攝像頭和智能顯示器。

ImagingSmart™

我們的ImagingSmart解決方案包括一個產品組合，涵蓋四個不同的產品領域，包括文檔和照片成像控制器、數字視頻、傳真和調制解調器解決方案。ImagingSmart產品利用圖像處理IP、JPEG編碼器和DSP技術，為家庭、移動和成像應用提供廣泛的傳真、調制解調器、數字視頻和打印機解決方案。

自然ID®

我們基於電容式指紋識別產品的Natural ID系列產品專為筆記本電腦、電腦外圍設備、汽車和其他應用而設計。超薄外形為工業設計提供了靈活性，而強大的匹配算法和反欺騙技術則提供了強大的安全性。我們的Natural ID系列產品涵蓋一系列外形、顏色和材料，適合在設備的正面、背面或側面進行設計。

Natural ID產品旨在與Fast Identity Online或FIDO協議兼容，從而增強安全性和與各種解決方案的互操作性。成立FIDO的目的是通過開發開放、可擴展的技術標準來增強在線身份驗證，以幫助促進採用健壯、易於使用的身份驗證，從而減少對密碼的依賴。Natural ID產品提高了汽車和PC產品的安全性，同時保持了客户的易用性。

觸摸板TM

我們的TouchPad系列產品可以取代並超越鼠標的功能，它由一個觸摸板組成，通過測量電容來感知一個或多個手指在其表面的位置和運動。我們的TouchPad為屏幕導航、光標移動和手勢提供了準確、舒適和可靠的方法，併為消費者和企業市場提供了交互輸入的平臺。我們的TouchPad解決方案使我們的OEM能夠為消費者提供時尚、簡單、用户友好和直觀的解決方案。我們的TouchPad解決方案還提供各種高級功能，包括滾動、可定製的點擊區域、點擊和拖動圖標以及設備交互。

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安全板TM

我們的SecurePad將我們的Natural ID指紋傳感器直接集成到TouchPad區域，提高了易用性，並簡化了筆記本電腦製造商的供應鏈。

點擊面板TM

我們的ClickPad為TouchPad解決方案引入了可點擊的機械設計，消除了對物理按鈕的需求。我們的ClickPad的無按鈕設計允許獨特、直觀的工業設計，是傳統輸入和導航設備的絕佳替代方案。我們的ClickPad通過按下內部觸覺開關來激活，以執行左鍵或右鍵點擊，並提供類似於按下物理按鈕的觸覺反饋。最新版本的ClickPad具有ClickEQ功能TM，這是一種機械解決方案，可提供均勻的點擊深度，以最大限度地擴大手勢可用的表面積，並提高相對於鉸鏈設計的點擊性能。

ForcePad®

我們的ForcePad是ClickPad的更薄版本，它通過增加變力敏感度在控制方面引入了一個新的維度。ForcePad旨在通過其設計智能和自我校準功能，在所有OEM型號上提供一致的性能。通過檢測所施加的力的大小，ForcePad被設計為在操作系統控制和應用程序中實現更直觀和精確的用户交互。ForcePad的設計考慮到了輕薄的筆記本電腦，比傳統的觸摸板薄了40%。

清理板®

我們的ClearPad系列產品使用户能夠直接與移動智能手機、平板電腦和汽車等電子設備上的顯示器進行交互。我們的ClearPad具有明顯的優勢，包括外形小巧；可靠性、耐用性和準確性高；以及低功耗。我們通常將ClearPad解決方案作為芯片與客户特定固件一起出售給傳感器製造商、OLED製造商或LCD製造商，以集成到他們的觸摸式產品中。

ClearviewTM

我們的ClearView顯示驅動程序產品為包括智能手機和平板電腦在內的電子設備上的顯示器提供先進的圖像處理和低功耗技術。Clearview產品包括自適應圖像處理，它與專有定製選項協同工作，從而能夠開發出高效且成本效益高的高性能解決方案，並加快上市時間。我們的顯示驅動器產品提供色彩平衡的自動區域控制，可同時優化圖像的明暗區域，以及日光可讀性增強功能，可在各種照明條件下優化圖像質量。我們的虛擬現實橋和虛擬現實顯示驅動器集成電路或DDIC芯片使我們的客户能夠轉向更高分辨率和更快響應的顯示器。

TouchViewTM

我們的TouchView解決方案包括我們的TDDI產品，該產品將觸摸控制器和顯示驅動器兩種功能結合到一個芯片中，該芯片整合了我們ClearView和ClearPad產品的所有功能。TouchView產品支持更薄的外形規格，以幫助客户將組件數量降至最低，併為他們的工業設計增加靈活性。這些產品用於大屏幕設備，包括筆記本電腦和平板電腦，還獲得了汽車顯示器應用的認證。

其他產品

我們提供的其他產品解決方案包括Double Points Solutions和TouchStykTM。我們的雙指點解決方案在單個筆記本電腦中提供帶有指點杆的TouchPad，使用户能夠選擇他們選擇的界面。TouchStyk是一個獨立的指點棒模塊，它使用了類似於我們TouchPad中使用的電容技術。

技術

我們開發並擁有廣泛的技術，包括ASIC、固件、軟件、機械和電氣設計、顯示系統、模式識別、觸摸傳感技術、指紋傳感、語音、音頻、成像、調制解調器和多媒體技術。我們繼續在這些領域開發技術。我們相信這些

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技術和相關的知識產權為競爭對手製造了障礙，使我們能夠在各種高增長市場提供高價值的人類體驗半導體產品解決方案。

我們廣泛的半導體產品解決方案目前基於以下關鍵技術：

除了這些技術外，我們還開發固件和設備驅動程序軟件，並將其整合到我們的產品中，提供獨特和先進的功能。此外，我們將所有產品集成到主要操作系統的能力為我們提供了競爭優勢。

專有微控制器技術。我們的微控制器技術的一個例子是我們專有的16位微控制器內核，它嵌入了我們的電容式觸摸混合信號ASIC的數字部分，使我們能夠針對位置檢測任務優化我們的ASIC。我們的嵌入式微控制器提供了極大的靈活性，可以通過固件定製我們的產品，從而消除了為每個新應用設計新電路的需要。

專有向量協處理器技術。我們的矢量協處理器技術是為在我們的ASIC中使用而設計的，與我們自己的專有微控制器核心或商業上可用的微控制器核心一起使用。協處理器通過高效地處理一系列數學運算的數據向量來提升ASIC的計算性能。這使我們可以在固件中實現更多計算密集型算法。

多媒體處理技術。這項技術使我們能夠為機頂盒、音棒、數字個人助理、智能顯示器、虛擬現實、OTT、音頻和視頻創建多媒體SoC產品。我們的視頻處理技術包括硬件和算法，以降低模擬和數字噪聲，轉換為不同的視頻格式，並增強顏色和對比度。我們的產品包括安全和安全加密/解密技術，包括安全引導和硬件信任根。

語音和音頻技術。這項技術使我們能夠開發基於語音和音頻交互的人類體驗和通信產品。該技術體現了廣泛的模擬和混合信號電路專業知識以及音頻信號處理算法，包括：

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模式識別技術。這項技術是一套軟件算法和技術，用於將真實世界的數據(如手勢和手寫)轉換為可在計算機內識別和操作的數字形式。我們的技術提供可靠的手勢解碼和手寫識別，並可用於簽名驗證等其他應用，以獲得更豐富的用户體驗。

深度學習和神經網絡推理技術。這項技術使我們能夠創建和訓練用於音頻、圖像處理、視頻處理和計算機視覺功能的深層神經網絡。我們的一些產品包含專為安全、低延遲地評估深度神經網絡而設計的硬件。我們還擁有允許我們壓縮我們訓練的神經網絡的技術，以便在我們的硬件上更高效地使用人工智能。這些神經網絡算法改善了傳感數據的質量(例如，降低噪聲或提高分辨率)以及對傳感數據的解釋。

混合信號集成電路技術。這種模擬-數字混合集成電路技術結合了數字計算的能力和與非數字、真實世界信號的接口能力，例如手指或指示筆在表面上的位置。我們的專利設計技術允許我們利用這項技術為我們的所有產品優化我們的核心ASIC發動機。我們的混合信號技術包括以下領域的廣泛電路專業知識組合：

無線技術。我們的無線連接解決方案包括離散和集成Wi-Fi和藍牙解決方案，以及基於衞星的GPS/GNSS移動導航接收器。Wi-Fi允許局域網上的設備進行無線通信，為高速數據網絡的效用增加了移動性的便利性。我們提供一系列高性能、低功耗Wi-Fi芯片組。我們提供的產品融合了最新的Wi-Fi標準，如802.11AX，也就是眾所周知的Wifi-6和Wifi-6e。藍牙是一種低功耗技術，可以實現設備之間的直接連接。我們提供一系列藍牙芯片和軟件解決方案，使客户能夠輕鬆且經濟高效地將藍牙功能添加到幾乎任何設備，包括藍牙6.0和藍牙企業真正無線立體聲(TWS)。這些解決方案包括提供集成Wi-Fi和藍牙功能的組合芯片，與分立解決方案相比，這提供了顯著的性能優勢。

我們還提供一系列GPS和GNSS半導體產品、軟件和位置數據服務。這些產品是廣泛的定位平臺的一部分，使客户設備能夠無線通信和接收來自衞星星座的精確位置和導航數據，以用於各種位置服務應用。

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作為我們無線技術的一部分，基於DECT的設備為電話應用提供全球覆蓋，支持世界各地標準化的大多數RF頻段和無繩協議。這包括歐洲、美國、韓國、日本和拉丁美洲使用的1.7 GHz-1.9 GHz；以及日本、中國、印度和美國使用的2.4 GHz，以及其他針對特定用例的專有協議。

視頻壓縮技術。我們的視頻接口解決方案包括我們的ConnectSmart和DisplayLink產品組合，提供將設備連接到外部顯示器的全方位接口解決方案，並支持最新版本的最廣泛使用的協議、連接器和操作系統。我們靈活的連接設備產品線結合了高性能接口和低功耗，專為商業和消費終端產品而設計。我們的解決方案已被頂級OEM和原始設備製造商(ODM)廣泛採用，以實現視頻擴展和協議轉換，利用高端功能，並提供同時驅動多個高分辨率外部顯示器所需的帶寬。

成像與調制解調器技術。這項技術使我們能夠創建一系列用於打印機、攝像機、傳真機和調制解調器的SoC集成電路和軟件。主要功能塊包括：

電容式指紋傳感技術。我們的指紋傳感技術通過用用户指紋代替登錄名和密碼，簡化了系統或應用程序身份驗證過程。我們的電容式指紋傳感技術通過掃描和匹配用户指紋的圖像以及初始指紋註冊來提供指紋身份驗證。我們的傳感技術還集成了欺騙檢測，幷包括許多實施選擇，包括手機或PC背面、按鈕集成、觸摸板集成和玻璃下。

電容式位置和力傳感技術。我們的位置傳感技術提供了一種方法，用於在平面或曲面上感知一個或多個手指或觸筆的存在、位置和接觸面積。我們的技術使用非常輕的觸控，支持全面的多點觸控功能，並提供高度響應的光標導航、滾動和選擇。它不使用移動部件，可以在塑料或玻璃下實現，並且極其耐用。我們的技術還可以跟蹤觸摸面附近的一個或多個手指。我們的力傳感技術可以感知施加在物體上的力的方向和大小。我們的電子電路決定了外力的大小和方向，能夠非常準確地檢測電容的微小變化，並最大限度地減少來自其他來源的電子幹擾。我們的電容力傳感技術可以與我們的位置傳感技術相結合。

電容式有源鋼筆技術。這項技術使我們能夠開發一種可以在電容式觸摸屏上輸入的筆。除了生成允許觸摸屏跟蹤筆的信號之外，還將諸如筆施加的力和筆按鈕狀態的附加數據傳送到觸摸屏設備。信息也可以從觸摸屏傳遞到筆。

多點觸控技術。這項技術使我們能夠創造電容式觸摸產品，同時跟蹤接觸或接近平面或曲面的多個物體的存在、位置和其他特性。它使得例如能夠識別多手指手勢、在用户的手掌也與觸摸面接觸時跟蹤觸筆位置、以及具有相同觸摸面的多個用户的同時交互。

顯示系統與電路技術。這項技術使我們能夠開發優化的人類體驗半導體產品解決方案，並改善與其應用環境的兼容性。這項技術由移動和大屏幕顯示半導體專業知識組成，包括以下功能模塊：

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這項技術還使我們能夠開發先進的產品，將顯示和觸摸傳感系統的功能結合在一起，實現高度集成的顯示和觸摸功能，並提高性能、更薄的外形和更低的系統成本。

我們汽車產品組合的最新成員是汽車級TDDI，用於銦、鎵、鋅氧化物和非晶硅柵在板顯示器以及高達4K分辨率的低温多晶板。

研究與開發

我們正在進行研究和開發計劃，重點是推進我們現有的技術，改進我們現有的產品解決方案，開發新產品，改進設計和製造工藝，提高我們產品解決方案的質量和性能，並擴大我們的技術以服務於新市場。我們的目標是為我們的客户提供創新的解決方案，滿足他們的需求，提高他們的競爭地位。

我們的研發計劃專注於為電子設備開發準確、易用、可靠和直觀的人類體驗。我們相信我們創新的界面技術可以應用於許多不同的產品，我們相信界面是許多產品差異化的關鍵因素。邊緣人工智能是我們在其中許多產品中實現更好性能和增強用户體驗的重點領域。我們相信，我們的技術使我們能夠為客户提供在功能、尺寸、功耗、耐用性和可靠性方面比替代技術具有顯著優勢的產品解決方案。我們還打算尋求戰略合作和收購，以增強我們的研發能力，利用我們的技術，並縮短我們的新技術應用程序的上市時間。

我們的研究、設計和工程團隊經常直接與客户合作，為特定應用設計定製解決方案。我們專注於幫助我們的客户克服技術障礙，提高產品的性能。我們相信，我們的工程技術和電子系統專業知識使我們的客户能夠專注於其生產和營銷的核心能力，從而為他們帶來顯著的好處。

截至2023財年末，我們在美國、中國、臺灣、日本、以色列、英國、印度、德國、波蘭和韓國的技術、工程和產品設計部門僱用了1,416名員工。

知識產權

我們的成功和競爭能力在一定程度上取決於我們保持技術和產品專有方面的能力。我們依靠專利、商標、商業祕密、版權、保密協議和其他法定和合同條款來保護我們的知識產權，但這些措施可能只能提供有限的保護。

截至2023年6月，我們在全球擁有2583項有效專利和569項待決專利申請，這些專利申請將於2023年至2043年到期。總的來説，這些專利和專利申請涵蓋了我們關鍵技術的各個方面，包括

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用於觸摸傳感、語音處理、安全生物識別、顯示驅動程序、觸摸和顯示集成、塢站和適配器、視頻接口、有線和無線連接、音頻處理、視頻處理、邊緣計算、開放式AI工具和計算機視覺。我們的專有固件和軟件，包括源代碼，也受到版權法和適用的商業祕密法的保護。

我們廣泛的技術包括與IC、固件、軟件和機械硬件相關的技術。我們的產品依賴於這些技術的組合，因此很難使用任何單一技術作為複製我們產品的基礎。此外，我們客户設計週期的長短以及我們提供給客户的產品所需的定製也有助於保護我們的知識產權。

顧客

我們的客户包括世界上許多最大的移動和個人電腦原始設備製造商(按單位出貨量計算)，以及許多大型物聯網原始設備製造商、汽車製造商和各種消費電子製造商。我們在技術領先、設計創新、產品性能、成本效益和準時交付方面的卓越業績成就了我們在提供人性化半導體產品解決方案方面的領先地位。我們相信，我們與OEM客户的牢固關係將繼續使我們成為他們產品供應的來源，其中許多客户目前也在開發專注於我們幾個目標市場的產品解決方案。

我們通常通過OEM的合同製造商、供應鏈或分銷商向OEM供應產品。我們認為原始設備製造商及其合同製造商或供應鏈合作伙伴都是我們的客户，在某些情況下也是我們的分銷商。原始設備製造商及其合作伙伴可以確定設計和定價要求，並就在其產品中使用我們的人類體驗半導體產品解決方案做出總體決定。合同製造商和分銷商向我們下訂單購買我們的產品，擁有我們在交貨時購買的產品的所有權，並直接向我們支付這些購買費用。除保修條款外，這些客户中的大多數沒有退貨權利。

銷售和市場營銷

我們銷售我們的產品解決方案，以便整合到我們的OEM客户的產品中。我們通過直銷員工以及外部銷售代表、分銷商和增值經銷商進行銷售。由於我們產品解決方案的高度技術性，我們的銷售人員從我們的內部技術、營銷和工程資源中獲得了大量的技術援助和支持。銷售往往來自多層次的銷售努力，包括高級管理人員、設計工程師和我們的銷售人員，他們在整個產品開發和訂購過程中與客户的決策者互動。

截至2023財年末，我們僱傭了399名銷售和營銷專業人員。我們在美國、臺灣、中國、印度、韓國、日本、英國和瑞士設有國內和國際客户支持辦事處。此外，我們還利用主要位於美國、中國、韓國、日本、臺灣和德國的增值經銷商和銷售分銷商。

國際銷售幾乎構成了我們2023財年、2022財年和2021財年的所有收入。2023財年、2022財年和2021財年，我們銷售額的約63%、66%和68%分別來自中國和臺灣地區的公司，這些公司為主要的物聯網、筆記本電腦和移動產品應用OEM提供設計和製造服務。我們的銷售額幾乎都是以美元計價的。本信息應與本報告其他部分包含的合併財務報表的附註15分部、客户和地理信息一起閲讀。

製造業

我們通過第三方關係僱傭一個無廠房的半導體制造平臺。我們目前利用第三方半導體晶片製造商向我們供應集成了我們專有設計規範的硅晶片。完成的硅晶片被轉發給第三方封裝和測試處理器，以便進一步加工成芯片和封裝的ASIC(視情況而定)，然後在我們的定製模塊產品中使用或作為我們基於ASIC的解決方案進行處理。

經過加工和測試，芯片和ASIC被委託給不同的合同製造商進行組裝或直接運往我們的客户。在組裝過程中，我們的芯片或ASIC要麼與其他組件組合以完成我們定製產品解決方案的模塊，要麼將ASIC作為獨立的成品進行維護。隨後，組裝好的成品直接發貨給我們的客户，或由我們的合同製造商直接發貨給我們的客户，以便整合到他們的產品中。

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我們相信，我們的第三方製造戰略提供了一個可擴展的商業模式，使我們能夠專注於研發、技術進步、產品設計和工程等核心能力，並減少我們的資本投資。

我們的第三方合同製造商和半導體制造商主要是總部設在亞洲的組織。我們通常為我們的合同製造商提供六個月的生產需求滾動預測。由於最近影響全球半導體行業的供應限制和產能短缺，我們已與一些供應商簽訂了長期產能和定價協議。由於我們對少數幾個供應來源的依賴，我們對這些方面的依賴使我們變得脆弱。在某些情況下，我們有其他供應商來源來減輕供應商風險；然而，在目前的環境下，所有這些來源都可能受到限制。我們可能會與其他合同製造商建立關係，以減少我們對任何單一供應來源的依賴。

當客户推遲交貨計劃或取消訂單時，我們會定期從合同製造商那裏購買庫存。在客户取消訂單而我們從合同製造商購買庫存的情況下，我們考慮進行減記，以將購買的庫存的賬面價值降至其可變現淨值。我們計入減記，以將陳舊、移動緩慢和不可用的庫存的賬面價值降至其可變現淨值，並將此類減記計入收入成本。當客户延誤或訂單取消可能造成此類損失時，我們還記錄了一項負債並計入收入成本，這是我們有義務從合同製造商那裏購買的庫存的估計損失。此外，如果最終客户需求大幅下降，簽訂長期產能協議的影響可能會造成大量庫存減記。

競爭

IoT

我們多樣化的SoC解決方案集成了人工智能硬件引擎、視頻處理、遠場語音和語言處理產品，並銷售到具有顯著增長潛力的細分市場，從家庭自動化應用、智能助理平臺、監控攝像頭到機頂盒/機頂盒/機頂盒或STB/OTT平臺，再到更廣泛的物聯網市場中的各種嵌入式產品。STB/OTT產品、監控攝像頭、家庭自動化、智能助理解決方案和嵌入式物聯網產品的市場需要硅片和軟件方面的強大技術創新以及深厚的系統和系統工程專業知識。我們在這些市場的主要競爭對手包括博通、聯發科、恩智浦、AmLogic和Ambarella等。

我們為支持語音的設備、消費和商業成像以及下一代音頻應用提供語音處理芯片和軟件解決方案。除了我們的語音解決方案，我們還支持音頻耳機和虛擬現實頭戴式顯示器行業，提供適用於下一代無線音頻設備和可穿戴設備的通用串行總線C或USB-C音頻編解碼器解決方案。我們在音頻產品銷售方面的競爭對手包括Cirrus Logic、BES Technic、Realtek和Qualcomm。

我們用於物聯網應用市場的無線產品包括Wi-Fi、藍牙、Wi-Fi-藍牙組合和GPS/GNSS等技術，支持我們的客户開發能夠無線通信到網絡、遠程控制邊緣設備、機器對機器通信等用途的產品。我們的主要競爭對手包括英飛凌、高通、聯發科、恩智浦和Silicon Labs等。

我們的汽車產品包括面向主要汽車OEM的觸摸、顯示驅動器、SmartBridge和TDDI解決方案。我們這些產品的主要競爭對手包括FocalTech、Himax、Novatek MicroElectronics和MicroChip。我們的物聯網視頻接口產品銷往PC和智能手機塢站以及無線適配器市場應用。我們在物聯網接口產品銷售方面的主要競爭對手是Parade、MegaChips和Realtek。

我們還為打印機、傳真機、銷售點終端和醫療應用提供傳真、調制解調器和圖像處理器和軟件解決方案。我們在這些市場的主要競爭對手是Skyworks、Marvell和Qbit。

PC和移動設備

我們的觸摸、顯示和基於指紋的半導體產品銷往PC產品應用、移動產品應用和其他電子設備市場。觸摸屏產品市場的特點是技術日新月異，競爭激烈。我們在觸摸屏產品銷售方面的主要競爭對手包括博通、Goodex、FocalTech、ST Micro和其他各種涉及人類體驗半導體產品解決方案的公司。我們在筆記本觸摸板銷售方面的主要競爭對手是Cirque公司、Elan MicroElectronics和Goodex。我們在移動產品應用市場銷售顯示驅動器產品方面的主要競爭對手包括諾瓦泰克微電子、三星LSI、LX Semicon和Raydium。我們在銷售用於虛擬現實應用市場的顯示驅動器產品方面的主要競爭對手包括諾瓦泰克微電子公司和三星LSI。在銷售用於個人電腦產品應用市場的指紋認證解決方案方面，我們的主要競爭對手是Egis Technology、Elan MicroElectronics和Goodex。

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企業社會責任

我們努力成為領先的企業公民。我們在我們的業務實踐和政策中堅持最道德的標準，我們相信可持續的公司實踐和對社會和治理優先事項的持續關注將有助於為我們的股東提高長期價值。在董事會的指導下，我們的管理團隊在財務、公司治理和公司責任方面採用了一種綜合的方法，從而提高了問責制，改善了決策，並最終提高了長期價值。這種對環境、社會和治理(ESG)的關注會影響我們考慮業務目標和戰略的方式。

環境

在過去的幾年裏，我們改進了我們的內部和外部政策，使我們的企業行動更好地與我們對更綠色地球的承諾保持一致。我們已經實施了內部綠色計劃和倡議，以加強我們對最大限度地減少自然資源消耗、提高可持續性、以環境安全的方式處置報廢產品、減少廢物以及增加全公司的再利用和回收計劃的承諾。此外，我們最近完成了對整個公司範圍3温室氣體排放的全面審查。

我們參與了氣候揭示計劃(CDP)，並實施了供應商環境保護計劃。我們已經制定了具體目標，以減少範圍1和範圍2的温室氣體排放，增加可再生能源的使用，並減少我們設施中的廢物產生。這些目標可以在我們的網站上找到，網址是Www.synaptics.com/corporate-environmental-policy。我們的氣候變化管理目前的重點是教育，通過持續的培訓和內部教育提高內部對減緩氣候變化和減少影響的認識。

我們的首席信息官，或CIO，也是我們的首席可持續發展官，負責我們的全球工作場所資源職能，並執行我們的氣候戰略和相關問題。首席信息官負責評估和領導與氣候相關的風險和機會的管理，提高利益相關者的關切，並指導與氣候相關的政策、計劃和披露的實施。作為我們高級管理團隊的一員，首席信息官負責將氣候問題提升到高級領導層，並最終提交給董事會的提名和公司治理委員會和審計委員會。

社交

我們的員工和社區是我們公司的心臟，我們為我們對他們承擔的社會責任以及成為更好的全球公民而感到自豪。我們通過慈善事業和活動支持我們的當地社區，我們在世界各地實施了許多計劃，以促進我們對多樣性、機會平等、非歧視和最高人權標準的承諾。

我們支持並資助旨在幫助減少社會和經濟不平等的教育項目。我們的員工對他們的社區充滿熱情，我們支持他們關心和志願服務的全球事業。

我們致力於使用對社會負責的供應鏈。我們已經通過了供應商和供應商行為準則，我們供應鏈中的企業在合同上有義務遵守和支持負責任的商業聯盟(RBA)行為準則。我們期望供應商和供應商維護最高標準的人權，包括反歧視和人道待遇、結社自由和集體談判、防止童工、限制工作時間、最低公平和最低生活工資、工人反饋和申訴制度。我們期望供應商對其供應鏈中的相關礦物進行盡職調查，並制定一項政策，合理確保其生產的產品中的鉭、錫、鎢和金不會直接或間接資助在剛果民主共和國或鄰國犯下嚴重侵犯人權行為的武裝團體或使其受益。我們的供應商和供應商還必須獲得和維護所有必要的健康和安全許可，提供合理的工作和生活條件，擁有事件管理系統以及應急準備和響應協議。

治理

我們致力於支持領先的公司治理和董事會實踐，以確保我們的業務實踐中的監督、問責和透明度。在我們所做的每一個方面，我們都高度重視道德行為、個人誠信和公平交易。我們的董事會負責監督我們的ESG政策和實踐。提名和公司治理委員會負責監督ESG戰略，並定期收到管理層關於我們ESG業績的最新情況。審計委員會負責監督業務風險和我們公司的業務行為和道德準則。我們的董事會定期收到提名、公司治理委員會和管理層關於我們ESG業績的最新消息。

問責制

我們的董事會和管理層堅定地致力於我們的企業責任政策，並將繼續定期評估這些政策，以確保有效的結果並得到我們的員工、供應商、供應商和合作夥伴的嚴格遵守。我們積極監測和評估我們內部遵守《行為準則》和其他企業社會責任政策和計劃的情況。

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人力資本

我們的公司是建立在來自許多國家、宗教和種族背景的人們的集體貢獻之上的。人是我們最重要的資產，也是我們成功背後的核心組成部分。我們希望吸引、培養和留住世界上最優秀的人才。

我們行業對人才的競爭非常激烈。我們的人力資源戰略和計劃側重於吸引、吸引、發展和留住這類人才。我們相信，我們的公司屬性使我們脱穎而出，並在一定程度上使我們能夠在整個2023財年始終如一地留住員工，因為我們的流失率繼續低於基準數據。我們全球員工的平均年限為7.6年。

我們的董事會和董事會委員會對某些員工隊伍管理事項提供監督，包括但不限於管理深度和實力評估、多樣性、公平性、包容性和歸屬感，以及我們的員工調查結果。審計委員會對商業風險的監督和我們公司的商業行為和道德準則與人力資本管理相關。提名和公司治理委員會對ESG戰略的監督包括人才的吸引和留住以及包容性和多樣性。薪酬委員會監督我們的整體薪酬理念、政策和計劃，並評估我們的薪酬是否為高管和其他員工建立了適當的激勵機制。

截至2023年6月24日，我們僱傭了1891名員工。我們的員工分佈在全球16個國家和地區，其中23%的員工位於北美，60%位於亞太地區，17%位於歐洲和中東地區。

有競爭力的薪酬和福利

我們提供與健康、健康、心理健康和家庭資源相關的有競爭力的福利，旨在滿足我們多樣化的全球勞動力的需求。我們有一個強大的績效薪酬理念和薪酬框架來獎勵高績效。我們將高管薪酬與我們的公司戰略、業務目標和為股東創造長期價值保持一致，而不鼓勵不必要或過度的風險承擔。

參與和發展

我們努力創造卓越的員工體驗。我們的重點是為員工創造一個空間，讓他們盡其所能，感受到自己的價值和參與感。作為我們對員工的奉獻和投資的一部分，我們進行組織健康調查，旨在評估員工的敬業度、領導力、工作環境和文化。

員工有各種機會通過技術、合規和其他專業培訓來學習。我們為員工提供職業發展機會，並專注於領導力發展。投資於我們的員工及其專業發展是我們公司的優先事項。

多樣性、公平性、包容性和歸屬感

我們擁抱多樣性和包容性，努力提供一個具有不同技能、背景和視角的豐富環境。我們堅信，多樣化的團隊更具創新性和生產力。我們的目標是營造一種環境，不僅允許而且鼓勵每個人平等合作和參與，以促進個人和公司的成長。截至2023年6月，20%的全球員工和38%的董事會成員為女性。我們致力於多樣性、公平和包容性。2023財年是圍繞這一主題的計劃發展和增長的一年，包括全面的內部評估、內部溝通活動、幾項多樣性、公平性、包容性和歸屬感活動，以及員工資源小組發展。

社區影響力

我們相信回饋員工生活和工作的社區。我們通過各種項目和慈善活動為員工提供捐贈或志願服務的機會。我們的員工定期參加以青年和代表性不足的社區為重點的活動。

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關於我們的執行官員的信息

下表列出了截至2023年8月11日有關我們高管的某些信息：

邁克爾·赫爾斯頓自2019年8月19日起擔任我公司總裁兼首席執行官。在加入本公司之前，赫斯頓先生於2018年1月至2019年8月期間擔任Finisar Corporation(“Finisar”)的首席執行官和董事會成員。在加入Finisar之前，他曾擔任高級副總裁移動連接產品/無線通信和連接事業部總經理，並於2001年11月至2017年10月期間在博通有限公司(“博通”)及其前身公司擔任銷售、營銷和一般管理方面的高級領導職位。在2001年加入博通之前，Hurlston先生於1991-2001年間在奧倫半導體公司、阿瓦斯姆公司、集成電路系統公司、微型電力系統公司、Exar公司和IC Works公司擔任高級營銷和工程職位。赫爾斯頓先生是Flex有限公司的董事會成員。他在加州大學戴維斯分校基金會執行董事會、工程學院院長執行委員會和加州大學戴維斯分校管理研究生院院長顧問委員會任職。赫斯頓先生擁有加州大學戴維斯分校電氣工程理學學士和理學碩士學位以及工商管理碩士學位。

迪恩·巴特勒自2019年10月21日起擔任我公司首席財務官。在加入本公司之前，巴特勒先生於2016年7月至2019年10月在邁威爾科技公司公司(“漫威”)擔任財務副總裁總裁。在加入Marvell之前，他在2015年1月至2016年7月期間擔任博通以太網交換事業部總監。在加入博通之前，巴特勒先生於2007年5月至2014年12月在Maxim集成公司擔任高級財務職位。巴特勒先生擁有明尼蘇達大學德盧斯分校的金融工商管理學士學位。

Saleel Awsare自2020年7月以來，一直擔任我們個人電腦和外圍設備部門的高級副總裁兼總經理。在此之前，Awsare先生於2019年4月至2020年7月擔任物聯網事業部高級副總裁兼總經理，並於2018年12月至2019年4月擔任企業營銷和投資者關係部高級副總裁。在2017年7月加入本公司擔任企業副總裁兼音像產品部總經理之前，他曾於2016年3月至2017年7月擔任Conexant Systems，LLC(“Conexant”)總裁，並於2012年4月至2016年3月擔任音像及音像事業部總經理高級副總裁。Synaptics於2017年7月收購了Conexant。在加入Conexant之前，Awsare先生於2008年12月至2012年3月擔任Nuvoton Technology Corporation(“Nuvoton”)美國業務部門的總裁以及Nuvoton音頻和語音部總經理。在加入Nuvoton之前，Awsare先生是Winond Electronics Corporation America(“Winond”)執行副總裁總裁兼混合信號產品部總經理。在加入永邦之前，Awsare先生是董事的信息存儲設備工程師。Awsare先生是史蒂文斯理工學院董事會成員。Awsare先生擁有史蒂文斯理工學院電氣工程理學學士學位和聖克拉拉大學工程管理理學碩士學位。

維克拉姆·古普塔自2023年1月以來一直擔任物聯網處理器高級副總裁兼總經理兼首席產品官。在加入Synaptics之前，Gupta先生是英飛凌技術公司物聯網計算和無線業務線的高級副總裁兼總經理，在英飛凌收購賽普拉斯半導體後，他領導了價值超過10億美元的多站點業務的整合和轉型工作，並在那裏擔任物聯網業務部門的工程副總裁。在加入賽普拉斯半導體之前，古普塔先生在博通的任期內不斷進步，在工程和業務方面的領導力和責任都得到了提升。在他職業生涯的早期，他是Zeevo的聯合創始人，Zeevo是一家為藍牙和其他無線通信應用開發系統芯片解決方案的公司，該公司最終被博通收購。他擁有印度比拉理工學院的電氣和電子工程學士學位和夏威夷大學馬諾阿分校的電氣工程碩士學位。

約翰·麥克法蘭自2013年11月起擔任我公司總法律顧問兼祕書長高級副總裁。在加入我們公司之前，麥克法蘭先生曾擔任過九年的執行副總裁總裁、總法律顧問兼馬格納芯片半導體公司的祕書。麥克法蘭的早期職業生涯是在加利福尼亞州帕洛阿爾託的律師事務所度過的，

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韓國首爾。McFarland先生擁有密歇根大學以最高榮譽授予的亞洲研究文學學士學位，以及加州大學洛杉磯分校法學院的法學博士學位。

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第1A項。鑽探SK因素

在評估我們的公司和業務時，您應該仔細考慮以下因素，以及本報告中包含的所有其他信息。

與我們的市場和客户相關的風險

我們目前很大一部分收入依賴於物聯網、PC和移動產品應用市場的解決方案，這些產品的任何銷售下滑都將對我們的業務、收入、運營業績和財務狀況產生不利影響。

目前，我們收入的很大一部分依賴於物聯網、PC和移動產品應用市場的解決方案。我們產品在上述任何市場的銷售出現任何下滑，都會對我們的業務、收入、經營業績和財務狀況產生不利影響。同樣，由於客户偏好的變化、不包括我們的解決方案的應用程序的出現或其他因素，這些市場中的任何一個市場的需求疲軟或增長放緩都將導致我們的業務、運營業績和財務狀況受到影響。

我們銷售額的很大一部分來自一個或多個大客户，這些客户的損失可能會損害我們的業務、財務狀況和經營業績。

從歷史上看，我們總收入的很大一部分依賴於有限數量的客户。如果我們失去了關鍵客户，或者如果關鍵客户減少或停止訂購我們的大批量產品，我們的財務業績可能會受到不利影響。在2023財年，對一個直接客户的銷售額佔我們淨收入的10%或更多。在2023財年，我們有五個OEM客户將我們的產品集成到他們的產品中，約佔我們收入的37%；我們主要通過多個分銷商間接向這些客户銷售產品。在短時間內，對我們最大客户的銷售額大幅下降、失去其他主要客户或對我們產品的需求普遍下降，都可能對我們的收入、財務狀況和業務產生不利影響。

我們向為我們的OEM客户服務的合同製造商銷售產品。任何一家或多家這些合同製造商或他們所服務的OEM的訂單的任何重大延誤、取消或減少都可能損害我們的業務、財務狀況和經營業績。如果我們的其他客户不增加他們的訂單，或者如果我們不能成功地為我們的解決方案生成新客户的訂單，負面影響可能會更大。許多代工製造商向相同的原始設備製造商銷售產品，因此我們對某些原始設備製造商的集中度可能高於任何單獨的代工製造商。集中在我們的客户羣可能會使收入和收益的波動更加劇烈，並使業務規劃更加困難。

我們面臨着與經濟衰退、通貨膨脹、滯脹相關的風險 和其他宏觀經濟條件

客户對我們產品的需求可能會受到疲軟的宏觀經濟狀況、通貨膨脹、滯脹、衰退或低增長環境、利率上升、股市波動或美國或其他國家其他負面經濟因素的影響。例如，在這些條件或這些條件的預期下，我們的客户可能會取消訂單、推遲購買決定或減少他們對我們服務的使用。此外，如果我們需要放緩生產以降低庫存水平，這些經濟狀況可能會導致更高的庫存水平，並可能導致我們的製造合作伙伴收取過剩產能費用。此外，如果發生衰退或衰退威脅，我們的製造合作伙伴、供應商、分銷商和其他第三方合作伙伴可能會遭受自己的財務和經濟挑戰，因此他們可能會要求定價通融、延遲付款或破產，這可能會損害我們滿足客户需求或收取收入的能力，或以其他方式損害我們的業務。同樣，金融和/或信貸市場的中斷可能會影響我們管理與製造合作伙伴、客户、供應商和債權人的正常商業關係的能力，並可能阻止我們獲得首選的流動性來源，並導致我們的借款成本潛在增加。因此，如果整體宏觀經濟狀況、半導體行業狀況或我們的客户端市場狀況繼續惡化，或經歷一段持續的疲軟時期或增長放緩，我們的業務和財務業績可能會受到重大不利影響。

此外，我們還面臨通貨膨脹和某些零部件和供應品市場價格上漲的風險，這些零部件和供應品被納入我們的最終產品，或被我們的製造合作伙伴或供應商用來製造我們的最終產品。這些零部件和供應不時受到限制。此外，一般市場因素和條件在過去和將來可能會影響這些部件和供應的定價(例如通貨膨脹或供應

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鏈約束)。另見“我們的毛利率和經營結果在未來可能會受到許多因素的不利影響，包括我們產品的平均銷售價格隨着時間的推移而下降，我們產品組合的變化，或者由於通貨膨脹、供應鏈限制或其他原因導致的某些組件或第三方服務的價格上漲。”

我們面臨行業低迷和我們目標市場的週期性，這可能會導致我們的經營業績波動。

消費電子行業在不同時期都經歷了嚴重的經濟衰退。這些衰退的特點是產品需求減少，平均銷售價格加速下降，產能過剩，庫存和信貸風險增加。此外，消費電子行業本質上是週期性的。我們尋求通過為快速擴張的行業領域的領先公司提供設計和生產服務來減少對行業低迷和週期性的影響。然而，由於一般行業條件或一般經濟中發生的事件，我們可能會在未來的經營業績中經歷相當大的週期波動。

我們不能向您保證，我們針對新市場的產品解決方案將取得成功，或者我們將能夠繼續從這些市場獲得可觀的收入。

我們的產品解決方案可能在新市場上不會成功。我們產品解決方案的各個目標市場，如物聯網，發展速度可能會慢於預期，或者可能會利用競爭對手的技術。其中某些產品的市場在一定程度上取決於無線和其他技術的持續開發和部署，這些技術可能滿足也可能不滿足這些產品用户的需求。

我們能否從新市場獲得可觀的收入，將取決於各種因素，包括：

這些產品的許多製造商都與有競爭力的供應商建立了良好的關係。我們在這些市場上的持續成功將要求我們以具有競爭力的成本提供比其他解決方案更好的性能替代方案。這些目標市場中的任何一個未能如我們預期的那樣發展，或者我們未能在很大程度上服務於這些市場，都將阻礙我們的銷售增長，並可能導致我們的收益大幅減少和我們的業務重組。我們無法預測這些市場的規模或增長速度，也無法預測我們未來將在這些市場實現或保持多大的市場份額。

如果我們未能與客户保持和建立關係，或者客户使用我們的解決方案的產品沒有獲得廣泛的市場接受，我們的收入可能會停滯不前或下降。

我們不向最終用户銷售任何產品，也不控制或影響採用我們解決方案的產品的製造、促銷、分銷或定價。相反，我們設計各種解決方案，我們的OEM客户將其整合到他們的產品中，我們依賴這些OEM客户成功地製造和分銷採用我們的解決方案的產品，並通過營銷和促銷活動產生消費者需求。因此，我們的成功幾乎完全取決於市場對我們的OEM客户產品的廣泛接受，這些產品採用了我們的解決方案。即使我們的技術成功地滿足了客户的價格和性能目標，如果我們的客户在銷售包含我們解決方案的產品方面沒有取得商業成功，我們的銷售額可能會下降或無法發展。

我們必須保持與現有客户的關係，並在新市場擴大與原始設備製造商的關係。我們的客户通常不會向我們提供堅定的、長期的批量採購承諾，而是選擇發出他們可以取消、減少或推遲的採購訂單，但受某些限制。為了滿足客户的期望，我們必須及時提供具有成本效益的創新解決方案。這要求我們的設計和生產能力與客户需求相匹配，保持令人滿意的交貨計劃，並滿足性能目標。如果我們由於任何原因無法實現這些目標，我們的銷售額可能會下降或無法發展，這將導致收入減少。

除了維護和擴大我們的客户關係外，我們還必須確定其他市場具有顯著增長潛力的領域，與這些市場的原始設備製造商建立關係，並幫助這些原始設備製造商開發採用我們解決方案的產品。我們未能在我們運營的市場中發現潛在的增長機會，特別是在物聯網市場，或者我們未能與這些市場的OEM建立和維護關係，這都將阻礙我們的業務在這些市場上增長。

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我們的毛利率和運營結果在未來可能會受到多種因素的不利影響，包括產品平均售價隨時間的下降、產品組合的變化，或者由於通貨膨脹、供應鏈限制或其他原因導致的某些組件或第三方服務的價格上漲。

我們預計，我們產品的平均單價將繼續受到巨大的定價壓力。此外，由於最初的總體開發和生產費用，我們最近推出的產品往往具有更高的關聯成本。因此，隨着時間的推移，我們可能無法保持或提高我們的毛利率。如果我們不能通過提高效率、推出更高利潤率的產品和其他方式來通過其他成本降低來抵消我們平均售價的任何下降，我們的財務業績可能會受到影響。

為了吸引新客户或留住現有客户，我們可能會向某些客户提供一定的價格優惠，這可能會導致我們的平均售價和毛利率下降。在過去，我們降低了我們產品的平均銷售價格，以應對未來的競爭定價壓力、我們或我們的競爭對手推出的新產品以及其他因素。我們預計未來將不得不繼續降低現有產品的價格。此外，由於我們所服務的市場的價格差異很大，我們銷售的產品的性能組合和類型可能會影響我們產品的平均售價，並對我們的收入和毛利率產生重大影響。我們可能會進入競爭激烈的新市場，這可能要求我們銷售的產品毛利率低於我們現有業務的毛利率。如果我們在這些市場的收入增長成功，我們的整體毛利率可能會下降。我們產品組合和類型的波動也可能影響我們收回與特定產品相關的固定成本和投資的程度，因此可能會損害我們的財務業績。

此外，由於我們不運營自己的製造、組裝、測試或包裝設施，我們無法像運營自己設施的公司那樣迅速降低成本，我們的成本甚至可能增加，這也可能降低我們的毛利率。例如，我們的毛利率也可能受到以下因素的影響：成本增加(包括關税、通脹、利率上升或供應鏈限制導致的成本增加)；如果部件訂購沒有正確預測產品需求，或者如果我們的製造商合作伙伴或供應商的財務狀況惡化，則會損失成本節約；庫存過剩，或庫存持有和陳舊費用。此外，我們還面臨某些組件市場價格波動的風險，這些組件被整合到我們的產品中或被我們的供應商用來製造我們的產品。這些零部件的供應可能會不時受到限制，或者一般市場因素和條件，如通貨膨脹或供應鏈限制，過去曾影響並可能在未來影響此類商品的定價。我們產品中使用的零部件價格的任何上漲都將對我們的毛利率產生不利影響。

我們受到訂單和裝運不確定因素的影響。如果我們無法準確預測客户需求，我們可能會持有過剩或過時的庫存，這將降低我們的毛利率。相反，我們可能沒有足夠的庫存或無法獲得滿足需求的供應或合同製造能力，這將導致失去收入機會和潛在的市場份額損失以及客户關係受損。

我們通常根據採購訂單而不是長期採購承諾來銷售產品。我們的一些客户，以及其他客户，在短時間內取消或推遲了採購訂單，而不會招致重大處罰。此外，有購買承諾的客户可能不會履行這些承諾。由於無法預測2023財年的需求或其他原因，我們的一些客户積累了過剩的庫存，因此，他們要麼推遲或可能推遲未來購買我們的產品。我們無法準確預測我們的客户未來需要什麼或多少產品。預測需求是困難的，因為我們的客户面臨着對他們自己產品的不可預測的需求，並且越來越關注現金保存和更嚴格的庫存管理。

我們根據客户需求的預測向我們的供應商下訂單，在某些情況下，可能會建立緩衝庫存來滿足預期需求。我們的預測基於多個假設，每一個假設都可能給我們的估計帶來誤差。例如，我們準確預測客户需求的能力可能會受到客户產品開發過程中固有的延遲的影響，這可能包括對他們的產品(包括我們的產品)中包含的組件進行廣泛的鑑定和測試。在許多情況下，他們設計自己的產品來使用來自多個供應商的零部件。這就產生了這樣的風險，即我們的客户可能決定在完成之前取消或更改包含我們半導體解決方案的產品的產品計劃，這使得預測客户需求變得更加困難。此外，雖然我們的許多客户受到採購訂單或其他不允許取消的協議的約束，但不能保證這些客户會遵守這些合同條款，取消這些訂單可能會對我們的業務運營和需求預測產生不利影響，而需求預測是我們生產產品的基礎。

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我們的產品被整合到複雜的設備和系統中，這造成了供應鏈的交叉依賴。由於交叉依賴，供應鏈中斷在過去和未來可能會對我們產品的需求產生負面影響。我們預測供應鏈調整時機的能力有限。如果我們無法預測未來的客户需求或供應鏈中斷，那麼我們可能會持有過剩或過時的庫存。此外，嚴重的供應鏈中斷可能會對我們的產品發貨時間和收入發貨線性產生負面影響，這可能會影響和延長我們的現金轉換週期。此外，由於供應鏈的持續中斷，我們的客户的市場份額可能會受到長期的不利影響，這可能會對我們的運營結果產生負面影響。

如果我們高估了客户需求，我們的過剩或陳舊庫存可能會大幅增加，這將降低我們的毛利率，並對我們的財務業績產生不利影響。由於這些類型產品的市場快速變化，半導體解決方案的過時和/或庫存過剩的風險增加。相反，如果我們低估了客户需求或如果沒有足夠的製造能力，我們將錯過預期的收入機會，並可能失去市場份額並損害我們的客户關係。此外，未來產品訂單的任何重大取消或推遲，或以前銷售的產品的退貨，都可能對我們的利潤率產生實質性的不利影響，增加產品過時，並限制我們為運營提供資金的能力。

與我們的供應鏈相關的風險

我們依賴第三方來維持令人滿意的製造產量和交貨計劃，而他們不能做到這一點可能會增加我們的成本，擾亂我們的供應鏈，並導致我們無法交付我們的產品，這將對我們的經營業績產生不利影響。

我們依賴我們的合同製造商和半導體制造商在主要位於亞洲的製造和組裝設施中保持高水平的生產率和令人滿意的交貨計劃。我們為我們的合同製造商提供生產需求的六個月滾動預測。然而，我們通常沒有與我們的合同製造商簽訂長期協議，以保證生產能力、價格、交貨期或交貨時間表。在我們的2022財年，由於影響全球半導體行業的供應限制和產能短缺，我們面臨着製造產能限制，這嚴重限制了我們滿足客户需求預測的能力，從而限制了我們在本財年的潛在收入增長。由於供應短缺，我們已經與我們的某些供應商簽訂了長期產能和定價協議。如果終端客户需求下降，這些長期產能協議可能導致庫存大幅減記。有時，客户要求快速增加產量，這可能會使我們的資源緊張，並降低我們的利潤率。儘管我們過去能夠從我們的第三方合同製造商那裏獲得增加的產能，但不能保證我們的合同製造商能夠增加產能，使我們能夠滿足未來的客户需求。我們的合同製造商還為其他客户服務，其中一些客户的生產要求比我們更高。因此，我們的合同製造商可以決定優先考慮其他客户的產能，或者在短時間內減少或取消對我們的交付。

認證新的合同製造商，特別是半導體代工廠，是很耗時的，可能會導致不可預見的製造和運營問題。在開始批量生產我們推出的新產品時，我們還可能遇到製造產量較低和交貨時間表較長的問題，這可能會增加我們的成本或擾亂此類產品的供應。與我們的合同製造商或裝配商失去關係，或他們無法在產能、成本、質量和及時性方面為我們提供預期的製造和組裝服務，可能會對我們按照要求的交貨、質量和性能要求完成客户訂單的能力造成不利影響，並對我們的經營業績產生不利影響。

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零部件和材料的短缺可能會延遲或減少我們的銷售，增加我們的成本，從而損害我們的經營業績。

如果無法獲得生產我們產品所需的足夠數量的零部件和其他材料，可能會導致銷售減少或延遲或失去訂單。用於生產我們產品的許多材料只能從數量有限的外國供應商那裏獲得，特別是位於亞洲的供應商。在大多數情況下，我們和我們的合同製造商都沒有與這些供應商簽訂長期供應合同。因此，我們面臨成本增加、供應中斷和獲得材料的困難。我們的客户在獲得生產我們產品解決方案的產品所需的材料時也可能遇到困難或成本增加。未來材料和零部件的短缺，包括硅的潛在供應限制，可能會導致發貨延遲和客户不滿，這可能導致收入下降。

產品開發相關風險

我們受制於較長的開發週期和產品驗收週期，這可能導致開發和工程成本，而不會帶來任何未來的收入。

我們提供的解決方案由原始設備製造商整合到他們銷售的產品中。原始設備製造商在他們的產品開發計劃中決定是採用我們的解決方案還是尋求其他替代方案。這個過程需要我們投入大量的時間和資源來設計我們的OEM產品的解決方案，在我們的客户向市場推出包含我們的接口解決方案的產品之前，在我們確定我們將對客户產生任何重大銷售或甚至收回我們的投資之前。在客户的整個產品開發過程中，我們面臨這樣的風險：我們的界面無法滿足客户的技術、性能或成本要求，或者我們的產品將被競爭產品或替代技術解決方案所取代。即使我們以客户滿意的方式完成我們的設計過程，客户也可能延遲或終止其產品開發工作。任何這些事件的發生都可能導致銷售無法實現、被推遲或被取消，這可能會對我們的經營業績產生不利影響。

我們面臨着激烈的競爭，這可能導致我們失去或無法獲得市場份額，並遭受收入減少的影響。

我們服務於競爭激烈的市場，這些市場的特點是價格侵蝕、技術快速變化以及來自國內外主要公司的競爭。這種激烈的競爭可能會導致定價壓力、銷售額下降、利潤率下降和市場份額下降。經濟不景氣、我們經營的市場放緩、不包括我們的產品解決方案的新產品的出現、我們經營的市場的快速變化以及競爭壓力可能會導致對我們產品解決方案的需求下降和單位利潤率下降。

我們的一些競爭對手擁有更大的市場認知度、更大的客户基礎，以及比我們擁有的更多的財務、技術、營銷、分銷和其他資源，這為他們提供了更大的競爭優勢。因此，他們也許能夠投入更多的資源來推廣和銷售產品，談判更低的原材料和零部件價格，以更低的價格交付有競爭力的產品，並推出新的產品解決方案，比我們更快地響應客户要求。如果我們的一個或多個客户決定不使用我們的定製工程整體解決方案方法，而是決定設計和製造自己的界面、與我們的競爭對手簽訂合同或使用替代技術，我們的競爭地位可能會受到影響。

如果我們不跟上技術創新的步伐，我們的產品可能無法保持競爭力，我們的收入和經營業績可能會受到影響。

我們在瞬息萬變、競爭激烈的市場中運營。技術進步、新產品和新設計技術的引入可能會對我們的業務產生不利影響，除非我們能夠適應不斷變化的情況。技術進步可能會使我們的解決方案競爭力降低或過時，我們可能無法有效地應對不斷變化的市場的技術要求。因此，我們可能需要花費大量資金和投入大量資源來加強和開發新技術，這可能包括購買先進的設計工具和測試設備，聘請更多高素質的工程和其他技術人員，以及繼續和擴大現有和潛在解決方案的研究和開發活動。

我們在新技術方面的研究和開發努力可能不會得到客户或市場的認可。由於技術問題、競爭成本問題、產量問題和其他因素，這些技術中的一些或全部可能無法成功地從研發階段過渡到具有成本效益的生產。即使我們成功地完成了與特定技術有關的研究和開發工作，我們的客户也可能決定不

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由於各種原因引入或終止使用該技術的產品，包括與該產品的其他零部件供應商的困難、我們的競爭對手開發的優勢技術以及我們的解決方案與這些技術的不利比較、價格考慮以及對該產品缺乏預期或實際的市場需求。

如果我們不能開發和利用滿足客户需求的新技術，或者我們的競爭對手或客户比我們更有效或更快地開發和利用新技術，我們的業務可能會受到損害。為加強或開發新技術而進行的任何投資都不成功，可能會對我們的淨收入和經營業績產生不利影響。

我們可能無法及時提升現有產品解決方案和開發新產品解決方案。

我們未來的經營業績將在很大程度上取決於我們繼續提供新解決方案的能力，這些解決方案在推出時間、成本、性能和最終用户偏好的基礎上可與替代解決方案相媲美。我們在維護現有客户、吸引新客户和開發新業務方面的成功取決於各種因素，包括以下因素：

我們不能及時改進現有產品解決方案和開發新產品解決方案，可能會損害我們的經營業績並阻礙我們的增長。

如果我們受到產品缺陷導致的產品退貨或索賠的影響，我們可能會產生巨大的成本，導致收入下降。

我們在不斷變化的市場中開發複雜的產品，通常自交付之日起12個月內為我們的產品提供保修。儘管我們和我們的客户進行了測試，但可能會在現有產品或新產品中發現缺陷。我們通過與客户一對一的合作，可持續地處理產品質量問題。我們從來沒有正式召回過一款產品，也從未出現過影響整個產品線的大規模缺陷。然而，製造錯誤或產品缺陷可能會導致延遲確認或損失收入、失去市場份額或無法獲得市場認可。此外，缺陷可能會對我們的客户造成財務或其他損害，導致我們產生大量的保修、支持和維修成本，並將我們的工程人員的注意力從關鍵的產品開發工作上轉移開。

我們必須為業務的增長和新產品的開發提供資金，這可能會對我們的經營業績產生不利影響。

為了保持競爭力，我們必須繼續在研發、營銷和業務發展方面進行重大投資。如果我們不能充分增加我們的淨收入來抵消這些增加的成本，將對我們的經營業績產生不利影響。

我們可能會不時尋求額外的股權或債務融資，以提供擴大業務所需的資金，包括通過收購。目前我們無法預測任何此類要求的時間或數量。如果我們不能以令人滿意的條件獲得此類融資，我們可能無法擴大我們的業務或以預期的速度發展新業務，我們的經營業績可能會受到影響。如果獲得融資，融資本身就存在以下風險：(I)債務融資增加了開支，無論經營結果如何，都必須償還；(Ii)股權融資，包括髮行可轉換票據或與收購相關的額外股份，可能導致現有股東的股權稀釋，並可能對我們普通股的價格產生不利影響。

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與國際銷售和運營相關的風險

進出口和經濟制裁法律的變化可能會使我們承擔責任，增加我們的成本，並對我們的經營業績產生不利影響。

作為一家總部設在美國的跨國公司，我們受美國法律法規的約束，包括進口、出口和經濟制裁法律。這些法律可能包括禁止向被禁運或制裁的國家、地區、政府、個人和實體出售或供應某些產品，可能要求在出口受管制物項之前獲得出口許可證，或者可能以其他方式限制和限制某些產品和技術的出口。我們的許多客户、供應商和合同製造商都是外國公司或擁有重要的海外業務。對我們的主要客户、供應商或合同製造商實施新的或額外的經濟和貿易制裁可能會導致我們無法向這些客户、供應商或合同製造商銷售產品並從中獲得收入。由於出口法律的限制，我們的客户也可能開發自己的解決方案來替換我們的產品，或者尋求從不受這些限制的競爭對手那裏獲得更多類似或替代產品的供應，這可能會對我們的業務和經營業績產生重大和不利的影響。

此外，遵守額外的出口法規可能會增加公司的成本。儘管我們有出口合規計劃，但維護和調整我們的出口管制計劃以適應新的和不斷變化的法規是昂貴、耗時的，並且需要大量的管理層關注。如果不遵守貿易或經濟制裁，該公司可能會面臨美國政府的法律責任和罰款。我們還必須遵守其他國家實施的影響貿易和投資的出口限制和法律。雖然這些限制和法律在過去並沒有實質性地限制我們的運營，但他們未來可能會這樣做的風險很大，這將對我們的業務和運營業績產生重大和不利的影響。

國際貿易政策的變化以及對國際關税的日益擔憂，包括對美國和中國之間貿易商品徵收的關税，可能會對我們的業務和運營結果產生實質性的不利影響。

用於生產我們產品的許多材料只能從數量有限的外國供應商那裏獲得，特別是位於亞洲的供應商。對外國進口某些材料徵收關税可能會使我們或我們的原始設備製造商更難或更昂貴地獲得生產我們的產品或採用我們的產品解決方案的產品所需的足夠數量的零部件和其他材料。任何供應中斷都可能導致我們的產品延遲或取消，這可能會對我們的業務和經營業績產生不利影響。

此外，全球範圍內以及美國和中國之間的貿易關税制度存在這樣的風險，即中國的整體經濟狀況可能會受到負面影響，這可能會影響我們的中國業務，包括我們中國所依賴的製造業務。此外，加徵關税可能會導致我們向中國客户銷售我們的產品或向中國客户銷售我們的原始設備製造商的產品減少，這可能會影響我們的業務、收入和經營業績。

國際銷售和製造風險可能會對我們的經營業績產生不利影響。

我們的製造和組裝業務主要由合同製造商和半導體制造商在臺灣、中國和韓國進行。我們在香港有銷售和物流業務，在中國、法國、德國、印度、以色列、日本、韓國、波蘭、瑞士、臺灣和英國都有銷售和工程設計支持業務。這些國際業務使我們面臨各種經濟、政治、監管和其他風險，這些風險可能對我們的運營和經營業績產生不利影響，包括：

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如果這些與國際業務相關的風險成為現實，我們的業務可能會大幅增加成本或中斷，這將對我們的收入和運營業績產生負面影響。

我們的經營業績可能會受到美元兑外幣價值波動的不利影響。

我們主要以美元進行交易，我們以美元開具發票並收取銷售額。美元疲軟可能會導致我們的海外供應商要求重新談判我們為他們的商品和服務支付的價格或貨幣。未來，客户可以協商定價並以非美國貨幣付款。在2023財年，我們大約13%的成本是以非美國貨幣計價的，包括英鎊、加拿大元、歐盟歐元、港幣、印度盧比、新臺幣、日元、韓元、人民幣、波蘭茲羅提、以色列新謝克爾和瑞士法郎。

如果我們的海外供應商或客户要求我們以非美國貨幣進行交易，外幣匯率的波動可能會影響我們的商品成本、運營費用和運營利潤率，並可能導致匯兑損失。此外，如果我們持有該貨幣的存款，貨幣貶值可能會給我們帶來損失。對衝外幣可能會很困難，特別是在貨幣不能自由交易的情況下。我們無法預測未來匯率波動對我們經營業績的影響。

與我們員工相關的風險

我們依賴於難以替代的關鍵人員，如果我們失去他們的服務或無法招聘更多合格的人員，我們的業務可能會受到損害。

我們的成功在很大程度上取決於我們的高級管理層和其他關鍵人員的努力和能力。對合格的管理人員和關鍵人員，特別是工程師的競爭非常激烈。儘管我們與大多數關鍵人員保持着保密契約，我們的關鍵高管有控制權變更的遣散費協議，但我們與他們中的許多人沒有僱傭協議。如果我們失去一名或多名關鍵員工的服務，或者無法聘用、培訓和留住關鍵人員，特別是美國以外的工程師和技術支持人員，以及有能力的銷售和客户支持員工，可能會推遲我們產品的開發和銷售，擾亂我們的業務，並幹擾我們執行業務計劃的能力。

如果我們無法獲得股東對基於股份的薪酬獎勵計劃或此類計劃的額外股份的批准，我們可能在合格人員的市場上處於競爭劣勢，或者可能被要求增加我們薪酬計劃的現金部分。

本行業對人才的爭奪非常激烈，尤其是工程和其他技術人員。我們的薪酬計劃包括基於現金和股票的薪酬獎勵部分，在吸引、招聘、激勵和留住合格人才方面發揮了重要作用。我們的成功取決於我們繼續使用我們的基於股份的薪酬計劃，在不大幅增加現金薪酬成本的情況下，有效地競爭工程和其他技術人員和專業人才。未來，如果我們無法獲得股東對我們的基於股份的薪酬計劃或此類計劃的額外股份的批准，我們可能在合格人員的市場上處於競爭劣勢，或者我們可能被要求增加我們的薪酬計劃的現金部分，以彌補這一劣勢。

與我們的知識產權有關的風險

作為一家公司，我們成功競爭和持續增長的能力取決於我們充分保護我們的專有技術和機密信息的能力。

我們通過使用專利、商業祕密、商標、版權、保密協議和其他合同條款來保護我們的專有技術和機密信息。尋求專利保護的過程既漫長又昂貴。此外，不能保證即使專利被頒發，也不能保證它不會受到挑戰、無效或規避，或者根據專利授予的權利將為我們提供有意義的保護或任何商業上的

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優勢。未能獲得商標註冊可能會損害我們完全保護我們的商標和品牌的能力，並可能增加第三方對我們商標和品牌的使用提出質疑的風險。在我們開展業務的一些外國國家，有效的知識產權保護可能無法獲得或受到限制。特別是，在我們淨銷售額佔很大一部分的中國以及我們獲得淨銷售額的其他某些國家/地區，知識產權的有效性、可執行性和保護範圍仍在發展中，從歷史上看，沒有、也可能不會像美國製定的法律那樣保護知識產權。

我們並不始終如一地依賴與我們的客户、供應商、製造商和我們技術和產品的其他接受者達成的書面協議，因此，可能會失去一些商業祕密保護，我們執行知識產權的能力可能會受到限制。現有的保密和保密協議可能不足以保護我們的專有技術，或者可能被其他各方違反。此外，我們的客户、供應商、製造商和我們技術和產品的其他接受者可能會尋求不受適當限制地使用我們的技術和產品。在過去，我們沒有始終如一地要求我們的員工和顧問簽訂保密、僱用或專有信息和發明轉讓協議。因此，我們的前員工和顧問可能會試圖在我們的技術和產品中聲稱擁有某些所有權權益，或者可能會以競爭性和不受適當限制的方式使用我們的技術和產品。未經授權的各方可能試圖複製或以其他方式使用我們認為是專有的技術和產品的某些方面。其他公司，包括我們的競爭對手，可能會獨立開發類似或優於我們技術的技術，複製我們的技術，或圍繞我們的專利進行設計。如果我們的知識產權保護不足以保護我們的知識產權，我們可能會面臨市場上對我們的技術和產品的競爭加劇。

我們可能會提起訴訟，並不時為之辯護，以執行我們的知識產權，保護我們的商業祕密，並確定他人專有權利的有效性和範圍。無論訴訟成功與否，都可能導致鉅額成本和資源轉移，這可能會對我們的業務、財務狀況和經營業績產生實質性的不利影響。

任何有關我們的技術侵犯第三方知識產權的指控都可能導致巨大的成本，並對我們的業務產生實質性的不利影響。

我們不能確定我們的技術和產品不會也不會侵犯已發佈的專利或其他第三方專有權。任何索賠，無論是否合理，都可能導致鉅額訴訟費用和資源轉移，包括引起管理層的注意，並可能要求我們簽訂特許權使用費或許可協議，其中任何一項都可能對我們的業務產生實質性的不利影響。不能保證此類許可能夠以商業上合理的條款獲得(如果有的話)，也不能保證所提供的任何許可的條款是否為我們所接受。如果客户或被許可人從我們購買的產品或他們從我們許可的技術侵犯了任何第三方知識產權，我們還可能不得不向第三方支付大量損害賠償金，或賠償他們遭受的損害。司法或行政訴訟中的不利裁決，或未能獲得使用此類第三方技術所需的許可證，可能會阻止我們製造、使用或銷售我們的某些產品，並且不能保證我們能夠開發或獲得替代的非侵權技術。

此外，我們還從第三方授權在我們的產品中使用或用於我們的產品的某些技術。這些第三方許可證的授予是有限制的，不能保證這些第三方技術將以商業上可接受的條款繼續向我們提供。任何違反或違反這些許可協議中規定的條款和條件的行為都可能對我們的運營和財務表現產生嚴重的不利後果，並可能導致法律訴訟、罰款或終止許可，這將影響我們提供某些產品或服務的能力。.

如果我們的產品中目前使用的第三方技術不再以商業上可接受的條款提供給我們，或者如果任何第三方對我們提起訴訟，指控我們侵犯了他們的專有權，我們可能無法銷售我們的某些產品，我們可能會在抗辯訴訟或試圖開發或獲取替代的非侵權產品方面產生重大成本，這將對我們的經營業績產生不利影響。

與收購相關的風險

我們進行的任何收購都可能難以整合，擾亂我們的業務，稀釋股東價值，並損害我們的經營業績。

我們希望繼續尋求收購其他業務和技術的機會，以補充我們目前的解決方案，擴大我們的市場廣度，增強我們的技術能力，或以其他方式創造增長機會。我們無法準確預測任何當前計劃或未來收購的時機、規模和成功。我們

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可能無法確定合適的收購候選者或完成我們確定的候選者的收購。收購候選者的競爭加劇或收購候選者要價增加，可能會將收購價格提高到超出我們的財務能力的水平，或者提高到不會產生我們收購標準所要求的回報的水平。隨着我們或其他人獲得最具吸引力的候選人，收購在未來也可能變得更加困難。在通過收購進行快速擴張時經常遇到的不可預見的費用、困難和延誤可能會抑制我們的增長，並對我們的經營業績產生負面影響。如果我們未來進行任何收購，我們可能會發行稀釋現有股東百分比所有權的股票，產生大量債務，承擔或有負債，或經歷更高的運營費用。

我們可能無法有效地完成被收購企業的管理、運營、設施以及會計和信息系統與我們自己的整合；無法有效地管理、合併或重組被收購企業的運營與我們的業務；實現我們被收購企業的運營、增長和業績目標；由於我們擴大業務而獲得額外收入；或由於預期的收購協同效應而實現運營效率或以其他方式實現成本節約。整合被收購的業務涉及許多風險，包括以下幾點：

我們不能向您保證，我們將成功地克服與任何收購相關的問題，否則我們可能會擾亂我們的運營，導致商譽或無形資產減值費用，並對我們的業務產生不利影響。

潛在的戰略聯盟可能無法實現其目標，如果做不到這一點，可能會阻礙我們的增長。

我們已經加入了，我們預計我們將繼續加入戰略聯盟。我們不斷探索戰略聯盟，旨在增強或補充我們的技術或與我們的技術協同工作；提供必要的技術訣竅、組件或用品；以及開發、推出和分銷利用我們技術的產品。某些戰略聯盟可能無法實現其預期目標，我們戰略聯盟的各方可能不會像預期的那樣表現。如果這些聯盟未能實現其目標，可能會阻礙我們推出新產品和進入新市場的能力。

我們可能會因之前在被收購公司的運營而承擔重大環境責任。

於2017年7月收購Conexant Systems時，吾等同意承擔若干環境責任，包括對Conexant先前擁有及經營的物業(“Conexant工地”)的環境影響進行補救，以及日後可能就與Conexant工地及周圍環境影響有關的人身傷害或財產損失提出索賠。我們繼續產生調查和補救Conexant場地環境影響的費用，我們還面臨着未來與Conexant場地相關的人身傷害和財產損失索賠的風險。不同的聯邦、州和地方當局對向環境中排放有害物質進行監管，如果我們在Conexant現場或附近的補救努力失敗或被認為不充分，可以處以鉅額罰款。此外，法律、法規和執行政策的變化，在Conexant現場發現了以前未知的污染，

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在Conexant現場實施新技術，或針對Conexant現場建立或實施更嚴格的聯邦、州或地方清理標準或要求，都可能要求我們在未來產生額外成本，這可能會對我們的財務狀況或運營結果產生負面影響。

與我們的負債有關的風險因素

我們的債務可能會對我們的財務狀況或經營靈活性產生不利影響，並阻止我們履行信貸協議、2029年到期的4.000%優先票據或優先票據以及我們可能不時產生的其他債務下的未償還義務。

2021年3月11日，我們完成了本金總額為4.0億美元的高級票據的發售，並對我們的信貸協議或經修訂和補充的信貸協議進行了相應的修訂和重述，貸款人一方或貸款人，以及作為貸款人行政代理的富國銀行、國家協會或行政代理，完成了優先票據的發售。優先債券包括強制性每半年派息4.000釐的債券。根據管理優先票據的契約及信貸協議，吾等可在某些情況下招致額外債務，包括額外的擔保債務。如果未來產生新的債務，我們現在面臨的相關風險可能會加劇。

我們的負債水平可能會對我們未來的業務產生重要影響，包括：

吾等的業務可能無法從經營中產生足夠的現金流，而根據信貸協議、管理優先票據的契約或其他方式，吾等可能無法獲得未來借款，而借款金額足以令吾等償還債務或支付其他流動資金需求。

信貸協議及優先票據的契諾所施加的限制，可能會限制我們的營運及財務靈活性。

信貸協議包括若干限制吾等能力的契諾(除某些例外情況外)：(I)招致或擔保額外債務；(Ii)產生或忍受存在保證負債的留置權；(Iii)作出投資；(Iv)合併、合併或轉讓吾等的全部或幾乎所有資產；(V)出售資產；(Vi)支付股息或其他分派、贖回或回購股本；(Vii)與聯屬公司訂立交易；(Viii)修訂、修改、預付或贖回附屬債務；(Ix)訂立若干限制性協議；以及(X)從事一項新的業務。此外，信貸協議載有財務契約，包括(I)要求吾等的綜合總負債額與綜合EBITDA的比率小於若干最高比率水平，及(Ii)要求吾等的綜合EBITDA金額與綜合利息開支的比率大於某一最低比率水平。

如果我們違反了這些契約，無法獲得豁免，我們在信貸協議下的債務將會違約，並可能加速，如果是有擔保的債務，可能允許貸款人取消我們擔保信貸協議下的資產的抵押品贖回權。如果債務加速，我們可能無法償還債務，也無法借到足夠的資金進行再融資。即使我們能夠獲得新的融資，也可能不是以商業上合理的條款或我們可以接受的條款。如果我們的債務因任何原因違約，我們的現金流、運營結果或財務狀況可能會受到實質性的不利影響。此外，遵守這些公約也可能導致我們採取行動，使它更

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我們很難成功地執行我們的業務戰略，並與不受此類限制的公司競爭。

一般風險因素

如果我們不能有效地管理我們的增長，我們的基礎設施、管理和資源可能會緊張，我們有效管理業務的能力可能會減弱，我們的運營業績可能會受到影響。

如果不能有效地管理我們計劃中的增長，可能會使我們的資源緊張，這將阻礙我們增加收入的能力。我們過去增加了我們的解決方案的數量，並可能計劃進一步擴大我們解決方案的數量和多樣性，並在未來使用它們。我們有效管理計劃中的多元化和增長的能力將要求我們：

隨着我們產品和客户基礎的擴大和多樣化，我們可能會增加人員和其他支出，以滿足我們不斷擴大的產品供應的需求，包括物聯網市場、PC應用市場和移動產品應用市場的產品。由於預期未來的訂單不會實現，基礎設施和設施方面的任何支出或投資的增加都將對我們的盈利能力產生不利影響。我們的客户可能還需要設計和生產服務的快速增長，這對我們的資源和我們的合同製造商的資源造成了過度的短期負擔。不能迅速擴大我們的開發、設計或生產能力，或我們的第三方製造商無法迅速擴大開發、設計或生產能力以滿足客户需求，可能會導致我們的收入或經營業績下降。如果我們不能有效地管理我們的增長，我們的業務和經營業績可能會受到影響。

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我們面臨着與安全漏洞或網絡攻擊相關的風險。

我們面臨與我們的計算機系統或我們的第三方代表、供應商和服務提供商的安全漏洞或網絡攻擊相關的風險。儘管我們已經實施了安全程序和控制來應對這些威脅，但我們的系統仍可能容易受到數據盜竊、計算機病毒、編程錯誤、勒索軟件和第三方的其他攻擊，或類似的破壞性問題的攻擊。如果我們的系統或與我們公司有關聯的第三方擁有的系統遭到破壞或攻擊，我們的公司、我們的員工和我們的客户的專有和機密信息可能會被泄露，我們可能需要承擔大量的成本和責任，包括：對被盜資產或信息的責任；政府當局對我們的罰款，原因是我們未能遵守隱私法或在此類攻擊中披露任何個人身份信息；修復我們的系統損壞的費用；由於此類違規或攻擊導致的任何系統停機造成的收入損失；如果我們的專有信息因此類入侵或攻擊而被競爭對手獲取，我們將失去競爭優勢；網絡安全保護成本增加；我們可能被要求向我們的客户或業務合作伙伴提供激勵以保留其業務的成本；我們的聲譽受到損害；以及糾正安全漏洞或網絡攻擊的後果的費用。此外，安全漏洞或網絡攻擊對安全造成的任何損害都可能阻止客户或業務合作伙伴進行涉及向我們提供機密信息的交易。因此，對我們系統安全的任何損害都可能對我們的業務、聲譽、財務狀況和經營業績產生實質性的不利影響。

如果我們所在司法管轄區的税法發生變化，或者如果我們收到與審查我們的所得税申報單相關的重大納税評估，我們的綜合財務狀況、經營業績和現金流可能會受到不利影響。

在我們開展業務的各個司法管轄區，我們都要繳納美國聯邦、州和外國所得税。此外，我們還被要求為我們某些外國子公司的運營收益繳納美國聯邦税。我們未來的有效税率和遞延税項資產的價值可能會受到美國或我們運營所在的外國司法管轄區税法變化的不利影響。此外，我們還必須接受我們所在司法管轄區税務機關對我們的所得税申報單的審查。税務負債的計算涉及對高度複雜税法的適用中的不確定性影響進行評估的重大判斷。我們的結果在過去和未來可能包括在確定該等估計税項負債期間、在提交經修訂的報税表時、在事實、情況或解釋改變時，或在訴訟時效屆滿時，對我們的估計税項負債作出有利和不利的調整。雖然我們相信我們已經為所得税不確定性的解決提供了充分的合理可預見的結果，但以與我們的預期不符的方式解決這些不確定性可能會對我們的綜合財務狀況、運營結果或現金流產生實質性影響。

我們受政府法律、法規和其他與隱私和數據保護相關的法律義務的約束。

作為我們業務和運營的一部分，我們收集、使用和存儲個人身份信息或PII。我們受聯邦、州和國際法的約束，涉及PII的收集、使用、保留、安全和轉讓。全球隱私和數據保護問題的立法和監管框架正在迅速演變，在可預見的未來可能仍然不確定。遵守和實施這些隱私相關和數據治理措施的成本可能會很高，因為它們可能會產生額外的繁重的安全、業務流程、業務記錄或數據本地化要求。由我們收集、使用、存儲或轉移的PII被盜、丟失或濫用，我們無法或被認為無法充分解決隱私和數據保護問題，即使是沒有根據的，或者我們未能遵守適用的法律、法規、政策、行業標準、合同義務或其他法律義務，都可能導致我們的額外成本和責任，包括訴訟，這可能會對我們的業務、經營業績、現金流和財務狀況產生不利影響。

我們的憲章文件和特拉華州的法律可能會讓第三方更難收購我們，並阻止收購。

我們的公司註冊證書和特拉華州一般公司法包含的條款可能會使其他人試圖控制我們公司的努力變得更加困難或推遲，即使這種嘗試可能符合我們股東的最佳利益。我們的公司註冊證書還授權我們的董事會在沒有股東批准的情況下發行一個或多個系列優先股，這些優先股可能具有投票權和轉換權，對我們普通股持有人的投票權產生不利影響或稀釋。特拉華州的法律還規定了與“利益相關股東”進行某些商業合併交易的條件。我們的公司註冊證書將我們的董事會分為三個級別，其中一個級別每年參加選舉，選舉後任期三年。董事分類傾向於阻止第三方發起委託書徵集或以其他方式試圖獲得對我們公司的控制權，並可能維持我們董事會的在任，因為這種結構通常增加了更換大多數董事的難度，或者可能會推遲更換。我們的公司證書授權我們的董事會

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填補空缺或新設立的董事職位。當時在任的大多數董事可以選舉繼任者來填補任何空缺或新設立的董事職位，從而增加了更換大多數董事的難度，或推遲了第三方在更換大多數董事方面的努力。

我們普通股的市場價格一直並可能繼續波動。

我們普通股的交易價格一直並可能繼續受到各種因素的廣泛波動，包括以下因素：

此外，科技公司的股票經歷了極端的價格和成交量波動，這些波動往往與這些公司的經營業績無關或不成比例。科技公司公開宣佈其業績、會計做法或法律問題等可能導致我們普通股的市場價格下跌，而無論我們的實際經營業績如何。

項目1B。未解決問題D工作人員評論

不適用。

項目2.P馬戲團

我們的主要行政辦公室以及我們的主要研發、銷售、營銷和行政職能位於加利福尼亞州聖何塞，我們在那裏租賃了約111,000平方英尺的設施。我們在加利福尼亞州、佐治亞州和馬薩諸塞州的租賃辦公室也有研發職能。我們的兩個亞太總部設在香港和日本的租賃辦事處，在那裏我們擁有銷售、運營和研發職能。我們在臺灣有租賃設施，在臺灣有物流業務，在中國、香港、日本、韓國、瑞士和臺灣有銷售和支持業務的租賃設施，在法國、法國、德國、印度、以色列、日本、韓國、波蘭、瑞士、臺灣、英國和美國加州有工程設計支持業務的租賃設施。

項目3.法律法律程序

我們是日常業務過程中不時出現的各種訴訟事項和索賠的當事人。雖然該等事項的結果不能確切預測，但我們相信該等事項的最終結果不會對本公司的業務、財務狀況、經營業績或現金流產生重大不利影響。

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關於當前法律程序的進一步信息，見本報告其他部分所載的合併財務報表附註10“賠償和或有事項”。

項目4.地雷安全信息披露

不適用。

部分第二部分：

項目5.註冊人普通股市場，相關STOCHOLDER Matters和發行人購買股權證券

普通股市場信息

自2002年1月29日起，我們的普通股已在納斯達克全球精選市場(前納斯達克全國市場)上市，代碼為“SYNA”。在此之前，我們的普通股沒有公開市場。

股東

截至2023年8月11日，我們的普通股約有115名登記持有者。截至2023年8月11日，我們普通股在納斯達克全球精選市場的收盤價為89.20美元。

分紅

我們從未宣佈或支付過普通股的現金股息。我們目前計劃保留所有收益，為我們的業務增長提供資金，償還債務，或根據我們的普通股回購計劃購買股票。未來任何現金股息的支付將取決於我們的財務狀況、經營業績和資本要求，以及我們董事會認為相關的其他因素。

我們的信貸協議和管理我們優先票據的契約也對任何股息的支付施加了限制。有關信貸協議及優先票據契約條款的進一步説明，請參閲本報告其他部分所載綜合財務報表附註8債務。

基於股票的薪酬

有關根據我們的股權補償計劃授權發行的證券的信息，請參閲第12項：某些實益所有者和管理層的擔保所有權及相關股東事項。

發行人購買股票證券

從2005年4月到2023年4月，我們的董事會根據我們的股票回購計劃累計批准了高達23億美元的普通股回購，該計劃將於2025年7月到期。截至2023財年末，根據我們的股票回購計劃，授權回購的剩餘金額為8.939億美元。在截至2023年6月24日的三個月期間，股票回購計劃下的回購如下：

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性能圖表

下圖比較了(I)我們的普通股、(Ii)納斯達克綜合指數和(Iii)羅素2000指數在截至2023年6月24日的五年中的累計股東總回報。該圖假設2018年6月30日的投資為100美元。納斯達克綜合指數和羅素2000指數的累計股東回報的計算包括股息的再投資。我們普通股的累計股東回報的計算不包括股息的再投資，因為我們在衡量期間沒有支付任何股息。所顯示的歷史表現並不一定預示着未來的表現。

上述履約圖表不應被視為根據《交易法》第18條的規定提交，或受該條款的責任約束。以上業績圖表不會被視為通過引用併入我們公司根據《交易法》或《證券法》提交的任何文件中。

項目6. 已保留

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項目7.管理層對以下問題的討論和分析財務狀況和經營成果

前瞻性陳述和可能影響結果的因素

你應該閲讀下面的討論和分析，同時閲讀我們的財務報表和本報告其他部分所載的相關説明。本討論包含涉及風險、不確定性和假設的前瞻性陳述。由於各種因素，包括本報告其他部分和項目1A所述的因素，我們的實際結果可能與這些前瞻性陳述中預期的結果大不相同。風險因素。

新冠肺炎的影響

自那以後，政府當局為應對新冠肺炎疫情而實施的許多限制和其他遏制措施都被取消或縮減。我們沒有因新冠肺炎疫情對我們的業務造成重大中斷，也沒有對我們的綜合運營結果和財務狀況產生重大負面影響，我們的業務也沒有受到嚴重影響。

概述

我們是優質混合信號半導體解決方案的全球領先開發商和無廠房供應商，該解決方案改變了人們處理互聯設備和數據的方式，在家庭、工作、汽車和移動中創造了非凡的體驗。我們相信，到目前為止，我們的業績反映了我們對客户的關注，以及我們的知識產權和工程技術的實力，這使我們能夠開發或設計出符合我們原始設備製造商苛刻的設計規格的產品。

當承諾的商品或服務的控制權轉移給我們的客户時，我們確認收入，金額反映了我們期望從這些商品或服務中獲得的對價。我們的大部分收入是在某個時間點確認的，無論是在產品發貨還是交付時，這取決於客户的條款和條件。我們還從基於許可證的安排中獲得收入。我們將我們某些知識產權的權利授權給客户，授予他們製造和銷售許可產品的權利。在2023財年，來自物聯網產品應用市場的收入佔我們淨收入的70.0%，來自PC產品應用市場的收入佔我們淨收入的16.0%，來自移動產品應用市場的收入佔我們淨收入的14.0%。

我們的許多客户在中國有製造業務，我們的許多OEM客户在亞洲建立了設計中心。隨着我們不斷擴大的全球業務，包括在中國、法國、德國、香港、印度、以色列、日本、韓國、波蘭、瑞士、臺灣、英國和美國的辦事處，我們處於有利地位，能夠在全球範圍內為我們的現有客户以及潛在的新客户提供本地銷售、運營和工程支持服務。

我們的製造業務基於可變成本模式，在這種模式下，我們將所有生產需求外包，通常將我們的產品從合同製造商的工廠直接發貨給我們的客户，從而消除了大量資本支出的需要，並使我們能夠將庫存投資降至最低。這種方法要求我們與我們的合同製造商和半導體制造商密切合作，以確保有足夠的生產能力來滿足我們預測的產量要求。由於最近影響全球半導體行業的供應限制和產能短缺，我們已與一些供應商簽訂了長期產能和定價協議。我們使用第三方晶圓製造商來供應晶片，並使用第三方封裝製造商來封裝我們專有的ASIC。在某些情況下，我們依賴單一來源或有限數量的供應商來提供我們產品的其他關鍵部件。我們的收入成本包括與生產我們的產品相關的所有成本，包括材料；物流；與收購的開發技術相關的無形資產攤銷；積壓；供應商安排；向第三方知識產權提供商支付的製造、組裝、版税和向第三方製造商支付的測試成本；以及與我們的間接製造運營人員相關的間接管理成本。此外，我們收取所有保修成本、庫存購買義務損失和減記，以將陳舊、移動緩慢和不可用的庫存的賬面價值降至可變現淨值，計入收入成本。

我們的毛利率大體上反映了我們通過滿足OEM客户的定製設計要求為他們的產品帶來的附加值，以及我們正在進行的成本改進計劃的影響。這些成本改進計劃包括降低材料和部件成本，以及實施設計和工藝改進。我們新推出的產品的利潤率可能低於我們更成熟的產品，後者已經實現了與我們正在進行的成本改進計劃相關的更大好處。因此，新產品的推出最初可能會對我們的毛利率產生負面影響。

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我們的研發費用包括與產品開發相關的用品和材料的成本，以及在我們的原始設備製造商承諾將這些解決方案整合到他們的產品之前和之後為OEM客户設計ASIC和人類體驗解決方案所產生的工程成本。此外，我們作為企業收購的一部分而獲得的正在進行的研究和開發項目的費用，這些項目尚未達到技術可行性，並且沒有可預見的未來替代用途。我們繼續致力於技術和設計創新，以保持我們在現有市場的地位，併為新市場調整我們現有的技術或開發新技術。

銷售、一般和管理費用包括與銷售、營銷和管理人員有關的費用；內部銷售和外部銷售代表佣金；市場和可用性研究；外部法律、會計和諮詢費用；以及其他營銷和銷售活動。

已收購的無形資產攤銷計入營業費用，主要包括客户關係的攤銷和根據業務合併的購買方法確認的無形資產的商號。

重組成本主要反映了與重組我們的業務相關的遣散費，以減少運營費用並從我們最近的收購中獲得效率。這些與員工人數相關的成本包括收入成本、研發成本、銷售成本、一般成本和行政成本。見附註16重組活動 與本報告其他部分所載的合併財務報表相抵。

利息和其他費用淨額主要反映我們的優先票據、定期貸款安排和循環信貸額度的利息支出，以及我們債務的攤銷發行成本和貼現，部分被我們的現金、現金等價物和短期投資賺取的利息收入所抵消。

收購

博通

2023年2月，我們完成了對博通某些GPS開發技術無形資產的收購，總對價為3,000萬美元，上一財年以現金支付。

埃姆扎

2022年10月，我們完成了對Emza VisualSense，Ltd.或Emza的收購，總收購對價為1580萬美元。Emza是超低功耗人工智能視覺傳感解決方案的開發商。Emza的技術擴展了我們在Edge AI領域的地位，並使我們能夠為個人計算市場提供人類存在檢測(HPD)解決方案。關於Emza收購的進一步討論，請參閲本報告其他部分所載合併財務報表中的附註4收購、資產剝離和投資。

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關鍵會計政策和估算

根據美國公認會計原則或GAAP編制合併財務報表，要求我們做出影響資產、負債、收入、費用以及或有資產和負債的相關披露的估計和判斷。我們持續評估我們的估計，包括與收入確認、壞賬準備、收入成本、庫存、產品保修、基於股份的薪酬成本、所得税撥備、遞延所得税資產、估值津貼、不確定的税務狀況、或有税務、商譽、無形資產、投資和或有事項有關的估計。吾等根據過往經驗、適用法律法規及我們認為在當時情況下屬合理的各種其他假設作出估計，其結果構成對資產及負債的賬面價值作出判斷的基礎，而該等資產及負債的賬面價值並非從其他來源輕易可見。在不同的假設或條件下，實際結果可能與這些估計值不同。

我們在應用最關鍵的會計政策時使用的方法、估計、解釋和判斷可能會對我們在合併財務報表中報告的結果產生重大影響。美國證券交易委員會認為，一個實體最關鍵的會計政策既是那些對描述該實體的財務狀況和經營結果最重要的政策，也是那些需要實體做出最困難、最主觀或最複雜的判斷的政策，通常是由於需要對本質上不確定的事項做出假設和估計的結果。我們認為，以下關鍵會計政策會影響我們在編制合併財務報表時使用的更重要的判斷和估計：

收入確認

我們的收入主要來自直接向客户或分銷商銷售ASIC芯片。當承諾的商品或服務的控制權轉移給我們的客户時，收入被確認，金額反映了我們期望從這些商品或服務中獲得的對價。我們的所有收入，除了無關緊要的數額，都是在產品發貨或交付時確認的，具體取決於客户的條款和條件。我們一般自產品銷售之日起12個月內保修，並在我們確認收入時估計可能的產品保修成本，因為保修被視為保證保修，而不是履行義務。非產品收入在履行該等履約義務的同一期間確認。然後，我們選擇一種適當的方法來衡量履行義務的滿意度。

銷售給分銷商的收入在產品發貨給分銷商時確認(以銷售為基礎)。與某些客户簽訂了主銷售協議，這些協議通常包含有關付款、交付、保修和供應的條款和條件。在沒有主銷售協議的情況下，我們將客户的採購訂單或我們的標準條款和條件視為與客户的合同。

我們知識產權的權利要麼出售給客户，要麼授權給客户。我們知識產權許可的收入確認取決於每項協議的性質和條款。如果在該安排下沒有實質性的未來義務需要履行，我們確認在交付知識產權時授權我們的知識產權的收入。來自知識產權許可的基於銷售或基於使用的使用費在銷售或使用發生期間的較晚時間確認，或在部分或全部基於銷售或基於使用的使用費已分配給履行義務的情況下確認。

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我們的定價條款是在獨立的基礎上獨立協商的。在確定交易價格時，我們評估價格是否需要退款或調整，以確定我們預計銷售該等產品將獲得的淨對價。在有限情況下，我們根據授予股票輪換權、價格保護和價格折扣的安排向某些客户進行銷售；與這些權利相關的可變對價預計是無關緊要的。這些調整和獎勵被列為可變對價，在新收入標準下被歸類為其他流動負債，並在本報告其他部分所載綜合財務報表的附註1組織和重要會計政策摘要中披露的其他應計負債中顯示為客户負債。我們根據將提供給客户的預期價值來估計此類安排的可變對價金額，我們認為我們的可變對價估計不會有重大變化。當獎勵、股票輪換權利、價格保護、批量折扣或價格補貼適用時，在確認相關收入的期間對其進行估計和記錄。股票週轉準備金以適用於受股票週轉權約束的經銷商庫存的歷史回報率為基礎，並記錄為收入減少，以及相應減少預計將退還並記錄為預付費用和其他流動資產的庫存估計成本的銷售成本。在有限情況下，吾等訂立以成交量為基礎的階梯定價安排，並估計該等安排下的單位總成交量，以釐定預期轉讓單位的預期成交價。這種安排在其他應計負債中作為合同負債入賬。銷售退貨負債在其他應計負債中記為退款負債。

我們的應收賬款餘額來自與客户的合同，代表我們無條件地獲得客户的考慮。付款一般應在履行義務完成和隨後開具發票後三個月內支付，因此不包括重要的籌資部分。到目前為止，應收賬款沒有出現重大減值損失。

我們向客户開具發票，並根據客户的條款和條件，在產品發貨或交付的某個時間點確認我們的所有收入，但不包括無關緊要的金額。在客户獲得貨物控制權之前，我們將運輸和搬運成本計入履行成本。我們繼續按淨額計算所有税項的徵收。

為了獲得與客户的合同，我們產生了遞增的佣金費用。銷售佣金(在綜合經營報表的銷售、一般和行政費用項目中記錄)在產品裝運時支出，因為此類佣金在裝運後欠付。

存貨計價

我們以成本或可變現淨值中的較低者陳述我們的庫存。我們對最終實現庫存的評估是基於對未來需求和市場狀況的預測。需求的突然下降、產品的快速改進或技術變化，或者這些因素的任何組合，都可能導致我們的庫存過剩或陳舊。在持續的基礎上，我們審查估計的過剩、陳舊或滯銷的庫存，並根據我們對未來需求和市場狀況的預測，將我們的庫存減記至其可變現淨值。如果實際市場狀況不如我們的預測，可能需要額外的庫存減記。以下因素會影響我們的估計：客户訂單的更改或取消、需求的意外或突然下降、產品的快速改進、技術進步，以及我們的OEM客户終止或更改任何包含我們產品解決方案的產品。

當客户推遲交貨計劃或取消訂單時，我們會定期從合同製造商那裏購買庫存。在這種情況下，如有必要，我們會進行減記，以將所購存貨的賬面價值降至其可變現淨值。這些減記的效果是在相關存貨中建立一個新的成本基礎，我們隨後不會對其進行記賬。當客户延誤、訂單取消或其他因素可能導致此類損失時，我們也會記錄一項負債並計入收入成本，因為我們有義務從合同製造商那裏購買庫存的估計損失。

企業合併

我們將業務收購的購買代價的公允價值分配給所收購的有形資產、負債和無形資產，包括正在進行的研發(“IPR&D”)，基於它們的估計公允價值。購買對價的公允價值超過這些可確認資產和負債的公允價值的部分計入商譽。知識產權研發最初按公允價值計入具有無限年限的無形資產，其後評估減值。當知識產權研發項目完成時，知識產權研發被重新分類為可攤銷無形資產，並在資產的估計使用壽命內攤銷。我們對收購資產和假定負債的估值需要大量估計，特別是關於無形資產。無形資產的估值要求我們使用收益法等估值技術，其中包括使用貼現現金流量模型，該模型包括貼現現金流量方案，並需要以下重大估計：未來預期收入、費用、資本支出和其他成本，以及

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貼現率。我們基於我們認為合理但本質上不確定和不可預測的假設來估計公允價值，因此，實際結果可能與估計不同。隨着有關收購資產和承擔的負債的更多信息可用，與收購會計有關的估計數可能會發生變化。與收購相關的費用和相關重組成本從業務合併中單獨確認並計入已發生的費用。

所得税

我們估計在我們開展業務的每個司法管轄區的所得税。這一過程包括估計我們的實際税務風險，以及評估因某些項目在報税和財務報表上的不同處理而產生的臨時差異。這些差異導致遞延税項資產和負債，這些資產和負債包括在我們的綜合資產負債表中。

我們使用資產負債法確認所得税。這一方法要求確認本年度的應付或可退還税款，以及已在我們的合併財務報表或納税申報表中確認的事件的未來税收後果的遞延税收負債和資產。本期及遞延税項的計量以已制定税法的規定為基礎，並不預期未來税法或税率變動的影響。在美國，全球無形低税收入(GILTI)的應繳税款在發生時被確認為本期費用。

評估是否需要為遞延税項資產計提估值準備，需要判斷和分析所有可獲得的正面和負面證據，包括最近的盈利歷史和最近幾年的應税收入、遞延税項負債的沖銷、預計的未來應納税所得額以及確定是否全部或部分遞延税項資產不會變現的税務籌劃策略。利用現有的證據和判斷，當確定遞延税項資產更有可能不會變現時，我們就建立遞延税項資產的估值準備。估值津貼主要針對國家研發信貸和外國子公司的某些資本損失提供。遞延税項資產可變現評估的改變可能會在評估發生改變的期間對我們的税項撥備產生重大影響。

作為一家跨國公司，我們在許多國家開展業務，在許多司法管轄區都要納税。我們業務的徵税受到各種税法和法規以及多國税務公約的適用，有時甚至相互衝突。我們的有效税率高度依賴於我們全球盈虧的地理分佈、不同司法管轄區的税收法律法規、税收優惠、税收抵免和虧損結轉的可用性，以及我們税務籌劃策略的有效性，其中包括我們對我們知識產權公允價值的估計。税收法律法規的適用受到法律和事實的解釋、判斷和不確定性。税法本身會隨着財政政策的變化、立法的變化以及法規、法院裁決和税務審計的演變而發生變化。不能保證我們將準確預測審計結果，審計結果最終支付的金額可能與以前包括在我們所得税支出中的金額有實質性差異，因此可能對我們的税收撥備、經營業績和現金流產生重大影響。因此，税務機關可能會對我們施加納税評估或判決，這可能會對我們的納税義務和/或我們的有效所得税税率產生重大影響。

我們須接受本公司所在司法管轄區內各税務機關的所得税審計。只有在所得税頭寸更有可能持續的情況下，我們才會認識到這些頭寸的影響。確認的所得税頭寸是以可能實現50%以上的最大金額衡量的。關於我們不確定的税務狀況的確認或計量的變化反映在判斷髮生變化的期間。我們在所得税支出中記錄了與未確認的税收優惠相關的利息和罰款。在計算我們的納税義務時，涉及到與複雜税法相關的固有不確定性。我們相信，我們已經在財務報表中充分計提了我們估計由於此類審查而需要繳納的額外税款。雖然我們相信我們已經為所有税務頭寸做了足夠的準備，但税務機關聲稱的金額可能高於或低於我們的應計頭寸。任何未支付的税款，包括利息和罰款，將根據與税務機關的最終和解、完成審計或各種訴訟時效期滿而解除。我們可能會受到世界各地税務當局審查的重要司法管轄區包括日本、印度、香港、以色列和美國。

在確認和計量應付或可退還的所得税以及遞延所得税資產和負債時，我們需要做出某些估計和判斷。這些估計或判斷的變化可能會對我們未來一段時期的所得税撥備產生實質性影響。

商譽

商譽是指與企業合併相關的轉移對價與取得的可識別資產和承擔的負債之間的總和的超額部分。我們的報告單位處於運營部門層面。我們的商譽包含在兩個報告單位中：物聯網和移動/PC。

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我們於每年第四季度進行商譽減值分析，並在某些事件或情況顯示可能已產生減值損失時，更頻繁地進行分析。該分析可能包括評估減值可能性的定性和定量因素，減值發生在報告單位的賬面價值超過其公允價值時。在估計我們報告單位的公允價值時，需要作出重大判斷，以確定該等單位的公允價值是否超過其賬面價值，並在進行商譽減值量化測試時進行商譽減值。我們報告單位的公允價值是使用收益法和市場法的組合來估計的，收益法要求估計報告單位的預期未來現金流量的現值，市場法使用各種財務數據和可比公司的比率來得出報告單位的估計價值。收益法中使用的重要估計和假設包括對宏觀經濟狀況的評估、我們報告單位的短期和長期預期增長率、對我們執行路線圖的能力的預期，以及適用於現金流的貼現率。市場法中使用的重大估計包括為每個報告單位確定可比公司、確定市場參與者將向報告單位適用的適當控制溢價、以及根據對報告單位的具體屬性的調整和考慮確定適用於該報告單位的適當倍數。

我們對本年度的量化評估顯示，我們報告單位的公允價值大大超過了它們的賬面價值。

趨勢和不確定性

當前經濟狀況

過去18個月利率上升的影響對許多經濟部門產生了實質性影響，導致廣泛裁員、信息技術支出投資放緩或推遲，並加劇了對全球經濟衰退的擔憂。我們認為，全球經濟衰退的威脅是我們所經歷的客户基礎訂單放緩的主要驅動因素。在2023財年，由於許多客户和渠道合作伙伴繼續消耗他們積累的庫存，再加上客户要求推遲訂單，我們的大多數產品應用程序的需求都出現了廣泛的下降。商品和服務成本的通貨膨脹沒有對我們的經營業績產生實質性的影響，但通貨膨脹的上升可能會增加我們的運營費用，減少我們的淨收入。此外，利率上升增加了我們的可變利率定期貸款工具的借款成本，這將繼續推動未來會計期間的利息成本增加，並可能限制我們的借款能力，如果未來出現需要融資的收購機會。

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經營成果

以下列出了我們2023財年和2022財年的某些綜合業務報表數據，以及關於這些金額的絕對和百分比變化(以百萬計，百分比除外)的比較信息：

以下列出了我們2023財年和2022財年的某些綜合運營報表數據，它們佔淨收入的百分比：