EX-99.1

附件99.1

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年度信息表

截至二零二三年十二月三十一日止年度

日期截至2024年3月15日

巴里克黃金公司

161 Bay Street，Suite 3700

加拿大多倫多M5J 2S1

巴里克黃金公司

年度信息表



技術術語和業務術語詞彙			4

報告貨幣、財務和儲備信息			10

前瞻性信息			12

科技信息			14

一般信息			15

組織結構			15

附屬公司			16

感興趣的領域			18

業務的總體發展			18

歷史			18

戰略			18

2023年運營業績			23

對企業的敍事性描述			26

製作和指導			26

可報告的運營部門			26

內華達金礦(61.5%)			27

卡林			27

Cortez			28

特奎斯嶺			28

其他礦場--內華達金礦			29

Pueblo Viejo(60%基數)			29

Loulo-Gounkoto(80%基數)			30

Kibali(45%基數)			30

北馬拉(84%的基數)			31

Bulyanhulu(84%基數)			31

其他礦產（黃金）			31

Lumwana			33

其他礦山（銅礦）			33

礦產儲量與礦產資源			33

市場營銷與分銷			46

僱員與勞資關係			47

競爭			47

可持續性			47

新興市場的運作：公司治理和內部控制			59

- i -



董事會和管理層的經驗和監督			59

當地存在			61

內部控制和現金管理實踐			61

材料特性			62

Cortez屬性			62

卡林情結			68

綠松石嶺綜合體			77

普韋布洛·維埃霍礦			84

Kibali礦			92

盧洛-貢科託煤礦綜合體			100

勘探和增長項目			108

法律事務			125

政府管制和監管			125

法律訴訟			132

風險因素			144

管理層：S對財務狀況和經營成果的討論與分析			167

合併財務報表			168

資本結構			168

評級			168

證券市場			170

材料合同			170

轉讓代理和登記員			173

股利政策			173

資本返還			173

股票回購計劃			174

公司的董事和高級人員			174

審計與風險委員會			181

-II-



審計與風險委員會的任務			181

審計與風險委員會的組成			181

相關教育和經驗			182

參與其他審計委員會			184

審計與風險委員會的預審批政策和程序			184

外聘審計員服務費			184

財務報告和披露控制程序的內部控制			185

非公認會計準則財務衡量標準			186

專家的利益			189

附加信息			189

附表A？審計和風險委員會的任務			A-1

-III-

技術術語和業務術語詞彙

化驗

一種化學分析，用於確定樣品中所含感興趣元素的數量或比例，通常是賤金屬或貴金屬。

高壓滅菌器

在高壓密閉容器內應用高温和氧氣的氧化工藝，將難熔硫化物礦化轉化為可加工的氧化礦石。

副產品

在研磨過程中回收的二次金屬或礦物產品，如銀。

碳質

礦石中自然存在的碳是由於有機物質的腐爛而產生的，這可能會導致貴金屬在氰化過程中意外損失。

碳浸出（CIL）

一種回收工藝，在氰化過程中，貴金屬從細磨礦石中溶解出來，同時吸附在相對較粗的活性炭（燒焦的椰子殼）顆粒上。負載的碳顆粒從漿料中分離出來，並在貴金屬去除和通過化學和熱方法再活化後在工藝中循環。

1級—重大環境事故

對人類健康或環境造成重大負面影響的事件，或延伸到公共可進入的土地上並有可能對周圍社區、牲畜或野生動物造成重大負面影響的事件。

第2類— 中等意義環境事件

有可能對人類健康或環境造成負面影響，但合理預計僅會導致局部和短期環境或社區影響，需要進行輕微補救的事件。

濃縮物

一種非常細的粉末狀產品，含有有價值的礦石礦物，大部分廢礦物已從其中消除。

含盎司

基於估計噸位和品位（用於計算礦石儲量）的原位或所含金屬的測量。

壓榨

一種單元作業，它可以減少礦石原料的大小，以供進一步加工。

邊際坡度

以盈虧平衡成本開採和加工材料的計算出的最低金屬品位。

發展

為進入礦體而進行的工作。在地下礦井中，這包括豎井下沉、橫切、巷道和提升。在露天礦中，開發包括清除覆蓋層（通常稱為露天礦剝離）。

- 4 -

稀釋

廢礦石或低品位礦石被不可回收地開採並與開採的礦石混合，從而降低了計劃開採的礦石的回收品位。

多雷

未精煉的金銀條通常含有約90%的貴金屬，將被進一步精煉到幾乎純金屬。

漂移

一種水平巷道，通常在礦體內或礦體旁挖掘，平行於礦石的長尺寸排列。

掘進式充填

一種地下采礦方法，用於平地成礦或地面條件較差的地方。

鑽探

堆芯：使用帶金剛石切削緣的空心鑽頭鑽孔，以產生用於地質研究和化驗的圓柱形巖芯。

反循環：在雙壁鑽桿內使用旋轉切削鑽頭併產生巖屑而不是巖芯的鑽探。空氣或水向下循環到鑽桿內壁和外壁之間的鑽頭。鑽屑通過鑽桿中心被壓到地面，並被收集、檢查和分析。

常規旋轉一種產生類似於反循環的巖石碎屑的鑽孔方法，不同之處是使用單壁鑽桿收集樣品。空氣或水通過鑽桿中心向下循環，並將切屑返回到管道外部周圍的表面。

填充：在現有鑽孔之間鑽更近的鑽孔，用於提供更詳細的地質細節，並幫助將資源估計升級為儲量估計。

退出：沿走向或下傾與礦化層位或構造相交的鑽探。

探索

勘探、取樣、繪圖、鑽探和其他涉及尋找礦物的工作。

浮選

一種通過利用特定的表面性質和在水和精細分散的氣泡存在下應用化學品（如捕收劑、抑制劑、改性劑和起泡劑）來濃縮礦物的工藝。

等級

感興趣元素的濃度，以相對質量單位表示（百分比、百萬分率、盎司/噸、克/噸等）。

研磨（研磨）

涉及通過磨損或磨損將進料到加工廠的材料減小尺寸，以釋放出寶貴的礦物質用於進一步的冶金加工。

堆浸

一種提取金/銅的方法，將破碎的礦石堆在傾斜的不滲透墊上，並連續向堆中加入弱氰化物溶液/硫酸，以溶解所含的金/銅。然後收集含金/銅的溶液以回收金/銅。

- 5 -

礦脈

砂巖礦一種礦藏，由一系列礦脈、細脈或浸潤帶組成，位於堅固的巖石中，與砂礦相反。

深孔空場採礦法

一種地下采礦的方法，包括在含礦帶中鑽30米或更長的孔，然後爆破掉一片落入空地的巖石。破碎的巖石被開採出來，由此產生的開放式腔室可以或用支持材料回填。

損失時間傷害頻率率（LTIFR）

LTIFR是一個比率，計算方法如下：損失時間傷害數x1，000，000小時除以總工作小時數。

馬

百萬年數（每百萬年數，等於一百萬年）。

公制換算


金衡盎司	×	31.10348	=	克

每短噸金衡盎司	×	34.28600	=	每噸克

磅	×	0.00045	=	公噸

噸	×	0.90718	=	公噸

腳	×	0.30480	=	米

邁爾斯	×	1.60930	=	公里

英畝	×	0.40468	=	公頃

華氏温度	(°F-32) × 5 ÷ 9		=	攝氏度

磨機

一種加工設施，其中礦石被細磨，然後經過物理或化學處理以提取有價值的金屬。

礦產儲量（礦產儲量）

至少經初步可行性研究證明的經測量或指示的礦物資源中經濟上可開採的部分。該研究必須包括關於採礦、加工、冶金、經濟和其他相關因素的充分信息，這些信息在報告時表明經濟開採是合理的。礦產儲量包括稀釋材料和開採材料時可能發生的損失備抵。礦產儲量按增加信心的順序細分為可能礦產儲量和已探明礦產儲量。

可能的礦產儲量：至少通過初步可行性研究證明的指示和在某些情況下測量的礦物資源的經濟可開採部分。該研究必須包括關於採礦、加工、冶金、經濟和其他相關因素的充分信息，這些信息在報告時表明經濟開採是合理的。

已探明礦產儲量：至少通過初步可行性研究證明的已測量礦產資源中經濟上可開採的部分。該研究必須包括關於採礦、加工、冶金、經濟和其他相關因素的充分信息，這些信息在報告時證明經濟開採是合理的。

礦產資源（礦產資源）

鑽石、天然固體無機材料或天然固體有機材料（包括鹼金屬和貴金屬）、煤和工業礦物在地球上或地球上的集中或出現。

- 6 -

結殼的形式和數量以及等級或質量使其具有合理的經濟開採前景。礦物資源的位置、數量、品位、地質特徵和連續性是根據特定地質證據和知識已知、估計或解釋的。礦產資源按地質可信度增加的順序細分為推斷、指示和測量類別。

推斷的礦產資源礦物資源的一部分，其數量和品位或質量可以根據地質證據、有限抽樣和合理假設但未經核實的地質和品位連續性進行估計。估計數基於有限的信息和通過適當的技術從露頭、溝渠、坑、工作區和鑽孔等位置收集的抽樣。

指示礦產資源：礦產資源的一部分，其數量、品位或質量、密度、形狀和物理特性可以以足夠的置信水平進行估計，以允許適當應用技術和經濟參數來支持礦山規劃和礦牀經濟可行性的評估。估算依據的是通過適當技術收集的詳細可靠的勘探和測試信息，這些信息來自露頭、溝渠、坑、工作區和鑽孔，這些位置的間距足夠近，可以合理假設地質和品位連續性。

實測礦產資源：礦產資源的數量、品位或質量、密度、形狀和物理特性都是如此確定的，因此可以有足夠的信心進行估計，從而允許適當的技術和經濟參數的應用，以支持生產計劃和礦牀經濟可行性的評估。估算依據的是通過適當技術從露頭、溝渠、坑、工作區和鑽孔等位置收集的詳細可靠的勘探、取樣和測試信息，這些位置的間距足夠近，以確認地質和品位的連續性。

礦化

在宿主巖石塊中存在目標礦物。

採礦索賠

一方根據適用的採礦法而標樁或劃出的土地足跡，以獲得的勘探權，在大多數情況下，開採地表下的礦物。

淨利潤利息特許權使用費

一種特許權使用費，基於重新獲得某些運營、資本和其他成本後的剩餘利潤。

冶煉廠淨收益特許權使用費

特許權使用費，其依據是以實物或貨幣結算而生產的有價值礦物的一定百分比，根據所收到的銷售收入減去與經濟金屬提純相關的所有場外冶煉、精煉和運輸成本。

露天礦

一種完全從地表開採材料的礦。

礦石

含有金屬或非金屬礦物的材料，可開採和加工獲利。

礦體

一種足夠大的礦石，它是連續的，可以經濟地開採。

- 7 -

氧化礦

礦化巖石，其中一些宿主巖石或原始礦化已暴露於氧氣，因此礦化更易於開採。

有資格的人

見《科學技術信息》。

填海

對因採礦活動而受到幹擾的土地進行修改，以支持土地的有益利用。開墾活動可能包括拆除建築物、設備、機械和其他採礦殘留物，關閉尾礦儲存設施、瀝濾墊和其他礦地，以及對廢石和其他受幹擾區域進行輪廓、覆蓋和重新植被。

填海及封閉費

開採成本加上其他成本，包括但不限於某些人員成本、保險、財產持有成本（如税、租金和索賠費），以及與關閉正在運營的礦山相關的社區計劃。

回收率

在工藝冶金學中使用的術語，表示礦石加工過程中物理回收的有價值材料的比例。通常表示為與礦石中原始所含總物料相比回收物料的百分比。

煉油

從熔化的金屬中除去雜質的金屬生產的最後階段。

耐火材料

不經任何前處理就不能用傳統的氰化物方法回收金屬的礦化材料。難熔的性質可能是由於金屬的二氧化硅或硫化物包裹，或自然生成的碳或其他成分的存在，降低了黃金的回收率。

烘焙

硫化礦石用熱和空氣或富氧空氣處理硫化礦石，以氧化硫化物和除去其他元素（碳、銻或砷）。

軸

通向地下礦井的垂直通道，用於通風、運送人員、設備、補給和包括礦石和廢石在內的材料。

戰略資產

巴里克認為，一項資產有潛力在未來產生重大未實現價值。

剝離

在準備露天開採法開採時，清除覆蓋礦體的覆巖或廢石。

尾礦

在加工過程中從礦石中除去經濟上和技術上可回收的金屬後所剩下的材料。

尾礦儲存設施（TSF）

為長期儲存加工後殘留的材料而建造的區域。

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第一級銅資產

每磅儲量為3.00美元的資產，潛在的含銅量為500萬噸或更多，可支持至少20年的使用壽命，年產量至少為20萬噸，每磅總維持成本為我的生命在行業成本曲線的下半部分。一級資產必須位於具有有機儲量增長潛力和長期地質驅動增值潛力的世界級地質區。

一級黃金資產

每盎司儲量1300美元的資產，潛在儲量為500萬盎司，可支持至少10年的使用壽命，年產量至少為50萬盎司，每盎司的全部維持成本我的生命處於行業成本曲線的下半部分。一級資產必須位於世界級地質區，具有有機儲量增長和長期地質驅動的增值潛力。

二級黃金資產

有潛力提供至少10年壽命、年產量至少為250,000盎司黃金以及礦山壽命內每盎司現金總成本處於行業成本曲線下半部分的資產。

噸數

短噸(2000磅或約907公斤)。

公噸

公噸(1,000公斤或約2,205磅)。

總可記錄傷害頻率(TRIFR？)

TRIFR的計算公式如下：應報告工傷數x 1,000,000小時除以總工作小時數。應報告工傷包括死亡、損失工時工傷、限制性工傷和醫療工傷。

暗箱操作掘進式充填

A 掘進式充填地下采礦法，向下工作，在工作區上方放置膠結充填物；最適合於地面條件較差的地方。

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報告貨幣、財務和儲備信息

除非另有説明，本年度信息表中的所有貨幣金額均以美元表示。對 Cocc $Coco的引用指的是加拿大元。所指的是澳大利亞元。智利比索是指智利比索。阿根廷比索是阿根廷比索。所指的是西非非洲法郎。加元兑美元，2023年的平均匯率和截至2023年12月31日的匯率分別為1加元兑0.74美元和0.76美元。澳元兑換美元美元，2023年的平均匯率和截至2023年12月31日的匯率分別為1澳元兑0.66美元和0.68美元。智利比索兑美元，2023年的平均匯率和截至2023年12月31日的匯率分別為1美元兑840智利比索和881智利比索。阿根廷比索兑美元，二零二三年的平均匯率及截至二零二三年十二月三十一日的匯率為一美元。美元分別為295.19和808.48阿根廷比索。西非非洲法郎兑美元，2023年的平均匯率和截至2023年12月31日的匯率分別為1美元兑607和594西非法郎。

截至2023年12月31日止年度及本年度信息表中所列的比較過往期間，巴里克黃金公司（巴里克黃金公司或巴里克黃金公司）根據國際會計準則理事會頒佈的國際財務報告準則會計準則（IFRS）編制其財務報表。本公司截至2023年12月31日止年度的經審計合併財務報表（綜合財務報表）可通過加拿大電子文檔分析和檢索系統（SEDAR + DDL）（www.example.com）和美國證券交易委員會（ESCSEC）電子文檔收集和檢索系統（ESCEDGAR）（www.sec.gov）以電子方式查閲。

根據加拿大證券監管機構的要求，本年度信息表中所列的礦產儲量和礦產資源已於2023年12月31日根據《國家文書43—101號礦產項目披露標準》（《國家文書43—101號標準》）估算（除非另有説明）。巴里克公司的資源是在包容性的基礎上報告的，包括形成儲備的所有地區。出於美國的報告目的，SEC已對其披露規則進行了修改，以使其證券根據經修訂的1934年美國證券交易法（《證券交易法》）在SEC註冊的發行人的礦產財產披露要求現代化（參見《商業描述》中的 Barrick礦產儲量和礦產資源表註釋》註釋1）。這些修正案於2019年2月25日生效（《美國證券交易委員會現代化規則》），2021年1月1日或之後開始的第一個財政年度要求遵守。SEC現代化規則取代了SEC 行業指南7（SEC Guide 7）中包含的礦業註冊人歷史財產披露要求，該要求自SEC現代化規則要求的合規日期起及之後廢止。由於採用了《證券交易委員會現代化規則》，證券交易委員會現在承認了經計量的、經指示的、經推斷的、經推斷的、經估計的此外，SEC還根據國家文書43—101的要求，修改了其對未探明礦產儲量和未探明礦產儲量的定義，使其與相應的加拿大礦業、冶金和石油研究所（CRCIM）的定義基本相似。根據多司法管轄區披露制度（MJDS），Barrick被允許使用其加拿大披露，包括根據國家文書43—101規定的儲備和資源披露，以履行某些美國定期報告義務。因此，Barrick不根據SEC現代化規則報告其儲量和資源，因此，Barrick的礦產儲量和礦產資源披露可能無法直接與美國國內發行人或不依賴MJDS的非美國國內發行人所作的披露直接比較。

還應提醒投資者注意，雖然國家文書43—101和SEC 法規S—K的子部分1300承認可測量的礦產資源量、可指示的礦產資源量和可推斷的礦產資源量，但投資者不應假定這些類別中的礦牀的任何部分或全部將轉換為更高類別的礦產資源或轉換為礦產儲量。這些條款在經濟和法律上的可行性方面存在很大的不確定性。因此，

- 10 -

請投資者不要假設巴里克的任何經計量的礦產資源礦產資源礦產此外，礦產資源推斷的礦產資源對於它們的存在以及它們是否可以合法或經濟開採存在很大的不確定性。根據加拿大的規則，對推斷的礦產資源量的估計不能構成可行性或其他經濟研究的基礎，除非在國家文書43—101允許的有限情況下。

巴里克在其財務報告中使用了某些非GAAP財務業績指標，包括每盎司總現金成本、每盎司總維持成本、每盎司總成本、每磅C1現金成本和每磅總維持成本。有關這些措施的描述和對賬，請參閲巴里克S管理層S對截至2023年12月31日的年度財務和經營業績的討論和分析(MD&A？)，第70至88頁，電子版本可從SEDAR+和EDGAR獲得。有關本年度信息表中使用的每項非GAAP財務衡量標準的詳細討論，另請參閲第186至188頁的非GAAP財務衡量標準。

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前瞻性信息

本年度信息表中包含的某些信息，包括有關巴里克·S的戰略、項目、計劃或未來財務或經營業績的任何信息，均構成前瞻性陳述。除有關歷史事實的陳述外，所有陳述均為前瞻性陳述。這些詞包括：相信、預期、計劃、機會、目標、追求、假設、目標、意向、意向、項目、繼續、預算、估計、潛在、戰略、預期、關注、未來、未來、目標、指導、展望、目標、預測、可能、應該、時間表、計劃、未來、未來、承諾、指導、展望、預測、可能、可能、應該、時間表、計劃、和類似的表述。前瞻性表述必須基於與下列因素相關的一系列估計和假設，雖然巴里克根據管理層S的經驗以及對當前狀況和預期發展的看法認為在本年度信息表發佈之日是合理的，但本質上受到重大商業、經濟和競爭不確定性和或有事項的影響。已知和未知因素可能導致實際結果與前瞻性陳述中預測的結果大相徑庭，不應過分依賴這些陳述和信息。此類因素包括但不限於：

黃金、銅或某些其他商品(如銀、柴油、天然氣和電力)的現貨和遠期價格波動；

與評估早期階段的項目相關的風險，需要進行額外的工程和其他分析；

未來勘探結果可能與S公司的預期不符、儲量數量或品位將減少以及資源可能無法轉化為儲量的風險；

與本年度信息表中描述的某些計劃仍處於早期階段且可能無法實現有關的風險；

礦產生產業績、開發和勘探成果的變化；

勘探數據可能不完整的風險，可能需要大量額外工作來完成進一步的評估，包括但不限於鑽探、工程和社會經濟研究和投資；

礦產勘探和開發的投機性；

外國法律制度缺乏確定性、腐敗和其他不符合法治的因素；

國家和地方政府立法、税收、管制或條例的變化和/或法律、政策和慣例管理的變化，包括智利法律擬議變化對智利境內因開發帕斯誇拉馬項目而收到的增值税退款狀況的潛在影響，以及馬裏政府執行S執行商定的延長盧洛採礦公約的情況；

在加拿大、美國、阿根廷、智利、科特迪瓦、多米尼加共和國、剛果民主共和國(剛果民主共和國)、埃及、馬裏、巴基斯坦、巴布亞新幾內亞、祕魯、沙特阿拉伯、坦桑尼亞或贊比亞或其他巴里克開展業務或未來可能開展業務的國家/地區的財產徵收或國有化以及政治或經濟發展。

與巴里克所在的某些司法管轄區的政治不穩定有關的風險；

收到或未遵守必要的許可和批准的時間；

政府當局不延長關鍵許可證；

不遵守環境、健康和安全法律法規；

與氣候變化有關的成本增加、有形和過渡風險增加，包括極端天氣事件、資源短缺、新出現的政策和增加的法規，

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温室氣體排放水平、能源效率和與氣候變化有關的風險報告；

公司實現其可持續發展目標的能力，包括其氣候相關目標和温室氣體減排目標，特別是其實現範圍3排放目標的能力，該目標要求依賴Barrick Group價值鏈中但不受公司直接控制的實體，以在規定的時間框架內實現這些目標；

對財產所有權的爭奪，特別是對未開發財產的所有權，或對水、電和其他必要基礎設施的爭奪；

與採礦業的風險和危害有關的責任，以及維持保險以覆蓋此類損失的能力；

由於實際發生或感知發生的任何事件，包括關於Barrick Corp.處理環境事務或與個人或社區團體打交道的負面宣傳，無論是否屬實，損害Barrick Corp.的聲譽；

與社區附近的運營相關的風險，這些運營可能會認為巴里克的運營對他們有害；

訴訟、法律和行政訴訟；

與採礦或開發活動有關的操作或技術困難，包括巖土工程挑戰、尾礦壩和儲存設施故障以及所需基礎設施和信息技術系統的維護或提供中斷；

與基本建設項目建設相關的成本增加、延誤、停工和技術挑戰；

在共同控制的資產中與合作伙伴合作的風險；

與供應路線中斷有關的風險，可能導致建設和採礦活動的延誤，包括由於俄羅斯入侵烏克蘭和中東衝突而導致關鍵採礦投入的供應中斷；

戰爭、恐怖主義、破壞和內亂造成損失的風險；

與手工和非法採礦有關的風險；

與巴里克基礎設施、信息技術系統和巴里克公司實施技術舉措相關的風險，包括與網絡安全事件相關的風險，包括計算機病毒、惡意軟件、勒索軟件和其他網絡攻擊或類似信息技術系統故障、延遲和/或中斷引起的事件；

全球流動性和信貸可用性對現金流時間的影響以及基於預測未來現金流的資產和負債價值；

通貨膨脹的影響，包括俄羅斯入侵烏克蘭後供應鏈中斷和全球能源成本上升所導致的全球通貨膨脹壓力，以及阿根廷特定國家的政治和經濟因素；

公司信用評級發生不利變化的S；

與外匯和資本管制有關的風險；

貨幣市場的波動（如加拿大元和澳大利亞元、智利元、阿根廷元和多米尼加比索、英鎊、祕魯索爾、贊比亞克瓦查、南非蘭特、坦桑尼亞先令、西非非洲金融共同體、剛果法郎、巴布亞新幾內亞基納、巴基斯坦盧比和埃及鎊對美元）；

美元利率的變化可能會影響按市值計價未償還衍生工具及浮動利率債務責任的價值；

持有衍生工具產生的風險(如信用風險、市場流動性風險和按市值計價風險)；

與對公司管理層提出的要求有關的風險、管理層執行其業務戰略的能力以及某些司法管轄區的政治風險增強；

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某些或目標投資和項目是否符合公司資本配置目標和內部障礙率的不確定性；

近期交易的預期收益是否實現；

可能向公司提出或由公司尋求的商機；

公司具備S成功整合收購或完成資產剝離的能力；

與採礦業競爭有關的風險；

員工關係，包括關鍵員工的流失；

可獲得性和與採礦投入和勞動力相關的成本增加；

與疾病、流行病和大流行病相關的風險，包括全球新型冠狀病毒病大流行的影響和潛在影響；

與內部控制失效有關的風險；以及

與本公司商譽及資產減值有關的風險。

此外，還有與礦產勘探、開發和採礦業務相關的風險和危害，包括環境危害、工業事故、異常或意外地層、壓力、塌方、洪水和金條、陰極銅或金或銅精礦損失（以及保險不足或無法獲得保險以覆蓋這些風險的風險）。許多這些不確定性和或有事項可能影響公司的實際結果，並可能導致實際結果與公司或代表公司作出的任何前瞻性聲明中明示或暗示的結果有重大差異。請注意，前瞻性陳述並不是未來業績的保證。本年度信息表中的所有前瞻性陳述均符合這些警示性陳述。請具體參考業務描述礦產儲量和礦產資源儲量風險因素評估表和MD & A（可在SEDAR + www.sedarplus.ca和EDGAR www.example.com上查閲），以討論前瞻性陳述的部分因素以及可能影響 Barrick Forex For

本公司可能不時作出口頭前瞻性陳述。本公司建議，應閲讀上述段落和本年度信息表以及本公司向加拿大證券監管機構和SEC提交的其他文件中描述的風險因素，以瞭解可能導致本公司實際結果與口頭前瞻性陳述中的結果有重大差異的某些因素的描述。本公司不承擔更新或修改任何口頭或書面前瞻性陳述的任何意圖或義務，無論是由於新信息、未來事件或其他原因，但適用法律要求的除外。

科技信息

除非另有説明，本年度信息表中有關礦產儲量或礦產資源的科學或技術信息基於Barrick、其合資夥伴或其合資運營公司（如適用）的員工編制的信息，在每種情況下均由以下人員監督或審查：Craig Fiddes，SME—RM，資源建模主管，Nevada Gold Mines；Richard Peattie，MPhil，FAusIMM，礦產資源經理：非洲和中東；Simon Bottoms，CGeol，MGeol，FGS，FAusIMM，礦產資源管理和評估執行官（Bottoms先生還以這一身份臨時負責與拉丁美洲和亞太區域有關的科學和技術信息）；John Steele，CIM，冶金，工程和資本項目執行官；Joel Holliday，FAusIMM，勘探執行副總裁。

本年度信息表中有關特定資產地質和勘探計劃的科學或技術信息基於巴里克（其聯合公司）員工編制的信息。

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合資夥伴或其合資經營公司（視情況而定），在每種情況下均由FOusIMM執行副總裁Joel Holliday監督。

Fiddes先生、Peattie先生、Bottoms先生、Steele先生和Holliday先生均為國家文書43—101中定義的合格人士。礦產資源合格人員是指在礦產勘探、礦山開發或運營或礦產項目評估（）或以上任何組合方面擁有至少五年經驗的工程師或地球科學家，具有與礦產項目主題相關的經驗，並且是專業協會的信譽良好的成員。

Fiddes先生、Peattie先生、Bottoms先生、Steele先生和Holliday先生均為Barrick的高級職員或僱員，以及/或其一個或多個聯營公司或附屬公司的高級職員、董事或僱員。該等人士沒有收到或將收到Barrick或其任何聯營公司或附屬公司的任何財產的直接或間接權益。截至本協議日期，每名此類人士直接或間接實益擁有低於1%的巴里克任何未發行類別證券以及低於1%的巴里克聯營公司或關聯公司任何未發行類別證券。

一般信息

組織結構

巴里克是一家由《商業公司法》（不列顛哥倫比亞省）（BCBCA）。巴里克是由Camflo Mines Limited、Bob—Clare Investments Limited和前巴里克資源公司根據《 商業公司法法案（安大略省）（安大略省）。根據1985年12月9日生效的修訂條款，公司更名為美國巴里克資源公司。自1995年1月1日起，由於與一個全資子公司合併，該公司將其名稱從美國巴里克資源公司改為巴里克黃金公司。2001年12月7日，在收購Homestake Mining Company的過程中，該公司修改了其條款，創建了一個特殊的投票權股份，旨在允許Barrick Gold Inc.的持有人。（原名Homestake Canada Inc.）（BGI）可交換股份作為單一類別與巴里克普通股持有人投票。 2009年3月，就Barrick Chief贖回所有未行使的BGI可交換股份而言，該單一未行使的特別投票權股份被贖回並註銷。在收購Placer Dome Inc.的過程中， (根據2006年5月9日的合併條款，巴里克與普萊瑟穹頂合併。在收購亞利桑那之星資源公司（Arizona Star Resource Corp.）時，巴里克根據2009年1月1日的合併條款與亞利桑那之星合併。2018年11月27日，根據繼續申請，Barrick根據《OBCA》從安大略省繼續進入《不列顛哥倫比亞省》。BCBCA下Barrick的條款通知和條款與Barrick的先前條款和細則實質上相似。關鍵的變化包括對條款的修訂採取了兩種方法，其中某些事項需要通過特別決議案，其他事項需要通過普通決議案；僅授權一種類別的無限制數量的普通股（優先股類別不再被授權）；以及在確定記錄日期後縮短召開股東大會的通知期。巴里克公司的註冊辦事處位於不列顛哥倫比亞省温哥華市西喬治亞街1600—925號V6C 3L2。 Barrick Risks的總部位於Brookfield Place，TD Canada Trust Tower，161 Bay Street，Suite 3700，Toronto，Ontario M5J 2S1。

巴里克公司的業務為財務報告目的劃分為經營分部，包括16個單獨的礦場。截至2023年12月31日止年度，巴里克的可報告經營分部包括八個金礦，Carlin、Cortez、Turquoise Ridge、Pueblo Viejo、Loulo—Gounkoto、Kibali、North Mara和Bulyanhulu，以及一個銅礦， Lumwana。就財務報告而言，本公司餘下並非須呈報經營分部之經營分部乃歸類為其他分類，且不會個別呈報。本年度信息表中介紹的巴里克公司材料屬性為：科爾特斯、卡林、綠松石嶺、普埃布洛別霍、基巴利和盧洛—貢科託。請參閲業務之敍述性描述。

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附屬公司

Barrick Founts的大部分業務是透過其附屬公司進行的。下文載列了巴里克公司於2024年3月11日的礦山、項目、相關經營附屬公司、其他重要附屬公司及若干聯營附屬公司及其各自注冊所在地或司法管轄區（如適用）的圖表。除非另有説明，圖表中提到的所有子公司、礦山和項目均為100%所有。

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感興趣的領域

顯示巴里克S截至2024年3月11日的採礦作業和項目的地圖顯示在本一般信息部分的末尾。

業務的總體發展

歷史

巴里克於1983年進入黃金開採業務，是一家領先的國際黃金公司，業務遍及四大洲。該公司在加拿大、美國、阿根廷、智利、科特迪瓦、多米尼加共和國、剛果民主共和國、埃及、馬裏、巴基斯坦、巴布亞新幾內亞、沙特阿拉伯、坦桑尼亞和贊比亞經營礦山、項目或勘探項目。S公司的主要產品和收入來源是黃金和銅。

在最初的十年中，巴里克專注於收購和開發北美的物業，特別是內華達州卡林趨勢上的S公司的GoldStrike地產，作為與紐蒙特公司(紐蒙特)合資交易的一部分，該地產於2019年7月1日入股內華達金礦。

自1994年以來，巴里克還在戰略上向北美以外的地區擴張，包括於2019年1月1日與蘭德金資源有限公司(RandGold Resources)合併(合併)。根據合併，巴里克收購了蘭德黃金的100%已發行和流通股，蘭德黃金是一家上市礦業公司，在非洲的四個礦山擁有所有權權益。

戰略

巴里克S的願景是通過尋找、開發和擁有最好的資產，用最好的人才，成為全球最有價值的黃金和銅礦開採企業，為所有利益相關者提供最好的回報和利益。S公司的戰略是通過吸引和培養了解並參與企業價值鏈、誠信行事並不懈追求卓越的世界級人才來作為企業主運營。巴里克致力於通過優化自由現金流、管理風險來為S公司股東創造長期價值和產生回報，並與東道國政府和社區合作，將本國的自然資源轉化為可持續的利益和共同繁榮，從而為利益相關者帶來回報。公司的目標是通過不斷提高資產質量、追求卓越的運營和保持對可持續盈利的關注來實現這一目標。

資產質量

巴里克的目標是通過擴大和投資一級黃金資產、二級黃金資產、一級銅資產和戰略資產的投資組合來實現其願景，重點是有機增長，以利用公司在世界級地質區的現有足跡。本公司致力於識別、投資和開發符合S投資標準的資產。根據巴里克·S的長期金價假設，資本投資所需的內部收益率(IRR)為15%，並根據長期(20年以上)投資的10%的回報率進行調整，同時暴露於多個大宗商品週期。所有項目都是根據巴里克-S投資過濾器進行評估的，該過濾器包含了廣泛的財務、環境、安全、合作伙伴關係和社會許可證運營標準。此外，所有重大項目都要經過同行審查程序，最後由執行委員會進行審查，以確認該項目得到全組織的廣泛支持，已查明的差距已得到很大程度的解決，並且對發展決策有適當的信心。

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近期投資組合的優先事項包括推進內華達金礦、四里島、Pueblo Viejo、Lumwana和Reko Diq的項目，以及2023年第四季度末該礦重新投產後的Porgera項目。

巴里克還旨在通過最大化公司戰略銅業務的長期價值，為利益相關者提供回報。S戰略銅業務目前包括Lumwana，以及在Jabal Sayid、Zaldívar、Reko Diq和Norte Abierto的權益。

巴里克S勘探項目在高質量的棕地項目、綠地勘探和有可能通過巴里克S投資篩選的新興發現之間取得平衡。為配合巴里克·S專注於擴大其勘探組合，公司正在擴大其在許多世界上最高產的S金礦區的廣闊土地頭寸，並向新的領域擴張，探索和發展巴里克·S的戰略銅業務。

在盧洛-貢科託複合體、Kibali、Bulyanhulu、內華達州金礦(Greater Leeville、Robertson、Cortez Hills地下和綠松石嶺)、福邁爾、Hemlo、Pueblo Viejo和Veladero地區勘探取得強勁成果的推動下，公司在2023年實現了顯著的棕地勘探價值。巴里克還發現了東貢、基巴利、北馬拉、Bulyanhulu、Jabal Sayid和Lumwana附近的勘探潛力。同時，巴里克正在持續評估潛在的第三方項目，這些項目有可能在S的管理下成為有利可圖的礦山。

巴里克·S的投資組合還包含一些未開發的綠地金礦和銅礦，為黃金和銅價提供了進一步的選擇和槓桿作用。這些人包括Reko Diq，Donlin Gold，Norte Abierto和Pascua-Lama。

有關巴里克-S增長項目、勘探計劃和新發現的更多信息，請參閲材料屬性和科爾特茲屬性、材料屬性和卡林綜合體；材料屬性綠松石山脊綜合體、材料屬性和Pueblo Viejo礦山；材料屬性和Kibali礦；材料屬性和盧洛-貢科託礦山綜合體和勘探與增長項目。

此外，本公司持續專注於投資組合優化，其中包括以嚴格的方式隨時間推移出售非核心資產。例如，2021年，公司將其在祕魯Lagunas Norte金礦的100%權益出售給Boroo Pte Ltd.（Bamboo Pte Ltd.），並通過與i—80 Gold Corp.（Bambui—80 Gold Corp.）的資產交換協議，內華達金礦收購了內華達金礦尚未擁有的南阿圖羅40%權益，以換取當時正在照料和維護的孤樹和布法羅山物業和基礎設施。於二零二二年，本公司及Nevada Gold Mines各自出售其各自的非核心特許權使用費組合，而本公司出售其及其少數合夥人Wuz於Mankono—Sissedougou勘探項目的權益。這些交易，連同2019年和2020年的剝離，共同產生了總收益和價值遠遠超過16億美元，並加強了巴里克的維持集中一級資產投資組合的戰略。有關這些事務處理的其他信息，請參閲下面的 "卓越運營和可持續盈利"。巴里克將繼續尋求出售與公司戰略投資過濾器不一致的非核心資產。巴里克將只進行對業務有意義的交易，條件是管理層認為對巴里克的股東有利。

卓越運營和可持續盈利能力

Barrick通過簡化管理和運營以及讓管理層對其管理的業務負責，實施了一個扁平化的管理結構，具有強大的所有權文化。本公司旨在利用創新和技術推動行業領先的效率，並致力實現零傷害工作場所。

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該公司專注於與東道國政府、業務夥伴和當地社區建立基於信任的夥伴關係，以推動共享長期價值。巴里克正在採取一種有紀律的方法來實現增長，強調所有利益相關者的長期價值。在此過程中，本公司的目標是增加股東的回報，的驅動力是關注資本回報率、內部回報率和自由現金流。

本公司致力維持穩健的資產負債表。 Barrick近年來已將其總債務減少至47億美元，截至2023年12月31日，淨債務與總資本比率為0.02：1。巴里克公司專注於加強其資產負債表，使該公司有資金支持其有機增長選擇。截至2023年12月31日，巴里克擁有約41億美元現金，30億美元未提取信貸額度，且2033年前沒有到期的重大債務償還，為公司提供了充足的流動性來實現其戰略目標。

在整個公司推行所有權文化是Barrick Brons戰略的另一個關鍵要素。公司維持一個股份購買計劃，為在巴里克工作的員工提供一個簡單易行的方式購買巴里克普通股，培養整個組織的所有權文化。

在2019年合併和內華達金礦的形成的基礎上，Barrick還在2021年、 2022年和2023年實施了以下舉措，以優化其投資組合，增強其資產負債表，併為所有利益相關者創造價值：

2021年2月16日，巴里克宣佈已達成協議，將其在祕魯Lagunas Norte金礦的100%權益出售給Boroo，總代價高達8100萬美元，交易結束時支付2000萬美元現金代價，另外的現金對價為1000萬美元，在關閉一週年時支付2000萬美元，在關閉兩週年時支付，2%的冶煉廠淨回報權使用費，Boroo可能會在交易結束後的一段固定時間內以1600萬美元的價格購買，加上根據兩年平均黃金價格計算的最高1500萬美元的或有付款。該交易於2021年6月1日完成，基於代價的最終公允價值6500萬美元。Barrick仍對剝離前存在的所有税務事項承擔合同責任，直至這些事項得到解決。此外，Boroo現在承擔了Lagunas Norte的所有填海債券義務。

在2021年5月4日舉行的年度股東特別大會上，股東批准了7.5億美元的資本分配返還。該分配來自二零一九年十一月剝離Kalgoorlie的部分所得款項，以及Barrick及其關聯公司根據Barrick Culs專注於其核心資產的策略作出的其他處置。資本分派總回報已於2021年6月15日、2021年9月15日及2021年12月15日分三批相等支付，金額為2. 5億元。參見《資本的迴歸》。

2021年9月7日，巴里克宣佈內華達金礦公司與i—80黃金公司簽訂了最終資產交換協議（資產交換協議），以收購內華達金礦尚未擁有的南阿圖羅40%股權，以換取當時正在照料和維護的孤樹和布法羅山物業和基礎設施。該交易於二零二一年十月十四日結束。

在2022年2月15日的會議上，巴里克公司董事會批准了一項股票回購計劃，用於在未來12個月內回購最多10億美元的公司已發行普通股（2022年回購計劃）。巴里克根據2022年回購計劃回購了4.24億美元的股票。有關詳細信息，請參閲"共享回購計劃"。

此外，在2022年2月15日的會議上，董事會批准了一項績效股息政策，該政策將在公司流動性強勁時提高股東回報。除了巴里克公司的基本股息外，季度業績股息的數額將基於巴里克公司合併資產負債表上的現金數額（扣除債務），

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每個季度末。本次業績股息計算於本公司2022年3月31日合併資產負債表後開始，第一次業績股息於2022年第二季度支付。股息的宣派和支付由董事會酌情決定，並將取決於公司的財務業績、現金需求、未來前景、流通普通股數量和董事會認為相關的其他因素。有關巴里克公司業績股息的更多信息，請參閲股息政策。

於2022年9月1日，Barrick訂立協議，向Maverix Metals Inc.出售特許權使用費組合。總對價為6000萬美元現金。該交易於二零二二年九月二十九日結束。

2022年9月1日，Nevada Gold Mines簽署協議，以總宣佈代價2750萬美元出售特許權使用費組合給Gold Royalty Corp.（WJKGold Royalty Corp.），通過發行9，393，681股Gold Royalty普通股來支付。該交易於二零二二年九月二十八日結束。

2022年11月22日，巴里克將其及其少數合夥人在Mankono—Sissedougou勘探項目中的權益出售給Montage Gold Corp.，總代價為3000萬加元，包括現金1450萬加元、Montage 22，142，857股普通股，以及授予2%冶煉廠淨回報使用費（其中70%歸巴里克所有）。

2022年11月23日，Barrick支付了3.07億美元（包括200萬美元的應計及未付利息），通過投標交易購買了3.19億美元（名義價值）的2042年到期的5.250%票據。於二零二二年第四季度錄得債務清償收益1，200萬元。再加上於2022年第三季度回購2042年到期的5.25%票據的5，600萬美元（名義價值），預計每年可節省2，000萬美元利息。

2022年12月15日，巴里克完成了巴基斯坦俾路支省Reko Diq項目的重建。該交易的完成包括所有最終協議的執行，包括穩定適用於該項目的財政制度的礦產協議，以及授予採礦租賃、勘探許可證和地表權利。這完成了2022年初巴基斯坦政府和俾路支省政府、巴里克和安託法加斯塔公司簽署框架協議後開始的進程，為在重組後的結構下開發該項目提供了途徑。該項目於2011年因其許可證程序合法性的爭議而暫停，該項目擁有世界上最大的未開發露天銅礦之一。重組後的項目由巴里克持有50%，巴基斯坦利益相關者持有50%，其中10%的自由運輸、非貢獻股份由俾路支省政府持有，另外15%由俾路支省政府擁有的特殊目的公司持有，25%由其他聯邦國有企業持有。巴里克是該項目的運營商。巴里克已經開始全面更新項目2010年可行性和2011年擴建預可行性研究。Reko Diq可行性研究更新預計將於2024年底完成，目標是2028年首次生產。

Porgera於2020年4月25日至2023年12月22日接受臨時護理和維護。 2023年12月22日，在向New Porgera Limited授予新的特別採礦租賃（PASML）後，Barrick正式完成了Porgera項目委託協議（PASML委託協議），根據該協議，巴布亞新幾內亞獨立國（PAPPNG）和Barrick Niezi Limited（PABNL委託）（前Porgera合資企業的95%所有者和運營商）就該礦山的未來所有權和運營達成了合作協議。Porgera的所有權現在由PNG股東持有51%，Barrick子公司Porgera（Jersey）Limited持有49%。PJL由Barrick和紫金礦業集團以50/50的比例共同擁有，因此Barrick目前持有Porgera合資企業24.5%的所有權權益。巴里克持有經濟23.5%的股份，

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根據與巴布亞新幾內亞政府達成的經濟利益分享安排，巴里克和紫金礦業集團共同分享該礦山長期累積的整體經濟利益的47% ，巴布亞新幾內亞利益相關者分享剩餘的53%。在授予新的SML之後，立即開始重新投產Porgera金礦的工作。 Porgera的採礦和加工分別於2024年1月和2月重新開始。有關詳細信息，請參閲《政府控制和法規》和《法律訴訟程序》。

在2023年2月14日的會議上，董事會批准了一項股份回購計劃，用於在未來12個月內回購最多10億美元的巴里克公司已發行普通股（2023年回購計劃）。Barrick Founs 2022回購計劃因新計劃而終止。巴里克沒有根據2023年回購計劃購買任何股票。有關詳細信息，請參閲"共享回購計劃"。

於2023年，Barrick（PD） Australia Finance Pty Ltd.發行於2039年到期的5.950%票據的本金額約為4300萬美元已根據公開市場回購償還。有關詳細信息，請參閲“材料合同”。

在過去的三年中，巴里克完成了各種非核心少數股權的出售，所得收益約為4億美元。

在2024年2月13日的會議上，董事會授權了一項新的股票回購計劃，用於在未來12個月內回購最多10億美元的巴里克·斯威已發行普通股（2024年回購計劃）。巴里克2023年回購計劃因新計劃而終止。可能購買的普通股的實際數量以及任何此類購買的時間，將由巴里克根據多個因素確定，包括公司的財務表現、現金流的可用性以及對現金其他用途的考慮，包括資本投資機會、股東回報和債務削減。2024年回購計劃並不要求公司收購任何特定數量的普通股，2024年回購計劃可在任何時候由公司酌情決定暫停或終止。有關詳細信息，請參閲"共享回購計劃"。

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2023年的運營結果

2023年總收入為114億美元，與2022年相比增加了4億美元，增幅為3%，這主要是由於實現的黃金價格上漲，但銷售量的下降部分抵消了這一影響。2023年，黃金和銅收入分別為104億美元和7.95億美元，其中黃金收入較上年增加4億美元，主要是由於已實現黃金價格上漲，但部分被銷售量下降所抵消，銅收入與上年相比下降7300萬美元，主要是由於銅銷售量下降。由於市場價格上漲，2023年實現的黃金價格為每盎司1,948美元，高於前一年。2023年的實際銅價為每磅3.85美元，與前一年持平。有關已實現價格的解釋，請參閲非GAAP財務計量已實現價格。2023年，巴里克公佈的股權持有人淨收益為12.72億美元，而2022年為4.32億美元。增加的主要原因是：與Loulo-Gounkoto有關的商譽減值950,000,000美元(扣除非控股權益)，非流動資產減值318,000,000美元(税後淨額)，Veladero的浸出板存貨可變現淨值27,000,000美元，以及Long Canyon的非流動資產減值42,000,000美元(扣除税項和非控股權益後)，均發生於上一年度；以及由於Porgera礦的重開條件已於2023年12月22日完成，本年度收益352,000,000美元。減值減值沖銷為1.2億美元，交易完成後收益為3億美元，考慮到前一年Reko Diq項目的重組；減值費用淨額導致的與遞延退税有關的2.2億美元的重大税務調整；税收餘額的外幣折算損益；解決不確定的税收狀況；上一年度調整的影響；不可抵扣匯兑損失的影響；以及遞延税項資產的確認和註銷；以及Long Canyon的1.43億美元長期資產減值(扣除税收和非控股權益)。這些項目也是用於計算2023年調整後淨收益14.67億美元的重大調整。相比之下，2022年調整後的淨收益為13.26億美元(有關調整後淨收益的解釋，請參閲非GAAP財務指標調整後淨收益和調整後每股淨收益)。

2023年，巴里克S的黃金產量為405萬盎司，比2022年的黃金產量低8.7萬盎司，適用於黃金的銷售成本為每盎司1,334美元，總維持成本為每盎司1,335美元，總現金成本為每盎司960美元。巴里克S 2023年的銅產量為4.2億磅，比2022年的銅產量低2000萬磅，適用於銅的銷售成本為每磅2.9美元，總維持成本為每磅3.21美元，C1現金成本為每磅2.28美元。 2022年，巴里克生產了414萬盎司黃金，適用於黃金的銷售成本為每盎司1,241美元，總維持成本為每盎司1,222美元，總現金成本為每盎司862美元，適用於銅的4.4億磅銅，適用於銅的銷售成本為每磅2.43美元。每磅3.18美元的總維持成本和每磅1.89美元的C1現金成本。 n全部維持成本和每盎司總現金成本以及j總維持成本和每磅C 1現金成本是非GAAP財務業績衡量標準。有關每盎司綜合維持成本、每盎司總現金成本、每磅綜合每磅維持成本和每磅C1現金成本的解釋，請參閲本年度信息表第186至187頁上的非GAAP財務指標：每盎司總現金成本、每盎司綜合維持成本、每盎司綜合維持成本、每磅C1現金成本和每磅綜合維持成本。

下表彙總了巴里克黃金公司S對其生產礦山的興趣，以及它在所述期間這些礦山黃金產量中的份額：


		(2000盎司，可歸屬份額) 2022
截至12月31日的12個月 ¹	2023	(2000盎司，可歸屬份額) 2022

卡林(61.5%)	868	966

Cortez(61.5%)²	549	450

綠松石嶺(61.5%)	316	282

鳳凰城(61.5%)	123	109

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Long Canyon（61.5%）	9	55

內華達金礦(61.5%)³	1,865	1,862

普韋布洛·維埃霍(60%)	335	428

盧洛-貢科託(80%)	547	547

基巴利(45%)	343	337

湯加島(89.7%)	183	180

北馬拉（84%）	253	263

韋拉德羅(50%)	207	195

赫姆洛	141	133

Bulyanhulu（84%）	180	196

Porgera （47.5%）⁴

可歸屬黃金總額⁵	4,054	4,141

1	巴里克和S的權益須承擔某些礦山的特許權使用費義務。

包括戈德魯什。

3	這些金額代表巴里克公司在卡林（包括內華達金礦公司在南阿圖羅的100%權益）、科爾特斯、綠松石嶺、鳳凰城和長峽谷的61.5%權益。有關南阿圖羅的更多信息，請參閲“戰略”“卓越運營和可持續盈利”。

4	Porgera於2020年4月25日至2023年12月22日接受護理和維護。2023年12月22日，正式完成開工協議，並開始重新投產。巴里克目前持有Porgera合資企業24.5%的所有權權益，並根據與巴布亞新幾內亞政府達成的分享安排，持有該礦23.5%的經濟利益權益。有關詳情，請參閲《政府控制和條例》和《法律訴訟程序》。

5	不包括皮耶羅這是生產偶然盎司，而在關閉。

下表概述了巴里克在其主要生產銅礦中的權益，以及在所示期間其在這些銅礦中的銅產量份額：


（百萬磅）
截至12月31日的十二個月¹	2023	2022

薩爾迪瓦（50%）	89	98

Lumwana	260	267

Jabal Sayid（50%）	71	75

總歸屬銅	420	440

1	巴里克的權益受某些礦山的特許權使用費義務的限制。從2024年開始，該公司將以公噸而不是磅（1噸相當於2，204.6磅）列出其銅產量。

有關本公司經營分部的進一步資料，請參閲本年度資料表中業務分部的敍述性説明、附註5及綜合財務報表中的分部資料及MD & A。有關本公司礦產儲量和資源的信息，請參見礦產儲量和礦產資源業務的敍述性描述。

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對企業的敍事性描述

Barrick從事黃金生產和銷售，以及勘探和礦山開發等相關活動。Barrick 還生產大量銅，主要來自其Zaldívar合資企業、Jabal Sayid合資企業及其Lumwana礦，並持有其他權益。除非另有説明，否則本年度信息表中包含的巴里克公司業務描述（包括產品、主要市場、分銷方式、員工和勞資關係）適用於其每個經營分部和巴里克整體。

製作和指導

截至2023年12月31日的一年，巴里克生產了405.4萬盎司黃金，適用於黃金的銷售成本為每盎司1334美元，所有維持成本為每盎司1335美元，總現金成本為每盎司960美元。巴里克2024年黃金產量目前的目標是390萬至430萬盎司，巴里克預計2024年適用於黃金的銷售成本為每盎司1320美元至1420美元，假設市場金價為1美元，900盎司請參閲“前瞻性信息”。巴里克預計普埃布洛維耶霍（Pueblo Viejo）的同比表現將較強，綠松石嶺（Turquoise Ridge）的表現將較弱，除科爾特斯外，其餘一級黃金資產的交付將保持穩定。Cortez的產量預計在2024年將低於2023年，原因是Crossroads資源模型的變化減少了氧化物廠的進料，部分被Goldrush的更高貢獻所抵消（儘管延遲收到決定記錄已將一些盎司從2024年推遲至2025年）。此外，鑑於Porgera的通信協議已於2023年12月22日正式完成，本公司2024年黃金生產指南現已包括Porgera。有關更多詳細信息，請參閲《政府控制和條例》和《法律訴訟程序》。

在其一級黃金資產之外，巴里克預計年產量將出現以下重大變化。在Veladero，巴里克預計2024年的產量將略高於2023年。如先前披露，Long Canyon的採礦於2022年暫時停止，該資產現已進行保養及保養，將不再計入S公司的指導指標內。於二零二四年四個季度內，本公司預期S黃金產量全年將穩步增長，以期在波格拉重啟業務及完成普韋布洛-維埃霍的整改工作。所有維持成本和每盎司現金總成本是非GAAP財務業績衡量標準。有關每盎司綜合維持成本和總現金成本的解釋，請參閲本年度信息表第186至187頁上的非GAAP財務指標：每盎司總現金成本、每盎司綜合維持成本、每盎司綜合維持成本、每磅C1現金成本和每磅綜合維持成本。

在截至2023年12月31日的一年中，巴里克生產了4.2億磅銅，適用於銅的銷售成本為每磅2.90美元，總維持成本為每磅3.21美元，C1現金成本為每磅2.28美元。從2024年開始，該公司將以噸為單位公佈銅產量和銷售量，而不是以磅(1噸相當於2,204.6磅)為單位。巴里克S 2024年銅產量的目標約為1.8億-2.1億噸，巴里克預計適用於銅的銷售成本為每磅2.65美元至2.95美元，總維持成本為每磅3.10美元至3.40美元，C1現金成本為每磅2.00美元至2.30美元。見《前瞻性信息》。？全部持續成本成本和每磅C1現金成本是非GAAP財務業績衡量標準。有關每磅綜合維持成本和C1現金成本的解釋，請參閲本年度信息表第186至187頁上的非GAAP財務計量和每盎司總現金成本、每盎司綜合維持成本、每盎司綜合成本、每磅C1現金成本和每磅綜合維持成本。

可報告的運營部門

在2023年，巴里克和S的業務被組織成16個礦場。巴里克·S首席運營決策者兼首席執行官總裁在礦場、公司和/或項目層面回顧經營業績、評估業績並作出資本分配決策。在截至2023年12月31日的年度內，巴里克-S的可報告運營部門由八個獨立部門組成

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卡林金礦、科爾特斯金礦、綠松石嶺金礦、普韋布洛金礦、盧洛-貢科託金礦、基巴利金礦、北馬拉金礦和比連胡魯金礦，以及一個單獨的銅礦Lumwana。每個礦山和項目都接受巴里克能源S執行委員會的指示，但對其業務的某些方面負有責任，例如採礦作業的可持續性，包括勘探、生產和關閉。

有關所有運營部門2023年生產的詳細信息，請參閲一般信息-業務的一般發展。有關每個運營部門持有的儲量和資源的更多細節，請參見礦產儲量和礦產資源。有關S公司經營部門的進一步財務和其他信息，請參閲綜合財務報表和MD&A中的附註5和部門信息。巴里克·S能否實現其願景、戰略目標和運營指導，取決於公司是否有能力理解並適當應對不確定性和風險。有關不確定性的某些來源、相關風險修改活動以及公司S董事會和高管的監督的説明，請參閲MD&A第21至22頁。有關與投資者相關的重大風險的討論，請參閲風險因素。

內華達金礦 (基數61.5%)

關於內華達金礦於2019年7月1日的成立，巴里克·S·科爾特茲、GoldStrike、綠松石嶺和高德魯什地產，以及紐蒙特S·卡林、Twin Creek、菲尼克斯、長峽谷和孤樹(作為與I-80黃金的資產交換協議的一部分，於2021年剝離)物業參與了合資企業。參見《一般信息》和《商業歷史的一般發展》。2023年，內華達金礦生產了約1,865,000盎司黃金，可歸因於黃金的銷售成本為每盎司1,351美元，總維持成本為每盎司1,366美元，總現金成本為每盎司989美元，而2022年的黃金產量約為1,862,000盎司，可歸因於黃金的銷售成本為每盎司1,210美元，總維持成本為每盎司1,214美元，總現金成本為每盎司876美元。這代表巴里克·S擁有Cortez、Carlin(包括GoldStrike和South Arturo)、綠松石嶺(包括雙溪)、菲尼克斯和長峽谷61.5%的權益。？所有持續成本和每盎司現金總成本是非GAAP財務業績衡量標準。有關每盎司綜合維持成本和總現金成本的解釋，請參閲本年度信息表第186至187頁上的非GAAP財務計量、每盎司總現金成本、每盎司綜合維持成本、每盎司綜合成本、每磅C1現金成本和每磅綜合維持成本。

卡林

巴里克·S於卡林(就本年度資料表格而言為材料資產，請參閲《卡林綜合體》)的權益為61.5% 於2023年生產了約868,000盎司黃金，可歸因於黃金的銷售成本為每盎司1,254美元，總維持成本為每盎司1,486美元，總現金成本為每盎司1,033美元，相比之下，2022年約966,000盎司黃金的可歸屬銷售成本為每盎司1,069美元，總維持成本為每盎司1,212美元，總現金成本為每盎司877美元。巴里克是內華達金礦合資企業的運營商，包括卡林綜合體。2023年，黃金產量低於指導範圍，主要受到GoldStrike高壓滅菌器下半年計劃外停機的影響。這也是每盎司銷售成本和每盎司總現金成本高於指導範圍的關鍵驅動因素，因為產量較低，維護成本較高。此外，由於可獲得性較低以及主要與計劃在2024年和2025年上半年更換的露天卡車有關的維護費用較高，成本較高。每盎司的總維持成本也高於指引，主要是由於每盎司的總現金成本較高。

呈列金額代表Barrick S於Carlin擁有61.5%權益(包括內華達金礦及S於South Arturo擁有100%權益)。

在卡林，該公司預計其在2024年黃金產量中的權益份額將在 800- 88萬盎司之間，與2023年的產量水平一致。巴里克預計2024年的銷售成本

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歸因於黃金的價格在每盎司1,270美元至1,370美元之間，略高於2023年。總體維持成本預計為每盎司1,430美元至1,530美元，與2023年持平。總現金成本預計在每盎司1,030美元至1,110美元之間，高於2023年。所有維持成本和每盎司現金總成本是非GAAP財務業績衡量標準。有關每盎司綜合維持成本和總現金成本的解釋，請參閲本年度信息表第186至187頁上的非GAAP財務指標：每盎司總現金成本、每盎司綜合維持成本、每盎司綜合維持成本、每磅C1現金成本和每磅綜合維持成本。

科爾特茲

巴里克S於Cortez(就本年度資料表格而言為材料資產，請參閲Cortez Property)的權益於2023年生產了約549,000盎司黃金，可歸因於黃金的銷售成本為每盎司1,318美元，總維持成本為每盎司1,282美元，總現金成本為每盎司906美元，相比之下，2022年約450,000盎司黃金的銷售成本為每盎司1,164美元，綜合維持成本為每盎司1,258美元，總現金成本為每盎司815美元。巴里克是內華達金礦合資企業的運營商，其中包括Cortez地產。於二零二三年，二零二三年的黃金產量低於指導範圍，主要是由於十字路口的氧化品位低於預測，以及Goldrush的生產進度慢於預期，部分原因是延遲收到決策記錄(於第四季度末收到)。每盎司銷售成本和每盎司現金總成本高於指導範圍，主要是由於CrossRoads的品位較低、CrossRoads的資本化剝離較少以及分配給Cortez Hills露天礦場支柱的噸較少、今年早些時候維護成本較高以及實現金價較高(Cortez的特許權使用費影響為每盎司22美元 )。每盎司的總維持成本也高於指引，主要是由於每盎司的總現金成本較高。

在Cortez，公司預計其在2024年黃金產量中的權益份額將在380-42萬盎司之間，低於2023年的產量水平。巴里克預計，2024年，可歸因於黃金的銷售成本將在每盎司1,460美元至1,560美元之間，總現金成本預計在每盎司1,040美元至1,120美元之間，總維持成本預計為每盎司1,390美元至1,490美元。預計這三項指標都將高於2023年。？所有維持成本和每盎司現金總成本是非GAAP財務業績衡量標準。有關每盎司綜合維持成本和總現金成本的解釋，請參閲本年度信息表第186至187頁的非GAAP財務計量：每盎司總現金成本、每盎司綜合維持成本、每盎司綜合成本、每磅C1現金成本和每磅綜合維持成本。

綠松石嶺

Barrick在Turquoise Ridge的61.5%權益（本年度信息表中的一項重要財產，參見材料財產Turquoise Ridge Complex）於2023年生產了約31.6萬盎司黃金，銷售成本為每盎司1，399美元，全部維持成本為每盎司1，234美元，總現金成本為每盎司1，026美元，相比之下，按黃金銷售成本為每盎司1，434美元，2022年的全部維持成本為每盎司1，296美元，總現金成本為每盎司1，035美元。巴里克是內華達州金礦合資企業的運營商，包括綠松石嶺複雜。2023年，黃金產量在指導範圍內。每盎司的銷售成本和每盎司的總現金成本略高於指導範圍，原因是地下基礎設施和Sage高壓釜的維護成本高於計劃。每盎司的全部維持成本都在指導範圍內，因為每盎司較高的總現金成本被低於計劃的礦物質維持資本支出所抵消。

在綠松石嶺，該公司預計其2024年黃金產量的股權份額將在33萬盎司至36萬盎司的範圍內，高於2023年的產量水平。巴里克預計，2024年，黃金銷售成本將在每盎司1，230美元至1，330美元之間，總現金成本預計將在每盎司850美元至930美元之間，所有維持成本預計將在1，090美元至1，190美元之間

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每盎司。預計這三項指標都將低於2023年。所有維持成本和總現金成本每盎司100美元是非公認會計準則財務業績指標。有關每盎司的全部維持成本和總現金成本的解釋，請參閲本年度信息表第186至187頁的非公認會計準則財務指標每盎司總現金成本、每盎司全部維持成本、每盎司全部維持成本、 C1現金成本和每磅全部維持成本。

其他礦場--內華達金礦

巴里克·S於菲尼克斯擁有61.5%權益，於2023年生產約123,000盎司黃金，銷售成本為每盎司2,011美元，總維持成本為每盎司1,162美元，總現金成本為每盎司961美元。

在菲尼克斯，公司預計其在2024年黃金產量中的權益份額將在120-14萬盎司之間，與2023年的產量水平保持一致。巴里克預計，2024年，可歸因於黃金的銷售成本將在每盎司1640美元至1740美元之間，低於2023年。預計總維持成本為每盎司1,100美元至1,200美元，與2023年持平。總現金成本預計在每盎司810美元至890美元之間，低於2023年。

巴里克·S於Long Canyon擁有61.5%權益，於2023年生產約9,000盎司黃金，銷售成本為每盎司1,789美元，綜合維持成本為每盎司779美元，總現金成本為每盎司724美元。如上文所述，Long Canyon的採礦於2022年暫時停止，於完成進一步研究後，該資產現已接受保養及保養，將不再計入本公司的S生產及指導指標。與巴里克S 2023年的展望相比，黃金產量處於指導範圍的高端。所有成本指標都在各自的指導範圍之內或以下。

巴里克是內華達金礦合資企業的運營商，該合資企業包括菲尼克斯金礦和長峽谷金礦。所有維持成本和每盎司現金總成本是非GAAP財務業績衡量標準。有關每盎司綜合維持成本和總現金成本的解釋，請參閲本年度信息表第186至187頁上的非GAAP財務衡量標準：每盎司總現金成本、每盎司綜合維持成本、每盎司綜合維持成本、每磅C1現金成本和每磅綜合維持成本。

Pueblo Viejo(60%基數)

巴里克·S於2023年於Pueblo Viejo礦(就本年度資料表格而言為材料資產，請參閲Pueblo Viejo礦的材料屬性)中擁有60%權益)生產了約335,000盎司黃金，銷售成本為每盎司1,418美元，總維持成本為每盎司1,249美元，總現金成本為每盎司889美元，相比之下，2022年約428,000盎司黃金的銷售成本為每盎司1,132美元，所有維持成本為每盎司1,026美元，總現金成本為每盎司725美元。巴里克是該合資企業的運營方。2023年，黃金產量低於指導範圍，主要是由於擴建加工廠的延遲投產和投產導致產能下降。每盎司銷售成本和每盎司總現金成本高於指導範圍，主要是由於產量較低。每盎司的總維持成本也高於指導範圍，主要是由於總現金成本和每盎司礦場持續資本支出增加所致。

在Pueblo Viejo，公司預計其在2024年黃金產量中的權益份額將在420- 49萬盎司之間，高於2023年的產量水平。巴里克預計，2024年可歸因於黃金的銷售成本將在每盎司1,340美元至1,440美元之間，與2023年持平。預計總維持成本為每盎司1,100美元至1,200美元，略低於2023年，總現金成本預計為每盎司830美元至910美元，與2023年一致。全部維持成本和每盎司總現金成本是非GAAP財務業績衡量標準。有關每盎司總維持成本和總現金成本的解釋，請參閲非GAAP財務衡量標準3總現金

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本年度信息表第186至187頁中的每盎司成本、每盎司綜合維持成本、每盎司綜合成本、每磅現金成本和每磅綜合維持成本。

Loulo-Gounkoto (80%基數)

巴里克·S在Loulo-Gounkoto(就本年度資料表格而言為材料資產，請參閲材料屬性及Loulo-Gounkoto礦山綜合體)擁有80%權益)生產了約547,000盎司黃金，其銷售成本為每盎司1,198美元，總維持成本為每盎司1,166美元，總現金成本為每盎司835美元，相比之下，2022年約547,000盎司黃金的銷售成本為每盎司1,153美元，綜合維持成本為每盎司1,076美元，總現金成本為每盎司778美元。2023年，黃金產量處於指導區間的上半部分。所有成本指標均高於指導範圍，原因是已實現黃金價格較高(Loulo-Gounkoto的特許權使用費影響為每盎司18美元)、Gounkoto井壁故障的影響以及相應的庫存減少和地下單位成本率上升導致特許權使用費增加。

在Loulo-Gounkoto，公司預計其在2024年黃金產量中的權益份額將在510- 56萬盎司之間，與2023年的產量水平一致。巴里克預計，2024年，可歸因於黃金的銷售成本將在每盎司1,190美元至1,290美元之間，總維持成本預計在每盎司1,150美元至1,250美元之間，總現金成本預計在每盎司780美元至860美元之間。預計所有這三項措施都將與2023年一致。所有維持成本和每盎司現金總成本是非GAAP財務業績衡量標準。有關每盎司綜合維持成本和總現金成本的解釋，請參閲本年度信息表第186至187頁上的非GAAP財務計量和每盎司總現金成本、每盎司綜合維持成本、每盎司綜合成本、每磅C1現金成本和每磅綜合維持成本。

Kibali(45%基數)

巴里克·S於2023年於Kibali(就本年度資料表格而言為一項重要財產，請參閲材料資產及Kibali礦)中擁有45%權益)生產了約343,000盎司黃金，其銷售成本為每盎司1,221美元，整體維持成本為每盎司918美元，現金總成本為每盎司789美元，相比之下，2022年約337,000盎司黃金的銷售成本為每盎司1,243美元，綜合維持成本為每盎司948美元，現金總成本為每盎司703美元。2023年，黃金產量高於指導區間的中點。每盎司銷售成本和每盎司總現金成本高於指導範圍，這是由於較高的已實現黃金價格(對Kibali的特許權使用費影響為16美元/盎司)以及較低的加工品級和較低的帶鋼比導致較高的特許權使用費。每盎司的銷售成本進一步受到庫存減少所帶動的較高折舊的影響。由於礦場資本支出減少以及資本化的廢物剝離和地下開發，每盎司的全部維持成本最終落在指導範圍的中點，儘管每盎司的總現金成本高於指導範圍。

在Kibali，該公司預計其在2024年黃金產量中的權益份額將在32萬至36萬盎司之間，與2023年的產量水平一致。巴里克預計，2024年，可歸因於黃金的銷售成本將在每盎司1140美元至1240美元之間，與2023年的水平一致。預計所有維持成本將在每盎司950美元至1050美元之間，略高於2023年的水平。預計總現金成本將在每盎司740美元至820美元之間，與2023年的水平一致。所有維持成本和每盎司現金總成本是非GAAP財務業績衡量標準。有關每盎司總維持成本和總現金成本的解釋，請參閲本年度信息表第186至187頁上的非GAAP財務計量、每盎司總現金成本、每盎司總維持成本、每盎司綜合維持成本、每磅C1現金成本和每磅總維持成本。

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北馬拉(84%的基數)

巴里克·S擁有北馬拉84%的權益，2023年生產了約253,000盎司黃金，銷售成本為每盎司1,206美元，綜合維持成本為每盎司1,335美元，總現金成本為每盎司944美元，相比之下，2022年約263,000盎司黃金的銷售成本為每盎司979美元，綜合維持成本為每盎司1,028美元，總現金成本為每盎司741美元。2023年，黃金產量在指導區間的上端附近結束。所有成本指標均略高於指導範圍或接近指導範圍的高端，反映了較高的黃金實現價格帶來的較高特許權使用費，以及消費品和能源價格推動的投入成本增加。

在北馬拉，該公司預計其在2024年黃金產量中的權益份額將在230-26萬盎司之間，與2023年的產量水平一致。巴里克預計，2024年，可歸因於黃金的銷售成本將在每盎司1,250美元至1,350美元之間，總現金成本預計在每盎司970美元至1,050美元之間，均略高於2023年的水平。巴里克預計，所有維持成本將為每盎司1,270美元至1,370美元，與2023年的水平一致。全部維持成本和每盎司總現金成本是非GAAP財務業績衡量標準。有關每盎司綜合維持成本和總現金成本的解釋，請參閲本年度信息表第186至187頁上的非GAAP財務衡量標準：每盎司總現金成本、每盎司綜合維持成本、每盎司綜合成本、每磅現金成本和每磅綜合維持成本。

Bulyanhulu(84%基數)

巴里克·S在Bulyanhulu的84%權益於2023年生產了約180,000盎司黃金，銷售成本為每盎司1,312美元，綜合維持成本為每盎司1,231美元，總現金成本為每盎司920美元，相比之下，2022年約19.6萬盎司黃金的銷售成本為每盎司1,211美元，綜合維持成本為每盎司1,156美元，總現金成本為每盎司868美元。2023年，黃金產量結束在指導區間的上半部分。每盎司銷售成本略高於指導範圍，主要是由於特許權使用費上漲、消耗品和能源價格上漲以及基於新地質區塊模型的礦山計劃更新導致投入成本上升。現金總成本和全額維持成本均在各自的指導範圍內。

在Bulyanhulu，該公司預計其2024年黃金產量的股權份額將在16萬盎司至19萬盎司之間，與2023年的產量水平保持一致。Barrick預計，2024年，黃金銷售成本將在每盎司1，370美元至1，470美元之間，總現金成本預計在每盎司990美元至1，070美元之間，所有維持成本預計在每盎司1，380美元至1，480美元之間。預計所有三項指標都將高於 2023年的水平。所有維持成本和總現金成本每盎司100美元是非公認會計準則財務業績指標。有關每盎司的全部維持成本和總現金成本的解釋，請參閲本年度信息表第186至187頁的非公認會計準則財務指標：每盎司的全部維持成本、每盎司的全部維持成本、每盎司的全部維持成本、每磅的C1現金成本和每磅的全部維持成本。

其他礦產（黃金）

巴里克在Veladero礦的50%權益生產了約20.7萬盎司黃金，銷售成本為每盎司1，440美元，所有維持成本為每盎司1，516美元，總現金成本為每盎司1，011美元，相比之下，銷售成本為每盎司19.5萬盎司黃金銷售成本為每盎司1美元，2022年，總維持成本為每盎司1，528美元，總現金成本為每盎司890美元。2023年的黃金產量高於指導範圍，受較高的回收率驅動。由於產量增加，所有成本指標均低於指導範圍。

Veladero合資企業的治理、所有權和共同經營受巴里克和山東之間的股東協商協議條款的約束。

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Minera Andina del Sol SRL（前稱Minera Argentina Gold SRL）是聖胡安省礦業管理局針對2017年3月和2016年9月發生的涉及含金工藝溶液釋放的操作事故的綜合監管程序的主體。

有關這些事項的詳細信息，請參閲“法律事項”“法律訴訟程序”“Veladero”“運營事故”“ 和相關訴訟程序”。

在Veladero，該公司預計2024年的歸屬產量將在210—24萬盎司範圍內，略高於2023年的產量水平。巴里克預計，2024年，黃金銷售成本將在每盎司1，340美元至1，440美元之間，所有維持成本預計將在每盎司1，490美元至1，590美元之間，總現金成本預計將在每盎司1，010美元至1，090美元之間。預計所有三項措施都將符合2023年的水平。Veladero的運營成本也對當地通貨膨脹和外匯匯率波動高度敏感。該公司假設2024年阿根廷比索的平均匯率為800裏亞爾：1美元。

2023年，Tongon生產了約18.3萬盎司黃金，銷售成本為每盎司1，469美元，所有維持成本為每盎司1，408美元，總現金成本為每盎司1，240美元。

在 Tongon，該公司預計2024年黃金產量將在16萬盎司至19萬盎司之間，與2023年的產量水平保持一致。巴里克預計，2024年，黃金銷售成本將在每盎司1，520美元至1，620美元之間，所有維持成本預計將在每盎司1，440美元至1，540美元之間，均略高於2023年。巴里克預計，總現金成本預計將在每盎司1，200美元至1，280美元之間，與2023年持平。

2023年，Hemlo生產了約14.1萬盎司黃金，銷售成本為每盎司1，589美元，所有維持成本為每盎司1，672美元，現金總成本為每盎司1，382美元。

在Hemlo，該公司預計2024年黃金產量將在14萬盎司至16萬盎司之間，與2023年的產量水平保持一致。巴里克預計，2024年，黃金銷售成本將在每盎司1，470美元至1，570美元之間，總現金成本預計在每盎司1，210美元至1，290美元之間，預計兩者都將低於2023年。預計所有維持成本將在每盎司1，600美元至1，700美元之間，與2023年保持一致。

由於Porgera於2020年4月25日至2023年12月22日接受臨時護理和維護，因此沒有提供2023年的運營數據或每盎司數據。

2023年12月22日，完成了《開工協議》，開始了礦的重新投產。因此，Porgera以24.5%的比例被納入公司2024年指導，反映了Barrick Corp.在該礦的所有權權益。在Porgera，該公司預計2024年黃金產量將在5萬至7萬盎司之間。巴里克預計，2024年，黃金銷售成本將在每盎司1，670美元至1，770美元之間，所有維持成本預計在每盎司1，900美元至2，000美元之間，總現金成本預計在每盎司1，220美元至1，300美元之間。有關更多信息，請參閲“政府控制和法規”和“法律訴訟程序” Porgera特殊採礦租賃如下。

所有維持成本和總現金成本每盎司100美元是非公認會計準則財務業績指標。有關每盎司的全部維持成本和總現金成本的解釋，請參閲本年度信息表第186至187頁的非公認會計準則財務指標每盎司總現金成本、每盎司全部維持成本、每盎司全部維持成本、 C1現金成本和每磅全部維持成本。

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盧姆瓦納

2023年，Lumwana生產了約2.6億磅銅，銷售成本為每磅2.91美元，所有維持成本為每磅3.48美元，C1現金成本為每磅2.29美元。

在Lumwana，該公司預計2024年銅產量將在12萬至14萬噸之間，高於2023年的產量水平。Barrick預計，2024年銅銷售成本將在每磅2.50美元至2.80美元之間，C1現金成本預計在每磅1.85美元至2.15美元之間，均低於2023年的水平。所有維持成本預計將在每磅3.30美元至3.60美元之間，與2023年的水平一致。所有維持成本和總現金成本每盎司100美元是非公認會計準則財務業績指標。有關每盎司的全部維持成本和總現金成本的解釋，請參閲本年度信息表第186至187頁的非公認會計準則財務指標：每盎司的全部維持成本、每盎司的全部維持成本、每盎司的全部維持成本、每磅的C1現金成本和每磅的全部維持成本。

其他礦山（銅礦）

巴里克在Zaldívar的50%權益生產了約8900萬磅銅，銷售成本為每磅3.83美元，所有維持成本為每磅3.46美元，C1現金成本為每磅2.95美元。

在Zaldívar，本公司預計其於2024年銅產量的權益份額將在35-4萬噸之間，略低於2023年的產量水平。巴里克預計，2024年，可歸因於銅的銷售成本將在每磅3.70美元至4.00美元之間，C1現金成本預計在每磅2.80美元至3.10美元之間，所有維持成本預計為每磅3.40美元至3.70美元。預計所有這三項措施都將與2023年的水平保持一致。

巴里克·S在Jabal Sayid的50%權益生產了約7,100萬磅銅，2023年可歸因於銅的銷售成本為每磅1.6美元，總維持成本為每磅1.53美元，C1現金成本為每磅1.35美元。

在Jabal Sayid，本公司預計其於2024年銅產量的權益份額將在2,500萬噸至3,000萬噸之間，略低於2023年的產量水平。巴里克預計，2024年，可歸因於銅的銷售成本將在每磅1.75美元至2.05美元之間，C1現金成本預計將在每磅1.40美元至1.70美元之間，所有維持成本預計將在每磅1.70美元至2.00美元之間。預計這三項指標都將高於2023年。

？所有維持成本和每磅C1現金成本是非GAAP財務業績衡量標準。有關每磅綜合維持成本和每磅C1現金成本的解釋，請參閲本年度信息表第186至187頁上的非GAAP財務計量：每盎司總現金成本、每盎司綜合維持成本、每盎司綜合維持成本、每磅C1現金成本和每磅綜合維持成本。

礦產儲量與礦產資源

黃金儲備

於二零二三年十二月三十一日，巴里克及S已探明及可能探明及可能的總黃金儲量為77,000,000盎司，平均品位為1.65克/噸，報每盎司1,300美元，但Thomon除外，該礦的礦產儲量是按每盎司1,500美元的金價假設估計，原因是其礦山壽命已接近尾聲，且已悉數償還資本投資；以及hemlo的礦產儲量是按每盎司1,400美元的金價假設估計，反映了露天礦可行性研究的最新結果。這

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與2022年底報告的每盎司1,300美元的平均品位1.67克/噸的7600萬盎司相比，略有增加。

與去年相比，2023年之前的可歸屬儲量增加了500萬盎司，耗竭了460萬盎司，實現了有機黃金儲備連續第三年超過年度耗竭的增長。自2019年年底以來，巴里克已成功置換本公司超過140%的S黃金儲備枯竭，按100%基準(不包括收購及撤資)增加近2,900萬盎司的可歸屬探明及可能儲量或4,400萬盎司的已探明及可能儲量。

於2023年，本公司將約500萬盎司的淨儲量轉換為已探明及可能的可歸屬儲量。與採礦消耗約4.6百萬盎司相比，這相當於黃金礦產儲備盎司消耗的109%。

非洲和中東地區取代了以Loulo-Gounkoto為首的2023年區域黃金儲備枯竭的165%，擴大了高品位Yalea礦體，使枯竭前的可歸屬已探明和可能儲量增加了110萬盎司。Bulyanhulu還通過延伸Reef 1和Reef 2近地表礦化取得了強勁的成果，更新的可行性研究支持為每個Reef增加一個地表傾斜入口，使可歸屬的已探明和可能儲量增加了90萬盎司。在Kibali，KCD地下11000礦脈正在進行的轉換鑽探，加上一些衞星礦坑資源的轉換，使2023年在枯竭前的可歸因於已探明和可能的儲量增加了47萬盎司。

在北美，持續的增長計劃在年度消耗之前增加了190萬盎司黃金，主要來自綠松石嶺、卡林的Leeville Underround和Cortez的Robertson，有效地取代了超過80%的年度消耗。這導致2023年該地區已探明和可能的可歸屬礦產儲量維持在3100萬盎司(Br)，為2.45克/噸。與此同時，該區域已測量和指示的歸屬黃金資源量為6800萬盎司，為2.10克/噸，而2023年更新的推斷歸屬黃金資源量增至1800萬盎司，為2.1克/噸。展望2024年，該區域的礦產資源基礎預計將成為未來增長的關鍵驅動力。作為這項工作的一部分，一個全面的評估計劃和專門的研究團隊將評估巴里克公司100%擁有的四英里礦藏的走向長度，目標是在2024年底獲得礦產資源的最新情況，這將向巴里克公司S通報啟動預可行性研究的決定。

在拉丁美洲和亞太地區，已完成了對支持Veladero露天礦進一步後退的浸出墊擴展的預可行性研究，結果是2023年該地區的已探明和可能的黃金儲量為2,700萬盎司，儲量為0.96g/t。Reko Diq礦產資源的更新反映了正在進行的可行性研究更新，結果是可歸屬的測量和指示礦產資源量為830萬噸銅，0.43%，1,400萬盎司黃金，0.25g/噸。推斷的礦產資源量為220萬噸銅(0.3%)和380萬盎司黃金(0.2克/噸)。

黃金資源

截至2023年12月31日，巴里克公司的歸屬計量並顯示黃金資源為1.8億盎司，平均品位為1.06克/噸。這相對於2022年12月31日測量和指示的1.8億盎司黃金資源持平，平均品位為1.07克/噸。截至2023年12月31日，巴里克·科克斯可歸屬推斷黃金資源量為3900萬盎司，平均品位為0.8克/噸，而截至2022年12月31日，為4200萬盎司，平均品位為0.8克/噸。推斷礦產資源量的減少主要歸因於持續更新成本影響截止品位，從而減少了北美地區的邊際礦產資源量。

銅

從2023年12月31日開始，巴里克公司的銅儲量和資源將以噸為單位報告，而此前則以磅為單位報告。截至2023年12月31日，應佔探明和可能銅礦儲量為560萬噸，平均品位為0.39%。這是平

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相對於上一年120億磅（560萬噸）的礦產儲量，平均品位為0.38%。

截至2023年12月31日，可歸屬測量並顯示銅礦資源為2100萬噸，平均品位為0.39%，推斷銅礦資源為710萬噸，平均品位為0.4%。相比之下，前一年的可歸屬測量和顯示銅礦資源為440億磅（2000萬噸），平均品位為0.39%，推斷銅礦資源為150億磅（690萬噸），平均品位為0.4%。礦產資源總量的增長是由銅礦資源價格假設從2022年的每磅3.75美元更新至2023年的每磅4.00美元推動的。

假設和方法

2023年，所有礦產儲量均採用假定黃金價格每盎司1300美元、假定白銀價格每盎司18.00美元和假定銅價每磅3.00美元以及長期平均匯率1.30加元計算：1美元，與2022年使用的價格假設一致，但通貢除外，2023年礦產儲量使用每盎司1，500美元計算，赫姆洛2023年礦產儲量使用1美元計算，2023年和2022年的礦產儲量是使用Antofagasta指導和假設銅價分別為每磅3.50美元和每磅3.30美元計算的。儲量估計數包括目前和/或預期的採礦計劃和每個物業的成本水平。

用於計算2023年儲量的價格假設與Barrick用於評估項目經濟性的假設一致。在確認其每項礦產資源、項目和運營的年度儲量時，巴里克會在每年的12月31日進行儲量測試，以驗證儲量的未來未貼現現金流是否為正。現金流量不包括所有沉沒成本，僅考慮未來運營和關閉費用以及任何未來資本成本。

2023年，所有礦產資源均採用假設黃金價格每盎司1700美元、假設白銀價格每盎司21.00美元和假設銅價每磅4.00美元計算，與2022年Barrick經營資產所採用的價格假設一致，除了銅，2022年採用的假設銅價為每磅3.75美元，其中2023年和2022年的礦產資源量是使用Antofagasta指南和假設銅價分別為每磅4.20美元和每磅3.75美元計算的。巴里克的2023年礦產資源繼續以包容性的基礎進行報告，包括形成礦產儲量的所有區域。所有露天礦礦產資源都包含在一個惠特爾外殼內，而所有地下礦產資源都包含在優化的可開採形狀內。

2023年礦產儲量及礦產資源使用金、銅及銀之合併價值估算。因此，礦產資源儲量和礦產資源均為生產銅或銀作為初級產品或副產品銷售的所有資產報告。巴里克的礦產資源和礦產儲量估計為噸，盎司黃金和白銀以及磅銅報告為第二位重要數字。所有礦產資源都是在包容的基礎上報告的，包括形成礦產儲量的所有地區，按礦產資源截止值和相關商品價格報告。所有已測量和指示的礦產資源品位估計值以及所有已探明和可能礦產儲量估計值（金（g/t）、銀（g/t）和銅（%）的品位估計值均報告至小數點後兩位，而所有推斷的黃金（g/t）、銀（g/t）和銅（%）品位估計值均報告至小數點後一位。

巴里克公司的儲量和資源已根據CIM通過的定義和最佳實踐指南估算，並納入國家文書43—101（參見《技術和商業術語詞彙表》）。根據礦山、開採方法和儲量中所含礦石類型，使用了不同的截止品位。礦物資源金屬品位和材料密度已使用適當的行業標準方法估算

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在各種商業上可用的採礦軟件包的支持下，適用於每個礦產項目。有關儲量估算中使用的截止品位，請參見下文中巴里克礦產儲量和資源量表的註釋。有關估計已採用巴里克公司的正常數據驗證程序。在合格人員和/或獨立合格人員的監督下，巴里克、其合資夥伴或其合資經營公司（如適用）的員工已經對所述礦產資源和儲量的採樣、分析和測試數據進行了驗證（參見《科學技術信息》）。驗證程序包括行業標準的質量控制做法。為地質建模和礦產資源估算而收集的鑽孔樣本由公司各物業和項目的地質部門直接監督。所有用於建模和資源估算的鑽孔鑽鋌、測量和化驗信息在輸入全礦數據庫之前，均由工作人員地質學家進行人工驗證和批准。樣品製備和分析由獨立實驗室或現場實驗室進行，在這種情況下，獨立實驗室用於驗證結果。採用程序確保樣品從鑽機運送至實驗室期間的安全。與每個物業和項目的鑽孔和取樣有關的質量保證程序、數據驗證和分析方案均符合行業公認的質量控制方法。本集團定期對礦產儲量及礦產資源估計過程及程序進行內部審核。

巴里克根據加拿大證券監管機構的要求，根據國家文書43—101報告其儲備。加拿大的披露標準可能不同於美國根據《交易法》規定的披露要求。有關詳細信息，請參見"報告貨幣、財務和儲備" 信息"。

雖然本公司已仔細準備並核實了下文和本年度信息表其他地方所列的礦產儲量數據，但這些數據是估計數，部分基於前瞻性信息和某些假設，無法保證將生產出指示水平的礦產。巴里克公司對探明儲量和可能儲量的估計可能必須根據實際生產經驗重新計算。黃金、銅和白銀的市場價格波動，以及生產成本的增加或回收率的降低和其他因素，可能會使目前已探明和可能儲量在特定地點開發無利可圖。有關可能導致實際結果與下列結果不同的因素和風險的其他詳細信息，請參閲風險因素和前瞻性信息。

有關礦產資源量、礦產資源量推斷礦產資源量、礦產資源量估計礦產資源量估計和礦產資源量估計的礦產資源量估計和礦產資源量估計的礦產資源量。

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黃金礦產儲量^{1,2,3,6,12,14,15,16}
截至2023年12月31日	證明						可能						共計
根據可歸屬盎司	公噸 (公噸)		等級 (克/噸)		包含 Ozs (蚊子)		公噸 (公噸)		等級 (克/噸)		包含 Ozs (蚊子)		公噸 (公噸)		等級 (克/噸)		包含 Ozs (蚊子)

非洲和中東

Bulyanhulu曲面		0.0088		5.89		0.0017								0.0088		5.89		0.0017

Bulyanhulu地下		1.5		6.79		0.32		16		5.98		3.1		18		6.05		3.4

Bulyanhulu（84.00%）共計		1.5		6.78		0.32		16		5.98		3.1		18		6.05		3.4

Jabal Sayid面		0.064		0.38		0.00078								0.064		0.38		0.00078

Jabal Sayid地下		6.7		0.31		0.065		6.9		0.37		0.083		14		0.34		0.15

Jabal Sayid（50.00%）共計		6.7		0.31		0.066		6.9		0.37		0.083		14		0.34		0.15

Kibali曲面		5.5		2.02		0.36		18		2.06		1.2		24		2.05		1.6

Kibali地下		8.3		4.38		1.2		15		3.94		1.9		24		4.1		3.1

Kibali（45.00%）共計		14		3.44		1.5		33		2.92		3.1		47		3.07		4.7

Loulo-Gounkoto曲面		11		2.31		0.82		13		3.3		1.3		24		2.84		2.1

Loulo-Gounkoto地下		9.0		5.08		1.5		24		4.7		3.6		33		4.81		5.1

Loulo-Gounkoto（80.00%）共計		20		3.56		2.3		36		4.22		4.9		57		3.99		7.2

北馬拉麪		0.1		2.46		0.008		30		1.9		1.8		30		1.9		1.8

北馬拉地下		2.7		3.01		0.26		6.5		3.84		0.81		9.3		3.6		1.1

北馬拉（84.00%）共計		2.8		2.99		0.27		36		2.25		2.6		39		2.3		2.9

舌面（89.70%）		3.1		2.02		0.2		2.5		1.94		0.15		5.5		1.98		0.35

非洲和中東合計		48		3.04		4.7		130		3.32		14		180		3.24		19

拉丁美洲和亞太地區

Norte Abierto表面（50.00%）		110		0.65		2.4		480		0.59		9.2		600		0.60		12

波格拉曲面⁴								5.0		3.55		0.57		5.0		3.55		0.57

地下波格拉⁴		0.66		6.69		0.14		2.2		7.05		0.51		2.9		6.96		0.65

波格拉(24.50%)⁴		0.66		6.69		0.14		7.2		4.64		1.1		7.9		4.81		1.2

Pueblo Viejo表面(60.00%)		39		2.28		2.8		140		2.10		9.1		170		2.14		12

Veladero表面(50.00%)		20		1.60		0.38		69		0.72		1.6		89		0.70		2.0

拉丁美洲和亞太地區合計		170		1.03		5.8		700		0.94		21		870		0.96		27

北美

卡林曲面		3.7		1.80		0.22		61		2.43		4.8		65		2.39		5.0

卡林地下								17		8.34		4.6		17		8.34		4.6

卡林(61.50%)合計		3.7		1.80		0.22		79		3.73		9.4		82		3.64		9.7

Cortez曲面		1.1		1.86		0.064		100		0.81		2.7		110		0.82		2.8

科爾特茲地下								27		7.27		6.3		27		7.27		6.3

Cortez(61.50%)總計		1.1		1.86		0.064		130		2.13		9.0		130		2.13		9.0

海姆洛曲面								27		0.97		0.84		27		0.97		0.84

赫姆洛地下		0.76		4.49		0.11		6.0		4.07		0.79		6.8		4.12		0.90

赫姆洛(100%)總分		0.76		4.49		0.11		33		1.53		1.6		34		1.6		1.7

鳳凰面(61.50%)		3.8		0.81		0.10		97		0.57		1.8		100		0.58		1.9

綠松石山脊表面		16		2.36		1.2		6.9		2.37		0.52		22		2.36		1.7

地下綠松石嶺		8.1		11.58		3.0		12		10.04		3.9		20		10.66		6.9

綠松石嶺(61.50%)		24		5.53		4.2		19		7.24		4.4		43		6.29		8.6

北美合計		33		4.42		4.7		360		2.27		26		390		2.45		31



共計		250		1.85		15		1,200		1.61		61		1,400		1.65		77

參見Barrick Mineral Reserves and Resources Tables的註釋

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銅礦儲量^{1,2,3,6,12,13,15,16,17}
截至2023年12月31日	證明						可能						共計
按應佔英鎊計算	公噸 (公噸)		CuGrade (%)		包含 CU (公噸)		公噸 (公噸)		CU 等級 (%)		包含 CU (公噸)		公噸 (公噸)		CU 等級 (%)		包含 CU (公噸)

非洲和中東

Bulyanhulu曲面		0.0088		0.29		0.000026								0.0088		0.29		0.000026

Bulyanhulu地下		1.5		0.36		0.0052		16		0.36		0.058		18		0.36		0.063

Bulyanhulu（84.00%）共計		1.5		0.36		0.0052		16		0.36		0.058		18		0.36		0.063

Jabal Sayid面		0.064		2.63		0.0017								0.064		2.63		0.0017

Jabal Sayid地下		6.7		2.34		0.16		6.9		2.12		0.15		14		2.22		0.30

Jabal Sayid（50.00%）共計		6.7		2.34		0.16		6.9		2.12		0.15		14		2.23		0.30

Lumwana表面(100%)		88		0.54		0.48		420		0.59		2.5		510		0.58		3.0

非洲和中東合計		97		0.66		0.64		450		0.61		2.7		540		0.62		3.3

拉丁美洲和亞太地區

Norte Abierto表面（50.00%）		110		0.19		0.22		480		0.23		1.1		600		0.22		1.3

Zaldívar表面(50.00%)		100		0.45		0.45		77		0.38		0.29		180		0.42		0.74

拉丁美洲和亞太地區合計		210		0.31		0.66		560		0.25		1.4		780		0.26		2.0

北美

鳳凰面(61.50%)		5.9		0.16		0.0092		130		0.17		0.22		140		0.17		0.23

北美合計		5.9		0.16		0.0092		130		0.17		0.22		140		0.17		0.23



共計		320		0.41		1.3		1,100		0.38		4.3		1,500		0.39		5.6

參見Barrick Mineral Reserves and Resources Tables的註釋


銀礦儲量^{1,2,3,6,12,16}
截至2023年12月31日	證明						可能						共計
根據可歸屬盎司	公噸 (公噸)		AgGrade (克/噸)		包含銀 (蚊子)		公噸 (公噸)		銀等級 (克/噸)		包含銀 (蚊子)		公噸 (公噸)		銀等級 (克/噸)		包含銀 (蚊子)

非洲和中東

Bulyanhulu曲面		0.0088		6.11		0.0017								0.0088		6.11		0.0017

Bulyanhulu地下		1.5		6.85		0.32		16		6.08		3.2		18		6.14		3.5

Bulyanhulu（84.00%）共計		1.5		6.84		0.32		16		6.08		3.2		18		6.14		3.5

非洲和中東合計		1.5		6.84		0.32		16		6.08		3.2		18		6.14		3.5

拉丁美洲和亞太地區

Norte Abierto表面（50.00%）		110		1.91		7.0		480		1.43		22		600		1.52		29

Pueblo Viejo表面(60.00%)		39		13.15		16		140		13.26		58		170		13.24		74

Veladero表面(50.00%)		20		13.43		8.5		69		13.83		31		89		13.74		39

拉丁美洲和亞太地區合計		170		5.73		32		690		5.01		110		860		5.16		140

北美

鳳凰面(61.50%)		3.8		7.97		0.98		97		6.93		22		100		6.97		23

北美合計		3.8		7.97		0.98		97		6.93		22		100		6.97		23



共計		180		5.79		33		800		5.27		140		980		5.36		170

參見Barrick Mineral Reserves and Resources Tables的註釋

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黃金礦產資源^{1,3,6,7,8,9,12,13,16}
截至2023年12月31日	已測量(M)¹⁰						註明(I)¹⁰						(M)+（一） ¹⁰		推斷¹¹
根據歸屬盎司	公噸 (公噸)		等級 (克/噸)		集裝箱推土機 (蚊子)		公噸 (公噸)		等級 (克/噸)		包含 Ozs (蚊子)		包含 Ozs (蚊子)		公噸 (公噸)		等級 (克/噸)		包含 Ozs (蚊子)

非洲和中東

Bulyanhulu曲面		0.0088		5.89		0.0017								0.0017

Bulyanhulu地下		3.5		7.80		0.88		25		6.50		5.3		6.2		17		7.6		4.1

Bulyanhulu（84.00%）共計		3.5		7.80		0.88		25		6.50		5.3		6.2		17		7.6		4.1

Jabal Sayid面		0.064		0.38		0.00078								0.00078

Jabal Sayid地下		8.8		0.35		0.098		6.8		0.46		0.10		0.2		1.3		0.6		0.026

Jabal Sayid（50.00%）共計		8.8		0.35		0.099		6.8		0.46		0.10		0.2		1.3		0.6		0.026

Kibali曲面		9.0		2.07		0.6		26		2.03		1.7		2.3		4.2		2		0.26

Kibali地下		10		5.00		1.6		21		4.19		2.9		4.5		4.7		3.5		0.53

Kibali（45.00%）共計		19		3.63		2.2		47		3.00		4.6		6.8		8.8		2.8		0.79

Loulo-Gounkoto曲面		12		2.37		0.90		18		3.37		2.0		2.9		3		2.7		0.26

Loulo-Gounkoto地下		19		4.33		2.7		35		4.38		4.9		7.6		13		2.3		0.95

Loulo-Gounkoto（80.00%）共計		31		3.59		3.6		53		4.03		6.9		10		16		2.4		1.2

北馬拉麪		7.7		3.36		0.83		34		1.63		1.8		2.6		3		1.6		0.16

北馬拉地下		6.4		2.20		0.45		28		2.23		2.0		2.5		6.9		1.7		0.38

北馬拉（84.00%）共計		14		2.83		1.3		62		1.91		3.8		5.1		9.9		1.7		0.54

舌面（89.70%）		4.9		2.22		0.35		7.5		2.21		0.53		0.88		2.3		2.4		0.18

非洲和中東合計		82		3.21		8.4		200		3.26		21		30		55		3.9		6.8

拉丁美洲和亞太地區

Alturas表面(100%)								58		1.16		2.2		2.2		130		0.8		3.6

Norte Abierto表面（50.00%）		190		0.63		3.9		1,100		0.53		19		22		370		0.4		4.4

帕斯誇喇嘛表面(100%)		43		1.86		2.6		390		1.49		19		21		15		1.7		0.86

波格拉曲面⁴		0.39		3.98		0.049		14		2.78		1.3		1.3		6.1		2.2		0.43

地下波格拉⁴		0.99		6.16		0.2		5		6.04		0.97		1.2		1.8		6.6		0.39

波格拉(24.50%)⁴		1.4		5.55		0.25		19		3.62		2.3		2.5		8		3.2		0.82

Pueblo Viejo表面(60.00%)		50		2.1		3.4		190		1.92		12		15		4.8		1.6		0.24

Reko Diq曲面(50.00%)⁵								1,800		0.25		14		14		600		0.2		3.8

Veladero表面(50.00%)		22		0.6		0.42		110		0.68		2.3		2.7		18		0.5		0.32

拉丁美洲和亞太地區合計		310		1.06		10		3,600		0.60		70		81		1,100		0.4		14

參見Barrick Mineral Reserves and Resources Tables的註釋

- 39 -


黃金礦產資源^{1,3,6,7,8,9,12,13,16}
截至2023年12月31日	已測量(M)¹⁰						註明(I)¹⁰						(M)+（一） ¹⁰		推斷¹¹
根據歸屬盎司	公噸 (公噸)		等級 (克/噸)		集裝箱推土機 (蚊子)		公噸 (公噸)		等級 (克/噸)		包含 Ozs (蚊子)		包含 Ozs (蚊子)		公噸 (公噸)		等級 (克/噸)		包含 Ozs (蚊子)

北美

卡林曲面		8.3		1.37		0.37		130		2.14		8.7		9.0		42		1.3		1.7

卡林地下								31		7.45		7.3		7.3		19		7.3		4.4

卡林(61.50%)合計		8.3		1.37		0.37		160		3.18		16		16		61		3.2		6.2

Cortez曲面		1.1		1.86		0.064		150		0.83		4.0		4.0		81		0.5		1.3

科爾特茲地下								39		6.39		7.9		7.9		16		5.4		2.8

Cortez(61.50%)總計		1.1		1.86		0.064		190		1.97		12		12		97		1.3		4.0

東林面(50.00%)								270		2.24		20		20		46		2.0		3.0

地下四英里(100%)								1.5		10.04		0.48		0.48		8.2		10.1		2.7

海姆洛曲面								50		1.00		1.6		1.6		5.0		0.7		0.12

赫姆洛地下		0.98		4.40		0.14		11		4.32		1.5		1.6		2.6		5.9		0.50

赫姆洛(100%)總分		0.98		4.40		0.14		61		1.58		3.1		3.2		7.7		2.5		0.62

長峽谷表面								5.2		2.62		0.44		0.44		1.1		0.9		0.029

地下長峽谷								1.1		10.68		0.38		0.38		0.53		9.1		0.16

長峽谷(61.50%)								6.4		4.03		0.82		0.82		1.6		3.6		0.18

鳳凰面(61.50%)		3.8		0.81		0.10		250		0.48		3.8		3.9		29		0.3		0.31

綠松石山脊表面		17		2.22		1.2		23		2.52		1.9		3.1		8.1		2.3		0.60

地下綠松石嶺		10		10.72		3.6		19		8.96		5.5		9.1		1.5		7.7		0.37

綠松石嶺(61.50%)		28		5.40		4.8		42		5.43		7.4		12		9.6		3.2		0.97

北美合計		42		4.06		5.5		970		2.01		63		68		260		2.1		18



共計		430		1.76		24		4,800		1.00		150		180		1,500		0.8		39

參見Barrick Mineral Reserves and Resources Tables的註釋

- 40 -


銅礦資源^{1,3,6,7,8,9,12,13,16}
截至2023年12月31日	已測量(M)¹⁰						註明(I)¹⁰						(M)+（一） ¹⁰		推斷¹¹
根據歸屬磅	公噸 (公噸)		等級 (%)		容器銅 (公噸)		公噸 (公噸)		等級 (%)		包含 CU (公噸)		含銅 (公噸)		公噸 (公噸)		等級 (%)		包含 CU (公噸)

非洲和中東

Bulyanhulu曲面		0.0088		0.29		0.000026								0.000026

Bulyanhulu地下		3.5		0.37		0.013		25		0.37		0.095		0.11		17		0.5		0.078

Bulyanhulu（84.00%）共計		3.5		0.37		0.013		25		0.37		0.095		0.11		17		0.5		0.078

Jabal Sayid面		0.064		2.63		0.0017								0.0017

Jabal Sayid地下		8.8		2.58		0.23		6.8		2.25		0.15		0.38		1.3		0.7		0.0092

Jabal Sayid（50.00%）共計		8.8		2.58		0.23		6.8		2.25		0.15		0.38		1.3		0.7		0.0092

Lumwana表面(100%)		160		0.47		0.75		1,200		0.53		6.3		7.1		910		0.4		4

非洲和中東合計		170		0.57		0.99		1,200		0.54		6.6		7.6		930		0.4		4.1

拉丁美洲和亞太地區

Norte Abierto表面（50.00%）		170		0.21		0.36		1,000		0.21		2.2		2.5		2.5		0.2		0.66

Reko Diq曲面(50.00%)⁵								1,900		0.43		8.3		8.3		8.3		0.3		2.2

Zaldívar表面(50.00%)		220		0.40		0.90		330		0.36		1.2		2.1		2.1		0.3		0.070

拉丁美洲和亞太地區合計		400		0.32		1.3		3,300		0.35		12		13		1,000		0.3		2.9

北美

鳳凰面(61.50%)		5.9		0.16		0.0092		350		0.16		0.55		0.56		31		0.2		0.050

北美合計		5.9		0.16		0.0092		350		0.16		0.55		0.56		31		0.2		0.050



共計		580		0.39		2.2		4,900		0.39		19		21		2,000		0.4		7.1

參見Barrick Mineral Reserves and Resources Tables的註釋

- 41 -


銀礦資源^{1,3,6,7,8,9,12,13,16}
截至2023年12月31日	已測量(M)¹⁰						註明(I)¹⁰						(M)+(I)¹⁰		推斷¹¹
根據歸屬盎司	公噸 (公噸)		AgGrade (克/噸)		包含銀 (蚊子)		公噸 (公噸)		銀等級 (克/噸)		包含銀 (蚊子)		含銀 (蚊子)		公噸 (公噸)		銀等級 (克/噸)		包含銀 (蚊子)

非洲和中東

Bulyanhulu曲面		0.0088		6.11		0.0017								0.0017

Bulyanhulu地下		3.5		6.91		0.78		25		6.36		5.2		6.0		17		7.4		4.0

Bulyanhulu（84.00%）共計		3.5		6.90		0.78		25		6.36		5.2		6.0		17		7.4		4.0

非洲和中東合計		3.5		6.90		0.78		25		6.36		5.2		6.0		17		7.4		4.0

拉丁美洲和亞太地區

Norte Abierto表面（50.00%）		190		1.62		10		1,100		1.23		43		53		370		1		11

帕斯誇喇嘛表面(100%)		43		57.21		79		390		52.22		660		740		15		17.8		8.8

Pueblo Viejo表面(60.00%)		50		12.01		19		190		11.74		72		92		4.8		8.1		1.2

Veladero表面(50.00%)		22		13.90		9.7		110		13.95		47		57		18		15		8.7

拉丁美洲和亞太地區合計		310		11.95		120		1,800		14.41		820		940		410		2.3		30

北美

鳳凰面(61.50%)		3.8		7.97		0.98		250		6.12		48		49		29		5.4		5.1

北美合計		3.8		7.97		0.98		250		6.12		48		49		29		5.4		5.1



共計		310		11.84		120		2,000		13.32		870		990		450		2.7		39

參見Barrick Mineral Reserves and Resources Tables的註釋

- 42 -

全球經驗證和可能的礦產資源協調（黃金，Moz） ^{1,2,3,6,7,9,10,12,13,14,15,16}


全局屬性含金屬	小行星2022 P & P共計礦物儲備		採購/ 處置	消耗（如年底）			淨轉換			小行星2023 P & P共計礦物儲備

Bulyanhulu（84%）		2.7			(0.19	)		0.89			3.4

卡林(61.5%)		10			(0.96	)		0.46			9.7

Cortez(61.5%)		9.6			(0.76	)		0.18			9.0

赫姆洛(100%)		1.7			(0.15	)		0.23			1.7

Jabal Sayid（50%）		0.13			(0.013	)		0.029			0.15

Kibali(45%)		4.6			(0.38	)		0.47			4.7

Loulo Gounkoto（80%）		6.7			(0.57	)		1.1			7.2

北阿比耶託（50%）		12									12

北馬拉（84%）		3.0			(0.25	)		0.15			2.9

鳳凰城(61.5%)		2.0			(0.16	)		0.064			1.9

波熱拉（24.5%） ⁴		1.2						(0.0013	)		1.2

普韋布洛·維埃霍(60%)		12			(0.32	)		0.015			12

湯加（89.7%）		0.56			(0.26	)		0.042			0.35

綠松石嶺(61.5%)		8.0			(0.3	)		0.95			8.6

韋拉德羅(50%)		1.9			(0.29	)		0.36			2.0

總計		76			(4.6	)		5			77

參見巴里克礦產儲量和資源表附註。

全球經驗證和可能的礦產資源再整合（銅，Mt） ^{1,2,3,6,8,9,10,13,15,16,17}


全局屬性含金屬	小行星2022 P & P共計礦物儲備¹⁸		採購/ 處置	消耗（如年終 )			淨轉換			小行星2023 P & P共計礦物儲備

Bulyanhulu（84%）		0.063			(0.0029	)		0.021			0.063

Jabal Sayid（50%）		0.3			(0.034	)		0.033			0.30

Lumwana(100%)		2.8			(0.13	)		0.3			3.0

北阿比耶託（50%）		1.3									1.3

鳳凰城(61.5%)		0.23			(0.014	)		0.014			0.23

薩爾迪瓦（50%）		0.74			(0.082	)		(0.042	)		0.74

總計		5.6			(0.27	)		0.33			5.6

參見巴里克礦產儲量和資源表附註。

- 43 -

巴里克礦產儲量和資源表備註

根據加拿大證券監管機構的要求，礦產儲量和礦產資源量已根據國家文件43-101於2023年12月31日進行估算(除非另有説明)。出於在美國的報告目的，美國證券交易委員會已通過對其披露規則的修正案，以更新對其證券根據《交易法》在美國證券交易委員會登記的發行人的礦業權披露要求。美國證券交易委員會現代化規則於2019年2月25日生效，自2021年1月1日或之後的第一個財年需要遵守。《美國證券交易委員會現代化規則》取代了《美國證券交易委員會產業指南7》中對礦業註冊人的歷史財產披露要求，該要求在《美國證券交易委員會現代化規則》所需的合規日期及之後被取消。由於通過了美國證券交易委員會現代化規則，美國證券交易委員會現在承認對測量的、指示的和推斷的礦產資源的估計。此外，美國證券交易委員會還修改了其已探明礦產儲量和可能礦產儲量的定義，使其與國家文書 43-101要求的相應CIM定義基本相似。根據MJDS，Barrick被允許使用其在加拿大的披露，包括其根據國家文書43-101進行的儲量和資源披露，以履行某些美國定期報告義務。因此，巴里克沒有根據美國證券交易委員會現代化規則報告其儲量和資源，因此，巴里克·S的礦產儲量和礦產資源披露可能無法直接與不依賴美贊臣的美國國內發行人或非美國國內發行人的披露進行比較。美國投資者應該明白，推斷出的礦產資源存在很大的不確定性，經濟和法律上的可行性也有很大的不確定性。此外，告誡美國投資者不要假設巴里克S礦產的任何部分或全部資源構成或將轉化為儲量。礦產資源和礦產儲量評估由Barrick、其合資夥伴或合資運營公司(視情況而定)的員工在非洲和中東礦產資源經理Richard Peattie和內華達州金礦SME-RM主管、資源建模部門Craig Fiddes的監督下編制，並由Simon Bottoms、Barrick和S礦產資源管理和評估主管審核(在此身份下，Bottoms先生還臨時負責與拉丁美洲和亞太地區有關的科學或技術信息)。2023年的儲量是根據假設的每盎司1,300美元的黃金價格、假設的每盎司18.00美元的白銀價格以及假設的每磅3.00美元的銅價和1.30加元/美元的長期平均匯率來估計的，但湯貢的儲量是按每盎司1,500美元計算的，海姆洛的2023年儲量是按每盎司1,400美元計算的，薩德里瓦爾的2023年儲量是根據安託法加斯塔指南計算的，更新後的假設銅價是每磅3.50美元。2022年的儲量是根據假設的每盎司1,300美元的黃金價格、假設的每盎司18.00美元的白銀價格、假設的每磅3.00美元的銅價和1.30加元/美元的長期平均匯率來估算的，但Zaldívar除外。在Zaldívar，2022年的礦產儲量是根據Antofagasta準則計算的，而假設的銅價是每磅3.30美元。儲量估計納入了當前和/或預期的採礦計劃和每個物業的成本水平。根據礦場和儲量中所含礦石的類型，使用了不同的截止品位。巴里克和S在計算過程中採用了正常的數據驗證程序。驗證程序包括行業標準的質量控制實踐。截至2023年12月31日的資源量是根據礦山或項目的類型、成熟度和每個物業的礦石類型，使用不同的截止品位進行估計的。所有數據均按巴里克的歸屬列出。

2.	在確認本公司每個S礦產、項目和運營的年度儲量時，巴里克於每年12月31日進行儲量測試，以核實未來來自儲量的未貼現現金流為正。現金流忽略所有沉沒成本，只考慮未來的運營和關閉費用以及任何未來的資本成本。

3.	所有礦產資源和礦產儲量估計數(噸、盎司金銀和噸銅)均報告為第二位有效數字。

4.	波格拉礦產儲量及礦產資源按24.5%的權益呈報，反映巴里克S根據於2023年12月22日完成的《開工協議》享有的所有權權益。除其他事項外，《啟動協議》規定，Porgera的所有權將由一家名為New Porgera Limited的新合資企業持有，該合資企業由巴新利益攸關方擁有51%的股份，巴里克附屬公司PJL擁有49%的股份。PJL由Barrick及紫金礦業以各半持股方式共同擁有，因此Barrick於Porgera礦擁有24.5%權益。BNL保留了該礦的運營權。如需瞭解更多信息，請參閲《政府控制和法規的法律事項》和《波格拉特別採礦租約的法律程序》。

5.	Reko Diq礦產資源按50%權益基準呈報，反映Barrick S於交易完成後於2022年12月15日重組項目後擁有權益。這完成了2022年早些時候在巴基斯坦政府與俾路支省、巴里克和安託法加斯塔公司之間締結框架協議後開始的進程，該協議為項目在重組後的結構下的發展提供了途徑。重組後的項目由巴里克持有50%，巴基斯坦利益相關者持有50%。巴里克是該項目的運營方。

6.	2023年多金屬礦產資源和礦產儲量採用金、銅和銀的綜合價值進行評估，並相應地報告為金、銅和銀礦產資源和礦產儲量。

7.	2023年礦產資源量的估算依據是假設黃金價格為每盎司1,700美元，假設白銀價格為每盎司21.00美元，假設銅價為每磅4.00美元，長期平均匯率為1.30加元/美元，但Zaldívar除外，2023年的礦產資源量是根據安託法加斯塔準則計算的，假設銅價為每磅4.20美元。2022年的礦產資源量是根據假設的每盎司1,700美元的黃金價格、假設的每盎司21.00美元的白銀價格、假設的每磅3.75美元的銅價和1.30加元/美元的長期平均匯率來估算的，但Zaldívar除外，2022年的礦產資源量是根據Antofagasta準則計算的，而假設的銅價是3.75美元。

8.	礦產資源是在包容性的基礎上報告的，包括形成礦產儲量的所有地區，按礦產資源截止值和相關商品價格報告。

9.	不屬於礦產儲量的礦產資源沒有顯示出經濟可行性。

10.	所有已測量和指示的品位礦產資源量估計，以及所有已探明和可能的金、銀和銅品位礦產儲量估計，均以兩位小數點報告。

11.	所有推斷的金、銀和銅的礦產資源品位估計都以小數點後一位為單位報告。

12.	品位代表平均值，參考適用於多個回收過程的礦化噸數進行加權。

13.	盎司或噸(視情況而定)，估計存在於將被開採和加工的噸礦化中。

- 44 -

14.	截至2023年12月31日的黃金礦產儲量包括總計約1.36億噸的庫存材料，約合830萬盎司。儲備材料超過30,000盎司或佔報告黃金儲量5%以上的財產如下：


庫存^1,2
屬性	噸³ (公噸)	等級¹⁰ (克/噸)	含有幾盎司³ (蚊子)

Loulo Gounkoto（80%）	6.4	1.64	0.34

湯加（89.7%）	1.0	1.60	0.046

北馬拉（84%） ¹²	11	0.98	0.34

鳳凰城(61.5%)⁶	3.8	0.81	0.10

卡林(61.5%)	25	2.32	1.9

Cortez(61.5%)	2.2	2.42	0.17

綠松石嶺(61.5%)	16	2.36	1.2

舊鎮（60%） ⁶	60	2.12	4.1

Veladero（50%） ⁶	9.5	0.37	0.11

15.	截至2023年12月31日，各屬性適用的冶金回收率和用於確定礦產儲量的截止品位如下：


金礦	冶金回收 (%)	臨界坡度（COG） (克/噸)

Kibali(45%)	75.5至91.0	0.51至1.96

Loulo Gounkoto（80%）	77.9至94.5	0.49至2.70

湯加（89.7%）	52.0至95.0	0.54至0.90

Bulyanhulu（84%）	87.0至94.5	收入COG基於所有三種金屬（Au、Ag和Cu）

北馬拉（84%）	82.0至94.0	0.70至2.17

赫姆洛(100%)	90.9至93.9	0.25至3時30分

鳳凰城(61.5%)	67.8至71.6 Au	收入COG基於所有三種金屬（Au、Ag和Cu）

卡林(61.5%)	54.7 89.4	0.21至7.82

Cortez(61.5%)	62.0至91.0	0.17至4.66

綠松石嶺(61.5%)	48.3至95.5	0.24至7.12

北阿比耶託（50%）	74.4	收入COG基於所有三種金屬（Au、Ag和Cu）

普韋布洛·維埃霍(60%)	82.6至90.0	收入COG基於所有三種金屬（Au、Ag和Cu）

韋拉德羅(50%)	40.0 86.3	0.22至1.03

波格拉(24.5%)	90.0至92.9	0.67至3.70

銅礦	冶金回收 (%)	臨界坡度（COG） (%)

Lumwana(100%)	57.0至94.3	0.16%至0.27%

Jabal Sayid（50%）	79.3至93.7	收入COG基於所有三個金屬（Au、Ag和Cu）

鳳凰城(61.5%)	40.6至71.6	收入COG基於所有三種金屬（Au、Ag和Cu）

薩爾迪瓦（50%）	22.0 89.2	0.20%至0.32%

16.	由於四捨五入的原因，合計可能不是總和。

17.	截至2023年12月31日，銅礦儲量包括總計約5，500萬噸的庫存材料，含約17萬噸銅。儲存物料超過4，500噸銅或佔報告銅儲量超過5%的物業如下：


庫存^1,2

財產	噸³ (公噸)	銅品位 ¹⁰ (%)	載銅³ (公噸)

Lumwana（100%）	20	0.32	0.63

鳳凰城（61.5%）	5.9	0.16	0.0092

薩爾迪瓦爾（50%）	30	0.33	0.099

18.	2022年銅探明和可能礦產儲量重報為數百萬噸，同比增長比較一下。

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市場營銷與分銷

黃金

黃金可以在世界各地的許多市場上很容易地出售，並不難確定其在任何特定時間的市場價格。基準價格一般以倫敦黃金市場報價為基礎。黃金作為一種資產類別持有，原因有多種，包括作為價值儲存和防止紙面資產（如股票、債券和其他金融工具）崩潰的保護措施，這些資產是以法定貨幣交易的，在黃金標準下不能兑換成黃金（以固定利率），作為對衝未來通貨膨脹和投資組合多樣化。各國政府、中央銀行和其他官方機構持有大量黃金，作為外匯儲備的一部分。由於有大量可用的黃金購買者，巴里克不依賴於向任何一個客户出售黃金。

2023年，黃金價格從每盎司1，805美元到每盎司2，135美元的歷史高點不等。年平均市場價格為1，941美元/盎司，是歷史上最高的，與2022年的平均價格1，800美元/盎司相比上漲了8%。年內，由於地緣政治緊張局勢，包括俄羅斯入侵烏克蘭、以色列—哈馬斯戰爭、全球經濟不確定性、通脹壓力緩解基準利率下調預期、央行購買和通脹擔憂的影響，受貿易加權美元走強和全球黃金交易所交易基金持有量減少的影響。年底後，黃金的平均價格高於2023年創紀錄的年平均價格每盎司1，941美元，部分原因是對2024年基準利率下調的持續預期。有關其他信息，請參閲：“風險因素”疾病和流行病可能對Barrick的業務產生不利影響”、“風險因素”通貨膨脹”、“風險因素”公司可能受到全球供應鏈中斷和“風險因素”全球金融狀況”的影響。

巴里克的黃金是由世界各地的幾家精煉廠按照市場交貨標準精煉的。黃金以市場價格出售給各種金條經銷商或精煉商。巴里克公司的某些業務還生產黃金精礦，出售給不同的冶煉廠。公司認為，由於有替代冶煉廠或精煉廠的可用性，如果公司失去其現有冶煉廠或精煉廠的服務，不會造成重大不利影響。

產品製造和黃金投資是黃金需求的兩個主要來源。更容易獲得和流動性更強的黃金投資工具的引入進一步促進了黃金投資。在製造類別中，有各種各樣的最終用途，其中最大的用途是製造珠寶。其他製造用途包括官方硬幣，電子，雜項工業和裝飾用途，牙科，獎章和獎章。

銅

銅是一種具有優異導電性、傳熱性和耐腐蝕性的金屬。銅主要用於電信、電力基礎設施、汽車、建築和耐用消費品。銅主要在倫敦金屬交易所（NYLME）、紐約商品交易所和上海期貨交易所交易。這些交易所報告的銅價受許多因素影響，包括：（i）全球銅需求和供應的平衡；（ii）全球經濟增長率，包括中國，中國已成為世界上最大的精煉銅消費國；（iii）銅和銅期貨的投機投資頭寸；（iv）替代材料的可用性和成本；以及（v）貨幣兑換波動，包括美元的相對強勢。

銅市場是波動性和週期性的。在過去的15年中，LME每磅價格從低點1.37美元到高點4.92美元不等，最高點是2022年3月。2023年，LME銅價在每磅3.56美元至每磅4.33美元的區間交易，平均每磅3.85美元，較2023年平均下跌4%

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2022年達到每磅3.99美元，全年收於每磅3.84美元。銅價受到新興市場（尤其是中國）實物需求的顯著影響。 2023年銅價受到全球經濟低增長的影響，尤其是中國，中國是全球最大的銅購買國，供應中斷也有所緩和。年底後，由於這些趨勢的延續，銅價繼續在上一年度範圍內交易。有關更多信息，請參閲：風險因素：疾病和流行病可能對Barrick的業務產生不利影響；風險因素：通貨膨脹；風險因素：公司可能受到全球供應鏈中斷的影響；風險因素：全球金融狀況：

於2023年12月31日，本公司並無銅衍生品合約。因此，巴里克公司所有的銅生產目前都受市場價格的影響。

在Zaldívar礦，陰極銅出售給銅產品製造商和銅貿易商，而精礦則出售給智利當地的冶煉廠。在Lumwana礦，銅精礦出售給贊比亞冶煉廠。在Jabal Sayid礦，銅精礦出售給第三方冶煉廠和銅貿易商。由於有大量可用的陰極銅和銅精礦採購商，Barrick不依賴於向任何一個客户銷售銅。

僱員和勞動關係

截至2023年12月31日，不包括承包商，Barrick在全球僱用了約24，600名員工，其中包括Barrick共同擁有和運營的業務的員工，幾乎所有員工都在加拿大、美國、阿根廷、智利、科特迪瓦、多米尼加共和國、剛果民主共和國、馬裏、巴基斯坦、巴布亞新幾內亞、祕魯、沙特阿拉伯、坦桑尼亞、贊比亞和阿拉伯聯合酋長國，以及大約29，300個承包商。在公司運營中，由工會代表或集體談判協議涵蓋的員工人數約為 12，600人。

採礦業的僱員需要專業知識和經驗。Barrick擁有必要的熟練員工和/或承包商來進行其運營。某些巴里克礦山可能會受到不利影響，如果其員工的需求增加導致停工，或公司無法為此類作業保留足夠數量的合格員工（請參見“風險因素”中的“員工關係”和“競爭”）。

競爭

本公司與其他採礦和勘探公司在收購採礦權和租賃以及招聘和保留高技能和經驗豐富的員工方面存在競爭（見上文的“員工和勞動關係”）。

採礦權和租賃存在着巨大的競爭，因此，公司可能無法以其認為可接受的條款獲得有吸引力的資產。

可持續性

ESG，或公司所稱的可持續發展，包括其經營許可，根植於巴里克的DNA：公司的可持續發展戰略就是其業務計劃。Barrick的可持續發展方法是綜合性的和整體性的；可持續發展方面和影響不會發生在孤立的情況下，而是重疊和相互聯繫，必須結合並相互參照。本公司將這種方法稱為整體和綜合可持續發展管理。雖然Barrick整合了其可持續發展管理，但Barrick在四個主要支柱中討論了其可持續發展戰略：（1）尊重人權；（2）保護其人民和當地社區的健康和安全；（3）分享其運營的好處；以及（4）管理其對環境的影響。巴里克可持續發展理念的核心是堅定的信念，即成功的企業，尤其是現代礦業公司，必須為所有利益相關者創造價值，並積極管理其

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對環境的影響。這就是為什麼Barrick的可持續發展願景是為所有利益相關者創造長期價值。Barrick通過將環境、社會和經濟考慮因素納入所有商業決策，與東道國政府和當地社區發展基於信任的雙向合作關係，並與所有利益相關者進行公開接觸來做到這一點。

巴里克可持續發展戰略的基石是強有力的治理。本公司致力於可持續發展的最高級管理層機構是環境和社會監督委員會（EEE & S Committee），該委員會將可持續發展戰略的現場所有權與集團的領導層聯繫起來。E & S委員會由總裁兼首席執行官擔任主席，成員包括：（1）區域首席運營官；（2）礦山總經理；（3）健康、安全、環境和關閉領導；（4）集團可持續發展執行官；（5）內部法律顧問；以及（6）獨立的可持續發展顧問，擔任諮詢角色。E & S委員會每季度舉行一次會議，以審查公司在一系列關鍵績效指標上的績效，並對可持續性管理進行獨立監督和審查。E & S委員會會議還包括環境和社會許可證，以進行由獨立顧問在巴里克的一級黃金資產之一完成的重點現場訪問。

總裁兼首席執行官在每個季度會議上與董事會環境、社會、治理和提名委員會（ESGESG和提名委員會）一起審查 E & S委員會的報告，以監督政策和Barrick Cors 針對關鍵環境、健康和安全以及社區發展指標的績效。對這些報告進行審查，以確保公司可持續發展政策的實施，並推動其環境、健康和安全、社區發展和關係以及人權方案的績效。每季度的E & S委員會會議由區域可持續發展領導人和集團可持續發展執行官之間的每週會議作為補充。這些會議實時審查公司面臨的可持續發展相關風險和機遇，以及與氣候相關風險（例如，極端天氣事件）、社區不滿和水管理，以及進展和納入執行委員會每週審查會議的問題。

巴里克認為，礦山就在那裏。對於可持續發展管理而言，這意味着可持續發展是在運營層面驅動的，公司的可持續發展戰略是通過將自上而下的責任與自下而上的責任相結合來實施的。因此，巴里克將日常工作可持續性的所有權，以及相關的風險和機會，掌握在各個站點的手中。與每個站點必須管理其地質、運營和技術能力以實現業務目標相同，它還必須管理和確定項目、指標和目標，以衡量進展併為業務及其利益相關者（包括東道國和當地社區）提供實際價值。集團可持續發展管理人員在區域可持續發展領導的支持下，負責對站點級所有權進行監督和指導，以確保與整體業務的戰略優先事項保持一致。

巴里克2020年4月發佈的《2019年可持續發展報告》引入了可持續發展記分卡，以應對不斷增加的披露、工具和指標所帶來的挑戰，用於對公司業績進行評分。可持續發展記分卡是業內第一個，列出了巴里克認為與巴里克的業務和行業最相關的可持續發展問題，並與公司的可持續發展戰略保持一致。可持續發展記分卡根據其同行和內部指標對Barrick進行排名，涵蓋了總體可持續發展支柱：健康與安全、社會與經濟發展、人權、環境和治理。巴里克在這些方面的表現然後彙總為總得分。公司開發可持續發展記分卡的動機是，既要向外部利益相關者透明地披露Barrick認為是行業中最重要的可持續發展指標及其與之相對的表現，同時還要推動區域和現場層面的內部改進。隨着公司努力實現持續的強勁業績和持續改進，可持續發展記分卡目標和指標每年更新一次。於2023年，Barrick繼續對照可持續發展記分卡跟蹤其進展，並更新與Barrick可持續發展指標掛鈎的高級領導者獎勵金部分。可持續發展績效現在佔巴里克領導人獎勵獎勵的30%

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合作伙伴計劃，包括與公司年度安全和環境績效相關的年度激勵計劃下的新的10%權重，以及與Barrick公司行業首個可持續發展記分卡評估相關的 Barrick公司長期記分卡下的20%權重。E & S委員會根據所有指標跟蹤公司的進展。

總的來説，巴里克一直在努力提高其在可持續發展記分卡上的數字得分。對於2023年，評估了A級，這是自記分卡開發以來的第一個A級，從2022年的B級上升到了A級（A代表最佳績效，E代表最差績效）。特別是，Barrick繼續在其温室氣體減排路線圖方面取得了有意義的進展，並通過披露Barrick在極端和非常高後果設施方面符合《全球尾礦管理行業標準》（ASGISTM）的情況。該公司的安全傷害頻率處於歷史最低水平。儘管巴里克在實現其可持續發展願景方面取得了顯著進展，但該公司並沒有實現其在2023年消除致命事故的安全目標，巴里克對今年記錄的五起死亡事件感到難過。巴里克對死亡事件零容忍，因此任何死亡事件都是不可接受的，並強烈提醒，公司仍有工作要做，以實現零傷害工作場所的目標。2023年可持續發展記分卡的全部結果，以及2024年的更新指標和目標，將在Barrick Cors 2023年可持續發展報告中披露，該報告預計將於2024年4月發佈。

2023年，巴里克繼續實施其全球人權合規計劃，該計劃符合聯合國《工商業與人權指導原則》。自2012年以來，人權評估一直在巴里克的高風險和中等風險業務和項目中進行。更頻繁地評估風險較高的場所或確定了特定問題的場所。巴里克還繼續投資其全球人權培訓計劃，在公司經營的所有礦山和項目中進行風險分級。2023年期間，在以下地點進行了獨立的人權評估：坦桑尼亞的北馬拉和布良胡盧；沙特阿拉伯的Jabal Sayid；馬裏的Loulo—Gounkoto；以及剛果民主共和國的Kibali。巴里克繼續向自願原則倡議提交併公佈其關於其執行安全與人權自願原則（UNVPSHR）全體會議的年度報告。2023年年度報告將於2024年期間發佈，並將在自願原則倡議網站上公佈。這些和其他強調透明度、對話和關係建設的努力加強了巴里克公司在公司運營的任何地方尊重人權的承諾。

2023年5月，巴里克完成了對S未提取的30億美元循環信貸安排的公司修訂和重述，其中包括某些與可持續發展相關的指標。納入循環信貸安排的與可持續性相關的指標包括受巴里克·S行動直接影響的年度環境和社會績效目標，而不是基於外部評級。績效目標包括範圍1和範圍2温室氣體強度、水利用效率(再利用和再循環比率)和TRIFR。巴里克可能會根據其可持續發展表現與已設定的目標相比，對提取的信貸利差和備用費用進行積極或消極的定價調整。

在整個2023年中，巴里克繼續參與一對一與ESG評級公司的會議討論了巴里克和S的可持續發展願景、政策、方法和現場層面的業績，包括董事會和管理層對可持續發展問題的監督，以及評級公司發現的爭議。這些活動的目的是提供準確和最新的向ESG評級公司提供信息，使這些評級公司能夠就其上市交易爭議做出明智的決定。北馬拉和波格拉礦的重啟是S公司與大多數ESG評級公司合作的主要焦點。

董事首席執行官S和薪酬委員會主席計劃於2024年3月和4月會見佔巴里克已發行和已發行普通股(截至2023年12月31日)約30%的重要股東，以提供有關各種主題的最新情況，包括公司業績、可持續發展戰略、環境目標和人力資本

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戰略，繼續對日益複雜的地緣政治動態進行積極的風險監督，高管薪酬問題，以及關鍵的治理優先事項，包括董事會組成、多樣性和更新。

作為國際採礦與金屬理事會和世界黃金協會的成員，巴里克認可並執行了國際採礦與金屬理事會S採礦原則和世界黃金協會S負責任黃金開採原則。巴里克和S對這些框架的符合性，被巴里克統稱為RGMP+，每年都會進行自我評估並接受獨立的第三方保證。公司將在2024年4月發佈的《2023年可持續發展報告》中再次披露2023年業績。

社會、社區和經濟發展

巴里克將東道國和當地社區視為其業務中的重要合作伙伴。公司理解自己是這些社區的客人，並堅信其業務所在的國家和社區應受益於巴里克·S的存在。巴里克致力於為他們的社會和經濟發展做出貢獻，因為礦業已被確定為實現聯合國可持續發展目標的關鍵，不僅是因為它在提供向低碳密集型經濟轉型所需的礦物方面所起的作用，還因為它有能力推動社會經濟發展和增強韌性。巴里克·S的可持續發展政策要求公司在與東道國社區、政府當局、公眾和其他關鍵利益攸關方的關係中保持透明度。這些政策還承諾巴里克通過本公司誠信經營業務，S堅決反對腐敗，包括要求其供應商以道德和負責任的方式經營，作為與巴里克做生意的條件。S公司處理其與土著合作伙伴的關係的方式也沒有什麼不同，巴里克建立了真正的合作伙伴關係，旨在在東道國社區內建立長期的積極遺產。

S先生以可持續發展方針和社會績效方針為指導，闡述了S先生對社會和經濟發展的承諾。巴里克認識到，它支付的税款、特許權使用費和股息為S所在國家的公司提供了可觀的收入，並有助於為重要的服務和基礎設施提供資金。本公司全面的税務政策涵蓋治理、税務風險管理、税務籌劃原則、合規以及與税務機關的關係，以及透明度和披露。此外，Barrick主要通過加拿大的報告機制透明地報告所有政府和税收支付 採掘業透明度措施法。此外，從2022年4月開始，巴里克已經發布了年度納税報告，詳細説明瞭公司對東道國政府的經濟貢獻，S 。巴里克將繼續每年披露此類貢獻。

巴里克也把本地招聘放在首位。S公司所創造的就業機會是其對S所在國家和當地社區最大的社會和經濟貢獻之一。巴里克和S的目標是最大化這一貢獻。巴里克致力於通過一系列技能和正式培訓，在其業務的各個層面識別和培養當地人才。於2023年底，巴里克約97%的S員工及77%的高級管理人員為S所在國家的國民。通過優先從當地社區和東道國購買商品和服務來加強這一點。

此外，巴里克還投資於社區主導的發展倡議。公司認為，沒有人比社區本身更瞭解當地社區的需求。這就是為什麼巴里克在每個運營地點都建立了社區發展委員會(CDC)-這一目標在2020年實現了。疾控中心的作用是將社區投資預算分配給當地利益攸關方最需要和最想要的項目和倡議。每個疾控中心都是選舉產生的，由當地領導人和社區成員以及當地婦女和青年團體的代表組成。2023年，巴里克在當地社區發展項目上投資了約4320萬美元。

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人權

尊重人權是巴里克S可持續發展願景和戰略的主要支柱之一。巴里克無論在哪裏運營，都對侵犯人權行為零容忍。該公司避免造成或助長侵犯人權行為，併為獲得補救提供便利。這包括在公司的每個S礦場使用申訴機制，允許當地社區正式提出申訴，巴里克在社區關切升級之前瞭解並解決社區關切。S尊重人權的承諾寫入了S公司的人權政策，並受到聯合國商業與人權指導原則、VPSHR和經濟合作與發展組織(OECD)跨國企業指導方針的期望。此外，巴里克·S在當地通過S人權計劃履行尊重人權的承諾，該計劃的基本原則包括：監測和報告；盡職調查；培訓；以及紀律處分和補救。巴里克也希望其供應商遵守同樣的標準，而S公司的供應商道德準則也納入了人權條款。

監督和實施公司人權合規項目的責任由巴里克負責監督和實施S人權合規項目。巴里克負責S集團可持續發展，並得到高級副總裁業務保障、風險和業務誠信以及巴里克S人力資源主管的支持。

2023年期間，巴里克繼續向其所有雷場的安全部隊提供安全和人權培訓，並在其某些雷場進行獨立的人權評估。巴里克繼續實施其全球人權合規計劃，包括在某些行動中進行人權評估，並向VPSHR 倡議報告。有關這些努力的更多信息，請參見上文的可持續發展。2024年，巴里克還將根據加拿大的要求提交第一份年度報告，S《打擊供應鏈中的強迫勞動和童工法》.

此外，2019年，在巴里克收購Acacia Mining plc（Acacia Mining plc）的少數股權之前，倫敦金銀協會（LBMA）在英國非政府組織“發展中的權利與責任”提出投訴後，啟動了針對North Mara的事件審查程序。這些指控是基於對坦桑尼亞警察部隊的指控。由於IRP，煉油商MMTC—PAMP任命了獨立顧問Synergy，根據LBMA的《責任黃金指南》和經合組織的《盡職調查指南》對North Mara進行評估。Synergy在2019年和2021年完成了站點評估，並在此過程中進行了幾次桌面評估。在2022年第四季度，LBMA確認IRP現已關閉，並引用Synergy Corp.的調查結果，即自2019年的原始評估以來，北馬拉已經取得了重大可衡量的進展，並建議MMTC—PAMP繼續與北馬拉交易。這是一個多年的過程，為實施巴里克可持續發展戰略在北馬拉的可持續發展戰略所取得的可衡量進展和影響提供了獨立的支持。 Synergy的第三方獨立報告執行摘要由MMTC—PAMP和LBMA發佈。

公司繼續在北馬拉麪臨零星的安全挑戰，因為武裝和協調的侵入者繼續間歇性地試圖進入礦山，並將財產和員工置於危險之中。入侵自2019年以來有所減少，並在隨後幾年保持相對穩定。巴里克將繼續在坦桑尼亞進行廣泛的社區參與和發展努力。

健康與安全

巴里克致力於其員工、他們的家人和巴里克經營所在社區的安全、健康和福祉。其安全願景是讓每個人每天都能安全健康地回家。公司所有的運營場所均通過ISO45001標準認證，其方法，

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健康和安全由一系列標準、政策指引、操作程序和系統規定，並定期審查和保證。

Barrick每週向執行委員會報告其安全績效，並每季度在E & S委員會和ESG &提名委員會會議上報告其安全績效。2023年，該公司的頻率處於歷史最低水平。與2022年相比，巴里克在2023年記錄的傷害減少了9%，傷害嚴重程度顯著下降，誤工事故減少了18%，限制性職務傷害減少了25%。2023年的統計數據顯示，TRIFR（1.14）與2022年相比提高了12%。該公司的LTIFR為0.23，與2022年相比下降了21%，基於12個月的滾動平均值，三年期間整體改善了36%。巴里克也有四個運營地點，在沒有LTI的情況下工作。

儘管有這些改進，但巴里克公司在2023年的安全表現並沒有達到其高標準，遺憾的是，該公司在2023年記錄了5起悲慘的死亡事件。此外，2024年初，北馬拉和基巴利又發生了兩起死亡事件。在每起死亡事件發生後，巴里克立即完成了死亡事件調查，並在整個公司實施了死亡預防標準和差距評估。致命事故的主要原因與能源隔離和移動設備事故有關。這些事件強調了對有效培訓的關注，尤其是任務培訓，以及將其與Barrick Fatal Risk Management Program聯繫起來的必要性。作為公司的零風險之旅的一部分，它確定了四個關鍵要素，以發展一種文化，以促進對安全的強烈和有效關注：（1）領導力和文化，（2）零死亡，（3）風險管理，以及（4）預防傷害。

2022年成立了集團安全委員會，並制定了"零死亡之旅"路線圖，以幫助遏制工作場所死亡的趨勢。這項多年計劃由執行委員會直接監督，重點是通過Visible Felt Leadership與員工進行互動，並通過調整和改進Barrick的標準，確保其安全承諾的問責制以及員工適合履行職責。它包括承諾進一步培訓，包括對承包商的培訓，更加關注領先指標和提高每個員工的意識停止工作責任，以使個人能夠對自己和周圍工人的安全負責。

2023年，巴里克繼續加強對其安全系統和規程的監督，以加強公司對零傷害工作場所的共同責任。具體而言，巴里克加強了對死亡預防措施和領先指標的關注，包括優先考慮安全運營期望，作為入職和持續互動的一部分，不僅與公司自己運營的站點，而且與其承包商和業務合作伙伴。

環境

本公司的採礦、勘探和開發活動受聯邦、省或州以及地方各級與環境保護有關的法律和法規的約束，包括關閉和回收採礦財產的要求（參見法律事項—政府控制和法規—附錄）。巴里克繼續保持和發展其在環境卓越方面的聲譽。

Barrick有一項政策，即定期對業務活動進行環境和關閉審查，以評估是否符合適用法律法規、許可證和許可證要求、公司政策和管理標準（包括指南和程序）以及採用的業務守則。作為負責任的環境管理者，我們採用最高標準的環境管理、有效利用自然資源和能源、回收和減少廢物以及努力保護生物多樣性，公司可以為業務節省大量成本、減少未來負債並幫助建立更牢固的利益相關者關係。環境問題，例如巴里克如何用水、預防事故、管理尾礦、應對

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氣候變化和保護生物多樣性是重點關注的領域。此外，所有巴里克工廠都有員工和系統來管理巴里克公司的監管和許可義務。 ESG與提名委員會負責監督Barrick的政策、計劃和與環境相關的績效。

巴里克公司在環境管理系統（EMAEMS）方面的投資旨在識別和實施與每個站點識別的環境風險相適應的控制。各場地的環境管理系統每年進行檢討，場地總經理及環境經理負責環境管理系統的實施及執行。

巴里克的政策和標準符合國際和行業標準。到2021年12月，所有運營場所的EMS均獲得了 ISO 14001：2015標準的認證，現在重點是保持其認證。自合併以來，本公司連續第五年無第1級重大事件，二零二三年有四次第2級重大事件。

每年，巴里克都會發布一份可持續發展報告，概述其2023年的環境、健康和安全以及社會責任表現，該報告將於2024年4月發佈。作為其持續的透明度承諾的一部分，巴里克將繼續努力提高其環境和社會活動的可見度。請參閲“業務敍述描述”可持續發展”。

有關適用於Barrick公司材料特性的特定環境事項的詳細信息，請參見下文“材料特性”下的披露內容。

氣候適應能力

氣候變化，包括温度和降水的變化以及更頻繁的惡劣天氣事件，可能以一系列可能的方式影響採礦業。除了對公司的東道國和當地社區造成持續影響外，氣候條件不穩定還會影響基礎設施和設備的穩定性和有效性；可能影響環境保護和場地關閉做法；導致監管環境發生變化，包括增加碳税制度；可能影響水和能源供應的穩定性和成本，同時也會對Barrick的東道國社區及其生計造成重大影響。因此，巴里克將氣候變化視為公司、社區和全球關注的問題。巴里克也敏鋭地意識到氣候變化對東道國社區的影響，特別是發展中國家和弱勢社區往往最容易受到氣候變化的影響。隨着世界向可再生能源過渡，發展中國家不應落在後面是當務之急。作為一家負責任的企業，Barrick一直致力於在東道國和當地社區建立復原力，就像它為業務所做的那樣。

巴里克公司的氣候變化戰略有三大支柱：（1）識別、理解和緩解與氣候變化相關的風險；（2）測量並減少公司在其運營和價值鏈中的温室氣體排放；（3）改善公司對氣候變化的披露。2023年就每個支柱採取的行動如下所述。

識別、瞭解和緩解與氣候變化相關的風險：公司將繼續採取措施識別和管理風險，增強應對氣候變化的能力，併為新機遇做好準備。2023年，氣候變化相關的風險因素繼續被納入巴里克公司的正式風險評估流程（例如，考慮水的可用性和獲取性，以及降雨量增加、乾旱或嚴重風暴對巴里克公司業務附近的運營和當地社區的影響）。本公司已確定了若干業務與氣候相關的風險和機遇，包括：氣候變化的物理影響，如長時間極端降水事件的增加；尋求應對氣候變化的法規增加；以及全球對創新和低碳技術的投資增加。

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正式的風險評估流程包括情景分析，該分析正在推廣到所有場地，初步重點是一級黃金資產，以評估場地特定的氣候相關風險和機遇。這項工作持續到2023年。在Loulo—Gounkoto和Kibali，這一資產級物理和過渡風險評估於2023年完成，調查結果作為Barrick Kills CDP氣候變化和水安全問卷的一部分披露，該問卷於2023年7月提交給CDP。此外，2023年完成了Carlin（物理風險）和Nevada Gold Mines（過渡風險）的氣候情景分析和風險評估。該等披露將納入將於2024年4月刊發的2023年可持續發展報告。

衡量並減少公司對氣候變化的影響：採礦是一項能源密集型行業，Barrick 瞭解能源使用與温室氣體排放之間的重要聯繫。通過測量和有效管理其能源使用，公司可以減少對當地電網的消耗，減少温室氣體排放，實現更高效的生產，並降低成本。巴里克已經有了一個明確的、基於科學的減排路線圖，目標是到2030年將温室氣體排放量至少減少30%，而2018年的基線為7，541千噸二氧化碳當量，中期減排目標為15%，同時保持穩定的生產狀況。公司的温室氣體減排目標不是固定不變的，並將隨着巴里克確定並實施新的温室氣體減排機會而更新。最終，巴里克的願景是到2050年實現淨零温室氣體排放，主要通過減少温室氣體排放來實現，並對難以消退排放還將加強提高能源效率、整合清潔和可再生能源以及減少温室氣體排放的現場級計劃。公司計劃以基於環境、特定場地的温室氣體減排目標作為企業温室氣體減排目標的補充。

巴里克公司為實現這一目標而採取的行動包括增加可再生能源在公司能源組合中的比例，並改用清潔能源。已經承諾的項目包括內華達金礦TS發電廠從煤炭轉換為天然氣，建設一個200兆瓦的太陽能發電場，（也在內華達州的TS發電廠），盧洛的太陽能發電廠的容量增加了三倍Gounkoto從20兆瓦增加到60兆瓦，並增加了36兆瓦安培的電池儲能系統，並將太陽能發電廠容量擴大17兆瓦，Kibali，隨着增加15兆瓦安培電池儲能系統。此外，內華達金礦公司已實施多項電力購買協議，允許公司優先考慮可再生能源或低排放能源。巴里克還在普埃布洛別霍完成了石灰窯燃料轉換項目（從柴油/重質燃料油到液化天然氣）的實施。2022年12月，該公司為一條輸電線路通電，將Veladero連接到電網，預計這將減少現場柴油發電量。

整體而言，二零二三年Barrick經營的營運及項目的温室氣體排放量（範圍1（直接）及範圍2（間接）：基於市場）為6，357千噸二氧化碳當量（按100%基準計算），較二零一八年基準減少15%。温室氣體排放量比二零二二年低約5%。巴里克公司温室氣體排放量的減少得益於公司的減排路線圖項目的穩步實施，包括簽署優先考慮可再生能源的購電協議、改用低排放燃料源以及與可再生能源併網而不是使用現場柴油發電。公司還在努力尋找進一步削減的機會，並將定期審查和更新其目標，以整合和反映已發現和實現的機會。

2023年，巴里克繼續在整個價值鏈上開展廣泛的工作，以瞭解公司的範圍3（間接價值鏈）排放。2022年完成的初步工作使巴里克得以制定範圍3的參與路線圖，並與供應商一起實施，以制定有意義和可衡量的減排目標，這與ICMM氣候立場文件中做出的承諾保持一致。本公司於2023年繼續實施該參與路線圖。2023年11月，巴里克宣佈了其範圍3排放目標，目的是促進其價值鏈中的意識和行動，並授權這些參與者制定自己的淨零承諾，並制定短期和中期目標。這些目標既有定量的，也有定性的，側重於高

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公司價值鏈中的排放領域如下所述，使用《温室氣體議定書》第10條《計算範圍3排放的技術指南》中定義的類別：

商品和供應商（第1類）：

○

量化目標：到2030年，在2022年範圍3基準年的基礎上，使第1級供應商（這些供應商合計佔巴里克公司在該類別中總支出的5%）的排放量減少30%；

○

定性目標：將130家巴里克公司最大的供應商納入其年度外聯活動（包括 Tier 1供應商以及化學品和金屬製造商供應商）和參與；以及

○

2025年目標：通過參與收集50%的Tier 1供應商和化學品和金屬製造商供應商的高質量數據，並在2025年之前細化減排目標。

燃料和能源（第3類）：

○

量化目標：到2030年，比2022年範圍3基準年減少20%；

○

定性目標：

◾

合作開發新技術以減少車隊排放；以及

◾

與公司從國家電網消耗電力的所在國政府接觸，以繼續整合可再生能源。

下游銅加工（第10類）：

○

定性目標：外聯和接觸所有下游客户和冶煉廠；

○

2025年目標：設定減排目標，到2025年覆蓋75%的銅加工。

本公司並無直接控制其範圍3排放目標的進展或達成。要實現巴里克公司範圍3的排放目標，需要與其價值鏈中的供應商和客户進行協作，而這些供應商和客户不在巴里克公司的直接控制範圍之內。因此，本公司在範圍3減排方面的方法繼續側重於激勵其供應商實施並努力實現自己的減排目標。巴里克無法確保這些努力的結果，也無法確保其範圍3排放目標最終實現。參見風險因素氣候變化風險。

改善公司在氣候變化方面的披露： 作為巴里克公司改善氣候變化披露承諾的一部分，公司完成了年度CDP問卷，使投資者相關的氣候數據廣泛可用。2023年，巴里克在氣候變化和水安全方面保持了B級。這個級別的地方巴里克在管理層的得分樂隊。

董事會環境、社會及管治及提名委員會負責監督巴里克公司與可持續發展和環境（包括氣候變化）相關的政策、計劃和績效。審核與風險委員會協助董事會監督集團對企業風險的管理，以及監控和緩解該等風險的政策和標準的實施。氣候變化已納入公司的正式風險管理流程，的輸出由審計與風險委員會定期審查。

Barrick還將繼續將其披露與氣候相關財務披露特別工作組（IPCC TCFD）保持一致，並將在其未來披露中納入情景分析，包括將於2024年4月發佈的2023年可持續發展報告中的高水平內容。Barrick還繼續監測世界各地正在制定的各種監管氣候披露標準，包括國際可持續發展標準委員會最近發佈的S2氣候相關披露。

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公司有着堅實的基礎，巴里克將繼續增強抵禦氣候變化的潛在影響的能力，並在全球經濟向低碳未來過渡的過程中充分利用潛在機遇。

水

水是一種至關重要且日益稀缺的全球資源。負責任地管理和用水是巴里克可持續發展戰略最關鍵的部分之一。巴里克公司的目標是為該公司的礦山的有效運營提供足夠的水，同時保護供水的質量和數量，以東道社區和其他用户在其流域。這一負責任用水的承諾被編入巴里克公司的環境政策和獨立的水政策，要求公司儘量減少用水，控制和管理其對水質的影響，並與利益相關者（包括當地社區）接觸，以保持水資源的可持續管理，以造福所有用户。

該公司的運營設施旨在減輕環境影響，Barrick員工的工作是持續改善其環境管理計劃。這些操作具有適當的流程、程序或設施來管理可能對環境有害的物質。為了幫助預防和控制溢漏並保護水質，Barrick採用了多個級別的溢漏控制程序，並對其設施進行例行檢查和監控。儘管採取了這些預防措施，環境事故仍可能發生。請參見"風險因素""環境、健康和安全法規，供水、管理和供水方面的挑戰可能會影響業務，請了解有關這一事項的更多信息。

本公司亦有多項計劃，在其營運中重複使用及節約用水。每個礦山的水風險都包含在其作業風險登記冊中。這些風險隨後被彙總並納入公司風險登記冊。Barrick Risks確定的與水有關的風險包括：（1）管理降雨量高的地區的過量水；（2）維持乾旱地區和易缺水地區的水供應；（3）與許可限制以及市政和國家用水法規有關的監管風險。此外，每個礦山都有自己的場地特定的水管理計劃，該計劃考慮到：（1）不同的可用水源；（2）當地氣候條件；（3）當地用户的需求和礦山的需求。這些信息得到了一系列國際框架和工具的補充，如WWF水風險過濾器，以評估水風險，特別是與水資源緊張有關的風險。瞭解Barrick運營所在地區的水資源壓力使其能夠更好地瞭解風險，並通過特定地點的水平衡來管理其水資源，該平衡基於ICMM的水資源核算框架，旨在最大限度地減少取水量，最大限度地提高公司運營中的水資源再利用和再循環。於二零二三年，Barrick's整體水資源回收及再利用率為84%，高於其80%的年度目標。

公司的某些經營和封閉的物業處理礦石或巖石，可能浸出酸性，金屬和溶解鹽（酸性巖石排水金屬浸出劑），因此可能影響水質。其他運行和封閉的屬性缺乏這種潛力，但仍然存在可能被可能從屬性中流出的水瀝濾溶解鹽（如硫酸鹽或準金屬）的潛在可能性。公司已實施了管理礦石和巖石處理的計劃，以減少和減輕酸性巖石排水金屬浸出或中性礦山排水對地表或地下水污染的可能性。這些程序包括隔離或浸沒有可能瀝濾的巖石，收集和處理排水的密封系統，以及旨在最大限度減少水滲透和氧氣流入的回收和封閉步驟。如有需要，本公司會安裝及營運水處理設施，以管理排放至環境的水質。

該公司的許多黃金經營財產使用氰化物。這些設施的設計和建造是為了防止工藝溶液釋放到地表水或地下水中。這些設施包括泄漏探測系統，並有能力收集和處理可能發生的滲漏。

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TSF受到控制，加工池被覆蓋、網化或使用額外的阻嚇劑防止進入。2005年9月，公司成為國際氰化物管理準則（ICICM準則）的簽署方，該準則由國際氰化物管理學會（ICMI）管理。ICMI是一個獨立的機構，由一個多利益攸關方團體在聯合國環境規劃署的主持下成立。《化學品管理守則》為製造商、運輸商和礦山制定了操作標準，並規定了第三方對符合《化學品管理守則》的設施進行認證。根據 ICM規則，每個使用氰化物的礦山都必須接受第三方認證檢查。除Kibali外，所有Barrick Kills的作業地雷都經過ICM代碼認證。Kibali正在努力在2024年實現認證。

在美國，根據1980年《綜合環境反應、賠償和責任法》（ACCERCLA）及其等同的州法律，財產的現有或過去的所有者可能要對清理費用承擔共同和個別責任，或被迫採取補救措施，以應對在該財產中未經允許釋放的有害物質，除其他潛在後果外，還可能對政府實體承擔重大自然資源損失的潛在責任。巴里克公司目前或以前在美國的業務可能會受到根據《環境保護法》的潛在責任。

生物多樣性

生物多樣性支撐着巴里克·阿姆斯礦區及其周邊社區所依賴的許多生態系統服務。如果管理不當，採礦和勘探活動有可能對生物多樣性和生態系統服務產生負面影響。Barrick致力於主動管理其對生物多樣性的影響，並努力保護其運行的生態系統。巴里克的目標是儘可能實現淨中性的生物多樣性影響，特別是對生態敏感的環境。

公司實現了在2021年底前為所有運營場所制定生物多樣性行動計劃（BAPs）的目標，將繼續實施這些BAPs，這些BAPs概述了巴里克公司實現淨中性影響的戰略和相關管理計劃。2023年，Barrick繼續披露CDP Forests問卷，其中包含生物多樣性披露。雖然CDP尚未對金屬和採礦業的森林調查問卷的答覆進行評分，但Barrick Lief認為生物多樣性披露對該行業至關重要，目前報告不足。Barrick與外部專家合作開發了一個新的內部生物多樣性標準，以定義可測量的保護行動，這些行動不僅實現了網絡中立，而且可以增強棲息地的關鍵生物多樣性特徵並實現保護收益。

該公司在開發保護和抵消項目方面取得了進展，包括內華達州的山艾樹和騾棲息地、贊比亞的森林保護以及對剛果民主共和國加蘭巴國家公園的長期支持，該公園於2023年重新引入了白犀牛。

空氣排放控制

公司對符合或適用法律標準的空氣污染點源（如烘烤爐和高壓釜排氣煙囱）安裝空氣污染控制。該公司的某些業務生產汞作為在這些地點加工的礦石的副產品。在這些站點中，汞通過專門設計的操作設備和汞排放控制裝置捕獲。本公司致力於使用經驗證的技術控制汞排放源。在生產汞作為副產品的每一個作業中，都存在針對汞處理、監測和運輸的特定地點管理程序。

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此外，員工還接受安全使用和妥善管理汞和其他危險材料的培訓。根據美國法律，巴里克於2013年1月停止了從美國工廠出口元素汞。Barrick遵守其運營所在司法管轄區內所有適用的汞臨時儲存法規要求。該公司已制定了一般汞儲存準則，以便在允許的情況下為臨時現場儲存建立無害環境的做法。從該公司的拉丁美洲工廠捕獲的汞被運往瑞士，在那裏將其轉化為硃砂，並裝入鋼桶中，以便永久安全儲存在德國一個前鹽礦的退役區域。2023年期間沒有汞運輸。2022年12月，巴里克將150噸汞從阿根廷的Veladero安全運輸到瑞士，並於2023年2月抵達瑞士。這些汞在瑞士得到穩定，隨後被運輸至並於2023年第四季度在德國進行處置。

尾礦和礦山關閉

與Barrick的目標一致，即儘量減少其項目和運營對環境和社會的影響，公司制定了全面的封閉和填海計劃，作為其初始項目規劃和設計的一部分。如果它收購了一個沒有關閉計劃的財產，巴里克要求準備一個關閉計劃。本公司定期審查並更新關閉計劃，以説明在物業方面獲得的額外知識或適用法律或法規的變更。此外，公司承諾確保所有Barrick運營或控制的TSF符合全球最佳安全實踐，並遵守公司的尾礦管理標準（簡稱《標準》），該標準要求Barrick按照所有適用的法律和法規並與GISTM保持一致，定位、設計、建造、運營和關閉TSF。公司的TSF經過精心設計並定期檢查，特別是在高降雨和地震活動地區。該標準還為Barrick Füs TSF確立了最低的巖土、水文、水文地質和環境標準。巴里克經營的合資企業和附屬公司也遵循該標準。

2020年期間，Barrick作為ICMM的成員，積極參與了GISTM的開發，該項目是通過一年半聯合國環境規劃署、《負責任投資原則》和 ICMM的長期審查過程。2023年8月4日，本公司在承諾的披露時間範圍內在Barrick Brons網站上披露了其對所有E—Extreme和E—Very High E—H—H—H—H—H—H—H—H—H—H—H—H—H—H—H—H—H—H—H—H—H—H—H—H—H—H—H—H—H—H—H—H—H—H—H—H—H—H—H—H—H—H—H—H—H—H—H—H—H—H—H—H—H—H—H—H—H—H—H—H—H—H—H—H—H—H—H—H—H—H—H—H—H—H—H—H—H—H—H—H—H—H—H—H—H—H—H—H—H—H—H—H—H—H—H—H—H—H—H—H—H—H—H—H 巴里克公司所有被分類為“極高”或“極高”後果的站點均符合GISTM。巴里克繼續按照GISTM的要求，改進其對低後果設施的符合性。根據GISTM的規定，對後果較低的設施的披露將於2025年8月完成。

Barrick目前管理着59個TSF，其中18個（30%）正在運營，41個（70%）已經關閉。在2020年4月25日進入護理和維護之前，巴布亞新幾內亞的Porgera合資企業使用了河流尾礦處理系統。與Porgera重新開始開採有關，Barrick正在制定一項計劃，以減少將在河流中處置的尾礦量。該計劃目前處於可行性初步階段。2023年，對TSF的獨立審查在公司的Carlin—Goldstrike、Carlin—Gold Quarry、Lumwana、Pueblo Viejo和Turquoise Ridge礦山，以及Giant Nickel、Grants、El Indio和Tambo關閉場址進行。

該公司已估計未來的場地開墾和關閉義務，它認為這將符合當前的監管要求。有關巴里克集團於2023年12月31日的填海和關閉責任的進一步信息，請參閲綜合財務報表附註2q和27。

有關適用於巴里克公司材料屬性的估計未來填海和封閉成本的詳細信息，請參見下文"材料屬性"下的披露。

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有關巴里克可持續發展戰略和相關舉措的更多信息，請參閲公司2023年可持續發展報告，該報告將於2024年4月在其網站上發佈。2023年可持續發展報告的內容並無以引用方式納入本年度資料表。

新興市場的運作：公司治理和內部控制

Barrick通過子公司和/或合資企業在多個國家（包括美國和加拿大）以及新興市場（如阿根廷、智利、科特迪瓦、剛果民主共和國、多米尼加共和國、埃及、馬裏、巴布亞新幾內亞、祕魯、沙特阿拉伯、塞內加爾、坦桑尼亞和贊比亞）開展或參與採礦、勘探和其他活動。公司的某些項目，如巴基斯坦的Reko Diq項目，也位於新興市場。Barrick在新興市場成功開發和運營礦山方面有着悠久的歷史，並擁有組織和治理結構和協議，以管理與在這些司法管轄區開展業務相關的監管、法律、語言和文化挑戰和風險。有關與在新興市場經營相關的風險的詳細討論，請參閲本年度信息表第148至151頁的“風險因素”“外國投資和經營”。

Barrick通過子公司和/或合資實體間接持有其在新興市場的物業和項目，這些子公司和/或合資實體為遵守當地法律而在當地註冊成立或成立。這些營運子公司或合營實體則通過在擁有完善和可靠的法律和税務制度的司法管轄區註冊成立的控股公司持有。該等控股公司可：（i）促進集團公司的內部公司重組；（ii）促進項目融資和商業交易，如建立合資企業；（iii）在某些情況下，促進爭端解決程序。Barrick設計了一套適用於Barrick及其合併子公司和合資企業的公司治理、財務報告內部控制和披露控制的系統。這些系統由公司高級管理層協調，並由董事會監督，旨在監控Barrick的運營子公司和合資企業的活動，並及時接收來自其的報告。特別是，Barrick的運營結構由三個地理區域組成：拉丁美洲和亞太地區、非洲和中東地區以及北美地區，每個區域由不同的區域首席運營官管理，首席運營官向公司總裁兼首席執行官彙報。

本公司在多米尼加共和國、剛果民主共和國和馬裏等國的重要物業所在的每個新興市場都擁有豐富的運營經驗。在新興市場經營使公司面臨在美國或加拿大等其他司法管轄區不存在或不太可能發生的風險和不確定性。本公司透過各種企業管治機制管理及減低該等風險。有關其他信息，請參閲"風險因素"外國投資和運營""。

董事會和管理層的經驗和監督

公司董事會成員包括國際商業領袖和採礦業專業人士，他們在Barrick目前運營的大多數司法管轄區工作。特別是，Barrick Channels董事會成員包括在新興市場工作或經營業務經驗的董事。Mark Bristow是Barrick和Barrick公司總裁兼首席執行官的董事，在非洲（包括剛果民主共和國、馬裏和科特迪瓦）發現、開發和運營礦山方面擁有豐富的經驗。自Randgold於1995年成立以來，Bristow博士一直擔任Randgold的首席執行官，該公司基於他在西非的開創性勘探工作而成立，並在促進非洲可持續採礦業的出現方面發揮了關鍵作用。布里斯托博士曾在多家全球金礦公司擔任董事會職務，並擁有南非誇祖魯—納塔爾大學地質學博士學位。Andrew Quinn是獨立董事和審計與風險委員會成員，在2011年退休之前，曾在加拿大帝國商業銀行歐洲和非洲礦業投資銀行業務主管15年。奎因先生自2011年以來一直擔任Randgold的非執行董事，對資源行業有相當的瞭解，

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track record of understanding the needs of businesses operating in Africa and globally. Similarly, Christopher L. Coleman, an independent director, Chair of the Compensation Committee and member of the ESG & Nominating Committee, previously served as a non-executive director of Randgold since 2008, including as non-executive Chairman of the board of directors, and as a non-executive director of the Merchant Bank of Central Africa. Through these and other professional experiences, Mr. Coleman has had long-standing involvement in the mining sector in Africa and globally, and has a deep understanding of the risks and opportunities associated with the operation and financing of African and global mining assets. In August 2019, Loreto Silva, a legal professional and fluent Spanish speaker with a deep understanding of Latin American political, regulatory and legal systems, was appointed an independent director of the Company. Ms. Silva is also a member of the ESG & Nominating Committee, which is responsible for, among other things, overseeing Barricks sustainability performance. Ms. Silva has over two decades of experience in both the private and public sectors. Previously, Ms. Silva was Chiles Minister of Public Works and she also serves on the board of ICAFAL Ingeniería y Construcción S.A., a privately held infrastructure company in Chile. Ms. Silva holds a law degree from the University of Chile, and is currently the director of the Arbitration and Mediation Center of the Santiago Chamber of Commerce. In November 2020, Anne N. Kabagambe was appointed an independent director of the Company. Ms. Kabagambe is a member of the Audit & Risk Committee and the ESG & Nominating Committee. Ms. Kabagambe has a deep understanding of international business, informed by her extensive experience doing business in Africa and engaging with governments and the private sector, as well as her knowledge of the global resource, banking, and education sectors, and her previous role as an Executive Director of the World Bank, representing the interests of 22 Sub-Saharan African countries. In addition to English, Ms. Kabagambe also speaks French and Swahili. In November 2022, Isela Costantini was appointed an independent director of the Company and is a member of the Compensation Committee. Ms. Costantini is a member of Barricks International Advisory Board and has over 25 years of experience in international business, including as president and chief executive officer of Argentinas national airline. Ms. Costantini brings a valuable perspective and complementary skillset to the Board with her wealth of experience in business, government, and regulatory affairs in Latin America. Ms. Costantini holds an MBA in marketing and international business from the Quinlan School of Business at Loyola University and is fluent in Spanish and Portuguese.

巴里克公司董事會成員和高級管理人員定期訪問公司在發達市場和新興市場的運營。這些訪問為Barrick Partners的董事和高級管理人員提供了一個機會，讓他們親身熟悉Barrick Partners的全球運營、負責監督Barrick Partners 項目的管理團隊，以及在新興市場管理這些項目相關的特定風險和挑戰。特別是，Mark Bristow和Graham Shuttleworth，公司高級執行副總裁，首席財務官，，以及Barrick公司高級管理團隊的其他成員，經常訪問Barrick公司在發達和新興市場的運營，因此，他們對Barrick公司每個項目地點的運營有着廣泛的瞭解。此外，Bristow博士會在每次董事會會議之前訪問Barrick Risks的工廠，每個區域首席運營官至少每季度訪問一次其區域責任範圍內的運營。在2023年，Barrick Kills 高級管理團隊利用物理現場訪問和虛擬替代方案的組合，與當地現場團隊接觸，並進行團隊效率和戰略會議。近年來，本公司的獨立董事已前往至少一個礦場，以監控運營進度和風險。2023年8月，公司當時的10名獨立董事中有8名訪問了多米尼加共和國的Pueblo Viejo礦，以監測運營進度並評估關鍵問題和風險，包括礦山TSF工藝廠的擴建、擬議建設新TSF和相關安置計劃，以及在當地社區進行的投資。

董事會通過其公司治理慣例，定期收到與其在新興市場的業務有關的管理和技術更新、風險評估和進展報告，並在此過程中，對其業務和運營保持有效監督。通過這些更新、評估和報告，以及有針對性的董事教育課程，董事會熟悉這些司法管轄區的運營、法律和與運營相關的風險。此外，董事會可以接觸直接與

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本地管理層，熟悉本地法律、商業文化和標準慣例，精通本地語言，在適用的新興司法管轄區工作經驗豐富，與相應政府當局打交道，並對本地銀行系統和資金需求有經驗和了解。

當地存在

巴里克的一項基本原則是，其運營所在的國家和社區應公平分享其運營所創造的利益。Barrick通過僱傭當地員工以及投資社區衞生、教育和經濟發展項目等方式，為新興市場的社會和經濟發展做出貢獻。與當地員工合作有助於與當地領導人和政府建立信任並發展關係。 Barrick致力於培養將其業務活動融入其運營所在社區所需的技能，並利用其當地員工和專業顧問（包括當地法律顧問）的經驗和專業知識，幫助駕馭監管、文化和法律環境。此外，每個礦場和項目的管理層都能流利地使用其運營所在司法管轄區的主要語言，並且精通英語，使他們能夠用當地語言與當地員工、監管機構和政府溝通，並用英語向高級管理層彙報。

Barrick致力於通過開放和持續的利益相關者參與和對真正的夥伴關係的承諾，為東道國和社區帶來長期利益。

集團可持續發展執行官Grant Beringer負責管理巴里克在公司所在國家和社區的運營許可和當地關係。有關其他詳情，請參閲“可持續發展”業務的敍述性描述。

巴里克傾向於在其運營的國家僱用本國人，而不是外籍人士，這意味着巴里克不太依賴於從全球其他地區定期前往一個網站的勞動力。Barrick繼續與當地社區緊密合作，管理新型冠狀病毒疫情對其員工及業務的影響。本公司於二零二三年的營運並無受到新型冠狀病毒疫情的任何重大影響。巴里克繼續監測世界各地的發展，相信它的定位是最好的，因為它可以。見風險因素—疾病和流行病可能會對巴里克的業務產生不利影響。

內部控制和現金管理實踐

本公司通過採取各種措施並在其業務中一致應用，對新興市場業務的財務報告進行內部控制。根據國家文書52—109和2002年美國《薩班斯—奧克斯利法案》的要求，公司至少每年評估財務報告關鍵內部控制的設計和操作，並遵循基於風險的方法。於本公司各辦事處進行的測試的工作文件在公司辦事處審閲。新興市場採用的控制標準與公司其他業務所採用的控制標準並無重大差異。

通過對轄區內的現金進行嚴格控制，特別是在獲取現金和現金支付方面，建立適當的授權級別，分離支付流程方面的職責，以及至少每月執行和審查銀行對賬，來解決加拿大與Barrick經營所在的每個新興市場之間的銀行系統和控制的差異。

公司還建立了（或者，如果公司不是運營商，則要求其合作伙伴建立）管理和最終分配其超額現金給其外國所有者的做法、協議和例行程序，這些仍然受當地法律和外匯管制的約束。

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有關其他詳細信息，包括關於董事會監督的信息，請參閲“內部控制” “財務報告和披露控制和程序”。

材料特性

為了本年度信息表的目的，巴里克已將其Cortez、Carlin、Pueblo Viejo、Turquoise Ridge、Kibali和 Loulo—Gounkoto礦山和綜合體確定為重要財產。以下是巴里克·阿姆斯材料特性的描述。

Cortez屬性

一般信息

項目説明

Cortez地產位於內華達州蘭德縣和尤里卡縣埃爾科鎮西南100公里處，海拔從1,370米到1,675米不等。截至2023年12月31日，Cortez擁有約1,700名員工，平均約有300名承包商。

截至2023年12月31日，Cortez作業區的邊界包括Cortez Hills、管道/十字路口、Cortez和Gold Acres綜合體，佔地約22,591公頃。目前的採礦活動主要集中在Cortez Hills和管道/十字路口綜合體，它們分別位於內華達州新月谷鎮以南約26公里和西南約18公里處。Cortez以直接所有權或租賃方式控制的財產權包括36,173公頃受美利堅合眾國最高所有權約束的無專利採礦權，以及通過美利堅合眾國頒發的各種專利擁有或控制的3,234公頃有專利權的採礦權和收費礦物和地表土地。這些財產權涵蓋整個Cortez邊界，而不僅僅是作業區域。所有未獲專利的採礦要求每年更新一次，並在每年8月31日之前支付所有必要的費用。所有采礦租約及分租契約均按月審核，而所有付款及承諾均按特定協議的要求支付。從內華達州埃爾科出發，全年都可以通過鋪設好的道路到達酒店。

對於該物業目前的運營，已經獲得了足夠的地面權。

歷史

1964年，成立了一家合資企業來勘探Cortez地區。1969年，最初的Cortez礦投產。從1969年到1997年，黃金礦石來自Cortez、Gold Acres、Horse Canyon和CROREE的露天礦場。1991年，發現了管道和南管道礦牀，1996年獲得開發批准。1998年，發現了Cortez山牆礦牀，2003年4月宣佈發現了Cortez Hills。Cortez Hills開發項目於2005年9月獲得當時的合資企業Placer Dome和肯尼科特的批准，並於2006年得到巴里克的確認。巴里克在2006年通過收購Placer Dome獲得了Cortez地產的權益。巴里克在2008年收購肯納科特股權後，鞏固了其在該物業的100%權益。2019年7月1日，巴里克·S將Cortez的權益貢獻給與紐蒙特公司的合資企業內華達金礦，巴里克擁有61.5%的權益，是該公司的運營商。

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地質學

地質背景

Cortez酒店位於Cortez/Battle Mountain趨勢沿線。主要金礦牀和採礦作業位於月牙谷南部，它是由盆山伸展構造作用形成的。

礦化

礦化賦存於沉積巖中，由亞微米到微米級的金顆粒和固溶體中的金組成。礦化以硅化、脱碳化和/或泥化粉質鈣質巖帶的形式散佈在整個主巖基質中。礦牀的長度在2000米到3350米之間，寬度在1000米到1200米之間。礦化厚度可能變化很大，最高可達400米。羅伯遜和戈德魯什項目的勘探表明，這些礦藏的長度可能超過5000米，寬度可能超過900米。

採礦作業

生產與礦山生活

管道/十字路口綜合體和Cortez礦坑內的礦藏正在用傳統的露天開採方法開採。在地下作業中，使用了兩種不同的地下采礦方法：深孔空場採礦法和漂移和填充。

根據現有儲量及產能，包括下文更詳細討論的Goldrush項目，Cortez露天開採作業預計將持續至2034年，地下作業將持續至2042年。Cortez計劃將現有資源轉換為儲量，有可能將露天礦和地下采礦作業分別延長至至少2038年和2052年。

正在處理中

Cortez使用的金回收工藝是通過考慮特定礦石的品位和冶金特徵來確定的：較低的品位普通礦場氧化礦石在現有設施中堆浸；較高品位的非難選礦石在常規磨機中使用氰化和CIL流程進行處理；難選礦石就地儲存在指定區域並用卡車運往附近的Carlin Complex進行加工(見Dean Carlin Complex)。從礦石中回收的黃金在現場加工成多雷，然後運往外部精煉廠加工成金條。

有一個活躍的堆浸設施位於管道綜合體，而Cortez Hills附近的另一個設施仍在繼續剩餘的浸出。Cortez的研磨活動在管道綜合設施中進行，其中包括粉碎和研磨設施、CIL迴路、試劑儲存區和回收/精煉迴路。根據正在加工的礦石的硬度，工廠的生產能力可高達每天13,607噸(每天15,000噸)。

採礦（露天和地下）和加工用水由礦井降水井提供。飲用水根據適用的內華達州安全飲用水局標準，來自瓶裝水或現有的供水井。

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基礎設施、許可和合規性

Cortez綜合體的電力來自電網，由West 102和TS發電廠（由內華達金礦擁有並運營）發電，由NV Energy進行傳輸。電力是由專門的買家以批發的方式購買的。負荷是按小時預測的，西部102和TS供應用於平衡負荷。西部 102和TS電廠為位於科爾特斯、卡林和綠松石嶺的內華達金礦作業提供電力。

Cortez Complex的當前負載峯值為45兆瓦。目前的輸電線路容量為56兆瓦，加上電容器和開關站，線路容量可增加到78兆瓦。任何進一步擴展都需要額外的傳輸容量。

所有的物質許可證和權利進行現有的業務在科爾特斯財產已經獲得，並在良好的信譽。

環境

植被以草和灌木為主。氣候相對乾燥，對採礦作業影響不大。全年都在進行操作。

當前的降水作業集中在Cortez Hills地下內的基巖水管理以及管道/十字路口坑區內的基巖和沖積水管理。一部分脱水水用於採礦和碾磨，一部分用於當地牧場季節性灌溉。大部分通過位於新月谷、鬆樹谷和草谷的快速滲透盆地返回盆地。

2023年，Cortez物業的所有活動在所有重大方面都符合適用的公司標準和環境法規。

截至2023年12月31日，根據國際會計準則第37號所定義的國際財務報告準則記錄的Cortez估計未來開墾和關閉成本的記錄金額為1.98億美元（100%基準）（如綜合財務報表附註2q所述）。內華達金礦公司已按照政府當局的要求，就礦區的開墾提供了財政擔保。

勘探和鑽井

Cortez Complex擁有擴張和增長的機會。截至2022年12月31日，Robertson 礦牀宣佈了少女探明儲量和可能儲量，這對Cortez來説是一個重要的里程碑，作為採礦計劃中氧化物磨礦原料的關鍵來源。對地質的理解和進一步的勘探成功可能會增加 Robertson的上行潛力，並可能延長Cortez的氧化礦加工超過目前的礦山壽命。

2023年，整個科爾特斯區的生長鑽探活動總計超過30，700米，不包括Barrick 100%擁有的Fourmile項目（Fourmile目前不包括在內華達金礦與紐蒙特的合資企業中，但Barrick預計，如果在鑽探和必要的可行性工作完成後滿足某些標準，Fourmile將為合資企業貢獻）。鑽探重點是轉換和增加Cortez Hills地下，Cortez Pits，Crossroads和 Robertson的庫存。完成了一個地面框架方案測試Maverick目標，這是Goldrush礦體下面的目標。完成了兩個2825米長的鑽孔，以測試志留紀羅伯茨山地層下部的礦化流體的存在，約400至500米以下的Goldrush資源。第一個孔顯示出沿脱鈣、側鈣、硅化和硫化的構造存在卡林型流體的證據

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觀察到；但試驗證實無顯著攔截。在第二個洞中也有類似的區域，但結果還有待確定。

在Cortez Hills地下，從地下平臺鑽探繼續測試延伸，重點是針對礦井下方的補給區。鑽探的目標是一系列礦化志留紀羅伯茨山巖石的斷層疊加透鏡，這些透鏡在漢森目標的中心保持了堅實的連續性。2023年底，逐步鑽探將高品位礦化的連續性從現有鑽探推進了近300米，突顯了未來幾年資源擴張的上行潛力。

在羅伯遜，鑽探繼續擴大已知的礦化超過現有資源坑殼的限制，指出預計2024年將有更多的材料添加。在遠端，填充鑽孔已確認地表附近的以上採礦級材料的連續性。

Goldrush Complex

在Goldrush Complex，鑽探作業繼續在Goldrush地下進行，並在Fourmile從地表進行。本鑽探計劃的主要目標仍然是確定礦體、測試地質特徵、巖土分析、推斷的資源增長和確定勘探上部。

內華達金礦繼續在Goldrush進行試採和開發。試驗採礦方法為深孔露天採礦（採用膠結充填），在位於卡林綜合體附近內華達金礦區的金礦採石場和/或Goldstrike焙燒廠進行試驗處理。

2023年，Goldrush繼續進行地下開發、批量採樣、試採和其他勘探。主要的開發前沿包括向南開發水平，推進Red Hill坡道和繼續使用上層鑽井平臺。2024年的活動將側重於驗證可行性研究期間開發的地質、巖土和水文地質模型。

2023年12月8日，內華達州金礦公司獲得了戈德魯什項目的決策記錄。文化緩解，清理地面和搬運土地的工作於2023年底開始，並將持續到2024年。馬匹峽谷正在開發新的道路，以提供通往峽谷所有現有和未來基礎設施的通道。2023年12月，鬆谷還修建了道路，同時清理了快速滲透盆地走廊區域的地面。

截至2023年12月31日，巴里克已在Goldrush項目上花費了3.82億美元的資本，包括勘探下降(100%基礎)。到目前為止的資本支出，連同剩餘的預期投產前資本(直到2026年開始商業生產)，預計將在先前為Goldrush項目披露的10億美元的初始資本估計範圍內(按100%計算)。

特許權使用費和税收

管道/十字路口綜合體的所有生產需繳納約1.3%的冶煉廠毛利。此外，管道/十字路口綜合體某些部分的生產需繳納冶煉廠毛利 (根據金價從0.4%遞增至5.0%)和總計5%的淨值特許權使用費。其中3.75%的淨值特許權使用費也適用於South Pipeline礦藏的黃金銷售。

Cortez的所有其他生產，包括Cortez Hills，須繳納約1.3%的冶煉廠毛利。

此外，Cortez 40%的生產現在需要繳納從0%到3%的特許權使用費，具體取決於黃金價格，取決於交付的黃金毛值，減去先前存在的特許權使用費的某些扣減。此特許權使用費是在2008年授予的，但支付義務是在9月觸發的

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2022年，當時Cortez自2008年1月1日以來生產的黃金總量超過1500萬盎司。

在內華達金礦的組建過程中，巴里克和紐蒙特分別就各自貢獻的資產(包括Cortez資產)獲得1.5%的冶煉廠淨收益。僅當受特許權使用費影響的物業的總產量超過截至2018年12月31日的公開報告的儲量和資源時，才需支付其中每一項保留特許權使用費。

內華達州對該州所有礦物的價值徵收5%的礦產税淨額(《不擴散核武器條約》)。這項税收是根據規定的淨收入公式計算和繳納的，這與賬面收入不同。

內華達州立法會議於2021年5月31日結束，通過了議會法案495(AB495)，這是一項適用於毛收入的新採礦消費税。這項新消費税產生的收入將直接用於教育。這項新税自2021年7月1日起生效，為階梯税，最高税率為1.1%。

巴里克-S的某些礦產儲量和內華達金礦的運營位於未獲專利的礦脈採礦權和礦場，這些礦場位於受美國聯邦採礦和其他美國聯邦及州法律約束的聯邦土地上。這些法律或根據這些法律頒佈的法規的變化，可能會影響礦山的開發、擴建和關閉項目。此類變更非常頻繁，目前正在美國聯邦政府的執行和行政機構、美國聯邦法院系統的待決案件以及美國國會擬議的立法中討論或討論。有關更多信息，請參閲《政府控制和法規的法律事項》。

信息挖掘與處理

下表彙總了Cortez屬性在所示期間的某些挖掘和處理信息：


	截至的年度 2023年12月31日¹	截至的年度 2022年12月31日¹

噸開採量(2000)	70,570	72,551

噸礦石加工量(2000)	15,741	8,706

加工的平均品級(克/噸)	1.37	2.06

生產的黃金盎司（千分之一）	549	450

1	該金額代表巴里克公司61.5%的股份。

有關某些額外財務資料，請參閲業務敍述説明附註須報告經營分部附註內華達金礦（61.5%基準）附註。

關於Cortez財產的最新技術報告是2022年3月18日由Nevada Gold Mines撰寫的題為"Cortez Operations，Lander and Eureka County，USA."的技術報告。本技術報告已根據國家文書43—101在SEDAR+上提交。

下一頁上的關係圖顯示了Cortez屬性的設計和佈局。

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LOGO

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卡林情結

一般信息

項目描述

卡林綜合體由幾個露天和地下作業組成。主要的運營和先進的項目包括 Goldstrike Betze—Post露天礦、Goldstrike地下礦（包括Ren地下擴建）南阿圖羅露天礦和厄爾尼諾地下礦，這些項目由Barrick （統稱為"Goldstrike地下礦"）捐贈給內華達金礦。卡林綜合體還包括卡林北部地區（由多個稱為Genesis/Tri—Star的露天礦組成）、Leeville地下（包括North Leeville擴展）、卡林地下通道礦、金礦（露天礦）、雨/移民（露天礦）和衞星露天礦（Perry和Green Lantern）（統稱為Newmont—Contributed Mines），這些礦由Newmont捐贈給內華達金礦。卡林綜合體還包括各種加工設施，這些設施加工來自卡林綜合體的礦石，以及內華達金礦的其他地點和礦石。

本節中的某些披露內容引用了Barrick的Goldstrike的經營和Newmont的 Newmont—Contributed Mines（而不是整個Carlin Complex）的經營，無論是出於歷史目的，還是因為在內華達金礦合資企業成立後，這些礦山的經營方式不同。

卡林複合體位於尤里卡和埃爾科縣，靠近卡林和埃爾科鎮，內華達州在盆地和山脈地形的高沙漠中。卡林複合體位於卡林趨勢，一個61公里的多個金礦集中。這些地雷遍佈整個61公里的趨勢，海拔1585米至2072米。

截至2023年12月31日，Carlin Complex僱傭了約3700名員工，平均約700名承包商。

截至2023年12月31日，卡林綜合體的規劃範圍涵蓋了超過24，413公頃，其中包括內華達金礦擁有或控制的約14，111公頃私人土地（地表和礦物），以及由美國土地管理局管理的美國政府擁有的約10，301公頃土地。這些權利是通過擁有美國聯邦政府頒發的各種形式的專利權以及擁有美國聯邦政府最高所有權的非專利採礦和磨坊場權利要求而擁有或控制的。

Carlin Complex包括總共2，797個非專利採礦和工廠聲稱控制公共面積。未獲得專利的採礦索賠要求每年保留一次。所有采礦租賃及分租均按月審查，所有付款及承擔均按具體協議的規定支付。

Carlin Complex房產的露天礦、地下礦以及選礦和加工設施主要位於內華達金礦擁有的土地上。前往卡林綜合體的主要通道是從內華達州的Elko，沿I—80號州際公路向西46公里處到達內華達州的卡林，卡林是離礦區最近的城鎮，就在州際公路旁邊。此外，各種備用通道使用內華達州766號公路以及埃爾科和尤里卡縣公路。

對於該物業目前的運營，已經獲得了足夠的地面權。

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歷史

卡林綜合體的初步勘探始於1870年的南部地區。到1935年，幾個小型地下和地表礦山生產了幾百噸銅、鉛和重晶石。1925年，在卡林礦牀東南約19公里處開發了一個金礦，被稱為瑪吉溪索賠。卡林趨勢北部最早的金礦開採活動發生在Bootstrap和Blue Star礦，在Goldstrike發現金礦之前。在Goldstrike西北部的Bootstrap，1918年發現了銻，1946年又發現了黃金。1957年至1960年，Bootstrap生產了黃金。在Goldstrike以南的Blue Star，1957年在曾開採綠松石的地區發現了黃金。

1962年，Atlas Minerals首次在Goldstrike發現了金礦。PanCana Minerals Ltd.（PanCana Minerals Ltd.）於1976年首次開採該地區的黃金。1978年，美國西部國家礦業公司（WSMC）成為與PanCana 50/50合資企業的運營商。Barrick於1986年12月31日收購WSMC在該物業中的50%權益，並承擔了Goldstrike物業的管理權。Barrick根據1987年1月與PanCana訂立的安排計劃，完成收購該物業的100%所有權。

通過土壤樣品的持續勘探和鑽探發現了淺層低品位金礦化，直到1986年在Post鑽出第一個深孔，發現了Deep Post礦牀。1987年至1988年的勘探鑽探導致發現了許多類似於Deep Post的其他礦牀。其中包括Betze和Screamer ，它們與Deep Post一起構成了Betze-Post礦藏。1987年和1988年的其他發現包括深星、牛仔競技、米克爾(以前稱為紫脈)、南米克爾和格里芬。

紐蒙特公司於1961年開始對卡林趨勢進行勘探，調查藍星礦和Maggie溪的主張。然而，由於收購礦藏的談判沒有成功，紐蒙特公司專注於勘探藍星公司東南4.5公里處的茉莉花露頭，隨後圈定了北卡林礦藏。採礦始於1965年卡林的一個露天礦。20世紀80年代末，在北卡林地區發現了品位較高的難熔礦化。1980年發現了南部地區的金礦、採石場和雨礦，到1988年又發現了10個礦牀。

2019年7月1日，巴里克·S在GoldStrike的權益被貢獻給內華達金礦公司，這是一家與紐蒙特公司的合資企業，巴里克公司擁有61.5%的權益，是該公司的運營商。GoldStrike與紐蒙特貢獻的礦業公司一起，現在是卡林綜合體。

地質學

地質背景

卡林雜巖的金礦牀賦存於下古生界沉積巖中，這些沉積巖可細分為三大套：原地陸架至外陸架碳酸鹽和碎屑層序(東部組合巖)；異地、以優地斜為主的層序(西部組合巖)；以及密西西比晚期的重疊組合。

早期收縮逆沖和背斜形成了跨越卡林走向的重要構造圈閉。整個卡林走向的礦化地層和構造的方向與早期變形事件產生的方向相關。這些造山和構造事件形成了廣泛的波幅，N25？-35？W-趨勢，原生碳酸鹽組合巖石中向北傾斜的背斜，現在保存在隆起的構造窗口中。所有發現的卡林雜巖礦牀都在這些窗口內或附近。卡林雜巖上的構造記錄了收縮和伸展構造的複雜歷史，以及後來在連續的形變期間重新激活的歷史。

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礦化

金礦化在大約3900萬年前沿着有利的地層和構造特徵(如斷層和褶皺)以及沿沉積巖和侵入巖之間的接觸侵位。斷裂作用提供了成礦流體的主要通道，也可能產生了粘土蝕變，可能成為成礦流體的屏障。此外，巖性和蝕變接觸對流體起到滲透性屏障的作用，導致礦化沿其進入池塘，特別是在供給結構與這些接觸相交的地方。

礦化主要由微米級的金和硫化物組成，散佈在硅質碎屑和脱碳鈣質巖石帶中，通常與茉莉石共生。礦化主要是碳質巖石中的氧化物、硫化物或硫化物礦物，礦石類型決定了它的加工方式。

採礦作業

生產和礦山生活

卡林綜合設施是整個內華達金礦業務的主要加工廠，因此預計將在目前的卡林綜合設施之後運營我的生命根據現有儲量，該計劃將於2045年結束。

露天礦

卡林綜合設施有四個主要露天開採業務，包括GoldStrike、Gold Quarry、Goldstar(Genesis/Tri-Star礦場的一部分)和South Arturo(2022年12月恢復生產)。所有這些都是卡車和鏟子作業。需要爆破，並根據材料類型佈置爆破模式，使用堅硬、平均、軟弱或三者組合的巖石類型名稱。礦坑的設計從6.1米到12.2米(20到40英尺)的長凳不等，在可能的情況下，礦石中最多有18.3米(60英尺)的長凳，儘管開採時是6.1米(20英尺)長的。坡度根據位置的不同而不同。

礦山設備機隊將在整個礦山壽命內使用，並與卡林綜合體的其他礦山共享。分配給每個礦藏的裝載和運輸單元的數量根據採礦計劃的業務需要而不同。設備清單還包括支持採礦和將礦石從堆積板重新裝入磨機給料機所需的輔助設備。

地下

卡林綜合體有三個主要的地下礦山，包括Goldstrike underground、Leeville和門户礦山（包括Pete Bajo、Exodus、El Nino和Rita K）。所有礦山都利用掘進式充填和/或深孔採礦，並通過豎井和/或入口進入。不同礦區的地面條件差別很大，有的一般，有的很差。某些地區的惡劣條件是由於角礫巖增多和/或原始結構的改變。氧化影響某些地區的巖石強度，需要耐腐蝕的地面支撐。一般來説，低強度巖石條件和礦石几何形狀是方法選擇和礦山設計的關鍵因素。一旦礦石被開採出來，開口用膠結巖石充填物、非膠結礦廢料或膏體充填物充填。礦井使用位於地表和地下的通風機進行通風，在Goldstrike地下采用機械冷卻，以管理較高的環境巖石温度。

輔助出口通過一系列的逃生上升和下降提供。此外，根據內華達金礦公司的避難政策，在整個礦山都有避難室。目前整個卡林綜合體的地下生產移動設備車隊由裝載—運輸—卸載裝置、運輸卡車、大型鑽機、深孔鑽機和錨杆鑽機組成。另外存在

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許多功能特定的多用途車輛，用於支持人員和材料的移動，以支持採礦。根據綜合採礦計劃，地下采礦隊可根據需要在不同內華達金礦作業中共享。

正在處理中

卡林綜合礦包括一系列綜合設施，用於處理卡林綜合礦內多個露天礦和地下礦源的礦石，以及內華達州其他金礦業務的礦石。工廠設施可以靈活處理各種卡林式礦牀的典型礦化。礦石根據金品位、氧化程度、耐火特性（例如，礦石中存在搶孕組分）和接近加工設施。採用了集成的工藝生產計劃。

Carlin Complex中包含的加工操作包括烘焙機、高壓釜和堆浸墊，包括：金礦濃縮機（原工廠5）、金礦烘焙機（原工廠6）、南區瀝濾機、北區瀝濾機、移民區瀝濾機、Goldstrike烘焙機和Goldstrike高壓滅菌機。

基礎設施、許可和合規性

自20世紀60年代以來，卡林綜合體的基礎設施一直根據需要進行建設。 A已建成大量基礎設施，包括加工廠、車間、尾礦、瀝濾和廢物設施；辦公室、道路和鐵路連接；電力、加工和飲用水設施；以及通訊設施。

電力由NV Energy輸送到卡林北區、利維爾地下、卡林地下通道礦和Goldstrike。電力設施包括多個主變電站（米爾，南街區和巴扎），幾個較小的變電站遍佈整個財產和輸電線路。金礦和移民礦山的電力由Wells農村電力公司電網上的輸電線路提供。2005年10月，巴里克啟用了位於內華達州里諾以東約15英里處的西部102發電廠。它有能力為Goldstrike提供115兆瓦的電力，使用14個往復式燃氣發動機，還擁有一個1兆瓦的太陽能發電廠。該發電廠為Goldstrike提供了自己發電或從其他生產商購買更便宜的電力的靈活性，目標是最大限度地降低消耗電力的成本，並提高礦山電力供應的可靠性。2008年年中，TS發電廠建成，現在通過NV Energy輸電線路為卡林北區和其他卡林綜合體站點提供電力。2020年2月，巴里克宣佈計劃將TS發電廠轉換為雙燃料工藝，允許設施從天然氣發電。內華達金礦公司繼續與監管機構合作，允許天然氣輸送管道的建設於2024年開始，目標是在2025年第三季度完成。有關TS發電廠相關的温室氣體排放減少的信息，請參閲可持續發展和氣候復原力。

卡林綜合設施的工藝用水是通過現有的井場提供的。在Carlin North Area、Leeville地下和Carlin 地下巷道礦，這些井場歷史上一直用於為磨坊和堆浸設施提供所有工藝用水。在黃金採石場，工藝用水由礦井脱水系統供應。在當前的脱水泵送速率下，當需要時，水被轉移到各種工藝中，任何多餘的脱水水通過允許的排水設施被排放到Maggie Creek。在灌溉季節，一些排放的水被內華達金礦擁有的哈德利牧場利用。在卡林北區、Leeville地下、卡林地下礦和Goldstrike，飲用水由許可的水井和輔助處理和基礎設施提供。黃金採石場的飲用水由三口許可水井和相關基礎設施提供。移民沒有飲用水源或水處理設施。

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Goldstrike的水管理作業包括一個排水井系統、測壓計、集水和輸送設施、蓄水、用水和排放過量水的各種管理選項。巴里克獲得內華達州環境保護部頒發的排放許可證，通過滲透、滲透和灌溉將其地下水抽水作業產生的水排放到地下水。

所有在Carlin Complex進行現有操作的材料許可證和權利都已獲得，並且信譽良好。

環境

卡林雜巖位於盆地和山脈地文區的高沙漠地區。整個卡林綜合體每年平均降雨量為23至33釐米，主要來自降雪和夏季雷暴。有温暖的夏季和一般温和的冬季；然而，夜間凍結條件是常見的冬季。氣候對運營的影響很小，並且可以全年運營。

Carlin的估計未來開墾和關閉成本在Barrick公司的財務報表中報告，作為根據國際財務報告準則（定義見IAS 37）記錄的金額的一部分。截至2023年12月31日，根據國際財務報告準則（定義見國際會計準則第37號）記錄的Carlin 估計未來開墾和關閉成本的記錄金額為3.23億美元（100%基準）（如綜合財務報表附註2q所述）。內華達金礦公司提供了政府當局要求的與礦區開墾有關的財政保障。

2023年，Carlin Complex的所有活動在所有重大方面都符合適用的企業標準和環境許可證和法規。

勘探和鑽井

卡林綜合體擁有多個金礦，為資源擴張和新發現提供了機會。巴里克繼續堅守其土地頭寸，並根據需要評估新的機會。

在法倫（以前是北利維爾），2023年的鑽探轉向地下平臺，因為在更具成本效益的轉換鑽探方面取得了進展。預計2023年計劃的資源增加將在2024年實現，因為該年下半年取得了成果。在Miramar（原為North Turf），地下轉換鑽探已加快，2023年指示和推斷材料均顯著增加，隨着 12月鑽探結果的返回，預計2024年將實現部分新增。霍舍姆目標的地下部分也在推斷材料添加方面取得了成功，預計將於2024年初實現。

在Rita K，針對Lower Rita K的北部和東部延伸部的轉換鑽井已取得成功，並表明礦物控制仍處於開放狀態。該團隊還嘗試從地下平臺挖一些長洞，這些洞旨在到達上麗塔K的部分地區，結果得到了多個臺階結果，證實了Rodeo Creek和Popovich單元之間的接觸處的高品位系統的連續性，位於現有地下基礎設施的西邊。預計2024年從地面進行的額外鑽探將在上麗塔K勘探出更多的推斷水平物質，在關鍵勘探漂移的開發之前。

在任，一個地面鑽孔已經完成，目標是2022年完成的地下鑽孔和歷史上向西北方向的地面鑽孔之間有200米的間隙。該孔攔截了波波維奇組和侵入體中已知的首選礦化宿主，兩者都非常接近模擬

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位置。這一結果證實了高品位礦化的連續性，並將支持地下平臺在未來幾年向西北方向發展。

2023年，在卡林趨勢上共鑽了10，937米的反循環（ECORC）和45，209米的巖芯，用於礦產資源管理增長鑽探。地表地質測繪和勘探繼續在整個卡林綜合體的外圍作業。

特許權使用費和税收

有大量的特許權使用費與卡林綜合體內正在開採的礦山有關。特許權使用費的支付每年都有所不同，這取決於實際開採的噸數和從該開採材料中回收的黃金數量。Goldstrike區域擁有各種特許權使用費持有人，最高超越淨冶煉廠特許權使用費為4%，淨利潤利息使用費為2.4%至6%，該物業各部分。至於其他各種卡林礦牀，內華達金礦公司支付第三方特許權使用費，金額從產量的1%到9%不等。

關於內華達金礦的形成，Barrick和Newmont 各自獲得了各自貢獻的財產（包括Goldstrike和Newmont貢獻的礦山）1.5%的淨冶煉廠回報使用費。每一項保留的特許權使用費僅在受特許權使用費約束的財產的總產量超過截至2018年12月31日公開報告的儲量和資源時支付。

內華達州對該州開採的所有礦物的價值徵收5%的不擴散條約。該税項乃根據指定的淨收入公式計算及支付，該公式不同於賬面收入。

內華達州立法會議於2021年5月31日結束，AB495是一項新的採礦消費税，適用於總收益。這項新的消費税產生的收入將用於教育。此新税項於二零二一年七月一日生效，為階梯税，最高税率為1. 1%。

信息挖掘與處理

下表概述了卡林綜合體在所示期間的某些採礦和加工資料：


	截至的年度 2023年12月31日¹	截至的年度 2022年12月31日¹

噸開採量(2000)	71,059	67,971

噸礦石加工量(2000)	7,256	11,485

處理的平均職等（克/噸）	4.51	3.60

生產的黃金盎司（千分之一）	868	966

1	該金額代表巴里克公司61.5%的股份。

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關於Carlin Complex的最新技術報告是由內華達金礦公司撰寫的題為"關於Carlin Complex Mines，Eureka and Elko Counties，Nevada，USA的技術報告"，2020年3月25日。本技術報告已根據National Instrument 43—101在SEDAR+上提交。

下面的圖表顯示了卡林建築羣的設計和佈局。

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綠松石嶺綜合體

一般信息

項目描述

內華達金礦經營着位於內華達州洪堡縣的綠松石嶺綜合體。在內華達金礦的形成過程中，巴里克公司擁有75%股權的綠松石嶺礦（Newmont 25%股權）和紐蒙特公司Twin Creeks Complex合併為一個單一的業務，現在被稱為綠松石嶺礦。聯合採礦作業由綠松石嶺地下礦、Vista地下礦和綠松石嶺地表礦（由Mega和Vista露天礦組成）組成。

綠松石嶺綜合體位於波託西礦區，距離內華達州戈爾孔達村東北約40公里，距離內華達州温尼馬卡東北約64公里。從戈爾孔達可通過一條鋪路的道路，然後是一條經過改善的礫石路通往礦井大門。綠松石嶺地下總面積為2，402公頃，其中包括1，145公頃未獲得專利的採礦和磨機場地索賠以及1，257公頃專利/收費土地。綠松石嶺地表總面積為7，925公頃，其中4，118公頃為非專利採礦權，3，808公頃為專利/收費土地。所有Vista地下采礦活動都包含在綠松石嶺地表採礦足跡和索賠區域內。Fiberline項目區（100% Newmont擁有的財產）不包括在內華達金礦集團合資企業區之外，並且不侵犯礦產儲量或礦產資源坑設計。

難熔礦石在Sage高壓釜中加工，而非難熔礦石在杜松子氧化物磨機中加工或堆在堆浸墊上。所有加工設施都位於綠松石嶺表面的遺產雙溪財產。

Turquoise Ridge Underground通過長壽命（目前為24年）的地下作業生產高品位難熔（含碳/硫化物）金礦石，通過三個豎井和一套內部坡道系統進入，並利用下向掘進式充填和膠結骨料充填深孔採礦法。綠松石嶺地下公司目前平均每天提升2950噸礦石。Vista Underground是一個入口和坡道進入的脈式採礦，平均每天生產約350噸礦石，截至2023年12月31日，礦山壽命約為4個月。綠松石嶺表面公司目前已暫停露天礦的開採，而庫存中的礦石正在加工。露天礦的開採預計將在中長期內恢復，並持續到2032年，2027年至2032年期間每天開採約52，000噸。內華達金礦已經為三個作業（綠松石嶺地下、綠松石嶺地表和Vista地下）和加工設施制定了礦山生產壽命計劃，計劃生產到2047年。

Vista Underground 生產硫化礦，而Turquoise Ridge Surface生產氧化物堆浸、氧化物磨和硫化礦。綠松石嶺綜合體的加工業務包括Sage高壓滅菌器、杜松子氧化物CIL工廠和堆浸墊。

綠松石嶺地產目前的作業已獲得足夠的地面使用權。

截至2023年12月31日，綠松石嶺綜合體擁有約900名員工，平均約300名承包商。

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歷史

銅、鉛和銀的開採始於1883年的綠松石嶺地下礦。鎢在1916年被發現，直到1957年才被零星開採。1933年，在現在的GetumeMinesite中發現了金礦，與GetumeMinine Inc.從1934年到1945年經營該房產。從1960年到2009年，Getturm礦有零星的生產，包括地下開採、露天開採和堆浸堆。

1993年，綠松石嶺地區開始了一項深鑽項目。1995年完成了一個新的地下礦井的規劃和工程。到1998年年中，一個生產井在地表以下555米深處完工。2000年2月，GetumeMain地下礦暫停開採。綠松石嶺和北區礦牀的鑽探仍在繼續，但由於金價低迷，整個礦區於2002年2月關閉。2003年2月恢復生產。由於運行和安全問題，Getomen Underground於2008年4月開始進行維護和維護。2009年夏天，GetumeUnderground煤礦全面關閉。

綠松石嶺表面（前Twin Creeks財產）於1993年由兔溪礦和煙囱溪礦合併而成。煙囱溪礦體是1985年由Gold Fields Mining Corporation發現的，而Rabbit Creek礦牀是1987年由Santa Fe Pacific Gold Corporation發現的。1997年5月，Newmont的一家前身公司收購了Twin Creeks，該公司在2019年內華達金礦成立之前一直由Newmont全資擁有。前兔子溪位於該物業的南端，包括現在被稱為Mega Pit。

2019年7月1日，巴里克公司在Turquoise Ridge的75%權益，以及紐蒙特公司在Turquoise Ridge的25%權益和在Twin Creeks的權益，被捐贈給內華達金礦。由於其鄰近性以及地質、操作和加工的協同作用，綠松石嶺礦和Twin Creeks礦和加工設施已被合併為一個單一的綜合體，稱為綠松石嶺綜合體。巴里克是內華達金礦的經營者。

地質學

地質背景

綠松石嶺複合體位於盆地和山脈省，靠近奧斯古德山脈的東北端。奧斯古德山脈下伏於寒武系奧斯古德山石英巖、寒武系普雷布爾組、奧陶系科默斯組和上板塊的古瓦爾米組。這些單元不整合地覆蓋在羅伯茨山超覆組合的二疊紀Etchart組（Antler Peak Equivalent）和三疊紀Golconda異地巖上。這些最上面的單元形成了一個露頭帶兩側的奧斯古德山脈的西部和北部。所有這些單元都受到兩代長英質侵入巖的侵入，這是綠松石嶺地下和綠松石嶺表面的一組114 Ma英安巖脈和巖丘以及92 Ma Osgood巖脈和巖丘以及時間相關的巖脈和巖丘。到目前為止，在Getumen、Turquoise Ridge表面或Pinson營地沒有發現始新世侵入巖。

礦化

綠松石嶺地下礦牀的礦化作用一般由浸染狀、微米級的金組成，分佈在黃鐵礦上的富砷邊緣中，主要是在脱鈣碳巖中。綠松石嶺地下的所有含金區都位於花崗巖脈附近，花崗巖脈從奧斯古德股票張開。綠松石嶺地下的採礦和勘探活動集中在這些堤壩附近的石灰巖和泥巖層位。

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綠松石嶺表面的礦化作用侷限於脱鈣碳酸鹽中，但在泥化和硫化玄武巖中發生的頻率較低。硅化作用在科摩斯組沉積物中常見，緊鄰玄武巖接觸層，金品位一般較低。在Vista Underground，礦化主要侷限於玄武巖宿主內的海溝斷層剪切帶。

採礦作業

生產與礦山生活

綠松石嶺地下通道通過三個豎井和一個內部坡道系統進入，並利用下向，掘進式充填膠結骨料充填深孔採礦法。二零二二年第四季度完成第三豎井的施工及調試。第三豎井提供額外的通風，並允許綠松石嶺提高採礦率。參見下面的第三軸附件。Vista Underground由兩個入口和一個地下坡道系統組成，該系統通向一個陡峭傾斜的礦化帶，在該礦化帶進行窄脈縱向採礦。Vista Underground已開發用於在多個層位進入礦脈，有兩個主要的屏障支柱將在撤退時開採。綠松石嶺表面公司經營Vista和 Mega露天礦，並在綠松石嶺地下提供礦石再處理和表面工程工作。綠松石嶺表面使用傳統的露天採礦方法，包括鑽孔、爆破、裝載和運輸。

內華達金礦公司已根據加工設施和三個作業（綠松石嶺地下、綠松石嶺地表和Vista地下）的現有礦產儲量制定了礦山生產壽命計劃，計劃生產到2047年。2027年至2032年期間，Turquoise Ridge Underground目前計劃的最低生產率為平均每天約2，950噸礦石，Vista Underground平均每天約350噸礦石，Turquoise Ridge Surface每天約開採52，000噸礦石。

正在處理中

在當前採礦計劃的使用壽命中，來自綠松石嶺綜合體的難熔礦石在Sage高壓釜中加工，而非難熔礦石則在杜松子氧化物廠加工或堆放在堆浸墊上。所有加工設施都位於傳統雙溪財產的綠松石嶺表面。Barrick與Newmont之間的先前收費碾磨協議因2019年內華達金礦的形成而終止。

基礎設施、許可和合規性

Turquoise Ridge Underground現有的物質基礎設施包括一個尾礦設施、一個移動設備採礦隊、一個地下脱水設施、一條與電網連接的120千伏電力線和一個水處理廠。

綠松石嶺表面的現有材料基礎設施包括三個活動廢物場、尾礦設施、一個氧化物磨（Juniper）、一個耐火材料磨（Sage）和兩個高壓釜、一個活動浸濾墊（Izzenhood）和一個煉油廠。Vista地鐵站使用了綠松石嶺表面的現有基礎設施。

綠松石嶺地下的電力需求是根據開放獲取條款在當地供應商系統之外購買的，即電力是在公開市場上購買的，或從West 102電廠（由內華達金礦擁有和運營）購買的。除了配套基礎設施外，TS電廠還滿足了Turquoise Ridge表面、Vista Underground和位於傳統Twin Creeks物業的工藝設施的電力要求

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歸內華達金礦（最初由紐蒙特建造，於2008年投入運營）所有，電網電力來自NV Energy。

在綠松石嶺礦進行現有作業的所有材料許可證和權利均已獲得，且信譽良好或正在更新過程中。

第三軸

第三豎井的生產（平均提升能力為每天5，000噸）於二零二二年第四季度開始，並已包括在當前的採礦壽命計劃中。第三豎井的提升能力提高，為地下采礦作業提供了額外的通風，並縮短了運輸距離。第三個豎井的場地準備工作於2017年開始，豎井下沉至頸圈以下989米的最終深度已於2019年至2021年完成。2022年第三季度開始首次生產從2280水平躍升，第三軸已於2022年第四季度投入使用並基本完工。於2023年，第六階段的小型裝修工程及第七階段的更衣室完工。

截至2023年12月31日，Barrick已在約3億至3.3億美元（按100%基準）的估計資本成本中支出了2.9億美元，預計2024年將支出約100萬美元，總估計資本成本為2.91億美元（按100%基準）。

環境

綠松石嶺複合體地區的氣候是半乾旱的草原氣候，特點是乾燥，炎熱的夏季和寒冷的冬季。綠松石嶺綜合體全年運作，不定期受氣候條件的影響。

綠松石嶺綜合大樓保留了幾個行動許可證，並仔細跟蹤許可證，以確保持續遵守。內華達金礦的環境工作人員執行採樣、監測和記錄保存，並根據要求參與許可證申請和續期。綠松石嶺綜合體的運營符合聯邦和州機構要求的所有適用法規和許可證要求。

2023年，綠松石嶺綜合體的所有活動在所有重大方面都符合適用的公司標準和環境許可證和法規。

於2023年12月31日，根據國際會計準則第37號所定義的國際財務報告準則記錄並在每個報告期更新的估計未來填海和封閉成本的記錄金額為6900萬美元（100%基準）（如綜合財務報表附註2q所述）。在礦區的開墾方面，內華達金礦公司按照政府當局的要求提供了安全保障。

有關巴里克公司環境計劃的其他信息，請參見可持續發展

勘探和鑽井

在綠松石嶺，內華達金礦正在尋求巨大的增長潛力，無論是附近和之間的礦山。綠松石嶺複合體在長達8公里的趨勢兩端有兩個沉積物。這兩個礦牀（傳統的綠松石嶺和Twin Creeks屬性）具有複雜的地質歷史，它們之間的勘探前景稀少。自內華達金礦形成以來，已對這些礦牀進行了大量工作，在被認為是成熟地區的多個新目標已經開始出現。

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2023年的增長鑽探重點是建設內華達州金礦，瞭解在已知和明確的礦產儲量之外的上行潛力，同時確保及時轉換。在綠松石嶺地下，總共鑽了16250米跨越儲備轉換，資源增加和逐步退出計劃。這些逐步退出計劃突出了沿新確定的板球走廊向東北方向縱深的上行潛力，並繼續確認沿BBT走廊的潛力。在南部，沿BBT走廊的階梯式鑽探顯示出開放式礦化。橫跨山谷的綠松石嶺地表和維斯塔地下礦分別鑽了2292米和8694米。在Vista，該團隊已經確定了2024年延長礦山壽命的近礦機會。在Mega露天礦，在勘探鑽探中發現了新發現的碳酸鹽物質堆積單元，位於現有資源坑外殼的正下方。計劃於2024年進行後續鑽探。

特許權使用費和税收

在內華達金礦的形成過程中，Barrick和Newmont各自獲得了各自貢獻的財產的1.5%淨冶煉廠回報使用費（包括Barrick在綠松石嶺礦中75%的權益和 Newmont在綠松石嶺礦中25%的權益及其在Twin Creeks的權益）。只有當受特許權使用費約束的財產的總產量超過截至2018年12月31日公開報告的儲量和資源時，這些保留的特許權使用費才能支付。此外，Turquoise Ridge表面內的若干區域須支付2%的總收益特許權使用費予皇家黃金。Vista Underground和Turquoise Ridge Underground不受任何版權費的約束（除上述內容外）。

內華達州對該州開採的所有礦物的價值徵收5%的不擴散條約。該税項乃根據指定的淨收入公式計算及支付，該公式不同於賬面收入。

內華達州立法會議於2021年5月31日結束，AB495是一項新的採礦消費税，適用於總收益。這項新的消費税產生的收入將用於教育。此新税於2021年7月1日生效，為階梯税，最高税率為1.1%。

巴里克·阿姆斯在內華達金礦的某些礦產儲量和業務發生在未獲得專利的礦脈開採權和工廠場地上，這些礦區位於聯邦土地上，受美國聯邦採礦和其他美國聯邦和州法律的約束。此類法律或根據此類法律頒佈的法規的變更可能會影響礦山開發、擴建和關閉項目。這些變化經常在美國聯邦政府的行政和行政機構、美國聯邦法院系統的未決案件以及美國國會的擬議立法中討論或爭論。有關詳細信息，請參閲“法律事項”“政府控制和條例”。

信息挖掘與處理

下表概述了所示期間綠松石嶺綜合體的某些採礦和加工資料：


	截至的年度 2023年12月31日¹	截至的年度 2022年12月31日¹

噸開採量(2000)	919	1,053

噸礦石加工量(2000)	2,608	2,541

加工的平均品級(克/噸)	4.34	4.26

生產的黃金盎司（千分之一）	316	282

1	該金額代表巴里克公司61.5%的股份。

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關於綠松石嶺礦的最新技術報告是題為"關於美國內華達州洪堡縣綠松石嶺綜合體的技術報告"的技術報告。日期為2024年3月15日，作者為內華達金礦。本技術報告已根據國家文書43—101在SEDAR+上提交。

下一頁的示意圖列出了綠松石嶺綜合體的設計和佈局。

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普韋布洛·維埃霍礦

一般信息

項目描述

Pueblo Viejo礦是一個露天礦，傳統的卡車和鏟採礦作業，位於多米尼加共和國中部的Sánchez Ramírez省，加勒比海伊斯帕尼奧拉島。該礦位於聖多明各首都西北約100公里處。截至2023年12月31日，Pueblo Viejo僱傭了大約2，900名員工和3，000名承包商。

Pueblo Viejo礦山位於黑山財政儲備區（ MSNFR儲備區），這是總統令專門指定的礦產租賃和礦山開發區域，佔地7，995公頃，位於科迪勒拉東部Arroyo Margajita山谷的頂部。這包括以前屬於Rosario Dominicana S.A.所有的Pueblo Viejo和Pueblo Viejo II特許區的所有地區。（羅薩裏奧）直到2002年，以及El Llagal和新Naranjo TSF地區，其中後者於2022年被批准納入MNFR。多米尼加政府與Pueblo Viejo Dominicana Jersey 2 Limited（原Pueblo Viejo Dominicana Corporation，（PPVD））簽訂了一份特別租賃協議（RSSLA），管理Pueblo Viejo礦場的開發和運營。SLA向PVD提供Pueblo Viejo礦的經營權，期限為25年，自2008年2月26日，即PVD根據SLA提交項目通知的日期（如其中所定義），其中一次延期為25年，另一次經雙方共同同意延期為25年，允許總期限為75年。Pueblo Viejo礦牀位於兩個主要地區，蒙特內格羅坑和摩爾坑，以及其他較小的衞星坑。酒店全年可從聖多明各（Santo Domingo）通過鋪設的道路前往。

該物業目前的業務已獲得足夠的地面使用權。新的Naranjo TSF要求PVD 獲得規劃設施位置的地面權利，並要求完成重新安置計劃。本集團正在取得該等權利。

歷史

該遺址早期的採礦活動可以追溯到16世紀。在早期的採礦活動之後，Rosario Resources於1975年開始在該地產上進行採礦作業。1979年，多米尼加共和國中央銀行購買了羅薩裏奧資源公司的所有外國持股，多米尼加政府繼續運營，Rosario Dominicana S.A.從1975年至1999年從氧化物、過渡礦石和硫化物礦石中生產金銀。該礦於1999年停止運營。2000年，多米尼加共和國就Pueblo Viejo礦場的租賃和礦產開採進行了國際招標。2001年7月，Placer Dome的附屬公司PVD(當時稱為Placer Dome Dominicana Corporation)中標。PVD和多米尼加共和國隨後就MNFR的SLA進行了談判，該協議得到多米尼加國民議會的批准，並於2003年7月29日生效。2006年3月，巴里克收購了Placer Dome，並於2006年5月合併了這兩家公司。與此同時，巴里克將Pueblo Viejo項目40%的股份出售給Goldcorp(2019年被紐蒙特收購)。2008年2月26日，PVD根據SLA向多米尼加共和國政府提交了項目通知，並向該國政府提交了Pueblo Viejo可行性研究報告。2009年，多米尼加共和國和PVD同意修改SLA的條款。該修正案在多米尼加國民議會批准後於2009年11月13日生效。Pueblo Viejo礦於2013年1月實現商業生產。對《服務水平協議》的第二項修正案於2013年10月5日生效，為多米尼加共和國政府增加和加快了税收收入(見下文《特許權使用費和税收》)。

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地質學

地質背景

Pueblo Viejo礦牀由白堊紀島弧火山活動形成的高硫化或酸性硫酸鹽淺成熱液金、銀、銅、鋅礦化組成。礦化的關鍵區域是摩爾坑和蒙特尼格羅礦坑，周圍有較小的衞星礦坑(Cumba、Mejita和ARd1)。勘探工作繼續發現MNFR內部的額外潛力。普韋布洛維埃霍位於洛斯蘭喬斯組，這是一系列火山和火山碎屑巖，橫跨多米尼加共和國的東半部，通常向西北方向傾斜，向西南傾斜。

礦化

摩爾礦牀位於Pueblo Viejo組沉積盆地的東緣。地層由細層狀碳質粉砂巖和泥巖(PV沉積物)組成，主要覆蓋石英相(火山碎屑流和火山碎屑流)，下覆安山巖相(玄武巖-安山巖流)和侵入巖和火山碎屑流。蒙特尼格羅礦牀位於沉積盆地的西北緣。地層由層間碳質沉積組成，範圍從粉砂巖到礫巖，夾層有火山碎屑流。礦區的金屬礦化以黃鐵礦為主，閃鋅礦和輝鋅礦含量較少。黃鐵礦礦化以侵位、層狀、交代和脈狀產出。閃鋅礦和輝石礦化主要與黃鐵礦共生在脈中，但在巖芯中也發現了浸染型閃鋅礦。礦化南北長2800米，東西長2500米，從地表延伸到深度500米。

採礦作業

生產和礦山生活

Pueblo Viejo礦是露天礦，常規卡車和剷車採礦作業。它於2013年1月實現商業化生產，並於2014年完成了全面的設計產能。目前的採礦作業將用庫存礦石補充蒙特內格羅和摩爾礦坑的新鮮礦石，以實現加工廠擴建時預期的更高的生產量。

根據現有尾礦設施及加工廠擴建工程於2023年完成，Pueblo Viejo的新鮮礦石開採活動至少可持續至2027年。額外的尾礦產能(與加工廠擴建沒有直接關係)將使巴里克能夠將礦山的壽命延長到本世紀40年代以後。下面將對Pueblo Viejo的加工廠擴建和延長礦山壽命項目進行更詳細的討論。

Pueblo Viejo在2023年生產了335,482盎司黃金(巴里克·S 60%的份額)。

正在處理中

金和銀的回收是通過對整個礦石加壓氧化(高壓罐)，然後熱固化和熱石灰煮沸，然後在CIL迴路中對金和銀進行氰化。

工廠擴建完成後，加工廠現在的設計能力為每天加工約30,000噸普通礦場難選礦石。主要設備操作包括粉碎、研磨、浮選、高壓氧化、洗滌、中和和CIL迴路。浮選迴路用於將硫化物品位從6.85%提高到9.8%，製氧廠的設計基礎是提供氧化約109噸/小時的硫化物所需的氧氣。這相當於每小時1110噸含9.8%硫化物的高壓罐原料，假設設計系數為2.2

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每噸硫化物的氧氣含量。較低硫化物礦石通常被提供給工廠，導致更高的噸位，通常遠遠超過每天30,000噸。

銅是加工廠的副產品，通過將硫化氫氣體注入含有銅離子的溶液中而製成硫化銅精礦。

基礎設施、許可和合規性

尾礦儲存區位於El Llagal山谷，距離廠址以南約4公里。下拉加爾尾礦儲存區由一個主壩和三個馬鞍壩組成，將容納Pueblo Viejo礦壽命期間產生的部分潛在產酸廢石，以及大約2027年之前的選礦尾礦，屆時尾礦和廢石存儲將過渡到新的Naranjo TSF。除了固體存儲外，尾礦設施的規模還可為運行池和極端降水事件提供存儲。資源基礎所需的額外尾礦庫容量正在研究中，預計將按下文更詳細描述的方式實施。該礦位於地震活躍區。現場大壩的設計是基於最大可信地震標準。

加工廠擴建及延長礦山壽命項目旨在將年產量提高至約14,000噸，使礦山在2022年後(100%基準)維持最低平均年黃金產量約800,000盎司，並通過採用新的Naranjo TSF將礦山壽命延長至 2020年代之後。PVD完成了新Naranjo TSF的預可行性研究，增加了650萬盎司的可歸屬已探明和可能儲量(扣除枯竭)。

加工廠擴建流程包括一個額外的初級破碎機、粗礦石存儲和礦石回收交付給一個新的單段半自磨，以及一個新的浮選流程，該流程在氧化之前對大部分硫化礦石進行濃縮。精礦與新鮮磨礦混合，以供應改進後的高壓滅菌器迴路，該回路由新的3,000噸/天設施。對現有的高壓滅菌器進行了升級，通過增加高壓冷卻水和循環閃蒸能力，增加了每個高壓滅菌器的硫磺處理能力，並使用了額外的漿液泵送和濃縮。

到2023年底，工廠擴建的建設和調試活動基本完成，新的氧氣工廠和細磨廠(Vertimill)現已投入運營。在投產初期遇到的過早設備故障已與原始設備製造商合作解決，包括安裝在所有浮選槽上的新攪拌器變速箱設計。工廠擴建的準備工作一直持續到2024年初。

2023年第四季度初，Pueblo Viejo經歷了破碎礦石庫存給料輸送機的結構故障。重建工作正在進行中，新的SAG磨機正通過較小的移動式破碎機和從旋轉式破碎機運行的臨時輸送系統進料，儘管速度有所降低。這一重建預計將於2024年第二季度完成，這將使該工廠達到最大產能。2024年第一季度，重點將放在浮選迴路的持續穩定和優化上。

新的Naranjo TSF的技術和社會研究在2023年繼續推進。根據多米尼加政府S的職權範圍，環境和社會影響評估已於2022年第四季度完成並提交。2023年第二季度收到了多米尼加政府對環境影響評估的批准。一項全面的現場勘察方案(包括巖土鑽探)正在按計劃繼續進行，以支持目前的可行性研究階段，該階段預計將於2024年第三季度完成。隨後將在可行性研究之後進行詳細設計，所有工程研究的計劃完成日期為2025年年中。開發新城鎮和住房綜合體，以重新安置因新移民而流離失所的家庭

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Naranjo TSF也在進展中，物業東側的道路調整完成，房屋建設正在進行中。

截至2023年12月31日，巴里克已在工廠擴建和延長採礦壽命項目上支出10.27億美元(100%基準)。工廠擴建和礦山壽命延長項目的估計資本成本約為21億美元(100%基準)，其中包括新的Naranjo TSF。

Hatillo和Hondo水庫為加工廠提供淡水。El Llagal尾礦庫的再生水用作補充供水。

運營電力需求各不相同，但通常不到200兆瓦，每天24,000噸。2013年，PVD啟用了一座218兆瓦的Wartsila聯合循環往復式發動機發電廠，以及一條連接工廠和礦場的約72公里長的輸電線路。該發電廠位於南海岸港口城市聖佩德羅德馬克里斯附近，將為Pueblo Viejo礦提供長期電力供應。該工廠是雙燃料，並於2020年從重油油轉換為天然氣。2019年，PVD與多米尼加共和國的AES Andres DR，S.A.(AES)簽署了一份為期10年的天然氣供應合同。AES還完成了一條通往該設施的新天然氣管道。發電廠於2020年第一季度開始使用天然氣為該礦供電。有關與設施轉換相關的温室氣體減排信息，請參閲可持續發展能力和氣候恢復能力。

所有在Pueblo Viejo礦山和發電廠設施進行現有作業的材料許可證和權利均已，且信譽良好。目前正在準備建造納蘭霍臨時安全設施的某些許可證，以便提交給有關政府當局。

環境

礦巖的海拔範圍從洛馬庫巴的565米到哈蒂洛水庫的大約65米。該網站的特點是崎嶇和丘陵地形覆蓋亞熱帶濕森林和灌木覆蓋。該地區屬於熱帶氣候，季節温度波動很小。最大的降雨發生在5月至10月。

Pueblo Viejo礦區受到了許多重大遺留環境問題的影響，這些問題是Barrick Risks參與礦山之前在現場進行的作業造成的。根據《蘇丹解放軍協定》的條款，多米尼加政府有義務自行承擔費用，修復和恢復，或以其他方式緩解所有歷史環境問題。在某些條件的核實下，PVD已同意作為多米尼加國家的代理人，對該國的歷史環境責任進行補救。PVD已同意支付與此類補救有關的資本成本，最高達7500萬美元。此外，PVD向多米尼加政府發出了一份項目通知（由PVD於2008年根據SLA發佈）， PVD承擔了對多米尼加開發區國家行政計劃）. 2016年11月收到了必要的環境許可證，以實施關閉計劃的第一階段，重點是脱水、加固和改善舊Mejita尾礦設施的穩定性。舊Mejita尾礦設施的脱水已於2018年完成，以及巖土工程勘察計劃。2020年，

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國家環境管理規劃（國家行政計劃）Mejita尾礦覆蓋部分取得了進展，工作主要發生在北部和中部池塘。扶壁挖掘亦取得進展，一期已於二零二一年完成。

2023年，Pueblo Viejo礦的PVD項目在所有重大方面均符合適用的企業標準和環境法規。

於2023年12月31日，根據國際會計準則第37號所定義的國際財務報告準則記錄並在每個報告期更新的估計未來填海和封閉成本的記錄金額為1.09億美元（100%基準）（如綜合財務報表附註2q所述）。此外，根據SLA的要求，在離岸代管賬户中建立了一個環境儲備基金，並在運營期間由PVD提供資金，直到資金足以履行PVD公司的封閉填海義務為止。

勘探和鑽井

截至2023年12月31日，鑽孔數據庫共有28，053個鑽孔，總計約1，595公里的鑽孔。RC坡度控制數據佔主導地位，約佔總鑽孔數的79%，佔總鑽孔數的94% 。該數據庫用於支持Pueblo Viejo地產的礦產資源開發。鑽孔間距是可變的，對於品位控制程序，鑽孔間距為10至30米，對於勘探或廢棄程序，鑽孔間距為50至100米。

2023年，推進了三個鑽探項目，共鑽探2，718米。第一個項目是在正門，那裏有579米的反向空氣爆破系統。該項目確定了孤立的低品位礦化，將在2024年暫停，直到了解其對礦山生命的潛在影響。第二個項目是在Arroyo de Rey，在那裏鑽了1327米的金剛石巖芯。由於該項目未能驗證2022年在地表和深處確定的礦化的連續性，該項目被終止，該區域被廢棄。第三個項目是在贊布拉納目標，第一階段在那裏鑽了811米的金剛石巖芯。在該目標區，氧化物礦化中驗證了低品位礦化，並計劃在2024年進行第二次滲透鑽探項目，以驗證經濟礦化的潛力。在Hatillo和Maimon組還需要對建築材料和石灰石的非金屬靶進行額外鑽探。

特許權使用費和税收

根據SLA，PVD有義務向多米尼加共和國支付以下款項：根據總收入減去一些可扣除成本，淨冶煉廠回報使用費為3.2%（特許權使用費不適用於銅或鋅）；根據調整後的應納税現金流量計算的淨利潤利息28.75%；根據調整後的淨收入計算的企業所得税25%；對貸款和海外付款支付利息的預扣税；以及其他一般税務義務。SLA税收制度包括穩定條款。

2013年10月5日，《SLA》的第二個修正案生效，為多米尼加政府帶來了額外和加速的税收收入。SLA的第二項修正案包括建立逐步最低税，根據PVD編制的財務模型每三年上調或下調一次，並須經政府批准。根據SLA的規定，PVD於2022年12月提交了支持 2023年至2025年期間逐步最低税率的財務模型。該模式於2023年3月獲得能源和礦業部批准。根據已批准的模式，相關税務機關制定了2023年至2025年的最低税率（請參閲“法律事項” “政府控制和法規”）。該模型的下一次更新預計將於2025年12月提交，並將設定2026年至2028年的最低税率。

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作為PVD在COVID—19疫情期間支持多米尼加共和國政府承諾的一部分，PVD於2020年10月同意預付將於2021年至2023年期間支付的若干特許權使用費，總額為1.42億美元。本協議項下的最後一筆款項已於 2021年6月支付。

流交易

2015年9月29日，巴里克完成了與皇家黃金公司（Royal Gold）的黃金和白銀流媒體交易，其生產與巴里克在普韋布洛別霍礦60%的權益有關。皇家黃金公司提前支付了6.1億美元的現金，並將繼續支付根據協議交付的黃金和白銀的現金。6.1億美元的預付款是不應償還的，巴里克有義務交付黃金和白銀的基礎上普韋布洛維耶霍的生產。巴里克已將預付款作為遞延收入入賬，並在黃金和白銀交付給皇家黃金時，將其與正在進行的現金付款一起確認為收益。巴里克還將記錄遞延收入餘額的增加費用，因為前期存款的時間價值代表了交易的重要組成部分。

根據協議條款，巴里克向皇家黃金出售黃金和白銀，相當於：（i）巴里克在普韋布洛別霍生產的黃金中7.5%的權益，直到990，000盎司黃金交付，之後3.75%的權益；和（ii）巴里克在普韋布洛別霍生產的白銀中75%的權益，直到5000萬盎司交付，之後37.5%的權益。白銀是根據70%的固定回收率交付的。高於此回收率的銀不受流的影響。截至2023年12月31日，已交付約34.3萬盎司黃金和1200萬盎司白銀。根據協議，如果普韋布洛別霍沒有生產黃金或白銀的義務。

Barrick從皇家黃金公司收到的現金支付額相當於交付的首批55萬盎司黃金和2310萬盎司白銀現貨價格的30%。此後，每交付一盎司黃金和白銀，付款額將翻一番，達到現行現貨價格的60%。持續支付給Barrick的現金與現行現貨價格掛鈎，而不是預先固定的，從而維持未來黃金和白銀價格上漲的風險敞口。

信息挖掘與處理

下表概述了所示期間Pueblo Viejo礦的某些採礦和加工資料：


	截至的年度 2023年12月31日¹	截至的年度 2022年12月31日¹

噸開採量(2000)	18,074	19,754

噸礦石加工量(2000)	5,332	5,669

加工的平均品級(克/噸)	2.39	2.68

生產的黃金盎司（千分之一）	335	428

1	巴里克持有S 60%的股份。

有關Pueblo Viejo礦的最新技術報告是題為《多米尼加共和國Pueblo Viejo礦技術報告》的技術報告，日期為2023年3月17日，由Mike·薩雷萊寧、乍得·尤哈斯、理查德·誇姆比、尼爾·巴爾和比爾·伯頓撰寫。本技術報告已根據國家儀器43-101在SEDAR+上提交。

該公司在多米尼加共和國擁有豐富的運營經驗。然而，在新興市場(如多米尼加共和國)運營會使公司面臨在其他司法管轄區(如美國或加拿大)不存在或不太可能發生的風險和不確定因素，例如上述SLA 談判。作為一個新興市場，額外的風險和不確定性適用於巴里克-S在多米尼加共和國的業務。為

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其他詳細信息，請參閲？外國投資和運營、許可和政府關係？、通貨膨脹？、合資企業、安全和人權？、社區關係和經營許可證、政府法規和立法變化以及美國《反海外腐敗法》和類似的全球反賄賂法律？風險因素。

雖然不能減輕或消除所有風險，但公司通過一致地應用各種公司治理結構和流程來管理和緩解其Pueblo Viejo業務的可控風險，這些治理結構和流程與其位於發達市場的其他業務應用的治理結構和流程實質上相同。有關更多詳細信息，請參閲《新興市場的業務運營：公司治理和內部控制》的敍述性描述。

下一頁的圖表列出了Pueblo Viejo礦的設計和佈局。

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LOGO

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Kibali礦

一般信息

項目描述

Kibali金礦位於剛果民主共和國東北部，位於金沙薩省會東北約1 800公里處，東方省首府基桑加尼東北約560公里處，距離肯尼亞港口蒙巴薩1,800公里，距離坦桑尼亞達累斯薩拉姆港1,950公里，以及烏幹達邊境城鎮阿魯阿以西150公里，靠近烏幹達和蘇丹的國際邊界。人員進入Kibali通常是通過包機從烏幹達恩德培直接到達現場，每天都有來自歐洲城市的商業航班提供服務。從烏幹達坎帕拉可通公路，全長約650公里，為運營供應鏈提供了主要路線。

該礦約有2,100名員工和4,000名承包商。

Kibali由多種礦藏組成，包括：KCD、Sessenge、Sessengsw、Gorumwa、Pakaka、Kombokolo、Pamao&Pamao南、Makoke、蒙古山、Mengu村、Megi-Marakeke-Sayi、Kalimva、IKAMVA、機場、犀牛和Oere。Kibali許可證的面積約為1836平方公里。

Kibali Goldmine SA(Kibali Goldmine SA)是Barrick、AngloGold Ashanti Limited 和SociétéMinière de Kilo-Moto SARL(前辦事處Des Mines d De或De Kilo-Moto)的合資公司，已根據剛果民主共和國採礦守則(2002)獲得10個開採(採礦)許可證，其中8個有效期至2029年，其中2個有效期至2030年。基巴利和S礦產儲量的採礦計劃的當前壽命延長至這些日期之後。

根據剛果民主共和國《採礦法規》(2002)，為了保持採礦特許權的良好地位，特許權持有人必須支付一定的許可費和地表權年費。所有開採(採礦)許可證都完好無損。對於該物業目前的運營，已經獲得了足夠的地面權。

歷史

Moto Goldmines Limited（Moto Goldmines）是Kibali項目的前運營商，於2004年從SOKIMO手中收購了Kibali項目70%的股權。Moto在2006年完成了預可行性研究，2007年完成了可行性研究，2009年完成了優化可行性研究。

2009年，Randgold和AngloGold成立了一家50/50的合資企業，收購了Moto的所有已發行股本，因此Moto獲得了Kibali項目70%的股權。2009年晚些時候，合資企業從SOKIMO收購了Kibali項目的額外20%權益，使Randgold獲得Kibali 45%的權益。於2019年1月1日，Barrick憑藉合併收購Randgold Founs於Kibali的45%權益。巴里克是Kibali的運營商。

地質學

地質背景

Kibali礦牀位於Kibali Greenstone Belt（也稱為Moto花崗巖—Greenstone Belt）內，其北部為西尼羅河格尼巖，南部為Watsa地區的深成巖。Kibali綠道帶是一個細長的西—西北—東—東南走向的巖石，包含太古代火山沉積礫巖、碳質頁巖、粉砂巖、帶狀鐵建造、亞空中玄武巖、基性巖中間侵入體（巖牆和巖丘）和多種侵入相，其成分範圍從花崗閃長巖到輝長巖。基於紋理和

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地層學中存在的巖性類型，Kibali許可區內的巖石被解釋為沉積在水環境中。

大多數原生巖性都是碎屑（沉積）成因，可能是在區域伸展環境中發育的，如裂谷地塹或半地塹。在Kibali，金礦主要分佈在硅質巖、帶狀鐵地層和硅質巖中，這些硅質巖是在綠片巖相條件下變質的，位於一條長20公里、寬達1公里的曲線帶上，被稱為KZ—KZ趨勢帶。金礦化集中在平緩的東北至北東北傾的褶皺軸上，其取向通常與礦化巖石中明顯的線理平行。

Kibali礦牀不同於許多造山型金礦，因為它們位於逆衝疊加序列中，具有韌性—脆韌性變形構造和複雜的褶皺歷史。該區主要有北西—東南走向、北東傾逆沖斷裂和一系列近垂直的東北—西南剪切構造，這些構造與褶皺作用有關，是重要的控礦作用。與許多其他造山型金礦不同，Kibali地區的礦化通常缺乏富石英脈的重要階段。

礦化

Kibali地區的礦化礦牀與延伸到鄰近巖石中的石英、鐵白雲石和絹雲母（ACSA—A）蝕變暈有關。

KCD礦牀是Sessenge—KCD走向的主要礦化產點。它由五個半垂直堆積的礦脈（3000，5000，9000，11000和12000）組成，位於火山沉積單元內。KCD礦牀內單個礦脈的位置受一系列緩慢向東北傾向緊密等斜褶皺的位置、形狀和方向密切控制。礦脈可能是由兩個邊界東北向構造之間發展的大規模橫卧褶皺遺傳聯繫在一起的。在強烈到強烈的蝕變帶中發育較高品位，這些蝕變覆蓋和結構破壞了先前的角礫、葉理和巖性結構。這些礦脈大致被分類為3000礦脈、5000礦脈和9000礦脈，所有這些礦脈都以低到中等角度向東北傾斜。

Gorumbwa和Kombokolo礦牀均沿位於主Sessenge—KCD構造帶以西800米處的東北向礦化走廊分佈。兩個礦牀被認為是由相同的礦化事件形成的，具有與KCD礦牀相似的蝕變和構造特徵，但尺寸明顯小於。

位於KCD礦牀北部更遠的Rhino和Agbarabo礦牀位於較小且更開放的褶皺中，具有類似的北東傾。這些衞星礦牀主要沿帶狀鐵建造（FIGBIF）層位的基底表現出礦化作用，這表明它在主要將熱液流體限制在下層巖石中中起到了含水層的作用。多個礦化透鏡體是開放的向下插入，但其特徵是寬度通常較窄（30—50米）。

門古山礦牀位於KZ北構造上，位於帕卡卡西北部，莫富山以南。礦化透鏡體呈雪茄狀，向北—東北偏淺。礦化仍然開放向下暴跌。

Aerodrome—Pakaka—Pamao礦牀位於KZ北向，位於緩北—東北—東傾剪切帶中。Pakaka存在大量毒砂，使其與KZ走向北半部的其他礦牀和前景區分開來。這些構造組合形成了一個廣闊的東北傾陷開闊的背斜構造，西翼為帕茂，東翼為帕卡卡。Pakaka的風化剖面相對較深，可達70米。

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Mengu村礦牀位於Pakakaka—Mengu趨勢西北端附近。礦化呈板狀，走向西北，淺向東北，以礫巖體為主，夾有薄鐵礦和碳質頁巖夾層。

Megi-Marakeke-Sayi礦牀由Megi、Marakeke和Sayi三個單獨的礦牀組成，由較低品位的礦化隔開，但在一個露天礦開採。Megi-Marakeke-Sayi礦牀呈多個板狀透鏡狀產出，向西北方向移動，向東北方向輕微傾斜。

Kalimva/IKAMVA和Oere礦牀均位於蒙古山以北的KZ北向主線上。這些礦牀在地質上大體相似。Kalimva中的礦化礦脈顯示出沿温和至陡峭的向東傾斜的構造淺北東傾的礦脈，當地稱為Kalimva變形帶，並被解釋為相當於IKAMVA礦牀。

採礦作業

生產與礦山生活

露天採礦在大約20公里外的一些衞星坑中進行。有些坑較淺，地雷壽命較短，只有兩年或更短，如機場，而其他坑較深，壽命較長，超過兩年，如塞森吉、帕馬、帕卡卡、戈倫布瓦、卡利姆瓦/伊卡姆瓦、Megi—Marakeke—Sayi和KCD。Mofu（2015）、Mengu Hill、Kombokolo和Rhino（2016）礦井的開採現已完成。

截至2023年12月31日，作戰坑為帕馬、戈倫布瓦、塞森吉和機場。露天採礦由承包商Kibali Mining Services（一家當地的剛果民主共和國公司）進行，使用自由挖掘或傳統的鑽探、爆破、裝載和運輸方法。採礦設備最終由巴里克和承包商的母公司布伊格集團共同擁有。

從2024年起，露天開採將來自Sessenge、Sessenge SW、Aerodrome、Pamao、Gorumbwa、Megi—Marakeke—Sayi、Kalimva、Ikamva（包括Ikamva East）、Oere、Pakaka、Rhino、Mengu Hill和KCD礦牀。由於所有礦井的特點是存在一個近地表地下水位，有可能有大量地下水流入礦井，因此，在每個礦井開始開採之前，應建立一個抽水和排水溝系統，以防止任何地表水流入活躍的礦區。

露天礦的上層通常為風化材料，通常為自由挖掘材料。一旦遇到新鮮（未風化）巖石，就需要鑽孔和爆破。上層自由挖掘使用5米高的臺階，10米高的臺階用於鑽孔和爆破作業。

Kibali KCD地下礦的設計目的是開採KCD露天礦正下方的KCD礦牀。一根50米長的頂柱將井底與地下礦頂隔開。Kibali地下礦山是一個深孔採礦作業，每年生產約380萬噸礦石。最初的生產是卡車拖兩個下降到地面。

該地下礦的開發於二零一三年開始。上部開採始於2015年，利用雙地面下降系統將礦石運到地面。一條垂直生產豎井（751米深）於2017年12月完成調試，並於2018年全面投產。從2018年起，大部分礦石通過豎井提升到地表。地面坡度用於從一些較淺的採場進行牽引，補充豎井牽引，併為工廠和設備提供方便的通道。在豎井底部附近安裝了一個大型泵站，泵和通往地面的管道中存在宂餘容量。

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礦山的大部分資本和通道開發已經到位。到目前為止，已完成了48，053米的資本和通道開發。目前的礦山壽命計劃包含根據礦產儲量進一步16，857米的資本橫向開發。

地下采礦業務自二零一八年起由Kibali員工經營。採礦方法是採用膠結膏體充填的深孔露天採礦法的變體。

採場的礦石通過相應水平的指狀提升裝置從採場裝載（通過遠程遙控和傳統手動裝載機）到八個礦道中。然後，這些礦石由自主裝載運輸自卸車轉移到兩個粗礦料倉，然後轉移到兩個初級破碎機，然後是兩個細礦料倉和靠近豎井底部的獨立的料斗式卸料輸送機。

在活動的地下采礦區沒有發生重大的巖土工程破壞，巖體模型將巖體分類為良好。此外，礦山變形和穩定性評估壽命預測輕微至局部中度損害，這表明一般情況下開採條件良好。

根據目前的儲量，Kibali露天礦和地下開採預計將持續到2037年。從其他勘探地點增加的未來露天礦礦產儲量有可能將露天礦開採延長到2037年以後。由於資源轉換而增加的未來地下礦產儲量，例如在5，000個下降延伸和11，000個礦脈，有可能將地下開採延長到2037年以後。Kibali在2023年共生產了762，851盎司黃金，其中Barrick Founs的份額為343，283盎司黃金。

正在處理中

Kibali金礦加工廠由兩個基本上獨立的加工迴路組成，第一個迴路設計用於氧化物和過渡礦石，第二個迴路設計用於硫化物難熔礦石。然而，這兩個迴路都設計用於在氧化物和過渡礦石源不再可用時處理硫化礦石。該流程包括破碎、球磨、分級、重力回收、常規CIL流程、閃速浮選和常規浮選，共同生產出的精礦經過超細研磨和專用的強化氰化物浸出。

該加工廠的額定吞吐量為：通過氧化物迴路處理的軟氧化巖礦石每年360萬噸，通過平行硫化物迴路處理的原生硫化物礦石每年360萬噸。一旦工廠僅生產硫化物，設計生產能力為每年720萬噸硫化物礦石。該工藝廠已證明在生產能力方面有所改善，在穩定的回收性能下表現超出設計能力。總體而言，2023年的實際工藝工廠黃金回收率達到設計標準，平均回收率為89.8%。

基礎設施、許可和合規性

原水供應的主要來源是雨水和泉水集水，由鑽孔系統補充，最後由基巴利河補充。原水收集並儲存在原水壩，其儲存容量為9500立方米。該加工廠每天需要約33，000立方米的水，這是通過從Kibali Kibali Kils的兩個TSF回收水來獲得的。

由於現場沒有國家電網供電，Kibali 依靠自己的發電設施。電力供應目前由現場、高速柴油發電機組和三個場外水電站（Nzoro II、Ambarau和Azambi）混合提供。該水電系統的總裝機容量合計約為43兆瓦，備用裝機容量約為43兆瓦。

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已獲得在Kibali 作業中進行現有作業的所有物質許可證和權利，且信譽良好。

環境

已制定環境管理計劃，Kibali的運營已通過ISO 14001：2015認證並進行獨立審計，以持續改善環境管理。該網站還根據ICM規範的要求進行審計，並在2023年完全符合GISTM標準。

廢石在鄰近露天礦坑和地下豎井的廢石場產生和處置。

尾礦從工廠產生並在兩個獨立的浮選TSF和襯裏氰化物TSF中處置，以防止污染物滲透到地下水中。

氰化物尾礦流的氰化物回收廠於2023年開始投產。一旦酸化電路完成和優化，Kibali獲得ICM規則認證的過程將開始。

雖然原始植被在很大程度上是通過人類活動改造的，但有三種植物(合歡(合歡鐵合歡屬), 古拉亞雪松和貝古爾蒂亞雷伊戈塔)被記錄在Kibali許可證內，被認為具有保護意義。S公司的植樹造林計劃每年種植10,000多棵本土樹木。

2023年，基巴利和S的所有活動在所有重大方面都符合適用的公司標準和環境法規，並將繼續保持下去。

於2023年12月31日，根據《國際會計準則第37號》記錄並於每個報告期更新的《國際財務報告準則》所記錄的估計未來填海及關閉成本為3,100萬美元(巴里克S 45%應佔份額為1,400萬美元)(如綜合財務報表附註 2Q所述)。

勘探和鑽井

2023年Kibali的勘探重點是資源替換和增加，審查和測試已知礦藏內外的機會和潛力，並測試向下延伸的地下潛力。

2023年期間，勘探鑽探計劃確定了11000個KCD礦脈的地下新推斷礦產資源，以及戈倫姆瓦地下新的推斷礦產資源。在KCD地下的3000、5000和9000礦脈以及Oere和IKAMVA衞星露天礦增加了新的指示礦產資源。包括Oere、Agbarabo-Rhino和Mengu Hill在內的許多礦藏也進行了鑽探計劃，以測試地下機會的下降連續性。還對包括馬科羅和茲布拉在內的早期目標進行了鑽石鑽探。從2023年的地面勘探和品位控制鑽井計劃中，共鑽取了1,439個孔的188,203米的鑽石鑽芯和4,313個孔的206,476米的RC鑽芯。

未來的綠地勘探將繼續涉及2018年水系沉積物調查確定的基層目標的測試。後續工作將集中在Abimva和Marabi，包括地質測繪、當地土壤採樣網格和巖屑通道採樣。如果成功，將通過進一步的鑽探對目標進行測試。未來三至五年，將測試額外的異常集水帶以及新產生的目標，以維持一定水平的勘探目標週轉，最終支持S礦的枯竭補充管道數年。其他計劃中的工作包括繼續鑽探測試贊布拉和扎基託科突出的潛力。後續計劃也將是

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根據第一階段鑽探的結果進行。Aindi Watsa還將進行地質審查，以突出進一步測試的潛在機會，並計劃在後續工作之前對Makoro進行地球物理調查，以突出厚蓋層下的潛力。

KCD目前地下鑽探的進一步棕地勘探旨在界定礦化的進一步延伸，以增加未來五年的地下礦產資源和礦產儲量。鑽探正在從專用勘探鑽機進行，特別是在3000個礦脈的下降和向上下降以及5000、9000和11000個礦脈的下降下降。戈倫布瓦深井鑽探將繼續測試推斷礦產資源的下沉連續性。棕地勘探還將繼續在許多衞星礦坑和礦藏上進行，包括蒙古山、Oere和Agbarabo-Rhino。將對這些礦坑和礦藏進行鑽探測試，以確定礦化是否向下延伸，並評估其經濟可行性，以進一步縮小衞星地下作業，以支持延長現有礦山壽命以外的礦山壽命。

計劃開展聯合勘探工作，以便在現有礦產資源和礦產儲量的構造走廊之間和沿線的空隙內劃定衞星礦牀。這項計劃的目標是確定和評估其他目標，以增加露天礦和地下礦產資源和礦產儲備，在幾年內保持強勁的枯竭補給管道。此外，還計劃開展一項框架計劃，以檢驗在KCD主要成礦走廊西北部產生的地質概念和目標，具有接近礦山資源的潛力。

2024年，Kibali計劃總共進行約59,661米的鑽石鑽探和165,635米的勘探和品位控制鑽探。

特許權使用費和税收

剛果民主共和國採礦法（2002）及相關法規已修訂，更新後的採礦法已於2018年3月9日生效（剛果民主共和國採礦法（2018）修訂）及相關修訂後的採礦法已於2018年6月8日生效。

2018年對剛果民主共和國採礦法（2002年）作出的以下變更為Kibali帶來了一系列變更：（i）特許權使用費從3.5%增加至4.7%，預計這不會對礦山的盈利能力產生重大影響；（ii）根據消耗品類型將進口關税和其他關税從4%提高到7%，預計這不會對礦山的盈利能力產生重大影響；以及（iii）根據批准建造Kibali項目時編制的可行性研究報告，已經頒佈了超税利潤，因此，只有在黃金年平均價格超過每盎司2，000美元的情況下才適用這種税。

迄今為止，政府要求的所有税款都已全部支付。所有付款都是在脅迫下支付的，目的是保護Kibali公司根據剛果民主共和國採礦法（2002年）獲得和賦予的權利。請參見"法律事項""政府控制和法規""。

在2024年第一季度，Kibali收到了價值1.52億美元的增值税評估（包括罰款），涵蓋2019年至2022年期間。本公司認為該等評估並無價值，並有意質疑該等評估。Kibali已向税務當局交存了總額為890萬美元的存款，以質疑評估。

信息挖掘與處理

下表概述了Kibali礦在所示期間的某些採礦和加工信息（Barrick Rums 45%份額）：

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	截至的年度 2023年12月31日	截至的年度 2022年12月31日

噸開採量(2000)	17,837	16,649

噸礦石加工量(2000)	3,700	3,495

加工的平均品級(克/噸)	3.21	3.39

生產的黃金盎司（千分之一）	343	337

關於Kibali金礦的最新技術報告是題為《剛果民主共和國Kibali金礦技術報告》的技術報告，生效日期為2021年12月31日，發佈日期為2022年3月18日，作者為Rodney B。快，西蒙·博託姆斯，克里斯托弗·霍布斯，格雷厄姆·E。Trusler，Thamsanqa Mahlangu，Shaun Gillespie and Ismail Traore.本技術報告已根據國家文書43—101在SEDAR+上提交。

本公司於剛果民主共和國擁有豐富的營運經驗。然而，在新興市場（如剛果民主共和國）運營，公司面臨的風險和不確定性在其他司法管轄區（如美國或加拿大）不存在或不太可能發生。作為一個新興市場，巴里克在剛果民主共和國的業務還存在額外的風險和不確定性。有關更多詳細信息，請參見：“外國投資和業務”、“許可和政府關係”、“通貨膨脹”、“合資企業”、“安全和人權”、“手工和非法採礦”、“社區關係和經營許可證”、“政府監管和立法變化”和“美國《反海外腐敗法》和類似的全球反賄賂法在《風險因素》中。

雖然無法緩解或消除所有風險，但公司希望通過一致應用與其位於發達市場的其他運營所採用的基本相同的各種公司治理結構和流程，來管理和緩解DRC運營的可控風險。有關其他詳細信息，請參見《新興市場業務的敍述性説明：公司治理和內部控制》。

下一頁的圖表列出了Kibali金礦的設計和佈局。

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盧洛-貢科託煤礦綜合體

一般信息

項目描述

Loulo—Gounkoto礦場位於馬裏西部，靠近Falémé河，該河構成馬裏和塞內加爾之間的國際邊界。盧洛—貢科託位於首都巴馬科以西350公里處，卡伊斯以南220公里處，最近的城鎮凱涅巴西北部。達喀爾至巴馬科千年公路與盧洛—貢科託運輸公路交叉，是兩個礦山的主要入口，併為該國其他地區以及塞內加爾提供了良好的公路運輸聯繫。礦山綜合體有大約2000名員工和4900名承包商。

Loulo金礦由多個礦牀組成，包括：Yalea、Gara、Loulo 3、Baboto、Gara West、P129、P125L3和P129QT。Gounkoto金礦由兩個礦牀組成：Gounkoto和Faraba。Loulo和Gounkoto許可證目前分別覆蓋261.23平方公里和99.94平方公里，總面積為361.17平方公里。

Loulo金礦是在Loulo開採許可證（Loulo Permit）範圍內。2012年6月21日，《盧洛許可證》進行了最新修訂。它涵蓋了Gara和Yalea地下礦產儲備以及Baboto、Gara West和Loulo 3露天礦儲備。從2012年起，《盧洛許可證》有效期為30年，此後，如果仍在生產，則可以延期。

2010年，頒發了Gounkoto開採許可證，與Loulo許可證分開。 Gounkoto許可證包括Gounkoto和Faraba保護區，有效期為30年，自2012年起。

為了保持採礦特許權的良好信譽，特許權持有者必須向馬裏政府支付特許權使用費和公司税。參見下文中的“版税和税費”。

對於該物業目前的運營，已經獲得了足夠的地面權。

歷史

Gara金礦是1981年由馬裏國家地質和礦業局和法國地質和礦業研究局的合資企業發現的。1992年，必和必拓礦業馬裏公司與馬裏公司Société des Mines de Loulo SA（SOSOMILO）簽訂了一項協議，成立合資企業，將Gara礦牀開發成當時被視為次經濟的礦產資源。

1996年，Randgold收購了BHP Minerals Mali，並進行了額外的區域勘探，結果於1997年發現了構成Loulo金礦的兩個礦牀中的第二個Yalea。Gounkoto於2009年通過區域勘探發現，2011年在Gounkoto露天礦生產了第一批黃金。2019年1月1日，Barrick通過合併收購 Randgold Rums在Loulo—Gounkoto的80%權益。

Loulo礦歸SOMILO所有，Barrick擁有80%股權，馬裏政府擁有20%股權。

Gounkoto金礦由馬裏公司Société des Mines de Gounkoto SA （Gounkoto SA）擁有，Barrick擁有80%股權，馬裏政府擁有20%股權。

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地質學

地質背景

Loulo—Gounkoto位於Kedougou—Kenieba侵蝕區內。內層不整合地覆蓋着向東和更南的上元古界砂巖。Loulo—Gounkoto主要位於科菲組的下方，該組由雜砂巖、砂巖、泥質砂巖、石灰質砂巖和電氣石化砂巖、剪切綠巖單元組成。

礦化

雅列阿主礦化體位於雅列阿剪切帶，在那裏它被雅列阿構造攔截。雅萊剪切帶是一條長1.4公里的南北走向的脆韌性礦化斷層，橫切雅萊構造，雅萊構造是一個複雜的北至北東北走向的剪切帶。雅萊礦化主要產於熱液角礫質粉石英巖中。

Gara（以前稱為Loulo 0）棲息在一個強烈的滑石粉中，由於其高抗風化能力，該單元在地表露出。金礦化為地層束縛，由石英—碳酸巖—黃鐵礦細脈網組成，被下盤雜砂巖和上盤（KHHW）剪切石英巖玫瑰包圍。較高的黃金品位通常出現在礦脈最密集且礦脈方向範圍更復雜的地方。

Baboto是一個剪切容礦礦牀，位於Yalea礦牀東北偏北約14公里處的南北走向剪切構造帶上。巴布託主要由厚厚的變質沉積和構造角礫巖組成。金礦化主要與產於脆-韌性剪切角礫巖中的微細浸染狀黃鐵礦有關。

Loulo 3號位於Yalea礦東北偏北4公里處。婁洛3號由四個礦化帶組成：位於婁洛3號構造上的一個北—西北向主帶（

在Loulo許可證內還存在其他小型衞星礦牀，其地質特徵與上述其他主要礦牀相似。

Gounkoto是一個大型的北—西北向剪切帶，具有複雜的韌性剪切角礫巖、剪切和斷層組合，其特徵為階梯狀幾何，在西北向構造上通常可以看到較寬的礦化帶，在南北向構造上可以看到較窄的礦化帶。

Faraba礦牀走向西北偏北，由幾個金礦化帶組成，分佈在南北走向的粗粒砂質砂巖單元（巖屑巖礫）和多雲母角礫巖接觸面內，兩側為剪切泥質沉積物。巖性分層（錯位的墊層）向西急劇傾斜；然而，礦化帶（伴隨有二氧化硅、硅碳酸鹽和後期覆蓋的赤鐵礦蝕變）向東急劇傾斜。礦化作用終止於深部西傾Faraba構造。礦化是

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以黃鐵礦為主，次有毒砂、局部磁鐵礦、稀有黃銅礦和磁黃鐵礦。礦化受流變能力對比控制，通常脈型（即塊狀、縱樑和水泡），或以彌散形式出現在強烈蝕變的宿主（即水泡和細粒）中，半塊狀至塊狀硫化物通常位於鄰近Faraba 構造的系統下部。該系統的高品位部分在縱向剖面上似乎向南傾斜。

Faraba North 靶區由一系列離散剪切帶和熱液角礫巖組成，並伴有與黃鐵礦和毒砂有關的脈狀礦化。礦化帶與地層平行，HW域共生成8個礦化帶，2個傾斜域邊界（

採礦作業

生產與礦山生活

Loulo—Gounkoto綜合體目前由Gounkoto、Yalea South、Gara West和Baboto的活躍露天礦組成（2024年2月開始開採）。Loulo 3露天礦的開採計劃於2027年開始，Faraba露天礦的開採計劃於2029年開始。此外，Yalea、Gara和Gounkoto地下礦目前都在運行，並通過位於露天礦和箱式開採的入口進入。地下礦山的採礦方法是長孔充填充填法。Gounkoto地下開發始於2020年， 2023年第二季度至2025年底，北坑下的頂柱開採開始。從2023年起，Loulo—Gounkoto增加了高級盎司。

根據現有儲量， Loulo—Gounkoto露天開採預計將持續到2034年，地下開採預計將持續到2039年。Loulo—Gounkoto在2023年共生產了683，000盎司黃金，其中Barrick Founs應佔份額為547，000盎司黃金。

正在處理中

Loulo 加工廠採用CIL黃金提取工藝，設計生產能力約為每年480萬噸，已逐步達到每年510萬噸的峯值。由於計劃於2027年開始的工藝廠擴建，預計從2029年起，生產能力將增加至每年約620萬噸。Loulo加工廠加工Loulo和Gounkoto的礦石。該工廠使用傳統的破碎、研磨、CIL和尾礦處理迴路。2017年9月，由於超細金（—20微米）未被有效回收，重力迴路被下線，但在最終尾金行為測試工作中，它被證明在CIL後被浸出。自 2019年以來，回收率有所增加同比增長進一步的黃金處理工作將於2024年完成，以確定目前這些部分的浸出效率。2023年的測試工作已經證明更長的停留時間（CIL）將實現更高的回收率，目前正在進行一個項目以評估經濟性。

通過混合各種礦石源（Yalea/Gara/Gounkoto）以控制磨機進料中的銅和砷含量，黃金回收率保持在89%以上。當前我的生命計劃的平均回收率為89. 7%。2023年黃金平均回收率為91.14%。

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基礎設施、許可和合規性

盧洛—貢科託的氣候受到熱帶間輻合帶南北運動的強烈影響，這創造了獨特的雨季和旱季。雖然年蒸發量超過年降雨量，但在雨季（7月至9月）的高峯期，會有過量的水來產生地表水徑流。Loulo—Gounkoto綜合體的水源來自Gara河和Falémé河，這兩條河流經Loulo—Gounkoto場地。

電力主要在現場使用輕重燃料發電機發電。礦山需要利用可再生能源和熱源（包括太陽能、電池儲能、重油和柴油發電機）的混合發電，因為現場沒有可用的國家電網網絡可供連接。這些發電機由電網太陽能發電廠提供的電力支持，抵消了白天使用的熱能。

2023年，完成了現有太陽能發電廠的擴建和新電池儲能系統的新增。該擴建項目的範圍是設計、供應和安裝一個40兆瓦（峯值48兆瓦）的光伏太陽能發電場，配備38兆瓦的電池儲能系統。巴里克預計將減少2300萬升燃料，這意味着每年節省約62千噸二氧化碳當量排放。計劃在2024年再安裝7兆瓦重質燃油發電機，以滿足礦井壽命的電力需求。

截至2023年12月31日，項目支出為7,300萬美元，項目預計將低於約9,000萬美元的原始資本成本(100%)。安裝額外的重燃料油發電機預計需要額外的600萬美元(100%基準)。

在Loulo-Gounkoto進行現有作業的所有材料許可證和權利都已獲得，並處於良好狀態。

環境

氣候條件不會對勘探、開發或採礦作業產生實質性影響。

已經制定了環境管理計劃，S樓層的運營符合國際標準化組織14001：2015年標準，並進行了獨立審計，以持續改善環境管理。該網站還根據ICM規則的要求進行了審計。

2023年，Loulo-Gounkoto的所有活動在所有實質性方面都符合適用的公司標準和環境法規，並將繼續如此。

於2023年12月31日，根據國際會計準則37所界定並於每個報告期更新的國際財務報告準則所記錄的估計未來填海及關閉成本，Loulo為5,900萬美元(100%基準)，Gounkoto額外為800萬美元(100%基準)(如綜合財務報表附註2Q所述)。 Loulo未來填海及關閉成本增加(於2022年12月31日為2,800萬美元(100%基準))主要是由於支持臨時財務報表所致。

勘探和鑽井

自1993年以來，在Loulo進行了以下取樣，共計2377,497米：(1)鑽石鑽探6,603個鑽孔，長達1,415,044米；(2)遙控鑽探，共鑽13,210個孔，長達640,884米；(3)旋轉空氣爆破鑽探，鑽11,058個鑽孔，共193,434米；(4)挖出939個壕溝，長達50,124米；(5)11,733條渠道，長達78,011米。

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自1993年以來，在Gounkoto進行了以下取樣，共計1 198 996米：(1)鑽石鑽探1,340個鑽孔，總長373,752米；(2)RC鑽探，共9,746個鑽孔，總長743,701米；(3)RAB和螺旋鑽，鑽3,004個，總長46,902米；(4)挖溝367個，共26,934米；(5)地下渠道1,496個，總長7,707米。

Loulo-Gounkoto的勘探重點是推進棕地和綠地目標。棕地勘探包括根據構造模型測試現有礦產資源的地下和露天延伸，以獲得高品位礦化。目前的勘探概念已被證明是有效的，Gounkoto的發現以及兩個礦山枯竭的礦產資源和礦產儲量的成功補充。

Loulo-Gounkoto的勘探仍在繼續，以補充採礦耗盡的資源。Loulo-Gounkoto在2023年取代了耗盡儲量的100%，Loulo和Gounkoto許可證仍有增長機會。2023年，勘探重點放在沿着Baboto、Gara West Trend、Yalea Ridge South-Hippo(Yalea以東500米處平行的礦化趨勢)、Yalea構造、P129-Farandi走廊(Gara和Yalea之間)、Gara South-Faleme、Faraba構造的北部延伸以及Gounkoto以南的DB構造的關鍵潛在走廊縮小。這項工作2024年勘探的優先後續目標包括Baboto Central、Yalea Sear Expansion、Gounkoto Deep和Gounkoto South的打擊和深度上行目標。

Loulo的勘探活動集中在超過7公里的Yalea Slip沿線，包括深度延伸和近地表走向延伸。在Yalea南部和北部產生了多個近地表目標，這些目標正被用於測試數據差距和模型更新。在深度上，正在測試向下俯衝延伸和向下傾斜複製的高品位鏡頭，這可能會在垂直深度超過1250米的地方開闢令人興奮的新搜索空間。在Baboto，鑽探正在確認Baboto Central目標沿1.5公里長的走廊延伸的深度，並沿着平行結構確定進一步的上行方向。

Gounkoto的勘探活動主要集中在Gounkoto DB結構上。 Gounkoto礦體的地質改造已經在當前礦山設計下產生了多個下傾延伸目標，這些目標將在2024年上半年進行測試。沿着南部走向，正在進行計劃，以確定沿DB結構的額外盲高品位下盤，以2023年鑽探的成功為基礎。地面地球物理調查還劃定了貢科託東南部的新目標，目前正在接受後續工作。此外，計劃在2023年偵察鑽探之後進行進一步鑽探，以精確定位Gounkoto北部的Faraba構造投影。最後，正在進行一個螺旋地球化學篩選計劃，以覆蓋Gounkoto許可證東部由於廣泛、厚、抑制性風化層，過去勘探非常有限。該計劃的目標是在2024年晚些時候生成下一組早期勘探目標，進行鑽探測試。 Loulo—Gounkoto於2023年100%取代了枯竭的儲量，Loulo和Gounkoto許可證仍有增長的機會。2023年，勘探重點是沿Baboto、Gara West趨勢、Yalea山脊 South—Hippo（Yalea以東500米平行礦化趨勢）、Yalea構造、P129—Farandi走廊（Gara和Yalea之間）、Gara South—Faleme、Faraba構造的北部延伸和Gounkoto以南的DB構造的關鍵遠景走廊進行放大。 2024年勘探工作的優先後續目標包括Baboto Central、Yalea切變延伸、Gounkoto Deeps和Gounkoto South目標的走向和深度上部。

特許權使用費和税收

適用於Loulo和Gounkoto礦區的單獨企業公約規範了礦區經營的財政條件，並以《馬裏採礦法》（1991年）為基礎。營業所公約保證其中規定的制度的穩定性，規範適用的税收，並允許在發生爭端時進行國際仲裁。公約還包括免除Loulo—Gounkoto Complex生命週期內的燃料税。

根據產量向馬裏政府支付6%的特許權使用費，以及30%的利潤税率，如果出現虧損，總收入最低為0.75%。2019年9月29日，馬裏通過了一項法令，引入了新的馬裏共和國採礦法（2019年第2019號法令）

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採礦法規（Mining Code），於2019年10月30日在《官方公報》上公佈。根據2019年《採礦法》的過渡性條款，先前存在的採礦權和現行採礦公約在其剩餘期限內仍然有效，其持有人將繼續受益於其中規定的税收和海關制度的穩定性。2023年8月通過了一項新的採礦法（2023年採礦法）和一項要求採礦部門採用本地含量的法律，但目前尚未實施，等待通過實施法令。根據二零二三年採礦守則，先前存在的採礦業權在其當前剩餘期限內仍受其發行所依據的法律及合約制度規限。

在2020年第二季度，馬裏政府達成協議，承諾在2023年4月到期時將《Loulo礦公約》延長15年，以換取對《SOMILO公約》的某些修改，並立即生效，即放棄預扣税豁免和同意向國家支付優先股息。此後，這些股息已分配給馬裏國家，其20%股權中的50%。馬裏政府尚未採取任何措施執行商定的《盧洛採礦公約》延期，2023年12月，政府聲稱《盧洛採礦公約》於2023年4月到期。該公司正在與馬裏政府接觸，以解決這一問題以及2023年《採礦法》的影響。有關其他詳細信息，請參見"政府控制和法規"。

信息挖掘與處理

下表彙總了Loulo-Gounkoto(巴里克-S 80%的股份)在所示期間的某些挖掘和加工信息：


	截至的年度 2023年12月31日	年終 2022年12月31日

噸開採量(2000)	28,200	30,845

噸礦石加工量(2000)	4,049	4,069

加工的平均品級(克/噸)	4.61	4.59

生產的黃金盎司（千分之一）	547	547

關於Loulo-Gounkoto的最新技術報告是題為《馬裏Loulo-Gounkoto綜合礦場技術報告》的技術報告，生效日期為2022年12月31日，發佈日期為2023年3月17日，由Simon Bottoms、Richard Peattie、Graham E.Trusler、Thamsanqa Mahlangu、Derek Holm和Ismail Traore編寫。本技術報告已根據國家儀器43-101在SEDAR+上提交。

該公司在馬裏擁有豐富的運營經驗。然而，在馬裏等新興市場開展業務會使公司面臨在美國或加拿大等其他司法管轄區不存在或不太可能發生的風險和不確定因素。作為一個新興市場，巴里克S在馬裏的業務存在額外的風險和不確定性。有關更多詳細信息，請參閲？外國投資和運營、允許和政府關係？、通貨膨脹、合資企業、安全和人權、手工採礦和非法採礦？、社區關係和經營許可證、政府法規和立法變化以及美國《反海外腐敗法》和類似的全球反賄賂法律？風險因素。

雖然不能減輕或消除所有風險，但本公司期望通過持續應用與其位於發達市場的其他業務相同的各種公司治理結構和流程來管理和緩解其馬裏業務的可控風險。有關更多詳細信息，請參閲《新興市場的業務運營：公司治理和內部控制》的敍述性描述。

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下一頁的圖表列出了Loulo-Gounkoto礦山綜合體的設計和佈局。

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勘探和增長項目

勘探對巴里克來説一直是一項引人注目的投資，擁有通過棕地的成功以及世界級發現來增加價值的豐富歷史，這些發現隨後通過開發新礦或將其剝離以再投資於業務，為股東轉換為價值。

巴里克歷來通過發現和收購相結合的勘探戰略來擴大其儲量基礎其中包括專注於在其運營物業內和周圍勘探的地區開發計劃，以及早期勘探計劃。S公司的戰略是在勘探和開發管道中保持不同階段的項目組合。2023年，巴里克在其支出的全球和礦場勘探和評估活動上總共花費了1.83億美元(2022年：1.98億美元，不包括資本化金額)。

公司S勘探戰略的基礎是組織的深刻理解，即通過勘探發現是一項長期投資，是業務的主要價值驅動因素，而不是一個過程。S公司的勘探戰略包含多個要素，所有這些要素都需要平衡，才能實現S的業務增長和長期可持續性。

首先，該公司尋求提供中短期項目，以推動礦山計劃的改善。其次，本公司尋求作出新發現，以增加巴里克S的一級黃金資產和一級銅資產組合。第三，公司致力於優化其主要未開發項目的價值，最後，公司尋求在價值鏈早期發現新出現的機會，並在適當的情況下通過賺取收益或直接收購來確保這些機會。

勘探工作是在巴里克公司的全球勘探組合中進行的。巴里克公司的勘探成功在很大程度上歸因於巴里克在世界上許多最具前景的礦區擁有廣泛的土地位置，以及一種結構化和紀律化的勘探方法，為如何選擇區域和項目、如何為其提供資源和管理以及如何執行勘探活動提供了框架。本公司通過確認勘探及評估成功對本公司的價值，維持對勘探的堅定承諾。2023年，隨着新項目的增加，巴里克公司的勘探工作在所有地區都有所擴大，同時正在進行的工作繼續在目標管道的各個階段取得令人鼓舞的成果。在加拿大，公司正在建立一個堅實的項目組合，並取得令人鼓舞的早期成果，這些成果將在2024年進行鑽探測試。在美國，巴里克在卡林地區以外獲得了幾個令人興奮的前景，內華達州勘探團隊繼續尋找公司卡林業務的新機會，其中最值得注意的是，今年從Fourmile北部延伸的高品位鑽探交叉口，證實了該地區的一級潛力。在拉丁美洲，祕魯的一系列令人興奮的目標已經取得進展，並獲準在2024年進行鑽探。該公司還進入厄瓜多爾，完成了對一個非常有前景的地面位置的初步測繪和地球化學項目。在普韋布洛別霍和韋拉德羅周圍，巴里克團隊繼續取得強勁的成果，在這兩個操作中發現了新的衞星潛力。在非洲和中東地區，Barrick已確認其位於馬裏、剛果民主共和國和科特迪瓦的礦牀周圍的關鍵結構上存在高品位礦化，在坦桑尼亞，公司大幅擴大了其地面持有量，並已在北馬拉周圍的覆蓋層下發現了多個蝕變系統。在沙特阿拉伯，Umm Ad Damar項目的早期鑽探已在所有目標處發現了VMS式礦化和蝕變。巴里克還繼續評估整個亞太地區的機會，因為它在巴基斯坦和日本的Reko Diq周圍的目標進展。到 2024年，公司計劃在早期勘探項目和高級勘探項目之間保持勘探重點的健康平衡，以實現巴里克公司的增長和長期業務計劃。

巴里克的合作關係本質上是深思熟慮和戰略性的。巴里克的勘探合作伙伴關係有兩個主要目標。第一個是擴大巴里克公司在核心地區的業務存在。二是關注新興的新區機遇，這些機遇有可能產生多個新的經濟發現。巴里克尋找有才華、信譽、誠信、良好業績記錄的合作伙伴，

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a對社區和環境的堅定承諾。巴里克公司最近的合作伙伴業務活動的亮點包括：

2021年9月21日，內華達金礦公司和Ridgeline Minerals Corp.（Ridgeline Minerals Corp.）簽署了一份獲利協議，根據該協議，內華達金礦公司可以收購位於內華達州的Ridgeline Swift項目最多75%的權益。

2022年8月26日，Barrick and Hemlo Explorers Inc.（AmberHemlo Explorers）訂立了一份盈利協議，據此，Barrick可以收購安大略省Hemlo Explorers ExpanPic項目80%的權益。

2022年10月22日，Barrick and Orogen Royalties Inc.（美國）簽訂了一份期權協議，據此，巴里克可以收購內華達州的Orogen公司Pearl String項目的100%權益。

於2022年11月10日，內華達金礦與Orogen訂立期權協議，據此，內華達金礦可收購位於內華達州的Orogen公司Maggie Creek項目的100%權益。

2023年4月4日，巴里克和米德蘭勘探公司。（美米德蘭公司）簽訂了一份期權協議，據此，巴里克可以收購位於魁北克省的米德蘭公司的Patris項目最多75%的權益。

2023年6月26日，Barrick和Valor Resources Ltd.（Valor Resources Ltd.）簽署了一份期權協議，根據該協議，Barrick可以收購位於祕魯的Valor Ltd.的Charaque項目的80%權益。

2023年7月14日，Barrick和Unigold Inc.（

2023年7月17日，內華達金礦公司和Ridgeline Minerals Corp.（Ridgeline Minerals Corp.）簽署了一份盈利協議，根據該協議，內華達金礦公司可以收購Ridgeline位於內華達州的Carlin—East項目最多75%的權益。

2023年11月6日，Barrick和Hercules Silver Corp.（Hercules Silver Corp.）宣佈Barrick對Hercules的戰略投資以及投資者權利協議，投資所得款項將用於Hercules開發其位於愛達荷州西部的項目。

2023年11月28日，Barrick和Xali Gold Corp（Xali Gold Corp）簽署了一份期權協議，據此，Barrick可以收購Xali Gold Cors Tres Marias祕魯項目的100%權益。

公司的勘探項目必須通過一套過濾器才能推進，否則將被淘汰。本公司旨在於各階段持續補充其儲備及資源管道。

巴里克已經在世界上許多最有前景的金礦和銅礦區開展業務，並繼續尋找正在出現的新的金礦和銅礦，無論它們在哪裏。巴里克正在積極評估北美、中南美洲、非洲和中東地區以及亞太地區的黃金和銅機會。該公司有積極的偵察團隊，在所有現有地區以及最近在日本、厄瓜多爾、巴基斯坦和埃及尋找新的一級黃金和銅資產和機會。公司的團隊對競爭對手的活動進行密切監視，以確定新發現和尚未實現全部潛力的項目。

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公司的礦產資源管理（AMMRM）模式是Barrick Barrick的運營文化的核心部分，該模式引入了對Barrick Barrick的寶貴礦體的負責任和可持續管理，以優化和創造價值。每個場地都有一個勘探和MRM負責人，他們共同努力更新和改進巴里克公司的地質模型，並尋找立即的機會，以確定棕田的資源潛力，並最終增加儲量。

2024年，巴里克預計將產生約1.8億至2億美元的勘探和評估支出。巴里克公司勘探計劃在高質量的棕地項目、綠地勘探和有潛力成為盈利礦的新興發現之間取得了平衡。

增長項目

公司繼續專注於項目資本管道的交付，預計2024年應佔項目資本支出將在9.5億美元至11.5億美元之間，高於 2023年7.69億美元的支出。項目資本支出是一種非GAAP財務績效指標。有關項目資本支出的解釋，請參閲本年度信息表第188頁的非公認會計準則財務措施—資本支出。

這一較高水平的支出主要與公司的兩個主要增長項目Reko Diq和Lumwana Super Pit的早期工程和較長的交貨期項目有關，預計這兩個項目的總金額將同比增加約1.5億美元。在公司的黃金資產中，重大變化涉及Pueblo Viejo的新Naranjo TSF的支出（約1億美元）和Porgera的重啟（約5000萬美元）。此外，公司在Kibali和內華達金礦的太陽能發電項目繼續取得進展，因為Barrick朝着其2030年中期温室氣體減排目標邁進。預計項目資本支出的餘額主要與Goldrush的地下開發和基礎設施、North Mara的露天開採開發和Lumwana的新採礦隊的最終交付有關，因為Barrick執行其業主—採礦者戰略。

巴里克還繼續利用現有基礎設施，推進關鍵增長項目。有關Pueblo Viejo正在進行的擴建的信息，包括加工廠擴建和新建Naranjo TSF，請參見《Pueblo Viejo礦山擴建基礎設施、許可和合規性擴建》。有關內華達金礦Goldrush和Kibali Kalimva/Ikamva開發的信息，請參見"材料特性"Cortez Property "和"材料特性"Kibali Mine"。

Reko Diq項目，巴基斯坦

重組後的項目由巴里克持有50%，巴基斯坦利益相關者持有50%，其中10%的自由運輸、非貢獻股份由俾路支省政府持有，另外15%由俾路支省政府擁有，25%由其他聯邦國有企業持有。巴里克是該項目的運營商。Reko Diq的主要財政條款是支付給俾路支省政府的5%冶煉廠淨回報、支付給巴基斯坦政府的1%冶煉廠淨回報最終税收制度（商業生產後可享受15年豁免）以及0.5%冶煉廠淨回報出口加工區附加費。

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巴里克已經開始全面更新該項目的2010年可行性和2011年擴建預可行性研究。Reko Diq可行性研究更新預計將於2024年底完成，目標是2028年首次生產。

2023年，項目團隊繼續推進可行性研究更新，聘請工程顧問推進關鍵領域，並啟動基礎工程。繼續為該項目徵聘和調動人員，其中大部分新僱用人員來自俾路支省。現場工程進展順利，重點是早期工程基礎設施。最後一所學校是在第四季度在四個最近的社區之一建立的，這完成了最初的教育計劃，四個最近的社區中的每個社區現在都有學校和教師，符合Barrick Jersey社區發展承諾。該地區的Nok Khundi醫院於2023年第四季度開工建設。

截至二零二三年十二月三十一日，年初至今工程開支為6，000萬元（百分之一百）。此金額記錄在勘探、評估和項目費用中，不包括與已資本化的固定資產採購有關的金額。2024年，本公司預計將產生約2.8億美元（100%基準）的資本支出和約1億美元（100%基準）的項目支出。

贊比亞Lumwana超級坑擴建和新的移動設備車隊

Lumwana超級礦廠擴建預計每年可提供24萬噸銅產量，而工藝廠每年擴建5000萬噸，礦山壽命將超過30年。這是一個指示性的生產概況，是概念性的，在可行性研究完成後可能會有所改變。在2022年第四季度，Barrick開始過渡到業主採礦隊，以進行Lumwana的廢物剝離，此前一項研究得出結論，該方案可導致與合同服務相比，在頭五年內成本降低20%。另外，此策略為超級坑擴建提供了良好的定位。

Chimiwungo超級坑足跡的第二階段資源轉換鑽探於第四季度開始，預計於2024年第一季度完成。本季度在Kababisa完成了資源轉換鑽探。對Chimiwungo礦牀下傾延伸段的地質學樣本進行了處理。這些樣品的硬度結果與原始Lumwana 工藝設計完成的原始取樣活動相似。浮選工作與粉碎試驗同時進行，這將為工廠可行性研究設計提供投入。本季度繼續進行預可行性研究項目佈局的巖土工程現場勘察鑽探，重點是TSF擴展區。

該項目的財務模型於二零二三年第四季度更新，新的採礦計劃、車隊和資本時間表。隨着對礦山規劃和資本支出的信心增強，該項目目前接近完成預可行性研究，預計將於2024年第一季度末完成。工廠計劃於2027年至2028年進行擴建，預計2029年將達到全年5，000萬噸的運行率。在這一時間軸下，採礦業將從2026年開始增長，年產能將增加到2.5億噸。

工廠可行性研究於二零二三年第四季度開始，完成了競爭性招標程序，並將合同授予石松。正在圍繞粉碎迴路的要素進行價值工程研究，工廠的設計工作已經開始，施工營地的初步範圍已經完成。加速可行性研究計劃於2024年底完成，預計2025年開始預建設，2028年開始第一批生產。於2023年第三季度完成的工廠擴建預可行性研究得出結論，每年擴建5000萬噸的工廠，有效地使現有迴路（每年可輸送24萬噸）翻了一番，提供了最佳的經濟回報。

TSF多個賬户分析於2023年第四季度完成，並直接進入TSF的預可行性設計，該設計也在該季度完成，資本估計被納入更新後的財務模型。ESIA的工作繼續進行水井鑽探

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和Kababisa的含水層測試，以及重新安置行動計劃調查，這些調查也於2023年第四季度完成。

廢物剝離船隊的業主—採礦者過渡將與超級坑預可行性研究同時進行，該研究於2022年第四季度開始。2023年初收到了業主剝離車隊的首批交付，目前生產的有45輛剛體自卸卡車和12台挖掘機。雖然交付時間表出現延誤，但新車隊的效率已超過之前承包商車隊，部分抵消了2023年初的廢物剝離噸短缺。其餘及最後10輛鉸接式自卸車預計將於2024年第一季度投入使用。

截至2023年12月31日，新車隊的項目支出為1.15億美元，而估計資本成本約為1.15億美元。對於2024年，Barrick預計將產生約1.1億美元的與早期工程相關的增長資本支出。巴里克估計超級坑擴建項目的總資本成本約為20億美元。

美國內華達州福爾邁爾

Fourmile是Barrick在內華達州的全資資產，並有可能在未來形成Cortez的核心組成部分，Cortez是Barrick的一級黃金資產之一。目前的重點是迄今為止取得良好成果的勘探鑽探，詳見下文的勘探指南，這支持了顯著增加申報礦產資源在兩公里範圍內的模擬範圍以及提升品位的潛力。

一個專門的巴里克項目開發團隊和預算正在通過索菲亞和多蘿西目標擴展現有礦產資源，同時還評估獨立勘探遞減通道的選項。正在評估的一個這樣的選項是從Rangefront North/Bullion Hill建造一個地面門户，這將使項目的開發與現有Goldrush開發脱鈎，但最終補充目前Goldrush多功能開發。沿Fourmile礦體走向的下盤開發最初將用於預可行性鑽探，然後再用於礦山運輸。

巴里克預計，如果在完成鑽探和必要的可行性工作後滿足某些標準，福英里將貢獻給內華達州金礦合資企業。2024年，該公司計劃在鑽探、評估和建模方面花費約4000萬美元，以期在2024年底開始進行預可行性研究。

美國內華達州內華達金礦太陽能項目

TS Solar項目是一個200兆瓦的光伏太陽能發電場，毗鄰內華達金礦和TS發電廠，並與現有的發電廠輸電基礎設施互連。該項目建成後，將為內華達州金礦的運營提供可再生能源，預計每年將減少254千噸二氧化碳當量排放量，相當於比內華達州金礦2018年基線減少8%。

陣列建設在2023年第四季度提前計劃。樁和追蹤器的機械安裝基本完成。所有模塊均已在現場收到，模塊安裝超出計劃，原因是承包商資源的增加推動了高於計劃施工的。截至2023年12月31日，模塊安裝率為95%，並保留了剩餘模塊，以便在電源轉換滑板上有足夠的電纜端接空間。安裝人員已大部分遣散，剩餘模塊將在電纜端接工作完成後安裝。

太陽能變電站和一半陣列(100兆瓦)的調試已於2023年第四季度完成。所有調試前檢查已完成，變電站與電力公用事業輸電線路互聯，陣列已通電，於2023年12月向電網供電。

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截至2023年12月31日，項目支出為2.83億美元，而資本成本估計為2.9億至3.1億美元(100%)。

盧洛-貢科託太陽能項目，馬裏

該項目需要設計、供應和安裝一個40兆瓦(峯值48兆瓦)的光伏太陽能發電場和一個36兆瓦的電池儲能系統，以補充現有的20兆瓦的發電廠。該公司預計，該項目將使發電廠減少2300萬升燃料，相當於每年節省約63千噸二氧化碳當量排放。

該項目分太陽能和電池存儲兩個階段進行，已提前12個月完成。最終的電池儲能系統計劃於2024年第一季度在電網上調試。正在進行的活動包括優化光伏滲透。

截至2023年12月31日，項目完成99%，項目支出7300萬美元。該項目預計將以低於約9,000萬美元(100%基準)的原始資本成本完成。

韋拉德羅7期淋浴場，阿根廷

2021年11月，MAS董事會批准了7A期浸出墊建設項目。隨後，董事會於2022年第三季度批准了7B階段。這兩個階段的建設將包括分排水和監測、滲漏收集和再循環、不滲透和懷孕淋洗液收集。此外，北通道(非接觸式水管理)將沿着淋濾墊設施延伸。

7A期工程已按預算完成，費用為8,100萬美元(按100%計算)。7B期工程於2023年第三季度開工建設，計劃於2024年完工。在截至2023年12月31日的第7階段，項目支出為1.12億美元，而資本成本估計為1.6億美元(100%)。

Jabal Sayid Lode 1，沙特阿拉伯

該項目的範圍是開發和開採一個新的礦體，距離Jabal Sayid的現有礦脈不到一公里。項目設計包括地下資本開發以及通風、膏體工廠和地下采礦基礎設施升級，回採工作於2023年第三季度開始。上澆式通風井井筒設備齊全，新風風井已完成鉸孔。試劑廠和直流式反應器已投入使用，並正在進行優化。新膏體廠的土建、機械和電氣建設進展順利。

截至2023年12月31日，項目已完成95%，項目支出為4,200萬美元，修訂後的資本成本估計約為4,300萬美元(100%)。

美國阿拉斯加東林戈爾德

東林黃金在一個穩定的司法管轄區內擁有大量、壽命長的礦產資源，對黃金價格具有重要的影響力，因此是本公司寶貴的長期機遇。

東林金礦項目是位於阿拉斯加西南部的一個大型難選金礦。2007年12月，巴里克與NovaGold Resources Inc.達成了一項協議。組建東林黃金有限責任公司，這是一家以50/50的比例共同擁有的有限責任公司，以推進該項目。第二次更新的可行性研究於2011年11月生效，並於2012年1月修訂。

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隨後，開始了《國家環境政策法案》（NEPA）的批准程序，由美國陸軍工兵部隊（NEPA）作為牽頭機構。目前的活動，Barrick以適度的成本維持和提高該項目的選項價值，重點是模型和項目設計的完善、許可、社區外聯和勞動力發展，以及2024年潛在的鑽探和營地活動。就該項目而言，Donlin Gold與Calista Corporation簽訂了地下開採權的採礦租賃期，並與兩家阿拉斯加本土公司The Kuskokwim Corporation簽訂了礦山地表使用協議。 2015年，USACE發佈了《環境影響聲明草案》（草案）供公眾審閲和評論。DEIS的評論期於2016年5月結束。最終的《環境影響報告書》於2018年4月發佈，USACE和BLM於2018年8月發佈了聯合決策記錄，以及必要的聯邦許可證，標誌着多年期的聯邦《國家環境政策法》環境審查和許可程序的完成。Donlin Gold已經獲得了幾十個阿拉斯加州的許可證，其他幾個許可證的申請程序正在與當前活動並行進行。

在過去的三年中，Donlin Gold團隊的重點是通過詳細的測繪和加密網格鑽探，圍繞礦化控制建立礦體知識。緊密間隔的鑽網側重於礦牀的三個主要構造域（ACMA、Lewis和Divide），並支持當前Donlin資源估計中推斷和指示資源的分類，但尚未定義一個間距，以支持根據Barrick Koses 2023年底礦產儲量和資源披露報告，宣佈測量資源。參見礦產資源和礦產資源。還對項目假設、輸入、優化設計組件（礦山工程、冶金、水文、電力和基礎設施）進行了權衡研究和分析，並將持續到2024年。

Donlin Gold與Calista Corporation和The Kuskokwim Corporation合作，支持育空—Kuskokwim的重要舉措，包括教育、健康、安全、文化傳統和環境計劃。此外，Donlin Gold與Calista和Crooked Creek村合作，並與州政府官員、美國陸軍工兵部隊、美國國會代表團成員以及美國內政部高級領導人進行了接觸，以強調項目環境審查和許可程序的徹底性，以及 Donlin Gold與擁有礦產資源和土地的阿拉斯加原住民公司合作伙伴之間的牢固合作關係。Donlin Gold團隊還在附近一處歷史悠久的砂礦遺址上恢復了溪流和水生生物的河岸棲息地，該遺址與Donlin房產無關。

展望2024年，Donlin Gold董事會批准了2850萬美元的預算（100%基準），其工作流程重點是繼續推動Donlin Gold項目在價值曲線上向上移動。重點將繼續放在：優化基礎設施、礦山設計和流程圖；緩解技術挑戰；推進剩餘項目許可；應對現有許可的挑戰；探索進一步的合作機會，為巴里克公司阿拉斯加合作伙伴和社區釋放價值。

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探索

內華達金礦

內華達州黃金礦業集團擁有超過200萬英畝的土地，涵蓋了北美一些最佳黃金趨勢。在內華達州金礦區的每個地區，勘探活動都很活躍，包括從早期階段的概念到現在為運營帶來資源增長的高級目標的項目。

在卡林綜合體，地下轉換鑽探繼續在法倫（以前是北利維爾）和米拉馬爾（以前是北草坪）進行，並取得積極成果，證實了礦化。在Ren完成了一次地面鑽探，證實了高品位礦化的連續性。

綠松石嶺地產的活動包括建立在瞭解綠松石嶺地下著名礦產儲量以外的上行潛力的基礎上，包括沿新確定的板球走廊。

在Cortez，內華達金礦勘探活動的重點是管道礦牀的西部，內華達金礦正在那裏賺取斯威夫特財產。早期框架鑽探確認了幾個關鍵的礦物系統指標，為在該物業上進行額外工作提供了鼓勵。

請參見"刪除材質屬性"刪除Cortez屬性"刪除、"刪除材質屬性"刪除Carlin Complex"刪除和"刪除材質屬性"刪除綠松石嶺Complex "刪除。

美國內華達州福爾邁爾

隨着巴里克從Goldrush下降向北延伸勘探開發，並繼續加密鑽井計劃，Fourmile資源基地預計將增長。有關詳細信息，請參見ESTA增長項目ESTA Fourmile，Nevada，USA。Fourmile的2023年鑽探計劃已經在薩德勒斷層上建立了100—200米間距的連續性，索菲亞地帶目前是Fourmile資源的北端，多蘿西地帶以北750米。此外，FM23—181D的結果突出了沿潛在走廊存在厚角礫巖體的潛力。該公司繼續進一步向北建立地質框架，並通過擴大2024年鑽探計劃在這一系列高品位礦體中尋求下一個潛在發現。

Fourmile目前不包括在內華達州金礦與紐蒙特的合資企業。巴里克預計，如果在完成必要的可行性工作後滿足某些標準，福英里將貢獻內華達州金礦合資企業。

美國內華達州鳳凰城

在Phoenix，2023年的重點是通過新的野外測繪、重新評估以前的巖石採樣和地球物理調查，在整個場地開發更多的銅礦機會。兩個目標已經制定，並將在2024年進行測試。

加拿大安大略省赫姆洛

2023年，從地表目標E區和C區以西的Horizon進行儲量轉換鑽井。鑽探證實了模擬礦化的連續性，同時也增加了公司對Horizon帶礦化的巖性控制的瞭解。

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加拿大安大略省皮克

2023年，5000米的歷史核心被重新採集，以指導建模和目標定位。2023年第四季度完成了一個九孔鑽探項目，測試了過去兩個油田季節通過金剛石鑽探產生的目標，包括Porphyry Lake（兩個洞）、Moses—Beggs Lake（五個洞）和Rocian Lake（兩個洞）。雖然每個目標區的局部礦化都不存在，但每個目標區的總體品位低、窄且不連續。由於遇到的礦化與地表處的礦化基本一致，因此未計劃在這些靶區開展進一步的後續工作，並解釋為驅動靶區生成的異常現象。

加拿大安大略省，鱘魚

綜合帶規模勘探，包括耕作調查和地質勘探和繪圖，確定了斯特金湖的兩個優先目標。後續計劃將包括進一步評估彩虹趨勢，這是一個1.9公里長的地球化學異常變形帶，沿着侵入巖和鎂鐵質火山巖之間的接觸面，在斯特金北岸附近的稀疏島嶼露頭上發現。此外，東灣目標是6 × 4公里堆金與侵入巖的硫化蝕變增加有關的異常，以及切割基鐵質至中間宿主巖的多方位石英脈。

加拿大魁北克省Patris

2023年，與Patris主要目標區域的絕大多數私人土地所有者簽訂了准入協議。由於一個特殊的森林火災季節，地面地質工作被啟動，並確認了 Barrick的目標概念，識別侵入La Quad斷層西南部沉積物的礦化侵入巖。

地球物理測量沿着La Quirt斷層完成，這是一個主要的斷裂，將火山巖分隔到東北部和沉積巖分隔開來。一個顯著的電荷異常與沉積盆地內最近發現的蝕變和褶皺侵入巖相對應（如第三季度報告）。這一新興目標將於2024年鑽探。A 全面耕作法該項目還計劃進一步評估沉積盆地的前景。

該物業橫跨La Fault斷層，這是一個連接Larder Lake Quad和Porcupine—Destor Break的交叉結構，這是北美兩個最具天賦的結構。

普韋布洛·維埃霍，多米尼加共和國

在普韋布洛格蘭德北部，總共完成了四個框架鑽孔。鑽孔確定了受高硫化礦化影響的滲透性巖石，其中有幾次硫化物活動強烈的散佈。這次鑽探將在黑山礦以西幾公里處開闢一個新的搜索空間。後續鑽探將於2024年第一季度開始。

在摩爾坑東南部的贊布拉納，兩個鑽孔已經完成。這兩個鑽孔都攔截了淺層氧化物礦化，預期金礦化從地表高達約30至40米（有待實驗室結果）。在深度，與高帶電激電異常相一致，孔攔截了受PV型蝕變影響的透水性巖石，並伴有幾次硫化物礦化事件（待測）。計劃在2024年第一季度進行後續鑽探。

在位於摩爾坑東南幾公里處的普韋布洛格蘭德蘇爾，已經確定了兩個具有土壤異常和地球物理異常（帶電性）的目標。實地工作正在進行中，以確定鑽探目標，鑽探計劃於2024年下半年進行。

區域探索，多米尼加共和國

2023年，多米尼加共和國在三個不同的地質區內授予了三個新的勘探特許權，總面積為134平方公里。在La Laja項目（位於Pueblo Viejo以西40公里處），2023年的一次偵察行動確定了三個區域，

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具有令人鼓舞的熱液蝕變以及金和銅礦化跡象。

對位於多米尼加共和國西部的巴里克合併房地產投資組合遺留數據的全面整合和重新解釋已經完成。通過實地工作確定了幾個感興趣的領域，以確定將於2024年進行的地質框架、礦產潛力和目標區域。

智利北部

生成性工作正在進行中，旨在確保提供勘探選擇性的強大地區規模項目組合。在2023年第四季度，完成了桌面前瞻性審查，團隊進展到排名最高的領域的實地驗證。

智利El Indio Camp

在El Indio區，在Sancarron目標上完成了一個6孔鑽探項目，在滑坡碎屑場下方的足跡內尋找結構受控的礦化。前5個孔的結果是不確定的，與孤立的交叉結構和低品位，但返回不經濟的金分析結果。鑽的第六個也是最後一個鑽孔測試了靶區深部礦化潛力。根據初步地質審查，這些結果被解釋為與構造帶有關並被限制在構造帶內，其礦化風格與歷史上開採的El Indio礦牀相似。基於這一概念，預計實際寬度交叉點約為報告鑽孔寬度的50%。

2023年冬季結束後，有限的野外工作恢復，團隊對感興趣的區域進行了露頭測繪和的穿越。隨着鑽探承包商的選擇和鑽鋌的定位，工作取得了進展，以在Sancarron 目標中建立結構受控的高品位補給區的潛力為目標，這是2023年完成鑽探的後續行動。

2024年期間，地質勘察工作計劃繼續對印迪奧營地確定的目標進行，特別是在Sancarron地區，該地區計劃進行一次小型鑽探活動，以測試2023年現場勘察期間發現的礦化構造的延伸。

阿爾圖拉斯

2015年4月，巴里克宣佈了一個新的金礦發現，名為Alturas，位於智利安第斯地區，前El Indio礦以南約30公里處。Alturas是一個大型礦化系統的一部分，該系統遠遠超出了當前鑽探區域的界限。有關更多信息，請參見業務描述表礦產儲量和礦產資源表。2017年，Barrick完成了一項針對Alturas常規露天堆浸作業的範圍級研究，該研究低於公司的最低標準。2018年，Barrick又鑽了11，800米長的34個鑽孔，並將其納入更新的地質和資源模型中。額外的數據和對礦化控制的更好理解使各向異性的高品位控制得以定製。Barrick 應用了地質和冶金領域，從而改進了地質和幾何模型。此外，還納入了22公里的井下結構數據和13公里的巖土測井，並更新和修訂了2017年範圍級研究。該礦牀在地質上與附近的阿根廷Veladero礦相似。2019年，該系統的工作重點集中在阿根廷一側（德爾卡門），在那裏鑽探評估了Rojo Grande探礦區的礦物庫存。

2022年，巴里克決定退出阿根廷項目的Del Carmen一方，目前正在考慮剝離其在Del Carmen的權益的潛在選擇。巴里克還對Alturas礦體進行了額外的地質確認和冶金鑽探。這些信息用於更新模型，並以2022年資源價格生成新的資源坑殼，並結合更新的成本模型，以與附近的Veladero基準保持一致。這一點，加上公司決定退出該項目的阿根廷部分，導致修訂後的歸屬，

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測量和指示的資源量為220萬盎司，推斷的礦產資源量為360萬盎司。

瓦拉德羅，阿根廷

在Veladero區，有針對性的鑽探活動繼續測試未完成的目標，以努力開始使該地區承擔責任。韋拉德羅附近還有許多未經測試的機會，可能擴大帕斯誇亞—拉馬和韋拉德羅的資源和儲備基地。

在Morro Escondido靶區首次金剛石鑽探活動之後，根據礦物庫存的定義，冶金取樣計劃將繼續作為研究的一部分，以優化項目經濟性。勘探團隊正在評估沿La Ortiga趨勢的礦化地質延伸，計劃於2024年進行大型地面控制源音頻地磁大地測量，從趨勢北部的Cerro Lila到Morro Escondido以南的Julieta目標區。

2023年第四季度，在更廣泛的La Ortiga趨勢範圍內，Cerro Lila地區測試了5個目標，這些目標顯示了弱高硫化蝕變和結構控制金礦化，然而，發現了積極的斑巖型證據，指向Domo Negro目標，為金銅礦斑巖化開闢了一個搜索空間。

勘探隊正在對Veladero區確定的其他高度優先目標進行實地工作。在2023年第四季度，位於Pascua—Lama趨勢沿線的兩個目標區，Azul和Domo Fabiana East，被確認為高硫化礦化感興趣的高潛在區域。實地工作正在進行中，旨在在 2024年第二季度之前確定鑽井準備目標。根據結果，預計將在安第斯冬季之後鑽探。在Veladero趨勢，Atahualpa斑巖目標的野外活動正在進行，最近完成了地面感應極化地球物理測量，以及進一步的野外測繪和採樣。這項工作確定了預計將在今年第二季度測試的鑽探準備目標。

在Alas—Chispas目標的鑽探結果將搜索區域縮小到1公里乘2公里的關注區域，存在有利的熱液蝕變。由於2023年年底Veladero礦體鑽探的優先次序，於2023年第四季度返回的計劃被推遲至2024年第一季度。2024年1月和2月完成了兩個測試最終關注區的鑽孔，結果待定。第三個鑽孔計劃在冬季開始前進行測試，之後將對目標作出決定。喇嘛目標的鑽探仍然暫停。正在對結果進行地質審查，以確定是否有必要採取後續行動。如前所述，那些通過投資篩選的可能性較低的目標已從投資組合中刪除。

祕魯

實地工作繼續側重於在全國各地建立高質量的地區級項目組合。四個感興趣的領域正在並行推進，項目處於從目標描繪到生成的不同階段。

在帕塔奎尼亞地區鞏固之後，進一步的測繪、採樣和地面地球物理調查確定了四個具有良好地質條件（蝕變和宿主巖）的大型目標，這些目標具有良好的地質條件。Pataqueña是一箇中間硫化超低温熱液系統。完成鑽探活動的所有許可證都已獲得，鑽探平臺和通道已確定。鑽探計劃於2024年第二季度雨季過後進行。

在利貝魯拉區早期工作取得積極成果後，團隊於2023年第四季度完成了區域規模的穿越，確認了皮耶裏納和利貝魯拉之間的新興趣領域。這些地區有兩個新鞏固的地面陣地，總共140公里。詳細的地質測繪和採樣將在2024年進行。 Libelula本身正在進行現場測繪和採樣，地面地球物理測量計劃於2024年初進行，目標是在2024年第三季度之前完成鑽井準備好的目標。

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偵察實地工作計劃在其他兩個感興趣的地區，巴里克已經鞏固了一個地區規模的陣地。

Pascua—Lama，智利和阿根廷

Pascua—Lama位於智利和阿根廷邊境，位於海拔3800至5200米的Frontera地區，距離Veladero礦約10公里。礦牀智利部分海拔約4，300至5，250米。Pascua—Lama項目考慮根據智利和阿根廷之間的採礦條約進行跨境採礦作業。最初的Pascua—Lama項目被設計為一個大型露天開採，以海拔4，800米為中心，在阿根廷設有加工設施，其初始設計生產能力為45，000噸/天。

Pascua—Lama項目於2009年10月開始施工。2013年第四季度，巴里克宣佈暫時停止施工，但環境和法規合規所需的活動除外。由於發佈了初步禁令，該公司此前已暫停了項目智利一側的建築活動，但被認為是環境保護所必需的活動除外。智利和阿根廷的建築暫停推遲和減少了近期現金支出。於2014年年中按計劃及預算完成縮減。2015年底，Pascua—Lama項目開始實施提交給智利和阿根廷礦業當局的臨時暫停計劃。2017年3月13日，智利最高法院撤銷了臨時停工計劃，裁定需要智利環境監管機構提供更多信息，並命令智利礦業當局在收到這些信息後就該計劃發佈新的決議。2017年8月29日，智利國家地質和採礦局（Sernageomin）發佈了一項新決議，重新批准了最初發布的臨時關閉計劃。該批准隨後獲續期，有效期至二零二二年九月。由於該項目於二零二一年三月三十一日正式關閉，故臨時關閉計劃不再有效。

Pascua—Lama一直受到各種法律和行政訴訟的影響，包括智利環境監管機構—環境管理局（Supendendencia del Medio Ambiente）下令關閉該項目智利一側的地面設施。有關這些事項的詳細信息，請參見“法律事項”“法律訴訟程序”“和“Pascua—Lama”“Regulatory Sanctions”“。在這兩個國家建造、運營和/或關閉Pascua—Lama項目設施將需要某些額外的許可證和授權。

2009年，巴里克與惠頓貴金屬公司（Wheaton Precious Metals Corp.）的全資子公司惠頓貴金屬國際有限公司（Wheaton Precious Metals）簽訂了白銀購買協議，根據協議，巴里克在Pascua—Lama項目建成後，須交付25%的礦山白銀生產壽命，並須交付100%的Lagunas Norte、Pierina和Veladero礦山的白銀生產，直至2018年3月31日。根據白銀購買協議（經修訂）之條款，倘完成擔保之要求未能於二零二零年六月三十日前達成，則惠頓貴金屬可終止該協議，在此情況下惠頓貴金屬將有權退回已付之前期現金代價減截至該事件發生日期交付的白銀信貸。2019年第四季度，Barrick完成了對Pascua—Lama項目的研究，並得出結論，根據當前假設，該項目沒有符合公司投資標準的計劃。因此， Pascua—Lama未來白銀產品的交付時間和數量存在很大的不確定性。鑑於惠頓貴金屬在2020年9月28日前未行使終止權，剩餘 2.53億美元的負債仍將於2039年9月1日到期（假設未來無交付）。於2023年12月31日，剩餘負債為1. 62億美元（即2. 53億美元的貼現值）。

截至2023年12月31日，Pascua—Lama項目已在智利收到4.72億美元的增值税退款，與項目智利方面的開發有關。根據目前的安排，如果該項目在2026年12月31日到期的期限內沒有證明35.38億美元的出口額，則必須償還這筆款項，除非延期。此金額的利息將從違約日期起計。截至2023年12月31日，Pascua—Lama項目記錄了在阿根廷可收回的增值税900萬美元，與項目阿根廷一側的開發有關。如果項目不投入生產，並面臨貶值風險，

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該等金額可以阿根廷比索收回。2022年，智利政府提議修改智利增值税退税法律，這可能會影響退税的時間表和金額。2023年3月8日，美國國會下院投票否決了這些修改。2024年1月24日，智利政府提出了另一項修改智利税法的提案。在這些提案中，再次包括了一項可能影響這些退款的時間表和金額的增值税退税修正案。巴里克將繼續監測擬議變更的狀態和潛在影響。有關詳細信息，請參閲“法律事項” “政府控制和法規”。

巴里克的意圖是更新該公司對礦體的地質理解，作為其戰略的一部分，使帕斯卡—喇嘛負責。計劃在2024年進行更新的Pascua初步經濟評估，概述項目潛在範圍選項，並在2024年1月提交了現有場地的關閉環境影響評估。更新的環境影響評估符合智利環境法院要求對Pascua採礦項目關閉階段的修改，特別是在水管理方面。它打算將水流和水質恢復到自然狀態。這將需要按照收到的指示拆除某些基礎設施。環境影響評估過程將包括參與性監測、工作組和土著協商，以符合Barrick的持續承諾和標準。欲瞭解更多信息，請參閲法律訴訟程序

波格拉，巴布亞新幾內亞

於2023年12月22日，完成協議，並開始重新投產Porgera礦。有關重新啟動Porgera礦的更多信息，請參見"卓越運營和可持續盈利"和"政府控制和法規"。Wangima目標的鑽探於2023年12月下旬恢復，並於2024年第一季度繼續使用一臺地面鑽機和三臺地下鑽機。鑽探將以這一速度持續到年中，然後進一步增加，目的是在目前露天採礦作業的走向上發現新的發現。

北阿比耶託

Norte Abierto項目包含大量、壽命長的礦產資源，因此對公司來説是一個寶貴的長期機遇。

Norte Abierto是Barrick和Newmont各佔50/50的合資企業。合夥人於2023年完成的合營協議修訂案導致Newmont向Barrick支付了因Barrick Founts於2017年與Goldcorp的交易而產生的剩餘遞延對價支付責任（扣除若干商定扣除額），以形成該項目的合夥企業。紐蒙特公司將在商定的時間內為巴里克公司承擔的支出份額提供資金，之後將在合作伙伴之間50/50的基礎上分攤。

2013年1月，智利阿塔卡馬地區環境管理局批准了Cerro Casale的環境影響評估。巴里克和紐蒙特正在評估合資企業開發Norte Abierto礦藏的有利可圖的方式。除其他事項外，合資企業已啟動對這些礦牀的勘探計劃，包括驗證這兩個地質礦牀的模型，於2017年底啟動初步16,000米鑽石鑽探計劃，以增強這兩個礦牀的地質信心，以及對四個顯示勘探潛力的衞星目標進行數據評估。2019年，該團隊完成了鑽探和測試工作，用於更新對礦體的技術理解，包括更新Cerro Casale地質模型。這些信息用於2019年完成的價值工程研究情景。網站上的其他目標已重新排序，併成為進一步調查的目標。

厄瓜多爾

繼巴里克·S成功參與厄瓜多爾國有礦業公司Enami EP的公開招標過程並於2023年9月19日與Enami EP簽署商業框架協議後，巴里克·S勘探團隊對米拉多和Fruta del Norte礦牀所在的侏羅紀南部地區進行了早期區域勘查勘探工作。這項工作的初步結果是積極的，證實了超熱

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和/或地區的斑巖潛力。巴里克繼續與Enami EP合作執行框架協議。

日本黃金戰略聯盟，日本

2020年2月23日，巴里克與日本黃金在全國範圍內結成聯盟，共同勘探、開發和開採日本的某些金礦礦藏和採礦項目。根據該聯盟的條款，巴里克為為期兩年的初步評估階段提供了資金，並可以選擇為隨後的三年第二評估階段提供資金。巴里克可以隨時指定一個項目，並單獨出資完成預可行性研究，以賺取51%的利息，還可以選擇繼續單獨出資，以完成可轉賬的可行性研究，以獲得項目75%的權益。

初始評估階段延長了六個月，至2022年8月31日，以考慮到在等待化探採樣和地球物理重力調查以及新冠肺炎相關旅行限制等工作計劃的分析結果之前，納入了額外的高潛力資產。初步評估階段的結論是，有六個項目進入第二評估階段，另外一個項目和最近獲得的三個現有項目將在初始評估階段繼續進行。

目前正在推進第二評估階段的四個優先項目，其中兩個在北海道北部(愛貝蘇和白龍島)，一個在本州島中部(Togi)，一個在九州島南部(Mizobe)。在Aibetsu，完成了CSAMT調查(四條線，16.3線公里)，確認了可能與低硫化成礦有關的北東向構造。

在白骨島，完成了詳細的野外測繪和採樣，確定了一個出露的保存下來的低硫化系統。後續工作計劃在冬季之後進行。在TOGI項目，完成了CSAMT地面測量的四條線路，共八條線路公里。調查證實了保存完好、埋藏的低硫化系統的高潛力，並發現了多種蝕變和礦化事件。鑽探預計將於2024年下半年開始。

在Mizobe項目中，2023年第四季度完成了四個洞，總長度為1271米。如前文所述，兩個洞將MZDD23-03截獲的熱液系統向東南延伸500米。第二次鑽探活動證實了一個複雜的熱液系統，該系統交匯了多個蝕變和礦化事件的證據。目前正在進行一項詳細的地面磁力調查，目的是確定迄今截獲的礦化的主要控制因素。隨後將進行數據整合和解釋。

亞太地區

勘探團隊繼續專注於審查和評估亞太地區不同階段的新勘探機會。

塞內加爾勘探組合，班巴吉合資企業，達萊馬，班巴吉南部

在塞內加爾，勘探工作繼續側重於在預期的Kofi系列和Faleme礦域內尋找錨定礦體。

在Bambadji與合作伙伴IAMGOLD的合資企業中，框架鑽探繼續沿着Bambadji主剪切區26公里的預期走廊進行。2023年第四季度，在格法靶區進行了鑽探，顯著的蝕變間隔與強烈的硫化物礦化相交，證實格法礦化系統向下延伸至375米垂直深度。除了這些目標外，走廊沿線仍存在千米級的缺口，正在設計許多項目來調查這些未被開發的環境，並保留髮現的潛力。在Bambadji South和Dalema的早期勘探許可證上，目標生成將繼續，而RC鑽探將致力於推進最近由螺旋鑽探計劃結果確定的優先目標。

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向西，在Faleme域，廣泛目標圈定方案的額外結果繼續突出了與預期地質特徵相關的數千公里尺度的異常地球化學趨勢，支持在這一勘探不足的背景下進行重大發現的勘探潛力。

在Dalema項目，在第一組優先目標上的淺層RC和鑽石鑽探在2023年取得了令人振奮的結果，有個高品位的跡象。

盧洛-古科託，馬裏

有關Loulo-Gounkoto礦勘探和開發的信息，請參閲Loulo-Gounkoto礦複合體的材料特性。

科特迪瓦湯貢

第二季度發佈了授予本代利和Korokaha North勘探許可證的法令，提供了新的衞星勘探機會，並允許Fonondara轉換鑽探計劃開始，旨在年底前確認該礦藏作為湯貢衞星的可行性。

在Nielle許可證範圍內，完成了對Koro A2目標的新坑優化，支持其成為衞星坑的潛力。與此同時，一項勘察空氣巖心鑽探計劃已將礦化系統的走向擴展到鄰近的Korokaha North許可證內一公里以上，將於2024年初在那裏進行加密和後續鑽探。此外，計劃於2024年第一季度實施包括螺旋鑽探和地面地球物理測量在內的目標生成計劃，以生成新的高影響目標，並有可能進一步延長銅礦的使用壽命。

區域探索，科特迪瓦

在Fonondara Main，於2022年完成的第一階段評估鑽探方案支持了礦藏的潛力，以滿足卡車運往湯岡的經濟門檻。此外，最初的試點幾何冶金測試工作支持在湯貢工廠加工材料的可行性。第二個更大規模的鑽探階段已經完成。在對結果進行全面評估後，將決定啟動預可行性研究。

基巴利，剛果民主共和國

有關Kibali礦勘探和開發的信息，請參閲Kibali礦的材料屬性。

坦桑尼亞，北馬拉和布利亞胡魯

通過礦化後覆蓋物和地面地球物理進行的框架鑽探在整個2023年繼續沿着戈科納走廊進行。在Gokona西北8公里處的Shakta鑽探發現了一個含金熱液系統，該系統寬度超過500米，沿走向延伸1公里。幾個洞在Gokona風格的蝕變主巖中返回了異常的光暈，這表明有可能形成一個大規模的系統。該系統在Strike沿線仍然開放，進一步的鑽探將於2024年初完成，以評估目標交付新發現的潛力。塔戈塔的框架RC鑽探於2023年第一季度開始，位於Gokona西北20公里處，初始鑽孔描繪了兩個長達一公里多的蝕變趨勢，礦化脈狀和浸染硫化物與廣泛的異常交叉點有關，表明有可能產生大量礦牀的熱液系統。

在Bulyanhulu，為Bulyanhulu系統的西北延伸開發了最新的地質模型。新型號突出了幾個附近的地雷目標，並於2023年初開始進行初步鑽探測試。與此同時，在Bulyanhulu Inlier北部新收購的Tembo許可證 (巴里克的子公司Bulyanhulu金礦有限公司通過該交易獲得許可證的交易已於2022年4月完成)上完成了包括地面地球物理和地球化學框架鑽探在內的目標圈定計劃。地球化學格架鑽探的初步觀察成功地證實了布良胡魯型地質和

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擴張的礦化後湖泊沉積物覆蓋層下的潛在礦化宿主結構。化驗結果預計將於2024年初公佈，待成功後，將完成進一步的鑽探工作，旨在為Bulyanhulu工廠提供靈活性。

2023年的其他發展包括簽署期權協議確保覆蓋Bulyanhulu剪切帶和馬拉地帶潛在向南延續的區域，簽署預期Gokona走廊沿線關鍵許可證的期權協議，以及授予高優先級Tagota目標的兩個勘探許可證。

坦桑尼亞地區探險

對廣泛的區域勘探組合的初步實地考察突出了運輸的風化層的高比例覆蓋了可能保留近地表發現潛力的大部分許可證。2023年完成了一次大規模的航空地球物理調查，這支持了對地質模型的重新解釋，併為計劃於2024年中途開始的更有重點的後續工作確定了優先關注領域。

賈巴爾·薩伊德，沙特阿拉伯王國

2023年第四季度Jabal Sayid採礦許可證內的勘探重點是通過將鑽探數據與沿Lode 1西南一公里的古表面延續的詳細地表圖整合，在Janob 建立地質模型。限制Janob進料式礦化走向範圍和方向的鑽探已完成，結果將有助於向推斷的塊狀硫化物丘陵定向。與此同時，一項許可證規模的地質審查已經開始，以沿Jabal Sayid古地表產生更多的近地雷目標。

在Jabal Sayid南部勘探許可證處，區域和遠景比例尺測繪一直在沿着遠景地層的延伸推進目標。框架鑽探在第四季度開始，重點是從Jabal Sayid延伸古表面。正在對目標進行排序和優先排序，以便在2024年第一季度進行進一步的演練測試。

Umm ad Damar位於Jabal Sayid東南20公里處的勘探許可證於2023年3月收到。2023年第四季度，鑽石鑽探開始了一項框架計劃，旨在為最優先的歷史前景提供更新的地質模型。本季度鑽探的所有目標都交叉了VMS風格的礦化，尚未進行分析；結果將被整合到地質模型中，以確定並確定最大影響的機會，以便進一步鑽探。此外，航空地球物理調查還計劃在第一季度開始，同時還將開始一項地球化學鑽探計劃，以支持產生更多的目標。

埃及，地區性探索

在成功完成篩選計劃後，在沒有觀察到大型礦化系統的跡象後，Fatiri和Atalla許可證被放棄。Hamash-Sukari的勘探計劃正在進行中，第一階段勘探計劃的初步觀察發現了一些表明勘探前景增強的特徵，包括肥沃的侵入巖和與沿伸展撓曲的廣泛蝕變相關的一條重要的、長達數公里的構造走廊。計劃在2024年初進行一次航空地球物理調查，以支持產生第一組優先目標進行鑽探測試。

盧姆瓦納

Kababisa和Kamisengo的資源轉換鑽探於2023年第四季度完成，在這兩個礦藏上鑽探了約26,000米。資源轉換鑽探也在Chimiwungo超級礦坑足跡內進行，預計將於2024年第一季度末完成，2023年第四季度鑽探13,000米，以支持年底的儲量報告。

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Lumwana擴建預可行性研究預計將於2024年第一季度末完成，並將過渡到可行性研究，定於2024年底完成，計劃於2028年投產。欲瞭解更多信息，請參閲贊比亞盧姆瓦納超級礦坑擴建和新型移動設備艦隊的增長項目。

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法律事務

政府管制和監管

本公司S業務受不同級別和類型的政府管制和法規的約束，這些法規和法規會不時補充和修訂。因此，該公司監測其開展或可能開展業務的司法管轄區的政治和經濟發展，以及巴里克所受監管的變化。以下是與可能影響Barrick或其財產的政府控制和法規相關的潛在重大事態發展的摘要。

在美國，巴里克和S的某些礦產儲量和運營位於受聯邦採礦和其他公共土地法約束的聯邦土地上的非專利礦脈採礦要求和磨坊場地。例如，管理美國聯邦土地上採礦活動的《一般採礦法》旨在通過授予礦工勘探、勘探和採礦的權利，同時滿足所有適用的環境和其他監管要求，從而激勵聯邦土地上的採礦活動，從而產生有利於美國聯邦和州政府的費用、應税收入、投資和就業。此類法律或根據此類法律頒佈的法規的變化可能會影響礦山的開發、擴建和關閉項目。監管義務的大幅增加可能會增加勘探、礦山開發、礦山運營和關閉方面的合規成本，並可能阻止或顯著推遲公司的某些業務。美國國會經常提議修改採礦法和公共土地法，而根據此類法律頒佈的法規修改建議通常由聯邦監管機構提出。此外，非政府組織經常提起訴訟以影響現有法規的實施。

2022年2月22日，總裁·拜登政府發佈了《國內礦業改革基本原則》，其中詳細介紹了S政府礦業法改革的重點，包括為從公共土地上開採的所有礦產設立特許權使用費，加強監管和立法環境標準，以及建立一個資金項目來修復歷史廢棄的硬巖遺址和礦山。S特別將礦業法改革列入議程，標誌着幾十年來第一次由行政部門而不是立法部門直接推進礦業法改革。

為進一步推動政府的這一努力，內政部於2022年2月22日宣佈成立一個機構間工作組，以收集信息並制定修改一般採礦法的建議(稱為礦業法律、法規和允許的機構間工作組)。關於這一問題的意見應在2022年8月30日之前提交給內政部。巴里克通過內華達金礦公司提交了廣泛的評論，其他礦業公司和礦業團體也是如此。在2022年2月22日的同一份公告中，DOI表示，它將舉行一系列圓桌會議，收集有關可能改革一般採礦法的信息，並將邀請演講者發表演講。巴里克金礦和內華達金礦與其他行業代表一起參加了DOI圓桌討論會。美國能源部於2023年9月12日發佈了IWG的S報告。其中，報告建議美國採用租賃制度，並徵收4%至8%的淨特許權使用費。到目前為止，政府間工作組S報告的結論或建議幾乎沒有得到宣傳或支持。本公司將繼續致力於對一般採礦法的任何擬議修改，並繼續支持將為巴里克和整個美國硬巖採礦業帶來更安全的法律框架的更新。

礦業法和公共土地法的修改也是幾起懸而未決的訴訟的主題。2009年11月，一個環保團體聯盟向美國哥倫比亞特區地區法院提起訴訟，挑戰根據聯邦採礦法頒佈的法規：土方工程等。訴美國內政部.該訴訟尋求對磨機場地索賠和非專利礦脈索賠施加不同的規則，並尋求在新規則頒佈之前禁止所有在聯邦土地上採礦的許可。該訴訟的不利結果可能導致礦業法的修改。巴里克在訴訟中支持聯邦機構被告。摘要的交叉動議

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判決已提交併簡報，並於2017年10月27日進行口頭辯論。2019年11月，該案被重新分配給新法官。地區法院於2020年10月2日裁定原告敗訴。2020年12月23日，原告人就該決定向美國哥倫比亞特區上訴法院提出上訴。2021年11月18日，上訴法院批准了原告—上訴人和司法部的聯合動議，該動議遭到巴里克和其他幹預者的反對，以允許內政部進行規則制定，以解決本案中的爭議條例。Barrick和其他介入者於2022年11月25日提出動議，要求解除暫緩並重新啟動訴訟。原告和聯邦被告提出了一項動議，要求繼續暫停。2023年1月23日，上訴法院批准了Barrick的動議，訴訟重新開始。上訴簡報已於二零二三年第三季度完成。法院於2024年1月16日舉行口頭辯論，預計將於2024年作出裁決。

2022年5月，美國第九巡迴上訴法院確認了下級法院的一項裁決，撤銷了美國林業局對亞利桑那州羅斯蒙特銅礦項目採礦計劃的批准，該項目由哈德貝礦業公司所有。（胡哈德貝）： 生物多樣性中心訴美國魚類和野生動物管理局(《The 》)羅斯蒙特決定（第19條）。2007年，Hudbay向美國林務局提交了一份擬議的採礦作業計劃，該計劃將位於亞利桑那州的Coronado國家森林。類似於 土方工程原告提起訴訟，尋求對使用無專利礦脈索賠施加不同的規則。在 羅斯蒙特第九巡迴法院確認了地區法院的裁決，即在經營者可以使用無專利的礦脈開採索賠用於非輔助用途之前，如廢石或尾礦儲存，美國林務局必須首先確定這些索賠是無效的。此外，2023年2月，美國內華達地區地方法院裁定， 羅斯蒙特決定控制由BLM管理的公共土地： Western Watersheds and Bartell Ranch LLC等人訴Ester M. McCullough等人al. (《泰晤士報》)西部流域決定（第19條）。的 西部流域該決定涉及內華達鋰公司（Lithium Americas Corporation的子公司）提議在內華達州的Thacker Pass鋰項目。 西部流域決策要求BLM完成與在 羅斯蒙特決定參議院和眾議院已經提出了一項兩黨法案，其中包括參議員科爾特斯·馬斯托、羅森和穆爾科夫斯基以及眾議員阿莫迪和佩爾托拉作為其提案人，以扭轉 Rosemont 和西部流域決定和恢復前，Rosemont 關於礦山項目許可的決策現狀。

更普遍地説，對採礦法的修改建議也不時地提交國會。例如，2023年1月，《2023年採礦需求許可法》在眾議院提出。2023年5月，《清潔能源礦產改革法案》在眾議院和參議院都提出。如果獲得通過，這些法案將修改影響美國公共土地採礦的現行法律，並可能對許可程序產生影響。他們目前正在委員會審查和聽證。

2015年9月，BLM修訂了管理西部各州聯邦土地管理的土地使用計劃，對旨在保護大鼠尾草鬆雞棲息地的開發活動施加額外的限制和緩解義務。受影響的土地包括內華達州北部的土地，該公司在那裏開發和經營礦山。預計BLM 的決定，2015年3月，該公司與BLM和其他機構談判了一項單獨的協議，即Barrick Nevada Sage—Grouse Bank賦能協議，該協議規定了衡量礦山開發活動對 Sage—Grouse棲息地影響的方法和抵消緩解措施。該協議允許本公司在預期未來礦山開發時將緩解信貸存入銀行，並避免土地使用計劃修訂中的部分限制。該協議適用於部分但不是所有可能發生發展活動的鼠尾草鬆雞棲息地。未包括在協議範圍內的土地，將受經修訂的土地用途圖所規限。協議的實施可能會導致某些操作的額外費用。可通過進一步的管制行動或遵守具體要求，例如額外的補償性緩解措施，限制對協議未涵蓋的某些土地的使用或開發。

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2019年，BLM進一步修訂了土地利用計劃，這將放寬 2015年計劃的某些要求。聯邦地區法院下令實施這些改革。BLM開始了新的《國家環境政策法》進程，並一直在收集意見和分析自2015年和2019年計劃通過以來出現的影響鬆雞棲息地和種羣的問題。與此同時，內華達州通過了一項類似於BLM 2015年要求的法規。內華達州法規還排除了Barrick Nevada Sage—Grouse Bank Activation Protocol涵蓋的行動。因此，州和聯邦政府當局繼續關注與保護鼠尾草鬆雞棲息地有關的問題，這可能會對公司在該地區的未來運營產生影響。

此外，具體到採礦，2015年土地利用計劃指定了棲息地管理區和山艾樹焦點區（SAESFAs），並建議從礦產地點和進入地撤出SFA。2017年，BLM取消了擬議的SFA退出計劃。同一聯邦地區法院的另一項決定撤銷了2017年的取消，並將問題發回BLM，以審查擬議的SFAs撤回申請，並可能重新提出其邊界。BLM已經恢復了對擬議退出的評估和國家環境政策法程序，其未來有關鼠尾草鬆雞的監管行動可能會對該公司未來在該地區的業務產生影響。

2022年8月，美國總統拜登簽署了《降低通貨膨脹法案》（CONIRA）。IRA包括對適用的財務報表收入徵收的15%的企業替代最低税（ECOCAMT）。CAMT在2022年12月31日之後開始的納税年度內有效。巴里克是受CAMT，因為該公司符合適用的收入門檻為外國父母的跨國集團。於二零二二年十二月二十七日及二零二三年十二月十五日，美國。財政部和美國國税局分別在第2023—7號通知和第2024—10號通知中發佈了關於 CAMT應用的初步指導意見。該等通告徵求對通告所載規則及若干其他事宜的意見。幾個華盛頓特區—代表在美國開展業務的最大納税人的組織（包括巴里克）就這些通知提交了評論信。2023年12月15日，美國財政部和美國國税局發佈了2024—10PDF通知，為CAMT提供額外的臨時指導。

在智利，2015年3月6日，環境部長和智利立法機構成員達成協議，提出一項新的冰川保護法，其中包括承認該國某些類型的冰川為環境保護區，並禁止在這些保護區附近的商業活動。根據這項擬議的法律，採礦項目將遵守與冰川有關的新的許可、監測和其他監管要求。預計擬議法律的某些內容，包括監測和減輕冰川環境損害的要求，可以追溯適用於某些現有的環境批准。智利立法機構仍在討論擬議的法律。巴里克正在監測立法進程，並評估擬議立法對帕斯卡—喇嘛項目的潛在影響。

2022年7月11日，智利政府提議修改智利税法，旨在增加税收。在這些提案中，包括一項增值税退款修正案，可能會影響這些退款的時間表和金額。2023年3月8日，國會下院投票否決了這些提議的修改。2024年1月24日，智利政府提出了另一項修改智利税法的提案。在這些提案中，再次納入了可能影響這些退款的時間表和金額的增值税退款修正案。巴里克繼續監測這些擬議變更對Pascua—Lama項目開發所收到增值税退款的狀況和潛在影響。

智利的DL 600外國投資制度已於2016年12月31日取消。然而，Zaldívar合資企業、Norte Abierto項目和Pascua—Lama項目的有關DL 600合同仍然有效。

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在2019年10月的政治抗議之後，智利成立了制憲會議。大會由155名當選成員組成，他們的任務是提出新的憲法草案。作為此次審查的一部分，智利礦業公司國有化的提案已提交給《公約》環境工作組，並於2021年2月批准討論。如果獲得通過，該提案將導致智利礦業公司及其子公司的所有資產（包括水權）國有化。然而，在2022年9月4日舉行的投票中，超過61%的智利人拒絕了該提案，現行憲法仍然有效。在擬議憲法被否決後，行政和立法部門同意在2023年啟動第二次憲法進程。在2023年12月17日舉行的全國投票中，近56%的選民否決了作為第二次制憲進程一部分提出的新憲法草案。智利總統博裏奇隨後宣佈，他的政府不會嘗試第三次憲法程序。

2018年9月，阿根廷政府重新確立了阿根廷所有出口商品的關税。自2018年9月至2020年12月31日期間，多雷的出口需繳納12%的關税，上限為每美元出口4.00裏亞爾。2019年12月14日，阿根廷總統取消了適用於計算出口關税的匯率限制。2019年12月23日，阿根廷國會頒佈了緊急狀態法，將礦業出口關税税率從12%下調至8%。阿根廷税務局對Veladero出口的8%税率的適用提出質疑，但在不同時期，Veladero出口的税率高達12%。2020年10月2日，阿根廷政府發佈了第785/2020號法令，規定從2020年10月3日至2021年12月31日，礦業出口關税為8%。2021年12月31日，該法令延長至2023年12月31日。自2024年1月1日起，不再適用出口税，儘管政府可能會尋求重新引入。

2019年9月1日，阿根廷政府發佈了第609/2019號法令，宣佈阿根廷的貨幣限制（阿根廷法令）。隨後，阿根廷中央銀行發佈了補充該法令的第200A號通知。該法令隨後得到修正，中央銀行進一步加強外匯管制的通信予以補充。因此，出口收入必須按官方匯率兑換成阿根廷比索。此外，進入外匯市場進行股息分配和向外國供應商支付的機會受到嚴格限制，或需獲得中央銀行的特定授權。這些貨幣限制對Veladero的業務產生了負面影響，但Barrick繼續優化Veladero的黃金銷售時間，以最大限度地減少礦山對貨幣貶值的風險。目前仍在與政府進行建設性討論，討論巴里克公司將Veladero礦利潤返還回國的權利。

贊比亞於2021年12月29日公佈了《2021年所得税修正案第43號法案》，該法案扭轉了此前的立場，從2022年1月1日起，商品特許權使用費可用於企業所得税目的。

2022年，贊比亞政府修改了礦產使用費的徵税，自2023年1月1日起生效。它特別審查了礦物特許權使用費浮動税率，當礦物價格超過每個礦物特許權使用費價格門檻值時，只對每個價格範圍內的增量值徵税，而不是對以前制度下的全部收入採用遞增的特許權使用費税率。同樣於二零二二年，政府恢復汽油及柴油的關税及消費税。

2019年8月16日，Porgera的SML到期，但根據《採礦法》第112條，該條繼續有效，直到2020年4月24日，巴布亞新幾內亞政府表示SML不會延長。2021年4月9日，BNL與巴布亞新幾內亞和國有礦業公司Kumul Minerals Holdings Limited（Kumul Minerals Holdings Limited）簽署了一份具有約束力的框架協議，制定了重新開放Porgera礦的條款和條件。2022年2月3日，框架協議被更詳細的共同協議取代。

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在接下來的兩年中，雙方達成了多項最終協議，並努力滿足《共同協議》的條件，包括解決BNL對PNG IRC發佈的2006至2015財政年度的修訂税務評估的反對意見。巴布亞新幾內亞國民議會亦於2022年4月通過立法，為New Porgera Limited提供（其中包括）若干協定免税及税務穩定性，該公司是根據《共同協議》成立的新Porgera合資企業。該立法於2022年5月30日獲得認證。七項立法中的六項分別於2023年4月11日和14日生效，並根據巴布亞新幾內亞法律的要求在國家公報上公佈。其餘的法案等待發布才能生效。於2023年10月13日，PNG向New Porgera Limited授予新SML，Special Mining Lease 13。將新SML授予New Porgera Limited，使Barrick在Porgera礦中的所有權權益從47.5%減少至 24.5%。

該協議於2023年12月8日成為無條件，而該協議於2023年12月22日正式完成。於該日開始重新投產Porgera礦場的工作，並分別於二零二四年一月及二月重啟Porgera礦場的開採及加工。BNL先前針對PNG提出的國際仲裁程序於2024年1月25日正式終止。BNL正在採取措施，撤回其根據《共同協議》就Porgera爭端提起的其他法律訴訟。包括巴布亞新幾內亞在內的《共同協定》其他締約方也有撤回此類訴訟的類似義務。

參見法律訴訟程序下面。

在多米尼加共和國，《SLA》的第二項修正案於2013年10月5日生效，並導致多米尼加政府的税收增加和加速。SLA的第二個修正案包括建立一個逐步的最低税，該税將根據未來金屬價格上調或下調。於二零二二年，PVD與多米尼加政府就更新財務模式達成協議，以重置二零二二年的累進最低税率。PVD隨後於 2022年12月提交了一份更新的財務模型，支持2023年至2025年期間的累進最低税率。該模式於2023年3月獲得能源和礦業部批准。請參閲查看材料屬性查看Pueblo Viejo Mine查看使用費和税款查看。

2019年9月27日，馬裏通過了一項引入2019年採礦法的法令，該法令於2020年4月28日獲得馬裏國民議會批准。2019年《採礦法》取消並取代了2012年2月27日頒佈的第2012—015號法律（2012年《採礦法》），並管理未來的採礦業。 2019年《採礦法》的實施法令於2020年11月獲得通過。根據2019年《採礦法》的過渡性條款，先前存在的採礦權和現行採礦公約在其剩餘期限內仍然有效，其持有人將繼續受益於其中規定的税收和海關制度的穩定性。

2022年8月，馬裏政府宣佈將對馬裏黃金開採業進行審計，包括Loulo—Gounkoto綜合體。Barrick與政府任命的審計師進行了接觸，並於 2022年11月接待了審計師進行了現場訪問。於二零二三年四月，Barrick收到一份報告草稿，其中載有核數師就Loulo及Gounkoto及其各自採礦公約的初步調查結果。在2023年第二季度，巴里克迴應了報告草案，質疑審計師的調查結果，巴里克認為這些調查結果在法律和事實上都存在缺陷，毫無價值。2024年2月，Barrick收到了有關Loulo—Gounkoto綜合體的最終審計報告。最終報告保留了審計師對草案中的大部分調查結果，Barrick正在與馬裏政府接觸，對這些調查結果提出質疑。

2023年6月，馬裏政府宣佈了一項改革馬裏礦業立法的計劃。2023年8月通過了一項新的採礦法和一項要求採礦部門採用本地內容的法律，但目前尚未實施，等待通過實施法令。2023年採礦

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《守則》規定，先前存在的採礦權在其當前剩餘期限內仍受法律和合同制度的約束。

此外，Loulo和Gounkoto（共同構成Loulo—Gounkoto綜合體）各自與馬裏國家簽訂了具有法律約束力的企業公約，這些公約保證了其中規定的制度的穩定性，規範了適用的税收，並允許在發生爭端時進行國際仲裁。在2020年第二季度，達成了一項協議，根據協議，馬裏政府承諾在2023年4月到期時將管理Loulo礦的公約延長15年，以換取免除預扣税豁免，並同意向國家支付優先股息。馬裏政府迄今尚未採取任何步驟執行商定的延長《盧洛採礦公約》。與此同時，馬裏政府啟動了對所有現有企業公約的審查進程，並於2023年10月邀請擁有和運營Loulo—Gounkoto綜合體的SOMILO和Gounkoto SA各自與政府為此設立的委員會進行接觸。 2023年12月，馬裏政府聲稱Loulo採礦公約於2023年4月到期。公司將繼續與馬裏政府合作，以保護Loulo和Gounkoto 在其現有成立公約下的權利，同時實現馬裏政府的既定目標，即公平分享採礦業的經濟利益。這些討論正在進行，其中包括與過渡政府為重新談判採礦公約而設立的上述委員會進行接觸。

有關適用於巴里克公司每種材料屬性的具體監管措施的詳細信息，請參見上文“材料屬性”下的披露。

2022年12月15日，巴里克完成了巴基斯坦俾路支省Reko Diq項目的重建。重組後的項目由Barrick持有50%股權，巴基斯坦利益相關者持有50%股權，其中10%的自由運輸、無貢獻股權由俾路支省政府持有，另外15%股權由俾路支省政府擁有，25%股權由其他聯邦國有企業持有。巴里克是該項目的運營商。該交易的完成涉及所有最終協議的執行，包括穩定適用於該項目的財政制度的礦產協議，以及授予採礦租約、勘探許可證和地表開採權。Reko Diq的關鍵財政條款是：應支付給俾路支省政府的5%淨冶煉廠退貨使用費、應支付給巴基斯坦政府的1%淨冶煉廠退貨使用費最終税收制度（商業生產後可享受15年豁免）以及0.5%淨冶煉廠退貨使用費出口加工區附加費。除礦產協定外，穩定的財政制度也受到《礦產協定》的保護。 《2022年外國投資（促進和保護）法》，於2022年12月頒佈。

2021年10月，超過135個司法管轄區同意《經合組織/二十國集團關於税基侵蝕和利潤轉移包容性框架聲明》，該聲明涉及雙支柱解決方案，以應對經濟數字化帶來的税務挑戰。此解決方案的第二個支柱，支柱二示範規則，提供了一個模板，司法管轄區可以將其轉化為國內税法，並作為商定的共同方法的一部分加以實施。為了實施第二支柱示範規則，每個國家都必須將這些規則納入本國立法。儘管經合組織仍致力於制定一個雄心勃勃的實施時間軸（實施的初始階段計劃在2023年底前完成），但在適當的時間軸上尚未達成全球共識。加拿大公佈了實施第二支柱示範規則的立法草案，但尚未實質性頒佈。Barrick經營的其他司法管轄區要麼已頒佈立法，要麼正在制定立法，美國除外。公司將繼續評估其第二支柱所得税風險；然而，根據迄今進行的分析，Barrick預計第二支柱條款對公司的影響不會很大。

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巴里克無法預測可能會提出哪些額外的立法或修訂，可能會影響其業務，或任何此類提案（如果頒佈）何時生效。然而，這些變化可能需要增加資本和運營支出，並可能阻止或延遲公司的某些運營。

各級政府控制和法規解決了採礦和礦物加工作業對環境的影響。關於採礦和加工的監管，各管轄區的立法和法規制定了性能標準、空氣和水質量排放標準以及操作的各個組成部分的其他要求，包括健康和安全標準。法律和法規還規定了在停止作業後採礦財產的退役、回收和恢復的要求，並可能要求對某些以前的採礦財產進行長期管理（參見《可持續發展指南》）。此外，在某些司法管轄區，公司受到外國投資控制和管理其將收益滙往國外能力的法規的約束。

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法律訴訟

以下是巴里克參與的潛在重大法律和行政訴訟的摘要。

擬議的加拿大證券集體訴訟(Pascua-Lama)

安大略省和魁北克省已開始對本公司及其四名前高管(Aaron Regent、Jamie Sokalsky、Ammar Al-Joundi和Peter Kinver)提起擬議的證券集體訴訟。訴訟程序涉及S公司對帕斯誇喇嘛項目的公開披露。在安大略省的訴訟中，原告指控Barrick在2011年7月至2013年10月期間向投資公眾作出了虛假和誤導性的陳述，涉及Pascua-Lama的資本成本和時間表估計、智利的環境合規事項以及各種會計和財務報告事項。索賠金額據稱超過30億美元。

在魁北克的訴訟中，原告指控巴里克在2011年4月至2013年10月期間就智利的環境合規問題做出了虛假陳述。目前正在尋求數額不詳的損害賠償。

在安大略省和魁北克省，原告都根據適用證券法的二級市場責任條款提出了索賠(以及其他索賠)。為了進行這種性質的法定索賠，必須獲得相關法院的許可才能繼續進行。此外，為了代表一類股東進行任何索賠，必須從法院獲得證明訴訟為集體訴訟的命令。

在魁北克的訴訟程序中，於2019年5月聽取了繼續進行許可和等級認證的動議，並於2019年12月提交了額外的口頭意見。2020年3月，魁北克高等法院駁回了原告S的全部動議。

原告向魁北克上訴法院提出上訴，魁北克上訴法院於2022年12月19日作出裁決。魁北克上訴法院在一定程度上駁回了上訴。法院批准就本公司、Sokalsky先生及Al-Joundi先生就本公司於二零一二年第二季度《S管理層討論及分析》中有關智利水管理系統的聲明提出的法定二級市場索賠進行訴訟。魁北克上訴法院還就該索賠授予了類別證書，授權原告代表在2012年7月26日至2013年10月31日期間收購巴里克股票的一類股東。上訴的其餘部分被駁回。公司和原告均拒絕就魁北克上訴法院的裁決向加拿大最高法院申請上訴許可。

該案件被退回魁北克高等法院，並指派了一名案件管理法官。2023年3月20日，魁北克高等法院發佈命令，經雙方同意，將某些最後期限暫緩三個月。這一暫停後來被延長至2023年11月15日，現已到期。2024年2月22日，原告提交了原告申請。

在安大略省的訴訟程序中，關於允許進行法定二級市場虛假陳述索賠的動議於2019年7月進行了聽證。2019年10月，安大略省高等法院(安大略省高等法院)批准原告就上文提及的2012年第二季度巴里克S管理層S討論與分析中的同一聲明對本公司、Sokalsky先生和Al-Joundi先生提起訴訟。安大略省高等法院駁回了所有其他有爭議的法定二級市場失實陳述指控。

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原告向安大略省上訴法院提出上訴。2021年2月，安大略省上訴法院部分駁回了原告的上訴。安大略省上訴法院駁回了安大略省高等法院S的裁決，駁回了與S公司資本成本和進度估計以及某些會計和財務報告問題有關的法定二級市場失實陳述索賠，並將是否應就該等索賠授予繼續進行許可的問題發回安大略省高等法院。安大略省上訴法院維持了安大略省高等法院S的裁決，駁回了與智利某些環境問題有關的法定二級市場失實陳述指控。

因此，此案被髮回安大略省高等法院，以重新決定是否批准繼續處理原告法定二級市場失實陳述索賠的剩餘部分。

安大略省高等法院於2022年1月聽取了原告關於允許就費用、日程安排、會計和財務報告索賠進行訴訟的動議。最高法院在2022年3月22日和7月18日發佈的裁決中決定了這項動議。法院批准針對Barrick、Regent先生和Sokalsky先生就本公司於2012年披露的與資本成本和時間表估計有關的索賠進行訴訟。所有剩餘的費用和進度索賠以及所有會計和財務報告索賠均被駁回。

原告再次向安大略省上訴法院提出上訴。上訴聽證會於2023年12月13日舉行。2024年2月13日，上訴法院駁回了原告的全部上訴。原告尚未表明是否打算尋求許可向加拿大最高法院提出上訴。

安大略省關於班級認證的動議尚未聽取。安大略省高等法院已表示，在原告就其法定二級市場失實陳述申索的餘額提出的許可動議完全確定之前，它不打算審理該動議。

該公司打算為擬議中的加拿大證券集體訴訟進行有力辯護。

帕斯誇喇嘛-SMA監管制裁

2013年5月，持有帕斯誇喇嘛項目智利部分的巴里克·S智利子公司收到了SMA的決議 (原決議)，要求CMN在恢復智利境內的建設活動之前，按照帕斯誇拉瑪項目的環境許可完成帕斯誇拉瑪項目的水管理系統。最初的決議還要求CMN支付2013年5月CMN支付的約1,600萬美元的行政罰款。

2013年6月，CMN開始進行工程研究，根據原決議審查帕斯誇喇嘛項目和S水管理系統。由於S決定為帕斯誇喇嘛項目提交臨時和部分關閉計劃，這些研究在2015年下半年暫停。審查帕斯誇喇嘛項目和S水管理系統可能需要新的環境審批和建設更多的水管理設施。

2013年6月，一羣當地農民和土著社區對最初的決議提出了質疑。在智利聖地亞哥環境法院提起的申訴稱，罰款不足，並要求採取更嚴厲的制裁措施，包括吊銷帕斯誇喇嘛項目的S環境許可證。SMA和作為訴訟當事方加入的CMN為最初的決議進行了辯護。

2014年3月3日，聖地亞哥環境法院宣佈原決議無效，並根據其裁決(環境法院裁決)，將此事發回SMA作進一步審議。特別是，聖地亞哥環境法院命令SMA

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發佈新的行政決定，使用不同的方法重新計算CMN應支付的罰款金額，並解決了最初的解決方案中發現的某些其他錯誤。聖地亞哥環境法院沒有廢除原決議中要求CMN停止帕斯誇拉馬項目智利一側建設的部分，直到根據帕斯誇拉馬項目S環境許可證完成水管理系統為止。2014年12月30日，智利最高法院以程序為由，拒絕審理CMN Ar S對環境法院裁決的上訴。

由於最高法院對S的裁決，2015年4月22日，SMA根據環境法院的裁決重新啟動了針對CMN的行政訴訟。

2015年4月22日，CMN接到通知，SMA已啟動新的行政訴訟程序，原因是涉嫌偏離帕斯誇喇嘛項目S環境審批的某些要求，包括帕斯誇喇嘛項目S環境影響和一系列監測要求。2015年5月，CMN提交了一份合規計劃，以解決某些指控，並對其餘指控的偏差提出了辯護。SMA於2015年6月24日駁回了CMN S提出的合規計劃，並於2015年7月31日駁回了CMN S就該決定提出的行政上訴。2016年12月30日，聖地亞哥環境法院駁回了中國移動S的上訴，中國移動拒絕對這一決定提出質疑。

2016年6月8日，SMA將針對CMN的兩個行政訴訟合併為一個訴訟程序，包括根據聖地亞哥環境法院的裁決對原始決議進行復議，以及SMA於2015年4月通知的涉嫌偏離帕斯誇拉瑪項目環境審批的情況。

2018年1月17日，CMN收到了SMA的修訂決議(修訂後的決議)，將原來的行政罰款從大約1,600萬美元減少到1,150萬美元，並下令關閉帕斯誇拉馬項目智利一側的現有地面設施，以及某些監測活動。修訂後的決議並未撤銷帕斯誇喇嘛項目對S的環境審批。CMN於2018年2月3日向安託法加斯塔第一環境法院(安託法加斯塔環境法院)提出上訴。

2018年10月12日，安託法加斯塔環境法院發佈了一項行政裁決，下令對SMA制裁進行審查。CMN不是這一進程的參與方。安託法加斯塔環境法院駁回了訂正決議中所載五項封閉令中的四項，並將相關的環境侵權發回SMA作進一步審議。然而，它維持了關於關閉帕斯誇拉-喇嘛項目智利一側的第五項關於關閉帕斯誇喇嘛項目的S的命令。於發出經修訂決議案後，本公司撥回先前就此事提出的任何額外行政罰款所錄得的估計金額。此外，本公司將S已探明及可能探明的黃金儲量重新分類為已計量及指示資源，並於2017年第四季度錄得税前減值429百萬美元。

2019年3月14日，智利最高法院以程序為由，宣佈安託法加斯塔環境法院2018年10月12日的行政裁決無效，並將案件發回另一個法官小組進行審查。智利最高法院沒有審查修訂後的決議的是非曲直。

2020年9月17日，安託法加斯塔環境法院作出裁決，維持修訂後的決議中的封閉令和制裁。作為其裁決的一部分，安託法加斯塔環境法院還命令SMA重新評估某些環境侵權行為，這可能導致對CMN施加額外罰款。該公司沒有對安託法加斯塔環境法院S的裁決提出上訴，根據該裁決，帕斯誇拉馬項目的智利一側正在過渡到關閉狀態。有關更多詳細信息，請參閲勘探和增長項目、智利和阿根廷的帕斯誇拉馬和增長項目。

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2020年10月6日，一羣當地農民對安託法加斯塔環境法院S的上述裁決提出質疑。向智利最高法院提出的這一質疑聲稱，SMA施加的罰款不夠充分，並試圖要求SMA對CMN實施更多和更嚴厲的制裁。2022年7月12日，智利最高法院駁回了上述對安託法加斯塔環境法院S裁決的質疑。因此，SMA將決定對CMN 就兩項環境侵權行為處以適當的行政罰款。

韋拉德羅運營事故及相關訴訟程序

經營Veladero礦的合資公司MAS是與Veladero VLF運營事件有關的各種監管程序的對象，這些事件發生在2017年3月(2017年3月事件)、2016年9月(2016年9月事件)和2015年9月(2015年9月事件)，涉及聖胡安省礦業當局、阿根廷聯邦政府和阿根廷Jachal的某些居民。在每一起事件發生後通知了監管當局，並酌情采取了補救和/或監測活動。儘管2015年9月的事件導致含氰化物工藝溶液泄漏到附近的水道中，但MAS和獨立第三方進行的環境監測表明，該事件不會對下游社區的人類健康構成風險。2016年9月事件後的監測和檢查以及2017年3月事件後的補救和檢查證實，這些事件沒有造成任何長期環境影響。

監管程序和行動

聖胡安省法規程序

2015年10月9日，聖胡安省礦業當局啟動了對MAS的行政處罰程序，原因是MAS涉嫌違反與2015年9月事件有關的《採礦守則》。2016年3月15日，海事局正式接到與該事件有關的行政罰款通知。MAS尋求複議裁決的某些方面，但在複議請求待決期間支付了約1,000萬美元的行政罰款(按當時適用的阿根廷比索兑美元匯率計算)。在聖胡安政府駁回該決定的行政上訴後，該公司於2017年9月5日啟動了法律訴訟，以繼續在聖胡安法院對該決定的某些方面提出質疑，該訴訟仍在進行中。

MAS也是與2016年9月事件和2017年3月事件有關的省級綜合監管程序的主體。MAS於2017年12月27日收到聖胡安省礦業當局的決議通知，要求就2016年9月事件和2017年3月事件支付約560萬美元的行政罰款(按2017年12月31日的現行匯率計算)。2018年1月23日，根據當地要求，MAS繳納了行政罰款，並向聖胡安省礦務局提出複議請求和上訴。MAS於2018年3月接到通知，聖胡安省礦務局拒絕了對行政罰款進行復議的請求。待決的上訴將由聖胡安省省長進行聽證和裁決。

省安帕羅行動

在2017年3月的事件發生後，聲稱居住在阿根廷聖胡安省賈查爾的個人向聖胡安省賈查爾一審法院(賈查爾法院)提起了針對MAS的保護訴訟(省安帕羅省訴訟)，要求停止韋拉德羅礦的所有活動，或者要求暫停S礦的浸出過程。2017年3月30日，Jachal法院駁回了禁止停止Veladero礦所有活動的請求，但除其他外，下令暫停浸出過程。 Jachal法院於2017年6月解除了暫停浸出過程。Jachal法院試圖加入這一訴訟程序

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聯邦安帕羅行動(定義如下)，引發管轄權糾紛。2019年12月26日，阿根廷最高法院就以下所述聯邦Amparo訴訟的管轄權爭端作出了有利於聯邦法院的裁決，這意味着Jachal法院保留了對省Amparo訴訟的管轄權，兩起Amparo訴訟沒有有效合併。省Amparo訴訟案件尚未由最高法院移交給Jachal法院(見下文《聯邦Amparo訴訟》)。

聯邦安帕羅行動

2017年4月4日，阿根廷國家環境部長就2017年3月事件向聯邦法院提起了一項"保護憲法權利保護訴訟"（"聯邦保護憲法權利保護訴訟"），要求下令停止和/或暫停Veladero礦的活動。MAS向聯邦法院提交了大量信息有關該事件、當時存在的行政和省級司法暫停、該公司採取的補救行動以及上述省級憲法權利保護行動中所述的暫停令的解除，並挑戰了聯邦法院的管轄權以及國家環境部長的地位，並要求將此事發回Jachal。法院聖胡安省也對聯邦法院在這一問題上的管轄權提出質疑。2019年12月26日，阿根廷最高法院對管轄權爭議作出了有利於聯邦法院的裁決。公司於2020年10月1日獲悉，在最高法院裁定聯邦法院有權審理此案後，國家環境部已向聯邦法院申請恢復訴訟程序。聯邦法院於2021年2月19日下令恢復訴訟程序。

2022年10月12日，MAS收到了聯邦保護令行動的通知。MAS於2022年10月27日提交了答覆。此事仍有待聯邦法院審理。

民事訴訟

2016年12月15日，MAS收到了據稱居住在聖胡安省Jachal的某些人向聖胡安省法院提起的民事訴訟通知，聲稱受到Veladero礦，特別是VLF的影響。原告請求法院下令，要求MAS停止在礦山用氰化物溶液、汞和其他類似物質浸出金屬，並用不含危險物質的工藝取代該工藝，對VLF及其周邊地區實施關閉和補救計劃，併成立一個委員會來監督這一工藝。這些索賠得到了新的指控，即2017年3月事件導致環境破壞的風險增加。MAS於2017年2月對訴訟作出了答覆，並對補充索賠作出了迴應，並打算繼續大力辯護。

刑事事宜

聯邦刑事事項

布宜諾斯艾利斯聯邦法院（聯邦法院）啟動了聯邦刑事調查，理由是涉嫌某些現任和前任聯邦和省政府官員以及MAS個人主管未能阻止2015年9月事件（聯邦調查局）。2016年5月5日，阿根廷國家最高法院將聯邦調查的範圍限制在聯邦官員的潛在刑事責任，裁定聯邦法院沒有調查解決方案發布的管轄權。

2018年4月11日，聯邦法官起訴了三名前聯邦官員，指控他們在2015年期間未能保持適當的環境控制的行為和不作為違反職責，案件被送交審判。訴訟程序不會對MAS的任何董事構成定罪或責任的風險。

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2018年6月，聯邦法官下令在Veladero煤礦下游的社區進行額外的環境研究，但由於聯邦最高法院在2020年10月8日缺乏管轄權，該命令被推翻。

冰川調查

2016年10月17日，監督聯邦調查的聯邦法官啟動了一項單獨的刑事調查，理由是聯邦官員涉嫌未能根據阿根廷冰川立法（阿根廷冰川調查法）對Veladero礦進行監管。2017年6月16日，MAS提交了一份動議，質疑聯邦法官Lagier調查分配給他自己的決定，並要求將其作為一方，以提供支持MAS的證據。2017年9月14日，聯邦上訴法院命令聯邦法官合併兩項調查，並澄清MAS不是案件的當事方，因此沒有資格尋求聯邦法官的迴避，但儘管如此，MAS仍然有權繼續參與案件（但沒有澄清這些權利的範圍）。

2017年11月27日，聯邦法官起訴了四名前聯邦官員，指控他們在執行阿根廷冰川立法方面的作為和不作為方面濫用權力。上訴法院確認了起訴書，並於2018年8月6日將此案分配給聯邦審判法官。

總共有6名前聯邦官員在聯邦調查和冰川調查下被起訴，並將面臨審判。 2019年，一名前聯邦官員去世，對他的指控被撤銷。

由於阿根廷對新型冠狀病毒病的反應以及一名前聯邦官員的程序性質疑，原定於2020年4月和5月就此事進行的口頭辯論被推遲，尚未重新安排。

韋拉德羅的納税評估和刑事指控

2017年12月26日，MAS收到了2010年和2011年的税務評估通知（ESTA Tax Assessment），金額為5.43億裏亞爾（按2023年12月31日的現行匯率計算約為68萬美元），加上利息和罰款，最大估計風險敞口約為550萬美元。税務評估主要聲稱，MAS作出的某些扣除沒有得到適當的定性，包括（一）2002年至2006年期間為Veladero公司的建設提供資金而借入的貸款的利息和外匯本應被列為股本繳款，（二）為公司間服務支付的費用不是為與Veladero礦的運營有關的服務支付的。

2018年6月21日，阿根廷聯邦税務局（阿根廷聯邦税務局）確認了税務評估，MAS於2018年7月31日向聯邦税務法院提出上訴。上訴聽證會尚未安排。

該公司於2018年12月21日在加拿大和2019年3月29日在阿根廷提交了共同協議程序申請，根據加拿大—阿根廷所得税公約法（加拿大—阿根廷税務條約），將税務評估的解決升級到主管當局（定義見加拿大—阿根廷税務條約），以尋求該事項的有效解決。

2018年11月，MAS收到通知，AFIP在提交2010年和2011年納税申報表時對其董事會現任和前任員工提出刑事指控（“犯罪税務案”）。

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刑事税務案的聽證會於2019年3月25日至3月27日舉行。被告根據訴訟時效提出駁回請求，檢方部分批准並提出上訴。

2021年6月2日，初審法院作出駁回董事税務刑事案的決定。AFIP提出上訴，2021年9月24日，門多薩聯邦上訴法院部分推翻了初審法院的裁決，裁定沒有足夠的證據起訴董事或駁回對他們的指控，並命令初審法院進行額外調查。根據門多薩聯邦上訴法院的裁決，刑事税務案被髮回初審法院，初審法院已下令由法院指定的專家準備額外證據。

2022年2月4日，阿根廷經濟部長（該事項的主管當局）發佈了一項決定，拒絕將《加拿大—阿根廷税務條約》適用於税務評估。MAS於2022年2月18日對該決定提出上訴。

另外，2022年4月12日，初審法院發佈了一項裁決，駁回了刑事税務案件中對MAS董事的刑事指控。AFIP就這一裁決向上訴法院提出上訴。2022年11月7日，上訴法院確認駁回指控。AFIP向最高法院（阿根廷國家最高法院以下的最高聯邦刑事法院）提出質疑，該法院於2022年12月29日批准上訴。2024年2月27日，最高上訴法院駁回了AFIP的上訴，維持上訴法院駁回指控。 AFIP可向阿根廷最高法院提出進一步上訴。

MAS於2018年7月就税務評估提出的上訴仍有待聯邦税務法院審理。

本公司認為，税務評估和刑事税務案件沒有法律依據，並打算對訴訟程序進行有力辯護。

紫蘇主訴

2009年，華大基因和Placer Dome據稱在安大略省收到了一份申訴，於2008年11月代表兩名被點名的個人，據稱代表大約200，000名馬裏杜克島居民向位於菲律賓的Boac Regional Trial Court of Boac（Boac）提出申訴。投訴稱，由於馬銅礦的尾礦排放到卡蘭坎灣、博阿克河和莫波格河，對馬林杜克的經濟和生態造成了損害。2006年被公司收購的Pler Dome一直是馬銅礦的少數間接股東。原告要求減少據稱由尾礦排放造成的公害，並要求對據稱侵犯其享有平衡和健康生態的憲法權利的名義損害賠償。 2010年6月，華大基因和Placer Dome提交了一份動議，要求Boac法院在考慮原告提出的受理修正申訴的動議之前，先解決他們尚未解決的駁回動議，並對原告提出的受理動議基於相同的依據提出的駁回動議提出了異議。根據日期為2011年11月9日的命令，Boac法院批准了暫停原告提起的訴訟程序的動議。到目前為止，原告和公司均未通知Boac法院有意恢復訴訟程序，自2011年11月以來，該事項一直處於靜止狀態。如果該事項再次啟動，公司將積極抗辯。

卡利卡桑令狀

2010年4月，菲律賓共和國最高法院通過了新的《環境案件程序規則》（《環境規則》）。《環境規則》旨在創建一種新的特別民事訴訟或補救措施，稱為 Kalikasan Writ of Agricultural，適用於享有平衡和健康生態的憲法權利遭到侵犯或受到侵犯威脅的人。根據本程序提供的補救措施屬於禁止令防止對環境的持續損害以及恢復或補救環境的命令的性質。

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2011年2月25日，Eliza M向菲律賓共和國最高法院提交了一份關於簽發Kalikasan令狀和臨時環境保護令祈禱書。Hernandez，Mamerto M. Lanete and Godofredo L.馬諾伊反對普萊瑟穹頂和公司（請願書）。請願書隨後被移交上訴法院。

請願書聲稱，普萊瑟穹頂侵犯了請願人享有平衡和健康生態的憲法權利，除其他外，由於向卡蘭坎灣排放尾礦、1993年馬圭拉大壩決堤和1996年Boac河尾礦泄漏。在所有相關時間，普萊瑟·穹頂都是馬銅礦業公司（MAC—MARCOUPER）的少數間接股東。請願人辯稱，巴里克應對普萊瑟穹頂的所謂作為和不作為負責，並正在尋求命令，要求巴里克對據稱對環境造成持續影響的礦區及其周圍區域進行環境補救。

2011年4月4日，該公司提交了其退回訴訟（或辯護狀），尋求駁回該請願書具有偏見。巴里克還根據環境規則的要求提交了廣泛的宣誓書證據。普萊瑟穹頂採用了公司的防禦作為自己的防禦。

公司和普萊瑟穹頂在最高法院和上訴法院就此事的所有出庭均是以特殊和有限的出庭方式進行的，不受任何一個法院的管轄。

本公司於2011年3月提出動議，質疑環境規則的合憲性及法院的司法管轄權。2019年10月18日，上訴法院裁定該動議並駁回公司的憲法異議。法院還認為，法院基於一項臨時裁定，即公司在菲律賓開展業務，該裁定完全基於請願人在請願書中提出的未經證實的指控而作出。此臨時性裁定明確不排除日後根據證據作出相反裁定的可能性。

2011年11月，該案暫停審理，以便雙方探討達成和解的可能性。和解討論於2014年初未成功結束，但訴訟程序直到2019年3月上訴法院解除暫停訴訟程序的命令才重新啟動。

於2019年12月，本公司所有證人均已進行證言。

2020年10月27日，馬林杜克省（省）提交了一份允許幹預的動議，幹預請願書(the幹預動議（幹預請願書在幹預請願書，省尋求擴大Kalikasan訴訟令狀中尋求的救濟範圍，以包括尋求修復和補救據稱與Marcopper礦山基礎設施有關的據稱維護和結構完整性問題的索賠。於2021年6月24日，本公司提交緊急動議，要求上訴法院澄清其給予該省介入呈請的許可是否擴大了訴訟中訴訟問題的範圍。該動議尚未得到法院裁決。

2021年6月25日，該公司提交了一份返回廣告科特蘭的迴應省政府幹預請願書

2021年11月2日，本公司提交了一份關於省的罷工動議和答辯書，幹預請願書在《罷工和答辯動議》中，公司尋求罷工幹預請願書尋求擴大問題，或尋求新的和額外的救濟的指控不當行為，在請願人的 Kalikasan程序的抗辯令狀中沒有提出。這項動議尚未得到法院的裁決。

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2021年2月17日，該省提交了一份動議，要求上訴法院增加Marcopper作為被告。2021年6月14日，上訴法院駁回了省法院關於增加Marcopper為答辯人的動議。2021年7月2日，該省提交了對2021年6月14日決定進行復審的動議。這項動議尚未得到法院的裁決。

2020年12月2日，庭審開始。隨後於2021年1月27日恢復，並於2021年7月6日再次恢復。除兩名被點名的請願人（他們的宣誓書經協議被接受為證據，不要求親自出席）外，請願人在三個審判日期共傳喚了三名證人。

2021年7月26日，請願人提交了他們的正式提供證據，這正式結束了請願人的證據部分的審判。

2021年10月27日，本公司提交了其對請願人的意見和反對，日期為2021年7月26日。法院尚未解決有關請願人正式提供證據的未決問題。

本公司的證據部分沒有進一步的審判日期。

2022年6月30日，本公司向上訴法院提交了一份動議，尋求法院下令在本公司與省之間進行調解。該動議獲批准，訴訟程序於2022年10月暫停，以允許法庭附屬調解繼續進行。應當事方的請求，連續延長暫停。2024年1月15日，法院發佈了一項決議，批准將暫停的最後一次延期至2023年11月13日，該延期在法院發佈決議時已經到期。法庭亦安排聆訊日期為2024年2月13日，以供各方提供有關法庭附屬調解的最新情況，以及供各方就本公司於2021年6月24日提出的待決動議提出論據，如上文所述。雙方共同要求將暫停期限延長六個月。2024年2月14日，最高法院發佈決議，確認暫停將被延長，並將未決的各種動議擱置六個月，直到2024年8月31日。

本公司擬繼續積極抗辯該訴訟。

Porgera特別採礦租賃

Porgera SML於2019年8月16日終止。公司於2017年6月申請將SML延長20年。2019年8月2日，巴布亞新幾內亞國家法院裁定該國1992年《採礦法》的條款適用於Porgera金礦，從而允許其在考慮延長其SML的申請期間繼續運營。

2020年4月25日，Porgera金礦被投入管理和維護，此前BNL，Porgera合資企業的多數所有者和運營商，收到來自巴布亞新幾內亞政府的通知，稱其申請SML延長20年被拒絕。雖然該公司認為，政府決定不延長SML等於沒有適當程序的國有化，違反了政府對BNL的法律義務，但它還是與總理Marape 和他的政府進行了討論，以商定一項修訂的安排，根據該安排，Porgera礦可以重新開放，造福於所有相關利益攸關方。

2021年4月9日，BNL與巴布亞新幾內亞和國有礦業公司Kumul簽署了一份具有約束力的框架協議，規定了重新開放Porgera礦的條款和條件。2022年2月3日，框架協議被更詳細的共同協議取代。該共同協議反映了先前在框架協議下商定的商業條款，即巴布亞新幾內亞利益相關者獲得Porgera礦51%的股權，

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其餘49%由BNL或其附屬公司持有。BNL由Barrick及紫金礦業集團按50/50基準共同擁有，並根據交易協議保留該礦場的經營權。《共同協議》還規定，巴布亞新幾內亞利益相關者和BNL及其關聯公司在礦山剩餘壽命內分別以53%和47%的比例分享重新開放的Porgera礦山所產生的經濟利益，並且巴布亞新幾內亞政府保留10年後以公平市場價值收購BNL及其關聯公司49%股權的選擇權。根據《共同協定》的條款，民族解放軍仍然擁有該場址，並對該礦場進行維護，同時各方努力滿足上文《政府控制和條例》所概述的重新開採Porgera礦場所需的條件。

根據《共同體協定》設想的停頓安排，當事方先前就Porgera爭端啟動的所有法律和仲裁程序均暫停。該等訴訟包括BNL於2020年4月及9月對巴布亞新幾內亞政府提起的司法審查訴訟，以及由Barrick（PD）Australia Pty Limited（該公司的附屬公司及Porgera礦的投資者）於2020年9月在世界銀行國際投資爭端解決中心提起的國際仲裁。

該協議於2023年12月8日成為無條件，並於2023年12月22日正式完成該協議。於該日開始重新投產Porgera礦場的工作，並分別於二零二四年一月及二月重啟Porgera礦場的開採及加工。此前針對巴布亞新幾內亞提起的國際仲裁程序已於2024年1月25日正式終止，BNL正在採取措施撤回其根據《共同協議》就Porgera爭端提起的其他法律訴訟。《共同協議》的其他締約方，包括巴布亞新幾內亞，也有類似的撤回此類程序的義務。

Porgera税務審計

2020年4月，BNL收到了巴布亞新幾內亞國內税收委員會（BIRC）的立場文件，其中聲稱各種擬議調整和其他税務負債，金額為1.23億美元（不包括罰款，根據2023年12月31日的基納匯率計算），這是由於BNL在2006年至2015年進行的税務審計所致。BNL 於2020年6月30日迴應了立場文件。2020年10月2日，BNL收到了IRC的修訂評估，將擬議調整和其他税款的金額增加到4.57億美元（包括罰款，基於截至2023年12月31日的外匯匯率）。BNL於2020年11月30日根據《巴布亞新幾內亞所得税法》對修訂後的評估提出異議。該公司還根據加拿大—巴布亞新幾內亞所得税公約法提交了申請，以解決修改後的税收評估的某些要素。這些申請後來被撤回。

2023年6月20日，IRC、總專員、巴里克和BNL達成和解協議，以解決税務糾紛，滿足了《和解協議》規定的重新開放Porgera礦的條件之一（見上文《政府控制和法規》和《Pogera特殊採礦租賃》）。結算金額的大部分已於二零二三年年底前支付，最後一筆款項將於二零二四年到期。

北馬拉州安大略省訴訟

2022年11月23日，安大略省高等法院開始對公司提起訴訟，指控其在坦桑尼亞North Mara礦附近發生的與安全有關的事件。被點名的原告聲稱受到坦桑尼亞警察部隊成員的傷害，或者是據稱被殺害的個人的家屬。索賠説明稱，Barrick Gold Corporation對坦桑尼亞警察部隊的行動負有法律責任，該公司應對數額不詳的損害負責。

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2023年5月，巴里克提出動議，駁回或永久擱置訴訟，理由是安大略省高等法院缺乏管轄權，坦桑尼亞是訴訟這一事項的更合適的論壇。該動議的聽證會定於2024年10月舉行。

2024年2月，代表不同的原告在安大略省高等法院對公司提起了一項額外的訴訟，內容涉及北馬拉礦附近發生的涉嫌安全相關事件。該第二宗訴訟的申索陳述書與2022年11月發出的申索陳述書大致相似。

公司認為，安大略省兩項訴訟中提出的指控都沒有根據，包括坦桑尼亞警察部隊是一支主權警察部隊，在其自己的指揮系統下運作。如有關行動繼續進行，本公司將積極為其辯護。

Loulo—Gounkoto税務爭議

2023年11月底，擁有和運營Loulo-Gounkoto綜合體的SOMILO和Gounkoto SA收到了相當於約4.17億美元的徵税通知 (包括罰款和利息，並基於2023年12月31日的CFA匯率)。這些通知中列出的金額涉及以前認證的增值税抵免餘額，用於抵銷公司所得税、採礦特許權使用費和其他税款，但馬裏税務當局現已追溯性地拒絕了這些餘額，導致據稱SOMILO和Gounkoto SA在2017年3月至2023年11月的會計期間欠下了額外的金額。

本公司已審閲該等徵税通知，並斷定該等通知並無任何價值，因為SOMILO及Gounkoto SA於有關期間已按馬裏法律、既定慣例及(就Loulo礦而言)於Loulo採礦公約明確規定的情況下抵銷經税務機關證明的增值税抵免，從而有效地支付税款。

本公司正與馬裏税務當局就此事進行討論。2023年12月初，税務機關批准暫緩執行徵税通知六個月，以換取約1,700萬美元(根據截至2023年12月31日的CFA匯率)。根據與馬裏税務當局達成的協議，如果徵税通知被税務機關放棄或被馬裏税務法院駁回，這筆款項將退還給公司。或者，如果徵税通知得到支持，這筆款項將用於SOMILO和Gounkoto SA據稱欠下的總金額。

公司將為其認為徵税通知沒有根據的立場進行有力辯護。

Zaldívar智利納税評估

2019年8月28日，持有本公司在Zaldívar礦權益的智利子公司巴里克·S Compaña Minera Zaldívar Limitada(CMZä)收到智利國税局(智利國税局)的納税評估通知，包括利息和罰款在內的未繳税款約為10億美元(2015年納税評估)。2015年納税評估主要聲稱，CMZ在確認和抵消CMZ於2015年將Zaldívar礦的50%權益出售給Antofagasta的資本收益之前，不當地申請了與公司間交易虧損有關的扣除。CMZ於2019年10月14日向智利國税局提起行政上訴。在與CMZ舉行初步會議後，智利國税局與CMZ就S職位的某些方面達成一致，並將分攤金額減少至6.78億美元(包括截至2021年12月31日的利息和罰款)，主要指與上述公司間交易相關的扣除。CMZ 在S當局做出最終決定之前，繼續與智利國税局進行討論。

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2020年3月17日，CMZ向Coquimbo税務法院(税務法院)向智利國税局提起訴訟，要求取消2015年的納税評估。智利國税局於2020年4月13日對CMZ的S索賠提出了迴應。

於二零二零年四月，智利國税局就二零一五年税務評估中包含的相同索償對CMZ二零一六年進行審計。本次審計導致對CMZ進行新的税務評估（2016年税務評估表）。2020年9月9日，CMZ向税務法院提出索賠，要求撤銷2016年税務評估，智利國税局於2020年10月7日提交了答覆。

2020年9月29日，税務法院批准了CMZ的請求，將其對2015年和2016年税務評估（統稱為Zaldívar税務評估表）的質疑合併在一個單一程序中。

2022年12月30日，税務法院發佈裁決，駁回CMZ的索賠，並維持智利國税局發佈的Zaldívar税務評估。因此，截至2023年12月31日，CMZ的風險敞口（包括適用的利息和罰款）約為8.99億美元。2023年1月20日，CMZ對税務法院的裁決提出上訴，該裁決將由拉塞雷納上訴法院審理。上訴的聽訊日期尚未確定。本公司將繼續與智利國税局接洽以解決此問題。

該公司繼續認為，Zaldívar税務評估是沒有價值的，並打算繼續大力捍衞其立場。

Kibali海關糾紛

2022年1月底和2月初，擁有並經營剛果民主共和國Kibali金礦的Kibali Goldmines SA收到了來自税務總局（Direction Générale des Douanes et Accises）的15項關税索賠。海關當局聲稱，對Kibali金礦的某些消耗品和設備的進口徵收了不正確的進口關税。此外，他們聲稱，Kibali Goldmines SA可享受的優惠關税制度在發放開採許可證（最初以採礦特許權的形式發放，後來由於剛果民主共和國採礦法（2002年）的頒佈而轉為開採許可證）六年後停止適用。最後，海關當局聲稱，在黃金出口時支付的服務費被支付給了錯誤的政府機構。包括鉅額罰款和利息在內的索賠總額為3.39億美元。

公司審查了海關當局的索賠要求，並得出結論認為，除某些非重要物品（已為此作出準備）外，這些索賠要求沒有任何依據，因為這些索賠要求質疑海關當局多年來接受的既定海關慣例，並在相關情況下符合部長指示函。

本公司與海關當局及財政部進行討論，以解決海關索償。由於這些討論，所有海關索賠均於2023年得到解決，但一項非重大索賠除外，該索賠已計提了撥備。

Zaldívar水務索賠

2022年3月30日，代表智利國家利益的實體——國家國防委員會（簡稱“國家國防委員會”）向安託法加斯塔環境法院（Antofagasta環境法院）提起訴訟，起訴經營Zaldívar礦的合資公司Compañía Minera Zaldívar SpA（簡稱“Compañía Minera Zaldívar SpA”）和另外兩家公司（Minera Escondida Ltda）。和Albermarle Ltda.）採礦作業利用了一個共同的含水層。CDE聲稱，這些公司自2005年以來抽取地下水對周邊地區造成了環境破壞。CDE的訴訟尋求要求這些公司進行一系列研究並採取某些行動，以保護和修復該地區據稱的環境損害，並停止從含水層中取水。

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CMZ SpA於2022年6月15日提交了辯護。2022年7月26日，法院發佈了一項關於審判證據階段的命令。在2022年7月至11月商定暫停後，訴訟程序恢復。2023年1月30日，舉行了調解聽證會，以解決Albermarle Ltda的潛在和解建議。截至該聽訊日期，訴訟程序又暫停了60天，以便雙方繼續討論解決辦法。

2023年4月6日，安託法加斯塔環境法院同意將訴訟程序推遲至2023年5月6日，以便進一步的和解討論。中止期屆滿，未達成和解協議。法院在2023年7月24日的一週內舉行了證據聽證會，並於2023年8月16日和17日進行了現場視察。然而，關於潛在解決方案的討論仍在進行中。法院下令採取某些額外的證據措施，這些措施已於2024年3月1日完成，並關閉了證據記錄。法院現在將作出裁決。

公司打算繼續大力捍衞自己的地位。

一般信息

Barrick及其子公司不時涉及日常業務過程中產生的各種索賠、法律訴訟和投訴。巴里克還需在若干年內重新評估所得税和礦業税。與任何潛在税務評估或其他事項有關的未決或威脅訴訟的結果無法確定地預測。

風險因素

巴里克S的業績及其未來運營正在並可能受到廣泛風險的影響。下面介紹的風險並不是巴里克面臨的唯一風險。巴里克目前不知道的或巴里克目前認為不重要的其他風險也可能損害巴里克的S業務。

金屬價格波動

巴里克的業務受到世界市場黃金和銅價格的強烈影響。如果世界市場黃金或銅的價格下降，而Barrick實現的黃金或銅銷售價格大幅下降，並在任何相當長的時間內保持在該水平，Barrick的盈利能力和現金流將受到負面影響。

近年來，黃金和銅價大幅波動。這些波動可能是重大的，可能在短時間內發生，並受到許多因素的影響，所有這些因素都超出了Barrick的控制範圍。巴里克的採礦業未來的產量取決於黃金和銅的價格，這些價格足以使這些礦產在經濟上可行。 2023年，黃金價格從每盎司1，805美元到每盎司2，135美元的歷史高點不等。2023年黃金的平均市場價格為每盎司1，941美元，創歷史新高，與2022年的平均水平相比上漲了8%。根據目前對巴里克2024年黃金產量和銷售額的估計，每盎司1，900美元的黃金價格假設增加或減少100美元，將導致公司的EBITDA增加或減少約5.5億美元（如適用）。EBITDA是一種非GAAP財務業績衡量標準，IFRS中沒有標準化定義。有關詳細信息，請參見第186頁至第188頁的非公認會計原則財務指標表，詳細討論本年度信息表中使用的每項非公認會計原則措施。影響黃金價格的因素包括：

工業和珠寶需求；

黃金作為投資的需求水平；

中央銀行借出、出售和購買黃金；

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市場上可獲得的回收材料的數量；

投機性交易；以及

黃金生產商的全球黃金生產成本和水平。

金價也可能受到宏觀經濟因素的影響，包括：

對未來通貨膨脹率的預期；

對美元、黃金價格一般報價的貨幣和其他貨幣的強弱和信心；

另類投資的價值，包括全球股票價格；

利率；以及

全球或地區、政治或經濟的不確定性。

根據目前對巴里克公司2024年銅產量和銷售額的估計，每磅0.25美元的增加或減少用於確定指導的銅價假設將導致公司的EBITDA增加或減少約1.1億美元（如適用）。EBITDA是一種非公認會計準則財務業績衡量標準，IFRS中沒有標準化定義。有關進一步信息，請參見第186至188頁的非公認會計原則財務措施手冊，詳細討論本年度信息表中使用的每一項非公認會計原則措施。影響銅價的因素包括：

全球銅供需平衡；

全球經濟增長率、工業生產趨勢以及住房和汽車行業的狀況，所有這些都與銅的需求相關；

電氣化的速度，特別是電動汽車的生產增長，因為電動汽車比內燃機汽車的銅密集程度更高，以及建設電網所需的銅的相關需求，以支持電動汽車使用量的增長和其他電氣化目標；

中國（已成為世界上最大的精銅消費國）的經濟增長和政治狀況，和其他主要發展中經濟體；

銅和銅期貨的投機性投資頭寸；

二次熔鍊原料的可用性；

對未來通貨膨脹率的預期；

包括燃料在內的投入成本的價格；

替代材料的可得性和成本；以及

貨幣匯率波動，包括美元的相對強勢。

巴里克S生產的黃金被出售給現貨市場或按市場價出售給精煉商。巴里克S銅產品的銷售價格於銷售日期暫定，最終價格根據客户設定的未來日期的市場銅價釐定，通常為初始銷售日期後一至三個月。在這一延長的結算期內，銅的市場價格可能會波動。巴里克S銅銷售價格為按市值計價於資產負債表日按相關報價期間的遠期銅價格計算。所有這些按市值計價調整計入銅銷售收入。若銅的市價下跌，本公司結算時最終實現的銷售價格可能低於本公司初步確認的臨時銷售價格，需要對巴里克S相關期間的平均實現銅價進行負調整。

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此外，巴里克集團的某些S礦產項目還包括其他礦產 (主要是銀)，每種礦產的價格波動都會受到巴里克集團S無法控制的因素的影響。

視相關金屬的市場價格而定，巴里克可能認定繼續其部分或全部業務的商業生產或開發其部分或全部現有項目在經濟上並不可行，這可能會對巴里克S的財務業績及經營業績產生不利影響。在此情況下，巴里克亦可能削減或暫停其部分或全部勘探活動，以致耗盡的儲量不會被取代。此外，巴里克S黃金或銅庫存的市值可能會減少，現有儲量可能會減少，以致無法按現行價格經濟地開採和處理礦石。

項目

巴里克-S能否維持或提高其目前的黃金和銅產量水平，在一定程度上取決於其項目的成功。所有項目都有許多固有的風險和未知因素。例如，項目的經濟可行性取決於許多因素，包括：

儲量估算的準確性；

金、銅和副產品的冶金回收；

此類項目的資本成本和運營成本；

此類項目的建設、調試和升級時間表以及任何延誤或中斷；

施工設計的可靠性和工程的準確性；

範圍的變化；

管理大型建設的能力；

有關礦物的未來價格；及

獲得適當融資以開發此類項目的能力。

適用於任何特定項目的開發和開採的法律和財務條款的穩定性，以及S公司在巴里克擁有項目的司法管轄區維持其經營許可證的能力，對這些項目的成功也是重要的(見社區關係和經營許可證)。

項目還需要成功完成可行性研究，就財政(包括特許權使用費)和海關事項達成協議，以及適用於項目開發和開採的其他條款，解決在這方面出現的任何問題，發放和遵守必要的政府許可證，並獲得令人滿意的地面或其他土地權利。巴里克擁有項目的一些司法管轄區沒有歷史悠久的或重要的採礦業，因此這些協議或穩定性可能幾乎沒有明確性。巴里克可能還需要為項目尋找或產生適當的水和電力來源，確保第三方開發適當的社區基礎設施來支持項目，並獲得適當的融資來為這些支出提供資金(參見全球財務狀況和流動性以及債務水平)。隨着礦體變得更加偏遠，採礦項目的基礎設施的複雜性和成本正在增加，關鍵的基礎設施以及合適的水和電力來源可能並不總是現成的。在採礦業，新的採礦作業在啟動階段遇到意想不到的問題，導致延誤並需要比預期更多的資本投資，這在採礦業也是司空見慣的。

項目沒有運營歷史可作為估計未來財務和運營業績的基礎，包括未來現金流。開發新礦或其他項目所需的資本支出和時間相當可觀，成本或施工進度的變化可能會影響項目

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經濟學。因此，實際成本可能大幅增加，經濟回報可能與巴里克S的估計大相徑庭，或者金屬價格可能大幅下跌，或者巴里克可能無法獲得令人滿意的財政和税務問題解決方案或項目運營所需的政府批准，或無法以可接受的條款和條件獲得項目融資，或者根本無法獲得項目融資，在這種情況下，項目可能要麼無法按原定時間進行，要麼根本無法進行。例如，在2022年12月Reko Diq項目重組後，巴里克已開始全面更新項目S 2010年的可行性和2011年擴建預可行性研究，並計劃在2024年底之前完成Reko Diq可行性研究，2028年目標是第一次投產。評估早期階段的項目存在風險，例如Reko Diq，除其他外，可能需要進行巴里克計劃之外的大量額外工作才能完成進一步的評估。如上所述，這種情況可能會對項目進入下一個開發階段的成本和時間產生重大影響。

如果巴里克拒絕或無法按特定時間表推進項目，則與該項目相關的權利可能會受到負面影響。

礦產儲量和資源

巴里克和S的礦產儲量和礦產資源量為估計值，不能對估計儲量和資源量的準確性或黃金、銅或任何其他礦物的指示產量作出保證。這種估計在很大程度上是基於對從鑽孔獲得的地質數據的解釋和其他採樣技術。實際的礦化或建造可能與預測的不同。此外，從鑽探的初始階段到可能的生產可能需要很多年的時間，在此期間，開採發現的經濟可行性可能會發生變化。

由於Barrick根據加拿大證券法的披露要求編制此年度信息表，因此它包含National Instrument 43-101所要求的資源估計。在許多情況下，尚未開始生產的礦產的礦產資源評估是基於有限且間隔很大的鑽孔信息，而這些信息並不一定表明鑽孔之間和周圍的條件。因此，隨着獲得更多鑽探信息、獲得實際生產經驗或改變S公司的採礦方法，此類礦產資源估計可能需要修訂。不能保證巴里克和S的任何部分或全部礦產資源構成或將被轉換為儲量。

金、銅、銀和某些其他金屬的市場價格波動，以及生產和資本成本的增加或回收率的降低，可能會使Barrick Brons的探明和可能儲量在一段時間內不經濟地開發，或者可能使含有相對較低品位礦化的礦產儲量不經濟。此外，與礦產儲量有關的短期操作因素，如需要有序開發礦體，新的或不同的礦石品位的加工，礦體的技術複雜性，異常或意外的礦體形成，礦石稀釋或不同的冶金和其他礦石特性可能會導致礦物儲量（或礦石儲量）減少或巴里克在任何特定會計期間無利可圖。估計儲量可能必須根據實際生產經驗、金屬價格波動或其他假設的變化重新計算。任何這些因素都可能要求巴里克減少其礦產儲量（或礦石儲量）和資源，這可能會對巴里克的財務業績產生負面影響。

未能獲得或維持必要的許可證或政府批准，或改變適用的税收和海關制度或適用的立法，也可能導致巴里克減少其儲備。此外，由於資本分配決定而對採礦計劃的改變可能導致Barrick 減少其儲量。亦無法保證巴里克將達到指定的黃金或銅回收水平或取得釐定該等儲備所假設的價格。

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替換已耗盡的儲備

必須更換巴里克的礦產儲量，以保持長期生產水平。可以通過擴大已知礦體、尋找新礦牀或進行收購來替換儲量。勘探在本質上具有高度的投機性，識別新的礦體變得越來越困難。巴里克公司的勘探項目涉及許多風險，並且經常不成功。一旦發現有礦化的地點，從鑽探的初始階段到可能生產可能需要數年的時間，在此期間，生產的經濟可行性可能會發生變化。需要大量開支來確定已探明儲量和可能儲量以及建造採礦和加工設施。因此，無法保證當前或未來的勘探計劃將取得成功，也無法保證將開發新的商業採礦作業。儲量的消耗可能無法被發現或收購所抵消，資產剝離可能導致儲量基數下降。巴里克可能會在2024年或未來幾年繼續出售額外資產，作為其持續專注於一級黃金資產、二級黃金資產、一級銅資產、戰略資產和其他戰略舉措的一部分，這可能會進一步耗盡巴里克的儲備。根據國家文書43—101估計的儲量也可能由於經濟因素，如採用較低的金屬價格假設而減少。然而，這種下降不會是公司實際礦產基礎的減少，因為由於採用較低的黃金或銅價假設而從巴里克公司儲備中移除的盎司或磅將轉移到資源中，保留了在未來以較高的黃金或銅價獲取這些資源的選擇權。如果開採儲量而沒有足夠的替代品，巴里克的礦物基礎將下降，並且巴里克可能無法維持生產到或超過目前預期的礦山壽命（基於目前的生產率）。

外商投資和經營

Barrick通過子公司和/或合資企業在許多國家開展或參與採礦、開發和勘探以及其他活動，包括美國、阿根廷、智利、科特迪瓦、多米尼加共和國、剛果民主共和國、埃及、馬裏、巴基斯坦、巴布亞新幾內亞、祕魯、沙特阿拉伯、塞內加爾、坦桑尼亞和贊比亞。礦業投資通常會面臨與在外國進行任何業務有關的風險，包括：

重新談判、取消或強制修改現有合同；

財產被徵用或國有化；

特定國家/地區的法律或政策的變更或法律和監管要求的增加，包括與税收、特許權使用費、進口、出口、關税、貨幣、國內補償或政府實體提出的其他索賠有關的要求，包括追溯性索賠和/或法律、政策和慣例管理的變更（參見《法律事項》《政府控制和法規》）；

不確定的政治和經濟環境、戰爭、恐怖主義、破壞和內亂；

外國法律制度缺乏確定性、腐敗和其他不符合法治的因素；

國際制裁和貿易限制；

延遲獲得或無法獲得或維持必要的政府許可，或無法按照此類許可或監管要求進行經營；

貨幣波動；

限制當地運營公司以美元的價格在海外銷售黃金、銅或其他礦物的能力，以及限制此類公司在離岸銀行賬户中持有美元或其他外幣的能力；

進出口條例，包括對黃金、銅或其他礦物出口的限制；

對匯回收入的限制；

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在監管、許可或其他政府要求方面依賴外國司法管轄區的顧問和顧問；

融資成本增加；以及

由於對員工的潛在相關影響、運營中斷、供應鏈延遲以及對受影響國家或地區的經濟活動的影響，存在因疾病(如瘧疾或寨卡病毒)以及其他潛在的醫療地方性或大流行問題(如埃博拉或新冠肺炎)而造成損失的風險。

在新興市場運營可能會增加合同和/或礦業權被忽視或單方面更改的風險。例如，多米尼加共和國和PVD之間的SLA管理Pueblo Viejo礦的開發和運營，包括適用的税率。巴里克擁有PVD 60%的股權。在2013年1月Pueblo Viejo礦實現商業化生產後，多米尼加國家與PVD進行了討論，以修訂SLA。這些修正案於2013年10月5日生效，並導致多米尼加政府獲得額外和加速的税收。

在公司開展業務的某些司法管轄區，政府更加重視從採掘業獲得更大的經濟效益和更多的財務和社會效益。巴里克在許多新興市場司法管轄區開展業務和開展業務，並應納税。這些税法是複雜的，受到有關税務機關不同的解釋和適用，並可能在正常過程中發生變化和修訂。此外，本公司須遵守的採礦法例或本公司作為締約一方的穩定性或其他投資協議可能須由有關政府審核或重新談判。有關此類事項的其他法律、法規或政策及其實施和解釋可能不確定。

例如，剛果民主共和國修訂了《剛果民主共和國採礦法》(2002)及相關條例，更新了《剛果民主共和國採礦法》(2018)及相關條例。更新的法律法規包括在保護財政穩定、提高特許權使用費税率、所得税、進口和其他關税、增值税和其他税、外匯管制、間接資本利得税和當地含量等方面可能出現的不利變化。儘管如此，巴里克已經全額支付了政府迄今要求的所有税款。所有款項都是在脅迫下支付的，以保護S公司根據剛果(金)礦業法(2002年)獲得和歸屬的權利；然而，不能保證政府不會對這些根據剛果(金)礦產法(2002年)獲得和歸屬的權利提出質疑。與剛果(金)政府的持續接觸已導致根據剛果(金)《採礦守則》(2018年)第220條提交了一系列豁免和豁免的申請，這是巴里克·S努力達成雙方都能接受的前進道路的一部分。第220條創建了一個框架，為面臨基礎設施挑戰的內陸省份的礦業公司提供好處，例如Kibali礦所在的省份。

在馬裏，Barrick根據與馬裏政府簽訂的採礦協定經營Loulo-Gounkoto。這些採礦公約包含穩定條款，以保護在馬裏擁有權益的巴里克-S子公司不受適用税制或馬裏法律不利修訂的影響。馬裏税法於2017年修訂，除其他外，引入了間接資本利得税。雖然巴里克在這些規定方面享有穩定保護，而且馬裏税務當局沒有尋求對巴里克適用這些規定，但不能確定馬裏税務當局不會尋求挑戰這種不適用資本利得税的穩定保護。2019年9月27日，馬裏通過了一項法令，介紹了2019年採礦守則，該法令於2020年4月28日由馬裏國民議會批准。2023年8月，馬裏通過了《2023年採礦法》，並通過了一項法律，要求在採礦業中加入當地成分。在通過實施法令之前，這些新法律目前沒有得到執行。如需瞭解更多信息，請參閲《政府管制和條例中的法律事項》。

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在坦桑尼亞，2019年10月20日，巴里克與坦桑尼亞政府達成協議，以解決政府與以前由Acacia經營但現在由Barrick管理的礦業公司之間的所有爭端。這些爭端涉及，除其他事項外，禁止出口黃金/銅精礦和重新評估大約1900億美元的税收。2020年1月24日，巴里克宣佈公司已在與坦桑尼亞總統的簽字儀式上批准成立Twiga Minerals Corporation（Twiga Minerals Corporation），正式成立巴里克和政府之間的合資企業，並解決巴里克和政府之間的所有未決爭議，包括解除禁令，立即生效。政府獲得了前Acacia礦（Bulyanhulu、Buzwagi和North Mara）每個16%的自由持有股份，並將從税收、特許權使用費、清理費以及在收回資本投資後參與礦和Twiga進行的所有現金分配中獲得其一半的經濟利益。雖然巴里克和政府已履行了各自在框架協議下的義務，但不能保證政府不會實施可能在未來對巴里克的業績或運營產生負面影響的其他措施。巴里克或政府未能遵守協議條款或政府實施其他措施可能會對巴里克的現金流、收益、經營成果和財務狀況產生重大不利影響。

在巴布亞新幾內亞，波格拉於2020年4月25日被臨時照顧和照顧，此前BNL收到巴布亞新幾內亞政府的函件，稱其申請延長SML 20年被拒絕。公司認為，巴布亞新幾內亞政府不延長SML的決定等同於未經正當程序的國有化，並啟動了法律和仲裁程序以保護BNL的權利，同時還與巴布亞新幾內亞政府就重新開放Porgera礦的修訂安排達成協議。這些程序在與巴布亞新幾內亞政府達成新的夥伴關係安排後暫停，並最終記錄在2022年2月簽署的《共同協議》中。此外，於2020年4月，BNL收到巴布亞新幾內亞IRC的立場文件，聲稱因BNL的税務審計而產生的各種建議調整及其他負債，金額為1. 23億美元（不包括罰款，根據2023年12月31日的基納外匯匯率計算）。隨後於2020年10月收到IRC的修訂攤款，將擬議調整額和其他税款的金額增加至4.57億美元（包括罰款，基於截至2023年12月31日的基納外匯匯率）。在接下來的兩年中，雙方達成了一些最終協議，並努力滿足《共同協議》的條件。於2023年6月20日，IRC、總專員、Barrick及BNL訂立和解協議，以解決與完成和解協議有關的税務糾紛。於2023年12月22日，新SML授予New Porgera Limited後，開始協議正式完成，並分別於2024年1月和2月在Porgera重新開始開採和加工。2020年提起的部分法律訴訟已經被撤回，而另一些則正在撤回過程中。不能保證今後不會就Porgera金礦發生更多糾紛。參見政府控制和法規

2022年12月15日，巴里克完成了巴基斯坦俾路支省Reko Diq項目的重建。該交易的完成包括所有最終協議的執行，包括穩定適用於該項目的財政制度的礦產協議，以及授予採礦租約、勘探許可證和地表開採權。這完成了巴基斯坦政府和俾路支省政府、巴里克和安託法加斯塔公司（Antofagasta plc）之間於2022年初開始的進程，該進程為在重組後的結構下開發該項目提供了途徑。重組後的項目由Barrick持有50%，巴基斯坦利益相關者持有50%，其中10%的自由運輸、非貢獻股份由俾路支省政府持有，另外15%由俾路支省政府擁有，25%由其他聯邦國有企業持有。巴里克或巴基斯坦政府或俾路支省政府未能遵守最終協議的條款，或巴基斯坦政府實施其他措施，

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俾路支省可能會對巴里克公司的現金流、收益、經營業績、礦產儲量和礦產資源報表以及財務狀況造成重大不利影響。

除了潛在影響黃金、銅和白銀的價格外，普遍的通脹壓力還可能影響Barrick Cors 在新興市場運營的勞動力、商品和其他投入成本，這可能會對Barrick Cors的財務狀況、運營業績和項目開發的資本支出產生重大不利影響。

巴里克經營的新興市場可能會面臨更高水平的政治、社會和經濟風險。新興市場的業務可能會受到更頻繁的內亂和犯罪活動的影響，如非法侵入、非法採礦、破壞、盜竊、破壞和恐怖主義。這些騷亂和犯罪活動有可能導致巴里克公司的某些業務或合資企業中斷。此外，巴基斯坦俾路支省附近也發生了恐怖活動和區域衝突，該省是公司Reko Diq項目所在地。

受影響的礦場已採取某些措施保護其僱員、財產和生產設施免受這些風險，包括就礦區周圍地區的安全問題與公安部門達成協議。巴里克已實施的措施將不能保證此類事件不會繼續發生，此類事件可能會停止或延遲生產、增加運營成本、導致員工或入侵者受傷、導致生產設施損壞或以其他方式降低運營效率，加劇社區緊張關係或導致Barrick或其各自員工的刑事和/或民事責任和/或經濟損失或處罰。公共安全部門的行動也可能導致巴里克的責任和/或經濟損失或罰款。

同樣，新興市場存在不同的經濟和社會問題，這些問題可能會影響Barrick的運營和財務結果。例如，傳染病（包括瘧疾、艾滋病毒/艾滋病、結核病和埃博拉病毒）是非洲國家的主要保健問題。在剛果民主共和國、馬裏、科特迪瓦、坦桑尼亞、贊比亞和非洲其他司法管轄區，旨在最大限度提高預防意識和最小化傳染病（包括艾滋病毒/艾滋病和瘧疾）的影響的勞動力培訓和衞生方案可能不足以充分解決這些嚴重問題。

上述風險可能會限制或幹擾礦山或項目的運營，限制資金的流動，導致巴里克不得不花費比先前預期更多的資金，或導致合同權利被剝奪或財產被國有化或徵用而沒有公平補償，並可能會對巴里克公司的財務狀況或經營業績造成重大不利影響。近年來，這些風險有所增加。此外，如果因Barrick在阿根廷、智利、科特迪瓦、剛果民主共和國、多米尼加共和國、埃及、馬裏、巴基斯坦、巴布亞新幾內亞、祕魯、沙特阿拉伯、坦桑尼亞和贊比亞的活動而產生爭議，或因Barrick在其他新興市場的過去活動而產生爭議，Barrick一直並可能繼續受到北美以外法院的管轄，這可能會對爭議的結果產生不利影響。

外國子公司

巴里克S的很大一部分業務是通過子公司進行的，包括外國子公司。因此，對母公司與此類實體之間或此類實體之間的現金或其他資產轉移的任何限制，都可能限制巴里克-S有效為其運營提供資金的能力。任何此類限制，或認為此類限制現在或未來可能存在的看法，都可能對巴里克S的估值和股價產生不利影響。

生產和成本估算

巴里克為特定操作準備未來生產、總現金成本和生產資本成本的估計。無法保證這些估計數能夠實現。未能實現

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生產或成本估計或成本的重大增加可能對巴里克公司未來的現金流、盈利能力、經營業績和財務狀況產生不利影響。

巴里克的實際產量和成本可能因各種原因而與估計值不同，包括：實際開採的礦石與品位、噸位、稀釋度和冶金和其他特性的估計值不同；與礦物或礦石儲量有關的短期操作因素，例如需要連續開發礦體和加工新的或不同品位的礦石；礦山計劃的修訂；異常或意外的礦體形成；與採礦有關的風險和危害；自然現象，如惡劣天氣條件、極端天氣事件發生率增加、水資源可用性、洪水、和地震；以及意外的勞動力短缺或罷工。生產成本也可能受到各種因素的影響，包括：廢鋼轉礦比率、礦石品位冶金、勞動力成本、商品成本、普遍通貨膨脹壓力和貨幣匯率。

政府法規和立法的變化

本公司的業務受各級政府控制和法規的約束，這些法規會不時予以補充和修訂。巴里克無法預測可能會提出哪些立法或修訂，可能會影響其業務，或任何此類提案，如果頒佈，何時可能生效。然而，此類變化可能需要增加資本和運營支出，並可能阻止或延遲公司的某些運營。如果巴里克未能或被指控未能遵守任何適用法規，無論是在未來還是，公司可能無法繼續在特定地點成功運營。見法律事項政府管制和條例。

許可證和政府關係

巴里克公司的採礦和加工業務以及開發和勘探活動都要遵守廣泛的許可要求。未能獲得所需的許可證和/或一旦獲得許可證就不遵守，可能導致禁令、罰款、暫停或吊銷許可證和其他處罰。雖然Barrick努力獲得並遵守所有所需的許可證，但無法保證Barrick將獲得所有此類許可證和/或實現或保持在任何時候完全遵守此類許可證。獲得和/或實現或保持完全遵守此類許可證所需的活動可能成本高昂，而且涉及延長的時間表。以前頒發的許可證可能會因各種原因而被暫停或撤銷，或不予續期，包括通過政府或法院的行動（例如，參見法律事項表法律訴訟程序表Pascua—Lama管理制裁表，以瞭解智利對Pascua—Lama項目的環境批准狀況的信息）。未能獲得和/或遵守所需的許可證可能導致嚴重後果，包括：損壞巴里克的聲譽；阻止巴里克繼續開發、取消或徵用項目；對礦山的運營或進一步開發造成負面影響；或增加開發或生產成本以及針對巴里克的訴訟或監管行動。因此，這可能會對巴里克的業務、經營業績或財務狀況造成重大不利影響。

巴里克·S能否成功獲得和維護關鍵許可證和批准將受到其開發、運營和關閉礦山的能力的影響，開發、運營和關閉礦山的方式符合適用法律，並與在周圍社區創造社會和經濟效益一致，並可能受到與巴里克·S活動或影響環境、人類健康和安全或周圍社區的其他礦業公司的活動相關的實際或預期有害事件的不利影響。巴里克已經並預計將在未來做出重大支出，以符合許可的要求，並在合理可行的範圍內，為周圍社區創造社會和經濟效益。

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未能獲得或保持必要的許可或政府批准或更改適用的法律可能會對巴里克產生重大不利影響。

環境、健康和安全法規

巴里克和S的採礦和加工業務以及開發和勘探活動受廣泛的法律法規約束，這些法律法規涉及環境保護、廢物處理、工人安全、礦山開發、水管理以及瀕危物種和其他特殊物種的保護。如果不遵守適用的環境、健康和安全法律和法規，可能會受到禁令、罰款、暫停或吊銷許可證以及其他處罰。雖然巴里克努力實現完全遵守所有此類法律和法規以及其環境、健康和安全許可證，但不能保證巴里克在任何時候都完全遵守這些要求。實現完全遵守所需的活動可能代價高昂，並涉及較長的時間表。如果不遵守此類法律，法規和許可證可能會產生嚴重後果，包括：損害巴里克S的聲譽；阻止巴里克繼續開發項目；對礦山的運營或進一步開發產生負面影響；或增加開發或生產以及針對巴里克的訴訟或監管行動的成本，並可能對巴里克的業務、經營業績或財務狀況產生重大不利影響。

未來適用的環境、健康和安全法律法規的變化可能會大幅增加成本和負擔，以實現合規或以其他方式對巴里克S的業務、運營結果或財務狀況產生不利影響(參見政府法規和立法變化)。

巴里克還可能負責解決當前或以前活動地點或第三方地點的污染問題的費用。巴里克還可能因接觸危險物質而被追究第三方的責任。與這些責任和責任相關的費用可能是巨大的。雖然巴里克已經在其現場實施了廣泛的健康和安全措施，以保護其員工、承包商和受其運營影響的社區成員的健康和安全，但不能保證這些措施將消除可能導致人身傷害、死亡或財產損失的事故或其他事件的發生，在某些情況下，此類事件可能會引起監管罰款和/或民事責任。例如，巴里克在2023年發生了五起悲慘的死亡事件。2023年第一季度，Jabal Sayid發生了一起事故，導致兩名採礦承包商死亡，內華達金礦也發生了一起事故，導致Carlin的一名員工死亡。巴里克在2023年第三季度經歷了兩起死亡事件。第一起死亡事件發生在Loulo-Gounkoto，涉及一名員工，第二起死亡事件發生在內華達州金礦，涉及一名勘探承包商。巴里克在2024年初也有兩人死亡。第一起事件發生在北馬拉，造成一名承包商死亡，第二起發生在Kibali，造成一名僱員死亡。在每一起悲劇事件發生後，巴里克調查了根本原因，並在整個公司範圍內實施了死亡預防標準和差距評估，以期加強巴里克·S的安全協議和程序，防止類似悲劇在未來發生。巴里克堅定地相信，通過正確的控制和適當的培訓，事故是可以預防的，一人死亡是可以避免的。

在巴里克有業務的某些國家，它必須提交其每個採礦場地的開墾計劃，以供政府批准，該計劃規定巴里克公司有義務在採礦場地開採礦物後收回財產。在某些司法管轄區，這些回收活動需要保證金或其他形式的財務擔保。巴里克可能會產生與該等填海活動有關的重大成本，可能大大超出巴里克就該等填海作出的撥備。此外，未來可能的額外監管要求的未知性質以及額外的填海活動的可能性，造成了與未來填海成本相關的進一步不確定性，這可能會對Barrick Partners的財務狀況、流動性或運營結果造成重大不利影響。巴里克參與了各種調查和補救行動。無法保證此類行動的費用不會很大。當一個先前的

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未確認的回收負債變為已知或先前估計的成本增加，則該負債或額外成本的金額被記作費用，這可能會大幅減少該期間的淨收入。

此外，巴里克公司的活動和所有權利益可能使公司在美國根據CERCLA及其州法律等同物承擔責任。根據CERCLA及其相應的州法律，財產的現有或過去的所有者可能要共同或個別地承擔清理費用的責任，或被迫採取補救行動，以應對在該財產的危險物質的不允許釋放，此外，除其他潛在後果外，政府實體對自然資源損害的成本（可能是巨大的）潛在責任。巴里克公司目前或以前在美國的業務可能會根據《環境保護法》承擔潛在責任。

氣候變化風險

巴里克認識到，氣候變化是一個全球性挑戰，將以一系列可能的方式影響其業務。巴里克公司採礦和加工業務是能源密集型的，直接或通過購買化石燃料電力導致碳足跡。因此，Barrick受到當前和新出現的與温室氣體排放水平、能源效率和氣候變化相關風險報告相關的政策和法規的影響。雖然與減少排放相關的一些成本可能會被提高的能源效率和技術創新所抵消，但當前監管趨勢可能會導致Barrick Corps的一些運營部門產生額外的過渡成本。例如，為促進和規範向低碳經濟過渡而制定的與氣候和水有關的法律、法規和税收的實際和擬議變化相關的政策和監管風險可能導致公司運營成本增加。這些措施可能包括增加能源、設備、環境監測和報告以及遵守此類法規的其他費用。巴里克的這些轉型風險可能實現的時間框架會有所不同，部分取決於全球向低碳經濟轉型的速度。此外，氣候變化的物理風險也可能對巴里克公司的部分業務產生不利影響。其中可能包括極端天氣事件的發生率增加、資源短缺、降雨和風暴模式和強度的變化、水資源短缺、過多的水流量、海平面變化和温度變化。與這些實際風險相關的是氣候相關訴訟（包括集體訴訟）和相關成本的風險不斷增加。

利益攸關方正在尋求加強對與氣候變化有關的重大風險、機會、財務影響和治理進程的披露。負面宣傳或氣候相關訴訟可能會對巴里克的聲譽或財務狀況產生不利影響。此外，未能或認為未能實現氣候戰略承諾、巴里克公司範圍1、2和3減排目標，和/或社會或投資者期望，包括實現或準確報告這些承諾和目標，也可能導致公司聲譽受損，投資者信心下降，以及維持牢固社區關係面臨挑戰。這些影響可能會對Barrick公司開展運營和開發項目的能力構成額外的障礙，這可能會對其業務、財務狀況、運營業績和未來增長前景造成重大不利影響。巴里克公司實現其氣候承諾和目標的能力也受到眾多風險和不確定性的影響，並依賴於（除其他外）公司部署資本為減排項目提供資金的能力、公司實施運營變更的能力以及高效和有效實現預期減排所需的技術。此外，本公司實現其範圍3排放目標的能力取決於不受巴里克集團直接控制的實體的行動。還存在實現此類承諾和目標的部分或全部預期收益可能無法在公司預期時間內實現或根本無法實現的風險。

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供水、管理和可用性挑戰可能影響業務

公司承認清潔、安全用水的權利，並認識到獲得可靠的供水對Barrick Kills東道社區的衞生、生計和環境健康至關重要。該公司旨在平衡其運營用水需求，以確保其礦山與當地社區、環境和生態系統的有效運營。保護流域內東道社區和其他用户可用的水的質量和數量是Barrick公司可持續發展戰略的關鍵組成部分，如可持續發展水資源管理部分所述。

水是巴里克公司採礦業務的關鍵投入，全球水資源壓力不斷增加，要求公司在水資源管理中考慮當前和未來的條件。本公司在水資源緊張是固有風險的地區開展業務，每年降雨量可能會有很大差異。巴里克將水資源壓力定義為水資源短缺和水資源過剩。巴里克公司的運營面臨着與供應有限、需求增加、天氣事件嚴重性增加有關的挑戰，包括改變下游水流和水資源的温度變化，以及以各種形式影響水資源。水流量和可用性的這些變化，以及由此產生的環境和社會後果，可能會導致操作困難，需要謹慎管理，以解決這些潛在的與水有關的壓力和問題。當前和長期風險包括因巴里克公司的運營而產生的風險（例如，在工藝溶液中使用氰化物和酸性巖石排水金屬瀝濾的風險）以及超出公司控制範圍的事件，如極端天氣和與氣候變化相關的其他物理風險，包括降雨量和水資源的變化（請參閲風險因素

本公司的水相關風險管理方法基於對負責任用水的承諾，包括評估和管理水風險和控制。運營設施和程序的設計旨在減輕環境影響，監控數據收集，並適當管理可能對當地水資源產生不利影響的物質，以避免對水資源的可用性造成永久影響，並管理公司使用和返回環境的水的質量和數量。然而，水資源短缺也可能是由於環境和氣候事件造成的，這些事件超出了公司的控制和管理能力。例如，降雨不足或發生乾旱可能會停止作業，從而影響生產。相反，如上所述，降雨過多或洪水也可能導致操作困難，包括巖土工程不穩定（請參閲"風險因素"巖土工程挑戰可能影響盈利能力"）、增加的降水需求和額外的水管理要求。

雖然其每個業務目前都有足夠的水權來滿足運營需求，公司無法預測未決或未來與水權、索賠、合同和使用相關的許可證申請、法律訴訟或談判的潛在結果，這可能會影響Barrick的運營。巴里克·阿姆斯礦全部或部分水權的喪失，包括不更新或不頒發用水許可證，或巴里克已確定的水資源短缺，可能會影響現有作業或阻礙未來的勘探（例如，參見《法律事項》《法律訴訟程序》《Zaldívar Water Claims》）。此外，公司運營所在的司法管轄區可能會引入法律法規，限制巴里克公司獲得足夠的水資源（參見風險因素

屬性的標題

採礦權的有效性是巴里克公司的大部分財產持有，可能是不確定的，可能會有爭議，並且沒有所有權保險。每個主權國家或地方政府通常是唯一能夠授予採礦權的當局。確保Barrick獲得個別礦產資源或採礦特許權的安全所有權的能力可能受到嚴重限制。雖然

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Barrick已試圖對其房產取得令人滿意的所有權，這些房產可能受到之前未註冊的協議、轉讓或索賠的約束，包括土著社區提出的索賠，所有權可能會受到未發現的缺陷（特別是未開發房產的所有權）的影響。任何關於巴里克·帕羅斯的財產持有或所有權的爭議都可能對巴里克·帕羅斯的現金流、收益、經營業績和財務狀況產生重大不利影響。

採礦風險和保險風險

採礦業面臨重大風險和危害，包括環境危害、工業事故、災難性的設備故障、異常或意外的地質條件、勞動力中斷、內亂、材料和設備的不可用、天氣條件、井壁坍塌、尾礦壩坍塌、巖爆、塌方、洪水、地震活動和水條件，這些情況大多超出了S所能控制的範圍。巴里克還面臨金條、陰極銅或金/銅精礦被盜或丟失的風險。這些風險和危險可能導致：礦產或生產設施的損壞或毀壞；人身傷害或死亡；環境破壞；採礦延誤；以及金錢損失和可能的法律責任。因此，產量可能低於歷史或估計水平，而巴里克可能產生重大成本或經歷重大延誤，從而可能對巴里克S的財務業績、流動資金和經營業績產生重大不利影響。

巴里克繼續為其中一些風險和危險提供保險。根據已識別風險的情況，保險金額應維持在被認為是合理的範圍內。不能保證此類保險將繼續存在，或將以經濟上可行的保費獲得，或Barrick將獲得或維持此類保險。巴里克S財產、責任和其他保險可能不會為與這些或其他風險或危險相關的損失提供足夠的承保範圍。此外，Barrick不承保某些環境損失和其他風險，因為此類承保可能根本無法獲得，也可能無法以商業合理的成本提供。保險覆蓋範圍的缺失或不足可能對巴里克S的現金流和整體盈利能力產生不利影響。

安全和人權

巴里克-S的業務以及開發和勘探活動延伸到可能被認為具有更高安全風險程度的司法管轄區。在2020年和2021年期間，馬裏經歷了一些與安全有關的挑戰，包括叛亂武裝分子的襲擊和2020年8月和2021年5月的軍事政變，這兩次政變都導致了新的過渡政府的成立。這些事件增加了適用於該國所有礦業公司的安全風險。剛果民主共和國還經歷了某些民兵團體在某些省份造成的不穩定。這些風險的影響可能會阻礙巴里克S在這些國家的勘探、開發和運營。

此外，民間騷亂和犯罪活動，例如非法侵入、非法採礦、破壞、盜竊和破壞，使巴里克黃金公司在S的某些業務受到幹擾，包括巴布亞新幾內亞的Porgera礦、祕魯的Pierina礦(現已關閉)、多米尼加共和國的Pueblo Viejo礦、剛果民主共和國的Kibali礦、科特迪瓦的Thomon礦和坦桑尼亞的某些巴里克·S礦，偶爾導致業務暫停。受影響的地點已經採取了某些措施，以保護其員工、財產和生產設施免受這些風險。某些地點聘請了安保人員，並在主要入口處和加工廠等敏感區域安裝了圍欄、圍牆和攝像頭。

一些礦場已經就礦區周圍地區的安全問題與公安部門達成了協議。犯罪活動、非法侵入、非法採礦、盜竊和故意破壞事件偶爾會導致與安全人員和/或警察的衝突，在某些情況下導致傷亡。公司已實施的措施不能保證此類事件不會繼續發生，且此類事件可能導致生產中斷或延誤，增加

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運營成本、導致員工或入侵者受到傷害、降低運營效率、增加社區緊張關係、對Barrick的聲譽造成負面影響或導致公司或其員工承擔刑事和/或民事責任和/或經濟損失或處罰。

如果公司員工應對內亂和犯罪活動的方式不符合與使用武力和尊重人權有關的國際標準，則可能會帶來額外風險（參見業務描述可持續發展人權手冊）。Barrick已實施了一系列旨在幫助員工理解和遵守這些標準的措施和保障措施。實施這些措施並不能保證公司員工或公安部隊（與公安部隊有安排的情況下）在任何情況下都能遵守這些標準。未能按照這些標準執行安全操作可能會導致員工或社區成員受到傷害、社區緊張局勢加劇、Barrick及其合作伙伴的聲譽受損，或導致公司或其員工的訴訟、刑事和/或民事責任和/或經濟損失或處罰。

非法採礦涉及非法侵入礦井的作業區，這既是Porgera礦和Barrick Kills在坦桑尼亞的某些作業中的安全和安全問題。非法礦工不時與煤礦安全人員和執法人員發生衝突，這些人員試圖將他們從設施中帶走。鑑於礦山開採作業的性質，非法礦工的存在會給非法礦工和Barrick Kills員工帶來安全問題，並可能導致礦山作業中斷。

無法確定Barrick在處理上述問題時可能產生的未來成本是不可能的。然而，如果事件數量增加，在發生內亂和非法採礦的情況下，與安全有關的費用也可能增加，從而影響利潤。

社區關係和經營許可證

公司與其運營所在社區的關係對於其現有運營的持續成功以及項目的建設和開發至關重要。公眾對採礦活動對環境和受此種活動影響的社區的預期影響的關切持續不斷，而且可能日益增加。某些非政府組織（非政府組織），其中一些組織反對全球化和資源開發，經常對採礦業及其做法，包括在加工活動中使用氰化物和其他有害物質的做法進行公開批評。此類非政府組織或其他與採掘業（或巴里克公司具體業務）相關的機構所產生的負面宣傳，可能會對公司的聲譽或財務狀況產生不利影響，並可能影響公司與其業務所在社區的關係。雖然Barrick承諾以對社會負責和透明的方式運營，但無法保證公司在這方面的努力將降低這一潛在風險。

巴里克公司成功獲得關鍵許可證和批准以勘探、開發和經營礦山以及在世界各地的社區成功經營的能力，可能取決於巴里克公司開發、經營和關閉礦山的能力，其方式與在周邊社區創造社會和經濟效益相一致，這可能是法律要求的，也可能不是法律要求的。採礦作業的設計應儘量減少對這些社區和環境的負面影響，例如，修改採礦計劃和作業，或將受影響的人搬遷到商定的地點。該等措施的成本可能會增加資本及營運成本，因此可能會對巴里克的財務狀況及營運造成不利影響。 Barrick致力於促進健康和安全、人權、環境績效和社區關係的改善。然而，巴里克公司的運營能力可能會受到對巴里克公司員工健康、安全和福祉、人權、環境或巴里克經營所在社區有害（或被認為有害）的事故或事件的不利影響。

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聲譽風險

由於社交媒體和其他基於網絡的工具(用於生成、發佈和討論用户生成的內容以及與其他用户聯繫)的使用率、速度和全球覆蓋率不斷提高，如今的公司失去對其在市場中的認知方式的控制的風險要大得多。巴里克S聲譽的損害可能是實際或預期發生的任何事件造成的，可能包括任何負面宣傳(例如，關於巴里克S處理環境問題的或本公司與社區團體打交道的負面宣傳)，無論是真是假。巴里克非常重視保護自己的形象和聲譽，但公司最終並不直接控制他人對自己的看法。聲譽損失可能會導致發展和維護社區關係的挑戰增加，投資者信心下降，並阻礙巴里克S推進其項目的整體能力，從而對財務業績、現金流和增長前景產生實質性不利影響。

美國《反海外腐敗法》和類似的全球反賄賂法

這個《反海外腐敗法》(美國)和外國公職人員貪污法（加拿大）和其他司法管轄區的反賄賂法一般禁止公司及其中間人為獲得或保留業務或其他商業利益而進行不當付款。巴里克公司的政策要求遵守適用的反賄賂法律，這些法律通常會帶來重大處罰。Barrick在某些司法管轄區開展業務，這些司法管轄區在一定程度上經歷過政府和私營部門腐敗，在某些情況下，嚴格遵守反賄賂法律可能會與某些當地習俗和做法發生衝突。無法保證Barrick的內部控制政策和程序將始終保護其免受公司的關聯公司、員工、代理人或Barrick收購或合併的公司的魯莽或其他不當行為。違反這些法律，或對此類違法行為的指控，可能會對Barrick的聲譽、業務、財務狀況和經營結果產生重大不利影響，並可能導致Barrick的普通股市值下跌。政府當局的調查還可能對Barrick的業務、綜合經營業績和綜合財務狀況產生重大不利影響。

訴訟

Barrick目前受到訴訟，將來可能會捲入與其他方的糾紛，從而導致訴訟。訴訟的結果無法確切預測。辯護或解決此類訴訟的費用可能很高。如果Barrick無法順利解決這些爭議，可能會對 Barrick的財務業績、現金流和經營成果造成重大不利影響。參見“法律事項”“法律訴訟程序”。

巖土技術挑戰可能影響盈利能力

巴里克和採礦業正面臨着與某些礦山老化相關的持續巖土工程挑戰，以及開採更深的礦井和更復雜的礦牀的需要。這導致坑壁更高，地下作業更復雜，並增加了對巖土不穩定的暴露。隨着巴里克公司業務的成熟，某些地點的露天礦和地下作業越來越深入。巴里克在一些露天礦作業中經歷了巖土工程故障，在一些地下作業中經歷了地震事件。地震事件還可能以其他方式影響採礦作業。例如，2018年2月26日，巴布亞新幾內亞發生7.5級地震，對向Porgera礦供電的Hides天然氣發電廠造成嚴重破壞。無法保證未來不會發生意外的不利巖土工程條件，如坑壁破壞、地下塌陷和其他與地面有關的不穩定，或者這些事件將被提前檢測到。巖土工程不穩定性很難預測，而且經常受到巴里克公司無法控制的風險的影響，例如惡劣天氣、高於平均降雨量和地震事件。此外，巴里克在各種氣候和地形條件下有許多可操作的和封閉的TSF

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設置。截至2023年12月31日，Barrick管理着59個TSF，其中18個正在運營，41個已關閉。此外，巴布亞新幾內亞的Porgera礦還使用了河流尾礦處理系統。尾礦壩和儲存設施以及巴里克·阿姆斯礦區的其他蓄水池的故障可能對財產、環境、人員和巴里克·阿姆斯的聲譽造成嚴重和潛在的災難性損害。例如，在2019年初，採掘業經歷了一個獨立礦山的大規模尾礦壩坍塌，導致多人死亡，並造成廣泛的財產、環境和聲譽損失。公司定期審查和檢查所有Barrick擁有或控制的TSF是否符合適用的法律要求和全球最佳實踐。例如，在2023年8月4日，該公司披露了其符合GISTM的情況，並且所有巴里克公司的極端故障或極高故障後果站點均符合GISTM。儘管作出了這些努力，但不能保證今後不會發生這些事件。巖土工程或TSF故障可能導致進入礦場受限、作業暫停、生產延誤、政府調查、民事和刑事責任、費用增加以及在最極端情況下造成傷亡。所有這些都可能對巴里克的經營業績和財務狀況造成不利影響。

合資企業

巴里克間接持有一些合資企業和物業的權益，包括內華達州的內華達金礦，（61.5%）、阿根廷的Veladero礦（50%）、智利的Zaldívar銅礦（50%）、多米尼加共和國的Pueblo Viejo礦（60%）、巴布亞新幾內亞的Porgera礦（50%）（24.5%）、坦桑尼亞礦山（84%）、沙特阿拉伯Jabal Sayid銅礦（50%）、剛果民主共和國Kibali礦（45%）、馬裏Loulo—Gounkoto綜合礦（80%）、科特迪瓦Tongon礦（89.7%）、智利的Norte Abierto項目（50%）和巴基斯坦的Reko Diq項目（50%），其餘的權益由第三方持有，包括州或州附屬實體。巴里克在該等物業中的權益通常會受到與合營企業的經營有關的風險，包括：（i）與合營夥伴就如何有效地開發和經營礦山或（如為勘探項目）勘探計劃和相關開支的分歧；（ii）無法對某些戰略決策施加影響；（iii）合營夥伴無法履行其義務；及（iv）有關合營企業事宜的訴訟。這些風險中的每一項都可能對巴里克的盈利能力或通過合資企業持有的權益的生存能力產生重大不利影響，這可能對巴里克的未來現金流、收益、經營業績和財務狀況產生重大不利影響。此外，巴里克並不總是其合資項目的運營商。在Barrick不是操作員的情況下，任何操作的成功將取決於第三方操作員，並且Barrick可能無法對操作員的活動的方向或控制產生任何重大影響。Barrick將受合營物業經營者作出的決定，並將依賴經營者獲得有關物業的準確資料。

關鍵部件、設備和熟練勞動力的可用性和成本增加

全球對關鍵資源（如投入商品、鑽井設備、輪胎和熟練勞動力）需求的增加可能導致意外成本增加和交貨時間延遲，從而影響公司的運營成本、資本支出以及施工和生產計劃。

本公司可能受到全球供應鏈中斷的影響

設備採購或巴里克的材料、供應品和服務流的長期中斷可能對其運營成本、資本支出以及施工和生產進度產生不利影響。這些幹擾可能是公司控制或緩解能力以外的宏觀經濟問題造成的，例如自然災害、運輸中斷、經濟不穩定、全球流行病、國際制裁（包括在俄羅斯入侵烏克蘭的背景下實施的制裁）以及地緣政治問題，例如中東衝突和烏克蘭持續衝突等。供應鏈的影響也可能表現為成本上升或某些商品和勞動力的短缺。另請參見：可用性和成本增加，

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關鍵部件、設備和熟練勞動力故障和疾病和流行病可能會對Barrick的業務故障造成不利影響。

其他商品的價格波動和可獲得性

巴里克公司業務的盈利能力受巴里克公司礦山作為副產品生產的商品（如白銀）的市場價格的影響，以及與巴里克公司運營和項目有關的消費或以其他方式使用的商品和關鍵部件和設備的成本和可用性，包括但不限於柴油燃料、天然氣、電力、酸、鋼鐵、混凝土和氰化物。這些商品的價格可能會受到波動的影響，這種波動可能是重大的，可能會在短時間內發生，並且會受到巴里克公司無法控制的因素的影響。鋼材和混凝土等建築材料成本的增加或可用性的減少可能會影響巴里克公司項目的時間和成本。如果巴里克公司銷售副產品的收益大幅減少，或與巴里克公司的運營和項目有關的消費或以其他方式使用的某些商品的成本大幅增加，或其可用性大幅下降，並在相當長的一段時間內保持在該水平，巴里克公司可能會確定繼續在巴里克公司的部分或全部業務進行商業生產，或開發部分或全部巴里克公司的現有項目在經濟上不可行，這可能對巴里克產生不利影響，如上文所述。

手工採礦和非法採礦

手工和非法礦工活躍在巴里克公司在新興市場管轄區的許多財產上或附近，包括巴里克公司在非洲和亞太地區的礦場，如北馬拉和布良胡盧、通貢、基巴利、盧洛—貢科託和波爾格拉。在其中一些地點，可能需要與地方和/或國家當局接觸，以和平清除非法礦工。個體和非法採礦可能但並非總是涉及侵入現有礦山的開發或作業區。手工和非法採礦者開採礦物的方法也可能違反相關管轄區的社會和環境法。

個體和非法採礦與許多對人類和財產構成風險的負面影響有關，包括環境退化、侵犯人權、童工、強迫勞動、人身傷害或死亡、安全問題、財產破壞和衝突資金籌措。手工和非法採礦者的存在還可能導致與商業金礦的項目開發或運營有關的糾紛和延誤，並可能因延誤或盜竊而損失黃金生產。此外，在個體採礦者作業的地點，往往缺乏有效的地方政府管理，因為人口的迅速增長和缺乏正常運作的結構會造成複雜和不穩定的社會環境。手工和非法採礦者的存在可能會對Barrick的財產造成損害，或導致使用武力或傷害，這可能導致針對Barrick或其子公司的法律行動。

巴里克不從手工或非法礦工那裏購買任何黃金。有一種誤解，即手工開採的黃金是通過大型採礦運營商輸送的，儘管手工和非法採礦者通常依賴自己的供應鏈，而這些供應鏈與巴里克等大型採礦者所使用的供應鏈不同。這種誤解對採礦業的聲譽有負面影響。

基礎設施和信息技術系統

巴里克公司的採礦、加工、開發和勘探活動依賴於充足的基礎設施和可靠的信息技術系統。可靠的電源、供水、道路和其他基礎設施對巴里克的運營至關重要。水資源短缺、停電、破壞、社區、政府或其他幹預維護或此類基礎設施的提供可能會對巴里克公司的業務、財務狀況和運營結果造成不利影響。例如，科特迪瓦的通貢礦歷史上曾經歷過與基礎設施有關的運營挑戰，對其財務業績產生了不利影響。

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Barrick also depends upon information technology systems, which refers to the computer systems, hardware, software, and networks of the Company and of its third party vendors and service providers, to conduct its operations. For example, the Company continues to incorporate more advanced technology into its operations, including autonomous haulage and automated process controls. Barrick could be adversely affected by disruptions of such systems caused by a variety of sources, including, without limitation, cybersecurity incidents - including those caused by computer viruses, malware, ransomware and other cyber-attacks (including those that exploit zero-day vulnerabilities) - as well as natural disasters and defects in design. Any of these or other events could result in information technology system failures, delays and/or increases in capital expenditures. Barricks operations also depend on the regular maintenance, upgrade and replacement of equipment and information technology systems, as well as pre-emptive expenses to mitigate the risk of failure. There can be no assurance that Barrick will not incur losses related to cybersecurity incidents, other network or system disruptions, or from corruption and manipulation of data in the future, including as a result of legal action directed at the Company in relation to a cybersecurity incident. As the nature and methods of cybersecurity incidents continue to evolve and increase in sophistication, the Company may be required to expend additional resources to continue to modify or enhance protective measures, or to investigate and remediate issues, related to cybersecurity incidents and other information technology system vulnerabilities. Such efforts may require continuous monitoring and reliance on third party vendors and service providers (including information technology service providers), and are not guaranteed to be successful in preventing or mitigating the potential impacts of cybersecurity incidents. In addition, such service providers may themselves be victims of cybersecurity incidents and breaches. Barrick and its third party vendors and service providers have experienced, and Barrick believes will experience in the future, cybersecurity incidents and cybersecurity breaches. Given the unpredictability of the timing, nature and scope of disruptions to information technology systems, Barrick could potentially be subject to production downtimes, operational delays, cybersecurity incidents, the compromising of confidential or otherwise protected information, reputational impacts, legal liability, or destruction or corruption of data, any of which could have a material adverse effect on the Companys cash flows, competitive position, financial condition or results of operations, as well as on the Companys ability to continue to operate its health and safety-related systems.

Barrick不時地進行投資和計劃，以提高現有系統和運營的生產力和效率，包括通過投資數字技術。無法確定部分或任何該等投資及計劃將符合本公司的資本分配目標。此外，某些此類投資和舉措仍處於評估的早期階段，需要進行額外的工程和其他分析，以充分評估其影響。此外，無法確定Barrick從這些投資或計劃中提取價值所需的時間，也無法確定Barrick是否會實現任何預期的節約或效率提高。

全球財務狀況

2008年信貸危機爆發後，全球金融狀況呈現出極度動盪的特點，幾家主要金融機構要麼破產，要麼被政府當局救助。雖然全球金融狀況隨後趨於穩定，但鑑於政府當局採取了非常措施來實現這種穩定，該系統仍然存在相當大的風險。全球金融狀況可能會因未來經濟衝擊而突然和迅速不穩定，因為政府當局應對未來危機的資源可能有限。未來的經濟衝擊可能由多種原因造成，包括油價上漲、地緣政治不穩定、自然災害以及爆發醫療流行病或大流行病（如新型冠狀病毒）。全球經濟狀況的任何突然或迅速不穩定都可能影響巴里克公司未來以有利於巴里克的條款獲得股權或債務融資的能力。此外，任何此類事件都可能導致資產價值的減少（被視為非暫時性的），從而可能導致減值損失。此外，在此情況下，巴里克的營運及財務狀況可能會受到不利影響。

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通貨膨脹率

除了潛在影響黃金、銅和白銀的價格外，普遍的通脹壓力還可能影響Barrick Cors 的勞動力、商品和其他投入成本，這可能對Barrick Cors的財務狀況、經營業績和項目開發的資本支出產生重大不利影響。2023年，全球通脹壓力增加，原因是持續的新型冠狀病毒疫情和相關封鎖導致供應鏈中斷。2022年2月俄羅斯入侵烏克蘭後，全球能源成本也大幅上升。阿根廷具體國家的政治和經濟因素也導致該國出現惡性通貨膨脹環境。該公司受到這些通脹壓力的影響，表現為運營所需關鍵投入的成本上升，最明顯的是能源成本上升。本公司已就這些關鍵輸入的預期成本作出假設，巴里克在通脹環境中的實際成本可能與這些假設存在重大差異。這些通貨膨脹的影響可以直接通過購買柴油和天然氣，以及通過運輸成本的提高，間接通過依賴能源作為投入成本的產品成本的提高。特別是，由於國家的具體政治和經濟因素，阿根廷Barrick Veladero礦和項目產生的費用面臨通貨膨脹壓力的較高風險。請參見：金屬價格波動性：項目：價格波動性：其他商品可用性：生產和成本估計：生產和成本估計：關鍵部件、設備和熟練勞動力可用性和成本增加：

流動資金和負債水平

截至2023年12月31日，Barrick擁有約41億美元的現金和現金等價物，資本租賃和總債務約47億美元。儘管巴里克過去在償還債務和在資本市場交易中發行新債務證券方面都取得了成功，但無法保證它能繼續這樣做。此外，Barrick可能在未來期間承擔額外債務，或減少其持有的現金和現金等價物，以資助未來收購、現有運營、資本支出、股息或尋求其他商業機會。巴里克的債務水平可能對其運營產生重要影響，包括：

巴里克可能需要使用其現金流的很大一部分來償還本金和支付債務利息，這將減少可用於為其運營和其他業務活動提供資金的資金數量；以及

巴里克公司的債務水平可能會限制其追求其他商業機會、為未來的運營或資本支出借款或實施其業務戰略的能力。

截至2023年12月31日，Barrick有約零美元的債務將於2024年底到期。該金額不包括預計於2024年支付的1100萬美元資本租賃付款。目前，該公司尚未提取的30億美元循環信貸額度將於2028年5月終止。

除了未來的經營現金流、潛在的撤資和創建新的合資企業和合夥企業外， Barrick在2024年支付其費用以及應付債務本金和利息的潛在其他流動性來源包括髮行額外的股權或無抵押債務以及根據公司30億美元循環信貸融資借款（須遵守契約以及作出某些陳述和保證）。巴里克30億美元循環信貸融資的關鍵財務契約要求巴里克維持不超過0.60：1的淨債務與總資本化比率（截至2023年12月31日，該比率約為0.02：1）。巴里克公司減少債務和履行付款義務的能力將取決於其未來財務表現，這將受到財務、業務、經濟和其他因素的影響。巴里克將無法控制其中的許多因素，例如其運營所在市場的經濟狀況。巴里克無法確定其現有資本資源和未來運營現金流將足以使其支付巴里克公司債務的本金和利息並履行其其他義務。如果這些金額不足或違反其債務契約，則可能要求巴里克

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對其全部或部分現有債務進行再融資、出售資產、借入更多資金或發行額外股本。Barrick有效進入銀行、公債或股本資本市場的能力可能受到信貸市場混亂和/或發行時銀行、債券和/或股本市場的資本和/或流動性限制的限制。請參閲“全球金融狀況”。如果巴里克無法將其債務和財務比率維持在其信用評級機構可接受的水平，或者巴里克的業務前景惡化，穆迪投資者服務公司、標準普爾評級服務公司或DBRS晨星公司目前給予巴里克的評級可能會被下調，這可能會對巴里克的未償證券和現有債務的價值及其以優惠條件獲得新融資的能力產生不利影響，並增加巴里克的借貸成本。

巴里克還面臨流動性和各種交易對手風險，包括但不限於：（i）巴里克的貸方和其他銀行交易對手；（ii）巴里克的保險提供商；（iii）持有巴里克現金的金融機構；（iv）有應付巴里克款項的公司，包括集中客户；以及（v）已從巴里克收到用於未來交付設備的保證金的公司。

巴里克公司股票的市價

礦業公司的證券過去曾經歷過波動，有時與相關公司的財務業績或前景無關。這些因素包括北美和國際的宏觀經濟發展、貨幣波動和市場對特定行業吸引力的看法。巴里克公司普通股的價格也可能受到黃金和銅價短期變動的影響。由於這些變化，巴里克公司普通股在任何給定時間點的市場價格可能無法準確反映巴里克公司的長期價值。證券集體訴訟也很普遍，通常是在公司證券市場價格波動一段時間後對公司提起的。除了當前正在進行的訴訟，例如與Barrick公司Pascua—Lama項目相關的證券集體訴訟（參見法律事務—法律訴訟—擬議加拿大證券集體訴訟（Pascua—Lama），巴里克將來可能會成為類似訴訟的目標，這可能會導致大量的辯護費用，並轉移管理層的注意力和資源。

外匯和資本控制

本公司經營業務或擁有權益的若干新興市場國家已採取措施，限制當地貨幣的可用性、當地貨幣兑換為硬通貨或資本跨境迴流。政府和/或中央銀行有時在當地經濟不穩定時實施這些措施，以防止資本轉移或當地貨幣突然貶值，或維持國內外匯儲備。此外，許多新興市場需要補充同意或報告流程，然後才能將當地貨幣收益轉換為美元或其他貨幣，和/或將此類收益匯回或以其他方式轉移到經營管轄區以外。此外，某些司法管轄區對可以匯回或以其他方式轉移到經營管轄區以外的收入的數額或比例進行了規定，或者經營實體可以在境外銀行賬户或美元或其他貨幣賬户中維持的收入數額或比例，並要求位於經營所在國家的銀行和/或以當地貨幣持有額外收入。

這些措施可能對公司的運營產生許多負面影響。例如，外匯和資本管制減少了公司本來可以用於投資機會或支付費用的即時可用資本的數量。因此，公司可能需要使用其他資金來源來實現這些目標，這可能導致融資成本增加。此外，限制當地貨幣可用性或強制要求以當地貨幣經營的措施可能會給本公司帶來實際困難。例如，Kibali和Veladero持有的現金和現金等價物在用於償還外債之前，需要經過各種步驟，包括股東貸款。

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貨幣波動

貨幣波動可能會影響Barrick在其運營中產生的成本，也可能會影響Barrick以外幣計價的資產和負債的價值。因此，貨幣波動可能會影響巴里克的經營業績和現金流量。黃金和銅在世界各地銷售，主要基於美元價格，但巴里克公司的一部分運營費用是以當地貨幣支付的，如澳元、加元、智利比索、阿根廷比索、多米尼加比索、祕魯索爾、巴基斯坦盧比、巴布亞新幾內亞基納、坦桑尼亞先令、贊比亞克瓦查、西非非洲法郎和剛果法郎。同樣，巴里克集團的若干資產及負債以該等相同的當地貨幣計值，例如增值税應收結餘。某些非美元貨幣兑美元升值將增加巴里克公司礦山的生產成本，使這些礦山的利潤下降。相反，這些當地貨幣對美元的貶值將減少這些以當地貨幣計價的資產和負債的美元價值。Barrick不時簽訂貨幣對衝合約，以減輕某些非美元貨幣對美元升值對運營成本的影響。如果美元相對於非美元貨幣升值，巴里克可能會產生機會損失。截至2023年12月31日，巴里克並無超出現貨要求的外幣衍生工具合約。概不能保證Barrick將來會進行外幣對衝活動。請參見衍生工具的使用。

利率

利率的大幅、長期下降可能對Barrick Cable現金餘額（2023年12月31日為41億美元）賺取的利息產生重大不利影響。本公司之利率風險主要與以下各項有關：按市值計價衍生工具的價值，某些長期資產和負債的賬面價值及其浮動利率債務的利息支付(截至2023年12月31日為1億美元)。不能保證巴里克未來會從事任何套期保值活動。見衍生品的使用。

使用衍生工具

巴里克可能會不時使用某些衍生產品來管理與黃金、銅和白銀價格波動、其他大宗商品投入價格、利率、外幣匯率和能源價格變化相關的風險。使用衍生工具涉及某些固有風險，包括：(1)信用風險：交易對手的信譽可能對其履行與巴里克達成的協議項下的付款和其他義務的能力產生不利影響，或對交易對手能夠向巴里克提供的財務和其他條款產生不利影響； (2)市場流動性風險：通過清算此類衍生工具或建立抵銷頭寸，巴里克建立了不能迅速平倉的衍生頭寸的風險；以及 (3)未變現按市值計價風險-就某些衍生產品而言，商品、貨幣或利率的市場價格的不利變化將導致巴里克銀行發生未實現的風險按市值計價該等衍生產品的損失。有關本公司S貨幣、利率及商品對衝計劃所用衍生工具的摘要，請參閲綜合財務報表附註25。另見《全球金融狀況》。

巴里克S管理團隊可能不會成功實施其商業戰略

不能保證巴里克-S管理團隊將成功實施其戰略(包括本年度信息表中所述)，也不能保證過去的業績將在未來重現。管理團隊在實現關鍵戰略目標方面可能遇到困難，如一級資產、二級資產和戰略性資產的增長和投資、非核心資產的出售或勘探項目的開發。如果巴里克S管理團隊不能有效地實施所述業務戰略，可能會對巴里克S的經營業績產生不利影響。

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收購和整合

巴里克不時地研究收購更多礦業資產和業務的機會。巴里克可能選擇完成的任何收購都可能規模巨大，可能會改變巴里克·S的業務和運營規模，並可能使巴里克面臨新的或更大的地理、政治、運營、金融、法律和地質風險。巴里克S收購活動的成功取決於其能否找到合適的收購候選者，就任何此類收購談判可接受的條款，並將收購的業務與巴里克的業務成功整合。任何收購和任何潛在收購都將伴隨着風險。例如，在巴里克承諾完成交易並確定收購價格或匯率後，大宗商品價格可能發生重大變化；材料礦體可能被證明低於預期；巴里克可能難以整合和吸收任何被收購公司的業務和人員(這可能因地理分離、意外成本和關鍵員工的流失而加劇)，實現預期的協同效應並使合併後企業的財務和戰略地位最大化，以及在整個組織內保持統一的標準、政策和控制；收購的業務或資產的整合可能轉移管理層的注意力或擾亂巴里克S正在進行的業務及其與員工、客户、供應商和承包商的關係；收購的業務或資產可能具有可能重大的未知負債。

如果巴里克選擇籌集債務資本為任何此類收購提供資金，巴里克將提高S的槓桿率。如果巴里克選擇使用股權作為任何此類收購的對價，現有股東可能會受到稀釋。此外，許多礦業公司最近在宣佈重大收購後，其股權價值面臨巨大的下行壓力。如果巴里克宣佈一項重大收購，巴里克S普通股的價值可能會在短期、中期和/或長期內縮水。巴里克不能保證其能夠以有利條件完成其正在進行或正在進行的任何收購或業務安排，或已完成的任何收購或業務安排最終將使巴里克的S業務受益。不能保證巴里克將成功地克服上述風險或在此類收購中遇到的任何其他問題。

資產剝離

巴里克最近出售或減少了其在某些資產中的權益。關於這些處置，巴里克已作出陳述以及此類交易的慣例擔保和賠償，並可能在某些情況下同意對與出售前一段時間相關的某些責任保留責任。因此，巴里克未來可能會承擔與其不再擁有或權益減少的資產相關的債務。

競爭

Barrick 與其他礦業公司和個人爭奪採礦權和勘探財產租賃權，收購礦業資產，以及獲得水，電力和其他必要的基礎設施。這種競爭可能會增加巴里克公司獲得合適的索賠、財產和資產的成本，如果他們成為巴里克可用。巴里克還與其他礦業公司競爭，以吸引和留住關鍵高管和員工。無法保證Barrick 將繼續能夠在收購物業、資產或基礎設施的使用權或吸引和留住技術熟練和經驗豐富的員工方面與競爭對手成功競爭。

巴里克依靠其關鍵人員

巴里克的成功在很大程度上取決於其高級、區域和當地管理團隊的持續個人和集體貢獻。失去這些管理團隊成員的服務，或無法僱用和留住經驗豐富的管理人員替代，可能會對Barrick的業務、運營結果和財務狀況造成重大不利影響。此外，

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要有效地實施和管理巴里克的業務和運營策略，巴里克必須保持高水平的效率和績效，繼續加強其運營和管理系統，並繼續成功地吸引、培訓、激勵和管理員工。如果Barrick在這些努力中未能取得成功，這可能會對其業務、經營業績和財務狀況產生重大不利影響。投資者和研究分析師也可能從負面角度看待關鍵人員的任何離職，這可能導致巴里克公司股價下跌。

員工關係

巴里克公司實現其未來目標的能力部分取決於與員工保持良好的關係並最大限度地減少員工流動。巴里克公司主要資本項目的停工或其他勞資關係事件可能導致項目延誤或成本增加。這些風險在巴里克公司員工高度工會化的司法管轄區（包括非洲和拉丁美洲）更為嚴重。例如，2018年，在合併前，科特迪瓦的Randgold Tongon礦經歷了持續53天的非法勞工行動。巴里克公司的任何材料屬性的長期的勞動中斷都可能對其整體運營產生重大不利影響。

疾病和流行病可能會對巴里克公司的業務造成不利影響

本公司面臨與疾病和流行病有關的風險，這可能嚴重擾亂運營，並可能對其運營和財務業績造成重大不利影響。例如，2020年3月，世界衞生組織宣佈一種新型冠狀病毒（COVID—19）為全球性大流行。新型冠狀病毒病全球健康大流行對全球經濟、商品及金融市場造成重大影響。雖然Barrick D's的運營沒有受到COVID—19的嚴重影響，但COVID—19大流行的全面程度和影響尚不清楚，其中包括金融市場和商品價格的極度波動、經濟活動放緩，並增加了全球經濟持續衰退的可能性。

減緩任何疾病、流行病或大流行病傳播的努力可能嚴重影響巴里克公司礦山和項目的運營和開發，包括通過實施政府宣佈的緊急狀態和限制性措施，如旅行禁令、隔離和自我隔離。在應對新冠狀病毒（COVID—19）等大流行病時，政府採取此類措施的時間和持續時間是不確定的，可能會因巴里克業務所在的司法管轄區而異。如果一個或多個巴里克礦山的運營或開發在未來因這些或其他類似措施而中斷或暫停，則可能會對巴里克公司的盈利能力、運營業績、財務狀況和股價產生重大不利影響。

此外，如果任何疾病、流行病或大流行病對Barrick公司的業務和財務業績造成不利影響，則可能會加劇本年度信息表中描述的許多其他風險。例如，中國市場是包括銅在內的全球大宗商品需求的重要來源。 A中國銅的增長或需求持續放緩，或其他市場顯著放緩，可能對巴里克公司銅礦生產的銅的價格和/或需求產生不利影響。遏制新冠肺炎等疾病的努力可能會對中國大宗商品價格和需求產生重大影響，並可能對公司的供應鏈或全球經濟產生更廣泛的影響，這可能會對巴里克公司的現金流、收益、經營業績和財務狀況產生重大不利影響。例如，普韋布洛別霍的工廠擴建和礦山壽命延長項目經歷了物流挑戰和相關延誤，主要原因是新型冠狀病毒對全球供應鏈的影響。

最後，任何疾病在全球範圍內的實際和威脅傳播，包括商業和社會混亂，都可能對全球經濟和金融市場造成不利影響，導致長期的經濟衰退和巴里克·巴里克的股價波動。任何疾病、流行病或大流行病影響業務活動或財務業績的程度，以及任何此類負面影響的持續時間，將取決於未來的發展，這些發展高度不確定，巴里克無法預測，包括可能出現的有關此類疾病、流行病或大流行病的新信息，

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復發或爆發浪潮的可能性，或任何疾病的任何現有或未來變異，以及控制或治療其影響所需的行動等。

內部控制環境

對財務報告的內部控制是一個旨在根據公認會計原則為外部目的編制財務報表的可靠性提供合理保證的過程。披露控制和程序旨在確保公司在提交給證券監管機構的報告中要求披露的信息得到及時的記錄、處理、彙總和報告，並將其累積並傳達給公司管理層，包括公司總裁和首席執行官以及首席財務官（視情況而定），以便及時做出有關所需披露的決定。巴里克已投入資源記錄和分析其披露控制系統和財務報告內部控制。無論如何設計和運作良好的控制系統，都只能提供合理而非絕對的保證財務報告和財務報表編制的可靠性。請參閲“財務報告內部控制”和“ 披露控制和程序”。

支持商譽和非流動資產賬面價值的能力

截至2023年12月31日，巴里克公司商譽的賬面值約為36億美元，佔巴里克公司總資產的8%。商譽分配至各現金產生單位，現金產生單位一般指個別礦物物業。商譽在第四季度每年進行減值測試。此外，在每個報告期間，巴里克評估是否有跡象表明商譽出現減值，如果有跡象，巴里克會在當時測試商譽減值。商譽減值測試涉及比較經營分部之可收回金額與其賬面值。商譽減值費用確認為經營分部賬面值超出其可收回金額的任何部分。

當事件或情況變化顯示非流動資產的賬面值可能無法收回時，則會進行減值測試。減值測試採用與商譽相同的方法進行。

例如，截至2022年12月31日止年度，Barrick確認了Long Canyon的長期資產減值，截至2022年12月31日止年度，Barrick確認了Reko Diq因項目成功重組而產生的減值撥回。商譽及非流動資產減值的評估屬主觀性，並要求管理層就市場參與者就現金產生單位的可收回金額作出估計及假設，包括對生產水平、營運成本及資本開支的估計及巴里克公司採礦壽命計劃中反映的準許假設，以及管理層無法控制的經濟因素，如黃金及銅價、貼現率及可觀察資產淨值倍數。如果管理層對未來的估計不能反映實際事件，則可能會出現進一步的商譽或非流動資產減值費用，且此類減值費用的時間和金額難以預測。

管理層：S對財務狀況和經營成果的討論與分析

請參閲管理層對本公司財務及經營業績的討論與分析（IFRS）截至2023年12月31日止年度，該討論與分析可在SEDAR + www.example.com和EDGAR www.example.com上查閲，作為巴里克公司表格40—F的附件。

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合併財務報表

請參閲本公司截至2023年12月31日及截至2023年12月31日止年度的綜合財務報表（IFRS），可在SEDAR + www.example.com和EDGAR www.example.com上查閲，作為Barrick Forum 40—F表格的展示。

資本結構

以下是巴里克公司股本的描述。以下聲明是巴里克公司章程和章程通知的簡要摘要，並受BCBCA的相關規定的約束。

一般信息

巴里克公司授權股本由無限數量的普通股組成。

普通股

巴里克普通股持有人有權就提交股東投票的所有事項對每股一票，沒有累積投票權。如Barrick董事會就Barrick普通股宣派，Barrick普通股持有人有權收取股息。巴里克普通股的持有人有權在清算、解散或清盤時按比例分享巴里克資產的任何分配，在所有債務和其他負債得到清償後。截至2024年3月11日，有 1，755，569，554巴里克普通股已發行和流通。

巴里克普通股持有人的權利、優先權和特權受巴里克未來可能發行的巴里克普通股優先級的任何類別股份持有人的權利制約。

巴里克的章程或章程通知或BCBCA中沒有限制非加拿大居民的人士持有巴里克普通股或行使與巴里克普通股相關的投票權。巴里克普通股不受任何交換、轉換、行使、贖回、撤回、交出或類似權利或限制的約束。

評級

下表列出了評級機構於下列日期對Barrick Founs公司債務的評級：


	評級機構
	穆迪投資者服務公司	標準普爾評級服務	DBRS 晨星

優先無擔保債務	A3	BBB+	BBB

穆迪的信用評級現行至2023年12月13日，標準普爾的信用評級現行至2023年10月13日，DBRS晨星的信用評級現行至2024年3月1日。

穆迪投資者服務公司（Moody Moody Investors Service）對長期債務的信用評級採用Aaa至C的評級等級，這代表評級證券的質量從最高到最低的範圍。根據穆迪的數據，Baa的評級是第四高，A的評級是九大類別中的第三高。穆迪公司在其公司債券評級系統中，將數字修飾符1、2和3添加到從Aa到Caa的每個通用評級分類中。修飾語1表示債務在一般評級類別中的較高等級；修飾語2表示中等等級；

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修飾符3表示在該通用評級類別的較低端中的排名。穆迪評級展望是對中期可能的評級方向的看法。評級展望分為四類：正面、負面、穩定和發展中。穩定的前景表明中期內評級變動的可能性較低。負面、正面或不斷髮展的前景表明中期內評級變動的可能性較高。從設定新的評級展望到隨後的評級行動之間的時間歷來差別很大。平均而言，下一次評級行動將在大約一年內進行。分配負面評級展望後的下一個評級操作歷來是降級或審查可能的降級。2018年3月1日，穆迪將巴里克公司高級無擔保債務的評級上調至Baa2，前景穩定。2020年10月29日，穆迪將巴里克公司高級無擔保債務的評級上調至Baa1，前景穩定，並注意到巴里克公司的低槓桿率和強勁現金流產生的往績記錄。2022年12月14日，穆迪將巴里克公司高級無擔保債務評級上調至A3，前景穩定，並指出巴里克公司的流動性極佳，為應對金價波動提供了極大的靈活性。2023年12月13日，穆迪確認其對巴里克的評級為A3，前景穩定。根據穆迪評級系統，評級為A的長期債務被視為中上等級，信貸風險較低。

標準普爾評級服務公司（Standard & Poor Ratings Services）對長期債務的信用評級採用的評級等級為AAA至D，其代表了此類評級證券質量從最高到最低的範圍。BBB評級是十大類別中第四高的。從AA到CCC的評級可以通過添加加號（+）或負號（—）來修改，以顯示在主要評級類別中的相對地位。如果標普預計信用評級可能在未來6至24個月內發生變化，它可能會發布一份更新的評級展望，表明可能的變化是為正、負、不穩定、不穩定或不穩定的。然而，評級展望並不意味着評級變動是不可避免的。2018年3月22日，標普將Barrick Berrs 高級無擔保債務評級上調至BBB，前景穩定。2020年6月11日，標準普爾確認了公司的BBB評級，並將其前景從穩定上調至正面，並指出Barrick在過去一年中大幅加強了資產負債表，且當前和未來信貸比率對評級而言都很強勁。2022年3月29日，標普將巴里克公司高級無擔保債務的評級上調至BBB+，前景穩定，並指出該評級上調反映了巴里克公司顯著的財務靈活性、他們對巴里克公司運營效率和廣度的良好看法，以及他們預期該公司的信用狀況在金價下跌的情況下應保持高度彈性。 2023年10月13日，標普確認其對巴里克的評級為BBB+，前景穩定。

DBRS Morningstar使用從AAA到D的長期債務評級等級，這代表了評級的此類證券從最高質量到最低質量的範圍，除AAA和D類別外，還包含子類別高類別和低類別。沒有高？或低？指定表明評級處於該類別的中間。2020年6月9日，DBRS Morningstar將巴里克的評級從BBB(Low) 上調至BBB，並將趨勢從正面改為穩定，指出巴里克·S的信用指標對於評級來説是穩健的。在2022年6月9日、2023年3月3日和2024年3月1日，DBRS晨星都確認了對巴里克的評級為BBB ，趨勢穩定。根據DBRS Morningstar的數據，BBB的評級在十大類別中排名第四，具有足夠的信用質量。支付財政債務的能力被認為是可以接受的。這種類別的實體被認為容易受到未來事件的影響，但合格的負面因素被認為是可控的。

巴里克瞭解評級是基於巴里克向上述評級機構提供的信息以及評級機構從公開來源獲得的信息。評級機構給予巴里克·S債務工具的信用評級不是購買、持有或出售此類債務工具的建議，因為此類評級不會就市場價格或是否適合特定投資者發表評論。不能保證任何評級將在任何給定的時間段內保持有效，或者如果評級機構認為情況需要，也不能保證未來評級機構不會完全修改或撤銷任何評級。信用評級旨在為投資者提供：(1)證券發行信用質量的獨立衡量標準；(2)證券發行償還可能性的指標；(3)能力和能力的指標。

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發行人根據這些證券的條款履行其財務義務的意願。給予巴里克S債務工具的信用評級可能不反映所有風險對此類工具價值的潛在影響，包括與市場相關的風險或本年度信息表中討論的其他因素(另見風險因素)。

巴里克已向穆迪、S和S分別支付了與提供上述信用評級有關的慣常費用。過去兩年，公司沒有向DBRS Morningstar支付任何款項，也沒有向穆迪S和S支付與提供評級服務無關的款項。

證券市場

巴里克·S的普通股在多倫多證券交易所上市交易，交易代碼為ABX，紐約證券交易所的交易代碼為GOLD。下表根據各交易所發佈的交易信息，概述了2023年和2024年1月1日至2024年3月11日期間按月劃分的股票收盤價交易範圍和成交量。


	多倫多證券交易所					紐約證券交易所

	股票價格交易射程				共享音量	股票價格交易射程			共享卷
	高		低			高	低
2023	(每股加元)				(百萬)	(每股$)			(百萬)

一月		25.57		23.85	106	19.83		17.45		374

二月		26.79		21.52	122	20.19		15.80		346

三月		25.73		21.43	162	18.75		15.48		464

四月		27.05		24.87	72	20.28		18.48		309

可以		28.19		22.57	71	20.75		16.59		322

六月		23.57		20.94	76	17.54		15.86		309

七月		23.62		21.58	52	17.90		16.17		256

八月		22.74		20.96	58	17.10		15.47		306

九月		22.65		19.51	62	16.81		14.40		273

十月		23.46		19.04	61	17.14		13.82		422

十一月		23.89		20.78	61	17.61		15.01		340

十二月		24.54		22.07	68	18.55		16.26		321
2024

一月		24.28		20.62	60	18.23		15.33		391

二月		21.49		18.65	66	16.05		13.76		411

3月1日至11日		21.65		19.81	27	16.10		14.56		189

材料合同

下文載列巴里克集團於2023年12月31日的重大合約的描述。

2003年3月6日，PLACEER Dome與德意志銀行信託公司美洲公司就發行優先債務證券簽訂了一份契約（2003年契約）。

2003年3月6日，PLACEER Dome與德意志銀行信託公司美洲簽訂了第一份補充契約，內容涉及PLACEER Dome於2003年3月6日發行和出售本金為2億美元的6.375%的債券。第一個補充契約，一起

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與原始2003年契約，列出了與2億美元本金額為6.375%的債券有關的條款和條件。

2003年10月10日，PLACE Dome與德意志銀行信託公司美洲簽訂了第二份補充契約，有關PLACE Dome於2003年10月10日發行和出售本金3億美元的6.45%債券。本第二份補充契約，連同原始的2003年契約，列出了與3億美元本金額為6.45%的債權證有關的條款和條件。

2004年11月12日，Barrick與BGI、Barrick Gold Finance Company和JPMorgan Chase Bank簽訂了一份契約（2004年契約）。根據2004年契約，（a）Barrick發行本金額2億美元的2034年到期5. 80%票據（Barrick 2034年票據票據），（b）Barrick Gold Finance Company發行本金額2億美元的2034年到期5. 80%票據（BGFC 2034年票據票據），及（c）Barrick Gold Finance Company發行本金額3. 50億美元的 4. 875%票據於2014年到期（BGFC 2014年票據票據），全部於2004年11月12日。於二零一三年十二月十六日，BGFC二零一四年票據之全部結餘已悉數償還。2004年契約規定了與Barrick 2034年票據和BGFC 2034年票據有關的條款和條件。BGFC 2034票據由Barrick無條件擔保。

2006年10月12日，巴里克國際（巴巴多斯）公司，前Barrick International Bank Corp.（Barrick International Bank Corp.）根據BIBC（作為發行人）、Barrick（HMC）Mining Company（作為初始共同債務人）、Barrick（作為母公司擔保人）和紐約銀行（作為受託人）於同日簽訂的契約，發行了總額為10億美元的票據（Barrick BIBC Notes Number），包括2016年到期的4億美元的5.75% 票據和2036年到期的6億美元的6.35%票據（2006年契約）。二零零六年契約載列與BIBC票據有關的條款及條件，當中包括Barrick的無條件擔保。

同日，作為同一交易的一部分，ABX Financing Company（ABX Financing Company）（一家為收購BIBC票據而成立的公司）根據ABXFC（作為發行人）、BIBC、Barrick（HMC）和Barrick（作為擔保人）以及紐約銀行（作為受託人）於同日簽訂的契約（ABXFC契約），發行了總額為10億美元的票據（ABXFC票據），包括2016年到期的4億美元的5. 75%票據和2036年到期的6. 35%票據。2015年10月15日，2016年到期的5. 75%票據的未償還本金額已悉數償還。ABXFC契約載列ABXFC票據的條款和條件，其中包括Barrick、BIBC和Barrick（HMC）的無條件擔保。

2008年9月11日，Barrick與Barrick Gold Financeco LLC、Barrick North America Finance LLC 和The Bank of New York Mellon簽訂契約（2008年契約）。根據2008年契約，（i）Barrick Gold Financeco LLC於2008年9月11日發行本金額為5億美元的6. 125%於2013年到期票據（BGFC 2013年票據），及（ii）Barrick North America Finance LLC發行本金額為5億美元的6. 80%於2018年到期票據（BNAF 2018年票據）及2.5億美元的7. 50%於2038年到期票據（BNAF 2038年票據）。於2009年3月19日，Barrick根據2008年契約發行總額為750，000，000元本金額為6. 95%的二零一九年到期票據（“BGC 2019票據票據”）。2013年，BGFC 2013年票據的未償還本金額於到期時已悉數償還。於2015年10月28日，根據現金要約收購，BGC 2019票據本金額中的2. 75億美元已償還。於2016年3月21日，根據現金要約收購，BNAF 2018年票據本金額約2.27億美元及BGC 2019年票據本金額約1.96億美元已償還。於2016年9月26日，BNAF 2018年票據的未償還本金額已悉數償還。於二零一七年六月二十日，BGC二零一九年票據之未償還本金額已悉數償還。2008年契約載列與BNAF 2038年票據有關的條款和條件。 BNAF 2038票據由Barrick無條件擔保。

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2009年10月16日，Barrick與Barrick（PD） Australia Finance Pty Ltd.和紐約梅隆銀行簽訂了契約（2009年契約）。根據2009年契約，Barrick（PD）Australia Finance Pty Ltd.於2009年10月16日發行了4億美元本金額為4.950%的2020年到期票據（BPDAF 2020年票據到期票據）和8.5億美元本金額為5.950%的2039年到期票據（BPDAF 2039年票據到期票據）。2016年3月21日，根據現金要約收購，BPDAF 2020年票據本金中約1.52億美元已償還。於2019年7月15日，BPDAF 2020年票據的未償還本金額約248百萬元已悉數償還。2009年契約規定了與BPDAF 2039註釋有關的條款和條件。BPDAF 2039票據由Barrick無條件擔保。於2023年，BPDAF 2039票據本金額約4，300萬元已根據公開市場回購償還。

2011年6月1日，Barrick與花旗銀行Barrick North America Finance LLC（簡稱Barrick North America Finance LLC）簽訂契約。和Wilmington Trust Company（2011年契約書）。根據2011年契約，巴里克及BNAF發行合共40億美元的債務證券，包括：7億美元於2014年到期的1. 75釐票據（巴里克2014年票據票據）及11億美元於2016年到期的2. 90釐票據（巴里克2016年票據票據），以及13. 5億美元於2021年到期的4. 40釐票據（巴里克2021年票據票據）及8. 5億美元於2041年到期的5. 70釐票據（巴里克2041年票據票據）。於二零一三年十二月十六日，Barrick二零一四年票據之未償還本金額已悉數償還。2015年9月9日，Barrick 2016年票據的未償還本金額已悉數償還。於二零一六年，BNAF二零二一年票據本金額約7. 21億元已根據現金要約償還。於2018年7月17日，未償還本金額約為6.29億美元的BNAF 2021票據已悉數償還。BNAF 2041票據由Barrick無條件擔保。

2012年4月3日，巴里克根據2011年契約發行了總額為20億美元的債務證券，其中包括12.5億美元的2022年到期的3.85%票據（2022年票據發行）和7.5億美元的2042年到期的5.25%票據。2015年，2022年到期的3.85%票據本金額中約9.13億美元已根據現金要約償還。於2020年1月31日，BGC 2022票據的未償還本金額約3. 37億元已悉數償還。2022年，2042年到期的5. 25%票據本金額中約3. 75億美元已根據公開市場回購和現金要約償還。

2013年5月2日，Barrick和BNAF根據2011年契約發行了總計 30億美元的債務證券，其中包括Barrick發行的6.5億美元2018年到期的2.50%票據和15億美元2023年到期的4.10%票據，以及BNAF發行的8.50億美元2043年到期的5.75%票據（統稱，BNAF註釋）。BNAF票據由Barrick無條件擔保。2013年12月3日，根據現金收購要約，2018年到期的2.50% 票據本金額中約3.98億美元已償還。2015年，2018年到期的2.50%票據的本金額約為1.29億美元，2023年到期的4.10%票據的本金額約為7.69億美元，已根據現金投標要約償還。於2016年3月21日，根據現金要約收購，2018年到期的2. 50釐票據本金額約18，000，000元已償還。2016年6月24日，2018年到期的2. 50%票據的未償還本金額已悉數償還。於二零一七年九月二十一日，二零二三年到期之4. 10釐票據之未償還本金額已悉數償還。

於2019年7月1日，Barrick與Newmont（其中包括）訂立經修訂及重列的有限責任公司協議，其中載列了雙方就內華達金礦（Nevada Gold Mines）之間的權利及義務。根據合資協議，內華達金礦的管理和控制權歸屬於其經理委員會，目前由五名成員（和五名候補成員）組成，其中三名成員由Barrick任命，兩名成員由Newmont任命。合資協議還設立了諮詢委員會，包括技術委員會、財務委員會和勘探委員會，巴里克和紐蒙特公司的代表權相等。根據合營協議，Barrick獲委任為初始營運商，負責整體管理，並須受董事會監督及指示。

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轉讓代理和登記員

巴里克公司普通股的轉讓代理人和登記處是加拿大多倫多多倫多的TSX Trust Company和美國的Equiniti Trust Company，LLC，其主要辦事處位於紐約布魯克林。

股利政策

2021年，Barrick維持第一季度、第二季度和第三季度的季度股息每股0. 09美元（分別於6月中旬、9月中旬和12月中旬支付）。2022年2月16日，董事會將2021年第四季度的季度股息由每股0. 09美元增加11%至每股0. 10美元（於2022年3月中旬支付），2021年的年化股息總額為每股0. 37美元。

在2022年2月15日的會議上，董事會批准了一項績效股息政策，該政策在公司流動性強勁時提高了股東的回報。除了巴里克公司的基本股息外，按季度計算的業績股息數額是根據下表每個季度末巴里克公司合併資產負債表上的現金數額（扣除債務）。


性能分紅水平	門檻水平	季度基數分紅	季刊性能分紅	季度合計分紅

I級	現金淨額	每股0.10美元	每股0.00美元	每股0.10美元

II級	淨現金> 0美元，	每股0.10美元	每股0.05美元	每股0.15美元

第三級	淨現金> 5億美元和	每股0.10美元	每股0.10美元	每股0.20美元

IV級	淨現金>10億美元	每股0.10美元	每股0.15美元	每股0.25美元

2022年，巴里克就2022年第一季度和第二季度支付了每股0.20美元的季度股息，其中包括每股0.10美元的業績股息（分別於6月中旬和9月中旬支付），每股0.15美元，包括每股0.05美元的業績股息，2022年第三季度（於12月中旬支付）及2022年第四季度每股0.10美元（於2023年3月中旬支付），2022年全年化股息總額為每股0.65美元。

2023年，巴里克就2023年第一、第二及第三季度派發季度股息每股0. 10美元（分別於6月中旬、9月中旬及12月中旬派發， 分別）。2024年2月14日，巴里克宣佈將於2024年3月15日支付2023年第四季度的季度股息每股0.10美元， 2023年的年化股息總額為每股0.40美元。

股息的宣派和支付由董事會酌情決定，並將取決於公司的財務業績、現金需求、未來前景、已發行普通股數量和董事會認為相關的其他因素。

資本回報

在2021年5月4日舉行的年度股東特別大會上，股東批准了7.5億美元的資本分配回報。該分配來自2019年11月剝離Kalgoorlie的部分收益，以及Barrick及其關聯公司最近根據其專注於核心資產的戰略進行的其他處置。資本分配的總回報是分三個相等的階段實現的，總回報為2.5億美元。第一筆款項於2021年6月15日支付，

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2021年5月28日營業時間結束時記錄在案的股東。第二批款項於2021年9月15日支付給2021年8月31日營業時間結束時記錄在案的股東。第三批款項已於二零二一年十二月十五日支付予二零二一年十一月三十日營業時間結束時記錄在案的股東。這一資本分配的迴歸表明了巴里克公司將盈餘資金返還給股東的承諾，正如2018年9月宣佈合併時所述的戰略所述。

股票回購計劃

在2022年2月15日的會議上，董事會批准了2022年回購計劃，規定在隨後的12個月內回購最多公司已發行普通股。巴里克根據2022年回購計劃於2022年回購了4.24億美元的股票。因此，2022年通過股息和股票回購向股東返還了16億美元現金，超過了2021年創紀錄的14億美元分配。

在2023年2月14日的會議上，董事會終止了2022年回購計劃，並授權2023年回購計劃在未來12個月內購買最多10億美元的巴里克公司已發行普通股。巴里克沒有根據2023年回購計劃購買任何股份。

在2024年2月13日的會議上，董事會授權2024年股份回購計劃，用於在未來12個月內回購高達10億美元的巴里克公司已發行普通股。巴里克2023年回購計劃因新計劃而終止。

可能購買的普通股的實際數量（如有）以及任何此類購買的時間將由Barrick 根據多個因素確定，包括公司的財務表現、現金流的可用性以及現金的其他用途，包括資本投資機會、股東回報和債務削減。 2024年回購計劃並不要求公司收購任何特定數量的普通股，2024年回購計劃可在任何時候由公司酌情決定暫停或終止。

公司的董事和高級人員

截至2024年3月11日，Barrick的董事和執行人員作為一個集團實益擁有，直接或間接，或行使控制或指示12，347，343股普通股，約佔Barrick已發行普通股的0. 70%。

公司董事

每位董事的現任任期將在下屆股東年會上屆滿，或在選舉或任命該董事繼任者時屆滿。2023年12月29日，自2003年以來一直擔任董事的古斯塔沃·西斯內羅斯去世。西斯內羅斯先生為巴里克·斯內羅斯的發展做出了重大貢獻，他將非常懷念。

於二零二四年三月十一日，以下十一名人士為本公司董事：

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姓名（年齡）和直轄市住宅		過去5年的主要職業
馬克布里斯托（65）博·錢普毛里求斯		Bristow博士於2019年1月1日被任命為Barrick的總裁兼首席執行官，合併完成。此前，自1995年公司成立以來，布里斯托博士在西非開創性勘探工作後擔任Randgold的首席執行官。隨後，他通過發現和開發高質量的資產，領導Randgold的增長，發展成為一個主要的國際金礦業務。布里斯托博士在促進非洲可持續採礦業的出現方面發揮了關鍵作用，並在為股東帶來重大價值方面有着良好的業績記錄。在其職業生涯中，Bristow博士曾在多家全球金礦公司擔任董事會職務。布里斯托博士擁有南非誇祖魯—納塔爾大學地質學博士學位。巴里克董事會詳情：自2019年1月起擔任董事
蔡海倫（50）香港，中國		蔡女士是一位金融和投資專業人士，在資本市場和企業融資的各個方面（從戰略規劃到併購交易）擁有二十多年的經驗。蔡女士最近在中國國際金融有限公司擔任董事總經理，直至2021年春季。在此之前，她曾在高盛集團（Goldman Sachs Group）擔任美國礦業和科技行業的分析師，並在StarMine分析師排名服務中獲得很高的排名。作為中國國際金融有限公司的首席分析師，蔡女士多年來在機構投資者和亞洲貨幣的中國研究部門民意調查中被評為最佳分析師，涵蓋香港和中國上市公司。她隨後作為高級投資銀行家領導的具有里程碑意義的跨境融資和併購交易還贏得了Asia Money和The Asset的多個獎項。蔡女士是特許金融分析師和特許另類投資分析師，曾就讀於中國清華大學和美國麻省理工學院，獲得兩個碩士學位和多個獎學金。巴里克董事會詳情：自2021年11月起擔任董事
克里斯托弗·L·科爾曼(55歲) 倫敦, 英國		Coleman先生是Rothschild&Co的銀行部集團負責人和全球合夥人。他在金融服務領域擁有超過25年的經驗，包括企業和私人客户銀行及項目融資。自2023年3月以來，科爾曼先生一直擔任S爸爸國際有限公司的董事會主席，並於2012年作為獨立的董事公司加入該公司。從2008年到合併完成，他擔任蘭德金的非執行主席，包括董事會非執行主席、治理和提名委員會主席以及薪酬委員會成員。科爾曼長期涉足全球採礦業。他是位於海峽羣島的Rothschild&Co.Bank International的董事長，並在1989年加入的Rothschild&Co.集團的其他一些董事會和委員會任職。從2001年到2008年，科爾曼先生是中非招商銀行董事的非執行董事。科爾曼擁有倫敦經濟學院的本科學位。巴里克董事會詳情：自2019年1月起擔任董事

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姓名（年齡）和直轄市住宅		過去5年的主要職業
伊塞拉·科斯坦蒂尼 (52) 布宜諾斯艾利斯，阿根廷		科斯坦蒂尼是私人持股資產管理公司Grupo Financiero GST的首席執行長。她在國際業務方面擁有超過25年的經驗，曾在阿根廷國家航空公司擔任總裁兼首席執行官S，在通用汽車公司擔任總裁和通用董事公司首席執行官，在阿根廷、巴拉圭和烏拉圭擔任通用汽車公司首席執行官。她被彭博社L列為拉丁美洲最具影響力的500位領導人之一，並被《財富》雜誌評為美國以外商界最具影響力的50位女性之一。她最近出版了一本關於領導力的書《Un Lider en Vos》，並擔任阿根廷智庫CIPPEC(Centro de Implementación de Políticas)和阿根廷糧食銀行(Food Bank)的董事會成員。她擁有巴西巴西天主教大學社交傳播和廣告學士學位S，以及芝加哥洛約拉大學昆蘭商學院市場營銷和國際商務工商管理碩士學位。科斯坦蒂尼女士也是巴里克-S國際顧問委員會的成員。巴里克董事會詳情：自2022年11月以來擔任董事
J.Michael EVANS(66歲) 紐約，紐約美國		埃文斯先生是阿里巴巴集團控股有限公司的總裁，也是該公司的董事成員，他自2015年8月以來一直擔任該職位。在成為總裁之前，埃文斯先生是董事的獨立董事和阿里巴巴集團控股有限公司審計委員會成員，負責監督和評估經營和財務風險以及內部控制。從2008年2月至2013年12月退休，他一直擔任高盛股份有限公司副董事長。埃文斯先生於2004年至2013年擔任高盛亞洲業務主席，並在S證券業務部門擔任過多個領導職位，包括股權資本市場全球主管。作為高盛證券部門的聯席主管長達七年之久，埃文斯先生與其他部門的聯席主管一起負責持續審查風險，包括運營和財務風險。他是City Heavest的董事會成員。他也是亞洲協會的受託人和普林斯頓大學本德海姆金融中心諮詢委員會的成員。從2020年12月到2023年11月，他也是法拉奇有限公司的非執行董事。埃文斯先生擁有普林斯頓大學的本科學位。埃文斯在1984年夏季奧運會男子S八人賽艇比賽中為加拿大贏得了一枚金牌。巴里克董事會詳情：自2014年7月起擔任董事
布萊恩湖 Greenspun（77）內華達州拉斯維加斯美國		Greenspun先生是《拉斯維加斯太陽報》的出版商和編輯。彼亦為Greenspun Media Group董事長兼首席執行官。 Greenspun先生已被任命為兩個美國總統委員會成員。20世紀90年代初，他被比爾·克林頓總統任命為白宮小企業委員會成員。2014年12月，他被美國總統奧巴馬任命為美國海外遺產保護委員會成員。他是布魯金斯學會、內華達大學拉斯維加斯基金會和西蒙維森塔爾寬容博物館的受託人。他活躍於拉斯維加斯社區的眾多民間和慈善組織。Greenspun先生持有喬治敦大學法學學位和本科學位。巴里克董事會詳情：自2014年7月起擔任董事

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姓名（年齡）和直轄市住宅		過去5年的主要職業
J. Brett Harvey （73）梅斯奎特，內華達州美國		Harvey 先生是Warrior Met Coal Inc.的董事會主席，他是全球鋼鐵行業領先的冶金煤生產商和出口商，自2023年1月1日以來一直擔任該職位。哈維先生是CONSOL Energy Inc.的名譽主席，2016年5月至2017年5月，煤炭、天然氣和能源服務公司。他是CONSOL Energy Inc.2015年1月至2016年5月，2014年5月至2015年1月執行主席，2010年6月至2014年5月，2010年1月至2014年5月，1998年1月至2010年6月，首席執行官。於二零零九年一月至二零一四年五月，彼亦為CONSOL Energy Inc.之附屬公司CNX Gas Corporation之主席兼首席執行官。1979年，他加入凱撒鋼鐵公司（Kaiser Steel Company），任職於猶他州Sunnyside Mine，1984年，他被任命為新墨西哥州Kaiser Coal的副總裁兼總經理。Harvey先生還曾擔任過EschfiCorp礦業副總裁。2016年，他獲得了查爾斯·F。蘭德紀念金獎，由採礦、冶金和勘探協會頒發，以表彰在採礦管理方面的傑出成就。哈維先生是美國國家礦業協會和國際能源署煤炭工業諮詢委員會的前主席。他是美國童子軍國家執行委員會的前成員，也是童子軍勞雷爾高地委員會的前主席。哈維先生擁有猶他大學採礦工程專業的本科學位。巴里克董事會詳情：自2005年12月起擔任主任
安妮·N. Kabagambe （67）華盛頓特區，美國		Kabagambe女士曾在世界銀行集團董事會任職，在2016年至2020年期間，她代表了22個撒哈拉以南非洲國家的利益，包括巴里克有業務的兩個司法管轄區坦桑尼亞和贊比亞。在世界銀行期間，卡巴甘貝女士擔任世界銀行董事會性別問題工作組的共同主席，大力倡導提高婦女地位，倡導多樣性和包容性。她擁有35年的工作經驗，在國際機構擔任過各種高級領導職務，包括非洲開發銀行（AfDB）的辦公室主任，還曾在非洲裔美國人研究所（AAI）和青年成就（JA）Africa的董事會任職。Kabagambe女士持有加州大學聖地亞哥分校（UCSD）的本科學位，哥倫比亞大學國際與公共事務學院和喬治華盛頓大學公共政策碩士學位，並獲得哈佛大學哈佛商學院和約翰·F的研究生文憑。肯尼迪政府學院和克蘭菲爾德管理學院。巴里克董事會詳情：自2020年11月起擔任董事
Andrew J. Quinn （70）卡爾馬森郡的蘭博伊迪，聯合王國		Quinn 先生在加拿大帝國商業銀行歐洲和非洲礦業投資銀行業務主管15年，於2011年退休。自2011年至2018年，他擔任 Randgold的非執行董事，包括高級獨立董事、薪酬委員會主席和審核委員會成員。自2016年以來，Quinn先生一直擔任倫敦金銀市場協會的非執行董事，該協會是一個國際貿易協會，負責監督非處方藥黃金和白銀的交易市場。他在採礦業有超過40年的經驗，包括在英美資源集團，格林布什錫，礦業雜誌.在1996年加入加拿大帝國商業銀行之前，他曾在James Capel & Co. Limited （後來的滙豐投資銀行）工作了12年。Quinn先生持有卡迪夫大學礦產開採（採礦工程）本科學位。巴里克董事會詳情：自2019年1月起擔任董事

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姓名（年齡）和直轄市住宅		過去5年的主要職業
Loreto Silva （59）聖地亞哥，智利		Silva 女士是智利律師事務所Bofill Escobar Silva Aggados的合夥人。她曾擔任重要職務，職業生涯跨越公共和私營部門。在過去的20年裏，她領導了公私合作伙伴關係的政策和辯論，以推進智利的基礎設施和加強供水服務。2012年底，席爾瓦女士成為智利首位被任命為公共工程部長的女性。在她的任期內，她領導了關鍵的基礎設施項目，並與私營和公共實體合作，制定了一個全面的水資源管理戰略。除了擔任政府職務外，Silva女士還擔任智利石油天然氣公司的董事長，並擔任幾家上市公司的董事會成員。2022年12月，Silva女士成為智利私人控股基礎設施公司ICAFAL的董事。此外，她一直是智利最負盛名的仲裁機構的成員近十年來，並已被承認與尊敬的智利100名領導女性領導人獎，她已收到四個獎項。巴里克董事會詳情：自2019年8月起擔任董事
John L.桑頓（70）佛羅裏達州棕櫚灘美國		桑頓先生於2024年2月13日被任命為主席。2014年4月30日至2024年2月12日，桑頓先生擔任Barrick執行董事長。2012年6月5日至2014年4月29日，桑頓先生擔任Barrick聯席主席。他還是全球資產管理公司PineBridge Investments的非執行董事長。他是清華大學經濟管理學院教授，並擔任該校全球領導力項目主任。此外，他還是清華經濟管理學院和公共政策與管理學院顧問委員會成員。他也是華盛頓特區布魯金斯學會的名譽主席。他於2003年退休，擔任高盛集團公司的總裁和董事會成員。 Thornton先生是亞洲協會的聯席主席，也是中國投資有限責任公司（CIC）、阿卜杜拉國王科技大學、麥肯錫諮詢委員會、施瓦茨曼學者和非洲領導學院的受託人、顧問委員會成員或成員。他也是Morehouse College董事會的前副主席。桑頓先生擁有哈佛學院本科學位、牛津大學法學學位和耶魯管理學院碩士學位。巴里克董事會詳情：自2024年起擔任董事長，自2014年至2024年擔任執行主席，自2012年2月起擔任董事

布里斯托博士是羅克韋爾鑽石公司的董事和執行官。（RDI）。由於南非運營子公司的臨時清算程序，RDI無法在規定的截止日期前完成並提交截至2018年2月28日止年度的經審計財務報表、相應的管理層討論和分析以及適用證書，原因是資金限制以及南非子公司臨時清算程序的結果不確定性。因此，安大略省證券委員會於2018年7月5日發佈了關於RDI的停止交易令。安大略省證券委員會（Ontario Securities Commission）於2020年12月23日撤銷了該停止交易令，此後RDI的股票以代碼RDI在JSE Limited恢復交易。由於2021年4月16日完成了一項合併和私有化交易，RDI的股份從JSE Limited退市，安大略省證券委員會（Ontario Securities Commission）發佈了一項命令，確認RDI不再是加拿大的申報發行人。

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布里斯托博士還擔任中途島資源國際公司（Midway Resources International）和五家MRI公司全資子公司（包括Zarara Oil & Gas Ltd.）的董事。MRI及其子公司，包括Zarara，都是私營公司。Zarara於2020年11月投入給藥，MRI於2021年3月投入給藥。經過重組程序，開曼羣島大法院於2022年10月26日發出最終命令，完成解散MRI。關於Zarara的解散程序仍在進行中，毛里求斯最高法院已發佈命令，將完成此類程序的期限延長至2025年1月31日。

公司管治與董事會委員會

巴里克公司目前的公司治理政策和實踐符合加拿大證券法的要求。巴里克的政策和實踐還考慮了多倫多證券交易所的規則和紐約證券交易所採用的公司治理標準（紐約證券交易所標準），儘管大多數紐約證券交易所標準並不直接適用於巴里克作為加拿大公司。巴里克公司的公司治理實踐與適用於美國公司的紐約證券交易所標準之間的一個顯著差異概述如下：

《紐約證券交易所標準》第303A.08條要求股東批准所有非股權補償計劃的所有修訂和重大。根據紐約證券交易所標準，股權薪酬計劃的定義涵蓋了提供新發行證券的計劃，以及依賴發行公司在市場上重新獲得的證券以再分配給員工和董事的計劃。相比之下，多倫多證券交易所規則僅要求股東批准涉及交付新發行證券或其特定修訂的安排。因此，Barrick不會就股權補償計劃和修正案尋求股東批准，除非它們涉及新發行的證券或構成多倫多證券交易所規則下的特定修正案。

ESG及提名委員會

ESG及提名委員會由J. Brett Harvey（代理主席）、Christopher L. Coleman，Brian L. Greenspun，Anne N.卡巴甘比和洛雷託·席爾瓦。董事會於2022年2月15日批准了對該委員會名稱的變更，以更好地反映該委員會在監督Barrick的可持續發展方面發揮的關鍵作用。

審計與風險委員會

審計與風險委員會由J. Brett Harvey（主席）、Helen Cai、J. Michael Evans、Anne N. Kabagambe和Andrew J. Quinn。

薪酬委員會

賠償委員會由Christopher L. Coleman（主席），Helen Cai，Isela Costantini，Brian L. Greenspun和J.Brett Harvey。

國際諮詢委員會

國際諮詢委員會的董事會成員是John L.桑頓、伊塞拉·科斯坦蒂尼和馬克·布里斯托。

本公司的行政人員

除上文所述的Mark Bristow外，本公司截至2024年3月11日的行政人員如下：

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姓名(年齡)和所在城市住宅	辦公室	過去5年的主要職業年份
Poupak Bahamin(53歲) 貝塞斯達，馬裏蘭州美國	總法律顧問	總法律顧問；2022年4月之前，副總法律顧問；2020年2月之前，諾頓·羅斯·富布賴特律師事務所合夥人

格蘭特·貝林格(43歲) 約翰內斯堡，豪騰南非	集團可持續發展高管	集團可持續發展高管；在2019年1月之前，迪格比威爾斯環境公司國際運營董事

塞巴斯蒂安·博克(45歲) 斯泰倫博斯，西開普省南非	非洲和中東首席運營官	非洲和中東首席運營官；2022年7月之前，非洲和中東高級副總裁兼首席財務官；2019年1月之前，Randgold Resources Limited財務總經理

Simon Bottoms（37）南安普敦市英國	礦產資源管理和評估執行員	礦產資源管理和評估主管；2022年10月之前，非洲和中東礦產資源經理；之前，2019年1月之前，Randgold Resources Limited礦產資源經理

Riaan Grobler（47）斯泰倫博斯，西開普省南非	商業和供應鏈主管	商業和供應鏈主管；2021年4月之前，集團商業和供應鏈總經理；2019年1月之前， Randgold Resources Limited商業和供應鏈總經理

格倫·赫德（52）布達佩斯匈牙利	礦業高管	礦業執行官；2021年4月之前，擔任礦業高級副總裁；2019年1月之前，任Randgold Resources Limited礦業集團總經理

馬克·希爾（59）蓬塔卡納多米尼加共和國	拉丁美洲和亞太地區首席運營官	拉丁美洲和亞太地區首席運營官；2020年5月之前，拉丁美洲和澳大利亞首席運營官； 2019年1月之前，首席投資官

喬爾·霍利迪(50歲) 薩裏聯合王國	總裁常務副總經理，探索	勘探部常務副總裁總裁；2021年11月之前，環球勘探部高級副總裁；2019年1月之前，藍德黃金資源有限公司集團勘探經理

克里斯汀·基納(48歲) 田納西州諾克斯維爾美國	北美首席運營官	北美首席運營官；2022年2月之前，總裁在美國鋁業公司負責歐洲和北美運營；2020年5月之前，總裁在美國鋁業公司負責歐洲和中東運營；2019年11月之前，總裁在美國鋁業公司負責商業和戰略

達裏安·裏奇(63歲) 亨德森，內華達州美國	人力資源主管	人力資源主管；2019年1月之前，執行副總裁總裁，人才管理

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姓名(年齡)和所在城市住宅	辦公室	過去5年的主要職業年份
彼得·理查森（53）埃爾科美國	內華達金礦執行董事總經理	內華達金礦執行董事總經理；2022年11月之前，內華達金礦被指定執行董事總經理； 2022年8月之前，高級副總裁兼首席運營官，Lundin Mining Corp.

格雷厄姆·沙特爾沃斯（55）格魯維爾海峽羣島	高級執行副總裁、首席財務官	高級執行副總裁、首席財務官；2019年1月之前，任Randgold Resources Limited首席財務官

約翰·斯蒂爾（63）聖布雷拉德海峽羣島	冶金、工程和資本項目主管	冶金、工程和資本項目執行官；2019年1月之前，任Randgold Resources Limited技術和資本項目執行官

凱文·湯姆森（67）多倫多，安大略省加拿大	戰略事務部高級執行副總裁總裁	戰略事務部高級執行副總裁總裁

露易絲·沃克（69）桑頓，約翰內斯堡南非	集團企業公關及投資者關係主管	集團企業傳播和投資者關係主管；2019年1月之前，集團總經理企業傳播

審計與風險委員會

審計與風險委員會的任務

現將審計與風險委員會《S授權》的副本作為附表A附於本文件。

審計與風險委員會的組成

審計與風險委員會完全由獨立董事組成（Harvey先生（主席）、Evans和Quinn先生以及Mses先生。 Cai和Kabagambe）。審核及風險委員會於二零二三年共舉行四次會議。委員會全體成員均出席於二零二三年舉行的所有會議。

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相關教育和經驗

審計與風險委員會的所有成員都具備財務知識，至少有一名成員具備會計或相關財務管理專業知識。巴里克公司董事會已確定，Harvey先生、Evans先生以及蔡女士均為SEC規則定義的獨立審計委員會財務專家，該術語由適用於巴里克的紐約證券交易所公司治理標準定義。

SEC採用的規則表明，指定Harvey先生和Evans先生以及蔡女士為審計委員會財務專家，不會將他們中的任何人視為出於任何目的的審計專家，也不會對他們施加任何責任、義務或責任，而這些責任、義務或責任大於審計與風險委員會成員和Barrick Partners董事會成員所施加的責任。

下文描述了每個審計與風險委員會成員的教育和經驗，這些教育和經驗與履行其職責有關。有關巴里克審計及風險委員會成員的更多資料，請參閲本公司董事及高級職員。


蔡慧玲		蔡女士自2021年11月起擔任巴里克董事會成員。蔡女士是一位金融和投資專業人士，在資本市場和企業融資的各個方面擁有二十多年的經驗。她最近曾在中國國際金融有限公司擔任董事總經理。在此之前，她曾在高盛集團擔任分析師，負責採礦和技術領域。作為中國國際金融有限公司的首席分析師，蔡女士負責香港和中國上市公司，隨後作為資深投資銀行家領導了各種私募、IPO、跨境融資和併購交易。蔡女士是特許金融分析師和特許另類投資分析師，曾就讀於清華大學和麻省理工學院，擁有兩個碩士學位。

J·佈雷特·哈維		Harvey先生自2005年12月以來一直擔任Barrick董事會成員。哈維先生是Warrior Met Coal Inc.的董事會主席，他是全球鋼鐵行業領先的冶金煤生產商和出口商，自2023年1月1日以來一直擔任該職位。哈維先生是CONSOL Energy Inc.的名譽主席，2016年5月至2017年5月，一家煤炭、天然氣和能源服務公司。他是CONSOL Energy Inc.2015年1月至2016年5月，2014年5月至2015年1月執行主席，2010年6月至2014年5月，以及1998年1月至2010年6月首席執行官。於二零零九年一月至二零一四年五月，彼亦為CONSOL Energy Inc.之附屬公司CNX Gas Corporation之主席兼首席執行官。Harvey先生為董事會帶來了豐富的管理經驗以及內部控制和財務報告程序方面的經驗。Harvey先生持有猶他大學採礦工程學士學位。

J.Michael EVANS		埃文斯先生自2014年7月以來一直是巴里克銀行的董事會成員。埃文斯先生是董事和阿里巴巴的總裁，他自2015年8月以來一直擔任這一職位。2008年2月至2013年12月退休，任高盛股份有限公司副董事長。埃文斯先生於2004年至2013年擔任高盛亞洲業務主席，並在公司證券業務中擔任過多個領導職位，包括股權資本市場全球主管。作為高盛證券部門的聯席主管達七年之久，埃文斯先生與其他部門的聯席主管一起負責持續審查風險，包括運營和財務風險。在成為阿里巴巴的總裁之前，埃文斯先生於2014年9月至2015年8月擔任董事的獨立董事和審計委員會成員，主要負責對運營和財務風險以及內部控制進行監督和評估。埃文斯先生擁有普林斯頓大學的本科學位。

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安妮·N·卡巴甘貝		卡巴甘貝女士自2020年11月以來一直是巴里克銀行的董事會成員。她曾是世界銀行集團董事的執行董事，在2016至2020年間，她代表了22個撒哈拉以南非洲國家的利益，包括坦桑尼亞和贊比亞，巴里克在這兩個司法管轄區有業務。在世界銀行任職期間，她曾擔任預算委員會、養老金福利管理委員會和發展成效委員會的成員。Kabagambe女士擁有35年的經驗，在國際機構擔任過各種高級領導職位，包括擔任非洲開發銀行(AfDB)辦公廳主任。Kabagambe女士擁有加州大學聖地亞哥分校(UCSD)學士學位，S在哥倫比亞大學S國際與公共事務學院和喬治華盛頓大學獲得公共政策碩士學位，還從哈佛大學約翰·F·肯尼迪政府學院和克蘭菲爾德管理學院獲得研究生文憑。

安德魯·J·奎恩		Quinn先生自2019年1月以來一直是Barrick的董事會成員。在2011年退休之前，Quinn先生在加拿大帝國商業銀行擔任了15年的歐洲和非洲礦業投資銀行業務主管。2011年至2018年，他擔任蘭德金的非執行董事，包括高級獨立董事、薪酬委員會主席和審計委員會成員。自2016年以來，奎恩一直擔任倫敦金銀市場協會的非執行董事董事，該協會是負責監管非處方藥黃金和白銀交易市場。他在採礦業擁有40多年的經驗，曾在英美資源集團、綠樹錫業和《礦業日報》任職。在1996年加入加拿大帝國商業銀行之前，他在James Capel&Co.Limited(後來的滙豐投資銀行)工作了12年。 Quinn先生擁有加的夫大學礦產開採(採礦工程)本科學位。

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參與其他審計委員會

未經董事會批准，審計與風險委員會成員不得在另外兩個以上的上市公司審計委員會任職。審計與風險委員會目前沒有成員在包括巴里克在內的三家以上上市公司的審計委員會任職。

審計與風險委員會預先批准的政策和程序

巴里克S審計與風險委員會通過了《關於預先批准審計、審計相關和非審計服務的政策》(《預先批准政策》)，對巴里克S審計師提供的服務進行預先批准。預先審批政策的目的是明確S審計師允許從事的服務範圍，並確保S審計師的獨立性不會因其從事其他服務而受到損害。本公司S審計師提供的所有服務在發生時均經審計與風險委員會預先批准或通過年度預先批准服務及特定服務的相關費用。巴里克S審計師提供的所有服務均符合審批前政策，以及規範審計師獨立性的專業標準和證券法規。

外聘審計員服務費

普華永道會計師事務所是巴里克S合併財務報表的審計師。在截至2023年12月31日和2022年12月31日的每一年中，巴里克為向巴里克提供的專業服務產生了以下普華永道有限責任公司費用：


費用¹ (金額以百萬為單位)	2023	2022

審計費²	$9.9	$9.7

審計相關費用³	$0.3	$0.2

税費⁴	$0.4	$0.6

所有其他費用	$0.0	$0.0

總計	$10.6	$10.5

1	費用分類基於適用的加拿大證券法和SEC定義。

2	審計費用包括外聘核數師就審計和審閲 Barrick Fashion的財務報表（包括分別於2023年和2022年開具賬單的支出）、其附屬公司的財務報表以及與公司的法定和監管備案有關的服務費用。

3	在2023年和2022年，翻譯相關費用主要與遵守當地市場和翻譯服務的監管備案要求有關。

4	税費主要涉及為各司法管轄區提供的税務合規服務和審計支持。

為與公司維持和遵守市場領先的企業管治常規的承諾一致，Barrick於2023年2月啟動了外部審計招標程序，據此，其收到並考慮了包括普華永道（PricewaterhouseCoopers LLP）在內的四家領先審計服務公司的意見。投標過程按照審計和風險委員會批准的程序進行，該委員會還批准了用於邀請和評估審計服務公司參與投標過程的標準。已批准的程序旨在促進公平和的流程，其中包括與審計與風險委員會主席和選定的管理層成員的會議，這些成員主要負責與巴里克公司的審計員接觸，現場訪問，書面建議，多次面對面演示和訪談，以及訪問包含與投標過程相關信息的數據室。選擇評估標準是為了確保選擇最適合Barrick及其業務的審計服務公司，包括獨立性保證、審計方法、公司聲譽和質量控制、行業經驗和專業知識、全球網絡、技術能力和信息安全、定價和費用結構以及公司多樣性。

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根據審計與風險委員會制定的標準，對參與投標過程的審計服務公司進行了徹底審查和評估，審計與風險委員會確定了兩家審計服務公司，包括普華永道（PricewaterhouseCoopers LLP），在投標過程中表現最佳。經對這兩家公司進行重點比較，並考慮多項不同因素後，審核及風險委員會決定建議續聘普華永道會計師事務所（特殊合夥）為巴里克會計師事務所的核數師。董事會認為，重新委任羅兵鹹永道會計師事務所（特殊合夥）為巴里克會計師事務所的審計師符合本公司的最佳利益，並接受審計與風險委員會的建議，並於2023年11月1日批准重新委任。

財務報告和披露控制程序的內部控制

管理層負責建立和維護對財務報告和披露控制和程序的充分內部控制。對財務報告的內部控制是一個框架，旨在為財務報告的可靠性和根據國際會計準則理事會頒佈的國際財務報告準則為外部目的編制財務報表提供合理保證。本公司對財務報告框架的內部控制包括與編制財務信息相關的政策和程序，包括巴里克公司2023年年度報告和本年度信息表中所載的信息。

披露控制和程序構成了一個更廣泛的框架，旨在提供合理保證，公開披露的其他財務和非財務信息在所有重大方面公平地呈列本公司在MD & A和 Barrick Founs 2023年年報中呈列的期間的財務狀況、經營業績和現金流量。巴里克公司的披露控制和程序框架包括旨在確保管理層（包括巴里克公司總裁兼首席執行官和高級執行副總裁兼首席財務官）瞭解有關巴里克公司及其合併子公司的重要信息的流程，以便及時就所需披露作出決定。披露控制和程序適用於各種披露，包括向證券監管機構提交的報告。

對財務報告和披露控制的內部控制和程序框架共同提供了對財務報告和披露的內部控制。控制系統，無論設計和操作如何良好，都只能提供合理而非絕對的保證，財務報表編制和財務報告的可靠性。因此，巴里克公司管理層，包括巴里克公司總裁兼首席執行官和高級執行副總裁兼首席財務官，並不期望巴里克公司對財務報告和披露的內部控制將防止或發現所有錯誤陳述或欺詐行為。此外，對未來期間內部控制有效性的任何評估的預測會受到控制可能因條件變化而變得不充分的風險，或者對政策或程序的遵守程度可能發生變化。

巴里克的管理層在公司總裁兼首席執行官和高級執行副總裁兼首席財務官的指導下，根據特雷德韋委員會發起組織委員會發布的內部控制綜合框架（2013）中確立的框架和標準，評估了公司財務報告（定義見SEC採納的規則）以及披露控制和程序的內部控制設計和運作的有效性。根據管理層的評估，巴里克公司總裁兼首席執行官和首席財務官得出結論，公司對財務報告和披露控制和程序的內部控制於2023年12月31日有效。Barrick將繼續監察其財務報告及披露內部監控的有效性，並可不時作出認為必要或適宜的修訂。

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巴里克公司關於財務報告內部控制的年度管理報告和巴里克公司審計師截至2023年12月31日止年度的綜合審計報告包含在巴里克公司2023年年度報告及其2023年表格40—F/年度信息表存檔於SEC和加拿大省級證券監管機構。

非公認會計準則財務指標

每盎司總現金成本、每盎司全投入維持成本、每盎司全投入維持成本、每磅C1現金成本和每磅全投入維持成本

每盎司總現金成本、每盎司全部維持成本和每盎司全部成本均為非GAAP財務指標，其計算依據是WGC（黃金行業的市場開發組織，由世界各地的黃金開採公司（包括巴里克）組成並資助）發佈的定義。世界糧食理事會不是一個監管組織。管理層使用這些措施來監控Barrick Kills金礦開採業務的績效及其產生正現金流的能力，無論是在單個場地還是整個公司的基礎上。

總現金成本從巴里克與黃金生產相關的銷售成本開始，並去除折舊、銷售成本的非控股權益，幷包括副產品信貸。所有維持成本從現金總成本開始，包括維持礦產的資本支出、維持租賃、一般和管理成本、礦產勘探和評估成本以及回收成本的增加和攤銷。這些額外費用反映了為維持目前生產水平而作出的支出。

全部成本從全部維持成本開始，添加了額外成本，這些成本反映了在礦山生命週期內生產黃金的不同成本，包括項目資本支出（新項目和現有業務的主要離散項目的資本支出，旨在通過提高產量或延長礦山壽命來增加淨現值）和其他非持續性成本（主要是非持續租賃、勘探和評估費用、社區關係費用以及與當前業務無關的一般和行政費用）。這些定義認識到，與地雷的生命週期有關的成本不同，因此，應區分維持成本和非維持成本。

Barrick認為，其使用總現金成本、全部維持成本和全部成本將有助於Barrick的分析師、投資者和其他利益相關者瞭解與生產黃金相關的成本，瞭解黃金開採的經濟性，評估公司的經營業績以及公司從當前運營中產生自由現金流的能力以及整體公司產生自由現金流的能力。由於該行業的資本密集型性質以及這些項目折舊的使用壽命較長，根據IFRS計算的淨利潤與礦山產生的自由現金流量之間可能存在重大的時間差異，因此，公司認為這些措施是有用的非GAAP運營指標，並補充了IFRS的披露。這些指標並不代表巴里克公司的所有現金支出，因為它們不包括所得税支付、利息成本或股息支付。這些措施不包括折舊或攤銷。

每盎司總現金成本、全部維持成本和全部成本僅用於提供額外信息，沒有IFRS下的標準定義，不應單獨考慮或替代根據IFRS編制的績效指標。該等計量不等同於根據國際財務報告準則釐定的淨收入或經營現金流量。儘管WGC已經發布了標準化定義，但其他公司可能會以不同的方式計算這些度量。

除了以副產品為基礎呈現這些指標外，Barrick還以副產品為基礎計算了這些指標。Barrick Loses的聯合產品指標消除了生產的其他金屬銷售額的影響

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作為其黃金生產的副產品，根據每盎司成本計算，但不反映與其他金屬銷售相關的成本減少。

每磅C1現金成本和每磅所有維持成本是與巴里克·阿姆斯銅礦業務有關的非公認會計準則財務指標。Barrick認為，每磅C1現金成本使投資者能夠更好地瞭解其銅業務的表現，與其他銅生產商相比，其他銅生產商的業績表現相似。每磅C1現金成本不包括特許權使用費和非例行費用，因為它們不是直接生產成本。每磅的全持續成本與黃金全持續成本度量類似，管理層使用這一度量來更好地評估銅生產的成本。Barrick 認為，這一指標能使投資者更好地瞭解其銅礦的經營業績，因為這一指標反映了生產銅所產生的所有持續性支出。每磅的全部維持成本包括C1現金成本、維持資本支出、維持租賃、一般和管理成本、礦產勘探和評估成本、特許權使用費和生產税、回收成本的增加和攤銷以及對存貨進行的減記至可變現淨值。

進一步的詳細信息，包括這些非GAAP財務指標與其最直接可比的GAAP指標的詳細對賬，通過引用納入，並在SEDAR+（www.example.com）和EDGAR（www.sec.gov）上提交的MD & A第72—85頁中提供。

已實現價格

已實現價格是不包括在銷售額中的非GAAP財務指標：

處理和提煉費用；以及

與巴里克的流媒體安排相關的收入累計追趕調整。

巴里克認為，這為投資者和分析師提供了一個更準確的衡量標準，與市場黃金價格進行比較，並評估公司的黃金銷售業績。由於這些原因，管理層認為，這一指標更準確地反映了公司的過去業績，並且是其未來期間的預期業績的更好指標。

已實現價格計量旨在提供額外信息，根據IFRS沒有任何標準化定義，不應單獨考慮或替代根據IFRS編制的業績計量。該計量不一定指示根據國際財務報告準則釐定的銷售額。其他公司可能會以不同的方式計算此度量。

進一步的細節，包括該非GAAP財務指標與其最直接可比的GAAP指標的詳細對賬，以引用的方式納入，並在SEDAR+（www.sedarplus.ca）和EDGAR（www.sec.gov）上提交的MD & A的第87—88頁中提供。

調整後淨收益和調整後每股淨收益

調整後淨利潤是一種非公認會計準則財務指標，其將下列各項從淨利潤中排除：

與無形資產、商譽、不動產、廠房和設備以及投資有關的減值費用（轉回）；

收購/處置損益；

外幣折算損益；

重大税收調整；

其他不表明Barrick Crime核心採礦業務基本經營業績的項目；以及

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上述項目的税務影響及非控股權益。

管理層在內部使用此方法來評估公司在報告期間的基本經營業績，並協助規劃和預測未來經營業績。管理層認為，調整後淨收益是衡量公司業績的有用指標，因為減值支出、收購/處置收益/虧損和重大税務調整並不能反映其核心採礦業務的基本經營業績，也不一定能反映未來經營業績。此外，外幣換算收益/虧損不一定反映所呈列報告期間的基本經營業績。調整項目的税務影響和非控股權益也被排除在外，以便在税後基礎上調節與巴里克公司股份的金額，與淨利潤一致。

如前所述，巴里克將此措施用於內部目的。管理層的內部預算和預測以及公共指導不反映公司調整的項目類型。因此，調整後淨收益的列報使投資者和分析師能夠通過管理層的眼睛更好地瞭解巴里克公司核心採礦業務的基本經營業績。管理層定期評估調整後淨利潤的組成部分，其基礎是對評估Barrick公司業務分部經營業績有用的業績計量的內部評估，以及對礦業分析師和其他礦業公司使用的非公認會計準則財務計量的審查。

調整後淨利潤僅用於提供額外信息，在IFRS中沒有任何標準化定義，不應單獨考慮或替代根據IFRS編制的業績計量。該等計量不一定指示根據國際財務報告準則釐定的經營溢利或經營現金流量。其他公司可能會以不同的方式計算這些度量。

進一步的細節，包括該非GAAP財務指標與其最直接可比的GAAP指標的詳細對賬，以引用的方式納入，並在SEDAR + www.example.com和EDGAR www.sec.gov上提交的MD & A的第70頁提供。

資本支出

資本支出根據支出的性質分為礦山維持資本支出或項目資本支出。礦物質維持資本支出是支持當前生產水平所需的資本支出。項目資本開支指新項目及現有業務的主要、離散項目的資本開支，旨在通過提高產量或延長礦山壽命增加淨現值。管理層認為這是資本支出目的的有用指標，並且這種區別是計算每盎司所有維持成本和所有成本每盎司計算的一個輸入。

對資本支出進行分類的目的僅是提供額外的信息，在《國際財務報告準則》中沒有任何標準化定義，不應單獨考慮或替代根據《國際財務報告準則》編制的業績衡量標準。其他公司可能會以不同的方式計算這些度量。

進一步的細節，包括該非公認會計原則財務指標與其最直接可比的公認會計原則指標的詳細對賬，以引用的方式納入，並在SEDAR + www.example.com和EDGAR www.sec.gov上提交的MD & A的第71頁提供。

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專家的利益

本公司的獨立核數師為羅兵鹹永道會計師事務所（特殊合夥），其已就本公司於2023年12月31日及2022年12月31日及截至該日止各年度的綜合財務報表以及本公司於2023年12月31日對財務報告的內部控制的有效性出具了日期為2024年2月13日的獨立核數師報告。普華永道會計師事務所（LP）已告知，根據安大略省註冊會計師專業行為守則的特許專業會計師和美國證券交易委員會規則的含義，彼等對本公司而言是獨立的。

附加信息

其他信息，包括董事和高級管理人員的薪酬和債務，公司股票的主要持有人和根據股權補償計劃授權發行的證券，將包含在預計日期為2024年3月21日的公司股票管理信息通函和委託書中。此外，公司2023年年度報告、公司2023年合併財務報表（根據國際財務報告準則編制）和管理層對截至2023年12月31日止年度財務和經營業績的討論和分析（根據國際財務報告準則編制）中提供了其他財務信息，其中每一個都可以通過電子方式從SEDAR+（www.example.com）和EDGAR（www.example.com）獲取。有關巴里克的其他信息可在SEDAR+（www.sedarplus.ca）和EDGAR（www.sec.gov）上查閲。

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附表A？審計和風險委員會的任務

目的

1.	董事會審計與風險委員會（審計委員會）的目的是協助董事會監督：（a）財務報告程序以及公司財務報表及其他相關公開披露的質量、透明度和完整性；（b）公司對財務報告的內部控制；（c）公司遵守與財務報表和財務報告相關的法律和監管要求；（d）外部核數師的資格和獨立性；（e）內部核數職能和外部核數師的履行；（f）公司對企業風險的管理，以及監測和降低該等風險的政策和標準的執行情況；以及（g）公司的財務結構以及投資和財務風險管理計劃的總體情況。

2.	委員會的職能是監督。委員會成員並非本公司全職僱員。公司管理層負責根據適用的會計準則和適用的法律法規編制公司的財務報表。公司的外部審計師負責根據適用的審計準則和法律法規對公司的財務報表進行審計或審閲（如適用）。

委員會的職責

委員會的職責包括：

外聘審計員

(a)

保留和終止，和/或就保留或終止外部審計事務所對公司財務報表進行季度審查和年度審計，向董事會和股東提出建議；

(b)

向外聘審計師傳達，作為股東代表，它最終向董事會和委員會負責；

(c)

獲取並審查由外部審計師編制的年度報告，説明：公司的內部質量控制程序；公司最近的內部質量控制審查或同行審查，或政府或專業機構在過去五年內的任何查詢或調查中提出的任何重大問題，與公司進行的一次或多次獨立審計有關，以及為處理任何此類問題而採取的任何步驟；

(d)

評估外部審計師的獨立性和任何潛在的利益衝突，以及（評估審計師的獨立性）外部審計師與公司之間的所有關係，包括獲取和審查由外部審計師編制的年度報告，該報告描述了外部審計師與公司之間的所有關係；

(e)

在聘用開始前，批准或建議董事會批准外聘核數師的所有審計業務費用和條款，以及所有非審計業務；

(f)

與外聘審計師一起審查季度審查和年度審計的計劃和範圍；

- A-1 -

(g)

制定有關聘用外聘審計師現任或前任僱員的聘用政策；

財務報告

(h)

在向證券監管機構備案並交付股東之前，審查、討論並建議董事會批准年度經審計財務報表和相關管理層對財務和經營成果的討論和分析；

(i)

與外部審計師審查和討論其審查和審計的結果、出現的任何問題和管理層的迴應，包括對外部審計師活動範圍或要求提供的信息的任何限制以及與管理層的任何重大分歧，並解決任何爭議；

(j)

在向證券監管機構備案並交付股東之前，審查、討論和批准或建議董事會批准季度財務報表和季度管理層對財務和經營成果的討論和分析；

(k)

與管理層和外聘核數師審閲並討論公司的關鍵會計政策和慣例、重大替代會計處理、重大會計和報告判斷、外聘核數師與管理層之間的重大書面溝通（包括管理層陳述函和任何未調整差異表）以及因審核或審閲而產生的重大調整；

(l)

審查並與管理層討論公司的盈利新聞稿，以及提供給分析師和評級機構的財務信息和盈利指導（如有）的類型；

(m)

審查和討論委員會可能認為必要或適當的包含財務信息的其他相關公開披露；

(n)

審查並與管理層討論與公司公開披露財務信息有關的披露控制，包括從財務報表中摘錄或衍生的信息，並定期評估此類程序的適當性；

財務報告的內部控制

(o)

與管理層、外聘審計師和內部審計主管審查和討論公司財務報告內部控制的有效性，包括審查和討論內部控制設計或操作方面的任何重大缺陷，以及涉及管理層或在公司財務報告內部控制中發揮重要作用的其他員工的任何欺詐行為（無論是否重大）；

(p)

討論公司在風險評估（包括欺詐風險）、風險管理和公司主要財務風險和財務報告暴露方面的流程，所有這些都與財務報告內部控制有關，以及管理層為監測和控制此類風險而採取的步驟；

- A-2 -

(q)

審查並與管理層討論公司的《商業行為和道德準則》和反欺詐計劃，以及為監督和執行合規性而採取的行動；

(r)

為以下方面制定程序：

(i)

接收、保留和處理有關會計、內部控制或審計事宜的投訴；以及

(Ii)

公司員工就可疑會計、內部控制或審計事項提出的保密、匿名的意見；

內部審計

(s)

與管理層、外聘審計師和內部審計負責人對S公司內部審計職能的職責和有效性進行審查和討論，包括審查內部審計授權、獨立性、組織結構、內部審計計劃和資源充分性，定期收到內部審計報告，定期與內部審計負責人私下會面；

(t)

事先批准內部審計負責人的留任和解聘；

企業風險

(u)

審閲：

(i)

本公司與S有關的企業風險管理流程；

(Ii)

公司總體戰略與S有關的企業風險，包括財務風險、監管風險、戰略風險和操作風險；

(Iii)

公司S風險承受能力及其與公司S戰略規劃的對接；以及

(Iv)

設計和執行政策和標準，規定監測並促進遵守法律和法規要求；

(v)

應董事會要求，對公司開展業務的國家和主要市場的任何戰略決策或風險敞口的風險影響進行審查並提供建議，以確保它們符合公司的整體風險承受能力；

(w)

審查公司S公開申報的與風險和風險管理有關的披露材料；

(x)

按要求與公司代表S及各部門和/或外部顧問會面，討論公司及S風險管理活動面臨的風險；

財務事項

(y)

審查公司財務計劃所依據的政策，以確保其在為公司S提供運營計劃和資本計劃方面的充分性和穩健性；

- A-3 -

(z)

回顧S公司的債務和股權結構；

(Aa)

審查擬議的主要融資活動；

(Bb)

審查公司擬進行的重大收購的融資方式；

(抄送)

審查任何重大債務或股權發行的預付款、贖回、收購或失敗情況；

(Dd)

批准S公司現金餘額的投資政策或程序，並審查投資策略；以及

(EE)

審核S公司的財務風險管理方案，包括任何重大商品、貨幣或利率對衝方案；

其他

(FF)

定期分別與管理層、內部審計負責人和外聘審計員舉行會議；

(GG)

定期向董事會報告，並在適當情況下向公司管理層和/或董事會提出建議；

(HH)

酌情與董事會薪酬委員會和環境、社會、治理和提名委員會就S公司管理企業風險的相關事宜進行聯絡；

(Ii)

每年審查和評估其任務，並向董事會的環境、社會、治理和提名委員會提出任何擬議的修改建議；以及

(JJ)

每年評價委員會的運作情況，包括參照其履行任務的情況。

委員會主席的職責

4. 委員會主席的基本職責是負責委員會的管理和有效執行，並領導委員會完成其任務和董事會授權的任何其他事項。為此，委員會主席的職責包括：

(a)

與主席和祕書合作，確定委員會會議的頻率和會議議程；

(b)

領導委員會並主持委員會會議；

(c)

促進委員會的信息交流和促進委員會成員可以提問和表達觀點的環境；

(d)

向董事會報告委員會的重要活動和委員會的任何建議；

- A-4 -

(e)

與董事會薪酬委員會主席和環境、社會、治理和提名委員會主席（如適用）就與公司管理企業風險相關的事宜進行聯絡；

(f)

領導委員會每年審查和評估其任務是否充分，並評估其在完成任務方面的效力；

(g)

採取合理所需的其他步驟，確保委員會履行其任務。

權力

5.委員會應有權（包括批准費用和其他保留條款）從外部法律、會計或其他顧問處獲得諮詢和協助，費用由公司承擔，公司應為此提供足夠的資金。公司還應向委員會提供足夠的資金，用於委員會的日常行政開支。委員會應可不受限制地接觸信息、管理層、外聘審計師和內部審計負責人，包括其認為履行其職責和職責所必需或適當的非公開會議。委員會可酌情將其全部或部分職責委託給委員會的一個小組委員會。

作文

6. 委員會應由董事會每年任命，委員會應由至少三名董事組成。如果未按規定任命委員會成員，則委員應繼續擔任委員，直至任命繼任者。

7.委員會的所有成員應為董事會在考慮到證券監管機構和/或證券交易所適用規則和條例的情況下確定為獨立的董事。

8.委員會的每一名成員應具備財務知識，委員會至少有一名成員應具備財務會計或相關財務管理專門知識。 ⁽¹⁾委員會至少有一名成員應是證券監管機構和/或證券交易所適用規則和條例中定義的非審計委員會財務專家。

9. 如果一名委員會成員同時在兩家以上的其他上市公司的審計委員會任職，董事會應確定該服務是否損害該成員在委員會有效任職的能力，並在公司的年度委託書中披露該決定。

會議

10.委員會每年至少舉行四次會議，以配合公司的財務報告週期。如果認為必要或適當，將安排額外的會議，包括應外部審計師或內部審計負責人的要求審議特定事項。

11.委員會會議的時間和地點、會議的召集和會議的程序應由委員會主席決定，除非公司章程或董事會決議另有規定，但提交委員會批准的所有事項均應以多數票決定。

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⁽¹⁾ 就本授權而言，懂財務知識是指閲讀和理解資產負債表、損益表、現金流量表和相關附註的能力，這些財務問題所反映的會計問題的廣度和複雜程度通常可與S公司財務報表可能提出的問題的廣度和複雜性相媲美，而會計或相關財務管理專業知識指的是分析和解釋全套財務報表的能力。包括顯示會計問題的廣度和複雜程度的相關附註，這些問題的廣度和複雜程度與本公司可以合理預期的S財務報表提出的問題的廣度和複雜程度大致相當。

- A-6 -


姓名（年齡）和直轄市住宅		過去5年的主要職業
馬克布里斯托（65）博·錢普毛里求斯		Bristow博士於2019年1月1日被任命為Barrick的總裁兼首席執行官，合併完成。此前，自1995年公司成立以來，布里斯托博士在西非開創性勘探工作後擔任Randgold的首席執行官。隨後，他通過發現和開發高質量的資產，領導Randgold的增長，發展成為一個主要的國際金礦業務。布里斯托博士在促進非洲可持續採礦業的出現方面發揮了關鍵作用，並在為股東帶來重大價值方面有着良好的業績記錄。在其職業生涯中，Bristow博士曾在多家全球金礦公司擔任董事會職務。布里斯托博士擁有南非誇祖魯—納塔爾大學地質學博士學位。巴里克董事會詳情：自2019年1月起擔任董事
蔡海倫（50）香港，中國		蔡女士是一位金融和投資專業人士，在資本市場和企業融資的各個方面（從戰略規劃到併購交易）擁有二十多年的經驗。蔡女士最近在中國國際金融有限公司擔任董事總經理，直至2021年春季。在此之前，她曾在高盛集團（Goldman Sachs Group）擔任美國礦業和科技行業的分析師，並在StarMine分析師排名服務中獲得很高的排名。作為中國國際金融有限公司的首席分析師，蔡女士多年來在機構投資者和亞洲貨幣的中國研究部門民意調查中被評為最佳分析師，涵蓋香港和中國上市公司。她隨後作為高級投資銀行家領導的具有里程碑意義的跨境融資和併購交易還贏得了Asia Money和The Asset的多個獎項。蔡女士是特許金融分析師和特許另類投資分析師，曾就讀於中國清華大學和美國麻省理工學院，獲得兩個碩士學位和多個獎學金。巴里克董事會詳情：自2021年11月起擔任董事
克里斯托弗·L·科爾曼(55歲) 倫敦, 英國		Coleman先生是Rothschild&Co的銀行部集團負責人和全球合夥人。他在金融服務領域擁有超過25年的經驗，包括企業和私人客户銀行及項目融資。自2023年3月以來，科爾曼先生一直擔任S爸爸國際有限公司的董事會主席，並於2012年作為獨立的董事公司加入該公司。從2008年到合併完成，他擔任蘭德金的非執行主席，包括董事會非執行主席、治理和提名委員會主席以及薪酬委員會成員。科爾曼長期涉足全球採礦業。他是位於海峽羣島的Rothschild&Co.Bank International的董事長，並在1989年加入的Rothschild&Co.集團的其他一些董事會和委員會任職。從2001年到2008年，科爾曼先生是中非招商銀行董事的非執行董事。科爾曼擁有倫敦經濟學院的本科學位。巴里克董事會詳情：自2019年1月起擔任董事


姓名（年齡）和直轄市住宅		過去5年的主要職業
伊塞拉·科斯坦蒂尼 (52) 布宜諾斯艾利斯，阿根廷		科斯坦蒂尼是私人持股資產管理公司Grupo Financiero GST的首席執行長。她在國際業務方面擁有超過25年的經驗，曾在阿根廷國家航空公司擔任總裁兼首席執行官S，在通用汽車公司擔任總裁和通用董事公司首席執行官，在阿根廷、巴拉圭和烏拉圭擔任通用汽車公司首席執行官。她被彭博社L列為拉丁美洲最具影響力的500位領導人之一，並被《財富》雜誌評為美國以外商界最具影響力的50位女性之一。她最近出版了一本關於領導力的書《Un Lider en Vos》，並擔任阿根廷智庫CIPPEC(Centro de Implementación de Políticas)和阿根廷糧食銀行(Food Bank)的董事會成員。她擁有巴西巴西天主教大學社交傳播和廣告學士學位S，以及芝加哥洛約拉大學昆蘭商學院市場營銷和國際商務工商管理碩士學位。科斯坦蒂尼女士也是巴里克-S國際顧問委員會的成員。巴里克董事會詳情：自2022年11月以來擔任董事
J.Michael EVANS(66歲) 紐約，紐約美國		埃文斯先生是阿里巴巴集團控股有限公司的總裁，也是該公司的董事成員，他自2015年8月以來一直擔任該職位。在成為總裁之前，埃文斯先生是董事的獨立董事和阿里巴巴集團控股有限公司審計委員會成員，負責監督和評估經營和財務風險以及內部控制。從2008年2月至2013年12月退休，他一直擔任高盛股份有限公司副董事長。埃文斯先生於2004年至2013年擔任高盛亞洲業務主席，並在S證券業務部門擔任過多個領導職位，包括股權資本市場全球主管。作為高盛證券部門的聯席主管長達七年之久，埃文斯先生與其他部門的聯席主管一起負責持續審查風險，包括運營和財務風險。他是City Heavest的董事會成員。他也是亞洲協會的受託人和普林斯頓大學本德海姆金融中心諮詢委員會的成員。從2020年12月到2023年11月，他也是法拉奇有限公司的非執行董事。埃文斯先生擁有普林斯頓大學的本科學位。埃文斯在1984年夏季奧運會男子S八人賽艇比賽中為加拿大贏得了一枚金牌。巴里克董事會詳情：自2014年7月起擔任董事
布萊恩湖 Greenspun（77）內華達州拉斯維加斯美國		Greenspun先生是《拉斯維加斯太陽報》的出版商和編輯。彼亦為Greenspun Media Group董事長兼首席執行官。 Greenspun先生已被任命為兩個美國總統委員會成員。20世紀90年代初，他被比爾·克林頓總統任命為白宮小企業委員會成員。2014年12月，他被美國總統奧巴馬任命為美國海外遺產保護委員會成員。他是布魯金斯學會、內華達大學拉斯維加斯基金會和西蒙維森塔爾寬容博物館的受託人。他活躍於拉斯維加斯社區的眾多民間和慈善組織。Greenspun先生持有喬治敦大學法學學位和本科學位。巴里克董事會詳情：自2014年7月起擔任董事


姓名（年齡）和直轄市住宅		過去5年的主要職業
J. Brett Harvey （73）梅斯奎特，內華達州美國		Harvey 先生是Warrior Met Coal Inc.的董事會主席，他是全球鋼鐵行業領先的冶金煤生產商和出口商，自2023年1月1日以來一直擔任該職位。哈維先生是CONSOL Energy Inc.的名譽主席，2016年5月至2017年5月，煤炭、天然氣和能源服務公司。他是CONSOL Energy Inc.2015年1月至2016年5月，2014年5月至2015年1月執行主席，2010年6月至2014年5月，2010年1月至2014年5月，1998年1月至2010年6月，首席執行官。於二零零九年一月至二零一四年五月，彼亦為CONSOL Energy Inc.之附屬公司CNX Gas Corporation之主席兼首席執行官。1979年，他加入凱撒鋼鐵公司（Kaiser Steel Company），任職於猶他州Sunnyside Mine，1984年，他被任命為新墨西哥州Kaiser Coal的副總裁兼總經理。Harvey先生還曾擔任過EschfiCorp礦業副總裁。2016年，他獲得了查爾斯·F。蘭德紀念金獎，由採礦、冶金和勘探協會頒發，以表彰在採礦管理方面的傑出成就。哈維先生是美國國家礦業協會和國際能源署煤炭工業諮詢委員會的前主席。他是美國童子軍國家執行委員會的前成員，也是童子軍勞雷爾高地委員會的前主席。哈維先生擁有猶他大學採礦工程專業的本科學位。巴里克董事會詳情：自2005年12月起擔任主任
安妮·N. Kabagambe （67）華盛頓特區，美國		Kabagambe女士曾在世界銀行集團董事會任職，在2016年至2020年期間，她代表了22個撒哈拉以南非洲國家的利益，包括巴里克有業務的兩個司法管轄區坦桑尼亞和贊比亞。在世界銀行期間，卡巴甘貝女士擔任世界銀行董事會性別問題工作組的共同主席，大力倡導提高婦女地位，倡導多樣性和包容性。她擁有35年的工作經驗，在國際機構擔任過各種高級領導職務，包括非洲開發銀行（AfDB）的辦公室主任，還曾在非洲裔美國人研究所（AAI）和青年成就（JA）Africa的董事會任職。Kabagambe女士持有加州大學聖地亞哥分校（UCSD）的本科學位，哥倫比亞大學國際與公共事務學院和喬治華盛頓大學公共政策碩士學位，並獲得哈佛大學哈佛商學院和約翰·F的研究生文憑。肯尼迪政府學院和克蘭菲爾德管理學院。巴里克董事會詳情：自2020年11月起擔任董事
Andrew J. Quinn （70）卡爾馬森郡的蘭博伊迪，聯合王國		Quinn 先生在加拿大帝國商業銀行歐洲和非洲礦業投資銀行業務主管15年，於2011年退休。自2011年至2018年，他擔任 Randgold的非執行董事，包括高級獨立董事、薪酬委員會主席和審核委員會成員。自2016年以來，Quinn先生一直擔任倫敦金銀市場協會的非執行董事，該協會是一個國際貿易協會，負責監督非處方藥黃金和白銀的交易市場。他在採礦業有超過40年的經驗，包括在英美資源集團，格林布什錫，礦業雜誌.在1996年加入加拿大帝國商業銀行之前，他曾在James Capel & Co. Limited （後來的滙豐投資銀行）工作了12年。Quinn先生持有卡迪夫大學礦產開採（採礦工程）本科學位。巴里克董事會詳情：自2019年1月起擔任董事


姓名（年齡）和直轄市住宅		過去5年的主要職業
Loreto Silva （59）聖地亞哥，智利		Silva 女士是智利律師事務所Bofill Escobar Silva Aggados的合夥人。她曾擔任重要職務，職業生涯跨越公共和私營部門。在過去的20年裏，她領導了公私合作伙伴關係的政策和辯論，以推進智利的基礎設施和加強供水服務。2012年底，席爾瓦女士成為智利首位被任命為公共工程部長的女性。在她的任期內，她領導了關鍵的基礎設施項目，並與私營和公共實體合作，制定了一個全面的水資源管理戰略。除了擔任政府職務外，Silva女士還擔任智利石油天然氣公司的董事長，並擔任幾家上市公司的董事會成員。2022年12月，Silva女士成為智利私人控股基礎設施公司ICAFAL的董事。此外，她一直是智利最負盛名的仲裁機構的成員近十年來，並已被承認與尊敬的智利100名領導女性領導人獎，她已收到四個獎項。巴里克董事會詳情：自2019年8月起擔任董事
John L.桑頓（70）佛羅裏達州棕櫚灘美國		桑頓先生於2024年2月13日被任命為主席。2014年4月30日至2024年2月12日，桑頓先生擔任Barrick執行董事長。2012年6月5日至2014年4月29日，桑頓先生擔任Barrick聯席主席。他還是全球資產管理公司PineBridge Investments的非執行董事長。他是清華大學經濟管理學院教授，並擔任該校全球領導力項目主任。此外，他還是清華經濟管理學院和公共政策與管理學院顧問委員會成員。他也是華盛頓特區布魯金斯學會的名譽主席。他於2003年退休，擔任高盛集團公司的總裁和董事會成員。 Thornton先生是亞洲協會的聯席主席，也是中國投資有限責任公司（CIC）、阿卜杜拉國王科技大學、麥肯錫諮詢委員會、施瓦茨曼學者和非洲領導學院的受託人、顧問委員會成員或成員。他也是Morehouse College董事會的前副主席。桑頓先生擁有哈佛學院本科學位、牛津大學法學學位和耶魯管理學院碩士學位。巴里克董事會詳情：自2024年起擔任董事長，自2014年至2024年擔任執行主席，自2012年2月起擔任董事