附件97.1
IOVANCE生物治療公司
多德-弗蘭克追回政策
Iovance BioTreateutics，Inc.(“本公司”)已採用本退還政策(以下簡稱“本政策”)作為對本公司目前或將來生效的任何其他退還政策的補充。在本保單適用於向本保單承保人員支付的補償的範圍內，本保單應是唯一適用於此類補償的退還政策，其他退還政策不適用；但如果該等其他保單規定應對更大數額的此類補償進行退還，則該其他保單應適用於超出本保單下應退還的金額的金額。本政策應被解釋為符合C.F.R.§240.10D-1中的追回規則以及納斯達克股票市場有限責任公司(以下簡稱“交易所”)的相關上市規則，如果本政策在任何方面被認為與該等規則不一致，則本政策應被視為追溯修訂以符合該等規則。
1.定義。17 C.F.R.第240.10D-1(D)節界定了術語“執行幹事”、“財務報告措施”、“基於激勵的薪酬”和“收到的”。如本文所用，這些術語應具有與該條中相同的含義，其當前版本在下文中重新陳述，如果該條被修訂，則可能會不時被修改：
“高級管理人員”是指本公司的總裁、首席財務官、主要會計主管(如無會計主管，則為主計長)、本公司負責主要業務單位、事業部或職能(如銷售、行政、財務等)的總裁副主管人員、履行決策職能的其他高級管理人員，或者其他為本公司履行類似決策職能的人員。本公司母公司(S)或子公司的高管為本公司履行此類決策職能的，視為本公司高管。決策職能並不包括不重要的決策職能。
“財務報告辦法”是指 按照本公司編制財務報表時使用的會計原則確定和列報的措施，以及全部或部分源自該等措施的任何措施。股價和股東總回報也是財務報告指標。財務報告措施不需要在財務報表中提出，也不需要包括在提交給美國證券交易委員會的文件中。
“激勵型薪酬” 指完全或部分基於財務報告措施的實現而授予、賺取或授予的任何補償。
“已收到”是指，即使激勵薪酬的支付或發放發生在該期間結束之後，公司在達到激勵薪酬獎勵中規定的財務報告措施的會計期間內，仍被視為收到了激勵薪酬。
2.本政策的適用範圍。本政策僅適用於因本公司重大不遵守證券法規定的任何財務報告要求而需要編制會計重述的情況，包括為更正先前發佈的財務報表中對先前發佈的財務報表具有重大意義的錯誤而要求本公司編制的任何會計重述，或者如果該錯誤在當期得到糾正或在本期未予糾正將導致重大錯報的情況。此外，本政策僅適用於行政官員。最後，本政策適用於高管在2023年10月2日或之後收到的所有基於激勵的薪酬。
3.恢復期。應追回的獎勵薪酬是指緊接本公司須按本政策第2節所述編制會計重述的日期之前的三個完整會計年度內收到的獎勵薪酬，前提是此人在適用於相關激勵薪酬的業績期間內的任何時間擔任高管。要求本公司編制會計重述的日期應根據17C.F.R.§240.10D-1(B)(1)(Ii)確定。
(A)儘管有上述規定，本政策僅在以下情況下適用：(I)當本公司擁有某類證券在聯交所上市時，以及(Ii)在2023年10月2日或之後收到基於激勵的補償。
(B)在本政策適用於因公司會計年度變化而產生的過渡期內收到的基於獎勵的補償的某些情況下，請參閲第17 C.F.R.第240.10D-1(B)(1)(I)節。
4.錯誤地判給賠償。受本政策約束的基於獎勵的補償金額(“錯誤授予的補償”)是指所收到的基於獎勵的補償的金額，該金額超過了基於重述的金額確定的基於獎勵的補償的金額，並且在計算時不應考慮所支付的任何税款。
(A)以股票價格或股東總回報為基礎的激勵性薪酬，如錯誤判給的賠償金額無須直接從會計重述的資料重新計算：(I)該金額應基於會計重述對股票價格或股東總回報的影響的合理估計；及(Ii)本公司必須保存該合理估計的釐定文件，並向聯交所提供該等文件。
5.賠償。除以下(A)、(B)或(C)段的條件適用外，公司應合理地迅速追回任何錯誤判給的賠償。公司董事會(“董事會”)的賠償委員會(“委員會”)應以符合這一“合理迅速”要求的方式確定每筆錯誤判給的賠償金的償還時間表。是這樣的
裁決應與美國證券交易委員會的任何適用法律指導、司法意見或其他方面保持一致。對“合理迅速”的確定可能因個案而異，委員會有權通過補充規則，進一步説明哪些還款時間表滿足這一要求。
(A)如果為協助執行本政策而向第三方支付的直接費用將超過應追回的數額，且委員會已認定追回不切實際，則不需要追回錯誤判給的賠償金。在得出結論認為基於執行費用追回任何錯誤判給的賠償數額是不切實際之前，本公司應作出合理嘗試追回該等錯誤判給的賠償，並將追回的合理嘗試(S)記錄在案，並向聯交所提供該文件。
(b)如果賠償將違反2022年11月28日之前通過的本國法律，則不需要收回錯誤授予的賠償。 在斷定基於違反母國法律而追討任何金額的錯誤判給賠償並不切實可行之前，本公司應取得本交易所可接受的母國律師的意見，即追討賠償將導致該等違反，並應將該意見提供予本交易所。
(c)如果收回錯誤授予的補償可能會導致其他符合税務條件的退休計劃（根據該計劃，註冊人的員工可以廣泛獲得福利）無法滿足26 U.S.C. 401（a）（13）或26 U.S.C. 411（a）及相關法規。
6. 補償的來源。 在適用法律允許的範圍內，委員會可自行決定通過其確定的任何方式向執行官尋求補償錯誤授予的薪酬，其中可能包括以下任何來源：（i）先前的激勵性薪酬付款;（ii）未來的激勵性薪酬付款;（iii）取消未支付的激勵性薪酬;（iv）直接償還;（iv）直接償還。及（v）執行官持有的非激勵性薪酬或證券。在適用法律允許的範圍內，公司可以將該金額與公司欠執行官的任何賠償或其他金額相抵消。
7. 局 本政策由委員會管理。 委員會擁有完全和最終的權力，可以做出本政策要求或允許的任何和所有決定。 委員會就本政策作出的任何決定應是最終的、決定性的，並對受本政策約束的所有執行官具有約束力，除非被確定為濫用自由裁量權。 董事會可隨時修改本政策。
8. 無賠償。儘管公司的任何其他政策或公司與執行官之間的任何協議有任何相反規定，公司不得向任何執行官賠償任何錯誤授予的賠償損失。
9. 2018年股權激勵計劃，經修訂。 經修訂的2018年股權激勵計劃，規定，根據該裁決作出的任何裁決，（包括追溯性）適用法律及/或本交易所或任何其他證券交易所或交易商間報價服務的規則及規例所要求的任何退回，的普通股上市或報價，這些要求應被視為通過引用納入所有未完成的獎勵協議。
10. 執行官同意政策。 委員會應採取合理措施將本政策告知執行官，並獲得他們對本政策的同意，這些步驟可能構成將本政策作為執行官接受的任何裁決的附件，或執行該執行官對本政策的認可和同意。
本政策由董事會於2023年11月17日採納。