附錄 99.1
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Flotek公佈了2023年第四季度和全年業績，包括年毛利增長3,100萬美元，這突顯了所有盈利指標的增長
休斯頓，2024年3月12日——Flotek Industries, Inc.（“Flotek” 或 “公司”）（紐約證券交易所代碼：FTK）今天公佈了截至2023年12月31日的第四季度和全年運營和財務業績，包括淨收入、毛利和調整後毛利（1）在內的所有盈利能力指標均顯著改善。自2017年以來，該公司首次實現全年調整後息税折舊攤銷前利潤為正（1）。
財務摘要（以千計）

截至12月31日的三個月截至12月31日的十二個月
2023202220232022
總收入$42,188 $48,217 $188,058 $136,092 
毛利（虧損）$9,430 $(2,074)$24,263 $(6,700)
調整後的毛利（虧損）(1)
$10,661 $(522)$28,666 $(1,884)
淨收益（虧損）$2,105 $(19,026)$24,713 $(42,305)
調整後的息税折舊攤銷前利潤 (1)
$3,953 $(5,079)$1,488 $(26,169)
(1) 非公認會計準則財務指標。有關更多信息，包括與最具可比性的GAAP指標的對賬，請參閲本新聞稿中的 “非公認會計準則項目和影響收益的非現金項目的未經審計的對賬” 部分。
2023 年全年亮點
•報告的淨收入為2470萬美元，同比增長6,700萬美元，而2022年的淨虧損為4,230萬美元。
•毛利、調整後毛利（1）和調整後的息税折舊攤銷前利潤（1）同比分別增長3,100萬美元、3,060萬美元和2770萬美元，這是自2017年以來調整後的息税折舊攤銷前利潤（1）首次實現正增長。
•全年收入為1.881億美元，增長了38％，而2022年的收入為1.361億美元。儘管上游完工環境放緩，但來自外部客户的化學收入仍比2022年的收入增長了21％。
•與2022年的550萬美元收入相比，JP3的收入增長了47％，達到810萬美元，推動了數據分析領域的強勁增長。
•通過高達1,380萬美元的資產貸款（“ABL”）增強了流動性。
•通過任命瑞安·埃澤爾博士為首席執行官和先前的執行公告，鞏固了高級領導團隊。
•與2022年審計相關的重大缺陷和持續經營問題有望得到解決。
(1) 非公認會計準則財務指標。有關更多信息，包括與最具可比性的GAAP指標的對賬，請參閲本新聞稿中的 “非公認會計準則項目和影響收益的非現金項目的未經審計的對賬” 部分。


1


管理層評論
首席執行官瑞安·埃澤爾博士評論説：“2023年是變革性的一年，我們恢復了盈利能力，所有關鍵財務指標都得到了顯著改善，增加了幾位關鍵成員，加強了我們的領導團隊，通過ABL增強了我們的流動性，並將Flotek定位為可持續化學和數據解決方案的首選合作伙伴，以最大限度地提高客户價值。
這一令人印象深刻的成就清單反映了我們整個組織的出色執行力，也説明瞭巨大的增長機會，因為我們利用獨特的化學方法作為共同的價值創造平臺，通過差異化解決方案推動市場份額的增長。我們對下一代JP3 Verax近紅外測量系統感到興奮，該系統將更快地擴展我們的數據分析領域，預計將在2024年實現超過50％的相關收入增長。隨着我們擴大全球足跡，我們還預計，以油藏為中心的和國際化學收入將持續增長。”
第四季度和2023年全年財務業績
•收入：Flotek報告稱，2023年第四季度的總收入為4,220萬美元，與2022年第四季度的總收入4,820萬美元相比，下降了600萬美元，下降了13％。與2022年第四季度相比，收入下降的原因是2023年第四季度北美土地完工活動減少，2023年第四季度來自外部客户的化學收入與2022年同期相比增長了28％，部分抵消了這一點。Flotek報告稱，2023年全年的總收入為1.881億美元，與2022年全年的總收入1.361億美元相比，增長了5,200萬美元，增長了38％。該公司第四季度和2023年全年收入包括歸因於ProFrac供應協議中包含的最低化學品採購要求的金額。
•毛利（虧損）：公司在2023年第四季度創造了940萬美元的毛利，而2022年第四季度的總虧損為210萬美元。2023年第四季度毛利潤的改善是2023年全年成功舉措的結果，這些舉措旨在推動貨運、物流和材料成本的改善，來自外部客户的化學收入增加，以及ProFrac供應協議中包含的最低化學品購買要求所產生的收入。
該公司在2023年全年創造了2430萬澳元的毛利，而2022年全年的總虧損為670萬美元。2023年全年毛利潤的改善是收入增長38％以及2023年實施的多項成本改善的結果。
•調整後的毛利（非公認會計準則）（1）：Flotek在2023年第四季度實現了1,070萬美元的調整後毛利（1），而2022年第四季度的調整後總虧損（1）為50萬美元。2023年全年調整後的毛利（1）增至2,870萬美元，而2022年全年的虧損為190萬美元。調整後的毛利 (1) 不包括非現金項目，主要是合同資產的攤銷。
•銷售、一般和管理（“SG&A”）費用：2023年第四季度的銷售和收購支出總額為660萬美元，而2022年第四季度為620萬美元。

2


2022年第四季度的銷售和收購包括與撤銷累積獎金相關的190萬美元信貸。2023年全年的銷售和收購支出總額為2790萬美元，而2022年全年為2710萬美元。
•淨收益（虧損）和每股收益：Flotek公佈的2023年第四季度淨收入為210萬美元，攤薄每股收益為0.07美元。相比之下，2022年第四季度的淨虧損為1,900萬美元，攤薄每股虧損1.51美元。2023年全年的淨收益為2470萬美元，攤薄每股收益為0.10美元，而2022年同期的淨虧損為4,230萬美元，攤薄每股虧損3.41美元。2022年第四季度以及2023年和2022年全年的淨收益（虧損）包括可轉換票據公允價值計量的非現金收益（虧損），分別為890萬美元、3000萬美元和10萬美元。
•調整後的息税折舊攤銷前利潤（非公認會計準則）（1）：2023年第四季度調整後的息税折舊攤銷前利潤（1）為400萬美元，而2022年第四季度為負510萬美元。2023年全年調整後的息税折舊攤銷前利潤（1）為150萬美元，而2022年全年為負2620萬美元。
(1) 有關更多信息，包括與最具可比性的GAAP指標的對賬，請參閲本新聞稿中的 “非公認會計準則項目和影響收益的非現金項目的未經審計的對賬” 部分。
數據分析更新
Flotek繼續測試其專有的JP3 Verax近紅外測量系統（“JP3”）的下一代版本。JP3是公司數據分析業務背後的基礎技術，該業務通過能源價值鏈中的實時數據、監控和可視化為客户提供支持。新的JP3分析儀目前正在進行廣泛的現場試驗，預計將在2024年中期向客户部署。新單位的工程進步將促進規模和加快生產步伐，同時降低製造成本，從而進入目前無法進入的市場。
該公司2024年的計劃包括保持JP3在中游市場的強大影響力，以及尋求新的機會以加速滲透到上游市場。Flotek目前正在與土地所有者團體合作，通過JP3的準確實時測量來改善租賃場地和監管移交地點的生產分配。該應用程序代表了取代傳統分配測量技術的重大市場機會。此外，該公司正在與一家大型上游運營商一起參與火炬監測試點計劃，以演示JP3技術解決方案的使用是否符合最近頒佈的EPA法規。預計到2028年，美國現有超過55,000枚照明彈將受到監測法規的約束，該應用可能為JP3將其足跡擴展到上游空間提供多年的重要機會。
資產負債表和流動性
截至2024年3月11日，該公司的現金及現金等價物總額為530萬美元。截至2024年3月11日，公司資產基礎貸款下的未償借款總額約為50萬美元，而截至2023年12月31日為750萬美元。



3


2024 年指導方針
Flotek計劃在發佈2024年第一季度財務和經營業績的同時發佈2024年指導方針，這與去年的時間一致。
即將舉行的投資者活動
Flotek將參加將於2024年3月17日至19日在加利福尼亞州拉古納尼格爾的麗思卡爾頓酒店舉行的第36屆年度羅斯會議。Flotek首席執行官瑞安·埃澤爾將於太平洋時間3月18日下午1點參加行業小組討論，首席財務官邦德·克萊門特也將在活動期間與投資者舉行一對一的會議。在會議開始之前，將在Flotek公司網站www.flotekind.com的投資者關係欄目發佈最新的公司演示文稿，該演示文稿將在會議討論中使用。
電話會議詳情
Flotek將於美國中部時間2024年3月13日上午9點（美國東部時間上午10點）舉行電話會議，討論其第四季度和2023年全年業績。在電話會議開始前大約五分鐘，參與者可以通過Flotek網站www.flotekind.com的 “新聞” 下訪問電話會議，也可以撥打免費電話1-800-836-8184（國際電話：1-646-357-8785）。電話會議結束後，電話會議錄音將在公司網站上公佈。
在財報電話會議開始之前，將在Flotek網站www.flotekind.com的投資者關係欄目發佈最新的公司演示文稿，該演示文稿將在電話會議上提及。
關於 Flotek Industries, Inc
Flotek Industries, Inc. 是一家以先進技術為導向的綠色化學和數據分析公司，提供獨特而創新的完井解決方案，這些解決方案對可持續性產生了經過驗證的積極影響，並減少了能源對空氣、土地、水和人的整體環境影響。Flotek 擁有超過 170 項專利的知識產權組合，業務遍及北美、拉丁美洲、中東和北非的 59 多個國家。Flotek已經建立了合作伙伴關係，專注於可持續和優化的化學和數據解決方案，這些解決方案可以改善油井績效，並允許其客户產生更高的投資資本回報。
Flotek總部位於德克薩斯州休斯敦，其普通股在紐約證券交易所上市，股票代碼為 “FTK”。如需瞭解更多信息，請訪問 www.flotekind.com。
前瞻性陳述
本新聞稿中列出的某些陳述構成有關Flotek Industries, Inc.業務、財務狀況、經營業績和前景的前瞻性陳述（根據1933年《證券法》第27A條和1934年《證券交易法》第21E條的定義）。諸如將、繼續、期望、預期、打算、計劃、相信、尋求、估計之類的詞語以及此類詞語的類似表述或變體意在

4


識別前瞻性陳述，但不是本新聞稿中識別前瞻性陳述的唯一手段。儘管本新聞稿中的前瞻性陳述反映了管理層的真誠判斷，但此類陳述只能基於管理層目前已知的事實和因素。因此，前瞻性陳述本質上受風險和不確定性的影響，實際結果和結果可能與前瞻性陳述中討論的結果和結果存在重大差異。有關可能影響公司的風險和不確定性的更多信息，見公司最近向美國證券交易委員會提交的10-K表格（包括但不限於其 “風險因素” 部分），以及公司向美國證券交易委員會提交的其他文件和公開文件。我們敦促讀者不要過分依賴這些前瞻性陳述，這些陳述僅代表截至本新聞稿發佈之日。公司沒有義務修改或更新任何前瞻性陳述以反映本新聞稿發佈之日之後可能發生的任何事件或情況。

投資者聯繫人：
邦德·克萊門特
首席財務官
E: ir@flotekind.com
P: (713) 726-5322

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FLOTEK 工業公司
未經審計的簡明合併資產負債表
（以千計，共享數據除外）

2023年12月31日2022年12月31日
資產
流動資產：
現金和現金等價物$5,851 $12,290 
限制性現金102 100 
應收賬款，扣除截至2023年12月31日和2022年12月31日分別為745美元和623美元的信貸損失備抵後的應收賬款13,687 19,136 
截至2023年12月31日和2022年12月31日分別扣除0美元的信貸損失備抵後的應收賬款、關聯方34,569 22,683 
庫存，淨額12,838 15,720 
其他流動資產3,564 3,032 
當前合約資產5,836 7,113 
流動資產總額76,447 80,074 
長期合同資產68,820 72,576 
財產和設備，淨額5,129 4,826 
經營租賃使用權資產5,030 5,900 
遞延所得税資產，淨額300 404 
其他長期資產1,787 1,030 
總資產$157,513 $164,810 
負債和股東權益
流動負債：
應付賬款$31,705 $33,375 
應計負債5,890 8,984 
應繳所得税45 97 
應付利息— 130 
經營租賃負債的流動部分2,449 3,328 
融資租賃負債的流動部分22 36 
基於資產的貸款7,492 — 
長期債務的當前部分179 2,052 
可轉換票據應付款— 19,799 
合同對價可轉換應付票據— 83,570 
流動負債總額47,782 151,371 
長期遞延收入35 44 
長期經營租賃負債7,676 8,044 
長期融資租賃負債— 19 
長期債務60 2,736 
負債總額55,553 162,214 
股東權益：
優先股，面值0.0001美元，授權10萬股；未發行和流通股票— — 
普通股，面值0.0001美元，已授權2.4億股；截至2023年12月31日已發行30,772,837股，已發行29,664,130股；截至2022年12月31日已發行13,985,986股和已發行12,964,732股
3 1 
額外的實收資本463,140 388,184 
累計其他綜合收益 127 181 
累計赤字(326,806)(351,519)
美國庫存股，按成本計算；截至2023年12月31日和2022年12月31日分別為1,108,707股和1,021,255股
(34,504)(34,251)
股東權益總額101,960 2,596 
負債總額和股東權益$157,513 $164,810 

6


FLOTEK 工業公司
未經審計的簡明合併運營報表
（以千計，每股數據除外）
 截至12月31日的三個月截至12月31日的十二個月
 2023202220232022
收入：
來自外部客户的收入$19,239 $15,940 $66,518 $54,344 
來自關聯方的收入22,949 32,277 121,540 81,748 
總收入42,188 48,217 188,058 136,092 
銷售商品的成本32,758 50,291 163,795 142,792 
毛利（虧損）9,430 (2,074)24,263 (6,700)
運營成本和支出：
銷售、一般和管理6,570 6,166 27,873 27,124 
折舊204 180 734 734 
研究和開發255 922 2,486 4,438 
遣散費(19)(387)(46)— 
出售財產和設備的收益— (1,000)(38)(2,916)
終止租賃的收益— — — (584)
應付合約對價可轉換票據公允價值的（收益）虧損— 8,941 (29,969)(75)
運營成本和支出總額7,010 14,822 1,040 28,721 
運營收入（虧損）2,420 (16,896)23,223 (35,421)
其他收入（支出）：
薪資保護計劃貸款豁免— — 4,522 — 
利息支出(320)(2,465)(2,857)(7,051)
其他費用，淨額56 212 (26)145 
其他收入（支出）總額，淨額(264)(2,253)1,639 (6,906)
所得税前收入（虧損）2,156 (19,149)24,862 (42,327)
所得税（費用）補助(51)123 (149)22 
淨收益（虧損）$2,105 $(19,026)$24,713 $(42,305)
普通股每股收益（虧損）：
基本$0.07 $(1.51)$1.00 $(3.41)
稀釋$0.07 $(1.51)$(0.10)$(3.41)
加權平均普通股：
用於計算每股普通股基本收益（虧損）的加權平均普通股29,396 12,567 24,830 12,404 
用於計算每股普通股攤薄收益（虧損）的加權平均普通股30,496 12,567 28,377 12,404 

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FLOTEK 工業公司
未經審計的簡明合併現金流量表
（以千計）

 截至12月31日的十二個月
 20232022
來自經營活動的現金流：
淨收益（虧損）$24,713 $(42,305)
為將淨收益（虧損）與經營活動中使用的淨現金進行對賬而進行的調整：
或有對價公允價值的變化(527)(25)
應付合約對價可轉換票據公允價值的變化(29,969)(75)
可轉換票據發行成本的攤銷83 1,002 
實物支付利息支出2,284 5,956 
合同資產的攤銷5,033 3,371 
折舊和攤銷734 734 
資產貸款發放成本的攤銷121 — 
扣除收回款後的信貸損失準備金138 203 
為多餘和過時庫存編列經費959 1,734 
出售財產和設備的收益(38)(2,916)
終止租賃的收益— (584)
非現金租賃費用3,014 226 
股票補償費用(254)3,325 
遞延所得税（福利）支出104 (125)
薪資保護計劃貸款豁免(4,522)— 
流動資產和負債的變化：
應收賬款5,311 (7,342)
應收賬款，關聯方(11,886)(21,383)
庫存1,938 (7,917)
應收所得税— 14 
其他資產(836)(285)
合同資產，淨額— (3,600)
應付賬款(1,670)25,760 
應計負債(2,575)(34)
經營租賃負債(3,391)(507)
應繳所得税(53)93 
應付利息(8)48 
用於經營活動的淨現金(11,297)(44,632)











8


FLOTEK 工業公司
未經審計的簡明合併現金流量表
（以千計）
（續）

截至12月31日的十二個月
20232022
來自投資活動的現金流：
資本支出(1,081)(421)
出售資產的收益67 5,752 
投資活動提供的（用於）淨現金(1,014)5,331 
來自融資活動的現金流：
為沒收的股票期權付款(617)— 
長期債務的還款(149)— 
基於資產的貸款的收益68,716 — 
基於資產的貸款的付款(61,224)— 
支付基於資產的貸款的發放成本(574)— 
發行可轉換票據的收益— 21,150 
支付可轉換票據的發行成本— (1,084)
發行認股權證的收益— 19,500 
支付股票認股權證的發行成本— (1,170)
向税務機關支付預扣員工股份的款項(268)(224)
股票發行的收益 77 133 
融資租賃的付款(33)(38)
融資活動提供的淨現金5,928 38,267 
匯率變動對現金和現金等價物的影響(54)100 
現金、現金等價物和限制性現金的淨變動(6,437)(934)
期初的現金和現金等價物12,290 11,534 
期初的限制性現金100 1,790 
期初的現金和現金等價物以及限制性現金12,390 13,324 
期末的現金和現金等價物5,851 12,290 
期末限制性現金102 100 
期末的現金和現金等價物以及限制性現金$5,953 $12,390 

9


FLOTEK 工業公司
影響收益的非公認會計準則項目和非現金項目的未經審計的對賬
（以千計）

 截至12月31日的三個月截至12月31日的十二個月
 2023202220232022
毛利（虧損）$9,430 $(2,074)$24,263 $(6,700)
股票補償費用3 85 (132)459 
遣散費和退休3 — 29 3 
或有負債重估(143)81 (527)(53)
記下消毒劑庫存— — — 1,036 
合同資產的攤銷1,368 1,386 5,033 3,371 
調整後的毛利（虧損）（非公認會計準則）(1)
$10,661 $(522)$28,666 $(1,884)
淨收益（虧損）$2,105 $(19,026)$24,713 $(42,305)
利息支出320 2,465 2,857 7,051 
所得税支出51 (123)149 (22)
折舊和攤銷204 180 734 734 
息税折舊攤銷前利潤（非公認會計準則）(1)
$2,680 $(16,504)$28,453 $(34,542)
股票補償費用307 1,062 (268)3,325 
遣散費和退休10 — (17)387 
或有負債重估(143)81 (527)(25)
記下消毒劑庫存— — — 1,036 
處置資產的收益— (1,000)(38)(2,916)
終止租賃的收益— — — (584)
PPP 貸款豁免— — (4,522)— 
合同對價可轉換票據應付票據重估調整— 8,941 (29,969)(75)
合同資產的攤銷1,368 1,386 5,033 3,371 
非經常性專業費用(269)955 3,343 3,854 
調整後的息税折舊攤銷前利潤（非公認會計準則）(1)
$3,953 $(5,079)$1,488 $(26,169)

(1) 管理層認為，截至2023年12月31日和2022年12月31日的三個月和十二個月的調整後毛利、息税折舊攤銷前利潤和調整後的息税折舊攤銷前利潤有助於投資者評估和了解經營業績，尤其是在將這些業績與前一和後續時期進行比較時。管理層認為上述收入和支出超出了公司的正常經營業績。管理層分析不受上述項目影響的經營業績作為業績指標，以確定業務和持續經營現金流的潛在趨勢，並制定財務和運營目標，不包括某些非現金或非經常性項目。

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