附錄 99.1
MP Materials宣佈擬發行可轉換票據
公司計劃進行上限看漲期權交易並回購其普通股，以機會主義地為 股東創造價值
內華達州拉斯維加斯2024年3月4日MP Materials Corp.（紐約證券交易所代碼：MP）（MP Materials或 公司）今天宣佈，計劃根據經修訂的1933年《證券法》（《證券法》）第144A條，通過私募向合理認為是合格機構買家的個人發行其2030年到期的可轉換優先票據（票據）5億美元本金，但須視市場和其他條件而定。MP Materials預計將授予初始購買者購買票據的選擇權，以便在自MP Materials首次發行票據之日起（包括MP Materials首次發行票據的日期）起的13天內進行結算。
這些票據將是MP Materials的優先無抵押債務，利息將從2024年9月1日開始，每半年在 的3月1日和9月1日支付。除非提前轉換、兑換或回購，否則這些票據將於2030年3月1日到期。在某些情況下和某些時期，在MP Materials選舉中，票據可能會轉換為現金、MP Materials普通股（普通股）或現金和普通股的組合。
MP Materials打算使用發行票據的淨收益（i）為進行下述上限看漲期權交易的費用提供資金，（ii）按下文 回購高達3億美元的普通股，（iii）回購其2026年到期的0.25％綠色可轉換優先票據（2026年票據）的一部分，如下所述，以及（iv）用於一般公司用途。
在本次發行方面，MP Materials預計將與一個或多個票據的初始購買者 、其各自的關聯公司和/或其他金融機構（上限看漲期權交易對手）進行私下協商的上限看漲期權交易。假設初始購買者沒有行使購買額外票據的選擇權，上限看漲期權交易將涵蓋最初構成票據基礎的普通股數量，但須進行與適用於 票據的反稀釋調整基本相似。預計上限看漲期權交易通常會減少票據轉換後 對普通股的潛在稀釋和/或抵消MP Materials在轉換後可能需要支付的超過任何轉換票據本金的現金支付（視情況而定）， 此類減少和/或抵消有上限。如果初始購買者行使購買額外票據的選擇權，MP Materials預計將與上限看漲期權交易對手進行額外的上限看漲期權交易。
在對上限看漲期權交易進行初始套期保值方面，上限看漲期權交易對手已告知MP Materials，他們或 其各自的關聯公司預計將在票據定價的同時或之後不久就普通股進行各種衍生品交易，並可能在票據定價後不久解除這些各種衍生品交易並在公開市場交易中購買我們的 普通股。這種活動可能會增加（或縮小當時普通股或票據的市場價格）。