EX-99.2

附錄 99.2

MicroStrategy宣佈發行可轉換優先票據的定價

弗吉尼亞州泰森斯角，2024 年 3 月 6 日 MicroStrategy^®公司（納斯達克股票代碼：MSTR）（MicroStrategy）今天宣佈其發行本金總額為7億美元的2030年到期0.625％的可轉換優先票據（票據）的定價。根據經修訂的1933年《證券法》（《證券法》）第144A條，這些票據將以私募方式出售給有理由認為是合格機構買家的人。MicroStrategy還向票據的初始購買者授予了自票據首次發行之日起的13天內購買票據的期權，最多可額外增加1億美元的票據本金總額。此次發行規模比先前宣佈的本金總額為6億美元的票據發行有所擴大。此次發行預計將於2024年3月8日結束，但須滿足慣例成交條件。

這些票據將是MicroStrategy的無抵押優先債券，年利率為0.625％，從2024年9月15日開始，每半年在的和9月15日拖欠一次。除非根據其條款提前回購、兑換或轉換，否則這些票據將於2030年3月15日到期。根據某些條件，在或 2027 年 3 月 22 日之後，如果微策略 A 類普通股最後報告的銷售價格至少為轉換價格的 130%，則在或之後，MicroStrategy 可以將全部或任何部分票據兑換為現金，其贖回價格等於待贖票據本金的 100%，外加應計和未付利息（如果有），但不包括贖回日在指定時間段內有效，截止於兑換通知發出之日之前的交易日。如果MicroStrategy贖回的票據少於所有未償還票據，則截至相關贖回通知日，尚未償還的票據本金總額必須至少為9,000萬美元，且無需兑換。

票據持有人可能要求MicroStrategy在2028年9月15日或在票據契約下構成根本性變化的某些事件發生時回購票據，回購價格等於待回購票據本金的100％，外加截至回購之日的任何應計和未付利息。對於某些公司活動，或者如果MicroStrategy要求兑換任何票據，則在某些情況下，它將被要求提高選擇轉換與此類公司活動或贖回通知相關的票據的持有人的轉換率。

在MicroStrategys的選舉中，這些票據將轉換為現金、MicroStrategys的A類普通股或現金和微策略A類普通股的股份的組合。在2029年9月15日之前，票據只能在某些事件發生時和特定時期內進行兑換，此後，在到期日前第二個預定交易日之前之前的任何時間可以兑換。

票據的轉換率最初為每1,000美元本金票據的0.6677股 MicroStrategy A類普通股，相當於每股約1,497.68美元的初始轉換價格。這比2024年3月5日納斯達克全球精選市場上次公佈的微策略A類普通股每股1,051.01美元的銷售價格高出約42.5％。轉換率將在某些事件發生時進行調整。

MicroStrategy估計，在扣除初始購買者的折扣和佣金以及微策略應付的估計發行費用後，出售票據的淨收益約為6.843億美元（如果初始購買者全額行使購買額外票據的選擇權，則約為7.820億美元）。

MicroStrategy打算將出售票據的淨收益用於購買更多比特幣和用於一般公司用途。

根據《證券法》第144A條，這些票據是向有理由認為是合格機構買家的人發行和出售的。票據和票據轉換後可發行的MicroStrategys A類普通股的發售和出售過去和將來都沒有根據《證券法》或任何其他司法管轄區的證券法進行登記，如果沒有註冊或此類註冊要求的適用豁免，則不得在美國發行或出售票據和任何此類股票。票據的發行僅通過私人發行備忘錄進行。